TECNOVAX S.A. — Capital/Financing Update 2023

Jul 3, 2023

TECNOVAX S.A.

AVISO DE EMISIÓN

En cumplimiento del artículo 10 de la Ley Nº 23.576 de Obligaciones Negociables y modificatorias, por medio del presente, TECNOVAX S.A. (la "Sociedad") informa que ha dispuesto la emisión de (i) las obligaciones negociables Serie I Clase 1 a tasa de interés variable nominal anual con vencimiento a los 18 meses contados desde la Fecha de Emisión y Liquidación (según se define más adelante), denominadas, suscriptas, integradas y pagaderas en Pesos (en adelante, las "Obligaciones Negociables PYME Serie I Clase 1"); (ii) las obligaciones negociables PYME Serie I Clase 2 a tasa de interés fija con vencimiento a los 36 meses contados desde la Fecha de Emisión y Liquidación (según se define más adelante), denominadas en Dólares Estadounidenses a ser suscriptas e integradas en pesos al Tipo de Cambio Inicial y pagaderas en Pesos al Tipo de Cambio Aplicable (en adelante, las "Obligaciones Negociables PYME Serie I Clase 2" y junto con las Obligaciones Negociables PYME Serie I Clase 1, las "Obligaciones Negociables PYME", las "Obligaciones Negociables PYME Serie I" o las "Obligaciones Negociables"), por un valor nominal de hasta USS 5.000.000 (Dólares estadounidenses cinco millones) (o su equivalente en otras monedas) o ampliable por hasta U\$S 10.000.000 (Dólares estadounidenses diez millones) (en adelante, el "Monto Total Autorizado"), a ser emitidas en el marco del Programa (conforme se define más adelante). a) Aprobaciones societarias: (i) Asamblea General Extraordinaria de Accionistas de la Sociedad de fecha 23 de diciembre de 2022, la creación de un Programa Global para la emisión de Obligaciones Negociables simples (no convertibles en acciones) bajo el régimen para pequeñas y medianas empresas de la Comisión Nacional de Valores (el "Régimen PyME") por hasta un monto de por hasta un monto de U\$S 19.000.000 (Dólares Estadounidenses diecinueve millones) (o su equivalente en otras monedas y/o unidades de valor) en circulación (el "Programa" y las "Obligaciones Negociables PYME", respectivamente); (ii) la reunión de Directorio de 23 de diciembre del 2022, fijó los términos y condiciones aplicables a las Obligaciones Negociables PYME, que se emitirán bajo el Programa; (iii) Actas de Subdelegados de fecha 17 de abril de 2023 y 26 de junio de 2023 que aprobaron los términos y condiciones definitivos del Programa; (iv) Acta de Directorio de fecha 12 de mayo de 2023 que aprobó la Emisión de las Obligaciones Negociables PYME Serie I; y (v) Acta de Subdelegados de fecha 27 de junio de 2023 que aprobó los términos y condiciones de las Obligaciones Negociables PYME Serie I. b) Datos de la Sociedad: La Sociedad fue originalmente constituida por escritura pública número 95, de fecha 24 de junio de 2003, e inscripta ante la Inspección General de Justicia (la "IGJ") con fecha 17 de julio de 2003 bajo el Número 9813 del Libro 22 de Sociedades por Acciones, y por un plazo de 99 años a partir de la fecha de su inscripción en IGJ; (c) Conforme el artículo tercero del estatuto social, la Sociedad "tiene por objeto, realizar en el país o en el extranjero, por cuenta propia y/o de terceros y/o asociada con terceros, las siguientes actividades: Industrial y Comercial: desarrollo, elaboración, industrialización, fraccionamiento, suministro, distribución, importación, exportación, representación y/o licenciamiento de productos y/o marcas propias y/o de terceros, promoción y/o venta de productos biológicos, químicos, farmacéuticos de cualquier tipo, naturaleza y/o destino, suplementos y/o complementos alimentarios y/o insumos agropecuarios, tanto para uso animal, vegetal o humanos. La realización de investigaciones científicas y la prestación de servicios a terceros relacionados con el objeto social. Comercial: la compra, venta, importación, exportación, comisión, consignación, representación, distribución, permuta, alquiler y cualquier otra forma de comercialización de productos, maquinarias, equipos, materiales, insumos, materias primas, herramientas, artículos, aparatos, muebles, mercaderías, tradicionales y no tradicionales, ya sea manufacturados o en su faz primaria. Financiera: mediante el otorgamiento y la obtención de préstamos y garantías reales y personales, incluyendo fianzas y/o avales, de o a favor de terceros, ya sean gratuitas u onerosas, y respecto de obligaciones propias y7o de terceros. Se excluyen las operaciones comprendidas en la ley 21.526 y en toda otra que requiera el concurso del ahorro público. Representaciones y Mandatos: representaciones, mandatos, agencias, comisiones, consignaciones, gestiones de negocios y administración de bienes capitales y empresas en general, nacionales e internacionales. Fideicomiso: suscribir contratos de fideicomiso con motivo de la organización y administración de emprendimientos, actuando como Sociedad fiduciaria en un todo de acuerdo con lo dispuesto por el Código Civil y las disposiciones de la Ley 24.441";

d) Capital social: El capital social de la Sociedad al 31 de diciembre de 2022 es de \$142.738.670 (pesos ciento cuarenta y dos millones setecientos treinta y ocho mil seiscientos setenta). e) Patrimonio Neto: El patrimonio neto de la Sociedad al 31 de diciembre de 2022 es de \$3.976.882.479 (pesos tres mil novecientos setenta y seis millones ochocientos ochenta y dos mil cuatrocientos setenta y nueve); f) Monto y Moneda de Emisión: (i) las Obligaciones Negociables PYME Serie I Clase 1 a tasa de interés variable nominal anual con vencimiento a los 18 meses contados desde la Fecha de Emisión y Liquidación (según se define más adelante), denominadas, suscriptas, integradas y pagaderas en Pesos; y (ii) las Obligaciones Negociables PYME Serie I Clase 2 a tasa de interés fija con vencimiento a los 36 meses contados desde la Fecha de Emisión y Liquidación (según se define más adelante), denominadas en Dólares Estadounidenses a ser suscriptas e integradas en pesos al Tipo de Cambio Inicial y pagaderas en Pesos al Tipo de Cambio Aplicable; por un valor nominal de hasta U\$S 5.000.000 (Dólares estadounidenses cinco millones) (o su equivalente en otras monedas) o ampliable por hasta U\$S 10.000.000 (Dólares estadounidenses diez millones) a ser emitidas en el marco del Programa. g) Fecha de Emisión y Liquidación: Será dentro de los 3 (tres) días hábiles siguientes de concluido el Período de Licitación o aquella otra fecha posterior conforme se informe en el aviso de suscripción a publicar en la AIF y los sistemas de información de los mercados autorizados donde se listen y/o negocien las Obligaciones Negociables. h) Fecha de Vencimiento: (i) de las Obligaciones Negociables PYME Serie I Clase 1: Será en la fecha en que se cumplan 18 meses contados desde la Fecha de Emisión y Liquidación y será informada en el Aviso de Resultados; (ii) de las Obligaciones Negociables PYME Serie I Clase 2: Será en la fecha en que se cumplan 36 meses contados desde la Fecha de Emisión y será informada en el Aviso de Resultados. j) Condiciones de Amortización: El capital de las Obligaciones Negociables será amortizado en un único pago en las Fechas de Vencimiento de las Obligaciones Negociables Serie I. k) Tasa de interés: (i) Obligaciones Negociables PYME Serie I Clase 1: El capital no amortizado de las Obligaciones Negociables PYME Serie I Clase 1 devengará intereses a una tasa de interés variable nominal anual desde la Fecha de Emisión y Liquidación inclusive hasta la fecha en que el capital sea totalmente amortizado (no inclusive), estableciéndose que dicha tasa de interés será el equivalente a la suma de: (i) la Tasa de Referencia, más (ii) el Margen Aplicable, conforme el Suplemento de Prospecto y el Aviso de Suscripción. (ii).Obligaciones Negociables PYME Serie I Clase 2: Las Obligaciones Negociables Serie I Clase 2 devengarán intereses sobre su capital pendiente de pago a una tasa de interés fija que podrá será licitada, conforme el Suplemento de Prospecto y el Aviso de Suscripción. I) Monto de las obligaciones negociables emitidas por la Sociedad con anterioridad: La Sociedad no ha emitido valores negociables ni debentures con anterioridad; m) Deudas de la Sociedad: Al 31 de diciembre de 2022, la Sociedad posee deudas por \$ 835.823.092 (pesos ochocientos treinta y cinco millones ochocientos veintitrês mil noventa y dos) contraídas con privilegios o garantías reales.

Pablo Grand Poncent Subdelegado

TECNOVAX S.A.