GUI ZHOU TYRE CO., LTD. — Annual Report 2011

Apr 21, 2012

贵州轮胎股份有限公司 2011 年年度报告摘要

证券代码：000589 证券简称：黔轮胎Ａ 公告编号：2012-006

贵州轮胎股份有限公司 2011 年年度报告摘要

§ 1 重要提示

1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）。投资者 欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。

1.2 公司年度财务报告已经深圳市鹏城会计师事务所有限公司审计并被出具了标准无保留意见的审计 报告。

1.3 公司董事长马世春先生、总经理何宇平先生、财务总监熊朝阳先生声明：保证年度报告中财务报 告的真实、完整。

§ 2 公司基本情况

2.1 基本情况简介

股票简称	黔轮胎Ａ
股票代码	000589
上市交易所	深圳证券交易所

2.2 联系人和联系方式

	董事会秘书	证券事务代表
姓名	李尚武	蒋大坤
联系地址	贵州省贵阳市百花大道41号	贵州省贵阳市百花大道41号
电话	0851-4763651	0851-4767251
传真	0851-4767826	0851-4767826
电子信箱	dmc@gztyre.com	jiang_dk@sina.com

§ 3 会计数据和财务指标摘要

3.1 主要会计数据

单位：元

	2011年	2010年	本年比上年增减（％）	2009年
营业总收入（元）	7,536,224,362.06	6,226,750,587.07	21.03%	4,737,411,427.07
营业利润（元）	90,102,002.13	156,966,182.29	-42.60%	472,513,698.65
利润总额（元）	133,045,610.30	161,815,285.71	-17.78%	472,513,698.65
归属于上市公司股东	95,384,005.47	124,756,264.49	-23.54%	360,384,522.44

1

贵州轮胎股份有限公司 2011 年年度报告摘要

的净利润（元）
归属于上市公司股东	63,187,013.61	121,130,151.50	-47.84%	344,818,130.19
的扣除非经常性损益
的净利润（元）
经营活动产生的现金	-407,243,224.08	-330,944,101.10		384,284,124.83
流量净额（元）
	2011年末	2010年末	本年末比上年末增减 （％）	2009年末
资产总额（元）	7,062,612,254.03	5,478,795,809.55	28.91%	4,335,467,371.02
负债总额（元）	4,913,765,684.23	3,869,610,067.57	26.98%	2,784,219,343.05
归属于上市公司股东	2,138,610,517.93	1,599,540,294.85	33.70%	1,538,485,524.24
的所有者权益（元）
总股本（股）	488,904,304.00	254,327,065.00	92.23%	254,327,065.00

3.2 主要财务指标

单位：元	单位：元	单位：元	单位：元	单位：元
	2011年	2010年	本年比上年增减（％	） 2009年
基本每股收益（元/股）	0.20	0.49	-59.18%	1.42
稀释每股收益（元/股）	0.20	0.49	-59.18%	1.42
扣除非经常性损益后的基本	0.13	0.48	-72.92%	1.36
每股收益（元/股）
加权平均净资产收益率（％）	4.63%	7.98%	-3.35%	26.30%
扣除非经常性损益后的加权	3.07%	7.75%	-4.68%	25.17%
平均净资产收益率（％）
每股经营活动产生的现金流	-0.83	-1.30		1.51
量净额（元/股）
	2011年末	2010年末	本年末比上年末增减	2009年末
			（％）
归属于上市公司股东的每股	4.37	6.29	-30.52%	6.05
净资产（元/股）
资产负债率（％）	69.57%	70.63%	-1.06%	64.22%

报告期基本每股收益和稀释每股收益与上年同期项目差异较大的原因说明：

• 1、经中国证券监督管理委员会《关于贵州轮胎股份有限公司配股的批复》（证监许可[2010]1864 号）核准，公司于2011

• 年1 月公开配股发行普通股71,609,138 股，发行后公司总股本增至325,936,203 股；

2、经2011 年5 月16 日公司2010 年度股东大会审议通过（公告2011-031 号），以公司2011 年1 月实施配股后总股本 325,936,203 股为基数摊薄计算，向全体股东以资本公积金每10 股转增5 股，共计转增162,968,101 股，转增后公司总股 本增至488,904,304 股；

3、若按报告期期末总股本488,904，304 股对上年同期进行调整，则上年同期基本每股收益为0.30 元/股，报告期基本 每股收益比上年同期实际下降33.94%；上年同期稀释每股收益为0.30 元/股，报告期稀释每股收益比上年同期实际下降 33.94%。

因此，报告期基本每股收益和稀释每股收益与上年同期项目差异较大，主要是报告期总股本与上年同期总股本差异较大 所致。

3.3 非经常性损益项目

√ 适用 □ 不适用

√ 适用 □ 不适用
				单位：元
非经常性损益项目	2011年金额	附注（如适用）	2010年金额	2009年金额

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贵州轮胎股份有限公司 2011 年年度报告摘要

非流动资产处置损益	-1,362,550.06	报废及处置固定资 产损益	-5,026,480.01	-276,580.12
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经 营业务密切相关，符合国家政策规定、按照 一定标准定额或定量持续享受的政府补助除 外	45,401,551.28	转入当期损益的财 政补助	10,150,728.28	12,206,295.28
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值 业务外，持有交易性金融资产、交易性金融 负债产生的公允价值变动损益，以及处置交 易性金融资产、交易性金融负债和可供出售 金融资产取得的投资收益	0.00		0.00	8,855,189.57
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-1,095,393.05		-275,144.85	-15,354.15
少数股东权益影响额	-10,714.27		-10,714.58	-5,192,387.65
所得税影响额	-10,735,902.04		-1,212,275.85	-10,770.68
合计	32,196,991.86	-	3,626,112.99	15,566,392.25

§ 4 股东持股情况和控制框图

4.1 前 10 名股东、前 10 名无限售条件股东持股情况表

单位：股

							单位：股	单位：股
	63,355		本年度报告公布日前一个月末股东总				61,719
2011年末股东总数
			数
前10名股东持股情况
					持有有限售条件股份			质押或冻结的股份数
股东名称	股东性质	持股比例（%）		持股总数
					数量			量
贵阳市工业投资（集团）有限 公司	国有法人	33.84%		165,444,902	0			0
徐建龙	境外自然人	0.51%		2,478,882	0			0
朱能顺	境内自然人	0.39%		1,888,956	0			0
许丽琼	境内自然人	0.23%		1,120,055	0			0
任政才	境内自然人	0.21%		1,031,648	0			0
俞雄伟	境内自然人	0.21%		1,008,518	0			0
陕西省国际信托股份有限公 司-财富2号	境内非国有法 人	0.20%		991,653	0			0
郑惠萍	境内自然人	0.20%		967,800	0			0
广发证券股份有限公司客户 信用交易担保证券账户	境内非国有法 人	0.18%		880,835	0			0
韩力宁	境内自然人	0.14%		702,041	0			0
前10名无限售条件股东持股情况
股东名称		持有无限售条件股份数量				股份种类
贵阳市工业投资（集团）有限公司		165,444,902				人民币普通股
徐建龙		2,478,882				人民币普通股
朱能顺		1,888,956				人民币普通股
许丽琼		1,120,055				人民币普通股
任政才		1,031,648				人民币普通股
俞雄伟		1,008,518				人民币普通股

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贵州轮胎股份有限公司 2011 年年度报告摘要

陕西省国际信托股份有限公司-财富2号	陕西省国际信托股份有限公司-财富2号	991,653	人民币普通股
郑惠萍		967,800	人民币普通股
广发证券股份有限公司客户信用交易担保证 券账户		880,835	人民币普通股
韩力宁		702,041	人民币普通股
上述股东关联关系或一致行	公司未了解到前10名股东以及前10名持有无限售条件股份的股东之间存在关联关系或属于《上 市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人的情况。
动的说明

4.2 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

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§ 5 董事会报告

5.1 管理层讨论与分析概要

一、报告期内经营情况概述

2011 年轮胎橡胶行业，一方面受金融危机时期各国救市后遗症影响，大量流动性导致天然橡胶、合成橡胶等轮胎主要原材料 价格屡创新高，公司承担了前所未有的高额原材料成本压力；另一方面受美国经济衰退及欧债危机和国内持续收紧的货币政 策三重影响，国内外市场双双疲软，轮胎提价空间明显受限，整个行业处于微利或亏损的边缘。

面对艰难的经营局势，公司通过强化实施结构调整和转型升级的一系列措施，如加快科技创新步伐，优化轮胎性价比，提高 市场竞争力；强化内部基础管理，降低物耗能耗；整顿、巩固和开拓国内市场，构建多元化的国际市场体系，努力稳定国内 外两个市场，等等。取得了一定的经营业绩。

全年生产轮胎 538 万条，同比下降 4.01%；

全年销售轮胎 535 万条，同比下降 5.43%； 全年实现营业收入 74.95 亿元，同比增长 21.03%； 全年净利润 9,538.40 万元，同比下降 23.54%。 二、对公司未来发展的展望

• 1、公司所处行业的发展趋势及公司面临的市场竞争格局

2012 年世界经济复苏的不稳定性和不确定性上升，我国经济增速也将趋缓。轮胎在国内外市场的结构性产能过剩情况必将继 续存在，轮胎行业极有可能在未来三五年内重新洗牌。

由于原材料价格的高位运行、能源成本和人力资源成本的不断提升，低成本经营已成为历史，为此公司势必要将工作的重心 尽快转向提高产品成本竞争力上来。

由于 2011 年各大跨国公司在世界各地扩大产能，国内轮胎企业扩大发展也在提速，国内外轮胎市场竞争日趋激烈。西方发达 国家用技术壁垒来限制进入他们的市场。我们若能加快各项达标措施的实施进度，把被动化为主动，把挑战化为机遇。 国务院于 2012 年 1 月 12 日下发了《国务院关于进一步促进贵州经济社会又好又快发展的若干意见》（国发[2012]2 号），明确 提出：贵州要努力走符合自身实际和时代要求的后发赶超之路，确保与全国同步实现全面建设小康社会宏伟目标。加大对贵 州“加速发展，加快转型，推动跨越”、实施工业强省战略的支持力度，给公司的发展带来了新机遇。

公司正在由过去的“低价位产品，低端市场竞争，靠扩大规模拉动发展”的方式向“以中高端市场为主导的质量效益型企业” 的方式转变，促进公司持续健康发展。

• 2、公司发展战略

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贵州轮胎股份有限公司 2011 年年度报告摘要

—— 公司重大发展战略 产品结构调整，经过几年的坚持和强化实施，取得了明显的效果，特别是全钢载重子午线轮胎技术改 造项目的实施，为公司稳定发展做出了重大贡献。“十二五”期间，公司将继续坚持实施产品结构调整技术改造，促进产品升 级换代，提高全钢载重子午线轮胎等产品规模、质量和市场优势，避免同质化竞争,从根本上提高公司市场竞争能力。

2012 年，公司将聚精会神、同心同德，通过科技创新、管理创新、改革体制机制来化解资金和成本两大风险，真正实现公司 增长方式的转变，创造新的发展机会，维护公司、员工和股东的长远利益。

3、2012 年公司产品结构调整技改项目

公司将继续推进高性能子午线轮胎生产线异地技术改造项目的实施。

• 4、2012 年度公司经营计划

• （1）计划完成轮胎产量 634 万条，较 2011 年增长 17.84%，计划完成轮胎销售 647 万条，较 2011 年增加 20.93%，计划实现 销售收入 82.40 亿元，较 2011 年增长 9.18%。

• （2）继续实施技术创新和管理创新目标：坚持技术创新和管理创新，继续培育自主开发能力，转变增长方式，进一步提高产 品质量，充分发挥中国名牌产品和中国驰名商标的市场优势，提高公司竞争力。

5.2 主营业务分行业、产品情况表

单位：万元

单位：万元	单位：万元	单位：万元	单位：万元	单位：万元	单位：万元	单位：万元
	主营业务分行业情况
				营业收入比上
					营业成本比上	毛利率比上年增
分行业	营业收入	营业成本	毛利率（%）	年增减（%）
					年增减（%）	减（%）
轮胎	739,886.95	645,293.79	12.78%	21.24%	23.55%	-1.63%
混炼胶	9,612.83	9,714.11	-1.05%	13.23%	40.64%	-19.70%
	主营业务分产品情况
				营业收入比上
					营业成本比上	毛利率比上年增
分产品	营业收入	营业成本	毛利率（%）	年增减（%）
					年增减（%）	减（%）
全钢子午胎	450,568.93	397,634.01	11.75%	23.66%	24.69%	-0.73%
半钢子午胎	2,275.75	1,040.95	54.26%	-34.16%	-70.82%	57.47%
斜交轮胎	287,042.27	246,618.83	14.08%	18.40%	23.42%	-3.49%
混炼胶	9,612.83	9,714.11	-1.05%	13.23%	40.64%	-19.70%

毛利率比上年同期增减幅度较大的原因说明：

半钢子午胎毛利率比上年同期增加 57.47 个百分点，主要是公司在 2010 年产品结构调整中淘汰了产能落后的普通半钢 子午线轮胎生产线，只保留了少数几个毛利率较高的特种半钢子午线轮胎规格的生产和销售所导致。

5.3 报告期内利润构成、主营业务及其结构、主营业务盈利能力较前一报告期发生重大变化的原因说明

√ 适用 □ 不适用

• 1、营业收入较上年度增加 21.03%，主要由于原材料价格持续上涨，公司对产品进行提价销售使收入增加。

• 2、营业成本较上年度增加 23.69%，主要是原材料价格持续上涨，使销售成本增加。

• 3、营业税金及附加较上年度增加 29.96%，主要由于收入增加，使消费税上升；而年末原材料价格下降，使增值税增加。

• 4、财务费用较上年度增加 72.80%，主要是由于银行借款增加、发行公司债券、借款利率上升而使利息支出增加。

• 5、资产减值损失较上年度减少 51.26%，主要是由于年末原材料价格下跌，使存货跌价准备减少。

• 6、投资收益较上年度增加 213.82%，主要是持有交易性金融资产期间取得的投资收益。

• 7、营业利润较上年度减少 42.60%，主要是由于原材料价格上涨、借款及利率上升，使成本、利息支出增加，导致营业利润 下降。

• 8、营业外收入较上年度增加 321.04%，主要是本年度收到贵阳市工业和信息化委员会流动资金贷款贴息 4,320 万元所致。

• 9、营业外支出较上年度减少 52.18%，主要是上年度报废原半钢子午线轮胎生产线。

• 10、非流动资产处置损失较上年度减少 72.92%，主要是上年度报废原半钢子午线轮胎生产线。

• 11、其他综合收益较上年度增加 74.78%，主要是人民币升值使外币报表折算差额变化较大。

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贵州轮胎股份有限公司 2011 年年度报告摘要

§ 6 财务报告

6.1 与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的具体说明

□ 适用 √ 不适用

6.2 重大会计差错的内容、更正金额、原因及其影响

□ 适用 √ 不适用

6.3 与最近一期年度报告相比，合并范围发生变化的具体说明

□ 适用 √ 不适用

6.4 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明

□ 适用 √ 不适用

贵州轮胎股份有限公司董事会

二O 一二年四月二十一日

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