Firma Oponiarska Debica S.A.

Quarterly Report • May 14, 2020

KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO

Raport kwartalny SA-Q 1 / 2020

kwartał / rok

(zgodnie z § 60 ust. 1 pkt 1 Rozporządzenia w sprawie informacji bieżących i okresowych) (dla emitentów papierów wartościowych prowadzących działalność wytwórczą, budowlaną, handlową lub usługową)

za 1 kwartał roku obrotowego 2020 obejmujący okres od 2020-01-01 do 2020-03-31

data przekazania: 2020-05-14

		(pełna nazwa emitenta)
T.C. Dębica S.A.		motoryzacyjny
(skrócona nazwa emitenta)		(sektor wg klasyfikacji GPW w Warszawie / branża)
39-200	Dębica
(kod pocztowy)		(miejscowość)
1 Maja			1
	(ulica)		(numer)
+48 14 670 28 31		+48 14 670 09 57
(telefon)			(fax)
		www.debica.com.pl
(e-mail)			(www)
872-000-34-04		850004505
(NIP)			(REGON)

WYBRANE DANE FINANSOWE	w tys. zł		w tys. EUR
	1 kwartał(y)	1 kwartał(y)	1 kwartał(y)	1 kwartał(y)
	narastająco /	narastająco /	narastająco /	narastająco /
	2020 okres od	2019 okres od	2020 okres od	2019 okres od
	2020-01-01 do	2019-01-01 do	2020-01-01 do	2019-01-01 do
	2020-03-31	2019-03-31	2020-03-31	2019-03-31
I. Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	509 070	571 102	115 795	132 882
II. Zysk (strata) z działalności operacyjnej	25 380	58 821	5 773	13 686
III. Zysk (strata) brutto	27 691	59 364	6 298	13 812
IV. Zysk (strata) netto	22 493	58 488	5 116	13 609
V. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	34 907	-27 100	7 940	-6 306
VI. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	9 711	179 615	2 209	41 792
VII. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	143 586	-1 357	32 661	-316
VIII. Przepływy pieniężne netto, razem	188 204	151 158	42 810	35 171
Aktywa, razem (na koniec bieżącego kwartału i koniec IX. poprzedniego roku obrotowego)	1 887 578	1 751 030	414 643	411 185
Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania (na koniec bieżącego X. kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	707 451	593 396	155 405	139 344
XI. Zobowiązania długoterminowe (na koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	4 679	4 387	1 028	1 030
XII. Zobowiązania krótkoterminowe (na koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	633 773	508 942	139 220	119 512
XIII. Kapitał własny (na koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	1 180 127	1 157 634	259 238	271 841
Kapitał zakładowy (na koniec bieżącego kwartału i koniec XIV. poprzedniego roku obrotowego)	110 422	110 422	24 256	25 930
Liczba akcji (w szt.) (na koniec bieżącego kwartału i koniec XV. poprzedniego roku obrotowego)	13 802 750	13 802 750	13 802 750	13 802 750
XVI. Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł/ EUR)	1,63	4,24	0,37	0,99
XVII. Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł/EUR)	1,63	4,24	0,37	0,99
XVIII. Wartość księgowa na jedną akcję (w zł/EUR) (na koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	85,50	83,87	18,78	19,69
Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję (w zł/EUR) (na XIX. koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	85,50	83,87	18,78	19,69
Zadeklarowana lub wypłacona dywidenda na jedną akcję (w zł/EUR)

Raport powinien zostać przekazany Komisji Nadzoru Finansowego, spółce prowadzącej rynek regulowany oraz do publicznej wiadomości za pośrednictwem agencji informacyjnej zgodnie z przepisami prawa

SKRÓCONESPRAWOZDANIEFINANSOWE

BILANS

	w tys. zł
	stan na 2020-03-31	stan na koniec	stan na 2019-12-31	stan na 2019-03-31
	koniec kwartału / 2020	poprz. kwartału /	koniec poprz. roku / 2019	koniec kwartału / 2019
AKTYWA
I. Aktywa trwałe	790 488		800 066	787 102
1. Wartości niematerialne i prawne, w tym: 2. Rzeczowe aktywa trwałe	0		0	0
3. Inwestycje długoterminowe	774 994 74		782 700 74	778 045 144
3.1. Długoterminowe aktywa finansowe	74		74	144
a) w pozostałych jednostkach	74		74	144
4. Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe
4.1. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	15 420		17 292	8 913
4.2. Inne rozliczenia międzyokresowe	15 420		17 292	8 913
II. Aktywa obrotowe	0		0	0
1. Zapasy	1 097 090		950 964	993 770
2. Należności krótkoterminowe	82 441		107 972	99 399
2.1. Od jednostek powiązanych	362 749		359 219	480 513
2.2. Od pozostałych jednostek	306 702		333 084	424 132
	56 047		26 135	56 381
3. Inwestycje krótkoterminowe	645 147		481 906	408 550
3.1. Krótkoterminowe aktywa finansowe	645 147		481 906	408 550
a) w jednostkach powiązanych	325 000		350 000	165 000
b) środki pieniężne i inne aktywa pieniężne	320 147		131 906	243 550
4. Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe	6 753		1 867	5 308
A k t y w a r a z e m	1 887 578		1 751 030	1 780 872
PASYWA
I. Kapitał własny	1 180 127		1 157 634	1 170 741
1. Kapitał zakładowy	110 422		110 422	110 422
2. Kapitał zapasowy	327 609		327 609	327 217
3. Kapitał z aktualizacji wyceny	64 949		64 949	65 341
4. Pozostałe kapitały rezerwowe	541 915		541 915	519 520
5. Zysk (strata) z lat ubiegłych	112 739			89 752
6. Zysk (strata) netto	22 493		112 739	58 488
II. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania	707 451		593 396	610 131
1. Rezerwy na zobowiązania 1.1. Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	68 999		80 067	55 801
1.2. Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne	40 641		37 315	25 232
a) długoterminowa	24 355		38 375	23 262
b) krótkoterminowa	10 390		10 449	9 284
1.3. Pozostałe rezerwy	13 965		27 926	13 978
a) długoterminowe	4 003 225		4 377 218	7 307 136
b) krótkoterminowe	3 778		4 159	7 171
2. Zobowiązania długoterminowe	4 679		4 387	4 256
2.1. Wobec pozostałych jednostek	4 679		4 387	4 256
3. Zobowiązania krótkoterminowe	633 773		508 942	550 074
3.1. Wobec jednostek powiązanych	98 761		100 332	107 881
3.2. Wobec pozostałych jednostek	529 477		408 476	437 193
3.3. Fundusze specjalne
3.4. Inne rozliczenia międzyokresowe	5 535 0		134 0	5 000 0
P a s y w a r a z e m
	1 887 578		1 751 030	1 780 872
Wartość księgowa	1 180 127		1 157 634	1 170 741
Liczba akcji (w szt.)	13 802 750		13 802 750	13 802 750
Wartość księgowa na jedną akcję (w zł)	85,50		83,87	80,71
Rozwodniona liczba akcji (w szt.)	13 802 750		13 802 750	13 802 750
Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję (w zł)	85,50		83,87	80,71

Uwaga! W przypadku raportów za I kwartał roku obrotowego, należy wypełnić jedynie pierwszą (stan na koniec I kwartału bieżącego roku obrotowego), trzecią (stan na koniec poprzedniego roku obrotowego) i czwartą kolumnę (stan na koniec I kwartału poprzedniego roku obrotowego).

POZYCJE POZABILANSOWE

	w tys. zł
	stan na 2020-03-31 koniec kwartału / 2020	stan na koniec poprz. kwartału /	stan na 2019-12-31 koniec poprz. roku / 2019	stan na 2019-03-31 koniec kwartału / 2019
Od pozostałych jednostek (z tytułu)
otrzymanych gwarancji i poręczeń
Od pozostałych jednostek, w których emitent posiada zaangażowanie w kapitale (z tytułu)
otrzymanych gwarancji i poręczeń
1. Inne (z tytułu)	9 239		9 711	2 333
zobowiązania pozabilansowe z tytułu długoterminowej umowy na - dostawę gazu	8 322		8 664	1 126
zobowiązania pozabilansowe z tytułu długoterminowej umowy - najmu ruchomości	917		1 047	1 207
Pozycje pozabilansowe, razem	9 239		9 711	2 333

Uwaga! W przypadku raportów za I kwartał roku obrotowego, należy wypełnić jedynie pierwszą (stan na koniec I kwartału bieżącego roku obrotowego), trzecią (stan na koniec poprzedniego roku obrotowego) i czwartą kolumnę (stan na koniec I kwartału poprzedniego roku obrotowego).

RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT

	w tys. zł
	1 kwartał/2020	kwartały	1 kwartał / 2019	kwartały
	okres od	narastająco /	okres od	narastająco /
	2020-01-01 do	okres od do	2019-01-01 do	okres od do
	2020-03-31		2019-03-31
I. Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, w	509 070		571 102
tym:
- od jednostek powiązanych	462 987		502 823
1. Przychody netto ze sprzedaży produktów	459 653		502 897
2. Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów	49 417		68 205
II. Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów, w tym:	471 596		499 631
- jednostkom powiązanym	424 925		437 008
1. Koszt wytworzenia sprzedanych produktów	421 286		436 572
2. Wartość sprzedanych towarów i materiałów	50 310		63 059
III. Zysk (strata) brutto ze sprzedaży	37 474		71 471
IV. Koszty sprzedaży	3 477		3 710
V. Koszty ogólnego zarządu	2 400		1 904
VI. Zysk (strata) ze sprzedaży	31 597		65 857
VII. Pozostałe przychody operacyjne	51		49
1. Zysk z tytułu rozchodu niefinansowych aktywów trwałych	33		0
2. Dotacje	0		0
3. Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych	0		0
4. Inne przychody operacyjne	18		49
VIII. Pozostałe koszty operacyjne	6 268		7 085
1. Strata z tytułu rozchodu niefinansowych aktywów trwałych	0		54
2. Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych	28		24
3. Inne koszty operacyjne	6 240		7 007
IX. Zysk (strata) z działalności operacyjnej	25 380		58 821
X. Przychody finansowe	2 644		1 509
1. Dywidendy i udziały w zyskach, w tym:	0		0
a) od jednostek powiązanych, w tym:	0		0
- w których emitent posiada zaangażowanie w kapitale	0		0
b) od pozostałych jednostek, w tym:	0		0
- w których emitent posiada zaangażowanie w kapitale	0		0
2. Odsetki, w tym:	1 876		1 509
- od jednostek powiązanych	1 649		1 036
3. Zysk z tytułu rozchodu aktywów finansowych, w tym:	0		0
- w jednostkach powiązanych	0		0
4. Aktualizacja wartości aktywów finansowych	0		0
5. Inne	768		0
XI. Koszty finansowe	333		966

	w tys. zł
	1 kwartał/2020 okres od 2020-01-01 do 2020-03-31	kwartały narastająco / okres od do	1 kwartał / 2019 okres od 2019-01-01 do 2019-03-31	kwartały narastająco / okres od do
1. Odsetki w tym:	333		141
- dla jednostek powiązanych	0		0
2. Strata z tytułu rozchodu aktywów finansowych, w tym:	0		0
- w jednostkach powiązanych	0		0
3. Aktualizacja wartości aktywów finansowych	0		0
4. Inne	0		825
XII. Udział w zyskach (stratach) jednostek podporządkowanych wycenianych metodą praw własności	0		0
XIII. Zysk (strata) brutto	27 691		59 364
XIV. Podatek dochodowy	5 198		876
a) część bieżąca	0		760
b) część odroczona	5 198		116
XV. Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku (zwiększenia straty)	0		0
XVI. Zysk (strata) netto	22 493		58 488
Zysk (strata) netto (zannualizowany)	76 744		93 032
Średnia ważona liczba akcji zwykłych (w szt.)	13 802 750		13 802 750
Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)	5,56		6,74
Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych (w szt.)	13 802 750		13 802 750
Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)	5,56		6,74

ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM

	w tys. zł
	1 kwartał / 2020 okres od 2020-01-01 do 2020-03-31	kwartały narastająco / okres od do	rok 2019 okres od 2019-01-01 do 2019-12-31	1 kwartał(y) narastająco / 2019 okres od 2019-01-01 do 2019-03-31
I. Kapitał własny na początek okresu (BO)	1 157 634		1 112 252	1 112 252
Kapitał własny na początek okresu (BO), po uzgodnieniu do I.a. danych porównywalnych	1 157 634		1 112 252	1 112 252
1. Kapitał zakładowy na początek okresu	110 422		110 422	110 422
1.1. Kapitał zakładowy na koniec okresu	110 422		110 422	110 422
2. Kapitał zapasowy na początek okresu	327 609		327 178	327 178
2.1. Zmiany kapitału zapasowego	0		431	39
a) zwiększenia (z tytułu)	0		431	39
przeniesienie z kapitału z aktualizacji wyceny kwot z aktualizacji - wyceny środków trwałych zlikwidowanych - bieżący okres	0		431	39
2.2. Kapitał zapasowy na koniec okresu	327 609		327 609	327 217
3. Kapitał z aktualizacji wyceny na początek okresu	64 949		65 380	65 380
3.1. Zmiany kapitału z aktualizacji wyceny	0		-431	-39
a) zmniejszenia (z tytułu)	0		431	39
przeniesienie na kapitał zapasowy kwot z aktualizacji wyceny - środków trwałych zlikwidowanych - bieżący okres	0		431	39
3.2. Kapitał z aktualizacji wyceny na koniec okresu	64 949		64 949	65 341
4. Pozostałe kapitały rezerwowe na początek okresu	541 915		519 520	519 520
4.1. Zmiany pozostałych kapitałów rezerwowych	0		22 395	0
a) zwiększenia (z tytułu)	0		22 395	0
przeznaczenie na kapitał rezerwowy z podziału zysku za 2018 rok, - z możliwością podziału między akcjonariuszy	0		22 395	0
4.2. Pozostałe kapitały rezerwowe na koniec okresu	541 915		541 915	519 520
5. Zysk (strata) z lat ubiegłych na początek okresu	112 739		89 752	89 752
5.1. Zysk z lat ubiegłych na początek okresu	112 739		89 752	89 752
Zysk z lat ubiegłych na początek okresu, po uzgodnieniu do 5.2. danych porównywalnych	112 739		89 752	89 752
a) zmniejszenia (z tytułu)	0		89 752	0
- dywidenda dla akcjonariuszy	0		67 357	0
przeznaczenie na kapitał rezerwowy z podziału zysku za 2018 rok, - z możliwością podziału między akcjonariuszy	0		22 395	0
5.3. Zysk z lat ubiegłych na koniec okresu	112 739		0	89 752
5.4. Zysk (strata) z lat ubiegłych na koniec okresu	112 739		0	89 752

	w tys. zł
	1 kwartał / 2020 okres od 2020-01-01 do 2020-03-31	kwartały narastająco / okres od do	rok 2019 okres od 2019-01-01 do 2019-12-31	1 kwartał(y) narastająco / 2019 okres od 2019-01-01 do 2019-03-31
6. Wynik netto	22 493		112 739	58 488
a) zysk netto	22 493		112 739	58 488
II. Kapitał własny na koniec okresu (BZ )	1 180 127		1 157 634	1 170 741
III. Kapitał własny, po uwzględnieniu proponowanego podziału zysku (pokrycia straty)	1 180 127		1 157 634	1 170 741

RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

	w tys. zł
	1 kwartał / 2020 okres od 2020-01-01 do 2020-03-31	kwartały narastająco / okres od do	1 kwartał / 2019 okres od 2019-01-01 do 2019-03-31	kwartały narastająco / okres od do
A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
I. Zysk (strata) netto	22 493		58 488
II. Korekty razem	12 414		-85 588
1. Amortyzacja	23 995		23 143
2. (Zyski) straty z tytułu różnic kursowych	-37		28
3. Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy)	-1 484		-958
4. (Zysk) strata z działalności inwestycyjnej	-33		684
5. Zmiana stanu rezerw	-11 070		-6 708
6. Zmiana stanu zapasów	25 532		-5 592
7. Zmiana stanu należności	-3 529		-125 962
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem 8. pożyczek i kredytów	-17 946		33 164
9. Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych	-3 014		-3 387
10. Inne korekty	0		0
III. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (I+/-II) - metoda pośrednia	34 907		-27 100
B. Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
I. Wpływy	27 027		187 221
Zbycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych 1. aktywów trwałych	378		1 185
2. Z aktywów finansowych, w tym:	1 649		1 036
a) w jednostkach powiązanych	1 649		1 036
- odsetki	1 649		1 036
b) w pozostałych jednostkach	0		0
- odsetki	0		0
3. Inne wpływy inwestycyjne	25 000		185 000
II. Wydatki	17 316		7 606
Nabycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych 1. aktywów trwałych	17 316		7 606
2. Na aktywa finansowe, w tym:	0		0
a) w jednostkach powiązanych	0		0
b) w pozostałych jednostkach	0		0
III. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (I-II)	9 711		179 615
C. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
I. Wpływy	144 486		0
1. Kredyty i pożyczki	144 486		0
2. Inne wpływy finansowe	0
II. Wydatki	900		1 357
1. Spłaty kredytów i pożyczek	0
2. Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego	735		1 279
3. Odsetki	165		78
III. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I-II)	143 586		-1 357
D. Przepływy pieniężne netto, razem (A.III+/-B.III+/-C.III)	188 204		151 158
E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym:	188 241		151 130
- zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych	37		-28
F. Środki pieniężne na początek okresu	131 916		92 386
G. Środki pieniężne na koniec okresu (F+/- D), w tym:	320 120		243 544

	w tys. zł
	1 kwartał / 2020 okres od 2020-01-01 do 2020-03-31	kwartały narastająco / okres od do	1 kwartał / 2019 okres od 2019-01-01 do 2019-03-31	kwartały narastająco / okres od do
- o ograniczonej możliwości dysponowania	6 193		5 000

INFORMACJA DODATKOWA

INFORMACJA DODATKOWA DO RAPORTU ZA 1 KWARTAŁ 2020 r.

Przygotowana na podstawie Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. z 2018 r. poz. 757).

1. Zasady rachunkowości przyjęte przy sporządzaniu raportu

Raport kwartalny za pierwszy kwartał 2020 r. został sporządzony stosownie do przepisów Ustawy o rachunkowości z dnia 29 września 1994 r. z późniejszymi zmianami oraz stosownie do zasad prowadzenia rachunkowości obowiązujących w Spółce.

Dane zawarte w raporcie zostały sporządzone z zastosowaniem zasad wyceny aktywów i pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego netto określonych na dzień bilansowy.

Zasady rachunkowości nie uległy zmianie w stosunku do opisanych w raporcie rocznym za rok 2019, przekazanym do publicznej wiadomości w dniu 23 kwietnia 2020 r.

2. Informacja o kwotach i rodzajach pozycji wpływających na aktywa, zobowiązania, kapitał własny, wynik netto lub przepływy pieniężne, które są nietypowe ze względu na ich rodzaj, wartość lub częstotliwość

Nie wystąpiły.

3. Sezonowość, cykliczność działalności

Działalność Spółki ma sezonowy charakter, ponieważ czynniki zewnętrzne, takie jak sytuacja makroekonomiczna, warunki pogodowe czy zachowania konsumentów mogą wpływać na kształtowanie się przychodów ze sprzedaży w poszczególnych częściach roku (sprzedaż opon letnich oraz sprzedaż opon zimowych).

4. Odpisy aktualizujące wartość zapasów

Za pierwszy kwartał 2020 r. T.C. Dębica S.A. dokonała odpisów aktualizujących wartość zapasów w wysokości 75 tys. zł, które miały wpływ na poziom pozostałych kosztów operacyjnych. Odpisy aktualizujące dotyczyły:

a) zapasów wyrobów: 0 tys. zł b) zapasów surowców i materiałów 75 tys. zł Razem 75 tys. zł

1. Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości aktywów finansowych, rzeczowych aktywów trwałych, wartości niematerialnych i prawnych lub innych aktywów

Nie wystąpiły.

1. Informacje o utworzeniu, zwiększeniu, wykorzystaniu i rozwiązaniu rezerw na dzień 31.03.2020 r.

w tys. zł

		Rezerwa na świadczenia pracownicze

Stan na początek okresu	27 926
- zwiększenia: utworzenie rezerwy	13 405
- zmniejszenia: rozwiązanie/wykorzystanie rezerwy	27 366
Stan na koniec okresu	13 965

Rezerwa na restrukturyzację

Stan na początek okresu	4 159
- zwiększenia: utworzenie rezerwy
- zmniejszenia: rozwiązanie/wykorzystanie rezerwy	381
Stan na koniec okresu	3 778
Rezerwy długoterminowe
	w tys. zł
Rezerwa na świadczenia emerytalne
Stan na początek okresu	10 449
- zwiększenia: utworzenie rezerwy	72
- zmniejszenia: rozwiązanie/wykorzystanie rezerwy	131
Stan na koniec okresu	10 390
Rezerwa na udzielone gwarancje na ogumienie
Stan na początek okresu	218

- zwiększenia: utworzenie rezerwy	7
- zmniejszenia: rozwiązanie/wykorzystanie rezerwy

7. Rezerwy i aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Stan na koniec okresu 225

Stan rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego na dzień 31 marca 2020 r. wyniósł 40,6 mln zł i wzrósł o 3,3 mln zł w stosunku do stanu na dzień 31 grudnia 2019 r.

Wzrost stanu rezerwy z tytułu podatku odroczonego wynika głównie z różnicy stawek amortyzacji dla celów podatkowych i księgowych.

Stan aktywa z tytułu podatku odroczonego na dzień 31 marca 2020 r. wyniósł 15,4 mln zł i spadł o 1,9 mln zł w stosunku do stanu na dzień 31 grudnia 2019 r.

Różnice stanu aktywów z tytułu podatku odroczonego wynikają głównie ze zmniejszenia kwoty rezerwy na zobowiązania wobec pracowników oraz rezerwy na premie pieniężne dla klientów.

8. Istotne transakcje nabycia i sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych

Nie wystąpiły.

9. Istotne zobowiązania z tytułu zakupu rzeczowych aktywów trwałych

T.C. Dębica S.A. SA-Q 1/2020 Nie wystąpiły.

10. Istotne rozliczenia z tytułu spraw sądowych

Nie wystąpiły.

1. Korekty błędów poprzednich okresów

Nie wystąpiły.

1. Informacje na temat zmian sytuacji gospodarczej i warunków prowadzenia działalności, które mają istotny wpływ na wartość godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych

Nie wystąpiły.

1. Informacje o niespłaceniu kredytu lub pożyczki lub naruszeniu istotnych postanowień umowy kredytu lub pożyczki

Nie wystąpiły.

1. Informacje o zawarciu jednej lub wielu transakcji z podmiotami powiązanymi, jeżeli pojedynczo lub łącznie są one istotne i zostały zawarte na innych warunkach niż rynkowe

W okresie 1 kwartału 2020 Spółka nie zawarła transakcji z podmiotami powiązanymi na warunkach innych niż rynkowe.

1. Instrumenty finansowe wyceniane wg wartości godziwej - zmiana sposobu jej ustalenia

Spółka nie wycenia instrumentów finansowych wg wartości godziwej.

1. Zmiany w klasyfikacji aktywów finansowych w wyniku zmiany celu lub wykorzystania tych aktywów

Nie wystąpiły.

17. Emisja, wykup i spłata nie udziałowych i kapitałowych papierów wartościowych

Spółka nie emitowała w bieżącym okresie ani w przeszłości nie udziałowych lub kapitałowych papierów wartościowych.

1. Dywidenda

Na dzień publikacji niniejszego raportu Zarząd Spółki nie podjął decyzji w sprawie rekomendacji podziału zysku netto za rok 2019, w tym wypłaty dywidendy.

19. Znaczące zdarzenia, które wystąpiły po dniu sporządzenia sprawozdania finansowego

Nie wystąpiły.

20. Zmiany zobowiązań warunkowych i aktywów warunkowych które nastąpiły od zakończenia ostatniego roku obrotowego

Zobowiązania warunkowe z tytułu programu dyskonta weksli na dzień bilansowy 31 marca 2020 r. wynoszą 0 zł, jest to spadek w stosunku do końca roku o 53,4 mln zł.

21. Inne informacje mogące w istotny sposób wpłynąć na ocenę sytuacji majątkowej, finansowej i wyniku finansowego

W związku z wpływem pandemii COVID-19 na spadek popytu rynkowego w całej Europie, w marcu 2020 r. Spółka zanotowała spadek zamówień od swojego strategicznego klienta, koncernu Goodyear. W trosce o zdrowie pracowników i partnerów biznesowych, w odpowiedzi na szybkie rozprzestrzenianie się COVID-19 i jego negatywny wpływ na popyt rynkowy w Polsce i na rynkach, na których działa kluczowy klient Spółki, czyli koncern Goodyear, Zarząd Spółki podjął decyzję o czasowym zawieszeniu produkcji na okres od 21 marca do 17 kwietnia 2020 r.

Działalość produkcyjna została wznowiona 17 kwietnia 2020 r. Spółka nieprzerwanie prowadziła i nadal prowadzi działalność sprzedażową i dystrybucyjną pozostając w bliskim kontakcie ze swoimi partnerami biznesowymi. Spółka nadal zapewnia dostawy opon dla swoich klientów i współpracuje przy wypracowywaniu najbardziej optymalnych rozwiązań handlowych w dynamicznie zmieniających się i niepewnych warunkach rynkowych.

Powyższa sytuacja wpłynęła na tendencje spadkowe w poszczególnych wartościach sprawozdania finansowego w stosunku do analogicznego okresu roku ubiegłego opisane szczegółowo w sekcji Pozostałe Informacje.

Zarząd na bieżąco monitoruje wpływ pandemii COVID-19 na aspekty finansowe, biznesowe oraz operacyjne Spółki i będzie kontynuował podejmowanie adekwatnych decyzji, aby zapewnić ciągłość działania oraz bezpieczną i stabilną sytuację firmy. Spółka m.in. uzgodniła w trybie przewidzianym przepisami prawa i wdrożyła program ograniczonego czasu pracy dla pracowników oraz złożyła wniosek o wsparcie w postaci dofinansowania wynagrodzeń pracowników w ramach rządowego programu wsparcia przedsiębiorców, tzw. Tarczy Antykryzysowej.

Wniosek został pozytywnie rozpatrzony, a Spółce wypłacona została pierwsza transza okresowego wsparcia w kwocie 5,51 mln zł. Również w przyszłości Zarząd Spółki ma zamiar korzystać z ewentualnych kolejnych udostępnianych narzędzi wsparcia, jeśli będą one zapewniały osiąganie ww. celów i Spółka będzie w stanie spełnić wymagane kryteria kwalifikacyjne.

Plik Opis

POZOSTAŁE INFORMACJE

1. Wybrane dane finansowe przeliczone na euro

Pozycje aktywów i pasywów bilansu przeliczono na euro według średniego kursu NBP na dzień 31 marca 2020 r. (1 euro = 4,5523 złotych) i na dzień 31 marca 2019 r. (1 euro = 4,3013 złotych).

Pozycje rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów środków pieniężnych wyrażone w złotych przeliczono na euro według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ogłaszanych przez NBP obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca sprawozdawczego. Przyjęty średni kurs do wyliczeń za pierwszy kwartał 2020 r. wynosi za 1 euro 4,3963 złotych, a do wyliczeń za pierwszy kwartał 2019 r. za 1 euro 4,2978 złotych.

Zysk netto w bilansie za pierwszy kwartał 2020 r. wyliczony kursem na koniec marca 2020 r. wynosi 4 941 tys. euro, zaś wyliczony średnimi kursami: 5 116 tys. euro. Różnice kursowe powstałe z przeliczenia wyniku finansowego za pierwszy kwartał 2020 r. wyniosły 175 tys. euro.

2. Istotne dokonania lub niepowodzenia

Za pierwszy kwartał 2020 r. Firma Oponiarska Dębica S.A. uzyskała przychody ze sprzedaży w wysokości 509,1 mln zł, o 10,9 proc. niższe niż w pierwszym kwartale 2019 r.

Zysk netto za pierwszy kwartał 2020 r. wyniósł 22,5 mln zł, czyli o 61,5 proc. mniej w porównaniu do analogicznego okresu roku ubiegłego.

1. Czynniki i zdarzenia (w tym o nietypowym charakterze) mające istotny wpływ na skrócone sprawozdanie finansowe

Sprzedaż do podmiotów z Grupy Goodyear za pierwszy kwartał 2020 r. wyniosła 463,0 mln zł, tj. o 39,8 mln zł mniej w stosunku do pierwszego kwartału 2019 r. Za pierwszy kwartał 2020 r. sprzedaż ta stanowiła 90,9 proc. sprzedaży ogółem, wobec 88,0 proc. w analogicznym okresie 2019 r.

Sprzedaż do podmiotów niepowiązanych wyniosła 46,1 mln zł, spadła o 32,5 proc. r/r.

Zysk brutto ze sprzedaży do jednostek powiązanych za pierwszy kwartał 2020 r. wyniósł 38,1 mln zł i był niższy o 27,7 mln zł w stosunku do tego samego okresu roku ubiegłego. Marża zysku brutto w relacji do przychodów od tych podmiotów spadła z 13,1 proc. do 8,2 proc. r/r.

Wynik brutto ze sprzedaży do jednostek niepowiązanych za pierwszy kwartał 2020 r. przyniósł stratę na poziomie 0,6 mln zł, a tym samym był niższy o 6,3 mln zł w stosunku do analogicznego okresu roku ubiegłego. Marża zysku brutto w relacji do przychodów od tych podmiotów spadła z 8,3 proc. do -1,3 proc. r/r.

Zysk brutto ze sprzedaży ogółem za pierwszy kwartał 2020 r. wyniósł 37,5 mln zł, marża zysku brutto w relacji do całości przychodów wyniosła 7,4 proc. Dla porównania zysk brutto ze sprzedaży ogółem za pierwszy kwartał 2019 r. wyniósł 71,5 mln zł, a jego marża w relacji do przychodów wyniosła 12,5 proc.

Jednostkowe koszty produkcji za pierwszy kwartał 2020 r. są wyższe o 5,8 proc. w porównaniu z analogicznym okresem ubiegłego roku. Wzrost nastąpił przede wszystkim w kosztach przerobu.

Koszty sprzedaży i ogólnego zarządu wyniosły 5,9 mln zł, o 0,3 mln zł więcej niż w pierwszym kwartale 2019 r. Udział tych kosztów w wartości sprzedaży wyniósł 1,2 proc. wobec 1,0 proc. za pierwszy kwartał roku ubiegłego i pozostaje na względnie stałym poziomie.

Wynik na pozostałej działalności operacyjnej za pierwszy kwartał 2020 r. jest kosztem w kwocie 6,2 mln zł wobec kosztu 7,0 mln zł w pierwszym kwartale 2019 r.

Na koszt w wysokości 6,2 mln zł złożyły się:

a) koszty niewykorzystanych zdolności produkcyjnych w wysokości 6,1 mln zł,

b) pozostałe koszty operacyjne w wysokości 0,1 mln zł.

Zysk z działalności operacyjnej (EBIT) wyniósł 25,4 mln zł, jest to o 33,4 mln zł mniej r/r, a marża EBIT-u w relacji do przychodów spadła do 5,0 proc. wobec 10,3 proc. za pierwszy kwartał 2019 r.

Działalność finansowa za pierwszy kwartał 2020 r. wygenerowała zysk w wysokości 2,3 mln zł wobec zysku 0,5 mln zł w analogicznym okresie 2019 r.

Na taki poziom wyniku z działalności finansowej miały wpływ:

ważności. Tym samym data ważności została wykreślona z Zezwolenia.

a) różnice kursowe, które wygenerowały przychód w kwocie 0,8 mln zł, wobec kosztu 0,8 mln zł w pierwszym kwartale 2019 r.;

b) odsetki od udzielonej pożyczki podmiotom powiązanym, które wygenerowały przychód w kwocie 1,6 mln zł wobec 1,0 mln zł za pierwszy kwartał 2019 r.;

c) przychody z tytułu odsetek od wolnych środków wynoszące 0,2 mln zł wobec 0,5 mln zł za pierwszy kwartał 2019 r.;

d) koszty pozostałych odsetek wynoszące 0,3 mln zł, wobec 0,2 mln zł w analogicznym okresie roku ubiegłego.

Zysk brutto przed opodatkowaniem za pierwszy kwartał 2020 r. wyniósł 27,7 mln zł, tj. o 5,3 proc. mniej r/r.

Zgodnie z posiadanym zezwoleniem nr 134/ARP/2008 z 27 lutego 2008 roku na prowadzenie działalności gospodarczej na terenie Specjalnej Strefy Ekonomicznej Euro-Park Mielec, Spółka ma prawo do korzystania z ulgi w podatku dochodowym do wysokości 40,23 proc. zdyskontowanej kwoty nakładów inwestycyjnych poniesionych na realizację inwestycji na terenie SSE Euro-Park Mielec. Spółka wypełniła warunki zezwolenia w grudniu 2012 roku i począwszy od roku 2013 jest uprawniona do korzystania z ulgi w podatku dochodowym od osób prawnych. Decyzją Ministra Rozwoju Nr 27/IW/16 z dnia 14 stycznia 2016 r. posiadane Zezwolenie na prowadzenie działalności gospodarczej na terenie Specjalnej Strefy Ekonomicznej Euro-Park Mielec zostało zmienione w części dotyczącej daty

ważności. Tym samym data ważności została wykreślona z Zezwolenia.

Kwota pozostałej do wykorzystania pomocy publicznej na dzień bilansowy 31 marca 2020 r. wynosi 1,2 mln zł w wartości nominalnej, tj. 0,7 mln zł w wartości zdyskontowanej (wartości te uwzględniają skalkulowaną wartość CIT za 3 miesiące 2020 r., która, jednakże w rozliczeniu rocznym może ulec zmianom).

Zarząd nie widzi ryzyka braku wykorzystania ulgi do końca obowiązywania okresu Zezwolenia, tj. do 31 grudnia 2026 r.

Część bieżąca podatku dochodowego wyniosła 0 zł natomiast część odroczona podatku dochodowego wyniosła 5,2 mln zł, tym samym łączny podatek dochodowy wyniósł 5,2 mln zł.

Zysk netto za pierwszy kwartał 2020 r. wyniósł 22,5 mln zł, o 61,5 proc. mniej niż w analogicznym okresie roku ubiegłego.

Na koniec marca 2020 r. aktywa trwałe wyniosły 790,5 mln zł i były niższe o 9,6 mln zł porównując stan z początku 2020 r.

Wartość rzeczowych aktywów trwałych obniżyła się o 7,7 mln zł, z czego

a) zakończone programy inwestycyjne w 1 kwartale 2020 r. zwiększyły majątek trwały o 15,4 mln zł,

b) amortyzacja istniejącego majątku trwałego obniżyła jego wartość o 24,0 mln zł,

c) pozostałe zmiany (nowe środki trwałe finansowane w formie leasingu finansowego) spowodowały jego wzrost o 0,9 mln zł.

Aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego wyniosło 15,4 mln zł, jest to spadek o 1,9 mln zł w stosunku do początku 2020 r.

Aktywa obrotowe wyniosły 1 097,1 mln zł i wzrosły w ciągu pierwszego kwartału 2020 r. o 146,1 mln zł.

Należności krótkoterminowe wyniosły 362,7 mln zł i wzrosły o 3,5 mln zł w stosunku do początku 2020 r., w tym: od jednostek powiązanych spadły o 26,4 mln zł, a od pozostałych jednostek wzrosły o 29,9 mln zł.

Zapasy spadły o 25,5 mln zł do poziomu 82,4 mln zł. Zmiana ta została spowodowana spadkiem zapasów surowców i materiałów o 14,2 mln zł do wysokości 67,8 mln zł oraz spadkiem wartości produkcji w toku o 11,3 mln zł do poziomu 12,8 mln zł. Poziom zapasów wyrobów gotowych zmniejszył się o 0,1 mln zł i wyniósł 1,7 mln zł. Natomiast zapas towarów (w drodze) wyniósł 0,1 mln zł.

Krótkoterminowe aktywa finansowe wyniosły 645,1 mln zł i wzrosły w ciągu pierwszego kwartału 2020 r. o 163,2 mln zł. Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne wzrosły o 188,2 mln zł. Wartość pożyczek udzielonych podmiotom powiązanym na koniec marca 2020 r. wyniosła 325,0 mln zł (spadek o 25,0 mln zł w stosunku do początku roku 2020).

Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe wyniosły 6,8 mln zł i wzrosły w stosunku do początku roku o 4,9 mln zł, głównie z tytułu odpisu na Zakładowy Fundusz Świadczeń Socjalnych.

Aktywa Spółki na dzień 31 marca 2020 r. wyniosły 1 887,6 mln zł i wzrosły w ciągu pierwszego kwartału o 136,5 mln zł.

Na dzień 31 marca 2020 r. zobowiązania i rezerwy na zobowiązania wyniosły 707,5 mln zł i w ciągu pierwszego kwartału wzrosły o 114,1 mln zł. Rezerwy na zobowiązania spadły o 11,1 mln zł, w tym rezerwa z tytułu podatku odroczonego wzrosła o 3,3 mln zł, rezerwa na świadczenia pracownicze spadła o 14,0 mln zł, pozostałe rezerwy spadły o 0,4 mln zł.

Zobowiązania krótkoterminowe na dzień 31 marca 2020 r. wyniosły 633,8 mln zł i wzrosły w stosunku do końca roku 2019 o 124,8 mln zł. Krótkoterminowe zobowiązania wobec jednostek powiązanych spadły o 1,6 mln zł, zobowiązania krótkoterminowe wobec pozostałych jednostek wzrosły o 121,0 mln zł. Fundusze specjalne wzrosły o 5,4 mln zł.

Zobowiązania długoterminowe (z tytułu leasingu) wzrosły o 0,3 mln zł do poziomu 4,7 mln zł.

Na koniec marca 2020 r. kapitał własny Spółki wyniósł 1 180,1 mln zł i zwiększył się o 22,5 mln zł w pierwszym kwartale 2020 r. z tytułu zysku netto za ten okres.

Za pierwszy kwartał 2020 r. działalność operacyjna wygenerowała dodatnie przepływy pieniężne w wysokości 34,9 mln zł. Zysk netto i amortyzacja wygenerowały dodatnie przepływy w kwocie 46,5 mln zł, a spadek kapitału pracującego dał 4,1 mln zł dodatnich przepływów, głównie w wyniku spadku poziomu zapasów na koniec pierwszego kwartału. Zmiana rezerw i rozliczeń międzyokresowych kosztów wygenerowała 14,1 mln zł ujemnych przepływów, a pozostałe tytuły wygenerowały 1,6 mln zł ujemnych przepływów pieniężnych.

W 1 kwartale 2020 r. działalność inwestycyjna wygenerowała dodatnie przepływy w wysokości 9,7 mln zł. Na nabycie rzeczowych aktywów trwałych przeznaczono 17,3 mln zł.

Spłata pożyczki od podmiotu powiązanego wygenerowała 25,0 mln zł dodatnich przepływów pieniężnych. Od pożyczki udzielonej podmiotowi powiązanemu uzyskano 1,6 mln zł odsetek, natomiast ze zbycia rzeczowych aktywów trwałych uzyskano 0,4 mln zł dodatnich przepływów pieniężnych.

Działalność finansowa wygenerowała dodatnie przepływy pieniężne w wysokości 143,6 mln zł. Kredyt wygenerował 144,5 mln zł dodatnich przepływów pieniężnych, zapłata odsetek (0,2 mln zł) i spłata rat leasingowych (0,7 mln zł) wygenerowały ujemne przepływy.

Przepływy pieniężne netto za pierwszy kwartał 2020 r. były pozytywne i wyniosły 188,2 mln zł. Stan środków pieniężnych zwiększył się w ciągu pierwszego kwartału 2020 r. z 131,9 mln zł na koniec grudnia 2019 r. do 320,1 mln zł na koniec marca 2020 r.

4. Opis zmian organizacji grupy kapitałowej

Spółka nie tworzy grupy kapitałowej, nie jest jednostką dominującą, nie sporządza skonsolidowanych sprawozdań finansowych.

1. Stanowisko zarządu odnośnie możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok, w świetle wyników zaprezentowanych w raporcie kwartalnym, w stosunku do wyników prognozowanych

Spółka nie publikowała prognoz wyników na rok 2020.

6. Akcjonariusze posiadający bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu

Wg informacji posiadanych przez Spółkę, na dzień przekazania raportu okresowego za 1 kwartał 2020 r. akcjonariuszami posiadającymi co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Spółki byli:

Goodyear Holdings S.àr.l. z siedzibą w Luksemburgu, posiadający 12 042 976 akcji stanowiących 87,251% kapitału zakładowego Spółki, przyznających prawo do 12 042 976 głosów na walnym zgromadzeniu Spółki, stanowiących około 87,251% w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu Spółki*.

* Źródło: Raport bieżący nr 17/2019 Otrzymanie zawiadomienia od spółek z grupy Goodyear o zmianie stanu posiadania akcji spółki w związku z transakcją zawartą na rynku regulowanym, data publikacji: 19.06.2019 r.

7. Akcje Spółki lub uprawnienia do nich posiadane przez osoby zarządzające i nadzorujące Spółkę

Na dzień przekazania niniejszego raportu okresowego żadna z osób zarządzających i nadzorujących Spółkę nie posiadała akcji Spółki lub uprawnień do nich.

8. Istotne postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej dotyczące zobowiązań lub wierzytelności

Raportem bieżącym nr 7/2020 opublikowanym dnia 24 kwietnia 2020 r. Zarząd Firmy Oponiarskiej Dębica SA ("Spółka") poinformował, że otrzymał wynik kontroli celno-skarbowej przeprowadzonej przez Małopolski Urząd Celno-Skarbowy w zakresie wywiązywania się z obowiązków płatnika podatku dochodowego od osób prawnych za rok 2014 ("Kontrola", "Wynik kontroli"). W okresie objętym Kontrolą Spółka jako płatnik korzystała na podstawie ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych ze zwolnienia z obowiązku poboru podatku u źródła

w odniesieniu do należności licencyjnych z tytułu umowy o pomocy technicznej i udzielaniu licencji (o zawarciu

w odniesieniu do należności licencyjnych z tytułu umowy o pomocy technicznej i udzielaniu licencji (o zawarciu której poinformowała w raporcie bieżącym nr 17/2014, a o rozwiązaniu której od 1 stycznia 2018 r. poinformowała w raporcie bieżącym nr 2/2018). W Wyniku kontroli stwierdzono, że Spółka w sposób nieuprawniony korzystała ze zwolnienia z poboru podatku u źródła. Spółka nie zgadza się z Wynikami kontroli i uważa, że korzystanie z ww. zwolnienia było prawidłowe. Ze względu na rozbieżność stanowiska Spółki i Urzędu Celno-Skarbowego, w wyniku zakończonej Kontroli możliwe jest wszczęcie postępowania podatkowego przeciwko Spółce. W razie niekorzystnego rozstrzygnięcia postępowania podatkowego dotyczącego korzystania ze zwolnienia z obowiązku poboru podatku u źródła w okresie objętym Kontrolą, może powstać obowiązek zapłaty przez Spółkę zaległości podatkowej w wysokości 13,4 mln zł wraz z odsetkami za zwłokę, które na dzień publikacji niniejszego raportu wynosiłyby ok. 6 mln zł i kwoty te bezpośrednio przełożyłyby się na wynik finansowy Spółki.

9. Informacje o udzieleniu poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji - łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu

Spółka nie udzieliła poręczeń kredytu lub pożyczek ani gwarancji.

1. Inne informacje istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań

Nie wystąpiły.

11. Czynniki, które w ocenie Spółki będą miały wpływ na osiągnięte przez nią wyniki w perspektywie przynajmniej kolejnego kwartału

W ocenie Zarządu wpływ na osiągnięte przez Spółkę wyniki w perspektywie przynajmniej kolejnego kwartału będą miały następujące czynniki:

a) negatywny wpływ pandemii COVID-19 na popyt rynkowy

b) sytuacja makroekonomiczna: stan gospodarki w Polsce i Europie i jego wpływ na sytuację finansową klientów i konsumentów (w tym wpływ pandemii koronawirusa COVID-19 na światową gospodarkę);

c) rozwój branży motoryzacyjnej: dynamika produkcji i sprzedaży aut w Polsce i Europie;

d) poziom zamówień od klientów Spółki: podmiotów powiązanych i niepowiązanych;

e) zmiana kursów walutowych, głównie euro i dolara amerykańskiego,

f) koszty działalności: wpływ kosztów związanych z działalnością zakładu produkcyjnego w Dębicy;

g) koszty surowców: zmiany cen surowców, które przekładają się na koszty działalności Spółki.

Plik	Opis

PODPISY OSÓB REPREZENTUJĄCYCH SPÓŁKĘ
Data	Imię i Nazwisko	Stanowisko/Funkcja	Podpis
	Leszek Szafran	Prezes Zarządu - Dyrektor ds. Sprzedaży
	Ireneusz Maksymiuk	Członek Zarządu - Dyrektor ds. Finansowych
	Michał Mędrek	Członek Zarządu - Dyrektor ds. Logistyki
	Mirosław Maziarka	Członek Zarządu - Dyrektor ds. Produkcji