AI Terminal
Hepsor
Quarterly Report • May 10, 2023
2218_10-q_2023-05-10_f11e70da-3082-4cea-9029-27b27b8bb922.pdf
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
Nameja Rezidence, Riia
2023. aasta I kvartali konsolideeritud auditeerimata vahearuanne
Ettevõtte nimi: Hepsor AS
| Registrikood: | 12099216 |
|---|---|
| Aadress: | Järvevana tee 7b, 10112 Tallinn |
| E-post: | [email protected] |
| Telefon: | +372 660 9009 |
| Koduleht: | www.hepsor.ee |
| Aruandeperiood: | 01.01.2023-31.03.2023 |
| Majandusaasta: | 01.01.2023-31.12.2023 |
| Nõukogu: | Andres Pärloja, Kristjan Mitt, Lauri Meidla |
| Juhatus: | Henri Laks |
| Audiitor: | Grant Thornton Baltic OÜ |
Eesti kapitalil põhinev kinnisvaraarendusettevõte Hepsor AS (edaspidi "kontsern" või "Hepsor") tegutseb Eestis ja Lätis. Kontsern sisenes Läti turule 2017. aastal ja tegutseb sealsel turul sama konsolideeriva grupi all alates 2019. aastast.
| Juhtkonna aruanne4 | |
|---|---|
| Arendusprojektide ülevaade 7 | |
| Kontserni struktuur 16 | |
| Olulised sündmused 17 | |
| Majandustulemused18 | |
| Aktsia ja aktsionärid21 | |
| Konsolideeritud finantsaruanded23 | |
| Konsolideeritud finantsaruannete lisad 27 | |
| Lisa 1. Üldine informatsioon27 | |
| Lisa 2. Varud 27 | |
| Lisa 3. Nõuded ja ettemaksed 29 | |
| Lisa 4. Antud laenud 29 | |
| Lisa 5. Saadud laenud 30 | |
| Lisa 6. Võlad tarnijatele ja muud võlad32 | |
| Lisa 7. Muud pikaajalised kohustised 32 | |
| Lisa 8. Varjatud tuletisinstrumendid33 | |
| Lisa 9. Tingimuslikud kohustised 33 | |
| Lisa 10. Müügitulu 34 | |
| Lisa 11. Müüdud kaupade ja teenuste kulu34 | |
| Lisa 12. Turustuskulud 34 | |
| Lisa 13. Üldhalduskulud34 | |
| Lisa 14 Tööjõukulud34 | |
| Lisa 15. Finantstulud ja -kulud 35 | |
| Lisa 16. Lisainformatsioon konsolideeritud rahavoogude aruandele35 | |
| Lisa 17. Tütarettevõtted 36 | |
| Lisa 18. Sidusettevõtted 36 | |
| Lisa 19. Segmendiaruandlus37 | |
| Lisa 20. Seotud osapooled 38 | |
| Lisa 21. Aruandepäeva järgsed sündmused 39 | |
| Lisa 22. Riskijuhtimine 39 | |
| Juhatuse kinnitus42 |
Juhtkonna aruanne
| PUHASMASUMIPROGNOUS | ||||
|---|---|---|---|---|
| 41,1 ME | 3.3 ME 1,1 ME |
|||
| KONSOLIDEERITUD MÜÜGITULU |
KONSOLIDEERITUD KONTSERNI OMANIKELE PUHASKASUM KUULUV PÜHASKASUM |
|||
| 2023. AASTA PROGNOOSI EEEDUSED | ||||
| Projekt | Eeldus | |||
| Ulbrokas 30 stock-office |
Müüakse 2023. aasta jooksul. | |||
| Paevälja Hoovimajad |
Kõik 96 korterit müüdud. | |||
| Strelnieku 4B | Kõik 54 korterit müüdud. | |||
| Grüne Maja | Hinnatakse rahavoo alusel õiglasesse väärtusesse. |
|||
| Ganibu Dambis | Projekti arendusperioodil teenib kontsern üüritulu. |
|||
| Kuldigas Parks | Müüakse kõik 116 korterit. | |||
| Märupes Därzs | Müüakse kõik 92 korterit. | |||
| Büroo 113 | Kontsern saab finantstulu sidusettevõtte kajastamisest kapitaliosaluse meetodil. |
| PROJEKT | Korterite arv kokku |
Müüdud korterite arv* |
Müüdud korterite % |
Müümata korterite arv |
|
|---|---|---|---|---|---|
| Strelnieku 4b, Läti | 54 | 36 | 67% | 18 | |
| Paevälja Hoovimajad | 96 | 78 | 81% | 18 | |
| Kuldigas Parks, Läti | 116 | 110 | 95% | 6 | |
| Marupes Darzs, Läti | 92 | 78 | 85% | 14 | |
| Ojakalda Kodud | 101 | 28 | 28% | 73 | |
| Lilleküla Kodud | 26 | 6 | 23% | 20 | |
| Nameja Rezidence | 38 | 10 | 26% | 28 | |
| Manufaktuuri 7 | 154 | 32 | 21% | 122 | |
| Kokku | 677 | 378 | 56% | 299 | |
| ARIKINNISVARA PROJEKTID |
Uüritav pind m² | Uürilepingutega kaetud m² | Uürilepingutega kaetud % | ||
| Ulbrokas 30 stock-office, Läti | 3 645 | 3 645 | 100% | ||
| Büroo113 | 4002 | 4 002 | 100% | ||
| Grüne Maja | 3 430 | 3 430 | 100% | ||
| Kokku | 11 077 | 11 077 | 100% | ||
| ARENDUSPROJEKTID EHITUSES | |||||
| Alustati 2022 | Ehituses kokku | Alustatakse 2023.aastal | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 219 - 219 - 219 | korterit | 527 | korterit | 332 | korterit | |
| 0 m² | arıpında | 3 430 m² | 15 827 m² |
Head Hepsori aktsionärid
Müügitulu 6 miljonit eurot Hepsori 2023. aasta I kvartali konsolideeritud müügitulu ulatus 6,0 miljoni euroni ja puhaskasumiks kujunes 0,14 miljonit eurot (sh emaettevõtte omanikele kuuluv osa 0,24 miljonit eurot).
- aasta algas kinnisvarasektoris mõõdukalt optimistlikul noodil- 2022. aasta viimases kvartalis
rekord-madalale langenud tarbija kindlustunne näitas taastumise märke ning jätkus energiahindade ning inflatsiooni stabiliseerumine, mis loovad eeldused kinnisvaraturu nõudluse taastumiseks. Kahjuks jätkus euribori tõus, mis mõjutab vahetult koduostjate igakuiseid eluasemekulusid ning sunnib kinnisvara ostuotsuste tegemist edasi lükkama. Tallinnas on uusarenduste turu tehinguaktiivsus küll kõrgem kui 2022. aasta lõpus kuid jääb jätkuvalt oluliselt alla varasemale pikaajalisele keskmisele. Teisalt Riias olid eelkirjeldatud mõjud lühiajalisemad ning tehinguaktiivsus püsib peale lühiajalist langust tavapärasel tasemel.
Kontserni müügitulu ja kasum sõltuvad otseselt projektide arendustsüklist, mis kestab ligikaudu 24–36 kuud. Müügitulu tekib alles tsükli lõpus. Arendustsükli pikkusest ja arenduse algusest sõltuvalt võib ühes kvartalis lõppeda rohkem projekte kui teises ja kvartalid võivad nii kasumi kui ka müügitulu poolest üksteisest olulisel määral erineda. Seetõttu võib nii majandusaasta lõikes tervikuna kui ka kvartalite lõikes olla mõni aasta või kvartal nõrgem ja teine oluliselt tugevam.
Hindamaks kinnisvaraarendusega tegeleva ettevõtte jätkusuutlikkust ja majandustulemusi tervikpildis, on kontserni tulemuste parimaks hindamiskriteeriumiks ettevõtte arendusprojektide portfell ning kolme aasta keskmised majandusaasta tulemused.
Lõppenud arendusprojektid
-
aasta esimeses kvartalis jätkus 2022. aastal valminud Paevälja Hoovimajade üle andmine ostjatele, mis moodustas enamuse kvartali müügitulust. Projekti raames rajasime kaks kortermaja 96 korteriga, millest esimesed 40 korterit anti koduostjatele üle 2022. aasta lõpus. 2023. aasta esimeses kvartalis andsime koduostjatele täiendavalt üle 34 korterit ja seisuga 31. märts 2023 oleme kokku sõlminud asjaõiguslepingud 74 korterile (77%) ja võlaõiguslepingud või kirjaliku broneerimislepingud 4 korterile (4%).
-
aastal üle antud 34 uut kodu
Ehituses ja müügis olevad arendusprojektid
Ehituses kokku 527 uut kodu
Hepsoril on Eestis ja Lätis ehituses kuus elukondlikku arendusprojekti, milles valmib kokku 527 uut korterit. Seisuga 31. märts 2023 on Riias ehituses ja müügis kolm arendusprojekti, milles on kokku 246 korterit ning millest 198 korterile on sõlmitud võlaõigus- ja broneerimislepingud (80%). Tallinnas on ehituses ja müügis samuti kolm arendusprojekti kokku 281 uue korteriga. Seisuga 31. märts 2023 on võlaõigus- ja broneerimislepingud sõlmitud 61 korterile (23%).
Ärikinnisvara arendusprojektidest on Tallinnas valmimas rohelise mõtteviisiga Grüne Maja. Büroohoone on 100% üürilepingutega kaetud, kuid aktiivses kasutuses on ligikaudu 79%. Viimased üürnikud kolivad uutele pindadele hiljemalt 2023. aasta teises kvartalis.
Olulised arendusprojektidega seotud sündmused 2023. aasta esimeses kvartalis
- Allkirjastasime laenulepingu Lilleküla kodud projekti 26 kodu ehituse finantseerimiseks. Ehitusega alustati juba 2022. aasta neljandas kvartalis
- Alustasime Manufaktuuri 7 projekti 154 kodu ehitusega Tallinnas ning allkirjastasime laenulepingu projekti ehituse finantseerimiseks
- Alustasime Nameja Rezidence arendusprojektis valmiva 38 kodu ehitamisega Riias
- Kaks ehituses olevat projekti Riias said kasutusloa, mis võimaldab 2023. aasta teises kvartalis alustada valminud kodude üleandmisega ostjatele- Mārupes Dārzs projektis valmib 92 kodu ja Kuldigas Parks projektis valmib 116 kodu.
Tulevikuvaade
- aastaks prognoosime müügituluks 41,3 miljonit eurot, puhaskasumiks 3,3 miljonit eurot ning sellest emaettevõtte osanikele kuuluvaks puhaskasumiks 1,1 miljonit eurot. Kontserni 2023. aasta esimese kvartali müügitulemused annavad kindlustunde 2023. aasta prognooside täitmiseks. Kliendid ei langeta täna küll kiireid ostuotsuseid, kuid huvi meie projektide vastu on jätkuvalt olemas, mistõttu oleme mõõdukalt optimistlikud ning jätkame olemasolevate ja uute projektide elluviimist. Usume, et pigem soodsat ehitushinda tasub arendusprojektide elluviimiseks ära kasutada. Hepsori klientide huvi uute arendusprojektide vastu jälgides tunnetame, et uusarenduste hindade languseks või kliendipoolseteks hinnaläbirääkimisteks on ruumi kui üldse, siis mõõdukalt.
Henri Laks
Juhatuse liige
Arendusprojektide ülevaade
Seisuga 31. märts 2023 on kontsernil erinevates arendusfaasides kokku 26 aktiivset arendusprojekti (31. märts 2022: 26 projekti) ja 178 tuhat ruutmeetrit müüdavat pinda (31. märts 2022: 177 tuhat ruutmeetrit).
Arendusportfelli jaotus riikide ja valdkondade vahel (seisuga 31. märts 2023):
Arendusprojektid Tallinnas (seisuga 31. märts 2023)
Arendusprojektid Riias (seisuga 31. märts 2023)
Valmis arendusprojektid (seisuga 31. märts 2023):
| Projekt: | Strēlnieku 4b | ||
|---|---|---|---|
| Hepsor S4B SIA | |||
| Aadress: | Strēlnieku 4b, Riia | ||
| Korterite arv: | 54 | ||
| Ehituse lõpp: | 2020 | ||
| Koduleht: | hepsor.lv/strelnieku4b | ||
| Projekt: | Paevälja Hoovimajad Hepsor PV11 OÜ |
||
| Aadress: | Paevälja 11, Lageloo 7, Tallinn | ||
| Korterite arv: | 96 | ||
| Ehituse lõpp: | I etapp IV kvartal 2022 II etapp I kvartal 2023 |
||
| Koduleht: | hepsor.ee/paevalja | ||
| Projekt: | StockOffice U30 Hepsor U30 SIA |
||
| Aadress: | Ulbrokas 30, Riia | ||
| Üüritav pind: | 3 645 m2 | ||
| Täituvus | 100% | ||
| Ehituse lõpp: | III kvartal 2022 | ||
| Koduleht: | hepsor.lv/stokofissu30/en/ | ||
| Projekt: | Büroo 113 Hepsor P113 OÜ |
||
| Aadress: | Pärnu mnt 113, Tallinn | ||
| Üüritav pind: | 4 002 m2 | ||
| Täituvus: | 100% | ||
| Ehituse lõpp: | IV kvartal 2022 | ||
| Koduleht: | byroo113.ee/ |
Elukondlikud arendusprojektid, mille ehitusega on alustatud (seisuga 31. märts 2023):
| Kuldigas Parks Kvarta SIA |
|
|---|---|
| Gregora iela 2a, Riia | |
| 116 | |
| IV kvartal 2021 | |
| II kvartal 2023 | |
| hepsor.lv/kuldigasparks/en/ | |
Mārupes Dārzs
Projekt:
| Hepsor Mārupe SIA |
|---|
| Liela 45, Mārupe, Riia piirkond |
| 92 |
| II kvartal 2022 |
| II kvartal 2023 |
| hepsor.lv/Mārupesdarzs/en/ |
| Projekt: | Ojakalda Kodud Hepsor 3TORNI OÜ |
|
|---|---|---|
| Aadress: | Paldiski mnt 227c, Tallinn | |
| Korterite arv: | 101 | |
| Ehituse algus: | III kvartal 2022 | |
| Planeeritud ehituse lõpp: | II kvartal 2024 | |
| Koduleht: | hepsor.ee/ojakalda |
Projekt: Aadress: Korterite arv: Ehituse algus: Planeeritud ehituse lõpp: Koduleht: Lilleküla Kodud Hepsor N57 OÜ Nõmme tee 57, Tallinn 26 IV kvartal 2022 I kvartal 2024 hepsor.ee/lillekylakodud/
Projekt:
| Hepsor Phoenix 2 OÜ | |
|---|---|
| Aadress: | Manufaktuuri 7, Tallinn |
| Korterite arv: | 154 |
| Ehituse algus: | I kvartal 2023 |
| Planeeritud ehituse lõpp: | IV kvartal 2024 |
| Koduleht: | hepsor.ee/manufaktuur/m7 |
Manufaktuuri Kvartal
Projekt:
| Hepsor RD5 SIA | ||
|---|---|---|
| Aadress: | Ranka Dambis 5, Riia | |
| Korterite arv: | 38 | |
| Ehituse algus: | I kvartal 2023 | |
| Planeeritud ehituse lõpp: | II kvartal 2024 | |
| Koduleht: | hepsor.lv/namejarezidence/en/ | |
Nameja Rezidence
Ärikinnisvara arendusprojektid, mille ehitus on lõpetamisel (seisuga 31. märts 2023):
| Projekt: | Grüne Maja Hepsor M14 OÜ |
|
|---|---|---|
| Aadress: | Meistri 14, Tallinn | |
| Üüritav pind: | 3 430 m2 | |
| Ehituse algus: | IV kvartal 2020 | |
| Planeeritud ehituse lõpp: | 2022-II kvartal 2023 | |
| Koduleht: | gryne.ee |
Arendusprojektid, mille ehitusega alustatakse 2023. aastal (seisuga 31. märts 2023):
| Projekt: | StockOffice U34 Hepsor U34 SIA |
|
|---|---|---|
| Aadress: | Ulbrokas 34, Riia | |
| Üüritav pind: | 8 526 m2 | |
| Planeeritud ehituse algus: | II kvartal 2023 | |
| Planeeritud ehituse lõpp: | 2024 | |
| Planeeritud ehituse lõpp: | 2024 | |
|---|---|---|
| Projekt: | Hepsor JG SIA | |
| Aadress: | Jurmalas Gatve/Imanta 8. linija, Riia |
|
| Korterite arv: | 40 | |
| Planeeritud ehituse algus: | IV kvartal 2023 | |
| Planeeritud ehituse lõpp: | IV kvartal 2024 | |
| Projekt: | Hepsor Jugla SIA | |
| Aadress: | Braila 23, Riia | |
| Korterite arv: | 100 | |
| Planeeritud ehituse algus: | II kvartal 2023 | |
| Planeeritud ehituse lõpp: | III kvartal 2024 | |
| Projekt: | Manufaktuuri 5 Hepsor Phoenix 3 OÜ |
|
| Aadress: | Manufaktuuri 5, Tallinn |
| Aadress: | |
|---|---|
| Korterite arv: | 148 |
| Planeeritud ehituse algus: | II kvartal 2024 |
| Planeeritud ehituse lõpp: | 2025-2026 |
Ehituses ja müügis olevad elukondliku kinnisvara mahud, korterid (seisuga 31. märts 2023):
| Staatus | Korterite | Korterite arv | Korterite % | Ehituse valmimine | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Projekt | arv kokku | Müüdud* | Müümata | Müüdud* | Müümata | ||
| Strēlnieku 4b, Läti | Valmis | 54 | 36 | 18 | 67% | 33% | 2020 |
| Paevälja Hoovimajad | Valmis | 96 | 78 | 18 | 81% | 19% | I etapp IV kv 2022 II etapp I kv 2023 |
| Kuldigas Parks, Läti | Ehituses | 116 | 110 | 6 | 95% | 5% | II kv 2023 |
| Mārupes Dārzs , Läti | Ehituses | 92 | 78 | 14 | 85% | 15% | II kv 2023 |
| Ojakalda Kodud | Ehituses | 101 | 28 | 73 | 28% | 72% | II kv 2024 |
| Lilleküla Kodud | Ehituses | 26 | 6 | 20 | 23% | 77% | I kv 2024 |
| Manufaktuuri 7 | Ehituses | 154 | 32 | 122 | 21% | 79% | IV kv 2024 |
| Nameja Rezidence | Ehituses | 38 | 10 | 28 | 26% | 74% | II kv 2024 |
| Kokku | 677 | 378 | 299 | 56% | 44% |
*Müüdud korterite arv/protsent sisaldab makstud broneeringuid, võlaõiguslepinguid ja asjaõiguslepinguid.
- aastal on kontsernil kavas alustada kahe uue ärikinnisvara arendusega Lätis (14 026 m2 ) ning Manufaktuuri 7.
Ärikinnisvara arendusprojektide täituvus (seisuga 31. märts 2023):
| Üüritav pind m2 |
Üürilepingutega kaetud m2 |
Üürilepingutega kaetud % |
|
|---|---|---|---|
| Ulbokras 30 stock-office, Läti | 3 645 | 3 645 | 100 |
| Büroo113 | 4 002 | 4 002 | 100 |
| Grüne Maja | 3 430 | 3 430 | 100 |
| Kokku | 11 077 | 11 077 | 100 |
Lisaks kontserni arendatud uutele äri- ja büroohoonetele üürib kontsern välja arenduse- ehk uute hoonete rajamise ettevalmistavas faasis olevatel kinnistutel asuvaid äripindasid Riias ja Tallinnas.
Kontserni struktuur
- märtsil 2023 koosnes kontsern emaettevõttest, 38 tütarettevõttest ja 2 sidusettevõttest (31. märts 2022: emaettevõte, 34 tütarettevõtet, 2 sidusettevõtet). Tatari 6a Arenduse OÜ kajastatakse kui finantsinvesteeringut.
2023. aasta I kvartalis toimusid kontserni struktuuris järgmised muudatused:
✓ 23.01.2023 omandas Hepsor Latvia OÜ täiendavalt 29%-lise osaluse Hepsor BAL9 OÜ-s, viies oma osaluse tütarettevõttes 100%-ni. Aktsiate tagasiostuleping sõlmiti seoses Balozu 9 elamuarendusprojekti valmimisega Riias.
Olulised sündmused
- ✓ Hepsor ASi kontserni ettevõte Hepsor RD5 SIA ja Mitt&Perlebach SIA allkirjastasid 16. märtsil 2023 lepingu Nameja Rezidence arendusprojekti ehitamiseks Riias. Ehituslepingu maht on ligikaudu 4,6 miljonit eurot, millele lisandub käibemaks.
- ✓ 15. märtsil 2023 allkirjastasid Hepsor ASi tütarettevõte Hepsor Phoenix 2 OÜ ja LHV Pank AS laenulepingu summas 17.5 miljonit eurot. Kolmeaastase tähtajaga laenu eesmärk on finantseerida Manufaktuuri 7 arendusprojekti ehitust Manufaktuuri Kvartalis Põhja-Tallinnas.
- ✓ Hepsor ASi kontserni ettevõte Hepsor Phoenix 2 OÜ ja Mitt&Perlebach OÜ allkirjastasid 8. märtsil 2023 lepingu Manufaktuuri 7 arendusprojekti ehitamiseks Manufaktuuri Kvartalis Põhja-Tallinnas. Ehituslepingu maht on ligikaudu 18,5 miljonit eurot, millele lisandub käibemaks.
Aruandekuupäeva järgsed sündmused:
- ✓ Aprillis, asustas Hepsor Kanada OÜ tütarettevõtte Hepsor Kanada SPV 1 OÜ. Hepsor Kanada SPV 1 OÜ asutas omakorda tütarettevõtte Kanadas, Hepsor SPV I Ltd.
- ✓ 20. Aprillil 2023 allkirjastasid Hepsor Latvia OÜ tütarettevõte Hepsor RD5 SIA ja Bigbank AS Läti filiaal laenulepingu summas 4 miljonit eurot. Kolmeaastase tähtajaga laenu eesmärk on finantseerida Nameja Rezidence arendusprojekti ehitust Riias.
Majandustulemused
Kontserni 2023. aasta I kvartali müügitulu oli 6,0 miljonit eurot (I kvartal 2022: 1,3 miljonit eurot), millest müügitulu Lätis moodustas 0,2 miljonit eurot (I kvartal 2022: 1,1 miljonit eurot) ehk 4% kogu kontserni müügitulust (I kvartal 2021: 86%).
Võrreldes eelmise aasta sama perioodiga suurenes 2023. aasta I kvartali müügitulu pea viis korda. Müügitulu suur kõikumine on kinnisvara arendusfirmade puhul suhteliselt tavapärane. Kontserni kinnisvaraprojektide arendustsükkel kestab ligikaudu 36 kuud. Perioodide võrdluses võivad müügitulud ja kasumid kõikuda olenevalt sellest, millisesse perioodi jääb arendusprojekti ehituse valmimine ja valminud korterite müük. 2023. aasta I kvartalis müüs kontsern kokku 34 korterit Tallinnas, Paevälja Hoovimajade arendusprojektis aadressil Paevälja 11, võrreldaval perioodil müüs kontsern 8 korterit Lätis, Strelnieku 4b arendusprojektis. Lisaks korterite müügile pakub kontsern ka projektijuhtimiseteenuseid ning teenib üüritulu. Selline tulu ulatus 363 tuhande euroni (I kvartal 2022: 158 tuhande euroni) ja moodustas 6% (I kvartal 2022: 12% ) kontserni kogu müügitulust
Kasumlikkus
Aruandeperioodi müüdud arendusprojektide brutokasum 1 160 tuhat eurot (I kvartal 2022: 85 tuhat eurot) ja brutokasumimarginaaliks kujunes kujunes 20,9% (I kvartal 2022: 7,9%). Kontserni aruandeperioodi brutokasum oli 935 tuhat eurot (I kvartal 2022: 106 tuhat eurot). Esimese kvartali 2023. aasta brutokasumimarginaal oli 15,6% (I kvartal 2022: 8,6%). Brutokasumit mõjutas enim suurem müüdud korterite arv ning müüdud arendusprojekti kõrgem kasumlikkus.
Kontserni 2023. aasta I kvartali ärikasumiks kujunes 514 tuhat eurot (I kvartal 2022 ärikahjum: 314 tuhat eurot), ärikasumi marginaal oli 8,6% (I kvartal 2022: -24,7 %). Kontserni perioodi puhaskasum oli 139 tuhat eurot (I kvartal 2022: 22 tuhat eurot), millest emaettevõtte omanike kasumiks kujunes 240 tuhat eurot (I kvartal 2022: 5 tuhat eurot) ja vähemusosaluse puhaskahjumiks 101 tuhat eurot (I kvartal 2022: puhaskasumiks 17 tuhat eurot). Puhaskasumimarginaal oli aruandeperioodil 2,3% (I kvartal 2022: 1,7%).
Bilanss
Kontserni bilansimaht oli 31.03.2023 seisuga 80,1 miljonit eurot (31.03. 2022: 56,8 miljonit eurot ), mis on 41,1% suurem kui võrreldaval perioodil. Varud moodustasid bilansimahust 92% ehk 73,6 miljonit eurot (31.03.2022: 79,4% ja 45,1 miljonit eurot). Ajavahemikul 01.04.2022 kuni 31.03.2023 on kontsern ostunud neli uut kinnistut: elukondlikud arendusprojektid Tallinnas, Nõmme tee 57 ja Manufaktuuri 12 ning Riias, Jurmala Gatve/Imata 8 ja äriarenduse Ganibu Dambis 17, millega lisandus arendusportfelli 111 uut korterit ja 21 260 m2 arendatavat äripinda.
Seisuga 31. märts 2023 moodustasid raha ja raha ekvivalendid bilansist 2,6% ehk 2,1 miljonit eurot. Võrreldaval perioodil moodustasid raha ja raha ekvivalendid bilansimahust 13,1%, 7,4 miljoni euroga.
Kontserni laenukohustised olid 31.03.2023 seisuga kokku 48,7 miljonit eurot võrreldes 30,8 miljoni euroga eelmisel aastal samal perioodil.
Kontserni omakapital kasvas aastaga 6,7% ning ulatus 20,5 miljoni euroni. Kontserni emaettevõtte omanikele kuuluv omakapital kasvas samal määral ulatudes 20,1 miljoni euroni.
Rahavood
Kontserni raha ja raha ekvivalendid olid 2023. aasta I kvartali alguses 3,8 miljonit eurot (I kvartal 2022: 10,9 miljonit eurot) ning perioodi lõpus 2,1 miljonit eurot (I kvartal 2022: 7,4 miljonit eurot). Perioodi negatiivne rahavoog oli 1,6 miljonit eurot (I kvartal 2022: 3,7 miljonit eurot).
Põhitegevuse rahavoog oli 2023. aasta I kvartalis negatiivne 1,2 miljonit eurot (I kvartal 2022: -6,9 miljonit eurot). Äritegevuse rahavooge mõjutas enim varude kasv, varude muutuse tõttu oli 2023. aasta I kvartali negatiivne rahavoog 3,1 miljonit eurot (I kvartal 2022: 7,4 miljonit eurot).
Investeerimistegevuse rahavoog oli 2023. aasta I kvartalis positiivne 21 tuhat eurot (I kvartal 2022: 1 136 tuhat eurot).
Suurim mõju võrreldaval perioodil on antud laenude tagasimaksetel, antud laenude netosumma vähenes 1,0 miljoni euro võrra.
Finantseerimistegevuse rahavoog oli negatiivne 0,5 miljonit eurot (I kvartal 2022: positiivne 2,1 miljonit eurot). Perioodil sai kontsern rohkem laene, kui tagasi maksis. Saadud laenude netosumma 2023. aastal oli 0.6 miljonit eurot (I kvartal 2022: 2.3 miljonit eurot).
| tuhandetes eurodes | I kvartal 2023 | I kvartal 2022 |
|---|---|---|
| Müügitulu | 5 975 | 1 272 |
| Brutokasum/-kahjum | 935 | 106 |
| EBITDA | 560 | -279 |
| Ärikasum/-kahjum | 514 | -314 |
| Puhaskasum/-kahjum | 139 | 22 |
| Sh. emaettevõtte omanikele kuuluv puhaskasum/-kahjum | 240 | 5 |
| Koondkasum/-kahjum | 147 | 175 |
| Sh. emaettevõtte omanikele kuuluv koondkasum/-kahjum | 226 | -81 |
| Varad kokku | 80 104 | 56 831 |
| Sh varud | 73 610 | 45 128 |
| Kohustised kokku | 59 634 | 37 648 |
| Sh laenukohustised kokku | 49 142 | 30 687 |
| Omakapital kokku | 20 470 | 19 183 |
| Sh. emaettevõtte omanikele kuuluv omakapital | 20 092 | 18 823 |
Suhtarvud
| I kvartal 2023 | I kvartal 2022 | |
|---|---|---|
| Brutokasumi marginaal | 15,6% | 8,3% |
| Ärikasumi marginaal | 8,6% | -24,7% |
| EBITDA marginaal | 9,4% | -21,9% |
| Puhaskasumi marginaal | 2,3% | 1,7% |
| Üldkulude suhtarv | 7,0% | 33,8% |
| Omakapitali määr | 25,6% | 33,8% |
| Võlakordaja | 61,6% | 54,3% |
| Lühiajaliste kohustuste kattekordaja | 2,5 | 5,8 |
| Omakapitali tootlus | 7,3% | 11,0% |
| Emaettevõtte omanikele kuuluva omakapitali tootlus | 8,4% | -1,0% |
| Varade tootlus (kohandatud) |
2,1% | 3,5% |
Brutokasumi marginaal = brutokasum / müügitulu
Ärikasumi marginaal = ärikasum / müügitulu
EBITDA marginaal = (ärikasum + kulum) / müügitulu
Puhaskasumi marginaal = puhaskasum / müügitulu
Üldkulude suhe = (turunduskulud + üld- ja halduskulud) / müügitulud
Omakapitali määr = perioodi lõpu omakapital / varad kokku
Võlakordaja = intressikandvad kohustused / varad kokku
Lühiajaliste kohustuste kattekordaja = käibevarad / lühiajalised kohustused
Omakapitali tootlus = viimase 12 kuu puhaskasum / perioodi alguse ja lõpu aritmeetiline keskmine omakapital
Emaettevõtte omanikele kuulva omakapitali tootlus = viimase 12 kuu emaettevõte omanikele kuuluv puhaskasum / emaettevõtte omanikele kuuluv perioodi alguse ja lõpu aritmeetiline keskmine omakapital
Varade tootlus = viimase 12 kuu puhaskasum / perioodi alguse ja lõpu aritmeetiline keskmine varade maht
Aktsia ja aktsionärid
Hepsor AS-i aktsiad (HPR1T; ISIN EE3100082306) on noteeritud Nasdaq Tallinna Börsi põhinimekirjas alates 26. november 2021. Kokku on kontsern emiteerinud 3 854 701 aktsiat nimiväärtusega 1 euro.
Seisuga 31. märts 2023 oli Hepsor AS-il 11 562 aktsionäri.
Juhatuse ja nõukogu liikmetele ning nendega seotud äriühingutele kuuluvad Hepsor AS aktsiad:
| Aktsionär | Positsioon | Aktsiate arv | Osalus % |
|---|---|---|---|
| Henri Laks | Juhatuse liige | 498 000 | 12,92 |
| Andres Pärloja | Nõukogu esimees | 997 500 | 25,88 |
| Kristjan Mitt | Nõukogu liige | 997 500 | 25,88 |
| Lauri Meidla | Nõukogu liige | 507 000 | 13,15 |
| Kokku | - | 3 000 000 | 77,83 |
Aktsionäride struktuur aktsiate arvu järgi seisuga 31. märts 2023:
| Aktsiate arv | Aktsionäride arv | % aktsionäridest | Aktsiate arv | % aktsiatest |
|---|---|---|---|---|
| 100 001-… | 5 | 0,04% | 3 000 000 | 77,83% |
| 10 001-100 000 | 8 | 0,07% | 214 826 | 5,57% |
| 1001-10 000 | 51 | 0,44% | 147 898 | 3,84% |
| 101-1000 | 821 | 7,10% | 213 393 | 5,53% |
| 1-100 | 10 677 | 92,35% | 278 584 | 7,23% |
| Kokku | 11 562 | 100,00% | 3 854 701 | 100,00% |
Perioodil 1. jaanuar 2023 kuni 31. märts 2023 teostati Hepsori aktsiatega kokku 1 596 tehingut, mille käigus vahetas omanikke 26 683 aktsiat kogusummas 241 715 eurot. Perioodi kõrgem tehinguhind oli 9,3 eurot ning madalaim 8,87 eurot. Aktsiate turukapitalisatsioon oli 31. märts 2023 seisuga 36 miljonit eurot ning kontserni omakapital 20 miljonit eurot.
31.03.2023 turuväärtus 36 miljonit eurot
Hepsor AS aktsiatega kauplemise hinnavahemik ja kogus, 12 kuud (1. aprill 2022 - 31. märts 2023):
Allikas: Nasdaq Baltic
Hepsor AS aktsia hinna muutumine võrreldes OMX Tallinn võrdlusindeksiga 12 kuud (1. aprill 2022 - 31. märts 2023):
Allikas: Nasdaq Baltic
Konsolideeritud finantsaruanded
Konsolideeritud finantsseisundi aruanne
| tuhandetes eurodes | Lisa | 31.03.2023 | 31.12.2022 | 31.03.2022 |
|---|---|---|---|---|
| Varad | ||||
| Käibevarad | ||||
| Raha ja raha ekvivalendid | 2 126 | 3 754 | 7 440 | |
| Nõuded ja ettemaksed | 3 | 1 291 | 1 731 | 946 |
| Lühiajalised laenunõuded | 4 | 0 | 0 | 455 |
| Varud | 2 | 73 610 | 69 760 | 45 128 |
| Käibevarad kokku | 77 027 | 75 245 | 53 969 | |
| Põhivarad | ||||
| Materiaalne põhivara | 269 | 232 | 209 | |
| Immateriaalne põhivara | 7 | 7 | 3 | |
| Finantsinvesteeringud | 2 | 2 | 2 | |
| Investeeringud sidusettevõtetesse | 18 | 972 | 1 082 | 0 |
| Pikaajalised laenunõuded | 4 | 1 766 | 1 766 | 2 308 |
| Muud pikaajalised nõuded | 61 | 30 | 340 | |
| Põhivarad kokku | 3 077 | 3 123 | 2 862 | |
| Varad kokku | 19 | 80 104 | 78 368 | 56 831 |
| Kohustised ja omakapital | ||||
| Lühiajalised kohustised | ||||
| Lühiajalised laenukohustised | 5 | 22 456 | 22 565 | 3 833 |
| Lühiajalised rendikohustised | 96 | 46 | 92 | |
| Ettemaksed klientidelt | 4 366 | 3 054 | 1 856 | |
| Võlad tarnijatele ja muud võlad | 6 | 3 481 | 4 007 | 3 537 |
| Lühiajalised kohustised kokku | 30 399 | 29 672 | 9 318 | |
| Pikaajalised kohustised | ||||
| Pikaajalised laenukohustised | 5 | 26 686 | 26 015 | 26 854 |
| Pikaajalised rendikohustised | 68 | 68 | 66 | |
| Muud pikaajalised kohustised | 7 | 2 481 | 2 290 | 1 410 |
| Pikaajalised kohustised kokku | 29 235 | 28 373 | 28 330 | |
| Kohustised kokku | 19 | 59 634 | 58 045 | 37 648 |
| Omakapital | ||||
| Aktsiakapital | 3 855 | 3 855 | 3 855 | |
| Ülekurss | 8 917 | 8 917 | 8 917 | |
| Jaotamata kasum | 7 698 | 7 551 | 6 411 | |
| Omakapital kokku | 20 470 | 20 323 | 19 183 | |
| sh emaettevõtte omanikele kuuluv omakapital kokku | 20 092 | 19 866 | 18 823 | |
| sh vähemusosanikele kuuluv omakapital kokku | 378 | 457 | 360 | |
| Kohustised ja omakapital kokku | 80 104 | 78 368 | 56 831 |
Konsolideeritud koondkasumi aruanne
| tuhandetes eurodes | Lisa | I kvartal 2023 | I kvartal 2022 |
|---|---|---|---|
| Müügitulu | 10,19 | 5 975 | 1 272 |
| Müüdud kaupade ja teenuste kulu (-) | 11 | -5 040 | -1 166 |
| Brutokasum | 935 | 106 | |
| Turustuskulud (-) | 12 | -71 | -95 |
| Üldhalduskulud (-) | 13 | -347 | -328 |
| Muud äritulud | 20 | 10 | |
| Muud ärikulud (-) | -23 | -7 | |
| Ärikasum/-kahjum | 19 | 514 | -314 |
| Finantstulud | 15.1 | 50 | 509 |
| Finantskulud (-) | 15.2 | -425 | -168 |
| Kasum enne tulumaksu | 139 | 27 | |
| Tasumisele kuuluv tulumaks | 0 | -5 | |
| Aruandeperioodi puhaskasum | 139 | 22 | |
| Emaettevõtte omanikele kuuluv osa puhaskasumis | 240 | 5 | |
| Vähemusosalusele kuuluv osa puhaskasumis/-kahjumis | -101 | 17 | |
| Muu koondkasum/- kahjum | |||
| Omanikuvahetusega seotud muutused | 17 | 0 | 135 |
| Vähemusosaluse varjatud tuletisinstrumentide väärtuse muutus | 8 | 8 | 18 |
| Aruandeperioodi muu koondkasum kokku | 8 | 153 | |
| Emaettevõtte omanikele kuuluv osa muu koondkasumis/-kahjumis | -14 | -86 | |
| Vähemusosalusele kuuluv osa koondkasumis | 22 | 239 | |
| Aruandeperioodi koondkasum kokku | 147 | 175 | |
| Emaettevõtte omanikele kuuluv osa koondkasumis/-kahjumis | 226 | -81 | |
| Vähemusosalusele kuuluv osa koondkasumis/-kahjumis | -79 | 256 | |
| Kasum aktsia kohta | |||
| Tava (eurot aktsia kohta) | 0,06 | 0,00 | |
| Lahustatud (eurot aktsia kohta) | 0,06 | 0,00 |
Konsolideeritud omakapitali muutuste aruanne
| tuhandetes eurodes | Emaettevõtte omanikele kuuluv omakapital | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Aktsiakapital | Ülekurss | Jaotamata kasum |
Vähemus osalus |
Omakapital kokku |
|
| Saldo 31.12.2021 | 3 855 | 8 917 | 6 132 | 133 | 19 037 |
| 2022 | |||||
| Aruandeperioodi puhaskasum | 0 | 0 | 5 | 17 | 22 |
| Aruandeperioodi muu koondkasum / -kahjum | 0 | 0 | -86 | 239 | 153 |
| Tasutud dividendid | 0 | 0 | 0 | -29 | -29 |
| Saldo 31.03.2022 | 3 855 | 8 917 | 6 051 | 360 | 19 183 |
| 01.04-31.12.2022 | |||||
| Aruandeperioodi puhaskasum/-kahjum | 0 | 0 | 1 391 | -82 | 1 309 |
| Aruandeperioodi muu koondkasum / -kahjum | 0 | 0 | -348 | 179 | -169 |
| Saldo 31.12.2022 | 3 855 | 8 917 | 7 094 | 457 | 20 323 |
| 2023 | |||||
| Aruandeperioodi puhaskasum/-kahjum | 0 | 0 | 240 | -101 | 139 |
| Aruandeperioodi muu koondkasum / -kahjum | 0 | 0 | -14 | 22 | 8 |
| Saldo 31.03.2023 | 3 855 | 8 917 | 7 320 | 378 | 20 470 |
Konsolideeritud rahavoogude aruanne
| tuhandetes eurodes | Lisa | I kvartal 2023 | I kvartal 2022 |
|---|---|---|---|
| Põhitegevuse rahavood | |||
| Aruandeaasta ärikasum/-kahjum | 19 | 514 | -314 |
| Korrigeerimised: | |||
| Materiaalse põhivara kulum | 46 | 35 | |
| Muud muutused | -2 | -5 | |
| Tasutud tulumaks | 0 | -5 | |
| Muutused käibekapitalis: | |||
| Äritegevusega seotud nõuete ja ettemaksete muutus | 440 | -290 | |
| Varude muutus | 16 | -3 131 | -7 428 |
| Äritegevusega seotud kohustiste ja ettemaksete muutus | 958 | 1 113 | |
| Põhitegevusest rahavood kokku | -1 175 | -6 894 | |
| Rahavood investeerimistegevusest | |||
| Tasutud materiaalse põhivara soetamisel | -2 | -18 | |
| Tasutud immateriaalse põhivara soetamisel | -1 | 0 | |
| Tasutud tütarettevõtete soetamisel | -1 | -400 | |
| Laekunud tütarettevõtete müügist | 0 | 135 | |
| Laekunud intressid | 25 | 17 | |
| Antud laenud | 4 | 0 | -176 |
| Antud laenude tagasimaksed | 4 | 0 | 1 129 |
| Muud laekumised investeerimistegevusest | 0 | 449 | |
| Investeerimistegevusest rahavood kokku | 21 | 1 136 | |
| Rahavood finantseerimistegevusest | |||
| Saadud laenud | 5 | 4 804 | 4 803 |
| Saadud laenude tagasimaksed | 5 | -4 242 | -2 479 |
| Makstud intressid | 16 | -1 004 | -146 |
| Kapitalirendi tagasimaksed | -2 | -2 | |
| Kasutusrendi tagasimaksed | -30 | -27 | |
| Makstud dividendid | 0 | -29 | |
| Tasutud tütarettevõtte jagunemisel | 0 | -18 | |
| Muud tasumised finantseerimistegevusest | 0 | -35 | |
| Finantseerimistegevusest rahavood kokku | -474 | 2 066 | |
| Rahavood kokku | -1 628 | -3 691 | |
| Raha ja raha ekvivalendid perioodi alguses | 3 754 | 10 889 | |
| Tütarettevõtete omandamisel saadud raha | 0 | 242 | |
| Raha ja raha ekvivalentide suurenemine /(-)vähenemine | -1 628 | -3 691 | |
| Raha ja raha ekvivalendid perioodi lõpus | 2 126 | 7 440 |
Konsolideeritud finantsaruannete lisad
Lisa 1. Üldine informatsioon
Hepsor AS (edaspidi "kontsern") 2023. aasta esimese kvartali konsolideeritud auditeerimata vahearuanne on koostatud vastavalt Euroopa Liidus kinnitatud rahvusvahelistele finantsaruandlusstandarditele ("IFRS (EL)"), IAS 34 Vahefinantsaruandlus. Kontsern on arvestusmeetodeid järjepidevalt rakendanud kõikidel esitatud perioodidel, kui ei ole öeldud teisiti. 2023. aasta esimese kvartali aruandes on kasutatud samu arvestusmeetodeid ja -hinnanguid kui 2022. aasta auditeeritud finantsaruandes. Vahearuandes on võrdlusperioodidena esitatud 2022. aasta auditeeritud andmed ja 2022. aasta esimese kvartali auditeerimata andmed.
Kontsern ei ole teinud muudatusi oma arvestushinnangutes, mis võivad mõjutada 2023. aasta esimese kvartali konsolideeritud auditeerimata aruannet.
- aastal ei ole kontsern teinud muudatusi oma varade õiglase väärtuse hindamise põhimõtetes.
Lisa 2. Varud
Varud liigitatakse müügiks valmis arendusprojektide alla kui arendusprojektile on väljastatud kasutusluba. Seisuga 31.03.2023 on kasutusload väljastatud Ulbrokas 30, Strēlnieku 4b arendusprojektidele Riias ja osaline kasutusluba on väljastatud Meistri 14 arendusprojektile Tallinnas.
Müügiks valmis arendusprojektides oli seisuga 31.03.2023 müümata 18 (31.12.2022: 26; 31.03.2022: 55 ) korterit Riias, Strelnieku 4b arendusprojektis.
Lisaks on müügiks valmis arendusprojekt Tallinnas, Paevälja 11, millele ei ole väljastatud kasutusluba. Paevälja 11 arendusprojektis on seisuga 31.03.2023 asjaõiguslepingutega müümata 22 korterit, nendest 3 on võlaõigus- ja 1 broneerimislepingutega müüdud.
Aruandeperioodi rahavoogude aruandes on korrigeeritud varude muutust laenu intresside võrra mida kapitaliseeritakse varude soetusmaksumusse. Seisuga 31.03.2023 on aruandeperioodi intressikulusid varudesse kapitaliseeritud summas 719 tuhat eurot (31.12.2022: 1 842 tuhat eurot; 31.03.2021: 464 tuhat eurot). Lisainformatsioon lisas 16.
Projekti staatused on jaotatud järgmiselt:
| tuhandetes eurodes | 31.03.2023 | 31.12.2022 | 31.03.2022 |
|---|---|---|---|
| A – planeering menetluses | 13 355 | 13 236 | 6 908 |
| B – ehitusluba menetluses | 7 209 | 7 272 | 8 475 |
| C – ehitusluba olemas /ehitust ei ole alustatud | 4 247 | 8 924 | 7 564 |
| D – ehitust on alustatud /müügiga on alustatud | 36 432 | 30 151 | 17 654 |
| E – ehitus valmis, müügis | 12 376 | 10 177 | 4 527 |
| Varud kokku | 73 610 | 69 760 | 45 128 |
Kontserni varude all kajastatud arendusprojektid:
| tuhandetes eurodes | 31.03.2023 | 31.12.2022 | 31.03.2022 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Pooleliolevad arendusprojektid | |||||||||
| Aadress | Arendusettevõte | Asukoht | Segment | Soetus maksumus |
Projekti staatus |
Soetus maksumus |
Projekti staatus |
Soetus maksumus |
Projekti staatus |
| Paevälja 11, Tallinn | Hepsor PV11 OÜ | Eesti | Elukondlik | 3 108 | E | 909 | E | 0 | - |
| Paevälja 11, Tallinn | Hepsor PV11 OÜ | Eesti | Elukondlik | 0 | - | 5 585 | D | 5 055 | D |
| Paldiski mnt 227c, Tallinn |
Hepsor 3Torni OÜ | Eesti | Elukondlik | 4 928 | D | 3 482 | D | 2 680 | C |
| Narva mnt 150, Tallinn | Hepsor N450 OÜ | Eesti | Elukondlik/ Ärikondlik |
3 643 | A | 3 609 | A | 3 599 | A |
| Manufaktuuri 5, Tallinn | Hepsor Phoenix 3 OÜ |
Eesti | Elukondlik/ Ärikondlik |
4 430 | B | 4 168 | B | 3 441 | B |
| Manufaktuuri 7, Tallinn | Hepsor Phoenix 2 OÜ |
Eesti | Elukondlik/ Ärikondlik |
3 838 | D | 3 018 | C | 2 433 | B |
| Tooma 2/Tooma 4 Tallinn |
T2T4 OÜ | Eesti | Ärikondlik | 1 269 | C | 1 248 | C | 1 180 | C |
| Lembitu 4, Tallinn | Hepsor L4 OÜ | Eesti | Ärikondlik | 2 978 | C | 2 954 | C | 2 835 | C |
| Meistri 14, Tallinn | Hepsor M14 OÜ | Eesti | Ärikondlik | 3 476 | D | 3 193 | D | 6 090 | D |
| Alaveri 2/Paevälja 9, Tallinn |
Hepsor Fortuuna OÜ | Eesti | Elukondlik | 1 657 | A | 1 657 | A | 1 659 | A |
| Alvari 1, Tallinn | Hepsor A1 OÜ | Eesti | Elukondlik | 2 022 | A | 2 023 | A | 1 006 | A |
| Kadaka tee 197, Tallinn | H&R Residentsid OÜ | Eesti | Elukondlik | 1 185 | A | 1 168 | A | 623 | A |
| Manufaktuuri 12, Tallinn |
Hepsor Phoenix 4 OÜ |
Eesti | Elukondlik | 867 | A | 843 | A | 0 | - |
| Nõmme tee 57, Tallinn | Hepsor N57 OÜ | Eesti | Elukondlik | 2 396 | D | 1 704 | C | 0 | - |
| Saules alley 2, Riia | Hepsor SA2 SIA | Läti | Elukondlik | 890 | B | 886 | B | 961 | B |
| Liela 45, Marupe | Hepsor Marupe SIA | Läti | Elukondlik | 9 293 | D | 7 766 | D | 869 | C |
| Ranka Dambis 5, Riia | Hepsor RD5 SIA | Läti | Elukondlik | 1 009 | D | 416 | B | 357 | B |
| Ulbrokas 30, Riia | Hepsor U30 SIA | Läti | Ärikondlik | 0 | - | 0 | - | 2 072 | D |
| Ulbrokas 34, Riia | Hepsor U34 SIA | Läti | Ärikondlik | 1 188 | B | 1 128 | B | 1 037 | B |
| Braila 23, Riia | Hepsor Jugla SIA | Läti | Elukondlik | 329 | B | 314 | B | 246 | B |
| Gregora iela 2a, Riia | Hepsor Kvarta SIA | Läti | Elukondlik | 11 483 | D | 10 125 | D | 4 437 | D |
| Ganibu Dambis 17a, Riia |
Hepsor Ganibu Dambis SIA |
Läti | Äri | 3 963 | A | 3 918 | A | 0 | - |
| Jurmala Gatve, Riia | Hepsor JG SIA | Läti | Elukondlik | 372 | A | 360 | B | 0 | - |
| -muud projektid | Eesti | 18 | A | 18 | A | 21 | A | ||
| Pooleliolevad arendusprojektid kokku | 64 342 | 60 492 | 40 601 | ||||||
| Müügiks valmis arendusprojektid | |||||||||
| Manufaktuuri 22, Tallinn (parkimiskohad) |
Hepsor Phoenix OÜ | Eesti | Elukondlik | 16 | E | 16 | E | 16 | E |
| Meistri 14, Tallinn | Hepsor Meistri 14 OÜ |
Eesti | Äri | 4 026 | E | 4 026 | E | 0 | - |
| Strelnieku 4b, Riia | Hepsor S4B SIA | Läti | Elukondlik | 1 106 | E | 1 106 | E | 2 549 | E |
| Ulbrokas 30, Riia | Hepsor U30 SIA | Läti | Äri | 4 120 | E | 4 120 | E | 0 | - |
| Balozu tn 9, Riia | Hepsor Bal9 SIA | Läti | Elukondlik | 0 | - | 0 | - | 1 912 | E |
| Agenskalna 24, Riia | Hepsor Agen24 SIA | Läti | Elukondlik | 0 | - | 0 | - | 50 | E |
| Müügiks valmis arendusprojektid kokku | 9 268 | 9 268 | 4 527 | ||||||
| Varud kokku | 73 610 | 69 760 | 45 128 |
Lisa 3. Nõuded ja ettemaksed
| tuhandetes eurodes | 31.03.2023 | 31.12.2022 | 31.03.2022 |
|---|---|---|---|
| Nõuded ostjatele | 347 | 718 | 63 |
| Ebatõenäoliselt laekuvad ostjate nõuded | -10 | -10 | -6 |
| Nõuded ostjatele kokku | 337 | 708 | 57 |
| Ettemaksed | |||
| Maksude ettemaks | |||
| Käibemaks | 411 | 317 | 455 |
| Muud maksud | 0 | 1 | 0 |
| Muud ettemaksed kaupade ja teenuste eest | 136 | 279 | 388 |
| Ettemaksed kokku | 547 | 597 | 843 |
| Muud lühiajalised nõuded | |||
| Intressinõuded | 0 | 1 | 36 |
| Muud lühiajalised nõuded | 2 | 20 | 10 |
| Tagatisdeposiit | 405 | 405 | 0 |
| Muud lühiajalised nõuded kokku | 407 | 426 | 46 |
| Nõuded ja ettemaksed kokku | 1 291 | 1 731 | 946 |
Lisa 4. Antud laenud
| tuhandetes eurodes | Vähemus osaluse omanik |
Mitteseotud juriidilised isikud |
Seotud juriidilised isikud (lisa 20) |
Kokku |
|---|---|---|---|---|
| 2023 | ||||
| Laenujääk seisuga 31.12.2022 | 0 | 0 | 1 766 | 1 766 |
| Laenujääk seisuga 31.03.2022 | 0 | 0 | 1 766 | 1 766 |
| - pikaajaline osa |
0 | 0 | 1 766 | 1 766 |
| Lepinguline/tegelik intressimäär aastas | - | - | 7% | |
| 2022 | ||||
| Laenujääk seisuga 31.12.2021 | 2 109 | 1 100 | 2 587 | 5 796 |
| Antud laenud | 0 | 0 | 176 | 176 |
| Antud laenude tagasimaksed | -29 | -1 100 | 0 | -1 129 |
| Tütarettevõtte jagunemine | -2 080 | 0 | 0 | -2 080 |
| Laenujääk seisuga 31.03.2022 | 0 | 0 | 2 763 | 2 763 |
| - lühiajaline osa |
0 | 0 | 455 | 455 |
| - pikaajaline osa |
0 | 0 | 2 308 | 2 308 |
| Laenujääk seisuga 01.04.2022 | 0 | 0 | 2 763 | 2 763 |
| Antude laenude tagasimaksed | 0 | 0 | -997 | -997 |
| Laenujääk seisuga 31.12.2022 | 0 | 0 | 1 766 | 1 766 |
| - pikaajaline osa |
0 | 0 | 1 766 | 1 766 |
| Lepinguline/tegelik intressimäär aastas | 0-3% | 0% | 7%-12% |
- aasta detsembris otsustasid Hepsor P26b OÜ osanikud ettevõtte jagunemise, mille alusel andis Hepsor P26b OÜ üle varasid vähemusosanikele kogusummas 2 098 tuhat, sellest 2 080 tuhat eurot saadaoleva laenuna. Lisainformatsioon on toodud lisas 8.
Lisa 5. Saadud laenud
| tuhandetes eurodes | Pangalaenud | Mitteseotud juriidilised isikud |
Seotud juriidilised isikud (lisa 20) |
Kokku |
|---|---|---|---|---|
| 2023 | ||||
| Laenujääk seisuga 31.12.2022 | 30 129 | 16 145 | 2 306 | 48 580 |
| Saadud laenud | 4 692 | 61 | 51 | 4 804 |
| Tagastatud laenud | -3 442 | -300 | -500 | -4 242 |
| Laenujääk seisuga 31.03.2023 | 31 379 | 15 906 | 1 857 | 49 142 |
| - lühiajaline osa |
17 679 | 3 053 | 1 724 | 22 456 |
| - pikaajaline osa |
13 700 | 12 853 | 133 | 26 686 |
| Lepinguline intressimäär aastas | EU6+3,75%-8%; 5,5% | 0-12% | 3%-12% | |
| 2022 | ||||
| Laenujääk seisuga 31.12.2021 | 10 951 | 15 581 | 1 831 | 28 363 |
| Saadud laenud | 2 844 | 1 959 | 0 | 4 803 |
| Tagastatud laenud | -607 | -1 872 | 0 | -2 479 |
| Laenujääk seisuga 31.03.2022 | 13 188 | 15 668 | 1 831 | 30 687 |
| - lühiajaline osa |
2 393 | 1 440 | 0 | 3 833 |
| - pikaajaline osa |
10 795 | 14 228 | 1 831 | 26 854 |
| Laenujääk seisuga 01.04.2022 | 13 188 | 15 668 | 1 831 | 30 687 |
| Saadud laenud | 24 811 | 1 814 | 464 | 27 089 |
| Tagastatud laenud | -7 680 | -1 444 | -69 | -9 193 |
| Tegeliku intressimäära mõju | -190 | -247 | 75 | -362 |
| Liitintressi mõju | 0 | 354 | 5 | 359 |
| Laenujääk seisuga 31.12.2022 | 30 129 | 16 145 | 2 306 | 48 580 |
| - lühiajaline osa |
17 040 | 3 352 | 2 173 | 22 565 |
| - pikaajaline osa |
13 089 | 12 793 | 133 | 26 015 |
| Lepinguline intressimäär aastas | 6M Euribor+3,75%-8%; 5,5% |
0-12% | 3%-12% | |
| Tegelik intressimäär aastas | 7,6%-12,3% | 5,3%-12,2% | 12,2% |
Hepsor AS-i sõlmis märtsis 2021. aastal LHV Pangaga laenulepingu summas 4 miljonit eurot, tähtajaga kolm aastat. Juulis 2022 sõlmiti lepingu lisa, millega suurendati laenumahtu 2 miljoni euro võrra 6 miljoni euroni. Laenu tagatiseks on panditud Hepsor ASi juhatuse ja nõukogu liikmetele kuuluvad aktsiad ja Hepsor Finance OÜ osad. Laenulepingus on kokku lepitud kaks finantseerimistingimust, mida mõõdetakse kvartaalselt:
a) LHV Panga laenu ja omakapitali suhe, mis võib olla maksimaalselt 55%,
b) Konsolideerimisgrupi poolt võetud laenukohustuste suhe Konsolideerimisgrupi varade, rahaliste vahendite ja kinnisvaraarendustega seotud investeeringute mahtu maksimaalselt 70% (seitsekümmend protsenti).
Lisaks pangalaenudele on kontserni ettevõttel Hepsor N450 OÜ seatud laenu tagatiseks ühishüpoteek summas 2,1 miljonit eurot kuni laenukohustise täitmiseni mitteseotud juriidilisele isikule.
Seisuga 31.03.2023 on arendusprojektide riski vastu saadud 87% (31.12.2022: 89%, 31.03.2022: 87%) kõikidest kontsernile antud laenudest.
| tuhandetes eurodes | Pangalaenud | Mitteseotud juriidilised isikud |
Seotud juriidilised isikud |
Kokku |
|---|---|---|---|---|
| Seisuga 31.03.2023 | ||||
| Arendusprojektidesse antud laenud | 25 460 | 15 906 | 1 383 | 42 749 |
| Peakontoritele antud laenud arendusprojektide finantseerimiseks |
5 919 | 0 | 474 | 6 393 |
| Kokku | 31 379 | 15 906 | 1 857 | 49 142 |
| Seisuga 31.12.2022 | ||||
| Arendusprojektidesse antud laenud | 24 635 | 16 145 | 2 306 | 43 086 |
| Peakontoritele antud laenud arendusprojektide finantseerimiseks |
5 494 | 0 | 0 | 5 494 |
| Kokku | 30 129 | 16 145 | 2 306 | 48 580 |
| Seisuga 31.03.2022 | ||||
| Arendusprojektidesse antud laenud | 9 162 | 15 668 | 1 831 | 26 661 |
| Peakontoritele antud laenud arendusprojektide finantseerimiseks |
4 026 | 0 | 0 | 4 026 |
| Kokku | 13 188 | 15 668 | 1 831 | 30 687 |
- märts 2023 seisuga oli kontsernil arendusprojektide ehituseks saadud järgmiste tingimustega pangalaenud:
| Laenuandja | Riik | Laenu jääk |
Lepingu tähtaeg |
Laenu limiit |
Intress aastas | Tagatis | Tagatise soetus maksumus |
Kontserni antud garantii |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| LHV Pank AS | Eesti | 4 593 | 2024 | 4 900 | 6M Euribor+3,75% | Hüpoteek - Meistri 14, Tallinn | 7 502 | - |
| LHV Pank AS | Eesti | 1 254 | 2025 | 1 300 | 6M Euribor+8% | Hüpoteek - Lembitu 4, Tallinn | 2 978 | - |
| LHV Pank AS | Eesti | 67 | 2025 | 13 900 | 6M Euribor+5,9% | Hüpoteek - Paldiski mnt 227c, Tallinn |
4 928 | - |
| LHV Pank AS | Eesti | 0 | 2026 | 3 006 | 6M Euribor+6,5% | Hüpoteek- Nõmme tee 57, Tallinn | 2 396 | - |
| LHV Pank AS | Eesti | 0 | 2026 | 17 500 | 6M Euribor+8% | Hüpoteek- Manufaktuuri 7 ja Manufaktuuri 12, Tallinn |
4 705 | - |
| Bigbank AS | Läti | 6 742 | 2025 | 7 000 | 5,5% | Hüpoteek-Liela 45, Mārupe | 9 293 | - |
| Bigbank AS | Läti | 682 | 2024 | 1 225 | 6M Euribor+4,5% | Kommertspant; Hüpoteek Strēlnieku 4b, Riia |
1 106 | - |
| Bigbank AS | Läti | 2 650 | 2024 | 2 650 | 5,5% | Hüpoteek - Ulbrokas 30, Riia, kommertspant |
4 120 | 500 |
| Bigbank AS | Läti | 7 476 | 2025 | 7 500 | 5,5% | Hüpoteek – Gregora 2a, Riia | 11 483 | 423 |
| Bigbank AS | Läti | 1 985 | 2025 | 2 000 | 6M Euribor+4,5% | Hüpoteek -Ganību dambis 17A Riia; kommertspant |
3 963 | - |
- detsember 2022 seisuga oli kontsernil arendusprojektide ehituseks saadud järgmiste tingimustega pangalaenud:
| Laenuandja | Riik | Laenu jääk |
Lepingu tähtaeg |
Laenu limiit |
Intress aastas | Tagatis | Tagatise soetus maksumus |
Kontserni antud garantii |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| LHV Pank AS | Eesti | 2 655 | 2023 | 8 605 | 6M Euribor+4,5% | Hüpoteek - Paevälja pst 11, Lageloo 3//5, Lageloo 7, Tallinn |
6 495 | - |
| LHV Pank AS | Eesti | 4 483 | 2024 | 4 900 | 6M Euribor+3,75% | Hüpoteek - Meistri 14, Tallinn | 7 220 | - |
| LHV Pank AS | Eesti | 1 254 | 2025 | 1 300 | 6M Euribor+8% | Hüpoteek - Lembitu 4, Tallinn | 2 953 | - |
| LHV Pank AS | Eesti | 0 | 2025 | 13 900 | 6M Euribor+5,9% | Hüpoteek - Paldiski mnt 227c, Tallinn |
3 477 | - |
| Bigbank AS | Läti | 4 822 | 2025 | 7 000 | 5,5% | Hüpoteek-Liela 45, Mārupe | 7 766 | - |
| Bigbank AS | Läti | 828 | 2024 | 1 225 | 6M Euribor+4,5% | Kommertspant; Hüpoteek Strēlnieku 4b, Riia |
1 106 | - |
| Bigbank AS | Läti | 2 650 | 2024 | 2 650 | 5,5% | Hüpoteek - Ulbrokas 30, Riia, kommertspant |
4 120 | 500 |
| Bigbank AS | Läti | 5 958 | 2025 | 7 500 | 5,5% | Hüpoteek – Gregora 2a, Riia | 10 125 | 423 |
| Bigbank AS | Läti | 1 985 | 2025 | 2 000 | 6M Euribor+4,5% | Hüpoteek -Ganību dambis 17A. Riga; kommertspant |
3 918 | - |
| Laenuandja | Riik | Laenu jääk |
Lepingu tähtaeg |
Laenu limiit |
Intress aastas | Tagatis | Tagatise soetus maksumus |
Kontserni antud garantii |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| LHV Pank | Eesti | 815 | 2023 | 8 605 | 6 kuu euribor+4,5% |
Hüpoteek - Paevälja pst 11, Lageloo 3//5, Lageloo 7, Tallinn |
5 055 | - |
| LHV Pank AS | Eesti | 2 735 | 2024 | 3 115 | 6 kuu euribor+4,75% |
Hüpoteek - Meistri 14, Tallinn | 6 090 | - |
| LHV Pank AS | Eesti | 1 225 | 2022 | 1 300 | 6 kuu euribor+8% |
Hüpoteek - Lembitu 4, Tallinn | 2 835 | - |
| Bigbank AS | Läti | 1 101 | 2024 | 2 500 | 6 kuu euribor+4,5% |
Kommertspant; Hüpoteek Strelnieku 4b, Riia |
2 549 | - |
| Bigbank AS | Läti | 1 142 | 2023 | 1 150 | 6% | Hüpoteek - Balozu 9, Riia | 1 912 | - |
| Bigbank AS | Läti | 1 023 | 2024 | 2 650 | 5,5% | Hüpoteek - Ulbrokas 30, Riia, kommertspant |
2 072 | 500 |
| Bigbank AS | Läti | 1 123 | 2025 | 7 500 | 5,5% | Hüpoteek - Gregora 2a, Riia | 4 437 | 423 |
31.03.2022 seisuga oli kontsernil arendusprojektide ehituseks saadud järgmiste tingimustega pangalaenud:
Lisa 6. Võlad tarnijatele ja muud võlad
| tuhandetes eurodes | 31.03.2023 | 31.12.2022 | 31.03.2022 |
|---|---|---|---|
| Võlad tarnijatele | 2 380 | 1 906 | 2 065 |
| Maksuvõlad | |||
| Käibemaks | 354 | 910 | 77 |
| Füüsilise isiku tulumaks | 28 | 28 | 18 |
| Sotsiaalmaks | 47 | 51 | 29 |
| Muud maksud | 4 | 5 | 28 |
| Maksuvõlad kokku | 433 | 994 | 152 |
| Viitvõlad | |||
| Võlad töövõtjatele | 83 | 109 | 68 |
| Intressivõlad | 387 | 552 | 238 |
| Muud viitvõlad | 36 | 35 | 32 |
| Viitvõlad kokku | 506 | 696 | 338 |
| Muud lühiajalised võlad | |||
| Varjatud tulemisinstrumendid (lisa 8) | 0 | 8 | 0 |
| Muud võlad | 162 | 403 | 982 |
| Muud lühiajalised võlad kokku | 162 | 411 | 982 |
| Võlad tarnijatele ja muud võlad kokku | 3 481 | 4 007 | 3 537 |
Lisa 7. Muud pikaajalised kohustised
| tuhandetes eurodes | 31.03.2023 | 31.12.2022 | 31.03.2022 | |
|---|---|---|---|---|
| Intressivõlad | 1 843 | 1 652 | 1 368 | |
| Muud pikaajalised võlad | 638 | 638 | 42 | |
| Muud pikaajalised kohustised kokku | 2 481 | 2 290 | 1 410 |
Lisa 8. Varjatud tuletisinstrumendid
Varjatud tuletisinstrumendina kajastatakse kontserni võetud kohustusi tütarettevõtete vähemusosanike ees vastavalt sõlmitud osanike lepingutele. Osanike lepingutest tulenevalt jagatakse kasum vähemusosanikele lepingus kokkulepitud viisil. Vastavalt Hepsor P26b OÜ osanike vahel sõlmitud jagunemislepingule tasaarveldati ettevõtte poolt osanikele antud laen varjatud tuletisinstrumentidest tuleneva kohustisega summas 2 080 tuhat eurot. Lisainformatsioon antud laenude kohta on esitatud lisas 4.
Aruandeperioodi lõpu seisuga ei olnud kontsernil varjatud tuletisinstrumentidest tulenevaid kohustusi, võrreldavatel perioodidel oli kontsernil kohustis seisuga 31.12.2022 äriarendus arendusprojekti Meistri tänav 14, Tallinn osas summas 8 tuhat eurot. 2023. aastal vähendati kohustust läbi koondkasumi 8 tuhande euro võrra.
Lisa 9. Tingimuslikud kohustised
9.1 Varjatud tuletisinstrumentidest tulenevad tingimuslikud kohustised
Vastavalt osanike lepingutele kontserni ja tütarettevõtete vähemusosanike vahel on kontsernil 31.03.2023 seisuga kohustis tasuda äriplaani realiseerumisel vähemusosanikele 12 904 tuhat eurot (31.12.2022: 12 904 tuhat eurot; 31.03.2022: 8 992 tuhat eurot). Kohustiste summad on hinnangulised ja on arvutatud arendusprojektide aruande esitamise ajal kehtivate äriplaanide alusel. Varjatud tuletisinstrumentidest tulenevad tingimuslikud kohustised hinnatakse enne igat aruandluskuupäeva. 31. märtsi 2023 seisuga jääb aruandes kajastatud tingimuslike kohustiste realiseerimise aeg vahemikku 2023-2027.
9.2 Detsembris 2022. aastal sõlmiti arendusprojekti Strēlnieku 4b investorlepingu alusel makstakse investorile projekti valmimisel projekti edukusest sõltuvat intressi. Kontserni juhtkonna hinnangul on makromajanduslikust keskkonnast tulenev ebakindlus nii projekti edukusest sõltuva intressi kui ka tasumiskohustuse tekkimise aja osas, mistõttu intressikohustuse suurust ei ole võimalik usaldusväärselt määrata.
9.3 Kontserni antud garantiid
Kontserni antud garantiide kohta on informatsioon esitatud lisas 5.
Lisa 10. Müügitulu
| 01.01-31.03 | ||
|---|---|---|
| tuhandetes eurodes | 2023 | 2022 |
| Kinnisvara müük | 5 554 | 1 079 |
| Projektijuhtimisteenused | 8 | 47 |
| Üüritulu | 355 | 111 |
| Muu müügitulu | 58 | 35 |
| Kokku | 5 975 | 1 272 |
Lisainformatsioon müügitulu jaotuse kohta on esitatud lisas 19.
Lisa 11. Müüdud kaupade ja teenuste kulu
| 01.01-31.03 | ||
|---|---|---|
| tuhandetes eurodes | 2023 | 2022 |
| Müüdud kinnisvara maksumus | -4 394 | -994 |
| Tööjõukulud (lisa 14) | -219 | -121 |
| Intressikulud | -70 | 0 |
| Põhivara kulum | -8 | -8 |
| Muud kulud | -349 | -43 |
| Kokku | -5 040 | -1 166 |
Lisa 12. Turustuskulud
| tuhandetes eurodes | 01.01-31.03 | ||
|---|---|---|---|
| 2023 | 2022 | ||
| Tööjõukulud (lisa 14) | -28 | -26 | |
| Põhivara kulum | -11 | 0 | |
| Kontorikulud | -32 | -69 | |
| Kokku | -71 | -95 |
Lisa 13. Üldhalduskulud
| 01.01-31.03 | ||
|---|---|---|
| tuhandetes eurodes | 2023 | 2022 |
| Tööjõukulud (lisa 14) | -188 | -222 |
| Põhivara kulum | -27 | -27 |
| Sõidu- ja transpordikulud | -18 | -14 |
| Ostetud teenusete kulud | -109 | -55 |
| Kontorikulud | -5 | -10 |
| Kokku | -347 | -328 |
Lisa 14 Tööjõukulud
| 01.01-31.03 | ||
|---|---|---|
| tuhandetes eurodes | 2023 | 2022 |
| Palgakulud | -322 | -278 |
| Sotsiaalkindlustus- ja muud palgaga seotud maksud | -113 | -91 |
| Kokku (lisad 11,12,13) | -435 | -369 |
Seisuga 31. märts 2023 töötas kontsernis koos juhatuse ja nõukogu liikmetega 25 (31.03.2022: 23) inimest, sh Eestis 13 (31.03.2022: 13) ning Lätis 12 (31.03.2022: 10).
Juhatuse ja nõukogu liikmete brutotasud perioodil olid 82 tuhat eurot (I kv 2022: 69 tuhat eurot).
Kontsern loeb tööjõukuludeks töötasu (sh põhitöötasu, lisatöötasu, puhkusetasu ning tulemustasu), töötasult arvestatud makse, erisoodustusi ning erisoodustustelt arvestatud makse. Juhatuse liikme tasu ning nõukogu liikme tasu loetakse samuti tööjõukuludeks.
Lisa 15. Finantstulud ja -kulud
15.1 Finantstulud
| 01.01.-31.03 | |||
|---|---|---|---|
| tuhandetes eurodes | 2023 | 2022 | |
| Intressitulud | 50 | 60 | |
| Muud finantstulud | 0 | 449 | |
| Kokku | 50 | 509 |
- aasta esimeses kvartalis teenis kontsern ühekordset finantstulu vähemusosaniku laenunõude loovutamisest summas 437 tuhat eurot.
15.2 Finantskulud
| 01.01.-31.03 | |||
|---|---|---|---|
| tuhandetes eurodes | 2023 | 2022 | |
| Intressikulud | -311 | -133 | |
| Kahjum sidusettevõtetelt kapitaliosaluse meetodil (lisa 18) | -114 | 0 | |
| Muud finantskulud | 0 | -35 | |
| Kokku | -425 | -168 |
- aastal on laenude intressikulusid kapitaliseeritud varude seotusmaksumusse summas 719 tuhat eurot (I kvartal 2022: 464 tuhat eurot). Müüdud toodangu kulus on 2023 aasta esimeses kvartalis kajastatud intressikulusid 70 tuhat eurot, võrreldaval perioodil müüdud toodangu kulus intressikulusid ei olnud.
Lisa 16. Lisainformatsioon konsolideeritud rahavoogude aruandele
| tuhandetes eurodes | 31.03.2023 | 31.03.2022 |
|---|---|---|
| Varud | ||
| Ümberliigitamine põhitegevuse rahavoogudest finantseerimistegevuse rahavoogudesse (lisa 2) |
719 | 464 |
| Varude soetusmaksumuse muutus (lisa 2) | -3 850 | -7 892 |
| Varude muutus kokku | -3 131 | -7 428 |
| Makstud intressid | ||
| Intressikulu koondkasumiaruandes | -311 | -133 |
| Ümber liigitamine põhitegevuse rahavoogudest finantseerimistegevuse rahavoogudesse | ||
| Varude muutus (Lisa 2) | -719 | -464 |
| Intressivõlgade vähendamine (-)/ suurendamine (+) | 26 | 451 |
| Makstud intressid kokku | -1 004 | -146 |
Lisa 17. Tütarettevõtted
Kontsern ostis jaanuaris vähemusosanikelt välja osalused Hepsor Bal 9 OÜ-s, tehingu tulemusena sai Hepsor Latvia OÜ ettevõtte 100%-liseks omanikuks.
Muudatused kontserni struktuuris 2023. aastal ja nende mõju koondkasumile olid:
| tuhandetes eurodes | Muu koondkasum | ||
|---|---|---|---|
| Emaettevõtte omanikele kuuluv muu koondkasum |
Vähemusosalusele kuuluv muu koondkasum |
||
| Hepsor Bal 9 OÜ | -11 | 11 | |
| Hepsor Bal 9 SIA | -3 | 3 | |
| Kokku | -14 | 14 |
Lisa 18. Sidusettevõtted
Aruandeperioodide lõpu seisuga on kontsernil osalus järgmistes sidusettevõtetes:
| Osaluse- ja hääleõigus | ||||
|---|---|---|---|---|
| 31.03.2023 | 31.12.2022 | 31.03.2022 | ||
| Hepsor P113 OÜ | 45 | 45 | 45 | |
| Hepsor N170 OÜ | 25 | 25 | 25 |
Finantsteave sidusettevõtete kohta:
| tuhandetes eurodes | 31.03.2022 31.03.2023 31.12.2022 |
||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Hepsor P113 OÜ |
Hepsor N170 OÜ |
Hepsor P113 OÜ |
Hepsor N170 OÜ |
Hepsor P113 OÜ |
Hepsor N170 OÜ |
||
| Käibevara | |||||||
| Raha ja raha ekvivalendid | 285 | 20 | 919 | 2 | 25 | 420 | |
| Nõuded ja ettemaksed | 200 | 7 | 94 | 103 | 11 | 10 | |
| Laenunõuded | 0 | 1 611 | 0 | 1 536 | 0 | 0 | |
| Varud | 0 | 160 | 0 | 160 | 8 120 | 8 269 | |
| Käibevara kokku | 485 | 1 798 | 1 013 | 1 801 | 8 156 | 8 699 | |
| Põhivara | |||||||
| Kinnisvarainvesteering | 13 100 | 0 | 13 100 | 0 | 0 | 0 | |
| Nõuded ja ettemaksed | 297 | 0 | 297 | 0 | 0 | 0 | |
| Põhivara kokku | 13 397 | 0 | 13 397 | 0 | 0 | 0 | |
| Varad kokku | 13 882 | 1 798 | 14 410 | 1 801 | 8 156 | 8 699 | |
| Lühiajalised kohustised | |||||||
| Laenukohustised | 118 | 0 | 158 | 0 | 5 127 | 6 889 | |
| Võlad tarnijatele ja muud võlad | 48 | 4 | 286 | 2 | 1 172 | 1 893 | |
| Lühiajalised kohustised kokku | 166 | 4 | 444 | 2 | 6 299 | 8 782 | |
| Pikaajalised kohustised | |||||||
| Laenukohustised | 12 165 | 0 | 12 165 | 0 | 1 795 | 0 | |
| Muud pikaajalised kohustised | 294 | 0 | 228 | 0 | 149 | 0 | |
| Pikaajalised kohustised kokku | 12 459 | 0 | 12 393 | 0 | 1 944 | 0 | |
| Kohustised kokku | 12 625 | 4 | 12 837 | 2 | 8 243 | 8 782 | |
| Omakapital | 1 257 | 1 794 | 1 573 | 1 799 | -87 | -83 | |
| Kohustised ja omakapital kokku | 13 882 | 1 798 | 14 410 | 1 801 | 8 156 | 8 699 |
Hepsor P113 OÜ büroohoone arendusprojekt Tallinnas, Pärnu mnt. 113 ehitus valmis 2022. aasta viimases kvartalis. Büroohoone on täies mahus rendilepingutega kaetud. Seisuga 31.12.2022 liigitati hoone ümber kinnisvarainvesteeringuks. Kinnisvarainvesteeringut kajastatakse õiglases väärtuses.
Hepsor N170 OÜ arendas äripinnaga korterelamu arendusprojekti Tallinnas Narva mnt 170. Seisuga 31.12.2022 olid kõik 76 korterit ja äripind suurusega 1 487 m2 asjaõiguslepingutega müüdud.
Aruandeperioodil sai kontsern kapitaliosaluse meetodil kahjumit sidusettevõtetest, Hepsor P113 OÜ 114 tuhat eurot (lisa 15.2). Finantsseisundi aruandes on seisuga 31.03.2023 investeeringud sidusettevõtetesse kajastatud, Hepsor P113 OÜ 452 tuhat eurot ja Hepsor N170 OÜ 520 tuhat eurot.
Lisa 19. Segmendiaruandlus
Segmendiaruandlus esitatakse tegevus- ja geograafiliste segmentide kohta.
Kontsern esitab eraldi teavet järgmiste tegevussegmentide kohta:
- elukondlik kinnisvara;
- ärikondlik kinnisvara;
- peakontorid
Peakontorid teenivad müügitulu projektijuhtimisteenuste müügist. Kõik tööjõukulud kajastuvad peakontorite kasumis/ kahjumis.
Geograafilised segmendid viitavad kinnisvara asukohale. Kontsern tegutseb Eestis ja Lätis.
Müügitulu asukohamaa järgi:
| tuhandetes eurodes | 01.01-31.03 | ||
|---|---|---|---|
| 2023 | 2022 | ||
| Eesti | 5 762 | 175 | |
| Läti | 213 | 1 097 | |
| Kokku | 5 975 | 1 272 |
Lisainformatsioon müügitulu kohta on esitatud lisas 10.
Segmendiaruandlus esitatakse konsolideeritud näitajate alusel, kus kõik kontserni ettevõtete vahelised tehingud on elimineeritud.
| tuhandetes eurodes | Elukondlik kinnisvara | Ärikondlik kinnisvara | Peakontorid | Kokku | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| I kvartal 2023 | Eesti | Läti | Eesti | Läti | Eesti | Läti | |
| Müügitulu | 5 571 | 0 | 183 | 213 | 8 | 0 | 5 975 |
| sh üüritulu | 17 | 0 | 125 | 213 | 0 | 0 | 355 |
| Ärikasum | 1 103 | -29 | 28 | 210 | -540 | -258 | 514 |
| Varad | 26 406 | 25 509 | 14 266 | 9 909 | 3 880 | 134 | 80 104 |
| Kohustised | 14 909 | 20 147 | 9 980 | 5 317 | 6 716 | 2 565 | 59 634 |
| tuhandetes eurodes | Elukondlik kinnisvara | Ärikondlik kinnisvara | Peakontorid | Kokku | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| I kvartal 2022 | Eesti | Läti | Eesti | Läti | Eesti | Läti | |
| Müügitulu | 53 | 943 | 75 | 154 | 47 | 0 | 1 272 |
| sh üüritulu | 0 | 38 | 69 | 4 | 0 | 0 | 111 |
| Ärikasum | -23 | 211 | 22 | 27 | -360 | -191 | -314 |
| Varad | 22 982 | 12 125 | 10 873 | 4 112 | 6 246 | 493 | 56 831 |
| Kohustised | 15 513 | 4 770 | 6 892 | 4 091 | 4 970 | 1 412 | 37 648 |
Lisa 20. Seotud osapooled
Seotud osapoolteks loeb kontsern juhtkonna (nõukogu ja juhatus) võtmeisikud, nende lähisugulased ja nende kontrolli või olulise mõju all olevad üksused.
Saldod ja tehingud seotud osapooltega
| tuhandetes eurodes | 31.03.2023 | 31.12.2022 | 31.03.2022 |
|---|---|---|---|
| Nõuded | |||
| Antud laenud (lisa 4) | |||
| Sidusettevõtted | |||
| Laenujääk seisuga 01.01 | 1 766 | 2 587 | 2 587 |
| Antud laenud | 0 | 0 | 0 |
| Tagasimaksed | 0 | -821 | 0 |
| Laenujääk aruandeperioodi lõpus | 1 776 | 1 766 | 2 587 |
| Juhtkond ja neile otseselt või kaudselt kuuluvad äriühingud | |||
| Antud laenud | 0 | 176 | 176 |
| Antud laenude tagasimaksed | 0 | -176 | 0 |
| Nõuded ostjatele ja muud nõuded | |||
| Juhtkond ja neile otseselt või kaudselt kuuluvad äriühingud | 149 | 208 | 2 |
| Intressinõuded | |||
| Sidusettevõtted | 66 | 36 | 228 |
| Juhtkond ja neile otseselt või kaudselt kuuluvad äriühingud | 0 | 0 | 2 |
| Võlad | |||
| Saadud ettemaksed | |||
| Juhtkond ja neile otseselt või kaudselt kuuluvad äriühingud | 560 | 0 | 0 |
| Saadud laenud (lisa 5) | |||
| Sidusettevõtted | |||
| Laenujääk seisuga 01.01 | 423 | 0 | 0 |
| Saadud laenud | 51 | 464 | 0 |
| Tagasimaksed | 0 | -41 | 0 |
| Laenujääk aruandeperioodi lõpus | 474 | 423 | 0 |
| Juhtkond ja neile otseselt või kaudselt kuuluvad äriühingud | |||
| Laenujääk seisuga 01.01 | 1 883 | 1 831 | 1 831 |
| Saadud laenud | 0 | 80 | 0 |
| Tagasimaksed | -500 | -28 | 0 |
| Laenujääk aruandeperioodi lõpus | 1 383 | 1 883 | 1 831 |
| Võlad tarnijatele | |||
| Juhtkond ja neile otseselt või kaudselt kuuluvad äriühingud | 2 347 | 1 762 | 1 882 |
| Intressivõlad | |||
| Sidusettevõtted | 5 | 2 | 0 |
| Juhtkond ja neile otseselt või kaudselt kuuluvad äriühingud | 5 | 167 | 92 |
Kaupade ja teenuste ost ja müük
| tuhandetes eurodes | 01.01-31.03 | |||
|---|---|---|---|---|
| 2023 | 2022 | |||
| Kaupade ja teenuste müük | ||||
| Sidusettevõtted | 0 | 40 | ||
| Juhtkond ja neile otseselt või kaudselt kuuluvad äriühingud | 68 | 19 | ||
| Kaupade ja teenuste müük kokku | 68 | 59 | ||
| Kaupade ja teenuste ost | ||||
| Juhtkond ja neile otseselt või kaudselt kuuluvad äriühingud | 6 672 | 5 499 | ||
| sellest ehitusteenus | 6 627 | 5 460 | ||
| Teenitud intressitulu | ||||
| Sidusettevõtted | 30 | 45 | ||
| Juhtkond ja neile otseselt või kaudselt kuuluvad äriühingud | 0 | 2 | ||
| Teenitud intressitulu kokku | 30 | 47 | ||
| Kaasnev intressikulu | ||||
| Sidusettevõtted | ||||
| Kogunenud intressid | 3 | 0 | ||
| Juhtkond ja neile otseselt või kaudselt kuuluvad äriühingud | ||||
| Kogunenud intressid | 56 | 57 | ||
| Makstud intressid | 218 | 35 |
Lisa 21. Aruandepäeva järgsed sündmused
Aprillis, asustas Hepsor Kanada OÜ tütarettevõtte Hepsor Kanada SPV 1 OÜ. Hepsor Kanada SPV 1 OÜ asutas omakorda tütarettevõtte Kanadas, Hepsor SPV I Ltd.
Aprillis, allkirjastasid Hepsor Latvia OÜ tütarettevõte Hepsor RD5 SIA ja Bigbank AS Läti filiaal laenulepingu summas 4 miljonit eurot. Kolmeaastase tähtajaga laenu eesmärk on finantseerida Nameja Rezidence arendusprojekti ehitust Riias.
Lisa 22. Riskijuhtimine
Riskijuhtimine on osa kontserni strateegilisest planeerimisest ja otsustusprotsessist. Oma tegevusvaldkonna tõttu on kontsern avatud erinevatele riskidele, sh äri- ja finantsriskidele. Selliste riskide realiseerumine võib avaldada olulist negatiivset mõju kontserni äritegevusele, finantsseisundile, finantstulemustele ja tulevikuväljavaadetele. Kontserni riskijuhtimise protsess põhineb eeldusel, et kontserni edu sõltub pidevast riskide jälgimisest, täpsest hindamisest ja tõhusast riskijuhtimisest. Kontserni juhtkond teostab järelevalvet nende riskide juhtimise üle.
Strateegiline risk
Kontserni strateegiline risk on risk, mis võib oluliselt mõjutada äristrateegiate elluviimist ja kontserni võimet oma eesmärke saavutada. Selliseid riske mõjutavad poliitilise keskkonna ja turunõudluse muutused ning mikromajanduslikud arengud. Kuigi riskidel võib olla negatiivne mõju kontserni äritegevusele, võivad need luua ka uusi ärivõimalusi. Kontsern valib hoolikalt uusi arendusprojekte ja jälgib turutrende, et oluliste muutuste korral oma strateegiat kohandada.
Tururisk
Tururisk on risk, mis tuleneb muutustest turgudel, millega kontsern kokku puutub. Peamised tururiskid on hinnarisk ja intressirisk. Kontsern on avatud hinnariskile, mis tuleneb kontserni kinnisvaraarendusprojektide turuväärtuste langusest või sisendhindade muutusest tingitud hinnatõusust. Kontserni ei saa tagada, et suudab tulevikus müüa projekte hinnaga, mis on sarnane nende arendusprojektide eeldatava turuväärtusega või sellest kõrgem. Kui kontsernil on keeruline müüa projekte äriplaanides eeldatud hindadega, siis võib see avaldada negatiivset mõju kontserni äritegevusele, finantsseisundile, väljavaadetele ja tulemustele ning
strateegia elluviimisele. Tururiski maandamiseks jälgib kontserni juhtkond pidevalt turul toimuvaid muutusi ning turusituatsiooni arendusotsuste tegemisel.
Kontserni tulusid ja rahavooge mõjutatavad intressimäärade muutus. Kontsern kasutab aktiivselt väliseid ja sisemisi vahendeid oma kinnisvaraarendusprojektide rahastamiseks Eestis ja Lätis. Projekti väline rahastamine toimub kas pangalaenude või vähemusosanike antud investorilaenude vormis, mis on antud eurodes.
Investorilaenude intressimäärad on tavaliselt fikseeritud st intressimäärad ei ole ujuvad (ei sõltu nt Euriborist).
Kontserni pangalaenud on nii fikseeritud kui ka ujuva intressimääraga (sõltuvalt Euriborist). Juhtkond jälgib pidevalt kontserni avatust intressiriskile, mis tuleneb peamiselt ujuva intressimääraga pangalaenudest, mis on seotud Euribori muutusega.
Mitmetes pangalaenulepingutes on tingimus, et kasutamata laenujäägi pealt tuleb tasuda kohustistasu. Kohustistasu sõltub kasutamata laenusummast, mõjutades seega otseselt kontserni tegelikku intressimäära.
Krediidirisk
Krediidirisk on risk, et vastaspool ei täida finantsinstrumendi või kliendilepingu alusel võetud kohustusi kontserni ees ja see toob kaasa rahalise kahju. Kontsern on avatud krediidiriskile, sh nõuded ostjate vastu rendikinnisvaralt ja finantseerimistegevused, nt hoiused pankades ja muud finantsinstrumendid.
Krediidiriski minimeerimiseks sõlmib kontsern tehinguid ainult krediidivõimeliste vastaspooltega ja hoiustab raha Eesti ja Läti tunnustatud pankades. Kontsern kasutab oma peamiste koostööpartnerite hindamiseks avalikult kättesaadavat finantsteavet ja oma varasemat kogemust.
Kontsern tegeleb kinnisvaraarendusega ning kinnisvara müümisel sõlmib kontsern ostjatega notariaalselt tõestatud lepingud. Kuna enamik tehinguid on tagatud kas notari hoiukontole hoiustatud rahaga või pangalaenuga, ei puutu kontsern kokku oluliste krediidiriskidega, mis tulenevad nõuetest ostjate vastu.
Likviidsusrisk
Kontserni likviidsus väljendab võimet täita õigeaegselt oma kohustused võlausaldajate ees. Likviidsus- ja refinantseerimisriskide hoolikas juhtimine aitab tagada rahastamise kättesaadavuse jätkuvuse. Kontserni äritegevuse olemusest tulenevalt kasutab kontsern aktiivselt väliseid ja sisemisi vahendeid, et tagada ressursid kapitalivajaduse katmiseks.
Kontsern juhib likviidsusriski, jälgides pidevalt prognoositavaid ja tegelikke rahavoogusid ning sobitades finantsvarade ja kohustuste tähtaegu. Likviidsusriski maandatakse jälgides likviidsuspositsiooni, analüüsides jooksvalt erinevaid finantseerimisvõimalusi ning pidades finantseerijatega läbirääkimisi kogu finantseerimisperioodi vältel.
Kapitalirisk
Kontserni kapitaliriski juhtimise eesmärgiks on tagada optimaalseim kapitali struktuur, mis toetaks kontserni äritegevuse jätkusuutlikkust ning aktsionäride huve. Kontsern rahastab oma tegevust nii võla- kui ka omakapitaliga.
Kontsern peab kapitaliks laenukapitali ja kogu omakapitali. Kontsern kasutab kapitali jälgimiseks võla ja kapitali suhet, mis arvutatakse netovõla suhtena kogukapitali. Samuti jälgib kontsern omakapitali ja bilansimahu suhet.
Geopoliitiline risk
24. veebruaril 2022 alanud Venemaa sõjaline sissetung ja rünnak Ukraina iseseisvuse vastu mõjutab ettevõtteid üle kogu maailma ning käimasoleva sõjalise konflikti pikkus, mõju ja tulemus on jätkuvalt ebaselge. Esialgsed sõja mõjud on osaliselt taandunud – uute tarneahelate välja töötamise tulemusena on toormehinnad stabiliseerunud, energiahinnad ja inflatsioon on samuti naasmas varasemale tasemele aga negatiivse mõjuna on majanduskasv aeglustunud ning ootame keskpankade poolt karmistatud rahapoliitika jätkumist pikema perioodi jooksul. Kuigi majanduskeskkond on stabiliseerumas siis püsib endiselt sõjalise konflikti eskaleerumise risk, mis riski realiseerumisel võib avaldada laialdast mõju ettevõtte äritegevusele.
Juhatuse kinnitus
Juhatus kinnitab, et 2023. aasta I kvartali konsolideeritud auditeerimata vahearuanne, mis koosneb tegevusaruandest ja raamatupidamise vahearuandest, annab õige ja õiglase ülevaate kontserni tegevustest, finantsseisundist ja majandustulemustest ning kirjeldab kontserni peamisi riske ja ebaselgusi.
Henri Laks Juhatuse liige Tallinn, 10. mai 2023