Gulf Navigation Holding PJSC — AGM Information 2016

Feb 11, 2016

Ref.: GNHGroup/2016/DFM/0043 Date: 10/2/2016

To:

HE Hassan Al Abdulrahman Al Serkal Executive Vice President & COO Head of Operation Division Dubai Financial Market-(Disclosure Department)

Dear Sir.

Sub: Disclosure of the General Assembly Meeting Dates and Agenda.

Dear Sir.

Based on the approval of Securities and Commodities Authority "approval attached", the following is decided:

سعادة / حسن عبد الرحمن السركال المحتر م نائب الرئيس التنفيذي - الرئيس التنفيذي للعمليات رئيس قطاع العمليات سوق دبي المالى - قسم الإفصاح بعد التحبة ،،،

الموضوع: الإفصـــاح عن العمومية وأجندة الاجتماع بعد التحبة ،،،

بحسب موافقة هيئــــــة الأوراق الماليـــــــــة والسلــــــــع "مر فــــــــــــــــــــــــــــــــــــ

Resolution:

• To hold the General Assembly Meeting on Monday $07^th$ March 2016 at 05:00 pm in Crowne Plaza Hotel, Sheikh Zayed Road, Dubai - United Arab Emirates
• If the required quorum of at least 50% of the Company's Share capital is not achieved during the first meeting, a second meeting will be held at the same venue on Thursday Monday 14^th at 5pm, in which case the meeting shall be quorate regardless of the percentage of shareholders represented in the meeting.

القرار:

• وعقد اجتماع الجمعيه العمومية وذلك يوم الاثنين الموافي 7 مارس 2016 في تمام الساعة الخامسة عصرا وذلك في فندق كراون بلازا شارع الشيخ زايد دبي – الإمار ات العر بية المتحدة.
• ه إذا كان النصاب القانوني المطلوب عل الأقل 50% ولمسم يتم تحقيقه في الإجتماع سيعقد الإجتماع الاجتمـــــاع الثانـــــــى بنفــــــــس المكــــــــان وذلك يــــــــوم الاثنين الموافــــــــق 14 مارس 2016م فـــــــي تمـــــــــام الساعــــــــة الخامسة عصراً. وفي هذه الحالة يكون الاجتمـــاع مكتمـــل النصـاب بغض النظر عن نسبة حضـــور المساهمين للاجتماع

كلاحة القادضة P.O. Box 49651 Jubai - U.A.E TON HOLDING

لـد ٢٢م برج السابا١، أبراج بحيرات الجميرا، ص.ب: ٤٩٦٥١، دبي،أ ع.م،هاتف ٤٢٧٠١٠٤ ٤٢٧٠١، فاكس +٢٠١٠٢، ١٧٧ ؟ ٩٧١٤، الموقع الإلكتروني www.gulfnav.com 3201, Saba Tower 1, Jumeirah Lakes Towers, P.O .Box 49651, Dubai, UAE Tel: +971 4 4270104, Fax: +971 4 4270102, Website: www.gulfnav.com

The Agenda

1) Matter needs a special resolution: The amendment to Article 21 of the Articles of Association of the Company by reducing the number of Board members from (11) to (7) members subject to the approval of the Securities and Commodities Authority and the Dubai Department of Economic Development. The revised wording of Article 21 shall be as follows

"The management of the Company shall be entrusted with a Board of Directors consisting of (7) members provided that one third shall be independent members and the majority of the board members shall be non-executive members to be elected by the General Assembly of Shareholders by way of cumulative secret vote in accordance with the Companies Law. In accordance with the Cabinet Ministerial Decree No. (11/154) of 2006 the Company has been awarded an exemption in respect of the nationality of the chairman and the majority of Board members. The chairman may not be the general manager or chief executive officer."

1) موضوع يحتاج لقــــــــــــــــــــــــــــــــــــ المبادة 21 من النظــــــــــام الأساســي للشركــة بتخفيض أعضاء مجلس الإدارة إلى 7 أعضـاء بـدلأ من 11 عضوا بشرط موافقــــة هيئــــــــــــة الأوراق والمالية والسلع ودائــــــــــــرة التنميــــــــــة الاقتصادية علــــــــــى التعديـــــــــــل بحيـــــث يكسون نسبص المسسسادة 21 بعسد التعديل كمـــــــــــــا بلـــــــــي:

"بِتولَّى إِدارِ ةِ الشَّرِكَةِ مجلَّسِ إِدارِةِ مكـونِ من (7) أعضبــــاء وبشترط أن يكون ثلثهم علــــى الأقــــــــــل مـــــــــــــن الأعضـاء المستقليـن وأغلبيتـهم من الأعضـــــاء غيـــــــــــــر التنفيذيين تنتخبهـم الجمعيــة العموميـــــــــــــــــــــــــــــــــــ السري التراكمـــــــــــي وفقــاً لأحكاـــــــــم قانـــــــــــون محل اقبر ار و فقا الشركــــــــات الــــــــوزراء رقم (154/11) لسنة 2006 حصلـــــــت الشركــــــــــــــة على استثنـــــــــــــــاء وذلــك بالنسبــــــــــــــــــــــــــــــــــــ لجنسد ف أغلبية أعضــــــاء مجلس الإدارة ن ورئيــــــــــــــــــــــــــــــــــــ منصــــــــــب رئيس مجلــس الإدارة و منصـب مديــــــــــــــــــــــــــــــــــــ

2) Elect the Board members

2) انتخاب أعضاء مجلس الإدار ة.

3) To consider and approve the report of the $\,$ أسسماع تقريــر مجلــس الإدارة عــن نشـــــــــــــاط
الشركــــــــــــــــــــــــــــــــــــ
ـــــــــــــــــــــــــــــــــــــ

٣٢٠/٢، برج السابا١، أبراج بحيرات الجميرا، ص.ب: ٤٩٦٥١، دبي،أجج، هاتف ﴾ أله ألاثا ﴾ ﴾ ٤٢٧٠١٠٢، ٢٠١٤٤٢٧٧٠ الموقع الإلكتروني www.gulfnav.com 3201, Saba Tower 1, Jumeirah Lakes Towers, P.O. Box 49651, Dubai, UAE Tel: +971-4-4270104, Fax: +971 4 4270102, Website: www.gulfnav.com 0. Box 49651

Dubai - U.A.E.

MAVIGATION HOLDING (P.)

جدول الأعمـال:

ديسمبر 2015 والتصديق عليــــــــــه.
To consider and approve the External 4) ســـماع تقريـــر مـــدقق الـحســـابات عـــن الســـنة Auditors' report for the fiscal year ended on الماليــــــــــــــــــــــــــــــــــ والتصديــــــــــق عليه.
To discuss and approve the Balance Sheet 5) مناقشة ميزانية الشركة وحساب الأرباح والخسائر and profit & loss statements for the fiscal عن السنة الماليـة المنتهيـة فـي 31 ديسـمبر 2015 و التصديق عليها.
Discharge the Board of Directors of the 6) إبراء ذمة أعضاء مجلس الإدارة عن أعمالهم خلال liability for their action for the year ended السنة المنتهية في 31 ديسمبر 2015.
Discharge the Company's Auditors of the 7) إبــراء ذمـــة مــدققي حســـابات الشــركة عــــــــــــن أعمالهم خلال السنة المنتهيـة فـي31 ديسمبــــــــــــــــــــــــــــــــــــ .2015
Appoint Auditors of the Company for the 8) تعيين مدفقي حسابات الشركة للسنة المالية 2016، وتحديد أتعابهم.
9) عرض واقعة قيام الشركة بإبرام عقد لاستئجار مكاتب المقر الرئيسي للشركة من 18 مارس 2013 حتى 17 مارس 2016 والتي قامت ببيعها للسبد فهد العتيبي –عضـو مجلس الإدارة السـابق- بقيمـة 7,342,000 درهـم. ويتضـمن هـذا العقـد
liability their actions for the year ended 31

$y = 5$ القار

MAVIGATION HOLDING

۰۳۲۰۰۲ برج السابا۱، أبراج بحيرات الجميرا، ص.ب: ۱۹۲۰۱، دبي،أج(م،هَاتف ۶۰/۹۷۱، زخر)، ۱۷۷۷، و ۱۹۷۱، 1۷۷، الموقع الإلكتروني www.gulfnav.com
201, Saba Tower 1, Jumeirah Lakes Towers, P.O. Box 49651، Dupai,UAEETel : +971 4 4270

value of AED 7,342,000. This Contract includes the	Service
Company's commitment to pay the annual service	140 در هـم
charges of 140,000 AED in addition to the annual	نوي البسالغ
rent amounting to AED 734,200. The said service	دمات نسـبة
charges represent (19%) of the annual rent. The	مت الشر كة
Company renewed the said contract as of 18 th	ر س 2016
March 2016 for a period of two years ending on 18 th	201 بقيمــة
March 2018 with an annual rent of AED 954,200.

تحمل الشركة دفع رسوم الخدمات Charges التــي تبلــغ قيمتهــا 000,0 ســنويا بالاضـــافة إلــي الايجــار الســن 734.200 در هـم وتشـكل رسـوم الخـد 19% من قيمة الإيجار السنوي. وقد قاء يتجديد التعاقــــد اعتبـار ا مـن 18 مـار لمـدة سـنتين تنتهـي فـي 18 مــارس 8. إيجارية سنوية تبلغ 954,200 درهم.

Best Regards,

Parof fam

Parag Jain Chief Executive Officer

باراج جاين الرئيس التنفيذي

د
هيئة الأوراق المالية والسلع

و تفضلو ا بقبو ل فائق الاحتر ام والتقدير

لملف الخاص

cc:

Securities and Commodities Authority

File

٣٢٠، برج السابا١، أبراج بحيرات الجميرا، ص.ب: ٤٩٦٥١، دبي،أ ع م،هاتف ١٠٤٤٢٧٠١٠٤ +١٧١٤، فاكس +٢٠١٠٢٤ +١٧١، الموقع الإلكتروني www.gulfnav.com 3201, Saba Tower 1, Jumeirah Lakes Towers, P.O .Box 49651, Dubai, UAE Tel: +971 4 4270104, Fax: +971 4 4270102, Website: www.gulfnav.com

شركة الخليج للملاحة القابضة ( شركة مساهمة عامة )

الإعلان عن فتح باب الترشيح لعضوية مجلس الإدارة

يتشرف مجلس الإدارة بإعلام السادة المساهمين عن فتح باب الترشيح لعضوية مجلس إدارة الشركة وذلك خلال الفترة من يوم الخميس الموافق 2016/2/11 إلى يوم الخميس الموافق 2016/2/25، ولكل شخص/مساهم توافرت فيه شروط الترشيح لعضوية مجلس الإدارة أن يرشح نفسه لعضوية المجلس بموجب طلب يتقدم به إلى إدارة الشركة في مقرها الرئيسي الكائن في أبراج بحيرات الجميرا، كلستر E، برج سابا، طابق 32، إمارة دبي، وعلى أن يرفق بالطلب نبذة تعريفية عن مقدمه وصفة العضوية التي يرغب في ترشيح نفسه على أساسها ( عضو نتفيذي – عضو غير نتفيذي – عضو مستقل ).

شروط عامة:

• 1. عدد الأعضاء المطلوب انتخابهم لعضوية مجلس الإدارة (7) سبعة أعضاء في حالة الموافقة على تخفيض عدد أعضـاء المجلـس إلـى هـذا العـدد أو (11) أحـد عشـر عضـوا فـي حالـة رفـض التخفيض.
• 1. سيظل باب النرشيح لعضوية مجلس الإدارة مفتوحا لمدة (15) يومـا مـن نـاريخ الإعـلان وذلك وفقـا لمتطلبـات المـادة (12) مـن القـرار الـوزاري رقـم (518) لسـنة 2009م بشـأن ضـوابط الـحوكمــة ومعايير الانضباط المؤسسى.
• 1. يشترط فيمن يرشح نفسه لعضـوية مجلس الإدارة أن نتطبـق عليـه الشـروط الـواردة فـي القـانون الإتحادي رقم (2) لسنة 2015 في شأن الشركات التجاريـة والقرار الـوزاري رقم (518) لسنة 2009م بشأن ضوابط الحوكمة ومعايير الانضباط المؤسسي والنظام الأساسي للشركة.
• 1. ستقوم الشركة بنشر أسماء المرشحين وبياناتهم الخاصة بالترشيح في لوحة الإعلانات الموجودة بالمقر الرئيسي للشركة وعلى موقع الشركة بشبكة المعلومات الدولية (www.gulfnav.com) بتاريخ $.2016/2/26$
• 1. سيتم موافاة هيئة الأوراق المالية والسلع والسوق بقائمة أسماء المرشحين بعد غلق باب النزشيح.

$E-3-1$