Hagar — Interim / Quarterly Report 2018

Jan 11, 2018

Hagar hf.

Samandreginn árslutareikningur samstæðunnar
1. mars til 30. nóvember 2017

Hagar hf.
Hagasmára 1
201 Kópavogur
Kt. 670203-2120

---

Efnisyfirlit

Skýrsla og yfirlýsing stjórnar og forstjóra ... 3
Rekstrarreikningur og yfirlit um heildarafkomu ... 4
Efnahagsreikningur ... 5
Eiginfjáryfirlit ... 6
Sjóostreymisyflit ... 7
Skýringar ... 8

Samandreginn samstæouárshlutareikningur Haga hf. 30.11.2017

---

Skýrsla og yfirlýsing stjórnar og forstjóra

Hagar hf. er verslunarfyrirtæki með starfsemi á Íslandi.

Árshlutareikningur Haga hf. fyrir tímabilið 1. mars til 30. nóvember 2017 er gerður í samræmi við alpjóðlegan reikningsskilastáðal um árshlutareikninga, IAS 34. Árshlutareikningurinn samanstendur af samandregnum samstæðureikningi Haga hf. og dótturfélaga þess, sem vísað er til sem samstæðunnar.

Samkvæmt rekstrarreikningi og yfirliti um heildarafkomu var hagnaður af rekstri samstæðunnar að fjárhæð 1.933 millj. kr. Samkvæmt efnahagsreikningi námu eignir samstæðunnar 30.057 millj. kr. Eigið fé í lok tímabilisins nam 18.410 millj. kr. og var eiginfjárhlutfall 61%.

Skráð hlutafé félagsins nam í lok tímabilisins 1.172 millj. kr. en félagið á eigin hluti að nafnverði 45 millj. kr. Hver hlutur er ein króna að nafnverði. Allir hlutir eru í sama flokki og njóta sömu réttinda.

Hluthafar voru 841 í byrjun tímabilisins og 802 í lok þess.

Beðið er eftir niðurstöðu Samkeppniseftirlitsins um kaup Haga hf. á öllu hlutafé í Olíuverzlun Íslands hf. en kaupsamningur var undirritáður í apríl s.l. Vænta má niðurstöðu eftirlitsins um mánaðamótin febrúar / mars nk. Öðrum fyrirvörum hefur verið aflétt.

Yfirlýsing stjórnar og forstjóra

Samkvæmt bestu vitneskju stjórnar og forstjóra gefur samandreginn árshlutareikningur samstæðunnar glögga mynd af rekstrarafkomu samstæðunnar fyrir tímabilið 1. mars til 30. nóvember 2017, eignum, skuldum og fjárhagsstöðu hennar þann 30. nóvember 2017 og breytingum á handbæru fé á tímabilinu, í samræmi við alpjóðlegan reikningsskilastáðal, IAS 34, eins og hann hefur verið staðfestur af Evrópusambandinu.

Jafnframt er það álit stjórnar og forstjóra að árshlutareikningurinn og skýrsla stjórnar og forstjóra geymi glöggt yfirlit um þróun og árangur í rekstri samstæðunnar, stöðu hennar, og lýsi helstu áhættupáttum og óvissu sem samstæðan býr við.

Stjórn og forstjóri Haga hf. hafa í dag farið yfir árshlutareikning samstæðunnar fyrir tímabilið 1. mars til 30. nóvember 2017 og staðfesta hann með undirritun sinni.

Kópavogi, 11. janúar 2018

Stjórn:

Kristín Friðgeirsdóttir
Erna Gísladóttir
Stefán Árni Auðólfsson

Forstjóri:

Finnur Árnason

Samandreginn samstæðuárshlutareikningur Haga hf. 30.11.2017

---

Rekstrarreikningur og yfirlit um heildarafkomu

1. mars 2017 til 30. nóvember 2017

	Skýr.	Priðji ársfjörðungur		Prír ársfjörðungar
		2017
1.9-30.11.	2016
1.9-30.11.	2017
1.3.-30.11.	2016
1.3.-30.11.
Vörusala		16.915	18.951	54.084	59.663
Kostnaðarverð seldra vara		( 12.719)	( 14.119)	( 40.691)	( 44.796)
Framlegð		4.196	4.832	13.393	14.867
Aðrar rekstrartekjur		141	47	244	156
Laun og launatengd gjöld		( 2.014)	( 1.947)	( 6.012)	( 5.701)
Annar rekstrarkostnaður		( 1.429)	( 1.534)	( 4.353)	( 4.744)
Rekstrarhagnaður fyrir afskriftir		894	1.398	3.272	4.578
Afskriftir	7	( 366)	( 296)	( 822)	( 758)
Rekstrarhagnaður		528	1.102	2.450	3.820
Fjármunatekjur		26	63	119	216
Fjármagnsgjöld		( 53)	( 72)	( 173)	( 242)
Hrein fjármagnsgjöld	8	( 27)	( 9)	( 54)	( 26)
Áhrif hlutdeildarfélaga		0	0	20	0
Hagnaður fyrir tekjuskatt		501	1.093	2.416	3.794
Tekjuskattur		( 100)	( 219)	( 483)	( 759)
Heildarhagnaður tímabilsins		401	874	1.933	3.035
Hagnaður á hlut:
Grunnhagnaður og þyntur hagnaður á hlut		0,35	0,75	1,69	2,59

Skýringar á blaðsíðum 8 til 10 eru óaðskiljanlegur hluti af samstæðuárs hlutareikningnum.

Samandreginn samstæðuárs hlutareikningur Haga hf. 30.11.2017

Fjárhæðir eru í milljónum króna

---

Efnahagsreikningur 30. nóvember 2017

	Skýr.	30.11.2017	28.2.2017
Eignir
Rekstrarfjármunir		12.189	10.927
Óefnislegar eignir		8.082	7.950
Fastafjármunir samtals		20.271	18.877
Vörubirgðir	9	5.311	4.419
Viðskiptakrófur og aðrar skammtímakrófur		475	587
Viðskiptakrófur - greiðslukortakrófur		3.768	3.752
Handbært fé		232	2.474
Veltufjármunir samtals		9.786	11.232
Eignir samtals		30.057	30.109
Eigið fé
Hlutafé		1.127	1.153
Yfirverðsreikningur hlutafjár		0	291
Bundinn hlutdeildarreikningur	10	3.081	3.893
Óráðstafað eigið fé		14.202	12.075
Eigið fé samtals		18.410	17.412
Skuldir
Vaxtaberandi langtímaskuldir	11	2.411	2.986
Tekjuskattsskuldbinding		601	601
Langtímaskuldir samtals		3.012	3.587
Vaxtaberandi skammtímaskuldir	11	770	767
Tekjuskattur til greiðslu		629	833
Viðskiptaskuldir og aðrar skammtímaskuldir	12	7.236	7.362
Skuldbindingar		0	148
Skammtímaskuldir samtals		8.635	9.110
Skuldir samtals		11.647	12.697
Eigið fé og skuldir samtals		30.057	30.109

Skýringar á blaðsiðum 8 til 10 eru óaðskiljanlegur hluti af samstæðuárs hlutareikningnum.

Samandreginn samstæðuárs hlutareikningur Haga hf. 30.11.2017
Fjárhæðir eru í milljónum króna

---

Eiginfjáryfirlit

1. mars 2017 til 30. nóvember 2017

	Skýr.	Hlutafé	Yfirverðs-reikningur hlutafjár	Bundinn hlutdeildar-reikningur	Óráðstafað eigið fé	Samtals
Breytingar á eigin fé 1. mars til 30. nóv 2016:
Eigið fé 1. mars 2016		1.172	1.272	0	13.924	16.368
Heildarhagnaður tímabilsins					3.035	3.035
Greiddur arður, 1,7 kr. á hlut					( 1.992 )	( 1.992 )
Endurkaup á eigin bréfum		( 19 )	( 981 )			( 1.000 )
Flutt á bundinn hlutdeildarreikning	10			3.051	( 3.051 )	0
Eigið fé 30. nóvember 2016		1.153	291	3.051	11.916	16.412
Breytingar á eigin fé 1. mars til 30. nóv 2017:
Eigið fé 1. mars 2017		1.153	291	3.893	12.075	17.412
Heildarhagnaður tímabilsins					1.933	1.933
Endurkaup á eigin bréfum		( 26 )	( 291 )		( 618 )	( 935 )
Flutt af bundnum hlutdeildarreikning	10			( 812 )	812	0
Eigið fé 30. nóvember 2017		1.127	0	3.081	14.202	18.410

Skýringar á blaðsiðum 8 til 10 eru óaðskiljanlegur hluti af samstæðuárs hlutareikningnum.

Samandreginn samstæðuárs hlutareikningur Haga hf. 30.11.2017

Fjárhæðir eru í milljónum króna

---

Sjóðstreymisyflit

1. mars 2017 til 30. nóvember 2017

	Skýr.	Priðji ársfjörðungur		Prír ársfjörðungar
		2017	2016	2017	2016
		1.9-30.11.	1.9-30.11.	1.3.-30.11.	1.3.-30.11.
Rekstrarhreyfingar
Hagnaður tímabilsins		401	874	1.933	3.035
Rekstrarliðir sem hafa ekki áhrif á fjárstreymi:
Sðluhagnaður rekstrarfjármuna		(85)	(2)	(87)	(4)
Skuldbindingar vegna leigusamninga		0	(4)	0	(25)
Afskriftir	7	366	296	822	758
Hrein fjármagnsgjöld	8	27	9	54	26
Áhrif hlutdeildarfélaga		0	0	(20)	0
Tekjuskattur		100	219	483	759
Veltufé frá rekstri		809	1.392	3.185	4.549
Breytingar á rekstrartengdum eignum		(499)	(442)	(727)	(1.388)
Breytingar á rekstrartengdum skuldum		77	980	(257)	1.659
Handbært fé fyrir vexti og tekjuskatt		387	1.930	2.201	4.820
Innheimtar vaxtatekjur		26	63	109	214
Greidd vaxtagjöld		(54)	(75)	(170)	(240)
Greiddur tekjuskattur		(202)	(316)	(687)	(794)
Handbært fé frá rekstri		157	1.602	1.453	4.000
Fjárfestingarhreyfingar
Fjárfesting í fasteignum		(7)	(476)	(82)	(509)
Fjárfesting í áhöldum og innréttingum		(1.249)	(229)	(2.014)	(738)
Fjárfesting í óefnislegum eignum		(30)	0	(155)	0
Sõluverð áhalda og innréttinga		2	4	37	25
Sõluverð eignarhluta		0	0	9	0
Framlag frá hlutdeildarfélagi		0	0	20	0
Fjárfestingarhreyfingar		(1.284)	(701)	(2.185)	(1.222)
Fjármögnunarhreyfingar
Afborganir vaxtaberandi skulda		(192)	(189)	(575)	(568)
Greiddur arður		0	0	0	(1.992)
Keypt eigin bréf		(637)	(1.000)	(935)	(1.000)
Fjármögnunarhreyfingar		(829)	(1.189)	(1.510)	(3.560)
Lækkun á handbæru fé		(1.956)	(288)	(2.242)	(782)
Handbært fé í upphafi tímabils		2.188	3.316	2.474	3.810
Handbært fé í lok tímabils		232	3.028	232	3.028
Fjárfestingar og fjármögnunarhreyfingar án greiðsluáhrifa
Fjárfesting í fasteignum		0	0	(85)	0
Yfirteknar skuldir við kaup á félagi		0	0	85	0
Seld fasteign		85	0	85	0
Uppgerð skuld vegna sölu fasteignar		(85)	0	(85)	0

Skýringar á blaðsíðum 8 til 10 eru óaðskiljanlegur hluti af samstæðuárs hlutareikningnum.

Samandreginn samstæðuárs hlutareikningur Haga hf. 30.11.2017

Fjárhæðir eru í milljónum króna

---

Skýringar

1. Félagið

Hagar hf. („félagið“) er íslenskt hlutafélag og er lögheimili þess að Hagasmára 1, Kópavogi. Samstæðuárshlutareikningur félagsins fyrir tímabilið 1. mars 2017 til 30. nóvember 2017 hefur að geyma árshlutareikning félagsins og dótturfélaga þess, sem vísað er til í heild sinni sem „samstæðunnar“ og til einstakra félaga sem „samstæðufélaga“. Aðalstarfsemi félagsins er rekstur smásöluverslana.

2. Grundvöllur reikningsskilanna

Yfirlýsing um að alþjóðlegum reikningsskilastöðlum sé fylgt

Samandreginn árshlutareikningur samstæðunnar er gerður í samræmi við alþjóðlegan reikningsskilastöðal um árshlutareikninga IAS 34 eins og hann hefur verið staðfestur af Evrópusambandinu. Samandreginn árshlutareikningur samstæðunnar inniheldur ekki allar þær upplýsingar sem krafist er í fullbúnum ársreikningi og ætti að lesa í samhengi við ársreikning samstæðunnar fyrir rekstrarárið sem endaði þann 28. febrúar 2017.

Stjórn félagsins staðfesti árshlutareikninginn þann 11. janúar 2018.

3. Mikilvægar reikningsskilaðferðir

Við gerð árshlutareikningsins er beitt sömu reikningsskilaðferðum og beitt var við gerð ársreiknings samstæðunnar fyrir rekstrarárið sem lauk í febrúar 2017. Hægt er að nálgast ársreikninginn á vef félagsins, www.hagar.is sem og á vef Kauphallar Íslands, www.nasdaqomxnordic.com.

Árshlutareikningurinn er gerður í íslenskum krónum, sem er starfrækslugjaldmiðill félagsins, og eru fjárhæðir birtar í milljónum króna.

4. Mat og ákvarðanir

Gerð samstæðuárshlutareiknings í samræmi við alþjóðlega reikningsskilastöðla krefst þess að stjórnendur taki ákvarðanir, meti og gefi sér forsendur sem hafa áhrif á beitingu reikningsskilaðferða og birtar fjárhæðir eigna, skulda, tekna og gjalda. Endanlegar niðurstöður kunna að vera frábrugðnar þessu mati.

5. Starfsþáttayfirlit

Samstæðan birtir ekki starfsþáttayfirlit eftir sviðum né landssvæðum þar sem starfsemi hennar er nær einungis í rekstri smásöluverslana á Íslandi.

6. Viðskiptavild

Ekki eru vísbendingar um virðisrýrnun viðskiptavildar þann 30. nóvember 2017 og vegna þess var virðisrýrnunarpróf ekki framkvæmt.

Samandreginn samstæðuárshlutareikningur Haga hf. 30.11.2017
Fjárhæðir eru í milljónum króna

---

Skýringar, frh.:

7. Afskriftir

Afskriftir greinast pannig:	2017	2016
	1.3.-30.11.	1.3-30.11.
Afskrift rekstrarfjármuna	799	748
Afskrift óefnislegra eigna	23	10
Afskriftir samtals	822	758

8. Fjármunatekjur og fjármagnsgjöld

Fjármunatekjur og fjármagnsgjöld greinast pannig:

Vaxtatekjur af innstæðum og kröfum	119	216
Vaxtagjöld og verðbætur	( 173)	( 242)
Hrein fjármagnsgjöld	( 54)	( 26)

9. Vörubirgðir

Vörubirgðir greinast pannig:	30.11.2017	28.2.2017
Matvara	4.063	3.362
Sérvara	1.085	761
Vörur í flutningi	163	296
Vörubirgðir samtals	5.311	4.419
Niðurfærsla birgða í lok tímabils	51	85

10. Bundið eigið fé

Samkvæmt lögum nr. 3/2006 ber félögum að færa hlutdeild í afkomu dóttur- eða hlutdeildarfélaga, sem færð er í rekstrarreikning og er umfram móttekinn arð eða pann arð sem ákveðið hefur verið að úthluta, á bundinn hlutdeildarreikning meðal eigir fjár.

11. Vaxtaberandi skuldir

Vaxtaberandi skuldir greinast pannig:

	Vegið meðaltal iaxta		Eftirstöðvar	Eftirstöðvar
	30.11.2017	28.2.2017	30.11.2017	28.2.2017
Skuldir í ISK, óverðtryggðar	5,45%	6,20%	3.057	3.612
Skuldir í ISK, verðtryggðar	10,50%	10,50%	124	141
Langtímaskuldir, þ.m.t. næsta árs afborgun			3.181	3.753
Næsta árs afborganir langtímaskulda			( 770 )	( 767 )
Langtímaskuldir samtals			2.411	2.986

Afborganir langtímalána greinast pannig á næstu ár:

Afborganir innan árs	770	767
Afborganir eftir 1 til 2 ár	2.352	771
Afborganir eftir 2 til 3 ár	40	2.169
Afborganir eftir 3 til 4 ár	19	46
Samtals	3.181	3.753

Gangvirði fjáreigna og fjárskulda er jafnt bókfærðu virði þeirra.

Samandreginn samstæðárshlutareikningur Haga hf. 30.11.2017

Fjárhæðir eru í milljónum króna

---

Skýringar, frh.:

12. Viðskiptaskuldir og aðrar skammtímaskuldir	30.11.2017	28.2.2017
Viðskiptaskuldir og aðrar skammtímaskuldir greinast þannig:
Viðskiptaskuldir	5.879	5.267
Aðrar skammtímaskuldir	1.357	2.095
Viðskiptaskuldir og aðrar skammtímaskuldir samtals	7.236	7.362

13. Félög í samstæðu

Dótturfélög félagsins í lok tímabilsins voru fjögur. Dótturfélögin í samstæðuárshlutareikningnum eru eftirfarandi:

	Eignarhlutur
	Staðsetning	30.11.2017	28.2.2017
Hagar verslanir ehf.	Ísland	100%	100%
Bananar ehf.	Ísland	100%	100%
Ferskar kjötvörur ehf.	Ísland	100%	100%
Noron ehf.	Ísland	100%	100%
Íshöfn ehf.	Ísland	0%	100%
Eignarhaldsfélagið Dagar ehf.	Ísland	0%	100%
PAM ehf.	Ísland	0%	0%

Hlutir móðurfélagsins í ofangreindum dótturfélögum, að PAM ehf. undanskildu, eru veðsettir vegna vaxtaberandi skulda.

Eignarhaldsfélagið Dagar ehf. og Íshöfn ehf. sameinuðust móðurfélaginu þann 1. mars 2017. Félagið seldi í nóvember 2017 allan hlut sinn í PAM ehf. sem keyptur var fyrr á reikningsárinu. Áhrif á efnahagsreikning félagsins eru óveruleg.

14. Kennitölur

Helstu kennitölur samstæðunnar eru eftirfarandi:

Efnahagsreikningur:	30.11.2017	28.2.2017
Veltufjárhlutfall - veltufjármunir/skammtímaskuldir	1,13	1,23
Eiginfjárhlutfall - eigið fé/heildareignir	61,3%	57,8%
Innra virði hlutafjár	16,34	15,10

Samandreginn samstæðuárshlutareikningur Haga hf. 30.11.2017

Fjárhæðir eru í milljónum króna