Document d’enregistrement universel

PREAMBULE

Le document d’enregistrement universel a été déposé le 28 avril 2023 auprès de l’AMF, en sa qualité d’autorité compétente au titre du règlement (UE) 2017/1129, sans approbation préalable conformément à l’article 9 dudit règlement.

Le document d’enregistrement universel peut être utilisé aux fins d’une offre au public de titres financiers ou de l’admission de titres financiers à la négociation sur un marché réglementé s'il est complété par une note d’opération et le cas échéant, un résumé et tous les amendements apportés au document d’enregistrement universel. L’ensemble alors formé est approuvé par l’AMF conformément au règlement (UE) 2017/1129.

En application de l’article 19 du règlement (UE) n° 2017/1129 du parlement européen et du conseil, les informations suivantes sont incorporées par référence dans le présent document d’enregistrement universel :

Les comptes consolidés et sociaux de l’exercice clos le 31 décembre 2021 figurent aux pages 64 à 124 du document de référence déposé auprès de l’AMF le 19 avril 2022 sous le numéro D22-0312, les rapports d‘audit correspondants figurant respectivement aux pages 100 et 131 de ce document de référence.
Les comptes consolidés et sociaux de l’exercice clos le 31 décembre 2020 figurent aux pages 64 à 124 du document de référence déposé auprès de l’AMF le 16 avril 2021 sous le numéro D21-0317, les rapports d‘audit correspondants figurant respectivement aux pages 100 et 131 de ce document de référence.

Les parties non incorporées par référence des documents d’enregistrement universels susvisés soit ne sont pas pertinentes pour l’investisseur, soit figurent ailleurs dans le document d’enregistrement universel.

Des exemplaires du document d’enregistrement universel sont disponibles sans frais au siège social d’ITESOFT SA, Parc d’Andron – Le Sequoia – 30470 Aimargues, sur le site internet de la société (www.itesoft.com), ainsi que sur le site internet de l’AMF (www.amf-france.org).

SA au capital de 368 029,68 euros ■ RCS Nîmes B 330 265 323 Code NAF : 5829C ■ TVA Intracommunautaire : FR 54 330 265 323
ISIN FR0004026151

1 / PREAMBULE

Le Document d’enregistrement Universel de la société ITESOFT contient des indications sur les objectifs, perspectives et axes de développement de la société ITESOFT. Ces informations ne doivent pas être interprétées comme des garanties que les faits et données énoncés se produiront ou que les objectifs seront atteints.

Les déclarations prospectives contenues dans le Document d’enregistrement Universel visent également des risques connus et inconnus, des incertitudes et d’autres facteurs qui pourraient, en cas de réalisation, avoir pour conséquence que les résultats futurs, les performances et les réalisations de la société ITESOFT soient significativement différents des objectifs formulés et suggérés. Ces facteurs peuvent notamment inclure l’évolution de la conjoncture économique et commerciale, ainsi que les facteurs de risque exposés dans la partie 4 du présent Document d’enregistrement Universel.

Dans le Document d’enregistrement Universel, la société ITESOFT est dénommée « ITESOFT », ou « ITESOFT SA » ou la « Société ». Le « Groupe » ou le « Groupe ITESOFT » désigne ITESOFT et ses filiales directes et indirectes, telles que décrites dans la partie 7 du présent Document d’enregistrement Universel.

2 / TABLE DES MATIERES

PERSONNESRESPONSABLES........................................10
1.1 RESPONSABLE DU DOCUMENT.................................................................................... 10
1.2 ATTESTATION DU RESPONSABLE DU DOCUMENT............................................... 10
1.3 RESPONSABLE DE L’INFORMATION............................................................................ 10
CONTROLEURS LEGAUX DES COMPTES..................... 11
2.1 COMMISSAIRES AUX COMPTES TITULAIRES............................................................ 11
2.2 CHANGEMENT DE CONTROLEURS LEGAUX ............................................................ 11
2.3 HONORAIRES DES COMMISSAIRES AUX COMPTES ET DES MEMBRES DE LEUR RESEAU PRIS EN CHARGE PAR LE GROUPE ................................................................. 11
FACTEURS DE RISQUE ....................................................12
3.1 RISQUE LIES AUX RESSOURCES HUMAINES............................................................. 12
3.1.1 CAPACITEA RECRUTER ET A FIDELISER LES COLLABORATEURS .............................................12
3.2 RISQUES LIES A LA CONCURRENCE ............................................................................ 12
3.2.1 NOUVEAUXENTRANTS SUR LE MARCHE ......................................................................................12
3.2.2 ELARGISSEMENTDE LA COUVERTURE FONCTIONNELLE DES ACTEURS D’OCR .................13
3.2.3 NOUVELLESPRATIQUES......................................................................................................................13
3.2.4 CONCURRENCEDU LOGICIEL LIBRE ................................................................................................14
3.3 RISQUES LIES A LA TECHNOLOGIE .............................................................................. 14
3.3.1 INTRODUCTION....................................................................................................................................14
3.3.2 ELARGISSEMENT DE L’OFFRE.............................................................................................................14
3.3.3 IMPORTANCEGRANDISSANTE DU CLOUD ...................................................................................15
3.4 PROCEDURES MISES EN PLACE POUR LE SUIVI DES RISQUES.......................... 16
3.5 LITIGES ET FAITS EXCEPTIONNELS............................................................................... 16
INFORMATIONS CONCERNANT L’EMETTEUR ..........17
4.1 INFORMATIONS.................................................................................................................. 17
4.1.1 RAISONSOCIALE ET NOM COMMERCIAL (ARTICLE 3 DES STATUTS)....................................17
4.1.2 LIEU ET NUMERO D’ENREGISTREMENT..........................................................................................17
4.1.3 DATEDE CONSTITUTION ET DUREE DE VIE...................................................................................17
4.1.4 SIEGESOCIAL ET FORME JURIDIQUE...............................................................................................17
4.2 EVENEMENTS IMPORTANTS DANS LE DEVELOPPEMENT DES ACTIVITES DE L’EMETTEUR... 17
APERÇU DES ACTIVITES .................................................19
5.1 PRINCIPALES ACTIVITES................................................................................................... 19
5.1.1 PRODUITS,SOLUTIONS ET CLIENTS ................................................................................................19
5.1.1.1 INTRODUCTION............................................................................................................... 19
5.1.1.2 LESOCLE TECHNOLOGIQUE ....................................................................................... 20
5.1.1.3 LESSOLUTIONS CLOUD END-TO-END................................................................... 20
5.1.1.3.1 ITESOFTStreamline for Invoicess ....................................................... 20
5.1.1.3.2 ITESOFTStreamline for Business ........................................................ 20
5.1.1.4 LESSERVICES CLOUD..................................................................................................... 21# 5. DESCRIPTION DE L’ACTIVITE ET DU GROUPE

5.1 Facteurs de diversité du Groupe

5.1.1 Services et Offres

5.1.1.1 ITESOFTCapture

5.1.1.2 ITESOFTProcess

5.1.1.3 ITESOFTWorkflow

5.1.1.4 Offres Cloud

5.1.1.4.1 ITESOFTCapture as a Service

5.1.1.4.2 ITESOFTCapture as a Service for Invoices

5.1.1.4.3 ITESOFTFraud Detection as a Service

5.1.1.5 Offres Traditionnelles On Premise

5.1.1.5.1 ITESOFTFreemind for Enterprise

5.1.1.5.2 ITESOFTFreeMind for Invoices

5.1.1.5.3 ITESOFTBalance

5.1.1.5.4 ITESOFTAnalytics

5.1.2 Ventilation des Revenus

5.1.3 Ventilation des Revenus par Type de Prestations

5.1.4 Saisonalité de l’Activité

5.1.5 Ventilation des Revenus Associés par Marché Géographique

5.1.6 References

5.2 Investissements

5.2.1 Principaux Investissements Réalisés

5.2.2 Principaux Investissements en Cours

5.2.3 Principaux Investissements Futurs déjà Décidés

6. STRUCTURE ORGANISATIONNELLE

6.1 Organigramme Juridique et Organisation du Groupe

6.2 Filiales Importantes

7. EXAMEN DE LA SITUATION FINANCIERE ET DU RESULTAT

7.1 Situation Financière

7.1.1 Evolution 2022-2021

7.1.2 Evolution 2021-2020

7.2 Facteurs Importants Influant sur le Résultat Opérationnel

7.2.1 Facteurs Importants Influant Sensiblement sur le Revenu d’Exploitation

7.2.2 Explication en Cas de Changement Important du Chiffre d’Affaires

7.2.3 Stratégie ou Facteurs Extérieurs Pouvant Influer Sensiblement sur les Opérations

8. TRESORERIE ET CAPITAUX

8.1 Capitaux de l’Emetteur

8.2 Source et Montant des Flux de Trésorerie

8.3 Conditions d’Emprunt et Structure de Financement

8.4 Restrictions à l’Utilisation des Capitaux

8.5 Source de Financement Attendus

9. ENVIRONNEMENT REGLEMENTAIRE

10. INFORMATIONS SUR LES TENDANCES

10.1 Tendances Depuis la Fin du Dernier Exercice

10.2 Tendance Pour l’Exercice en Cours

10.3 Guerre en Ukraine

11. PREVISIONS OU ESTIMATIONS DU BENEFICE

11.1 Prévisions 2023

11.2 Stratégie et Plan de Développement

11.2.1 Actions Passées

11.2.2 À l’Avenir

12. ORGANES D’ADMINISTRATION, DE DIRECTION ET DE SURVEILLANCE ET DIRECTION GENERALE

12.1 Membres des Organes d’Administration et de Direction Générale

12.1.1 Information sur les Membres des Organes d’Administration

12.1.2 Informations Détaillées sur l’Expertise et l’Expérience des Dirigeants

12.1.3 Autres Informations Relatives aux Dirigeants

12.1.3.1 Autres Mandats Exerces

12.1.3.2 Autres Informations

12.2 Conflit d’Intérêt

12.2.1 Conflit d’Intérêt

12.2.2 Restrictions aux Interventions sur le Titre ITESOFT

13. REMUNERATIONS ET AVANTAGES

13.1 Remunerations Versées aux Mandataires Sociaux

13.2 Provisions Pour Retraite ou Autres Avantages

14. FONCTIONNEMENT DES ORGANES D’ADMINISTRATION ET DE DIRECTION

14.1 Date d’Expiration des Mandats

14.2 Contrats de Service Entre les Dirigeants et la Société ou ses Filiales

14.3 Comité d’Audit et de Rémunération

14.4 Conformité au Régime de Gouvernement d’Entreprise en Vigueur

14.5 Rapport sur le Gouvernement d’Entreprise

14.5.1 Rapport sur le Gouvernement d’Entreprise

14.5.1.1 Conditions de Préparation et d’Organisation des Travaux du Conseil

14.5.1.2 Procedures de Contrôle Interne et de Gestion des Risques Mises en Place par la Société

14.5.1.2.1 Objectif du Contrôle Interne

14.5.1.2.2 Présentation de l’Organisation Générale Actuelle

14.5.1.2.3 Descriptifs des Procédures de Contrôle Interne Mises en Place

14.5.1.2.4 Procédures relatives à l’élaboration et au traitement de l’information comptable et financière

14.5.1.2.5 Appréciation de l’adéquation des procédures de contrôle interne

14.5.1.3 Mesures Anti-OPA

14.5.1.4 Modalites de Participation à l’Assemblée Générale

14.6 Le Comité de Direction

15. SALARIES

15.1 Attractivité et Capital Intellectuel

15.2 Rétention des Talents et Bien-Être au Travail

16. PRINCIPAUX ACTIONNAIRES

16.1 Repartition du Capital et des Droits de Votes

16.1.1 Au 31 Mars 2023

16.1.2 Modifications Intervenues au Cours des 3 Dernières Années

16.2 Droits de Vote Différents des Principaux Actionnaires

16.3 Actionnariat de Contrôle

16.4 Accords Pouvant Entraîner un Changement de Contrôle

16.4.1 Pacte d’Actionnaires

16.4.2 Nantissement

17. TRANSACTIONS AVEC DES PARTIES LIEES

17.1 Rapport Spécial des Commissaires aux Comptes sur les Conventions et Engagements Règlementés

18. INFORMATIONS FINANCIÈRES CONCERNANT L’ACTIF ET LE PASSIF, LA SITUATION FINANCIÈRE ET LES RÉSULTATS DE L’ÉMETTEUR

18.1 Comptes Consolidés au 31 Décembre 2022

18.1.1 Bilan Consolidé # 18. ETATS FINANCIERS ET RAPPORTS DES COMMISSAIRES AUX COMPTES

18.1 ETATS FINANCIERS CONSOLIDES

18.1.1 BILAN CONSOLIDE

18.1.2 COMPTE DE RESULTAT CONSOLIDE

18.1.3 TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE CONSOLIDES

18.1.4 TABLEAU DE VARIATION DES CAPITAUX PROPRES CONSOLIDES

18.1.5 ANNEXE AUX COMPTES CONSOLIDES

18.1.5.1 FAITS MARQUANTS DE L’EXERCICE

18.1.5.2 INFORMATIONS RELATIVES A L’ENTREPRISE

18.1.5.3 CONTEXTE DE LA PUBLICATION

18.1.5.4 METHODES COMPTABLES SIGNIFICATIVES

18.1.5.5 NOTE 3 CHIFFRE D’AFFAIRES

18.1.5.6 NOTE 4 PRODUITS ET CHARGES

18.1.5.7 NOTE 5 COUT DE L’ENDETTEMENT FINANCIER NET

18.1.5.8 NOTE 6 FRAIS DE RECHERCHE ET DEVELOPPEMENT

18.1.5.9 NOTE 7 IMPOTS SUR LE RESULTAT

18.1.5.10 NOTE 8 RESULTATS PAR ACTION

18.1.5.11 NOTE 9 IMMOBILISATIONS INCORPORELLES ET ECARTS D’ACQUISITION

18.1.5.12 NOTE 9BIS CONTRATS DE LOCATION

18.1.5.13 NOTE 10 IMMOBILISATIONS CORPORELLES

18.1.5.14 NOTE 11 ACTIFS FINANCIERS NON COURANTS

18.1.5.15 NOTE 13 PAIEMENTS EN ACTIONS

18.1.5.16 NOTE 14 TRESORERIE ET EQUIVALENT DE TRESORERIE, ACTIFS FINANCIERS COURANTS, ENDETTEMENT NET

18.1.5.17 NOTE 15 CAPITAL EMIS ET RESERVES

18.1.5.18 NOTE 16 RETRAITE ET AUTRES AVANTAGES POSTERIEURS A L’EMPLOI

18.1.5.19 NOTE 17 DETTES FINANCIERES SUPERIEURES A 1 AN

18.1.5.20 NOTE 19 PROVISIONS

18.1.5.21 NOTE 20 FOURNISSEURS ET AUTRES CREDITEURS COURANT

18.1.5.22 NOTE 21 ENGAGEMENTS EVENTUALITES

18.1.5.23 NOTE 22 PERIMETRE DE CONSOLIDATION

18.1.5.24 NOTE 23 INFORMATIONS RELATIVES AUX PARTIES LIEES

18.1.5.25 NOTE 24 OBJECTIFS ET POLITIQUES DE GESTION DES RISQUES FINANCIERS

18.1.5.26 NOTE 25 EVENEMENTS POSTERIEURS A LA CLOTURE

18.1.5.27 NOTE 26 ACTIVITES ABANDONNEES ET ACTIFS DESTINES A ETRE CEDES

18.1.5.28 NOTE 27 INFORMATION SECTORIELLE

18.1.5.29 NOTE 28 HONORAIRES DES COMMISSAIRES AUX COMPTES

18.2 RAPPORT DES COMMISSAIRES AUX COMPTES SUR LES COMPTES CONSOLIDES

18.2.1 AUTRES INFORMATIONS VERIFIEES PAR LES CONTROLEURS LEGAUX

18.2.2 AUTRES INFORMATIONS FINANCIERES NON TIREES DES ETATS FINANCIERS VERIFIES

18.3 ETATS FINANCIERS DE LA SOCIETE MERE

18.3.1 BILAN

18.3.2 RESULTAT

18.3.3 TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE

18.3.4 ANNEXES AUX COMPTES SOCIAUX ANNUELS (MONTANTS EXPRIMES EN MILLIERS D’EUROS)

18.3.5 NOTES RELATIVES AU BILAN

18.3.6 NOTES RELATIVES AU COMPTE DE RESULTAT

18.4 RAPPORT DES COMMISSAIRES AUX COMPTES SUR LES COMPTES ANNUELS

18.5 DATE DES DERNIERES INFORMATIONS FINANCIERES

18.6 INFORMATIONS FINANCIERES INTERMEDIAIRES ET AUTRES

18.7 POLITIQUE DE DISTRIBUTION DE DIVIDENDES

18.8 PROCEDURES JUDICIAIRES ET D’ARBITRAGE

18.9 CHANGEMENT SIGNIFICATIF DE LA SITUATION FINANCIERE OU COMMERCIALE

19. INFORMATIONS SUPPLEMENTAIRES

19.1 CAPITALSOCIAL

19.1.1 CAPITALSOCIAL

19.1.2 EVOLUTION DU CAPITAL SOCIAL DEPUIS 3 ANS

19.1.3 CAPITAL AUTORISE

19.1.3.1 ASSEMBLEE GENERALE MIXTE DU 6 JUIN 2016

19.1.4 ACTIONS NON REPRESENTATIVES DE CAPITAL

19.1.5 ACTIONS AUTO-DETENUES

19.1.6 VALEURS MOBILIERES CONVERTIBLES, ECHANGEABLES OU ASSORTIES DE BONS

19.1.7 DROITS D’ACQUISITION, OBLIGATIONS, ATTACHES AU CAPITAL SOCIAL SOUSCRIT NON LIBERE

19.1.8 OPTIONS OU ACCORDS CONDITIONNELS OU INCONDITIONNELS

19.1.9 HISTORIQUE DU CAPITAL SOCIAL

19.1.10 CAPITAL POTENTIEL : PLANS DE STOCK-OPTIONS ET ACTIONS GRATUITES

19.1.11 ACTIONS GRATUITES ET STOCKS OPTIONS AU 31 DECEMBRE 2021

19.2 ACTECONSTITUTIF ET STATUTS

19.2.1 OBJET SOCIAL (ARTICLE 2 DES STATUTS)

19.2.2 DROITS ; PRIVILEGES ET RESTRICTIONS ATTACHES A CHAQUE CATEGORIE D’ACTIONS EXISTANTES

19.2.3 DISPOSITIONS CONCERNANT LES MEMBRES DES ORGANES D’ADMINISTRATION, DE DIRECTION, DE SURVEILLANCE

19.2.3.1 DROIT DE VOTE DOUBLE

19.2.4 ACTIONS NECESSAIRES POUR MODIFIER LES DROITS DES ACTIONNAIRES

19.2.5 ASSEMBLEES GENERALES (ARTICLES 19 A 21 DES STATUTS)

19.2.6 DISPOSITIONS QUI POURRAIENT RETARDER, DIFFERER OU EMPECHER UN CHANGEMENT DE CONTROLE

19.2.7 SEUIL STATUTAIRE (ARTICLE 7 DES STATUTS)

19.2.8 CONDITIONS REGISSANT LES MODIFICATIONS DE CAPITAL

20. CONTRATS IMPORTANTS

21. DOCUMENTS DISPONIBLES

22. DECLARATION DE PERFORMANCE EXTRA-FINANCIERE

22.1 MODELE D’AFFAIRE

22.2 RISQUES EXTRA-FINANCIERS

22.3 PRODUITS, SERVICES ET RELATIONS D’AFFAIRES

22.3.1 INNOVATION, VALEURS ET IMPACTS RSE DE NOS PRODUITS

22.3.2 SECURITE ET CONFIDENTIALITE DES DONNEES

22.3.3 ACHATS RESPONSABLES ET LUTTE CONTRE LA CORRUPTION

22.3.4 MARKETING RESPONSABLE ET PRATIQUES NON COMPETITIVES

23. INFORMATIONS BOURSIERES143

23.1 LE MARCHE DES TITRES DE L’EMETTEUR.................................................................143
23.2 CALENDRIER FINANCIER 2023 ET INFORMATION FINANCIERE .....................143
23.3 ANALYSES FINANCIERES................................................................................................144
23.4 QUALIFICATION ANVAR ................................................................................................144
23.5 DOCUMENT D’INFORMATION ANNUEL..................................................................144
24. TABLE DE RECONCILIATION........................ 145
24.1 TABLE DE RECONCILIATION DU RAPPORT FINANCIER ANNUEL (ARTICLE 222-3 DU REGLEMENT GENERAL DE L’AMF)...................................................................................145
24.2 TABLE DE RECONCILIATION DU RAPPORT SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE – RAPPORT DE GESTION (ARTICLE 225-100 ET SUIVANT DU CODE DE COMMERCE)...145
25. GLOSSAIRE....................................................... 147

1. PERSONNES RESPONSABLES

1.1 RESPONSABLE DU DOCUMENT

Le Directeur Général, Monsieur Didier CHARPENTIER, est responsable des informations contenues dans le présent document, à l’exception des informations contenues dans le rapport visé à l’article L. 225-237 du Code de Commerce dont le responsable est le Président du Conseil d’Administration, Monsieur Didier CHARPENTIER.

1.2 ATTESTATION DU RESPONSABLE DU DOCUMENT

J’atteste que les informations contenues dans le présent document de référence sont, à ma connaissance, conformes à la réalité et ne comportent pas d’omission de nature à en altérer la portée. J’atteste, à ma connaissance, que les comptes sont établis conformément aux normes comptables applicables et donnent une image fidèle du patrimoine, de la situation financière et du résultat de la Société (pages 101 à 119) et de l’ensemble des entreprises comprises dans la consolidation (pages 62 à 95), et le rapport de gestion (Cf. table de concordance) présente un tableau fidèle de l’évolution des affaires, des résultats et de la situation financière de la Société et de l’ensemble des entreprises comprises dans la consolidation ainsi qu’une description des principaux risques et incertitudes auxquels elles sont confrontées.

Aimargues, le 28 avril 2023.

Didier CHARPENTIER
Président du Conseil d’Administration

1.3 RESPONSABLE DE L’INFORMATION

Attestation du Président du Conseil d’Administration pour les informations contenues dans le rapport visé à l’article L.225-237 du Code de Commerce aux conditions de préparation et d’organisation des travaux du Conseil ainsi que des procédures de contrôle interne mises en place par la société. J’atteste, après avoir pris toute mesure raisonnable à cet effet, que les informations contenues dans le rapport visé à l’article L. 225-237 du Code de Commerce sont, à ma connaissance, conformes à la réalité et ne comportent pas d’omission de nature à en altérer la portée. Les informations présentées dans le rapport visé à l’article L. 225-237 du Code de Commerce ont fait l’objet du rapport des contrôleurs légaux établi en application du dernier alinéa de l’article L. 225-235 du Code de Commerce, figurant page 59. Aucune Observation n’a été formulée par les Commissaires aux Comptes.

Aimargues, le 28 avril 2023.

Didier CHARPENTIER
Président du Conseil d’Administration

2. CONTROLEURS LEGAUX DES COMPTES

2.1 COMMISSAIRES AUX COMPTES TITULAIRES

Cabinet Ernst & Young Audit
966, avenue Raymond Dugrand - CS 66014 - 34060 Montpellier - France
Représenté par Madame Marie Thérèse MERCIER
Date du premier mandat : Assemblée Générale Mixte du 3 novembre 2000
Date d’expiration du mandat : Assemblée Générale Ordinaire statuant sur les comptes clos le 31 décembre 2023.
Cabinet RSM Méditerranée
ARTEPARC-Bât C - Zac Georges Besse II – 445, chemin du Mas de Boudan - 30000 Nîmes
Représenté par Madame Régine STEFAN
Date du premier mandat : le cabinet CB Audit, devenu Sofira Audit puis RSM Méditerranée était commissaire aux comptes suppléants jusqu’au 15/09/2005, date à laquelle il est devenu titulaire, suite à la démission, du fait de son départ en retraite, de Monsieur Alain REYFTMAN.
Date d’expiration du mandat : Assemblée Générale Ordinaire statuant sur les comptes clos le 31 décembre 2025.

2.2 CHANGEMENT DE CONTROLEURS LEGAUX

Il n’y a pas d’élément particulier à signaler.

2.3 HONORAIRES DES COMMISSAIRES AUX COMPTES ET DES MEMBRES DE LEUR RESEAU PRIS EN CHARGE PAR LE GROUPE

Se reporter à la note 28 de l’annexe aux comptes consolidés, chapitre 18.

3. FACTEURS DE RISQUE

Les facteurs de risques sont présentés ci-après en trois grandes catégories : les risques liés aux Ressources Humaines, les risques liés à la concurrence et les risques liés à la technologie. Il s’agit des principaux risques identifiés comme significatifs, spécifiques à l’Entreprise et pouvant avoir une incidence négative sur l’activité et la situation financière de ITESOFT au jour du dépôt du présent Document d’enregistrement universel auprès de l’AMF. La présentation des risques est le résultat d’une analyse régulière dans le cadre de la politique de gestion des risques. Dans chaque catégorie, les facteurs de risque sont classés par ordre décroissant d’importance (les premiers étant les plus importants) en tenant compte de la probabilité de les voir se matérialiser et de l’ampleur estimée de leur impact négatif et après prise en compte des mesures d’atténuation mises en place par ITESOFT. Cependant, d’autres risques non cités ou non identifiés à ce jour peuvent affecter ITESOFT, sa situation financière, son image, ses perspectives ou le cours des actions de ITESOFT.

3.1 RISQUE LIE AUX RESSOURCES HUMAINES

Après prise en compte des mesures d’atténuation mise en place, ITESOFT considère d’importance élevée le risque suivant :

3.1.1 CAPACITE A RECRUTER ET A FIDELISER LES COLLABORATEURS

La valeur de la Société, sa capacité d’innovation, sa croissance et ses résultats reposent essentiellement sur la matière grise de ses collaborateurs en général et les collaborateurs clés en particulier. Le recrutement est un élément clé de la croissance de la Société. Or, dans le domaine des nouvelles technologies, on constate le plus souvent un déficit des offres par rapport à la demande en ressources humaines. Toutefois, consciente de ce risque, la Société a mis en place une politique de ressources humaines qui vise à fidéliser les collaborateurs et à en faciliter le recrutement. Ainsi, ITESOFT a développé une culture d’entreprise forte et mis en place une politique de fidélisation comprenant :
* Une politique de gestion des ressources humaines dynamique,
* Une politique de rémunération motivante,
* Des locaux et des extérieurs offrant un cadre de travail agréable,
* Une politique de formation permanente,
* La création d’espaces de coworking en Région Parisienne,
* La mise en place de chartes de déconnexion et de télétravail.

Ces atouts sont très appréciés des collaborateurs tels qu’en témoignent les sondages trimestriels et doivent permettre de procéder aux embauches nécessaires à la réalisation du plan de développement et contribuer à limiter le taux de turnover.

3.2 RISQUES LIES A LA CONCURRENCE

Après prise en compte des mesures d’atténuation mises en place, ITESOFT considère d’importance élevée, les risques 3.2.1 et 3.2.2 ; les risques 3.2.3 comme d’importance moyenne et les risques 3.2.4 d’importance faible.

3.2.1 NOUVEAUX ENTRANTS SUR LE MARCHE

La principale barrière à l’entrée sur le marché est constituée par le niveau d’investissement (temps et argent) R&D, Marketing et commercial qu’un nouvel intervenant qui souhaiterait pénétrer ce marché sans expérience préalable devrait consentir. Compte tenu des investissements nécessaires et de l’aspect 12 déjà très concurrentiel du marché, ITESOFT ne considère pas le risque d’arrivée d’un nouvel entrant complet comme élevé. Par contre, il est évident que le marché a été et reste dans une phase de consolidation massive, qui fait émerger des acteurs disposant d’une force de frappe considérable ; ainsi par exemple, les deux plus importantes transactions de fusion acquisition sur notre marché en 2015 et 2016 ont été le rachat coup sur coup de ReadSoft et de Kofax par la filiale logiciel (Perceptive Software) de la société Lexmark. Cette société dispose d’une offre produit qui peut dérouter les clients par sa complexité (rachat et intégration de sociétés qui étaient concurrentes, arbitrages abrupts entre différentes technologies sur différents marchés). Cela peut être une opportunité pour ITESOFT mais également un danger, la société disposant au final d’un potentiel d’innovation et de ressources financières importantes. ITESOFT entend se prémunir contre ces menaces en spécialisant et en différenciant son offre produit par rapport à ces concurrents, et par sa proximité importante avec les clients sur le marché français, afin de répondre à leurs besoins métiers, aux enjeux de productivité et de conformité par des solutions end to end, et moins un assemblage de briques technologiques, et en s’appuyant sur sa capacité à les accompagner directement avec ses offres de services aussi bien « on Prem » qu’en SaaS.

3.2.2 ELARGISSEMENT DE LA COUVERTURE FONCTIONNELLE DES ACTEURS D’OCR

ITESOFT utilise plusieurs moteurs d’OCR (Optical Character Recognition) dans ses solutions ; les éditeurs les plus présents sur ce segment de marché étant ABBYY et Open Text. La fonctionnalité d’OCR n’est qu’une partie mineure de la solution ITESOFT mais nous avons constaté que les acteurs d’OCR essayaient d’étendre leur couverture fonctionnelle et de proposer des solutions métier complètes, qui de fait deviennent concurrentes des offres ITESOFT, ce qui peut présenter potentiellement un conflit d’intérêt. Le couplage lâche qui est utilisé par ITESOFT rend facile la substitution de technologie d’OCR et donc minimise ce risque.# NOUVELLES PRATIQUES

Les modifications de plus en plus rapides des pratiques personnelles et professionnelles (explosion de l’utilisation des terminaux numériques mobile notamment, objets connectés, …) peuvent représenter un risque pour ITESOFT : les technologies de capture de documents numériques et des métadonnées associées (mail, SMS…) ne sont pas les mêmes que celles utilisées pour les documents papier, et de nouveaux concurrents peuvent émerger rapidement en se spécialisant sur ces supports. Par ailleurs, la Commission Européenne encourage les états membres à mettre en avant la facture électronique non signée depuis plusieurs années, et travaille actuellement à la mise en œuvre d’un standard européen de facture électronique incluant des métadonnées. Il est clair que le jour où cette pratique se répandra (que nous estimons à quelques années au plus) les technologies de lecture automatique n’auront plus d’utilité puisque les données contenues dans le document seront directement accessibles. L’Etat Français met en place le portail Chorus qui rend obligatoire le règlement des fournisseurs de l’Etat (grandes entreprises) par facture électronique depuis du 1er Janvier 2017. C’est une promotion importante de cette nouvelle approche « dématérialisée à la source », dans laquelle une part de l’OCR diminue et disparaitra à terme. Elle doit se généraliser à partir de 2024 à tous les fournisseurs de l’Etat, des collectivités territoriales et des établissements publics. ITESOFT investit de manière significative en R&D pour pallier ce type de risque, et participe aux groupes de travail de l’AFNOR, DGFIP afin de rester au plus près de ces changements de pratiques et anticiper les évolutions technologiques pour maintenir le niveau d’opérabilité des solutions.

CONCURRENCE DU LOGICIEL LIBRE

ITESOFT considère l’émergence du Logiciel Libre, d’une manière générale, comme représentant un risque indirect de pression sur le prix des licences.La société Ephesoft, aux USA, propose des solutions concurrentes de celles d’ITESOFT sur un modèle libre (version Community) qui amène vite vers le payant (version Entreprise). ITESOFT n’a jamais été en concurrence avec cet acteur sur des projets, mais dans l’hypothèse où le logiciel d’Ephesoft ou un autre réussissait à percer sur les marchés traditionnels d’ITESOFT, ils seraient susceptibles de remettre en cause les ratios du modèle économique actuel fondé sur la vente de licences complétée par de la maintenance et des prestations. ITESOFT poursuit le développement de ses nouveaux modèles de revenus en engageant entre autres la transition vers des modèles d’abonnement et des solutions hébergées dans le Cloud. Cette approche est susceptible d’offrir aux clients une montée en charge mieux alignée avec leurs besoins, une source de revenu à terme plus prédictible pour ITESOFT ainsi que d’offrir de nouvelles opportunités de marché à ITESOFT. Ces transitions vers le SaaS sont susceptibles d’avoir un impact sur la marge et la répartition dans le temps des flux financiers clients. La Société souhaite gérer cette transformation progressivement et mène une veille afin d’anticiper les besoins client et s’adapter à de telles évolutions

RISQUES LIES A LA TECHNOLOGIE

INTRODUCTION

ITESOFT maîtrise des technologies innovantes souvent en avance sur la concurrence. Les dirigeants de la Société n’ont pas connaissance de l’existence de techniques émergentes susceptibles de bouleverser cette situation. Il faut toutefois noter que de nouveaux modèles de développement d’applications apparaissent suite à la diffusion de plus en plus large d’applications dans le cloud, et permettent des accès faciles à des technologies avancées avec une simple connexion internet.

ELARGISSEMENT DE L’OFFRE

Les prévisions de risques sont essentiellement fondées sur des produits existants intégrant une technologie maîtrisée. Voir chapitre 5 – aperçu des activités. En 2016 ITESOFT a lancé de nouveaux modules logiciels qui étendent considérablement le périmètre fonctionnel de l’offre, dans les domaines de la modélisation de processus (BPM), de leur pilotage et de leur supervision, différents du domaine historique de l’OCR, tant d’un point de vue technologique que fonctionnel. Depuis l’offre a rencontré un franc succès auprès des clients et prospects d’ITESOFT. Sa mise en œuvre et les retours des clients ont nécessité une montée en compétences des équipes R&D ITESOFT sur des nouveaux sujets, sur lesquels les implications en termes de temps de développement de fonctionnalités et d’interaction avec les modules « historiques » ont été multiples et ont nécessité des adaptations techniques et organisationnelles. Il est à noter qu’ITESOFT a acquis en 2015 la société W4, qui a développé et possède la propriété industrielle de ces nouveaux modules logiciels. Ceci garantit l’allocation des ressources et la priorisation des développements en conformité avec la stratégie d’ITESOFT et les attentes de ses clients. Depuis cette date, ITESOFT est engagé dans un programme ambitieux de rénovation complète de son offre technologique et métier, désormais pilotée par les processus, qui apportent une structuration d’ensemble, une traçabilité complète de bout en bout et la capacité à s’adapter de manière plus souple aux besoins des clients. Autre axe majeur, le support des nouvelles architectures de type Cloud et la fourniture des solutions en mode Saas constituent des priorités claires et ouvrent la voie à de nouvelles perspectives de commercialisation. Ainsi, dès 2017 ITESOFT développe Streamline for Invoices, solution cloud de nouvelle génération pour le traitement des factures fournisseurs, seule offre du marché à garantir une performance d’automatisation qui est déjà adoptée par de nombreuses entreprises telles que LIDL, Carambar & Co, France Télévision, Spie, Royal Canin... L’offre s’est continuellement enrichit (gestion des demandes d’achat, portail fournisseurs, détection automatique des tentatives de fraudes) augmentant ainsi sa couverture fonctionnelle à l’ensemble du processus Procure-to-Pay et son caractère différenciateur. Le développement d’offres SaaS se poursuit en 2018 avec le développement en conjoint avec la Caisse des dépôts d’un nouveau service cloud de capture d’information, Capture as a Service. Ce service tirant pleinement parti de la mutualisation de l’information, du cloud et de l’IA délivre en temps réel des fonctions de reconnaissance de documents et d’extraction de données appelées depuis des applications mobile, portail web ou site web afin de répondre aux besoins d’interactivité en ligne des organisations avec leurs clients/usagers. En 2019 ITESOFT amplifie à nouveau sa stratégie et développe Fraud Detection as a Service, service cloud de détection robotisé de documents falsifié. Le service systématise le contrôle de tous les documents dès leur réception, avant tout traitement métier en combinant des technologies uniques d’intelligence artificielle, de graphométrie, d’identification d’incohérence de données et des systèmes experts. En 2020, ITESOFT étant une nouvelle fois son offre SaaS et lance Streamline for Documents, solution de nouvelle génération pour le traitement automatisé des documents entrants offrant des performances d’automatisation inégalées, la plus grande rapidité et simplicité de mise en œuvre et la couverture fonctionnelle la plus large. Streamline for Documents démocratise l’utilisation de salle courriers digitales en déployant la solution en moins d’un mois et sans que les utilisateurs n’aient à dédier de ressources techniques spécifiques pour les apprentissages des IAs et les paramétrages, ITESOFT se chargeant de tout. En 2022, ITESOFT introduit Streamline for Business ; première solution sur le marché automatisant les étapes de constitution de dossiers, la collecte de pièces, les relances, l’analyse de complétude pour finir avec un contrôle de conformité, cohérence et de détection des risques de fraude .

IMPORTANCE GRANDISSANTE DU CLOUD

Tous ces développements des nouveaux modules s’appuient sur de nouvelles architectures, de nouveaux modes de déploiement, de nouveaux modes d’exploitation et sur des nouvelles couches technologiques (bases de données non relationnelles, outils d’affichage analytique, interfaces utilisateurs en responsive design, entre autres) qui nécessitent un temps d’apprentissage pour les équipes techniques d’ITESOFT, avec toujours un risque de retard de mise sur le marché des futurs nouveaux produits. La phase la plus complexe de cette montée en compétence est cependant en bonne partie derrière nous. L’entreprise s’est ainsi structurée avec la mise en place d’une équipe dédiée aux problématiques d’exploitation, de support préventif et réactif, qui œuvre quotidiennement à la bonne tenue de nos plateformes et solutions, au respect de nos engagements et à la satisfaction client. De nouveaux clients en production avec nos solutions en mode Saas se sont ainsi ajoutés tout au long des deux dernières années sans incident majeur. En 2021, labascule annoncée s’est réalisée ; à savoir que la vente de logiciel par abonnement a dépassé les ventes de licences Les clients actuels d’ITESOFT sont des grands comptes qui restent en partie attachés à la maîtrise de leur infrastructure informatique et à la sécurité de leurs données ; dans ce contexte la demande en solution Saas se développe progressivement et la transformation vers un mode de vente en souscription se fera par étapes et probablement sur plusieurs années.# 15

ITESOFT se prépare néanmoins à cette évolution de la demande et une éventuelle accélération et ses solutions Streamline For Invoices, Streamline for Document sont notamment d’ores et déjà disponibles dans ce mode et déployée pour plusieurs clients. Cette évolution vers un mode de vente en souscription est susceptible de mettre une pression sur le chiffre d’affaires à court terme tout en permettant une meilleure visibilité du revenu à moyen et long terme. La stratégie d’ITESOFT est d’anticiper cette transition pour permettre une évolution progressive du modèle, en se focalisant prioritairement sur la demande client. Il existe toutefois un risque que la demande sur ce type de solution bascule très rapidement, notamment par la baisse considérable des coûts d’infrastructure mutualisée et la concurrence féroce que se livrent les acteurs du secteur comme Amazon ou Microsoft : ceci pourrait mettre une forte pression à court et moyen terme sur la rentabilité de l’entreprise. ITESOFT reste attentif à cette évolution de la demande chez ses clients et reste confiant sur cet aspect.

3.4 PROCEDURES MISES EN PLACE POUR LE SUIVI DES RISQUES

Voir au § 14.5 concernant les procédures mises en place pour assurer le suivi et la mesure de ces différents types de risques. Les principaux risques pouvant impacter la performance de l’entreprise sont identifiés, évalués et régulièrement revus par la direction générale. La Société a procédé à une revue de ses risques et à sa connaissance considère qu’il n’y a pas d’autres risques significatifs hormis ceux présentés.

3.5 LITIGES ET FAITS EXCEPTIONNELS

ITESOFT est susceptible d’être impliqué dans des procédures judiciaires dans le cours normal de ses activités. Le Groupe ne peut notamment pas garantir que certains de ses clients ne seront pas confrontés à des problèmes de qualité avec ses produits. En cas de dysfonctionnement des produits commercialisés par la Société, la responsabilité contractuelle de la Société pourrait être engagée comme pour n’importe quel autre fournisseur de solutions informatiques. Il n’existe pas à ce jour de faits exceptionnels ou litiges pouvant avoir ou ayant eu, dans le passé récent, une incidence significative sur l’activité, les résultats, la situation financière ou le patrimoine de la société et de ses filiales. Si l’environnement général toujours difficile dans lequel évolue ITESOFT incite la société à la prudence sur ses perspectives annuelles, la société est confiante dans le succès de sa stratégie commerciale qui consiste à apporter toujours plus de valeur à ses clients au travers de ses technologies. Cette stratégie devrait permettre de consolider la base existante de clients et de générer de nouvelles affaires par la différenciation de son offre. La guerre en Ukraine n’a pas eu d’effet direct sur la société, mais la société a pu constater un allongement des délais de livraison des solutions du fait essentiellement du report des réunions de travail par les clients. Des projets clients ont au mieux été décalés, en particulier chez nos clients du fait de la pression forte sur les budgets générée par la crise.

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4. INFORMATIONS CONCERNANT L’EMETTEUR

4.1 INFORMATIONS

4.1.1 RAISON SOCIALE ET NOM COMMERCIAL (ARTICLE 3 DES STATUTS)

La dénomination de la société et le nom commercial sont : ITESOFT.

4.1.2 LIEU ET NUMERO D’ENREGISTREMENT

La Société est enregistrée au registre du commerce et des sociétés de Nîmes sous le numéro 330 265 323.

4.1.3 DATE DE CONSTITUTION ET DUREE DE VIE

La Société a été constituée initialement le 22 juin 1984 sous la forme d’une société à responsabilité limitée, et a été transformée, le 31 mai 1991, en société anonyme à conseil d’administration régie par le Code de Commerce.

4.1.4 SIEGE SOCIAL ET FORME JURIDIQUE

La durée de vie de la Société est de 99 ans, à compter de son immatriculation au Registre du Commerce et des sociétés le 23 Juillet 1984, sauf dissolution anticipée ou prorogation. Adresse du siège social : Parc d’Andron, le Séquoia - 30470 Aimargues - France. Tél. Fax. +33 (0)4.66.35.77.00 +33 (0)4.66.35.77.01 E-mail : [email protected]

4.2 EVENEMENTS IMPORTANTS DANS LE DEVELOPPEMENT DES ACTIVITES DE L’EMETTEUR

La société ITESOFT est une Société Anonyme de droit français à conseil d’administration régie par le Code de Commerce. La Société a été créée en 1984 par son actuel Président. ITESOFT oriente en 1989 ses activités de recherche vers le développement de technologies de reconnaissance de caractères dactylographiés (OCR) et manuscrits (ICR), en utilisant les technologies émergentes de réseaux de neurones. Dès 1990, ITESOFT installe son premier logiciel destiné à la lecture automatique de formulaires FormScan. ITESOFT vend ses produits et les prestations associées aux grands utilisateurs de documents papier, notamment les organismes sociaux, administrations, entreprises de VPC, banques et compagnies d’assurances. En 1998, Philippe LIJOUR rejoint la Société en tant que Directeur Général des Opérations. ITESOFT est alors leader en France pour la lecture automatique de documents, avec plus de 170 sites installés. ITESOFT enrichit son offre en proposant une solution intégrée de capture des flux d’information (XDataFlow). Le 8 février 2001 introduction d’ITESOFT sur le Nouveau Marché d’EURONEXT Paris et accélération du développement international avec l’acquisition de la société britannique HRH Business Technology (renommée ITESOFT UK Ltd). Lancement d’ITESOFT.Invoice, premier logiciel français de traitement automatique des factures fournisseurs.

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En 2002, Implantation en Allemagne, avec le rachat de FormsConsult Software GmbH (renommée ITESOFT Deutschland GmbH). Lancement d’ITESOFT.FreeMind, solution logicielle qui vient entièrement remplacer l’ensemble de l’offre antérieure (XDataFlow). En 2004, la CNAM choisit ITESOFT comme fournisseur unique pour équiper 132 sites en lecture et traitement automatique de documents. Lancement du module Balance for My SAP Business Suite TM, qui vient enrichir l’offre produit pour l’automatisation du traitement des factures fournisseurs dans l’environnement SAP. Début 2005, évolution de l’organisation de la direction générale du Groupe, en dissociant les fonctions de Président et de Directeur Général. Ce changement permet à Didier CHARPENTIER, qui conserve ses fonctions de Président, de se focaliser sur les axes de développement d’ITESOFT à moyen et long terme notamment en matière de technologies, de croissance externe et de développement international. Directeur Général délégué depuis 1998, Philippe LIJOUR devient Directeur Général. À ce titre, il a la responsabilité de l’ensemble des opérations du Groupe ITESOFT. Lancement d’ITESOFT.FreeMind for Business, solution métier dédiée à l’automatisation du traitement des courriers clients, puis ITESOFT.Share, solution complète de gestion de contenu et de Workflow. En 2006, mise en œuvre du Plan de développement ITESOFT 2008 qui vise à retrouver une croissance forte et rentable. Recrutement de 20 nouveaux collaborateurs, progression des dépenses de R&D et lancement de deux nouvelles solutions logicielles : ITESOFT.FreeMind for Orders et ITESOFT.FreeMind Enterprise. Le groupe commence à récolter les fruits des lourds investissements menés depuis trois ans en R&D et dans ses structures. En 2010, lancement de sa nouvelle offre SaaS sous le nom de Yooz. Yooz propose une solution de dématérialisation des factures fournisseurs accessible aux PME et aux Experts Comptables. Cette offre est bâtie sur un modèle économique par abonnements. ITESOFT bénéficie du soutien financier d’OSEO dans le cadre du projet DOD (Documents On Demand). En 2012-2013, ITESOFT maintient son chiffre d’affaires et améliore sa rentabilité, ce qui lui permet de maintenir ses investissements et accompagner la croissance de son activité SaaS : Yooz. ITESOFT lance de nouveaux produits de BPM « ITESOFT.Streamline » et déménage son site parisien de Nanterre vers Rueil-Malmaison. En 2014 ITESOFT signe ses premiers contrats « ITESOFT.Streamline » et en décembre, afin de permettre de créer les conditions propices au développement futur d’ITESOFT et de Yooz, l’activité Yooz a été cédée à une société nouvelle, YOOZ S.A.S., filiale de CDML (société holding du groupe ITESOFT) qui a pour actionnaire Didier Charpentier, fondateur et Président d’ITESOFT. En 2015 au mois de juillet, ITESOFT rachète la société W4, acteur majeur sur le marché de l’automatisation des processus métiers, qui vient ainsi renforcer les solutions ITESOFT. Didier Charpentier reprend la fonction de directeur général qu’il exerçait jusqu’en 2005 en remplacement de Philippe Lijour. En 2016 ITESOFT achève sa restructuration avec W4 en fusionnant avec cette dernière pour continuer de présenter de nouveaux produits et propose désormais ses solutions en mode licence ou souscription. En 2017 ITESOFT entre dans le Magic Quadrant Gartner iBPMS et signe ses premiers clients SaaS. En 2018, le développement des solutions en SaaS et l’effort R&D des années précédentes permettent de diminuer fortement les activités de Services, mais la société reste confrontée, comme le secteur, à des difficultés de recrutement. En 2019, ITESOFT confirme sa présence au sein du MQ Gartner iBPMS et voit le succès de ses offres SLFI en SaaS. En 2020 malgré la crise de la covid 19, la société renforce la part récurrente de son chiffre d’affaires grâce à ses ventes d’abonnements. Elle commence aussi à accompagner la transition de sa base installée vers ses solutions SaaS. 2021 et surtout 2022 marquent la reprise des ventes de logicielles soutenues par la commercialisation sous forme d’abonnement.

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5. APERÇU DES ACTIVITES

5.1 PRINCIPALES ACTIVITES

5.1.1 PRODUITS, SOLUTIONS ET CLIENTS

5.1.1.1 INTRODUCTION

ITESOFT est un éditeur de logiciels d’automatisation des processus métier dont les solutions sont utilisées par plus de 650 clients dans 35 pays depuis plus de 30 ans.# Au total, ITESOFT a conduit plus de 1000 projets dans tous les secteurs d’activités : banque, assurance, commerce, industrie, secteur public, organismes sociaux… L’offre ITESOFT est en perpétuelle évolution, ancrée dans les mutations et transformations du marché. L’environnement dans lequel évoluent les organisations est en effet toujours plus complexe :
* Elles reçoivent toujours plus de documents et d’informations, par toujours plus de canaux dans des formats toujours plus nombreux. Documents dont il faut extraire des données valides et fiables en temps réel. C’est pourquoi ITESOFT, à son origine, focalisé sur la capture de documents papier, est aujourd’hui axé sur la capture d’information omnicanal ;
* Elles ont toujours plus d’intervenants et de systèmes dont il faut fluidifier et accélérer les échanges. C’est pourquoi ITESOFT a dès les années 2010, intégré l’automatisation des processus métier (BPM) à ses solutions. A ce titre, l’acquisition en 2015 de la société W4 représente un investissement majeur pour la pérennité de cette offre ;
* Et elles sont soumises à toujours plus de risques, que ce soient les contraintes réglementaires toujours plus présentes, ou les tentatives de fraudes qui menacent leur activité. C’est notamment pourquoi ITESOFT a développé une offre disruptive de détection de fraude basée sur les données et les documents, en cohérence avec la capture de documents déjà dématérialisés.

Autre point majeur de l’évolution de l’offre ITESOFT : la mise en œuvre des technologies et des solutions. Face à des organisations grands comptes et ETI de plus en plus matures vis-à-vis du cloud, à leurs besoins accrus de performance et de simplicité ITESOFT a engagé depuis plusieurs années une transformation profonde de son organisation vers le SaaS qui s’est traduit par le développement d’offres de nouvelle génération :
* 2018 : Nouvelle offre de capture d’information Capture as a Service en conjoint avec la Caisse des dépôts
* 2019 : Développement de l’offre de détection de fraude ; Fraud Detection as a Service
* 2020 : Lancement de Streamline for Invoice, solution cloud pour le traitement des factures.
* 2022 Lancement de Streamline for Business, application solution cloud permettant la création, constitution de tout type de dossier, la collecte des pièces, la gestion des relances jusqu’à complétude enrichie d’analyse de conformité, cohérence et détection des risques de fraude à priori

5.1.1.2 LESOCLE TECHNOLOGIQUE

L'offre logicielle d'ITESOFT permet de rendre les processus métier des organisations plus intelligents, plus rapides et plus sûrs. Cette offre repose sur un socle technologique moderne et ouvert : Il intègre de façon unique les 3 piliers indispensables à la digitalisation des processus :
* La capture et extraction d’information
Pour recueillir en temps réel des données fiables sur toujours plus de documents
* L’automatisation des processus
Pour fluidifier et gérer en temps réel toujours plus d’intervenants et d’interactions
* La détection des risques
Pour maîtriser toujours plus de tentatives de fraudes et de contraintes réglementaires

Sur ce socle, ITESOFT a ainsi construit plusieurs applications packagées ainsi qu’une collection de produits unitaires et de services cloud décrits dans les paragraphes suivants.

5.1.1.3 LESSOLUTIONS CLOUD END-TO-END

ITESOFT propose deux applications permettant de répondre de bout-en-bout aux besoins des métiers :
* Streamline for Documents pour le processus de traitement des documents entrants
* Streamline for Invoices pour le traitement des factures et le processus Procure-to-Pay
* Streamline for Business pour la création, la complétude des dossiers Clients/Usagers

5.1.1.3.1 ITESOFTStreamline for Invoicess

Carambar & co, Securitas, Royal Canin, Atlas for Men, Geoxia, Spie, Gepsa, GSE, Setec, Eranove, Terideal, Atout France… toutes ces organisations, comme de nombreuses autres ont choisi d’automatiser le trai- tement de leurs factures fournisseurs dans le cloud avec la solution de nouvelle génération ITESOFT Streamline for Invoices. Le processus Procure to Pay est un des processus clé d’une direction financière, onéreux, complexe, lent et ouvert aux risques d’erreurs et de fraude. Les caractéristiques uniques de Streamline for Invoices permettent aujourd’hui d’offrir aux ETI et Grands Comptes la solution la plus automatisée, la plus adaptable et la plus sécurisée du marché :
* Performance d’automatisation inégalées - plus de 85% d’automatisation garantie / 92% constaté en production - grâce à la combinaison unique de robots et IA de dématérialisation et une base mutualisée de plus de 3 millions de fournisseurs
* Evolutivité maximale et adaptabilité à toutes les organisations et cas métier (validation paral- lèle, nombre illimité d’axes analytiques, gestion des avoirs et acomptes…) grâce au socle BPM
* Fonctions uniques nativement intégrées de détection de non-conformité et de fraudes à partir des données et des documents

5.1.1.3.2 ITESOFTStreamline for Business

Streamline for Business est la solution métier ITESOFT de nouvelle génération permettant de rendre la constitution des dossiers entrants enfin simple, rapide et sécurisée.
Cette solution apporte l’automatisation complète du processus d’instruction de dossiers : de la création d’un type de dossier (souscription, réclamation...), à la collecte de pièces associées, l’extraction des données, le contrôle de conformité et des risques de fraudes et la gestion des relances. Pour au final, soumettre aux intervenants métiers des dossiers digitaux complets, conformes prêts à être processé Elle se distingue par :
* Une bibliothèque prête à l’emploi de plus de 130 documents,
* Des algorithmes d’extraction et d’interprétation les plus performants du marché
* Une seule solution pour tous types de besoins, tous types de dossiers : relation client, comptable, embauche, juridique...

5.1.1.4 LESSERVICES CLOUD

5.1.1.4.1 ITESOFTCapture as a Service

La donnée est le nouvel or noir des organisations. Avec la digitalisation et l’accélération des échanges, la capture d’information se doit désormais d’être omnicanale (papier, mail, web, portail…), intelligente (grâce aux robots d’IA) et interactive afin de capturer et contrôler 100% des données en temps réel. ITESOFT a donc créé Capture as a Service, services en ligne de capture d’information nouvelle génération. Ce service de traitement de documents dans le cloud – reconnaissance, extraction de données, validation – comporte des déclinaisons dédiées pour certaines fonctions, comme le traitement de la facture avec Capture as a Service for Invoices.

5.1.1.4.2 ITESOFTCapture as a Service for Invoices

Service cloud d’automatisation de l’extraction des données des factures fournisseur basée sur une technologie de base fournisseur mutualisée unique. ITESOFT Capture as a Service for Invoices permet d’offrir des taux d’automatisation garantis et inégalés de plus de 85%.

5.1.1.4.3 ITESOFTFraud Detection as a Service

La fraude est le nouveau fléau des organisations : 7 organisations sur 10 ont été victimes de tentatives de Fraude en 2019. Et dans plus de la moitié des cas, la fraude s’appuie sur un document frauduleux. Pour y répondre, ITESOFT a développé Fraud Detection as a Service, un service de détection de fraude de documents et de données. L’approche d’ITESOFT se démarque des approches traditionnelles type big data grâce à :
* La systématisation des contrôles
* Le contrôle a priori dès réception du document, avant paiement
* Le contrôle sur les données et les images via des technologies uniques au plan mondial comme la détection d’altération d’image (graphométrie)

5.1.1.5 LESOFFRES TRADITIONNELLES ON PREMISE

Les différentes offres logicielles “on premise” ITESOFT correspondent à l’offre historique et ne concernent plus désormais que la seule base installée. ITESOFT propose plusieurs stratégies de transition à ses clients “on premise” pour leur permettre d’évoluer vers les solutions et services cloud de nouvelle génération. En parallèle, ITESOFT continue d’accompagner ses clients historiques sur ses offres traditionnelles installées sur site. Ci-dessous quelques références parmi les plus représentées sur la base installée.

5.1.1.5.1 ITESOFTFreemind for Enterprise

FreeMind for Enterprise traite tous les flux de documents, dans tous les formats (papier, code-barres, fax, mail, manuscrit), les trie et les classe, en extrait les données pertinentes, tout en minimisant le recours à la saisie manuelle, gage de productivité et de rentabilité. Le moteur est paramétré et optimisé pour la capture de flux de documents variés et peu structurés, typiques des échanges avec des clients en B2C.

5.1.1.5.2 ITESOFTFreeMind for Invoices

FreeMind for Invoices est dédiée à la capture et à l’extraction des factures fournisseurs. Les technologies de lecture automatique de documents sont optimisées pour ce type de documents, notamment en ce qui concerne la lecture des chiffres et des monnaies. Cette offre de capture peut être complété d’autres produits pour le traitement métier des factures (ITESOFT Balance) ou pour la supervision (ITESOFT Analytics)

5.1.1.5.3 ITESOFTBalance

Rapprochement, intégration comptable dans l’ERP certifiée SAP et Oracle ou module générique « Any ERP ».

5.1.1.5.4 ITESOFTAnalytics

Supervision du processus complet de la réception de facture à son paiement, reporting, scoring

5.1.2 VENTILATIONDES REVENUS

ITESOFT est avant tout un éditeur de logiciels, mais la mise en œuvre optimale de ses solutions peut nécessiter des services spécialisés, comme pour tout logiciel d’entreprise.# 5.1.3 REVENUES BREAKDOWN BY TYPE OF SERVICE

The consultants are geographically distributed throughout France and England and can easily intervene anywhere in France and in the various countries worldwide where ITESOFT technologies are deployed. The support service operates 24/7 to handle requests from all international clients.

in thousands of euros

	31/12/2022	31/12/2021
License	972	1,871
SaaS	3,682	11,251
Maintenance	4,215	0
Services	2,831	11,863
Hardware Sales	4,651	4,651
Total	20,120	21,217

Licenses are invoiced in full upon delivery of the software. Subscriptions (SaaS revenues) are recognized pro rata temporis of the subscription, monthly. The share of recurring revenue represents 74% in 2022 (compared to 69% in 2021).

5.1.4 ACTIVITY SEASONALITY

Services are generally invoiced in 3 installments (signature, delivery of specifications, acceptance). The quarterly revenues for 2022 and 2021 were as follows (in millions of euros):

	CA 2022	Share of annual CA	CA 2021	Share of annual CA
First quarter revenue	4.8	24%	4.9	23%
Second quarter revenue	5.3	26%	4.5	22%
Third quarter revenue	5.6	28%	4.5	22%
Fourth quarter revenue	6.9	33%	5.0	24%
Annual revenue	20.1	100%	21.2	100%

The Group traditionally observes a slightly higher share of its annual activity in the second and fourth quarters, in line with the usual practice in the software sector.

5.1.5 REVENUES BREAKDOWN BY GEOGRAPHIC MARKET

More than 85% of the Group's revenue is generated in France. See the accounts (information by geographical segment) in § 18.1.1.29.

5.1.6 REFERENCES

ITESOFT has numerous prestigious references in the French and international markets. The ITESOFT group's client portfolio includes many references across various sectors of activity such as:

Public Administrations and Services: Agence de Mutualisation des Universités et Etablissements – AMUE (FR), Canton of Vaud (CH), Conseil départemental de la Gironde (FR), INSERM (FR), London Borough of Redbridge Council (UK), Ministère de l’Economie et des Finances (FR), NHS South London and Maudsley (UK), Préfecture de Police (FR), SIG Genève (CH).

Agri-food: Carambar (FR), Groupe Soufflet (FR), Labeyrie (FR), Lactalis (FR), Laîta (FR), Marston's (UK), Pepsico (UK), Pernod Ricard Holding (FR), Roquette (FR), Tereos (FR).

Banks, Insurance, Pensions, and Pension Funds: April Assurances (FR), Figeas (CH), Axa (FR), Banque Populaire de l’Ouest (FR), BNP Paribas (FR), BRED (FR), Crédit Agricole (FR), Crédit Mutuel Arkéa (FR), Generali (CH), GMF (FR), GMF Vie (FR), Groupe Malakoff-Médéric (FR), ING (FR), La Banque Postale (FR), MACIF (FR), Société Générale (FR), Swisslife (FR), MNH (FR).

Building, Construction, and Materials: Bateg (FR), Bruntwood (UK), Crest Nicholson (UK), Groupe NGE (FR), Icade (FR), Portakabin (UK), Raboni (FR), Vinci Construction Grands Projets (FR), SPIE (FR).

Distribution: Alinéa (FR), Boulanger (FR), Gifi (FR), Groupe Samse (FR), Intersport (FR), Kiabi (FR), Sunstore (CH), Système U (FR), Visilab (CH), VM Matériaux (FR), Yves Rocher (FR), LIDL (FR).

Energy and Raw Materials: Air Liquide (FR), Akiolis (FR), EDF (FR), Engie Ineo (FR), Veolia (OTV) (FR).

Industry: Calderys (10 countries), Faurecia (FR), Mitsubishi Electric Europe bv (UK), Polyone (FR, BE, LU, DE, ES, IT, US), Valeo (FR, DE, ES, PO).

Laboratories, Pharmaceuticals, and Hospitals: Bristol-Myers Squibb (9 countries), Centaur Services (UK), Ferring (CH), Laboratoires Boiron (FR), Mölnlycke Health Care (BE).

Logistics and Transport: Air France (FR), Bolloré (FR), Bourbon (FR), Chronopost International (FR), CFL Chemin de Fer Luxembourgeois (LU), CMA CGM (FR), Geodis BM (FR), Network Rail (UK).

Management Organizations: CGOS (FR), FAFSEA (FR), FNTP (FR), Union des Caisses de Congés Payés de France (UCF) (FR).

Social Security: CAF (75 sites, FR), CNAV (FR), CPAM (132 sites, FR), CRAM (FR), MSA (FR).

Services: Alten (FR), Brink’s (FR), Bull (DE, FR, UK), Capgemini (22 countries), Carglass (Groupe Belron, FR), Cegos (FR), Mark it (UK), Randstad (FR), SAS Institute (FR), Sodexo (FR, UK), Sogeti (FR).

Telecommunications: Belgacom (BE), Orange (CI), SFD (FR), SFR (FR), Siemens Enterprise Communications (UK).

Tourism and Leisure: Belambra (FR), Club Med (FR, IT, CH…), Odalys Vacances (FR), Pierre & Vacances (FR), Vacances Bleues (FR).

5.2 INVESTMENTS

5.2.1 PRINCIPAL INVESTMENTS MADE

Due to its activity, the investments made by the company primarily consist of Research and Development and the development of its IT tools. These investments comprise IT hardware and software, furniture, and fittings necessary for the proper functioning of the group. The amount of investments amounted to €0.3 million in 2022 (compared to €0.2 million in 2021), entirely self-financed. These investments mainly concern the renewal of IT equipment and software (to ensure alignment with the group's HR policy, in particular). R&D expenses are described in note 18.1.5.8.

Acquisitions of financial fixed assets: €46k

5.2.2 PRINCIPAL INVESTMENTS IN PROGRESS

None

5.2.3 PRINCIPAL FUTURE INVESTMENTS ALREADY DECIDED

None

6. ORGANIZATIONAL STRUCTURE

6.1 LEGAL ORGANIGRAM AND GROUP ORGANIZATION

Each company carries out the group's activities in a defined geographical area for sales and customer support. In addition to operating in France and the rest of the world outside the United Kingdom, the parent company (ITESOFT SA) carries out all of the group's research and development as well as marketing expenses.

Financial flows within the group consist of:

Invoicing of software, maintenance, and services related to client projects by the parent company to its subsidiaries.
Occasional invoicing of services, equipment, and external charges carried out or purchased by one company on behalf of another, within the framework of optimizing the group's skills and resources.
Optimization of financing and cash management through loans or current accounts between the parent company and its subsidiaries (See § 19.1), knowing that almost all of the group's cash is held by ITESOFT SA.

6.2 IMPORTANT SUBSIDIARIES

See the accounts in § 18.1.5.24 and § 18.1.5.29. The group has one subsidiary:

ITESOFT UK: United Kingdom.

7. REVIEW OF FINANCIAL SITUATION AND RESULT

7.1 FINANCIAL SITUATION

7.1.1 2022-2021 EVOLUTION

	2022	%	2021	%	Var %
Consolidated Accounts ITESOFT
Turnover	20,120		21,217		-5.2%
EBITDA	2,556	12.7%	912	4.3%	144.8%
Current EBIT	1,044	4.9%	300	1.4%	204.2%
EBIT	300	1.4%	300	1.4%	0.0%
Net Result	-976	-4.6%	-382	-1.9%	-976.0%

The sum of contracts signed as of December 31, 2022, represents €5.3 million of ARR, which represents a growth in SaaS subscription sales of +32% for the fiscal year. Recurring revenue continues to grow, reaching 74% of total revenue at the end of 2022 (compared to 69% in 2021). The decline in Licenses and services revenue, in line with the ongoing transition policy from the installed base to SaaS solutions, leads to a -5% decrease in total revenue to €20.1 million. Gross operating surplus (EBITDA) stands at €2.6 million, a significant increase compared to 2021. The EBITDA* now benefits from the possibility of capitalizing R&D expenses as intangible assets, thanks to the implementation of a new analytical system and appropriate organization. In 2022, capitalized R&D expenses represent a net book value of €3.2 million.

7.1.2 2021-2020 EVOLUTION

	2021	%	2020*	%	Var %
Consolidated Accounts ITESOFT
Turnover	21,217		20,783		2.1%
EBITDA	912	4.3%	1,663	8.0%	-45.2%
Current EBIT	300	1.4%	50	0.2%	502.8%
EBIT	300	1.4%	50	0.2%	502.8%
Net Result	-976	-4.6%	-767	-3.7%	-27.3%

*The financial statements as of 12/31/2020 have been corrected.

ITESOFT recorded a slight increase in its turnover of €483K, or +2%. This increase primarily stems from the results of its transition strategy towards SaaS. The decrease in EBITDA is mainly due to the increase in personnel expenses. The variation in EBIT is due to the decrease in EBITDA* offset by the variation in provisions. The net loss is a consequence of the impairment of intangible assets for €1.5 million, as the transition to SaaS does not provide sufficient prospect for the consumption of accumulated deficits.

Below is the reconciliation of EBITDA.# 7. RESULTAT OPERATIONNEL COURANT

(En milliers d'euros)	31/12/2022	31/12/2021
Résultat opérationnel courant	1 339	1 200
Dotation aux amortissements	306	27
Dotation aux provisions et reprises	-455	-556
EBITDA	1 190	699

Cet indicateur n’est pas prévu par les normes IFRS et ne possède pas de définition standardisée.

7.2 FACTEURS IMPORTANTS INFLUANT SUR LE RESULTAT OPERATIONNEL

7.2.1 FACTEURS IMPORTANTS INFLUANT SENSIBLEMENT SUR LE REVENU D’EXPLOITATION

La structure de coûts de la Société est pour une large part constituée de coûts fixes (notamment masse salariale). Le niveau des ventes est donc déterminant pour sa rentabilité. Parmi les ventes, le chiffre d’affaires de licences est celui ayant le plus fort impact dans la mesure où il s’agit du revenu générant le niveau de charges variables le plus faible.

7.2.2 EXPLICATION EN CAS DE CHANGEMENT IMPORTANT DU CHIFFRE D’AFFAIRES

Voir les commentaires du § 7.1.

7.2.3 STRATEGIE OU FACTEURS EXTERIEURS POUVANT INFLUER SENSIBLEMENT SUR LES OPERATIONS

Il n’y a pas de commentaire particulier à ce titre.

8. TRESORERIE ET CAPITAUX

8.1 CAPITAUX DE L’EMETTEUR

ITESOFT assure essentiellement son financement sur ses capitaux propres de 7.4M€ et dispose d’une trésorerie de l’ordre de 8 M€ au 31/12/22. Pour rappel, en 2015, la société bénéficiant du faible niveau des taux d’intérêts avait eu recours à l’emprunt à hauteur de 7M€ pour financer l’acquisition de W4. Au 31/12/22, le capital restant dû est de 50K€. En 2020, la société a sollicité un PGE d’un montant de 5 M€ pour lequel il a été décidé en 2021 d’un amortissement sur 5 ans. Au 31/12/22, le capital restant dû est de 3.5M€.

8.2 SOURCE ET MONTANT DES FLUX DE TRESORERIE

Voir le tableau des flux consolidés au § 20.1.3.

8.3 CONDITIONS D’EMPRUNT ET STRUCTURE DE FINANCEMENT

Les avances remboursables et subventions dont bénéficie l’entreprise ne concernent que les financements BPI (ex OSEO). Concernant les PGE détaillés en annexe, ils sont amortis sur une durée de 5 ans pour se terminer fin 2026. La trésorerie est détenue en euros. La stratégie de gestion de la trésorerie vise à obtenir une performance proche de l’EONIA. Les avances sont remboursables selon un échéancier qui commence, dès l’atteinte d’un montant cumulé de chiffre d’affaires du projet financé, supérieur ou égal à 5 M€.

8.4 RESTRICTIONS A L’UTILISATION DES CAPITAUX

Sans objet.

8.5 SOURCE DE FINANCEMENT ATTENDUS

ITESOFT continuera à assurer son financement sur ses capitaux propres et sa trésorerie.

9. ENVIRONNEMENT REGLEMENTAIRE

Néant.

10. INFORMATIONS SUR LES TENDANCES

10.1 TENDANCES DEPUIS LA FIN DU DERNIER EXERCICE

Compte tenu de sa saisonnalité, ITESOFT ne publie plus de chiffre d’affaires au trimestre.

10.2 TENDANCE POUR L’EXERCICE EN COURS

L’environnement général toujours difficile dans lequel évolue ITESOFT incite la société à la prudence sur ses perspectives annuelles. Pour autant, ITESOFT est confiant dans le succès de sa stratégie commerciale qui consiste à apporter toujours plus de valeur à ses clients au travers de ses technologies. Cette stratégie devrait permettre de consolider la base existante de clients et de générer de nouvelles affaires par la différenciation de son offre.

10.3 GUERRE EN UKRAINE

Si la crise a pu impacter les délais de signature et de livraisons des produits, certains clients ont su adapter leur fonctionnement. Le suivi de leur budget reste cependant tendu et entraîne un allongement des délais de signature.

11. PREVISIONS OU ESTIMATIONS DU BENEFICE

11.1 PREVISIONS 2023

ITESOFT ne communique pas de prévisions au titre de l’exercice 2023.

11.2 STRATEGIE ET PLAN DE DEVELOPPEMENT

ITESOFT poursuit une stratégie de développement qui capitalise sur les actions passées et tire parti de nouvelles opportunités.

11.2.1 ACTIONS PASSEES

Transformation en profondeur du processus de développement des produits, notamment la mise en œuvre d’un processus « Agile » identifiant plus clairement les enjeux et donnant plus de souplesse et de réactivité lors des phases de développement.
Stratégie internationale : ITESOFT s’appuie sur sa filiale UK et son organisation corporate pour accompagner le développement de ses clients.
Stratégie commerciale : renforcement des équipes commerciales et marketing, tant sur les grands comptes que sur les ETI.

Ces actions sont complétées par une évolution de l’offre produit qui capitalise sur les transformations fondamentales que les entreprises doivent faire pour rester compétitives en se digitalisant. Le constat que fait ITESOFT, sur la base d’études de cabinets de prospective, notamment Forrester, est que nombreuses forces de transformation sont à l’œuvre dans l’environnement économique et que plusieurs d’entre elles sont favorables à l’utilisation des solutions qu’ITESOFT développe. Par exemple :

L’explosion de l’utilisation de terminaux mobiles (deux fois plus que d’humains en 2015) qui sont de sources de production de données et deviennent des terminaux de capture utilisables n’importe où, renforçant l’intérêt de solution de capture sur terminaux mobiles, applications sur lesquelles ITESOFT est positionné.
L’évolution du comportement des clients dans l’environnement BtoC. Désormais informés, mobiles, volatils et de plus en exigeants, ils sont toujours « à un clic » de changer de fournisseur. Une clé pour les fidéliser est de leur offrir la possibilité d’interagir en mode « omnicanal », ce qui a deux conséquences très favorables pour ITESOFT : besoin de capture multicanal et de gestion et pilotage de processus de plus en plus complexes. L’intégration de services nouveaux pour fidéliser cette évolution est très nette sur un marché historique d’ITESOFT, celui de la banque et des mutuelles, et donne à ITESOFT une opportunité significative d’accroissement de chiffre d’affaires sur les clients existants.
La reconnaissance de la facture électronique comme ayant une valeur probante dans les échanges entre entreprises, sans requérir à des processus de signature complexes, en application de la directive 2010/45/EU de la Commission Européenne. Les décrets d’application de la loi de Finance correspondant à cette directive ayant été votés fin 2013, les entreprises doivent se mettre en conformité avec la doctrine fiscale mentionnée dans le BOFIP du 18/10/2013. Les solutions ITESOFT permettent de mettre en œuvre simplement une « piste d’audit fiable » telle que demandée par le législateur et donc permettent de réduire le risque lié à une mauvaise application des directives fiscales.

11.2.2 A L’AVENIR

ITESOFT ambitionne de devenir acteur fort sur de nouveaux marchés. Le marché de la capture continue de se développer, progresse vers la maturité et se consolide. C’est une évolution que d’autres marchés dans le domaine du logiciel ont connu dans le passé. Cela confirme la vision d’ITESOFT d’amener à ses clients des solutions basées sur la capture mais dépassant ce simple périmètre fonctionnel pour amener plus de valeur ajoutée par rapport à des problèmes stratégiques et non de simples gains de productivité. On peut également s’attendre à des regroupements d’acteurs et à l’apparition de leaders internationaux à forte capacité d’investissement. ITESOFT entend être l’un de ces pôles de regroupement. De plus, les progrès des technologies permettent aussi d’apporter des solutions efficaces avec un ROI court à des « business pains » clairement identifiées aujourd’hui. Enfin, les travaux de R&D et les évolutions des produits permettront aussi de répondre à la demande croissante concernant les échanges dématérialisés, et tout particulièrement les échanges non structurés pour lesquels ITESOFT dispose de technologies de classification et d’analyse très performantes. Confiant dans la capacité du Groupe à bénéficier des opportunités de ses marchés ces prochaines années, ITESOFT se fixe les objectifs suivants :

Une dynamique de croissance portée par la montée en puissance de ses nouvelles offres ;
Le développement de son offre SaaS en complément de son offre traditionnelle pour accompagner la transformation du marché et accroitre la part récurrente de son chiffre d’affaires.

12. ORGANES D’ADMINISTRATION, DE DIRECTION ET DE SURVEILLANCE ET DIRECTION GENERALE

12.1 MEMBRES DES ORGANES D’ADMINISTRATION ET DE DIRECTION GENERALE

12.1.1 INFORMATION SUR LES MEMBRES DES ORGANES D’ADMINISTRATION

Nom	Date de nomination	Date d'échéance du mandat en cours	Fonction
Didier CHARPENTIER	31-mai-91	AG statuant sur les comptes de l'exercice clos le 31/12/25	Président
Alain GUILLEMIN	16-mai-08	AG statuant sur les comptes de l'exercice clos le 31/12/25	Administrateur
François LEGROS	17-juin-09	AG statuant sur les comptes de l'exercice clos le 31/12/27	Administrateur
Magali MICHEL	01-juin-17	AG statuant sur les comptes de l'exercice clos le 31/12/22	Administrateur
Caroline CHARPENTIER	01-juin-17	AG statuant sur les comptes de l'exercice clos le 31/12/22	Administrateur
Simone CHARPENTIER	31-mai-91	Décédée le 17/07/21	Administrateur
Patrick JONES	16-avr-14	AG statuant sur les comptes de l'exercice clos le 31/12/27	Administrateur

Mandataires sociaux :

Didier CHARPENTIER : Directeur Général depuis la délibération du Conseil d’Administration du 21 juillet 2015.
Jean-Marc PEDRENO : Directeur Général Délégué (date de nomination dans la fonction actuelle : 24/05/02).

Adresse professionnelle : les membres du conseil d’administration et les Directeurs Généraux peuvent être contactés au siège social de la Société.

Principales activités en dehors d’ITESOFT lorsqu’elles sont significatives :

Alain GUILLEMIN : Président de ABM Management, Président NX Pet Holding Inc, Président NAIO Technologies.

Existence de liens familiaux : Caroline CHARPENTIER est la fille de Didier CHARPENTIER (président du Conseil d’Administration).

Administrateurs indépendants : Alain GUILLEMIN, François LEGROS et Patrick JONES.# 12. DIRECTION ET CONTRÔLE

12.1. COMPOSITION DES ORGANES DE DIRECTION ET DE CONTRÔLE

Les critères retenus pour qualifier un administrateur indépendant sont les suivants : « Un administrateur est indépendant lorsqu’il n’entretient aucune relation de quelque nature que ce soit avec la société, son groupe ou sa direction, qui puisse compromettre l’exercice de sa liberté de jugement ». Le conseil a examiné la situation de chacun des administrateurs au regard de ces critères. Il n’y a pas d’administrateur élu par les salariés.

12.1.2 INFORMATIONS DETAILLEES SUR L’EXPERTISE ET L’EXPERIENCE DES DIRIGEANTS

Il n’y a pas de nombre d’actions minimal devant être détenues par un administrateur. Concernant le fonctionnement du conseil, voir le § 16.5.

Administrateurs :

Didier CHARPENTIER - Fondateur et Président Directeur Général (né le 29 juin 1957)
Diplôme d’ingénieur INSA Lyon et titulaire d’un Master of Science de l’université Purdue University (USA), il rejoint l’Institut National de Recherches Spatiales du Brésil et travaille pendant 2 ans sur les logiciels de traitement et de compression d’images de satellites. En 1984, il fonde ITECA, qui deviendra ensuite ITESOFT. En 1995, il quitte le département « développement » qu’il dirigeait pour prendre la direction de la commercialisation. De 1998 à 2004, PDG d’ITESOFT, il exerce la Direction Générale Stratégique de l’entreprise. Depuis début 2005, il se focalise, en tant que Président, sur les axes de développement d’ITESOFT à moyen et long terme notamment en matière de technologies, de croissance externe et de développement international. Il a repris le poste de Directeur Général le 21 Juillet 2015.

Alain GUILLEMIN - Administrateur (né le 14 juillet 1954)
Ingénieur, diplômé du Conservatoire des Arts et Métiers, de l’Institut Français de Gestion et de l’Institut Universitaire de Technologie de Lyon. Il a démarré sa carrière chez THOMSON ELECTROMENAGER (département froid) où il a occupé différentes fonctions jusqu’en 1989 et a par la suite rejoint la société SELNI (composants électromécaniques) en tant que Directeur Général puis Président Directeur Général. En 1995, Alain GUILLEMIN a pris le poste de Gérant-Directeur de la division produits lavage du Groupe ELECTROLUX ARDAM SNC puis est devenu, en 1997, Président Directeur Général de SOPRAT (produits alimentaires). En 1999 il a rejoint ROYAL CANIN (Pet Food), groupe français en fort développement réalisant plus de 80 % de ses activités à l’international, d’abord en tant que Directeur Général (1999-2004) puis en qualité de Président Directeur Général (2004-2007). En 2008, Alain GUILLEMIN a rejoint le Groupe TERRENA (agroalimentaire, 4,4 milliards d’euros de chiffre d’affaires) en qualité de Directeur Général. Depuis septembre 2013, Alain Guillemin est Président de ABM Management.

François LEGROS - Administrateur (né le 8 octobre 1965)
François Legros est le Managing Partner des fonds d'investissement The Bulb LLC et Zenobi LLC. Il est également membre du Conseil d’Administration de la Fondation Rochambeau aux Etats-Unis. Ancien président de la société Genesys Conferencing jusqu’à son rapprochement en 2008 avec le groupe américain West Corporation, François LEGROS est arrivé dans le groupe en 1988 comme Directeur Financier. En 1991, il accède au poste de Vice-Président en charge du développement avant d’être nommé en 1995 Directeur Général du Groupe. Il exerce les fonctions de Président-Directeur Général à partir de 1997. Polyglotte, François Legros est titulaire d’un Master en management de l’Université de Montpellier. Il réside à Washington DC, Etats-Unis d’Amérique.

Magali MICHEL – Administratrice (née le 13 décembre 1967)
Diplômée de l’ESC Montpellier. Magali Michel est Directrice Générale de Yooz depuis 2008. Auparavant, elle avait successivement assuré chez ITESOFT, la Direction Commerciale (1989-1997), puis la Direction Marketing France (1998-2005) et enfin la Direction Marketing Groupe (2006-2008).

Caroline CHARPENTIER – Administratrice (née le 1er février 1989)
Caroline Charpentier est actuellement en poste de recherche post-doctorale en Neuroscience à l’Université de Caltech (California Institute of Technology) aux Etats-Unis. Après une classe préparatoire aux Grandes Ecoles au lycée Joffre de Montpellier, Caroline intègre l’Ecole Normale Supérieure de Lyon en 2008, parcours Biologie. En 2011, elle poursuit ses études à Londres, au sein de l’University College London où elle obtient sa thèse de doctorat en Neurosciences Cognitives en 2016. Elle réside depuis à Pasadena, Californie, Etats-Unis d’Amérique.

Mandataires sociaux :

Jean-Marc PEDRENO – Directeur Général Délégué (né le 24 novembre 1964)
Ingénieur Supelec Paris, il intègre ITESOFT en 1988 pour prendre en charge le développement des technologies de reconnaissance de caractères manuscrits et du produit FormScan. En 1990, il prend la direction technique de la division lecture automatique de documents. Il encadre les équipes de R&D dédiées au logiciel FormScan V2.0 et met en place l’équipe support technique. À partir de 1996, sa fonction de Directeur de la R&D le conduit à piloter le développement des produits et des technologies nouvelles, à gérer les projets stratégiques et à superviser la démarche d’assurance qualité. En 2009, il est en charge de la Direction de la Recherche et Développement pour Yooz. Il n’est plus rémunéré par ITESOFT depuis le 1er janvier 2015.

12.1.3 AUTRES INFORMATIONS RELATIVES AUX DIRIGEANTS

12.1.3.1 AUTRES MANDATS EXERCES

Autres mandats exercés dans les 5 dernières années :

Didier CHARPENTIER : Gérant de CDML.
Alain GUILLEMIN : Membre du conseil de surveillance de ALPM (jusqu’au 23/07/2018), Administrateur Terrena (jusqu’au 01/10/2018), Président d’ABM management (jusqu’au 20/04/2019) et représentant permanent Terrena au Conseil de surveillance de Ygreca (jusqu’au 17/05/2017). Membre du conseil d’Administration des sociétés Agras Delic SpA (jusqu’au 30/04/2023), NX Pet Holding Inc (jusqu’au 21/07/24) et NAIO (permanent) Technologies, Président permanent de Digital Excellence.
François LEGROS : Managing Partner des fonds d'investissement Zenobi LLC et The Bulb LLC, et membre du Conseil d'Administration de la Fondation Rochambeau (Etats-Unis d'Amérique).

12.1.3.2 AUTRES INFORMATIONS

Au cours des cinq dernières années au moins, aucun des membres du Conseil d’Administration n’a fait l’objet :

D’une quelconque condamnation pour fraude prononcée au cours des cinq dernières années au moins.
D’une faillite, mise sous séquestre ou liquidation ou n’a été associé à une faillite, mise sous séquestre ou liquidation agissant en qualité :
- De membre d’un organe d’administration, de direction ou de surveillance ou
- D’associé commandité,
- De fondateur d’une société fondée il y a moins de 5 ans ou
- De directeur général.
D’une incrimination et/ou sanction publique officielle prononcée contre lui, ou contre une société dont il est ou a été associé, par des autorités statutaires ou réglementaires (y compris des organismes professionnels désignés), ni n’a déjà été empêché par un tribunal d’agir en qualité de membre d’un organe d’administration, de direction ou de surveillance d’un émetteur ou d’intervenir dans la gestion ou la conduite des affaires d’un émetteur au cours des cinq dernières années au moins.

12.2 CONFLIT D’INTERET

12.2.1 CONFLIT D’INTERET

Il n’existe aucun conflit d’intérêts entre les devoirs, à l’égard de l’émetteur, de l’un quelconque des membres du Conseil d’Administration, et leurs intérêts privés et/ou d’autres devoirs.

Hormis les contrats de service listés ci-dessous, qui s’inscrivent dans le cadre d’un fonctionnement normal de la société, il n’y a pas d’autres contrats de services liant les membres des organes d’administration ou de direction, ou à l’une quelconque de ses filiales et prévoyant l’octroi d’avantages au terme d’un tel contrat. Ainsi que décrit dans le rapport spécial des commissaires aux comptes, Didier CHARPENTIER est le principal associé de 3 SCI qui louent les locaux du siège social à la Société, ainsi que le gérant de la société CDML actionnaire majoritaire de la société ITESOFT qui refacture quelques prestations à cette dernière et qui détient la société sœur Yooz SAS. Le détail de ces facturations est décrit dans le chapitre 19 « Opérations avec des apparentés ».

12.2.2 RESTRICTIONS AUX INTERVENTIONS SUR LE TITRE ITESOFT

En plus des obligations légales relatives au délit d’initié, il est interdit aux administrateurs comme aux Directeurs Généraux et aux membres du comité de direction d’intervenir sur le titre ITESOFT pendant les 2 semaines précédant une publication de chiffre d’affaires ou de résultat. Pendant les autres périodes, il leur est demandé d’informer systématiquement la direction générale de toute intervention sur le titre. Conformément à la loi, la Société a également mis en place une liste d’initiés, ainsi que la liste des mandataires sociaux et salariés tenus de déclarer à l’AMF leurs transactions sur le titre ITESOFT.

13. REMUNERATIONS ET AVANTAGES

13.1 REMUNERATIONS VERSEES AUX MANDATAIRES SOCIAUX

	2022	2021	2022	2021
	Rémunérations dues au titre de l'exercice	Valorisation des options attribuées au cours de l'exercice	Valorisation des actions de performances attribuées au cours de l'exercice	TOTAL
PEDRENO Jean-Marc, Directeur Général Délégué	0	0	0	0
CHARPENTIER Didier, Président du Conseil d'Administration et DG	93 444	92 702	92 702	93 444

	Montants dus	Montants versés	Montants dus	Montants versés
PEDRENO Jean-Marc, Directeur Général Délégué
rémunération fixe	0	0	0	0
jetons de présence	0	0	0	0
avantages en nature	0	0	0	0
intéressement	0	0	0	0
TOTAL	0	0	0	0
CHARPENTIER Didier, Président du Conseil d'Administration et DG
rémunération fixe	93 444	93 444	92 702	92 702
Prestations versées à CDML (détenues à 100% par M Charpentier)	5 000	5 000	5 000	0
jetons de présence	0	0	0	0
avantages en nature	0	0	0	0
intéressement	0	0	0	0
TOTAL	98 444	98 444	97 702	92 702

Monsieur PEDRENO ne touche plus aucune rémunération, quel qu’elle soit, depuis le 1er janvier 2015 chez ITESOFT mais reste Directeur Général Délégué. Les éléments de rémunération variable sont identiques pour tous les membres du comité de direction et sont essentiellement des éléments quantitatifs liés au chiffre d’affaires et à l’EBITDA. Le niveau de réalisation de ces critères n’est pas rendu public pour des raisons de confidentialité. Les éléments de rémunération variable sont versés en trois fois (juillet, octobre et mars).

13.2 PROVISIONSPOUR RETRAITE OU AUTRES AVANTAGES

Il n’existe pas de primes de départs, ni de régimes complémentaires de retraite spécifiques en faveur de Didier CHARPENTIER ou Jean-Marc PEDRENO, ni aucune des autres personnes visées au §13.1.

14. FONCTIONNEMENTDES ORGANES D’ADMINISTRATION ET DE DIRECTION

14.1 DATE D’EXPIRATION DES MANDATS

Voir au § 12.1.1

14.2 CONTRATSDE SERVICE ENTRE LES DIRIGEANTS ET LA SOCIETE OU SES FILIALES

Un contrat de prestation de services au profit de la société ITESOFT et autorisé par le conseil d’administration du 27 avril 2011, a été signé, entre ITESOFT SA et la Société CDML, principal actionnaire de la société ITESOFT, et dont Monsieur Didier CHARPENTIER est l’associé unique et le gérant. Au terme de ce contrat, signé le 1er décembre 2011 et qui a pris effet à la même date, Monsieur Didier CHARPENTIER n’est plus rémunéré directement au sein de la société ITESOFT au titre de ses fonctions techniques mais au sein de la société CDML.

14.3 COMITE D’AUDIT ET DE REMUNERATION

Le conseil d’administration a mis en place en 2009 un comité d’audit, qui est composé de l’ensemble des membres du conseil d’administration. La composition du conseil l‘administration dans son rôle de comité d’audit est conforme aux dispositions de l’article L. 823-19 du code de commerce du fait :
* Qu’il ne comprend que des membres de l’organe chargé de l’administration ou de la surveillance en fonctions dans la société, à l’exclusion de ceux exerçant des fonctions de direction et,
* Qu’il comprend des membres présentant, de par leurs expériences significatives en qualité de gérants de sociétés depuis de nombreuses années, des compétences particulières en matière financière ou comptable,
* Qu’au moins un de ses membres soit indépendant.

L’indépendance de ses membres a été déterminée en fonction des critères précisés par les recommandations (R7) émises au sein du code AFEP MEDEF, qui sont :
- Ne pas être salarié, dirigeant ou être lié étroitement à un dirigeant de la société ou d’une entité détenant le contrôle seul ou de concert, de la société, au sens de l’article L.233-3 du Code de Commerce, ou d’une société qu’elle consolide et ne pas l’avoir été au cours des cinq dernières années,
- Ne pas représenter un actionnaire détenant ou être membre d’une entité détenant ou encore détenir, directement ou indirectement, une participation dans la société supérieure à 10 % du capital ou des droits de vote de la société,
- Ne pas être un client, un fournisseur, un banquier significatif de la société, ou pour lequel la société représente une part significative de l’activité,
- Ne pas avoir un lien familial proche avec un mandataire social de la société,
- Ne pas avoir été auditeur de la société ou, le cas échéant, De l’une de ses filiales, au cours des cinq dernières années.

Messieurs GUILLEMIN et LEGROS répondent à ces critères d’indépendance.

14.4 CONFORMITE AU REGIME DE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE EN VIGUEUR

La Société n’est que partiellement conforme à ce jour. Du fait de sa taille, elle applique progressivement les meilleures pratiques recommandées par le code AFEP MEDEF concernant le gouvernement d’entreprise, et pour l’information relative à la rémunération des mandataires sociaux.

Voir le rapport article L.225-37 du Code de Commerce au § 16.5.

14.5 RAPPORT SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE

14.5.1 RAPPORT SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE

Le présent chapitre fait partie intégrante du Rapport sur le Gouvernement d’entreprise établi conformément à l’article L. 225-37 du Code de commerce. Le Président du Conseil d’Administration rend compte dans le présent rapport des conditions de préparation et d’organisation des travaux du Conseil ainsi que des procédures de contrôle interne mises en place par la Société. Conformément à la loi de juillet 2008, le rapport a été approuvé par le Conseil du 23 avril 2019.

14.5.1.1 CONDITIONS DE PREPARATION ET D’ORGANISATION DES TRAVAUX DU CONSEIL

Le Conseil d’Administration a pour mission principale de déterminer les grandes orientations de l’activité de la société et de veiller à leur mise en œuvre. Il est saisi de toutes les décisions majeures de la vie sociale, conformément à la loi. Du fait de sa taille, la société applique progressivement les meilleures pratiques de gouvernement d’entreprise recommandées par les autorités de place. Elle n’est que partiellement conforme à ce jour.

Le Conseil s’est ouvert en 2005 à un premier administrateur indépendant (selon la définition du Code AFEP MEDEF : « Un administrateur est indépendant lorsqu’il n’entretient aucune relation de quelque nature que ce soit avec la société, son groupe ou sa direction, qui puisse compromettre l’exercice de sa liberté de jugement ») : Laurent MATRINGE a été coopté par le conseil d’administration du 08/11/2005, en remplacement de Florence CHARPENTIER, démissionnaire.

En décembre 2007 un deuxième administrateur indépendant a rejoint le Conseil : Alain GUILLEMIN a été coopté par le conseil d’administration du 16/12/2007, en remplacement de Philippe LIJOUR, démissionnaire.

En juin 2009 un troisième administrateur indépendant a rejoint le Conseil : François LEGROS a été nommé par l’Assemblée Générale du 17/06/2009.

En juin 2013, Laurent MATRINGE a démissionné de son mandat d’Administrateur.

Le 16 avril 2014, Patrick JONES a été nommé administrateur indépendant.

En vertu de la loi n°2011-103 du 27 janvier 2011, nous vous signalons que notre conseil d’administration du 25 avril 2017 a proposé pour l’Assemblée Générale du 1er juin 2017, qui l’a entériné, la nomination de Mesdames Magali MICHEL et Caroline CHARPENTIER ce qui porte la proportion de femmes à un pourcentage de 40% conformément à la réglementation.

En septembre 2022, Patrick JONES a démissionné de son mandat d’Administrateur.

Il n’y a pas d’administrateur élu par les salariés.

A ce jour il n’existe pas de dispositions particulières concernant le fonctionnement du Conseil et notamment il n’y a pas de règlement intérieur, aucun comité n’a été mis en place ni aucune mesure prise pour évaluer ses performances.

Le Conseil adhère au Code de Gouvernement d’Entreprise des Sociétés Cotées AFEP-MEDEF de 2003, amendé par les recommandations d’octobre 2008 et de novembre 2015 sur le sujet des rémunérations des mandataires sociaux. Cependant, du fait de la taille de la société celle-ci n’est que partiellement conforme à ce jour, les points suivants notamment n’étant pas encore couverts :

Réaliser les attributions d’actions gratuites ou de stock-options aux mêmes périodes calendaires de chaque année,
Conditionner les attributions d’actions gratuites à l’achat d’une quantité définie d’actions lors de la disponibilité des actions attribuées,
Obliger les dirigeants à conserver un nombre important et croissant des titres acquis par exercice d’option ou l’attribution d’actions gratuites,
Rendre public tous les éléments de rémunération des dirigeants immédiatement après la réunion du conseil les ayant arrêtés,
La présentation standardisée des éléments de rémunération.

Le Conseil a estimé qu’il n’était pas nécessaire de mettre en place des règles fixes d’auto-évaluation compte tenu des rapports existants entre les membres du Conseil (5 membres dont 3 ne faisant pas partie de la famille du Président) ; il a débattu néanmoins régulièrement, de façon informelle, sur la qualité de ses travaux et les moyens de les améliorer.

Le Conseil a mis en place en 2009 un comité d’audit, le Conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit.

Le Conseil s’est réuni à 5 reprises en 2022 et la moyenne des présences est de 5 administrateurs par Conseil.

Les travaux du Conseil ont essentiellement porté en 2022 sur les sujets suivants :
* Arrêté des comptes,
* Préparation des assemblées générales,
* Approbation des documents financiers prévisionnels,
* Approbation des conventions réglementées,
* Financement des filiales étrangères,
* Fixation des rémunérations des mandataires sociaux,
* Professionnaliser l’équipe de direction
* Étude de dossiers de croissances externes.

Les limitations suivantes ont été apportées aux pouvoirs du Directeur Général : à titre interne et non opposable aux tiers, le Directeur Général devra recueillir l’accord du Conseil d’Administration ou le contreseing du Président pour effectuer les actes suivants :

Toute prise de participation conférant un contrôle majoritaire (le contrôle majoritaire s’entendant la détention d’une majorité du capital, des droits de vote, le contrôle du management ou la position de premier actionnaire même si celle-ci est minoritaire),
Toute prise de participation minoritaire, sans contrôle majoritaire, supérieure à 50.000 €,
Toute acquisition de fonds de commerce ou de technologie supérieure à 50.000 €,
Toute vente de technologie ou de marque, quelle qu’en soit la forme (notamment vente, échange, apport en société, cession-bail etc. de brevets, certificats d’utilité, marques, dessins, modèles, enseignes, codes source, procédés techniques non brevetés, tours de mains etc.), fonds de commerce, activité ou similaire,
Toute conclusion de contrats de franchise, de distribution exclusive ou de licence exclusive, en qualité de concédant,
Tout recrutement de collaborateur dont le package de rémunération annuelle brute serait supérieur à 150.000 €,
Toute création ou fermeture d’établissement ou de filiale,
Tout investissement supérieur à 100.000 €,
9.# Tout contrat ou acte représentant un engagement financier supérieur à 150.000 €, étant précisé que toute mesure tendant à scinder le montant de l’engagement en tranches inférieures n’exonérera pas le Directeur Général de sa responsabilité, 10. Tout retrait de fonds en banque en espèces, supérieur à 5.000 €.

41 Rémunération des mandataires sociaux

Conformément à la loi n° 2006-1770 du 30/12/2006, le Président présente ici « les principes et les règles arrêtés, selon le cas, par le conseil d’administration pour déterminer les rémunérations et avantages de toutes natures accordés aux mandataires sociaux ».

Les rémunérations brutes versées aux mandataires sociaux d’ITESOFT SA en 2022 ont été les suivantes (l’ensemble de ces rémunérations ont été versées par ITESOFT SA) :

Didier CHARPENTIER : Néant (les honoraires versés à CDML sont présentées au chapitre 13 du URD)
Jean-Marc PEDRENO : Néant

Les rémunérations versées aux administrateurs d’ITESOFT SA en 2022 ont été les suivantes :

Didier CHARPENTIER : 5.000 € de jetons de présence (rien en 2021).
Alain GUILLEMIN : 8.000 € de jetons de présence (8.000 € en 2021).
Patrick JONES : 8.000 € de jetons de présence (8.000 € en 2021).
François LEGROS : 8.000 € de jetons de présence (13.000 € en 2021).
Caroline CHARPENTIER : 10.000 € de jetons de présence (rien en 2021).
Magali MICHEL : 8.000 € de jetons de présence (8.000 € en 2021).

Intérêts des dirigeants dans le plan de stock-options et d’actions gratuites. Néant

Il n’existe pas d’avantages spécifiques en matière de rémunérations différées, indemnités de départ et engagements de retraite autres que ceux indiqués aux présentes.

Prêts et garanties accordés ou constituées en faveur des membres des organes d’administration : Néant.

14.5.1.2 PROCÉDURES DE CONTRÔLE INTERNE ET DE GESTION DES RISQUES MISES EN PLACE PAR LA SOCIÉTÉ

14.5.1.2.1 Objectif du contrôle interne

L’objet du système de contrôle interne est :

Veiller à ce que les actes de gestion ou de réalisation des opérations ainsi que les comportements des personnels s’inscrivent dans le cadre défi par les orientations données aux activités de l’entreprise par les organes sociaux, par les lois et règlements applicables, et par les valeurs, normes et règles internes à l’entreprise.
Vérifier que les informations comptables, financières et de gestion communiquées aux organes sociaux de la Société reflètent avec sincérité l’activité et la situation de la Société.

L’un des objectifs du système de contrôle interne est de prévenir et maîtriser les risques résultant de l’activité de l’entreprise et les risques d’erreurs ou de fraudes, en particulier dans les domaines comptable et financier.

Du fait des limitations inhérentes à tout système de contrôle interne, celui-ci est prévu pour gérer plutôt qu’éliminer le risque d’échec dans l’atteinte des objectifs de la société. Comme tout système de contrôle, il ne peut cependant fournir une garantie absolue que ces risques sont totalement éliminés.

14.5.1.2.2 Présentation de l’organisation générale actuelle

Les administrateurs considèrent actuellement que la taille de la Société ne justifie pas l’existence d’une ressource dédiée et à plein temps pour la fonction d’audit interne. La fonction d’audit interne est assurée par la Direction Administrative et Financière, en liaison avec les conseils de la société et de ses filiales. La Direction Administrative et Financière et les conseils externes rapportent directement auprès du Directeur Général.

Les exigences de contrôle interne doivent s’apprécier par rapport au fait que les membres du Comité de Direction de la Société interviennent directement dans la gestion opérationnelle de la société en étant impliqués dans un nombre significatif de transactions. De plus, ils réalisent ou font réaliser, de façon ponctuelle ou régulière, le plus souvent par la Direction Administrative et Financière, des évaluations internes dans les principaux domaines d’activité au niveau des unités opérationnelles.

Il existe un certain nombre de procédures écrites, qui constituent un élément formalisé du référentiel de contrôle interne, en plus du système de messagerie électronique de l’entreprise qui procure une traçabilité détaillée de la plupart des transactions.

Compte tenu de la taille et l’activité de la Société, la procédure de validation et d’enregistrement des commandes est au cœur du contrôle interne. Chaque commande fait l’objet d’une procédure de validation stricte, impliquant la signature de quatre responsables : commercial, juridique, financier et administratif. Elle est ensuite livrée par la Direction Professional Services. Toute demande nouvelle du client doit passer par la validation d’un avenant qui suit la même procédure que la commande initiale. Cette procédure a été automatisée en 2007 avec la mise en place d’un workflow électronique, améliorant la productivité ainsi que la traçabilité de la procédure.

Présentation de l’organisation Comptable

Système informatique
Depuis le second semestre 2014, le système comptable s’appuie sur l’ERP SAGE X3 couvrant les différentes fonctions : comptabilité, gestion commerciale, immobilisations, gestion de trésorerie et services. Il en est de même dans les filiales. Depuis le début de l’exercice 2021 le SIRH s’appuie sur un outil en SaaS : Nibelis. Le groupe a mis en place la solution SLFI d’ITESOFT de lecture automatique des factures fournisseurs et un workflow électronique de validation. Ce système est audité périodiquement par les Commissaires aux Comptes.
Organisation
Le Département Comptable est sous l’autorité de la Direction Administrative et Financière. Les responsables financiers des filiales ont un double reporting mensuel vis à vis de la direction générale de la filiale et la direction financière groupe.

14.5.1.2.3 Descriptifs des procédures de contrôle interne mises en place

Le conseil d’administration dirige la société dans ses orientations stratégiques, financières, organisationnelles et de conformité aux lois, et a délégué au Directeur Général, au Directeur Général Délégué et au Comité de Direction travaillant avec eux la mise en œuvre concrète des systèmes de contrôle interne.

Le contrôle et la maîtrise des risques liés aux activités de la Société reposent principalement sur :

L’indépendance et la séparation des fonctions entre les personnes chargées de l’engagement des opérations et celles chargées de leur contrôle.
Une organisation du groupe dissociée entre Headquarters, qui regroupe les directions fonctionnelles suivantes sous l’autorité du Directeur Général, R&D, Marketing Groupe, Ressources Humaines, Administrative, Financière et Juridique.
Opérations géographiques sous l’autorité d’un directeur général des Opérations qui regroupent les directions opérationnelles suivantes :
- Ventes
- Avant-Ventes
- Customer Delivry Solution
L’intervention directe des membres du Comité de Direction dans la gestion opérationnelle de la Société en étant impliqués dans un nombre significatif de transactions.
L’existence de polices d’assurances destinées à garantir la survenance de sinistres susceptibles de mettre en cause la pérennité de l’entreprise.

Ces procédures et outils de reporting sont mis en place dans la maison mère et sa filiale. Cette dernière est visitée régulièrement par les membres du Comité de Direction. Concernant tout particulièrement la procédure d’enregistrement des commandes, la Direction Administrative et Financière est partie prenante du processus, ce qui lui permet de faire un contrôle exhaustif et en amont des commandes prises par la Société. Dans les filiales, ce contrôle est effectué a posteriori, par sondages significatifs.

14.5.1.2.4 Procédures relatives à l’élaboration et au traitement de l’information comptable et financière

Le reporting de l’activité est mensuel et comparé au budget. Les comptes sont arrêtés tous les semestres et comparés au budget. Les écarts par rapport au budget, la cohérence avec les prises de commandes etc. sont contrôlés. Des alertes ou recommandations peuvent alors être émises vers les responsables opérationnels concernés.

La reconnaissance du revenu est établie rigoureusement en s’appuyant à la base sur la procédure d’enregistrement des commandes. Le chiffre d’affaires est validé par la Direction Administrative et Financière suite à une revue exhaustive des contrats en cours pour la Société, et par sondages significatifs pour les filiales. Les comptes des filiales sont préparés par leurs responsables financiers respectifs et finalisés avec l’intervention de la Direction Administrative et Financière. Cette dernière réalise également régulièrement des contrôles de l’enregistrement des commandes, de l’application de procédures ou bien des comptes. Une lettre d’affirmation est signée par les managers locaux lors de chaque clôture comptable semestrielle.

Les comptes de la Société sont contrôlés par ses auditeurs légaux. Les comptes des filiales sont contrôlés, une ou deux fois par an (en fonction de leur taille) par des auditeurs légaux ou contractuels, selon les cas. La préparation des comptes consolidés est pilotée par la Direction Administrative et Financière, et leur production est externalisée auprès d’un cabinet d’Expertise Comptable. Au final les comptes sont validés par la Direction Générale, avant d’être soumis pour arrêté et approbation par les organes sociaux.

Procédures relatives à l’identification et l’évaluation des risques.

Le Conseil d’Administration a établi depuis décembre 2003 une procédure permanente pour identifier, évaluer et gérer les risques significatifs rencontrés par la Société. Il a mis en place un registre des risques, qu’il actualise en interaction avec le Comité de Direction. Une première cartographie (matrice) des risques a également été réalisée fin 2005 et actualisée depuis. Du fait de la taille de la Société il n’existe cependant pas de « risk manager ».# 14.5.1.2.5 Appréciation de l’adéquation des procédures de contrôle interne

La Société apprécie de façon non formalisée l’adéquation, la pertinence et les résultats de son contrôle interne au travers notamment des indicateurs suivants :

Risque lié aux impayés : provisions, délai moyen de règlement des clients,
État des litiges en cours,
Résultat des contrôles des autorités fiscales ou sociales,
Nombre et importance des contrats rencontrant des difficultés de livraison,
Erreurs éventuellement relevées à posteriori dans les comptes par les auditeurs externes ou le contrôle interne.

L’établissement des comptes trimestriels permet une grande réactivité à ce titre, dans une démarche visant à capitaliser les progrès

14.5.1.3 MESURES ANTI-OPA

La société n’a pas pris de mesures particulières à l’exception de l’existence de droits de vote doubles. En effet, un droit de vote double de celui conféré aux autres actions eu égard à la quotité du capital qu’elles représentent est attribué, en application de l’article 21 des statuts et par décision de l’Assemblée Générale Mixte du 3 novembre 2000, à toutes les actions entièrement libérées pour lesquelles il sera justifié d’une inscription nominative depuis deux ans au moins à compter de la date d’inscription au nominatif au nom d’un même actionnaire.

14.5.1.4 MODALITES DE PARTICIPATION A L’ASSEMBLEE GENERALE

Voir ci-après les articles 19 à 21 des statuts :

Article 19 – Assemblées générales

Les décisions collectives des actionnaires sont prises en assemblées générales, lesquelles sont qualifiées d'ordinaires, d'extraordinaires ou de spéciales selon la nature des décisions qu'elles sont appelées à prendre. Les assemblées spéciales réunissent les titulaires d'actions d'une catégorie déterminée pour statuer sur toute modification des droits des actions de cette catégorie. Ces assemblées sont convoquées et délibèrent dans les mêmes conditions que les assemblées générales extraordinaires. Toute assemblée générale régulièrement constituée représente l'universalité des actionnaires. Les délibérations des assemblées générales obligent tous les actionnaires, même absents, dissidents ou incapables.

Article 20 – Convocation des assemblées générales

Les Assemblées Générales sont convoquées dans les conditions fixées par la loi et les règlements. Elles sont réunies au siège social ou en tout autre lieu suivant les indications figurant dans les avis de convocation. Un actionnaire peut se faire représenter aux assemblées générales dans les conditions fixées par la loi. Il peut exprimer son vote par correspondance, conformément à la loi. Sont réputés présents pour le calcul du quorum et de la majorité, les actionnaires participant à l’assemblée par visioconférence ou par des moyens de télécommunications permettant leur identification dans les conditions prévues par décret. Tout actionnaire peut participer aux assemblées dans les conditions fixées par la loi et les règlements. Le Conseil d'Administration a la faculté pour toute Assemblée de réduire ou même de supprimer le délai ci-dessus

Article 21 – Tenue des assemblées générales

Les assemblées sont tenues et délibèrent conformément à la loi et aux règlements.

En l’absence du Président, et sauf dispositions impératives contraires, l’assemblée est présidée par l’administrateur spécialement délégué par le conseil. À défaut d’administrateur délégué, l’assemblée élit son Président de séance. Chaque membre de l’assemblée a autant de voix qu’il possède ou représente d’actions, sans limitation, sous réserve de l’application aux assemblées générales appelées à vérifier tous apports en nature ou avantages particuliers, des dispositions légales applicables en la matière. Par ailleurs, un droit de vote double de celui conféré aux autres actions, eu égard à la quotité du capital social qu’elles représentent, est attribué à toutes les actions entièrement libérées pour lesquelles il sera justifié d’une inscription nominative depuis 2 ans au moins au nom du même actionnaire. Ce droit est conféré également dès leur émission en cas d’augmentation du capital par incorporation de réserves, bénéfices ou primes d’émission, aux actions nominatives attribuées gratuitement à un actionnaire à raison d’actions anciennes pour lesquelles il bénéficie de ce droit.

Aimargues, le 20 avril 2023

P/Le Conseil d’Administration

Le Président

M. Didier CHARPENTIER

14.6 LE COMITE DE DIRECTION

Le Comité de Direction assure la direction opérationnelle du groupe. Il est composé comme suit :

FONCTION	NOM
Directeur Général	Didier CHARPENTIER
Directrice Customer Solution C	Valérie BEZIADE
Directeur Commercial	Emmanuel RILHAC
Directeur Administratif et Financier	Benoît DUFRESNE
Directeur Customer Success & Opérations/ DSI	Jean-Philippe FONTANA
Directeur Innovation	Frederic Le BARS
Directeur des Opérations Globales	Emmanuel RILHAC
Directeur Marketing & Communication	Bernard ROUX de BEZIEUX
Directeur Customer Solution S	Jean-Jacques RONGÈRE

Informations sur l’expertise et l’expérience des membres du Comité de Direction :

Valérie BEZIADE – Directrice Customer Solution C

Diplômée d’un DESS en Génie Logiciel de l’Université Informatique de Nancy, elle commence sa carrière en ingénierie logicielle chez BULL puis, co-fonde en 1996, la société W4 – éditeur de Business Process Management sur Internet. Elle occupe successivement les postes opérationnels de responsable R&D, Support puis Directrice des Services Professionnels tout en étant membre du comité de direction. Elle rejoint ITESOFT en 2015 lors du rachat de W4 où elle dirige l’équipe des Services Professionnels sur l’ensemble des projets OnPremise. Elle rejoint le codir en 2021 et prend la responsabilité du pôle Customer Solution C, qui couvre la R&D, la qualité et le delivery des solutions de Digitalisation des flux entrants.

Benoît DUFRESNE - Directeur Administratif et Financier

Diplômé d’un DECF et d’une maitrise en droit privé mention droit des affaires. A commencé sa carrière comme auditeur dans un groupe de distribution, puis par affinité s’est dirigé vers des PME dans des secteurs aussi différents que la communication, l’imagerie médicale ou la grande distribution avant de rejoindre ITESOFT en septembre 2012. Au sein de ces structures, il a créé et organisé les Directions Financières et Ressources Humaines de manière à participer activement au développement de ces PME, dont certaines dans un environnement LBO ou cotée. Il est en charge de toutes les activités back office (Finance, comptabilité-gestion, RH, Juridique et Informatique Interne)

Jean-Philippe FONTANA - Directeur Customer Success & Opérations / DSI

Diplômé de l’Université de Provence en Informatique Scientifique, il rejoint ITESOFT en 1995 au sein de la Direction Support Technique. En 1999, la création et gestion du département Hotline lui sont confiées puis en 2005, il développe un support client international et participe activement à la mise en place du département Qualité. Il rejoint début 2006 le comité de direction. Il est également Directeur des Systèmes d’Information Groupe depuis 2007. Il a également participé à la conception, au développement et au lancement commercial de l’offre SaaS Yooz pour ITESOFT de 2008 à 2011. Début 2021, il prend la responsabilité du pôle Customer Success & Operations regroupant les activités Sécurité, Exploitation SaaS, Support Client et CSM.

Frederic Le BARS – Directeur Innovation

Ingénieur diplômé de Centrale Supelec, Frédéric a débuté sa carrière en 2002 par une mission comme ingénieur développement puis chef de projet pour Amadeus. Il poursuit ensuite sa carrière au sein de R&D de Satin Technologies (Startup) et d’ITESOFT en que manager R&D et responsable de département R&D. En 2015, il prend le rôle de directeur R&D chez DenyAll (acquis par Rohde & Schwarz en 2017), éditeur de logiciel dans le domaine de la cybersécurité. En juillet 2021, Frédéric rejoint ITESOFT en tant que Directeur de l’Innovation. Il pilote des équipes d’ingénieurs R&D, QA, de Data Scientists et de Product Managers sur les sujets d’innovation et de recherche.

Emmanuel RILHAC - Directeur des Opérations Globales

Diplômé de Paris 2 Assas, Stanford University, il occupe, entre 1986 et 2003, différentes responsabilités de direction commerciale, produit et direction générale au sein d’éditeurs de logiciel B2B IMS, Intactix, IRI (CRM, Data Analytics). Il poursuit sa carrière chez IBM en tant que directeur de secteur Retail&CPG, puis comme Global leader Retail. Après avoir passé 9 ans chez IBM, il rejoint la practice Digital Transformation au sein de Cap Gemini Consulting. Entre 2013 et 2018 Emmanuel Rilhac occupe les fonctions de Executive VP EMEA, puis part aux USA, en tant Chief Commercial Officer au sein de CEB/Gartner Inc. En juin 2018 il rejoint ITESOFT en tant que Directeur des Opérations Globales.

Jean-Jacques RONGÈRE - Directeur Customer Solution S

Ingénieur diplômé de l’INSA Lyon, il intègre ITESOFT en 1990 comme ingénieur développement. En 1992, il évolue vers des fonctions de chef de projet avant de prendre en 1993, la Direction de la division Multimédia, encadrant ainsi des équipes de développement et des équipes commerciales.# En 1998, il devient Directeur Adjoint R&D en charge du suivi de projets, ainsi que de la mise en œuvre des outils et méthodes de génie logiciel et de gestion de projet. Ses domaines d’expertise concernent les architectures des systèmes complexes et les technologies Internet. Après avoir été Directeur Avant-Vente puis Directeur Technique Innovation avant de prendre la responsabilité de la satisfaction client, en 2021 il prend la responsabilité du pôle Customer Solution S, qui couvre la R&D, la qualité et le delivery des solutions de Digitalisation des factures fournisseurs

Bernard ROUX de BEZIEUX – Directeur Marketing et Communication

Diplômé de l’EMLyon. A commencé sa carrière dans le groupe Américain SC Johnson dans des fonctions vente puis Marketing. Rejoint en 1995 Le groupe Sara Lee pour diriger le marketing de la division Hygiène Beautémasculine grand public. En 1999, prend la direction marketing et commerciale d’Hero France, filiale du Groupe Suisse agro-alimentaire Hero-Schwartau, avant d’intégrer Maped, acteur de l’accessoire scolaire de 2001 à 2020 à la direction marketing Groupe, où il accompagne la croissance d’une acteur Français vers un leadership mondial. Crée sa société de conseil marketing et vente en 2020, travaillant principalement pour l’asset management, avant de reprendre la direction Marketing et Communication d’ITESOFT en janvier 2023.

48 15. SALARIES

15.1 ATTRACTIVITE ET CAPITAL INTELLECTUEL

Définition et engagements (politique) :

L’attractivité des talents et la rétention et le développement du capital intellectuel sont un enjeu majeur pour ITESOFT. Il est en effet indispensable que les équipes soient correctement dimensionnées et les collaborateurs aguerris aux nouvelles technologies (en perpétuelle évolution). Ces sujets sont pilotés au travers de la formation, du recrutement ainsi que des sujets plus indirects comme la création de valeur locale et la réduction des impacts environnementaux du Groupe qui correspondent à des attentes fortes des nouvelles recrues. Il est à noter, que le marché de l’emploi dans le domaine de l’informatique est déficitaire et donc particulièrement tendu. Recruter des nouveaux collaborateurs expérimentés et compétents en matière de nouvelles technologies est particulièrement compliqué et ce quel que soit le bassin d’emploi considéré.

Actions existantes :

Analyse d’indicateurs clés :

Axes majeurs de la formation 2022 :
- Le développement des compétences techniques par le biais de formations aux langages de programmation, certains environnements ou autres outils associés.
- La formation aux outils, process et produits internes.
- Développement linguistiques.
- Le développement des compétences en matière de communication.
Formation : Périmètre France (96% du Groupe)
- 2.58% de la masse salariale (266 125 €), représentant 2 540 heures de formation.
- Les différentes sessions ont regroupé 175 participants, soit 132 personnes (65% des salariés français).
- Bilan en baisse par rapport à 2021, année sur laquelle il avait fallu rattraper les formations non réalisées de 2020.
Recrutement et mobilité interne :
- Publication de nos offres d’emploi sur divers sites de recrutement ou réseaux sociaux.
- Politique de cooptation par les salariés (prime de 1 500 € à la validation de la période d’essai et 1 500 € au bout d’un an).
- Pour certaines opérations de recrutement compliquées (pénurie de profils), ITESOFT fait appel à des cabinets de recrutement, voire des cabinets de recrutement par approche directe.
- Création d’un process de mobilité interne visant à limiter la rétention d’un talent par les chefs d’équipes au sein d’une même équipe.
Recrutement et mobilité : Périmètre Groupe
- 51 embauches en 2022 dont :
  - 22 alternants, soit une augmentation de plus de 150% pour cette catégorie qui était déjà en très forte hausse l’année dernière.
  - 29 CDI.
  - 3 alternants recrutés en CDI à la fin de leur cursus.
  - 3 stagiaires embauchés en alternance à la suite de leur période de stage.
- 1 CDI avec un ancien collaborateur.
- 1 CDI recrutés cooptation.
- 1 ancien prestataire rejoint la société en CDI.
- Proposition d’embauches : 2 alternants, 1 ancien prestataire.
Ancrage local – Région du Gard :
- Clause de partenariat avec Polytech Montpellier et AEN Nîmes (accueil des stagiaires d’intervenants, portes ouvertes, versement de la taxe d’apprentissage, formation aux entretiens).
- Démarches identiques sans clause spécifique avec l’IUT d’informatique de Montpellier, les Mines d’Alès, l’EPSI ou en Ile de France, l’université Léonard de Vinci, YNOV Paris et Montpellier.
- Accueil de stagiaires de 3ème.
- 13 stagiaires reçus, parmi eux 3 ont poursuivi en alternance.
- 23 alternants sont encore en cours.
- Forte progression du nombre de recrutements essentiellement due une arrivée à conséquente d’alternants (élargissement des sources de recrutement).
Diminution des impacts environnementaux du Groupe :
Les activités d’ITESOFT génèrent des déchets de papier usagé et de matériel électronique de rebut. Ainsi, la société a mis en place un tri sélectif au sein de l’ensemble de ses entités et les DEEE sont collectées et recyclées par les fournisseurs.
ITESOFT est une société internationale qui requiert des déplacements réguliers de ses salariés. Afin de diminuer les émissions de GES associées à ces déplacements, la société a investi dans des équipements de vidéoconférence. Lorsque les déplacements sont impératifs les moyens de transports ferroviaires sont favorisés. Les véhicules de société mis à disposition n’excèdent pas en général 90 g eq. CO2/km, seuil qui est revu à la baisse annuellement. Les évènements organisés au Siège sont systématiquement réalisés avec des traiteurs locaux et éco-responsables.
Diminution des impacts environnementaux du Groupe : Périmètre France (96% du Groupe)
- Consommations énergétiques : 272 MWh (-56% depuis 2012 et -3% depuis 2021).
- Émissions de GES des bâtiments (scope1+2) : 21,5 tCO2e (-84% depuis 2012 et -3% depuis 2021).
- Scope 3: les émissions les plus significatives sont celles liées aux déplacements professionnels :
  - Rail : 556 205 kms / an (-60% depuis 2012 et +72% depuis 2021).
  - Aérien : 36 421 km / an (- 87% depuis 2012 et +120% depuis 2021).
La reprise des échanges et des déplacements post crise Covid explique ces hausses par rapport à 2021. Cependant, ces chiffres restent en deçà des chiffres avant crise Covid, de -30% pour le Rail et -71% pour l’aérien.

Actions à venir :

Le plan de formation 2023 sera basé sur des axes identiques à 2022 et prévoit un investissement de 3% de la masse salariale. L’objectif du groupe est de le réaliser au moins 60% de ce plan.
Densifier les relations avec les écoles.
Poursuite des efforts en matière d’accueil d’alternants et embauche de ces derniers à l’issue de leur période de formation.
Développement du co-voiturage lors des déplacements domicile-travail.
Suivi de la mise en place de la charte de télétravail.

50 15.2 RETENTION DES TALENTS ET BIEN ETRE AU TRAVAIL

La rétention des talents et le bien-être au travail est un des risques majeur d’ITESOFT. Afin de le gérer au mieux, le Groupe a décliné un plan de gestion en 5 axes : Politique de dialogue social et accords collectifs, Politique de santé et sécurité au travail, Politique de rémunération et avantages, Politique d’organisation du temps et bien-être au travail, et Politique de diversité. A noter ITESOFT étant exclusivement présent en France et en Grande Bretagne, le sujet de la promotion et du respect des stipulations des conventions fondamentales de l’organisation internationale du travail n’est pas considéré comme pertinent.

Dialogue social et accords collectifs

Actions existantes :

Analyse d’indicateurs clés :

Comité Social et Economique :
- Renouvèlement du Comité Social et Economique en décembre 2022. Périmètre Groupe.
- Cette instance, composée de 8 membres titulaires et de 6 suppléants, élus pour un mandat de 4 ans dispose d’une commission Hygiène et sécurité qui vient en remplacement du CHSCT.
- Le CSE se réunit une fois par mois, sur un ordre du jour défini au préalable. Après validation le PV de la réunion précédente est mis à disposition de tous les collaborateurs par mail.
Accords collectifs :
Les organisations syndicales étant absentes de l’entreprise, ITESOFT dialogue avec les membres du CSE et s’engage sur les sujets majeurs par le biais de plans d’actions (le terme accord est employé de façon générique même quand il s’agit en réalité de plans d’actions).
- Accord atypique 6ème semaine : Afin d’améliorer le bien-être de ses salariés, la direction d’ITESOFT a proposé de mettre en place une semaine de congés payés supplémentaire.
- Participation : Cet accord entérine la participation du personnel de la société aux résultats de l’entreprise.
- Plan égalité HF. Date de signature : Mars 2022. Dépôt DIRECCTE : Mars 2022. Durée : 1 an. Date du dernier Rapport de Situation Comparée : Mars 2022.
- Il est à noter que l’ancienneté, l’âge, le sexe et le statut professionnel, n’ont pas d’impacts sur ces indicateurs.
- Un nouveau Plan sera présenté en mars 2023 au CSE.
Taux de turnover : Périmètre Groupe
- 35 départs : 49% de démissions.
- Taux de turnover : 15.0% (-14.7% par rapport à 2021).
Cette variable est en baisse par rapport l’année précédente, principalement du fait de la stabilité du nombre des départs et la hausse des entrées en lien avec des CDD d’alternance (non décomptés).
- A titre de comparaison, pour le Syntec Informatique, le taux de rotation oscillerait autour de 16-18 % suivant le métier et la taille de l’entreprise.# Les objectifs sont les suivants :
Ajuster la politique salariale pour maintenir l’égalité ou résorber les inégalités,
Assurer l’égalité de rémunération à l’embauche quel que soit le sexe, à compétences et expériences égales,
Assurer l’égalité d’accès aux promotions,
Inciter à la mobilité professionnelle,
Rendre compatible les formations avec les contraintes familiales,
Favoriser le recours au temps partiel choisi,
Favoriser l’équilibre vie privée / vie professionnelle,
Favoriser la mise en place de télétravail,
Favoriser l’exercice de l’équilibre de la parentalité entre les hommes et les femmes.

Périmètre France (92% du Groupe)

Taux d’absentéisme : 2.98% (hausse de 19% par rapport à l’an dernier)
Cette hausse est observable sur tous les types d’arrêts quelle que soit la durée, sans discrimination de site ou de type de population. Ce taux sera suivi en 2023 au trimestre.
A titre de comparaison, on peut lire dans le 14ème baromètre de l’absentéisme réalisé par le cabinet Ayming pour l’année 2021, spécialisé dans la prévention de l’absentéisme : Dans le secteur du service : Le taux d’absentéisme est de 6.74%.

1. Plan d’action intergénérationnel:

Date de signature : Mars 2022.
Dépôt DIRECCTE : Mars 2022.
Durée : 3 ans

Les objectifs :

L’insertion durable des jeunes dans l’emploi avec:
- Un indicateur spécifique au recrutementꢀ;
- Deux indicateurs dédiés au suivi de l’intégration, de la formation et de leur accompagnementꢀ;
- Un indicateur focalisé sur le recours à l’alternance et aux stagesꢀ;
- Un indicateur orienté sur les conditions matérielles d’accès à l’emploi;
Le maintien dans l’emploi des salariés les plus âgés avec:
- Un indicateur spécifique au recrutement et au maintien dans l’emploiꢀ;
- Un indicateur focalisé sur l’amélioration des conditions de travail;
- Un indicateur orienté vers l’anticipation des évolutions professionnelles;
- Un indicateur dédié à l’aménagement des fins de carrièresꢀ;
La transmission des savoirs et des compétences
Le développement de la mixité

Aucun accord collectif n’est à mentionner pour l’Angleterre

Actions à venir :

Un nouveau plan d’action égalité hommes femmes présenté en mars 2023 en réunion de CSE.
Un nouveau plan d’action intergénérationnel présenté en mars 2022 au CSE

Santé et sécurité au travail

Actions existantes :

Analyse d’indicateurs clés :
- Voir le paragraphe dédié au CHSCT au sein de la politique de dialogue social

Périmètre France (96% du Groupe)

0 accident de travail

Actions à venir :

Des sessions de formations aux premiers gestes de secours et à l’utilisation des défibrillateurs seront planifiées en 2023

Rémunération et avantages

Actions existantes :

Analyse d’indicateurs clés :
- Composition de la rémunération :

Périmètre France (96% du Groupe)

Un salaire fixe annuel réparti sur 12 mois
Une prime sur objectifs annuels qui représente entre 5 et 20 % du fixe annuel (hors fonctions commerciales et CODIR)
L'accord de participation constitue un complément variable à la rémunération basé sur les résultats de l'entreprise. Il est à noter que, suite au rachat de W4, les versements liés à cet accord sont légalement suspendus jusqu’à 2022.
Le plan d'épargne entreprise permet aux salariés de participer à la constitution d'un portefeuille de valeurs mobilières. Les versements effectués par le personnel et l'entreprise bénéficient d'avantages fiscaux et sociaux. Les modalités de versements sont précisées dans le règlement de plan d'épargne d'entreprise du 11 novembre 2000 et ses avenants conclus au sein de la Société,
Rémunération moyenne brute par salarié : 52 510 € (diminution de 2% par rapport à 2021, notamment du fait de l’augmentation de la proportion d’alternants)

Avantages :

Tickets restaurant pour tous les collaborateurs
Adhésion à un régime de Mutuelle majoritairement (95%) prise en charge par l’entreprise
Frais professionnels remboursés suivant la méthode des frais réels dans le respect de la politique de voyage.

Actions à venir :

Pas d’action à venir sur ces points

Organisation du temps de travail et bien-être au travail

Actions existantes :

Analyse d’indicateurs clés :

Périmètre France (96% du Groupe) :

100% des salariés peuvent télé-travailler 3 jours par semaine
L’horaire hebdomadaire collectif en vigueur au sein de la société, pour un temps plein, est de 39h, payé 39h (C’est-à-dire qu’il n’y a pas de RTT)
Chaque salarié organise son temps de travail comme il le souhaite entre 9h et 18h
Les salariés bénéficient de 6 semaines de congés payés (hors congés supplémentaires pour ancienneté prévus par Syntec)
Au Siège, les salariés ont accès à un parc arboré privatif, une piscine en extérieur et des cours de fitness entre midi et deux. Ils partagent les locaux avec l’entreprise sœur Yooz permettant ainsi une forte émulation d’équipe.
17 personnes sont à temps partiel (de 73 à 90 % de temps de travail) de façon choisie. Ce qui représente 8.4% des effectifs.

Périmètre Angleterre (4% du Groupe) :

Les salariés sont soumis à un horaire de travail de 37 ,5 h par semaine
Ils disposent de 21 jours de congés (sans tenir compte des jours fériés - « bank holidays ») auxquels s’ajoutent 1 jour de congé supplémentaire par année d’ancienneté (avec un maximum de 4 jours)

Périmètre Groupe :

Charte de télétravail signée en octobre 2020, octroyant aux volontaires la possibilité de 3 jours de télétravail par semaine
Equipement d’un poste de télétravail à domicile
Etudes systématiques des demandes de temps partiels

Actions à venir :

● Pas d’action à venir sur ces points

Diversité

Actions existantes :

Analyse d’indicateurs clés :

Egalité H/F : Périmètre Groupe

Egalité Homme / Femme : Le secteur du logiciel et des services informatiques dont dépend ITESOFT compte une majorité d’hommes, plus de 70 % d’informaticiens. (Source INSEE octobre 2020). Cependant, ITESOFT souhaite conserver une stricte égalité de traitement et a identifié des axes de travail :
- La population féminine représente 28.2 % des effectifs totaux, 26.5% de la population cadre et 37.5% des non cadres.
- L’écart de rémunération à l’embauche (étude détaillée des rémunérations attribuée aux personnes de l’entreprise de même qualification, compétences et âge lors de la proposition d’un contrat)
- La population féminine représente 25% des managers (hors directeurs) et 14% des directeurs.
- La promotion professionnelle des femmes (égalité d’accès aux promotions professionnelles et à la mobilité interne)
- 37.5% des recrutements français de l’année sont des femmes
- 14.3% des promotions de l’année sont des femmes
- Assurer un accès équilibré à la formation
- L’aide à l’articulation entre la vie professionnelle et l’exercice de la responsabilité familiale
En cas d’identification d’éventuels écarts entre les hommes et les femmes ne pouvant être expliqués par un écart de performance, la direction mettra en place des mesures pour les réduire au moment de la révision annuelle des salaires. Afin de s’assurer qu’il n’existe pas d’écarts entre les rémunérations des hommes et celles des femmes il est nécessaire de comparer des populations homogènes :
- Ingénieurs projets et ingénieurs projets confirmés: 1.7% d’écart de rémunération en faveur des femmes
- Ingénieurs ingénieurs confirmés, développement, développement Consultants développement et Spécialistes développement :+4.5% de rémunération hommes pour les
- Equipe support hors personnel Etam : +5% pour les hommes

Cultures : Culture : Périmètre France (96% du Groupe)

Il est intéressant de noter qu’ITESOFT, du fait de son ouverture à l’international, compte parmi ses salariés de nombreuses nationalités. De plus, l’entreprise a, par exemple, accompagné en 2022 2 jeunes ingénieurs non européens dans leur demande d’autorisation de travail travail. Cette mixité culturelle contribue grandement à la banalisation de la différence et à la lutte contre les discriminations.
16 nationalités différentes. Outre les collaborateurs de nationalité française, on trouve des collaborateurs de nationalité: algérienne, allemande, écossaise, néerlandaise, anglaise, marocaine, sénégalaise, camerounaise, russe, ukrainienne, espagnole, béninoise et suédoise accompagnée d’un consultant externe pouvant soutenir portuguaise, les démarches d’obtention de la RQTH de manière anonyme

Handicap : Périmètre France (96% du Groupe)

Le Groupe a lancé une démarche d’identification des personnes en situation de handicap au sein de la société Rédaction d’une charte handicap visant à améliorer les conditions de travail des personnes en situation de handicap. Elle a été partagée au travers d’ateliers au sein de chaque site et couvre 3 axes :
- ● 10 personnes titulaires d’une RQTH (5% des salariés)
- Adaptation du poste
- Adaptation du temps de travail (2 à 3 jours de télétravail à domicile)

Générations :Périmètre France (96% du Groupe)

Âge moyen de 39.8 ans
26 collaborateurs ont moins de 25 ans
28 collaborateurs ont plus de 55 ans
7 collaborateurs ont plus de 60 ans.# Annexe 1 : Informations considérées comme les plus importantes

Informations sociales

Informations quantitatives (incluant les indicateurs clé de performance)

Plan de formation
% de la masse salariale dédiée à la formation
Nb de personnes formées
Mobilités internes
Turnover et part de démissions dans les départs
Absentéisme, accidentologie, TF et TG
Rémunération moyenne brute par salarié
% de salariés en temps partiel
Procédure de recrutement et de mobilité interne
Mesures de renforcement de l’ancrage local
Organisation du dialogue social (CSE, CHSCT) et plans d’actions collectifs (appelés accords collectifs)
Composition de la rémunération et avantages
Ecart de rémunération HF
Organisation du temps et mesures de bien-être au travail
Part de l’effectif en situation de handicap
Pyramide des âges
Politique et actions de diversité (HF, culture, handicap et générations)

Ce chiffre reste quasi constant sur les dernières années (légère progression de 6 à 7 entre 2020 et 2021). Les collaborateurs de plus de 50 ans ont une ancienneté moyenne de 17.5 ans.

Le groupe maintient une population de moins de 25 ans grâce aux contrats d’alternance.
Le groupe a un plan d’action inter générationnel :
- Recrutements de jeunes en CDI
- Intégration, formation et accompagnement des jeunes dans l’entreprise
- Suivi des jeunes dans l’entreprise
- Recours à l’alternance et aux stages
- Amélioration des conditions matérielles d’accès à l’emploi
- Recrutements ou maintien dans l’emploi des salariés les plus âgés
- Amélioration des conditions de travail et de prévention de la pénibilité pour les salariés les plus âgés
- Anticipation des évolutions professionnelles et de la gestion des âges
- Aménagement des fins de carrière et transition entre activité et retraite
- Transmission des savoirs et compétences
- Chèque emploi service pour profiter d’aide à la personne (CESU)

Actions à venir : Pas d’action à venir sur ces points.

Informations qualitatives (actions ou résultats)

(Voir ci-dessus)

Informations environnementales

Informations quantitatives (incluant les indicateurs clé de performance)

Consommations énergétiques
Émissions de GES des bâtiments (scope1+2)
Km parcourus par personne par mode de transport en déplacements professionnels

Informations qualitatives (actions ou résultats)

Actions de recyclage des déchets
Politique voyage et actions de réduction des émissions de GES des déplacements professionnels

Informations sociétales

Informations quantitatives (incluant les indicateurs clé de performance)

Nb de problèmes de sécurité des données détectés et nb de cas avérés
Nb d’actions de sensibilisation des salariés déployées
Délais de paiement maximum enregistré

Informations qualitatives (actions ou résultats)

Organisation de l’innovation
Développement de l’offre lutte contre la fraude
Procédures de sécurité des données clients et interne
Procédure de validation de factures fournisseurs
Cas avéré de tentative de corruption par un fournisseur
Stratégie Marketing et structure de coût des prestations

16. PRINCIPAUX ACTIONNAIRES

16.1 REPARTITION DU CAPITAL ET DES DROITS DE VOTE

16.1.1 AU 31 MARS 2023

Actionnaires	Nombre d'actions	% du capital	Nombre de droits de vote	% des droits de vote
Didier CHARPENTIER & apparentés	4 479 422	44,819%	5 855 991	73,03%
SARL CDML *	610 984	6,04%	7 306 940	9,96%
SF2I SAS **	370 336	3,80%	1 217 006	7,61%
Salariés au nominatif	392 449	4,00%	729 058	6,40%
Autocontrôle	5 855 991	6,04%	0	0,00%
Total concert	9 259 404	95,47%	89 638	95,47%
Autres nominatifs	233 018	2,43%	9 582 060	0,94%
Public	6 133 828	63,60%	233 018	3,80%
Total	9 582 060	100,00%	6 133 828	100,00%

* CDML est une SAS détenue à 100% par Didier CHARPENTIER et ses enfants.
** SF2I SAS est une SAS détenue en partie par certains managers d’ITESOFT qui ont regroupé l’ensemble de leurs actions dans cette structure.

À la connaissance de la Société :
* Il n’existe aucun autre actionnaire détenant, directement ou indirectement, seul ou de concert plus de 5 % du capital et des droits de vote.
* La répartition du capital et des droits de vote n’a pas évolué de façon significative entre le 31 mars 2022 et la date du présent Document Unique d’Enregistrement.

16.1.2 MODIFICATIONS INTERVENUES AU COURS DES 3 DERNIERES ANNEES au 31 mars 2023

	au 31 mars 2022	% du capital	au 31 mars 2021	% du capital
D.CHARPENTIER & apparentés	2 800	0,05%	3 200	0,05%
SARL CDML*	4 479 422	73,03%	3 662 452	59,71%
SF2I SAS **	610 894	9,96%	610 894	9,96%
Salariés au nominatif	370 336	6,04%	395 439	6,45%
Autocontrôle	392 449	6,40%	392 449	6,40%
Total	5 856 301	95,48%	5 064 434	82,57%
Autres nominatifs	44 819	0,73%	47 074	0,77%
Public	233 018	3,80%	296 728	4,84%
TOTAL	6 133 828	100,00%	6 133 828	100,00%

16.2 DROITS DE VOTE DIFFERENTS DES PRINCIPAUX ACTIONNAIRES

Conformément au paragraphe 18.2 de l’Annexe 1 du Règlement Européen n° 809-2004, nous vous indiquons que les principaux actionnaires ne disposent pas de droits de vote différents des autres actionnaires, hors attribution de droits de vote doubles déclarés par les actionnaires (voir ci-dessus et § 21).

16.3 ACTIONNARIAT DE CONTROLE

Comme indiqué ci-dessus, l’actionnaire majoritaire de la Société est Didier CHARPENTIER au travers de la SAS CDML. Il n’y a pas de mesure spécifique prise pour s’assurer que le contrôle par l’actionnaire majoritaire n’est pas exercé de manière abusive.

16.4 ACCORDS POUVANT ENTRAINER UN CHANGEMENT DE CONTROLE

À la connaissance d’ITESOFT, il n’existe pas d’accord dont la mise en œuvre pourrait, à une date ultérieure, entraîner un changement de son contrôle.

16.4.1 PACTE D’ACTIONNAIRES

Il n’existe pas de pacte ni de convention dont la mise en œuvre pourrait, à une date ultérieure, entraîner un changement de son contrôle.

16.4.2 NANTISSEMENT

La Société n’a pas connaissance de nantissements d’actions inscrites au nominatif pur.

17. TRANSACTIONS AVEC DES PARTIES LIEES

17.1 RAPPORT SPECIAL DES COMMISSAIRES AUX COMPTES SUR LES CONVENTIONS ET ENGAGEMENTS REGLEMENTES

Le rapport spécial des commissaires aux comptes ci-dessous donne toutes informations à ce sujet au titre de l’exercice 2022. Pour les exercices 2022 et 2021, il convient de se reporter respectivement aux documents unique d’enregistrement 2022 (chapitre 17) et 2021 (chapitre 17). Voir également l’annexe des comptes au § 18.1.5.26.

À l’Assemblée Générale de la société ITESOFT,

En notre qualité de commissaires aux comptes de votre société, nous vous présentons notre rapport sur les conventions et engagements réglementés. Il nous appartient de vous communiquer, sur la base des informations qui nous ont été données, les caractéristiques, les modalités essentielles ainsi que les motifs justifiant de l’intérêt pour la société des conventions et engagements dont nous avons été avisés ou que nous aurions découverts à l’occasion de notre mission, sans avoir à nous prononcer sur leur utilité et leur bien-fondé ni à rechercher l’existence d’autres conventions et engagements. Il vous appartient, selon les termes de l'article R. 225-31 du Code de commerce, d'apprécier l'intérêt qui s'attachait à la conclusion de ces conventions et engagements en vue de leur approbation. Par ailleurs, il nous appartient, le cas échéant, de vous communiquer les informations prévues à l'article R. 225-31 du Code de commerce relatives à l'exécution, au cours de l'exercice écoulé, des conventions et engagements déjà approuvés par l’assemblée générale.

Nous avons mis en œuvre les diligences que nous avons estimé nécessaires au regard de la doctrine professionnelle de la Compagnie nationale des commissaires aux comptes relative à cette mission. Ces diligences ont consisté à vérifier la concordance des informations qui nous ont été données avec les documents de base dont elles sont issues.

Conventions soumises à l’approbation de l’assemblée générale

En application de l’article L. 225-40 du Code de commerce, nous avons été avisés des conventions suivantes conclues au cours de l’exercice écoulé qui ont fait l’objet de l’autorisation préalable de votre conseil d’administration.

Avec la société Yooz, filiale de la société CDML, actionnaire de votre société

Personne concernée : M. Didier Charpentier, président du conseil d’administration de votre société.
Nature et objet : Avenant à la convention de prestations de services dans les domaines suivants : informatique et administratif. Refacturation de charges payées pour le compte de l’autre partie.
Modalités : Au titre de cette convention, votre société facture à la société Yooz :
- des prestations d’assistance ;
- la moitié des frais pris en charge par votre société pour M. Didier Charpentier (téléphone et véhicule) ;
- des frais éventuellement payés par une société pour le compte de l’autre société ;
frais liés aux locaux d’Aimargues (café, fournitures de bureau, etc.) et à l’IT (outils informatiques et ressources) au prorata de l’effectif ou des surfaces tels que définis dans les contrats de location souscrits par chacune des parties.
Concernant les frais imputables sur une base réelle (exemple : affranchissements, consommation copieurs, licences, etc.), ils seront refacturés au réel, sur la base de la consommation ou de l’utilisation. La durée initiale de la convention est de trois ans à compter du 1er janvier 2015. Depuis le 1er janvier 2018, cette convention est renouvelable annuellement par tacite reconduction. Au cours de l’exercice 2022, la refacturation totale s’élève à € 49 654 hors taxes dont € 226 au titre de la facturation des prestations d’assistance.
Motifs justifiant de l’intérêt de la convention pour la société : Votre conseil a motivé cette convention de la façon suivante : Il apparaît toujours nécessaire que chaque société supporte les charges qui lui incombent. Il est donc nécessaire de la renouveler.# Informations relatives aux conventions
La reconnaissance de la coexistence des produits permet d’assurer l’indépendance technologique de chaque société et de se prémunir contre tout risque de remise en cause. La non-sollicitation de salarié et de client permet de protéger chaque partie, du fait de la connaissance qu’elles ont chacune des équipes et clients de l’autre.

Avec la société CDML, actionnaire de votre société

Personne concernée: M. Didier Charpentier, président du conseil d’administration de votre société.
Nature et objet: Contrat de prestations de services entre la société CDML et votre société dans le cadre de l’accompagnement de votre société dans ses choix stratégiques et de la participation aux décisions dans sa gestion opérationnelle.
Modalités: Ce contrat a une durée de trois ans à compter du 1er janvier 2015, renouvelable par tacite reconduction, pour un montant forfaitaire de € 82 848 hors taxes annuel, payable en douze mensualités et révisé annuellement en fonction de l’évolution de l’indice SYNTEC. La charge comptabilisée par votre société au titre de l’exercice 2022 s’est élevée à € 93 444.

Motifs justifiant de l’intérêt de la convention pour la société

Votre conseil a motivé cette convention de la façon suivante : Votre société a toujours besoin de l’expertise et des conseils de son fondateur par le biais de la société CDML, actionnaire majoritaire de la société. Il est donc nécessaire de la renouveler.

Conventions déjà approuvées par l’assemblée générale

En application de l’article R. 225-30 du Code de commerce, nous avons été informés que l’exécution des conventions suivantes, déjà approuvées par l’assemblée générale au cours d’exercices antérieurs, s’est poursuivie au cours de l’exercice écoulé.

Avec la S.C.I. Andron Bâtiment 1

Personne concernée: M. Didier Charpentier, président du conseil d’administration de votre société.
Nature et objet: Conclusion d'un bail commercial pour des locations de bureaux dans l’immeuble de bureaux appartenant à la S.C.I. Andron Bâtiment 1. La location porte sur les locaux Sequoia et sur les locaux Andron Parc, ainsi que sur les parkings.
Modalités: Ce bail commercial, d’une durée de neuf années, est conclu pour la période du 1er janvier 2015 au 31 décembre 2023, avec révision annuelle du loyer en fonction de la variation de l’indice des loyers des activités tertiaires. Le loyer annuel total hors taxes pour l’année 2022 s’est élevé à € 347 856, soit € 241 620 pour le loyer et € 106 236 pour les charges locatives. Il est facturé trimestriellement.

Avec la société CDML, actionnaire de votre société

Personne concernée: M. Didier Charpentier, président du conseil d’administration de votre société.
Nature et objet: Conclusion d’une convention de trésorerie pour une durée indéterminée à compter du 9 décembre 2014, permettant des avances de trésorerie dans un sens comme dans l’autre en fonction des disponibilités de la société prêteuse.
Modalités: La rémunération est fixée comme suit : EURIBOR trois mois majoré d’une marge de 0,40 %, trente jours après la fin de chaque trimestre civil. Les membres du conseil d’administration doivent obligatoirement être informés lors de toutes décisions d’avances. La convention prévoit un engagement cumulé maximal de M€ 1 sauf information du conseil d’administration. Toute avance au-delà du plafond de M€ 1 nécessite la réunion préalable du conseil d’administration de votre société pour autoriser ledit dépassement. Au cours de l’exercice, la créance vis-à-vis de la société CDML a été remboursée en intégralité pour un montant de € 2 005 512,33.

Avec la société Yooz, filiale de la société CDML, actionnaire de votre société

Personne concernée: M. Didier Charpentier, président du conseil d’administration de votre société.
Nature et objet: Protocole d’accord de résiliation du contrat de licences de brevet et logiciels du 29 septembre 2015.
Modalités: Les parties constatent qu’il n’existe plus depuis 2018 de dépendances technologiques entre elles nécessitant le maintien des licences réciproques et décident par conséquent de résilier purement et simplement le contrat de licence lors du conseil d’administration du 14 avril 2022. Les parties reconnaissent que, du fait de leur historique commun, certaines lignes ou blocs de codes identiques ou similaires peuvent exister dans leurs produits et renoncent à toute réclamation ou demande dans ce cadre.

Fait à Nîmes et Montpellier, le 28 avril 2023

Les Commissaires aux Comptes
RSM Méditerranée Régine STEPHAN
ERNST & YOUNG AUDIT Marie Thérèse MERCIER

18. INFORMATIONS FINANCIÈRES CONCERNANT L’ACTIF ET LE PASSIF, LA SITUATION FINANCIÈRE ET LES RÉSULTATS DE L’ÉMETTEUR

18.1 COMPTES CONSOLIDES AU 31 DECEMBRE 2022

18.1.1 BILAN CONSOLIDE

Montants en milliers d'euros	Notes	31/12/2022	31/12/2021
Actif
Actif non courant
Immobilisations incorporelles	9	3 178	3 715
Écart d'acquisition	9	594	2 812
Immobilisations corporelles	10	2 145 898	1 475 9
Droit d'utilisation au titre des contrats de location	9 bis	171	533
Actifs financiers non courants	11	3 715	356
Impôts différés actif	7	3 178	9 533
Total actif non courant		10 886	20 787
Actif courant
Créances clients et comptes rattachés	12	10 743	8 909
Impôts et taxes <1 an	14	367	615
Autres actifs courants	10	2 970	23 279
Actifs financiers courants	7	951	8 140
Trésorerie et équivalents de trésorerie		585
Charges constatées d'avance		20 787
Total actif courant		23 279	31 673
Total actif		31 673	32 811

Montants en milliers d'euros	Notes	31/12/2022	31/12/2021
Passif
Capital et réserves
Capital	15	368	368
Primes d'émission		6 280	6 280
Réserves		2 050	3 019
Actions Propres		-1 508	-1 508
Résultat global de l'exercice		205	0
Total capitaux propres attibuables à la société mère		7 395	8 159
Total capitaux propres aux participations ne donnant pas le contrôle		0	0
Passif non courant
Provisions, Pensions et autres avant. post. à l'emploi	19	1 611	1 615
Dettes financières > 1 an	17	3 391	1 856
Dettes locatives > 1 an	9 bis	1 615	4 345
Impôts différés passif	7	1 856	2 366
Total passif non courant		8 473	10 182
Passif courant
Provisions pour risques et charges < 1 an	6	6 618	8 566
Dettes financières < 1 an	19	1 213	1 714
Dettes locatives < 1 an	14	786	779
Impôts et taxes < 1 an	9 bis	2 051	5 376
Autres passifs courants < 1 an		8 236	8 236
Passifs sur contrats		17 661	17 056
Total passif courant		36 565	41 727
Total passif		31 673	33 782

18.1.2 COMPTE DE RESULTAT CONSOLIDE

Montants en milliers d'euros	Notes	31/12/2022	31/12/2021
Chiffre d’affaires	20	120	217
Achats consommés	4	-1 637	-1 001
Charges de personnel	4, 16	-12 614	-15 887
Charges externes		-3 834	-3 637
Impôts et taxes		-603	-626
Autres produits et charges d’exploitation		21 217	21 217
Résultat opérationnel courant avant DAP		-1 001	-1 001
Dotation aux amortissements	4	-15 887	-15 887
Dotation aux provisions et reprises	1	-3 637	-3 637
Résultat opérationnel courant		-603	-603
Perte de valeur des écarts d'acquisition, Fermeture filiale		21 217	21 217
Résultat opérationnel		-1 001	-1 001
Produits de trésorerie et d’équivalents de trésorerie	5	-15 887	-15 887
Coût de l’endettement financier brut		-3 637	-3 637
Coût de l’endettement financier net		-603	-603
Autres produits et charges financiers		21 217	21 217
Charge d’impôt		-1 001	-1 001
Résultat net avant résultat des activités arrêtées ou en cours de cession		-15 887	-15 887
Résultat net d’impôt des activités arrêtées ou en cours de cession		-3 637	-3 637
Résultat net		-603	-603
Résultat par action (en €)
. de base		-0,06	-0,16
. dilué		-0,06	-0,16

en milliers d'euros	31/12/2022	31/12/2021
Résultat net de l'ensemble consolidé	-382	-976
Autres éléments du résultat global
- Variation d'écart de conversion	193	205
- Ecart actuarial sur IDR	525	6
- Effets d'impôts	-131	0
RESULTAT GLOBAL	-970	-765

18.1.3 TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE CONSOLIDES

(12 mois)	(12 mois)	(montants en milliers d'euros)
		31/12/2022
		31/12/2021
Résultat net consolidé (avant impact des activités cédées)	1 617	-382
+/- Dotations nettes aux amortissements et provisions (à l’exclusion de celles liées à l’actif circulant)	629	629
+/ - Charges et produits calculés liés aux stock-options et assimilés		0
-/+ Gains sur avance devenue non remboursable		-46
-/+ Autres produits et charges calculés		0
-/+ Plus et moins-values de cession		0
- Dividendes (titres non consolidés)		0
Capacité d’autofinancement après coût de l’endettement financier net et impôt	1 235	52
+ Coût de l’endettement financier net	-394	-394
+/- Charge d’impôt (y compris impôts différés)	82	988
Capacité d’autofinancement avant coût de l’endettement financier net et impôt (A)	1 221	2 275
+/ - Impôts payés / Crédit d’Impôt encaissé (B)	-244	-244
+/- Variation des Clients et autres débiteurs (C)	78 985	78 985
+/- Variation des Fournisseurs et autres créditeurs (C)	3 094	3 094
+/- Variation des Autres débiteurs et créditeurs (C)	-3 745	-3 745
= FLUX NET DE TRESORERIE GENERE PAR L'ACTIVITE (D) = (A + B + C)	-577	-577
- Décaissements liés aux acquisitions d'imm. corporelles et incorporelles	234	234
+ Encaissements liés aux cessions d'imm. corporelles et incorporelles	-75 803	-75 803
- Décaissements liés aux acquisitions d'immobilisations financières	-194	-194
+ Encaissements liés aux cessions d'immobilisations financières		0
+/- Incidence des variations de périmètre		0
+ Dividendes reçus (sociétés mises en équiv., titres non consolidés)		0
+ Subventions d’investissement reçues		0
+ Intérêts financiers encaissés		0
Cessions ou acquisitions d'actifs financiers courants		0
= FLUX NET DE TRESORERIE LIE AUX OPERATIONS D’INVESTISSEMENT (E)		0
+ Sommes reçues des actionnaires lors d’augmentations de capital		0
+ Sommes reçues lors de l’exercice des stock-options		0
-/+ Rachats et reventes d’actions propres		0
- Dividendes mis en paiement au cours de l'exercice		0
- Décaissements des emprunts		0
+ Encaissements des emprunts		0
-/+ Avances remboursables		0
+ Variation des subventions		0
- Intérêts financiers nets versés		0
+/- Autres flux liés aux opérations de financement ( c/c associes)		0
= FLUX NET DE TRESORERIE LIE AUX OPERATIONS DE FINANCEMENT (F)		0
+/- Incidence des variations des cours des devises (G)		0
= VARIATION DE LA TRESORERIE NETTE		0

Capitaux propres attribuables aux propriétaires de la société mère

Titres de l'entreprise consolidante	Capital social	Prime d'émission	Réserves consolidées	Résultat consolidé
Au 1er janvier 2021	368	6 281	4 097	-1 445
Résultat net de l’exercice				-824
Autres éléments du résultat global				-63
Total résultat global				-970
Affectation du résultat de l'exercice précédent			-824
Acquisitions et cession de titres de l'entreprise consolidante			394
Autres variations			193
Au 31 décembre 2021	368	6 281	3 018	-1 508
Résultat net de l’exercice				-970
Autres éléments du résultat global				970
Total résultat global				0
Affectation du résultat de l'exercice précédent			-970
Au 31 décembre 2022	368	6 281	2 048	-1 508

Écart de conversion	Trésorerie nette à l'ouverture	Trésorerie nette à la clôture
Au 1er janvier 2021	-976	8 841
Résultat net de l’exercice		8 029
Autres éléments du résultat global		64
Total résultat global		-382
Affectation du résultat de l'exercice précédent		-976
Acquisitions et cession de titres de l'entreprise consolidante
Autres variations
Au 31 décembre 2021	-976	64
Résultat net de l’exercice		-382
Autres éléments du résultat global		394
Total résultat global		193
Affectation du résultat de l'exercice précédent		205
Au 31 décembre 2022	-970	7 394

18.1.5 ANNEXE AUX COMPTES CONSOLIDES

18.1.5.1 FAITS MARQUANTS DE L’EXERCICE

L’OPA sur les titres ITESOFT annoncé en septembre 2021 a fait l’objet d’un visa de l’AMF le 8 juin 2022 et s’est déroulé du 10 au 24 juin 2022. L’opération a permis à CDML, actionnaire majoritaire qui agissait en concert avec la société SF2I, certains actionnaires historiques et certains membres du comité de direction d’ITESOFT visant les actions ITESOFT de se porter acquéreur de 675 202 actions, ce qui porte à 95,47% son pourcentage de détention de capital. Cette opération, réalisée par l’associé majoritaire, n’a donc pas d’incidence sur le contrôle et, de fait, sur les comptes.

Ukraine : ITESOFT n’est pas directement exposé au conflit actuel Russo-ukrainien et aux conséquences induites par les sanctions prises à l’égard de la Russie, n’ayant pas de filiales en Ukraine ou Russie. De façon indirecte, le conflit crée de l’inflation, une baisse de croissance économique européenne, et un impact sur les budgets des clients et prospects d’ITESOFT entraînant des décalages de signatures de ses contrats. A ce jour, le Groupe n’est pas en mesure de chiffrer les conséquences.

18.1.5.2 INFORMATIONS RELATIVES A L’ENTREPRISE

En date du 20 avril 2023, le conseil d’administration a arrêté et autorisé la publication des états financiers consolidés d’ITESOFT SA, pour l’exercice clos le 31 décembre 2022. Ils seront présentés à l’approbation de l’assemblée générale qui devrait être convoquée le 30 juin 2023. ITESOFT SA est une société anonyme immatriculée en France et cotée sur l’Eurolist d’Euronext Paris. ITESOFT et ses filiales (le “Groupe”) sont éditeurs et intégrateurs de logiciels de traitement automatique de documents.

18.1.5.3 CONTEXTE DE LA PUBLICATION

Du fait de sa cotation dans un pays de l’Union Européenne, et en application du règlement n° 1606/2002 adopté le 19 juillet 2002 par le parlement européen et le conseil européen, les états financiers consolidés du Groupe de l’exercice 2022 sont préparés en conformité avec le référentiel IFRS (International Financial Reporting Standards) tel qu’approuvé par l’Union européenne à la date de préparation de ces états financiers. Ces comptes annuels au 31 décembre 2022 ont été préparés sur la base des règles de reconnaissance, d’évaluation et de présentation du référentiel IFRS en application des normes et interprétations adoptées par l’Union Européenne au 31 décembre 2022.

18.1.5.4 METHODES COMPTABLES SIGNIFICATIVES

Les comptes consolidés du Groupe sont établis en application des règles d’évaluation et de comptabilisation des normes comptables internationales IFRS telles qu’adoptées par l’Union Européenne au 31 décembre 2022 et disponibles sur le site : http://ec.europa.eu/internal_market/accounting/ias_fr.htm#adopted-commission. Ils sont établis selon la convention du coût historique à l’exception de certaines catégories d’actifs et passifs conformément aux règles édictées par les normes IFRS. Les catégories concernées sont mentionnées dans les notes ci-après.

Jugements et estimations

Pour établir ses comptes, le Groupe doit procéder à des estimations et faire des hypothèses qui affectent la valeur comptable de certains éléments d’actif et de passif, des produits et des charges, ainsi que les informations données dans certaines notes de l’annexe. Le Groupe revoit ses estimations et appréciations de manière régulière pour prendre en compte l’expérience passée et les autres facteurs jugés pertinents au regard des conditions économiques. En fonction de l’évolution de ces hypothèses ou de conditions différentes, les montants figurant dans ses futurs états financiers pourraient différer des estimations actuelles. Les principaux postes faisant l’objet d’estimations de la direction sont les écarts d’acquisition (voir Note 9), les provisions (voir Note 19), les impôts différés (voir Note 7), les frais de développement (voir Note 6) et les pensions et avantages postérieurs à l’emploi (voir Note 16).

Principe de préparation des états financiers

Les états financiers consolidés sont préparés sur la base du coût historique amorti à l’exception des actifs et passifs acquis dans le cadre de regroupements d’entreprises et de certains instruments financiers, qui sont comptabilisés à la juste valeur. Les états financiers consolidés sont présentés en milliers d’euros et toutes les valeurs sont arrondies au millier le plus proche (000 €), sauf indication contraire.

Normes et interprétations d’application obligatoire à compter du 1er janvier 2022

Les principes comptables appliqués au 31 décembre 2022 ont été appliqués sur l’ensemble des périodes présentées.

Normes, amendements et interprétations adoptés par l’Union européenne et d’application obligatoire aux exercices ouverts à compter du 1er janvier 2022.
- Amendements publiés par l’IASB et applicables au 1er janvier 2022
  - Améliorations annuelles (cycle 2018 – 2020) : Processus annuel d’amélioration des normes :
Amendements IFRS 9 commissions dans la cadre du critère de 10% pour la décomptabilisation des passifs financiers. L’amendement clarifie les frais qu’une entreprise inclut dans le cadre de l’évaluation d’un passif nouveau ou modifié.
* Amendement IAS 41 : suppression de l’obligation d’exclure les flux de trésorerie de l’impôt lors de l’évaluation de la juste valeur.
* IFRS 1 : Evaluation de la réserve de conversion d’une filiale adoptant les IFRS après sa mère.
Amendements à IAS 37 « Contrats déficitaires – Coûts d'exécution du contrat » Ces amendements précisent les coûts à inclure lors de la détermination du caractère onéreux ou non d’un contrat.
Amendements à IAS 16 « Immobilisations corporelles : Produit antérieur à l'utilisation prévue » A compter du 1er janvier 2022, les produits de la vente d’éléments générés par un actif non encore en service ne seront plus comptabilisés en déduction du coût de l’immobilisation. Ces produits ainsi que les coûts associés devront être enregistrés en résultat. Le Groupe avait anticipé cette résolution et l’a appliqué dans les comptes 2021.

Ces nouveaux amendements n’ont pas d’impact significatif dans les comptes consolidés de ITESOFT SA au 31 décembre 2022.

Textes dont l’application n’est pas obligatoire au 31 décembre 2022

Les normes, interprétations et amendements ou révisions suivantes ne sont pas encore appliquées aux états financiers consolidés de l'exercice dans la mesure où ils ont été adoptés par l’Union européenne mais que leur application n’est pas obligatoire sur l’exercice clos au 31 décembre 2022, ou qu’elles n’ont pas encore été adoptées par l’Union Européenne, et que leur application n’a pas été anticipée dans les comptes du Groupe :

Amendements à IAS 1 – Classement des passifs en tant que passifs courants et non courants, d’application obligatoire au 1er janvier 2024 (sous réserve d’adoption par l’Union Européenne) ;
Amendements à IAS 8 : Définition des estimations comptables, d’application obligatoire au 1er janvier 2023 ;
Amendements à IAS 12 : Impôt différé lié aux actifs et aux passifs découlant d’une transaction unique, d’application obligatoire au 1er janvier 2023 ;
Amendements à IFRS 10 et IAS 28 – Vente ou apport d’actifs entre un investisseur et une entreprise associée ou une coentreprise, d’application obligatoire au 1er janvier 2023 ;
Amendements à IAS 1 « Présentation des états financiers et Practice Statement 2 » Informations à fournir sur les méthodes comptables, d’application obligatoire au 1er janvier 2023 ;
Amendements à IAS 16 « Passif de location relatif à une cession-bail, d’application obligatoire au 1er janvier 2024 (sous réserve d’adoption par l’Union Européenne).

Le processus de détermination des impacts potentiels de ces normes et interprétations sur les états financiers consolidés du Groupe est en cours. Par ailleurs, les comptes consolidés annuels du Groupe ITESOFT ne tiennent pas compte des projets de normes et interprétations qui ne sont encore qu’à l’état d’exposés sondages à l’IASB et à l’IFRIC à la date de clôture.

Principes de consolidation

Les états financiers consolidés comprennent les états financiers d’ITESOFT SA et de ses filiales préparés au 31 décembre de chaque année. Les états financiers des filiales sont préparés pour le même exercice que la société mère en utilisant les mêmes méthodes comptables. Des ajustements ont été apportés pour harmoniser les différences de méthodes comptables pouvant exister. Tous les soldes et transactions intra groupe, y compris les résultats internes provenant de transaction intra groupe, sont totalement éliminés. Les filiales sont consolidées à partir du moment où le Groupe en prend le contrôle et jusqu’à la date à laquelle ce contrôle est transféré à l’extérieur du Groupe.# Méthodes de consolidation

Les filiales sous contrôle exclusif direct ou indirect sont consolidées par intégration globale ; cette méthode consiste à substituer au bilan, à la valeur des titres de participation, la totalité des actifs et passifs de ces filiales, et à incorporer, dans le compte de résultat, la totalité de leurs charges et produits, en reconnaissant les droits des minoritaires dans les réserves et le résultat.

Conversion des monnaies étrangères

La monnaie fonctionnelle et de présentation d’ITESOFT et de ses filiales dans l’Union Européenne est l’euro. Les opérations en monnaies étrangères sont initialement enregistrées dans la monnaie fonctionnelle au taux de change en vigueur à la date de transaction. A la date de clôture, les actifs et les passifs monétaires libellés en monnaie étrangères sont convertis dans la monnaie fonctionnelle au taux de change en vigueur à la date de clôture. Tous les écarts sont enregistrés dans le compte de résultat.

La monnaie fonctionnelle de la filiale britannique est la livre sterling (ITESOFT UK). À la date de clôture, les actifs et les passifs de cette filiale sont convertis dans la monnaie de présentation d’ITESOFT SA au taux de change en vigueur à la date de clôture et son compte de résultat est converti au taux de change moyen pondéré de la période. Les écarts de change résultant de cette conversion sont affectés directement sous une rubrique distincte des capitaux propres.

Immobilisations corporelles

Les éléments, dont il est probable que les avantages économiques futurs qui leurs sont associés iront à l’entreprise et qui peuvent être évalués de façon fiable, sont comptabilisés en immobilisations. Les immobilisations corporelles n’ont pas fait l’objet de réévaluations en juste valeur.

Les immobilisations corporelles sont comptabilisées au coût diminué du cumul des amortissements et du cumul des pertes de valeur. L’amortissement est calculé selon la méthode linéaire sur la durée d’utilité estimée de l’actif, soit :

Durée d’utilité	agencements et aménagements	matériel de transport	matériel de bureau et informatique	mobilier
5 à 10 ans
3 à 5 ans
2 à 5 ans
5 à 10 ans

La durée d’utilité est revue chaque année et les ajustements éventuels en résultant, sont comptabilisés de manière prospective. Les valeurs comptables des immobilisations corporelles sont revues pour dépréciation lorsque des évènements ou des changements dans les circonstances indiquent que la valeur comptable pourrait ne pas être recouvrable. S’il existe un quelconque indice de cette nature et si les valeurs comptables excèdent la valeur recouvrable estimée, les actifs sont dépréciés pour être ramenés à leur valeur recouvrable. Une immobilisation corporelle est décomptabilisée lors de sa sortie ou quand aucun avantage économique futur n’est attendu de son utilisation ou de sa sortie. Tout gain ou perte résultant de la décomptabilisation d’un actif est inclus dans le compte de résultat l’année de la décomptabilisation de l’actif.

Autres Immobilisations incorporelles

Acquises soit séparément soit lors d’un regroupement d’entreprise. Les immobilisations incorporelles acquises séparément sont comptabilisées à leur coût et celles acquises lors d’un regroupement d’entreprise sont comptabilisées à leur juste valeur à la date de l’acquisition. Les immobilisations incorporelles sont comptabilisées au coût diminué du cumul des amortissements et éventuelles pertes de valeur. A l’exception des coûts de développement, les immobilisations incorporelles générées en interne ne sont pas activées et les dépenses sont comptabilisées en charges l’année au cours de laquelle elles sont encourues. Les immobilisations incorporelles n’ont pas fait l’objet de réévaluations en juste valeur. Il n’existe pas d’immobilisations incorporelles pour lesquelles la durée de vie est considérée comme indéfinie. Les valeurs comptables des immobilisations incorporelles ayant une durée de vie finie sont revues pour dépréciation lorsque des événements ou changements dans les circonstances indiquent que la valeur comptable pourrait ne pas être recouvrable. Leur durée d’utilité est également revue chaque année et les ajustements éventuels en résultant, sont comptabilisés de manière prospective.

Frais de Recherche et Développement

Les coûts de recherche sont enregistrés en tant que charges lorsqu'ils sont engagés. Toutefois, les dépenses de développement internes liées à des produits logiciels peuvent être activées conformément aux critères requis par la norme IAS 38, tels que la faisabilité technique et les perspectives de rentabilité commerciale. Ces dispositions s'appliquent aux dépenses de développement de logiciels effectuées par les équipes R&D du Groupe ITESOFT.

Cependant, l'analytique mise en place a permis d'identifier des dépenses de développement conformes à la norme lors de la revue des travaux de développement de la société à la clôture de l'exercice. Ces dépenses remplissent tous les critères requis, notamment :

L’entreprise a l’intention, la capacité financière et technique de mener le projet de développement à son terme,
Il est probable que les avantages économiques futurs attribuables aux dépenses de développement iront à l’entreprise,
Le coût de l’actif incorporel créé à ce titre peut être évalué de façon fiable.

Les coûts de développements engagés par la société concernent principalement des développements applicatifs et font l’objet d’un suivi individualisé. Ils sont constitués uniquement des coûts salariaux. Au titre de l’activité de développement, deux catégories d’activité doivent être distinguées :

Les activités de développement visant à créer de nouveaux produits ou à apporter de nouvelles fonctionnalités aux produits existants, pour lesquels les critères de capitalisation définis par la norme IAS 38 sont appréciés par les équipes de marketing et de R&D au moment du lancement de ces projets,
Les activités de développement visant à maintenir les produits existants (adaptation aux nouveaux systèmes d’exploitation, maintenance corrective…), qui ne remplissent pas les conditions requises par le règlement et ne sont donc pas immobilisés

Les frais de développement immobilisés sont amortis linéairement sur leur durée d’utilité, estimée à 5 ans. Les frais correspondants à des projets non encore finalisés à la date de clôture sont comptabilisés en immobilisations incorporelles en cours et font l’objet d’un suivi individualisé.

Goodwill (écarts d’acquisition)

À la date d’acquisition, l’écart d’acquisition positif (« goodwill ») est évalué initialement à son coût, celui-ci étant l’excédent du coût du regroupement d’entreprises sur la part d’intérêt de l’acquéreur dans la juste valeur nette des actifs, passifs et passifs éventuels identifiables. Après la comptabilisation initiale, le goodwill est évalué à son coût diminué du cumul des pertes de valeur.

À compter de la date d’acquisition, le goodwill est affecté à chacune des unités génératrices de trésorerie susceptibles de bénéficier des synergies du regroupement d’entreprise. La dépréciation est déterminée en évaluant la valeur recouvrable de l’unité génératrice de trésorerie à laquelle le goodwill a été affecté. Lorsque le montant recouvrable de l’unité génératrice de trésorerie est inférieur à sa valeur comptable, une perte de valeur est comptabilisée.

Un goodwill doit être soumis à des tests de dépréciation chaque année, ou plus fréquemment quand des évènements ou des changements de circonstances indiquent qu’il s’est déprécié. Ce test est effectué pour chaque clôture annuelle, au 31 décembre de chaque année. Le test consiste à comparer les valeurs recouvrables de chacune des unités génératrices de trésorerie correspondantes avec leur valeur nette comptable. Ces valeurs recouvrables sont essentiellement déterminées à partir de projections actualisées des flux de trésorerie futurs sur une durée de 5 ans et d’une valeur terminale. Le taux d’actualisation retenu est le coût moyen pondéré du capital, incluant une prime de risque. Les hypothèses retenues en termes de variation du chiffre d’affaires et de valeurs terminales sont raisonnables pour la direction. Des tests de dépréciation complémentaires sont effectués si des événements ou circonstances particulières indiquent une perte de valeur potentielle. Les dépréciations relatives aux écarts d’acquisition ne sont pas réversibles.

Actifs courants et non courants

Les actifs devant être réalisés, consommés ou cédés dans le cadre du cycle normal d’exploitation ou dans les douze mois suivant la clôture, sont classés en « actifs courants », de même que les actifs détenus dans le but d’être cédés, la trésorerie ou les équivalents de trésorerie. Tous les autres actifs sont classés en « actifs non courants ».

Actifs Financiers

Titres non consolidés
Les titres non consolidés sont comptabilisés à la juste valeur par résultat, et le Groupe n’a pas fait le choix de l’option irrévocable, à la date d’application d’IFRS 9 ou lors de leur comptabilisation initiale, de les comptabiliser à la juste valeur par autres éléments du résultat global.
Prêts et créances
Les prêts et créances non courant sont comptabilisés au coût amorti calculé sur la base de la méthode du taux d’intérêt effectif. Lors de leur comptabilisation initiale, une dépréciation est systématiquement reconnue à hauteur des pertes de crédit attendues résultant d’événements pouvant survenir dans les douze prochains mois. En cas de dégradation significative de la qualité de crédit de la contrepartie, la dépréciation initiale est complétée pour couvrir la totalité des pertes attendues sur la maturité résiduelle de la créance.# Principes comptables

Les clients et les créances d’exploitation sont comptabilisés au coût amorti. Ils font l’objet d’une dépréciation sur la base du modèle simplifié d’IFRS 9.
• Trésorerie et équivalents de trésorerie
Le poste trésorerie et équivalents de trésorerie comprend : les liquidités et dépôts à vue ; les dépôts dont l’échéancier de remboursement est inférieur à trois mois ; les valeurs mobilières de placement qui ne présentent pas de risque significatif de variation de valeur et qui peuvent être aisément converties en disponibilités (cas des SICAV monétaires notamment). Les placements en actions et obligations ainsi que les dépôts et prêts à échéance supérieure à trois mois sont exclus de la trésorerie et présentés au bilan dans le poste Actifs financiers courants ou non courants. Pour les besoins du tableau de flux de trésorerie consolidés, la trésorerie et les équivalents de trésorerie comprennent la trésorerie et les équivalents de trésorerie tels que définis ci-dessus nets, des concours bancaires courants.

Passifs Financiers

Les passifs financiers comprennent les dettes financières, les fournisseurs et comptes rattachés et autres dettes d’exploitation. Ils sont évalués au coût amorti sur la base de la méthode du taux d’intérêt effectif.

Instruments Financiers dérivés

Le Groupe n’utilise aucun instrument financiers dérivés pour couvrir ses risques de change ou de taux d’intérêt.

Dettes de loyer et droits d’utilisation

En application d’IFRS 16, le groupe a adapté la présentation du bilan, du compte de résultat. Les contrats de location répondant à la définition d’un immeuble de placement sont présentés en immeubles de placement. A l’actif du bilan, le groupe a choisi de présenter ses droits d’utilisation sur une ligne séparée en-dessous des immobilisations corporelles, parmi les actifs non courants.

Au passif du bilan, le groupe présente ses dettes de loyer sur deux lignes séparées intitulées « Dettes locatives courantes » et « Dettes locatives non courantes ». Au compte résultat, Le groupe présente les charges d’intérêt sur les dettes de loyer parmi les charges d’intérêts sur emprunts au sein du résultat financier. Les dotations aux amortissements des droits d’utilisation sont présentées sur la ligne « Dotations aux amortissements » au sein du résultat opérationnel.

Passifs courants et non courants

Les passifs devant être réglés dans le cadre du cycle normal d’exploitation ou dans les douze mois suivant la clôture, sont classés en « passifs courants », de même que les passifs détenus dans le but d’être négociés. Tous les autres passifs sont classés en « passifs non courants ».

Actifs financiers

Tous les investissements sont initialement comptabilisés au coût qui correspond à la juste valeur du prix payé et qui inclut les coûts d’acquisition liés à l’investissement. Après la comptabilisation initiale, les investissements classés dans les catégories « détenus à des fins de transaction » sont évalués à la juste valeur. Les profits et les pertes sur investissements détenus à des fins de transaction sont enregistrés en résultat.

Pour les investissements qui sont négociés activement sur des marchés financiers organisés, la juste valeur est déterminée par référence au prix de marché publié à la date de clôture. Pour les investissements pour lesquels il n’y a pas de prix de marché publié sur un marché actif, la juste valeur est déterminée par référence à la valeur actuelle d’un autre instrument quasiment identique ou calculée sur la base des flux de trésorerie attendus de l’actif net sous-jacent servant de base à l’investissement.

En application d’IFRS 13, la hiérarchie de la juste valeur qui reflète l’importance des données utilisées dans les valorisations se compose des niveaux suivants :

Niveau 1 : (Cours cotés non ajustés) cours auxquels la société peut avoir accès à la date d’évaluation, sur des marchés actifs, pour des actifs ou des passifs identiques ;La juste valeur des instruments financiers qui sont négociés activement sur des marchés financiers organisés et actifs (principalement les valeurs mobilières de placement) est déterminée par référence aux cours de clôture (juste valeur dite « de niveau 1 »).

Niveau 2 : (Données observables) données concernant l’actif ou le passif autres que les cours de marché inclus dans les données d’entrée de niveau 1, qui sont observables directement (un prix par exemple) ou indirectement (i.e. déduites de prix observables) ;

Niveau 3 : (Données non observables) données non observables sur un marché, y compris les données observables faisant l’objet d’ajustements significatifs. Le Groupe ne détient aucun actif ou passif entrant dans cette catégorie.

La juste valeur de la trésorerie, des créances clients, des dettes fournisseurs, des autres débiteurs et autres créditeurs, est égale à leur valeur comptable du fait du caractère court terme de ces instruments.

Clients et autres débiteurs

Les créances clients, dont les échéances sont généralement comprises entre 30 et 60 jours, sont reconnues et comptabilisées pour le montant initial de la facture déduction faite des provisions pour dépréciations des montants non recouvrables. Les créances irrécouvrables sont constatées en perte dans le poste « autres produits et charges d’exploitation » lorsqu’elles sont identifiées comme telles.

Titres d’autocontrôle

Les titres d’autocontrôle et d’autodétention sont enregistrés pour leur coût d’acquisition en diminution des capitaux propres. Les résultats de cession de ces titres sont imputés directement dans les capitaux propres et ne contribuent pas au résultat de l’exercice.

Provisions

Les provisions sont comptabilisées lorsque le Groupe a une obligation actuelle (juridique ou implicite) résultant d’un événement passé, qu’il est probable qu’une sortie de ressources représentative d’avantages économiques sera nécessaire pour éteindre l’obligation et que le montant de l’obligation peut être estimé de manière fiable. Si l’effet de la valeur temps est significatif, les provisions sont déterminées en actualisant les flux de trésorerie attendus à un taux d’actualisation avant impôts qui reflète les appréciations actuelles du marché de la valeur temps de l’argent et, le cas échéant, les risques spécifiques au passif. Lorsque la provision est actualisée, l’augmentation de la provision liée à l’écoulement du temps est comptabilisée en autres produits et charges financiers.

Les provisions pour risques et charges couvrent principalement les coûts de prestations futures à rendre à la clientèle sans contrepartie en facturation, la provision pour indemnités de départ à la retraite, ainsi que des risques sociaux.

Pensions et autres avantages postérieurs à l’emploi

Conformément aux dispositions en vigueur de la loi française, la société s’affranchit de ses obligations de financement des retraites du personnel en France par le versement de cotisations calculées sur la base des salaires aux organismes gérant les programmes de retraite. Il n’y a pas d’autre engagement lié à ces contributions. La loi française (notamment la loi 2006-1640 du 21 décembre 2006) exige également, le cas échéant, le versement en une seule fois d’une indemnité au moment du départ en retraite. La société provisionne chaque année les engagements à ce titre. Cette provision correspond aux droits acquis par l’ensemble du personnel salarié selon la convention collective en vigueur. Elle est calculée selon la méthode rétrospective des unités de crédit projetées, conforme à la norme IAS 19 révisée. Le montant auquel conduit l’utilisation de cette méthode correspond à la notion de P.B.O. (Projected Benefit Obligation). La P.B.O. représente la valeur actuelle probable des droits acquis, de façon irrémédiable ou non, évalués en tenant compte des augmentations de salaire jusqu’à l’âge de départ à la retraite, des probabilités de turn-over et de survie.

Les principales hypothèses sont les suivantes :
* Taux d’actualisation hors inflation : 3.77 %
* Table de mortalité : INSEE 2022
* Taux de croissance des salaires annuels hors inflation : de 2 % jusqu’à 62 ans
* Compte tenu de la structure du personnel, départ en retraite entre 60 et 62 ans à l'initiative de l'employeur pour 50% et à l’initiative du salarié pour 50%

Tous les écarts actuariels sont comptabilisés en capitaux propres à la clôture. La sensibilité du calcul de la provision au taux d’actualisation est la suivante :
* Pour une hausse du taux d’actualisation de 1 % : une baisse de 141 K€ du montant de la provision
* Pour une baisse du taux d’actualisation de 1 % : une hausse de 164 K€ du montant de la provision

Il n’y a pas d’engagement à ce titre au Royaume-Uni.

Transactions réglées en instruments de capitaux propres (Comptabilisation des options de souscription ou d’achat d’actions et des actions gratuites accordées aux salariés et aux dirigeants)

Il n’y a aucun plan de souscription d’actions ou d’actions gratuites en place.

Chiffre d’affaires

Le chiffre d’affaires est constitué des ventes de logiciels développés par le Groupe, des prestations décrites ci-dessous, des ventes d’abonnements (SaaS), ainsi que des produits de revente de matériels et logiciels acquis à l’extérieur. Les principaux principes comptables appliqués par le Groupe concernant les produits des activités ordinaires tirés de contrats conclus avec des clients sont conformes aux règles en vigueur et sont les suivants :

Revenus des activités de vente de logiciels
Le chiffre d’affaires provenant de la vente des logiciels est reconnu en compte de résultat en fonction des termes de l’accord de licence. Les licences de logiciels accordées par le Groupe constituent des droits d’utilisation et non des droits d’accès. Elles donnent au client le droit d’utiliser la propriété intellectuelle du Groupe, telle qu’elle existe à la date d’octroi de la licence.# NOTE 3 CHIFFRE D’AFFAIRES

2. Revenus des activités de vente de prestations de services

Le revenu des prestations de services est comptabilisé à l’avancement de la réalisation de celles-ci qui peuvent, selon les contrats, constituer plusieurs obligations de performance. Les ventes de maintenance sont reconnues en chiffre d’affaires prorata temporis sur la durée du contrat et donnent lieu le cas échéant à la constatation de passifs sur contrats à chaque clôture enregistrés dans la rubrique passifs sur contrats.

3. Ventes d’abonnements (SaaS)

Le revenu portant sur la vente d’abonnements (SaaS) sont constatés prorata temporis sur la durée du contrat et donnent lieu le cas échéant à la constatation de produits constatés d’avance à chaque clôture. Concernant la vente d’abonnement, ITESOFT suit l’ARR qui est la Valeur Moyenne Annuelle d’un abonnement pluriannuel (calculé de la façon suivante : Valeur total des abonnements annuels souscrits à la signature / nombre de mois d’engagement total souscrits à la signature * 12).

4. Revenus de la revente des logiciels

S’agissant de logiciel revendus, le Groupe a conclu que les produits de ces ventes devraient être comptabilisés au moment où le contrôle de l'actif est transféré au client, généralement à la livraison du produit quand il s’agit de licence, au pro rata quand il s’agit d’abonnement.

5. Coûts d’acquisition et d’exécution des contrats

Les coûts marginaux d’acquisition des contrats clients sont capitalisés puis sont amortis lorsque la ou les obligations de performance du contrat sont satisfaites. Les coûts d'exécution des contrats non gérés par une autre norme IFRS sont capitalisés si les coûts sont directement liés à un contrat en cours ou à un contrat identifiable anticipé ; et qu’ils génèrent ou améliorent une ressource nécessaire à la satisfaction d’obligations de performance dans le futur ; et 74 qu’ils sont recouvrables. Ils sont amortis lorsque la ou les obligations de performance du contrat sont satisfaites. Au 31/12/2022, il n’y a pas eu de couts d’acquisition et d’exécution des contrats capitalisés.

Impôts

Les impôts différés sont comptabilisés, en utilisant la méthode bilantielle du report variable, pour toutes les différences temporelles existant à la date de clôture entre la base fiscale des actifs et passifs et leur valeur comptable au bilan. Des passifs d’impôts différés sont comptabilisés pour toutes les différences temporelles imposables,
• sauf quand le passif d’impôt différé résulte de la comptabilisation d’un goodwill d’un actif ou d’un passif dans une transaction qui n’est pas un regroupement d’entreprises et qui, à la date de la transaction, n’affecte ni le bénéfice comptable, ni le bénéfice ou la perte imposable, sauf pour celles liées à des participations dans les filiales, entreprises associés et coentreprises si la date à laquelle la différence temporelle s’inversera peut être contrôlée et qu’il est probable que la différence temporelle ne s’inversera pas dans un avenir prévisible.
• Des actifs d’impôt différé sont comptabilisés pour toutes les différences temporelles déductibles, reports en avant de pertes fiscales et crédits d’impôt non utilisés, dans la mesure où il est probable qu’un bénéfice imposable sera disponible, sur lequel ces différences temporelles déductibles, reports en avant de pertes fiscales et crédits d’impôt non utilisés pourront être imputés
• sauf quand l’actif d’impôt différé lié à la différence temporelle déductible est généré par la comptabilisation initiale d’un actif ou d’un passif dans une transaction qui n’est pas un regroupement d’entreprises et qui, à la date de la transaction, n’affecte ni le bénéfice comptable, ni le bénéfice imposable ou la perte fiscale,
• pour ce qui concerne les différences temporelles déductibles liées à des participations dans les filiales, entreprises associées et coentreprises, dans la mesure où il est probable que la différence temporelle s’inversera dans un avenir prévisible.

La valeur comptable des actifs d’impôt différé est revue à chaque date de clôture et réduite dans la mesure où il n’est plus probable qu’un bénéfice imposable suffisant sera disponible pour permettre l’utilisation de l’avantage de tout ou partie de cet actif d’impôt différé. Les actifs et passifs d’impôt différé sont évalués aux taux d’impôt dont l’application est attendue sur l’exercice au cours duquel l’actif sera réalisé ou le passif réglé, sur la base des taux d’impôt (et réglementations fiscales) qui ont été adoptés ou quasi adoptés à la date de clôture. Les impôts relatifs aux éléments reconnus directement en capitaux propres sont comptabilisés en capitaux propres et non dans le compte de résultat.

Subventions publiques

Les subventions publiques sont reconnues à leur juste valeur quand il existe une assurance raisonnable qu’elles seront reçues et que toutes les conditions attachées seront satisfaites. Lorsque la subvention est reçue en compensation d’un élément de charge, elle est comptabilisée en produit sur une base systématique sur les exercices nécessaires pour la rattacher aux coûts qu’elle est censée compenser. Lorsque la subvention est liée à un actif, la juste valeur est rapportée au compte de résultat sur la durée d’utilité attendue de l’actif correspondant. Les Crédits d’Impôt (« Recherche », « Famille », “Innovation”) dont bénéficie ITESOFT en France entrent dans le champ d’application d’IAS 20 et sont comptabilisés en « autres produits d’exploitation ». Le bénéfice d’un emprunt public à un taux d’intérêt inférieur à celui du marché est traité comme une subvention publique. L’emprunt est comptabilisé et évalué conformément à IAS 9 Instruments financiers : comptabilisation et évaluation. Le bénéfice du taux d’intérêt inférieur à celui du marché est évalué en tant que différence entre la valeur comptable initiale de l’emprunt déterminée selon IAS 9 et les produits perçus. Le bénéfice est comptabilisé selon la norme IAS 20. ITESOFT a étudié les conditions et les 75 obligations qui ont été ou doivent être respectées lors de l’identification des coûts que le bénéfice de l’emprunt est destiné à compenser.

Résultat par action

Le bénéfice par action basique est calculé sur le nombre moyen d’actions pondéré selon la date de création des actions dans l’exercice, déduction faite des actions d’auto-détention. Le bénéfice par action dilué est calculé selon la méthode du rachat d’actions (« Treasury stock method »), qui :
• Au numérateur, corrige le résultat des intérêts financiers sur les actions potentielles,
• Au dénominateur, rajoute au nombre basique d’actions, le nombre d’actions potentielles qui résulteront des instruments dilutifs, déduction faite du nombre d’actions qui pourraient être rachetées au prix du marché avec les fonds recueillis de l’exercice des instruments concernés. Le prix de marché retenu correspond au cours moyen de l’action sur l’exercice. Les instruments de capitaux propres donnant accès au capital ne sont retenus dans le calcul indiqué ci- dessus que pour autant qu’ils aient un effet dilutif sur le bénéfice par action.

18.1.5.5 NOTE 3 CHIFFRE D’AFFAIRES

	2022 (M€)	2021 (M€)
Repartition CA
Licences	5%	9%
SaaS	18%	14%
Maintenance	54%	57%
Prestations	20%	22%
Total	100%	100%

Licences	1,0	1,9
SaaS	3,7	2,8
Maintenance	11,3	11,9
Prestations	4,2	4,7
Total	20,1	21,2

Pour plus d’information cf chapitre 5 - activités

18.1.5.6 NOTE 4 PRODUITS ET CHARGES

Achats consommés

	31/12/2022 (en milliers d'euros)	31/12/2021 (en milliers d'euros)
Achats d'Hebergement	1 050	919
Achats de licences et maintenance	587	82
Total	1 637	1 001

Les achats de licences et maintenance incluent les prestations sous traitée.

Frais de Personnel

	31/12/2022 (en milliers d'euros)	31/12/2021 (en milliers d'euros)
Salaires	8 846	11 023
Intéressement / Participation	3 768	4 864
Charges sociales	12 614	15 887
Total	25 228	31 774

L’effectif total du groupe se répartit géographiquement de la façon suivante :

	2022	2021
FR RUEIL	85	81
FR AIMARGUES	117	105
UK	7	7
Total Groupe	209	193

La baisse des frais de personnel s'explique par le retraitement de la production immobilisée pour un montant de 3 444 k€ dans les comptes consolidés à la suite de l’activation des frais de développement des logiciels. Voir note 6 pour plus de détail.

Autres produits & Charges

	31/12/2022 (en milliers d'euros)	31/12/2021 (en milliers d'euros)
Autres produits
Produits divers de gestion	163	212
Subventions
Crédits d'impôts (Recherche, Prospection Ciale et famille)	1 081	1 006
Produits résultant des cessions d'immobilisations corporelles
Total autres produits	1 244	1 218

Autres charges
Creances Irrecouvrables	-1	-119
Charges résultant des cessions d'immobilisations corporelles	-120	-97
Autres	-142	-239
Total autres charges	-263	-455
Total autres produits et autres charges	981	763

18.1.5.7 NOTE 5 COUT DE L’ENDETTEMENT FINANCIER NET

	31/12/2022 (en milliers d'euros)	31/12/2021 (en milliers d'euros)
Charges d'interets sur emprunts et découverts bancaires	-35	-53
Charges financières au titre des contrats de location financement	-34	-87
Total charges financières	-69	-140
Intérêts et plus values relatifs aux disponibilités et VMP	4	24
Total produits financiers	4	24
Coût de l'endettement financier net	-65	-116

Les autres produits et charges financiers sont constitués de :
• Perte et gain de change pour -255K€ (+336K€ en 2021)

18.1.5.8 NOTE 6 FRAIS DE RECHERCHE ET DEVELOPPEMENT

Pour 2022, les frais de recherche et développement se composent de 5.738K€ (5.165€ en 2021) Le tableau suivant récapitule les dépenses R&D en fonction des principales lignes de produits, avant et après immobilisation de certains frais de développement.# 18.1.5.8 NOTE 6 RECHERCHE ET DEVELOPPEMENT

	31/12/2022	31/12/2021
Dépenses R&D de la période	-5 738	-5 165
Frais de développement immobilisés		0
Amortissement des frais de développement immobilisés	-206	-2 499
Dépenses R&D non immobilisées	-206	-2 499

Les frais de développement immobilisés en 2022 concernent les développements de nos solutions SLFI, SLFB et FDaaS.

Portée par son ambition d’offrir toujours à ses clients le meilleur de la technologie et du service rendu, ITESOFT mène une politique très active de recherche et développement visant aussi bien à l’entretien qu’aux évolutions fonctionnelles et technologiques de sa gamme de logiciels. Les performances des produits ITESOFT, tant en termes de productivité, que de fiabilité et de sécurité, ont été démontrées à l’occasion de plusieurs tests comparatifs. Afin d’acquérir ce leadership technologique, ITESOFT a consacré sur les dernières années des montants significatifs à la fonction R&D : 5 M€ en moyenne sur les trois dernières années. Depuis 2015, grâce à l’acquisition de la société W4 et la mise en place d’une organisation unifiée, ITESOFT a encore renforcée sa capacité à innover par l’intégration des effectifs R&D de W4.ITESOFT souhaite ainsi continuer à accompagner ses clients dans leur recherche constante d’optimisation de leur efficacité et de leur productivité.

La Direction Recherche et Développement travaille en étroite collaboration avec les autres entités du groupe ainsi qu’avec plusieurs laboratoires de recherche français et internationaux pour constituer l’une des équipes R&D les plus importantes au plan mondial dans le domaine du traitement de documents. A titre d’exemple, ITESOFT a travaillé en partenariat avec le LORIA (laboratoire de recherche universitaire INRIA Nancy) dans le cadre du développement et des applications de la Technologie Full-Text. Un autre axe de recherche concernant la reconnaissance des mots cursifs et son application à la lecture des chèques en amélioration constante depuis 2000 et qui sert aujourd’hui aussi à la lecture des courriers libres. Plus récemment, ITESOFT a travaillé avec le laboratoire L3i de La Rochelle sur la mise au point de la technologie Altermetry® de détection d’altération de documents. En 2022, ITESOFT a lancé deux nouveaux projets de recherche avec le laboratoire L3i dans le cadre du Plan de relance 2030.

La veille technologique permanente ainsi que le suivi et la participation à des activités scientifiques (publication, colloques, congrès, groupes de recherche...) permettent à ITESOFT de toujours explorer et privilégier les solutions les plus innovantes. La mise en place de collaborations scientifiques de haut niveau au plan international constitue un des objectifs de l’équipe recherche et développement.

La Recherche et Développement globale du groupe ITESOFT est structurée en 3 pôles : 1 sur le vertical Relation Fournisseur, 1 sur le vertical Relation Client et 1 dédié à l’Innovation. Chaque pôle regroupe l’ensemble des services en charge de la réalisation et l’évolution des produits commerciaux. Il regroupe les différentes compétences métiers: le Product Management réalise la collecte des besoins et la définition des solutions en collaboration avec le Product Marketing et définie les interfaces avec l’équipe spécialisée en expérience utilisateurs. Le développement implémente les fonctionnalités produit qui sont validées par les profils testeurs et assurance qualité. Ces taches de validation regroupent des tests de différentes natures : fonctionnels, sécurité, robustesse, performance. La documentation produit les supports de documentation et d’assistance aux utilisateurs.

Le pôle Innovation comporte un Département Recherche & Technologies réalise les travaux de recherche fondamentale et appliquée sur les technologies de traitement intelligent des documents (reconnaissance de formes, OCR, ICR, Full-Text, technologie Deep Learning, Face Matching, NLP, ...) et sur les technologies de détection de fraude documentaire (Altermetry®, template validation, …). Il regroupe également un département d’incubation qui travaille en relation étroite avec le Product Marketing pour la définition et le développement de nouvelles solutions innovantes. Ainsi, ITESOFT a ajouté à son portfolio Streamline for Business qui permet la gestion de Dossier métier et notamment une collecte interactive des pièces avec un traitement en temps réel.

Au 31 décembre, les équipes de R&D du groupe comptent une cinquantaine de collaborateurs ayant acquis un haut niveau de formation, répartis de la façon suivante :

	2022	2021
Ingénieurs avec DEA ou doctorat	3	3
Ingénieurs grandes écoles ou assimilés	36	32
Autres	2	2

Méthode de comptabilisation des frais de Recherche & Développement : voir le § Immobilisations incorporelles de l’annexe aux comptes consolidés qui expose notamment la norme IAS 38.

Les dépenses de R&D sur les deux derniers exercices ont représentés :

	2022	2021
En K€
Total Frais de R&D	5 738	5 165
Chiffre d'Affaires	20 120	21 217
% CA	29%	24%

79

18.1.5.9 NOTE 7 IMPOTS SUR LE RESULTAT

Un impôt différé actif a été comptabilisé dans les comptes sociaux lors de la fusion avec W4. Au 1er janvier 2021, le montant de l’IDA s’élevait à 1046 K€. Au 31.12.2022, devant l’incertitude liée à la consommation de la totalité de cet IDA sur un délai raisonnable, la totalité de l’IDA, soit 1 046 k€ a été dépréciée via la comptabilisation d’une charge d’impôt.

(en milliers d'euros)

	31/12/2022	31/12/2021
Impôt courant	0	-988
Impôt différé	-1527	-1527
Total impôt sur les résultats	-1527	-2515

(en milliers d'euros)

	31/12/2022	31/12/2021
Impôt courant	0	-988
Impôt différé	-1527	-1527
Total impôt sur les résultats	-1527	-2515

(en milliers d'euros)

	31/12/2022	31/12/2021
Résultat consolidé avant impôts	607	551
Taux d'impôt en vigueur	25,00%	26,50%
Charge d'impôt théorique	152	146
Non déductibilité des provisions sur écarts d'acquisition	-246	-246
Crédit d'impôt	1	1
Différence de taux d'IS dans les filiales	-246	-246
Impact des retraitements consolidés	33	6
IS +/- vaur sur actions propres	35	1046
Impact changement taux	1588
Différences fiscales permanentes
Non reconnaissance d'impôt différé actifs sur déficits reportables
Ajustements des IDA
Charge d'impôt comptabilisée	988	1527

(en milliers d'euros)

	31/12/2022	31/12/2021
Impôts différés sur différences fiscales temporaires France	0	356
Total impôt différé passif	356	356
Impôts différés sur différences fiscales temporaires France	1527	1527
Total impôt différé actif	1527	1527

Les impôts différés actifs inscrits dans les comptes consolidés s’élèvent à K€ 356. Ils sont constitués des IDA nets d’IDP liés aux différences temporaires sur les écritures comptables inscrites dans les comptes consolidés.

80

18.1.5.10 NOTE 8 RESULTATS PAR ACTION

Le résultat de base par action est calculé en divisant le résultat net de l’exercice attribuable aux actionnaires de l’entité mère par le nombre moyen pondéré d’actions en circulation au cours de l’exercice. Le résultat dilué par action est calculé en divisant le résultat net de l’exercice attribuable aux actionnaires par le nombre moyen pondéré d’actions en circulation au cours de l’exercice ajusté des effets des options dilutives.

Le tableau ci-dessous présente les informations sur les résultats et les actions ayant servi au calcul des résultats de base et dilué par action pour l’ensemble des activités.

	31/12/2022	31/12/2021
Résultat net attribuable aux actionnaires de l'entité mère (en k€)	-192	-976
Nombre moyen pondéré d’actions pour le résultat de base par action	6 133 828	6 133 828
Effet de la dilution :
. dont actions gratuites	392 449	392 449
. dont actions auto détenues	392 449	392 449
Nombre moyen pondéré d’actions pour le résultat dilué par action	5 741 379	5 741 379

Actions ordinaires : les actions auto-détenues par le Groupe s’élevaient 392.449 au 31 décembre 2022 (contre 392.449 au 31 décembre 2021).

18.1.5.11 NOTE 9 IMMOBILISATIONS INCORPORELLES ET ECARTS D’ACQUISITION

Les écarts d’acquisition, immobilisations incorporelles brutes et leurs amortissements/pertes de valeur se décomposent comme suit :

	Amortissements et pertes de valeur (en milliers d'euros)	Brut	Net	Brut	Net
	31/12/2022	31/12/2021
Ecarts d’acquisition	5 584	1 869	3 715	2 329	5 584
Immo en cours
Frais de developpement	2 329	70	1 377	1 245	4 697
Technologie W4	1 116	206	1 193	8 223	1 274
Logiciels	1 256	11 661	6 965	3 886	1 194
Total	11 244	20 123	13 124	15 688	12 305

La variation des valeurs brutes est la suivante :

	Solde au 31/12/21	Variation de périmètre	Acquisition	Augmentation	Virement	Cessions /	Solde au 31/12/22
(en milliers d'euros)
Ecarts d’acquisition	5 584	0	0	0	0	0	5 584
Immo en cours	70	0	0	0	0	0	70
Frais de dev.	2 329	0	0	0	0	0	2 329
Technologie W4	1 116	0	0	0	0	0	1 116
Logiciels	1 377	0	0	0	0	0	1 377
Total	10 476	0	0	0	0	0	10 476

La variation des amortissements et pertes de valeur des immobilisations incorporelles et écarts d’acquisition est la suivante :

	Solde au 31/12/21	Variation de périmètre	Virement de poste à poste	Dotations	Reprises	Provisions des Ecarts d’acquisition	Amortissement des frais de dev.	Amortissement des technologies	Amortissement des Logiciels	Solde au 31/12/22
(en milliers d'euros)
Effet de var. des taux de change	1 869	0	0	0	0	0	206	1 274	1 194	4 337
Total	1 869	0	0	0	0	0	206	1 274	1 194	4 337

Les logiciels sont amortis sur 12 à 24 mois, de façon linéaire. La technologie de W4 est amortie sur 7 ans depuis le 01/07/15.# Détail de Goodwill net (écarts d’acquisition) (en milliers d'euros)
| UGT | ITESOFT ALMAS | Total |
|-------------|---------------|-------|
| Goodwill | 202 | 3 513 |
| Valeur nette au 31/12/2020 | 202 | 3 513 |
| périmètre | | |
| Acquisitions| 0 | 0 |
| Cessions | 0 | 0 |
| Perte de valeur | 0 | 0 |
| Valeur nette au 31/12/2021 | 202 | 3 513 |
| périmètre | | |
| Acquisitions| 0 | 0 |
| Cessions | 0 | 0 |
| Perte de valeur | 0 | 0 |
| Valeur nette au 31/12/2022 | 202 | 3 513 |

Test de perte de valeur du goodwill

Lors des regroupements d’entreprises avec ITESOFT ALMAS SAS et W4, la société avait reconnu des goodwill pour respectivement 202 K€ et 3 513 K€. A l'origine la société avait acquis des technologies via ces opérations. Depuis 2014 pour la première et 2021 pour la seconde, ces technologies ont été totalement intégrées au socle de produit d'ITESOFT et sont ainsi intégrées dans l'UGT ITESOFT, a présent seule UGT constituée dans les comptes d'ITESOFT SA. Le goodwill n’est pas amorti mais testé chaque année. Depuis le 31 décembre 2021, la valeur recouvrable du goodwill est appréciée au niveau du groupe dans son ensemble. Au 31.12.2022, la valeur recouvrable de l’UGT a été calculée à partir de la valeur d’utilité correspondant aux flux de trésorerie futurs actualisés de l’UGT. Dans ce calcul, les prévisions de flux de trésorerie reposent sur des hypothèses financières approuvés par la direction sur une période de cinq ans. Le taux d’actualisation appliqué à ces prévisions est de 9.5% (2020 : 9.2 %). Pour les flux au-delà de cinq ans, une extrapolation est faite en utilisant un taux croissance à l’infini de 1,5 %, correspondant au taux de croissance à long terme estimé. Une analyse de sensibilité a été réalisée en faisant évoluer individuellement et façon défavorable les principales hypothèses comme suit:
* Variation du taux d’actualisation de +1%
* Variation du taux de croissance à l’infini de –0,5%

A la suite de ce test, il ne ressort pas de moins-value qui amènerait à constater une dépréciation. Pour rappel, en 2021, le test était réalisé sur la base du prix de l’offre public qui écartait tour risque de dépréciation. Par ailleurs, la capitalisation boursière permet d’écarter tout risque de dépréciation.

NOTE 9BIS CONTRATS DE LOCATION

Le Groupe a adopté IFRS 16 à compter du 1er janvier 2019 en utilisant la méthode d'adoption rétrospective modifiée. Les mouvements relatifs aux droits d’utilisation et aux passifs locatifs au cours de l’exercice se détaillent comme suit :

	Bâtiments	Véhicules	Matériels	Total
En milliers d’euros
1er janvier 2021 selon IFRS 16
droits d’utilisation bruts	1 662	124	32	1 818
Nouveaux contrats souscrits sur la période	2 275	134	41	2 450
Première année d application	613	80	9	702
Effet des variations des indices de loyers	71	2	0	73
Effet des variations de change	0	0	0	0
Sorties liées aux fins de contrats	0	0	0	0
31 decembre 2022 selon IFRS 16	4 621	340	82	5 043

amortissements bruts
Dotation aux amortissements de la période	701	71	18	790
Amort. des constructions, agts et installations	45	0	0	45
Amort. des mat. de bureau et informatique, mobilier	150	0	0	150
Total des amortissements des droits d’utilisation liés aux contrats de location	896	71	18	985

droits d’utilisation nets
1er janvier 2022 selon IFRS 16	2 537	262	12	2 811
Nouveaux contrats souscrits sur la période	65	1 989	151	2 205
Paiements en capital sur la période	0	0	0	0
Effet des variations des indices de loyers	110	9	3	122
Effet des variations de change	0	0	0	0
31 decembre 2022 selon IFRS 16	2 712	2 260	166	5 138

passifs locatifs
1er janvier 2022 selon IFRS 16	2 868	246	690	3 804
Nouveaux contrats souscrits sur la période	110	9	65	184
Effet des variations des indices de loyers	136	708	1 534	2 378
Effet des variations de change	0	0	0	0
Première année d application	2 242	136	708	3 086
Dont passifs locatifs courants	1 534	786	1 615	3 935
Dont passifs locatifs non courants	708	136	708	1 552
31 decembre 2022 selon IFRS 16	5 690	1 090	3 450	10 230

Les droits d’utilisation s’élèvent au 31 décembre 2022 à 4594 K€ brut et 2145 K€ nets et concernent les éléments suivants :
* Bâtiments : 4 264 K€ relatifs aux locaux occupés par les différentes entités du Groupe en France
* Véhicules : 285 K€
* Matériels : 45 k€

Leur durée moyenne résiduelle à compter du 31 décembre 2022 est d’environ 6 ans pour les baux immobiliers, 4 ans pour les véhicules et 5 ans pour le matériel. La dotation sur droits d’utilisation pour 2022 s’élève à 701K€, l’amortissement en capital des passifs locatifs à 809€ et les intérêts financiers à 41K€. Les loyers décaissés sur 2022 sont de 745 K€. Aucune transaction de cession-bail n’est intervenue au cours de l’exercice Aucune convention de sous-location n’est en vigueur au cours de l’exercice Il n’existe pas de restrictions ou covenants inclus dans les contrats de location du Groupe. Les charges comptabilisées relatives aux locations de courte durée et aux locations d’actifs de faible valeur unitaire non retraités selon IFRS 16 ne sont pas significatives sur l’année.

NOTE 10 IMMOBILISATIONS CORPORELLES

Les immobilisations corporelles brutes et leurs amortissements se décomposent comme suit au 31 décembre 2022 :

	31/12/2022			31/12/2021
(en milliers d'euros)	Brut	Amortissements	Net	Brut	Amortissements	Net
Constr., agencements et installations	956	119	837	595	124	471
Immo en cours	0	0	0	0	0	0
Mat. de bureau, info. et mobilier	2 704	2 352	352	2 618	2 352	266
Total	3 660	2 471	1 189	3 213	2 476	737

La variation des immobilisations corporelles brutes est la suivante :

(en milliers d'euros)	Solde au 31/12/21	Acquisitions	Cessions	Effet de variation des taux de change	Solde au 31/12/22
Constr., agencements et installations	595	0	0	9	955
Immo en cours	0	0	0	0	0
Mat. de bureau, info. et mobilier	2 618	177	81	-10	2 704
Total	3 213	177	81	-1	3 664

La variation des amortissements des immobilisations corporelles est la suivante :

(en milliers d'euros)	Solde au 31/12/21	Variation de périmètre	Acquisitions	Cessions	Amort. des constructions, agts et installations	Amort. des mat. de bureau et informatique, mobilier	Effet de variation des taux de change	Solde au 31/12/22
	2 476	0	45	0	831	2 353	-10	2 471

NOTE 11 ACTIFS FINANCIERS NON COURANTS

Les actifs financiers non courants se décomposent comme suit au 31 décembre 2022 :

(en milliers d'euros)	31/12/2022	Net	31/12/2021	Net
Titres de participation	0	0	0	0
Créances rattachées à des participations	0	0	0	0
Autres immobilisations financières	897	897	873	873
Total	897	897	873	873

Les variations des immobilisations financières brutes se décomposent comme suit :

(en milliers d'euros)	Solde au 31/12/21	Acquisitions	Solde au 31/12/22
Titres de participation	0	0	0
Créances rattachées à des participations	0	0	0
Autres immobilisations financières	873	24	897
Total	873	24	897

NOTE 13 PAIEMENTS EN ACTIONS

Plan de stock-options

Il n’y a aucun plan en cours

Plan d’actions gratuites

Il n’y a aucun plan en cours

NOTE 14 TRESORERIE ET EQUIVALENT DE TRESORERIE, ACTIFS FINANCIERS COURANTS, ENDETTEMENT NET

(en milliers d'euros)	31/12/2022	31/12/2021
Trésorerie et équivalents de trésorerie
Comptes à terme	5 931	1 737
SICAV et FCP	2 209	8 909
Dépôts à vue	8 140	8 029
Trésorerie brute	16 280	18 675
Soldes débiteurs et concours bancaires courants	-111	-68
Trésorerie nette	16 169	18 607

Actifs financiers courants
SICAV et FCP	7 172	8 841
Comptes à terme	1 737	0
Total actifs financiers courants	8 909	8 841

Endettement financier brut	-4 493	-5 990
Endettement financier net	3 536	2 851

L’endettement financier brut est constitué :
* De quatre emprunts bancaires souscrits lors de l’acquisition de la société W4 en juillet 2015 pour 7 M€ (durée 7 ans, taux moyen 1,6% fixe, pas de ratios financiers imposés par les organismes bancaires), dont le capital restant dû au 31 décembre 2022 est de 0.05 M€,
* D’avance BPI France pour 910 K€. Cette avance concerne un Projet Meca pour 910 K€
* Le 29 mai 2020, la Société a obtenu un PGE auprès de ARKEA pour un montant de 1 250 000 euros. Ce prêt d’une durée initiale de 12 mois avec décalage du remboursement du capital a fait l’objet d’une durée additionnelle d’amortissement de 5 ans dont un an de décalage du remboursement du capital. Le remboursement a démarré en juillet 2021. Le taux d’intérêt annuel est de 0.96%.
* Le 6 novembre 2020, la Société a obtenu un PGE auprès de ARKEA pour un montant de 825 000 euros. Ce prêt d’une durée initiale de 12 mois avec décalage du remboursement du capital a fait l’objet d’une durée additionnelle d’amortissement de 5 ans dont un an de décalage du remboursement du capital. Le remboursement a démarré en décembre 2021. Le taux d’intérêt annuel est de 0.96%.
* Le 22 juin 2020, la Société a obtenu un PGE auprès du Crédit Agricole pour un montant de 1250 000 euros. Ce prêt d’une durée initiale de 12 mois avec décalage du remboursement du capital a fait l’objet d’une durée additionnelle d’amortissement de 5 ans dont un an de décalage du remboursement du capital. Le remboursement a démarré en aout 2021. Le taux d’intérêt annuel est de 0.54%
* Le 18 novembre 2020, la Société a obtenu un PGE auprès du Crédit Agricole pour un montant de 825 000 euros. Ce prêt d’une durée initiale de 12 mois avec décalage du remboursement du capital a fait l’objet d’une durée additionnelle d’amortissement de 5 ans dont un an de décalage du remboursement du capital. Le remboursement a démarré en décembre 2021. Le taux d’intérêt annuel est de 0.54%.
* Le 5 juin 2020, la Société a obtenu un PGE auprès de la Banque Populaire pour un montant de 500 000 euros. Ce prêt d’une durée initiale de 12 mois avec décalage du remboursement du capital a fait l’objet d’une durée additionnelle d’amortissement de 5 ans dont un an de décalage du remboursement du capital.# NOTE 14 EMPRUNTS ET DETTES ASSIMILEES

Le remboursement a démarré en juillet 2021. Le taux d’intérêt annuel est de 0.73%.

Le capital restant dû de ces emprunts PGE est de 3,5 M€ au 31/12/22.
Le 22 décembre 2022, La société a obtenu un prêt auprès de la Banque Populaire pour un montant de 350 000 euros. Ce prêt d’une durée initiale de 60 mois. Le taux d’intérêt annuel est variable sur la base du Euribor 3 mois +1.63% avec un taux plafond de 4.63%. Au 31 décembre 2022, un premier déblocage de 119K€ a été versé.

18.1.5.17 NOTE 15 CAPITAL EMIS ET RESERVES

Aux 31 décembre 2022, le capital social se composait de 6.133.828 actions ordinaires de nominal 0,06€.

Nature de l'opération	Nombre d'actions cumulées	Valeur nominale des actions (brut)	Montant cumulé du capital (en €)	Montant de Prime d'émission (brut)	date
Total au 31/12/21	6 133 828	0,06	368 030
Total au 31/12/22	6 133 828	0,06	368 030

Actions auto détenues : le nombre d’actions ordinaires auto-détenues par le Groupe s’élevaient à 392.449 au 31/12/22 (identique à celui au 31/12/21).
Nature et objectif des autres réserves :
Réserves : cette rubrique enregistre le solde des résultats des exercices passés, non distribués aux actionnaires et non intégrés au capital social. En fonction de leur analyse fiscale ces réserves peuvent être distribuables en toute ou partie aux actionnaires.
- Écarts de conversion : cette rubrique est utilisée pour enregistrer les écarts de change provenant de la conversion des états financiers des filiales.

L’objectif du Groupe en matière de gestion de son capital est de s’assurer du maintien d’une bonne notation du risque de crédit propre et de disposer de ratios de qualité de manière à faciliter son activité et maximiser la valeur pour ses actionnaires. Le Groupe gère la structure de son capital et procède à des ajustements en regard de l’évolution des conditions économiques. Pour maintenir ou ajuster la structure du capital, le Groupe peut rembourser une partie du capital ou émettre de nouvelles actions. Les objectifs, politiques et procédures de gestion demeurent inchangés en 2021. Les seules contraintes règlementaires externes auxquelles l’entreprise est soumise au titre de son capital sont celles qui découlent du droit français ainsi que du règlement général de l’Autorité des Marchés Financiers. Le Groupe est en conformité avec la totalité de ces contraintes règlementaires au cours de l’exercice.

18.1.5.18 NOTE 16 RETRAITE ET AUTRES AVANTAGES POSTERIEURS A L’EMPLOI

Le Groupe ne cotise qu’à des régimes de retraites à cotisations définies et provisionne le montant des indemnités de départ en retraite des salariés français selon la méthode décrite dans les Méthodes comptable. Il n’existe pas d’autres avantages postérieurs à l’emploi.

18.1.5.19 NOTE 17 DETTES FINANCIERES SUPERIEURES A 1 AN

ITESOFT a signé en 2010 un contrat avec BPI (ex OSEO) à la faveur duquel la société bénéficierait sur cinq ans d’une aide totale de 1.3 M€ dont 0.9 M€ d’avance remboursable de trésorerie et 0.4 M€ de subvention, pour renforcer son effort de recherche et développement. Au 31 décembre 2022, la totalité des subventions ou avances remboursables ont été versées. Les avances sont remboursables selon un échéancier qui commence, dès l’atteinte d’un montant cumulé de chiffre d’affaires du projet financé, supérieur ou égal à 6.5 M€. Les dettes financières supérieures à un an sont essentiellement composées des PGE dont les conditions et modalités sont détaillées dans la note 14.

18.1.5.20 NOTE 19 PROVISIONS

	Solde au 31/12/21	Dotations de l’exercice	Variation de périmètre	Utilisations	Reprises sans utilisation	Ecart actuariel	Solde au 31/12/22
(en milliers d'euros)
Provisions pour risques
Provision pour pensions et obligations	-525	0	0	0	0		-525
Provisions pour charges	1 856	280	0	1 611	0		1 611
Total provisions pour risques et charges	1 856	280	0	1 611	0	-525	1 611
Provisions sur comptes clients	676	336	0	-9	-9		692
Total provisions pour dépréciation	676	336	0	-9	-9		692
Total	2 532	616	0	1 602	-9	-525	2 303

	Courant	Non courant	Total
31/12/21	676	1 856	2 532
31/12/22	692	1 611	2 303

18.1.5.21 NOTE 20 FOURNISSEURS ET AUTRES CREDITEURS COURANT

	31/12/2022 (en milliers d'euros)	31/12/2021 (en milliers d'euros)
Clients avances et acomptes	1 938	1 860
Fournisseurs et comptes rattachés	3 437	3 107
Dettes sociales
Sous total	5 375	4 967
Autres dettes diverses
Passifs sur contrats	8 236	7 660
Total autres dettes (courant)	13 611	12 627

Termes et conditions des dettes fournisseurs et dettes sociales : Les dettes fournisseurs ne portent pas d’intérêts et sont payées en moyenne à 45 jours. Les dettes sociales ne portent pas d’intérêt et ont une durée moyenne comprise entre 2 et 6 mois.
Passifs sur contrats : Ils correspondent pour l’essentiel aux produits relatifs aux contrats annuels de maintenance ou d’abonnements vendus aux clients qui sont constatés prorata temporis sur la durée du contrat, et aux prestations de service en cours de réalisation déjà facturées ainsi que la part encaissée des subventions d’exploitation pour laquelle les charges liées n’ont pas encore été engagées.

18.1.5.22 NOTE 21 ENGAGEMENTS EVENTUALITES

	31/12/2022	31/12/2021
Engagements donnés
Avals, cautions et garanties	Néant	Néant
Crédit agricole : 280 k€ sur actions sociétés
Arkea : 304k€ sur actions sociétés
Nantissements au profit de nos banques
Nantissements sur l'actif immobilisé	Néant	Néant
Engagements de crédit-bail
Ventes ou achats à terme de devises
Engagements reçus	Néant	Néant
Crédit agricole : 1547k€ prêt garanti à hauteur de 90% de son encours par l'etat dans les conditions prévues par l'arrêté du 23 mars 2020	Crédit agricole : 1958k€ prêt garanti à hauteur de 90% de son encours par l'etat dans les conditions prévues par l'arrêté du 23 mars 2020
Arkea : 1535k€ prêt garanti à hauteur de 90% de son encours par l'etat dans les conditions prévues par l'arrêté du 23 mars 2020.	Arkea : 1951k€ prêt garanti à hauteur de 90% de son encours par l'etat dans les conditions prévues par l'arrêté du 23 mars 2020.
Banque populaire : 352k€ prêt garanti à hauteur de 90% de son encours par l'etat dans les conditions prévues par l'arrêté du 23 mars 2020	Banque populaire : 500k€ prêt garanti à hauteur de 90% de son encours par l'etat dans les conditions prévues par l'arrêté du 23 mars 2020
Avals, cautions et garanties	Néant	Néant
Autres engagements reçus	Néant	Néant
Obligations contractuelles et engagements donnés
	En k€
	2022	2021
	Total	Paiements < 1 an
		1 an à 5 ans
		> 5 ans
Locations immobilières	2 484	1 658
		85
		244
Autres locations	582	341
		80
		220
Autres engagements	3 771	4 210
		121
		0
Total	6 837	7 980
		662
		3 892

Le montant de la location de 2021 ne prenait pas en compte la fin du contrat des locaux aux UK.

18.1.5.23 NOTE 22 PERIMETRE DE CONSOLIDATION

Les états financiers consolidés comprennent les états financiers d’ITESOFT SA et les filiales énumérées dans le tableau suivant :

Société	Forme Juridique	Ville	N° SIREN	Taux de détention par la société-mère	Qualité	Direct	Indirect
ITESOFT S.A.	France	Aimargues	330 265 323	100%	Mère
ITESOFT UK S.A.	Ltd	Lyon Way - Frimley CAMBERLEY GU16 7ER Royaume-Uni	2 692 814	100%	Filiale

Principales acquisitions et cessions de l’exercice : Néant

18.1.5.24 NOTE23 INFORMATIONS RELATIVES AUX PARTIES LIEES

En K€	Ventes aux parties liées	Achats auprès de partie liée	Créances sur les parties liées	Dettes envers les parties liées
Personnel clé du groupe : autres intérêts des dirigeants
2022
CDML	441	85	29	50
YOOZ
2021
CDML	417	191	85	124
YOOZ

Les transactions reportées dans ce tableau sont relatives à la location de locaux à des SCI dont le principal associé est Didier CHARPENTIER Président et actionnaire d’ITESOFT SA. En 2022, les transactions CDML correspondent à hauteur de 348k€ (324k€ en 2021) au montant des loyers et des charges locatives, à hauteur de 93k€ (93k€ en 2021) à un contrat de prestations et à hauteur de 85k€ (85k€ en 2021) au montant des dépôts et cautionnements versés. Les transactions YOOZ reportées dans ce tableau sont relatives à refacturation de prestations dans les domaines suivants : informatique, administratif, refacturation de charges payées pour le compte de l’autre partie dont le principal associé est Didier CHARPENTIER Président et actionnaire d’ITESOFT SA. En 2022, les transactions correspondent à hauteur de 50k€ et à hauteur de 29k€ au montant des factures dues.

Au 31/12/2021, dans le cadre d’une convention de trésorerie, CMDL bénéficiait d’une avance de trésorerie de 2M€, rémunérée à EURIBOR 3 mois majoré d’une marge de 0,40 %, 30 jours après la fin de chaque trimestre civil. Cette avance a été intégralement remboursée le 14/12/22.

Rémunération du personnel dirigeant

Les rémunérations brutes versées (en €) aux mandataires sociaux de ITESOFT SA en 2022 ont été les suivantes :

Nom	Rémunération totale	Dont Partie Fixe	Dont Partie Variable	Dont prime de présence	Dont jetons except.	Dont Indemnites	Dont avantages en nature
Didier CHARPENTIER	0	0	0	0	0	0	0
Jean-Marc PEDRENO	0	0	0	0	0	0	0

Il a été versé 93.444 € d’honoraires à CDML, holding dont Didier CHARPENTIER est l’unique actionnaire.

Rémunération des administrateurs en K€

Nom	2022	2021
Didier CHARPENTIER	5	8
Alain GUILLEMIN	8	8
François LEGROS	8	13
Patrick JONES	8	8
Magali MICHEL	8	8
Caroline CHARPENTIER	10	0

Intérêts des dirigeants dans le plan de stock-options et d’actions gratuites

Au 31/12/2022, les dirigeants membres des organes sociaux de direction ne détenaient aucune option d’achat ou de souscription d’actions ordinaires.

Il n’existe pas d’avantages spécifiques en matière de rémunérations différées, indemnités de départ et engagements de retraite autres que ceux indiqués aux présentes.

Prêts et garanties accordés ou constituées en faveur des membres des organes d’administration : Néant.## NOTE 24 OBJECTIFS ET POLITIQUES DE GESTION DES RISQUES FINANCIERS

Risque de taux

Le groupen’est endetté qu’en taux fixe, la variation des taux d’intérêts n’a pas d’impact sur ses charges financières. A contrario, avec environ 7.3 M€ de placement de trésorerie, la variation des taux d’intérêt peut avoir un impact sur les produits financiers. Une variation des taux court terme de 1 point aurait un impact de l’ordre de 7.3 K€, en plus ou en moins, sur les produits financiers sur une base annuelle.

Risque de change

ITESOFT exerce son activité dans la zone euro, ainsi qu’au Royaume-Uni, au travers de sa filiale ITESOFT UK. Les flux entre ITESOFT SA et ITESOFT UK étant traités en £, les variations de la £ sont susceptibles d’avoir un impact sur les comptes de la société. Au 31/12/22, la société n’avait pas mis en place de couverture de change. Il n’existe pas d’autre risque de change significatif.

Table du risque de change au 31/12/22 :

	M€	M£
Actifs	0,00	0,00
Passifs	0,35
Position nette avant gestion du risque	-3,09	-2,74
Position hors bilan	0,00
Position nette après gestion du risque	-2,74

Le risque identifié concerne uniquement les transactions réalisées en GBP sur Itesoft UK.

Risque de crédit

Le Groupe peut y être exposé directement de façon ponctuelle (achats éventuels de billets de trésorerie ou autres titres de créance), ou indirecte (en fonction de la composition du portefeuille des OPCVM de trésorerie détenus) dans le cadre de ses placements de trésorerie mais s’efforce d’avoir une attitude prudente à ce titre, sa stratégie de gestion visant à obtenir une performance proche de l’EONIA. Au 31 décembre, la totalité des placements de trésorerie étaient réalisés au travers d’OPCVM, dont la gestion des risques de crédit est diversifiée, ou bien de comptes à terme auprès d’établissements bancaires de premier rang.

Concernant les risques de crédit en matière de créances clients, Les principaux clients du groupe ITESOFT sont des grands comptes privés et des administrations. Le portefeuille clients compte plus de 500 références actives. Sur l’exercice 2022, environ 20 % du CA a été réalisé avec les 10 plus gros (le plus important a représenté environ 3 % du CA total). Le délai moyen de règlement est 72 jours. Le groupe n’a pas de couverture ou d’assurance à ce titre.

Risque actions

En dehors d’actions propres, le Groupe ne détient que des titres de participation de ses filiales, qu’il détient à 100%.

Risque de liquidité

La société a procédé à une revue spécifique de son risque de liquidité. Du fait d’un endettement maîtrisé et de son financement par une trésorerie excédentaire, le Groupe considère être en mesure de faire face à ses échéances sur un horizon de temps de 12 mois par rapport à la date de dépôt du document de référence. Par ailleurs, aucune couverture de taux ou de change n’était en place au 31 décembre 2022.

NOTE 25 EVENEMENTS POSTERIEURS A LA CLOTURE

Ukraine : ITESOFT n’est pas directement exposé au conflit actuel Russo-ukrainien et aux conséquences induites par les sanctions prises à l’égard de la Russie, n’ayant pas de filiales en Ukraine ou Russie et ne réalisant pas d’opérations significatives avec ces deux pays. De façon indirecte, il est possible que les perturbations générées par le conflit auprès des prospects et clients entraînent un ralentissement des affaires sans que la société soit en mesure de le mesurer aujourd’hui.

NOTE 26 ACTIVITES ABANDONNEES ET ACTIFS DESTINES A ETRE CEDES

Néant

NOTE 27 INFORMATION SECTORIELLE

Les sociétés du Groupe exerçant la même activité, l’organisation du Groupe est basée sur les zones géographiques qui correspondent au premier niveau d’information sectorielle. Au 31/12/2022 les segments sont les suivants :

France et ROW (reste du monde hors Royaume-Uni),
Royaume-Uni.

Les prix de transfert entre les segments d’activités sont les prix qui auraient été fixés dans des conditions de concurrence normale, comme pour une transaction avec des tiers. Les produits sectoriels, les charges sectorielles et le résultat sectoriel comprennent les transferts entre les secteurs d’activité. Ces transferts sont éliminés en consolidation.

Les tableaux suivants présentent, pour chaque secteur d’activité du Groupe, des informations sur les produits des activités ordinaires, les résultats ainsi que certaines informations relatives aux actifs et aux passifs pour les périodes et exercices clos le 31 décembre 2022 et le 31 décembre 2021.

France et autres pays - Exercice clos le 31 décembre 2022 (12 mois)

	France et autres pays	Royaume-Uni	Total
Produit des activités ordinaires
Produits sectoriels (chiffre d'affaires)	19 535	1 106	20 641
dont ventes inter-secteurs	-519		-519
Résultat
Résultat opérationnel avant DAP sectoriel	-669	-2 327	-2 394
Résultat opérationnel courant sectoriel	91	0
Résultat opérationnel sectoriel	67	-2
Actifs et passifs
Actifs sectoriels	23 693	724	24 418
Passifs sectoriels	-2 727	305
Autres informations sectorielles
Investissements corporels et incorporels	32 388	305
Charge d'amortissement	-1 133	-1 131
Pertes de valeur sur goodwill	29 661	-1 131

France et autres pays - Exercice clos le 31 décembre 2021 (12 mois)

	France et autres pays	Royaume-Uni	Total
Produit des activités ordinaires
Produits sectoriels (chiffre d'affaires)	20 671	1 034	21 705
dont ventes inter-secteurs	-488		-488
Résultat
Résultat opérationnel avant DAP sectoriel	970	13	1 044
Résultat opérationnel courant sectoriel	287	1
Résultat opérationnel sectoriel	74	0
Actifs et passifs
Actifs sectoriels	27 119	331	27 450
Passifs sectoriels	3 126	193
Autres informations sectorielles
Investissements corporels et incorporels	29 685	193
Charge d'amortissement	-1 199	-1 145
Pertes de valeur sur goodwill	32 811	-54

NOTE 28 HONORAIRES DES COMMISSAIRES AUX COMPTES

	Montant 2022	Montant 2021	Montant 2022	Montant 2021	Montant 2022	Montant 2021
	RSM Mediterranée	RSM Mediterranée	Ernst & Young	Ernst & Young	M&H pour UK	M&H pour UK
Honoraires de certification des comptes individuels et consolidés de la société mère	35 000	32 000	65 000	58 000
Honoraires de certification des comptes individuels des filiales					21 899	21 104
Honoraires SACC - SACC requis par les textes - Autres SACC : RSE, Attestations
TOTAL	35 000	32 000	65 000	58 000	21 899	21 104

RAPPORT DES COMMISSAIRES AUX COMPTES SUR LES COMPTES CONSOLIDES

A l’Assemblée Générale de la société ITESOFT,

Opinion

En exécution de la mission qui nous a été confiée par vos assemblées générales, nous avons effectué l’audit des comptes consolidés de la société ITESOFT relatifs à l’exercice clos le 31 décembre 2022, tels qu’ils sont joints au présent rapport. Nous certifions que les comptes consolidés sont, au regard du référentiel IFRS tel qu’adopté dans l’Union européenne, réguliers et sincères et donnent une image fidèle du résultat des opérations de l’exercice écoulé ainsi que de la situation financière et du patrimoine, à la fin de l’exercice, de l’ensemble constitué par les personnes et entités comprises dans la consolidation.

L’opinion formulée ci-dessus est cohérente avec le contenu de notre rapport au conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit.

Fondement de l’opinion

Référentiel d’audit
Nous avons effectué notre audit selon les normes d’exercice professionnel applicables en France. Nous estimons que les éléments que nous avons collectés sont suffisants et appropriés pour fonder notre opinion. Les responsabilités qui nous incombent en vertu de ces normes sont indiquées dans la partie « Responsabilités des commissaires aux comptes relatives à l’audit des comptes consolidés » du présent rapport.
Indépendance
Nous avons réalisé notre mission d’audit dans le respect des règles d’indépendance prévues par le Code de commerce et par le Code de déontologie de la profession de commissaire aux comptes sur la période du 1er janvier 2022 à la date d’émission de notre rapport, et notamment nous n’avons pas fourni de services interdits par l’article 5, paragraphe 1, du règlement (UE) n° 537/2014.

Justification des appréciations - Points clés de l’audit

En application des dispositions des articles L. 823-9 et R. 823-7 du Code de commerce relatives à la justification de nos appréciations, nous portons à votre connaissance les points clés de l’audit relatifs aux risques d’anomalies significatives qui, selon notre jugement professionnel, ont été les plus importants pour l’audit des comptes consolidés de l’exercice, ainsi que les réponses que nous avons apportées face à ces risques. Les appréciations ainsi portées s’inscrivent dans le contexte de l’audit des comptes consolidés pris dans leur ensemble et de la formation de notre opinion exprimée ci-avant. Nous n’exprimons pas d’opinion sur des éléments de ces comptes consolidés pris isolément.

Comptabilisation du chiffre d’affaires
- Risque identifié
  En 2022, le chiffre d'affaires consolidé de votre groupe s’élève à 20,1 M€ dont 1 M€ générés par les ventes de logiciels, 3,7 M€ au titre des ventes d’abonnement SaaS, 4,2 M€ au titre des prestations d’installation et/ou de développement accompagnant la vente de logiciels, ainsi que 11,3 M€ au titre des prestations de maintenance. Les règles de reconnaissance du chiffre d’affaires relatives à chacune des composantes présentées ci-dessus sont précisées dans le
- Notre réponse
  Nos travaux sur la comptabilisation du chiffre d’affaires ont notamment porté sur la compréhension du processus de facturation. Nos contrôles de substance ont notamment consisté à examiner toutes les transactions générant un chiffre d’affaires dépassant un certain seuil et un échantillon aléatoire de transactions plus petites.# Chiffre d’affaires

Pour chacun des paragraphe « Chiffre d’affaires » de la note « Méthodes comptables éléments testés, nous avons réalisé les procédures significatives » de l’annexe aux comptes consolidés :

► revenus des activités de vente de logiciels : le chiffre d’affaires provenant de la vente des logiciels est reconnu en compte de résultat en fonction des termes de l’accord de la licence. Les licences de logiciels accordées par votre groupe constituent des droits d’utilisation et non des droits d’accès. Elles donnent au client le droit d’utiliser la propriété intellectuelle de votre groupe, telle qu’elle existe à la date d’octroi de la licence. Le revenu lié à la licence est donc reconnu à la signature d’un contrat non résiliable qui autorise le bénéficiaire de la licence à exploiter ces droits librement, sans autre obligation de la part du concédant ;

► ventes de logiciels (existence d'une version signée du contrat client ainsi que de la preuve externe de la livraison du logiciel) ;

► test de la réalité des prestations facturées, notamment en s’appuyant sur des documents matérialisant l’acceptation du client des services fournis ;

► examen de la répartition de la juste valeur entre les différentes obligations de performance du contrat conformément à la politique de reconnaissance du chiffre d’affaires de votre groupe ;

► revenus des activités de prestations de services : le revenu des prestations de services est comptabilisé à l’avancement de la réalisation de celles-ci qui peuvent, selon les contrats, constituer plusieurs obligations de performance. Les ventes de maintenance sont reconnues en chiffre d’affaires prorata temporis sur la durée du contrat et donnent lieu, le cas échéant, à la comptabilisation de produits constatés d’avance à chaque clôture enregistrés dans la rubrique passifs sur contrats ;

► examen des contrats et évaluation de l'impact potentiel de toute clause inhabituelle sur la comptabilisation du chiffre d’affaires.

► vente d’abonnements (SaaS): le revenu portant sur la vente d’abonnements (SaaS) est constaté prorata temporis sur la durée du contrat et donne lieu, le cas échéant, à la comptabilisation de produits constatés d’avance à chaque clôture enregistrés dans la rubrique passifs sur contrats ;

► revenus de la vente de matériels et de logiciels : le chiffre d’affaires relatif aux reventes de marchandises acquises à l’extérieur est constaté intégralement à la date de livraison au client. Les revenus correspondant à des contrats à éléments multiples, notamment ceux incluant des logiciels, des services, du matériel et de la maintenance, sont comptabilisés selon la méthode de l’allocation des produits à chaque obligation de performance au prorata de son prix de vente séparé. Il existe un risque que les revenus des licences soient surestimés ou reconnus prématurément en raison de l'évaluation inappropriée et/ou d'une répartition inexacte entre les différentes obligations de performance des contrats à éléments multiples. Nous avons considéré que la comptabilisation du chiffre d’affaires constituait un point clé de l’audit compte tenu de la diversité des prestations contractuelles que votre groupe fournit à ses clients et du jugement nécessaire à la mesure de chaque obligation de performance d’un contrat de vente.

 Comptabilisation et évaluation des frais de développement capitalisés

Point clé d’audit

Notre réponse
En 2022, le montant net des frais de développement capitalisés de votre groupe s’élève à K€ 3 221 au regard d’un total bilan de K€ 31 804. Ces frais de développement sont constitués pour K€ 910 au titre de la solution SLFI, K€ 1 962 au titre de la solution SLFB et K€ 366 au titre de la solution SLFFD (Fdaas). Au cours de l’exercice, votre groupe a comptabilisé du chiffre d’affaires pour la solution SLFI. Le démarrage de l’amortissement des frais de développement de cette solution a ainsi débuté le 1er janvier 2022.

Dans le cadre de notre approche d’audit, nos travaux ont consisté à :
► examiner les travaux réalisés par le groupe pour déterminer l’éligibilité à l’activation de dépenses de développement ;

► réaliser des tests de détail sur un échantillon de factures et de feuilles de temps afin d’apprécier le caractère activable des montants sélectionnés et leur rattachement aux projets immobilisables ;

► apprécier les principes et modes d’amortissement des frais de développement ;

► apprécier, notamment par entretiens avec la direction, les principales données et hypothèses sur lesquelles se fonde la détermination de la durée d’amortissement ;

► examiner les modalités des tests de perte de valeur sur les frais de développement au titre des produits mis en service et en cours de développement, et les modalités de calcul de leur valeur d’utilité. Nous avons examiné la cohérence des prévisions des flux de trésorerie avec les budgets établis par la direction ;

► apprécier le caractère approprié des informations fournies dans le paragraphe «Frais de recherche et développement »de la note «Méthodes comptables significatives» de l’annexe aux comptes consolidés.

Le paragraphe « Frais de recherche et développement » de la note « Méthodes comptables significatives » de l’annexe aux comptes consolidés décrit les modalités de l’inscription à l’actif des frais de développement ainsi que celles retenues pour leur amortissement et leur test de perte de valeur.

Comme décrit dans cette note, les frais de développement sont immobilisés lorsqu’ils remplissent les critères suivants :
► votre groupe a l’intention, la capacité financière et technique de mener le projet de développement à son terme ;
► il est probable que les avantages économiques futurs attribuables aux dépenses de développement iront à votre groupe ;
► le coût de l’actif incorporel créé à ce titre peut être évalué de façon fiable ;
► les frais de développement immobilisés sont amortis linéairement sur leur durée d’utilité, estimée à cinq ans. Un test de perte de valeur est réalisé sur la valeur nette comptable des frais de développement immobilisés et amortis en cas d’indice de perte de valeur. Les hypothèses, estimations et jugements pour la réalisation des tests de perte de valeur ont été préparés par la direction sur la base des éléments disponibles à la date d’arrêté des comptes clos le 31 décembre 2022.

Nous avons considéré que l’évaluation de ces frais de développement à l’actif du bilan et la détermination de leurs modalités d’amortissement et de perte de valeur est un point clé de l'audit en raison de leur importance significative dans les comptes de la société et du jugement nécessaire (i) à l’appréciation du caractère immobilisable des dépenses de développement, et (ii) à la détermination des estimations et hypothèses utilisées pour déterminer la durée d’amortissement des frais de développement et leur de perte de valeur.

Vérifications spécifiques

Nous avons également procédé, conformément aux normes d’exercice professionnel applicables en France, aux vérifications spécifiques prévues par les textes légaux et réglementaires des informations relatives au groupe, données dans le rapport de gestion du conseil d’administration. Nous n’avons pas d’observation à formuler sur leur sincérité et leur concordance avec les comptes consolidés.

Autres vérifications ou informations prévues par les textes légaux et réglementaires

Format de présentation des comptes consolidés destinés à être inclus dans le rapport financier annuel

◼ Nous avons également procédé, conformément à la norme d’exercice professionnel sur les diligences du commissaire aux comptes relatives aux comptes annuels et consolidés présentés selon le format d’information électronique unique européen, à la vérification du respect de ce format défini par le règlement européen délégué n° 2019/815 du 17 décembre 2018 dans la présentation des comptes consolidés destinés à être inclus dans le rapport financier annuel mentionné au I de l'article L. 451-1-2 du Code monétaire et financier, établis sous la responsabilité du président-directeur général. S’agissant de comptes consolidés, nos diligences comprennent la vérification de la conformité du balisage de ces comptes au format défini par le règlement précité. Sur la base de nos travaux, nous concluons que la présentation des comptes consolidés destinés à être inclus dans le rapport financier annuel respecte, dans tous ses aspects significatifs, le format d'information électronique unique européen. En raison des limites techniques inhérentes au macro-balisage des comptes consolidés selon le format d’information électronique unique européen, il est possible que le contenu de certaines balises des notes annexes ne soit pas restitué de manière identique aux comptes consolidés joints au présent rapport. Par ailleurs, il ne nous appartient pas de vérifier que les comptes consolidés qui seront effectivement inclus par votre société dans le rapport financier annuel déposé auprès de l’AMF correspondent à ceux sur lesquels nous avons réalisé nos travaux.

Désignation des commissaires aux comptes

 Nous avons été nommés commissaires aux comptes de la société ITESOFT par votre assemblée générale du 15 mai 2005 pour le cabinet RSM Méditerranée et du 3 novembre 2000 pour le cabinet ERNST & YOUNG Audit. Au 31décembre 2022, le RSM Méditerranée était dans la dix-huitième année de sa mission sans interruption et le cabinet ERNST & YOUNG Audit dans la vingt troisième année (dont vingt et deux années depuis que les titres de la société ont été admis aux négociations sur un marché réglementé).# Responsabilités de la direction et des personnes constituant le gouvernement d’entreprise relatives aux comptes consolidés

Il appartient à la direction d’établir des comptes consolidés présentant une image fidèle conformément au référentiel IFRS tel qu’adopté dans l’Union européenne ainsi que de mettre en place le contrôle interne qu’elle estime nécessaire à l’établissement de comptes consolidés ne comportant pas d’anomalies significatives, que celles-ci proviennent de fraudes ou résultent d’erreurs.

98 Lors de l’établissement des comptes consolidés, il incombe à la direction d’évaluer la capacité de la société à poursuivre son exploitation, de présenter dans ces comptes, le cas échéant, les informations nécessaires relatives à la continuité d’exploitation et d’appliquer la convention comptable de continuité d’exploitation, sauf s’il est prévu de liquider la société ou de cesser son activité. Il incombe au conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit de suivre le processus d’élaboration de l’information financière et de suivre l’efficacité des systèmes de contrôle interne et de gestion des risques, ainsi que le cas échéant de l’audit interne, en ce qui concerne les procédures relatives à l’élaboration et au traitement de l’information comptable et financière. Les comptes consolidés ont été arrêtés par le conseil d'administration.

Responsabilités des commissaires aux comptes relatives à l’audit des comptes consolidés

Objectif et démarche d’audit

Il nous appartient d’établir un rapport sur les comptes consolidés. Notre objectif est d’obtenir l’assurance raisonnable que les comptes consolidés pris dans leur ensemble ne comportent pas d’anomalies significatives. L’assurance raisonnable correspond à un niveau élevé d’assurance, sans toutefois garantir qu’un audit réalisé conformément aux normes d’exercice professionnel permet de systématiquement détecter toute anomalie significative. Les anomalies peuvent provenir de fraudes ou résulter d’erreurs et sont considérées comme significatives lorsque l’on peut raisonnablement s’attendre à ce qu’elles puissent, prises individuellement ou en cumulé, influencer les décisions économiques que les utilisateurs des comptes prennent en se fondant sur ceux-ci.

Comme précisé par l’article L.823-10-1 du Code de commerce, notre mission de certification des comptes ne consiste pas à garantir la viabilité ou la qualité de la gestion de votre société.

Dans le cadre d’un audit réalisé conformément aux normes d’exercice professionnel applicables en France, le commissaire aux comptes exerce son jugement professionnel tout au long de cet audit. En outre :

il identifie et évalue les risques que les comptes consolidés comportent des anomalies significatives, que celles-ci proviennent de fraudes ou résultent d’erreurs, définit et met en œuvre des procédures d’audit face à ces risques, et recueille des éléments qu’il estime suffisants et appropriés pour fonder son opinion. Le risque de non-détection d’une anomalie significative provenant d’une fraude est plus élevé que celui d’une anomalie significative résultant d’une erreur, car la fraude peut impliquer la collusion, la falsification, les omissions volontaires, les fausses déclarations ou le contournement du contrôle interne ;
il prend connaissance du contrôle interne pertinent pour l’audit afin de définir des procédures d’audit appropriées en la circonstance, et non dans le but d’exprimer une opinion sur l’efficacité du contrôle interne ;
il apprécie le caractère approprié des méthodes comptables retenues et le caractère raisonnable des estimations comptables faites par la direction, ainsi que les informations les concernant fournies dans les comptes consolidés ;
il apprécie le caractère approprié de l’application par la direction de la convention comptable de continuité d’exploitation et, selon les éléments collectés, l’existence ou non d’une incertitude significative liée à des événements ou à des circonstances susceptibles de mettre en cause la capacité de la société à poursuivre son exploitation. Cette appréciation s’appuie sur les éléments collectés jusqu’à la date de son rapport, étant toutefois rappelé que des circonstances ou événements ultérieurs pourraient mettre en cause la continuité d’exploitation. S’il conclut à l’existence d’une incertitude significative, il attire l’attention des lecteurs de son rapport sur les informations fournies dans les comptes consolidés au sujet de cette incertitude ou, si ces informations ne sont pas fournies ou ne sont pas pertinentes, il formule une certification avec réserve ou un refus de certifier ;
il apprécie la présentation d’ensemble des comptes consolidés et évalue si les comptes consolidés reflètent les opérations et événements sous-jacents de manière à en donner une image fidèle ;

concernant l’information financière des personnes ou entités comprises dans le périmètre de consolidation, il collecte des éléments qu’il estime suffisants et appropriés pour exprimer une opinion sur les comptes consolidés. Il est responsable de la direction, de la supervision et de la réalisation de l’audit des comptes consolidés ainsi que de l’opinion exprimée sur ces comptes.

Rapport au conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit

Nous remettons au conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit un rapport qui présente notamment l’étendue des travaux d’audit et le programme de travail mis en œuvre, ainsi que les conclusions découlant de nos travaux. Nous portons également à sa connaissance, le cas échéant, les faiblesses significatives du contrôle interne que nous avons identifiées pour ce qui concerne les procédures relatives à l’élaboration et au traitement de l’information comptable et financière. Parmi les éléments communiqués dans le rapport au conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit figurent les risques d’anomalies significatives, que nous jugeons avoir été les plus importants pour l’audit des comptes consolidés de l’exercice et qui constituent de ce fait les points clés de l’audit, qu’il nous appartient de décrire dans le présent rapport. Nous fournissons également au conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit la déclaration prévue par l’article 6 du règlement (UE) n° 537 2014 confirmant notre indépendance, au sens des règles applicables en France telles qu’elles sont fixées notamment par les articles L. 822 10 à L. 822 14 du Code de commerce et dans le Code de déontologie de la profession de commissaire aux comptes. Le cas échéant, nous nous entretenons avec le conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit des risques pesant sur notre indépendance et des mesures de sauvegarde appliquées.

Fait à Nîmes et Montpellier, le 28 avril 2023

Les Commissaires aux Comptes

RSM MEDITERRANEE ERNST & YOUNG AUDIT

Régine STEPHAN Marie Thérèse MERCIER

18.2.1AUTRES INFORMATIONS VERIFIEES PAR LES CONTROLEURS LEGAUX

Néant

18.2.2 AUTRES INFORMATIONS FINANCIERES NON TIREES DES ETATS FINANCIERS VERIFIES

100

18.3 ETATS FINANCIERS DE LA SOCIETE MERE

18.3.1 BILAN ACTIF (En milliers d'euros)

ACTIF IMMOBILISÉ	31/12/22 (12 mois) Brut	Amortissements et provisions Net	31/12/2021 (12 mois) Brut	Net
Concessions, brevets, licences et logiciels	2 633	2 523	72 206	4 147
Fonds Commercial	0	110	4 147	0
Frais de recherche et de developpement	4 219	115	2 329	2 329
Immobilisations incorporelles en cours	70	0	4 219	115
Constructions	798 303	2 222 119	675 282	1 903
Installations techniques, matériel et outillage	0	123	21 319	119
Autres immobilisations corporelles	159	31 293	0	0
Immobilisations Corp en cours	3 344	3 367	1 360 893	1 360
Titres de participation	0	0	0	0
créances rattachées à des participations	0	1 354	893	835
Actions propres	0	0	0	0
Autres immobilisations financières	0	0	0	0
TOTAL ACTIF IMMOBILISÉ	22 702	12 378	10 324	7 167

ACTIF CIRCULANT
Stocks de marchandises	0	11 186	1 393	0
Clients et comptes rattachés	0	517	0	10 669
Autres créances	0	10 840	4 302	0
Valeurs mobilières de placement	6 079	2 148	582	0
Disponibilités	0	0	0	7 320
Charges constatées d'avance	1 694	618	0	0
TOTAL ACTIF CIRCULANT	21 388	517	20 871	24 774
Ecart de conversion actif	236	0	236	38
TOTAL ACTIF	44 326	12 895	31 431	31 979

101

PASSIF

	31/12/2022 (12 mois)	31/12/2021 (12 mois)
(En milliers d'euros)
CAPITAUX PROPRES
Capital	368	368
Primes	6 378	6 378
Réserve légale	37	37
Autres réserves	2 288	3 230
Report à nouveau	206	178
Résultat de l'exercice	-942	9 455
Subventions d'investissement	0	0
provisions réglementées	0	0
TOTAL CAPITAUX PROPRES	8 327	19 646
AUTRES FONDS PROPRES
Avances conditionnées	910	910
PROVISIONS POUR RISQUES ET CHARGES
Provisions pour risques	1 852 241	1 900 44
Provisions pour charges	1 611	1 856
DETTES
Emprunts et dettes auprès d'établissements de crédit	3 583 111	5 080 68
Emprunts et dettes financières divers	0	1 925
Avances et acomptes reçus sur commande en cours	5 343 350	0
Fournisseurs et comptes rattachés	0	1 939
Dettes fiscales et sociales	4 884 425	0
Autres dettes	7 902	7 519
Produits constatés d'avance	19 214	19 915
TOTAL DETTES	31 726	26 487
Ecart de conversion passif	0	5
TOTAL PASSIF	31 431	31 979

102

18.3.2 RESULTAT

Compte de résultat 31/12/2022 31/12/2021 (12 mois)(12 mois) (En milliers d'euros)


Chiffre d'affaires net	19 494	20 671
Production immobilisée	0	0
Subventions d'exploitation	3 444	97
Reprises sur provisions et transferts de charges	0	75
Autres produits d'exploitation	616	1 123
TOTAL PRODUITS D'EXPLOITATION	23 554	21 966

Achats de marchandises	0	0
Variation de stocks	0	0
Autres achats et charges externes	6 336 602	5 581 626
Impôts et taxes	0	0
Salaires et traitements	11 024	10 925
Charges sociales	4 418	4 375
Dotations aux amortissements sur immobilisations	636	440
Dotations aux provisions	315	570
Autres charges d'exploitation	119	142
TOTAL CHARGES D'EXPLOITATION	22 849	22 058
RÉSULTAT D'EXPLOITATION	705	-92

Autres intérêts et produits assimilés	188	0
Reprise provisions et

TABLEAU DES FLUX DE TRÉSORERIE
(En milliers d'euros)

	31/12/2022 (12 mois)	31/12/2021 (12 mois)
Résultat net	206	-942
Quote-part des subventions d'investissement	2	595
Valeurs comptables des éléments d'actifs cédés	-326
Gain sur avance devenue non remboursable
Variation des amortissements et provisions	803	-1 268
Prix de cession des immobilisations cédées
Variation créances rattachées	166	-965
Capacité d'autofinancement (A)	1 647	-638
Variation des clients et comptes rattachés	945	-14 384
Variation des stocks	1 455	340
Variation des autres créances et charges constatées d'avance	70
Variation des fournisseurs	-3 739	-194
Variation des autres dettes	-59	-397
Variation des produits constatés d'avance	-3 798	-591
Variation du besoin en fond de roulement lié à l’activité (B)	-1 217	-14 627
Prix de cession des immobilisations
Acquisitions d'immobilisations incorporelles et corporelles	-202	-1 831
Acquisitions d'immobilisations financières	238	2 000
Variation de la trésorerie d'investissement (C)	36	169
Augmentation de capital
Frais imputés sur la prime d'émission
Distribution de dividendes	-1 616	-2 000
Variation des écarts de conversion
Incidence des apports fusions
Remboursement des dettes financières
Souscription de nouvelles dettes financières
Variation des subventions et avances remboursables
Variation des comptes courants	301
Cessions (acquisitions) d'actions propres	-3 593
Variation de la trésorerie de financement (D)	-4 908	-2 000
VARIATION DE LA TRÉSORERIE (=A+B+C+D)	-7 037	-17 026
Trésorerie nette à l'ouverture	8 116	13 413
Trésorerie nette à la clôture	1 079	8 116

18.3.4 ANNEXES AUX COMPTES SOCIAUX ANNUELS

(MONTANTS EXPRIMES EN MILLIERS D’EUROS)

EVENEMENTS SIGNIFICATIFS DE LA PERIODE

L’OPA sur les titres ITESOFT annoncé en septembre 2021 a fait l’objet d’un visa de l’AMF le 8 juin 2022 et s’est déroulé du 10 au 24 juin 2022. L’opération a permis à CDML, actionnaire majoritaire qui agissait en concert avec la société SF2I, certains actionnaires historiques et certains membres du comité de direction d’ITESOFT visant les actions ITESOFT de se porter acquéreur de 675 202 actions ce qui porte à 95,47% son pourcentage de détention de capital. Cette opération, réalisée par l’associé majoritaire, n’a donc pas d’incidence sur le contrôle et, de fait, sur les comptes.

Ukraine : ITESOFT n’est pas directement exposé au conflit actuel Russo-ukrainien et aux conséquences induites par les sanctions prises à l’égard de la Russie, n’ayant pas de filiales en Ukraine ou Russie. De façon indirecte, le conflit crée de l’inflation, une baisse de croissance économique européenne, et un impact sur les budgets des clients et prospects d’ITESOFT entrainant des décalages de signatures de ses contrats. A ce jour le Groupe n’est pas en mesure de chiffrer les conséquences.

Règles et méthodes comptables

Les comptes annuels sont établis conformément aux règlements de l’Autorité des Normes Comptables N° 2014-03 mis à jour par le règlement Anc 2016-07 du 4 novembre 2016. Les conventions générales comptables généralement admises en France ont été appliquées, dans le respect du principe de prudence, conformément aux hypothèses de base :
* Indépendance des exercices,
* Continuité d'exploitation,
* Permanence des méthodes comptables d’un exercice à l’autre, à l’exception du changement de méthode exposé ci-dessous et conformément aux règles générales d'établissement et de présentation des comptes annuels.

La méthode de base retenue pour l’évaluation des éléments inscrits en comptabilité est la méthode des coûts historiques. Les conventions comptables ont été appliquées en conformité avec les dispositions du code de commerce, du décret comptable du 29/11/83 ainsi que du règlement ANC 2015-06 relatif à la réécriture du plan comptable général applicable à la clôture de l'exercice.

Les principales méthodes utilisées sont les suivantes :

Chiffre d’affaires

Le chiffre d’affaires est constitué des ventes de logiciels développés par ITESOFT, des prestations décrites ci-dessous, ainsi que des produits de revente de matériels et logiciels acquis à l’extérieur. Les règles de prise en compte du chiffre d’affaires sont les suivantes :
* Ventes de logiciels développés par ITESOFT : les ventes de licences sont comptabilisées en chiffres d’affaires, conformément à la commande, lors de l’expédition des supports, sur la base du prix de vente défini contractuellement,
* Ventes d’abonnements (SaaS) développés par la société : les ventes de licences sont constatées prorata temporis sur la durée du contrat et donnent lieu le cas échéant à la constatation de produits constatés d’avance à chaque clôture.
* Prestations accompagnant les ventes de logiciels : le chiffre d’affaires généré par ces prestations est comptabilisé au fur et à mesure de la réalisation de celles-ci,
* Prestations de maintenance : les produits relatifs aux contrats annuels de maintenance sont constatés prorata temporis sur la durée du contrat, et donnent lieu à la constatation de produits constatés d’avance à chaque clôture,
* Reventes de logiciels : le chiffre d’affaires relatif aux reventes de logiciels acquis à l’extérieur est constaté intégralement à la date de livraison au client.

Immobilisations incorporelles

Les immobilisations incorporelles sont comptabilisées à leur coût d'acquisition, composé du prix d'achat et des frais accessoires. Pour les immobilisations non amortissables (Fonds de commerce), une dépréciation est comptabilisée si sa valeur actuelle est inférieure à sa valeur comptable. Les amortissements sont calculés suivant le mode linéaire sur une durée de 12 à 24 mois à l’exception de l’ERP Sage X3 qui est amorti sur 60 mois, et la technologie W4 qui est amortie sur 84 mois.

Les immobilisations incorporelles sont également constituées de fonds de commerce : un fonds acquis le 22 décembre 2003 pour un montant de 72K€ (Almas Consulting) et le fonds commercial de W4 issu de la fusion avec W4 en 2016 pour 4.147K€.

Le fonds commercial Almas fait l’objet d’un amortissement linéaire sur 4 ans à compter du 1er janvier 2016.

La société a déterminé que le fonds de commerce W4 a une durée de vie non limitée, car il n’existe pas de fin prévisible à l’exploitation de l’activité. Un test de dépréciation systématique est réalisé au minimum une fois par exercice, qu'il existe ou non un indice de perte de valeur, selon la méthode des flux de trésorerie actualisés.

Frais de recherche et développement

Conformément au Règlement CRC 2004-06 sur les actifs applicables à compter du 1er janvier 2022, les coûts de recherche sont enregistrés en tant que charges lorsqu'ils sont engagés. Toutefois, les dépenses de développement internes liées à des produits logiciels peuvent être activées conformément aux critères requis par ce règlement, tels que la faisabilité technique et les perspectives de rentabilité commerciale. Ces dispositions s'appliquent aux dépenses de développement de logiciels effectuées par les équipes R&D du Groupe ITESOFT.

La transition des ventes On Premise vers les abonnements pour de nouvelles solutions en mode SaaS a simplifié les processus pour les clients, mais a entraîné une complexité technique accrue. Cela a eu pour effet d'augmenter le temps de développement entre la faisabilité technique et la mise sur le marché. Cependant, l'analytique mise en place a permis d'identifier des dépenses de développement conformes à la norme lors de la revue des travaux de développement de la société à la clôture de l'exercice. Ces dépenses remplissent tous les critères requis, notamment :
* L’entreprise a l’intention, la capacité financière et technique de mener le projet de développement à son terme,
* Il est probable que les avantages économiques futurs attribuables aux dépenses de développement iront à l’entreprise,
* Le coût de l’actif incorporel créé à ce titre peut être évalué de façon fiable.

Les activités de développement visant à créer de nouveaux produits ou à apporter de nouvelles fonctionnalités aux produits existants, pour lesquels les critères de capitalisation définis par le référentiel français sont appréciés par les équipes de marketing et de R&D au moment du lancement de ces projets,
Les activités de développement visant à maintenir les produits existants (adaptation aux nouveaux systèmes d’exploitation, maintenance corrective…), qui ne remplissent pas les conditions requises par le règlement et ne sont donc pas immobilisés.

Immobilisations corporelles

Les immobilisations corporelles sont comptabilisées à leur coût d'acquisition, qui est composé du prix d'achat et des frais accessoires.# NOTES RELATIVES AU BILAN

Les amortissements sont calculés suivant le mode linéaire sur la durée de vie prévue des immobilisations :

Durée	Agencements et aménagements	Matériel de bureau et informatique	Mobilier
5 à 10 ans
2 à 5 ans
5 à 10 ans

Aucun bien détenu par ITESOFT n’est financé en crédit-bail.

Immobilisations financières

Les titres de participation inscrits au bilan sont valorisés à leur coût d'acquisition ou à leur valeur actuelle si celle-ci est inférieure, entraînant la comptabilisation d'une provision pour dépréciation. La valeur actuelle retenue est la plus élevée de la valeur vénale ou de la valeur d’usage.

La valeur vénale est définie comme le montant qui pourrait être obtenu, à la date de clôture, de la vente de l'actif lors d’une transaction conclue à des conditions normales de marché, net des coûts de sortie.

La valeur d’usage est définie comme la valeur des avantages économiques futurs attendus de son utilisation et de sa sortie. Elle est déterminée en fonction des flux nets de trésorerie attendus actualisés.

Au 31.12.2022, Dans ce calcul, les prévisions de flux de trésorerie reposent sur des hypothèses financières approuvés par la direction sur une période de cinq ans. Le taux d’actualisation appliqué à ces prévisions est de 9.5% (2020 : 9.2 %).

Pour les flux au-delà de cinq ans, une extrapolation est faite en utilisant un taux croissance à l’infini de 1,5 %, correspondant au taux de croissance à long terme estimé.

Une analyse de sensibilité a été réalisée en faisant évoluer individuellement et façon défavorable les principales hypothèses comme suit:

Variation du taux d’actualisation de +1%
Variation du taux de croissance à l’infini de –0,5%

Les autres immobilisations financières de la société sont uniquement composées de dépôts et cautionnements et des actions auto détenues.

Clients et comptes rattachés

Les créances sont valorisées à leur valeur nominale, et font l’objet d’une appréciation au cas par cas. Une provision pour dépréciation est constituée en fonction du risque encouru sur chacune d’elles à la clôture.

Au 31 décembre 2022, les licences et matériels livrés, ainsi que les journées de prestations réalisées mais non facturés ont été comptabilisés en factures à établir conformément à leur prix de vente contractuel.

107

Opérations en devises

Les transactions en devises sont comptabilisées pour leur contre-valeur à la date d'opération. Les dettes, créances et disponibilités en devises figurent au bilan pour leur contre-valeur au cours de clôture. La différence résultant des écarts de change est portée au bilan en "écarts de conversion". Une provision pour risque de change est constatée pour couvrir le risque de perte latente.

Subvention d’exploitation

Les subventions d’exploitation sont comptabilisées au bilan dès la décision d’octroi par l’organisme qui accorde la subvention. Elles sont enregistrées en produit d’exploitation à hauteur de l’avancement du projet qu’elles subventionnent et en produit constaté d’avance pour la partie subventionnée non encore réalisée.

Dans le cas d’une aide octroyée sous la forme d’une avance remboursable, le montant versé est comptabilisé au passif du bilan dans la rubrique « autres fonds propres ».

Provisions pour risques et charges

Elles sont destinées à couvrir des risques et charges que des événements survenus ou en cours rendent probables, nettement précisés quant à leur objet mais dont la réalisation, l'échéance ou le montant sont incertains.

Les provisions pour charges couvrent principalement les coûts de prestations futures à rendre à la clientèle sans contrepartie en facturation, ainsi que la provision pour indemnités de départ à la retraite.

Engagements de retraite

La loi française (notamment la loi 2006-1640 du 21 décembre 2006) exige également, le cas échéant, le versement en une seule fois d'une indemnité au moment du départ en retraite. La société provisionne chaque année les engagements à ce titre. Cette provision correspond aux droits acquis par l'ensemble du personnel salarié selon la convention collective en vigueur. Elle est calculée selon la méthode rétrospective des unités de crédit projetées.

Le montant auquel conduit l’utilisation de cette méthode correspond à la notion de P.B.O. (Projected Benefit Obligation). La P.B.O. représente la valeur actuelle probable des droits acquis, de façon irrémédiable ou non, évalués en tenant compte des augmentations de salaire jusqu’à l’âge de départ à la retraite, des probabilités de turn over et de survie.

Les principales hypothèses sont les suivantes :

taux d'actualisation hors inflation : 3.77 %
table de mortalité : INSEE 2022
taux de croissance des salaires annuels hors inflation : de 2% jusqu'à 62ans
compte tenu de la structure du personnel, départ en retraite entre 60 et 62 ans à l'initiative de l'employeur pour 50% et à l’initiative du salarié pour 50%
tous les écarts actuariels sont comptabilisés à la clôture

Valeurs mobilières de placement

Les valeurs mobilières de placement sont évaluées à leur coût d’entrée, catégorie par catégorie. La méthode retenue lors des cessions de V.M.P. est la méthode du premier entré premier sorti (FIFO).

A la 108 clôture de l’exercice, la valeur d’entrée a été comparée à la valeur probable de réalisation à la clôture, valeur communiquée par les organismes bancaires. Si cette dernière est inférieure au coût d’entrée, il est pratiqué une provision pour dépréciation.

Résultat exceptionnel

Le résultat exceptionnel est composé du résultat net des cessions d'immobilisations, des quote-parts de subvention d'investissement rapportées au résultat de l'exercice, ainsi que des seuls produits et charges consécutifs à des événements ou opérations clairement distincts des activités ordinaires de la société, et qui ne sont pas en conséquence censés se reproduire de manière fréquente ni régulière.

Impôt sur les bénéfices

L'écart entre la charge d'imposition théorique et la charge réelle est principalement lié à des décalages permanents ou temporaires, à des amortissements réputés différés imputés sur le résultat fiscal de l'exercice, à la classification en moins-value nette à long-terme des dotations aux provisions sur titres de participation, et à des crédits d'impôt recherche dont l'option a été renouvelée en 1999.

Ces derniers sont calculés en pourcentage de la base des dépenses de recherche, ainsi qu'en fonction de leur augmentation par rapport à la moyenne des dépenses éligibles des deux années précédentes.

Le montant du crédit d'impôt recherche comptabilisé au cours de l'exercice 2022 s'est élevé à 920 k€ (contre 882 k€ en 2021).

Le montant du crédit d'impôt innovation comptabilisé au cours de l'exercice 2022 s'est élevé à 62 k€ (contre 47 k€ en 2021).

Valeur de marché de l’actif circulant

Pour les prêts et avances, les créances clients, les autres créances, la trésorerie, la société estime que la valeur inscrite au bilan peut être considérée comme la valeur de marché la plus représentative.

Informations sur les évènements postérieurs à la clôture

Aucun

109

18.3.5 NOTES RELATIVES AU BILAN

Tableau de variation des immobilisations brutes

	Valeur brute 31/12/2021	Augmentations Acquisitions	Diminutions Par virement	Diminutions Par cession	Valeur brute 31/12/2022
(En milliers d'euros)
Immobilisations incorporelles
Concessions, brevets, licences, logiciels	2 570	74	0	2	2 633
Fonds commercial	4 219	11	0	0	4 219
Frais de développement	0	2 329	0	1 116	1 116
Immobilisations en cours	69	10	0	73	73
Total (I)	6 858	2 424	0	1 191	8 041

Immobilisations corporelles
Agencements sur constructions d'autrui	789	5	0	0	798
Inst.général,agencement divers	302	9	0	0	298
Matériel et outillage	5	0	0	0	5
Matériel de bureau et informatique	1 692	0	0	119	1 782
Mobilier	441	0	0	76	441
Emballages récupérables	0	0	0	0	0
Immobilisations en cours	166	294	0	80	119
Total (II)	3 393	308	0	275	3 443

Immobilisations financières
Titres de participations	3 345	0	0	0	3 345
Créances rattachées à des participations(1)	1 360	46	0	0	1 360
Prêts	256	187	0	0	262
Actions propres	9	0	0	0	9
Dépôts et cautionnements	579	3 876	0	13	3 860
Total (III)	5 549	4 109	0	13	8 836

TOTAL GÉNÉRAL (I + II + III)	15 800	6 841	0	1 479	20 320

Les mouvements ayant affecté la valeur brute au cours de la période se résument comme suit :

Les immobilisations incorporelles sont constituées de logiciels et licences acquises. Par ailleurs, au cours de l'exercice, nous considérons que les critères d'activation des frais de développement, tels que décrits dans le paragraphe "Frais de Recherche et développement" des Règles et méthodes comptables sont respectés. Par conséquent nous avons procédé à l'activation des frais de développement de nos solutions en mode Saas pour un montant global de 3 444 K€.

Le fonds de commerce de W4 de 4.147K€ fait l’objet d’un test de dépréciation annuel selon la méthode des flux de trésorerie actualisés. Depuis le 1er janvier 2018, cette technologie étant intégré complétement au socle des produits ITESOFT la société considère que l’UGT W4 fait partie intégrante de l’UGT ITESOFT. De plus, il est de plus en plus difficile de suivre W4 isolément. Ainsi, Le test de dépréciation estréalisé au niveau de ITESOFT dans son ensemble.

Au 31.12.2022, la valeur recouvrable du fonds de commerce a été calculée à partir de la valeur d’utilité correspondant aux flux de trésorerie futurs actualisés.Dans ce calcul, les prévisions de flux de trésorerie reposent sur des hypothèses financières approuvés par la direction sur une période de cinq ans. Le taux d’actualisation appliqué à ces prévisions est de 9.5% (2020 : 9.2 %).Pour les flux au-delà de cinq ans, une extrapolation est faite en utilisant un taux croissance à l’infini de 1,5 %, correspondant au taux de croissance à long terme estimé. Une analyse de sensibilité a été réalisée en faisant évoluer individuellement et façon défavorable les principales hypothèses comme suit:
- Variation du taux d’actualisation de +1%
- Variation du taux de croissance à l’infini de –0,5%

A la suite de ce test, il ne ressort pas de moins-value qui amènerait à constater une dépréciation. Pour rappel, en 2021, le test était réalisé sur la base du prix de l’offre public qui écartait tour risque de dépréciation. Les immobilisations corporelles sont principalement constituées de matériel informatique et de bureau. Les immobilisations financières incluent principalement les titres des filiales de la société, et les prêts rattachés.

Tableau de variation des amortissements

Les mouvements ayant affecté les amortissements au cours de la période se résument comme suit :

Montant au (En milliers d'euros) 31/12/2021	Augmentations Dotations	Diminutions Sorties/reprises	Montant au 31/12/2022
Immobilisations incorporelles
Concessions, brevets, licences, logiciels	2 298	72	236
Fonds commercial	11	0	2
Frais de développement	206	236	206
Total (I)	2 595	308	238
Immobilisations corporelles
Agencements et aménagements sur constructions d’autrui	630	5	8
Agencement, aménagement divers	272	45	0
Matériel et outillage	5	8	3
Matériel de bureau et informatique	1 497	5	5
Mobilier	343	117	28
Emballages récupérables	0	79	0
Total (II)	2 747	214	44
TOTAL GÉNÉRAL (I + II)	5 342	522	282

Ventilation des dotations aux amortissements de l’exercice

Immobilisations incorporelles	Amortissements linéaires
Concessions, brevets, licences, logiciels	236
Fonds commercial	0
Total (I)	236
Immobilisations corporelles
Agencements sur constructions d’autrui	45
Agencement, aménagement divers	8
Matériel et outillage	0
Matériel bureau et informatique	111
Mobilier	28
Emballages récupérables	0
Total (II)	192
TOTAL GÉNÉRAL (I + II)	428

Actions propres	Valeur en K€	Classement comptable mouvements sur l'exercice en K€	Quantité	Valeur en K€
(En milliers d'euros)
IT ES OFT Titres Immobilisés	351	achats	352	1 360
	6	ventes	111

Créances clients et comptes rattachés

(En milliers d'euros)	Valeur brute au 31/12/22	Provisions	Valeur Nette au 31/12/22	Valeur Nette au 31/12/21
Créances clients	9 798	252	9 546	9 643
Clients douteux	769	619	150	381
Clients, factures à établir	619	517	102	517
Total	11 186	1 388	9 898	10 541

Autres créances

(En milliers d'euros)	Montant au 31/12/22	Montant au 31/12/21
Avoirs à recevoir	367	0
Personnel, avances et acomptes	1 000	287
Etat - Taxe sur la valeur ajoutée	1 046	959
Etat-IDA deficit W4	17	6
Etat - Impôt sur les sociétés (1)	8	4
Créances sur cession d'immobilisations	2 000	8
Fournisseurs débiteurs	4
Associés compte courant	302	779
Etat - Subventions à recevoir
Produits à recevoir
Total	4 744	2 043

(1) Créances de crédit d’impôt recherche

Etat des échéances des créances

(En milliers d'euros)	Montant brut au 31/12/22	A 1 an au plus	A plus d'1 an au
Dépôts et cautionnements	269	269	0
Prêt	623	623	0
Clients et comptes rattachés	11 186	11 186	0
Avoirs à recevoir	367	367	0
Personnel et comptes rattachés	1 000	1 000	0
État - Taxe sur la valeur ajoutée	17	17	0
Etat-IDA deficit W4	8	8	0
État - Impôt sur les sociétés	2 000	2 000	0
Créances sur cession d'immobilisations	302	302	0
Fournisseurs débiteurs	13 470	13 470	0
Associés compte courant
Etat - Subventions à recevoir
Produits à recevoir	18 772	18 772	0
Total

Détail des produits à recevoir

(En milliers d'euros)	Montant au 31/12/2022	Montant au 31/12/2021
Intérêts courus s/créances rattachées à des participations
Créances Clients	619	816
Avoirs à recevoir	1 000	0
Avances et acomptes	87	959
Personnel, avances et acomptes	121
Organismes sociaux
État - Impôt sur les sociétés
État - Taxe sur la valeur ajoutée
État - Subventions à recevoir
Groupe et associés
Débiteurs divers
Produits à recevoir	2 054	1 775
Total

Valeurs mobilières de placement

Au 31/12/22, les valeurs mobilières de placement détenues par la société sont composées comme suit :
- 3 410 k€ de comptes à terme,
- 2 521 k€ d'OPCVM de trésorerie,
- 148 k€ d’actions propres détenues dans le contrat de liquidité

Disponibilités

Le poste disponibilités n'est composé que des comptes bancaires à vue.

Charges constatées d’avance

Les charges constatées d'avance correspondent à des charges d'exploitation se rapportant à l’exercice suivant et enregistrées dans ce compte afin de respecter l’indépendance des exercices, et concernent principalement des contrats de maintenance pour une durée de 1 à 3 ans souscrits auprès des fournisseurs de matériel informatique, et des loyers versés à terme à échoir.

Composition du capital social

Le tableau ci-dessous décrit les opérations effectuées sur le capital au cours de ces deux dernières années.

Nature de l'opération	Montant de l'opération d'émission (brut)	Prime d'émission (brut)	Montant nominal des actions	Nombre d'actions	Valeur nominale	Reserve Indisponible cumulé
solde au 01/01/2022	368	0,06	6 133 828
Total au 31/12/2022	368	0,06	6 133 828

Le capital social se compose donc au 31 décembre 2022 de 6.133.828 actions ordinaires de 0,06 euros de valeur nominale, soit un capital social d'un montant de 368k€.

Variation des capitaux propres

(En milliers d'euros)	Capital social	Prime d'émission	Réserve légale	Réserves facultatives	Stocks Options	Report à nouveau	Subventions d'investissement	Résultat de l'exercice	TOTAL CAPITAUX PROPRES
Situation au 31/12/21	368	6 379	37	3 229	0	0	-942	0	9 071
Affectation résultat de l'exercice précédent								942
Résultat de la période								206	206
Distribution de dividendes								0	0
Affectation autres réserves								0	0
Situation au 31/12/22	368	6 379	37	2 287	0	0	206	0	9 277

Stocks options et actions gratuites

Provisions inscrites au bilan

(En milliers d'euros)	31/12/2021	Dotations	Reprises	31/12/2022
(I) Provisions réglementées
Amortissements dérogatoires	178	0	0	178
Total (I)	178	0	0	178
(II) Provisions pour risques et charges
Provisions pensions & obligations	199	1 856	44	1 611
Provisions pour écart de change		0	0	0
Provisions pour risques	1 611	245	1 900	242
Provisions pour charges	242	1 853	3 368	517
Total (II)	2 052	2 101	2 244	1 973
(III) Provisions pour dépréciations
Sur Immobilisations incorporelles	0	0	0	0
Sur titres de participation	3 345	0	0	3 345
Sur créances rattachées à des participations	3 555	0	0	3 555
Sur immobilisations financières	0	0	0	0
Sur prêts	187	0	0	187
Sur stocks marchandises	3 345	0	0	3 345
Sur comptes clients	3 368	0	0	3 368
Total (III)	10 455	0	0	10 455
TOTAL GÉNÉRAL (I + II+III)	12 685	2 101	2 244	12 606

Dont dotations et reprises :
- d’exploitation : 520
- financières : 743
- exceptionnelles : 0
Total : 1 263

(1) L'ensemble des provisions pour charges reprises au cours de l'exercice ont été utilisées.

Emprunts et dettes auprès des établissements de crédit

(En milliers d'euros)	Montant au 31/12/2022	Montant au 31/12/2021
Emprunts auprès des établissements de crédit	3 583	5 080
Découverts bancaires	111	68
Total	3 694	5 148

Le 29 mai 2020, la Société a obtenu un PGE auprès de ARKEA pour un montant de 1 250 000 euros. Ce prêt d’une durée initiale de 12 mois avec décalage du remboursement du capital a fait l’objet d’une durée additionnelle d’amortissement de 5 ans dont un an de décalage du remboursement du capital. Le remboursement a démarré en juillet 2021. Le taux d’intérêt annuel est de 0.96%.
Le 6 novembre 2020, la Société a obtenu un PGE auprès de ARKEA pour un montant de 825 000 euros. Ce prêt d’une durée initiale de 12 mois avec décalage du remboursement du capital a fait l’objet d’une durée additionnelle d’amortissement de 5 ans dont un an de décalage du remboursement du capital. Le remboursement a démarré en décembre 2021. Le taux d’intérêt annuel est de 0.96%.
Le 22 juin 2020, la Société a obtenu un PGE auprès du Crédit Agricole pour un montant de 1250 000 euros. Ce prêt d’une durée initiale de 12 mois avec décalage du remboursement du capital a fait l’objet d’une durée additionnelle d’amortissement de 5 ans dont un an de décalage du remboursement du capital. Le remboursement a démarré en aout 2021. Le taux d’intérêt annuel est de 0.54% .
Le 18 novembre 2020, la Société a obtenu un PGE auprès du Crédit Agricole pour un montant de 825 000 euros. Ce prêt d’une durée initiale de 12 mois avec décalage du remboursement du capital a fait l’objet d’une durée additionnelle d’amortissement de 5 ans dont un an de décalage du remboursement du capital. Le remboursement a démarré en décembre 2021. Le taux d’intérêt annuel est de 0.54%.
Le 5 juin 2020, la Société a obtenu un PGE auprès de la Banque Populaire pour un montant de 500 000 euros. Ce prêt d’une durée initiale de 12 mois avec décalage du remboursement du capital a fait l’objet d’une durée additionnelle d’amortissement de 5 ans dont un an de décalage du remboursement du capital. Le remboursement a démarré en juillet 2021. Le taux d’intérêt annuel est de 0.73%.
Le 20 novembre 2020, la Société a obtenu un PGE auprès de la Banque Populaire pour un montant de 350 000 euros. Ce prêt d’une durée initiale de 12 mois avec décalage du remboursement du capital a fait l’objet d’un remboursement intégral en novembre 2021.
Le 22 décembre 2022, La société a obtenu un prêt auprès de la Banque Populaire pour un montant de 350 000 euros. Ce prêt d’une durée initiale de 60 mois.Le taux d’intérêt annuel est variable sur la base du Euribor 3 mois +1.63% avec un taux plafond de 4.63%. Au 31 décembre 2022, un premier déblocage de 119K€ a été versé.

Dettes d’exploitation

Montant (En milliers d'euros)	au 31/12/22	au 31/12/21
Clients - avances et acomptes reçus	1 925	1 939
Fournisseurs et comptes rattachés	1 846	1 652
Personnel, et comptes rattachés	1 532	1 393
Organismes sociaux	1 866	1 787
État - Impôt sur les sociétés	97	53
État - Taxe sur la valeur ajoutée	350	425
État - Autres impôts et taxes	1 101	1 115
Autres dettes	2 481	2 481
Total	9 198	9 415

Détail des charges à payer

Montant (En milliers d'euros)	Au 31/12/22	Au 31/12/21
Intérêts courus à payer	4	5
Fournisseurs et comptes rattachés	1 846	1 629
Personnel, et comptes rattachés	898	762
Organismes sociaux	5 801	5 357
État - Impôt sur les sociétés	13	27
État - Taxe sur la valeur ajoutée	42	53
État - Autres impôts et taxes	283	357
Autres dettes	0	0
Total	8 887	8 190

Produits constatés d’avances

	Montant au 31/12/2022 (En milliers d'euros)	Montant au 31/12/2021 (En milliers d'euros)
Logiciels	7 013	6 915
Prestations de maintenance	889	604
Autres prestations	0	0
Subventions	0	0
Total	7 902	7 519

Les produits constatés d'avance correspondent d'une part aux contrats annuels de prestations de maintenance et d’abonnements facturés d'avance et dont le produit est constaté prorata temporis sur la durée du contrat et à des prestations facturées d'avance aux clients sur certains projets.

Etat des échéances des dettes

Montant (En milliers d'euros)	A 1 an au 31/12/22	De 1 à plus de 5 ans	plus de 5 ans
Emprunts et dettes auprès d’établissements de crédit :
- à un an maximum à l’origine	1 101	0	0
- à plus d’un an à l’origine	2 481	0	0
Emprunts et dettes financières divers :
- Associés comptes courants	0	0	0
- Dépôts & Cautionnements reçus	1 925	1 846	1 532
Clients – avances et acomptes reçus	1 866	1 787	1 393
Fournisseurs et comptes rattachés	97	53	425
Personnel et comptes rattachés	1 101	1 115	0
Sécurité sociale et autres organismes sociaux	2 481	2 481	0
État - Impôt sur les sociétés	0	0	0
Taxe sur la valeur ajoutée	0	0	0
État - Autres impôts, taxes et versements assimilés	0	0	0
Autres dettes	0	0	0
Produits constatés d'avance	7 902	7 902	0
Total	18 953	15 184	3 350

Engagements hors-bilan

Engagements hors bilan liés à l’activité courante

	31/12/2022	31/12/2021
Engagements donnés
Avals, cautions et garanties	Néant	Néant
Nantissements au profit de nos banques	Néant	Néant
Nantissements sur l'actif immobilisé	Néant	Néant
Engagements de crédit-bail	Néant	Néant
Ventes ou achats à terme de devises	Néant	Néant
Engagements reçus
Avals, cautions et garanties	Crédit agricole : 1547k€ prêt garantie à hauteur de 90% de son encours par l'etat dans les conditions prévues par l'arrêté du 23 mars 2020 Arkea : 1535k€ prêt garantie à hauteur de 90% de son encours par l'etat dans les conditions prévues par l'arrêté du 23 mars 2020 . Banque populaire : 352k€ prêt garantie à hauteur de 90% de son encours par l'etat dans les conditions prévues par l'arrêté du 23 mars 2020	Crédit agricole : 1958k€ prêt garantie à hauteur de 90% de son encours par l'etat dans les conditions prévues par l'arrêté du 23 mars 2020 Arkea : 1951k€ prêt garantie à hauteur de 90% de son encours par l'etat dans les conditions prévues par l'arrêté du 23 mars 2020 . Banque populaire : 500k€ prêt garantie à hauteur de 90% de son encours par l'etat dans les conditions prévues par l'arrêté du 23 mars 2020
Autres engagements reçus	Néant	Néant
Engagements complexes	Néant	Néant

Obligations contractuelles

Engagements donnés : (En milliers d'euros)	Total	Paiements maximum dus < 1 an	1 à 5 ans	> 5 ans
Locations immobilières	2 456	554	1 658	244
Autres	165	80	85	0
Total	2 621	634	1 743	244

A la connaissance de la société, il n’existe pas d’autres engagements significatifs que ceux mentionnés aux présentes.

Stock-options

Au 31 décembre 2022, il n’y a plus aucune option en circulation et aucun plan n’est en cours.

Actions gratuites

Il n’y a aucun plan en cours.

Filiales et participations

	Obser-vations	quote part du capital détenue en %	prêts et avances des cautions dudernier capitaux propres que le capital	montant encaissés dividendes	valeur comptable des titres	capitaux propres (En milliers d'euros)	CA hors taxes du dernier exercice	résultats propres nets
Filiales :
ITESOFT UK Ltd	£899	100%	€ 0	€ 3 344	€ 3 367	£0	£ 1 116	£ 52
Total			€ 0	€ 3 344	€ 3 367	£0	£ 1 116	£ 52
dont filiales françaises		0
dont filiales étrangères		0

ITESOFT établit des comptes consolidés. ITESOFT SA est la maison mère et le périmètre inclut ITESOFT UK Ltd.

Société	Forme juridique	Ville	N° enregistrement	Qualité	Taux de détention par la société-mère
					Direct
ITESOFT S.A.	S.A.	Aimargues, 30 France	330 265 323 269	Société mère	N/A
ITESOFT UK Ltd	Ltd	Camberley, GU16 7ER Royaume-Uni	N/A	Filiale	100 %

Créances, dettes et résultat financier avec les entreprises liées

ITESOFT UK Ltd (En milliers d'euros)

	31/12/2022
Immobilisations financières
Titres de participation, bruts	3 344
Titres de participation, nets	0
Créances rattachées à des participations, brutes	3 367
Créances rattachées à des participations, nettes	0
Créances
Créances clients et comptes rattachés	337
Dettes
Dettes fournisseurs et comptes rattachés	15
Produits et charges financières
Produits financiers	7
Charges financières	0

18.3.6 NOTES RELATIVES AU COMPTE DE RESULTAT

Ventilation du chiffre d’affaires

	31/12/2022 (12 mois) (En milliers d'euros)	31/12/2021 (12 mois) (En milliers d'euros)
Ventes de marchandises	932	1 855
Ventes de logiciels	3 671	2 826
Ventes d'abonnements (SaaS)	4 020	4 505
Prestations de services - Développement, installation et formation	10 871	11 485
Prestations de services - Maintenance	19 494	20 671
Total	39 008	41 342

La répartition du chiffre d'affaires par zone géographique est la suivante :

	31/12/2022 (En milliers d'euros)	31/12/2021 (En milliers d'euros)
Ventes France	17 496	18 483
Ventes Export	1 998	2 188
Total (12 mois)	19 494	20 671

Effectif et charges de personnel

	31/12/2022 (En milliers d'euros)	31/12/2021 (En milliers d'euros)
Salaires et traitements	11 024	10 925
Charges sociales	4 418	4 375
Total (12 mois)	15 442	15 300

L'effectif employé à la clôture de l'exercice, ventilé par catégorie, est le suivant :

	31/12/2022	31/12/2021
Cadres	170	166
Employés	4	20
Alternants	28	0
Total	202	186

L'effectif moyen en 2022 est de 194 salariés, contre 168 en 2021.

Résultat financier

	31/12/2022 (12 mois) (En milliers d'euros)	31/12/2021 (12 mois) (En milliers d'euros)
Revenus des titres de participations	11	7
Revenus des créances immobilisées	14	5
Revenus et produit de cession des V.M.P.	188	104
Revenus des intérêts sur prêts aux filiales	575	692
Revenus des créances commerciales	104	220
Escomptes obtenus	1	0
Boni de fusion	0	0
Reprise sur provision immob financières	0	0
Différence positive de change	0	0
Total produits financiers	883	1 028
Intérêts bancaires	1	3
Intérêts des emprunts	35	34
Intérêts comptes courants	205	276
Mali rachat actions propres	0	0
Provisions sur immobilisations financières	51	29
Escomptes accordés	0	0
Perte s/créances liées à des participations	0	0
Autres charges financières	72	313
Différence négative de change	379	0
Total charges financières	743	655
Total résultat financier	140	373

En 2022, la provision sur immobilisations financières correspond à la dépréciation des actions propres à hauteur de 6k€, et à hauteur de 199k€ pour dépréciation de perte de change des créances ITESOFT UK. La reprise de provision sur immobilisations financières correspond à hauteur de 188k€ à une reprise sur provision d’écart de change des créances ITESOFT UK.

Résultat exceptionnel

	31/12/2022 (12 mois) (En milliers d'euros)	31/12/2021 (12 mois) (En milliers d'euros)
Produit de cession des immobilisations cédées	0	0
Autres produits exceptionnels sur opérations de gestion	0	0
Reprise provisions exceptionnelles	0	0
Quote-part de subvention d’investissement	0	0
Total produits exceptionnels	0	0
Amendes et pénalités	0	0
Autres charges exceptionnelles sur opérations de gestion	0	2
Abandon de créances	0	0
Dotations aux provisions pour dépréciations exceptionnelles	0	0
Valeur nette comptable des immobilisations cédées	0	0
Total charges exceptionnelles	0	2
Total résultat exceptionnel	0	-2

Reprises de provisions et transfert de charges

	31/12/2022 (12 mois) (En milliers d'euros)	31/12/2021 (12 mois) (En milliers d'euros)
Reprise de provision pour risques et charges	246	310
Reprise de prov. sur immob. incorporelles	725	312
Reprise de provision sur clients douteux	60	86
Reprise de provision sur stocks	0	1
Transferts de charges d'exploitation (1)	1 123	0
Total	2 154	709

Impôt sur les bénéfices

Le rapprochement entre la charge théorique et la charge réelle d'impôt de l'exercice est le suivant:

	31/12/2022 (12 mois)	31/12/2021 (12 mois)
Taux d’impôt théorique de l’exercice	25,00%	26,50%
Résultat comptable avant impôt	267	-340
Impôt théorique(a)	67	-90
Impôt comptabilisé(b)	62	-90
Différence (b) - (a)	-5	0
Impôt sur différences permanentes	1 046	1 517
Impôt sur différences temporaires	-988	-931
Impôt calculé	104	657
Passage en perte des reports antérieurs activés	-14	-370
Impôt sur moins value à long terme non activé	0	0
Dépréciation IDA issu de la fusion avec W4	0	0
Impôt sur déficit non activé	0	0
Economie d'impôt sur déficit reportable	0	0
Crédits d'impôt (dont recherche)	0	0
Autres différences	0	0
Total	90	287

Au 31/12/22, le montant des déficits fiscaux s’élève à 13 108k€.

Ventilation de l’impôt société

	31/12/2022 (En milliers d'euros)	31/12/2021 (En milliers d'euros)
Résultat courant	985	-1046
Résultat exceptionnel	-61	931
Crédits d'impôt (dont recherche)	-1532	-601
Charge d'impots différés	0	0
Total	-608	-716

Un impôt différé actif a été comptabilisé dans les comptes sociaux lors de la fusion avec W4. Au 1er janvier 2021, le montant de l’IDA s’élevait à 1046 K€.Au 31.12.2022, devant l’incertitude liée à la consommation de la totalité de cet IDA sur un délai raisonnable, la totalité de l’IDA, soit 1 046 k€ a été dépréciée via la comptabilisation d’une charge d’impôt.

Accroissements et allègements de la dette future d’impôts

(En milliers d'euros)	31/12/2021 actif	31/12/2021 passif	31/12/2022 actif	31/12/2022 passif
DECALAGES CERTAINS OU EVENTUELS
Charges non déductibles temporairement
A déduire l'année suivante : Organic, effort construction
A déduire ultérieurement : Provisions pour retraite	3	0	3	0
TOTAL	1 859	0	1 614	0
ELEMENTS A IMPUTER
Déficits reportables fiscalement
Moins-values à long terme	0	0	0	0

Frais de recherche et développement

Hors impact de charges activées les dépenses de R&D restent relativement stables sur les 3 dernières années.

(En milliers d'euros)	31/12/2020	31/12/2021	31/12/2022
Frais de recherche et développement	1 853	2 423	3 119
Chiffre d'affaires (12 mois)	20 200	20 671	19 494
% sur le chiffre d'affaires	9,17%	11,72%	16,00%

Informations relatives aux parties liées

(En milliers d'euros)	Partie liée	Ventes aux parties liées	Achats auprès des parties liées	Créances sur les parties liées	Dettes envers les parties liées
Personnel clé du groupe : autres intérêts des dirigeants
2022	CDML	441	85	29	103
	YOOZ	50
2021	CDML	417	191	85	124
	YOOZ

Rémunération des organes d’administration et de direction

Au cours de l’exercice 2022, il a été versé 47 k€ au titre de jetons de présence.

	2022 Montants dus	2022 Montants versés	2021 Montants dus	2021 Montants versés
CHARPENTIER Didier, Président du Conseil d'Administration et DG
rémunération fixe	0	0	0	0
rémunération variable	0	0	0	0
Prestations versées à CDML (détenues à 100% par M Charpentier)	93,444	93,444	92,702	92,702
jetons de présence	5	5	5	0
avantages en nature	0	0	0	0
intéressement	0	0	0	0
TOTAL	98,444	98,444	97,702	92,702

Il n'existe aucun avantage postérieur à l'emploi, autres avantages à long-terme ou indemnités spécifiques de rupture de contrat de travail en faveur des principaux dirigeants.

Honoraires es commissaires aux comptes en €

	ITESOFT	RSM Mediterranée
Honoraires de certification des comptes
Honoraires SACC	35 000	65 000
SACC requis par les textes
Autres SACC : RSE, Attestations …
TOTAL	35 000	65 000

Risques

Risque de taux

Le groupe n’est endetté qu’à taux fixe, la variation des taux d'intérêts n'a pas d'impact sur ses charges financières. A contrario, avec environ 5930 K€ de placement de trésorerie, la variation des taux d'intérêt peut avoir un impact sur les produits financiers. Une variation des taux court terme de 1 point aurait un impact de l'ordre de 59.3k€, en plus ou en moins, sur les produits financiers sur une base annuelle.

Risque de change

ITESOFT exerce son activité dans la zone euro, ainsi qu'au Royaume-Uni, au travers de sa filiale ITESOFT UK. Les flux entre ITESOFT SA et ITESOFT UK étant traités en £, les variations de la £ sont susceptibles d'avoir un impact sur les comptes de la société. Au 31/12/22, la société n'avait pas mis en place de couverture de change.

Risque de crédit

La société peut y être exposée directement de façon ponctuelle (achats éventuels de billets de trésorerie ou autres titres de créance), ou indirecte (en fonction de la composition du portefeuille des OPCVM de trésorerie détenus) dans le cadre de ses placements de trésorerie mais s'efforce d'avoir une attitude prudente à ce titre, sa stratégie de gestion visant à obtenir une performance proche de l'EONIA. Au 31 décembre la quasi-totalité des placements de trésorerie étaient réalisés au travers d'OPCVM, dont la gestion des risques de crédit est diversifiée.

Risque actions

En dehors d'actions propres, la société ne détient pas d'actions au 31 décembre 2022.

Risque de couverture

Aucune couverture n'était en place au 31 décembre 2022.

RESULTATS ET AUTRES ELEMENTS CARACTERISTIQUES DE LA SOCIETE AU COURS DES CINQ DERNIERS EXERCICES

En milliers d'euros

	31/12/2018	31/12/2019	31/12/2020	31/12/2021	31/12/2022
Capital en fin d’exercice
Capital social	368	368	368	368	368
Nombre d’actions	6 133 828	6 133 828	6 133 828	6 133 828	6 133 828
Opérations et résultat
Chiffre d’affaires (H.T.)	23 251	22 898	20 201	20 671	19 494
Résultat av. impôts, participation, dotations aux amort. et prov.	2 019	622	283	-666	680
Participation des salariés	0	0	0	0	0
Impôts sur les bénéfices	-774	-703	-526	602	-62
Résultat ap. impôts, participation, dotations aux amort. et prov.,	1 423	357	-599	-942	206
Résultat par action
Résultat après impôts, participation, avant dotations aux amort. et prov.	0,455	0,220	0,130	-0,21	0,12
Résultat ap. impôts, participation, dotations aux amort. et prov.,	0,23	0,16	0,06	0,00	-0,10
Dividendes attribués par action	0,00	-0,15	0,00	0,03	0,00
Personnel
Effectif moyen des salariés	169	172	172	186	202
Montant de la masse salariale	10 828	11 168	10 141	10 925	11 024
Montant des sommes versées au titres des avantages sociaux	4 748	4 789	4 255	4 375	4 418

INFORMATIONS RELATIVES A LA LOI LME SUR LES DELAIS DE PAIEMENT

Nous vous informons ci-dessous de la ventilation de notre compte fournisseurs et clients au 31 décembre 2022 en ressortant les factures non payées pour cause de litige.

Article D.441-1 : Factures reçues TTC non réglées à la date de clôture de l'exercice dont le terme est echu
Article D.441-2 : Factures émises TTC non réglées à la date de clôture de l'exercice dont le terme est echu

	O jours (indicatif)	1 à 30 jours	31 à 60 jours	61 à 90 jours	91 jours et plus	Total (1 jour et plus)
(A) Tranches de retard de paiement
Nombre de factures concernées	105	347	180	20	53	600
Montant total des factures concernées	637	371 625	194 743	743 545	205 801	1 950 309
Pourcentage du montant total des achats de l'exercice	3,99%	2,07%	0,24%	2,24%	8,53%	17,07%
Pourcentage du chiffre d'affaires de l'exercice	-0,27%	1,05%	1,58%	-0,03%	2,33%	7,71%

	0 jours (indicatif)	1 à 30 jours	31 à 60 jours	61 à 90 jours	91 jours et plus	Total (1 jour et plus)
(B) Factures exclues du (A) relatives à des dettes et créances litigieuses ou non comptabilisées
Nombre des factures exclues	28	193 826	768 792	-53 964	455 092	1 413 652
Montant total des factures exclues

(C) Délais de paiement de référence utilisés (contractuel ou délai légal -article L.441-6 ou article L.443-1 du code de commerce
Délais de paiement utilisés pour le calcul des retards de paiement : délai légal
Délais de paiement utilisés pour le calcul des retards de paiement : Delai contractuel

18.4 RAPPORT DES COMMISSAIRES AUX COMPTES SUR LES COMPTES ANNUELS

A l’Assemblée Générale de la société ITESOFT,

Opinion

En exécution de la mission qui nous a été confiée par vos assemblées générales, nous avons effectué l’audit des comptes annuels de la société ITESOFT relatifs à l’exercice clos le 31 décembre 2022, tels qu’ils sont joints au présent rapport. Nous certifions que les comptes annuels sont, au regard des règles et principes comptables français, réguliers et sincères et donnent une image fidèle du résultat des opérations de l’exercice écoulé ainsi que de la situation financière et du patrimoine de la société à la fin de cet exercice. L’opinion formulée ci-dessus est cohérente avec le contenu de notre rapport au conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit.

Fondement de l opinion

Référentiel d’audit
Nous avons effectué notre audit selon les normes d’exercice professionnel applicables en France. Nous estimons que les éléments que nous avons collectés sont suffisants et appropriés pour fonder notre opinion. Les responsabilités qui nous incombent en vertu de ces normes sont indiquées dans la partie « Responsabilités des commissaires aux comptes relatives à l’audit des comptes annuels » du présent rapport.
Indépendance
Nous avons réalisé notre mission d’audit dans le respect des règles d’indépendance prévues par le Code de commerce et par le Code de déontologie de la profession de commissaire aux comptes sur la période du 1er janvier 2022 à la date d’émission de notre rapport, et notamment nous n’avons pas fourni de services interdits par l’article 5, paragraphe 1, du règlement (UE) n° 537/2014.

Justification des appréciations

Points clés de l audit

En application des dispositions des articles L. 823 9 et R. 823 7 du Code de commerce relatives à la justification de nos appréciations, nous portons à votre connaissance les points clés de l’audit relatifs aux risques d’anomalies significatives qui, selon notre jugement professionnel, ont été les plus importants pour l’audit des comptes annuels de l’exercice, ainsi que les réponses que nous avons apportées face à ces risques. Les appréciations ainsi portées s’inscrivent dans le contexte de l’audit des comptes annuels pris dans leur ensemble et de la formation de notre opinion exprimée ci avant. Nous n’exprimons pas d’opinion sur des éléments de ces comptes annuels pris isolément.# Comptabilisation du chiffre d’affaires

Risque identifié

Notre réponse
126
En 2022, le chiffre d'affaires de votre société s’élève àNos travaux sur la comptabilisation du chiffre d’affaires ont K€ 19 494 dont K€ 932 générés par les ventes de logiciels,notamment porté sur la compréhension du processus de K€ 3 671 issus des ventes d’abonnement (SaaS), K€ 4 020facturation. au titre des prestations d’installation et/ou de
Lors de nos contrôles de substance, nous avons sélectionné développement accompagnant la vente de logiciels, ainsi
par des critères quantitatifs et aléatoires un échantillon de que K€ 10 871 au titre des prestations de maintenance.
transactions. Les règles de reconnaissance du chiffre d’affaires relatives à
Pour chacun des éléments testés, nous avons réalisé les chacune des composantes présentées ci-dessus sont
procédures suivantes : précisées dans le paragraphe «Chiffre d’affaires» de la note « Règles et méthodes comptables » de l’annexe aux
comptes annuels :
► analyse du respect des critères de comptabilisation des ventes de logiciels (existence d'une version signée du contrat client ainsi que de la preuve externe de la livraison du logiciel) ;
► ventes de logiciels développés par votre société : les ventes de licences sont comptabilisées en chiffre d’affaires lors de l’expédition des supports, sur la base du prix de vente défini contractuellement ;
test de la réalité des prestations facturées notamment en s’appuyant sur des documents matérialisant l’acceptation du client des services fournis par votre société ;
► ventes d’abonnements (SaaS) développés par votre société : les ventes de licences sont constatées prorata temporis sur la durée du contrat et donnent lieu, le cas échéant, à la constatation de produits constatés d’avance à chaque clôture ;
examen de la répartition de la juste valeur entre les différentes composantes du contrat conformément à la politique de reconnaissance du chiffre d’affaires de votre société ;
►
prestations accompagnant les ventes de logiciels : le chiffre d’affaires généré par ces prestations est comptabilisé au fur et à mesure de la réalisation de celles-ci ;
examen du contrat et évaluation de l'impact potentiel de toute clause inhabituelle sur la comptabilisation du chiffre d’affaires.
prestations de maintenance : les produits relatifs aux contrats annuels de maintenance sont constatés prorata temporis sur la durée du contrat et donnent lieu, le cas échéant, à la constatation de produits constatés d’avance à chaque clôture ;
► reventes de matériels et logiciels : le chiffre d’affaires relatif aux reventes de marchandises acquises à l’extérieur est constaté intégralement à la date de livraison au client.
La séparation de ces éléments qui sont en général inclus dans un même contrat exige que la direction utilise des estimations significatives pour la détermination de la juste valeur de chaque composante. Il existe un risque que les revenus des licences soient surestimés ou reconnus prématurément en raison de l'évaluation inappropriée des risques et/ou d'une répartition inexacte entre les différentes composantes du contrat (contrat à éléments multiples). Nous avons considéré que la comptabilisation du chiffre d’affaires constituait un point clé de l’audit compte tenu de la diversité des prestations contractuelles fournies par votre société à ses clients et du jugement nécessaire à l’évaluation de chaque composante d’un contrat de vente.

Comptabilisation et évaluation des frais de développement capitalisés

Risque identifié

Notre réponse
127
En 2022, le montant net des frais de développementDans le cadre de notre approche d’audit, nos travaux ont capitalisés de votre société s’élève à K€3 221au regardconsisté à :
d’un total bilan de K€ 31 431. Ces frais sont constitués pour
► examiner les travaux réalisés par Votre société pour déterminer l’éligibilité à l’activation de dépenses de développement ; K€ 910 au titre de la solution SLFI, K€ 1 962 autitre de la solution SLFB et K€ 3668 au titre de la solution SLFFD (Fdaas). Au cours de l’exercice, votre société a comptabilisé du chiffre d’affaires pour la solution SLFI. Le démarrage de l’amortissement des frais de développement de cette solution a ainsi débuté le 1er janvier 2022.
► réaliser des tests de détail sur un échantillon de factures et de feuilles de temps afin d’apprécier le caractère activable des montants sélectionnés et leur rattachement aux projets immobilisables ;
Le paragraphe « Frais de recherche et développement » de la note « Règles et méthodes comptables » de l’annexe aux comptes annuels décrit les modalités de l’inscription à l’actif des frais de développement ainsi que celles retenues pour leur amortissement et leur test de perte de valeur.
► apprécier les principes et modes d’amortissement des frais de développement ;
► apprécier, notamment par entretiens avec la direction, les principales données et hypothèses sur lesquelles se fonde la détermination de la durée d’amortissement ;
Comme décrit dans cette note de l’annexe aux comptes annuels, les frais de développement sont immobilisés lorsqu’ils remplissent les critères suivants :
► examiner les modalités des tests de perte de valeur sur les frais de développement au titre des produits mis en service et en cours de développement, et les modalités de calcul de leur valeur d’utilité. Nous avons examiné la cohérence des prévisions des flux de trésorerie avec les budgets établis par la direction ;
► votre société a l’intention, la capacité financière et technique de mener le projet de développement à son terme ;
► il est probable que les avantages économiques futurs attribuables aux dépenses de développement iront à l’entreprise;
► le coût de l’actif incorporel créé à ce titre peut être évalué de façon fiable : les frais de développement immobilisés sont amortis linéairement sur leur durée d’utilité, estimée à cinq ans. Un test de perte de valeur est réalisé sur la valeur nette comptable des frais de développement immobilisés et amortis en cas d’indice de perte de valeur. Les hypothèses, estimations et jugements pour la réalisation des tests de perte de valeur ont été préparés par la direction sur la base des éléments disponibles à la date d’arrêté des comptes clos le 31 décembre 2022. Nous avons considéré que l’évaluation de ces frais de développement à l’actif du bilan et la détermination de leurs modalités d’amortissement et de perte de valeur est un point clé de l'audit en raison de leur importance significative dans les comptes de votre société et du jugement nécessaire (i) à l’appréciation du caractère immobilisable des dépenses de développement, et (ii) à la détermination des estimations et hypothèses utilisées pour déterminer la durée d’amortissement des frais de développement et leur perte de valeur.
► apprécier le caractère approprié des informations fournies dans la note «Frais de recherche et développement » de l’annexe aux comptes annuels.
128

Vérifications spécifiques

Nous avons également procédé, conformément aux normes d’exercice professionnel applicables en France, aux vérifications spécifiques prévues par les textes légaux et réglementaires.

Informations données dans le rapport de gestion et dans les autres documents sur la situation financière et les comptes annuels adressés aux actionnaires

Nous n’avons pas d’observation à formuler sur la sincérité et la concordance avec les comptes annuels des informations données dans le rapport de gestion du conseil d’administration et dans les autres documents sur la situation financière et les comptes annuels adressés aux actionnaires.
Nous attestons de la sincérité et de la concordance avec les comptes annuels des informations relatives aux délais de paiement mentionnées à l'article D. 441 6 du Code de commerce

Informations relatives au gouvernement d’entreprise

Nous attestons de l’existence, dans le rapport du conseil d’administration sur le gouvernement d’entreprise, des informations requises par les articles L. 225-37-4, L. 22-10-10 et L. 22-10-9 du Code de commerce.
Concernant les informations fournies en application des dispositions de l’article L. 22-10-9 du Code de commerce sur les rémunérations et avantages versés ou attribués aux mandataires sociaux ainsi que sur les engagements consentis en leur faveur, nous avons vérifié leur concordance avec les comptes ou avec les données ayant servi à l’établissement de ces comptes et, le cas échéant, avec les éléments recueillis par votre société auprès des entreprises contrôlées par elle qui sont comprises dans le périmètre de consolidation. Sur la base de ces travaux, nous attestons l’exactitude et la sincérité de ces informations.
Concernant les informations relatives aux éléments que votre société a considéré susceptibles d’avoir une incidence en cas d’offre publique d’achat ou d’échange, fournies en application des dispositions de l’article L. 22-10-11 du Code de commerce, nous avons vérifié leur conformité avec les documents dont elles sont issues et qui nous ont été communiqués. Sur la base de ces travaux, nous n'avons pas d'observation à formuler sur ces informations.

Autres informations

En application de la loi, nous nous sommes assurés que les diverses informations relatives à l’identité des détenteurs du capital ou des droits de vote vous ont été communiquées dans le rapport de gestion.# Autres vérifications ou informations prévues par les textes légaux et réglementaires

Format de présentation des comptes annuels destinés à être inclus dans le rapport financier annuel

Nous avons également procédé, conformément à la norme d’exercice professionnel sur les diligences du commissaire aux comptes relatives aux comptes annuels et consolidés présentés selon le format d’information électronique unique européen, à la vérification du respect de ce format défini par le règlement européen délégué n° 2019/815 du 17 décembre 2018 dans la présentation des comptes annuels destinés à être inclus dans le rapport financier annuel mentionné au I de l'article L. 451-1-2 du Code monétaire et financier, établis sous la responsabilité du président-directeur général.

Sur la base de nos travaux, nous concluons que la présentation des comptes annuels destinés à être inclus dans le rapport financier annuel respecte, dans tous ses aspects significatifs, le format d'information électronique unique européen.

129

Désignation des commissaires aux comptes

Nous avons été nommés commissaires aux comptes de la société ITESOFT par votre assemblée générale du 15 mai 2005 pour le cabinet SOFIRA AUDIT devenu RSM Méditerranée et du 3 novembre 2000 pour le cabinet ERNST & YOUNG Audit.

Au 31 décembre 2022, le cabinet RSM MEDITERRANEE était dans la dix-huitième année de sa mission sans interruption et le cabinet ERNST & YOUNG Audit dans la vingt-troisième année (dont vingt-deux années depuis que les titres de la société ont été admis aux négociations sur un marché réglementé).

Responsabilités de la direction et des personnes constituant le gouvernement d entreprise relatives aux comptes annuels

Il appartient à la direction d’établir des comptes annuels présentant une image fidèle conformément aux règles et principes comptables français ainsi que de mettre en place le contrôle interne qu’elle estime nécessaire à l’établissement de comptes annuels ne comportant pas d’anomalies significatives, que celles-ci proviennent de fraudes ou résultent d’erreurs.

Lors de l’établissement des comptes annuels, il incombe à la direction d’évaluer la capacité de la société à poursuivre son exploitation, de présenter dans ces comptes, le cas échéant, les informations nécessaires relatives à la continuité d’exploitation et d’appliquer la convention comptable de continuité d’exploitation, sauf s’il est prévu de liquider la société ou de cesser son activité.

Il incombe au conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit de suivre le processus d’élaboration de l’information financière et de suivre l’efficacité des systèmes de contrôle interne et de gestion des risques, ainsi que le cas échéant de l’audit interne, en ce qui concerne les procédures relatives à l’élaboration et au traitement de l’information comptable et financière.

Les comptes annuels ont été arrêtés par le conseil d'administration.

Responsabilités des commissaires aux comptes relatives à l audit des comptes annuels

Objectif et démarche d’audit

Il nous appartient d’établir un rapport sur les comptes annuels. Notre objectif est d’obtenir l’assurance raisonnable que les comptes annuels pris dans leur ensemble ne comportent pas d’anomalies significatives. L’assurance raisonnable correspond à un niveau élevé d’assurance, sans toutefois garantir qu’un audit réalisé conformément aux normes d’exercice professionnel permet de systématiquement détecter toute anomalie significative.

Les anomalies peuvent provenir de fraudes ou résulter d’erreurs et sont considérées comme significatives lorsque l’on peut raisonnablement s’attendre à ce qu’elles puissent, prises individuellement ou en cumulé, influencer les décisions économiques que les utilisateurs des comptes prennent en se fondant sur ceux-ci.

Comme précisé par l’article L. 823-10-1 du Code de commerce, notre mission de certification des comptes ne consiste pas à garantir la viabilité ou la qualité de la gestion de votre société.

130

il identifie et évalue les risques que les comptes annuels comportent des anomalies significatives, que celles-ci proviennent de fraudes ou résultent d’erreurs, définit et met en œuvre des procédures d’audit face à ces risques, et recueille des éléments qu’il estime suffisants et appropriés pour fonder son opinion. Le risque de non-détection d’une anomalie significative provenant d’une fraude est plus élevé que celui d’une anomalie significative résultant d’une erreur, car la fraude peut impliquer la collusion, la falsification, les omissions volontaires, les fausses déclarations ou le contournement du contrôle interne ;
il prend connaissance du contrôle interne pertinent pour l’audit afin de définir des procédures d’audit appropriées en la circonstance, et non dans le but d’exprimer une opinion sur l’efficacité du contrôle interne ;
il apprécie le caractère approprié des méthodes comptables retenues et le caractère raisonnable des estimations comptables faites par la direction, ainsi que les informations les concernant fournies dans les comptes annuels ;
il apprécie le caractère approprié de l’application par la direction de la convention comptable de continuité d’exploitation et, selon les éléments collectés, l’existence ou non d’une incertitude significative liée à des événements ou à des circonstances susceptibles de mettre en cause la capacité de la société à poursuivre son exploitation. Cette appréciation s’appuie sur les éléments collectés jusqu’à la date de son rapport, étant toutefois rappelé que des circonstances ou événements ultérieurs pourraient mettre en cause la continuité d’exploitation. S’il conclut à l’existence d’une incertitude significative, il attire l’attention des lecteurs de son rapport sur les informations fournies dans les comptes annuels au sujet de cette incertitude ou, si ces informations ne sont pas fournies ou ne sont pas pertinentes, il formule une certification avec réserve ou un refus de certifier ;
il apprécie la présentation d’ensemble des comptes annuels et évalue si les comptes annuels reflètent les opérations et événements sous-jacents de manière à en donner une image fidèle.

Rapport au conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit

Parmi les éléments communiqués dans le rapport au conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit figurent les risques d’anomalies significatives, que nous jugeons avoir été les plus importants pour l’audit des comptes annuels de l’exercice et qui constituent de ce fait les points clés de l’audit, qu’il nous appartient de décrire dans le présent rapport.

Nous fournissons également au conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit la déclaration prévue par l’article 6 du règlement (UE) n° 537 2014 confirmant notre indépendance, au sens des règles applicables en France telles qu’elles sont fixées notamment par les articles L. 822 10 à L. 822 14 du Code de commerce et dans le Code de déontologie de la profession de commissaire aux comptes. Le cas échéant, nous nous entretenons avec le conseil d’administration remplissant les fonctions du comité d’audit des risques pesant sur notre indépendance et des mesures de sauvegarde appliquées.

Nîmes et Montpellier, le 28 avril 2023

Les Commissaires aux Comptes

RSM MEDITERRANEE
Regine Stephan

ERNST & YOUNG AUDIT
Marie Thérèse MERCIER

131

18.5 DATE DES DERNIERES INFORMATIONS FINANCIERES

30 juin 2022

18.6 INFORMATIONS FINANCIERES INTERMEDIAIRES ET AUTRES

Sans objet

18.7 POLITIQUE DE DISTRIBUTION DE DIVIDENDES

Au cours de l’exercice 2015, ITESOFT a distribué un dividende de 2.453.531,20 €.Le Conseil d’Administration de la Société ITESOFT a annoncé dans son communiqué du 21 décembre 2015, qu’au regard de ses perspectives favorables, elle avait décidé de mettre en œuvre une politique de distribution régulière de dividendes dont le montant sera ajusté chaque année en fonction des résultats et des perspectives.

Dans ce cadre, au cours de l’année 2018, ITESOFT avait distribué un dividende de 945.852,50€ et au cours des années précédentes des dividendes de 920.074,20€ (en 2017) et 582.806,40€ (en 2016). Aucun dividende n’a été distribué depuis.

18.8 PROCEDURES JUDICIAIRES ET D’ARBITRAGE

La société est en conflit devant les Prud’hommes, avec deux anciens salariés. La Société estime avoir enregistré des provisions adéquates au titre des risques attachés à ces litiges.

A la connaissance d’ITESOFT, sur la dernière période annuelle, il n’y a pas d’autre procédure gouvernementale, judiciaire ou d’arbitrage qui pourrait avoir ou a eu récemment des effets significatifs sur la situation financière ou la rentabilité de la Société.

18.9 CHANGEMENT SIGNIFICATIF DE LA SITUATION FINANCIERE OU COMMERCIALE

Néant

132

19.# INFORMATIONSSUPPLEMENTAIRES

19.1 CAPITALSOCIAL

19.1.1 CAPITAL SOCIAL

Au 31 décembre 2022, le capital social de la Société est de 368.629,68 €, divisé en 6.143.828 actions correspondant chacune à 0,06 € de nominal entièrement libérées, toutes de même catégorie

19.1.2 EVOLUTION DU CAPITAL SOCIAL DEPUIS 3 ANS

Voir chapitre 16

19.1.3 CAPITAL AUTORISE

19.1.3.1 ASSEMBLEE GENERALE MIXTE DU 6 JUIN 2016

L’assemblée a également autorisé le conseil d’administration, pour une durée de 38 mois à compter de la date de l’assemblée, à procéder, en une ou plusieurs fois, à certains salariés ou mandataires sociaux exerçant leurs fonctions ou mandats soit dans la Société soit dans une de ses filiales françaises ou étrangères et dans les limites de détention fixées par la loi à des attributions gratuites d’actions à émettre de la Société, dans la limite d’un nombre total maximum de 200.000 actions gratuites. À la date du présent document de référence, aucune action gratuite n’avait été attribuée dans le cadre de cette autorisation.

19.1.4 ACTIONS NON REPRESENTATIVES DE CAPITAL

Non applicable

19.1.5 ACTIONS AUTO-DETENUES

L’assemblée générale du 24 avril 2020 a autorisé un programme de rachat d’actions pour une durée de 18 mois. La Société détient au 31 décembre 2021 392.449 de ses propres actions, correspondant à une valeur brute dans les comptes de 1.507.740 €.

19.1.6 VALEURS MOBILIERES CONVERTIBLES, ECHANGEABLES OU ASSORTIES DE BONS

Non applicable

19.1.7 DROITS D’ACQUISITION, OBLIGATIONS, ATTACHEES AU CAPITAL SOCIAL SOUSCRIT NON LIBERE

Non applicable

19.1.8 OPTIONS OU ACCORDS CONDITIONNELS OU INCONDITIONNELS

Non applicable

19.1.9 HISTORIQUE DU CAPITAL SOCIAL

Voir chapitre 16

19.1.10 CAPITALPOTENTIEL : PLANS DE STOCK-OPTIONS ET ACTIONS GRATUITES

Néant

19.1.11 ACTIONS GRATUITES ET STOCKS OPTIONS AU 31 DECEMBRE 2021

Il n’y a pas d’actions gratuites et de stocks options distribuables au 31 décembre 2022

19.2 ACTECONSTITUTIF ET STATUTS

19.2.1 OBJET SOCIAL (ARTICLE 2 DES STATUTS)

La Société a pour objet tant en France qu’à l’étranger :

Concevoir, développer, exploiter et commercialiser les technologies et solutions qui offrent le meilleur niveau de productivité et de fiabilité pour la capture et le traitement de flux d’informations.
Toutes activités, prestations de services et transactions, notamment dans le domaine de l’informatique, de l’électronique et des télécommunications, directement ou indirectement liés à l’objet ci-dessus ou aux techniques et technologies avancées,
Toutes autres activités connexes ou complémentaires de nature à favoriser le développement de la Société,

Le tout directement ou indirectement pour son compte ou pour le compte de tiers, soit seule ou avec des tiers, par voie de création de sociétés nouvelles, d’apport de commandite, de fusion, d’alliance, de société en participation ou de prise de dation en location ou en gérance de tous biens ou droits, ou autrement,

Et généralement, toutes opérations financières, commerciales, industrielles, mobilières, immobilières et financières, pouvant se rattacher directement ou indirectement à l’un des objets spécifiés ou à tout autre objet similaire ou de nature à favoriser le développement du patrimoine social.

19.2.2 DROITS; PRIVILEGES ET RESTRICTIONS ATTACHES A CHAQUE CATEGORIE D’ACTIONS EXISTANTES

Voir les articles 10 à 17 des statuts

19.2.3 DISPOSITIONS CONCERNANT LES MEMBRES DES ORGANES D’ADMINISTRATION, DE DIRECTION, DE SURVEILLANCE

Toutes les actions sont de même catégorie et bénéficient donc de l’ensemble des mêmes droits. Aucune clause statutaire ne restreint la libre cessibilité des titres.

19.2.3.1 DROIT DE VOTE DOUBLE

Le droit de vote attaché aux actions est proportionnel à la quotité du capital qu’elles représentent. Chaque action donne droit à une voix. Toutefois, un droit de vote double de celui conféré aux autres actions eu égard à la quotité du capital qu’elles représentent est attribué, en application de l’article 21 des statuts et par décision de l’assemblée générale Mixte du 3 novembre 2000, à toutes les actions entièrement libérées pour lesquelles il sera justifié d’une inscription nominative depuis deux ans au moins à compter de la date d’inscription au nominatif au nom d’un même actionnaire. Les actions nominatives attribuées gratuitement à un actionnaire à raison d’actions anciennes, pour lesquelles il bénéficie d’un droit de vote double, bénéficient également d’un droit de vote double. Le droit de vote double cesse pour toute action ayant fait l’objet d’une conversion au porteur ou d’un transfert, hormis tout transfert du nominatif au nominatif par suite de succession ou de donation familiale. Le droit de vote double peut être supprimé par décision de l’assemblée générale extraordinaire et après ratification de l’assemblée spéciale des actionnaires bénéficiaires.

19.2.4 ACTIONS NECESSAIRES POUR MODIFIER LES DROITS DES ACTIONNAIRES

Les statuts ne prévoient pas de dispositions spécifiques.

19.2.5 ASSEMBLEES GENERALES (ARTICLES 19 A 21 DES STATUTS)

Les assemblées générales sont convoquées, tenues et délibèrent conformément à la loi et aux règlements. Il n’y a pas de conditions d’admission spécifiques.

19.2.6 DISPOSITIONS QUI POURRAIENT RETARDER, DIFFERER OU EMPECHER UN CHANGEMENT DE CONTROLE

Les statuts ni aucun autre acte ne prévoient de dispositions spécifiques

19.2.7 SEUIL STATUTAIRE (ARTICLE 7 DES STATUTS)

L’assemblée générale mixte du 3 novembre 2000 a décidé de la mise en place d’un seuil de déclaration de 5 % du capital social ou des droits de vote, ou tout multiple de ce pourcentage, à la hausse comme à la baisse. L’article 7 est ainsi rédigé : « Les actions entièrement libérées sont nominatives ou au porteur au choix de l'actionnaire. Elles donnent lieu à une inscription en compte dans les conditions et selon les modalités prévues par la loi. Elles sont librement négociables sous réserve de dispositions légales et réglementaires. Elles se transmettent par virement de compte à compte. La Société peut demander à tout moment, dans les conditions légales et réglementaires en vigueur, à l'organisme chargé de la compensation des titres, le nom ou, s'il s'agit d'une personne morale, la dénomination, la nationalité et l'adresse des détenteurs de titres conférant immédiatement ou à terme, le droit de vote, dans ses propres assemblés d'actionnaires ainsi que la quantité de titres détenus par chacun d'eux et, le cas échéant, les restrictions dont les titres peuvent être frappés. Par ailleurs, toute personne physique ou morale, agissant seule ou de concert, doit informer la Société d’un franchissement de seuil doit en informer la Société dans les conditions prévues par la loi. A défaut d'avoir déclaré les franchissements de seuil dans les conditions ci-dessus, l’actionnaire défaillant sera privé du droit de vote dans les conditions prévues par la loi. » A l’obligation ci-dessus s’ajoute l’obligation d’information des franchissements de seuils prévue par la loi.

19.2.8 CONDITIONS REGISSANT LES MODIFICATIONS DE CAPITAL

Voir les statuts qui ne prévoient pas de dispositions spécifiques.

20. CONTRATS IMPORTANTS

Pour les deux années précédant la publication du document unique d’enregistrement, il n’y a pas de contrat important significatif à signaler (autre que les contrats conclus dans le cadre normal des affaires) auquel l’émetteur ou tout autre membre du groupe est partie.

21. DOCUMENTS DISPONIBLES

Pendant la durée de validité du présent document, les documents suivants (ou copie) peuvent être consultés au siège social :

Statuts,
Tous rapports, courriers et autres documents, informations financières historiques, évaluations et déclarations établis par un expert à la demande de l’émetteur, dont une partie est incluse ou visée dans le document de référence,
Les informations financières historiques du groupe et de ses filiales pour chacun des deux exercices précédant la publication de ce document de référence.

Il est à noter également que l’information réglementée et financière de la Société est disponible sur www.itesoft.fr, en français et en anglais, et notamment :

L’ensemble des communiqués de presse,
L’ensemble des documents de référence publiés.

22. DECLARATION DE PERFORMANCE EXTRA-FINANCIERE

22.1 MODELE D’AFFAIRE

Le Groupe ITESOFT est une entreprise d’édition informatique, qui propose des solutions de dématérialisation de documents et process. Les activités du groupe sont réparties sur 3 sites :

Deux sont sur le territoire français : le siège social basé à Aimargues dans le Gard et un site secondaire en région Ile de France (Rueil Malmaison)
Le troisième site est en Angleterre, à une heure au sud de Londres, à Camberley

Nos équipes sont composées de 209 salariés en 2022 répartis sur les 3 sites. 96% des salariés sont des ingénieurs et cadres. Le groupe fait de plus en plus appel à des alternants (28 à la date de publication du présent document). La sollicitation de prestataires externes a longtemps été une exception mais cette pratique a pris de l’ampleur courant de l’année 2019 devant les difficultés de recrutement et le mode d’intervention se poursuit depuis (En 2022, 13 intervenants de « longue durée » ont accompagné les équipes de la société pour au total 65 mois de prestation, en 2021, 11 pour 77 mois, en 2020 15 pour 94 mois de prestation, en 2019).

Pour plus de détails sur nos activités, le modèle économique ou les perspectives d’avenir, vous pouvez vous référer aux informations présentes dans ce rapport aux chapitres suivants :

Description des activités, produits et services6.1
Principales activités et chiffres clés 6.2
Principaux marchés 7.# Vision, perspectives et stratégie du Groupe

6.2.1 Perspectives d’évolution

22.2 RISQUES EXTRA FINANCIERS

Les risques extra-financiers du groupe sont issus de l’analyse des risques Corporate qui a été spécifiquement revue au regard des attentes de nos parties prenantes sur ces sujets. L’ensemble des risques, dont les risques extra-financiers sont présentés chapitre 4. Facteurs de risques. Nos risques extra-financiers spécifiques sont les suivants :

PRODUITS, SERVICES et RELATIONS d'AFFAIRES :

Innovation, valeurs et impacts RSE de nos produits
Sécurité et confidentialité des données
Achats responsables et lutte contre la corruption
Marketing responsable et pratiques non compétitives

SALARIES (voir chapitre 15) :

Attraction des talents et gestion du capital intellectuel
Rétention des talents et bien-être au travail

L’activité de la société spécialisée dans l’édition de logiciels n’est pas susceptible d’entraîner des risques industriels ou liés à l’environnement qui pourraient avoir un impact sur le patrimoine ou sur les résultats de la société. Elle n’a d’ailleurs jamais fait l’objet d’une plainte pour violation de la législation en matière de protection de l’environnement et n’a jamais reçu d’injonction de payer des amendes à cet égard. Cependant, le respect de l’environnement et la réduction de nos impacts environnementaux représente un point important dans notre capacité à attirer les talents. Par ailleurs, compte tenu de la nature de nos activités de services informatiques, nous considérons que les thèmes gaspillage alimentaire, lutte contre la précarité alimentaire, alimentation responsable, équitable et durable, respect du bien-être animal et évasion fiscale, ne constituent pas des risques RSE principaux et ne justifient pas un développement dans le présent rapport de gestion. Des informations sont néanmoins disponibles sur notre site internet ou dans notre rapport RSE.

22.3 PRODUITS,SERVICES ET RELATIONS D’AFFAIRES

22.3.1 INNOVATION,VALEURS ET IMPACTS RSE DE NOS PRODUITS

Définition et engagements (politique) :

L’innovation est un enjeu majeur du Groupe ITESOFT qui est fortement exposé à un risque d’obsolescence rapide de ses services. Ainsi, l’innovation cherche à renforcer la proposition de valeur du Groupe :

Limitation des tâches à faible valeur ajoutée via le support à la gestion de document et de processus
Lutte contre la fraude (fiscale, sociale…).

Actions existantes :

Organisation de l’innovation : Le Groupe ITESOFT s’appuie pour le développement de ses nouveaux produits sur une direction Innovation. Son directeur coordonne l’innovation produits en interne, s’appuyant lorsque le besoin s’en fait sentir sur les ressources d’autres directions techniques. En ce qui concerne l’innovation produit le Directeur s’assure de la coordination des actions au sein du Marketing produit, des équipes de Delivery et des équipes R&D. En ce qui concerne l’innovation interne, le Groupe a organisé en 2021 un hackathon interne permettant de tester grandeur nature l’un de ses nouveaux produits.

Analyse d’indicateurs clés :

Objectif d’avoir un chiffre d’affaires significatif sur l’offre Fraude en 2023
Lutte contre la fraude : Développement d’une offre de détection de fraude documentaire (ex: faux sinistre, faux justificatif de revenus…). L’offre a été commercialisée chez des premiers clients.

Actions à venir :

Le projet d’open innovation a donné lieu à un projet en cours de déploiement (utilisation d’outils de gestion de process métiers pour améliorer le quotidien et l’efficacité interne).

22.3.2 SECURITE ET CONFIDENTIALITE DES DONNEES

Définition et engagements (politique) :

La sécurité des données est un enjeu crucial pour ITESOFT qui propose des services de digitalisation de données (via la dématérialisation de documents ou de process). Ainsi, le Groupe s’engage contre la cyber insécurité, tant au niveau de ses offres que dans son fonctionnement interne. Concernant la sécurité au sein de ses offres, le groupe a deux axes de travail :

Une offre dédiée à la lutte contre la fraude (cf. paragraphe précédent).
La protection des données clients potentiellement accessibles par le Groupe.

Concernant la sécurité dans son fonctionnement interne, les axes de travail principaux sont les habilitations d’accès et la sensibilisation des salariés.

Actions existantes :

Protection des données clients : Les données des clients en phase de production sont stockées via un data center externalisé auprès de Microsoft Azure, soit stockées directement chez le client. Ainsi, ITESOFT n’a pas accès à ces données. En phase de développement, des données clients peuvent être stockées temporairement dans les 2 datacenters internes d’ITESOFT (Rueil et Aimargues). Le Groupe ne fait aucune utilisation de ces données et les sécurise grâce à ses procédures de sécurité dans le fonctionnement interne. Enfin, ITESOFT propose une offre comportant une bulle de sécurité complémentaire pour ses clients qui manipulent des données très sensibles (ex : médical).
Sécurité dans le fonctionnement interne : Mise en place d’un DPO et d’un plan de conformité à la RGPD (intégrant les phases de R&D). Chaque périphérique est sécurisé par l’automatisation des mises à jour tant logicielles que matérielles qui sont monitorées et vérifiées par des tests automatisés des accès périmétriques du système d’Information. Un logiciel est en charge de la surveillance des comportements internes (accès fichiers et applicatifs) pour permettre une veille contrôlée et une traçabilité élevée. Les collaborateurs sont régulièrement sensibilisés à la sécurité des données (atelier, conférence, e-mailing, publications internet, réseaux sociaux d’entreprise - Yammer). De plus, le groupe organise une rencontre annuelle autour du sujet. Les données utilisées par les clients sont conservées par un hébergeur indépendant spécialisé et multi accrédité sur la cyber-sécurité (ISO27001, CSA, SOC1, SOC2...).

Analyse d’indicateurs clés :

1756 incidents ont été détectés, 438 étaient avérés - 433 ont été résolus.
16 actions de sensibilisation des salariés déployées.

Actions à venir :

ITESOFT rapatriera sous quelques mois les données de ses clients au sein des datacenters français d’Azure (actuellement à Amsterdam).
Suppression des datacenters internes et appel à la sous-traitance.

22.3.3 ACHATS RESPONSABLES ET LUTTE CONTRE LA CORRUPTION

Définition et engagements (politique) :

ITESOFT achète du matériel informatique pour ses opérations (PCs) ainsi que des prestations d’hébergement informatique. De plus, le Groupe conseille à ses clients une liste de scanners compatibles avec ses solutions. Ainsi, le risque de non-respect des droits humains, la limitation des impacts environnementaux et la lutte contre la corruption dans sa chaîne d’approvisionnement sont limités à ces quelques relations d’affaires et représentent un risque limité.

Actions existantes :

Relations saines avec les fournisseurs : ITESOFT entretien des relations pérennes avec ses fournisseurs.
Limitation des impacts RSE de nos achats : Les fournisseurs du Groupe sont de grandes sociétés spécialisées comme Dell, Microsoft ou encore SFR. Ils possèdent tous un rapport RSE attestant de leurs actions visant à réduire les impacts RSE dans leurs chaînes d’approvisionnement tant sur les droits humains, que les risques environnementaux, les minéraux de conflit ou encore la lutte contre la corruption.
Lutte contre la corruption : En interne, chaque demande d’achat rédigée par un collaborateur doit être validée par le directeur concerné.

Analyse d’indicateurs clés :

60 jours de délais de paiement maximum.
0 cas avéré de tentative de corruption par un fournisseur.

Actions à venir :

ITESOFT souhaite questionner les commerciaux de ses fournisseurs sur les risques et les actions de due diligences mises en place spécifiquement sur les produits achetés.

22.3.4 MARKETING RESPONSABLE ET PRATIQUES NON COMPETITIVES

Définition et engagements (politique) :

Le Marketing est un outil important pour le Groupe qui doit soigner ses discours et son modèle économique afin de ne pas induire son client en erreur, voire en l’aidant à mieux percevoir certains risques liés aux solutions apportées.

Actions existantes :

Pas de messages biaisés : Discours actuellement orienté sur 2 sujets sociétaux :
- Gains RH des solutions: nous éliminons les tâches à faible valeur ajoutée ce qui permet aux salariés de se focaliser sur des tâches à haute valeur ajoutée.
- Limitation de la fraude documentaire.
  Aucun discours actuellement sur les potentiels bénéfices environnementaux de nos produits.
Aider à mieux percevoir les risques inhérents à nos solutions : Cependant, ce discours positif est aussi accompagné de réserves. En effet, nous mettons l’accent sur la nécessité de, par exemple, revoir les fiches de poste et les process de l’entreprise en profondeur, afin d’éviter les crises sociales.
Coûts cachés : Les prix de maintenance de nos solutions sont contractuellement fixés lors du contrat.
Pratiques non compétitives : Le positionnement d’ITESOFT est la qualité de service et non le prix le plus bas.

Analyse d’indicateurs clés :

Pas d’indicateur pertinent.

Actions à venir :

Volonté d’ajouter la valeur environnementale de nos produits aux discours marketing (ex : réduction du papier). Ce discours sera validé par un expert environnement en amont.

23.# INFORMATIONS BOURSIERES

23.1 LE MARCHE DES TITRES DE L’EMETTEUR

La Société est cotée sur le marché EURONEXT Paris, compartiment C, sous le libellé ITESOFT, code ISIN FR0004026151 et mnémonique ITE. L’apporteur de liquidité est PORTZAMPARC.

23.2 CALENDRIER FINANCIER 2023 ET INFORMATION FINANCIERE

La prochaine Assemblée générale est prévue le 30 juin 2023 à 10h00, au siège social de la Société.

Ordre du jour relevant de l’Assemblée Générale Ordinaire

Lecture des rapports du Conseil d’Administration ;
Lecture des rapports généraux des Commissaires aux comptes sur les comptes sociaux et sur les comptes consolidés de l’exercice clos le 31 décembre 2022, du rapport spécial des Commissaires aux comptes sur les conventions régies par les articles L.225-38 et suivants du Code de commerce ;
Approbation des comptes de l’exercice clos le 31 décembre 2022,
Approbation des comptes consolidés au 31 décembre 2022,
Affectation du résultat de l’exercice,
Approbation des conventions visées aux articles L.225-38 et suivants du Code de Commerce,
Autorisation donnée au Conseil d’Administration en vue de la mise en place d’un programme de rachat par la société de ses propres actions,
Lecture du rapport spécial du Conseil d’Administration sur les opérations des dirigeants sur le titre,
Fixation de la rémunération à allouer aux membres du Conseil d’Administration,
Pouvoir pour les formalités.

Ordre du jour relevant de l’Assemblée Générale Extra-Ordinaire

Délégation de compétence donnée au Conseil d’Administration à l’effet de réduire le capital social par voie d’annulation des actions auto-détenues en suite de la mise en œuvre du programme de rachat par la Société de ses propres actions ;
Délégation de compétence donnée au Conseil d’Administration à l’effet d’augmenter le capital social par l’émission d’actions ordinaires de la Société et de toutes autres valeurs mobilières donnant, immédiatement et/ou de manière différée, accès au capital ou donnant droit à l’attribution de titres de créance, avec suppression du droit préférentiel de souscription des actionnaires au profit de catégories de personnes ;

Calendrier de communiqués financiers

Le 27 avril 2023 : publication de l’UDR 2022,

Réunions d’information

Aucune réunion n’est pour l’instant prévue

Conformément à l’article 221-3 du RG AMF, l’information réglementée (et non pas uniquement financière) au sens de l’article 221-1 du règlement général de l’AMF est disponible sur le site internet www.itesoft.com, en français et en anglais

143

23.3 ANALYSES FINANCIERES

À la date du présent document de référence, la société d’analyse suivante fait un suivi régulier et a rédigé des analyses concernant la société : Portzamparc (www.portzamparc.fr),

23.4 QUALIFICATION ANVAR

La société n’envisage pas de renouveler sa qualification « entreprise innovante »

23.5 DOCUMENT D’INFORMATION ANNUEL

COMMUNIQUES FINANCIERS PUBLIES DEPUIS LE DERNIER URD

20/04/23 Résultats 2022
20/01/23 Chiffre d’affaires 2022
22/12/22 Calendrier communication financière
20/07/22 Chiffre d’affaires S1 2022
01/07/22 Clôture de l’OPAS initiée par CDML
18/06/22 Projet de note en réponse à l’OPAS visant les actions de la société
25/04/22 Projet de note d’information relatif à l’OPAS

DOCUMENT DE RÉFÉRENCE

19/04/2022 Document unique d’Enregistrement 2021
14/04/2021 Document unique d’Enregistrement 2020
14/04/2020 Document unique d’Enregistrement 2019

144

24. TABLE DE RECONCILIATION

La table de concordance ci-dessous a pour objectif d’identifier dans le présent document, les informations qui constituent le rapport financier annuel visé à l’article L.451-1-2 du Code monétaire et financier et à l’article 222-3 du règlement général de l’AMF.

24.1 TABLE DE RECONCILIATION DU RAPPORT FINANCIER ANNUEL (ARTICLE 222-3 DU REGLEMENT GENERAL DE L’AMF)

	Comptes annuels de la société ITESOFT SA	Comptes consolidés du groupe ITESOFT
Rapport de gestion, se référer à la Table de réconciliation du rapport de gestion
Attestation du responsable du rapport financier annuel	103-126	67-97
Rapport des Commissaires aux comptes sur les comptes annuels
Rapport des Commissaires aux comptes sur les comptes consolidés	10
Honoraires des Commissaires aux comptes	127	98
Rapport du Président du Conseil d’Administration le gouvernement et le contrôle	97	41

24.2 TABLE DE RECONCILIATION DU RAPPORT SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE

	Rapport de Gestion (Article 225-100 et suivants du Code de Commerce)
Rapport de Gestion
Situation et activité de la Société au cours de l’exercice écoulé	18-33
Résultats de l’activité de la Société, de ses filiales et des sociétés qu’elles contrôlent	95
Analyse de l’évolution des affaires, des résultats et de la situation financière	27
Loi LME - Délai de paiement	126
Description des principaux risques et incertitudes	12
Indication sur l’utilisation des instruments financiers : objectifs, politique de la Société En matière de gestion des risques financiers	N/A
Informations sur les risques de marché (taux, change, actions)	N/A
Informations sur les risques pays	N/A
Événements importants survenus depuis la date de clôture de l’exercice et la date du rapport de gestion	31
Évolution prévisible de la Société et entités comprises dans la consolidation et perspective d’avenir	32
Modifications intervenues dans la présentation des comptes annuels (et consolidés)	125
Tableau des résultats de la Société au cours des cinq derniers exercices	133
Montant des dividendes distribués au cours des trois derniers exercices	N/A
Prises de participation significatives dans des sociétés ayant leur siège en France	81
Les activités de la Société en matière de recherche et développement	N/A
Rapport spécial sur les options de souscription et d’achat d’actions et attributions gratuites d’actions	N/A
Informations sur le programme de rachat d’actions	N/A
État de la participation des salariés au capital social	50
Informations de performances extra-financières	N/A
Informations sur la politique du risque d’accident technologique	N/A
Rapport sur le gouvernement d’entreprise
Liste des mandats et fonctions exercées dans toute société par chaque mandataire social	34-37
Rémunération totale et avantages en nature versés à chaque mandataire social durant l’exercice écoulé	38-39
Engagements de toute nature pris par la Société au bénéfice de ses mandataires sociaux	39
Opérations réalisées par les dirigeants et les mandataires sociaux sur les titres de la Société	37
Principaux actionnaires et répartition du capital et des droits de vote au 31 Mars 2022	58
Information sur les éléments susceptibles d’avoir une incidence en cas d’offre publique	N/A
Mode de Direction Générale de la Société	48
Tableau récapitulatif des délégations en cours de validité en matière d’augmentation de capital	N/A
Conventions entre les dirigeants et une filiale	N/A
Représentation équilibrée des hommes et des femmes au sein du conseil	34
Code du gouvernement d’entreprise	41

145

25. GLOSSAIRE

ARR (Annual Recurrent Revenue) : correspond à la valeur annuelle d’un contrat en année pleine après la phase d’implémentation. L’ARR au 31 décembre d’une année N est une tendance qui permet d’anticiper le revenu annuel en SaaS de l’année n+1.

BPM (Business Process Management) : approche consistant à modéliser informatiquement les processus métiers de l’entreprise, aussi bien dans leur aspect applicatif qu’humain.

BPMN (Business Process Model and Notation) : est une notation graphique standardisée pour modéliser des procédures d’entreprise ou des processus métier. Le but principal de BPMN est de fournir une notation qui soit réellement compréhensible par tous les utilisateurs de l’entreprise.

CRM (Customer Relationship Management ou « gestion de la relation client » en français) : logiciel permettant de traiter tout ce qui concerne l’identification et la constitution d’une base de connaissance sur les clients à travers plusieurs points de contacts (marketing, ventes, après-vente et assistance technique).

EBIT : Earnings Before Interest and Taxes : correspond au Résultat Opérationnel (Résultat avant intérêts et impôts).

EBITDA : Earnings Before Interest and Taxes, Depreciation and Amortization : correspond à l’excédent brut d’exploitation : résultat opérationnel avant toutes variation de provision et d’amortissement.

ECM (Enterprise Content Management) : recouvre les technologies visant à assurer une information totale dans le cadre des processus d’affaires. L’intégration de la capture, du traitement des entrées de documents, de l’archivage électronique, de la gestion du cycle de vie de l’information, de la gestion documentaire, des flux de travail, de la gestion des processus d’affaires et de la gestion des connaissances pour former un outil cohérent permet de réaliser une valeur ajoutée supplémentaire supérieure à celle que permettraient ces différents composants pris individuellement, de manière à répondre tout particulièrement aux exigences des entreprises en termes de productivité et d’économie.

EDI (Electronic Data Interchange en anglais ou Échange électronique de données) : c’est un échange direct standardisé, d’ordinateur à ordinateur, de documents d’affaires (ordres d’achats, mandats, paiements, analyses de stock, etc.) entre un émetteur, des fournisseurs et des clients ou partenaires.

ERP (Enterprise Ressources Planning ou « Progiciel de gestion intégré » en français) : progiciel qui intègre les principales composantes fonctionnelles de l’entreprise : gestion de production, gestion commerciale, logistique, ressources humaines, comptabilité, contrôle de gestion. À l’aide de ce système unifié, les utilisateurs de différents métiers travaillent dans un environnement applicatif identique qui repose sur une base de données unique. Ce modèle permet d’assurer l’intégrité des données, la non- redondance de l’information, ainsi que la réduction des temps de traitement.# Definitions

FPA (Financial Process Automation) : Process relatifs au traitement « post capture » comme par exemple le portail fournisseur.

GED (Gestion Électronique des Documents) : logiciel permettant de gérer (stocker et faire circuler) des documents électroniques et leurs données au sein d’une organisation.

IA (Intelligence Artificielle) : Est la science dont le but est de faire faire par une machine des tâches que l'homme accomplit en utilisant son intelligence.

ICPA (Intelligent Capture and Process Automation) : désigne la suite logicielle adaptée à la gestion de processus métier associés à des flux entrants multicanaux (papier, mail, FAX, portail…). Cette suite intègre tous les modules nécessaires à la capture et au stockage des documents ainsi que l’automatisation, la supervision et le pilotage des processus métiers liés au traitement de ces documents.

IDC (Intelligence Document Capture) : Process relatifs au traitement d’image (capture).

LAD (Lecture Automatique de Document) : le LAD est un ensemble des technologies (OCR, RAD, ICR…) utilisées pour lire, indexer et stocker les données contenues dans un support physique (papier, transparent…). La LAD regroupe trois technologies indispensables à son fonctionnement :
* La RAD : reconnaissance automatique de documents,
* l’OCR : reconnaissance optique des caractères avec OCR scanner,
* l’IRC : reconnaissance intelligente de caractères.

OCR (Optical Character Recognition - Reconnaissance Optique de Caractères) : technique qui, à partir d’un procédé optique, permet à un système informatique de lire et de stocker de façon automatique du texte dactylographié, imprimé ou manuscrit sans que l’on ait à retaper ce dernier.

P2P (Purchase-to-Pay) : désigne les processus financiers qui couvrent les activités de demandes d’achat, d’achat, de réception, de paiement et comptabilisation des biens et services. Aussi communément appelé Procure-to-Pay.

RPA (Robotic Process Automation) : est une technologie d'automatisation (reposant sur l'intelligence artificielle et le Machine Learning) des tâches répétitives et fondées sur des règles réalisées par des individus.

SaaS (Software as a Service) : modèle d’exploitation commerciale des logiciels dans lequel ceux-ci sont installés sur des serveurs distants plutôt que sur la machine de l’utilisateur. Les clients ne paient pas de licence d’utilisation pour une version, mais utilisent le service en ligne en payant un abonnement récurrent.

SOA (Service Oriented Architecture) : l’architecture orientée services est une forme d’architecture d’interaction applicative qui met en œuvre des services (composants logiciels). L’architecture orientée service représente un moyen technique d’intégration des divers systèmes d’information de l’entreprise considérant chaque ressource informatique comme un service. Cette architecture est une réponse très efficace aux problématiques que rencontrent les entreprises en termes de réutilisabilité, d’interopérabilité et de réduction de couplage entre les différents systèmes qui implémentent leurs systèmes d’information.

AI assistant

Itesoft — Annual Report 2022

Document d’enregistrement universel

PREAMBULE

1 / PREAMBULE

2 / TABLE DES MATIERES

5.1 Facteurs de diversité du Groupe

5.1.1 Services et Offres

5.1.1.1 ITESOFTCapture

5.1.1.2 ITESOFTProcess

5.1.1.3 ITESOFTWorkflow

5.1.1.4 Offres Cloud

5.1.1.4.1 ITESOFTCapture as a Service

5.1.1.4.2 ITESOFTCapture as a Service for Invoices

5.1.1.4.3 ITESOFTFraud Detection as a Service

5.1.1.5 Offres Traditionnelles On Premise

5.1.1.5.1 ITESOFTFreemind for Enterprise

5.1.1.5.2 ITESOFTFreeMind for Invoices

5.1.1.5.3 ITESOFTBalance

5.1.1.5.4 ITESOFTAnalytics

5.1.2 Ventilation des Revenus

5.1.3 Ventilation des Revenus par Type de Prestations

5.1.4 Saisonalité de l’Activité

5.1.5 Ventilation des Revenus Associés par Marché Géographique

5.1.6 References

5.2 Investissements

5.2.1 Principaux Investissements Réalisés

5.2.2 Principaux Investissements en Cours

5.2.3 Principaux Investissements Futurs déjà Décidés

6. STRUCTURE ORGANISATIONNELLE

6.1 Organigramme Juridique et Organisation du Groupe

6.2 Filiales Importantes

7. EXAMEN DE LA SITUATION FINANCIERE ET DU RESULTAT

7.1 Situation Financière

7.1.1 Evolution 2022-2021

7.1.2 Evolution 2021-2020

7.2 Facteurs Importants Influant sur le Résultat Opérationnel

7.2.1 Facteurs Importants Influant Sensiblement sur le Revenu d’Exploitation

7.2.2 Explication en Cas de Changement Important du Chiffre d’Affaires

7.2.3 Stratégie ou Facteurs Extérieurs Pouvant Influer Sensiblement sur les Opérations

8. TRESORERIE ET CAPITAUX

8.1 Capitaux de l’Emetteur

8.2 Source et Montant des Flux de Trésorerie

8.3 Conditions d’Emprunt et Structure de Financement

8.4 Restrictions à l’Utilisation des Capitaux

8.5 Source de Financement Attendus

9. ENVIRONNEMENT REGLEMENTAIRE

10. INFORMATIONS SUR LES TENDANCES

10.1 Tendances Depuis la Fin du Dernier Exercice

10.2 Tendance Pour l’Exercice en Cours

10.3 Guerre en Ukraine

11. PREVISIONS OU ESTIMATIONS DU BENEFICE

11.1 Prévisions 2023

11.2 Stratégie et Plan de Développement

11.2.1 Actions Passées

11.2.2 À l’Avenir

12. ORGANES D’ADMINISTRATION, DE DIRECTION ET DE SURVEILLANCE ET DIRECTION GENERALE

12.1 Membres des Organes d’Administration et de Direction Générale

12.1.1 Information sur les Membres des Organes d’Administration

12.1.2 Informations Détaillées sur l’Expertise et l’Expérience des Dirigeants

12.1.3 Autres Informations Relatives aux Dirigeants

12.1.3.1 Autres Mandats Exerces

12.1.3.2 Autres Informations

12.2 Conflit d’Intérêt

12.2.1 Conflit d’Intérêt

12.2.2 Restrictions aux Interventions sur le Titre ITESOFT

13. REMUNERATIONS ET AVANTAGES

13.1 Remunerations Versées aux Mandataires Sociaux

13.2 Provisions Pour Retraite ou Autres Avantages

14. FONCTIONNEMENT DES ORGANES D’ADMINISTRATION ET DE DIRECTION

14.1 Date d’Expiration des Mandats

14.2 Contrats de Service Entre les Dirigeants et la Société ou ses Filiales

14.3 Comité d’Audit et de Rémunération

14.4 Conformité au Régime de Gouvernement d’Entreprise en Vigueur

14.5 Rapport sur le Gouvernement d’Entreprise

14.5.1 Rapport sur le Gouvernement d’Entreprise

14.5.1.1 Conditions de Préparation et d’Organisation des Travaux du Conseil

14.5.1.2 Procedures de Contrôle Interne et de Gestion des Risques Mises en Place par la Société

14.5.1.2.1 Objectif du Contrôle Interne

14.5.1.2.2 Présentation de l’Organisation Générale Actuelle

Itesoft Annual Report 2022