Grimoldi S.A. — Capital/Financing Update 2021

Jul 22, 2021

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Buenos Aires, 21 de Julio de 2021

Señores Comisión Nacional de Valores Presente.-

Señores Bolsa de Comercio de Buenos Aires S.A. Presente.-

Señores Mercado Abierto Electrónico S.A. Presente.-

Ref.: Hecho Relevante: Convenio de Refinanciación y otros.

De nuestra consideración:

Nos dirigimos a Uds. a efectos de informar que, en el día de la fecha, ante la posibilidad de obtener la refinanciación de distintos pasivos financieros, mejorando sustancialmente el perfil de su endeudamiento financiero, el Directorio ha aprobado la suscripción de un Convenio de Refinanciación, el otorgamiento de nuevos préstamos y otros documentos relacionados, y el otorgamiento de garantías en favor de ciertos bancos prestamistas en el marco del Convenio de Refinanciación, bajo las siguientes condiciones:

1.- Monto: Deudas a Refinanciar por $ 912.296.049,55 y Nuevos Préstamos : $ 13.288.525,90 (el “Capital”);

2.- Moneda de repago : La Refinanciación se otorgará en dos subtramos: (i) un subtramo será denominado en la Unidad de Valor Adquisitivo actualizable por el CER—Ley N° 25.827, de conformidad con lo dispuesto en el Decreto de Necesidad y Urgencia N° 146/17 (el "DNU") y la Comunicación “A” 6069 del BCRA (concordantes, complementarias o la/s que en el futura la/s remplace) (“UVA”) ajustables por el Coeficiente de Estabilización de Referencia (“CER”). Asimismo, en caso de que el DNU fuera interpretado de forma tal que la UVA no resulte aplicable para la actualización del Capital, o que por cualquier motivo la UVA se dejare sin efecto o no fuere reconocida como válida o dejara de ser actualizable por el CER, se aplicará el Valor UVA Sustituto como mecanismo para la actualización del Capital correspondiente al Subtramo UVA (el “Subtramo UVA”) y (ii) el otro subtramo que será denominado en Pesos (el “Subtramo Pesos”).

3.- Plazo de repago: el plazo de la Refinanciación será de 60 (sesenta) meses desde la Fecha de Cierre;

4.- Repago del Capital: La Sociedad se obliga a restituir el Capital en cuotas trimestrales, consecutivas, venciendo la primera cuota en la fecha en que se cumplan dieciocho (18) meses de

Grimoldi S.A. -Florida N° 253 Piso 8 Depto. C – CABA – (C1005AAE) – Argentina. Tel (5411) 4008-6400 Fax (5411) 4489-4786 - www.grimoldi.com

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la Fecha de Cierre y cada cuota subsiguiente, en la Fecha de Vencimiento de Capital subsiguiente;

5.- Intereses Compensatorios: El Capital bajo la Refinanciación correspondiente a los Subtramos en Pesos devengará, en los Períodos de Intereses, Intereses Compensatorios a la Tasa de Interés Aplicable a los Subtramos en Pesos. El Capital bajo la Refinanciación correspondiente a los Subtramos UVA devengará, en los Períodos de Intereses, Intereses Compensatorios a la Tasa de Interés Aplicable a los Subtramos UVA, ambos casos conforme se determina en el Convenio de Refinanciación;

6.- Comisiones y gastos: la Sociedad abonará a los Bancos todos los demás gastos, costos e impuestos que correspondan a la Refinanciación, según lo establecido en el Convenio de Refinanciación;

7.- Garantías: a fin de garantizar el cumplimiento en tiempo y forma de todas sus obligaciones bajo el Convenio de Refinanciación y el resto de los documentos, la Sociedad mantendrá vigente en favor de los Bancos del Tramo 1, la Cesión Fiduciaria en Garantía y la Hipoteca Pilar en Primer Grado, los cuales se otorgaron oportunamente para garantizar el préstamo obtenido por la Sociedad para capital de trabajo (las “Garantías Exclusivas del Tramo 1”), y constituirá en favor de los Bancos del Tramo 2: (i) una hipoteca en segundo grado sobre el Inmueble Pilar (ii) una hipoteca en primer grado sobre el Inmueble de General Rodríguez (iii) dos hipotecas en primer grado sobre dos inmuebles en la localidad de Castelar (las “Garantías Exclusivas del Tramo 2” y conjuntamente con las “Garantías Exclusivas del Tramo 1” las “Garantías”), de conformidad con lo establecido en el Convenio de Refinanciación ;

8.- Bancos de la refinanciación: (i) Banco Santander Rio S.A., Banco Comafi S.A., Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U., Banco Macro S.A., Banco BBVA Argentina S.A. en su carácter de prestamistas bajo el Préstamo Sindicado 2019 (los “Bancos del Tramo 1”) y (ii) los Bancos del Tramo 1 conjuntamente con Banco de la Ciudad de Buenos Aires, Banco de la Nación Argentina, Banco de la Provincia de Buenos Aires, Banco Supervielle S.A., HSBC Bank Argentina S.A. e Industrial and Commercial Bank of China (Argentina) S.A (los “Bancos del Tramo 2”);

9.- Bancos prestamistas: Banco Macro S.A. y Banco de la Ciudad de Buenos Aires;

10.- Destino de fondos de Nuevos Préstamos: integración de capital de trabajo para su aplicación a la actividad industrial desarrollada en la Pcia. de Buenos Aires. -

El Banco Santander Rio S.A. actuará además como “Agente Administrativo”, “Agente de la Garantía” y “Organizador”, respectivamente.

Por último, se informa que durante la vigencia de la Refinanciación la Sociedad se compromete a no realizar cualquier distribución de ganancias, dividendos en efectivo o cualquier otro tipo de utilidades (excepto en el caso de que fueran capitalizadas), pago en efectivo a los accionistas de dicha Persona, aprobación de cualquier tipo de anticipos, retiros a cuenta, préstamos o facilidades crediticias, reducciones de capital o cualquier otra

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forma de distribución o transferencia de fondos a favor de los accionistas de la Prestataria y/o cualquier activo líquido a favor de los mismos, o el mantenimiento en cuentas con destino especial, cuentas de custodia, fideicomisos o estructura similar, de fondos con destino a cualesquiera de los propósitos mencionados anteriormente.

Sin otro particular, saludamos a Uds. muy atentamente.

Ing. Alberto Ignacio Grimoldi - Apoderado -

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