优机股份 — Annual Report 2025

Apr 20, 2026

Y&J INDUSTRIES

证券简称：优机股份

证券代码：920943

一站式定制化机械设备及零部件制造和服务商

2025年

年度报告摘要

四川优机实业股份有限公司

SICHUAN Y&J INDUSTRIES CO.,LTD

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第一节 重要提示

1.1 本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到北京证券交易所网站仔细阅读年度报告全文。

1.2 公司董事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任

公司负责人罗辑、主管会计工作负责人刘平及会计机构负责人刘平保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

1.3 公司全体董事出席了审议本次年度报告的董事会会议。

1.4 大信会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。

1.5 权益分派预案

√适用 □不适用

单位：元/股

项目	每10股派现数（含税）	每10股送股数	每10股转增数
年度分配预案	2.00	0	0

1.6 公司联系方式

董事会秘书姓名	米霞
联系地址	成都高新区（西区）天虹路3号
电话	028-63177505
传真	028-63177699
董秘邮箱	yjgf@ynj-industries.com
公司网址	www.ynj-industries.cn
办公地址	成都高新区（西区）天虹路3号
邮政编码	611731
公司邮箱	yjgf@ynj-industries.com
公司披露年度报告的证券交易所网站	www.bse.cn

第二节 公司基本情况

2.1 报告期公司主要业务简介

公司是一家先进制造与现代服务深度融合的高新技术企业，专业从事定制化机械设备及零部件的研发、设计、制造和销售，凭借对产品研发与设计、材料与工艺创新、先进制造和检验检测等核心技术的

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掌握，依托自主生产与协同制造相结合的能力，满足不同行业客户多品种、多应用场景的定制化需求。目前公司已形成服务于油气化工、工程矿山机械、通用机械、液压系统等领域的设备及零部件和航空零部件精密加工五大业务体系，产品覆盖上万种规格型号，以快速反应、精准高效服务为国内市场以及欧洲、北美、亚洲、大洋洲等全球40多个国家和地区的客户提供高品质的定制化机械设备及零部件。

（一）公司主要产品及服务

公司主要向客户提供油气化工流体控制设备及零部件、工程和矿山机械零部件、通用流体控制零部件、液压系统零部件和航空、航天零部件精密加工服务。

其中，公司生产的各类阀门广泛应用于石油天然气输送、石油天然气储运、石化及化工过程控制等领域，用途包括：原油及原料气体集输抗硫专用阀；油气长输管道干线/支线关断阀；长输管线各类站场满足增压、计量、清管等流程开关阀、旁通阀、紧急放空阀；石化、化工应急气动切断阀、苛刻工况专用定制阀；大型储运项目远程控制开关阀和LNG液化站、接收站专用低温阀和管道隔离阀。

工程和矿山机械零部件包括工程设备零部件、采矿设备零部件、冶金设备零部件和其他工程零部件，适用于：推土机、挖掘机、搅拌机、轮式装载机等工程整机装配和备选备件更换，采矿装载机、矿石破碎机、矿石传输设备等机械装备的装配和备选备件更换，金属轧制过程的机械设备、大型钢铁、有色金属冶炼设备及耐高温、耐磨零部件更换，起重运输和其他附属设备。

通用流体控制零部件包括消防产品零部件、水工零部件和燃气管道用零部件，适用于楼宇消防系统、城市供水系统、现代农业节水供水系统及天然气开发、采集、加工和管道运输、城市给水管网中压力调节等领域。

液压系统零部件包括液压油缸及液压油缸零部件，适用于各类农机设备、工程机械、矿山机械、环卫设备、工业举升设备等领域。

航空、航天零部件包含航空液压系统精密零部件、航空发动机零部件、航空工装模具及复合材料零件，产品用于航空器液压系统执行元件和起落架系统，航空发动机系统、航空设备及零件的成型、胶接等模具、装配型架以及航空、航天器特殊功能要求部位零部件。

（二）盈利模式

公司凭借对产品研发与设计、材料与工艺创新、先进制造和检验检测等核心技术的熟练掌握，通过深入分析用户需求、专业拆解生产流程，根据优化后的技术方案，统筹安排各工序自制或协同合作厂商生产，发挥各自技术、工艺、设备和成本方面的独特优势，为客户提供丰富的定制化机械设备及零部件产品，有效拓展产能，形成了“先进制造+一站式定制服务”融合的盈利模式。

（三）研发模式

公司采取“前瞻研发+客户需求导向”的研发模式，一方面根据行业动态和技术发展趋势，进行前瞻性研发，提高技术水平；另一方面，以客户需求为导向，由技术中心牵头，联合产品事业部，针对新产品和新工艺进行开发。通过创新的研发机制，既能提升基础研发水平、保持创新活力，还能将公司的研发活动与客户新产品开发充分结合，从而精准把握行业动态与客户个性化需求，实现快速响应。公司已累计开发上万个机械零部件产品型号，形成了产品技术库，将各类产品的技术规范和检验规范存储于ERP系统，即为后续产品和工艺的深入开发奠定了基础，也作为公司向合作供应商进行技术与质量输出的统一标准。

（四）生产与供应模式

针对定制化机械设备及零部件订单“品种多、范围广、非标准”的特点，公司采取自主生产和协同制造相结合的方式，同时通过供应链管理、质量管控、技术服务及信息化管理，为客户提供高品质产品。

（五）销售模式

公司销售模式为直销，下游直接客户包括设备制造商、工程承包商、油气化工领域设备使用企业、工程及销售服务商等。公司与主要客户通过商务洽谈、招投标等方式开展合作。

报告期内，公司的主营业务、主要产品及服务与上一年度基本保持一致，公司的商业模式较上年度无变化。

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2.2 公司主要财务数据

单位：元

	2025年末	2024年末	增减比例%	2023年末
资产总计	1,598,982,207.58	1,323,373,322.02	20.83%	996,857,262.71
归属于上市公司股东的净资产	667,319,857.51	609,515,199.97	9.48%	556,231,281.19
归属于上市公司股东的每股净资产	6.57	6.00	9.50%	5.48
资产负债率%（母公司）	48.36%	38.26%	-	27.37%
资产负债率%（合并）	52.60%	47.51%	-	39.67%
	2025年	2024年	增减比例%	2023年
营业收入	986,810,904.68	968,545,850.75	1.89%	893,061,751.19
归属于上市公司股东的净利润	72,743,162.62	77,918,677.82	-6.64%	74,625,401.04
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润	67,033,583.02	73,961,543.96	-9.37%	68,804,514.67
经营活动产生的现金流量净额	75,582,466.13	108,173,776.34	-30.13%	48,688,896.19
加权平均净资产收益率%（依据归属于上市公司股东的净利润计算）	11.45%	13.40%	-	14.08%
加权平均净资产收益率%（依据归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）	10.56%	12.72%	-	12.98%
基本每股收益（元/股）	0.72	0.77	-6.49%	0.74

2.3 普通股股本结构

单位：股

股份性质	期初		本期变动	期末
		数量		比例%	数量	比例%
无限售条件股份	无限售股份总数	41,202,108	40.58%	10,605,725	51,807,833	51.03%
	其中：控股股东、实际控制人	0	0%	10,605,725	10,605,725	10.45%
	董事、高管	5,965,455	5.88%	0	5,965,455	5.88%
	核心员工	-	-	-	-	-
有限售条件股份	有限售股份总数	60,319,270	59.42%	-10,605,725	49,713,545	48.97%
	其中：控股股东、实际控制人	42,422,900	41.79%	-10,605,725	31,817,175	31.34%

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件股份	董事、高管	17,896,370	17.63%	0	17,896,370	17.63%
	核心员工	-	-	-	-	-
总股本		101,521,378	-	0	101,521,378	-
普通股股东人数		5,683

2.4 持股5%以上的股东或前十名股东情况
单位：股

序号	股东名称	股东性质	期初持股数	持股变动	期末持股数	期末持股比例%	期末持有限售股份数量	期末持有无限售股份数量
1	罗辑	境内自然人	21,212,100	0	21,212,100	20.89%	15,909,075	5,303,025
2	欧毅	境内自然人	21,210,800	0	21,210,800	20.89%	15,908,100	5,302,700
3	唐明利	境内自然人	13,636,350	0	13,636,350	13.43%	10,227,263	3,409,087
4	顾立东	境内自然人	9,848,475	0	9,848,475	9.70%	7,386,357	2,462,118
5	廖为	境内自然人	4,295,486	-511,200	3,784,286	3.73%	0	3,784,286
6	路璧华	境内自然人	4,350,000	-1,410,000	2,940,000	2.9%	0	2,940,000
7	成都优机创新企业管理中心(有限合伙)	境内非国有法人	1,789,000	0	1,789,000	1.76%	0	1,789,000
8	成都优机投资管理中心(有限合伙)	境内非国有法人	788,690	0	788,690	0.78%	0	788,690
9	中国银行股份有限公司-中信建投北交所精选两年定期开放混合型证	其他	280,000	137,000	417,000	0.41%	0	417,000

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	券投资基金
10	国泰海通证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户	境内非国有法人	0	347,144	347,144	0.34%	0	347,144
合计		-	77,410,901	-1,437,056	75,973,845	74.84%	49,430,795	26,543,050
持股5%以上的股东或前十名股东间相互关系说明：
公司控股股东、实际控制人为罗辑、欧毅。罗辑、欧毅为优机投资和优机创新的普通合伙人，
其中罗辑担任优机投资的执行事务合伙人，欧毅担任优机创新的执行事务合伙人。

持股 5%以上的股东或前十名股东是否存在质押、司法冻结股份

☐适用 √不适用

单位：股

前十名无限售条件股东情况
序号	股东名称	期末持有无限售条件股份数量
1	罗辑	5,303,025
2	欧毅	5,302,700
3	廖为	3,784,286
4	唐明利	3,409,087
5	路璧华	2,940,000
6	顾立东	2,462,118
7	成都优机创新企业管理中心（有限合伙）	1,789,000
8	成都优机投资管理中心（有限合伙）	788,690
9	中国银行股份有限公司－中信建投北交所精选两年定期开放混合型证券投资基金	417,000
10	国泰海通证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户	347,144
股东间相互关系说明：
公司控股股东、实际控制人为罗辑、欧毅。罗辑、欧毅为优机投资和优机创新的普通合伙人，
其中罗辑担任优机投资的执行事务合伙人，欧毅担任优机创新的执行事务合伙人。

2.5 特别表决权股份

☐适用 √不适用

2.6 控股股东、实际控制人情况

截至报告期末，罗辑、欧毅分别直接持有公司21,212,100及21,210,800股股份，各占公司股份总数

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的20.89%；除上述情况外，罗辑、欧毅还通过优机投资、优机创新控制了公司2.54%股份的表决权。上述二人于2009年11月27日签署了《一致行动协议书》，并于2021年8月17日、2022年1月10日分别签署了《<一致行动协议书>之补充协议》和《<一致行动协议书>之补充协议（二）》，约定二人作为一致行动人对公司的决策及经营管理实施共同控制，在公司存续期间持续有效，二人合计控制公司44.33%的表决权，为公司的控股股东、实际控制人。注：公司与控股股东、实际控制人之间的产权及控制关系方框图及说明。

2.7 存续至本期的优先股股票相关情况

☐适用 √不适用

2.8 存续至年度报告批准报出日的债券融资情况

☐适用 √不适用

2.9 存续至本期的可转换债券情况

√适用 ☐不适用

1.9.1 基本情况

可转债代码	可转债简称	发行日期	发行数量 (张)	上市日期	存续期限 (年)	期初数量 (张)	期末数量 (张)	当前转股价格(元/股)
810011	优机定转	2025 年 8 月 13 日	1,200,000	2025 年 9 月 9 日	6	1,200,000	1,200,000	34.53

1.9.2 前十名可转换债券持有人

单位：张

可转债代码		810011
可转债简称		优机定转
序号	持有人名称	期初持有数量	期末持股数量
1	浙商证券股份有限公司	0	169,696
2	首创证券股份有限公司	0	159,200
3	国信证券股份有限公司	0	100,000

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4 上海合晟资产管理股份有限公司－合晟宏观策略1号私募证券投资基金 0 69,600
5 北京风炎投资管理有限公司－北京风炎增利一号私募证券投资基金 0 69,600
6 南京盈怀私募基金管理有限公司－盈怀香柏树7号私募证券投资基金 0 69,600
7 华鑫国际信托有限公司 0 69,600
8 南京盈怀私募基金管理有限公司－盈怀问荆1号私募证券投资基金 0 69,600
9 南京盈怀私募基金管理有限公司－盈怀香柏树11号私募证券投资基金 0 69,600
10 上海合晟资产管理股份有限公司－明晟1号私募投资基金 0 69,600

第三节 重要事项

3.1 报告期内核心竞争力变化情况：

☐适用 √不适用

3.2 其他事项

事项	是或否
是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产及其他资源的情况	☐是 √否
是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况	√是 ☐否
是否存在年度报告披露后面临退市情况	☐是 √否

3.2.1. 被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的资产情况

单位：元

资产名称	资产类别	权利受限类型	账面价值	占总资产的比例%	发生原因
其他货币资金	货币资金	质押	22,744,437.62	1.42%	使用受限的保证金
优机本部成都高新西区天虹路3号房产	房屋建筑物	抵押	224,000,045.47	14.01%	银行抵押贷款
优机本部成都高新西区天虹路3号房产	土地	抵押	6,697,640.42	0.42%	银行抵押贷款

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优机本部成都高新西区尚丰路 439房产	房屋建筑物	抵押	27,209,307.89	1.70%	银行抵押贷款
优机本部成都高新西区尚丰路 439房产	土地	抵押	3,252,906.69	0.20%	银行抵押贷款
子公司恒瑞机械房产	房屋建筑物	抵押	10,237,313.24	0.64%	银行抵押贷款
子公司恒瑞机械土地	土地	抵押	3,870,049.02	0.24%	银行抵押贷款
子公司精控阀门房产	房屋建筑物	抵押	6,265,797.74	0.39%	银行抵押贷款
子公司精控阀门土地	土地	抵押	5,254,726.49	0.33%	银行抵押贷款
融资租赁汽车	车辆	抵押	103,010.64	0.01%	融资租赁汽车
总计	-	-	309,635,235.22	19.36%	-

资产权利受限事项对公司的影响：

以上资产权利受限为日常经营活动所需，其中受限的土地和房产是公司为了取得金融机构融资授信而提供的抵押物担保，受限的货币资金是公司为开具银行承兑汇票、保函、信用证而存入或质押给金融机构的保证金及少量诉讼冻结款。子公司优机精密以2024年增持比扬精密25%的股权作为质押，向银行申请交易对价3,538.36万元人民币的60%即2,123.00万元专项并购贷款，并由本公司为其提供连带责任保证担保。上述资产受限对公司日常生产经营活动无重大不利影响。