UST CO., LTD. — Interim / Quarterly Report 2018

Nov 14, 2018

분기보고서 3.5 주식회사유에스티 ◆click◆ 정정문서 작성시 『정오표』 삽입 정정신고(보고)-대표이사등의확인.LCommon

분 기 보 고 서

&cr

(제 2 기 3분기)

2018년 01월 01일2018년 09월 30일

사업연도	부터
까지

금융위원회
한국거래소 귀중	2018년 11월 14일

주권상장법인해당사항 없음

제출대상법인 유형 :
면제사유발생 :

회 사 명 :	주식회사 유에스티
대 표 이 사 :	김 종 식
본 점 소 재 지 :	경상북도 포항시 남구 철강로 290 (장흥동)
	(전 화)054-278-0011
	(홈페이지) http://www.u-st.co.kr
작 성 책 임 자 :	(직 책) 상무이사 (성 명) 성 영 훈
	(전 화) 02-6121-6751

목 차

【 대표이사 등의 확인 】 ◆click◆ 대표이사 등이 서명한 『확인서』 그림파일 삽입 경영자확인.jpg 경영자확인

I. 회사의 개요 1. 회사의 개요 ◆click◆『연결재무제표를작성하는주권상장법인』 삽입 11013#*연결재무제표를작성하는주권상장법인.dsl

회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

코스닥시장2017년 01월 23일부부

주권상장&cr(또는 등록ㆍ지정)여부	주권상장&cr(또는 등록ㆍ지정)일자	특례상장 등&cr여부	특례상장 등&cr적용법규

※ 주식회사 유에스티는 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사와 2017년 10월 27일 합병계약을 체결하였으며, 2018년 3월 14일(합병등기일) 합병을 완료하였습니다. 합병방법으로 상장법인인 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사(합병회사)가 비상장법인인 주식회사 유에스티(피합병회사)를 1:70.7006737 비율(당사 주식 1주에 대해 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사 보통주 70.7006737주 부여)로 흡수합병하였으며, 합병이후 사명을 주식회사 유에스티로 변경하였습니다. &cr법률적으로 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사가 존속회사이나,&cr경제적 실질에 따라 주식회사 유에스티가 실질적 합병회사가 됨으로서 본 분기보고서는 주식회사 유에스티를 기준으로 작성하였음을 알려드립니다.&cr&cr가. 회사의 법적ㆍ상업적 명칭&cr한글 명칭은 "주식회사 유에스티"로 표기합니다. 단, 약식으로 표기시 (주)유에스티 라고 표기합니다. &cr영문으로는 "UST CO., LTD.(약호 UST)"입니다.&cr

나. 설립일자&cr 당사는 스테인리스 강관의 제작 및 판매를 목적으로 2009년 4월 2일에 미주제강(주)로부터 물적분할되어 (주)미주에스티에스라는 상호로 설립되었으며, 2017년 5월 31일자로 상호를 주식회사 유에스티로 변경하였습니다. &cr

다. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소&cr - 본사의 주소 : 경상북도 포항시 남구 철강로 290(장흥동)&cr- 전화번호 : 054-278-0011&cr- 홈페이지 : http://www.u-st.co.kr&cr&cr 라. 중소기업 해당 여부&cr *해당사항 없습니다.&cr &cr 마. 주요 사업의 내용 &cr&cr 1) 회사의 목적 사업&cr 당사 스테인리스 강관을 제작 및 판매 사업을 주요 사업으로 영위하고 있으며,&cr 당사 정관에 기재된 목적사업은 하기와 같습니다.

1. 스텐레스파이프 제조 판매

2. 비철금속 판매업

3. 스텐레스류 판매업

4. 스텐레스류 수출입업

5. 부동산 매매 및 임대업

6. 강관, 제강 및 압연 등 철강재 제조 및 판매에 관한 사업

7. 주차 및 승강기 제조, 판매 및 유지보수에 관한 사업

8. 기계, 건설기자재의 제조 및 판매에 관한 사업

9. 원료 기자재 및 제품의 수출입업

10. 이차전지관련 소재 및 부품, 제품, 시스템 제조 판매

11. 각호에 관련되는 사업일체

&cr당사의 주요사업의 내용에 대한 자세한 사항은 동 공시서류의'Ⅱ.사업의내용'을 참조하시기 바랍니다.&cr

2) 향후 추진하고자 하는 사업

당사는 금속소재사업 경험을 바탕으로, 전문소재업체로 성장하기 위해서 고분자소재인 이차전지 분리막 사업을 추진하고 있습니다. 개발된 분리막은 전기차용 배터리에 특화된 제품으로 고성능 저가격의 특성을 가집니다.&cr &cr 당사는 2017년부터 기술개발을 시작하여 2018년 상반기까지 제품테스트를 완료하였으며, 2019년 양산테스트, 고객사 마케팅, 초기 제조라인 구축 등을 완료할 계획입니다.&cr

상세한 내용은 ‘II.사업의 내용 - 8.신규 사업’ 을 참고하시기 바랍니다.&cr

&cr 바. 계열회사에 관한 사항 &cr 독점규제 및 공정거래에 관한 법률 제2조에 따라 (주)유에스티가 속한 기업집단은&cr다음과 같은 계열회사를 보유하고 있습니다.

구분	주요계열회사 명칭	사업목적	설립일	상장여부
1	㈜황금에스티	스테인리스 판 제조 및 판매	1986년 08월 25일	유가증권
2	㈜주은테크	철강소재 가공	2009년 07월 27일	비외감
3	㈜인터컨스텍	교량 설계 및 시공	1999년 05월10일	외감
4	㈜이상인베스트먼트&cr(구, 이상기술투자)	금융/서비스	2009년 04월 07일	비외감
5	㈜길교이앤씨	토목/건설업	2004년 10월 19일	외감
6	㈜이상네트웍스	전자상거래, 전시 및IT사업 등	2000년 02월 28일	코스닥
7	㈜이상엠앤씨	전시회, 박람회 등 문화행사 기획 및 제작	2008년 01월 31일	비외감
8	㈜아시아플러스대부	기타여신금융업	2016년 12월 15일	비외감
9	글로벌비즈익시비션이벤트(주)	전시회 및 박람회 주최	2014년 11월 24일	비외감
10	(주)핸드아티	전시회, 박람회 등&cr문화행사 기획 및 제작	2011년 10월 06일	비외감
11	㈜탱그램팩토리	응용 소프트웨어 개발 및 공급업	2014년 07월 10일	비외감
12	(주)이에스서비스	빌딩 및 각종 시설 &cr관리 용역업	2018년 05월 30일	비외감
13	㈜이상건설	교량설계 및 시공 등	2006년 02월 23일	비외감
14	아이오컨스텍	교량 및 가교설치 등	2016년 09월 09일	비외감
15	㈜굿스틸	스테인리스 판재, 구조관 제조 및 판매	2006년 07월 25일	외감

&cr 사. 신용평가에 관한 사항

등급	평가(산출)일자	재무기준일자	평가대상	평가회사&cr(신용평가등급범위)
BBB	2018년04월26일	2017년12월31일	기업신용평가	(주)이크레더블&cr(AAA~D)
BBB-	2016년07월14일	2015년12월31일	기업신용평가	한국기업데이터(주)&cr(AAA~NR)
BBB-	2015년06월30일	2014년12월31일	기업신용평가	한국기업데이터(주)&cr(AAA~NR)

&cr※ 신용등급체계&cr (1) (주)이크레더블

등급	등급의 정의
AAA	채무이행 능력이 최고 우량한 수준임.
AA	채무이행 능력이 매우 우량하나, AAA 보다는 다소 열위한 요소가 있음.
A	채무이행 능력이 우량하나, 상위등급에 비해 경기침체 및 환경변화의 영향을 받기 쉬움.
BBB	채무이행 능력이 양호하나, 장래경기침체 및 환경변화에 따라 채무이행 능력이 저하 될 가능성이 &cr내포되어 있음.
BB	채무이행 능력에 문제가 없으나, 경제여건 및 시장환경 변화에 따라 그 안전성면에서는 투기적인 &cr요소가 내포되어 있음.
B	채무이행 능력이 있으나, 장래의 경제 환경 악화시 채무불이행 가능성이 있어 그 안전성면에서 &cr투기적임.
CCC	현재시점에서 채무불이행이 발생할 가능성을 내포하고 있어 매우 투기적임.
CC	채무불이행이 발생할 가능성이 높음.
C	채무불이행이 발생할 가능성이 매우 높음.
D	현재 채무불이행 상태에 있음.

&cr(2) 한국기업데이터(주)

신용등급	신용등급의 정의
AAA(aaa)	채무상환능력이 최고 우량한 수준임
AA(aa)	채무상환능력이 매우 우량하나, AAA(aaa)보다는 다소 열위한 요소가 있음
A(a)	채무상환능력이 우량하나, 상위등급에 비해 경기침체 및 환경변화의 영향을 받기 쉬움
BBB(bbb)	채무상환능력이 양호하나, 장래 경기침체 및 환경악화에 따라 채무상환 능력이 저하될&cr가능성이 내포되어 있음
BB(bb)	채무상환능력은 인정되나, 장래의 경제여건 및 시장환경 변화에 따라 그 안정성면에서는&cr다소 불안한 요소가 내포되어 있음
B(b)	현재시점에서 채무상환 능력에는 당면 문제는 없으나, 장래의 경제여건 및 시장환경 변화에 따라 그 안정성면에서는 불안한 요소가 있음
CCC(ccc)	현재시점에서 채무불이행 가능성을 내포하고 있음
CC(cc)	채무불이행 가능성이 높음
C(c)	채무불이행 가능성이 매우 높음
D(d)	현재 채무불이행 상태에 있음
NR	조사거부,등급취소 등의 이유로 신용등급을 표시하지 않는 무등급

2. 회사의 연혁

가. 회사의 주요 연혁&cr

연월	주요 내용
1990년 11월	포스코 스테인리스 강관 공장으로 준공(경상북도 포항시 남구 장흥동 1849)
2009년 04월	미주제강㈜에서 물적 분할 (물적분할 회사명 : ㈜미주에스티에스)
최대주주 변경 : ㈜황금에스티
김종욱 대표이사 취임 (대표이사 변경)
영업소 설치 : 서울영업소, 영남영업소
2009년 11월	상호 변경 : ㈜미주에스티에스 → ㈜미주에스티
2010년 01월	공장 출고동 증축
2010년 12월	상호 변경 : ㈜미주에스티 → ㈜유스틸
2011년 11월	조관 설비 증설 (6기)
2012년 03월	16” 조관기 도입
2013년 01월	영업소 설치 :대전영업소, 대구영업소
2015년 08월	김종식 대표이사 취임 (김종욱 대표이사와 각자대표)
2017년 01월	자동포장기 도입
2017년 05월	김종식 단독 대표이사 (김종욱 대표이사 사임)
사내이사 : 전용민 (김종현 이사 사임)
사외이사 : 여운국 선임
감사 : 김영철 (김영성 감사 사임)
상호 변경 : ㈜유스틸 → ㈜유에스티
2017년 07월	감사 : 한진희 (김영철 감사 사임)
2017년 09월	제 2공장 매입
2018년 03월	신영해피투모로우제3호기업인수목적주식회사와 합병

나. 경영진의 중요한 변동

날짜	변경전			변경후
대표이사	등기이사	감사	대표이사	등기이사	감사
2009년 04월 02일	-	-	-	김충근	김무근&cr김인호	윤종간
2009년 10월 28일	김충근	김무근&cr김인호	윤종간	김종욱	김종현&cr이종준	이정찬
2010년 01월 22일	김종욱	김종현&cr이종준	이정찬	김종욱	김종현&cr송용석	이정찬
2012년 03월 31일	김종욱	김종현&cr송용석	이정찬	김종욱	김종현&cr송용석	-
2012년 06월 25일	김종욱	김종현&cr송용석	-	김종욱	김종현&cr김영성	-
2012년 10월 28일	김종욱	김종현&cr김영성	-	김종욱	김종현&cr김영성	이정찬
2013년 08월 30일	김종욱	김종현&cr김영성	이정찬	김종욱	김종현&cr김영성	성영훈
2015년 06월 25일	김종욱	김종현&cr김영성	성영훈	김종욱	김종현&cr성영훈	김영성
2015년 08월 01일	김종욱	김종현&cr성영훈	김영성	김종욱&cr김종식	김종현&cr성영훈	김영성
2017년 05월 31일	김종욱&cr김종식	김종현&cr성영훈	김영성	김종식	성영훈&cr전용민&cr여운국	김영철
2017년 07월 14일	김종식	성영훈&cr전용민&cr여운국	김영철	김종식	성영훈&cr전용민&cr여운국	한진희

다. 최대주주의 변동

날짜	최대주주	비고
2009년 04월 02일	미주제강(주)	스테인리스 강관 사업부문 물적분할
2009년 06월 29일	성원파이프(주)	지분 양수도
2009년 10월 28일	(주)황금에스티	지분 양수도

&cr 라. 상호의 변경

날짜	상호
2009년 04월 02일	미주에스티에스 주식회사
2009년 11월 09일	주식회사 미주에스티
2010년 12월 06일	주식회사 유스틸
2017년 05월 31일	주식회사 유에스티

&cr 마. 회사가 화의, 회사정리절차 그 밖에 이에 준하는 절차를 밟은 적이 있거나 현재 진행중인 경우 그 내용과 결과&cr - 해당사항 없습니다.

바. 회사가 합병등을 한 경우 그 내용 &cr당사는 신영해피투모로우제3호기업인수목적(주)와 2017년 10월 27일 합병계약을 체결하였으며, 2018년 3월 14일 (합병등기일) 합병을 완료하였습니다.

구 분	내 용
합병 목적	기업의 경영투명성 및 대외 신인도 강화, 우수 인력 유치 등의 다양한 효과를 위하여 코스닥상장을 계획함에 따라 신영해피투모로우제3호기업인수목적(주)와 합병
합병 방법	신영해피투모로우제3호기업인수목적(주)가 (주)유에스티를 &cr흡수합병함
합병 비율	신영해피투모로우제3호기업인수목적(주) : (주)유에스티 = &cr1 : 70.7006737
합병으로 인해 발행하는&cr신주의 종류와 수	보통주 20,200,172주

&cr 사. 경영활동과 관련된 중요사 항&cr 당사는 포항 본사 인근의 토지 및 건물을 2017년 9월 29일에 신규 취득하여 2공장으로 증설하였으며, 해당 2공장 내에 신규 조관기 및 2차전지분리막, 클래드파이프 관련 설비 등을 설치할 계획 입니다.&cr&cr

3. 자본금 변동사항

주식발행(감소) 일자	발행(감소)형태	발행(감소)한 주식의 내용
종류	수량	주 당 액면가액	주 당 발행(감소)가액	비고
2017년 01월 23일	-	보통주	105,000	100	1,000	설립 자본금
2017년 04월 03일	유상증자&cr(일반공모)	보통주	2,500,000	100	2,000	일반 공모&cr(코스닥 상장)
2018년 03월 14일	신주발행	보통주	20,200,172	100	-	합병 신주발행 주1)
2018년 09월 21일	전환권행사	보통주	895,000	100	1,000	주2)

주1) (주)유에스티 주식 1주당 신영해피투모로우기업인수목적(주) 주식 70.7006737주 발행&cr주2) 전환사채 보유자인 신영증권 주식회사의 전환권행사로 보통주식 895,000주가 발행되었습니다.

◆click◆『증자(감자)현황』 삽입 11013#*증자(감자)현황.dsl

◆click◆ 『미상환 전환사채 발행현황』 삽입 11013#*미상환전환사채발행현황.dsl 2_미상환전환사채발행현황 미상환 전환사채 발행현황 2018년 09월 30일(단위 : 원, 주)

(기준일 :	)

2017년 01월 24일2022년 01월 24일895,000,000기명식&cr보통주식2017년 2월24일~&cr2022년 1월 23일100%1,000--주1)895,000,000------

| 종류＼구분 | 발행일 | 만기일 | 권면총액 | 전환대상&cr주식의 종류 | 전환청구가능기간 | 전환조건 | | 미상환사채 | | 비고 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 전환비율&cr(%) | 전환가액 | 권면총액 | 전환가능주식수 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 제1회&cr무보증사모&cr전환사채 |
| 합 계 | - | - | - |

주1) 2018년 9월 21일 전환청구권이 모두 행사되었으며 전환주식수 895,000주는 &cr2018년 10월 10일 상장되었습니다.

◆click◆ 『미상환 신주인수권부사채 등 발행현황』 삽입 11013#*미상환신주인수권부사채등발행현황.dsl

◆click◆ 『미상환 전환형 조건부자본증권 등 발행현황』 삽입 11013#*미상환전환형조건부자본증권등발행현황.dsl

4. 주식의 총수 등

&cr당사의 정관에 의한 발행할 주식의 총수는 100,000,000주이며, 2018년 9월 30일 현재까지 발행한 주식의 총 수는 보통주 23,700,172주 입니다. 현재 유통주식 수는 23,512,659 입니다. &cr

가. 주식의 총수 현황

2018년 09월 30일(단위 : 주)

(기준일 :	)

보통주100,000,000100,000,000-23,700,17223,700,172----------------23,700,17223,700,172-187,513187,513-23,512,65923,512,659-

| 구 분 | | 주식의 종류 | | 비고 |
| --- | --- | --- |
| 합계 |
| --- | --- | --- |
| Ⅰ. 발행할 주식의 총수 | |
| Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수 | |
| Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수 | |
| | 1. 감자 |
| 2. 이익소각 |
| 3. 상환주식의 상환 |
| 4. 기타 |
| Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ) | |
| Ⅴ. 자기주식수 | |
| Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ) | |

◆click◆ 『자기주식 취득 및 처분 현황』 삽입 11013#*자기주식취득및처분현황.dsl 5_자기주식취득및처분현황

나. 자기주식 취득 및 처분 현황

2018년 09월 30일(단위 : 주)

(기준일 :	)

보통주------기타주------보통주------기타주------보통주------기타주------보통주------기타주------보통주------기타주------보통주------기타주------보통주------기타주------보통주-187,513--187,513합병기타주------보통주-187,513--187,513-기타주------

| 취득방법 | | | 주식의 종류 | 기초수량 | 변동 수량 | | | 기말수량 | 비고 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 취득(+) | 처분(-) | 소각(-) |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 배당&cr가능&cr이익&cr범위&cr이내&cr취득 | 직접&cr취득 | 장내 &cr직접 취득 |
| 장외&cr직접 취득 |
| 공개매수 |
| 소계(a) |
| 신탁&cr계약에 의한&cr취득 | 수탁자 보유물량 |
| 현물보유물량 |
| 소계(b) |
| 기타 취득(c) | | |
| 총 계(a+b+c) | | |

*당사는 신영해피투모로우제3호기업인수목적(주)와의 합병으로 인해 기존 보유하던 자사주를 합병비율에 따라 187,513주로 신주 교부받았습니다.

◆click◆ 『종류주식(명칭) 발행현황』 삽입 11013#*종류주식발행현황.dsl

5. 의결권 현황 2018년 09월 30일(단위 : 주)

(기준일 :	)

보통주23,700,172-기타주--보통주187,513자기주식기타주--기타주--기타주--기타주--기타주--기타주--기타주--보통주23,512,659-기타주--

구 분	주식의 종류	주식수	비고
발행주식총수(A)
의결권없는 주식수(B)
정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C)
기타 법률에 의하여&cr의결권 행사가 제한된 주식수(D)
의결권이 부활된 주식수(E)
의결권을 행사할 수 있는 주식수&cr(F = A - B - C - D + E)

6. 배당에 관한 사항 등

가. 배당에 관한 일반적인 사항&cr당사의 정관에는 배당과 관련하여 다음과 같이 정하고 있습니다.

정관 규정
제55조(이익배당) ① 이익의 배당은 금전 또는 금전 외의 재산으로 할 수 있다. ② 이익의 배당을 주식으로 하는 경우 회사가 종류주식을 발행한 때에는 주주총회의 &cr 결의로 그와 다른 종류의 주식으로도 할 수 있다. ③ 제1항의 배당은 매결산기말 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게 &cr 지급한다.&cr 제56조(중간배당) ① 회사는 이사회의 결의로 사업연도 개시일부터 6월의 말일(이하 “중간배당 기준일”&cr 이라 한다) 의 주주에게 「상법」제462조의3에 따라 중간배당을 할 수 있다.&cr② 제1항의 결의는 제1항의 기준일 이후 45일내에 하여야 한다.&cr③ 중간배당은 직전결산기의 대차대조표의 순자산액에서 다음 각 호의 금액을 공제한&cr 액을 한도로 한다.&cr 1. 직전결산기의 자본의 액&cr 2. 직전결산기까지 적립된 자본준비금과 이익준비금의 합계액&cr 3. 직전결산기의 정기주주총회에서 이익배당하기로 정한 금액&cr 4. 직전결산기까지 정관의 규정 또는 주주총회의 결의에 의하여 특정목적을 위해 &cr 적립한 임의준비금&cr 5. 상법 시행령 제19조에서 정한 미실현이익&cr 6. 중간배당에 따라 당해 결산기에 적립하여야 할 이익준비금&cr ④ 사업년도개시일 이후 제1항의 기준일 이전에 신주를 발행한 경우(준비금의 자본전입&cr , 주식배당, 전환사채의 전환청구, 신주인수권부사채의 신주인수권 행사에 의한 &cr 경우를 포함한다)에는 중간배당에 관해서는 당해 신주는 직전사업년도말에 발행된&cr 것으로 본다. 다만 중간배당후에발행된 신주에 대하여는 중간배당기준일직후에 &cr 발행된 것으로 본다.&cr ⑤ 이 정관에서 정한 종류주식에 대한 중간배당은 보통주식과 동일한 배당률을 적용&cr 한다.&cr

◆click◆ 『주요배당지표』 삽입 11013#*주요배당지표.dsl

II. 사업의 내용

◆click◆『수주상황』 삽입 11013#*_수주상황.dsl

&cr

1. 사업의 개요&cr&cr 가. 산업의 특성 &cr

(1) 산업의 현황

강관(Steel Pipe)은 단면 형상이 원형 또는 각형으로서 내부가 비어있고 길고 좁은 형체의 강재를 말하며, 외경 3mm 정도의 가는 관에서부터 1,600mm가 넘는 굵은 관까지 존재합니다.

당사는 강관 중 재질에 따른 구분으로 스테인리스 강관을 생산하고 있습니다. 스테인리스강은 보통강강관 대비 내식성이 우수한 합금강이며, 가스, 물, 석유 등의 수송용, 화학공업시설 등의 장치용, 구축물의 구조용 등 다양한 분야에 폭 넓게 사용되고 있습니다. &cr [강관의 기준별 분류]

강관의 기준별 분류.jpg .

(출처: Kisline, 강관산업 Industry Report)

(2) 산업의 특징

스테인리스 강관산업의 주요 수요처는 일반건설(거주, 비거주), 조선, 해양플랜트, 석유화학, 제지, 사회간접자본(SOC), 자동차부품, 식음료 및 주로 제조설비, 기계, 발전설비의 배관분야 등 광범위합니다.

수요의 특성에 따라 소품종 대량생산 보다는 다품종 소량생산의 특성을 보입니다. 국내 대부분의 수요는 KS규격(한국공업규격) 제품이 사용되고 있으며, 플랜트 및 조선 수요는 ASTM규격(미국 재료시험협회규격) 제품이 사용됩니다.

다양한 규격의 제품을 생산하기 위해서 일정규모 이상의 설비투자가 필요하며 또한 판매를 위해서는 고객별 인증이 필요합니다. 이러한 초기설비투자비와 인증획득기간이 신규업체의 진입장벽으로 작용할 수 있습니다. 현재 소수의 공급업체들이 시장을 과점하고 있는 것으로 판단됩니다.&cr

(3) 시장 규모 및 전망&cr 2017년 강관산업은 전체 생산량이 5,639천톤으로 전년대비 8.3% 증가하였으며, 이 중 스테인리스강관의 생산량은 150천톤으로 비중은 2.66% 입니다.

스테인리스강관은 매년 꾸준한 양이 생산되고 있으며 향후 반도체, 디스플레이 산업의 투자 증가로 인한 신규 수요 증가와 기존 탄소강에 대한 교체 수요 및 고도화된 첨단 플랜트 증가로 관련 시장은 지속적으로 증가될 것으로 전망됩니다.&cr

(4) 경기변동 및 계절적 특성

스테인리스 강관산업은 반도체, 디스플레이, 수처리, 플랜트, 정유, 조선, 건설, 기계산업 등 폭넓은 수요산업군을 가지고 있습니다. 따라서 단일산업의 경기변동이나 계절적인 특성에 의해서 영향을 받는 부분이 적고, 산업의 기초소재라는 특성상 경기변동에 민감하지 않습니다. 다만, 전체적인 경기상황의 변동에 따라 다소간 가격 변동성이 나타날 수 있으며 수급동향에 대한 적절한 대응이 필요합니다 &cr

나. 회사의 현황

(1) 영업 개황

당사는 1990년 설립 이래로 스테인리스 강관을 전문적으로 생산 공급하고 있으며, 국내 시장점유율 상위업체의 위치를 유지하고 있습니다. 이는 경쟁사대비 기술적 우위를 기반으로 한 고품질 제품 위주의 영업방식에 기반하고 있습니다.

기술적 장점은, 연속조관 방식으로 국내 최대규격 16인치 조관기와 대구경 롤벤더(Roll-Bender), 국내최대의 연속산세설비, 국내최초의 자동포장기 등입니다. 특히 자체개발한 연속공정 교정기를 적용하여 고품질, 고생산성을 실현하였습니다. 이를 통해 고객들이 요구하는 품질 및 납기에 적극적으로 대응할 수 있는 구조를 갖추고 있습니다.

또한, 고객의 다양한 요구에 대응하기 위해서, KC, KS, JIS, ISO9001/14001등의 국내외 품질인증과 KR, LR, BV, DNV, ABS, NK, RINA등의 선급인증을 보유하고 있습니다

당사는 기술적 경쟁력과 고품질의 장점을 기반으로 소구경강관 대비 부가가치가 높은 대구경 스테인리스강관 시장을 확대하고 있습니다. 대구경 생산확대를 위해서 본사 옆에 제 2공장을 확보하였고, 대구경 강관을 생산할 수 있는 롤벤더 및 대구경 강관 자동용접기를 추가 설치하였습니다. 이를 통해서 수익성 높은 대구경 강관 생산을 확대할 계획입니다.

당사는 전국에 영업지점을 설치하여 지역고객에 밀착된 영업을 추진하고 있습니다. 영업지점은 포항본사를 비롯해서, 서울, 부산, 대구, 대전, 광주, 제주 영업점으로 구성되며, 각 영업지점은 자체 재고를 보유하고 고객요구에 빠른 납기로 대응하고 있습니다.

당사는 경쟁사 대비 다양한 규격 및 다량의 재고를 운용하고 있습니다. 고객의 수요가 다품종을 일시에 요구하는 경우가 많은데, 당사가 보유한 다양한 규격의 제품 재고는 고객의 수요에 효과적으로 대응할 수 있는 장점을 가지고 있습니다.

&cr (2) 회사의 핵심 경쟁력&cr

1) 대구경 생산능력

대구경 강관의 제조방식은 롤벤더 방식과 조관방식 있으며, 조관방식이 생산성이 높고 품질이 우수하나, 설비투자비가 많이 듭니다.

당사는 대구경제품 중에 주력 규격인 구경 14인치/16인치를 생산할 수 있는 조관기를 2015년 국내 최초로 도입하였습니다. 동 조관기를 기반으로 14인치/16인치 생산량이 크게 확대되었고, 타사대비 고품질 및 가격경쟁력이 크게 향상되었습니다.

대구경 생산능력 확대를 위해서 제 2 대구경 생산라인을 구축 중에 있으며, 18년 상반기 중에 가동할 예정입니다.

2) 높은 품질의 제품 생산

고품질과 고생산성을 위해서 연속생산공정 (인라인공정)을 구축하였습니다. 고속/연속 용접을 위해서 다열용접기술를 개발하였고, 연속공정으로 인라인 열처리공정, 인라인 교정공정을 개발 적용하였습니다. 고품질 생산을 위해서 산세공정을 개선했고 대구경 검사기, 자동포장기를 설치 운용 중입니다.

대구경 품질향상을 위해서 제 2 대구경 라인에 자동화 설비를 도입하였습니다. 또한 표면품질 향상을 위해서 표면연마기를 국내 최초로 도입하였습니다.

3) 전국 영업망 보유

&cr당사는 국내에 서울영업소를 포함한 부산지사, 대구지사, 대전지사 등 총 6개의 타사대비 많은 수의 영업망을 보유하고 있습니다. 또한 각 지역의 하치장 내 스테인리스 강관 전 품목을 구성하여 고객 입장에서 유통수수료를 절감하고 단기 납기를 실현하는 경쟁 우위를 확보하고 있습니다.&cr&cr4) 대량매입을 통한 구매경쟁력 제고&cr당사는 원재료 구매에 있어서 계열사와 공동구매를 하며 구매량 증가를 통하여, 구매가격 경쟁력을 제고합니다.&cr&cr5) 시장점유율

년도	2015년	2016년	2017년
점 유 율	9.0%	10.5%	10.6%

※ 상기 수치는 동종업계 기업들의 실적을 토대로 한 당사의 추정치 입니다.&cr&cr당사는 고품질의 제품 생산능력과 대구경 생산능력, 폭넓은 영업망 보유로 스테인리스 강관 시장에서 10%대의 꾸준한 점유율을 나타내고 있습니다.&cr&cr 2 . 주 요 제품ㆍ 서비스 등 현황&cr&cr 가. 매출 현황

(단위 : 백만원, %)

구분	품목	매출액	비율
스테인리스강관	제품 외	35,007	97.2%
기타	부산물 외	988	2.8%
계		35,995	100.0%

&cr&cr 나. 주요 제품 가격변동추이&cr (단위 : 원/kg)

구분	제 2 기 3분기	제 1 기
스테인리스 강관	3,095	3,265

&cr주요 제품의 가격은 해당 제품의 외경 및 두께에 따른 구조율에 따라 금액차이가 &cr존재합니다.&cr&cr&cr 3. 주요 원재료 등의 현황&cr 당사 제품의 주요 원재료는 스테인리스 코일 등으로 국내외의 다양한 매입처와 거래하고 있습니다. 주요 원재료의 가격 변동추이는 다음과 같습니다.&cr (단위 : 원/kg)

품목	제 2 기 3분기	제 1 기
열연코일 외	2,271	2,215

&cr

4. 생산 및 설비에 관한 사항&cr

가. 생산능력 및 생산실적

(단위 : ton/ 年)

구분	2018년 3분기	2017년
총 생산능력	18,552	18,420
생산실적	9,579	11,840
가동률	51.63%	64.28%

(주1) 생산능력은 월 20일, 하루 10시간 가동 기준 입니다.&cr&cr&cr 나. 생산설비에 관한 사항&cr&cr(1) 생산설비 현황&cr (단위 : 백만원)

공장	자산	소재지	2017년&cr기초	당기증감		당기&cr상각	2017년&cr기말	2018년&cr3분기말
증가	감소
포항&cr공장	토지	포항	5,512	2,512	-	-	8,024	8,024
건물	포항	4,634	2,512	-	161	6,985	6,832
구축물	포항	563	83	-	24	622	603
기계장치	포항	6,348	241	-	1,211	5,379	4,785
공구와기구	포항	16	17	-	8	25	20
차량운반구	포항	184	70	-	62	192	140
소 계			17,257	5,435	-	1,466	21,226	20,404

&cr(2) 설비의 신설, 매입계획&cr (단위 : 백만원)

구 분	설비&cr 능력	총소요&cr 자금	기지출액	지 출 예 정		비고
2018년	2019년
구축물		345	-	345	-
기계장치	10,325 ton	630	-	540	90
기계장치	1,371 ton	782	234	548	-
계	-	1,757	234	1,433	90

(주1) 설비능력은 연간기준이며, 월 20일, 하루 10시간 가동 기준 입니다.

&cr&cr 5. 매출에 관한 사항&cr&cr 가. 매출실적&cr (단위 : 백만원)

구분	매출형태	품목	당분기	전분기
스테인리스강관	제품 외	대구경 외	35,007	36,774
기타			988	961
계			35,995	37,735

&cr&cr 나. 판매조직&cr

(주)유에스티는 영업소 설치 결정시 지역별 시장규모 및 경쟁회사의 영업소 여부를 고려하고 있으며, 입지조건은 주요 거래처에 가장 근접한 위치, 동종업계가 밀집한 지역 등 입니다.

(주)유에스티는 하기의 지역에 영업소및 하치장을 보유하고 있습니다

영업소/하치장 명	주소
서울영업소	서울특별시 마포구 월드컵북로 58길 9
시화하치장	경기도 안산시 단원구 엠티브이 1로 25
서울하치장	서울특별시 영등포구 도림로 139길 8-1
영남영업소 / 부산하치장	부산광역시 사상구 낙동대로 850
대전영업소 / 대전하치장	대전광역시 대덕구 신일서로 2
대구영업소 / 대구하치장	대구광역시 북구 유통단지로7길 102-7
광주영업소 / 광주하치장	광주광역시 광산구 하남산단5번로 5
제주영업소 / 제주하치장	제주특별자치도 제주시 화북일동 4733-1

&cr &cr 6. 시장위험과 위험관리

&cr스테인리스 시장은 니켈, 크롬 등 원소재의 국제가격과 세계적 경기상황에 따라 시장가격의 등락이 심한 편으로 국내외의 상황에 따라 변동성이 크다고 할 수 있습니다.&cr이는 원재료 매입 가격의 등락과 외화평가 손익 및 판매단가 변동 등에 영향을 줄 수 있습니다. &cr 당사는 별도의 금융상품을 통한 외화표시 화폐성자산과 부채의 경제적인 위험회피를 위한 활동 및 지급기일 조정 등을 통하여 환율변동위험을 관리하고 있으며, 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가 및 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하여 신용위험을 관리하고 있습니다. 또한 적정 유동성의 유지를 위하여 금융기관들과 차입한도 약정을 맺고 있으며 여유있는 유동성이 확보될 수 있도록 적절한 만기나 충분한 유동성을 제공해 주는 이자부 당좌예금, 정기예금, 수시입출금식 예금 등의 금융상품을 선택하여 잉여자금을 투자하고 있습니다.&cr&cr

7. 연구개발활동&cr

가. 연구개발 개요 및 조직현황&cr

당사는 연구개발을 위해서 기업부설연구소를 2017년 5월에 설립, 운용 중입니다. &cr연구개발은 차세대 강관인 클래드관(Clad Pipe) 개발과 이차전지 분리막 개발로 이루어져 있습니다.

&cr 나. 연구개발비용&cr (단위 : 백만원)

구 분	2017년	2018년 3분기
연구개발비	176	187
(매출액 대비 비율)	0.35%	0.5%

&cr&cr 다. 연구개발실적&cr&cr(주)유에스티의 기업부설연구소는 2017년 5월에 설립되어 현재 완성된 연구개발 실적은 존재하지 않으며, 현재 진행중인 연구개발내용은 아래와 같습니다.&cr&cr (1) 클래드 파이프

개발내용	수행기관	개발기간	기대효과
강관 외면이나 내면에 다른 재질의 합금으로 용접함으로써 표면 속성 변화를 통해 내열성, 내식성, 내마모성, 내산화성 등이 개선된 강관을 개발 예정 - WELD OVERLAY TYPE 용접방식 설계 - LASER 용접기 도입으로 생산성, 품질 향상	(주)유에스티	2017년 5월 ~ 2019년 상반기&cr(예상)	독자 기술 개발으로 시장 진출 클레드 파이프 생산의 한계 극복 기대 - 생산성 향상 - 깨끗하고 정밀한 용접 표면 품질 향상

&cr (2) 2차전지분리막

개발내용	수행기관	개발기간	기대효과
(주)유에스티는 기존의 건식분리막과 습식분리막의 장점만을 &cr적용한 '하이브리드 분리막'을 개발하고 있으며, 복수의 잠재적 &cr고객사에 샘플을 납품하고 있음. 기술개발은 대부분 완료되었으며 Size 등 일부 사양을 고객사의 수요에 맞추고 있는 단계임.	(주)유에스티	2017년 5월 ~ 2018년 하반기&cr(예상)	독자 기술 개발으로 시장 진출 자동차용 Battery 분리막 시장으로 &cr매출확대&cr- 고출력, 고용량, 높은 내열 안정성의&cr 제품 생산&cr- 경쟁력 있는 단가의 제품 생산

&cr&cr 8. 신규 사업 &cr&cr 가. 사업의 개요&cr

친환경 요구에 따라 전기차 (Electric Vehicle, EV)에 대한 수요가 폭발적으로 증가하고 있습니다. 전기차에 필요한 배터리는 기존 전기기기용 배터리에 비해서 고출력 특성과 고온 안정성 및 저가격의 특성이 필요합니다. 이에 배터리를 구성하는 양극물질, 음극물질, 분리막, 전해액 등도 전기차 배터리의 요구에 맞춰서 개발이 진행되고 있습니다.

전기차는 고속출력과 주변환경에 의해서 배터리가 고온에서 사용되는 경우가 많습니다. 따라서 전기차 배터리는 특별히 고온안정성에 대한 요구가 높습니다. 전기차 배터리용 분리막은 초기 고속출력을 위해서 건식분리막을 사용하다가, 고온안정성을 위해서 세라믹과 폴리이미드 코팅한 제품이 사용되고 있습니다. 그러나 이러한 제품은 코팅에 의한 제조가격이 증가하는 어려움이 있습니다.

&cr 나. 유에스티 분리막(하이브리드 분리막)&cr 당사가 개발 중인 분리막은 기존 기술인 건식분리막과 습식분리막의 단점을 피하고 장점을 포함하는 하이브리드 특성을 가집니다.

동 분리막은 유기물과 무기물과 혼합구조이며, 기공 형성은 습식분리막과 같이 상분리 원리로 제조공정이 안정적이고, 용제를 사용하지 않아서 건식분리막과 같이 제조비용이 낮습니다. 세라믹 분말이 유기물내에 형성되어, 세리막코팅의 효과와 같이 고온에서 수축이 적은 고온안정성을 실현할 수 있습니다.

동 분리막은 전기차 배터리의 요구에 적합한 특성을 보유합니다.

다. 향후 계획 및 목표

전기자동차 수요는 2020년부터 본격적인 성장을 기대하고 있습니다. 당사는 2019년 판매를 목표로 하고 있으며, 2018년 분리막의 기술개발을 완료하고 초기 제조라인를 구축하는 계획을 가지고 있습니다.

국내외 고객을 대상으로 한 제품샘플 제공과 품질에 대한 검증을 진행 중이며, 다양한 규격의 제품을 개발 중에 있습니다.

&cr&cr 9. 파생상품 거래 현황&cr 가. 보고서 제출일 현재 파생금융상품별 자산ㆍ부채 내역은 다음과 같습니다. &cr (단위 : 천원)

구 분	당분기말		전기말
자산	부채	자산	부채
-	-	-	-	-

&cr &cr 10. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항&cr- 해당사항 없습니다.

&cr&cr&cr&cr

&cr&cr

III. 재무에 관한 사항 1. 요약재무정보

구 분	제 2기 3분기	제 1기
2018년 09월 30일	2017년 12월 31일
---	---	---
[유동자산]	44,008	27,600
ㆍ현금및현금성자산	269	109
ㆍ단기금융상품	15,495	6,125
ㆍ매출채권	8,164	8,646
ㆍ기타유동금융자산	521	1
ㆍ기타유동자산	167	22
ㆍ재고자산	19,391	12,697
[비유동자산]	22,145	22,496
ㆍ유형자산	21,877	22,237
ㆍ무형자산	4	5
ㆍ기타비유동금융자산	247	220
ㆍ이연법인세자산	17	34
자산총계	66,154	50,096
[유동부채]	22,338	14,627
ㆍ매입채무	2,644	3,568
ㆍ단기차입금	18,548	8,995
ㆍ기타유동금융부채	945	1,031
ㆍ기타유동부채	76	286
ㆍ당기법인세부채	125	747
[비유동부채]	0	0
ㆍ기타비유동금융부채	0	0
부채총계	22,338	14,627
ㆍ자본금	2,370	1,429
ㆍ자본잉여금	22,350	16,120
ㆍ자본조정	(186)	(186)
ㆍ이익잉여금	19,282	18,105
자본총계	43,816	35,469
구 분	제 2기 3분기	제 1기 3분기
2018년 01월 01일&cr~ 2018년 09월 30일	2017년 01월 01일&cr~ 2017년 09월 30일
매출액	35,995	37,735
영업이익	3,121	4,457
당기순이익(손실)	1,176	3,753
기타포괄손익	0	0
총포괄손익	1,176	3,753
기본주당순이익(손실)	53	186
(단위: 원)
* 상기 제 2기 1분기, 제 1기 1분기, 제 1기 재무제표는 한국채택국제회계기준 작성기준에 따라 작성되었습니다. 제 2기 1분기, 제 1기 1분기 재무제표는 외부감사인의 감사를 받지 아니하였습니다.

&cr

※ 아래 『재무제표』단위서식을 클릭하여 해당사항을 선택하면,&cr 2.연결재무제표 ~ 5.재무제표주석 항목을 삽입할 수 있습니다. ◆click◆『재무제표』 삽입 11013#*재무제표_*.* 분기보고서_2_01196313_주식회사유에스티_변환(1).ixd 2. 연결재무제표

해당사항 없습니다.

3. 연결재무제표 주석

&cr해당사항 없습니다.

4. 재무제표

재무상태표
제 2 기 3분기말 2018.09.30 현재
제 1 기말 2017.12.31 현재
(단위 : 원)

	제 2 기 3분기말	제 1 기말
자산
유동자산	44,008,470,387	27,600,245,354
현금및현금성자산	269,402,137	109,245,342
단기금융상품	15,494,873,618	6,125,391,473
기타유동금융자산	521,738,689	893,634
매출채권 및 기타유동채권	8,164,376,297	8,645,848,044
재고자산	19,391,295,513	12,696,657,976
기타유동자산	166,784,133	22,208,885
비유동자산	22,145,363,472	22,495,523,406
기타비유동금융자산	247,210,000	220,210,000
유형자산	21,877,493,045	22,236,677,933
무형자산	3,578,336	4,781,335
이연법인세자산	17,082,091	33,854,138
자산총계	66,153,833,859	50,095,768,760
부채
유동부채	22,337,719,848	14,627,198,655
매입채무	2,644,264,230	3,568,043,202
단기차입금	18,547,581,892	8,995,300,511
기타유동금융부채	944,842,610	1,030,667,168
당기법인세부채	124,702,340	747,077,629
기타유동부채	76,328,776	286,110,145
비유동부채	0	0
전환사채	0	0
부채총계	22,337,719,848	14,627,198,655
자본
자본금	2,370,017,200	2,020,017,200
자본잉여금	22,349,962,071	15,528,832,121
자본조정	(185,640,000)	(185,640,000)
이익잉여금(결손금)	19,281,774,740	18,105,360,784
자본총계	43,816,114,011	35,468,570,105
자본과부채총계	66,153,833,859	50,095,768,760

포괄손익계산서
제 2 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지
제 1 기 3분기 2017.01.01 부터 2017.09.30 까지
(단위 : 원)

	제 2 기 3분기		제 1 기 3분기
3개월	누적	3개월	누적
---	---	---	---	---
매출액	11,101,942,816	35,995,039,173	13,120,128,078	37,735,068,799
매출원가	9,689,307,908	30,706,798,632	10,803,214,264	31,450,513,973
매출총이익	1,412,634,908	5,288,240,541	2,316,913,814	6,284,554,826
판매비와관리비	762,564,850	2,166,939,498	627,114,559	1,827,626,012
영업이익(손실)	650,070,058	3,121,301,043	1,689,799,255	4,456,928,814
금융수익	105,854,073	808,642,461	185,183,979	1,537,678,503
금융원가	32,867,225	1,053,254,077	166,118,746	1,225,810,846
기타이익	18,031,605	21,912,021	994,872	21,768,552
기타손실	4,436,255	1,393,947,073	32,000	434,000
법인세비용차감전순이익(손실)	736,652,256	1,504,654,375	1,709,827,360	4,790,131,023
법인세비용	(160,696,453)	(328,240,419)	(350,417,965)	(1,037,017,651)
당기순이익(손실)	575,955,803	1,176,413,956	1,359,409,395	3,753,113,372
기타포괄손익	0	0	0	0
총포괄손익	575,955,803	1,176,413,956	1,359,409,395	3,753,113,372
주당이익
기본주당이익(손실) (단위 : 원)	25	53	67	186
희석주당이익(손실) (단위 : 원)	25	53	67	186

자본변동표
제 2 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지
제 1 기 3분기 2017.01.01 부터 2017.09.30 까지
(단위 : 원)

	자본
자본금	자본잉여금	기타자본구성요소	이익잉여금	자본 합계
---	---	---	---	---	---
2017.01.01 (기초자본)	2,020,017,200	15,528,832,121	(185,640,000)	13,822,517,830	31,185,727,151
당기순이익(손실)	0	0	0	3,753,113,372	3,753,113,372
기타포괄손익	0	0	0	0	0
신주의 발행	0	0	0	0	0
전환사채전환	0	0	0	0	0
2017.09.30 (기말자본)	2,020,017,200	15,528,832,121	(185,640,000)	17,575,631,202	34,938,840,523
2018.01.01 (기초자본)	2,020,017,200	15,528,832,121	(185,640,000)	18,105,360,784	35,468,570,105
당기순이익(손실)	0	0	0	1,176,413,956	1,176,413,956
기타포괄손익	0	0	0	0	0
신주의 발행	260,500,000	5,131,850,000	957,650,000	0	6,350,000,000
전환사채전환	89,500,000	1,689,279,950	(957,650,000)	0	821,129,950
2018.09.30 (기말자본)	2,370,017,200	22,349,962,071	(185,640,000)	19,281,774,740	43,816,114,011

현금흐름표
제 2 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지
제 1 기 3분기 2017.01.01 부터 2017.09.30 까지
(단위 : 원)

	제 2 기 3분기	제 1 기 3분기
영업활동현금흐름	(4,859,083,801)	6,082,661,877
영업활동으로부터 창출된 현금흐름	(3,872,841,595)	7,043,100,675
이자지급	(173,966,249)	(125,757,272)
이자수취	139,783,952	54,887,753
법인세납부(환급)	(952,059,909)	(889,569,279)
투자활동현금흐름	(4,365,393,818)	(8,569,010,745)
단기금융상품의 처분	108,706,637,124	98,089,364,144
유형자산의 취득	(767,284,979)	(5,320,581,101)
단기금융상품의 취득	(118,106,551,390)	(101,337,793,788)
합병으로인한 순현금흐름	5,801,805,427	0
재무활동현금흐름	9,375,835,210	2,040,382,589
단기차입금의 증가	25,053,251,058	18,010,326,378
단기차입금의 상환	(15,677,415,848)	(15,969,943,789)
현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	8,799,204	44,446,058
현금및현금성자산의순증가(감소)	160,156,795	(401,520,221)
기초현금및현금성자산	109,245,342	553,878,321
기말현금및현금성자산	269,402,137	152,358,100

5. 재무제표 주석

&cr 1. 일반 사항

&cr주식회사 유에스티(구, 주식회사 유스틸, 이하 '회사')는 스테인레스파이프와 철강재 제조 및 판매, 스테인레스류 판매 및 수출 등을 주된 영업으로 하고 있습니다. 본사는경상북도 포항시 남구 철강로 290에 소재하고 있으며, 2017년 6월 13일에 주식회사 유스틸에서 주식회사 유에스티로 상호를 변경하였습니다.&cr&cr회사는 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사와 2017년 10월 27일 합병계약을 체결하였으며, 2018년 3월 14일(합병등기일) 합병을 완료하였습니다. 합병방법으로 상장법인인 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사(합병회사)가 비상장법인인 주식회사 유에스티(피합병회사)를 1:70.7006737 비율(당사 주식 1주에 대해 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사 보통주 70.7006737주 부여)로 흡수합병하였으며, 합병 이후 사명을 주식회사 유에스티로 변경하였습니다. &cr&cr한편, 당분기말 현재 회사의 주요 주주 현황은 다음과 같습니다.&cr

주주명	주식수(주)	지분율(%)	비고
㈜황금에스티	16,644,494	70.23	지배주주
김종현	1,921,361	8.11	지배주주의 대표이사
김종욱	556,414	2.35
김종식	201,991	0.85	대표이사
기타	4,188,399	17.67
자기주식	187,513	0.79
합 계	23,700,172	100.0

2. 중요한 회계정책

2.1 재무제표 작성기준

회사의 2018년 6월 30일로 종료하는 6개월 보고기간에 대한 반기재무제표 는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 반기재무제표 는 보고기간말인 2018년 6월 30일 현재 유효하거나 조기 도입한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다.&cr&cr 2.1.1 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서&cr

회사 는 201 8 년 1월 1일로 개시 하는 회계기간부터 다음의 개정 기준서를 신규로 적용하였습니다. &cr&cr (1) 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 &cr&cr 벤처캐피탈 투자기구, 뮤추얼펀드 등이 보유하는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자지분을 지분법이 아닌 공정가치로 평가할 경우, 각각의 지분별로 선택 적용할 수 있음을 명확히 하였습니다. 해당 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(2) 기준서 제1040호 '투자부동산' 개정

&cr부동산의 투자부동산으로 또는 투자부동산에서의 대체는 용도 변경의 증거가 존재하는 경우에만 가능하며, 동 기준서 문단 57은 이러한 상황의 예시임을 명확히 하였습니다. 또한, 건설중인 부동산도 계정대체 규정 적용 대상에 포함됨을 명확히 하였습니다. 해당 개정이 재무제표 미치는 중요한 영향은 없습니다. &cr&cr(3) 기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

&cr현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다. &cr&cr(4) 해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급ㆍ선수취 대가' 제정 &cr&cr 제정된 해석서에 따르면, 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날입니다. 해당 해석서의 제정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

&cr (5) 기준 서 제1109호 '금융상품' &cr&cr 회사는 2018년 1월 1일을 최초적용일로 하여 기준서 제1109호 '금융상품'을 적용하였습니다. 기준서 제1109호의 경과규정에 따라 비교 표시된 재무제표는 재작성되지 않았으며, 종전 장부금액과 최초적용일의 장부금액의 차이는 2018년 1월 1일에 이익잉여금(또는 자본)으 로 인식하였습니다. 동 기준서의 적용으로 인한 영향의 상세 정보는 주석 21 에서 설명하고 있습니다.

&cr (6) 기준 서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'&cr&cr 회사는 기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'을 적용하였습니다. 기준서 제 1115호의 경과규정에 따라 비교 표시된 재무제표는 재작성되지 않았으며 최초적용 누적효과는 2018년 1월 1일에 이익잉여금(또는 자본)에 인식되도록 소급하여 적용하였습니다. 동 기준서의 적용으로 인한 영향의 상세 정보는 주석 21 에서 설명하고 있습니다. &cr

2.1.2 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서&cr &cr 제정 또는 공표되었으나 2018년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 않았고, 회사가 조기 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. &cr&cr (1) 기준서 제1116호 '리스'&cr&cr2017년 5월 22일 제정된 기업회계기준서 제1116호 '리스'는 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1017호 '리스'를 대체할 예정입니다. 회사는 기업회계기준서 제1116호를 2019년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용할 예정입니다. &cr&cr새로운 기준서는 단일 리스이용자 모형을 도입하여 리스기간이 12개월을 초과하고 기초자산이 소액이 아닌 모든 리스에 대하여 리스이용자가 자산과 부채를 인식하도록 요구합니다. 리스이용자는 사용권자산과 리스료 지급의무를 나타내는 리스부채를인식해야 합니다.&cr &cr회사는 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용에 따른 재무적 영향을 평가하기 위하여 2018년 6월 30일 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 2018년 재무제표에 미치는 영향을 분석 중에 있으나, 회사가 이러한 분석을 완료하기 전까지는 재무적 영향에 대한 합리적 추정치를 제공하는 것이 실무상 어렵습니다.

&cr 2.2 회계정책 &cr

반기재무제표 의 작 성에 적용된 유의적 회계정책과 계산방법은 주석 2.1.1 에서 설명하는 제ㆍ개정 기준서의 적용으로 인한 변경 및 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 전기 재무제표 작성에 적용된 회계정책이나 계산방법과 동일합니다.&cr

2.2.1 법인세비용&cr&cr 중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다. &cr &cr 2.2.2 금융자산&cr

(1) 분류&cr

2018년 1월 1일부터 회사는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다.

-	공정가치 측정 금융자산 (기타포괄손익 또는 당기손익에 공정가치 변동 인식)
-	상각후원가 측정 금융자산

금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다.&cr&cr공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 회사는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다. &cr &cr단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다.&cr &cr (2) 측정&cr

회사는 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득이나 해당 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다. &cr&cr내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다.&cr

① 채무상품&cr

금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 회사는 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다.&cr &cr (가) 상각후원가&cr계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은 해당 금융자산을 제거하거나 손상할 때 당기손익으로 인식합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다.&cr&cr(나) 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산&cr계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재 분류합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다. 외환손익은 '금융수익 또는 금융비용' 으로 표시하고 손상차손은 ' 금융비용' 으로 표시합니다. &cr &cr(다) 당기손익-공정가치측정 금융자산&cr상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치 측정 채무상품의 손익은 당기손익으로 인식하고 발생한 기간에 손익계산서에 '금융수익 또는 금융비용' 으로 표시합니다.&cr &cr ② 지분상품&cr

회사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 회사가 배당을 받을 권리가 확정된 때 '금융수익' 으로 당기손익으로 인식합니다.

당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 공정가치 변동은 손익계산서에 '금융수익 또는 금융비용' 으로 표시합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다. &cr &cr (3) 손상&cr

회사는 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다. 단, 매출채권에 대해 회사는 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용합니다.

&cr 2.2.3 수익인식 &cr &cr 기업회계기준서 제1115호에 따르면 모든 유형의 계약에 5단계 수익인식모형(① 계약 식별 → ② 수행의무 식별 → ③ 거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분 → ⑤ 수행의무 이행 시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

&cr 회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. &cr &cr 반기재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법 과 아래에서 설명하는 기준서 제1109호 도입으로 인한 회계추정 및 가정을 제외하고는 전기 재무제표 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

(1) 금융자산의 손상&cr

주석 21 에 공시된 바와 같이 기준서 제1109호의 금융자산의 손실충당금은 채무불이행위험과 기대신용률에 대한 가정에 근거하였습니다. 회사는 이러한 가정을 세우고 손상 계산을 위한 투입요소를 선택할 때 보고기간말의 미래 전망에 대한 추정 및 과거 경험, 현재 시장 상황에 근거하여 판단합니다.

&cr 4. 공정가치

&cr당기 중 회사의 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업환경 및 경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다.&cr&cr 4.1. 금융상품 종류별 공정가치 &cr&cr회사의 금융상품 중 상각후원가로 측정하는 금융자산과 상각후원가로 측정하는 금융부채는 장부금액과 공정가치의 차이가 유의적이지 않습니다.

5. 영업부문 정보

(1) 회사의 최고영업의사결정자(대표이사)는 회사의 경영관리 목적상 영업활동을 단일사업부문으로 간주합니다. 따라서 별도의 영업부문별 정보를 공시하지 않습니다.&cr&cr(2) 당분기 및 전분기 중 회사의 매출에서 차지하는 비중이 10% 이상인 거래처는 없으며, 당분기 및 전분기 중 회사의 매출에서 차지하는 비중이 가장 큰 거래처가 총 매출액에서 차지하는 비율은 4.00%(전분기: 5.71%)입니다. 대부분의 사업을 국내에서영위하였으므로 지역부문별 정보는 공시하지 아니합니다.&cr

( 3) 당분기 및 전분기 중 회사 매출액의 상세내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기		전분기
3개월	누적	3개월	누적
---	---	---	---	---
상품매출	688,625	7,971,293	3,321,695	6,558,577
제품매출	10,004,823	27,035,469	9,428,395	30,215,650
기타매출	408,495	988,277	370,038	960,842
합 계	11,101,943	35,995,039	13,120,128	37,735,069

6 . 매출채권 &cr &cr (1) 매출채권 및 손실충당금

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말
매출채권	8,164,376	8,645,848
대손충당금	-	-
합 계	8,164,376	8,645,848

&cr(2) 회사는 매출채권에 대하여 전체기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다. 회사는 최근 수년 간 매출채권에서 발생한 중요한 대손경험이 없으며, 보고기간 종료일 현재 기대 신용손실이 발생한 거래처는 없다고 판단하여, 대손충당금을 설정하지 아니하였습니다.

7. 유형자산&cr &cr(1) 당분기 및 전분기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기
기초 순장부금액	22,236,678	17,633,475
취득	850,302	5,320,581
감가상각비	(1,210,011	(1,132,541)
반기말 순장부금액	21,877,493	21,822,039

&cr한편, 회사의 유형자산 중 일부는 회사의 차입금과 관련하여 담보로 제공되어 있습니다(주석 9,18참조).&cr

&cr(2) 당분기와 전분기 중 유형자산 감가상각비가 포함되어 있는 계정과목별 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기
제조원가	1,174,308	1,092,947
판매비와관리비	35,178	39,069
합 계	1,209,486	1,132,016

8. 무형자산&cr &cr(1) 당분기 및 전분기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기
기초 순장부금액	4,781	6,385
무형자산상각비	(1,203)	(1,203)
기말 순장부금액	3,578	5,182

&cr(2) 당분기와 전분기 중 발생한 무형자산상각비는 전액 판매비와관리비로 계상되어 있습니다.

&cr 9. 차입금

&cr(1) 당분기말 및 전기말 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말
유동
은행차입금	18,547,582	8,995,301

&cr (2) 당분기말과 전기말 현재 은행차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

금융기관	구 분	이자율(%)	만기(*3)	당분기말	전기말
KEB하나은행(*1,2)	무역금융	Libor + 0.30 ~ 0.35	2018-12-26	4,881,836	2,607,866
농협은행(*2)	무역금융	Libor + 0.30 ~ 0.35	2019-02-19	4,927,792	1,766,478
국민은행(*2)	무역금융	Libor + 0.30 ~ 0.35	2019-03-13	1,648,913	3,571,189
신한은행(*2)	무역금융	Libor + 0.30 ~ 0.35	2019-03-25	3,483,505	1,049,768
우리은행(*1)	무역금융	Libor + 0.30 ~ 0.35	2019-03-04	3,605,536	-
씨티은행(*2)	무역금융	Libor + 0.30 ~ 0.35		-
합 계				18,547,582	8,995,301

&cr(*1) KEB하나은행의 무역금융대출에 대하여 회사의 토지와 건물을 담보로 제공(채권최고액 130억원)하였으며, 우리은행의 무역금융대출에 대하여 회사의 단기금융상품이 담보(채권최고액 50억원)로 제공되어 있습니다. &cr(*2) 회사의 지배기업인 ㈜황금에스티 및 대표이사, 주주로부터 지급보증을 제공 받고 있습니다(주석 18참조).&cr(*3) 해당 만기는 약정에 대한 만기이며, 실행된 무역금융에 대해서는 180일이내에 상환됩니다. 따라서 단기차입금으로 분류하였습니다.&cr&cr10. 전환사채&cr&cr(1) 당분기말과 전기말 현재 전환사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말
액면금액	-	-
전환권조정	-	-
합 계	-	-

&cr(2) 전환사채의 발행조건은 다음과 같습니다.&cr

구 분	제1회 무보증 사모 전환사채
액면가액/발행가액	895,000,000 원 (*1)
액면이자율	-
만기보장수익률	-
발행일	2017-01-24
만기	2022-01-24
행사기간	2017년 2월 24일부터 2022년 1월 23까지
전환가액	액면가 100원을 기준으로 1주당 1,000원으로함&cr(저가 전환사채 및 신주인수권부사채 발행, 유상증자 및 무상증자, 주식배당, 준비금의 자본전입 등에 의하여 필요시 전환가격 조정함)
전환으로 발행할 주식	기명식 보통주식

(*1) 당기 중 제1회 무보증 사모 전환사채 전체금액에 대한 전환권 행사에 따라 보통주 895,000주를 발행하였으며, 당분기말 현재 전환사채 잔액은 없습니다.&cr&cr&cr 11. 자본금 및 주식발행초과금&cr &cr (1) 보고기간 종료일 현재 회사의 수권주식수는 100,000,000주이며, 발행한 주식수는 23,700,172주(1주당 금액:100원)입니다.&cr&cr(2) 당분기 및 전반기 중 자본금 및 주식발행초과금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

일자	증자내역	주식수&cr(주)	자본금	주식발행&cr초과금	합 계
전기초		20,200,172	2,020,017	15,528,832	17,548,849
전반기말		20,200,172	2,020,017	15,528,832	17,548,849
당기초		20,200,172	2,020,017	15,528,832	17,548,849
2018-03-14	합병 신주 발행	2,605,000	260,500	5,131,850	5,392,350
2018-09-21	전환권 실행	895,000	89,500	1,689,280	1,778,780
당분기말		23,700,172	2,370,017	22,349,962	24,719,979

&cr(*) 전기초 및 전반기말 그리고 당기초의 주식수 및 자본구조는 당기 합병으로 인한 자본구조를 반영하기 위하여 법률상 합병법인 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사와의 합병비율(1:70.7006737)을 사용하여 소급조정 되었습니다.

12. 매출원가 : &cr&cr당분기 및 전반기의 매출원가 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기
제품매출원가:
기초제품재고	4,745,173	6,176,795
당기제품제조원가	27,876,228	25,558,604
기말제품재고	8,952,052	6,170,953
소 계	23,669,349	25,564,446
상품매출원가:
기초상품재고	700,882	1,053,030
매입	6,807,333	6,518,290
기말상품재고	470,765	1,685,253
소 계	7,037,450	5,886,068
합 계	30,706,799	31,450,514

&cr 13. 비용의 성격별 분류 :&cr&cr당분기 및 전분기 중 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기		전분기
3개월	누적	3개월	누적
재고자산의 변동(미착품 제외)	(2,372,342)	(7,376,236)	(2,868,219)	(689,885)
원재료매입액	10,406,707	26,271,753	7,907,097	21,091,769
상품매입액	9,260	6,807,333	4,203,299	6,518,290
종업원급여	944,071	2,834,041	813,634	2,533,983
소모품비	123,743	396,478	115,898	351,087
감가상각비(유.무형)	405,883	1,209,487	385,889	1,133,219
운반비	123,472	387,917	127,056	366,037
기타비용	811,077	2,342,966	745,675	1,973,638
합 계 (*)	10,451,873	32,873,738	11,430,329	33,278,140

&cr(*) 매출원가 및 판매비와관리비의 합계 금액입니다.

&cr14. 판매비와관리비&cr&cr당분기와 전분기의 판매비와 관리비는 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기		전분기
3개월	누적	3개월	누적
급여	277,532	870,660	219,130	728,807
퇴직급여	23,981	67,215	32,089	72,286
복리후생비	52,096	144,544	42,311	124,157
여비교통비	31,202	94,753	9,919	29,254
접대비	5,666	16,377	5,535	15,674
통신비	3,378	10,465	3,526	10,466
수도광열비	32	103	9	46
전력비	1,143	3,453	1,024	3,208
세금과공과	1,063	8,523	1,217	5,198
감가상각비	11,942	35,178	13,209	39,069
지급임차료	71,435	215,389	74,768	228,027
수선비	0	200	380	863
보험료	1,551	3,659	1,356	3,803
차량유지비	8,528	23,683	5,994	15,469
운반비	109,747	343,319	116,409	335,281
교육훈련비	480	905	0	0
도서인쇄비	196	6,909	2,783	5,926
사무용품비	496	1,347	383	1,306
소모품비	4,631	7,585	882	1,799
지급수수료	155,158	309,210	95,791	202,090
수출제비용	1,908	2,260	0	3,693
무형자산상각비	401	1,203	401	1,203
합 계	762,565	2,166,939	627,115	1,827,626

&cr15. 법인세비용 &cr&cr법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균 연간법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다. 2018년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 예상평균연간유효법인세율은 21.8%(2017년 9월 30일로 종료하는 기간에 대한 예상법인세율: 22%)입니다.&cr&cr16. 영업으로부터 창출된 현금&cr&cr(1) 영업활동으로부터 창출된 현금 내역

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기
법인세비용차감전순이익	1,504,654	4,790,131
조정항목:
감가상각비	1,209,487	1,132,016
무형자산상각비	1,203	1,203
외화환산손실	206,878	166,784
이자비용	252,524	147,484
합병상장비용	1,386,191	0
외화환산이익	(9,252)	(45,693)
)) 파생상품평가이익	-	-
이자수익	(148,566)	(54,863)
운전자본의 변동:
매출채권	481,472	1,546,233
기타유동금융자산	(476,662)	(6,864)
기타유동자산	(144,575)	(311,710)
재고자산	(6,694,638)	(1,154,663)
매입채무	(923,779)	1,476,976
기타유동금융부채	(307,998)	(13,811)
기타유동부채	(209,781)	(630,121)
영업으로부터 창출된 현금흐름	(3,872,842)	7,043,101

&cr (2) 현금의 유입과 유출이 없는 거래 중 중요한 사항

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기
건설중인자산의 유형자산 대체	-	5,491,366
유형자산 취득 관련 미지급금 대체	85,360	0

&cr 17. 주당이익&cr &cr (1) 기본주당이익&cr&cr당분기와 전분기의 기본주당순이익 산정내역은 다음과 같습니다.&cr

구 분	당분기	전분기
보통주순이익	1,176,414 천원	3,753,113 천원
가중평균 유통보통주식수	22,145,227	20,200,172
기본주당순이익	53	186

&cr (2) 희석주당순이익&cr&cr희석주당이익은 모든 희석성 잠재적보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있습니다. 당기말 현재 희석성 잠재적보통주는 없습니다.

&cr 18. 우발채무와 약정사항

(1) 보고기간 종료일 현재 회사가 금융기관과 체결한 약정사항은 다음과 같습니다.

(단위: 천원, 천USD)

금융기관	구분	통화	한도금액	실행금액(*3)		지급보증
인수	미인수	지급보증통화	보증금액	보증제공자
KEB하나은행(*1)	USANCE	USD	10,200	7,440	490	USD	12,240	지배기업, 대표이사
농협	USANCE	USD	5,000	-	4,502	USD	6,000	지배기업, 대표이사
신한은행	USANCE	USD	5,000	4,403	138	USD	6,000	지배기업
국민은행	USANCE	USD	4,200	387	3,125	USD	4,620	지배기업, 대표이사
우리은행(*2)	USANCE	USD	3,400	2,423	667	USD	4,080
씨티은행	USANCE	USD	5,000	-	-	USD	6,500	지배기업
파생상품	USD	1,000	-	-	USD	1,300	지배기업
합 계		USD	27,800	14,653	8,922	USD	32,940

&cr(*1) KEB하나은행의 차입금과 관련하여 회사의 토지와 건물 등을 담보로 제공되어 있습니다(주석 7,9참조).&cr(*2) 우리은행의 차입금과 관련하여 회사의 단기금융상품이 담보(채권최고액 50억원)로 제공되어 있습니다(주석 9참조).&cr(*3) 회사의 실행금액은 모두 원재료 매입을 위한 Banker's USANCE이며 신용장의 개설금액을 의미합니다. 이 중 인수된 금액이 차입금으로 계상되어 있습니다.&cr&cr(2) 보고기간 종료일 현재 회사는 서울보증보험으로부터 인허가보증 등으로 4백만원(전기말: 34백만원)의 이행보증을 제공받고 있습니다.&cr

(3) 보고기간 종료일 현재 회사가 사용이 제한된 금융상품은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	금액		금융기관	제한사유
당분기말	전기말
단기금융상품	5,000,000	-	우리은행	무역금융 한도 담보
장기금융상품	2,000	2,000	KEB하나은행	당좌개설 보증금
2,000	2,000	우리은행
합 계	5,004,000	4,000

&cr(4) 회사는 서울사무소등에 대하여 부동산 임차계약을 체결하고 있으며, 이에 따른 당기 비용으로 인식된 리스료는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기
임차료	215,389	228,027

19. 특수관계자와의 거래&cr&cr(1) 특수관계자 현황&cr

구 분	회사명
지배기업	㈜황금에스티
기 타	㈜주은테크
㈜이상인베스트먼트
㈜인터컨스텍
㈜길교이앤씨
㈜이상네트웍스
㈜이상엠엔씨(구,㈜이가전람)
㈜아이오컨스텍
㈜이에스서비스
㈜굿스틸
㈜탱그램팩토리
주요 경영진
㈜아시아플러스대부
글로벌비즈익시비션이벤트㈜
㈜핸드아티
㈜이상건설
주요 경영진

&cr(2) 매출 및 매입 등 거래 &cr

1) 당분기

(단위: 천원)

구 분	회사명	매출 등			매입 등
제품 및 상품 &cr매출	기 타	합 계	원재료 매입 등	유형자산 취득	기 타	합 계
지배기업	(주)황금에스티	1,440,481	4,572	1,445,053	73,393	-	255,739	329,131
기타	(주)이상네트웍스	90,414	-	90,414	54,690	-	36,233	90,923
(주)굿스틸	22,707	-	22,707	-	157,480	20,288	177,768
합 계		1,553,602	4,572	1,568,174	128,083	157,480	312,260	597,823

2) 전분기

(단위: 천원)

구 분	회사명	매출 등			매입 등
제품 및 상품 &cr매출	기 타	합 계	원재료 매입 등	기 타	합 계
지배기업	(주)황금에스티	2,203,475	-	2,203,475	300,427	277,474	577,901
기타	(주)이상네트웍스	139,232	-	139,232	-	34,402	34,402
(주)굿스틸	40,561	4,055	44,616	-	52,432	52,432
(주)인터컨스텍	16,798	-	16,798	-	-	-
합 계		2,400,066	4,055	2,404,121	300,427	364,308	664,735

&cr(3) 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무의 주요 잔액&cr

1) 당분기말

(단위: 천원)

구 분	회사명	채권			채무
매출채권 외	임차보증금	합계	매입채무	미지급비용등	합계
지배기업	(주)황금에스티	134,663	163,000	297,663	-	34,788	34,788
기타	(주)이상네트웍스	18,042	-	18,042	-	4,056	4,056
(주)굿스틸	5,647	-	5,647	-	2,944	2,944
합 계		158,352	163,000	321,352	-	41,788	41,788

2) 전기말

(단위: 천원)

구분	회사명	채권			채무
매출채권	임차보증금	합계	매입채무	미지급비용등	합계
지배회사	㈜황금에스티	313,864	163,000	476,864	109,525	51,252	160,777
기타	㈜이상네트웍스	19,147	-	19,147	-	4,172	4,172
㈜굿스틸	-	-	-	-	631	631
합 계		333,011	163,000	496,011	109,525	56,055	165,580

&cr(4) 보고기간 종료일 현재 회사가 특수관계자로부터 자금조달 등을 위하여 지급보증을 제공받고 있습니다(주석 18참조).&cr&cr(5) 주요 경영진에 대한 보상 &cr &cr주요 경영진은 등기이사 및 이사회의 구성원을 포함하고 있습니다. 종업원 용역의 대가로서 주요 경영진에게 지급되었거나 지급될 보상금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기
종업원급여	173,803	131,193
퇴직급여	13,142	11,995
합 계	186,945	143,188

&cr20. 기업인수목적 회사 합병&cr&cr회사는 당기에 법률적으로 기업인수목적회사를 합병법인으로 하여 합병하였으나, 기업인수목적회사는 인수를 목적으로 한 명목회사로서 기업회계기준서 제1103호(사업결합) 에 규정된 사업의 요건을 충족하지 못하므로 동 합병은 회계상 사업결합으로인정되지 않습니다. 따라서 회사는 기업회계기준서 제1102호(주식기준보상)에 따라 회사가 코스닥 상장을 위해 기업인수목적회사의 순자산을 인수하는 회계처리를 하였습니다.&cr&cr(1) 합병법인 및 피합병법인의 개요는 아래와 같으며, 합병법인은 다른 기업과의 합병만을 유일한 목적으로 하는「자본시장과 금융투자업에관한 법률시행령」제6조제4항제14조에 따라 설립한 기업인수목적주식회사입니다.&cr

구 분	합병법인	피합병법인
법인명	신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사	주식회사 유에스티
합병 후 존속여부	존속	소멸
대표이사	조수봉	김종식
본점소재지	서울특별시 영등포구 국제금융로8길 16 &cr(여의도동, 신영증권빌딩)	경상북도 포항시 남구 철강로 290 &cr(장흥동)
설립연월일	2017년 01월 23일	2009년 04월 02일
발행주식의 종류 및 수	보통주 2,605,000주 (액면 100원)	보통주 285,714주 (액면 5,000원)

&cr(2) 당기 중 발생한 합병의 주요내용은 다음과 같습니다.&cr

구 분	내 용
합병목적	기업의 경영투명성 및 대외 신인도 강화, 우수 인력 유치 등
합병계약일	2017년 10월 27일
주주총회 결의일	2018년 2월 8일
합병기일	2018년 3월 14일
합병비율	주식회사 유에스티 1주 : 합병회사 70.7006737주

&cr(3) 취득한 자산과 인수한 부채의 내역

(단위: 천원)

구분	금액
현금및현금성자산	5,801,805
기타유동자산	49,770
이연법인세부채	18,958
전환사채	810,100
순자산 장부가액	5,022,517

&cr(4) 당기 중 기타비용으로 인식한 합병비용의 산정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	금액
합병대가(A)	5,392,350
합병 계약일의 순자산 공정가치(B)	5,087,568
재평가된 전환권대가의 평가증 금액(C)	957,650
합병 관련 직접비용(D)	123,759
합병비용(A-B+C+D)	1,386,191

&cr합병비용은 이전대가가 계약일 당시의 순자산 공정가치를 초과하는 금액으로 산정되었으며, 전환권의 공정가치 변동분은 자산성이 인정되지 아니함으로 자본내 재배분되지 않고 비용처리되었습니다.&cr

(5) 합병대가는 합병신주로 발행되어 피합병법인의 주주에게 합병비율에 비례하여 배분되었으며, 합병대가를 산출하기 위한 정보는 아래와 같습니다.

(단위: 천원)

구분	금액
계약일의 합병법인의 주가 (A)	2,070
주식수 (B)	2,605,000
합병대가 (A X B)	5,392,350

&cr(6) 합병으로 인한 순현금흐름은 아래와 같습니다.

(단위: 천원)

구분	금액
합병대가 중 현금및현금성자산으로 지급한 부분 (A)	-
피합병법인이 보유하고 있던 현금및현금성자산 (B)	5,801,805
합병으로 인한 순현금유입 (A-B)	5,801,805

21. 회계정책의 변경&cr&cr 21.1 기준서 제1109호 '금융상품'의 적용&cr &cr 주석 2 에서 설명 한 바와 같이 회사는 2018년 1월 1일을 최초적용일로 하여 기준서 제1109호를 적용하였으며, 경과규정에 따라 전기 재무제표는 재작성되지 않았습니다. 기준서 제 1109호의 적용이 재무제표에 미치는 영향은 다음과 같습니다. &cr &cr (1) 금융상품의 분류 및 측정 &cr&cr금융상품의 분류와 측정으로 인해 기초 이익잉여금 및 자본에 미치는 영향은 없으며 기준서 제1109호의 최초적용일인 2018년 1월 1일 현재 보유하고 있는 금융자산에 적용되는 사업모형을 평가하고 금융자산을 기준서 제1109호에 따라 분류한 바 대여금및수취채권 및 상각후원가로 측정하는 금융상품은 상각후원가 측정 금융자산 및 부채로 재분류 되었습니다.&cr

(2) 금융자산의 손상&cr

회사는 기준서 제1109호의 새로운 기대신용손실 모형 적용대상이 되는 세가지 유형의 금융자산을 보유하고 있습니다.

·재고자산의 매출에 따른 매출채권

·기타포괄손익-공정가치로 측정되는 채무상품

·상각후원가로 측정되는 채무상품

&cr회사는 기준서 제1109호의 도입으로 손상차손의 인식 관련 정책을 변경하였으며 기대신용 손실모형 적용으로 인하여 기초 이익잉여금에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

① 매출채권

매출채권의 손상 시 간편법을 적용하고 있어 전체 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 사용합니다.

&cr② 채무상품 &cr상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 채무상품은 신용위험이 낮은 것으로 판단하여 손실충당금은 12개월 기대신용손실로 인식됩니다.

&cr 21.2 기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' 적용&cr &cr 주석 2에 기재된 것처럼 회사는 당기부터 기준서 제1115호를 적용하였으며, 경과규정에 따라 비교표시된 전기 재무제표는 재작성되지 않았습니다. 동 기준서의 적용이 당기 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. &cr

6. 기타 재무에 관한 사항

1. 재무제표 재작성 등 유의사항&cr&cr(1) 재무제표 재작성&cr&cr당사는 보고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.&cr&cr(2) 합병, 분할, 자산양수도, 영업양수도에 관한 사항&cr&cr당사는 재무적 안정성 제고, 대외신인도 강화 및 신사업 추진 경쟁력 강화를 통하여 기업가치 극대화를 실현하고자 신영해피투모로우제3호기업인수목적주식회사 와 2017년 10월 27일 합병 계약을 체결하였으며, 2018년 3월 15일(합병등기일)에 합병을 완료하였습니다.&cr&cr법률적으로 신영해피투모로우제3호기업인수목적주식회사(합병회사) 가 비상장법인인 주식회사 유에스티(피합병회사)를 흡수합병하여, 합병 이후 2018년 3월 15일 회사명을 주식회사 유에스티로 변경하였으며, 2018년 3월 23일 코스닥시장에 상장하였습니다.&cr&cr(3) 자산유동화와 관련한 자산매각의 회계처리 및 우발채무 등에 관한 사항&cr&cr우발채무 등에 관한 사항은 재무제표 주석을 참조하시기 바랍니다.&cr&cr(4) 기타 재무제표 이용에 유의하여야 할 사항&cr&cr당사는 보고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.&cr&cr 2. 대손충당금 설정현황&cr&cr당사는 보고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.&cr&cr 3. 재고자산의 보유및 실사내역 등&cr&cr(1) 사업부문별재고자산 보유현황&cr (단위 : 천원)

사업부문	제 2기 3분기	제 1기	비고
상 품	512,094	700,882	-
제 품	5,745,402	4,745,173	-
재공품	3,269,231	3,013,544	-
원재료	3,141,833	2,561,297	-
저장품	10,939	18,539	-
미착품	856,505	1,657,223	-
합 계	13,536,004	12,696,658	-
총자산대비 재고자산 구성비율(%)	24%	25%	-
[재고자산합계÷기말자산총계×100]
재고자산회전율(회수)	3.43	3.16	-
[연환산 매출원가÷{(기초재고+기말재고)÷2}]

&cr(2) 재고자산의 실사내역 등&cr&cr가. 실시일자 : 매월 실시&cr나. 실사방법 : 전수조사를 기본으로 실지 재고조사를 실시하고 있으며, 반기 및 기말재고실사시에는 외부감사인 입회하에 그 실재성 및 완전성 확인함.&cr&cr다. 장기체화재고 등의 현황&cr&cr당분기말 현재 재고자산에 대한 평가내역은 다음과 같습니다.&cr (단위 : 천원)

계정과목	취득원가	보유금액	당분기 평가손실	기말잔액	비 고
상품	512,094	512,094	0	512,094
제품	5,758,044	5,758,044	(12,642)	5,745,402
재공품	3,269,231	3,269,231	0	3,269,231
원재료	3,141,833	3,141,833	0	3,141,833
저장품	10,939	10,939	0	10,939
합 계	12,692,141	12,692,141	(12,642)	12,679,499

&cr 4. 공정가치평가 방법 및 내역&cr&cr공정가치평가 방법 및 내역 등에 관한 사항은 재무제표 주석을 참조하시기 바랍니다.&cr

5. 채무증권 발행실적 등&cr(1) 채무증권 발행실적

◆click◆『진행률적용 수주계약 현황』 삽입 11013#*진행률적용수주계약현황*.dsl

채무증권 발행실적 2018년 09월 30일(단위 : 원, %)

(기준일 :	)

주식회사&cr유에스티회사채사모2017년 01월 24일895,000,0000%-2022년 01월 24일전환&cr완료-895,000,000----

발행회사	증권종류	발행방법	발행일자	권면&cr총액	이자율	평가등급&cr(평가기관)	만기일	상환&cr여부	주관회사
합 계	-	-	-	-

※ 2017.01.24 신영해피투모로우제3호기업인수목적주식회사는 운영자금 마련을 목적으로 액면가액 895,000,000원 만기 5년의 제1회 무보증 사모 전환사채를 발행하였습니다. 보고서 제출일 기준, 만기에 지급될 이자가 반영된(전환권 조정) 장부가액은 810,100,129원 입니다. 이는 완전히 상각되어 만기에 상환되는 액면가액과 같아집니다&cr※ 2018.09.21 상기 전환사채는 전환청구 되어 전액 보통주로 전환되었으며, 신주발행수는 895,000주 입니다. &cr&cr

◆click◆ 『사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등』 삽입 11013#*사채관리계약주요내용.dsl

기업어음증권 미상환 잔액 2018년 09월 30일(단위 : 원)

(기준일 :	)

---------------------------

| 잔여만기 | | 10일 이하 | 10일초과&cr30일이하 | 30일초과&cr90일이하 | 90일초과&cr180일이하 | 180일초과&cr1년이하 | 1년초과&cr2년이하 | 2년초과&cr3년이하 | 3년 초과 | 합 계 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 미상환 잔액 | 공모 |
| 사모 |
| 합계 |

전자단기사채 미상환 잔액 2018년 09월 30일(단위 : 원)

(기준일 :	)

------------------------

| 잔여만기 | | 10일 이하 | 10일초과&cr30일이하 | 30일초과&cr90일이하 | 90일초과&cr180일이하 | 180일초과&cr1년이하 | 합 계 | 발행 한도 | 잔여 한도 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 미상환 잔액 | 공모 |
| 사모 |
| 합계 |

회사채 미상환 잔액 2018년 09월 30일(단위 : 원)

(기준일 :	)

------------------------

| 잔여만기 | | 1년 이하 | 1년초과&cr2년이하 | 2년초과&cr3년이하 | 3년초과&cr4년이하 | 4년초과&cr5년이하 | 5년초과&cr10년이하 | 10년초과 | 합 계 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 미상환 잔액 | 공모 |
| 사모 |
| 합계 |

신종자본증권 미상환 잔액 2018년 09월 30일(단위 : 원)

(기준일 :	)

------------------------

| 잔여만기 | | 1년 이하 | 1년초과&cr5년이하 | 5년초과&cr10년이하 | 10년초과&cr15년이하 | 15년초과&cr20년이하 | 20년초과&cr30년이하 | 30년초과 | 합 계 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 미상환 잔액 | 공모 |
| 사모 |
| 합계 |

조건부자본증권 미상환 잔액 2018년 09월 30일(단위 : 원)

(기준일 :	)

------------------------------

| 잔여만기 | | 1년 이하 | 1년초과&cr2년이하 | 2년초과&cr3년이하 | 3년초과&cr4년이하 | 4년초과&cr5년이하 | 5년초과&cr10년이하 | 10년초과&cr20년이하 | 20년초과&cr30년이하 | 30년초과 | 합 계 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 미상환 잔액 | 공모 |
| 사모 |
| 합계 |

IV. 감사인의 감사의견 등

※ 회계감사인의 감사(검토)의견, 회계감사인과의 감사/비감사 용역 체결현황이 있을 경우&cr 아래 『회계감사인의 감사의견』단위서식을 클릭하여 삽입하신 후 입력하세요. ◆click◆『회계감사인의 감사의견』 삽입 11013#*회계감사인의감사의견.dsl 25_회계감사인의감사의견

가. 회계감사인의 명칭 및 감사의견 (검토의견 포함)

제 2기 1 분기&cr(당분기)

신한회계법인

-

-

제 1 기(전기)

삼일회계법인

공정의견

K-IFRS기준

----

사업연도	감사인	감사의견	감사보고서 특기사항

나. 감사용역 체결현황

제 2기 3분기(당분기)

신한회계법인

재무재표(K-IFRS) 감사(반기검토포함)

30,000천원

-

제 1 기(전기)

삼일회계법인

재무재표(K-IFRS) 감사(반기감사포함)

104,000천원

1,327

-----

사업연도	감사인	내 용	보수	총소요시간

다. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황

제 2기 3 분기(당분기)

----------제 1 기(전기)---------------------

사업연도	계약체결일	용역내용	용역수행기간	용역보수	비고

라. 회계감사인의 변경&cr&cr 당사는 2018년 회계감사인의 변경이 있었습니다.

회계연도	회계법인	변경사유
2018년 (제 2 기)	신한회계법인	-
2017년 (제 1 기)	삼일회계법인	지정감사인으로 지정

&cr

V. 이사의 경영진단 및 분석의견

&cr- 당사는 기업공시서식 작성기준에 따라 분/반기 보고서의 이사의 경영진단 및 분석의견은 기재를 생략합니다.

VI. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

가. 이사회 구성 개요&cr&cr(1) 이사회의 구성에 관한 사항&cr(주)유에스티의 이사회는 2018년 3월 31일 기준, 3인의 상근이사, 1인의 사외이사 등 4인의 이사로 구성되어 있습니다.&cr&cr 1) 이사회의 권한 내용&cr (1) 지점, 출장소, 사업소, 현지법인 설치&cr (2) 신주의 발행&cr (3) 사채의 발행&cr (4) 주주총회의 소집 결정&cr (5) 자사주 소각&cr (6) 명의개서대리인 및 사무취급장소와 대행업무의 범위 결정&cr (7) 주주총회 소집&cr (8) 전환사채의 발행&cr (9) 신주인수권부사채의 발행&cr (10) 대표이사 및 부사장, 전무이사, 상무이사, 고문 선임&cr (11) 중간배당의 결정&cr&cr 2) 이사후보의 인적사항에 관한 주총 전 공시여부 및 주주의 추천여부&cr - 인적사항에 대하여 의안설명을 통해 각 주주들에게 통지하고 있으며, 주주의 &cr 추천은 없습니다.&cr&cr 3) 사외이사 현황&cr(주)유에스티는 경영의 투명성 확립을 위해 1명의 사외이사를 선임하고 있습니다.

성 명	주요경력	최대주주등과의 이해관계	결격요건 여부	비고
여운국	서울대학교 법과대학 사법학과 卒 (1991) 미국 조지타운대학 로스쿨 v.s (2002) 서울대학교 법과대학 박사 수료(2010) 대전지방법원 판사 (1997-2000) 수원지방법원 판사(2001-2004) 서울고등법원 판사(2005-2007) 서울중앙지방법원 판사(2008) 전주지방법원 부장판사(2009) 사법연수원 교수(2010) 서울고등법원 대등재판부 고법판사(2011-2015) 법원행정처 행정재판발전위원회 위원(2016) 법무법인(유) 동인 구성원 변호사(2016~현재)	없음	없음	-

&cr&cr (2) 이사회의 운영에 관한 사항&cr &cr 1) 이사회의 구성과 소집&cr (1) 이사회는 대표이사(사장) 또는 이사회에서 따로 정한 이사가 있을 때에는 &cr 그 이사가회일1일전에 각 이사 및 감사에게 통지하여 소집한다. 그러나 이사&cr 및 감사 전원의 동의가 있을 때에는 소집절차를 생략할 수 있다&cr&cr 2) 이사회의 결의방법&cr (1) 이사회의 결의는 법령과 정관에 다른 정함이 있는 경우를 제외하고는 이사 &cr 과반수의 출석과 출석이사의 과반수로 한다.&cr (2) 이사회는 이사의 전부 또는 일부가 직접 회의에 출석하지 아니하고 모든 &cr 이사가 음성을 동시에 송,수신하는 통신수단에 의하여 결의에 참가하는 것을&cr 허용할 수 있다. 이 경우 당해 이사는 이사회에 직접 출석한 것으로 본다.&cr (3) 이사회의 결의에 관하여 특별한 이해관계가 있는 자는 의결권을 행사하지 &cr 못한다.&cr&cr 나. 중요의결사항

회차	개최일자	의 안 내 용	가결여부
18-1	2018년 02월 19일	- 정기주주총회 소집&cr- 재무제표 승인	가결

&cr 다. 이사회 내의 위원회 구성현황과 그 활동내역&cr- 해당사항 없습니다.&cr&cr 라. 이사의 독립성&cr (1) 이사의 선임&cr(주)유에스티의 이사회는 대표이사 1인 포함한 사내이사 3인과 사외이사 1인으로 구성되어 있으며, 회사 경영의 중요한 의사 결정과 업무 집행은 이사회의 심의 및 결정을 통하여 이루어지고 있습니다. 또한 (주)유에스티는 대주주 등의 독단적인 경영과 이로 인한 소액주주의 이익 침해가 발생하지 않도록 이사회운영규정을 제정하여 성실히 준수하고 있습니다.&cr&cr (2) 이사의 현황

직명	성명	추천인	담당업무	회사와의 거래	최대주주 또는&cr주요주주와의 관계
대표이사	김종식	이사회	경영총괄	해당없음	최대주주의 제(弟)
사내이사	성영훈	이사회	이사회 이사&cr경영전반	해당없음	-
사내이사	전용민	이사회	이사회 이사&cr영업전반	해당없음	-
사외이사	여운국	이사회	경영투명성 강화 및 경영전반에 대한 주요 의사결정	해당없음	-

&cr

2. 감사제도에 관한 사항

가. 감사위원회(감사) 설치여부, 구성방법 등

&cr(주)유에스티는 정관 제6장 제46조(감사의 수)에서 회사는 1인 이상 3인 이내의 감사를 둘 수 있다고 규정하고 있습니다. (주)유에스티는 2018년 3월 31일 기준 감사위원회를 별도로 설치하고 있지 않으며, 주주총회 결의에 의하여 선임된 비상근 감사 1인이 감사 업무를 수행하고 있습니다.&cr&cr 나. 감사에 관한 사항&cr (1) 감사의 인적사항

성 명	주 요 경 력	결격요건 여부	비 고
한진희	서울대학교 경제학과 卒 (1987) 미국 시카고대학 경제학박사 (1995) KDI 선임연구원 (1995~2011) 미국남가주대학 초빙연구원(2005~2006) 가천대학 글로벌경제학 교수(2011~현재)	해당없음	-

&cr (2) 감사의 독립성&cr (주)유에스티의 감사 한진희는 감사로서의 요건을 갖추고 있으며 (주)유에스티의 주식은 소유하고 있지 아니합니다. 또한 감사는 회계와 업무를 감사하며 이사회 및 타 부서로부터의 독립된 위치에서 업무를 수행하고 있습니다. 감사는 필요시 회사로부터 영업에 관한 사항을 보고 받을 수 있으며 감사인으로서의 독립성을 충분히 확보하고 있습니다.&cr 또한, 당사는 감사의 업무에 필요한 경영정보 접근을 위해 정관 제48조(감사의 직무와 의무)에서 감사업무에 필요한 경영정보접근을 규정하고 있으며, 감사직무규정을 도입하여 감사가 감사업무를 적정하고 효과적으로 수행할 수 있도록 했습니다.&cr

구분	권 한	인원수	상근여부
감사	제48조(감사의 직무와 의무)&cr① 감사는 회사의 회계와 업무를 감사한다.&cr② 감사는 이사회에 출석하여 의견을 진술할 수 있다.&cr③ 감사는 회의의 목적사항과 소집의 이유를 기재한 서면을 &cr 이사회에 제출하여 임시주주총회의 소집을 청구할 수 있다.&cr④ 감사는 그 직무를 수행하기 위하여 필요한 때에는 자회사에 &cr 대하여 영업의 보고를 요구할 수 있다. 이 경우 자회사가 &cr 지체없이 보고를 하지 아니할 때 또는 그 보고의 내용을 확인&cr 할 필요가 있는 때에는 자회사의 업무와 재산상태를 조사할&cr 수 있다.&cr⑤ 감사에 대하여는 제40조 제3항의 규정을 준용한다.&cr⑥ 감사는 회사의 비용으로 전문가의 도움을 구할 수 있다. &cr⑦ 감사는 필요하면 회의의 목적사항과 소집이유를 적은 서면을 이사(소집권자가 있는 경우에는 소집권자)에게 제출하여 &cr 이사회 소집을 청구할 수 있다.&cr⑧ 제7항의 청구를 하였는데도 이사가 지체 없이 이사회를 소집&cr 하지 아니하면 그 청구한 감사가 이사회를 소집할 수 있다.	1명	비상근

&cr 다. 감사의 주요 활동내용

회차	개최일자	의 안 내 용	가결여부
18-1	2018년 02월 19일	- 정기주주총회 소집&cr- 재무제표 승인	가결

&cr

3. 주주의 의결권 행사에 관한 사항

&cr 가. 집중투표제의 배제여부&cr&cr(주)유에스티는 정관 제34조3항에따라 2인이상의 이사를 선임하는 경우 상법 제382조의2에서 규정하는 집중투표제를 적용하지 않습니다.

제34조 (이사의 선임)&cr ③2인 이상의 이사를 선임하는 경우 상법 제382조의2에서 규정하는 집중투표제는 적용&cr 하지 아니한다.

&cr&cr 나. 서면투표제 또는 전자투표제의 채택여부&cr&cr(주)유에스티는 정관 제30조를 통해 서면에 의한 의결권 행사를 채택하고 있습니다.

제30조(의결권 대리행사)

① 주주는 대리인으로 하여금 그 의결권을 행사하게 할 수 있다.

② 제1항의 대리인은 주주총회 개시전에 그 대리권을 증명하는 서면(위임장)을 제출하여&cr 야 한다.

&cr&cr 다. 소수주주권의 행사여부&cr&cr(주)유에스티는 대상기간중 소수주주권이 행사된 경우가 없습니다.&cr

VII. 주주에 관한 사항

1. 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

2018년 09월 30일(단위 : 주, %)

(기준일 :	)

황금에스티본인보통주 235,422 82.4016,644,49470.23-김종현최대주주보통주 27,176 9.511,921,3618.11-김종욱계열사임원보통주 7,870 2.75 556,4142.35-김종식계열사임원보통주 2,857 1.00 201,9910.85-조원표계열사임원보통주 855 0.30 60,4490.26-윤성임계열사임원보통주 712 0.25 50,3380.21-남재산계열사임원보통주 499 0.17 35,2790.15-김종열계열사임원보통주 428 0.15 30,2590.13-김상현계열사임원보통주 428 0.15 30,2590.13-김영성계열사임원보통주 428 0.15 30,2590.13-굿스틸계열사보통주 285 0.10 20,1490.09-김형철계열사임원보통주 285 0.10 20,1490.09-김진형계열사임원보통주 285 0.10 20,1490.09-오승률계열사임원보통주 142 0.05 10,0390.04-전용민당사임원보통주 142 0.05 10,0390.04-성영훈당사임원보통주 71 0.02 5,0190.02-보통주277,88597.2619,646,64782.90-기타주-----

| 성 명 | 관 계 | 주식의&cr종류 | 소유주식수 및 지분율 | | | | 비고 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 기 초 | | 기 말 | |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 주식수 | 지분율 | 주식수 | 지분율 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 계 | |

*소멸법인 (주)유에스티의 기존 주주는 신영해피투모로우제3호기업인수목적(주)와 의 합병으로 인해 합병비율 1:70.7006737 (당사 주식 1주에 대해 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사 보통주 70.7006737주 부여) 대로 신주를 교부 받았으며, 상기 표의 기초 수치는 소멸법인 (주)유에스티 최대주주 및 특수관계인의 신주 교부 전 기존 보유 주식수량 입니다.&cr&cr 가. 법인 또는 단체의 기본정보

명칭	출자자수&cr(명)	대표이사&cr(대표조합원)		업무집행자&cr(업무집행조합원)		최대주주&cr(최대출자자)
성명	지분(%)	성명	지분(%)	성명	지분(%)
(주)황금&cr에스티	-	김종현	24.94	-	-	김종현	24.94

&cr 나. 최대주주(법인 또는 단체)의 최근 결산기 재무현황&cr (단위 : 백만원)

구 분	2017
자산총계	363,642
부채총계	116,290
자본총계	247,352
매출액	224,729
영업이익	27,515
당기순이익	22,654

&cr

◆click◆『최대주주가 법인 또는 투자조합 등 단체인 경우』 삽입 11013#*최대주주가단체인경우.dsl

&cr 2. 최대주주 변동내역

◆click◆『최대주주 변동내역』 삽입 11013#*최대주주변동내역.dsl 8_최대주주변동내역 최대주주 변동내역 2018년 09월 30일(단위 : 주, %)

(기준일 :	)

2018년 03월 14일(주)황금에스티16,644,49470.23합병신주 교부

변동일	최대주주명	소유주식수	지분율	비 고

주) 당사는 2018년 3월 14일(합병등기일) 신영해피투모로우제3호기업인수목적(주)와의 합병으로 인하여 합병비율(신영해피투모로우제3호기업인수목적(주) : (주)유에스티 = 1 : 70.7006737)에 따라 합병법인 (주)유에스티의 보통주식을 교부한 결과 최대주주인 (주)황금에스티의 지분율이 82.40%에서 72.99%로 변동되었습니다. 또한 2018년 9월 21일 전환사채 (895,000,000)의 전환권이 청구됨에 따라 895,000주의 보통주식 신주를 교부한 결과, 최대 주주의 지분율이 72.99%에서 70.23%로 변동 되었습니다.&cr

◆click◆『주식 소유현황』 삽입 11013#*주식소유현황.dsl 35_주식소유현황

3. 주식 소유현황

2018년 09월 30일(단위 : 주)

(기준일 :	)

(주)황금에스티16,644,49470.23김종현1,921,3618.1157,7990.25

구분	주주명	소유주식수	지분율	비고
5% 이상 주주	-
-
우리사주조합		-

4. 소액주주현황

◆click◆『소액주주현황』 삽입 11013#*소액주주현황.dsl 10_소액주주현황 소액주주현황 2018년 09월 30일(단위 : 주)

(기준일 :	)

59898.843,490,39014.73

| 구 분 | 주주 | | 보유주식 | | 비 고 |
| --- | --- | --- | --- |
| 주주수 | 비율 | 주식수 | 비율 |
| --- | --- | --- | --- |
| 소액주주 | - |

5. 주식사무

정관 상 &cr신주인수권의 &cr내용	제10조(신주인수권) ① 주주는 그가 소유한 주식의 수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 갖는다. ② 회사는 제1항의 규정에도 불구하고 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우 이사회의 결의로 주주외의자에게 신주를 배정&cr 할 수 있다. 1. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의6에 따라 발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서이사회의 &cr 결의로 일반공모증자방식으로 신주를 발행하는 경우 2. 상법 제542조의3에 따른 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우 3. 발행하는 주식총수의 100분의 20 범위 내에서 우리사주조합원에게 주식을 우선배정하는 경우 4. 근로복지기본법제39조의 규정에 의한 우리사주매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우 5. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의 16에 의하여 발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 주식&cr 예탁증서(DR) 발행에 따라 신주를 발행하는 경우&cr6. 발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 이사회의 결의로 경영상 필요에 따라 외국인 합작법인에게, 긴급한&cr 자금의 조달을 위하여 국내외 금융기관에게, 기술도입을 필요로 하는 경우 그 제휴회사에게, 기타 회사의 경영상 관련이 있는&cr 자에게 신주를 발행하는 경우&cr7. 주권을 증권시장에 상장하기 위하여 신주를 모집하거나 모집을 위하여 인수인에게 인수하게 하는 경우&cr8. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위 내에서 우리사주조합원에게 신주를 배정하는 경우 ③ 제2항 각 호 중 어느 하나의 규정에 의해 신주를 발행할 경우 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 이사회의 결의로 정&cr 한다. ④ 신주인수권의 포기 또는 상실에 따른 주식과 신주배정에서 발생한 단주에 대한 처리방법은 이사회의 결의로 정한다.
결산일	12월 31일	정기주주총회 개최	결산일기준 90일이내
주주명부 폐쇄기간	매년 1월 1일부터 1월 15일까지		공고방법
주권의 종류	1,5,10,50,100,500,1,000,10,000주권(8권종)		홈페이지 또는 &cr한국경제신문
주식사무 대행기관	대리인 명칭	(주)KB국민은행 증권대행부
사무취급장소	서울특별시 중구 남대문로84(을지로2가)
주주에대한 특전	특수한 권리 없음

&cr 6. 최근 6개월간의 주가 및 주식거래실적 &cr (단위 : 원, 주)

종 류			2018년 04월	2018년 05월	2018년 06월	2018년 07월	2018년 08월	2018년 09월
보&cr통&cr주	주가	최고	7,300	20,150	13,250	10,800	11,550	10,100
최저	4,330	6,770	7,190	5,940	9,200	8,170
월평균	6,109	12,169	9,405	8,465	10,484	9,304
거래량	최고(일)	4,140,963	3,922,488	1,180,744	8,555,099	6,130,674	1,722,779
최저(일)	84,942	115,365	88,986	102,213	146,865	88,463
월거래량	13,948,292	28,104,334	7,212,228	43,699,853	24,367,982	4,192,191

※ 최고주가, 최저주가 및 평균주가는 해당일자의 종가를 기준으로 작성하였습니다. &cr

VIII. 임원 및 직원 등에 관한 사항 1. 임원 및 직원의 현황

가. 임원 현황

2018년 09월 30일(단위 : 주)

(기준일 :	)

김종식남1964년 03월대표&cr이사등기임원상근경영&cr총괄

서울대학교 전기공학부 박사

SK하이닉스㈜ 책임연구원

㈜이노자인테크놀로지 대표이사

이상기술투자㈜ 대표이사

현) ㈜유에스티 대표이사

201,991-0.6년2021년 03월 13일성영훈남1969년 03월상무등기임원상근경영지원&cr총괄

동국대학교 회계학과 석사

기아자동차㈜ 회계팀

(현) ㈜유에스티 경영지원 담당

5,019-0.6년2021년 03월 13일전용민남1975년 03월이사등기임원상근영업&cr총괄

중앙대학교 유통산업학과 석사

쌍용정보통신 개발팀

㈜굿스틸 영업팀

(현) ㈜유에스티 영업 담당

10,039-0.6년2021년 03월 13일여운국남1967년 07월사외&cr이사등기임원비상근사외&cr이사

서울대학교 법과대학 박사

변호사

사법연수원 교수

서울고등법원 부장판사

(현) 법무법인 동인 변호사

--0.6년2021년 03월 13일한진희남1965년 03월감사등기임원비상근감사

University of Chicago 경제학 박사

KDI 선임 연구위원

(현) 가천대학교 글로벌경제학과 교수

--0.6년2021년 03월 13일

| 성명 | 성별 | 출생년월 | 직위 | 등기임원&cr여부 | 상근&cr여부 | 담당&cr업무 | 주요경력 | 소유주식수 | | 재직기간 | 임기&cr만료일 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 의결권&cr있는 주식 | 의결권&cr없는 주식 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |

나. 직원 현황

2018년 09월 30일(단위 : 원)

(기준일 :	)

STS 강관외남59-2-61565610-STS 강관 외여6---63518-65-2-67470810-

| 사업부문 | 성별 | 직 원 수 | | | | | 평 균&cr근속연수 | 연간급여&cr총 액 | 1인평균&cr급여액 | 비고 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 기간의&cr정함이 없는&cr근로자 | | 기간제&cr근로자 | | 합 계 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 전체 | (단시간&cr근로자) | 전체 | (단시간&cr근로자) |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 합 계 | |

주) 연간급여 총액은 2018년 1~3월 급여총액 입니다.&cr

2. 임원의 보수 등

<이사ㆍ감사 전체의 보수현황>

1. 주주총회 승인금액

(단위 : 백만원) 이사4500-감사1100-

구 분	인원수	주주총회 승인금액	비고

2. 보수지급금액

2-1. 이사ㆍ감사 전체

(단위 : 백만원) 527555-

인원수	보수총액	1인당 평균보수액	비고

2-2. 유형별

(단위 : 원) 325785-199-----199-

구 분	인원수	보수총액	1인당&cr평균보수액	비고
등기이사&cr(사외이사, 감사위원회 위원 제외)
사외이사&cr(감사위원회 위원 제외)
감사위원회 위원
감사

<이사ㆍ감사의 개인별 보수현황>

1. 개인별 보수지급금액

	(단위 : )

이름	직위	보수총액	보수총액에 포함되지 않는 보수
여운국	사외이사	9	-
한진희	감사	9	-

2. 산정기준 및 방법 : 해당사항 없습니다.

◆click◆『보수지급금액 5억원 이상 중 상위 5명의 개인별 보수현황』 삽입 11013#*보수지급금액5억원개인별보수현황.dsl

◆click◆『주식매수선택권의 부여 및 행사현황』 삽입 11013#*주식매수선택권의부여및행사현황.dsl

IX. 계열회사 등에 관한 사항

◆click◆『타법인출자 현황』 삽입 11013#*타법인출자현황.dsl

현재 (주)유에스티가 속한 기업집단은 공정거래위원회가 지정하는 상호출자제한기업집단 및 채무보증제한기업집단에 해당하지 않기 때문에 기업집단의 명칭,기업집단의 형성과정 등은 존재하지 않습니다. 다만, 독점규제 및 공정거래에 관한 법률 제2조에 따라 (주)유에스티가 속한 기업집단은 다음과 같은 계열회사를 보유하고 있습니다.

&cr 1. 계열회사의 현황

&cr

구분&cr( % )		투자회사
(주)&cr유&cr에&cr스&cr티	(주)&cr황&cr금&cr에&cr스&cr티	(주)&cr이&cr상&cr네&cr트&cr웍&cr스	(주)&cr이&cr상&cr엠&cr앤&cr씨	(주)&cr아&cr시&cr아&cr플&cr러&cr스&cr대&cr부	(주)&cr이&cr상&cr글&cr로&cr벌	(주)&cr탱&cr그&cr램&cr팩&cr토&cr리	(주)&cr핸&cr드&cr아&cr티	(주)&cr인&cr터&cr컨&cr스&cr텍	(주)&cr이&cr상&cr인&cr베&cr스&cr트&cr먼&cr트	(주)&cr글&cr로&cr벌&cr비&cr즈&cr익&cr시&cr비&cr션&cr이&cr벤&cr트	(주)&cr주&cr은&cr테&cr크	(주)&cr이&cr상&cr건&cr설	(주)&cr길&cr교&cr이&cr앤&cr씨	(주)&cr이&cr에&cr스&cr서&cr비&cr스	(주)&cr아&cr이&cr오&cr컨&cr스&cr텍
---	---	---	---	---	---	---	---	---	---	---	---	---	---	---	---	---	---
피&cr투&cr자&cr회&cr사	(주)유에스티		70.2	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)황금에스티		-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)이상네트웍스		24.8	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)이상엠앤씨		-	55.7	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)아시아플러스대부		-	100.0	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)이상글로벌		-	50.0	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)탱그램팩토리		-	50.1	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)핸드아티		-	100.0	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)인터컨스텍		70.8	17.8	5.2	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)이상인베스트먼트		62.8	37.2	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)글로벌비즈익시비션이벤트		-	34.8	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)주은테크		50.0	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)이상건설			-	-	-	-	-	-	100.0	-	-	-	-	-	-	-
(주)길교이앤씨	-	100.0	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)이에스서비스	-	50.0	50.0	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)아이오컨스텍	-	20.0	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

&cr&cr

2. 회사와 계열회사간 임원 겸직 현황

- 해당사항 없습니다..&cr&cr 3. 타법인 출자 현황&cr- 해당사항 없습니다.

X. 이해관계자와의 거래내용

1. 대주주등에 대한 신용공여 등

* 해당사항 없음.&cr&cr2. 대주주와의 자산양수도, 영업거래 등&cr

* 해당사항 없음.&cr&cr

3. 대주주 이외의 이해관계자와의 거래

* 해당사항 없음.&cr

&cr

XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

※ 주식회사 유에스티는 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사와의 합병을 진행하여 2018년 3월 14일 합병등기가 완료되어 상호 변경된 법인입니다.&cr&cr2018년 2월 8일 임시주주총회에서 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사가 소멸법인 (주)유에스티와 합병하였고, 합병비율에 의한 합병신주를 2018년 3월 23일 한국거래소 코스닥시장에 상장하였습니다. 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사는 기업인수가 목적인 명목회사이며, 합병 후 존속하는 사업은 소멸법인인 (주)유에스티에서 영위하는 사업이므로, 실질적으로는 소멸법인인 (주)유에스티가 존속법인인 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사를 흡수하는 역합병의 결과가 됩니다.&cr&cr본 보고서는 경제적 실질에 따라 (주)유에스티가 실질적 합병회사가 됨으로서 &cr(주)유에스티 기준으로 작성하였음을 알려드립니다.&cr&cr&cr1. 공시내용의 진행ㆍ변경상황 및 주주총회 현황&cr&cr가. 공시사항의 진행ㆍ변경상황&cr - 해당사항 없습니다.&cr&cr나. 주주총회 의사록 요약

주총일자	안 건	결의내용	비 고
임시주주총회&cr(2018년 02월 08일)	제 1호 의안 : 합병승인 결의의 건 제 2호 의안 : 정관 일부 변경의 건 제 3호 의안 : 이사 선임의 건 제 4호 의안 : 감사 선임의 건&cr제 5호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건 제 6호 의안 : 감사 보수한도 승인의 건 제 7호 의안 : 임원퇴직금 지급 규정 제정의 건	가결	-
정기주주총회&cr(2018년 03월 28일)	제1호 의안 : 제1기 재무제표(이익잉여금처분계산서(안)&cr 포함) 승인의 건&cr제2호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건&cr제3호 의안 : 감사 보수한도 승인의 건	가결	-

&cr&cr2. 우발채무 등&cr&cr가. 중요한 소송사건&cr - 해당사항 없습니다.&cr&cr나. 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황&cr - 해당사항 없습니다.

&cr 다.채무보증 현황&cr- 해당사항 없습니다.&cr&cr 라.채무인수약정 현황&cr- 해당사항 없습니다.

&cr 마.그밖의 우발채무 등&cr - 해당사항 없습니다. &cr&cr바.자본으로 인정되는 채무증권의 발행&cr- 해당사항 없습니다.&cr&cr&cr&cr 3. 제재현황 등 그 밖의 사항&cr&cr 가. 제재현황&cr- 해당사항 없습니다.&cr&cr 나. 작성기준일 이후 발생한 주요사항&cr- 해당사항 없습니다.&cr

다. 직 접금융 자금의 사용&cr (1) 공모자금의 사용내역

◆click◆『신용보강 제공 현황』 삽입 11013#*신용보강제공현황.dsl

◆click◆『장래매출채권 유동화 현황 및 채무비중』 삽입 11013#*장래매출채권유동화현황및채무비중.dsl

◆click◆『단기매매차익 미환수 현황』 삽입 11013#*단기매매차익미환수현황.dsl

◆click◆『공모자금의 사용내역』 삽입 11013#*공모자금의사용내역.dsl 18_공모자금의사용내역

공모자금의 사용내역

2018년 09월 30일(단위 : 백만원)

(기준일 :	)

코스닥&cr상장공모2017년 04월 03일시설자금2,000--주1,2)코스닥&cr상장공모2017년 04월 03일신규사업&cr연구개발3,000--주1,2)

| 구 분 | 납입일 | 증권신고서 등의&cr 자금사용 계획 | | 실제 자금사용&cr 내역 | | 차이발생 사유 등 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 사용용도 | 조달금액 | 내용 | 금액 |
| --- | --- | --- | --- | --- |

주1) 신고서상 자금사용계획에 따라 지출할 예정이며, 미사용금액은 금융상품등에 예치되어 있음.&cr주2) 상기 공모자금은 유에스티와 합병전 법인인 신영해피투모로우제3호기업인수목적(주)의 공모자금 입니다. 총 납입금액 50억원은 모두 한국증권금융에 100% 예치되어 있었으며, 합병일인 2018년 03월 14일 자금이 (주)유에스티로 귀속되었습니다.&cr&cr 라. 외국지주회사의 자회사 현황&cr- 해당사항 없습니다.&cr&cr 마. 외국지주회사의 자회사 현황&cr- 해당사항 없습니다.&cr

바. 합병등의 사후정보&cr 1) 합병의 개요

내 역	합병회사	피합병회사
상호	신영해피투모로우제3호&cr기업인수목적 주식회사	주식회사 유에스티
대표이사	조 수 봉	김 종 식
본점소재지	서울특별시 영등포구 국제금융로&cr8길 16 (여의도동, 신영증권빌딩)	경상북도 포항시 남구 철강로 290&cr(장흥동)
합병 후 존속여부	존속	소멸
설립년월일	2017년 01월 23일	2009년 04월 02일
합병등 종료일	2018.03.14(합병등기일)
합병등 배경	기업의 경영투명성 및 대외 신인도 강화, 우수 인력 유치 등의 다양한 효과를&cr위하여 코스닥상장을 계획함에 따라 신영해피투모로우제3호기업인수목적(주)&cr와 합병
합병등 내용	합병방법으로 상장법인인 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사(합병회사)가 비상장법인인 주식회사 유에스티(피합병회사)를 흡수합병하는 방법으로 합병비율1:70.7006737로 피합병회사 주주에게 합병회사의 보통주 20,200,172주를 교부하였습니다.

※ 합병법인인 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사는 2018년 3월 14일 &cr(주)유에스티으로 상호를 변경하고 합병등기 완료되었습니다. 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사는 기업인수가 목적인 명목회사이며, 합병 후 존속하는 사업부는 (주)유에스티에서 영위하는 사업으로 실질적으로는 (주)유에스티가 신영해피투모로우제3호기업인수목적 주식회사를 흡수하는 역합병의 결과가 됩니다.&cr&cr 2) 합병 주 요 일정

구분		일정
이사회결의일		2017년 10월 27일
합병계약일		2017년 10월 27일
주주명부폐쇄 공고일		2017년 12월 19일
권리주주확정 기준일		2018년 01월 03일
주주명부폐쇄기간	시작일	2018년 01월 04일
종료일	2018년 01월 11일
주주총회 소집통지 공고		2018년 01월 24일
합병반대주주 &cr사전통지기간	시작일	2018년 01월 24일
종료일	2018년 02월 07일
합병승인을 위한 주주총회일		2018년 02월 08일
주식매수청구 행사기간	시작일	2018년 02월 08일
종료일	2018년 02월 28일
채권자이의 제출기간,&cr구주권 제출기간	시작일	2018년 02월 09일
종료일	2018년 03월 12일
주식매수청구 매수대금 지급예정일		2018년 03월 07일
합병기일		2018년 03월 13일
합병종료보고 총회일		2018년 03월 13일
합병종료보고 공고일		2018년 03월 14일
합병등기(예정)일		2018년 03월 15일
합병신주 교부일		2018년 03월 22일
합병신주상장(예정)일		2018년 03월 23일

※ 상기일정은 합병법인과 피합병법인이 동일합니다&cr주1) 신고서상 자금사용계획에 따라 지출할 예정이며, 미사용금액은 금융상품등에 예치되어 있음&cr주2) 상기 공모자금은 (주)유에스티와 합병전 법인인 신영해피투모로우제3호기업인수목적(주)의 공모자금입니다. 총 납입금액 50억원은 모두 한국증권금융에 100% 예치되어 있었으며, 합병일인 2018년 3월 14일 자금이 (주)유에스티로 귀속되었습니다&cr

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◆click◆『사모자금의 사용내역』 삽입 11013#*사모자금의사용내역.dsl

◆click◆『합병등 전후의 재무사항 비교표』 삽입 11013#*합병등전후의재무사항비교표.dsl

◆click◆『보호예수 현황』 삽입 11013#*보호예수현황.dsl

【 전문가의 확인 】 1. 전문가의 확인

- 해당사항 없습니다.&cr

2. 전문가와의 이해관계

- 해당사항 없습니다.