AI assistant
Softronic — Regulatory Filings 2011
Apr 2, 2012
3202_10-k_2012-04-02_604b5339-30c1-4081-9340-81e0efb40d6c.pdf
Regulatory Filings
Open in viewerOpens in your device viewer
Vi ser klart i Molnet
Vi är målinriktade
Vi är omvittnat målinriktade och långsiktiga. Ansvar är vårt favoritord. Människorna bakom den senaste IT-tekniken jobbar alltid hårt.
Softronic på 20 sekunder
Ledande konsultföretag
Softronic är ett av Sveriges ledande konsultföretag. Vi erbjuder ett brett utbud av IT- och managementtjänster och tar helhetsansvar för kundens behov.
Komplett partner
Vi är som bäst när kunden behöver en konsult som är både rådgivare och leverantör. Det ställer höga krav på oss men ger kunden ett betydande mervärde.
På börsen sedan 1998
Företaget har vuxit från fem anställda 1984 till ca 500. Softronic noterades på Nordiska Börsen i Stockholm 1998.
Goda kundreferenser
Vi har många framgångsrika projekt på meritlistan. Ett bevis på det är de långa kundrelationerna som ofta sträcker sig 10–20 år tillbaka i tiden.
Mätbara resultat
Softronic utmärker sig genom hög och jämn leveranskvalitet. Vid mätningar av kundnöjdhet har Softronic bland de högsta värdena i branschen.
Både breda och djupa
Konsulterna har djup verksamhetskompetens inom flera olika branscher och en genomsnittlig branscherfarenhet på nio år.
Det finns inga genvägar till de guldkantade uppdragen
För oss är det resan som är målet. Softronic har 26 års erfarenhet av framgångsrika och stora förändringsprojekt. Att våra kundrelationer är långa är det bästa beviset på vår framgång.
Varje dag blir vi lite bättre
Affärsidé
Att genom långsiktigt partnerskap förbättra kundernas verksamhet med den senaste informationstekniken.
Vision
Att vara en ledande utvecklingspartner inom utvalda satsningsområden med kapacitet att hantera stora affärsavgörande spjutspetsprojekt.
Finansiell målsättning
Att uppvisa tillväxt och marginal som matchar de bästa börsnoterade konkurrenterna.
Strategi
Uppnå stabil lönsamhet och tillväxt genom att:
- Ständigt, tillsammans med kunderna, aktivt utveckla deras huvudprocesser
- Vara både kreativ rådgivare och kvalitativ leverantör
- Kombinera kunnande om verksamhet och teknik
- Vara ledande inom våra satsningsområden
- Skapa nya satsningsområden organiskt eller via förvärv
- Ta ansvar för garanterade leveranser i rätt tid och till rätt kostnad
- Rekrytera och utveckla medarbetare med bred kompetens
Som IT-konsult måste man anstränga sig lite extra
Drift, support och tuffa utvecklingsprojekt – utmanade situationer hör till vardagen.
Därför väljer kunderna oss
Vi stimuleras av hårda krav
Kundernas beställarkompetens har ökat avsevärt de senaste åren. De ställer med rätta allt högre krav på kvalitet, leveranstider och fasta priser. Kunderna förstår möjligheterna med den senaste informationstekniken och fattar investeringsbeslut utifrån de effekter de kan se i verksamheten.
Vi svarar upp mot kundernas hårda krav genom att kombinera verksamhets- och teknikkunskap med förmågan att leverera åtaganden snabbt och kostnadseffektivt.
En iller bland elefanter
Våra konkurrenter är främst större IT-företag som Logica, EDB och Tieto. Vi arbetar liksom dem med kundernas ledning i en partnerrelation för att förbättra deras affärer med hjälp av ett komplett utbud av kvalificerade tjänster i paketerad form.
Storleken betyder allt
Vi är flexibla och snabbrörliga. Det är därför kunderna väljer oss.
- Vi är tillräckligt stora för att erbjuda den bästa kompetensen med stor leveranssäkerhet och kvalitet – även i riktigt omfattande projekt
- Vi är tillräckligt små för att prioritera kundernas behov och att få dem att känna sig betydelsefulla
- Våra kunder tycker att det är bättre att vara en stor kund hos en mindre leverantör än tvärtom
Vi kan verksamhet
Softronic kompetensutvecklar ständigt medarbetarna i olika verksamheter och rekryterar erfarna konsulter.
Ledande verksamhetskunskap
Inte bara IT
Idag är det viktigt att vara ledande inom både verksamhet och teknik.
Softronic kompetensutvecklar medarbetarna i olika verksamheter samt knyter till sig erfarna konsulter inom prioriterade verksamhetsområden.
Generell verksamhetskompetens
Vår specialitet är att effektivisera processflöden inom försäljning, administration, R&D, produktion, distribution och eftermarknad.
Vi har lång erfarenhet av e-handel, kundtjänst, ärendehantering, logistik och beslutsstöd. Vårt verksamhetskunnande är därmed till nytta inom många olika branscher.
Branschinriktning
Specifikt branschkunnande är viktigt. Idag har Softronic ledande verksamhetskompetens inom:
- Hälsa och sjukvård
- Utbildning
- Kommunal verksamhet
- Offentlig förvaltning
- Bank, Finans, Försäkring
- Resor, Logistik, Handel
- Medlemsverksamhet
- Telekom
Denna kompetens har också paketerats i specifika branscherbjudanden i allt från utredningsuppdrag till färdiga systemlösningar vilka kan levereras på olika sätt som molntjänster eller outsourcingåtaganden.
Många år av framgång
Softronic har 26 års erfarenhet av att framgångsrikt driva verksamhet på en tuff marknad.
Vi erbjuder trygghet
Många år av framgång
Softronic har 26 års erfarenhet av att framgångsrikt driva verksamhet på en tuff marknad. Vi är redo för utmanande situationer.
Både rådgivare och leverantör
Förändringar måste kunna ske snabbt och kostnadseffektivt.
För att kunden ska känna sig trygg med nya lösningar krävs att vi kan förmedla kunskap och inge förtroende under projektets gång. Vi kan agera som rådgivare i tidiga faser men också ta leveransansvar för att projektmål uppfylls.
Närhet till kunden
De flesta av våra kunder har samarbetat med oss under flera år. Tillsammans bygger vi långsiktiga relationer grundade på samverkan, tillit och ansvarstagande.
Gemensamma beslut
För att ett projekt ska bli framgångsrikt krävs att kundorganisationen är involverad i förändringen. Därför arbetar vi alltid tillsammans med kunden i projekten och tar viktiga beslut gemensamt.
Vi har färdiga arbetssätt för samverkan i allt från styrning av projekt till gemensamt arbete i varje projektfas.
Garanterat resultat
Vi garanterar att komplexa projekt blir klara i tid, till rätt kostnad och med rätt innehåll.
Vi garanterar resultat
Strikt styrning
Vi garanterar att komplexa projekt blir klara i tid, till rätt kostnad och med rätt innehåll.
Det kan vi göra genom:
- Strikt styrning med beprövade modeller och metoder: Vi använder kända projektstyrningsmodeller som PPS och PROPS, Agila metoder för utveckling och ett flertal testmetodiker. Förvaltning sker enligt PM3 integrerat med ITIL för drift.
- Djup insikt i kundernas huvudprocesser. Vi har redan djup kunskap om många branscher och processer: Kundservice- och försäljningsprocesser, tillverkning, produktutveckling och logistik.
Stor kunskap om den senaste teknikens möjligheter: Vi har använt webbteknik sedan mitten av 90-talet och SOA (Serviceorienterad Arkitektur) sedan 2001. All teknikutveckling de senaste 20 åren inklusive allt snabbare och mer tillgänglig infrastrukur har möjliggjort det senaste tekniksprånget. Med Molntjänster kan kunderna erbjudas mjukvara som tjänst med helt nya affärsmodeller där leverans och betalning kan ske efter nyttjande och önskad prestanda.
Erfarenhet
Den viktigaste garantin för ett lyckat åtagande är att under många år ha drivit hundratals stora komplexa projekt på ett framgångsrikt sätt.
Inga obehagliga överraskningar
Våra genomtänkta, testade och flexibla lösningar är så bra att vi paketerar om och återanvänder dem.
Väl beprövade lösningar
Förberedda
Utifrån beprövade lösningar kan vi med begränsade investeringar öka effektiviteten och flexibiliteten och därmed kundens konkurrenskraft.
Effektiva
Rätt arkitektur avgör framgång. Att koppla samman olika system i en organisation och låta automatisera verksamhetsprocesserna kan spara mycket tid och arbete. Idag är SOA en mycket god grund för detta och numera accepterad av alla som en branschstandard. Softronic har byggt sina lösningar enligt SOA sedan 2001.
Flexibla
Genom paketering och återanvändning kan genomtänkta, testade och flexibla lösningar överföras mellan olika kunder. Det här är några paketerade lösningar vi kan erbjuda:
- ITM det kompletta systemstödet till försäkringsbolag
- APPIA resehantering på nätet
- Softflow processmotor för exempelvis ärendehantering
- CM1 tjänst mot penningtvätt
- EF1 e-förvaltningsstödjande molntjänster
- Microsoft Dynamics ERP och CRM system
- IP-baserad kundtjänsthantering från SAP
- QlickView beslutsstöd
- EPiServer och MS Sharepoint– integrerad webbpublicering och dokumenthantering
- Vklass komplett lärplattform för skolor
- De senaste lösningarna baserade på .Net, MS Azure och Java
Se klart i Molnet
Nu kan molntjänster komplettera traditionell outsourcing för att hantera olika processer och funktioner medan kunderna fokuserar på kärnverksamheten och samtidigt effektiviserar.
Molntjänster och Outsourcing
Från serverdrift till molntjänster
Outsourcing av IT innebär inte längre bara att lägga ut drift av infrastruktur som nätverk och servrar.
Softronic erbjuder betydligt mer - möjligheten att ta hand om hela IT-verksamheten inklusive utveckling, applikationsdrift och förvaltning av komplexa verksamhetssystem.
Det ger kundföretagen möjlighet att fokusera på kärnverksamheten och samtidigt effektivisera och få bättre kontroll.
Mjukvara som molntjänster
Softronic är idag ledande på leverans av molntjänster av typen SaaS - mjukvara som tjänst. I samarbete med Microsoft kan vi erbjuda standardprodukter som Dynamics, Office och Sharepoint online i molnet. Vi kan också erbjuda konsulttjänster och mjukvaruleveranser i Microsofts Azure.
Samtidigt erbjuder vi egna SaaS-tjänster inom resebranschen, finanssektorn liksom till kommuner, landsting och statliga myndigheter via Kammarkollegiets ramavtal för e-förvaltningsstödjande tjänster.
Unik på marknaden
Softronic är en av få medelstora IT-konsultföretag som har både resurserna, bredden och den långa erfarenheten att leverera verksamhetskritiska tjänster under totalansvar.
Nya möjligheter
Softronics modell handlar inte bara om att kunden avhänder sig ett problem utan om att skapa nya möjligheter. Vi erbjuder allt från IT-drift till verksamhetsprocesser levererade som molntjänster.
Garanterad effekt
Kunden överlåter driften av det vardagliga förändringsarbetet till specialister och får därigenom ständigt utvecklade funktioner med garanterade effekter. Dessutom är det oftast en direkt kostnadsbesparing för kunden.
Kunden ständigt i fokus
Vi bryr oss mindre om teoretiska organisationsscheman och mer om kundens faktiska behov. Vår organisation får anpassa sig.
Lyhördhet - vår organisationsmodell
Affärsområden som en spegelbild av kunden
Vi tror på att anpassa vår organisationsstruktur efter kundens behov istället för tvärtom. Det bästa sättet att beskriva vår struktur är därför att titta på kunderna. Vi strävar efter att vara deras spegelbild och har därför strukturerat våra affärsområden utifrån kunderna:
Enterprise Partner
Kompletta systemlösningar avsedda för försäkringsbranschen i norra Europa baserade på det egna försäkringssystemet ITM som hanterar allt från riskförsäkringar till privata och tjänstebaserade fondförsäkringar.
Health Partner
Utveckling och förvaltning av komplexa verksamhetssystem liksom e-förvaltningsstödjande molntjänster för hälsa och sjukvård.
Solution Partner
Komplexa verksamhetssystem för medlemsorganisationer samt integrerade IPtelefonilösningar i kundtjänstprocesser för alla branscher. Outsourcing av både drift och förvaltning till alla branscher.
Development Partner
Webbaserade Enterprise Content Managementlösningar integrerade med verksamhetssystem för e-handel och logistik. Systemlösningar och molntjänster för skolor.
ERP
- Systemlösningar baserade på Microsoft
- Dynamics affärssystem integrerade med
- e-handel och verksamhetssystem.
- Lösningarna kan levereras som molntjänster.
Åtaganden på högsta nivå
Consultus och övriga affärsområden levererar både management- och IT-tjänster av högsta klass till ledning och verksamhet hos kunderna.
Fler kundnära affärsområden
Consultus Managementkonsulter
Ger kundernas ledning stöd i utveckling och förändring. Fokus ligger på förändringsledning, lärande, ledarskap samt kompetensutveckling.
Business Partner
Erbjuder resebranschen färdiga systemlösningar, outsourcing och molntjänster under varumärket Appia. Övriga branscher erbjuds CRM-lösningar, projektledning, IT-management, verksamhets- och systemutvecklingskonsulter.
Financial Partner
Åtaganden inom verksamhetsutveckling och IT-projekt liksom specialistkonsulttjänster till bank och finanssektorn. Erbjuder molntjänst mot penningtvätt - CM1.
Technology Partner
Kvalificerade produktutvecklings- och teståtaganden samt konsulttjänster åt telekom och övrig industri.
Public Partner
Med bas i Sundsvall erbjuds specialistkonsulttjänster och åtaganden främst till offentlig sektor och processindustri i norra Sverige.
Cloud Partner
Softronics nya affärsområde står för ny-
tänkande och innovation.
Här utvecklas de senaste molntjänsterna som
t ex EF1 e-förvaltningsstödjande tjänster för kommuner, landsting och statliga verk enligt Kammarkollegiets ramavtal.
Softronic är vinnare!
Lösningar från Softronic är inte bara uppskattade av kunderna. Att vi vunnit Microsoft Award sex gånger är ytterligare bevis på vår höga tekniska innovationsförmåga.
www.softronic.se Ringvägen 100, 118 60 Stockholm Telefon: 08-51 90 90 00 Fax: 08-51 90 91 00
Vårt mål är att ligga i toppen!
Softronic har under många år varit bland de bästa noterade IT-konsultföretagen räknat både i tillväxt och lönsamhet. Efter genomförda förvärv ökar möjligheterna ytterligare. Marknaden ger nu möjligheter till både prisökningar och nya satsningar inom molntjänster och affärsförbättrande projekt.
Efterfrågan i konsultmarknaden planade ut under 2011 efter en stark ökning 2010. Det har också skett ett tydligt trendbrott där timpriserna i nya uppdrag har ökat i takt med efterfrågeökningen för första gången på många år. I och med detta finns möjlighet både till ökad tillväxt och stabilt höga marginaler.
Molntjänster, outsourcing och andra kvalificerade uppdrag med längre tidshorisont, som är Softronics huvudverksamhet, kommer också att öka i omfattning. Dessa uppdrag tar dock betydligt längre tid att sälja in än de specialistkonsultuppdrag som nu direkt påverkas av den ökande efterfrågan.
Det finns ett uppdämt behov av att investera i IT-stöd inom försäljning, logistik, tillverkning och administration. Det gäller både processeffektiviseringar i avsikt att verka i en allt mer konkurrensutsatt verklighet liksom investeringar i nya marknader och produkter. De företag som har resurser i form av goda finanser och klok ledning kommer under de närmaste åren att investera i moderna IT-stöd för att komma i ett betydligt bättre konkurrensläge.
Softronic har en bas av outsourcinguppdrag med stabil grundlönsamhet samt en mycket god finansiell ställning som ger stor uthållighet och frihet att agera oavsett marknadsutvecklingen. Det ger också en stark position att konkurrera med molntjänster och outsourcingavtal som kräver investeringar men där dessa används under långa avtalsperioder. Den goda finansiella ställningen ger möjlighet till fortsatta strukturaffärer.
Tidigare förvärv av bla Modul 1 innebär stora möjligheter till synergier i kundledet samt att utnyttja resurser mer effektivt.
Softronic har en tydlig målsättning att fortsätta vara bland de bästa noterade ITkonsultföretagen räknat både i tillväxt och lönsamhet.
Anders Eriksson VD, Softronic
2011 högsta omsättningen någonsin
- Tillväxt bland de bästa i branschen
- Softronic tecknade många nya kundavtal om större projekt
- Antal genomsnittligt anställda uppgick till 465 personer och omsättningen var 526,4 Mkr
- Engångskostnader uppgick till 19 Mkr
| Mkr | 2011 | 2010 | 2009 | 2008 | 2007 |
|---|---|---|---|---|---|
| Omsättning, Mkr | 526,4 | 403,5 | 374,4 | 434,6 | 307,3 |
| EBIT, Mkr | 38,6 | 38,8 | 35,6 | 64,9 | 49,6 |
| Resultat före skatt, Mkr | 39,1 | 40,7 | 36,6 | 66,6 | 52,1 |
| Vinstmarginal, % | 7,4 | 10,1 | 9,8 | 15,3 | 17,0 |
| Genomsnittligt antal anställda | 465 | 374 | 363 | 369 | 259 |
| Antal medarbetare vid årets slut | 441 | 494 | 371 | 367 | 270 |
| Beläggningsgrad, % | 79 | 80 | 78 | 78 | 77 |
| Timpris, genomsnitt, kr | 914 | 913 | 904 | 907 | 898 |
Utdelning föreslås uppgå till 0,45 kr per aktie.
Resultat efter skatt per aktie: 0,53 kr (0,60 kr).
Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till 27,8 Mkr (39,3 Mkr).
Totala likviditetsutrymmet den 31 december 2011 var 54,8 Mkr.
Soliditeten uppgick till 74 % (68 %).
Medarbetarna
Det är stimulerande och utvecklande att arbeta på Softronic. Kulturen präglas av öppenhet, tydlighet och ärlighet. Initiativförmåga och vilja att ta ansvar uppmuntras. Ett bevis på att medarbetarna trivs är att de stannar kvar länge. Den genomsnittliga anställningstiden är sex år.
Omfattande kompetens
Kompetensen hos Softronics konsulter är hög:
- Branscherfarenheten är i snitt tio år
- Cirka 84 procent av konsulterna har akademisk utbildning
- Vid ingången av 2011 hade Softronic 494 anställda
- Vid utgången av 2011 var 441 personer anställda
Ledning och styrning
Ledning
Softronic har en mycket tydlig ledningsfilosofi. Den bygger på att affärsområdes- och dotterbolagschefer har fullständigt och självständigt ansvar för försäljning, rekrytering och leverans. Det får inte finnas någon form av tveksamhet avseende vem som är ansvarig för kundkontakter, konsulternas utveckling och enhetens resultat. Arbetet bedrivs mycket entreprenörsorienterat med krävande målstyrning där både intäkter och kostnader ständigt optimeras. Centrala funktioner minimeras i varje läge liksom antalet odebiterbara personer ute i organisationen.
Bolagsstyrning
Styrelsens arbete beskrivs i förvaltningsberättelsen. Företaget tillämpar svensk kod för bolagsstyrning. Valberedningen består av fem personer varav en är tillsatt av Aktiespararna. Beredningen skall verka på ett sådant sätt att enskilda aktieägare kan lämna förslag på styrelseledamöter och tillse att dessa förslag blir behandlade i god tid före årsstämman.
Att äga aktier i Softronic
Bolagets största aktieägare 31 december 2011
| A-aktier | B-aktier | Andel i kapital % | Röster % | |
|---|---|---|---|---|
| Anders Eriksson med familj och bolag | 1 875 400 | 9 318 160 | 21,3% | 33,8% |
| Traction | 589 000 | 10 939 810 | 21,9% | 20,3% |
| Stig Martín med bolag | 891 600 | 3 345 600 | 8,1% | 14,8% |
| Swedbank Robur Fonder | - | 4 020 350 | 7,6% | 4,8% |
| Försäkringsbolaget Avanza Pension | - | 1 556 513 | 3,0% | 1,9% |
| Rambas AB | - | 840 900 | 1,6% | 1,0% |
| Nordnet Pensionsförsäkring AB | - | 809 689 | 1,5% | 1,0% |
| Länsförsäkringar småbolagsfond | - | 748 935 | 1,4% | 0,9% |
| Humle Småbolagsfond | - | 700 000 | 1,3% | 0,8% |
| Mats-Olof Ekberg | 8 000 | 400 000 | 0,8% | 0,6% |
| Övriga aktieägare | 6 000 | 16 582 846 | 31,5% | 20,1% |
| Summa antalet aktier | 3 370 000 | 49 262 803 | ||
| Summa procent kapital/röster | 100,0% | 100,0% |
Aktien
Softronicaktien är sedan december 1998 noterad på Stockholmsbörsen. Aktien handlas på OMX Nasdaq Stockholm Small Cap. Anta-
let aktieägare i Softronic uppgick till 5 604 stycken per 31 december 2011.
Utdelningspolitik
Samtliga aktier äger lika andel i bolagets tillgångar och vinst. Målsättningen är att den långsiktiga utdelningsnivån skall uppgå till cirka 50 procent av resultat efter skatt beroende på bolagets kapitalbehov av investeringar och förändringar i rörelsekapital samt aktieägarnas önskan om en god direktavkastning.
Utveckling
Aktiekapitalet i Softronic uppgick vid utgången av 2011 till 21 053 122 kr fördelat på 52 632 803 aktier där 170 046 stycken aktier serie B har apportemitterats under året vid förvärvet av Modul 1 Data AB (namnändrat till Softronic 1 AB). Aktiekursen var vid ingången av 2011 7,50 kronor och vid utgången av året 5,50 kronor. Det innebär en betydligt bättre utveckling än SIX IT-index.
Styrelse
Ledamot sedan 2008 (även 01-06). VD i AB Traction. Övriga styrelseuppdrag: Partnertech, Nilörn, OEM Int. A-aktier: - B-aktier: -
Petter Stillström, 1972
Ragnar Wilton, 1942 Ledamot sedan 2005 Övriga styrelseuppdrag: Cargo Center, TFK, Amapola A-aktier - B-aktier: 100 000
Anders Eriksson, 1956 VD och ledamot sedan 1984 Anställd sedan 1984 Övriga styrelseuppdrag: HIFAB Group AB, AB Traction A-aktier: 1 875 400 B-aktier: 9 318 160
Stig Martín, 1945 Ledamot sedan 1984 Övriga styrelseuppdrag: Goodtech ASA, Västgötadata A-aktier: 891 600 B-aktier: 3 345 600
Mats Runsten, 1958 Ledamot sedan 2001 vVD i Rydgruppen Sverige AB A-aktier: - B-aktier: 10 000
Thomas Högström, 1963 Arbetstagarrepresentant sedan 2003 Anställd sedan 1996 A-aktier: - B-aktier: 1 800
Cecilia Nilsson, 1965 Arbetstagarrepresentant sedan 2010 anställd sedan 1993 A-aktier: - B-aktier: 1 600
Samtliga vid årsstämman valda ledamöter är oberoende i förhållande till bolaget och dess ledning med undantag för Anders Eriksson som är anställd som verkställande direk- tör. Anders Eriksson, Petter Stillström (via indirekt ägande, Traction) och Stig Martín är ej oberoende i förhållande till större ägare.
A-aktier: - B-aktier: -
A-aktier: -
Anställd sedan 2001 A-aktier: - B-aktier: 10 000
Ledning
Anders Eriksson, 1956 VD Anställd sedan 1984 A-aktier: 1 875 400 B-aktier: 9 318 160
Anders Bergman, 1964 Ekonomichef Anställd sedan 2004 A-aktier: - B-aktier: -
Mikael Knapp, 1952 Affärsområdeschef Anställd sedan 1997 A-aktier: -
Leif Sjöberg, 1954 Försäljningschef Anställd sedan 2005 A-aktier: - B-aktier: -
Joachim Lundberg, 1965 Operativ chef Anställd sedan 1995 A-aktier: - B-aktier: 163 600
Anställd sedan 1994 A-aktier: - B-aktier: 9 220
Pernilla Kuniholm, 1967 Strategisk HR Anställd sedan 2006 A-aktier: - B-aktier: -
Roger Gustavsson, 1969 Affärsområdeschef Anställd sedan 1999 A-aktier: - B-aktier: -
Mathias Kjellberg, 1971 Affärsområdeschef Anställd sedan 1999 A-aktier: - B-aktier: -
B-aktier: -
Joachim Värling, 1967 Affärsområdeschef Anställd sedan 1998 A-aktier: - B-aktier: 2 400
Lars Jedvall, 1949 Affärsområdeschef Anställd sedan 2008 A-aktier: - B-aktier: 950
Mathias Ekman, 1971 Affärsområdeschef Anställd sedan 2000 A-aktier: - B-aktier: 607
Revisorer Ernst & Young AB: Thomas Forslund, 1965 Auktoriserad revisor. Huvudansvarig revisor sedan 2011.
Ekonomisk översikt
| RESULTATRÄKNING, Mkr | 2011 | 2010 | 2009 | 2008 | 2007 |
|---|---|---|---|---|---|
| Intäkter | 526,4 | 403,5 | 374,4 | 434,6 | 307,3 |
| Rörelsens kostnader | -477,0 | -357,0 | -332,4 | -364,0 | -255,5 |
| Avskrivningar enligt plan | -10,8 | -7,7 | -6,4 | -5,7 | -2,2 |
| Rörelseresultat | 38,6 | 38,8 | 35,6 | 64,9 | 49,6 |
| Finansnetto | 0,5 | 1,9 | 1,0 | 1,7 | 2,5 |
| Resultat efter finansnetto | 39,1 | 40,7 | 36,6 | 66,6 | 52,1 |
| Skatt | -11,0 | -11,4 | -10,1 | -19,3 | -15,0 |
| Periodens resultat | 28,1 | 29,3 | 26,5 | 47,3 | 37,1 |
| BALANSRÄKNING, Mkr | 2011 | 2010 | 2009 | 2008 | 2007 |
| Tillgångar | |||||
| Immateriella anläggningstillgångar | 121,8 | 125,2 | 77,7 | 74,4 | 36,1 |
| Materiella anläggningstillgångar | 12,1 | 11,6 | 10,2 | 8,9 | 6,6 |
| Finansiella anläggningstillgångar | 17,4 | 18,6 | 0 | 0 | 4,4 |
| Omsättningstillgångar | 122,5 | 133,6 | 79,4 | 101,7 | 71,2 |
| Likvida medel (inkl kortfristiga placeringar) | 31,8 | 43,2 | 69,9 | 65,8 | 62,7 |
| Summa tillgångar | 305,6 | 332,2 | 237,2 | 250,8 | 181,0 |
| Eget kapital och skulder | |||||
| Eget kapital | 225,5 | 227,2 | 172,9 | 161,2 | 128,2 |
| Ej räntebärande skulder | 80,1 | 105,0 | 64,3 | 89,6 | 52,8 |
| Summa eget kapital och skulder | 305,6 | 332,2 | 237,2 | 250,8 | 181,0 |
| nyckeltal anst äll da |
2011 | 2010 | 2009 | 2008 | 2007 |
| Medeltal anställda | 465 | 374 | 363 | 369 | 259 |
| Medeltal debiterande konsulter | 449 | 357 | 346 | 352 | 245 |
| Omsättning per anställd, Tkr | 1132 | 1079 | 1031 | 1178 | 1187 |
| Tjänsteomsättning per debiterande konsult, Tkr | 935 | 922 | 887 | 991 | 984 |
| Förädlingsvärde per anställd, Tkr | 786 | 769 | 759 | 878 | 880 |
| Personalkostnad per anställd, Tkr | 703 | 665 | 661 | 702 | 691 |
| Resultat före skatt per anställd, Tkr | 84 | 109 | 101 | 180 | 201 |
| NYCK ELTAL |
2011 | 2010 | 2009 | 2008 | 2007 |
| Balansomslutning, Mkr | 305,6 | 332,2 | 237,2 | 250,8 | 181,0 |
| Eget kapital, Mkr | 225,5 | 227,2 | 172,9 | 161,2 | 128,2 |
| Avkastning på eget kapital, % | 12,6 | 15,9 | 16,0 | 33,1 | 32,6 |
| Rörelsemarginal, % | 7,3 | 9,6 | 9,5 | 14,9 | 16,1 |
| Vinstmarginal, % | 7,4 | 10,1 | 9,8 | 15,3 | 17,0 |
| Likviditet, ggr | 2,0 | 1,7 | 2,6 | 2,0 | 2,5 |
| Soliditet, % | 73,8 | 68,4 | 72,9 | 64,3 | 70,8 |
| kassaflö de, Mkr |
2011 | 2010 | 2009 | 2008 | 2007 |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten | 27,8 | 39,3 | 27,6 | 53,2 | 55,3 |
| Kassaflöde från investeringsverksamheten | -15,5 | -33,0 | -19,6 | -35,4 | -9,6 |
| Kassaflöde från finansieringsverksamheten | -23,7 | -22,3 | -14,6 | -14,6 3,2 |
-14,4 |
| Årets kassaflöde | -11,4 | -16,0 | -6,6 | 31,3 |
SOFTRONIC AB Huvudkontor: Ringvägen 100 118 60 Stockholm Tel: +46 8 51 90 90 00 Fax: +46 8 51 90 91 00 [email protected] www.softronic.se
SOFTRONIC DANMARK A/S Fruebergvej 3, boks 18 2100 DANMARK Ö Tel: +46 8 51 90 90 00 Fax: +46 8 51 90 91 00
SOFTRONIC AB Krokslätts Fabriker 45 431 37 MÖLNDAL Tel: +46 31 758 19 00 Fax: +46 31 758 19 49
Östra Promenaden 7A 211 28 Malmö Tel: +46 40 698 55 00 Fax: +46 40 698 55 01
Rådhusgatan 35 852 32 SUNDSVALL Tel: +46 60 64 11 00 Fax: +46 60 64 11 01
Rattikvägen 2 930 90 Arjeplog Tel: +46 8 51 90 90 00 Fax: +46 961 100 39
CONSULTUS AB Ringvägen 100 118 60 Stockholm Tel: +46 8 51 90 95 00 Fax: +46 8 51 90 91 00 [email protected] www.consultus.se
Östra Promenaden 7A 211 28 Malmö Tel: +46 40 698 55 10 Fax: +46 40 698 55 01 [email protected] www.consultus.se
Årsredovisning 2011
INFORMATION TILL AKTIEÄGARNA
ÅRSSTÄMMA 2012 FÖR SOFTRONIC AB (PUBL) ORG. NR. 556249-0192
Ordinarie årsstämma kommer att hållas torsdagen den 3 maj 2012 kl 17.30 i våra lokaler på Ringvägen 100, Stockholm. Särskild kallelse sker tidigast sex och senast fyra veckor före stämman. För att få deltaga i årsstämman måste aktieägare dels vara registrerade i den av Euroclear Sweden AB förda aktieboken senast den 26 april 2012, dels anmäla sitt deltagande till bolaget under adress Softronic AB (publ) Ringvägen 100, 118 60 Stockholm, eller per telefon 08-51 90 90 00, eller e-mail [email protected], senast kl 16.00 den 30 april 2012. Aktieägare, som låtit förvaltarregistrera sina aktier genom banks notariatavdelning eller annan förvaltare, måste i god tid före den 26 april 2012 tillfälligt hos Euroclear Sweden AB inregistrera aktierna i eget namn för att ha rätt att deltaga i stämman.
FÖRSLAG TILL VINSTUTDELNING
Förslag lämnas om att utdelning ska ske med 0,45 kr per aktie. Preliminär avstämningsdag om stämman antar förslaget för utdelning är 8 maj 2012 med beräknad utbetalning 11 maj.
RAPPORTER OCH EKONOMISK INFORMATION 2012 Delårsrapport (jan–mars), 3 maj Delårsrapport (april–juni), 15 augusti Delårsrapport (juli–sept), 25 oktober
BESTÄLLNINGSINFORMATION
Rapporter och ekonomisk information publiceras på Softronics webbplats www.softronic.se där också årsredovisningen finns att ladda ned i pdf-format.
innehåll
| förvaltningsberättelse | 1 |
|---|---|
| resultaträkning | 3 |
| balansräkning koncern | 4 |
| balansräkning moderbolaget | 5 |
| eget kapital | 6 |
| kassaflödesanalys | 7 |
| Redovisnings- och värderingsprinciper | 8 |
| noter | 10 |
| revisionsberättelse | 19 |
| BOLAGSSSTYRNINGSRAPPORT | 20 |
| REVISORS YTTRANDE |
21 |
Förvaltningsberättelse 2011
Styrelsen och verkställande direktören för Softronic AB (publ) 556249-0192 får härmed avge årsredovisning för räkenskapsåret 2011.
Väsentliga händelser och verksamheten
Softronic är ett konsultbolag inom IT och management vars tjänster spänner från rådgivning och nyutveckling till förvaltning och drift. Kunderna är främst medelstora och större företag och organisationer i Sverige.
Under det gångna året har bland annat följande inträffat:
Skiljenämnd har beslutat om tvångsinlösen av kvarvarande aktier i Modul 1 (ca 4,5 %) för 0,84 kr per aktie.
Softronic har förvärvat verksamheten i Nextres med personal och kundstock.
Softronic är en av de tio största leverantörerna av IT till offentliga sektorn enligt tidningen Dagens Samhälle.
Miljöarbete samt forskning & utveckling
Softronic arbetar löpande med miljöfrågor både inom intern arbetsmiljö och extern miljö. Bolaget bedriver ej tillståndspliktig verksamhet. Softronic arbetar kontinuerligt med utveckling av metoder och produkter där huvudprincipen är att utvecklingskostnader redovisas direkt över resultaträkningen om det inte är fråga om särskilda omständigheter.
Framtida utveckling
Softronic har en tydlig målsättning att fortsätta vara bland de bästa noterade IT-konsultföretagen räknat både i tillväxt och lönsamhet vilket varit ett faktum i många år.
Det finns stora möjligheter i samband med förvärvet av Modul 1 (namnändrat till Softronic 1), som gjordes i slutet av 2010, att ta tillvara synergier i kundledet samt möjlighet att samnyttja resurser mer effektivt. I den ytterst goda konsultmarknad som nu råder finns stora möjligheter att växa med fortsatt goda marginaler efter genomförda omstruktureringar.
Softronics policy är att inte ge några prognoser.
Risker och osäkerheter
De risker och osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och koncernen kan stå inför är främst relaterade till förändringar i personalens beläggning, snittdebitering, personalomsättning samt lönekostnader som alla har en avgörande påverkan på lönsamheten.
Skuldsättning
Koncernen har inga räntebärande skulder per 31 december 2011 och med en mycket god likviditet och ett bra kassaflöde är risken liten att löpande lånebehov skall uppstå. Koncernen har som mål att enbart uppta lån om detta krävs vid rörelseförvärv samt att lån relativt eget kapital skall optimeras så långt som möjligt. Koncernens finansiella risker är mycket låga. Koncernen har ingen väsentlig valutaexponering eller komplexa finansiella instrument med risk.
Det finns inga av bolaget kända avtal mellan aktieägare som kan medföra begränsningar i rätten att överlåta aktierna.
Omsättning och resultat
Koncernens verksamhet bedrivs som ett brett verksamhetsområde och rapporteras därav som ett rörelsesegment.
Omsättningen för koncernen 2011 uppgick till 526 Mkr (404 Mkr) som till största delen omsatts i Sverige. Nettoomsättningen per anställd uppgår till 1,1 Mkr (1,1 Mkr). Försäljning av konsulttjänster uppgår till 80 % (81 %) av omsättningen. övrig omsättning 20 % (19 %) består av licenser, varor samt vidarefakturerade varor och tjänster.
Koncernens kostnader före avskrivningar uppgår till 477 Mkr (357 Mkr). Personalkostnaderna har ökat från 249 Mkr till 327 Mkr.
Rörelseresultatet före avskrivningar för 2011 ökade till 49,3 Mkr (46,6 Mkr).
Engångskostnader till följd av förvärv och lokalflytt uppgick till 18,8 Mkr
Moderbolaget
Moderbolagets omsättning (sker i kommission med dotterbolagen) uppgick till 448 Mkr (318 Mkr) och årets rörelseresultat uppgick till -4 Mkr (4 Mkr). Det totala kassaflödet i moderbolaget uppgick till -8 Mkr (-16 Mkr). Softronic AB är noterat på Nasdaq OMX Stockholm Small Cap. De tre största ägarna räknat i andel av rösterna är Anders Eriksson med familj och bolag, AB Traction genom helägt dotterbolag och Stig Martín med bolag.
Finansiell ställning, investeringar med mera
Under 2011 har utdelning skett med 0,45 kr per aktie vilket minskat kassan med 23,7 Mkr. Förvärv av bland annat rörelsen i Nextres och minoritetsandelar i Modul 1 har minskat kassan med 9,6 Mkr. Omstruktureringskostnader och lösen av leasingavtal har belastat likviditeten med 20,3 Mkr.
Likvida medel uppgick till 32 Mkr (43 Mkr) i koncernen. Det totala likviditetsutrymmet den 31 december 2011, inklusive ej utnyttjade krediter, uppgick till 55 Mkr (66 Mkr).
Det totala kassaflödet i koncernen 2011 uppgick till -11 Mkr (-16 Mkr). Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till 28 Mkr (39 Mkr). Investeringsverksamheten gav ett kassaflöde på -16 Mkr (-33 Mkr). Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till -24 Mkr (-22 Mkr). Tillgångsslagen goodwill, övriga immateriella tillgångar och uppskjuten skattefordran/skuld uppgår till 139 Mkr (144 Mkr). Det motsvarar 62 % (63 %) av det egna kapitalet.
Styrelsens arbete
På den ordinarie årsstämman i maj 2011 omvaldes fem ledamöter och en nyvaldes, utsedda av årsstämman. I styrelsen ingår dessutom två arbetstagarrepresentanter utsedda av personalen.
Företaget har en valberedning bestående av fem personer, varav en är tillsatt av Aktiespararna. Valberedningen skall verka på ett sådant sätt att enskilda aktieägare får en kanal för att kommunicera sina förslag till sammansättning av styrelsen och att dessa förslag blir behandlade i god tid före årsstämman.
Företaget har vidare en ersättningskommitté bestående av styrelsens ordförande och en extern ordinarie styrelseledamot. Kommitténs ansvar skall vara att det upprättas väl genomtänkta avtal med verkställande direktören och övriga ledande befattningshavare. Enligt beslut på senaste årsstämman, tillika styrelsens förslag till kommande årsstämma, är riktlinjerna för ersättningar till ledande befattningshavare att alla ersättningar (grundlön, rörlig lön, pension och övr. förmåner) skall vara marknadsmässiga och möjliggöra att kvalificerade ledande befattningshavare kan rekryteras och behållas. Inga förmåner utöver praxis erbjuds och inga ledande befattningshavare har optioner eller konvertibler från bolaget. Styrelsen har rätt att frångå riktlinjerna i enskilt fall vid särskilda skäl. Rörlig lön är alltid relaterade till kvantitativa mål. VDs pension är avgiftsbaserad och för övriga gäller allmän pensionsplan via ITP eller individuella lösningar med motsvarande nivåer. Uppsägningstiden är för VD 18 månader och för övriga tre till tolv månader.
Bolagets stämmovalda styrelseledamöter ska från kommande årsstämma i särskilda fall kunna arvoderas marknadsmässigt för tjänster inom deras respektive kompetensområde som inte utgör styrelsearbete.
I styrelsearbetet adjungeras ekonomichefen samt i vissa fall affärsområdeschefer. Åtta styrelsemöten hölls under 2011 där alla ledamöter valda på årsstämman deltagit på samtliga möten.
Styrelsen har under året behandlat strategiska frågor angående organisation och företagsförvärv.
Arbetsordning för styrelsen jämte instruktion för arbetsfördelning mellan styrelsen och verkställande direktören fastställes av styrelsen för ett år i sänder från ordinarie årsstämma till nästa.
Enligt bolagsordningen ska A-aktier som övergått till person som inte förut är A-aktieägare i bolaget, genom skriftlig anmälan hos bolagets styrelse ofördröjligen hembjudas ägarna till A-aktierna för inlösen. Åtkomsten av aktien ska därvid styrkas samt, där äganderätten har övergått genom köp, uppgift lämnas om köpesumman. Ytterligare uppgifter
om hembudsklausulen finns i bolagsordningen, vilken är publicerad på bolagets hemsida.
Vid årstämman 2011 förnyades bemyndigandet för styrelsen att kunna fatta beslut om att förvärva upp till 10 % av bolagets aktier samt att fatta beslut om nyemission av aktier motsvarande 10 % av aktiekapitalet.
Valberedning
Rolf Jinglöv, ordförande i valberedningen Petter Stillström, styrelseordförande Evert Carlsson, Swedbank Robur Fonder AB Stig Martín, styrelseledamot John Örtengren, Aktiespararnas representant
Ersättningskommitté
Petter Stillström, styrelseordförande Stig Martín, styrelseledamot
Förslag till vinstdisposition
Till årsstämmans förfogande står (kr):
| 190 467 904 | |
|---|---|
| Årets resultat | 25 417 167 |
| Balanserade vinstmedel | 165 050 737 |
Styrelsen och verkställande direktören föreslår att det disponeras enligt följande (kr):
| 190 467 904 | |
|---|---|
| Balanseras i ny räkning | 166 783 143 |
| (52 632 803 aktier à 0,45 kr) | 23 684 761 |
| Utdelning |
Koncernens ansamlade vinst hänförligt till moderbolagets aktieägare uppgår till 156 759 Tkr.
Utdelningsförslag
Styrelsen har beslutat att föreslå årsstämman en utdelning om 0,45 kr per aktie. Utdelningen blir 23,7 Mkr. Styrelsen har till grund för beslutet utgått från utdelningspolicyn där hänsyn tas till koncernens framtida likviditetsbehov och investeringsförmåga.
Styrelsens godkännande
De finansiella rapporterna godkändes för utfärdande av Softronic ABs styrelse 2012-03-31.
Rapport över totalresultat
1 januari–31 december
KONCERNEN
| Tkr | NOT | 2011 | 2010 |
|---|---|---|---|
| Intäkter | 526 387 | 403 540 | |
| Rörelsens kostnader | |||
| Handelsvaror och övriga fakturerade kostnader | -99 752 | -66 939 | |
| Övriga externa kostnader | 1, 2 | -50 154 | -41 339 |
| Personalkostnader | 3 | -327 141 | -248 706 |
| Avskrivningar/Nedskrivningar | 7, 8 | -10 780 | -7 738 |
| Rörelseresultat | 38 560 | 38 818 | |
| Ränteintäkter och liknande resultatposter | 4 | 695 | 1 943 |
| Räntekostnader och liknande resultatposter | -108 | -73 | |
| Finansnetto | 587 | 1 870 | |
| Resultat före skatt | 39 147 | 40 688 | |
| Skatt | 5 | -11 043 | -11 426 |
| PERIODENS RESULTAT | 28 104 | 29 262 | |
| Övriga totaIresultat | |||
| Omräkningsdifferenser | 5 | -258 | |
| TOTALRESULTAT FÖR PERIODEN | 28 109 | 29 004 | |
| Minoritetens andel av Periodens resultat och Totalresultat för perioden | 338 | -361 | |
| Periodens resultat hänförligt till Moderbolagets aktieägare | 27 766 | 29 623 | |
| Totalresultat för perioden hänförligt till Moderbolagets aktieägare | 27 771 | 29 365 | |
| Periodens resultat per aktie hänförligt till moderbolagets aktieägare | |||
| före utspädning, kr | 6 | 0,53 | 0,60 |
| Periodens resultat per aktie hänförligt till moderbolagets aktieägare | |||
| efter utspädning, kr | 6 | 0,53 | 0,60 |
Resultaträkningen
1 januari–31 december MODERBOLAGET
| Tkr | NOT | 2011 | 2010 |
|---|---|---|---|
| Rörelsens intäkter | |||
| Nettoomsättning | 448 377 | 317 670 | |
| Rörelsens kostnader | |||
| Handelsvaror och övriga fakturerade kostnader | -90 946 | -57 084 | |
| Övriga externa kostnader | 1, 2 | -45 121 | -32 708 |
| Personalkostnader | 3 | -309 760 | -219 134 |
| Avskrivningar/Nedskrivningar | 7, 8 | -6 674 | -5 121 |
| Rörelseresultat | -4 124 | 3 623 | |
| Resultat från finansiella investeringar | |||
| Lämnade koncernbidrag | -9 921 | -5 543 | |
| Erhållna koncernbidrag | 50 178 | 45 399 | |
| Ränteintäkter och liknande resultatposter | 4 | 580 | 1 941 |
| Räntekostnader och liknande resultatposter | -1 615 | -1 425 | |
| Resultat före skatt | 35 098 | 43 995 | |
| Skatt på årets resultat | 5 | -9 681 | -12 092 |
| ÅRETS RESULTAT | 25 417 | 31 903 |
Årets resultat för moderbolaget överensstämmer med totalresultatet.
Balansräkning koncernen
31 december
| Tkr | NOT | 2011 | 2010 |
|---|---|---|---|
| TILLGÅNGAR | |||
| ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR | |||
| Immateriella anläggningstillgångar | 7 | 121 754 | 125 174 |
| Materiella anläggningstillgångar | 8 | 12 116 | 11 647 |
| Uppskjuten skattefordran | 5 | 17 406 | 18 645 |
| SUMMA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR | 151 276 | 155 466 | |
| OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR | |||
| Varulager | 307 | 926 | |
| Kundfordringar | 15 | 62 558 | 65 486 |
| Skattefordringar | 8 003 | 2 203 | |
| Övriga fordringar | 1 742 | 3 660 | |
| Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter | 10 | 49 910 | 61 245 |
| Likvida medel | 14 | 31 840 | 43 228 |
| SUMMA OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR | 154 360 | 176 748 | |
| SUMMA TILLGÅNGAR | 305 636 | 332 214 | |
| EGET KAPITAL OCH SKULDER | |||
| Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare | |||
| Aktiekapital | 21 053 | 20 969 | |
| Övrigt tillskjutet kapital | 41 572 | 33 563 | |
| Balanserat resultat och årets resultat | 156 759 | 152 673 | |
| Summa eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare | 219 384 | 207 205 | |
| Minoritetsintresse | 6 080 | 20 014 | |
| SUMMA EGET KAPITAL | 225 464 | 227 219 | |
| LÅNGFRISTIGA SKULDER | |||
| Övriga avsättningar | 7 | 1 159 | 2 849 |
| SUMMA LÅNGFRISTIGA SKULDER | 1 159 | 2 849 | |
| KORTFRISTIGA SKULDER | |||
| Leverantörsskulder | 18 460 | 21 499 | |
| Övriga skulder | 24 394 | 26 959 | |
| Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter | 11 | 36 159 | 53 688 |
| SUMMA KORTFRISTIGA SKULDER | 79 013 | 102 146 | |
| SUMMA SKULDER OCH EGET KAPITAL | 305 636 | 332 214 | |
| STÄLLDA PANTER | 16 | ||
| Företagsinteckningar för ej nyttjad checkräkningskredit | 24 925 | 24 925 | |
| ANSVARSFÖRBINDELSER | 16 | Inga | Inga |
Balansräkning moderbolaget
31 december
| Tkr | NOT | 2011 | 2010 |
|---|---|---|---|
| TILLGÅNGAR | |||
| ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR | |||
| Materiella anläggningstillgångar | |||
| Inventarier | 8 | 11 569 | 8 413 |
| Immateriella anläggningstillgångar | |||
| Goodwill | 7 | 2 892 | 2 928 |
| Kundstock | 7 | 675 | 418 |
| Programvara | 7 | 701 | 935 |
| Finansiella anläggningstillgångar | |||
| Aktier i koncernföretag | 9 | 182 999 | 173 899 |
| SUMMA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR | 198 836 | 186 593 | |
| OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR | |||
| Varulager | |||
| Handelsvaror | 307 | 926 | |
| Kortfristiga fordringar | |||
| Kundfordringar | 15 | 55 284 | 36 871 |
| Fordringar hos koncernföretag | 4 752 | - | |
| Skattefordringar | 1 950 | - | |
| Övriga fordringar | 42 | 1 655 | |
| Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter | 10 | 47 072 | 39 494 |
| Summa kortfristiga fordringar |
109 100 | 78 020 | |
| Kassa och bank | 14 | 28 612 | 36 662 |
| SUMMA OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR | 138 019 | 115 608 | |
| SUMMA TILLGÅNGAR | 336 855 | 302 201 | |
| EGET KAPITAL OCH SKULDER | |||
| Eget kapital | |||
| Bundet eget kapital | |||
| Aktiekapital (52 632 803 aktier, kvotvärde 0,40) | 21 053 | 20 985 | |
| Reservfond | 1 846 | 1 846 | |
| Summa bundet eget kapital | 22 899 | 22 831 | |
| Fritt eget kapital | |||
| Balanserad vinst | 137 621 | 129 403 | |
| Överkursfond | 27 429 | 26 239 | |
| Årets resultat | 25 417 | 31 903 | |
| Summa fritt eget kapital | 190 467 | 187 545 | |
| SUMMA EGET KAPITAL | 213 366 | 210 376 | |
| LÅNGFRISTIGA SKULDER | |||
| Övriga avsättningar | 7 | 1 159 | 2 849 |
| SUMMA LÅNGFRISTIGA SKULDER | 1 159 | 2 849 | |
| KORTFRISTIGA SKULDER | |||
| Leverantörsskulder | 17 751 | 14 698 | |
| Skulder till koncernföretag | 86 400 | 57 095 | |
| Skatteskulder | - | 1 927 | |
| Övriga skulder | 5 023 | 2 059 | |
| Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter | 11 | 13 156 | 13 197 |
| SUMMA KORTFRISTIGA SKULDER | 122 330 | 88 976 | |
| SUMMA SKULDER OCH EGET KAPITAL | 336 855 | 302 201 | |
| STÄLLDA PANTER | 16 | ||
| Företagsinteckningar för ej nyttjad checkräkningskredit | 23 125 | 23 125 | |
| ANSVARSFÖRBINDELSER | 16 | Inga | Inga |
Eget kapital
KONCERNEN
| Tkr | Aktie kapital |
Övrigt tillskjutet kapital |
Balanserade vinstmedel och årets resultat |
Summa eget kapital hän förligt till mo derbolagets aktieägare |
Minoritets intresse |
Totalt eget kapital |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Eget kapital 2010-01-01 | 19 486 | 8 000 | 145 229 | 172 715 | 199 | 172 914 |
| Totalresultat för perioden | 29 365 | 29 365 | -361 | 29 004 | ||
| Förvärv av dotterbolag med minoritet | - | 20 176 | 20 176 | |||
| Nyemission | 1 483 | 25 960 | 27 443 | 27 443 | ||
| Emissionskostnader | -397 | -397 | -397 | |||
| Utdelning | -21 921 | -21 921 | -21 921 | |||
| Eget kapital 2010-12-31 | 20 969 | 33 563 | 152 673 | 207 205 | 20 014 | 227 219 |
| Totalresultat för perioden | 27 771 | 27 771 | 338 | 28 109 | ||
| Förvärvad minoritetsandel | 68 | 7 730 | 7 798 | -13 977 | -6 179 | |
| Nyemission | 16 | 279 | 295 | -295 | 0 | |
| Utdelning | -23 685 | -23 685 | -23 685 | |||
| Eget kapital 2011-12-31 | 21 053 | 41 572 | 156 759 | 219 384 | 6 080 | 225 464 |
I balanserade vinstmedel ingår omräkningsdifferenser om 277 Tkr.
MODERBOLAGET
| Summa | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Aktie | Fritt eget | eget | |||
| Tkr | kapital | Reservfond | Överkursfond | kapital | kapital |
| Eget kapital 2010-01-01 | 19 486 | 1 846 | 151 721 | 173 053 | |
| Årets resultat | 31 903 | 31 903 | |||
| Nyemission | 1 499 | 26 239 | 26 239 | 27 738 | |
| Emissionskostnader | -397 | -397 | |||
| Utdelning | -21 921 | -21 921 | |||
| Eget kapital 2010-12-31 | 20 985 | 1 846 | 26 239 | 187 545 | 210 376 |
| Årets resultat | 25 417 | 25 417 | |||
| Nyemission | 68 | 1 190 | 1 190 | 1 258 | |
| Utdelning | -23 685 | -23 685 | |||
| Eget kapital 2011-12-31 | 21 053 | 1 846 | 27 429 | 190 467 | 213 366 |
Kassaflödesanalys
1 januari–31 december
| KONCERNEN | MODERBOLAGET | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Tkr | NOT | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
| Den löpande verksamheten | |||||
| Resultat före skatt | 39 147 | 40 688 | 35 098 | 43 995 | |
| Justering för poster som inte ingår i kassaflödet | 12 | 10 785 | 7 947 | -33 183 | -33 691 |
| 49 932 | 48 635 | 1 915 | 10 304 | ||
| Betald inkomstskatt | -15 603 | -10 669 | -13 558 | -12 109 | |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital | 34 329 | 37 966 | -11 643 | -1 805 | |
| Förändringar av rörelsekapital | |||||
| Förändring av varulager | 619 | -799 | 619 | -711 | |
| Förändring av kortfristiga fordringar | -6 399 | -13 562 | 21 048 | 50 867 | |
| Förändring av kortfristiga skulder | -714 | 15 745 | 25 201 | -5 639 | |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten | 27 835 | 39 350 | 35 225 | 42 712 | |
| Investeringsverksamheten | |||||
| Förvärv av rörelse | 13 | -9 639 | -41 476 | -11 144 | -43 883 |
| Placering i/avyttring av företagsobligation | - | 11 340 | - | 10 535 | |
| Förvärv av materiella tillgångar | -5 899 | -2 851 | -8 446 | -2 836 | |
| Kassaflöde från investeringsverksamheten | -15 538 | -32 987 | -19 590 | -36 184 | |
| Finansieringsverksamheten | |||||
| Nyemissionskostnader | - | -397 | - | -397 | |
| Utbetald utdelning | -23 685 | -21 921 | -23 685 | -21 921 | |
| Kassaflöde från finansieringsverksamheten | -23 685 | -22 318 | -23 685 | -22 318 | |
| Årets kassaflöde | -11 388 | -15 955 | -8 050 | -15 790 | |
| Likvida medel vid årets början | 43 228 | 59 183 | 36 662 | 52 452 | |
| Kursdifferens i likvida medel | - | - | - | - | |
| Likvida medel vid årets slut | 14 | 31 840 | 43 228 | 28 612 | 36 662 |
| KONCERNEN | MODERBOLAGET | |||
|---|---|---|---|---|
| Betalda räntor som påverkat kassaflödet | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
| Betalda kostnadsräntor | 28 | 20 | 26 | 19 |
| Erhållna intäktsräntor | 581 | 1 081 | 895 | 1 046 |
Redovisnings- och värderingsprinciper
Softronics koncernredovisning har upprättats i enlighet med International Financial Reporting Standards (IFRS), utgivna av International Accounting Standards Board (IASB) samt tolkningsuttalanden från International Finanical Reporting Committee (IFRIC) som har godkänts av EG-kommissionen för tillämpning inom EU. Vidare har Rådet för Finansiell Rapportering rekommendation RFR 1 Kompletterande redovisningsregler för koncerner tillämpats. Moderbolaget tillämpar årsredovisningslagen och RFR 2. Det innebär att i all väsentlighet tillämpas samma redovisningsprinciper i moderbolaget som i koncernen.
Ändrade redovisningsprinciper under 2011
Ändring i RFR2 avseende redovisning av koncernbidrag har tillämpats av moderbolaget från och med fjärde kvartalet 2011 med ändring av jämförelsesiffor för 2010. Softronic har för moderbolaget valt att redovisa såväl erhållna som lämnade koncernbidrag i resultaträkningen. Nya eller ändrade IFRS i övrigt med tillämpning från och med 2011 har inte haft någon väsentlig effekt på koncernens redovisning.
Framtida ändringar av redovisningsprinciper (utgivna standarder och tolkningar som ej trätt i kraft)
Ett antal nya eller ändrade IFRS träder i kraft först under kommande räkenskapsår och Softronic har valt att inte förtidstillämpa någon av dessa standarder. Nyheter eller ändringar som blir tillämpliga från och med räkenskapsår efter 2012 planeras inte heller att förtidstillämpas. Nya eller ändrade IFRS med tillämpning från och med 2012 bedöms inte ha någon väsentlig påverkan på de finansiella rapporterna.
Grunder för upprättande av redovisningen
Redovisningen baseras på historiska anskaffningsvärden med undantag för finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultaträkningen.
Användning av uppskattningar och bedömningar
Upprättande av finansiella rapporter enligt IFRS kräver att bolaget gör uppskattningar och antaganden om framtiden. Dessa uppskattningar och antaganden påverkar de redovisade beloppen för tillgångar och skulder, intäkter och kostnader samt upplysningar om eventualtillgångar och eventualförpliktelser. Uppskattningarna utvärderas löpande och baseras på historisk erfarenhet och förväntningar på framtida händelser som anses rimliga under rådande förhållanden. Även om dessa bygger på bolagets bästa kunskap om aktuella händelser och åtgärder kan faktiska resultat avvika från uppskattningarna. Uppskattningar och bedömningar görs bla vid nedskrivningsanalyser, upparbetningsgrad på projekt, värdering av förlustuppdrag samt vid värdering av uppskjutna skattefordringar.
Koncernredovisning
Koncernredovisningen omfattar moderbolaget Softronic AB (publ) och dess dotterbolag. Ett dotterbolag tas med i koncernredovisningen från det datum då moderbolaget får ett bestämmande inflytande över företaget och tas inte längre med från det datum då moderbolagets bestämmande inflytande över företaget upphör. Med bestämmande inflytande avses rätt att utforma ett företags finansiella och operativa strategier, vilket normalt kan antas om ett bolag direkt eller indirekt äger mer än 50% av rösterna. Koncernredovisningen har upprättats enligt förvärvsmetoden. Förvärvsmetoden innebär att när anskaffningsvärdet överstiger det verkliga värdet på koncernens andel i förvärvade dotterföretags nettotillgångar vid förvärvstillfället uppstår goodwill. Om eventuell tilläggsköpeskilling har avtalats tas den med i förvärvsanalysen om beloppet kan beräknas på ett tillförlitligt sätt.I koncernens resultaträkning inkluderas minoritetens andel i årets resultat.
Minoritetens andel i dotterbolags kapital ingår i koncernens egna kapital. Koncerninterna transaktioner elimineras i koncernredovisningen.
Omräkning av utländska dotterbolag
Utländska verksamheter omräknas efter dagskursmetoden varvid alla tillgångar och skulder omräknas till balansdagens kurs. Samtliga poster i resultaträkningarna omräknas till årets genomsnittskurs. Omräkningsdifferenser redovisas i Totalresultatet. Vid eventuell framtida avyttring av utländska verksamheter omförs omräkningsdifferenser till resultaträkningen.
Fordringar och skulder i utländsk valuta
Transaktioner i utländsk valuta omräknas till den kurs som gäller på transaktionsdagen. Monetära tillgångar och skulder som är uttryckta i utländska valutor redovisas i balansräkningen omräknade till den kurs som gäller på balansdagen. Realiserade och orealiserade kursdifferenser redovisas i resultaträkningen. Inga terminssäkringar finns.
Intäktsredovisning
Intäkter redovisas i den omfattning det är sannolikt att de ekonomiska fördelarna kommer att tillgodogöras koncernen och intäkterna kan beräknas på ett tillförlitligt sätt. Avsättningar görs för förlustrisker. Följande specifika kriterier måste också uppfyllas innan intäkter redovisas:
FÖRSÄLJNING AV TJÄNSTER
Konsulttjänster utförs huvudsakligen på löpande räkning, varvid intäkterna redovisas i den takt arbetet utförs. Arbeten till fast pris intäktsföres med utgångspunkt från färdigställandegraden (successiv vinstavräkning). Färdigställandegraden beräknas som antalet utförda arbetstimmar i relation till det totala antal arbetstimmar som uppskattats i varje enskilt avtal. Utfört ej fakturerat arbete redovisas som upplupen intäkt. Om fakturerat belopp överstiger värdet på upparbetade intäkter redovisas skillnaden som förutbetald intäkt.
FÖRSÄLJNING AV VAROR
Intäkten redovisas när de väsentliga riskerna och fördelarna som förknippas med äganderätten till varorna har övergått på köparen och när intäktsbeloppet kan beräknas på ett tillförlitligt sätt.
Försäljning av ITM-licenser
Intäkter från försäljning av ITM-licenser periodiseras linjärt över hela licensperioden.
Räntor
Ränteintäkter redovisas enligt effektivräntemetoden.
Segmentsredovisning
Koncernens verksamhet betraktas som ett rörelsesegment. Internprissättning mellan koncernföretag sker till marknadspris.
Skatter
Aktuell skatt baserar sig på respektive bolags skattepliktiga resultat. Uppskjuten skatt beaktar skatteeffekten av skillnaden mellan i redovisningen intagna värden och skattemässiga värden, samt värdet av outnyttjade skattemässiga underskott. De uppskjutna skattefordringarnas redovisade värden prövas vid varje balansdag och minskas i den utsträckning som det inte längre är sannolikt att tillräckligt stor beskattningsbar vinst kommer att finnas tillgänglig för att utnyttja hela eller delar av de uppskjutna skattefordringarna.
Lånekostnader
Lånekostnader belastar resultatet för den period till vilken de hänför sig. I koncernen föreligger inga s k kvalificerade tillgångar för vilka räntekostnader inkluderas i anskaffningsvärdet.
Varulager
Varulagret är värderat till det lägsta av anskaffningsvärde respektive verkligt värde (nettoförsäljningsvärdet).
Materiella anläggningstillgångar
Materiella anläggningstillgångar redovisas till anskaffningsvärde med avdrag för ackumulerade avskrivningar och eventuella nedskrivningar. Linjär avskrivning tillämpas över tillgångarnas nyttjandeperiod, maskiner och inventarier 3–5 år med beaktande restvärde.
Redovisat värde för materiella anläggningstillgångar prövas beträffande eventuellt nedskrivningsbehov när händelser eller ändrade förutsättningar indikerar att det redovisade värdet eventuellt inte kommer att kunna återvinnas. Om bokfört värde överskrider återvinningsvärde redovisas en nedskrivning i resultaträkningen.
Utgifter för forskning och utveckling
Utgifter för forskning kostnadsföres när de uppstår. Utveckling av programvaror och rättigheter förekommer främst i samband med kunduppdrag varvid kostnadsföring sker i samband med att uppdragen resultatavräknas. Egenfinansierad utveckling balanseras och blir föremål för avskrivning om den är av väsentlig omfattning och bedöms leda till framtida intäkter eller kostnadsreduktioner.
Immateriella anläggningstillgångar
Immateriella anläggningstillgångar redovisas till anskaffningsvärde med avdrag för ackumulerade avskrivningar och eventuella nedskrivningar. Linjär avskrivning tillämpas över tillgångarnas nyttjandeperiod vilken för kundstock och programvara är 5 år. Goodwill skrivs ej av.
Värdet av immateriella tillgångar som ej är föremål för avskrivning prövas årligen avseende eventuellt nedskrivningsbehov samt när händelser eller ändrade förutsättningar indikerar att det redovisade värdet eventuellt inte kommer att kunna återvinnas. För varje kassagenererande enhet görs nedskrivningstest och det räknas fram ett återvinningsvärde som jämförs med det bokförda värdet. Utifrån detta görs sedan en bedömning om nedskrivning.
Återvinningsvärdet beräknas i första hand utifrån nyttjandevärdet. Om det finns uppskattningar på nettoförsäljningsvärde jämförs dessa med nyttjandevärdet, varvid det högsta värdet används. Nyttjandevärdet beräknas utifrån de in- och utbetalningar som tillgången ger upphov till. Utöver detta fogas sedan eventuell inbetalning i samband med en slutlig avyttring. In- och utbetalningarna diskonteras till ett nuvärde.
Leasing
Leasingavgifter kostnadsföres linjärt över leasingperioden och avser huvudsakligen operationella hyresavtal för lokaler. Inga finansiella leasingkontrakt finns.
Kassaflödesanalys
Kassaflödesanalys upprättas enligt indirekt metod.
Pensioner
De flesta av koncernens anställda omfattas av den s k ITP-planen. Koncernen har valt att teckna pensionsförsäkringar i Alecta för de anställda som omfattas av ITP-planen. ITP-planen är förmånsbestämd och utgående pensioner relateras till den anställdes slutlön och den totala tjänstgöringstiden i planen.
Alecta har inte möjlighet att lämna tillräcklig information om den proportionella andelen av den förmånsbestämda förpliktelsen samt de förvaltningstillgångar och kostnader som är förbunden till planen, varför ITP-planen, liksom tidigare redovisas som en avgiftsbestämd plan. För anställda i koncernen som ej omfattas av ITP-planen gäller avgiftsbestämd plan.
Finansiella instrument
Finansiella instrument värderas och redovisas i enlighet med reglerna i IAS 39. Kortfristiga placeringar värderas till verkligt värde över resultaträkningen. Övriga finansiella instrument som förekommer i koncernen värderas till anskaffningsvärden. Vid varje bokslutstillfälle utvärderas om det finns objektiva indikationer på att finansiella tillgångar är i behov av nedskrivning.
Likvida medel omfattar kassa och tillgodohavanden hos bank.
Fastställande av räkenskapshandlingar
Moderbolagets och koncernens räkenskaper skall fastställas av årsstämman den 3 maj 2012.
Noter
NOT 1 Arvoden till revisorer
| KONCERNEN | MODER BOLAGET |
|||
|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
| Revision | ||||
| Ernst & Young AB* | 690 | 612 | 690 | 612 |
| Övriga revisorer för utländska dotterbolag | 49 | 55 | 9 | 14 |
| Summa revision | 739 | 667 | 699 | 626 |
| Rådgivning | ||||
| Ernst & Young AB | 94 | 132 | 94 | 29 |
| Grant Thornton, skattekonsultation | 7 | - | 7 | - |
| Totala arvoden för revision och rådgivning | 840 | 799 | 800 | 655 |
*Revisionskostnader för dotterbolagen belastar moderbolaget.
Not 2 Operationella leasingavtal
Leasingkostnader avseende operationella leasingavtal, främst lokalhyror, uppgick under året till följande:
| MODER BOLAGET |
|||||
|---|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 | |
| Leasingkostnader | 20 356 | 16 631 | 19 277 | 15 705 |
Framtida leasingavgifter fördelar sig enligt följande:
| KONCERNEN | MODER | BOLAGET | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 2011 | 2010 | 2011 | 2010 | ||
| Förfaller till betalning inom ett år | 16 580 | 14 810 | 16 119 | 14 345 | |
| Förfaller till betalning senare än ett, men inom fem år | 53 515 | 14 277 | 53 410 | 13 790 |
NOT 3 Uppgift om personal samt ersättningar till styrelse och vd
| (varav män) | ||||
|---|---|---|---|---|
| Medelantalet anställda |
2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
| Sverige, moderbolag | 17 | 18 | 9 | 9 |
| Dotterbolag | ||||
| Sverige | 440 | 344 | 333 | 263 |
| Danmark | 5 | 7 | 5 | 7 |
| Estland | 3 | 5 | 2 | 3 |
| Summa koncernen | 465 | 374 | 349 | 282 |
| 2011 | 2010 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Könsfördelning , % |
Styrelse | Företags ledning |
Styrelse | Företags ledning |
|
| Koncernen | |||||
| Män | 90 | 92 | 91 | 100 | |
| Kvinnor | 10 | 8 | 9 | 0 | |
| Moderbolaget | |||||
| Män | 75 | 100 | 75 | 100 | |
| Kvinnor | 25 | 0 | 25 | 0 |
| Löner , andra ersättningar och sociala kostnader |
2011 | 2010 | ||
|---|---|---|---|---|
| Tkr | Löner och ersättningar |
Sociala kostnader |
Löner och ersättningar |
Sociala kostnader |
| Moderbolaget | 10 608 | 4 546 | 11 724 | 4 389 |
| (pensionskostnader) | (1 781) | (1 701) | ||
| Dotterbolag | 207 292 | 69 029 | 159 461 | 53 052 |
| (pensionskostnader) | (22 264) | (17 280) | ||
| Koncernen | 217 900 | 73 575 | 171 185 | 57 441 |
| (pensionskostnader) | (24 045) | (18 981) |
Av moderbolagets pensionskostnader avser 411 (414) Tkr gruppen styrelse och VD. Motsvarande belopp för dotterbolagen är 693 (940) Tkr.
| Löner och andra ersättningar fördelade per land |
2011 | 2010 | |||
|---|---|---|---|---|---|
| och mellan styrelseledamöte R m fl och anställda Tkr |
Styrelse och VD |
Övriga anställda |
Styrelse och VD |
Övriga anställda |
|
| Moderbolaget | |||||
| Sverige | 2 172 | 8 436 | 2 818 | 8 906 | |
| (varav tantiem o dyl) | (417) | (890) | |||
| Dotterbolag | |||||
| Sverige | 3 600 | 199 963 | 4 897 | 149 488 | |
| (varav tantiem o dyl) | (312) | (445) | |||
| Estland | 182 | 439 | 307 | 707 | |
| (varav tantiem o dyl) | (-) | (-) | |||
| Övriga länder | - | 3 107 | - | 4 062 | |
| (varav tantiem o dyl) | (-) | (-) | |||
| Totalt i dotterbolag | 3 782 | 203 509 | 5 204 | 154 257 | |
| (varav tantiem o dyl) | (312) | (445) | |||
| Koncernen totalt | 5 954 | 211 945 | 8 022 | 163 163 | |
| (varav tantiem o dyl) | (729) | (1 335) |
Styrelsearvoden utgår enligt bolagsstämmobeslut med 450 (350) Tkr varav 150 (70) Tkr till ordföranden och resterande 300 Tkr jämnt fördelat på fyra ledamöter. Verkställande direktör samt arbetstagarrepresentanter har ej erhållit styrelsearvode. Stig Martíns konsultföretag har fakturerat Softronic 120 Tkr (100 Tkr) för konsultuppdrag. Löner och andra ersättningar (exkl. rörlig ersättning) för verkställande direktören, tillika koncernchefen, Anders Eriksson uppgick till 1 754 (1 685) Tkr, bilförmån för tjänstebil uppgick till 101 (175) Tkr och pensionskostnader uppgick till 411 (414) Tkr. Verkställande direktören erhåller premiebestämd pension enligt ITP-liknande plan där den årliga pensionskostnaden är maximerad till 10 prisbasbelopp. Pensionsåldern följer ITP-planen. Resultatbaserad rörlig ersättning under 2011 utgår med 418 (890) Tkr. Rörlig ersättning är inte pensionsgrundande och är maximerad till 1 400 (1 400) Tkr. Verkställande direktörens uppsägningstid uppgår till 6 månader och vid uppsägning från bolagets sida uppgår uppsägningstiden till 18 månader. Utöver lön under uppsägningstiden utgår inga avgångsvederlag.
Löner och andra ersättningar till andra ledande befattningshavare, 13 (9) stycken, uppgick till 11 397 (7 875) Tkr och utöver detta utgår rörlig ersättning med 2 173 (1 772) Tkr, bilförmån för tjänstebil uppgick till 395 (225) Tkr och pensionskostnader uppgick till 2 489 (1 925) Tkr. Förteckning över andra ledande befattningshavare finns i årsberättelsen.
Rörlig ersättning för andra ledande befattningshavare baseras uteslutande på verksamhetens resultat.
Pensionsförmåner för ledande befattningshavare utgår enligt ITP-plan eller ITP-liknande plan. Vissa befattningshavare har inom pensionsplanens kostnadsram valt premiebestämd pension.
Pensionsåldern följer ITP-planen. För andra ledande befattningshavare är rörlig ersättning inte pensionsgrundande. Uppsägningstiden för andra ledande befattningshavare är mellan 3 och 12 månader. Utöver lön under uppsägningstiden utgår inga avgångsvederlag.
Inga teckningsoptioner eller andra finansiella instrument är utgivna till styrelseledamöter, verkställande direktör, eller andra ledande befattningshavare.
Ersättningskommittén har under året givit styrelsen rekommendationer gällande principer för ersättning till ledande befattningshavare. Ersättningar till verkställande direktören för 2011 har beslutats av styrelsen utifrån ersättningskommitténs rekommendation. Ersättningar till andra ledande befattningshavare har beslutats av verkställande direktören efter samråd med styrelsens ordförande. Enligt beslut på senaste årsstämman är riktlinjerna för ersättningar till ledande befattningshavare att alla ersättningar skall vara marknadsmässiga och möjliggöra att kvalificerade ledande befattningshavare kan rekryteras och behållas.
Alecta
Åtaganden för ålderspension och familjepension för tjänstemän i Sverige tryggas genom en försäkring i Alecta. Enligt ett uttalande från Rådet för finansiell rapportering, UFR 3 Klassificering av ITP-planer som finansieras genom försäkring i Alecta, är detta en förmånsbestämd plan som omfattar flera arbetsgivare. För räkenskapsår för vilket bolaget inte haft tillgång till sådan information som gör det möjligt att redovisa denna plan som en förmånsbestämd plan, ska en pensionsplan enligt ITP som tryggas genom en försäkring i Alecta redovisas som en avgiftsbestämd plan. Årets avgifter för pensionsförsäkringar enligt ITP som är tecknade i Alecta uppgår till 14,3 Mkr (2010: 7,8 Mkr). Alectas överskott kan fördelas till försäkringstagarna och/eller de försäkrade. Vid utgången av 2011 uppgick Alectas överskott i form av den kollektiva konsolideringsnivån till 113 procent (2010: 146 procent). Den kollektiva konsolideringsnivån utgörs av marknadsvärdet på Alectas tillgångar i procent av försäkringsåtagandena beräknade enligt Alectas försäkringstekniska beräkningsantaganden, vilka inte överensstämmer med IAS 19.
Närstående transaktioner
Inga transaktioner har under året skett med närstående, med undantag för de ovan nämnda.
Not 4 Ränteintäkter och liknande resultatposter
| KONCERNEN | MODER BOLAGET |
|||
|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
| Ränteintäkter m.m. | 695 | 1 943 | 580 | 1 941 |
| 695 | 1 943 | 580 | 1 941 | |
| Varav avseende koncernbolag | - | - | - | - |
Ränteintäkterna avser främst avkastning på investeringar, vilka värderas till upplupet anskaffningsvärde samt avkastning på likvida medel.
NOT 5 Skatter
| Skattekostnad | KONCERNEN | MODER BOLAGET |
||
|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
| Aktuell skatt | -11 701 | -11 927 | -9 681 | -12 092 |
| Uppskjuten skatt | 658 | 501 | - | - |
| Skattekostnad | -11 043 | -11 426 | -9 681 | -12 092 |
Skillnad mellan gällande och effektiv skatt
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
|---|---|---|---|---|
| Redovisat resultat före skatt | 39 147 | 40 688 | 35 098 | 43 995 |
| Skatt enligt gällande skattesats | -10 296 | -10 701 | -9 231 | -11 571 |
| Skatteeffekt ej avdragsgilla kostnader | -589 | -375 | -451 | -310 |
| Skatteeffekt av intäkter som ej är skattepliktiga | 46 | 72 | 1 | 3 |
| Förluster för vilken uppskjuten skattefordran ej beaktas | -204 | -422 | - | -214 |
| -11 043 | -11 426 | -9 681 | -12 092 |
Uppskjuten skattefordran/skuld
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
|---|---|---|---|---|
| Temporär skillnad, avskrivning inkråmsgoodwill | -729 | -166 | - | - |
| Temporär skillnad, immateriell anläggningstillgång | -3 096 | -4 352 | - | - |
| Underskottsavdrag | 21 231 | 23 163 | - | - |
| 17 406 | 18 645 | - | - |
Uppskjuten skattekostnad för år 2011 avser nyttjade underskottsavdrag samt övriga värdeförändringar avseende uppskjutna skattefordringar.
Outnyttjade underskottsavdrag avser förvärvat dotterbolag Modul 1 Data AB och utgör cirka 80,7 Mkr (88,1 Mkr) samt har en obegränsad livslängd. Underskottet kan inte nyttjas av andra bolag i koncernen då förlusterna uppstått innan förvärvet och att koncernbidragsspärr är aktuell.
Skatteeffekten avseende outnyttjade underskottsavdrag och andra avdragsgilla temporära skillnader redovisas med 21,2 Mkr bland anläggningstillgångar. Softronics bedömning är att marknaden där dotterbolaget Modul 1 Data AB verkar kommer att vara fortsatt god under de närmaste åren och givet den kostnadsstruktur bolaget har bedöms det som rimligt att uppnå målen.
Softronics bedömning är därför att skattenyttan av underskottsavdragen med stor sannolikhet kommer att kunna återvinnas genom framtida skattemässiga överskott. Uppskjuten skatteskuld redovisas avseende immateriell anläggningstillgång (förvärvad kundstock och programmvara). Denna skatteskuld upplöses under fem år från förvärvet.
Softronic har även ett kvarstående skatteunderskott om 6,8 Mkr med obegränsad livslängd som enbart bedöms kunna nyttjas mot reavinster på värdepapper. För dessa har ingen uppskjuten skattefordran redovisats.
Underskott i utlandet uppgår ackumulerat till 1,6 Mkr. För dessa har ingen uppskjuten skattefordran redovisats. Underskotten i utlandet har obegränsad livslängd.
NOT 6 Resultat per aktie
Justering har gjorts för aktieuppdelningar, fondemissioner och fondemissionselement vid nyemissioner. Antalet aktier vid beräkning av resultat per aktie hänförligt till moderbolagets aktieägare uppgår till följande:
| 2011 | 2010 | |
|---|---|---|
| Genomsnittligt antal aktier före utspädning, tusen st 1 | 52 626 | 49 014 |
| Genomsnittligt antal aktier efter utspädning, tusen st 1 | 52 626 | 49 014 |
| Antal aktier vid periodens slut före utspädning, tusen st 1 | 52 633 | 52 463 |
| Antal aktier vid periodens slut efter utspädning, tusen st 1 | 52 633 | 52 463 |
1Det förekommer inga utelöpande potentiella egetkapital-instrument utöver aktierna. Apportemission om 170 tusen aktier har skett i samband med förvärvet av Modul 1 Data AB.
Not 7 Immateriella anläggningstillgångar
Koncernen
Ackumulerade anskaffningsvärden
| Utgående balans 2011-12-31 | 109 262 | 26 889 | 1 169 | 137 320 |
|---|---|---|---|---|
| Rörelseförvärv | 1 395 | 535 | - | 1 930 |
| Utgående balans 2010-12-31 | 107 867 | 26 354 | 1 169 | 135 390 |
| Rörelseförvärv | 38 770 | 12 103 | - | 50 873 |
| Ingående balans 2010-01-01 | 69 097 | 14 251 | 1 169 | 84 517 |
| Tkr | Goodwill | Kundstock | Programvara | Summa |
Ackumulerade av- och nedskrivningar
| Tkr | Goodwill | Kundstock | Programvara | Summa |
|---|---|---|---|---|
| Ingående balans 2010-01-01 | - | 6 855 | - | 6 855 |
| Årets avskrivningar | - | 3 127 | 234 | 3 361 |
| Utgående balans 2010-12-31 | - | 9 982 | 234 | 10 216 |
| Årets avskrivningar | - | 5 116 | 234 | 5 350 |
| Utgående balans 2011-12-31 | - | 15 098 | 468 | 15 566 |
| Redovisade värden |
Goodwill | Kundstock | Programvara | Summa |
| Per 2011-01-01 | 107 867 | 16 372 | 935 | 125 174 |
| Per 2011-12-31 | 109 262 | 11 791 | 701 | 121 754 |
Moderbolaget
Ackumulerade anskaffningsvärden
| Tkr | Goodwill | Kundstock | Programvara | Summa |
|---|---|---|---|---|
| Ingående balans 2010-01-01 | 2 767 | 1 350 | 1 169 | 5 286 |
| Rörelseförvärv | 795 | 338 | - | 1 133 |
| Utgående balans 2010-12-31 | 3 562 | 1 688 | 1 169 | 6 419 |
| Rörelseförvärv | 836 | 535 | - | 1 371 |
| Utgående balans 2011-12-31 | 4 398 | 2 223 | 1 169 | 7 790 |
Ackumulerade av- och nedskrivningar
| Tkr | Goodwill | Kundstock | Programvara | Summa |
|---|---|---|---|---|
| Ingående balans 2010-01-01 | - | 967 | - | 967 |
| Årets avskrivningar | 634 | 303 | 234 | 1 171 |
| Utgående balans 2010-12-31 | 634 | 1 270 | 234 | 2 138 |
| Årets avskrivningar | 872 | 278 | 234 | 1 384 |
| Utgående balans 2011-12-31 | 1 506 | 1 548 | 468 | 3 522 |
| Redovisade värden |
Goodwill | Kundstock | Programvara | Summa |
| Per 2011-01-01 | 2 928 | 418 | 935 | 4 281 |
| Per 2011-12-31 | 2 892 | 675 | 701 | 4 268 |
Förvärv har skett av minoritetsandelar i Modul 1 Data AB (namnändrat till Softronic 1 AB) och Softronic Dokumenthantering AB. Inkråm från Nextres har förvärvats.Beräknade framtida tilläggsköpeskillingar har bokförts som goodwill och övrig avsättning med 1 159 Tkr.
En prövning med avseende på nedskrivningsbehov görs årligen enligt IAS 36. För varje kassagenerande enhet beräknas ett återvinningsvärde som jämförs med det bokförda värdet. Utifrån detta görs sedan en bedömning om nedskrivning. Återvinningsvärdet beräknas i första hand utifrån nyttjandevärdet. Finns indikationer på nettoförsäljningsvärde så jämförs dessa med nyttjandevärdet, varvid det högsta värdet används för att fastställa återvinningsvärdet. Nyttjandevärdet beräknas utifrån de in- och utbetalningar som tillgången ger upphov till. Till detta fogas sedan en eventuell inbetalning i samband med en
slutlig avyttring. In-och utbetalningarna diskonteras till ett nuvärde. Som diskonteringsfaktor före skatt används 9,5 % inklusive riskfaktor. Beräkningen grundas på prognosvärden för 2012–2016 varefter en tillväxttakt har antagits om 0-1 %. Consultus Management Institute AB, Consultus AB och Consultus Leadership Partner AB betraktas som en kassagenererande enhet (KGE) på grund av deras organisatoriska samhörighet. KGE Consultus innefattar koncernmässig ej avskrivningbar goodwill om 26,7 Mkr. Modul 1 Data är en enskild KGE där koncernmässig ej avskrivningsbar goodwill utgör 38,0 Mkr och avskrivningsbar immateriell anläggningstillgång i form av kundstock utgör 8,9 Mkr. Övriga stora KGE är Issi (goodwill 10,7 Mkr, kundstock 0,5 Mkr), Enter (goodwill 5,6 Mkr, kundstock 0,3 Mkr) och Yarrow (goodwill 15,4 Mkr, kundstock 1,2 Mkr) Dessa fem KGE med totalt 107,3 Mkr utgör 88 % av koncernens immateriella anläggningstillgångar totalt 121,8 Mkr.
Not 8 Materiella anläggningstillgångar
| Inventarier | KONCERNEN MODER BOLAGET |
|||
|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
| Ingående anskaffningsvärde | 39 722 | 30 204 | 20 420 | 18 817 |
| Inköp | 8 543 | 2 866 | 8 543 | 3 169 |
| Rörelseförvärv | - | 9 443 | - | - |
| Försäljning och utrangering | -11 526 | -2 773 | -4 071 | -1 566 |
| Valutajustering | - | -18 | - | - |
| Ackumulerat anskaffningsvärde | 36 739 | 39 722 | 24 892 | 20 420 |
| Ingående avskrivningar | -28 075 | -20 000 | -12 007 | -9 618 |
| Rörelseförvärv | - | -6 036 | - | - |
| Försäljning och utrangering | 8 882 | 2 346 | 3 974 | 1 562 |
| Årets avskrivningar | -5 430 | -4 388 | -5 290 | -3 951 |
| Valutajustering | - | 3 | - | - |
| Ackumulerade avskrivningar | -24 623 | -28 075 | -13 323 | -12 007 |
| Utgående planenligt restvärde | 12 116 | 11 647 | 11 569 | 8 413 |
NOT 9 Aktier och andelar i dotterföretag
| 2011 | 2010 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Företagets namn | Organisations nummer |
Säte | Antal aktier |
Anskaffnings värde |
Bokfört värde |
Anskaffnings värde |
Bokfört värde |
| Softronic Drift AB | 556073-3338 | Stockholm | 5 000 | 596 | 1 089 | 596 | 1 089 |
| Softronic Techsupport AB | 556310-7407 | Stockholm | 1 000 | 7 718 | 100 | 7 718 | 100 |
| Softronic ITM AB |
556500-5948 | Stockholm | 1 000 | 106 | 106 | 106 | 106 |
| Softronic Väst AB | 556525-6731 | Stockholm | 1 000 | 130 | 100 | 130 | 100 |
| Softronic Systemkonsult AB | 556339-8659 | Stockholm | 5 000 | 6 802 | 1 439 | 6 802 | 1 439 |
| Softronic Syd AB | 556217-0067 | Stockholm | 1 000 | 1 166 | 396 | 1 166 | 396 |
| Softronic Enterprise Partner AB | 556478-8361 | Stockholm | 1 000 | 4 471 | 2 181 | 4 471 | 2 181 |
| Softronic Premium Konsult AB | 556612-1165 | Stockholm | 1 000 | 100 | 100 | 100 | 100 |
| Softronic Xpress AB | 556717-6101 | Stockholm | - | - | - | - | - |
| Softronic Technology Partner AB | 556658-0659 | Stockholm | 1 000 | 100 | 100 | 100 | 100 |
| Softronic Auto Partner AB | 556671-7194 | Stockholm | 1 000 | 608 | 608 | 608 | 608 |
| Softronic TBook AB | 556579-7924 | Stockholm | 1 000 | 8 800 | 8 800 | 8 800 | 8 800 |
| Softronic Telecom Partner AB | 556680-7862 | Stockholm | 1 000 | 100 | 253 | 100 | 253 |
| Softronic IT Partner AB | 556713-4233 | Stockholm | 1 000 | 100 | 100 | 100 | 100 |
| Softronic Dokumenthantering AB | 556483-8349 | Arjeplog | 2 000 | 2 113 | 2 113 | 1 816 | 1 816 |
| Softronic Yarrow AB | 556395-2315 | Stockholm | 1 000 000 | 24 640 | 24 640 | 24 640 | 24 640 |
| Yarrow Invest AB | 556465-8663 | Stockholm | - | - | - | - | - |
| Programmera QT i Sverige AB | 556592-8180 | Stockholm | - | - | - | - | - |
| Programmera Förvaltning i Sverige AB | 556487-2066 | Stockholm | - | - | - | - | - |
| Softronic Enter AB | 556236-0940 | Stockholm | 2 222 | 8 370 | 8 370 | 8 370 | 8 370 |
| Softronic Issi AB | 556482-5064 | Stockholm | 6 270 | 14 813 | 14 813 | 13 853 | 13 853 |
| Softronic Skanning AB | 556775-9369 | Stockholm | 1 000 | 100 | 100 | 100 | 100 |
| Softronic Webbutveckling AB | 556775-9351 | Stockholm | 1 000 | 100 | 100 | 100 | 100 |
| Softronic Hosting Partner AB | 556725-3694 | Stockholm | 1 000 | 2 010 | 2 010 | 2 510 | 2 510 |
| Softronic Utveckling AB | 556790-8875 | Stockholm | 1 000 | 100 | 100 | 100 | 100 |
| Softronic Utveckling Två AB | 556790-9097 | Stockholm | 1 000 | 100 | 100 | 100 | 100 |
| Softronic 1 AB | 556419-0006 | Stockholm | 89 202 608 | 77 140 | 77 140 | 68 397 | 68 397 |
| Konsulthubben AB | 556485-0963 | Stockholm | - | - | - | - | - |
| Sprawl Solutions AB | 556621-4499 | Stockholm | - | - | - | - | - |
| Modul 1 Systech AB | 556249-5993 | Stockholm | - | - | - | - | - |
| Modul 1 Processintegration AB | 556697-8614 | Stockholm | - | - | - | - | - |
| Softronic Danmark A/S | 24 20 84 35 | Danmark | 15 000 | 1 761 | 461 | 1 761 | 861 |
| Softronic Baltic AS | 10243040 | Estland | 1 000 | 1 293 | 254 | 1 293 | 254 |
| American Softronic Inc. | 77-0486374 | USA | 1 000 | 8 | 8 | 8 | 8 |
| Consultus Företagsutveckling AB | 556257-7667 | Stockholm | 10 000 | 38 470 | 32 470 | 38 470 | 32 470 |
| Consultus AB | 556277-9388 | Stockholm | 16 000 | 1 752 | 1 752 | 1 752 | 1 752 |
| Consultus Management A/S | 979194579 | Norge | - | - | - | - | - |
| Consultus Leadership Partner AB | 556530-9662 | Stockholm | 1 000 | 8 721 | 3 025 | 8 721 | 3 025 |
| Consultus Management Institute AB | 556108-4616 | Stockholm | 1 000 | 171 | 171 | 171 | 171 |
| Softronic UK Ltd | 03719555 | England | 2 | - | - | - | - |
212 459 182 999 202 959 173 899
I anskaffningsvärdet inkluderas aktieägartillskott men inte lämnade koncernbidrag. Samtliga bolag ägs till 100 procent förutom Softronic 1 AB (tidigare Modul 1 Data AB) som ägs till ca 95,5 %. Aktierna i Softronic Danmark har skrivits ned med 400 tkr.
Not 10 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter
| KONCERNEN | MODER BOLAGET |
|||
|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
| Utfört, ej fakturerat arbete | 39 634 | 50 212 | 38 654 | 32 664 |
| Förutbetalda hyror | 259 | 1 475 | 259 | - |
| Övrigt | 10 017 | 9 558 | 8 159 | 6 830 |
| 49 910 | 61 245 | 47 072 | 39 494 |
Not 11 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter
| MODER BOLAGET |
|||||
|---|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 | |
| Förutbetalda intäkter | 3 787 | 7 631 | 2 185 | 2 331 | |
| Upplupna löner | 28 | - | - | - | |
| Semesterlöneskuld | 8 404 | 10 245 | 578 | 378 | |
| Sociala avgifter | 14 157 | 14 120 | 1 189 | 816 | |
| Övrigt | 9 783 | 21 692 | 9 204 | 9 672 | |
| 36 159 | 53 688 | 13 156 | 13 197 |
Not 12 Justering för poster som inte ingår i kassaflödet
| MODER BOLAGET |
|||||
|---|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 | |
| Avskrivningar och nedskrivningar | 10 780 | 7 738 | 7 074 | 6 160 | |
| Koncernbidrag | - | - | -40 257 | -39 856 | |
| Övrigt | 5 | 209 | - | 5 | |
| 10 785 | 7 947 | -33 183 | -33 691 |
NOT 13 Förvärv av rörelse
Softronic AB har förvärvat minoritetsandelar i Softronic 1 AB (Modul 1 Data AB) och i Softronic Dokumenthantering AB. Förvärvet av Modul 1 2010 har redovisats genom att värdera minoritetens andel till verkligt värde, sk full goodwill. Softronic AB har förvärvat inkråm med kundstock från Nextres där personal övertagits.
Förvärv av dotterbolag
| Specifikation av förvärvade nettotillgångar | KONCERNEN | MODER BOLAGET |
||
|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
| Anskaffningsvärde | 6 738 | 40 438 | 8 243 | 40 858 |
| Betalt avseende förvärv från tidigare år | 1 191 | 2 192 | 1 191 | 2 192 |
| Nyemission (170 046 aktier 2011 á 7,40) | - | 27 444 | - | - |
| Avgår ej betald andel av anskaffningsvärde | 500 | -27 444 | 500 | - |
| Total erlagd likvid | 8 429 | 42 630 | 9 934 | 43 050 |
| Förvärvade tillgångar och skulder (verkligt värde) | KONCERNEN MODER |
BOLAGET | ||
|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
| Anläggningstillgångar | - | 3 074 | - | - |
| Goodwill | 559 | 37 975 | - | - |
| Övriga immateriella anläggningstillgångar* | - | 11 765 | - | - |
| Uppskjuten skattefordran/skuld | - | 19 297 | - | - |
| Omsättningstillgångar | - | 44 497 | - | - |
| Likvida medel | - | 1 987 | - | - |
| Kortfristiga skulder | - | -30 537 | - | - |
| Minoritetsintresse | 6 179 | -20 176 | - | - |
| Betalt avseende förvärv från tidigare år | 1 191 | 2 192 | - | - |
| Avgår ej betald andel av anskaffningsvärde | 500 | -27 444 | - | - |
| 8 429 | 42 630 | - | - | |
| Totalt kassaflöde hänförligt till förvärv av dotterbolag | -8 429 | -40 643 | -9 934 | -43 050 |
FÖRVÄRV AV RÖRELSE, INKRÅM
| Specifikation av förvärvade nettotillgångar | MODER BOLAGET |
|||
|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
| Anskaffningsvärde | 1 210 | 833 | 1 210 | 833 |
| Förvärvade tillgångar och skulder | KONCERNEN | MODER | BOLAGET | |
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 |
| Anläggningstillgångar | - | 333 | - | 333 |
| Goodwill | 836 | 795 | 836 | 795 |
| Övriga immateriella anläggningstillgångar* | 535 | 338 | 535 | 338 |
| Kortfristiga skulder | -161 | -633 | -161 | -633 |
| 1 210 | 833 | 1 210 | 833 | |
| Totalt kassaflöde hänförligt till förvärv av inkråm | -1 210 | -833 | -1 210 | -833 |
*Immateriell anläggningstillgång är hänförlig till förvärvad kundstock.
| KONCERNEN | MODER | BOLAGET | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 2011 | 2010 | 2011 | 2010 | ||
| Totalt kassaflöde hänförligt till förvärv | -9 639 | -41 476 | -11 144 | -43 883 |
NOT 14 Likvida medel och kortfristiga placeringar
| KONCERNEN | MODER BOLAGET |
||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 | |||||
| Likvida medel/kassa och bank | 31 840 | 43 228 | 28 612 | 36 662 |
NOT 15 Kundfordringar
| KONCERNEN | MODER BOLAGET |
|||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 | ||
| Kundfordringar | 62 558 | 65 486 | 55 284 | 36 871 | ||
| Kundfordringarna är icke räntebärande och har normalt kredittid 30–60 dagar. | ||||||
| Åldersanalys av kundfordringar per 31 december, koncernen Tkr | ||||||
| Förfallna kundfordringar (dagar) | Totalt | <30 | 30–60 | 60–90 | 90–120 | >120 |
| 2011 | 3 688 | 1 680 | 959 | 888 | - | 161 |
| 2010 | 4 904 | 3 775 | 949 | 22 | 8 | 150 |
Per 31 december 2011 är inga kundfordringar i koncernen reserverade såsom osäker fordran. Kundförluster om 53 Tkr har inträffat i koncernen under 2011.
NOT 16 Ställda panter och ansvarsförbindelser
| MODER BOLAGET |
|||||
|---|---|---|---|---|---|
| Tkr | 2011 | 2010 | 2011 | 2010 | |
| Företagsinteckningar för ej nyttjad checkräkningskredit | 24 925 | 24 925 | 23 125 | 23 125 | |
| Summa ställda säkerheter | 24 925 | 24 925 | 23 125 | 23 125 | |
| Ansvarsförbindelser | Inga | Inga | Inga | Inga |
NOT 17 Uppgifter om moderbolaget
Softronic AB är ett publikt aktiebolag (publ) med säte i Stockholms kommun, Stockholms län, Sverige. Adressen till huvudkontoret är Ringvägen 100, 118 60 Stockholm. Aktiens kvotvärde uppgår till 0,40 kr och totala antalet aktier uppgår till 52 632 803 st. Antalet A-aktier uppgår till 3 370 000 st, som var och en berättigar till 10 röster. Antalet B-aktier uppgår till 49 262 803 st, som var och en berättigar till 1 röst. Under året har 170 046 aktier serie B apportemitterats i samband med förvärvet av Modul 1 Data AB. A-aktier skall hembjudas till befintliga A-aktieägare för inlösen. B-aktien är noterad på OMX Nasdaq Stockholm Small Cap. Softronic är ett av Sveriges ledande IT- och managementkonsultföretag. Vi kombinerar djup managementkunskap med kvalificerad IT-kompetens och vi kan därmed erbjuda våra uppdragsgivare en helhetssyn på förändringsprocesser, som ofta inkluderar både IT, strategisk utveckling och mänsklig förändring.
NOT 18 Händelser efter balansdagen
Inga händelser med en väsentlig påverkan på moderbolagets eller koncernens finansiella ställning eller resultat har inträffat efter bokslutsdatum, men innan avgivandet av denna årsredovisning.
Undertecknade försäkrar att koncern- och årsredovisningen har upprättats i enlighet med internationella redovisningsstandarder IFRS, sådana de antagits av EU, respektive god redovisningssed och ger en rättvisande bild av koncernens och företagets ställning och resultat, samt att koncernförvaltningsberättelsen och förvaltningsberättelsen ger en rättvisande översikt över utvecklingen av koncernens och företagets verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som de företag som ingår i koncernen står inför.
Stockholm den 31 mars 2012
Stig Martín Petter Stillström Ragnar Wilton Styrelseledamot Styrelsens ordförande Styrelseledamot
Styrelseledamot
Anna-Stina Nordmark Nilsson Anders Eriksson Mats Runsten Styrelseledamot Verkställande direktör
och styrelseledamot
Cecilia Nilsson Arbetstagarrepresentant
Tomas Högström Arbetstagarrepresentant
Vår revisionsberättelse har avgivits den 31 mars 2012 Ernst & Young AB
Thomas Forslund Auktoriserad revisor
Revisionsberättelse
Revisionsberättelse
Till årsstämman i Softronic AB (publ), org.nr. 556249-0192
Rapport om årsredovisningen och koncern- redovisningen
Vi har reviderat årsredovisningen och koncernredovisningen för Softronic AB (publ) för år 2011. Bolagets årsredovisning och koncernredovisning ingår i den tryckta versionen av detta dokument på sidorna 1-18.
Styrelsens och verkställande direktörens ansvar för årsredovisningen och koncernredovisningen
Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för att upprätta en årsredovisning som ger en rättvisande bild enligt årsredovisningslagen och koncernredovisning som ger en rättvisande bild enligt International Financial Reporting Standards, såsom de antagits av EU, och årsredovisningslagen, och för den interna kontroll som styrelsen och verkställande direktören bedömer är nödvändig för att upprätta en årsredovisning och koncernredovisning som inte innehåller väsentliga felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentligheter eller på fel.
Revisorns ansvar
Vårt ansvar är att uttala oss om årsredovisningen och koncernredovisningen på grundval av vår revision. Vi har utfört revisionen enligt International Standards on Auditing och god revisionssed i Sverige. Dessa standarder kräver att vi följer yrkesetiska krav samt planerar och utför revisionen för att uppnå rimlig säkerhet att årsredovisningen och koncernredovisningen inte innehåller väsentliga felaktigheter.
En revision innefattar att genom olika åtgärder inhämta revisionsbevis om belopp och annan information i årsredovisningen och koncernredovisningen. Revisorn väljer vilka åtgärder som ska utföras, bland annat genom att bedöma riskerna för väsentliga felaktigheter i årsredovisningen och koncernredovisningen, vare sig dessa beror på oegentligheter eller på fel. Vid denna riskbedömning beaktar revisorn de delar av den interna kontrollen som är relevanta för hur bolaget upprättar årsredovisningen och koncernredovisningen för att ge en rättvisande bild i syfte att utforma granskningsåtgärder som är ändamålsenliga med hänsyn till omständigheterna, men inte i syfte att göra ett uttalande om effektiviteten i bolagets interna kontroll. En revision innefattar också en utvärdering av ändamåls-enligheten i de redovisningsprinciper som har använts och av rimligheten i styrelsens och verkställande direktörens uppskattningar i redovisningen, liksom en utvärdering av den övergripande presentationen i årsredovisningen och koncernredovisningen.
Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för våra uttalanden.
Uttalanden
Enligt vår uppfattning har årsredovisningen upprättats i enlighet med årsredovisningslagen och ger en i alla väsentliga avseenden rättvisande bild av moderbolagets finansiella ställning per den 31 december 2011 och av dess finansiella resultat och kassaflöden för året enligt årsredovisningslagen och koncernredovisningen har upprättats i enlighet med årsredovisningslagen och ger en i alla väsentliga avseenden rättvisande bild av koncernens finansiella ställning per den 31 december 2011 och av dess finansiella resultat och kassaflöden för året enligt International Financial Reporting Standards, såsom de antagits av EU, och årsredovisningslagen. Förvaltningsberättelsen är förenlig med årsredovisningens och koncernredovisningens övriga delar.
Vi tillstyrker därför att årsstämman fastställer resultaträkningen och balansräkningen för moderbolaget och för koncernen.
Rapport om andra krav enligt lagar och andra författningar
Utöver vår revision av årsredovisningen och koncernredovisningen har vi även reviderat förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust samt styrelsens och verkställande direktörens förvaltning för Softronic AB (publ) för år 2011.
Styrelsens och verkställande direktörens ansvar
Det är styrelsen som har ansvaret för förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust, och det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för förvaltningen enligt aktiebolagslagen.
Revisorns ansvar
Vårt ansvar är att med rimlig säkerhet uttala oss om förslaget till dispositioner av bolagets vinst eller förlust och om förvaltningen på grundval av vår revision. Vi har utfört revisionen enligt god revisionssed i Sverige.
Som underlag för vårt uttalande om styrelsens förslag till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust har vi granskat styrelsens motiverade yttrande samt ett urval av underlagen för detta för att kunna bedöma om förslaget är förenligt med aktiebolagslagen.
Som underlag för vårt uttalande om ansvarsfrihet har vi utöver vår revision av årsredovisningen och koncernredovisningen granskat väsentliga beslut, åtgärder och förhållanden i bolaget för att kunna bedöma om någon styrelseledamot eller verkställande direktören är ersättningsskyldig mot bolaget. Vi har även granskat om någon styrelseledamot eller verkställande direktören på annat sätt har handlat i strid med aktiebolagslagen, årsredovisningslagen eller bolagsordningen. Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för våra uttalanden.
Uttalanden
Vi tillstyrker att årsstämman disponerar vinsten enligt förslaget i förvaltningsberättelsen och beviljar styrelsens ledamöter och verkställande direktören ansvarsfrihet för räkenskapsåret.
Stockholm den 31 mars 2012 Ernst & Young AB
Thomas Forslund Auktoriserad revisor
Bolagsstyrningsrapport för Softronic AB, 556249-0192, för verksamhetsåret 2011
Softonic AB ("Softronic") är ett svenskt publikt aktiebolag, noterat på Nasdaq OMX Stockholm. Softronic följer den svenska aktiebolagslagen, regelverket för emittenter vid Nasdaq OMX Stockholm, övriga tillämpliga lagar och förordningar samt Svensk kod för bolagsstyrning ("Koden"). Till grund för bolagets styrning ligger också bolagsordningen. Bolagsordningens innehåll regleras av aktiebolagslagen och fastställs av årsstämman. Softronics bolagsordning finns tillgänglig på hemsidan, www.softronic.se.
Bolagsstämma
Bolagsstämman är bolagets högsta beslutande organ. Här beslutar aktieägarna i Softronic i centrala frågor, såsom fastställelse av resultat- och balansräkningar, utdelning till aktieägarna, styrelsens sammansättning, ansvarsfrihet för styrelseledamöterna och verkställande direktören, ändringar i bolagsordningen, val av revisor och principer för ersättningar till bolagsledningen. Bolagsstämman ska förberedas och genomföras på ett sådant sätt att förutsättningar skapas för aktieägarna att utöva sina rättigheter på ett aktivt och välinformerat sätt.
Aktieägare som är införda i aktieboken på avstämningsdagen och som anmäler sitt deltagande i stämman har rätt att närvara och rösta vid stämman, antingen personligen eller via ombud med fullmakt. Varje aktieägare har rätt att få ett ärende behandlat av årsstämman. Uppgift om tid och ort för årsstämma lämnas på Softronics hemsida.
Antalet A-aktier uppgick per 31 december 2011 till 3 370 000 som var och en berättigar till 10 röster. Antalet B-aktier uppgick till 49 262 803 , som var och en berättigar till 1 röst.
På Softronics hemsida framgår av stämman lämnade bemyndiganden till styrelsen att besluta om förvärv av egna aktier eller utgivande av nya aktier. Vid årstämman 2011 förnyades bemyndigandet för styrelsen att kunna fatta beslut om att förvärva upp till 10 % av bolagets aktier samt att fatta beslut om nyemission av aktier motsvarande 10 % av aktiekapitalet.
Styrelsen och styrelsens arbete
På den ordinarie årsstämman i maj 2011 omvaldes fem ledamöter och en nyvaldes. I styrelsen ingår dessutom två arbetstagarrepresentanter utsedda av personalen. Företaget har en valberedning bestående av fem personer, varav en är tillsatt av Aktiespararna. Valberedningen skall verka på ett sådant sätt att enskilda aktieägare får en kanal för att kommunicera sina förslag till sammansättning av styrelsen och att dessa förslag blir behandlade i god tid före årsstämman. Företaget har vidare en ersättningskommitté bestående av styrelsens ordförande och en extern ordinarie styrelseledamot. Kommitténs ansvar skall vara att det upprättas väl genomtänkta avtal med verkställande direktören och övriga ledande befattningshavare. Ersättningskommitén har haft ett möte där bägge ledamöterna deltog. Enligt beslut på senaste årsstämman, tillika styrelsens förslag till kommande årsstämma, är riktlinjerna för ersättningar till ledande befattningshavare att alla ersättningar skall vara marknadsmässiga och möjliggöra att kvalificerade ledande befattningshavare kan rekryteras och behållas. I styrelsearbetet adjungeras ekonomichefen samt i vissa fall affärsområdeschefer. Åtta styrelsemöten hölls under 2011 där alla ledamöter valda av årsstämman deltagit på samtliga möten. Styrelsen har under året behandlat strategiska frågor angående organisation och företagsförvärv. Arbetsordning för styrelsen jämte instruktion för arbetsfördelning mellan styrelsen och verkställande direktören fastställes av styrelsen för ett år i sänder från ordinarie årsstämma till nästa.Styrelsen har inte formerat något särskilt revisionsutskott utan hela styrelsen har fullgjort revisionsutskottets uppgifter. Det är styrelsens uppfattning att styrelsen i sin helhet tillsammans bäst besitter den erfarenhet och kompetens inom redovisning, finansiering och intern kontroll som kan vara nödvändig för att fullgöra revisionsutskottets uppgifter. Uppgifter om styrelsens ledamöter, ersättningskommitténs sammansättning jämte erforderliga uppgifter om verkställande direktörens utbildning, arbetslivserfarenhet, väsentliga uppdrag utanför företaget, aktieinnehav och oberoende framgår av årsredovisningen och Softronics hemsida. Bestämmelser om tillsättande och entledigande av styresleledamöter samt ändringar av bolagsordning framgår av bolagsordningen som är tillgänglig på hemsidan. Samtliga vid årsstämman valda ledamöter är oberoende i förhållande till bolaget och dess ledning med undantag för Anders Eriksson som är anställd som verkställande direktör. Anders Eriksson, Petter Stillström (via indirekt ägande, Traction) och Stig Martín är ej oberoende i förhållande till större ägare.
Verkställande direktören
Verkställande direktören ansvarar för den löpande förvaltningen och kontrollen av koncernens verksamhet. I det ingår att verkställa koncernens övergripande strategi, affärsstyrning, att kontrollera och sammanställa den ekonomiska rapporteringen, fördela finansiella resurser samt ansvara för finansiering och riskhantering. Styrelsens arbetsordning reglerar arbetsfördelningen mellan styrelsen och verkställande direktören.
Ersättningar
Riktlinjer för ersättning till ledande befattningshavare innebär att det för bolagsledningen tillämpas marknadsmässiga anställningsvillkor. Utöver fast lön kan ledande befattningshavare även erhålla rörlig lön.
Valberedning
- Bolagets valberedning består av följande ledamöter:
- Petter Stillström, styrelseordförande; utsedd av Traction
- Evert Carlsson, Swedbank Robur Fonder AB
- Johan Örtengren, utsedd av Aktiespararna • Stig Martín, styrelseledamot
- Rolf Jinglöv, ordförande i valberedningen
Bolaget följer de regler som fastställts i "Svensk kod för bolagsstyrning" med följande undantag:
Regel 2.4, 4.4 och 9.2 i koden
Enligt 2.4 framgår att om mer än en styrelseledamot ingår i valberedningen får högst en av dem vara beroende till bolagets större aktieägare. Enligt 4.4 ska majoriteten av de bolagsstämmovalda styrelseledamöterna vara oberoende från bolaget och bolagsledningen.
Enligt 9.2 ska ersättningsutskottets andra ledamot vara oberoende från bolaget och dess bolagsledning.
Skälet till att avvika från koden i ovanstående regelpunkter är att tillämpa de ursprungliga värderingar och principer för koden som framgår av avsnitt 1 kapitel 3 i koden, "Principiella utgångspunkter", där det framgår att koden ska "skapa goda förutsättningar för utövandet av en aktiv och ansvarstagande ägarroll". Det är en fördel med aktiva stora ägare med direkt inflytande i ledning, styrelse och kommitteér m.m. då detta innebär starkt engagemang samt säkerställer hög kompetens och goda verksamhetskunskaper, vilket gynnar samtliga aktieägare där då reglerna om oberoende kommer i andra hand.
Intern kontroll och styrprocesser
Styrning inom Softronic utgår från affärsidé, strategi och mål i koncernen som används vid upprättande av affärsplaner, budgetar och prognoser. Ekonomioch personalfunktioner samordnas i koncernstab där ansvaret för intern kontroll hanteras. Uppföljning av affärs- och administrativa processer sker löpande och resultat följs upp genom finansiell intern rapportering och analys för att säkerställa löpande verksamhetsstyrning och god intern kontroll. Softronic har väl utarbetade styr- och internkontrollsystem. Styrelsen har följt upp bedömningen av den interna kontrollen bl. a. genom kontakter med bolagets externa revisorer. Mot bakgrund av detta samt med beaktande av bolagets storlek har styrelsen valt att inte ha en särskild internrevision. Styrelsens ansvar för intern kontroll framgår av aktiebolagslagen och den finansiella rapporteringen samt revisionen följer gällande lagar och regler för OMX Nasdaq-noterade bolag.
| Aktieägare 31 december 2011 | A-aktier | B-aktier | Andel i kapital % | Röster % |
|---|---|---|---|---|
| Anders Eriksson med familj och bolag | 1 875 400 | 9 318 160 | 21,3% | 33,8% |
| Traction | 589 000 | 10 939 810 | 21,9% | 20,3% |
| Stig Martín med bolag | 891 600 | 3 345 600 | 8,1% | 14,8% |
| Swedbank Robur Fonder | - | 4 020 350 | 7,6% | 4,8% |
| Försäkringsbolaget Avanza Pension | - | 1 556 513 | 3,0% | 1,9% |
| Rambas AB | - | 840 900 | 1,6% | 1,0% |
| Nordnet Pensionsförsäkring AB | - | 809 689 | 1,5% | 1,0% |
| Länsförsäkringar småbolagsfond | - | 748 935 | 1,4% | 0,9% |
| Humle Småbolagsfond | - | 700 000 | 1,3% | 0,8% |
| Mats-Olof Ekberg | 8 000 | 400 000 | 0,8% | 0,6% |
| Övriga aktieägare | 6 000 | 16 582 846 | 31,5% | 20,1% |
| Summa antalet aktier | 3 370 000 | 49 262 803 | ||
| Summa procent kapital/röster | 100,0% | 100,0% |
Stockholm den 31 mars 2012
Stig Martín Petter Stillström Ragnar Wilton Styrelseledamot Styrelsens ordförande Styrelseledamot
Anna-Stina Nordmark Nilsson Anders Eriksson Mats Runsten Styrelseledamot
Cecilia Nilsson Arbetstagarrepresentant
Tomas Högström Arbetstagarrepresentant
och styrelseledamot
Revisors yttrande om bolagsstyrningsrapporten
Till årsstämman i Softronic AB
Org.nr 556249-0192 Det är styrelsen som har ansvaret för bolagsstyrningsrapporten för 2011 på sidan 20-21 och för att den är upprättad i enlighet med årsredovisningslagen.
Styrelseledamot Verkställande direktör
Som underlag för vårt uttalande om att bolagsstyrningsrapporten har upprättats och är förenlig med årsredovisningen och koncernredovisningen, har vi läst bolagsstyrningsrapporten och bedömt dess lagstadgade innehåll baserat på vår kunskap om bolaget.
Vi anser att en bolagsstyrningsrapport har upprättats och att dess lagstadgade information är förenlig med årsredovisningen och koncernredovisningen.
Stockholm den 31 mars 2012
Thomas Forslund Auktoriserad revisor