Sogeclair S.A. — M&A Activity 2014

Nov 14, 2014

Acquisition stratégique en Amérique du Nord

SOGECLAIR annonce avoir, ce jour, pris une participation de 80% dans le groupe aéronautique canadien MSB (MSB Design Inc et Ressources Globales Aero Inc), spécialisé dans l'aménagement intérieur d'aéronefs, implanté à Montréal et qui dispose d'une filiale aux Etats-Unis.

Ce groupe compte plus de 200 employés et a réalisé, sur son dernier exercice, un chiffre d'affaires de 28 millions de dollars canadiens (environ 20 millions d'euros) et un résultat net à l'équilibre. A moyen-terme sa marge rejoindra les niveaux de celle de SOGECLAIR.

SOGECLAIR et MSB ne communiquent pas sur le prix de la transaction. Fort d'une structure de bilan solide avec un gearing négatif de 16% et aidé par des conditions de financement favorables, SOGECLAIR a fait le choix de financer l'opération principalement par emprunt bancaire.

MSB comprend une activité d'ingénierie (50%) et une activité manufacturing (50%) et compte, notamment parmi ses clients, le groupe BOMBARDIER (avec le statut de « Preferred Supplier ») EMBRAER, GULFSTREAM, HONDA, INNOTECH, ZODIAC…

Les équipes de MSB seront conservées et contribueront au développement de SOGECLAIR dans le domaine Aéronautique et Spatial en Amérique du Nord.

La complémentarité des activités entre SOGECLAIR et MSB renforcent les offres respectives :

• en Amérique grâce aux savoir-faire de SOGECLAIR en structure (composite et métallique), gestion de configuration, manufacturing engineering, mise au point, équipements, etc…
• en Europe grâce à la compétence de MSB dans le domaine des aménagements cabines d'aéronefs.

Ce rapprochement est, pour le groupe, un fort accélérateur de croissance en Amérique du Nord.

Avec cette opération, SOGECLAIR adopte une stratégie offensive lui permettant d'élargir son panel clients et compétences, et soutenir la croissance de son chiffre d'affaires avec ses clients historiques.

Contacts

Pour SOGECLAIR : Philippe ROBARDEY, PDG - philippe.robardey@sogeclair.com Marc DAROLLES, DGA - marc.darolles@sogeclair.com - Tél. : +33 (0) 5.61.71.71.71 Plus d'informations sur www.sogeclair.com

Pour MSB : Mario SEVIGNY, VP - mario.sevigny@msbexpertise.com Plus d'informations sur www.msbexpertise.com