Unicredit — Capital/Financing Update 2019

May 31, 2019

Informazione Regolamentata n. 0263-79-2019		Data/Ora Ricezione 31 Maggio 2019 18:46:48	MTA
Societa'	:	UNICREDIT
Identificativo Informazione Regolamentata	:	119276
Nome utilizzatore	:	UNICREDITN05 - Berneri
Tipologia	:	REGEM
Data/Ora Ricezione	:	31 Maggio 2019 18:46:48
Data/Ora Inizio Diffusione presunta	:	31 Maggio 2019 18:46:49
Oggetto	:	Comunicato ai sensi dell'art. 70,comma 7, lettera a) del Regolamento Consob 11971/99 (Regolamento Emittenti)
Testo del comunicato

Vedi allegato.

PRESS RELEASE

Press release pursuant to Article 70, paragraph 7, lett. a) of Consob Regulation 11971/99 (Regolamento Emittenti)

The Board of Directors of UniCredit S.p.A. approved in its meeting of last 6th February the reorganization project of the activities carried out by its subsidiary UniCredit Services S.C.p.A through the transfer to UniCredit S.p.A. of the Italian activities related to "operations" and "real estate" businesses today carried out by UniCredit Services S.C.p.A. in Italy for the benefit of Italian customers.

The transfer of the activities into UniCredit is expected to generate benefits in terms of synergies and simplification of procedures and / or complexities reduction and governance enhancement, also through a clearer accountability and controlling process. The transaction impacts only activities carried out in Italy.

Following the European Central Bank authorization pursuant to Articles4(1)(e) and 9(1) of Regulation 1024/2013 and Article 57 of the Legislative Decree September 1st 1993 n. 385 (Italian Banking Act), in accordance with Article 70, clause 7, letter a) of Consob Regulation 11971/99 (Regolamento Emittenti), the following documents related to the partial non-proportional and asymmetric demerger of UniCredit Services S.C.p.A. ("Demerged Company") in favor of UniCredit S.p.A ("Beneficiary Company") have been made available to the public today at the registered office in Milan:

1. Project of partial non-proportional and asymmetric demerger drafted according to the provisions of Articles 2506-bis, 2501-ter and 2505-bis of the Italian Civil Code as referred to in Article 2506-ter clause 5 of the Italian Civil Code approved by the Board of Directors of the companies participating in the demerger respectively on February 4th 2019 and February 6th 2019;

2. draft of Reports and Accounts 2018 of the companies participating to the transaction as financial statements;

3. report of the administrative body.

The same documents are available on the internet website of UniCredit SpA - within the section Governance, Corporate transactions - at the following address: https://www.unicreditgroup.eu as well as on the authorized storage mechanism "eMarket STORAGE" managed by Spafid Connect S.p.A. ).

Link: https://www.unicreditgroup.eu/en/governance/corporate-transactions/partial-non-proportional-andasymmetric-demerger-of-unicredit-se.html

The project of partial non-proportional asymmetric demerger has been filed for registration with the companies Register held by the Chamber of Commerce of Milan, Monza, Brianza, Lodi where the companies participating in the demerger have their registered office.

Considering that the Beneficiary Company holds 99.9% of the share capital of the Demerged Company, the aforementioned demerger will be approved by the Board of Directors of the Beneficiary Company pursuant to Article 2505-bis of the Italian Civil Code, as referred to in Article 2506-ter of the Italian Civil Code and as per the company's by-laws, without prejudice to the right granted to shareholders pursuant to Article 2505, clause 3, of the Italian Civil Code.

Milan, May 31st, 2019

Contacts:

Media Relations tel +39 02 88623569 e mail: mediarelations@unicredit.eu Investor Relations tel +39 02 88621028 e mail: investorrelations@unicredit.eu

Comunicato ai sensi dell'art. 70,comma 7, lettera a) del Regolamento Consob 11971/99 (Regolamento Emittenti)

Si informa che, il Consiglio d'Amministrazione di UniCredit S.p.A. nella seduta del 6 febbraio u.s. ha approvato il progetto di riorganizzazione delle attività svolte dalla propria controllata UniCredit Services S.C.p.A. attraverso il trasferimento ad UniCredit S.p.A. delle attività italiane relative alle "operations" ed al "real estate" oggi svolte dalla stessa UniCredit Services S.C.p.A. in Italia a beneficio dei clienti italiani.

Si prevede che il trasferimento delle attività in UniCredit possa generare benefici in termini di sinergie e semplificazione delle procedure e/o riduzione delle complessità e miglioramento della governance, anche attraverso una più chiara responsabilità e processo di budgeting. La transazione riguarda solo le attività svolte in Italia.

A seguito dell'autorizzazione da parte della Banca Centrale Europea ai sensi degli articoli 4(1)(e) e 9(1) del Regolamento n. 1024/2013 nonché dell'art. 57 del Decreto Legislativo 1° settembre 1993, n. 385 (Testo Unico Bancario), in data odierna sono stati messi a disposizione del pubblico presso la sede sociale in Milano, ai sensi dell'art. 70, comma 7, lettera a) del Regolamento Consob 11971/99 (Regolamento Emittenti), i seguenti documenti relativi alla scissione parziale non proporzionale asimmetrica di UniCredit Services S.C.p.A. ("Società Scissa") a favore di UniCredit S.p.A. ("Società Beneficiaria"):

1. progetto di scissione parziale non proporzionale asimmetrica redatto in conformità alle disposizioni di cui agli articoli 2506-bis, 2501-ter e 2505-bis del Codice Civile, come richiamato dall'articolo 2506-ter, comma 5 del Codice Civile e approvato dai Consigli di Amministrazione delle società partecipanti alla scissione rispettivamente in data 4 febbraio 2019 e in data 6 febbraio 2019.

2. progetti di bilancio al 31.12.2018 assunti quali situazioni patrimoniali di riferimento delle società partecipanti all'operazione.

3. relazione illustrativa dell'organo amministrativo di UniCredit S.p.A

I medesimi documenti sono stati pubblicati sul sito internet di UniCredit S.p.A. nella sezione Governance, operazioni societarie, al seguente indirizzo: www.unicreditgroup.eu nonché su quello del meccanismo di stoccaggio autorizzato "eMarket STORAGE" gestito da Spafid Connect S.p.A. ).

Link: https://www.unicreditgroup.eu/it/governance/corporate-transactions/partial-non-proportional-andasymmetric-demerger-of-unicredit-se.html

Il progetto di scissione parziale non proporzionale asimmetrica è stato depositato per l'iscrizione presso il Registro Imprese tenuto dalla Camera di Commercio di Milano, Monza, Brianza, Lodi ove hanno la loro sede sociale le società partecipanti alla scissione.

In considerazione del fatto che la Società Beneficiaria detiene il 99,9% del capitale sociale della Società Scissa, la predetta scissione potrà essere approvata dall'organo amministrativo della Beneficiaria ai sensi dell'art. 2505-bis del codice civile, come richiamato dall'art. 2506-ter del Codice Civile e come consentito dallo statuto sociale della stessa. Fermo restando la facoltà concessa ai soci ai sensi dell'art. 2505, comma 3, del codice civile.

Milano, 31 maggio, 2019

Contatti:

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