Y.H.Dimri Construction & Development Ltd. — Investor Presentation 2026

Mar 29, 2026

דמר

י.ח. דמרי בניה ופיתוח בע"מ

2026 ל' במרץ

לכבוד
הבורסה לניירות ערך בתל אביב בע"מ
www.tase.co.il

א.ג.נ.,

הנדון: דיווח בדבר מידע הנכלל במצגת ואשר טרם נכלל בדיווחי החברה

רצ"ב מצגת חברה.

א. המצגת נערכה לשם תמצית ונוחות בלבד והיא אינה יכולה להחליף עיון בתשקיף והדוחות השנתיים, הרבעוניים והמיידים שפרסמה החברה, הכוללים את המידע המלא והמחייב אודות החברה וניירות הערך שתציע, בטרם קבלת החלטה בדבר השקעה בניירות ערך של החברה.

ב. האסטרטגיה העסקית של החברה המוצגת במצגת נכונה למועד המצגת ועשויה להשתנות בעתיד בין היתר בהתחשב בתנאי השוק והחלטות דירקטוריון החברה.

ג. המצגת כוללת מידע צופה פני עתיד, כהגדרתו בחוק ניירות ערך, תשכ"ח-1968. מידע כאמור כולל, בין היתר, תחזיות, מטרות, הערכות ואומדנים, לרבות מידע המובא בדרך של איורים ו/או גרפים ו/או טבלאות, המתייחסים לאירועים ו/או עניינים עתידיים אשר התממשותם אינה ודאית ואינה בשליטת החברה. מידע צופה פני עתיד אינו מהווה עובדה מוכחת והוא כפוף מטבעו לסיכוני אי-התממשות משמעותיים. מידע כאמור הנו בלתי ודאי, בלתי ניתן להערכה מדויקת מראש, והתממשותו או אי התממשותו תושפע, בין היתר, מגורמי סיכון המאפיינים את פעילות החברה וכן מהתפתחויות בסביבה הכללית ובגורמים החיצוניים המשפיעים על פעילות החברה, אשר אינם ניתנים להערכה מראש ואשר אינם מצויים בשליטת החברה.

ד. קיימים נתונים אשר נכללים במצגת זו לראשונה בנוגע לפעילות החברה או שהוצגו ברמת פירוט או בפילוח שונים מאשר מופיע בדיווחי החברה.

לעניין זה ראה:

1. שֶׁקֶף 4- שווי החברה בבורסה
2. שֶׁקֶף 5- צפי אישורי תב"עות, עודפים צפויים, הערת שוליים.
3. שֶׁקֶף 8- גרף יחס חוב ל CAP וגרף יחס הון למאזן.
4. שֶׁקֶף 10- אכלוס פרויקטים למגורים.
5. שֶׁקֶף 14- נתונים פיננסיים בגין הכנסות, רווח גולמי ושיעורו.
6. שֶׁקֶף 15-16- הערות שוליים.
7. שֶׁקֶף 18- הערת שוליים.
8. שֶׁקֶף 19- יח"ד לשיווק, שיעור רווח גולמי צפוי.
9. שֶׁקֶף 20,23,24- נתונים כספיים (הכנסות ורווח גולמי ושיעורו) בגין כלל הפרויקט.
10. שֶׁקֶף 26,27- זכויות ושווי זכויות מסחר, תעסוקה ודיור מיוחד.
11. שֶׁקֶף 31- כל השקף.

בכבוד רב,

י.ח. דמרי בניה ופיתוח בע"מ

ע"י עו"ד נועה טוייזר, מזכירת החברה

---

2025
תענוגות יתר
תענוגות יתר
תענוגות יתר
תענוגות יתר
תענוגות יתר

---

• 2 -
  החברה מרכינה ראש לזכרם של הנופלים והנרצחים,
  מייחלת להחלמת הפצועים ולשובם הביתה בשלום של
  חיילי צה"ל וכוחות הביטחון

בניית הארץ היא הניצחון שלנו, נמשיך
לבנות, לפתח ולחזק את חוסנה של המדינה,
לבנה אחר לבנה, במקום שבו נפלו טילים-
יצמחו בתים חדשים

---

• 3 -

הבהרות בנוגע למידע במצגת

המצגת נערכה לשם תמצית ונוחות בלבד והיא אינה יכולה להחליף עיון בתשקיף ו/או בדוחות החברה, הכוללים את המידע המלא והמחייב אודות החברה. ניירות הערך שתציע, בטרם קבלת החלטה בדבר השקעה בניירות ערך של החברה.

האסטרטגיה העסקית של החברה המוצגת במצגת נכונה למועד המצגת ועשויה להשתנות בעתיד בין היתר בהתחשב בתנאי השוק והחלטות דירקטוריון. החברה.

המצגת כוללת מידע צופה פני עתיד, כהגדרתו בחוק ניירות ערך, תשכ"ח - 1968. מידע כאמור כולל, בין היתר, תחזיות, מטרות, הערכות ואומדנים, לרבות מידע המובא בדרך של איורים ו/או גרפים ו/או טבלאות, המתייחסים לאירועים ו/או עניינים עתידיים אשר התממשותם אינה ודאית ואינה בשליטת. החברה. מידע צופה פני עתיד אינו מהווה עובדה מוכחת והוא כפוף מטבעו לסיכוני אי-התממשות משמעותיים.

מידע כאמור הנו בלתי ודאי, בלתי ניתן להערכה מדויקת מראש, והתממשותו או אי התממשותן תושפע, בין היתר, מגורמי סיכון המאפיינים את פעילות החברה, וכן מהתפתחויות בסביבה הכללית ובגורמים החיצוניים המשפיעים על פעילות החברה, אשר אינם ניתנים להערכה מראש ואשר אינם מצויים בשליטת החברה.

---

• 4 -

מובילים את תחום המגורים בישראל

שווי שוק כ-9.2 מיליארד ש"ח (כון ליום 27.03.2026)

רווח נקי כ-497 מלש"ח (לשנת 2025)

נסחרת במדד ת"א 25

מדיניות דיבידנד

חלוקה של בין 40%-33% מהרווח הנקי

דירוג אשראי A1 (אופק דירוג ייציב)

---

• 5 -

מובילים את תחום המגורים בישראל

צפי אישורי תב"ע (2026-2028) "ד" xכ- 10,183 יח"ד

צפי קבלת היתרים (2026-2028) כ- 8,360 יח"ד

רווח גולמי שטרם הוכר בפרויקטים של התחדשות עירונית עם תב"ע מאושרת כ- 1,600 (מ"ש"ח)

רווח גולמי שטרם הוכר בפרויקטים (בהקמה ותכנון) כ- 3,500 (מ"ש"ח)

צפויים רווחים נוספים בגין: עתודות קרקע – 12,568 יח"ד
התחדשות עירונית – 17,200 יח"ד בשלבים שונים

עודפים צפויים (מ"א, הקמה ותכנון) כ- 4,700 (מ"ש"ח)

*בהשוואה לתקופה קודמת, הקיטון נובע מדחייה של חלק מהפרויקטים לאחר שנת 2028.

---

נתונים פיננסיים עיקריים 31.12.2025 (מיליוני ש"ח)
- 6 -

---

• 7 -

הכנסות ורווחיות (מיליוני ש"ח)

מחזור הכנסות

רווח גולמי ושיעורו

EBITDA

רווח נקי ושיעורו

---

התפתחות הון עצמי ויחסי מינוף

איתנות פיננסית

הון עצמי המיוחס לבעלי מניות וחלוקת דיבידנד (מלש"ח)

• ביום 25 במרץ 2026, אישר דירקטוריון החברה חלוקת דיבידנד בסך 60 מלש"ח אשר צפוי להיות משולם ביום 05 במאי 2026.

• 8 -

---

פרויקטים בהיקף רחב וצמיחה עתידית
- 9 -

| ## 22,499

יח"ד בהתחדשות עירונית | ## סה"כ יח"ד:

41,550 | ## 4,342

יח"ד בהקמה בפרישה של 22 פרויקטים |
| --- | --- | --- |
| ## 12,568

יח"ד בעתודות קרקע | | ## 2,141

יח"ד בתכנון מתקדם |

---

נתוני מכירות למגורים בארץ (אלפי ₪ כולל מע"מ)

* Q4 2024	* Q4 2025	** 2024	** 2025
סה"כ יח"ד: 290	סה"כ יח"ד: 299	סה"כ יח"ד: 1,094	סה"כ יח"ד: 834
חלק החברה: 260	חלק החברה: 295	חלק החברה: 1,022	חלק החברה: 805
סה"כ היקף כספי: 737,914	סה"כ היקף כספי: 683,748	סה"כ היקף כספי: 2,593,509	סה"כ היקף כספי: 2,050,103
חלק החברה: 627,231	חלק החברה: 674,236	חלק החברה: 2,353,993	חלק החברה: 1,964,408

• לתקופה של שלושה חודשים שהסתיימה ביום 31 בדצמבר 2024,2025
  ** לשנה שהסתיימה ביום 31 בדצמבר 2024,2025
  *** מיום 1 בינואר 2026 ועד ליום 25 במרץ מכרה החברה 152 יח"ד בהיקף כספי של כ- 422,282 אלפי ש"ח.

---

2025

איכות מרכיבים

אכלוס פרויקטים

בערים קריות גת, נתיבות, באר שבע, גבעת שמואל, אשקלון, אשדוד ושדרות
סה"כ 1,055 יח"ד

מכירת קרקע בחדרה

בתמורה של 181 מיליון ₪
רווח לפני מס כ- 150 מיליון ₪

זכיה במכרזים

275 יח"ד למגורים ו- 4,300 מ"ר
שטחי מסחר ותעסוקה בשדה דב תל אביב
84 יח"ד למגורים בבאר שבע
118 יח"ד למגורים בבית דגן
92 יח"ד בבאר יעקב
200 יח"ד יבנה (מתוכן 142 יח"ד לדיר להשכרה)

התחדשות עירונית

התחלת ביצוע במתחם הסבון אור יהודה
326 יח"ד

קבלת היתר הריסה במתחם נורדאו נתניה
553 יח"ד והיתר בניה ל-159 יח"ד
אישור תב"ע מתחם הגפן ירושלים
383 יח"ד
960 מ"ר מסחר

אישור תב"ע מתחם אחד העם אשדוד
532 יח"ד
2,755 מ"ר תעסוקה ומסחר

אישור תב"ע מתחם הרצל בטירת הכרמל
480 יח"ד
7,830 מ"ר תעסוקה ומסחר

הנפקת מניות ומימוש אופציות

הנפקת מניות פרטית בתמורה לסך של כ- 234 מיליון ₪
מימוש אופציות בסך של כ- 209 מיליון ₪

-11-

---

• 12 -

מפת פרויקטים

6,483 יח"ד בביצוע ותכנון (חלק החברה 6,059 יח"ד)
12,568 יח"ד בעתודות קרקע (חלק החברה 11,028 יח"ד)
22,499 יח"ד בהתחדשות עירונית (חלק החברה 19,535 יח"ד)

התחדשות עירונית	קרקעות	יח"ד בתכנון	יח"ד בביצוע ומגרשים בשיווק
(22,499)	(12,568)	(2,141)	(4,342)
671 חיפה	5,909 חדרה	199 נתניה	412 קריית ביאליק
480 נשר	454 נתניה	426 אשקלון	68 נתניה
480 טירת הכרמל	448 תל אביב	432 רחובות	81 גבעת שמואל
1,450 נתניה	215 רמת גן	175 נתיבות	82 רחובות
1,941 הרצליה	319 בת ים	374 רחובות	144 גבעתיים
757 ירושלים	92 רחובות	263 אשדוד	144 תל אביב
1,066 אור יהודה	885 אשדוד	272 אשקלון	326 אור יהודה
539 רמת גן	364 אשקלון	257 שדרות	189 אשדוד
1,109 תל אביב	150 נתיבות	466 רחובות	257 רחובות
445 בת ים	118 בית דגן	164 רחובות	466 רחובות
719 חולון	92 באר יעקב	578 רחובות	58 רחובות
1,481 ראשון לציון	58 יבנה	492 אשקלון	58 רחובות
380 בני עייש	492 אשקלון	2,678 רחובות	492 רחובות
3,008 רחובות	94 מיתר	2,678 רחובות	492 רחובות
1,428 אשקלון	באר שבע	2,678 רחובות	492 רחובות
1,000 נתיבות
2,734 באר שבע
223 מזכרת בתיה
873 רמלה

---

התחדשות עירונית

יזמות למגורים

עתודות קרקע

תמהיל פעילות
נדל"ן מניב

• 13 -

---

• 14 -

יזמות למגורים

יח"ד מלאי, הקמה ותכנון	6,565
יח"ד שנמכרו	1,325
היקף הכנסות צפויות (מ"ש"ח)	14,031
היקף רווח גולמי צפוי (מ"ש"ח)	3,947
רווח גולמי שטרם הוכר (מ"ש"ח)	3,438
שיעור רווח גולמי ממוצע	28%

הנתונים בדבר היקף יח"ד מתייחסים לכלל הפרויקט (כולל חלק שותפים)
הנתונים הכספיים מתייחסים לחלק החברה בלבד

---

שדה דב תל אביב

סנטוס: ביצוע
יחיד בפרויקט: 458
יחיד שנמכרו: 32
הכנסות צפויות: כ- 2,654 מל"ש
רווח גולמי צפוי: כ- 528 מל"ש
שיעור רווח גולמי צפוי: 20%
חדרי מלון: 70
שטחי מסחר: 1,500 מ"ר

• נכון למועד פרסום המצגת נחתמו 5 חוזים נוספים ובקשת רכישה אחת בהיקף כספי של כ- 40,000 אלפי ש"ח (כולל מ"ע). הנתונים הכספיים מתייחסים לחלק המגורים בלבד.

---

בבלי (מגרש 4)

תל אביב

• סטטוס: ביצוע
• יחיד בפרויקט: 280
• הכנסות צפויות: כ- 1,343 מל"ש
• רווח גולמי צפוי: כ- 415 מל"ש
• שיעור רווח גולמי צפוי: 31%

*הכנסות מוצגות בנטו ובהתאם לכך שיעור הרווח הגולמי, לאחר תשלום תמורות של כ- 26% מהכנסות לצד ג'.

---

עיר ימים

נתניה

סטטוס: ביצוע
יחיד בפרויקט: 68
יחיד שנמכרו: 52
היקף הכנסות: כ- 467 מל"ח
רווח גולמי: כ- 247 מל"ח
שיעור רווח גולמי: 53%

---

YAMA דמרי במרינה

אשקלון

סטטוס: ביצוע

• יחיד בפרויקט: 109
• יחיד שנמכרו: 77

היקף הכנסות: כ- 266 מל"ש

• רווח גולמי: כ- 155 מל"ש

שיעור רווח גולמי: 58%

• היקף המכירות בפרויקט נכון למועד פרסום המצגת הינו 7 חוזים בהיקף כספי של 19,133 אלפי ש"ח (כולל מע"מ).

---

• 19 -

התחדשות עירונית

יח"ד לבינוי	22,499
יח"ד לשיווק	16,942
יח"ד עם תב"ע מאושרת	3,422
הכנסות צפויות (מלש"ח)	6,193
רווח גולמי צפוי (מלש"ח)	1,599
שיעור רווח גולמי צפוי	26%

הנתונים בדבר היקף יח"ד מתייחסים לכלל הפרויקט (כולל חלק שותפים).
הנתונים הכספיים והיקף יח"ד מתייחסים לחלק החברה בלבד ולח"ד עם תב"ע מאושרת בלבד.

---

NEVE PARK

פתח תקווה

חלק החברה: 50%
יחיד לבינוי: 750 יחיד יזם: 540
היקף הכנסות: כ-755 מלש"ח
רווח גולמי: כ-238 מלש"ח
שיעור רווח גולמי: כ-32%
יחיד שנמכרו: 127 יחיד שנמכרו

300 יחיד בביצוע ובשיווק, 450 יחיד בעתודות.
הנתונים בדבר היקף יחיד מתייחסים לכלל הפרויקט (כולל חלק שותפים)
הנתונים הכספיים מתייחסים לחלק החברה בלבד

---

I AM גבעתיים

סיטוס: ביצוע
חלק החברה: 50%
יחיד לבינוי: 144 יחיד יזם: 114
היקף הכנסות: כ- 239 מ"ש
רווח גולמי: כ- 91 מ"ש
שיעור רווח גולמי: כ- 38%
יחיד שנמכר: 28

הנתונים בדבר היקף יחיד מתייחסים לכלל הפרויקט (כולל חלק שותפים)

הנתונים הכספיים מתייחסים לחלק החברה בלבד

---

HARMONY

אשדוד

1. יחיד לבינוי: 563
2. יחיד יזם: 467
3. היקף הכנסות: כ- 1,207 מלש"ח
4. רווח גולמי: כ- 488 מלש"ח
5. שיעור רווח גולמי: כ- 40%
6. יחיד שנמכרו: 97

189 - יחיד בביצוע ובשיווק, 374 יחיד בתכנון - הנתונים הכספיים והיקף יחיד מתייחסים לכלל הפרויקט

---

דמרי נווה אור

אור יהודה

יחיד לבינוי: 846	יחיד יזם: 662
היקף הכנסות צפוי: כ- 1,678 מלש"ח	רוח גלמי צפוי: כ- 526 מלש"ח
שיעור רוח גלמי צפוי: כ- 32%	יחיד שנמכרו: 43

יחיד בביצוע ובשיווק, 520 יחיד בעתודות.

---

נורדאו נתניה

יחיד לבינוי: 553	יחיד יזם: 415
היקף הכנסות צפוי: כ- 1,040 מלש"ח
רווח גולמי צפוי: כ- 218 מלש"ח
שיעור רווח גולמי צפוי: 21%

יחיד בתכנון מתקדם ו-354 יחיד בעתודות.

---

• 25 -

עתודות קרקע

יח"ד מגורים

12,568

עלות בספרים (מ"ש"ח)

2,492

הנתונים מוצגים במונחי עלות ולא במונחי שווי

---

מע"ר
אשדוד

שנת רכישה: 2005
יחד בפרויקט: 885
עלות בספרים*: כ- 46 מל"ש
זכויות מסחר, תעסוקה ודיור מיוחד (עיקרי): 22,000 מ"ר
שווי: 60 מל"ש
סטטוס תכנוני: תב"ע בתוקף

*לא כולל תשלום צפוי בגין היטל השבחה.

---

חטיבה מרכזית

חדרה

שנת רכישה: 2010

יחיד בפרויקט: 2,309

חלק החברה:
יחיד 100% (עסקת מזומן): 963
יחיד כ- 82% (עסקת קומבינציה): 1,346

עלות בספרים: כ- 112 מ"ש

זכויות מסחר ותעסוקה (עיקרי): 12,000 מ"ר
שווי: כ- 41 מ"ש

סטטוס תכנוני: תב"ע בתוקף

• לפרטים נוספים ראה בדוח ברנע סעיף 4.1.5.(ד).

---

חטיבה דרומית

חדרה

שנת רכישה: 2010

יחיד בפרויקט: כ- 3,600

חלק החברה:
- כ- 1,800 יחיד (עסקת מזומן)
- כ- 1,800 יחיד כ- 82% (עסקת קומבינציה)

עלות בספרים: כ- 30 מ"ש

סטטוס תכנוני: הליכי תכנון ראשוני לקידום תב"ע

---

קסטרו בת ים

שנת רכישה: 2020
יחיד בפרויקט: 224
עלות בספרים: כ- 118 מל"ח
זכויות מסחר ותעסוקה: 21,029 מ"ר
שווי: כ- 64 מל"ח

---

אפיקי דמרי אופקים

סטטוס: מגרשים לשיווק
סה"כ מגרשים: 184
היקף הכנסות צפוי: כ-211 מל"ש
רווח גולמי צפוי: כ-165 מל"ש
שיעור רווח גולמי צפוי: 78%

---

• 31 -

נדל"ן מניב בארץ

שווי נכסים כולל (מ"ש"ח) 1,789

שווי נכסים מניבים (מ"ש"ח) 947

מיזוג לשנה (מ"ש"ח) 70

הפועל (מ"ש"ח) 50

שיעור תפוסה ממוצע 92%

הה מייצג מבוסס על תקציב הכנסות לפי הערכת שווי והינו מידע צופה פני עתיד שתלוי בגורמים שאינם בשלטת החברה, לרבות הכנסות מפדיון ותפוסה מלאה.

---

• 32 -

| סינמה סיטי
באר שבע* | דמרי סנטר
כפר סבא הירוקה | דמרי סנטר
דימונה |
| --- | --- | --- |
| 33,996 מ"ר | 7,753 מ"ר | 9,041 מ"ר |
| - | 3,844 מ"ר | 9,274 מ"ר |
| 84% | 100% מעסוקה: 95% מסחר: 93% | 93% מסחר: 100% מעסוקה: 93% |
| כ- 9 מלש"ח | כ- 10 מלש"ח | כ- 16 מלש"ח |
| כ- 25 מלש"ח | כ- 12 מלש"ח | כ- 18 מלש"ח |
| כ- 355 מלש"ח | כ- 177 מלש"ח | כ- 254 מלש"ח |
| שטח למסחר | שטח לתעסוקה | שיעורי תפוסה |
| --- | --- | --- |
| 9,041 מ"ר | 9,274 מ"ר | 2025 לשנת NOI |
| 100% מעסוקה: 93% מסחר: 16- | 16 מלש"ח | מייצג לשנה |
| כ- 18 מלש"ח | כ- 254 מלש"ח | שווי הוגן |

במהלך הרבעון השני בשנת 2025 אוכלסו שני שוכרי עוגן במתחם, בשטח של כ- 8,000 מ"ר ובהיקף NOI שנתי של כ- 8 מלש"ח.

---

• 33 -

אחריות תאגידית

תרומה לקהילה

דמיי מעניקה מדי שנה תרומות בהיקפים משמעותיים בתחומי החינוך, הביטחון, הבריאות ורווחת אוכלוסיות מוחלשות. החברה מאמצת שלוש יחידות בצה"ל, בהן שתי יחידות מובחרות (יחידת "חרב מגן" ו-"היחידה הרב מימדית") ויחידה מטעם עמותת "גדולים במדים", המשלבת בעלי צרכים מיוחדים בשירות הצבא, תוך ליווי אישי לאורך כל הדרך.

החברה העניקה במהלך שנת 2025 תרומות בסך של כ- 2,010 א"ש.

בטיחות ואיכות

שיטת הבנייה העצמית מאפשרת לחברה הקפדה על רמת בטיחות ואיכות בנייה גבוהה:

• הסמכה לתקן בטיחות ISO-45001 (וזאת בנוסף לעמידתה בתקן ISO-9001).
• זכייה ב"כוכב הזהב בבטיחות" לשנת 2024 – לראשונה בענף (וזאת בנוסף לחמישה כוכבי בטיחות).
• חברת הבנייה הראשונה בישראל שהוסמכה לתקן מערכת ניהול סביבתי הבינלאומי (ISO 14001) ע"י מכון התקנים.

---

תודה רבה

מהי תודעה של המומחה