Raghsa S.A. — Share Issue/Capital Change 2009

Jan 15, 2009

ACTA DE ASAMBLEA EXTRAORDINARIA DE ACCIONISTAS Nº 82: En la ciudad de Buenos Aires a los 14 días del mes de enero de 2009, siendo las 11.00 horas, se reúnen en su sede social de la Avenida Corrientes 447, Piso 5º, los Accionistas de RAGHSA Sociedad Anónima, cuya nómina consta en el Libro Depósito de Acciones y Registro de Asistencia a Asambleas Generales Nº 2, Folio 38 y que representan el 100% del Capital Social con derecho a voto, uno por si y cinco representados, bajo la presidencia del Presidente del Directorio de la Sociedad, Señor Moisés Khafif. Se encuentra presente en representación de los miembros de la Comisión Fiscalizadora, la Dra. Haydee E. Laksman, y el Dr. Gustavo Podestá en representación de la Bolsa de Comercio de Buenos Aires. El Señor Presidente declara abierto el acto para tratar el siguiente Orden del Día: “1º) Designación de dos accionistas para firmar el Acta. 2º) Consideración de la capitalización de aportes irrevocables efectuados a la Sociedad”.

Se pasa a tratar el primer punto del Orden del Día: “1º) Designación de dos accionistas para firmar el Acta.” Toma la palabra el Sr. Moisés Khafif quien propone se designe al Dr. Pablo L. Cavallaro en representación de la Sra. Gloria Btesh de Khafif y a él mismo para que suscriban el Acta. Se aprueba por unanimidad la moción.

Se pasa a tratar el segundo punto del Orden del Día: “2º) Consideración de la capitalización de aportes irrevocables efectuados a la Sociedad.” Manifiesta el Sr. Presidente que es necesario capitalizar el aporte irrevocable integrado según el acuerdo firmado el 16 de junio de 2008 con el accionista Isaac Morris Dabah por US$ 15.000.000 (dólares estadounidenses quince millones), equivalentes a $ 44.670.000 (pesos cuarenta y cuatro millones seiscientos setenta mil) al tipo de cambio Banco Nación comprador al cierre del día 23 de julio de 2008 (fecha de la aceptación por el Directorio del acuerdo de suscripción). Se ha resuelto capitalizar la suma de $ 6.000.000 (pesos seis millones), equivalente a 6.000.000 de acciones ordinarias nominativas de un voto por acción, con una prima de emisión por acción de $ 6,445 (pesos seis con 445/1000), siendo el total de la prima de emisión de $ 38.670.000 (pesos treinta y ocho millones seiscientos setenta mil); aumentando por consiguiente el capital social original de la sociedad en la suma de $ 6.000.000 (pesos seis millones), que sumando el capital original de la sociedad asciende a un total de $ 122.371.827 (pesos ciento veintidós millones trescientos setenta y un mil ochocientos veintisiete), y estará representado por 122.371.827 (ciento veintidós millones trescientos setenta y un mil ochocientos veintisiete) acciones de clase única. Por tal motivo corresponde emitir acciones de $ 1,- valor nominal cada una, ordinarias nominativas no endosables de 1 voto por acción. Dicho aumento de capital será suscripto por el Sr. Isaac Morris Dabah. Tras un breve debate se aprueba por unanimidad la moción. El Sr. Presidente manifiesta que teniendo en cuenta la emisión de las acciones que debe realizarse a efectos de concretar el aumento del capital social aprobado, los restantes accionistas deben manifestar si hacen expresa renuncia al derecho de preferencia. La moción es aprobada por unanimidad renunciando los accionistas por si o por sus representantes al derecho de preferencia.

Luego de la capitalización de los aportes irrevocables el Capital Social queda compuesto de la siguiente forma:

Accionistas	Clases de acciones	Cantidad de acciones previo a la emisión	Suscripción	Nuevo Capital Social	% Capital
Moisés Khafif	única	107.042.852		107.042.852	87,473%
Gloria Btesh de Khafif	única	444.091		444.091	0,363%
Isaac Khafif	única	1.858.721		1.858.721	1,519%
Elena Chammah	única	1.858.721		1.858.721	1,519%
Edgardo Khafif	única	3.308.721		3.308.721	2,704%
Isaac Dabah y/o Ivette Dabah	única	1.858.721	6.000.000	7.858.721	6,422%
Totales		116.371.827		122.371.827

Tras un breve debate se aprueba por unanimidad lo expuesto y se decide que resulta conveniente delegar en el Directorio, las tareas referidas a la emisión de las 6.000.000 de acciones y la inscripción del aumento del Capital Social. Dicha moción se aprueba por unanimidad.

No habiendo más asuntos que tratar se levanta la sesión siendo las 11.40 horas.

Firmado: Moisés Khafif y Pablo L. Cavallaro

Héctor Emilio Salvo

Director

RAGHSA Sociedad Anónima