Grupa Pracuj S.A. — Audit Report / Information 2020

Feb 24, 2021

Informacja dodatkowa Grupa Żywiec S.A. Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2020 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 2 Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej 3 Jednostkowy rachunek zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów 4 Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym 5 Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych 6 Informacja dodatkowa 7 Informacje ogólne 7 Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości 7 Dodatkowe noty objaśniające 20 Spis treści Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 3 1 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ Nota 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 Aktywa trwałe 1 729 256 1 595 330 Rzeczowe aktywa trwałe 8 1 053 811 905 788 Prawo do użytkowania 8 83 331 35 897 Wartości niematerialne 9 360 038 26 674 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 28-31 44 728 76 280 Udziały w jednostkach zależnych 12 52 605 526 828 Udziały w jednostkach stowarzyszonych 12 5 497 5 497 Należności długoterminowe z tytułu podatku dochodowego 7.7 69 675 - Pozostałe należności długoterminowe 13 59 571 18 366 Aktywa obrotowe 784 350 884 205 Zapasy 15 109 311 115 379 Należności handlowe oraz pozostałe należności 13 666 351 638 846 Pożyczki udzielone - 128 500 Pochodne instrumenty finansowe 7 360 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 17 1 328 1 480 Aktywa razem 2 513 606 2 479 535 Kapitał własny 177 079 187 604 Kapitał podstawowy 19 25 678 25 678 Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 113 654 113 654 Pozostałe kapitały 20 128 460 27 177 Kapitał z połączenia (360 746) (251 496) Niepodzielony wynik finansowy i wynik finansowy roku obrotowego 270 033 272 591 Zobowiązania 2 336 527 2 291 931 Zobowiązania długoterminowe 1 213 683 1 100 729 Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe 21,24 1 150 000 1 050 000 Zobowiązania z tytułu leasingu 58 420 28 315 Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych 26 5 263 22 414 Zobowiązania krótkoterminowe 1 122 844 1 191 202 Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe 22,25 64 084 71 704 Zobowiązania z tytułu leasingu 7 175 6 488 Pochodne instrumenty finansowe - 1 351 Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych 27 204 628 Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego 32 3 929 9 556 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania 32 1 036 150 1 092 575 Rezerwy na pozostałe zobowiązania i obciążenia 33 11 302 8 900 Kapitał własny i zobowiązania razem 2 513 606 2 479 535 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 4 2 Nota Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 JEDNOSTKOWY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT ORAZ INNYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 34,35 3 603 704 3 199 242 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów 36 (2 536 996) (2 046 544) Zysk brutto 1 066 708 1 152 698 Koszty sprzedaży 36 (673 418) (684 757) Koszty ogólnego zarządu 36 (124 027) (154 406) (Strata)/zysk z tytułu utraty wartości należności 36 (11 481) 1 130 Pozostałe przychody 38 14 516 7 493 Pozostałe zyski/(straty) netto 37 81 382 (16 301) Zysk z działalności operacyjnej 353 680 305 857 Przychody odsetkowe 39 1 546 1 063 Koszty odsetkowe 40 (21 494) (24 162) Pozostałe (koszty)/przychody finansowe netto 41 (24 416) 103 419 Zysk przed opodatkowaniem 309 316 386 177 Podatek dochodowy 42 (58 865) (55 842) Zysk netto za okres 250 451 330 335 Inne całkowite dochody z wyceny instrumentów zabezpieczających, które nie zostaną przeklasyfikowane w kolejnych okresach do zysku/straty 43 7 055 5 166 Zyski i straty oraz inne całkowite dochody za okres 257 506 335 501 Średnia ważona liczba akcji zwykłych 44 10 271 337 10 271 337 Zysk przypadający na jedną akcję zwykłą (w zł) 24,38 32,16 Rozwodniony zysk na jedną akcję jest równy zyskowi na jedną akcję. * informacje dotyczące zmian prezentacyjnych danych porównawczych przedstawiono w nocie 7.24 niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego. 3 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM Kapitał podstawow y Kapitał zapasowy - ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Pozostałe kapitały Kapitał z połączenia Niepodzielony wynik finansowy i wynik finansowy roku obrotowego Kapitał własny, razem Kapitał zapasowy - pozostały Kapitał z aktualizacji wyceny w tym podatek odroczony Pozostałe kapitały rezerwowe Okres bieżący Stan na 1 stycznia 2020 25 678 113 654 18 808 (1 093) 257 9 462 (251 496) 272 591 187 604 Zyski i straty oraz inne całkowite dochody za okres sprawozdawczy Wycena instrumentów finansowych zabezpieczających ryzyko zmiany cen surowców - - - 7 055 (1 655) - - - 7 055 Zysk netto za okres sprawozdawczy - - - - - - - 250 451 250 451 Zyski i straty oraz inne całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy - - - 7 055 (1 655) - - 250 451 257 506 Transakcje z właścicielami jednostki dominującej, ujęte bezpośrednio w kapitale własnym Dopłaty od i wypłaty do właścicieli Różnice z połączenia z Browarem Namysłów - - - - - - (109 250) - (109 250) Niepodzielony wynik finansowy - Browar Namysłów - - - - - - - 5 560 5 560 Utworzenie funduszu dywidendowego - - - - - 176 265 - (176 265) - Wypłata zaliczki na dywidendę - - - - - (82 037) - (82 304) (164 341) Dopłaty od i wypłaty do właścicieli ogółem - - - - - 94 228 (109 250) (253 009) (268 031) Stan na 31 grudnia 2020 25 678 113 654 18 808 5 962 (1 398) 103 690 (360 746) 270 033 177 079 Okres porównawczy Stan na 1 stycznia 2019 25 678 113 654 18 808 (6 259) 1 468 4 903 (251 496) 409 025 314 313 Zyski i straty oraz inne całkowite dochody za okres sprawozdawczy Wycena instrumentów finansowych zabezpieczających ryzyko zmiany cen surowców - - - 5 166 (1 211) - - - 5 166 Zysk netto za okres sprawozdawczy - - - - - - - 330 335 330 335 Zyski i straty oraz inne całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy - - - 5 166 (1 211) - - 330 335 335 501 Transakcje z właścicielami jednostki dominującej, ujęte bezpośrednio w kapitale własnym Dopłaty od i wypłaty do właścicieli Utworzenie funduszu dywidendowego - - - - - 9 462 - (9 462) - Wypłata zaliczki na dywidendę - - - - - - - (154 070) (154 070) Wypłata dywidendy - - - - - (4 903) - (303 237) (308 140) Dopłaty od i wypłaty do właścicieli ogółem - - - - - 4 559 - (466 769) (462 210) Stan na 31 grudnia 2019 25 678 113 654 18 808 (1 093) 257 9 462 (251 496) 272 591 187 604 5 4 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej Nota Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 Zysk przed opodatkowaniem 2 309 316 386 177 Korekty razem (154 009) 108 904 Amortyzacja 36 139 334 121 389 Zysk z tytułu umorzenia całości lub części udziałów jednostek zależnych - (104 500) Podatek dochodowy zapłacony (125 002) (39 363) Dywidendy otrzymane i odsetki (16 062) (8 556) Koszty odsetkowe 40 21 494 24 162 (Zysk)/strata na sprzedaży i likwidacji środków trwałych (81 382) 16 301 Odpisy aktualizujące wartość aktywów trwałych 36 2 939 (2 126) Zmiana stanu zapasów 7.20 13 559 (19 035) Zmiana stanu rezerw na pozostałe zobowiązania i obciążenia 7.20 2 052 (2 869) Zmiana stanu należności handlowych oraz pozostałych należności 7.20 5 768 41 258 Zmiana stanu zobowiązań z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych 7.20 (17 863) 58 Zmiana stanu zobowiązań handlowych oraz pozostałych zobowiązań 7.20 (98 846) 82 185 Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 155 307 495 081 Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej Zbycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych 162 268 187 Zbycie udziałów w celu umorzenia - 104 500 Spłata udzielonych pożyczek 5 450 - Dywidendy otrzymane 14 516 7 493 Odsetki otrzymane 1 546 1 063 Nabycie udziałów w jednostkach zależnych i stowarzyszonych - (474 223) Inne (wydatki)/wpływy inwestycyjne (769) (1 398) Nabycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych (202 342) (215 300) Nabycie gruntów w użytkowaniu wieczystym (14 353) - Pożyczki udzielone (16 950) (128 500) Środki pieniężne - połączenie z Browarem Namysłów 2 312 - Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (48 322) (706 178) Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej Kredyty i pożyczki otrzymane 325 800 900 000 Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli (164 341) (462 210) Spłaty kredytów i pożyczek (220 000) (150 000) Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu (13 682) (6 986) Odsetki zapłacone (22 021) (24 333) Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (94 244) 256 471 Przepływy pieniężne netto, razem 12 741 45 374 Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, ekwiwalentów środków pieniężnych i kredytów bankowych w rachunku bieżącym 12 741 45 374 Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych i kredyty bankowe w rachunku bieżącym na początek okresu (69 078) (114 452) Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych i kredyty bankowe w rachunku bieżącym na koniec okresu 18 (56 337) (69 078) 6 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 7 INFORMACJA DODATKOWA 5.1. Podstawowy przedmiot działalności Grupy Żywiec S.A. Podstawowym segmentem działalności Grupy Żywiec S.A. („Spółka”) jest produkcja piwa, oznaczona kodem PKD 1105 Z. Grupa Żywiec S.A. prowadzi działalność gospodarczą pod adresem Żywiec, ul. Browarna 88. Spółka zarejestrowana została w dniu 8 czerwca 2001 roku w Krajowym Rejestrze Sądowym w Bielsku – Białej pod numerem 0000018602. Zgodnie z klasyfikacją Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie Spółka należy do branży spożywczej. Spółka może również używać skrótu „Żywiec S.A.”. Grupa Żywiec S.A. jest jednostką dominującą w Grupie Kapitałowej Żywiec S.A. i sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe. Sprawozdanie jest dostępne w siedzibie spółki pod adresem Żywiec, ul. Browarna 88, 34-300 Żywiec oraz na stronie internetowej www.grupazywiec.pl. Bezpośrednią jednostką dominującą Grupy Żywiec S.A. jest Heineken International N.V. z siedzibą w Amsterdamie (Holandia), natomiast stroną kontrolującą najwyższego szczebla pozostaje Heineken Holding N.V. z siedzibą w Amsterdamie (Holandia). Sprawozdania finansowe dostępne są na stronie internetowej www.theheinekencompany.com. Jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej w dającej się przewidzieć przyszłości. Zdaniem Zarządu jednostki nie istnieją obecnie okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności. Główne zasady rachunkowości zastosowane przy sporządzaniu jednostkowego sprawozdania finansowego przedstawiono poniżej. Zasady te były stosowane w sposób ciągły we wszystkich latach objętych jednostkowym sprawozdaniem finansowym. 6.1. Oświadczenie o zgodności z przepisami Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A. za 2020 rok zostało sporządzone zgodnie z Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. z 2018, poz. 757) i przedstawia sytuację finansową Grupy Żywiec S.A. na dzień 31 grudnia 2020 roku oraz 31 grudnia 2019 roku, wyniki jej działalności oraz przepływy pieniężne za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2020 roku i 31 grudnia 2019 roku. 6.2. Podstawa sporządzenia Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, w kształcie zatwierdzonym przez Unię Europejską (MSSF UE). Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego poza kategoriami aktywów finansowych, które ujmuje się według wartości godziwej. Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF UE wymaga zastosowania pewnych kluczowych szacunków księgowych. Zarząd musi także podjąć szereg subiektywnych decyzji dotyczących zastosowania zasad rachunkowości. Obszary bardziej złożone lub wymagające dokonania subiektywnego osądu, jak również obszary, w których założenia i oszacowania są znaczące dla sprawozdania finansowego jako całości, zostały opisane w informacji dodatkowej do jednostkowego sprawozdania finansowego. Bardziej szczegółowe dane w tym zakresie zostały przedstawione w nocie 7.2. Z dniem podpisania jednostkowego sprawozdania finansowego Zarząd Grupy Żywiec S.A. zatwierdza niniejsze sprawozdanie finansowe. 6.3. Sprawozdawczość dotycząca segmentów działalności Od dnia 1 stycznia 2019 roku Zarząd analizuje wyniki działalności wyłącznie dla Grupy Żywiec S.A. jako całości, stąd cała Grupa Żywiec S.A. stanowi jeden segment operacyjny. Zgodnie z §12 MSSF 8 (Kryteria łączenia) można łączyć dwa lub większą ilość segmentów operacyjnych w jeden segment operacyjny, jeżeli łączenie przebiega zgodnie z zasadą podstawową MSSF 8, segmenty wykazują podobne cechy gospodarcze oraz są podobne w każdym z poniższych aspektów: 5. Informacje ogólne 6. Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 8 • rodzaju produktów i usług; • rodzaju procesów produkcyjnych; • rodzaju lub grup klientów na produkty i usługi; • metod stosowanych przy dystrybucji produktów lub świadczeniu usług oraz • jeśli ma to zastosowanie, rodzaju środowiska regulacyjnego, na przykład obszar bankowości, ubezpieczeń lub użyteczności publicznej. Grupa Żywiec S.A. prowadzi jednorodną działalność gospodarczą a segmenty operacyjne wykazują podobieństwo cech gospodarczych. W związku z powyższym Zarząd uznał, że Grupa Żywiec S.A. w pełni spełnia powyższe zasady i może połączyć segmenty operacyjne w jeden segment sprawozdawczy, gdyż głównymi produktami Spółki jest piwo oraz napoje alkoholowe i bezalkoholowe nie różniące się od siebie charakterystyką pomiędzy poszczególnymi segmentami. Piwo wytwarzane jest w 5 browarach posiadających niemal identyczne procesy produkcyjne. Rodzaj i grupy klientów są bardzo podobne do siebie w poszczególnych segmentach a dystrybucja produktów odbywa się w sposób jednolity. W świetle powyższego, w niniejszym sprawozdaniu finansowym zastosowano połączenie wszystkich segmentów operacyjnych w jeden segment sprawozdawczy, podając ujawnienia wynikające z wymogów §32-34 MSSF 8. Szczegółowe informacje dotyczące sprawozdawczości segmentów działalności opisano w nocie 7.11 niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego. 6.4. Transakcje wyrażone w walutach obcych 6.4.1 Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji Pozycje zawarte w sprawozdaniu finansowym Spółki wycenia się w walucie podstawowego środowiska gospodarczego, w którym dana jednostka prowadzi działalność („waluta funkcjonalna”). Sprawozdanie finansowe prezentowane jest w polskich złotych, które są walutą funkcjonalną i walutą prezentacji Spółki. 6.4.2. Transakcje i salda Transakcje przeprowadzane w walutach obcych przeliczane są na walutę funkcjonalną przy zastosowaniu średniego kursu NBP z dnia poprzedzającego dzień zawarcia następujących transakcji: • powstanie zobowiązania z tytułu zakupu i faktur wystawionych w walucie obcej; • powstanie należności z tytułu sprzedaży według faktur sprzedaży wystawionych w walucie obcej; • wpływ należności z tytułu sprzedaży na własny rachunek walutowy. Pozostałe transakcje przeliczane są po kursie faktycznie zastosowanym (kurs sprzedaży/kupna banku – stosowany jest przy operacjach zakupu lub sprzedaży waluty w banku, kurs średni – wyceniony metodą cen przeciętnych - stosowany jest do wyceny operacji spłaty zobowiązań). Składniki aktywów i zobowiązań pieniężnych na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego wyceniane są po obowiązującym na ten dzień średnim kursie ustalonym dla danej waluty przez NBP. Dodatnie i ujemne różnice kursowe wynikające z rozliczania transakcji w walutach obcych oraz przeliczenia aktywów i zobowiązań pieniężnych według kursów wymiany walut na koniec roku wykazuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu. 6.5. Rzeczowe aktywa trwałe Wszystkie rzeczowe aktywa trwałe wykazuje się według ceny nabycia (kosztu wytworzenia) pomniejszonego o umorzenie i odpisy z tytułu utraty wartości, z wyjątkiem gruntów, które wykazuje się według kosztu nabycia pomniejszonego o odpisy z tytułu utraty wartości. Cena nabycia obejmuje wydatki, które można bezpośrednio przypisać do transakcji nabycia danych pozycji. Koszty poniesione w terminie późniejszym ujmuje się w wartości bilansowej składnika aktywów lub wykazuje jako oddzielny składnik aktywów tylko wówczas, gdy prawdopodobne jest, że Spółka uzyska w przyszłości korzyści ekonomiczne związane z tym składnikiem aktywów, a cenę nabycia danej pozycji można zmierzyć w sposób wiarygodny. Wszelkie pozostałe wydatki na naprawę i konserwację odnoszone są do rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów okresu obrotowego, w którym zostały poniesione. Amortyzację oblicza się metodą liniową w celu dokonywania odpisów ceny nabycia poszczególnych składników aktywów do wartości końcowej w okresie ich ekonomicznej użyteczności: Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 9 • • Grunty własne nie są amortyzowane • Budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej 5-50 lat • Urządzenia techniczne i maszyny 3-30 lat • Meble i wyposażenie wnętrz 3-5 lat • Środki transportu 5 lat • Opakowania zwrotne 5-15 lat • Wyposażenie marketingowe 5 lat • Nalewaki 5 lat Dla celów podatkowych, Spółka stosuje stawki amortyzacyjne określone w wykazie stawek amortyzacyjnych będącym załącznikiem do ustawy z 15 lutego 1992 roku o podatku dochodowym od osób prawnych. Rzeczowe aktywa trwałe w budowie są wyceniane według kosztów faktycznie poniesionych. Na dzień sporządzenia rocznego jednostkowego sprawozdania finansowego Spółka dokonuje przeglądu wartości końcowych i okresów użytkowania aktywów oraz wprowadza stosowne korekty do stosowanych stawek amortyzacyjnych. Wartość bilansową składnika aktywów odpisuje się bezpośrednio do wartości odzyskiwalnej, jeżeli wartość bilansowa składnika aktywów jest wyższa niż szacowana wartość odzyskiwalna. Zyski i straty ze sprzedaży ustala się przez porównanie wpływów ze sprzedaży z wartością bilansową. Następnie ujmuje się je w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów. 6.5.1. Opakowania zwrotne Zakupione przez Spółkę opakowania zwrotne (butelki, skrzynki, kegi oraz palety) są prezentowane w bilansie jako rzeczowe aktywa trwałe w pozycji inne środki trwałe. Grupa Żywiec S.A. dokonuje co miesiąc odpisu amortyzacyjnego wynikającego z okresu użyteczności danego składnika. Dodatkowo, na bazie danych historycznych, w każdym miesiącu tworzone są odpisy amortyzacyjne odzwierciedlające zakładaną stłuczkę produkcyjną, logistyczną oraz rynkową. Kwota odpisu amortyzacyjnego alokowana jest do wartości netto najstarszych opakowań zwrotnych w danym miesiącu rozliczeniowym. Jednocześnie amortyzacja dla opakowań objętych odpisem jest zatrzymywana. Co roku po zakończeniu sezonu, Spółka dokonuje oceny stanu posiadanych opakowań zwrotnych w oparciu o dane systemowe przedstawiające rotacje opakowań. W wyniku tej oceny następuje weryfikacja wysokości odpisu amortyzacyjnego z tytułu stłuczki produkcyjnej, logistycznej oraz rynkowej, spisanie utraconych opakowań, a także weryfikacja zobowiązania z tytułu kaucji (dotyczącego butelek zwrotnych znajdujących się na rynku, dla których istnieje potencjalnie zobowiązanie Spółki do odbioru i zwrotu kaucji) i przychodu związanego z rozwiązaniem zobowiązania z tytułu kaucji. 6.6. Wartości niematerialne 6.6.1. Znaki towarowe i licencje Znaki towarowe i licencje ujmuje się według kosztu historycznego. Znaki towarowe i licencje o określonym okresie użytkowania wykazuje się w cenie nabycia pomniejszonej o umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości. Amortyzację oblicza się metodą liniową w celu rozłożenia kosztów znaków towarowych i licencji na szacowany okres ich użytkowania (nieprzekraczający 20 lat). Znaki towarowe o nieokreślonym okresie użytkowania poddaje się corocznie testom pod kątem utraty wartości i ilekroć występują czynniki wskazujące, że mogła nastąpić utrata wartości znaków towarowych, dokonuje się jej odpisów. 6.6.2. Relacje z klientami Kontrakty z klientami w wysokości 2 515 tys. złotych ujęte w innych wartościach niematerialnych zostały wycenione według wartości godziwej na dzień przejęcia spółki Browar Namysłów Sp. z o.o. Amortyzuje się je metodą liniową w okresie przyjętym dla szacowanych przepływów finansowych, które stanowiły podstawę do ich wyceny. Wartość godziwa została określona metodą MEEM (Multi-Period Excess Earnings Method), w której wyceniono ekonomiczną nadwyżkę wynikającą z tych umów z klientami przejętej spółki, których warunki handlowe były korzystniejsze niż obowiązujące standardowo w Grupie Żywiec. 6.6.3. Oprogramowanie komputerów Nabyte licencje na oprogramowanie komputerowe kapitalizuje się na podstawie kosztów poniesionych w celu nabycia i doprowadzenia określonego oprogramowania do użytkowania. Koszty te amortyzuje się przez szacowany okres ich użytkowania (3-7 lat). Koszty związane z opracowaniem i utrzymaniem oprogramowania komputerów ujmuje się w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w momencie ich poniesienia. 6.6.4. Wartość firmy W celu przeprowadzenia corocznego testu na utratę wartości, wartość firmy jest alokowana do ośrodka generującego środki pieniężne, który czerpie korzyści z synergii wynikającej z nabycia. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 10 Wartość firmy powstała na nabyciu spółki Browar Namysłów Sp. z o.o. wyniosła 138 417 tys. Wartość firmy powstała na nabyciu spółki Browar Namysłów jest monitorowana w całości na poziomie Grupy Kapitałowej Żywiec jako jednego ośrodka wypracowującego środki pieniężne (OWŚP) odpowiadającego również jedynemu segmentowi operacyjnemu przed agregacją. 6.7. Utrata wartości aktywów niefinansowych Wartość firmy i wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania nie podlegają amortyzacji, lecz są testowane pod kątem możliwej utraty wartości co roku lub częściej, jeśli zdarzenia bądź zmiany okoliczności wskazują na możliwość wystąpienia utraty wartości. Inne aktywa analizuje się pod kątem utraty wartości, ilekroć jakieś zdarzenia lub zmiany okoliczności wskazują, że wartość bilansowa może nie być odzyskiwalna. Dla potrzeb analizy utraty wartości, aktywa grupuje się identyfikując najmniejsze, możliwe do określenia zespoły aktywów generujące wpływy pieniężne, w znacznym stopniu niezależne od wpływów pieniężnych pochodzących z innych aktywów lub grup aktywów (ośrodki wypracowujące środki pieniężne - OWŚP). Odpis z tytułu utraty wartości ujmuje się w wysokości kwoty, o jaką wartość bilansowa OWŚP przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Wartość odzyskiwalną stanowi wyższa z dwóch kwot: wartość godziwa OWŚP, pomniejszona o koszty zbycia lub wartość użytkowa. W przypadku wystąpienia utraty wartości OWSP, odpis w pierwszej kolejności alokuje się do wartości firmy przypisanej do danego OWSP, a pozostałą kwotę odpisu alokuje się proporcjonalnie do innych aktywów danego OWSP, przy czym w wyniku alokacji odpisu do poszczególnych aktywów, wartość bilansowa danego aktywa nie może spaść poniżej jego wartości godziwej pomniejszonej o koszty zbycia, wartości użytkowej (jeżeli jest możliwa do ustalenia) lub zera. Wcześniej stwierdzona utrata wartości aktywów niefinansowych (innych niż wartość firmy) oceniana jest na każdy dzień bilansowy pod kątem występowania przesłanek wskazujących na możliwość odwrócenia dokonanego odpisu. 6.8. Inwestycje w jednostkach zależnych i stowarzyszonych 6.8.1. Jednostki zależne Jednostki zależne to wszystkie jednostki, nad którymi Grupa sprawuje kontrolę tj., gdy z tytułu swojego zaangażowania w tę jednostkę podlega ekspozycji na zmienne wyniki finansowe, lub gdy ma prawa do zmiennych wyników finansowych, oraz ma możliwość wywierania wpływu na wysokość tych wyników finansowych poprzez sprawowanie władzy nad tą jednostką. 6.8.2 Jednostki stowarzyszone Jednostki stowarzyszone to wszystkie jednostki, na które Spółka wywiera znaczący wpływ, ale nie sprawuje nad nimi kontroli, co wiąże się zazwyczaj z udziałem w wysokości od 20% do 49% praw głosu. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych wykazywane są w cenie nabycia pomniejszonej o odpisy z tytułu utraty wartości. Odpis z tytułu utraty wartości inwestycji w jednostkach zależnych i stowarzyszonych jest ujmowany w momencie, kiedy istnieją obiektywne przesłanki, że zaistniały zdarzenia, które mogą mieć negatywny wpływ na wartość przyszłych przepływów pieniężnych związanych z tymi inwestycjami. Odpisy z tytułu utraty wartości ujmowane są w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów. 6.9. Aktywa finansowe Spółka zalicza swoje aktywa finansowe do następujących kategorii: • wyceniane według zamortyzowanego kosztu, • wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, • wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, • instrumenty finansowe zabezpieczające. Kwalifikacja dłużnych aktywów finansowych do odpowiedniej kategorii zależy od modelu biznesowego zarządzania aktywami finansowymi oraz od charakterystyki umownych przepływów pieniężnych dla danego składnika aktywów finansowych. Tabela poniżej przedstawia klasyfikację instrumentów finansowych według MSSF 9 na dzień 31 grudnia 2020 roku: Aktywa finansowe Klasyfikacja według MSSF 9 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 Pozostałe należności długoterminowe Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie 129 246 18 366 Należności handlowe oraz pozostałe należności Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie 666 351 638 846 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 11 Pochodne instrumenty finansowe Instrumenty finansowe zabezpieczające 7 360 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie 1 328 1 480 Pożyczki udzielone Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie - 128 500 Zobowiązania finansowe Klasyfikacja według MSSF 9 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie 1 036 150 1 092 575 Pozostałe zobowiązania finansowe Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie 1 279 679 1 156 507 Pochodne instrumenty finansowe Instrumenty finansowe zabezpieczające - 1 351 Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu Aktywa wyceniane po początkowym ujęciu w zamortyzowanym koszcie – są to aktywa finansowe utrzymywane zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, a charakterystyka umowy dotyczącej tych aktywów finansowych przewiduje powstawanie przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek. Spółka do wyceny aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie stosuje metodę efektywnej stopy procentowej. Należności z tytułu dostaw i usług po początkowym ujęciu wycenia się w wysokości zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej, z uwzględnieniem odpisów z tytułu utraty wartości, przy czym należności z tytułu dostaw i usług z datą zapadalności poniżej 12 miesięcy od dnia powstania (tj. niezawierające elementu finansowania) i nieprzekazywane do faktoringu, nie podlegają dyskontowaniu i są wyceniane w wartości nominalnej. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody Aktywa wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez inne całkowite dochody – są to aktywa finansowe utrzymywane zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest zarówno utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy jak i sprzedaż aktywów finansowych, a charakterystyka umowy dotyczącej tych aktywów finansowych przewiduje powstawanie przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek. Zyski i straty na składniku aktywów finansowych stanowiącym instrument kapitałowy, dla którego zastosowano opcję wyceny do wartości godziwej przez inne całkowite dochody ujmuje się w innych całkowitych dochodach, z wyjątkiem przychodów z tytułu otrzymanych dywidend. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez rachunek zysków i strat – są to wszystkie pozostałe aktywa finansowe. Zyski lub straty wynikające z wyceny składnika aktywów finansowych, kwalifikowanego jako wyceniany według wartości godziwej przez wynik finansowy, ujmuje się w wyniku finansowym w okresie, w którym powstały. Zyski lub straty wynikające z wyceny pozycji wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy obejmują również przychody z tytułu odsetek i dywidendy. Instrumenty finansowe zabezpieczające Instrumenty finansowe zabezpieczające - są to instrumenty pochodne, wyznaczone jako instrumenty zabezpieczające. Instrumenty finansowe zabezpieczające podlegają wycenie zgodnie z zasadami rachunkowości zabezpieczeń. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 12 Rachunkowość zabezpieczeń Spółka stosuje rachunkowość zabezpieczeń przepływów pieniężnych. Spółka wyznacza powiązania zabezpieczające przed ryzykiem cen towarów, obejmujące instrumenty pochodne, w szczególności towarowe kontrakty swap, zawierane na terminowym rynku aluminium. Zabezpieczeniu podlega ryzyko zmiany cen towarów w odniesieniu do przepływów pieniężnych wynikających z tytułu uprawdopodobnionych na podstawie planów produkcyjnych przyszłych zakupów puszek aluminiowych. Dla celów rachunkowości zabezpieczeń traktowane jest ono jako zabezpieczenie przepływów pieniężnych. Przy rozpoczęciu powiązania zabezpieczającego podmiot dokumentuje relację zabezpieczającą pomiędzy instrumentem zabezpieczającym a pozycją zabezpieczaną oraz cele zarządzania ryzykiem, a także strategię wdrożenia i zarządzania transakcjami zabezpieczającymi. Ponadto Spółka dokumentuje efektywność, z jaką zastosowany instrument zabezpieczający kompensuje zmiany wartości godziwej lub wartości przepływów pieniężnych z tytułu pozycji zabezpieczanej, zarówno w chwili wyznaczania powiązania, jak i na bieżąco w późniejszych okresach. Zabezpieczenie przepływów pieniężnych W związku z faktem, że Grupa Żywiec S.A. kupuje od dostawców puszki aluminiowe niezbędne w procesie produkcji piwa, narażona jest na wahania ich cen. Zgodnie z polityką zarządzania ryzykiem, Spółka wykorzystuje instrumenty pochodne w celu ograniczania ryzyka zmiany ceny zakupu puszek wynikających z umów z dostawcami oraz przewidywanych przepływów pieniężnych z tytułu ich dostaw. Grupa Żywiec S.A. stosuje rachunkowość zabezpieczeń i wyznacza instrumenty pochodne w powiązaniach zabezpieczających. Pozycją zabezpieczaną jest zmienność przepływów pieniężnych związana ze zmianami ceny komponentu aluminiowego w puszkach, a pozycją zabezpieczającą transakcje zamiany cen towarów (commodity swap) zawierane na terminowym rynku aluminium. Wielkość ekspozycji określana jest na podstawie najlepszych szacunków Spółki dotyczących przyszłych zakupów puszek, wyrażonych w tonach metrycznych aluminium potrzebnych do ich produkcji. W momencie ustanowienia rachunkowości zabezpieczeń Grupa Żywiec S.A. dokumentuje związek ekonomiczny i wskaźnik zabezpieczenia pomiędzy pozycją zabezpieczaną a instrumentem zabezpieczającym, a także cele Spółki w zakresie zarządzania ryzykiem oraz strategię ustanowienia zabezpieczenia. Aluminium stanowi istotny wkład w procesie produkcji puszek, a formuła cenowa w umowach ich zakupu jest uzależniona od ceny aluminium na giełdzie towarowej London Metal Exchange (LME). Instrumentem zabezpieczającym są terminowe kontrakty swap na aluminium również wyceniane na giełdzie LME, w związku z czym obserwuje się bezpośrednią korelację między zmianami ceny puszek a zmianami cen kontraktów terminowych na LME i oczekuje się, że pomiędzy pozycją zabezpieczaną a instrumentem zabezpieczającym istnieje silny związek ekonomiczny, ponieważ wartość instrumentu zabezpieczającego i wartość pozycji zabezpieczanej zmienią się w przeciwnym kierunku z powodu wspólnego instrumentu bazowego. Wskaźnik zabezpieczenia definiuje się jako relację między ilością instrumentu zabezpieczającego a ilością pozycji zabezpieczanej pod względem ich względnej wagi. Współczynnik przeliczający ilość puszek na ilość potrzebnego aluminium jest mnożnikiem używanym w formule cenowej i jest określony jako stały w umowie. Wyliczona w ten sposób ilość ton metrycznych aluminium to wartość, która ma być zabezpieczona instrumentem zabezpieczającym w stosunku 1:1. Instrumenty pochodne są wyceniane według wartości godziwej i ujmowane w każdym sprawozdaniu finansowym i raporcie śródrocznym. Wartość godziwa terminowych kontraktów towarowych jest bieżącą wartością rynkową netto transakcji na dzień zamknięcia okresu sprawozdawczego, obliczaną w oparciu o aktualną cenę instrumentu zabezpieczającego w stosunku do ceny wynikającej z zawartej terminowej transakcji swap na aluminium, zdyskontowanej wartością pieniądza w czasie. Zmiana wartości godziwej efektywnej części instrumentów pochodnych, które zostały wyznaczone i kwalifikują się jako zabezpieczenia przepływów pieniężnych, ujmuje się w innych całkowitych dochodach i prezentuje w kapitale rezerwowym z zabezpieczenia przepływów pieniężnych w zakresie, w jakim wymogi dotyczące stosowania rachunkowości zabezpieczeń zostały spełnione, a zabezpieczenie jest skuteczne. Kwota rozpoznana w kapitale rezerwowym z zabezpieczenia przepływów pieniężnych koryguje początkową wartość składnika niefinansowego w momencie jego ujęcia. Kiedy instrument zabezpieczający wygasa, zostaje sprzedany, rozwiązany lub wykonany, lub kryteria rachunkowości zabezpieczeń przepływów pieniężnych nie są już spełniane, ale nadal oczekuje się, że zabezpieczana planowana transakcja wystąpi, skumulowany zysk/ strata jest niezmiennie ujmowany w kapitale rezerwowym z zabezpieczenia przepływów pieniężnych i rozpoznawany w rachunku zysku i strat w momencie zawarcia transakcji. Jeżeli Spółka nie oczekuje już, że transakcja bazowa będzie miała miejsce, skumulowany niezrealizowany zysk lub stratę ujęte w kapitale rezerwowym z zabezpieczenia przepływów pieniężnych w odniesieniu do instrumentu zabezpieczającego ujmuje się niezwłocznie w rachunku zysków i strat. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 13 Skuteczność powiązań zabezpieczających testowana jest co miesiąc. Spółka dokumentuje i ocenia efektywność, badając zdolność instrumentu zabezpieczającego do kompensowania zmian wartości godziwej pozycji zabezpieczanej. Potencjalne źródła nieefektywności mogłyby stanowić zmiany w czasie dla pozycji zabezpieczanej i jej niedopasowanie do terminów zapadalności instrumentów zabezpieczających, znaczące zmiany ryzyka kredytowego stron powiązania zabezpieczającego oraz zmiany całkowitej kwoty pozycji zabezpieczanej, na przykład, jeżeli bazowa prognoza przepływów pieniężnych nie jest wystarczająco dokładna, co mogłoby skutkować nadmiernym zabezpieczeniem. Jednak z uwagi na fakt, że Grupa Żywiec S.A. zabezpiecza mniej niż 100% ekspozycji, to takie ryzyko jest niewielkie. Dla instrumentów otwartych na dzień 31 grudnia 2020 roku nie oczekuje się nieskuteczności zabezpieczenia. Analiza wrażliwości na zmianę ceny aluminium Zmiana ceny aluminium Wpływ na kapitał z wyceny 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Wzrost o 10% 9 408 8 599 Spadek o 10% (9 408) (8 599) 6.10. Leasing Na początku umowy jednostka ocenia, czy dana umowa jest leasingiem, czy zawiera leasing. Umowa jest leasingiem lub zawiera leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje się prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie. W dacie rozpoczęcia umowy Spółka ujmuje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu. Składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania wyceniany jest według kosztu, natomiast zobowiązanie z tytułu leasingu ujmowane jest w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Po dacie rozpoczęcia Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania, stosując model kosztu, zobowiązanie natomiast poprzez: • zwiększenie wartości bilansowej w celu odzwierciedlenia odsetek od zobowiązania z tytułu leasingu, • zmniejszenie wartości bilansowej w celu uwzględnienia zapłaconych opłat leasingowych oraz • zaktualizowanie wyceny wartości bilansowej w celu uwzględnienia wszelkiej ponownej oceny lub zmiany leasingu, lub w celu uwzględnienia zaktualizowanych zasadniczo stałych opłat leasingowych. Odsetki od zobowiązania z tytułu leasingu w każdym terminie w ciągu okresu leasingu są kwotą, w ramach której uzyskuje się stałą okresową stopę procentową w stosunku do nieuregulowanego salda zobowiązania z tytułu leasingu. Część odsetkowa kosztów finansowych obciąża zysk lub stratę bieżącego okresu. 6.11. Zapasy Zapasy wykazuje się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia nie wyższym od ceny sprzedaży netto. Wartość rozchodu ustala się następującymi metodami dla poszczególnych grup zapasów: • surowce, opakowania, wyroby gotowe, towary (z wyjątkiem towarów nabytych poza Grupą Heineken), półprodukty i produkty w toku wyceniane są wg cen ewidencyjnych; • pozostałe zapasy, towary (nabyte poza Grupą Heineken) – wyceniane są metodą „średniej ważonej”. Koszt wytworzenia produktów gotowych i produkcji w toku obejmuje surowce, bezpośrednie koszty pracownicze, inne koszty bezpośrednie i koszty wydziałowe związane z produkcją (na podstawie normalnej zdolności produkcyjnej). Nie obejmuje on kosztów kredytowania oraz przedpłaconego podatku akcyzowego. Koszt wytworzenia obejmuje przeniesione z kapitału własnego zyski/straty z tytułu kwalifikujących się zabezpieczeń przepływów pieniężnych dotyczących zakupu surowców. Cena sprzedaży netto jest szacowaną ceną sprzedaży możliwą do uzyskania w toku normalnej działalności, pomniejszoną o odpowiednie zmienne koszty sprzedaży. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 14 6.12. Należności handlowe Należności handlowe ujmuje się początkowo według wartości godziwej, a następnie wycenia się je według skorygowanej ceny nabycia (zamortyzowanego kosztu) metodą efektywnej stopy procentowej, pomniejszając je przy tym o odpisy z tytułu utraty wartości. Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości należności handlowych tworzy się na bazie kalkulacji strat oczekiwanych. Spółka dokonała podziału dłużników na pięć głównych kategorii wykazujących się zbliżonym profilem ryzyka. Dla kategorii nieobjętych ubezpieczeniem Spółka wylicza oczekiwane przyszłe straty z tytułu utraty wartości należności handlowych na bazie danych historycznych oraz oczekiwań makroekonomicznych. Poważne problemy finansowe dłużnika, prawdopodobieństwo, że dłużnik ogłosi bankructwo lub wystąpi o postępowanie układowe, opóźnienia w spłatach są przesłankami wskazującymi, że należności handlowe utraciły wartość. Kwota odpisu stanowi różnicę pomiędzy wartością bilansową i bieżącą wartością oczekiwanych strumieni pieniężnych zdyskontowanych według efektywnej stopy procentowej. Kwotę odpisu aktualizującego wartość należności ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu w pozycji „Strata/zysk z tytułu utraty wartości należności”. W przypadku nieściągalności należności handlowej dokonuje się jej spisania, tj. redukcji jej wartości bilansowej brutto w korespondencji z utworzonym odpisem. W przypadku późniejszej spłaty uprzednio spisanej należności jest ona ujęta w rachunku zysku i strat oraz innych całkowitych dochodów jako odwrócenie straty z tytułu utraty wartości. Spisania należności dokonuje się na podstawie: • decyzji o umorzeniu komorniczym • postanowienia sądu o oddaleniu wniosku o ogłoszenie upadłości obejmującej likwidację majątku, gdy majątek dłużnika nie wystarcza na pokrycie kosztów postępowania lub pokrywa jedynie ich wysokość • postanowienia sądu o umorzeniu postępowania upadłościowego obejmującego likwidację majątku, gdy majątek dłużnika nie wystarcza na pokrycie kosztów postępowania lub pokrywa jedynie ich wysokość • postanowienia sądu o zakończeniu postępowania upadłościowego obejmującego likwidację majątku 6.13. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wykazuje się w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w wartości godziwej. Na środki pieniężne i ich ekwiwalenty składają się środki pieniężne w kasie, depozyty bankowe płatne na żądanie oraz inne krótkoterminowe płynne lokaty o terminie zapadalności trzech miesięcy lub krótszym. Kredyty w rachunku bieżącym są prezentowane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako składnik krótkoterminowych kredytów, pożyczek i dłużnych papierów wartościowych w ramach zobowiązań krótkoterminowych. Dla potrzeb sprawozdania z przepływów pieniężnych kredyty w rachunku bieżącym płatne na żądanie, stanowiące integralną część zarządzania środkami pieniężnymi, prezentowane są łącznie ze środkami pieniężnymi i ich ekwiwalentami. 6.14. Kapitał podstawowy, kapitały rezerwowe i akcje własne Kapitał podstawowy wykazuje się w wartości nominalnej akcji wyemitowanych zgodnie ze statutem i zarejestrowanych w Krajowym Rejestrze Sądowym (KRS). Koszty dodatkowe bezpośrednio związane z emisją nowych akcji lub opcji wykazuje się w kapitale własnym jako pomniejszenie wpływów z emisji po odjęciu opodatkowania. Pozostałe kapitały obejmują kapitał z aktualizacji wyceny instrumentów finansowych, fundusz dywidendowy oraz pozostałe kapitały zapasowe. Pozostały kapitał zapasowy tworzy się zgodnie ze statutem Spółki z zysku zatrzymanego oraz w wyniku przeniesienia z innych kapitałów rezerwowych. Kapitał rezerwowy z tytułu dywidendy (fundusz dywidendowy) tworzy się z dostępnych w tym celu zysków zatrzymanych na podstawie uchwały Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Grupy Żywiec S.A. W razie nabycia przez jednostkę Grupy akcji jednostki dominującej, wchodzących w skład kapitału podstawowego (jej akcje własne), akcje te wycenia się w cenie nabycia do czasu ich umorzenia. Na moment umorzenia akcji własnych, ich wartość nominalna pomniejsza kapitał podstawowy a nadwyżka wartości tych akcji w cenie nabycia nad ich wartością w cenie nominalnej pomniejsza kapitał zapasowy powstały wcześniej ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej. 6.15. Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe Kredyty i pożyczki ujmuje się początkowo w wartości godziwej pomniejszonej o poniesione koszty transakcji. W późniejszym okresie kredyty i pożyczki wycenia się według zamortyzowanego kosztu, natomiast różnicę pomiędzy wpływami z transakcji (pomniejszonymi o koszty transakcji) a wartością wykupu wykazuje się w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji kosztów finansowych przez okres trwania umowy kredytu i pożyczki, metodą efektywnej stopy procentowej. Odsetki od kredytów i pożyczek długoterminowych płatne do 12 miesięcy od zakończenia okresu sprawozdawczego prezentowane są jako „Krótkoterminowe kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe”. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 15 Pożyczki klasyfikuje się jako zobowiązania krótkoterminowe, chyba, że Spółka posiada bezwarunkowe prawo do odroczenia rozliczenia zobowiązania na okres co najmniej 12 miesięcy po zakończeniu okresu sprawozdawczego. Dłużne papiery wartościowe (obligacje) wyemitowane przez Grupę Żywiec S.A. ujmowane są pierwotnie według wartości godziwej ustalonej przy zastosowaniu rynkowej stopy procentowej, następnie wyceniane są metodą skorygowanej ceny nabycia (zamortyzowanego kosztu) do czasu upływu terminu zapadalności obligacji. Obligacje wykazywane są jako zobowiązanie krótkoterminowe lub długoterminowe w zależności od terminu zapadalności. 6.16. Podatki dochodowe Podatek dochodowy od zysku lub straty za rok obrotowy obejmuje podatek dochodowy bieżący i odroczony. Podatek dochodowy ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu, z wyjątkiem kwot dotyczących pozycji ujętych bezpośrednio w innych całkowitych dochodach lub w kapitale własnym, w którym to przypadku podatek dochodowy wykazuje się w innych całkowitych dochodach lub w kapitale własnym. Bieżąca część podatku dochodowego to przewidywana kwota podatku od dochodu do opodatkowania za dany rok, obliczona na podstawie stawek podatkowych uchwalonych na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego, wraz ze wszelkimi korektami podatku za lata poprzednie. Podatek odroczony wyliczany jest metodą zobowiązaniową, w oparciu o przejściowe różnice pomiędzy wartością podatkową aktywów i zobowiązań a ich wartością bilansową w sprawozdaniu finansowym oraz straty podatkowe i ulgi inwestycyjne. Podatku odroczonego nie wykazuje się w odniesieniu do ujęcia początkowego składnika aktywów lub zobowiązania z tytułu transakcji, która nie jest połączeniem jednostek gospodarczych, i w momencie jej zawarcia nie ma wpływu ani na zysk księgowy, ani podatkowy. Wysokość podatku odroczonego ustala się na podstawie stawek (i przepisów) podatkowych, obowiązujących prawnie lub faktycznie na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego i które zgodnie z przewidywaniami będą obowiązywały w momencie realizacji aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego lub rozliczenia zobowiązań z tytułu odroczonego podatku dochodowego. W związku z ujemnymi przejściowymi różnicami między wykazywaną w księgach rachunkowych wartością aktywów i zobowiązań a ich wartością podatkową, stratą podatkową oraz ulgami inwestycyjnymi możliwymi do odliczenia w przyszłości ustalane są aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego są ujmowane, jeżeli istnieje prawdopodobieństwo, że w przyszłości zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który umożliwi wykorzystanie różnic przejściowych, strat podatkowych oraz ulg inwestycyjnych możliwych do odliczenia w przyszłości. Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego tworzy się w odniesieniu do dodatnich różnic przejściowych między wykazywaną w księgach rachunkowych wartością aktywów i zobowiązań a ich wartością podatkową. Bieżące aktywa i zobowiązania z tytułu podatku dochodowego podlegają kompensacie, jeżeli istnieją egzekwowalne przepisy umożliwiające taką kompensatę oraz jednostka ma zamiar rozliczyć się w kwocie netto lub jednocześnie zrealizować składnik aktywów i rozliczyć zobowiązanie. Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego są kompensowane ze sobą w stopniu, w jakim faktyczne aktywa i zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego mogą być rozliczone w kwocie netto. 6.17. Świadczenia pracownicze 6.17.1. Zobowiązania emerytalne Program określonych składek jest programem emerytalnym, w ramach którego Spółka wpłaca ustalone składki do Funduszu Państwowego oraz innych Funduszy Emerytalnych. Spółka nie posiada prawnego ani zwyczajowego zobowiązania do wpłacania dodatkowych składek, jeżeli fundusz nie posiada wystarczających środków, aby wypłacić wszystkim pracownikom świadczenia nabyte przez nich w bieżącym okresie i latach poprzednich. 6.17.2. Inne zobowiązania po okresie zatrudnienia Grupa Żywiec S.A. oferuje swoim emerytom świadczenia z zakresu opieki zdrowotnej po okresie zatrudnienia. Uprawnienie do tych świadczeń jest zazwyczaj zależne od tego, czy pracownik pracował w Spółce do wieku emerytalnego oraz czy posiada minimalny wymagany okres wysługi lat. Ze względu na fakt, że koszty te są nieistotne co do wartości, odnosi się je do zysku lub straty bieżącego okresu w momencie ich poniesienia. 6.17.3. Świadczenia związane z rozwiązaniem stosunku pracy Odprawy płatne są w momencie rozwiązania stosunku pracy przed normalną datą przejścia na emeryturę lub jeżeli pracownik przyjmie warunki dobrowolnego zwolnienia w zamian za te świadczenia. Spółka wykazuje świadczenia związane z rozwiązaniem stosunku pracy, jeżeli posiada wyraźne zobowiązanie do rozwiązania stosunku pracy z aktualnymi pracownikami zgodnie ze szczegółowym formalnym planem bez możliwości wycofania się lub do wypłacenia świadczeń z tytułu rozwiązania stosunku pracy w rezultacie złożenia oferty służącej zachęceniu pracowników do dobrowolnych zwolnień. Świadczenia zapadające w terminie powyżej 12 miesięcy po dacie zakończenia okresu sprawozdawczego są dyskontowane do wartości bieżącej. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 16 6.17.4. Nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne Rezerwy na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne, których obowiązek wypłaty wynika z art. 92 Kodeksu Pracy oraz z układów zbiorowych, tworzone są w wysokości określonej przez aktuariusza. Aktualizacja rezerwy dokonywana jest raz w roku i ujmowana w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji „Koszty ogólnego zarządu”. Spółka przeprowadza analizy wrażliwości rezerw na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne na zmianę założeń aktuarialnych, tj. przede wszystkim na zmianę stopy dyskonta finansowego oraz zmianę planowanych wzrostów wynagrodzeń. Zdaniem Zarządu Spółki potencjalna zmiana wartości rezerw pracowniczych w związku ze zmianami założeń aktuarialnych nie jest istotna. Od 1 stycznia 2021 roku Grupa Żywiec S.A. stosuje w tym zakresie jedynie zapisy Kodeksu Pracy. Pracownikowi spełniającemu warunki uprawniające do renty z tytułu niezdolności do pracy lub emerytury, którego stosunek pracy ustał w związku z przejściem na rentę lub emeryturę, przysługuje odprawa pieniężna w wysokości jednomiesięcznego wynagrodzenia. 6.18. Rezerwy Rezerwy (np. na koszty restrukturyzacji oraz roszczenia prawne) ujmuje się, jeżeli: • Spółka posiada bieżące prawne lub zwyczajowe zobowiązanie wynikające z przeszłych zdarzeń; • istnieje wysokie prawdopodobieństwo, że w celu rozliczenia tych zobowiązań konieczne będą wydatki środków Spółki, oraz • wartość ta została oszacowana w sposób wiarygodny. Rezerwy restrukturyzacyjne obejmują głównie odprawy pracownicze. Rezerw nie ujmuje się w odniesieniu do przyszłych strat operacyjnych. Jeżeli występuje szereg podobnych zobowiązań, prawdopodobieństwo konieczności wydatkowania środków w celu ich rozliczenia określa się dla całej grupy podobnych zobowiązań. Rezerwę ujmuje się nawet wówczas, gdy prawdopodobieństwo wydatkowania środków w związku z jedną pozycją zawierającą się w grupie zobowiązań jest niewielkie. Rezerwy wycenia się według wartości bieżącej kosztów oszacowanych zgodnie z najlepszą wiedzą przez Kierownictwo Spółki, których poniesienie jest niezbędne w celu rozliczenia bieżącego zobowiązania na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego. Stopa dyskonta zastosowana do ustalenia wartości bieżącej odzwierciedla aktualną ocenę rynkową wartości pieniądza w czasie oraz ryzyko związane konkretnie z danym składnikiem zobowiązań. 6.19. Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania, w początkowym ujęciu wykazuje się w wartości godziwej, zaś w okresie późniejszym wykazuje się je według zamortyzowanego kosztu, stosując metodę efektywnej stopy procentowej. Grupa Żywiec S.A. wykazuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej firmowe opakowania zwrotne (butelki, kegi, skrzynki, palety) jako rzeczowe aktywa trwałe. Równolegle prowadzona jest ewidencja księgowa rozrachunków z tytułu obrotu takimi opakowaniami, w której wydane odbiorcom firmowe opakowania zwrotne wykazywane są jako należności od odbiorców i równocześnie jako zobowiązania wobec rynku z tytułu wydanych opakowań zwrotnych. W momencie zwrotu opakowań następuje korekta należności od odbiorców oraz zobowiązań z tytułu kaucji. W przypadku zwrotu przez klienta dużych nadwyżek opakowań zwrotnych (zwrot większy niż sprzedaż do klienta), nadwyżki te ujmowane są w rachunku zysków i start oraz innych całkowitych dochodów w pozycji pozostałe zyski/straty netto. Ponadto w każdym miesiącu Spółka tworzy odpis na przychód z tytułu kaucji, który odzwierciedla zakładaną stłuczkę rynkową. Co roku Spółka dokonuje weryfikacji wartości zobowiązania z tytułu kaucji na bazie kalkulowanego stanu opakowań zwrotnych w rynku. Wyliczony poziom zobowiązania z tytułu kaucji porównuje się ze zobowiązaniem prezentowanym w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, uwzgledniającym odpis miesięczny na przychód z tytułu kaucji. Zobowiązanie z tytułu kaucji korygowane jest do wyliczonego poziomu a różnica prezentowane jest w rachunku zysków i start oraz innych całkowitych dochodów. Szczegóły dotyczące rozliczania zobowiązania wobec rynku z tytułu wydanych opakowań zwrotnych przedstawiono w nocie 36. 6.20. Ujmowanie przychodów Przychody obejmują wartość godziwą sprzedaży produktów, towarów, materiałów i usług, bez podatku VAT, rabatów i opustów. Przychody ze sprzedaży ujmuje się w sposób następujący: 6.20.1. Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów Zdecydowana większość przychodów Grupy Żywiec S.A. jest generowana poprzez sprzedaż produktów do klientów. Portfolio Grupy Żywiec składa się przede wszystkim z piwa. Produktem jest głównie piwo wytwarzane w browarach należących do Spółki. Przychód jest rozpoznawany w chwili, kiedy kontrola nad produktem zostaje przekazana a Spółka wypełniła swoje zobowiązania do wykonania świadczenia wobec klienta. W większości przypadków, kontrola jest przekazywana w momencie dostawy produktu lub odbioru przez klienta z magazynów Spółki. Przychód rozpoznany jest na bazie ceny wyszczególnionej w kontrakcie, skorygowanej o zwroty i upusty. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 17 Grupa Żywiec S.A. stosuje zróżnicowane typy upustów dla różnych grup klientów. Niektóre z udzielanych rabatów są bezwarunkowe, np. upusty gotówkowe, dyskonto za wcześniejszą płatność czy tymczasowe upusty promocyjne. Rabaty bezwarunkowe są rozpoznawane równolegle z rozpoznaniem przychodu ze sprzedaży. Spółka udziela klientom również rabatów warunkowych. Warunki te zawarte są w umowach i obejmują wolumen oraz rabaty promocyjne. Upusty warunkowe są rozpoznawane na bazie przewidywanej realizacji warunków rabatu. Szacunek jest oparty na doświadczeniach z klientem oraz historycznych i bieżących danych o sprzedaży. Rezerwa na rabaty jest rozpoznawana na każdy dzień bilansowy na płatności dla klientów na bazie oczekiwanego i rzeczywistego zrealizowanego wolumenu. Pozostałe rabaty obejmują opłaty za listing produktów oraz usługi marketingowe, którymi klienci obciążają Spółkę i które są ściśle powiązane z wysokością sprzedaży. Grupa Żywiec S.A. ocenia treść ekonomiczną kontraktów z odbiorcami, aby płatności dla klientów były prezentowane jako pomniejszenie przychodów. 6.20.2. Przychody ze sprzedaży usług Przychody ze sprzedaży usług ujmuje się w okresie rozrachunkowym, w którym usługi zostały wykonane, przez odniesienie do stopnia zaawansowania danej transakcji ocenianego na podstawie faktycznie wykonanych usług jako procentu łącznej wartości usług, jakie mają zostać wykonane. Przychody ze sprzedaży usług obejmują głównie usługi informatyczne, z wynajmu oraz usługi HR i są świadczone przez Spółkę dla jednostek w ramach Grupy Kapitałowej Żywiec S.A. Usługi te rozliczane są w cyklach miesięcznych i kwartalnych. 6.20.3. Przychody odsetkowe Przychody z tytułu odsetek ujmuje się stosownie do upływu czasu, metodą efektywnej stopy procentowej. Przychód odsetkowy jest naliczany od wartości bilansowej brutto dla aktywów bez utraty wartości lub od zamortyzowanego kosztu dla aktywów objętych utratą wartości Przychody z tytułu odsetek prezentowane są w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów jako „przychody odsetkowe” lub „pozostałe przychody”. 6.20.4. Przychody z tytułu dywidend Przychody z tytułu dywidend ujmuje się w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozostałych przychodach w momencie ustanowienia prawa do otrzymania płatności. 6.21. Koszty 6.21.1. Koszty odsetkowe i pozostałe koszty finansowe Koszty odsetkowe i pozostałe koszty finansowe obejmują odsetki od kredytów, ujemne różnice kursowe oraz straty na instrumentach zabezpieczających, które ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu. 6.21.2. Koszty reklamy i promocji oraz koszty rozwoju systemów Koszty reklamy i promocji obciążają zysk lub stratę okresu, w którym zostały poniesione. Koszty prac rozwojowych i koszty rozwoju systemów obciążają zysk lub stratę okresu, w którym zostały poniesione, jeżeli nie spełniają kryteriów kapitalizacji. 6.21.3. Umowy o współpracę Spółka zawiera umowy o współpracy z właścicielami lokali. Spółka posiada kontrolę nad korzyściami płynącymi z tych umów. Koszty umów są aktywowane i rozliczane liniowo jako pomniejszenie przychodów przez okres trwania umowy (1 do 5 lat). 6.22. Wypłata dywidendy Płatności dywidend na rzecz akcjonariuszy Spółki ujmuje się jako zobowiązanie w sprawozdaniu finansowym Spółki w okresie, w którym nastąpiło ich zatwierdzenie przez akcjonariuszy Spółki. 6.23. Nowe standardy i interpretacje 6.23.1. Nowe standardy i interpretacje obowiązujące na dzień bilansowy Następujące zmiany do istniejących standardów wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) oraz zatwierdzone do stosowania w UE wchodzą w życie po raz pierwszy w sprawozdaniu finansowym Spółki za 2020 rok: • Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” i MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” – Definicja istotności - zatwierdzone w UE w dniu 29 listopada 2019 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub później), • Zmiany do MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć” – definicja przedsięwzięcia - zatwierdzone w UE w dniu 21 kwietnia 2020 roku (obowiązujące w odniesieniu do połączeń, w przypadku których data przejęcia przypada na początek pierwszego okresu rocznego rozpoczynającego się 1 stycznia 2020 r. lub później oraz w odniesieniu do nabycia aktywów, które nastąpiło w dniu rozpoczęcia w/w okresu rocznego lub później), Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 18 • Zmiany do MSSF 9 „Instrumenty finansowe”, MSR 39 „Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena” oraz MSSF 7 „Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji” - Reforma Referencyjnej Stopy Procentowej - zatwierdzone w UE w dniu 15 stycznia 2020 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub później), • Zmiany do MSSF 16 „Leasing” - ulgi w spłatach czynszu w związku z Covid-19 (zatwierdzone w UE w dniu 9 października 2020 roku i obowiązujące najpóźniej od dnia 1 czerwca 2020 r. w odniesieniu do roku obrotowego rozpoczynającego się dnia 1 stycznia 2020 r. lub później). • Zmiany odniesień do założeń koncepcyjnych zawartych w MSSF - zatwierdzone w UE w dniu 29 listopada 2019 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub później). Wyżej wymienione zmiany do istniejących standardów nie miały istotnego wpływu na sprawozdania finansowe Spółki za 2020 rok. 6.23.2. Nowe standardy i interpretacje wchodzące w życie po dniu bilansowym Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego, zmiany do MSSF 4 „Umowy ubezpieczeniowe” pt. „Przedłużenie tymczasowego zwolnienia ze stosowania MSSF 9” zostały wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) oraz przyjęte przez Unię Europejską z dniem 16 grudnia 2020 roku, a które wchodzą w życie w późniejszym terminie (data wygaśnięcia tymczasowego zwolnienia z MSSF 9 została przedłużona z 1 stycznia 2021 roku na okresy roczne rozpoczynające się 1 stycznia 2023 roku i później). 6.23.3. Nowe standardy i interpretacje oczekujące na zatwierdzenie do stosowania w Unii Europejskiej MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji wydanych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych nowych standardów oraz zmian do standardów, które według stanu na dzień 31 grudnia 2020 roku nie zostały jeszcze zatwierdzone do stosowania w UE (poniższe daty wejścia w życie odnoszą się do standardów w wersji pełnej): • MSSF 14 „Odroczone salda z regulowanej działalności” (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub później) – Komisja Europejska postanowiła nie rozpoczynać procesu zatwierdzania tego tymczasowego standardu do stosowania na terenie UE do czasu wydania ostatecznej wersji MSSF 14, • MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” z późniejszymi zmianami do MSSF 17 (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później), • Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Klasyfikacja zobowiązań jako krótkoterminowe lub długoterminowe (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później), • Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” – przychody uzyskiwane przed przyjęciem składnika aktywów trwałych do użytkowania (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później), • Zmiany do MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe” – umowy rodzące obciążenia – koszt wypełnienia umowy (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później), • Zmiany do MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć” – zmiany odniesień do założeń koncepcyjnych wraz ze zmianami do MSSF 3 (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później), • Zmiany do MSSF 10 „Skonsolidowane sprawozdania finansowe” oraz MSR 28 „Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach” – Sprzedaż lub wniesienie aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem oraz późniejsze zmiany (data wejścia w życie zmian została odroczona do momentu zakończenia prac badawczych nad metodą praw własności), • Zmiany do MSSF 9 „Instrumenty finansowe”, MSR 39 „Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena”, MSSF 7 „Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji”, MSSF 4 „Umowy ubezpieczeniowe” oraz MSSF 16 „Leasing” - Reforma Referencyjnej Stopy Procentowej - Etap 2 (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2021 roku lub później), • Zmiany do różnych standardów „Poprawki do MSSF (cykl 2018 - 2020)” – dokonane zmiany w ramach procedury wprowadzania dorocznych poprawek do MSSF (MSSF 1, MSSF 9, MSSF 16 oraz MSR 41) ukierunkowane głównie na rozwiązywanie niezgodności i uściślenie słownictwa (zmiany do MSSF 1, MSSF 9 oraz MSR 41 obowiązują w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później. Zmiany do MSSF 16 dotyczą jedynie przykładu ilustrującego, a zatem nie podano daty jej wejścia w życie.). Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 19 Według szacunków Spółki wyżej wymienione nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów nie miałyby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Spółkę na dzień bilansowy. Nadal poza regulacjami zatwierdzonymi przez UE pozostaje rachunkowość zabezpieczeń portfela aktywów i zobowiązań finansowych, których zasady nie zostały zatwierdzone do stosowania w UE. Według szacunków Spółki, zastosowanie rachunkowości zabezpieczeń portfela aktywów lub zobowiązań finansowych według MSR 39 „Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena” nie miałoby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby przyjęte do stosowania na dzień bilansowy. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 20 7.1. Informacja dotycząca składu osobowego Rady Nadzorczej oraz Zarządu Spółki Rada Nadzorcza Stefan Orłowski Przewodniczący Rady Nadzorczej do 31.05.2020 Soren Hagh Przewodniczący Rady Nadzorczej od 18.06.2020 Allan James Myers Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej Krzysztof Jasek Członek Rady Nadzorczej Krzysztof Loth Członek Rady Nadzorczej do 10.10.2020 Alle Ypma Członek Rady Nadzorczej Lodewijk Lockefeer Członek Rady Nadzorczej do 10.10.2020 John Charles Higgins Członek Rady Nadzorczej David Richard Hazelwood Członek Rady Nadzorczej do 02.04.2020 Roelf Duursema Członek Rady Nadzorczej od 02.04.2020 Jan Emeryk Rościszewski Członek Rady Nadzorczej od 15.10.2020 Hemmo Parson Członek Rady Nadzorczej od 15.10.2020 Zarząd Francois-Xavier Mahot Prezes Zarządu Piotr Nowakowski Członek Zarządu do 01.09.2020 Olga Prasał Członek Zarządu od 03.09 2020 Luca Giordano Członek Zarządu do 01.09.2020 Tomasz Klima Członek Zarządu od 03.09.2020 Marcin Celejowski Członek Zarządu Michael Peter McKeown Członek Zarządu do 01.09.2020 Andrzej Borczyk Członek Zarządu Katarzyna Malczewska-Błaszczuk Członek Zarządu Karolina Tarnawska Członek Zarządu od 03.09.2020 W dniu 2 kwietnia 2020 roku zakończyła się kadencja Pana Dawida Hazelwooda członka Rady Nadzorczej Spółki. W dniu 2 kwietnia 2020 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy, w wyniku przeprowadzonych głosowań, postanowiło powołać w skład Rady Nadzorczej Spółki, na okres trzyletniej kadencji kończącej się z dniem odbycia Walnego Zgromadzenia Spółki zatwierdzającego sprawozdania finansowe za rok obrotowy 2022: Allan Myersa, Alle Ypma, Krzysztofa Lotha oraz Roelfa Duursema. W dniu 14 maja 2020 roku w związku z par. 14 ust. 1 Statutu Spółki oraz Uchwałą nr 7 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 2 kwietnia 2020 roku dokonano wyboru przedstawiciela Pracowników do Rady Nadzorczej Spółki, którym ponownie został Pan Krzysztof Jasek. Pan Krzysztof Jasek będzie pełnił swoją funkcję przez kolejną trzyletnią kadencję. W dniu 20 maja 2020 roku wpłynęło do Spółki oświadczenie Pana Stefana Orłowskiego, Przewodniczącego Rady Nadzorczej Spółki, w sprawie jego rezygnacji z dniem 31 maja 2020 roku z funkcji Przewodniczącego oraz Członka Rady Nadzorczej Spółki. Przyczyny rezygnacji Pana Orłowskiego mają charakter osobisty i związane są z jego odejściem z organizacji Heineken w celu realizacji innych celów biznesowych. W dniu 28 maja 2020 roku wpłynęło do Spółki oświadczenie Członka Zarządu i Dyrektora Finansowego, Pana Piotra Nowakowskiego, w sprawie rezygnacji z dniem 1 września 2020 roku z funkcji Członka Zarządu. Rezygnacja Pana Piotra Nowakowskiego związana jest z realizacją przez niego kolejnych planów zawodowych w Grupie Heineken w Brazylii. W dniu 16 czerwca 2020 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy, działając na podstawie art. 385 § 1 Kodeksu spółek handlowych oraz § 14 ust.1 Statutu Spółki postanowiło powołać w skład Rady Nadzorczej Spółki, na okres trzyletniej kadencji kończącej się z dniem odbycia Walnego Zgromadzenia Spółki zatwierdzającego sprawozdania finansowe za rok obrotowy 2022 Pana Soren Hagha. W dniu 1 lipca 2020 roku wpłynęło do Spółki oświadczenie Członka Zarządu, Pana Michaela McKeowna, dotyczące rezygnacji przez niego z dniem 1 września 2020 roku z funkcji Członka Zarządu. Rezygnacja Pana Michaela Petera McKeowna związana jest z zakończeniem procesu integracji Browaru Namysłów Sp. z o.o. ze Spółką i objęciem nowych obowiązków w Spółce. W dniu 2 lipca 2020 roku wpłynęło do Spółki oświadczenie Członka Zarządu, Pana Luca Giordano, dotyczące rezygnacji przez niego z dniem 1 września 2020 roku z funkcji Członka Zarządu. Złożenie rezygnacji przez Pana Luca Giordano związana jest z zamiarem realizowania przez niego kolejnych planów zawodowych w Grupie Heineken. 7. Dodatkowe noty objaśniające Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 21 W dniu 3 września 2020 roku Rada Nadzorcza Spółki, działając na podstawie art. 368 § 4 Kodeksu spółek handlowych oraz na wniosek Prezesa Spółki postanowiła powołać w skład Zarządu Spółki, na okres trzyletniej kadencji Panią Karolinę Tarnawską, Panią Olgę Prasał oraz Pana Tomasza Klimę. W dniu 9 października 2020 roku wpłynęło do Spółki oświadczenie Pana Krzysztofa Lotha w sprawie jego rezygnacji z dniem 10 października 2020 roku z funkcji Członka Rady Nadzorczej Spółki. Przyczyny rezygnacji Pana Krzysztofa Lotha mają charakter osobisty. W dniu 15 października 2020 roku odbyło się Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki, na którym akcjonariusze w drodze uchwał przyjęli Politykę Wynagrodzeń Członków Rady Nadzorczej oraz Zarządu Grupy Żywiec S.A. W dniu 15 października 2020 roku na Nadzwyczajnym Walnym Zgromadzeniu Spółki do składu Rady Nadzorczej, na okres trzyletnie kadencji powołano Pana Hemmo Parsona oraz Pana Jana Emeryka Rościszewskiego. W dniu 15 października 2020 roku wpłynęło do Spółki oświadczenie Pana Lodewijk Lockefeer w sprawie jego rezygnacji z dniem 10 października 2020 roku z funkcji Członka Rady Nadzorczej Spółki. Przyczyny rezygnacji Pana Lodewijk Lockefeer są związane z realizacją jego innych interesów zawodowych. 7.2. Ważne oszacowania i osądy Spółka dokonuje oszacowań i przyjmuje założenia dotyczące przyszłości. Istotne oszacowania i osądy omówiono poniżej. a) Rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne Szczegóły dotyczące odpisów aktualizujących wartość rzeczowych aktywów trwałych znajdują się w nocie 8, okresu ekonomicznej użyteczności środków trwałych w nocie 6.5, wartości niematerialnych, w tym znaków towarowych w nocie 9. Test na utratę wartości firmy Wartość firmy powstała na nabyciu spółki Browar Namysłów Sp. z o.o. wyniosła 138 417 tys. i jest monitorowana w całości na poziomie Grupy Kapitałowej Żywiec („Grupa”) jako jednego ośrodka wypracowującego środki pieniężne (OWŚP) odpowiadającego również jedynemu segmentowi operacyjnemu. Dla okresu sprawozdawczego zakończonego 31 grudnia 2020 roku wartość odzyskiwalną OWŚP ustalono w oparciu o wartość użytkową, która została wyliczona na podstawie prognozy pięcioletnich przepływów pieniężnych i ich ekstrapolacji poza okres prognozy przy założonych długoterminowych stopach wzrostu. Do kalkulacji użyto następujących kluczowych założeń: Rok 2020 Wartości w okresie prognozy Wartość długoterminowa po okresie prognozy Metoda wyliczenia Wzrost sprzedaży wyniki historyczne oraz plan strategiczny, zakładający rozwój rynku piwa w Polsce 2% Na poziomie najniższego zakładanego wzrostu w okresie prognozy szczegółowej. Założony wzrost nie przekracza długoterminowego wzrostu dla rynku, na którym działa Grupa Marża EBIT dane historyczne oraz szacunki kierownictwa Grupy. Roczne nakłady kapitałowe 192 - 250 mln złotych 250 mln złotych Na podstawie danych historycznych z lat 2016-2020 Stopa dyskontowa przed opodatkowaniem 5,9% 5,9% w oparciu o model CAPM dla polskiego rynku w grupie Heineken Efektywna stopa podatkowa 19% 19% 19% Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 22 Rok 2019 Wartości w okresie prognozy Wartość długoterminowa po okresie prognozy Metoda wyliczenia Wzrost sprzedaży wyniki historyczne oraz plan strategiczny, zakładający rozwój rynku piwa w Polsce 2% Na poziomie najniższego zakładanego wzrostu w okresie prognozy szczegółowej. Założony wzrost nie przekracza długoterminowego wzrostu dla rynku, na którym działa Grupa Marża EBIT dane historyczne i zakładane efekty synergii po włączeniu do grupy spółki Namysłów, w oparciu o szacunki kierownictwa spółki Roczne nakłady kapitałowe 300 - 353 mln złotych 230 mln złotych Na podstawie danych historycznych z lat 2015-2019 Stopa dyskontowa przed opodatkowaniem 8,2% 8,2% w oparciu o model CAPM dla polskiego rynku w grupie Heineken Efektywna stopa podatkowa 19% 19% 19% W ocenie Zarządu racjonalnie możliwe zmiany kluczowych założeń nie spowodują powstania nadwyżki wartości bilansowej ośrodka wypra- cowującego środki pieniężne nad jego wartością odzyskiwalną. b) Odpisy aktualizujące wartość należności Szczegóły dotyczące odpisów aktualizujących wartość należności znajdują się w notach 13 i 14. c) Rezerwy na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne oraz zobowiązania z tytułu kaucji Szczegóły dotyczące rezerw na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne zaprezentowane zostały w notach 26 i 27, natomiast zmniejszenie zobowiązania z tytułu kaucji w nocie 36. d) Podatek odroczony Szczegóły dotyczące podatku odroczonego zaprezentowano w notach od 28 do 31. e) Upusty i zobowiązania z tytułu rabatów Wartość rabatów należnych klientom podlega oszacowaniu w oparciu o zrealizowaną sprzedaż i warunki handlowe ustalone z tymi klientami. Kwoty rezerw z tego tytułu wylicza się jako różnicę pomiędzy udzielonymi na fakturach upustami oraz zafakturowanymi przez klientów kwotami a wartością wynikającą z obrotów zrealizowanych z klientami i warunków handlowych, do których uprawnieni są klienci. 7.3. Przekształcenia organizacyjne w Grupie Żywiec S.A. W dniu 1 czerwca 2020 roku Sąd Rejonowy w Bielsku-Białej, VIII Wydział Gospodarczy – Krajowego Rejestru Sądowego dokonał rejestracji połączenia Grupy Żywiec S.A. ze spółką zależną Browar Namysłów Sp. z o.o. Połączenie to nastąpiło w drodze przejęcia, poprzez przeniesienie całego majątku Browaru Namysłów Sp. z o.o. na Grupę Żywiec S.A., która wstąpiła z tym dniem we wszystkie prawa i obowiązki spółki Browar Namysłów Sp. z o.o., która to jednocześnie została rozwiązana bez postępowania likwidacyjnego i wykreślona z Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego. Połączenie zostało dokonane bez podwyższania kapitału zakładowego oraz bez zmiany statutu Grupy Żywiec S.A., dla której miało ono na celu optymalizację i uproszczenie procesów wewnątrzgrupowych w ramach głównego profilu jej działalności. Przedmiotowe połączenie jest połączeniem pod wspólną kontrolą, wyłączone jest więc z zakresu MSSF 3. W efekcie do rozliczenia połączenia w jednostkowym sprawozdaniu finansowym, Grupa Żywiec S.A. zastosowała metodę zbliżoną do metody łączenia udziałów z wykorzystaniem wartości księgowych aktywów i zobowiązań Browaru Namysłów Sp. z o.o., w tym wartości firmy, pochodzących ze skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Żywiec S.A. Różnica między wartością przejętych aktywów netto, w tym wartości firmy Browaru Namysłów Sp. z o.o., a wartością księgową udziałów Browaru Namysłów Sp. z o.o. posiadanych przez Grupę Żywiec S.A., została ujęta w kapitale własnym w pozycji „Niepodzielony wynik finansowy i wynik finansowy roku obrotowego”. Połączenie zostało rozliczone prospektywnie, tj. bez przekształcania danych porównawczych. Wartości księgowe przejętych aktywów i zobowiązań, w tym wartości firmy, prezentuje poniższa tabela: Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 23 Dane wprowadzone do sprawozdania finansowego Na dzień 1 czerwca 2020 Wartość udziałów wyksięgowanych z ksiąg Grupy Żywiec S.A. 469 473 Niepodzielony wynik finansowy i wynik roku obrotowego (98 940) Wartość rozliczona w kapitale własnym 370 533 Wprowadzone aktywa netto wg wartości księgowej: Rzeczowe aktywa trwałe 161 214 Wartości niematerialne – znaki towarowe 216 653 Wartość firmy 138 418 Zapasy 7 491 Należności handlowe i pozostałe 97 010 Należności z tyt. bieżącego podatku dochodowego 1 994 Środki pieniężne 2 312 Pozostałe aktywa 9 102 Kredyty i pożyczki (140 000) Zobowiązania z tyt. leasingu (11 220) Zobowiązania z tyt. dostaw i usług (57 442) Zobowiązania z tyt. podatku odroczonego (54 361) Pozostałe zobowiązania (638) Razem aktywa netto 370 533 Kwoty wykazane w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych: Przejęte środki pieniężne spółki Browar Namysłów 2 312 Wpływ w działalności inwestycyjnej – przejęcie środków 2 312 W odniesieniu do transakcji połączenia udziałów w spółce Browar Namysłów, Grupa Żywiec S.A. poniosła nieznaczne koszty, które nie stanowiły materialnej wartości, dotyczące rejestracji transakcji. Wartość firmy nie będzie stanowić kosztu podatkowego. W sprawozdaniu z sytuacji finansowej Grupy Żywiec S.A. na dzień 31 grudnia 2020 roku oraz w sprawozdaniu ze zmian w kapitale własnym Spółki ujęto w pozycji „Niepodzielony wynik finansowy i wynik finansowy roku obrotowego” wartość niepodzielonego wyniku przejętej spółki Browar Namysłów Sp. z o.o. w kwocie 5 560 tys. złotych dotyczącą okresu od dnia nabycia udziałów, tj. 1 kwietnia 2019 roku, do dnia połączenia. 7.4. Cel i zasady zarządzania ryzykiem finansowym Działalność prowadzona przez Grupę Żywiec S.A. naraża ją na wiele różnych rodzajów ryzyka finansowego: ryzyko rynkowe (w tym ryzyko cenowe, ryzyko stopy procentowej oraz ryzyko walutowe), ryzyko kredytowe oraz ryzyko utraty płynności. W ramach programu zarządzania ryzykiem finansowym, Spółka skupia się na monitorowaniu rynków finansowych tak, aby minimalizować potencjalne niekorzystne wpływy na wyniki finansowe Grupy Żywiec S.A. Ryzykiem zarządza scentralizowany Dział Skarbu Spółki, realizując politykę zatwierdzoną przez Zarząd i Radę Nadzorczą. Zadaniem Działu Skarbu jest identyfikacja, ocena ryzyka i ewentualne zabezpieczenie Spółki przed zagrożeniami finansowymi, w ścisłej współpracy z jednostkami operacyjnymi. Ryzyko rynkowe (a) Ryzyko cenowe Z uwagi na to, że Grupa Żywiec S.A. nie posiada inwestycji w kapitałowe papiery wartościowe nie jest narażona na ryzyko cenowe dotyczące tego typu inwestycji. (b) Ryzyko stopy procentowej Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 24 Grupa Żywiec S.A. jest narażona na ryzyko stopy procentowej w związku z częściowym finansowaniem swojej działalności kredytami bankowymi i pożyczkami. Głównym celem zarządzania ryzykiem stopy procentowej jest zabezpieczanie ponoszonych przez Spółkę kosztów finansowych przed ich zwiększeniem w wyniku wzrostu rynkowych stóp procentowych. Pozycją zabezpieczaną są planowane przepływy pieniężne z tytułu płatności odsetek od wykorzystanych kredytów i pożyczek. Możliwości zabezpieczenia przepływów pieniężnych z tytułu płatności odsetek od kredytów są rewidowane i oceniane przez Dział Skarbu Spółki w zależności od aktualnych potrzeb. Zarówno w 2020 roku, jak i 2019 roku Spółka nie zawarła żadnego kontraktu zabezpieczającego przepływy pieniężne z tytułu odsetek. Analiza wrażliwości na ruchy stopy procentowej 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Zadłużenie z tytułu kredytów bankowych i pożyczek na koniec okresu 1 214 084 1 121 704 Stopa procentowa 1M WIBOR na koniec okresu 0,20% 1,63% Analiza wrażliwości dla wzrostu /spadku stopy procentowej 1,0% 1,0% Różnica w wysokości odsetek i wpływ na zysk przed opodatkowaniem 12 141 11 217 (c) Ryzyko walutowe Grupa Żywiec S.A. narażona jest na ryzyko walutowe z tytułu zawieranych transakcji rozliczanych w walucie obcej. W związku z tym, że Spółka jest narażona na ryzyko kursowe związane z jej działalnością operacyjną, Dział Skarbu Spółki na bieżąco monitoruje prognozowaną ekspozycję walutową na okres najbliższych 12 miesięcy. W związku z decyzją Rady Nadzorczej o zaprzestaniu stosowania polityki zabezpieczeń przed wahaniami kursów walutowych, zarówno na dzień 31 grudnia 2020 roku jak i na dzień 31 grudnia 2019 roku Spółka nie miała zawartych żadnych transakcji zabezpieczających wahania kursów walut. Na dzień 31 grudnia 2020 roku kwota 153 615 tys. złotych zobowiązań netto, tj. 86,7 % aktywów netto, denominowana jest w walutach obcych. Analiza wrażliwości na ryzyko zmiany kursów podstawowych walut: Należności handlowe i pozostałe należności w walucie 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 - EURO (€) 1 406 1 531 - USD ($) 613 812 - GBP (£) 17 29 Zobowiązania handlowe i pozostałe zobowiązania w walucie 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 - EURO (€) 35 648 46 370 - USD ($) 18 47 - GBP (£) - 13 Kurs 31.12.2020 Osłabienie kursu PLN o 10% €/PLN 4,6148 5,0763 $/PLN 3,7584 4,1342 £/PLN 5,1327 5,6460 Kurs 31.12.2019 Osłabienie kursu PLN o 10% €/PLN 4,2585 4,6844 $/PLN 3,7977 4,1775 £/PLN 4,9971 5,4968 31 Grudnia 2020 € $ £ Razem Wartość bilansowa netto narażona na ryzyko w walucie 34 242 (595) (17) Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 25 Wpływ na kapitał własny w PLN (15 803) 224 9 (15 570) Wpływ na zysk przed opodatkowaniem w PLN (15 803) 224 9 (15 570) 31 Grudnia 2019 € $ £ Razem Wartość bilansowa netto narażona na ryzyko w walucie 44 839 (765) (16) Wpływ na kapitał własny w PLN (19 097) 291 8 (18 798) Wpływ na zysk przed opodatkowaniem w PLN (19 097) 291 8 (18 798) Kurs 31.12.2020 Umocnienie kursu PLN o 10% €/PLN 4,6148 4,1533 $/PLN 3,7584 3,3826 £/PLN 5,1327 4,6194 Kurs 31.12.2019 Umocnienie kursu PLN o 10% €/PLN 4,2585 3,8327 $/PLN 3,7977 3,4179 £/PLN 4,9971 4,4974 31 Grudnia 2020 € $ £ Razem Wartość bilansowa netto narażona na ryzyko w walucie 34 242 (595) (17) Wpływ na kapitał własny w PLN 15 803 (224) (9) 15 570 Wpływ na zysk przed opodatkowaniem w PLN 15 803 (224) (9) 15 570 31 Grudnia 2019 € $ £ Razem Wartość bilansowa netto narażona na ryzyko w walucie 44 839 (765) (16) Wpływ na kapitał własny w PLN 19 097 (291) (8) 18 798 Wpływ na zysk przed opodatkowaniem w PLN 19 097 (291) (8) 18 798 (d) Ryzyko cen towarów Ryzyko cen towarów jest związane z potencjalnym wzrostem kosztów Spółki w wyniku zmiany cen tych towarów. Celem zarządzania ryzykiem cen towarów jest kontrola ekspozycji na tego typu ryzyko w dopuszczalnych parametrach. Ryzyko cen towarów jest co do zasady ograniczane poprzez negocjowanie cen stałych w umowach z dostawcami o różnym czasie trwania. Inną metodą ograniczania ryzyka cen towarów jest zawieranie towarowych instrumentów pochodnych. Grupa Żywiec S.A. stosuje to podejście w odniesieniu do aluminium. Spółka nie zawiera transakcji na instrumentach pochodnych w celach spekulacyjnych a jedynie w celu realizacji własnej produkcji i sprzedaży. Ryzyko kredytowe Ryzyko kredytowe występujące w ramach Spółki można podzielić na dwa rodzaje: • ryzyko kredytowe powstające w przypadku środków pieniężnych i ich ekwiwalentów, pochodnych instrumentów finansowych i depozytów w bankach i instytucjach finansowych, oraz • ryzyko kredytowe w odniesieniu do klientów Grupy Żywiec S.A. poszczególnych kanałów sprzedaży: hurtowego, kanału nowoczesnego oraz eksportu, co obejmuje również nierozliczone należności i zobowiązania do zawartych transakcji. Ryzykiem kredytowym opisanym powyżej w punkcie (a) zarządza Dział Skarbu Spółki, natomiast opisanym w punkcie (b) – Dział Zarządzania Ryzykiem Kredytowym, który ocenia wiarygodność kredytową klienta, uwzględniając jego pozycję finansową, doświadczenia z przeszłości i inne czynniki. Indywidualne limity kredytowe określa się na podstawie algorytmu i wewnętrznych zasad zatwierdzonych przez Zarząd. Wykorzystanie limitów kredytowych podlega regularnej kontroli. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 26 Klienci Spółki, którzy pragną skorzystać z kredytu kupieckiego, poddawani są procedurom wstępnej weryfikacji. Stan należności jest na bieżąco monitorowany. Dotyczy to wszystkich kanałów sprzedaży, łącznie z eksportem. Kredyty kupieckie charakteryzują się znaczną dywersyfikacją ryzyka, jako że udzielane są dużej liczbie różnorodnych klientów. Jedną ze składowych ocen Ryzyka Kredytowego są wyliczenia potencjalnej straty należności, która może nastąpić w przyszłości. Wyliczenie to opiera się na ocenie wiarygodności kredytowej klienta oraz zmian w poziomie należności w odniesieniu do terminu wymagalności. Każdy klient poddawany jest ocenie i przypisywany do odpowiedniej kategorii ryzyka. Potencjalna strata należności jest aktualizowana co miesiąc i odzwierciedlana w księgach jako rezerwa z tytułu utraty wartości należności. Ryzyko płynności Zarządzanie płynnością Spółki obejmuje prognozowanie przepływów pieniężnych w powiązaniu z analizą poziomu płynnych aktywów, bieżące monitorowanie płynności Spółki oraz zapewnienie Spółce odpowiednich źródeł finansowania. W celu zabezpieczenia płynności w krótkim i długim terminie Spółka zarządza ryzykiem płynności poprzez utrzymywanie odpowiednich źródeł finansowania oraz zawieranie nowych umów kredytowych w celu zaspokojenia wydatków operacyjnych i inwestycyjnych, jak również pozwalających zachować elastyczność w doborze źródeł finansowania. Średnioterminowe linie kredytowe w łącznej wysokości 650 000 tys. złotych są gwarantowane i dostępne w 2 bankach charakteryzujących się dobra reputacją. Spółka korzysta także z kredytów w rachunku bieżącym w wysokości wystarczającej do finansowania bieżącej działalności operacyjnej. Spółka wykorzystuje również pożyczkę wewnątrzgrupową w wysokości 500 000 tys. złotych. Nadwyżki środków pieniężnych generowane w Spółce są inwestowane i zarządzane przez Dział Skarbu Spółki. Na dzień 31 grudnia 2020 roku zobowiązania krótkoterminowe przewyższały aktywa obrotowe o 338 494 tys. złotych. Biorąc pod uwagę fakt, że Spółka ma możliwość skorzystania z linii kredytowych i emisji obligacji wykorzystywanych do finansowania bieżącej działalności oraz dzięki restrykcyjnej polityce kredytowej zabezpieczającej bieżące wpływy z tytułu sprzedaży, zdaniem Zarządu na dzień 31 grudnia 2020 roku nie występuje istotne ryzyko związane z płynnością Spółki. Informacje na temat dostępnych limitów kredytowych przedstawiono w nocie 24 i 25. Poniższa tabela zawiera analizę zobowiązań finansowych Spółki wraz z należnymi odsetkami na podstawie pozostałego okresu do upływu umownego terminu zapadalności na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego. Kwoty przedstawione w tabeli stanowią umowne niezdyskontowane przepływy pieniężne. poniżej 1 roku od 1 do 2 lat od 2 do 5 lat powyżej 5 lat Na dzień 31 grudnia 2020 Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe 75 354 1 155 252 - - Zobowiązania handlowe i pozostałe zobowiązania 1 036 150 - - - Zobowiązania z tytułu leasingu 7 175 6 006 16 099 36 315 Razem 1 118 679 1 161 258 16 099 36 315 poniżej 1 roku od 1 do 2 lat od 2 do 5 lat powyżej 5 lat Na dzień 31 grudnia 2019 Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe 97 359 51 310 1 061 730 - Zobowiązania handlowe i pozostałe zobowiązania 1 092 575 - - - Zobowiązania z tytułu leasingu 6 488 3 346 2 502 22 467 Pochodne instrumenty finansowe 1 351 - - - Razem 1 197 773 54 656 1 064 232 22 467 7.5. Zarządzanie kapitałem Celem Spółki w zarządzaniu kapitałem jest ochrona zdolności Spółki do kontynuowania działalności, tak aby możliwe było realizowanie zwrotu dla akcjonariuszy, a także utrzymanie optymalnej struktury kapitału w celu obniżenia jego kosztu. Spółka monitoruje kapitał przy pomocy wskaźnika zadłużenia. Wskaźnik ten oblicza się jako stosunek zadłużenia netto do łącznej wartości kapitału. Zadłużenie netto oblicza się jako sumę kredytów (obejmujących kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe oraz zobowiązania handlowe i pozostałe zobowiązania wykazane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej) pomniejszoną o środki pieniężne i ich ekwiwalenty. Łączną wartość kapitału oblicza się jako kapitał własny wykazany w sprawozdaniu z sytuacji finansowej plus zadłużenie netto. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 27 Wskaźniki zadłużenia przedstawiają się następująco: 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Zadłużenie ogółem [1] 2 250 234 2 214 279 Minus: środki pieniężne i ich ekwiwalenty [2] 1 328 1 480 Zadłużenie netto [1] – [2] = [3] 2 248 906 2 212 799 Kapitał własny ogółem [4] 177 079 187 604 Kapitał ogółem [3] + [4] = [5] 2 425 985 2 400 403 Wskaźnik zadłużenia [3] / [5] 93% 92% * kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe oraz zobowiązania handlowe i pozostałe zobowiązania wykazane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej 7.6. Szacowanie wartości godziwej Zakłada się, że wartość bilansowa pomniejszona o odpisy z tytułu utraty wartości należności i wartość bilansowa zobowiązań handlowych oraz pozostałych zobowiązań finansowych nie różni się istotnie od ich wartości godziwej. Poniżej przedstawiono szczegóły dotyczące wartości godziwej instrumentów finansowych, dla których jest możliwe ich oszacowanie: • środki pieniężne i ich ekwiwalenty, krótkoterminowe depozyty bankowe oraz krótkoterminowe pożyczki otrzymane; wartość bilansowa wyżej wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na szybką zapadalność tych instrumentów; • należności handlowe, pozostałe należności, zobowiązania handlowe oraz rozliczenia międzyokresowe kosztów; wartość bilansowa wyżej wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na ich krótkoterminowy charakter; • długoterminowe pożyczki otrzymane; wartość bilansowa wyżej wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na zmienny charakter ich oprocentowania. Wartość godziwa zobowiązań finansowych niebędących instrumentami pochodnymi, szacowana dla celów ujawnienia, jest obliczana na podstawie wartości bieżącej przyszłych przepływów pieniężnych z tytułu zwrotu kwoty głównej i zapłaty odsetek dyskontowanych z zastosowaniem rynkowej stopy procentowej na dzień sprawozdawczy. 7.7. Zobowiązania warunkowe, umowne i pozostałe zabezpieczenia Bieżąca działalność gospodarcza Spółki związana jest z licznymi zobowiązaniami warunkowymi wynikającymi ze sporów sądowych i roszczeń publiczno-prawnych, w tym organów podatkowych i podmiotów prywatnych. W opinii Zarządu Spółki jak i jej ekspertów ryzyko wypływu środków wynikających z tych zobowiązań warunkowych jest możliwe, ale nie jest prawdopodobne i dlatego nie rozpoznano rezerw na te zdarzenia. Analogiczne zdarzenia mogą skutkować aktywami warunkowymi. Istotne zobowiązania i aktywa warunkowe Spółki są opisane poniżej. Zobowiązania warunkowe W dniu 19 września 2018 roku Grupa Żywiec S.A. otrzymała protokół badania ksiąg („Protokół") sporządzony w ramach kontroli podatkowej, prowadzonej w Spółce przez Naczelnika Śląskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Katowicach („ŚUCS”). Przedmiotowa kontrola obejmuje swoim zakresem rzetelność deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowość obliczania i wpłacania podatku dochodowego od osób prawnych w 2013 roku, o której Spółka informowała w rocznych sprawozdaniach finansowych Grupy Żywiec S.A. Z analizy treści Protokołu wynika, iż zdaniem ŚUCS w rozliczeniach podatkowych od osób prawnych za 2013 rok Spółka niewłaściwie ujęła: • przychody i koszty związane z rozliczeniem opłat licencyjnych pomiędzy Spółką a Brandhouse Żywiec Sprzedaż i Dystrybucja Sp. z o.o. Sp. k., • koszty uzyskania przychodów związane z odpisami amortyzacyjnymi od znaków towarowych. Spółka nie zgadza się z ustaleniami Protokołu, gdyż w opinii Zarządu wnioski ŚUCS zawarte w Protokole nie znajdują uzasadnienia na gruncie obowiązujących przepisów prawa, a także dotychczasowego orzecznictwa sądów administracyjnych dotyczącego spraw o zbliżonym stanie faktycznym i prawnym. Dodatkowo, Spółka jest w posiadaniu indywidualnych interpretacji prawa podatkowego wydanych w imieniu Ministra Finansów potwierdzających zasadność podjętych przez Spółkę działań. Grupa Żywiec S.A. skorzystała z przysługującego jej prawa do wniesienia zastrzeżeń i wyjaśnień do Protokołu. Spółka podała informację do publicznej wiadomości, gdyż Protokół stanowi istotny etap kontroli podatkowej, której ostateczny wynik może mieć znaczenie dla wartości potencjalnych roszczeń odzwierciedlonych w księgach rachunkowych Spółki. W związku z powyższą informacją Zarząd Grupy Żywiec S.A. w dniu 24 października 2018 roku podjął decyzję o ujawnieniu zobowiązań i aktywów warunkowych. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 28 W dniu 7 grudnia 2018 roku Spółka otrzymała decyzję („Decyzja”) określającą zobowiązanie podatkowe w podatku dochodowym od osób prawnych za 2013 rok w wysokości 47 143 tys. złotych. Spółka nie zgadza się z Decyzją i wniosła odwołanie do Dyrektora Izby Administracji Skarbowej podtrzymując w odwołaniu argumentację podnoszoną wcześniej w zastrzeżeniach do Protokołu. W dniu 27 września 2019 roku Grupa Żywiec S.A. otrzymała wynik kontroli celno-skarbowej („Wynik kontroli 2011”) sporządzony w ramach kontroli celno-skarbowej, prowadzonej w Spółce przez Naczelnika Śląskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Katowicach („ŚUCS”). Przedmiotowa kontrola obejmowała swoim zakresem rzetelność deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowość obliczania i wpłacania podatku dochodowego od osób prawnych w 2011 roku, o której Spółka informowała w rocznych sprawozdaniach finansowych Grupy Żywiec S.A. Z analizy treści Wyniku kontroli wynika, iż zdaniem ŚUCS w rozliczeniach podatkowych od osób prawnych za 2011 rok Spółka niewłaściwie ujęła: • przychody i koszty związane z rozliczeniem opłat licencyjnych pomiędzy Spółką a Brandhouse Żywiec Sprzedaż i Dystrybucja Sp. z o.o. Sp. k., • koszty uzyskania przychodów związane z odpisami amortyzacyjnymi od znaków towarowych. W oparciu o przedstawione w Wyniku kontroli wyliczenia ŚUCS po zakończeniu kontroli, wysokość dodatkowego zobowiązania podatkowego z tytułu wskazanych nieprawidłowości wynosi 58 912 tys. złotych z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych. Spółka konsekwentnie nie zgadza się z ustaleniami zawartymi w wyniku kontroli. Zarząd podtrzymuje swoją opinię, że wnioski ŚUCS zawarte w dokumencie nie znajdują uzasadnienia na gruncie obowiązujących przepisów prawa, a także dotychczasowego orzecznictwa sądów administracyjnych dotyczącego spraw o zbliżonym stanie faktycznym i prawnym. Dodatkowo, Spółka jest w posiadaniu indywidualnych interpretacji prawa podatkowego wydanych w imieniu Ministra Finansów potwierdzających zasadność podjętych przez spółkę działań. Grupa Żywiec S.A. nie skorzystała z prawa do złożenia korekty deklaracji podatkowych zgodnie z treścią ustaleń Wyniku kontroli i na dalszym etapie będzie kwestionować ustalenia kontroli celno-skarbowej. W dniu 9 grudnia 2019 roku Grupa Żywiec S.A. otrzymała wynik kontroli celno-skarbowej („Wynik kontroli 2012”) sporządzony w ramach kontroli celno-skarbowej, prowadzonej w Spółce przez Naczelnika Śląskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Katowicach („ŚUCS”). Przedmiotowa kontrola obejmuje swoim zakresem rzetelność deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowość obliczania i wpłacania podatku dochodowego od osób prawnych w 2012 roku, o której Spółka informowała w rocznych sprawozdaniach finansowych Grupy Żywiec S.A. Z analizy treści Protokołu wynika, iż zdaniem ŚUCS w rozliczeniach podatkowych od osób prawnych za 2012 rok Spółka niewłaściwie ujęła: • przychody i koszty związane z rozliczeniem opłat licencyjnych pomiędzy Spółką a Brandhouse Żywiec Sprzedaż i Dystrybucja Sp. z o.o. Sp. k., • koszty uzyskania przychodów związane z odpisami amortyzacyjnymi od znaków towarowych. W oparciu o przedstawione w Wyniku kontroli wyliczenia ŚUCS po zakończeniu kontroli, wysokość dodatkowego zobowiązania podatkowego z tytułu wskazanych nieprawidłowości wynosi 52 107 tys. złotych z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych. Spółka konsekwentnie nie zgadza się z ustaleniami zawartymi w wyniku kontroli. Zarząd podtrzymuje swoją opinię, że wnioski ŚUCS zawarte w dokumencie nie znajdują uzasadnienia na gruncie obowiązujących przepisów prawa, a także dotychczasowego orzecznictwa sądów administracyjnych dotyczącego spraw o zbliżonym stanie faktycznym i prawnym. Dodatkowo spółka jest w posiadaniu indywidualnych interpretacji prawa podatkowego wydanych w imieniu Ministra Finansów potwierdzających zasadność podjętych przez spółkę działań. Grupa Żywiec S.A. nie skorzystała z prawa do złożenia korekty deklaracji podatkowych zgodnie z treścią ustaleń Wyniku kontroli i na dalszym etapie będzie kwestionować ustalenia kontroli celno-skarbowej. W dniu 14 lutego 2020 roku Spółka otrzymała Decyzję Dyrektora Izby Administracji Skarbowej w Katowicach utrzymującą w mocy decyzję określającą Spółce zobowiązanie podatkowe w podatku od osób prawnych za 2013 rok w wysokości 47 143 tys. złotych. Zobowiązanie wynikające z niniejszej decyzji zostało uregulowane przez Spółkę w dniu 17 lutego 2020 roku. Spółka złożyła skargę na niniejszą decyzję do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego. W dniu 13 marca 2020 roku Spółka otrzymała decyzję („Decyzja 2011”) określającą dodatkowe zobowiązanie podatkowe w podatku dochodowym od osób prawnych za 2011 rok w wysokości 58 912 tys. złotych. Spółka nie zgadza się z Decyzją i wniosła odwołanie do ŚUCS podtrzymując w odwołaniu argumentację podnoszoną wcześniej w zastrzeżeniach do Protokołu. W dniu 28 lipca 2020 roku Spółka otrzymała decyzję („Decyzja 2012”) określającą dodatkowe zobowiązanie podatkowe w podatku dochodowym od osób prawnych za 2012 rok w wysokości 52 014 tys. złotych. Spółka nie zgadza się z Decyzją i wniosła odwołanie do ŚUCS podtrzymując w odwołaniu argumentację podnoszoną wcześniej w zastrzeżeniach do Protokołu. W okresie 2011-2016 Spółka deklarowała koszty uzyskania przychodów związane z amortyzacją znaków towarowych. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 29 Organy Skarbowe mogą również zakwestionować odliczenia związane z amortyzacją znaków towarowych zadeklarowane w latach 2014-2016. W takim wypadku Spółka szacuje, że maksymalna ekspozycja zobowiązań warunkowych za lata 2011-2012 i 2014-2016 może wynieść 317 000 tys. złotych kwoty podstawowej oraz 180 000 tys. złotych z tytułu odsetek. Spółka szacuje, że wypływ środków jest możliwy, ale nie jest prawdopodobny. Należności długoterminowe z tytułu podatku dochodowego Zobowiązanie podatkowe w podatku dochodowym od osób prawnych za 2013 rok w wysokości 47 143 tys. złotych wynikające z Decyzji Naczelnika Śląskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Katowicach wraz z należnymi odsetkami w kwocie 22 532 tys. złotych zostało uregulowane w dniu 17 lutego 2020 roku niezwłocznie po otrzymaniu Decyzji Dyrektora Izby Administracji Skarbowej w Katowicach utrzymującej w mocy decyzję określającą Spółce zobowiązanie podatkowe w podatku od osób prawnych za 2013 rok. Zarząd podtrzymuje swoją opinię, że wnioski ŚUCS zawarte w w/w decyzjach nie znajdują uzasadnienia na gruncie obowiązujących przepisów prawa, a także dotychczasowego orzecznictwa sądów administracyjnych dotyczącego spraw o zbliżonym stanie faktycznym i prawnym. Dodatkowo spółka jest w posiadaniu indywidualnych interpretacji prawa podatkowego wydanych w imieniu Ministra Finansów potwierdzających zasadność podjętych przez spółkę działań. Spółka posiada również oceny niezależnych renomowanych doradców podatkowych, zgodnie z którą prawdopodobieństwo odzyskania zapłaconego podatku wynosi powyżej 50%. Akcyza – aktywo warunkowe Zgodnie z wyrokiem Europejskiego Trybunału Sprawiedliwości sprawa C30/17 Naczelny Sąd Administracyjny potwierdził, że cukier/syrop smakowy dodawany do piw smakowych po fermentacji powinien być wyłączony z podstawy opodatkowania podatkiem akcyzowym. W opinii Spółki stanowisko to ma zastosowanie do wszystkich piw smakowych. Na podstawie obu wyroków Spółka złożyła deklaracje zwrotu nadpłaconego podatku akcyzowego za lata 2007-2018 w kwocie podstawowej 163 000 tys. złotych. Zarząd Spółki szacuje, że wpływ środków jest prawdopodobny. Do dnia podpisania jednostkowego sprawozdania finansowego za 2020 rok Naczelnik Urzędu Skarbowego nie wydał decyzji dotyczących zwrotu nadpłaty podatku akcyzowego. Zobowiązania podatkowe Władze podatkowe mogą przeprowadzić kontrolę ksiąg rachunkowych i rozliczeń podatkowych w ciągu 5 lat od zakończenia roku, w którym złożono deklaracje podatkowe i obciążyć Spółkę dodatkowym wymiarem podatku wraz z karami i odsetkami. W 2016 roku wszczęto postępowania kontrolne w stosunku do Grupy Żywiec S.A. w zakresie rzetelności deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowości obliczania i wpłacania podatku dochodowego od osób prawnych za 2013 rok. W 2017 roku wszczęto kontrolę celno-skarbową w stosunku do Grupy Żywiec S.A. w zakresie rzetelności deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowości obliczania i wpłacania podatku dochodowego od osób prawnych za 2011 oraz za 2012 roku. Szczegółowa informacja dotycząca prowadzonego postępowania została opisana w niniejszej nocie powyżej. W dniu 22 lipca 2019 roku wszczęto kontrolę celno-skarbową w stosunku do Grupy Żywiec S.A. dotyczącą przestrzegania przepisów prawa podatkowego w zakresie podatku akcyzowego za okres 1 stycznia 2019 do 30 czerwca 2019 roku. W dniu 30 lipca 2020 roku Grupa Żywiec S.A. otrzymała Protokół kontroli dokumentów i ewidencji, w którym nie stwierdzono nieprawidłowości. W dniu 24 lipca 2019 roku wszczęto kontrolę celno-skarbową w stosunku do Browaru Namysłów Sp. z o.o. dotyczącą rzetelności deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowości obliczania i wpłacania podatku akcyzowego za okres od 1 stycznia 2019 do 30 czerwca 2019 roku. W dniu 10 lipca 2020 roku Grupa Żywiec S.A. jako następca prawny Browaru Namysłów Sp. z o.o. otrzymała wynik kontroli, w którym nie stwierdzono nieprawidłowości w zakresie rozliczenia przez spółkę Browar Namysłów podatku akcyzowego za miesiące od stycznia do czerwca 2019 roku. W dniu 6 grudnia 2019 roku wszczęto kontrolę celno-skarbową w stosunku do Grupy Żywiec S.A. w zakresie rzetelności deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowości obliczania i wpłacania podatku dochodowego od osób prawnych za 2014 i 2015 rok. Do dnia podpisania niniejszego sprawozdania finansowego procedury kontrolne nie zostały zakończone. W okresie sprawozdawczym zakończonym 31 grudnia 2020 roku Spółka nie składała istotnych korekt deklaracji podatkowych z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych. Zobowiązania administracyjne W dniu 29 października 2020 roku Grupa Żywiec S.A. otrzymała zawiadomienie o wszczęciu przez Urząd Ochrony Konkurencji i Konsumentów z urzędu postępowania w sprawie nadmiernego opóźniania się ze spełnieniem świadczeń pieniężnych za okres czerwiec -sierpień 2020 roku. Spółka szacuje, że wysokość potencjalnej kary za opóźnienia w badanym okresie może wynieść około 5,2 mln złotych. Spółka w dniu 2 grudnia 2020 roku przesłała do UOKiK pismo wskazujące argumenty za odstąpieniem od wymierzenia kary. Na dzień publikacji niniejszego jednostkowego rocznego sprawozdania finansowego, UOKiK zwrócił się do Spółki z prośbą o przedłożenie dodatkowej dokumentacji wspierającej argumentację Spółki. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 30 Na dzień 31 grudnia 2020 roku banki w imieniu Grupy Żywiec S.A. udzieliły następujących gwarancji i poręczeń: Pozostałe zabezpieczenia 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 - gwarancja bankowa na rzecz Dyrektora Izby Administracji Skarbowej stanowiąca zabezpieczenie płatności związanych z procedurą zawieszonej akcyzy 14 350 14 350 - gwarancja bankowa na zabezpieczenie płatności z tytułu dostaw - 650 Pozostałe zabezpieczenia razem 14 350 15 000 Pozostałe poręczenia udzielone przez Grupę Żywiec S.A. 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 - zabezpieczenie spłaty kredytu Browaru Zamkowego Cieszyn Sp. z o.o. 15 600 15 600 - udzielone poręczenia za zobowiązania spółek powiązanych 10 000 10 829 - pozostałe poręczenia 10 000 10 000 Pozostałe zabezpieczenia razem 35 600 36 429 Zobowiązania umowne Umowne zobowiązania zaciągnięte w związku z nabyciem rzeczowych aktywów trwałych wynoszą: 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 22 145 72 131 7.8. Informacje o działalności zaniechanej w okresie sprawozdawczym lub przewidzianej do zaniechania w następnym okresie W 2020 roku Spółka nie zaniechała żadnego typu działalności. W następnym okresie nie jest planowane zaniechanie żadnego typu działalności. 7.9. Poniesione nakłady inwestycyjne W 2020 roku wartość poniesionych przez Grupę Żywiec S.A. nakładów inwestycyjnych wyniosła 201 674 tys. złotych. 7.10. Informacje o transakcjach jednostki dominującej z jednostkami powiązanymi Na dzień 31 grudnia 2020 roku Grupa Żywiec S.A., ujęła w sprawozdaniu z sytuacji finansowej następujące salda wynikające z transakcji z jednostkami powiązanymi. Transakcje z podmiotami powiązanymi 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 Należności od jednostek dominujących Heineken International B.V. - jednostka dominująca najwyższego szczebla 20 24 wartość brutto należności 20 24 wartość netto należności 20 24 Należności od jednostek dominujących, razem 20 24 Część krótkoterminowa 20 24 Należności od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej) 1 681 1 245 wartość brutto należności 1 681 1 245 wartość netto należności 1 681 1 245 w Grupie Żywiec S.A. (jednostki zależne) 1 113 4 283 wartość brutto należności 1 113 4 283 wartość netto należności 1 113 4 283 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 31 w jednostkach stowarzyszonych 129 556 148 597 wartość brutto należności 129 556 148 597 wartość netto należności 129 556 148 597 Należności od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem 132 350 154 125 Część krótkoterminowa 132 350 154 125 Pożyczki krótkoterminowe udzielone jednostkom powiązanym (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Żywiec S.A. (jednostki zależne) - 129 439 Żywiec Investments Holding Sp. z o.o. - 3 500 Browar Namysłów Sp. z o.o. - 125 000 Odsetki od pożyczek - 939 Pożyczki krótkoterminowe udzielone jednostkom powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem - 129 439 Długoterminowe zobowiązania z tytułu pożyczek od jednostek powiązanych 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 Zobowiązania z tytułu pożyczek od jednostek dominujących Heineken International B.V. - jednostka dominująca najwyższego szczebla 500 000 400 000 Długoterminowe zobowiązania z tytułu pożyczek od jednostek dominujących, razem 500 000 400 000 Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu pożyczek od jednostek powiązanych Zobowiązania z tytułu pożyczek od jednostek powiązanych Żywiec Investments Holding Sp. z o.o. 5 800 - Odsetki od pożyczki 440 872 Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu pożyczek od jednostek dominujących, razem 6 240 872 Zobowiązania handlowe 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania wobec jednostek dominujących Heineken International B.V. - jednostka dominująca najwyższego szczebla 4 437 7 240 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania wobec jednostek dominujących, razem 4 437 7 240 Część krótkoterminowa 4 437 7 240 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania wobec jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej) 12 128 16 806 w Grupie Żywiec 76 128 82 353 w jednostkach stowarzyszonych 2 318 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania wobec jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem 88 258 99 477 Część krótkoterminowa 88 258 99 477 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 32 W ciągu 2020 roku Grupa Żywiec S.A. ujęła w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów następujące istotne kwoty przychodów i kosztów wynikających z transakcji z jednostkami powiązanymi: Transakcje z jednostkami powiązanymi Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 PRZYCHODY Przychody netto ze sprzedaży usług od jednostek dominujących Heineken International B.V. - jednostka dominująca najwyższego szczebla - 14 Przychody netto ze sprzedaży usług od jednostek dominujących, razem - 14 Przychody netto ze sprzedaży usług od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej) 308 10 552 w Grupie Żywiec 29 794 33 214 w jednostkach stowarzyszonych 1 563 96 Przychody netto ze sprzedaży usług od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem 31 665 43 862 Przychody netto ze sprzedaży wyrobów, towarów i materiałów od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej) 3 628 8 445 w jednostkach stowarzyszonych 355 557 440 907 Przychody netto ze sprzedaży wyrobów, towarów i materiałów od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem 359 185 449 352 Pozostałe przychody od pozostałych jednostek (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Żywiec (jednostki zależne) 14 407 7 316 Pozostałe przychody od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem 14 407 7 316 Przychody finansowe od pozostałych jednostek (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Żywiec (jednostki zależne) - 939 Przychody finansowe od pozostałych jednostek (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem - 939 KOSZTY Koszty licencji marki od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej) 28 002 20 801 Koszty licencji marki od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem 28 002 20 801 Zakup surowców od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej) 64 119 59 203 Zakup surowców od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem 64 119 59 203 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 33 Koszty usług sprzedaży i marketingu (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Żywiec 455 826 478 970 w jednostkach stowarzyszonych - 11 Koszt usług sprzedaży i marketingu (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem 455 826 478 981 Koszty usług know-how od jednostek dominujących Heineken International B.V. - jednostka dominująca najwyższego szczebla 9 652 10 914 Koszty usług know-how od jednostek dominujących, razem 9 652 10 914 Koszty usług badawczych, doradztwa technicznego i nadzoru (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej) 530 540 Koszty usług badawczych, doradztwa technicznego i nadzoru (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem 530 540 Pozostałe koszty od jednostek dominujących Heineken International B.V. – jednostka dominująca najwyższego szczebla 27 366 26 370 Pozostałe koszty od jednostek dominujących razem 27 366 26 370 Pozostałe koszty (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej) 1 139 1 874 w Grupie Żywiec 2 334 3 919 w jednostkach stowarzyszonych 1 568 2 679 Pozostałe koszty od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem 5 041 8 472 Zakup towarów i półproduktów (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej) 12 018 8 683 w Grupie Żywiec 165 506 18 325 Zakup towarów i półproduktów (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem 177 524 27 008 Zakupy inwestycyjne od jednostek dominujących Heineken International B.V. – jednostka dominująca najwyższego szczebla 224 28 Zakupy inwestycyjne od jednostek dominujących, razem 224 28 Zakupy inwestycyjne (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostek dominujących) 1 228 334 w Grupie Żywiec 1 364 - w jednostkach stowarzyszonych 44 700 - Zakupy inwestycyjne (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem 47 292 334 Zakupy materiałów (z wyjątkiem jednostek dominujących) w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej) 776 1 058 Zakupy materiałów (z wyjątkiem jednostek dominujących) razem 776 1 058 Koszty finansowe z tytułu odsetek od jednostek dominujących Heineken International B.V. – jednostka dominująca najwyższego szczebla 7 912 9 211 Koszty finansowe z tytułu odsetek od jednostek dominujących, razem 7 912 9 211 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 34 Wszystkie transakcje z jednostkami powiązanymi zawierane są na warunkach nie odbiegających od warunków rynkowych. 7.11. Sprawozdawczość dotycząca segmentów działalności Zarząd ustalił segmenty działalności, które są używane przy podejmowaniu decyzji strategicznych. Do dnia 31 grudnia 2018 roku Zarząd analizował działalność z geograficznego punktu widzenia i uwzględniał wyniki sprzedaży w dwóch regionach Polski: północnym i południowym. Od dnia 1 stycznia 2019 roku Zarząd analizuje wyniki działalności wyłącznie dla Grupy Żywiec S.A. jako całości, stąd cała Grupa Żywiec S.A. stanowi jeden segment operacyjny. Zmiana w zakresie identyfikacji segmentów operacyjnych nie wpływa na prezentowane dotychczas dane dotyczące segmentów sprawozdawczych, gdyż w poprzednich okresach zgodnie z § 12 MSSF 8 (Kryteria łączenia) w jednostkowym sprawozdaniu finansowym połączono wszystkie segmenty operacyjne (tj. region północny i region południowy) w jeden segment sprawozdawczy. Dla okresu porównawczego dokonano agregacji segmentów operacyjnych w jeden segment sprawozdawczy, ponieważ Spółka prowadzi jednorodną działalność gospodarczą a segmenty operacyjne wykazują podobieństwo cech gospodarczych. Zarząd uznał, że Spółka w pełni spełnia powyższe zasady i tym samym może połączyć segmenty operacyjne w jeden segment sprawozdawczy, gdyż głównymi produktami Spółki jest piwo oraz napoje alkoholowe i bezalkoholowe nieróżniące się od siebie charakterystyką pomiędzy poszczególnymi segmentami. Piwo wytwarzane było w 5 browarach posiadających niemal identyczne procesy produkcyjne. Rodzaj i grupy klientów są bardzo podobne do siebie w poszczególnych segmentach a dystrybucja produktów odbywa się w sposób jednolity. W świetle powyższego, w jednostkowym sprawozdaniu finansowym za okres zakończony 31 grudnia 2020 roku zastosowano połączenie wszystkich segmentów operacyjnych w jeden segment sprawozdawczy podając ujawnienia wynikające z wymogów § 32-34 MSSF 8. Poniżej przedstawiono ujawnienia wynikające z wymogów § 32-34 MSSF 8 na dzień 31 grudnia 2020 roku. Informacje dotyczące produktów i usług Przychody od klientów zewnętrznych Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2018 do 31.12.2018 Piwo własne 3 603 704 3 199 242 RAZEM: 3 603 704 3 199 242 Informacje dotyczące obszarów geograficznych W przypadku prezentowania informacji w podziale na segmenty geograficzne, przychód segmentu jest ustalany według kryterium lokalizacji siedziby klientów. Przychody Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 Polska 3 529 852 3 109 291 Pozostałe kraje 73 852 89 951 RAZEM: 3 603 704 3 199 242 Wszystkie aktywa trwałe Spółki są zlokalizowane w Polsce, tylko niewielka ilość opakowań zwrotnych znajduje się u klienta poza granicami kraju. Informacje dotyczące głównych klientów W 2020 roku Spółka nie osiągnęła więcej niż 10% łącznych przychodów z tytułu transakcji z zewnętrznym pojedynczym klientem. W 2019 roku Spółka osiągnęła więcej niż 10% łącznych przychodów z tytułu transakcji z zewnętrznym pojedynczym klientem, uzyskując przychody od spółki Distribev Orbico Sp. z o.o. w wysokości 441 003 tys. złotych. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 35 7.12. Leasing Od 1 stycznia 2019 roku umowy leasingowe zawarte po tej dacie są prezentowane jako prawo do użytkowania i korespondujące z nimi zobowiązania leasingowe zgodnie z MSSF 16. Koszty wynikające z umów leasingu krótkoterminowego oraz dla leasingu środków o wartości nie przekraczającej 25 tys. złotych są ujmowane liniowo. Ponadto wszelkie zmienne opłaty leasingowe, a także opłaty serwisowe i eksploatacyjne dotyczące budynków są ujmowane w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w okresie ich poniesienia. Spółka rozpoznała prawa do użytkowania w następujących klasach aktywów: w tys. zł. 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Grunty 46 301 24 427 Środki transportu 5 932 7 490 Maszyny i urządzenia 6 600 - Budynki i pozostałe 24 498 3 980 Prawo do użytkowania, razem 83 331 35 897 W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2020 roku na skutek zastosowania MSSF 16 łączne koszty amortyzacji dla aktywów z tytułu prawa do użytkowania wykazane w 2020 roku wyniosły 8 790 tys. złotych (w 2019 roku - 7 717 tys. złotych). W podziale na klasy aktywów koszty te prezentują się następująco: w tys. zł 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Grunty 425 362 Środki transportu 3 368 3 017 Maszyny i urządzenia 549 - Budynki i pozostałe 4 448 4 338 Razem amortyzacja praw do użytkowania 8 790 7 717 w tym: Koszty sprzedanych produktów 4 523 4 464 Koszty sprzedaży 3 918 3 017 Koszty ogólnego zarządu 349 236 Razem amortyzacja praw do użytkowania 8 790 7 717 Koszty odsetkowe z tytułu uwzględnienia zobowiązań leasingowych, wyniosły w 2020 roku 1 574 tys. złotych (w 2019 roku - 1 289 tys. złotych). Koszty i opłaty nieuwzględnione w wycenie zobowiązań leasingowych w okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2020 roku wyniosły: w tys. zł 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Koszty związane z leasingiem krótkoterminowym 2 023 1 431 Koszty związane z leasingiem aktywów o niskiej wartości 5 495 4 386 Koszty zmienne leasingu 304 583 W 2020 roku zwiększenia aktywów z tytułu prawa do użytkowania wyniosły 51 166 tys. złotych (w 2019 roku - 2 120 tys. złotych), natomiast całkowite wypływy środków pieniężnych z tytułu leasingów wyniosły 13 682 tys. złotych (w 2019 roku - 6 986 tys. złotych). Przyszłe wypływy pieniężne uwzględnione w wycenie zobowiązań z tytułu leasingu na dzień 31 grudnia 2020 roku wyniosły: w tys. zł 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 poniżej jednego roku 9 158 7 327 od jednego do pięciu lat 28 146 9 619 powyżej pięciu lat 85 970 62 629 Razem płatności z tytułu leasingu 123 274 79 575 Na dzień 31 grudnia 2020 roku Spółka nie posiada zobowiązań z tytułu leasingu, wynikających z nierozpoczętych jeszcze leasingów. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 36 Na dzień 31 grudnia 2019 roku przyszłe wypływy pieniężne, które nie były uwzględnione w wycenie zobowiązań z tytułu leasingu, wynikające z nierozpoczętych jeszcze leasingów, do których zobligowany był leasingobiorca, wynosiły 16 921 tys. złotych w okresie 1-5 lat oraz 8 014 tys. złotych powyżej 5 lat. 7.13. Informacja dotycząca emisji, wykupu i spłaty dłużnych i kapitałowych papierów wartościowych W dniu 15 grudnia 2015 roku odbyło się Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Grupy Żywiec S.A., które ustanowiło Program Emisji Obligacji średnio- i krótkoterminowych („Program”) o limicie 500 000 tys. złotych. Program został ustanowiony na czas nieokreślony. Zarząd Spółki ustalił szczegółowe warunki Programu oraz poszczególnych emisji obligacji w ramach Programu. Na dzień 31 grudnia 2020 roku Grupa Żywiec S.A. nie posiadała wyemitowanych obligacji własnych. 7.14. Informacje dotyczące wypłaconej dywidendy Zwyczajne Walne Zgromadzenie Grupy Żywiec S.A. z dnia 2 kwietnia 2020 roku podjęło uchwałę nr 3/2020 w sprawie niepodejmowania uchwały dotyczącej podziału zysku za rok 2019. Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki wobec nieprzedstawienia przez Zarząd Spółki na dzień Zgromadzenia wniosku dotyczącego propozycji podziału zysku za rok 2019 postanowiło nie podejmować uchwały w sprawie podziału zysku za rok 2019, oraz że taka uchwała zostanie podjęta w stosownym, późniejszym terminie. W dniu 16 czerwca 2020 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy, działając na podstawie art. 395 § 2 pkt 2) Kodeksu spółek handlowych oraz § 25 ust.1 pkt 2) Statutu Spółki podjęło uchwałę o następującym podziale zysku za rok 2019 w wysokości 330 335 tys. złotych: • ustalono wysokość dywidendy za rok 2019 na ostateczną kwotę 15,00 złotych na jedną akcję, • przeznaczono pozostałą część zysku za rok obrotowy 2019 w kwocie 176 265 tys. złotych na zasilenie funduszu rezerwowego przeznaczonego na wypłatę dywidendy w latach przyszłych. W dniu 13 listopada 2020 roku działając w oparciu o art. 349 par. 1 KSH, Rada Nadzorcza Grupy Żywiec S.A. wyraziła zgodę na wypłatę zaliczki na poczet przewidywanej dywidendy za rok obrotowy 2020, w kwocie 16 (szesnaście) złotych na jedną akcję, tym samym akceptując decyzję Zarządu Spółki z dnia 10 listopada 2020 roku w tym przedmiocie. Uprawnionymi do zaliczki byli akcjonariusze Spółki na dzień 14 grudnia 2020 roku (dzień ustalenia prawa do zaliczki). Wypłata zaliczki nastąpiła w dniu 21 grudnia 2020 roku (dzień wypłaty zaliczki). Zadeklarowana i wypłacona dywidenda w przeliczeniu na jedną akcję wyniosła: • 16 złotych w 2020 roku (za 2020 rok – zaliczka), • 15 złotych w 2019 roku (za 2019 rok – zaliczka), • 30 złotych w 2019 roku (za 2018 rok), • 15 złotych w 2018 roku (za 2017 rok), • 11 złotych w 2017 roku (za 2017 rok - zaliczka), • 18 złotych w 2017 roku (za 2016 rok), • 11 złotych w 2016 roku (za 2016 rok - zaliczka), • 23 złote w 2016 roku (za 2015 rok), • 12 złotych w 2015 roku (za 2015 rok - zaliczka). 7.15. Łączna wartość wynagrodzeń (łącznie z wynagrodzeniami z zysku) i nagród (w pieniądzu i w naturze), wypłaconych lub należnych osobom zarządzającym i nadzorującym Łączna wartość wynagrodzeń wypłaconych i należnych w 2020 roku osobom zarządzającym i nadzorującym wyniosła 11 410 tys. złotych. Wartość wynagrodzeń i nagród wypłaconych i należnych przedstawia się następująco: Pan Francois-Xavier Mahot 2 904 tys. złotych Pan Piotr Nowakowski 819 tys. złotych Pan Luca Giordano 1 440 tys. złotych Pan Marcin Celejowski 1 126 tys. złotych Pan Michael McKeown 875 tys. złotych Pan Andrzej Borczyk 1 165 tys. złotych Pani Katarzyna Malczewska-Błaszczuk 1 431 tys. złotych Pani Karolina Tarnawska 241 tys. złotych Pani Olga Prasał 242 tys. złotych Pan Tomasz Klima 266 tys. złotych Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 37 Pan Stefan Orłowski 0 tys. złotych Pan Allan James Myers 0 tys. złotych Pan David Richard Hazelwood 37 tys. złotych Pan Krzysztof Jasek 433 tys. złotych Pan Krzysztof Loth 232 tys. złotych Pan John Charles Higgins 0 tys. złotych Pan Alle Ypma 110 tys. złotych Pan Lodewijk Lockefeer 0 tys. złotych Pan Roelf Duursema 74 tys. złotych Pan Soren Hagh 0 tys. złotych Pan Jan Emeryk Rościszewski 15 tys. złotych Łączna wartość wynagrodzeń wypłaconych i należnych w 2019 roku osobom zarządzającym i nadzorującym wyniosła 13 982 tys. złotych. Wartość wynagrodzeń i nagród wypłaconych i należnych przedstawia się następująco: Pan Francois-Xavier Mahot 2 350 tys. złotych Pan Piotr Nowakowski 1 620 tys. złotych Pan Luca Giordano 2 596 tys. złotych Pan Marcin Celejowski 1 732 tys. złotych Pani Małgorzata Lubelska 1 447 tys. złotych Pan Michael McKeown 1 647 tys. złotych Pan Andrzej Borczyk 1 605 tys. złotych Pani Katarzyna Malczewska-Błaszczuk 275 tys. złotych* Pan Stefan Orłowski 0 tys. złotych Pan Allan James Myers 0 tys. złotych Pan David Richard Hazelwood 107 tys. złotych Pan Krzysztof Jasek 389 tys. złotych Pan Krzysztof Loth 107 tys. złotych Pan John Charles Higgins 0 tys. złotych Pan Alle Ypma 107 tys. złotych Pan Lodewijk Lockefeer 0 tys. złotych * wynagrodzenie wypłacone przez spółkę zależną ** rezygnacja Członków Rady Nadzorczej z pobierania wynagrodzenia Osoby zarządzające i nadzorujące nie otrzymują innych świadczeń poza krótkoterminowymi świadczeniami pracowniczymi. Informacje o kosztach Pracowniczego Programu Emerytalnego dla członków Zarządu i Rady Nadzorczej ujęto w nocie 36. 7.16. Informacje o wartości niespłaconych zaliczek, kredytów, pożyczek, gwarancji, poręczeń udzielonych członkom Zarządu i Rady Nadzorczej Na dzień 31 grudnia 2020 roku Grupa Żywiec S.A. nie udzieliła gwarancji, pożyczek i poręczeń członkom Zarządu i Rady Nadzorczej. 7.17. Znaczące zdarzenia dotyczące lat ubiegłych ujęte w sprawozdaniu finansowym za bieżący okres Nie wystąpiły znaczące zdarzenia dotyczące lat ubiegłych, które należałoby ująć w sprawozdaniu finansowym za 2020 rok. 7.18. Wydarzenia po dacie bilansowej nie ujęte w sprawozdaniu finansowym W dniu 20 stycznia 2021 roku Rada Nadzorcza Grupy Żywiec S.A. podjęła uchwałę o odwołaniu Pana Francois-Xavier Mahot z funkcji Prezesa Zarządu Grupy Żywiec S.A. na jego prośbę z dniem 28 lutego 2021 roku i powołała Pana Simona Amora jako jego następcę z dniem 1 marca 2021 roku. 7.19. Dokonane korekty istotnych błędów Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 38 W niniejszym jednostkowym sprawozdaniu finansowym nie dokonano żadnych korekt istotnych błędów dotyczących sprawozdań finansowych z poprzednich okresów. Błędy takie nie wystąpiły. 7.20. Dodatkowa informacja do sprawozdania z przepływów pieniężnych Wyjaśnienie niezgodności pomiędzy zmianami stanu w sprawozdaniu z sytuacji finansowej oraz zmianami stanu w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych przedstawiono poniżej: Zapasy 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 Zapasy - zmiana bilansowa 6 068 (19 035) Zapasy przejęte w ramach połączenia z Browarem Namysłów 7 491 - Zmiana stanu zapasów w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych 13 559 (19 035) Rezerwy na pozostałe zobowiązania i obciążenia 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 Rezerwy na pozostałe zobowiązania i obciążenia - zmiana bilansowa 2 402 (2 869) Rezerwy na pozostałe zobowiązania i obciążenia przejęte w ramach połączenia z Browarem Namysłów (350) - Zmiana stanu rezerw na pozostałe zobowiązania i obciążenia w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych 2 052 (2 869) Należności handlowe oraz pozostałe należności 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 Należności handlowe oraz pozostałe należności - zmiana bilansowa (138 385) 41 258 Podatek dochodowy zapłacony ujęty w należnościach długoterminowych 47 143 - Należności przejęte w ramach połączenia z Browarem Namysłów 97 010 - Zmiana stanu należności handlowych oraz pozostałych należności w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych 5 768 41 258 Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych - zmiana bilansowa (17 575) 58 Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych przejęte w ramach połączenia z Browarem Namysłów (288) - Zmiana zobowiązań z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych (17 863) 58 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania 31 Grudnia 2020 31 Grudnia 2019 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania - zmiana bilansowa (56 425) 80 603 Zmiana stanu zobowiązań inwestycyjnych 15 021 1 582 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania przejęte w ramach połączenia z Browarem Namysłów (57 442) - Zmiana stanu zobowiązań handlowych oraz pozostałych zobowiązań w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych (98 846) 82 185 7.21. Roszczenia wobec jednostki Grupa Żywiec S.A. nie posiada istotnych zobowiązań ani roszczeń, co do których wszczęto postępowania sądowe i administracyjne za wyjątkiem sytuacji opisanej w nocie 7.7 niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego. 7.22. Czynniki wpływające na przyszłe wyniki Grupy Żywiec S.A. Na działalność biznesową Grupy Żywiec S.A. wpływa pogoda oraz pozostałe czynnik takie jak m.in. kursy walut, siła nabywcza konsumentów, struktura kanałów sprzedaży, na które wpływa epidemia koronawirusa. Niepewność związana z rozwojem sytuacji powoduje, że trudno jest dokładnie oszacować przyszłe wyniki Spółki. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 39 Zarząd Grupy Żywiec S.A. do głównych czynników ryzyka wynikających z epidemii zalicza przede wszystkim potencjalne ograniczenia w szerokim i swobodnym dostępie konsumentów do placówek handlowych, ograniczenia działalności gastronomicznej oraz zakaz organizacji imprez masowych, które w razie konieczności ich utrzymywania przez dłuższy okres mogą łącznie wpłynąć na zmniejszenie się obrotów handlowych, co może mieć bezpośredni wpływ na spadek przychodów Spółki. Jednocześnie zdaniem Zarządu obiektywne trudności w imporcie surowców oraz eksporcie produktów Spółki związane z czasowym zamknięciem granic nie powinny znacząco rzutować na wynik roczny Spółki z uwagi na dostępność surowców ze źródeł krajowych oraz umiarkowany wpływ eksportu na jej roczny wynik finansowy. 7.23. Inne informacje, które są istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego ich zmian oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez emitenta W prezentowanym okresie nie wystąpiły okoliczności mogące w sposób istotny wpłynąć na pogorszenie sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej oraz wyniku finansowego emitenta, lub które mogłyby zagrozić jego zdolności do wywiązywania się ze zobowiązań. Globalna epidemia koronawirusa spowodowała czasowe ograniczenie sprzedaży piwa w kanale gastronomii. W okresie sprawozdawczym zakończonym 31 grudnia 2020 roku sprzedaż piwa w keg z wyłączeniem piw Browaru Namysłów wyniosła 208 tys. hl w porównaniu do 418 tys. hl w analogicznym okresie roku poprzedniego, przy czym w 2019 roku sprzedaż piwa w keg z wyłączeniem piw Browaru Namysłów stanowiła jedynie 4% całego wolumenu Grupy Żywiec. Grupa wdrożyła program pomocowy dla lokali gastronomicznych polegający na odbiorze piwa w keg w czasie, gdy lokale w tym kanale pozostawały zamknięte. Koszt programu pomocowego wyniósł 3,9 mln złotych odpowiadający wartości keg zwróconych z rynku. Wśród czynników makroekonomicznych spadek wartości złotówki wpłynął na wzrost kosztów zakupów oraz kosztów przeszacowania zobowiązań w walutach obcych. Zmiana preferencji konsumentów z zakupu produktów w opakowaniach zwrotnych na piwo w opakowaniach jednorazowych - butelce bezzwrotnej i puszce – wpłynęła na wzrost kosztów produkcji. Spółka wdrożyła programy oszczędnościowe mające zminimalizować potencjalny wpływ epidemii koronawirusa na wyniki finansowe. Na dzień publikacji raportu Spółka nie zaobserwowała pogorszenia realizacji płatności od swoich klientów w porównaniu do sytuacji przed wystąpieniem epidemii koronawirusa. W okresie sprawozdawczym zakończonym 31 grudnia 2020 roku Grupa Żywiec S.A. w ramach wsparcia związanego z epidemią koronawirusa skorzystała z odroczenia płatności podatku akcyzowego w wysokości 50 005 tys. złotych (z czego 50 005 tys. złotych zostało już zapłacone), odroczenia płatności podatku dochodowego od osób prawnych w wysokości 6 310 tys. złotych (z czego 6 310 tys. złotych zostało już zapłacone), odroczenia płatności z tytułu opłaty za wieczyste użytkowanie gruntów w wysokości 925 tys. złotych (z czego 925 tys. złotych zostało już zapłacone). Spółki Grupy w okresie sprawozdawczym zakończonym 31 grudnia 2020 roku w ramach wsparcia związanego z epidemią koronawirusa skorzystały z odroczenia płatności podatku akcyzowego w wysokości 50 005 tys. złotych (z czego 50 005 tys. złotych zostało już zapłacone), odroczenia płatności podatku dochodowego od osób prawnych w wysokości 8 680 tys. złotych (z czego 8 680 tys. złotych zostało już zapłacone), odroczenia płatności opłaty z tytułu wieczystego użytkowania gruntów w wysokości 996 tys. złotych (z czego 996 tys. złotych zostało już zapłacone). Grupa Żywiec S.A. skorzystały w 2020 roku z odroczenia zapłaty Podatku Dochodowego od Osób Fizycznych z miesięcy marzec i kwiecień w kwocie 3 596 tys. złotych (z czego 3 596 tys. złotych zostało zapłacone 1 czerwca 2020 roku) oraz odroczenia zapłaty składek do Zakładu Ubezpieczeń Społecznych za okres marzec – grudzień 2020 w kwocie 31 023 tys. złotych (z czego 24 582 tys. złotych zostało zapłacone do dnia publikacji niniejszego sprawozdania finansowego, natomiast 6 441 tys. złotych Spółka wniesie w terminie trzech miesięcy od ustawowej wymagalności na podstawie umów podpisanych z Zakładem Ubezpieczeń Społecznych. Spółki Grupy skorzystały w 2020 roku z odroczenia zapłaty Podatku Dochodowego od Osób Fizycznych z miesięcy marzec i kwiecień w kwocie 6 095 tys. złotych (z czego 6 095 tys. złotych zostało zapłacone 1 czerwca 2020 roku) oraz odroczenia zapłaty składek do Zakładu Ubezpieczeń Społecznych za okres marzec – grudzień 2020 w kwocie 54 303 tys. złotych (z czego 43 285 tys. złotych zostało zapłacone do dnia publikacji niniejszego sprawozdania finansowego, natomiast 11 018 tys. złotych Grupa wniesie w terminie trzech miesięcy od ustawowej wymagalności na podstawie umów podpisanych z Zakładem Ubezpieczeń Społecznych. 7.24. Przekształcenie danych porównawczych W celu zapewnienia porównywalności danych pomiędzy rokiem 2020 a rokiem 2019, Spółka dokonała zmiany w sposobie prezentacji zysku/straty z tytułu odpisu aktualizującego wartość należności na początek najwcześniejszego prezentowanego okresu sprawozdawczego, dostosowując prezentację do wymogów MSSF 9. Powyższa zmiana wpłynęła na dane zaprezentowane w opublikowanym jednostkowym rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2019 roku zwiększając wartość kosztów sprzedaży o 1 130 tys. złotych. Koszty te zostały zaprezentowane w osobnej pozycji „(Strata)/zysk z tytułu utraty wartości należności”. Zmiana prezentacyjna nie miała wpływu na wartość zysku brutto, zysku netto i rozwodnionego zysku netto na jedną akcję. 8 Tabela ruchu rzeczowych aktywów trwałych (wg grup rodzajowych) grunty budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej urządzenia techniczne i maszyny środki transportu inne rzeczowe aktywa trwałe rzeczowe aktywa trwałe w budowie rzeczowe aktywa trwałe, razem prawo do użytkowania Bieżący okres Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2020 11 803 944 892 1 451 740 9 821 421 521 52 836 2 892 613 43 597 Umorzenie na 1 stycznia 2020 - (614 323) (1 087 019) (6 646) (276 200) - (1 984 188) (7 700) Skumulowane odpisy aktualizujące na 1 stycznia 2020 - (109) (1 738) - (790) - (2 637) - Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2020 11 803 330 460 362 983 3 175 144 531 52 836 905 788 35 897 Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2020 11 803 944 892 1 451 740 9 821 421 521 52 836 2 892 613 43 597 Zwiększenia - - - - - 185 545 185 545 51 166 Transfer 10 51 059 125 474 225 30 965 (207 733) - - Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja (2 370) (26 748) (59 126) (2 062) (36 700) (127) (127 133) (11 822) Połączenie spółek - Browar Namysłów 8 144 66 102 83 051 596 5 651 6 072 169 616 20 870 Transfer z prawa do użytkowania - - - - - 9 570 9 570 (9 570) Inne - - - - - 1 111 1 111 - Cena nabycia/koszt wytworzenia na 31 grudnia 2020 17 587 1 035 305 1 601 139 8 580 421 437 47 274 3 131 322 94 241 Umorzenie na 1 stycznia 2020 - (614 323) (1 087 019) (6 646) (276 200) - (1 984 188) (7 700) Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja - 4 214 31 068 1 535 21 529 - 58 346 8 261 Połączenie spółek - Browar Namysłów - (5 101) (17 999) (320) (2 215) - (25 635) (2 681) Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy - (22 137) (54 879) (1 118) (41 368) - (119 502) (8 790) Umorzenie na 31 grudnia 2020 - (637 347) (1 128 829) (6 549) (298 254) - (2 070 979) (10 910) Skumulowane odpisy aktualizujące na 1 stycznia 2020 - (109) (1 738) - (790) - (2 637) - Utworzenie odpisów - (31) (3 959) - (15 346) - (19 336) - Odpisy aktualizujące - połączenie spółek - Browar Namysłów - - (950) - (6) - (956) - Rozwiązanie odpisów - - 1 615 - 14 782 - 16 397 - Skumulowane odpisy aktualizujące na 31 grudnia 2020 - (140) (5 032) - (1 360) - (6 532) - Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2020 17 587 397 818 467 278 2 031 121 823 47 274 1 053 811 83 331 40 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 41 Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2020 11 803 330 460 362 983 3 175 144 531 52 836 905 788 35 897 Zwiększenia - - - - - 185 545 185 545 51 166 Transfer 10 51 059 125 474 225 30 965 (207 733) - - Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja (2 370) (22 534) (28 058) (527) (15 171) (127) (68 787) (3 561) Połączenie spółek - Browar Namysłów 8 144 61 001 65 052 276 3 436 6 072 143 981 18 189 Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości - utworzenie - (31) (3 959) - (15 346) - (19 336) - Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości - Browar Namysłów - - (950) - (6) - (956) - Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości - rozwiązanie - - 1 615 - 14 782 - 16 397 - Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy - (22 137) (54 879) (1 118) (41 368) - (119 502) (8 790) Transfer z prawa do użytkowania - - - - - 9 570 9 570 (9 570) Inne - - - - - 1 111 1 111 - Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2020 17 587 397 818 467 278 2 031 121 823 47 274 1 053 811 83 331 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 42 8 cd. grunty budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej urządzenia techniczne i maszyny środki transportu inne rzeczowe aktywa trwałe rzeczowe aktywa trwałe w budowie rzeczowe aktywa trwałe,razem prawo do użytkowania Okres porównawczy Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2019 13 627 886 528 1 429 184 12 781 382 895 59 666 2 784 681 39 753 Reklasyfikacje na dzień 1 stycznia 2019 (1 824) - - - - - (1 824) 1 824 Umorzenie na 1 stycznia 2019 - (594 064) (1 094 955) (10 226) (262 571) - (1 961 816) - Skumulowane odpisy aktualizujące na 1 stycznia 2019 - (109) (1 970) - (2 683) - (4 762) - Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2019 11 803 292 355 332 259 2 555 117 641 59 666 816 279 41 577 Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2019 13 627 886 528 1 429 184 12 781 382 895 59 666 2 784 681 39 753 Zwiększenia - - - - - 208 615 208 615 2 120 Transfer 223 58 458 77 727 1 511 77 526 (215 445) - - Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja (223) (94) (55 171) (4 471) (38 900) - (98 859) (100) Reklasyfikacja prawa użytkowania wieczystego gruntów (1 824) - - - - - (1 824) 1 824 Cena nabycia/koszt wytworzenia na 31 grudnia 2019 11 803 944 892 1 451 740 9 821 421 521 52 836 2 892 613 43 597 Umorzenie na 1 stycznia 2019 - (594 064) (1 094 955) (10 226) (262 571) - (1 961 816) - Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja - 50 54 041 4 446 25 232 - 83 769 17 Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy - (20 309) (46 105) (866) (38 861) - (106 141) (7 717) Umorzenie na 31 grudnia 2019 - (614 323) (1 087 019) (6 646) (276 200) - (1 984 188) (7 700) Skumulowane odpisy aktualizujące na 1 stycznia 2019 - (109) (1 970) - (2 683) - (4 762) - Utworzenie odpisów - - (178) - (11 716) - (11 894) - Rozwiązanie odpisów - - 410 - 13 609 - 14 019 - Skumulowane odpisy aktualizujące na 31 grudnia 2019 - (109) (1 738) - (790) - (2 637) - Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2019 11 803 330 460 362 983 3 175 144 531 52 836 905 788 35 897 Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2019 11 803 292 355 332 259 2 555 117 641 59 666 816 279 41 577 Zwiększenia - - - - - 208 615 208 615 2 120 Transfer 223 58 458 77 727 1 511 77 526 (215 445) - - Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja (223) (44) (1 130) (25) (13 668) - (15 090) (83) Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości - utworzenie - - (178) - (11 716) - (11 894) - Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości - rozwiązanie - - 410 - 13 609 - 14 019 - Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy - (20 309) (46 105) (866) (38 861) - (106 141) (7 717) Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2019 11 803 330 460 362 983 3 175 144 531 52 836 905 788 35 897 Pozycja reklasyfikacje obejmuje wartości brutto prawa wieczystego użytkowania gruntów, które zostało rozpoznane na dzień 31 grudnia 2018 roku jako grunty, natomiast od 1 stycznia 2019 roku jest rozpoznane jako prawo do użytkowania w rozumieniu MSSF 16 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 43 Nakłady poniesione w 2020 roku wynoszą 199 898 tys. złotych w tym 14 353 tys. złotych na grunty w użytkowaniu wieczystym rozpoznane w zwiększeniach prawa do użytkowania (208 615 tys. złotych w 2019 roku), w tym uwzględnione w wartości bilansowej rzeczowych aktywów trwałych w budowie na dzień 31 grudnia 2020 roku wynoszą 47 274 tys. złotych (w 2019 roku - 52 836 tys. złotych). Wykorzystanie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości poszczególnych grup rodzajowych rzeczowych aktywów trwałych wynika ze sprzedaży i likwidacji tych rzeczowych aktywów trwałych i zostało ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji pozostałe zyski/(straty) netto, jako zysk/(strata) ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych. Wykorzystanie odpisów aktualizujących dotyczy głównie likwidacji zbędnych rzeczowych aktywów trwałych. Utworzenie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości w 2020 roku w łącznej kwocie 20 292 tys. złotych zostało ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów i związane było głównie z planowaną likwidacją opakowań zwrotnych. W 2019 roku utworzono odpisy o łącznej wartości 11 894 tys. złotych, które ujęte zostały w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów. Rozwiązanie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości w 2020 roku w kwocie 16 397 tys. złotych zostało ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów i w znaczącej części dotyczyło likwidacji opakowań. Wartość rozwiązanego odpisu w 2019 roku w kwocie 14 019 tys. złotych została ujęta w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów. Grupa Żywiec S.A. nie posiada kredytów bankowych, które byłyby zabezpieczone rzeczowymi aktywami trwałymi. Szczegółowe ujawnienia na temat praw do użytkowania zostały zaprezentowane w nocie 7.12 Leasing niniejszego sprawozdania finansowego. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 44 9 znaki towarowe (produktów) oprogramowanie komputerowe prawo do rynku licencje wartości niematerialne w toku wytwarzania inne wartości niematerialne wartości niematerialne, razem Tabela ruchu wartości niematerialnych (wg grup rodzajowych) Bieżący okres Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2020 25 584 153 856 227 7 212 2 816 7 873 197 568 Umorzenie na 1 stycznia 2020 - (141 701) (227) (12) - (7 714) (149 654) Skumulowany odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości na 1 stycznia 2020 (18 615) (2 625) - - - - (21 240) Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2020 6 969 9 530 - 7 200 2 816 159 26 674 Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2020 25 584 153 856 227 7 212 2 816 7 873 197 568 Zwiększenia - - - - 1 776 - 1 776 Transfer - 2 295 - - (2 295) - - Zmniejszenia - sprzedaż /likwidacja (13 447) (428) - - - - (13 875) Połączenie spółek - Browar Namysłów 228 435 104 - - - 141 137 369 676 Transfer na środki trwałe - - - - (1 111) - (1 111) Cena nabycia/koszt wytworzenia na 31 grudnia 2020 240 572 155 827 227 7 212 1 186 149 010 554 034 Umorzenie na 1 stycznia 2020 - (141 701) (227) (12) - (7 714) (149 654) Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja 2 229 316 - - - - 2 545 Połączenie spółek - Browar Namysłów (14 375) (71) - - - (159) (14 605) Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy (6 885) (3 943) - - - (214) (11 042) Umorzenie na 31 grudnia 2020 (19 031) (145 399) (227) (12) - (8 087) (172 756) Skumulowane odpisy aktualizujące na 1 stycznia 2020 (18 615) (2 625) - - - - (21 240) Skumulowane odpisy aktualizujące na 31 grudnia 2020 (18 615) (2 625) - - - - (21 240) Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2020 202 926 7 803 - 7 200 1 186 140 923 360 038 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 45 Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2020 6 969 9 530 - 7 200 2 816 159 26 674 Zwiększenia - - - - 1 776 - 1 776 Transfer - 2 295 - - (2 295) - - Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja (11 218) (112) - - - - (11 330) Połączenie spółek - Browar Namysłów 214 060 33 - - - 140 978 355 071 Transfer na środki trwałe - - - - (1 111) - (1 111) Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy (6 885) (3 943) - - - (214) (11 042) Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2020 202 926 7 803 - 7 200 1 186 140 923 360 038 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 46 9 cd. znaki towarowe (produktów) oprogramowanie komputerowe prawo do rynku licencje wartości niematerialne w toku wytwarzania inne wartości niematerialne wartości niematerialne, razem Okres porównawczy Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2019 25 584 150 618 227 7 212 949 7 873 192 463 Umorzenie na 1 stycznia 2019 - (134 394) (227) (12) - (7 490) (142 123) Skumulowany odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości na 1 stycznia 2019 (18 615) (2 625) - - - - (21 240) Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2019 6 969 13 599 - 7 200 949 383 29 100 Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2019 25 584 150 618 227 7 212 949 7 873 192 463 Zwiększenia - - - - 5 105 - 5 105 Transfer - 3 238 - - (3 238) - - Cena nabycia/koszt wytworzenia na 31 grudnia 2019 25 584 153 856 227 7 212 2 816 7 873 197 568 Umorzenie na 1 stycznia 2019 - (134 394) (227) (12) - (7 490) (142 123) Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy - (7 307) - - - (224) (7 531) Umorzenie na 31 grudnia 2019 - (141 701) (227) (12) - (7 714) (149 654) Skumulowane odpisy aktualizujące na 1 stycznia 2019 (18 615) (2 625) - - - - (21 240) Skumulowane odpisy aktualizujące na 31 grudnia 2019 (18 615) (2 625) - - - - (21 240) Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2019 6 969 9 530 - 7 200 2 816 159 26 674 Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2019 6 969 13 599 - 7 200 949 383 29 100 Zwiększenia - - - - 5 105 - 5 105 Transfer - 3 238 - - (3 238) - - Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy - (7 307) - - - (224) (7 531) Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2019 6 969 9 530 - 7 200 2 816 159 26 674 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 47 Grupa Żywiec S.A. nie posiada kredytów bankowych, które byłyby zabezpieczone na wartościach niematerialnych. Grupa Żywiec S.A. nie posiada wartości niematerialnych o ograniczonym prawie użytkowania. Nakłady poniesione w 2020 roku na wartości niematerialne wynoszą 1 776 tys. złotych (5 105 tys. złotych - w 2019 roku). W 2020 i w 2019 roku Spółka nie utworzyła odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości niematerialnych. Na dzień 31 grudnia 2020 roku wartość bilansowa znaków towarowych wynosi 202 926 tys. złotych (w 2019 roku - 6 969 tys. złotych), z czego na markę Namysłów przypada 195 385 tys. złotych o pozostałym okresie amortyzacji 18,25 lat. Na dzień 31 grudnia 2020 roku i 31 grudnia 2019 roku wartość bilansowa licencji "Herb Habsburgów" wynosi 7 200 tys. złotych. Zarząd Grupy Żywiec S.A. przyjął okres użytkowania licencji jako nieokreślony, ponieważ, nie istnieją żadne dające się przewidzieć ograniczenia okresu, w którym można spodziewać się, że ten składnik aktywów przestanie generować wpływy pieniężne netto dla Spółki. Na 31 grudnia 2020 roku Spółka przeprowadziła test na utratę wartości aktywów, który nie wykazał potrzeby utworzenia odpisu aktualizującego. 10 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów koszt wytworzenia sprzedanych produktów 115 432 103 092 koszty sprzedaży 1 118 866 koszty ogólnego zarządu 2 952 2 183 Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów 119 502 106 141 Umowy leasingu operacyjnego, gdzie Spółka jest leasingodawcą Na dzień 31 grudnia 2020 roku Spółka posiadała umowy z tytułu najmu i dzierżawy z podmiotami niepowiązanymi. W 2020 roku przychody osiągnięte z tytułu najmu i dzierżawy terenów i lokali wyniosły 1 853 tys. złotych. W 2019 roku przychody osiągnięte z tytułu najmu i dzierżawy terenów i lokali wyniosły 382 tys. złotych. 11 31 grudnia 2020 31 Grudnia 2019 Amortyzacja wartości niematerialnych w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów koszt wytworzenia sprzedanych produktów 135 223 koszty sprzedaży 6 964 - koszty ogólnego zarządu 3 943 7 308 Amortyzacja wartości niematerialnych w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów 11 042 7 531 48 12 Jednostki zależne i stowarzyszone Nazwa jednostki Siedziba Kraj 31 grudnia 2020 Udział w kapitale zakładowym 31 grudnia 2019 Udział w kapitale zakładowym Cena nabycia wykazana wg stanu na 31.12.2020 Data objęcia kontroli lub uzyskania znaczącego wpływu Dodatkowe informacje Jednostki zależne Żywiec Sprzedaż i Dystrybucja Sp. z o.o. Polska 100% 100% 24 639 2000 Żywiec Investments Holding Sp. z o.o. Polska 100% 100% 27 966 2014 Razem 52 605 Jednostki stowarzyszone Rolno-Spożywczy Rynek Hurtowy "Giełda Elbląska" S.A. Polska 60,35% 60,35% 5 490 2002 Spółka stowarzyszona z Grupą Żywiec S.A. Distribev Sp. z o.o. Polska 0,003% 0,003% 7 2015 Spółka stowarzyszona z Grupą Żywiec S.A. Razem 5 497 Grupa Żywiec S.A. posiada 43,52% głosów na Walnym Zgromadzeniu Rolno-Spożywczego Rynku Hurtowego „Giełda Elbląska” S.A. Jednostką dominującą wobec Grupy Żywiec S.A. jest Heineken International B.V. z siedzibą w Amsterdamie. 49 Skrócone informacje finansowe jednostek stowarzyszonych Rolno Spożywczy Rynek Hurtowy „Giełda Elbląska” S.A. 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Aktywa 15 063 15 295 Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 366 642 od 01.01.2020 do 31.12.2020 od 01.01.2019 do 31.12.2019 Przychody 4 265 4 431 Zysk netto 242 215 13 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Należności handlowe oraz pozostałe należności 795 597 657 212 Należności handlowe od jednostek niepowiązanych 427 623 379 030 Odpis aktualizujący wartość należności handlowych (15 830) (13 342) Należności handlowe od jednostek niepowiązanych netto 411 793 365 688 Należności handlowe od jednostek powiązanych Nota 7.10 132 370 154 149 Zaliczki na poczet usług 15 721 2 729 Zaliczki na środki trwałe w budowie 9 762 13 339 Należności budżetowe 8 926 10 240 Należności długoterminowe z tytułu podatku dochodowego 69 675 - Pozostałe należności długoterminowe i krótkoterminowe 7 713 30 767 Należności krótkoterminowe z tytułu sprzedaży środków trwałych 13 759 - Należności długoterminowe z tytułu sprzedaży środków trwałych 52 711 - Odsetki od pożyczek udzielonych jednostkom powiązanym Nota 7.10 - 939 Należności z tytułu rozliczenia upustów od zakupu 12 441 20 979 Rozliczenia międzyokresowe 60 726 58 382 Część długoterminowa 7 337 7 361 - umowy o współpracę 3 049 4 546 - koszty koncesji 410 - - pozostałe 3 878 2 815 Część krótkoterminowa 53 389 51 021 - umowy o współpracę 2 979 3 410 - koszty oprogramowania komputerowego 799 717 - koszty koncesji 987 747 - rozliczenie międzyokresowe przychodów 5 637 9 574 - naliczona akcyza od niesprzedanych produktów 33 426 30 021 - VAT do odliczenia w przyszłych miesiącach 4 240 - rozliczenia M-Platform 4 453 - - pozostałe 5 104 6 312 Należności handlowe oraz pozostałe należności, razem 795 597 657 212 Część długoterminowa 129 246 18 366 Część krótkoterminowa 666 351 638 846 Szczegółowa informacja na temat "Należności długoterminowych z tytułu podatku dochodowego" znajduje się w nocie 7.7 informacji dodatkowej do niniejszego sprawozdania finansowego. Na dzień 31 grudnia 2020 roku należności handlowe od jednostek niepowiązanych w wysokości 15 830 tys. złotych (na dzień 31 grudnia 2019 roku - 13 342 tys. złotych) zostały objęte odpisem aktualizującym. Struktura czasowa tych należności przedstawia się następująco: 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 bieżące - - ponad 6 miesięcy 15 830 13 342 Na dzień 31 grudnia 2020 roku należności handlowe od jednostek niepowiązanych w kwocie 56 748 tys. złotych (na dzień 31 grudnia 2019 roku - 106 170 tys. złotych) były przeterminowane, ale nie stwierdzono utraty ich wartości. Należności te, przy uwzględnieniu czynnika prospektywnego, dotyczą szeregu klientów, u których nie występowało opóźnienie w płatnościach. Na podstawie analizy nieściągalności należności, odpisy aktualizujące wyceniane są indywidualnie, na podstawie dowodów na utratę wartości. Dla grupy określonych dłużników odpisy aktualizujące wyceniane są na zasadzie zbiorowej, dla których na podstawie poprzednich okresów i dokonanych analiz określany jest jaki procent należności z poszczególnych przedziałów "zalegania ze spłatą" (wiekowania) okazuje się nieściągalny. Oszacowanie tych procentów ryzyka nieściągalności dokonywane jest z uwzględnieniem kanału, kategorii ryzyka oraz etapu windykacji, na którym znajduje się dłużnik. Analiza czasowa należności handlowych przeterminowanych, które nie utraciły wartości przedstawia się następująco: 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 do 1 miesiąca 28 239 62 146 1 do 6 miesięcy 15 476 39 445 ponad 6 miesięcy 13 033 4 579 Pozostałe pozycje należności handlowych i pozostałych należności nie zawierają pozycji o obniżonej wartości. 50 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 51 Maksymalne narażenie na ryzyko kredytowe na dzień sprawozdawczy stanowi wartość godziwą każdej kategorii należności wymienionych powyżej. Spółka nie posiada żadnych zabezpieczeń ustanowionych na należnościach. Jakość kredytowa należności handlowych, które nie są przeterminowane i nie utraciły wartości jest dobra. Wartość tych należności w 2020 roku wynosi 355 045 tys. złotych (w 2019 roku - 259 518 tys. złotych). Wartości bilansowe należności handlowych i pozostałych należności Spółki są wyrażone w następujących walutach : 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 - waluta funkcjonalna (PLN) 784 616 645 866 - EUR (€) 6 488 6 520 - dolar amerykański ($) 2 304 3 084 - funt brytyjski (£) 87 145 - pozostałe waluty 2 102 1 597 Razem 795 597 657 212 14 Odpisy aktualizujące wartość należności 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Stan na początek okresu 14 703 15 833 - utworzenie odpisów aktualizujących 16 330 3 400 - spisanie należności w ciągu roku (objętych odpisem aktualizującym) (178) (73) - rozwiązanie niewykorzystanych odpisów aktualizujących (4 671) (4 457) - połączenie z Browarem Namysłów Sp. z o.o. 2 604 - Stan na koniec okresu 28 788 14 703 w tym: - odpisy aktualizujące wartość należności handlowych 15 830 13 342 - odpisy aktualizujące wartość pozostałych należności krótkoterminowych 2 185 1 361 - odpisy aktualizujące wartość pozostałych należności długoterminowych 10 773 - * W celu poprawy prezentacji odpisów aktualizujących wartość należności, Spółka ujęła w tabeli wartość odpisów aktualizujących dla wszystkich rodzajów należności. W celu zapewnienia porównywalności danych pomiędzy rokiem 2020 a rokiem 2019, Spółka dokonała zmiany w sposobie prezentacji odpisów aktualizujących wartość należności na początek najwcześniejszego prezentowanego okresu sprawozdawczego. Utworzenie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości należności w 2020 roku w kwocie 16 330 tys. złotych zostało ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji "Strata/zysk z tytułu utraty wartości należności". Wartość utworzonego odpisu w 2019 roku w kwocie 3 400 tys. złotych została ujęta w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji "Strata/zysk z tytułu utraty wartości należności". W 2020 roku Spółka dokonała spisania należności objętych odpisem aktualizującym w kwocie 178 tys. złotych (w 2019 roku - 73 tys. złotych) Rozwiązanie odpisów w 2020 roku w kwocie 4 671 tys. złotych zostało ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji "Strata/zysk z tytułu utraty wartości należności". Rozwiązanie odpisów w 2019 roku w kwocie 4 457 tys. złotych zostało ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji "Strata/zysk z tytułu utraty wartości należności". Na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego wartość godziwa należności handlowych oraz pozostałych należności nie różni się istotnie od ich wartości księgowej. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 52 15 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Zapasy surowce do produkcji 9 777 9 980 opakowania 12 552 15 692 półprodukty i produkty w toku 26 214 28 101 wyroby gotowe 44 339 45 425 towary 2 830 1 897 materiały - części zamienne 13 599 14 284 Zapasy, razem 109 311 115 379 W Grupie Żywiec S.A. zapasy nie stanowią zabezpieczenia zobowiązań. Spółka spodziewa się, że materiały, które w większości stanowią części zamienne, w kwocie 13 599 tys. złotych nie zostaną wykorzystane wciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego z uwagi na cykl kosztów utrzymania produkcyjnych i komercyjnych środków trwałych. Wartość zużytych zapasów ujęta jako koszt w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów wyniosła 1 143 259 tys. złotych (w 2019: 842 311 tys. złotych) i została ujęta w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów. 16 Odpisy aktualizujące wartość zapasów surowce i opakowania półprodukty i produkty w toku wyroby gotowe Razem Okres bieżący Stan na 1 stycznia 2020 1 688 - 518 2 206 utworzenie odpisów w okresie 8 055 700 6 582 15 337 rozwiązanie odpisów w okresie - (610) - (610) wykorzystanie odpisów w okresie (3 186) (90) (5 319) (8 595) Stan na 31 grudnia 2020 6 557 - 1 781 8 338 Okres porównawczy Stan na 1 stycznia 2019 125 - 267 392 utworzenie odpisów w okresie 3 736 110 1 871 5 717 wykorzystanie odpisów w okresie (2 173) (110) (1 620) (3 903) Stan na 31 grudnia 2019 1 688 - 518 2 206 Odpisy aktualizujące wartość zapasów zostały utworzone głównie z planowaną likwidacją zapasów. Utworzenie odpisów aktualizujących wartość zapasów w 2020 roku w kwocie 15 337 tys. złotych zostało zaprezentowane w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów. W 2019 roku wartość utworzonych odpisów aktualizujących wartość zapasów wyniosła 5 717 tys. złotych i została zaprezentowana w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów. Odwrócenie odpisów aktualizujących wartość zapasów w 2020 roku wyniosło 610 tys. złotych. W 2019 roku nie wystąpiło odwrócenie odpisów aktualizujących wartość zapasów. W 2020 roku wartość wykorzystanych odpisów aktualizujących wyniosła 8 595 tys. złotych. W 2019 roku wartość wykorzystanych odpisów aktualizujących wyniosła 3 903 tys. złotych. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 53 17 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne w banku i w kasie 1 328 1 480 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty, razem 1 328 1 480 Lokaty krótkoterminowe są to środki pieniężne na rachunkach bankowych Grupy Żywiec S.A. lokowane w formie overnight. Jakość kredytowa środków pieniężnych jest dobra, ze względu na fakt, że są one lokowane w renomowanych bankach o wysokiej wiarygodności. Spółka dysponuje środkami pieniężnymi o ograniczonej możliwości dysponowania w wysokości 1 005 tys. złotych, które otrzymała od kontrahentów korzystających z nowego sposobu płatności „split payment.” Środki pieniężne i ich ekwiwalenty lokowane są w następujących bankach: 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Bank Handlowy S.A. 1 092 1 403 ING Bank Śląski S.A. 126 - BNP Paribas Bank Polska S.A. 2 - Bank PEKAO S.A. 83 75 Środki pieniężne w drodze 25 2 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty, razem 1 328 1 480 18 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Dla potrzeb sprawozdania z przepływów pieniężnych w skład środków pieniężnych i ich ekwiwalentów oraz kredytu w rachunku bieżącym wchodzą: Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 1 328 1 480 Kredyt w rachunku bieżącym (57 665) (70 558) Razem netto (56 337) (69 078) 19 Kapitał podstawowy (struktura) w tys. zł Stan na 31 grudnia 2020 roku Wartość nominalna jednej akcji Seria / emisja Rodzaj akcji Rodzaj uprzywilejowania Rodzaj ograniczenia praw do akcji Liczba akcji Wartość serii / emisji wg wartości nominalnej Sposób pokrycia kapitału Data rejestracji Prawo do dywidendy (od daty) 2,50 zł I na okaziciela nieuprzywilejowane brak 2 000 000 5 000 gotówka 31.12.1990 01.01.1991 2,50 zł II na okaziciela nieuprzywilejowane brak 1 000 000 2 500 gotówka 16.09.1994 01.01.1994 2,50 zł III na okaziciela nieuprzywilejowane brak 3 406 994 8 517 gotówka 07.01.1999 01.01.1998 2,50 zł IV na okaziciela nieuprzywilejowane brak 985 692 2 465 gotówka 31.10.2000 01.01.2000 2,50 zł V na okaziciela nieuprzywilejowane brak 3 942 768 9 857 gotówka 13.11.2001 01.01.2001 umorzenie akcji własnych (592 515) (1 482) 05.06.2007 umorzenie akcji własnych (306 734) (767) 26.05.2008 umorzenie akcji własnych (164 868) (412) 25.06.2009 Liczba akcji razem 10 271 337 Kapitał akcyjny razem 25 678 Akcjonariusze Spółki Głównymi akcjonariuszami Grupy Żywiec S.A. posiadającymi co najmniej 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy na dzień 31 grudnia 2020 roku byli: - Heineken International B.V. - posiadał 6 692 421 akcji Grupy Żywiec S.A. tj. 65,16% kapitału podstawowego Spółki i takiej samej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy. - Harbin B.V. - posiadał 3 409 660 akcji Grupy Żywiec S.A. tj. 33,19% kapitału podstawowego Spółki i takiej samej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy. 54 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 55 19 cd. Kapitał podstawowy (struktura) w tys. zł Stan na 31 grudnia 2019 roku Wartość nominalna jednej akcji Seria / emisja Rodzaj akcji Rodzaj uprzywilejowania Rodzaj ograniczenia praw do akcji Liczba akcji Wartość serii / emisji wg wartości nominalnej Sposób pokrycia kapitału Data rejestracji Prawo do dywidendy (od daty) 2,50 zł I na okaziciela nieuprzywilejowane brak 2 000 000 5 000 gotówka 31.12.1990 01.01.1991 2,50 zł II na okaziciela nieuprzywilejowane brak 1 000 000 2 500 gotówka 16.09.1994 01.01.1994 2,50 zł III na okaziciela nieuprzywilejowane brak 3 406 994 8 517 gotówka 07.01.1999 01.01.1998 2,50 zł IV na okaziciela nieuprzywilejowane brak 985 692 2 465 gotówka 31.10.2000 01.01.2000 2,50 zł V na okaziciela nieuprzywilejowane brak 3 942 768 9 857 gotówka 13.11.2001 01.01.2001 umorzenie akcji własnych (592 515) (1 482) 05.06.2007 umorzenie akcji własnych (306 734) (767) 26.05.2008 umorzenie akcji własnych (164 868) (412) 25.06.2009 Liczba akcji razem 10 271 337 Kapitał akcyjny razem 25 678 Akcjonariusze Spółki Głównymi akcjonariuszami Grupy Żywiec S.A. posiadającymi co najmniej 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy na dzień 31 grudnia 2019 roku byli: - Heineken International B.V. - posiadał 6 692 421 akcji Grupy Żywiec S.A. tj. 65,16% kapitału podstawowego Spółki i takiej samej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy. - Harbin B.V. - posiadał 3 409 660 akcji Grupy Żywiec S.A. tj. 33,19% kapitału podstawowego Spółki i takiej samej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 56 20 Pozostałe kapitały Kapitał z aktualizacji wyceny, w tym: podatek odroczony Pozostałe kapitały rezerwowe Kapitał zapasowy - pozostały Razem Okres bieżący Stan na 1 stycznia 2020 (1 093) 257 9 462 18 808 27 177 Wycena instrumentów finansowych 7 055 (1 655) - - 7 055 Utworzenie funduszu dywidendowego - - 176 265 - 176 265 Wypłata dywidendy - - (82 037) - (82 037) Stan na 31 grudnia 2020 5 962 (1 398) 103 690 18 808 128 460 Okres porównawczy Stan na 1 stycznia 2019 (6 259) 1 468 4 903 18 808 17 452 Wycena instrumentów finansowych 5 166 (1 211) - - 5 166 Utworzenie funduszu dywidendowego - - 9 462 - 9 462 Wypłata dywidendy - - (4 903) - (4 903) Stan na 31 grudnia 2019 (1 093) 257 9 462 18 808 27 177 Na dzień 31 grudnia 2020 roku Grupa Żywiec S.A. posiada kapitał w wysokości 189 800 tys. złotych (w 2019 roku -185 727 tys. złotych), który może zostać rozdystrybuowany. Jest to fundusz dywidendowy i część niepodzielonego wyniku finansowego za lata ubiegłe. 21 Długoterminowe kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 od jednostek powiązanych 500 000 400 000 Pożyczki Nota 7.10 500 000 400 000 od pozostałych jednostek 650 000 650 000 Kredyty 650 000 650 000 Długoterminowe kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe, razem 1 150 000 1 050 000 Na dzień 31 grudnia 2020 roku i 31 grudnia 2019 roku nie wystąpiły zobowiązania długoterminowe z tytułu wyemitowanych dłużnych papierów wartościowych. 22 Krótkoterminowe kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 od jednostek powiązanych 6 240 872 Pożyczki Nota 7.10 5 800 - Odsetki od pożyczek Nota 7.10 440 872 od pozostałych jednostek 57 844 70 832 Kredyt w rachunku bieżącym 57 665 70 558 Odsetki od kredytów 179 274 Krótkoterminowe kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe, razem 64 084 71 704 57 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 58 23 Uzgodnienie zmian zobowiązań do przepływów pieniężnych z działalności finansowej – okres bieżący Długoterminowe kredyty i pożyczki Krótkoterminowe kredyty i pożyczki Kredyty w rachunku bieżącym Odsetki od kredytów i pożyczek Zobowiązania z tytułu leasingu Razem 1 stycznia 2020 roku 1 050 000 - 70 558 1 146 34 803 1 156 507 zaciągnięte kredyty i pożyczki 100 000 225 800 - - - 325 800 spłacone kredyty i pożyczki - (220 000) - - - (220 000) płatności z tytułu leasingu - - - - (13 682) (13 682) odsetki zapłacone - - - (20 447) (1 574) (22 021) Przepływy z działalności finansowej, razem 100 000 5 800 - (20 447) (15 256) 70 097 zmiana stanu kredytów w rachunku bieżącym - - (12 893) - - (12 893) nowe leasingi - - - - 44 410 44 410 koszty odsetkowe - - - 19 920 1 574 21 494 zakończenie leasingu - - - - (88) (88) zmiany z tytułu mergeru - - - - 152 152 31 grudnia 2020 roku 1 150 000 5 800 57 665 619 65 595 1 279 679 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 59 23 cd. Uzgodnienie ruchów zobowiązań do przepływów pieniężnych z działalności finansowej – okres porównawczy Długoterminowe kredyty i pożyczki Krótkoterminowe kredyty i pożyczki Kredyty w rachunku bieżącym Odsetki od kredytów i pożyczek Zobowiązania z tytułu leasingu Razem 1 stycznia 2019 roku - 300 000 117 453 1 317 - 418 770 zaciągnięte kredyty i pożyczki 900 000 - - - - 900 000 spłacone kredyty i pożyczki (150 000) - - - - (150 000) płatności z tytułu leasingu - - - - (6 986) (6 986) odsetki zapłacone - - - (23 044) (1 289) (24 333) Przepływy z działalności finansowej, razem 750 000 - - (23 044) (8 275) 718 681 zmiana stanu kredytów w rachunku bieżącym - - (46 895) - - (46 895) transfer z części krótko do długoterminowej 300 000 (300 000) - - - - nowe leasingi - - - - 41 872 41 872 koszty odsetkowe - - - 22 873 1 289 24 162 zakończenie leasingu - - - - (83) (83) 31 grudnia 2019 roku 1 050 000 - 70 558 1 146 34 803 1 156 507 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 60 24 Zobowiązania długoterminowe z tytułu kredytów i pożyczek Stan na 31 grudnia 2020 Kwota kredytu / pożyczki wg umowy Kwota kredytu / pożyczki pozostała do spłaty Dostępne środki Nazwa (firma) jednostki Siedziba tys. zł oznaczenie waluty tys. zł oznaczenie waluty tys. zł oznaczenie waluty Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia Heineken International B.V. Amsterdam 500 000 PLN 500 000 PLN - PLN WIBOR + marża 31.08.2022 niezabezpieczone Bank Handlowy w Warszawie S.A. Warszawa 300 000 PLN 300 000 PLN - PLN WIBOR + marża 31.03.2022 niezabezpieczone Bank PEKAO S.A. Warszawa 350 000 PLN 350 000 PLN - PLN WIBOR + marża 31.05.2022 niezabezpieczone Razem 1 150 000 1 150 000 - Stan na 31 grudnia 2019 Kwota kredytu / pożyczki wg umowy Kwota kredytu / pożyczki pozostała do spłaty Dostępne środki Nazwa (firma) jednostki Siedziba tys. zł oznaczenie waluty tys. zł oznaczenie waluty tys. zł oznaczenie waluty Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia Heineken International B.V. Amsterdam 400 000 PLN 400 000 PLN - PLN WIBOR + marża 31.08.2022 niezabezpieczone Bank Handlowy w Warszawie S.A. Warszawa 300 000 PLN 300 000 PLN - PLN WIBOR + marża 31.03.2022 niezabezpieczone Bank PEKAO S.A. Warszawa 350 000 PLN 350 000 PLN - PLN WIBOR + marża 31.05.2022 niezabezpieczone Razem 1 050 000 1 050 000 - Efektywna stopa procentowa nie różni się istotnie od nominalnej stopy procentowej. Wartość godziwa zobowiązań długoterminowych z tytułu kredytów i pożyczek nie różni się istotnie od wartości bilansowej. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 61 25 Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu kredytów i pożyczek Stan na 31 grudnia 2020 Kwota kredytu/ pożyczki wg umowy Kwota kredytu/pożyczki pozostała do spłaty Dostępne środki Nazwa (firma) jednostki Siedziba tys. zł oznaczen ie waluty tys. zł oznaczeni e waluty tys. zł oznaczeni e waluty Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia Bank Handlowy w Warszawie S.A. Warszawa 100 000 PLN 31 406 PLN 68 594 PLN WIBOR + marża 23.04.2021 niezabezpieczone Bank PEKAO S.A. Warszawa 120 000 PLN 26 259 PLN 93 741 PLN WIBOR + marża 31.03.2021 niezabezpieczone Bank Handlowy w Warszawie S.A. Warszawa 100 000 PLN - PLN - PLN WIBOR + marża 17.05.2021 niezabezpieczone BNP Paribas Bank Polska S.A. Warszawa 100 000 PLN - PLN 100 000 PLN WIBOR + marża 27.08.2021 niezabezpieczone Żywiec Investments Holding Sp. z o.o. Warszawa 5 800 PLN 5 800 PLN - PLN WIBOR + marża nieoznaczony niezabezpieczone Odsetki od kredytów krótkoterminowych 179 Odsetki od pożyczek długoterminowych 440 RAZEM: 425 800 64 084 262 335 Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu kredytów i pożyczek Stan na 31 grudnia 2019 Kwota kredytu/ pożyczki wg umowy Kwota kredytu/pożyczki pozostała do spłaty Dostępne środki Nazwa (firma) jednostki Siedziba tys. zł oznaczen ie waluty tys. zł oznaczeni e waluty tys. zł oznaczeni e waluty Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia Bank Handlowy w Warszawie S.A. Warszawa 100 000 PLN 13 247 PLN 86 753 PLN WIBOR + marża 24.04.2020 niezabezpieczone Bank PEKAO S.A. Warszawa 120 000 PLN 57 311 PLN 62 689 PLN WIBOR + marża 31.03.2020 niezabezpieczone Odsetki od kredytów krótkoterminowych 274 Odsetki od pożyczek krótkoterminowych 872 RAZEM: 220 000 71 704 149 442 Efektywna stopa procentowa nie różni się istotnie od nominalnej stopy procentowej. 26 Zobowiązania długoterminowe z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Stan na początek okresu 22 414 20 657 zwiększenia (z tytułu) 265 1 757 - aktualizacja szacunków - 1 757 - pozostałe - połączenie z Browarem Namysłów 265 - rozwiązanie (z tytułu) (17 416) - - aktualizacja szacunków (17 416) - Stan zobowiązań długoterminowych z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych na koniec okresu, w tym: 5 263 22 414 Zobowiązania długoterminowe z tytułu świadczeń emerytalnych 5 263 22 414 27 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych Stan na początek okresu 628 2 327 zwiększenia (z tytułu) 697 473 - aktualizacja szacunków - 202 - pozostałe 675 - - pozostałe - połączenie z Browarem Namysłów 22 271 wykorzystanie (z tytułu) (675) (271) - wypłata odpraw emerytalnych (376) (271) - wypłata nagród jubileuszowych (299) - rozwiązanie (446) (1 901) - aktualizacja szacunków (446) - - pozostałe - (1 901) Stan zobowiązań krótkoterminowych z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych na koniec okresu, w tym: 204 628 Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu świadczeń emerytalnych 204 628 Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych Okres bieżący Ogółem zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych Nagrody jubileuszowe Świadczenia emerytalne i rentowe Stan na 1 stycznia 2020 23 042 - 23 042 Koszty bieżącego zatrudnienia 1 023 - 1 023 Koszty odsetek 471 - 471 Straty/(zyski) aktuarialne 4 135 - 4 135 Świadczenia wypłacone (675) - (675) Koszty przeszłego zatrudnienia (22 529) - (22 529) Stan na 31 grudnia 2020 5 467 - 5 467 Zobowiązania długoterminowe 5 263 - 5 263 Zobowiązania krótkoterminowe 204 - 204 62 Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego przypadające do uregulowania w ciągu 12 miesięcy wynoszą - 11 300 tys. zł. Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego przypadające do uregulowania po upływie 12 miesięcy wynoszą 101 339 tys. zł. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 63 Okres porównawczy Ogółem zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych Nagrody jubileuszowe Świadczenia emerytalne i rentowe Stan na 1 stycznia 2019 22 984 1 901 21 083 Koszty bieżącego zatrudnienia 897 - 897 Koszty odsetek 607 - 607 Straty/(zyski) aktuarialne 726 - 726 Świadczenia wypłacone (271) - (271) Koszty przeszłego zatrudnienia (1 901) (1 901) - Stan na 31 grudnia 2019 23 042 - 23 042 Zobowiązania długoterminowe 22 414 - 22 414 Zobowiązania krótkoterminowe 628 - 628 Kwoty ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodach przedstawiają się następująco: Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 Koszty bieżącego zatrudnienia 1 023 897 Koszty odsetek 471 607 Straty/(zyski) aktuarialne netto ujęte w trakcie roku 4 135 726 Koszty przeszłego zatrudnienia (22 529) (1 901) Ogółem, ujęte w kosztach świadczeń pracowniczych (16 900) 329 Główne przyjęte założenia aktuarialne 2020 2019 Stopa dyskonta 1,3% 2,0% Tablice śmiertelności pttz2019 pttz2018 Średni zakładany roczny wzrost podstaw kalkulacji odpraw emerytalno-rentowych w okresie 10 lat 3,3% 3,1% Średni ważony współczynnik mobilności pracowniczej 4,03% 3,5% Średni pozostały okres zatrudnienia (w latach) 12,43 12,27 Analiza wrażliwości wyników wyceny na dzień 31 grudnia 2020 roku na zmianę podstawowych założeń aktuarialnych Tytuł rezerwy Stopa dyskonta finansowego Planowane wzrosty podstaw Zmiana mobilności - 0.5 p.p. + 0.5 p.p. - 0.5 p.p. + 0.5 p.p. - 0.5 p.p. + 0.5 p.p. Odprawy emerytalne 5 015 243 4 432 336 4 424 951 5 045 374 4 957 612 4 481 304 Odprawy rentowe 806 233 710 865 711 301 809 218 803 694 712 798 Rezerwy łącznie 5 821 476 5 143 201 5 136 252 5 854 592 5 761 306 5 194 102 Analiza wrażliwości wyników wyceny na dzień 31 grudnia 2019 roku na zmianę podstawowych założeń aktuarialnych Tytuł rezerwy Stopa dyskonta finansowego Planowane wzrosty podstaw - 0.5 p.p. + 0.5 p.p. - 0.5 p.p. + 0.5 p.p. Odprawy emerytalne 21 947 611 19 599 311 19 556 109 22 093 255 Odprawy rentowe 2 451 774 2 192 960 2 193 010 2 462 560 Rezerwy łącznie 24 399 385 21 792 271 21 749 119 24 555 815 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 64 28 Odroczony podatek dochodowy: 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego (115 911) (66 946) Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 160 639 143 226 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego netto: 44 728 76 280 29 Zmiany stanu odroczonego podatku dochodowego przedstawiają się w sposób następujący: 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Stan na początek okresu (76 280) (86 943) Inne całkowite dochody - wycena instrumentu finansowego 1 655 1 211 (Uznanie)/obciążenie wyniku finansowego (15 364) 9 452 Połączenie z jednostką zależną 45 261 - Stan na koniec okresu (44 728) (76 280) 30 Zmiana stanu zobowiązań z tytułu odroczonego podatku dochodowego w trakcie okresu sprawozdawczego przedstawia się w sposób następujący: Przyśpieszona amortyzacja podatkowa i ulgi inwestycyjne Leasing Pozostałe Znaki handlowe Razem Okres bieżący Stan na 1 stycznia 2020 56 296 6 474 4 176 - 66 946 Połączenie ze spółką zależną 13 205 - - 41 158 54 363 Obciążenie/(uznanie) wyniku finansowego (7 881) 6 137 (1 854) (3 455) (7 053) Inne całkowite dochody - wycena instrumentu finansowego - - 1 655 - 1 655 Stan na 31 grudnia 2020 61 620 12 611 3 977 37 703 115 911 Okres porównawczy Stan na 1 stycznia 2019 53 667 - - - 53 667 Obciążenie/(uznanie) wyniku finansowego 2 629 6 474 2 965 - 12 068 Inne całkowite dochody - wycena instrumentu finansowego - - 1 211 - 1 211 Stan na 31 grudnia 2019 56 296 6 474 4 176 - 66 946 65 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 66 31 Zmiana stanu aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego w trakcie okresu sprawozdawczego przedstawia się w sposób następujący: Rezerwy, świadczenia emerytalne i nagrody jubileuszowe Odpisy aktualizujące wartość rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialn ych Rozliczenia międzyokres owe bierne Straty podatkowe Opakowania Odpisy aktualizujące wartość należności Niewypłacon e wynagrodze nia i świadczenia oraz ZUS Leasing Pozostałe Razem Okres bieżący Stan na 1 stycznia 2020 6 069 7 904 73 926 24 069 20 912 2 477 282 6 613 974 143 226 (Obciążenie)/uznanie wyniku finansowego (2 883) 740 6 592 - 1 067 2 420 984 3 418 (4 027) 8 311 Połączenie ze spółką zależną - - - - - - - 2 432 6 670 9 102 Stan na 31 grudnia 2020 3 186 8 644 80 518 24 069 21 979 4 897 1 266 12 463 3 617 160 639 Okres porównawczy Stan na 1 stycznia 2019 6 603 8 308 73 939 24 069 22 236 2 682 265 - 2 508 140 610 (Obciążenie)/uznanie wyniku finansowego (534) (404) (13) - (1 324) (205) 17 6 613 (1 534) 2 616 Stan na 31 grudnia 2019 6 069 7 904 73 926 24 069 20 912 2 477 282 6 613 974 143 226 32 31 grudnia 2020 31 grudnia 2019 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania 1 036 150 1 092 575 Zobowiązania handlowe wobec jednostek niepowiązanych 353 561 426 458 Zobowiązania handlowe wobec jednostek powiązanych Nota 7.10 92 695 106 717 Zobowiązania z tytułu akcyzy 31 121 45 345 Pozostałe zobowiązania budżetowe 68 408 21 860 Zobowiązania z tytułu kaucji 122 206 138 654 Pozostałe zobowiązania i zobowiązania inwestycyjne 17 651 32 347 Rozliczenia międzyokresowe (bierne) 350 508 321 194 - krótkoterminowe 350 508 321 194 - audyt i usługi konsultingowe - 222 - ścieki, ochrona środowiska 1 898 1 155 - inne usługi obce 693 845 - koszty promocji i marketingu 298 321 268 543 - nagrody i płace 38 992 37 592 - niewykorzystane urlopy 3 083 4 484 - energia, paliwa i telefony 3 591 4 410 - pozostałe rozliczenia międzyokresowe kosztów 3 930 3 943 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania, razem 1 036 150 1 092 575 Część krótkoterminowa 1 036 150 1 092 575 Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego 3 929 9 556 Informacje dotyczące zmniejszenia zobowiązań z tytułu kaucji wobec rynku przedstawiono w nocie 36. Wartość godziwa zobowiązań nie różni się istotnie od wartości bilansowej. 67 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 68 33 Rezerwy krótkoterminowe na pozostałe zobowiązania i obciążenia Okres bieżący Rezerwa krótkoterminowa na restrukturyzację zatrudnienia Stan na 1 stycznia 2020 8 900 Ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów 15 166 - Utworzenie dodatkowych rezerw 16 127 - Rozwiązanie niewykorzystanych rezerw (961) Wzrost rezerwy - połączenie z Browarem Namysłów 350 Rezerwy wykorzystane w ciągu roku (13 114) Stan na 31 grudnia 2020 11 302 Okres porównawczy Stan na 1 stycznia 2019 11 769 Ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów 8 286 - Utworzenie dodatkowych rezerw 8 852 - Rozwiązanie niewykorzystanych rezerw (566) Rezerwy wykorzystane w ciągu roku (11 155) Stan na 31 grudnia 2019 8 900 Rezerwa na restrukturyzację Rezerwa na koszty restrukturyzacji w Grupie Żywiec S.A. została utworzona przede wszystkim w związku z optymalizacją procesów i struktury zatrudnienia w obszarze produkcji i logistyki oraz działów wsparcia - w znacznej mierze jako kontynuacja programów zainicjowanych w latach ubiegłych. Redukcje zatrudnienia w Grupie Żywiec S.A. wynikają z postępującej optymalizacji organizacji pracy w browarach, dalszego korzystania z outsourcingu usług, upraszczania struktur organizacyjnych zakładów oraz postępów w automatyzacji procesów łańcucha dostaw. Zarząd Grupy Żywiec S.A. przedstawił Związkom Zawodowym plan restrukturyzacji dla 2020 roku (Program Redukcji 2020) na przełomie 2019 i 2020 roku, następnie zwiększając skalę programu poprzez ogłoszenia w październiku i w grudniu 2020 roku. W ciągu kolejnych miesięcy 2020 roku rezerwy zawiązane na Program Redukcji 2020 były korygowane o faktycznie przysługujące indywidualnym pracownikom kwoty odpraw i ich znacząca część została już wypłacona. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 69 34 Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów (struktura rzeczowa - rodzaje działalności) Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 przychody ze sprzedaży wyrobów, towarów i materiałów w tym: 3 566 755 3 153 947 - od jednostek powiązanych Nota 7.10 359 185 449 352 - od jednostek niepowiązanych 3 207 570 2 704 595 przychody ze sprzedaży usług, w tym: 36 949 45 295 - od jednostek powiązanych Nota 7.10 31 665 43 876 - od jednostek niepowiązanych 5 284 1 419 Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, razem 3 603 704 3 199 242 35 Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów (struktura terytorialna) Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 kraj, w tym: 3 529 852 3 109 291 - od jednostek powiązanych 386 915 474 217 - od jednostek niepowiązanych 3 142 937 2 635 074 eksport, w tym: 73 852 89 951 - od jednostek powiązanych 3 935 19 011 - od jednostek niepowiązanych 69 917 70 940 Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, razem 3 603 704 3 199 242 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 70 36 Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 Koszty według rodzaju zużycie materiałów podstawowych 936 901 817 245 zużycie materiałów pomocniczych 25 304 21 123 usługi transportowe 146 574 145 421 usługi sprzedaży i marketingu 400 363 431 895 zużycie energii 49 807 47 258 remonty 47 076 44 367 wynagrodzenia i świadczenia 176 236 182 560 amortyzacja 139 334 121 389 podatek akcyzowy 1 038 094 886 234 inne koszty 191 143 172 050 Koszty według rodzaju, razem 3 150 832 2 869 542 zmiana stanu zapasów produktów i półproduktów 181 054 3 943 koszty sprzedaży (wielkość ujemna) (673 418) (684 757) koszty ogólnego zarządu (wielkość ujemna) (124 027) (154 406) (Strata)/zysk z tytułu utraty wartości należności (11 481) 1 130 Koszt wytworzenia sprzedanych produktów 2 522 960 2 035 452 Wartość sprzedanych towarów i materiałów 14 036 11 092 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów 2 536 996 2 046 544 * informacje dotyczące zmian prezentacyjnych danych porównawczych przedstawiono w nocie 7.24 niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego. Inne koszty Zmniejszenie zobowiązania wobec rynku z tytułu wydanych opakowań zwrotnych (25 375) (19 607) Koszty pozostałych usług obcych 117 409 118 505 Koszty utworzenia i rozwiązania odpisów aktualizujących wartość rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych 2 939 (2 126) Koszty podatków i opłat 37 397 32 204 Koszty licencji 28 002 20 801 Inne 30 771 22 273 Razem 191 143 172 050 W kosztach wynagrodzeń zawarte są składki na Pracowniczy Program Emerytalny w kwocie 5 673 tys. złotych w 2020 roku oraz w kwocie 6 089 tys. złotych w 2019 roku. Dla członków Zarządu i Rady Nadzorczej składka na Pracowniczy Program Emerytalny wyniosła 329 tys. złotych w 2020 roku i 271 tys. złotych w 2019 roku. Zmniejszenie zobowiązania wobec rynku z tytułu wydanych opakowań zwrotnych jest wyliczane w oparciu o szacunki Spółki. Grupa Żywiec S.A. do wyliczenia zmniejszenia zobowiązania wobec rynku z tytułu wydanych opakowań zwrotnych dokonuje szacunków w oparciu o raport niezwróconych opakowań przez klientów. 37 Pozostałe zyski/(straty) netto Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 Zysk/(strata) na sprzedaży i likwidacji rzeczowych aktywów trwałych 81 382 (16 301) Pozostałe zyski/(straty) netto, razem 81 382 (16 301) Na dzień 31 grudnia 2020 roku pozostałe zyski/(straty) netto zawierają wartość sprzedanych aktywów klasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży, które Spółka Grupa Żywiec S.A. rozpoznała w raporcie finansowym za trzeci kwartał 2020 roku. Kwota zysku netto na sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych wyniosła 101 245 tys. złotych. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 71 38 Pozostałe przychody Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 Dywidendy otrzymane 14 516 7 493 Pozostałe przychody, razem 14 516 7 493 39 Przychody odsetkowe Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 - odsetki od lokat krótkoterminowych - 11 - pozostałe odsetki 1 546 1 052 Przychody odsetkowe, razem 1 546 1 063 40 Koszty odsetkowe Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 - od kredytów i pożyczek 19 615 22 560 - odsetki pozostałe 1 879 1 602 Koszty odsetkowe, razem 21 494 24 162 41 Pozostałe (koszty)/przychody finansowe netto Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 - różnice kursowe netto (24 069) (553) - zysk z tytułu umorzenia całości lub części udziałów jednostek zależnych - 104 500 - pozostałe (347) (528) Pozostałe (koszty)/przychody finansowe netto, razem (24 416) 103 419 Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 72 42 Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020 Za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019 Podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów 58 865 55 842 część bieżąca 74 229 46 390 część odroczona (15 364) 9 452 Poniżej przedstawiono liczbowe uzgodnienie obciążenia podatkowego i iloczynu wyniku finansowego brutto i stosowanej stawki podatkowej. Zysk przed opodatkowaniem 309 316 386 177 Podatek według stawki 19% 58 770 73 374 Przychód niepodlegający opodatkowaniu (wypłata z zysku spółki zależnej i stowarzyszonej) (2 758) (1 424) Koszty nie stanowiące kosztów uzyskania przychodu 3 267 1 499 Koszty podatkowe nie będące kosztami księgowymi - (19 854) Pozostałe (414) 2 247 Podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów 58 865 55 842 43 Kapitał rezerwowy z tytułu aktualizacji wyceny zabezpieczeń ryzyka zmiany cen surowców 2020 2019 Stan na 1 stycznia (1 093) (6 259) Kapitał rezerwowy z tytułu aktualizacji wyceny zabezpieczeń (1 350) (7 727) Podatek odroczony 257 1 468 Zysk/(strata) z tytułu zmian w wartości godziwej instrumentów zabezpieczających w okresie (2 259) (215) Podatek wynikający ze zmian wartości godziwej ujęty w innych całkowitych dochodach 429 41 Zyski/(straty) rozpoznane w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów z tytułu zrealizowanych transakcji - - Zyski/(straty) rozpoznane w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów z tytułu niezrealizowania przewidywanych transakcji - - Podatek wynikający z zysków/(strat) rozpoznanych w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów ujęty w innych całkowitych dochodach - - Zyski/(straty) rozpoznane w wartości pozycji zabezpieczanych 10 969 6 592 Podatek wynikający z zysków/(strat) rozpoznanych w wartości pozycji zabezpieczanych ujęty w innych całkowitych dochodach (2 084) (1 252) Stan na 31 grudnia 5 962 (1 093) Zmiana rozpoznana w innych całkowitych dochodach z wyceny instrumentów finansowych 7 055 5 166 Wszystkie dotychczas wykorzystywane w Spółce zabezpieczenia pozostają w ciągłej relacji ekonomicznej do zabezpieczanych pozycji z uwagi na bezpośredni związek ich wyceny z wartościami pozycji zabezpieczanych, czyli cenami surowca (aluminium) używanego do produkcji opakowań/puszek. Spółka ocenia, iż pozostają one efektywne. * W celu zapewnienia prezentacji zgodnej z wymogami MSSF 9 Spółka dokonała reklasyfikacji wartości dotyczącej okresu porównawczego w kwocie 6 592 tys. złotych z pozycji „Zyski/(straty) rozpoznane w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów z tytułu zrealizowanych transakcji” do pozycji „Zyski/(straty) rozpoznane w wartości pozycji zabezpieczanych” oraz wartoś w kwocie -1 252 tys. złotych z pozycji „ Podatek wynikający z zysków/(strat) rozpoznanych w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów ujęty w innych całkowitych dochodach” do pozycji „ Podatek wynikający z zysków/(strat) rozpoznanych w wartości pozycji zabezpieczanych ujęty w innych całkowitych dochodach ”. Jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy Żywiec S.A . na dzień i za rok obrotowy zakończony 31.12.2020 (w tys. zł o ile nie podano inaczej) 73 44 Średnia ważona liczba akcji zwykłych Okres bieżący Średnia ważona liczba akcji za 2020 rok wynosi 10 271 337. Średnia ważona liczba akcji za okres od 1 stycznia 2020 roku do 31 grudnia 2020 roku i od 1 stycznia 2019 roku do 31 grudnia 2019 roku została obliczona, jako średnia liczba wyemitowanych akcji nie skupionych przez Spółkę ważona liczbą dni, w których te akcje występowały w ciągu roku obrotowego. Zysk przypadający na jedną akcję zwykłą został obliczony jako iloraz wyniku netto za ostatnie 12 miesięcy i średnioważonej liczby akcji. Liczba dni dla poszczególnych stanów akcji w okresie I 2020 - XII 2020 Liczba akcji w poszczególnych okresach Waga Średnioważona liczba akcji zwykłych 1 2 3 4 = 23 365 10 271 337 365/365=1 10 271 337 365 10 271 337 Rozwodniony zysk na jedną akcję jest równy zyskowi na jedną akcję. Okres porównawczy Średnia ważona liczba akcji za 2019 rok wyniosła 10 271 337. Zysk przypadający na jedną akcję zwykłą został obliczony jako iloraz wyniku netto za ostatnie 12 miesięcy i średnioważonej liczby akcji. Liczba dni dla poszczególnych stanów akcji w okresie I 2019 - XII 2019 Liczba akcji w poszczególnych okresach Waga Średnioważona liczba akcji zwykłych 1 2 3 4 = 2*3 365 10 271 337 365/365=1 10 271 337 365 10 271 337 Rozwodniony zysk na jedną akcję jest równy zyskowi na jedną akcję.