Oil Terminal S.A.

Quarterly Report • May 13, 2019

Str. Caraiman nr. 2, Cod Poștal: 900117; CONSTANȚA, ROMÂNIA
Capital Social: 58.243.025,30 RON; R.C. J/13/512/1991; C.U.I. - 2410163
Tel.: 0040 241 702600; Fax: 0040 241 694833; Telex: 14210; office@oil-terminal.con www.oil-terminal.com

150 9001 BUREAU VERITAS
Certification

$\overline{1}$

RAPORTUL ADMINISTRATORILOR

Societății OIL TERMINAL SA

pentru Trim. I 2019 încheiat la data de 31 martie 2019

CUPRINS

1. PREZENTAREA SOCIETĂȚII
1.1. Date de identificare raport și emitent
2. SITUAȚIA ECONOMICO-FINANCIARĂ LA 31.03.2019
2.1 Situația poziției financiare interimare la 31.03.2019
2.2 Situația rezultatului global interimar pentru perioada de 3 luni încheiată la 31.03.2019 6
2.3 Situația interimară a fluxurilor de trezorerie la 31.03.2019
3. ANALIZA ACTIVITĂȚII SOCIETĂȚII
3.1. Cheltuieli de capital
3.2. Indicatori economico-financiari
4. ALTE ASPECTE
4.1 Litigii
4.2 Structura actionariatului
4.3 Administratorii societății
4.4 Membrii conducerii executive
4.5 Evenimente semnificative în perioada ianuarie-martie 2019
4.6 Evenimente ulterioare perioadei de 3 Iuni încheiată la 31.03.2019 16
4.7 Prezentarea situațiilor financiare interimare simplificate
5. TRANZACȚII SEMNIFICATIVE
5.1 Tranzacții cu entități deținute de stat
5.2 Tranzacții conform Ordin Ministru delegat pentru energie nr.704/18.08.2014 19
5.3 Tranzacții conform art. 52 din OUG 109/2011 cu modificările și completările ulterioare. 20
5.3.1 Informarea acționarilor cu privire la tranzacțiile încheiate cu administratorii ori directorii,
cu angajații, cu acționarii care dețin controlul asupra societății sau o societate controlată de
aceștia, conform art. 52 alin. (3) litera a) din OUG 109/2011 cu modificările și completările
ulterioare
5.3.2 Informarea acționarilor cu privire la tranzacțiile încheiate cu o altă întreprindere publică
ori cu autoritatea publică tutelară, care intră sub incidența art. 52 alin. (3) litera b) din OUG
109/2011 cu modificările și completările ulterioare
5.4 Tranzacții conform art. 234 alin. 1 lit. i) din Regulamentul ASF nr. 5/2018 22

1. PREZENTAREA SOCIETĂȚII

1.1 Date de identificare raport și emitent

Raportul trimestrial întocmit în conformitate cu

Data raportului

Denumirea societății

Sediul social

Număr de telefon / fax

Cod unic de înregistrare la Oficiul Registrului Comertului

Număr de ordine în Registrul Comerțului

Capitalul social subscris și vărsat

Piața reglementată pe care se tranzactionează valorile mobiliare emise

Principalele caracteristici ale valorilor mobiliare emise

Reglementări contabile aplicabile

Auditarea

Moneda de raportare

art.67 din Legea nr.24/2017 privind emitentii de instrumente financiare și operațiuni de piață coroborat cu art.130 din Regulamentul ASF nr.5/2018 privind emitenții de instrumente financiare și operațiuni de piață, Anexa nr.13

09 mai 2019

OIL TERMINAL SA

Str. Caraiman nr. 2, Constanta

0040 241 702600 / 0040 241 694833

RO 2410163

J/13/512/1991

58.243.025,30 Lei

Bursa de Valori București, categoria Standard

582.430.253 acțiuni cu valoare nominală de 0,10 lei/acțiune, nominative, indivizibile, cu drepturi de vot egale, liber tranzacționabile la Bursa de Valori București sub simbolul OIL

Ordinul MFP nr. 2844/2016 pentru aprobarea Reglementărilor contabile conforme cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară

Situații financiare interimare simplificate întocmite la data de 31.03.2019 revizuite

Leul românesc (RON) - toate sumele prezentate sunt în RON, dacă nu este indicat altfel

Raportul administratorilor neexecutivi pentru trim.I 2019 încheiat la 31.03.2019 este întocmit pe baza situațiilor financiare interimare simplificate revizuite la 31.03.2019 întocmite în conformitate cu Standardul International de Contabilitate 34 - "Raportarea Financiară Interimară".

2. SITUAȚIA ECONOMICO-FINANCIARĂ la 31.03.2019

Nivelul principalilor indicatori bugetari realizați comparativ cu nivelul planificat prin BVC și cu aceeași perioadă a anului precedent

Indicatori	UM	BVC Trim I 2019	Realizat Trim I 2019	Realizat / BVC Trim I 2019 $\triangle$ $\blacktriangledown$ %)	Realizat Trim I 2018	Realizat Trim I 2019/2018 $(\triangle \blacktriangledown \% )$
0		1	2	$3 = 2/1$	4	$5 = 2/4$
EBITDA	Mil lei	0,95	4,58	▲ 482,1%	3,05	▲ 150,2%
Cantități totale	Mii to	1.263	1.255	$\Psi$ 99,4%	1.445	$\P$ 86,9%
Venituri exploatare	Mil lei	35,4	36,6	▲ 103,4%	34,1	▲ 107,3%
Cheltuieli exploatare	Mil lei	37,9	35,4	$\P$ 93.4%	33,5	▲ 105,7%
Cheltuieli exploatare	%CA	107,3%	96,9%	$-10,4$ p.p.	99,1%	$-2,2$ p.p.
Marja profit brut	% CA	$-8,5%$	2,1%	$+ 10,6 p.p.$	0,5%	$+1,6$ p.p.
Productivitate valorică	Lei/pers	35.939	39.003	▲ 108,5%	35.205	▲ 110,8%
Nr mediu salariați	Pers.	985	939	$\P$ 95,3%	968	$\P$ 97,0%
Investiții - dom public	Mii lei	1.441	1.457	▲ 101,1%	2.698	$\blacktriangledown 54,0\%$
Investiții - societate	Mii lei	1.140	1.142	▲ 100,2%	2.698	$\Psi$ 42,3%

2.1 Situația poziției financiare interimare la 31 martie 2019

		- 1ei -
Elemente patrimoniale	31 martie 2019 (revizuită)	31 decembrie 2018 (auditată)
0	1	1
ACTIVE
ACTIVE IMOBILIZATE
Imobilizări necorporale	9.490.637	3.860.536
Imobilizări corporale	490.085.986	493.059.993
Imobilizări corporale în curs de execuție	18.559.747	16.516.506
Imobilizări financiare	639.923	531.404
Total Active imobilizate	518.776.293	513.968.439
ACTIVE CIRCULANTE
Stocuri	965.458	456.427
Clienți și conturi asimilate	12.907.552	16.005.581
Alte creante	3.765.646	3.520.795
Impozite și taxe de recuperat	480.443
Numerar și echivalente de numerar	9.725.705	7.948.994
Total Active circulante	27.844.804	27.931.797
TOTAL ACTIVE	546.621.097	541.900.236
CAPITALURI PROPRII ȘI DATORII CAPITALURI PROPRII
Capital social	58.243.025	58.243.025
Alte elemente de capitaluri proprii	(3.257.283)	(3.257.283)
Rezerve din reevaluare	232.347.173	232.347.173
Rezerve legale	5.127.105	5.127.105
Alte rezerve	174.715.402	174.715.402
Surplus realizat din rezerve din reevaluare	6.615.332	6.615.332
Rezultat reportat reprezentând profit
nerepartizat	45.768
Rezultat reportat färä IAS 29	396.930	396.930

Rezultat reportat provenit din corectarea erorilor contabile	(25.839.366)	(25.839.366)
Profit curent	535.479	281.240
Repartizarea profitului		(235.471)
Total capitaluri proprii	448.929.565	448.394.087
DATORII PE TERMEN LUNG
Imprumuturi pe termen lung	37.072.220	37.065.514
Alte împrumuturi și datorii asimilate	4.202.167
Datorii privind impozit pe profit amânat	32.201.864	32.201.864
Total datorii pe termen lung	73.476.251	69.267.378
DATORII CURENTE
Imprumuturi termen lung-partea pe	3.226.983	2.390.419
curentă
Datorii comerciale	7.217.988	7.759.454
Datorii privind impozite și taxe	5.249.421	6.457.724
Alte datorii curente	5.627.045	4.153.516
Total datorii curente	21.321.437	20.761.113
TOTAL DATORII	94.797.688	90.028.491
Provizioane	2.851.949	3.433.479
Subvenții pentru investiții	41.895	44.179
TOTAL CAPITALURI PROPRII SI DATORII	546.621.097	541.900.236
Activ net contabil	451.823.409	451.871.745

Total Active imobilizate

În perioada 01.01.2019 - 31.03.2019 valoarea netă a imobilizărilor necorporale și corporale a crescut cu 0,92% față de 31.12.2018, respectiv, cu suma de 4.699.335 lei, astfel:

• +6.093.304 lei active aferente drepturilor de utilizare a activelor luate în leasing
• 446.642 lei amortizarea activelor aferente drepturilor de utilizare a activelor luate în leasing $\sim$
• $\ddot{}$ 1.250 lei intrări licente
• 17.811 lei amortizare alte imobilizări necorporale $\bullet$
• 554.442 lei transferuri din activele în curs $\bullet$ $+$
• 3.528.449 lei amortizare imobilizări corporale
• +2.597.684 lei cheltuieli de investiții pentru imobilizări corporale în curs de execuție
• $\bullet$ 554.443 lei transferuri la activele imobilizate

În conformitate cu prevederile OMFP nr.3456/2018, începând cu 01 ianuarie 2019 Societatea a recunoscut dreptul de utilizare a activelor suport sub forma unei imobilizări necorporale în contul "Active aferente drepturilor de utilizare a activelor luate în leasing" și o datorie în contul "Alte împrumuturi și datorii asimilate", rezultată din contractele de leasing, în valoare de 6.093.304 lei.

Cheltuiala cu amortizarea activelor aferente drepturilor de utilizare a activelor luate în leasing înregistrată în trimestrul I 2019 este în valoare de 446.642 lei.

Valoarea totală a cheltuielilor de investiții înregistrate la 31.03.2019 este de 2.598.934 lei, din care:

• 2.597.684 lei cheltuieli de investiții pentru imobilizări corporale
• 1.250 lei cheltuieli de investiții pentru imobilizări necorporale.

La 31.03.2019 soldul privind imobilizările financiare (639.923 lei) a crescut cu 20,4% față de 31.12.2018 (cu 108.519 lei mai mult) ca urmare a constituirii unei garanții în favoarea Companiei Naționale Administrația Porturilor Maritime (637.246 lei la 31.03.2019 față de 528.727 lei la 31.12.2018).

Active circulante

La 31.03.2019 activele circulante totale au înregistrat o scădere cu 0,3% față de 31.12.2018 determinată, în principal, de scăderea soldului clienților la sfârșitul Trim I 2019 comparativ cu soldul la 31 decembrie 2018.
Menționăm, că în luna martie 2019 rafinăria Petrotel Lukoil a intrat în revizie tehnică planificată pentru o pe de 30 de zile.

Capitaluri proprii și datorii

Datorii pe termen lung

La 31.03.2019 datoriile pe termen lung înregistrează o creștere cu 6,1% (4,21 mil.lei) față de 31.12.2018 (69,27 mil.lei) pe seama înregistrării altor împrumuturi și datorii asimilate rezultate din contractele de leasing (4,2 mil.lei). Societatea are calitatea de locatar (utilizator) în baza unui număr de șase contracte de leasing.

Datoria înregistrată în contul "Alte împrumuturi și datorii asimilate", rezultată din contractele de leasing, rămasă în sold la 31.03.2019 este în valoare de 5.680.406 lei și se prezintă astfel:

-datorie curentă 1.478.239 lei

-datorie mai mare de an 4.202.167 lei.

Datorii curente

La 31.03.2019 datoriile curente au înregistrat o creștere cu 2,7% față de 31.12.2018, în principal pe seama înregistrării altor împrumuturi și datorii asimilate rezultate din contractele de leasing operațional (1,48 mil.lei). Mentionăm, că la 31.03.2019 societatea nu înregistrează datorii restante fată de bugetul de stat, bugetul asigurărilor sociale. bugetul local, institutii financiar bancare, furnizorii de investitii, furnizori pentru prestări de servicii si livrări de bunuri, salariati, alti terti.

Capitaluri proprii

Urmare înregistrării în trimestrul I 2019 a profitului net în valoare de 535.479 lei, societatea prezintă în poziția financiară o creștere a capitalurilor proprii cu aceeasi valoare. Provizioane

Soldul provizioanelor (valoare totală de 2.851.949 lei) este în scădere cu 16.9% (581.530 lei) fată de 31.12.2018 datorità reversării unor provizioane pentru litigii (769.150 lei, din care: 6.891 lei pentru litigii și 762.259 lei pentru beneficiile angaiatilor) si constituirii unor provizioane pentru litigii în valoare de 187.620 lei.

Structura provizioanelor în sold la 31.03.2019, în valoare de 2.851.949:

• Provizioane pentru litigii în valoare de 1.542.753 lei $\bullet$
• Provizioane pentru beneficiile angaiatilor în valoare de 336.425 lei constituite conform prevederilor CCM
• Provizioane pentru participarea salariatilor la profitul anului 2018 în valoare de 5.086 lei $\blacksquare$
• Alte provizioane în legătură cu contractul de mandat reprezentând componenta variabilă pentru administratorii neexecutivi si directorii cu mandat în valoare de 967.685 lei (inclusiv, contributia asiguratorie de muncă datorată de angajator).

Indicatori bursieri ai societătii

Informatiile prezentate privind indicatorii bursieri ai societății Oil Terminal SA la 31.03.2019 au fost preluate din Buletinul lunar Martie 2019 comunicat de BVB.

La 29.03.2019 acțiunile au fost tranzacționate la valoarea de 0,1358 lei/actiune (pret de închidere).

Informații emisiune
Număr total acțiuni	582.430.253
Valoare nominală	0,1000
Capital social	58.243.025,30
Indicatori bursieri la 31.03.2018 conform BVB
Capitalizare	79.094.028,36
PER	15,89
P/BV	0,17
EPS	0,01
DIVY	5,70
Dividend brut (2017)	0,007745

2.2 Situația rezultatului global interimar pentru perioada de 3 luni încheiată la 31 martie 2019

	31 martie 2019 (revizuită)	31 martie 2018 (revizuită)
Venituri din prestarea de servicii	36.011.468	33.503.220
Venituri din vânzarea produselor reziduale	553,386	429.453
Alte venituri din exploatare	647.063	800.775
Cheltuieli materiale	(1.249.840)	(1.784.763)
Cheltuieli cu energia și apa	(1.612.535)	(1.073.321)
Cheltuieli cu personalul	(20.295.328)	(17.715.491)
Cheltuieli cu servicii executate de terți	(3.040.276)	(3.623.189)
Cheltuieli cu amortizarea	(3.992.901)	(3.151.364)
Alte cheltuieli de exploatare	(5.843.781)	(6.826.738)
Rezultat din exploatare	1.177.256	558.582
Venituri financiare	153.006	43.167
Cheltuieli financiare	(569.415)	(426.737)
Venituri și cheltuieli financiare	(416.409)	(383.570)

Rezultat brut al exercițiului	760.847	175.012
Cheltuieli privind impozitul pe profit	(225.368)	(158.314)
Rezultat net al exercițiului	535,479	16.698
Rezultat global total	535.479	16.698
Rezultatul pe acțiune (lei/acțiune)	0,000919	0,000029
Rezultatul pe acțiune diluat (lei/acțiune)	0,000919	0,000029

Indicatori economico-financiari realizați pentru perioada de 3 luni încheiată la 31.03.2019. comparativ cu nivelul planificat prin proiect BVC

Indicatori	BVC (mii lei)	Realizat (mii lei)	$\triangle$ $\blacktriangledown$ %
0		2	$3 = 2/1$
Cifra de afaceri netă	35,325	36.565	▲ 103,5
Venituri din exploatare	35.400	36.624	▲ 103,5
Cheltuieli de exploatare	37.900	35.447	$\P(93,5)$
Rezultat exploatare	(2.500)	1.177	$A - 47,1$
EBITDA	954	4.582	480,3
Venituri financiare	82	153	▲ 186,6
Cheltuieli financiare	600	569	$\Psi$ 94,8
Rezultat financiar	(518)	(416)	$\P(80,3)$
Venituri totale	35.482	36.777	▲ 103,6
Cheltuieli totale	38.500	36.016	93,5
Rezultat brut	(3.018)	761	$A - 25,2$
Rezultat net	(1.846)	536	$\triangle$ - 29.0

Indicatorii financiari realizați la 31.03.2019 comparativ cu nivelul planificat prin proiect BVC arată următoarea evoluție:

• $\bullet$ cifra de afaceri s-a majorat cu 3,5% datorită creșterii cu 2,5% a veniturilor din servicii prestate
• veniturile totale sunt mai mari cu 3,6%
• $\ddot{\phantom{1}}$ cheltuielile de exploatare sunt în scădere cu 6,5%

profitul brut realizat în sumă de 761 mii lei este mai mare cu 3.779 mii lei comparativ cu nivelul planificat prin BVC. Astfel, ca urmare a depășirii veniturilor planificate cu 3,6% și pe seama reducerii cheltuielilor totale cu 6.5%, de la o pierdere planificată în sumă de 3.018 mii lei, la finele trim 1 2019 societatea înregistrează un profit brut în sumă de 761 mii lei.

După deducerea impozitului pe profit în sumă de 225 mii lei, profitul net este în sumă de 536 mii lei, cu 2.382 mii lei peste prevederile bugetate (profit net realizat 536 mii lei față de pierdere netă planificată de 1.846 mii lei). Mentionăm, că impozitul pe profitul realizat este mai mare cu 1.397 mii lei comparativ cu nivelul estimat pentru Trim I 2019 ca urmare a faptului că veniturile din provizioanele înregistrate (care reprezintă venituri neimpozabile) au fost cu 54,1% mai mici față de nivelul bugetat (bugetat 2.216 mii lei, realizat 1.018 mii lei).

EBITDA a crescut de 4,8 ori (+3.628 mii lei)

Indicatori economico-financiari realizați la 31.03.2019 comparativ cu 31.03.2018

Indicatori	Trim I 2019 (mii lei)	Trim I 2018 (mii lei)	2019 / 2018 $(A \vee \% )$
Ω			$3 = 1/2$
Cifra de afaceri netă	36,565	33.783	▲ 108,2
Venituri exploatare	36.624	34.078	A 107,5
Cheltuieli exploatare	35.447	33.519	▲ 105,8
Profit exploatare	1.177	559	$\triangle$ 210,6
EBITDA	4.582	3.054	$A$ 150,0
Venituri financiare	153	43	▲ 355,8

Profit net	536	17	▲ 3152,9
Profit brut	761	175	A 434,9
Cheltuieli totale	36.016	33.946	▲ 106,1
Venituri totale	36.777	34.121	▲ 107,8
Rezultat financiar	(416)	(384)	$\triangle$ 108,3
Cheltuieli financiare	569	427	▲ 133,3

În perioada ianuarie-martie 2019 cifra de afaceri înregistrează o creștere cu 8,2% față de 3 luni 2018, generată de majorarea cu 7,1% a veniturilor din serviciile prestate ca urmare aplicării tarifelor aprobate prin Ordinul ANRM nr.156/03.08.2018.

Programul fizic de prestatii

a1. Programul fizic de prestații realizat la 31.03.2019 comparativ cu nivelul aprobat

Indicatori	UM	BVC Trim I 2019	Realizat Trim I 2019	$\%$
				$4 = 3/2$
Cantități derulate, din care:	Mii to	1.263	1.255	99,4
Titei		686	721	▲ 105,1
Benzină		220	197	89,5
Motorină		209	186	$\P$ 89,0
Păcură		31	27	$\Psi$ 87,1
Produse chimice		117	124	106,0

Programul fizic realizat în trimestrul I 2019 a fost cu 0,6% mai mic față de nivelul planificat pentru 3 luni 2019.

a2. Programul fizic de prestații realizat în Trim I 2019 comparativ cu Trim I 2018

Indicatori	UM	Trim I 2019	Trim I 2018	$\blacktriangle$ $\blacktriangledown$ %
				$4=2/3$
Cantități derulate, din care:	Mii to	1.255	1.445	$\P(86, 9)$
Titei		721	757	$\sqrt{95,2}$
Benzină		197	300	965.7
Motorină		186	216	986,1
Păcură		27	45	$\blacktriangledown 60,0$
Produse chimice		124	127	97.6

Programul fizic realizat în Trim I 2019 a fost cu 13,1% mai mic față de nivelul realizat în Trim I 2018.

Venituri totale

i) Venituri din exploatare realizate la 31.03.2019 comparativ cu nivelul planificat BVC

Indicatori	UM	BVC Trim I 2019	Realizat Trim I 2019	$\triangle$ $\Psi$ %
O		2	3	$4 = 3/2$
Venituri din exploatare, din care:	Mii lei
Venituri vânzare produse reziduale		289	554	▲ 191,7
Venituri din servicii prestate		34.790	35.650	▲ 102,5
Venituri din chirii		120	214	A 178,3
Venituri din activități diverse		126	147	▲ 116,7
Venituri din penalități		15	38	$\triangle$ 253,3
Alte venituri din exploatare		60	21	$\Psi$ 35,0
Total venituri din exploatare	Mii lei	35.400	36.624	A 103,5

Veniturile din exploatare realizate au înregistrat o creștere cu 3,5% comparativ cu nivelul bugetat, pe seama veniturilor din servicii prestate, care dețin o pondere de 97,5% în cifra de afaceri.

ii) Venituri din exploatare realizate în Trim I 2019 comparativ cu Trim I 2018

Structură venituri din exploatare	UM	Trim I 2019	Trim I 2018	$\Psi$ %
			3	$4=2/3$
Venituri din exploatare, din care:	Mii lei
Venituri vânzare produse reziduale		554	280	▲ 197,9
Venituri din servicii prestate		35.650	33.275	$\triangle$ 107,1
Venituri din chirii		214	82	$\triangle 261,0$
Venituri din activități diverse		147	146	$\triangle$ 100,7
Venituri din penalități		38	15	$\triangle$ 253,3
Alte venituri din exploatare		21	280	$\blacktriangledown$ 7,5
Total venituri din exploatare	Mii lei	36.624	34.078	$\blacktriangle$ 107,5

Veniturile financiare realizate în Trim I 2019 în sumă de 153 mii lei sunt cu 86,6% mai mari față de BVC planificat și de 3,6 ori mai mari comparativ cu 31.03.2018.

Cheltuieli totale

La 31.03.2019 cheltuielile totale realizate înregistrează o economie de 6,5% (2.484 mii lei) față de nivelul planificat (36.016 mii lei realizat față de 38.500 planificat).

i) Cheituieli de exploatare realizate la 31.03.2019 comparativ cu nivelul planificat prin BVC:

Indicatori (mii lei)	BVC Trim I 2019	Realizat Trim I 2019	$\blacktriangle$ $\blacktriangledown$ %
		2	$3=2/1$
Cheltuieli materiale, din care:	1.768	1.250	$\P(70,7)$
- cheltuieli cu materialele consumabile, din care:	1.362	1.015	$\P(74,5)$
- cheltuieli cu combustibilul	323	304	$\P(94,1)$
Alte cheltuieli externe (cu energia și apa)	1.543	1.612	▲ 104,5
Cheltuieli cu personalul, din care:	21.142	20.295	$\blacktriangledown$ 96,0
- cheltuieli de natură salarială	20.390	19.548	$\P(95, 9)$
- alte cheltuieli cu personalul	752	747	$\Psi$ 99,3
Cheltuieli cu amortizarea imobilizărilor corporale și necorporale	3.718	3.546	$\Psi$ 95,4
Cheltuieli cu amortizarea activelor aferente drepturilor de utilizare a activelor luate în leasing	441	447	▲101,4
Cheltuieli cu prestațiile externe, din care:	7.821	8.144	▲ 104,1
- mentenanță (întreținere și reparații)	2.365	2.285	$\Psi$ 96,6
- redevență petrolieră	1.448	1.797	▲ 124,1
- alte servicii executate de terți	4.008	4.062	▲ 101,3
Ajustări și deprecieri pentru pierdere de valoare și provizioane, din care:	$-705$	$-588$	983,4
- cheltuieli privind ajustările și provizioanele	1.511	430	$\P(28,5)$
- venituri din provizioane și ajustări pentru depreciere sau pierderi de valoare	2.216	1.018	$\P(45,9)$
Alte cheltuieli de exploatare	2.172	741	$\P(34,1)$
Total cheltuieli de exploatare	37.900	35.447	793,5

Cheltuielile de exploatare realizate în perioada ianuarie-martie 2019 sunt în sumă de 35,4 mil.lei, fiind diminuate cu 6,5% față de nivelul bugetat. Astfel, cheltuielile cu materialele au scăzut cu 29,3%, reparațiile au scăzut cu 3,4% și cheltuielile cu personalul cu 4,0%.

ii) Cheltuieli de exploatare realizate în Trim I 2019 comparativ cu Trim I 2018

Indicatori (mii lei)	Trim I 2019	Trim I 2018	$\triangle$ $\nabla$ %
			$3 = 1/2$
Cheltuieli materiale, din care:	1.250	1.785	$\Psi$ 70.0
- cheltuieli cu materialele consumabile, din care:	1.015	1.451	$\nabla$ 70.0

- cheltuieli cu combustibilii	304	346	$\nabla 87,9$
Alte cheltuieli externe (cu energia și apa)	1.612	1.073	150,2 ▲
Cheltuieli cu personalul, din care:	20.295	17.716	$\blacktriangle$ 114,6
- cheltuieli de natură salarială	19.548	17.116	$\triangle$ 114,2
- alte cheltuieli cu personalul	747	600	$\blacktriangle$ 124,5
Cheltuieli cu amortizarea imobilizărilor corporale și necorporale	3.546	3.151	▲ 112,5
Cheltuieli cu amortizarea activelor aferente drepturilor de utilizare a activelor luate în leasing	447
Cheltuieli cu prestațiile externe, din care:	8.144	9.711	83,9
- mentenanță (întreținere și reparații)	2.285	3.377	967,7
- redevență petrolieră	1.797	1.359	$\blacktriangle$ 132,2
- alte servicii executate de terți	4.062	4.975	81,6 A.
Ajustări și deprecieri pentru pierdere de valoare și provizioane, din care:	$-588$	- 656	789,6
- cheltuieli privind ajustările și provizioanele	430	82	$\triangle$ 524,4
- venituri din provizioane și ajustări pentru depreciere sau pierderi de valoare	1.018	738	▲ 137,9
Alte cheltuieli de exploatare	741	739	100,3 A
Total cheltuieli de exploatare	35.447	33.519	105,8 Â.

Cheltuielile de exploatare realizate la 31.03.2019 înregistrează o creștere cu 5,8% față de aceeași perioadă a anului precedent, de la 33,5 mil.lei la 35,4 mil.lei.

Cheltuielile financiare realizate la 31.03.2019 sunt în sumă de 569 mii lei, mai mici cu 5,2% față de nivelul bugetat.

2.3 Situatia interimară a fluxurilor de trezorerie la 31 martie 2019

	Perioada de încheiată luni 3 la. 31.03.2019 (revizuite)	Perioada de 3 Iuni încheiată la 31.03.2018 (revizuite)
I Fluxuri de trezorerie din activitatea de exploatare
Profit net	535.479	16.698
Ajustări pentru elemente nemonetare
Amortizare și ajustări din deprecierea activelor imobilizate	3.992.901	3.151.364
(Profit) din cedarea activelor imobilizate		(64.270)
Miscarea netă a ajustărilor pentru active circulante	(6.667)	(134.484)
Miscarea netă a provizioanelor pentru riscuri și cheltuieli	(581.531)	(521.197)
Alte ajustări	2.346.685	(642.553)
Pierdere din diferente de curs valutar	(121.308)	79.831
Profit operațional înainte de alte modificări în capitalul circulant	5.630.080	1.868.691
(Creșteri) /Descreșteri în valoarea stocurilor	(509.031)	(826.635)
(Creșteri) /Descreșteri ale creanțelor	2.372.735	(195.073)
(Descreșteri) în valoarea datoriilor comerciale și de altă natură	(260.782)	(6.401.134)
Dobânzi încasate	1.148	612
Dobânzi plătite	(549.013)	(304.355)
Flux net de trezorerie din activitatea de exploatare	7.220.616	(5.841.196)
Il Flux de trezorerie utilizat în activitatea de investiții
Imobilizări corporale și necorporale	(8.692.238)	(5.396.001)
(Creșteri) în valoarea imobilizărilor pe termen lung	(108.519)	(106.409)
Trezoreria netă utilizată în activitatea de investiții	(8.800.757)	(5.502.410)
III Flux de trezorerie din activități de finanțare
Creșterea împrumuturilor pe termen scurt	(836.564)	$\Omega$
Creșterea /(Descreșterea) împrumuturilor pe termen lung	4.208.873	2.828.154
Dividende plătite	(15.457)	(19.727)
Flux de trezorerie din activități de finanțare	3.356.852	2.808.427
(Descreștere) netă de numerar și echivalente de numerar (I + II + III)	1.776.711	(8.535.179)
Valoarea numerarului și a echivalentelor de numerar la începutul anului	7.948.994	13.410.392
Valoarea numerarului și a echivalentelor de numerar la sfârșitul perioadei	9.725.705	4.875.213

3. ANALIZA ACTIVITĂȚII SOCIETĂTII

3.1 Cheltuieli de capital

Activitatea de investitii în cadrul Societății Oil Terminal SA se desfășoară pe două direcții principale:

• 1. Obiective de investitii pentru patrimoniul propriu al societătii
• 1. Obiective de investitii aferente domeniului public, conform Programului minimal privind reabilitarea si modernizarea terminalului petrolie, anexă la Acordul Petrolier de Concesiune încheiat cu Agenția Natională pentru Resurse Minerale.

Pentru anul 2019 cheltuielile pentru investiții sunt în sumă de 30.516 mii lei constituite la nivelul sursei de finanțare a investițiilor, din care rambursări de credite pentru investiții în sumă de 2.390 mii lei, iar cheltuieli de investitii în valoare de 28.126 mii lei.

La 31.03.2019 s-au înregistrat cheltuieli de investiții în valoare de 2.599 mii lei, în creștere cu 0,7% (18 mii lei) comparativ cu nivelul planificat pentru trimestrul I 2019 (2.581 mii lei).

Structura cheltuielilor de investiții realizate la 31.03.2019 comparativ cu nivelul planificat prin BVC

Nr.	Cheltuieli investiții (mii lei)	Trimestrul I 2019
crt.		BVC	Realizat	Diferente	$\frac{1}{6}$
0				$4 = 3 - 2$	$5 = 3/2$
	Cheltuieli pentru investiții, din care:	2.581	2.599	$+18$	100,7
	- investiții pentru patrimoniul propriu al societății	1.140	1.142	$+2$	100,2
2.	- investiții aferente domeniului public	1.441	1.457	$+16$	101,1

Valoarea totală a cheltuielilor de investiții realizate la 31.03.2019 este de 2.599 mii lei, din care 2.598 mii lei cheltuieli de investitii pentru imobilizări corporale și 1 mie lei cheltuieli de investiții pentru imobilizări necorporale (licente).

Principalele obiective de investitii realizate în Trim.I 2019:

• Domeniul Public al Statului

• Modernizare rezervor T30 (50.000 mc) SP Sud
• Modernizare chituci beton fascicul conducte T1 și T2 zona Azomures

• Domeniul Privat (Oil Terminal)

• Skiduri pentru măsurători fiscale produse petroliere $\bullet$
• Modernizare platformă betonată Magazia 93 SP Nord $\bullet$
• Estacadă metalică comună linia L2 și linia L3 rampă CF SP Sud
• Reabilitat locomotivă LDE 1250 CP 92530
• Modernizare platformă betonată între Casa de Pompe leșie Vâlcea și Rampa CF Linia 7 SP Port $\bullet$
• Proiectare linie CF nouă (L5) Rampă SP Sud
• Navă pentru depoluare bazin portuar $\bullet$
• Cameră infrarosu CA 1954

3.2 Indicatori economico-financiari

Denumirea indicatorului	Mod de calcul	Rezultat 31.03.2019	Rezultat 31.03.2018
1. Indicatorul lichidității curente	Active curente/ Datorii curente	1,31	1,44
2. Indicatorul gradului de	Capital împrumutat/ Capital propriu x 100	8,98	6,95
îndatorare (%)	Capital împrumutat/ Capital angajat x 100	8,24	6.50
3. Viteza de rotație a debitelor clienți (zile)	Sold mediu clienti/ Cifra de afaceri x 90 zile	35	34
4. Viteza de rotație a activelor imobilizate (rotatii)	Cifra de afaceri/ Active imobilizate	0,07	0,07

1. Indicatorul lichidității curente oferă garanția acoperirii datoriilor curente din activele curente.

2. Indicatorul gradului de îndatorare exprimă eficacitatea managementului riscului de credit, indicând potentiale probleme de finantare, de lichiditate, cu influente în onorarea angajamentelor asumate.

3. Viteza de rotatie a debitelor clienti exprimă eficacitatea societății în colectarea creanțelor sale, respectiv numărul de zile până la data la care debitorii își achită datoriile către societate.

4. Viteza de rotație a activelor imobilizate exprimă eficacitatea managementului activelor imobilizate, prin examinarea cifrei de afaceri generate de o anumită cantitate de active imobilizate.

4 ALTE ASPECTE

4.1 Litigii

La data de 31.03.2019 Societatea Oil Terminal SA este implicată într-un număr de 100 litigii în curs aflate pe rolul instantelor de judecată. În 35 de dosare are calitatea de pârât și în 65 de dosare are calitatea de reclamant sau parte care contestă.

Societatea inregistreaza la data de 31 martie 2019 provizioane pentru litigii în suma de 1.542.753 lei.

I. Dosar nr.1517/118/2012, creditor: Oil Terminal SA și debitor: SC Byotech Prod General, prin care pârâta este obligată la plata sumei totale de 251.185 lei.

Prin Sentința Civilă nr. 16622/24.10.2012, Judecatoria Constanța admite cererea de chemare în judecată formulată de reclamanta OIL TERMINAL SA în contradictoriu cu pârâta SC BYOTECH PROD GENERAL SRL. Obligă pârâta să plătească reclamantei suma de 164.066 lei reprezentând contravaloarea TVA aferentă accizei de 863.504 lei și suma de 87.119 lei reprezentând majorări de întârziere. Obligă pârâta să plătească reclamantei cheltuieli de judecată în sumă de 8.255,70 lei.

S-a formulat cerere de executare silită. Executorul a pus poprire pe toate conturile debitorului. Până la data prezentei nu s-a recuperat debitul din lipsă de fonduri.

Pentru acest dosar s-a constituit un provizion de 246.970 lei.

II. Dosar nr.11403/212/2011 aflat pe rolul Judecatoriei Constanta prin care reclamanții Iașar Ana, Iașar Tair, lasar Doina, lasar Sevinci, lasar Islam, lasar Esan, lasar Ghiulgean, lasar Sabria solicită obligarea pârâților Oil Terminal SA, Oil Prod SRL, Eco Petroleum SA la plata de daune materiale în cuantum de 30.000 lei și daune morale în valoare de 60.000 lei.

Prin Încheierea din 26.06.2013 se suspendă de drept cauza în temeiul art.36 din Legea nr.85/2006, datorită intrarii în insolvență a Oil Prod SRL.

Se poate formula recurs în termenul prevăzut de art. 244 indice 1 alin.2 din Codul de Procedură Civilă. Pentru acest dosar s-a constituit un provizion de 90.000 lei.

III. Dosar nr.3752/118/2016 aflat pe rolul Tribunalului Constanța, în contradictoriu cu Curtea de Conturi a României și care are ca obiect: Contestație împotriva Încheierii nr.35/19.05.2016 prin care Oil Terminal SA solicită anularea măsurilor dispuse de organul de control.

Acțiunea a fost depusă în 06.06.2016. Prin Sentința civilă nr.580/13.04.2018 Tribunalul Constanța a respins actiunea formulată de către Oil Terminal SA ca nefondată.

Oil Terminal SA a declarat recurs în termenul legal, recursul primind la Curtea de Apel Constanța nr. dosar 10/36/2019, cu primul termen de judecată în 17.04.2019.

Pentru acest dosar s-a înregistrat în contul Active contingente suma de 139.341 lei și în contul provizioane pentru litigii suma de 250 lei.

IV. Dosar nr.2884/245/2011 aflat pe rolul Judecătoriei Iași, în contradictoriu cu reclamantul SNTFC-CFR și pârâții Oil Terminal, Oscar Downstream SRL și CFR MARFĂ.

Acțiune în pretenții depusă de către SNTFC-CFR, RTF CĂLĂTORI IAȘI și SNTF CFR MARFĂ SA SUC IAȘI la Judecatoria lași în data de 27.11.2011 prin care reclamantele solicită instanței să se pronunțe o hotărâre prin care pârâtele SC Oscar Downstream SRL și Oil Terminal SA să fie obligate la plata sumei de 44.400,98 lei, reprezentând contravaloarea a 12.075 kg motorină. Cererea formează obiectul dosarului nr.2884/245/2011. Prin încheierea din data de 21.06.2011 instanța de judecată a suspendat soluționarea prezentei cauze până la soluționarea dosarului penal.

Litigiul a fost repus pe rol, iar prin Sentința civilă nr.14336/21.12.2018 instanța de judecată a respins ca neintemeiată, excepția lipsei calității procesuale pasive a pârâților OIL TERMINAL și OSCAR DOWNSTREAM SRL, invocată prin întâmpinare, a admis cererea de chemare în judecată formulată de reclamanta SNTFC-CFR RTF CALATORI IAȘI în contradictoriu cu pârâtul SNTF CFR MARFA SA SUC IAȘI, a obligat pârâtul SNTF CFR MARFA SA SUC IASI să achite reclamantei suma de 44.400,98 lei, a respins cererea de chemare în judecată formulată de reclamanta SNTFC-CFR, RTF CALATORI IAȘI în contradictoriu cu pârâții SUC. OIL TERMINAL CONSTANȚA și SC OSCAR DOWNSTREAM SRL, ca neintemeiată, a respins cererea de chemare

în garanție a numitei OIL TERMINAL CONSTANTA, formulată de pârâta SC OSCAR DOWNSTREAM SRL. ca ramasă fără obiect și a obligat pârâtul SNTF CFR MARFĂ SA SUC IASI să achite reclamantei suma de 2.387 lei, reprezentând cheltuieli de judecată-taxa judiciară de timbru. Hotărârea poate fi atacată cu recurs în termen de 15 zile de la comunicare, sentinta civilă a fost comunicată în 04.04.2019. Pentru acest dosar s-a constituit un provizion în valoare de 44.401 lei.

V. Dosar nr.4010/87/2015 aflat pe rolul Tribunalului Teleorman, în contradictoriu cu Interagro SRL și are ca obiect: insolvența. Oil Terminal SA a formulat cerere de înscriere la masa credală pentru suma de 1.557.336,05 lei.

Prin hotărârea nr.317/16.06.2016, instanța a pronunțat următoarea soluție:

• "Admite cererea de abținere și înlocuire a administratorului judiciar, formulată de ZRP Insolvency SPRL.

• Dispune înlocuirea administratorului judiciar provizoriu reprezentat de consorțiul administratorilor judiciari format din CITR Filiala București SPRL și ZRP Insolvency SPRL cu administratorul judiciar provizoriu CITR Filiala Bucuresti SPRL.

• Respinge ca neîntemeiată excepția inadmisibilității cererii de conexare invocată de creditorul Cabinet Avocat Ciobanu Crina Ionela.

• Respinge ca neîntemeiată excepția tardivității cererii de conexare invocată de creditorul SC AUTOCORA SRL. - Admite cererea de conexare.

• Dispune trimiterea dosarului nr.4010/87/2015 și a dosarelor asociate privind pe debitoarea SC INTERAGRO SRL către Tribunalul București, sectia a VII-a Civilă, instanța mai întâi învestită cu soluționarea dosarului nr.36095/3/2015 privind pe debitoarea SC INTERAGRO SA".

Prin hotărârea nr.1617/13.10.2016, Curtea de Apel București a respins apelurile formulate de apelantele SC AUTOCORA SRL și SC INTERAGRO SRL, ca nefondate.

Hotărârea este definitivă și nu a fost comunicată. ANAF a formulat apel. Prin Hotărârea nr.204/02.02.2017 instanța a respins apelul ca nefondat.

Dosarul nr.36095/3/2015, aflat pe rolul Tribunalului Bucuresti iar la termenul din data de 05.10.2018, instanta a pronuntat următoarea soluție intermediară. Admite cererile debitorului SC INTERAGRO SA prin administrator special Cadâr Marcel și administratorului judiciar C.I.T.R. Filiala Ilfov SPRL. În temeiul art.132 alin. 2 Legea nr.85/2014 dispune prelungirea termenului de depunere a planului de reorganizare cu 30 de zile, iar următorul termen de judecată în data de 06.05.2019.

Hotărârea este executorie și atacabilă cu apel în 7 zile de la comunicare.

Pentru acest dosar s-a constituit o ajustare pentru deprecierea creanței în valoare de 1.557.336 lei.

VI. Dosar nr.2380/118/2013 și Dosar nr.2380/118/2013/a7 aflate pe roul Tribunalului Constanța debitor Oil Prod SRL. S-a formulat inițial cerere de înscriere la masa credală cu suma de 242.498,99 lei.

La termenul din 02.06.2014 s-a dispus intrarea în faliment, adresa de informare în data de 04.06.2014.

Ulterior la termenul din 19.08.2014-instanța a rămas în pronunțare pe cererea administratorului judiciar de intrare în faliment a societății.

În data de 26.08.2014 instanța s-a pronunțat prin Hotărâre intermediară nr.2201 și se dispune intrarea în faliment a debitoarei în baza art.107 alin.1 lit., a c și b. Lichidatorul judiciar provizoriu a fost numit Global Insolvency.

În data de 07.10.2014 societatea s-a înscris la masa credală pentru suma de 1.291.599,10 lei.

La termenul din 17.11.2014 instanța a dispus intrarea în faliment a debitorului, iar în 24.11.2014 a confirmat ca lichidator judiciar pe Spectrum Insolvency IPURL.

În data de 29.01.2015 lichidatorul a comunicat înscrierea la masa credală cu suma de 1.068.322,18 lei.

Societatea a depus contestație înscriere la masa credală în 04.05.2015.

În data de 20.05.2015 instanța a dispus următoarele:

-"Repune cauza pe rol. Fixează termen de judecată la data de 15.06.2015, pentru când se citează părțile cu o copie a prezentei încheieri, instanța urmând a pune în discuția acestora administrarea probei cu expertiză contabilă judiciară care să stabilească: 1.valoarea creanței aparținând creditoarei SC OIL TERMINAL SA născută după deschiderea procedurii insolvenței și respectiv după intrarea în faliment a debitoarei, rezultată din contractele de chirie încheiate cu debitoarea; 2.valoarea plăților efectuate de debitoarea SC OIL TERMINAL către creditoare ulterior deschiderii procedurii insolvenței și respectiv ulterior intrării în faliment a debitoarei; 3. valoarea creanței deținute de creditoarea SC OIL TERMINAL SA, născută după deschiderea procedurii insolvenței și până la momentul intrării în faliment, prin deducerea plăților efectuate de debitoare după deschiderea procedurii insolvenței, în două variante: 1.prin deducerea plăților efectuate de debitoare, atât din valoarea creanțelor născute anterior deschiderii procedurii insolvenței–înscrise în tabelul definitiv al obligațiilor debitoarei cât și din valoarea creanțelor născute după deschiderea procedurii insolvenței și până la intrarea în faliment a debitoarei; 2.prin deducerea plăților efectuate de debitoare doar din valoarea creanțelor născute după deschiderea procedurii insolvenței și până la intrarea în faliment a debitoarei".

Prin Hotărârea nr.303/08.02.2016 instanța admite în parte contestația formulată de creditoarea SC OIL TERMINAL SA în contradictoriu cu intimata SPECTRUM INSOLVENCY IPURL administrator judiciar al debitoarei SC OIL PROD SRL. Dispune înscrierea în tabelul definitiv consolidat al creanțelor debitoarei SC OIL PROD SRL a creanței în valoare totală de 1.199.000,71 lei aparținând creditoarei SC OIL TERMINAL SA. Sentinta civilă nu a fost comunicată.

Următorul termen de judecată este fixat în data de 14.10.2019.

Pentru aceste dosare s-a constituit o ajustare pentru deprecierea creantei în valoare de 1.304.907 lei.

VII. Dosar nr.166/118/2018, aflat pe rolul Tribunalului Constanța având ca părți Oil Terminal SA în contradictoriu cu ANAF - Direcția Generală Regională a Finanțelor Publice Galați - Comisia pentru Autorizarea Operatorilor de Produse Supuse Accizelor Armonizate-prin Mandatar Administratia Județeană a Finanțelor Publice Constanta. Oil Terminal SA a depus în data de 11.01.2018 o cerere la Tribunalul Constanta prin care a solicitat suspendarea efectelor Deciziei nr.2/21.12.2017 prin care s-a dispus revocarea Autorizatiei de antrepozit fiscal nr.RO0070413DD02 din data de 22.10.2015, până la pronuntarea instantei de fond privind anularea Deciziei de mai sus. Primul termen de judecată a fost în data de 08.03.2018.

Prin Hotărârea nr.419/15.03.2018, pronunțată de Tribunalul Constanta, s-a dispus suspendarea Deciziei nr.2/21.12.2017 emise de Agenția Națională de Administrare Fiscală-Directia Generală Regională a Finantelor Galati-Comisia pentru autorizarea operatorilor de produse supuse accizelor armonizate, până la pronunțarea instanței de fond. ANAF a declarat recurs în data de 26.04.2018. Prin Decizia nr.854/20.06.2018 Curtea de Apel Constanța a respins recursul ca nefondat. Sentința civilă a fost comunicată în data de 09.07.2018. Pentru acest dosar s-a constituit un provizion în valoare de 1.050 lei.

VIII. Dosar nr.4456/118/2018, aflat pe rolul Tribunalului Constanta având ca părți Oil Terminal SA în contradictoriu cu ANAF-Direcția Generală Regională a Finanțelor Publice Galați-Comisia pentru Autorizarea Operatorilor de Produse Supuse Accizelor Armonizate.

În data de 24.07.2018 Oil Terminal SA a depus la Tribunalul Constanța o contestație administrativă prin care a solicitat anularea Deciziei nr.2/21.12.2017 și respectiv a Deciziei nr.2/16.02.2018, prin care ANAF-Direcția Generală Regională a Finanțelor Publice Galați - Comisia pentru Autorizarea Operatorilor de Produse Supuse Accizelor Armonizate a dispus revocarea Autorizației de antrepozit fiscal emisă în data de 22.10.2015.

Cererea face obiectul dosarului nr.4456/118/2018, aflat pe rolul Tribunalului Constanta.

Tribunalul Constanța a fixat primul termen de judecată în dosar nr.4456/118/2018 pentru data de 23.04.2019. Pentru acest dosar s-a constituit un provizion în valoare de 5.050 lei.

IX. Dosar nr.1571/93/2018, aflat pe rolul Tribunalului Ilfov, debitor Rottco Consult SRL. S-a formulat o cerere de înscriere la masa credală pentru suma de 2.344,04 lei depusă în data de 31.07.2018. La termenul din 03.10.2018 instanța a dispus evaluarea bunurilor debitoarei. Următorul termen de judecată este în 28.05.2019. Pentru acest dosar s-a constituit o ajustare pentru deprecierea creanței în valoare de 4.730 lei.

X. Dosar nr.2142/118/2018, aflat pe rolul Tribunalului Constanța, debitor Master CHEM OIL DMCC.

Acțiune în pretenții depusă în 04.04.2018, prin care solicităm plata depozitării cutter stock în cuantum de 219.977,21 lei (octombrie 2017- februarie 2018).

Ulterior s-au depus note scrise privind mărire pretenții la suma de 601.336,89 lei (145.025,97 USD).

La termenul de judecată din data de 14.02.2019, instanța de judecată a rămas în pronuntare.

Pronuntarea a fost amânată pentru data de 28.02.2019. La termenul din 28.02.2019 instanța amână Pronuntarea până pe data de 14.03.2019.

Prin sentința civilă nr.563/28.03.2019, instanța de fond, respectiv Tribunalul Constanța a pronunțat următoarea Soluție: Admite cererea de chemare în judecată formulată de reclamanta Oil Terminal SA, în contradictoriu cu pârâta Master Chem Oil DMCC. Obligă pârâta către reclamantă la plata sumei de 601.336,89 lei, echivalentul a 154.190,20 USD reprezentând facturi de depozitare a produsului petrolier cutter stock și penalitățile de întârziere aferente debitului. Obligă pârâta către reclamanta la plata sumei de 20.998,84 lei, reprezentând cheltuieli de judecată.

Sentința poate fi atacată cu apel în termen de 30 de zile de la comunicare, până la data prezentei nu s-a comunicat sentința civilă.

Pentru acest client s-a constituit o ajustare pentru deprecierea creanței în valoare de 1.135.630 lei.

4.2 Structura acționariatului

Structura acționariatului la 31 martie 2019 potrivit datelor transmise de Depozitarul Central este următoarea:

Actionar	Număr acțiuni	Total valoare nominală	Detinere (%)
Statul Român prin Ministerul Energiei	347.257.973	34.725.797	59,62%
Dumitrescu Sebastian Valentin	90.000.000	9.000.000	15,45%
Persoane Juridice	84.416.014	8.441.601	14,50%

l Persoane Fizice	60.756.266	6.075.627	10,43%
Total capital	582.430.253	58.243.025	$100,00\%$

4.3 Administratorii societătii

Societatea este administrată potrivit sistemului unitar de administrare, conducerea societății fiind asigurată de un Consiliu de Administrație format din 7 membri, administratori neexecutivi. În perioada 01.01.2019 – 31.03.2019 componenta Consiliului de Administratie a fost:

Nr. crt	Nume și prenume	Data nașterii	Profesie	Funcție/Perioada
$\mathbf 1$ .	CRISTIAN-FLORIN GHEORGHE	03.08.1975	Inginer	Administrator 01.01.2018 - prezent Presedinte CA 01.01.2018 - prezent
2.	COSTREIE TOMA - BOGDAN	13.11.1976	Jurist	Administrator 01.01.2018 - prezent
3.	OVIDIU AURELIAN ANDREI	25.08.1967	Inginer/Jurist	Administrator 01.01.2018 - prezent
4.	CONONOV PAUL	03.02.1965	Inginer	Administrator 01.01.2018 - prezent
5.	UNGUR RAMONA	09.08.1973	Economist	Administrator 01.01.2018 - prezent
6.	LAZARIU DRAGOS CIPRIAN	26.05.1977	Economist	Administrator 04.04.2018 - prezent
7.	POP RADU CRISTIAN	17.09.1974	Economist	Administrator 04.04.2018 - prezent

4.4 Membrii conducerii executive

Conducerea executivă a societății Oil Terminal SA în perioada ianuarie-martie 2019:

Nume și Prenume	Functie
Viorel Sorin CIUTUREANU	Director General* 06.07.2012 - 01.07.2018
	Director General 02.07.2018 - prezent
Adriana FRANGU	Director Economic* 10.07.2012 - 01.07.2018
	Director Financiar 02.07.2018 - prezent
Marieta Elisabeta STASI	Director Dezvoltare 01.08.2017 - prezent
Emil ROHAT	Director Tehnic 04.01.2011 - prezent
Gabriel DARABAN	Director Comercial 10.07.2012 - prezent

* În conformitate cu prevederile OUG nr.109/2011, în data de 02.07.2018 a fost încheiată procedura de selectie a directorilor cu contract de mandat ai societății (director general și director financiar), procedură derulată de Comitetul de Nominalizare și Remunerare mandatat de Consiliul de Administrație. Durata mandatelor celor doi directori este de 4 ani, începând cu 02.07.2018 până la data de 01.07.2022.

Membrii conducerii executive, respectiv, Director Dezvoltare - Marieta Elisabeta STASI, Director Tehnic - Emil ROHAT, Director Comercial - Gabriel DARABAN, sunt angaiati ai societătii în baza contractelor individuale de muncă încheiate pentru perioadă nedeterminată.

La data prezentului raport nu există participări ale directorilor Sorin Viorel CIUTUREANU. Adriana FRANGU. Marieta Elisabeta STAȘI, Emil ROHAT, Gabriel DARABAN la capitalul social al societătii.

4.5 Evenimente semnificative în perioada ianuarie-martie 2019

Pe parcursul celor 3 luni ale anului 2019, în cadrul societății, au avut loc următoarele evenimente semnificative:

I. Decizii ale Consiliului de Administrație:

• Prin Decizia nr.2/18.01.2019 s-a aprobat Programul de prestații fizice și valorice pentru anul 2019.
• Prin Decizia nr.3/18.01.2019 s-a aprobat Planul de actiuni pentru implementarea strategiei de dezvoltare a Societății Oil Terminal S.A. (2016-2025) - Etapa de dezvoltare An 2019.
• Prin Decizia nr.6/18.01.2019 s-a aprobat modificarea Regulamentului de Organizare și Funcționare al societății, cu aplicabilitate din data de 01.02.2019.
• Prin Decizia nr.7/08.02.2019 s-a luat act de rezultatele financiare preliminate privind anul 2018.

• Prin Decizia nr.8/08.02.2019 s-a luat act de Raportul preliminar privind prezentarea rezultatelor financiare anuale preliminate la 31.12.2018.

• Prin Decizia nr.9/08.02.2019 s-a aprobat Regulamentul intern al societàtii Oil Terminal SA, cu aplicabilitate À de la data de 15.02.2019.

• Prin Decizia nr.12/06.03.2019 s-a aprobat Regulamentul de Guvernantă Corporativă al societătii, actualizat,
• Prin Decizia nr.17/18.03.2019 s-a luat act de Raportul auditorului financiar statutar pentru exercitiul financiar Ä al anului 2018.
• Prin Decizia nr.31/18.03.2019 s-a aprobat Raportul Comitetului de Dezvoltare și Strategie aferent anului $\overline{a}$ 2018.
• Prin Decizia nr.32/18.03.2019 s-a aprobat Raportul Comitetului de Audit aferent anului 2018.
• Prin Decizia nr.33/18.03.2019 s-a aprobat Programul de prestații fizice și valorice pentru anul 2019 actualizat.
• Prin Decizia nr.44/29.03.2019 s-a aprobat încheierea unui act aditional la Contractul Colectiv de Muncă cu Sindicatul Oil Terminal, prin care se prevede majorarea salariilor de încadrare ale angajatilor societătii cu contract individual de muncă, începând cu 01.06.2019.

II. Oil Terminal detine o autorizație de antrepozit vamal utilizată pentru plasarea mărfurilor în regim de antrepozit vamal sau depozitare temporară, valabilă până la data de 30.04.2019.

În conformitate cu prevederile art.15, alin.(1) coroborat cu cele ale art.250, alin.(1) din Regulamentul Delegat al Comisiei (UE) 2446/2015 autorizațiile de utilizare a regimurilor speciale și/sau depozitării temporare trebuie reevaluate.

Având în vedere dispozițiile Deciziei 145/25.06.2018 și a Ordinului nr.2671/2017 al Președintelui ANAF, Oil Terminal a început demersurile pentru obținerea Autorizației de Garanție Globală necesară Autorizației de Antrepozit Vamal începând cu 01.05.2019.

În urma cererii de obținere a unei autorizații de utilizare a garanției globale, depuse de către Oil Terminal în sistemul centralizat de Decizii Vamale, societatea a primit adresa nr.1108/23.01.2019 din partea Serv. Reglementări Vamale-DRV Galați, care a stabilit un cuantum al garanției globale în valoare de 866.291.777 lei. ca urmare a analizei documentelor depuse si a volumului mărfurilor derulate în ultimele 12 luni în terminalul petrolier.

Cuantumul de referință al garanției globale s-a calculat conform Anexei la Decizia Direcției Generale a Vămilor nr.145/25.06.2018.

În data de 01.02.2019 Oil Terminal a depus a doua cerere în sistemul centralizat de Decizii Vamale prin care a fost de acord cu suma propusă de Autoritatea Vamală prin adresa 1108/23.01.2019, dar cu un cuantum redus la 30%, astfel valoarea necesară garantării fiind de 259.887.533 lei.

Menționăm că, clienții care derulează cele mai mari volume de produse prin terminalul petrolier (proprietari de mărfuri derulate prin terminalul petrolier) care în acest moment sau în trecut au avut scrisori de garanție deschise la Birou Vamal de Frontieră Constanța pentru și în numele Oil Terminal SA, și-au exprimat acordul verbal de participare cu garanții colaterale în vederea susținerii activității pentru produsele ce fac obiectul antrepozitului vamal

4.6 Evenimente ulterioare perioadei de 3 luni încheiată la 31 martie 2019

I. Stadiul procedurii de obținere a Autorizațiilor de Antrepozit Vamal

1. Autorizația de antrepozit vamal Titei:

În conformitate cu dispozițiile Deciziei nr.145/25.06.2018 și ale Ordinului nr.2671/2017 emis de Presedintele ANAF, a fost emisă Autorizația de Antrepozit Vamal pentru țitei (număr: ROCW1RODRVGLO-2019-ZHV49832). Oil Terminal va depozita țiței neunional în regim de antrepozit vamal, în două perimetre distincte (Platforma Nord și Platforma Sud). Conform TARIC-RO, taxa vamală pentru țitei este 0%. Pentru țitei nu se datorează acciza. astfel încat nu este necesară constituirea unei garanții, respectiv obținerea unei autorizații de utilizare a garanției globale.

Clienții (proprietari de mărfuri) care în prezent derulează titei în Oil Terminal sunt: Petrotel Lukoil SA Ploiesti. OMV Petrom SA București și Rompetrol Rafinare SA Năvodari.

1. Autorizația de antrepozit vamal produse accizabile:

În conformitate cu dispozițiile Deciziei nr.145/25.06.2018 și ale Ordinului nr.2671/2017 emis de Presedintele ANAF, Oil Terminal a întreprins toate demersurile necesare pentru obținerea garanțiilor cuantumului total de 259.887.533 lei, care reprezintă 30% din cuantumul maxim al garantiei globale (866.291.777 lei).

Astfel, Oil Terminal a depus la DRV Galați în nume propriu angajamentul garantului aferent taxelor vamale și monitorizează până la completarea sumei de referință (259.887.533 lei) depunerea la Direcția Regională Vamală Galați de către clienții ce derulează produse accizabile, în numele si pentru Oil Terminal, Angaiamentul Garantului - "Anexa 32-03", din Regulamentul 2447/2015, aferent accizelor mărfurilor depozitate în antrepozit vamal (motorină, HSGO, păcură, VGO).

După constituirea cuantumului necesar, se va derula etapa finală de evaluare în vederea obținerii Autorizației de Antrepozit Vamal public de tip I pentru produse accizabile.

Clienții (proprietari de mărfuri) care în acest moment dețin aceste mărfuri în Oil Terminal sunt: OMV Petrom SA București, Oscar Downstream SRL Măgurele, Euronova Energie SA Geneva, Vitol SA Geneva, Mol România Petroleum Products SRL Cluj-Napoca, Mol PLC Ungaria și Maddox SA Geneva.

II. Consiliul de Administrație întrunit în ședința din data de 04.04.2019 convoacă Adunarea Generală Ordinară a Actionarilor în data de 13/14.05.2019. Ordinea de zi a Adunării Generale Ordinare a Actionarilor este următoarea:

• 1. Aprobarea Bugetului de Venituri și Cheltuieli pentru anul 2019.
• 1. Aprobarea achizitionării unor servicii juridice externe de consultanță, asistență și reprezentare legală pentru litigiile ce s-ar putea produce în eventualitatea depășirii datei de 1 mai 2019 pentru punerea în aplicare a prevederilor legale privind obtinerea autorizatiei de antrepozit vamal.

III. Decizii ale Consiliului de Administrație:

• Prin Decizia nr.45/04.04.2019 s-a avizat Bugetul de Venituri și Cheltuieli pentru anul 2019.
• Prin Decizia nr.52/04.04.2019 s-a aprobat Raportul semestrial asupra activității de administrare pentru semestrul II 2018 conform art.55 din OUG nr.109/2011 și având în vedere Decizia Consiliului de Administratie nr.41/28.03.2019.
• Prin Decizia nr.53/04.04.2019 s-a aprobat Raportul Consiliului de Administrație al Societății Oil Terminal SA pentru exercițiul financiar încheiat la 31.12.2018, întocmit în conformitate cu Legea nr.24/2017, Regulamentul ASF nr.5/2018, art.56 din OUG nr.109/2011 și Ordinul MFP nr.2844/2016 pentru aprobarea Reglementărilor contabile conforme cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară, cu modificările și completările ulterioare.
• Prin Decizia nr.55/16.04.2019 s-au aprobat:
• contractarea unui împrumut de la Banca Comercială Română SA în sumă maximă totală a principalului de 8.000.000 RON, în baza unui contract pentru emiterea garanției globale în favoarea Biroului Vamal Constanta, contract care urmează să fie încheiat de către Societate, în calitate de împrumutat, și Bancă, în calitate de creditor.
• constituirea garantiilor pentru contractul de credit.
• Prin Decizia nr.57/24.04.2019 s-a aprobat Regulamentul de Organizare și Funcționare al Consiliului de Administrație al Societății Oil Terminal SA actualizat 2019.
• Prin Decizia nr.58/24.04.2019 s-a aprobat Regulamentul de Organizare și Funcționare al Comitetului de $\ddot{\phantom{1}}$ Nominalizare și Remunerare din cadrul Consiliului de Administrație al societății – actualizat 2019.
• Prin Decizia nr.59/24.04.2019 s-a aprobat Regulamentul de Organizare și Funcționare al Comitetului de Dezvoltare și Strategie din cadrul Consiliului de Administrație al societății - actualizat 2019.
• Prin Decizia nr.60/24.04.2019 s-a aprobat Regulamentul de Organizare și Funcționare al Comitetului de Audit din cadrul Consiliului de Administrație al societății - actualizat 2019.
• Prin Decizia nr.61/24.04.2019 s-a aprobat politica privind evaluarea Consiliului de Administrație și a directorilor cu contract de mandat.
• Prin Decizia nr.66/24.04.2019 s-a aprobat suplimentarea contractului cu Banca Comercială Română SA cu 22.000.000 lei, pentru emiterea unui angajament de garantare a accizelor în vederea completării sumei de 259.887.533 lei aprobată prin Hotărârea AGEA nr.1/24.04.2019 necesară constituirii pachetului de garantare necesar pentru obținerea autorizației de utilizare a garanției globale.

IV. Hotărâri ale Adunării Generale Extraordinare/Ordinare a Administratorilor din data de 24.04.2019:

• Prin Hotărârea AGEA nr. 1/24.04.2019 s-a aprobat constituirea pe întreaga durată a valabilității autorizatiei vamale a unui pachet de garantare necesar pentru obținerea autorizației de utilizare a garanției globale în cuantum de 259.887.533 lei conform prevederilor Ordinului ANAF nr.2671/2017 și ale Deciziei DGV nr.145/2018.
• Prin Hotărârea AGEA nr.2/24.04.2019 s-a aprobat constituirea pe întreaga durată a valabilității autorizației vamale a garanțiilor pentru obținerea autorizației de garanție globală în cuantum de 259.887.533 lei necesară pentru primirea mărfurilor în antrepozit vamal conform prevederilor Ordinului ANAF nr.2671/2017 si ale Deciziei DGV nr.145/2018.
• Prin Hotărârea AGOA nr. 5/24.04.2019 s-au adoptat următoarele: - se aprobă situațiile financiare aferente anului 2018 întocmite în conformitate cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară (IFRS) și care cuprind: situația poziției financiare, situația rezultatului global, situația modificărilor capitalurilor proprii, situația fluxurilor de trezorerie, note la situațiile financiare, pe baza Deciziei Consiliului de Administratie, a Raportului Consiliului de Administrație și a Raportului auditorului financiar independent.

se aprobă Raportul financiar anual al exercițiului financiar 2018, în baza Deciziei Consiliului de Administrație, Raport întocmit în conformitate cu Legea nr.24/2017 și Regulamentul ASF nr.5/2018.

• se aprobă repartizarea profitului net aferent exercițiului financiar 2018 în valoare de 286.326 lei, pe baza Deciziei Consiliului de Administrație, după cum urmează:

$\bullet$	Rezerva legală:	95.537 lei
$\bullet$	Alte rezerve reprezentând facilități fiscale prevăzute de lege:	139.934 lei
$\bullet$	Participarea salariatilor la profit:	5.086 lei
$\bullet$	Dividende actionari:	45.769 lei
$\bullet$	Sursa proprie de finantare:	0 lei

• se aprobă valoarea dividendului brut propus a se acorda actionarilor, în baza Deciziei Consiliului de Administratie, în cuantum de 0.00007858 lei/actiune.

• se aprobă stabilirea datei de 07.06.2019 ca dată a plății dividendelor către acționari.

• se aprobă Mandatarea Consiliului de Administratie pentru desemnarea agentului de plată conform cadrului de reglementare aplicabil pentru plata dividendelor. Plata dividendelor va fi efectuată în lei, numai către actionarii înregistrați în Registrul actionarilor (ținut de "Depozitarul Central" SA) la data de înregistrare stabilită de către Adunarea Generală a Actionarilor, iar modalitatea de plată a dividendelor va fi adusă la cunoștința acționarilor înainte de data începerii efectuării plătii.

• se aprobă descărcarea de gestiune a administratorilor pentru activitatea desfășurată în exercitiul financiar al anului 2018.

Prin Hotărârea AGOA nr.6/24.04.2019 s-au adoptat următoarele:

• se ia act de Raportul anual al Comitetului de nominalizare și remunerare cu privire la remuneratiile și alte avantaje acordate administratorilor neexecutivi si directorilor cu mandat în cursul exercițiului financiar 2018. - se ia act de Raportul semestrial asupra activității de administrare pentru semestrul II 2018 conform art.55 din OUG 109/2011 si având în vedere Decizia Consiliului de Administrație nr.41/28.03.2019.

• se la act de Informarea privind reducerea garantiei de antrepozit fiscal.

Prin Hotărârea AGOA nr. 7/24.04.2019 s-au adoptat următoarele:

• se ia act de Informarea privind stadiul procesului de majorare a capitalului social.

• se aprobă achiziționarea de către societate a unor servicii juridice de consultantă, de asistentă si/sau reprezentare pentru realizarea majorării capitalului social al societătii.

4.7 Prezentarea Situațiilor Financiare interimare simplificate

Situațiile financiare interimare simplificate aferente perioadei ianuarie-martie 2019 sunt revizuite de către auditorul financiar Romar - Co Audit, care a întocmit un Raport de revizuire a informațiilor financiare interimare simplificate încheiate la 31.03.2019 în conformitate cu Standardul Internațional de Contabilitate 34 -"Raportarea Financiară Interimară".

5. TRANZACTII SEMNIFICATIVE

5.1 Tranzacții cu entități deținute de stat

În trimestrul I 2019, Societatea a derulat următoarele tranzacții cu entități deținute de stat:

Partener	Sume nedecontate la 31 decembrie 2018	Vânzări în perioada $01.01 -$ 31.03.2019	Decontări în perioada $01.01 -$ 31.03.2019	Sume nedecontate la 31 martie 2019
OLTCHIM SA	61.148	(1.266)	59.882
SNTFM CFR MARFA SUCURSALA MUNTENIA DOBROGEA	2.206	3.980	3.475	2.711
ADMINISTRATIA NATIONALA A REZERVELOR DE STAT SI PROBLEME SPECIALE - UNITATEA TERITORIALA 515	$\sim$	798.388	798.388
CHIMCOMPLEX SA	61.901	390.385	347.924	104.362
ROMPETROL RAFINARE SA	93.547	1.890.874	1.025.950	958.471
OMV PETROM SA	4.522.546	8.607.645	10.025.163	3.105.028
TOTAL	4.741.348	11.690.006	12.260.782	4.170.572

Partener	Sume nedecontate la 31 decembrie 2018	Achiziții în perioada $01.01 -$ 31.03.2019	Decontări în perioada $01.01 -$ 31.03.2019	Sume nedecontate la 31 martie 2019
ADMINISTRATIA NATIONALA APELE ROMANE ADMINISTRATIA BAZINALA DE APA DOBROGEA
LITORAL AGENTIA NATIONALA PENTRU		1.756	1.756
RESURSE MINERALE ASOCIATIA DE STANDARDIZARE		1.630	1.630
DIN ROMANIA	$\blacksquare$	524	524
AUTORITATEA RUTIERA ROMANA- ARR.		678	678
AUTORITATEA FEROVIARA ROMANA AFER	557	32.025	32.113	469
BIROUL ROMAN DE METROLOGIE LEGALA	$\overline{\phantom{a}}$	11.878	8.843	3.035
BURSA DE VALORI		8.925	8.925
CNCF CFR SA	666	6.248	6.697	217
CAMERA DE COMERT, INDUSTRIE, NAVIGATIE SI AGRICULTURA
CONSTANTA	$\tilde{\phantom{a}}$	3.000	3.000
CAPITANIA ZONALA	$\blacksquare$	854	854
CENTRUL NATIONAL DE CALIFICARE SI INSTRUIRE FEROVIARA - CENAFER		6.288		6.288
CERONAV		(97)	(97)
COMPANIA NATIONALA ADMINISTRATIA PORTURILOR
MARITIME COMPANIA NATIONALA DE	24.839	856.428	858.831	22.436
ADMINISTRARE A INFRASTRUCTURII RUTIERE - CNAIR		3.619	3.619
COMPANIA NATIONALA POSTA
ROMANA		236	236
DEPOZITARUL CENTRAL	294	4.459	1.893	2.860
ELECTRIFICARE CFR SUCURSALA CONSTANTA	16.498		16.498
ENGIE ROMANIA	305.133		305.133
INCD INSEMEX	81.039		81.039
IPROCHIM		266	266
MONITORUL OFICIAL		2.699	2.699
PRIMARIA MUNICIPIULUI CONSTANTA		15.869	15.869
RAJA	109.219	303.723	306.900	106.042
REGIA NATIONALA A PADURILOR ROMSILVA	16.101		16.101
ROMPETROL DOWNSTREAM	103.125	324.195	382.150	45.170
TELECOMUNICATII CFR		2.726	2.726
TOTAL	657.471	1.587.929	2.058.883	186.517

5.2. Tranzacții conform Ordin Ministru delegat pentru energie nr.704/18.08.2014

Tranzacțiile sunt prezentate în Raport achiziții conform Ordin Ministru delegat pentru energie nr.704/18.08.2014
și care conține contracte încheiate în perioada 01.01.2019 – 31.03.2019, cu valori mai mari decât echivalentu

în Lei a 100.000 Euro/achiziție pentru servicii și 500.000 Euro/achiziție pentru achizițiile de bunuri și lucrări conform solicitarii OM 704/2014 si a Hotărârii AGEA 11/24.10.2014. Achizițiile se desfășoară în conformitate cu Regulamentul Intern de Achiziții.

Situația aferentă perioadei 01.01.2019 - 31.03.2019 se prezintă astfel:

	I rimestrul I
Nr. Crt	Nr. Contract	Denumire	CPV	Operator economic	Valoare contract, lei fără TVA	Tip contract
	11/53/31.01.2019	Revizii planificate și reparații accidentale la locomotive LDE și LDH	50221000-0 Servicii de reparare și de întreținere a locomotivelor	Romania Euroest S.A.	Preturi unitare- valoarea maximă estimată a contractului 500,000.00	servicii
$\mathbf{2}$	25/71/22.02.2019	Servicii de pază și protecție pentru Oil Terminal Constanta (SP Nord, SP Port, SP Sud)	79713000-5 Servicii de pază	Patrol Security Systems S.R.L.	Prețuri unitare- valoare maximă estimată a contractului 6,500,000.00	servicii

5.3. Tranzacții conform art. 52 din OUG 109/2011 cu modificările și completările ulterioare, din care:

5.3.1 Informarea acționarilor cu privire la tranzacțiile încheiate cu administratorii ori directorii, cu angajații, cu acționarii care dețin controlul asupra societății sau o societate controlată de aceștia, conform art. 52 alin. (3) litera a) din OUG 109/2011 cu modificările și completările ulterioare:

Consiliul de Administratie al Societății Oil Terminal S.A. în conformitate cu art. 52 alin (3) litera a) din OUG 109/2011, informează actionarii asupra oricărei tranzacții încheiate cu administratorii ori directorii, cu angajații, cu acționarii care dețin controlul asupra societății sau cu o societate controlată de acestia, prin punerea la dispoziția acționarilor a documentelor ce reflectă datele și informațiile esențiale și semnificative în legătură cu acele tranzacții. Obligația de informare revine consiliului de administratie și în cazul tranzactiilor încheiate cu soțul sau soția, rudele ori afinii până la gradul IV inclusiv ai persoanelor prevăzute la alin. (1).

Tranzacțiile sunt raportate indiferent de sumă.

Perioada tranzacțiilor 01.01.2019 - 31.03.2019

Tranzacții supuse obligației de informare AGA

În această perioadă au fost încheiate următoarele tranzacții care trebuie raportate de Consiliul de Administratie Adunării Generale a Acționarilor în baza art. 52 alin. (3) litera a) din OUG 109/2011 :

5.3.1.1 Tranzacții cu furnizorii

Nu este cazul.

5.3.1.2 Tranzacții cu clienții

Nu este cazul.

5.3.2 Informarea acționarilor cu privire la tranzacțiile încheiate cu o altă întreprindere publică ori cu autoritatea publică tutelară, care intră sub incidența art. 52 alin. (3) litera b) din OUG 109/2011 cu modificările și completările ulterioare

Consiliul de Administrație al Societății Oil terminal S.A., în conformitate cu articolul 52 alin (3) litera b) din OUG 109/2011, informează acționarii asupra oricărei tranzacții încheiate de întreprinderea publică cu o altă întreprindere publică ori cu autoritatea publică tutelară, dacă tranzacția are o valoare, individual sau într-o serie de tranzacții, de cel puțin echivalentul în lei a 100.000 euro.

Perioada tranzactiilor 01.01.2019 - 31.03.2019

Tranzacții supuse obligației de informare AGA

În această perioadă au fost încheiate următoarele tranzacții care trebuie raportate de Consiliul de Administrație Adunării Generale a Acționarilor în baza art. 52 alin. (3) litera b) din OUG 109/2011:

5.3.2.1 Tranzacții cu furnizorii

Dobânzi și penalități	cauzat de întârzierea acoperit de valoarea întârziere și daune completare, atunci calendaristică de penalități 0,15% pentru fiecare zi când prejudiciul la plată nu este penalităților interese în	cauzat de întârzierea acoperit de valoarea întârziere și daune completare, atunci calendaristică de penalități 0,15% pentru fiecare zi când prejudiciul la plată nu este penalitătilor interese în	intárziere, calculate la valoarea neexecutată pentru fiecare zi de Penalități 0,08% a obligatiei
Termene s modalități de plată	data primirii 5 zile de la facturii	data primirii 5 zile de la facturii	lucratoare de la data 10 zile primirii facturii fiscale
constituite Garantii	Garanție de 419,79 lei execuție bună	Garantie de 2.164,13 lei executie bună	de folosință a infrastructurii către navele in lei a 3 luni Garantie de portuare de echivalentul armatorului execuție: bună
reciproce Creante	$\vec{z}$	$\vec{z}$	$\vec{z}$
Valoarea totală (lei sau alte valute)	1.679,16 lei pentru anul 2019	pentru anul 7.274,40 lei 2019	Estimat: 5,000 lei pentru anul 2019
Descriere object	Inchiriere teren în suprafață de 20,25 mp	în suprafață de Inchiriere teren 140 mp	infrastructurii portuare și de prestări servicii Contract de pecifice în utilizare a relația cu armatorii ဖ
Natura actului juridic	Contract de inchiriere	Contract de inchiriere	prestari servicii Contract de
Data încheierii și nr. act	IDP-02/15.09.2014 nr.CNAPM-00093- din 17.01.2019 la Act aditional nr.3 de majorare a tarifului de închiriere contract	IDP-01/21.01.2015 nr.CNAPM-00093- din 17.01.2019 la Act aditional nr.3 de majorare a tarifului de închiriere contract	42/132/01.04.2019
Părțile actului juridic	Administratia Porturilor Compania.Natională Maritime SA Constanța	Administrația Porturilor Compania.Națională Maritime SA Constanta	Administrația Porturilor Compania Națională Maritime SA Constanța
ż ಕ	$\div$	$\overline{\mathbf{v}}$	က

5.3.2.2 Tranzacții cu clienții
Nu este cazul.

21

5.4 Tranzacții conform art. 234 alin. 1 lit. i) din Regulamentul ASF nr. 5/2018

Tranzacții conform art. 234 alin. 1 lit. i) din Regulamentul ASF nr. 5/2018:

Contracte încheiate de emitent cu același contractant, în mod individual sau cumulat, a căror valoare depăseste 10% din cifra de afaceri netă sau venitul total, după caz, aferente ultimei situații financiare anuale.

Perioada tranzacțiilor 01.01.2019 - 31.03.2019

5.4.1 Tranzacții cu furnizorii Nu este cazul 5.4.2 Tranzacții cu clienții Nu este cazul

Adriana FRANGU

Director General, Sorin Viorel CIUTUREANU