Grupa Kapitałowa Lentex

SKONSOLIDOWANY ROZSZERZONY RAPORT KWARTALNY ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY DNIA 31 MARCA 2016 ROKU

1 13 maja 2016 roku

Spis treści

	SKONSOLIDOWANE WYBRANE DANE FINANSOWE 5
	KWARTALNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ 6
	KWARTALNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 7
	KWARTALNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM 8
	KWARTALNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH 10
1.	Dodatkowe noty objaśniające 11
1.1.	Zawartość kwartalnego skróconego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Lentex 11
1.2.	Podstawa sporządzenia kwartalnego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 11
1.3.	Istotne zasady (polityka) rachunkowości 13
1.4.	Korekty błędów, zmiany prezentacyjne i zapewnienie porównywalności danych 14
1.5.	Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach 18
1.6.	Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym 21
1.7.	Sezonowość działalności 22
1.8.	Informacje dotyczące segmentów działalności 22
1.9.	Rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne 24
1.10.	Instrumenty finansowe 24
1.11.	Zapasy 26
1.12.	Należności 26
1.13.	Pozostałe należności i rozliczenia międzyokresowe 27
1.14.	Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 27
1.15.	Rezerwy 28
1.16.	Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki 29
1.17.	Pozostałe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe 30
1.18.	Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 31
1.19.	Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów / koszty rodzajowe 31
1.20.	Pozostałe przychody i koszty 32
1.21.	Przychody i koszty finansowe 32
1.22.	Podatek dochodowy bieżący 33
1.23.	Odroczony podatek dochodowy 33
1.24.	Transakcje z podmiotami powiązanymi 34
1.25.	Wynagrodzenia członków zarządu oraz rady nadzorczej emitenta 34
1.26.	Zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe – informacja o zmianach od daty zakończenia ostatniego roku obrotowego 34
1.27.	Wskazanie zdarzeń, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono kwartalne sprawozdanie finansowe, nieujętych w tym sprawozdaniu, a mogących w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Grupy Kapitałowej 35
1.28.	Informacje dotyczące wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łącznie i w przeliczeniu na jedną akcję, z podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane 36
1.29.	Informacje dotyczące emisji, wykupu i spłaty nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych 36

2.	Pozostałe informacje 37
2.1.	Informacje ogólne 37
2.2.	Wskazanie skutków zmian w strukturze jednostki gospodarczej, w tym w wyniku połączenia jednostek gospodarczych, przejęcia lub sprzedaży jednostek grupy kapitałowej emitenta, inwestycji długoterminowych, podziału, restrukturyzacji i zaniechania działalności. 42
2.3.	Zwięzły opis istotnych dokonań lub niepowodzeń emitenta, w okresie którego dotyczy raport wraz z wykazem najważniejszych zdarzeń dotyczących grupy kapitałowej emitenta. 42
2.4.	Opis czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, mających znaczący wpływ na osiągnięte wyniki finansowe. 42
2.5.	Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich procentowego udziału w kapitale zakładowym, liczby głosów z nich wynikających i ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu oraz wskazanie zmian w strukturze własności znacznych pakietów akcji Spółki w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego. 42
2.6.	Zestawienie stanu posiadania akcji emitenta lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego, wraz ze wskazaniem zmian w stanie posiadania, w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego. 43
2.7.	Wskazanie postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej. 43
2.8.	Informacje o istotnych rozliczeniach z tytułu spraw sądowych. 43
2.9.	Stanowisko zarządu odnośnie do możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok, w świetle wyników zaprezentowanych w raporcie kwartalnym w stosunku do wyników prognozowanych. 44
2.10.	Informacje o udzieleniu przez emitenta lub przez jednostkę od niego zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji – łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość istniejących poręczeń lub gwarancji stanowi równowartość co najmniej 10% kapitałów własnych emitenta. 44
2.11.	Inne informacje, które zdaniem emitenta są istotne dla oceny jego sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian, oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez emitenta. 44
2.12.	Inne informacje mogące w istotny sposób wpłynąć na ocenę sytuacji majątkowej, finansowej i wyniku finansowego emitenta. 44
2.13.	Informacje na temat zmian sytuacji gospodarczej i warunków prowadzenia działalności, które mają istotny wpływ na wartość godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych jednostki. 44
2.14.	Wskazanie czynników, które w ocenie emitenta będą miały wpływ na osiągnięte przez niego wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału. 44
	JEDNOSTKOWE WYBRANE DANE FINANSOWE 45
	KWARTALNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ 46
	KWARTALNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 47
	KWARTALNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM 48
	KWARTALNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH 50
3.	Dodatkowe noty objaśniające 51
3.1.	Sezonowość działalności 51
3.2.	Informacje dotyczące segmentów działalności 51
3.3.	Rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne 53
3.4.	Inwestycje w jednostkach zależnych, stowarzyszonych i współzależnych 53

3.5.	Instrumenty finansowe 54
3.6.	Zapasy 54
3.7.	Należności 55
3.8.	Pozostałe należności i rozliczenia międzyokresowe 55
3.9.	Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 56
3.10.	Rezerwy 56
3.11.	Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki 57
3.12.	Pozostałe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe 58
3.13.	Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 58
3.14.	Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów / koszty rodzajowe 58
3.15.	Pozostałe przychody i koszty 59
3.16.	Przychody i koszty finansowe 59
3.17.	Podatek dochodowy bieżący 60
3.18.	Odroczony podatek dochodowy 60
3.19.	Transakcje z podmiotami powiązanymi 61
3.20.	Wynagrodzenia członków zarządu i rady nadzorczej 61
	Oświadczenie Zarządu "Lentex" S.A. 62

SKONSOLIDOWANE WYBRANE DANE FINANSOWE

		w tys. zł	w tys.EUR
	I kwartał 2016	I kwartał 2015*	I kwartał 2016	I kwartał 2015*
WYBRANE DANE FINANSOWE
	okres	okres	okres	okres
	od 01.01.2016	od 01.01.2015	od 01.01.2016	od 01.01.2015
	do 31.03.2016	do 31.03.2015	do 31.03.2016	do 31.03.2015
Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	141 219	91 998	32 420	22 174
EBITDA (wyni k operacyjny + amortyzacja)	26 164	15 977	6 007	3 851
Zysk/strata ze sprzedaży	45 131	29 989	10 361	7 228
Zysk (strata) z działalności operacyjnej (EBIT)	19 620	9 815	4 504	2 366
Zysk (strata) brutto	18 535	12 459	4 255	3 003
Zysk (strata) netto na działalności kontynuowanej	15 581	9 727	3 577	2 344
Zysk (strata) netto na działalności zaniechanej	0	0	0	0
Zysk (strata) netto za okres sprawozdawczy	15 581	9 727	3 577	2 344
Zysk (strata) netto za okres sprawozdawczy przypadający na
Akcjonarius zy jednostki domi nującej	13 954	8 746	3 203	2 108
Przepływy pieni ężne netto z dzi ałal nos ci operacyjnej	-5 910	12 286	-1 357	2 961
Przepływy pieni ężne netto z dzi ałal noś ci inwestycyjnej	-9 012	-2 013	-2 069	-485
Przepływy pieni ężne netto z dzi ałal noś ci fi nansowej	12 954	-12 324	2 974	-2 970
Przepływy pieni ężne netto - razem	-1 968	-2 051	-452	-494
Średni oważona li czba akcji zwykl ych Spółki dla celów wyli czenia
wskaźnika zysku na akcję w sztukach	54 287 065	53 937 065	54 287 065	53 937 065
Zysk na jedną akcję**	0,26	0,16	0,06	0,04
Średni oważona li czba akcji rozwodni onych dla cel ów wyli czeni a
wskaźnika zysku rozwodnionego na akcję w sztukach	54 287 065	54 287 065	54 287 065	54 287 065
Rozwodniony zysk na jedna akcję**	0,26	0,16	0,06	0,04
	31.03.2016	31.12.2015	31.03.2016	31.12.2015
Aktywa razem	680 393	662 723	159 402	162 075
Zobowi ązani a	233 283	233 350	54 654	57 068
Zobowi ązani a długotermi nowe	79 718	72 349	18 676	17 694
Zobowi ązani a krótkoterminowe	153 565	161 001	35 977	39 374
Kapitał własny	447 110	429 373	104 749	105 007
Kapitał podstawowy	22 258	22 258	5 215	5 443
Liczba akcji	54 287 065	54 287 065	54 287 065	54 287 065
Wartość ksi ęgowa na jedną akcję**	8,24	7,91	1,93	1,93

** Dane zaprezentowane zostały w złotych/euro i uwzgl ędniają działalność kontynuowaną i zani echaną.

1. Wybrane pozycje a ktywów i pa sywów przeliczono na EUR wg kurs u ogłos zonego przez Prezesa NBP:
- dla okres u od 01.01.2016 do 31.03.2016: Tabela kursów nr 062/A/NBP/2016 z dnia 31.03.2016r.	1 EUR = 4,2684
- dla okres u od 01.01.2015 do 31.03.2015: Tabela kursów nr 062/A/NBP/2015 z dnia 31.03.2015r.	1 EUR = 4,0890

a) wartość księgowa na 1 akcję = Kapital własny w tys. zł ( stan na 31.03.2016r.) / liczba akcji w tys. szt. na 31.03.2016r. =

447.110 / 54.287,065= 8,24 zł

b) wartość księgowa na 1 akcję w EUR = kapital własny w tys. EUR (stan na 31.03.2016r.) / liczba akcji w tys. szt. na 31.03.2016r.= 104.749 / 54.287,065= 1,93 EUR

Wybrane pozycje rachunku zysków i strat za 3 miesiące 2016 r. (3 miesiące 2015 r.) przeliczono na EUR wg kursu będącego średnią arytmetyczną średnich kursów ustalonych przez Prezesa NBP z 3 miesięcy 2016 r. ( z 3 miesięcy 2015 r.).

Sposób:	3 miesiące 2016 roku				3 miesiące 2015 roku
s tyczeń	---------------	29.01.2016	4,4405	styczeń	--------------- 30.01.2015	4,2081
luty	---------------	29.02.2016	4,3589	luty	--------------- 27.02.2015	4,1495
marzec	---------------	31.03.2016	4,2684	ma rzec	--------------- 31.03.2015	4,0890
			13,0678			12,4466
			13,0678/3 = 4,3559			12,4466/3 = 4,1489

Zysk na jedną akcję zwykłą w EUR = zysk na jedną akcję w PLN : kurs średni EUR za ostatnie 3 miesiące = 0,26 zł/akcję : 4,3559 = 0,06 EUR/akcję

KWARTALNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ na dzień 31 marca 2016 roku

				dane w tys. zł
AKTYWA	Nota	31.03.2016 niebadane	31.12.2015	31.03.2015* niebadane
Aktywa trwałe		411 733	408 793	348 698
Rzeczowe aktywa trwałe	1.9	301 488	295 082	255 054
Nieruchomości inwes tycyjne		11 206	11 206	12 463
Wartość fi rmy jednostek podporządkowanych		12 492	12 194	11 934
Wartości ni ematerialne	1.9	48 396	48 912	48 989
Aktywa finans owe dos tępne do sprzedaży	1.10	5 770	9 318	19 926
Pozos tałe aktywa finans owe		3	5	5
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	1.23	32 378	32 054	327
Długoterminowe pozostałe należnoś ci i rozl iczenia mi ędzyokres owe		-	22	-
Aktywa obrotowe		268 660	253 930	206 666
Zapasy	1.11	123 740	122 839	85 395
Należności z tytułu dos taw, robót i usług	1.12	95 189	74 013	74 888
Pozos tałe należności krótkotermi nowe, rozl iczenia mi ędzyokres owe i inne aktywa	1.13	15 065	13 960	13 161
obrotowe
Należności z tytułu podatku dochodowego		-	282	-
Aktywa finans owe wyceniane w wartości godziwej przez wyni k finans owy		8 791	7 988	8 488
Środki pi eniężne i ich ekwiwal enty	1.14	25 875	34 848	24 734
Aktywa trwałe sklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży		-	-	539
AKTYWA RAZEM		680 393	662 723	555 903

		31.03.2016		31.03.2015*
PASYWA	Nota	niebadane	31.12.2015	niebadane
Kapitał własny		447 110	429 373	379 231
Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej		380 269	364 264	318 288
Kapitał podstawowy		22 258	22 258	24 574
Nadwyżka ze s przedaży akcji powyżej i ch wartości nominalnej		67 641	67 641	67 641
Kapitał z tytułu programu motywacyjnego		1 313	1 313	1 313
Akcje własne		-	-	(58 621)
Kapitały rezerwowe i zapasowe		148 080	148 080	154 278
Kapitał rezerwowy z aktuali zacji wyceny		(644)	(866)	571
Różnice kursowe wynikające z przeliczenia na walutę		1 012	576	(105)
Zys k/s trata z lat ubiegłych		126 655	48 255	119 891
Zys k/s trata z roku bieżącego		13 954	77 007	8 746
Udziały niedające kontroli		66 841	65 109	60 943
ZOBOWIĄZANIA		233 283	233 350	176 672
Zobowiązania długoterminowe		79 718	72 349	86 355
Rezerwy	1.15	1 874	1 876	2 732
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	1.23	27 655	28 081	29 050
Długoterminowe kredyty bankowe i pożyczki	1.16	42 206	33 883	50 604
Pozos tałe długoterminowe zobowiązani a finansowe	1.17	7 334	7 806	2 970
Długoterminowe pozostałe zobowiązania i rozliczenia mi ędzyokresowe	1.17	649	703	999
Zobowiązania krótkoterminowe		153 565	161 001	90 317
Rezerwy	1.15	11 281	7 710	8 754
Krótkoterminowe kredyty bankowe i pożyczki	1.16	57 284	65 774	15 655
Krótkoterminowa część długotermi nowych kredytów bankowych i pożyczek	1.16	27 850	22 542	21 652
Pozos tałe krótkoterminowe zobowiązania finans owe		2 157	2 208	1 511
Zobowiązani a z tytułu dostaw, robót i usług		36 760	41 854	30 754
Krótkoterminowe pozostałe zobowiązani a i rozl iczenia międzyokres owe	1.17	17 190	16 275	10 252
Zobowiązani a z tytułu podatku dochodowego		1 043	4 638	1 739
PASYWA RAZEM		680 393	662 723	555 903

* Prezentowane dane porównywal ne zos tały przekształcone na skutek os tatecznego rozli czeni a nabycia "Novita" S.A. i "PD Profi l Sp. z o.o.", co zostało zaprezentowane w noci e 1.4 kwartalnego skróconego skonsol idowanego sprawozdania finansowego. Wpływ korekty na bilans otwarcia 2015 roku został zaprezentowany w rocznym skons olidowanym sprawozdaniu fi nansowym Grupy za 2015 rok.

Podpisy członków Zarządu:
	Wojciech Hoffmann – Prezes Zarządu	…………………………………………………….
Radosław Muzioł	– Członek Zarządu	…………………………………………………….
Barbara Trenda	– Członek Zarządu	…………………………………………………….

Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych:

Olga Słabkowska-Mazik – Główna Księgowa …………………………………………………….

KWARTALNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku

			dane w tys. zł
WARIANT KALKULACYJNY	Nota	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015* niebadane
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	1.18	141 219	91 998
Kos zty sprzedanych produktów, towarów i materiałów	1.19	96 088	62 009
Zysk/strata brutto ze sprzedaży		45 131	29 989
Kos zty sprzedaży	1.19	11 665	6 983
Kos zty ogólnego zarządu		13 855	13 260
Pozostałe przychody operacyjne	1.20	266	298
Pozostałe koszty operacyjne		257	229
Zysk/strata z działalności operacyjnej		19 620	9 815
Przychody finans owe	1.21	891	3 218
Kos zty finansowe		1 976	574
Zysk/strata brutto		18 535	12 459
Podatek dochodowy	1.22	2 954	2 732
Zysk/strata netto z działalności kontynuowanej		15 581	9 727
Działalność zaniechana
Zysk/strata netto za rok obrotowy na działalnoś ci zaniechanej		-	-
Zysk/strata netto za okres sprawozdawczy		15 581	9 727
Zysk/ strata netto przypadający/a na:		15 581	9 727
Akcjonariuszy jednostki dominującej		13 954	8 746
Udziały niedające kontroli		1 627	981
Pozostałe dochody całkowite		794	(979)
Pozycje podlegające przeklasyfikowaniu do zysku/straty w kolejnych okresach sprawozdawczych:		794	(979)
Zys ki/ s traty z tytułu wyceny inwestycji dostępnych do s przedaży odnos zone na kapitał własny		326	(797)
Podatek dochodowy związany z pozycjami prezentowanymi w pozos tałych dochodach całkowitych		(62)	151
Różnice kurs owe z wyceny jednostek działających za granicą		530	(333)
Dochody całkowite razem		16 375	8 748
Dochody całkowite przypadające na:		16 375	8 748
Akcjonariuszy jednostki dominującej		14 612	7 835
Udziały niedające kontroli		1 763	913
Zysk / strata na jedną akcję w zł:
Z działalności kontynuowanej
Podstawowy		0,26	0,16
Rozwodniony	37	0,26	0,16
Z działalności kontynuowanej i zaniechanej
Podstawowy		0,26	0,16
Rozwodniony	37	0,26	0,16

Podpisy członków Zarządu:

Wojciech Hoffmann – Prezes Zarządu		…………………………………………………….
Radosław Muzioł	– Członek Zarządu	…………………………………………………….
Barbara Trenda	– Członek Zarządu	…………………………………………………….

Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych:

Olga Słabkowska-Mazik – Główna Księgowa …………………………………………………….

KWARTALNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku

										dan . zł tys e w
kres za o			Kap itał wła sny prz	dają ypa cy n	a ak cjon ariu jed szy	tki dom inuj j nos ące
01.0 1.20 16 - 31 .03. 201 6 ni eba dan e	itał pod Kap staw owy	Nad wyż ka z e eda kcji ży a sprz yże j ich pow tośc i war inal nej nom	itał tułu Kap z ty prog ram u cyjn mot ywa ego	itały Kap i reze rwo we zap aso we	itał Kap reze rwo wy z ak liza cji tua /zy ski wyc eny z świ adc zeń alny ch eryt em	Róż nice ku rsow e ikaj wyn ące z licz enia prze na wal utę	k/ s lat Zys trat a z ubie głyc h i r oku bież ące go	Raz em	Udz iały nied ając e kon trol i	itał wła Kap sny ogó łem
Sald k ok - d rdzo wie ząte zat o na poc resu ane ne	22 2 58	67 6 41	1 31 3	148 080	(86 6)	576	125 262	364 264	65 1 09	429 373
Doc hod łkow ite y ca raze m	-	-	-	-	222	436	13 9 54	14 6 12	1 76 3	16 3 75
ki/ łu w ny i ji d ych do daż y od Zys trat tytu styc ost s y z yce nwe ępn s prze nos zon e n a kap itał wła s ny	-	-	-	-	274	-	-	274	52	326
Róż nice ku jed tek dz ia łają cych nicą rs ow e z wyc eny nos za gra	-	-	-	-	-	436	-	436	94	530
Pod k do cho dow iąza zycj i pr i w kap ital e lu b ate nto y zw ny z po am eze wa nym nie sio i z k api tału prze nym	-	-	-	-	(52 )	-	-	(52 )	(10 )	(62 )
k/ s ok obr Zys tra ta oto za r wy	-	-	-	-	-	-	13 9 54	13 9 54	1 62 7	15 5 81
Poz łe z mia ka pita le w łasn osta ny w ym	-	-	-	-	-	-	1 39 3	1 39 3	(31 )	1 36 2
zed kcji ółe k G Spr aż a Sp rup y	-	-	-	-	-	-	936	936	985	1 92 1
byc dzi łów kon trol ych Na ie u nie ując a	-	-	-	-	-	-	457	457	(1 0 16)	(559 )
Sald kon iec okr o na esu	22 2 58	67 6 41	1 31 3	148 080	(644 )	1 01 2	140 609	380 269	66 8 41	447 110

											dan . zł tys e w
kres itał wła dają a ak cjon ariu jedn ostk i do min ując ej Kap za o sny prz ypa cy n szy
01.0 1.20 15 - 31. 12.2 015	itał pod Kap staw owy	Nad wyż ka z e kcji eda ży a sprz ich yżej pow tośc i war inal nej nom	itał tułu Kap z ty prog ram u cyjn mot ywa ego	Akc łasn je w e	itały Kap i reze rwo we zap aso we	Kap itał reze rwo wy z ak tual izac ji /zys ki z wyc eny świ adc zeń lnyc h ryta eme	Róż nice kur sow e ikaj wyn ące z licze nia prze na wal utę	k/ s lat Zys trat a z ubie głyc h i r oku bież ąceg o	Raz em	Udz iały nied ając e kon trol i	itał wła Kap sny ogó łem
Sald k ok - d wie rdzo ząte zat o na poc resu ane ne	24 5 74	67 6 41	1 31 3	(58 ) 621	154 209	1 24 0	186	113 877	304 419	60 1 21	364 540
kty rozl Kore icze nia i pr cji nta eze	-		- -	-	69	(69)	(2)	6 01 4	6 01 2	(91)	5 92 1
Sald k ok - da rzek łcon ząte szta o na poc resu ne p e	24 5 74	67 6 41	1 31 3	(58 ) 621	154 278	1 17 1	184	119 891	310 431	60 0 30	370 461
hod łkow Doc ite r y ca aze m	-	-	-	-	-	(2 0 37)	392	77 0 07	75 3 62	11 8 96	87 2 58
ki / ktua rial ułu dpr lne Zys str aty z tyt eryt a ne reze rw n a o awy em a	-		- -	-	-	117	-	-	117	-	117
ki/ ułu i do h d rzed odn Zys inw tycj aży stra ty z tyt stęp wyc eny es nyc o sp os zon e n a kap itał wła sny	-		- -	-	-	(2 6 47)	-	-	(2 6 47)	(329 )	(2 9 76)
Róż ku jed tek dzi ałaj h za nice nicą rsow e z wyc eny nos ącyc gra	-		- -	-	-	-	392	-	392	102	494
Pod k do cho dow w k le l ub iąza zycj i pr ymi api ate nto ta y zw ny z po am eze wan nie ion ymi z k api łu ta prze s	-		- -	-	-	493	-	-	493	66	559
k/ s rok obr Zys tra ta z oto a wy	-		- -	-	-	-	-	77 0 07	77 0 07	12 0 57	89 0 64
stał iany w k apit ale wła Pozo e zm sny m	(2 3 16)		- -	58 6 21	(6 1 98)	-	-	(71 636 )	(21 529 )	(6 8 17)	(28 346 )
Dyw ide ndy	-		- -	-	-	-	-	(21 716 )	(21 716 )	(9 0 36)	(30 752 )
Pod ział nik u fi wy nan sow ego	-		- -		49 9 64	-	-	(49 ) 964	-	-	-
zed ż ak cji w ła ch Spr a sny	-		- -	3 41 9	(3 2 76)	-	-	-	143	-	143
zed ż ak cji S pół ek G Spr a rup y	-		- -	-	-	-	-	44	44	2 21 9	2 26 3
nie kcji wła h Um orze a s nyc	(2 3 16)		- -	55 2 02	(52 ) 886	-	-	-	-	-	-
Sald kon iec o kres o na u	22 2 58	67 6 41	1 31 3	-	148 080	(866 )	576	125 262	364 264	65 1 09	429 373

											dan . zł tys e w
kres Kap itał wła pad ając akc jona rius zy j edn ostk i do min ując ej za o sny przy y na
* ni eba dan 01.0 1.20 15 - 31. 03.2 015 e	itał pod Kap staw owy	Nad wyż ka z e eda ży a kcji sprz yże j ich pow tośc i war inal nej nom	Kap itał tułu z ty prog ram u cyjn mot ywa ego	Akc je w łasn e	Kap itały i reze rwo we zap aso we	Kap itał reze rwo wy z ak lizac ji tua /zys ki z wyc eny świ adc zeń lnyc h ryta eme	Róż nice kur sow e ikaj wyn ące z licze nia prze na wal utę	k/ s Zys lat trat a z ubie głyc h i r oku bież ąceg o	Raz em	Udz iały nied ając e kon trol i	Kap itał wła sny ogó łem
Sald k ok - d wie rdzo ząte zat o na poc resu ane ne	24 5 74	67 6 41	1 31 3	(58 621 )	154 209	1 24 0	186	113 877	304 419	60 1 21	364 540
kty rozl Kore icze nia i p nta cji reze	-	-		- -	69	(69)	(2)	6 01 4	6 01 2	(91)	5 92 1
Sald k ok - da rzek łcon ząte szta o na poc resu ne p e	24 5 74	67 6 41	1 31 3	(58 ) 621	154 278	1 17 1	184	119 891	310 431	60 0 30	370 461
Doc hod łkow ite r y ca aze m	-	-		-	-	(600 )	(311 )	8 74 6	7 83 5	913	8 74 8
ki/ ytuł ji d ych do rzed odn Zys trat y z t ny i styc ost aży s u w yce nwe ępn sp osz one na kap itał wła sny	-	-		- -	-	(751 )	-	-	(751 )	(46)	(797 )
Róż nice ku ny j edn tek dzi ałaj h za nicą rs owe yce os ącyc gra z w	-	-		- -	-	-	(311 )	-	(311 )	(22)	(333 )
Pod k do cho dow iąza zycj i pr ymi w k api tale lub ate nto y zw ny z po am eze wan i z k tału nie sio api prze nym	-	-		- -	-	151	-	-	151	-	151
k/ s Zys rok ob trat roto a za wy	-	-		- -	-	-	-	8 74 6	8 74 6	981	9 72 7
łe z mia kap itale wła Poz osta ny w sny m	-	-		- -	-	-	22	-	22	-	22
Róż ku od ków ch nice zat rs owe zys rzym any	-	-		- -	-	-	22	-	22	-	22
Sald kon iec okre o na su	24 5 74	67 6 41	1 31 3	(58 621 )	154 278	571	(105 )	128 637	318 288	60 9 43	379 231

Podpisy członków Zarządu:

h f fm W j iec Ho o an n c	du Pre Za ze s rzą –	…… …… …… …… …… …… …… …… …… ……
do ław ł Ra Mu io s z	łon k du Cz Za e rzą –	…… …… …… …… …… …… …… …… …… ……
ba da Ba Tr r ra en	łon k du Cz Za e rzą –	…… …… …… …… …… …… …… …… …… ……

Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych:

Olga Słabkowska-Mazik – Główna Księgowa …………………………………………………….

KWARTALNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku

		dane w tys. zł
METODA POŚREDNIA	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015* niebadane
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk/ strata brutto na działalności kontynuowanej	18 535	12 459
Zysk/ strata brutto na działalności zaniechanej	-	-
Zysk/ strata brutto	18 535	12 459
Korekty o pozycje:	(24 445)	(173)
Amortyzacja	6 544	6 162
Zyski/ straty z tytułu różnic kursowych	(31)	372
Koszty i przychody z tytułu odsetek	618	484
Zysk/ strata z tytułu działalności inwestycyjnej	(918)	(1 659)
Zmiana stanu rezerw	3 596	1 531
Zmiana stanu zapasów	(1 267)	(6 088)
Zmiana stanu należności i rozliczeń międzyokresowych czynnych	(21 726)	(3 935)
Zmiana stanu zobowiązań i rozliczeń międzyokresowych biernych	(3 858)	5 158
Zapłacony/ zwrócony podatek dochodowy	(7 461)	(2 113)
Inne korekty	58	(85)
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności operacyjnej	(5 910)	12 286
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Wpływy ze sprzedaży środków trwałych i wartości niematerialnych	299	208
Wpływy netto ze sprzedaży jednostek stowarzyszonych i zależnych	-	1 806
Wpływy ze sprzedaży aktywów finansowych	3 892	-
Wpływy z tytułu odsetek	6	29
Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych	12 650	4 009
Wydatki netto na nabycie podmiotów zależnych i stowarzyszonych	559	-
Inne	-	(47)
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności inwestycyjnej	(9 012)	(2 013)
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy z kredytów i pożyczek	18 954	47
Wpływy ze sprzedaży akcji własnych	1 920	-
Spłata kredytów i pożyczek	6 695	11 671
Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego	587	271
Dywidendy wypłacone akcjonariuszom Spółki	12	5
Zapłacone odsetki	624	424
Inne	(2)	-
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności finansowej	12 954	(12 324)
Zwiększenie/ zmniejszenie stanu środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych	(1 968)	(2 051)
Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych oraz kredyty w rachunku bieżącym na początek okresu	(5 388)	10 508
Zyski/straty z tytułu różnic kursowych dotyczące wyceny środków pieniężnych, ekwiwalentów środków	51	11
pieniężnych oraz kredytów w rachunku bieżącym Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych oraz kredyty w rachunku bieżącym na koniec okresu	(7 305)	8 468

Podpisy członków Zarządu:

Wojciech Hoffmann – Prezes Zarządu		…………………………………………………….
Radosław Muzioł	– Członek Zarządu	…………………………………………………….
Barbara Trenda	– Członek Zarządu	…………………………………………………….

Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych:

Olga Słabkowska-Mazik – Główna Księgowa …………………………………………………….

1. Dodatkowe noty objaśniające

1.1. Zawartość kwartalnego skróconego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Lentex

Kwartalne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Lentex za okres sprawozdawczy od 01.01.2016r. do 31.03.2016r. zawiera:

sprawozdanie z sytuacji finansowej na dzień 31.03.2016r., sprawozdanie z całkowitych dochodów, sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym oraz sprawozdanie z przepływów pieniężnych za okres od 01.01.2016r. do 31.03.2016r.;
sprawozdanie z sytuacji finansowej na dzień 31.12.2015r., 31.03.2015r., sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym za okres od 01.01.2015r. do 31.03.2015r. oraz za okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2015r., sprawozdanie z całkowitych dochodów oraz sprawozdanie z przepływów pieniężnych za okres od 01.01.2015r. do 31.03.2015r.;
noty objaśniające do sprawozdania finansowego.

Zasady rachunkowości są jednolite w ramach Grupy Kapitałowej Lentex.

Rokiem obrotowym dla Grupy jest rok kalendarzowy.

Czas trwania spółek Grupy jest nieoznaczony.

Prezentowane kwartalne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Lentex obejmuje sprawozdanie finansowe jednostki dominującej oraz sprawozdania finansowe jednostek zależnych.

Zasady (polityka) rachunkowości oraz dodatkowe noty objaśniające są integralną częścią sprawozdania finansowego.

Kwartalne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy zawiera 62 strony.

Kwartalne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Lentex za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd "Lentex" S.A. 13 maja 2016 roku.

1.2. Podstawa sporządzenia kwartalnego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

Niniejsze kwartalne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości nr 34 "Śródroczna Sprawozdawczość Finansowa" zatwierdzonym przez UE ("MSR 34").

Kwartalne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe nie obejmuje wszystkich informacji oraz ujawnień wymaganych w rocznym sprawozdaniu finansowym i należy je czytać łącznie ze sprawozdaniem finansowym Grupy Kapitałowej Lentex za rok zakończony 31 grudnia 2015 roku, zatwierdzonym do publikacji w dniu 18 marca 2016 roku.

Niniejsze kwartalne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych ("zł"), a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach zł.

Kwartale skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Spółki wchodzące w skład Grupy Kapitałowej Lentex w dającej się przewidzieć przyszłości.

Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez Spółki Grupy.

Wynik finansowy za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku może nie odzwierciedlać w pełni możliwego do zrealizowania wyniku finansowego za rok obrotowy.

1.2.1. Zasady konsolidacji

• Jednostki zależne

Sprawozdania finansowe jednostek zależnych sporządzane są za ten sam okres sprawozdawczy co sprawozdanie jednostki dominującej, przy wykorzystaniu spójnych zasad rachunkowości, w oparciu o jednolite zasady rachunkowości zastosowane dla transakcji i zdarzeń gospodarczych o podobnym charakterze. W celu eliminacji jakichkolwiek rozbieżności w stosowanych zasadach rachunkowości wprowadza się korekty.

Wszystkie znaczące salda i transakcje pomiędzy jednostkami Grupy, w tym niezrealizowane zyski wynikające z transakcji w ramach Grupy, zostały w całości wyeliminowane. Niezrealizowane straty są eliminowane, chyba że dowodzą wystąpienia utraty wartości.

Jednostki zależne podlegają konsolidacji w okresie od dnia objęcia nad nimi kontroli przez Grupę, a przestają być konsolidowane od dnia ustania kontroli. Sprawowanie kontroli przez jednostkę dominująca ma miejsce, wtedy gdy:

o posiada władzę nad danym podmiotem;

o podlega ekspozycji na zmienne zwroty lub posiada prawa do zmiennych zwrotów z tytułu swojego zaangażowania w danej jednostce;

o ma możliwość wykorzystania władzy w celu kształtowania poziomu generowanych zwrotów.

Spółka weryfikuje fakt sprawowania kontroli nad innymi jednostkami, jeżeli wystąpiła sytuacja wskazująca na zmianę jednego lub kilku z wyżej wymienionych warunków sprawowania kontroli.

W sytuacji, gdy spółka posiada mniej niż większość praw głosów w danej jednostce, ale posiadane prawa głosu są wystarczające do jednostronnego kierowania istotnymi działaniami tej jednostki, oznacza to, że sprawuje nad nią władzę. W momencie oceny czy prawa głosu w danej jednostce są wystarczające dla zapewnienia władzy, Spółka analizuje wszystkie istotne okoliczności, w tym:

o wielkość posiadanego pakietu praw głosu w porównaniu do rozmiaru udziałów i stopnia rozproszenia praw głosu posiadanych przez innych udziałowców;

o potencjalne prawa głosu posiadane przez Spółkę, innych udziałowców lub inne strony;
o prawa wynikające z innych ustaleń umownych;

o dodatkowe okoliczności, które mogą dowodzić, że Spółka posiada lub nie posiada możliwości kierowania istotnymi działaniami w momentach podejmowania decyzji, w tym schematy głosowania zaobserwowane na poprzednich zgromadzeniach udziałowców.

Zmiany w udziale własnościowym jednostki dominującej, które nie skutkują utratą kontroli nad jednostką zależną są ujmowane jako transakcje kapitałowe.

W takich przypadkach w celu odzwierciedlenia zmian we względnych udziałach w jednostce zależnej Grupa dokonuje korekty wartości bilansowej udziałów kontrolujących oraz udziałów niekontrolujących. Wszelkie różnice pomiędzy kwotą korekty udziałów niekontrolujących a wartością godziwą kwoty zapłaconej lub otrzymanej odnoszone są na kapitał własny i przypisywane do właścicieli jednostki dominującej.

• Transakcje podlegające eliminacji

Wzajemne rozliczenia, transakcje oraz nierealizowane zyski bądź straty podlegają eliminacji.

1.2.2 Oświadczenie o zgodności

Niniejsze skonsolidowane skrócone sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej ("MSSF") zatwierdzonymi przez UE ("MSSF UE") oraz przepisami Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych (Dz.U.33poz.259). Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Grupę działalność, w zakresie stosowanych przez Grupę zasad rachunkowości MSSF różnią się od MSSF UE. Grupa skorzystała z możliwości, występującej w przypadku stosowania MSSF zatwierdzonych przez UE, zastosowania KIMSF 21 dopiero od okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2015 roku natomiast zmian do MSSF 2 oraz zmian do MSSF 3 będących częścią zmian wynikających z przeglądu MSSF 2010-2012 od okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku.

MSSF UE obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości ("RMSR") oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej ("KIMSF").

Niektóre spółki Grupy prowadzą swoje księgi rachunkowe zgodnie z polityką (zasadami) rachunkowości określoną przez Ustawę z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości ("Ustawa") z późniejszymi zmianami i wydanymi na jej podstawie przepisami ("polskie standardy rachunkowości"). Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zawiera korekty nie zawarte w księgach rachunkowych jednostek Grupy wprowadzone w celu doprowadzenia sprawozdań finansowych tych jednostek do zgodności z MSSF.

1.3. Istotne zasady (polityka) rachunkowości

Zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu sprawozdania finansowego Grupy za rok zakończony 31 grudnia 2015 roku.

1.4. Korekty błędów, zmiany prezentacyjne i zapewnienie porównywalności danych

W skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Lentex na dzień 31 marca 2015 roku objęcie kontroli nad "Novita" S.A. oraz "PD Profil sp. z o.o." było rozliczone jako tymczasowe rozliczenie nabycia w oparciu o dane księgowe jednostek. W III kwartale 2015 roku Grupa dokonała ostatecznego rozliczenia przejęcia "Novita" S.A. i "PD Profil Sp. z o.o.". W związku z tym dokonano retrospektywnej korekty danych porównywalnych za okres od 01.01.2015r. do 31.03.2015r. Ponadto dokonano kilku drobnych zmian prezentacyjnych, w tym ujęcia kredytu w rachunku bieżącym jednej ze Spółek Grupy, która w I kwartale 2015 roku prezentowała limit w rachunku bieżącym jako ruch na działalności finansowej.

Wpływ opisanych powyżej korekt na opublikowane sprawozdanie finansowe Grupy na dzień 31 marca 2015 roku (informacje liczbowe zapewniające porównywalność danych sprawozdania finansowego) przedstawiono poniżej.

	SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ dane w tys. zł
AKTYWA	31.03.2015 niebadane	Korekta dotycząca rozliczenia przejęcia Novita S.A.	Korekta dotycząca rozliczenia przejęcia PD Profil Sp. z o.o.	Inne korekty prezentacyjne	31.03.2015 przekształcone
Aktywa trwałe	340 716	7 167	817	(2)	348 698
Rzeczowe a ktywa trwa łe	254 698	(3 059)	3 415	-	255 054
Nieruchomości inwes tycyjne	12 463	-	-	-	12 463
Wartość firmy jednostek podporządkowa nych	17 048	(2 516)	(2 598)	-	11 934
Wartości niemateria lne	36 249	12 742	-	(2)	48 989
Aktywa finansowe dostępne do s przeda ży	19 926	-	-	-	19 926
Pozosta łe a ktywa finansowe	5	-	-	-	5
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	327	-	-	-	327
Aktywa obrotowe	206 666	-	-	-	206 666
Za pas y	85 395			-	85 395
Należności z tytułu dos taw, robót i us ług	74 888	-	-	-	74 888
Pozosta łe należności krótkoterminowe, rozliczenia międzyokres owe i inne aktywa obrotowe	13 161	-	-	-	13 161
Aktywa finansowe wycenia ne w wa rtoś ci godziwej przez wynik finans owy	8 488	-	-	-	8 488
Środki pieniężne i ich ekwi wa lenty	24 734	-	-	-	24 734
Aktywa trwałe sklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży	539	-	-	-	539
AKTYWA RAZEM	547 921	7 167	817	(2)	555 903

					dane w tys. zł
PASYWA	31.03.2015 niebadane	Korekta dotycząca rozliczenia przejęcia Novita S.A.	Korekta dotycząca rozliczenia przejęcia PD Profil Sp. z o.o.	Inne korekty prezentacyjne	31.03.2015 przekształcone
Kapitał własny	373 741	5 326	166	(2)	379 231
Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy / udziałowców jednostki dominującej	312 575	5 681	34	(2)	318 288
Ka pitał podsta wowy	24 574	-	-	-	24 574
Nadwyżka ze s przedaży akcji powyżej ich wa rtoś ci nomina lnej	67 641	-	-	-	67 641
Ka pitał z tytułu progra mu motywa cyjnego	1 313	-	-	-	1 313
Akcje wła sne	(58 621)	-	-	-	(58 621)
Ka pitały rezerwowe i zapa sowe	154 209	-	-	69	154 278
Ka pitał rezerwowy z a ktualizacji wyceny	640	-	-	(69)	571
Różnice kursowe wynikające z przeliczenia na wa lutę	(103)	-	-	(2)	(105)
Zys k/strata z lat ubiegłych	113 877	5 891	123	-	119 891
Zys k/strata z roku bieżącego	9 045	(210)	(89)	-	8 746
Udziały niedające kontroli	61 166	(355)	132	-	60 943
ZOBOWIĄZANIA	174 180	1 841	651	-	176 672
Zobowiązania długoterminowe	83 863	1 841	651	-	86 355
Rezerwy	2 732	-	-	-	2 732
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	26 558	1 841	651	-	29 050
Długoterminowe kredyty bankowe i pożyczki	50 604	-	-	-	50 604
Pozosta łe długoterminowe zobowiąza nia finansowe	2 970	-	-	-	2 970
Długoterminowe pozos tałe zobowiązania i rozliczenia międzyokres owe	999	-	-	-	999
Zobowiązania krótkoterminowe	90 317	-	-	-	90 317
Rezerwy	8 754	-	-	-	8 754
Krótkoterminowe kredyty bankowe i pożyczki,	15 655	-	-	-	15 655
Krótkoterminowa część długoterminowych kredytów bankowych i pożyczek	21 652	-	-	-	21 652
Pozosta łe krótkoterminowe zobowiąza nia finansowe	1 511	-	-	-	1 511
Zobowiąza nia z tytułu dos taw, robót i usług	30 754	-	-	-	30 754
Krótkoterminowe pozos tałe zobowiązania i rozliczenia międzyokres owe	10 252	-	-	-	10 252
Zobowiąza nia z tytułu podatku dochodowego	1 739	-	-	-	1 739
PASYWA RAZEM	547 921	7 167	817	(2)	555 903

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW dane w tys. zł

WARIANT KALKULACYJNY	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane	Korekta dotycząca rozliczenia przejęcia Novita S.A.	Korekta dotycząca rozliczenia przejęcia PD Profil Sp. z o.o.	01.01.2015 - 31.03.2015 przekształcone
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materi ałów	91 998	-	-	91 998
Koszty sprzedanych produktów, towarów i materi ałów	62 556	(573)	26	62 009
Zysk/strata brutto ze sprzedaży	29 442	573	(26)	29 989
Koszty sprzedaży	6 983	-	-	6 983
Koszty ogólnego zarządu	12 279	981	-	13 260
Pozostałe przychody	371	23	(96)	298
Pozostałe koszty	206	23	-	229
Zysk/strata z działalności operacyjnej	10 345	(408)	(122)	9 815
Przychody finansowe	3 218	-	-	3 218
Koszty finansowe	574	-	-	574
Zysk/strata brutto	12 989	(408)	(122)	12 459
Podatek dochodowy	2 831	(77)	(22)	2 732
Zysk/strata netto z działalności kontynuowanej	10 158	(331)	(100)	9 727
Działalność zaniechana
Zysk/strata za rok obrotowy na działalności zaniechanej	-	-	-	-
Zysk/strata netto za okres sprawozdawczy	10 158	(331)	(100)	9 727
Zysk/ strata netto przypadający/a na:	10 158	(331)	(100)	9 727
Akcjonariuszy jednostki dominującej	9 045	(209)	(90)	8 746
Udziały niedające kontroli	1 113	(122)	(10)	981

Pozostałe dochody całkowite	(979)	-	-	(979)
Pozycje podlegające przeklasyfikowaniu do zysku/straty w kolejnych okresach sprawozdawczych:	(979)	-	-	(979)
Zyski / straty z tytułu wyceny inwestycji dostępnych do sprzedaży odnos zone na kapi tał własny	(797)	-	-	(797)
Podatek dochodowy zwi ązany z pozycjami prezentowanymi w pozostałych dochodach całkowi tych	151	-	-	151
Różnice kursowe z wyceny jednostek działających za grani cą	(333)	-	-	(333)
Dochody całkowite razem	9 179	(331)	(100)	8 748
Dochody całkowite przypadające na:	9 179	(331)	(100)	8 748
Akcjonariuszy jednostki dominującej	8 134	(209)	(90)	7 835
Udziały niedające kontroli	1 045	(122)	(10)	913

	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Zysk / strata na jedną akcję w zł:	przed korektami i wyłączeniami	po korektach i wyłączeniach
Z działalności kontynuowanej
Podstawowy	0,17	0,16
Rozwodniony	0,17	0,16
Z działalności kontynuowanej i zaniechanej
Podstawowy	0,17	0,16
Rozwodniony	0,17	0,16

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH dane w tys. zł
METODA POŚREDNIA	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane	Korekta dotycząca rozliczenia przejęcia Novita S.A.	Korekta dotycząca rozliczenia przejęcia PD Profil Sp. z o.o.	Korekta prezentacyjna kredytu w rachunku bieżącym	01.01.2015 - 31.03.2015 przekształcone
		Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk/ strata brutto	12 989	-	-	-	12 459
Korekty o pozycje:	(703)	408	122	-	(173)
Amortyzacja	5 728	408	26	-	6 162
Zyski/ straty z tytułu różnic kursowych	372	-	-	-	372
Koszty i przychody z tytułu odsetek	484	-	-	-	484
Zysk/ strata z tytułu działalności i nwestycyjnej	(1 755)	-	96	-	(1 659)
Zmia na stanu rezerw	1 531	-	-	-	1 531
Zmia na stanu zapa sów	(6 088)	-	-	-	(6 088)
Zmia na stanu należności i rozliczeń międzyokresowych czynnych	(3 935)	-	-	-	(3 935)
Zmia na stanu zobowiązań i rozliczeń międzyokresowych biernych	5 158	-	-	-	5 158
Zapłacony/ zwrócony podatek dochodowy	(2 113)	-	-	-	(2 113)
Inne korekty	(85)	-	-	-	(85)
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności operacyjnej	12 286	408	122	-	12 286
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Wpływy ze sprzeda ży środków trwałych i wartości niematerialnych	208	-	-	-	208
Wpływy netto ze sprzedaży jednos tek stowarzyszonych i zależnych	1 806	-	-	-	1 806
Wpływy z tytułu ods etek	29	-	-	-	29
Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych	4 009	-	-	-	4 009
Inne	(47)				(47)
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności inwestycyjnej	(2 013)	-	-	-	(2 013)
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy z kredytów i pożyczek	47	-	-	-	47
Spła ta kredytów i pożyczek	9 768	-	-	1 903	11 671
Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego	271	-	-	-	271
Dywi dendy wypłacone akcjonarius zom Spółki	5	-	-	-	5
Zapłacone odsetki	424	-	-	-	424
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności finansowej	(10 421)	- -	-	(1 903)	(12 324)
Zwiększenie/ zmniejszenie stanu środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych	(148)	408	122	(1 903)	(2 051)
Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych oraz kredyty w rachunku bieżącym na początek okresu	10 508	-	-	-	10 508
Zyski/straty z tytułu różnic kursowych dotyczące wyceny środków pieniężnych, ekwiwalentów środków pieniężnych oraz kredytów w rachunku bieżącym	11	-	-	-	11
Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych oraz kredyty w rachunku bieżącym na koniec okresu	10 371	408	122	(1 903)	8 468

1.5. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach

Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga od Zarządzających Spółkami Grupy dokonania profesjonalnych osądów oraz szacunków i założeń, które mają wpływ na przyjęte zasady rachunkowości oraz prezentowane wartości aktywów, pasywów, przychodów oraz kosztów. Szacunki oraz związane z nimi założenia opierają się na doświadczeniu historycznym oraz innych czynnikach, które są uznawane za racjonalne w danych okolicznościach, a ich wyniki dają podstawę profesjonalnego osądu, co do wartości księgowej aktywów i zobowiązań, która nie wynika bezpośrednio z innych źródeł. W istotnych kwestiach dokonując osądów, szacunków czy też przyjmując założenia Zarządy Spółek Grupy mogą opierać się na opiniach niezależnych ekspertów.

Osądy, szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Ich zmiany są ujmowane w okresie, w którym zostały dokonane, jeżeli dotyczą wyłącznie tego okresu lub w okresie bieżącym i okresach przyszłych, jeżeli dotyczą zarówno okresu bieżącego jak i okresów przyszłych.

Faktyczna wartość może różnić się od wartości szacowanej.

o Ocena sprawowania kontroli oraz wywierania wpływu na inne jednostki.

Zgodnie z zapisami MSSF 10 Grupa dokonała oceny czy sprawuje kontrolę nad posiadanymi udziałami w jednostkach zależnych. Sprawowanie kontroli przez jednostkę dominującą ma miejsce gdy jednostka posiada władze nad danym podmiotem, podlega ekspozycji na zmienne zwroty lub posiada prawo do zmiennych zwrotów z tytułu swojego zaangażowania w danej jednostce, a także czy ma możliwość wykorzystania władzy w celu kształtowania poziomu generowanych zwrotów. Spółka weryfikuje fakt sprawowania kontroli, jeżeli wystąpiła sytuacja wskazująca na zmianę jednego lub kilku z wcześniej wymienionych warunków.

Inwestycje Grupy w jednostkach stowarzyszonych ujmowane są w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym metodą praw własności, od dnia, w którym dany podmiot uzyskał status jednostki stowarzyszonej. Zgodnie z metodą praw własności inwestycje w jednostce stowarzyszonej ujmuje się początkowo według kosztu, a następnie koryguje w celu uwzględnienia udziału Grupy w wyniku finansowym i innych całkowitych dochodach jednostki stowarzyszonej.

o Waluta funkcjonalna

Pomimo, że przychody ze sprzedaży zagranicznej Grupy stanowią ok. 60% wartości przychodów ogółem, walutą funkcjonalną dla Grupy jest PLN.

Grupa przeprowadziła analizę czynników zgodnie z zapisami MSR 21.

Podstawowa działalność gospodarcza Grupy jest prowadzona w kraju - na tym obszarze generuje środki pieniężne i reguluje zobowiązania.

Walutą, która wywiera główny wpływ na koszty robocizny i materiałów oraz pozostałe koszty jest polski złoty. Ponadto środki z działalności finansowej (tj. emisja instrumentów dłużnych i kapitałowych) oraz wpływy z działalności operacyjnej generowane są w PLN.

o Klasyfikacja umów leasingowych

Grupa dokonała klasyfikacji leasingu jako operacyjnego lub finansowego w oparciu o ocenę, w jakim zakresie ryzyko i pożytki z tytułu posiadania przedmiotu leasingu przypadają w udziale leasingodawcy, a w jakim leasingobiorcy. Ocena ta opiera się na treści ekonomicznej każdej transakcji.

o Rezerwy na bonusy i usługi marketingowe

Grupa dokonuje comiesięcznego szacunku wysokości rezerwy na bonusy i usługi marketingowe w oparciu o zawarte umowy z kontrahentami.

o Rezerwy na reklamacje

Zarządy spółek Grupy przeanalizowały ryzyko związane z dodatkowymi kosztami wynikającymi z reklamacji dotyczących sprzedawanych wyrobów. Analizie poddane zostały 3 ostatnie lata obrotowe. Na bazie wartości uwzględnionych reklamacji w stosunku do wartości przychodów ze sprzedaży ogółem za badane okresy, oszacowano średni koszt reklamacji, wyrażony wskaźnikiem procentowym.

Ze względu na fakt, że ryzyko wystąpienia roszczeń o charakterze reklamacji jest integralnie związane z prowadzoną działalnością gospodarczą, zdecydowano uwzględnić szacunek prawdopodobnych kosztów i ująć je w wyniku za okres sprawozdawczy.

Szacowana wartość kosztów ewentualnych reklamacji w Grupie na dzień bilansowy została określona na poziomie 174 tys. zł.

• Niepewność szacunków i założeń

Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności występujące na dzień bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w następnym roku finansowym. Grupa przyjęła założenia i szacunki na temat przyszłości na podstawie wiedzy posiadanej podczas sporządzania sprawozdania finansowego. Występujące założenia i szacunki mogą ulec zmianie na skutek wydarzeń w przyszłości wynikających ze zmian rynkowych lub zmian niebędących pod kontrolą spółek Grupy. Takie zmiany są odzwierciedlane w szacunkach lub założeniach w chwili wystąpienia.

o Utrata wartości aktywów trwałych

W przypadku zaistnienia sytuacji, która wskazywałaby na możliwość utraty wartości posiadanych przez Grupę składników rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych i prawnych, przeprowadzany jest test na utratę wartości. W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem Zarządy Spółek Grupy przeanalizowały przesłanki co do możliwości wystąpienia utraty wartości aktywów trwałych. Przeprowadzona analiza wykazała, że w okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku przesłanki takie nie wystąpiły.

o Stawki amortyzacyjne

Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Spółki Grupy corocznie dokonują weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków.

o Wartość godziwa instrumentów finansowych

Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek ustala się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń Spółki wchodzące w skład Grupy kierują się profesjonalnym osądem. Sposób ustalenia wartości godziwej istotnych instrumentów finansowych został przedstawiony w nocie nr 1.10.

Grupa wycenia instrumenty finansowe takie jak instrumenty dostępne do sprzedaży i instrumenty pochodne oraz aktywa niefinansowe takie jak nieruchomości inwestycyjne w wartości godziwej na każdy dzień bilansowy. Ponadto, wartość godziwa instrumentów finansowych wycenianych według zamortyzowanego kosztu została ujawniona w notach nr 1.10.

Wartość godziwa jest rozumiana jako cena, która byłaby otrzymana ze sprzedaży składnika aktywów, bądź zapłacona w celu przeniesienia zobowiązania w transakcji przeprowadzonej na zwykłych warunkach zbycia składnika aktywów między uczestnikami rynku na dzień wyceny w aktualnych warunkach rynkowych. Wycena wartości godziwej opiera się na założeniu, że transakcja sprzedaży składnika aktywów lub przeniesienia zobowiązania odbywa się albo:

o na głównym rynku dla danego składnika aktywów bądź zobowiązania,
o w przypadku braku głównego rynku, na najkorzystniejszym rynku dla danego składnika aktywów lub zobowiązania.

Zarówno główny jak i najbardziej korzystny rynek muszą być dostępne dla Grupy.

Wartość godziwa składnika aktywów lub zobowiązania jest mierzona przy założeniu, że uczestnicy rynku przy ustalaniu ceny składnika aktywów lub zobowiązania działają w swoim najlepszym interesie gospodarczym.

Wycena wartości godziwej składnika aktywów niefinansowych uwzględnia zdolność uczestnika rynku do wytworzenia korzyści ekonomicznych poprzez jak największe i najlepsze wykorzystanie składnika aktywów lub jego zbycie innemu uczestnikowi rynku, który zapewniłby jak największe i jak najlepsze wykorzystanie tego składnika aktywów.

Grupa stosuje techniki wyceny, które są odpowiednie do okoliczności i w przypadku których są dostępne dostateczne dane do wyceny wartości godziwej, przy maksymalnym wykorzystaniu odpowiednich obserwowalnych danych wejściowych i minimalnym wykorzystaniu nieobserwowalnych danych wejściowych. Wszystkie aktywa oraz zobowiązania, które są wyceniane do wartości godziwej lub ich wartość godziwa jest ujawniana w sprawozdaniu finansowym są klasyfikowane w hierarchii wartości godziwej w sposób opisany poniżej na podstawie najniższego poziomu danych wejściowych który jest istotny dla wyceny do wartości godziwej traktowanej jako całość:

o Poziom 1 – Notowane (nieskorygowane) ceny rynkowe na aktywnym rynku dla identycznych aktywów lub zobowiązań;

o Poziom 2 – Techniki wyceny, dla których najniższy poziom danych wejściowych, który jest istotny dla wyceny do wartości godziwej jako całości, jest bezpośrednio bądź pośrednio obserwowalny;

o Poziom 3 - Techniki wyceny, dla których najniższy poziom danych wejściowych, który jest istotny dla wyceny do wartości godziwej jako całości, jest nieobserwowalny.

Na każdą datę bilansową, w przypadku aktywów i zobowiązań występujących na poszczególne daty bilansowe w sprawozdaniu finansowym Grupa ocenia, czy miały miejsce transfery między poziomami hierarchii poprzez ponowną ocenę klasyfikacji do poszczególnych poziomów, kierując się istotnością danych wejściowych z najniższego poziomu, który jest istotny dla wyceny do wartości godziwej traktowanej jako całość.

Sposób ustalenia wartości godziwej istotnych instrumentów finansowych został przedstawiony w nocie nr 1.10.

o Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego

Grupa rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione.

o Utrata wartości zapasów

Kierownictwo Spółek wchodzących w skład Grupy dokonuje oceny, czy istnieją przesłanki wskazujące na możliwość wystąpienia utraty wartości zapasów. Stwierdzenie utraty wartości wymaga oszacowania wartości netto możliwych do uzyskania dla zapasów, które utraciły swoje cechy użytkowe lub przydatność. Dodatkowe informacje przedstawiono w nocie nr 1.11.

o Utrata wartości należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności

Zarządy Spółek Grupy dokonują oceny, czy istnieją przesłanki wskazujące na możliwość wystąpienia utraty wartości należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności uwzględniając przyjęte procedury wewnętrzne. Należności kontrahentów są w większości ubezpieczone, regularnie monitorowane, a każdy kontrahent jest indywidualnie oceniany pod kątem ryzyka kredytowego. Dodatkowe informacje przedstawiono w notach nr 1.12 i 1.13.

o Wycena rezerw z tytułu świadczeń pracowniczych

Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych na dzień 31 grudnia 2015 roku zostały oszacowane metodą aktuarialną przez firmę zewnętrzną. Wyliczenia wartości rezerwy na zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych i rentowych dokonano w oparciu o stopę dyskontową na poziomie 3%. Zgodnie z zaleceniem MSR 19 uwzględniono przyszły wzrost płac na poziomie 1,5%-3,55%, przy średniej inflacji 2,5%.

Na 31 marca 2016 roku poddano analizie dane, na podstawie których została skalkulowana rezerwa na dzień 31 grudnia 2015 roku i stwierdzono, że powyższe parametry nie uległy zmianie.

1.6. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym

Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym nie uległy zmianie w stosunku do opublikowanych w ostatnim rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.

1.7. Sezonowość działalności

Sezonowość sprzedaży uzależniona jest od warunków klimatycznych, które wpływają na możliwość prowadzenia prac remontowo – budowlanych. Zwiększony popyt na wyroby Spółek wchodzących w skład Grupy ("Lentex" S.A. - wykładziny, włókniny; "Gamrat" S.A. - rury, systemy rynnowe, podsufitka; "Devorex" EAD - system odwodnień, system rynnowy, podsufitka; "PD Profil Sp. z o.o." - systemy rynnowe; "Novita" S.A. – włókniny; "Baltic Wood" S.A. – podłogi drewniane) odnotowuje się w miesiącach wiosenno-jesiennych, tj. od marca do października. Wyższe wyniki, pomimo okresu urlopowego, widoczne są w środkowej części roku. Okresami słabszymi dla Grupy są kwartały I i IV.

1.8. Informacje dotyczące segmentów działalności

Zgodnie z MSSF 8 Grupa wyodrębniła segmenty działalności w oparciu o wytwarzane produkty i świadczone usługi takie, jak:

o segment podłogi: obejmuje mieszkaniowe i obiektowe wykładziny elastyczne z PCV, podłogi drewniane wykonane z różnych gatunków naturalnego drewna oraz deskę tarasową z kompozytu drewna;
o segment włóknin: obejmuje produkcję włóknin hydronin, chemobond i termobond, włóknin termozgrzewalnych, puszystych oraz włóknin laminowanych. Wykorzystywane między innymi w przemyśle samochodowym, odzieżowym, medycznym, energetycznym, higienicznym, meblarskim, filtracyjnym;
o segment profili: obejmuje wyroby takie jak: systemy rynien z PVC oraz rynien metalowych, podsufitki i węże zbrojone, systemy odwodnień liniowych, kształtki polipropylenowych. Wykorzystywane są w znacznym stopniu do gospodarki wodnej w przemyśle budowlanym;
o segment rur: obejmuje systemy rurowe z PVC i PE, które mają szerokie zastosowanie na rynku sieci gazowych, kanalizacyjnych, wodociągowych i teletechnicznych.

Zasady rachunkowości we wszystkich segmentach są jednolite z zasadami stosowanymi w jednostce dominującej. W związku z rozszerzeniem asortymentu Grupy oraz zmianą raportowania i analizowania danych przez Zarządy Spółek Grupy podjęto decyzję o zmianie prezentowania segmentów operacyjnych począwszy od 2016 roku. Zmiana polegała na połączeniu dotychczasowego segmentu włóknin hydronin oraz włóknin pozostałych w jeden segment włókniny. Ponadto segment wykładzin został uzupełniony o podłogi drewniane oraz deskę tarasową (dotychczas prezentowaną w segmencie pozostałe) i przekształcony w segment podłogi. Dane porównywalne zostały odpowiednio przekształcone.

Grupa monitoruje oddzielnie wyniki operacyjne segmentów w celu podejmowania decyzji dotyczących alokacji zasobów, oceny skutków tej alokacji oraz wyników działalności. Podstawą oceny wyników działalności jest EBITDA (zdefiniowana jako zysk na działalności operacyjnej powiększony o amortyzację). Finansowanie Spółek składających się na Grupę Kapitałową Lentex (łącznie z kosztami i przychodami finansowymi) oraz podatek dochodowy są monitorowane na poziomie Spółek i nie ma miejsca ich alokacja do segmentów.

dane w tys. zł

	za okres				01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane
SEGMENTY OPERACYJNE	Działalność kontynuowana					Działalność
	Podłogi	Włókniny	Profile	Rury	Pozostałe	ogółem
Przychody od klientów zewnętrznych	51 317	56 979	11 495	13 662	7 766	141 219
Istotne pozycje przychodów i kos ztów, w tym:	(47 333)	(42 069)	(10 815)	(14 789)	(6 593)	(121 599)
Kos zt wytworzenia s przedanych produktów	(38 647)	(31 033)	(6 807)	(13 141)	(4 219)	(93 847)
Wartość s przedanych towarów i materiałów	(402)	-	(357)	(12)	(1 470)	(2 241)
Kos zty sprzedaży	(4 313)	(5 941)	(713)	(672)	(26)	(11 665)
Kos zty ogólnego zarządu	(3 971)	(5 147)	(3 015)	(962)	(760)	(13 855)
Pozostałe przychody/koszty operacyjne	-	52	77	(2)	(118)	9
Zysk lub strata segmentu sprawozdawczego	3 984	14 910	680	(1 127)	1 173	19 620
Zysk operacyjny	3 984	14 910	680	(1 127)	1 173	19 620
Amortyzacja	1 086	2 822	1 291	655	690	6 544
EBITDA	5 070	17 732	1 971	(472)	1 863	26 164

Informacje dotyczące obszarów geograficznych	Przychody	Aktywa trwałe
Sprzedaż krajowa	56 994	*
Sprzedaż zagraniczna	84 225	*

* Aktywa trwałe wykorzystywane w działalnosci operacyjnej Grupy służą zarówno do wytworzenia wyrobów sprzedawanych na rynek krajowy i zagraniczny.

Sprzedaż wg krajów	udział %
Polska	40%
USA	15%
Pozostałe	45%

Informacje dotyczące głównych klientów	Przychody	Segment operacyjny
*………………………………………

* Grupa nie posiada klienta, z którym zrealizowałaby obrót powyżej 10% ogółu przychodów

						dane w tys. zł
	za okres				01.01.2015 - 31.03.2015* niebadane
SEGMENTY OPERACYJNE			Działalność kontynuowana			Działalność
	Podłogi	Włókniny	Profile	Rury	Pozostałe	ogółem
Przychody od klientów zewnętrznych	11 993	49 653	9 461	13 776	7 115	91 998
Is totne pozycje przychodów i kos ztów, w tym:	(12 127)	(40 823)	(8 798)	(14 733)	(5 702)	(82 183)
Kos zt wytworzenia s przedanych produktów	(8 791)	(30 659)	(4 740)	(12 642)	(4 268)	(61 100)
Wartoś ć sprzedanych towarów i ma teriałów	(56)	-	(155)	(21)	(677)	(909)
Kos zty sprzeda ży	(702)	(5 056)	(598)	(592)	(35)	(6 983)
Kos zty ogólnego zarządu	(2 545)	(5 056)	(3 354)	(1 475)	(830)	(13 260)
Pozostałe przychody/koszty operacyjne	(33)	(52)	49	(3)	108	69
Zysk lub strata segmentu sprawozdawczego	(134)	8 830	663	(957)	1 413	9 815
Zysk operacyjny	(134)	8 830	663	(957)	1 413	9 815
Amortyza cja	472	2 580	1 224	744	1 142	6 162
EBITDA	338	11 410	1 887	(213)	2 555	15 977

Informacje dotyczące obszarów geograficznych	Przychody	Aktywa trwałe
Sprzedaż krajowa	49 562	*
Sprzedaż za graniczna	42 436	*
* Aktywa trwałe wykorzystywane w działalnosci operacyjnej Grupy służą zarówno do

wytworzenia wyrobów sprzedawanych na rynek krajowy i zagraniczny.

Sprzedaż wg krajów	udział %
Polska	53%
USA	17%
Pozostałe	30%

Informacje dotyczące głównych klientów	Przychody	Segment operacyjny
*………………………………………

* Grupa nie posiada klienta , z którym zrealizowa ła by obrót powyżej 10% ogółu przychodów

1.9. Rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne

• Kupno i sprzedaż

W okresie objętym sprawozdaniem oraz w okresie porównywalnym dokonano transakcji nabycia i zbycia aktywów trwałych według zestawienia zaprezentowanego poniżej:

		dane w tys. zł
INFORMACJE DOTYCZĄCE NABYCIA AKTYWÓW TRWAŁYCH	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
	niebadane	niebadane
Rzeczowe aktywa trwałe	6 976	3 571
w tym użytkowane na podstawie leasingu	-	873
Wartości niematerialne	626	650
Razem	7 602	4 221

INFORMACJE DOTYCZĄCE ZBYCIA AKTYWÓW TRWAŁYCH *	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Rzeczowe aktywa trwałe	197	135
Razem	197	135

* Prezentowane wartości odzwierciedlają wartość netto aktywów trwałych

Na dzień 31 marca 2016 roku Grupa zobowiązana była do poniesienia nakładów na rzeczowe aktywa trwałe w wysokości 31.518 tys. zł wynikające z podpisanej umowy na zakup nowej linii do produkcji włóknin typu spunlace.

• Odpisy z tytułu utraty wartości rzeczowych aktywów trwałych

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku Grupa nie dokonała odpisu aktualizującego wartość rzeczowych aktywów trwałych.

1.10. Instrumenty finansowe

Poniższa tabela przedstawia porównanie wartości bilansowych i wartości godziwych wszystkich instrumentów finansowych Grupy, w podziale na poszczególne klasy i kategorie aktywów i zobowiązań:

dane w tys. zł
WARTOŚCI BILANSOWE I GODZIWE POSZCZEGÓLNYCH KATEGORII INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH
		Wartość bilansowa
	31.03.2016 niebadane	31.12.2015	31.03.2015 niebadane
Aktywa finansowe - dostępne do sprzedaży	5 770	9 318	19 926
Nienotowane instrumenty kapitałowe	13	13	13
Notowane instrumenty fina nsowe	5 757	9 305	19 913
Aktywa finansowe – pożyczki i należności	96 536	75 658	83 006
Należności z tytułu dostaw i usług	95 189	74 013	74 888
Pozostałe na leżności	1 347	1 645	8 118
Aktywa finansowe – w wartości godziwej przez zysk lub stratę	8 791	7 988	8 488
Akcje	8 791	7 988	8 488
Długoterminowe zobowiązania finansowe – wyceniane wg zamortyzowanego kosztu	49 540	41 689	53 694
Oprocentowane kredyty i pożyczki – zmienna %	42 206	33 883	50 604
Zobowiąza nia z tytułu lea singu finansowego	7 334	7 806	2 970
Krótkoterminowe zobowiązania finansowe – wyceniane wg zamortyzowanego kosztu	128 680	137 729	72 795
Oprocentowane kredyty i pożyczki – zmienna %	51 094	46 920	19 778
Oprocentowane kredyty i pożyczki – stała %	860	1 160	1 261
Kredyty w rachunku bieżącym	33 180	40 236	16 268
Zobowiąza nia z tytułu lea singu finansowego	2 157	2 208	1 511
Zobowiąza nia z tytułu dostaw i usług	36 760	41 854	30 754
Pozostałe zobowiązania	4 629	5 351	3 223

Według oceny Grupy wartość godziwa środków pieniężnych, należności i zobowiązań handlowych, kredytów w rachunku bieżącym oraz pozostałych należności i zobowiązań krótkoterminowych nie odbiega od wartości bilansowych głównie ze względu na zmienną stopę oprocentowania dla kredytów i pożyczek opartą na rynkowej stopie procentowej na krótki termin zapadalności.

Długoterminowe kredyty bankowe nie odbiegają od wartości bilansowych głównie ze względu na fakt, że są oparte na stopie rynkowej WIBOR + marża oraz EURIBOR + marża.

W okresie zakończonym 31 marca 2016 roku, 31 grudnia 2015 roku oraz 31 marca 2015 roku, nie miały miejsca przesunięcia między poziomem 1 a poziomem 2 hierarchii wartości godziwej, ani też żaden z instrumentów nie został przesunięty z/do poziomu 3 hierarchii wartości godziwej.

			dane w tys. zł
31.03.2016 niebadane	Poziom 1	Poziom 2	Poziom 3
Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży, w tym:
Akcje Plas t-Box S.A.	5 757	-	-
Aktywa finansowe – w wartości godziwej przez zysk lub stratę, w tym:
Akcje Prymus S.A.	8 782	-	-
			dane w tys. zł
31.12.2015	Poziom 1	Poziom 2	Poziom 3
Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży, w tym:
Akcje Plas t-Box S.A.	9 305	-	-
Aktywa finansowe – w wartości godziwej przez zysk lub stratę, w tym:
Akcje Prymus S.A.	7 979	-	-
			dane w tys. zł
31.03.2015 niebadane	Poziom 1	Poziom 2	Poziom 3
Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży, w tym:
Akcje Plast-Box S.A.	19 913	-	-
Aktywa finansowe – w wartości godziwej przez zysk lub stratę, w tym:
Akcje Prymus S.A.	8 479	-	-

Dla posiadanych przez "Gamrat" S.A. akcji "Plast-Box"S.A. i "Prymus" S.A., dla których istnieje aktywny rynek, wartość godziwa została ustalona na podstawie kursu zamknięcia notowań na NewConnect (Prymus) i GPW (Plast-Box) z dnia 31 marca 2016 roku.

Akcje "Prymus" S.A. są obecnie utrzymywane głownie w celu odsprzedaży w bliskim terminie. Skutek wyceny w wysokości 803 tys. zł został wykazany w sprawozdaniu z całkowitych dochodów.

			dane w tys. zł
AKTYWA FINANSOWE DOSTĘPNE DO SPRZEDAŻY	31.03.2016	31.12.2015	31.03.2015
	niebadane		niebadane
Akcje/ Udziały w spółkach nienotowanych na giełdzie	13	13	13
Akcje spółek notowanych na giełdzie*	5 757	9 305	19 913
Razem	5 770	9 318	19 926

* dotyczy wyceny i s przedaży akcji "Plas t-Box" S.A.

				dane w tys. zł
Wycena do wartości godziwej ujęta w kapitale z aktualizacji wyceny				01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane
Nazwa jednostki	Stan na początek okresu	Zwiększenia	Zmniejszenia	Stan na koniec okresu
PTS "Plast -Box" S.A.	(1 016)	326	-	(690)
Karpaty S.A.	(10)	10	-	-
Przedsiębiorstwo Turystyczno Gastronomiczne Sp. z o.o.	(810)	-	-	(810)
Pozostałe	(57)	-	-	(57)
Razem odpisy aktualizujące	(1 893)	336	-	(1 557)

dane w tys. zł

Wycena do wartości godziwej ujęta w kapitale z aktualizacji wyceny	za okres	01.01.2015 - 31.12.2015
Nazwa jednostki	Stan na początek okresu	Zwiększenia	Zmniejszenia	Stan na koniec okresu
PTS "Plast -Box" S.A.	1 960	-	2 976	(1 016)
Karpaty S.A.	(10)	-	-	(10)
Przedsiębiorstwo Turystyczno Gastronomiczne Sp. z o.o.	(810)	-	-	(810)
Pozostałe	(57)	-	-	(57)
Razem odpisy aktualizujące	1 083	-	2 976	(1 893)

dane w tys. zł

Wycena do wartości godziwej ujęta w kapitale z aktualizacji wyceny				01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Nazwa jednostki	Stan na początek okresu	Zwiększenia	Zmniejszenia	Stan na koniec okresu
PTS "Plast -Box" S.A.	1 960	-	797	1 163
Karpaty S.A.	(10)	10	-	-
Przedsiębiorstwo Turystyczno Gastronomiczne Sp. z o.o.	(810)	-	-	(810)
Pozostałe	(57)	-	-	(57)
Razem odpisy aktualizujące	1 083	10	797	296

1.11. Zapasy

W okresie objętym sprawozdaniem oraz w okresach porównywalnych Spółki Grupy dokonały odpisów na zapasy, które przedstawia poniższa tabela:

			dane w tys. zł
ODPISY AKTUALIZUJĄCE WARTOŚĆ ZAPASÓW	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.12.2015	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Stan na początek okresu	7 447	3 994	4 425
Zawiązanie	463	4 611	2 283
Wykorzys tanie	1 171	1 158	2 131
Stan na koniec okresu	6 739	7 447	4 577

Odpisy aktualizujące wartość zapasów (zawiązanie i rozwiązanie) są ujmowane w kwartalnym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji " Koszt wytworzenia".

1.12. Należności

W okresie objętym sprawozdaniem oraz w okresach porównywalnych Spółki Grupy dokonały odpisów na należności, które przedstawia poniższa tabela:

			dane w tys. zł
ODPISY AKTUALIZUJĄCE WARTOŚĆ NALEŻNOŚCI	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.12.2015	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Stan na początek okresu	11 418	10 607	12 480
Różnice kurs owe z przeliczenia	1	-	-
Zawiązanie	80	2 331	1 212
Rozwiązanie w związku ze s płatą	40	852	-
Wykorzys tanie odpisu ( spis anie należnoś ci)	37	668	284
Stan na koniec okresu	11 422	11 418	13 408

Spółki wchodzące w skład Grupy nie są obecnie stroną postępowań sądowych istotnych z punktu widzenia sytuacji finansowej Grupy.

Grupa tworzy odpisy aktualizujące na należności przeterminowane powyżej roku w wysokości 100%. Ponadto na wszystkie należności: dłużników postawionych w stan likwidacji lub opadłości, ugody sądowe, układy, sprawy sądowe oraz należności o wysokim ryzyku nieściągalności tworzony jest odpis aktualizujący w wysokości 100%.

Odpisy aktualizujące wartość należności (zawiązanie i rozwiązanie) są ujmowane w kwartalnym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji " Koszty ogólnego zarządu".

1.13. Pozostałe należności i rozliczenia międzyokresowe

W skład pozostałych należności i rozliczeń międzyokresowych wchodzą:

POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI I ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE	31.03.2016 niebadane	31.12.2015	31.03.2015 niebadane
Pozostałe aktywa finansowe:
- należności od Tarkett Polska Sp. z o.o. z tytułu sprzedaży "Gamrat Wykładziny" Sp. z o.o. ulokowane zgodnie z umową na rachunku powierniczym*	-	-	8 000
- należności inwestycyjne	-	1 291	-
- inne	1 347	354	118
RAZEM	1 347	1 645	8 118
- część krótkoterminowa	1 347	1 645	8 118
Pozostałe aktywa niefinansowe:
- należności budżetowe	4 296	5 434	575
- zaliczki na zapasy	2 245	2 110	535
- zaliczki na środki trwałe	3 884	2 456	1 545
- nadwyżka aktywów nad zobowiązaniami ZFŚS	-	25	187
- rozliczenia międzyokres owe	2 839	2 350	1 936
- wieczyste użytkowanie gruntów	-	-	117
- inne	512	20	206
RAZEM	13 776	12 395	5 101
- część długoterminowa	-	22	-
- część krótkoterminowa	13 776	12 373	5 101
Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości na początek okresu	58	58	58
Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości na koniec okresu	58	58	58
RAZEM	15 065	13 982	13 161

* Kwota należności ulokowana na rachunku powierniczym, związana z działalnością zaniechaną.

1.14. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Dla celów kwartalnego skróconego skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych, środki pieniężne i ich ekwiwalenty składają się z następujących pozycji:

		dane w tys. zł
za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca	2016 roku niebadane	2015* roku niebadane
Środki pieniężne w ba nku i w ka sie	25 875	24 221
Loka ty krótkoterminowe	-	513
Razem środki pieniężne	25 875	24 734
Kredyty w rachunkach bieżących	33 180	16 266
Razem środki pieniężne i ekwiwalenty wykazane w rachunku przepływów pieniężnych	(7 305)	8 468

* Prezentowane da ne porównywa lne zos ta ły przekszta łcone na skutek korekty prezenta cyjnej kredytu w ra chunku bieżącym, co zos tało za prezentowane w nocie 1.4 kwa rtalnego skróconego s kons olidowanego s prawozda nia fina ns owego.

Grupa na dzień 31 marca 2016 roku (oraz na dzień 31 marca 2015 roku) wykazuje ujemne salda części rachunków bieżących, które stanowią kwotę wykorzystanego kredytu przyznanego w tych rachunkach. Kredyt w rachunku bieżącym jest płatny na żądanie i stanowi integralną część bieżącego zarządzania środkami pieniężnymi w Grupie. W świetle zapisów MSR 7 Grupa zalicza powyższy kredyt w rachunku bieżącym do pozycji "Środki pieniężne i ich ekwiwalenty".

1.15.Rezerwy

REZERWY

	kre za o s				01. 01. 201 6 - 31.	03. 201 6 n ieb ada ne
	Rez erw y n a nap raw y jne gw ara ncy	Rez erw y n a św iad nia cze nicz e i tym pra cow dob po ne	Rez erw a n a udz ielo bon ne usy	sług i Rez erw a n a u rke ting ma ow e	Rez erw a n a rek lam acje	Rez a C O2 erw a n	łaty Op stę za pcz e wie rdz ają pot ce hod ie e ii poc zen ner g ele ktry ej czn	ałe Poz ost rez erw y	Raz em
rtoś ć na tek ok Wa tym po czą res u, w :	1 0 23	4 4 15	463	1 4 56	174	810	417	828	9 5 86
Kró tko ino tek ok term we na po czą res u	486	3 0 76	463	1 4 56	174	810	417	828	7 7 10
Dłu tek ok ino got erm we na po czą res u	537	1 3 39	-	-	-	-	-	-	1 8 76
Zw ię ksz ia en	-	815	607	3 0 20	-	206	215	3 2 61	8 1 24
okr ksz Utw esi e i ię ie orz one w zw en ist nie jąc h yc	-	815	607	3 0 20	-	206	215	3 2 61	8 1 24
Zm nie jsz ia en	-	284	245	2 3 78	-	407	418	823	4 5 55
Wy kor cią rok tan zys e w gu u	-	284	245	2 3 34	-	-	217	116	3 1 96
wią cią rok Roz zan e w gu u	-	-	-	44	-	407	201	707	1 3 59
rtoś ć na Wa ko nie kre tym c o su w :	1 0 23	4 9 46	825	2 0 98	174	609	214	3 2 66	13 155
Kró tko ko c ok ino nie term we na res u	486	3 6 09	825	2 0 98	174	609	214	3 2 66	11 281
Dłu ino ko nie c ok got erm we na res u	537	1 3 37	-	-	-	-	-	-	1 8 74

REZ ERW Y
	kre za o s		01. 01. 201 5 - 31. 12. 201 5
	Rez erw y n a nap raw y jne gw ara ncy	Rez erw y n a św iad nia cze nicz e i tym pra cow dob po ne	Rez erw a n a udz ielo bon ne usy	sług Rez i erw a n a u rke ting ma ow e	Rez erw a n a rek lam acje	Rez a C O2 erw a n	łaty Op stę za pcz e rdz wie ają pot ce hod ie e ii poc zen ner g ele ktry ej czn	Poz ałe ost rez erw y	Raz em
Wa rtoś ć na tek ok tym po czą res u, w :	4	5 0 52	1 1 14	854	818	402	685	590	9 5 19
Kró tko tek ok ino term we na po czą res u	-	2 3 20	1 1 14	854	818	402	685	590	6 7 83
Dłu ino tek ok got erm we na po czą res u	4	2 7 32	-	-	-	-	-	-	2 7 36
ksz Zw ię ia en	1 0 19	4 4 23	2 9 92	8 5 89	87	810	417	3 9 41	22 278
okr ksz Utw esi e i ię ie orz one w zw en ist nie jąc h yc	220	3 2 50	2 9 92	8 5 89	87	810	417	3 8 74	20 239
byt ch łąc zeń dn Na je e w ra ma po da ch gos po rczy	799	1 1 73	-	-	-		- -	67	2 0 39
Zm nie jsz ia en	-	5 0 60	3 6 43	7 9 87	731	402	685	3 7 03	22 211
kor cią rok Wy tan zys e w gu u		3 1 44	3 5 77	7 9 83	617	376	417	3 5 64	19 678
rok Roz wią cią zan e w gu u		1 9 16	66	4	114	26	268	139	2 5 33
rtoś ć na Wa ko nie kre tym c o su w :	1 0 23	4 4 15	463	1 4 56	174	810	417	828	9 5 86
Kró tko ko c ok ino nie term we na res u	486	3 0 76	463	1 4 56	174	810	417	828	7 7 10
Dłu ino ko nie c ok got erm we na res u	537	1 3 39	-	-	-	-	-	-	1 8 76

dane w tys. zł

dane w tys. zł

ERW Y REZ
	kre za o s		ieb ada 01. 01. 201 5 - 31. 03. 201 5 n ne
	Rez erw y n a nap raw y jne gw ara ncy	Rez erw y n a św iad nia cze nicz e i tym pra cow dob po ne	Rez erw a n a udz ielo bon ne usy	sług Rez i erw a n a u rke ting ma ow e	Rez erw a n a rek lam acje	Rez a C O2 erw a n	Op łaty stę za pcz e rdz wie ają pot ce hod ie e ii poc zen ner g ele ktry ej czn	ałe Poz ost rez erw y	Raz em
rtoś ć na tek ok Wa tym po czą res u, w :	4	5 0 52	1 1 14	854	818	402	685	590	9 5 19
Kró tko ino tek ok term we na po czą res u	-	2 3 20	1 1 14	854	818	402	685	590	6 7 83
Dłu tek ok ino got erm we na po czą res u	4	2 7 32	-	-	-	-	-	-	2 7 36
Zw ię ksz ia en	-	829	750	2 2 21	-	-	-	1 5 84	5 3 84
okr ksz Utw esi e i ię ie orz one w zw en ist nie jąc h yc	-	829	750	2 2 21	-	-	-	1 5 84	5 3 84
Zm nie jsz ia en	-	654	241	1 0 17	-	402	685	418	3 4 17
kor rok Wy cią tan zys e w gu u		654	241	1 0 17		376	417	418	3 1 23
wią cią rok Roz zan e w gu u	-	-	-	-	-	26	268		294
rtoś ć na ko kre Wa nie tym c o su w :	4	5 2 27	1 6 23	2 0 58	818	-	-	1 7 56	11 486
Kró tko ino ko nie c ok term we na res u	4	2 4 95	1 6 23	2 0 58	818	-	-	1 7 56	8 7 54
Dłu ino ko nie c ok got erm we na res u	-	2 7 32	-	-	-	-	-	-	2 7 32

1.16.Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki

						dan . zł tys e w
OŻY DŁU GO TER MIN OW E K RED YTY BA NKO WE I P CZK I			31.0 3.20 16 n ieba dan e		31. 12.2 015		31.0 3.20 15 n	ieba dan e	tki Naz
egó lnie nie Wy szcz	trak Kon tow a st tow opa pro cen a	Ter min spła ty	ść kró czę tko inow term a	ść dług czę rmi ote now a	ść kró czę tko inow term a	ść dług czę rmi ote now a	ść kró czę tko inow term a	ść dług czę rmi ote now a	jed wa nos z G y K apit ałow ej rup
dyt ba nko inw ycyj nk Mil l ium S.A Kre est Ba wy ny - enn . w Wa wie rsza	WI BOR 1M arż + m a	17.0 4.20 18	9 60 0	10 4 00	9 60 0	12 8 00	9 60 0	20 0 00	"Le x" S .A. nte
dyt ba nko obr nk Mil len Kre - Ba niu m S .A. oto wy wy w Wa wie rsza	WI BOR 1M arż + m a	15.0 4.20 17	5 80 6	-	5 80 6	1 45 2	5 80 6	5 80 6	"Le x" S .A. nte
Kre dyt ba nko inw ycyj Ba nk PKO S.A Wa wi est wy ny - . w rsza e	WI BOR 1M arż + m a	30. 11.2 021	-	4 02 1	-	-	-	-	"Le x" S .A. nte
Mil l nk eni Ba S.A um	EUR IBO R 1 M + rża ma	26.0 2.20 18	4 6 10	8 83 6	4 60 2	9 97 2	4 04 8	12 8 80	Ga t S. A. mra
PKO BP S.A	WI BOR 1M arż + m a	22.0 3.20 20	3 25 5	1 74 5	-	-	-	-	Ga t S. A. mra
nt l aiff eis enb ank Inv tme - R es oan -	rża EUR IBO R 3 M + ma	15.1 0.20 20	1 13 0	4 14 7	1 12 9	4 4 20	1 10 5	5 15 8	Dev x EA D ore
k Sp ółd elc ieli 02/ 09/ Ban zi W ce 0 48 zy w	WI BOR 3M arż + m a	31. 12.2 018	255	427	255	446	234	682	rofi l Sp P D P z.o .o.
02/ 09/ Ban k Sp ółd zi elc W ieli ce 0 404 zy w	WI BOR 3M arż + m a	30.0 6.20 22	900	4 36 3	900	4 39 3	699	5 37 8	PD Pro fil S p z. o.o
k Sp ółd elc ieli 02/ 11/ Ban zi W ce 0 40 zy w	WI BOR 3M arż + m a	31. 12.2 017	250	400	250	400	160	700	rofi l Sp P D P z.o .o.
a k red PKO BP 20 16 yto um ow wa	WI BOR 1M arż + m a	31. 12.2 020	2 04 4	7 86 7	-	-	-	-	Bal ood ti c W S.A
Raz em			27 8 50	42 206	22 5 42	33 8 83	21 6 52	50 6 04

www.lentex.com

						dane w tys. zł
KRÓTKOTERMINOWE KREDYTY BANKOWE I POŻYCZKI Wyszczególnienie	Kontraktowa stopa procentowa	Termin spłaty	31.03.2016 niebadane	31.12.2015	31.03.2015 niebadane	Nazwa jednostki z Grupy Kapitałowej
Limit w ra chunku bieżącym - Bank Millennium S.A. w Wa rs zawie	WIBOR 1M + ma rża	17.06.2017	-	15 517	12 438	"Lentex" S.A.
ING Ba nk Śląski SA z siedzibą w Ka towica ch kredyt w rachunku bieżącym	WIBOR 1M + ma rża	27.06.2016	8 435	724	-	Gamra t S.A.
Millenium Bank S.A.kredyt w rachunku bieżącym	WIBOR 1M + ma rża	29.06.2017	3 200	3 630	-	Gamra t S.A.
Ra iffeisenbank	EURIBOR 1M + marża	10.07.2016	39	89	30	Devorex EAD
ING Ba nk Śląski S.A. z s iedzibą w Ka towica ch	WIBOR 1M + ma rża	30.06.2016	4 964	3 910		1 903 PD Profil Sp z.o.o.
Prymus S.A. Pożyczka	Us talona s topa procentowa	26.08.2016	860	1 160		1 261 PD Profil Sp z.o.o.
PKO BP w ra ch bieżącym w PLN	Wibor 1m + ma rża	31.12.2016	11 673	11 860		- Baltic Wood S.A.
PKOBP w rachunku bieżącym w EUR	Euribor 1m+ma rża	31.12.2016	2 372	1 424		- Baltic Wood S.A.
PKO BP nieodna wialny w PLN	Wibor 1m + ma rża	31.12.2016	7 439	7 426		- Baltic Wood S.A.
PKO BP nieodna wialny w EUR	Euribor 1m+ma rża	31.12.2016	6 343	6 313		- Baltic Wood S.A.
CITI kredyt w EUR	Euribor 3m+ma rża	01.04.2016	9 200	9 200		- Baltic Wood S.A.
CITI kredyt w PLN	Wibor 3m + ma rża	31.03.2016	-	701		- Baltic Wood S.A.
Kredyt obrotowy w mBa nk	Wibor O/N + ma rża LIBOR O/N + ma rża	28.07.2016	1 385	2 684	-	Novita S.A.
Kredyt obrotowy w Ba nk Ha ndlowy w Wars za wie S.A.	WIBOR 1M, LIBOR USD 1M, EURIBOR 1M + marża	04.08.2017	952	397	23	Novita S.A.
Kredyt obrotowy w Ba nk Ha ndlowy w Wars za wie S.A.	WIBOR 1M + ma rża	29.07.2016	422	739	-	Novita S.A.
Razem			57 284	65 774	15 655

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku nie zostały naruszone postanowienia wynikające z umów kredytowych, w których stronami są Spółki wchodzące w skład Grupy

1.17. Pozostałe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe

Skład pozostałych zobowiązań i rozliczeń międzyokresowych przedstawia tabela poniżej:

			dane w tys. zł
POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA I ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE	31.03.2016 niebadane	31.12.2015	31.03.2015 niebadane
Pozostałe zobowiązania finansowe:
- rozliczenia mi ędzyokresowe kos ztów	982	751	-
- zobowi ązania z tytułu wynagrodzeń	3 013	3 421	2 230
- zobowi ązania inwestycyjne	401	950	964
- inne	233	229	29
RAZEM	4 629	5 351	3 223
- część długoterminowa	-	-	120
- część krótkoterminowa	4 629	5 351	3 103
Pozostałe zobowiązania niefinansowe:
- podatek VAT	852	1 137	953
- podatek akcyzowy	155	56	45
- podatek dochodowy od os ób fizycznych	624	831	514
- zobowi ązania z tytułu ubezpi eczeń społecznych	3 071	3 061	2 417
- zaliczki na zapas y	912	1 106	412
- zaliczki na środki trwałe	2 603	2 769	676
- nadwyżka zobowiązań nad aktywami ZFŚS	2 247	1 055	862
- rozliczenia mi ędzyokresowe przychodów	412	137	660
- rozliczenia mi ędzokres owe przychodów z tytułu leasingu zwrotnego	649	585	565
- rozliczenie mi ędzyokresowe przychodów - dotacja	161	279	314
- ubezpi eczenia należności handlowych	68	-	277
- inne	1 456	611	333
RAZEM	13 210	11 627	8 028
- część długoterminowa	931	1 054	879
- część krótkoterminowa	12 279	10 573	7 149

1.18. Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów

dane w tys. zł
PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY PRODUKTÓW, TOWARÓW I MATERIAŁÓW
	Działalność kontynuowana
okres	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
kraj
Przychody ze sprzedaży produktów	50 832	43 425
Przychody ze sprzedaży us ług	5 071	5 445
Przychody ze sprzedaży materiałów	556	574
Przychody ze sprzedaży towarów	535	118
zagranica
Przychody ze sprzedaży produktów	82 881	42 172
Przychody ze sprzedaży us ług	213	29
Przychody ze sprzedaży materiałów	44	109
Przychody ze sprzedaży towarów	1 087	126
RAZEM	141 219	91 998

1.19. Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów / koszty rodzajowe

		dane w tys. zł
KOSZTY RODZAJOWE
	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015*
okres	niebadane	niebadane
Amortyzacja środków trwałych	5 217	4 459
Amortyzacja wartoś ci niematerialnych	1 327	1 703
Koszty ś wiadczeń pracowniczych	18 135	13 950
Zużycie surowców, materiałów i energii	76 808	52 994
Koszty us ług obcych	13 147	7 705
Koszty podatków i opłat	2 512	2 113
Pozostałe kos zty	2 568	1 245
Wartość sprzedanych towarów i materiałów	1 824	1 104
Zmiana s tanu produktów i produkcji w toku	70	(3 021)
RAZEM	121 608	82 252
Koszty s przedaży	11 665	6 983
Koszty ogólnego zarządu	13 855	13 260
Koszty s przedanych produktów, towarów i materiałów	96 088	62 009
RAZEM	121 608	82 252

		dane w tys. zł
KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH
	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
okres	niebadane	niebadane
Koszty wynagrodzeń	13 368	10 344
Koszty ubezpieczeń s połeczych i ś wiadczeń na rzecz pracowników	3 157	2 464
Koszty ZFŚS	1 377	956
Pozostałe koszty ś wiadczeń pracowniczych	233	186
RAZEM	18 135	13 950

		dane w tys. zł
KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH
	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
okres	niebadane	niebadane
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży	10 042	7 836
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu	7 918	6 114
Pozycje ujęte w rozliczeniach międzyokres owych	175	-
RAZEM	18 135	13 950

Na dzień 31 marca 2016 roku Grupa nie poniosła żadnych kosztów związanych z prowadzeniem prac

badawczych i rozwojowych.

1.20. Pozostałe przychody i koszty

		dane w tys. zł
	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015*
POZOSTAŁE PRZYCHODY	niebadane	niebadane
Zys k na sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych	137	-
Uzysk złomu i odpadów	4	5
Dotacja	16	3
Korekta podatku od nieruchomoś ci za lata wcześ niejsze	-	105
Zwrot kosztów s ądowych	22	12
Refundacje, ods zkodowania	17	34
Otrzymane darowizny, kary	9	52
Pozostałe	61	87
RAZEM	266	298

		dane w tys. zł
POZOSTAŁE KOSZTY	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
	niebadane	niebadane
Stra ta na sprzeda ży rzeczowych aktywów trwa łych	-	23
Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości rzeczowych a ktywów trwałych	-	7
Koszty postępowania sądowego	5	39
Rekompens aty dla zwolnionych	7	6
Szkody, ka ry i ods zkodowania	63	36
Da rowizny	14	1
Koszty utrzymania inwestycji w nieruchomości	47	50
Składki na rzecz organiza cji	13	-
Rekompens ata kos ztów związanych z wa da mi włóknin i wykła dzin	8	24
Likwidacja majątku obrotowego	95	27
Pozostałe	5	16
RAZEM	257	229

1.21. Przychody i koszty finansowe

		dane w tys. zł
PRZYCHODY FINANSOWE	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Przychody z tytułu odsetek	68	119
Zysk ze zbycia inwes tycji	16	51
Zyski z tytułu różni c kurs owych	-	1 351
Zyski z tytułu zmian wartoś ci godziwej ins trumentów finansowych:	803	1 681
aktywów i zobowiązań finansowych wycenianych według wartoś ci godziwej przez wynik	803	1 681
Pozostałe	4	16
RAZEM	891	3 218

	dane w tys. zł
KOSZTY FINANSOWE	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Kos zty odsetek, w tym dotyczące:	637	511
kredytów bankowych	621	500
pożyczek	1	-
pozos tałe	15	11
Kos zty finansowe z tytułu umów leas ingu finans owego	53	6
Kos zty finansowe z tytułu umowy faktoringowej	4	-
Straty z tytułu różnic kursowych	959	-
Pozostałe	323	57
RAZEM	1 976	574

1.22. Podatek dochodowy bieżący

Podział na podatek bieżący przedstawiono w tabelach poniżej:

		dane w tys. zł
GŁÓWNE SKŁADNIKI OBCIĄŻENIA/UZNANIA PODATKOWEGO W SPRAWOZDANIU Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015* niebadane
Bieżący podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat	(3 469)	(3 165)
- bi eżące (obciążenie) z tytułu podatku dochodowego	(3 469)	(3 165)
Odroczony podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat	515	433
- (obciążenie)/uznanie z tytułu podatku odroczonego dotyczące powstani a i odwracania s ię różni c przejś ciowych	515	433
(obciążenie)/uznanie podatkowe wykazane w rachunku zysków i strat - działalność kontynuowana	(2 954)	(2 732)
(obciążenie)/uznanie podatkowe wykazane w rachunku zysków i strat, w tym:	(2 954)	(2 732)
- przypis ane dzi ałalnoś ci kontynuowanej	(2 954)	(2 732)
Podatek dochodowy związany z pozycjami prezentowanymi w pozostałych dochodach całkowitych	(62)	151
- (obciążenie)/uznanie z tytułu podatku odroczonego związanego z pozycjami prezentowanymi w kapitale włas nym	(62)	151
(obciążenie)/uznanie podatkowe wykazane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów	(3 016)	(2 581)

		dane w tys. zł
GŁÓWNE SKŁADNIKI OBCIĄŻENIA/UZNscd PODATKOWEGO W ZESTAWIENIU ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015* niebadane
Bieżący podatek dochodowy	-	-
Odroczony podatek dochodowy	(62)	151
- podatek dochodowy związany z pozycjami prezentowanymi w kapitale włas nym	(62)	151
(obciążenie)/uznanie podatkowe wykazane w zestawieniu zmian w kapitale własnym	(62)	151

		dane w tys. zł
	01.01.2016 -	01.01.2015 -
okres	31.03.2016	31.03.2015*
	niebadane	niebadane
Wynik fi nansowy brutto przed opodatkowaniem z działalności kontynuowanej	18 535	12 459
Zys k/s trata przed opodatkowaniem z dzi ałal noś ci zaniechanej	-	-
Wynik finansowy brutto przed opodatkowaniem	18 535	12 459
(obciążeni e) podatkowe wykazane w rachunku	2 954	2 732
Efektywna stawka podatkowa (w %)	15,9%	21,9%

* Prezentowane dane porównywalne zos tały przekształcone na skutek korekty prezentacyjnej kredytu w rachunku bieżącym, co zos tało zaprezentowane w nocie 1.4 kwartalnego s króconego s konsoli dowanego sprawozdania finans owego.

1.23. Odroczony podatek dochodowy

			dane w tys. zł
AKTYWA NA PODATEK ODROCZONY	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.12.2015	01.01.2015 - 31.03.2015* niebadane
Sta n na początek okres u	37 898	5 802	5 802
Zwięks zenia	1 996	33 970	1 601
Zmniejs zeni a	1 175	1 874	1 552
Stan na koniec okresu	38 719	37 898	5 851
			dane w tys. zł
REZERWA NA PODATEK ODROCZONY	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.12.2015	01.01.2015 - 31.03.2015* niebadane
Sta n na początek okres u	33 925	35 124	35 124
Zwięks zenia	711	1 556	2 350
Zmniejs zeni a	640	2 755	2 900
Stan na koniec okresu	33 996	33 925	34 574
			dane w tys. zł
Saldo podatku odroczonego	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.12.2015	01.01.2015 - 31.03.2015* niebadane
Aktywa na podatek odroczony na początek okresu	32 054	5 802	5 802
Rezerwa na podatek odroczony na początek okresu	28 081	35 124	35 124
Aktywa na podatek odroczony na koniec okresu	32 378	32 054	327
Rezerwa na podatek odroczony na koniec okresu	27 655	28 081	29 050

* Prezentowane dane porównywalne zostały przekształcone na skutek korekty prezentacyjnej kredytu w rachunku bieżącym, co zostało zaprezentowane w nocie 1.4 kwartalnego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

1.24. Transakcje z podmiotami powiązanymi

Wszystkie transakcje z podmiotami powiązanymi zostały zawarte na warunkach rynkowych.

Poniższa tabela przedstawia łączne kwoty transakcji zawartych z podmiotami powiązanymi w okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 oraz 2015 roku:

				dane w tys. zł
TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI	za okres		01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane
Strony transakcji	Sprzedaż	Należności	Zakupy	Zobowiązania
bra k transakcji z podmiotami powiązanymi
				dane w tys. zł

TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane za okres
Strony transakcji	Sprzedaż	Należności	Zakupy	Zobowiązania
Pozostałe podmioty z udziałem kluczowych członków ki erowni ctwa	-	-	118	40

1.25. Wynagrodzenia członków zarządu oraz rady nadzorczej emitenta

		dane w tys. zł
	01.01.2016 -	01.01.2015 -
WYNAGRODZENIA KLUCZOWYCH CZŁONKÓW KADRY KIEROWNICZEJ*	31.03.2016 niebadane	31.03.2015* niebadane

Krótkoterminowe świadczenia pracownicze	755	571
Razem	755	571

*Prezentowane wartości uwzględniają wynagrodzenia brutto oraz honoraria członków zarządu jednostki dominującej.

Prezentowane wartości uwzględniają wynagrodzenia brutto oraz honoraria członków zarządu i rady nadzorczej. Świadczenia pracownicze w formie akcji własnych odzwierciedlają wartość ujętą w sprawozdaniu z całkowitych dochodów jako koszt zgodnie z MSSF 2.

1.26. Zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe – informacja o zmianach od daty zakończenia ostatniego roku obrotowego

• "Lentex" S.A.

W dniu 15 stycznia 2016 roku "Lentex" S.A. zawarł z bankiem PKO BP S.A. z siedzibą w Warszawie Umowę kredytu inwestycyjnego w kwocie 44.000.000,00 zł w związku podjętą przez Zarząd w dniu 10 września 2015 roku decyzją o zamiarze przystąpienia do realizacji w Spółce inwestycji polegającej na uruchomieniu nowej linii technologicznej do produkcji włóknin typu spunlace.

Umowa przewiduje ustanowienie standardowych dla tego typu umów zabezpieczeń, a w szczególności:

weksla własnego in blanco z wystawienia Spółki;
oświadczenia Spółki o poddaniu się egzekucji świadczeń pieniężnych z Umowy w trybie art. 777 § 1 pkt 5 KPC;
zastawu rejestrowego na linii technologicznej do produkcji włóknin typu spunlace, którą Spółka nabędzie w przyszłości;
zastawu rejestrowego na akcjach "Novita" S.A. z siedzibą w Zielonej Górze w ilości pozwalającej na uzyskanie zabezpieczenia o wartości rynkowej nie niższej niż 20.000.000,00 zł.

• "Gamrat" S.A.

W dniu 22 marca 2016 roku "Gamrat" S.A. zawarł z Bankiem Powszechna Kasa Oszczędności Bank Polski S.A. umowę kredytu inwestycyjnego w kwocie 15 mln zł. z terminem spłaty 22 marca 2020 roku, z przeznaczeniem na częściowe zrefinansowanie poniesionych wydatków na zakup akcji "Baltic Wood" S.A.

Zabezpieczenie kredytu stanowi:

weksel własny in blanco;
zastaw rejestrowy na 10% akcji Baltic Wood S.A.;
pełnomocnictwo do rachunku w PKO BP S.A.

• "Baltic Wood " S.A.

W dniu 29 marca 2016 roku Spółka "Baltic Wood" S.A. podpisała z Bankiem Powszechna Kasa Oszczędności Bank Polski S.A. umowę kredytu obrotowego nieodnawialnego na kwotę 10 mln zł na okres 4 lat.

Zabezpieczenie kredytu stanowi:

hipoteka na nieruchomości;
przelew wierzytelności z umowy ubezpieczenia mienia;
zastaw rejestrowy na zbiorze rzeczy ruchomych;
weksel własny in blanco;
pełnomocnictwo do rachunku w PKO BP S.A.

W dniu 1 kwietnia 2016 roku "Baltic Wood" S.A. dokonał całkowitej spłaty zobowiązań z tytułu kredytu odnawialnego wobec Banku Citi Handlowego S.A. w Warszawie w wysokości 10 mln zł, którego zabezpieczenie stanowiła ustanowiona hipoteka na nieruchomości oraz zastaw rejestrowy na środkach trwałych.

1.27. Wskazanie zdarzeń, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono kwartalne sprawozdanie finansowe, nieujętych w tym sprawozdaniu, a mogących w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Grupy Kapitałowej

• "Lentex" S.A.

o W dniu 25 kwietnia 2016 roku Zarząd "Lentex" S.A. podjął decyzję o rozpoczęciu procesu negocjacji w sprawie zawarcia transakcji sprzedaży posiadanego przez Spółkę pakietu akcji spółki "Novita" S.A., o czym Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 6/2016.

"Lentex" S.A. w toku prowadzonych negocjacji podpisała z firmą Vaporjet Ltd. z siedzibą w Izraelu porozumienie o charakterze listu intencyjnego określającego zasadnicze kwestie w zakresie warunków powyższej transakcji. Vaporjet jest inwestorem o charakterze branżowym, zajmującym się produkcją włóknin typu spunlace.

1.28. Informacje dotyczące wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łącznie i w przeliczeniu na jedną akcję, z podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane

• "Lentex" S.A.

o Informacja o dywidendzie za rok 2015

Do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania nie zostały podjęte żadne decyzje w sprawie wypłaty dywidendy. Zarząd "Lentex" S.A. rekomenduje wypłatę dywidendy za rok 2015 w wysokości 0,45 zł na jedną akcję, co zostało pozytywnie zaopiniowane przez Radę Nadzorczą.

Zaliczka na poczet dywidendy za 2016 rok nie została wypłacona

• "Gamrat" S.A.

o Informacja o dywidendzie za rok 2015

Do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania nie zostały podjęte żadne decyzje w sprawie wypłaty dywidendy. Zarząd "Gamrat" S.A. rekomenduje przeznaczenie z zysku za 2015 rok kwoty 6.132.000,00 zł na dywidendę.

Zaliczka na poczet dywidendy za 2016 rok nie została wypłacona.

• "Devorex" EAD

o Informacja o dywidendzie za rok 2015

Do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania nie zostały podjęte żadne decyzje w sprawie wypłaty dywidendy.

• "PD-Profil sp. z o. o."

Nie dotyczy.

• "Balitc Wood" S.A.

o Informacja o dywidendzie za rok 2015

Do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania nie zostały podjęte żadne decyzje w sprawie wypłaty dywidendy.

Zaliczka na poczet dywidendy za 2016 rok nie została wypłacona.

• "Novita" S.A.

o Informacja o dywidendzie za rok 2015

Do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania nie zostały podjęte żadne decyzje w sprawie wypłaty dywidendy. Zarząd "Novita" S.A. rekomenduje przeznaczenie całego zysku za rok 2015 na kapitał zapasowy. Zaliczka na poczet dywidendy za 2016 rok nie została wypłacona

1.29. Informacje dotyczące emisji, wykupu i spłaty nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych

Nie wystąpiły.

2. Pozostałe informacje

2.1. Informacje ogólne

Opis organizacji grupy kapitałowej emitenta, ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji

Na dzień 31 marca 2016 roku Grupę Kapitałową Lentex tworzyły:

Jednostka dominująca
o "Lentex" S.A.
Jednostki zależne objęte konsolidacją metodą pełną
o Grupa Kapitałowa Gamrat jednostka dominująca posiada 64,66% udziałów,
o "Novita" S.A. jednostka dominująca posiada 63,17% udziałów.

Na dzień 31 marca 2016 roku Grupę Kapitałową Gamrat tworzyły:

Jednostka dominująca
o "Gamrat" S.A.
Jednostki zależne objęte konsolidacją metodą pełną
o Grupa Kapitałowa Devorex jednostka dominująca posiada 100% akcji,
o "PD Profil Sp. z o.o." jednostka dominująca posiada 95% udziałów.
o "Baltic Wood S.A.''- jednostka dominująca posiada 100% akcji,

"Gamrat" S.A. posiada na dzień 31 marca 2016 roku znaczący udział w jednostkach nie podlegających konsolidacji*:

o "Prymus" S.A. – jednostka dominująca posiada 15,94% udziałów.

*W okresie od 1 stycznia 2016 roku do 31 marca 2016 roku "Gamrat" S.A. sprzedał akcje spółki "Plast-Box" S.A. w ilości powodującej zmniejszenie udziału "Gamrat" S.A. w kapitale zakładowym "Plast-Box" S.A. poniżej progu 10%.

Na dzień 31 marca 2016 roku Grupę Kapitałową Devorex tworzyły:

Jednostka dominująca
o "Devorex" EAD
Jednostki zależne objęte konsolidacją metodą pełną:
o Devorex Distribution RO Rumunia jednostka dominująca posiada 100% udziałów,
o Devorex Distribution Hiszpania jednostka dominująca posiada 100% udziałów,

Na dzień 31 marca 2016 roku, jak również na dzień publikacji raportu Spółka posiadała 5.401.832 sztuk akcji "Gamrat" S.A., co stanowi 64,66% kapitału zakładowego "Gamrat" S.A. Na dzień 31 marca 2016 roku , jak również na dzień publikacji raportu Spółka posiadała 1.579.291 sztuk akcji "Novita" S.A., co stanowi 63,17% kapitału zakładowego "Novita" S.A.

Informacja o jednostce dominującej Grupy Kapitałowej Lentex

"Lentex" S.A., (dalej: "Spółka") jest spółką, której siedziba i główne miejsce produkcji wykładzin i włóknin znajduje się w Lublińcu przy ulicy Powstańców Śląskich 54. Spółka prowadzi także działalność w zamiejscowym wydziale produkcyjnym włóknin w Jarocinie.

Akcje Spółki znajdują się w publicznym obrocie.

Spółka wpisana jest do Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy w Częstochowie, XVII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000077520 (Data rejestracji: 4 stycznia 2002 rok)

Spółce nadano numer statystyczny REGON 150122050.

Czas trwania Spółki jest nieoznaczony.

Podstawowym przedmiotem działalności Spółki jest produkcja wykładzin PCV oraz włóknin. "Lentex" S.A. wytwarza szeroki asortyment produktów, do których należą:

wykładziny podłogowe mieszkaniowe;
wykładziny obiektowe i półobiektowe;
włókniny: płaskie, puszyste, wodnoigłowane.

W skład Zarządu Spółki na dzień 31 marca 2016 roku wchodzili:

Wojciech Hoffmann Prezes Zarządu
Radosław Muzioł Członek Zarządu
Barbara Trenda Członek Zarządu

W skład Rady Nadzorczej Spółki na dzień 31 marca 2016 roku wchodzili:

Janusz Malarz Przewodniczący Rady Nadzorczej
Zbigniew Rogóż Z-ca Przewodniczącego Rady Nadzorczej
Halina Markiewicz Sekretarz Rady Nadzorczej
Boris Synytsya Członek Rady Nadzorczej
Adrian Moska Członek Rady Nadzorczej

Informacja o jednostkach zależnych

• "Gamrat" S.A.

"Gamrat" S.A. jest spółką, której siedziba i miejsce produkcji materiałów budowlanych z polichlorku winylu oraz polietylenu znajduje się w Jaśle przy ulicy Mickiewicza 108.

Akcje "Gamrat" S.A. nie znajdują się w publicznym obrocie.

"Gamrat" S.A. wpisana jest do Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy w Rzeszowie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000091367 (Data rejestracji: 26 luty 2002 roku).

Spółce "Gamrat" S.A. nadano numer statystyczny REGON 370326019.

Czas trwania "Gamrat" S.A. jest nieoznaczony.

W skład Zarządu "Gamrat" S.A. na dzień 31 marca 2016 roku wchodzili:

o	Michał Mróz	- Prezes Zarządu
o	Robert Ruwiński	- Członek Zarządu
o	Jerzy Pachana	- Członek Zarządu

W skład Rady Nadzorczej "Gamrat" S.A. na dzień 31 marca 2016 roku wchodzili*:

o Janusz Malarz** Przewodniczący Rady Nadzorczej
o Adrian Moska Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej
o Halina Markiewicz*** Członek Rady Nadzorczej

*Z dniem 1 stycznia 2016 roku panu Wojciechowi Hoffmannowi "Lentex" S.A. powierzył funkcję Przewodniczącego Rady Nadzorczej, a pan Maciej Imieliński został powołany do składu Rady Nadzorczej i jednocześnie "Lentex" S.A. powierzył Maciejowi Imielińskiemu funkcję Członka Rady Nadzorczej.

W dniu 24 lutego 2016 roku pan Wojciech Hoffmann oraz pan Maciej Imieliński złożyli rezygnację z funkcji w Radzie Nadzorczej "Gamrat" S.A. ze skutkiem na dzień 29 lutego 2016 roku.

**W dniu 25 lutego 2016 roku ze skutkiem na dzień 1 marca 2016 roku pan Janusz Malarz został powołany do składu Rady Nadzorczej i jednocześnie "Lentex" S.A. powierzył mu funkcję Przewodniczącego Rady Nadzorczej,

***W dniu 25 lutego 2016 roku ze skutkiem na dzień 1 marca 2016 roku pani Halina Markiewicz została powołana do składu Rady Nadzorczej i jednocześnie "Lentex" S.A. powierzył jej funkcję Członka Rady Nadzorczej.

• "Devorex" EAD

"Devorex" EAD jest spółką zajmującą istotną pozycję na rynku bułgarskim i rumuńskim w produkcji systemów rynnowych, systemów odwodnień liniowych oraz rur polipropylenowych do wewnętrznych instalacji grzewczych budynków mieszkalnych, administracyjnych i przemysłowych oraz przesyłu wody pitnej. Siedziba "Devorex" EAD znajduje się w Bułgarii, Plovdiv 4109 Branipole, przy ulicy Chiirite 020 G.

Zgodnie z bułgarskim Kodeksem Handlowym od daty przekształcenia w jednoosobową spółkę akcyjną (EAD), (22 listopad 2013 roku) w "Devorex" EAD obowiązuje jednopoziomowy system zarządzania – Rada Dyrektorów oraz Dyrektor Zarządzający (członek Rady Dyrektorów).

Na dzień 31 marca 2016 roku funkcję Dyrektora Zarządzającego pełnił:

o Dariusz Szlęzak – Dyrektor Zarządzający

W skład Rady Dyrektorów Devorex na dzień 31 marca 2016 roku wchodzili:

o Krzysztof Moska Przewodniczący Rady Dyrektorów
o Adrian Moska Członek Rady Dyrektorów
o Agata Hoffmann Członek Rady Dyrektorów
o Dariusz Szlęzak Członek Rady Dyrektorów

• "PD Profil Sp. z o.o."

"PD Profil Sp. z o.o." jest spółką, której profilem działalności jest produkcja systemów rynnowych z tworzyw sztucznych oraz ze stali. Siedziba "PD Profil Sp. z o.o." znajduje się w Myślenicach, przy ulicy Burmistrza Andrzeja Marka 4.

"PD Profil Sp. z o.o." wpisana jest do Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla Krakowa - Śródmieścia, XI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000170836 (Data rejestracji: 22 sierpnia 2003 roku).

"PD Profil Sp. z o.o." nadano numer statystyczny REGON 356745141.

Czas trwania "PD Profil Sp. z o.o." jest nieoznaczony.

W skład Zarządu spółki "PD Profil Sp. z o.o." na dzień 31 marca 2016 roku wchodził:

o Michał Mróz - Prezes Zarządu

• "Baltic Wood" S.A.

"Baltic Wood" S.A. jest spółką akcyjną, której siedziba i miejsce produkcji gotowych parkietów podłogowych znajduje się w Jaśle przy ul. Fabrycznej 6 A. Akcje "Baltic Wood" S.A. nie znajdują się w publicznym obrocie. "Baltic Wood" S.A. wpisana jest do Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy w Rzeszowie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000081947. Spółce "Baltic Wood" S.A. nadano numer statystyczny REGON 370418951.

Czas trwania Spółki "Baltic Wood" S.A. jest nieoznaczony.

W skład Zarządu "Baltic Wood" S.A. na dzień 31 marca 2016 roku wchodzili:

o Grzegorz Wójcik Prezes Zarządu
o Elżbieta Szydłowska Członek Zarządu

W skład Rady Nadzorczej "Baltic Wood" S.A. na dzień 31 marca 2016 roku wchodzili:

o Michał Mróz Przewodniczący Rady Nadzorczej
o Adrian Moska Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej
o Robert Ruwiński Członek Rady Nadzorczej

• "Novita" S.A.

"Novita" S.A. jest spółką, której siedziba i miejsce produkcji włóknin gospodarczych, medycznych i sanitarnych, odzieżowych i obuwniczych jak również technicznych znajduje się w Zielonej Górze przy ulicy Dekoracyjnej 3. Akcje "Novita" S.A. znajdują się w publicznym obrocie.

"Novita" S.A. wpisana jest do Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy w Zielonej Górze, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000013306 (Data rejestracji: 13 lipiec 2001 roku).

Spółce "Novita" S.A. nadano numer statystyczny REGON 970307115.

Czas trwania "Novita" S.A. jest nieoznaczony.

W skład Zarządu "Novita" S.A. na dzień 31 marca 2016 roku wchodzili:

o Radosław Muzioł Prezes Zarządu
o Jakub Rękosiewicz Członek Zarządu

W skład Rady Nadzorczej "Novita" S.A. na dzień 31 marca 2016 roku wchodzili:

o Wojciech Hoffmann Przewodniczący Rady Nadzorczej
o Adrian Moska Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej
o Barbara Trenda Członek Rady Nadzorczej
o Janusz Piczak Członek Rady Nadzorczej
o Mateusz Gorzelak Sekretarz

2.2. Wskazanie skutków zmian w strukturze jednostki gospodarczej, w tym w wyniku połączenia jednostek gospodarczych, przejęcia lub sprzedaży jednostek grupy kapitałowej emitenta, inwestycji długoterminowych, podziału, restrukturyzacji i zaniechania działalności.

Nie wystąpiły.

2.3. Zwięzły opis istotnych dokonań lub niepowodzeń emitenta, w okresie którego dotyczy raport wraz z wykazem najważniejszych zdarzeń dotyczących grupy kapitałowej emitenta.

Rentowność sprzedaży brutto wzrosła z poziomu 10,6% w okresie porównywalnym do poziomu 13,9% w okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku. Również rentowność sprzedaży netto wzrosła z poziomu 10,6% w okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2015 roku do poziomu 11,0% w okresie sprawozdawczym.

Ogólne zadłużenie Grupy na 31 marca 2016 roku wynoszące 34,3% nieznacznie zmalało w stosunku do stanu na dzień 31 grudnia 2015 roku, kiedy to wynosiło 35,2%.

2.4. Opis czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, mających znaczący wpływ na osiągnięte wyniki finansowe.

Nie wystąpiły czynniki o charakterze nietypowym mające wpływ na osiągnięte przez Grupę wyniki finansowe.

2.5. Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich procentowego udziału w kapitale zakładowym, liczby głosów z nich wynikających i ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu oraz wskazanie zmian w strukturze własności znacznych pakietów akcji Spółki w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego.

Skład akcjonariatu jednostki dominującej "Lentex" S.A. na dzień przekazania skonsolidowanego rozszerzonego raportu za I kwartał 2016 roku ustalony na podstawie otrzymanych od akcjonariuszy zawiadomień przekazanych w trybie art. 69 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych (tj. Dz.U. z 2013r., poz. 1382), dalej "Zawiadomienia". Zmiany w strukturze własności znacznych pakietów akcji Spółki w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego (raport za III kwartał 2015 roku) wynikały z otrzymanych przez Spółkę Zawiadomień: i) od akcjonariusza Spółki Nationale-Nederlanden Otwartego Funduszu Emerytalnego o zmniejszeniu posiadanego udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu Spółki poniżej progu 10%. (szczegóły zostały zawarte w opublikowanym przez Spółkę raporcie bieżącym nr 8/2016 z dnia 05 maja 2016 roku); ii) od akcjonariusza Spółki Pana Leszka Sobika (działającego wraz ze spółką zależną "Sobik" Zakład Produkcyjny Sp. z o.o. Sp. k.) o zwiększeniu posiadanego udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu Spółki o ponad 2% (szczegóły zostały zawarte w opublikowanym przez Spółkę raporcie bieżącym nr 57/2015 z dnia 23 grudnia 2016 roku); iii) od akcjonariusza Spółki Aviva Investors Poland Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. o przekroczeniu progu 5% udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu Spółki (szczegóły zostały zawarte w opublikowanym przez Spółkę raporcie bieżącym nr 56/2015 z dnia 22 grudnia 2016 roku); iv) od Spółki o zmniejszeniu posiadanego przez Spółkę udziału (akcje

własne) w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu Spółki poniżej progu 5% (szczegóły zostały zawarte w opublikowanym przez Spółkę raporcie bieżącym nr 55/2015 z dnia 22 grudnia 2016 roku).

	KAPITAŁ PODSTAWOWY NA DZIEŃ 13 MAJA 2016 ROKU
Seria / emisja	Rodzaj akcji	Rodzaj uprzywilejowania akcji	Rodzaj ograniczenia praw do akcji	Liczba akcji	Wartość serii / emisji wg wartości nominalnej
A-H	na okaziciela	zwykłe	nie występuje	54 287 065	22 258
		Liczba akcji , razem		54 287 065
		Wa rtość nominalna jednej akcji wynos i			0,41

			SKŁAD AKCJONARIATU NA DZIEŃ 13 MAJA 2016 ROKU
Akcjonariusze :				ilość akcji / ilość głosów	% kapitału / % udział w ogólnej liczbie głosów
	Les zek Sobik wraz z "Sobik" Zakład Produkcyjny Sp.z o.o. Sp.K.			14 999 202	27,63%
Krzys ztof Mos ka				8 637 100	15,91%
Para vita Holding Limited				8 439 673	15,55%
Nationale-Nederlanden Otwarty Fundusz Emeryta lny				5 428 406	9,99%
Aviva Inves tors Poland TFI S.A.		2 773 129	5,11%
Pozos ta li				14 009 555	25,81%
				54 287 065	100,00%

2.6. Zestawienie stanu posiadania akcji emitenta lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego, wraz ze wskazaniem zmian w stanie posiadania, w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego.

Stan na 13 maja 2016 roku
Imię i Nazwisko	Pełniona funkcja		akcje emitenta	zmiana od 13.11.2015 +/-
		ilość (w szt.)	wartość nominalna	ilość (w szt.)	wartość nominalna
Wojciech Hoffmann	Prezes Zarządu	454 802	186 468,82 zł	x	x
Radosław Muzioł	Członek Zarządu	7 000	2 870,00 zł	x	x
Barbara Trenda	Członek Zarządu	3 000	1 230,00 zł	x	x
Janusz Malarz	Przewodniczący Rady Nadzorczej	x	x	x	x
Halina Markiewicz	Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej		x	x	x
Boris Synytsya	Członek Rady Nadzorczej	x	x	x	x
Adrian Moska*	Członek Rady Nadzorczej	54 000	22 140,00 zł	2 978	1 220,98 zł
Zbigniew Rogóż	Członek Rady Nadzorczej	x	x	x	x

*w tym 9 000 sztuk akcji Spółki posiadanych przez osobę blisko z nim związaną w rozumieniu art. 160 ust. 2 pkt 1 Ustawy o obrocie instrumentami finansowymi

2.7. Wskazanie postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej.

Na dzień przekazania raportu względem emitenta i jednostek od niego zależnych nie wszczęto przed sądami, organami właściwymi dla postępowania arbitrażowego lub organami administracji publicznej postępowań dotyczących zobowiązań albo wierzytelności emitenta lub jednostki od niej zależnej, której wartość ustalona odrębnie dla poszczególnych postępowań i łącznie dla wszystkich postępowań stanowiłaby co najmniej 10% kapitałów własnych Spółki.

2.8. Informacje o istotnych rozliczeniach z tytułu spraw sądowych.

Nie wystąpiły.

2.9. Stanowisko zarządu odnośnie do możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok, w świetle wyników zaprezentowanych w raporcie kwartalnym w stosunku do wyników prognozowanych.

Grupa Kapitałowa Lentex nie publikowała prognoz dotyczących jej wyników.

2.10. Informacje o udzieleniu przez emitenta lub przez jednostkę od niego zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji – łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość istniejących poręczeń lub gwarancji stanowi równowartość co najmniej 10% kapitałów własnych emitenta.

W okresie od 1 stycznia 2016 roku do 31 marca 2016 roku jednostka dominująca "Lentex" S.A. oraz jednostki od niej zależne nie udzieliły poręczeń kredytu lub pożyczki, a także nie udzieliły gwarancji na rzecz jednego podmiotu lub jednostki zależnej od tego podmiotu, których łączna wartość stanowiłaby co najmniej 10% kapitałów własnych. W omawianym okresie emitent oraz jednostki od niego zależne nie udzielały poręczeń, kredytów, pożyczek lub gwarancji spełniających powyższe warunki.

2.11. Inne informacje, które zdaniem emitenta są istotne dla oceny jego sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian, oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez emitenta.

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku, poza wymienionymi w notach do raportu nie wystąpiły inne istotne zdarzenia, które mogłyby znacząco wpłynąć na ocenę i zmianę sytuacji majątkowej, finansowej i wyniku finansowego Spółki, a także istotne dla oceny sytuacji kadrowej oraz możliwości realizacji zobowiązań.

2.12. Inne informacje mogące w istotny sposób wpłynąć na ocenę sytuacji majątkowej, finansowej i wyniku finansowego emitenta.

Nie wystąpiły.

2.13. Informacje na temat zmian sytuacji gospodarczej i warunków prowadzenia działalności, które mają istotny wpływ na wartość godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych jednostki.

Czynniki, na które Zarządy Spółek wchodzących w skład Grupy nie mają bezpośredniego wpływu, to przede wszystkim ceny surowców produkcyjnych i kursów walutowych, a także sytuacja gospodarcza w Europie (w szczególności Bałkany, Rosja, Ukraina).

2.14. Wskazanie czynników, które w ocenie emitenta będą miały wpływ na osiągnięte przez niego wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału.

Czynniki mogące mieć wpływ na osiągane przez Grupę w kolejnych kwartałach wyniki, to przede wszystkim ceny surowców produkcyjnych i kursy walut.

JEDNOSTKOWE WYBRANE DANE FINANSOWE

	w tys. zł		w tys.EUR
WYBRANE DANE FINANSOWE	1 kwartał 2016	1 kwartał 2015	1 kwartał 2016	1 kwartał 2015
	okres	okres	okres	okres
	od 01.01.2015	od 01.01.2015	od 01.01.2015	od 01.01.2015
	do 31.03.2016	do 31.03.2015	do 31.03.2016	do 31.03.2015
Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	52 474	43 759	12 047	10 547
EBITDA (wyni k operacyjny + amortyzacja)	14 613	7 851	3 355	1 892
Zysk/strata ze sprzedaży	22 708	15 991	5 213	3 854
Zysk (strata) z działalności operacyjnej (EBIT)	13 029	6 513	2 991	1 570
Zysk (strata) brutto	12 074	6 508	2 772	1 569
Zysk (strata) netto na działalności kontynuowanej	9 730	5 153	2 234	1 242
Zysk (strata) netto na działalności zaniechanej	-	-	-	-
Zysk (strata) netto za okres sprawozdawczy	9 730	5 153	2 234	1 242
Przepływy pieni ężne netto z dzi ałal nos ci operacyjnej	2 490	6 599	572	1 591
Przepływy pieni ężne netto z dzi ałal noś ci inwestycyjnej	-6 054	-881	-1 390	-212
Przepływy pieni ężne netto z dzi ałal noś ci fi nansowej	-664	-4 366	-152	-1 052
Przepływy pieni ężne netto - razem	-4 228	1 352	-971	326
Liczba akcji zwyklych Spółki dl a cel ów wyli czeni a wskaźnika zysku na
akcję w sztukach	54 287 065	53 937 065	54 287 065	53 937 065
Zysk na jedną akcję*	0,18	0,10	0,04	0,02
Liczba akcji rozwodnionych dl a celów wyl iczenia wskaźnika zys ku
rozwodnionego na akcję w sztukach.	54 287 065	54 287 065	54 287 065	54 287 065
Rozwodniony zysk na jedna akcję*	0,18	0,09	0,04	0,02
	31.03.2016		31.03.2016
	niebadane	31.12.2015	niebadane	31.12.2015
Aktywa razem	306 552	313 131	71 819	76 579
Zobowi ązani a i rezerwy na zobowi ązani a	59 707	76 016	13 988	18 590
Długotermiowe zobowi ązania i rezerwy	20 255	20 654	4 745	5 051
Krótkotermi nowe zobowiązania i rezerwy	39 452	55 362	9 243	13 539
Kapitał własny	246 845	237 115	57 831	57 989
Kapitał podstawowy	22 258	22 258	5 215	5 443
Liczba akcji	54 287 065	54 287 065	54 287 065	54 287 065
Wartość ksi ęgowa na jedną akcję*	4,55	4,37	1,07	1,07

*Dane zaprezentowane zostały w złotych/euro.

Wybrane pozycje a ktywów i pa sywów przeliczono na EUR wg kurs u ogłos zonego przez Prezesa NBP:
dla okres u od 01.01.2016 do 31.03.2016: Tabela kursów nr 062/A/NBP/2016 z dnia 31.03.2016r. 1 EUR = 4,2684
dla okres u od 01.01.2015 do 31.03.2015: Tabela kursów nr 062/A/NBP/2015 z dnia 31.03.2015r. 1 EUR = 4,0890

a) wartość księgowa na 1 akcję = Kapital własny w tys. zł ( stan na 31.03.2016r.) / liczba akcji w tys. szt. na 31.03.2016r. =

246.845 / 54.287,065= 4,55 zł

b) wartość księgowa na 1 akcję w EUR = kapital własny w tys. EUR (stan na 31.03.2016r.) / liczba akcji w tys. szt. na 31.03.2016r.=

57.831 / 54.287,065= 1,07 EUR

Wybrane pozycje rachunku zysków i strat za 3 miesiące 2016 r. (3 miesiące 2015 r.) przeliczono na EUR wg kursu będącego średnią arytmetyczną średnich kursów ustalonych przez Prezesa NBP z 3 miesięcy 2016 r. ( z 3 miesięcy 2015 r.).

Sposób:	3 miesiące 2016 roku				3 miesiące 2015 roku
s tyczeń	---------------	29.01.2016	4,4405	styczeń	--------------- 30.01.2015	4,2081
luty	---------------	29.02.2016	4,3589	luty	--------------- 27.02.2015	4,1495
marzec	---------------	31.03.2016	4,2684	ma rzec	--------------- 31.03.2015	4,0890
			13,0678			12,4466
			13,0678/3 = 4,3559			12,4466/3 = 4,1489

Zysk na jedną akcję zwykłą w EUR = zysk na jedną akcję w PLN : kurs średni EUR za ostatnie 3 miesiące = 0,18 zł/akcję : 4,3559 = 0,04 EUR/akcję

KWARTALNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ na dzień 31 marca 2016 roku

				dane w tys. zł
		31.03.2016		31.03.2015
AKTYWA	Nota	niebadane	31.12.2015	niebadane
Aktywa trwałe		224 429	220 233	238 759
Rzeczowe aktywa trwałe	3.3	87 537	83 887	77 569
Wartoś ci niematerialne	3.3	202	215	182
Inwes tycje w jednostki zależne i s towarzys zone	3.4	136 684	136 125	161 002
Aktywa finans owe dos tępne do sprzedaży		6	6	6
Aktywa obrotowe		82 123	92 898	86 362
Zapas y	3.6	31 108	32 881	33 839
Należnoś ci z tytułu dos taw, robót i us ług	3.7	40 587	28 947	39 138
Pozos tałe należnoś ci krótkoterminowe, rozliczenia międzyokres owe i inne aktywa obrotowe	3.8	2 390	3 213	1 103
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	3.9	8 038	27 857	12 282

AKTYWA RAZEM		306 552	313 131	325 121

PASYWA	Nota	31.03.2016 niebadane	31.12.2015	31.03.2015 niebadane
Kapitał własny		246 845	237 115	215 150
Kapitał pods tawowy		22 258	22 258	24 574
Nadwyżka ze s przedaży akcji powyżej ich wartoś ci nominalnej		67 641	67 641	67 641
Kapitał z tytułu programu motywacyjnego		1 313	1 313	1 313
Akcje włas ne		-	-	(58 621)
Kapitały rezerwowe i zapas owe		95 014	95 014	136 656
Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny		(10)	(10)	(11)
Zysk/s trata z lat ubiegłych		50 899	2 212	38 445
Zysk/s trata z roku bieżącego		9 730	48 687	5 153
ZOBOWIĄZANIA		59 707	76 016	109 971
Zobowiązania długoterminowe		20 255	20 654	30 789
Rezerwy	3.10	306	306	350
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	3.18	5 246	5 758	4 441
Długoterminowe kredyty bankowe i pożyczki	3.11	14 421	14 252	25 806
Pozos tałe długoterminowe zobowiązania finansowe	3.12	282	338	192
Zobowiązania krótkoterminowe		39 452	55 362	79 182
Rezerwy	3.10	5 068	2 963	6 077
Krótkoterminowe kredyty bankowe i pożyczki	3.11	601	16 720	41 438
Krótkoterminowa część długoterminowych kredytów bankowych i pożyczek	3.11	15 406	15 406	15 406
Pozos tałe krótkoterminowe zobowiązania finans owe	3.12	273	292	215
Zobowiązania z tytułu dos taw, robót i us ług		14 277	13 457	12 186
Krótkoterminowe pozos tałe zobowiązania i rozliczenia
międzyokres owe	3.12	3 321	2 779	2 692
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego		506	3 745	1 168
PASYWA RAZEM		306 552	313 131	325 121

Podpisy członków Zarządu:

Wojciech Hoffmann – Prezes Zarządu		…………………………………………………….
Radosław Muzioł	– Członek Zarządu	…………………………………………………….
Barbara Trenda	– Członek Zarządu	…………………………………………………….

Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych:

Olga Słabkowska-Mazik – Główna Księgowa …………………………………………………….

	dane w tys. zł
WARIANT KALKULACYJNY	Nota	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Działalność kontynuowana
Przychody ze s przedaży produktów, towarów i materiałów	3.13	52 474	43 759
Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów	3.14	29 766	27 768
Zysk/strata brutto ze sprzedaży		22 708	15 991
Koszty sprzedaży		5 771	4 874
Koszty ogólnego zarządu	3.14	4 024	4 524
Pozostałe przychody		139	81
Pozostałe kos zty	3.15	23	161
Zysk/strata z działalności operacyjnej		13 029	6 513
Przychody finans owe	3.16	46	494
Koszty finansowe		1 001	499
Zysk/strata brutto		12 074	6 508
Podatek dochodowy	3.17	2 344	1 355
Zysk/strata netto z działalności kontynuowanej		9 730	5 153
Działalność zaniechana
Zys k/strata za rok obrotowy na działalności zaniechanej		-	-
Zysk/strata netto za okres sprawozdawczy		9 730	5 153
Pozostałe dochody całkowite		-	-
Dochody całkowite razem		9 730	5 153
Zysk / strata na jedną akcję w zł:
Z działalności kontynuowanej
Podstawowy		0,18	0,10
Rozwodniony		0,18	0,09
Z działalności kontynuowanej i zaniechanej
Podstawowy		0,18	0,10
Rozwodniony		0,18	0,09

KWARTALNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku

Podpisy członków Zarządu:

Wojciech Hoffmann – Prezes Zarządu		…………………………………………………….
Radosław Muzioł	– Członek Zarządu	…………………………………………………….
Barbara Trenda	– Członek Zarządu	…………………………………………………….

Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych:

Olga Słabkowska-Mazik – Główna Księgowa …………………………………………………….

KWARTALNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku

okr za es	itał wł daj ak cjo ius Kap asn y p rzy pa ący na nar zy
01. 01. 201 6 - 31. 03. 201 6 n ieb ada ne	itał dst Kap po aw ow y	Na dw żka y ze zed aży ak cj i spr żej ich ści rto pow y wa ina lne j nom	itał łu Kap z t ytu pro gra mu jne tyw mo acy go	Ak cje wł asn e	itał i Kap y re zer wo we zap aso we	Kap itał rez erw ow y z akt ual iza cj i /zy ski wy cen y z św iad ń e aln h ryt cze me yc	k/ z la Zys stra ta t ubi łyc h i rok eg u bie żąc ego	itał wł Kap asn y ółe og m
Sal do ek okr dan ierd ząt atw na poc esu e z zon e -	22 258	67 641	1 3 13	-	95 014	( 10)	50 899	237 11 5
cho dy cał kow ite Do raz em	-	-	-	-	-	-	9 7 30	9 7 30
k/ Zys rok ob tra ta rot s za ow y	-	-	-	-	-	-	9 7 30	9 7 30
Sal do kon iec ok na res u	22 258	67 641	1 3 13	-	95 014	( 10)	60 629	246 84 5

dane w tys. zł

okr za es		itał wł daj ak cjo ius Kap asn y p rzy pa ący na nar zy
01. 01. 201 5 - 31. 12. 201 5	itał dst Kap po aw ow y	Na dw żka y ze zed ak aży cj i spr żej ich ści rto pow y wa lne ina j nom	Kap itał łu z t ytu pro gra mu jne tyw mo acy go	Ak cje wł asn e	itał Kap i y re zer wo we zap aso we	Kap itał rez erw ow y z akt ual iza cj i /zy ski wy cen y z św iad ń e aln h ryt cze me yc	k/ Zys z la stra ta t ubi łyc h i rok eg u bie żąc ego	itał wł Kap asn y ółe og m
Sal do ek okr - d ierd ząt tw na poc esu ane za zon e	24 574	67 641	1 3 13	( ) 58 621	136 65 6	( 11)	38 445	209 99 7
Do cho dy cał kow ite raz em	-	-		-	-	1	48 687	48 688
ki / ktu aln Zys ari tra ty a s e	-	-	-	-	-	1	-	1
k/ Zys rok ob tra ta rot s za ow y	-	-	-	-	-	-	48 687	48 687
ałe ka ital łas Poz ian ost zm y w p e w nym	( 16) 2 3	-	-	58 621	( ) 41 642	-	( ) 36 233	( ) 21 570
ide nd Dyw y	-	-	-	-	-	-	( ) 21 714	( ) 21 714
Pod ł w iku fin zia yn an s ow ego	-	-	-	-	14 519	-	( ) 14 519	-
da ż a kcj i w łas h Sp rze nyc	-	-	-	3 4 19	( 75) 3 2	-	-	144
Um ie akc j i w łas h orz en nyc	( 2 3 16)	-	-	202 55	( 52 886 )	-	-	-
Sal do kon ok iec na res u	22 258	67 641	1 3 13	-	95 014	( 10)	50 899	237 11 5

dane w tys. zł

okr za es		itał wł daj ak cjo ius Kap asn y p rzy pa ący na nar zy
01. 01. 201 31. 03. 201 ieb ada 5 - 5 n ne	itał dst Kap po aw ow y	Na dw żka y ze zed aży ak cj i spr żej ich ści rto pow y wa lne ina j nom	itał łu Kap z t ytu pro gra mu jne tyw mo acy go	Akc je w łas ne	itał i Kap y r eze rwo we zap aso we	Kap itał re zer wo wy z akt ual iza cj i /zy ski wy cen y z św iad ń e aln h ryt cze me yc	k/ z la Zys stra ta t ubi łyc h i rok eg u bie żąc ego	itał wł Kap asn y ółe og m
Sal do ek okr - d ierd ząt tw na poc esu ane za zon e	24 574	67 641	1 3 13	( ) 58 621	136 65 6	( 11)	38 445	209 99 7
cho dy cał kow Do ite raz em	-	-		-	-	-	5 1 53	5 1 53
k/ rok ob Zys tra ta rot s za ow y	-	-	-	-	-	-	5 1 53	5 1 53
Sal do kon okr iec na esu	24 574	67 641	1 3 13	( ) 58 621	136 65 6	( 11)	43 598	215 15 0

Podpisy członków Zarządu:

h f fm W j iec Ho o c an n	du Pre Za ze s rzą –	…… …… …… …… …… …… …… …… …… ……
do ław ł Ra Mu io s z	łon k du Cz Za e rzą –	…… …… …… …… …… …… …… …… …… ……
ba da Ba Tr r ra en	łon k du Cz Za e rzą –	…… …… …… …… …… …… …… …… …… ……

Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych:

Olga Słabkowska-Mazik – Główna Księgowa …………………………………………………….

KWARTALNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku

		dane w tys. zł
METODA POŚREDNIA	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
	niebadane	niebadane
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk/ strata brutto na działalności kontynuowanej	12 074	6 508
Zysk/ strata brutto na działalności zaniechanej	-	-
Zysk/ strata brutto	12 074	6 508
Korekty o pozycje:	(9 584)	91
Amortyzacja	1 584	1 338
Zys ki/ s traty z tytułu różnic kurs owych	74	10
Kos zty i przychody z tytułu ods etek	171	466
Zys k/ strata z tytułu działalności inwes tycyjnej	(112)	72
Zmiana s tanu rezerw	2 105	2 700
Zmiana s tanu zapas ów	1 773	(1 903)
Zmiana s tanu należnoś ci i rozliczeń międzyokresowych czynnych	(10 815)	(834)
Zmiana s tanu zobowiązań i rozliczeń międzyokres owych biernych	1 731	(560)
Zapłacony/ zwrócony podatek dochodowy	(6 095)	(1 198)
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności operacyjnej	2 490	6 599
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Wpływy ze sprzedaży ś rodków trwałych i wartoś ci niematerialnych	198	11
Wpływy z tytułu odsetek	5	1
Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartoś ci niematerialnych	5 698	893
Wydatki netto na nabycie jednos tek s towarzys zonych i zależnych	559	-
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności inwestycyjnej	(6 054)	(881)
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy z kredytów i pożyczek	4 021	-
Spłata kredytów i pożyczek	4 452	3 852
Płatnoś ci zobowiązań z tytułu umów leas ingu finansowego	57	104
Zapłacone odsetki	176	410
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności finansowej	(664)	(4 366)

Zwiększenie/ zmniejszenie stanu środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych	(4 228)	1 352
Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych oraz kredyty w rachunku bieżącym na	12 340	(1 499)
początek okresu
Zyski/straty z tytułu różnic kursowych dotyczące wyceny środków pieniężnych, ekwiwalentów	(74)	(10)
środków pieniężnych oraz kredytów w rachunku bieżącym
Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych oraz kredyty w rachunku bieżącym na koniec okresu	8 038	(157)

Podpisy członków Zarządu:

Wojciech Hoffmann – Prezes Zarządu		…………………………………………………….
Radosław Muzioł	– Członek Zarządu	…………………………………………………….
Barbara Trenda	– Członek Zarządu	…………………………………………………….

Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych:

Olga Słabkowska-Mazik – Główna Księgowa …………………………………………………….

3. Dodatkowe noty objaśniające

3.1. Sezonowość działalności

Sezonowość sprzedaży uzależniona jest od warunków klimatycznych, które wpływają na możliwość prowadzenia prac remontowo – budowlanych. Zwiększony popyt na wyroby Spółki odnotowuje się w miesiącach wiosenno-jesiennych, tj. od marca do października. Wyższe wyniki, pomimo okresu urlopowego, widoczne są w środkowej części roku. Okresami słabszymi dla Spółki są kwartały I i IV.

3.2. Informacje dotyczące segmentów działalności

Dla celów zarządczych oraz zgodnie z MSSF 8, Spółka wyodrębniła segmenty działalności w oparciu o wytwarzane produkty i świadczone usługi, takie jak:

segment podłogi: obejmuje mieszkaniowe oraz obiektowe wykładziny elastyczne z PCV;
segment włóknin: obejmuje produkcję włóknin hydronin, chemobond i termobond, włóknin termozgrzewalnych, puszystych oraz włóknin laminowanych. Wykorzystywane między innymi w przemyśle samochodowym, odzieżowym, medycznym, energetycznym, higienicznym, meblarskim, filtracyjnym.

W związku ze zmianą raportowania i analizowania danych przez Zarząd Spółki podjęto decyzję o zmianie prezentowania segmentów operacyjnych począwszy od 2016 roku. Zmiana polegała na połączeniu dotychczasowego segmentu włóknin hydronin oraz włóknin pozostałych w jeden segment włókniny. Celem ujednolicenia nazewnictwa Grupie została również zmieniona nazwa segmentu wykładziny na segment podłogi. Dane porównywalne zostały odpowiednio przekształcone.

Zarząd monitoruje oddzielnie wyniki operacyjne segmentów w celu podejmowania decyzji dotyczących alokacji zasobów, oceny skutków tej alokacji oraz wyników działalności. Podstawą oceny wyników działalności jest EBITDA. Finansowanie Spółki (łącznie z kosztami i przychodami finansowymi), aktywa i zobowiązania oraz podatek dochodowy są monitorowane na poziomie Spółki i nie ma miejsca ich alokacja do segmentów.

dane w tys. zł

	za okres	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane
SEGMENTY OPERACYJNE			Działalność kontynuowana	Działalność
	Podłogi	Włókniny	Pozostałe	Razem	ogółem
Przychody od klientów zewnętrznych	14 616	36 899	959	52 474	52 474
Istotne pozycje przychodów i kosztów, w tym:	(13 216)	(25 428)	(801)	(39 445)	(39 445)
Koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług	(10 567)	(18 399)	(179)	(29 145)	(29 145)
Wartość sprzedanych towarów i materiałów	-	-	(621)	(621)	(621)
Koszty sprzedaży	(701)	(5 070)	-	(5 771)	(5 771)
Koszty ogólnego zarządu	(2 012)	(2 011)	(1)	(4 024)	(4 024)
Pozostałe przychody/koszty operacyjne	64	52	-	116	116
Zysk lub strata segmentu sprawozdawczego	1 400	11 471	158	13 029	13 029
Zysk operacyjny	1 400	11 471	158	13 029	13 029
Amortyzacja	560	1 023	1	1 584	1 584
EBITDA	1 960	12 494	159	14 613	14 613
		dane w tys. zł
Informacje dotyczące obszarów geograficznych	Przychody	Aktywa trwałe
Sprzedaż krajowa	20 057	*

Sprzedaż zagraniczna 32 417 *

* Aktywa trwałe wykorzystywane w działalności operacyjnej jednostki służą zarówno do wytworzenia wyrobów sprzedawanych na rynek krajowy i zagraniczny.

Sprzedaż wg krajów	udział %
Polska	38%
USA	33%
Pozosta łe	29%
Informacje dotyczące głównych klientów	Udział w przychodach	Segment operacyjny
Klient 1	19,44%	włókniny

dane w tys. zł

	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane za okres
SEGMENTY OPERACYJNE		Działalność kontynuowana			Działalność
	Podłogi	Włókniny	Pozostałe	Razem	ogółem
Przychody od klientów zewnętrznych	12 440	30 697	622	43 759	43 759
Istotne pozycje przychodów i kosztów, w tym:	(12 585)	(23 991)	(671)	(37 246)	(37 246)
Koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług	(9 310)	(17 787)	(163)	(27 260)	(27 260)
Wartość sprzedanych towarów i materiałów	-	-	(508)	(508)	(508)
Koszty sprzedaży	(699)	(4 175)	-	(4 874)	(4 874)
Koszty ogólnego zarządu	(2 545)	(1 979)	-	(4 524)	(4 524)
Pozostałe przychody/koszty operacyjne	(31)	(50)	-	(80)	(80)
Zysk lub strata segmentu sprawozdawczego	(145)	6 707	(49)	6 513	6 513
Zysk operacyjny	(145)	6 707	(49)	6 513	6 513
Amortyzacja	472	866	-	1 338	1 338
EBITDA	328	7 573	(49)	7 851	7 851

		dane w tys. zł
Informacje dotyczące obszarów geograficznych	Przychody	Aktywa trwałe
Sprzedaż krajowa	18 585	*
Sprzedaż zagraniczna	25 174	*

* Aktywa trwałe wykorzystywane w działalności operacyjnej jednostki służą zarówno do wytworzenia wyrobów sprzedawanych na rynek krajowy i zagraniczny.

Sprzedaż wg krajów	udział %
Polska	42%
USA	29%
Pozosta łe	29%

Informacje dotyczące głównych klientów	Udział w przychodach	Segment operacyjny
Klient 1	16,65%	włókniny

3.3. Rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne

• Kupno i sprzedaż

W okresie objętym sprawozdaniem oraz okresie porównywalnym dokonano transakcji nabycia i zbycia aktywów trwałych według zestawienia zaprezentowanego poniżej:

		dane w tys. zł
INFORMACJE DOTYCZĄCE NABYCIA AKTYWÓW TRWAŁYCH	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
	niebadane	niebadane
Rzeczowe aktywa trwałe	5 309	918
w tym użytkowane na podstawie leasingu	-	119
Wartości niematerialne	-	-
Razem	5 309	918
Istotne zobowiązania z tyt. nabycia aktywów trwałych	31 518	-
		dane w tys. zł
	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
INFORMACJE DOTYCZĄCE ZBYCIA AKTYWÓW TRWAŁYCH *	niebadane	niebadane
Rzeczowe aktywa trwałe	88	88
Wartości niematerialne	-	-
Razem	88	88

* Prezentowane wartości odzwierciedlają wartosć netto aktywów trwałych

• Odpisy z tytułu utraty wartości

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku Spółka nie rozpoznała dodatkowego odpisu z tytułu utraty wartości środków trwałych i składników wartości niematerialnych oraz nie dokonała rozwiązania odpisu z tego tytułu.

3.4. Inwestycje w jednostkach zależnych, stowarzyszonych i współzależnych

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku wystąpiły następujące zmiany w posiadanych przez Spółkę inwestycjach w jednostkach zależnych:.

o W dniu 4 marca 2016 roku "Lentex" S.A., działając na podstawie zawartej w dniu 14 kwietnia 2011 roku ze Skarbem Państwa umowy sprzedaży akcji spółki "Gamrat" S.A., nabył od Skarbu Państwa 36.843 sztuk akcji "Gamrat" S.A. Nabycie obejmowało wszystkie akcje "Gamrat" S.A. nienabyte przez uprawnionych pracowników "Gamrat" S.A. i ich spadkobierców zgodnie z art. 36 i nast. Ustawy z 30 sierpnia 1996 roku o komercjalizacji i prywatyzacji, które były wolne od roszczeń osób trzecich.

Na dzień 31 marca 2016 roku Spółka nie posiada inwestycji w jednostkach współzależnych i stowarzyszonych.

						dane w tys. zł
Nazwa jednostki Kraj siedziby:		Procentowa wielkość udziałów i praw do głosów	Zależna/stowarzyszona	31.03.2016 niebadane	31.12.2015	31.03.2015 niebadane
"Gamrat" S.A.	Polska	64,66%	zależna	81 740
"Gamrat" S.A.	Polska	64,22%	zależna		81 181	`
"Gamrat" S.A.	Polska	70,36%	zależna			106 058
"Novita" S.A.	Polska	63,17%	zależna	54 944	54 944	54 944
		Razem		136 684	136 125	161 002

Spółka posiada zastaw rejestrowy na 4.457.400 akcjach spółki zależnej "Gamrat" S.A. o łącznej wartości nominalnej 38.913.102,00 zł, stanowiących zabezpieczenie spłaty kredytu inwestycyjnego.

Spółka posiada zastaw rejestrowy na 394.000 akcjach spółki zależnej "Novita" S.A. o łącznej wartości nominalnej 788.000,00 zł, stanowiących zabezpieczenie spłaty kredytu inwestycyjnego.

3.5. Instrumenty finansowe

dane w tys. zł

WARTOŚCI BILANSOWE I GODZIWE POSZCZEGÓLNYCH KATEGORII INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH
		Wartość bilansowa
	31.03.2016	31.12.2015	31.03.2015
	niebadane		niebadane
Aktywa finansowe - dostępne do sprzedaży	6	6	6
Nienotowane instrumenty kapitałowe	6	6	6
Aktywa finansowe – pożyczki i należności	40 676	29 041	39 250
Należności z tytułu dostaw i usług	40 587	28 947	39 138
Pozostałe należności	89	94	112
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	8 038	27 857	12 282
Długoterminowe zobowiązania finansowe – wyceniane wg zamortyzowanego kosztu	14 703	14 590	25 998
Oprocentowane kredyty i pożyczki – zmienna %	14 421	14 252	25 806
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego	282	338	192
Krótkoterminowe zobowiązania finansowe – wyceniane wg zamortyzowanego kosztu	32 266	47 334	70 345
Oprocentowane kredyty i pożyczki – zmienna %	16 607	16 609	44 406
Kredyty w rachunku bieżącym	-	15 517	12 438
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego	273	292	215
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług	14 277	13 457	12 186
Pozostałe zobowiązania	1 109	1 459	1 100

Według oceny Spółki wartość godziwa środków pieniężnych, krótkoterminowych lokat, należności handlowych, zobowiązań handlowych, kredytów w rachunku bieżącym oraz pozostałych zobowiązań krótkoterminowych nie odbiega od wartości bilansowych głównie ze względu na krótki termin zapadalności.

Długoterminowe kredyty bankowe nie odbiegają od wartości bilansowych głównie ze względu na fakt że są oparte na stopie rynkowej WIBOR 1M + marża.

W okresach zakończonych 31 marca 2016 roku, 31 grudnia 2015 roku oraz 31 marca 2015 roku, nie miały miejsca przesunięcia między poziomem 1 a poziomem 2 hierarchii wartości godziwej, ani też żaden z instrumentów nie został przesunięty z/do poziomu 3 hierarchii wartości godziwej.

Na dzień 31 marca 2016 roku, 31 grudnia 2015 roku oraz 31 marca 2015 roku Spółka nie posiadała aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy.

3.6. Zapasy

W okresie objętym sprawozdaniem oraz w okresach porównywalnych Spółka dokonała odpisów na zapasy, które przedstawia poniższa tabela:

			dane w tys. zł
ODPISY AKTUALIZUJĄCE WARTOŚĆ ZAPASÓW	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.12.2015	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Stan na początek okresu	1 506	1 505	1 505
Zawiązanie	132	762	55
Wykorzystanie	195	761	53
Stan na koniec okresu	1 443	1 506	1 507

Odpisy aktualizujące wartość zapasów (zawiązanie i rozwiązanie) są ujmowane w śródrocznym sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji "Koszt wytworzenia".

3.7. Należności

W okresie objętym sprawozdaniem oraz w okresach porównywalnych Spółka dokonała odpisów na należności, które przedstawia poniższa tabela:

			dane w tys. zł
ODPISY AKTUALIZUJĄCE WARTOŚĆ NALEŻNOŚCI	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.12.2015	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Stan na początek okresu	6 389	6 028	6 028
Zawiązanie	14	892	749
Wykorzystanie odpisów (spłata należności)	40	531	8
Rozwiązanie	4	-	-
Stan na koniec okresu	6 359	6 389	6 769

Spółka w chwili obecnej nie jest stroną postępowań sądowych istotnych z punktu widzenia jej sytuacji finansowej.

Spółka tworzy odpisy aktualizacyjne w wysokości 100% na wszystkie należności od dłużników postawionych w stan likwidacji i upadłości, ugody sądowe i układy oraz należności skierowane na drogę sądową. Na należności przeterminowane powyżej roku odpis aktualizacyjny wynosi 100%. Do należności zapłaconych po terminie wymagalności dolicza się odsetki za zwłokę. Odpis aktualizacyjny na odsetki za zwłokę wynosi 100%.

Odpisy aktualizacyjne należności wykazywane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji "Koszty ogólnego zarządu". Odsetki za zwłokę stanowiące należności oraz zobowiązania wykazywane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji "Przychody/koszty finansowe". Odpisy aktualizacyjne od odsetek wykazywane są w pozycji "Koszty finansowe".

3.8. Pozostałe należności i rozliczenia międzyokresowe

W skład pozostałych należności i rozliczeń międzyokresowych wchodzą:

			dane w tys. zł
POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI I ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE	31.03.2016 niebadane	31.12.2015	31.03.2015 niebadane
Pozostałe aktywa finansowe:
- pozos tałe należnoś ci	89	94	112
RAZEM	89	94	112
- częś ć krótkotermi nowa	89	94	112
Pozostałe aktywa niefinansowe:
- nal eżnoś ci budżetowe	315	1 019	249
- zali czki na zapas y	1 193	1 391	-
- nadwyżka aktywów nad zobowiązaniami ZFŚS	-	18	-
- rozl iczenia mi ędzyokresowe	851	749	800
RAZEM	2 359	3 177	1 049
- częś ć krótkotermi nowa	2 359	3 177	1 049
Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości na początek okresu	58	58	58
Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości na koniec okresu	58	58	58
RAZEM	2 390	3 213	1 103

3.9. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Dla celów kwartalnego skróconego jednostkowego sprawozdania z przepływów pieniężnych, środki pieniężne i ich ekwiwalenty składają się z następujących pozycji:

		dane w tys. zł
za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca	2016 roku niebadane	2015 roku niebadane
Środki pieniężne w banku i w kasie	8 038	12 282
Razem środki pieniężne wykazane w Sprawozdaniu Finansowym	8 038	12 282
Kredyty w rachunkach bieżących	-	12 439
Razem środki pieniężne i ekwiwalenty wykazane w rachunku przepływów pieniężnych	8 038	-157

Spółka na dzień 31 marca 2015 roku wykazuje ujemne saldo jednego z rachunków bieżących, które stanowi kwotę wykorzystanego kredytu przyznanego w tym rachunku. Kredyt w rachunku bieżącym jest płatny na żądanie i stanowi integralną część bieżącego zarządzania środkami pieniężnymi w jednostce. W świetle zapisów MSR 7 Spółka zalicza powyższy kredyt w rachunku bieżącym do pozycji środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych.

3.10. Rezerwy

dane w tys. zł

REZERWY
	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane
za okres	Rezerwy na świadczenia pracownicze	Rezerwa na usługi marketingowe	Rezerwa na udzielone bonusy	Pozostałe rezerwy	Razem
Wartość na początek okresu, w tym:	1 199	1 716	203	151	3 269
Krótkoterminowe na początek okresu	893	1 716	203	151	2 963
Długoterminowe na początek okresu	306	-	-	-	306
Zwięks zenia	705	2 932	607	669	4 913
Utworzone w okres ie i zwiększenie istniejących	705	2 932	607	669	4 913
Zmniejszenia	113	2 334	245	116	2 808
Wykorzysta ne w okresie	113	2 334	245	116	2 808
Rozwiązane w okresie		-	-	-	-
Wartość na koniec okresu w tym:	1 791	2 314	565	704	5 374
Krótkoterminowe na koniec okresu	1 485	2 314	565	704	5 068
Długoterminowe na koniec okresu	306	-	-	-	306

dane w tys. zł

REZERWY
	01.01.2015 - 31.12.2015
za okres	Rezerwy na świadczenia pracownicze	Rezerwa na usługi marketingowe	Rezerwa na udzielone bonusy	Pozostałe rezerwy	Razem
Wartość na początek okresu, w tym:	1 205	1 114	854	498	3 671
Krótkoterminowe na początek okresu	855	1 114	854	498	3 321
Długoterminowe na początek okresu	350	-	-	-	350
Zwiększenia	2 262	8 589	2 992	3 377	17 220
Utworzone w okresie i zwiększenie istniejących	2 262	8 589	2 992	3 377	17 220
Zmniejszenia	2 268	7 987	3 643	3 724	17 622
Wykorzystane w okresie	2 216	7 983	3 577	3 585	17 361
Rozwiązane w ciągu roku	52	4	66	139	261
Wartość na koniec okresu w tym:	1 199	1 716	203	151	3 269
Krótkoterminowe na koniec okresu	893	1 716	203	151	2 963
Długoterminowe na koniec okresu	306	-	-	-	306

www.lentex.com

dane w tys. zł

REZERWY
		01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
za okres	Rezerwy na świadczenia pracownicze	Rezerwa na usługi marketingowe	Rezerwa na udzielone bonusy	Pozostałe rezerwy	Razem
Wartość na początek okresu, w tym:	1 205	1 114	854	498	3 671
Krótkoterminowe na początek okresu	855	1 114	854	498	3 321
Długoterminowe na początek okresu	350	-	-	-	350
Zwiększenia	384	2 221	540	1 299	4 444
Utworzone w okresie i zwiększenie istniejących	384	2 221	540	1 299	4 444
Zmniejszenia	12	1 017	241	418	1 688
Wykorzystane w okresie	12	1 017	241	418	1 688
Wartość na koniec okresu w tym:	1 577	2 318	1 153	1 379	6 427
Krótkoterminowe na koniec okresu	1 227	2 318	1 153	1 379	6 077
Długoterminowe na koniec okresu	350	-	-	-	350

Rezerwy długoterminowe dotyczą świadczeń pracowniczych z tytułu odpraw emerytalnych obliczonych metodą

aktuarialną.

3.11. Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki

dane w tys. zł
DŁUGOTERMINOWE KREDYTY BANKOWE I POŻYCZKI			31.03.2016 niebadane		31.12.2015		31.03.2015 niebadane
	Kontraktowa stopa	Termin	część	część	część	część	część	część
Wyszczególnienie	procentowa	spłaty	krótkoterminowa	długoterminowa	krótkoterminowa	długoterminowa	krótkoterminowa	długoterminowa
Kredyt ba nkowy inwestycyjny - Bank Mil lenni um S.A. w Wars za wi e	WIBOR 1M +ma rża	17.04.2018	9 600	10 400	9 600	12 800	9 600	20 000
Kredyt ba nkowy obrotowy - Bank Mil lenni um S.A. w Wars za wi e	WIBOR 1M +ma rża	15.04.2017	5 806	-	5 806	1 452	5 806	5 806
Kredyt ba nkowy inwestycyjny - Bank PKO S.A. w Wa rs zawie	WIBOR 1M +ma rża	30.11.2021	-	4 021	-	-	-	-
Razem			15 406	14 421	15 406	14 252	15 406	25 806

					dane w tys. zł
KRÓTKOTERMINOWE KREDYTY BANKOWE I POŻYCZKI	31.03.2016		31.03.2015
Wyszczególnienie	Kontraktowa stopa procentowa	Termin spłaty	niebadane	31.12.2015	niebadane
Limit w rachunku bi eżącym - Bank Mill enni um S.A. w Warszawie	WIBOR 1M +marża	17.06.2017	-	15 517	12 438
Pożyczka - "Gamrat" S.A.	WIBOR 1M +marża	30.06.2016	601	1 203	29 000
Razem	601	16 720	41 438

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku nie zostały naruszone postanowienia wynikające z umów kredytowych, w których stroną jest "Lentex" S.A.

W dniu 15 stycznia 2016 roku "Lentex" S.A. zawarł z bankiem PKO BP S.A. z siedzibą w Warszawie Umowę kredytu inwestycyjnego w kwocie 44.000 tys. zł w związku z podjętą przez Zarząd w dniu 10 września 2015 roku decyzją o zamiarze przystąpienia do realizacji w Spółce inwestycji polegającej na uruchomieniu nowej linii technologicznej do produkcji włóknin typu spunlace, o czym Spółka informowała w Raporcie bieżącym nr 2/2016.

3.12. Pozostałe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe

Skład pozostałych zobowiązań i rozliczeń międzyokresowych przedstawia poniższa tabela:

			dane w tys. zł
	31.03.2016		31.03.2015
POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA I ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE	niebadane	31.12.2015	niebadane
Pozostałe zobowiązania finansowe:
- zobowi ązani a z tytułu wynagrodzeń	942	911	862
- zobowi ązani a i nwestycyjne	140	509	209
- i nne	27	39	29
RAZEM	1 109	1 459	1 100
- częś ć krótkoterminowa	1 109	1 459	1 100
Pozostałe zobowiązania niefinansowe:
- podatek dochodowy od osób fizycznych	195	253	167
- zobowi ązani a z tytułu ubezpieczeń s połecznych	969	906	864
- nadwyżka zobowiązań nad aktywami ZFŚS	611	-	531
- rozl iczeni a międzyokres owe przychodów	412	137	7
- i nne	25	24	23
RAZEM	2 212	1 320	1 592
- częś ć krótkoterminowa	2 212	1 320	1 592
RAZEM	3 321	2 779	2 692

3.13. Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów

dane w tys. zł

PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY PRODUKTÓW, TOWARÓW I MATERIAŁÓW
	Działalność kontynuowana
okres	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
kraj
Przychody ze s przedaży produktów	19 247	18 087
Przychody ze s przedaży usług	235	176
Przychody ze s przedaży materiałów	570	308
Przychody ze s przedaży towa rów	5	14
zagranica
Przychody ze s przedaży produktów	32 268	25 051
Przychody ze s przedaży towa rów	149	123
RAZEM	52 474	43 759

3.14. Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów / koszty rodzajowe

		dane w tys. zł
KOSZTY RODZAJOWE
	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
okres	niebadane	niebadane
Amortyzacja środków trwałych	1 571	1 320
Amortyzacja wartości ni ematerialnych	13	18
Kos zty świ adczeń pracowniczych	5 365	4 923
Zużycie surowców, materiałów i energii	23 691	22 893
Kos zty usług obcych	5 626	4 082
Kos zty podatków i opła t	469	517
Pozostałe koszty	496	436
Wa rtość s przeda nych towarów i materiałów	621	508
Zmiana stanu produktów, produkcji w toku oraz odpisów aktual izujących,
kos zt wytworzenia na własne potrzeby	1 709	2 469
RAZEM	39 561	37 166
Kos zty sprzedaży	5 771	4 874
Kos zty ogólnego zarządu	4 024	4 524
Kos zty sprzedanych produktów, towa rów i materia łów	29 766	27 768
RAZEM	39 561	37 166

dane w tys. zł

KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH
	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
okres	niebadane	niebadane
Koszty wynagrodzeń	3 800	3 471
Koszty ubezpieczeń społecznych i świa dczeń na rzecz pracowników	765	707
Koszty ZFŚS	612	596
Pozostałe koszty świadczeń pracowniczych	188	149
RAZEM	5 365	4 923

dane w tys. zł

KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH
okres	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
	niebadane	niebadane
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzeda ży	3 176	2 975
Pozycje ujęte w koszta ch ogól nego za rządu	2 189	1 948
RAZEM	5 365	4 923

3.15. Pozostałe przychody i koszty

		dane w tys. zł
	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
POZOSTAŁE PRZYCHODY	niebadane
Zysk na sprzedaży rzeczowych a ktywów trwałych	112	-
Zwrot kosztów sądowych	2	1
Refunda cje, odszkodowani a	8	12
Otrzyma ne da rowizny, ka ry	7	52
Pozostałe	10	16
RAZEM	139	81

dane w tys. zł

POZOSTAŁE KOSZTY	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Strata na sprzedaży rzeczowych aktywów trwa łych	-	72
Koszty postępowania sądowego	2	35
Rekompensaty dl a zwolni onych	7	6
Szkody, kary i odszkodowania	1	11
Darowi zny	5	1
Rekompensata kosztów związanych z wa dami włóknin i wykładzin	8	24
Likwida cja majątku obrotowego	-	12
RAZEM	23	161

3.16. Przychody i koszty finansowe

		dane w tys. zł
PRZYCHODY FINANSOWE	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Przychody z tytułu odsetek	46	31
Zyski z tytułu różnic kursowych	-	461
Zysk ze zbycia akcji Gamrat S.A.	-	2
RAZEM	46	494

	dane w tys. zł
01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
	493
	316
	177
	-
	6
	-
	-
	499
	niebadane 171 166 5 - 8 822 - 1 001

3.17. Podatek dochodowy bieżący

Uzgodnienie podatku dochodowego od zysku (straty) brutto przed opodatkowaniem według ustawowej stawki podatkowej, z podatkiem dochodowym liczonym według efektywnej stawki podatkowej Spółki przedstawia się następująco:

		dane w tys. zł
GŁÓWNE SKŁADNIKI OBCIĄŻENIA/UZNANIA PODATKOWEGO W SPRAWOZDANIU Z	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
CAŁKOWITYCH DOCHODÓW	niebadane	niebadane
Bieżący podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat	(2 856)	(1 986)
- bieżące (obciążeni e) z tytułu podatku dochodowego	(2 856)	(1 986)
Odroczony podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat	512	631
- (obciążenie)/uznanie z tytułu podatku odroczonego dotyczące powstania i odwracania się różnic przejściowych	512	631
(obciążenie)/uznanie podatkowe wykazane w rachunku zysków i strat, w tym:	(2 344)	(1 355)
- przypisane działalności kontynuowanej	(2 344)	(1 355)
(obciążenie)/uznanie podatkowe wykazane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów	(2 344)	(1 355)

dane w tys. zł

GŁÓWNE SKŁADNIKI OBCIĄŻENIA/UZNANIA PODATKOWEGO W ZESTAWIENIU ZMIAN	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
W KAPITALE WŁASNYM	niebadane	niebadane
Bieżący podatek dochodowy	-	-

UZGODNIENIE PODATKU DOCHODOWEGO OD WYNIKU FINANSOWEGO BRUTTO PRZED OPODATKOWANIEM Z PODATKIEM DOCHODOWYM WYKAZANYM W SPRAWOZDANIU Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Wynik finans owy brutto przed opodatkowaniem z działalności kontynuowanej	12 074	6 508
Wynik finansowy brutto przed opodatkowaniem	12 074	6 508
Stawka podatkowa obowi ązująca w Polsce	19,0%	19,0%
(obciążenie) podatkowe według zas tos owanej s tawki podatkowej	2 294	1 237
Odpisy na PFRON	13	11
Odsetki nkup	1	34
OC Zarządu	1	2
Korekta podatku z lat ubiegłych	(18)	1
Odpis na należności nkup	2	(3)
Pozostałe kos zty nkup	51	73
(obciążenie)/uznanie podatkowe wykazane w rachunku zysków i strat	2 344	1 355

		dane w tys. zł
okres	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
	niebadane	niebadane
Wynik finans owy brutto przed opodatkowaniem z działalnoś ci kontynuowanej	12 074	6 508
Wynik finansowy brutto przed opodatkowaniem	12 074	6 508
(obciążenie) podatkowe wykazane w rachunku	2 344	1 355
Efektywna stawka podatkowa (w %)	19,4%	20,8%

3.18. Odroczony podatek dochodowy

		dane w tys. zł
AKTYWA NA PODATEK ODROCZONY	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Stan na początek okresu	2 169	2 628
Zwiększenia	716	1 078
Zmniejszenia	303	578
Stan na koniec okresu	2 582	3 128

		dane w tys. zł
REZERWA NA PODATEK ODROCZONY	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Stan na początek okresu	7 927	7 699
Zwiększenia	92	66
Zmniejszenia	191	196
Stan na koniec okresu	7 828	7 569

dane w tys. zł

Saldo podatku odroczonego	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
	niebadane	niebadane
Rezerwa na podatek odroczony na początek okresu	5 758	5 071
Rezerwa na podatek odroczony na koniec okresu	5 246	4 441

3.19. Transakcje z podmiotami powiązanymi

Wszystkie transakcje z podmiotami powiązanymi zostały zawarte na warunkach rynkowych.

Poniższa tabela przedstawia łączne kwoty transakcji zawartych z podmiotami powiązanymi w okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 i 2015 roku:

					dane w tys. zł
TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI	za okres	01.01.2016 - 31.03.2016 niebadane
Strony transakcji	Sprzedaż	Należności	Zakupy	Zobowiązania	Zobowiązania z tyt. pożyczki
Jednostka zależna "Gamrat" S.A.	664	677	23	14	601
Jednostka zależna "Novi ta" S.A.	326	9	117	141	-
Jednostka zależna "Balti c Wood" S.A.	15	6	-	-	-

					dane w tys. zł
TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI	za okres	01.01.2015 - 31.03.2015 niebadane
Strony transakcji	Sprzedaż	Należności	Zakupy	Zobowiązania	Zobowiązania z tyt. pożyczki
Jednostka zależna "Gamrat" S.A.	613	639	22	-	29 056
Jednostka zależna "Novi ta" S.A.	176	98	6	-	0

3.20. Wynagrodzenia członków zarządu i rady nadzorczej

		dane w tys. zł
	01.01.2016 -	01.01.2015 -
WYNAGRODZENIA CZŁONKÓW ZARZĄDU I RADY NADZORCZEJ	31.03.2016	31.03.2015
	niebadane	niebadane
Krótkoterminowe świadczenia pracownicze	755	571
Razem	755	571

Prezentowane wartości uwzględniają wynagrodzenia brutto oraz honoraria członków zarządu i rady nadzorczej.

Podpisy członków Zarządu:

Wojciech Hoffmann – Prezes Zarządu		…………………………………………………….
Radosław Muzioł	– Członek Zarządu	…………………………………………………….
Barbara Trenda	– Członek Zarządu	…………………………………………………….

Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych:

Olga Słabkowska-Mazik – Główna Księgowa …………………………………………………….

Oświadczenie Zarządu "Lentex" S.A. w sprawie rzetelności sporządzenia kwartalnego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz kwartalnego skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego

Oświadczamy, iż wedle naszej najlepszej wiedzy, skonsolidowane kwartalne skrócone sprawozdanie finansowe oraz jednostkowe kwartalne skrócone sprawozdanie finansowe i dane porównywalne sporządzone zostały zgodnie z obowiązującymi zasadami rachunkowości oraz że odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową a także wynik finansowy zarówno Grupy Kapitałowej Lentex jak również "Lentex" S.A. oraz że kwartalne sprawozdanie z działalności grupy kapitałowej emitenta zawiera prawdziwy obraz rozwoju i osiągnięć oraz sytuacji grupy kapitałowej emitenta oraz Spółki "Lentex" S.A., w tym opis podstawowych zagrożeń i ryzyka.

Zarząd "Lentex" S.A.

Wojciech Hoffmann – Prezes Zarządu	………………………………………………
Radosław Muzioł - Członek Zarządu	………………………………………………

Barbara Trenda – Członek Zarządu	……………………………………………….

AI assistant

Lentex S.A. — Interim / Quarterly Report 2016

5685_rns_2016-05-13_11199fac-c0e4-4c09-9ae1-6e4cb939d733.pdf

Grupa Kapitałowa Lentex

SKONSOLIDOWANY ROZSZERZONY RAPORT KWARTALNY ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY DNIA 31 MARCA 2016 ROKU

Spis treści

SKONSOLIDOWANE WYBRANE DANE FINANSOWE

447.110 / 54.287,065= 8,24 zł

KWARTALNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ na dzień 31 marca 2016 roku

Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych:

KWARTALNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku

KWARTALNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku

Podpisy członków Zarządu:

KWARTALNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku

Podpisy członków Zarządu:

Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych:

1. Dodatkowe noty objaśniające

1.1. Zawartość kwartalnego skróconego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Lentex

1.2. Podstawa sporządzenia kwartalnego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

1.2.1. Zasady konsolidacji

• Transakcje podlegające eliminacji

1.2.2 Oświadczenie o zgodności

1.3. Istotne zasady (polityka) rachunkowości

1.4. Korekty błędów, zmiany prezentacyjne i zapewnienie porównywalności danych

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW dane w tys. zł

1.5. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach

o Ocena sprawowania kontroli oraz wywierania wpływu na inne jednostki.

o Waluta funkcjonalna

o Klasyfikacja umów leasingowych

o Rezerwy na bonusy i usługi marketingowe

o Rezerwy na reklamacje

• Niepewność szacunków i założeń

o Utrata wartości aktywów trwałych

o Stawki amortyzacyjne

o Wartość godziwa instrumentów finansowych

o Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego

o Utrata wartości zapasów

o Utrata wartości należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności

o Wycena rezerw z tytułu świadczeń pracowniczych

1.6. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym

1.7. Sezonowość działalności

1.8. Informacje dotyczące segmentów działalności

dane w tys. zł

1.9. Rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne

• Kupno i sprzedaż

• Odpisy z tytułu utraty wartości rzeczowych aktywów trwałych

1.10. Instrumenty finansowe

1.11. Zapasy

1.12. Należności

1.13. Pozostałe należności i rozliczenia międzyokresowe

1.14. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

1.15.Rezerwy

REZERWY

dane w tys. zł

1.16.Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki

1.17. Pozostałe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe

1.18. Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów

1.19. Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów / koszty rodzajowe

1.20. Pozostałe przychody i koszty

1.21. Przychody i koszty finansowe

1.22. Podatek dochodowy bieżący

1.23. Odroczony podatek dochodowy

1.24. Transakcje z podmiotami powiązanymi

1.25. Wynagrodzenia członków zarządu oraz rady nadzorczej emitenta

1.26. Zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe – informacja o zmianach od daty zakończenia ostatniego roku obrotowego

• "Lentex" S.A.

• "Gamrat" S.A.

• "Baltic Wood " S.A.

1.27. Wskazanie zdarzeń, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono kwartalne sprawozdanie finansowe, nieujętych w tym sprawozdaniu, a mogących w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Grupy Kapitałowej

• "Lentex" S.A.

1.28. Informacje dotyczące wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łącznie i w przeliczeniu na jedną akcję, z podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane

• "Lentex" S.A.

• "Gamrat" S.A.

o Informacja o dywidendzie za rok 2015

• "Devorex" EAD

• "PD-Profil sp. z o. o."

• "Balitc Wood" S.A.

• "Novita" S.A.

1.29. Informacje dotyczące emisji, wykupu i spłaty nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych

2. Pozostałe informacje

Lentex S.A. Interim / Quarterly Report 2016