MEILOON - Annual Report 2016 | FinancialReports.eu

股票代碼 2477

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美隆工業股份有限公司

一○五年度年報

中華民國 1 0 6 年 5 月 2 6 日刊印查詢年報網址： h t t p : / / m o p s . t w s e . c o m . t w / 公司網址： h t t p : / / w w w . m e i l o o n . c o m . t w /

一、本公司發言人、代理發言人資料：

發言人:

姓名: 郭力榕職稱: 財務部協理聯絡電話: (03)3261611 電子郵件信箱: [email protected] 代理發言人: 姓名: 陳孟燐

職稱: 財務部副理聯絡電話: (03)3261611 電子郵件信箱: [email protected]

二、總公司、工廠之地址及電話

總公司、工廠地址：桃園市桃園區幸福路99 號總公司、工廠電話：(03)3261611

三、辦理股票過戶機構：

名稱：元大證券股份有限公司股務代理部地址：台北市承德路三段210 號B1 網址：http://www.yuanta.com.tw/ 電話：（02）25865859

四、最近年度財務報告簽證會計師：

會計師姓名：張榕枝、李聰明會計師事務所名稱：大中國際聯合會計師事務所地址：台北市內湖區行善路118 號 4 樓網址：http://www.pkf.com.tw/ 電話：(02)87922628

五、海外有價證券掛牌買賣之交易場所名稱及查詢資訊之方式：無

六、公司網址：http://www.meiloon.com.tw/

頁次壹、致股東報告書 ·························································· 1 貳、公司簡介 ······························································ 5 參、公司治理報告 ·························································· 6 一、公司組織 ·························································· 6 二、董事、監察人、總經理、副總經理、協理、各部門及分支機構主管資料 ···· 9 三、公司治理運作情形 ················································· 16 四、會計師公費資訊 ··················································· 34 五、更換會計師資訊 ··················································· 35 六、公司之董事長、總經理、負責財務或會計事務之經理人，最近一年內曾任職於簽證會計師所屬事務所或其關係企業者 ··························· 35 七、最近年度及截至年報刊印日止，董事、監察人、經理人及持股比例超過百分之十之股東股權移轉及股權質押變動情形 ··························· 35 八、持股比例占前十名之股東，其相互間為關係人或為配偶、二親等以內之親屬關係之資訊 ····················································· 36 九、公司、公司之董事、監察人、經理人及公司直接或間接控制之事業對同一轉投資事業之持股數，並合併計算綜合持股比例 ······················· 37 肆、募資情形 ····························································· 38 一、資本及股份 ······················································· 38 二、公司債、特別股、海外存託憑證、員工認股權憑證、限制員工權利新股及併購或受讓他公司股份發行新股辦理情形 ····························· 43 三、資金運用計畫執行情形 ············································· 43 伍、營運概況 ····························································· 44 一、業務內容 ························································· 44 二、市場及產銷概況 ··················································· 46 三、從業員工 ························································· 49 四、環保支出資訊 ····················································· 49 五、勞資關係 ························································· 49 六、重要契約 ························································· 49

陸、財務概況 ····························································· 50 一、最近五年度簡明資產負債表、綜合損益表及會計師查核意見 ············· 50 二、最近五年度財務分析 ··············································· 54 三、最近年度財務報告之監察人或審計委員會審查報告 ····················· 57 四、最近年度經會計師查核簽證之合併財務報告 ··························· 58 五、最近年度經會計師查核簽證之個體財務報告 ·························· 120 六、公司及其關係企業最近年度及截至年報刊印日止，如有發生財務週轉困難情事，對本公司財務狀況之影響 ···································· 170 柒、財務狀況及財務績效之檢討分析與風險事項 ······························ 171 一、財務狀況 ························································ 171 二、財務績效 ························································ 172 三、現金流量 ························································ 173 四、最近年度重大資本支出對財務業務之影響 ···························· 173 五、最近年度轉投資政策其獲利或虧損之主要原因、改善計劃及未來一年投資計畫 ···························································· 173 六、風險事項評估 ···················································· 174 七、其他重要事項 ···················································· 175 捌、特別記載事項 ························································ 176 一、關係企業相關資料 ················································ 176 二、最近年度及截至年報刊印日止，私募有價證券辦理情形 ················ 182 三、最近年度及截至年報刊印日止，子公司持有或處分本公司股票情形 ······ 182 四、其他必要補充說明事項 ············································ 182 玖、最近年度及截至年報刊印日止，發生證券交易法第三十六條第二項第二款所定對股東權益或證券價格有重大影響之事項 ································ 182

壹、致股東報告書

各位股東女士﹑先生們

受惠於匯率挹注、產品利潤調整及各項管理效益的提升，2016 年美隆集團獲利表現尚佳。展望未來，在總體經濟環境平穩下，公司將秉持永續經營的方針努力開創新的業務資源，精進研發創新能力，持續強化內外部管理，期以更進一步的成長，創造最大利益回饋予支持及關心我們的全體股東。

茲將一○五年營業結果及一○六年營業展望報告如下：

一、一○五年度營業報告

(一) 營業計劃實施成果

綜合評估本公司一○五年度整體經營績效，營業收入淨額為新台幣 3,697,490 仟元較一○四年度減少11.96%；稅後淨利為新台幣354,784 仟元較一○四年度稅後淨利新台幣291,865 仟元獲利增加新台幣62,919 仟元成長 21.56%。

單位：新台幣仟元

科目	105年度實績	104年度實績	成長率%
營業收入	3,697,490	4,199,835	-11.96%
營業成本	2,835,726	3,472,379	-18.33%
營業毛利	861,764	727,456	18.46%
營業費用	502,237	512,017	-1.91%
營業淨利	359,527	215,439	66.88%
稅前淨利	466,483	364,929	27.83%
稅後淨利	354,784	291,865	21.56%

(二)預算執行情形：本公司一○五年度未公告財務預測。

(三)財務收支及獲利能力分析

單位：新台幣仟元

一○五年度稅後淨利一○四年度稅後淨利差異總額（有利）	354,784 291,865	62,919
差異分析：銷貨收入減少數減：銷貨成本減少數＝銷貨毛利差異（有利）一○五年度營業費用減：一○四年度營業費用＝營業費用差異（有利）一○五年度營業外收支淨額減：一○四年度營業外收支淨額＝營業外收支淨額差異（不利）一○五年度所得稅費用減：一○四年度所得稅費用＝所得稅費用差異（不利）	(502,345) (636,653) 502,237 512,017 106,956 149,490 (111,699) (73,064)	134,308 9,780 (42,534) (38,635)
差異總額（有利）		62,919

(四)研究發展方面

本公司一○五年度已開發產品如下：

項次	研發成果	效益說明
1	360 度攜帶式藍芽無線喇叭	此為中高階市場定位的攜帶式無線藍牙喇叭，特色在於薄型設計及雙向發聲，能在開放的空間下提供聆聽者較為開闊的音場。其內置功放輸出達25W+25W，左右聲道採2-WAY 設計，並帶有低音增強功能的被動幅射單體，不但音量豐沛，且低音量感十足，外觀上採用剛性強的鋁合金打造主體框架以強化抑振能力，提高了播放音樂的品質，所以一上市就獲得知名音響雜誌 What Hi-Fi 五顆星的評價。
2	專業數位監聽喇叭	本系統內置數位前後級，可播放類比及數位信號;類比訊號包含復古訊源的黑膠唱盤MC 唱頭放大和AUX IN 可選擇。數位訊號有接收最高24bit/192KHz 的PCM 訊號，及由PC 或手機播放最高可達24bit/192KHz 的原生訊號，透過USB 介面播放。另結合具有APTX 無壓縮的藍牙播放功能。後級部分為BiAmp 設計，高低音2-WAY 有個別的數位功放負責，提供低失真的輸出。音箱內部有足夠的電源電路可供4 聲道同時播放，提供使用這絕佳的訊源搭配及高中低音均衡的音樂播放，不需重低音就可提供絕佳的音質，為優質的經典立體聲系列。
3	防水汽車船用喇叭	使用防水圈結構，讓喇叭達到防水功能，可以讓喇叭適用於船用、車用及機車用。
4	音圈折邊之超高音喇叭	音圈使用折邊結構，增強音圈音膜黏合強度，提升高音喇叭延伸高頻至40KHz，以達到更細膩的高音效果。

二、一○六年度展望

106 年音響產業的趨勢是往IOT (Internet of Things)的整合方向發展，藉由Wi-Fi 音響展品跟雲端網路資料庫做連結，而今年的主流平台更是用語音指令即能透過音響產品連到雲端下載播放音樂。

今年有以下三間大公司推出三種語音系統平台:

Amazon(亞馬遜)的Alexa
Google(谷歌)的Google Home
Microsoft(微軟)推出的Cotana

而音響產品是在雲端語音系統當中最重要的前端，因為IOT 跟Cloud 需透過音響產品來接收指令與控制播放音樂。現在趨勢是消費者在對此類音響產品有大量的興趣與消費後，不管是車用/家用或是Outdoor PA 音響產品的銷售量都因應增加。現在的消費者偏好使用戶外攜帶式的無線小音響，透過手機內的資料庫或是網路上的音樂平台來播放聆聽音樂。

(一)經營方針

1.在美、歐的業務團隊，除了就近協助現有客戶開發新專案外，更積極拓展新產品線。
2.各重要客戶除了國外辦公室，更加大了其中國辦公室的授權。因此除了美、歐業務團隊外，加強大陸業務團隊及PM 的能力配置。
3.除了拓展台灣研發團隊新產品線的開發外，強化大陸端各項工程能力。
(二)預期銷售數量

106 年度預計銷售單體喇叭76 仟個，汽車喇叭792 仟個，牆壁喇叭411 仟個，家庭劇院(含soundbar)606 仟個，多媒體喇叭125 仟個，專業音響喇叭145 仟個。

(三)產銷政策

1.因應需求，優化Cell Line 支援彈性生產；拓展Automation Line 支援量化生產。
2.為了因應更多元化的產品線，除了既有製程外，設立並強化塑膠成型製程。 3.優化庫存管理，並強化成本內控，提升獲利能力。
4.大陸端專案管理團隊( PM team ) 除了落實專案管控外，強化與客戶大陸端團隊的協作。

三、未來公司發展策略

(一) 進行自動化生產的優化：模組化、移動化、泛用化、彈性化、聯結化、標準化，發揮自動化生產的最大綜效。
自動化生產不止著眼於無人自動化生產，更著重於：成本、品質、效率、環安、勞安。
(二) 強化工程控管和優化品質系統，作好源頭管理，減少失敗成本。
(三) 因應國際IOT 趨勢，研發團隊積極開發新產品線。

四、外部競爭環境

產業內小廠日益萎縮而消失中，而大廠家不斷增添先進設備，優化產能及技術提升。電子業廠家因近年手機互聯網的盛行，陸續開始投入生產相關音響產品，造成產業內競爭激烈。

傳統音響全球需求量持平，因消費者使用方式的改變，主動式桌上型音響、車上音響與智慧型手機連結線上串流音樂平臺(Spotify、Pandora、Google Play Music、Apple Music、KK Box 等)，互聯網的播放方式與傳統音響的聆聽習慣截然不同。輕薄短小、簡易安裝的Sound Bar 也取代了傳統立體聲2.0 與家庭劇院5.1 & 7.1 系統。

五、法規環境及總體經營環境之影響

音響產品不斷的朝向輕、薄、短、小與無線、數位轉變，直接導致傳統HiFi 音響之需求量並沒有令人驚喜的奇蹟；專業及定制安裝領域之音響需求則保持相對穩定態勢；新的影音技術隨著消費者對影音娛樂的需求，亦在變化當中，同時也產生了消費者對音響產品更新換代的需求。

電子、電器產品的安規、認證、回收、環保等相應法令法規亦持續趨向嚴格，被各國立法管制與重視，隨著各國環保法規日趨完善，相對而言對製造商之技術及管理實力也會有所要求。

中國大陸之勞工成本持續上升，但勞工之法令法規有放鬆之跡象；材料成本有回調之勢頭，然而匯率壓力趨向平穩。

美隆本著四十多年在音響業界的經驗，以及早已建立的完善的經營管理體系和覆蓋電子、電聲領域之全面的技術研發能力，正好呼應市場的變化。面對全球瞬息萬變的產業及消費市場，我們會積極尋找時機，我們相信繼續維持『技術領先』、『產品創新』、『嚴控成本』及『人才管理』，才是公司持續性經營之道。我們在履行社會責任之前提下，將持續實踐將生產基地/生產工序整理整併及統籌管理，并且積極推動『自動化生產』、『供應鏈垂直整合』等措施，藉以達到資源共享並降低營運成本，不僅要創造出主流客戶產品經濟效益，更要為全體股東與員工，創造出更大的投資與福利價值。

謹此

萬分謝忱並敬祝各位身體健康，萬事如意

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美隆工業股份有限公司董事長吳維忠

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貳、公司簡介

一、公司簡介

(一)設立登記日期：民國六十二年一月十五日
(二)總公司、工廠之地址及電話：
總公司、工廠地址：桃園市桃園區幸福路99 號總公司、工廠電話：(03)326-1611
(三)公司沿革
62 年01 月 - 公司正式成立於台北縣淡水鎮竹圍里民權路165 號，設立時實收資本額為新台幣500 萬元正。生產4”以下收錄音機用的內磁式揚聲器為主，且80%為合作外銷。
67 年12 月 - 第二廠有恆街廠竣工，並開始投入生產。
78 年02 月 - 合併美信電器股份有限公司，並以春日路廠房為裝配生產總廠。資本額增至6,800 萬元。
82 年01 月 - 與港商金柏電子（金山集團）合夥成立美興工業股份有限公司，本公司持股74.95%，成為控股公司。
85 年08 月 - 通過ISO 9001 品質系統認證。
86 年06 月 - 為配合公開發行及股票上櫃，本公司於28 日吸收合併美興公司，美興公司所有業務、生產、技術、人力移轉回本公司。資本額並增至 130,938,170 元。
86 年08 月 - 通過ISO 14001 認證。
86 年10 月 - 經證期會核准公開發行，並將累積盈餘轉增資13,094 仟元，及現金增資163,673 仟元，資本額增至307,705 仟元。
86 年12 月 - 透過購入香港美隆國際有限公司股份，間接控股投資大陸東莞美隆電聲器材有限公司。
88 年05 月 - 透過投資英屬維京群島FINE STATION LIMITED，間接控股大陸美信音響器材(東莞)有限公司。
89 年02 月 - 股票掛牌上櫃買賣。
90 年09 月 - 股票上櫃轉上市買賣。
90 年12 月 - 通過QS-9000 認證。
91 年07 月 - 實收資本額增至1,338,700 仟元。
91 年08 月 - 透過投資英屬維京群島MAKINGO DEVELOPMENT CORP.，間接控股大陸美達科技(蘇州)有限公司。
92 年08 月 - 實收資本額增至1,828,245 仟元。
93 年09 月 - 原「美隆電器廠」更名為「美隆工業」並將實收資本額增至2,260,000 仟元。
94 年09 月 - 實收資本額增至2,445,130 仟元。
95 年09 月 - 實收資本額增至2,509,023 仟元。
96 年09 月 - 實收資本額增至2,577,918 仟元。
97 年09 月 - 實收資本額增至2,664,407 仟元。
100 年05 月 - 註銷第一次買回之庫藏股36,300 仟元並完成變更登記，實收資本額減至2,628,107 仟元。
101 年10 月 - 現金減資210,249 仟元實收資本額減至2,417,858 仟元。
101 年12 月 - 註銷第二次買回之庫藏股29,707 仟元，實收資本額減至2,388,151 仟元。

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資訊服務
集團財務部
經營監管會人資總務
集團業務
兼執行長總經理暨研發協理
股東大會董事會董事長音響事業部
務
集團研發
業
美隆公司組織系統表
集團資材管理
薪酬委員會
廠務協理
稽核管理委員會
集團生產製造
不動產及策略投資管理部
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(二)各主要部門所營業務

執行長：

(1).制定公司政策，決定經營與管理方針。
(2).督導各事業部工作計劃及執行政策。

經營監管會:

(1).由董事組成，不定期召開會議。
(2).監督及管理經營階層之經營績效並做出重要事項決策。

不動產及策略投資管理部：

(1).不動產市場及產業分析，提供經營決策及業務運作參考資訊。。
(2).策略性投資之企劃與執行

集團財務部：

(1).帳務、稅務處理、租稅規劃及預算編列管控。
(2).財務資金取得、運用與調度等相關事項。
(3).財務及管理相關報表之彙編及管理資訊提供。
(4).綜理各項合約之擬定、審核及提供與業務有關之法務諮詢服務。
(5).統籌專利著作權商標、技術授權等智慧財產相關業務。
(6).股務作業、公開資訊揭露、股東會及董事會議等相關事宜處理。

集團生產製造：

(1).依據銷售訂定擬定各項生產計劃。
(2).擬定生產部門之組織系統及人員配置變動。
(3).各項產品生產製造計劃之執行推動及監督。
(4).生產製造設備之保養、維修、採購預算。
(5).新產品量試、治具製作採購。

集團資材管理：

(1).依據業務銷售訂單，擬定各項生產計劃以維持生產作業之合理性順暢。
(2).適時提供生產所需用料，以避免囤積材料、積壓公司資金。
(3).規劃以合適單價購入高品質材料，以期降低公司成本，並積極協助技術、業務單位取得樣品以利報價作業。
(4).尋找合適外包商，並降低公司成本以達順利交貨目標。

集團研發:

(1).新產品開發計劃之規劃、執行、監督。
(2).樣品試作、測試及包裝。
(3).督導新產品料號之製定BOM 表建立各部圖面之建檔。
(4).新開發模具加工部品材料之簽證及部內費用之審查。
(5).各開發案件產品規格核訂，修正部品統一規格化。
(6).專案計劃的承接、評估。
(7).外觀美工之設計。
(8).機構設計。
(9).電子線路設計。
(10).工程樣品之製作。
(11).測試治具之製作。

集團業務:

(1).擬定銷售預測、行銷計劃以及產品價格之執行方案。

(2).對客戶進行產品介紹、業務連絡、協助開發及報價。
(3).與技術單位協調，就客戶需求樣品進行製作、送樣。

人資總務:

(1).人力規劃、招募、培訓、薪酬制度規劃等相關作業。 (2).庶務的採購及管理。

資訊服務:

(1).資訊系統規劃、執行與管理。
(2).資訊安全管制及網路建置與維護。
(3).資訊化教育訓練。


具配偶或二親等以內關係之其他主管、董事或監察人	關係	兄弟	無	兄弟	無	無	無	無	無	無	無	無
	姓名	吳其熊	無	吳維忠	無	無	無	無	無	無	無	無
	職稱	副董事長	無	董事長	無	無	無	無	無	無	無	無
目前兼任本公司及其他公司之職務		天興實業公司董事衛康商貿股份有限公司董事長	無	無	無	Gold Peak Industries (Holdings) Limited (香港上市公司)副總裁 GP Industries Limited (新加坡上市公司)執行副主席 GP Batteries International Limited (新加坡上市公司)執行董事新加坡商泛國(私營)有限公司董事	無	台灣欣瑞有限公司總經理	中央銀行監事	科建管理顧問(股)公司總裁	齊泰營造有限公司董事長齊泰交通實業(股)公司董事長	GP Electronics (HK) Limited (香港註冊有限公司) 顧問 GP Electronics (Huizhou) Co., Limited (中國註冊有限公司) 顧問
主要經(學)歷		崑山工專電機科本公司董事長兼執行長	無	台南高工電機科本公司副董事長	無	CHU HOI COLLEGE 企管系 The Chartered Institute of Marketing 會員	台南家專會統科	逢甲大學上海復旦大學EMBA 台灣欣瑞有限公司總經理	菲律賓聖道托馬斯大學商學博士美國俄勒岡大學企管碩士	中華大學工業工程與管理碩士	志仁高中齊泰營造有限公司董事長	香港會計師公會會員英國公認會計師公會會員香港中文大學工商管理碩士
利用他人名義持有股份	持股比率	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
	股數	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
配偶、未成年子女現在持有股份	持股比率	0.45%	-	0.03%	-	-	0.53%	0.02%	-	-	0.01%	-
	股數	1,086,549	-	79,562	-	-	1,261,594	50,000	-	-	18,204	-
現在持有股份	持股比率	3.48%	5.47%	1.26%	18.24%	-	1.01%	1.17%	-	-	1.96%	-
	股數	8,310,747	13,054,404	2,998,360	43,568,776	-	2,419,868	2,792,761	-	-	4,670,833	-
選任時持有股份	持股比率	3.90%	5.47%	1.26%	18.24%	-	1.01%	1.17%	-	-	1.96%	-
	股數	9,310,747	13,054,404	2,998,360	43,568,776	-	2,419,868	2,792,761	-	-	4,670,833	-
初次選任日期		63.8.28	98.6.16	63.8.28		86.7.10	89.5.15 改選	101.6.19	104.6.24	104.6.24	84.4.10 改選	95.6.19
任期		三年	三年			三年	三年	三年	三年	三年	三年	三年
選(就)任日期		104.6.24	104.6.24			104.6.24	104.6.24	104.6.24	104.6.24	104.6.24	104.6.24	104.6.24
性別		男		男		男	女	男	男	男	男	男
姓名		吳維忠	金柏投資 (股)公司	法人代表：吳其熊	新加坡商泛國(私營)有限公司	法人代表：梁伯全	吳苑美	吳明賢	邱炳雲	翁耀林	楊平山	伍兆佳
國籍或註冊地		中華民國	中華民國			新加坡	中華民國	中華民國	中華民國	中華民國	中華民國	英國
職稱		董事長	副董事長			董事	董事	董事	獨立董事	獨立董事	監察人	監察人

法人股東之主要股東

106 年 4 月 24 日

	106年4月24 日
法人股東名稱（註1）	法人股東之主要股東（註2）
金柏投資股份有限公司	世領投資股份有限公司，95%
新加坡商泛國(私營)有限公司	GP INDUSTRIES LIMITED，100%

註1：董事、監察人屬法人股東代表者，應填寫該法人股東名稱。

註2：填寫該法人股東之主要股東名稱 (其持股比例占前十名)及其持股比例。若其主要股東為法人者，應再填列下表。

法人股東之主要股東為法人者其主要股東

106 年 4 月 24 日

	106年4月24 日
法人名稱（註1）	法人之主要股東（註2）
世領投資股份有限公司	APEX FINANCIAL INVESTMENT CO., LTD.，99.99%
GP INDUSTRIES LIMITED	Gold Peak Industries (Holdings) Limited，85.47%
	Mighty Holdings Limited，1.51%
	Diamond Coin Holdings Limited，1.42%
	Ablewood International Limited，1.20%
	Citibank Noms Singapore Pte Ltd，1.08%
	Artful Enterprises Limited，0.82%
	DBS Nominees Pte Limited，0.53%
	Leung Pak Chuen，0.33%
	Li Yiu Cheung, Brian，0.30%
	Chiam Toon Chew，0.21%

註1：如上表主要股東屬法人者，應填寫該法人名稱。
註2：填寫該法人之主要股東名稱 (其持股比例占前十名)及其持股比例。

董事及監察人資料(二)

條件姓名	是否具有五年以上工作經驗及下列專業資格	是否具有五年以上工作經驗及下列專業資格	是否具有五年以上工作經驗及下列專業資格			符合獨立性情形	符合獨立性情形	符合獨立性情形	符合獨立性情形	符合獨立性情形	符合獨立性情形	符合獨立性情形
	商務、法務、財務、會計或公司業務所須相關科系之公私立大專院校講師以上	法官、檢察官、律師、會計師或其他與公司業務所需之國家考試及格領有證書之專門職業及技術人員	商務、法務、財務、會計或公司業務所須之工作經驗	1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
吳維忠			V					V	V	V		V	V
金柏投資(股)公司法人代表:吳其熊			V					V	V	V		V
新加坡商泛國(私營) 有限公司法人代表:梁伯全			V	V			V		V	V	V	V
吳苑美				V				V	V	V	V	V	V
吳明賢			V	V				V	V	V	V	V	V
邱炳雲	V	V	V	V	V	V	V	V	V	V	V	V	V
翁耀林	V		V	V	V	V	V	V	V	V	V	V	V
楊平山				V				V	V	V	V	V	V
伍兆佳	V	V	V	V	V	V	V	V	V	V	V	V	V

註1：欄位多寡視實際數調整。
註2：各董事、監察人於選任前二年及任職期間符合下述各條件者，請於各條件代號下方空格中打“”。
（1）非為公司或其關係企業之受僱人。
（2）非公司或其關係企業之董事、監察人(但如為公司或其母公司、子公司依本法或當地國法令設置之獨立董事者，不在此限)。
（3）非本人及其配偶、未成年子女或以他人名義持有公司已發行股份總額百分之一以上或持股前十名之自然人股東。
（4）非前三款所列人員之配偶、二親等以內親屬或三親等以內直系血親親屬。
（5）非直接持有公司已發行股份總額百分之五以上法人股東之董事、監察人或受僱人，或持股前五名法人股東之董事、監察人或受僱人。
（6）非與公司有財務或業務往來之特定公司或機構之董事（理事）、監察人（監事）、經理人或持股百分之五以上股東。
（7）非為公司或關係企業提供商務、法務、財務、會計等服務或諮詢之專業人士、獨資、合夥、公司或機構之企業主、合夥人、董事（理事）、監察人（監事）、經理人及其配偶。但依股票上市或於證券商營業處所買賣公司薪資報酬委員會設置及行使職權辦法第七條履行職權之薪資報酬委員會成員，不在此限。
（8）未與其他董事間具有配偶或二親等以內之親屬關係。
（9）未有公司法第30 條各款情事之一。
（10）未有公司法第27 條規定以政府、法人或其代表人當選。

										稽核主管中華民國黃小娟女 100.10.25 - - - - - - 國立高雄第一科技大學金融營運系本公司稽核專員無無無無註1：應包括總經理、副總經理、協理、各部門及分支機構主管資料，以及凡職位相當於總經理、副總經理或協理者，不論職稱，亦均應予揭露。註2：與擔任目前職位相關之經歷，如於前揭期間曾於查核簽證會計師事務所或關係企業任職，應敘明其擔任之職稱及負責之職務。註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理，原張旭東總經理於105 年9 月30 日退休。
具配偶或二親等以內關係之經理人	關係	兄弟	父子	兄弟	父子	無	父子	父子	無	無
	姓名	吳其熊	吳堂誌	吳維忠	吳建宏	無	吳維忠	吳其熊	無	無
	職稱	副董事長	業務暨研發協理	董事長	廠務協理	無	董事長	副董事長	無	無
目前兼任其他公司之職務		天興實業公司董事衛康商貿股份有限公司董事長		無		無	無	無	無	無
主要經(學)歷		崑山工專電機科本公司董事長		台南高工電機科本公司副董事長		中原大學機械工程學系本公司音響事業部總經理	UCLA Electrical Engineering B.S. 本公司業務暨研發協理	美國南加州大學企管系本公司廠務協理	Cleveland State U. MBA 本公司財務部協理兼財會主管	國立高雄第一科技大學金融營運系本公司稽核專員
利用他人名義持有股份	持股比率	-		-		-	-	-	-	-
	股數	-		-		-	-	-	-	-
配偶、未成年子女持有股份	持股比率	0.45%		0.03%		-	-	1.18%	0.00%	-
	股數	1,086,549		79,562		-	-	2,820,572	11,000	-
持有股份	持股比率	3.48%		1.26%		-	0.50%	0.01%	0.08%	-
	股數	8,310,747		2,998,360		-	1,200,390	20,456	200,320	-
選(就)任日期		104.06.24		104.06.24		105.08.01	101.06.28	101.06.28	104.06.30	100.10.25
性別		男		男		男	男	男	女	女
姓名		吳維忠		吳其熊		蕭伊宏	吳堂誌	吳建宏	郭力榕	黃小娟
國籍		中華民國		中華民國		中華民國	中華民國	中華民國	中華民國	中華民國
職稱		董事長		副董事長		音響事業部總經理 (註3)	業務暨研發協理	廠務協理	財務部協理兼財會主管	稽核主管

有無領取	有無領取	來自子公司以外轉投資事業酬金	來自子公司以外轉投資事業酬金	無	無	無	無	無	無	無	無	無
A、B、C、D、E、F 及 G 等七項總額占稅後純益之比例		財務報告內所有公司		1.91%	0.36%	0.23%	0.18%	0.01%	0.19%	0.19%	0.19%	0.19%
		本公司		1.85%	0.36%	0.23%	0.18%	0.01%	0.19%	0.19%	0.19%	0.19%
兼任員工領取相關酬金	員工酬勞(G) (註3)	財務報告內所有公司	股票紅利金額	-	-	-	-	-	-	-	-	-
			現金紅利金額	1,769	-	774	-	-	-	-	-	-
		本公司	股票紅利金額	-	-	-	-	-	-	-	-	-
			現金紅利金額	1,769	-	774	-	-	-	-	-	-
	退職退休金(F) (註2)	財務報告內所有公司		-	-	-	-	-	-	-	-	-
		本公司		-	-	-	-	-	-	-	-	-
	薪資、獎金及特支費等(E)	財務報告內所有公司		3,099	-	-	-	-	-	-	-	-
		本公司		2,866	-	-	-	-	-	-	-	-
	A、B、C及D等四項總額占稅後純益之比例	財務報告內所有公司		0.55%	0.36%	0.01%	0.18%	0.01%	0.19%	0.19%	0.19%	0.19%
		本公司		0.55%	0.36%	0.01%	0.18%	0.01%	0.19%	0.19%	0.19%	0.19%
董事酬金	業務執行費用 (D)	財務報告內所有公司		33	-	39	-	30	36	36	39	39
		本公司		33	-	39	-	30	36	36	39	39
	董事酬勞(C) （註1）	財務報告內所有公司		1,908	1,274	-	635	-	635	635	635	635
		本公司		1,908	1,274	-	635	-	635	635	635	635
	退職退休金 (B)	財務報告內所有公司		-	-	-	-	-	-	-	-	-
		本公司		-	-	-	-	-	-	-	-	-
	報酬(A)	財務報告內所有公司		-	-	-	-	-	-	-	-	-
		本公司		-	-	-	-	-	-	-	-	-
		姓名		吳維忠	金柏投資股份有限公司	法人代表：吳其熊	新加坡商泛國(私營)有限公司	法人代表：梁伯全	吳苑美	吳明賢	邱炳雲	翁耀林
		職稱（註4）		董事長	副董事長		董事		董事	董事	獨立董事	獨立董事

		投資事業酬金本公司財務報告內所有公司本公司財務報告內所有公司本公司財務報告內所有公司本公司財務報告內所有公司監察人楊平山 - - 635 635 10 10 0.18% 0.18% 無監察人伍兆佳 - - 635 635 20 20 0.18% 0.18% 無註：係為106 年3 月15 日董事會通過分派之監察人酬勞金額。＊本表所揭露酬金內容與所得稅法之所得概念不同，故本表目的係作為資訊揭露之用，不作課稅之用。總經理及副總經理之酬金單位:新台幣仟元 105 年度	投資事業酬金本公司財務報告內所有公司本公司財務報告內所有公司本公司財務報告內所有公司本公司財務報告內所有公司監察人楊平山 - - 635 635 10 10 0.18% 0.18% 無監察人伍兆佳 - - 635 635 20 20 0.18% 0.18% 無註：係為106 年3 月15 日董事會通過分派之監察人酬勞金額。＊本表所揭露酬金內容與所得稅法之所得概念不同，故本表目的係作為資訊揭露之用，不作課稅之用。總經理及副總經理之酬金單位:新台幣仟元 105 年度	投資事業酬金本公司財務報告內所有公司本公司財務報告內所有公司本公司財務報告內所有公司本公司財務報告內所有公司監察人楊平山 - - 635 635 10 10 0.18% 0.18% 無監察人伍兆佳 - - 635 635 20 20 0.18% 0.18% 無註：係為106 年3 月15 日董事會通過分派之監察人酬勞金額。＊本表所揭露酬金內容與所得稅法之所得概念不同，故本表目的係作為資訊揭露之用，不作課稅之用。總經理及副總經理之酬金單位:新台幣仟元 105 年度	有無領取來自	子公司以外轉	投資事業酬金	無	無	無	無		本公司財務報告內所有公司 E 低於2,000,000 元吳其熊、張旭東、蕭伊宏吳其熊、蕭伊宏 2,000,000 元（含）~ 5,000,000 元(不含) 吳維忠吳維忠、張旭東 5,000,000 元（含）~ 10,000,000 元(不含) - - 10,000,000 元（含）~ 15,000,000 元(不含) - - 15,000,000 元（含）~ 30,000,000 元(不含) - - 30,000,000 元（含）~ 50,000,000 元(不含) - - 50,000,000 元（含）~ 100,000,000 元(不含) - - 100,000,000 元以上 - - 總計 4 4 註1：為最近年度實際發放之退職金與費用化之提列及提撥數。註2：張旭東總經理於105 年9 月30 日退休。註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。＊本表所揭露酬金內容與所得稅法之所得概念不同，故本表目的係作為資訊揭露之用，不作課稅之用。	本公司財務報告內所有公司 E 低於2,000,000 元吳其熊、張旭東、蕭伊宏吳其熊、蕭伊宏 2,000,000 元（含）~ 5,000,000 元(不含) 吳維忠吳維忠、張旭東 5,000,000 元（含）~ 10,000,000 元(不含) - - 10,000,000 元（含）~ 15,000,000 元(不含) - - 15,000,000 元（含）~ 30,000,000 元(不含) - - 30,000,000 元（含）~ 50,000,000 元(不含) - - 50,000,000 元（含）~ 100,000,000 元(不含) - - 100,000,000 元以上 - - 總計 4 4 註1：為最近年度實際發放之退職金與費用化之提列及提撥數。註2：張旭東總經理於105 年9 月30 日退休。註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。＊本表所揭露酬金內容與所得稅法之所得概念不同，故本表目的係作為資訊揭露之用，不作課稅之用。	本公司財務報告內所有公司 E 低於2,000,000 元吳其熊、張旭東、蕭伊宏吳其熊、蕭伊宏 2,000,000 元（含）~ 5,000,000 元(不含) 吳維忠吳維忠、張旭東 5,000,000 元（含）~ 10,000,000 元(不含) - - 10,000,000 元（含）~ 15,000,000 元(不含) - - 15,000,000 元（含）~ 30,000,000 元(不含) - - 30,000,000 元（含）~ 50,000,000 元(不含) - - 50,000,000 元（含）~ 100,000,000 元(不含) - - 100,000,000 元以上 - - 總計 4 4 註1：為最近年度實際發放之退職金與費用化之提列及提撥數。註2：張旭東總經理於105 年9 月30 日退休。註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。＊本表所揭露酬金內容與所得稅法之所得概念不同，故本表目的係作為資訊揭露之用，不作課稅之用。	本公司財務報告內所有公司 E 低於2,000,000 元吳其熊、張旭東、蕭伊宏吳其熊、蕭伊宏 2,000,000 元（含）~ 5,000,000 元(不含) 吳維忠吳維忠、張旭東 5,000,000 元（含）~ 10,000,000 元(不含) - - 10,000,000 元（含）~ 15,000,000 元(不含) - - 15,000,000 元（含）~ 30,000,000 元(不含) - - 30,000,000 元（含）~ 50,000,000 元(不含) - - 50,000,000 元（含）~ 100,000,000 元(不含) - - 100,000,000 元以上 - - 總計 4 4 註1：為最近年度實際發放之退職金與費用化之提列及提撥數。註2：張旭東總經理於105 年9 月30 日退休。註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。＊本表所揭露酬金內容與所得稅法之所得概念不同，故本表目的係作為資訊揭露之用，不作課稅之用。	本公司財務報告內所有公司 E 低於2,000,000 元吳其熊、張旭東、蕭伊宏吳其熊、蕭伊宏 2,000,000 元（含）~ 5,000,000 元(不含) 吳維忠吳維忠、張旭東 5,000,000 元（含）~ 10,000,000 元(不含) - - 10,000,000 元（含）~ 15,000,000 元(不含) - - 15,000,000 元（含）~ 30,000,000 元(不含) - - 30,000,000 元（含）~ 50,000,000 元(不含) - - 50,000,000 元（含）~ 100,000,000 元(不含) - - 100,000,000 元以上 - - 總計 4 4 註1：為最近年度實際發放之退職金與費用化之提列及提撥數。註2：張旭東總經理於105 年9 月30 日退休。註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。＊本表所揭露酬金內容與所得稅法之所得概念不同，故本表目的係作為資訊揭露之用，不作課稅之用。	本公司財務報告內所有公司 E 低於2,000,000 元吳其熊、張旭東、蕭伊宏吳其熊、蕭伊宏 2,000,000 元（含）~ 5,000,000 元(不含) 吳維忠吳維忠、張旭東 5,000,000 元（含）~ 10,000,000 元(不含) - - 10,000,000 元（含）~ 15,000,000 元(不含) - - 15,000,000 元（含）~ 30,000,000 元(不含) - - 30,000,000 元（含）~ 50,000,000 元(不含) - - 50,000,000 元（含）~ 100,000,000 元(不含) - - 100,000,000 元以上 - - 總計 4 4 註1：為最近年度實際發放之退職金與費用化之提列及提撥數。註2：張旭東總經理於105 年9 月30 日退休。註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。＊本表所揭露酬金內容與所得稅法之所得概念不同，故本表目的係作為資訊揭露之用，不作課稅之用。	本公司財務報告內所有公司 E 低於2,000,000 元吳其熊、張旭東、蕭伊宏吳其熊、蕭伊宏 2,000,000 元（含）~ 5,000,000 元(不含) 吳維忠吳維忠、張旭東 5,000,000 元（含）~ 10,000,000 元(不含) - - 10,000,000 元（含）~ 15,000,000 元(不含) - - 15,000,000 元（含）~ 30,000,000 元(不含) - - 30,000,000 元（含）~ 50,000,000 元(不含) - - 50,000,000 元（含）~ 100,000,000 元(不含) - - 100,000,000 元以上 - - 總計 4 4 註1：為最近年度實際發放之退職金與費用化之提列及提撥數。註2：張旭東總經理於105 年9 月30 日退休。註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。＊本表所揭露酬金內容與所得稅法之所得概念不同，故本表目的係作為資訊揭露之用，不作課稅之用。	本公司財務報告內所有公司 E 低於2,000,000 元吳其熊、張旭東、蕭伊宏吳其熊、蕭伊宏 2,000,000 元（含）~ 5,000,000 元(不含) 吳維忠吳維忠、張旭東 5,000,000 元（含）~ 10,000,000 元(不含) - - 10,000,000 元（含）~ 15,000,000 元(不含) - - 15,000,000 元（含）~ 30,000,000 元(不含) - - 30,000,000 元（含）~ 50,000,000 元(不含) - - 50,000,000 元（含）~ 100,000,000 元(不含) - - 100,000,000 元以上 - - 總計 4 4 註1：為最近年度實際發放之退職金與費用化之提列及提撥數。註2：張旭東總經理於105 年9 月30 日退休。註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。＊本表所揭露酬金內容與所得稅法之所得概念不同，故本表目的係作為資訊揭露之用，不作課稅之用。	本公司財務報告內所有公司 E 低於2,000,000 元吳其熊、張旭東、蕭伊宏吳其熊、蕭伊宏 2,000,000 元（含）~ 5,000,000 元(不含) 吳維忠吳維忠、張旭東 5,000,000 元（含）~ 10,000,000 元(不含) - - 10,000,000 元（含）~ 15,000,000 元(不含) - - 15,000,000 元（含）~ 30,000,000 元(不含) - - 30,000,000 元（含）~ 50,000,000 元(不含) - - 50,000,000 元（含）~ 100,000,000 元(不含) - - 100,000,000 元以上 - - 總計 4 4 註1：為最近年度實際發放之退職金與費用化之提列及提撥數。註2：張旭東總經理於105 年9 月30 日退休。註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。＊本表所揭露酬金內容與所得稅法之所得概念不同，故本表目的係作為資訊揭露之用，不作課稅之用。	本公司財務報告內所有公司 E 低於2,000,000 元吳其熊、張旭東、蕭伊宏吳其熊、蕭伊宏 2,000,000 元（含）~ 5,000,000 元(不含) 吳維忠吳維忠、張旭東 5,000,000 元（含）~ 10,000,000 元(不含) - - 10,000,000 元（含）~ 15,000,000 元(不含) - - 15,000,000 元（含）~ 30,000,000 元(不含) - - 30,000,000 元（含）~ 50,000,000 元(不含) - - 50,000,000 元（含）~ 100,000,000 元(不含) - - 100,000,000 元以上 - - 總計 4 4 註1：為最近年度實際發放之退職金與費用化之提列及提撥數。註2：張旭東總經理於105 年9 月30 日退休。註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。＊本表所揭露酬金內容與所得稅法之所得概念不同，故本表目的係作為資訊揭露之用，不作課稅之用。
有無領取來自子公司以外轉		投資事業酬金	無	無
					A、B、C 及D 等四項總額占稅後純益之比例（％）		財務報告內所有公司	3.01%
A、B及C等三項總額占稅後純益之比例		財務報告內所有公司	0.18%	0.18%
							本公司	2.38%
					員工酬勞金額(D)	財務報告內所有公司	股票紅利金額	-
		本公司	0.18%	0.18%
												總經理及副總經理姓名	財務報告內所有公司 E	吳其熊、蕭伊宏	吳維忠、張旭東	-	-	-	-	-	-	4
							現金股利金額	2,543
監察人酬金	業務執行費用(C)	財務報告內所有公司	10	20
						本公司	股票紅利金額	-
		本公司	10	20
							現金股利金額	2,543
					獎金及特支費等(C)		財務報告內所有公司	453
													本公司	吳其熊、張旭東、蕭伊宏	吳維忠	-	-	-	-	-	-	4
	酬勞(B) (註)	財務報告內所有公司	635	635
							本公司	453
		本公司	635	635
					退職退休金(B) (註1)		財務報告內所有公司	232
	報酬(A)	財務報告內所有公司	-	-
												給付本公司各個總經理及副總經理酬金級距		低於2,000,000 元	2,000,000 元（含）~ 5,000,000 元(不含)	5,000,000 元（含）~ 10,000,000 元(不含)	10,000,000 元（含）~ 15,000,000 元(不含)	15,000,000 元（含）~ 30,000,000 元(不含)	30,000,000 元（含）~ 50,000,000 元(不含)	50,000,000 元（含）~ 100,000,000 元(不含)	100,000,000 元以上	總計
							本公司	45
		本公司	-	-
					薪資(A)		財務報告內所有公司	7,475
	姓名		楊平山	伍兆佳			本公司	5,420
						姓名		吳維忠	吳其熊	張旭東	蕭伊宏
						職稱		董事長	副董事長	音響事業部總經理(註2)	音響事業部總經理(註3)
	職稱		監察人	監察人

	經理人董事長吳維忠 - 6,303 6,303 1.77% 副董事長吳其熊音響事業部總經理(註3) 蕭伊宏音響事業部業務暨研發協理吳堂誌音響事業部廠務協理吳建宏財務部協理兼財會主管郭力榕＊係為106 年3 月15 日董事會通過分派經理人之員工酬勞金額（含股票及現金）。註1：應揭露個別姓名及職稱，但得以彙總方式揭露盈餘分配情形。註2：經理人之適用範圍，依據本會九十二年三月二十七日台財證三字第○九二○○○一三○一號函令規定，其範圍如下： (1)總經理及相當等級者 (2)副總經理及相當等級者 (3)協理及相當等級者 (4)財務部門主管 (5)會計部門主管 (6)其他有為公司管理事務及簽名權利之人註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。 (四)分別比較說明本公司及合併報表內所有公司於最近二年度支付本公司董事、監察人、總經理及副總經理酬金總額占稅後純益比例之分析並說明給付酬金之政策、標準與組合、訂定酬金之程序、與經營績效及未來風險之關聯性	經理人董事長吳維忠 - 6,303 6,303 1.77% 副董事長吳其熊音響事業部總經理(註3) 蕭伊宏音響事業部業務暨研發協理吳堂誌音響事業部廠務協理吳建宏財務部協理兼財會主管郭力榕＊係為106 年3 月15 日董事會通過分派經理人之員工酬勞金額（含股票及現金）。註1：應揭露個別姓名及職稱，但得以彙總方式揭露盈餘分配情形。註2：經理人之適用範圍，依據本會九十二年三月二十七日台財證三字第○九二○○○一三○一號函令規定，其範圍如下： (1)總經理及相當等級者 (2)副總經理及相當等級者 (3)協理及相當等級者 (4)財務部門主管 (5)會計部門主管 (6)其他有為公司管理事務及簽名權利之人註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。 (四)分別比較說明本公司及合併報表內所有公司於最近二年度支付本公司董事、監察人、總經理及副總經理酬金總額占稅後純益比例之分析並說明給付酬金之政策、標準與組合、訂定酬金之程序、與經營績效及未來風險之關聯性	經理人董事長吳維忠 - 6,303 6,303 1.77% 副董事長吳其熊音響事業部總經理(註3) 蕭伊宏音響事業部業務暨研發協理吳堂誌音響事業部廠務協理吳建宏財務部協理兼財會主管郭力榕＊係為106 年3 月15 日董事會通過分派經理人之員工酬勞金額（含股票及現金）。註1：應揭露個別姓名及職稱，但得以彙總方式揭露盈餘分配情形。註2：經理人之適用範圍，依據本會九十二年三月二十七日台財證三字第○九二○○○一三○一號函令規定，其範圍如下： (1)總經理及相當等級者 (2)副總經理及相當等級者 (3)協理及相當等級者 (4)財務部門主管 (5)會計部門主管 (6)其他有為公司管理事務及簽名權利之人註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。 (四)分別比較說明本公司及合併報表內所有公司於最近二年度支付本公司董事、監察人、總經理及副總經理酬金總額占稅後純益比例之分析並說明給付酬金之政策、標準與組合、訂定酬金之程序、與經營績效及未來風險之關聯性	經理人董事長吳維忠 - 6,303 6,303 1.77% 副董事長吳其熊音響事業部總經理(註3) 蕭伊宏音響事業部業務暨研發協理吳堂誌音響事業部廠務協理吳建宏財務部協理兼財會主管郭力榕＊係為106 年3 月15 日董事會通過分派經理人之員工酬勞金額（含股票及現金）。註1：應揭露個別姓名及職稱，但得以彙總方式揭露盈餘分配情形。註2：經理人之適用範圍，依據本會九十二年三月二十七日台財證三字第○九二○○○一三○一號函令規定，其範圍如下： (1)總經理及相當等級者 (2)副總經理及相當等級者 (3)協理及相當等級者 (4)財務部門主管 (5)會計部門主管 (6)其他有為公司管理事務及簽名權利之人註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。 (四)分別比較說明本公司及合併報表內所有公司於最近二年度支付本公司董事、監察人、總經理及副總經理酬金總額占稅後純益比例之分析並說明給付酬金之政策、標準與組合、訂定酬金之程序、與經營績效及未來風險之關聯性	經理人董事長吳維忠 - 6,303 6,303 1.77% 副董事長吳其熊音響事業部總經理(註3) 蕭伊宏音響事業部業務暨研發協理吳堂誌音響事業部廠務協理吳建宏財務部協理兼財會主管郭力榕＊係為106 年3 月15 日董事會通過分派經理人之員工酬勞金額（含股票及現金）。註1：應揭露個別姓名及職稱，但得以彙總方式揭露盈餘分配情形。註2：經理人之適用範圍，依據本會九十二年三月二十七日台財證三字第○九二○○○一三○一號函令規定，其範圍如下： (1)總經理及相當等級者 (2)副總經理及相當等級者 (3)協理及相當等級者 (4)財務部門主管 (5)會計部門主管 (6)其他有為公司管理事務及簽名權利之人註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。 (四)分別比較說明本公司及合併報表內所有公司於最近二年度支付本公司董事、監察人、總經理及副總經理酬金總額占稅後純益比例之分析並說明給付酬金之政策、標準與組合、訂定酬金之程序、與經營績效及未來風險之關聯性	經理人董事長吳維忠 - 6,303 6,303 1.77% 副董事長吳其熊音響事業部總經理(註3) 蕭伊宏音響事業部業務暨研發協理吳堂誌音響事業部廠務協理吳建宏財務部協理兼財會主管郭力榕＊係為106 年3 月15 日董事會通過分派經理人之員工酬勞金額（含股票及現金）。註1：應揭露個別姓名及職稱，但得以彙總方式揭露盈餘分配情形。註2：經理人之適用範圍，依據本會九十二年三月二十七日台財證三字第○九二○○○一三○一號函令規定，其範圍如下： (1)總經理及相當等級者 (2)副總經理及相當等級者 (3)協理及相當等級者 (4)財務部門主管 (5)會計部門主管 (6)其他有為公司管理事務及簽名權利之人註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理。 (四)分別比較說明本公司及合併報表內所有公司於最近二年度支付本公司董事、監察人、總經理及副總經理酬金總額占稅後純益比例之分析並說明給付酬金之政策、標準與組合、訂定酬金之程序、與經營績效及未來風險之關聯性
總額占稅後純益之比例（％）	1.77%
總計	6,303
現金金額	6,303
股票金額	-
姓名（註1）	吳維忠	吳其熊	蕭伊宏	吳堂誌	吳建宏	郭力榕
職稱（註1）	董事長	副董事長	音響事業部總經理(註3)	音響事業部業務暨研發協理	音響事業部廠務協理	財務部協理兼財會主管
	經理人

三、公司治理運作情形：

(一）董事會運作情形：

董事會運作情形資訊

民國105 年度董事會開會 6 次(A)，董事監察人出列席情形如下：

職稱	姓名(註1)	實際出(列) 席次數Ｂ	委託出席次數	實際出(列)席率(%) 【Ｂ/Ａ】(註2)
董事長	吳維忠	6	0	100%
副董事長	金柏投資股份有限公司法人代表：吳其熊	6	0	100%
董事	新加坡商泛國(私營) 有限公司法人代表:梁伯全	6	0	100%
董事	吳苑美	5	0	83.3%
董事	吳明賢	5	0	83.3%
獨立董事	邱炳雲	6	0	100%
獨立董事	翁耀林	6	0	100%
監察人	楊平山	1	0	16.7%
監察人	伍兆佳	6	0	100%
其他應記載事項：一、證交法第14 條之3 所列事項暨其他經獨立董事反對或保留意見且有紀錄或書面聲明之董事會議決事項，應敘明董事會日期、期別、議案內容、所有獨立董事意見及公司對獨立董事意見之處理：董事會議案內容及後續處理證交法§14-3 所列事項獨董持反對或保留意見第15 屆第4 次 105.2.15 1.本公司簽證會計師之適任性及獨立性評估。 v 2.本公司向永豐商業銀行申請綜合授信額度案。 v 3.本公司向第一商業銀行申請綜合授信額度案。 v 獨立董事意見：無。公司對獨立董事意見之處理：無。決議結果：全體出席董事同意通過。第15 屆第5 次 105.3.24 1.本公司民國104 年度內部控制聲明書。 v 2.本公司向台北富邦銀行申請綜合額度及衍生性金融商品交易額度案。 v 獨立董事意見：無。公司對獨立董事意見之處理：無。決議結果：全體出席董事同意通過。

董事會	議案內容及後續處理	證交法§14-3 所列事項
第15 屆第6 次 105.5.6	1.本公司向永豐商業銀行申請衍生性金融商品交易額度案。	v
	獨立董事意見：無。
	公司對獨立董事意見之處理：無。
	決議結果：全體出席董事同意通過。
第15 屆第7 次 105.6.23	1.本公司治理制度案。	v
	獨立董事意見：無。
	公司對獨立董事意見之處理：無。
	決議結果：全體出席董事同意通過。
第15 屆第9 次 105.11.8	1.本公司向第一商業銀行申請綜合授信額度案。	v
	獨立董事意見：無。
	公司對獨立董事意見之處理：無。
	決議結果：全體出席董事同意通過。

註1：董事、監察人屬法人者，應揭露法人股東名稱及其代表人姓名。
註2：
(1)年度終了日前有董事監察人離職者，應於備註欄註明離職日期，實際出(列)席率(%)則以其在職期間董事會開會次數及其實際出(列)席次數計算之。
(2)年度終了日前，如有董事監察人改選者，應將新、舊任董事監察人均予以填列，並於備註欄註明該董事監察人為舊任、新任或連任及改選日期。實際出(列)席率(%)則以其在職期間董事會開會次數及其實際出(列)席次數計算之。

(二）審計委員會運作情形或監察人參與董事會運作情形：

監察人參與董事會運作情形

民國105 年度董事會開會6 次（A），列席情形如下：

職稱	姓名(註1)	實際出(列) 席次數(Ｂ)	委託出席次數	實際出(列)席率(%) 【Ｂ/Ａ】(註2)
監察人	楊平山	1	0	16.7%
監察人	伍兆佳	6	0	100%
其他應記載事項：一、監察人之組成及職責：（一）監察人與公司員工及股東之溝通情形（例如溝通管道、方式等）：本公司員工及股東均可透過正式管道與監察人溝通。（二）監察人與內部稽核主管及會計師之溝通情形（例如就公司財務、業務狀況進行溝通之事項、方式及結果等）：監察人與內部稽核主管均出席董事會就公司財務、業務狀況及重要議案討論溝通；另會計師均依審計準則公報第三十九號「與受查者治理單位之溝通」規定，就財務報表查核規劃之治理事項與監察人充分溝通。二、監察人列席董事會如有陳述意見，應敘明董事會日期、期別、議案內容、董事會決議結果以及公司對監察人陳述意見之處理：無此情形。

註1：年度終了日前有監察人離職者，應於備註欄註明離職日期，實際列席率(%)則以其在職期間實際列席次數計算之。
註2：年度終了日前，有監察人改選者，應將新、舊任監察人均予以填列，並於備註欄註明該監察人為舊任、新任或連任及改選日期。實際列席率(%)則以其在職期間實際列席次數計算之。

與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因	與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因	將視公司營運狀況及規模制定。	符合上市上櫃公司治理實務守則。
運作情形(註1)	摘要說明	本公司尚未制訂公司治理實務守則，惟本公司治理精神及目前所執行之各項制度，已涵蓋主要治理原則。	（一）本公司為確保股東權益，透過發言人、股務等專責人員處理股東建議或糾紛等事項。（二）本公司目前主要股東大都為經營團隊或專業人士，本公司可隨時掌握實際控制公司之主要股東名單，並經常互動以建立良好關係，確保經營權之穩定性。（三）本公司已訂有「對子公司之監理辦法」及「集團企業、特定公司與關係人交易作業程序」並確實執行。（四）為建立本公司良好的內部重大資訊處理及揭露機制，避免資訊的不當洩露，並確保本公司對外界發表的資訊一致性及正確性，特制定「重大資訊處理作業程序」，適用對象包含本公司的董事、監察人、經理人、受僱人與其他因身份、職務或控制關係獲悉本公司內部重大資訊的人員。另外本公司亦不定時向內部人宣導相關最新法規，並按月申報內部人股權異動情形。
	否	ˇ
	是		ˇ
項目		一、公司是否依據「上市上櫃公司治理實務守則」訂定並揭露公司治理實務守則？	二、公司股權結構及股東權益（一) 公司是否訂定內部作業程序處理股東建議、疑義、糾紛及訴訟事宜，並依程序實施？（二）公司是否掌握實際控制公司之主要股東及主要股東之最終控制者名單？（三）公司是否建立、執行與關係企業風險控管及防火牆機制？（四）公司是否訂定內部規範，禁止公司內部人利用市場上未公開資訊買賣有價證券？

與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因	與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因	研議中。	是否符合獨立性	是
			評估結果	否
			評估項目	1、會計師是否與本公司有直接或重大間接財務利益關係
運作情形(註1)	摘要說明	(一) 本公司於104年董事任期屆滿全面改選之際，新增獨立董事2名並採候選人提名制方式選任，以持續健全公司治理，強化董事之獨立性與功能並提升董事會運作效能。另外由數位董事組成經營監管會不定期召開會議檢討及監督公司運作情形包括公司誠信經營的管控。 (二) 本公司除已設置薪酬委員會，其運作情形詳（四）薪酬委員會運作情形，其他各類功能性委員會之設置尚在研議中。 (三) 尚在研議中。 (四) 本公司財務部一年一次自行評估簽證會計師之適任性及獨立性，同時將結果提報106.3.15董事會審議並通過。經本公司財務部評估大中國際聯合會計師事務所張榕枝會計師及林月霞會計師均符合本公司獨立性評估標準(註1)，足堪擔任本公司簽證會計師。另依審計準則公報第46條「會計師事務所之品質管制」相關規範要求會計師事務所至少每7年須調整簽證會計師並且同一人須間隔2 年以上才可回任本公司簽證會計師。註1:會計師獨立性評估標準：
	否
	是	ˇ
項目		三、董事會之組成及職責（一）公司董事會是否就成員組成擬訂多元化方針及落實執行？（二）公司除依法設置薪資報酬委員會及審計委員會外，是否自願設置其他各類功能性委員會？（三）公司是否訂定董事會績效評估辦法及其評估方式，每年並定期進行績效評估？（四）公司是否定期評估簽證會計師獨立性？

與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因	與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因	是	是	是	是	是	是	是	符合上市上櫃公司治理實務守則。	符合上市上櫃公司治理實務守則。	符合上市上櫃公司治理實務守則。
		否	否	否	否	否	否	否
		2、會計師是否與本公司或本公司董事有融資或保證行為	3、會計師是否與本公司有密切之商業關係及潛在雇傭關係	4、會計師及其審計小組成員目前或最近二年是否有在本公司擔任董事、經理人或對審計工作有重大影響之職務	5、會計師是否有對本公司提供可能直接影響審計工作的非審計服務項目	6、會計師是否有仲介本公司所發行之股票或其他證券	7、會計師是否有擔任本公司之辯護人或代表本公司協調與其他第三人間發生的衝突	8、會計師是否與本公司之董事、經理人或對審計案件有重大影響職務之人員有親屬關係
運作情形(註1)	摘要說明								本公司由財務部作為公司治理兼職單位，除了規劃董事會及股東會即時攸關的議程及提供與保存相關資料文件外，並隨時關注證券主管機關為公司治理藍圖所推動的各項政策，戮力落實本公司各項公司治理事務。	本公司與業主、供應商、往來銀行及公司員工均有暢通之溝通申訴管道，由各專屬部門負責溝通、協調，以保障其應有之合法權益。另於公司網站中架設專區供利害關係人作線上提問，並由專人即時處理及回覆。	本公司委由元大證券股份有限公司股務代理部處理股東會相關事務。
	否
	是								ˇ	ˇ	ˇ
項目									四、上市上櫃公司是否設置公司治理專(兼)職單位或人員負責公司治理相關事務(包括但不限於提供董事、監察人執行業務所需資料、依法辦理董事會及股東會之會議相關事宜、辦理公司登記及變更登記、製作董事會及股東會議事錄等)？	五、公司是否建立與利害關係人(包括但不限於股東、員工、客戶及供應商等)溝通管道，及於公司網站設置利害關係人專區，並妥適回應利害關係人所關切之重要企業社會責任議題？	六、公司是否委任專業股務代辦機構辦理股東會事務？

與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因	與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因	符合上市上櫃公司治理實務守則。	符合上市上櫃公司治理實務守則。
運作情形(註1)	摘要說明	（一）本公司已設有網站，介紹有關業務訊息，另有定期及不定期於公開資訊觀測站申報，揭露財務及公司治理相關資訊。（二）本公司指派專人負責公司資訊之蒐集並利用交易所公開資訊觀測站定期及不定期揭露。另業已建立發言人制度，確保可能影響股東及利害關係人決策之資訊，即時允當揭露。	（一）本公司積極參與社區建設並與員工、供應商及利害關係人保持良好關係。（二）本公司由個別董事、獨立董事及監察人自行安排進修，並已揭露於公開資訊觀測站之公司治理專區。（三）本公司目前係以召開董事、監察人聯席會議為主，列席情形均積極參與。（四）本公司董事及獨立董事均秉持高度自律之原則，對董事會所列議案如涉有自身利害關係時，均迴避不加入表決。（五）本公司已為董事、監察人及重要職員購買「董監事及經理人責任保險」，保險總限額美金參佰伍拾萬元，期間一年（105/09/01~106/09/01）。
	否
	是	ˇ	ˇ
項目		七、資訊公開（一）公司是否架設網站，揭露財務業務及公司治理資訊？（二）公司是否採行其他資訊揭露之方式（如架設英文網站、指定專人負責公司資訊之蒐集及揭露、落實發言人制度、法人說明會過程放置公司網站等）？	八、公司是否其他有助於瞭解公司治理運作情形之重要資訊（包括但不限於員工權益、僱員關懷、投資者關係、供應商關係、利害關係人之權利、董事及監察人進修之情形、風險管理政策及風險衡量標準之執行情形、客戶政策之執行情形、公司為董事及監察人購買責任保險之情形等）？

與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因	與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因		身份別 (註1) 條件姓名兼任其他公開發行公司薪資報酬委員會成員家數備註 (註3) 商務、法務、財務、會計或公司業務所須相關科系之公私立大專院校講師以上法官、檢察官、律師、會計師或其他與公司業務所需之國家考試及格領有證書之專門職業及技術人員商務、法務、財務、會計或公司業務所須之工作經驗 1 2 3 4 5 6 7 8 獨立董事翁耀林 V V V V V V V V V 獨立董事邱炳雲 V V V V V V V V V V V 其他白旭屏 V V V V V V V V V 1 註1：身分別請填列係為董事、獨立董事或其他。註2：各成員於選任前二年及任職期間符合下述各條件者，請於各條件代號下方空格中打“”。（1）非為公司或其關係企業之受僱人。（2）非公司或其關係企業之董事、監察人。但如為公司或其母公司、子公司依本法或當地國法令設置之獨立董事者，不在此限。（3）非本人及其配偶、未成年子女或以他人名義持有公司已發行股份總額百分之一以上或持股前十名之自然人股東。	身份別 (註1) 條件姓名兼任其他公開發行公司薪資報酬委員會成員家數備註 (註3) 商務、法務、財務、會計或公司業務所須相關科系之公私立大專院校講師以上法官、檢察官、律師、會計師或其他與公司業務所需之國家考試及格領有證書之專門職業及技術人員商務、法務、財務、會計或公司業務所須之工作經驗 1 2 3 4 5 6 7 8 獨立董事翁耀林 V V V V V V V V V 獨立董事邱炳雲 V V V V V V V V V V V 其他白旭屏 V V V V V V V V V 1 註1：身分別請填列係為董事、獨立董事或其他。註2：各成員於選任前二年及任職期間符合下述各條件者，請於各條件代號下方空格中打“”。（1）非為公司或其關係企業之受僱人。（2）非公司或其關係企業之董事、監察人。但如為公司或其母公司、子公司依本法或當地國法令設置之獨立董事者，不在此限。（3）非本人及其配偶、未成年子女或以他人名義持有公司已發行股份總額百分之一以上或持股前十名之自然人股東。	身份別 (註1) 條件姓名兼任其他公開發行公司薪資報酬委員會成員家數備註 (註3) 商務、法務、財務、會計或公司業務所須相關科系之公私立大專院校講師以上法官、檢察官、律師、會計師或其他與公司業務所需之國家考試及格領有證書之專門職業及技術人員商務、法務、財務、會計或公司業務所須之工作經驗 1 2 3 4 5 6 7 8 獨立董事翁耀林 V V V V V V V V V 獨立董事邱炳雲 V V V V V V V V V V V 其他白旭屏 V V V V V V V V V 1 註1：身分別請填列係為董事、獨立董事或其他。註2：各成員於選任前二年及任職期間符合下述各條件者，請於各條件代號下方空格中打“”。（1）非為公司或其關係企業之受僱人。（2）非公司或其關係企業之董事、監察人。但如為公司或其母公司、子公司依本法或當地國法令設置之獨立董事者，不在此限。（3）非本人及其配偶、未成年子女或以他人名義持有公司已發行股份總額百分之一以上或持股前十名之自然人股東。	身份別 (註1) 條件姓名兼任其他公開發行公司薪資報酬委員會成員家數備註 (註3) 商務、法務、財務、會計或公司業務所須相關科系之公私立大專院校講師以上法官、檢察官、律師、會計師或其他與公司業務所需之國家考試及格領有證書之專門職業及技術人員商務、法務、財務、會計或公司業務所須之工作經驗 1 2 3 4 5 6 7 8 獨立董事翁耀林 V V V V V V V V V 獨立董事邱炳雲 V V V V V V V V V V V 其他白旭屏 V V V V V V V V V 1 註1：身分別請填列係為董事、獨立董事或其他。註2：各成員於選任前二年及任職期間符合下述各條件者，請於各條件代號下方空格中打“”。（1）非為公司或其關係企業之受僱人。（2）非公司或其關係企業之董事、監察人。但如為公司或其母公司、子公司依本法或當地國法令設置之獨立董事者，不在此限。（3）非本人及其配偶、未成年子女或以他人名義持有公司已發行股份總額百分之一以上或持股前十名之自然人股東。
			備註 (註3)
			兼任其他公開發行公司薪資報酬委員會成員家數			1
		符合獨立性情形(註2)	8	V	V	V
			7	V	V	V
			6	V	V	V
			5	V	V	V
			4	V	V	V
運作情形(註1)	摘要說明		3	V	V	V
			2	V	V	V
			1	V	V	V
		是否具有五年以上工作經驗及下列專業資格	商務、法務、財務、會計或公司業務所須之工作經驗	V	V	V
			法官、檢察官、律師、會計師或其他與公司業務所需之國家考試及格領有證書之專門職業及技術人員		V
	否
	是
項目
			商務、法務、財務、會計或公司業務所須相關科系之公私立大專院校講師以上		V
			條件姓名	翁耀林	邱炳雲	白旭屏
			身份別 (註1)	獨立董事	獨立董事	其他


備註				其他應記載事項：
實際出席率(%) 【Ｂ/Ａ】(註)	100%	100%	66.7%
委託出席次數	0	0	0
實際出席次數(Ｂ)	3	3	2
姓名	翁耀林	邱炳雲	白旭屏
職稱	召集人	委員	委員

與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因	與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因	研議中
運作情形	摘要說明	（一）本公司尚未訂定企業社會責任與制度，但日常營運活動已按照企業社會責任之精神執行。本公司生產與研發不使用有害物質生產，並對客戶及廠商簽訂無有害物質生產之證明。同時導入ISO14001致力於環境保護、安全衛生與勞工權益等各方面實踐社會責任。也透過公司內部網路公告持續宣導企業經營理念與社會責任義務。（二）本公司尚未辦理定期社會責任教育訓練，未來將加強辦理。（三）視未來實際需要再據以研議設立。（四）本公司定期舉辦員工教育訓練，提升員工企業倫理觀念，並依照考核結果提報獎勵或懲處，以激勵員工與企業共同成長。
	否	ˇ
	是
項目		一、落實推動公司治理（一）公司是否訂定企業社會責任政策或制度，以及檢討實施成效？（二）公司是否定期舉辦社會責任教育訓練？（三）公司是否設置推動企業社會責任專（兼）職單位，並由董事會授權高階管理階層處理，及向董事會報告處理情形？（四）公司是否訂定合理薪資報酬政策，並將員工績效考核制度與企業社會責任政策結合，及設立明確有效之獎勵及懲戒制度？

與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因	與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因	尚無重大差異。
運作情形	摘要說明	(一) 本公司目前於東莞廠已全面更換節能燈管，每月節省4萬度電力耗用，未來台灣廠及蘇州廠也將全面更換節能燈管有效降低對環境的負荷。目前正著手各項原物料的利用率，降低排廢，以及驗證再生使用的狀況。 (二) 本公司已通過ISO14001（2004年版）環境管理系統認證，有完整之環境管理制度以維持上述系統之有效運作，另設置環境管理專責單位-總務部門，負責環保、安全及衛生相關業務推動與執行。 (三) 本公司厲行節能減碳措施，透過採用節能燈管、循環風扇與加強冷氣主機清潔保養並限制冷房溫度上限合理性的使用以發揮冷氣效能；而辦公室則推動廢紙再利用、午休時間熄燈及相關事務設備加設省電節能裝置持續減少能源的浪費與達到碳排放量之減量，未來將指派專責人員負責盤查及記錄有效管制碳排放量。
	否
	是	ˇ
項目		二、發展永續環境（一）公司是否致力於提升各項資源之利用效率，並使用對環境負荷衝擊低之再生物料？（二）公司是否依其產業特性建立合適之環境管理制度？（三）公司是否注意氣候變遷對營運活動之影響，並執行溫室氣體盤查、制定公司節能減碳及溫室氣體減量策略？

與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因	與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因	尚無重大差異。
運作情形	摘要說明	(一) 本公司依法提報工作規則經勞工局核備，並放置於內部網路，員工得隨時查閱個人權益。重要事項則經勞資雙方代表溝通協調。本公司勞資關係素來至為和諧，對員工之激勵、溝通、培訓、福利及退休均訂定完善周全之辦法並使員工與公司之利益相互結合。 (二) 本公司制訂員工申訴制度，處理有關員工對懲戒不服、管理不當、建議及違反有關勞工法令措施之申訴。 (三) 本公司每月委託專業廠商進行電梯保養以提供員工安全的工作環境。另外為提供員工健康的工作環境除委由專職清潔人員每日作環境整理與清潔外，每2個月更換各部門飲水機濾心；每季委託外部專業機構作水質檢測及定期實施工作環境消毒與辦理員工健康檢查。定期每半年對員工實施防火消防安全訓練,透過消防編組演練提升員工消防安全之觀念。 (四) 本公司設置網路討論區，專採員工建議，擴大溝通管道。 (五) 本公司定期與不定期辦理員工教育訓練，積極提供員工職涯發展能力，協助企業與員工共同成長。 (六) 本公司有關消費者權益政策符合政府相關法令的規範，讓消費者的權益有所保障，並設有客服部門提供透明且有效之消費者申訴管道。
	否
	是	ˇ
項目		三、維護社會公益（一）公司是否依照相關法規及國際人權公約，制定相關之管理政策與程序？（二）公司是否建置員工申訴機制及管道，並妥適處理？（三）公司是否提供員工安全與健康之工作環境，並對員工定期實施安全與健康教育？（四）公司是否建立員工定期溝通之機制，並以合理方式通知對員工可能造成重大影響之營運變動？（五）公司是否為員工建立有效之職涯能力發展培訓計畫？（六）公司是否就研發、採購、生產、作業及服務流程等制定相關保護消費者權益政策及申訴程序？（七）對產品與服務之行銷及標示，公司是否遵循相關法規及國際準則？（八）公司與供應商來往前，是否評估供應商過去有無影響環境與社會之紀錄？（九）公司與其主要供應商之契約是否包含供應商如涉及違反其企業社會責任政策，且對環境與社會有顯著影響時，得隨時終止或解除契約之條款？

與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因	與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因		符合上市上櫃公司治理實務守則。
運作情形	摘要說明	(七) 本公司通過ISO9001及ISO14001品質認證、ISO/TS16949車廠認證及 GSV C-TPAT安全防恐認證，每年定期進行外部稽核並持續檢討改善。 (八) 本公司與供應商往來前均詢問其是否有違反環境保護與社會相關規範之不良記錄。 (九) 本公司對於供應商若違反企業社會責任政策且造成環境與社會影響時，會與其斷絕交易另尋求合格廠商。	本公司設有網站揭露攸關企業社會責任相關資訊。
	否
	是		ˇ
項目			四、加強資訊揭露（一）公司是否於其網站及公開資訊觀測站等處揭露具攸關性及可靠性之企業社會責任相關資訊？

與上市上櫃公司誠信經營守則差異情形及原因	與上市上櫃公司誠信經營守則差異情形及原因	尚無重大差異。
運作情形	摘要說明	(一) 本公司為落實誠信經營制定「董事暨員工誠實敬業行為準則」及要求員工於任職期簽署「員工保密暨競業禁止承諾書」。 (二) 本公司與供應商簽署商業行為規範協議書，並另有制定「董事暨員工誠實敬業行為準則」以規範之。 (三) 為確保誠信經營之落實，本公司建立有效之會計制度及內部控制制度，並由內部稽核人員每年制定稽核計劃查核制度遵循情形。
	否
	是	ˇ
項目		一、訂定誠信經營政策及方案（一）公司是否於規章及對外文件中明示誠信經營之政策、作法，以及董事會與管理階層積極落實經營政策之承諾？（二）公司是否訂定防範不誠信行為方案，並於各方案內明定作業程序、行為指南、違規之懲戒及申訴制度，且落實執行？（三）公司是否對「上市上櫃公司誠信經營守則」第七條第二項各款或其他營業範圍內具較高不誠信行為風險之營業活動，採行防範措施？

與上市上櫃公司誠信經營守則差異情形及原因	與上市上櫃公司誠信經營守則差異情形及原因	尚無重大差異。	尚無重大差異。
運作情形	摘要說明	(一)本公司要求供應商不得向本公司員工行賄，並禁止員工以各種理由向供應商索賄。 (二)本公司由數位董事組成經營監管會不定期召開會議檢討及監督公司運作情形包括公司誠信經營的管控。 (三)本公司訂有「董事暨員工誠實敬業行為準則」並設有供應商管理小組負責審議公司採購成本之合理性，並定期訪問供應商以瞭解商業活動是否有不誠信行為及杜絕各項不誠信風險。 (四)本公司除了內部稽核人員每年制定稽核計劃查核制度遵循情形，倘若發現缺失立即要求相關人員改善並提出缺失防治及改進報告，並針對財務報告及內控制度均委由專業的會計師查核，以確保各制度的有效性及財報的公允性。 (五)研議中。	本公司內部訂有獎懲規則，並建立員工申訴制度，處理有關員工對懲戒不服、管理不當、建議及違反誠信之申訴，並設置網路討論區，專採員工建議，擴大溝通管道。
	否
	是	ˇ	ˇ
項目		二、落實誠信經營（一）公司是否評估往來對象之誠信紀錄，並於其與往來交易對象簽訂之契約中明訂誠信行為條款？（二）公司是否設置隸屬董事會之推動企業誠信經營專（兼）職單位，並定期向董事會報告其執行情形？（三）公司是否制定防止利益衝突政策、提供適當陳述管道，並落實執行？（四）公司是否為落實誠信經營已建立有效的會計制度、內部控制制度，並由內部稽核單位定期查核或委託會計師執行查核？（五）公司是否定期舉辦誠信經營之內、外部之教育訓練？	三、公司檢舉制度之運作情形（一）公司是否訂定具體檢舉及獎勵制度，並建立便利檢舉管道，及針對被檢舉對象指派適當之受理專責人員？（二）公司是否訂定受理檢舉事項之調查標準作業程序及相關保密機制？（三）公司是否採取保護檢舉人不因檢舉而遭受不當處置之措施？

項目運作情形與上市上櫃公司誠信經營守則差異情形及原因是否摘要說明	四、加強資訊揭露本公司設有網站揭露攸關公司治理相尚無重大差異。	（一）公司是否於其網站及公開資訊觀測站，揭露其所訂誠信經營守則內容及推動成效？ ˇ 關資訊。	五、公司如依據「上市上櫃公司誠信經營守則」訂有本身之誠信經營守則者，請敘明其運作與所訂守則之差異情形：	本公司目前尚未制訂誠信經營守則，會隨時注意相關規範之發展以落實誠信經營。	六、其他有助於瞭解公司誠信經營運作情形之重要資訊（如公司檢討修正其訂定之誠信經營守則等情形）：	本公司設有專職的供應商管理小組，除對新供應商作調查評鑑外，並負責對既有往來廠商宣導公司誠信經營的決心，隨時審議雙方交易價格以防範異	常或有舞弊行為的發生。	（七）公司如有訂定公司治理守則及相關規定者，應揭露其查詢方式︰	請至公開資訊觀測站(http://mops.twse.com.tw)或本公司網站(http://www.meiloon.com.tw)。	（八）其他足以增進對公司治理運作情形之瞭解的重要資訊，得一併揭露：	請參閱『公司治理運作情形與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因－第八項』。

（九）內部控制制度執行狀況
1.內部控制聲明書

美隆工業股份有限公司內部控制制度聲明書

日期：106 年 3 月 15 日

本公司民國105 年度之內部控制制度，依據自行評估的結果，謹聲明如下：
一、本公司確知建立、實施和維護內部控制制度係本公司董事會及經理人之責任，本公司業已建立此一制度。其目的係在對營運之效果及效率(含獲利、績效及保障資產安全等）、報導具可靠性、及時性、透明性及符合相關規範暨相關法令規章之遵循等目標的達成，提供合理的確保。
二、內部控制制度有其先天限制，不論設計如何完善，有效之內部控制制度亦僅能對上述三項目標之達成提供合理的確保；而且，由於環境、情況之改變，內部控制制度之有效性可能隨之改變。惟本公司之內部控制制度設有自我監督之機制，缺失一經辨認，本公司即採取更正之行動。
三、本公司係依據「公開發行公司建立內部控制制度處理準則」（以下簡稱「處理準則」）規定之內部控制制度有效性之判斷項目，判斷內部控制制度之設計及執行是否有效。該「處理準則」所採用之內部控制制度判斷項目，係為依管理控制之過程，將內部控制制度劃分為五個組成要素：1.控制環境，2.風險評估，3. 控制作業，4. 資訊與溝通，及5.監督作業。每個組成要素又包括若干項目。前述項目請參見「處理準則」之規定。
四、本公司業已採用上述內部控制制度判斷項目，評估內部控制制度之設計及執行的有效性。
五、本公司基於前項評估結果，認為本公司於民國105 年12 月31 日的內部控制制度﹙含對子公司之監督與管理﹚，包括瞭解營運之效果及效率目標達成之程度、報導係屬可靠、及時、透明及符合相關規範暨相關法令規章之遵循有關的內部控制制度等之設計及執行係屬有效，其能合理確保上述目標之達成。
六、本聲明書將成為本公司年報及公開說明書之主要內容，並對外公開。上述公開之內容如有虛偽、隱匿等不法情事，將涉及證券交易法第二十條、第三十二條、第一百七十一條及第一百七十四條等之法律責任。
七、本聲明書業經本公司民國106 年3 月15 日董事會通過，出席董事7 人中，無人持反對意見，均同意本聲明書之內容，併此聲明。

美隆工業股份有限公司董事長：吳維忠簽章總經理：吳維忠簽章

  - 2.委託會計師專案審查內部控制制度者，應揭露會計師審查報告：無。

(十)最近年度及截至年報刊印日止，公司及其內部人員依法被處罰、公司對其內部人員違反內部控制制度規定之處罰、主要缺失與改善情形：無。
(十一)最近年度及截至年報刊印日止，股東會及董事會之重要決議：

會議日期	股東會之重大決議事項	備註
105 年6 月23 日	1.承認104 年度決算表冊。 2.承認104 年度盈餘分配案。 3.修訂本公司章程部份條文案。	照案通過
執行情形	1.盈餘分配：訂定105 年8 月30 日為分配基準日；同年9 月10 日為發放日(每股分配現金股利1.1 元)。 2.公司章程：已依修訂後章程辦理並於105 年7 月21 日獲經濟部准予登記並公告於公司網站。

會議日期	董事會之重大決議事項	備註
105 年2 月15 日	1.稽核報告。 2.本公司簽證會計師之適任性及獨立性評估討論案。 3.修訂本公司章程部份條文案。 4.本公司向永豐商業銀行申請綜合授信額度展延承認案。 5.本公司向第一商業銀行申請綜合授信額度追認案。	照案通過
105 年3 月24 日	1.本公司營運管理報告與檢討。 2.本公司提升自行編製財務報告能力計劃書執行情形報告案。 3.稽核報告。 4.民國104 年度董事、監察人與員工酬勞分派案。 5.民國104 年度決算表冊案。 6.本公司105 年公司預算案。 7.本公司民國104 年度內部控制聲明書案。 8.本公司民國104 年度盈餘分配案。 9.本公司民國105 年股東常會召開相關事宜討論案。 10.本公司向台北富邦銀行申請綜合額度及衍生性金融商品交易額度展延追認案。	照案通過
105 年5 月6 日	1.本公司民國105 年第1 季合併財務報表報告案。 2.本公司提升自行編製財務報告能力計劃書執行情形報告案。 3.稽核報告。 4.本公司向永豐商業銀行申請衍生性金融商品交易額度展延追認案。	照案通過
105 年6 月23 日	1.本公司營運管理報告與檢討。 2.稽核報告。 3.本公司治理制度討論案。	照案通過
105 年8 月9 日	1.本公司民國105 年第2 季合併財務報表報告案。 2.本公司提升自行編製財務報告能力計劃書執行情形報告案。 3.稽核報告。 4.本公司民國105 年7 月29 日薪資報酬委員會會議承認案。 5.本公司民國104年度盈餘分配現金股利除息基準日討論案。	照案通過
105 年11 月8 日	1.本公司民國105 年第3 季合併財務報表報告案。 2.本公司提升自行編製財務報告能力計劃書執行情形報告案。 3.本公司營運管理報告與檢討。 4.稽核報告。 5.本公司民國105 年11 月3 日薪資報酬委員會會議承認案。 6.本公司民國106 年度稽核計劃承認案。 7.本公司向第一商業銀行申請綜合授信額度承認案。	照案通過

會議日期	董事會之重大決議事項	備註
106 年3 月15 日	1.營運狀況報告。 2.本公司提升自行編製財務報告能力計劃書執行情形報告案。 3.稽核報告。 4.民國105 年度董事、監察人與員工酬勞分派案。 5.民國105 年度決算表冊案。 6.本公司106 年公司預算案。 7.本公司民國105 年度內部控制聲明書案。 8.本公司民國105 年度盈餘分配案。 9.修訂本公司「取得或處分資產處理程序」案。 10. 本公司民國106 年股東常會召開相關事宜討論案。 11. 本公司簽證會計師變更調整暨適任性及獨立性評估討論案。 12. 本公司向台北富邦銀行申請綜合額度及衍生性金融商品交易額度展延承認案。 13. 本公司向永豐商業銀行申請綜合額度及衍生性金融商品交易額度展延承認案。	照案通過
106 年5 月5 日	1.本公司民國106 年第1 季合併財務報表報告案。 2.稽核報告。 3.本公司現金減資案(1%股東提案)。 4.修正本公司民國105 年度盈餘分配案。 5.修正本公司民國106年股東常會召集事由案。	照案通過

(十二)最近年度及截至年報刊印日止，董事或監察人對董事會通過重要決議有不同意見且有紀錄或書面聲明者：無。
(十三)最近年度及截至年報刊印日止，公司董事長、總經理、會計主管、財務主管、內部稽核主管及研發主管等辭職解任情形之彙總：

				106年4月30 日辭職或解任原因退休
職稱	姓名	到任日期	解任日期	辭職或解任原因
音響事業部總經理	張旭東	82.01.01	105.09.30	退休

四、會計師公費資訊：

單位：新台幣仟元

									單位：新台幣仟元
會計師事務所名稱	會計師姓名	審計公費		非審計公費				會計師查核期間	備註
			制度設計	工商登記	人力資源	其他	小計
大中國際聯合會計師事務所	張榕枝	3,425	-	-	-	330	330	105.01.01~ 105.12.31	非審計公費為移轉訂價報告
	李聰明

(一)給付簽證會計師、簽證會計師所屬事務所及其關係企業之非審計公費為審計公費之四分之一以上者：無此情形。
(二)更換會計師事務所且更換年度所支付之審計公費較更換前一年度之審計公費減少者：無此情形。
(三)審計公費較前一年度減少達百分之十五以上者：無此情形。

五、更換會計師資訊：無此情形。

六、公司之董事長、總經理、負責財務或會計事務之經理人，最近一年內曾任職於簽證會計師所屬事務所或其關係企業者：無此情形。
七、最近年度及截至年報刊印日止，董事、監察人、經理人及持股比例超過百分之十之股東股權移轉及股權質押變動情形:
1.董事、監察人、經理人及大股東股權變動情形

職稱	姓名	105年度	105年度	106年度截至4月30 日止	106年度截至4月30 日止
		持有股數增(減)數	質押股數增(減)數	持有股數增(減)數	質押股數增(減)數
董事長	吳維忠	-	-	-	-
副董事長	金柏投資股份有限公司法人代表：吳其熊	-	-	-	-
董事（註1）	新加坡商泛國(私營)有限公司法人代表：梁伯全	-	-	-	-
董事	吳苑美	-	-	-	-
董事	吳明賢	-	-	-	-
獨立董事	邱炳雲	-	-	-	-
獨立董事	翁耀林	-	-	-	-
監察人	楊平山	-	(3,003,800)	-	-
監察人	伍兆佳	-	-	-	-
音響事業部總經理(註3)	蕭伊宏	-	-	-	-
音響事業部總經理(註3)	張旭東	-	-	-	-
業務暨研發協理	吳堂誌	163,000	-	-	-
廠務協理	吳建宏	-	-	-	-
財務部協理兼財會主管	郭力榕	-	-	-	-

註1：為本公司持股比例超過10%之大股東。
註2：本表持有及質押股數增(減)數包含利用他人名義持有之股數。
註3：蕭伊宏先生於105 年8 月1 日就任音響事業部總經理，原張旭東總經理於105 年9 月30 日退休。

2.股權移轉資訊：

姓名	股權移轉原因	交易日期	交易相對人	交易相對人與公司、董事、監察人及持股比例超過百分之十股東之關係	股數	交易價格
吳堂誌	受贈	105.12.8	葉素蓮	董事配偶	163,000	不適用

3.股權質押資訊：因上開股權質押之相對人非為關係人，故不揭露。

八、持股比例占前十名之股東，其相互間為關係人或為配偶、二親等以內之親屬關係之資訊

持股比例占前十名之股東，其相互間之關係資料

106 年 4 月 24 日

姓名（註1）	本人持有股份	本人持有股份	配偶、未成年子女持有股份	配偶、未成年子女持有股份	利用他人名義合計持有股份	利用他人名義合計持有股份	前十大股東相互間具有關係人或為配偶、二親等以內之親屬關係者，其名稱或姓名及關係。	前十大股東相互間具有關係人或為配偶、二親等以內之親屬關係者，其名稱或姓名及關係。
	股數	持股比例	股數	持股比例	股數	持股比例	名稱 (或姓名)	關係
新加坡商泛國(私營)有限公司代表人：梁伯全	43,568,776	18.24%	-	-	-	-	梁伯全	公司代表人
	-	-	-	-	-	-	新加坡商泛國(私營)有限公司	公司代表人
世領投資(股)公司代表人:海亞君	16,572,579	6.94%	-	-	-	-	海亞君	公司代表人
							金柏投資 (股)公司	代表人相同
	2,820,572	1.18%	20,456	0.01%	-	-	世領投資 (股)公司	公司代表人
							金柏投資 (股)公司	公司代表人
同宏投資有限公司代表人:吳堂熙	14,836,103	6.21%	-	-	-	-	吳堂熙	公司代表人
							萊爾多(股) 公司	代表人相同
	1,507,374	0.63%	-	-	-	-	同宏投資有限公司	公司代表人
							萊爾多(股) 公司	公司代表人
							吳維忠	父子
金柏投資(股)公司代表人:海亞君	13,054,404	5.47%	-	-	-	-	海亞君	公司代表人
							世領投資 (股)公司	代表人相同
	2,820,572	1.18%	20,456	0.01%	-	-	金柏投資 (股)公司	公司代表人
							世領投資 (股)公司	公司代表人
萊爾多(股)公司代表人:吳堂熙	12,843,502	5.38%	-	-	-	-	吳堂熙	公司代表人
							同宏投資有限公司	代表人相同
	1,507,374	0.63%	-	-	-	-	萊爾多(股) 公司	公司代表人
							同宏投資有限公司	公司代表人
							吳維忠	父子
吳維忠	8,310,747	3.48%	1,086,549	0.45%	-	-	吳堂熙	父子
楊平山	4,670,833	1.96%	18,204	0.01%	-	-	楊平正	兄弟
吳佳蓉	4,546,379	1.90%	-	-	-	-
楊平正	4,506,632	1.89%	830,000	0.35%	-	-	楊平山	兄弟
傑比工業(股)公司代表人:張美惠	4,080,440	1.71%	-	-	-	-	張美惠	公司代表人
	-	-	-	-	-	-	傑比工業 (股)公司	公司代表人

註1：前十名股東全部列示，屬法人股東者應將法人股東名稱及代表人姓名分別列示。

註2：持股比例之計算係指分別以自己名義、配偶、未成年子女或利用他人名義計算持股比例。

九、公司、公司之董事、監察人、經理人及公司直接或間接控制之事業對同一轉投資事業之持股數，並合併計算綜合持股比例

綜合持股比例

106 年4 月30 日單位：股；％

轉投資事業（註）	本公司投資	本公司投資	董事、監察人、經理人及直接或間接控制事業之投資	董事、監察人、經理人及直接或間接控制事業之投資	綜合投資	綜合投資
	股數	持股比例	股數	持股比例	股數	持股比例
美隆國際有限公司	114,676,493	100.00%	—	—	114,676,493	100.00%
東莞美隆電聲器材有限公司	—	—	—	100.00%	—	100.00%
FINE STATION LTD	5,362,000	60.51%	3,500,000	39.49%	8,862,000	100.00%
美信音響器材(東莞)有限公司	—	—	—	100.00%	—	100.00%
MAKINGO DEVELOPMENT CORP.	25,185,000	100.00%	—	—	25,185,000	100.00%
美達科技(蘇州)有限公司	—	—	—	100.00%	—	100.00%
AUDIOXPERTS INC.	—	—	45,000	90.00%	45,000	90.00%
隆成發投資股份有限公司	40,250,000	70.00%	—	—	40,250,000	70.00%
PT. TAIFA JAYA DEVELOPMENT	—	—	—	73.91%	—	73.91%
蘇州悅泰商貿有限公司	—	100.00%	—	—	—	100.00%
合心科技股份有限公司	385,714	35.06%	—	—	385,714	35.06%
加爾發半導體股份有限公司	7,125,088	20.47%	—	—	7,125,088	20.47%
株式會社微酸性電解水研究所	—	—	2,550,000	17.23%	2,550,000	17.23%

註：係公司採用權益法之投資。

肆、募資情形

一、資本及股份

(一)股本來源：

年月	發行價格	核定股本	核定股本	實收股本	實收股本	備	備	註
		股數	金額	股數	金額	股本來源	以現金以外財產抵充股款者	增資核准日期及文號
62.01	100	50,000	5,000,000	50,000	5,000,000	創立	-	-
67.11	100	100,000	10,000,000	100,000	10,000,000	現金增資	-	-
68.11	100	190,000	19,000,000	190,000	19,000,000	現金增資	-	-
70.11	100	380,000	38,000,000	380,000	38,000,000	現金增資	-	-
78.02	100	680,000	68,000,000	680,000	68,000,000	美信公司合併增資	-	-
79.02	100	1,200,000	120,000,000	1,200,000	120,000,000	現金增資盈餘增資	-	-
84.09	100	700,000	70,000,000	700,000	70,000,000	減資	-	-
85.12	100	1,200,000	120,000,000	1,200,000	120,000,000	資本公積轉增資	-	-
86.06	10	13,093,817	130,938,170	13,093,817	130,938,170	美興公司合併增資	-	-
86.10	10	30,770,470	307,704,700	30,770,470	307,704,700	現金、盈餘增資	-	86.10.29 (86) 台財證 (一) 第79861 號核准函
87.11	10	40,147,611	401,476,110	40,147,611	401,476,110	資本公積、盈餘及員工紅利轉增資	-	87.10.12 (87) 台財證 (一) 第86157 號核准函
88.11	10	52,800,000	528,000,000	52,800,000	528,000,000	資本公積、盈餘及員工紅利轉增資	-	88.10.16 (88) 台財證 (一) 第90800 號核准函
89.06	10	100,000,000	1,000,000,000	74,680,000	746,800,000	資本公積、盈餘及員工紅利轉增資	-	89.06.03 (89) 台財證 (一)第45959 號核准函
90.06	10	180,000,000	1,800,000,000	101,900,000	1,019,000,000	盈餘、員工紅利轉增資	-	90.05.28 (90) 台財證 (一) 第133040 號核准函
91.07	10	180,000,000	1,800,000,000	133,870,000	1,338,700,000	盈餘、員工紅利轉增資	-	91.06.25 台財證一字第 0910134564 號核准函
92.08	10	300,000,000	3,000,000,000	182,824,500	1,828,245,000	資本公積、盈餘及員工紅利轉增資	-	92.06.27 台財證一字第 0920128719 號核准函
93.09	10	300,000,000	3,000,000,000	226,000,000	2,260,000,000	資本公積、盈餘及員工紅利轉增資	-	93.07.20 金管證一字第 0930132396 號核准函
94.09	10	300,000,000	3,000,000,000	244,513,011	2,445,130,110	盈餘及員工紅利轉增資	-	94.07.15 金管證一字第 0940128957 號核准函
95.09	10	300,000,000	3,000,000,000	250,902,324	2,509,023,240	盈餘及員工紅利轉增資	-	95.07.06 金管證一字第 0950128922 號核准函
96.09	10	300,000,000	3,000,000,000	257,791,767	2,577,917,670	盈餘及員工紅利轉增資	-	96.07.17 金管證一字第 0960037245 號核准函
97.09	10	300,000,000	3,000,000,000	266,440,659	2,664,406,590	盈餘及員工紅利轉增資	-	97.07.15 金管證一字第 0970035675 號核准函
100.05	10	300,000,000	3,000,000,000	262,810,659	2,628,106,590	註銷第一次買回庫藏股並完成變更登記	-	97.04.16 金管證三字第 0970017126 號
101.10	10	300,000,000	3,000,000,000	241,785,806	2,417,858,060	現金減資	-	101.10.09 金管證發字第 1010044253 號
101.12	10	300,000,000	3,000,000,000	238,815,126	2,388,151,260	註銷第二次買回庫藏股	-	101.08.16 金管證交字第 1010037425 號

				106年4月30 日備註 -
股份種類		核定股本		備註
	流通在外股份（註1）	未發行股份	合計
記名式普通股	238,815,126	61,184,874	300,000,000	-

註1：該股票屬上市公司股票。

總括申報制度相關資訊：不適用。

(二)股東結構：

					106年4月24 日外國機構及外國人合計 55 7,885 57,401,333 238,815,126 24.03% 100%	106年4月24 日外國機構及外國人合計 55 7,885 57,401,333 238,815,126 24.03% 100%
股東結構數量	政府機構	金融機構	其他法人	個人	外國機構及外國人	合計
人數(人)	-	-	17	7,813	55	7,885
持有股數(股)	-	-	65,024,271	116,389,522	57,401,333	238,815,126
持股比例 (％)	-	-	27.23%	48.74%	24.03%	100%

(三)股權分散情形：

106 年4 月24 日

三)股權分散情形：			106 年4 月24 日
持股分級	股東人數	持有股數	持股比例(％)
1 至 999	2,967	967,765	0.41%
1,000 至 5,000	3,381	8,159,648	3.42%
5,001 至 10,000	717	5,722,389	2.40%
10,001 至 15,000	220	2,777,184	1.16%
15,001 至 20,000	169	3,128,574	1.31%
20,001 至 30,000	131	3,412,069	1.43%
30,001 至 50,000	111	4,361,164	1.83%
50,001 至 100,000	70	5,116,264	2.14%
100,001 至 200,000	33	4,826,933	2.02%
200,001 至 400,000	26	7,182,072	3.01%
400,001 至 600,000	16	7,414,983	3.10%
600,001 至 800,000	5	3,459,908	1.45%
800,001 至1,000,000	4	3,408,041	1.43%
1,000,001 以上	35	178,878,132	74.89%
合計	7,885	238,815,126	100.00%

(四)主要股東名單：

四)主要股東名單：	四)主要股東名單：	四)主要股東名單：
106 年4 月24 日
股份主要股東名稱	持有股數	持股比例
新加坡商泛國(私營)有限公司	43,568,776	18.24%
世領投資股份有限公司	16,572,579	6.94%
同宏投資有限公司	14,836,103	6.21%
金柏投資股份有限公司	13,054,404	5.47%
萊爾多股份有限公司	12,843,502	5.38%

(五)最近二年度每股市價、淨值、盈餘及股利資料：

項目	年度	年度	104 年	105 年	當年度截至 106 年4 月30 日（註8）
每股市價（註1）	最高		16.05	19.00	21.75
	最低		9.18	10.75	16.75
	平均		12.70	13.74	19.31
每股淨值（註2）	分配前		14.01	13.92	13.72
	分配後		12.91	尚未決議	尚未決議
每股盈餘	加權平均股數		238,815,126	238,815,126	238,815,126
	每股盈餘（註3）		1.22	1.49	0.37
每股股利	現金股利		1.1	-	-
	無償配股	盈餘配股	-	-	-
		資本公積配股	-	-	-
	累積未付股利（註4）		-	-	-
投資報酬分析	本益比（註5）		10.41	9.22	-
	本利比（註6）		11.55	-	-
	現金股利殖利率（註7）		8.66%	-	-

＊若有以盈餘或資本公積轉增資配股時，並應揭露按發放之股數追溯調整之市價及現金股利資訊。註 1：列示各年度普通股最高及最低市價、並按各年度成交值與成交量計算各年度平均市價。
註 2：以年底已發行之股數為準並依據次年度股東會決議分配之情形填列。
註 3：如有因無償配股等情形而須追溯調整者，應列示調整前及調整後之每股盈餘。
註 4：權益證券發行條件如有規定當年度未發放之股利得累積至有盈餘年度發放者，應分別揭露截至當年度止累積未付之股利。
註 5：本益比＝當年度每股平均收盤價／每股盈餘。
註 6：本利比＝當年度每股平均收盤價／每股現金股利。
註 7：現金股利殖利率＝每股現金股利／當年度每股平均收盤價。
註 8：每股淨值、每股盈餘為106 年度第一季經會計師核閱之資料；其餘欄位為截至年報刊印日止之當年度資料。

(六)公司股利政策及執行狀況：

1、公司股利政策：

本公司股利依據公司法及本公司章程之規定，配合公司資本規劃與達成穩健經營目標為原則由董事會予以訂定，在無其他特殊情況考量下，以不超過可分配盈餘95%為原則。未來股利發放之流程、方式及金額如下： (1) 股利發放流程：

本公司股利發放流程依公司法規定於每營業年度終了，由董事會考量公司獲利狀況及未來營運需求，擬定盈餘分配議案，提請股東會承認後辦理。

(2) 股利發放方式：

本公司股利發放方式將採盈餘配股、資本公積配股與現金股利三種方式配合。

(3) 股利發放政策：
- 本公司股利之分派以現金股利為優先，股票股利分派之比例不高
- 於股利總額之百分之五十。
2、本次股東會擬議股利分派情形：
為調整資本結構及考量公司現金流量狀況，擬保留可供分配盈餘不作分配。

(七)本次股東會擬議之無償配股對公司營運績效及每股盈餘之影響：

單位：新台幣仟元(每股盈餘除外)

年度項目	年度項目	年度項目	106 年度
期初實收資本額			2,388,151
本年度配股配息情形	每股現金股利		0
	盈餘轉增資每股配股數		0
	資本公積轉增資每股配股數		0
營業績效變化情形	營業利益		不適用(註)
	營業利益較去年同期增（減）比率
	稅後純益
	稅後純益較去年同期增（減）比率
	每股盈餘
	每股盈餘較去年同期增（減）比率
	年平均投資報酬率（年平均本益比倒數）
擬制性每股盈餘及本益比	若盈餘轉增資全數改配放現金股利	擬制每股盈餘	不適用(註)
		擬制年平均投資報酬率
	若未辦理資本公積轉增資	擬制每股盈餘
		擬制年平均投資報酬率
	若未辦理資本公積且盈餘轉增資改以現金股利發放	擬制每股盈餘
		擬制年平均投資報酬率

註1：民國106 年未編製財務預測，故不適用。

(八)員工、董事及監察人酬勞：

1、公司章程所載員工、董事及監察人酬勞之有關資訊：
本公司年度如有獲利，應提撥董監事酬勞不高於百分之二，員工酬勞
不低於百分之二。但尚有累積虧損時，應預先保留彌補數額。
2、本期估列員工、董事及監察人酬勞金額之估列基礎、以股票分派之員工酬勞之股數計算基礎及實際分派金額若與估列數有差異之會計處理：
(1)員工、董事及監察人酬勞金額以稅前淨利扣除分派員工及董監酬勞前之利益考量保留彌補累積虧損數額後，依章程所定之成數為估列基礎。
(2)分派員工酬勞之股票股數依股東會前一日收盤價並考量除權息之影響為計算基礎。計算不足一股之員工酬勞以現金發放。
(3)董事會通過分派金額與估列金額有差異時，列為次年度之損益。

3、董事會通過分派員工、董事及監察人酬勞之金額及設算每股盈餘之有關資訊如下：
(1) 本公司董事會於民國106 年3 月15 日通過分派員工酬勞新台幣 15,254,000 元及董監事酬勞新台幣7,627,000 元。
(2) 上述分派金額與原已費用化之員工酬勞新台幣15,254,000 元及董監事酬勞新台幣7,627,000 元並無差異。
(3) 本次員工及董監事酬勞採現金分派，以股票分派之員工酬勞為0 元，其佔本期個體財務報告稅後純益及員工酬勞總額合計數0%。
(4) 考慮分派員工、董事及監察人酬勞之設算每股盈餘：因未涉及無償配股，故毋須重新設算每股盈餘。
4、前一年度員工、董事及監察人酬勞之實際分派情形（包括分派股數、金額及股價）、其與認列員工、董事及監察人酬勞有差異者並應敘明差異數、原因及處理情形：

本公司105 年度配發員工現金酬勞新台幣13,794,516 元及董監事酬勞新台幣6,897,258 元已於104 年度費用化，其費用列帳金額與董事會擬議及股東會決議配發之金額並無差異。

(九)公司買回本公司股份情形：

司買回本公司股份情形：
	截至民國106年4月30 日止第一次維護公司信用及股東權益 97/1/28~97/3/27 每股15.00 元~25.00 元普通股3,630,000 股 69,662,547 元普通股3,630,000 股 0 股 0％
買回期次	第一次
買回目的(註1)	維護公司信用及股東權益
買回期間	97/1/28~97/3/27
原預定買回區間價格	每股15.00 元~25.00 元
已買回股份種類及數量	普通股3,630,000 股
已買回股份金額	69,662,547 元
已辦理銷除及轉讓之股份數量(註2)	普通股3,630,000 股
累積持有本公司股份數量	0 股
累積持有本公司股份數量佔已發行股份總數比率	0％

註1：為激勵並提升員工向心力，經民國97 年4 月10 日董事會決議變更買回目的為「轉讓股份予員工」，並訂定「買回股份轉讓員工辦法」在案。
註2：於100 年4 月25 日完成股票註銷，惟於100 年5 月上旬始完成變更登記。

買回期次	第二次
買回目的	維護公司信用及股東權益
買回期間	101/6/11~101/8/10
原預定買回區間價格	每股7 元~11 元
已買回股份種類及數量	普通股3,229,000 股
已買回股份金額	28,366,038 元
已辦理銷除及轉讓之股份數量(註)	普通股3,229,000 股
累積持有本公司股份數量	0 股
累積持有本公司股份數量佔已發行股份總數比率	0％

註：業經經濟部於102 年1 月3 日核准變更登記在案。

二、公司債、特別股、海外存託憑證、員工認股權憑證、限制員工權利新股及併購或受讓他公司股份發行新股辦理情形：無。
三、資金運用計畫執行情形:
(一)計劃內容:

前各次發行或私募有價證券尚未完成或最近三年內已完成且計畫效益尚未顯現者：無。

(二)執行情形：無。

伍、營運概況

一、業務內容

(一)業務範圍：
1.所營業務之主要內容：
- (1).電氣器材及其零件之製造加工買賣。
- (2).電子產品電子零件組件製造加工銷售業務。
- (3).電腦系統及其週邊設備之製造及買賣。
- (4).前各項有關產品及其原料進出口及代理業務。
- (5).電信管制射頻器材輸入業。
- (6).電信管制射頻器材製造業。
- (7).一般投資業。
2.目前主要產品內容之營業比重：

單位：新台幣仟元

產品項目	105 年度金額	營業比重
單體揚聲器	86,078	2.33%
汽車揚聲器	344,063	9.31%
音箱系統	1,776,688	48.05%
牆壁揚聲器	664,144	17.96%
其他揚聲器	702,098	18.99%
出售材物料	53,435	1.44%
出售其他商品	70,984	1.92%
合計	3,697,490	100%

3.公司目前之產品及服務項目：

(1). 專業用之低音、中音、高音、壓縮式高音揚聲器。
(2). 車用、室內用主動式、被動式揚聲器及系統之設計與製造。
(3). 戶外防塵防水音響及揚聲器之設計與製造。
(4).家庭劇院音響系統之設計與製造。
(5). 無線音響之設計與製造。
(6). TV 用之周邊3D 揚聲器之設計與製造。
(7). 車用、家用擴大機之設計與製造。
(8). Karaoake 音響之設計與製造。
(9). Sound Bar 音響系統之設計及製造。
(10).專業舞台音響系統之設計與製造。
(11).特殊揚聲器及船用喇叭之設計及製造。
(12).家用無線音響之設計及製造。
(13).專業用WiFi 音響之設計與製造。
(14).BT/WiFi 高音質喇叭之設計。
(15).互聯網系統整合。
4.計劃開發投資之產品、服務：
(1). 開發與互聯網結合之音響產品，因應Google( 谷歌) 的Google Home/Amazon(亞馬遜)的Alexa/Microsoft(微軟)推出的Cotana 語音。

  - (2). 與汽車前裝搭配之車用音響。

  - (3).消費性攜帶式扁型音響。

(二)產業概況：
1.產業之現況與發展，產業上、中、下游之關聯性：

近年來，因為音響產品消費型態的轉變，歐美的音響製造商已逐漸轉型成為品牌商與通路商，開始著重於產品研發設計及品牌市場開拓與經營，將產品轉移至亞洲地區生產製造。

美隆公司擁有四十多年的揚聲器專業製造經驗，在產業供應鏈上位處於中游的角色，長期耕耘中、高端專業音響之生產製造，並支援品牌商的研發工作。除積極尋找有開發及創新潛力的供應商，透過長期合作模式發展有附加價值的材料，另一方面不斷開發新的應用技術，能投其所好讓客戶產生興趣以爭取有利的訂單，目標同時朝上游及下游擴充延展。

2.產品之各種發展趨勢及競爭情形：

因應語音控制的普遍性，結合雲端的多元資料庫與平台的搭配，使用前端音響做為控制接受語音端。因此，音響於語音控制系統扮演極為重要的一環

(三)技術與研發概況：
1.最近年度研究及發展支出

		單位：新台幣仟元研究發展支出比率(%) 17,568 2.06% 64,392 1.74% 71,467 1.70%	單位：新台幣仟元研究發展支出比率(%) 17,568 2.06% 64,392 1.74% 71,467 1.70%
年度	營業額	研究發展支出	比率(%)
106年1-3月	853,837	17,568	2.06%
105年	3,697,490	64,392	1.74%
104年	4,199,835	71,467	1.70%

2.開發成功之技術或產品

  - (1).360 度攜帶式藍芽無線喇叭。

  - (2).專業數位監聽喇叭。

  - (3).防水汽車船用喇叭。

  - (4).音圈折邊之超高音喇叭。

(四)長、短期業務發展計劃：
1.短期：
- (1).參加國際大型展覽以爭取新客戶。
- (2).爭取國際直接銷售通路訂單。
- (3).新技術之研發，推廣至現有客戶。
- (4).接觸發展中國家(印度、南美、中東)的潛在客群。
- (5).改善產品組合，積極提升優質訂單的比重。
2.長期：
- (1).強化美隆北美業務團隊，維持與主要客戶的良好關係，主動提出新構想及新產品開發建議。
- (2).積極開發通訊工具與互聯網的新科技平台，強化開發的速度與品質。
- (3).幫助客戶提升市佔率，同時爭取公司於客戶採購預算中的佔有量。
- (4).提供全球客戶高效率且完善的產品售後服務，以永續經營的態度，建立長期客戶關係。

二、市場及產銷概況

(一)市場分析

1.主要產品之銷售地區

			單位：新台幣仟元百分比 0.20% 61.93% 20.04% 17.83% 99.80% 100.00%
	年度銷售地區	105年度
		營業額	百分比
	內銷	7,271	0.20%
外銷	美洲	2,289,825	61.93%
	歐洲	741,063	20.04%
	其他	659,331	17.83%
	小計	3,690,219	99.80%
	合計	3,697,490	100.00%

2.市場未來供需情況

(1)需求面

A.因無線技術之蓬勃發展，消費者聆聽習慣改變，Desk Top 與Portable 音響市場將遠大過於Hi-End 市場。
B.中國潛在音響市場不容小看，不少國際品牌因文化差異難以切入中國市場，這正是本公司可以努力的目標。
C.LCD TV SOUND BAR 已因歐美境內LCD TV 盛行，帶來市場需求面的上升，輕薄短小兼具時尚設計與無線傳輸高品質音效將帶來相當大之商機。
D.WiFi 無線與藍芽喇叭已普遍化，相對無線喇叭的應用也會有更大的成長。
E.語音控制介面的普遍，發展搭配IOT 的音響產品。
(2)供給面
A.語音(Google Home, Alexa, Contana)

語音操控的普及也開啟各大網路公司的投入，語音與智慧家居的興起將持續研發支援這些對應的產品。

B.SOUND BAR 類音響

SOUND BAR 的模擬環繞功能(7.1/11.1 聲道)，Dolby ATMOS & DTS Virtual:X 的興起。

3.競爭優勢

(1) 不斷研發市場需求的新產品與新技術，搶先量產上市獲取較高利潤與市場占有率。
(2) 堅強的專業領域研發團隊

建立專案團隊與同步工程之平台。於產品開發之初即已同步考量到量產技術，達成迅速量產、周全思考之競爭優勢。

(3) 產品自製率高

各主要關鍵零組件皆以廠內自製為主，確保產品品質與交期保證。

(4) 積極配合歐盟及美國等各國之環保政策，開發符合綠色環保之產品。

4.發展遠景之有利與不利因素及因應對策：

(1) 有利因素
A.強化北美業務據點與客戶緊密配合，以快速且充分運用集團資源。
B.中國與各新興市場經濟能力的快速堀起，未來對中高階影音產品需求將持續大幅成長及擴大。

C.LCD 高畫質平面電視已成發展趨勢，其相關影音應用產品需求將一併帶動。
D.因應客戶需求之客製化彈性增加。
(2)不利因素
A.隨著全球氣候急速變遷，原物料價格不斷上漲，對材料成本有所影響。
B.數位影音市場快速變化及無線技術之日新月異，致產品壽命相對縮短，對開發速度與商機掌握都深具挑戰。
C.產品多以歐美市場為主，外銷依存度高，易受匯率波動影響。
D.技術潮流之模仿與產品汰換快速。
E.大陸工資不斷調漲壓力。
F.全球經濟愈趨不穩定，產業景氣波動變化迅速，股匯市震盪幅度加劇。
(3)不利因素之因應策略
A.對於原物料等價格不斷上漲問題，本公司已建立供應商管理單位，逐步統一詢、議價，再分區採購或供銷，擴大零件之共用性，以量制價。
B.因應市場產品主流，增加產品多元化並擴大營運範疇。
C.面對匯率劇烈波動，除了業務與客戶協定彈性定價政策外，同時指派專人負責關注市場匯率變動情形，採取必要避險措施。
D.開發客製化之功能性影音組合產品，提高附加價值，區隔標準品市場壓力。
E.申請研發專利以保障公司技術創新之優勢。
F.企業資源整合、集團統購，在強化買方能力同時並與供應商策略聯盟緊密結合，以持續有效降低採購成本。
G.厚實研發團隊及整合能力，提升並加快研發腳步。
H.針對價格波動大之金屬原材料，開發可取替代物料，並標準化產品中、高單價共用性零組件，以大量採買方式，降低取得成本。
I.針對中國工資上漲，將更重視自動化系統規劃，提高生產效率及有效配置產線、產能及管理。
J.嚴密監控匯市，利用金融避險工具減緩因匯率變動所帶來之衝擊。

(二)主要產品之重要用途：

1.單体喇叭：供應給專業音響以及家庭音響使用。
2.汽車喇叭：供應汽車音響使用。
3.音箱系統：結合電子產品，提供使用於家庭音響。
4.電腦喇叭：電腦多媒體使用的揚聲器系統。
5.牆壁喇叭：用於家庭或公共場所壁掛式之揚聲器系統。
6.家庭劇院系列：結合影音電子產品，享有劇院之效果。
7.音響系統：互聯網之音響系統。

(三)主要原料之供應狀況：

歐美各國環保意識抬頭，面對地球氣候與環境衝擊，原物料減產造成原物料價格波動頻繁，這確實都會造成原物料成本壓力。美隆工業對原物料協力廠商提供長期穩定的需求量，所以公司最近一年來主要原物料協力廠商變化不大，長期穩定之供貨關係降低了進貨成本壓力。另一方面公司已於總部與工廠分別成立專職供應鏈管理單位，保持與主要原料供應商建立長期穩定之供貨關係。

(四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因：
1.最近二年度主要供應商資料：

四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因： 1.最近二年度主要供應商資料：	四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因： 1.最近二年度主要供應商資料：	四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因： 1.最近二年度主要供應商資料：	四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因： 1.最近二年度主要供應商資料：	四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因： 1.最近二年度主要供應商資料：	四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因： 1.最近二年度主要供應商資料：	四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因： 1.最近二年度主要供應商資料：	四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因： 1.最近二年度主要供應商資料：	四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因： 1.最近二年度主要供應商資料：	四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因： 1.最近二年度主要供應商資料：	四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因： 1.最近二年度主要供應商資料：	四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因： 1.最近二年度主要供應商資料：	四)最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷) 貨金額與比例，並說明其增減變動原因： 1.最近二年度主要供應商資料：
單位：新台幣仟元
	104 年				105 年				106 年度截至第一季止
項目	名稱	金額	占全年度進貨淨額比率〔%〕	與發行人之關係	名稱	金額	占全年度進貨淨額比率〔%〕	與發行人之關係	名稱	金額	占當年度截至第一季止進貨淨額比率〔%〕	與發行人之關係
1	供應商甲	206,511	7.45	非關係人	供應商甲	136,612	6.32	非關係人	供應商乙	23,373	5.50	非關係人
2	供應商乙	161,054	5.81	非關係人	供應商乙	129,123	5.97	非關係人	供應商甲	21.240	5.00	非關係人
	其他	2,404,124	86.74		其他	1,896,335	87.71		其他	380,388	89.50
	進貨淨額	2,771,689	100.00		進貨淨額	2,162,070	100.00		進貨淨額	425,001	100.00

2.最近二年度主要銷貨客戶資料：

2.最近二年度主要銷貨客戶資料：	2.最近二年度主要銷貨客戶資料：	2.最近二年度主要銷貨客戶資料：	2.最近二年度主要銷貨客戶資料：	2.最近二年度主要銷貨客戶資料：	2.最近二年度主要銷貨客戶資料：	2.最近二年度主要銷貨客戶資料：	2.最近二年度主要銷貨客戶資料：	2.最近二年度主要銷貨客戶資料：	2.最近二年度主要銷貨客戶資料：	2.最近二年度主要銷貨客戶資料：	2.最近二年度主要銷貨客戶資料：	2.最近二年度主要銷貨客戶資料：
單位：新台幣仟元
	104 年				105 年				106 年度截至第一季止
項目	名稱	金額	占全年度銷貨淨額比率〔%〕	與發行人之關係	名稱	金額	占全年度銷貨淨額比率〔%〕	與發行人之關係	名稱	金額	占當年度截至第一季止銷貨淨額比率〔%〕	與發行人之關係
1	客戶甲	847,641	20.18	非關係人	客戶甲	554,444	15.00	非關係人	客戶甲	144,763	16.95	非關係人
2	客戶乙	622,483	14.82	非關係人	客戶乙	457,125	12.36	非關係人	客戶丙	132,787	15.55	非關係人
3	客戶丙	272,316	6.48	非關係人	客戶丙	478,182	12.93	非關係人	客戶丁	91,197	10.68	非關係人
	其他	2,457,395	58.52		其他	2,207,739	59.71		其他	485,090	56.82
	銷貨淨額	4,199,835	100.00		銷貨淨額	3,697,490	100.00		銷貨淨額	853,837	100.00

(五)最近二年度生產量值表

最近二年度生產量值表	最近二年度生產量值表	最近二年度生產量值表
			單位：新台幣仟元/PCS 105年度產量產值 80,194 65,194 317,374 258,012 1,881,164 1,457,881 434,922 353,574 666,011 541,440 - 71,429 3,379,667 2,747,530
年度別生產量值主要產品	104年度		105年度
	產量	產值	產量	產值
單體揚聲器	93,503	85,867	80,194	65,194
汽車揚聲器	426,767	391,914	317,374	258,012
音箱系統	2,009,134	1,771,596	1,881,164	1,457,881
牆壁揚聲器	545,474	500,926	434,922	353,574
其他揚聲器	732,530	672,705	666,011	541,440
出售材物料及商品	-	73,456	-	71,429
合計	3,807,408	3,496,464	3,379,667	2,747,530

註：本公司採國際分工模式，本公司為營運中心；生產基地則在大陸之各子公司。

(六)最近二年度銷售量值表

最近二年度銷售量值表	最近二年度銷售量值表	最近二年度銷售量值表	最近二年度銷售量值表	最近二年度銷售量值表	最近二年度銷售量值表	最近二年度銷售量值表	最近二年度銷售量值表	最近二年度銷售量值表
單位：新台幣仟元/PCS 年度銷售量值主要產品 104年度 105年度內銷外銷內銷外銷量值量值量值量值單體揚聲器 2,197 554 179,642 108,468 1,316 201 146,545 85,877 汽車揚聲器 22,511 3,441 835,047 445,035 21,288 3,396 438,845 340,667 音箱系統 43 301 715,064 2,031,244 48 184 518,846 1,776,504 牆壁揚聲器 6 42 435,325 708,824 - - 259,566 664,144 其他揚聲器 83 1,544 307,901 748,423 3,408 669 301,470 701,429 出售材物料及其他商品(註) - 2,153 - 149,806 - 170 - 124,249 合計 24,840 8,035 2,472,979 4,191,800 26,060 4,620 1,665,272 3,692,870
年度銷售量值主要產品	104年度				105年度
	內銷		外銷		內銷		外銷
	量	值	量	值	量	值	量	值
單體揚聲器	2,197	554	179,642	108,468	1,316	201	146,545	85,877
汽車揚聲器	22,511	3,441	835,047	445,035	21,288	3,396	438,845	340,667
音箱系統	43	301	715,064	2,031,244	48	184	518,846	1,776,504
牆壁揚聲器	6	42	435,325	708,824	-	-	259,566	664,144
其他揚聲器	83	1,544	307,901	748,423	3,408	669	301,470	701,429
出售材物料及其他商品(註)	-	2,153	-	149,806	-	170	-	124,249
合計	24,840	8,035	2,472,979	4,191,800	26,060	4,620	1,665,272	3,692,870

三、從業員工

從業員工	從業員工
年度		104 年度	105 年度	106 年4 月30 日
員工人數	職員	697	831	802
	作業員	1,053	811	799
	合計	1,750	1,642	1,601
平均年歲		34.66	30.27	36.36
平均服務年資		3.93	4.21	5.42
學歷分佈比率	博士	-	-	-
	碩士	0.9%	1.0%	1.0%
	大專	14.3%	14.4%	14.4%
	高中	17.7%	19.9%	20.2%
	高中以下	67.1%	64.7%	64.4%

四、環保支出資訊

105 年度及截至年報刊印日止，本公司未有因污染環境而受損失及處分，且目前並無任何環境污染狀況之發生，預計未來年度亦無重大之環保資本支出。

五、勞資關係

(一)各項員工福利措施、進修、訓練、退休制度與其實施情形，以及勞資間之協議與各項員工權益維護措施情形：
1.員工福利措施：
- (1)設立職工福利委員會：依法提撥福利金，並由該委員會統籌員工福利等各項措施。
- (2)員工保險：依政府相關法令辦理勞、健保，並為員工投保團體意外保險。 (3)員工分紅：為增進員工向心力，於公司章程訂定員工酬勞分派事宜。 (4)休假制度：公司員工按政府相關法令享有例假及年假等休假福利。
- (5)其他福利：發放端午節、中秋節及年終獎金，員工生日禮券、急難救助金、婚喪喜慶補助及開辦員工子女獎學金。
2.教育訓練：
- 為確保公司政策能落實及達成，對全體員工授與各項相關教育訓練，充
- 實本職學能以強化公司體制達成永續經營的目標。
3.退休制度：
- (1)本公司遵照政府相關法令辦理並設有勞工退休準備金，每月按薪資總額之一定比例提撥退休準備金至中央信託局專戶儲存，以備員工退休時給付。
- (2)自民國九十四年七月一日起，針對選擇勞工退休金條例之所有員工，每月提撥薪資總額6%儲存於勞工保險局員工個人帳戶。
- (3)本公司亦設置員工退休管理辦法供員工退休時遵循使用。
4.勞資間之協議與各項員工權益維護措施情形：
- 本公司勞資關係素來至為和諧，對員工之激勵、溝通、培訓、福利及退
- 休均訂定完善周全之辦法並使員工與公司之利益相互結合。
(二)最近年度及截至年報刊印日止，因勞資糾紛所遭受之損失：無。

六、重要契約：無。

陸、財務概況

一、最近五年度簡明資產負債表、綜合損益表及會計師查核意見：
(一)簡明合併之資產負債表及綜合損益表資料-採用國際財務報導準則：

簡明合併資產負債表-採用國際財務報導準則

單位：新台幣仟元

年度項目	年度項目		最近五年度財務資料(註1)	最近五年度財務資料(註1)	最近五年度財務資料(註1)		106 年度截至 3 月31 日止財務資料(註2)
		101 年	102 年	103 年	104 年	105 年
流動資產		2,768,898	4,608,239	3,420,169	3,391,651	3,331,688	3,164,044
不動產、廠房及設備		1,466,230	1,486,436	1,164,049	1,034,801	956,950	896,152
無形資產		33,275	31,437	22,922	14,385	14,650	13,596
其他資產		984,227	687,870	1,136,840	1,251,529	1,199,664	1,248,608
資產總額		5,252,630	6,813,982	5,743,980	5,692,366	5,502,952	5,322,400
流動負債	分配前	1,659,242	1,590,408	1,661,796	1,438,599	1,208,937	1,093,502
	分配後	1,802,531	2,306,853	1,900,611	1,701,296	未定	未定
非流動負債		333,082	420,893	431,425	565,529	629,211	626,080
負債總額	分配前	1,992,324	2,011,301	2,093,221	2,004,128	1,838,148	1,719,582
	分配後	2,135,613	2,727,746	2,332,036	2,266,825	未定	未定
歸屬於母公司業主之權益		3,113,814	4,148,142	3,329,547	3,346,156	3,325,230	3,276,284
股本		2,388,151	2,388,151	2,388,151	2,388,151	2,388,151	2,388,151
資本公積		4,311	4,311	4,311	4,311	4,311	4,311
保留盈餘	分配前	730,821	1,684,787	788,771	824,738	924,706	1,013,509
	分配後	587,532	968,342	549,956	562,041	未定	未定
其他權益		(9,469)	70,893	148,314	128,956	8,062	(129,687)
庫藏股票		-	-	-	-	-	-
非控制權益		146,492	654,539	321,212	342,082	339,574	326,534
權益總額	分配前	3,260,306	4,802,681	3,650,759	3,688,238	3,664,804	3,602,818
	分配後	3,117,017	4,086,236	3,411,944	3,425,541	未定	未定

註1：最近五年度財務報表均經會計師查核簽證。

註2：106 年第一季財務資料業經會計師核閱。
註3：上列分配後數字，係依據次年度股東會議決議之情形填列。

簡明合併綜合損益表-採用國際財務報導準則

		單位：新台幣仟元 (每股盈餘除外) 最近五年度財務資料(註1) 106 年度截至3 月 31 日止財務資料 (註2) 102 年 103 年 104 年 105 年 6,480,442 3,753,713 4,199,835 3,697,490 853,837 2,163,209 324,242 727,456 861,764 230,865 1,498,518 (195,402) 215,439 359,527 108,253 102,155 (27,460) 149,490 106,956 609 1,600,673 (222,862) 364,929 466,483 108,862 1,603,207 (218,277) 291,865 354,784 88,226 - - - - - 1,603,207 (218,277) 291,865 354,784 88,226 84,531 78,330 (61,898) (115,521) (150,212) 1,687,738 (139,947) 229,967 239,263 (61,986) 1,094,427 (180,595) 290,507 355,692 88,803 508,780 (37,682) 1,358 (908) (577) 1,178,656 (101,274) 255,424 241,771 (48,946) 509,082 (38,673) (25,457) (2,508) (13,040) 4.58 (0.76) 1.22 1.49 0.37	單位：新台幣仟元 (每股盈餘除外) 最近五年度財務資料(註1) 106 年度截至3 月 31 日止財務資料 (註2) 102 年 103 年 104 年 105 年 6,480,442 3,753,713 4,199,835 3,697,490 853,837 2,163,209 324,242 727,456 861,764 230,865 1,498,518 (195,402) 215,439 359,527 108,253 102,155 (27,460) 149,490 106,956 609 1,600,673 (222,862) 364,929 466,483 108,862 1,603,207 (218,277) 291,865 354,784 88,226 - - - - - 1,603,207 (218,277) 291,865 354,784 88,226 84,531 78,330 (61,898) (115,521) (150,212) 1,687,738 (139,947) 229,967 239,263 (61,986) 1,094,427 (180,595) 290,507 355,692 88,803 508,780 (37,682) 1,358 (908) (577) 1,178,656 (101,274) 255,424 241,771 (48,946) 509,082 (38,673) (25,457) (2,508) (13,040) 4.58 (0.76) 1.22 1.49 0.37	單位：新台幣仟元 (每股盈餘除外) 最近五年度財務資料(註1) 106 年度截至3 月 31 日止財務資料 (註2) 102 年 103 年 104 年 105 年 6,480,442 3,753,713 4,199,835 3,697,490 853,837 2,163,209 324,242 727,456 861,764 230,865 1,498,518 (195,402) 215,439 359,527 108,253 102,155 (27,460) 149,490 106,956 609 1,600,673 (222,862) 364,929 466,483 108,862 1,603,207 (218,277) 291,865 354,784 88,226 - - - - - 1,603,207 (218,277) 291,865 354,784 88,226 84,531 78,330 (61,898) (115,521) (150,212) 1,687,738 (139,947) 229,967 239,263 (61,986) 1,094,427 (180,595) 290,507 355,692 88,803 508,780 (37,682) 1,358 (908) (577) 1,178,656 (101,274) 255,424 241,771 (48,946) 509,082 (38,673) (25,457) (2,508) (13,040) 4.58 (0.76) 1.22 1.49 0.37	單位：新台幣仟元 (每股盈餘除外) 最近五年度財務資料(註1) 106 年度截至3 月 31 日止財務資料 (註2) 102 年 103 年 104 年 105 年 6,480,442 3,753,713 4,199,835 3,697,490 853,837 2,163,209 324,242 727,456 861,764 230,865 1,498,518 (195,402) 215,439 359,527 108,253 102,155 (27,460) 149,490 106,956 609 1,600,673 (222,862) 364,929 466,483 108,862 1,603,207 (218,277) 291,865 354,784 88,226 - - - - - 1,603,207 (218,277) 291,865 354,784 88,226 84,531 78,330 (61,898) (115,521) (150,212) 1,687,738 (139,947) 229,967 239,263 (61,986) 1,094,427 (180,595) 290,507 355,692 88,803 508,780 (37,682) 1,358 (908) (577) 1,178,656 (101,274) 255,424 241,771 (48,946) 509,082 (38,673) (25,457) (2,508) (13,040) 4.58 (0.76) 1.22 1.49 0.37	單位：新台幣仟元 (每股盈餘除外) 最近五年度財務資料(註1) 106 年度截至3 月 31 日止財務資料 (註2) 102 年 103 年 104 年 105 年 6,480,442 3,753,713 4,199,835 3,697,490 853,837 2,163,209 324,242 727,456 861,764 230,865 1,498,518 (195,402) 215,439 359,527 108,253 102,155 (27,460) 149,490 106,956 609 1,600,673 (222,862) 364,929 466,483 108,862 1,603,207 (218,277) 291,865 354,784 88,226 - - - - - 1,603,207 (218,277) 291,865 354,784 88,226 84,531 78,330 (61,898) (115,521) (150,212) 1,687,738 (139,947) 229,967 239,263 (61,986) 1,094,427 (180,595) 290,507 355,692 88,803 508,780 (37,682) 1,358 (908) (577) 1,178,656 (101,274) 255,424 241,771 (48,946) 509,082 (38,673) (25,457) (2,508) (13,040) 4.58 (0.76) 1.22 1.49 0.37
年度項目		最近五年度財務資料(註1)				106 年度截至3 月 31 日止財務資料 (註2)
	101 年	102 年	103 年	104 年	105 年
營業收入	5,332,922	6,480,442	3,753,713	4,199,835	3,697,490	853,837
營業毛利	706,233	2,163,209	324,242	727,456	861,764	230,865
營業(損)益	132,709	1,498,518	(195,402)	215,439	359,527	108,253
營業外收入及支出	97,718	102,155	(27,460)	149,490	106,956	609
稅前淨利(損)	230,427	1,600,673	(222,862)	364,929	466,483	108,862
繼續營業單位本期淨利(損)	162,505	1,603,207	(218,277)	291,865	354,784	88,226
停業單位損失	-	-	-	-	-	-
本期淨利（損）	162,505	1,603,207	(218,277)	291,865	354,784	88,226
本期其他綜合損益（稅後淨額）	(76,995)	84,531	78,330	(61,898)	(115,521)	(150,212)
本期綜合損益總額	85,510	1,687,738	(139,947)	229,967	239,263	(61,986)
淨利(損)歸屬於母公司業主	172,323	1,094,427	(180,595)	290,507	355,692	88,803
淨利(損)歸屬於非控制權益	(9,818)	508,780	(37,682)	1,358	(908)	(577)
綜合損益總額歸屬於母公司業主	95,335	1,178,656	(101,274)	255,424	241,771	(48,946)
綜合損益總額歸屬於非控制權益	(9,825)	509,082	(38,673)	(25,457)	(2,508)	(13,040)
每股盈餘(虧損)	0.67	4.58	(0.76)	1.22	1.49	0.37

註1：最近五年度財務報表均經會計師查核簽證。
註2：106 年第一季財務資料業經會計師核閱。
註3：停業單位損失以減除所得稅後之淨額列示。

(二)簡明個體之資產負債表及綜合損益表資料-採用國際財務報導準則：

簡明個體資產負債表-採用國際財務報導準則

單位：新台幣仟元

年度項目	年度項目		最近五年度財務資料(註1)	最近五年度財務資料(註1)	最近五年度財務資料(註1)
		101 年	102 年	103 年	104 年	105 年
流動資產		1,289,418	888,530	1,213,301	918,687	931,264
不動產、廠房及設備		399,415	392,611	149,821	146,587	142,621
無形資產		23,965	21,053	12,356	5,403	5,126
其他資產		3,168,258	4,148,174	3,361,468	3,775,759	3,875,168
資產總額		4,881,056	5,450,368	4,736,946	4,846,436	4,954,179
流動負債	分配前	1,453,615	1,018,450	1,126,818	1,177,813	1,283,040
	分配後	1,596,904	1,734,895	1,365,633	1,440,510	未定
非流動負債		313,627	283,776	280,581	322,467	345,909
負債總額	分配前	1,767,242	1,302,226	1,407,399	1,500,280	1,628,949
	分配後	1,910,531	2,018,671	1,646,214	1,762,977	未定
歸屬於母公司業主之權益		3,113,814	4,148,142	3,329,547	3,346,156	3,325,230
股本		2,388,151	2,388,151	2,388,151	2,388,151	2,388,151
資本公積		4,311	4,311	4,311	4,311	4,311
保留盈餘	分配前	730,821	1,684,787	788,771	824,738	924,706
	分配後	587,532	968,342	549,956	562,041	未定
其他權益		(9,469)	70,893	148,314	128,956	8,062
庫藏股票		-	-	-	-	-
非控制權益		-	-	-	-	-
權益總額	分配前	3,113,814	4,148,142	3,329,547	3,346,156	3,325,230
	分配後	2,970,525	3,431,697	3,090,732	3,083,459	未定

註1：最近五年度財務報表均經會計師查核簽證。

註2：上列分配後數字，係依據次年度股東會議決議之情形填列。

簡明個體綜合損益表-採用國際財務報導準則

單位：新台幣仟元 (每股盈餘除外)

年度項目		最近五年度財務資料(註1)	最近五年度財務資料(註1)	最近五年度財務資料(註1)
	101 年	102 年	103 年	104 年	105 年
營業收入	4,445,874	3,152,886	2,666,936	3,197,764	2,811,105
營業毛利	376,518	250,712	224,604	257,219	251,414
營業利益(損失)	110,531	(27,537)	(6,398)	38,703	30,711
營業外收入及支出	111,999	1,110,227	(176,606)	309,134	408,634
稅前淨利(損)	222,530	1,082,690	(183,004)	347,837	439,345
繼續營業單位本期淨利(損)	172,323	1,094,427	(180,595)	290,507	355,692
停業單位損失(註2)	-	-	-	-	-
本期淨利(損)	172,323	1,094,427	(180,595)	290,507	355,692
本期其他綜合損益（稅後淨額）	(76,988)	84,229	79,321	(35,083)	(113,921)
本期綜合損益總額	95,335	1,178,656	(101,274)	255,424	241,771
淨利(損)歸屬於母公司業主	172,323	1,094,427	(180,595)	290,507	355,692
淨利歸屬於非控制權益	-	-	-	-	-
綜合損益總額歸屬於母公司業主	95,335	1,178,656	(101,274)	255,424	241,771
綜合損益總額歸屬於非控制權益	-	-	-	-	-
每股盈餘(虧損)	0.67	4.58	(0.76)	1.22	1.49

註1：最近五年度財務報表均經會計師查核簽證。

註2：停業單位損失以減除所得稅後之淨額列示。

(三)最近五年度簽證會計師姓名及查核意見

年度	會計師事務所	會計師姓名	查核意見
101	大中國際聯合會計師事務所	林月霞李聰明	無保留意見
102	大中國際聯合會計師事務所	林月霞李聰明	無保留意見
103	大中國際聯合會計師事務所	張榕枝李聰明	無保留意見
104	大中國際聯合會計師事務所	張榕枝李聰明	無保留意見
105	大中國際聯合會計師事務所	張榕枝李聰明	無保留意見

二、最近五年度財務分析

(一)財務分析-合併-採用國際財務報導準則

年度分析項目(註3)	年度分析項目(註3)	年度分析項目(註3)	最近五年度財務分析(註1)	最近五年度財務分析(註1)	最近五年度財務分析(註1)	最近五年度財務分析(註1)	最近五年度財務分析(註1)	106 年度截至3 月 31 日止財務資料 (註2)
			101 年	102 年	103 年	104 年	105 年
財務結構 %	負債佔資產比率		37.93	29.52	36.44	35.21	33.40	32.31
	長期資金占不動產、廠房及設備比率		245.08	351.42	350.69	411.07	448.72	471.90
償債能力 %	流動比率		166.88	289.75	205.81	235.76	275.59	289.35
	速動比率		110.55	221.15	153.03	182.65	219.23	233.75
	利息保障倍數		227.13	610.32	(46.31)	28.21	60.10	217.00
經營能力	應收款項週轉率(次)		4.82	6.28	4.63	5.03	3.96	4.58
	平均收現日數		75.72	58.12	78.83	72.56	92.17	79.71
	存貨週轉率(次)		5.36	4.72	3.95	4.81	4.45	4.42
	應付款項週轉率（次）		3.73	3.87	3.74	4.11	3.58	3.77
	平均售貨日數		68.09	77.33	92.40	75.88	82.02	82.51
	不動產、廠房及設備週轉率(次)		3.88	4.38	2.83	3.82	3.71	3.69
	總資產週轉率(次)		1.01	1.07	0.60	0.73	0.66	0.63
獲利能力	資產報酬率(%)		3.12	26.61	(3.41)	5.30	6.46	1.64
	權益報酬率(%)		4.88	39.77	(5.16)	7.95	9.65	2.43
	占實收資本比率(%)	營業利益	5.56	62.75	(8.18)	9.02	15.05	4.53
		稅前利益	9.65	67.03	(9.33)	15.28	19.53	4.56
	純益率(%)		3.05	24.74	(5.81)	6.95	9.60	10.33
	每股盈餘 (元)	未追溯調整(註4)	0.67	4.58	(0.76)	1.22	1.49	0.37
		追溯調整(註5)	0.67	4.58	(0.76)	1.22	-	-
現金流量	現金流量比率(%)		29.27	89.35	30.48	72.07	56.06	37.20
	現金流量允當比率(%)		63.87	120.02	100.49	137.10	186.98	186.98
	現金再投資比率(%)		9.65	18.70	(3.68)	13.45	6.97	6.96
槓桿度	營運槓桿度		3.36	1.25	(0.43)	2.28	1.72	1.58
	財務槓桿度		1.01	1.00	0.98	1.07	1.02	1.00
請說明最近二年度各項財務比率變動原因。（若增減變動未達20%者可免分析） 1.速動比率：主要係因流動負債受短期借款減少而下降造成比率變動。 2.利息保障倍數與獲利能力分析比率：本公司在產品結構調整及營運管理效益皆提升下,使獲利大幅成長進而影響相關比率變動。 3.應收款項週轉率及平均收現日數：主要係因全球經濟成長緩慢與需求下降等因素影響，造成105 年營收較104 年衰退所致。 4.現金流量及現金再投資比率：主要因105年營業收入下滑，使營業活動淨現金流量減少。 5.現金流量允當比率：主要因最近五年度營業活動淨現金流量皆為現金流入。 6.營運槓桿度：因本期營業獲利較上期成長而固定成本較上期降低所致。

(二)財務分析-個體-採用國際財務報導準則

年度分析項目(註3)	年度分析項目(註3)	年度分析項目(註3)	最近五年度財務分析(註1)	最近五年度財務分析(註1)	最近五年度財務分析(註1)	最近五年度財務分析(註1)	最近五年度財務分析(註1)
			101年	102年	103年	104年	105年
財務結構 %	負債佔資產比率		36.21	23.89	29.71	30.96	32.88
	長期資金占不動產、廠房及設備比率		858.12	1,128.83	2,409.63	2,502.69	2,574.05
償債能力 %	流動比率		88.70	87.24	107.68	78.00	72.58
	速動比率		87.60	82.29	102.81	73.76	69.30
	利息保障倍數		220.24	415.54	(47.59)	86.36	123.96
經營能力	應收款項週轉率(次)		4.52	3.80	4.62	5.05	3.74
	平均收現日數		81	96	79	72	97
	存貨週轉率(次)		452.68	112.33	56.20	66.71	67.71
	應付款項週轉率（次）		3.67	3.17	3.74	3.98	2.88
	平均售貨日數		1	3	6	5	5
	不動產、廠房及設備週轉率(次)		15.77	7.96	9.83	21.58	19.44
	總資產週轉率(次)		0.93	0.61	0.52	0.67	0.57
獲利能力	資產報酬率(%)		3.63	21.23	(3.48)	6.13	7.32
	權益報酬率(%)		5.41	30.14	(4.83)	8.70	10.66
	占實收資本比率(%)	營業利益	4.63	(1.15)	(0.27)	1.62	1.29
		稅前利益	9.32	45.34	(7.66)	14.57	18.40
	純益率(%)		3.88	34.71	(6.77)	9.09	12.65
	每股盈餘 (元)	未追溯調整(註4)	0.67	4.58	(0.76)	1.22	1.49
		追溯調整(註5)	0.67	4.58	(0.76)	1.22	-
現金流量	現金流量比率(%)		15.62	(17.74)	7.76	(0.77)	18.18
	現金流量允當比率(%)		109.94	53.10	29.49	19.83	22.07
	現金再投資比率(%)		6.07	(6.90)	(16.78)	(6.11)	(0.71)
槓桿度	營運槓桿度		2.48	(5.83)	(20.63)	4.83	5.75
	財務槓桿度		1.01	0.91	0.63	1.12	1.13
請說明最近二年度各項財務比率變動原因。（若增減變動未達20%者可免分析） 1.利息保障倍數及獲利能力分析比率:本公司在產品結構調整及營運管理效益皆提升下,使獲利大幅成長進而影響相關比率變動。 2.應收款項週轉率及平均收現日數：主要係因本期營業收入較上期衰退12%, 而部份客戶授信天期較長所致。 3.應付款項週轉率：主要係因本期營業成本較上期減少13%並且延遲支付貨款所致。 4.現金流量比率:主要係因去年營業活動為淨現金流出造成比率偏低。

註1：最近五年度財務報表均經會計師查核簽證。
註2：106 年第一季財務資料業經會計師核閱。
註3：計算公式列示如下：
1.財務結構
- (1) 負債佔資產比率=負債總額/資產總額
- (2) 長期資金佔不動產、廠房及設備比率=(權益總額+非流動負債)/ 不動產、廠房及設備淨額
2.償債能力
- (1) 流動比率=流動資產/流動負債
- (2) 速動比率=(流動資產-存貨-預付費用)/流動負債
- (3) 利息保障倍數=所得稅及利息費用前純益/本期利息支出
3.經營能力
- (1) 應收款項(包括應收帳款、催收帳款與因營業而產生之應收票據)週轉率=銷貨淨額/各期平均應收款項(包括應收帳款與因營業而產生之應收票據)餘額
- (2) 平均收現日數=365/應收款項週轉率
- (3) 存貨週轉率=銷貨成本/平均存貨額
- (4) 應付款項(包括應付帳款與因營業而產生之應付票據)週轉率＝銷貨成本／各期平均應付款項(包括應付帳款與因營業而產生之應付票據)餘額。
- (5) 平均售貨天數=365/存貨週轉率
- (6) 不動產、廠房及設備週轉率=銷貨淨額/平均不動產、廠房及設備淨額
- (7) 總資產週轉率=銷貨淨額/平均資產總額
4.獲利能力
- (1) 資產報酬率=[稅後損益+利息費用(1-稅率)]/平均資產總額
- (2) 權益報酬率=稅後損益/平均權益淨額
- (3) 純益率=稅後損益/銷貨淨額
- (4) 每股盈餘=(歸屬於母公司業主之損益-特別股股利)/加權平均已發行股數
5.現金流量
- (1) 現金流量比率=營業活動淨現金流量/流動負債
- (2) 現金流量允當比率=最近五年度營業活動淨現金流量/最近五年度(資本支出+存貨增加額+現金股利)
- (3) 現金再投資比率=(營業活動淨現金流量-現金股利)/(不動產、廠房及設備毛額+長期投資+其他非流動資產+營運資金)
6.槓桿度
- (1) 營運槓桿度=(營業收入淨額-變動營業成本及費用)/營業利益。
- (2) 財務槓桿度=營業利益/(營業利益-利息費用)
註4：以當年度加權平均流通在外股數為計算基礎。
註5：以資本公積及未分配盈餘轉增資後之股數加以追溯調整計算。

三、最近年度財務報告之監察人或審計委員會審查報告：

監察人審查報告書

董事會業已決議本公司105 年度財務報表、營業報告書及盈餘分配議案，其中105 年度個體財務報表及合併財務報表(包含資產負債表、綜合損益表、權益變動表、現金流量表)業經大中國際聯合會計師事務所張榕枝及李聰明會計師查核完竣，均出具無保留意見查核報告。本監察人負有監督本公司財務報導流程之責任。

簽證會計師簽證本公司民國105 年度財務報表時，與本監察人溝
通下列事項：
1.簽證會計師所規劃之查核範圍及時間，尚無重大查核發現。
2.簽證會計師向本監察人提供該等會計師所隸屬事務所受獨立性規範之人員已遵循會計師職業道德規範中有關獨立性之聲明，尚未發現其他有可能被認為會影響會計師獨立性之關係及其他事項。
3.簽證會計師與本監察人就關鍵查核事項溝通中，決定(1)銷售收入認列、(2)存貨評價及(3)應收帳款備抵呆帳之評估為關鍵查核事項。董事會決議之本公司105 年度財務報表、營業報告書及盈餘分配
議案，經本監察人查核完竣，認為尚無不合，爰依公司法第219 條之規定備具報告書，敬請鑒核。

美隆工業股份有限公司民國106 年股東常會

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中華

民

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四、最近年度經會計師查核簽證之合併財務報告

聲明書

本公司105 年度(自105 年1 月1 日至105 年12 月31 日止)依「關係企業合併營業報告書關係企業合併財務報表及關係報告書編製準則」應納入編製關係企業合併財務報表之公司與依國際會計準則第27 號應納入編製母子公司合併財務報表之公司均相同，且關係企業合併財務報表所應揭露相關資訊於前揭母子公司合併財務報表中均已揭露，爰不再另行編製關係企業合併財務報表。

特此聲明

公司名稱：美隆工業股份有限公司負責人：吳維忠中華民國106 年3 月15 日

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會計師查核報告

美隆工業股份有限公司公鑒

查核意見

美隆工業股份有限公司及其子公司民國105 年及104 年12 月31 日之合併資產負債表，暨民國105 年及104 年1 月1 日至12 月31 日之合併綜合損益表、合併權益變動表及合併現金流量表，以及合併財務報表附註（包括重大會計政策彙總），業經本會計師查核竣事。

依本會計師之意見，上開合併財務報表在所有重大方面係依照證券發行人財務報告編製準則暨經金融監督管理委員會認可並發布生效之國際財務報導準則、國際會計準則、解釋及解釋公告編製，足以允當表達美隆工業股份有限公司及其子公司民國105 年及104 年12 月31 日之合併財務狀況，暨民國105 年及104 年1 月1 日至12 月31 日之合併財務績效及合併現金流量。

查核意見之基礎

本會計師係依照會計師查核簽證財務報表規則及一般公認審計準則執行查核工作。本會計師於該等準則下之責任將於會計師查核合併財務報表之責任段進一步說明。本會計師所隸屬事務所受獨立性規範之人員已依會計師職業道德規範，與美隆工業股份有限公司及其子公司保持超然獨立，並履行該規範之其他責任。本會計師相信已取得足夠及適切之查核證據，以作為表示查核意見之基礎。

關鍵查核事項

關鍵查核事項係指依本會計師之專業判斷，對美隆工業股份有限公司及其子公司民國105 年度合併財務報表之查核最為重要之事項。該等事項已於查核合併財務報表整體及形成查核意見之過程中予以因應，本會計師並不對該等事項單獨表示意見。本會計師判斷應溝通在查核報告上之關鍵查核事項如下：

一、銷售收入認列

收入認列之會計政策請詳合併財務報表附註四(十六)；收入認列之說明請詳合併財務報表附註六(十九)。

1.關鍵查核事項之說明：

美隆工業股份有限公司及其子公司銷售型態主要由負責生產製造之工廠依約定之貿易條件直接出貨予客戶，收入於存貨之風險及報酬移轉時認列，惟可能因貨物尚未實際交付或依個別銷售合約交易條件不同，致存貨之所有權及損失風險尚未移轉而致收入認列時點不恰當，因此本會計師認為銷貨收入之截止及認列為查核中高度關注之領域。

2.本會計師對上述關鍵查核事項之主要查核程序包括：
(1)詢問管理當局以瞭解及檢視銷貨收入認列之程序並於財務報表比較期間一致的採用。
(2)瞭解並測試銷貨收入內部控制設計及執行之有效性。
(3)選定資產負債表日前後一段期間核對各項憑證，以確定銷貨及銷貨退回、銷貨折讓已為適當截止。
(4)抽核工廠出貨文件及銷售訂單，確認交易條件及收入認列時點之正確性。

二、存貨評價

存貨之會計政策請詳合併財務報表附註四(七)；存貨認列之說明請詳合併財務報表附註六(四)。

1.關鍵查核事項之說明：

存貨價值可能受到需求市場之波動，造成呆滯或過時之損失，因此，本會計師認為存貨跌價損失評估之合理性為查核中高度關注之領域。

2.本會計師對上述關鍵查核事項之主要查核程序包括：
(1)詢問管理當局以瞭解及檢視備抵存貨評價損失提列之程序並於財務報表比較期間一致的採用
(2)比較分析以往年度備抵存貨跌價損失提列數與實際發生報廢或沖轉之差異，評估備抵存貨跌價損失提列政策之合理性。
(3)驗證管理階層用以評價之存貨庫齡報表系統邏輯之適當性，以確認超過一定庫齡之過時存貨項目均已列入該報表。
(4)評估管理階層所個別辨認之過時或損毀存貨項目之合理性及與相關佐證文件核對。
(5)抽核期末存貨最近期之銷售或採購價格，以確認存貨已按成本與淨變現價值孰低法評價。

三、應收帳款備抵呆帳之評估

應收款減損及評估之會計政策請詳合併財務報表附註四(十四)；應收款項及備抵呆帳認列之說明請詳合併財務報表附註六(三)。

1.關鍵查核事項之說明：

應收帳款備抵呆帳之提列係管理當局依據帳齡提列政策及評估有問題帳款可回收之情形，據以估列備抵呆帳之金額，因此，本會計師認為應收款項之收款情形以及呆帳提列政策之合理性為查核中高度關注之領域。

2.本會計師對上述關鍵查核事項之主要查核程序包括：
(1)評估管理當局所提供之應收帳款備抵呆帳提列政策之合理性，並於財務報表比較期間一致採用。
(2)測試應收款項帳齡之適當性，以確認超過一定期間之帳款均已列入該報表。
(3)比較分析實際發生呆帳情形，評估應收款項帳齡及呆帳提列政策之合理性。
(4)評估管理階層個別辨認收回可能性較低款項之合理性及與相關佐證文件核對。
(5)檢查期後收款情形及已逾期帳款收回可能性。

其他事項

美隆工業股份有限公司業已編製民國105 年及104 年度之個體財務報告，並均經本會計師出具無保留意見之查核報告在案，備供參考。

管理階層與治理單位對合併財務報表之責任

管理階層之責任係依照證券發行人財務報告編製準則暨經金融監督管理委員會認可並發布生效之國際財務報導準則、國際會計準則、解釋及解釋公告編製允當表達之合併財務報表，且維持與合併財務報表編製有關之必要內部控制，以確保合併財務報表未存有導因於舞弊或錯誤之重大不實表達。

於編製合併財務報表時，管理階層之責任亦包括評估美隆工業股份有限公司及其子公司繼續經營之能力、相關事項之揭露，以及繼續經營會計基礎之採用，除非管理階層意圖清算美隆工業股份有限公司及其子公司或停止營業，或除清算或停業外別無實際可行之其他方案。

美隆工業股份有限公司及其子公司之治理單位（含監察人）負有監督財務報導流程之責任。

會計師查核合併財務報表之責任

本會計師查核合併財務報表之目的，係對合併財務報表整體是否存有導因於舞弊或錯誤之重大不實表達取得合理確信，並出具查核報告。合理確信係高度確信，惟依照一般公認審計準則執行之查核工作無法保證必能偵出合併財務報表存有之重大不實表達。不實表達可能導因於舞弊或錯誤。如不實表達之個別金額或彙總數可合理預期將影響合併財務報表使用者所作之經濟決策，則被認為具有重大性。

本會計師依照一般公認審計準則查核時，運用專業判斷並保持專業上之懷疑。本會計師亦執行下列工作：

1.辨認並評估合併財務報表導因於舞弊或錯誤之重大不實表達風險；對所評估之風險設計及執行適當之因應對策；並取得足夠及適切之查核證據以作為查核意見之基礎。因舞弊可能涉及共謀、偽造、故意遺漏、不實聲明或踰越內部控制，故未偵出導因於舞弊之重大不實表達之風險高於導因於錯誤者。

2.對與查核攸關之內部控制取得必要之瞭解，以設計當時情況下適當之查核程序，惟其目的非對美隆工業股份有限公司及其子公司內部控制之有效性表示意見。
3.評估管理階層所採用會計政策之適當性，及其所作會計估計與相關揭露之合理性。
4.依據所取得之查核證據，對管理階層採用繼續經營會計基礎之適當性，以及使美隆工業股份有限公司及其子公司繼續經營之能力可能產生重大疑慮之事件或情況是否存在重大不確定性，作出結論。本會計師若認為該等事件或情況存在重大不確定性，則須於查核報告中提醒合併財務報表使用者注意合併財務報表之相關揭露，或於該等揭露係屬不適當時修正查核意見。本會計師之結論係以截至查核報告日所取得之查核證據為基礎。惟未來事件或情況可能導致美隆工業股份有限公司及其子公司不再具有繼續經營之能力。
5.評估合併財務報表(包括相關附註)之整體表達、結構及內容，以及合併財務報表是否允當表達相關交易及事件。

本會計師與治理單位溝通之事項，包括所規劃之查核範圍及時間，以及重大查核發現(包括於查核過程中所辨認之內部控制顯著缺失)。

本會計師亦向治理單位提供本會計師所隸屬事務所受獨立性規範之人員已遵循會計師職業道德規範中有關獨立性之聲明，並與治理單位溝通所有可能被認為會影響會計師獨立性之關係及其他事項(包括相關防護措施）。

本會計師從與治理單位溝通之事項中，決定對美隆工業股份有限公司及其子公司民國105 年度合併財務報表查核之關鍵查核事項。本會計師於查核報告中敘明該等事項，除非法令不允許公開揭露特定事項，或在極罕見情況下，本會計師決定不於查核報告中溝通特定事項，因可合理預期此溝通所產生之負面影響大於所增進之公眾利益。

大中國際聯合會計師事務所

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金管會證期局(原財政部證期會)核准簽證字號：金管證審字第1030006182 號函 (90)台財證(六)第145560 號函

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美隆工業股份有限公司及子公司合併綜合損益表民國105年及104年1月1日至12月31日

代碼	105年度	105年度	單位:新台幣仟元 (每股盈餘為新台幣元) 104年度	單位:新台幣仟元 (每股盈餘為新台幣元) 104年度
	金額	%	金額	%
4000 5000 5900 6000 6100 6200 6300 6900 7000 7010 7020 7050 7060 7900 7950 8200 8300 8310 8311 8349 8360 8361 8371 8399 8500 8600 8610 8620 8700 8710 8720 9750 9850		100.00 76.69	$ 4,199,835 3,472,379	100.00 82.68
	861,764	23.31	727,456	17.32
	502,237	13.58	512,017	12.19
	243,589 194,256 64,392	6.59 5.25 1.74	236,827 203,723 71,467	5.64 4.85 1.70
	359,527	9.73	215,439	5.13
	117,113 (2,725) (7,893) 461	3.17 (0.07) (0.21) -	133,846 30,506 (13,413) (1,449)	3.19 0.73 (0.32) (0.04)
	106,956	2.89	149,490	3.56
	466,483 (111,699)	12.62 (3.02)	364,929 (73,064)	8.69 (1.74)
	354,784	9.60	291,865	6.95
	8,401 (1,428)	0.23 (0.04)	(18,946) 3,221	(0.45) 0.08
	6,973	0.19	(15,725)	(0.37)
	(147,396) 140 24,762	(3.99) - 0.67	(49,986) (152) 3,965	(1.19) - 0.09
	(122,494)	(3.32)	(46,173)	(1.10)
	(115,521)	(3.13)	(61,898)	(1.47)
	$ 239,263	6.47	$ 229,967	5.48
	$ 355,692 (908)		$ 290,507 1,358
	$ 354,784		$ 291,865
	$ 241,771 (2,508)		$ 255,424 (25,457)
	$ 239,263		$ 229,967
	$ 1.49		$ 1.22
	$ 1.48		$ 1.21

董事長: 經理人: 會計主管:

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美隆工業股份有限公司及子公司

合併現金流量表

民國105年及104年1月1日至12月31日

營業活動之現金流量: 本期稅前淨利調整項目: 不影響現金流量之收益費損項目折舊費用攤銷費用呆帳費用提列(轉列收入)數利息費用利息收入股利收入處分及報廢不動產、廠房及設備損失淨額不動產、廠房及設備轉列費用數處分投資利益非金融資產減損迴轉利益採用權益法認列之關聯企業及合資損失(利益)之份額與營業活動相關之資產/負債變動數透過損益按公允價值衡量之金融資產-流動(增加)減少應收票據減少應收帳款(含催收款)增加應收帳款-關係人(增加)減少存貨減少預付款項(增加)減少其他流動資產減少其他金融資產減少透過損益按公允價值衡量之金融負債-流動減少應付票據增加(減少) 應付帳款增加(減少) 其他應付款增加(減少) 其他流動負債增加(減少) 長期遞延收入增加(減少) 長期應付款增加員工福利負債準備增加淨確定福利負債減少營運產生之現金流入收取之利息收取之股利支付之利息支付之所得稅營業活動之淨現金流入	$ 466,483 147,178 7,179 (10,389) 7,893 (36,100) (3,301) 6,484 - - (3,617) (461) (1,268) 12,420 (5,200) 84 86,307 (3,663) 8,543 29,185 - (13) (129,751) 28,581 6,343 (13,806) 48,849 5,654 (1,808) 651,806 37,805 3,301 (4,660) (10,543) 677,709 105年度	單位:新台幣仟元 104年度
		$ 364,929 175,825 14,565 34,752 13,413 (39,595) (2,496) 2,359 422 (8,193) (388) 1,449 47,405 3,912 (223,251) (28) 83,565 29,618 69,687 424,944 (825) 2,147 18,895 (5,066) (34,745) 45,995 40,240 9,237 (20,977)
		1,047,795 17,838 2,496 (5,071) (26,300)
		1,036,758

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投資活動之現金流量: 取得不動產、廠房及設備處分不動產、廠房及設備取得投資性不動產取得無形資產處分以成本衡量之金融資產價款預付設備款增加存出保證金減少投資活動之淨現金流出籌資活動之現金流量: 短期借款增加短期借款減少存入保證金增加(減少) 發放現金股利非控制權益變動籌資活動之淨現金流出匯率變動對現金及約當現金之影響本期現金及約當現金增加數期初現金及約當現金餘額期末現金及約當現金餘額	(114,006) 264 (495) (5,899) - (28,088) 772 (147,452) 9,740,800 (9,885,800) (411) (262,697) - (408,108) (63,519) 58,630 1,382,583 $ 1,441,213	(62,148) 760 (60,081) (4,242) 8,402 (86,695) 1,947
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		(391,059)
		(26,165)
		417,477 965,106
		$ 1,382,583

董事長:

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(參閱合併財務報表附註及附表)

經理人: 會計主管:

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五、最近年度經會計師查核簽證之個體財務報告

會計師查核報告

美隆工業股份有限公司公鑒

查核意見

美隆工業股份有限公司民國105 年及104 年12 月31 日之個體資產負債表，暨民國 105 年及104 年1 月1 日至12 月31 日之個體綜合損益表、個體權益變動表及個體現金流量表，以及個體財務報告附註（包括重大會計政策彙總），業經本會計師查核竣事。

依本會計師之意見，上開個體財務報告在所有重大方面係依照證券發行人財務報告編製準則編製，足以允當表達美隆工業股份有限公司民國105 年及104 年12 月31 日之個體財務狀況，暨民國105 年及104 年1 月1 日至12 月31 日之個體財務績效及個體現金流量。

查核意見之基礎

本會計師係依照會計師查核簽證財務報表規則及一般公認審計準則執行查核工作。本會計師於該等準則下之責任將於會計師查核個體財務報告之責任段進一步說明。本會計師所隸屬事務所受獨立性規範之人員已依會計師職業道德規範，與美隆工業股份有限公司保持超然獨立，並履行該規範之其他責任。本會計師相信已取得足夠及適切之查核證據，以作為表示查核意見之基礎。

關鍵查核事項

關鍵查核事項係指依本會計師之專業判斷，對美隆工業股份有限公司民國105年度個體財務報告之查核最為重要之事項。該等事項已於查核個體財務報告整體及形成查核意見之過程中予以因應，本會計師並不對該等事項單獨表示意見。本會計師判斷應溝通在查核報告上之關鍵查核事項如下：

一、銷售收入認列

收入認列之會計政策請詳個體財務報告附註四(十五)；收入認列之說明請詳個體財務報告附註六(十五)。

1.關鍵查核事項之說明：

美隆工業股份有限公司銷售型態主要由負責生產製造之工廠依約定之貿易條件直接出貨予客戶，收入於存貨之風險及報酬移轉時認列，惟可能因貨物尚未實際交付或依個別銷售合約交易條件不同，致存貨之所有權及損失風險尚未移轉而致收入認列時點不恰當，因此本會計師認為銷貨收入之截止及認列為查核中高度關注之領域。

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2.本會計師對上述關鍵查核事項之主要查核程序包括：
(1)詢問管理當局以瞭解及檢視銷貨收入認列之程序並於財務報表比較期間一致的採用。
(2)瞭解並測試銷貨收入內部控制設計及執行之有效性。
(3)選定資產負債表日前後一段期間核對各項憑證，以確定銷貨及銷貨退回、銷貨折讓已為適當截止。
(4)抽核工廠出貨文件及銷售訂單，確認交易條件及收入認列時點之正確性。

二、存貨評價

存貨之會計政策請詳個體財務報告附註四(六)；存貨認列之說明請詳個體財務報告附註六(四)。

1.關鍵查核事項之說明：

存貨價值可能受到需求市場之波動，造成呆滯或過時之損失，因此，本會計師認為存貨跌價損失評估之合理性為查核中高度關注之領域。

2.本會計師對上述關鍵查核事項之主要查核程序包括：
(1) 詢問管理當局以瞭解及檢視備抵存貨評價損失提列之程序並於財務報表比較期間一致的採用。
(2)比較分析以往年度備抵存貨跌價損失提列數與實際發生報廢或沖轉之差異，評估備抵存貨跌價損失提列政策之合理性。
(3)驗證管理階層用以評價之存貨庫齡報表系統邏輯之適當性，以確認超過一定庫齡之過時存貨項目均已列入該報表。
(4)評估管理階層所個別辨認之過時或損毀存貨項目之合理性及與相關佐證文件核對。
(5)抽核期末存貨最近期之銷售或採購價格，以確認存貨已按成本與淨變現價值孰低法評價。

三、應收帳款備抵呆帳之評估

應收款減損及評估之會計政策請詳個體財務報告附註四(十三)；應收款項及備
抵呆帳認列之說明請詳個體財務報告附註六(三)。
1.關鍵查核事項之說明：

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2.本會計師對上述關鍵查核事項之主要查核程序包括：
(1)評估管理當局所提供之應收帳款備抵呆帳提列政策之合理性，並於財務報表比較期間一致採用。
(2)測試應收款項帳齡之適當性，以確認超過一定期間之帳款均已列入該報表。
(3)比較分析實際發生呆帳情形，評估應收款項帳齡及呆帳提列政策之合理性。
(4)評估管理階層個別辨認收回可能性較低款項之合理性及與相關佐證文件核對。
(5)檢查期後收款情形及已逾期帳款收回可能性。

管理階層與治理單位對個體財務報告之責任

管理階層之責任係依照證券發行人財務報告編製準則編製允當表達之個體財務報告，且維持與個體財務報告編製有關之必要內部控制，以確保個體財務報告未存有導因於舞弊或錯誤之重大不實表達。

於編製個體財務報告時，管理階層之責任亦包括評估美隆工業股份有限公司繼續經營之能力、相關事項之揭露，以及繼續經營會計基礎之採用，除非管理階層意圖清算美隆工業股份有限公司或停止營業，或除清算或停業外別無實際可行之其他方案。

美隆工業股份有限公司之治理單位（含監察人）負有監督財務報導流程之責任。

會計師查核個體財務報告之責任

本會計師查核個體財務報告之目的，係對個體財務報告整體是否存有導因於舞弊或錯誤之重大不實表達取得合理確信，並出具查核報告。合理確信係高度確信，惟依照一般公認審計準則執行之查核工作無法保證必能偵出個體財務報告存有之重大不實表達。不實表達可能導因於舞弊或錯誤。如不實表達之個別金額或彙總數可合理預期將影響個體財務報告使用者所作之經濟決策，則被認為具有重大性。

本會計師依照一般公認審計準則查核時，運用專業判斷並保持專業上之懷疑。本會計師亦執行下列工作：

1.辨認並評估個體財務報告導因於舞弊或錯誤之重大不實表達風險；對所評估之風險設計及執行適當之因應對策；並取得足夠及適切之查核證據以作為查核意見之基礎。因舞弊可能涉及共謀、偽造、故意遺漏、不實聲明或踰越內部控制，故未偵出導因於舞弊之重大不實表達之風險高於導因於錯誤者。
2.對與查核攸關之內部控制取得必要之瞭解，以設計當時情況下適當之查核程序，惟其目的非對美隆工業股份有限公司內部控制之有效性表示意見。
3.評估管理階層所採用會計政策之適當性，及其所作會計估計與相關揭露之合理性。
4.依據所取得之查核證據，對管理階層採用繼續經營會計基礎之適當性，以及使美隆

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工業股份有限公司繼續經營之能力可能產生重大疑慮之事件或情況是否存在重大不確定性，作出結論。本會計師若認為該等事件或情況存在重大不確定性，則須於查核報告中提醒個體財務報告使用者注意個體財務報告之相關揭露，或於該等揭露係屬不適當時修正查核意見。本會計師之結論係以截至查核報告日所取得之查核證據為基礎。惟未來事件或情況可能導致美隆工業股份有限公司不再具有繼續經營之能力。

5.評估個體財務報告(包括相關附註)之整體表達、結構及內容，以及個體財務報告是否允當表達相關交易及事件。

本會計師與治理單位溝通之事項，包括所規劃之查核範圍及時間，以及重大查核發現(包括於查核過程中所辨認之內部控制顯著缺失)。

本會計師從與治理單位溝通之事項中，決定對美隆工業股份有限公司民國105年度個體財務報告查核之關鍵查核事項。本會計師於查核報告中敘明該等事項，除非法令不允許公開揭露特定事項，或在極罕見情況下，本會計師決定不於查核報告中溝通特定事項，因可合理預期此溝通所產生之負面影響大於所增進之公眾利益。

大中國際聯合會計師事務所

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金管會證期局(原財政部證期會)核准簽證字號：金管證審字第1030006182 號函 (90)台財證(六)第145560 號函

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美隆工業股份有限公司

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個體綜合損益表
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民國105年及104年1月1日至12月31日

單位：除每股盈餘為新台幣元外，餘為新台幣仟元

代碼 4100 5000 5900 6000 6100 6200 6300 6900 7000 7010 7020 7050 7375 7900 7950 8200 8300 8310 8311 8349 8360 8381 8399 8500 9750 9850	會計項目附註 % 營業收入淨額四、六-(十五)及七$ 2,811,105 100.00 營業成本七 2,559,691 91.06 營業毛利 251,414 8.94 營業費用 220,703 7.85 推銷費用 74,785 2.66 管理費用 84,336 3.00 研究發展費用 61,582 2.19 營業利益 30,711 1.09 營業外收入及支出其他收入六-(十六)及七 11,609 0.42 其他利益及損失六-(十七) (4,114) (0.15) 財務成本六-(十八) (3,573) (0.13) 採用權益法認列之子公司、關聯企業及合資利益之份額 404,712 14.40 營業外收入及支出合計 408,634 14.54 稅前淨利 439,345 15.63 所得稅費用四及六-(十一) (83,653) (2.98) 本期淨利 355,692 12.65 其他綜合損益不重分類至損益之項目確定福利計畫之再衡量數 8,401 0.30 與不重分類之項目相關之所得稅六-(十一) (1,428) (0.05) 6,973 0.25 後續可能重分類至損益之項目採用權益法認列子公司、關聯企業及合資之國外營運機構財務報表換算之兌換差額 (145,656) (5.18) 與可能重分類至損益之項目相關之所得稅六-(十一) 24,762 0.88 (120,894) (4.30) 本期其他綜合損益(稅後淨額) (113,921) (4.05) 本期綜合損益總額 $ 241,771 8.60 基本每股盈餘四及六-(十三) $ 1.49 稀釋每股盈餘四及六-(十三) $ 1.48 董事長：經理人：會計主管： (參閱財務報表附註及附表) 金額 105年度	104年度	104年度
		$ 3,197,764 2,940,545 257,219 218,516 70,370 87,493 60,653 38,703 11,320 (1,507) (4,075) 303,396 309,134 347,837 (57,330) 290,507 (18,946) 3,221 (15,725) (23,323) 3,965 (19,358) (35,083) $ 255,424 $ 1.22 $ 1.21 金額	%
			100.00 91.96
			8.04
			6.83
			2.20 2.73 1.90
			1.21
			0.36 (0.05) (0.13) 9.49
			9.67
			10.88 (1.79)
			9.09
			(0.59) 0.10
			(0.49)
			(0.73) 0.12
			(0.61)
			(1.10)
			7.99

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美隆工業股份有限公司個體現金流量表民國105年及104年1月1日至12月31日

營業活動之現金流量: 本期稅前淨利調整項目: 不影響現金流量之收益費損項目折舊費用攤銷費用呆帳費用提列數利息費用利息收入股利收入處分及報廢不動產、廠房及設備(利益)損失淨額不動產、廠房及設備減損迴轉利益處分投資損失採用權益法認列之子公司、關聯企業及合資利益之份額與營業活動相關之資產/負債變動數持有供交易之金融資產減少應收票據減少應收帳款(含催收款)增加應收帳款-關係人(增加)減少存貨減少預付款項(增加)減少其他流動資產(增加)減少應付票據增加(減少) 應付帳款增加(減少) 應付帳款-關係人增加其他應付款增加其他流動負債增加(減少) 淨確定福利負債減少營運產生之現金流入收取之利息收取之股利支付之利息支付之所得稅營業活動之淨現金流入(出)	$ 439,345 5,212 3,327 7,565 3,573 (813) (3,301) 3,617 (3,617) 681 (404,712) 1,489 12,420 (82,544) 1,336 8,998 (1,224) 701 (13) (481) 233,643 6,078 3,698 (1,808) 233,170 823 3,301 (3,780) (312) 233,202 105年度	單位:新台幣仟元 104年度
		$ 347,837 5,735 10,753 8,711 4,075 (2,794) (2,496) (157) - - (303,396) 81,364 3,912 (182,161) (1,821) 3,548 1,362 (10,855) 2,147 782 64,403 989 (7,018) (20,977)
		3,943 3,050 2,496 (3,887) (14,669)
		(9,067)

(接次頁)

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(承前頁)

投資活動之現金流量: 其他應收款-關係人減少取得採用權益法之投資取得不動產、廠房及設備處分不動產、廠房及設備取得投資性不動產取得無形資產存出保證金減少收取之股利處分子公司投資活動之淨現金流入(出) 籌資活動之現金流量: 短期借款增加短期借款減少存入保證金增加(減少) 發放現金股利籌資活動之淨現金流出本期現金及約當現金減少數期初現金及約當現金餘額期末現金及約當現金餘額	- - (1,030) - (495) (3,050) 168 120,000 20,328 135,921 9,740,800 (9,885,800) (98) (262,697) (407,795) (38,672) 81,786 $ 43,114	72,000 (80,500) (1,134) 157 (60,081) (3,800) - - -
		(73,358)
		3,219,000 (3,218,000) 1,267 (238,815)
		(236,548)
		(318,973) 400,759
		$ 81,786

(參閱財務報表附註及附表)

董事長:

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經理人:

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會計主管:

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美隆工業股份有限公司個體財務報表附註民國105 年及104 年12 月31 日

（金額除另予說明者外，均以新台幣仟元為單位）

一、公司沿革

本公司係依中華民國公司法及其他有關法令規定成立之營利事業，於民國62年1 月奉准設立登記，並於民國86年10月經金融監督管理委員會證劵期貨局(原財政部證券暨期貨管理委員會，以下簡稱證期局)核准成為股票公開發行公司，且於民國88年度經中華民國證券櫃檯買賣中心(以下稱ＯＴＣ)(88)證櫃上字第36709號及證期局 (88)台財證(一)第109345號函核准股票於ＯＴＣ買賣，並於民國89年2月23日正式成為上櫃公司。本公司復於民國90年6月27日申請上櫃股票轉上市，並於民國90年9月17 日正式於集中交易市場掛牌買賣。

本公司主要經營之業務為家用、車用、多媒體及專業用影音電子產品之設計研發及買賣。截至民國105年及104年12月31日止，本公司平均員工人數均為126名。

二、通過財務報告之日期及程序

本個體財務報告已於民國106 年3 月15 日提報董事會通過。

三、新發布及修訂準則及解釋之適用

截至本財務報告發布日止，本公司尚未適用修正後之證券發行人財務報告編製準則及下列經國際會計準則理事會（IASB）發布之國際財務報導準則、國際會計準則、解釋及解釋公告（以下稱「IFRSs」）。

(一)尚未適用修正後之證券發行人財務報告編製準則

金融監督管理委員會(以下簡稱「金管會」)於民國105 年12 月19 日以金管證審字第1050050021 號函公告修正證券發行人財務報告編製準則。修正條文自民國106 會計年度施行。

本次修正強化關係人交易之揭露，明定1.應列示關係人名稱及關係。2.單一關係人交易金額或餘額達發行人各該項交易總額或餘額10%以上者，應按關係人名稱單獨列示。3.其他公司或機構與發行人之董事長或總經理為同一人，或具有配偶或二親等以內關係者，原則上為實質關係人。另本次修正增訂合併商譽減損測試及揭露之規定，明定被收購公司於合併後之實際營運情形與收購時之預期效益有重大差異者，應附註揭露。

除上述外，本次修正配合將於民國106年適用之IFRSs及檢討國內實施IFRSs 情形，修正部分認列衡量及揭露規定。本公司將於民國106 年依照修正後之證券發行人財務報告編製準則辦理。

(二)尚未採用金管會認可將於民國106年適用之IFRSs

依據金管會民國105 年7 月18 日金管證審字第1050026834 號令及民國105 年3 月10 日之公告資訊，公開發行以上公司應自民國106 年起全面採用經金管會認可並發布生效之IASB 於民國105 年1 月1 日前發布，並於民國106 年1 月 1 日生效之國際財務報導準則編製財務報告，相關新發布、修正及修訂之準則及解釋彙列如下：

解釋彙列如下：
新發布／修正／修訂準則及解釋	IASB 發布之生效日
國際財務報導準則第10 號、第12 號及國際會計準則第28 號之修正「投資個體：合併報表例外規定之適用」	2016 年1 月1 日

129

新發布／修正／修訂準則及解釋	IASB 發布之生效日
國際財務報導準則第11 號之修正「聯合營運權益之取得處理」	2016 年1 月1 日
國際財務報導準則第14 號「管制遞延帳戶」	2016 年1 月1 日
國際會計準則第1 號之修正「揭露計畫」	2016 年1 月1 日
國際會計準則第16 號及第38 號之修正「對可接受折舊及攤銷方法之闡釋」	2016 年1 月1 日
國際會計準則第16 號及第41 號之修正「生產性植物」	2016 年1 月1 日
國際會計準則第19 號之修正「確定福利計畫：員工提撥」	2014 年7 月1 日
國際會計準則第27 號之修正「單獨財務報表之權益法」	2016 年1 月1 日
國際會計準則第36 號之修正「非金融資產可回收金額之揭露」	2014 年1 月1 日
國際會計準則第39 號之修正「衍生工具之合約更替及避險會計之繼續」	2014 年1 月1 日
國際財務報導解釋第21 號「公課」	2014 年1 月1 日
國際財務報導準則2010-2012 及2011-2013 週期之年度改善	2014 年7 月1 日
國際財務報導準則2012-2014 週期之年度改善	2016 年1 月1 日

經評估後本公司認為適用上述新認可之國際財務報導準則將不致對財務報告造成重大變動。

(三)尚未採用IASB已發布但尚未經金管會認可之IFRSs

本公司尚未採用下列IASB 已發布但尚未經金管會認可之IFRSs。惟其中國際財務報導準則第15 號「客戶合約之收入」及國際財務報導準則第9 號「金融工具」業經金管會分別於民國105 年3 月10 日及12 月30 日公告將於民國107 年1 月1 日開始適用：

年1 月1 日開始適用：
新發布／修正／修訂準則及解釋	IASB 發布之生效日
國際財務報導準則第2 號之修正「股份基礎給付交易之分類與衡量」	2018 年1 月1 日
國際財務報導準則第4 號之修正「IFRS9『金融工具』與IFRS4 『保險合約』適用日期不同之處理」	2018 年1 月1 日
國際財務報導準則第9 號「金融工具」	2018 年1 月1 日
國際財務報導準則第10 號及國際會計準則第28 號之修正「投資者與其關聯企業或合資間之資產出售或投入」	原訂2016 年1 月1 日，已延後，新生效日尚未發布
國際財務報導準則第15 號「客戶合約之收入」	2018 年1 月1 日
國際財務報導準則第15 號之修正「相關規定如何適用之釐清」	2018 年1 月1 日
國際財務報導準則第16 號「租賃」，取代國際會計準則第17 號「租賃」及其相關解釋	2019 年1 月1 日
國際會計準則第7 號之修正「金融負債變動資訊之揭露」	2017 年1 月1 日
國際會計準則第12 號之修正「未實現損失遞延所得稅資產之認列」	2017 年1 月1 日
國際會計準則第40 號之修正「投資性不動產之轉換」	2018 年1 月1 日
國際財務報導解釋第22 號「外幣交易與預收(付)對價」	2018 年1 月1 日

130

新發布／修正／修訂準則及解釋	IASB 發布之生效日
國際財務報導準則2014-2016 週期之年度改善 - 修正IFRS 12「對其他個體之權益之揭露」 - 修正IFRS 1「首次採用國際財務報導準則」及IAS 28「投資關聯企業及合資」	2017 年1 月1 日 2018 年1 月1 日

本公司認為除下列說明外，首次適用上述準則及解釋將不致對本公司會計政策造成重大變動：

國際財務報導準則第9 號「金融工具」
國際財務報導準則第9 號「金融工具」內容包括：分類及衡量、減損及避險會計，該準則將取代國際會計準則第39 號「金融工具：認列與衡量」。本公司於適用國際財務報導準則第9 號時，將依下列規定處理：
(1)分類與衡量：金融資產以管理金融資產之經營模式及金融資產之現金流量特性分類。投資之債務工具若以收取合約現金流量為目的應以攤銷後成本衡量，若以收取合約現金流量與出售金融資產為目的則應以透過其他綜合損益按公允價值衡量。投資前述以外之金融資產應以公允價值衡量，公允價值變動認列於損益，惟得選擇於原始認列時將非持有供交易之權益投資指定為透過其他綜合損益按公允價值衡量，除股利收益認列於損益外，其他相關利益及損失係認列於其他綜合損益，資產除列時累積於其他綜合損益之公允價值變動亦不重分類至損益。金融負債以攤銷後成本衡量或透過損益以公允價值衡量。
(2)減損：採用預期信用損失模型評估金融資產之減損。以金融資產之信用風險自原始認列後是否顯著增加而衡量未來12 個月或剩餘存續期間之預期信用損失。
(3)避險會計：以風險管理目標及避險執行策略確認避險關係，並考量是否符合所有避險有效性規定。
國際財務報導準則第15 號「客戶合約之收入」
國際財務報導準則第15 號「客戶合約之收入」係規範來自客戶合約之收入之
認列原則，該準則將取代國際會計準則第18 號「收入」、國際會計準則第11 號「建造合約」及相關解釋。
本公司於適用國際財務報導準則第15 號時，將以下列步驟認列收入：
(1) 辨認與客戶間之合約
(2) 辨認合約中之履約義務
(3) 決定交易價格
(4) 分攤交易價格至合約中之履約義務
(5) 於滿足各履約義務時認列已分攤之收入

國際財務報導準則第15 號及相關修正生效時，本公司得選擇追溯適用至比較期間或將首次適用之累積影響數認列於首次適用日。

國際會計準則第40 號之修正「投資性不動產之轉換」

此修正釐清僅於用途改變時，始能轉入投資性不動產或從投資性不動產轉出。不動產用途是否改變應考量該不動產是否仍符合投資性不動產之定義及是否有證據證明用途改變，若僅管理階層使用該不動產之意圖改變，不足以作為支持用途改變之證據。此外，該修正新增證明用途改變之例，包括建造中或開發中之不動產(無須已完工之不動產)，開始轉供自用時可從投資性不動產轉換為自用不動產及於租賃開始日可將存貨轉換為投資性不動產。

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國際財務報導解釋第22 號「外幣交易及預收付對價」該解釋說明，於適用國際會計準則第 21 號「匯率變動之影響」第 21 及 22 段時，為決定相關資產、費用或收益(或其一部分)之原始認列且於除列與預付(預收)外幣款項有關之非貨幣性資產或非貨幣性負債時所採用之交易日匯率，該交易日係指個體原始認列因預付(預收)外幣款項產生之非貨幣性資產或非貨幣性負債之日。如有多筆預付(預收)款項，個體須對各別預付(預收)款項決定其交易日。此解釋自民國107 年1 月1 日以後開始之年度期間生效。

除上述影響外，本公司仍持續評估上述其他準則及解釋對本公司財務狀況與財務績效之影響，相關影響待評估完成時予以揭露。

四、重大會計政策之彙總說明

本個體財務報告之重大會計政策彙總說明如下：

(一)遵循聲明

本個體財務報告係依照「證券發行人財務報告編製準則」編製。

(二)編製基礎

除以公允價值衡量之金融工具外，本個體財務報告係依歷史成本基礎編製。歷史成本對資產而言，通常係依取得資產所支付對價之公允價值；對負債而言，通常係指承擔義務所收取之金額或為清償債務而預期將支付之金額。

本公司於編製個體財務報告時，對投資子公司係採權益法處理。為使本個體財務報告之當期損益、其他綜合損益及權益與本公司合併財務報告中歸屬於本公司業主之當期損益、其他綜合損益及權益相同，個體基礎與合併基礎下若干會計處理差異係調整「採用權益法之投資」、「採用權益法之子公司損益份額」、「採用權益法之子公司其他綜合損益份額」暨相關權益項目。

(三)資產與負債區分流動與非流動之標準

流動資產包括預期於正常營業週期中實現、或意圖將其出售或消耗；為交易目的而持有；預期於報導期間後十二個月內實現之資產；及現金或約當現金，但於報導期間後至少十二個月交換或清償負債受到限制者除外。資產不屬於流動資產者為非流動資產。流動負債包括預期於正常營業週期中清償；為交易目的而持有；預期於報導期間後十二個月內到期清償；及不能無條件將清償期限遞延至報導期間後至少十二個月之負債。負債不屬於流動負債者為非流動負債。

(四)外幣

編製本個體財務報告時，以本公司功能性貨幣-新台幣以外之貨幣（外幣）交易者，係以交易日匯率換算認列。於報導期間結束日，外幣貨幣性項目以該日即期匯率重新換算；以公允價值衡量之外幣非貨幣性項目，按決定公允價值當日之匯率重新換算；以歷史成本衡量之外幣非貨幣性項目不予重新換算。兌換差額於發生當期認列為損益。

(五)現金及約當現金

現金及約當現金包含庫存現金、活期存款、三個月內之定期存款及可隨時轉換成定額現金，且價值變動甚小之短期並具高度流動性之投資。

(六)存貨

存貨以成本為入帳基礎，按加權平均法計算之。存貨之續後衡量，採成本與淨變現價值孰低評價，淨變現價值係指估計售價減除至完工尚需投入之估計成本及完

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成出售所需之估計成本之餘額。比較成本與淨變現價值孰低時，係採逐項比較之。存貨自成本沖減至淨變現價值之金額，認列為銷貨成本，於各續後期間重新衡量存貨之淨變現價值，若先前導致存貨淨變現價值低於成本之因素已消失，或有證據顯示經濟情況改變而使淨變現價值增加時，於原沖減金額之範圍內，迴轉存貨淨變現價值增加數，並認列為當期銷貨成本之減少。

(七)採用權益法之投資

本公司採用權益法處理對子公司之投資。

子公司係指本公司具有控制之個體（含特殊目的個體）。

權益法下，原始投資依成本認列，取得日後帳面金額係隨本公司所享有之子公司損益及其他綜合損益份額與利潤分配而增減。此外，針對本公司可享有子公司其他權益之變動係按持股比例認列。

當本公司對子公司所有權權益之變動未導致喪失控制者，係作為權益交易處理。投資帳面金額與所支付或收取對價之公允價值間之差額，係直接認列為權益。當本公司對子公司之損失份額等於或超過其在該子公司之權益（包括權益法下子公司之帳面金額及實質上屬於本公司對該子公司淨投資組成部分之其他長期權益）時，係繼續按持股比例認列損失。

取得成本超過本公司於取得日所享有子公司可辨認資產及負債淨公允價值份額之數額列為商譽，該商譽係包含於該投資之帳面金額且不得攤銷；本公司於取得日所享有子公司可辨認資產及負債淨公允價值份額超過取得成本之數額列為當期收益。

當喪失對子公司控制時，本公司係按喪失控制日之公允價值衡量其對前子公司之剩餘投資，剩餘投資之公允價值及任何處分價款與喪失控制當日之投資帳面金額之差額，列入當期損益。此外，於其他綜合損益中所認列與該子公司有關之所有金額，其會計處理係與本公司直接處分相關資產或負債所必須遵循之基礎相同。

本公司與子公司之逆流及順流交易所產生之損益，僅在與本公司對子公司權益無關之範圍內，認列於個體財務報告。

、 (八)不動產廠房及設備

用於商品生產、或供管理目的使用不動產、廠房及設備按成本減累計折舊及累計減損列示。成本包括可直接歸屬於取得資產之增額成本。

折舊係採直線法，於資產耐用年限內沖銷其成本減除殘值後之金額。折舊係按下列耐用年數計提：房屋及建築29 至45 年；機器設備3 至8 年；模具設備2 至3 年；試驗設備3 至15 年；運輸設備5 年；其他設備2 至12 年。當不動產、廠房及設備之主要組成部分耐用年限不同，則視為單獨項目處理。估計耐用年限、殘值及折舊方法於報導期間結束日進行檢視，若有估計變動，其影響係推延調整。

處分或報廢不動產、廠房及設備所產生之利益或損失，係以處分價款與資產帳面金額兩者間之差額，認列為當期損益。

(九)租賃

當租賃條款係移轉附屬所有權之幾乎所有風險與報酬予承租人，則將其分類為融資租賃；所有其他租賃則分類為營業租賃。

營業租賃之租賃收入及租賃給付按直線基礎於租賃期間內平均認列為收入及費用，除非另有其他系統化處理方式更能代表租賃經濟效益之時間型態。

融資租賃資產於原始認列時，係以租賃開始日所決定之公允價值或最低租賃給付現值兩者孰低者列為資產，並同時於資產負債表中認列融資租賃義務。融資租賃之給付係分配予財務費用及降低租賃義務，以使按負債餘額計算之期間利率固定。財務費用認列為當期損益。

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(十)投資性不動產

本公司不動產若於報導期間結束日非供出售，亦非用於商品或勞務之生產或提供或供管理目的使用，則列為投資性不動產。

本公司之投資性不動產以原始成本為入帳基礎，後續衡量採用成本模式處理。投資性不動產中之房屋及建築物係採直線法，按估計耐用年限29 至45 年計提折舊。估計耐用年限、殘值及折舊方法於報導期間結束日進行檢視，若有估計變動，其影響係推延調整。

(十一)無形資產

商譽

本公司對於民國101 年1 月1 日（轉換至國際財務報導準則日）以前發生之企業合併選擇適用國際財務報導準則第一號之豁免規定，故對於該日前企業合併所產生之商譽金額，係按我國採用國際財務報導準則前之一般公認會計原則所認列之金額列示。原始認列時，係以原始成本認列為資產，後續不予攤銷，以成本減除累計減損衡量。

其他無形資產

其他單獨取得之有限耐用年限無形資產係以成本減除累計攤銷及累計減損列示。攤銷金額係依直線法按下列耐用年數計提：電腦軟體，按經濟效益或合約年限。估計耐用年限及攤銷方法於報導期間結束日進行檢視，若有估計變動，其影響係推延調整。

(十二)減損

本公司於報導期間結束日檢視有形及無形資產之帳面金額以決定該等資產是否有減損跡象。若顯示有減損跡象，則估計資產之可回收金額以決定應認列之減損金額。倘無法估計個別資產之可回收金額，則估計該項資產所屬現金產生單位之可回收金額。若可按合理一致之基礎分攤時，共用資產亦分攤至個別之現金產生單位，否則分攤至按可以合理一致之基礎分攤之最小現金產生單位群組。

可回收金額為公允價值減出售成本與其使用價值孰高者。評估使用價值時，係將估計未來現金流量以稅前折現率加以折現，該折現率係反映現時市場對貨幣時間價值及資產特定風險之評估。

資產或現金產生單位之帳面金額若超過其估計可回收金額，則將帳面金額調減至其可回收金額，減損損失認列為當期損益。

當減損損失於後續期間迴轉時，資產或現金產生單位之帳面金額則調增至修正後之估計可回收金額，惟增加後之帳面金額以不超過若以往年度該資產或現金產生單位未認列減損損失之情況下應有之帳面金額為限。迴轉之減損損失認列為當期損益。

商譽應每年定期進行減損測試，減損損失認列於當期損益，且不得於後續期間迴轉。

(十三)金融工具

金融資產與金融負債原始認列時，係依公允價值衡量。原始認列時，直接可歸屬於金融資產與金融負債（除分類為透過損益按公允價值衡量之金融資產及金融負債外）取得或發行之交易成本，應從該金融資產與金融負債公允價值加計或減除。直接可歸屬於透過損益按公允價值衡量之金融資產或金融負債之交易成本，則認列為當期損益。

金融資產於來自該資產現金流量之合約權利終止，或已移轉金融資產且該資產所有權幾乎所有之風險及報酬已移轉予其他企業時，將金融資產除列。金融負債則於義務解除、取消或失效時，始將金融負債除列。

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有活絡市場之金融商品，以活絡市場之公開報價為公允價值；無活絡市場之金融商品，以評價方法估計公允價值。

慣例交易金融資產之認列與除列，係採交易日會計處理。

透過損益按公允價值衡量之金融商品

透過損益按公允價值衡量之金融商品包括持有供交易之金融資產或金融負債，以及原始認列時指定為透過損益按公允價值衡量之金融資產或金融負債。續後評價時，以公允價值衡量且公允價值變動認列為當期損益。投資後所收到之現金股利列為當期收益。金融商品除列時，出售所得價款或支付金額與帳面價值之差額認列為當期損益。

衍生性商品未能符合避險會計者，係分類為持有供交易之金融資產或金融負債。公允價值為正值時，列為金融資產；公允價值為負值時，列為金融負債。

以成本衡量之金融商品

係無活絡市場報價且公允價值無法可靠衡量之權益工具投資，及與此類無公開報價之權益工具連動且須以交付該等權益工具交割之衍生工具，應以成本衡量。若有減損之客觀證據，則認列減損損失，此減損損失嗣後不得迴轉。

應收款

係無活絡市場公開報價，且具固定或可決定付款金額之非衍生金融資產。以有效利息法之攤銷後成本衡量。

於資產負債表日以個別基礎及組合基礎評估應收款項之減損跡象，當有客觀證據顯示，應收款項因原始認列後發生之單一或多項事件，致使應收款項之估計未來現金流量受影響者，該應收款項視為已減損。若經個別評估未有減損，另再以過去收款經驗及延遲付款變動情形評估應收款項整體可能減損。

認列之減損金額為帳面價值與預期未來現金流量以原始有效利率折現後金額之差額，並藉由備抵科目調整，減損金額認列為當期損益，若後續期間減損金額減少，而該減少明顯與認列減損後發生之事件有關，則迴轉先前認列之減損金額，惟該迴轉不應使資產帳面金額大於未認列減損情況下之攤銷後成本，迴轉之金額認列為當期損益。

當應收款項實際無法回收時，則沖抵備抵評價科目。原先已沖銷而後續回收之款項係貸記備抵評價科目。備抵評價科目帳面金額之變動認列為呆帳損失。

(十四)負債準備

本公司因過去事件負有現時義務（法定或推定義務），且很有可能須清償該義務，並對該義務金額能可靠估計時，認列負債準備。認列為負債準備之金額係考量義務之風險及不確定性，而為報導期間結束日清償義務所須支出之最佳估計。若負債準備係以清償該現時義務之估計現金流量衡量，其帳面金額係為該等現金流量之現值。

(十五)收入認列

收入係按已收或應收對價之公允價值衡量，並扣除估計之客戶退貨、折扣及其他類似之折讓。

1.商品之銷售

本公司係於下列條件完全滿足時認收入：(1)已經將商品所有權之重大風險及報酬移轉予買方；(2)對於已經出售之商品既不持續參與管理，亦未維持有效控制； (3)收入金額能可靠衡量；(4)與交易有關之經濟效益很有可能流入；及(5)與交易有關之已發生或將發生之成本能可靠衡量。

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銷貨收入之對價為一年期以內之應收款時，其公允價值與到期值差異不大且交易量頻繁，則不按設算利率計算公允價值。

2.其他

租金收入係按直線基礎於租賃期間內認列為收入。

投資所產生之股利收益係於股東收款之權利確立時認列，惟前提係與交易有關之經濟效益很有可能流入本公司，且收益金額能可靠衡量。

利息收入係依時間之經過按流通在外本金與所適用之有效利率採應計基礎認列。

(十六)退休福利成本

本公司對正式聘用員工訂有退休辦法，並按月提撥退休金；依該辦法規定，員工退休金之支付係依據服務年資及退休時前六個月平均薪資計算。並就實付薪資總額2% 按月提撥勞工退休準備金，以勞工退休準備金監督委員會名義繳存台灣銀行。實際支付員工退休金時，先由勞工退休準備金支付，倘有不足，則以當年度費用列支。惟自民國94 年7 月1 日起勞工退休金條例實施，本公司員工選擇適用勞工退休新制者，改依固定薪資6%按月提撥勞工退休金存入勞保局員工個人帳戶。

屬確定提撥計畫者，係於員工提供服務期間，就應提撥之退休金數額認列為當期費用；屬確定福利退休計畫者，則按精算結果認列退休金成本。精算損益係於發生期間立即全數認列，並列入綜合損益表之其他綜合損益項下。

(十七)股份基礎給付協議

本公司之股份基礎給付交易，於取得商品或勞務時，認列為商品或勞務之成本，並於消耗或出售時認列為費用。股份基礎給付交易有三種交割方式，包括權益交割、現金交割以及得選擇權益或現金交割。本公司於民國101 年1 月1 日（轉換至國際財務報導準則日）前既得之權益工具，選擇適用國際財務報導準則第一號之豁免。

(十八)所得稅

所得稅費用包括當期及遞延所得稅，除直接計入權益或認列於其他綜合損益項目之相關所得稅外，認列於當期損益。

當期所得稅係以當年度課稅所得為基礎，按報導期間結束日已立法或已實質性立法之稅率計算。以前年度所得稅估計之調整，列入調整年度之所得稅費用。未分配盈餘加徵稅額列為股東會決議年度之所得稅費用。

遞延所得稅係就資產及負債之課稅基礎與其帳面金額間之暫時性差異予以計算認列。原始認列商譽產生之應課稅暫時性差異亦不認列遞延所得稅負債。遞延所得稅係以暫時性差異預期迴轉時適用之稅率衡量，並根據報導日已立法或實質性立法之稅率為基礎。

遞延所得稅資產及負債僅於當期所得稅資產及負債之抵銷具有法定執行權，且其屬同一納稅主體並由相同稅捐機關課徵時為限；或是屬不同納稅主體，惟其意圖以淨額結清當期所得稅負債及資產，或其所得稅負債及資產將同時實現者，方可予以互抵。

對於未使用之課稅損失、所得稅抵減以及可減除之暫時性差異，在很有可能有未來課稅所得可供使用之範圍內，認列為遞延所得稅資產，並於每一報導期間結束日重新檢視及調整遞延所得稅資產帳面金額。

(十九)每股盈餘

基本每股盈餘係以本期淨利除以發行在外加權平均股數計算之，惟盈餘轉增資或資本公積轉增資者，或因減資彌補虧損而減少者，則按增資及減資比例追溯調

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整。稀釋每股盈餘計算方式與基本每股盈餘相同，惟係於調整所有潛在稀釋普通股之影響後計算之。

(二十)員工酬勞及董監事酬勞

員工酬勞及其所產生之負債，係來自員工為公司提供勞務，對員工酬勞成本之認列，應視為費用。公司對員工酬勞之預期成本，應於其具法律義務(或推定義務) 且可合理估計該負債金額時，予以認列。

本公司之員工酬勞金額依章程之規定提列，於員工提供勞務之會計期間依所訂之百分比，估計員工酬勞可發放之金額，並認列為費用。次年度董事會決議若有變動，則依會計估計變動處理，列為次年度損益。

有關董監事酬勞之會計處理，比照員工酬勞規定辦理。

(二一)營運部門報導

營運部門係本公司之組成單位，從事可能獲得收入並發生費用(包括與本公司內其他組成單位間交易所產生之收入與費用)之經營活動。營運部門之營運結果定期由營運決策者複核，以制定分配予該部門資源之決策，並評估該部門之績效，同時具個別分離之財務資訊。

五、重大會計判斷、估計及假設不確定性之主要來源

本公司之個體財務報表受會計政策、會計假設及估計之影響，管理階層於編製個體財務報表時必須作出適當之專業判斷。

本公司之假設及估計係根據相關國際財務報導準則規定所為之最佳估計。估計與假設係基於過去經驗與其他相關因素，惟實際結果可能與估計及假設有所不同。

估計與假設均持續予以檢視。若估計之修正僅影響當期，則於會計估計修正當期認列。若估計之修正同時影響當期及未來期間，則於估計修正當期及未來期間認列。以下係有關未來所作主要假設之資訊，以及於財務報導結束日估計不確定性之其他主要來源，該等假設及估計具有導致資產及負債帳面金額於下一年度有重大調整之風險。

(一)收入認列

銷貨收入原則上係於獲利過程完成時認列，相關退貨及折讓負債準備係依歷史經驗及其他已知原因估計，於產品出售當期認列為銷貨收入之減項，且本公司定期檢視估計之合理性。

截至民國105 年及104 年12 月31 日止，本公司認列之退貨及折讓負債準備均為0 仟元。

(二)存貨評價

由於存貨係以成本與淨變現價值孰低評價，本公司必須運用判斷及估計決定財務報導期間結束日存貨之淨變現價值。此存貨評價主要係依據未來特定期間內之產品需求及歷史經驗為估計基礎，故可能因為產業環境變遷、市場競爭或過時陳舊而產生重大變動。

截至民國105年及104年12月31日止，本公司存貨之帳面金額分別為33,306 仟元及42,304 仟元。

(三)遞延所得稅資產

遞延所得稅資產係於未來很有可能有足夠之課稅所得供可減除暫時性差異使用時方予以認列。評估遞延所得稅資產之可實現性時須依據管理階層之重大會

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計判斷、估計及假設。任何關於全球經濟環境、產業環境的變遷及法令的改變，均可能引起遞延所得稅資產之重大調整。

截至民國105 年及104 年12 月31 日止，本公司認列之遞延所得稅資產分別為55,388 仟元及74,137 仟元。

(四)金融工具評價

本公司應收款項之評價，係根據客戶之授信品質及帳款收回情形，並參酌過去實際發生呆帳經驗，以進行可收回應收款項之評估及備抵呆帳估計。若預期未來收取之現金與原先估計不同，該差額將對估計有所改變之年度應收款項及備抵呆帳帳面金額構成影響。

截至民國105 年及104 年12 月31 日止，應收款項(含催收款項)之帳面金額分別為769,604 仟元(已扣除備抵呆帳24,503 仟元)及708,381 仟元(已扣除備抵呆帳17,074 仟元)。

六、重要會計項目之說明

(一)現金及約當現金

會計項目之說明現金及約當現金
庫存現金支票存款活期存款列報於資產負債表之金額減:銀行透支列報於現金流量表之金額透過損益按公允價值衡量之金融	105.12.31 $ 372 909 41,833 43,114 - $ 43,114 資產-流動 105.12.31 $ 58,849		104.12.31
			$ 393 881 80,512
			81,786 -
			$ 81,786
			104.12.31
上市櫃股票
		$ 60,338

- (二)透過損益按公允價值衡量之金融資產流動

本公司持有供交易之金融資產於民國105 及104 年度認列之淨利益(損失) 分別為6,744 仟元及(7,392)仟元。

(三)應收款項淨額

應收票據減：備抵呆帳淨額應收帳款減：備抵呆帳淨額應收帳款-關係人(附註七) 減：備抵呆帳淨額	105.12.31 $ 761 - $ 761 105.12.31 $ 777,946 (12,116) $ 765,830 105.12.31 $ 3,013 - $ 3,013	104.12.31 $ 13,181 - $ 13,181 104.12.31 $ 703,152 (12,301) $ 690,851 104.12.31 $ 4,349 - $ 4,349

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催收款項減：備抵呆帳淨額	105.12.31 $ 12,387 (12,387) $ -	104.12.31 $ 4,773 (4,773) $ -

本公司對商品銷售之平均授信期間為60-90 天，應收票據及帳款均不予計息。

未減損應收款項之帳齡分析如下：

未減損應收款項之帳齡分析如下：
105.12.31 未逾期亦未減損 $ 3,774 已減損應收款項之帳齡分析如下： 105.12.31 未逾期已減損 $ 563,380 已逾期已減損 30 天以內 158,005 31 至60 天 46,225 61 天以上 22,723 合計 $ 790,333	104.12.31
	$ 17,530
	104.12.31
	$ 457,406 191,448 35,192 23,879
	$ 707,925

備抵呆帳(含催收款)變動如下：

	105年度	104年度
個別評估減損損失 $ 4,773 7,614 - $ 12,387	整體評估減損損失 $ 12,301 (49 ) (136) $ 12,116	整體評估減損損失 $ 7,794 4,507 - $ 12,301	合計
			$ 8,363 8,711 -
			$ 17,074

(四)存貨淨額

商品減:備抵存貨跌價及呆滯損失淨額	105.12.31 104.12.31 $ 124,372 $ 137,344 (91,066) (95,040 ) $ 33,306 $ 42,304

認列為銷貨成本之存貨相關費損明細為：

存貨跌價及呆滯回升利益存貨盤損合計	105 年度 104 年度 $ (3,974 )$ (37,479) 30 - $ (3,944)$ (37,479 )

存貨淨變現價值產生回升利益之原因係前期已提列備抵跌價及呆滯損失之存貨已於本期出售。

139

- (五)以成本衡量之金融資產非流動

被投資公司名稱持有股數帳列金額持有比例 105.12.31 以成本衡量之金融資產：－不具公開報價積智日通卡股份有限公司 410,080 $ 17,115 0.87% SAFARI 2,500,000 6,527 - DIMAGIC 200 12,289 1.45% 合計 35,931 減：累計減損 (35,931 ) - 淨額 $ 104.12.31 以成本衡量之金融資產：－不具公開報價積智日通卡股份有限公司 410,080 $ 17,115 0.87% SAFARI 2,500,000 6,527 - DIMAGIC 200 12,289 1.45% 合計 35,931 減：累計減損 (35,931 ) - 淨額 $

上述金融資產主要係由未上市(櫃)股票所組成，因無法取得足夠之財務資訊致該公允價值無法可靠衡量，故認列為以成本衡量之金融資產。截至民國105 及104 年12 月31 日止，上述以成本衡量之金融資產業已減損，累計認列之減損損失合計金額均為35,931 仟元。

(六)採用權益法之投資

採用權益法之投資
本公司採用權益法之投資列示如下： 105.12.31 子公司 $ 3,364,520 關聯企業 - 合計 $ 3,364,520	104.12.31
	$ 3,246,473 -
	$ 3,246,473

1.投資子公司

1.投資子公司	1.投資子公司
本公司之子公司列示如下：被投資公司名稱持有股數 105.12.31 採用權益法之投資：－不具公開報價美隆國際有限公司 114,676,493 FINE STATION LIMITED 5,362,000 MAKINGO DEVELOPMENT CORP. 25,185,000 隆成發投資股份有限公司 40,250,000 蘇州悅泰商貿有限公司 - 合心科技股份有限公司 385,714 合計減：累計減損淨額		帳列金額持有比例 $ 734,497 100.00% 231,349 60.51% 1,973,401 100.00% 412,888 70.00% 11,982 100.00% 25,101 35.06% 3,389,218 (24,698) $ 3,364,520	持有比例
	114,676,493 5,362,000 25,185,000 40,250,000 - 385,714

140

104.12.31 採用權益法之投資：－不具公開報價美隆國際有限公司 114,676,493 FINE STATION LIMITED 5,362,000 MAKINGO DEVELOPMENT CORP. 25,185,000 美川國際光電有限公司 31,137,010 隆成發投資股份有限公司 40,250,000 蘇州悅泰商貿有限公司 - 合心科技股份有限公司 385,714 深圳美旺音響科技有限公司 - 合計減：累計減損淨額	$ 705,141 100.00% 314,176 60.51% 1,781,124 100.00% 18,266 91.85% 410,017 70.00% 13,709 100.00% 25,095 35.06% 3,643 100.00% 3,271,171 (24,698) $ 3,246,473

(1)投資公司對被投資公司具有控制能力時，構成母子公司關係。本公司編製民國 105 及104 年度合併財務報表時，已將所有子公司納入。其投資損益之認列除 105 及104 年之美川國際光電有限公司(處分前)、蘇州悅泰商貿有限公司、合心科技股份有限公司及深圳美旺音響科技有限公司(處分前)，因其對本公司財務報表之允當表達並無重大影響，故係依該公司自行結算之同期間財務報表認列投資損益外，餘均依據被投資公司同期間經會計師查核簽證之財務報表評價計算。
(2)本公司105 年及104 年12 月31 日持有FINE STATION LTD.股權均達60.51%，而美隆國際有限公司持有FINE STATION LTD.股權均達39.49%，綜合持股比例均達100.00%。
(3)上述子公司之業務性質、主要營業場所及公司註冊之國家資訊，請參閱附表六「轉投資資訊(不包含大陸被投資公司)」及附表七「大陸投資資訊」。
(4)截至民國105 年及104 年12 月31 日止，除上述採權益法之長期股權投資-合心科技股份有限公司因評估其可回收價值小於帳面價值，已認列累計減損損失金額均為24,698 仟元外，餘均無減損情形。

2.投資關聯企業

本公司之關聯企業列示如下：

被投資公司名稱 105.12.31 採用權益法之投資：－不具公開報價加爾發半導體股份有限公司減：累計減損淨額 104.12.31 採用權益法之投資：－不具公開報價加爾發半導體股份有限公司減：累計減損淨額	持有股數 7,125,088 7,125,088	帳列金額持有比例 $ 31,323 20.47% (31,323) $ - $ 31,323 20.47% (31,323) $ -

141

(1)上述個別不重大之關聯企業，105 年度投資損益之認列係依據該公司之自結報表，104 年度投資損益之認列係依據該公司經會計師查核之同期間財務報表計算，本公司因對加爾發半導體股份有限公司並未另外承擔法定、推定責任或代其支付款項，投資之權益僅調減至零，105 及104 年度認列之投資損失均為 0 仟元。
(2)本公司因評估採權益法之長期股權投資-加爾發半導體股份有限公司之可回收價值小於帳面價值，故截至民國105 年及104 年12 月31 日止已認列減損損失金額均為31,323 仟元。

(3)有關關聯企業之財務資訊彙整如下：

資產總額負債總額淨資產本公司所享有關聯企業淨資產之份額收入總額綜合損益總額本公司所享有關聯企業損益之份額本公司所享有關聯企業其他綜合損益之份額	105.12.31 $ 13,121 28,607 $ (15,486) $ - 105年度 $ 35,463 $ 79 $ - $ -	104.12.31 $ 9,381 24,946 $ (15,565) $ - 104年度 $ 31,699 $ (3,965) $ - $ -

、 (七)不動產廠房及設備

不動產、廠房及設備之明細及期初金額與期末餘額之調節如下：

成本 104.1.1餘額本期增添本期處分自投資性不動產轉回 104.12.31餘額本期增添本期處分 105.12.31餘額累計折舊 104.1.1餘額本期提列本期處分自投資性不動產轉回 104.12.31餘額本期提列本期處分 105.12.31餘額	土地 $ 108,348 - - 483 108,831 - - $108,831 $ - - - - - - - $ -	房屋及建築 $ 57,066 - - 808 57,874 - - $57,874 $ 26,360 1,556 - 140 28,056 1,556 - $29,612	機器設備模具設備試驗設備運輸設備其他設備合計 $ 20,074 $ 5,555 $ 37,251 $ 6,458 $ 54,222 $ 288,974 - - - - 1,134 1,134 (9,717 ) - - (2,000 ) (2,471 ) (14,188 ) - - - - - 1,291 10,357 5,555 37,251 4,458 52,885 277,211 - - 69 - 961 1,030 - (5,555 ) (2,455 ) - (1,088 ) (9,098 ) $ 10,357 $ - $ 34,865 $ 4,458$52,758 $ 269,143 $ 18,116 $ 2,327 $ 31,590 $ 5,861 $ 46,628 $ 130,882 - - 885 509 2,569 5,519 (9,717 ) - - (2,000 ) (2,471 ) (14,188 ) - - - - - 140 8,399 2,327 32,475 4,370 46,726 122,353 - - 885 34 2,521 4,996 - (2,327 ) (2,066 ) - (1,088 ) (5,481 ) $ 8,399 $ - $ 31,294 $ 4,404$48,159 $ 121,868

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累計減損 104.1.1餘額本期處分 104.12.31餘額本期處分 105.12.31餘額帳面金額 104.12.31 105.12.31	$ - - - - $ - $108,831 $108,831	$ - - - - $ - $29,818 $28,262	$ 1,958 - 1,958 - $ 1,958 $ - $ -	$ 3,228 $ 2,067 $ - - - - 3,228 2,067 - (3,228 ) (389 ) - $ - $ 1,678 $ - $ - $ 2,709 $ 88 $ - $ 1,893 $ 54	$ 1,018 - 1,018 - $ 1,018 $ 5,141 $ 3,581	$ 8,271 - 8,271 (3,617 ) $ 4,654 $ 146,587 $ 142,621

本公司建築物之重大組成部分主要有廠房主建物及其他等，並按其耐用年限29 至45 年予以計提折舊。
上項不動產、廠房及設備提供抵押情形請參閱財務報表附註八。
本公司部份設備經評估已無可回收價值，故提列減損損失。

(八)投資性不動產淨額

)投資性不動產淨額	)投資性不動產淨額	)投資性不動產淨額	)投資性不動產淨額	)投資性不動產淨額	)投資性不動產淨額	)投資性不動產淨額
投資性不動產之明細及期初金額與期末餘額之調節如下：
	土地	房屋及建築		成本合計		累計折舊		淨額
104.1.1 餘額	$ 387,653	$	17,412	$	405,065	$	9,061 $	396,004
本期增添	60,081		-		60,081		-	60,081
折舊提列	-		-		-		216	(216 )
重分類	(483)		(808)		(1,291 )		(140)	(1,151 )
104.12.31 餘額	447,251		16,604		463,855		9,137	454,718
本期增添	495		-		495		-	495
折舊提列	-		-		-		216	(216 )
105.12.31 餘額	$447,746	$	16,604	$	464,350	$	9,353$	454,997

上項投資性不動產以先前一般公認會計原則之重估價值作為重估價日之認定成本，認列後之衡量係採成本模式。
公允價值資訊：
(1)上述投資性不動產之公允價值係依據外部獨立專業鑑價公司於民國105 年3 月2 日及3 月7 日所出具之鑑價報告評價結果，該評價係採用比較法及土地開發分析法；暨民國104 年3 月18 日及3 月21 日所出具之鑑價報告評價結果，該評價係採用比較法及土地開發分析法，相關重要之假設及評估之公允價值如下：

==> picture [354 x 58] intentionally omitted <==

  - (註)：104 年12 月31 日之公允價值950,983 仟元，係包括本期增添之土地 成本60,081 仟元，因該批土地係於104 年7 月取得，故其取得成本應 與104 年12 月31 日之公允價值相當。

(2)上述公允價值係歸類在公允價值層級中之第3 等級。
上項投資性不動產於民國105 及104 年度認列之租金收入分別為5,478 仟元及 4,776 仟元，產生租金收入投資性不動產之直接營運費用分別為1,134 仟元及 812 仟元。
上項投資性不動產提供抵押情形請參閱財務報表附註八。
上項投資性不動產並無減損情形。

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(九)短期借款

期借款
其明細如下：借款性質借款金額 105.12.31 信用借款 $ 50,000 擔保借款 146,000 合計 $ 196,000 104.12.31 信用借款 $ 131,000 擔保借款 210,000 合計 $ 341,000	期末利率 0.98% 0.97% 1.23%-1.25% 1.24%	最後到期日 106.01.06 106.01.05 105.03.02 105.01.04	擔保品
			- 土地及建物 - 土地及建物

(十)退職後福利計劃

1.本公司根據勞動基準法及勞工退休金條例之規定，對正式聘用員工訂有退休辦法。

(1)確定福利計畫

本公司職工退休辦法規定退休金之給與標準採分段式給付，工作年資前十五年每滿一年給予二個基數，第十六年起每滿一年給予一個基數。另退休金基數，依前二項合併計算，最高以四十五個基數為限；且退休金基數之計算，以核准退休前六個月平均工資所得為準。並自76 年8 月起遵照勞動基準法規定每月按員工薪資總額百分之二提撥員工退休金基金，交由勞工退休準備金監督委員會以該委員會名義存入台灣銀行之專戶，年度終了前，若估算專戶餘額不足給付次一年度內預估達到退休條件之勞工，次年度三月底前將一次提撥其差額。該專戶由中央主管機關擬訂之機關管理，故本公司無權參與退休基金之運用。

(2)確定提撥計畫

民國94 年7 月1 日起，勞工退休金條例開始實施，本公司員工選擇適用新制退休金者，按勞工退休金條例提撥固定薪資6%於勞保局員工帳戶。

2.本公司確定福利計畫列示如下：

(1)確定福利計畫認列之費用

當期服務成本淨利息成本：確定福利義務之利息成本計畫資產之利息收入認列為損益之淨退休金成本認列為其他綜合損益之確定福利計畫再衡量數認列為綜合損益總額	105 年度 104 年度 $ 283 $ 255 717 1,071 (169 ) (162) 831 1,164 (8,401 ) 18,946 $ (7,570 )$ 20,110

確定福利計畫認列於損益之金額依功能別彙總如下：

推銷費用管理費用研究發展費用合計	105 年度 $ 168 319 344 $ 831	104 年度 $ 195 565 404 $ 1,164

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(2)確定福利義務現值與計畫資產公允價值之調節如下：

	105.12.31	105.12.31		104.12.31	104.12.31
確定福利義務現值	$	70,475	$		77,880
計畫資產公允價值	(25,432		)		(22,628)
淨確定福利負債	$	45,043	$		55,252
確定福利義務現值之變動
		105 年度			104 年度
期初確定福利義務	$	77,880		$	66,957
認列於損益：
當期服務成本			283		255
利息成本			717		1,071
認列於其他綜合損益之再衡量數：
精算損(益)-財務假設改變		(1,204		)	4,104
精算損(益)-經驗調整		(7,201		)	14,887
福利支付		-			(9,394)
期末確定福利義務	$	70,475		$	77,880

(3)確定福利義務現值之變動
(4)計畫資產公允價值之變動

期初計畫資產公允價值認列於損益：計畫資產之利息收入雇主提撥認列於其他綜合損益之再衡量數：確定福利義務再衡量數福利支付期末計畫資產公允價值	105 年度 104年度 $ 22,628 $ 9,674 169 162 2,639 22,140 (4 ) 46 - (9,394 ) $ 25,432 $ 22,628

(5)本公司員工退休基金係全數提存於臺灣銀行信託部，計畫資產預期報酬率係根據歷史報酬趨勢以及精算師對於確定福利義務存續期間內，該資產所處市場之預測，並參考勞工退休基金監理會對勞工退休基金之運用情形，及考量最低收益不低於當地銀行二年定期存款利率後所作之估計。
(6)本公司之確定福利義務現值係由合格精算師進行精算。精算評價於衡量日之主要假設列示如下：

主要假設列示如下：
折現率未來薪資成長率	105.12.31 1.20% 2.00%	104.12.31
		1.00% 2.00%

本公司因「勞動基準法」之退休金制度曝露於下列風險：

a.投資風險：中央主管機關擬訂之機關透過自行運用及委託經營方式，將勞工退休基金分別投資於權益證券、債務證券及銀行存款等標的，惟依據「勞動基準法」規定，整體資產報酬率不得低於當地銀行2 年定期存款利率；如有低於該利率之情形，由國庫補足之。
b.利率風險：政府公債之利率下降將使確定福利義務現值增加，惟計畫資產之債務投資報酬亦會隨之增加，兩者對淨確定福利負債之影響具有部分抵

145

銷之效果。

c.薪資風險：確定福利義務現值之計算係參考計畫成員之未來薪資。因此計畫成員薪資之增加將使確定福利義務現值增加。

(7)敏感度分析

計算確定福利義務現值時，本公司必須運用判斷及估計以決定報導日相關精算假設，包含折現率及未來薪資變動等。任何精算假設之變動，均可能重大影響本公司確定福利義務之金額。

若重大精算假設分別發生合理可能之變動，在所有其他假設維持不變之情況下，將使確定福利義務現值增加(減少)之金額如下：

折現率增加1.00% 減少1.00% 薪資預期增加率增加1.00% 減少1.00%	105.12.31 104.12.31 $ (5,512 )$ (6,633) $ 6,401 $ 7,773 $ 5,676 $ 6,934 $ (5,023 )$ (6,085)

由於精算假設可能彼此相關，僅單一假設變動之可能性不大，故上述敏感度分析可能無法反映確定福利義務現值實際變動情形。

(8)本公司預期未來一年對確定福利計畫提撥金額及確定福利義務之平均存續期間如下：

期間如下：
預期一年內提撥金額確定福利義務平均存續期間	105.12.31 $ 880 8.30 年	104.12.31
		$ 900
		8.90 年

3.本公司之確定提撥計畫於民國105 及104 年度認列為當期費用者分別為4,535 仟元及4,390 仟元。截至民國105 年及104 年12 月31 日止尚未支付金額分別為 873 仟元及803 仟元，該金額已於報導期間結束日後支付。

(十一)所得稅

本公司民國105 年及104 年度營利事業所得稅稅率均為17%，所得基本税額稅率均為12%，遞延所得稅資產及負債之相關資訊暨所得稅費用與應付所得稅之調節說明如下：

1.遞延所得稅資產與負債之組成及其變動分析如下：

暫時性差異：未實現存貨跌價損失金融資產減損損失 (接次頁)		105 年度	105 年度
	期初餘額 $ 16,155 8,830	認列於損益 $ (674 ) -	認列於其他綜合損益 $ - -	期末餘額
				$ 15,481 8,830

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(承前頁) 不動產、廠房及設備減損損失呆帳損失超限提撥退休金超限長期投資採權益法認列投資損失長期投資取得成本與股權淨值差異國外營運機構財務報表換算之兌換差額未實現兌換(利益)損失海外長期投資取得成本與股權淨值差異長期投資採權益法認列投資利益確定福利計畫之再衡量數遞延所得稅利益(費用) 遞延所得稅負債淨額表達於資產負債表之資訊：遞延所得稅資產遞延所得稅負債	30 1,669 7,162 35,581 2,106 (26,413 ) (522 ) (1,090 ) (188,062 ) 2,604 $ (141,950 ) $ 74,137 $ 216,087	(10 ) 1,146 (307 ) (18,179 ) - - 1,225 - (59,033 ) - $ (75,832)	- 20 - 2,815 - 6,855 - 17,402 - 2,106 24,762 (1,651 ) - 703 - (1,090 ) - (247,095 ) (1,428) 1,176 $ 23,334 $ (194,448 ) $ 55,388 $ 249,836

104 年度

暫時性差異：未實現存貨跌價損失金融資產減損損失不動產、廠房及設備減損損失呆帳損失超限提撥退休金超限長期投資採權益法認列投資損失長期投資取得成本與股權淨值差異國外營運機構財務報表換算之兌換差額未實現兌換利益海外長期投資取得成本與股權淨值差異長期投資採權益法認列投資利益確定福利計畫之再衡量數遞延所得稅利益(費用) 遞延所得稅負債淨額表達於資產負債表之資訊：遞延所得稅資產遞延所得稅負債	期初餘額 $ 22,526 8,830 97 494 10,729 34,351 2,106 (30,378 ) (132 ) (1,090 ) (141,220 ) (617 ) $ (94,304 ) $ 79,133 $ 173,437	認列於損益 $ (6,371 ) - (67 ) 1,175 (3,567 ) 1,230 - - (390 ) - (46,842 ) - $ (54,832)	認列於其他綜合損益 $ - - - - - - - 3,965 - - - 3,221 $ 7,186	期末餘額 $ 16,155 8,830 30 1,669 7,162 35,581 2,106 (26,413 ) (522 ) (1,090 ) (188,062 ) 2,604 $ (141,950 ) $ 74,137 $ 216,087

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本公司尚未使用之虧損扣抵(尚未核定)餘額明細如下：	本公司尚未使用之虧損扣抵(尚未核定)餘額明細如下：	本公司尚未使用之虧損扣抵(尚未核定)餘額明細如下：	本公司尚未使用之虧損扣抵(尚未核定)餘額明細如下：	本公司尚未使用之虧損扣抵(尚未核定)餘額明細如下：	本公司尚未使用之虧損扣抵(尚未核定)餘額明細如下：
發生年度		105.12.31		104.12.31	有效期限
104	$	-	$	518	114 年度

2.未認列為遞延所得稅資產及負債之項目：

未認列為遞延所得稅資產虧損扣抵暫時性差異合計	105.12.31 $ - 14,178 $ 14,178	104.12.31
		$ 88 14,178
		$ 14,266

3.認列於損益之所得稅：

A.當期認列於損益之所得稅費用組成如下：

當期所得稅費用以前年度之當期所得稅調整遞延所得稅費用認列於損益之所得稅費用	105 年度 $ 7,575 246 75,832 $ 83,653	104 年度
		$ - 2,498 54,832
		$ 57,330

B.當期會計所得與認列於損益之所得稅費用及期末應付所得稅調節如下：

稅前淨利
稅前淨利依法定稅率計算之稅額
永久性差異
－採用權益法認列之投資利益
－其他
暫時性差異
－未實現兌換(損)益
－存貨跌價及呆滯回升利益
－退休金超限
－備抵呆帳超限
－不動產、廠房及設備減損迴轉
－採用權益法認列之損益
其他
虧損扣抵
當期所得稅費用
應計所得稅(當期所得稅)
加：期初應付(退)所得稅
減：暫繳及扣繳稅款
繳納應付所得稅
期末應付(退)所得稅

105 年度
104 年度
$ 439,345
$ 347,837
$ 74,689
$ 59,132
(488 )
(1,953 )
9,294
874
1,225
(390 )
(674 )
(6,371 )
(307 )
(3,567 )
1,146
1,175
(10 )
(67 )
(77,212 )
(45,612 )
-
(3,221 )
(88)
-
$ 7,575
$ -
105.12.31
104.12.31
$ 7,575
$ -
(675 )
11,496
(66 )
(675 )
-
(11,496)
$ 6,834
$ (675)

148

分別帳列如下：
		105.12.31		104.12.31
本期所得稅負債	$	7,509	$	-
本期所得稅資產		(675	)	675
淨額	$	6,834	$	(675)
4.認列於其他綜合損益之所得稅利益：
		105 年度		104 年度
國外營運機構財務報表換算之
兌換差額	$	24,762	$	3,965
確定福利計畫之再衡量數		(1,428)		3,221
合計	$	23,334	$	7,186

5.所得稅核定情形：

本公司截至民國103 年度止之營利事業所得稅結算申報書，業經稅捐稽徵機關核定在案。

6.兩稅合一相關資訊：

6.兩稅合一相關資訊：
股東可扣抵稅額帳戶餘額預計(實際)盈餘分配之稅額扣抵比率 7.未分配盈餘相關資訊： 86 年度以前 87 年度以後合計	105.12.31 $ 456 105 年度(預計) 2.06% 105.12.31 $ - 385,849 $ 385,849	104.12.31 $ 4,444 104 年度(實際)
		1.65%
		104.12.31 $ - 314,931 $ 314,931

(十二)業主權益

1.股本

本公司經歷年現金增資及盈餘轉增資，截至民國105 年及104 年12 月31 日止，額定股本及實收股本均分別為3,000,000 仟元及2,388,151 仟元，以每股面額10 元分為300,000 仟股及238,815 仟股。

2.資本公積

依民國101 年1 月4 日修正之公司法規定，資本公積係指公司與股東間之股本交易所產生之溢價，包括發行股票溢價、受領贈與及其他依一般公認會計原則產生者等，且非於盈餘公積填補虧損仍有不足時，得彌補該項虧損，及依股東會決議以已實現之資本公積撥充資本或發放現金股利外，不得移作他用。另依「發行人募集與發行有價證券處理準則」規定，得撥充資本之資本公積每年撥充之金額，不得超過實收資本額百分之十。

3.法定盈餘公積

依民國101 年1 月4 日修正之公司法規定，公司於分派盈餘時，應就稅後純益提列百分之十為法定盈餘公積直至股本總額為止。法定盈餘公積

149

依法僅供彌補虧損，當公司無虧損時，得經股東會同意，以法定公積發給新股或現金，惟以該項公積超過實收資本額百分之二十五之部份為限。

4.特別盈餘公積

依金管會規定，上市櫃公司應就帳列股東權益減項淨額計提特別盈餘公積，嗣後股東權益減項數額有減少時，得將多餘特別盈餘公積轉回未分配盈餘。另依金管會於民國101 年4 月6 日發布之金管證發字第 1010012865 號函令規定，首次採用IFRSs 時，應就帳列股東權益項下之未實現重估增值及累積換算調整數(利益)，因選擇適用國際財務報導準則第一號豁免項目而轉入保留盈餘部分，分別提列相同數額之特別盈餘公積；嗣後因使用、處分或重分類相關資產時，得就原提列特別盈餘公積之比例予以迴轉分派盈餘。

5.盈餘分配

A.本公司章程規定，年度決算如有盈餘，應先提繳稅款，彌補以往年度虧損，次提百分之十為法定盈餘公積，但法定盈餘公積已達資本總額時不在此限，並按法令規定提列特別盈餘公積後，如尚有盈餘，由董事會擬具分配案送經股東會決議分配之。
B.本公司民國104 年度盈餘分配案業經股東會通過，決議每股配發現金股利1.1 元。
C.本公司民國103 年度虧損撥補暨盈餘分配案業經股東會通過，決議彌補 103 年度虧損後分配以前年度剩餘盈餘，每股配發現金股利1 元，員工現金紅利及董監事酬勞因103 年度虧損並未估列。
D.有關董事會通過擬議及股東會決議盈餘分派情形，請至臺灣證券交易所之「公開資訊觀測站」查詢。

6.股利政策

本公司股利之分派以現金股利為優先，股票股利分派之比例不高於股利總額之百分之五十。

7.其他權益

國外營運機構淨資產自其功能性貨幣換算為新台幣所產生之相關兌換差額，係直接認列為其他綜合損益，並累計於其他權益項下之國外營運機構財務報表換算之兌換差額項目。

(十三)每股盈餘

十三)每股盈餘
基本每股盈餘歸屬予母公司業主之本期淨利稀釋每股盈餘歸屬予母公司業主之本期淨利具稀釋作用之潛在普通股之影響－員工酬勞歸屬予母公司業主之本期淨利加潛在普通股之影響		105 年度
	稅後金額 $ 355,692 $ 355,692 - $ 355,692	加權平均流通在外股數(仟股) 238,815 238,815 1,133 239,948	每股盈餘 (元)
			$ 1.49
			$ 1.48

150

	104 年度
稅後金額 $ 290,507 $ 290,507 - $ 290,507	加權平均流通在外股數(仟股) 238,815 238,815 1,154 239,969	每股盈餘 (元)
		$ 1.22
		$ 1.21

、、 (十四)本期發生之員工福利折舊折耗及攤銷費用功能別彙總表

功能別性能別		105 年度	105 年度		104 年度	104 年度
	屬於營業成本者	屬於營業費用者	合計	屬於營業成本者	屬於營業費用者	合計
員工福利費用	-	132,259	132,259	-	128,638	128,638
薪資費用	-	114,872	114,872	-	111,192	111,192
勞健保費用	-	8,574	8,574	-	8,533	8,533
退休金費用	-	5,366	5,366	-	5,554	5,554
其他員工福利費用	-	3,447	3,447	-	3,359	3,359
折舊費用(註)	-	4,869	4,869	-	5,354	5,354
攤銷費用	-	3,327	3,327	-	10,753	10,753

註：105 及104 年度另有出租資產提列之折舊分別為343 仟元及381 仟元，作為租金收入之減項。
本公司民國105 及104 年度平均員工人數均為126 名。

2. 員工及董監事酬勞

依民國104 年5 月20 日修訂後之公司法規定，公司應於章程訂明以當年度獲利狀況之定額或比率，分派員工酬勞。但公司尚有累積虧損時，應予彌補。前述員工酬勞以股票或現金為之，應由董事會以董事三分之二以上之出席及出席董事過半數同意之決議行之，並報告股東會。

本公司已於民國105 年6 月23 日股東會通過修改公司章程，訂定董監事酬勞之提撥比例不高於當年度獲利之百分之二及員工酬勞之提撥比例不低於當年度獲利之百分之二，民國105 年及104 年度估列之員工酬勞金額分別為 15,254 仟元及13,795 仟元，分別係依稅前淨利3.30%及3.74%估列；民國105 年及104 年度估列之董監事酬勞分別為7,627 仟元6,897 仟元，分別係依稅前淨利1.65%及1.87%估列，惟若嗣後董事會決議金額與估列數有差異時，則列為董事會決議年度之損益。

本公司104 年度員工酬勞及董監事酬勞業經董事會通過，員工酬勞及董監事酬勞分別依稅前淨利之3.74%及1.87%計算，配發金額分別為13,795 仟元及6,897 仟元，與原估列金額一致。

前述有關員工酬勞及董監事酬勞相關資訊，請至臺灣證券交易所之「公開資訊觀測站」查詢。

151

(十五)營業收入

本公司營業收入之分析如下：

105 年度 104 年度商品銷售收入 $ 2,813,823 $ 3,202,118 減：銷貨退回及折讓 (2,718 ) (4,354 ) 銷貨收入淨額 $ 2,811,105 $ 3,197,764

(十六)其他收入

本公司其他收入之分析如下：

利息收入(附註七) 租金收入(附註七) 股利收入其他收入－其他(附註七) 合計	105 年度 $ 813 4,344 3,301 3,151 $ 11,609	104 年度
		$ 2,794 3,965 2,496 2,065
		$ 11,320

(十七)其他利益及損失

本公司其他利益及損失之分析如下：

處分不動產、廠房及設備利益透過損益按公允價值衡量之金融資產利益(損失)淨額處分投資利益(損失)(註1) 外幣兌換利益(損失)淨額不動產、廠房及設備減損迴轉利益處分不動產、廠房及設備損失處分投資損失(註2) 什項支出合計	105 年度 104年度 $ - $ 157 6,584 (7,212 ) 160 (180 ) (10,098 ) 5,732 3,617 - (3,617 ) - (681 ) - (79) (4) $ (4,114 ) $ (1,507)

註1：係處分透過損益按公允價值衡量之金融資產。註2：係處分子公司損失。

(十八)財務成本

本公司財務成本之分析如下：

105 年度 104 年度銀行借款之利息 $ 3,573 $ 4,075

本公司於民國105 及104 年度之利息資本化金額均為0 仟元。

(十九)稅後損益之其他資訊

本公司稅後損益已減除下列項目：

105 年度 104 年度金融資產減損損失應收帳款減損損失 $ 7,565 $ 8,711

152

折舊及攤銷費用
不動產、廠房及設備之折舊	$	4,996	$	5,519
投資性不動產之折舊		216		216
無形資產之攤銷		3,327		10,753
合計	$	8,539	$	16,488
於發生時認列為費用之研
究發展支出	$	61,582	$	60,653
員工福利費用
退職後福利
確定提撥計畫	$	4,535	$	4,390
確定福利計畫		831		1,164
小計		5,366		5,554
薪資、獎金及紅利等		114,872		111,192
合計	$	120,238	$	116,746
金融工具
.金融工具之種類
		105.12.31		104.12.31
金融資產
按攤銷後成本衡量
現金及約當現金	$	43,114	$	81,786
應收票據及款項淨額		769,604		708,381
存出保證金		263		431
小計		812,981		790,598
按公允價值衡量
透過損益按公允價值衡量之金
融資產-流動		58,849		60,338
按成本衡量
以成本衡量之金融資產		-		-
合計	$	871,830	$	850,936
金融負債
按攤銷後成本衡量
短期借款	$	196,000	$	341,000
應付票據及款項		1,005,383		772,234
其他應付款		59,667		53,796
存入保證金		2,765		2,863
合計	$	1,263,815	$	1,169,893

(二十)金融工具

1.金融工具之種類

2.財務風險管理目的

本公司財務風險管理目標，係為管理與營運活動相關之匯率風險、利率風險、信用風險及流動風險。為降低相關財務風險，本公司致力於辨認、評估並規避市場之不確定性，以降低市場變動對公司財務績效之潛在不利影響。

本公司隨時注意匯率波動對本公司之影響，並由內部稽核人員持續針對政策、程序及內部控制之遵循與各類暴險額度進行覆核。本公司並未以投機目的進行金融工具之交易。

153

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154

(2)利率風險

利率風險係指由於市場利率之變動所造成金融工具之公允價值及未來現金流量變動之風險，本公司之利率風險主要係可能來自於浮動利率借款。惟本公司於民國105 及104 年底之短期借款均為固定利率，故無重大之利率變動之現金流量風險。

4.信用風險管理

信用風險係指交易對方拖欠合約義務而造成本公司財務損失之風險。本公司採行之政策係儘量與信譽卓著之對象進行交易，以減輕所產生財務損失之風險。本公司除交易前之徵信外，交易中並持續監督信用暴險以及交易對方之信用狀況，並持續致力於客源多元化及拓展海外市場，以降低客戶集中風險。

本公司於民國105 及104 年度並無信用風險集中於單一客戶之情況，故信用風險實屬有限。

另因流動資金之交易對方係國際信用評等機構給予高信用評等之若干銀行，故該信用風險及集中風險亦屬有限。

5.流動性風險管理

本公司管理流動性風險之目標，係為維持營運所需之現金及約當現金、高流動性之有價證券及足夠的銀行融資額度等，以確保本公司具有充足的財務彈性。

下表係按到期日及未折現之到期金額彙總列示本公司已約定還款期間之金融負債分析：

	105.12.31	105.12.31
6 個月以內 $ 196,000 6,850 998,533 36,786 $ 1,238,169	6~12 個月 1 年以上 $ - $ - - - - - 22,881 - $ 22,881 $ - 104.12.31		合計
			$ 196,000 6,850 998,533 59,667
			$ 1,261,050

6 個月以內 $ 341,000 6,863 765,371 33,104 $ 1,146,338	6~12 個月 $ - - - 20,692 $ 20,692	1 年以上 $ - - - - $ -	合計
			$ 341,000 6,863 765,371 53,796
			$ 1,167,030

6.金融工具之公允價值

(1)按攤銷後成本衡量金融工具之公允價值

本公司之主要管理階層認為本公司按攤銷後成本衡量之金融資產及金融負債於個體財務報表中之帳面金額趨近其公允價值。

155

(2)衡量公允價值所採用之評價技術及假設

金融資產及金融負債之公允價值係依下列方式決定：

․ 具標準條款與條件並於活絡市場交易之金融資產及金融負債，其公允價值係分別參照市場報價決定。
․ 衍生工具公允價值係採用銀行提供之報價計價。
․ 無公開報價之股票公允價值係依照以市場法或現金流量折現分析為基礎之一般公認定價模式決定。
(3)認列於個體資產負債表之公允價值衡量
下表提供了金融工具於原始認列後以公允價值衡量方式之分析，
衡量方式係基於公允價值可觀察之程度分為第一至第三級。
․ 第一級公允價值衡量係指以來自活絡市場相同資產或負債之公開報價（未經調整）。
․ 第二級公允價值衡量係指除第一級之公開報價外，以屬於該資產或負債直接（亦即價格）或間接（亦即由價格推導而得）可觀察之輸入值推導公允價值。
․ 第三級公允價值衡量係指使用不可觀察市場資料為基礎之資產或負債之輸入值（不可觀察之輸入值），並以評價技術推導公允價值。

A.以重複性基礎按公允價值衡量之金融資產及負債

本公司以重複性基礎按公允價值衡量之金融資產及金融負債，其
公允價值層級如下：

	105.12.31	105.12.31
第一級 $ 58,849	第二級第三級 $ - $ - 104.12.31		合計
			$ 58,849

第一級 $ 60,338	第二級 $ -	第三級 $ -	合計
			$ 60,338

本公司以重複性基礎按公允價值衡量之金融資產及負債於105 及 104 年度均未有第一級與第二級公允價值衡量間移轉之情形。

本公司於105 及104 年度均未有取得或處分以第三級公允價值衡量之金融資產等情形。

B.以非重複性基礎按公允價值衡量之金融資產及負債

本公司於部分金融資產發生減損時，以非重複性基礎按公允價值
衡量之。其主要程序包括選定評價技術、覆核主要輸入值、追蹤公允價值之變化並分析其原因等等。由於衡量過程主係採用不可觀察之輸入值，故屬第三等級之公允價值衡量。
本公司每季對所投資之未上市（櫃）公司股票及基金進行減損評
估，當該投資之公允價值大幅或持久性下跌，導致可回收金額低於其

156

帳面金額時，則對其提列減損損失。本公司於 105 及 104 年度對上述以成本衡量之金融資產認列之累計減損均為35,931 仟元。

決定投資是否因公允價值大幅或持久性下跌導致帳面金額無法回收，涉及管理當局之主觀判斷。其中包括公允價值與帳面金額之差異程度以及公允價值低於帳面金額之期間長短等。由於缺乏活絡市場之公開報價可供參考，其公允價值主要由管理階層可獲得之最佳資訊所做判斷而決定。前開公允價值之衡量主係採用市場法，考量因素包括最近期籌資金額、可比較公司之市價資訊、技術開發進度、市場狀況等其他經濟因素。

C.非按公允價值衡量但需揭露公允價值之金融資產及負債：無

(二一)資本管理

本公司之資本管理目標，在於能夠繼續經營與成長之前提下，藉由維持最佳資本結構，提供股東足夠之報酬。本公司之資本結構管理策略，係依據本公司所營事業之產業規模、產業未來成長性、產品發展藍圖及外部環境變動等因素，據以規劃所需之資本支出；再依產業特性計算所需之營運資金與現金，並推估可能之產品利潤、營業利益率與現金流量，考量產業景氣循環波動及產品生命週期等風險因素，以決定本公司最適當之資本結構。

本公司截至民國105 年及104 年12 月31 日之負債比率如下：

負債總額資產總額負債比率	105.12.31 $ 1,628,949 $ 4,954,179 32.88%	104.12.31
		$ 1,500,280
		$ 4,846,436
		30.96%

民國105 年12 月31 日負債比率上升主要係因應付關係人帳款增加使負債增加及國外營運機構財務報表換算之兌換差額減少致權益減少所致。

七、關係人交易

(一)關係人之名稱及關係

關係人之名稱與本公司之關係東莞美隆電聲器材有限公司子公司美信音響器材(東莞)有限公司子公司 MAKINGO DEVELOPMENT CORP. 子公司美達科技(蘇州)有限公司子公司隆成發投資股份有限公司子公司株式會社微酸性電解水研究所對該個體具重大影響力衛康商貿股份有限公司其他關係人 (該公司董事長與本公司相同) 蘇州維潔商貿有限公司其他關係人 (該公司董事長與本公司相同)

157

(二)	與關係人之重大交易事項 1.銷貨交易金額 105 年度子公司 $ 345 其他關係人 364 對該個體具重大影響力 564 合計 $ 1,273	與關係人之重大交易事項 1.銷貨交易金額 105 年度子公司 $ 345 其他關係人 364 對該個體具重大影響力 564 合計 $ 1,273	104 年度 $ - 352 191 $ 543
	1.	銷貨交易金額子公司其他關係人對該個體具重大影響力合計

本公司按進貨價格加成出售，收款期限在60-75 天內，與非關係人並無顯著不同。

==> picture [360 x 43] intentionally omitted <==

本公司對子公司之進貨價格係依銷售訂單價格減價，另付款期限為75 天以內，與非關係人並無顯著不同。

3.應收帳款

未結清餘額子公司其他關係人合計	105.12.31 $ 3,013 - $ 3,013	104.12.31 $ 4,265 84 $ 4,349

上述應收帳款包括代為採購之代付款。

4.應付帳款

未結清餘額 105.12.31 子公司 $ 992,938 利息收入(帳列其他收入) 交易金額 105 年度子公司 $ - 係資金貸予子公司收取之利息。租金收入(帳列其他收入) 交易金額 105 年度子公司 $ 11 其他關係人 96 合計 $ 107	104.12.31 $ 759,295 104 年度 $ 225 104 年度 $ 11 96 $ 107

5.利息收入(帳列其他收入)

6.租金收入(帳列其他收入)

租金係參考市場行情由雙方協議決定，並按月收取。

7.管理收入(帳列其他收入)

交易金額子公司其他關係人合計	105 年度 $ 360 86 $ 446	104 年度 $ 360 74 $ 434

158

8.其他

(1)本公司105 及104 年度替子公司代購原物料分別合計11,738 仟元及 18,947 仟元。
(2)截至民國105 年及104 年12 月31 日止，本公司為子公司背書保證金額合計分別為0 仟元及USD1,000 仟元。

(三)主要管理階層人員報酬

本公司對主要管理階層人員之當期薪酬如下：

105 年度 104 年度短期福利 $ 15,025 $ 15,134 退職後福利 45 7,874 其他長期員工福利 - - 離職福利 - - 股份基礎給付 - - 合計 $ 15,070 $ 23,008 短期福利包括薪資、獎金、員工及董事酬勞等。

八、抵(質)押之資產

截至民國105 年及104 年12 月31 日止，本公司下列資產業已提供銀行作為借款之擔保：

土地－成本及重估增值房屋及建築-淨額合計 (以上含投資性不動產)	105.12.31 $ 152,791 22,445 $ 175,236	104.12.31 $ 152,791 23,828 $ 176,619

九、重大或有負債及未認列之合約承諾

(一)截至民國105 年及104 年12 月31 日止，本公司為取得技術權利開立之保證函金額均為美金650 仟元。
(二)截至民國105 年及104 年12 月31 日止，本公司為MAKINGO 背書保證金額分別為 0 仟元及美金1,000 仟元。
(三)截至民國105 年及104 年12 月31 日止，本公司與各家銀行及金融機構開立作為金融交易保證及借款額度之本票總額分別為新台幣50,000 仟元及美金5,900 仟元、新台幣50,000 仟元及美金4,000 仟元。

十、重大之災害損失：無

十一、重大之期後事項：無

十二、其他：無

159

十三、附註揭露事項

(一)重大交易事項相關資訊

1.資金貸與他人：詳附表一。
2.為他人背書保證：詳附表二。
3.期末持有有價證券情形：詳附表三。
4.累積買進或賣出同一有價證券之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之二十以上：無。
5.取得不動產之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之二十以上：無。
6.處分不動產之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之二十以上：無。
7.與關係人進、銷貨之金額達新台幣一億元或實收資本額百分之二十以上：詳附表四。
8.應收關係人款項達新台幣一億元或實收資本額百分之二十以上：詳附表五。 9.從事衍生工具交易：無。

(二)轉投資事業相關資訊

被投資公司名稱、所在地區………等相關資訊：詳附表六。

(三)大陸投資資訊

1.大陸被投資公司名稱、主要營業項目、實收資本額、投資方式、資金匯出入情形、持股比例、投資損益、期末投資帳面價值、已匯回投資損益及赴大陸地區投資限額：詳附表七。
2.與大陸被投資公司直接或間接經由第三地區所發生之重大交易事項、暨其價格、付款條件、未實現損益：詳附表八。

十四、部門資訊

本公司業已依規定於合併財務報表揭露相關營運部門資訊。

160

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六、公司及其關係企業最近年度及截至年報刊印日止，如有發生財務週轉困難情事，對本公司財務狀況之影響：無。

170

柒、財務狀況及財務績效之檢討分析與風險事項

一、財務狀況：


年度項目	105 年度	104 年度	差異
			金額	%
流動資產	3,331,688	3,391,651	(59,963)	(1.77%)
非流動資產	2,171,264	2,300,715	(129,451)	(5.63%)
資產總額	5,502,952	5,692,366	(189,414)	(3.33%)
流動負債	1,208,937	1,438,599	(229,662)	(15.96%)
非流動負債	629,211	565,529	63,682	11.26%
負債總額	1,838,148	2,004,128	(165,980)	(8.28%)
股本	2,388,151	2,388,151	-	-
資本公積	4,311	4,311	-	-
保留盈餘	924,706	824,738	99,968	12.12%
其他權益	8,062	128,956	(120,894)	(93.75%)
庫藏股票	-	-	-	-
歸屬於母公司業主之權益合計	3,325,230	3,346,156	(20,926)	(0.63%)
非控制權益	339,574	342,082	(2,508)	(0.73%)
權益總額	3,664,804	3,688,238	(23,434)	(0.64%)
預收股款(權益項下) 之約當發行股數(單位：股)	-	-	-	-
庫藏股股數	-	-	-	-
每股淨值	13.92	14.01	(0.09)	(0.64%)
最近二年度變動差異達20%，且變動金額達新台幣一千萬元者之差異說明：其他權益：主要係因主要係因105年度新台幣相對港幣、人民幣及美金為升值趨勢，本公司依權益法認列子公司股權淨值而認列迴轉數所致。

171

二、財務績效：

財務績效比較分析

					單位：新台幣仟元	單位：新台幣仟元
年度項目	105 年度		104 年度		增(減)金額	變動比例 (%)
營業收入總額減：銷貨退回及折讓營業收入淨額營業成本營業毛利未實現銷貨(損)益已實現銷貨(損)益營業毛利淨額營業費用其他收益及費損淨額營業利益營業外收入及支出稅前淨利所得稅費用繼續營業單位本期淨利停業單位損益本期淨利其他綜合損益(淨額) 停業單位損益本期綜合損益總額淨利歸屬於母公司業主淨利(損)歸屬於非控制權益綜合損益總額歸屬於母公司業主綜合損益總額歸屬於非控制權益基本每股盈餘	$3,700,209 2,719	$3,697,490 2,835,726 861,764 - - 861,764 502,237 - 359,527 106,956 466,483 (111,699) 354,784 - 354,784 (115,521) - $ 239,263 355,692 (908) 241,771 (2,508) $ 1.49	$ 4,204,189 4,354	$ 4,199,835 3,472,379 727,456 - - 727,456 512,017 - 215,439 149,490 364,929 (73,064) 291,865 - 291,865 (61,898) - $ 229,967 290,507 1,358 255,424 (25,457) $ 1.22	$ (503,980) (1,635)	(11.99%) (37.55%) (11.96%) (18.33%) 18.46% - - 18.46% (1.91%) - 66.88% (28.45%) 27.83% (52.88%) 21.56% - 21.56% (86.63%) - 4.04% 22.44% (166.86%) (5.35%) 90.15% 22.13%
					(502,345) (636,653)
					134,308 - -
					134,308 (9,780) -
					144,088 (42,534)
					101,554 (38,635)
					62,919 -
					62,919
					(53,623) -
					9,296
					65,185 (2,266)
					(13,653) 22,949
					0.27
增減比例重大變動分析說明： 1、營業毛利及營業利益增加：本公司在產品結構調整及營運管理效益皆提升下,使獲利大幅成長。 2、營業外收入及支出增加：主要係因匯率波動造成去年匯兌利益32,450仟元而今年匯兌損失5,791仟元。 3、所得稅費用增加：主要係因105年度獲利成長及採權益法認列投資利益增加而認列遞延所得稅負債。 4、其他綜合損失增加：主要係因匯率波動，造成本公司採權益法之外幣長期股權投資換算變動所致。

172

三、現金流量：

(一)最近年度現金流量變動之分析說明：流動性分析：

年度項目	年度項目	年度項目	105 年度	105 年度	104 年度	104 年度	增減比例	增減比例
現金流量比率			56.06%		72.07%		-22.21%
現金流量允當比率			186.98%		137.10%		36.39%
現金再投資比率			6.97%		13.45%		-48.14%
增減比例變動分析說明：現金流量及現金再投資比率：主要因105 年營業收入下滑，使營業活動淨現金流量減少。現金流量允當比率：主要因最近五年度營業活動淨現金流量皆為現金流入。
流動性不足之改善計劃：無未來一年現金流動性分析：		此情形。
期初現金餘額 (1)	預計全年來自營業活動淨現金流量(2)	預計全年現金流出量(3)		預計現金剩餘 (不足)數額 (1)+(2)+(3)		預計現金不足額之補救措施
						投資計劃		理財計劃
1,441,213	923,808	(227,998)		2,137,023		-		-

(二)流動性不足之改善計劃：無此情形。

(三)未來一年現金流動性分析：

四、最近年度重大資本支出對財務業務之影響：

(一)重大資本支出之運用情形及資金來源：無。
(二)預計可能產生收益：無。
五、最近年度轉投資政策其獲利或虧損之主要原因、改善計畫及未來一年投資計畫：
(一)本公司轉投資政策：
- 本公司轉投資企業係以與本業有關聯性之企業或其他具產業前景之績優公司為主要投資標的。本公司整體投資評估、執行與控管係依照本公司「取得或處分資產處理程序」之規定辦理。
(二)最近年度投資利益或虧損：
- 本公司105 年度認列投資利益為新台幣6,638 仟元。
(三)未來一年投資計畫：

本公司未來仍將專注於本業經營及垂直整合上、下游產業。

173

六、風險事項評估

(一)利率、匯率變動、通貨膨脹情形對公司損益之影響及未來因應措施： 105 年匯兌損失新台幣5,791 仟元佔營業收入淨額0.16%、佔稅前淨利
1.24%；105 年利息收入新台幣36,100 仟元佔營業收入淨額0.98%、佔稅前淨利7.74%；105 利息費用新台幣7,893 仟元佔營業收入淨額0.21%、佔稅前淨利
1.69%，本公司損益受利率及通貨膨脹影響程度有限，未來因應措施說明如下：
1.財務單位與各金融機構之外匯部門保持密切聯繫，隨時收集匯率變化之相關資訊，充分掌握國內外匯率走勢及變化資訊，以降低匯率變動所產生之負面影響。
2.向客戶進行報價時考量匯率變動可能造成之影響，採取較為穩健保守之匯率作為報價基礎，使匯率波動對已接單之利益影響程度降低。
3.於往來銀行開立外幣存款帳戶，因應外匯資金需求保留外幣部位，並視匯率變動情形適時調整外匯持有部位以降低匯率變動之影響。
4.匯率波動幅度較大時，採取其他避險方式如買賣遠匯、外幣定期存款外匯選擇權等操作，適時規避匯率變動之影響。
5.依據行政院金管會證期局91 年12 月10 日台財證一字第0910006105 號函規定制訂本公司「取得或處分資產處理程序」，規範衍生性商品交易處理程序並加強風險控制管理制度。
(二)從事高風險、高槓桿投資、資金貸與他人、背書保證及衍生性商品交易之政策、獲利或虧損之主要原因及未來因應措施：本公司以製造本業為主，不從事高風險、高槓桿投資；資金貸與他人、背
書保證及衍生性商品交易均依證期局規定有嚴密之處理程序可資遵循。
(三)未來研發計畫及預計投入之研發費用：
1.未來研發計畫
- (1). 開發與互聯網結合之音響產品，因應Google( 谷歌) 的Google Home/Amazon(亞馬遜)的Alexa/Microsoft(微軟)推出的Cotana 語音。
- (2).與汽車前裝搭配之車用音響。
- (3).消費性攜帶式扁型音響。

2.預計投入之研發費用

 - 106 年度音響事業部預計投入之研發費用為新台幣67,285 仟元。

(四)國內外重要政策及法律變動對公司財務業務之影響及因應措施：
本公司隨時注意國內外重要政策及法律變動之情形，並評估對公司之影
響，最近年度及截至年報刊印日止，國內外重要政策及法律變動對本公司財務業務並無重大不利之影響。
(五)科技改變及產業變化對公司財務業務之影響及因應措施：本公司隨時注意所處產業及相關科技之改變情形，並視情形指派專人或專
案小組評估研究對公司未來發展及財務業務之影響及因應措施。最近年度及截至年報刊印日止並無重要科技改變及產業變化對本公司財務業務有重大不利之影響。

174

(六)企業形象改變對企業危機管理之影響及因應措施：

 - 本公司企業形象良好，最近年度並無重大改變造成企業危機管理之情事。

(七)進行併購之預期效益、可能風險及因應措施：無。
(八)擴充廠房之預期效益、可能風險及因應措施：無。
(九)進貨或銷貨集中所面臨之風險及因應措施：
本公司最大銷貨客戶約佔營業淨額15%；最大進貨廠商僅約佔進貨總金額
6.32%，並無銷貨或進貨集中情事。
(十)董事、監察人或持股超過百分之十之大股東，股權之大量移轉或更換對公司之影響、風險及因應措施：
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 - 本公司並無股權大量移轉情形而造成對公司影響之情事。
```
(十一)經營權之改變對公司之影響、風險及因應措施：無。
(十二)訴訟或非訟事件，應列明公司及公司董事、監察人、總經理、實質負責人、持股比例超過百分之十之大股東及從屬公司已判決確定或尚在繫屬中之重大訴訟、非訟或行政爭訟事件，其結果可能對股東權益或證券價格有重大影響者，應揭露其系爭事實、標的金額、訴訟開始日期、主要涉訟當事人及截至年報刊印日止之處理情形：
- 本公司之子公司隆成發投資股份有限公司透過投資設立於賽席爾國之
- ACQUIRE UNIVERSAL ADVANTAGE LAND DEVELOPMENT CO.,LTD 轉投資印尼PT. AUA DEVELOPMENT，因共同投資人違反投資協議，隆成發投資股份有限公司要求退還投資款179,908 仟元未果，已於103 年8 月1 日向共同投資人提起刑事及民事訴訟。隆成發投資股份有限公司於簽署投資協議時業已取得相對投資款之本票金額計美金5,999,950 元作為擔保該投資協議書之履行，隆成發投資股份有限公司已於103 年度認列減損損失179,908 仟元，復於104 年度收回部分投資款計7,092 仟元，惟此投資訴訟案之最終結果仍尚待法院之判決。
(十三)其他重要風險及因應措施：無。

七、其他重要事項：無。

175

				100% 35.06%	合心科技股蘇州悅泰商貿	份有限公司 (台灣) 有限公司 (大陸)

捌、特別記載事項			美隆工業股份有限公司	100% 60.51% 70%	美隆國際有限公司 FINE STATION 39.49% 隆成發投資股份	(香港) LTD.(BVI) 有限公司(台灣)	100% 100% 73.91%	東莞美隆電聲器材美信音響器材(東莞) PT. TAIFA JAYA	有限公司(大陸) 有限公司(大陸) DEVELOPMENT (印尼)


	一、關係企業相關資料	(一)關係企業圖		100%	MAKINGO DEVELOPMENT	CORP(BVI)	100% 90%	AUDIOXPERTS 美達科技(蘇州)	INC.(美國) 有限公司(大陸)

176

(二)各關係企業基本資料

		單位：新台幣仟元 105 年12 月31 日	單位：新台幣仟元 105 年12 月31 日	單位：新台幣仟元 105 年12 月31 日
企業名稱	設立日期	地址	實收資本額	主要營業或生產項目
美隆國際有限公司	81.12.15	UNIT A1,4/F.,ETON BUILDING,288 DES VOEUX ROAD,CENTRAL,HONG KONG.	466,571	投資公司
東莞美隆電聲器材有限公司	82.04.20	廣東省東莞市塘廈鎮鳳凰崗工業區園林路77號	410,932 (RMB92,769 仟元) (註4)	揚聲器、音箱、分音器、DVD 影碟機之產銷業務
FINE STATION LIMITED	87.10.22	P.O. Box957, Offshore Incorporations Centre, Road Town, Tortola, British Virgin Islands	287,718	貿易及投資公司
美信音響器材( 東莞) 有限公司	87.12.14	廣東省東莞市塘廈鎮鳳凰崗工業區園林路75號	267,162 (RMB62,382 仟元) (註1)	音箱、預切板、擴大器、分音器、多媒體音箱
MAKINGO DEVELOPMENT CORP	89.01.06	P.O. Box3152, Road Town, Tortola British Virgin Islands	830,647 (USD25,185 仟元) (註2)	貿易及投資公司
美達科技(蘇州)有限公司	91.04.27	江蘇省蘇州市蘇州相城經濟開發區春申湖東路5號	1,261,901 (RMB284,234 元) (註3)	喇叭、擴大器及分音器及投影機之產銷業務
隆成發投資(股) 公司	96.10.11	桃園市汴洲里經國路618 號8樓之2	575,000	投資公司
蘇州悅泰商貿有限公司	99.01.28	江蘇省蘇州市蘇州相城經濟開發區澄陽路12號	29,531 (RMB6,140 仟元) (註5)	各類影音設備、零部件之銷售業務
合心科技股份有限公司	97.04.17	桃園市汴洲里經國路618 號4樓之1	11,000	LED燈泡及模組之產銷業務
AUDIOXPERTS INC.	102.03.01	'505,PARADISE ROAD #397,SWAMPSCOTT,MA, 01907,USA	14,913 (USD500 仟元) (註6)	貿易公司
PT.TAIFA JAYA DEVELOPMENT	103.01.15	APL Tower-Central Park,19th Floor Unit T7 JI.S Parman Kav 28 Jakarta Barat-11470 Kelurahan Tanjung Duren Selatan, Kecamatan Grogol Petamburan	173,133 (IDR69,598,000仟元) (註7)	土地開發及投資

(註1)：依歷史匯率台幣：人民幣＝4.283：1 換算。

(註2)：依歷史匯率台幣：美元＝32.98：1 換算。

(註3)：依歷史匯率台幣：人民幣＝4.440：1 換算。

(註4)：依歷史匯率台幣：人民幣＝4.4296：1 換算。

(註5)：依歷史匯率台幣：人民幣＝4.8096：1 換算。

(註6)：依歷史匯率台幣：美元＝29.826：1 換算。

(註7)：依歷史匯率台幣：印尼幣＝0.00249：1 換算。

177

從屬公司推定原因名稱或姓名持有股份設立日期地址實收資本額主要營業項目股數持股比例無 (四)整體關係企業經營業務所涵蓋之行業一、本公司及本公司之關係企業所經營之業務包括：揚聲器、分音器、音箱、多媒體音箱、擴大器、DVD 影碟機及背投式投影機等電子產品之製造及買賣業務。二、分工往來情形：	從屬公司推定原因名稱或姓名持有股份設立日期地址實收資本額主要營業項目股數持股比例無 (四)整體關係企業經營業務所涵蓋之行業一、本公司及本公司之關係企業所經營之業務包括：揚聲器、分音器、音箱、多媒體音箱、擴大器、DVD 影碟機及背投式投影機等電子產品之製造及買賣業務。二、分工往來情形：	從屬公司推定原因名稱或姓名持有股份設立日期地址實收資本額主要營業項目股數持股比例無 (四)整體關係企業經營業務所涵蓋之行業一、本公司及本公司之關係企業所經營之業務包括：揚聲器、分音器、音箱、多媒體音箱、擴大器、DVD 影碟機及背投式投影機等電子產品之製造及買賣業務。二、分工往來情形：	分工往來情形	1.部分原料係向本公司及其他關係企業購買。 2.出售揚聲器、音箱、分音器、DVD 影碟機予本公司。	1.部分原料係向本公司及其他關係企業購買。 2.出售音箱、預切板、擴大器、分音器、多媒體音箱予本公司。	1.部分原料係向本公司及其他關係企業購買。 2.出售喇叭、擴大器、分音器及投影機予本公司。	1.音響成品及零件向其他關係企業購買。 2.批發及零售各類影音設備及零件。	1.音響成品及零件向其他關係企業購買。 2.批發及零售各類影音設備及零件。
主要營業項目
實收資本額
地址
			主要營業或生產項目	揚聲器、音箱、分音器、DVD 影碟機	音箱、預切板、擴大器、分音器、多媒體音箱	喇叭、擴大器及分音器之產銷業務	各類影音設備、零件部品批發及銷售業務	各類影音銷售業務
設立日期
持有股份	持股比例
	股數
名稱或姓名
			企業名稱	東莞美隆電聲器材有限公司	美信音響器材(東莞)有限公司	美達科技(蘇州)有限公司	蘇州悅泰商貿有限公司	AUDIOXPERTS INC.
推定原因
從屬公司		無

178


持有股份	出資比例	100% - 100% - 60.51% 39.49% - 100% - 100% - 100% -
	出資額	520,580 - 410,932 - 201,996 117,945 - 267,162 - 830,647 - 1,261,901 -
姓名或代表人		美隆工業股份有限公司代表人：吳維忠、吳其熊、梁伯全、楊平山、吳苑美吳維忠美隆國際有限公司代表人：吳維忠、梁伯全、吳其熊、楊平山、吳苑美吳維忠美隆工業股份有限公司代表人：吳維忠、吳其熊、楊平山、梁伯全、吳苑美美隆國際有限公司代表人：吳維忠、吳其熊、楊平山、梁伯全、吳苑美吳維忠 FINE STATION LIMITED 代表人：吳維忠、吳其熊、梁伯全、吳苑美、楊平山吳維忠美隆工業股份有限公司代表人：吳維忠、吳苑美、吳其熊、梁伯全、楊平山吳維忠 MAKINGO DEVELOPMENT CORP 代表人：吳維忠、吳苑美、吳其熊、梁伯全、楊平山吳維忠
職稱		董事總經理董事總經理董事董事總經理董事總經理董事總經理董事總經理
企業名稱		美隆國際有限公司東莞美隆電聲器材有限公司 FINE STATION LIMITED 美信音響器材(東莞)有限公司 MAKINGO DEVELOPMENT CORP 美達科技(蘇州)有限公司

179


持有股份	出資比例	70% 10% - - 100% 35.06% 29.22% 0.52% 90% 10% 73.91% 2.17% 2.17% -
	出資額	402,500 57,500 - - 29,531 3,857 3,214 57 13,415 15 127,998 3,764 3,764 -
姓名或代表人		美隆工業股份有限公司代表人：吳維忠、吳苑美、吳其熊、梁伯全傑比工業股份有限公司代表人：張美惠吳堂熙、楊平山吳維忠美隆工業股份有限公司代表人：吳維忠、吳其熊、梁伯全、吳苑美美隆工業股份有限公司代表人：吳維忠、吳其熊鍾蕙宇陳忠村 MAKINGO DEVELOPMENT CORP. 代表人：曾嘉正、林吉豐、林映妊 ELI HARARY 隆成發投資股份有限公司代表人：吳維忠、吳其熊、梁伯全李文慶 Leopaard Prawira 林享安
職稱		董事董事監察人總經理董事董事董事董事董事董事董事董事董事監事
企業名稱		隆成發投資股份有限公司蘇州悅泰商貿有限公司合心科技股份有限公司 AUDIOXPERTS INC. PT.TAIFA JAYA DEVELOPMENT

180

民國105 年度單位：新台幣仟元		美隆國際有限公司 $ 466,571 734,497 - 734,497 - (11 ) 128,701 $ - 東莞美隆電聲器材有限公司(註4) 410,932 1,433,204 878,389 554,815 2,558,727 98,156 126,193 - FINE STATION LIMITED 287,718 371,862 913 370,949 7,954 7,889 8,326 - 美信音響器材(東莞)有限公司(註4) 267,162 370,544 60,806 309,738 179,394 4,035 5,254 - MAKINGO DEVELOPMENT CORP(註2) 830,647 2,606,966 624,887 1,982,079 3,266,669 176,737 271,448 - 美達科技(蘇州)有限公司(註3) 1,261,901 896,565 154,397 742,168 609,133 45,860 64,506 - 隆成發投資股份有限公司 575,000 590,112 272 589,840 - (713 ) 4,101 - 蘇州悅泰商貿有限公司(註4) 29,531 22,107 10,125 11,982 18,046 (771 ) (726) - 合心科技股份有限公司 11,000 1,149 - 1,149 - (9 ) 15 - AUDIOXPERTS INC.(註2) 14,913 1,031 15,881 (14,850 ) - (111 ) (111) - PT. TAIFA JAYA DEVELOPMENT(註5) 173,133 673,299 49,163 624,136 - (1,902 ) (8,215) - 註1：資本額轉換匯率詳「一、關係企業概況之各關係企業基本資料」。註2：資產、負債科目以即期匯率台幣：美元＝32.25：1，損益科目以平均匯率台幣：美元＝32.2663：1 換算。註3：資產、負債科目以即期匯率人民幣：美元＝6.9851：1 轉換後再以台幣：美元＝32.25：1 換算，損益科目以平均匯率人民幣：美元＝6.6384 轉換後再以台幣：美元＝32.2663：1 換算。註4：資產、負債科目以即期匯率台幣：人民幣＝4.617：1，損益科目以平均匯率台幣：人民幣＝4.8628：1 換算。註5：資產、負債科目以即期匯率台幣：印尼幣＝0.0024：1，損益科目以平均匯率台幣：印尼幣＝0.0024：1 換算。 (七)關係企業合併財務報表本公司應納入關係企業合併財務報表之公司與依國際會計準則第27 號應納入編製母子公司合併財務報表之公司均相同，且關係企業合併財務報表所應揭露相關資訊於前揭母子公司合併財務報表中均已揭露，並已出具聲明書在案，爰不再另行編製關係企業合併財務報表，特此說明。
	每股盈餘(元)	$ - - - - - - - - - - -
	本期淨利(損)	128,701 126,193 8,326 5,254 271,448 64,506 4,101 (726) 15 (111) (8,215)
	營業(損)益	(11 ) 98,156 7,889 4,035 176,737 45,860 (713 ) (771 ) (9 ) (111 ) (1,902 )
	營業收入	- 2,558,727 7,954 179,394 3,266,669 609,133 - 18,046 - - -
	淨值	734,497 554,815 370,949 309,738 1,982,079 742,168 589,840 11,982 1,149 (14,850 ) 624,136
	負債總額	- 878,389 913 60,806 624,887 154,397 272 10,125 - 15,881 49,163
	資產總值	734,497 1,433,204 371,862 370,544 2,606,966 896,565 590,112 22,107 1,149 1,031 673,299
	資本額(註1)	$ 466,571 410,932 287,718 267,162 830,647 1,261,901 575,000 29,531 11,000 14,913 173,133
	企業名稱	美隆國際有限公司東莞美隆電聲器材有限公司(註4) FINE STATION LIMITED 美信音響器材(東莞)有限公司(註4) MAKINGO DEVELOPMENT CORP(註2) 美達科技(蘇州)有限公司(註3) 隆成發投資股份有限公司蘇州悅泰商貿有限公司(註4) 合心科技股份有限公司 AUDIOXPERTS INC.(註2) PT. TAIFA JAYA DEVELOPMENT(註5)

181

二、最近年度及截至年報刊印日止，私募有價證券辦理情形：無。
三、最近年度及截至年報刊印日止，子公司持有或處分本公司股票情形：無。
四、其他必要補充說明事項：無。

玖、最近年度及截至年報刊印日止，發生證券交易法第三十六條第二項第二款所定對股東權益或證券價格有重大影響之事項：無。

182

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美隆工業股份有限公司

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負責人：吳維忠

AI assistant

MEILOON — Annual Report 2016

52111_rns_2017-07-03_c7ecb651-386a-4360-ae73-1481f37cb9b8.pdf

美隆工業股份有限公司

一○五年度年報

一、本公司發言人、代理發言人資料：

三、辦理股票過戶機構：

四、最近年度財務報告簽證會計師：

五、海外有價證券掛牌買賣之交易場所名稱及查詢資訊之方式：無

目 錄

壹、致股東報告書

各位股東女士﹑先生們

(一) 營業計劃實施成果

(二)預算執行情形：本公司一○五年度未公告財務預測。

(三)財務收支及獲利能力分析

(四)研究發展方面

本公司一○五年度已開發產品如下：

二、一○六年度展望

(一)經營方針

(三)產銷政策

四、外部競爭環境

五、法規環境及總體經營環境之影響

貳、公司簡介

集團財務部：

集團資材管理：

法人股東之主要股東

法人股東之主要股東為法人者其主要股東

董事及監察人資料(二)

三、公司治理運作情形：

(一）董事會運作情形：

董事會運作情形資訊

(二）審計委員會運作情形或監察人參與董事會運作情形：

監察人參與董事會運作情形

美隆工業股份有限公司 內部控制制度聲明書

四、會計師公費資訊：

2.股權移轉資訊：

持股比例占前十名之股東，其相互間之關係資料

綜合持股比例

肆、募資情形

一、 資本及股份

(一)股本來源：

(二)股東結構：

(三)股權分散情形：

(四)主要股東名單：

(五)最近二年度每股市價、淨值、盈餘及股利資料：

(六)公司股利政策及執行狀況：

1、 公司股利政策：

(2) 股利發放方式：

(七)本次股東會擬議之無償配股對公司營運績效及每股盈餘之影響：

(八)員工、董事及監察人酬勞：

(九)公司買回本公司股份情形：

伍、營運概況

3.公司目前之產品及服務項目：

2.開發成功之技術或產品

二、市場及產銷概況

(一)市場分析

1.主要產品之銷售地區

2.市場未來供需情況

(1)需求面

(二)主要產品之重要用途：

(三)主要原料之供應狀況：

2.最近二年度主要銷貨客戶資料：

(五)最近二年度生產量值表

(六)最近二年度銷售量值表

三、從業員工

四、環保支出資訊

五、勞資關係

陸、財務概況

簡明合併資產負債表-採用國際財務報導準則

簡明合併綜合損益表-採用國際財務報導準則

簡明個體資產負債表-採用國際財務報導準則

簡明個體綜合損益表-採用國際財務報導準則

(三)最近五年度簽證會計師姓名及查核意見

二、最近五年度財務分析

(二)財務分析-個體-採用國際財務報導準則

監察人審查報告書

聲明書

特此聲明

會計師查核報告

美隆工業股份有限公司 公鑒

MEILOON Annual Report 2016

目錄

美隆工業股份有限公司內部控制制度聲明書

一、資本及股份

1、公司股利政策：

美隆工業股份有限公司公鑒

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