SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA DO 31 GRUDNIA 2022 ROKU

SPIS TREŚCI

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
INFORMACJA DODATKOWA DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
- I. INFORMACJE OGÓLNE
- II. ZATWIERDZENIE SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
- III. WPŁYW WOJNY W UKRAINIE NA SYTUACJĘ GRUPY
- IV. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA
- V. ZASADY KONSOLIDACJI
- VI. OPIS PRZYJĘTYCH ZASAD (POLITYKI) RACHUNKOWOŚCI, W TYM METOD WYCENY AKTYWÓW I PASYWÓW ORAZ PRZYCHODÓW I KOSZTÓW
- VII. ISTOTNE WARTOŚCI OPARTE NA PROFESJONALNYM OSĄDZIE I SZACUNKACH
- VIII. ZMIANY ZASAD (POLITYKI) RACHUNKOWOŚCI ORAZ KOREKTY
- IX. STANDARDY ORAZ INTERPRETACJE NIEZASTOSOWANE W NINIEJSZYM SPRAWOZDANIU FINANSOWYM
DODATKOWE NOTY I OBJAŚNIENIA DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
- Nota 1. PRZYCHODY
- Nota 2. SEGMENTY OPERACYJNE
- Nota 3. KOSZTY DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ
- Nota 4. POZOSTAŁE PRZYCHODY I KOSZTY OPERACYJNE
- Nota 5. PRZYCHODY I KOSZTY FINANSOWE
- Nota 6. PODATEK DOCHODOWY I ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY
- Nota 7. ZYSK PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ
- Nota 8. DYWIDENDY ZAPROPONOWANE LUB UCHWALONE DO DNIA ZATWIERDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
- Nota 9. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE
- Nota 10. KOSZT WYTWORZENIA ŚRODKÓW TRWAŁYCH W BUDOWIE ORAZ ŚRODKÓW TRWAŁYCH NA WŁASNE POTRZEBY PONIESIONY W OKRESIE
- Nota 11. WARTOŚCI NIEMATERIALNE
- Nota 12. WARTOŚĆ FIRMY
- Nota 13. INWESTYCJE W JEDNOSTKACH WYCENIANE METODĄ PRAW WŁASNOŚCI
- Nota 14. ZAPASY
- Nota 15. AKTYWA/ZOBOWIĄZANIA KONTRAKTOWE
- Nota 16. NALEŻNOŚCI HANDLOWE ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI
- Nota 17. POZOSTAŁE AKTYWA I ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE
- Nota 18. POZOSTAŁE AKTYWA NIEFINANSOWE
- Nota 19. ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY
- Nota 20. KAPITAŁ PODSTAWOWY I POZOSTAŁE KAPITAŁY
- Nota 21. KREDYTY I POŻYCZKI
- Nota 22. LEASING
- Nota 23. ZOBOWIĄZANIA HANDLOWE I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA
- Nota 24. ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE
- Nota 25. POZOSTAŁE REZERWY
- Nota 26. OBJAŚNIENIA DO RACHUNKU PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
- Nota 27. INFORMACJE O PODMIOTACH POWIĄZANYCH
- Nota 28. WYNAGRODZENIE KLUCZOWEGO PERSONELU
- Nota 29. INSTRUMENTY FINANSOWE
- Nota 30. STRUKTURA ZATRUDNIENIA
- Nota 31. PREZENTACJA DZIAŁALNOŚCI ZANIECHANEJ
- Nota 32. ZARZĄDZANIE KAPITAŁEM
- Nota 33. CELE I POLITYKA ZARZĄDZANIA RYZYKIEM FINANSOWYM
- Nota 34. PROGRAM MOTYWACYJNY
- Nota 35. SPRAWY SĄDOWE
- Nota 36. ROZLICZENIA PODATKOWE
- Nota 37. ZDARZENIA PO DNIU BILANSOWYM
- Nota 38. WYNAGRODZENIE BIEGŁYCH REWIDENTÓW

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

(dane sporządzone w tys. PLN)

	Rok zakończony 31 grudnia 2022	Rok zakończony 31 grudnia 2021	nota
Przychody ze sprzedaży	622 729	463 197	1
Koszt własny sprzedaży	-485 385	-358 936	3
Zysk brutto ze sprzedaży	137 344	104 261
Pozostałe przychody operacyjne	4 837	2 120	4
Koszty sprzedaży	-35 130	-26 999	3
Koszty ogólnego zarządu	-59 641	-49 408	3
Utrata wartości należności i aktywów kontraktowych	-2 040	-1 004	4
Pozostałe koszty operacyjne	-3 317	-4 959	4
Zysk z działalności operacyjnej	42 053	24 011
Przychody finansowe	3 098	1 106	5
Koszty finansowe	-11 334	-5 421	5
Udział w zyskach (stratach) netto jednostek stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności	-480	-242
Zysk brutto	33 337	19 454
Podatek dochodowy	-1 282	-2 145	6
Zysk netto z działalności kontynuowanej	32 055	17 309
Zysk z działalności zaniechanej	-	-
Zysk netto	32 055	17 309
Zysk netto przypadający
Akcjonariuszom jednostki dominującej	30 619	16 914
Akcjonariuszom niekontrolującym	1 436	395

Sprawozdanie z całkowitych dochodów należy analizować łącznie z notami i dodatkowymi informacjami.

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW (kontynuacja)

(dane sporządzone w tys. PLN)

	Rok zakończony 31 grudnia 2022	Rok zakończony 31 grudnia 2021
Zysk	32 055	17 309
INNE CAŁKOWITE DOCHODY:
Pozycje niepodlegające przeklasyfikowaniu do zysku/(straty) w kolejnych okresach sprawozdawczych:	-4 743	3 415
Zyski/straty aktuarialne programu emerytalnego określonych świadczeń	-4 743	3 415
Pozycje, które mogą zostać przeklasyfikowane do zysku/(straty) w kolejnych okresach sprawozdawczych:	4 763	3 565
Wycena instrumentów pochodnych zabezpieczających przepływy pieniężne	2 530	-414
Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych	2 233	3 979
Inne całkowite dochody, przed opodatkowaniem	20	6 980
Podatek dochodowy dotyczący innych całkowitych dochodów
Podatek dochodowy związany ze składnikami innych całkowitych dochodów, które nie zostaną przeklasyfikowane do zysku lub straty	-	-
Podatek dochodowy związany ze składnikami innych całkowitych dochodów, które zostaną przeklasyfikowane do zysku lub straty	-481	77
Inne całkowite dochody netto razem	-461	7 057
Całkowite dochody ogółem	31 594	24 366
Całkowite dochody ogółem przypadające
Akcjonariuszom dominującym	30 562	23 841
Akcjonariuszom niesprawującym kontroli	1 032	525

ZYSK NA JEDNĄ AKCJĘ

	nota
podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję	7
rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję	7
podstawowy z zysku z działalności kontynuowanej przypadającego akcjonariuszom jednostki dominującej	7
rozwodniony z zysku z działalności kontynuowanej przypadającego akcjonariuszom jednostki dominującej	7
podstawowy z zysku z działalności niekontynuowanej przypadającego akcjonariuszom jednostki dominującej	7
rozwodniony z zysku z działalności niekontynuowanej przypadającego akcjonariuszom jednostki dominującej	7

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

(dane sporządzone w tys. PLN)

Nota	AKTYWA	31 grudnia 2022	31 grudnia 2021
9	Rzeczowe aktywa trwałe	55 570	52 875
9	Aktywa z tytułu praw do użytkowania	26 428	20 993
	Nieruchomości inwestycyjne	262	286
12	Wartość firmy	31 748	31 748
11	Wartości niematerialne	48 474	47 248
16	Należności handlowe oraz pozostałe należności długoterminowe	1 830	1 457
17	Pozostałe aktywa niefinansowe	100	3
6	Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	1 786	1 714
	Aktywa trwałe	166 198	156 324
14	Zapasy	89 239	62 790
16	Należności handlowe oraz pozostałe należności krótkoterminowe	104 811	101 888
16	Należności z tytułu podatku dochodowego	1 570	280
17	Pozostałe aktywa finansowe	1 214	35
18	Pozostałe aktywa niefinansowe	3 856	2 620
15	Aktywa kontraktowe	140 874	78 434
19	Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	73 900	54 225
	Aktywa obrotowe inne niż przeznaczone do sprzedaży	415 464	300 272
	Aktywa sklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży	-	-
	Aktywa obrotowe	415 464	300 272
	AKTYWA RAZEM	581 662	456 596

Sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie z notami i dodatkowymi informacjami.

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (kontynuacja)

(dane sporządzone w tys. PLN)

Nota	PASYWA I KAPITAŁ WŁASNY	31 grudnia 2022	31 grudnia 2021
20	Kapitał podstawowy	10 000	10 000
20	Kapitał zapasowy	16 305	16 305
20	Kapitał z aktualizacji wyceny	-4 743	3 415
20	Pozostałe kapitały (w tym z tytułu zmian wartości godziwej)	2 530	-414
20	Zysk (strata) z lat ubiegłych - skumulowane	30 081	14 966
	Zysk (strata) netto bieżącego okresu	32 055	17 309
	Kapitał własny jednostki dominującej	86 228	61 571
	Akcjonariusze niekontrolujący	3 826	2 430
	Kapitał własny ogółem	90 054	64 001
21	Kredyty i pożyczki - długoterminowe	36 432	24 019
22	Zobowiązania z tytułu umów leasingu - długoterminowe	17 566	12 531
6	Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego	4 814	5 724
25	Rezerwy na świadczenia pracownicze - długoterminowe	3 111	3 261
25	Pozostałe rezerwy długoterminowe	3 104	3 103
23	Zobowiązania handlowe i usługowe - długoterminowe	25 876	18 097
23	Pozostałe zobowiązania - długoterminowe	5 234	2 057
	Zobowiązania długoterminowe	96 137	68 792
21	Kredyty i pożyczki - krótkoterminowe	165 234	126 630
22	Zobowiązania z tytułu umów leasingu - krótkoterminowe	6 481	5 370
23	Zobowiązania handlowe i usługowe - krótkoterminowe	188 541	167 177
23	Pożyczki od powiązanych jednostek - krótkoterminowe	10 749	5 975
23	Pozostałe zobowiązania - krótkoterminowe	13 977	12 640
24	Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych - krótkoterminowe	1 709	1 267
15	Zobowiązania kontraktowe	8 700	6 167
	Zobowiązania krótkoterminowe	405 400	325 226
	PASYWA RAZEM	501 612	394 018
	PASYWA I KAPITAŁ WŁASNY RAZEM	581 662	456 596

Sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie z notami i dodatkowymi informacjami.# Grupa Kapitałowa SECO/WARWICK Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH (dane sporządzone w tys. PLN)

nota	Rok zakończony 31 grudnia 2022	Rok zakończony 31 grudnia 2021
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk brutto	33 337	19 454
Korekty razem:	26 680	-8 937
Udział w (zyskach)/stratach netto jednostki współkontrolowanej	12	480
Amortyzacja	3	15 008
(Zyski)/ straty z tytułu różnic kursowych	5	1 282
Korekty z tytułu przychodów (kosztów) finansowych	4	287
Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej	-1 123	421
Inne korekty	-890	-455
Zmiany w pozycjach bilansowych:	26
Zmiana stanu rezerw	1 133	7 800
Zmiana stanu zapasów	-25 119	283
Zmiana stanu należności	-5 219	136
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych z wyjątkiem zobowiązań finansowych	24	147
Zmiana stanu aktywów i zobowiązań kontraktowych	-14 198	-42 409
Zmiana stanu walutowych instrumentów pochodnych	-633	683
Korekty z tytułu płatności w formie akcji	1 525	801
Przychody pieniężne z działalności operacyjnej	34	017
Podatek dochodowy zapłacony	-7 471	-955
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej	26 546	9 562
PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ	26
Wpływy ze zbycia wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych	1 524	1 622
Inne wpływy z aktywów finansowych	16	136
Wydatki inwestycyjne na wartości niematerialne oraz rzeczowe aktywa trwałe	-13 207	-10 311
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	-11 667	-8 553
PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ
Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów	26	24 488
Wpływy ze sprzedaży lub emisji akcji własnych	20	-
Otrzymane dotacje	26	523
Nabycie akcji własnych	20	-
Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli	8	-2 549
Spłata kredytów	26	-8 558
Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu	26	-4 435
Odsetki	26	-4 593
Inne wydatki finansowe	-	-
Środki pieniężne netto z działalności finansowej	4 876	273
Zwiększenie (zmniejszenie) stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów przed skutkami zmian kursów wymiany	19	755
Skutki zmian kursów wymiany, które dotyczą środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych	-80	384
Zwiększenie (zmniejszenie) stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów	19 675	1 666
Środki pieniężne na początek okresu	54 225	52 558
Środki pieniężne na koniec okresu	73 900	54 225

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych należy analizować łącznie z notami i dodatkowymi informacjami.

Grupa Kapitałowa SECO/WARWICK Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM (dane sporządzone w tys. PLN)

	Kapitał podstawowy	Kapitał zapasowy z nadwyżki ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji	Akcje własne	Pozostałe kapitały rezerwowe	Zyski zatrzymane / niepokryte straty	Kapitał akcjonariuszy jednostki dominującej	Kapitały akcjonariuszy niekontrolujących	Kapitał własny ogółem
Nota	20	20	20	20	20		2
	3 616	78 666	-28 532	64 620	73 754	192 124	1 377	193 501
Kapitał własny na dzień 1 stycznia 2022 r.
Zysk za okres	-	-	-	-	30 619	30 619	1 436	32 055
Inne całkowite dochody	-	-	-	4 686	-4 743	-57	-404	-461
Razem całkowite dochody za rok obrotowy	-	-	-	4 686	25 876	30 562	1 032	31 594
Sprzedaż akcji własnych w ramach programu motywacyjnego	-	-	-	-	-	-	-	-
Wypłata dywidendy	-	-	-	-	-2 549	-2 549	-	-2 549
Utworzenie kapitału rezerwowego na realizację odkupu akcji własnych	-	-	-	1 525	-	1 525	-	1 525
Wykup akcji	-	-	-	-	-	-	-	-
Zmiany w kapitale własnym	-	-	-	6 211	23 327	29 538	1 032	30 570
Kapitał własny na dzień 31 grudnia 2022 r.	3 616	78 666	-28 532	70 831	97 081	221 662	2 409	224 071

Kapitał własny na dzień 1 stycznia 2021 r.	3 616	78 666	-22 338	49 866	71 369	181 179	852	182 031
Zysk za okres	-	-	-	-	16 914	16 914	395	17 309
Inne całkowite dochody	-	-	-	3 511	3 415	6 927	130	7 057
Razem całkowite dochody za rok obrotowy	-	-	-	3 511	20 329	23 841	525	24 366
Sprzedaż akcji własnych w ramach programu motywacyjnego	-	-	2 556	-1 757	-	799	-	799
Wypłata dywidendy	-	-	-	-	-4 944	-4 944	-	-4 944
Utworzenie kapitału rezerwowego na realizację odkupu akcji własnych	-	-	-	13 000	-13 000	-	-1	-1
Wykup akcji	-	-	-8 750	-	-	-8 750	-	-8 750
Zmiany w kapitale własnym	-	-	-6 194	14 754	2 385	10 945	525	11 470
Kapitał własny na dzień 31 grudnia 2021 r.	3 616	78 666	-28 532	64 620	73 754	192 124	1 377	193 501

Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym należy analizować łącznie z notami i dodatkowymi informacjami.

Grupa Kapitałowa SECO/WARWICK Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022

INFORMACJA DODATKOWA DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2022 ROKU

I. INFORMACJE OGÓLNE

Dane jednostki dominującej

Jednostką dominującą Grupy Kapitałowej SECO/WARWICK (dalej: Grupa Kapitałowa, Grupa Kapitałowa Emitenta, Grupa) jest SECO/WARWICK Spółka Akcyjna z siedzibą w Świebodzinie (dalej: Emitent, Spółka, Spółka dominująca). Spółka została utworzona w dniu 2 stycznia 2007 roku, na podstawie postanowienia Sądu Rejonowego w Zielonej Górze VIII Wydział Gospodarczy KRS, który wpisał Spółkę do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000271014.

*   **Nazwa Jednostki sprawozdawczej lub inne dane identyfikacyjne:** SECO/WARWICK S.A.

Wyjaśnienie zmian w nazwie jednostki sprawozdawczej lub innych danych identyfikacyjnych, które to zmiany nastąpiły od zakończenia poprzedniego okresu sprawozdawczego: w bieżącym okresie zmiany nie wystąpiły
- Siedziba jednostki: Polska, 66-200 Świebodzin, ul. Sobieskiego 8
- Forma prawna jednostki: Spółka akcyjna
- Państwo rejestracji: Polska
- Adres zarejestrowanego biura jednostki: 66-200 Świebodzin, ul. Sobieskiego 8
- Podstawowe miejsce prowadzenia działalności gospodarczej: Polska, 66-200 Świebodzin, ul. Sobieskiego 8
Opis charakteru oraz podstawowego zakresu działalności: działalność Grupy SECO/WARWICK dzieli się na cztery główne grupy produktów: piece próżniowe, linie do obróbki cieplnej aluminium i linie CAB, piece topialne, usługi posprzedażowe.
- Numer statystyczny REGON: 970011679
- Podstawowy przedmiot działalności według PKD:
  - 28,21,Z Produkcja pieców, palenisk i palników piecowych,
  - 25 Produkcja metalowych wyrobów gotowych, z wyłączeniem maszyn i urządzeń
  - 33 Naprawa, konserwacja i instalowanie maszyn i urządzeń
  - 46 Handel hurtowy, z wyłączeniem handlu pojazdami samochodowymi
  - 49 Transport lądowy oraz transport rurociągowy
  - 52 Magazynowanie i działalność usługowa wspomagająca transport
  - 62 Działalność związana z oprogramowaniem i doradztwem w zakresie informatyki oraz działalność powiązana
  - 71 Działalność w zakresie architektury i inżynierii; badania i analizy techniczne
  - 72 Badania naukowa i prace rozwojowe
  - 64,20,Z Działalność holdingów finansowych

Grupa SECO/WARWICK to producent urządzeń do procesów cieplnych. Dzięki ośrodkowi badawczo-rozwojowemu, wyposażonemu w piece przemysłowe, a także współpracy z technicznymi ośrodkami akademickimi oferuje innowacyjne rozwiązania dostosowane do potrzeb klienta.

Grupa SECO/WARWICK to dziewięć spółek prowadzących działalność gospodarczą mających swoje siedziby na trzech kontynentach. Poszczególne spółki pracują i realizują procesy technologiczne producentów związanych z przemysłem produkcji stali, tytanu i aluminium, jak również w recyklingu aluminium, przemyśle kuziennym, samochodowym, lotniczym, hartowni usługowych, HVAC/R, elektronicznym, energetyki wiatrowej, sprzętu medycznego, przemysłu nuklearnego, i innych.

Czas trwania Grupy Kapitałowej

Spółka SECO/WARWICK S.A. i pozostałe jednostki Grupy Kapitałowej zostały utworzone na czas nieoznaczony, poza spółką SECO/WARWICK Retech Thermal Equipment Manufacturing Tianjin Co.,Ltd. utworzoną na czas określony 27 lat tj. do 5 maja 2037 r.

Sprawozdania finansowe wszystkich jednostek wchodzących w skład Grupy sporządzone zostały za ten sam okres sprawozdawczy, co sprawozdanie finansowe jednostki dominującej, przy zastosowaniu spójnych zasad rachunkowości.

PASYWA

	31 grudnia 2022	31 grudnia 2021	Nota
Kapitał podstawowy	3 616	3 616	20
Kapitał zapasowy z nadwyżki ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji	78 666	78 666	20
Akcje własne	-28 532	-28 532	20
Pozostałe kapitały rezerwowe	70 831	64 620	20
Zyski zatrzymane	97 081	73 754	20
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej	221 662	192 124
Kapitał akcjonariuszy niekontrolujących	2 409	1 377
Kapitał własny	224 071	193 501
Kredyty i pożyczki	7 948	12 586	21
Zobowiązania leasingowe	18 396	13 952	22
Pochodne instrumenty finansowe	-	90	17
Rezerwa na odroczony podatek dochodowy	15 813	18 194	6
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych	1 421	1 143	24
Zobowiązania kontraktowe	1 357	1 357	15
Zobowiązania długoterminowe	44 935	47 322
Kredyty i pożyczki	58 047	37 207	21
Zobowiązania leasingowe	5 414	4 589	22
Pochodne instrumenty finansowe	1 984	3 782	17
Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania	84 699	62 382	23
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych	26 428	19 130	24
Pozostałe rezerwy	10 017	9 766	25
Zobowiązania kontraktowe	126 067	78 917	15
Zobowiązania krótkoterminowe bez związanych z aktywami przeznaczonymi do sprzedaży	312 656	215 773
Zobowiązania związane bezpośrednio z aktywami trwałymi klasyfikowanymi jako przeznaczone do sprzedaży	-	-
Zobowiązania krótkoterminowe	312 656	215 773
Zobowiązania razem	357 591	263 095
PASYWA RAZEM	581 662	456 596

Sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie z notami i dodatkowymi informacjami.# SECO/WARWICK S.A.

Konsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku

1. Informacje ogólne o Spółce

Rokiem obrotowym Spółki dominującej oraz spółek wchodzących w skład Grupy jest rok kalendarzowy.

3. Okresy prezentowane

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku. Dane porównawcze prezentowane są:
* według stanu na dzień 31 grudnia 2021 roku dla skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej,
* za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku dla skonsolidowanego sprawozdania z całkowitych dochodów,
* okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku dla skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych,
* okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku dla skonsolidowanego sprawozdania ze zmian w kapitale własnym.

4. Skład organów jednostki dominującej

SECO/WARWICK S.A.

Na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania finansowego, 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 roku Zarząd SECO/WARWICK S.A. funkcjonował w składzie:
* Sławomir Woźniak - Prezes Zarządu
* Bartosz Klinowski – Członek Zarządu
* Earl Good – Członek Zarządu
* Piotr Walasek – Członek Zarządu.

Na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania finansowego, 31 grudnia 2022 roku Rada Nadzorcza SECO/WARWICK S.A. funkcjonowała w składzie:
* Andrzej Zawistowski - Przewodniczący Rady Nadzorczej
* Maciej Karnicki - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej
* Jeffrey Boswell - Członek Rady Nadzorczej
* Marcin Murawski - Członek Rady Nadzorczej
* Robert Jasiński - Członek Rady Nadzorczej.

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Na dzień 31 grudnia 2021 roku Rada Nadzorcza SECO/WARWICK S.A. funkcjonowała w składzie:
* Andrzej Zawistowski - Przewodniczący Rady Nadzorczej
* Henryk Pilarski - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej
* Jeffrey Boswell - Członek Rady Nadzorczej
* Marcin Murawski - Członek Rady Nadzorczej
* Jacek Tucharz - Członek Rady Nadzorczej.

Zmiany w składzie Zarządu:
Od dnia 1 stycznia 2022 roku do dnia publikacji niniejszego sprawozdania nie było zmian w składzie Zarządu.

Zmiany w składzie Rady Nadzorczej:
W dniu 25 maja 2022 roku Pan Maciej Karnicki uchwałą nr 23 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia SECO/WARWICK S.A. został powołany do pełnienia funkcji członka Rady Nadzorczej.
W dniu 25 maja 2022 roku Pan Robert Jasiński uchwałą nr 25 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia SECO/WARWICK S.A. został powołany do pełnienia funkcji członka Rady Nadzorczej.
Jednocześnie na nową kadencję Rady Nadzorczej nie zostali powołani Pan Henryk Pilarski oraz Pan Jacek Tucharz.

5. Firma audytorska

KPMG Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp.k.
ul. Inflancka 4A
00-189 Warszawa

6. Znaczący Akcjonariusze jednostki dominującej

Według stanu na dzień 31 grudnia 2022 roku akcjonariuszami posiadającymi ponad 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy byli:

Akcjonariusze	Liczba akcji	Udział w kapitale zakładowym (%)	Liczba głosów	Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA (%)
SW Holding	3 387 139	32,89%	3 387 139	32,89%
Spruce Holding Limited Liability Company (USA)	1 091 952	10,60%	1 091 952	10,60%
Nationale-Nederlanden Otwarty Fundusz Emerytalny	600 000	5,83%	600 000	5,83%
NNLife Otwarty Fundusz Emerytalny*	577 470	5,61%	577 470	5,61%

* uprzednio: MetLife OFE

Na dzień 31 grudnia 2022 r. oraz na dzień publikacji niniejszego Sprawozdania finansowego SECO/WARWICK S.A. posiada 1 802 189 akcji własnych stanowiących 17,50% udział w kapitale zakładowym. Spółka nie wykonuje prawa głosu z akcji własnych.

W dniu 3 lutego 2023 roku do Spółki wpłynęło zawiadomienie od Generali Powszechnego Towarzystwa Emerytalnego S.A. (Generali PTE) przekazane w trybie art. 69 w związku z art. 87 ust. 1 pkt 2b Ustawy o ofercie publicznej o przekroczeniu łącznie przez fundusze zarządzane przez Generali PTE progu 5% ogólnej liczby głosów w Spółce w związku z przejęciem zarządzania NNLife Otwartym Funduszem Emerytalnym (uprzednio Metlife OFE) oraz NNLife Dobrowolnym Funduszem Emerytalnym.

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania finansowego nie było zmian w stanie akcjonariuszy posiadających ponad 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki w stosunku do informacji na dzień 31 grudnia 2022 roku przedstawionej w tabeli powyżej.

7. Spółki zależne

Na dzień 31 grudnia 2022 roku spółka SECO/WARWICK S.A. była podmiotem dominującym bezpośrednio i pośrednio wobec poniższych spółek:
* SECO/WARWICK Corporation,
* SECO/WARWICK Rus,
* Retech Systems LLC,
* SECO/WARWICK Retech Thermal Equipment Manufacturing Tianjin Co. Ltd.,
* SECO/WARWICK Germany GmbH,
* SECO/WARWICK Services Sp. z o.o.,
* SECO/WARWICK of Delaware Inc,
* Retech Tianjin Holdings LLC,
* SECO WARWICK USA HOLDING LLC,
* SECO VACUUM TECHNOLOGIES LLC,
* SECO/WARWICK Systems and Services India PVT. Ltd.
* SECO/WARWICK Technical Services (Tianjin) Co.Ltd.,
* OOO SCT.

Jednostki pozostające pod współkontrolą
* OOO SCT (Sołniecznogorsk) Rosja, w której SECO/WARWICK S.A. posiada 50% udziałów uprawniających do 50% głosów w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki.

Zmiany w składzie Grupy:
20 maja 2022 roku utworzona została spółka SECO/WARWICK Technical Services Tianjin Co.Ltd, (Chiny) zależna w 100% od spółki SECO/WARWICK Retech Thermal Equipment Manufacturing Tianjin Co. Ltd.

Skład Grupy na dzień 31.12.2022 r:

Nazwa podmiotu	Siedziba	Przedmiot działalności	Procentowy udział Seco/ Warwick w kapitale podstawowym	Podmiot dominujący
SECO/WARWICK S.A.	Świebodzin	Spółka holdingowa w Grupie SECO/WARWICK. Nadzór właścicielski oraz świadczenie usług zarządzania strategicznego.	Nie dotyczy
		Produkcja urządzeń do obróbki cieplnej metali.
Spółki zależne bezpośrednio i pośrednio
SECO/WARWICK Corp.	Meadville (USA)	Sprzedaż i działalność serwisowa.	100%	SECO/WARWICK S.A.
15

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Graficzna prezentacja Grupy Kapitałowej

II. ZATWIERDZENIE SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd jednostki dominującej w dniu 27 kwietnia 2023 roku.

III. WPŁYW WOJNY W UKRAINIE NA SYTUACJĘ GRUPY

WOJNA W UKRAINIE

W omawianym okresie konflikt zbrojny w Ukrainie nie miał istotnego negatywnego wpływu na działalność Spółki i Grupy. Grupa posiada w Rosji spółkę zależną z siedzibą w Moskwie (SECO/WARWICK Rus) prowadzącą działalność pośrednictwa w sprzedaży produktów Grupy na terenie Rosji. Udział Grupy w kapitale tej spółki wynosi 100% i jest ona konsolidowana metodą pełną. Ponadto w skład Grupy wchodzi spółka współkontrolowana OOO SCT z siedzibą w Sołniecznogorsku, która zajmuje się świadczeniem usług w obszarze termicznej obróbki metali na terenie Rosji. Udział Grupy w kapitale i głosach na walnym zgromadzeniu tej spółki wynosi 50% (pozostałe 50% w kapitale i głosach należy do podmiotu prawa rosyjskiego) i jest ona konsolidowana metodą praw własności. Grupa nie posiada aktywów (spółek, aktywów trwałych) zlokalizowanych w Ukrainie ani w Białorusi.

Zarząd Jednostki dominującej na bieżąco śledzi zakres nakładanych sankcji gospodarczych na Federację Rosyjską i Białoruś oraz zapewnia, że wszelkie aktywności sfery biznesowej są prowadzone z pełnym poszanowaniem, mających zastosowanie do Grupy, sankcji gospodarczych o charakterze bezpośrednim, pośrednim, podmiotowym, jak i przedmiotowym.

W chwili obecnej, na skutek sankcji gospodarczych, wstrzymane zostały prace umożliwiające zakończenie jednego kontraktu na rynku rosyjskim. Jednostka dominująca ani inne spółki z Grupy nie udzielały spółkom SECO/WARWICK Rus ani OOO SCT pożyczek. Ponadto na dzień 31 grudnia 2022 r.:

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

aktywa netto spółki SECO/WARWICK Rus wynosiły -1,2 mln zł,
Grupa posiadała nierozliczone depozyty w kwocie 0,6 mln zł przekazane klientom z Rynków wschodnich.

Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania Grupa nie utworzyła odpisów aktualizujących na powyższe aktywa z uwagi na fakt, iż nie przewiduje się braku spłaty rozrachunków, a aktywa spółki SECO/WARWICK Rus są w pełni dysponowane. Zarząd Grupy monitoruje sytuację i w przypadku wystąpienia uzasadnionych przesłanek taka aktualizacja wartości nastąpi w okresach sprawozdawczych dotyczących 2023 r. lub w późniejszych.# IV. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA

1. Podstawa sporządzenia

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej w kształcie zatwierdzonym przez UE oraz z Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim („Rozporządzenie”).

2. Założenie kontynuacji działalności gospodarczej

Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Grupę w dającej się przewidzieć przyszłości obejmujący okres nie krótszy, niż 12 miesięcy po ostatnim dniu bilansowym, czyli 31 grudnia 2022 roku. Na dzień 31 grudnia 2022 roku, Zarząd jednostki dominującej przeprowadził analizę możliwości kontynuowania działalności Grupy biorąc pod uwagę wojnę w Ukrainie, a także m.in. bieżący portfel zamówień, prognozowane szacunki przepływów pieniężnych, wartość kapitału obrotowego, aktualny stan zadłużenia oraz dostępne linie kredytowe.

18
Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

W oparciu o przeprowadzoną analizę Zarząd nie stwierdził istnienia istotnych niepewności dla możliwości kontynuowania działalności przez Grupę przez okres co najmniej 12 miesięcy od daty bilansowej. Zarząd Emitenta ocenia również, że rosyjska inwazja na Ukrainę i tocząca się tam wojna ma wpływ na ograniczoną sprzedaż do tych krajów, jednakże zostało to zniwelowane przez sprzedaż pozostałe rynki. Zarząd ma jednak na uwadze fakt, że działania zbrojne w Ukrainie charakteryzują się dużą zmiennością i niepewnością, co może wpłynąć na wyniki finansowe Grupy w przyszłych okresach.

3. Zdarzenia po dacie bilansu

Do dnia sporządzeniaskonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2022 roku nie wystąpiły zdarzenia, które nie zostały, a powinny być ujęte w księgach rachunkowych okresu sprawozdawczego. Jednocześnie w niniejszym sprawozdaniu finansowym nie występują istotne zdarzenia dotyczące lat ubiegłych.

V. ZASADY KONSOLIDACJI

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe Jednostki dominującej i jej jednostek zależnych.

1) Jednostki zależne

Jednostki zależne to wszelkie jednostki, w odniesieniu do których Grupa:
* sprawuje kontrolę,
* podlega ekspozycji na zmienne wyniki finansowe lub posiada prawa do zmiennych wyników finansowych,
* posiada możliwość wykorzystania sprawowanej kontroli nad jednostką do wywierania wpływu na wysokość swoich wyników finansowych.

Jednostka przejmująca ujmuje wartość firmy na dzień przejęcia i wycenia w kwocie nadwyżki wartości A nad wartością B, gdzie:
A) oznacza sumę:
* przekazanej zapłaty,
* kwoty wszelkich niekontrolujących udziałów w jednostce przejmowanej, oraz
* w przypadku połączenia jednostek realizowanego etapami, wartości godziwej na dzień przejęcia udziału w kapitale jednostki przejmowanej, należącego poprzednio do jednostki przejmującej.
B) oznacza wartość godziwą netto ustaloną na dzień przejęcia wartości możliwych do zidentyfikowania nabytych aktywów, przejętych zobowiązań i zobowiązań warunkowych.

Po początkowym ujęciu wartość firmy jest wykazywana według cen nabycia pomniejszonej o wszelkie skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wartość firmy nie podlega amortyzacji.

Sprzedane w roku obrotowym spółki zależne podlegają konsolidacji od początku roku obrotowego do dnia zbycia. Wyniki finansowe jednostek nabytych w ciągu roku są ujmowane w sprawozdaniu finansowym od momentu ich nabycia.

Przychody i koszty, rozrachunki i niezrealizowane zyski na transakcjach pomiędzy spółkami Grupy są eliminowane. Niezrealizowane straty również podlegają eliminacji, chyba, że transakcja dostarcza dowodów na utratę wartości przez przekazany składnik aktywów.

Zasady rachunkowości stosowane przez jednostki zależne zostały zmienione, tam gdzie było to konieczne, dla zapewnienia zgodności z zasadami rachunkowości stosowanymi przez Grupę.

19
Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

2) Kapitały i transakcje dotyczące akcjonariuszy niesprawujących kontroli

Udziały niekontrolujące są wykazywane według przypadającej na nie wartości godziwej aktywów netto. W kolejnych okresach, straty przypadające na udziały niekontrolujące przypisuje się do właścicieli jednostki dominującej oraz udziałów niekontrolujących nawet wtedy, gdy w rezultacie udziały niekontrolujące przybierają wartość ujemną.

Udziały należące do udziałowców niesprawujących kontroli obejmują nie należące do Grupy udziały w spółkach objętych konsolidacją. Kapitał należący do udziałowców niesprawujących kontroli ustala się jako wartość aktywów netto jednostki powiązanej, przypadających na dzień nabycia, akcjonariuszom spoza grupy kapitałowej. Wartość tą zmniejsza/zwiększa się o przypadające na wartość udziałów należących do udziałowców niesprawujących kontroli zwiększenia/zmniejszenia kapitału własnego.

3) Jednostki stowarzyszone

Jednostki stowarzyszone, na które Grupa wywiera znaczący wpływ, lecz których nie kontroluje samodzielnie, co zwykle towarzyszy posiadaniu od 20 do 50% ogólnej liczby głosów w organach stanowiących. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych są rozliczana metodą praw własności, a ujęcie początkowe następuje według kosztu. Udział Grupy w wyniku finansowym jednostki stowarzyszonej od dnia nabycia ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, zaś jej udział w zmianach stanu innych kapitałów od dnia nabycia – w pozostałych kapitałach. O łączne zmiany stanu od dnia nabycia koryguje się wartość bilansową inwestycji.

4) Jednostki pozostające pod wspólną kontrolą

Jednostki pozostające pod wspólną kontrolą to jednostki, na które Grupa wywiera znaczący wpływ, lecz których nie kontroluje samodzielnie, co zwykle towarzyszy posiadaniu od 20 do 50% ogólnej liczby głosów w organach stanowiących. Inwestycje w jednostkach pozostających pod wspólną kontrolą są rozliczana metodą praw własności, a ujęcie początkowe następuje według kosztu. Udział Grupy w wyniku finansowym jednostki pozostającej pod wspólną kontrolą od dnia nabycia ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, zaś jej udział w zmianach stanu innych kapitałów od dnia nabycia – w pozostałych kapitałach. O łączne zmiany stanu od dnia nabycia koryguje się wartość bilansową inwestycji.

5) Spółki objęte skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym

Niniejsze skonsolidowane sprawozdania finansowe za okresy kończące się 31 grudnia 2022 roku i 31 grudnia 2010 roku obejmują następujące jednostki wchodzące w skład Grupy:

Wyszczególnienie	Udział w ogólnej liczbie głosów (w %)
	31.12.2022
SECO/WARWICK S.A. Jednostka dominująca
SECO/WARWICK Corp.	100%
SECO/WARWICK Rus	100%
Retech Systems LLC	100%
SECO/WARWICK Retech Thermal Equipment Manufacturing Tianjin Co., Ltd.	93%
SECO/WARWICK Germany GmbH	100%
SECO/WARWICK SYSTEMS AND SERVICES Indie PVT Ltd	100%
SECO/WARWICK Services Sp. z o.o.	100%
SECO/WARWICK of Delaware, Inc	100%
Retech Tianjin Holdings LLC	80%
SECO WARWICK USA HOLDING LLC	100%
SECO VACUUM TECHNOLOGIES LLC	100%
SECO/WARWICK Technical Services (Tianjin) Co.Ltd.,	93%
OOO SCT	50%
Jednostka pozostająca pod współkontrolą: OOO SCT	50%

20
Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

VI. OPIS PRZYJĘTYCH ZASAD (POLITYKI) RACHUNKOWOŚCI, W TYM METOD WYCENY AKTYWÓW I PASYWÓW ORAZ PRZYCHODÓW I KOSZTÓW

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego za wyjątkiem: pochodnych instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej.

Koszt historyczny ustalany jest co do zasady na bazie wartości godziwej dokonanej zapłaty za dobra lub usługi. Za wartość godziwą uznaje się cenę, którą można uzyskać przy sprzedaży składnika aktywów lub zapłacona w celu przeniesienia zobowiązania w zwyczajowej transakcji w głównym (lub najkorzystniejszym) rynku w dniu wyceny i na obecnych warunkach rynkowych, niezależnie od tego, czy cena jest bezpośrednio obserwowalna czy oszacowana przy użyciu innej techniki wyceny.W wycenie do wartości godziwej składnika aktywów lub zobowiązania, Grupa bierze pod uwagę właściwości danego składnika aktywów lub zobowiązań, jeżeli uczestnicy rynku podejmują te cechy pod uwagę przy wycenie aktywów lub zobowiązań na dzień wyceny. Niniejsze sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych polskich („PLN”), a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach PLN. Różnice pomiędzy kwotami ogółem, a sumą ich składników, wynikają z zaokrągleń. Różnice kursowe z przeliczenia pozycji bilansowych kalkulowane są jako różnice pomiędzy kursem z bilansu otwarcia i zamknięcia. Pozostałe nowe lub zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2022 roku, nie mają istotnego wpływu na roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy.

Podsumowanie istotnych polityk rachunkowości

Prezentacja sprawozdania z sytuacji finansowej

Zgodnie z MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” aktywa oraz zobowiązania są prezentowane w bilansie, jako krótkoterminowe i długoterminowe.

Prezentacja sprawozdania z całkowitych dochodów

Zgodnie z MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” w sprawozdaniu z całkowitych dochodów koszty są prezentowane w układzie kalkulacyjnym.

Zysk przypadający na jedną akcję

Podstawowy zysk netto przypadający na jedną akcję za każdy okres ustalany jest jako iloraz zysku netto przypadającego akcjonariuszom jednostki dominującej za dany okres i średniej ważonej liczby akcji. Rozwodniony zysk netto przypadający na jedną akcję uwzględnia efekt funkcjonującego w Spółce programu motywacyjnego zakładającego wydanie beneficjentom programu akcji własnych posiadanych przez SECO/WARWICK S.A.

Wartości niematerialne

Jako składniki wartości niematerialnych Grupa ujmuje niepieniężne składniki aktywów, które są możliwe do zidentyfikowania (można je wydzielić lub sprzedać), są kontrolowane przez jednostkę oraz jest prawdopodobne, że przyniosą jednostce korzyści ekonomiczne. Wartości niematerialne zawierają głównie oprogramowanie, koszty prac rozwojowych i są początkowo wyceniane w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia obejmującymi cenę zakupu, cła importowe, niepodlegające odliczeniu podatki zawarte w cenie, pomniejszone o upusty i rabaty oraz powiększone o nakłady bezpośrednio związane z przygotowaniem składnika aktywów do użytkowania zgodnie z jego planowanym przeznaczeniem.

21 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

W celu ustalenia czy składnik wartości niematerialnych wytworzony we własnym zakresie spełnia kryteria ujmowania jako aktywa, jednostka dokonuje podziału procesu powstawania aktywów na dwa etapy:
* etap prac badawczych,
* etap prac rozwojowych.
Koszty powstałe w fazie badawczej zawsze powiększają bezpośrednio koszty okresu. Grupa ujmuje w bilansie składniki wartości niematerialnych powstałe w wyniku realizacji prac rozwojowych, jedynie w przypadku, jeśli spełniają one następujące warunki:
* istnieje pewność ukończenia składnika wartości niematerialnych,
* można wykazać możliwości wykorzystania lub sprzedaży,
* istnieje możliwość wiarygodnego pomiaru poniesionych kosztów.
Szczegółowy sposób ujmowania kosztów na prace rozwojowe został opisany w rozdziale VII podpunktu Ujmowanie kosztów na prace rozwojowe.

Grupa ustala, czy okres użytkowania aktywów niematerialnych jest określony, czy nieokreślony. Aktywa niematerialne o określonym okresie użytkowania są amortyzowane przez okres użytkowania oraz poddawane testom na utratę wartości każdorazowo, gdy istnieją przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. Do aktywów niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania Grupa zalicza wyłącznie wartość firmy, która nie podlega amortyzacji, lecz jest testowana pod kątem możliwej utraty wartości co roku lub częściej, jeśli zdarzenia bądź zmiany okoliczności wskazują na możliwą utratę wartości. Test na utratę wartości firmy opisano w rozdziale VII w podpunkcie „Utrata wartości firmy”. Okres i metoda amortyzacji aktywów niematerialnych o określonym okresie użytkowania są weryfikowane przynajmniej na koniec każdego roku obrotowego. Zmiany w oczekiwanym okresie użytkowania lub oczekiwanym sposobie konsumowania korzyści ekonomicznych pochodzących z danego składnika aktywów są ujmowane poprzez zmianę odpowiednio okresu lub metody amortyzacji, i traktowane jak zmiany wartości szacunkowych. Odpis amortyzacyjny składników aktywów niematerialnych o określonym okresie użytkowania ujmuje się w zysku lub stracie w ciężar tej kategorii, która odpowiada funkcji danego składnika aktywów niematerialnych.
.Podsumowanie zasad stosowanych w odniesieniu do wartości niematerialnych Grupy przedstawia się następująco:

Wyszczególnienie	Aktywowane koszty prac rozwojowych	Patenty i licencje	Oprogramowanie komputerowe
Okresy użytkowania	5-20 lat	5- 20 lat	5 - 15 lat
Wykorzystana metoda	Amortyzowane metodą liniową po zakończeniu prac	Amortyzowane przez okres umowy - metodą liniową	Amortyzowane metodą liniową
Pochodzenie	Wytworzone	Nabyte	Nabyte
Weryfikacja pod kątem utraty wartości / badanie wartości odzyskiwalnej	Coroczna ocena czy wystąpiły przesłanki świadczące o wystąpieniu utraty wartości oraz test na utratę wartości w odniesieniu do niezakończonych kosztów prac rozwojowych	Coroczna ocena czy wystąpiły przesłanki świadczące o wystąpieniu utraty wartości.	Coroczna ocena czy wystąpiły przesłanki świadczące o wystąpieniu utraty wartości.

22 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Otrzymane dofinasowanie ujmowane są jako pomniejszenie wartości bilansowej składnika aktywów, będącego przedmiotem otrzymanej dotacji, a nie jako odrębna pozycja w pasywach sprawozdania z sytuacji finansowej. Jednocześnie w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, rozliczenie otrzymanych dotacji Grupa prezentuje jako pomniejszenie kosztów odpisów amortyzacyjnych związanych z tymi aktywami.

Wartość firmy

Wartość firmy wyceniana jest w sposób opisany w części V. Zasady konsolidacji punkt 1) jednostki zależne. Wartość firmy z nabycia jednostek zależnych ujmowana jest w wartościach niematerialnych. Wartość firmy nie jest amortyzowana, natomiast jest testowana co roku pod kątem utraty wartości (lub częściej, jeśli wystąpią przesłanki, które wskazują na możliwość wystąpienia utraty wartości), i jest wykazywana w wartości początkowej pomniejszonej o odpisy z tytułu utraty wartości. Zyski lub straty z tytułu zbycia jednostki obejmują wartość bilansową wartości firmy sprzedanej jednostki.

Rzeczowe aktywa trwałe

Rzeczowe aktywa trwałe są wykazywane według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonego o odpisy umorzeniowe oraz ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Amortyzacja jest naliczana metodą liniową przez oszacowanie okresu użytkowego danego aktywa, wynoszącego:
* Budynki i budowle od 10 do 40 lat
* Urządzenia techniczne i maszyny od 5 do 30 lat
* Środki transportu od 5 do 10 lat
* Pozostałe rzeczowe aktywa trwałe od 5 do 15 lat
Zyski i straty wynikłe ze sprzedaży lub likwidacji są określone, jako różnica pomiędzy przychodami ze sprzedaży a wartością netto tych rzeczowych aktywów trwałych i są ujmowane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów. Otrzymane dofinasowanie ujmowane są jako pomniejszenie wartości bilansowej składnika aktywów, będącego przedmiotem otrzymanej dotacji, a nie jako odrębna pozycja w pasywach sprawozdania z sytuacji finansowej. Jednocześnie w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, rozliczenie otrzymanych dotacji Grupa prezentuje jako pomniejszenie kosztów odpisów amortyzacyjnych związanych z tymi aktywami.

Rzeczowe aktywa trwałe w budowie

Rzeczowe aktywa trwałe w budowie obejmują nakłady na rzeczowe aktywa trwałe, które nie są jeszcze zdatne do użytkowania i istnieje duże prawdopodobieństwo, że zostaną one zakończone. Prezentowane są w bilansie według kosztu wytworzenia pomniejszonego o odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. Rzeczowe aktywa trwałe w budowie nie są amortyzowane.

Nieruchomości inwestycyjne

Za nieruchomości inwestycyjne uznaje się nieruchomości, które traktowane są, jako źródło przychodów z czynszów lub/i utrzymywane są w posiadaniu ze względu na spodziewany przyrost ich wartości. Nieruchomości inwestycyjne są wykazywane według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonego o odpisy umorzeniowe oraz ewentualne odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. Amortyzację wylicza się przez oszacowany okres ekonomicznej przydatności tych aktywów, używając metody liniowej. Nie amortyzuje się gruntów.

23 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Aktywa finansowe

Klasyfikacja aktywów finansowych

Aktywa finansowe klasyfikowane są do następujących kategorii wyceny:
* wyceniane według zamortyzowanego kosztu,
* wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy,
* wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody.
Grupa klasyfikuje składnik aktywów finansowych na podstawie modelu biznesowego Grupy w zakresie zarządzania aktywami finansowymi oraz charakterystyki wynikających z umowy przepływów pieniężnych dla składnika aktywów finansowych (tzw. „kryterium SPPI”). Grupa dokonuje reklasyfikacji inwestycji w instrumenty dłużne wtedy i tylko wtedy, gdy zmianie ulega model zarządzania tymi aktywami.

Wycena na moment początkowego ujęcia

Z wyjątkiem niektórych należności handlowych, w momencie początkowego ujęcia Grupa wycenia składnik aktywów finansowych w jego wartości godziwej, którą w przypadku aktywów finansowych niewycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy powiększa się o koszty transakcyjne, które można bezpośrednio przypisać do nabycia tych aktywów finansowych.# Zaprzestanie ujmowania
Aktywa finansowe wyłącza się z ksiąg rachunkowych, w sytuacji gdy:
* prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych wygasły, lub
* prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych zostały przeniesione, a Grupa dokonała przeniesienia zasadniczo całego ryzyka i wszystkich pożytków z tytułu ich własności.

Wycena po początkowym ujęciu

Dla celów wyceny po początkowym ujęciu, aktywa finansowe klasyfikowane są do jednej z czterech kategorii:
* Instrumenty dłużne wyceniane w zamortyzowanym koszcie,
* Instrumenty dłużne wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody,
* Instrumenty kapitałowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody,
* Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy.

Instrumenty dłużne – aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

Składnik aktywów finansowych wycenia się w zamortyzowanym koszcie, jeśli spełnione są oba poniższe warunki:
* składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, oraz
* warunki umowy dotyczące składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty.

Do kategorii aktywów finansowych wycenianych zamortyzowanym kosztem Grupa klasyfikuje:
* należności handlowe,
* pożyczki spełniające test klasyfikacyjny SPPI, które zgodnie z modelem biznesowym wykazywane są jako utrzymywane w celu uzyskania przepływów pieniężnych,
* środki pieniężne i ekwiwalenty.

24 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Ujmowanie i wycena zobowiązań finansowych

Zobowiązania z tytułu kredytów

Zobowiązania z tytułu kredytów oraz inne zobowiązania finansowe są początkowo ujmowane w wartości godziwej, a następnie są wyceniane według zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. Koszty transakcji, bezpośrednio związane z nabyciem lub emisją zobowiązania finansowego, powiększają wartość bilansową tego zobowiązania, ponieważ w momencie początkowego ujęcia składnik zobowiązań ujmuje się w wartości godziwej kwot zapłaconych lub otrzymanych w zamian za zobowiązanie. W okresach późniejszych koszty te są amortyzowane przez okres trwania zobowiązania, przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.

Zobowiązania handlowe

Krótkoterminowe zobowiązania handlowe wykazywane są w kwocie wymagającej zapłaty.

Rachunkowość zabezpieczeń

Zgodnie z MSSF 9 „Instrumenty finansowe” istnieją trzy rodzaje powiązań zabezpieczających”:
a) zabezpieczenie wartości godziwej: zabezpieczenie przed zagrożeniem zmianami wartości godziwej ujętego składnika aktywów lub zobowiązania, albo wyodrębnionej części takiego składnika aktywów, zobowiązania lub uprawdopodobnionego przyszłego zobowiązania, które przypisać można konkretnemu rodzajowi ryzyka, i które mogłoby wpływać na sprawozdanie z całkowitych dochodów,
b) zabezpieczenie przepływów pieniężnych: zabezpieczenie przed zagrożeniem zmiennością przepływów pieniężnych, które
i) przypisać można konkretnemu rodzajowi ryzyka związanym z ujętym składnikiem aktywów lub zobowiązaniem i które
ii) mogłoby wpływać na sprawozdanie z całkowitych dochodów,
c) zabezpieczenie w aktywach netto w podmiocie zagranicznym zgodnie z definicją zawartą w MSR 21.

Wycena bilansowa instrumentów pochodnych zabezpieczających przepływy pieniężne ujmowana jest w kapitałach własnych Grupy. W momencie, gdy transakcja, dla której został zawarty walutowy kontrakt terminowy ma wpływ na sprawozdanie z całkowitych dochodów – wycena pierwotnie ujęta w kapitałach własnych reklasyfikowana jest do sprawozdania z całkowitych dochodów. Ze względu na to, że instrumenty pochodne zawierane są w celu zabezpieczenia przepływów pieniężnych związanych z kontraktami sprzedażowymi, w odniesieniu do których przychody są ujmowane w czasie według stopnia zaawansowania, wycena instrumentów pochodnych wpływa na wynik finansowy proporcjonalnie do zaawansowania procentowego danego kontraktu w pozycji przychodów lub kosztów finansowych w wysokości efektywnej części zabezpieczenia.

Rachunkowość zabezpieczeń stosuje się do powiązania zabezpieczającego wtedy i tylko wtedy, gdy spełnione są wszystkie następujące warunki:
a) W momencie ustanowienia zabezpieczenia formalnie wyznaczono i udokumentowano powiązanie zabezpieczające, jak również cel zarządzania ryzykiem przez jednostkę oraz strategie ustanowienia zabezpieczenia. Dokumentacja zawiera identyfikacje instrumentu zabezpieczającego, zabezpieczanej pozycji lub transakcji, charakter zabezpieczanego ryzyka, a także sposób, w jaki jednostka będzie oceniała efektywność instrumentu zabezpieczającego w kompensowaniu zagrożenia zmianami wartości godziwej pozycji zabezpieczanej lub przepływów pieniężnych związanych z zabezpieczanym ryzykiem,
b) Oczekuje się, że zabezpieczenie będzie wysoce efektywne w kompensowaniu zmian wartości godziwej lub przepływów pieniężnych wynikających z zabezpieczanego ryzyka, zgodnie z udokumentowaną pierwotnie strategią zarządzania ryzykiem, dotyczącą tego konkretnego powiązania zabezpieczającego,

25 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego
c) W przypadku zabezpieczeń przepływów pieniężnych, planowana transakcja będąca przedmiotem zabezpieczenia musi być wysoce prawdopodobna oraz musi podlegać zagrożeniu zmianami przepływów pieniężnych, które w rezultacie mogą wpływać na sprawozdanie z całkowitych dochodów,
d) Efektywność zabezpieczenia można wiarygodnie ocenić, tj. wartość godziwa lub przepływy pieniężne związane z pozycją zabezpieczaną wynikające z zabezpieczanego ryzyka oraz wartość godziwa instrumentu zabezpieczającego mogą być wiarygodnie wycenione,
e) Zabezpieczenie jest na bieżąco oceniane i stwierdza się jego wysoka efektywność we wszystkich okresach sprawozdawczych, na które zabezpieczenie zostało ustanowione.

Zapasy

Zapasy są wyceniane według niższej z dwóch wartości: ceny nabycia/ kosztu wytworzenia i możliwej do uzyskania ceny sprzedaży netto. Obniżka wartości zapasów do ceny sprzedaży netto dokonywana jest do wartości netto możliwej do odzyskania. Ponadto na koniec każdego roku obrotowego dokonywana jest aktualizacja wartości zapasów dla zapasów zalegających bądź dla tych, które utraciły swoją przydatność lub ich przydatność została w jakiś sposób ograniczona. W przypadku ustania okoliczności, które spowodowały obniżenie wartości zapasów, dokonuje się operacji odwrotnej tj. przywrócenia wartości zapasów. Skutki wyceny do ceny sprzedaży netto obciążają pozostałe koszty operacyjne. Odwrócenie odpisu wartości zapasów, wynikające ze zwiększenia ich wartości netto możliwej do uzyskania, ujmuje się jako zmniejszenie kwoty zapasów ujętych jako koszt okresu, w którym odwrócenie odpisu wartości miało miejsce.Rozchód magazynowy realizowany jest metodą FIFO, polegającą na księgowaniu rozchodu począwszy od tej jednostki materiału, która została przyjęta do magazynu najwcześniej, po cenie nabycia.

Podatek odroczony

Podatek odroczony ujmuje się od różnic przejściowych między wartością bilansową składników aktywów i zobowiązań w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, a ich wartością podatkową. Rezerwy z tytułu podatku odroczonego ujmuje się dla wszystkich dodatnich różnic przejściowych. Składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmuje się w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych do wysokości, do której jest prawdopodobne, iż zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który pozwoli na potrącenie tych różnic przejściowych. Tego rodzaju aktywów i rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego nie ujmuje się, jeżeli różnice przejściowe wynikają z wartości firmy lub z początkowego ujęcia (poza połączeniem jednostek) innych aktywów i zobowiązań w transakcji, która nie wpływa ani na zysk lub stratę brutto ani na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową. Dodatkowo, nie rozpoznaje się podatku odroczonego jeżeli przejściowe różnice wynikają z początkowego ujęcia wartości firmy. Ujmuje się rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego od dodatnich różnic przejściowych wynikających z inwestycji w jednostkach zależnych i stowarzyszonych oraz udziałów we wspólnych przedsięwzięciach, chyba że Grupa jest w stanie kontrolować odwrócenie różnicy przejściowej i jest prawdopodobne, że różnice przejściowe nie ulegną odwróceniu w dającej się przewidzieć przyszłości.Grupa jest w stanie kontrolować odwrócenie różnic przejściowych związanych z jej inwestycjami w Spółki zależne oraz stowarzyszone i według najlepszej wiedzy Zarządu na dzień bilansowy: nie istniały różnice przejściowe z tego tytułu i w dającej się przewidzieć przyszłości różnice takie nie zostaną zrealizowane. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego wynikające z ujemnych różnic przejściowych związanych z takimi inwestycjami i udziałami są ujmowane tylko do tego stopnia, że jest prawdopodobne, że będą wystarczające zyski podlegające opodatkowaniu, na podstawie których będzie można wykorzystać korzyści podatkowe wynikające z różnic przejściowych oraz że oczekuje się, iż różnice przejściowe ulegną odwróceniu w dającej się przewidzieć przyszłości. Wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy i ulega stosownemu obniżeniu o tyle, o ile przestało być prawdopodobne osiągnięcie dochodu do opodatkowania wystarczającego do częściowego lub całkowitego zrealizowania składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego.# Informacje ogólne oraz noty objaśniające

Informacje ogólne oraz noty objaśniające

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego.

Nieujęty składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego podlega ponownej ocenie na każdy dzień bilansowy i jest ujmowany do wysokości odzwierciedlającej prawdopodobieństwo osiągnięcia w przyszłości dochodów do opodatkowania, które pozwolą na odzyskanie tego składnika aktywów. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwy na podatek odroczony wyceniane są z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą obowiązywać w okresie, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwiązana, przyjmując za podstawę stawki podatkowe (i przepisy podatkowe) obowiązujące na dzień bilansowy lub takie, których obowiązywanie w przyszłości jest pewne na dzień bilansowy. Grupa kompensuje ze sobą aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z rezerwami z tytułu odroczonego podatku dochodowego wtedy i tylko wtedy, gdy posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzenia kompensat należności ze zobowiązaniami z tytułu bieżącego podatku i odroczony podatek dochodowy ma związek z tym samym podatnikiem i tym samym organem podatkowym.

Regulacje dotyczące podatku od towarów i usług, podatku dochodowego od osób prawnych oraz obciążeń związanych z ubezpieczeniami społecznymi podlegają częstym zmianom. Te zmiany powodują brak odpowiednich punktów odniesienia, niespójne interpretacje oraz nieliczne ustanowione precedensy, które mogłyby mieć zastosowanie. Obowiązujące przepisy zawierają również niejasności, które powodują różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych, zarówno pomiędzy organami państwowymi, jak i organami państwowymi i przedsiębiorstwami. Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności (na przykład kwestie celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i grzywien, a wszelkie dodatkowe zobowiązania podatkowe, wynikające z kontroli, muszą zostać zapłacone wraz z wysokimi odsetkami. Te warunki powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest większe, niż w krajach o bardziej dojrzałym systemie podatkowym. W konsekwencji, kwoty prezentowane i ujawniane w sprawozdaniach finansowych mogą się zmienić w przyszłości w wyniku ostatecznej decyzji organu kontroli podatkowej.

Z dniem 15 lipca 2016 r. do Ordynacji Podatkowej zostały wprowadzone zmiany w celu uwzględnienia postanowień Ogólnej Klauzuli Zapobiegającej Nadużyciom (GAAR). GAAR ma zapobiegać powstawaniu i wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych tworzonych w celu uniknięcia zapłaty podatku w Polsce. GAAR definiuje unikanie opodatkowania, jako czynność dokonaną przede wszystkim w celu osiągnięcia korzyści podatkowej, sprzecznej w danych okolicznościach z przedmiotem i celem przepisu ustawy podatkowej. Zgodnie z GAAR taka czynność nie skutkuje osiągnięciem korzyści podatkowej, jeżeli sposób działania był sztuczny. Wszelkie występowanie (i) nieuzasadnionego dzielenia operacji, (ii) angażowania podmiotów pośredniczących mimo braku uzasadnienia ekonomicznego lub gospodarczego, (iii) elementów wzajemnie się znoszących lub kompensujących oraz (iv) inne działania o podobnym działaniu do wcześniej wspomnianych, mogą być potraktowane jako przesłanka istnienia sztucznych czynności podlegających przepisom GAAR. Nowe regulacje będą wymagać znacznie większego osądu przy ocenie skutków podatkowych poszczególnych transakcji. Klauzulę GAAR należy stosować w odniesieniu do transakcji dokonanych po jej wejściu w życie oraz do transakcji, które zostały przeprowadzone przed wejściem w życie klauzuli GAAR, ale dla których po dacie wejścia klauzuli w życie korzyści były lub są nadal osiągane. Wdrożenie powyższych przepisów umożliwi polskim organom kontroli podatkowej kwestionowanie realizowanych przez podatników prawnych ustaleń i porozumień, takich jak restrukturyzacja i reorganizacja Grupy.

Grupa ujmuje i wycenia aktywa lub zobowiązania z tytułu bieżącego i odroczonego podatku dochodowego przy zastosowaniu wymogów MSR 12 „Podatek dochodowy” w oparciu o zysk (stratę podatkową), podstawę opodatkowania, nierozliczone straty podatkowe, niewykorzystane ulgi podatkowe i stawki podatkowe, uwzględniając ocenę niepewności związanych z rozliczeniami podatkowymi. Gdy istnieje niepewność co do tego, czy i w jakim zakresie organ podatkowy będzie akceptował poszczególne rozliczenia podatkowe transakcji, Grupa ujmuje te rozliczenia uwzględniając ocenę niepewności. Grupa posiada nierozliczone straty podatkowe, ale nie ma istotnych niepewności co do ich rozliczenia w kolejnych latach.

Rezerwy

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego.

Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Grupie ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający ze zdarzeń przeszłych, i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu korzyści ekonomicznych oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania. Jeżeli Grupa spodziewa się, że koszty objęte rezerwą zostaną zwrócone, na przykład na mocy umowy ubezpieczenia, wówczas zwrot ten jest ujmowany, jako odrębny składnik aktywów, ale tylko wtedy, gdy jest rzeczą praktycznie pewną, że zwrot ten rzeczywiście nastąpi. Koszty dotyczące danej rezerwy są wykazane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów po pomniejszeniu o wszelkie zwroty.

W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wielkość rezerwy jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej brutto odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie rezerwy w związku z upływem czasu jest ujmowane, jako koszty finansowe.

Szacunki wyniku oraz skutku finansowego są dokonywane na drodze osądu kierownictwa spółek, wspomaganego dotychczasowymi doświadczeniami dotyczącymi podobnych transakcji oraz – w niektórych przypadkach – raportami niezależnych ekspertów. Stan rezerw weryfikuje się na każdy dzień bilansowy i koryguje w celu odzwierciedlenia bieżącego, najbardziej właściwego szacunku. Jeśli przestało być prawdopodobne, że wystąpienie wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne będzie niezbędne do wypełnienia obowiązku, to rezerwa jest rozwiązywana.

Grupa tworzy następujące rodzaje rezerw:

na naprawy gwarancyjne – tworzy się na podstawie przyszłych szacowanych kosztów napraw gwarancyjnych proporcjonalnie do stopnia zaawansowania danego kontraktu,
na sprawy sporne.

Stan założeń do wykonania szacunków oraz wysokość rezerw są weryfikowane są na każdy dzień bilansowy.

Świadczenia pracownicze

Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych obejmują zobowiązania z tytułu bieżących wynagrodzeń, szacowanych premii pracowniczych oraz niewykorzystanych urlopów w równowartości ilości pozostałych do wykorzystania dni urlopowych przemnożonych przez średnią stawkę dzienną wynagrodzenia brutto.

Grupa ponosi również koszty związane z funkcjonowaniem Pracowniczych Planów Kapitałowych („PPK”) poprzez dokonywanie wpłat do funduszu inwestycyjnego. Stanowią one świadczenia po okresie zatrudnienia w formie programu określonych składek. Grupa rozpoznaje koszty wpłat na PPK w tej samej pozycji kosztów, w której ujmuje koszty wynagrodzeń, od których są naliczane. Zobowiązania z tytułu PPK są prezentowane w ramach innych zobowiązań.

Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych obejmują także zobowiązania z tytułu programów określonych świadczeń. W przypadku takich programów, Grupa opłaca stałe składki na rzecz odrębnego podmiotu (funduszu), w rezultacie ryzyko aktuarialne (świadczenia będą niższe od przewidywanych) oraz ryzyko inwestycyjne (zainwestowane aktywa będą niewystarczające) do zrealizowania przewidywanych świadczeń obciążają Grupę.

Płatności w formie akcji

Pracownicy (w tym członkowie zarządu) Grupy otrzymują nagrody w formie akcji. Świadczenie to klasyfikowane jest jako program płatności opartych na akcjach rozliczany w instrumentach kapitałowych. Wartość godziwa akcji przyznawanych na podstawie Programu Motywacyjnego wykazywana jest jako koszt świadczeń pracowniczych. Równocześnie ujmowane jest odpowiednie zwiększenie kapitałów własnych. Koszt transakcji rozliczanych z pracownikami w instrumentach kapitałowych jest wyceniany przez odniesienie do wartości godziwej na dzień przyznania praw. Wartość godziwa ustalana jest przez niezależnego rzeczoznawcę w oparciu o model dwumianowy. Przy wycenie transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych uwzględniane są rynkowe warunki nabycia uprawnień (związane z ceną akcji Grupy) oraz warunki inne niż warunki nabycia uprawnień.

Koszt transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych jest ujmowany wraz z odpowiadającym mu wzrostem wartości kapitału własnego w okresie, w którym spełnione zostały warunki dotyczące efektywności/ wyników lub/ i świadczenia pracy bądź usług, kończącym się w dniu, w którym określeni pracownicy zdobędą pełne uprawnienia do świadczeń („dzień nabycia praw”). Skumulowany koszt ujęty z tytułu transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych na każdy dzień bilansowy do dnia nabycia praw odzwierciedla stopień upływu okresu nabywania praw oraz liczbę nagród, do których prawa – w opinii Zarządu Grupy na ten dzień, opartej na możliwie najlepszych szacunkach liczby instrumentów kapitałowych – zostaną ostatecznie nabyte.# Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Zasady rachunkowości

Wynagrodzenia w formie akcji

Żadne koszty nie są ujmowane z tytułu nagród, do których prawa nie zostaną ostatecznie nabyte, z wyjątkiem nagród, w przypadku których nabycie praw zależy od warunków rynkowych lub warunków innych niż warunki nabycia uprawnień, które są traktowane jako nabyte bez względu na fakt spełnienia warunków rynkowych lub warunków innych niż warunki nabycia uprawnień, pod warunkiem spełnienia wszystkich innych warunków dotyczących efektywności/ wyników lub/ i świadczenia pracy bądź usług. W przypadku modyfikacji warunków przyznawania nagród rozliczanych w instrumentach kapitałowych, w ramach spełnienia wymogu minimum ujmuje się koszty, jak w przypadku, gdyby warunki te nie uległy zmianie. Ponadto, ujmowane są koszty z tytułu każdego wzrostu wartości transakcji w wyniku modyfikacji, wycenione na dzień zmiany. W przypadku anulowania nagrody rozliczanej w instrumentach kapitałowych, jest ona traktowana w taki sposób, jakby prawa do niej zostały nabyte w dniu anulowania, a wszelkie jeszcze nieujęte koszty z tytułu nagrody są niezwłocznie ujmowane. Dotyczy to również nagród w przypadku, których warunki inne niż warunki nabycia uprawnień będące pod kontrolą Grupy lub pracownika nie są spełnione. Jednakże w przypadku zastąpienia anulowanej nagrody nową nagrodą – określoną jako nagroda zastępcza w dniu jej przyznania, nagroda anulowana i nowa nagroda są traktowane tak, jakby stanowiły modyfikację pierwotnej nagrody, tj. w sposób opisany w paragrafie powyżej.

Akcje własne

Jednostka dominująca nabywa akcje własne na rynku w dacie ich przyznania i utrzymuje jako akcje własne do czasu nabycia uprawnień do nich. Akcje własne są wyceniane w wartości godziwej na dzień ujęcia, a następnie wykazywane w koszcie nabycia jako pozycja pomniejszająca kapitały własne.

Aktywa kontraktowe

Aktywa kontraktowe obejmują nadwyżkę szacunkowych przychodów wynikających z zaawansowania realizacji kontraktów długoterminowych mierzonych stopniem spełnienia zobowiązania opisanym poniżej nad otrzymanymi zaliczkami i nad wysokością zafakturowania kontraktu.

Zobowiązania kontraktowe

Zobowiązania kontraktowe odzwierciedlają zobowiązania Grupy do wyświadczenia usługi lub dostarczenia sprzętu klientowi, za które Grupa otrzymała już wynagrodzenie w postaci zaliczki lub jest ono należne w oparciu o wystawioną fakturę. Zobowiązania kontraktowe powiększane są również o koszty kooperacji, w sytuacji gdy koszty te są istotne i tym samym rozpoznawane procentem zaawansowania prac.

Koszty kontraktowe

Koszty kontraktowe obejmują dodatkowe koszty doprowadzenia do zawarcia umowy z klientem czyli takie, których jednostka nie poniosłaby, jeżeli umowa nie zostałaby zawarta. Grupa identyfikuje w ramach prowadzonej działalności operacyjnej koszty kontraktowe spełniające poniższe kryteria:

koszty te są bezpośrednio powiązane z umową lub przewidywaną umową, którą jednostka może wyraźnie zidentyfikować;
koszty te prowadzą do wytworzenia lub ulepszenia zasobów Grupy, które będą wykorzystywane do spełnienia (lub do dalszego spełniania) zobowiązań do wykonania świadczenia w przyszłości.

Dodatkowe koszty doprowadzenia do zawarcia umowy obejmują prowizje od sprzedaży. Koszty kontraktowe są ujmowane w aktywach kontraktowych i systematycznie amortyzowane, z uwzględnieniem stopnia zaawansowania realizacji kontraktu, z którymi są powiązane w przypadku jeżeli dotyczą kontraktu, od którego przychody ujmowane są w czasie lub jednorazowo w momencie ujęcia przychodów w przypadku kontraktu, od którego przychody ujmowane są w punkcie czasu.

Dotacje projektów rozwojowych

Obejmują w szczególności dotacje rządowe na sfinansowanie aktywów. Otrzymane dofinasowanie na prace rozwojowe w wartości uzyskanych środków pomniejszają wartość bilansową składnika aktywów. W sprawozdaniu z całkowitych dochodów, rozliczenie otrzymanych dotacji Grupa prezentuje jako pomniejszenie kosztów odpisów amortyzacyjnych związanych z tymi aktywami. Dotacje nie zwiększają bezpośrednio kapitału własnego.

Przychody

Przychody ze sprzedaży ujmuje się w kwocie wynagrodzenia, którego Grupa oczekuje w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub wykonanie przyrzeczonych usług. Głównymi źródłami przychodów Grupy jest sprzedaż:

pieców próżniowych,
pieców aluminiowych,
pieców topialnych,
usług posprzedażowych m.in. serwis urządzeń.

Grupa stosuje MSSF 15 Przychody z umów z klientami do wszystkich umów z klientami, z wyjątkiem umów leasingowych objętych zakresem MSSF 16 Leasing, instrumentów finansowych i innych praw lub zobowiązań umownych objętych zakresem MSSF 9 Instrumenty finansowe, MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe, MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne, MSR 27 Jednostkowe sprawozdania finansowe i MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach. Podstawową zasadą MSSF 15 jest ujmowanie przychodów w momencie transferu dóbr i usług do klienta, w wartości odzwierciedlającej cenę oczekiwaną przez Grupę, w zamian za przekazanie tych dóbr i usług. MSSF 15 nakazuje aby wszystkie umowy sprzedaży były rozpoznawane przy wykorzystaniu tzw. modelu pięciu kroków, obejmującego następujące etapy:

identyfikacja umowy z klientem,
identyfikacja zobowiązania do wykonania świadczenia w ramach umowy z klientem,
określenie ceny transakcji,
alokacja ceny transakcji do poszczególnych zobowiązań do wykonania świadczenia,
ujęcie przychodów w momencie realizacji zobowiązania wynikającego z umowy.

Identyfikacja umowy z klientem

Grupa ujmuje umowę z klientem tylko wówczas, gdy spełnione są wszystkie następujące kryteria:

Strony umowy zawarły umowę (w formie pisemnej, ustnej lub zgodnie z innymi zwyczajowymi praktykami handlowymi) i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków;
Grupa jest w stanie zidentyfikować prawa każdej ze stron dotyczące dóbr lub usług, które mają zostać przekazane;
Grupa jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za dobra lub usługi, które mają zostać przekazane;
umowa ma treść ekonomiczną (tzn. można oczekiwać, że w wyniku umowy ulegnie zmianie ryzyko, rozkład w czasie lub kwota przyszłych przepływów pieniężnych Grupy); oraz
jest prawdopodobne, że Grupa otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za dobra lub usługi, które zostaną przekazane klientowi.

Identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia

W momencie zawarcia umowy Grupa dokonuje oceny dóbr lub usług przyrzeczonych w umowie z klientem i identyfikuje jako zobowiązanie do wykonania świadczenia każde przyrzeczenie do przekazania na rzecz klienta dobra lub usługi (lub pakietu dóbr lub usług), które można wyodrębnić lub grupy odrębnych dóbr lub usług, które są zasadniczo takie same i w przypadku których przekazanie na rzecz klienta ma taki sam charakter. Usługi przyrzeczone klientowi są odrębne, jeżeli spełnione są obydwa następujące warunki:

klient może odnosić z nich korzyści bezpośrednio, albo poprzez powiązanie z innymi zasobami, które są dla niego łatwo dostępne, oraz
zobowiązanie Grupy do wykonania usługi na rzecz klienta można zidentyfikować jako odrębne w stosunku do innych zobowiązań określonych w umowie.

Cena transakcyjna

W celu ustalenia ceny transakcyjnej Grupa uwzględnia warunki umowy oraz stosowane przez nią zwyczajowe praktyki handlowe. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Grupy – będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta, z wyłączeniem kwot pobranych w imieniu osób trzecich (na przykład niektórych podatków od sprzedaży). Wynagrodzenie określone w umowie z klientem może obejmować kwoty stałe, kwoty zmienne lub oba te rodzaje kwot. Podczas ustalania ceny transakcyjnej Grupa rozważa występowanie wynagrodzenia zmiennego (rabaty, premie i kary umowne), jednak co do zasady tego typu komponenty w umowach nie występują.

Przypisanie ceny transakcyjnej do zobowiązań do wykonania świadczenia

Grupa przypisuje cenę transakcyjną do każdego zobowiązania do wykonania świadczenia (lub do odrębnego dobra lub odrębnej usługi) w kwocie, która odzwierciedla kwotę wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Grupy – przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi.

Spełnianie zobowiązań do wykonania świadczenia

Grupa ujmuje przychody w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi klientowi. Grupa ujmuje przyrzeczone dobra oraz usługi montażu jako jedno zobowiązanie do wykonania świadczenia, ze względu na fakt, iż są to świadczenia nierozłączne.

Przekazanie kontroli w miarę upływu czasu

W przypadku gdy spełniony jest jeden z poniższych kryteriów MSSF 15.35:

klient jednocześnie otrzymuje i czerpie korzyści płynące ze świadczenia jednostki, w miarę wykonywania przez jednostkę tego świadczenia; lub
w wyniku wykonania świadczenia przez jednostkę powstaje lub zostaje ulepszony składnik aktywów (na przykład produkcja w toku), a kontrolę nad tym składnikiem aktywów – w miarę jego powstawania lub ulepszania – sprawuje; lub
w wyniku wykonania świadczenia przez jednostkę nie powstaje składnik aktywów o alternatywnym zastosowaniu dla jednostki, a jednostce przysługuje egzekwowalne prawo do zapłaty za dotychczas wykonane świadczenie.

Grupa przenosi kontrolę nad dobrem lub usługą w miarę upływu czasu i tym samym spełnia zobowiązanie do wykonania świadczenia oraz ujmuje przychody w miarę upływu czasu. Przychodami podlegającymi rozliczaniu w czasie są przychody udokumentowane. Za przychody udokumentowane uznaje się przychody zagwarantowane na podstawie umów pierwotnych skorygowanych o wszelkie następne zmiany umowy (aneksy).# Zmiany w przychodach z umowy

Zmiany w przychodach z umowy są uwzględniane w przypadku, gdy istnieje pewność (podpisana umowa bądź aneksy do umowy) lub co najmniej wysokie prawdopodobieństwo (parafowane aneksy do umowy, bądź umowy wstępne), że odbiorca zaakceptuje zmiany i kwoty przychodów wynikające z tych zmian, oraz wartość tych przychodów może być wiarygodnie wyceniona.

Grupa ujmuje również w czasie istotne koszty kooperacji (podwykonawstwa). Koszty te są rozpoznawane procentem zaawansowania prac, gdy przekraczają kwotę 50 tysięcy złotych. Procent zaawansowania prac podawany jest Grupie przez kooperanta.

Przekazanie kontroli w określonym momencie

Jeżeli zobowiązanie do wykonania świadczenia nie jest spełniane w czasie, wówczas jest ono spełniane w określonym momencie i w tym momencie ujmowany jest przychód ze sprzedaży. W celu określenia momentu spełnienia zobowiązania i ujęcia przychodu uwzględniane są wymogi dotyczące przeniesienia na klienta kontroli nad przyrzeczonym składnikiem aktywów. Następujące okoliczności mogą wskazywać na przeniesienie kontroli:

jednostka ma bieżące prawo do zapłaty za składnik aktywów,
klient posiada tytuł prawny do składnika aktywów,
składnik aktywów został fizycznie przekazany klientowi,
klient ponosi istotne ryzyko i uzyskuje istotne korzyści wynikające z własności składnika aktywów,
klient przyjął składnik aktywów.

Grupa ujmuje również przychód w określonym momencie biorąc pod uwagę istotność kontraktu. Poniżej kwoty 200 tysięcy złotych lub 50 tysięcy euro lub 40 tysięcy funtów lub 60 tysięcy dolarów przychód ujmowany jest w punkcie czasu.

Metody pomiaru spełnienia zobowiązania

Metodą pomiaru stopnia spełnienia zobowiązania jest metoda oparta o nakłady. Jest to miara stopnia zaawansowania polegająca na odniesieniu poniesionych rzeczywistych kosztów do ogółu szacowanych kosztów planowanych wykonania danego kontraktu. Na koszty rzeczywiste składają się koszty poniesione przez Grupę oraz koszty kooperacji (podwykonawców).

Zaliczki na poczet umowy

Zaliczki (przedpłaty) uzyskane na poczet umowy w kwocie przekraczającej poziom oszacowanych przychodów przypadających na dany okres sprawozdawczy wykazywane są w pozycji zobowiązań jako zobowiązania kontraktowe. Natomiast zaliczki do kwoty oszacowanych przychodów na kontrakcie pomniejszają należności wynikające z rozliczenia kontraktów długoterminowych.

32 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Ujęcie przychodów na dzień bilansowy

Nadwyżka zafakturowanych przychodów nad rozpoznanymi przychodami w okresie sprawozdawczym jest wykazywana w pozycji zobowiązań kontraktowych. Przychód na koniec okresu sprawozdawczego ustala się proporcjonalnie do stopnia zaawansowania realizacji kontraktu, po odliczeniu przychodów, które wpłynęły na wynik finansowy w poprzednich okresach sprawozdawczych.

Dla kontraktów, dla których cena ustalona jest w walucie innej niż funkcjonalna, do kalkulacji przychodu na koniec okresu sprawozdawczego uwzględnia się w pierwszej kolejności do poziomu stopnia zaawansowania realizacji kontraktu kurs waluty z fakturowania częściowego. W celu ustalenia kursu wymiany zaliczek datą transakcji jest data początkowego ujęcia zaliczki jako składnika aktywów lub zobowiązania. Jeżeli istnieje wiele płatności lub wpływów zaliczkowych, ustala się datę transakcji w odniesieniu do każdej płatności lub wpływu.

Oszacowane przychody na kontrakcie przypadające w danym okresie sprawozdawczym ujmuje się w przychodach okresu, jako przychody ze sprzedaży produktów i usług natomiast w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako aktywa kontraktowe.

Wynagrodzenie z tytułu zawartych przez Grupę umów jest stałe i nie ma zmiennych elementów. Zawierane umowy mają jedno zobowiązanie do świadczenia usług, ponieważ charakter dokonywanej dostawy wymusza świadczenie usługi kompleksowej tj. dostawy z montażem. Z uwagi na poziom skomplikowania instalacji urządzenia, przedmiotem świadczenia nie jest wyłącznie nabycie samego urządzenia, ale również nadzoru nad jego montażem oraz szkolenia, niezbędnego z punktu widzenia prawidłowego uruchomienia i obsługi urządzenia.

Leasing

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania

Grupa rozpoznaje aktywa z tytułu prawa do użytkowania w dacie rozpoczęcia leasingu (tj. dzień, kiedy bazowy składnik aktywów jest dostępny do użytkowania). Aktywa z tytułu prawa do użytkowania wyceniane są według kosztu, pomniejszone o łączne odpisy amortyzacyjne i odpisy z tytułu utraty wartości, skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązań z tytułu leasingu.

Koszt aktywów z tytułu prawa do użytkowania obejmuje kwotę ujętych zobowiązań z tytułu leasingu, poniesionych początkowych kosztów bezpośrednich oraz wszelkich opłat leasingowych zapłaconych w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe.

O ile Grupa nie ma wystarczającej pewności, że na koniec okresu leasingu uzyska tytuł własności przedmiotu leasingu, ujęte aktywa z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane metodą liniową przez krótszy z dwóch okresów: szacowany okres użytkowania lub okres leasingu.

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania podlegają analizie pod kątem utraty wartości w razie zaistnienia przesłanek wskazujących na utratę wartości.

Zobowiązania z tytułu leasingu

W dacie rozpoczęcia leasingu, Grupa wycenia zobowiązania z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe obejmują opłaty stałe (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe) pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe, zmienne opłaty, które zależą od indeksu lub stawki oraz kwoty, których zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej.

Opłaty leasingowe obejmują również cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć jej wykonanie przez Grupę oraz płatności kar pieniężnych za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano możliwość wypowiedzenia leasingu przez Grupę.

Zmienne opłaty leasingowe, które nie zależą od indeksu lub stopy, są ujmowane jako koszty w okresie, w którym następuje zdarzenie lub warunek powodujący płatność. Przy obliczaniu wartości bieżącej opłat leasingowych Grupa stosuje krańcową stopę procentową leasingobiorcy w dniu rozpoczęcia leasingu, jeżeli stopy procentowej leasingu nie można z łatwością ustalić.

Po dacie rozpoczęcia kwota zobowiązań z tytułu leasingu zostaje zwiększona w celu odzwierciedlenia odsetek i zmniejszona o dokonane płatności leasingowe.

33 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Ponadto wartość bilansowa zobowiązań z tytułu leasingu podlega ponownej wycenie w przypadku zmiany okresu leasingu, zmiany zasadniczo stałych opłat leasingowych lub zmiany osądu odnośnie zakupu aktywów bazowych.

Leasing krótkoterminowy i leasing aktywów o niskiej wartości

Grupa stosuje zwolnienie z ujmowania leasingu krótkoterminowego do swoich krótkoterminowych umów leasingu (tj. umów, których okres leasingu wynosi 12 miesięcy lub krócej od daty rozpoczęcia i nie zawiera opcji kupna). Grupa stosuje również zwolnienie w zakresie ujmowania leasingu aktywów o niskiej wartości. Niska wartość w przypadku leasingu samochodów i maszyn wynosi 5 tysięcy złotych, natomiast w przypadku budynków- 5 tysięcy dolarów.

Opłaty leasingowe z tytułu leasingu krótkoterminowego i leasingu aktywów o niskiej wartości ujmowane są jako koszty metodą liniową przez okres trwania leasingu.

Grupa jako leasingodawca

Umowy leasingowe, zgodnie z którymi Grupa zachowuje zasadniczo całe ryzyko i wszystkie pożytki wynikające z posiadania przedmiotu leasingu, zaliczane są do umów leasingu operacyjnego. Początkowe koszty bezpośrednie poniesione w toku negocjowania umów leasingu operacyjnego dodaje się do wartości bilansowej środka stanowiącego przedmiot leasingu i ujmuje przez okres trwania leasingu na tej samej podstawie, co przychody z tytułu wynajmu. Warunkowe opłaty leasingowe są ujmowane jako przychód w okresie, w którym staną się należne.

Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji

Skonsolidowane sprawozdania finansowe Grupy zostały przedstawione w PLN, które są również walutą funkcjonalną jednostki dominującej. Dla każdej z jednostek zależnych ustalana jest waluta funkcjonalna i aktywa oraz zobowiązania danej jednostki są mierzone w tej walucie funkcjonalnej. Grupa stosuje metodę konsolidacji bezpośredniej i wybrała sposób rozliczania zysków lub strat z przeliczenia, który jest zgodny z tą metodą.

Transakcje i salda

Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na moment początkowego ujęcia na walutę funkcjonalną według średniego kursu NBP obowiązującego w dniu poprzedzającym dzień transakcji. Na koniec okresu sprawozdawczego wyrażone w walucie obcej pozycje pieniężne przelicza się przy zastosowaniu średniego kursu NBP obowiązującego na dzień wyceny dla danej waluty. Pozycje niepieniężne wyrażone w walutach obcych i wyceniane w wartości godziwej wykazywane są według kursu wymiany z dnia ustalenia wartości godziwej, tj. średniego kursu ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzień.

Zyski i straty z tytułu różnic kursowych powstałe w wyniku rozliczenia transakcji w walucie obcej oraz wyceny aktywów i zobowiązań pieniężnych wyrażonych w walutach obcych ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu.

VII. ISTOTNE WARTOŚCI OPARTE NA PROFESJONALNYM OSĄDZIE I SZACUNKACH

Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy wymaga od Zarządu jednostki dominującej osądów, szacunków oraz założeń, które mają wpływ na prezentowane przychody, koszty, aktywa i zobowiązania i powiązane z nimi noty oraz ujawnienia dotyczące zobowiązań warunkowych. Niepewność co do tych założeń i szacunków może spowodować istotne korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w przyszłości.# Stawki amortyzacyjne

Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu użytkowania składników rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Grupa corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków.

34 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Stawki amortyzacyjne dla aktywów z tytułu praw do użytkowania na podstawie umów leasingu

W przypadku jeżeli umowa leasingu zawiera opcję wykupu przedmiotu leasingu, za której zapłata została zaliczona w poczet minimalnych opłat leasingowych jako okres amortyzacji przyjmuje się okres użytkowania równy okresowi ekonomicznej użyteczności bazowego składnika aktywów. W przypadku, gdy wartość opcji zakupu nie została zaliczona do minimalnych opłat leasingowych – okresem amortyzacji jest okres trwania umowy leasingowej.

Istotne osądy i szacunki dotyczące okresu leasingu oraz stopy dyskonta

Grupa posiada umowy leasingu nieruchomości, samochodów, maszyn, oraz prawo wieczystego użytkowania gruntów. Okres leasingu wynosi:

Nieruchomości od 2 do 4 lat
Samochody od 4 do 5 lat
Maszyny od 4 do 5 lat
Prawo wieczystego użytkowania gruntów od 68 do 82 lat

Niektóre umowy leasingowe zawierają opcje przedłużenia lub wypowiedzenia leasingu. Grupa posiada również umowy leasingu urządzeń czy samochodów, których okres leasingu wynosi 12 miesięcy lub krócej oraz umowy leasingowe o niskiej wartości. Grupa korzysta ze zwolnienia dla leasingów krótkoterminowych i leasingów, w przypadku których bazowy składnik aktywów ma niską wartość.

Zobowiązania Grupy z tytułu leasingu zabezpieczone są tytułem własności leasingodawcy do przedmiotu leasingu. Zasadniczo Grupa nie jest uprawniona do przekazania leasingowanych aktywów w subleasing, ani też do cesji praw przysługujących jej na podstawie umów leasingu. Niektóre umowy zawierają wymagania dotyczące poziomów określonych wskaźników finansowych.

Grupa nie dysponuje stopami procentowymi leasingu wynikającymi z umów i stosuje krańcowe stopy oprocentowania długu. Krańcowa stopa procentowa to stopa, którą Grupa musiałaby zapłacić, aby na podobny okres i przy podobnych zabezpieczeniach pożyczyć środki niezbędne do zakupu składnika aktywów o podobnej wartości, co składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania w podobnym środowisku gospodarczym.

Poniższa tabela przedstawia przedziały stóp dyskonta zastosowanych do wyceny zobowiązań z tytułu leasingu z uwzględnieniem waluty płatności leasingowych:

Waluta płatności	Stopa dyskonta
PLN	7-12%
USD	7-10%
CNY	7-12%

Istotne osądy i szacunki przy określaniu okresu leasingu umów z opcjami przedłużenia

Grupa ustala okres leasingu jako nieodwołalny okres leasingu, łącznie z okresami objętymi opcją przedłużenia leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że opcja zostanie zrealizowana, oraz okresami objętymi opcją wypowiedzenia leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że opcja nie zostanie wykonana.

Grupa ma możliwość, w ramach niektórych umów leasingu, wydłużyć okres trwania leasingu aktywów. Grupa stosuje osąd przy ocenie, czy istnieje wystarczająca pewność skorzystania z opcji przedłużenia. Oznacza to, że uwzględnia wszystkie istotne fakty i okoliczności, które stanowią zachętę ekonomiczną do jej przedłużenia lub karę ekonomiczną za jej nieprzedłużenie.

35 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Po dacie rozpoczęcia Grupa ponownie ocenia okres leasingu, jeśli wystąpi znaczące zdarzenie lub zmiana okoliczności pozostających pod jej kontrolą i wpływa na jej zdolność do wykonywania (lub niewykonywania) opcji przedłużenia (np. zmiana strategii biznesowej).

Ujmowanie kosztów na prace rozwojowe

Grupa ujmuje koszty na pracę rozwojowe wtedy i tylko wtedy, gdy jest w stanie wykazać:

możliwość, z technicznego punktu widzenia, ukończenia składnika wartości niematerialnych tak, aby nadawał się on do użytkowania lub sprzedaży;
zamiar ukończenia składnika wartości niematerialnych;
zdolność do użytkowania lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych;
sposób, w jaki składnik wartości niematerialnych będzie wytwarzał prawdopodobne przyszłe korzyści ekonomiczne;
dostępność odpowiednich środków technicznych, finansowych i innych, które mają służyć ukończeniu prac rozwojowych oraz użytkowaniu lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych;
możliwość wiarygodnego ustalenia nakładów poniesionych w czasie prac rozwojowych, które można przyporządkować temu składnikowi wartości niematerialnych.

Analizując powyższe Grupa ocenia, czy składnik wartości niematerialnych wytworzony przez jednostkę spełnia kryteria dotyczące ujmowania, ponadto proces powstawania aktywów dzielony jest na:

a) etap prac badawczych oraz
b) etap prac rozwojowych

W przypadku, gdy Grupa nie jest w stanie oddzielić etapu prac badawczych od etapu prac rozwojowych przedsięwzięcia prowadzącego do wytworzenia składnika wartości niematerialnych, traktuje nakłady na to przedsięwzięcie, jak gdyby zostały poniesione wyłącznie na etapie prac badawczych.

Utrata wartości poniesionych kosztów na prace rozwojowe

Grupa przeprowadza coroczne testy na utratę wartości poniesionych kosztów na niezakończone prace rozwojowe, w przypadku wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania oraz w przypadku istnienia wartości niematerialnych, które nie są użytkowane. Testy tych wartości niematerialnych przeprowadzane są na odpowiednim poziomie wynikającym z przypisania aktywów Grupy do Ośrodków Wypracowujących Środki Pieniężne. Wartości niematerialne w postaci nakładów na prace rozwojowe są testowane na poziomie grupy ośrodków wraz z aktywami korporacyjnymi.

Utrata wartości firmy

Wartość firmy i wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania nie podlegają amortyzacji, lecz są testowane pod kątem możliwej utraty wartości co roku lub częściej, jeśli zdarzenia bądź zmiany okoliczności wskazują na możliwą utratę wartości.

Grupa przeprowadza testy na utratę wartości firmy. Wymaga to przypisania wartości firmy do poszczególnych ośrodków wypracowujących środki pieniężne a następnie oszacowania wartości odzyskiwalnej każdego ośrodka wypracowującego środki pieniężne. Wartość odzyskiwalna stanowi wyższa z dwóch kwot: wartość godziwą aktywów, pomniejszona o koszty zbycia, lub wartość użytkowa. Dla potrzeb analizy utraty wartości pozycji wartość firmy Grupa dokonuje oszacowania jej wartości użytkowej. Oszacowanie wartości użytkowej polega na ustaleniu przyszłych przepływów pieniężnych generowanych przez ośrodek wypracowujący środki pieniężne i wymaga ustalenia stopy dyskontowej oraz jej zastosowania w celu obliczenia bieżącej wartości tych przepływów. Przyjęte w tym celu założenia zostały przedstawione w nocie 11.

36 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Utrata wartości innych aktywów trwałych

Inne aktywa, poza wartościami niematerialnymi o nieokreślonym okresie użytkowania i wartością firmy, analizuje się pod kątem utraty wartości, ilekroć jakieś zdarzenia lub zmiany okoliczności wskazują, że wartość bilansowa może nie być odzyskiwalna. Odpis z tytułu utraty wartości ujmuje się w wysokości kwoty, o jaką wartość bilansowa danego składnika aktywów przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Wartość odzyskiwalna stanowi wyższa z dwóch kwot: wartość godziwa aktywów, pomniejszona o koszty zbycia, lub wartość użytkowa. Dla potrzeb analizy utraty wartości, aktywa grupuje się identyfikując najmniejsze, możliwe do określenia zespoły aktywów generujące wpływy pieniężne, w znacznym stopniu niezależne od wpływów pieniężnych pochodzących z innych aktywów lub grup aktywów (ośrodki wypracowujące środki pieniężne).

Wcześniej stwierdzona utrata wartości aktywów niefinansowych (innych niż wartość firmy) oceniana jest na każdy dzień bilansowy pod kątem występowania przesłanek wskazujących na możliwość odwrócenia dokonanego odpisu.

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Grupa ujmuje aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego w odniesieniu do wszystkich różnic przejściowych w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty dochód podatkowy pozwalający na ich wykorzystanie.

Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i rentowych

Odprawy emerytalne i rentowe, w spółkach Grupy będących spółkami podlegającymi polskim uregulowaniom prawnym, wypłacane są zgodnie z zapisami art. 92 Kodeksu Pracy. Natomiast odprawy emerytalne i rentowe w spółkach zagranicznych wypłacane są zgodnie z lokalnymi uregulowaniami prawnymi lub porozumieniami z grupami pracowniczymi. Wycena aktuarialna świadczeń długo – i krótkoterminowych dokonywana jest na koniec każdego roku obrotowego.

Rezerwy na koszty gwarancyjne

Grupa udziela gwarancji na sprzedane produkty, które stanowią zapewnienie klienta, że dany produkt jest zgodny z ustaloną przez strony specyfikacją. Ponieważ nie stanowią one odrębnej usługi pod kątem MSSF 15 Grupa ujmuje takie gwarancje zgodnie z MSR 37 Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe. Rezerwę na naprawy gwarancyjne szacuje się na bazie danych historycznych dotyczących kosztów wytworzenia sprzedanych urządzeń oraz kosztów napraw gwarancyjnych poniesionych w latach poprzednich.

Rezerwa na sprawy sporne dotyczące ekspozycji na azbest

Zgodnie z osądem Zarządu Grupy, postępowania sporne w zakresie ekspozycji na azbest nie spełniają wymagań do rozpoznania rezerwy i są ujmowane jako zobowiązanie warunkowe. Ujawnienia w tym zakresie zostały przedstawione w sprawozdaniu finansowym w nocie 34. Wypływ środków pieniężnych nie jest wystarczająco prawdopodobny, gdyż historycznie wszystkie płatności z tytułu ugód były realizowane bezpośrednio przez ubezpieczycieli.# VIII. ZMIANY ZASAD (POLITYKI) RACHUNKOWOŚCI ORAZ KOREKTY

Za wyjątkiem zmian wynikających z wprowadzenia nowych lub zmiany standardów obowiązujących dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później, Grupa przygotowując sprawozdanie finansowe zastosowała te same zasady rachunkowości, co opisane w sprawozdaniu finansowym sporządzonym na dzień i za rok zakończony 31 grudnia 2021 roku.

1. Nowe standardy, interpretacje i zmiany do istniejących standardów, które obowiązują w roku 2022.

1.1. Zmiany do MSSF 3 Połączenia Przedsięwzięć, MSR 16 Rzeczowe Aktywa Trwałe, MSR 37 Rezerwy, Zobowiązania Warunkowe oraz Aktywa Warunkowe oraz Zmiany do Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej 2018-2020

Pakiet zmian zawiera trzy zmiany do standardów:
* aktualizuje odniesienie w MSSF 3 Połączenia Przedsięwzięć do Założeń koncepcyjnych sporządzania i prezentacji sprawozdań finansowych bez zmiany wymogów księgowych ujmowania połączeń przedsięwzięć,
* wyklucza możliwość pomniejszenia kosztu wytworzenia rzeczowych aktywów trwałych o kwoty otrzymane ze sprzedaży produktów wyprodukowanych w okresie, kiedy jednostka przygotowuje składnik rzeczowych aktywów trwałych do zamierzonego wykorzystania. Takie przychody ze sprzedaży oraz związane z nimi koszty powinny zostać ujęte w rachunku zysków i strat okresu (MSR 16),
* wyjaśnia jakie koszty wywiązania się z zobowiązań umownych jednostka uwzględnia przy dokonywaniu oceny czy dana umowa będzie rodziła obciążenia (MSR 37).

Pakiet zawiera również Zmiany do Międzynarodowych Standarów Sprawozdawczości Finansowej 2018-2020, które zawierają wyjaśnienia oraz doprecyzowują zapisy standardów w zakresie MSSF 1 Zastosowanie Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej po raz pierwszy, MSSF 9 Instrumenty Finansowe, MSR 41 Rolnictwo oraz przykładów ilustrujących do MSSF 16 Leasing.

Powyższa zmiana nie miała znaczącego wpływu na sprawozdanie finansowe Grupy.

38 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

IX. STANDARDY ORAZ INTERPRETACJE NIEZASTOSOWANE W NINIEJSZYM SPRAWOZDANIU FINANSOWYM

Standardy i Interpretacje	Rodzaj przewidywanej zmiany w zasadach rachunkowości
Zmiany do MSR 1 Prezentacja Sprawozdań Finansowych oraz MSSF- stanowisko praktyczne 2: Dokonywanie osądów istotności (Obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 r. lub później, wcześniejsze zastosowanie jest dozwolone)	Zmiany do MSR 1 wymagają od spółek ujawniania informacji dotyczących istotnych zasad rachunkowości zamiast znaczących zasad (polityki) rachunkowości.
Zmiany do MSR 8 Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów: Definicja wartości szacunkowych (wydany 12 lutego 2021 r.) (Obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 r. lub później, wcześniejsze zastosowanie jest dozwolone)	Zmiany wprowadzają definicję wartości szacunkowych jako kwot pieniężnych ujętych w sprawozdaniu finansowym, które są przedmiotem niepewności pomiaru oraz doprecyzowują powiązanie pomiędzy zasadami rachunkowości a wartościami szacunkowymi, wskazując, że jednostka opracowuje wartości szacunkowe by zrealizować cele wskazane w zasadach rachunkowości.
Zmiany do MSR 12 Podatek dochodowy: Podatek odroczony dotyczący aktywa oraz zobowiązania ujętego w wyniku pojedynczej transakcji (Obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 r. lub później, wcześniejsze zastosowanie jest dozwolone)	Zmiany zawężają zakres zastosowania zwolnienia z początkowego ujęcia podatku odroczonego w celu wyłączenia transakcji, w wyniku których powstają różnice przejściowe w równej wysokości lub które wzajemnie się kompensują - przykładowo leasing i zobowiązania z tytułu likwidacji. W przypadku leasingu i zobowiązań z tytułu likwidacji związane z tym aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego należy ujmować od początku najwcześniejszego prezentowanego okresu porównawczego, a wszelkie skumulowane skutki ujmowane są jako korekta zysków zatrzymanych lub innych składników kapitału własnego na ten dzień. W przypadku wszystkich pozostałych transakcji zmiany mają zastosowanie do transakcji, które mają miejsce po rozpoczęciu najwcześniejszego prezentowanego okresu.
Zmiany do MSSF 10 i MSR 28 Sprzedaż lub wniesienie aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem (Data wejścia w życie odroczona na czas nieokreślony. Dostępne do opcjonalnego przyjęcia w pełnych sprawozdaniach finansowych MSSF. Komisja Europejska postanowiła odroczyć zatwierdzenie na czas nieokreślony; jest mało prawdopodobne, że zostanie ono zatwierdzone przez UE w przewidywalnej przyszłości)	Zmiany doprecyzowują, że w przypadku transakcji dotyczącej jednostki stowarzyszonej lub wspólnego przedsięwzięcia, zakres rozpoznania zysku lub straty zależy od tego, czy sprzedane lub wniesione aktywa stanowią przedsięwzięcie, w taki sposób, że: - pełny zysk lub stratę ujmuje się, gdy transakcja pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem obejmuje przeniesienie składnika aktywów lub aktywów stanowiących działalność gospodarczą (niezależnie od tego, czy są one zlokalizowane w jednostce zależnej, czy nie), podczas gdy częściowy zysk lub stratę ujmuje się, gdy transakcja pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem obejmuje aktywa, które nie stanowią działalności gospodarczej, nawet jeśli aktywa te znajdują się w jednostce zależnej.

39 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Standardy i Interpretacje	Rodzaj przewidywanej zmiany w zasadach rachunkowości
Zmiany do MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych: Zobowiązania krótkoterminowe lub długoterminowe zawierające warunki dotyczące wskaźników finansowych określone w umowie kredytowej (kowenantów) (Obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 r. i później, powinny być stosowane retrospektywnie. Wcześniejsze zastosowanie jest dozwolone. W przypadku jednostek, które wcześniej przyjęły poprzednio wydane, ale jeszcze nieobowiązujące zmiany z 2020 r., mają zastosowanie szczególne wymogi przejściowe.)	Zgodnie z obowiązującymi wymogami MSR 1, jednostki klasyfikują zobowiązanie jako krótkoterminowe, gdy nie posiadają bezwarunkowego prawa do odroczenia uregulowania zobowiązania o co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego. Zmiany wprowadzone w 2020 r. usunęły wymóg, aby prawo było bezwarunkowe, a zamiast tego wymagają, aby prawo do odroczenia płatności istniało na dzień sprawozdawczy i posiadało uzasadnienie (na klasyfikację zobowiązań nie mają wpływu intencje lub oczekiwania kierownictwa co do tego, czy spółka skorzysta z prawa do odroczenia uregulowania zobowiązania lub zdecyduje się na wcześniejsze rozliczenie). Zmiany wprowadzone w 2022 r. precyzują ponadto, że w przypadku gdy prawo do odroczenia uregulowania zobowiązania jest uzależnione od spełnienia przez spółkę warunków dotyczących wskaźników określonych w umowie kredytowej (kowenantów), na prezentację zobowiązania jako krótkoterminowe lub długoterminowe. Umowy, których spółka musi przestrzegać po dacie bilansowej, nie wpływają na klasyfikację zobowiązania na ten dzień. Jednak zmiany wymagają od jednostek ujawnienia informacji o tych przyszłych umowach, aby pomóc użytkownikom zrozumieć ryzyko, że zobowiązania te mogą stać się wymagalne w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego. Zmiany doprecyzowują również, w jaki sposób jednostka klasyfikuje zobowiązanie, które może być uregulowane w zamian za akcje własne (np. dług zamienny).
Zmiany do MSSF 16 Leasing: Zobowiązanie leasingowe w ramach transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego (Obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 r.

Standardy i Interpretacje

Rodzaj przewidywanej zmiany w zasadach rachunkowości

Zmiany do MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych: Zobowiązania krótkoterminowe lub długoterminowe zawierające warunki dotyczące wskaźników finansowych określone w umowie kredytowej (kowenantów) (Obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 r. i później, powinny być stosowane retrospektywnie. Wcześniejsze zastosowanie jest dozwolone. W przypadku jednostek, które wcześniej przyjęły poprzednio wydane, ale jeszcze nieobowiązujące zmiany z 2020 r., mają zastosowanie szczególne wymogi przejściowe.)

Zgodnie z obowiązującymi wymogami MSR 1, jednostki klasyfikują zobowiązanie jako krótkoterminowe, gdy nie posiadają bezwarunkowego prawa do odroczenia uregulowania zobowiązania o co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego. Zmiany wprowadzone w 2020 r. usunęły wymóg, aby prawo było bezwarunkowe, a zamiast tego wymagają, aby prawo do odroczenia płatności istniało na dzień sprawozdawczy i posiadało uzasadnienie (na klasyfikację zobowiązań nie mają wpływu intencje lub oczekiwania kierownictwa co do tego, czy spółka skorzysta z prawa do odroczenia uregulowania zobowiązania lub zdecyduje się na wcześniejsze rozliczenie). Zmiany wprowadzone w 2022 r. precyzują ponadto, że w przypadku gdy prawo do odroczenia uregulowania zobowiązania jest uzależnione od spełnienia przez spółkę warunków dotyczących wskaźników określonych w umowie kredytowej (kowenantów), na prezentację zobowiązania jako krótkoterminowe lub długoterminowe. Umowy, których spółka musi przestrzegać po dacie bilansowej, nie wpływają na klasyfikację zobowiązania na ten dzień. Jednak zmiany wymagają od jednostek ujawnienia informacji o tych przyszłych umowach, aby pomóc użytkownikom zrozumieć ryzyko, że zobowiązania te mogą stać się wymagalne w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego. Zmiany doprecyzowują również, w jaki sposób jednostka klasyfikuje zobowiązanie, które może być uregulowane w zamian za akcje własne (np. dług zamienny).

Zmiany do MSSF 16 Leasing: Zobowiązanie leasingowe w ramach transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego (Obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 r.

Kontrakty długoterminowe

W przypadku kontraktów rozliczanych w czasie przychody rozpoznawane są zgodnie ze stopniem zaawansowania spełnienia świadczenia, natomiast w pozostałych przypadkach przychody rozpoznawane są w momencie przekazania kontroli nad produktem do klienta zewnętrznego. Miarą stopnia zaawansowania jest relacja poniesionych rzeczywistych kosztów do ogółu szacowanych według najlepszej wiedzy Grupy kosztów planowanych wykonania danego kontraktu (metoda oparta o nakłady).

37 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego.

Grupa na koniec każdego okresu sprawozdawczego dokonuje szacunków wyniku na każdym kontrakcie. W przypadku możliwości wystąpienia straty na kontrakcie, jest ona niezwłocznie ujmowana w rachunku zysków i strat w postaci rezerwy na przyszłe koszty realizacji kontraktu. Na nieuniknione koszty wynikające z umowy składają się m.in. koszty netto zakończenia umowy, odpowiadające niższej spośród kwot kosztów wypełnienia umowy i kosztów wszelkich odszkodowań lub kar wynikających z jej niewypełnienia. Wysokość straty określa się niezależnie od: faktu rozpoczęcia prac wynikających z umowy, stanu zaawansowania prac wynikających z umowy oraz wysokości przewidywanych zysków z tytułu innych umów. Przychodami podlegającymi rozliczaniu w czasie są przychody zagwarantowane na podstawie umów pierwotnych skorygowanych o wszelkie następne zmiany umowy (aneksy). Zmiany w przychodach z umowy są uwzględniane w przypadku, gdy obie strony umowy zaakceptują zmiany i kwoty przychodów wynikające z tych zmian, oraz wartość tych przychodów może być wiarygodnie wyceniona.

Pochodne instrumenty finansowe

Instrumenty pochodne ujmuje się początkowo w wartości godziwej umów momencie, gdy Grupa staje się stroną umowy, a następnie przeszacowuje do wartości godziwej na koniec każdego okresu sprawozdawczego. Zmiany wartości godziwej ujmuje się bezpośrednio w wynik, chyba że dany instrument wykorzystywany jest jako instrument zabezpieczający. W takim przypadku moment ujęcia w wynik zależy od charakteru powiązania zabezpieczającego.# Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

DODATKOWE NOTY I OBJAŚNIENIA DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2022 ROKU

Nota 1. PRZYCHODY

Przedmiotem umów zawartych z klientami jest zaprojektowanie, produkcja oraz instalacja urządzeń do obróbki cieplnej metali, a także sprzedaż części zamiennych oraz usług utrzymania tych urządzeń. Tego typu urządzenia często są zależne od infrastruktury klienta takiej jak obecne instalacje i fundamenty. Ponadto proces projektowania urządzenia jest wysoce skomplikowany ze względu na konieczność parametryzacji urządzenia do oczekiwań klienta. Polityka rachunkowości w zakresie przychodów została szerzej opisana w rozdziale VI podrozdział Przychody.

Przychody ze sprzedaży i przychody ogółem Grupy prezentują się następująco:

Wyszczególnienie	01.01.2022 - 31.12.2022	01.01.2021 - 31.12.2021
Sprzedaż produktów i usług	614 884 454	374
\multicolumn{1}{r	}{w tym przychody rozpoznawane w czasie}	530 485 389
Sprzedaż towarów i materiałów	7 845	8 823
SUMA przychodów ze sprzedaży	622 729	463 197
Pozostałe przychody operacyjne	4 837	2 120
Przychody finansowe	3 098	1 106
SUMA przychodów ogółem	630 664	466 423

Przychody ze sprzedaży w podziale na rynki geograficzne:

Wyszczególnienie	01.01.2022 - 31.12.2022	01.01.2021 - 31.12.2021
Unia Europejska	184 600	126 540
Rosja	6 424	66 187
USA	230 655	117 076
Azja	176 833	131 793
Pozostałe	24 218	21 601
SUMA przychodów	622 729	463 197

Wszystkie przychody ze sprzedaży rozpoznane przez Grupę są ujmowane zgodnie z MSSF 15.

GŁÓWNE PRODUKTY 2022

GŁÓWNE PRODUKTY	01.01.2022- 31.12.2022	Inne	Działalność ogółem	Piece Próżniowe	Aluminium Process	Piece Topialne	Aftersales- usługi serwisowe	Razem
Przychody ogółem	190 549	154 259	151 868	123 976	620 652	2 077	622 729
Sprzedaż dla klientów stanowiąca co najmniej 10% przychodów	-	-	-	-	-	-	-	-
Koszt własny sprzedaży	-146 919	-116 745	-135 876	-84 098	-483 638	-1 747	-485 385
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży	43 630	37 514	15 992	39 878	137 014	330	137 344

GŁÓWNE PRODUKTY 2021

GŁÓWNE PRODUKTY	01.01.2021- 31.12.2021	Inne	Działalność ogółem	Piece Próżniowe	Aluminium Process	Piece Topialne	Aftersales- usługi serwisowe	Razem
Przychody ogółem	137 027	97 876	127 303	98 401	460 607	2 590	463 197
Sprzedaż dla klientów stanowiąca co najmniej 10% przychodów	-	-	-	-	-	-	-	-
Koszt własny sprzedaży	-105 274	-79 642	-97 182	-71 368	-353 465	-5 471	-358 936
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży	31 753	18 235	30 122	27 033	107 143	-2 881	104 261

Nota 2. SEGMENTY OPERACYJNE

Grupa prowadzi działalność na wielu rynkach na świecie sprzedając urządzenia do obróbki cieplnej metali produkowane w 3 głównych technologiach. Na dzień bilansowy główne centra produkcyjne Grupy znajdują się w Polsce i Chinach. Sprzedażą zajmują się poszczególne spółki z Grupy Kapitałowej. Sprzedaż dokonywana jest przez nie na rynkach światowych, zwykle związanych z miejscem ich zarejestrowania, choć w praktyce zdarzają się często odstępstwa od tego przyporządkowania – w szczególności, gdy dana spółka posiada klientów również spoza kraju swojego zarejestrowania. Do głównych rynków zbytu Grupy Kapitałowej SECO/WARWICK należy zaliczyć rynki europejski, amerykański oraz chiński.

Zgodnie z kryterium geograficznym Grupa wyróżnia dwa główne segmenty operacyjne: Chiny oraz ”Reszta Świata”. Rynek chiński stanowi istotną część przychodów generowanych przez Grupę Kapitałową SECO/WARWICK. Dodatkowo rynek ten stanowi osobny punkt odniesienia dla działalności Grupy i możliwe jest przypisanie wpływów pieniężnych do aktywów na tym rynku. W tej strukturze co do zasady osobne przepływy generowane są z tytułu dostaw na rynek chiński (związane z produkcją przez fabrykę w Chinach i niezależne aktywa w Chinach). ”Reszta świata” obejmuje przychody głownie w Europie oraz USA. Poza Chinami produkcja i sprzedaż mają charakter globalny i są realizowane na tych samych aktywach – aktywach wszystkich pozostałych spółek z Grupy Kapitałowej. Z tych względów drugim ośrodkiem wypracowującym środki pieniężne jest „Produkcja i dystrybucja – reszta świata”. W „reszcie świata” istotne pozycje stanowiły Polska oraz USA, których przychody wynosiły odpowiednio 272 587 tys. PLN oraz 166 022 tys. PLN. Aktywa trwałe Polski wynosiły 170 365 tys. PLN, natomiast USA 24 354 tys. PLN.

2022

	Produkcja i dystrybucja – reszta świata	Produkcja i dystrybucja – Chiny	Razem
Przychody ogółem	509 290	113 439	622 729
Sprzedaż dla klientów stanowiąca co najmniej 10% przychodów	-	-	-
Koszt własny sprzedaży	-406 126	-79 258	-485 385
Zysk brutto ze sprzedaży	103 163	34 181	137 344
Utworzenie odpisów na rzeczowe aktywa trwałe	-	-	-
Rozwiązanie odpisów na rzeczowe aktywa trwałe	-	-	-
Pozostałe	-	-	-
Zysk z działalności operacyjnej	18 935	23 118	42 053
Zysk netto przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej	10 537	20 082	30 619
Aktywa trwałe	155 239	10 959	166 198

2021

	Produkcja i dystrybucja – reszta świata	Produkcja i dystrybucja – Chiny	Razem
Przychody ogółem	409 489	53 708	463 197
Sprzedaż dla klientów stanowiąca co najmniej 10% przychodów	-	-	-
Koszt własny sprzedaży	-317 109	-41 827	-358 936
Zysk brutto ze sprzedaży	92 380	11 881	104 261
Utworzenie odpisów na rzeczowe aktywa trwałe	-	-	-
Rozwiązanie odpisów na rzeczowe aktywa trwałe	-	-	-
Pozostałe	-	-	-
Zysk z działalności operacyjnej	17 016	6 995	24 011
Zysk netto przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej	11 599	5 315	16 914
Aktywa trwałe	150 075	6 249	156 324

Nota 3. KOSZTY DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ

KOSZTY WYTWORZENIA SPRZEDANYCH PRODUKTÓW I USŁUG

KOSZTY WEDŁUG RODZAJU

Wyszczególnienie	01.01.2022 - 31.12.2022	01.01.2021 - 31.12.2021
Amortyzacja	15 008	12 894
Zużycie materiałów i energii	321 080	236 223
Usługi obce	68 833	85 255
Podatki i opłaty	3 338	1 796
Wynagrodzenia	114 743	84 098
Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia	26 758	19 073
Pozostałe koszty rodzajowe	35 303	20 247
Koszty według rodzajów ogółem, w tym:	585 063	459 587
Koszty sprzedaży	-35 130	-26 999
Koszty ogólnego zarządu	-59 641	-49 408
Zmiana stanu produktów	5 762	-16 986
Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby	-10 669	-7 257
Koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług	485 385	358 936

KOSZTY AMORTYZACJI I ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH UJĘTE W SPRAWOZDANIU Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

Wyszczególnienie	01.01.2022 - 31.12.2022	01.01.2021 - 31.12.2021
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży	11 000	10 198
\multicolumn{1}{r	}{Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych}	4 536
\multicolumn{1}{r	}{Amortyzacja aktywa z tytułu praw do użytkowania}	2 766
\multicolumn{1}{r	}{Amortyzacja wartości niematerialnych}	3 698
Pozycje ujęte w kosztach sprzedaży	980	1 069
\multicolumn{1}{r	}{Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych}	446
\multicolumn{1}{r	}{Amortyzacja aktywa z tytułu praw do użytkowania}	205
\multicolumn{1}{r	}{Amortyzacja wartości niematerialnych}	329
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu	3 028	1 603
\multicolumn{1}{r	}{Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych}	671
\multicolumn{1}{r	}{Amortyzacja aktywa z tytułu praw do użytkowania}	2 131
\multicolumn{1}{r	}{Amortyzacja wartości niematerialnych}	226
Pozycje ujęte w pozostałych kosztach operacyjnych	-	24
\multicolumn{1}{r	}{Amortyzacja nieruchomości inwestycyjnych}	-

KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH

KOSZTY ZATRUDNIENIA

Wyszczególnienie	01.01.2022 - 31.12.2022	01.01.2021 - 31.12.2021
Wynagrodzenia	114 743	84 098
Koszty ubezpieczeń społecznych i innych świadczeń	26 758	19 073
Koszty świadczeń pracowniczych ogółem, w tym:	141 501	103 171
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży	79 914	54 997
Pozycje ujęte w kosztach sprzedaży	22 321	17 261
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu	39 265	30 913

KOSZTY SPRZEDAŻY I OGÓLNEGO ZARZĄDU

Koszty sprzedaży

Wyszczególnienie	01.01.2022- 31.12.2022	01.01.2022- 31.12.2021
Amortyzacja	980	1 074
Zużycie materiałów i energii	198	162
Usługi	3 007	4 177
Podatki i opłaty	477	454
Wynagrodzenia	18 630	13 429
Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia	2 876	2 195
Podróże służbowe	1 543	640
Koszty reklamy	2 741	1 903
Pozostałe koszty	4 678	2 965
Razem	35 130	26 999

Koszty ogólnego zarządu

Wyszczególnienie	01.01.2022- 31.12.2022	01.01.2022- 31.12.2021
Amortyzacja	4 362	2 804

POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE

	01.01.2022 - 31.12.2022	01.01.2021 - 31.12.2021
Zysk na sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych	2 194	15
Otrzymane odszkodowania i kary	360	551
Przychody z tytułu wynajmu środków trwałych i nieruchomości inwestycyjnych	922	897
Rozliczenie leasingu w związku z nieskorzystaniem z prawa wykupu przedmiotu leasingu	186	331
Inne	1 175	326
Pozostałe przychody operacyjne ogółem	4 837	2 120

POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE

	01.01.2022 - 31.12.2022	01.01.2021 - 31.12.2021
Utworzenie odpisu na zapasy	1 907	2 863
Strata na sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych	-	529
Koszty sądowe, odszkodowania, kary	52	583
Koszty związane z przychodami z tytułu wynajmu środków trwałych	764	552
Darowizny	27	4
Inne	567	429
Pozostałe koszty operacyjne ogółem	3 317	4 959

Utrata wartości należności i aktywów kontraktowych

	01.01.2022 - 31.12.2022	01.01.2021 - 31.12.2021
Utrata wartości należności	2 040	1 004
Utrata wartości aktywów kontraktowych	-	-
Utrata wartości należności i aktywów kontraktowych	2 040	1 004

Nota 5. PRZYCHODY I KOSZTY FINANSOWE

PRZYCHODY FINANSOWE

	01.01.2022 - 31.12.2022	01.01.2021 - 31.12.2021
Przychody z tytułu odsetek	415	285
Nadwyżka dodatnich różnic kursowych nad ujemnymi	2 549	821
Pozostałe	134	-
Przychody finansowe ogółem	3 098	1 106

KOSZTY FINANSOWE

	01.01.2022 - 31.12.2022	01.01.2021 - 31.12.2021
Odsetki	5 112	1 022
Odsetki od leasingów	1 079	705
Strata na zapadłych instrumentach pochodnych	4 418	3 407
Nadwyżka ujemnych różnic kursowych nad dodatnimi	-71	-
Pozostałe	796	287
Koszty finansowe ogółem	11 334	5 421

Nota 6. PODATEK DOCHODOWY I ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY

Główne składniki obciążenia podatkowego za lata zakończone 31 grudnia 2022 roku i 31 grudnia 2021 roku przedstawiają się następująco:

PODATEK DOCHODOWY WYKAZANY W SPRAWOZDANIU Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

	01.01.2022 - 31.12.2022	01.01.2021 - 31.12.2021
Bieżący podatek dochodowy	4 995	1 684
Bieżące obciążenie z tytułu podatku dochodowego	4 995	1 671
Korekty dotyczące bieżącego podatku dochodowego z lat ubiegłych	-	12
Odroczony podatek dochodowy	-3 713	461
Związany z powstaniem i odwróceniem się różnic przejściowych	-3 713	461
Obciążenie podatkowe wykazane w rachunku zysków i strat	1 282	2 145

Wykazany w sprawozdaniu z całkowitych dochodów podatek odroczony stanowi różnicę między stanem rezerw i aktywów z tytułu podatku odroczonego na koniec i początek okresów sprawozdawczych bez uwzględnienia pozycji odnoszonych z kapitałem własnym.

Wyszczególnienie	2022	2021
Zysk brutto w PLN	33 337	19 454
Stawka podatku obowiązująca w Polsce	19%	19%
Podatek dochodowy obliczony według obowiązującej w Polsce stawki podatkowej	6 334	3 696
Podatek dochodowy obliczony według obowiązującej stawki	6 301	3 872
Różnice stawek podatkowych	-33	176
USA	861	402
Chiny	-960	-246
Niemcy	110	28
Indie	22	17
Rosja	-65	-26
Efekt podatkowy wydatków, które nie podlegają odliczeniu przy ustalaniu dochodu do opodatkowania	-392	279
Przychody niepodatkowe	221	-90
Wykorzystanie strat podatkowych	-2 284	-1 320
Aktywa z tytułu straty podatkowej z poprzednich lat	-1 293	-
Ulgi prac rozwojowych	-1 297	-814
Zmniejszenie otwarcia podatku odroczonego wynikające z obniżenia stawki podatkowej	-	-172
Inne	25	47
Koszt podatkowy po konsolidacji	1 282	2 145
Efektywna stawka podatkowa	4%	11%

Wykorzystanie strat podatkowych dotyczy głównie rozliczania zysków ze stratami z lat ubiegłych, na które nie były utworzone aktywa z tytułu podatku odroczonego.

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
	podatek odroczony pozostałe dochody całkowite kwota ujęta w sprawozdaniu z całkowitych dochodów	podatek odroczony pozostałe dochody całkowite kwota ujęta w sprawozdaniu z całkowitych dochodów
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego
Rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne	9 178	7 676
Aktywa kontraktowe	11 890	10 562
Dodatnie różnice kursowe	-	-
Wycena kontraktów forward	249	84
Aktywa z tytułu praw do użytkowania	660	993
Wartość firmy podatkowa dotycząca nabycia RETECH	7 794	-
Pozostałe	16	136
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego	29 788	27 228
Aktywa z tytułu podatku odroczonego
Rezerwa na odprawy emerytalne i rentowe	147	198
Rezerwa na nagrody jubileuszowe i premie	1 965	1 319
Rezerwa na niewykorzystane urlopy	367	418
Rezerwa na straty na kontraktach	20	80
Rezerwa na gwarancje	1 274	1 222
Pozostałe rezerwy	42	87
Straty podatkowe do rozliczenia	1 720	-
Zobowiązania kontraktowe	825	851
Ujemne różnice kursowe	48	-7
Wynagrodzenia i ubezpieczenia społeczne płatne w następnych okresach	439	337
Odpis aktualizujący zapasy	1 688	1 225
Zobowiązania z tytułu leasingu	1 658	1 392
Odpis aktualizujący należności	2 741	1 423
Ulga B+R	1 672	866
Wycena kontraktów forward	377	736
Pozostałe	776	602
Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych	-	442
Aktywa z tytułu podatku odroczonego	15 760	10 748
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego (netto)	14 027	16 480

Po zaprezentowaniu odpowiednich tytułów w szyku zwartym wartość netto aktywów z tytułu podatku odroczonego wynosi 1 786 tys. PLN, natomiast rezerwy z tytułu odroczonego 15 813 tys. PLN zgodnie z pozycjami w skonsolidowanym sprawozdaniem z sytuacji finansowej.

Nota 7. ZYSK PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ

Zysk podstawowy przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych akcjonariuszy jednostki dominującej przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu po pomniejszeniu o akcje własne. Zysk rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych akcjonariuszy (po korektach o koszty generowane przez instrumenty zamienialne w przyszłości na rozwadniające akcje zwykłe) przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu skorygowaną o wpływ potencjalnych akcji wynikających z instrumentów finansowych wyemitowanych przez jednostkę dominującą, które mogą w przyszłości skutkować emisjami akcji jednostki dominującej poniżej ich wartości rynkowej.

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
Zysk/strata netto z działalności kontynuowanej przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej	30 619	16 914
Zysk/strata netto przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej	30 619	16 914
Zysk netto przypadający na zwykłych akcjonariuszy, zastosowany do obliczenia zysku na jedną akcję	30 619	16 914
Średnia ważona liczba wyemitowanych akcji zwykłych zastosowana do obliczenia podstawowego zysku na jedną akcję	8 496 365	8 845 099
Zysk na jedną akcję w PLN	3,60	1,91
Wpływ rozwodnienia:
Ilość potencjalnych wydanych akcji w ramach Programu Motywacyjnego*	315 000	-
Ilość potencjalnych akcji wyemitowanych po cenie rynkowej	-29 373	-
Skorygowana średnia ważona liczba akcji zwykłych zastosowana do obliczenia rozwodnionego zysku na jedną akcję	8 781 992	8 845 099
Rozwodniony zysk na jedną akcję w PLN	3,49	1,91

*Program motywacyjny opisany został w Nocie 33

Średnioważona liczba akcji to liczba akcji pomniejszona o akcje własne. Zgodnie z MSR 33 Grupa sporządza kalkulację rozwodnionego zysku na jedną akcję, uwzględniając akcje emitowane warunkowo w ramach Programu Motywacyjnego opisanego w Nocie 33. W kalkulacjach nie uwzględniono tych elementów programów motywacyjnych, które miały działanie antyrozwadniające w prezentowanych okresach sprawozdawczych, a które w przyszłości potencjalnie mogą wpłynąć na rozwodnienie zysku na akcję.

Nota 8. DYWIDENDY ZAPROPONOWANE LUB UCHWALONE DO DNIA ZATWIERDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

Rada Nadzorcza SECO/WARWICK S.A. w dniu 21 kwietnia 2022 roku pozytywnie oceniła wniosek Zarządu SECO/WARWICK S.A. wyrażony w Uchwale Nr 1/2022 Zarządu SECO/WARWICK S.A. z dnia 21 kwietnia 2022 roku w sprawie podziału zysku netto SECO/WARWICK S.A. za rok 2021.

W dniu 21 kwietnia 2022 roku raportem bieżącym nr 2/2022 Jednostka dominująca poinformowała o rekomendacji Zarządu w sprawie wypłaty dywidendy. Zarząd w swojej rekomendacji zaproponował, aby zysk netto Spółki w kwocie 8.324.846,47 zł (słownie: osiem milionów trzysta dwadzieścia cztery tysiące osiemset czterdzieści sześć złotych 47/100) został podzielony w następujący sposób:

Część zysku netto w kwocie 2.548.909,50 zł (słownie: dwa miliony pięćset czterdzieści osiem tysięcy dziewięćset dziewięć złotych 50/100) z przeznaczeniem na wypłatę dywidendy dla akcjonariuszy,
Część zysku netto w kwocie 5.775.936,97zł (słownie: pięć milionów siedemset siedemdziesiąt pięć tysięcy dziewięćset trzydzieści sześć złotych 97/100) z przeznaczeniem na kapitał zapasowy Jednostki dominującej.Poniadto Zarząd Jednostki dominującej zarekomendował, aby dniem ustalenia prawa do dywidendy (dzień D) był 15 czerwca 2022 roku, a wypłata dywidendy (dzień W) nastąpiła w dniu 29 czerwca 2022 roku. W dniu 25 maja 2022 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie dokonało podziału zysku netto Spółki za rok 2021 zgodnie z rekomendacją Zarządu Jednostki dominującej. Dywidenda została wypłacona w dniu 29 czerwca 2022 roku.

Wyszczególnienie	Rok bieżący	Rok poprzedni
Dywidendy ujęte jako wypłaty na rzecz właścicieli na jedną akcję [w PLN]	0,30	0,55
Dywidendy zaproponowane lub uchwalone do dnia zatwierdzenia sprawozdania finansowego do publikacji, ale nie ujęte jako przekazane posiadaczom akcji	-	-
Dywidendy zaproponowane lub uchwalone do dnia zatwierdzenia sprawozdań finansowych do publikacji, ale nie ujęte jako przekazane posiadaczom akcji, na jedną akcję	-	-

Nota 9. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE

Zmiany rzeczowych aktywów trwałych (wg grup rodzajowych) – za okres 01.01.2022- 31.12.2022 r.

Wyszczególnienie	Grunty	Budynki i budowle	Maszyny i urządzenia	Środki transportu	Pozostałe rzeczowe aktywa trwałe	Razem
Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2022 r.	8	37 816	44 821	4 244	15 475	102 362
Zwiększenia, z tytułu:	-	1 415	1 477	622	1 721	5 235
- nabycia	-	1 415	1 477	622	1 721	5 235
- wytworzenia we własnym zakresie środków trwałych	-	-	-	-	-	-
- zawartych umów leasingu	-	-	-	-	-	-
- inne	-	-	-	-	-	-
Zmniejszenia, z tytułu:	-	-	23	401	104 528	-
- sprzedaży	-	-	15	401	97 513	-
- likwidacji	-	-	8	-	7 14	-
- wydzielenie prawa do użytkowania	-	-	-	-	-	-
- inne	-	-	-	-	-	-
Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2022 roku	8	39 231	46 275	4 465	17 093	107 070
Umorzenie na dzień 01.01.2022 r.	-	10 962	30 388	3 718	8 727	53 795
Zwiększenia, z tytułu:	-	1 066	2 810	286	1 490	5 652
- amortyzacji	-	1 066	2 810	286	1 490	5 652
Zmniejszenia, z tytułu:	-	-	19	99	88 206	-
- sprzedaży	-	-	12	99	88 199	-
- likwidacji	-	-	8	-	-	8
- przeszacowania	-	-	-	-	-	-
- wydzielenie prawa do użytkowania	-	-	-	-	-	-
- reklasyfikacja - aktywa przeznaczone do sprzedaży	-	-	-	-	-	-
Umorzenie na dzień 31.12.2022 r.	-	12 028	33 179	3 905	10 129	59 241
Odpisy aktualizujące na 01.01.2022 r.	-	-	-	3	-	3
Zwiększenia, z tytułu:	-	-	-	-	-	-
- utrata wartości	-	-	-	-	-	-
Zmniejszenia, z tytułu:	-	-	-	-	-	-
- wykorzystanie	-	-	-	-	-	-
- odwrócenie	-	-	-	-	-	-
Odpisy aktualizujące na 31.12.2022 r.	-	-	-	3	-	3
Różnice kursowe netto z przeliczenia sprawozdania finansowego na walutę prezentacji	24	935	1 238	288	1 047	3 533
Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2022 roku	32	28 137	14 335	846	8 011	51 360

Zmiany rzeczowych aktywów trwałych (wg grup rodzajowych) – za okres 01.01.2021- 31.12.2021 r.:

Wyszczególnienie	Grunty	Budynki i budowle	Maszyny i urządzenia	Środki transportu	Pozostałe rzeczowe aktywa trwałe	Razem
Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2021 r.	8	37 627	47 998	4 353	10 608	100 592
Zwiększenia, z tytułu:	-	189	1 672	107	5 216	7 184
- nabycia	-	189	1 672	107	5 216	7 184
Zmniejszenia, z tytułu:	-	-	4 848	217	349 5 414	-
- sprzedaży	-	-	4 007	197	- 4 203	-
- likwidacji	-	-	842	20	148 1 009	-
- inne	-	-	-	-	201 201	-
Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2021 roku	8	37 816	44 821	4 244	15 475	102 362
Umorzenie na dzień 01.01.2021 r.	-	9 886	30 548	3 549	7 916	51 899
Zwiększenia, z tytułu:	-	1 076	2 798	277	1 160	5 311
- amortyzacji	-	1 076	2 798	277	1 160	5 311
Zmniejszenia, z tytułu:	-	-	2 958	109	349 3 415	-
- sprzedaży	-	-	2 190	16	- 2 206	-
- likwidacji	-	-	768	93	148 1 008	-
- wydzielone prawa do użytkowania	-	-	-	-	201 201	-
Umorzenie na dzień 31.12.2021 r.	-	10 962	30 388	3 718	8 727	53 795
Odpisy aktualizujące na 01.01.2021 r.	-	-	-	3	-	3
Zwiększenia, z tytułu:	-	-	-	-	-	-
- utrata wartości	-	-	-	-	-	-
Zmniejszenia, z tytułu:	-	-	-	-	-	-
- wykorzystanie	-	-	-	-	-	-
- odwrócenie	-	-	-	-	-	-
Odpisy aktualizujące na 31.12.2021 r.	-	-	-	3	-	3
Różnice kursowe netto z przeliczenia sprawozdania finansowego na walutę prezentacji	24	947	911	243	573	2 698
Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2021 roku	32	27 801	15 344	768	7 320	51 263

Grupa ujmuje odpisy rzeczowych aktywów trwałych w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji pozostałych kosztów operacyjnych. W bieżącym roku, ani w poprzednim odpisy rzeczowych aktywów trwałych nie wystąpiły.

AKTYWA Z TYTUŁU PRAW DO UŻYTKOWANIA

Grupa na dzień 31 grudnia 2022 r. posiada umowy leasingowe, które dotyczą przede wszystkim biur oraz hal produkcyjnych w USA i Chinach. Zawierały one opcje przedłużenia oraz opcje wypowiedzenia. Grupa posiada umowy leasingowe zawierające gwarantowane wartości końcowe, zostały one jednak uwzględnione w wycenie zobowiązań z tytułu leasingu.

Wyszczególnienie

Wyszczególnienie	Grunty	Budynki i budowle	Maszyny i urządzenia	Środki transportu	Razem
Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2022 r.	2 625	18 861	4 144	7 047	32 676
Zwiększenia, z tytułu:	-	6 682	-	2 435	9 795
- nowych umów leasingu	-	6 682	-	2 435	9 795
- modyfikacji umów	-	-	-	-	-
Zmniejszenia, z tytułu:	-	537	-	1 129	1 667
- likwidacji	-	537	-	1 129	1 667
- modyfikacji umów	-	-	-	-	-
Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2022 r.	2 625	25 005	4 823	8 352	40 804
Umorzenie na dzień 01.01.2022 r.	96	6 211	483	3 440	10 230
Zwiększenia, z tytułu:	40	3 240	225	1 595	5 101
- amortyzacji	40	3 240	225	1 595	5 101
Zmniejszenia, z tytułu:	-	540	-	1 252	1 789
- modyfikacji umów	-	3	-	243	243
- likwidacji	-	537	-	1 009	1 546
Umorzenie na dzień 31.12.2022 r.	136	8 911	709	3 783	13 543
Różnice kursowe	-	-833	-	-	-833
Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2022 r.	2 488	15 261	4 114	4 569	26 428

Wyszczególnienie

Wyszczególnienie	Grunty	Budynki i budowle	Maszyny i urządzenia	Środki transportu	Razem
Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2021 r.	2 625	16 140	4 144	7 777	30 685
Zwiększenia, z tytułu:	-	2 721	-	986	3 706
- nowych umów leasingu	-	2 707	-	986	3 693
- modyfikacji umów	-	14	-	-	14
Zmniejszenia, z tytułu:	-	-	-	1 716	1 716
- likwidacji	-	-	-	209	209
- modyfikacji umów	-	-	-	1 506	1 506
Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2021 r.	2 625	18 861	4 144	7 047	32 676
Umorzenie na dzień 01.01.2021 r.	59	4 287	299	3 016	7 661
Zwiększenia, z tytułu:	37	1 925	184	1 625	3 771
- amortyzacji	37	1 925	184	1 625	3 771
Zmniejszenia, z tytułu:	-	-	-	1 201	1 201
- modyfikacji umów	-	-	-	1 201	1 201
Umorzenie na dzień 31.12.2021 r.	96	6 211	483	3 440	10 230
Różnice kursowe	-	-1 452	-	-	-1 452
Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2021 r.	2 529	11 198	3 661	3 607	20 993

Nota 10. KOSZT WYTWORZENIA RZECZOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH W BUDOWIE ORAZ ŚRODKÓW TRWAŁYCH NA WŁASNE POTRZEBY PONIESIONY W OKRESIE

Rzeczowe aktywa trwałe w budowie:

Wyszczególnienie	Stan na 01.01.2022	Poniesione nakłady w roku obrotowym	Rozliczenie nakładów	Stan na 31.12.2022
Budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej	1 612	5 251	-567	4 210
Urządzenia techniczne i maszyny	336	4 210	-	-
Środki transportu	1 748	-	-	-
Inne rzeczowe aktywa trwałe

Rzeczowe aktywa trwałe w budowie:

Wyszczególnienie	Stan na 01.01.2021	Poniesione nakłady w roku obrotowym	Rozliczenie nakładów	Stan na 31.12.2021
Budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej	3 407	4 406	-5 158	1 612
Urządzenia techniczne i maszyny	268	774	-	-
Środki transportu
Inne rzeczowe aktywa trwałe

Nota 11. WARTOŚCI NIEMATERIALNE

Zmiany wartości niematerialnych (wg grup rodzajowych) – za okres 01.01.2022 - 31.12.2022 r.

Wyszczególnienie	Patenty, koncesje, licencje, oprogramowanie	Koszty prac rozwojowych	Inne wartości niematerialne	Ogółem
Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2022 r.	17 140	48 683	5 093	70 917
Zwiększenia, z tytułu:	1 279	4 027	-	5 305
- nabycia	1 279	4 012	-	5 290
- inne	-	15	-	15
Zmniejszenia, z tytułu:	21	-	-	21
- likwidacja	-	-	-	-
- reklasyfikacja	21	-	-	21
Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2022 r.	18 398	52 710	5 093	76 202
Umorzenie na dzień 01.01.2022 r.	10 760	8 440	4 418	23 617
Zwiększenia, z tytułu:	1 530	2 457	265	4 252
- amortyzacji	1 530	2 457	265	4 252
Zmniejszenia, z tytułu:	-	-	-	-
- likwidacji	-	-	-	-
- inne	-	-	-	-
Umorzenie na dzień 31.12.2022 r.	12 290	10 897	4 683	27 869
Odpisy aktualizujące na 01.01.2022 r.	-	-	-	-
Odpisy aktualizujące na 31.12.2022 r.	-	-	-	-
Różnice kursowe netto z przeliczenia sprawozdania finansowego na walutę prezentacji	59	84	-	143
Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2022 roku	6 167	41 897	410	48 475

Zmiany wartości niematerialnych (wg grup rodzajowych) – za okres 01.01.2021 - 31.12.2021 r.

Wyszczególnienie	Patenty, koncesje, licencje, oprogramowanie	Koszty prac rozwojowych	Inne wartości niematerialne	Ogółem
Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2021 r.	15 924	45 029	5 093	66 046
Zwiększenia, z tytułu:	1 396	3 672	-	5 068
- nabycia	1 394	3 624	-	5 017
- inne	2	48	-	50
Zmniejszenia, z tytułu:	179	18	-	197
- likwidacja	158	-	-	158
- reklasyfikacja	21	18	-	39
Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2021 r.	17 140	48 683	5 093	70 917
Umorzenie na dzień 01.01.2021 r.	9 760	6 704	4 151	20 615
Zwiększenia, z tytułu:	1 157	1 736	267	3 160
- amortyzacji	1 157	1 736	267	3 160
- inne	-	-	-	-
Zmniejszenia, z tytułu:	158	-	-	158
- likwidacji	158	-	-	158
Umorzenie na dzień 31.12.2021 r.	10 760	8 440	4 418	23 617
Odpisy aktualizujące na 01.01.2021 r.	-	-	-	-
Odpisy aktualizujące na 31.12.2021 r.	-	-	-	-
Różnice kursowe netto z przeliczenia sprawozdania finansowego na walutę prezentacji	-61	10	-	-51
Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2021 r.	6 320	40 253	675	47 248

Na wartościach niematerialnych nie istnieją żadne zabezpieczenia z tytułu zobowiązań.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2022 roku Grupa nie posiadała wartości niematerialnych przeznaczonych do sprzedaży.Koszty badawcze rozpoznane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w roku 2022 roku wyniosły 4 113 tys. PLN, natomiast w 2021 roku 2 827 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2022 roku występuje 32 486 tys. PLN kosztów prac rozwojowych zakończonych oraz 9 411 kosztów prac rozwojowych w toku w toku wytwarzania. Koszty obejmują rozwój innowacyjnych urządzeń obróbki cieplnej metali i metalurgii próżniowej. W kosztach prac rozwojowych zakończonych występuje:
* 23 807 tys. PLN przypisanych do grupy produktów- pieców próżniowych,
* 3 185 tys. PLN przypisanych do grupy produktów-pieców aluminiowych,
* 4 622 tys. PLN przypisanych do grupy produktów- pieców topialnych,
* 872 tys. PLN pozostałych.
W kosztach prac rozwojowych w toku wytwarzania występuje:
* 7 743 tys. PLN przypisanych do grupy produktów- pieców próżniowych,
* 602 tys. PLN przypisanych do grupy produktów- pieców aluminiowych,
* 389 tys. PLN przypisanych do grupy produktów- pieców topialnych,
* 677 tys. PLN pozostałych.

Grupa dokonuje rozróżnienia pomiędzy pracami badawczymi, a pracami rozwojowymi w ramach prowadzonych projektów niezależnie od rodzaju segmentu, w którym prace są prowadzone, zgodnie z wewnętrznymi ustaleniami już na etapie rozpoczęcia prac nad nowym zabudżetowanym projektem. Każdy projekt, który nie spełnia kryteriów ujęcia jako wartość niematerialna jest traktowany jako projekt realizowany w ramach prac badawczych. Kryteria Grupy, które pozwalają na kapitalizację nakładów projektów rozwojowych są zgodne z MSR 38 a wszystkie nakłady, na prace badawcze i rozwojowe, które nie spełniają ustalonych kryteriów są wykazywane jako koszt w momencie poniesienia. Koszty prac rozwojowych, które były uprzednio ujmowane jako koszt, nie są w kolejnym okresie wykazywane w aktywach.

W odniesieniu do nakładów na prace rozwojowe przeprowadzone zostały testy na utratę wartości. Grupa przeprowadza testy w ramach zidentyfikowanych ośrodków wypracowujących środki pieniężne. Skapitalizowane koszty prac rozwojowych testowane są na poziomie grupy ośrodków razem z aktywami korporacyjnymi. Łączna wartość odzyskiwana poszczególnych ośrodków wypracowujących środki pieniężne została ustalona na podstawie wartości użytkowej skalkulowanej na bazie prognozy przepływów środków pieniężnych opartej na zatwierdzonych przez wyższą kadrę kierowniczą budżetach finansowych obejmujących pięcioletni okres wraz z dodatkowym uwzględnieniem wartości rezydualnej po zakończeniu pięcioletniego okresu analizy mając na uwadze spodziewany długoterminowy zakres wykorzystywania rozwijanych technologii w oparciu o dotychczasowe doświadczenie Grupy.

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Kluczowe założenia zastosowane do obliczenia wartości użytkowej

Celem obliczenia wartości użytkowej poszczególnych ośrodków wypracowujących środki pieniężne uwzględniane są takie założenia, jak:
* Poziom sprzedaży grupy ośrodków,
* Marża brutto w oparciu o średnie procentowe wartości marży realizowane przez dany ośrodek,
* Średni roczny wzrost EBITDA w okresie prognozy oraz długoterminowa stopa wzrostu po okresie prognozy,
* Stopy dyskontowe oszacowane w oparciu o poziom ryzyka dla każdego ośrodka.

Wrażliwość na zmiany założeń

W przypadku oszacowania wartości użytkowej kierownictwo jest przekonane, iż żadna racjonalnie możliwa zmiana jakiegokolwiek kluczowego założenia określonego powyżej nie spowoduje, że wartość bilansowa tego ośrodka znacząco przekroczy jego wartość odzyskiwaną.

Nota 12. WARTOŚĆ FIRMY

	31.12.2022	31.12.2021
Retech Systems LLC	30 081	30 081
SW Germany	1 667	1 667
Razem wartość firmy na koniec okresu	31 748	31 748

W 2022 roku nie dokonano zmniejszenia / zwiększenia wartości firmy.

Zarząd Jednostki dominującej dokonuje analizy wyników działalności gospodarczej w podziale na ośrodki zintegrowane pionowo w ramach Grupy. Grupa prowadzi działalność na wielu rynkach na świecie sprzedając piece do obróbki cieplnej produkowane w 3 technologiach. Główne centra produkcyjne Grupy znajdują się w Polsce, USA i Chinach. Sprzedażą zajmują się poszczególne spółki z Grupy Kapitałowej. Sprzedaż dokonywana jest przez nie na rynkach światowych, zwykle związanych z miejscem ich zarejestrowania, choć w praktyce zdarzają się często odstępstwa od tego przyporządkowania – w szczególności, gdy dana spółka posiada klientów również z poza kraju swojego zarejestrowania.

Ośrodki wypracowujące środki pieniężne zostały rozpoznane w Grupie zgodnie z kryterium geograficznym, gdyż identyfikacja wpływów pieniężnych może być dokonana według rynków zbytu produktów Grupy. W tej strukturze co do zasady osobne przepływy generowane są z tytułu dostaw na rynek chiński (związane z produkcją przez fabrykę w Chinach i niezależne aktywa w Chinach). Rynek ten stanowi osobny punkt odniesienia dla działalności Grupy i możliwe jest przypisanie wpływów pieniężnych do aktywów na tym rynku. Z tego względu pierwszym ośrodkiem wypracowującym środki pieniężne jest „Produkcja i dystrybucja – Chiny”. Aktywa tego ośrodka stanowią wszystkie aktywa produkcyjne i dystrybucyjne w spółkach chińskich. Najmniejszą grupą aktywów, dla której możliwe jest przypisanie pozostałych wpływów są wszystkie pozostałe aktywa produkcyjne i dystrybucyjne Grupy. Poza Chinami produkcja i sprzedaż mają charakter globalny i są realizowane na tych samych aktywach – aktywach wszystkich pozostałych spółek z Grupy Kapitałowej. Z tych względów drugim ośrodkiem wypracowującym środki pieniężne jest „Produkcja i dystrybucja – reszta świata”.

Na poziomie grupy ośrodków badana jest utrata wartości aktywów korporacyjnych oraz wartości niematerialnych wynikających z wewnętrznie wytworzonych oraz nabytych prac rozwojowych w dziedzinie technologii budowy pieców. Na dzień raportowy Grupa nie widzi przesłanek odnośnie utraty wartości wyżej wymienionych ośrodków. Jednakże test w zakresie ośrodka „Reszta świata” wymagany był ze względu na ujmowanie wartości firmy jako jednego ze składników aktywów tego ośrodka.

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Wartość odzyskiwalną wszystkich ośrodków wypracowujących środki pieniężne ustalono na podstawie wyliczeń wartości użytkowej. Wyliczenia te wykorzystują projekcje przepływów pieniężnych po opodatkowaniu przyjęte w modelach finansowych zatwierdzonych przez Zarząd w perspektywie 5 lat. Przepływy pieniężne wykraczające poza okres 5 lat ekstrapoluje się przy użyciu oszacowanych stóp wzrostu przedstawionych poniżej. Stopa wzrostu po okresie prognozy stanowi średnią ważoną spodziewanych stóp wzrostu do końca okresu objętego modelem finansowym oraz oczekiwanych stóp inflacji po tym okresie.

Główne założenia zastosowane w wyliczeniach wartości użytkowej na 31 grudnia 2022 r. są następujące:

Produkcja i dystrybucja – reszta świata
- Średni roczny wzrost przychodów w okresie prognozy: 6,1%
- Długoterminowa stopa wzrostu po okresie prognozy: 2%
- Stopa dyskonta: 15,93%
- Wartość odzyskiwalna ośrodka: 181 659
- Wartość bilansowa ośrodka: 108 125
- Nadwyżka wartości odzyskiwalnej nad wartością bilansową ośrodka: 73 535

Stopa dyskonta została określona na podstawie bazowego kosztu kapitału Grupy po opodatkowaniu. Wartość księgowa pozostałych nieamortyzowanych aktywów biorących udział w teście wynosi 31 748 tys. PLN.

Główne założenia zastosowane w wyliczeniach wartości użytkowej na 31 grudnia 2021 r. są następujące:

Produkcja i dystrybucja – reszta świata
- Średni roczny wzrost przychodów w okresie prognozy: 6,70%
- Długoterminowa stopa wzrostu po okresie prognozy: 2%
- Stopa dyskonta: 11,46%
- Wartość odzyskiwalna ośrodka: 214 224
- Wartość bilansowa ośrodka: 113 675
- Nadwyżka wartości odzyskiwalnej nad wartością bilansową ośrodka: 100 549

Wrażliwość na zmiany założeń:

Wykonano symulację wartości odzyskiwanej przy zmienionych poziomach stóp dyskontowych w latach 2022-2026 dla każdej spółki, dla której wykonano test na utratę wartości:

	zmiana stopy dyskonta o +1/-1%	zmiana średniej stopy wzrostu przychodów +10/-10%	zmiana stopy wzrostu po okresie prognozowym +1/-1%
Produkcja i dystrybucja – reszta świata	-13 338 / 13 873	44 328 / -36 947	8 165 / -7 071

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Jako kluczowe założenie, dla każdego z ośrodków wypracowujących środki pieniężne, Zarząd Jednostki dominującej przyjął prognozowane wskaźniki przychodów wynikające z planu finansowego Grupy na okres prognozy oraz długoterminową stopę wzrostu tego wskaźnika po okresie prognozy. Wielkość sprzedaży oraz cena sprzedaży produktów dla każdego okresu stanowi główny czynnik wpływający na wielkość przychodów. Założenia kosztowe wynikają z szacowanych poziomów kosztów materiałów oraz pracy dla wolumenów warunkujących uzyskanie przychodów. Skumulowany roczny wskaźnik wzrostu wolumenu jest oparty na oczekiwaniach Zarządu, co do rozwoju rynku oraz ograniczony przez maksymalną zdolność produkcyjną zakładów. Zastosowane długoterminowe stopy wzrostu zgodne są z prognozami przedstawionymi w raportach branżowych. Stopa dyskontowa – w testach na utratę wartości jako stopy dyskontowe zastosowano średnioważony koszt kapitału, korygowany w poszczególnych przypadkach o premie i dyskonta z tytułu ryzyk specyficznych dla danego testowanego aktywa. Na poziomie grupy ośrodków nie odnotowano utraty wartości.

Nota 13. INWESTYCJE W JEDNOSTKACH WYCENIANE METODĄ PRAW WŁASNOŚCI

OOO SCT
Grupa posiada 50% udziałów zwykłych w kapitale OOO SCT co uprawnia do wykonywania 50% głosów na zgromadzeniu wspólników OOO SCT - spółki prawa rosyjskiego. Pozostałe 50% głosów należy do partnera rosyjskiego. Inwestycja w OOO SCT jest wyceniana zgodnie z MSR 28 metodą praw własności. Spółka OOO SCT świadczy usługi obróbki cieplnej metali na terenie Rosji, a jej działania nie mają istotnego znaczenia dla działalności Grupy SECO/WARWICK.# Skrócone informacje finansowe dotyczące jednostki stowarzyszonej

Pozycja	31.12.2022	31.12.2021
Aktywa trwałe	2 012	1 480
Aktywa obrotowe	2 689	1 917
Zobowiązania długoterminowe	-	3
Zobowiązania krótkoterminowe	816	156
Przychody	3 667	2 373
Wynik finansowy z działalności kontynuowanej	-959	-484

Wartość inwestycji

Stan na 31.12.2021 r.
- Udział w stracie jednostki współkontrolowanej 2021 -480
- Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej 803
- Odpis wartości -322

Stan na 31.12.2022 r.
- Na podstawie testu na utratę wartości dokonano pełnego odpisu wartości inwestycji w jednostce współkontrolowanej.

60 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Założenia przyjęte w teście na utratę wartości na 31 grudnia 2022 r.: OOO SCT

Średni roczny wzrost przychodów w okresie prognozy: 5,00%
Długoterminowa stopa wzrostu po okresie prognozy: 2%
Stopa dyskonta: 30,16%
Wartość odzyskiwalna ośrodka: -
Wartość bilansowa ośrodka: 323
Odpis wartości inwestycji: 323

Wrażliwość na zmiany założeń:

Zmiana	-6	7
Stopy dyskontowe przyjęte w teście zmiana stopy dyskonta o +1/-1%
zmiana średniej stopy wzrostu przychodów +10/-10%	56	-37
zmiana stopy wzrostu po okresie prognozowym +1/-1%	3	-3

Nadwyżka wartości bilansowej nad wartością odzyskiwaną wyniosła 323 tys. PLN i utworzono odpis wartości inwestycji w OOO SCT w kwocie 323 tys. złotych.

Zgodnie z MSR 12.44 Grupa Kapitałowa ujmuje składnik odroczonego podatku dochodowego od różnic przejściowych wynikających z inwestycji w jednostkach stowarzyszonych wyłącznie w zakresie, w którym jest prawdopodobne, że różnice przejściowe odwrócą się w dającej się przewidzieć przyszłości.

Zgodnie z intencją Zarządu Jednostki dominującej, inwestycja w spółce OOO SCT, ma charakter długoterminowy (nie istnieją na dzień dzisiejszy plany sprzedaży udziałów). W związku z powyższym, zgodnie z MSR 12.44 od różnic przejściowych dotyczących inwestycji w jednostkach stowarzyszonych nie został ujęty składnik odroczonego podatku dochodowego.

Nota 14. ZAPASY

Wyszczególnienie	31 12 2022	31 12 2021
Materiały	53 114	30 713
Półprodukty i produkty w toku	29 702	28 695
Produkty gotowe	6 141	2 733
Towary	282	650
Zapasy, razem (wartość bilansowa)	89 239	62 790
Odpis wartości zapasów	12 831	10 855
Zapasy brutto	102 070	73 645

61 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

ZMIANA STANU ODPISU

	01.01.2021	Zwiększenia w tym:	Zmniejszenia w tym:	31.12.2021	Zwiększenia w tym:	Zmniejszenia w tym:	31.12.2022
materiały	1 187	2 275	-	3 462	1 349	-	4 811
półprodukty i produkty w toku	6 085	588	-17	6 656	558	-68	7 282
produkty gotowe	733	-	-	733	-	-	733
towary	5	-	-	5	-	-	5
Razem	8 009	2 863	-17	10 855	1 907	-68	12 831

utworzenie odpisów z tytułu utraty wartości w korespondencji z pozostałymi kosztami operacyjnymi: 2 275 (2021), 1 349 (2022)
Różnice kursowe netto z przeliczenia sprawozdania finansowego na walutę prezentacji: -17 (2021), -68 (2022)

Na podstawie przeprowadzonej analizy wartości zapasów na dzień 31.12.2021 roku i 31.12.2020 roku dokonano aktualizacji ich wartości poprzez utworzenie odpisów z tytułu utraty wartości zapasów, które zostały uszkodzone, utraciły całkowicie lub częściowo swoją przydatność, spadły ich ceny sprzedaży, wzrosły szacowane koszty przygotowania sprzedaży, wzrosły koszty niezbędne do doprowadzenia do sprzedaży do skutku.

W związku z wykorzystaniem w ramach Grupy zapasów, których wartość była uprzednio objęta odpisem, w okresie, którym miało miejsce wykorzystanie, dokonano odwrócenia odpisu z tytułu utraty wartości zapasów w korespondencji z kontem pozostałe koszty operacyjne.

Nota 15. AKTYWA/ZOBOWIĄZANIA KONTRAKTOWE

Aktywa kontraktowe

Aktywa kontraktowe ujmuje się, gdy Grupa spełniła zobowiązanie w stosunku do klienta, przekazując mu dobra lub usługi, a płatność za te usługi czy dobra jeszcze nie nastąpiła i nie została wystawiona faktura. W sytuacji, gdy prawo do otrzymania wynagrodzenia jest bezwarunkowe, tj. gdy Grupa spełniła swoje zobowiązanie wobec klienta i wystawiła fakturę za dostarczone dobra/usługi, prawo do otrzymania wynagrodzenia ujmuje się jako należności handlowe.

Z uwagi na realizacją dużych kontraktów dla poszczególnych klientów, w ocenie Grupy w odniesieniu do aktywów kontraktowych oraz należności, występuje koncentracja ryzyka kredytowego, w związku z powyższym przy ustalaniu odpisów aktualizujących Grupy przeprowadza indywidualną analizę poszczególnych sald. Maksymalną ekspozycję Grupy na ryzyko kredytowe na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego odzwierciedla wartość bilansowa tych aktywów.

62 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Zmiany stanu aktywów kontraktowych w okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2022 roku przedstawiały się następująco:

	2022	2021
Saldo początkowe	78 434	66 583
Zwiększenia	482 891	379 583
Zafakturowane kwoty przeniesione do należności handlowych	-419 472	-369 198
Odpisy z tytułu utraty wartości aktywów kontraktowych	-973	-38
Różnice kursowe	-6	1 504
Saldo zamknięcia	140 873	78 434

Zobowiązania kontraktowe

Około 61 886 tys. PLN salda zobowiązań kontraktowych na dzień 1 stycznia 2022 roku zostało rozpoznane jako przychody w okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2022 roku. Znaczące kwoty w pozycji aktywa i zobowiązania kontraktowe wynikają z harmonogramów płatności ustalonych z klientami i są ujmowane na poziomie poszczególnych umów.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku, cena transakcyjna przypisana do niespełnionych zobowiązań do wykonania świadczenia wynikających z umów z klientami wyniosła 127 423 tys. PLN. Poniższa tabela przedstawia przedziały czasowe, w których Grupa oczekuje, że spełni te zobowiązania do wykonania świadczenia i rozpozna przychody z nimi związane.

	31 12 2022	31 12 2021
Do 1 roku	126 065	78 917
Od 1 roku do 2 lat	1 357	1 357
Od 2 lat do 3 lat	-	-
Od 3 lat do 4 lat	-	-
Od 4 lat do 5 lat	-	-
Powyżej 5 lat	-	-
Niespełnione zobowiązania do wykonania świadczenia razem	127 423	80 274

Nota 16. NALEŻNOŚCI HANDLOWE ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI

Należności handlowe oraz pozostałe należności długoterminowe ogółem

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
Należności handlowe	1 830	1 456
od jednostek pozostałych	1 830	1 456
Pozostałe należności od jednostek pozostałych	-	-
Należności handlowe oraz pozostałe należności długoterminowe ogółem	1 830	1 456

63 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Należności handlowe oraz pozostałe należności netto ogółem

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
Należności handlowe	85 788	83 570
a) handlowe, o okresie spłaty do 12 miesięcy	85 788	83 570
- wypłacone zaliczki i kaucje	-	-
b) od jednostek pozostałych	-	-
Pozostałe należności krótkoterminowe ogółem	19 023	18 318
- z tytułu podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń	5 171	10 561
- z tytułu sprzedaży udziałów w S/W Brasil	-	328
- z tytułu zaliczek	9 210	5 629
- pozostałe należności	4 642	1 799
Należności handlowe oraz pozostałe należności netto ogółem	104 811	101 888
Odpisy aktualizujące	17 540	15 501
Należności handlowe oraz pozostałe należności brutto ogółem	122 352	117 388

Na 31 grudnia 2022 roku należności handlowe w kwocie 17 540 tys. PLN (2021: 15 501 tys. PLN) zostały objęte odpisem aktualizującym. Metoda kalkulacji szacunku oczekiwanych strat kredytowych została szerzej opisana w punkcie 33.4.

Zmiany odpisu aktualizującego należności były następujące:

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
Na początek okresu	15 501	14 497
Zwiększenie	2 825	2 028
Rozwiązanie (-)	-138	-546
Różnice kursowe netto z przeliczenia sprawozdania finansowego na walutę prezentacji	-647	-478
Na koniec okresu	17 541	15 501

Poniższe tabele prezentują wartości należności brutto i wartość odpisu z tytułu oczekiwanych strat dla należności handlowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie w podziale na termin przeterminowania.

31 grudnia 2022

	Średnioważona stopa straty	Odpis z tytułu oczekiwanej straty kredytowej za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022
Przed terminem wymagalności	2%	1 596
Przeterminowane od 1 do 90 dni	4%	490
Przeterminowane od 91 do 180 dni	22%	350
Przeterminowane ponad 180 dni	57%	104
Wynikające z indywidualnej analizy sald		15 001
Razem		17 541

31 grudnia 2021

	Średnioważona stopa straty	Odpis z tytułu oczekiwanej straty kredytowej za okres od 01.01.2021 do 31.12.2021
Przed terminem wymagalności	0%	238
Przeterminowane od 1 do 90 dni	3%	176
Przeterminowane od 91 do 180 dni	8%	119
Przeterminowane ponad 180 dni	58%	247
Wynikające z indywidualnej analizy sald		14 722
Razem		15 501

Należności handlowe (brutto) o pozostałym od dnia bilansowego okresie spłaty:

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
do 1 miesiąca	47 590	41 160
powyżej 1 miesiąca do 6 miesięcy	24 161	27 978
powyżej 6 miesięcy do 1 roku	8 095	9 386
powyżej 1 roku	5 159	3 599
należności przeterminowane	2 613	2 903

| Należności z tytułu dostaw i usług, razem (netto) | 87 618 | 85 026 |
| Należności długoterminowe | 1 830 | 1 456 |
| Należności krótkoterminowe | 85 788 | 83 570 |
| Odpisy aktualizujące wartość należności handlowe | 17 540 | 15 501 |
| Należności z tytułu dostaw i usług, razem (brutto) | 105 159 | 100 526 |

Należności z tytułu podatku dochodowego

Na dzień 31 grudnia 2022 roku należności z tytułu podatku dochodowego wynosiły 1 570 tys. PLN, a na dzień 31.12.2021 roku 280 tys. PLN.

Nota 17.# POZOSTAŁE AKTYWA I ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE

Pozostałe aktywa finansowe

Wyszczególnienie	31 12 2022	31 12 2021
Akcje i udziały w pozostałych jednostkach	3	3
Pochodne instrumenty finansowe	1 311	35
Razem aktywa finansowe, w tym:	1 314	38
- długoterminowe	100	3
- krótkoterminowe	1 214	35

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego.

Zobowiązania finansowe

Wyszczególnienie	31 12 2022	31 12 2021
Kredyty	65 995	49 792
Pozostałe zobowiązania finansowe:	25 794	22 411
- Pochodne instrumenty finansowe	1 984	3 872
- zobowiązania leasingowe	23 810	18 539
Razem zobowiązania finansowe, w tym:	91 789	72 204
- długoterminowe	26 344	26 627
- krótkoterminowe	65 446	45 577

	31.12.2022 Aktywa	31.12.2022 Zobowiązania	31.12.2021 Aktywa	31.12.2021 Zobowiązania
Pochodne instrumenty finansowe	1 311	1 984	38	3 871
Razem aktywa i zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy	-	-	-	-
- długoterminowe	-	-	-	-
- krótkoterminowe	-	-	-	-
Razem instrumenty zabezpieczające	-	-	-	-
- długoterminowe	97	-	90	-
- krótkoterminowe	1 214	1 984	35	3 781

Ujawnienia dotyczące instrumentów pochodnych spełniających kryteria rachunkowości zabezpieczeń

Grupa stosuje rachunkowość zabezpieczeń przepływów pieniężnych w odniesieniu do ryzyka walutowego wynikającego z przyszłych, wysoce prawdopodobnych przepływów pieniężnych związanych z wyrażonymi w walutach obcych przychodami Grupy, wynikającymi ze sprzedaży towarów w walutach obcych.

Zabezpieczenie ryzyka walutowego

W ramach realizacji strategii zarządzania ryzykiem polegającej w szczególności na zarządzaniu ryzykiem walutowym przychodów denominowanych w walutach obcych wynikających ze sprzedaży eksportowej produktów realizowanej przez Grupę, Grupa zawiera odpowiednie walutowe kontrakty terminowe zabezpieczające prognozowane przepływy pieniężne. Celem podejmowanych przez Grupę działań zabezpieczających przed ryzykiem zmiany kursu walutowego (Grupa zabezpiecza waluty EUR i USD) jest ograniczenie zmienności poziomu przychodów denominowanych w walucie obcej z tytułu sprzedaży towarów. Grupa zawiera instrumenty zabezpieczające FX Forward o terminach rozliczenia dopasowanych do oczekiwanych terminów realizacji zabezpieczanych przychodów ze sprzedaży. Grupa zabezpiecza maksymalnie do 80% przychodów w horyzoncie maksymalnie 2 lat kalendarzowych. W związku z możliwymi przesunięciami terminów występowania i wysokości przepływów pieniężnych, Grupa zakłada możliwość odpowiedniego dostosowywania kontraktów terminowych stanowiących instrument zabezpieczający, w szczególności poprzez zawieranie kontraktów FX Swap o odpowiednich parametrach.

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego.

Instrumentami zabezpieczającymi są:
* kontrakty FX Forward na sprzedaż waluty obcej (EUR , USD lub GBP),
* kontrakty FX Swap przesuwające terminy płatności, w tych samych walutach, co pierwotne kontrakty FX Forward.

Grupa ustala, czy między pozycją zabezpieczaną, a instrumentem zabezpieczającym istnieje powiązanie ekonomiczne poprzez porównanie kluczowych warunków pozycji zabezpieczanej oraz instrumentu zabezpieczającego, w szczególności daty zapadalności, waluty przepływu oraz wysokości przepływu w walucie obcej. Grupa wyznaczyła wskaźnik zabezpieczenia na poziomie 1 : 1, poprzez porównanie wartości nominalnych przepływu w walucie obcej z instrumentu zabezpieczającego i pozycji zabezpieczanej.

W zakresie ryzyka walutowego w powiązaniach zabezpieczających przepływy pieniężne głównymi zidentyfikowanymi przez Grupę źródłami nieefektywności są:
* nieliniowość punktów Swap wpływająca na inne kursy terminowe wynikające z rolowania instrumentu pochodnego niż kursy terminowe uzyskane na ten sam termin zapadalności bez uwzględnienia rolowania (za pomocą jednego instrumentu FX Forward),
* wpływ ryzyka kredytowego na wartość godziwą walutowych kontraktów terminowych.

Grupa nie identyfikuje innych niż powyżej wskazane źródeł nieefektywności w zakresie stosowanych powiązań zabezpieczających ryzyko walutowe.

Ujawnienia liczbowe dotyczące łącznie wszystkich stosowanych powiązań zabezpieczających:

Kwota, rozkład w czasie oraz niepewność przyszłych przepływów pieniężnych

W poniższej tabeli prezentujemy wartości nominalne instrumentów zabezpieczających i ich rozkład w czasie wg stanu na 31.12.2022:

POZOSTAŁY CZAS DO ZAPADALNOŚCI	RAZEM	DO 1 MIESIĄCA	OD 1 DO 3 MIESIĘCY	OD 3 MIESIĘCY DO 1 ROKU	OD 1 DO 5 LAT	POWYŻEJ 5 LAT
ZABEZPIECZENIE PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH RYZYKO WALUTOWE
Kontrakty FX Forward EUR / PLN (w tym FX Swap)
Wartość nominalna (tys. EUR)	11 122	1 550	2 956	6 066	550	-
Średni kurs transakcyjny	4,91	4,79	4,78	4,98	5,15	-
Kontrakty FX Forward USD / PLN (w tym FX Swap)
Wartość nominalna (tys. USD)	6 823	1 378	1 890	3 555	-	-
Średni kurs transakcyjny	4,18	4,02	4,11	4,27	-	-
Kontrakty FX Forward GBP / PLN (w tym FX Swap)
Wartość nominalna (tys. USD)	-	-	-	-	-	-
Średni kurs transakcyjny	-	-	-	-	-	-

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego.

Skutki rachunkowości zabezpieczeń dla sytuacji finansowej i wyników:

Poniższa tabela prezentuje wpływ zastosowania zabezpieczenia przepływów pieniężnych na bilans i wynik finansowy w odniesieniu do instrumentów zabezpieczających wg stanu na 31.12.2022:

Typ instrumentu	Wartość nominalna	Aktywa	Zobowiązania	Nazwa pozycji w bilansie, która zawiera instrument zabezpieczający	Zmiany wartości godziwej pozycji zabezpieczanej (jako podstawa do ustalenia części nieefektywnej w danym okresie)	Zyski lub straty z tytułu zabezpieczenia dla okresu sprawozdawczego, które zostały ujęte w innych całkowitych dochodach	Kwota nieefektywności zabezpieczenia ujęta w rachunku zysków i strat	Pozycja zestawienia całkowitych dochodów (rachunku zysków i strat), w której ujęto kwotę nieefektywności	Kwota przeklasyfikowana z rezerwy z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych do wyniku finansowego jako korekta z tytułu przeklasyfikowania	Pozycja w sprawozdaniu z całkowitych dochodów (rachunku zysków i strat), która zawiera korektę z tytułu przeklasyfikowania
31.12.2022		31.12.2022	31.12.2022
Forward sprzedaż waluty EUR	54 584	1 246	78	Pochodne instrumenty finansowe	1 168	1 252	-907	Przychody / koszty finansowe	-907	Przychody / koszty finansowe
Forward sprzedaż waluty USD	28 495	65	1 906	Pochodne instrumenty finansowe	-1 841	774	-3 926	Przychody / koszty finansowe	-3 926	Przychody / koszty finansowe
Forward sprzedaż waluty GBP	-	-	-	Pochodne instrumenty finansowe	-	23	8	Przychody / koszty finansowe	8	Przychody / koszty finansowe
RAZEM	83 079	1 311	1 984		-673	2 049	-4 825		-4 825

Oraz według stanu na 31.12.2021:

Typ instrumentu	Wartość nominalna	Aktywa	Zobowiązania	Nazwa pozycji w bilansie, która zawiera instrument zabezpieczający	Zmiany wartości godziwej pozycji zabezpieczanej (jako podstawa do ustalenia części nieefektywnej w danym okresie)	Zyski lub straty z tytułu zabezpieczenia dla okresu sprawozdawczego, które zostały ujęte w innych całkowitych dochodach	Kwota nieefektywności zabezpieczenia ujęta w rachunku zysków i strat	Pozycja zestawienia całkowitych dochodów (rachunku zysków i strat), w której ujęto kwotę nieefektywności	Kwota przeklasyfikowana z rezerwy z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych do wyniku finansowego jako korekta z tytułu przeklasyfikowania	Pozycja w sprawozdaniu z całkowitych dochodów (rachunku zysków i strat), która zawiera korektę z tytułu przeklasyfikowania
31.12.2021		31.12.2021	31.12.2021
Forward sprzedaż waluty EUR	21 116	35	1 712	Pozostałe aktywa/ zobowiazania finansowe	68	540	-974	koszty finansowe	-974	koszty finansowe
Forward sprzedaż waluty USD	7 859	-	2 128	Pozostałe aktywa/ zobowiazania finansowe	-	-	-563	koszty finansowe	-563	koszty finansowe
Forward sprzedaż waluty GBP	210	-	31	Pozostałe aktywa/ zobowiazania finansowe	-	-	-2	koszty finansowe	-2	koszty finansowe
RAZEM	29 185	35	3 872		68	540	-1 539		-1 539

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego.

Poniższa tabela prezentuje wpływ zastosowania zabezpieczenia przepływów pieniężnych na bilans i wynik finansowy w odniesieniu do pozycji zabezpieczanych wg stanu na 31.12.2022:

ZABEZPIECZENIE PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH RYZYKO WALUTOWE	Zmiana wartości pozycji zabezpieczanej stosowanej jako podstawa ujęcia nieefektywności zabezpieczenia w danym okresie	Saldo rezerwy z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych dla kontynuowanych zabezpieczeń	Saldo pozostające w rezerwie z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych z tytułu wszelkich powiązań zabezpieczających , dla których nie stosuje się już rachunkowości zabezpieczeń , tys. PLN
Przychody w EUR wynikające ze sprzedaży towarów	-1 168	682	-
Przychody w USD wynikające ze sprzedaży towarów	1 841	-493	-
Przychody w GBP wynikające ze sprzedaży towarów	-	-	-
RAZEM	673	189	-

Poniższa tabela prezentuje zmianę stanu rezerwy z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych w ciągu okresu sprawozdawczego:

ZABEZPIECZENIE PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH RYZYKO WALUTOWE	2022	2021
STAN NA POCZĄTEK OKRESU	-1 861	-1 524
Zyski lub straty wynikające z zabezpieczenia, ujęte w pozostałych całkowitych dochodach w ciągu okresu sprawozdawczego	-2 776	-3 725
Część straty przeniesiona do rachunku zysków i strat w związku z brakiem oczekiwania wystąpienia pozycji zabezpieczanej	nd	nd
Kwota przeklasyfikowana z rezerwy z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych do rachunku zysków i strat (przychodów ze sprzedaży) jako korekta z tytułu przeklasyfikowania	-4 825	-3 389
STAN NA KONIEC OKRESU	189	-1 861

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego.

Nota 18. POZOSTAŁE AKTYWA NIEFINANSOWE

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
Rozliczenia międzyokresowe czynne	3 856	2 620
Pozostałe aktywa niefinansowe ogółem	3 856	2 620

Główne pozycje rozliczeń międzyokresowych czynnych to ubezpieczenia oraz dzierżawa oprogramowania.

Nota 19.## ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
Środki pieniężne w banku i w kasie	73 505	52 352
Lokaty krótkoterminowe	395	1 873
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ogółem	73 900	54 225

Nota 20. KAPITAŁ PODSTAWOWY I POZOSTAŁE KAPITAŁY

Kapitał podstawowy

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
Liczba akcji	10 298 554	10 298 554
Wartość nominalna akcji	0,2	0,2
Kapitał podstawowy	2 059	2 059
Przeszacowanie z tytułu hiperinflacji	1 557	1 557
Kapitał podstawowy na koniec okresu	3 616	3 616

Kapitał z przeszacowania wskaźnikami hiperinflacji jest prezentowany jako część kapitału podstawowego.
70 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Struktura kapitału podstawowego:

Akcjonariusze na 31.12.2022

Rodzaj uprzywilejowania akcji	Rodzaj ograniczenia praw do akcji	Liczba akcji	Udział procentowy
SW Holding	brak -	3 387 139	32,89%
Spruce Holding Limited Liability Company (USA)	brak -	1 091 952	10,60%
Nationale-Nederlanden Otwarty Fundusz Emerytalny	brak -	600 000	5,83%
SECO/WARWICK S.A.	brak -	1 802 189	17,50%
NNLife Otwarty Fundusz Emerytalny*	brak -	577 470	5,61%
Pozostali	brak -	2 839 804	27,57%
RAZEM		10 298 554	100%

* uprzednio: MetLife OFE

Akcjonariusze na 31.12.2021

Rodzaj uprzywilejowania akcji	Rodzaj ograniczenia praw do akcji	Liczba akcji	Udział procentowy
SW Holding	brak -	3 387 139	32,89%
Spruce Holding Limited Liability Company (USA)	brak -	1 091 952	10,60%
Nationale-Nederlanden Otwarty Fundusz Emerytalny	brak -	600 000	5,83%
SECO/WARWICK S.A.	brak -	1 802 189	17,50%
NNLife Otwarty Fundusz Emerytalny*	brak -	577 470	5,61%
Pozostali	brak -	2 839 804	27,57%
RAZEM		10 298 554	100%

* uprzednio: MetLife OFE

Pozostałe kapitały

Pozostałe kapitały:	Kapitał z wyceny programu płatności w formie akcji	Kapitał na nabycie akcji własnych	Kapitał z aktualizacji wyceny instrumentów zabezpieczających	Zyski/straty aktuarialne	Różnice kursowe z przeliczenia	Pozostałe kapitały ogółem
Pozostałe kapitały na dzień 1 stycznia 2022 r.	6 219	42 765	-1 861	-142	17	64 621
Wycena programu opcji menadżerskich	1 526	-	-	-	-	1 526
Przyznanie opcji menadżerskich	-	-	-	-	-	-
Skup akcji własnych	-	-	-	-	-	-
Sprzedaż akcji własnych w ramach programu motywacyjnego	-	-	-	-	-	-
Różnice kursowe z przeliczenia	-	-	-	-	2 635	2 635
Inne całkowite dochody	-	-	2 049	-	-	2 049
Pozostałe kapitały na dzień 31 grudnia 2022 r.	7 744	42 765	189	-142	20 275	70 831

71 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Pozostałe kapitały:	Kapitał z wyceny programu płatności w formie akcji	Kapitał na nabycie akcji własnych	Kapitał z aktualizacji wyceny instrumentów zabezpieczających	Zyski/straty aktuarialne	Różnice kursowe z przeliczenia	Pozostałe kapitały ogółem
Pozostałe kapitały na dzień 1 stycznia 2021 r.	7 973	29 765	-1 524	-142	13 795	49 866
Wycena programu opcji menadżerskich	648	-	-	-	-	648
Przyznanie opcji menadżerskich	-2 555	-	-	-	-	-2 555
Skup akcji własnych	13 000	-	-	-	-	13 000
Sprzedaż akcji własnych w ramach programu motywacyjnego	153	-	-	-	-	153
Różnice kursowe z przeliczenia	-	-	-	-	3 845	3 845
Inne całkowite dochody	-	-	-336	-	-	-336
Pozostałe kapitały na dzień 31 grudnia 2021 r.	6 219	42 765	-1 861	-142	17 640	64 620

Kapitał na nabycie akcji własnych został przeniesiony z kwot kapitału zapasowego uchwałą NWZ w dniu 30 października 2014 roku, w celu nabycia akcji własnych.

Kapitał z wyceny instrumentów zabezpieczających

Grupy dotyczy następujących instrumentów finansowych:

Rezerwa z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych - wartość godziwa kontraktu forward	Stan na 01.01.2021 r.	Plus Zmiany wartości godziwej instrumentów zabezpieczających ujęta w innych całkowitych dochodach	Minus: reklasyfikacja z innych całkowitych dochodów do wyniku finansowego	Minus: Podatek odroczony	Stan na 31.12.2021 r.	Plus Zmiany wartości godziwej instrumentów zabezpieczających ujęta w innych całkowitych dochodach	Minus: reklasyfikacja z innych całkowitych dochodów do wyniku finansowego	Minus: Podatek odroczony	Stan na 31.12.2022 r.
-1 524	-37	-378	79	-1 861	68	2 462	-481	189

Kapitał na nabycie akcji własnych i akcje własne

Fakt i cel nabycia przez Grupę akcji własnych zostało ujawnione w części I. Informacje ogólne punkt 6. Znaczący Akcjonariusze. Grupa posiadała na dzień 31.12.2022 oraz 31.12.2021 roku – 1 802 189 sztuk akcji własnych stanowiących 17,50 % udział w kapitale zakładowym. W 2021 roku nabyto 595 488 sztuk akcji własnych, co stanowi 8 750 tys. PLN, wydano w ramach programu motywacyjnego 102 203 sztuk akcji własnych, co stanowi 2 555 tys. PLN.
72 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Grupa nabyte akcje własne prezentuje zgodnie z MSR 1 jako odrębna pozycję w kapitale odejmując ich wartość od kapitału własnego. Na dzień 31.12.2022 wartość ta wynosiła -28 533 tys. PLN, na dzień 31.12.2021 -28 533 tys. PLN. Nabycie, sprzedaż, emisja lub umorzenie własnych akcji nie powoduje ujęcia w wyniku finansowym jednostki żadnych zysków lub strat. Wpływy ze sprzedaży lub emisji akcji własnych w 2021 wyniosły 153 tys. PLN i wynikały z warunków przystąpienia do Programu Motywacyjnego zawartych w regulaminie. Akcje własne stanowią akcje SECO/WARWICK S.A. utrzymywane przez Biuro Maklerskie mBanku na potrzeby emisji akcji w ramach umowy nabycia akcji własnych z osobami objętymi Programem Motywacyjnym, o którym szerzej mowa w nocie 33. Opcje Menadżerskie. Kapitał na nabycie akcji własnych służy do ujmowania wartości godziwej na datę przyznania akcji wyemitowanych w związku z Programem Motywacyjnym.

Udziały (akcje) własne

Dane sporządzone w PLN

Wyszczególnienie	Liczba udziałów (akcji)	Wartość nominalna udziałów (akcji)	Wartość księgowa udziałów (akcji)	Równowartość nabytych lub sprzedanych odpłatnie udziałów (akcji)	Część kapitału podstawowego, którą udziały (akcje) reprezentują
Udziały (akcje) na dzień 01.01.2022	1 802 189	0,20	360 438	28 532 101	17,5%
Zwiększenia (z tytułu) - nabycie akcji na potrzeby Programu Motywacyjnego	-	-	-	-	-
Zmniejszenia (z tytułu): - zbycie akcji w ramach realizacji Programu Motywacyjnego	-	-	-	-	-
Udziały (akcje) na 31.12.2022	1 802 189	0,20	360 438	28 532 101	17,5%

Wyszczególnienie	Liczba udziałów (akcji)	Wartość nominalna udziałów (akcji)	Wartość księgowa udziałów (akcji)	Równowartość nabytych lub sprzedanych odpłatnie udziałów (akcji)	Część kapitału podstawowego, którą udziały (akcje) reprezentują
Udziały (akcje) na dzień 01.01.2021	1 308 904	0,20	261 781	22 337 600	12,7%
Zwiększenia (z tytułu) - nabycie akcji w tym na potrzeby Programu Motywacyjnego	595 488	0,20	119 098	8 749 576	-
Zmniejszenia (z tytułu): - zbycie akcji w ramach realizacji Programu Motywacyjnego	-102 203	0,20	-20 441	-2 555 075	-
Udziały (akcje) na 31.12.2021	1 802 189	0,20	360 438	28 532 101	17,5%

73 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Kapitał zapasowy z nadwyżki ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji

Na dzień 31.12.2022 r. oraz 31.12.2021 r. wartość kapitału wynosi 78 666 tys. PLN, kapitał ten powstał w wyniku emisji akcji Jednostki dominującej.

Nota 21. KREDYTY I POŻYCZKI

Dnia 12 marca 2020 roku Spółka SECO/WARWICK S.A. podpisała umowę kredytową o kredyt inwestycyjny z mBank S.A. w Warszawie na kwotę 15 000 tys. PLN. Kredyt został udzielony na sfinansowanie zakupu maksymalnie 1.000.000 akcji własnych Spółki na podstawie uchwały nr 5 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 12 lutego 2020 roku. Wykorzystanie kredytu na dzień podpisania Aneksu nr 3, czyli 10 listopada 2020 roku wynosiło 14 500 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2022 roku wykorzystanie kredytu wynosiło 7 250 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2021 roku wykorzystanie kredytu wynosiło 10 472 tys. PLN.

Dnia 5 października 2021 roku Spółka SECO/WARWICK S.A. podpisała umowę kredytową o kredyt inwestycyjny z mBank S.A. w Warszawie na kwotę 10 400 tys. PLN. Kredyt został udzielony na sfinansowanie zakupu maksymalnie 850.000 akcji własnych Spółki, zgodnie z programem ustanowionym na podstawie uchwały nr 5 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 7 października 2021 roku. Wykorzystanie kredytu na dzień podpisania Aneksu nr 1, czyli 26 listopada 2021 roku wynosiło 6 908 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2022 roku wykorzystanie kredytu wynosiło 5 181 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2021 roku wykorzystanie kredytu wynosiło 6 562 tys. PLN.

Zabezpieczenie spłaty kredytów stanowi hipoteka umowna na nieruchomości składającej się z działek użytkowanych wieczyście o numerach:
* 195/94, położonej w Świebodzinie przy ul. Zachodniej 76,
* 195/80, położonej w Świebodzinie przy ul. Zachodniej 76.

74 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Kredyty na 31.12.2022 roku:

Nazwa jednostki	Kwota kredytu / pożyczki PLN (tys.)	Limit kredytu wg Umowy Wartość w walucie (tys.)	Waluta kredytu	Termin spłaty	Zabezpieczenia	Stopa procentowa	Rodzaj
Huntington National Bank	92	21 USD	USD	31.01.2026	stała- 7%	stała- 7%	Kredyt w rachunku bieżącym
Volkswagen Credit	74	17 USD	USD	30.09.2026	stała	stała	Kredyt w rachunku bieżącym
SANTANDER	-	-	PLN	28.02.2024	weksel	WIBOR 1 M + 1,0 % p.p.	Kredyt w rachunku bieżącym
mBank	41	-	PLN	-	weksel	-	Limit na kartach kredytowych
mBank	103	22 EUR	EUR	-	weksel	-	Limit na kartach kredytowych
mBank	76	-	PLN	-	weksel	-	Limit na kartach kredytowych
mBank	39	9 USD	USD	-	weksel	-	Limit na kartach kredytowych
mBank	81	17 EUR	EUR	-	weksel	-	Limit na kartach kredytowych
BNP Paribas	21 622	-	PLN	30 000	25.10.2023 Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC	WIBOR 1 M + 1,1 % p.a	Kredyt w rachunku bieżącym
PEKAO	23 356	-	PLN	35 000	31.08.2023 Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC	WIBOR 1M + 1,25 % p.a	Kredyt w rachunku bieżącym
mBank	-	-	PLN	5 000	28.06.2024 Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC	WIBOR 1M + 1,1 % p.a	Kredyt w rachunku bieżącym
mBank	7 250	-	PLN	14 500	31.03.2025 hipoteka, poręczenie SWE, blokada pap.wart.	WIBOR 1 M + 1,35% p.a.	-

Nazwa jednostki	Rodzaj	Kwota kredytu / pożyczki	Limit kredytu wg Umowy	Termin spłaty	Zabezpieczenia	Stopa procentowa	Waluta kredytu	Wartość w walucie (tys.)	PLN (tys.)
Kredyt inwestycyjny w rachunku bankowym mBank	Kredyt inwestycyjny w rachunku bankowym	5 181	-	30.09.2026	hipoteka, poręczenie SWE, blokada pap.wart.	WIBOR 1 M + 1,35% p.a.	PLN	-	6 908
Kredyt inwestycyjny w rachunku bankowym Santander	Kredyt inwestycyjny w rachunku bankowym	8 080	-	28.02.2023	Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC	WIBOR 1 M + 1,0% p.a.	PLN	-	19 000
Kredyt w rachunku bieżącym	Kredyt w rachunku bieżącym								65 995

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Kredyty na 31.12.2021 roku:

Nazwa jednostki	Rodzaj	Kwota kredytu / pożyczki	Limit kredytu wg Umowy	Termin spłaty	Zabezpieczenia	Stopa procentowa	Waluta kredytu	Wartość w walucie (tys.)	PLN (tys.)
Huntington National Bank	Kredyt w rachunku bieżącym	109	27	31.01.2026	Stała- 7%	Stała	USD	32	31
Volkswagen Credit	Kredyt w rachunku bieżącym	87	21	30.09.2026	stała	stała	USD	26
SANTANDER	Kredyt w rachunku bieżącym	1 103	-	28.02.2022		zmienna	PLN	-	2 000
mBank	Limit na kartach kredytowych	41	-	-			PLN	-	-
mBank	Limit na kartach kredytowych	12	-	-	weksel		EUR	-	-
mBank	Limit na kartach kredytowych	46	-	-	weksel		PLN	-	-
mBank	Limit na kartach kredytowych	2	-	-	weksel		USD	-	-
mBank	Limit na kartach kredytowych	101	22	-	weksel		EUR	-	-
HSBC Bank	Kredyt w rachunku bieżącym	2 639	650	31.12.2022		zmienna	USD	650
BNP Paribas	Kredyt w rachunku bieżącym	14 082	-	30.09.2022	Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC	WIBOR 1 M + 1,1 % p.a	PLN	-	20 000
PEKAO	Kredyt w rachunku bieżącym	-	-	31.08.2022	Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC	WIBOR 1M + 1,25 % p.a	PLN	-	25 000
mBank	Kredyt inwestycyjny w rachunku bankowym	6 562	-	30.09.2026	hipoteka, poręczenie SWE, blokada pap.wart.	WIBOR 1 M + 1,35% p.a.	PLN	-	6 908
mBank	Kredyt inwestycyjny w rachunku bankowym	10 472	-	31.03.2025	hipoteka, poręczenie SWE, blokada pap.wart.	WIBOR 1 M + 1,35% p.a.	PLN	-	14 500
Santander	Kredyt w rachunku bieżącym	14 535	-	28.02.2022	Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC	WIBOR 1 M + 1,0% p.a.	PLN	-	19 000
Razem		49 792							76

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Struktura zapadalności kredytów:

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
Kredyty i pożyczki krótkoterminowe	58 047	37 207
Kredyty i pożyczki długoterminowe	7 948	12 585
- płatne powyżej 1 roku do 3 lat	6 912	9 362
- płatne powyżej 3 lat do 5 lat	1 036	3 223
Kredyty i pożyczki razem	65 995	49 792

Kredyty i pożyczki struktura walutowa:

Wyszczególnienie	31.12.2022		31.12.2021
	wartość w walucie PLN	wartość w PLN	wartość w walucie PLN	wartość w PLN
PLN	65 606		46 842
EUR	39 184	25 114
USD	47 205	699	2 837
CNY	-	-	-	-
Kredyty i pożyczki razem	65 995		49 792

Nota 22. LEASING

Grupa jako leasingobiorca

Poniżej przedstawiono wartości bilansowe zobowiązań z tytułu leasingu oraz ich zmiany w okresie sprawozdawczym.

Wyszczególnienie	2022	2021
Na dzień 1 stycznia	18 540	21 556
Zwiększenia (nowe leasingi)	10 081	2 319
Zmiany umów leasingu	-378	-941
Odsetki	1 079	705
Płatności	-5 513	-5 099
Na dzień 31 grudnia	23 809	18 540
Krótkoterminowe	5 414	4 588
Długoterminowe	18 396	13 952

Największą pozycję zwiększającą stan zobowiązań leasingowych na koniec roku 2022 tj. 3.064 tys PLN stanowi hala produkcyjna spółki SECO/WARWICK Retech w Chinach, oraz 1.937 tys. PLN nowy kompleks biurowo produkcyjny spółki SVT w Meadville w stanie Pensylwania (USA). W 2021 nie było istotnych zwiększeń stanu zobowiązań leasingowych.

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Analiza wymagalności zobowiązań z tytułu leasingu została przedstawiona w nocie 32.3. „Ryzyko związane z płynnością”.

Poniżej przedstawiono kwoty przychodów, kosztów, zysków i strat wynikających z leasingu ujęte w sprawozdaniu z całkowitych dochodów:

Wyszczególnienie	2022	2021
Koszt amortyzacji aktywów z tytułu prawa do użytkowania	5 064	4 315
Koszty odsetek od zobowiązań z tytułu leasingu	1 079	705
Koszty leasingów krótkoterminowych (uwzględnione w kosztach wytworzenia sprzedanych produktów i usług)	378	324
Koszty leasingu aktywów o niskiej wartości (uwzględnione w kosztach ogólnego zarządu)	103	69
Łączna kwota ujęta w sprawozdaniu z całkowitych dochodów/ sprawozdaniu z całkowitych dochodów	6 624	5 413

Niedyskontowane kwoty przyszłych płatności z tytułu leasingu operacyjnego – Grupa jako leasingodawca

Dochód z tytułu leasingu ujęty przez Grupę w pozostałych przychodach operacyjnych w roku 2022 wyniósł 920 tys. PLN.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 roku analiza terminów zapadalności opłat leasingowych w wartościach niezdyskontowanych przedstawiała się następująco:

Wyszczególnienie	31 grudnia 2022	31 grudnia 2021
W 1 roku	920	897
W 2 roku	610	574
W 3 roku	598	563
W 4 roku	598	563
W 5 roku	598	563
Powyżej 5 lat	299	281
Razem:	3 623	3 441

Grupa leasinguje głównie własne pomieszczenia dla podmiotów, z którymi warunki współpracy wymagają bliskiej lokalizacji.

Nota 23. ZOBOWIĄZANIA HANDLOWE I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
zobowiązania krótkoterminowe	84 699	62 382
zobowiązania długoterminowe	-	-
Razem	84 699	62 382

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

ZOBOWIĄZANIA HANDLOWE ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
Zobowiązania handlowe
Wobec jednostek pozostałych	70 156	52 016
Razem	70 156	52 016
Zobowiązania z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń społecznych i innych	10 792	8 912
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego	2 178	120
Inne zobowiązania	1 574	1 334
Razem pozostałe	14 543	10 366
Razem zobowiązania handlowe oraz pozostałe	84 699	62 382

Zobowiązania inwestycyjne

Na dzień 31 grudnia 2022 roku Grupa zobowiązała się do poniesienia nakładów na rzeczowe aktywa trwałe w wysokości 709 tys. PLN.

Majątek socjalny oraz zobowiązania ZFŚS (Spółki polskie)

Ustawa z dnia 4 marca 1994 r. o zakładowym funduszu świadczeń socjalnych z późniejszymi zmianami stanowi, że Zakładowy Fundusz Świadczeń Socjalnych („Fundusz”) tworzą pracodawcy zatrudniający powyżej 50 pracowników na pełne etaty. Grupa tworzy taki fundusz i dokonuje okresowych odpisów w wysokości odpisu podstawowego /kwot uzgodnionych ze związkami zawodowymi. Ponadto Fundusz posiada rzeczowe aktywa trwałe. Celem Funduszu jest subsydiowanie działalności socjalnej Spółki, pożyczek udzielonych jej pracownikom oraz pozostałych kosztów socjalnych. Grupa skompensowała aktywa Funduszu ze swoimi zobowiązaniami wobec Funduszu ponieważ aktywa te nie stanowią oddzielnych aktywów Grupy. Tabela poniżej przedstawia analitykę aktywów, zobowiązań, kosztów Funduszu oraz saldo netto.

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
Pożyczki udzielone pracownikom	49	32
Środki pieniężne	696	169
Zobowiązania z tytułu Funduszu	582	207
Saldo po skompensowaniu	163	-6
Odpisy na Fundusz w okresie obrotowym	858	-

ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE

Zobowiązania warunkowe z tytułu udzielonych gwarancji i poręczeń na koniec 2022 roku wynosiły 8 460 tys. PLN, natomiast na koniec 2021 roku wynosiły 9 250 tys. PLN. Gwarancje zostały udzielone tytułem:

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
dobrego wykonania kontraktu	6 349	5 440
wadialna	2 110	3 810
Razem	8 460	9 250

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Na dzień 31.12.2022 oczekiwane straty kredytowe z tytułu udzielonych gwarancji finansowych nie były istotne.

Nota 24. ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE

Świadczenia emerytalne oraz inne świadczenia po okresie zatrudnienia

Spółki polskie w Grupie wypłacały pracownikom przechodzącym na emerytury kwoty odpraw emerytalnych w wysokości określonej przez Kodeks pracy. W związku z tym w Grupie na podstawie wyceny dokonanej przez profesjonalną firmę aktuarialną tworzona jest rezerwa na wartość bieżącą zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych. Kwotę tej rezerwy oraz uzgodnienie przedstawiające zmiany stanu w ciągu okresu obrotowego przedstawiono w poniższej tabeli:

DŁUGOTERMINOWA REZERWA NA ZOBOWIĄZANIE Z TYTUŁU ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH

Rezerwa na odprawy emerytalne i podobne	od 01-01-2022 do 31-12-2022	od 01-01-2021 do 31-12-2021
stan na początek okresu	1 143	2 173
zwiększenia	750	83
- utworzenie rezerwy	750	83
wykorzystanie	273	166
rozwiązanie	200	947
stan na koniec okresu	1 421	1 143

Główne założenia przyjęte na dzień bilansowy do wyliczenia kwoty zobowiązania są następujące:

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
Stopa dyskontowa (%)	3,60%	3,60%
Przewidywany wskaźnik inflacji (%)	5%	5%
Przewidywana stopa wzrostu wynagrodzeń (%)	5%	5%

KRÓTKOTERMINOWA REZERWA NA ZOBOWIĄZANIE Z TYTUŁU ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH / ZOBOWIĄZANIE Z TYTUŁU NIEWYKORZYSTANYCH URLOPÓW ITP.

	od 01-01-2022 do 31-12-2022	od 01-01-2021 do 31-12-2021
1. Zobowiązania z tytułu niewykorzystanych urlopów
stan na początek okresu	3 679	3 389
- utworzenie	6 832	6 793
- wykorzystanie	6 280	6 502
stan na koniec okresu	4 231	3 679
2. Zobowiązania z tytułu premii
stan na początek okresu	8 423	5 577
- utworzenie	12 196	7 837
- wykorzystanie	7 513	4 991
stan na koniec okresu	13 107	8 423
3. Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych
stan na początek okresu	44	12
- utworzenie	-	32
- wykorzystanie	10	-
stan na koniec okresu	35	44

Główne założenia przyjęte przez aktuariusza na dzień bilansowy do wyliczenia kwoty zobowiązania z tytułu programu świadczeń emerytalnych w spółce SECO/WARWICK Corp.:

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
Stopa dyskontowa (%)	-	2,46%
Oczekiwana stopa zwrotu z aktywów (%)	6,00%	6,00%

PROGRAMY ŚWIADCZEŃ EMERYTALNYCH (SECO/WARWICK CORP.)

Wyszczególnienie	2022	2021
Zmiana zobowiązania programu
Wartość zobowiązania początek okresu	15 726	16 226
Koszt obsługi	-	-
Koszt odsetek	204	326
(Zysk) / strata aktuarialna	-1 518	-930
Zapłacone składki	-627	-1 116
Sprzedaż programu	-15 363	-
Wpływ przeliczenia na walutę prezentacji	1 578	1 220
Wartość zobowiązania koniec okresu	-	15 726
Zmiana aktywów programu
Wartość godziwa aktywów programu początek okresu	19 361	16 280
Odsetkowy zysk/(strata) z aktywów programu	204	324
Dodatkowy zysk/(strata) z aktywów programu	-2 523	2 484
Wypłacone świadczenia	-627	-1 116
Sprzedaż programu	-18 361	-
Wpływ przeliczenia na walutę prezentacji	1 946	1 389
Wartość godziwa aktywów programu koniec okresu	-	19 361

Przyszłe pomiary aktuarialne mogą znacznie różnić się od bieżących pomiarów przyjętych przez aktuariusza do wyliczenia zobowiązania z tytułu programu świadczeń emerytalnych w spółce SECO/WARWICK Corp. ze względu na takie czynniki jak:
* zmiany przewidywanych założeń ekonomicznych lub demograficznych;
* zmiany gospodarcze;
* wzrosty lub spadki spodziewane w ramach naturalnego działania metodologii zastosowanej do tych pomiarów, np. zmiany szacowanego okresu amortyzacji aktywów, zmiany postanowień programu czy obowiązującego prawa lub przepisów.

W 2022 roku wszelkie zobowiązania oraz aktywa wynikające z programu świadczeń emerytalnych w spółce SECO/WARWICK Corp. zostały przeniesione na podmiot trzeci.Transakcja skutkowała rozpoznaniem wyniku na poziomie 995 tys. PLN.

Dezagregacja wartości godziwej aktywów planu programu świadczeń emerytalnych Seco/Warwick Corp. na poszczególne klasy aktywów:

Dane na dzień 31.12.2021 r.	Wartość rynkowa	Procent wartości rynkowej	Szacowany roczny dochód	Aktualna rentowność
Inwestycje krótkoterminowe	376	1,96%	0,07	0,02%
Aktywa o stałym dochodzie	2 673	13,90%	73,23	2,88%
Inwestycje kapitałowe	10 863	56,50%	128,24	1,24%
Fundusze powiernicze	5 314	27,64%	100,61	1,99%
Razem	19 226	100,00%	302,15	1,65%

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Nota 25. POZOSTAŁE REZERWY

Wyszczególnienie	Na dzień 1 stycznia 2021 roku	Utworzone w ciągu roku obrotowego	Zwiększenia	Wykorzystane	Rozwiązane	Zmniejszenia	Na dzień 31 grudnia 2021 roku	Utworzone w ciągu roku obrotowego	Zwiększenia	Wykorzystane	Rozwiązane	Zmniejszenia	Na dzień 31 grudnia 2022 roku
Rezerwy na naprawy gwarancyjne oraz zwroty	7 179	6 581	6 581	-4 803	-	-4 803	8 957	3 619	3 619	-3 900	-	-3 900	8 676
Rezerwa na karę	298	-	-	-	-164	-164	298	-	-	-	-318	-318	298
Rezerwy na kontrakty ze stratą	579	912	912	-816	-	-980	511	851	851	-	-	-	1 044
Inne rezerwy - zobowiązanie warunkowe	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Ogółem	8 056	7 493	7 493	-5 619	-164	-5 783	9 766	4 469	4 469	-3 900	-318	-4 218	10 018

Grupa weryfikuje stan rezerw na koniec każdego okresu sprawozdawczego i koryguje w celu odzwierciedlenia bieżącego, najbardziej właściwego szacunku. Jeśli przestało być prawdopodobne, że wystąpienie wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne będzie niezbędne do wypełnienia obowiązku, to rezerwa jest rozwiązywana. W związku z powyższym wszystkie pozostałe rezerwy zawiązane są jako rezerwy krótkoterminowe, gdyż w każdym przypadku zostaną wykorzystane lub rozliczone w ciągu następnych 12 miesięcy. Grupa nie widzi przesłanek do utworzenia rezerw na demontaż rzeczowych aktywów trwałych i rekultywację terenu oraz likwidację rzeczowych aktywów trwałych, a także do utworzenia rezerwy na usuwanie azbestu.

Rezerwy na naprawy gwarancyjne

Rezerwa na naprawy gwarancyjne jest ustalana indywidualnie dla każdego kontraktu i uwzględnia wynikające z kontraktu zobowiązania wobec Klienta podczas okresu gwarancji. Wartość rezerwy jest planowana według wewnętrznych wytycznych poszczególnych technologii. Średnio około 1,5% - 2% wartości kontraktu. Założenia przyjmowane w odniesieniu do bieżącego okresu są spójne z zastosowanymi w poprzednim roku. Grupa kalkuluje rezerwę na naprawy gwarancyjne na podstawie kosztów planowanych zaktualizowanych dla celów wyliczenia rezerw gwarancyjnych pomniejszając je o koszty poniesione na gwarancje z uwzględnieniem zaawansowania kosztowego kontraktu. Grupa tworząc rezerwę na gwarancję uwzględnia % zaawansowania kontraktu (proporcjonalnie do rozpoznawania przychodu) planując koszty reklamacji do momentu osiągnięcia 100% zaawansowania kontraktu (podpisania protokołu odbioru końcowego).

W momencie pojawiania się kosztów gwarancyjnych, lub w momencie rozpoczęcia okresu gwarancji rezerwa zostaje stopniowo pomniejszana o koszty poniesionych napraw gwarancyjnych lub o kwoty podane przez jednostkę realizującą kontrakt w przypadku, gdy uzna ona, że roszczenia, na które zawiązano rezerwę nie wystąpią w przyszłości. Rezerwa jest w 100% rozwiązywana w momencie zakończenia okresu gwarancji, lub po wykonaniu wszystkich zaległych, rozpoczętych napraw gwarancyjnych. Na dzień 31 grudnia 2022 roku wartość bilansowa rezerwy wynosiła 8 676 tys. PLN (na dzień 31.12.2021 roku.: 8 957 tys. PLN). Różnica kosztów roszczeń gwarancyjnych o 10% w stosunku do szacunków kierownictwa spowodowałaby wzrost lub spadek rezerwy na koszty gwarancji o około 867,6 tys. PLN (na dzień 31.12.2021 roku - wzrost lub spadek o 895,7 tys. PLN).

Rezerwa na kary

Rezerwa na kary tworzona jest w przypadku wystąpienia dużego prawdopodobieństwa wypłaty w przyszłości kar umownych wynikających z realizowanych kontraktów. W roku obrotowym nie było ruchów na rezerwie na kary.

Rezerwa na kontrakty ze stratą

Rezerwa na kontrakty ze stratą ustalana jest indywidualnie dla każdego kontraktu. Tworzona jest wtedy, gdy różnica planowanych przychodów i planowanych kosztów na kontrakcie jest mniejsza od różnicy przychodów i kosztów rozpoznanych w okresie. Na dzień 31 grudnia 2022 r. wartość bilansowa odnośnej rezerwy wynosiła 1 044 tys. PLN (na dzień 31.12.2021 roku: 511 tys. PLN).

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Nota 26. OBJAŚNIENIA DO RACHUNKU PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

Wyszczególnienie	31 grudnia 2022	31 grudnia 2021
Środki pieniężne w bilansie	73 900	54 225
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ogółem wykazane w rachunku przepływów pieniężnych	73 900	54 225

Wyszczególnienie	31 grudnia 2022	31 grudnia 2021
Amortyzacja:	15 008	12 894
Amortyzacja wartości niematerialnych	4 252	3 245
Amortyzacja aktywa z tytułu praw do użytkowania	5 103	4 314
Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych	5 653	5 311
Amortyzacja nieruchomości inwestycyjnych	-	24
Zmiana stanu rezerw wynika z następujących pozycji wraz z wyłączeniem zmiany stanu rezerw z tytułu podatku dochodowego:	1 133	7 800
Bilansowa zmiana stanu rezerw	5 446	7 063
Wyłączenie zmiany stanu rezerw z tytułu podatku dochodowego	2 381	-1 577
Różnice kursowe	-1 835	-1 101
Rezerwy na świadczenia pracownicze	-4 859	3 415
Zmiana stanu zapasów wynika z następujących pozycji:	-25 119	283
Bilansowa zmiana stanu zapasów	-26 449	-1 236
Różnice kursowe	1 330	1 519
Zmiana należności wynika z następujących pozycji, z wyjątkiem wyłączenia należności z tytułu podatku dochodowego:	-5 219	134
Zmiana stanu należności wynikająca z bilansu	-4 586	-252
Wyłączenie należności z tytułu podatku dochodowego	1 290	-201
Różnice kursowe	-1 923	587
Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem zobowiązań finansowych, wynika z następujących pozycji:	24 148	7 450
Zmiana stanu zobowiązań wynikająca z bilansu	25 698	9 502
Zmiana stanu zobowiązań inwestycyjnych	-409	-295
Różnice kursowe	2 239	2 046
Zmiana stanu zobowiązań leasingowych	-5 269	-3 014
Wycena instrumentów pochodnych	1 887	-788
Zmiana stanu aktywów i zobowiązań kontraktowych wynika z następujących pozycji:	-14 198	-42 409
bilansowa zmiana stanu aktywów i zobowiązań kontraktowych	-15 290	-45 125
Różnice kursowe	1 092	2 716
Zmiana stanu walutowych instrumentów pochodnych wynika z:	-633	683
bilansowa zmiana stanu aktywów	-1 276	310
kapitał z aktualizacji wyceny	2 530	-415
bilansowa zmiana stanu zobowiązań	-1 887	788

Wpływy z tytułu dotacji w bieżącym roku obrotowym wyniosły 523 tys. PLN, a w roku poprzednim 849 tys. PLN złotych.

PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ

	2022	2021
Wpływy ze zbycia wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych	1 524	1 622
Sprzedaż środka trwałego nr AOO/00419	1 331	-
Sprzedaż środka trwałego nr 452/01130	52	1 017
Sprzedaż środka trwałego nr 741/00278	-	96
Sprzedaż środka trwałego nr 452/01045	-	227
Sprzedaż środków trwałych pracownikom	65	-
Pozostałe	76	282
Inne wpływy z aktywów finansowych	51	216
Inne wpływy z aktywów finansowych	51	216
Inne wydatki z aktywów finansowych	-35	-80
Inne wydatki z aktywów finansowych	-35	-80
Wydatki inwestycyjne na wartości niematerialne i rzeczowe aktywa trwałe	-13 207	-10 312
Prace rozwojowe	-4 012	-3 531
Komputery i licencje	-1 586	-1 211
Fotowoltaika	-1 077	-
Budowa i modernizacja hal i budynków administracyjnych	-2 538	-2 759
Maszyny i urządzenia	-1 765	-1 110
Samochody	-126	-85
Pozostałe aktywa trwałe	-2 103	-1 616
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	-11 667	-8 554

Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Uzgodnienie zobowiązań z tytułu zadłużenia do przepływów z działalności finansowej według stanu na 31.12.2022## Nota 27. INFORMACJE O PODMIOTACH POWIĄZANYCH

Transakcje pomiędzy podmiotami powiązanymi związane były z działalnością bieżącą spółek, nie odbiegały od warunków rynkowych.

Nota 28. WYNAGRODZENIE KLUCZOWEGO PERSONELU

Do głównej kadry kierowniczej Grupy SECO\WARWICK zaliczamy członków Zarządu oraz członków Rady Nadzorczej.

85 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Wynagrodzenia ZARZĄDU:

Imię i nazwisko	Wynagrodzenie danego okresu	Inne świadczenia	Naliczone koszty programu motywacyjnego	Łączne wynagrodzenie danego okresu
31 12 2022 w tys. PLN
Sławomir Woźniak	548	549	444	1 541
Piotr Walasek	387	255	218	859
Earl Good	1 104	250	223	1 578
Bartosz Klinowski	387	311	218	916
Razem	2 426	1 365	1 103	4 894
31 12 2021
Sławomir Woźniak	480	365	262	1 107
Jarosław Talerzak (1)	130	43	-	173
Piotr Walasek	360	250	87	697
Earl Good	1 162	-	87	1 249
Bartosz Klinowski	360	215	87	662
Razem	2 492	873	524	3 888

(1)Prezentowane wynagrodzenie dotyczy okresu sprawowania funkcji w Zarządzie, tj. okresu od 1 stycznia 2021 roku do 27 kwietnia 2021 r.

Wynagrodzenie Rady Nadzorczej:

Imię i nazwisko	Razem wynagrodzenie	31.12.2022
Andrzej Zawistowski, w tym:	332	325
- z tytułu pełnienia funkcji Przewodniczącego Rady Nadzorczej	212	205
- z tytułu umowy o świadczenie usług doradczych (1)	120	120
Jeffrey Boswell, w tym:	196	169
- z tytułu umowy o pracę (2)	196	169
Henryk Pilarski (3)	22	54
Marcin Murawski	43	45
Jacek Tucharz (4)	17	42
Robert Jasiński (5)	25	-
Maciej Karnicki (6)	38	-
Razem	673	635

(1) Z tytułu Umowy o współpracy zawartej pomiędzy spółką SECO/WARWICK S.A. a Panem Andrzejem Zawistowskim prowadzącym działalność gospodarczą USŁUGI DORADCZE Andrzej Zawistowski. Przedmiotem umowy z dnia 2 stycznia 2020 roku jest współpraca w zakresie świadczenia usług doradztwa technicznego i rozwoju produktów.
(2) Z tytułu umowy o pracę pomiędzy spółką SECO/WARWICK Corp. a Panem Jeffrey’em Boswell.
(3) Pan Henryk Pilarski pełnił funkcję w Radzie Nadzorczej do 25 maja 2022 roku.
(4) Pan Jacek Tucharz pełnił funkcję w Radzie Nadzorczej do 25 maja 2022 roku.
(5) Pan Robert Jasiński pełni funkcję w Radzie Nadzorczej od 25 maja 2022 roku.
(6) Pan Maciej Karnicki pełni funkcję w Radzie Nadzorczej od 25 maja 2022 roku.

86 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Nota 29. INSTRUMENTY FINANSOWE

Wyszczególnienie	Kategoria zgodnie z MSSF 9	Wartość bilansowa 31.12.2022	Maksymalne narażenie na ryzyko kredytowe w 2022 r. 31.12.2021
Aktywa finansowe
Pożyczki udzielone	WwZK	-	-
Należności handlowe oraz pozostałe należności	WwZK	106 382	102 167
Należności długoterminowe	WwZK	1 830	1 830
Instrumenty zabezpieczające	WwWGpWF	1 214	35
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	WwZK	73 900	54 225
Zobowiązania finansowe krótkoterminowe
Krótkoterminowe kredyty bankowe	WwZK	58 047	33 370
Zobowiązania z tytułu leasingu	WwZK	5 414	4 589
Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania	WwZK	77 565	56 690
Instrumenty zabezpieczające	WwWGpWF	1 984	3 782
długoterminowe
Długoterminowe kredyty bankowe	WwZK	7 948	12 585
Instrumenty zabezpieczające	WwWGpWF	0	90
Zobowiązania z tytułu leasingu	WwZK	18 396	13 950

WwZK - wycena wg zamortyzowanego kosztu, WwWGpWF – Wycena w wartości godziwej przez wynik finansowy.
*W przypadku instrumentów pochodnych służących jako instrumenty zabezpieczające wycena jest ujmowana w wyniku finansowym poprzez przychody lub koszty finansowe proporcjonalnie do zaawansowania procentowego realizacji kontraktu zabezpieczanego. Nie występują istotne różnice pomiędzy wartością bilansową a wartością godziwą aktywów i zobowiązań finansowych.

87 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Pozycje przychodów, kosztów, zysków i strat ujęte w rachunku zysków i strat/ sprawozdaniu z całkowitych dochodów w podziale na kategorie instrumentów finansowych

Rok 2022

	Pozostałe przychody/ (koszty) z tytułu odsetek	Zyski/ (straty) z tytułu różnic kursowych	Rozwiązanie/ (utworzenie) odpisów aktualizujących	Zyski/ (straty) z tytułu wyceny	Zyski/ (straty) z rozliczenia instrumentów finansowych	Zyski/ (straty) z zaprzestania ujmowania aktywów finansowych
Aktywa finansowe
Pożyczki udzielone	41	-	-	-	-	-
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe	206	1 022	-	-805	-	-
Należności długoterminowe	-	-	-	-	-	-
Pochodne instrumenty finansowe	-	-	-	444	270	-
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	165	2 439	-	80	-	-
RAZEM	413	3 461	-	-281	270	-

	Pozostałe przychody/ (koszty) z tytułu odsetek	Zyski/ (straty) z tytułu różnic kursowych	Rozwiązanie/ (utworzenie) odpisów aktualizujących	Zyski/ (straty) z tytułu wyceny	Zyski/ (straty) z rozliczenia instrumentów finansowych
Zobowiązania finansowe krótkoterminowe
Krótkoterminowe kredyty bankowe	-4 980	7	-	-4	-	-
Zobowiązania z tytułu leasingu	-1 054	-	-	-	-	-
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania	-155	-426	-	237	-	-
Instrumenty zabezpieczające	-	-	-	141	-5 321	-
długoterminowe
Długoterminowe kredyty bankowe	-	-	-	-	-	-
Zobowiązania z tytułu leasingu	-	-	-	-	-	-
Instrumenty zabezpieczające	-	-	-	48	-	-
RAZEM	-6 189	-420	-	426	-5 321	-

88 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Pozycje przychodów, kosztów, zysków i strat ujęte w rachunku zysków i strat/ sprawozdaniu z całkowitych dochodów w podziale na kategorie instrumentów finansowych

Rok 2021

	Pozostałe przychody/ (koszty) z tytułu odsetek	Zyski/ (straty) z tytułu różnic kursowych	Rozwiązanie/ (utworzenie) odpisów aktualizujących	Zyski/ (straty) z tytułu wyceny	Zyski/ (straty) z rozliczenia instrumentów finansowych	Zyski/ (straty) z zaprzestania ujmowania aktywów finansowych
Aktywa finansowe
Pożyczki udzielone	89	-	-29	-	-	-
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe	87	765	127	-537	-	-
Należności długoterminowe	-	-	-	-	-	-
Pochodne instrumenty finansowe	-	-	-	-219	383	-
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	113	414	-	-385	-	-
RAZEM	289	1 179	98	-1 140	383	-

	Pozostałe przychody/ (koszty) z tytułu odsetek	Zyski/ (straty) z tytułu różnic kursowych	Rozwiązanie/ (utworzenie) odpisów aktualizujących	Zyski/ (straty) z tytułu wyceny	Zyski/ (straty) z rozliczenia instrumentów finansowych
Zobowiązania finansowe krótkoterminowe
Krótkoterminowe kredyty bankowe	-874	-	-	-3	-	-
Zobowiązania z tytułu leasingu	-691	-	-	-	-	-
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania	-166	-360	-	541	-	-
Instrumenty zabezpieczające	-	-	-	-512	-3 028	-
długoterminowe
Długoterminowe kredyty bankowe	-	-	-	-	-	-
Zobowiązania z tytułu leasingu	-	-	-	-	-	-
Instrumenty zabezpieczające	-	-	-	48	-	-
RAZEM	-1 731	-360	-	-77	-3 028	-

89 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Zmiany zobowiązań wynikających z działalności finansowej

Rok 2022

	1 stycznia 2022	zmiany wynikające z przepływów pieniężnych z działalności finansowej	zwiększenia z tytułu leasingu	skutki zmian kursów walutowych	skutki wyceny instrumentów zabezpieczających	31 grudnia 2022
Oprocentowane kredyty i pożyczki (długoterminowe)	12 585	-4 638	-	-	-	7 948
Zobowiązania z tytułu leasingu (długoterminowe)	13 950	-1 363	6 184	-375	-	18 396
Oprocentowane kredyty i pożyczki (krótkoterminowe)	33 370	24 591	-	86	-	58 047
Zobowiązania z tytułu leasingu (krótkoterminowe)	4 589	-3 072	3 897	-	-	5 414
Pochodne instrumenty finansowe	3 782	-	-	-	-1 797	1 984
Razem zobowiązania wynikające z działalności finansowej	68 276	15 518	10 082	-289	-1 797	91 790

Rok 2021

	1 stycznia 2021	zmiany wynikające z przepływów pieniężnych z działalności finansowej	zwiększenia z tytułu leasingu	skutki zmian kursów walutowych	skutki wyceny instrumentów zabezpieczających	31 grudnia 2021
Oprocentowane kredyty i pożyczki (długoterminowe)	10 690	1 895	-	-	-	12 585
Zobowiązania z tytułu leasingu (długoterminowe)	16 908	-3 532	906	-331	-	13 952
Oprocentowane kredyty i pożyczki (krótkoterminowe)	21 321	15 723	-	163	-	37 207
Zobowiązania z tytułu leasingu (krótkoterminowe)	4 647	-259	200	-	-	4 589
Pochodne instrumenty finansowe	3 084	-	-	-	788	3 872
Razem zobowiązania wynikające z działalności finansowej	56 650	13 828	1 106	-168	788	72 204

90 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Ujawnienia dotyczące hierarchii pomiaru wartości godziwej, która odzwierciedla znaczenie danych wejściowych wykorzystywanych przy pomiarze wartości godziwej zawarte są w tabeli.Niniejsza nota zawiera objaśnienia osądów i szacunków dokonywanych przy określaniu wartości godziwej aktywów finansowych ujmowanych i wycenianych w wartości godziwej w sprawozdaniu finansowym. W celu wyjaśnienia wiarygodności danych wejściowych zastosowanych do ustalenia wartości godziwej Grupa zaliczyła swoje aktywa i zobowiązania finansowe do trzech poziomów określonych w standardach rachunkowości. Objaśnienie każdego poziomu znajduje się pod tabelą.

	2022			2021
	Poziom 1	Poziom 2	Poziom 3	Poziom 1	Poziom 2	Poziom 3
PLN’000	PLN’000	PLN’000	PLN’000	PLN’000	PLN’000	PLN’000
Aktywa finansowe
Pochodne instrumenty finansowe	-	1 214	-	-	35	-
Walutowe kontrakty terminowe typu forward	-	1 214	-	-	35	-
Razem	-	1 214	-	-	35	-
Zobowiązania finansowe krótkoterminowe
Walutowe kontrakty terminowe typu forward	-	1 984	-	-	3 782	-
Razem	-	1 984	-	-	3 782	-

W ciągu roku obrotowego nie wystąpiły jakiekolwiek przeniesienia pomiędzy 1, 2 i 3 poziomem wartości godziwej w odniesieniu do powtarzalnych pomiarów wartości godziwej. Grupa stosuje zasadę ujmowania przeniesień pomiędzy poziomami hierarchii wartości godziwej na koniec okresu sprawozdawczego.

91
Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Poziom 1: Wartość godziwa instrumentów finansowych stanowiących przedmiot obrotu na aktywnych rynkach (takich jak notowane pochodne instrumenty finansowe i kapitałowe papiery wartościowe) wynika z ich notowań na koniec okresu sprawozdawczego. Ceną notowań rynkowych wykorzystywaną dla wyceny aktywów finansowych posiadanych przez Grupę jest bieżący kurs kupna. Instrumenty takie zalicza się do poziomu 1

Poziom 2: Wartość godziwą instrumentów finansowych niestanowiących przedmiotu obrotu na aktywnym rynku (na przykład instrumenty pochodne na rynku pozagiełdowym) określa się przy zastosowaniu odpowiednich technik wyceny, które w najszerszym możliwym zakresie wykorzystują obserwowalne dane rynkowe i w jak najmniejszym stopniu polegają na szacunkach w zakresie jednostki. Jeżeli wszystkie istotne dane wejściowe niezbędne dla godziwej wyceny instrumentu można faktycznie zaobserwować, instrument jest zaliczany do poziomu 2.

Poziom 3: Jeżeli co najmniej jeden rodzaj znaczących danych wejściowych nie stanowi obserwowalnych danych rynkowych, instrument zalicza się do poziomu 3. Takimi instrumentami są nienotowane kapitałowe papiery wartościowe. Techniki stosowane do wyceny instrumentów finansowych obejmują:
 korzystanie z notowań rynkowych lub notowań maklerskich dla podobnych instrumentów,
 w przypadku swapów procentowych – wartość bieżąca szacunkowych przyszłych przepływów pieniężnych w oparciu o możliwe do zaobserwowania krzywe dochodowości,
 w przypadku terminowych transakcji walutowych (forward) – wartość bieżąca przyszłych przepływów pieniężnych na podstawie terminowych kursów wymiany walut na dzień bilansowy,
 w przypadku opcji walutowych – modele wyceny opcji (np. model Blacka-Scholesa),
 w przypadku innych instrumentów finansowych – analiza zdyskontowanych przepływów pieniężnych.
Wszystkie w ten sposób określone szacunki wartości godziwej są zaliczane do poziomu 2, za wyjątkiem nienotowanych kapitałowych papierów wartościowych, należności z tytułu zapłaty warunkowej oraz pewnych kontraktów pochodnych, których wartość godziwa została ustalona na podstawie wartości bieżącej, a stopy dyskonta zostały skorygowane o ryzyko kontrahenta i własne ryzyko kredytowe.

Nota 30. STRUKTURA ZATRUDNIENIA

Wyszczególnienie	31.12.2022	31.12.2021
Pracownicy produkcyjni i zakładów produktowych	629	566
Pracownicy administracyjni	199	185
Pracownicy przebywający na urlopach wychowawczych	2	3
Razem	830	754

Nota 31. PREZENTACJA DZIAŁALNOŚCI ZANIECHANEJ
W roku 2022 nie wystąpiła działalność zaniechana.

92
Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Nota 32. ZARZĄDZANIE KAPITAŁEM
Głównym celem zarządzania kapitałem w Grupie jest utrzymanie dobrego ratingu kredytowego i bezpiecznych wskaźników kapitałowych, które wspierałyby działalność operacyjną Grupy i zwiększały wartość dla jej akcjonariuszy. Grupa zarządza strukturą kapitałową i w wyniku zmian warunków ekonomicznych wprowadza do niej zmiany. W celu utrzymania lub skorygowania struktury kapitałowej, Spółka może zmienić wypłatę dywidendy dla akcjonariuszy, zwrócić kapitał akcjonariuszom lub wyemitować nowe akcje. W roku zakończonym dnia 31 grudnia 2022 roku nie wprowadzono żadnych zmian do celów, zasad i procesów obowiązujących w tym obszarze. Grupa monitoruje stan kapitałów stosując wskaźnik dźwigni, który jest liczony jako stosunek zadłużenia netto do sumy kapitałów powiększonych o zadłużenie netto. Do zadłużenia netto Grupa wlicza oprocentowane kredyty i pożyczki oraz zobowiązania z tytułu leasingu finansowego, pomniejszone o środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych. Wskaźnik dźwigni finansowej na koniec roku kształtuje się następująco:

	Stan na 31.12.2022	Stan na 31.12.2021
PLN’000	PLN’000	PLN’000
Zadłużenie	89 805	68 331
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	-73 900	-54 225
Zadłużenie netto	15 905	14 106
Kapitał własny	224 073	193 502
Stosunek zadłużenia netto do kapitału własnego	7,10%	7,29%

Poziom wskaźnika zadłużenia netto do kapitału własnego wynika z konserwatywnego podejścia Zarządu Grupy do zadłużenia. Zgromadzone środki pieniężne wykorzystywane są do działalności operacyjnej Grupy. Wartość wskaźnika jest na poziomie oczekiwanym przez Grupę. Poziom wskaźnika, w którym Grupa chce pozostać obejmuje przedział 5-15%.

Nota 33. CELE I POLITYKA ZARZĄDZANIA RYZYKIEM FINANSOWYM
Grupa Kapitałowa SECO/WARWICK w ramach działalności operacyjnej i finansowej jest narażona na ryzyka związane przede wszystkim z posiadanymi instrumentami finansowymi. Ryzyko to można określić jako ryzyko rynkowe w skład, którego wchodzi ryzyko walutowe, ryzyko stopy procentowej, ryzyko płynności oraz ryzyko kredytowe. Grupa zarządza ryzykiem finansowym w celu ograniczenia niekorzystnego wpływu zmian kursów walutowych i stóp procentowych, jak również stabilizacji przepływów pieniężnych oraz zapewnienia odpowiedniego poziomu płynności i elastyczności finansowej. Zasady zarządzania ryzykiem finansowym w Grupie są ustalane przez Zarząd jednostki dominującej. W ramach procesu zarządzania ryzykiem opracowano oraz wdrożono system ekspercki do rachunkowości zarządczej. Na bazie miesięcznych raportów monitorowane są kluczowe parametry ryzyka na poziomie operacyjnym oraz finansowym dla spółek grupy.

33.1. Ryzyko walutowe
Grupa ze względu na aktywną i szeroką obecność na rynkach zagranicznych zawierają określone transakcje dotyczące sprzedaży, zakupu denominowane w walutach obcych.Grupa zawiera transakcje terminowe typu forward, zabezpieczając kursy budżetowe kontraktów. Grupa posiada również kredyty i inne zobowiązania finansowe denominowane w walucie obcej. W związku z tym pojawia się ryzyko wahań kursów walut.

93
Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Aktywa oraz zobowiązania finansowe wyrażone w walutach obcych, przeliczone na PLN kursem zamknięcia obowiązującym na dzień bilansowy przedstawiają się następująco:

	Stan na 31.12.2022	Stan na 31.12.2022	Stan na 31.12.2021	Stan na 31.12.2021
	w walucie	w PLN	w walucie	w PLN
Zobowiązania
EUR	5 608	26 302	6 397	29 423
USD	13 189	58 057	5 076	20 608
Aktywa
EUR	25 217	118 263	28 068	129 097
USD	29 640	130 468	13 807	56 056
Nominał instrumentu zabezpieczającego
- dotyczy transakcji sprzedaży waluty
EUR	11 122	52 161	21 115	97 116
USD	6 823	30 033	7 859	31 908

Grupa jest przede wszystkim narażona na ryzyko związane z walutą EUR oraz USD.

Poniżej przedstawiono analizę wrażliwości wyniku finansowego oraz innych całkowitych dochodów w odniesieniu do aktywów oraz zobowiązań finansowych oraz wahań kursu EUR do PLN, USD do PLN. Analiza zakłada:
- kurs na dzień bilansowy 31.12.2022
- wzrost kursu walutowego + 10%
- spadek kursu walutowego - 10%

Kurs waluty na dzień 31.12.2022	kurs wymiany	wzrost kursu walutowego +10%	spadek kursu walutowego -10%
USD	4,4018	0,4402	-0,4402
EUR	4,6899	0,4690	-0,4690

Kurs waluty na dzień 31.12.2021	kurs wymiany	wzrost kursu walutowego +10%	spadek kursu walutowego -10%
USD	4,0600	0,4060	-0,4060
EUR	4,5994	0,4599	-0,4599

Ekspozycja na ryzyko walutowe ulega zmianom w ciągu roku w zależności od wolumenu transakcji przeprowadzanych w walucie. Niemniej poniższą analizę wrażliwości można uznać za reprezentatywną dla określenia ekspozycji na ryzyko walutowe.

94
Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Wpływ na kapitał własny

	Wpływ waluty USD	Wpływ waluty USD	Wpływ waluty EUR	Wpływ waluty EUR
	Okres zakończony	Okres zakończony	Okres zakończony	Okres zakończony
	31.12.2022	31.12.2021	31.12.2022	31.12.2021
AKTYWA
Wzrost kursu walutowego 10%	17 050	9 609	12 013	13 096
Spadek kursu walutowego -10%	-17 050	-9 609	-12 013	-13 096
ZOBOWIĄZANIA I KREDYTY
Wzrost kursu walutowego 10%	-8 809	-5 252	-7 846	-12 654
Spadek kursu walutowego -10%	8 809	5 252	7 846	12 654
RAZEM
Wzrost kursu walutowego 10%	8 241	4 357	4 167	442
Spadek kursu walutowego -10%	-8 241	-4 357	-4 167	-442

Wpływ na wynik finansowy

	Wpływ waluty USD	Wpływ waluty USD	Wpływ waluty EUR	Wpływ waluty EUR
	Okres zakończony	Okres zakończony	Okres zakończony	Okres zakończony
	31.12.2022	31.12.2021	31.12.2022	31.12.2021
AKTYWA
Wzrost kursu walutowego 10%	13 047	5 606	11 826	12 910
Spadek kursu walutowego -10%	-13 047	-5 606	-11 826	-12 910
ZOBOWIĄZANIA I KREDYTY
Wzrost kursu walutowego 10%	-8 809	-5 252	-7 846	-12 654
Spadek kursu walutowego -10%	8 809	5 252	7 846	12 654
RAZEM
Wzrost kursu walutowego 10%	4 238	354	3 980	256
Spadek kursu walutowego -10%	-4 238	-354	-3 980	-256

33.2.# 33.3. Ryzyko stóp procentowych

Spółki Grupy Kapitałowej korzystają z oprocentowanych kredytów. Kredyty w równowartości 65 995 tys. PLN oraz zobowiązania leasingowe w kwocie 8 792 tys. PLN są oprocentowane wg zmiennych stóp procentowych, podczas gdy 15 018 tys. PLN zobowiązań leasingowych jest oprocentowanych wg stałej stopy procentowej. W związku z powyższym narażona jest na ryzyko stopy procentowej. Szacunek ryzyka przedstawiono na bazie wzrostu/spadku stopy procentowej odsetek o 1%.

Wpływ na wynik finansowy brutto	+ 1%/- 1%	+ 1%/- 1%
Rok zakończony 31 grudnia 2022
Zobowiązania leasingowe	+/- 88
Pozostałe zobowiązania finansowe wyceniane wg zamortyzowanego kosztu (kredyty)	+/- 660
Rok zakończony 31 grudnia 2021
Zobowiązania leasingowe		+/- 63
Pozostałe zobowiązania finansowe wyceniane wg zamortyzowanego kosztu (kredyty)		+/- 491

95
Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Celem zarządzania ryzykiem stopy procentowej jest ograniczenie do poziomu akceptowalnego przez Grupę niekorzystnego wpływu zmian rynkowych stóp procentowych na przepływy pieniężne.

33.3. Ryzyko związane z płynnością

Ryzyko płynności jest to ryzyko napotkania trudności w realizacji zobowiązań finansowych. Proces zarządzania ryzykiem płynności w Grupie polega na prognozowaniu przyszłych przepływów pieniężnych, analizie poziomu aktywów płynnych w relacji do przepływów pieniężnych, monitorowaniu wskaźników płynności opartych na pozycjach bilansowych oraz utrzymywaniu dostępu do różnych źródeł finansowania na poziomie poszczególnych spółek Grupy. Grupa zarządza ryzykiem płynności również przez utrzymywanie otwartych i niewykorzystanych linii kredytowych. Tworzą one rezerwę płynności i zabezpieczają wypłacalność i elastyczność finansową. Grupa uznaje kredyty bankowe jako instrumenty finansowe, które mogą potencjalnie powodować koncentrację ryzyka płynności ponieważ Grupa współpracuje z wybranymi instytucjami finansowymi. Kredyty bankowe stanowią na dzień 31 grudnia 2022 roku 19% pozycji zobowiązania krótkoterminowe (na dzień 31 grudnia 2021 roku: 17%). Tabela poniżej przedstawia zobowiązania finansowe Grupy na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 roku wg daty zapadalności na podstawie umownych płatności. Spółka posiada niewykorzystane linie kredytowe w wysokości 47 679 tys. PLN, które podsumowano w nocie nr 20 niniejszego sprawozdania.

31.12.2022

	Do 1 roku	1-2 lata	2-3 lata	3-4 lata	4-5 lat	powyżej 5 lat	Razem (bez dyskonta)	Wartość bilansowa
Zobowiązania handlowe	84 699	-	-	-	-	-	84 699	84 699
Leasing	5 414	7 641	4 107	2 410	1 569	9 032	30 173	23 810
Instrumenty pochodne	1 984	-	-	-	-	-	1 984	1 984
Oprocentowane kredyty i pożyczki	58 047	4 724	2 187	1 036	-	-	65 995	65 995
Pozostałe zobowiązania	-	-	-	-	-	-	-	-
RAZEM	150 145	12 365	6 294	3 446	1 569	9 032	182 851	176 488

31.12.2021

	Do 1 roku	1-2 lata	2-3 lata	3-4 lata	4-5 lat	powyżej 5 lat	Razem (bez dyskonta)	Wartość bilansowa
Zobowiązania handlowe	62 382	90	-	-	-	-	62 472	62 472
Leasing	4 589	3 501	2 480	2 658	1 197	10 412	24 837	18 539
Instrumenty pochodne	3 731	90	-	-	-	-	3 821	3 821
Oprocentowane kredyty i pożyczki	37 207	5 335	3 222	3 222	806	-	49 792	49 792
Pozostałe zobowiązania	51	-	-	-	-	-	51	51
RAZEM	107 960	9 016	5 702	5 880	2 003	10 412	140 973	134 674

33.4. Ryzyko kredytowe

Grupa zawiera transakcje wyłącznie z renomowanymi firmami o dobrej zdolności kredytowej. Wszyscy klienci, którzy pragną korzystać z kredytów kupieckich, poddawani są procedurom wstępnej weryfikacji. Ponadto, dzięki bieżącemu monitorowaniu stanów należności, narażenie Grupy na ryzyko nieściągalnych należności jest nieznaczne. W odniesieniu do innych aktywów finansowych Grupy, takich jak instrumenty pochodne, ryzyko kredytowe Grupy powstaje w wyniku niemożności dokonania zapłaty przez drugą stronę umowy, a maksymalna ekspozycja na to ryzyko równa jest wartości bilansowej tych instrumentów.

96
Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Grupa monitoruje ryzyko utraty wartości innych aktywów finansowych poprzez wykonywanie testów na utratę wartości zdyskontowanych przepływów pieniężnych. Natomiast w przypadku aktywów kontraktowych dokonuje się analizy indywidualnej oraz odpisu w ramach uproszczonego modelu opisanego w kolejnym akapicie. Grupa stosuje model uproszczony kalkulacji odpisów z tytułu utraty wartości dla należności handlowych (bez względu na termin zapadalności). Oczekiwana strata kredytowa jest kalkulowana w momencie ujęcia należności w sprawozdaniu z sytuacji finansowej oraz jest aktualizowana na każdy kolejny dzień kończący okres sprawozdawczy, w zależności od ilości dni przeterminowania danej należności. Dla celów oszacowania oczekiwanej straty kredytowej dla należności od odbiorców Grupa wykorzystuje macierz rezerw oszacowaną w oparciu o historyczne poziomy spłacalności należności od kontrahentów. Grupa uwzględnia informacje dotyczące przyszłości w stosowanych parametrach modelu szacowania strat oczekiwanych, poprzez korektę bazowych współczynników prawdopodobieństwa niewypłacalności. Oczekiwana strata kredytowa dla należności od odbiorców jest kalkulowana w momencie ujęcia należności w sprawozdaniu z sytuacji finansowej oraz jest aktualizowana na każdy kolejny dzień kończący okres sprawozdawczy, w zależności od ilości dni przeterminowania danej należności. Struktura wiekowa należności została przedstawiona w nocie 16. Wyliczenie współczynników odpisów aktualizujących dla poszczególnych kategorii przeterminowań należności handlowych zostało dokonane na bazie dwuletniego historycznego okresu referencyjnego. Stworzona została matryca obejmująca kwartalne współczynniki przejść należności między kategoriami przeterminowania dla 8 kolejnych kwartałów historycznych. Dla najdłuższego rozpatrywanego okresu przeterminowania (powyżej 180 dni) wzięto również pod uwagę współczynnik naprawy (tzw. cure) odzwierciedlający odzyski z należności uznanych uprzednio za nieodzyskiwalne. Współczynniki te zostały następnie uśrednione i na tej podstawie wyliczono ostateczne parametry odpisów aktualizujących dla poszczególnych kwartalnych kategorii przeterminowania, których wartości rosną od 2,29% dla należności nieprzeterminowanych do 56,78% dla należności przeterminowanych powyżej 180 dni. Znaczący wzrost ryzyka występuje w przypadku przeterminowania należności powyżej 180 dni. Wynika to ze specyfiki działalności Grupy oraz branży, w której działa - charakteryzującej się dłuższymi terminami płatności. Jednakże, wydłużenie terminu przeterminowania płatności nie wpływa na zdolność Grupy do spłacania zobowiązań i nie zwiększa ryzyka kredytowego. Grupa na bieżąco monitoruje ryzyka związane z możliwymi konsekwencjami dłuższych terminów płatności. W bieżącym okresie Grupa nie dokonywała korekt wyliczonych współczynników o oczekiwane przyszłe zmiany w zakresie ściągalności należności (tzw. forward looking adjustments), gdyż w ocenie zarządu wyliczenie na bazie ostatnich 8 kwartałów w odpowiednim stopniu odzwierciedla spodziewane poziomy strat kredytowych posiadanego portfela należności.

Nota 34. PROGRAM MOTYWACYJNY

Uchwalenie Programu Motywacyjnego dla członków kadry kierowniczej Grupy Kapitałowej SECO/WARWICK na lata 2022-2024. Program Motywacyjny SECO/WARWICK S.A. W dniu 16 grudnia 2021 roku Rada Nadzorcza uchwałą nr 1/2021 określiła cele jednostkowe na rok 2022 dla uczestników Programu Motywacyjnego, o czym Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 21/2021 z dnia 17 grudnia 2021 roku. Osiągnięcie celów jednostkowych warunkuje przyznanie uczestnikom Programu uprawnień wynikających z Programu, przy jednoczesnym warunku pozostaniu przez nich w stosunku pracy ze Spółką w okresie od 1 stycznia 2022 roku do 31 grudnia 2022 roku. Cele te dotyczą wskaźników finansowo-operacyjnych poszczególnych spółek zależnych, jednostek organizacyjnych związanych z poszczególnymi technologiami lub całej Grupy Kapitałowej, w zależności od funkcji pełnionej przez danego uczestnika Programu.

97
Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Koszty poniesione w 2022 roku w związku z Programem Motywacyjnym za lata 2022-2024 wyniosły 1 460 tys. PLN. Koszty poniesione okresie 2022 roku w związku z Programem Motywacyjnym 2018-2020 wyniosły 65 tys. PLN. Łącznie w 2022 roku ujęto 1 525 tys. PLN kosztów z tytułu nabywania uprawnień beneficjentów programu, w 2021 roku 648 tys. PLN. .

Nota 35. SPRAWY SĄDOWE

Firma Seco/Warwick Corporation (SWC) z siedzibą w Pensylwanii w Stanach Zjednoczonych wraz z Podmiotem Trzecim, który nie jest powiązany z SECO/WARWICK (Podmiot Trzeci), są stronami sporu sądowego z firmą Liberty Mutual Insurance (LMI), w ramach którego żądają od LMI dodatkowych limitów ubezpieczeniowych tytułem kontynuacji polis ubezpieczenia odpowiedzialności cywilnej za produkty wystawianych na rzecz Podmiotu Trzeciego w latach 1982–1986. SWC i Podmiot Trzeci żądają pokrycia roszczeń zgłaszanych przeciwko nim w związku z procesami sądowymi o szkody osobowe spowodowane przez produkt, wszczętymi przez osoby prywatne, które twierdzą, że doznały uszczerbku na zdrowiu spowodowanego przez azbest w wyniku ekspozycji na produkty Podmiotu Trzeciego wytwarzane przez poprzedników SWC i Podmiotu Trzeciego w latach 1958–1984 (Roszczenia Związane z Azbestem). Spółka SWC została zawiązana dopiero w 1984 r. Do 2006 roku spółka SWC nie należała do grupy kapitałowej SECO/WARWICK. SWC i Podmiot Trzeci zeznały przed sądem, że umowa ubezpieczenia zawarta z LMI przewiduje dodatkową ochronę obejmującą Roszczenia Związane z Azbestem, w tym także koszty ugód zawartych ze stronami poszkodowanymi i koszty obsługi prawnej związane z weryfikacją zasadności roszczeń i negocjowaniem warunków ugody. LMI stoi na stanowisku, że limity ubezpieczenia zostały wyczerpane z uwagi na szczególne postanowienia zawarte w polisie. SWC i Podmiot Trzeci nie zgadzają się z interpretacją treści umowy ubezpieczenia przedstawioną przez LMI.## Nota 36. ROZLICZENIA PODATKOWE

Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom (na przykład sprawy celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów administracyjnych, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i sankcji. Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres pięciu lat, począwszy od końca roku, w którym nastąpiła zapłata podatku. W wyniku przeprowadzanych kontroli dotychczasowe rozliczenia podatkowe Grupy mogą zostać powiększone o dodatkowe zobowiązania podatkowe.

98 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Zdaniem Zarządu na dzień 31 grudnia 2022 roku nie istniała potrzeba utworzenia odpowiednich rezerw na rozpoznane i policzalne ryzyko podatkowe. Spółka reguluje zobowiązania podatkowe na bieżąco.

Nota 37. ZDARZENIA PO DNIU BILANSOWYM

Zdarzenia po dniu bilansowym nie wystąpiły.

Nota 38. WYNAGRODZENIE BIEGŁYCH REWIDENTÓW

W roku 2022 Spółka korzystała z wybranych usług firmy audytorskiej takich jak: badanie rocznego jednostkowego sprawozdania finansowego SECO/WARWICK S.A., skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej SECO/WARWICK, przeglądu półrocznego jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego, a także z oceny sprawozdania o wynagrodzeniach Rady Nadzorczej oraz Zarządu. Ponadto, firma audytorska przeprowadziła również badanie sprawozdań finansowych trzech spółek zależnych- SWS, SWR i Retech.

Listę podmiotów uprawnionych do przeglądu półrocznych oraz badania rocznych pakietów konsolidacyjnych spółek Grupy SECO/WARWICK na potrzeby konsolidacji przedstawia poniższa tabela.

Nazwa spółki z Grupy SECO/WARWICK	Nazwa podmiotu uprawnionego do badania sprawozdania finansowego
SECO/WARWICK S.A.	KPMG Audyt Sp. z o.o. sp. k.
Retech Systems LLC	KPMG Audyt Sp. z o.o. sp. k.
SECO/WARWICK Retech	KPMG Huazhen LLP Branch
SECO/WARWICK Services	KPMG Audyt Sp. z o.o. sp. k.

Łączną wysokość wynagrodzenia podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych za lata 2022 i 2021 przedstawia poniższa tabela.

Wynagrodzenie podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych za lata 2022 i 2021.

Rodzaj usługi	Wynagrodzenie za rok 2022 w tys. PLN	Wynagrodzenie za rok 2021 w tys. PLN
Badanie rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego	598	450
Przegląd skonsolidowanego sprawozdania finansowego	217	190
Pozostałe usługi	23	20
Razem	838	660

99 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

Data: 27 kwietnia 2023 roku

Prezes Zarządu- Sławomir Woźniak
Członek Zarządu- Bartosz Klinowski
Członek Zarządu- Earl Good
Członek Zarządu- Piotr Walasek

100 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 12 do 100 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego

AI assistant

Seco/Warwick S.A. — Annual Report (ESEF) 2022

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA DO 31 GRUDNIA 2022 ROKU

SPIS TREŚCI

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW (kontynuacja)

ZYSK NA JEDNĄ AKCJĘ

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (kontynuacja)

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH (dane sporządzone w tys. PLN)

Grupa Kapitałowa SECO/WARWICK Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM (dane sporządzone w tys. PLN)

Grupa Kapitałowa SECO/WARWICK Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022

INFORMACJA DODATKOWA DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2022 ROKU

I. INFORMACJE OGÓLNE

PASYWA

Konsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku

1. Informacje ogólne o Spółce

3. Okresy prezentowane

4. Skład organów jednostki dominującej

5. Firma audytorska

6. Znaczący Akcjonariusze jednostki dominującej

7. Spółki zależne

Graficzna prezentacja Grupy Kapitałowej

II. ZATWIERDZENIE SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

III. WPŁYW WOJNY W UKRAINIE NA SYTUACJĘ GRUPY

WOJNA W UKRAINIE

1. Podstawa sporządzenia

2. Założenie kontynuacji działalności gospodarczej

3. Zdarzenia po dacie bilansu

V. ZASADY KONSOLIDACJI

1) Jednostki zależne

2) Kapitały i transakcje dotyczące akcjonariuszy niesprawujących kontroli

3) Jednostki stowarzyszone

4) Jednostki pozostające pod wspólną kontrolą

5) Spółki objęte skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym

VI. OPIS PRZYJĘTYCH ZASAD (POLITYKI) RACHUNKOWOŚCI, W TYM METOD WYCENY AKTYWÓW I PASYWÓW ORAZ PRZYCHODÓW I KOSZTÓW

Podsumowanie istotnych polityk rachunkowości

Prezentacja sprawozdania z sytuacji finansowej

Prezentacja sprawozdania z całkowitych dochodów

Zysk przypadający na jedną akcję

Wartości niematerialne

Wartość firmy

Rzeczowe aktywa trwałe

Rzeczowe aktywa trwałe w budowie

Nieruchomości inwestycyjne

Aktywa finansowe

Klasyfikacja aktywów finansowych

Wycena na moment początkowego ujęcia

Wycena po początkowym ujęciu

Instrumenty dłużne – aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

Ujmowanie i wycena zobowiązań finansowych

Zobowiązania z tytułu kredytów

Zobowiązania handlowe

Rachunkowość zabezpieczeń

Zapasy

Podatek odroczony

Informacje ogólne oraz noty objaśniające

Rezerwy

Świadczenia pracownicze

Płatności w formie akcji

Zasady rachunkowości

Wynagrodzenia w formie akcji

Akcje własne

Aktywa kontraktowe

Zobowiązania kontraktowe

Koszty kontraktowe

Dotacje projektów rozwojowych

Przychody

Identyfikacja umowy z klientem

Identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia

Cena transakcyjna

Przypisanie ceny transakcyjnej do zobowiązań do wykonania świadczenia

Spełnianie zobowiązań do wykonania świadczenia

Przekazanie kontroli w miarę upływu czasu

Przekazanie kontroli w określonym momencie

Metody pomiaru spełnienia zobowiązania

Zaliczki na poczet umowy

Ujęcie przychodów na dzień bilansowy

Leasing

Seco/Warwick S.A. Annual Report (ESEF) 2022