Sinocelltech Group Limited — Audit Report / Information 2022

May 18, 2023

中信证券股份有限公司

关于北京神州细胞生物技术集团股份公司

2022 年度持续督导跟踪报告

中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”或“保荐人”）作为北京神 州细胞生物技术集团股份公司（以下简称“神州细胞”或“公司”）2021 年度向 特定对象发行股票及持续督导的保荐人，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》 《上海证券交易所科创板股票上市规则》等相关规定，负责神州细胞的持续督导 工作，并出具本年度持续督导跟踪报告。

一、持续督导工作情况

序 号	工作内容	实施情况
1	建立健全并有效执行持续督导工作制度，并针对具 体的持续督导工作计划制定相应的工作计划	保荐人已建立健全并有效执行了 持续督导制度，并制定了相应的 工作计划
2	根据中国证监会相关规定，在持续督导工作开始 前，与上市公司签署持续督导协议，明确双方在持 续督导期间的权利义务，并报上海证券交易所备案	保荐人已与神州细胞签订保荐及 承销协议，该协议明确了双方在 持续督导期间的权利和义务
3	持续督导期间，按照有关规定对上市公司违法违规 事项公开发表声明的，应于披露前向上海证券交易 所报告，并经上海证券交易所审核后在指定媒体上 公告	2022 年度神州细胞在持续督导期 间未发生按有关规定必须保荐人 公开发表声明的违法违规情况
4	持续督导期间上市公司或相关当事人出现违法违 规、违背承诺等事项的，应自发现或应当自发现之 日起五个工作日内，向上海证券交易所报告，报告 内容包括上市公司或相关当事人出现违法违规、违 背承诺等事项的具体情况，保荐人采取的督导措施 等	2022 年度神州细胞在持续督导期 间未发生违法违规或违背承诺等 事项
5	通过日常沟通、定期回访、现场检查、尽职调查等 方式开展持续督导工作	保荐人通过日常沟通、定期或不 定期回访等方式，了解神州细胞 经营情况，对神州细胞开展了持 续督导工作
6	督导上市公司及其董事、监事、高级管理人员遵守 法律、法规、部门规章和上海证券交易所发布的业	2022 年度，保荐人督导神州细胞 及其董事、监事、高级管理人员遵

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序 号	工作内容	实施情况
	务规则及其他规范性文件，并切实履行其所做出的 各项承诺	守法律、法规、部门规章和上海证 券交易所发布的业务规则及其他 规范性文件，切实履行其所做出 的各项承诺
7	督导上市公司建立健全并有效执行公司治理制度， 包括但不限于股东大会、董事会、监事会议事规则 以及董事、监事和高级管理人员的行为规范等	保荐人督促神州细胞依照相关规 定健全完善公司治理制度，并严 格执行公司治理制度
8	督导上市公司建立健全并有效执行内控制度，包括 但不限于财务管理制度、会计核算制度和内部审计 制度，以及募集资金使用、关联交易、对外担保、 对外投资、衍生品交易、对子公司的控制等重大经 营决策的程序与规则等	保荐人对神州细胞的内控制度的 设计、实施和有效性进行了核查， 截至本持续督导跟踪报告出具之 日，神州细胞的内控制度符合相 关法规要求并得到了有效执行， 能够保证公司的规范运行
9	督导上市公司建立健全并有效执行信息披露制度， 审阅信息披露文件及其他相关文件，并有充分理由 确信上市公司向上海证券交易所提交的文件不存 在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏	保荐人督促神州细胞严格执行信 息披露制度，审阅信息披露文件 及其他相关文件
10	对上市公司的信息披露文件及向中国证监会、上海 证券交易所提交的其他文件进行事前审阅，对存在 问题的信息披露文件及时督促公司予以更正或补 充，公司不予更正或补充的，应及时向上海证券交 易所报告；对上市公司的信息披露文件未进行事前 审阅的，应在上市公司履行信息披露义务后五个交 易日内，完成对有关文件的审阅工作，对存在问题 的信息披露文件应及时督促上市公司更正或补充， 上市公司不予更正或补充的，应及时向上海证券交 易所报告	保荐人对神州细胞的信息披露文 件进行了审阅，不存在应及时向 上海证券交易所报告的情况
11	关注上市公司或其控股股东、实际控制人、董事、 监事、高级管理人员受到中国证监会行政处罚、上 海证券交易所纪律处分或者被上海证券交易所出 具监管关注函的情况，并督促其完善内部控制制 度，采取措施予以纠正	神州细胞及其控股股东、实际控 制人、董事、监事、高级管理人员 未发生该等事项
12	持续关注上市公司及控股股东、实际控制人等履行 承诺的情况，上市公司及控股股东、实际控制人等 未履行承诺事项的，及时向上海证券交易所报告	神州细胞及其控股股东、实际控 制人不存在未履行承诺的情况
13	关注公共传媒关于上市公司的报道，及时针对市场 传闻进行核查。经核查后发现上市公司存在应披露	经保荐人核查，不存在应及时向 上海证券交易所报告的情况

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序 号	工作内容	实施情况
	未披露的重大事项或与披露的信息与事实不符的， 及时督促上市公司如实披露或予以澄清；上市公司 不予披露或澄清的，应及时向上海证券交易所报告
14	发现以下情形之一的，督促上市公司做出说明并限 期改正，同时向上海证券交易所报告：（一）涉嫌 违反《上市规则》等相关业务规则；（二）证券服 务机构及其签名人员出具的专业意见可能存在虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏等违法违规情形或 其他不当情形；（三）公司出现《保荐办法》第七 十一条、第七十二条规定的情形；（四）公司不配 合持续督导工作；（五）上海证券交易所或保荐人 认为需要报告的其他情形	2022 年度，神州细胞未发生相关 情况
15	制定对上市公司的现场检查工作计划，明确现场检 查工作要求，确保现场检查工作质量。	保荐人已制定了现场检查的相关 工作计划，并明确了现场检查工 作要求
16	上市公司出现以下情形之一的，保荐人、保荐代表 人应当自知道或者应当知道之日15日内进行专项 现场核查：（一）存在重大财务造假嫌疑；（二） 控股股东、实际控制人、董事、监事或者高级管理 人员涉嫌侵占上市公司利益；（三）可能存在重大 违规担保；（四）资金往来或者现金流存在重大异 常；（五）上海证券交易所或者保荐人认为应当进 行现场核查的其他事项	2022 年度，神州细胞不存在需要 专项现场检查的情形

二、保荐人和保荐代表人发现的问题及整改情况

2022 年度，保荐人和保荐代表人未发现神州细胞存在重大问题。 三、重大风险事项

（一）尚未盈利的风险

公司的主要业务是单克隆抗体、重组蛋白和创新疫苗等生物药产品的研发和 产业化，目前除针对甲型血友病的重组蛋白药物安佳因®和适用于 CD20 阳性弥 漫大 B 细胞性非霍奇金淋巴瘤的单抗药物安平希®取得药品注册证书，以及 2 个 新冠疫苗产品被纳入紧急使用外，其他所有在研药品仍处于研发阶段。公司需要 持续投入大量资金开展临床前及临床研究，特别是随着部分产品逐步进入关键性

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临床研究阶段，研发投入规模也将继续增加。虽然安佳因®上市后，在报告期内 取得了 102,317.67 万元的营业收入，但研发费用和销售费用也在持续增加。2022 年，公司归属于上市公司股东的净亏损为 51,899.58 万元，扣除非经常性损益后 归属于上市公司股东的净亏损为 39,567.66 万元。公司预计在未来一段时间内还 将持续亏损并存在累计未弥补亏损。如果公司未盈利状态持续存在或累计未弥补 亏损持续扩大，则可能触发《上海证券交易所科创板股票上市规则》中关于财务 类强制退市条款的规定，存在退市风险；如公司在上市后不能得到广大投资者的 充分认可，也可能存在触发《上海证券交易所科创板股票上市规则》中规定的交 易类强制退市条件的风险。

报告期内，公司项目研发正常推进，不断有优秀人才加入，已上市产品销售 良好，且公司核心管理及研发团队稳定，具备覆盖创新药研发、生产及商业化的 丰富经验。

（二）业绩大幅下滑或亏损的风险

公司为采用第五套上市标准上市的生物医药行业公司，大部分产品仍处于研 发阶段，研发支出较大。公司未来一定期间内亏损净额的多少将取决于公司药品 研发项目的数量及范围、与该等项目有关的成本、获批产品进行商业化生产的成 本、公司已上市产品产生收入的能力等方面。即使公司未来在研产品陆续上市实 现商业化，但不同产品的市场竞争情况和产品竞争力不同，公司主营业务收入不 一定持续增加，或即使持续增加，但如果收入不能完全覆盖研发、销售和运营成 本，公司还将在一段时期内持续处于亏损状态；即使公司未来实现阶段性季度或 年度盈利，但由于收入增长可能不稳定和研发投入金额在季度和年度之间存在不 平衡，因此公司可能不能保持持续盈利或盈利水平存在较大不确定性。

公司本年度主要收入来自于首个上市产品安佳因®。自 2022 年起，重组八 因子产品在各省开始逐渐进入集采，在进入集采的省份，中标产品的定价将会有 所下降。后续如国家或各省对重组八因子产品采取集采，公司也将积极参与投标， 安佳因®如中标则会在中标省份采用中标价格，可能会对安佳因®在当地的销售 收入产生不利影响。另外，随着竞争对手产品的陆续上市，市场形势也会产生变 化，公司也将根据市场情况保持灵活的市场销售策略，包括可能调低产品单价，

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产品的整体销售收入也可能受到不利影响。

公司二价新冠重组蛋白疫苗安诺能®2 和四价新冠重组蛋白疫苗安诺能®4 分别于 2022 年 12 月和 2023 年 3 月获准紧急授权使用。公司预计新冠疫苗自 2023 年将开始产生销售收入，但由于市场存在较大不确定性，可能存在新冠疫 苗收入较低、但研发、生产和销售成本较高，导致产品出现财务减值和亏损的情 况。

报告期内，公司的主营业务、核心竞争力未发生重大不利变化。 （三）核心竞争力风险

1、临床前研发风险

为使产品在临床药效、生产工艺等方面具备差异化竞争优势，降低产品临床 失败风险，增强产品上市后的竞争力，公司在相关产品的临床前研发工作中进行 了较大的投入。但公司完成临床前研发工作存在较多的不确定性，可能最终无法 获得符合预期目标的临床前研究结果或者该临床前研究结果不足以支持进行新 药临床试验申请或者相关申请未能获得监管机构审批通过。如出现前述情形，公 司可能无法收回临床前研发成本，公司的经营情况和财务状况可能因此产生重大 不利影响。为此，公司通过临床前研发平台技术和设备的及时更新迭代，使得自 身研发创新能力始终保持领先水平，并通过科学立项、原材料自产、流程优化等 方式控制成本、降低风险。

2、临床研发风险

公司在研药物取得上市批准前必须进行各种临床试验，以证明在研药物对于 人体的安全性及有效性。在临床试验进度方面，公司在临床试验时可能遇到各种 突发事件进而推迟临床试验的进度，可能导致公司开发成本增加、候选药物的专 有权期间缩短或公司的药品晚于竞争对手的药品上市。在临床试验结果方面，早 期或中期临床试验结果良好的产品不一定在后期临床试验中也有同样的的表现， 公司无法完全避免在研药物的临床试验结果不如预期，并进一步导致公司取得候 选药物药品注册批件的时间延迟、取得的药品注册批件较预期的适应症范围窄， 甚至无法取得药品注册批件，或导致公司取得药品注册批件后药物退市。因此，

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公司在临床研究过程中高度重视临床试验方案设计的科学性与合理性，并着力加 强对临床运营项目的科学管理、合理提速。

3、对外合作的风险

公司在临床前及临床研发过程中需要与第三方如 CRO、研究者、试验中心 等开展合作。如果第三方未能完整履行合同义务、履行合同未达预期或未能遵守 相关规定，公司获得的试验数据准确性、合规性将受到影响，可能导致相关监管 机构不接受公司的临床数据、临床试验推迟甚至终止、公司的候选药物无法获得 监管机构的审批或实现商业化，变更第三方亦可能导致公司增加额外的成本及延 迟，从而可能会影响公司预期的开发时间表。为此，公司高度重视对第三方工作 的稽查和监测，通过多种措施促使其委托的第三方在试验活动中的行为遵守 GCP 等规则并符合监管机构的要求。

4、知识产权保护的风险

公司致力于新药的研发与生产，需通过专利等方法来保护在新药的研发与生 产过程中对公司具有重要商业价值的在研药品及技术。如果公司无法为公司的候 选药物取得及维持专利保护，或所取得的专利保护范围不够广泛，第三方可能开 发及商业化与公司相似或相同的产品及技术，并直接与公司竞争，从而对公司成 功商业化相关产品或技术的能力造成不利影响。公司亦可能面临其他公司或个人 伪造公司产品或其他侵犯公司知识产权的情况。若对侵犯公司知识产权的行为未 能及时发现或制止不力，可能会对公司的产品竞争力、品牌形象等方面产生负面 影响。因此公司始终致力于对自身研发技术与成果的知识产权保护，报告期内加 强了专利申请的力度，并充分利用分案申请、PCT 申请等多种方式来延长在研药 品及技术的专利保护期。

5、药品及技术迭代的风险

创新药的开发及商业化竞争十分激烈，且可能受到快速及重大技术变革的影 响。公司面临来自全球主要医药公司及生物技术公司的竞争，部分竞争对手有可 能开发出在疗效和安全性方面显著优于现有上市药品或公司同类在研产品的创 新药物，若前述药物在较短周期内获批上市，将对公司产品和经营造成重大冲击。

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因此，公司从前期策略着手，持续投入大量人力物力进行技术跟踪和前沿研究， 对新技术和新产品研发上持续进行投入以及时实现技术平台的升级换代和研发 的突破性进展，始终保持研发和创新的竞争优势。

6、人才竞争的风险

生物制药企业是高素质科研技术人才密集型行业。核心技术人员的研发能力 和技术水平是公司持续创新、长期保持技术优势的重要基础。公司与其他制药和 生物科技公司、大学和研究机构在人才方面存在激烈竞争。但如果核心技术人员 离职，公司可能无法及时物色到适合的人选来替代离职核心技术人员。对人才的 激烈竞争可能会导致公司的薪酬成本大幅增加，并对公司产品的开发以及经营业 绩的持续稳定增长造成重大不利影响。为此，公司积极采取多种措施吸引优秀技 术人员加盟，通过具有竞争力的晋升制度、薪酬和激励体系等手段维持研发队伍 的稳定，以持续保持技术和人才的竞争优势。

（四）经营风险

1、市场竞争的风险

公司主要产品所处治疗市场已拥有较多的已上市竞品或处于临床研究阶段 的竞品，部分已上市竞品亦已进入医保目录。公司相关产品在入组、未来的市场 销售等方面面临激烈的竞争态势。如公司未能招募足够的受试者，公司相关产品 的商业化进程可能延迟；如公司于其主要产品实现商业化后未能在治疗效果、成 本控制、定价等方面取得预期优势，公司相关产品可能因其在市场中不具竞争力 无法取得较大的市场份额。即使公司在研药物未来获准上市并取得市场认可，因 公司所处的药品市场竞争激烈，在任何时期均可能出现较公司在研药物更能为市 场接受、更具成本效益优势的同类产品，公司已上市产品可能无法达到销售预期。 公司将根据市场竞争的态势变化，动态化调整营销和定价策略，产品上市后继续 开展真实世界研究以收集更多临床用药反馈，为后续研发提供支持。

2、原材料短缺的风险

公司为一家创新生物药研发公司，其在开展研发、生产相关业务时需向供应 商采购原材料和生产设备。虽然公司所需的部分原材料已实现自主研发、自主生

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产，但剩余需采购原材料、设备如出现价格上涨，供应商所提供的原材料、设备 不满足公司的要求，公司未能与原材料、设备供应商建立稳定的业务关系，公司 可能会出现原材料供应短缺、中断，或设备不能及时到货的情形，进而对公司业 务经营及财务造成影响。另外，受国际贸易摩擦和汇率等因素影响，公司研发生 产相关的进口原材料、设备价格可能会上升或者被限制出口，公司的业务经营及 财务可能受到重大不利影响。公司将完善供应链管理制度，确保采购、库房、需 求部门高度配合、统筹安排。

3、产品质量风险

药品质量是药品的核心属性，药品质量很大程度上取决于质量控制及质量保 证的有效性，质量控制及质量保证的有效性则受限于多项因素，公司产品的生产 工艺复杂，产品质量受较多因素影响。如在原辅料采购、生产控制、药品存储运 输等过程出现设施设备故障、人为失误等因素，将可能导致质量事故的发生，从 而影响公司的正常经营。若发生重大的质量安全事故，公司将面临主管部门的处 罚并导致公司声誉严重受损，并且可能危及公司拥有的药品生产质量管理规范体 系及相关资质证照。公司将坚持质量至上，严格实行生物药生命周期管理，确保 患者获得的药品是安全、有效和质量稳定的。

4、拓展国际业务风险

公司始终致力于研发具有国际差异化竞争优势的创新生物药产品以及实现 自主研发和生产的生物药进入国际市场。因此，公司可能需要在境外开展药物研 发、业务拓展等业务。由于不同国家或地区的经营环境、法律政策及社会文化不 同，如果该等国家或地区的经营环境、法律政策发生不利变化，或未来公司在该 等国家或地区的业务经营管理能力不足，或公司未能在该等市场取得许可或与第 三方达成合作协议，其经营因此会产生不利影响。为此，公司将根据产品的不同 属性，因地制宜在不同国家及区域采取适当的开发及合作模式，实现经济效益和 社会效益的最大化。

（五）财务风险

1、营运资金周转不足的风险

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公司研发投入耗费大量资金，后续还将继续投入资金推动在研药品的临床开 发及商业化，同时不断推动新的产品进入临床研究，因此资金需求将长期存在。 公司目前资金来源除了已上市产品的销售收入外，还包括资本市场的股权融资及 向银行或第三方的债务融资。如果已上市产品销售收入较少或回款缓慢，公司股 权融资进展不顺或被债权人要求提前偿还债务等，公司将面临营运资金周转不足 的风险。为此，公司将根据自身的资金实力规划、适时调整业务开发进度以及合 理安排、运用营运资金，确保获得持续性的资金保障。

2、应收账款超期或发生坏账的风险

随着公司产品陆续获准上市并不断扩大销售规模，应收账款余额存在增加的 可能。如果宏观经济或市场环境发生变化，或者主要客户经营状况、财务状况等 发生重大不利变化，或者公司催收不力、控制不当，可能造成公司应收账款超期 或者存在发生坏账的风险，将对公司的现金流和偿债能力等产生不利影响。为此， 公司根据客户的资产规模、信用等级、财务状况、合作程度等进行分级分类管理， 采取不同的收款政策；同时制定了回款清欠制度，执行奖励与惩罚相结合的回款 考核制度；未来将进一步加强应收账款的实时管理，密切关注大额、长账龄应收 账款的收回。

（六）行业风险

创新药的开发及商业化竞争十分激烈，且可能受到快速及重大技术变革的影 响。公司面临来自全球主要医药公司及生物技术公司的竞争，部分竞争对手有可 能开发出在疗效和安全性方面显著优于现有上市药品或公司同类在研产品的创 新药物，若前述药物在较短周期内获批上市，实现药品迭代，将对公司产品和经 营造成不利影响。公司需投入大量资金进行技术跟踪和前沿研究，如果在新技术 和新产品研发上不能持续投入并实现突破性进展，可能将导致公司无法实现技术 平台的升级换代，从而丧失研发竞争优势并对现有在研产品产生重大冲击。

此外，若我国生物医药行业出现周期性衰退、公司研发覆盖的相关领域产品 因竞争激烈出现产能过剩、医药市场整体增幅下降甚至萎缩、生物医药行业上下 游供应链发生重大不利变化等，也将给公司产品研发及销售造成不同程度的影 响。

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（七）宏观环境风险

医药研发行业是一个受监管程度较高的行业，监管部门一般通过制订相关的 政策法规对医药研发行业实施监管。随着我国医疗卫生体制改革的不断深入和社 会医疗保障体制的逐步完善，药品价格改革制度、两票制、带量采购等一系列法 规政策陆续出台，为整个医药行业的发展带来重大影响，监管部门还可能根据市 场发展情况随时制订和调整各项法律法规或政策。以医保政策对公司的影响为 例，为提高公司产品在患者可支付能力等方面的竞争力，公司在其产品上市后， 将寻求进入国家医保目录。但公司的产品能否进入国家医保目录或其进入医保目 录的时间均存在不确定性。公司产品在进入医保目录前无法进行医保报销，其实 现商业销售依赖于患者自付，该等情形将影响公司产品的价格竞争力。即使未来 公司产品进入医保目录，政府部门亦可能限制销售价格或者限制报销比例，进而 影响公司的盈利能力。

公司的业务受制于我国整体经济及社会状况。自然灾害、突发传染病等公共 事件均可能对我国的经济、社会发展造成不同程度的损害。此外，受国内外政治 经济形势影响，尤其是中美贸易关系存在的极大不确定性，可能导致我国与不同 国家或地区对跨境技术转让、投资、贸易施加额外的关税或其他限制，进而对公 司拓展国际业务及市场造成不利影响。

四、重大违规事项

2022 年度，公司不存在重大违规事项。

五、主要财务指标的变动原因及合理性

2022 年度，公司主要会计数据如下所示：

单位：元

				单位：元
主要会计数据	2022 年	2021 年	本期比上年同 期增减（%）	2020 年
营业收入	1,023,176,678.65	134,392,817.77	661.33	328,165.08
扣除与主营业务 无关的业务收入 和不具备商业实	1,023,176,678.65	134,392,817.77	661.33	-

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主要会计数据	2022 年	2021 年	本期比上年同 期增减（%）	2020 年
质的收入后的营 业收入
归属于上市公司 股东的净利润	-518,995,770.06	-866,850,561.88	不适用	-712,504,606.03
归属于上市公司 股东的扣除非经 常性损益的净利 润	-395,676,594.11	-886,209,901.99	不适用	-767,907,430.78
经营活动产生的 现金流量净额	-427,909,674.49	-862,824,461.55	不适用	-537,405,095.68
归属于上市公司 股东的净资产	-236,650,939.28	-226,506,916.01	不适用	590,829,130.43
总资产	2,735,875,608.33	1,373,183,568.22	99.24	1,663,510,985.87

2022 年度，公司主要财务指标如下所示：

主要财务指标	2022 年	2021 年	本期比上年同 期增减（%）	2020 年
基本每股收益（元／股）	-1.19	-1.99	不适用	-1.74
稀释每股收益（元／股）	-1.19	-1.99	不适用	-1.74
扣除非经常性损益后的基本每股收 益（元／股）	-0.91	-2.04	不适用	-1.87
加权平均净资产收益率（%）	不适用	-475.87	不适用	-227.33
扣除非经常性损益后的加权平均净 资产收益率（%）	不适用	-486.50	不适用	-245.01
研发投入占营业收入的比例（%）	95.14	不适用	不适用	不适用

上述主要会计数据和财务指标的增减变动，主要原因如下：

1、营业总收入较上期增加 661.33%，主要系公司首个产品安佳因[®] 依托具有 较强竞争力的产能和成本优势，通过市场营销团队在存量及增量市场的积极拓展， 整体销售情况一直保持强劲、稳定的增长势头，使得安佳因®在首个完整销售年 度即成为销售额 10 亿量级的市场重磅产品。同时，随着公司首个抗体药物即抗

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肿瘤产品安平希[®] （瑞帕妥单抗注射液）于 2022 年 8 月获批，第四季度开始产生 销售收入。

2、报告期归属于上市公司股东的净利润较上年亏损减少、归属于上市公司 股东的扣除非经常损益的净利润较上年亏损减少，主要系报告期内收入较上年同 期大幅增长。

3、报告期经营活动产生的现金流量净额较上年有所增加，主要原因系销售 商品大幅增加，收到现金增加。

4、报告期总资产较上年增加，主要系销售回款、固定资产投入增加以及向 特定对象发行股票募集资金到账。

六、核心竞争力的变化情况

（一）核心竞争力分析

公司由高端人才团队领军，研发历史长、研发人员比例高、研发经费投入大， 拥有相对领先的技术平台，具备独立自主研发临床亟需且具有竞争优势的“bestin-class”或“me-better”潜质的创新生物药的人才、技术、体系和经验，依托独 立自主研发的核心技术开发了拥有全球化商业权益的产品管线，具有较强的技术 创新能力和长期快速增长的潜力，符合行业发展趋势和国家创新驱动发展战略。 公司所具备的核心竞争力如下：

1、公司具备生物药生产工艺技术和产业化优势

公司自主研发建立了具有领先优势的生物药生产工艺技术平台和体系，突破 了一系列关键技术，具有产能和成本优势，例如：①公司按照 GMP 标准建立了 相对领先的重组凝血八因子蛋白的生产工艺和设计年产能最高可达到 100 亿 IU 的生产线；②建立了相对领先的 14 价 HPV 疫苗生产工艺，成为全球首个获批进 入临床研究的 14 价 HPV 疫苗品种。2021 年 4 月，公司基于自主研发的无弹状 病毒污染昆虫细胞株生产的 14 价 HPV 疫苗向国家药监局提出的临床试验补充 申请获得批准，采用新工艺生产的临床样品开展 I 期及 II 期临床研究可避免后续 工艺变更的潜在风险，从而加快临床整体研发进度。③公司建立和完善了三聚体 蛋白开发和生产工艺，并基于此开发了多价重组蛋白新冠疫苗。

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• 2、公司建立了丰富的产品管线储备，兼顾产品管线的广度和深度

公司在发现及研发创新药的领域拥有较强的能力。公司能够独立进行靶点评 估、机制研究及验证，并且在临床药品筛选、功能学验证及开发生物药等关键步 骤中具有较强的能力。截至本报告披露日，公司已有 1 个重组蛋白药物及 1 个单 抗产品获批上市，2 个疫苗产品被国家纳入紧急使用，2 个生物类似药单抗品种 处在上市申请阶段，另有多个品种处于临床研究中后期阶段。此外，公司还储备 了涵盖重组蛋白、单克隆抗体和疫苗等多类别、丰富的早期候选药物产品管线， 可以持续不断地推出创新品种进入临床前和临床研究。

3、公司已按照 GMP 标准建立可用于独立开展商业化生产的生产线，并在建 生物药生产基地

公司按照 GMP 标准建立了可实现商业化生产的动物细胞培养生产线，包括 2 条基于 CHO 细胞培养技术的原液生产线和 1 条制剂生产线，可生产水针制剂 和冻干制剂。公司已利用该等生产线成功完成 10 个生物药品种的试生产和 5 个 生物药品种的生产工艺验证。公司正在按照 GMP 标准建设位于北京经济技术开 发区科创七街 B5M4 地块的生物药生产基地，拟建设 3 条原液生产线和 3 条制 剂生产线，其中 1 条原液生产线（规模为 2*5,000L）和 3 条制剂生产线已建成并 逐步投入使用，其余 2 条原液生产线也已在建设中，以满足在研产品上市后的商 业化生产需求。

公司已参照国内和国际标准建立了 GMP 生产管理体系和规范，10 个品种已 获得北京市食品药品监督管理局核发的《药品生产许可证》。通过大规模的生产 线，公司预期可拥有稳定的生产周期，且具有潜在的成本优势。

4、公司已建立拥有丰富生物药产品研发和生产经验的研发与管理团队

公司的管理团队拥有丰富的生物药产品研发、生产和营销经验，团队成员参 与过国际知名跨国制药企业多项药品的研发、生产、国际临床及注册申报、市场 营销工作，以及超过二十个生物药产品的上市前研发和产业化开发工作。公司的 创始人谢良志博士是国际知名的生物药研发和产业化专家和新药创制重大专项 总体组专家。公司的副总经理 YANGWANG（王阳）博士拥有二十多年的疫苗和

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抗体药物研发和项目管理经验，曾主导宫颈癌疫苗的质量分析和质量标准建立工 作，是国际知名的生物药质控专家。

（二）核心竞争力变化情况

2022 年，公司的核心竞争力未发生不利变化。

七、研发支出变化及研发进展

（一）研发投入情况表

单位：元

			单位：元
项目	本年度	上年度	变化幅度（%）
费用化研发投入	886,027,093.12	732,662,077.61	20.93
资本化研发投入	87,423,661.50	-	不适用
研发投入合计	973,450,754.62	732,662,077.61	32.86
研发投入总额占营业收 入比例（%）	95.14	不适用	不适用
研发投入资本化的比重 （%）	8.98	-	不适用

随着研发进度的推进，产品管线中的部分产品亦逐步进入关键性临床阶段， 需进行较大规模的研发投入，导致公司研发费用持续增大。

（二）在研项目情况

14

单位：万元

								单位：万元
序 号	项目名称	预计总投 资规模	本期投入 金额	累计投入 金额	进展或阶段性成果	拟达到 目标	技术水平	具体应用前景
1	SCT800	25,000.00	3,125.24	19,242.44	新增12岁以下儿童 适应症的补充申请 已于2023年1月底 获批，正在开展上 市后（扩展期）临 床研究	上市销 售	SCT800（安佳因®）为公司自主研发的、工艺 和制剂均不含白蛋白的第三代重组凝血八因 子产品，具有高产能、高稳定性等优势；经 过十几年的研究，公司开发了高效的重组八 因子产品生产工艺，建成了一条设计年产能 最高可达100亿IU的原液生产线。	适应症：甲型 血友病
2	SCT400	15,000.00	252.11	15,937.44	已于2022年8月取 得药品注册证书	上市销 售	SCT400（安平希®）的临床结果显示该品种与 进口品种的药效、药代动力学和安全性高度 一致，具有替代进口品种的潜力；公司已经 建立一条可支持SCT400商业化生产的4,000L 细胞培养规模的生产线，并计划根据临床需 求进一步扩大生物药规模化生产能力。	适应症：弥漫 性大B细胞淋 巴瘤
3	SCT510	35,000.00	2,312.13	29,593.33	上市审评阶段	上市销 售	SCT510为公司自主研发的重组人源化抗 VEGF单克隆抗体注射液，是贝伐珠单抗（安 维汀®）的生物类似药。公司拥有完善的生物 药生产技术平台，已在商业化规模的生产线 成功完成SCT510的试生产。	适应症：转移 性结直肠癌、 非鳞状非小细 胞肺癌、复发 性胶质母细胞 瘤、肝细胞 癌、上皮性卵

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								巢癌、输卵管 癌或原发性腹 膜癌、宫颈癌
4	SCT630	18,000.00	1,441.83	16,207.73	上市审评阶段	上市销 售	SCT630为公司自主研发的阿达木单抗生物类 似药，公司拥有完善的生物药生产技术平 台，已在商业化规模的生产线成功完成 SCT630的试生产。	适应症：银屑 病、类风湿关 节炎、强直性 脊柱炎
5	SCT200	21,000.00	584.79	18,667.67	多项I期、II期临床 研究	上市销 售	SCT200为公司自主研制的全人源EGFR单抗 （IgG1亚型），在临床前与国外已上市同类 抗体药物的头对头研究中已显示其具有更高 的ADCC功能和高亲和力/高生物学活性特 性。	适应症：多种 实体瘤
6	SCT-I10A	100,000.00	15,617.64	53,524.13	多项I期、II期、III 期临床研究	上市销 售	SCT-I10A临床前研究结果显示其具有比纳武 利尤单抗更强的激活PD-L1/PD-1介导的免疫 耐受T细胞的生物活性，可通过调整肿瘤免 疫微环境有效抑制肿瘤生长；具有最弱的 ADCC活性，且几乎没有CDC活性，预示其 与其他同品种药物相比，更能降低对PD-1阳 性免疫细胞的杀伤作用，具有提高临床疗效 并降低药物相关副作用的潜在竞争优势。此 外，与帕博利珠单抗的临床前猴药代和药物 积蓄数据对比，SCT-I10A体内清除速度更 慢，多次给药后的体内蓄积浓度更高，预示	适应症：多种 实体瘤和血液 肿瘤

16

							更好的药代动力学特征。目前头颈癌及肝癌 适应症的两项III期临床研究均已完成入组， 总体安全性与同类品种相当，预计2023年达 到临床研究终点并进行上市申报。
7	SCT1000	80,000.00	4,546.87	12,176.43	III期临床研究准备	上市销 售	SCT1000为公司自主研发的针对第6、11、 16、18、31、33、35、39、45、51、52、 56、58、59型HPV的重组14价人乳头瘤病 毒（HPV）病毒样颗粒疫苗，基于已上市药 物品种佳达修9®增加了5个新价型 （HPV35、39、51、56、59型），覆盖世界 卫生组织评估的12个高危致癌的HPV病毒 型。	预防因感染 HPV引起的宫 颈癌和尖锐湿 疣等疾病
8	SCT510A	15,000.00	1,579.40	3,255.79	III期临床研究	上市销 售	SCT510A为在SCT510基础上进一步对制剂进 行优化的产品。	适应症：湿性 年龄相关性黄 斑变性
9	SCTA01	20,000.00	4,021.69	17,771.93	国际多中心II/III期 临床研究	上市销 售	SCTA01对Fc段进行改造，相应降低了同Fc 受体和补体的结合能力，无或低ADE风险； 减弱了ADCC、ADCP和CDC功能。	适应症：新型 冠状病毒感染 性疾病
10	SCTV01	80,000.00	38,586.86	41,795.80	2价新冠变异株重组 蛋白疫苗SCTV01C 与4价新冠变异株 重组蛋白疫苗 SCTV01E已先后于	上市销 售	SCTV01是公司自主研发的重组新冠病毒多个 变异株S三聚体蛋白与水包油佐剂混悬液新 一代疫苗，具有高产量、高纯度和三聚体结 构稳定等特点，可诱导出针对WHO认定主 要变异株的高滴度广谱中和抗体和Th1偏向	预防新型冠状 病毒感染所致 疾病

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					2022年12月、 2023年3月被国家 纳入紧急使用，其 中SCTV01E仍在开 展国内III期临床研 究并已完成全部受 试者入组		性T细胞免疫反应，且与单个变异株疫苗相 比，可激发更强、更广谱的变异株中和抗体 滴度，可更有效抵御变异株的感染风险。
合 计	/	409,000.00	72,068.56	228,172.69	/	/	/	/

注：

1）如有尾差系四舍五入所致。

2）上述研发投入已剔除股份支付费用的影响。

3）因临床前研究阶段项目成功转化具有不确定性，故进入临床研究阶段前产生的研发投入未单独按项目进行归集。2022 年进入临床研究阶段之前产生的 研发投入为 24,612.46 万元（已剔除 2022 年股份支付费用的影响）。公司研发项目开发周期长，主要围绕在研项目进入临床研究阶段后的技术服务采购编 制预算，故上表已列示进入临床阶段的项目预计投资规模。

• 4）上述研发投入包含资本化投入金额 8,742.37 万元。

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八、新增业务进展是否与前期信息披露一致

不适用。

九、募集资金的使用情况及是否合规

（一）实际募集资金金额和资金到账情况

1 、首次公开发行股票

根据中国证券监督管理委员会出具的《关于同意北京神州细胞生物技术集团 股份公司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可[2020]815 号），同意公司 向社会公开发行人民币普通股（A 股）股票 5,000.00 万股，股票面值为 1 元，发 行价格为每股 25.64 元。本次公开发行股票募集资金总额为 1,282,000,000.00 元， 扣除承销费 60,971,940.00 元（不含增值税）后，实际收到募集资金 1,221,028,060.00 元，再扣除发行中介及其他发行费用合计 19,854,848.59 元（不 含增值税）后，实际募集资金净额为 1,201,173,211.41 元。前述募集资金已经全 部到位，并经普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“普华永 道”）审验，于 2020 年 6 月 15 日出具了普华永道中天验字（2020）第 0518 号 《验资报告》。

2 、 2021 年度向特定对象发行股票募集资金

根据中国证券监督管理委员会出具的《关于同意北京神州细胞生物技术集团 股份公司向特定对象发行股票注册的批复》（证监许可[2021]3634 号），同意公 司向特定对象发行人民币普通股（A 股）股票 1,000.00 万股，股票面值为 1 元， 发行价格为每股 48.33 元。本次向特定对象发行股票募集资金总额为 483,300,000.00 元，扣除承销费 5,500,000.00 元（含增值税）后，实际收到募集资 金 477,800,000.00 元，募集资金总额扣除发行费用 11,865,624.11 元（不含增值 税）后，实际募集资金净额为 471,434,375.89 元。前述募集资金已经全部到位， 并经普华永道审验，于 2022 年 11 月 2 日出具了普华永道中天验字（2022）第 0908 号《验资报告》验证。

19

（二）募集资金使用和结余情况

1 、首次公开发行股票

截至 2022 年 12 月 31 日，公司报告期内使用首次公开发行股票募集资金直 接投入募集资金投资项目（以下简称“首次公开发行募投项目”）70,858,748.39 元， 累计使用募集资金总额直接投入募投项目 1,006,681,526.61 元，支付发行费用（不 含增值税）19,854,848.59 元。报告期内，收到募集资金利息扣减手续费净额为 4,882,525.06 元，累计收到募集资金利息收入扣减手续费金额为 26,329,516.18 元。 尚未使用募集资金余额为 220,821,200.98 元，其中用于现金管理金额 55,000,000.00 元。

截至 2022 年 12 月 31 日，首次公开发行募集资金专户余额为 165,821,200.98 元（含募集资金利息收入扣减手续费净额），具体情况如下：

单位：元

	单位：元
项目	金额
募集资金专户年初余额	286,797,424.31
减：本年度使用募集资金投入募投项目金额（包括 置换先期投入金额）	70,858,748.39
加：募集资金理财、利息收入扣手续费净额	4,882,525.06
减：用于现金管理金额	55,000,000.00
截至2022年12月31日募集资金余额	165,821,200.98

2 、 2021 年度向特定对象发行股票募集资金

截至 2022 年 12 月 31 日，公司报告期内使用 2021 年度向特定对象发行股票 募集资金直接投入募集资金投资项目（以下简称“向特定对象发行股票募投项 目”）357,590,506.25 元，支付发行费用（不含增值税）6,152,047.09 元，累计使 用募集资金总额直接投入募投项目 357,590,506.25 元，支付发行费用（不含增值 税）6,152,047.09 元。报告期内，收到募集资金利息扣减手续费净额为 63,872.99 元，累计收到募集资金利息收入扣减手续费金额为 63,872.99 元。尚未使用募集 资金余额为 114,121,319.65 元，其中用于现金管理金额 100,000,000.00 元。

截至 2022 年 12 月 31 日，2021 年度向特定对象发行股票募集资金专户余额

20

为 14,121,319.65 元（含募集资金利息收入扣减手续费净额），具体情况如下：

单位：元

	单位：元
项目	金额
实际收到的向特定对象发行股票募集资金金额	477,800,000.00
减：本年度直接投入向特定对象发行股票募投项目 （包括置换先期投入金额）	357,590,506.25
支付发行费用（不含增值税）	6,152,047.09
加：募集资金理财、利息收入扣手续费净额	63,872.99
减：用于现金管理金额	100,000,000.00
截至2022年12月31日募集资金余额	14,121,319.65

（三）募集资金专户存储情况

截至 2022 年 12 月 31 日，公司募集资金专户存储情况如下：

1 、首次公开发行股票

单位：元

				单位：元
账户主体	募投项目	开户银行	募集资金专户账号	账户余额
北京神州细 胞生物技术 集团股份公 司	产品临床 研究项目	交通银行股份有 限公司北京自贸 试验区支行	110060777013000362722	158,131,542.10
神州细胞工 程有限公司	产品临床 研究项目	兴业银行股份有 限公司北京经济 技术开发区支行	321130100100408895	4,362,766.85
神州细胞工 程有限公司	产品临床 研究项目	上海银行股份有 限公司北京中关 村支行	03004180867	3,326,892.03
神州细胞工 程有限公司	产品临床 研究项目	华夏银行股份有 限公司北京石景 山支行	10270000003497612	-
北京神州细 胞生物技术 集团股份公 司	补充流动 资金	北京银行股份有 限公司经济技术 开发区支行	20000041501600034065065	-
合计				165,821,200.98

21

注：截至2022年12月31日，北京银行股份有限公司经济技术开发区支行、华夏银行股份有限 公司北京石景山支行募集资金专户余额为0元，均已办理销户手续。

2 、 2021 年度向特定对象发行股票募集资金

单位：元

				单位：元
账户主体	募投项目	开户银行	募集资金专户账号	账户余额
北京神州细 胞生物技术 集团股份公 司	新药研发 项目	中国农业银行股份 有限公司北京经济 技术开发区分行	11221201040006527	9,155,590.82
神州细胞工 程有限公司	新药研发 项目	中信银行股份有限 公司北京枫丹壹号 支行	8110701012102429875	4,965,728.83
合计				14,121,319.65

（四）对闲置募集资金进行现金管理、投资相关产品情况

1 、对首次公开发行股票闲置募集资金进行现金管理、投资相关产品情况

2022 年 8 月 23 日，公司第二届董事会第二次会议和第二届监事会第二次会 议通过《关于使用暂时闲置募集资金进行现金管理的议案》。董事会同意公司在 保证不影响募集资金计划正常进行的前提下，使用最高不超过 2.6 亿元的暂时闲 置募集资金用于购买安全性高、流动性好、有保本约定的投资产品，自董事会、 监事会审议通过之日起 12 个月内有效。在前述额度及期限范围内，公司可以循 环滚动使用。公司独立董事发表了明确同意的独立意见，保荐人出具了明确同意 的核查意见。

报告期内，公司在上述额度范围内滚动购买理财产品及七天通知存款合计 2,379,000,000.00 元，取得到期收益 3,913,780.30 元，活期协定存款利息收入扣除 手续费后净额为 1,571,911.43 元，公司合计现金管理、投资相关产品收益扣除手 续费净额为 5,485,691.73 元。报告期内，公司使用首次公开发行股票暂时闲置募 集资金进行现金管理的情况如下：

单位：元

银行名称	产品名称	类型	金额	收益金额	实际年化 收益率
交通银行	“蕴通财富”定期型	结构性	220,000,000.00	219,397.26	2.60%

22

银行名称	产品名称	类型	金额	收益金额	实际年化 收益率
股份有限 公司北京 自贸试验 区支行	结构性存款14天	存款
	“蕴通财富”定期型 结构性存款28天	结构性 存款	224,000,000.00	463,956.16	2.70%
	“蕴通财富”定期型 结构性存款14天	结构性 存款	224,000,000.00	115,989.04	1.35%
	“蕴通财富”定期型 结构性存款28天	结构性 存款	224,000,000.00	231,978.08	1.35%
	“蕴通财富”定期型 结构性存款21天	结构性 存款	224,000,000.00	328,635.62	2.55%
	“蕴通财富”定期型 结构性存款21天	结构性 存款	160,000,000.00	234,739.73	2.55%
	“蕴通财富”定期型 结构性存款21天	结构性 存款	160,000,000.00	230,136.99	2.50%
	“蕴通财富”定期型 结构性存款28天	结构性 存款	166,000,000.00	318,356.16	2.50%
	“蕴通财富”定期型 结构性存款28天	结构性 存款	166,000,000.00	311,989.04	2.45%
	“蕴通财富”定期型 结构性存款21天	结构性 存款	157,000,000.00	216,789.04	2.40%
	“蕴通财富”定期型 结构性存款21天	结构性 存款	157,000,000.00	216,789.04	2.40%
	“蕴通财富”定期型 结构性存款15天	结构性 存款	157,000,000.00	132,267.12	2.05%
上海银行 股份有限 公司北京 中关村支 行	“ 稳进”3 号第 SDG22201M126A 期	结构性 存款	10,000,000.00	21,424.66	2.30%
	七天通知存款	通知存 款	5,000,000.00	19,250	2.10%
	七天通知存款	通知存 款	55,000,000.00	603,166.67	2.10%
兴业银行 股份有限 公司北京 经济技术 开发区支 行	七天通知存款	通知存 款	5,000,000.00	21,128.67	2.03%
	七天通知存款	通知存 款	25,000,000.00	138,564.08	2.02%
	七天通知存款	通知存 款	20,000,000.00	6,944.95	1.25%
	七天通知存款	通知存 款	20,000,000.00	82,277.99	2.03%
	合计		2,379,000,000.00	3,913,780.30	-

截至 2022 年 12 月 31 日，公司使用暂时闲置募集资金购买的上述理财产品

23

余额为 55,000,000.00 元，其他均已赎回。

2 、对 2021 年度向特定对象发行股票闲置募集资金进行现金管理、投资相关 产品情况

2022 年 11 月 15 日，公司第二届董事会第四次会议和第二届监事会第四次 会议通过《关于使用暂时闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意公司在保证 不影响本次向特定对象发行股票募集资金计划正常进行的前提下，使用最高不超 过 1 亿元的向特定对象发行股票暂时闲置募集资金用于购买安全性高、流动性 好、有保本约定的投资产品，自董事会、监事会审议通过之日起 12 个月内有效。 在前述额度及期限范围内，公司可以循环滚动使用。

报告期内，公司在额度范围内滚动购买理财产品及七天通知存款 100,000,000.00 元，取得到期收益 223,611.11 元，活期协定存款利息收入扣除手 续费净额后为 63,872.99 元，公司合计现金管理、投资相关产品收益扣除手续费 净额为 287,484.10 元。报告期内，公司使用 2021 年度向特定对象发行股票暂时 闲置募集资金进行现金管理的情况如下：

单位：元

					单位：元
银行名称	产品名称	类型	金额	收益金额	实际年化 收益率
中国农业银行 股份有限公司 北京经济技术 开发区分行	七天通知存 款	通知存款	100,000,000.00	223,611.11	1.75%

（二）募集资金使用是否合规

神州细胞 2022 年度募集资金存放与使用情况符合《上市公司监管指引第 2 — 号 上市公司募集资金管理和使用的监管要求》《上海证券交易所科创板股票上 — 市规则》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号 规范运作》以及《科 创板上市公司持续监管办法（试行）》等法律法规和规范性文件的规定，神州细 胞对募集资金进行了专户存储和专项使用，并及时履行了相关信息披露义务，不 存在变相改变募集资金用途和损害股东利益的情形，不存在违规使用募集资金的 情形。

24

十、控股股东、实际控制人、董事、监事和高级管理人员的持股、质押、冻 结及减持情况

截至 2022 年 12 月 31 日，神州细胞实际控制人、董事、监事、高级管理人

员及核心技术人员直接持有的公司股份情况如下：

姓名	职务（注）	年初持股数	年末持股数	年度内股 份增减变 动量	增减 变动 原因	质押、冻结 及减持情况
谢良志	董事长、总经 理	16,671,375	17,055,375	384,000	增持	无
YANGWANG （王阳）	董事、副总经 理	-	-		-	-
唐黎明	董事、副总经 理、董事会秘 书	-	-	-	-	-
ZHANGHUALAN （兰章华）	董事（离任）	-	-	-	-	-
	副总经理
赵桂芬	财务总监	-	-	-	-	-
	董事
唐艳旻	董事	-	-	-	-	-
应伟	董事（离任）	-	-	-	-	-
韩巍强	董事	-	-	-	-	-
苏志国	独立董事	-	-	-	-	-
王晓川	独立董事	-	-	-	-	-
何为	独立董事	-	-	-	-	-
李汛	监事会主席、 职工代表监事	-	-	-	-	-
贾吉磊	监事	-	-	-	-	-
张松	监事	-	-	-	-	-
盖文琳	临床研究特聘 专家	-	-	-	-	-
潘范彬	工程设备部负	-	-	-	-	-

25

姓名	职务（注）	年初持股数	年末持股数	年度内股 份增减变 动量	增减 变动 原因	质押、冻结 及减持情况
	责人
张延静	临床前研发中 心执行负责人	-	-	-	-	-
孙春昀	临床前研发中 心执行负责人	-	-	-	-	-
罗春霞	中试车间、生 产车间负责人	-	-	-	-	-
合计	/	16,671,375	17,055,375	384,000	/	/

十一、本保荐人认为应当发表意见的其他事项

截至本持续督导跟踪报告出具之日，不存在保荐人认为应当发表意见的其他 事项。

26

（本页无正文，为《中信证券股份有限公司关于北京神州细胞生物技术集团股 份公司 2022 年度持续督导跟踪报告》之签章页）

保荐代表人：

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----- Start of picture text -----

王志宏
----- End of picture text -----

==> picture [121 x 210] intentionally omitted <==

----- Start of picture text -----

邵才捷
中信证券股份有限公司
年 月 日
----- End of picture text -----

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