Pepees S.A. — Audit Report / Information 2021

Mar 17, 2022

Raport PRZEDSIĘBIORSTWO PRZEMYSŁU SPOŻYWCZEGO „PEPEES” SPÓŁKA AKCYJNA W ŁOMŻY SPRAWOZDANIE FINANSOWE za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku SPORZĄDZONE WEDŁUG MIĘDZYNARODOWYCH STANDARDÓW SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ W WERSJI ZATWIERDZONEJ PRZEZ KOMISJĘ EUROPEJSKĄ „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 2 INDEKS DO ROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO WYBRANE DANE FINANSOWE W PRZELICZENIU NA EUR.................................................................. 4 SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ ................................................................................. 5 SPRAWOZDANIE Z ZYSKÓW LUB STRAT I INNYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW ...................... 6 SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM .......................................................................... 7 SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ................................................................................ 8 INFORMACJA O PRZYJĘTYCH ZASADACH RACHUNKOWOŚCI I INNE INFORMACJE OBJAŚNIAJĄCE DO ROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO NA DZIEŃ 31 GRUDNIA 2021 ROKU ................................................................................. 9 1. Informacje ogólne .................................................................................................................................. 9 2. Informacje dotyczące okresów sprawozdawczych ............................................................................... 11 3. Podstawa sporządzenia rocznego sprawozdania finansowego ............................................................. 11 4. Istotne zasady (polityka) rachunkowości .......................................................................................... 11 5. Zastosowanie standardów rachunkowości w 2021 roku ...................................................................... 24 6. Nowe standardy rachunkowości i interpretacje niezastosowane w niniejszym sprawozdaniu ............ 24 7. Nietypowe pozycje mające znaczący wpływ na aktywa, pasywa, kapitał, wynik finansowy i przepływy pieniężne ............................................................................................................................ 26 8. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości, korygowanie błędów i prezentacji ................................. 26 9. Sprawozdawczość dotycząca segmentów działalności ........................................................................ 26 9.1. Informacje dotyczące produktów i usług ......................................................................................... 26 9.2 Przychody z podziałem na produkty .................................................................................................... 27 9.3 Przychody ze sprzedaży według struktury terytorialnej ....................................................................... 27 9.4. Informacje dotyczące głównych klientów ........................................................................................ 27 10. Noty objaśniające do sprawozdania z sytuacji finansowej ................................................................... 28 10.1 Rzeczowe aktywa trwałe .................................................................................................................. 28 10.2 Wartości niematerialne ..................................................................................................................... 30 10.3 Prawa do aktywów ........................................................................................................................... 31 10.4 Nieruchomości inwestycyjne ........................................................................................................... 31 10.5 Inwestycje w jednostkach zależnych ................................................................................................ 31 10.6 Pozostałe aktywa finansowe............................................................................................................. 32 10.7 Zapasy .............................................................................................................................................. 34 10.8 Aktywa biologiczne ......................................................................................................................... 34 10.9 Należności z tytułu dostaw oraz pozostałe należności krótkoterminowe ......................................... 35 10.10 Zaliczki ........................................................................................................................................ 37 10.11 Udzielone pożyczki ...................................................................................................................... 37 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 3 10.12 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ............................................................................................. 37 10.13 Aktywa przeznaczone do sprzedaży............................................................................................. 38 10.14 Kapitał podstawowy ..................................................................................................................... 39 10.15 Kapitały zapasowe i rezerwowe ................................................................................................... 40 10.16 Niepodzielony wynik lat ubiegłych .............................................................................................. 40 10.17 Kredyty i pożyczki ....................................................................................................................... 40 10.18 Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i podobnych ..................................................... 43 10.19 Zobowiązania z tytułu dostaw oraz pozostałe zobowiązania ....................................................... 45 10.20 Zobowiązania z tytułu aktywów w leasingu ................................................................................ 45 10.21 Rezerwy, bierne rozliczenia międzyokresowe i przychody przyszłych okresów ......................... 46 10.22 Odroczony podatek dochodowy ................................................................................................... 47 11. Noty objaśniające do sprawozdania z całkowitych dochodów ............................................................ 48 12. Noty objaśniające do sprawozdania z przepływów pieniężnych .......................................................... 54 13. Instrumenty finansowe ......................................................................................................................... 55 14. Zarządzanie kapitałem ......................................................................................................................... 57 15. Pozycje warunkowe ............................................................................................................................. 58 16. Transakcje z podmiotami powiązanymi ............................................................................................... 59 17 Przeciętne zatrudnienie w Spółce ......................................................................................................... 62 18 Wynagrodzenia biegłego rewidenta ..................................................................................................... 62 19 Wskazanie istotnych postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej, dotyczących zobowiązań oraz wierzytelności Emitenta, ze wskazaniem przedmiotu postępowania, wartości przedmiotu sporu, daty wszczęcia postępowania, stron wszczętego postępowania oraz stanowiska Emitenta .......................................... 62 20 Ważne wydarzenia, które wystąpiły po dniu bilansowym ................................................................... 63 21 Zatwierdzenie sprawozdania finansowego ........................................................................................... 64 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 4 WYBRANE DANE FINANSOWE W PRZELICZENIU NA EUR Lp. WYBRANE DANE FINANSOWE W TYS PLN W TYS. EUR Rok 2021 r. 2020 r. 2021 r. 2020 r. I Przychody ze sprzedaży ogółem 163 943 155 182 35 815 34 684 II Zysk lub strata netto (2 343) 5 530 (512) 1 236 III Całkowite dochody netto (2 330) 5 487 (509) 1 226 IV Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 21 094 (9 086) 4 608 (2 031) V Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 2 728 (10 419) 596 (2 329) VI Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (1 627) (3 454) (355) (772) VII Przepływy pieniężne netto 22 195 (22 959) 4 849 (5 131) VIII Aktywa razem 267 581 268 790 58 177 58 245 IX Kapitał własny 156 200 158 530 33 961 34 353 X Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (wartość wyrażona w PLN/EUR) (0,02) 0,06 (0,01) 0,01 XI Całkowite dochody netto na jedną akcję (wartość wyrażona w PLN/EUR) (0,02) 0,06 (0,01) 0,01 XII Wartość księgowa na jedną (wartość wyrażona w PLN/EUR) 1,64 1,67 0,36 0,36 Do przeliczenia wybranych danych finansowych na EUR zastosowano następujące kursy ogłoszone przez Narodowy Bank Polski: - wybrane pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej na dzień 31.12.2021 r. według średniego kursu obowiązującego na dzień bilansowy 1 EUR= 4,5994 zł, - wybrane pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej na dzień 31.12.2020 r. według średniego kursu obowiązującego na dzień bilansowy 1 EUR = 4,6148 PLN, - wybrane pozycje sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ogłoszonych przez NBP obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca 2021 roku - 1 EUR = 4,5775 PLN, wybrane pozycje sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych za okres od 1 stycznia 2020 roku do 31 grudnia 2020 roku według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ogłoszonych przez NBP obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca 2020 roku - 1 EUR = 4,4742 PLN, „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 5 SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ Lp. AKTYWA Nota Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku A. Aktywa trwałe (długoterminowe) 130 861 142 587 1. Rzeczowe aktywa trwałe 10.1 88 103 98 004 2. Wartości niematerialne 10.2 184 499 3. Prawa do aktywów 10.3 15 761 15 844 4. Nieruchomości inwestycyjne 10.4 373 383 5. Inwestycje w jednostkach zależnych 10.5 23 586 23 586 6. Inwestycje w pozostałych jednostkach 10.6 383 625 7. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 10.22 2 471 3 646 B Aktywa obrotowe (krótkoterminowe) 136 720 126 203 I Aktywa obrotowe inne niż aktywa zakwalifikowane jako przeznaczone do sprzedaży 136 720 116 564 1. Zapasy 10.7 63 277 71 924 2. Aktywa biologiczne 10.8 560 338 3. Należności z tytułu dostaw oraz pozostałe należności krótkoterminowe 10.9 10.10 28 238 23 602 4. Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego - 1 245 5. Pozostałe aktywa finansowe 10.6 10.11 10 975 7 976 6. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 10.12 33 670 11 479 III Aktywa przeznaczone do sprzedaży 10.13 - 9 639 Razem aktywa 267 581 268 790 PASYWA Nota Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku A Kapitał własny 156 200 158 530 1. Kapitał podstawowy 10.14 5 700 5 700 2. Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów 10.15 7 562 7 562 3. Kapitał z aktualizacji wyceny 10.15 30 507 30 494 4. Zyski zatrzymane 10.15 10.16 112 431 114 774 B Zobowiązania 111 381 110 260 I Zobowiązania długoterminowe 25 643 29 734 1. Kredyty i pożyczki 10.17 3 761 5 496 2. Zobowiązania z tytułu aktywów w leasingu 10.20 11 088 13 036 3. Rezerwa tytułu odroczonego podatku dochodowego 10.22 5 957 6 486 4. Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i podobnych 10.18 2 472 2 693 5. Dotacje 10.21 1 925 2 023 6. Pozostałe zobowiązania długoterminowe 10.19 440 - II Zobowiązania krótkoterminowe 85 738 80 526 II a Zobowiązania krótkoterminowe inne niż związane z aktywami przeznaczonymi do sprzedaży 85 738 80 525 1. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe 10.19 10.21 13 280 11 146 2. Kredyty i pożyczki 10.17 68 735 65 889 3. Zobowiązania z tytułu aktywów w leasingu 10.20 3 371 3 237 4. Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i podobnych 10.18 352 253 II b Zobowiązania związane z aktywami przeznaczonymi do sprzedaży - 1 Razem pasywa 267 581 268 790 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 6 SPRAWOZDANIE Z ZYSKÓW LUB STRAT I INNYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW Lp. Wyszczególnienie Nota Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku I Przychody ze sprzedaży 163 943 155 182 1. Przychody ze sprzedaży produktów 11.1 148 501 136 229 2. Przychody ze sprzedaży usług 11.2 1 141 1 178 3. Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów 11.3 14 301 17 775 II Koszt własny sprzedaży (128 292) (117 135) 1. Koszty sprzedanych produktów 11.4 (110 718) (95 567) 2. Koszty sprzedanych usług 11.4 (868) (780) 3. Koszty sprzedanych towarów i materiałów (13 880) (17 226) 4. Wynik produkcji rolnej 11.6 (2 826) (3 562) III Zysk (strata) brutto ze sprzedaży (I-II) 35 651 38 047 1. Koszty sprzedaży i marketingu 11.4 (12 558) (9 257) 2. Koszty ogólnego zarządu 11.4 (25 040) (24 346) 3. Pozostałe przychody operacyjne 11.7 1 944 2 489 4. Pozostałe koszty operacyjne 11.8 (298) (515) IV Zysk (strata) z działalności operacyjnej (301) 6 418 1. Koszty finansowe 11.9 (2 355) (3 722) 2. Przychody finansowe 11.10 992 4 851 V Zysk (strata) przed opodatkowaniem (1 664) 7 547 VI Podatek dochodowy 11.12 (679) (2 017) VII Zysk (strata) netto (2 343) 5 530 VIII Inne całkowite dochody 13 (43) 1. Przeszacowanie zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych 13 (43) IX Całkowite dochody ogółem, w tym (2 330) 5 487 X Zysk (strata) netto na 1 akcję 11.13 (0,02) 0,06 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM Wyszczególnienie Kapitał podstawowy Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej Akcje własne Kapitał z aktualizacji wyceny Zyski zatrzymane Razem kapitał własny Stan na 1 stycznia 2020 5 700 7 562 30 537 120 644 164 443 Zmiany w okresie od 01.01.2020 do 31.12.2020 - - - (43) (5 870) (5 913) Podział zysku za rok 2019, w tym: - - - - - zwiększenie kapitału zapasowego - - - transakcje z właścicielami (dywidenda) (11 400) (11 400) Zysk (strata) netto za rok obrotowy - - - 5 530 5 530 Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy (netto) - - (43) - (43) Stan na 31 grudnia 2020 5 700 7 562 - 30 494 114 774 158 530 Stan na 1 stycznia 2021 5 700 7 562 - 30 494 114 774 158 530 Podział zysku za 2020 rok, w tym: - - - - zwiększenie kapitału zapasowego w kwocie 5.530 tys. zł - - - transakcje z właścicielami (dywidenda) - 0 - - Zysk (strata) netto za okres - - (2 343) (2 330) Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy (netto) - - 13 - - Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 5 700 7 562 - 30 507 112 431 156 200 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 8 SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH Lp. Wyszczególnienie Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej - metoda pośrednia I Zysk (strata) przed opodatkowaniem (1 664) 7 547 II Korekty razem 22 758 (16 633) 1. Amortyzacja 11 637 11 468 2. (Zyski) straty z tytułu różnic kursowych 94 83 3. Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) 917 827 4. (Zysk) strata z tytułu dz. Inwestycyjnej (607) (631) 5. Zmiana stanu rezerw (122) 628 6. Zmiana stanu zapasów 8 647 (17 486) 7. Zmiana stanu aktywów biologicznych (222) (16) 8. Zmiana stanu należności (3 561) (2 975) 9. Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i kredytów 2 134 (553) 10. Zmiana stanu zaliczek 301 102 11. Zapłacony/zwrócony podatek dochodowy 1 207 (5 584) 12. Zmiana stanu dotacji (98) (97) 13. Zmiana stanu naliczonych odsetek od pożyczek - (141) 14. Zmiana stanu innych aktywów finansowych 1 110 (985) 15. Otrzymane dopłaty (1 036) (1 104) 16. Aktualizacja wartości aktywów finansowych (163) (198) 17. Umorzenie praw do emisji CO 2 2 494 18. Inne korekty 26 29 III Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 21 094 (9 086) B. Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej I Wpływy 9 989 7 597 1. Zbycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych 1 238 3 663 2. Otrzymane dywidendy 200 75 3. Przychody z papierów wartościowych 254 338 4. Sprzedaż udziałów 1 403 - 5. Spłata udzielonych pożyczek 6 894 3 521 II Wydatki 7 261 18 016 1. Nabycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych 1 464 4 273 2. Zakup udziałów - 998 3. Zakup praw majątkowych 2 197 - 4. Udzielone pożyczki 3 600 1 345 5. Dywidenda i inne wypłaty na rzecz akcjonariuszy - 11 400 III Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 2 728 (10 419) C. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej I Wpływy 52 814 49 125 1. Kredyty i pożyczki 51 778 48 021 2. Otrzymane dopłaty 1 036 1 104 II Wydatki 54 441 52 579 1. Spłaty kredytów i pożyczek 50 667 48 104 2. Odsetki od kredytów i pożyczek 917 902 3. Płatności z umów leasingu 2 857 3 573 III Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I-II) (1 627) (3 454) D. Przepływy pieniężne netto, razem (A.III+/-B.III+/-C.III) 22 195 (22 959) E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym: 22 191 (22 877) - zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych 4 (83) - zmiana stanu kredytów w rachunku bieżącym - - F. Środki pieniężne na początek okresu 11 475 34 434 G. Środki pieniężne na koniec okresu (F+/- D) 33 670 11 475 - w tym o ograniczonej możliwości dysponowania - 1 500 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 9 INFORMACJA O PRZYJĘTYCH ZASADACH RACHUNKOWOŚCI I INNE INFORMACJE OBJAŚNIAJĄCE DO ROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO NA DZIEŃ 31 GRUDNIA 2021 ROKU 1. Informacje ogólne Nazwa pełna: Przedsiębiorstwo Przemysłu Spożywczego „PEPEES” S.A. Adres siedziby: 18-402 Łomża, ul. Poznańska 121 Identyfikator: REGON: 450096365 Identyfikator NIP: 7181005512 Organ rejestrowy: Sąd Rejonowy w Białymstoku XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego Numer w rejestrze: 000038455 Forma Prawna: Spółka Akcyjna Forma organizacyjna: Przedsiębiorstwo jednozakładowe Podstawowy przedmiot działalności według działów PKD: 1062Z wytwarzanie skrobi i wyrobów skrobiowych. Branża: spożywcza Czas trwania: nieoznaczony Skład osobowy Zarządu na dzień 31 grudnia 2021 roku: Wojciech Faszczewski Prezes Zarządu Tomasz Krzysztof Rogala Członek Zarządu. Skład osobowy Rady Nadzorczej na dzień 31 grudnia 2021 roku: Maciej Kaliński Przewodniczący Rady Nadzorczej Tomasz Nowakowski Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej Robert Malinowski Sekretarz Rady Nadzorczej Krzysztof Stankowski Członek Rady Nadzorczej Piotr Marian Taracha Członek Rady Nadzorczej Agata Czerniakowska Członek Rady Nadzorczej. Skład osobowy Komitetu Audytu na dzień 31 grudnia 2021 roku: Maciej Kaliński Przewodniczący Komitetu Audytu Krzysztof Stankowski Wiceprzewodniczący Komitetu Audytu Piotr Marian Taracha Członek Komitetu Audytu Robert Malinowski Członek Komitetu Audytu Tomasz Nowakowski Członek Komitetu Audytu „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 10 OŚWIADCZENIE ZARZĄDU A. w sprawie rzetelności sporządzenia sprawozdania finansowego Zarząd Przedsiębiorstwa Przemysłu Spożywczego „PEPEES” S.A. oświadcza, że według swej najlepszej wiedzy, zapewnił sporządzenie rocznego sprawozdania finansowego, przedstawiającego w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny wszystkie informacje istotne dla oceny sytuacji majątkowej i finansowej Spółki na dzień 31.12.2021 r. jak też jej wyniku finansowego za rok obrotowy od 01.01.2021 r. do 31.12.2021 r. Przy sporządzeniu sprawozdania finansowego Zarząd zapewnił wybór właściwych zasad wyceny oraz sporządzenia sprawozdania finansowego. Przy wycenie aktywów i pasywów oraz ustalaniu wyniku finansowego przyjęto, że Spółka będzie kontynuowała w dającej się przewidzieć przyszłości działalność gospodarczą w niezmniejszonym istotnie zakresie, co jest zgodne ze stanem faktycznym i prawnym. Zarząd ponosi odpowiedzialność za wykonywanie obowiązków w zakresie rachunkowości, określonych przepisami prawa. Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez PEPEES S.A. w dniu 17 marca 2022 r. B. w sprawie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych Zarząd Przedsiębiorstwa Przemysłu Spożywczego „PEPEES” S.A. oświadcza, że podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych, dokonujący badania sprawozdania finansowego został wybrany zgodnie z przepisami prawa oraz że podmiot ten oraz biegli rewidenci dokonujący badania spełniali warunki do wydania bezstronnej i niezależnej opinii z badania, zgodnie z obowiązującymi przepisami. Podmiotem uprawnionym do przeprowadzenia sprawozdania finansowego” PEPEES” S.A. za rok 2021 jest WBS Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Warszawie, ul. Grzybowska 4, lok. U9B, 00-131 Warszawa, wpisana na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych pod numerem ewidencyjnym 3685 w Polskiej Izbie Biegłych Rewidentów, na podstawie umowy zawartej dnia 29.07.2020 r. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 11 2. Informacje dotyczące okresów sprawozdawczych Prezentowane roczne sprawozdanie finansowe obejmuje okres od dnia 1 stycznia 2021 roku do dnia 31 grudnia 2021 roku, a porównywalne dane finansowe i noty objaśniające obejmują okres od 1 stycznia 2020 roku do 31 grudnia 2020 roku. 3. Podstawa sporządzenia rocznego sprawozdania finansowego Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało przygotowane przy zastosowaniu zasad rachunkowości zgodnych z: • Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską, • w zakresie nieuregulowanym powyższymi standardami - zgodnie z wymogami ustawy z 29 września 1994 roku o rachunkowości (Dz. U. z 2021 roku, poz. 217) i wydanymi na jej podstawie przepisami wykonawczymi. MSSF obejmują Standardy i Interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości („RMSR”) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej („KIMSF”). Zasady rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego nie uległy zmianom w stosunku do zasad, które zastosowano przy sporządzaniu rocznego jednostkowego sprawozdania finansowego za rok zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku, z wyjątkiem zastosowania nowych lub zmienionych standardów oraz interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się od 1 stycznia 2021 roku i później. Zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2021 roku, nie mają istotnego wpływu na niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe. Przy sporządzeniu sprawozdania finansowego Zarząd zapewnił wybór właściwych zasad wyceny oraz sporządzenia sprawozdania finansowego. Przy wycenie aktywów i pasywów oraz ustalaniu wyniku finansowego przyjęto, że Spółka będzie kontynuowała w dającej się przewidzieć przyszłości działalność gospodarczą w niezmniejszonym istotnie zakresie, co jest zgodne ze stanem faktycznym i prawnym. Niniejsze roczne sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych („PLN”), a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach PLN. Niniejsze roczne sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego rocznego sprawozdania finansowego Zarząd Przedsiębiorstwa Przemysłu Spożywczego „PEPEES” S.A. nie stwierdza istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez Spółkę. Sprawozdanie finansowe nie zawiera danych łącznych, ponieważ Spółka PEPEES jest przedsiębiorstwem jednozakładowym. Spółka PEPEES S.A. jest Jednostką Dominującą i sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe. 4. Istotne zasady (polityka) rachunkowości 4.1. Zmiany zasad rachunkowości Spółka nie zmieniała stosowanych uprzednio zasad rachunkowości, z wyjątkiem zastosowania poniższych nowych lub zmienionych, standardów oraz interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2021 roku. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 12 4.2. Korekty błędów poprzednich okresów Nie wystąpiły korekty błędów poprzednich okresów. 4.3. Oświadczenie o zgodności Niniejsze sprawozdanie zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości (MSR), Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) oraz związanymi z nimi interpretacjami ogłoszonymi w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej . 4.4. Przeliczanie pozycji wyrażonych w walucie obcej Walutą funkcjonalną (wyceny) i walutą prezentacji spółki PEPEES S.A. jest złoty polski. Aktywa i zobowiązania pieniężne wyrażone w walutach obcych zostały przeliczane na dzień bilansowy po kursie wymiany stosowanym przez bank, z którego usług Spółka korzysta. Wszystkie różnice kursowe są ujmowane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów za dany okres. 4.5. Sprawozdawczość dotycząca segmentów działalności Spółka zajmuje się produkcją i sprzedażą skrobi oraz hydrolizatów skrobiowych. Z uwagi na koncentrację działalności Spółki na jednym rodzaju działalności oraz na jednym obszarze geograficznym, posiada jeden segment sprawozdawczy „przetwórstwo ziemniaków”. Jeden segment identyfikuje się w codziennej ewidencji i raportach wewnętrznych. W niniejszym sprawozdaniu ujawniono informacje zgodnie z paragrafami 32-34 MSSF 8. 4.6. Rzeczowe aktywa trwałe W momencie przejścia na MSR Spółka przyjęła wartość godziwą środków trwałych wycenionych przez rzeczoznawcę jako zakładany koszt. Środki trwałe w budowie powstające dla celów produkcyjnych, wynajmu lub administracyjnych jak również dla celów jeszcze nie określonych, prezentowane są w sprawozdaniu z sytuacji finansowej wg kosztu wytworzenia pomniejszonego o odpisy z tytułu utraty wartości. Koszt wytworzenia zwiększany jest o opłaty oraz dla określonych aktywów o koszty finansowania zewnętrznego. Spółka stosuje amortyzację liniową. Amortyzacja dotycząca środków trwałych rozpoczyna się w momencie rozpoczęcia ich użytkowania. Amortyzację wylicza się dla wszystkich środków trwałych, z pominięciem gruntów oraz środków trwałych w budowie, przez oszacowany okres rzeczywistego wykorzystania tych środków, używając metody liniowej. Okresy użytkowania dla poszczególnych grup środków trwałych wynoszą: - budynki i budowle 10 - 40 lat - maszyny i urządzenia 2 - 20 lat - środki transportu 3 - 5 lat - wyposażenie stałe i sprzęt 2 - 15 lat Okresy użytkowania zostały na dzień bilansowy zweryfikowane i zaktualizowane. Spółka, stosując zasadę istotności, środki trwałe o wartości początkowej do 3.500 PLN odnosi jednorazowo do rachunku zysków i strat w okresie, w którym został poniesiony wydatek. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 13 4.7. Wartości niematerialne Wartości niematerialne są rozpoznawane, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości spowodują one wpływ do Spółki korzyści ekonomicznych, które mogą być bezpośrednio powiązane z tymi aktywami. Spółka nie posiada wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania. Na dzień bilansowy wartości niematerialne wyceniane są według kosztu po pomniejszeniu o dokonane odpisy amortyzacyjne oraz ewentualne odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. (a) Znaki towarowe i licencje Znaki towarowe i licencje posiadają ograniczone (skończone) okresy ekonomicznej użyteczności i wykazywane są sprawozdaniu z sytuacji finansowej według kosztu historycznego pomniejszonego o dotychczasowe umorzenie. Amortyzację nalicza się metodą liniową w celu rozłożenia kosztu przez szacowany okres ekonomicznej użyteczności (2-10 lat). b) Oprogramowanie komputerowe Zakupione licencje na oprogramowanie komputerowe aktywuje się w wysokości kosztów poniesionych na zakup i przygotowanie do używania konkretnego oprogramowania komputerowego. Aktywowane koszty odpisuje się przez szacowany okres użytkowania oprogramowania (2-10 lat). Koszty związane z tworzeniem lub utrzymaniem programów komputerowych spisywane są w koszty z chwilą poniesienia. c) Prawo do emisji zanieczyszczeń Uprawnienia do emisji CO2 ujmowane są jako wartości niematerialne, które nie podlegają amortyzacji, lecz podlegają analizie pod kątem utraty wartości. Zakupione jednostki uprawnień do emisji są ujmowane w cenie nabycia zaś otrzymane nieodpłatnie w wartości nominalnej, czyli w wartości zerowej. Na szacowaną emisję CO2 w okresie sprawozdawczym tworzy się rezerwę w ciężar kosztów działalności podstawowej. Na podstawie zweryfikowanego rocznego raportu, o którym mowa w art. 57 ust. 3 ustawy o handlu emisjami, wyłącza się z ewidencji wykorzystane i umorzone prawa do emisji. Rozchód uprawnień ujmowany jest według metody pierwsze przyszło - pierwsze wyszło (FIFO). 4.8. Prawa do aktywa (Prawo wieczystego użytkowania gruntów) Począwszy od 1 stycznia 2019 roku Spółka wdrożyła Międzynarodowy Standard Sprawozdawczości Finansowej 16 „Leasing:”, który wprowadza jednolity model rachunkowości leasingobiorcy i wymaga, aby leasingobiorca ujmował aktywa i zobowiązania wynikające z każdego leasingu z okresem przekraczającym 12 miesięcy, chyba że bazowy składnik aktywów ma niską wartość. W dacie rozpoczęcia leasingobiorca ujmuje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania bazowego składnika aktywów oraz zobowiązanie z tytułu leasingu, który odzwierciedla jego obowiązek dokonywania opłat leasingowych. Leasingobiorca odrębnie ujmuje amortyzację składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania i odsetki od zobowiązania z tytułu leasingu. Spółka do 31 grudnia 2018 r. traktowała posiadane prawo wieczystego użytkowania gruntów jako leasing operacyjny, ujmując opłaty wnoszone z tego tytułu w zysku lub stracie okresu, którego dotyczyły. Począwszy od 1 stycznia 2019 r. prawo wieczystego użytkowania zostało zakwalifikowane przez Spółkę jako umowa leasingu, zgodnie z MSSF 16. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 14 Składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zaliczki na dzierżawę nieruchomości prezentowane jest w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w pozycji „Prawa do aktywów”. 4.9. Nieruchomości inwestycyjne Za nieruchomości inwestycyjne uznaje się nieruchomości, które traktowane są jako źródło przychodów z czynszów lub / i utrzymywane są w posiadaniu ze względu na spodziewany przyrost ich wartości. Nieruchomości inwestycyjne początkowo wycenia się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. Po początkowym ujęcie Spółka wybrała model ceny nabycia lub kosztu wytworzenia dla wszystkich nieruchomości inwestycyjnych i wycenia je zgodnie z MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe, poza nieruchomościami spełniającymi kryteria zaklasyfikowania ich jako przeznaczone do sprzedaży, które wycenia się zgodnie z MSSF 5. Amortyzację wylicza się przez oszacowany okres ekonomicznej przydatności tych środków, używając metody liniowej. Nie amortyzuje się gruntów. Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży (likwidacji ) nieruchomości inwestycyjnych określa się jako różnicę pomiędzy przychodami ze sprzedaży a wartością bilansową tych pozycji i ujmuje w sprawozdaniu z całkowitych dochodów. 4.10. Instrumenty finansowe Począwszy od 1 stycznia 2018 r. Spółka kwalifikuje aktywa finansowe do jednej z trzech kategorii określonych w MSSF 9: • wyceniane w zamortyzowanym koszcie, • wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, • wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe dochody całkowite. Do kategorii aktywów wycenianych w zamortyzowanym koszcie Spółka klasyfikuje należności z tytułu dostaw i usług, udzielone pożyczki, pozostałe należności, lokaty oraz środki pieniężne i ich ekwiwalenty. Jednostka wycenia aktywa finansowe w zamortyzowanym koszcie z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej, z uwzględnieniem odpisów z tytułu utraty wartości. Należności długoterminowe podlegające pod zakres MSSF 9 są dyskontowane na dzień bilansowy. Należności z tytułu dostaw i usług z terminem zapadalności poniżej 12 miesięcy są wyceniane w kwocie wymaganej zapłaty, pomniejszone o ewentualny odpis z tytułu oczekiwanej straty. Do kategorii aktywów wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy klasyfikuje się wszystkie instrumenty finansowe, które nie zostały zaklasyfikowane jako wyceniane w zamortyzowanym koszcie lub jako wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, a także te w przypadku których Spółka podjęła decyzję o takiej klasyfikacji w celu wyeliminowania niedopasowania księgowego. Spółka kwalifikuje do tej kategorii udzielone pożyczki, które nie zdały testu umownych przepływów pieniężnych oraz instrumenty pochodne będące aktywami, o ile nie zostały wyznaczone jako instrumenty zabezpieczające. Zyski i straty na składniku aktywów finansowych zaliczonym do wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy ujmuje się w wyniku finansowym w okresie, w którym powstały (w tym przychody z tytułu odsetek oraz dywidend otrzymane z instrumentów kapitałowych notowanych na aktywnym rynku.). Aktywa wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez inne całkowite dochody - są to aktywa finansowe utrzymywane zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest zarówno utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy jak i sprzedaż aktywów finansowych, a charakterystyka umowy dotyczącej tych aktywów finansowych przewiduje powstawanie przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 15 Zyski i straty na składniku aktywów finansowych stanowiącym instrument kapitałowy, dla którego zastosowano opcje wyceny do wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody ujmuje się w pozostałych całkowitych dochodach, za wyjątkiem przychodów z tytułu otrzymanych dywidend. Zgodnie z MSSF 9 Spółka monitoruje zmiany ryzyka kredytowego związanego z poszczególnymi składnikami aktywów finansowych oraz dla każdego z nich dokonuje na każdy dzień bilansowy oceny, czy występują obiektywne dowody na to, że składnik aktywów finansowych lub grupa aktywów finansowych utraciły na wartości. 4.11. Zapasy Zapasy są wykazywane według ceny nabycia lub kosztów wytworzenia nie wyższych, niż cena sprzedaży netto. Koszt wyrobów gotowych i produkcji w toku obejmuje surowce, robociznę bezpośrednią, inne koszty bezpośrednie i odnośne wydziałowe koszty produkcji (oparte o normalne zdolności produkcyjne), nie obejmuje natomiast kosztów finansowania zewnętrznego. Zapasy materiałów i towarów są wyceniane przy wykorzystaniu metody średniej ważonej. Na dzień bilansowy wycena zapasów odbywa się z zachowaniem zasad ostrożnej wyceny, tzn. według ceny nabycia lub ceny sprzedaży możliwej do uzyskania w zależności od tego która z nich jest niższa. Cena sprzedaży netto odpowiada oszacowanej cenie sprzedaży pomniejszonej o wszelkie koszty konieczne do zakończenia produkcji oraz koszty doprowadzenia zapasów do sprzedaży lub znalezienia nabywcy (tj. koszty sprzedaży, marketingu itp.). W przypadku, gdy cena nabycia jest wyższa niż cena sprzedaży możliwa do uzyskania, Spółka tworzy odpisy aktualizujące w ciężar kosztów sprzedanych produktów. 4.12. Aktywa biologiczne Spółka dzierżawi gospodarstwa rolne, na których uprawia rośliny jednoroczne, takie jak ziemniaki, groch, rzepak i zboża. Składniki aktywów biologicznych wycenia się w momencie początkowego ujęcia oraz na koniec każdego okresu sprawozdawczego w wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży z uwzględnieniem stopnia dojrzałości roślin. 4.13. Należności krótko- i długoterminowe Należności z tytułu dostaw i usług, których termin zapadalności wynosi do 180 dni, są ujmowane i wykazywane według kwot pierwotnie zafakturowanych, z uwzględnieniem odpisów z tytułu utraty wartości. Odpis z tytułu utraty wartości należności handlowych tworzy się, gdy istnieją obiektywne dowody na to, że Spółka nie będzie w stanie otrzymać wszystkich należnych kwot wynikających z pierwotnych warunków należności. Odpisy aktualizujące należności obciążają pozostałe koszty operacyjne. Spółka dokonuje odpisów aktualizujących w oparciu o strukturę wiekową i analizę ryzyka kredytowego związanego z danym dłużnikiem. Należności, których termin płatności wynosi powyższej 180 dni wycenia się według skorygowanej ceny nabycia (zamortyzowanego kosztu) metodą efektywnej stopy procentowej. 4.14. Transakcje w walucie obcej Transakcje wyrażone w walutach innych niż polski złoty są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu kursu obowiązującego w dniu zawarcia transakcji. Na dzień bilansowy środki pieniężne, kredyty bankowe oraz pozostałe aktywa i pasywa wyrażone w walutach innych niż polski złoty są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu kursu wymiany walut banku obsługującego spółkę. Powstałe z przeliczenia różnice kursowe ujmowane są odpowiednio w pozycji przychodów lub kosztów finansowych. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 16 4.15. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne w kasie, depozyty bankowe płatne na żądanie, inne krótkoterminowe inwestycje o pierwotnym terminie wymagalności do trzech miesięcy oraz o dużej płynności, a także kredyt w rachunku bieżącym. Kredyt w rachunku bieżącym jest prezentowany w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako składnik krótkoterminowych kredytów i pożyczek w ramach zobowiązań krótkoterminowych. 4.16. Zaliczki W przypadku ponoszenia wydatków, dzięki którym przewiduje się osiąganie korzyści ekonomicznych przez kilka okresów obrotowych, zaś ich związek z przychodami może być określony tylko ogólnie i pośrednio, koszty ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów drogą systematycznego i racjonalnego rozłożenia w czasie. Koszty ujmuje się niezwłocznie w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, jeżeli poniesione wydatki nie przynoszą żadnych przyszłych korzyści ekonomicznych. 4.17. Kapitał własny Kapitał podstawowy wykazuje się w wartości ustalonej w statucie Spółki wpisanej do KRS. Kapitał zapasowy tworzony jest zgodnie ze statutem bądź umową Spółki i Kodeksem Spółek Handlowych, z których wynika, że zwiększenie jego może nastąpić poprzez: - przeznaczenie części zysku netto, - przelanie nadwyżek, osiągniętych przy emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej, - wniesienie dopłat przez akcjonariuszy w zamian za przyznanie szczególnych uprawnień ich dotychczasowym akcjom, o ile te dopłaty nie będą użyte na wyrównanie nadzwyczajnych odpisów lub strat, - przeniesienie dodatniej różnicy netto z aktualizacji wyceny środków trwałych z tytułu rozchodowania ich do sprzedaży lub likwidacji jeżeli z odrębnych przepisów nie wynika, że różnice te odnoszone są na wynik finansowy, a zmniejszenie poprzez: - pokrycie straty, - dokonanie umorzeń własnych akcji, - pokrycie kosztów emisji akcji do wysokości nadwyżki wartości emisji nad wartością nominalną akcji; pozostała część kosztów zalicza się do kosztów finansowych, - nieodpłatne przekazanie środków trwałych, zgodnie z uchwałą WZA, - przeniesienie ujemnej różnicy netto z aktualizacji wyceny środków trwałych z tytułu rozchodowania ich do sprzedaży lub likwidacji, jeżeli z odrębnych przepisów nie wynika, że różnice te odnoszone są na wynik finansowy. Kapitał z aktualizacji wyceny aktywów służy do ujmowania przeszacowań aktywów trwałych, powodujących wzrost ich wartości. W kapitale tym ujmuje się również aktualizację rezerw na przyszłe świadczenia pracownicze. Kapitał rezerwowy tworzony jest zgodnie ze statutem i uchwałami WZA z zysku netto i służy na pokrycie wydatków inwestycyjnych. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 17 4.18. Kredyty bankowe i pożyczki Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki (w tym również kredyty w rachunku bieżącym) księgowane są w wartości uzyskanych wpływów. Koszty finansowe (oprócz tych bezpośrednio związanych z nabyciem lub wytworzeniem rzeczowych aktywów trwałych), łącznie z prowizjami płatnymi w momencie spłaty lub umorzenia oraz kosztami bezpośrednimi zaciągnięcia kredytów, ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i zwiększają wartość księgową instrumentu z uwzględnieniem spłat dokonanych w bieżącym okresie. Kredyty o stopie oprocentowania poniżej rynkowych stóp procentowych dyskontuje się do poziomu rynkowego oprocentowania, a różnicę pomiędzy wartością zdyskontowaną a otrzymanymi wpływami wykazuje się jako dotacja rządowa. Kredyty i pożyczki zalicza się do zobowiązań krótkoterminowych, chyba że Spółka posiada bezwarunkowe prawo do odroczenia spłaty zobowiązania, o co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego. Wówczas wykazuje się je jako zobowiązania długoterminowe. 4.19. Koszty finansowania zewnętrznego Koszty finansowania zewnętrznego bezpośrednio dotyczące budowy, przystosowania, montażu lub ulepszenia środków trwałych lub wartości niematerialnych, przez okres budowy, przystosowania, montażu lub ulepszenia są ujmowane w wartości tych aktywów, jeśli zobowiązania te zostały zaciągnięte w tym celu. Pozostałe koszty finansowania zewnętrznego ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów. 4.20. Odroczony podatek dochodowy Zobowiązanie z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmowane jest w pełnej wysokości, metodą zobowiązaniową, z tytułu różnic przejściowych pomiędzy wartością podatkową aktywów i zobowiązań a ich wartością bilansową w sprawozdaniu finansowym. Odroczony podatek dochodowy ustala się przy zastosowaniu stawek (i przepisów) podatkowych obowiązujących prawnie lub faktycznie na dzień bilansowy, które zgodnie z oczekiwaniami będą obowiązywać w momencie realizacji odnośnych aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego lub uregulowania zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się w wysokości kwoty przewidzianej w przyszłości do odliczenia od podatku dochodowego, w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi, które spowodują w przyszłości zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmuje się, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który umożliwi wykorzystanie różnic przejściowych. 4.21 Świadczenia pracownicze Przewidywane koszty świadczeń pracowniczych (nagrody jubileuszowe, odprawy emerytalne, itp.) zarachowywane są przez okres zatrudnienia przy zastosowaniu metod aktuarialnych. Zyski i straty aktuarialne powstające z tytułu korekt założeń aktuarialnych ex post oraz zmian założeń aktuarialnych ujmowane są w pozostałych całkowitych dochodach w sprawozdaniu z całkowitych dochodów przez przeciętny, przewidywany, pozostały okres zatrudnienia pracowników, których dotyczą. Wycenę odnośnych zobowiązań przeprowadzają co pół roku niezależni aktuariusze. Świadczenia pracownicze mogą również wystąpić z tytułu rozwiązania stosunku pracy przed normalnym terminem odejścia pracownika na emeryturę lub ilekroć pracownik zaakceptuje dobrowolnie rozwiązanie z nim stosunku pracy w zamian za te świadczenia. Spółka ujmuje świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy, jeżeli jest w sposób ewidentny zdecydowana rozwiązać stosunek pracy z pracownikami zgodnie z istniejącym szczegółowym oficjalnym planem, bez możliwości wycofania się, albo jest zdecydowana wypłacić świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy w następstwie złożonej przez „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 18 siebie oferty zachęcającej do dobrowolnego rozwiązania stosunku pracy. Świadczenia przypadające do zapłaty powyżej 12 miesięcy od dnia bilansowego dyskontuje się do poziomu wartości bieżącej. 4.22. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług Zobowiązania z tytułu dostaw i usług, jeżeli nie są instrumentem odsetkowym, wykazywane są w bilansie w kwocie wymaganej zapłaty. W przypadku, gdy wycena w skorygowanej cenie nabycia istotnie różni się od wyceny w kwocie wymaganej zapłaty, to wówczas zobowiązania z tytułu dostaw i usług wycenia się w skorygowanej cenie nabycia. 4.23. Rezerwy Rezerwy ujmowane są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowy) wynikający ze zdarzeń przeszłych i gdy jest pewne lub wysoce prawdopodobne, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków uosabiających korzyści ekonomiczne, oraz gdy można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania. Nie tworzy się rezerw na przyszłe straty operacyjne. 4.24. Rozliczenia międzyokresowe bierne Rozliczenia międzyokresowe bierne są zobowiązaniami przypadającymi do zapłaty za towary lub usługi, które zostały otrzymane (wykonane) w całości lub częściowo, ale nie zostały zafakturowane bądź warunki zapłaty nie zostały formalnie uzgodnione z dostawcą. Rozliczenia międzyokresowe bierne obejmują również kwoty dotyczące naliczonego wynagrodzenia za urlop oraz koszty umorzenia uprawnień do emisji CO 2 . Rozliczenia międzyokresowe bierne ujmuje się wówczas, gdy kwoty przyszłego zobowiązania i termin zapłaty można wiarygodnie oszacować. 4.25. Utrata wartości aktywów Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją obiektywne przesłanki wskazujące na trwałą utratę wartości składnika bądź grupy aktywów. Jeśli przesłanki takie istnieją, Spółka ustala szacowaną możliwą do odzyskania wartość składnika aktywów i dokonuje odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości, w kwocie równej różnicy między wartością możliwą do odzyskania wartością bilansową. Strata wynikająca z utraty wartości jest ujmowana w sprawozdaniu z całkowitych dochodów za bieżący okres. 4.26. Leasing Przez umowę leasingu rozumie się umowę, na mocy której w zamian za opłatę lub serię opłat, leasingodawca przekazuje leasingobiorcy prawo do używania składnika aktywów przez uzgodniony okres. Z dniem 1 stycznia 2019 roku wszedł w życie nowy standard zastosowany przez Spółkę MSSF 16 „Leasing”, który zastąpił dotychczasowy MSR 17 o tym samym tytule oraz towarzyszące mu interpretacje: - KIMSF 4 Ustalenie czy umowa zawiera leasing; - SKI 15 Leasing operacyjny - specjalne oferty promocyjne; - SKI 27 Ocena istoty transakcji wykorzystujących formę leasingu. W odniesieniu do leasingobiorców nowy standard wprowadza jednolity model księgowy dla umów leasingu oparty o koncepcję kontroli (korzyści + władza) i wymaga ujęcia aktywów (aktywa z tytułu użytkowania) oraz zobowiązań z tytułu leasingu. Rozpoznawanym składnikiem aktywów nie jest użytkowany przedmiot, np. maszyna czy samochód tylko prawo do jego użytkowania. Nowy standard „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 19 eliminuje pozabilansowe ujęcie leasingowanych aktywów, dla leasingobiorcy znika podział na leasing operacyjny i finansowy. W odniesieniu do leasingodawców MSSF 16 przenosi wymogi MSR 17. Leasingodawca nadal będzie klasyfikował umowy leasingu na leasing operacyjny i finansowy. Od 1 stycznia 2019 roku dodatkowo jako leasing traktowane są także umowy typu usługowego. Dotyczy to przede wszystkim umów najmu i dzierżawy powierzchni, prawa wieczystego użytkowania gruntów czy umów quasi usługowych, jak umowy z zakresu IT, telekomunikacji, które są wykonywane przy użyciu środków trwałych (np. serwery, światłowody, itp.). MSSF 16 wprowadza pewne uproszczenia i zezwala leasingobiorcom na niestosowanie wymogów dotyczących ujęcia, wyceny oraz prezentacji leasingu w stosunku do: ➢ krótkoterminowych umów leasingu (okres umowy <1 rok od momentu rozpoczęcia umowy); zwolnienie stosuje się konsekwentnie w odniesieniu do poszczególnych klas aktywów stanowiących przedmiot leasingu.; przy określaniu okresu leasingu Spółka powinna wziąć pod uwagę opcję przedłużenia okresu leasingu, jeśli jest wystarczająco pewna, że wykona opcję przedłużenia lub nie wykona opcji zakończenia; każda umowa leasingu, która zawiera opcję zakupu aktywa automatycznie nie kwalifikuje się jako leasing krótkoterminowy; ➢ umów leasingu, w przypadku których składnik aktywów będący przedmiotem leasingu ma niską wartość; rada MSR w Uzasadnieniu Wniosków podała, że maksymalna wartość aktywa kwalifikującego się do zwolnienia wynosi 5 000 USD (wartość początkowa nowego składnika aktywów, bez względu na wiek składnika objętego leasingiem).; zwolnienia nie stosuje się do pozycji oddanych w subleasing. Dopuszczalne zwolnienie dotyczące leasingu umów krótkoterminowych oraz leasingu aktywów nisko cennych ma na celu zmniejszenie kosztów związanych z wdrożeniem nowego standardu bez wyraźnego osłabienia jakości informacji płynących ze sprawozdania finansowego. W takim wypadku leasingobiorca ujmuje opłaty leasingowe w rachunku wyników metodą liniową w okresie leasingu lub w inny systematyczny sposób, jeżeli jest on bardziej reprezentatywny. W momencie zawarcia umowy Spółka ocenia czy umowa jest leasingiem lub czy zawiera leasing. Przez leasing należy rozumieć umowę lub część umowy, w której następuje przekazanie prawa do użytkowania składnika przez dany okres w zamian za wynagrodzenie. Ocena polega na sprawdzeniu czy w ramach umowy następuje przekazanie prawa sprawowania kontroli nad użytkowaniem danego składnika aktywów przez dany okres, to znaczy czy przez cały okres użytkowania Jednostka: ➢ ma prawo do uzyskania zasadniczo korzyści ekonomicznych z użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów (element korzyści); ➢ ma prawo do kierowania użytkowaniem zidentyfikowanego składnika aktywów (element władzy). Umowy leasingu, na mocy której następuje przeniesienie na Spółkę zasadniczo całego ryzyka i pożytków wynikających z posiadania przedmiotu leasingu, są ujmowane w aktywach oraz zobowiązaniach na dzień rozpoczęcia okresu leasingu. Wartość aktywów oraz zobowiązań określana jest na dzień rozpoczęcia leasingu według niższej z następujących dwóch wartości: wartości godziwej środka trwałego stanowiącego przedmiot leasingu lub wartości bieżącej minimalnych opłat leasingowych. Minimalne opłaty leasingowe rozdziela się pomiędzy koszty finansowe i zmniejszenie salda zobowiązania z tytułu leasingu w sposób umożliwiający uzyskanie stałej stopy odsetek w stosunku do niespłaconego salda zobowiązania. Warunkowe opłaty leasingowe są ujmowane w kosztach okresu, w którym je poniesiono. Środki trwale użytkowane na mocy umów leasingu są amortyzowane według takich samych zasad jak stosowane do własnych aktywów Spółki. W sytuacji jednak, gdy brak jest wystarczającej pewności, że Spółka uzyska tytuł własności przed końcem okresu leasingu wówczas dany składnik jest amortyzowany przez krótszy z dwóch okresów: szacowany okres użytkowania środka trwałego lub okresu leasingu. Umowy leasingowe, zgodnie z którymi leasingodawca zachowuje zasadniczo całe ryzyko i wszystkie „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 20 pożytki wynikające z posiadania przedmiotu leasingu, zaliczane są do umów leasingu operacyjnego. Opłaty leasingowe z tytułu leasingu operacyjnego ujmowane są jako koszty w rachunku zysków i strat metodą liniową przez okres trwania leasingu. 4.27. Uznawanie przychodów Przychody są ujmowane w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że Spółka uzyska korzyści ekonomiczne związane z daną transakcją oraz gdy kwotę przychodów można wycenić w wiarygodny sposób. Przychody ze sprzedaży obejmują wartość godziwą przychodów ze sprzedaży produktów, towarów i usług, po pomniejszeniu o podatek od towarów i usług, rabaty i opusty, a także po pomniejszeniu o podatek akcyzowy. Przychody ujmuje się w następujący sposób: a) przychody ze sprzedaży produktów i towarów Zgodnie z MSSF 15 „Przychody z umów z klientami” od 1 stycznia 2018 r. Spółka ujmuje przychody z umów z klientami w momencie spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia, poprzez przekazanie przyrzeczonego towaru nabywcy, gdzie przekazanie to stanowi jednocześnie uzyskanie przez nabywcę kontroli nad tym składnikiem aktywów, tj. zdolności do bezpośredniego rozporządzania przekazanym składnikiem aktywów i uzyskiwania z niego zasadniczo wszystkich pozostałych korzyści oraz zdolności do niedopuszczania innych jednostek do rozporządzania składnikiem aktywów i uzyskiwania z niego korzyści. Jako zobowiązanie do wykonania świadczenia Spółka rozpoznaje każde, zawarte w umowie przyrzeczenie przekazania klientowi towaru, które można wyodrębnić lub grupy wyodrębnionych towarów, które są zasadniczo takie same i w taki sam sposób przekazywane klientowi. Dla każdego zobowiązania do wykonania świadczenia, jednostka Grupy ustala (na podstawie warunków umownych), czy będzie je realizować w miarę upływu czasu lub czy spełni je w określonym momencie. Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów ujmuje się w wyniku finansowym jednorazowo, w określonym momencie czasu, zgodnym z momentem spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia. b) przychody ze sprzedaży usług Zgodnie z MSSF 15 „Przychody z umów z klientami” od 1 stycznia 2018 r. Spółka ujmuje przychody z umów z klientami w momencie spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia, poprzez przekazanie przyrzeczonej usługi nabywcy, gdzie przekazanie to stanowi jednocześnie uzyskanie przez nabywcę kontroli nad tym składnikiem aktywów, tj. zdolności do bezpośredniego rozporządzania przekazanym składnikiem aktywów i uzyskiwania z niego zasadniczo wszystkich pozostałych korzyści oraz zdolności do niedopuszczania innych jednostek do rozporządzania składnikiem aktywów i uzyskiwania z niego korzyści. Jako zobowiązanie do wykonania świadczenia Spółka rozpoznaje każde, zawarte w umowie przyrzeczenie przekazania klientowi usługi, które można wyodrębnić lub grupy wyodrębnionych usług, które są zasadniczo takie same i w taki sam sposób przekazywane klientowi. Dla każdego zobowiązania do wykonania świadczenia, Spółka ustala (na podstawie warunków umownych), czy będzie je realizować w miarę upływu czasu lub czy spełni je w określonym momencie. Przychody ze sprzedaży usług ujmuje się w wyniku finansowym w miarę upływu czasu, jeżeli spełniony jest jeden z następujących warunków: - klient jednocześnie otrzymuje i czerpie korzyści ekonomiczne płynące ze świadczenia Spółki w miarę jak wykonuje ona swoje zobowiązanie, lub - w wyniku spełnienia zobowiązania przez Spółkę powstaje lub zostaje ulepszony składnik aktywów (np. produkcja w toku), a kontrolę nad tym składnikiem w miarę jego powstawania lub ulepszania, sprawuje klient, lub „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 21 - w wyniku spełnienia zobowiązania przez Spółkę powstaje składnik aktywów, który nie ma alternatywnego zastosowania Spółki i jednocześnie Spółce przysługuje egzekwowalne prawo do zapłaty za dotychczas wykonane świadczenie. MSSF 15 „Przychody z umów z klientami” dla sprzedaży produktów i towarów oraz sprzedaży usług ustanowił tzw. Model Pięciu Kroków, które od 1 stycznia 2018 r. stosuje Spółka: 1. weryfikacja umów z klientami pod kątem kompletności i prawidłowości, uwzględniająca prawdopodobieństwo otrzymania zapłaty; 2. określenie przedmiotu umowy, czyli świadczenia Spółki na rzecz klientów (w niektórych przypadkach może być konieczność dokonania analizy kilku umów i ujęcia przychodów tak, jakby wynikały z jednej umowy zawartej z klientem); 3. określenie ceny transakcyjnej, czyli wynagrodzenia, którego otrzymanie jest oczekiwane przez Spółkę, biorąc pod uwagę stały lub zmienny charakter ceny, jej formę (pieniężną i/lub niepieniężną), jak również wartość pieniądza w czasie w sytuacji, kiedy udzielono kontrahentowi dłuższego kredytu kupieckiego; 4. alokacja ceny wynikającej z umowy do poszczególnych świadczeń/zobowiązań wynikających z umowy - przypisanie przychodów do poszczególnych świadczeń na bazie ich jednostkowej ceny sprzedaży, a w przypadku dyskonta oraz innych elementów zmieniających cenę dokonanie analizy, których świadczeń te elementy dotyczą i następnie odpowiednia ich alokacja; 5. ujęcie przychodu w księgach rachunkowych i w sprawozdaniu finansowym w chwili, kiedy Spółka zrealizuje zobowiązanie w zakresie świadczenia (po przekazaniu kontrahentowi towarów lub wykonaniu usługi na jego rzecz). W przychodach z umów z klientami w sprawozdaniu z całkowitych dochodów ujmowane są przychody powstające ze zwykłej działalności operacyjnej Spółki, tj. przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów. Przychody z umów z klientami ujmuje się w kwocie równej cenie transakcyjnej (uwzględniającej wszelkie opusty i rabaty). Cena transakcyjna odzwierciedla również zmianę wartości pieniądza w czasie, jeżeli umowa z klientem zawiera istotny element finansowania, który określa się na podstawie umownych warunków płatności, bez względu na to czy został on wyraźnie określony w umowie. Uznaje się, że element finansowania jest istotny, jeżeli w momencie zawarcia umowy okres od momentu przekazania przyrzeczonego towaru lub usługi klientowi do momentu zapłaty za towar lub usługę przez klienta wyniesie więcej niż 1 rok. Zgodnie z MSSF 15, jeśli wynagrodzenie określone w umowie obejmuje kwotę zmienną, Spółka oszacowuje kwotę wynagrodzenia, do którego będzie uprawniona w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta i zalicza do ceny transakcyjnej część lub całość kwoty wynagrodzenia zmiennego wyłącznie w takim zakresie, w jakim istnieje wysokie prawdopodobieństwo, że nie nastąpi odwrócenie znaczącej części kwoty wcześniej ujętych skumulowanych przychodów w momencie, kiedy ustanie niepewność co do wysokości wynagrodzenia. c) przychody z tytułu odsetek Przychody z tytułu odsetek ujmuje się według zasady memoriałowej metodą efektywnej stopy procentowej. Gdy należność traci na wartości, Spółka obniża jej wartość bilansową do poziomu wartości odzyskiwalnej, równej oszacowanym przyszłym przepływom pieniężnym zdyskontowanym według pierwotnej efektywnej stopy procentowej instrumentu, a następnie stopniowo rozlicza się kwotę dyskonta w korespondencji z przychodami z tytułu odsetek. Przychody z tytułu odsetek od udzielonych pożyczek, które utraciły wartość, ujmuje się według zasady kasowej lub zasady odzyskanego kosztu, w zależności od okoliczności. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 22 d) dywidendy Przychody z tytułu dywidend ujmuje się w momencie nabycia prawa do otrzymania płatności (pod warunkiem, że zachodzi prawdopodobieństwo uzyskania przez Spółkę korzyści ekonomicznych oraz że da się wiarygodnie wycenić wysokość przychodu). 4.28. Pozostałe przychody operacyjne Do pozostałych przychodów operacyjnych klasyfikowane są przychody i zyski nie związane w sposób bezpośredni z działalnością operacyjną Spółki. Do tej kategorii zalicza się np. zyski powstałe z tytułu sprzedaży aktywów trwałych, zyski z aktualizacji wyceny składników majątkowych, odwrócenie odpisów aktualizujących wartość należności, otrzymane odszkodowania, nadpłacone zobowiązania podatkowe z wyjątkiem podatku dochodowego od osób prawnych, itp. 4.29. Dotacje państwowe Dotacji nie ujmuje się do chwili uzyskania uzasadnionej pewności, że Spółka spełni konieczne warunki i otrzyma takie dotacje. Dotacje rządowe ujmuje się w wyniku systematycznie za każdy okres, w którym Spółka ujmuje wydatki jako koszty, których kompensatę ma stanowić dotacja. W szczególności dotacje, których podstawowym warunkiem udzielenia jest zakup, budowa lub inny rodzaj nabycia aktywów trwałych, ujmuje się jako odroczone przychody w sprawozdaniu z sytuacji finansowej i odnosi się na wynik systematycznie w uzasadnionych kwotach przez okres ekonomicznej użyteczności związanych z nimi aktywów. Dotacje rządowe należne jako kompensata już poniesionych kosztów lub strat lub jako forma bezpośredniego wsparcia finansowego dla Spółki bez ponoszenia w przyszłości związanych z tym kosztów ujmuje się w wyniku w okresie, kiedy stają się wymagalne. Korzyści wynikające z otrzymania kredytów preferencyjnych poniżej oprocentowania rynkowego, traktowane są jako dotacje i mierzone są jako różnica pomiędzy wartością otrzymanych kredytów i wartością godziwą kredytów ustalona z zastosowaniem odpowiedniej rynkowej stopy procentowej. 4.30. Koszty Spółka prezentuje rachunek kosztów w układzie kalkulacyjnym. Do kosztów powstałych w wyniku podstawowej działalności zalicza się koszt własny sprzedaży, koszty sprzedaży i dystrybucji oraz koszty ogólnego zarządu. 4.31. Pozostałe koszty operacyjne Do pozostałych kosztów operacyjnych zaliczane są koszty i straty niezwiązane w sposób bezpośredni z działalnością operacyjną Spółki. Kategoria ta obejmuje straty z tytułu zbycia aktywów trwałych, straty z aktualizacji wartości aktywów i zobowiązań, odpisy aktualizujące wartość należności, przekazane darowizny, skutki wynikające z gwarancji i poręczeń itp. 4.32. Koszty finansowe Koszty odsetek, dywidend i inwestycji są prezentowane w pozycji „koszty finansowe”. 4.33. Przychody finansowe Do przychodów finansowych klasyfikowane są przychody z tytułu otrzymanych dywidend, odsetek od działalności lokacyjnej i inwestycyjnej oraz zyski z tytułu różnic kursowych. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 23 4.34. Zysk na jedną akcję Zysk na jedną akcję dla każdego okresu jest obliczony poprzez podzielenie zysku netto za dany okres przez średnioważoną liczbę akcji Spółki, ponieważ nie występują akcje uprzywilejowane. 4.35. Szacunki i związane z nimi założenia Spółka dokonuje oszacowań i przyjmuje założenia oparte na doświadczeniu historycznym oraz różnych innych czynnikach, które są uznawane za racjonalne w danych okolicznościach, a ich wyniki dają podstawę osądu, co do wartości bilansowej aktywów i zobowiązań, która nie wynika bezpośrednio z innych źródeł. Faktyczna wartość może różnić się od wartości szacowanej. Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest rozpoznawana w okresie, w którym zostały one zmienione. W okresie sprawozdawczym Spółka przeprowadzała testy na utratę wartości aktywów trwałych i nie stwierdziła utraty ich wartości. Odpisy aktualizujące wartość zapasów uwzględniają stopień utraty ich wartości. Odpisy aktualizujące należności zostały zaktualizowane w wysokości uwzględniającej stopień ryzyka w zakresie braku otrzymania płatności od odbiorców. Rezerwy na świadczenia emerytalne i nagrody jubileuszowe zostały zaktualizowane w oparciu o wyliczenia aktuarialne na 31.12.2021 r. Do dyskontowania przyszłych wypłat świadczeń przyjęto stopę dyskontową na poziomie średniej rentowności najbezpieczniejszych długoterminowych papierów wartościowych notowanych na polskim rynku kapitałowym wg stanu na dzień wyceny. Aktualizacji rezerw na niewykorzystane urlopy wypoczynkowe dokonano na podstawie wielkości przewidywanych wynagrodzeń pracowników wraz z narzutami obciążającymi pracodawcę za niewykorzystane na dzień 31.12.2021 r. urlopy. Spółka rozpoznaje składniki aktywów z tytułu podatków odroczonych przy założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na ich wykorzystanie. Spółka dokonuje co roku weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności dla środków trwałych i wartości niematerialnych. Ostatnia aktualizacja miała miejsce na dzień 31.12.2021 roku. 4.36. Rachunek przepływów pieniężnych Spółka sporządza rachunek przepływów pieniężnych według metody pośredniej w podziale na działalność operacyjną, inwestycyjną i finansową. Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej pochodzą przede wszystkim z działalności podstawowej. Nie zawierają zewnętrznych źródeł finansowania. Przepływy z działalności inwestycyjnej to przede wszystkim: - środki pieniężne zapłacone i otrzymane z tytułu nabycia (zbycia) rzeczowych aktywów trwałych, wartości niematerialnych oraz innych aktywów trwałych, - środki pieniężne związane z nabyciem lub sprzedażą instrumentów kapitałowych, - otrzymane dywidendy, - pożyczki udzielone stronom trzecim, - środki pieniężne z rozliczenia umów terminowych typu forward. Przepływy pieniężne z działalności finansowej dotyczą przede wszystkim zewnętrznych źródeł finansowania. Ujmowane są tu między innymi: - wpływy z emisji akcji (w prezentowanym okresie nie wystąpiły), „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 24 - wydatki na zakup akcji własnych (w prezentowanym okresie nie wystąpiły), - dywidendy i inne płatności na rzecz właścicieli akcji, - zaciągnięcie i spłata kredytów i pożyczek, - dotacje i wszystkie inne bezzwrotne wpływy pochodzące z obcego źródła finansowania. 5. Zastosowanie standardów rachunkowości w 2021 roku Zastosowanie nowych interpretacji i zmian standardów w 2021 roku nie miało wpływu na sytuację finansową Przedsiębiorstwa Przemysłu Spożywczego „PEPEES” S.A. w Łomży. Zmiany w Międzynarodowych Standardach Sprawozdawczości Finansowej obowiązujące od dnia1 stycznia 2021 roku: • Zmiany do MSSF 9 „Instrumenty finansowe”, MSR 39 „Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena”, MSSF 7 „Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji”, MSSF 4 „Umowy ubezpieczeniowe” oraz MSSF 16 „Leasing” - Reforma Referencyjnej Stopy Procentowej - Etap 2 zatwierdzone w UE w dniu 13 stycznia 2021 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2021 roku lub później), • Zmiany do MSSF 16 „Leasing” - ulgi w spłatach czynszu w związku z Covid-19 po 30 czerwca 2021 r. zatwierdzone w UE w dniu 30 sierpnia 2021 r. (obowiązuje od dnia 1 kwietnia 2021 r. w odniesieniu do lat obrotowych rozpoczynających się najpóźniej dnia 1 stycznia 2021 r. i później), • Zmiany do MSSF 4 „Umowy ubezpieczeniowe” pt. „Przedłużenie tymczasowego zwolnienia ze stosowania MSSF 9” zatwierdzone w UE w dniu 16 grudnia 2020 r. (data wygaśnięcia tymczasowego zwolnienia z MSSF 9 została przedłużona z 1 stycznia 2021 roku na okresy roczne rozpoczynające się 1 stycznia 2023 roku i później). 6. Nowe standardy rachunkowości i interpretacje niezastosowane w niniejszym sprawozdaniu Nowe standardy i interpretacje wchodzące w życie po dniu bilansowym (wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości i zatwierdzone do stosowania w UE, a które wchodzą w życie w późniejszym terminie): • Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” – przychody uzyskiwane przed przyjęciem składnika aktywów trwałych do użytkowania zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później), • Zmiany do MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe” – umowy rodzące obciążenia – koszt wypełnienia umowy zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później), • Zmiany do MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć” – zmiany odniesień do założeń koncepcyjnych wraz ze zmianami do MSSF 3 zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później), • MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” z późniejszymi zmianami do MSSF 17 zatwierdzone w UE w dniu 19 listopada 2021 r. (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później), „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 25 • Zmiany do różnych standardów „Poprawki do MSSF (cykl 2018 - 2020)” – dokonane zmiany w ramach procedury wprowadzania dorocznych poprawek do MSSF (MSSF 1, MSSF 9, MSSF 16 oraz MSR 41) ukierunkowane głównie na rozwiązywanie niezgodności i uściślenie słownictwa - zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (zmiany do MSSF 1, MSSF 9 oraz MSR 41 obowiązują w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później. Zmiany do MSSF 16 dotyczą jedynie przykładu ilustrującego, a zatem nie podano daty jej wejścia w życie.). Nowe standardy i interpretacje oczekujące na zatwierdzenie do stosowania w Unii Europejskiej: MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji wydanych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych nowych standardów oraz zmian do standardów, które według stanu na dzień 31 grudnia 2021 roku nie zostały jeszcze zatwierdzone do stosowania w UE (poniższe daty wejścia w życie odnoszą się do standardów w wersji pełnej): • MSSF 14 „Odroczone salda z regulowanej działalności” (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub później) – Komisja Europejska postanowiła nie rozpoczynać procesu zatwierdzania tego tymczasowego standardu do stosowania na terenie UE do czasu wydania ostatecznej wersji MSSF 14, • Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Klasyfikacja zobowiązań jako krótkoterminowe lub długoterminowe (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później), • Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Ujawnienia na temat stosowanej polityki rachunkowej (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później), • Zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” – Definicja wartości szacunkowych (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później), • Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy” - Podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań z pojedynczej transakcji (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później), • Zmiany do MSSF 10 „Skonsolidowane sprawozdania finansowe” oraz MSR 28 „Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach” – Sprzedaż lub wniesienie aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem oraz późniejsze zmiany (data wejścia w życie zmian została odroczona do momentu zakończenia prac badawczych nad metodą praw własności), • Zmiany do MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” – zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 po raz pierwszy – dane porównawcze (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później). Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą różnić się od dat stosowania wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez Unię Europejską. Emitent nie zdecydował się na wcześniejsze zastosowanie żadnego standardu, interpretacji lub zmiany, która została opublikowana, lecz nie weszła dotychczas w życie. Emitent jest w trakcie analizy, jaki wpływ powyższe zmiany będą miały na jego sprawozdania finansowe. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 26 7. Nietypowe pozycje mające znaczący wpływ na aktywa, pasywa, kapitał, wynik finansowy i przepływy pieniężne W 2021 r. Spółka otrzymała dofinansowanie do wynagrodzeń z tarczy antykryzysowej w kwocie: 1.184 tys. zł. Ponadto należy podkreślić, że trwająca pandemia i jej oddziaływanie na sytuację gospodarczą nie pozostała bez wpływu na działalność Spółki, głównie poprzez zmniejszenie popytu na produkty spółki oraz znaczny spadek cen głównego produktu, czyli skrobi. Czynniki te miały wpływ na wielkość przychodów oraz zysków wykazanych w sprawozdaniu z całkowitych dochodów. Na skutek pandemii nie doszło do utraty aktywów i istotnych zmian w sprawozdaniu z sytuacji finansowej. 8. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości, korygowanie błędów i prezentacji „PEPEES” S.A. nie korygowała błędów lat poprzednich. Spółka nie zmieniała stosowanych uprzednio zasad rachunkowości, z wyjątkiem zastosowania nowych lub zmienionych, standardów oraz interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2021 roku. 9. Sprawozdawczość dotycząca segmentów działalności 9.1. Informacje dotyczące produktów i usług Przedsiębiorstwo Przemysłu Spożywczego „PEPEES” działa głównie w segmencie: „przetwórstwo ziemniaków”. W ramach tego segmentu wytwarza się: • skrobię ziemniaczaną, wykorzystywaną w gospodarstwach domowych oraz przez przemysł spożywczy, farmaceutyczny, papierniczy i włókienniczy, • kilka asortymentów glukozy, wykorzystywanej przez przemysł spożywczy, cukierniczy i farmaceutyczny, • maltodekstrynę, która jest istotnym składnikiem produktów sproszkowanych (lody, sosy, zupy, ekstrakty owocowe, posypki smakowe) oraz odżywek i preparatów witaminowo-mineralnych dla dzieci i sportowców. • białko, które jest otrzymywane z soku komórkowego ziemniaka przez koagulację, oddzielenie i wysuszenie; stanowi cenny komponent mieszanek paszowych dla zwierząt i jest znakomitym zamiennikiem białka zwierzęcego. • szeroki asortyment syropów skrobiowych, znajdujących zastosowanie w przemyśle cukierniczym i piekarniczym. Pozostałe rodzaje działalności dotyczą: • robót i usług, • sprzedaży niektórych towarów i materiałów, • uprawy i sprzedaży roślin jednorocznych. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 27 9.2 Przychody z podziałem na produkty Nazwa produktu Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku Skrobia 100 383 91 525 Białko 12 028 10 631 Glukoza 13 625 10 252 Hydrol 409 333 Maltodekstryna 20 689 22 587 Syropy skrobiowe 1 366 902 Towary i materiały 14 302 17 775 Usługi 1 141 1 177 Razem 163 943 155 182 9.3 Przychody ze sprzedaży według struktury terytorialnej Wyszczególnienie Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku Polska, w tym 95 139 103 097 Skrobia 48 169 53 472 Białko 7 432 7 415 Glukoza 10 992 8 846 Hydrol 409 333 Maltodekstryna 14 262 18 097 Syropy skrobiowe 1 366 902 Towary i materiały 11 368 12 855 Usługi 1 141 1 177 Kraje UE - dostawy wewnątrzwspólnotowe, w tym: 13 284 12 253 Skrobia 7 090 5 654 Białko 962 1 547 Maltodekstryna 3 582 4 026 Glukoza 1 365 964 Towary 285 62 Pozostałe kraje - eksport 55 520 39 832 Skrobia 45 124 32 399 Białko 3 634 1 669 Glukoza 1 268 442 Maltodekstryna 2 845 464 Towary 2 649 4 858 Razem 163 943 155 182 9.4. Informacje dotyczące głównych klientów Spółka nie posiada klienta, od którego przychody ze sprzedaży przekroczyłyby 10% łącznych przychodów. Natomiast w grupie poszczególnych produktów istnieją klienci, których udział stanowi ponad 10% w sprzedaży danego produktu. I tak: • powyżej 10% białka sprzedano do dwóch kontrahentów krajowych (odpowiednio 17,7% i 12,9%), „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 28 • powyżej 10% maltodekstryny sprzedano do każdego z dwóch kontrahentów krajowych (odpowiednio 17,9% i 13,5% ), • powyżej 10% syropu sprzedano do trzech kontrahentów krajowych (odpowiednio 27,2%, 24,4% i 16,8%). 10. Noty objaśniające do sprawozdania z sytuacji finansowej 10.1 Rzeczowe aktywa trwałe RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) środki trwałe, w tym: 86 914 94 755 - grunty 101 101 - budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej 46 975 50 264 - urządzenia techniczne i maszyny 36 902 41 252 - środki transportu 2 297 2 482 - inne środki trwałe 639 656 b) środki trwałe w budowie 1 189 3 249 Rzeczowe aktywa trwałe, razem 88 103 98 004 ZMIANY ŚRODKÓW TRWAŁYCH (WG GRUP RODZAJOWYCH) grunty budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej urządzenia techniczne i maszyny środki transportu inne środki trwałe Ogółem Stan na 1 stycznia 2020 r. Wartość brutto 101 90 290 93 289 6 447 1 988 192 115 Umorzenie - 38 819 48 614 3 517 1 187 92 137 Wartość księgowa netto 101 51 471 44 675 2 930 801 99 978 Rok 2020 r. Wartość brutto na początek okresu 101 90 290 93 289 6 447 1 988 192 115 Zwiększenia (z tytułu) - 2 457 5 705 928 66 9 156 - z inwestycji - 1 564 1 564 - z zakupu - 893 1 518 513 66 2 990 - leasing - 4 187 415 4 602 Zmniejszenia (z tytułu) - 109 4 312 1 240 10 5 671 - sprzedaż 3 374 48 8 3 430 - likwidacja 109 938 1 192 2 2 241 Wyksięgowanie umorzenia sprzedanych i zlikwidowanych środków trwałych (109) (1 262) (1 191) (10) (2 572) Amortyzacja - 3 664 6 078 1 327 211 11 280 - związana z działalnością podstawową 3 570 5 115 1 309 194 10 188 - związana z działalnością rolniczą 94 963 18 17 1 092 Stan na 31 grudnia 2020 r. Wartość brutto 101 92 638 94 682 6 135 2 044 195 600 Umorzenie 0 42 374 53 430 3 653 1 388 100 845 Wartość księgowa netto 101 50 264 41 252 2 482 656 94 755 Rok 2021 Wartość brutto na początek okresu 101 92 638 94 682 6 135 2 044 195 600 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 29 ZMIANY ŚRODKÓW TRWAŁYCH (WG GRUP RODZAJOWYCH) grunty budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej urządzenia techniczne i maszyny środki transportu inne środki trwałe Ogółem Zwiększenia (z tytułu) - 449 2 985 1 225 179 4 838 - z inwestycji - - z zakupu 449 2 426 196 179 3 250 - leasing 559 1 029 1 588 Zmniejszenia (z tytułu) - - 1 398 1 108 21 2 527 - sprzedaż 694 322 10 1 026 - likwidacja 704 786 11 1 501 Wyksięgowanie umorzenia sprzedanych i zlikwidowanych środków trwałych (571) (914) (20) (1 505) Amortyzacja, w tym: - 3 738 6 508 1 216 195 11 657 - związana z działalnością podstawową 3 673 5 711 981 177 10 542 - związana z działalnością rolniczą 65 797 235 18 1 115 Stan na 31 grudnia 2021 r. Wartość brutto 101 93 087 96 269 6 252 2 202 197 911 Umorzenie - 46 112 59 367 3 955 1 563 110 997 Wartość księgowa netto 101 46 975 36 902 2 297 639 86 914 W momencie przejścia na MSSF przyjęto wartość godziwą środków trwałych wycenionych przez rzeczoznawcę jako zakładany koszt. Różnicę z wyceny pomniejszoną o odroczony podatek dochodowy odniesiono na kapitał własny. W okresie sprawozdawczym odpisy amortyzacyjne dotyczące działalności podstawowej powiększyły koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów w kwocie 8.698 tys. PLN (8.342 tys. PLN – 2020 r.) oraz koszty ogólnego zarządu - 1.844 tys. PLN (1.846 tys. PLN -2020 r.). Obciążenia rzeczowych aktywów trwałych z tytułu zaciągniętych kredytów bankowych: - zastaw rejestrowy na środkach trwałych w kwocie 9.822 tys. PLN na rzecz BNP PARIBAS, - zastaw rejestrowy na środkach trwałych w kwocie 5.900 tys. PLN na rzecz Santander Bank Polska S.A (wcześniej Banku Zachodniego WBK), - zastaw rejestrowy na środkach trwałych na rzecz PKO Banku Polskiego S.A. W związku z nabyciem rzeczowych aktywów trwałych zaciągnięto kredyty inwestycyjne, których niespłacona wartość na dzień sprawozdawczy wynosi 231tys. PLN (31.12.2020 r.- 1.616 tys. PLN) W sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „pozostałe przychody operacyjne” ujęto odszkodowania otrzymane od firmy ubezpieczeniowej z tytułu utraty wartości rzeczowych aktywów trwałych spowodowane zdarzeniami losowymi w kwocie 99 tys. PLN (rok 2020: 92 tys. PLN). RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE W LEASINGU FINANSOWYM Wartość netto na dzień 31 grudnia 2021 r. 31 grudnia 2020 r. - urządzenia techniczne i maszyny 3 216 7 636 - środki transportu 1 010 1 429 - narzędzia - 57 Razem 4 226 9 122 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 30 10.2 Wartości niematerialne WARTOŚCI NIWEMATERIALNE Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartości, w tym: 184 203 - oprogramowanie komputerowe 103 124 b) prawo do emisji gazów - 296 Wartości niematerialne, razem 184 499 ZMIANY WARTOŚCI NIEMATERIALNYCH koszty zakończonych prac rozwojowych wartość firmy nabyte koncesje, patenty, licencje w tym: oprogramo- wanie komputerowe Prawo do emisji gazów Ogółem Stan na 1 styczna 2020 Wartość brutto 667 202 869 Umorzenie 456 - 456 Wartość księgowa netto - - 211 202 413 Rok 2020 Wartość brutto na początek okresu - - 667 202 869 Zwiększenia (z tytułu) - - 15 927 942 - z zakupu 15 927 942 Zmniejszenia (z tytułu) - - - 833 833 - sprzedaż - - wykorzystanie 833 833 Amortyzacja 23 23 Stan na 31 grudnia 2020 - Wartość brutto - - 682 296 978 Umorzenie - - 479 - 479 Wartość księgowa netto - - 203 296 499 Rok 2021 - Wartość brutto na początek okresu - - 682 296 978 Zwiększenia (z tytułu) - - - 2 198 2 198 - z zakupu - - 2 198 2 198 Zmniejszenia (z tytułu) - - - 2 494 2 494 - wykorzystanie - 2 494 2 494 Amortyzacja - - 19 - 19 Stan na 31 grudnia 2021 - Wartość brutto - - 682 - 682 Umorzenie - - 498 - 498 Wartość księgowa netto - - 184 - 184 Całą amortyzację wartości niematerialnych zawarto w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „koszty ogólnego zarządu”. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 31 ZMIANY STANU UPRAWNIEŃ DO EMISJI CO2 Ilość jednostek EUA Wartość (tys. PLN) Stan na 01.01.2021 r. 2 000 296 Otrzymane nieodpłatnie 7 088 - Zakupione 13 201 2 198 Umorzone 15 201 2 494 Sprzedane - - Stan na 31.12.2021 r. 7 088 - Na dzień 31 grudnia 2021 roku Spółka utworzyła rezerwę w wysokości 2.429 tys. PLN na wartość jednostek EUA przewidzianych do umorzenia za rok 2021. 10.3 Prawa do aktywów Prawa do aktywów Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Prawa do aktywów 15 761 15 844 Prawa do aktywów, razem 15 761 15 844 10.4 Nieruchomości inwestycyjne Nieruchomości inwestycyjne Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Nieruchomości inwestycyjne 373 383 Nieruchomości inwestycyjne, razem 373 383 Nieruchomości inwestycyjne obejmują wartość posiadanego mieszkania w Poznaniu, które jest wynajmowane. 10.5 Inwestycje w jednostkach zależnych ZMIANA STANU INWESTYCJI W JEDNOSTKACH ZALEŻNYCH Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku a) stan na początek okresu 23 586 26 632 - udziały lub akcje 15 586 18 632 - obligacje 8 000 8 000 b) zwiększenia (z tytułu) - 52 - zakup udziałów w CHP Energia - 52 c) zmniejszenia (z tytułu) - 3 098 - sprzedaż udziałów w CHP Energia 5 972 - odpis aktualizujący wartość udziałów w CHP Energia (4 569) 1 695 - reklasyfikacja udziałów w CHP Energia (przeniesienie do "Aktywów przeznaczonych do sprzedaży") (1 403) 1 403 d) stan na koniec okresu 23 586 23 586 - udziały lub akcje 15 586 15 586 - obligacje 8 000 8 000 Udziały i akcje wyceniane są w cenie nabycia z rozpoznaniem utraty wartości. Obligacje klasyfikowane jako instrumenty wyceniane w zamortyzowanym koszcie zaprezentowane zostały w cenie emisyjnej. Wycena w zamortyzowanym koszcie wynosi w 2021 r. 8.288 tys. PLN, natomiast w 2020 r. wynosiła 7.944 tys. PLN. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 32 Obciążenia: - zastawy rejestrowe na 32.400 sztukach udziałów (100% udziałów) w spółce Gospodarstwo Rolne Ponary na rzecz PKO Banku Polskiego S.A. o wartości księgowej 11.831 tys. PLN. Nazwa (firma) jednostki zależnej Siedziba Przedmiot działalności Zastosowana metoda konsolidacji Data objęcia kontroli Wartość udziałów/ akcji według ceny nabycia Wartość bilansowa Procent posiada- nego kapitału Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA ZPZ LUBLIN Sp. z o.o. Lublin Produkcja i sprzedaż syropu ziemniaczanego oraz suszu ziemniaczanego Pełna 02.12.1996 2 550 2 550 82,38 82,38 PPZ BRONISŁAW S.A. Bronisław Wytwarzanie skrobi i produktów skrobiowych Pełna 16.03.2011 1 205 1 205 84,125 84,125 Pepees Inwestycje Sp. z o.o. Łomża Kupno i sprzedaż nieruchomości na własny rachunek Pełna 18.10.2010 96 - 100 100 Gospodarstwo Rolne Ponary Sp. z o.o. Łomża Uprawy rolne połączone z chowem i hodowlą zwierząt Pełna 19.09.2017 11 831 11 831 100 100 Nazwa (firma) jednostki zależnej Kapitał własny Aktywa Zobowiązania Przychody ze sprzedaży Zysk/ Strata Rok 2020 ZPZ LUBLIN Sp. z o.o. 5 259 19 568 14 309 19 634 1 607 PPZ BRONISŁAW 19 469 77 711 58 242 43 132 178 CHP Energia Sp. z o.o. (7 500) 18 247 25 747 7 646 (1 291) Pepees Inwestycje Sp. z o.o. 82 235 153 - (9) Gospodarstwo Rolne PONARY Sp. z o.o. 13 566 21 557 7 991 - 106 Rok 2021 ZPZ LUBLIN Sp. z o.o. 4 659 21 793 17 134 18 863 (600) PPZ BRONISŁAW 14 173 76 744 62 571 48 398 (5 310) Pepees Inwestycje Sp. z o.o. 71 71 - - (11) Gospodarstwo Rolne PONARY Sp. z o.o. 14 367 21 634 7 267 - 75 Spółka przeprowadziła testy na utratę wartości posiadanych aktywów w każdej ze spółek zależnych. Test na utratę wartości aktywów w spółce ZPZ Lublin został przeprowadzony w oparciu o metodę zdyskontowanych przepływów pieniężnych („DCF”) bazującą na prognozach opracowanych przez zarząd spółki dla lat 2022-2026. Prognozy zarządu zakładają CAGR dla przychodów na poziomie 7,4% (wzrost przychodów w 2022 r. o 18%, po spadku nominalnej sprzedaży w 2021 r. o 3,9%, a w ujęciu realnym o 9,0%) oraz rentowność EBIT w zakresie od 2,2% do 7,8%. Na potrzeby testu zdefiniowano stopę dyskontową (WACC przed opodatkowaniem) w wysokości 11,9%, natomiast parametr wzrostu strumieni pieniężnych po okresie prognozy przyjęto na poziomie 2%. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 33 W przypadku spółki PPZ Bronisław test na utratę wartości aktywów został przeprowadzony w oparciu o metodę zdyskontowanych przepływów pieniężnych („DCF”) bazującą na prognozach opracowanych przez zarząd spółki dla lat 2022-2026. Prognozy zarządu zakładają CAGR dla przychodów na poziomie 2,7% oraz rentowność EBIT w zakresie 1,8% - 10,4%. Na potrzeby testu zdefiniowano stopę dyskontową (WACC przed opodatkowaniem) w wysokości 12,19%, natomiast parametr wzrostu strumieni pieniężnych po okresie prognozy przyjęto na poziomie 2%. Test na utratę wartości aktywów w spółce Gospodarstwo Rolne PONARY przeprowadzono poprzez oszacowanie wartości odzyskiwalnej jako wartość godziwa kapitałów własnych spółki pomniejszonej o koszty doprowadzenia do sprzedaży. Wartość godziwą kapitałów własnych spółki ustalono w oparciu o metodę wartości skorygowanych aktywów netto z uwzględnieniem wartości rynkowej praw do nieruchomości oszacowanej przez rzeczoznawcę majątkowego. 10.6 Pozostałe aktywa finansowe ZMIANA STANU INWESTYCJI W POZOSTAŁYCH JEDNOSTKACH Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku a) stan na początek okresu 7 595 6 451 - udziały lub akcje 7 345 6 201 - obligacje 250 250 b) zwiększenia: 163 1 144 - udziały lub akcje 8 946 - zakup obligacji - - - aktualizacja wartości akcji 155 198 c) zmniejszenia: 250 - - sprzedaż obligacji 250 - d) stan na koniec okresu 7 508 7 595 - udziały lub akcje 7 508 7 345 - obligacje - 250 INWESTYCJE W POZOSTAŁYCH JEDNOSTKACH Stan na 31.12.2021 r. Stan na 31.12.2020 r. Udziały lub akcje (wyceniane w wartości godziwej przez wynik): 7 508 7 345 Bank Polskiej Spółdzielczości 75 75 Warszawski Rolno-Spożywczy Rynek Hurtowy w Broniszach 7 125 6 970 Zakłady Mięsne Ostrołęka S.A. 37 37 Agencja Rozwoju Regionalnego S.A. 1 1 Spółdzielczy Bak Rozwoju 270 262 Obligacje (wyceniane w zamortyzowanym koszcie): - 250 Spółdzielczy Bak Rozwoju - 250 Razem 7 508 7 595 „PEPEES” S.A. posiada 4.000 nieuprzywilejowanych akcji firmy „Warszawski Rolno-Spożywczy Rynek Hurtowy” Spółka Akcyjna z siedzibą w Broniszach („WRSRH”) o wartości nominalnej 4.000 tys. złotych nabytych za cenę 3.475 tys. złotych (z czego 1.000 akcji zostało nabytych 27 lipca 2020 r. za cenę 925 tys. złotych). Wartość godziwa posiadanego przez „PEPEES” S.A. pakietu akcji została na dzień 31.12.2021 r. oszacowana przez niezależnego aktuariusza na kwotę 7.125 tys. złotych. Aktualizacja wartości wspomnianych akcji w kwocie 155 tys. PLN została ujęta w przychodach finansowych roku 2021. Akcje te stanowią 3,33% kapitału WRSRH i 1,6% udziału w głosach na WZA. Głównym właścicielem WRSRH jest Skarb Państwa, posiadający ponad 71,83% udziału w kapitale. PEPEES nie sprawuje kontroli „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 34 nad WRSRH. Inwestycja ta wyceniania jest w wartości godziwej przez wynik i wykazana została w aktywach krótkoterminowych. Spółka posiada również udziały Banku Spółdzielczego w Szepietowie na łączną kwotę 270 tys. PLN. Jest to inwestycja długoterminowa. Spółka posiada jeszcze udziały w trzech innych jednostkach, które zapewniają mniej niż 5% ogólnej liczby głosów w walnym zgromadzeniu i nie są one istotne ze względu na wartość i politykę inwestycyjną Spółki. W związku z tym udziały te zostały ujęte w sprawozdaniu w cenie transakcyjnej. 10.7 Zapasy ZAPASY Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) materiały 4 705 3 235 b) półprodukty i produkty w toku 1 128 794 c) produkty gotowe 53 682 62 226 d) towary 3 762 5 669 Zapasy, razem 63 277 71 924 Wartość bilansowa zapasów wycenionych w wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży wyniosła na 31.12.2021 r. – 2.299 tys. PLN (2020 r. - 6.581tys. PLN). Wartość zapasów ujęta jako koszt w okresie sprawozdawczym wyniosła w roku 2021 - 124.598 tys. PLN, natomiast w 2020 - 112.793 tys. PLN. Kwota odpisów aktualizujących, ujętych jako koszty w trakcie 2021 roku wyniosła 1.045 tys. PLN i odpowiednio w roku 2020 - 1.109 tys. PLN. Kwota odwrócenia odpisów aktualizujących zapasy w roku 2021 wyniosła 748 tys. PLN (2020 r. - 1.200 tys. PLN). Wartość odpisów aktualizujących według stanu na 31.12.2021 r. wynosi 318 tys. PLN (31.12.2020 r. - 304 tys. PLN). Wartość bilansowa zapasów stanowiących zabezpieczenie spłaty kredytów bankowych wynosi 41.650 tys. PLN (na koniec 2020 r. 41.650 tys. PLN). Obciążenia na zapasach z tytułu zaciągniętych kredytów bankowych: - zastaw rejestrowy na zapasach ziemniaków, produktów gotowych i półproduktów na rzecz Powszechnej Kasy Oszczędności Bank Polski S.A., będący zabezpieczeniem kredytu, którego zadłużenie na 31.12.2021 r. wynosi 17.000 tys. PLN, - zastaw rejestrowy na zapasach materiałów, produktach gotowych i towarach na rzecz Santander Bank Polska S.A., będący zabezpieczeniem kredytów, których zadłużenie na 31.12.2021 r. wynosi 17.000 tys. PLN. 10.8 Aktywa biologiczne Aktywa roślinne Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Aktywa biologiczne 560 338 Razem 560 338 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 35 Spółka „PEPEES” S.A. od marca 2014 roku dzierżawi gospodarstwo rolne oraz od marca 2018 roku nowe grunty, które zostały obsiane roślinami jednorocznymi. Koszty związane z nabyciem nasion i uprawą na dzień bilansowy wynoszą 7.413 tys. PLN, natomiast przychody z działalności rolnej 4.587 tys. PLN. Na dzień 31.12.2021 r. w gospodarstwach rolnych nie występowały zapasy. Aktywa biologiczne zostały wykazane w sprawozdaniu w wartości godziwej. 10.9 Należności z tytułu dostaw oraz pozostałe należności krótkoterminowe NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Należności z tytułu dostaw 21 985 17 419 Należności pozostałe 5 401 5 043 Zaliczki 852 1 140 Razem 28 238 23 602 NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) od jednostek powiązanych 625 2 668 - do 12 miesięcy 625 2 668 b) należności od pozostałych jednostek 21 360 14 751 - do 12 miesięcy 21 360 14 751 Razem należności z tytułu dostaw, razem 21 985 17 419 NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG (BRUTTO) O POZOSTAŁYM OD DNIA BILANSOWEGO OKRESIE SPŁATY: Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) do 1 miesiąca 12 414 6 910 b) powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy 4 301 5 157 c) powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy - - d) powyżej 6 miesięcy do 1 roku - - e) powyżej 1 roku - - f) należności przeterminowane 5 928 5 828 Należności z tytułu dostaw i usług, razem (brutto) 22 643 17 895 g) odpisy aktualizujące wartość należności z tytułu dostaw i usług (658) (476) Należności z tytułu dostaw i usług, razem (netto) 21 985 17 419 Średni termin spłaty należności z tytułu sprzedaży towarów i usług wynosi ok. 40 dni. Od nieuregulowanych należności w terminie nalicza się odsetki ustawowe. Spółka utworzyła rezerwy w pełni pokrywające należności przeterminowane o ponad 180 dni, ponieważ z doświadczeń historycznych wynika, iż takie należności mogą być trudno ściągalne. Na należności nieuregulowane przez 60 do 120 dni tworzy się rezerwy w oparciu o szacunkowe kwoty nieściągalnych należności z tytułu sprzedaży towarów na podstawie doświadczeń z przeszłości oraz analizy sytuacji finansowych poszczególnych kontrahentów. Należności handlowe są ubezpieczone w firmie KUKE, która dokonuje oceny kredytowej klientów i na tej podstawie wyznacza im limity kredytowe. Limity i punktacja danego klienta podlegają weryfikacji. Należności przeterminowane, od których nie dokonano odpisów aktualizujących, są to należności od dłużników, z którymi Spółka współpracuje od kilku lat i z oceny ich sytuacji gospodarczej i finansowej nie wynika, że są to należności wątpliwe. Okres przeterminowania wynosi od kilku dni do 6 miesięcy. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 36 NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE OD JEDNOSTEK ZALEŻNYCH Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) z tytułu dostaw i usług 625 3 829 Należności krótkoterminowe netto, razem 625 3 829 b) odpisy aktualizujące wartość należności od jednostek powiązanych - - Należności krótkoterminowe od jednostek powiązanych brutto, razem 625 3 829 - z czego reklasyfikowano do aktywów przeznaczonych do sprzedaży - 1 161 NALEŻNOŚCI POZOSTAŁE Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku - z tytułu podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń społecznych i zdrowotnych oraz innych świadczeń 4 963 4 658 - inne 438 385 Należności pozostałe krótkoterminowe netto, razem 5 401 5 043 - odpisy aktualizujące wartość należności pozostałych - - Należności krótkoterminowe pozostałe brutto, razem 5 401 5 043 NALEŻNOŚCI SKIEROWANE NA DROGĘ SĄDOWĄ Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Należności skierowane na drogę postępowania sądowego brutto 136 135 Odpisy aktualizujące wartość należności (136) (135) Należności skierowane na drogę sądową, razem - - ZMIANA STANU ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH WARTOŚĆ NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWYCH Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku Stan na początek okresu 611 1 340 a) zwiększenia (z tytułu) 330 213 - utworzenie na należności wątpliwe z tytułu dostaw 330 213 - utworzenie na należności dochodzone na drodze sądowej - - b) zmniejszenia (z tytułu) 147 942 - rozwiązanie rezerw z tytułu zapłaty 140 74 - rozwiązanie odpisów na należności CHP Energia na skutek przeszacowania do wartości, która zostanie odzyskana - aktywa zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - 868 - anulowania 7 - Stan odpisów aktualizujących wartość należności krótkoterminowych na koniec okresu 794 611 Zwiększenia i zmniejszenia odpisów aktualizujących wartość należności ujęto w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „pozostałe koszty operacyjne”. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 37 10.10 Zaliczki ZALICZKI Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) długoterminowe - - b) krótkoterminowe, w tym: 852 1 140 - czynsz za dzierżawę gospodarstwa rolnego - 618 - zaliczki na dostawy 226 210 - ubezpieczenie majątkowe 254 303 - pozostałe RMK 372 9 Razem 852 1 140 10.11 Udzielone pożyczki Podmiot Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku PPZ BRONISŁAW S.A. 3 300 ZPZ LUBLIN Sp. z o.o. - - GR PONARY Sp. z o.o. 550 550 Pepees Inwestycje Sp. z o.o. - 145 Osoba fizyczna prowadząca działalność - 311 Pożyczki udzielone , w tym: 3 850 1 006 - ze spłatą do 1 roku 3 850 1 006 - ze spłatą powyżej roku - - Pożyczki w sprawozdaniu z sytuacji finansowej 3 850 1 006 Wszystkie pożyczki zostały udzielone z oprocentowaniem zbliżonym do stosowanego przez banki, z których usług spółka korzysta, z uwzględnieniem dodatkowego ryzyka biznesowego. Z tytułu udzielonych pożyczek otrzymano w okresie sprawozdawczym odsetki w łącznej kwocie 77 tys. PLN (2020 rok: 218 tys. PLN). 10.12 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Środki pieniężne w banku i w kasie 22 140 9 592 Lokaty krótkoterminowe 11 530 1 887 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty, razem 33 670 11 479 - w tym o ograniczonej możliwości dysponowania - 1 500 Lokaty krótkoterminowe są dokonywane na różne okresy, od jednego dnia do kilku miesięcy, w zależności od aktualnego zapotrzebowania spółki na środki pieniężne i są oprocentowane według ustalonych dla nich stóp procentowych. W poprzednim okresie sprawozdawczym została zawarta pomiędzy „PEPEES” S.A. i Spółdzielczym Bankiem Rozwoju w Szepietowie (SBR) umowa kaucji z dnia 22.09.2020 r. Na mocy umowy Emitent przekazał na rachunek Banku SBR kwotę 1,5 mln PLN tytułem kaucji, stanowiącej zabezpieczenie spłaty kredytu obrotowego w kwocie 1.300 tys. PLN, udzielonego przez SBR jednostce zależnej CHP Energia „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 38 Sp. z o.o. Kaucja została Emitentowi zwrócona z chwilą sprzedaży udziałów spółki CHP Energia, więc na 31.12.2021 r. nie występują już środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania. ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY (STRUKTURA WALUTOWA) Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) w walucie polskiej 25 070 10 863 b) w walutach obcych (wg walut i po przeliczeniu na zł) 8 600 616 B1. jednostka/waluta USD/tys. 701 52 tys. PLN 2 718 183 B2. jednostka/waluta EUR/tys. 1 342 99 tys. PLN 5 882 433 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty, razem 33 670 11 479 10.13 Aktywa przeznaczone do sprzedaży W ubiegłym roku sprawozdawczym, w związku z zawarciem z Orlen Południe S.A. w dniu 19.02.2021 r Przedwstępnej Umowy Sprzedaży Udziałów w spółce CHP Energia, jako aktywa przeznaczone do sprzedaży Spółka zaprezentowała wszystkie aktywa zaangażowane na dzień 31.12.2020 r. w jednostkę powiązaną CHP Energia Sp. z o.o. Bezpośrednio przed początkową klasyfikacją składnika aktywów jako przeznaczonego do sprzedaży, Spółka ustaliła wartość bilansową łącznego zaangażowania w CHP Energia Sp. z o.o. w postaci należności handlowych, zaliczek, pożyczek oraz należności z tyt. poręczeń zgodnie z MSSF 5 paragraf 18 i ustaliła wartość bilansową poszczególnych składników aktywów w wartości możliwej do uzyskania od Orlen Południe S.A. W konsekwencji powyższego na dzień 31.12.2020 r. jako aktywa przeznaczone do sprzedaży zostały ujęte w sprawozdaniu z sytuacji finansowej Spółki następujące pozycje: AKTY WA PRZEZNACZONE DO SPRZEDAŻY Stan na 31.12.2020 roku Udziały (cały pakiet udziałów posiadanych w spółce CHP Energia) 1 403 Należności z tytułu dostaw 1 161 Zaliczki 1 044 Pożyczki 4 920 Należności z tytułu poręczeń 1 110 Aktywa przeznaczone do sprzedaży razem 9 639 Na dzień 31.12.2021 r. pozycja nie występuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, ponieważ 18.03.2021 r. została zawarta umowa przyrzeczona sprzedaży wszystkich udziałów w CHP Energia Sp. z o.o. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 39 10.14 Kapitał podstawowy Seria / emisja Rodzaj akcji Rodzaj uprzywilejo- wania akcji Rodzaj ogranicze- nia praw do akcji Liczba akcji Wartość serii / emisji wg wartości nominalnej Data rejestracji A zwykłe, na okaziciela Nieuprzywilejowane brak ograniczeń 83 mln 4 980 09.05.2008 B zwykłe, na okaziciela Nieuprzywilejowane brak ograniczeń 12 mln 720 30.09.2014 Liczba akcji razem 95 mln Kapitał zakładowy, razem 5 700 Wartość nominalna jednej akcji = 0,06 zł W okresie sprawozdawczym nie było zmian w kapitale podstawowym Spółki. Według najlepszej wiedzy posiadanej przez Emitenta struktura własnościowa na dzień bilansowy przedstawiała się następująco: AKCJONARIAT Liczba akcji [szt.] Udział w kapitale % Liczba głosów Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA % Epsilon Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych 27 759 032 29,22% 6 356 799 6,69% Michał Skotnicki 21 399 174 22,53% 21 399 174 22,53% Maksymilian Maciej Skotnicki 20 703 282 21,79% 20 703 282 21,79% Newth Jonathan Reginald 7 995 200 8,42% 7 995 200 8,42% Richie Holding Ltd. 6 133 100 6,46% 6 133 100 6,46% Pozostali 11 010 212 11,59% 11 010 212 11,59% W związku z niedopełnieniem obowiązków notyfikacyjnych o nabyciu znacznych pakietów akcji, wynikających z ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, EPSILON Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych, posiadający - zgodnie z informacjami znajdującymi się w posiadaniu Spółki - 27.759.032 akcje Spółki, utracił i nie może wykonywać prawa głosu z 21.402.233 akcji. Zarząd Spółki wzniósł w związku z tym pozew o ustalenie do Sądu Okręgowego w Białymstoku. Epsilon FIZ AN zajmuje stanowisko odmienne, utrzymując, że przysługuje mu prawo głosu z 27.759.032 akcji stanowiących 29,22% ogólnej liczby głosów na WZA. Do sprawy przystąpił Przewodniczący Komisji Nadzoru Finansowego przedstawiając stanowisko w dniu 24 lipca 2019 r. Zarząd oczekuje na prawomocne rozstrzygnięcie sądu. Spółka informowała o sprawie w raportach bieżących nr 13/2019, 14- 23/2019 i 30/2019. ** Panowie Maksymilian Maciej Skotnicki oraz Michał Skotnicki są osobami, o których mowa w art. 87 ust. 4 pkt 1 ustawy z dnia 29 lipca 2005 roku o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych i tym samym łączny stan posiadania ww. osób obejmuje 42.102.456 akcji, co odpowiada 44,32% udziałowi w kapitale zakładowym oraz 57,21% w liczbie uprawnionych głosów w Spółce. Nikt z pozostałych akcjonariuszy nie zgłosił stanu posiadania co najmniej 5% udziału w kapitale zakładowym i w ogólnej liczbie głosów na WZA. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 40 10.15 Kapitały zapasowe i rezerwowe KAPITAŁ ZAPASOWY Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 7 562 7 562 b) utworzony ustawowo 1 660 1 660 c) utworzony z przeszacowań majątku (niepodlegający podziałowi) 30 602 30 602 d) utworzony z zysków 25 950 25 950 Kapitał zapasowy, razem 65 774 65 774 POZOSTAŁE KAPITAŁY REZERWOWE (WEDŁUG CELU PRZEZNACZENIA) Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku - fundusz inwestycyjny 87 164 81 634 Pozostałe kapitały rezerwowe, razem 87 164 81 634 KAPITAŁ Z AKTUALIZACJI WYCENY Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku - przeszacowanie zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych (117) (133) - podatek odroczony od skutków przeszacowania 22 25 Pozostałe kapitały rezerwowe, razem (95) (108) 10.16 Niepodzielony wynik lat ubiegłych NIEPODZIELONY WYNIK LAT UBIEGŁYCH I ROKU BIEŻĄCEGO Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku - wynik za rok (2 343) 5 530 Niepodzielony wynik, razem (2 343) 5 530 10.17 Kredyty i pożyczki Długoterminowe ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE O POZOSTAŁYM OD DNIA BILANSOWEGO OKRESIE SPŁATY Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) powyżej 1 roku do 3 lat 3 009 3 240 b) powyżej 3 do 5 lat 752 2 256 c) powyżej 5 lat - - Zobowiązania długoterminowe, razem 3 761 5 496 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 41 Lp. Rodzaj kredytu Kwota kredytu wg umowy Waluta Kwota kredytu / pożyczki pozostała do spłaty Waluta Stopa procentowa Termin spłaty 1 Kredyt inwestycyjny przeznaczony na finansowanie i refinansowanie nabycia 100% udziałów w spółce Gospodarstwo Rolne Ponary Sp. z o. o. 10 530 PLN 5 265 PLN Stopa oprocentowania WIBOR dla depozytów 1-miesięcznych powiększona o marżę Banku 30.06.2025 10 530 PLN 5 265 PLN Kredyty zostały wycenione zgodnie z MSSF 9 i wycenione w zamortyzowanym koszcie. Kwota 1.504 tys. PLN została w sprawozdaniu z sytuacji finansowej ujęta w zobowiązaniach krótkoterminowych, ponieważ zostanie spłacona w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego. Zabezpieczenia Zabezpieczeniem kredytu jest hipoteka łączna do kwoty 15.795 tys. PLN, przelew wierzytelności pieniężnej z umowy ubezpieczenia, zastawy rejestrowe na 32.400 sztukach udziałów (100% udziałów) w spółce Gospodarstwo Rolne Ponary, weksel własny in blanco. Krótkoterminowe L.p. Rodzaj kredytu Kwota kredytu / pożyczki wg umowy Waluta Kwota kredytu / pożyczki pozostała do spłaty Walut a Stopa procentowa Termin spłaty 1 Kredyt w rachunku bieżącym 4 000 PLN - PLN 1 mies. WIBOR+marża banku 31.08.2022 2 Kredyt rewolwingowy 16 500 PLN 16 500 PLN 1 mies. WIBOR+ marża banku. 31.08.2022 3 Kredyt obrotowy 17 000 PLN 17 000 PLN 1 mies. WIBOR+ marża banku 31.08.2022 4 Kredyt w rachunku bieżącym 4 000 PLN - PLN 1 mies. WIBOR+marża banku 31.08.2022 5 Kredyt rewolwingowy 16 500 PLN 16 500 PLN 1 mies. WIBOR+ marża banku. 31.08.2022 6 Kredyt obrotowy na skup ziemniaków 17 000 PLN 17 000 PLN 1 mies. WIBOR+ marża banku 31.08.2022 7 Kredyt inwestycyjny na budowę suszarni skrobi, węzła rozładunku oraz stacji uzdatniania wody 9 822 PLN 231 PLN Stopa oprocentowania WIBOR dla depozytów 3-miesięcznych powiększona o marżę Banku 25.02.2022 84 822 PLN 67 231 PLN W sprawozdaniu z sytuacji finansowej jest kwota 68.735 tys. PLN; różnica dotyczy części kredytów długoterminowych, które zostaną spłacone w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego. Zabezpieczenia Trzy pierwsze kredyty uzyskano na podstawie jednej umowy tzw. „Umowy o multilinię”. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 42 Zabezpieczeniem powyższych kredytów jest: - hipoteka umowna łączna w wysokości 58 500 tys. PLN na nieruchomościach: • należących do PPZ Bronisław S.A. • należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o. - cesja praw z polisy ubezpieczeniowej nieruchomości: • należących do PPZ Bronisław S.A. • należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o. - zastaw rejestrowy na środkach: • należących do PEPEES S.A. • należących do PPZ Bronisław S.A. • należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o. - cesja praw z polis ubezpieczeniowej środków trwałych - zastaw rejestrowy na zapasach o wartości nie niższej niż 145% salda kredytu obrotowego wraz z cesją polisy ubezpieczeniowej zapasów, - cesja praw z polisy ubezpieczeniowej zapasów, - przelew wierzytelności wynikających z tytułu prowadzonej działalności spółek PEPEES S.A., PPZ Bronisław S.A., ZPZ Lublin Sp. z o.o., - weksel in blanco z deklaracją wekslową. Następne trzy kredyty zostały udzielone na podstawie tzw. „Umowy limitu kredytowego wielocelowego”, której zabezpieczeniem jest: - hipoteka umowna do kwoty 58 500 tys. PLN na nieruchomościach: • należących do PPZ Bronisław S.A. • należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o. - zastaw rejestrowy na środkach trwałych: • należących do PEPEES S.A. • należących do PPZ Bronisław S.A. • należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o. - przelew wierzytelności pieniężnej z umów ubezpieczenia środków trwałych i zapasów, - zastaw rejestrowy na zapasach: • należących do PEPEES S.A. • należących do PPZ Bronisław S.A. • należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o. - cesja globalna 40% należności: • należących do PEPEES S.A. • należących do PPZ Bronisław S.A. • należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o.; „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 43 - weksel in blanco z deklaracją wekslową. Ad. 7 Zabezpieczeniem kredytu jest hipoteka umowna w wysokości 14.734 tys. PLN, cesja praw z polisy ubezpieczeniowej, oświadczenie o poddaniu się egzekucji. Informacje o niespłaceniu kredytu lub pożyczki lub naruszeniu istotnych postanowień umowy kredytu lub pożyczki, w odniesieniu do których nie podjęto żadnych działań naprawczych do końca okresu sprawozdawczego: Wszystkie kredyty spłacane są zgodnie z terminami zapadalności wynikającymi z zawartych umów. W okresie sprawozdawczym nie naruszono żadnych postanowień umów kredytowych. 10.18 Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i podobnych ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU ŚWIADCZEŃ EMERYTALNYCH I PODOBNYCH (WG TYTUŁÓW) Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) długoterminowe, w tym: 2 473 2 694 - odprawy emerytalne 352 381 - nagrody jubileuszowe 2 121 2 313 b) krótkoterminowe, w tym: 351 252 - odprawy emerytalne 41 30 - nagrody jubileuszowe 310 222 Razem 2 824 2 946 ZMIANA STANU ZOBOWIĄZAŃ Z TYTUŁU ŚWIADCZEŃ EMERYTALNYCH I PODOBNYCH (WG TYTUŁÓW) Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) stan na początek okresu 2 946 2 488 - odprawy emerytalne 410 336 - nagrody jubileuszowe 2 536 2 152 b) zwiększenia (z tytułu) 206 756 - odprawy emerytalne 16 83 - nagrody jubileuszowe 190 673 c) wykorzystanie (z tytułu) 328 298 - odprawy emerytalne 33 9 - nagrody jubileuszowe 295 289 d) stan na koniec okresu 2 824 2 946 - odprawy emerytalne 393 410 - nagrody jubileuszowe 2 431 2 536 Nagrody jubileuszowe wypłacane są pracownikom, legitymującym się co najmniej 20-letnim stażem pracy ogółem, co 5 lat. Do okresu pracy uprawniającego pracownika do nabycia prawa do nagrody jubileuszowej wlicza się okresy pracy w „PEPEES” S.A. oraz spółkach wyodrębnionych z „PEPEES” S.A. z zastrzeżeniem przejścia pracownika z „PEPEES” S.A. do tych spółek na podstawie art. 231 Kodeksu Pracy oraz okres pracy we wszystkich jednostkach będących pracodawcami w rozumieniu przepisów Kodeksu Pracy oraz okresy pracy na roli w przypadku przejęcia gospodarstwa rolnego na własność przez pracownika. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 44 Warunkiem nabycia prawa do nagrody jubileuszowej jest przepracowanie w „PEPEES” S.A. i spółkach zależnych wyodrębnionych z „PEPEES” S.A., z zastrzeżeniem przejścia pracownika z „PEPEES” S.A. do tych spółek na podstawie art. 231 Kodeksu Pracy, co najmniej 5 lat. Podstawę wymiaru nagrody stanowi równość 150% płacy minimalnej brutto określonej na podstawie powszechnie obowiązujących przepisów. Kwota nagrody jubileuszowej jest naliczana jedynie za czas pracy w „PEPEES” S.A. oraz w spółkach wyodrębnionych z „PEPEES” S.A. z zastrzeżeniem przejścia pracownika z „PEPEES” S.A. do tych spółek na podstawie art. 231 Kodeksu Pracy. Wysokość nagrody w zależności od stażu pracy ogółem wynosi następujący procent podstawy wymiaru: • po 20 latach pracy -200%, • po 25 latach pracy -250%, • po 30 latach pracy -300%, • po 35 latach pracy -350%, • po 40 latach pracy i każdych następnych 5-letnich okresach pracy -400%. Pracownikom zatrudnionym w niepełnym wymiarze czasu pracy wysokość nagrody jubileuszowej nalicza się proporcjonalnie do wymiaru czasu pracy określonego w umowie o pracę. Odprawy emerytalne i rentowe w Spółce wypłacane są zgodnie z zapisami art. 921 Kodeksu Pracy. Pracownikowi spełniającemu warunki uprawniające do renty inwalidzkiej lub emerytury, którego stosunek pracy ustał w związku z przejściem na rentę lub emeryturę, przysługuje odprawa pieniężna w wysokości jednomiesięcznego wynagrodzenia. Emeryci i renciści ponownie zatrudnieni nie nabywają ponownie prawa do odprawy. Główne założenia aktuarialne Wyszczególnienie Dzień Bilansowy Dzień bilansowy 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Podstawowe założenia aktuarialne Liczba zatrudnionych 250 260 Roczna stopa wzrostu minimalnego wynagrodzenia 3,50% 3,50% Stopa dyskontowa 3,60% 1,25% Założenia aktuarialne Do kalkulacji rezerw wg stanu na dzień 31.12.2021 r. przyjęto następujące założenia: • Obliczenia dokonane zostały w złotych polskich (PLN), wielkości wynikowe zaokrąglono do pełnych groszy. • Przyjęto wartość minimalnego wynagrodzenia obowiązującego w gospodarce narodowej od 1 stycznia 2021 roku na poziomie 3.010,00 PLN. • Przyjęto długookresową roczną stopę wzrostu wynagrodzeń w Spółce na poziomie 2,5%, tj. na poziomie przewidywanej długookresowej rocznej stopy inflacji (celu inflacyjnego NBP). • Przyjęto długookresową roczną stopę wzrostu minimalnego wynagrodzenia na poziomie 3,5%, tj. na poziomie o 1 punkt procentowy wyższym od przewidywanej długookresowej rocznej stopy inflacji (celu inflacyjnego NBP) na poziomie 2,5%. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 45 • Do dyskontowania przyszłych wypłat świadczeń przyjęto stopę dyskontową w wysokości 3,6%, tj. na poziomie średniej ważonej ustalonej na podstawie struktury zapadalności niezdyskontowanych przyszłych wypłat świadczeń pracowniczych objętych wyceną w Spółce oraz przyporządkowanych według okresów zapadalności średnich rentowności najbezpieczniejszych długoterminowych papierów wartościowych notowanych na polskim rynku kapitałowym wg stanu na dzień wyceny. • Prawdopodobieństwa odejść pracowników obliczono na podstawie historycznych danych dotyczących rotacji zatrudnienia w Spółce oraz danych statystycznych dotyczących odejść pracowniczych w branży. • Umieralność i prawdopodobieństwa dożycia przyjęto zgodnie z Tablicami Trwania Życia 2019 - 2020, publikowanymi przez Główny Urząd Statystyczny. Przyjęto, że populacja zatrudnionych w Spółce odpowiada średniej dla Polski pod względem umieralności. • Przyjęto normalny tryb przechodzenia pracowników na emeryturę według szczegółowych zasad zawartych w ustawie emerytalnej, z wyjątkiem tych zatrudnionych, którzy wg informacji dostarczonych przez Spółkę spełnią warunki wymagane do skorzystania z prawa do przejścia na wcześniejszą emeryturę. • Nie obliczano oddzielnie rezerwy na odprawy rentowe; w zamian nie uwzględniono osób, które przeszły na rentę przy obliczaniu prawdopodobieństw odejść pracowników. • Oddzielnie obliczano zobowiązania krótkoterminowe (o terminie wymagalności do 1 roku) i zobowiązania długoterminowe (powyżej 1 roku). 10.19 Zobowiązania z tytułu dostaw oraz pozostałe zobowiązania ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe, w tym: 13 280 11 146 - z tytułu dostaw i usług, o okresie wymagalności: 6 849 4 887 - do 12 miesięcy 6 849 4 887 - z tytułu ubezpieczeń społecznych, podatków, ceł, i innych świadczeń 1 884 1 391 - z tytułu wynagrodzeń 546 1 020 ' - rezerwy, bierne rozliczenia międzyokresowe i przychody przyszłych okresów 3 437 3 689 - inne 564 159 Pozostałe zobowiązania długoterminowe, w tym: 440 - - z tytułu czynszu za dzierżawę gospodarstwa rolnego 440 - Razem zobowiązania z tytułu dostaw oraz pozostałe 13 720 11 146 Zobowiązania wobec podmiotów powiązanych wynoszą 151 tys. PLN i dotyczą dostaw surowców i towarów. 10.20 Zobowiązania z tytułu aktywów w leasingu ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGU FINANSOWEGO Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) długoterminowe (od roku do 5 lat) 11 088 13 036 b) krótkoterminowe (do roku) 3 371 3 237 Razem 14 459 16 273 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 46 Powyższe zobowiązanie wynika z umów zawartych z firmami: Santander Leasing, Raiffeisen Leasing Polska, BNP Paribas Leasing, Volkswagen Leasing oraz PKO Leasing S.A. na sfinansowanie samochodów oraz maszyn i urządzeń. Płatności dokonywane są w comiesięcznych ratach zgodnie z harmonogramem spłat, ostatnia płatność nastąpi w sierpniu 2025 roku. Zobowiązanie jest oprocentowane według zmiennej stopy procentowej WIBOR 1M oraz marży. Zgodnie z postanowieniami umów, na Leasingobiorcę przechodzą wszystkie uprawnienia związane z rękojmią i gwarancją. Wyjątkiem jest możliwość odstąpienia od umowy sprzedaży, które to uprawnienie przysługuje wyłącznie Leasingodawcy. Do obowiązków Leasingobiorcy należy terminowa płatność rat, zgodnie z zaakceptowanym przez niego harmonogramem. W przypadku opóźnień w płatnościach rat lub ich braku, Leasingodawcy przysługuje prawo do wypowiedzenia umowy i zwrotu przedmiotu leasingu. Po zakończeniu umowy leasingu własność przedmiotu leasingu jest przenoszona przez Leasingodawcę na Leasingobiorcę. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGU FINANSOWEGO 2022 2023-2025 Razem Wartość nominalna opłat leasingowych 4 135 13 649 17 784 Przyszłe koszty finansowe (764) (2 561) (3 325) Wartość bieżąca minimalnych opłat leasingowych 3 371 11 088 14 459 10.21 Rezerwy, bierne rozliczenia międzyokresowe i przychody przyszłych okresów REZERWY, BIERNE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE, PRZYCHODY PRZYSZŁYCH OKRESÓW (WG TYTUŁÓW) Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku a) długoterminowe, w tym: 1 925 2 023 - dotacje do rzeczowych aktywów trwałych 1 925 2 023 b) krótkoterminowe, w tym: 3 437 3 689 - dotacje do rzeczowych aktywów trwałych 98 98 - rezerwa na koszty ochrony środowiska 84 117 - rezerwy na wynagrodzenia za urlopy wypoczynkowe 740 673 - rezerwy na premie dla dostawców 59 - - rezerwa na premie dla Zarządu i pracowników - 492 - rezerwa na nie zafakturowane usługi 27 26 - rezerwa na wykorzystane prawa do emisji CO2 2 429 2 283 Razem 5 362 5 712 ZMIANA STANU REZERW KRÓTKOTERMINOWYCH I ROZLICZEŃ MIĘDZYOKRESOWYCH (WG TYTUŁÓW) Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku a) stan na początek okresu 3 689 3 519 - dotacje do rzeczowych aktywów trwałych 98 98 - rezerwy na świadczenia wykonane przez kontrahentów 26 23 - opłata za korzystanie ze środowiska 117 83 - rezerwy na wynagrodzenia za urlopy wypoczynkowe 673 555 - prawo do emisji gazów 2 283 1 434 - premie dla Zarządu i pracowników 492 1 326 b) zwiększenia (z tytułu) 3 313 2 418 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 47 ZMIANA STANU REZERW KRÓTKOTERMINOWYCH I ROZLICZEŃ MIĘDZYOKRESOWYCH (WG TYTUŁÓW) Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku - rezerwa na wykorzystane prawa do emisji CO2 2 226 1 682 - opłata za korzystanie ze środowiska 92 102 - rezerwy na wynagrodzenia za urlopy wypoczynkowe 456 387 - rezerwy na świadczenia wykonane przez kontrahentów 95 26 - premia dla Zarządu i pracowników 444 221 c) wykorzystanie (z tytułu) 3 565 1 400 - opłata za korzystanie ze środowiska 125 68 - rezerwy na wynagrodzenia za urlopy wypoczynkowe 389 269 - rezerwa na wykorzystane prawa do emisji CO2 2 080 833 - rezerwa na świadczenia wykonane przez kontrahentów 35 23 - premie dla Zarządu i pracowników 936 207 d) rozwiązanie (z tytułu) - 848 - premie dla Zarządu i pracowników - 848 e) stan na koniec okresu 3 437 3 689 - dotacje do rzeczowych aktywów trwałych 98 98 - rezerwa na wykorzystane prawa do emisji CO2 2 429 2 283 - opłata za korzystanie ze środowiska 84 117 - rezerwy na wynagrodzenia za urlopy wypoczynkowe 740 673 - premie dla Zarządu i pracowników - 492 - rezerwy na świadczenia wykonane przez kontrahentów 86 26 10.22 Odroczony podatek dochodowy REZERWY Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Różnica pomiędzy wartością bilansową, a podatkową rzeczowych aktywów trwałych 5 260 5 749 Niezrealizowane różnice kursowe 4 1 Wycena inwestycji 693 662 Należne, lecz nieotrzymane odsetki - 74 Razem rezerwy z tytułu odroczonego podatku 5 957 6 486 AKTYWA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Niewypłacone wynagrodzenia 126 139 Rezerwy na wynagrodzenia za urlopy wypoczynkowe 141 128 Rezerwa na premie dla Zarządu i pracowników - 94 Świadczenia emerytalne i nagrody jubileuszowe 537 560 Niezrealizowane różnice kursowe 121 36 Odpisy aktualizujące zapasy 62 139 Odpisy aktualizujące udziały 18 886 Rezerwa na wykorzystane prawa do emisji CO2 462 434 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 48 AKTYWA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Zobowiązania z tytułu rozliczenia przedmiotu leasingu 912 1 218 Strata podatkowa 84 - Inne bierne rozliczenia 8 12 Razem aktywa z tytułu odroczonego podatku 2 471 3 646 11. Noty objaśniające do sprawozdania z całkowitych dochodów 11.1. Przychody ze sprzedaży produktów PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY PRODUKTÓW (STRUKTURA RZECZOWA - RODZAJE DZIAŁALNOŚCI) Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku - produkty ziemniaczane 148 501 136 229 - w tym: od jednostek powiązanych 1 070 1 554 Przychody netto ze sprzedaży produktów, razem 148 501 136 229 - w tym: od jednostek powiązanych 1 070 1 554 PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY PRODUKTÓW (STRUKTURA TERYTORIALNA) Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku a) kraj 82 631 89 064 - w tym: od jednostek powiązanych 1 070 1 554 - produkty ziemniaczane 82 631 89 064 - w tym: od jednostek powiązanych 1 070 1 554 b) dostawa wewnątrzwspólnotowa 12 999 12 191 - produkty ziemniaczane 12 999 12 191 c) eksport 52 871 34 974 - produkty ziemniaczane 52 871 34 974 Przychody netto ze sprzedaży produktów, razem 148 501 136 229 11.2. Przychody ze sprzedaży usług PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY USŁUG (STRUKTURA RZECZOWA - RODZAJE DZIAŁALNOŚCI) Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku - przychody z dzierżawy nieruchomości 325 30 - przychody z wynajmu urządzeń 373 431 - przesył energii elektrycznej 16 12 - usługi dla rolników 392 554 - pozostałe usługi 35 151 Przychody netto ze sprzedaży usług, razem 1 141 1 178 - w tym: od jednostek powiązanych 314 509 Wszystkie usługi były świadczone w kraju. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 49 11.3. Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY TOWARÓW I MATERIAŁÓW (STRUKTURA RZECZOWA - RODZAJE DZIAŁALNOŚCI) Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku - ziemniaki 7 609 7 816 - w tym: od jednostek powiązanych 2 575 2 472 - produkty ziemniaczane 4 576 7 097 - w tym: od jednostek powiązanych - - - środki ochrony roślin i nawozy 1 935 2 737 - w tym: od jednostek powiązanych - - - wysłodki buraczane - - - w tym: od jednostek powiązanych - - - materiały 181 125 - w tym: od jednostek powiązanych - 57 Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów, razem 14 301 17 775 - w tym: od jednostek powiązanych 2 575 2 529 PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY TOWARÓW I MATERIAŁÓW (STRUKTURA TERYTORIALNA) Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku a) kraj 11 367 12 855 - ziemniaki 7 609 7 816 - w tym: od jednostek powiązanych 2 575 2 472 - produkty ziemniaczane 1 642 2 177 - w tym: od jednostek powiązanych - - - środki ochrony roślin i nawozy 1 935 2 737 - w tym: od jednostek powiązanych - - - materiały 181 125 - w tym: od jednostek powiązanych - 57 b) eksport 2 649 4 858 - w tym: od jednostek powiązanych - - - produkty ziemniaczane 2 649 4 858 c) dostawa wewnątrzwspólnotowa 285 62 - w tym: od jednostek powiązanych - - - produkty ziemniaczane 285 62 Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów, razem 14 301 17 775 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 50 11.4. Koszty według rodzaju KOSZTY WEDŁUG RODZAJU Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku a) amortyzacja 11 815 11 436 b) zużycie materiałów i energii 76 041 88 574 c) usługi obce 20 470 19 624 d) podatki i opłaty 2 627 2 631 e) wynagrodzenia 20 063 19 012 f) ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 4 245 4 703 g) pozostałe koszty rodzajowe (z tytułu) 3 631 2 879 - koszty reprezentacji i reklamy 140 124 - podróże służbowe 76 85 - koszty ubezpieczeń majątkowych i osobowych 452 453 - koszty analiz, badań i ekspertyz naukowych 224 350 - inne koszty 2 739 1 867 Koszty według rodzaju, razem 138 892 148 859 Zmiana stanu zapasów, produktów i rozliczeń międzyokresowych 10 566 (18 697) Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki (274) (212) Koszty sprzedaży (wielkość ujemna) (12 558) (9 257) Koszty ogólnego zarządu (wielkość ujemna) (25 040) (24 346) Koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług 111 586 96 347 11.5. Koszty świadczeń pracowniczych KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku e) koszty wynagrodzeń, w tym: 20 063 19 012 - wynagrodzenia z tytułu umów o pracę 17 677 16 328 - wynagrodzenia z tytułu umów zleceń i podobnych 1 413 1 227 - wynagrodzenia członków Rady Nadzorczej 1 010 933 - odprawy ekonomiczne i nagrody jubileuszowe (104) 406 - rezerwy na wynagrodzenia z tytułu niewykorzystanych urlopów 67 118 f) ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia , w tym: 4 245 4 703 - koszty ubezpieczeń społecznych 2 612 2 952 - składki do PPE 588 541 - odpisy na fundusz pracy 375 355 - odpisy na fundusz świadczeń socjalnych 436 481 - koszty szkoleń pracowniczych 35 30 - odzież robocza 79 177 - koszty badań lekarskich i BHP 120 167 Razem koszty świadczeń pracowniczych 24 308 23 715 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 51 11.6. Wynik produkcji rolnej Wyszczególnienie Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku Przychody ze sprzedaży produktów rolnych 2 717 2 108 Przychody z dzierżawy gruntów rolnych i maszyn rolniczych 291 240 Dotacje 1 081 1 001 Wynik ze sprzedaży maszyn rolnych 272 114 Koszty działalności (7 187) (7 025) Wynik produkcji rolnej (2 826) (3 562) 11.7. Pozostałe przychody operacyjne POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku a) zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 335 517 b) rozwiązywanie rezerw, z tytułu: 147 1 427 - odpisy należności 147 74 - odpisy na należności CHP Energia rozwiązane na skutek przeszacowania do wartości, która zostanie odzyskana - aktywa zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - 868 - odpisy na zaliczki CHP Energia rozwiązane na skutek przeszacowania do wartości, która zostanie odzyskana - aktywa zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - 485 c) dotacje rządowe, w tym: 1 282 235 - dofinansowanie wynagrodzeń (tarcza antykryzysowa COVID-19) 1 184 - dofinansowanie z tyt. wzrostu cen energii elektrycznej - 137 - dotacje do rzeczowych aktywów trwałych 98 98 d) pozostałe, w tym: 181 310 - otrzymane odszkodowania, kary i grzywny 99 125 - nadwyżki majątku - 3 - rozliczenie przedmiotu leasingu - 153 - pozostałe 81 29 Pozostałe przychody operacyjne, razem 1 944 2 489 11.8. Pozostałe koszty operacyjne POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku a) aktualizacja wartości aktywów niefinansowych - - b) pozostałe, w tym: 298 515 - darowizny 41 153 - koszty postępowania spornego 11 11 - odpisy aktualizujące należności 191 183 - nieplanowane odpisy amortyzacji 241 32 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 52 POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku - korekty z rozliczenia umów leasingowych (419) - - odpisanie należności 128 1 - niedobory majątku 13 16 - koszty napraw powypadkowych 81 39 - zaniechane inwestycje - 50 - pozostałe 11 30 Pozostałe koszty operacyjne, razem 298 515 11.9. Koszty finansowe KOSZTY FINANSOWE Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku a) odsetki od kredytów i pożyczek 791 902 b) odsetki od zobowiązań 610 604 c) wycena udziałów w CHP Energia zgodnie z MSSF 5 - zaklasyfikowanie do aktywów przeznaczonych do sprzedaży - 1 695 g) ujemne różnice kursowe 404 - - zrealizowane 39 - - niezrealizowane 365 - d) inne koszty finansowe 550 521 - koszty zabezpieczenia kredytów 161 158 - opłaty leasingowe 192 210 - prowizje od kredytów 170 130 - dyskonto od wykupu wierzytelności 15 23 - pozostałe 12 Koszty finansowe, razem 2 355 3 722 11.10. Przychody finansowe PRZYCHODY FINANSOWE Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku a) dywidendy 200 75 b) odsetki od pożyczek i poręczeń 256 606 c) odsetki od lokat 24 114 d) odsetki od należności 13 19 e) aktualizacja wartości aktywów finansowych 175 3 216 - aktualizacja wartości akcji 163 198 - aktualizacja pożyczek 12 - - aktualizacja pożyczek na skutek przeszacowania do wartości, która zostanie odzyskana - aktywa zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - 2 256 - aktualizacja wartości należności z tyt. poręczeń na skutek przeszacowania do wartości, która zostanie odzyskana - aktywa zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - 762 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 53 PRZYCHODY FINANSOWE Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku f) odsetki od obligacji 324 338 g) dodatnie różnice kursowe - 483 - zrealizowane - 397 - niezrealizowane - 86 Przychody finansowe, razem 992 4 851 11.11. Zbycie jednostki zależnej W dniu 18.03.2021 r. spółka PEPEES sprzedała udziały w spółce zależnej CHP Energia i otrzymała przelewem bankowym zapłatę w kwocie 1.403 tys. PLN, których wartość w cenie nabycia wynosiła 5.972 tys. zł. Transakcja sprzedaży nie wpłynęła na wynik finansowy bieżącego okresu w sprawozdaniu jednostkowym, ponieważ Spółka we wcześniejszych okresach dokonała stosownych odpisów. Wpływ transakcji sprzedaży udziałów CHP Energia na wynik finansowy Grupy Kapitałowej został zaprezentowany w nocie nr 11.11.3 sprawozdania skonsolidowanego. 11.12. Podatek dochodowy PODATEK DOCHODOWY Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku Podatek bieżący - (1 931) Podatek od dywidendy (38) (14) Podatek odroczony (641) (72) Podatek dochodowy, razem (679) (2 017) Uzgodnienie podatku dochodowego od wyniku finansowego brutto przed opodatkowaniem według ustawowej stawki podatkowej z podatkiem dochodowym liczonym według efektywnej stawki podatkowej: Wyszczególnienie Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku Wynik finansowy brutto przed opodatkowaniem (1 664) 7 547 Podatek dochodowy wg ustawowej stawki 19% 316 (1 434) Podatek od trwałych różnic pomiędzy zyskiem brutto a podstawą opodatkowania (995) (583) Obciążenie wyniku według efektywnej stopy wynoszącej 40,80% w 2021 r. i 26,72% w 2020 r. (679) (2 017) W roku 2021 spółka otrzymała z urzędu skarbowego zwrot nadpłaconego za 2020 r. podatku dochodowego w kwocie 1.245 tys. PLN. Jednocześnie spółka zapłaciła 38 tys. PLN podatku z tytułu otrzymanej dywidendy, co wpłynęło na łączne przepływy pieniężne z tytułu podatku dochodowego w kwocie 1.207 tys. PLN. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 54 11.13. Zysk przypadający na jedną akcję Zysk na akcję wyliczono jako iloraz zysku za dany okres do średnioważonej liczby akcji. Wszystkie akcje są zwykłe na okaziciela. Średnioważona liczba akcji początek okresu koniec okresu ilość dni (A) liczba akcji w danym okresie (B) (A) x (B) / 365 2021-01-01 2021-12-31 365 95 000 000 95 000 000 Suma: 365 Średnia ważona: 95 000 000 ZYSK (STRATA) NA JEDNĄ AKCJĘ Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku Zysk (strata) netto w PLN (2 343) 5 530 Średnioważona liczba akcji 95 000 000 95 000 000 Podstawowy zysk netto na akcję (wyrażony w złotych na jedną akcję) (0,02) 0,06 Zysk netto, zastosowany przy ustalaniu rozwodnionego zysku na akcję (2 343) 5 530 Ważona średnia liczba akcji zwykłych dla potrzeb rozwodnionego zysku na akcję 95 000 000 95 000 000 Rozwodniony zysk netto na akcję (wyrażony w złotych) (0,02) 0,06 11.14. Stanowisko Zarządu dotyczące realizacji prognozy Spółka nie publikowała prognoz dotyczących jednostkowych wyników. W najbliższej przyszłości Emitent nie planuje publikacji prognoz na kolejne lata. 11.15. Informacje dotyczące wypłaconej lub zadeklarowanej dywidendy, łącznie i w przeliczeniu na jedną akcję, z podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane W okresie sprawozdawczym spółka nie wypłacała i nie deklarowała wypłaty dywidendy. 12. Noty objaśniające do sprawozdania z przepływów pieniężnych 12.1. Uzgodnienie kwot ujętych w rachunku przepływów pieniężnych z saldem środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych w bilansie Wyszczególnienie Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Środki pieniężne i ich ekwiwalenty w sprawozdaniu z sytuacji finansowej 33 670 11 479 Kredyty w rachunku bieżącym - - Różnice kursowe z wyceny środków pieniężnych 94 (4) Stan środków pieniężnych w rachunku przepływów pieniężnych 33 670 11 475 - w tym o ograniczonej możliwości dysponowania - 1 500 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 55 12.2. Transakcje o charakterze niepieniężnym Wyszczególnienie 2021 rok 2020 rok Nabycie aktywów poprzez leasing finansowy (1 588) (4 602) Naliczone, lecz niezapłacone odsetki od pożyczki (zmiana) - (141) 12.3. Niewykorzystane limity w rachunku bieżącym Na dzień 31.12.2021 roku Spółka dysponowała niewykorzystanymi przyznanymi w rachunku bieżącym środkami kredytowymi w kwocie 8.000 tys. PLN (na dzień 31.12.2020 r. było również 8.000 tys. PLN). 13. Instrumenty finansowe 13.1. Kategorie instrumentów finansowych Do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Spółka, należą kredyty bankowe, leasing, środki pieniężne i lokaty krótkoterminowe. Głównym celem tych instrumentów finansowych jest pozyskanie środków finansowych na działalność Jednostki. Spółka posiada też inne instrumenty finansowe, takie jak należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią działalności. Aktywa finansowe Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Aktywa wyceniane w cenie nabycia 15 586 15 586 Aktywa finansowe wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy 42 928 30 463 Aktywa finansowe wyceniane wg zamortyzowanego kosztu 37 486 29 718 Razem aktywa finansowe 96 000 75 767 Aktywa finansowe wykazane w sprawozdaniu finansowym jako: Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Inwestycje w jednostkach zależnych 23 586 23 586 Inwestycje w pozostałych jednostkach 383 625 Należności z tytułu dostaw 21 985 17 419 Należności pozostałe 5 401 5 043 Udzielone pożyczki 3 850 1 006 Pozostałe aktywa finansowe 7 125 6 970 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 33 670 11 479 Aktywa przeznaczone do sprzedaży - 9 639 Razem aktywa finansowe 96 000 75 767 Zobowiązania finansowe Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie 96 798 95 116 Razem zobowiązania finansowe 96 798 95 116 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 56 Zobowiązania finansowe wykazane w sprawozdaniu finansowym jako: Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Długoterminowe kredyty i pożyczki 3 761 5 496 Długoterminowe zobowiązania z tytułu aktywów w leasingu 11 088 13 036 Zobowiązania z tytułu dostaw 6 849 4 887 Krótkoterminowe kredyty i pożyczki 68 735 65 889 Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu aktywów w leasingu 3 371 3 237 Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe 2 994 2 570 Zobowiązania związane z aktywami przeznaczonymi do sprzedaży - 1 Razem zobowiązania finansowe 96 798 95 116 13.2. Zarządzanie ryzykiem finansowym Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Spółki obejmują ryzyko stopy procentowej, ryzyko płynności, ryzyko walutowe oraz ryzyko kredytowe. Zarząd weryfikuje i uzgadnia zasady zarządzania każdym z tych rodzajów ryzyka - zasady te zostały w skrócie omówione poniżej. Spółka monitoruje również ryzyko cen rynkowych dotyczące wszystkich posiadanych przez nią instrumentów finansowych. Ryzyko stopy procentowej Narażenie Spółki na ryzyko wywołane zmianami stóp procentowych dotyczy przede wszystkim kredytów, których oprocentowanie zależy od stopy redyskonta weksli oraz stawki WIBOR. Spółka nie zawierała kontraktów na zamianę stóp procentowych. Poniższa tabela przedstawia wrażliwość wyniku finansowego brutto w ujęciu rocznym na racjonalne możliwe zmiany stóp procentowych przy założeniu niezmiennych innych czynników (w związku z zobowiązaniami o zmiennej stopie procentowej). Zwiększenia/zmniejszenia o pkt procentowe Wpływ na wynik 2021 rok 2020 rok Zwiększenie oprocentowania kredytów o 1% (455) (470) Zmniejszenie oprocentowania kredytów o 1% 455 470 Ryzyko walutowe Spółka narażona jest na ryzyko walutowe z tytułu zawieranych transakcji. Ryzyko takie powstaje w wyniku dokonywania sprzedaży na eksport i do krajów Unii Europejskiej w walutach innych niż złoty. Eksport i dostawa wewnątrzwspólnotowa stanowiły w okresie sprawozdawczym prawie 42% wszystkich przychodów ze sprzedaży. Poniższa tabela przedstawia wrażliwość wyniku finansowego brutto, w związku ze zmianą wartości przychodów i kosztów w przypadku wahania kursu USD i EUR o 0,1 PLN/EUR/USD. Zwiększenia/zmniejszenia kursu walut Wpływ na wynik 2021 rok 2020 rok Wzrost kursu PLN/USD o 0,1 923 611 Wzrost kursu PLN/EUR o 0,1 630 434 Spadek kursu PLN/USD o 0,1 (923) (611) Spadek kursu PLN/EUR o 0,1 (630) (434) Razem wpływ na wynik +/-1 553 +/-1 045 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 57 Ponadto Spółka posiada środki pieniężne na rachunku bankowym i należności w euro i dolarach amerykańskich. Skutki zmiany kursu posiadanych na dzień bilansowy walut USD i EUR o 0,1 PLN/EUR/USD przedstawia poniższa tabela. Zwiększenia/zmniejszenia kursu walut Wpływ na wynik 2021 rok 2020 rok Wzrost kursu PLN/USD o 0,1 272 18 Wzrost kursu PLN/EUR o 0,1 588 43 Spadek kursu PLN/USD o 0,1 (272) (18) Spadek kursu PLN/EUR o 0,1 (588) (43) Razem wpływ na wynik +/-860 +/-61 Ryzyko kredytowe Spółka zawiera transakcje wyłącznie ze sprawdzonymi klientami o dobrej zdolności kredytowej. Wszyscy klienci, którzy pragną korzystać z kredytów kupieckich, poddawani są procedurom wstępnej weryfikacji. Ponadto, dzięki bieżącemu monitorowaniu stanów należności, narażenie Spółki na ryzyko nieściągalnych należności jest nieznaczne. Decydujące znaczenie, ma również ocena wiarygodności finansowej dokonywana przez ubezpieczyciela firmę KUKE i przyznanego limitu finansowego. W Spółce nie występują istotne koncentracje ryzyka kredytowego. Ryzyko związane z płynnością Celem Spółki jest utrzymanie równowagi pomiędzy ciągłością a elastycznością finansowania, poprzez korzystanie z rozmaitych źródeł finansowania, takich jak kredyty w rachunku bieżącym, kredyty bankowe preferencyjne krótko i długoterminowe. Spółka zarządza ryzykiem płynności utrzymując odpowiednią wielkość kapitału rezerwowego, wykorzystując oferty usług bankowych i rezerwowe linie kredytowe, monitorując stale prognozowane i rzeczywiste przepływy pieniężne oraz dopasowując profile wymagalności aktywów i zobowiązań finansowych. 14. Zarządzanie kapitałem Głównym celem zarządzania kapitałem Spółki jest zapewnienie zdolności do kontynuowania działalności z uwzględnieniem realizacji planowanych inwestycji, przy jednoczesnym zwiększaniu wartości Spółki dla akcjonariuszy. Spółka monitoruje stan kapitałów stosując wskaźnik dźwigni, który jest liczony jako stosunek zadłużenia netto do sumy kapitałów powiększonych o zadłużenie netto. Do zadłużenia netto Spółka wlicza kredyty, pożyczki, zobowiązania z tytułu leasingu finansowego, zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz inne zobowiązania, pomniejszone o środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych. Wyszczególnienie Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku Kredyty, pożyczki, zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 86 955 87 658 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz inne zobowiązania 9 843 7 457 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty (-) 33 670 11 479 Zadłużenie netto 63 128 83 636 Kapitał własny 156 200 158 530 Kapitał i zadłużenie netto 219 328 242 166 Wskaźnik dźwigni 28,78% 34,54% „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 58 Wskaźnik dźwigni w 2021 roku ukształtował się na poziomie niższym niż w poprzednim okresie sprawozdawczym. Nastąpiło zmniejszenie wartości kredytów i pożyczek długoterminowych o 1.735 tys. zł oraz zobowiązań długoterminowych z tytułu leasingu finansowego o 1.948 tys. PLN w relacji do poprzedniego roku. Nastąpił również wzrost stanu środków pieniężnych o 22.191 tys. PLN w stosunku do 2020 roku, w wyniku czego wskaźnik dźwigni uległ poprawie. 15. Pozycje warunkowe ZMIANA STANU AKTYWÓW WARUNKOWYCH (WG TYTUŁÓW) Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku a) stan na początek okresu, w tym 15 795 15 795 - poręczenie kredytu inwestycyjnego przez GR PONARY 15 795 15 795 b) zwiększenia (z tytułu) - - c) wykorzystanie (z tytułu) - - d) stan na koniec okresu, w tym 15 795 15 795 - poręczenie kredytu inwestycyjnego przez GR PONARY 15 795 15 795 ZMIANA STANU ZOBOWIĄZAŃ WARUNKOWYCH (WG TYTUŁÓW) Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku a) stan na początek okresu, w tym 32 073 33 373 - zobowiązania z tytułu umów o zakazie konkurencji 1 155 1 155 - poręczenia kredytów spółkom powiązanym 30 918 32 218 b) zwiększenia (z tytułu) 16 - - zobowiązania z tytułu umów o zakazie konkurencji 16 - - poręczenia kredytów spółkom powiązanym - - c) wykorzystanie (z tytułu) - - - zobowiązania z tytułu umów o zakazie konkurencji - - - poręczenia kredytów spółkom powiązanym - - d) rozwiązanie (z tytułu) - 1 300 - zobowiązania z tytułu umów o zakazie konkurencji - - - poręczenia kredytów spółkom powiązanym - 1 300 e) stan na koniec okresu, w tym 32 089 32 073 - zobowiązania z tytułu umów o zakazie konkurencji 1 171 1 155 - poręczenia kredytów spółkom powiązanym 30 918 30 918 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 59 16. Transakcje z podmiotami powiązanymi 16.1. Transakcje z jednostkami zależnymi a. Przychody ze sprzedaży produktów i towarów Rodzaje przychodów Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku Przychody ze sprzedaży wyrobów jednostkom zależnym 1 070 1 554 Przychody ze sprzedaży usług jednostkom zależnym 314 509 Przychody ze sprzedaży materiałów jednostkom zależnym - 57 Przychody ze sprzedaży surowców jednostkom zależnym 2 575 2 472 Przychody ze sprzedaży środków trwałych jednostkom zależnym 345 - Razem przychody od jednostek powiązanych 4 304 4 592 Cenę sprzedaży ustala się stosując metodę „koszt plus” bądź na podstawie cenników obowiązujących z podmiotami niepowiązanymi. b. Zakupy produktów, towarów i usług od spółek zależnych Rodzaje zakupów Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku Zakupy produktów od jednostek zależnych 6 252 9 208 Zakupy usług od jednostek zależnych 49 152 Zakupy towarów i materiałów od jednostek zależnych 2 707 Zakupy środków trwałych od jednostek zależnych - - Zaliczki na zakup środków trwałych od jednostek zależnych - - Razem zakupy od jednostek powiązanych 6 303 10 067 c. Salda rozrachunków na dzień bilansowy powstałe w wyniku sprzedaży/zakupu towarów/usług Należności od podmiotów powiązanych Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku ZPZ Lublin - - PPZ BRONISŁAW 624 2 659 CHP Energia (w 2020 r. prezentowane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako aktywa przeznaczone do sprzedaży) - 1 161 GR PONARY 1 1 Pepees Inwestycje (wcześniej OZENERGY) - 8 Razem należności od jednostek powiązanych 625 3 829 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 60 Zobowiązania wobec podmiotów powiązanych Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku ZPZ Lublin 149 181 PPZ BRONISŁAW 2 6 GR PONARY 13 13 CHP Energia (w 2020 r. prezentowane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako zobowiązania związane z aktywami przeznaczonymi do sprzedaży) - 1 Razem zobowiązania wobec jednostek powiązanych 164 201 d. Pożyczki udzielone jednostkom powiązanym Pożyczki udzielone jednostkom powiązanym Stan na 31 grudnia 2021 roku Stan na 31 grudnia 2020 roku PPZ BRONISŁAW S.A. 3 300 - CHP Energia Sp. z o.o. (w 2020 r. prezentowane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako aktywa przeznaczone do sprzedaży) - 4 932 GR PONARY Sp. z o.o. 550 550 Pepees Inwestycje Sp. z o.o. - 145 Osoba fizyczna prowadząca działalność - 311 Pożyczki udzielone , w tym: 3 850 5 938 - ze spłatą do 1 roku 3 850 5 938 - ze spłatą powyżej roku - - Odpisy na pożyczki udzielone CHP (w 2020 r. prezentowane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako aktywa przeznaczone do sprzedaży) - (12) Pożyczki ogółem: 3 850 5 926 prezentowane jako pożyczki w sprawozdaniu z sytuacji finansowej 3 850 1 006 prezentowane jako aktywa przeznaczone do sprzedaży w sprawozdaniu z sytuacji finansowej - 4 920 e. Odsetki od udzielonych pożyczek Podmiot Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku ZPZ Lublin - 34 PPZ BRONISŁAW 61 21 CHP Energia - 144 GR PONARY 16 19 Razem 77 218 f. Odsetki od udzielonych poręczeń Podmiot Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku CHP Energia - 224 PPZ BRONISŁAW 130 127 Razem 130 351 „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 61 g. Odsetki od otrzymanych poręczeń Podmiot Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku GR PONARY 158 158 Razem 158 158 h. Pozycje warunkowe Na majątku spółek zależnych (ZPZ Lublin i PPZ Bronisław) są ustanowione hipoteki umowne będące zabezpieczeniem kredytów zaciągniętych przez „PEPEES” S.A. do kwoty 58.500 tys. PLN. 16.2. Transakcje z kluczowym personelem kierowniczym a) świadczenia dla kluczowego personelu kierowniczego Zarząd w tys. PLN: Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku Krótkoterminowe świadczenie 1 401 1 314 Świadczenia po okresie zatrudnienia Pozostałe świadczenia długoterminowe Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy Płatności w formie akcji Rada Nadzorcza w tys. PLN Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku Za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2020 roku Krótkoterminowe świadczenia pracownicze 1 037 969 Świadczenia po okresie zatrudnienia Pozostałe świadczenia długoterminowe Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy Płatności w formie akcji b) transakcje z członkami Zarządu i Rady Nadzorczej oraz bliskimi członkami ich rodzin Informacje o wynagrodzeniu otrzymanym przez poszczególnych Członków Zarządu i Rady Nadzorczej znajdują się w sprawozdaniu z działalności Emitenta. W okresie sprawozdawczym nie odnotowano żadnych transakcji w rozumieniu MSR 24. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 62 17 Przeciętne zatrudnienie w Spółce Wyszczególnienie Przeciętna liczba zatrudnionych w roku 2021 Przeciętna liczba zatrudnionych w roku 2020 Pracownicy umysłowi 100 103 Pracownicy na stanowiskach robotniczych 167 180 Osoby korzystające z urlopów wychowawczych i bezpłatnych 2 2 Razem 269 285 18 Wynagrodzenia biegłego rewidenta Należne wynagrodzenie biegłego rewidenta za przegląd i badanie sprawozdania finansowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego wynosi 42.500 PLN plus podatek VAT. Ponadto w okresie sprawozdawczym biegły rewident świadczył Spółce PEPEES dwie usługi atestacyjne, tj. badanie sprawozdania o wynagrodzeniach zarządu i rady nadzorczej oraz usługę, polegającą na potwierdzeniu prawidłowości wyliczenia współczynnika intensywności zużycia energii elektrycznej za lata 2019-2021. Wynagrodzenie za te usługi wyniosło 12.000 PLN plus podatek VAT. 19 Wskazanie istotnych postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej, dotyczących zobowiązań oraz wierzytelności Emitenta, ze wskazaniem przedmiotu postępowania, wartości przedmiotu sporu, daty wszczęcia postępowania, stron wszczętego postępowania oraz stanowiska Emitenta W dniu 25.06.2019 r. Zarząd Przedsiębiorstwa Przemysłu Spożywczego "PEPEES" S.A. wniósł do sądu pozew o ustalenie, że akcjonariusz Spółki EPSILON Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych, posiadający - zgodnie z informacjami znajdującymi się w posiadaniu Spółki - 27.714. 832 akcje, z uwagi na naruszenie obowiązku notyfikacji o nabyciu znacznych pakietów akcji stosownie do art. 89 ust. 1 pkt 1 ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, utracił i nie może wykonywać prawa głosu z 21.402.233 akcji. Epsilon FIZ AN zajmuje stanowisko odmienne, utrzymując, że przysługuje mu prawo głosu z 27.714.832 akcji stanowiących 29,17% ogólnej liczby głosów na WZA. Do sprawy przystąpił Przewodniczący Komisji Nadzoru Finansowego przedstawiając stanowisko w dniu 24 lipca 2019 r. Spółka informowała o sprawie w raportach bieżących nr 13/2019, 14-23/2019 i 30/2019. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania występują nierozstrzygnięte sprawa z powództwa EPSILON Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych w Warszawie przeciwko „PEPEES” S.A.: − o uchylenie bądź stwierdzenie nieważności dwóch uchwał o powołaniu członków RN, podjętych 11 maja 2018 r. przez Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy oraz o uchylenie uchwały w sprawie podziału zysku za rok 2017. Wyrokiem z 26.10.2018 r. Sąd Okręgowy stwierdził nieważność uchwał w sprawie powołania dwóch członków RN i oddalił powództwo w pozostałym zakresie. Apelacje od wyroku zostały wniesione przez obie strony. Sąd Apelacyjny w Białymstoku oddalił obydwie apelacje. EPSILON wniósł skargę kasacyjną, którą Sąd Najwyższy w dniu 21.11.2020 przyjął do rozpoznania, „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 63 − o uchylenie bądź stwierdzenie nieważności uchwał nr 24-29, podjętych w dniu 28.06.2019 r. przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy, w tym uchwały nr 28 w sprawie zmiany Statutu Spółki i upoważnienia Zarządu Spółki do podwyższenia kapitału zakładowego Spółki w ramach kapitału docelowego wraz z możliwością wyłączenia przez Zarząd prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy Spółki w całości lub części za zgodą Rady Nadzorczej Spółki. Sąd Okręgowy zawiesił postępowanie do czasu prawomocnego zakończenia postępowania z powództwa PEPEES przeciwko EPSILON o ustalenie utraty prawa głosu, − o uchylenie bądź stwierdzenie nieważności dwóch uchwał w sprawie udzielenia absolutorium, podjętych w dniu 21.04.2020 r. przez Walne zgromadzenie Akcjonariuszy. Postępowanie toczy się przed Sądem I instancji. Sąd Okręgowy zawiesił postępowanie do czasu prawomocnego zakończenia postępowania z powództwa PEPEES przeciwko EPSILON o ustalenie utraty prawa głosu, − o uchylenie bądź stwierdzenie nieważności czterech uchwał w sprawie: rozpatrzenia i zatwierdzenia sprawozdania finansowego za 2020 r., podziału zysku za 2020 r. oraz udzielenia absolutorium członkom zarządu, podjętych w dniu 29.06.2021 r. przez walne zgromadzenie akcjonariuszy. Postępowanie toczy się przed Sądem I instancji. W dniu 11 stycznia 2022 r. Sąd Okręgowy zawiesił postępowanie do czasu prawomocnego zakończenia postępowania z powództwa PEPEES przeciwko EPSILON o ustalenie utraty prawa głosu. W pozostałym zakresie nie istnieją inne istotne postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej, dotyczące zobowiązań oraz wierzytelności Emitenta lub jego jednostek zależnych. Przed sądem toczy się kilka spraw o odzyskanie należności handlowych, od których Spółka dokonała w 100% odpisy aktualizujące. Kwoty nie są istotne w stosunku do ogółu należności. 20 Ważne wydarzenia, które wystąpiły po dniu bilansowym W dniu 14.01.2022 r. Spółka otrzymała od Domu Maklerskiego Banku Ochrony Środowiska S.A., który pośredniczył w przyjmowaniu ofert sprzedaży akcji Emitenta w odpowiedzi na zaproszenie do składania ofert sprzedaży akcji Emitenta z 28 grudnia 2021 r. ("Zaproszenie"), informację, że w wyniku rozliczenia transakcji nabycia akcji zaoferowanych w odpowiedzi na Zaproszenie, w dniu 14 stycznia 2022 r. Emitent nabył ogółem 32.828 akcji własnych. Nabycie nastąpiło po cenie 1,20 zł za jedną akcję. Nabyte akcje stanowią 0,035% w kapitale zakładowym Emitenta i zapewniają 0,035% ogólnej liczby głosów przypadających na wszystkie akcje Emitenta. Po nabyciu akcji własnych łączna liczba akcji własnych posiadanych przez Emitenta wyniosła 32.828, co stanowi 0,035% kapitału zakładowego Emitenta. Akcje te zapewniły ogółem 0,035% ogólnej liczby głosów przypadających na wszystkie akcje Emitenta. Spółka otrzymała ponadto od Domu Maklerskiego Banku Ochrony Środowiska S.A., który pośredniczył w przyjmowaniu ofert sprzedaży akcji Emitenta w odpowiedzi na zaproszenie do składania ofert sprzedaży akcji Emitenta z 14 lutego 2022 r. ("Zaproszenie"), informację, że w wyniku rozliczenia transakcji nabycia akcji zaoferowanych w odpowiedzi na Zaproszenie, Emitent nabył ogółem 34.295 akcji własnych. Nabycie nastąpiło po cenie 1,20 zł za jedną akcję. Nabyte akcje stanowią 0,036% w kapitale zakładowym Emitenta i zapewniają 0,036% ogólnej liczby głosów przypadających na wszystkie akcje Emitenta. Po nabyciu akcji własnych łączna liczba akcji własnych posiadanych przez Emitenta wyniosła 67.123, co stanowi 0,071% kapitału zakładowego Emitenta. Akcje te zapewniają ogółem 0,071% ogólnej liczby głosów przypadających na wszystkie akcje Emitenta. „PEPEES” S.A. Sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku (dane w tys. PLN) 64 W dniu 24.02.2022 r. rozpoczęła się inwazja Rosji na Ukrainę, stanowiąca eskalację trwającego od 2014 roku konfliktu. W chwili publikacji niniejszego sprawozdania finansowego sytuacja ta jest bardzo dynamiczna. Wydaje się jednak, że inwazja wywrze znaczny wpływ na handel światowy i na jednostkę. Kursy walut, z których korzysta Jednostka, ulegają ciągłym wahaniom, co niesie ze sobą ryzyko nieprzewidywalności w terminowych kontraktach zagranicznych (z opóźnionymi dostawami) lub w kontraktach z odroczonymi terminami płatności. Ceny towarów i usług również ulegają znacznej fluktuacji. Pewnym jest, że dojdzie do wzrostu cen surowców energetycznych w związku ze spodziewanym ograniczeniem dostaw ze Wschodu (ropa, gaz, węgiel), jak i prawdopodobnym zwiększaniem rezerw surowców energetycznych przez wszystkie państwa europejskie, co wpłynie na ich dostępność i w konsekwencji dalszy wzrost cen. Wzrost cen paliw przełoży się z kolei na wzrost cen usług transportowych. Spółka utraci możliwość eksportu na rynek ukraiński ze względu na działania wojenne, jak również eksportu na rynek rosyjski i białoruski w wyniku wprowadzonych sankcji gospodarczych. Spółka będzie się również mierzyć z utrudnionym dostępem do rynków Azji Centralnej (Uzbekistan, Kazachstan) ze względu na ograniczenia w transporcie kolejowym przez Ukrainę. Sprzedaż na rynki, które będą zagrożone utratą, stanowiła w 2021 r.15,7% sprzedaży eksportowej (5,36% - Uzbekistan, 4,88% - Białoruś, 2,88% - Kazachstan, 1,3% - Rosja, 0,78% - Ukraina i 0,5% Armenia). Zarząd na bieżąco monitoruje sytuację polityczno-gospodarczą związaną z wojną na Ukrainie. Żadne aktywa Spółki na dzień bilansowy nie są zagrożone i nie ma konieczności dokonywania odpisów. Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania kierownictwo uważa taką sytuację za zdarzenie niepowodujące korekt w sprawozdaniu finansowym za rok 2021, lecz za zdarzenie po dacie bilansu wymagające dodatkowych ujawnień. Ponieważ sytuacja wciąż się rozwija, Zarząd Jednostki uważa, że nie jest możliwe przedstawienie szacunków ilościowych potencjalnego wpływu obecnej sytuacji na Jednostkę. 21 Zatwierdzenie sprawozdania finansowego Roczne sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone i dopuszczone do publikacji przez Zarząd w dniu 17 marca 2022 roku. PODPISY CZŁONKÓW ZARZĄDU JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ Prezes Zarządu - Wojciech Faszczewski Członek Zarządu - Tomasz Krzysztof Rogala PODPIS OSOBY, KTÓRA SPORZĄDZIŁA SPRAWOZDANIE Główna księgowa - Wiesława Załuska