KEHUA DATA CO., LTD. — Capital/Financing Update 2009

Dec 30, 2009

厦门科华恒盛股份有限公司

首次公开发行股票招股说明书摘要

股票类型：人民币普通股（A 股） 每股面值：人民币 1.00 元 发行股数：1,950 万股

拟上市地：深圳证券交易所

保荐机构（主承销商）：东北证券股份有限公司

发行人声明

本招股说明书摘要的目的仅为公众提供有关本次发行的简要情况，并不包 括招股意向书全文的各部分内容。招股说明书全文同时刊载于深圳证券交易所 指定网站（www.cninfo.com.cn）。投资者在做出认购决定之前，应仔细阅读招股 说明书全文，并以其作为投资决定的依据。 投资者若对本招股意向书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪 人、律师、会计师或其他专业顾问。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其摘要不存在 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对招股说明书及其摘要的真实性、准确 性、完整性承担个别和连带的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书及 其摘要中财务会计资料真实、完整。 中国证监会、其他政府部门对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明 其对发行人股票的价值或者投资者的收益做出实质性判断或者保证。任何与之 相反的声明均属虚假不实陈述。

招股说明书摘要

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第一节 重大事项提示

1、发行人本次发行前总股本为 5,850 万股，本次拟首次公开发行 1,950 万股， 发行后总股本 7,800 万股，上述股份均为流通股。

（1）公司实际控制人陈建平、陈成辉和控股股东科华伟业均作出承诺：自发行 人首次公开发行股票并上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理已经直 接（间接）持有的发行人的股份，也不由其回购该部分股份。

（2）公司股东林仪、吴建文、张少武、苏瑞瑜、陈四雄、林晓浙均作出承诺： 自发行人首次公开发行股票并上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理 已经直接持有发行人的股份，也不由其回购该部分股份。

（3）公司股东谢伟平、刘军、王安朴、王军、王禄河均作出承诺：自发行人首 次公开发行股票并上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理已经直接持有 的发行人的股份，也不由发行人回购该部分股份。

除上述锁定和限售外，本公司董事、监事、高级管理人员均承诺：自发行人首 次公开发行股票并上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理已经直接持 有发行人控股股东科华伟业的股份，也不由科华伟业回购该部分股份；同时，遵守 《公司法》第一百四十二条规定的股份转让限制性规定。

2、根据公司 2009 年第二次临时股东大会决议，如果公司本次公开发行股票成 功，则本次股票发行前滚存未分配利润由发行后新老股东依其所持股份比例共享。

3、本公司作为我国 UPS 行业首家“国家火炬计划重点高新技术企业”，多年来 依靠自主创新，不断打破国外厂商对我国 UPS 高端产品的技术垄断，在国内 UPS 市场保持着本土品牌第一的地位，并在高端 UPS 市场与位列世界 500 强的国外厂商 展开竞争。自主研发和创新能力是本公司立足于市场的根本，是本公司核心竞争力 之所在，如果公司不能保持并不断提高自主研发能力、保持良好的技术创新机制， 将对本公司市场竞争能力、盈利能力产生较大不利影响。

4、不断开发新产品是 UPS 企业扩大市场份额、提高盈利能力的重要手段，为 此企业需要投入大量资金用于技术升级及新产品研发。随着市场竞争的不断加剧， 产品更新换代周期越来越短，公司如果不能及时准确地把握市场需求，将导致公司 研发的新产品不能获得市场认可，对公司市场竞争能力产生较大不利影响。

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5、公司自成立以来，坚持以“自主技术、自有品牌”占领市场，产品的质量和 技术服务对公司品牌形象至关重要。UPS 作为重要设备的电力保护装置，对产品的 安全性、可靠性有着较高的要求，一旦由于产品质量或服务出现问题给用户造成重 大损失，将影响到本公司多年累积的品牌信誉和市场份额，对公司未来发展造成较 大不利影响。

第二节 本次发行概况

• 1、股票种类： 人民币普通股（A 股）

• 2、每股面值： 人民币 1.00 元

• 3、发行股数： 1,950 万股, 占发行后总股本 25.00%

• 4、每股发行价： 27.35 元

• 52.60 倍（每股收益按照 2008 年经审计的扣除非经常

• 5、发行市盈率： 性损益前后孰低的净利润除以本次发行后股本计算）

• 6、发行前每股净资产： 3.07 元（按 2009 年 6 月 30 日经审计的净资产除以本 次发行前总股本计算）

• 8.78 元（按照 2009 年 6 月 30 日经审计的净资产加上

• 发行后预计每股净资产： 本次预计募集资金净额之和除以本次发行后总股本计 算）

• 7、发行市净率： 3.12 倍（按照发行价格除以发行后每股净资产计算）

• 8、发行方式：

  • 采用网下向询价对象配售发行和网上资金申购定价发 行相结合的方式或中国证监会批准的其他方式

• 符合资格的询价对象和在深圳证券交易所开立 A 股股

• 9、发行对象： 票帐户的符合条件的境内自然人和法人等投资者（国 家法律、法规禁止购买者除外）

• 10、承销方式： 由东北证券余额包销

• 11、预计募集资金总额： 53,332.50 万元 预计募集资金净额： 50,467.50 万元

• 12、发行费用

• （1）承销费用、保荐费用： 1,800 万元

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（2）审计费用： 285 万元 （3）律师费用： 80 万元 （4）信息披露、路演推介等 约 700 万元 其他费用： 合 计 约 2,865 万元

第三节 发行人基本情况

一、发行人简况

注册中文名称： 厦门科华恒盛股份有限公司 注册英文名称： XIAMEN KEHUA HENGSHENG CO.，LTD. 注册资本： 58,500,000 元 法定代表人： 陈建平 设立日期： 1999 年 3 月 26 日 住 所： 厦门火炬高新区火炬园光业楼第三层东单元 邮政编码： 361004 电 话： 0592-5160516 传 真： 0592-5162166 互联网网址： http://www.kehua.com.cn 电子信箱： xmkehua@kehua.com

二、发行人历史沿革及改制重组情况

（一）设立方式

科华恒盛是经厦门市经济体制改革委员会厦体改[1999]016 号文批准，由陈建平 等 128 名自然人共同发起设立的股份有限公司。1999 年 3 月 26 日，公司在厦门市 工商行政管理局办理了工商注册登记，企业法人注册登记号为 3502002010237。

（二）发起人及公司成立时拥有的主要资产和实际从事的主要业务

1999 年 3 月，公司设立时的各发起人均以现金出资。1999 年 12 月，公司收购 科华电子、通信配套、通信电源和厦门科华四家公司的股权，通过整合四家公司经

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招股说明书摘要

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营性资产和改造投入，在较短的时间拥有了生产不间断电源产品的各类经营性资产 和生产能力。自公司设立以来，实际从事的主要业务一直为不间断电源产品的研发、 生产、销售和服务。

三、发行人 股本情况

（一）发行人本次发行前后股本情况

公司发行前总股本为 5,850 万股，本次拟公开发行 1,950 万股，公司发行前后的 股本变动如下：

序 号	股东名称	发行前	发行前	发行后	发行后
		数量（股）	比例（%）	数量（股）	比例（%）	股权性质
1	科华伟业	30,702,100	52.48	30,702,100	39.36	限售流通股
2	陈成辉	14,706,900	25.14	14,706,900	18.86	限售流通股
3	陈建平	5,590,000	9.56	5,590,000	7.17	限售流通股
4	谢伟平	1,300,000	2.22	1,300,000	1.67	限售流通股
5	林仪	1,261,000	2.16	1,261,000	1.62	限售流通股
6	吴建文	1,040,000	1.78	1,040,000	1.33	限售流通股
7	刘军	780,000	1.33	780,000	1	限售流通股
8	张少武	650,000	1.11	650,000	0.83	限售流通股
9	王安朴	650,000	1.11	650,000	0.83	限售流通股
10	王军	520,000	0.89	520,000	0.67	限售流通股
11	苏瑞瑜	390,000	0.67	390,000	0.5	限售流通股
12	陈四雄	390,000	0.67	390,000	0.5	限售流通股
13	王禄河	260,000	0.44	260,000	0.33	限售流通股
14	林晓浙	260,000	0.44	260,000	0.33	限售流通股
15	社会公众股			19,500,000	25	无限售流通股
	总股本	58,500,000	100	78,000,000	100

发行人无国家股、国有法人股股东，也无外资股股东。本公司股东陈建平与陈 成辉为叔侄关系，林晓浙为陈成辉之妻妹。

（二）本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺

本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺情况参见“第一节 重大事项提示”。

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招股说明书摘要

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四、发行人主营业务情况

（一）主营业务

发行人自设立以来一直从事于 UPS 电源以及配套产品的设计、生产、销售和服 务，主营业务未发生过变化。

（二）主要产品及其用途

公司主要产品包括信息设备用 UPS 电源和工业动力用 UPS 电源两大类，功率 范围为 0.5KVA~1200KVA，基本覆盖了 UPS 电源的全部功率段。

公司主要产品情况如下表：

信息设备用UPS 电源	信息设备用UPS 电源
产品系列	KI系列、KR系列、小卫士系列、FR-UK系列
应用领域	主要应用于金融、信息、通信、国防安全、航空航天、交通等领域，保 证其计算机信息系统、通讯系统、数据网络的安全与稳定。
销售对象	银行、电信、证券、政府、教育、军队、交通等直接客户以及UPS 系统 集成商等。
工业动力用UPS 电源
产品系列	FR-UKP系列、FR-UKPG系列
应用领域	主要应用于电力、石油化工、汽车工业、钢铁、半导体加工、有色金属、 煤炭、建筑、医药、食品、军事等工业领域，保证工业设备动力供给的可靠 性。
销售对象	主要是工业企业用户以及UPS系统集成商等。

（三）销售模式

公司主要采用“复合型”销售策略，即采用直销与通过经销商进行销售相结合 的方式，灵活有效地应用行业市场策略和产品策略，使公司产品更快、更广泛地覆 盖市场。公司在自有 40 多个直属销售与服务网点的销售队伍基础上，大力加强与经 销商的合作，更迅速有效地开拓尚未涉及的市场领域。

（四）主要原料供应情况

本公司产品生产的主要原材料包括蓄电池、IGBT 模块变压器等。

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招股说明书摘要

		招股说明书摘要
名 称		购 买 厂 家 或 产 地
原 材 料	蓄电池	松下电器机电(中国)有限公司
	机箱	奥捷五金（福建）有限公司
	IGBT模块	Long Kit Enterprise Co./龙杰企业公司
	变压器	温州现代电器制造有限公司
	铜塑线	广州番禺电缆厂有限公司
能 源	电	福建省漳州市供电局
	水	福建省漳州市自来水公司

（五）行业竞争状况及公司的行业地位

全球 UPS 生产厂商众多，但是成规模的企业较少，其竞争主要集中在少数生产 厂商之间进行。根据赛迪顾问 2008 年统计数据，在中国市场上包括国外品牌在内的 全部 UPS 产品销售额排名中，公司位居第四，在本土品牌中位居第一；在中国市场 上包括国外品牌在内的全部大功率 UPS 产品销售额排名中，公司位居第三，在本土 品牌中排名第一；公司在中国中大功率 UPS 市场份额超过 10%，是中国本土厂商中 最大的高端 UPS 电源提供商，并成为国际知名高端 UPS 品牌在中国市场的主要竞 争者。

五、发行人资产情况

（一）房屋建筑物

序号					分布情况
	证书号码	位 置	面积（M2）	他项权利
1	厦地房证第	思明区莲景二里6-12号地下室第			科华恒盛
				抵押
			49.19
	00392493号	74号车位
2	厦地房证第	厦门市思明区莲景二里6-12号地			科华恒盛
				抵押
			49.19
	00392494号	下室第75号车位
3	厦地房证第				科华恒盛
				抵押
		开元区湖滨南路388号20A单元	333.67
	00197062号
4	厦地房证第				科华恒盛
				抵押
		开元区湖滨南路388号20B单元	306.05
	00197761号
5	厦地房证第				科华恒盛
				抵押
		开元区湖滨南路388号20C单元	333.67
	00197063号
6	厦地房证第				科华恒盛
				抵押
		开元区湖滨南路388号20D单元	306.05
	00197760号

6

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招股说明书摘要

序号					分布情况
	证书号码	位 置	面积（M2）	他项权利
7	厦地房证第	厦门火炬高技术产业开发区光业			科华恒盛
				抵押
			1,056.95
	00604013号	楼第三层东单元
8	漳房权证芗字第				通信电源
				无
		芗城区前锋工业区2号厂房	4,391.12
	01099039号
9	漳房权证芗字第	芗城区新马路工业加工区2 号厂			通信电源
				无
			4,117.37
	01005158号	房
10	漳房权证芗字第	芗城区新马路工业加工区2 号厂			通信电源
				无
			349.4
	01027508号	房电梯房
11	漳房权证芗字第				科华技术
		芗城区金峰工业区金星路	3,421.14	抵押
	01067374号
12	漳房权证芗字第				科华技术
		芗城区金峰工业区金星路	12,517.12	抵押
	01067372号
13	漳房权证芗字第				科华技术
		芗城区金峰工业区金星路	9,062.9	抵押
	01067371号
14	漳房权证芗字第				科华技术
		芗城区金峰工业区金星路	1,427.67	抵押
	01067373号
15	漳房权证芗字第 01068116号	芗城区金峰工业区金星路			科华技术
			4,125.13	抵押

（二）土地使用权

				他项权利		所有人
序号	证书号码	位 置	面积（m2）		取得方式
	漳国用（94）字	芗城区新马路工业		无		通信电源
			4,338.00
1					转让
	第12102号	加工区2号厂房
	漳芗国用（2006）			抵押		科华技术
2		芗城区金峰工业区	24,475.80		出让
	字第00007号
	漳芗国用（2006）			抵押		科华技术
3		芗城区金峰工业区	29,450.60		出让
	字第00079号

（三）商标

序号	注册证号	商标名称	证书所有者	权利起止期限
1	1226934	KEHUA	科华恒盛	1998.11.28至2018.11.27
2	792650		科华恒盛	1995.11.21至2015.11.20
3	1237000	科华	科华恒盛	1999.1.7至2019.1.6
4	587434	KELONG	科华恒盛	1992.3.20至2012.3.19
5	3604679	KEHUA	科华恒盛	2005.03.07至2015.03.06

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招股说明书摘要

招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要
6	1473793		科华恒盛	2000.11.14至2010.11.13
7	4431981		科华恒盛	2007.11.07至2017.11.06
8	4431982		科华恒盛	2007.11.28至2017.11.27
9	4431985		科华恒盛	2008.01.07至2018.01.06
10	301109420		科华恒盛	2008.05.05至2018.05.04
11	159531		科华恒盛	2008.06.17至2018.06.17
12	302008032248		科华恒盛	2008.05.16至2018.05.31

注：10、11、12 号商标注册地分别为香港、伊朗、德国

（四）专利

1 、已取得的专利

序号	专利号	专利名称	专利类型	权利 期限	专利相关的 应用产品	证书所有 者
1	ZL200620129371.0	用于远程供电的多信号、强 电复合远程传输装置	实用新型	10年	3G配套通信电源	科华技术 科华恒盛
2	ZL200620121500.1	一种远程供电系统信号安 全性传输的检测和保护装 置	实用新型	10年	3G配套通信电源	科华技术 科华恒盛
3	ZL200620122318.8	一种用于三相并联不间断 电源功率平衡检测的装置	实用新型	10年	三相大功率UPS FR-UK系列,工业动 力用UPS	科华技术 科华恒盛
4	ZL 200620122313.5	一种逆变器输出波形对称 校正装置	实用新型	10年	中大功率UPS FR-UK系列,工业动 力用UPS	科华技术 科华恒盛
5	ZL 200320116839.9	无主从自适应UPS 并联系 统	实用新型	10年	中大功率UPS FR-UK系列,工业动 力用UPS	科华恒盛
6	ZL 200320116840.1	不间断电源多机集中监控 装置	实用新型	10年	全系列UPS	科华恒盛
7	ZL01209813.2	新型多模式充电装置	实用新型	10年	全系列UPS	科华恒盛
8	ZL 00308118.4	不间断电源的外壳（1）	外观专利	10年	中大功率FR-UK系 列产品	科华恒盛
9	ZL 00308116.8	不间断电源的外壳（2）	外观专利	10年		科华恒盛

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招股说明书摘要

招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要
10	ZL 00308117.6	不间断电源的外壳（3）	外观专利	10年		科华恒盛
11	ZL 200530129630.0	不间断电源外壳（4）	外观专利	10年		科华恒盛
12	ZL 200530090737.9	不间断电源（2U）	外观专利	10年	中功率KI、KR系列	科华恒盛
13	ZL 200530090738.3	不间断电源(LCD盾牌I)	外观专利	10年	小卫士系列	科华恒盛
14	ZL 200530090739.8	不间断电源(LCD盾牌II)	外观专利	10年		科华恒盛
15	ZL 200530090736.4	不间断电源(LED盾牌I)	外观专利	10年		科华恒盛
16	ZL 200530090740.0	不间断电源(LED盾牌II)	外观专利	10年		科华恒盛
17	ZL 200430081425.7	不间断电源FR-UK1	外观专利	10年	中大功率FR-UK系 列产品	科华恒盛
18	ZL 200430081426.1	不间断电源FR-UK2	外观专利	10年		科华恒盛
19	ZL 200430081427.6	三相不间断电源外壳（1）	外观专利	10年		科华恒盛
20	ZL 03006689.6	不间断电源（LCD心型）	外观专利	10年	小卫士系列	科华恒盛
21	ZL 03336685.3	不间断电源（LED心型）	外观专利	10年		科华恒盛
22	ZL 03336686.1	不间断电源（LCD马蹄型）	外观专利	10年		科华恒盛
23	ZL 03336688.8	不间断电源（FR-UK型）	外观专利	10年		科华恒盛
24	ZL 03336687.X	不间断电源（LED马蹄型）	外观专利	10年		科华恒盛
25	ZL 200720128746.6	一种蓄电池充电器输出电 压自动补偿装置	实用新型	10年	全系列UPS	科华技术 科华恒盛
26	ZL 200720007594.4	消除平层电源直流母线过 电压的保护装置	实用新型	10年	电梯安全电源	科华技术 科华恒盛
27	ZL 200720174976.6	一种用于检测直流远供电 源线对电流不均衡的装置	实用新型	10年	3G配套通信 电源	科华技术 科华恒盛
28	ZL 200720182620.7	一种用于三相不间断电源 输出短路保护的装置	实用新型	10年	中大功率UPS FR-UK,工业动力用 UPS	科华技术 科华恒盛
29	ZL 200730139413.9	不间断电源外壳（5）	外观专利	10年	中大功率UPS FR-UK系列	科华技术 科华恒盛
30	ZL 200730139414.3	不间断电源外壳（2U）	外观专利	10年	中功率UPS KR系列	科华技术 科华恒盛
31	ZL 200430081425.7	不间断电源FR-UK1	外观专利	10年	小功率UPS FR-UK 系列	科华恒盛
32	ZL 200430081426.1	不间断电源FR-UK2	外观专利	10年	中功率UPS FR-UK 系列	科华恒盛
33	ZL 200430081427.6	三相不间断电源外壳(1)	外观专利	10年	中大功率UPS FR-UK系列	科华恒盛

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招股说明书摘要

招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要
34	ZL 200830111298.9	三相不间断电源外壳(2)	外观专利	10年	三相不间断电源 FR-UK专业加强型	科华恒盛 科华技术
35	ZL 200830111296.X	不间断电源外壳(6)	外观专利	10年	不间断电源KR系列 (1-3KVA)	科华恒盛 科华技术
36	ZL 200830111295.5	不间断电源外壳(7)	外观专利	10年	不间断电源KR系列 6KVA	科华恒盛 科华技术
37	ZL 200830111299.3	不间断电源外壳（8）	外观专利	10年	不间断电源KR系列 6KVA	科华恒盛 科华技术
38	ZL 200830111297.4	三相不间断电源外壳(3)	外观专利	10年	三相不间断源 FR-UK系列	科华恒盛 科华技术
39	ZL 200830213256.6	电梯节能装置外壳	外观专利	10年	电梯节能装置	科华技术
40	ZL 200830213252.8	不间断电源外壳(9)	外观专利	10年	冗余开关	科华技术
41	ZL 200830213254.7	三相不间断电源外壳(4)	外观专利	10年	FR-UK33系列	科华技术

2 、已受理的专利

序号	申请号	专利名称	专利类型	适用产品系列	申请人
1	200820137253.3	一种带有功率因数校正 的三相输入均流控制器	实用新型	FR-UK33系列	科华恒盛 科华技术
2	200820139005.2	一种用于节能型电梯安 全保护电源的三级智能 调节变换器装置	实用新型	电梯电源	科华技术科 华恒盛
3	200810071758.9	电储能电力调峰运行方 法及装置	发明专利		科华恒盛 科华技术
4	200830213253.2	不间断电源外壳(1U)	外观专利	小卫士500	科华技术
5	200830213255.1	电池监控单元外壳	外观专利	电池监控器	科华技术

（五）软件著作权

序号	证书名称	发证机关	项目名称	首次发表 日期	证书号	相关产品	所有人
1	计算机软件著 作权登记证书	中国版权局	无主从自适应 UPS 并联控制 软件V1.0	2001.2.12	软著登字第 016532号	中大功率UPS 产品，工业动力 用UPS	科华 恒盛
2	计算机软件著 作权登记证书	中国版权局	三相不间断电 源整流器控制 软件V1.0	2007.2.1	软著登字第 116852号	三相不间断电 源整流器控制 软件	科华 恒盛

10

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招股说明书摘要

3	计算机软件著 作权登记证书	中国版权局	工业用不间断 电源逆变器控 制软件V1.0	2008.9.16	软著登字第 116851号	工业动力用不 间断电源	科灿 信息
4	计算机软件著 作权登记证书	中国版权局	高频化UPS电 源控制软件 V1.0	2009.2.1	软著登字第 0145482号	高频化不间断 电源	科灿 信息
5	计算机软件著 作权登记证书	中国版权局	电梯应急电源 控制软件V1.0	2009.2.1	软著登字第 0148853号	电梯电源	科灿 信息
6	计算机软件著 作权登记证书	中国版权局	单相UK 系列 UPS 控制软件 V1.0	2009.2.1	软著登字第 0148854号	单相FR-UK系 列不间断 电源	科灿 信息
7	计算机软件著 作权登记证书	中国版权局	KI系列在线互 动式UPS控制 软件V1.0	2009.4.1	软著登字第 0152042号	KI 系列小功率 不间断电源	科灿 信息
8	计算机软件著 作权登记证书	中国版权局	中功率三相不 间断电源整流 器控制软件 V1.0	2009.3.5	软著登字第 0152043号	中功率FR-UK 系列三相不间 断电源	科灿 信息
9	计算机软件著 作权登记证书	中国版权局	大功率不间断 电源无主从并 联控制软件 V1.0	2009.3.5	软著登字第 0152044号	大功率不间断 电源	科灿 信息
10	计算机软件著 作权登记证书	中国版权局	小卫士系列后 备式方波UPS 控制软件V1.0	2009.4.1	软著登字第 0152045号	小卫士系列	科灿 信息

六、同业竞争与关联交易

（一）同业竞争

本公司控股股东科华伟业主要从事投资业务，除投资本公司外，未投资其他企 业，与本公司不存在同业竞争。公司实际控制人陈建平、陈成辉除投资本公司和科 华伟业外，未投资其他企业。因此，本公司与实际控制人也不存在同业竞争。 （二）关联交易

1、关联方和关联关系

本公司关联法人包括公司控股股东科华伟业，本公司下属子公司科华技术、通 信电源、电子设备、深圳科华、科华新能源、科灿信息。关联自然人包括陈建平、

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招股说明书摘要

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陈成辉、吴建文、林仪、许顺孝、陈善昂、汤金木、赖永春、林清民、梁舒展、苏 瑞瑜、张少武、陈四雄、林晓浙。

2、关联交易情况

报告期本公司与关联方发生的关联交易主要包括收购关联方持有的股权及为本 公司下属子公司贷款提供担保。

（ 1 ）收购深圳科华股权

2007 年 10 月 29 日，本公司与陈成辉、张少武、谢伟平签署了《深圳市科华恒 盛科技有限公司股权转让协议》，2007 年 12 月 22 日，对上述协议未尽事项签订了 《补充协议》。根据股权转让协议及其补充协议，陈成辉、张少武、谢伟平向本公司 转让其持有的深圳科华全部股权。

（ 2 ）收购厦门科华股权

2007 年 10 月 29 日，陈成辉与本公司签订了《厦门科华电子有限公司股权转让 协议》，向本公司转让其持有的厦门科华 28%的股权。本次股权转让价格以经审计 的净资产值为作价依据，根据天健华证中洲所厦门分公司出具的天健华证中洲审 [2007]NZ 字第 020579 号《审计报告》，截止 2007 年 7 月 31 日厦门科华净资产为 283.48 万元。根据陈成辉的持股比例，本次股权转让作价 79.37 万元。本公司于 2007 年 10 月 30 日支付了上述股权转让款。本公司 2007 年第一次临时股东大会批准了本次股 权转让，2007 年 11 月 16 日，厦门科华办理了工商变更登记。

（ 3 ）关联担保情况

①2008 年 5 月 18 日，本公司与兴业银行漳州分行签署编号为兴银漳企 2008 第 4715 号《最高额保证合同》，为使科华技术向兴业银行漳州分行于 2008 年 5 月 18 日至 2009 年 5 月 18 日之间已经签订或将要签订的多个主合同项下债务人义务得到 切实履行，本公司向兴业银行漳州分行提供保证担保。所保证的本金金额不超过 1,500 万元。该笔担保经本公司第四届董事会第四次会议审议通过。

②2008 年 7 月 15 日，本公司与中国银行漳州分行签署编号为 2008 年漳中银司 额保字 023 号《最高额保证合同》，为科华技术与中行漳州分行的借款合同、承兑汇 票提供最高额保证，所保证的金额不超过 8,000 万元。保证额度有限期自 2008 年 7

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招股说明书摘要

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月 15 日至 2010 年 7 月 30 日。该笔担保经本公司第四届董事会第六次会议审议通过。 截至 2009 年 6 月 30 日，科华技术在中国银行漳州分行的借款余额为 1,500 万元。 ③2009 年 6 月 4 日，本公司与兴业银行股份有限公司漳州分行签订编号为兴银 漳企 2009 第 4723 号《最高额保证合同》，为科华技术提供最高本金额为 1,500 万元 的债务提供保证，保证额度有限期自 2009 年 6 月 4 日至 2010 年 6 月 4 日。该笔担 保经本公司第四届董事会第十次会议审议通过。

（ 4 ）关联方借款

单位：元

科目	关联方名称	2009 年6 月30 日	2008 年12 月31 日	2007 年12 月31 日	2006 年12 月31 日
其他应收款	陈建平	-	-	-	265,774.20
其他应收款	陈成辉	-	-	-	80,500.00

（ 5 ）独立董事意见

发行人独立董事认为：公司与关联方进行的关联交易决策程序合法有效；公司 报告期内发生的关联交易定价公平合理，上述关联交易符合公司的利益，公司对关 联方、关联关系及关联交易予以了充分的披露。

七、董事、监事、高级管理人员

公司董事、监事及高级管理人员的有关情况如下表：

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姓 名	本公司职务	性别	出生 年份	任期起止日期	简要经历及兼职情况	薪酬 情况
陈建平	董事长	男	1954年	2007年9月至 2010年9月	曾任福建龙溪地区无线电厂车间副主任；漳州科龙经营部经理、董事、 副总经理；科华电子总经理等职；现兼任科华伟业董事长兼总经理、科 华技术董事长等职	30万/年
陈成辉	副董事长、总裁	男	1960年	2007年9月至 2010年9月	全国“五一”劳动奖章获得者，福建省劳动模范、优秀专家，第八届福建 省政协委员。曾任漳州科龙副厂长；厦门科华总经理；科华恒盛副董事 长等职；现兼任科华伟业董事、科华技术总经理、通信电源副总经理	20万/年
吴建文	董事、副总裁、财务总 监	男	1953年	2007年9月至 2010 年9 月	曾任漳州华福毛毯有限公司董事长；漳州市经济技术开发办公室副主任； 科华电子总会计师；科华恒盛副董事长、副总裁	16万/年
林仪	董事、副总裁	女	1964年	2007年9月至 2010 年9 月	新疆石河子大学系统工程系讲师；科华恒盛总裁助理、销售副总经理、 销售总经理、副总裁	16万/年
许顺孝	独立董事	男	1965年	2007年9月至 2010 年9 月	博士，集美大学副教授	4万/年
陈善昂	独立董事	男	1966年	2007年9月至 2010年9月	厦门大学经济学院金融系主任助理、副教授、硕士生导师	4万/年
汤金木	独立董事	男	1966年	2007年9月至 2010 年9 月	厦门市注册会计师协会、资产评估协会秘书长，厦门港务国际股份公司 独立监事、福建省红旗股份有限公司独立董事	4万/年
赖永春	监事会主席、总裁办副 主任、工会主席	男	1974年	2007年9月至 2010 年9 月	曾任科华恒盛行政部副经理、经理；总裁办副主任、主任；工会主席	9万/年
林清民	监事、销售中心副总经 理、行销部总经理	男	1971年	2007年9月至 2010 年9 月	曾任科华电子办事处副经理、经理；科华恒盛办事处经理、片区副总经 理、总经理、区域总经理、销售中心副总经理	12万/年
梁舒展	监事、销售中心副总经 理、大客户总经理	男	1971年	2007年9月至 2010年9月	曾任北京办事处主任、科华恒盛销售中心副总经理	12万/年
张少武	副总裁	男	1962年	2007年10月至 2010 年9 月	曾就职于南靖第一糖厂、漳州毛纺厂总厂、科华电子	16万/年
苏瑞瑜	副总裁	男	1963年	2007年10月至 2010 年9 月	曾任科华恒盛副总工程师兼研发中心副总经理、制造中心总经理	14万/年
陈四雄	副总裁、总工程师	男	1970年	2007年10月至 2010 年9 月	曾任科华恒盛研发工程师、研发部副经理、副总工程师、总工程师、副 总裁	14万/年
林晓浙	董事会秘书	女	1967年	2007年10月至 2010年9月	曾任厦门国际信托投资公司人事秘书部人事干事、证券投资部业务主办； 厦门国际信托投资有限公司投资部经理助理、副经理、经理；厦门市商 业银行总行办公室主任、人力资源部总经理兼办公室主任、人力资源部 总经理。	13万/年

招股说明书摘要

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公司董事、监事、高级管理人员持有公司股份的情况参见本节“发行人股本情 况”。

八、公司实际控制人、控股股东的基本情况

1 、实际控制人

本公司的实际控制人为陈建平和陈成辉。其中，陈建平系中国国籍，无境外居 留权，身份证号码：350600540507001，直接持有本公司 9.56%的股份，持有本公司 控股股东科华伟业 8.47%的股份；陈成辉系中国国籍，无境外居留权，身份证号码： 350600600617203，直接持有本公司 25.14%的股份，持有本公司控股股东科华伟业 42.13%的股份。上述两位股东为叔侄关系，共同为公司的实际控制人。

2、控股股东

科华伟业注册资本 2,361.7 万元人民币，法定代表人：陈建平，住所：厦门市湖 里区兴湖路 41 号 B 幢 507 室，注册号：350200200006271，经营范围：资产管理、 投资管理、投资顾问咨询（以上经营范围涉及许可经营项目的，应在取得有关部门 的许可后方可经营）。截止目前，科华伟业持有本公司 30,702,100 股，占发行前总股 本的 52.48%。

九、财务会计信息

（一）发行人最近三年合并资产负债表

合并资产负债表

单位：元

资 产	2009 年6 月30 日	2008 年12 月31 日	2007 年12 月31 日	2006 年12 月31 日
流动资产：
货币资金	106,390,585.73	107,177,935.07	116,561,940.27	55,849,017.35
应收票据	512,083.00	1,761,018.60	3,261,873.60	331,800.00
应收账款	75,286,883.83	56,026,517.88	62,059,438.13	51,928,286.47
预付款项	13,607,769.55	13,546,570.65	3,998,529.58	3,992,444.95
其他应收款	7,115,836.07	8,425,176.39	6,773,313.02	7,967,259.53
存货	43,499,965.97	62,468,463.98	45,648,467.57	51,156,943.96
流动资产合计	246,413,124.15	249,405,682.57	238,303,562.17	171,225,752.26

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资 产	2009 年6 月30 日	2008 年12 月31 日	2007 年12 月31 日	2006 年12 月31 日
非流动资产：
投资性房地产	6,398,192.81	6,709,597.99	6,671,481.68	8,305,061.17
固定资产	52,892,212.51	53,150,058.20	54,360,716.59	32,825,124.94
在建工程	4,310,632.48	-	-	19,782,733.41
无形资产	4,331,872.40	3,909,872.40	3,993,872.40	4,077,872.40
开发支出	4,558,204.74	2,758,204.74	363,553.56	-
长期待摊费用	-	-	-	196,965.44
递延所得税资产	1,150,388.09	1,448,267.14	393,038.87	483,389.24
非流动资产合计	73,641,503.03	67,976,000.47	65,782,663.10	65,671,146.60
资产总计	320,054,627.18	317,381,683.04	304,086,225.27	236,896,898.86

合并资产负债表（续）

负债和所有者权益	2009 年6 月30 日	2008 年12 月31 日	2007 年12 月31 日	2006 年12 月31 日
流动负债：
短期借款	15,000,000.00	-	67,000,000.00	45,000,000.00
应付票据	24,598,019.34	67,749,017.05	14,269,654.12	12,770,200.39
应付账款	59,406,674.13	43,045,838.86	61,599,106.31	50,150,373.10
预收款项	13,296,234.87	19,496,177.33	7,269,269.24	6,463,472.15
应付职工薪酬	6,467,607.13	7,602,961.74	4,657,327.92	7,257,727.20
应交税费	5,434,653.07	4,679,811.50	12,677,328.69	6,375,393.49
应付股利	-	-	-	10,000.00
其他应付款	4,799,477.89	2,555,434.17	13,213,650.48	6,047,081.00
其他流动负债	9,100,000.00	8,700,000.00	1,400,000.00	-
流动负债合计	138,102,666.43	153,829,240.65	182,086,336.76	134,074,247.33
非流动负债：
专项应付款	200,000.00	-	-	-
递延所得税负债	500,000.00	140,000.00	-	-
非流动负债合计	700,000.00	140,000.00	-	-
负债合计	138,802,666.43	153,969,240.65	182,086,336.76	134,074,247.33
所有者权益（或股东 权益）：
实收资本（或股本）	58,500,000.00	45,000,000.00	45,000,000.00	39,787,000.00
资本公积	10,921,483.05	10,921,483.05	10,929,740.05	2,282,413.85
盈余公积	16,140,505.07	16,140,504.52	13,129,885.33	11,911,405.45
未分配利润	94,237,777.51	89,999,746.43	51,864,873.16	31,473,939.73
少数股东权益	1,452,195.12	1,350,708.39	1,075,389.97	17,367,892.50

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招股说明书摘要

负债和所有者权益 所有者权益合计 负债和所有者权益 总计	2009 年6 月30 日	2008 年12 月31 日	2007 年12 月31 日	2006 年12 月31 日
	181,251,960.75	163,412,442.39	121,999,888.51	102,822,651.53 236,896,898.86
	320,054,627.18	317,381,683.04	304,086,225.27

2、发行人最近三年一期合并利润表

合并利润表

单位：元

项 目	2009 年1-6 月	2008 年	2007 年	2006 年
一、营业总收入	189,285,258.57	431,312,294.99	322,968,157.38	217,424,050.28
二、营业总成本	164,054,545.19	382,495,562.46	286,935,186.05	206,855,842.05
其中：营业成本	119,980,576.59	284,293,416.72	224,465,974.17	153,562,833.42
营业税金及附加	1,207,185.22	2,890,010.48	1,689,451.20	584,617.21
销售费用	24,010,778.64	52,316,529.44	34,326,949.74	28,262,336.87
管理费用	18,551,425.28	38,149,613.89	22,686,247.15	22,468,164.69
财务费用	-69,347.45	2,588,406.65	3,749,523.57	1,411,484.15
资产减值损失	373,926.91	2,257,585.28	17,040.22	566,405.71
加：公允价值变动收益	-	-	-	-
投资收益	-	8,257.00	-	-
其中：对联营企业和合营企 业的投资收益	-	-	-	-
三、营业利润	25,230,713.38	48,824,989.53	36,032,971.33	10,568,208.23
加：营业外收入	125,584.40	1,954,035.24	518,021.12	387,993.44
减：营业外支出	111,253.70	936,238.90	101,737.23	460,605.92
其中：非流动资产处置损失	403.70	3,731.70	37,195.27	18,794.75
四、利润总额	25,245,044.08	49,842,785.87	36,449,255.22	10,495,595.75
减：所得税费用	4,030,525.72	8,421,974.99	11,697,674.90	821,304.54
五、净利润	21,214,518.36	41,420,810.88	24,751,580.32	9,674,291.21
归属于母公司所有者的净 利润	21,113,031.63	41,145,492.46	24,096,100.81	6,237,432.20
少数股东损益	101,486.73	275,318.42	655,479.51	3,436,859.01
六、每股收益：
（一）基本每股收益	0.36	0.70	0.45	0.12
（二）稀释每股收益	0.36	0.70	0.45	0.12
七、其他综合收益	-	-	-	-

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招股说明书摘要

2009 年1-6 月	2008 年	2007 年	2006 年 9,674,291.21 6,237,432.20 3,436,859.01
21,214,518.36	41,420,810.88	24,751,580.32
21,113,031.63	41,145,492.46	24,096,100.81
101,486.73	275,318.42	655,479.51

3 、发行人最近三年一期合并现金流量表

合并现金流量表

单位：元

项 目	2009 年1-6 月	2008 年	2007 年	2006 年
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金	171,571,665.08	508,606,541.46	341,518,529.85	248,340,105.87
收到的税费返还	1,974,669.91	1,620,996.82	707,960.14	359,087.05
收到其他与经营活动有关的现 金	16,401,713.87	11,967,258.96	12,624,886.59	7,896,709.17
经营活动现金流入小计	189,948,048.86	522,194,797.24	354,851,376.58	256,595,902.09
购买商品、接受劳务支付的现金	116,762,933.20	295,939,035.66	224,718,605.12	182,829,121.97
支付给职工以及为职工支付的 现金	21,354,052.05	34,937,441.38	27,057,941.70	22,780,361.34
支付的各项税费	15,366,110.43	39,605,568.42	22,224,379.50	10,838,035.14
支付其他与经营活动有关的现金	24,743,330.52	84,032,164.63	30,008,172.44	30,737,092.93
经营活动现金流出小计	178,226,426.20	454,514,210.09	304,009,098.76	247,184,611.38
经营活动产生的现金流量净额	11,721,622.66	67,680,587.15	50,842,277.82	9,411,290.71
二、投资活动产生的现金流量：
处置固定资产、无形资产和其他 长期资产收回的现金净额	49,700.00	31,000.00	-	-
投资活动现金流入小计	49,700.00	31,000.00	-	-
购建固定资产、无形资产和其他 长期资产支付的现金	13,147,773.85	15,338,143.83	6,208,767.84	19,045,753.02
投资支付的现金	-		16,464,893.85	-
取得子公司及其他营业单位支 付的现金净额	-		993,400.00	-
投资活动现金流出小计	13,147,773.85	15,338,143.83	23,667,061.69	19,045,753.02
投资活动产生的现金流量净额	-13,098,073.85	-15,307,143.83	-23,667,061.69	-19,045,753.02
三、筹资活动产生的现金流量：

17

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项 目	2009 年1-6 月	2008 年	2007 年	2006 年
吸收投资收到的现金	-	-	17,014,400.00	6,610,070.00
取得借款收到的现金	15,000,000.00	-	68,000,000.00	77,600,000.00
筹资活动现金流入小计	15,000,000.00	-	85,014,400.00	84,210,070.00
偿还债务支付的现金	-	67,000,000.00	46,000,000.00	42,600,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付 的现金	1,820,981.25	2,437,725.06	8,471,292.05	9,002,868.08
支付其他与筹资活动有关的现 金	520,602.56	3,037,304.69	238,843.11	203,721.05
筹资活动现金流出小计	2,341,583.81	72,475,029.75	54,710,135.16	51,806,589.13
筹资活动产生的现金流量净额	12,658,416.19	-72,475,029.75	30,304,264.84	32,403,480.87
四、汇率变动对现金及现金等价 物的影响	-37,856.03	-205,755.91	-523,439.95	-465,581.04
五、现金及现金等价物净增加额	11,244,108.97	-20,307,342.34	56,956,041.02	22,303,437.52
加：期初现金及现金等价物余额	88,658,716.03	108,966,058.37	52,010,017.35	29,706,579.83
六、期末现金及现金等价物余额	99,902,825.00	88,658,716.03	108,966,058.37	52,010,017.35

合并现金流量表（附表）

单位：元

补充资料	2009 年1-6 月	2008 年	2007 年	2006 年
1.将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润	21,214,518.36	41,420,810.88	24,751,580.32	9,674,291.21
加：资产减值准备	373,926.91	2,257,585.28	17,040.22	566,405.71
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性 生物资产折旧	3,396,012.14	6,630,480.65	4,819,979.15	3,181,183.28
无形资产摊销	58,000.00	84,000.00	84,000.00	122,127.60
长期待摊费用摊销	-	-	196,965.44	384,331.60
处置固定资产、无形资产和其他长期 资产的损失	-47,682.30	-11,833.90	36,760.47	18,794.75
固定资产报废损失	-	-	434.80	-
财务费用	49,781.25	2,715,479.33	3,320,772.56	1,415,429.02
投资损失	-	-8,257.00	-	-
递延所得税资产减少	297,879.05	-1,055,228.27	90,350.37	-123,104.49
递延所得税负债增加	360,000.00	140,000.00	-	-
存货的减少	19,926,039.28	-18,890,747.48	5,508,476.39	272,636.62
经营性应收项目的减少	-16,884,094.79	-3,666,129.19	-11,686,947.86	2,410,754.70

18

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补充资料	2009 年1-6 月	2008 年	2007 年	2006 年
经营性应付项目的增加	-17,022,757.24	38,064,426.85	23,702,865.96	-8,511,559.29
经营活动产生的现金流量净额	11,721,622.66	67,680,587.15	**50,842,277.82 **	9,411,290.71
2.不涉及现金收支的重大投资和筹资活 动：
3.现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额	99,902,825.00	88,658,716.03	108,966,058.37	52,010,017.35
减：现金的期初余额	88,658,716.03	108,966,058.37	52,010,017.35	29,706,579.83
现金及现金等价物净增加额	11,244,108.97	**-20,307,342.34 **	**56,956,041.02 **	22,303,437.52

（二）非经营性损益表

根据天健光华审（2009）专字第 020322 号《非经常性损益专项鉴证报告》，最 近三年一期公司非经常性损益明细如下表。

单位：元

项目	2009 年1-6 月	2008 年度	2007 年度	2006 年度
非经常性收入项目：
1、非流动资产处置收益	48,086.00	15,565.60	-	-
2、计入当期损益的政府补助与企业业务密切 相关，按照国家统一标准定额或定量享受的 政府补助除外	50,500.00	1,042,167.00		283,700.00
3、营业外收入中的其他项目	26,998.40	896,302.64	518,021.12	104,293.44
4、根据税收、会计等法律、法规的要求对当 期损益进行一次性调整对当期损益的影响	-	-	727,760.15	-39,370.50
小计	125,584.40	1,954,035.24	1,245,781.27	348,622.94
非经常性支出项目：
1、非流动资产处置损失	403.70	3,731.70	37,195.27	18,794.75
2、营业外支出中的其他项目	110,850.00	932,507.20	64,541.96	441,811.17
小计	111,253.70	936,238.90	101,737.23	460,605.92
影响利润总额	14,330.70	1,017,796.34	1,144,044.04	-111,982.98
减：所得税影响数	7,043.99	214,894.98	214,134.49	-30,299.28
非经常性损益净额（影响净利润）	7,286.71	802,901.36	929,909.55	-81,683.70
其中：影响少数股东损益	315.01	9,369.11	16,999.56	-87,825.37

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招股说明书摘要

招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要
影响归属于母公司普通股股东净利润	6,971.70	793,532.25	912,909.99	6,141.67
扣除非经常性损益后的归属于母公司普通股 股东净利润	21,106,059.93	40,351,960.21	23,183,190.82	6,231,290.53

（三）主要财务指标

主要财务指标	2009 年 6 月30 日	2008 年 12 月31 日	2007 年	2006 年 12 月31
			12 月31 日
流动比率	1.78	1.62	1.31	1.28
速动比率	1.47	1.22	1.06	0.90
资产负债率（母公司）	41.58%	39.19%	59.88%	35.33%
资产负债率（合并）	43.37%	48.51%	59.88%	56.60%
应收账款周转率（次）	2.76	7.02	5.43	4.29
存货周转率（次）	2.17	5.12	4.61	2.98
每股净资产（元）	3.07	2.77	2.26	1.65
每股经营活动的现金流量（元）	0.20	1.16	0.95	0.18
每股净现金流量（元）	0.19	-0.35	1.07	0.43
息税折旧摊销前利润（万元）	2,874.88	5,914.57	4,487.10	1,559.87
利息保障倍数	508.12	19.36	11.98	8.42
无形资产（不含土地使用权）占净资产的比例	0.26%	0	0	0

（四）管理层讨论与分析

1、财务状况分析

（1）资产负债分析

公司2009年6月末、2008年末、2007年末和2006年末资产总额分别为32,005.46 万元、31,738.17万元、30,408.62万元和23,689.69万元，较期初增长幅度分别为0.84%、 4.37%和28.36%。公司资产结构中，流动资产占总资产比重较大，固定资产等非流 动资产比重较低。2006年5月，公司从原有厂区搬迁到科华工业园区，新增了房屋建 筑物、生产检测设备等固定资产，因此，2006年非流动资产占比略高于2007年和2008 年。随着本次募集资金投资项目的建设及投产，预计未来几年公司固定资产占总资 产的比重仍将保持逐渐上升趋势。

（2）资产周转能力分析

报告期内，公司应收账款周转速度总体较快，应收账款周转率逐年上升，2006

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招股说明书摘要

年、2007年、2008年分别为4.26次、5.43次、7.02次。主要原因是公司具有完善的应 收账款管理制度，根据客户信用等因素对客户的赊销政策等进行差别化管理，按信 用等级给予不同的回款期。公司建立了货款回收责任制，将销售货款回收率作为主 要考核指标之一，保证有效、及时的收回货款。

报告期内，公司存货周转速度较快，存货周转率逐年上升。2006年、2007年、 2008年分别为2.98次、4.61次和5.12次。公司主要采用以销定产的生产模式，根据订 单组织生产，可以较为合理的控制存货水平，保证了存货周转能力。公司建立了原 材料采购、物料控制、生产安排和过程控制等一系列管理制度，通过科学的存货管 理、尽可能的缩短交货期等方式，实现了对存货的合理控制，减少了存货对资金的 占用。2008年，公司存货周转率为5.12次，较上年提高11.11%，主要是由于公司持 续优化采购、生产、销售流程，加强了对采购业务的管理，缩短了采购时间，从而 降低了业务扩张对提高原材料储备的相对需求，提高了资金使用效率。

2、盈利能力分析

自主创新、加大投入为公司报告期内经营业绩快速增长奠定了基础。公司作为 中国本土UPS品牌综合实力第一的企业，面对位列世界500强的国外竞争者，公司选 择坚持自主研发，定位于高端产品，以更高性能价格比的产品和服务赢得市场。

2009 年上半年，公司营业收入同比增长 11.70%，营业利润同比增长 39.15%、 利润总额同比增长 38.04%、净利润同比增长 44.92%。公司凭借与进口高端产品相 比较强的性价比及售后服务优势，经受住了金融危机的严峻考验，经营业绩实现持 续增长。主要是由于公司持续加大自主研发投入力度，通过技术革新，延伸了高频 化 UPS 产品功率段覆盖等级，降低了营业成本，提高了产品毛利率，为营业利润的 大幅增长奠定了基础；同时，公司合理控制了期间费用，使利润总额和净利润实现 快速增长。

2008年，继上年盈利水平实现跨越式增长后，公司经营业绩保持了快速增长趋 势，营业收入同比增长33.55%，营业利润同比增长35.50%、利润总额同比增长 36.75%、净利润同比增长67.35%。公司业绩持续大幅增长，主要是由于2006年公司 兴建新生产基地及其后的持续投入在2008年继续发挥出良好的作用，营业收入持续 快速增长，期间费用率得到有效控制，公司营业利润、利润总额快速增长。2008年，

21

招股说明书摘要

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公司净利润增幅明显大于营业利润、利润总额增幅，主要是实行新企业所得税法后， 公司综合税负下降的结果。

2007年，随着生产能力的提升，公司前期研发、生产、销售等各项投入的良好 影响开始彰显，盈利水平呈现跨越式增长，其中，营业收入同比增长48.54%、营业 利润同比增长240.96%、利润总额同比增长247.28%、净利润同比增长155.85%。2007 年，公司营业利润和利润总额增幅远远大于营业收入增幅，主要是由于公司前期尤 其是2005、2006年在新生产基地建设、技术研发、销售网络建设等方面进行了大量 投入，期间费用金额较大。2007年规模效应开始显现，期间费用合计增幅16.53%， 远低于营业收入增幅 48.54% ，期间费用率由 2006 年的 23.98% 降低至 2007 年的 18.81%，显著提高了公司营业利润、利润总额水平。同时，公司调整产品结构，高 端产品销售收入迅速增长，带动产品综合毛利率稳定增长，也使得营业利润、利润 总额增幅远大于营业收入增幅。

3、现金流量分析

报告期内，公司经营性现金流量均为正值，累计13,965.58万元，为同期净利润 合计金额的1.44倍，表明经营活动获取现金能力较强，资产收益有较好的现金流入 保证，经营周转状况良好。

4、财务状况和未来盈利能力趋势分析

近几年，随着国民经济持续快速增长，信息化和工业水平也加速推进，相应的 工业设备用 UPS 和信息设备用 UPS 产品的市场需求也会随之增加，这为公司业务 的持续发展提供了有力保证，预计未来公司具有良好的业绩增长空间。

本次募集资金主要是针对未来市场需求状况进行投入，项目建成后的资产规模 将迅速增长，固定资产占总资产的比例将会得到提高，资本结构也得到优化，有利 于改变目前仅仅依赖银行贷款的单一融资方式，有利于提高公司的综合竞争实力和 抵抗风险能力。

公司发行上市成为公众公司后，将有利于进一步改善公司的法人治理结构和管 理水平，提高公司的知名度和影响力，进一步促进公司业绩的提升。

（五）股利分配政策

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招股说明书摘要

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1、股利分配的一般政策

本公司的股利分配遵循同股同利的原则，按各股东所持股份数额分配股利。发 行前后，股利分配政策一般保持不变。在每个会计年度结束后六个月内，由公司董 事会根据当年的经营业绩和未来的经营发展计划提出股利分配方案，经股东大会批 准后实施。

2、最近三年股利分配情况

年 度	分配方案	批准的股东大会
2006年	每10股派发现金（含税）0.625元	2006年度股东大会
2007年	不分红	2007年度股东大会
2008年	每10股送3股并派发现金红利0.75元（含税）	2009年第二次临时股东大会

3、发行前滚存利润的分配安排及已履行的决策程序

2009 年 6 月 18 日，公司 2009 年第二次临时股东大会审议通过了《关于公司首 次公开发行股票前滚存利润分配方案的议案》：若本次股票发行并上市成功，则本次 股票发行之日前所滚存的可供股东分配的利润由公司新老股东依其所持股份比例共 同享有。

4、本次股票发行后的股利分配政策

根据公司 2009 年第二次临时股东大会决议，公司本次发行后第一个盈利年度结 束后的六个月内进行股利分配，具体的股利分配比例、数额、方式和时间，均由董 事会根据公司盈利状况和发展规划提出分配方案，经股东大会审议通过后执行。

根据《关于修改上市公司现金分红若干规定的决定》（中国证监会令〔2008〕57 号）相关规定，公司 2009 年第二次临时股东大会通过修订上市后适用的《公司章程》 议案，修订后股利分配政策如下：

（一）公司的利润分配应重视对投资者的合理投资回报，利润分配政策应尽可 能保持连续性和稳定性。

（二）公司可以采取现金或者股票方式分配股利，在条件允许的情况下可以进 行中期现金分红。

23

招股说明书摘要

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（三）公司向社会公众增发新股、发行可转换公司债券或向原股东配售股份， 需要满足最近三年以现金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利 润的百分之三十。

（四）公司董事会未作出现金利润分配预案的，董事会应当在定期报告中披露 原因，独立董事发表意见。

（五）存在股东违规占用公司资金情况的，公司应当扣减该股东所获分配的现 金红利，以偿还其占用的资金。

（六）发行人控股子公司基本情况

1 、漳州科华技术有限责任公司

科华技术注册资本 5,000 万元，本公司持有其 100%的股权，法定代表人：陈建 平，注册地址：福建省漳州市金峰工业区北斗工业园，工商注册号：350600400002322 号，经营范围：不间断电源（UPS）、高容量全密封免维护铅酸蓄电池以及其他机电 产品的研发、生产、计算机软件开发设计、销售自产产品（未取得前置审批项目的 批准文件不得从事该项目的生产经营）。

2 、漳州科华电子设备有限公司

漳州科华电子设备有限公司成立于 2001 年 1 月，目前注册资本 50 万元，本公 司持股 72%，香港华盛持股 28%，注册地址：福建省漳州市金峰工业区北斗工业园， 法定代表人：陈建平，经营范围：开发和生产不间断电源产品和其他电子设备及提 供售后服务（产品出口不涉及配额许可证管理品种）（依法办理所涉及前置审批手续 后，方可生产经营），工商注册号：企合闽漳总字第 002288 号。

3 、漳州科华通信电源有限公司

通信电源成立于 1993 年 1 月，目前注册资本 1000 万元，本公司持有其 100% 的股权。该公司注册地址福建省漳州市金峰工业区北斗工业园，法定代表人：陈建 平，经营范围：研制、生产、销售电源（UPS）、电脑信息网络产品、电子信息产品， 工商注册号为 350600400002435 号。

4 、深圳市科华恒盛科技有限公司

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深圳市科华恒盛科技有限公司原名深圳市天华永盛电子有限公司，是由本公司 出资，委托张少武、谢伟平以其二人名义于 2001 年 11 月在深圳设立的公司。目前 注册资本 150 万元，本公司持有其 100%的股权。该公司注册地址深圳市龙岗区横 岗六约深坑第二工业区 C 栋厂房，法定代表人：陈成辉，经营范围：开发和生产电 子产品、电源配件（不含限制项目），货物及技术进出口，工商注册号为 440307102856055 号。

5 、科华新能源

科华新能源设立于 2008 年 8 月 14 日，是由科华恒盛现金出资 880 万元设立。 2009 年 6 月 24 日，科华恒盛对其现金增资 400 万元，增资后注册资本 1,280 万元。 科华新能源设立及增资分别经漳州众诚有限责任会计师事务所出具的（2008）漳众 会验第 073 号、（2009）漳众会验字第 071 号《验资报告》审验。该公司法定代表人： 陈建平，住所：龙海市角美工业区文圃工业园，经营范围：工业电源、电力电子产 品的研发、生产、销售等。

6 、科灿信息

科灿信息于 2008 年 9 月 8 日成立，注册资本 200 万元，科华恒盛持有其 100% 股权。该公司法定代表人：陈成辉，住所：厦门市软件园望海路 65 号楼北楼第二层 裙楼，经营范围：不间断电源（ups）软件及应用系统的开发、销售、维护；软件开 发、销售等。2008 年 8 月 29 日，天健华证中洲厦门分公司出具天健华证中洲验（2008） NZ 第 020022 号《验资报告》，截至 8 月 28 日，已收到股东缴纳货币资金 200 万元。

第四节 募集资金运用

一、本公司本次募集资金项目具体安排和计划

本次募集资金投资项目备案及使用情况如下：

序号	项目名称	项目新增 总投资	第一年	第二年	第三年	备案机关及编号
1	信息设备用中大功率不 间断电源产业升级项目	7,522	6,022	1,050	450	闽发改备[2008]K00002号 闽发改高技[2009]38号
2	工业动力用节能型不间 断电源产业化项目	5,527	4,527	700	300	闽发改备[2008]K00001号 闽发改高技[2009]38号

25

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招股说明书摘要

招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要
3	技术服务与营销网络建 设项目	3,707	3,707	-	-	厦发改服务[2008]函23号
合计		16,756	14,256	1,750	750

二、项目前景分析

本次募集资金拟投资的项目建成投产后，将新增年产信息设备用中大功率UPS 14,000台套、年产工业动力用节能型UPS 1,400台套的生产能力，可实现产业升级， 扩大公司生产和销售规模，提高产品技术和质量水平。项目建成后，将新增正常年 销售收入44,000万元（含税），新增年税后利润4,210.12万元，主营业务的盈利能力 将大幅提高。

第五节 风险因素和其他重要事项

一、风险因素

（一）管理团队和核心技术人员风险

身处技术含量较高、市场充分竞争的UPS制造行业，拥有专业、稳定的核心团 队，是本公司重要的竞争优势之一。如果公司不能保持管理团队和核心技术人员的 稳定，对公司保持市场竞争能力及可持续发展能力将产生不利影响。

（二）市场竞争风险

本公司拟借助本次募集资金投资项目的实施，进一步提升综合竞争实力，与国 外厂商在 UPS 高端产品市场展开全面竞争，届时，如果国外厂商利用其技术优势和 品牌优势，对本公司设置技术壁垒，或采取其他针对本公司的竞争手段，将给本公 司进一步扩大市场份额，保持快速发展带来一定的压力。

（三）原材料价格波动风险

报告期内，由于有色金属价格的持续上涨，导致本公司主要原材料（蓄电池、 变压器）采购成本上涨，单位产品生产成本有所上升。2008 年下半年以来，有色金 属价格开始回落，主要原材料（蓄电池、变压器）采购成本下降。报告期内，虽然 公司通过调整产品结构、优化设计工艺以及加大高功率段产品销售力度等措施消化 了原材料价格上涨的影响，使得产品销售毛利率逐年提升。但是，原材料价格频繁、 剧烈波动，将会影响到主要原材料采购成本，并对公司经营业绩产生影响。

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（四）税收优惠政策变动的风险

科华恒盛作为厦门经济特区的国家级高新技术企业，2007 年以前执行企业所得 税税率 15%的税收优惠政策。2008 年 1 月 1 日起我国已施行新的《中华人民共和国 企业所得税法》，企业所得税的税率为 25%，国家需要重点扶持的高新技术企业， 减按 15%的税率征收企业所得税。该法公布前已经批准设立的企业，依照当时的税 收法律、行政法规规定，享受低税率优惠的，按照国务院规定，可以在该法施行后 五年内，逐步过渡到该法规定的税率。根据上述文件规定，科华恒盛、深圳科华原 执行 15%的企业所得税率，将于 5 年内逐步过渡至 25%的税率，2008、2009 年适用 所得税率分别为 18%、20%；电子设备原执行 27%的企业所得税率，通信电源原执 行 33%的企业所得税率，2008 年起执行 25%的所得税率。科灿信息于 2009 年 4 月 被认定为软件企业，根据《财政部、国家税务总局关于企业所得税若干优惠政策的 通知》（财税[2008]1 号），自获利年度起，第一年和第二年免征企业所得税，第三年 至第五年减半征收企业所得税。2009 年 1 月 16 日，全国高新技术企业认定管理工 作领导小组办公室下发国科火字[2009]027 号文，认定科华技术为高新技术企业，根 据《中华人民共和国企业所得税法》，科华技术 2008-2010 年执行 15%的企业所得税 率。新企业所得税法的实施以及未来国家税收优惠政策的变动，将会对本公司净利 润产生一定影响。

（五）净资产收益率下降风险

本次发行完成后，公司净资产预计将显著增加。鉴于募集资金投资项目需要一 定的建设期和达产期，产生预期收益需要一定的时间，公司净利润的增长在短期内 不能与公司净资产增长保持同步，可能产生净资产收益率下降的风险。

（六）实际控制人控制的风险

公司董事长陈建平、总裁陈成辉是发行人的实际控制人，有能力通过投票表决 的方式对发行人的重大经营决策施加影响或者实施其他控制。如果公司实际控制人 利用其地位，从事有损于发行人利益的活动，将对发行人的利益产生不利影响。

（七）公司规模迅速扩张引致的经营管理风险

本次发行结束后，公司资产将大幅增加，规模迅速扩张，在资源整合、技术开

招股说明书摘要

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发、市场开拓等方面将对公司提出更高的要求。公司如果不能有效的进行组织结构 调整，进一步完善管理流程和内部控制制度，将影响公司的应变能力和市场竞争力， 公司存在规模迅速扩张引致的经营管理风险。

（八）募集资金投资项目实施风险

本次募集资金拟投资的项目经过了慎重、充分的可行性研究论证，并进行了技 术、人才等方面的储备，但不排除在项目实施过程中出现更新的技术，使项目的推 进出现困难或减缓的风险。另一方面，如果募集资金投资项目的目标市场由于竞争 激烈，导致项目投产后产品售价达不到预期水平，也将对项目经济效益产生较大影 响。

二、其他重要事项

（一）重大合同

截至本招股说明书签署之日，本公司正在履行的重大销售合同 6 笔；本公司及 子公司正在履行或尚未履行完毕的重大采购合同共 4 笔；本公司及子公司正在履行 的重大借款合同 1 笔；本公司及子公司正在履行的重大授信合同 1 笔；本公司及子 公司正在履行的重大抵押合同 1 笔；本公司及子公司正在履行的重大担保合同 4 笔； 保荐协议和承销协议各 1 份。

（二）重大诉讼或仲裁事项

截至本招股说明书签署之日，本公司没有尚未了结或可预见的重大诉讼、仲裁 或被行政处罚的案件。

第六节 本次发行各方当事人和发行时间安排

一、本次发行各方当事人

名 称	住 所	联系电话	传 真	联系人
发行人：厦门科华恒盛股 份有限公司	厦门火炬高新区火 炬园光业楼第三层	0592-5160516	0592-5162166	林晓浙
主承销商： 东北证券股份有限公司	吉林省长春市自由 大路1138号	010-68573828	010-68573837	王静波 黄 峥 赵铁成

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招股说明书摘要

招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要	招股说明书摘要
律师事务所： 北京市国枫律师事务所	北京市阜成门北大 街6-9 号国际投资 大厦C座18层	010-66090088	010-66090016	张利国 徐 虎
会计师事务所： 天健光华（北京）会计师 事务所有限公司	北京市东城区北三 环东路36号环球贸 易中心A座12层	010-58256699	010-58256633	熊建益 张立贺
股票登记机构： 中国证券登记结算有限 责任公司深圳分公司	广东省深圳市深南 中路1093号中信 大厦18层	0755-25938000	0755-25988122
申请上市的证券交易所： 深圳证券交易所	广东省深圳市深南 东路5045 号	0755-82083333

二、本次发行上市时间安排

询价推介时间	2009年12月23日 至2009年12月25日
定价公告刊登日期	2009年12月31日
申购日期和缴款日期	2010年1月4日
股票上市日期	发行后尽快安排上市

第七节 附录和备查文件

一、备查文件

投资者可查阅与本次发行有关的所有正式法律文件，具体如下：

（一）发行保荐书；

• （二）财务报告及审计报告；

• （三）内部控制鉴证报告；

• （四）经注册会计师核验的非经常性损益明细表；

• （五）法律意见书及律师工作报告；

• （六）公司章程（草案）；

• （七）中国证监会核准本次发行的文件；

• （八）其他与本次发行有关的重要文件；

二、文件查阅时间

本次股票发行期内工作日：上午 8:30—11:00，下午 14:00—17:00。

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招股说明书摘要

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三、文件查阅地址

厦门科华恒盛股份有限公司

联系地址：福建省厦门市火炬高新区火炬园光业楼第三层东单元

电 话： 0592-5160516

传 真： 0592-5162166

东北证券股份有限公司

办公地址： 北京市西城区三里河东路 5 号中商大厦 4 楼

－ 电 话： 010 68573828

－ 传 真： 010 68573837

四、招股说明书查阅网址: www.cninfo.com.cn

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招股说明书摘要

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（本页无正文，为厦门科华恒盛股份有限公司首次公开发行股票招股说明书摘要之 签署页）

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厦门科华恒盛股份有限公司
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年 月 日
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