Gulf Navigation Holding PJSC — Board/Management Information 2021

Feb 15, 2021

الخلصع للملاحة القابضية شمعه Gulf Navigation Holding rpc

Date: 14/02/2021 Ref.: GNHGroup-VSM/2021/Board/0002

To: H.E. Hassan Abdulrahman Al Serkal

Chief Executive Officer (CEO)

Dubai Financial Market

Subject: Disclosing Results of Board Meeting Number (1) of 2021 for Gulf Navigation Holding PJSC the $(^{\circ}Commanv)$

In order to ensure compliance with the principles of the disclosure and transparency, and further to our letter referenced GNHGroup-YSM/2021/Board/0001 of 11^th Feb 2021 we would like to inform you that the Board of Directors of Gulf Navigation Holding PJSC held its 1 meeting of 2021 on Sunday, 14^th FEB 2021 at 4:00 pm at the Company's head office No. 3901 API Trio Tower, Al Barsha 1. Dubai - UAE and the Board resolved to:

• 1. Review and approve the resolutions of the BOD passed by circulation.
• 1. Review and approve the preliminary unaudited financial results of the company for the year 2020.
• 1. Reviewing the independence of the Board Secretary, Mr. Yazan S. Maragha, specifying his duties, and approving his role in relation to the advisory and legal duties of the Board.
• 1. Approve the appointment of Mr. Nader Muqbel as the new Head of Investor Relations in addition to handling the compliance duties in the company.
• 1. The Board of Directors discussed the routine matters of the Company.

Sincerely yours,

Board Secretary

Cc:

• * Securities and Commodities Authority
• BS File

التاريخ: 14/02/14 المرجع: GNHGroup-YSM/2021/Board/0002

إلى سعادة/ حسين عبدالرحمن السركال الموقر الرنس التنفيذي سوق دبي المالي

الموضوع: الإفصاح عن نتائج اجتماع مجلس الإدارة الأول لعام 2021 لشركة الخليج للملاحة القابضة ش.م.ع ("الشركة")

لضمان الإلتزام بمبدأ الإفصاح والشفافية، والحقا لخطابنا رقم GNHGroup-YSM/2021/Board/0001 المؤرخ في 11 فبراير 2021 فاننا نود أن نحيط سعادتكم علما بأن مجلس إدارة شركة الخليج للملاحة القابضة ش.م.ع قد عقد إجتماعه الأول يوم الأحد الموافق 14 فبر اير 2021 في تمام الساعة الرابعة عصواً بمقر الشركة الكائن في أبراج API Trio مكتب 3901، البرشاء 1، دبي – الإمارات العربية المتحدة وقد قام مجلس الإدارة بإنخاذ القرارات التالية:

• 1. [ مراجعة والمصادقة على قرارات مجلس الإدارة المتخذة بالتمرير.
• 1. مراجعة واعتماد النتائج المالية المبدئية غير المدققة للشركة للعام .2020, JUI
• 1. مراجعة استقلالية أمين سر مجلس الإدارة السيد/ يزن مراغة والنظر في مهامه واختصاصاته مع الموافقة على توليته المهام الاستشارية والقانونية الخاصة بالمجلس.
• 1. اللوافقة على تعيين السيد/ نادر مقبل كمدير لعلاقات المستثمرين بجانب توليه ميام الامتثال في الشركة.
• 1. ناقش أعضاء مجلس الإدارة الأمور الروتينية للشركة.