IMPSA S.A. — Capital/Financing Update 2014

Jan 2, 2014

Buenos Aires, 2 de enero de 2014

Señores

Comisión Nacional de Valores

Presente

Ref.: Información Relevante

De mi mayor consideración:

Me dirijo a Uds. en mi carácter de Responsable de Relaciones con el Mercado de Industrias Metalúrgicas Pescarmona S.A.I.C. y F. (la “Sociedad” o “IMPSA”) a fin de poner en vuestro conocimiento que, con fecha 27 de diciembre de 2013, la Sociedad instrumentó una reorganización societaria consistente, principalmente, en la venta de la totalidad de las acciones que la Sociedad poseía en Wind Power Energía S.A. (“WPE”) a su compañía vinculada Venti S.A. (“Venti”). Asimismo, en igual fecha, Venti notificó a IMPSA que, en función de dicha reorganización, se constituyó de forma incondicional e irrevocable en fiador solidario, liso, llano y principal pagador de todas las obligaciones que IMPSA tenía con los tenedores de las Obligaciones Negociables Clase I, Clase VI, Clase VII, Clase VIII, Clase IX, Clase X, Clase XI, y Clase XII, todas ellas emitidas en el marco del Programa Global de Emisión de Títulos de Deuda de Mediano Plazo por un monto nominal máximo en circulación en cualquier momento de U$S 500.000.000 (el “Programa”) de IMPSA. La fianza se extiende a todas las sumas adeudadas a los tenedores de obligaciones negociables de IMPSA por todo concepto a ellas vinculado.

En el contexto de esta reorganización tanto Venti como WPE se constituyeron en “Subsidiarias Restringidas” de IMPSA, conforme dicha definición aparece en el Prospecto del Programa. Por otro lado, Venti se comprometió a cumplir y a tomar las medidas necesarias para que WPE cumpla en tiempo y forma con la totalidad de las obligaciones de hacer y no hacer descriptas en el Prospecto del Programa y en los Suplementos de Precio correspondientes a cada una de las referidas clases de obligaciones negociables..

Sin otro particular, saludo a Uds. muy atentamente.

Julio Dreizzen

Responsable de Relaciones con el Mercado