AI assistant
Fon SE Interim / Quarterly Report 2025
5618_rns_2026-02-20_59eb4b0c-d766-4a0e-8029-ed73f8ac5369.pdf
Interim / Quarterly Report
Open in viewerOpens in your device viewer
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
FON SE
SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE
FON SE
ZA OKRES 6 MIESIĘCY
ZAKOŃCZONYCH 31 GRUDNIA 2025
ZGODNY Z MIĘDZYNARODOWYMI STANDARDAMI
SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ
Tallinn, 20/02/2026
1
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
SPIS TREŚCI
I. PROFIL KORPORACYJNY ... 2
II. SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ ... 3
III. RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT ORAZ SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW ... 4
IV. SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM ... 5
V. SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ... 6
VI. OBJAŚNIENIA DO BILANSU I RACHUNKU WYNIKÓW ... 7
VII. SPRAWOZDANIE ZARZĄDU ... 13
VIII. OŚWIADCZENIE ZARZĄDU ... 22
IX. WYBRANE DANE FINANSOWE ... 23
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
I. PROFIL KORPORACYJNY
Nazwa Spółki: FON SE
Początek roku obrotowego: 1 lipiec 2025 rok
Koniec roku obrotowego: 30 czerwiec 2026 rok
Nr rejestracyjny: 14617916
Kod LEI: 259400WB3K1M8CZO6N24
Adres: Harju maakond, Tallinn, Kesklinna linnaosa, Tornimäe tn 5, 10145
Nr tel: +48-796-118-929
Adres e-mail: [email protected]
Strona internetowa: www.fon-sa.pl
Główny przedmiot działalności: Na dzień 31/12/2025 przedmiot działalności zarejestrowany w Estonii to „działalność holdingów finansowych”.
Członkowie Rady Nadzorczej:
- Wojciech Hetkowski
- Jacek Koralewski
- Małgorzata Patrowicz
- Martyna Patrowicz
Członkowie Zarządu:
- Damian Patrowicz
Czas trwania spółki jest nieoznaczony.
Sprawozdanie finansowe FON SE za okres od 01.07.2025 do 31.12.2025 sporządzone jest zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską oraz związanymi z nimi interpretacjami ogłoszonymi w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej.
2
3
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
II. SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (w tys. EUR)
| SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ | Na dzień 31 grudnia 2025 (w tys. EUR) | Na dzień 30 czerwca 2025 (w tys. EUR) |
|---|---|---|
| A k t y w a | ||
| I. Aktywa trwałe | 8 695 | 8 644 |
| Długoterminowe aktywa finansowe | 8 695 | 8 644 |
| II. Aktywa obrotowe | 24 | 75 |
| Należności krótkoterminowe | 21 | 35 |
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty | 3 | 38 |
| Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe | 0 | 2 |
| A k t y w a r a z e m | 8 719 | 8 719 |
| P a s y w a | ||
| --- | --- | --- |
| I. Kapitał własny | 6 443 | 6 213 |
| Kapitał zakładowy | 6 475 | 6 475 |
| Różnice z przeliczenia na EURO | -743 | -777 |
| Kapitał zapasowy | 26 152 | 26 152 |
| Zyski zatrzymane / Nierozdzielony wynik finansowy | -25 441 | -25 637 |
| II. Zobowiązania krótkoterminowe | 1 183 | 1 357 |
| Kredyty i pożyczki | 1 180 | 1 340 |
| Zobowiązania handlowe | 3 | 2 |
| Pozostałe rezerwy | 0 | 15 |
| III. Rozliczenia międzyokresowe | 1 093 | 1 149 |
| Rozliczenia międzyokresowe krótkoterminowe | 121 | 121 |
| Rozliczenia międzyokresowe długoterminowe | 972 | 1 028 |
| Kapitał własny i zobowiązania ogółem | 8 719 | 8 719 |
| Wartość księgowa | 6 443 | 6 213 |
| --- | --- | --- |
| Liczba akcji (w szt.) | 6 475 000 | 64 750000 |
| Wartość księgowa na jedną akcję (w EURO) | 1,00 | 0,10 |
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
III. RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT ORAZ SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
(w tys. EUR)
| RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT | Okres 01.07.2025-31.12.2025 (w tys. EUR) | Okres 01.07.2024-31.12.2024 (w tys. EUR) |
|---|---|---|
| Dochód odsetkowy netto | 235 | 305 |
| Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów | 0 | 0 |
| Zysk (strata) brutto ze sprzedaży | 235 | 305 |
| Koszty ogólnego zarządu | 18 | 16 |
| Pozostałe przychody operacyjne | 0 | 0 |
| Pozostałe koszty operacyjne | 0 | 0 |
| Zysk (strata) z działalności operacyjnej | 217 | 289 |
| Przychody finansowe | 4 | 0 |
| Koszty finansowe | 25 | 81 |
| Zysk (strata) przed opodatkowaniem | 196 | 208 |
| Zysk (strata) netto | 196 | 208 |
| Średnia ważona liczba akcji zwykłych | 53 348 370 | 2 590 000 |
| Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w EURO) | 0,004 | 0,08 |
| SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW | Okres 01.07.2025-31.12.2025 (w tys. EUR) | Okres 01.07.2024-31.12.2024 (w tys. EUR) |
| --- | --- | --- |
| Zysk/strata netto za okres | 196 | 208 |
| Inne całkowite dochody, w tym: | 34 | 117 |
| Składniki, które mogą zostać przeniesione w późniejszych okresach do rachunku zysków i strat: | 34 | 117 |
| - różnice z przeliczenia na EURO – nie zostaną przeklasyfikowane do rachunku zysków i strat | 34 | 117 |
| Całkowity dochód za okres | 230 | 325 |
4
5
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
IV. ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM (w tys. EUR)
| ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM | Okres 01.07.2025-31.12.2025 (w tys. EUR) | Okres 01.07.2024-31.12.2024 (w tys. EUR) |
|---|---|---|
| Kapitał własny na początek okresu | 6 213 | 5 619 |
| Kapitał zakładowy na początek okresu | 6 475 | 259 |
| Kapitał zakładowy na koniec okresu | 6 475 | 259 |
| Kapitał zapasowy na początek okresu | 26 152 | 32 368 |
| Kapitał zapasowy na koniec okresu | 26 152 | 32 368 |
| Zyski zatrzymane/Nie rozliczone straty z lat ubiegłych na początek okresu | -25 637 | -26 071 |
| Zmiany zysków zatrzymanych/nierozliczonych strat z lat ubiegłych | 196 | 208 |
| zwiększenie (z tytułu) | 196 | 208 |
| a) zysk/strata za okres | 196 | 208 |
| Zyski zatrzymane/ Nierozliczone straty z lat ubiegłych na koniec okresu | -25 441 | -25 863 |
| Różnice kursowe na początek okresu | -777 | -937 |
| zmiany różnic kursowych | 34 | 117 |
| a) zwiększenia | 34 | 117 |
| Różnice kursowe na koniec okresu | -743 | -820 |
| Kapitał własny na koniec okresu | 6 443 | 5 944 |
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
V. RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH (w tys. EUR)
| RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH | Okres 01.07.2025-31.12.2025 (w tys. EUR) | Okres 01.07.2024-31.12.2024 (w tys. EUR) |
|---|---|---|
| Działalność operacyjna | ||
| A.I. Zysk (strata) brutto | 196 | 208 |
| A.II. Korekty razem | -42 | -87 |
| Otrzymane spłaty pożyczek | 1 | 10 |
| Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) | 17 | -40 |
| Zmiana stanu rezerw | -15 | -7 |
| Zmiana stanu należności i czynnych rozliczeń międzyokresowych | 14 | -21 |
| Zmiana stanu zobowiązań | 1 | -23 |
| Zmiana stanu biernych rozliczeń międzyokresowych | -15 | -56 |
| Inne korekty | 0 | 50 |
| Różnice kursowe | -45 | 0 |
| A.III. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej | 154 | 121 |
| Działalność finansowa | ||
| B.I. Wpływy | 0 | 186 |
| Kredyty i pożyczki | 0 | 186 |
| B.II. Wydatki z tytułu działalności finansowej | 189 | 305 |
| Splaty kredytów i pożyczek | 177 | 280 |
| Odsetki | 12 | 25 |
| B.III. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej | -189 | -119 |
| C. Różnice kursowe | 0 | 3 |
| Przepływy pieniężne netto, razem (A.III+/-B.III+/-C) | -35 | 5 |
| Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów | -35 | 5 |
| Środki pieniężne na początek okresu | 38 | 11 |
| Środki pieniężne na koniec okresu | 3 | 16 |
6
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
VI. OBJAŚNIENIA DO BILANSU ORAZ RACHUNKU WYNIKÓW
KRÓTKOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE
Na dzień 31 grudnia 2025 roku w Spółce nie występowały krótkoterminowe pożyczki udzielone.
DŁUGOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE
Na dzień 31 grudnia 2025 roku w Spółce występują poniższe długoterminowe pożyczki udzielone:
| DŁUGOTERMINOWE POŻYCZKI UDZIELONE
(w tys. EUR) na dzień 31/12/2025 | | | | | | | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Nazwa podmiotu | Siedziba | Kwota pożyczki umowy w tys. EUR | | Kwota pożyczki pozostała do spłaty w tys. EUR | | Warunki oprocentowania | Termin spłaty | Zabezpieczenia |
| | | kwota | waluta | kwota | waluta | | | |
| Elkop S.A. | Poznań | 6 104 | EUR | 6 160 | EUR | WIBOR1M+1% | 31.12.2034 | Weksel |
| Elkop S.A. | Poznań | 2 503 | EUR | 2 535 | EUR | Wysokość odsetek za cały okres zgodnie z umową wyniosła 5 410 tys. zł. (1 258 tys. euro) i zostały zapłacone w dniu udzielenia pożyczki | 31.12.2034 | Weksel |
| Razem: | | 8 607 | EUR | 8 695 | EUR | | | |
7
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
| DŁUGOTERMINOWE POŻYCZKI UDZIELONE
(w tys. PLN) na dzień 31/12/2025 | | | | | | | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Nazwa podmiotu | Siedziba | Kwota pożyczki umowy w tys. PLN | | Kwota pożyczki pozostała do spłaty w tys. PLN | | Warunki oprocentowania | Termin spłaty | Zabezpieczenia |
| | | kwota | waluta | kwota | waluta | | | |
| Elkop S.A. | Płock | 27 200 | PLN | 26 001 | PLN | WIBOR1M+1% | 31.12.2034 | Weksel |
| Elkop S.A. | Płock | 10 700 | PLN | 10 700 | PLN | Wysokość odsetek za cały okres zgodnie z umową wyniosła 5 410 tys. zł. (1 258 tys. euro) I zostały zapłacone w dniu udzielenia pożyczki | 31.12.2034 | Weksel |
| Razem: | | 37 900 | PLN | 36 701 | PLN | | | |
8
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
Na dzień 30 czerwca 2025 roku w Spółce występują poniższe długoterminowe pożyczki udzielone:
| DŁUGOTERMINOWE POŻYCZKI UDZIELONE
(w tys. EUR) na dzień 30/06/2025 | | | | | | | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Nazwa (firma) | Siedziba | Kwota kredytu / pożyczki wg umowy w tys. EUR | | Kwota kredytu / pożyczki pozostała do spłaty w tys. EUR | | Warunki oprocentowania | Termin spłaty | Zabezpieczenia |
| | | kwota | waluta | kwota | waluta | | | |
| Elkop Nieruchomości S.A. | Płock | 6 104 | EUR | 6 122 | EUR | WIBOR1M+1% | 31.12.2034 | Weksel |
| Elkop Nieruchomości S.A. | Płock | 2 503 | EUR | 2 522 | EUR | Wysokość odsetek za cały okres zgodnie z umową wyniosła 5 410 tys. zł. (1 258 tys. euro) I zostały zapłacone w dniu udzielenia pożyczki | 31.12.2034 | Weksel |
| Razem: | | 8 607 | EUR | 8 644 | EUR | | | |
| DŁUGOTERMINOWE POŻYCZKI UDZIELONE
(w tys. PLN) na dzień 30/06/2025 | | | | | | | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Nazwa (firma) | Siedziba | Kwota kredytu / pożyczki wg umowy w tys. PLN | | Kwota kredytu / pożyczki pozostała do spłaty w tys. PLN | | Warunki oprocentowania | Termin spłaty | Zabezpieczenia |
| | | kwota | waluta | kwota | waluta | | | |
| Elkop Nieruchomości S.A. | Płock | 27 200 | PLN | 25 971 | PLN | WIBOR1M+1% | 31.12.2024 | Weksel |
9
10
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
| Elkop Nieruchomości S.A. | Płock | 10 700 | PLN | 10 700 | PLN | Wysokość odsetek za cały okres zgodnie z umową wyniosła 5 410 tys. zł. (1 258 tys. euro) I zostały zapłacone w dniu udzielenia pożyczki | 31.12.2024 | Weksel |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Razem: | 37 900 | PLN | 36 671 | PLN |
Emitent nie udzielał gwarancji żadnym podmiotom.
ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE
Na dzień 31 grudnia 2025 roku w Spółce występują poniższe zobowiązania krótkoterminowe:
| Nazwa pożyczkodawcy | Okres wymagalności w ciągu 12 msc (tys. EUR) | Okres wymagalności 1-5 lat (tys. EUR) | Oprocentowanie | Waluta | Data spłaty | Zabezpieczenie |
|---|---|---|---|---|---|---|
| ATLANTIS SE | 583 | 0 | 4% | EUR | 30.06.2026 | weksel |
| Patro Invest OÜ | 597 | 0 | 4% | EUR | 30.06.2026 | weksel |
| ŁĄCZNIE: | 1 180 | 0 |
Na dzień 30 czerwca 2025 roku w Spółce występują poniższe zobowiązania krótkoterminowe:
| Nazwa pożyczkodawcy | Okres wymagalności w ciągu 12 msc (tys. EUR) | Okres wymagalności 1-5 lat (tys. EUR) | Oprocentowanie | Waluta | Data spłaty | Zabezpieczenie |
|---|---|---|---|---|---|---|
| ATLANTIS SE | 755 | 0 | 4% | EUR | 30.06.2026 | weksel |
| Patro Invest OÜ | 585 | 0 | 4% | EUR | 30.06.2026 | weksel |
| ŁĄCZNIE: | 1 340 | 0 |
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
TRASAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI
Pierwsze półrocze 2025
01.07.2025 – 31.12.2025:
| TRANSAKCJE ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR) | Przychody z odsetek | Koszty odsetek i inne koszty finansowe | Udzielone pożyczki | Splaty pożyczek (kapitał) | Pozostałe należności na koniec okresu (w tym pożyczki) | Zobowiązania z tytułu kredytów i innych zobowiązań |
|---|---|---|---|---|---|---|
| PATRO INVEST OU | 0 | 12 | 0 | 0 | 0 | 597 |
| ELKOP S.A. | 235 | 0 | 0 | 1 | 8 695 | 0 |
| ATLANTIS SE | 0 | 13 | 0 | 0 | 0 | 583 |
| Razem (w tys. EUR) | 235 | 25 | 0 | 1 | 8 695 | 1 180 |
2024 rok:
| TRANSAKCJE ZA OKRES 01.07.2024 - 30.06.2025 (w tys. EUR) | Przychody z odsetek | Koszty odsetek i inne koszty finansowe. | Udzielone pożyczki | Splaty pożyczek (kapitał) | Pozostałe należności na koniec okresu (w tym pożyczki) | Zobowiązania z tytułu kredytów i innych zobowiązań |
|---|---|---|---|---|---|---|
| PATRO INVEST OU | 38 | 0 | 0 | 1 950 | 0 | 585 |
| ATLANTIS SE | 0 | 56 | 0 | 0 | 0 | 755 |
| ELKOP SE | 531 | 4 | 0 | 0 | 8 644 | 0 |
| Razem (w tys. EUR) | 569 | 60 | 0 | 1 950 | 8 644 | 1 340 |
11
12
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
Powiązania osobowe Spółki FON SE pomiędzy organami zarządzającymi i nadzorującymi Spółką
Spółka dominująca: Patro Invest OÜ z siedzibą w Tallinie (bezpośrednio), Pan Damian Patrowicz (pośrednio przez Patro Invest OÜ).
Jednostki powiązane przez powiązania osobowe w składzie Rad Nadzorczych oraz ze względu na dominującego akcjonariusza pośredniego i bezpośredniego: INVESTMENT FRIENDS CAPITAL SE, Atlantis SE, Elkop Estonia SE, Investment Friends SE, Patro Invest Sp. z o.o. w likwidacji, Patro Invest OÜ, Damar Patro UÜ, Elkop S.A.
Zarząd:
- Damian Patrowicz – pełniący funkcję jedynego Członka Zarządu Spółki FON SE oraz Patro Invest OÜ, jest również Członkiem Zarządu w Patro Administracja Sp. z o.o., Investment Friends Capital SE, Elkop Estonia SE, Atlantis SE oraz pełni funkcję Członka Rady Nadzorczej w: Elkop S.A., jest udziałowcą Patro Invest OÜ. Pan Damian jest Komplementariuszem w Damar Patro UÜ oraz udziałowcą Patro Invest Sp. z o.o. w likwidacji.
Rada Nadzorcza
- Wojciech Hetkowski Przewodniczący Rady Nadzorczej - pełni funkcję Członka Rady Nadzorczej w: Atlantis SE, Elkop Estonia SE, Investment Friends SE, Investment Friends Capital SE.
- Jacek Koralewski Członek Rady Nadzorczej - pełni funkcję Prezesa Zarządu w: Elkop S.A. oraz funkcję Członka Rady Nadzorczej w: Atlantis SE, Investment Friends SE, Investment Friends Capital SE.
- Małgorzata Patrowicz Sekretarz Rady Nadzorczej - pełni funkcję Likwidatora Patro Invest Sp. z o.o. w likwidacji oraz Prezes Zarządu w Patro Administracja Sp. z o.o. ponadto pełni funkcję Członka Rady Nadzorczej w Atlantis SE, Elkop Estonia SE, Investment Friends Capital SE, Investment Friends SE, Elkop S.A.
- Martyna Patrowicz Członek Rady Nadzorczej - pełni funkcję Członka Rady Nadzorczej w: Atlantis SE, Elkop Estonia SE, Investment Friends Capital SE, Investment Friends SE oraz Elkop S.A.
Patro Invest OÜ czyli największy akcjonariusz FON SE jest jednocześnie dominującym akcjonariuszem Elkop Estonia SE, Atlantis SE, Investment Friends SE, Investment Friends Capital SE i Patro Administracja Sp. z o.o. Komplementariusz w Damar Patro UÜ jest członkiem zarządu FON SE. Wspólnik Patro Invest Sp. z o.o. w likwidacji jest pośrednim udziałowcą FON SE.
13
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
VII. SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
GŁÓWNE POLA DZIAŁALNOŚCI, GRUPY PRODUKTÓW I USŁUG.
W okresie sprawozdawczym głównym przedmiotem działalności Spółki była działalność finansowa: obsługa pożyczek. Decydującą rolę w strukturze przychodów Spółki w okresie sprawozdawczym miały przychody związane z działalnością finansową.
Spółka realizując swój profil działalności w zakresie udzielania pożyczek, zawarła umowy z polskimi i estońskimi podmiotami. Ze względu na charakter prowadzonej działalności nie ma źródeł zaopatrzenia w towary i materiały.
OGÓLNY (MAKROEKONOMICZNY) ROZWÓJ ŚRODOWISKA, W KTÓRYM SPÓŁKA PROWADZI DZIAŁALNOŚĆ I WPŁYW TEGO ROZWOJU NA JEJ EFEKTYWNOŚĆ FINANSOWĄ.
Spółka prowadzi działalność finansową w szczególności związaną z udzielaniem pożyczek gotówkowych osobom fizycznym oraz podmiotom gospodarczym, najczęściej z sektora mikro i małych przedsiębiorstw. Spółka dostrzega potencjał rozwoju w zakresie świadczenia usług finansowych dla tego typu podmiotów i konsekwentnie zamierza kontynuować swoją działalność w tym segmencie.
INFORMACJA, CZY DZIAŁALNOŚĆ OPERACYJNA SPÓŁKI JEST OPARTA NA SEZONOWOŚCI, CZY JEST CYKLICZNA.
W okresie sprawozdawczym podstawową działalnością Spółki była obsługa finansowa (pożyczki), w związku z czym nie występuje sezonowość ani cykliczność.
INSTRUMENTY FINANSOWE, POLITYKA I ZASADY ZARZĄDZANIA RYZYKIEM I RYZYKA ZWIĄZANE ZE ZMIANĄ KURSÓW WYMIANY WALUT, WSKAŹNIKIEM ODSETK I KURSÓW AKCJI, KTÓRE POJAWILY SIĘ W ROKU OBROTOWYM LUB PODCZAS PRZYGOTOWANIA RAPORTU.
Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Spółki to: ryzyko stopy procentowej, ryzyko płynności, ryzyko kredytowe oraz ryzyko związane z zabezpieczeniem finansowym. Za ustalenie zasad zarządzania ryzykiem w Spółce i nadzór nad jego przestrzeganiem odpowiada Zarząd. Zasady zarządzania ryzykiem w Spółce mają na celu identyfikację i analizę ryzyk, na które narażona jest Spółka, ustalenie odpowiednich limitów i kontroli, a także monitorowanie ryzyka i dostosowywanie poziomu dopasowanych do niego limitów.
NAJWAŻNIEJSZE INWESTYCJE POCZYNIONE W CZASIE ROKU OBROTOWEGO I PLANOWANE NA NAJBLIŻSZĄ PRZYSZŁOŚĆ.
Ze względu na podstawową działalność Spółki w zakresie usług finansowych w zakresie udzielania pożyczek gotówkowych podmiotom gospodarczym ważniejsze inwestycje Spółki w okresie sprawozdawczym dotyczyły udzielonych pożyczek. W najbliższym czasie Spółka zamierza kontynuować główną działalność pożyczkową, dlatego Zarząd ocenia, że w tym obszarze będą realizowane również przyszłe znaczące inwestycje.
14
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
ISTOTNE PROJEKTY W ZAKRESIE BADAŃ I ROZWOJU ORAZ ZWIĄZANE Z NIMI NAKŁADY FINANSOWE W ROKU OBROTOWYM I W KOLEJNYCH LATACH.
Ze względu na specyfikę podstawowej działalności Spółki, jaką są usługi finansowe, Spółka nie prowadzi prac badawczo-rozwojowych.
STRUKTURA KAPITAŁU ZAKŁADOWEGO UWZGLĘDNIAJĄCA PAPIERY WARTOŚCIOWE, KTÓRE NIE SĄ DOPUSZCZONE DO OBROTU NA RYNKU REGULOWANYM PAŃSTW UMAWIAJĄCYCH ORAZ, JEŚLI TO MOŻLIWE, DANE DOTYCZĄCE RÓŻNYCH KLAS INSTRUMENTÓW, PRAWA I OBOWIĄZKI ZWIĄZANE Z KAŻDĄ KLASĄ PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH ORAZ ICH PROCENTOWY UDZIAŁ W KAPITALE ZAKŁADOWYM SPÓŁKI.
Od 27 maja 1999 roku akcje FON SE są notowane na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie.
Od dnia 26 listopada 2025 roku kapitał zakładowy Spółki wynosi 6 475 tys. EUR i składa się z 6 475 000 akcji bez wartości nominalnej o wartości księgowej 0,10 EUR. Liczba akcji dopuszczonych do obrotu na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie na dzień publikacji raportu: 6 475 000.
Akcje są zbywalne bez ograniczeń i nie mają ograniczeń ustawowych.
WSZELKIE OGRANICZENIA JAKIE NAKŁADA STATUT SPÓŁKI DOTYCZĄCE ZBYWALNOŚCI PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH, W TYM TAKŻE OGRANICZENIA WŁASNOŚCI PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH LUB KONIECZNOŚCI UZYSKANIA ZGODY SPÓŁKI LUB POZOSTAŁYCH WŁAŚCICIELI PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH.
Statut Spółki nie nakłada żadnych ograniczeń zbywalności papierów wartościowych, ograniczeń praw własności papierów wartościowych ani konieczności uzyskania zgody Spółki lub innych właścicieli papierów wartościowych.
ZNACZNE PAKIETY AKCJI ZGODNIE Z POSTANOWIENIAMI § 185 SECURITIES MARKET ACT.
Według najlepszej wiedzy Zarządu na dzień 20.02.2026 r. Struktura akcjonariuszy bezpośrednich i pośrednich posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu przedstawiała się następująco:
Bezpośrednia struktura akcjonariatu na dzień 20/02/2026:
| Nr | Bezpośredni akcjonariusz | Liczba akcji | % akcji | Liczba głosów | % głosów |
|---|---|---|---|---|---|
| 1. | Patro Invest OÜ | 2 287 067 | 35,32 | 2 287 067 | 35,32 |
| X | Łącznie | 6 475 000 | 100,00 | 6 475 000 | 100,00 |
Pośrednia struktura akcjonariatu na dzień 20/02/2026:
| Nr | Pośredni akcjonariusz | Liczba akcji | % akcji | Liczba głosów | % głosów |
|---|---|---|---|---|---|
| 1. | Patro Invest OÜ | 2 287 067 | 35,32 | 2 287 067 | 35,32 |
15
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
| 2. | Damian Patrowicz | 2 287 067 | 35,32 | 2 287 067 | 35,32 |
|---|---|---|---|---|---|
*Damian Patrowicz posiada 100% akcji Patro Invest OU
Według najlepszej wiedzy Zarządu na dzień bilansowy tj. 31.12.2025 r. Struktura akcjonariuszy bezpośrednio i pośrednio posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu przedstawiała się następująco:
Bezpośrednia struktura akcjonariatu na dzień 31/12/2025:
| Nr | Bezpośredni akcjonariusz | Liczba akcji | % akcji | Liczba głosów | % głosów |
|---|---|---|---|---|---|
| 1. | Patro Invest OÜ | 2 287 067 | 35,32 | 2 287 067 | 35,32 |
| X | Łącznie | 6 475 000 | 100,00 | 6 475 000 | 100,00 |
Bezpośrednia struktura akcjonariatu na dzień 31/12/2025:
| Nr | Pośredni akcjonariusz | Liczba akcji | % akcji | Liczba głosów | % głosów |
|---|---|---|---|---|---|
| 1. | Patro Invest OÜ | 2 287 067 | 35,32 | 2 287 067 | 35,32 |
| 2. | Damian Patrowicz | 2 287 067 | 35,32 | 2 287 067 | 35,32 |
*Damian Patrowicz posiada 100% akcji Patro Invest OU
WSZELKIE OGRANICZENIA ORAZ UMOWY ZWIĄZANE Z PRAWEM GŁOSU, ORAZ CZY AKCJE UPRZYWILEJOWANE DAJĄ PRAWO GŁOSU, W TYM TAKŻE OGRANICZENIA PRAWA GŁOSU W PEWNYM ZAKRESIE POSIADANIA LUB KONKRETNEJ LICZBY GŁOSÓW, WARUNKI WSKAZANE DO WYKONYWANIA PRAWA GŁOSU LUB SYSTEM, W KTÓRYM PRAWA PIENIĘŻNE ZWIĄZANE Z PAPIERAMI WARTOŚCIOWYMI I ICH POSIADANIEM SĄ OD SIEBIE ROZDZIELONE W POROZUMIENIU ZE SPÓŁKĄ.
Zgodnie z postanowieniami pkt. 2.3 Statutu Spółki Spółka posiada jeden rodzaj akcji.
POSTANOWIENIA I ZASADY WYBORU, POWOŁANIA, REZYGNOWANIA I ODWOŁYWANIA CZŁONKÓW ZARZĄDU SPÓŁKI USTALONE PRZEZ PRAWO.
Zgodnie z postanowieniami pkt. 5.3. Statutu Spółki, członków Zarządu Spółki powołuje i odwołuje Rada Nadzorcza, która decyduje również o wynagrodzeniu członków Zarządu.
POSTANOWIENIA I ZASADY WPROWADZANIA ZMIAN W STATUCIE SPÓŁKI USTALONE PRZEZ PRAWO.
Zgodnie z pkt. 4.9.1 Statutu Spółki, zmiana Statutu Spółki należy do kompetencji Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy. Zgodnie z pkt. 4.5. Statutu, Walne zgromadzenie jest zdolne do podejmowania ważnych uchwał, jeśli reprezentowanych na nim jest ponad połowa z wszystkich głosów reprezentowanych akcjami spółki, jeśli obowiązujące akty prawne nie przewidują wyższej większości głosów.
16
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
W przypadku jeśli w walnym zgromadzeniu nie uczestniczy wystarczająca liczba akcjonariuszy, by zapewnić większość głosów zgodnie z postanowieniem punktu 4.5, zarząd spółki, w ciągu trzech tygodni, ale nie wcześniej niż po upływie siedmiu dni, zwołuje nowe walne zgromadzenie z tym samym porządkiem obrad. W ten sposób zwołane walne zgromadzenie jest kompetentne do przyjmowania uchwał niezależnie od liczby głosów na nim reprezentowanych. Uchwały walnego zgromadzenia są przyjęte, jeśli za uchwałą oddano ponad połowę głosów reprezentowanych na walnym zgromadzeniu, jeśli z obowiązujących aktów prawnych nie wynika inny wymóg.
UPOWAŻNIENIE CZŁONKÓW ZARZĄDU SPÓŁKI, W TYM TAKŻE UPOWAŻNIENIE DO EMISJI I ODKUPU AKCJI.
W okresie sprawozdawczym Zarząd nie był uprawniony do emisji lub wykupu akcji.
OMÓWIENIE PODSTAWOWYCH WIELKOŚCI EKONOMICZNO-FINANSOWYCH UJAWNIONYCH W ROCZNYM
SPRAWOZDANIU FINANSOWYM ORAZ OPIS CZYNNIKÓW I NAJWAŻNIEJSZYCH ZDARZEŃ W TYM O
NIETYPOWYM CHARAKTERZE MAJĄCYCH ZNACZĄCY WPŁYW NA DZIAŁALNOŚĆ SPÓŁKI I OSIĄGNIĘTE PRZEZ NIĄ
ZYSKI LUB PONIESIONE STRATY W ROKU OBROTOWYM.
Spółka w okresie sprawozdawczym odnotowała:
- Dochód odsetkowy netto w wysokości 235 tys. eur.
- Zysk (strata) brutto ze sprzedaży w wysokości 235 tys. eur.
- Zysk (strata) z działalności operacyjnej w kwocie 217 tys. eur.
- Zysk (strata) netto w kwocie 196 tys. eur.
- Koszty finansowe w kwocie 25 tys. eur.
- Koszty ogólnego zarządu w okresie sprawozdawczym w kwocie 18 tys. eur.
W okresie sprawozdawczym Spółka uzyskiwała przychody głównie z odsetek z tytułu działalności pożyczkowej.
WSKAZANIE POSTĘPOWAŃ TOCZĄCYCH SIĘ PRZED SĄDEM, ORGANEM WŁAŚCIWYM DLA POSTĘPOWANIA
ARBITRAŻOWEGO LUB ORGANEM ADMINISTRACJI PUBLICZNEJ.
W okresie sprawozdawczym Spółka nie wszczęła i nie stała się stroną żadnych nowych, ważnych postępowań sądowych lub administracyjnych.
17
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
INFORMACJE O TRANSAKCJACH ZAWARTYCH PRZEZ SPÓŁKĘ LUB JEDNOSTKĘ OD NIEGO ZALEŻNĄ Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI NA INNYCH WARUNKACH NIŻ RYNKOWE, WRAZ Z ICH KWOTAMI ORAZ INFORMACJAMI OKREŚLAJĄCYMI CHARAKTER TYCH TRANSAKCJI.
W okresie objętym niniejszym raportem Spółka nie zawierała istotnych transakcji z podmiotami powiązanymi na warunkach innych niż rynkowe. Transakcje istotne w opinii Zarządu, w tym z podmiotami powiązanymi, zostały opisane w pkt. VI niniejszego Sprawozdania Finansowego.
INFORMACJE O ZACIĄGNIĘTYCH I WYPOWIEDZIANYCH W DANYM ROKU OBROTOWYM UMOWACH DOTYCZĄCYCH KREDYTÓW I POŻYCZEK, Z PODANIEM CO NAJMNIEJ ICH KWOTY I WYSOKOŚCI OPROCENTOWANIA, WALUTY I TERMINU WYMAGALNOŚCI.
Pożyczki udzielone przez Spółkę zostały opisane w pkt. VI. Spółka posiada zobowiązania z tytułu pożyczki otrzymanej od Atlantis SE z siedzibą w Tallinie w dniu 31.12.2022 r. na dzień bilansowy kwota zobowiązania wraz z odsetkami wynosi 583 tys. zł oraz od spółki Patro Invest OÜ z siedzibą w Tallinie tytułem pożyczki z dnia 26.06.2025 r. - na dzień bilansowy kwota zobowiązania wraz z odsetkami wynosi 597 tys. zł.
OCENA, WRAZ Z JEJ UZASADNIENIEM, DOTYCZĄCĄ ZARZĄDZANIA ZASOBAMI FINANSOWYMI, ZE SZCZEGÓLNYM UWZGLĘDNIENIEM ZDOLNOŚCI WYWIĄZYWANIA SIĘ Z ZACIĄGNIĘTYCH ZOBOWIĄZAŃ ORAZ OKREŚLENIE EWENTUALNYCH ZAGROŻEŃ I DZIAŁAŃ, JAKIE SPÓŁKA PODJĘŁA LUB ZAMIERZA PODJĄĆ W CELU PRZECIWDZIAŁANIA TYM ZAGROŻENIOM.
W okresie sprawozdawczym za rok okres od 01.07.2025 r. do 31.12.2025 r. nie wystąpiły istotne w ocenie Zarządu zdarzenia, które mogłyby w znaczący sposób wpłynąć na ocenę i zmianę majątku finansowego Spółki oraz zdolności do wywiązywania się z obowiązków Spółki.
OCENA MOŻLIWOŚCI REALIZACJI ZAMIERZEŃ INWESTYCYJNYCH, W TYM INWESTYCJI KAPITAŁOWYCH W PORÓWNANIU DO WIELKOŚCI POSIADANYCH ŚRODKÓW Z UWZGLĘDNIENIEM MOŻLIWYCH ZMIAN W STRUKTURZE FINANSOWANIA TEJ DZIAŁALNOŚCI.
Spółka prowadzi głównie działalność usługową, udzielając niekonsumenckich pożyczek gotówkowych dla podmiotów gospodarczych. Bieżąca działalność pożyczkowa jest finansowana ze środków własnych Spółki. Dalsze działania w zakresie udzielania pożyczek i ewentualnych inwestycji Spółka zamierza realizować głównie ze środków własnych.
OCENA CZYNNIKÓW I NIETYPOWYCH ZDARZEŃ MAJĄCYCH WPŁYW NA WYNIK Z DZIAŁALNOŚCI ZA ROK OBROTOWY, Z OKREŚLENIEM STOPNIA WPŁYWU TYCH CZYNNIKÓW LUB NIETYPOWYCH ZDARZEŃ NA OSIĄGNIĘTY WYNIK.
Zgodnie z oceną i najlepszą wiedzą Zarządu w raportowanym okresie od 01.07.2025 r. do dnia 31.12.2025 r. nie wystąpiły w szczególności nietypowe, czynniki i zdarzenia, które mogłyby mieć istotny wpływ na ocenę i sytuację finansową Spółki oraz zdolność wywiązywania się z zobowiązań.
CHARAKTERYSTYKA ZEWNĘTRZNYCH I WEWNĘTRZNYCH CZYNNIKÓW ISTOTNYCH DLA ROZWOJU PRZEDSIĘBIORSTWA SPÓŁKI ORAZ OPIS PERSPEKTYW ROZWOJU DZIAŁALNOŚCI SPÓŁKI CO NAJMNIEJ DO KOŃCA
18
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
ROKU OBROTOWEGO NASTĘPUJĄCEGO PO ROKU OBROTOWYM, ZA KTÓRY SPORZĄDZONO SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZAMIESZCZONE W RAPORCIE ROCZNYM, Z UWZGLĘDNIENIEM ELEMENTÓW STRATEGII RYNKOWEJ PRZEZ NIEGO WYPRACOWANEJ.
Biorąc pod uwagę wiodącą działalność Spółki, w tym działalność usługową w zakresie udzielania niekonsumenckich pożyczek gotówkowych w ocenie Spółki, istotny wpływ na rozwój i wyniki mają obecnie i będą miały następujące czynniki wewnętrzne i zewnętrzne:
- ogólna koniunktura na rynku pożyczek i poziom stóp procentowych,
- prawidłowa realizacja przez Pożyczkobiorców zobowiązań wynikających z zawartych umów pożyczek, a także przebiegu procesu realizacji i windykacji wypowiedzianych pożyczek w przypadku ich wystąpienia,
- sprawność procedur i postępowań administracyjno-prawnych, w których ewentualnym uczestnikiem lub częścią może być Spółka,
- możliwość pozyskania potencjalnych pożyczkobiorców,
- koniunktura na rynkach kapitałowych,
- sytuacja gospodarcza i warunki inwestycyjne w Polsce, Estonii i w regionie,
- dostęp do zewnętrznych źródeł finansowania,
- współpraca z innymi podmiotami finansowymi,
W kolejnym roku obrotowym Zarząd zamierza kontynuować i rozwijać działalność Spółki w zakresie usług finansowych, koncentrując się głównie na udzielaniu pożyczek gotówkowych podmiotom gospodarczym.
WSZELKIE UMOWY ZAWARTE MIEDZY SPÓŁKĄ, A OSOBAMI ZARZĄDZAJĄCYMI, PRZEWIDUJĄCE REKOMPENSATĘ W PRZYPADKU ICH REZYGNACJI LUB ZWOLNIENIA Z ZAJMOWANEGO STANOWISKA BEZ WAŻNEJ PRZYCZYNY LUB GDY ICH ODWOŁANIE LUB ZWOLNIENIE NASTĘPUJE Z POWODU POŁĄCZENIA SPÓŁKI PRZEZ PRZEJĘCIE.
Spółka nie zawierała umów z kadrą zarządzającą.
INFORMACJE O ŚREDNIM ZATRUDNIENIU.
W okresie sprawozdawczym Spółka nie zatrudniała osób
OKREŚLENIE ŁĄCZNEJ LICZBY I WARTOŚCI NOMINALNEJ WSZYSTKICH AKCJI (UDZIAŁÓW) SPÓŁKI ORAZ AKCJI I UDZIAŁÓW W JEDNOSTKACH POWIĄZANYCH SPÓŁKI, BĘDĄCYCH W POSIADANIU OSÓB ZARZĄDZAJĄCYCH I NADZORUJĄCYCH SPÓŁKĘ.
- Członkowie Zarządu
Na dzień bilansowy 31.12.2025 r. oraz na dzień publikacji niniejszego raportu okresowego, Członek Zarządu Pan Damian Patrowicz posiada pośrednio akcje Spółki. Według najlepszej wiedzy Zarządu Pan Damian Patrowicz
19
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
posiada pośrednio, poprzez swoją spółkę zależną Patro Invest OÜ 2 287 067 akcji FON SE, stanowiących 35,32% kapitału zakładowego Spółki i uprawniających do 2 287 067 głosów stanowiących 35,32% głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki. Członek Zarządu FON SE na dzień publikacji niniejszego raportu finansowego.
Członkowie Rady Nadzorczej
Według wiedzy Zarządu FON SE, Członkowie Rady Nadzorczej na dzień bilansowy oraz na dzień publikacji raportu okresowego nie posiadają bezpośrednio ani pośrednio akcji Spółki.
INFORMACJE O INSTRUMENTACH FINANSOWYCH W ZAKRESIE:
a) ryzyka: zmiany cen, kredytowego, istotnych zakłóceń przepływów środków pieniężnych oraz utraty płynności finansowej na jakie narażona jest jednostka,
b) przyjętych przez jednostkę celach i metodach zarządzania ryzykiem finansowym, łącznie z metodami zabezpieczenia istotnych rodzajów planowanych transakcji, dla których stosowana jest rachunkowość zabezpieczeń.
Spółka nie posiada sformalizowanego systemu zarządzania ryzykiem finansowym. Decyzje o zastosowaniu instrumentów zabezpieczających dla planowanych transakcji podejmowane są na podstawie bieżącej analizy sytuacji Spółki i jej otoczenia.
INFORMACJE DOTYCZĄCE BADANIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO SPÓŁKI.
Organem uprawnionym do wyboru biegłego rewidenta zgodnie ze Statutem Spółki jest Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy.
INNE INFORMACJE, KTÓRE ZDANIEM SPÓŁKI SĄ ISTOTNE DLA OCENY JEJ SYTUACJI KADROWEJ, MAJĄTKOWEJ, FINANSOWEJ, WYNIKU FINANSOWEGO I ICH ZMIAN ORAZ INFORMACJE, KTÓRE SĄ ISTOTNE DLA OCENY MOŻLIWOŚCI REALIZACJI ZOBOWIĄZAŃ PRZEZ SPÓŁKĘ.
W okresie sprawozdawczym, poza wskazanymi w raporcie, nie wystąpiły inne zdarzenia, które mogłyby w znaczący sposób wpłynąć na ocenę i zmianę sytuacji majątkowej i finansowej Spółki oraz jej możliwości wywiązywania się z zaciągniętych zobowiązań zgodnie z najlepszą wiedzą Zarządu. Spółka utrzymuje koncepcję biznesową polegającą na optymalizacji kosztów, w tym minimalizacji zatrudnienia poprzez outsourcing większości obszarów Spółki.
Udzielone pożyczki mają istotny wpływ na wyniki Spółki.
Ponieważ przedmiotem działalności Spółki jest działalność finansowa, w tym działalność pożyczkowa, również prawidłowe i terminowe wypełnianie zobowiązań przez Pożyczkobiorców wobec Spółki, wynikających z zawartych umów pożyczek ma istotny wpływ na płynność Spółki.
20
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
WSKAZANIE CZYNNIKÓW, KTÓRE W OCENIE SPÓŁKI BĘDĄ MIAŁY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE PRZEZ NIEGO WYNIKI
W PERSPEKTYWIE CO NAJMNIEJ KOLEJNEGO KWARTAŁU.
W ocenie Zarządu do istotnych czynników zewnętrznych i wewnętrznych, mających bezpośredni lub pośredni wpływ na rozwój FON SE należą:
a) sytuacja na rynku finansowym, rynku pożyczek oraz wysokość stóp procentowych, co będzie miało wpływ na realizowanie podstawowego profilu działalności spółki – udzielania pożyczek,
b) prawidłowe wywiązywanie się pożyczkobiorców z zawartych umów pożyczek z zachowaniem terminowości spłaty zobowiązań wobec Spółki, a także ewentualne procesy egzekucji i windykacji pożyczek niespłacanych jeżeli takie wystąpią,
Wykaz najważniejszych zdarzeń w okresie sprawozdawczym
Rejestracja Zmian w Statucie Spółki
W dniu 26.11.2025 roku właściwy dla prawa Estonii rejestr spółek handlowych (Ariregister) dokonał rejestracji obniżenia liczby akcji Spółki FON SE wynikającego z uchwał podjętych na Nadzwyczajnym Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy w dniu 17.11.2025 roku.
W związku z powyższym aktualne brzmienie punktu 2.4 Statutu Spółki jest następujące: "2.4 Minimalna liczba akcji Spółki bez wartości nominalnej to 5 000 000 (pięć milionów) akcji, a maksymalna liczba akcji Spółki bez wartości nominalnej to 20 000 000 (dwadzieścia milionów) akcji"
Walne zgromadzenie akcjonariuszy w dniu 17.11.2025 roku.
Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie FON SE podjęło uchwały dotyczące zmian w strukturze kapitału spółki, w tym m.in. zmniejszenia liczby akcji (resplit) oraz zmian w statucie i obniżenie kapitału zakładowego Spółki. Zgromadzenie odbyło się w Płocku i miało charakter formalny - skupiało się głównie na sprawach korporacyjnych i technicznych związanych z organizacją kapitału.
21
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
Wybrane wskaźniki FON SE:
| WSKAŹNIK | 31 grudnia 2025
w tys. EUR | 30 czerwca 2025
w tys. EUR |
| --- | --- | --- |
| EBITDA | 217 | 532 |
| ROA | 2,25 % | 4,98 % |
| ROE | 3,04 % | 6,99 % |
EBITDA - zysk przed potrąceniem odsetek, podatków, amortyzacji wartości niematerialnych i prawnych (EBIT+ amortyzacja),
ROA – zwrot na aktywach, to stosunek zysku netto spółki do wartości jej aktywów (zysk netto/wartość aktywów *100),
ROE – stopa zwrotu kapitału własnego, to stosunek zysku netto spółki do wartości jej kapitału własnego (zysk netto/kapitał własny *100).
22
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
VIII. OŚWIADCZENIE ZARZĄDU
Zarząd FON SE oświadcza, że wedle jego najlepszej wiedzy niniejsze sprawozdanie finansowe i dane porównywalne zostały sporządzone zgodnie z obowiązującymi Emitenta zasadami sprawozdawczości finansowej oraz, że odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową Emitenta oraz jego wynik finansowy.
Sprawozdanie Zarządu z działalności FON SE zawiera prawdziwy obraz rozwoju i osiągnięć oraz sytuacji Spółki, w tym opis podstawowych zagrożeń i ryzyka.
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone z zastosowaniem zasad rachunkowości, zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej. Niniejsze sprawozdanie obejmuje okres od 1 lipca 2025 roku do 31 grudnia 2025 roku tj. i półrocze roku obrotowego 2025/2026 oraz okres porównawczy od 1 lipca 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku tj. i półrocze roku obrotowego 2024/2025.
PÓŁROCZNY RAPORT FINANSOWY ORAZ SPRAWOZDANIE ZARZĄDU
FON SE
ZA OKRES 01.07.2025 - 31.12.2025 (w tys. EUR)
IX. WYBRANE DANE FINANSOWE
| w tys. EURO | 6 miesięcy zakończone
31.12.2025 | 6 miesięcy zakończone
31.12.2024 |
| --- | --- | --- |
| Dochód odsetkowy netto | 235 | 305 |
| Zysk (strata) z działalności operacyjnej | 217 | 289 |
| Zysk (strata) przed opodatkowaniem | 196 | 208 |
| Przepływy środków pieniężnych netto z działalności operacyjnej | 154 | 121 |
| Przepływy środków pieniężnych netto z działalności inwestycyjnej | 0 | 0 |
| Przepływy środków pieniężnych netto z działalności finansowej | -189 | -119 |
| Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów | -35 | 5 |
| Aktywa razem * | 8 719 | 8 719 |
| Zobowiązania krótkoterminowe* | 1 183 | 1 357 |
| Kapitał zakładowy * | 6 475 | 6 475 |
| Liczba akcji (w szt.) | 6 475 000 | 2 590 000 |
| Wartość księgowa na jedną akcję (w EURO) | 1,00 | 2,29 |
*Dla pozycji bilansowych oznaczonych gwiazdką prezentowane dane obejmują w kolumnie drugiej stan na dzień 30.06.2025 r.
Tallinn, 2026-02-20
Podpisy wszystkich Członków Zarządu
Damian Patrowicz Członek Zarządu
imię i nazwisko stanowisko/funkcja
23