Teraplast SA — Audit Report / Information 2016

Aug 2, 2016

KPMG Audit SRL Victoria Business Park DN1, Soseaua Bucuresti-Ploiesti nr. 69-71 Sector 1

P.O. Box 18-191 Bucharest 013685 Romania Tel: +40 (21) 201 22 22 +40 (372) 377 800 Fax: +40 (21) 201 22 11 +40 (372) 377 700 www.kpmg.ro

RAPORT INDEPENDENT DE ASIGURARE LIMITATA ASUPRA INFORMATIILOR INCLUSE IN RAPORTUL CURENT INTOCMIT DE SOCIETATE IN CONFORMITATE CU PREVEDERILE LEGII NR. 297/2004 SI ALE REGULAMENTULUI NR. 1/2006

Catre Consiliul de Administratie. Teraplast S.A.

1. Am fost contractati de catre Teraplast S.A. ("Societatea") pentru a raporta asupra informatiilor incluse in Raportul Curent anexat intocmit de catre Societate ("Raport"), cuprinzand actele juridice incheiate in perioada 1 ianuarie 2016 - 30 iunie 2016 de Societate conform prevederilor Legii privind piata de capital nr. 297/2004 cu modificarile ulterioare ("Legea nr. 297/2004") si ale Regulamentului nr. 1/2006 al Comisiei Nationale de Valori Mobiliare (actuala "Autoritatea de Supraveghere Financiara") privind emitentii si operatiunile cu valori mobiliare, cu modificarile ulterioare ("Regulamentul nr. 1/2006") (denumite in continuare "Tranzactiile Raportate"), sub forma unei concluzii independente care exprima un nivel limitat de asigurare daca, pe baza procedurilor efectuate, nu am luat la cunostinta de nimic care sa ne faca sa credem ca pretul aferent tranzactiilor incluse in Raport nu este comparabil, in toate aspectele semnificative, cu pretul aferent unor alte tranzactii similare incheiate de Teraplast S.A. cu terti sau conform, in toate aspectele semnificative, cu politicile comerciale ale Societatii si ca nu este conform, in toate aspectele semnificative, cu documentele justificative.

Responsabilitatile conducerii Societatii

1. Conducerea Societatii este responsabila pentru intocmirea si prezentarea raportului continand Tranzactiile Raportate, care sa nu contina denaturari semnificative, in conformitate cu art. 225 din Legea nr. 297/2004 si Regulamentul nr. 1/2006, pentru faptul ca acesta este complet si pentru informatiile prezentate in cadrul acestuia. Aceasta responsabilitate include: proiectarea, implementarea si mentinerea unui control intern relevant pentru intocmirea si prezentarea raportului continand Tranzactii Raportate care sa nu

©2016 KPMG Audit SRL, a Romanian limited liability company and a member firm of the KPMG network of independent member firms affiliated with KPMG International Cooperative ("KPMG International"), a Swiss entity. All rights

Fiscal registration code
RO12997279 Trade Registry 0.140/4439/2000 Share Capital 2,000 RON

contina denaturari semnificative, datorate fraudei sau erorii si stabilirea unor politici comerciale de preturi. De asemenea, aceasta responsabilitate, include respectarea cerintelor art. 225 din Legea nr. 297/2004 si ale Regulamentului nr. 1/2006 in legatura cu Tranzactiile Raportate, conformitatea Tranzactiilor Raportate cu documentele justificative adecvate si mentinerea unor evidente adecvate in legatura cu Tranzactiile Raportate. Conducerea Societatii este responsabila pentru prevenirea si identificarea fraudei si asigurarea conformarii Societatii cu legislatia si regulamentele in vigoare. Conducerea Societatii este responsabila sa se asigure ca personalul implicat in intocmirea Tranzactiilor Raportate este pregatit corespunzator si sistemele informationale sunt actualizate corespunzator.

Responsabilitatile noastre

• 1. Responsabilitatea noastra este sa examinam Tranzactiile Raportate prezentate de catre Societate si sa raportam sub forma unei concluzii independente care exprima un nivel limitat de asigurare, pe baza probelor obtinute. Noi am efectuat angajamentul nostru in conformitate cu Standardul International pentru Misiuni de Asigurare ("ISAE") 3000 privind misiunile de asigurare, altele decat auditul sau revizuirea informatiilor financiare istorice. Acest standard cere ca noi sa planificam si sa efectuam procedurile noastre de asa maniera, incat sa obtinem un nivel de asigurare corespunzator ca pretul aferent tranzactiilor incluse in Raport este comparabil, in toate aspectele semnificative, cu pretul aferent unor alte tranzactii similare incheiate de Teraplast S.A. cu terti sau conform, in toate aspectele semnificative cu politicile comerciale ale Societatii si ca este conform. in toate aspectele semnificative cu documentele, ca baza pentru concluzia noastra independenta care exprima un nivel limitat de asigurare.
• 1. Procedurile selectate depind de intelegerea noastra a Tranzactiilor Raportate si a altor circumstante ale angajamentului, precum si de consideratiile noastre privind ariile in care ar putea aparea denaturari semnificative. In obtinerea intelegerii noastre privind Tranzactiile Raportate am luat in considerare controlul intern relevant al Societatii pentru intocmirea si prezentarea raportului cuprinzand Tranzactiile Raportate in conformitate cu cerintele art. 225 din Legea nr. 297/2004 si ale Regulamentului nr. 1/2006 pentru a stabili procedurile relevante in circumstantele date, dar nu si in scopul exprimarii unei concluzii asupra eficacitatii controlului intern al Societatii pentru intocmirea, prezentarea raportului cuprinzand Tranzactiile Raportate si pentru efectuarea Tranzactiilor Raportate.
• 1. Angajamentul nostru include, de asemenea: evaluarea gradului de adecvare a informatiilor prezentate in raportul continand Tranzactiilor Raportate, a gradului de adecvare a criteriilor folosite de Teraplast S.A. in pregatirea Tranzactiilor Raportate, evaluarea gradului de adecvare a metodelor, politicilor si procedurilor folosite in pregatirea Tranzactiilor Raportate.
• 1. Asigurarea limitata este mai restransa decat asigurarea absoluta sau rezonabila. Procedurile de obtinere a probelor in cadrul unui angajament de asigurare limitata sunt mai reduse decat in cadrul unui angajament de asigurare

rezonabila, si prin urmare, se obtine un nivel mai scazut de asigurare decat intrun angament de asigurare rezonabila.

• 1. Ca parte a acestui angajament, noi nu am efectuat proceduri de audit, revizuire sau verificare asupra Tranzactiilor Raportate in conformitate cu Standardele Internationale de Audit sau Standardele Internationale pentru Angaiamentele de Revizuire adoptate de Camera Auditorilor Financiari din Romania și nici asupra surselor din care Tranzactiile Raportate au fost extrase si nu am efectuat proceduri cu privire la faptul ca Tranzactiile Raportate sunt complete.
• 1. Concluzia noastra a fost formata pe baza si in legatura cu aspectele prezentate in raport. Consideram ca probele pe care le-am obtinut sunt suficiente si adecvate pentru a constitui baza concluziei noastre de asigurare limitata.

Concluzia

1. Pe baza procedurilor efectuate, nu am luat la cunostinta de nimic care sa ne faca sa credem ca pretul aferent Tranzactiilor Raportate nu este comparabil, in toate aspectele semnificative, cu pretul aferent unor alte tranzactii similare incheiate de Teraplast S.A. cu terti sau nu este conform, in toate aspecte semnificative, cu politicile comerciale ale Societatii si ca nu este conform, in toate aspectele semnificative, cu documentele justificative.

Restrictia utilizarii raportului nostru

1. Acest raport este exclusiv pentru scopul descris in primul paragraf si adresat Consiliului de Administratie al Societatii in ansamblu. Raportul nostru nu trebuie sa fie considerat ca fiind adecvat pentru a fi folosit de orice parte care doreste sa dobandeasca drepturi fata de noi, altele decat Societatea, pentru orice scop sau in orice context. Orice parte, alta decat Societatea care obtine acces la raportul nostru sau o copie a acestuia si alege sa se bazeze pe raportul nostru (sau orice parte a acestuia), va face acest lucru pe propria raspundere. Angajamentul nostru a fost efectuat pentru a putea raporta Consiliului de Administratie al Societatii acele aspecte pe care trebuie sa le raportam intr-un raport independent de asigurare limitata, si nu in alte scopuri. In masura permisa de lege, nu acceptam si nu ne asumam responsabilitatea decat fata de Consiliu de Administratie al Societatii, in ansamblu, pentru angajamentul nostru, pentru acest raport sau pentru concluzia formata.

KPMG Audit SRL

KPMG Audit SRL 29 julie 2016

Bucuresti, Romania

Anexa: Raport Curent Contracte incheiate de Societatea Teraplast S.A. cu persoanele si in conditiile mentionate la art. 225 din Legea nr. 297/2004 privind piata de capital, in perioada 01.01.2016 - 30.06.2016

				Raport curent				$\mathbb Q$ $S \cap C$
	Contracte incheiate de Societatea Teraplast S.A. cu persoanele							Contincare si in conditiile mentionate la art. 225 din Legea nr. 297/2004 privind piata de capital/fo.al
				perioada 01.01.2016 - 30.06.2016				S
Nr. Crt	Persoana fizica/juridica Teraplast a incheiat cu care Societatea actul juridic	incheierii actului Data	Natura actului	Objectul actului	estimata a Valoarea actului	Creantele reciproce intre partile actului 30.06.2016 la data de	constituite Garantille	Termenele si proplatitatile $\frac{\langle \begin{array}{c} 0 \ 0 \ 1 \end{array} \rangle U_1}{\int \frac{\gamma}{\rho} d\theta}$ de platitatile $\frac{\langle \begin{array}{c} 0 \ 0 \ 1 \end{array} \rangle U_1}{\rho}$
				Contracte/Acte aditionale incheiate de Societatea Teraplast S.A. in calitate de Imprumutator Contracte/Acte aditionale incheiate de Societatea Teraplast S.A. in calitate de Teraplast
	TERAGLASS BISTRITA SRL	2016 DB04	la contract aditional creditare Ę g	dobanzii de referinta a BNR Imprumutul va fi purtător contractului de creditare, Prelungirea valabilitatii de dobândă. la nivelul s-a acordal Teraglass Bistrita Srt. mprumut societati S prin care	Valoarea totala a contractului este de 2.850.000 lei	ale Teraplast: 16.926.234,85 lei, din creanta din transferul 1.206,90 lei; Creante suma compensabila care 2.852.042.04 imprumut acordat, liniei de business, 7.811.534,68 lei 1.206,90 lei	Nu exista	UOIIeJunio cu posibilitate de prelungire Modalitate de plata prin calendaristic, de la data Termen de plata un an semnarii contractului, virmament bancar
n,	LOGISTIC S R L TERAPLAST	2005	creditare Contract $\frac{e}{\sigma}$	referinta a BNR Imprumutul va fi purtător de dobândă. la nivelul Teraplast Logistic Srl imprumut societati Acordarea unui dobanzii de	Valoarea totala a contractului este 400 000 lei g	400.000 sold imprumut 523 204,99 lei, din care Creante ale Teraplast Datorii ale Teraplast 1.826.892,04 lei acordat; suma 123 204 99 lei compensabila	Nu exista	Modalitate de plata prin calendaristic de la data Termen de plata un an semnarii contractulu virament bancar
				Acte aditionale incheial		re de Societatea Teraplast S.A. in calitate de Furnizor
	PLASTSISTEMSA	28 02 2016	aditional nr 4 Act aditional nr 3 si Act la contract cadru de $171$ $4417$ vanzare 0304 2014	Prelungirea valabilitatii vanzare nr 4417/03 04 contractului cadru de 2014 pana la data de 27 02 2017	200 000 lei fara prelungeste contractului estimata a Valoarea care se este de TVA.	927.552,78 lei; Creante 192.611.10 lei, din care Datorii ale Teraplast 192.611.10 lei ale Teraplast. compensabil	Nu exista	60 de zile de la data emiteri bancar sau compensare facturii, prin virament
2	ACI CLUJ S A	01022016	contract cadru de vanzare nr Act aditional 443/2013 $\frac{1}{2}$ la 1/338	vanzare nr 1/338 443/ Prelungirea valabilitatii 2013 pana la data de contractului cadru de 28 02 2017	Valoarea estimala prelungeste este de 700.000 lei a contractului fara T.V.A care se	1.872,05 lei, Creante ald Teraplast 19.402,21 lei, din care compensabil Datorii ale Teraplast 1.872.05 lei	Nu exista	90 de zile de la data emiteri facturii, prin instrumente de plata, virament bancar sau compensare

$\sim$

$\bullet$

dentificare	UOINTURN IUL 2016
CONTRO CO	to ٥ 90 de zile de $\frac{1}{\sqrt{2}}$ compensare	90 de zile de la data emiterii facturii, prin virament bancar	90 de zile de la data emiterii facturii, prin virament bancar	virament bancar sau 90 de zile de la data emiterii facturii prin compensare		virament bancar sau 60 de zile de la data emiterii facturii, prin compensare	virament bancar sau 90 de zile de la data emiterii facturii, prin compensare
	Nu exista	Nu exista	Nu exista	Nu exista		Nu exista	Nu exista
	15.678,66 lei; Creante 163.585,20 lei; suma Datorii ale Teraplast compensabila: ale Teraplast: 15,678,66 lei;	Teraplast: 10.804,43 lei 0,00 lei; Creante ale Datorii ale Teraplast: suma compensabila: $0,00$ lei;	Teraplast 10.804,43 lei 0,00 lei; Creante ale Datorii ale Teraplast suma compensabila $0,00$ lei;	16.926.234,85 lei, din creanta din transferul 1 206,90 lei; Creante suma compensabila Datorii ale Teraplast care 2 852.042,04 imprumut acordat. liniei de business, 7811.534,68 lei ale Teraplast 1 206,90 lei		192 611, 10 lel, din care Datorii ale Teraplast 927 552,78 lei; Creante 192.611,10 lei compensabil ale Teraplast	15 678,66 lei; Creante 163 585,20 lei; suma Datorii ale Teraplast compensabila ale Teraplast: 15 678,66 lei,
	prelungeste este de 2 200.000 lei contractului estimata a fara T.V.A Valoarea care se	contractului care este de 300.000 se prelungeste de euro fara estimata a Valoarea T.V.A.	contractului care este de 300 000 se prelungeste de euro fara estimata a Valoarea TVA.	contractului care se prelungeste 10 500 000 le estimata a fara T V A Valoarea este de		prelungeste este de 2.000 000 lei contractului estimata a fara T.V.A Valoarea care se	Valoarea estimata este de 1500.000 lei fara TVA a contractului care se prelungeste
	vanzare nr. 4420/03.04 Prelungirea valabilitati 2014 pana la data de contractului cadru de 28022017	vanzare nr. 5576/15 05 Prelungirea valabilitatu contractului cadru de 2015 pana la data de 28 02 2017	vanzare nr 5588/15.05 2015 pana la data de 28.02.2017 Prelungirea valabilitati contractului cadru de	nr 5622/10 06 2015 pana Prelungirea valabilitatii la data de 27 02 2017 contractului cadru de vanzare	Acte aditionale incheiate de Societatea Teraplast S.A. in calitate de Cumparator	vanzare nr. 11795/03 04 Prelungirea valabilitatii contractului cadru de data de 28 02 2017 2014 pana la	vanzare nr. 34/2014 pana la Prelungirea valabilitatii contractului cadru de data de 28 02 2017
	contract cadru nr.4420/03.04 Act aditional de vanzare nr. 2 la 2014	2 Act aditional 5576/1505 cadru de contract vanzare nr. 1 la 015 Ë	contract cadru Act aditional de vanzare 5588/15.05 nr. 1 la 2015 ä	contract cadru Act adilional de vanzare nr. 5622/10 06 2015 n r 1 a		Act aditional no 3 la contract vanzare nr cadru de 11795/03 04 2014	Act aditional nr 2 la contract vanzare nr cadru de 34/2014
	25 02 2016	28 02 2016	28.02.2016	28 02 2016		2016 2802	01.032016
	POLITUB S A	TERAPLAST GROUP S.R.L. MOLDOVA	TERAPLAST GROUP S R L MOLDOVA	BISTRITA S RL TERAGLASS		PLASTSISTEM S.A	POLITUB S A
	رى	4	5	6			2

at pentry

Page 2 of 3

	101.2016	UOII e Jurislavia
Petiture of Marine	29 Initialis	RO virament bancar sau 90 de zile de la data emiterii facturii, prin compensare	120 de zile de la data virament bancar sau emiterii facturii, prin compensare	compensare/ 140 de zile 120 de zile de la data calendaristice pentru virament bancar sau emiterii facturii prin factura 90672341 / 15022016
		Nu exista	Nu exista	Nu exista
		compensabila 1 206,90 iniei de business suma 6.926 234,85 lei, din creanta din transferul 1.206,90 lei; Creante Datorii ale Teraplast care 2.852.042.04 mprumut acordat 7.811.534,68 lei ale Teraplast ä	7 811 534,68 lei creanta compensabila 206,90 16 926 234 85 lei din din transferul liniei de 1 206,90 lei, Creante Datorii ale Teraplast care 2 852 042,04 mprumut acordat business suma ale Teraplast $\overline{\mathbf{a}}$	16 926 234 85 lei din creanta din transferul 1 206.90 lei Creante suma compensabila Datorii ale Teraplast care 2 852 042 04 iniei de business imprumut acordat 7811.534,68 lei ale Teraplast 1 206 90 let
		contractului este de 4.000.000 lei estimata a fara T.V.A Valoarea	contractului este de 4 000 000 lei estimata a fara TVA Valoarea	contractulu este de 4 000 000 lei estimata a fara TVA Valoarea
	Contract incheiat de Teraplast S.A. in calitate de Furnizor	Vanzarea de produse PVC	de plata la maximum 120 rea termenului lendaristice Modificar zile ca	90672341 / 15 02 2016 Modificarea termenului de plata pentru factura la maximum 140 zile calendaristice
		6207/28.02 20 Contract cadru nr $\frac{6}{2}$	contract cadru 6207/28 02 20 de vanzare nr Act aditiona n r 1 a 16	6207/28 02 20 16 contract cadru de vanzare nr Act aditional $n r 2$ la
		28.02.2016	29 02 2016	30 05 2016
		BISTRITA S R.L TERAGLASS	BISTRITA S R L TERAGLASS	BISTRITA S R L TERAGLASS
			$\sim$	$\mathcal{C}$

Page 3 of 3

Director Financiar
Edit Orban

Ş

TERAPLAST SA. $\blacksquare$ Maurich

Ċ

Consilier Juridic

Societatea Teraplast S.A.
Director general
Alexandru Stapegn societat_EA