DATA IMAGE — Share Issue/Capital Change 2019

Jun 21, 2019

眾福科技股份有限公司

公　開　說　明　書

（現金增資、盈餘轉增資暨補辦公開發行申報用稿本）

一、公司名稱：眾福科技股份有限公司

二、本公開說明書編印目的：現金增資、盈餘轉增資暨補辦公開發行用

三、現金增資：

1. 本次發行新股來源：現金增資新台幣66,050,400元。
2. 發行新股種類：記名式普通股，每股面額新台幣壹拾元。
3. 股數：現金增資6,605,040股。
4. 金額：新台幣66,050,400元。
5. 發行新股條件：
6. 現金增資發行普通股6,605,040股，每股面額新台幣壹拾元，擬依公司法第二六七條規定，保留發行總數之15％計990,756股供員工認購，其餘85％之股份計5,614,284股由原股東按認股基準日之股東名簿所載持有股份比例認購之，即每仟股可認購268.69股，其認股不足壹股之畸零股得由股東向本公司股務單位辦理拼湊，其放棄認購及拼湊不足壹股之畸零股，授權董事長洽特定人按發行價格認購。
7. 本次發行之新股，除不參與90年度之盈餘分派外，其權利義務與原有股份相同。
8. 公開承銷比例、承銷及配售方式：不適用。

三、盈餘轉增資：

1. 本次發行新股來源：盈餘轉增資新台幣24,999,600元。
2. 發行新股種類：記名式普通股，每股面額新台幣壹拾元。
3. 股數：現金增資2,499,960股。
4. 金額：新台幣24,999,600元。
5. 發行新股條件：
6. 盈餘轉增資部份依配股基準日股東名簿記載之股東持有股數每仟股無償配發100股，共計發行2,089,500股，新股之權利義務與已發行之股份相同，本次配發不足壹股之畸零股，得由原股東股東向本公司股務單位辦理拼湊成整股，拼湊不足壹股之畸零股，授權董事長洽特定人認購，而改以現金分派之。
7. 員工紅利轉增資部份共計發行410,460股，其發放方式授權董事長決定之。

四、補辦公開發行：

1. 已發行股份種類：記名式普通股（每股面額新台幣壹拾元）。
2. 股數：20,895,000股。
3. 金額：208,950,000元。
4. 目的：健全管理制度、落實資訊公開化。

五、本次資金運用計劃之用途及預計可能產生效益之概要：請參閱本公開說明書第40頁~第45頁。

六、有價證券之生效（核准），不得藉以作為證實申報（請）事項或保證證券價值之宣傳。

七、本公開說明書之內容如有虛偽或隱匿之情事者，應由發行人及其負責人與其他曾在公開說明書上簽章者依法負責。

眾福科技股份有限公司 編製

中 華 民 國 九 十 一 年 四 月 四 日

一、本次發行前實收資本額之來源如下：

單位：新台幣元

實收資本來源	創始設立	現金增資	盈餘轉增資	資本公積轉增資	合併增資	其他來源	合 計
金 額	99,000,000	100,000,000	9,950,000	－	－	－	208,950,000
佔實收資本額比率	47.38	47.86 %	4.76 %	－	－	－	100 %

二、公開說明書之分送計劃:

(一)陳列處所：公開陳列於本公司，供股東自由取閱。

(二)分送及索取方式：除依規定派員送達主管機關外，請親至本公司股務室或附回郵函索取。

三、證券承銷商之名稱、地址、電話：不適用。

1. 公司債保證機構之名稱、地址、電話：不適用。
2. 公司債受託機構之名稱、地址、電話：不適用。

六、股票或公司債簽證機構：

名稱:第一商業銀行信託部

地址:台北市重慶南路一段30號

電話:(02)2348-1967

七、辦理股票過戶機構：

名稱：富邦綜合證券股份有限公司股務代理部

地址：台北市民生東路3段138號7樓

電話：(02)2717-1033

八、信用評等機構之名稱、地址、電話：不適用。

九、公司債簽證會計師及律師姓名、事務所名稱、地址及電話：不適用。

十、最近年度財務報告簽證會計師

會計師姓名：卓明信、游智惠

事務所名稱：勤業會計師事務所

地　　址：台北市民生東路三段156號12樓

電　　話：(02)2545-9988

十一、本公司發言人：

姓　　名：王睿達

職　　稱：策略發展部經理兼總經理特別助理

電　　話：(02)2653-3030

十二、公司網址：http://www.dataimage.com.tw

眾福科技股份有限公司公開說明書摘要

實收資本額：208,950,000			公司地址：台北市南港路三段47巷2號6F					電話：(02)2653-3030
設立日期：86年11月22日				網址：http://www.dataimage.com.tw
上市日期：-		上櫃日期：-		公開發行日期：-			管理股票日期：-
負責人：董事長：魏道榮 總經理：俞思平				發言人：（姓　名）王睿達 （職　稱）策略發展部經理兼總經理特別助理
股票過戶機構：富邦綜合證券股份有限公司股務代理部 地　 址：台北市民生東路三段138號7樓　　　　　　電　話：(02)2717-1033
股票承銷機構：無
最近年度簽證會計師：卓明信、游智惠 地址：台北市民生東路三段156號12樓 電 話：(02)2545-9988
信用評等機構：不適用
最近一次經信用評等日期：不適用 評等標的：不適用 評等結果：不適用
董事選任日期：91年3月25日,任期:3年						監察人選任日期：91年3月25日,任期:3年
全體董事持股比例：20.50 %（91年4月01日）						全體監察人持股比例：6.99%（91年4月01日）
董事、監察人及持股10%以上股東及其持股比例：（91年4月01日） 職　稱　姓　 　名　持股比例 職　稱　姓　 　名 持股比例 董事長 魏 道 榮 6.83% 監察人 鄧 富 吉 3.77% 董 事 俞 思 平 5.53% 監察人 陳 玉 華 3.22% 董 事 元太科技工業（股）公司 8.14% 監察人(註) 韓 曉 鐘 - 代表人：劉思誠 董事(註) 章 孝 棋 - 董事(註) 謝 登 鴻 - 註: 章孝棋、謝登鴻、韓曉鐘為本公司所選任之獨立董事及監察人
工廠地址：台北縣汐止市新台五路一段90號7樓 電　話：(02)2696-2808
主要產品：液晶顯示器模組 市場結構：內銷5%　外銷95％									參閱本文之頁次
24頁
本（91）年度預估	營業收入： 800,000仟元 稅前純益： 91,000仟元 每股盈餘：2.56元								26頁
去（90）年度	營業收入：490,830仟元 稅前純益： 19,013仟元 每股盈餘：1.46元（加計非常利益）								37 頁
本次募集發行有價證券種類及金額					普通股：新台幣66,050,400元
發行條件					每股發行價格15元
募集資金用途及預計產生效益概述					償還銀行借款
本次公開說明書刊印日期：91年4月04日					刊印目的：現金增資、盈餘轉增資暨補辦公開發行用
其他重要事項之扼要說明及參閱本文之頁次：略

眾福科技股份有限公司

公開說明書

目 錄

頁 次

1. 公司概況 7
2. 公司簡介 7
3. 設立日期 7
4. 總公司、分公司及工廠之地址及電話 7
5. 公司沿革 7

二、公司組織 8

1. 組織系統 8
2. 關係企業圖 9
3. 總經理、副總經理、財務、會計、內部稽核單位及各單位主管資料 10
4. 董事及監察人 12
5. 發起人 13
6. 董事、監察人、總經理及副總經理之酬勞 13
7. 資本及股份 13
8. 股份種類 13
9. 股本形成經過 13
10. 最近股權分散情形 14
11. 最近三年度每股市價、淨值、盈餘、股利及相關資料 17
12. 公司買回本公司股份情形 17
13. 公司債發行情形 17
14. 特別股發行情形 17
15. 參與發行海外存託憑證之發行情形 17
16. 員工認股權憑證發行情形 17

貳、營運概況 18

一、公司之經營 18

1. 業務內容 18
2. 市場及產銷概況 24
3. 最近三年度從業員工人數 32
4. 環保支出資訊 32
5. 勞資關係 32
6. 固定資產及其他不動產 33
7. 自有資產 33
8. 租賃資產 33
9. 重大資產買賣情形 33
10. 各生產工廠現況及最近三年度設備產能利用率 33
11. 轉投資事業 34
12. 轉投資事業概況 34
13. 綜合持股比例 35
14. 上市或上櫃公司最近三年度及截至公開說明書刊印日止，子公司取得或

處分本公司股票之情形及其設定質權之情形 35

1. 最近三年度及截至公開說明書刊印日止，發生公司法第185條情事或有

以部份營業、研發成果移轉子公司者，應行揭露事項 35

1. 已赴或擬赴大陸地區從事間接投資者，除應依前揭第一款及第二款規定

記載外，並應揭露事項 35

1. 轉投資比例超過實收股本百分之四十者 35
2. 重要契約 36
3. 營業概況其他必要補充說明事項 36
4. 訴訟及非訟事件 36
5. 公司董事、監察人、經理人及持股比例達百分之十以上之大股東，最近

三年度及截至公開說明書刊印日止，如有發生財務週轉困難或喪失債信

情事，應列明其對公司財務狀況之影響 36

1. 其他 36

參、營業及資金運用計劃 37

一、營業計劃 37

1. 上（90）年度營業報告書 37
2. 本（91）年度營業計劃概要 39
3. 91年度之產銷計劃 39
4. 收支及盈餘預算 40
5. 處份或取得不動產或長期投資計劃 40
6. 現金增資或發行公司債資金運用計劃分析 40

肆、財務概況 46

一、最近五年度簡明財務資料 46

1. 簡明資產負債表及損益表 46
2. 影響上述財務報表作一致性比較之重要事項 47
3. 最近五年度簽證會計師姓名及查核意見 47
4. 財務分析 48
5. 最近兩年度會計科目重大變動說明 50
6. 財務報表 51
7. 最近兩年度財務報表 51
8. 最近一年度及次一年度經會計師核閱之財務預測 51
9. 最近一年度經會計師查核簽證之母子公司合併財務報表 51
10. 發行人申報（請）募集發行有價證券後，截至公開說明書刊印日前，最

近期經會計師查核簽證之財務報表 51

1. 最近三年度財務預測達成情形，說明原預測數與實際達成數差異原因 51
2. 財務概況其他重要事項 51
3. 上市或上櫃公司最近三年度及截至公開說明書刊印日止，從事背書保

證及資金貸與他人情形 51

1. 上市或上櫃公司最近三年度及截至公開說明書刊印日止，從事衍生性

商品交易情形 51

1. 財務狀況及經營結果之檢討與分析 51
2. 匯率變動對公司營收獲利之影響及公司因應匯率變動之具體措施 52
3. 依「發行人募集與發行有價證券處理準則」第18條應揭露事項 52
4. 最近三年度及截至公開說明書刊印日止，有發生公司法第185條情事

者，應揭露資訊 52

1. 期後事項 52
2. 其他 52
3. 合併發行新股應記載事項 52

伍、特別記載事項 96

1. 內部控制制度執行狀況 96
2. 信用評等機構所出具之評等報告 96
3. 證券承銷商評估總結意見 96
4. 律師法律意見書 96
5. 由發行人填寫並經會計師複核之案件檢查表彙總意見 96
6. 前次募集與發行有價證券於申報生效（申請核准）時經財政部證期會通知

，應自行改進事項之改進情形 96

1. 本次募集與發行有價證券於申報生效（申請核准）時經財政部證期會通知

應補充揭露之事項 96

1. 最近五年度辦理募集與發行有價證券案件及委託證券承銷商辦理情形 96
2. 公司初次上市、上櫃或前次及最近三年度申報(請)募集與發行有價證券時

，於公開說明書中揭露之聲明書或承諾事項及其目前執行情形 96

1. 子公司不參與認購本次現金增資新股或轉換公司債之承諾書 96
2. 其他必要補充說明事項 96

陸、重要決議、公司章程及有關法規 97

1. 重要決議 97
2. 最近兩年度股東常會及臨時會之重要決議事項，以及與本次發行有關之

決議文 97

1. 取得或處分資產處理程序 97
2. 背書保證辦法 97
3. 資金貸與他人作業程序 97
4. 衍生性商品交易處理程序 97
5. 其他依財政部證期會規定應記載之程序或辦法 97
6. 公司章程及有關法規 97
7. 公司章程 97
8. 有關法規 97

壹、公司概況

一、公司簡介

(一)設立日期：民國八十六年十一月二十二日

(二)總公司、分公司及工廠之地址及電話：

總公司地址：台北市南港路三段47巷2號6樓。

電　　　話：(02)2653-3030

工 廠 地址：台北縣汐止市新台五路一段90號7樓。

電　　　話：(02)2696-2808

(三)公司沿革：

86年11月 眾福科技成立以製造及銷售液晶顯示器模組為主，設立時資本額為新台幣玖仟玖佰萬元整。

87年06月 辦理現金增資新台幣壹億元，實收資本額為新台幣壹億玖仟玖佰萬元整。

88年05月 取得ISO-9001品質認證。

88年06月 開發超薄型之圖型模組：COB產品厚度在5.00mm以下。

88年08月 開發小型之TAB模組，產品厚度在2.00mm以下。

89年10月 與Whirlpool及Eliwell等客戶共同開發整合型多功能顯示器模組，其中含輸入鍵及LCD等功能。

89年11月 與IPD及Klvercart等客戶共同針對市場上較大型攜帶式電子產品，開發大型TAB低功圖型模組，廣受市場好評。

90年08月 開發高對比顯示器模組。

90年09月 配合PDA掌上型電腦外型尺寸縮小化， 開發小型高解析度TAB圖型模組。

90年10月 投審會通過間接轉投資大陸案。

90年11月 與Qualcom共同開發大型超薄TAB圖型模組。

90年12月 盈餘轉增資新台幣玖佰玖拾伍萬元整，實收資本額為新台幣貳億零捌佰玖拾伍萬元整。

91年01月 成立TFT事業部並開始設置TFT模組生產線。

-1-

二、公司組織：

(一)組織系統

1. 本公司組織系統圖

董事會

董事長

總經理

稽核室

執行副總經理

財務部

行政部

TFT

事

業

部

研發部

業務部

資材部

廠務部

品管部

策略發展部

資訊部

2.各主要部門所營業務

部門	主要業務
稽核室	1、內部控制制度及內部管理規章實施之績效評估及報告。 2、稽核作業進度之擬定及執行。
策略發展部	負責公司未來發展目標、策略合作之規劃與執行。
財務部	財務運作及規劃、資金管理及銀行往來業務之會計處理、公司股務作業之處理、會計帳務處理、生產成本之計算分析等事項。
行政部	負責人力資源、總務等相關事宜。
資訊部	維護及改善公司資訊系統之有效運作。
TFT事業部	負責TFT相關設廠規劃與執行業務。
研發部	1、新產品、技術之開發、研究、設計計劃。 2、現有產品之發展、改善、執行與可靠度測試。
業務部	國內及國外市場之開發、授信、報價、訂單處理及售後服務等。
資材部	倉儲管理、生產計劃及原料採購管理等事項。
廠務部	負責產品生產、測試、包裝、維修等相關事宜。
品管部	原料、線上及成品品質檢驗與管制等相關事宜。

(二)關係企業圖：

眾 福 科 技 股 份 有 限 公 司

英屬維京群島眾福科技（股）公司

DATA IMAGE (B.V.I) CORPORATION

持股比率：100%

持有股份：50,000股

實際投資金額：美金50,000元

紐埃DATA IMAGE CORPORATION

持股比率：100%

持有股份：1,000,000股

實際投資金額：美金168,000元

巴哈馬商眾福科技控股有限公司

DATA IMAGE(BAHAMAS)

HOLDINGS LTD

持股比率：100%

持有股份：50,000股

實際投資金額：美金50,000元

眾福科技(蘇州)有限公司

持股比率：100%

實際投資金額：美金168元

(三)總經理、副總經理、財務、會計、內部稽核單位及各單位主管資料

91年04月01日

職稱	姓名	就任 日期	持有股份		配偶、未成年 子女持有股份		主 要 學 經 歷	目前兼任其他公司之職務	具配偶或二親等以內關係之總經理、副總經理
股數	持股比率	股數	持股 比率	職稱	姓名	關係
總經理	俞思平	86.09.01	1,155,000	5.53%	-	-	淡江大學國貿系 達威光電（股）公司業務部副總	-	-	_	_
執行副總經理	詹維祥	86.09.01	315,000	1.51%	441,000	2.11%	元智大學管研所(EMBA) 達威光電（股）公司廠務部經理	-	-	_	_
業務部協理	趙忠斌	86.08.23	199,500	0.95%	147,000	0.7%	東南技術學院 達威光電（股）公司業務部課長	-	-	_	_
研發部協理	周正雄	86.09.18	210,000	1.01%	-	-	北市高工畢 行政院職訓微電腦班畢 達威光電（股）公司工程師	-	-	─	─
策略發展部經理兼總經理特別助理	王睿達	91.03.01	-	-	-	-	輔仁大學管理研究所 勁永國際（股）公司總經理特助	-	-	─	─
資材部經理	謝錫餘	88.10.13	-	-	-	-	輔仁大學社會工作學系 南京資訊(股) 公司業務部經理 大朋電子(股) 公司資材部經理	-	-	─	─

職稱	姓名	就任 日期	持有股份		配偶、未成年 子女持有股份		主 要 學 經 歷	目前兼任其他公司之職務	具配偶或二親等以內關係之總經理、副總經理
職稱	姓名	關係
股數	持股比率	股數	持股比率
廠務部經理	張傳興	87.01.05	136,500	0.65%	-	-	華夏工專電子工程 達威光電（股）公司電子工程師	-	-	-	-
品管部經理	許銘助	86.08.23	94,500	0.45%	-	-	中華工專電子科畢 達威光電（股）公司品管課長	-	-	-	-
財務部經理	楊國興	90.10.01	-	-	-	-	淡江大學會計系 安侯建業會計師事務所	-	-	-	-
稽核室專員	謝宓圜	90.08.29	-	-	-	-	淡江大學統計系 內部稽核師 聚亨企業（股）公司稽核	-	-	-	-

(四)董事及監察人資料

91年04月01日

職稱	姓名	選 任 日 期	任 期	選 任 時 持有股份		現 在 持有股份		配偶、未成年子女現在持有股份		主要學經歷	目前兼任其他公司之職務	具配偶或二親等以內關係之總經理、副總經理
股數	持股 比率	股數	持股 比率	股數	持股 比率	職稱	姓名	關係
董事長	魏道榮	89.10.20	3	1,300,000	6.53%	1,428,000	6.83%	-	-	空軍軍官學校畢業 萬邦電子（股）公司製造處處長	震豐有限公司董事	-	-	-
董 事	俞思平	89.10.20	3	1,200,000	6.03%	1,155,000	5.53%	-	-	淡江大學國貿系 達威光電（股）公司業務部副總	-	-	-	-
董 事	元太科技工業(股) 公司 代表人: 劉思誠	91.03.25	3	1,700,000	8.14%	1,700,000	8.14%	-	-	美國紐約大學電腦博士 永豐餘造紙（股）公司副總經理	-	-	-	-
董 事	章孝棋	91.03.25	3	-	-	-	-	-	-	美國蒙大拿大學電機系碩士 佳能企業(股)公司協理	佳網國際(股)總經理	-	-	-
董 事	謝登鴻	91.03.25	3	-	-	-	-	-	-	東海大學企管碩士 美國密蘇里大學企研所研究 維創投資顧問公司執行副總	三毅生物科技（股）公司總經理	-	-	-
監察人	鄧富吉	91.03.25	3	787,500	3.77%	787,500	3.77%	-	-	新埔工專電子科 富鼎科技顧問（股）公司董事長 富鼎先進電子（股）公司董事長	-	-	-	-
監察人	陳玉華	89.10.20	3	640,000	3.22%	672,000	3.22%	-	-	台灣大學材料工程學系碩士 茂德科技（股）公司品保處經理	-	-	-	-
監察人	韓曉鐘	91.03.25	3	-	-	-	-	-	-	台灣大學會計系 旭邦投資顧問（股）公司副總經理	-	-	-	-

2.法人股東之主要股東

91年04月01日

法人股東名稱	法人股東之主要股東
元太科技工業股份有限公司	永豐餘造紙(股)公司、信誼企業（股）公司、 交通銀行

(五)發起人：略。

(六)九十年度董事、監察人、總經理及副總經理之酬勞：

單位：新台幣仟元

職稱	姓名	薪資、獎金等酬勞	其他酬勞
董事長	魏道榮	1,721	租賃汽車，年租金214仟元
董事兼總經理	俞思平	1,814	租賃汽車，年租金171仟元
董事兼執行副總經理	詹維祥	1,522	租賃汽車，年租金229仟元
董事	鄧富吉	140	-
董事	張簡錦洋	140	-
監察人	陳玉華	140	-

三、資本及股份

（一）股份種類

91年04月01日 單位：股

股份種類	核　定　股　本					備註
已發行股份			未發行股份	合　計
已上市櫃	未上市櫃	合計
普通股	-	20,895,000	20,895,000	19,105,000	40,000,000	-

（二）股本形成經過

單位：新台幣仟元/仟股

年月	每股面額	核定股本		實收股本		備　　註
股　數	金　額	股　數	金　額	股本來源	以現金以外之財產抵充股款者	其他
86.11	10元	9,900	99,000	9,900	99,000	公司設立原始投資	無	－
87.06	10元	10,000	100,000	10,000	100,000	現金增資	無	－
90.09	10元	995	9,950	995	9,950	盈餘轉增資	無	－

(三)最近股權分散情形

1.股東結構

91年04月01日；單位：股

股東結構 數量	政府機構	金融機構	其他法人	個人	外國機構及外人	合計
人　　數	-	-	3	134	1	138
持有股數	-	-	2,330,000	18,460,000	105,000	20,895,000
持有比率	-	-	11.15%	88.35%	0.50%	100.00 %

2.股權分散情形(每股面額十元)

91年04月01日；單位：股

持　股　分　級	股東人數	持有股數	持股比例
1 至 999	0	0	0%
1,000 至 5,000	0	0	0%
5,001 至 10,000	0	0	0%
10,001 至 15,000	25	262,500	1.26%
15,001 至 20,000	5	78,750	0.38%
20,001 至 30,000	23	488,250	2.34%
30,001 至 50,000	13	458,850	2.20%
50,001 至 100,000	26	1,588,650	7.60%
100,001 至 200,000	18	2,362,500	11.30%
200,001 至 400,000	15	3,990,000	19.10%
400,001 至 600,000	4	1,900,500	9.10%
600,001 至 800,000	3	2,163,000	10.35%
800,001 至1,000,000	0	0	0%
1,000,001以上	6	7,602,000	36.37%
合　　　計	138	20,895,000	100.00%

3.主要股東名單

股權比例達百分之五以上之股東或股權比例佔前十名之股東名稱，持股權額及比例

91年04月01日 單位:股

主要股東名稱\股份	持　有　股　數	持　股　比　例
元太科技工業股份有限公司	1,700,000	8.14%
魏道榮	1,428,000	6.83%
俞思平	1,155,000	5.53%
黃淑錦	1,134,000	5.43%
許淑真	1,135,000	5.43%
劉漢松	1,050,000	5.03%
鄧富吉	787,500	3.77%
謝秋月	703,500	3.37%
陳玉華	672,000	3.22%
王伯洲	525,000	2.51%

4.最近三年度及當年度董事、監察人及持股比例10%以之股東放棄現金增資認股之情形

(1)董事、監察人及大股東放棄現金增資認股情形

職　稱	姓名	88~90年度		截至91年3月底止
可認 股數	實認 股數	可認 股數	實認 股數
董事長	魏道榮	－	－	－	－
董事	俞思平	－	－	－	－
董事	元太科技	－	－	－	－
董事	章孝棋	－	－	－	－
董事	謝登鴻	－	－	－	－
董事	詹維祥	－	－	－	－
董事/監察人	鄧富吉	－	－	－	－
董事	張簡錦洋	－	－	－	－
董事	劉漢松	－	－	－	－
董事	許碧芬	－	－	－	－
董事	張振明	－	－	－	－
監察人	陳玉華	－	－	－	－
監察人	韓曉鐘	－	－	－	－
監察人	黃淑錦	－	－	－	－
監察人	陳盈達	－	－	－	－
監察人	普特電子	－	－	－	－

註1：本公司於88年度起截至91年3月底止，並無辦理現金增資。

註2：現任董事為魏道榮、俞思平、元太科技、章孝棋、謝登鴻；監察人為

陳玉華、鄧富吉、韓曉鐘。

(2)放棄之現金增資股洽關係人認購資料：無。

5.最近三年度及截至公開說明書刊印日止，董事、監察人、經理人及持股10%以上之股東股權移轉及股權質押變動情形

(1)董事、監察人、經理人及持股10%以上之股東股權移轉及股權質押變動情形

職　稱 註1	姓　名	88年度		89年度		90年度		截至 91年3月底止
持有股數增（減）數	質押股數增（減）數	持有股數增（減）數	質押股數增（減）數	持有股數 增（減）數	質押股數增（減）數	持有股數增（減）數	質押股數增（減）數
董事長	魏道榮	－	－	－	－	128,000	－	－	－
董事	俞思平	－	－	－	－	(45,000)	－	－	－
董事	元太科技	－	－	－	－	1,700,000	－	－	－
董事	章孝棋	－	－	－	－	－	－	－	－
董事	謝登鴻	－	－	－	－	－	－	－	－
董事	詹維祥	－	－	－	－	15,000	－	－	－
董事	鄧富吉	－	－	－	－	37,000	－	－	－
董事	張簡錦洋	－	－	－	－	13,500	－	－	－
董事	劉漢松	－	－	－	－	50,000	－	－	－
董事	許碧芬	－	－	－	－	21,000	－	－	－
董事	張振明	－	－	－	－	(352,500)	－	－	－
監察人	陳玉華	－	－	－	－	32,000	－	－	－
監察人	韓曉鐘	－	－	－	－	－	－	－	－
監察人	黃淑錦	－	－	－	－	54,000	－	－	－
監察人	陳盈達	－	－	－	－	(1,430,000)	－	－	－
監察人	普特電子	－	－	－	－	(1,500,000)	－	－	－

註：現任董事為魏道榮、俞思平、元太科技、章孝棋、謝登鴻；監察人為陳玉華、鄧富吉

、韓曉鐘。

(2)董事、監察人、經理人及持股10%以上之股東股權移轉之相對人為關係人者之資訊：無。

(3)董事、監察人、經理人及持股10%以上之股東股權質押之相對人為關係人者之資訊：無。

(四)最近三年度每股市價、淨值、盈餘、股利及相關資料

1、最近三年度每股市價、淨值、盈餘、股利及相關資料

項　　目＼年　　度			88年	89年	90年
每股市價	最　　　高(註1)		－	－	－
最　　　低(註1)		－	－	－
平　　　均(註1)		－	－	－
每股 淨值	分配前		9.64	10.64	11.52
分配後(註2)		9.64	10.56	11.41
每股 盈餘	加權平均股數（股）		19,900,000	19,900,000	20,895,000
每股盈餘	追溯調整前	0.32	0.99	1.46
追溯調整後(註4)	0.31	0.94	1.30
每股股利 (元)	現金股利		－	－	0.1
無償配股	盈餘配股	－	0.5	1.0
資本公積配股	－	－	－
累積未付股利(註3)		無	無	無
投資 報酬 分析	本益比(註1)		－	－	－
本利比(註1)		－	－	－
現金股利殖利率(註1)		－	－	－

註1：本公司未上市、上櫃，故並無每股市價及每股收盤價。

註2：係依據次年度股東會決議分配之情形填列。

註3：權益證券發行條件如有規定當年度未發放之股利得累積至有盈餘年度發放者，應分別揭露截至當年度止累積未付股利。

註4：於有無償配股等情形而需追溯調整者，應列示調整前及調整後之每股盈餘。

2、最近三個月股價變動情形：不適用。

3、未來三年度股利政策：不適用。。

(五)公司買回本公司股份情形：無。

四、公司債(含海外公司債)發行情形：無。

五、特別股發行情形：無。

六、參與發行海外存託憑證之發行情形：無。

七、員工認股權憑證發行情形：無。

1. 營運概況

一、公司之經營

(一)業務內容

1.業務範圍

(1)業務之主要內容：

A.液晶顯示器設計、製造委外加工、買賣及其工程技術服務。

B.發光二極體顯示器設計、製造委外加工、買賣及其工程技術服務。

C.其它光電顯示器設計、製造委外加工、買賣及其工程技術服務。

D.電子零組件、電子儀器買賣業務。

E.前各項零組件之進出口及買賣業務。

F.一般進出口貿易業務(許可業務除外)。

(2)營業比重

單位:新台幣仟元

主要產品	88年		89年		90年
金額	％	金額	％	金額	％
液晶顯示器模組（註）	413,718	100	758,230	100	490,830	100
合計	413,718	100	758,230	100	490,830	100

註：本公司主要專業於液晶顯示器模組之製造研發，而液晶顯示器模組產品涵蓋標準字型、標準圖型、客訂字型、客訂圖型、TAB標準圖型、TAB客訂圖型等眾多規格產品。

(3)目前之商品項目

主要商品	種類
液晶顯示器模組 (LCD MODULE)	標準字型、標準圖型、客訂字型、客訂圖型、TAB標準圖型、TAB客訂圖型等眾多規格產品

(4)計劃開發之新商品

項次	名 稱
1	TFT LCD模組
2	中型LCM與TOUCH PANEL結合之INPUT DEVICE
3	中小型TFT LCM產品開發
4	高解析度應用商品之開發，例如數位相機、攝影機等液晶顯示器產品
5	朝大型(15吋以上)TFT LCD模組產品開發

2.產業概況

(1)產業之現況與發展

眾福科技所屬產業係為液晶顯示器之下游產業，因此液晶顯示器模組係與液晶顯示器之產業息息相關。液晶顯示器具有體積小、重量輕、無輻射、省電、省空間及顯示功能佳等特性，號稱是繼半導體產業後又一次之產業革命，對新興電子產業產品的變革與影響已逐漸顯現，目前正朝全方位資訊應用領域邁進，整體產業尚處在高度成長之階段。而液晶顯示器之發展階段可分為：1970年代為液晶顯示器的導入期，產品應用為小尺寸(2吋以下)、簡單的數字與符號顯示；1980年代，液晶顯示器的顯示解析度提高、尺寸加大，產品由扭轉向列型(TN，以下簡稱TN)進化至超扭轉向列型(STN，以下簡稱STN)及薄膜電晶體(TFT，以下簡稱TFT)型液晶顯示器，同時從高暗顯示進化到灰階顯示，從單色顯示進步到彩色顯示，尺寸也從2吋發展至10吋以下；1990年代起因筆記型電腦需求增加及多媒體市場等應用產品需求增加，大尺寸液晶顯示器(10吋以上)之需求急速擴增，目前大尺寸液晶顯示器最主要之應用市場為筆記型電腦，未來除將朝大尺寸化持續發展外，桌上型監視器將是各廠商積極開發之新市場。

液晶顯示器的應用涵括商業用途、電腦資訊用途、通訊用途、消費性電子產品、工業用途以及交通娛樂等用途；各類型液晶顯示器，在不同顯示器規格需求下有不同用途的應用。本公司目前的產品以TN、STN型液晶顯示器(模組)為主，其產品可遍及各應用領域，如資訊設備、辦公用設備、家電娛樂設備及通訊設備等。依據工研院光電所ITIS計劃的整理，我國液晶顯示器產業的發展歷程，大致上可區分為以下四個階段：

發展階段	說明
TN型液晶顯示器階段	1、1976年我國廠商與美國休斯飛機合作，由美方提供技術、材料與設備，廠商提供廠房及人力，開啟我國第一條TN型液晶顯示器的生產線。 1. 1980年初期，日商公司，先後在高雄及台中加工出口區設廠，生產較大尺寸的TN型液晶顯示器。 3、日商的來台投資帶動下，我國幾家中小企業紛紛投入生產TN型液晶顯示器，或液晶面板組裝工程。
STN型液晶顯示器階段	* 1. 1990年一上市公司首先引進美國歐利寶公司STN液晶顯示器技術，並於新竹縣設廠製造，自此我國液晶顯示器邁入STN型階段。 2、1992年至1993年，分別引進英國GEC公司與日本東芝公司的STN型液晶顯示器技術。移轉東芝的大尺寸彩色液晶顯示器後，我國液晶顯示器的產品等級跨入電腦應用領域。

TFT液晶顯示器階段	1、工研院電子所於1988年首先跨入中小型TFT液晶顯示器研究領域。1990年電子所開發出3~6吋的TFT液晶顯示器技術，以及液晶顯示器相關的週邊IC零組件。 2、聯友光電及元太科技於1992～1993年間分別引進美國技術團隊與轉移電子所技術，並分別於1994年及1995年建廠完成，目前兩家公司都已經量產中小尺寸的TFT液晶顯示器。
大尺寸TFT型液晶顯示器階段	1、1997年起，中華映管宣佈將投資150億台幣與日本三菱電機公司合作生產12.1吋以上的TFT液晶顯示器。 2、在筆記型電腦快速成長誘因下，奇美實業、東元集團、華新麗華集團、宏碁集團、廣達電腦及聯友光電、元太科技、中華映管等廠商，紛紛提出投資生產大尺寸量產。

(2)產業上、中、下游之關聯性

上游

玻璃基板

液晶

彩色濾光片

偏光膜

ITO玻璃

背光模組

驅動IC

材料

TN LCD

STN LCD

TFT LCD

中

游

面

模組廠商

板

模

組

影視產品

消費產品

資訊產品

通信產品

儀表產品

下游 VCD Player 家電產品 筆記型電腦 行動電話 工業儀表

應用 投影機 手錶 LCD Moniter 汽車導航 醫療儀表

產業 計算機 PDA 呼叫器 飛行儀表

數位相機 視訊電話

(3)產品發展趨勢及競爭情形

A、產品發展趨勢

液晶顯示器係應用於電子產品的顯示器元件，而且具有輕、薄、低耗電之特性，適合應用於移動攜帶式之電子產品，再加上網路通訊技術與軟體技術的蓬勃發展，更帶動對LCD產品的需求，故未來電子產品的設計與應用，將帶動液晶顯示器的未來發展趨勢，其主要之發展趨勢如：

（A）顯示需求由單色系發展至彩色系：由於TN/STN液晶顯示器係應用於個人數位助理(PDA)、行動電話及其他電子儀器等產品，其主要顯示需求為單色，然而隨著彩色手機的盛行及彩色濾光片價格下降，造成愈來愈多的電子產品顯示需求由單色系發展至彩色系。

（B）迷你可攜式電子產品的發展，將帶動液晶顯示器輕、薄、短小趨勢發展。

（C）反映速度及解析度的提高：要提昇液晶的反應速度有賴於改良驅動技術，要提升顯示器的解析度則賴於軟體、硬體技術的配合，而未來消費者對LCD的要求功能將只增不減，以往視角、解析度及反映度不佳等問題，將隨著電子構裝精密度提高及相關軟、硬體技術的開發成功，進而提高LCD的反映速度與解析度。

B、產業市場競爭情形

液晶顯示器模組過去幾乎為日本所壟斷，但隨著TFT LCD的發表及大量應用於電腦、家電業後，日本廠商及韓國廠商三星、金星、現代等已漸淡出於STN/TN顯示器模組市場，致力於TFT LCD之領域，取而代之的是台灣、新加坡、香港及挾廉價勞工之大陸LCD製造廠商競爭。台灣LCD產業在低階技術水準發展上，如TN LCD有較長之時間，故亦擁有還算完整之產業結構，但由於近年來TN LCD價格之遽降，已導致早期投入經營之廠商，不是外移大陸，便是極思提昇轉型，另因整體高階LCD市場需求長期依賴日商供應情況，在可預見之將來，較有希望於台灣發展的應是定位中低階到中高階之LCD產業，且持續承接日本廠商之技術與產能。

3.技術及研發概況

（1）技術層次

本公司技術層次主要係由研發團隊累積業界多年之實務經驗，並具備豐富之專業知識與研發技術，故技術來源係研發部門自行研發為主，本公司無需支付技術報酬金或權利金之情事。

（2）研究發展

為因應未來資訊、通訊及消費性電子產品之快速成長，本公司未來發展方向包括：開發COG (chip on glass) 的LCM產品含文字型及繪圖型，可去除PCB、FRAME及連接器等材料，使模組總厚度在3.00mm以下；中小尺寸TFT 模組讓公司產品朝向彩色，以提供IA/OA產品更高之附加價值。

（3）研究發展人員與其學經歷

A.學歷分佈

年度 學歷	88 年 度	89 年 度	90 年 度
研究所	0	0	0
大專	8	13	11
高中	2	2	2
合計	10	15	13

B.主要研發人員學經歷

職稱	姓名	主要學歷
執行副總經理	詹維祥	元智大學管研所(EMBA) 達威光電（股）公司廠務部經理
研發部協理	周正雄	北市高工畢/行政院職訓微電腦班畢 達威光電（股）公司工程師

（4）最近五年度每年投入之研發費用與開發成功之技術或產品

A.最近五年度投入之研發費用

單位：仟元

	86年度	87年度	88年度	89年度	90年度
研發費用	-	404	7,528	10,526	14,343

B.最近五年度之研發成果

公司設立初期係以TN / STN系列之COB模組開發為主，其主要之開發成果包括：整系列之字型模組、圖型模組、超薄形之圖型模組…等；嗣後發展至88年度之小型超薄TAB模組；89年度之中型TAB圖型模組、整合型多功能顯示模組、大型TAB低功圖型模組；90年度之高對比顯示模組、小型高解析度TAB圖型模組、大型超薄TAB圖型模組。

4.長、短期業務發展計畫

(1)短期計劃發展方向

A.產品多元化發展

眾福科技產品多元化將朝向三個方向發展，如下圖：

a.標準化之無線網路產品(橫軸)

b.應用性之無線網路產品(縱軸)

c.與客戶共同開發之衍生性產品(450)

圖示:眾福科技產品發展走向

															TGX13652S1L3Y 客 制 化 超 薄 型 液 晶 顯 示 器
			TFT 6.4” 彩色液晶 顯 示 器										GXM30110SL3YH 客制化圖型 液 晶 顯 示 器
			TFT 3.5” 彩色液晶 顯 示 器								GXM 32201S1EWH 客 制 化 圖 型 液 晶 顯 示 器
垂 直 向 發 展
	TFT 2.5” 彩色液晶 顯 示 器					CXM 2011 SLY 客 制 化 字 元 型 液 晶 顯 示 器
	CM 1610 SLY 字 元 型 液 晶 顯 示 器					CM 4040 SLY 字 元 型 液 晶 顯 示 器			CM 32241 BSNCW 圖 型 液 晶 顯 示 器		TG 24324 FPEBH-TP 超 薄 型 液 晶 顯 示 器
				橫向發展

B.與國際大廠策略聯盟

我國廠商對於產品的國際標準制訂並無影響力，以致於我國產業只能在標準定案後一至一年半的時間才能推出完全自製的產品，在我國廠商推出產品之際，產品價格通常已有下滑趨勢，影響到業者的利潤。因此，眾福科技需與有影響國際標準制訂能力的大廠策略聯盟，一方面可爭取設計及製造機會，另一方面可早日獲得標準及技術進程的相關資料。

C.強化與上游零組件廠商之關係

面對競爭激烈的液晶顯示器市場，廠商需與零組件大廠建立良好的供需關係，以在最短時間內獲得零組件來源，降低生產與庫存的風險。本公司長久以來為國外客戶設計製造，由此培養出傑出的成本控管及規模量產能力。此外，必須持續利用量產能力之優勢以獲取規模經濟的效益，進而增加OEM/ODM接單的能力。

D.加強關鍵技術與零組件研發

在液晶顯示器的關鍵元件、玻璃基板、驅動IC等皆為國外廠商供應，投入關鍵IC設計的廠商相當有限。因此將在適當時機投入關鍵性零組件研發，並透過技術移轉，以降低生產成本，增加競爭優勢。

(2)長期計劃發展方向

A.行銷策略方面：

以DATA IMAGE自有品牌，積極拓展行銷通路，未來除了鞏固既有市場外，擬將觸角延伸至開發中國家，並於工業先進國家歐洲、美洲及澳紐等地建立行銷據點，建構全球行銷網路。

B.研究發展方面：

由於光電顯示技術快速發展，其應用範圍也日益廣泛，本公司未來計劃將投入TFT COLOR模組領域，朝向高解析度及彩色動態顯示的主動式液晶顯示模組產品發展，並以建立專業開發設計中心之經營團隊為目標。

C.生產策略方面：

本公司生產製程從COB、STM發展至TAB、COG電子構裝領域，未來可依此一基礎，往其他高精密度電子產品構裝發展。另持續研擬製造流程改善，期能降低生產成本，並能確保品質在合理水準上 。

D.財務及管理方面：

在財務方面，申請股票公開發行乃至於規劃上(市)櫃後，可以提高公司的知名度，吸引優秀人才加入公司服務，將有助國際業務的拓展，對於未來本公司跨入TFT COLOR及其他光電產品領域或投資上下游產業，需要充足的資金，以尋求技術及設備來源，期進入資本市場後可增加資金的籌措管道。在管理方面，本公司積極提昇電腦系統資源，及人員專業訓練，以因應營運規模擴大後，仍維持高度生產彈性及管理效率的競爭優勢。

(二)市場及產銷概況

1.市場分析

1. 銷售地區

本公司產品係以外銷為主，外銷比例超過80%，且以美國、歐洲為最主要之銷售區域。

年度 銷售區域		88年度		89年度		90年度
金額	百分比	金額	百分比	金額	百分比
內銷		81,996	19.82	85,947	11.33	23,757	4.84
外銷	歐洲	112,417	27.17	187,358	24.71	197,100	40.16
美洲	108,550	26.24	352,052	46.43	168,472	34.32
亞洲	109,998	26.59	46,447	6.13	101,501	20.68
其他	757	0.18	86,426	11.40	-	0.00
小計	331,722	80.18	672,283	88.67	467,073	95.16
合計		413,718	100.00	758,230	100.00	490,830	100.00

1. 主要競爭對手

本公司所生產之TN/STN液晶顯示器模組主要競爭對手包括所羅門、碧悠電子、勝華科技、光聯科技、久正光電等公司。

(3)市場佔有率

依據經濟部統計處「工業生產統計月報」顯示我國液晶顯示器89年銷售總值為69,673,591仟元，本公司89年銷售淨額為758,230仟元，佔我國銷售總值1.09 %。

(4)市場未來之供需狀況及成長性

A.以供給面而言

依據工研院光電所之資料顯示，全球TN/STN液晶顯示器產值在2003年可望達到52.01億美元，較1999年成長35.09%，產量在2003年可望達到21.74億片，較1999年成長15.27%。另就台灣地區而言，我國TN/STN LCD產值預估將從1999年的133.7億元成長到2002年的260億元，成長幅度為94.47%，遠高於全球TN/STN型的成長幅度，且我國在廠商積極投入擴廠的效應下，未來中小型TN/STN LCD產值全球佔有率可望超過20%，成為世界第二大生產國。

B.以需求面而言

液晶顯示器依其顯示型態，可區分為文字顯示與圖形顯示，文字顯示廣泛應用於電話、呼叫器、鐘錶、電器設備等一般顯示需求；而圖形顯示係應用於特定顯示需求的電子產品，在解析度等顯示功能要求較高。文字顯示型態的液晶顯示器，大致上呈現平穩的需求狀態，然至2004年時將呈現衰退現象，其主要原因為圖形顯示LCD的競爭取代所致。圖形顯示型態的液晶顯示器，以通訊應用領域的成長速度最快，預估至2004年其市場價值的複合成長率高達30%，整體市場的複合成長率亦高達11%。整體而言，雖然文字顯示LCD將呈現衰退趨勢，但其需求係將轉移至圖形LCD，全體LCD市值之複合成長率可達10%。

(5)營業目標

本公司91年度營業目標如下:

單位：新台幣仟元

項 目	91 年度 預算
營 營 業 收 入	800,000
營 業 成 本	624,000
營 業 毛 利	176,000
營 業 費 用	90,000
營 業 利 益	86,000
營業外淨收(支)	5,000
稅 前 損 益	91,000

(6)競爭利基暨發展遠景之有利、不利因素及因應對策

A.競爭利基

（A）以客戶滿意作為服務宗旨

本公司係為一以客戶服務為宗旨之服務團隊，隨時為客戶做好全方位解決方案之準備，藉由此特殊長處與優點，可提昇產業之發展與應用，且由於TFT/LCD業務之普及，可快速地將多項世界先進之產品服務提供予客戶。

（B）以優質產品打造行銷基礎

本公司非常重視產品品質，已於88年度取得ISO-9001認證，並以歐美為主要銷售地區，且本公司銷售歐美比重已達74％，其中客戶多為配合已久之經銷商及直接客戶，顯示本公司產品品質優良，成功打入歐美市場。

（C）以專業研發創造競爭利器

本公司產品線齊全，從各種標準型態模組的OEM提供，以至於客戶訂製型態模組的ODM設計，均可滿足各種電子產品的顯示應用需求。且另具備各種文字與圖形顯示模組的開發設計能力，可充分滿足客戶的設計需求。未來本公司將引進新製程，以因應電子產品輕薄短小的趨勢，提昇產品之競爭力。

（D）以團隊戰力刷新經營績效

本公司之經營團隊在TN/STN業務上有極成功傲人的成就，同時本團隊亦將TN/STN上之經營策略與經驗應用於TFT業務上，相信在經驗豐富之營運團隊帶領下，本公司將能創造出嶄新的里程碑，並締造新的經營績效。

B. 有利因素

（A）資訊、通訊、光電及消費性電子之市場需求持續增加

隨著網路技術與無線通訊技術進步以及資訊、家電產業興起，配合液晶顯示器(LCD)生產技術不斷演進，高畫質、高解析度的顯示產品推陳出新，促使中小型LCD市場蓬勃發展。由於LCD應用範疇日趨廣泛，LCD產業為繼半導體產業後新興產業，中小型液晶顯示器產業潛藏無限商機。

（B）日、韓漸退出中小型液晶顯示器製造市場，我國液晶顯示器製造廠技術層次已成熟，可接續日、韓兩國液晶顯示器製造廠減產而釋放之市場。

（C）LCD產業成長迅速，台灣將成生產重鎮

目前全球TN/STN型LCD主要供應者多為日本和韓國，在國際大廠

結盟及產能釋出的策略下，未來國內廠商的市場開拓空間甚大，國際大廠廠能外包趨勢將有助台灣廠商取得訂單，此外，STN型LCD為一結合自動化與高度加工之產業，特別是在後段LCM(液晶顯示器模組)部份，非自動化所能完成，在日、韓大廠成本考量下，逐步釋出產能，台灣廠商未來相當有機會取代日、韓，成為全球TN及STN型LCD生產重鎮。

（D）品質廣獲客戶肯定

本公司一向致力於生產技術與品保體系之提昇，於88年通過ISO9001國際品保認證，產品獲得國內外客戶之肯定，如ROCKWELD、HP、SIEMENS及QUALCOM等客戶。

（E）生產彈性高，滿足不同客戶之需求

本公司的生產具有生產週期及變換製程時間快之特色，既可滿足客戶小量的需求，又可同時多線生產以滿足客戶大量的訂單需求，具有高度競爭力。

C. 不利因素

（A）大陸及東南亞地區挾其廉價的生產成本優勢加入競爭行列

中小尺寸TN/STN型LCD市場需求雖持續穩定成長，但市場競爭亦趨激烈，尤其是新加入者眾，大陸、東南亞地區工資低廉，搶食較低階市場，對於TN型及部份STN型LCD產品之市場價格有負面影響。

因應對策：

由於中國大陸及東南亞地區生產之產品為技術層次較低之產品，雖佔價格低廉之競爭優勢，就目前整體而言，大陸地區產品良率、品質不若我國廠商，短期間尚未能對我國廠商形成威脅。

（B）我國土地、勞工成本漸高，經營環境惡化

國內製造業目前勞力普遍缺乏，工資及各項資源取得成本日益提高與中國大陸及東南亞新興地區低廉之人力與土地成本相較，競爭日趨激

烈。

因應對策：

本公司除引進自動化生產設備及改善製程外，並於90年10月赴 大陸地區設立海外生產基地，藉由大陸地區充沛及低廉之勞工從事生產，以收國際分工之利，有效降低生產成本，增加公司的競爭力。

2.主要產品之重要用途及產製過程

1. 主要產品之重要用途

主要產品	重要用途
液晶顯示器模組	作作為電子字典、翻譯機、OA機器、通訊器材、醫醫療器材、傳真機、行動電話、POS系統、電腦週週邊、工業控制、掌上型儀器、全球定位系統及個個人數位助理(PDA)等產品之顯示螢幕用。

1. 主要產品產製過程

1.C.O.B FLOW

備料

S.M.T

清洗

銲線、測試

封膠

加工

組裝、測試

F.Q.C

包裝

Q.A

入庫

2.S.M.D FLOW

備料

S.M.T

清洗

測試

加工

組裝、測試

F.Q.C

包裝

Q.A

入庫

3.T.A.B FLOW

A.C.F貼付

備料

S.M.T

C.O.B

假壓

IC PUNCH

本壓

測試

SOLDERING

測試

組裝

測試

F.Q.C

包裝

Q.A

入庫

3.主要原料之供應狀況

項目	供應地區	供應情形
液晶顯示器(LCD)	台灣、日本、香港	順暢
積體電路(IC)	韓國、日本、香港	順暢
電路板(PCB)	台灣、香港	順暢
背光板	台灣、香港	順暢
鐵框	台灣、香港	順暢
導電橡皮	台灣、日本	順暢
Connector	台灣、日本	順暢
電阻、電容、電晶體	台灣、日本	順暢

4.最近三年度毛利率重大變化之說明

單位:新台幣仟元

	88年度	89年度	90年度
銷貨收入	413,718	758,230	490,830
銷貨成本	327,630	644,190	379,421
銷貨毛利	86,088	114,040	111,409
毛利率	20.81%	15.04%	22.70%
毛利率變動率 (毛利率變動超過20%分析如下)	－	(27.73%)	50.93%

(1).89年度主要係於歐洲市場持續拓展業務的努力下，以自有品牌行銷歐洲市場

奏效，而美國市場之開拓亦進入成長期，致89年度銷貨收入較88年度大幅

增加，而毛利率因89年度產品平均單位售價較88年度降低所致。

(2).90年度主要係經濟環境不佳，又遭美國911事件影響，致銷貨量大幅減少，

而毛利率因90年度主要原料IC成本降低所致。

5.主要進銷貨客戶名單

(1)最近三年度前十大主要銷貨客戶資料

單位:新台幣仟元

	88年				89年				90年
項目	名稱	金額	占全年度銷貨淨額比率(%)	與發行人 之關係	名稱	金額	占全年度銷貨淨額比率(%)	與發行人 之關係	名稱	金額	占全年度銷貨淨額比率(%)	與發行人之關係
1	Mectronic	38,107	9.23	無	Ktc	165,904	18.57	無	Mectronic	76,006	15.49	無
2	MBM	34,138	8.27	無	Mectronic	81,746	9.46	無	BFC	74,609	15.20	無
3	匯僑	31,618	7.66	無	ACT	48,755	6.43	無	DMC	42,221	8.60	無
4	Wide	31,593	7.65	無	BFC	30,422	4.00	無	AQS	38,760	7.90	無
5	廣高	28,787	6.97	無	北極光	27,595	3.64	無	KJC	32,196	6.56	無
6	Link	28,013	6.78	無	震豐	27,315	3.60	董事長為該公司董事	Spectralink	19,563	3.99	無
7	Intelligent	24,712	5.98	無	Ambrelec	22,877	3.02	無	Alcom	19,294	3.93	董事長為該公司董事
8	汎弘	18,588	4.72	無	Alcom	18,440	2.43	無	震豐	18,617	3.79	無
9	震豐	17,086	4.13	董事長為該公司董事	DMC	15,704	2.07	無	Unicon	16,169	3.29	無
10	PAN	13,576	3.29	無	Wolf	14,424	1.90	無	弘憶	13,635	2.78	無
	其他	147,500	35.65	無	其他	343,256	45.28	無	其他	139,760	28.48	無
	銷貨淨額	413,718	100.00		銷貨淨額	758,230	100.00		銷貨淨額	490,830	100.00

(2)最近三年度前十大主要供應商資料

單位:新台幣仟元

	88年				89年				90年
項目	名稱	金額	占全年度進貨淨額比率(%)	與發行人之關係	名稱	金額	占全年度進貨淨額比率(%)	與發行人之關係	名稱	金額	占全年度進貨淨額比率(%)	與發行人之關係
1	愛普生	106,177	33.46%	無	維京	50,836	18.66%	無	曜福	128,328	29.30%	無
2	至上	24,631	7.76%	無	曜福	56,256	8.79%	無	維京	47,067	14.20%	無
3	安富利	24,192	7.62%	無	愛普生	41,283	6.45%	無	全台	34,759	7.94%	無
4	震豐	19,276	6.63%	董事長為該公司董事	全台	35,521	5.55%	無	至上	26,463	6.04%	無
5	北極光	16,791	5.29%	無	至上	35,516	5.55%	無	震豐	20,748	4.64%	董事長為該公司董事
6	升達	12,793	4.03%	無	震豐	36,936	5.41%	董事長為該公司董事	昌益	20,095	4.59%	無
7	藍晶	12,294	3.87%	無	安富利	32,128	5.02%	無	華映	12,357	2.82%	無
8	經盛	11,125	3.51%	無	昌益	28,553	4.46%	無	愛普生	11,622	2.65%	無
9	晟鈦	9,350	2.95%	無	世平	22,052	3.45%	無	升達	9,993	2.28%	無
10	合碩	7,201	2.27%	無	矽創	22,000	3.44%	無	北極光	7,608	1.74%	無
	其他	71,749	22.61%	無	其他	212,665	33.23%	無	其他	104,246	23.80%	無
	進貨淨額	315,579	100.00%		進貨淨額	640,059	100.00%		進貨淨額	438,001	100.00%

6.最近三年度生產量值表

單位:新台幣仟元;仟片

年度/生產量值 主要商品	88年度			89年度			90年度
產能	產量	產值	產能	產量	產值	產能	產量	產值
液晶顯示器模組	1,475	1,401	260,411	1,820	1,746	320,845	575	493	176,406

7.最近三年度銷售量值表

單位:新台幣仟元；仟片

年度/銷售量值 主要商品	88年度				89年度				90年度
內　銷		外　銷		內　銷		外　銷		內　銷		外　銷
量	值	量	值	量	值	量	值	量	值	量	值
液晶顯示器模組 (含原物料)	586	80,582	1,230	333,136	2,580	76,396	3,462	681,834	326	33,563	1,561	457,267
合 計	586	80,582	1,230	333,136	2,580	76,396	3,462	681,834	326	33,563	1,561	457,267

(三)最近三年度從業員工人數

最近三年度從業員工資料

年度		88年底	89年底	90年底	91年4月1日
員工人數	直接	67	67	53	47
間接	37	48	55	55
管理	18	16	20	21
合計	122	131	128	123
平 均 年 歲		32	33	34	34
平均服務年資		1	2	3	3
學歷分佈比率	博　　士	-	-	-	-
碩　　士	-	-	-	1
大　　專	23	35	37	37
高　　中	78	77	72	72
高中以下	21	19	19	13

(四)環保支出情形

1.依法令規定，應申領污染設施設置許可證或污染排放許可證或應繳納污染防制費用或應設立環保專責單位人員者，其申領、繳納或設立情形之說明：

本公司為液晶顯示器模組之專業設計、組裝廠，所使用之生產設備不會產生環境污染，故不適用。

2.防治環境污染主要設備之投資及其用途與可能產生效益：無。

3.最近三年度及截至公開說明書刊印日止，公司改善環境污染之經過，其有污染糾紛事件者，並應說明其處理經過：無。

4.最近三年度及截至公開說明書刊印日止，公司因污染環境所受損失，處分之總額，並揭露其未來因應政策及可能之支出：無。

5.目前污染狀況及其改善對公司盈餘、競爭地位及資本支出之影響及其未來三年度預計之重大環保資本支出：無。

(五)勞資關係

1.公司各項員工福利措施、退休制度與其實施情形，以及勞資間之協議情形:

(1)員工福利措施

本公司為塑造同仁良好之工作環境及力求同仁生活安定，使其才能發揮及強化員工之和諧感情，增加對公司之向心力，已依法成立職工福利委員會，訂定相關福利項目及辦法，如：勞、健保、團體保險、員工旅遊、員工教育訓練、年節禮金等福利。

(2)退休制度與其實施情形:本公司員工退休金之給付標準，悉依勞動基準法規定辦理。

(3)勞資間之協議情形:本公司勞資關係一向和諧融洽，內部溝通管道順暢，並無勞資糾紛之情事發生。

2.最近三年度及截止公開說明書刊印日止，公司因勞資糾紛所遭受之損失，目前及未來可能發生之估計金額與因應措施：

1. 最近三年度公司因勞資糾紛所遭受之損失：無。

(2)未來可能發生之估計金額與因應措施：本公司相關辦法皆依勞動基準法規定辦理，預計將無勞資問題產生。

二、固定資產及其他不動產

(一)自有資產:

1.取得成本達實收資本額百分之十或一億元以上之固定資產

固定資產資料 新台幣仟元；90年12月31日

固定資產名稱	單位	數量	取得年月	原始成本	重估增值	未折減餘額	利用狀況			保險情形	設定擔保及權利受限制 之其他情事
使用部門	出租	閒置
土地 汐止段下寮小段998號	m2	25,833	87.07	23,000	－	－	倉庫使用	無	無	註	已設定擔保
房屋及建築物	m2	619.21	87.07	15,065	－	14,210	倉庫使用	無	無	註	已設定擔保

註：因90年5月12日該房屋遭回祿之災，截至公開說明書完成日止，尚未與保險公司

完成損失理賠之作業，故目前尚未繼續投保火險。

2.閒置不動產及以投資為目的持有期間達五年以上之不動產：無。

(二）租賃資產

1.資本租賃(達實收資本額之10%或一億元以上者):無。

2.營業租賃(每年租金達五佰萬元以上之營業租賃資產)

租賃資產資料 91年4月1日

資產名稱	單位	數量	租賃 期間	租 金	出 租 人	租金之計算 及支付方式	租約所定之 限 制
工廠及辦公室	坪	740	90.6.16 至 94.6.15	每月887,172元	所羅門股份有限公司	按每坪租金壹仟貳佰元，於每月定期支付	無

(三)重大資產買賣情形(交易價額達實收資本額20%或三億元以上之資產買賣情形)：無。

(四)各生產工廠現況及最近三年度設備產能利用率

1.各生產工廠之使用狀況

項目 工廠	建物面積	員工人數	生產商品種類	目前使用狀況
本公司	16,200㎡	58人	液晶顯示器	良好

2.最近三年度設備產能利用率

年度/生產量值 主要商品	88年度				89年度				90年度
產能	產量	產能利用率	產值	產能	產量	產能利用率	產值	產能	產量	產能利用率	產值
液晶顯示器模組	1,475	1,401	94.98%	260,411	1,820	1,746	95.93%	320,845	575	493	85.73%	176,406
合 計	1,475	1,401	94.98%	260,411	1,820	1,746	95.93%	320,845	575	493	85.73%	176,406

註：本公司90年度產能減少係變更新製程，汰換舊設備所致。

三、轉投資事業

1. 轉投資事業概況：

1、轉投資事業概況

單位：新台幣仟元

轉投資事業(註)	主要營業	投資成本	帳面價值	投資股份		股權淨值	市價	會計處理方法	最近年度投資報酬		持有公司股份數額
股數 (仟股)	股權比例	投資損益	分配股利
Data Image (B.V.I) CORPORATION 巴哈馬商眾福科技股份有限公司(BAHA-MAS) DATA IMAGE (NIUE) CORPORATION	投資業務 投資業務 投資業務	1,563 1,667 1,725	2,169 952 1,631	50 50 1,000	100% 100% 100%	2,169 952 1,631	－ － －	權益法 權益法 權益法	589 (504) (115)	0 0 0	無 無 無

註：係公司之長期投資

2.對轉投資事業具重大影響力者，有利用本公司資源及技術之情形，應列明其給付 對價或技術報酬金之情形：無。

3.對轉投資事業具控制能力者，應增列最近年度與本公司進、銷貨交易、授信政策、交易條件，款項收回之情形

90年12月31日 單位：新台幣仟元

進(銷)貨之公司	交易對象	關係	交 易 情 形				交易條件與一般交易不同情形及原因		應收(付)票據、帳款		備註
進(銷)貨	金額	佔總進(銷)貨之比例	授信期間	單價	授信 期間	餘額	佔總應收(付)票據、帳款之比例
本 公 司	Data Image (B.V.I) CORPORATION	100％持有之子公司	進貨	47,067	13%	月結45天	─	─	─	─	─

(二)綜合持股比例

91年4月1日 單位：仟股；%

轉投資事業(註)	本公司投資		董事、監察人、經理人及直接或間接控制事業之投資		綜合投資
股數	持股比例	股數	持股比例	股數	持股比例
Data Image (B.V.I) CORPORATION	50	100%	0	0﹪	50	100%
巴哈馬商眾福科技股份有限公司(BAHA-MAS)	250	100%	0	0	250	100%
DATA IMAGE (NIUE) CORPORATION	1,000	100%	0	0	1,000	100%

註：係公司之長期投資。

(三)上市或上櫃公司最近三年度及截至公開說明書刊印日止，子公司取得或處分本公司股票之情形及其設定質權之情形:無

(四)最近三年度及截至公開說明書刊印日止，發生公司法第185條情事或有以部份營業、研發成果移轉子公司者，應行揭露事項:無

(五)已赴或擬赴大陸地區從事間接投資者應揭露事項

單位：新台幣仟元

股東會通過情形 （註）		經濟部投資審議委員會核准情形			最近三年度認列投資大陸損益金額			最近三年度穫利 匯回金額
日 期	金 額	日 期	金 額	未投資金額 及原因	88	89	90	88	89	90
不適用	不適用	90.10.23	USD 1,500仟元	USD 1,332仟元 半年內陸續投資	-	-	(115)	-	-	-

註：本公司非為上市、上櫃或公開發行公司，本投資案係經90.5.18董事會通過對大陸投資。

投投資大陸公司名稱	主要營業項目		實收資本 額		最近年度財報淨 值	損 益 狀 況	本公司或經由第三地區公司投資之持股比例	投資金額及方式	差異金額 說 明
眾福科技(蘇州)有限公司	液晶顯示器模組	USD 168 仟元		1,631		(115)	100%	90.10.23經經濟部投資審議委員會核准(核准文號： 經(90)投審二字第０九００三六二一二號)，透過第三地投資設立DATA IMAGE (NIUE) CORPORATION，再轉投資大陸公司金額USD1,500仟元。	無

(六)轉投資比例超過實收股本百分之四十情形：無。

四、重要契約

重要契約

契約性質	當事人	契約起迄日期	主要內容	限制條款
土地貸款	眾福科技	88/07/31-103/07/31	長期擔保貸款	無
房屋貸款	眾福科技	88/07/31-103/07/31	長期擔保貸款	無
信保基金	眾福科技	91/2/20-92/2/20	中央信用保證專案貸款	無
國內外購料貸款	眾福科技	90/8/20-91/8/20	綜合額度短期貸款	無
國內外購料貸款	眾福科技	90/7/23-91/7/23	綜合額度短期貸款	無
國內外購料貸款	眾福科技	90/7/6-91/7/6	綜合額度短期貸款	無
國內外購料貸款	眾福科技	90/7/11-93/7/11	綜合額度短期貸款	無

五、營業概況及其他必要補充說明事項

1. 訴訟及非訟事件：

1.公司最近三年度及截至公開說明書刊印日止已判決確定或目前尚在繫屬中之訴訟、非訟或行政爭訟事件,其結果可能對股東權益或證券價格有重大影響者：無。

2.公司董事、監察人、總經理、持股比例達百分之十以上之大股東及從屬公司，最近三年度及截至公開說明書刊印日止已判決確定或目前尚在繫屬中之訴訟、非訟或行政爭訟事件，其結果可能對股東權益或證券價格有重大影響者：無。

3.公司董事、監察人、經理人及持股比例達百分之十以上之大股東，最近三年度及截至公開說明書刊印日止，發生證券交易法第一百五十七條規定情事及公司目前辦理情形：無。

1. 公司董事、監察人、經理人及持股比例達百分之十以上之大股東，最近三年度及截至公開說明書刊印日止，有發生財務週轉困難或喪失債信者：無。
2. 其他：無。
3. 營業及資金運用計劃

一、營業計劃

(一)九十年度營業報告書

1. 營業計劃實施成果

90年度受經濟不景氣影響，本公司營業額較89年度減少35%，在全體同仁的努力之下，全年稅前純益仍能創造19,013仟元，實屬不易。展望來年，本公司仍將秉持

"戰勝自己，超越時間"之精神，繼續將公司之營業及獲利能力再創另一高峰。

1. 預算執行情形

單位:新台幣仟元

項目	90年度實際數	90年度預算數	預算達成率(%)
營業收入淨額	490,830	510,000	96.24
營業成本	379,421	385,000	98.55
營業毛利	111,409	125,000	89.12
營業費用	106,471	119,000	89.47
營業利益	4,938	6,000	82.30
營業外收(支)淨額	14,075	16,000	87.96
稅前純益	19,013	22,000	86.42

1. 財務收支及獲利能力分析

(1)財務收支分析

單位：新台幣仟元；每股盈餘元

項 目		90年度	89年度
財務收支	營業收入	490,830	758,230
營業外收入	20,865	22,223
營業成本	379,421	644,190
營業費用	106,471	98,727
營業外支出	6,790	15,752

(2)獲利能力分析：

分析項目 年度				90年度		89年度
獲利能力	資產報酬率		7.17%		6.09%
股東權益報酬率		13.44%		9.75%
佔實收資本比率	營業淨利	2.36%		7.69%
稅前淨利	17.08%		10.95%
純益率		6.19%		2.59%
每股盈餘(追溯調整前)		1.46		0.99
每股盈餘(追溯調整後)		1.30-		0.94

4.研究發展狀況

(1)研究發展支出 單位:新台幣仟元

年 度	90年度	89年度	88年度
研究發展費用	14,343	10,526	7,528
佔營收比率(%)	2.92	1.39	1.81

(2)最近三年度研究發展成果

年度	研究發展成果	效 益 說 明
88	整系列之字型模組開發。 整系列之圖型模組開發。 超薄形之圖型模組開發，使COB產品厚度在5.00mm以下。 小型超薄之TAB模組開發，厚度在2.00mm以下。	提供市場一般需求之模組產品 配合輕薄短小產品所需要之圖型模組開發，並已應用在Pager，刷卡機，飛機電話上。
89	中型TAB圖型模組開發 整合型多功能顯示模組開發，含輸入鍵盤，LCD等功能 大型TAB低功圖型模組開發	小面積，多點數，低功耗之功能，以提高PDA掌上型電腦之需求。 提高產品附加價值，增加市場競爭力。 針對市場上較大型攜帶式電子產品開發之顯示模組，已經應用在，學生型電腦，電子書，購物車顯示器等消費性產品上。
90	90年度： 高對比顯示模組開發 小型高解析度TAB圖型模組開發 大型薄TAB圖型模組開發 液晶模組相關之成品，整體開發	使用3M高反差偏光片提昇顯示對比度。 配合PDA掌上型電腦外型尺寸縮小化，高解析度仍然保持不變。 開發多顆TAB IC與LCD同一平面之架構取代日本產品。 提供產品整體設計及生產服務，增加市場競爭力。

1. 未來研發計劃

1.LCD方面：

A.ECB LCD(Electrically Controlled Birefringence)STN技術的再提昇，可同時

顯現多種色彩，較一般單色產品更多樣化。

B.FM LCD

低耗電、高對比，再深入研發。

C.Small size color STN

目前LCD製程技術提升，並積極試作中。

2.LCM方面：

A.ECB color LCM

配合ECB LCD加上灰階之控制，產生簡易的色彩效果，可取代現行單色

LCD MODULE，並大量產於PDA。高解析度、高對比的清晰畫質，提供

較多樣化的需求。

B.COF TYPE LCM

繼COG後的再深入研發，COF對於目前IC附著於FPCB上，使LCM長

度再縮小，滿足未來更薄更短的手機需求，並可成型更多樣化的產品外型。

C.Small size color STN

配合LCD發展，將商品量產化，初期先進行小尺寸，可應用於通信產品之

LCM，電子遊樂器等生活商品。

(二)九十一年度營業計劃概要

1. 經營方針

展望未來，全球液晶顯示器將會持續擴大，為能有效掌握時機，追求成長，本公司重要經營方針如下：

（1）建構完整的TFT-LCD產品之研發技術團隊。

（2）整合上下游策略伙伴，充分掌握產業共同發展契機。

（3）全力推動ERP資訊系統，整合公司資源，提高經營績效。

（4）持續導入新生產製程與改善生產流程，以確保生產技術之優異地位。

2.營業目標:本公司民國九十一年度營業目標預計為新台幣8億元。

3.重要之產銷政策:

1. 生產政策

A.擴充現有產品之產能以降低生產成本，並提升品質。

B.全面執行製程改善，提昇生產效率及製成品良率。

C.配合市場需求，持續投入研發工作開發新產品，加強市場競爭力。

1. 銷售政策

A.積極與國內外大廠合作，以LCD之專業知識配合廠商產品之先期設計，提高

彼此之間之設計能力及生產綜效。

B.積極開發新的地區代理商，提高銷售點數，爭取更大的銷售空間及網路。

C.積極投入開發各型TAB及COG之產品，提供更多樣化的產品組合，導入更新

及更有效率的生產方法，提高市場佔有率。

4.產銷計劃

產銷計畫表

９１年３月　單位：K pcs

主要產品	生　　　　產　　　　量 (全年預算)	銷　　　　售　　　　量 (全年預算)
液晶顯示器模組	2,500	4,800

註：今年度生產產能短缺部分係規劃以外包方式因應。

(四)九十一年度收支及盈餘預算

收支及盈餘預算表

單位：新台幣仟元

預計損益表	全年度預算
營業收入	800,000
營業成本	624,000
營業毛利	176,000
營業費用	90,000
營業損益	86,000
稅前損益	91,000

(五)處分或取得不動產或長期投資計劃

1、預計於一年內處分之不動產或長期投資資料：無。

2、預計於一年內取得之不動產或長期投資資料：無。

二、現金增資或發行公司債資金運用計劃分析

1. 前次現金增資、發行公司債計劃尚未完成及計畫實際完成日距申報時未逾三年之分析:

前次現金增資計劃已於八十七年第四季執行完畢。

(二)本次計劃分析：

1、資金來源：現金增資發行新股6,605,040股，每股發行價格15元，總募集金額共

99,076仟元。

2、(1)計劃項目：

項目	金額(仟元)
償還債務	99,076
合計	99,076

(2)本次計劃之可行性、必要性、合理性，資金調度來源對公司申報年度及未來一年度每股盈餘稀釋影響：

1. 可行性
2. 法定程序之可行性評估：

本公司本次現金增資發行新股案，業經91年2月18日董事會決議通過。經評估本次募集與發行有價證券之計劃內容及決議事項符合證交法、公司法、發行人募集與發行有價證券處理準則及其他相關法令規定，故本次現金增資募集資金於法定程序上應具有可行性。

1. 本次現金增資計劃資金募集完成之可行性

本公司本次現金增資發行新股6,605,040股，每股以15元溢價發行，共可募集資金99,076仟元。

本次現金增資發行新股依公司法第二六七條規定保留百分之十五，計990,756股，由本公司員工認購，其餘5,614,284股之股份由原股東依持有股份比例分認，每仟股認購268.69股。原有股東及員工逾期未認購或併湊後不足一股者，由董事會授權董事長洽特定人依發行價格認購之，預計本次現金增資計劃之募集完成應具可行性。

1. 償還銀行借款計劃之可行性

因本公司與往來銀行間之借款契約並無不得提前償還或其他特殊限制條款，故本次償還銀行借款之計劃與進度應屬可行。。

綜上所述，本公司本次現金增資計劃無論就其適法性、資金募集完成及現金增資計劃項目均具可行性，故整體而言，本次現金增資計劃應屬可行。

1. 必要性

依據"FUJI Chimera Research Institute"所作至公元2005年全世界LCD顯示器市場預測值，其中攸關TN及STN型產品產值合計可達9,675百萬美元，

平均年成長率將近15%，加上LCD運用領域隨著價格普及化愈來愈廣之趨勢，相信產業整體成長率15%之估計略嫌保守。本公司秉持一貫之精神，不

斷在技術領域精進，不僅在生產技術、材料改善、產品信賴度及新的生產設

備引進均有不錯的佳績，並陸續獲得國際大廠之產品認證下單生產；本年度

預估營業收入為8億元，較去年4.9億元成長63.27%之多，有鑑於原有之營運資金部份已不敷需求，並避免財務負荷過重，本次辦理現金增資改善財務結構確有其必要性。

C.合理性

本次現金增資預計募集99,076仟元，皆用於償還借款，其所產生效益之合理性說明如下：

1. 改善財務結構，降低負債比率：

本次現增款99,076仟元作為償還債務之用，預計於91年第四季完成，估計可使本公司負債比率由90年底之44%下降為23%。

1. 償還借款：

為因應業績之大幅成長，本次現增99,076仟元償還債務後，即可將抵質押30%之定期存單27,083仟元充實營運資金，運用該筆資金可使公司免於向金融機構拆借短期資金，若以利率7.5%計算，每年可節省2,031仟元之利息支出。

D.資金調度來源對公司申報年度及未來一年度每股盈餘稀釋影響

在各項籌資方式中，發行海外存託憑證(GDR)及海外可轉換公司債(ECB)，因企業規模及海外知名度影響資金募集計劃成功與否甚鉅，且其固定發行成本較高，故不予考慮；另外，就國內可交換或可轉換公司債評估，在法令規定或實務上亦不具可行性，因此，以下就現金增資、銀行借款及普通公司債等三項籌資工具來評估91年度對公司每股盈餘之影響。

單位:仟元;仟股

項目/種類	現金增資	銀行借款	普通公司債
稅前純益(A)	91,000	91,000	91,000
利率	－	7.5%	7%
利息費用(B)	－	6,771	6,320
調整後稅前純益(A)-(B)	91,000	84,229	84,680
加權平均股數	26,697.48	23,394.96	23,394.96
稅前每股純益(元)	3.41	3.60	3.62
總資產	526,197	517,480	517,480
總負債	120,582	219,658	219,658
負債比例	23 %	42 %	42 %

因尚無估計92年度財務預測之相關資料，故無法依上述方式進行92年度之估算，惟以舉債方式籌資，假設利率不變，將使該年度利息費用增加6,300仟元~6,800仟元，且目前國內金融業放款趨於審慎，企業取得資金不若景氣佳時之便利，易造成公司營運之困擾，另外，在辦理公司債方面，尚須經過銀行授信作業方能取得保證，或須取得信用評等，作業更加繁複；目前本公司正處於業績大幅躍進時期，如能保有自有資金，將使公司運作較為順暢，反之，將受限於作業繁複，增加利息支出及負債比例明顯升高。因此，雖然現金增資使公司股本增加，但綜合以上因素，及每股盈餘幾無稀釋情形下(較銀行借款稀釋5.28%，較普通公司債稀釋5.80%)，應為較適當之籌資方式。

3.資金運用概算及可能產生之效益：

1. 計劃項目及資金運用進度表：

單位：新台幣仟元

項目	金額	91年度		92年度
第三季	第四季	第一季	第二季
償還債務	99,076	74,076	25,000	－	－
合計	99,076	74,076	25,000	－	－

1. 預計產生效益： 單位：新台幣仟元；仟台

貨款 機構	利率(%)	契約期間	原貸款用途	原貸款金額	合計
償還金額	減少利息
第一銀行	7.888	180天	購料	25,000	25,000	1,000
華南銀行	7.790	180天	購料	26,579	26,579	1,057
富邦銀行	7.953	180天	購料	22,797	22,797	945
台北商銀	7.750	180天	購料	24,700	24,700	974
合計				99,076	99,076	3,976

三、充實營運資金、償還債務者，應列明下列事項：

1. 公司申報年度及未來一年度各月份之現金收支預測表

1.申報年度各月份之現金收支預測表 單位:新台幣仟元

項目	1月份	2月份	3月份	4月份	5月份	6月份	7月份	8月份	9月份	10月份	11月份	12月份
期初現金餘額(1)	92,789	54,493	70,109	66,258	37,527	98,871	75,939	62,957	44,355	46,797	23,915	21,033
加:現金收入(非融資性收入)
應收帳款收現	59,943	33,878	35,000	35,000	30,000	45,000	55,000	65,000	65,000	60,000	60,000	55,000
利息及其他收入等	523	2,179	1,000	1,000	1,000	1,000	1,000	1,000	1,000	1,000	1,000	1,000
合計(2)	60,466	36,057	36,000	36,000	31,000	46,000	56,000	66,000	66,000	61,000	61,000	56,000
減:現金支出(非融資性支出)
購料帳款付現	(29,710)	(28,519)	(40,000)	(55,000)	(50,000)	(50,000)	(45,000)	(40,000)	(40,000)	(40,000)	(45,000)	(43,000)
直接人工	(1,389)	(2,424)	(2,000)	(2,500)	(2,500)	(2,700)	(2,700)	(2,800)	(2,800)	(2,700)	(2,700)	(2,500)
製造費用	(1,713)	(1,655)	(2,500)	(2,800)	(2,600)	(2,600)	(2,800)	(3,500)	(3,500)	(3,000)	(3,000)	(3,000)
管銷費用	(9,032)	(12,719)	(11,000)	(13,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)	(10,000)
利息費用	(324)	(149)	(300)	(530)	(600)	(600)	(450)	(270)	(150)	(150)	(150)	(150)
購買機器設備付現				(9,869)
B.依約償還貸款	(31,688)	0					(25,000)	(25,000)	(24,076)	(25,000)
合計(3)	(73,856)	(45,466)	(55,800)	(83,699)	(67,700)	(67,900)	(87,950)	(83,570)	(82,526)	(82,850)	(62,850)	(58,650)
要求最低現金餘額(4)	(10,000)	(10,000)	(10,000)	(11,000)	(11,000)	(11,000)	(11,000)	(11,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)
所需資金總額(5)=(3)+(4)	(83,856)	(55,466)	(65,800)	(94,699)	(78,700)	(78,900)	(98,950)	(94,570)	(94,526)	(94,850)	(74,850)	(70,650)
融資前可供支用現金餘額(短絀)
(6)=(1)+(2)-(5)	69,399	35,084	40,309	7,559	(10,173)	65,971	32,989	34,387	15,829	12,947	10,065	6,383
短期投資	(20,000)	5,025	15,000
長期投資	(4,906)		949	(1,032)	(1,032)	(1,032)	(1,032)	(1,032)	(1,032)	(1,032)	(1,032)	(1,035)
短期借款		20,000		20,000			20,000		20,000
發行新股					99,076
合計:(7)	(24,906)	25,025	15,949	18,968	98,044	(1,032)	18,968	(1,032)	18,968	(1,032)	(1,032)	(1,035)
期末現金餘額(8)=(1)+(2)-(3)+(7)	54,493	70,109	66,258	37,527	98,871	75,939	62,957	44,355	46,797	23,915	21,033	17,348

2.未來一年度各月份之現金收支預測表 單位：新台幣仟元

項目	1月份	2月份	3月份	4月份	5月份	6月份	7月份	8月份	9月份	10月份	11月份	12月份
期初現金餘額(1)	17,348	31,549	37,809	38,069	37,070	34,630	42,190	29,191	36,291	23,391	29,962	37,092
加:現金收入(非融資性收入)
應收帳款收現	60,000	50,000	60,000	65,000	70,000	80,000	85,000	90,000	90,000	90,000	90,000	80,000
利息及其他收入等	2,000	2,000	2,000	2,000	2,000	2,000	2,000	2,000	2,000	2,000	2,000	2,000
合計(2)	62,000	52,000	62,000	67,000	72,000	82,000	87,000	92,000	92,000	92,000	92,000	82,000
減:現金支出(非融資性支出)
購料帳款付現	(30,000)	(25,000)	(45,000)	(50,000)	(55,000)	(55,000)	(60,000)	(65,000)	(65,000)	(65,000)	(65,000)	(65,000)
直接人工	(2,500)	(3,500)	(2,500)	(2,700)	(2,700)	(2,700)	(2,700)	(2,800)	(2,800)	(2,800)	(2,800)	(2,800)
製造費用	(3,000)	(2,500)	(2,500)	(3,000)	(3,000)	(3,000)	(3,000)	(3,500)	(3,500)	(3,500)	(3,500)	(3,500)
管銷費用	(10,000)	(13,000)	(10,000)	(10,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)
利息費用	(270)	(270)	(270)	(270)	(270)	(270)	(270)	(130)	(130)	(100)	(100)	(100)
購買機器設備付現
B.依約償還貸款	(20,559)	(20,000)	(20,000)	(559)			(20,559)		(20,000)	(559)
合計(3)	(66,329)	(64,270)	(80,270)	(66,529)	(72,970)	(72,970)	(98,529)	(83,430)	(103,430)	(83,959)	(83,400)	(83,400)
要求最低現金餘額(4)	(10,000)	(10,000)	(10,000)	(11,000)	(11,000)	(11,000)	(11,000)	(11,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)	(12,000)
所需資金總額(5)=(3)+(4)	(76,329)	(74,270)	(90,270)	(77,529)	(83,970)	(83,970)	(109,529)	(94,430)	(115,430)	(95,959)	(95,400)	(95,400)
融資前可供支用現金餘額(短絀)
(6)=(1)+(2)-(5)	3,019	9,279	9,539	27,540	25,100	32,660	19,661	26,761	12,861	19,432	26,562	23,962
短期投資
長期投資	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)
短期借款	20,000	20,000	20,000
發行新股
合計:(7)	18,530	18,530	18,530	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)	(1,470)
期末現金餘額(8)=(1)+(2)-(3)+(7)	31,549	37,809	38,069	37,070	34,630	42,190	29,191	36,291	23,391	29,962	37,092	34,222

1. 就公司申報年度及預計未來一年度應收帳款與應付帳款政策、資本支出計劃、財務槓桿及負債比率，說明償債或充實營運資金之原因

1.應收帳款與應付帳款政策

1. 應收帳款收款政策

本公司之應收款項管理上，係業務單位依交貨日期及銷貨條件控制各客戶之應收款項。而授信條件一般為貨到月結0~45天收款，其餘依業務量多寡及授信條件作適度之調整。

1. 應付帳款付款政策

本公司採購時，係依上游供應商之差異訂價作策略性採購，而應付帳款付現時間，國內採購係依進貨月結0~45天為預估基礎，而國外採購則以進貨月結0~30天為預估基礎。

2.資本支出計劃

本公司為專業之液晶顯示器產品製造商，主要係以ODM設計為主，OEM製造為輔，預估未來一年除TFT後期設備採購費用外，並無特殊重大之生產設備資本支出，公司資金需求，主要在於支應因業務量成長之營運資金週轉。

3.財務槓桿及負債比率

財務槓桿度係為衡量財務風險之指標，由利息費用之變動評估對營業利益之影響度，若公司未舉債經營，則其財務槓桿度為一，該項指標數值愈高即所承受的財務風險愈大。本公司自今年起業績有突破性之成長，預估今年營收8億元將較去年4.91億元大幅成長，對資金需求逐漸增加，若未能於91年度挹注部份營運資金，勢必使公司財務風險及負債比例轉趨艱困，為強化公司財務結構及償債能力，並提高其競爭力，本次現增實有其必要性。

單位:仟元

年度 項目	91年度(預估數)
未辦理現增	辦理現增
營業利益	86,000	86,000
利息支出	5,000	3,000
差額	81,000	83,000
財務槓桿度	1.06	1.04
負債比例	42%	23%

1. 增資計劃用於償債者應說明原借款用途及其效益達成情形:原借款用途主要係開立信用狀之購料借款，預計將可節省3,976仟元之利息。

肆、財務狀況

一、最近五年度簡明財務資料

(一)簡明資產負債表及損益表

1.簡明資產負債表資料

單位: 新台幣仟元

年　度 項　目		最近五年度財務資料
86年 (註)	87年	88年	89年	90年
流動資產		98,478	220,543	305,201	420,989	289,178
基金及長期投資		－	－	－	2,974	4,752
固定資產		5,688	15,806	58,416	62,043	124,922
無形資產		－	－	－	1,184	149
其他資產		1,983	7,313	7,001	9,824	9,722
資產總額		106,149	243,662	370,618	497,014	424,684
流動 負債	分配前	8,258	58,099	148,188	250,937	155,237
分配後	8,258	58,099	148,188	252,419	157,601
長期負債		－	－	30,400	33,130	26,242
其他負債		－	－	－	1,266	2,519
負債 總額	分配前	8,258	58,099	178,588	285,333	183,998
分配後	8,258	58,099	178,588	286,815	186,362
股本		99,000	199,000	199,000	199,000	208,950
資本公積		－	－	－	－	－
保留 盈餘	分配前	(1,109)	(13,437)	(6,970)	12,702	31,674
分配後	(1,109)	(13,437)	(6,970)	1,270	4,310
長期股權投資未實現跌價損失		－	－	－	－	－
累積換算調整數		－	－	－	(21)	62
股東權益總額	分配前	97,891	185,563	192,030	211,681	240,686
分配後	97,891	185,563	192,030	210,199	23,832

註: 86年度未經會計師查核。

2.簡明損益表資料

單位:新台幣仟元

年度 項目	最近五年度財務資料
86年 (註2)	87年	88年	89年	90年
營業收入	－	151,081	413,718	758,230	490,830
營業毛利	－	126,059	86,088	114,040	111,409
營業損益	(1,204)	(20,560)	8,053	15,313	4,938
營業外收入	95	6,115	10,024	22,223	20,865
營業外支出	－	2,471	9,995	15,752	6,790
繼續營業部門損益稅前損益	(1,109)	(16,916)	8,082	21,784	19,013
繼續營業部門損益	(1,109)	(12,327)	6,467	19,672	30,404
停業部門損益	－	－	－	－	－
非常損益	－	－	－	－	12,513
會計原則變動之累積影響數	－	－	－	－	－
本期損益	(1,109)	(12,327)	6,467	19,672	30,404
每股盈餘(註1)	(0.1)	(0.8)	0.3	1.0	－

註1：係以追溯調整後股數計算。

註2：86年度未經會計師查核。

1. 影響財務報表作一致性比較之重要事項及其發生對當年度財務報表之影響：無。
2. 最近五年度簽證會計師姓名及查核意見
3. 最近五年度簽證會計師及查核意見

年度	簽證會計師事務所	簽證會計師	查核意見
87	資誠會計師事務所	張明輝	無保留意見
88	資誠會計師事務所	張明輝	無保留意見
89	勤業會計師事務所	施景彬	無保留意見
90	勤業會計師事務所	卓明信、游智惠	無保留意見

註：本公司於86.11.26始創立，創立期間未聘會計師簽證。

2.最近五年度更換會計師之情事：本公司為配合營運發展，故於89年改由勤業會計師事務所會計師施景彬簽證，90年勤業會計師事務所內部業務調動而更換會計師。

(四)財務分析

1.最近五年度之財務資料綜合分析。

財務分析

年度 分析項目(註1)				最近五年度財務資料
86年 (註2)	87年	88年	89年	90年
財務結構 %	負債占資產比率			7.8	23.84	48.19	57.41	43.3
長期資金占固定資產比率			1,721	1,174.01	380.77	394.58	213.68
償債能力 %	流動比率			1,192.5	379.60	205.96	167.77	183.7
速動比率			1,144.2	272.3	129.0	120.5	150.8
利息保障倍數(次)			－	(17.7)	3.1	3.4	10.7
經 營 能 力	應收款項週轉率(次)			－	7.3	6.5	5.70	3.30
平均收現日數			－	50	56	64	111
存貨週轉率(次)			－	4.6	4.03	5.75	4.55
平均銷貨日數			－	80	91	63	79
固定資產週轉率(次)			－	9.6	7.08	12.22	3.93
總資產週轉率(次)			－	0.6	1.12	1.53	1.2
獲 利 能 力	資產報酬率(%)			(2.1)	(6.7)	3.03	6.10	7.17
股東權益報酬率(%)			(2.3)	(8.7)	3.43	9.75	13.44
占實收資本比率%		營業利益	(1.2)	(10.3)	4.05	7.69	2.36
稅前純益	(1.1)	(8.5)	4.06	10.95	17.1
純益率(%)			－	(8.2)	1.56	2.59	6.19
每股盈餘(元)	追溯調整前		(0.1)	(0.8)	0.3	1.0	1.5
追溯調整後		(0.1)	(0.8)	0.3	1.0	-
現金流量	現金流量比率(%)			－	(33.3)	(20.7)	1.86	70.7
現金流量允當比率(%)			(1,095.1)	(109.9)	(65.2)	(52.5)	0.70
現金再投資比率(%)			－	(10.3)	(13.2)	1.8	46.0
槓桿度	營運槓桿度			-	76.4	226.7	191.5	311.1
財務槓桿度			1.0	1.0	1.88	2.42	3.98

註1:公開說明書本表末端，應列示如下之計算公式:

1.財務結構

(1)負債占資產比率=負債總額/資產總額

(2)長期資金占固定資產比率=(股東權益淨額+長期負債)/固定資產淨額

2.償債能力

(1)流動比率=流動資產/流動負債

(2)速動比率=(流動資產-存貨-預付費用)/流動負債

(3)利息保障倍數=所得稅及利息費用前純益/本期利息支出

3.經營能力

(1)應收款項(包括應收帳款與因營業而產生之應收票據)週轉率=銷貨淨額/各期平均應收款項 (包括應收帳款與因營業而產生之應收票據)餘額

(2)平均收現日數=365/應收款項週轉率

(3)存貨週轉率=銷貨成本/平均存貨額

(4)平均銷貨日數=365/存貨週轉率

(5)固定資產週轉率=銷貨淨額/固定資產淨額

(6)總資產週轉率=銷貨淨額/資產總額

4.獲利能力

(1)資產報酬率=〔稅後損益+利息費用×(1-稅率)〕/平均資產總額

(2)股東權益報酬率=稅後損益/平均股東權益淨額

(3)純益率=稅後損益/銷貨淨額

(4)每股盈餘=(稅後淨利-特別股股利)/加權平均已發行股數

5.現金流量

(1)現金流量比率=營業活動淨現金流量/流動負債

(2)淨現金流量允當比率=最近五年度營業活動淨現金流量/最近五年度(資本支出+存貨增加額+現金股利)

(3)現金再投資比率=(營業活動淨現金流量-現金股利)/(固定資產毛額+長期投資+其他資產+營運資金)

6.槓桿度

(1)營運槓桿度=(營業收入淨額-變動成本及費用)/營業利益

(2)財務槓桿度=營業利益/(營業利益-利息費用)

註2：本公司於86年11月26日開始創立，當年度財務資料未經會計師查核。

(五)會計科目重大變動說明

年度 項目	90度		89年度		差異		說明
金額	%(註1)	金額	%(註1)	金額	%(註2)
現金	92,789	22	66,956	14	25,833	39	係因本公司90年5月火災損失賠償金額溢注所致。
應收帳款	108,257	25	170,732	34	(62,475)	(36)	因公司營業收入略為減少，致應收帳款金額下降。
存貨	50,195	12	116,504	23	(66,309)	(57)	因公司遭回祿之災，故存貨報廢。
機器設備	38,261	9	29,894	6	8,367	28	因公司計劃擴增產能協助TFT模組生產、故增購測試設備。
其 他 設 備	17,818	4	11,121	2	6,697	60	主要係公司營運及人員擴增故增購電腦及其週邊設備所致。
遞延費用	3,573	1	2,932	1	641	22	係因增購模具所致。
出租資產	－	－	3,195	2	(3,195)	－	係將89年出租之機器設備收回並轉售之。
短期借款	56,334	13	88,322	18	(31,988)	(36)	因公司火災損失賠償資金溢注，積極償還債務所致。
應付票據	12,463	3	46,284	9	(33,821)	(73)	因公司營運規模略減，致應付供應商之票據降低。
應付帳款	51,845	12	33,457	7	18,388	55	因公司為因應91年營運量提昇，故於90年底購進材料所致。
應付費用及其他流動負債	26,634	6	27,625	6	(991)	( 5)	因公司營運略減，相關費用下降致應付費用亦隨之減少。
長期借款	26,242	6	33,130	7	(6,888)	(21)	主要係依約償還借款所致。
營業收入	490,830	100	758,230	100	(267,400)	(35)	因公司受經濟大環境不景氣及美國九一一事件影響，營收衰退。
營業成本	379,421	77	644,190	85	(264,769)	(41)	因公司主要零件供應之成本下降，致營業成本降低。
營業費用	106,471	22	98,727	13	7,744	8	主要係公司於90年度增加投入研發，故研發支出較上期大幅增加。

註1: %指該科目於各相關報表之同型比率

註2: %指以前一年為100%所計算出之變動比率

二.財務報表

(一)最近兩年度財務報表，詳第53頁至第95頁。

(二)發行人申請(報)募集發行有價證券後至公開說明書刊印前，會計師簽證之財務報表：無。

(三)最近一年度經會計師查核簽證之母子公司合併財務報表：不適用。

(四)截至公開說明書刊印日前，最近期經會計師查核簽證之財務報表：不適用。

(五)列示最近三年度財務預測達成情形：不適用。

三.財務概況及其他重要事項

(一) 上市或上櫃公司最近三年度及截至公開說明書刊印日止，從事背書保證及資金貸與他人情形: 不適用。

(二) 上市或上櫃公司最近三年度及截至公開說明書刊印日止，從事衍生性商品交易情形: 不適用。

(三)財務狀況及經營結果之檢討與分析

1. 流動性分析

年 度 項目	90年12月31日	89年12月31日	增(減)比率
珼金流量比率	70.7	1.9	3,621.05
現金流量允當比率	0.7	(52.5)	(101.33)
現金再投資比率	46.0	1.8	2,455.56
增減比率變動說明：主要係九十年度發生火災，產生重大賠償現金流入所致。

1. 經營結果比較分折

單位：新台幣仟元

年 度 項 目	90年度		89年度		增減金額	變動比例(%)	增減比例變動分析說明
小計	合 計	小 計	合 計
營業收入總額	500,706		766,579		(265,873)	(34.68)
減:銷貨退回	(9,876)		(8,349)		1,527	18.29
銷貨折讓
營業收入淨額		490,830		758,230	(267,400)	(35.27)	註1
營業成本		(379,421)		(644,190)	(264,769)	(41.10)	註2
營業毛利		111,409		114,040	(2,631)	(2.31)
營業費用		(106,471)		(98,727)	7,744	7.84
營業利益		4,938		15,313	(10,375)	(67.75)	註3
營業外收入		20,865		22,223	(1,358)	(6.11)
營業外支出		(6,790)		(15,752)	(8,962)	(56.89)	註4
稅前淨利		19,013		21,784	(2,771)	(12.72)
所得稅費用		(1,122)		(2,112)	(990)	(46.88)	註5
加：非常利益-火災理賠淨益		12,513		－	12,513	－	註6
本期純益		30,404		19,672	10,732	54.55

註1：營業收入：主要係因九十年五月火災影響正常營運，使得營業收入大幅減少。

註2：營業成本：主要係因原料價格下降所致。

註3：營業利益：主要係營業費用大幅增加所致。

註4：營業外支出：主要係因銀行借款減少，使得利息支出大幅縮減。

註5：所得稅費用：因遞延所得稅資產增加，致所得稅費用減少。

註6：非常利益：主要係因發生火災而產生之賠償淨益。

(四)匯率變動對公司營收獲利之影響及公司因應匯率變動之具體措施：公司對於以外幣為準之營業交易項目，均先以交易日之即期匯率入帳，而後待實際收回帳款時，交易才算完成，此時交易日與收付日之間的匯率變動便會產生匯兌損益。由於本公司主要以外銷為主，因此本公司相當注意影響匯率變動之一切資訊，並採取穩健保守的外匯管理方式，以期將可能因匯率變動而影響公司營運獲利之風險降至最低。具體之外匯管理方式如下：

1.開設外幣存款帳戶，於適當時機買賣外幣存款或直接以外幣存款償還外幣借款，以較機動之方式來降低匯率變動所產生之影響。

2.透過往來銀行的匯兌部門提供匯市變動之相關訊息，以適時掌握匯率變動資訊。

(五)上市或上櫃公司於現金增資發行新股、發行轉換公司債時，或未上市、未上櫃公司辦理現金增資發行新股，依發行人募集與發行有價證券處理準則第18條規定提撥發行新股總額之一定比率對外公開發行時，應揭露發行價格或轉換價格之訂定方式與說明次年度股利發放計畫之可行性：不適用。

(六)最近三年度及截至以公開說明書刊印日止，有發生公司法第一百八十五條情事者，應揭露下列資訊：無。

(七)期後事項：無。

(八)其他: 無。

四、合併發行新股應記載事項：無。

會計師查核報告

眾福科技股份有限公司民國九十年及八十九年十二月三十一日之資產負債表，暨民國九十年及八十九年一月一日至十二月三十一日之損益表、股東權益變動表及現金流量表，業經本會計師查核竣事。上開財務報表之編製係管理當局之責任，本會計師之責任則為根據查核結果對上開財務報表表示意見。

本會計師係依照會計師查核簽證財務報表規則及一般公認審計準則規劃並執行查核工作，以合理確信財務報表有無重大不實表達。此項查核工作包括以抽查方式獲取財務報表所列金額及所揭露事項之查核證據、評估管理階層編製財務報表所採用之會計原則及所作之重大會計估計，暨評估財務報表整體之表達。本會計師相信此項查核工作可對所表示之意見提供合理之依據。

依本會計師之意見，第一段所述財務報表在所有重大方面係依照證券發行人財務報告編製準則及一般公認會計原則編製，足以允當表達眾福科技股份有限公司民國九十年及八十九年十二月三十一日之財務狀況，暨民國九十年及八十九年一月一日至十二月三十一日之經營成果與現金流量。

眾福科技股份有限公司民國九十年度財務報表重要會計科目明細表，主要係供補充分析之用，亦經本會計師採用第二段所述之查核程序予以查核。據本會計師之意見，該等明細表在所有重大方面與第一段所述財務報表相關資訊一致。

此　　致

眾福科技股份有限公司　公鑒

勤業會計師事務所 會 計 師卓明信		會 計 師游智惠

台北市會計師公會會員證第2226號 財政部證券暨期貨管理委員會核准文號 　(90)台財證(六)第115962號		台北市會計師公會會員證第1548號 財政部證券暨期貨管理委員會核准文號 　(83)台財證(六)第12213號

中　　華　　民　　國　九十一　年　　一　　月　二十三　日

眾福科技股份有限公司

資 產 負 債 表

民國九十年及八十九年十二月三十一日

單位：除每股面額為新台幣元

外，餘係新台幣仟元

				九十年底				八十九年底								九十年底				八十九年底
		資產		金額		％		金額		％				負債及股東權益		金額		％		金額		％
		流動資產												流動負債
1100		現金（附註三）		$ 92,789		22		$ 66,956		14		2100		短期借款（附註八及十四）		$ 56,334		13		$ 88,322		18
1120		應收票據		4,795		1		3,927		1		2120		應付票據		12,463		3		46,284		9
1140		應收帳款－減備抵呆帳九十年										2140		應付帳款		51,845		12		33,457		7
		20,194仟元及八十九年10,000										2150		應付關係企業款（附註十三）		-		-		50,242		10
		仟元後之淨額（附註二）		108,257		25		170,732		34		2160		應付所得稅（附註二及十一）		5,839		1		2,967		1
1150		應收關係企業款－減備抵呆帳九										2170		應付費用		19,921		5		25,605		5
		十年1,456仟元後之淨額（附註										2270		一年內到期之長期負債（附註九及
		十三）		-		-		5,680		1				十四）		2,122		-		2,040		-
120X		存貨－淨額（附註二及四）		50,195		12		116,504		23		2280		其他流動負債		6,713		2		2,020		-
1291		質押定期存款（附註十四）		17,100		4		50,994		11		21XX		流動負債合計		155,237		36		250,937		50
1298		預付款項及其他流動資產（附註二
		及十一）		12,003		3		6,196		1				長期負債（附註九及十四）
11XX		流動資產合計		285,139		67		420,989		85		2421		長期銀行借款		26,242		6		33,130		7
1421		長期股權投資（附註二及五）		4,752		1		2,974		1				其他負債
												2810		應計退休金負債（附註二及十二）		2,519		1		1,266		-
		固定資產（附註二、六及十四）
		成　　本										2XXX		負債合計		183,998		43		285,333		57
1501		土　　地		23,000		6		23,000		5
1521		房屋及建築		15,065		4		15,065		3				股東權益
1531		機器設備		38,261		9		29,894		6		3110		股本－每股面額10元；額定及發
1681		其他設備		17,818		4		11,121		2				行九十年20,895仟股，八十九
15X1		成本合計		94,144		23		79,080		16				年19,900仟股		208,950		49		199,000		40
15X9		減：累積折舊		24,808		6		17,037		4				保留盈餘
				69,336		17		62,043		12		3310		法定公積		1,270		1		-		-
1672		預付設備款		55,586		13		-		-		3350		未分配盈餘		30,404		7		12,702		3
15XX		固定資產淨額		124,922		30		62,043		12		33XX		保留盈餘合計		31,674		8		12,702		3
												3420		累積換算調整數		62		-		( 21 )		-
		無形資產										3XXX		股東權益合計		240,686		57		211,681		43
1770		遞延退休金成本（附註二及十二）		149		-		1,184		-
		其他資產
1800		出租資產－淨額（附註二及七）		-		-		3,195		1
1820		存出保證金		5,372		1		1,223		-
1830		遞延費用（附註二）		3,573		1		2,932		1
1860		遞延所得稅資產－非流動（附註二
		及十一）		777		-		2,474		-
18XX		其他資產合計		9,722		2		9,824		2
1XXX		資　　產　　總　　　計		$ 424,684		100		$ 497,014		100				負債及股東權益總計		$ 424,684		100		$ 497,014		100

後附之附註及附表係本財務報表之一部分。

負責人： 經理人： 主辦會計：

眾福科技股份有限公司

損　益　表

民國九十年及八十九年一月一日至十二月三十一日

單位：新台幣仟元，惟
每股純益為元

				九十年度				八十九年度
				金額		％		金額		％
4110		銷貨收入（附註十三）		$ 500,706		102		$ 766,579		101
4170		減：銷貨退回及折讓		9,876		2		8,349		1
4100		營業收入淨額		490,830		100		758,230		100
5110		營業成本（附註十三）		379,421		77		644,190		85
5910		營業毛利		111,409		23		114,040		15
		營業費用
6100		行銷費用		45,654		9		54,881		7
6200		管理費用		46,474		10		33,320		5
6300		研究費用		14,343		3		10,526		1
6000		營業費用合計		106,471		22		98,727		13
6900		營業利益		4,938		1		15,313		2
		營業外收入
7160		兌換淨益		5,833		1		8,749		1
7260		轉回存貨跌價損失		2,930		1		-		-
7110		利息收入（附註十三）		1,993		-		3,538		1
7210		租金收入（附註十三）		1,600		-		1,025		-
7480		其他收入		8,509		2		8,911		1
7100		營業外收入合計		20,865		4		22,223		3
		營業外支出
7510		利息費用		3,696		1		8,998		1
7570		存貨跌價損失		-		-		3,060		-
7880		其他支出		3,094		-		3,694		1
7500		營業外支出合計		6,790		1		15,752		2

（接次頁）

（承前頁）

7900		稅前利益		$ 19,013		4		$ 21,784		3
8110		所得稅費用（附註二及十一）		1,122		-		2,112		-
8900		列計非常利益前純益		17,891		4		19,672		3
9200		加：非常利益－火災理賠淨益（減除所得稅4,171仟元後之淨額）（附註十五）		12,513		2		-		-
9600		純　　益		$ 30,404		6		$ 19,672		3
9950		每股純益
		按各年度發行之加權平均股數九十年20,895仟股及八十九年19,900仟股計算
9910		列計非常利益前純益		$ 0.86				$ 0.99
9930		非常利益		0.6				-
				$ 1.46				$ 0.99
		按追溯調整後20,895仟股計算						$ 0.94

後附之附註及附表係本財務報表之一部分。

負責人： 經理人： 主辦會計：

眾福科技股份有限公司

股東權益變動表

民國九十年及八十九年一月一日至十二月三十一日

單位：新台幣仟元

						保留盈餘（附註十）
		股本						未分配盈餘				累積換算調整數
		股數（仟股）		金額		法定公積		（累積虧絀）		合計		（附註二）		合計
八十九年一月一日餘額		19,900		$ 199,000		$ -		( $ 6,970 )		( $ 6,970 )		$ -		$ 192,030
八十九年度純益		-		-		-		19,672		19,672		-		19,672
外幣長期股權投資換算調整數		-		-		-		-		-		( 21 )		( 21 )
八十九年十二月三十一日餘額		19,900		199,000		-		12,702		12,702		( 21 )		211,681
八十九年度盈餘分配
法定公積		-		-		1,270		( 1,270 )		-		-		-
股票股利－5%		995		9,950		-		( 9,950 )		( 9,950 )		-		-
董監事酬勞及員工紅利		-		-		-		( 1,482 )		( 1,482 )		-		( 1,482 )
九十年度純益		-		-		-		30,404		30,404		-		30,404
外幣長期股權投資換算調整數		-		-		-		-		-		83		83
九十年十二月三十一日餘額		20,895		$ 208,950		$ 1,270		$ 30,404		$ 31,674		$ 62		$ 240,686

後附之附註及附表係本財務報表之一部分。

負責人：	經理人：	主辦會計：

眾福科技股份有限公司

現金流量表

民國九十年及八十九年一月一日至十二月三十一日

單位：新台幣仟元

		九十年度		八十九年度
營業活動之現金流量
純　　益		$ 30,404		$ 19,672
減：非常利益		12,513		-
非常利益前純益		17,891		19,672
調整項目
呆帳費用		11,650		7,000
折　　舊		7,857		10,484
攤　　銷		2,567		3,526
提列（轉回）存貨跌價損失		( 2,930 )		3,060
按權益法認列之投資淨損		30		235
處分固定資產損失		333		56
提列退休金費用		2,288		-
遞延所得稅		( 697 )		( 1,105 )
營業資產及負債之淨變動
應收票據		( 868 )		( 682 )
應收帳款		52,281		( 98,260 )
應收關係企業款		4,024		( 2,560 )
存　　貨		( 32,166 )		( 12,137 )
預付款項及其他流動資產		( 3,413 )		5,112
應付票據		( 33,821 )		16,399
應付帳款		18,388		1,928
應付關係企業款		( 50,042 )		42,438
應付所得稅		( 1,299 )		2,967
應付費用		( 5,684 )		12,738
其他流動負債		2,737		( 6,205 )
非常利益前之營業活動之淨現金流入（出）		( 10,874 )		4,666
非常利益之現金流入		120,690		-
營業活動之淨現金流入		109,816		4,666
投資活動之現金流量
質押定期存款（增加）減少		33,894		( 13,972 )
長期股權投資增加		( 1,725 )		( 3,230 )
購置固定資產		( 68,917 )		( 17,362 )

（接次頁）

（承前頁）

處分固定資產價款		$ 448		$ -
處分出租資產價款		50		-
存出保證金（增加）減少		( 4,149 )		2
遞延費用增加		( 3,308 )		( 856 )
投資活動之淨現金流出		( 43,707 )		( 35,418 )
融資活動之現金流量
短期借款增加（減少）		( 31,988 )		31,486
長期負債增加（減少）		( 6,806 )		3,810
發放董監酬勞及員工紅利		( 1,482 )		-
融資活動之淨現金流入（出）		( 40,276 )		35,296
現金淨增加數		25,833		4,544
期初現金餘額		66,956		62,412
期末現金餘額		$ 92,789		$ 66,956
現金流量資訊之補充揭露
當年度支付利息		$ 5,178		$ 9,090
減：資本化利息		1,546		-
不含資本化利息之當年度支付利息		$ 3,632		$ 9,090
支付所得稅		$ 3,118		$ 355
不影響現金流量之融資活動
一年內到期之長期負債		$ 2,122		$ 2,040
部分影響現金流量之投資活動
購置固定資產		$ 70,873		$ 13,062
加：期初應付設備款		-		4,300
減：期末應付設備款		1,956		-
現金支出數		$ 68,917		$ 17,362

後附之附註及附表係本財務報表之一部分。

負責人： 經理人： 主辦會計：

眾福科技股份有限公司

財務報表附註及附表

民國九十年及八十九年度

（除另予註明外，金額係以新台幣仟元為單位）

一、公司沿革

眾福科技股份有限公司於於八十六年十一月二十二日獲經濟部核准設立，至八十七年二月二十八日屬於創業期間，而於八十七年三月一日開始主要營業活動，並產生重要收入。主要營業項目為液晶顯示器設計裝配及加工買賣等業務。

二、重要會計政策之彙總說明

備抵呆帳

備抵呆帳係按應收款項之可收現性估列。

存　　貨

存貨係按加權平均成本與市價（重置成本或淨變現價值）孰低計價。

長期股權投資

長期股權投資按權益法計價者，以投資成本加（或減）按股權比例認列被投資公司之純益（或純損）計算。被投資公司發生純益（或純損）時，認列投資利益（或損失）；發放現金股利時則作為投資成本減項。

被投資公司發放股票股利時，不列為投資收益，僅註記股數增加，並按收到股票股利後之總股數，重新計算每股成本或帳面價值。

固定資產

固定資產係按成本減累積折舊計價。重大更新及改良，作為資本支出；修理及維護支出，則作為當年度費用。

固定資產折舊，係依照下列估計耐用年數計提：房屋及建築，45年；機器設備，2至5年；其他設備，2至5年。

固定資產耐用年限屆滿仍繼續使用者，依原折舊方法按估計可繼續使用年數計提折舊。

固定資產報廢或出售時，其成本及相關之累計折舊均自帳上予以減除，因而產生之損益表依其性質列為當期之營業外收入及費用或非常損益。

出租資產

出租資產係按成本減累積折舊計價。出租資產依耐用年數三年採平均法計提折舊，耐用年數屆滿仍繼續使用者，依原折舊方法按估計可繼續使用年數計提折舊。

遞延費用

遞延費用係按三年平均攤銷。

員工退休金

本公司原未認列退休金，自八十九年底起開始採用財務會計準則公報第十八號「退休金會計處理準則」處理退休金有關會計事項。即以每年底為衡量日完成精算，認列遞延退休金成本及應計退休金負債，並揭露有關之資產及負債資訊，而自九十年度起始按精算之淨退休金成本認列退休金費用。惟此項公報之採用對本公司八十九年度之財務報表並無重大影響。

所得稅

所得稅係作跨期間所得稅分攤，即將可減除暫時性差異、未使用以前年度虧損扣抵及未使用投資抵減之所得稅影響數認列為遞延所得稅資產，並評估其可實現性，認列備抵評價金額；應課稅暫時性差異之所得稅影響數認列為遞延所得稅負債。遞延所得稅資產或負債依其相關資產或負債之分類劃分為流動或非流動項目，無相關之資產或負債者，依預期迴轉期間之長短劃分為流動或非流動項目。遞延所得稅資產再評估其可實現性提列備抵評價金額。

以前年度應付所得稅之調整，包含於當期所得稅。

未分配之盈餘（依所得稅法規定計算）所加徵百分之十之所得稅，列為股東會決議年度所得稅費用。

以外幣為準之交易事項

以外幣為準之交易事項（非遠期外匯買賣合約），係按交易日之即期匯率入帳。外幣資產及負債實際以新台幣收付結清時，因適用不同匯率所產生之損失或盈益，列為收付結清年度之損益。外幣資產及負債之年底餘額，再按年底時之即期匯率予以換算調整，因而產生之兌換差額處理如下：外幣長期股權投資，其按權益法計價者，該項差額作為換算調整數不作當年度之損益處理，直接列於股東權益項下；其他外幣資產及負債，其差額則列為當年度損益。

三、現　　金

		九十年底		八十九年底
庫存現金及零用金		$ -		$ 115
支票存款		11,419		9,972
活期存款		80,870		30,351
定期存款，年利率九十年3.55%；八十九年4.3%-5.3%		500		26,518
		$ 92,789		$ 66,956

四、存　　貨

		九十年底		八十九年底
商品存貨		$ 525		$ 356
製 成 品		10,034		18,683
在 製 品		5,581		7,240
原　　料		34,935		94,035
		51,075		120,314
減：備抵跌價損失		880		3,810
		$ 50,195		$ 116,504

截至九十年底止，存貨之投保金額計約80,000仟元。

五、長期股權投資

		九十年底				八十九年底
		帳列金額		持股%		帳列金額		持股%
按權益法計價
Data Image (B.V.I.) Corporation		$ 2,169		100		$ 1,580		100
Data Image (BAHAMAS) Holdings Ltd.		952		100		1,394		100
Data Image (NIUE) Corporation		1,631		100		-		-
		$ 4,752				$ 2,974

上述按權益法計價之長期股權投資及其相關之投資損益，係依據被投資公司經會計師查核之財務報表計算。

上述持有股權超過百分之五十之長期股權投資，因總資產及營業收入均未達本公司各該項金額百分之十且其合計總資產及總營業收入亦未達本公司各該項金額百分之三十，因是未編製合併財務報表。

六、固定資產

		九十年底		八十九年底
累積折舊
房屋及建築		$ 855		$ 513
機器設備		17,237		9,460
其他設備		6,716		7,064
		$ 24,808		$ 17,037

預付設備款55,586仟元係購置TFT廠機器設備之款項。

九十及八十九年度固定資產之折舊費用分別為6,530仟元及9,798仟元。九十年度資本化利息為1,546仟元，資本化利率為8%。

截至九十年底止，固定資產之投保金額計約59,330仟元。

七、出租資產

		九十年底		八十九年底
機器設備成本		$ -		$ 6,587
減：累積折舊		-		3,392
		$ -		$ 3,195

九十及八十九年度出租資產之折舊費用分別為1,327仟元及686仟元。

八、短期借款

		九十年底		八十九年底
銀行信用借款，年利率4.9%		$ 30,000		$ -
銀行質押借款，年利率九十年7.95-8.13%，年利率八十九年3.5-10%		26,334		88,322
		$ 56,334		$ 88,322

九、長期負債

		一年內到期		一年後到期		合計
九十年底
銀行抵押借款		$ 2,122		$ 26,242		$ 28,364
八十九年底
銀行抵押借款		$ 2,040		$ 33,130		$ 35,170

銀行抵押借款，係按每月或每季分期償付，至一○三年七月底償清，九十及八十九年底年利率分別為4.3-4.5%及6.35-6.85%。

截至九十年底止，本公司已訂約尚未動用之銀行融資額度共計約133,666仟元。

十、股東權益

依本公司章程規定本公司每年決算於繳納一切稅捐後，如有盈餘，應先彌補以往年度虧損，次就其餘額提百分之十為法定盈餘公積，但法定盈餘公積累積已達本公司資本總額時，不在此限。若尚有盈餘，於必要時得酌提特別盈餘公積公積金或酌予保留盈餘外，由董事會擬定盈餘分配案，方得由股東會依下列百分比分派之：

(一)員工紅利：本次分配盈餘以百分之一以上，上限以不超過百分之十五為原則。

(二)董監事酬勞：本次分配盈餘以百分之一以上，上限以不超過百分之五為原則。

(三)餘為股東紅利。

上述盈餘分配案，應於次年度股東常會議決之，並列於盈餘分配年度之財務報表內。

本公司若分配屬於八十六年度（含）以前未分配盈餘時，股東將不獲配股東可扣抵稅額。若分配屬於八十七年度（含）以後未分配盈餘時，除屬非中華民國境內居住者之股東外，其餘則股東可按股利分配日之稅額扣抵比率計算股東可扣抵稅額。

依公司法規定，法定公積應提撥至其餘額達股本總額時止。法定公積得用以彌補公司虧損；且當該項公積已達實收股本百分之五十時，並得以其半數撥充股本。

七、所得稅

(一)帳列稅前利益按法定稅率計算之所得稅與當年度應負擔所得稅費用調節

如下：

		九十年度		八十九年度
稅前利益按法定稅率（25%）計算之稅額		$ 4,743		$ 5,436
非常利益按法定稅率（25%）計算之稅額		4,171		-
所得稅調節項目之稅額影響數：
永久性差異		29		215
暫時性差異		2,885		680
當年度應納所得稅		$ 11,828		$ 6,331

(二)所得稅費用構成項目如下：

		九十年度		八十九年度
當年度應納所得稅		$ 11,828		$ 6,331
當年度新增投資抵減		( 2,831 )		( 3,706 )
其他遞延所得稅利益		( 2,885 )		( 680 )
以前年度所得稅調整		( 986 )		( 145 )
未分配盈餘加徵10%所得稅		167		312
當年度所得稅費用		$ 5,293		$ 2,112

九十及八十九年底之應付所得稅係分別減除投資抵減5,997仟元及3,321仟元，預付所得稅159仟元及355仟元後之淨額。

(三)遞延所得稅資產（負債）明細如下：

		九十年底		八十九年底
流　　動
遞延所得稅資產
備抵呆帳提列數		$ 4,823		$ 2,038
備抵存貨跌價損失		220		953
開辦費		87		87
		5,130		3,078
遞延所得稅負債－未實現兌換利益		( 796 )		( 1,138 )
遞延所得稅淨資產（帳列其他流動資產）		$ 4,334		$ 1,940

（接次頁）

（承前頁）

非 流 動
遞延所得稅資產
提列應計退休金負債		$ 571		$ -
投資抵減		140		2,328
按權益法認列之投 損 失		66		59
開 辦 費		-		87
		$ 777		$ 2,474

上述投資抵減之最後可抵減年度為九十三年。

本公司截至八十七年度止之所得稅申報案，業經稅捐稽徵機關核定。

(四)兩稅合一相關資訊：

		九十年底		八十九年底
可扣抵稅額帳戶餘額		$ 159		$ 737

九十年度預計及八十九年度實際盈餘分配之稅額扣抵比率為0.52%及27.87%。

由於本公司得分配予股東之可扣抵稅額，應以股利盈餘分配日之股東可扣抵稅額帳戶之餘額為計算基礎。因是九十年度預計盈餘分配之稅額扣抵比率可能會因本公司依所得稅法規定預計可能產生之各項可扣抵稅額與實際不同而須調整。

(五)未分配盈餘相關資訊：

九十及八十九年底未分配盈餘中並無屬八十六年度（含）以前之未分配盈餘。

十二、員工退休金

本公司對正式聘用員工訂有退休辦法。依該辦法規定，退休金之支付係根據服務年資及退休前六個月之平均基本薪資總額計算。本公司按月就已付薪資總額2%額度內提撥退休基金，專戶存儲於中央信託局退休基金專戶，並由退休基金監督委員會管理。

(一)淨退休金成本

		九十年度
服務成本		$ 2,756
利息成本		386
退休基金預期報酬		( 108 )
攤銷數		238
淨退休金成本		$ 3,272

(二)退休基金提撥狀況與帳載應計退休金負債之調節如下：

		九十年底		八十九年底
給付義務
既得給付義務		$ -		$ -
非既得給付義務		( 5,038 )		( 2,722 )
累積給付義務		( 5,038 )		( 2,722 )
未來薪資增加之影響數		( 3,123 )		( 4,049 )
預付給付義務		( 8,161 )		( 6,771 )
退休基金資產公平價值		2,519		1,456
提撥狀況		( 5,642 )		( 5,315 )
未認列過渡性淨給付義務		4,995		5,233
未認列退休金利益		( 1,723 )		-
補提最低退休金負債		( 149 )		( 1,184 )
應計退休金負債		( $ 2,519 )		( $ 1,266 )
(三)既得給付		$ -		$ -

(四)退休金給付義務及計算淨退休金成本之假設：

		九十年度		八十九年度
折現率		4.5%		5.75%
未來薪資增加率		3%		5.50%
退休基金資產預期投資報酬率		4.5%		5.75%
(五)退休金提撥及支付情況
提　　撥		$ 984		$ 969
支　　付		$ -		$ -

十三、關係人交易

(一)關係人之名稱與關係

關係人名稱		與本公司之關係
遠宏電子有限公司		該公司負責人為董事長之二等親親屬
Data Image (B.V.I.) Corporation		該公司為本公司100%轉投資之子公司
震豐有限公司		董事長同一人
魏道榮		本公司之董事長

(二)與關係人間之重大交易及餘額

		九十年度				八十九年度
		金額		佔該科目金額％		金額		佔該科目金額％
1.銷　　貨
震豐有限公司		$ -		-		$ 27,595		4
2.進　　貨
Data Image (B.V.I.) Corporation		$ 47,067		13		$ 50,836		9
震豐有限公司		20,748		6		36,936		7
		$ 67,815		19		$ 87,772		16
3.租金收入
遠宏電子有限公司		$ 1,600		100		$ 1,025		100
4.加工費
遠宏電子有限公司		$ -		-		$ 191		1

上開銷貨之銷貨價格係依一般銷貨價格辦理，貨款之收款期限為月結45天，與一般客戶並無顯著不同。

進貨係一般進貨價格辦理，付款條件為月結45～90天，與一般廠商同。

租金收入係出租機器設備予遠宏電子有限公司，租期自八十九年八月至九十年七月止。

		九十年底				八十九年底
		金額		佔該科目金額％		金額		佔該科目金額％
5.應收關係企業款
震豐有限公司		$ -		-		$ 5,680		100
6.應付關係企業款
震豐有限公司		$ -		-		$ 7,774		15
Data Image (B.V.I.) Corporation		-		-		42,468		85
遠宏電子有限公司		-		-		-		-
		$ -		-		$ 50,242		100

7.資金融通情形

應收關係人往來款項

		九十年度
		最高餘額				期末餘額		利率		利息收入
		發生日期		金額
魏道榮		90.1.8		$ 8,000		$ -		7.2%		$ 501
		八十九年度
		最高餘額				期末餘額		利率		利息收入
		發生日期		金額
魏道榮		89.1.6		$ 18,000		$ -		-		$ -

八十九年度借出之款項，雙方約定不予計息。

十四、質抵押之資產

下列資產業已質抵押作為長、短期借款之擔保品：

		九十年底		八十九年底
質押定期存款		$ 17,100		$ 50,994
土　　地		23,000		23,000
房屋及建築		14,210		14,552
機器設備		1,563		11,184
		$ 55,873		$ 99,730

十五、重大之災害損失

九十年五月十二日本公司原公司所在地汐止東方科學園區發生火災，本公司部分存貨及設備受到損壞，業已全數獲得保險公司之理賠，另建物部分之損壞情形仍在評估中，截至九十年底止，帳面價值計14,210仟元，該部分業經投保保額20,830仟元，本公司應不致有任何損害，其損失及賠償情形列示如下：

		九十年度
賠償收入		$ 122,123
火災損失
存　　貨		101,405
固定資產		2,501
其他資產		100
維修費用		1,433
小　　計		105,439
非常利益		$ 16,684

十六、附註揭露事項

(一)重大交易事項及(二)轉投資事業相關資訊：除下列事項外，並無其他應再揭露之事項：

1.資金貸予他人：附表一。

2.期末持有有價證券情形：附表二。

3.與關係人進、銷貨之金額達新台幣一億元或實收資本額百分之二十以上：附表三。

4.被投資公司名稱、所在地區....等相關資訊：附表四。

5.從事衍生性商品交易：請參閱附註十六之(四)。

(三)大陸投資資訊

1.大陸被投資公司名稱、主要營業項目、實收資本額、投資方式、資金匯出入情形、持股比例、投資損益、期末投資帳面價值、已匯回投資損益及赴大陸地區投資限額：附表五。

2.本公司無與大陸被投資公司直接或間接由第三地區發生應揭露之重大交易事項。

(四)衍生性金融商品相關資訊及金融商品揭露

1.本公司於九十及八十九年度並未從事衍生性金融商品交易。

2.金融商品之公平市價

		九十年底				八十九年底
非衍生性金融商品		帳面價值		公平價值		帳面價值		公平價值
資　　產
現　　金		$ 92,789		$ 92,789		$ 66,956		$ 66,956
應收票據		4,795		4,795		3,927		3,927
應收帳款－淨額		108,257		108,257		170,732		170,732
應收關係企業款－淨額		-		-		5,680		5,680
質押定期存款		17,100		17,100		50,994		50,994
長期股權投資		4,752		4,752		2,974		2,974
存出保證金		5,372		5,372		1,223		1,223

（接次頁）

（承前頁）

負　　債
短期借款		$ 56,334		$ 56,334		$ 88,322		$ 88,322
應付票據		12,463		12,463		46,284		46,284
應付帳款		51,845		51,845		33,457		33,457
應付關係企業款		-		-		50,242		50,242
應付所得稅		5,839		5,839		2,967		2,967
應付費用		19,921		19,921		25,605		25,605
長期銀行借款（含一年內到期部分）		28,364		28,364		35,170		35,170

本公司估計金融商品公平價值所使用之方法及假設如下：

(1)短期金融商品，以其在資產負債表上之帳面價值估計其公平價值，因為此類商品到期日甚近，其帳面價值應屬估計公平價值之合理基礎。

(2)長期股權投資因無市場價格可供參考，故以其帳面價值計算。

(3)長期銀行借款係以其預期現金流量之折現值估計公平價值。折現率則以本公司所能獲得類似條件（相近之到期日）之長期銀行借款利率為準。

(4)存出保證金係預估其未來收現價值與帳面價值相當，因是以帳面價值為公平市價。

十七、部門別財務資訊

(一)產業別資訊

本公司係從事液晶顯示器模組之加工買賣及其工程技術服務，其產品特色、製造流程相似、市場及銷售方式相同，屬單一產業。

(二)地區別資訊

截至九十年底止，本公司未設立國外營運部門。

(三)外銷銷貨資訊列示如下：

		九十年度		八十九年度
歐　　洲		$ 197,100		$ 87,358
美　　洲		168,472		352,052
亞　　洲		101,501		46,447
其　　他		-		86,426
合　　計		$ 467,073		$ 672,283

(四)重要客戶資訊

本公司九十年及八十九年度銷貨收入佔營業收入10%以上之客戶明細如下：

		九十年度				八十九年度
		金額		佔營業收入淨額%		金額		佔營業收入淨額%
A 公 司		$ 77,573		16		$ 81,746		11
B 公 司		76,940		16		30,422		4
C 公 司		13,374		3		165,904		22
		$ 167,887		35		$ 278,072		37

眾福科技股份有限公司及其轉投資公司

資金貸與他人

民國九十年度

附表一 單位：新台幣仟元

資金貸與他人者	貸與對象	往來科目	本期 最高餘額	期末餘額	利率 （%）	資金貸與 性質	業務往來 金額	有短期融通資金必要之原因	提列備抵 呆帳金額	擔保品		對個別對象 資金貸與限額	資金貸與 總限額
公司名稱	名稱	價值
眾福科技股份有限公司	魏道榮（註一）	暫付款	$ 8,000	$ -	7.2	-	-	-	-	-	$ -	（註二）	（註二）

註一：係本公司之董事長。

註二：本公司未訂定公司資金貸予他人相關作業程序或辦法。

眾福科技股份有限公司

期末持有有價證券情形

九十年十二月三十一日

附表二 單位：新台幣仟元

有價證券者公司名稱	有價證券及名稱	與有價證券 發行人之關係	帳列科目	期末				備註
股數（仟股）	帳面金額	持股比率（%）	市價／淨值
眾福科技股份有限公司	Data Image (B.V.I.) Corporation	100%持有之子公司	長期股權投資	50	$ 2,169	100	$ 2,169
	Data Image (BAHAMAS) Holdings Ltd.	100%持有之子公司	長期股權投資	50	952	100	952
	Data Image (NIUE) Corporation	100%持有之子公司	長期股權投資	1,000	1,631	100	1,631
Data Image (NIUE) Corporation	眾福科技（蘇州）有限公司	100%持有之子公司	長期股權投資	註	1,585	100	1,585

註：係外商獨資有限公司。

眾福科技股份有限公司及其轉投資公司

與關係人進、銷貨之金額達新台幣一億元或實收資本額百分之二十以上

民國九十年度

附表三	單位：新台幣仟元

進（銷）貨 之公司 名稱	交易對象	關係	交易情形				交易條件與一般交易不同之情形及原因		應收（付）票據		應收（付）帳款		備註
（進）銷貨	金額	佔總（進）銷 貨之比率 （％）	授信期間	單價	授信期間	餘額	佔總應收（付）票據之比率（％）	餘額	佔總應收（付）帳款之比率（％）
眾福科技股份有限公司	Data Image (B. V. I.) Corporation	100%持有之子公司	進　　貨	( $ 47,067 )	( 13 )	月結45天	－	－	$ -	-	$ -	-

眾福科技股份有限公司

被投資公司名稱、所在地區…等相關資訊

九十年度

附表四 單位：新台幣仟元

投資公司名稱	被投資公司名稱	所在地區	主要營業 項目	原始投資金額		期末持有			被投資公司 本期損益	本期認列之 投資損益	備註
本期期末	上期期末	股數（仟股）	比率(%)	帳面金額
眾福科技股份有限公司	Data Image (B.V.I.) Corporation	英屬維京群島	投資業務	$ 1,563	$ 1,563	50	100	$ 2,169	$ 589	$ 589
	Data Image (BAHAMAS) Holdings Ltd.	巴哈馬群島	投資業務	1,667	1,667	50	100	952	( 504 )	( 504 )
	Data Image (NIUE) Corporation	Niue	投資業務	1,725	-	1,000	100	1,631	( 115 )	( 115 )
Data Image (NIUE) Corporation	眾福科技（蘇州）有限公司	中國大陸江蘇省	開發、生產銷售發光二極體顯示器，並提供售後服務	1,651	-	註	100	1,585	( 87 )	( 87 )

註：係外商獨資有限公司。

眾福科技股份有限公司

大陸投資資訊

九十年度

附表五 單位：新台幣仟元

大陸被投資公司名稱	主要營業項目	實收資本額	投資方式	本期期初 自台灣匯出累積投資金額	本期匯出或收回 投資金額		本期期末 自台灣匯出累積投資金額	本公司直接或間接投資之持股比例	本期認列 投資損益 （註）	期末投資 帳面價值	截至本期止已 匯回投資收益
匯出	收回
眾福科技（蘇州）有限公司	開發、生產銷售發光二極體顯示器，並提供售後服務	$ 1,651	係透過第三地區投資設立Data Image (NIUE) Corporation再投資大陸公司	$ -	$ 1,651	$ -	$ 1,651	100%	( $ 87 )	$ 1,585	-

本期期末累計自台灣匯出 赴大陸地區投資金額	經濟部投審會 核准投資金額	依經濟部投審會規定 赴大陸地區投資限額
$1,651	$52,425	$96,274

註：係按台灣母公司簽證會計師查核簽證之財務報表認列投資損益。

會計師查核報告

眾福科技股份有限公司民國八十九年十二月三十一日之資產負債表，暨民國八十九年一月一日至十二月三十一日之損益表、股東權益變動表及現金流量表，業經本會計師查核竣事。上開財務報表之編製係管理當局之責任，本會計師之責任則為根據查核結果對上開財務報表表示意見。眾福科技股份有限公司民國八十八年度（民國八十八年一月一日至十二月三十一日）財務報表係委由其他會計師查核，並於民國八十九年四月六日出具無保留意見之查核報告。

本會計師係依照一般公認審計準則規劃並執行查核工作，以合理確信財務報表有無重大不實表達。此項查核工作包括以抽查方式獲取財務報表所列金額及所揭露事項之查核證據、評估管理階層編製財務報表所採用之會計原則及所作之重大會計估計，暨評估財務報表整體之表達。本會計師相信此項查核工作可對所表示之意見提供合理之依據。

依本會計師之意見，第一段所述財務報表在所有重大方面係一般公認會計原則編製，足以允當表達眾福科技股份有限公司民國八十九年十二月三十一日之財務狀況，暨民國八十九年一月一日至十二月三十一日之經營成果與現金流量。

此　　致

眾福科技股份有限公司　公鑒

勤 業 會 計 師 事 務 所

會 計 師 施 景 彬

中　　華　　民　　國　九十　年　　四　　月　　十五　　日

（惟財務報表附註十六有關汐止東方科學園火災之事項
係民國九十年五月十二日之資料）

眾福科技股份有限公司

資 產 負 債 表

民國八十九年十二月三十一日

（附列民國八十八年十二月三十一日比較資料）

單位：除每股面額為新台幣元

外，餘係新台幣仟元

		八十九年底				八十八年底						八十九年底				八十八年底
資產		金額		％		金額		％		負債及股東權益		金額		％		金額		％
流動資產										流動負債
現金（附註三）		$ 66,956		14		$ 62,412		17		短期借款（附註八及十四）		$ 88,322		18		$ 56,836		15
應收票據		3,927		1		3,245		1		應付票據		46,284		9		29,885		8
應收帳款－減備抵呆帳八十九年										應付帳款		33,457		7		31,529		9
10,000仟元及八十八年3,000仟元										應付關係企業款（附註十三）		50,242		10		7,804		2
後之淨額（附註二）		170,732		34		79,472		21		應付所得稅－減預付所得稅八十九
應收關係企業款（附註十三）		5,680		1		3,120		1		年355仟元後之淨額（附註二及
存貨－淨額（附註二及四）		116,504		23		107,427		29		十一）		2,967		1		-		-
質押定期存款（附註十四）		50,994		11		37,022		10		應付費用		25,605		5		12,949		4
其他流動資產（附註二及十一）		6,196		1		12,503		3		一年內到期之長期負債（附註九及
流動資產合計		420,989		85		305,201		82		十四）		2,040		-		960		-
										其他流動負債		2,020		-		8,225		2
長期股權投資（附註二及五）		2,974		1		-		-		流動負債合計		250,937		50		148,188		40
固定資產（附註二、六及十四）										長期負債（附註九及十四）
成　　本										銀行借款		33,130		7		30,400		8
土　　地		23,000		5		23,000		6
房屋及建築		15,065		3		15,065		4		其他負債
機器設備		29,894		6		20,509		6		應計退休金負債（附註二及十二）		1,266		-		-		-
其他設備		11,121		2		9,427		3
成本合計		79,080		16		68,001		19		負債合計		285,333		57		178,588		48
減：累積折舊		17,037		4		10,011		3
		62,043		12		57,990		16		股東權益
預付設備款		-		-		426		-		股本－每股面額10元；額定及發
固定資產淨額		62,043		12		58,416		16		行19,900仟股		199,000		40		199,000		54
										保留盈餘（累積虧絀）		12,702		3		( 6,970 )		( 2 )
無形資產										累積換算調整數		( 21 )		-		-		-
遞延退休金成本（附註二及十二）		1,184		-		-		-		股東權益合計		211,681		43		192,030		52
其他資產
出租資產－淨額（附註七）		3,195		1		-		-
存出保證金		1,223		-		1,225		-
遞延費用（附註二）		2,932		1		5,602		2
遞延所得稅資產－非流動（附註二
及十一）		2,474		-		174		-
其他資產合計		9,824		2		7,001		2
資　　產　　總　　　計		$ 497,014		100		$ 370,618		100		負債及股東權益總計		$ 497,014		100		$ 370,618		100

後附之附註係本財務報表之一部分。

（參閱勤業會計師事務所民國九十年四月十五日查核報告）

負責人： 經理人： 主辦會計：

眾福科技股份有限公司

損　益　表

民國八十九年一月一日至十二月三十一日

（附列民國八十八年一月一日至十二月三十一日比較資料）

單位：新台幣仟元，惟
每股純益為元

		八十九年度				八十八年度
		金額		％		金額		％
銷貨收入（附註十三）		$ 766,579		101		$ 416,265		101
減：銷貨退回及折讓		8,349		1		2,547		1
營業收入淨額		758,230		100		413,718		100
營業成本（附註十三）		644,190		85		327,630		79
營業毛利		114,040		15		86,088		21
營業費用
行銷費用		54,881		7		48,017		12
管理費用		33,320		5		22,490		5
研究費用		10,526		1		7,528		2
營業費用合計		98,727		13		78,035		19
營業利益		15,313		2		8,053		2
營業外收入
兌換淨益		8,749		1		-		-
利息收入		3,538		1		3,175		1
租金收入（附註十三）		1,025		-		-		-
其他收入		8,911		1		6,849		1
營業外收入合計		22,223		3		10,024		2
營業外費用
利息費用		8,998		1		3,776		1
存貨跌價損失		3,060		-		750		-
兌換淨損		-		-		4,869		1
其他支出		3,694		1		600		-
營業外費用合計		15,752		2		9,995		2

（接次頁）

（承前頁）

稅前利益		$ 21,784		3		$ 8,082		2
所得稅費用（附註二及十二）		2,112		-		1,615		-
純　　益		$ 19,672		3		$ 6,467		2
每股純益
按各年度發行之加權平均股數19,900仟股計算		$ 0.99				$ 0.32

後附之附註係本財務報表之一部分。

（參閱勤業會計師事務所民國九十年四月十五日查核報告）

負責人： 經理人： 主辦會計：

眾福科技股份有限公司

股東權益變動表

民國八十九年一月一日至十二月三十一日

（附列民國八十八年一月一日至十二月三十一日比較資料）

單位：新台幣仟元

						保留盈餘		累積換算
		股本				（累積虧絀）		調整數
		股數（仟股）		金額		（附註十）		（附註二）		合計
八十八年一月一日餘額		19,900		$ 199,000		( $ 13,437 )		$ -		$ 185,563
八十八年度純益		-		-		6,467		-		6,467
八十八年十二月三十一日餘額		19,900		199,000		( 6,970 )		-		192,030
八十九年度純益		-		-		19,672		-		19,672
外幣長期股權投資換算調整數		-		-		-		( 21 )		( 21 )
八十九年十二月三十一日餘額		19,900		$ 199,000		$ 12,702		( $ 21 )		$ 211,681

後附之附註係本財務報表之一部分。

（參閱勤業會計師事務所民國九十年四月十五日查核報告）

負責人： 經理人： 主辦會計：

眾福科技股份有限公司

現金流量表

民國八十九年一月一日至十二月三十一日

（附列民國八十八年一月一日至十二月三十一日比較資料）

單位：新台幣仟元

		八十九年度		八十八年度
營業活動之現金流量
純　　益		$ 19,672		$ 6,467
調整項目
呆帳費用		7,000		-
折　　舊		10,484		6,888
攤　　銷		3,526		2,964
提列存貨跌價損失		3,060		750
按權益法認列之投資損失		235		-
處分固定資產損失		56		-
遞延所得稅		( 1,105 )		1,285
應收票據增加		( 682 )		( 888 )
應收帳款增加		( 98,260 )		( 43,628 )
應收關係企業款（增加）減少		( 2,560 )		2,951
存貨增加		( 12,137 )		( 52,886 )
其他流動資產減少（增加）		5,112		( 2,295 )
應付票據增加		16,399		20,966
應付帳款增加		1,928		16,452
應付關係企業款增加		42,438		2,426
應付所得稅增加		2,967		-
應付費用增加		12,738		4,522
其他流動負債（減少）增加		( 6,205 )		3,342
營業活動之淨現金流入（出）		4,666		( 30,684 )
投資活動之現金流量
質押定期存款增加		( 13,972 )		( 22,216 )
短期投資減少		-		10,000
長期股權投資增加		( 3,230 )		-
購置固定資產		( 17,362 )		( 45,199 )
存出保證金減少（增加）		2		( 115 )
遞延費用增加		( 856 )		( 2,625 )
投資活動之淨現金流出		( 35,418 )		( 60,155 )

（接次頁）

（承前頁）

融資活動之現金流量
短期借款增加		$ 31,486		$ 37,122
長期負債增加		3,810		31,360
融資活動之淨現金流入		35,296		68,482
現金淨增加（減少）數		4,544		( 22,357 )
年初現金餘額		62,412		84,769
年底現金餘額		$ 66,956		$ 62,412
現金流量資訊之補充揭露
支付利息		$ 9,090		$ 3,438
支付所得稅		$ 355		$ 330
不影響現金流量之融資活動
一年內到期之長期負債		$ 2,040		$ 960
部分影響現金流量之投資活動
購置固定資產		$ 13,062		$ 49,499
加：期初應付設備款		4,300		-
減：期末應付設備款		-		4,300
現金支出數		$ 17,362		$ 45,199

後附之附註係本財務報表之一部分。

（參閱勤業會計師事務所民國九十年四月十五日查核報告）

負責人： 經理人： 主辦會計：

眾福科技股份有限公司

財務報表附註

民國八十九年度

（除另予註明外，金額係以新台幣仟元為單位）

一、公司沿革

眾福科技股份有限公司於於八十六年十一月二十二日獲經濟部核准設立，至八十七年二月二十八日屬於創業期間，而於八十七年三月一日開始主要營業活動，並產生重要收入。主要營業項目為液晶顯示器及發光二極體顯示器設計裝配及加工買賣等業務。

二、重要會計政策之彙總說明

備抵呆帳

備抵呆帳係按應收款項之可收現性估列。

存　　貨

存貨係按加權平均成本與市價（重置成本或淨變現價值）孰低計價。

長期股權投資

長期股權投資按權益法計價者，以投資成本加（或減）按股權比例認列被投資公司之純益（或純損）計算。被投資公司發生純益（或純損）時，認列投資利益（或損失）；發放現金股利時則作為投資成本減項。

被投資公司發放股票股利時，不列為投資收益，僅註記股數增加，並按收到股票股利後之總股數，重新計算每股成本或帳面價值。

固定資產

固定資產係按成本減累積折舊計價。重大更新及改良，作為資本支出；修理及維護支出，則作為當年度費用。

固定資產折舊，係依照下列估計耐用年數計提：房屋及建築，45年；機器設備，2至5年；其他設備，2至5年。

固定資產處分時，除沖銷其相關成本及累積折舊外，所發生之損益列為當年度損失或利益，並將處分固定資產利益於減除有關所得稅後，自未分配盈餘轉列資本公積。

出租資產

出租資產係按成本減累積折舊計價。出租資產依耐用年數三年採平均法計提折舊，耐用年數屆滿仍繼續使用者，依原折舊方法按估計可繼續使用年數計提折舊。

遞延費用

遞延費用係按三年平均攤銷。

員工退休金

本公司原未認列退休金，自八十九年底起開始採用財務會計準則公報第十八號「退休金會計處理準則」處理退休金有關會計事項。即以八十九年底為衡量日完成精算，認列遞延退休金成本及應計退休金負債，並揭露有關之資產及負債資訊，而自九十年度起始按精算之淨退休金成本認列退休金費用。惟此項公報之採用對本公司八十九年度之財務報表並無重大影響。

所得稅

所得稅係作跨期間所得稅分攤，即將可減除暫時性差異、未使用以前年度虧損扣抵及未使用投資抵減之所得稅影響數認列為遞延所得稅資產，並評估其可實現性，認列備抵評價金額；應課稅暫時性差異之所得稅影響數認列為遞延所得稅負債。遞延所得稅資產或負債依其相關資產或負債之分類劃分為流動或非流動項目，無相關之資產或負債者，依預期迴轉期間之長短劃分為流動或非流動項目。遞延所得稅資產再評估其可實現性提列備抵評價金額。

以前年度應付所得稅之調整，包含於當期所得稅。

未分配之盈餘（依所得稅法規定計算）所加徵百分之十之所得稅，列為股東會決議年度所得稅費用。

以外幣為準之交易事項

以外幣為準之交易事項（非遠期外匯買賣合約），係按交易日之即期匯率入帳。外幣資產及負債實際以新台幣收付結清時，因適用不同匯率所產生之損失或盈益，列為收付結清年度之損益。外幣資產及負債之年底餘額，再按年底時之即期匯率予以換算調整，因而產生之兌換差額處理如下：外幣長期股權投資，其按權益法計價者，該項差額作為換算調整數不作當年度之損益處理，直接列於股東權益項下；其他外幣資產及負債，其差額則列為當年度損益。

三、現　　金

		八十九年底		八十八年底
庫存現金及零用金		$ 115		$ 275
支票存款		9,972		1,300
活期存款		30,351		27,837
定期存款，年利率八十九年4.3%-5.3%；八十八年4.3%-5.0%		26,518		33,000
		$ 66,956		$ 62,412

四、存　　貨

		八十九年底		八十八年底
商品存貨		$ 356		$ 741
製 成 品		18,683		21,223
在 製 品		7,240		16,061
原　　料		94,035		70,152
		120,314		108,177
減：備抵跌價損失		3,810		750
		$ 116,504		$ 107,427

截至八十九年底止，存貨之投保金額計約120,000仟元。

五、長期股權投資

						八十九年底
						帳列金額		持股％
按權益法計價
Data Image (B.V.I.) Corporation						$ 1,580		100
Data Image (BAHAMAS) Holdings Ltd.						1,394		100
						$ 2,974

上述按權益法計價之長期股權投資及其相關之投資損益，係依據被投資公司經會計師查核之財務報表計算。

六、固定資產

		八十九年底		八十八年底
累積折舊
房屋及建築		$ 513		$ 171
機器設備		9,460		5,951
其他設備		7,064		3,889
		$ 17,037		$ 10,011

八十九及八十八年度固定資產之折舊費用分別為9,798仟元及

6,888仟元。

截至八十九年底止，固定資產之投保金額計約56,730仟元。

七、出租資產

		八十九年底		八十八年底
機器設備成本		$ 6,587		$ -
減：累積折舊		3,392		-
		$ 3,195		$ -

八十九年度出租資產之折舊費用為686仟元。

八、短期借款

係銀行購料借款，其到期日均不超過一年，年利率八十九年底為3.5-10.0%；八十八年底為3.25-9.00%。

九、長期負債

		一年內到期		一年後到期		合計
八十九年底
銀行抵押借款		$ 2,040		$ 33,130		$ 35,170
八十八年底
銀行抵押借款		$ 960		$ 30,400		$ 31,360

銀行抵押借款，係按季分期償付，至一○三年十月償清，年利率八十九及八十八年底分別為6.35-6.85%及6.85%。

截至八十九年底止，本公司已訂約尚未動用之銀行融資額度共計約79,168仟元。

十、股東權益

依本公司章程規定本公司每年決算於繳納一切稅捐後，如有盈餘，應先彌補以往年度虧損，次就其餘額提百分之十為法定盈餘公積，但法定盈餘公積累積已達本公司資本總額時，不在此限。若尚有盈餘，於必要時得酌提特別盈餘公積公積金或酌予保留盈餘外，由董事會擬定盈餘分配案，方得由股東會依下列百分比分派之：

(一)員工紅利：本次分配盈餘以百分之一以上，上限以不超過百分之十五為原則。

(二)董監事酬勞：本次分配盈餘以百分之一以上，上限以不超過百分之五為原則。

(三)餘為股東紅利。

上述盈餘分配案，應於次年度股東常會議決之，並列於盈餘分配年度之財務報表內。

本公司若分配屬於八十六年度（含）以前未分配盈餘時，股東將不獲配股東可扣抵稅額。若分配屬於八十七年度（含）以後未分配盈餘時，除屬非中華民國境內居住者之股東外，其餘則股東可按股利分配日之稅額扣抵比率計算股東可扣抵稅額。

依公司法規定，法定公積應提撥至其餘額達股本總額時止。法定公積得用以彌補公司虧損；且當該項公積已達實收股本百分之五十時，並得以其半數撥充股本。

十一、所得稅

帳列稅前利益按法定稅率計算之所得稅與當年度應負擔所得稅費用調節如下：

		八十九年度		八十八年度
稅前利益按法定稅率（25%）計算之稅額		$ 5,436		$ 2,010
所得稅調節項目之稅額影響數：
永久性差異		215		649
暫時性差異		680		425
其　　他		-		( 2,488 )
當年度應納所得稅		$ 6,331		$ 596

(二)所得稅費用構成項目如下：

		八十九年度		八十八年度
當年度應納所得稅		$ 6,331		$ 596
以前年度虧損扣抵		-		2,488
當年度新增投資抵減		( 3,706 )		( 1,044 )
其他遞延所得稅利益		( 680 )		( 425 )
以前年度所得稅調整		( 145 )		-
未分配盈餘加徵10%所得稅		312		-
當年度所得稅費用		$ 2,112		$ 1,615

(三)遞延所得稅資產（負債）明細如下：

		八十九年底		八十八年底
流　　動
遞延所得稅資產
備抵呆帳提列數		$ 2,038		$ 632
備抵存貨跌價損失		953		188
投資抵減		-		1,903
未實現兌換損失		-		325
開辦費		87		87
		3,078		3,135
遞延所得稅負債－未實現兌換利益		( 1,138 )		-
遞延所得稅淨資產（帳列其他流動資產）		$ 1,940		$ 3,135
非 流 動
遞延所得稅資產
投資抵減		$ 2,328		$ -
開 辦 費		87		174
按權益法認列之投資損失		59		-
		$ 2,474		$ 174

上述投資抵減之最後可抵減年度為九十二年。

本公司截至八十七年度止之所得稅申報案，業經稅捐稽徵機關核定。

(三)兩稅合一相關資訊：

		八十九年底		八十八年底
可扣抵稅額帳戶餘額		$ 737		$ -

八十九年度預計及八十八年度實際盈餘分配之稅額扣抵比率為5.80%及零。

由於本公司得分配予股東之可扣抵稅額，應以股利盈餘分配日之股東可扣抵稅額帳戶之餘額為計算基礎。因是八十九年度預計盈餘分配之稅額扣抵比率可能會因本公司依所得稅法規定預計可能產生之各項可扣抵稅額與實際不同而須調整。

(四)未分配盈餘相關資訊：

八十九及八十八年底未分配盈餘中並無屬八十六年度（含）以前之未分配盈餘。

十二、員工退休金

本公司對正式聘用員工訂有退休辦法。依該辦法規定，退休金之支付係根據服務年資及退休前六個月之平均基本薪資總額計算。本公司按月就已付薪資總額2%額度內提撥退休基金，專戶存儲於中央信託局退休基金專戶，並由退休基金監督委員會管理。退休基金未列入本公司財務報表。

(一)退休基金提撥狀況與帳載應計退休金負債之調節如下：

				八十九年底
給付義務
既得給付義務				$ -
非既得給付義務				( 2,722 )
累積給付義務				( 2,722 )
未來薪資增加之影響數				( 4,049 )
預付給付義務				( 6,771 )
退休基金資產公平價值				1,456
提撥狀況				( 5,315 )
未認列過渡性淨給付義務				5,233
未認列退休金利益				-
補提最低退休金負債				( 1,184 )
應計退休金負債				( $ 1,266 )
(二)既得給付				$ -

(三)退休金給付義務及計算淨退休金成本之假設：

				八十九年度
折現率				5.75%
未來薪資增加率				5.50%
退休基金資產預期投資報酬率				5.75%
(四)退休金提撥及支付情況
提　　撥				$ 969
支　　付				$ -

十三、關係人交易

(一)關係人之名稱與關係

關係人名稱		與本公司之關係
汎弘國際股份有限公司		該公司負責人為本公司之董事（已於八十九年十月股東臨時會改選卸任）
遠宏電子有限公司		該公司負責人為董事長之二親等親屬
Data Image (B.V.I.) Corporation		該公司為本公司100%轉投資之子公司
震豐有限公司		董事長同一人
魏道榮		本公司之董事長

(二)與關係人間之重大交易及餘額

		八十九年度				八十八年度
		金額		佔該科目金額％		金額		佔該科目金額％
1.銷　　貨
汎弘國際股份有限公司		$ -		-		$ 18,588		5
震豐有限公司		27,595		4		-		-
		$ 27,595		4		$ 18,588		5

2.進　　貨
Data Image (B.V.I.) Corporation		$ 50,836		9		$ -		-
震豐有限公司		36,936		7		19,276		6
		$ 87,772		16		$ 19,276		6
3.租金收入
遠宏電子有限公司		$ 1,025		100		$ -		-
4.加工費
遠宏電子有限公司		$ 191		1		$ 202		1

上開銷貨之銷貨價格其中屬於汎弘國際股份有限公司之銷貨，因該些產品僅售予汎弘國際股份有限公司，其銷售價格依雙方議定，餘係依一般銷貨價格辦理，貨款之收款期限，汎弘國際股份有限公司為次月結45天，震豐有限公司為月結45天，餘與一般客戶同。

進貨係一般進貨價格辦理，付款條件為月結45～90天，與一般廠商同。

租金收入係出租機器設備予遠宏電子有限公司，租期自八十九年八月至九十一年七月止。

		八十九年底				八十八年底
		金 額		佔該科目金額％		金 額		佔該科目金額％
5.應收關係企業款
汎弘國際股份有限公司		$ -		-		$ 3,120		100
震豐有限公司		5,680		100		-		-
		$ 5,680		100		$ 3,120		100
6.應付關係企業款
震豐有限公司		$ 7,774		15		$ 7,602		97
Data Image (B.V.I.) Corporation		42,468		85		-		-
遠宏電子有限公司		-		-		202		3
		$ 50,242		100		$ 7,804		100

7.資金融通情形

應收關係人往來款項

		八十九年度
		最 高 餘 額				期末餘額		利率		利息收入
		發生日期		金 額
魏道榮		89.1.6		$ 18,000		$ -		-		$ -
		八十八年度
		最高餘額				期末餘額		利率		利息收入
		發生日期		金額
魏道榮		88.8.11		$ 29,819		$ -				$ -

上述借出之款項，雙方約定不予計息。

十四、質抵押之資產

下列資產業已質抵押作為短期借款及長期負債之擔保品：

		八十九年底		八十八年底
質押定期存款		$ 50,994		$ 37,022
土　　地		23,000		23,000
房屋及建築		14,552		14,894
機器設備		11,184		5,942
		$ 99,730		$ 80,858

十五、重大承諾事項及或有負債

截至八十九年底止，本公司已開狀未使用之信用狀計約9,067仟元。

十六、重大之期後事項

九十年五月十二日本公司所在地汐止東方科學園區發生火災，本公司存貨及部分設備受到影響，該項損失應可獲保險公司理賠，本公司應不致有任何損害。

伍.特別記載事項

一、內部控制制度執行狀況:列明最近三年度會計師提出之內部控制改進建議及內部稽核發現重大缺失之改善情形

年度	會計師建議意見摘錄	目前改善情形
88	無	－
89	無	－
90	1.驗收單應確實簽名以利責任之歸屬，及驗證實際存貨變動數量及表單帳載數量相符。 2.傳票應按月彙整歸檔，以確保交易憑證之完整性 3.應使用預先編號之表單，以利確保交易之完整性。 4.薪資應由人事單位計算，經會計部審核及由財務部門主管核決後，由出納負責薪資轉帳發放事宜，再由會計部門憑據入帳。 5.貴公司應儘速建立完整之書面內部控制及內部稽核制度，並確實執行。	本公司均已針對左列建議通知相關人員改正，事後並追蹤其後續之改善情形，以達確實改善之目的。

二、信用評等機構出具之評等報告：無。

三、證券承銷商評估總結意見：無。

四、律師法律意見書：無。

五、由發行人填寫並經會計師覆核之案件檢查表彙總意見：請詳本文第98頁。

六、前次募集與發行有價證券於申報生效時經證期會通知應自行改進事項之改進情形：不適用。

七、本次募集與發行有價證券於申報生效時經證期會通知應補充揭露之事項：不適用。

八、最近五年度辦理募集與發行有價證券案件及委託證券承銷商辦理情形：無。

九、公司初次上市、上櫃或前次及最近三年度申報募集與發行有價證券時，於公開說明書中揭露之聲明書或承諾事項及其目前執行情形：不適用。

十、子公司不參與認購本次現金增資新股或轉換公司債之承諾書：不適用。

十一、其他必要補充說明事項：無。

陸、重要決議、公司章程及相關法規

一、重要決議

(一)最近兩年度股東常會及臨時會之重要決議事項，以及與本次發行有關之決議文：詳第99頁至第107頁。

(二)取得或處分資產處理程序：詳第108頁至第111頁

(三)背書保證辦法：詳第112頁至第113頁

(四)資金貸與他人作業程序：詳第114頁至第115頁

(五)從事衍生性商品交易處理程序：詳第116頁至第118頁

(六)其他依證券暨期貨管理委員會規定應記載之程序或辦法：無。

二、公司章程及相關法規：詳第119頁至第124頁

眾福科技股份有限公司

申報現金增資、盈餘轉增資發行新股暨 補辦公開發行案件檢查表會計師複核彙總意見

眾福科技股份有限公司本次為現金增資募集與發行6,605,040股，每股面額新台幣(以下同)10元，計66,050,400元，每股15元溢價發行，總金額計99,075,000元；盈餘轉增資2,499,960股，每股面額10元，總金額計24,999,600元；暨補辦公開發行20,895,000股，每股面額10元，總金額計208,950,000元，向財政部證券暨期貨管理委員會提出申報，業依規定填報案件檢查表，並經本會計師採取必要程序予以複核，特依「發行人募集與發行有價證券處理準則」規定，出具本複核彙總意見。

依本會計師意見，眾福科技股份有限公司本次向財政部證券暨期貨管理委員會提出之案件檢查表所載事項，除眾福科技股份有限公司於九十年度資金貸予該公司董事長計8,000仟元，惟截至九十年底止業已全數收回外，餘並未發現有違反法令致影響有價證券募集與發行之情事。

此　　致

眾福科技股份有限公司　　公鑑

勤 業 會 計 師 事 務 所

會 計 師 卓 明 信

財政部證券暨期貨管理委員會

(90)台財證(六)第115962號

中華民國九十一年四月一日

眾福科技股份有限公司

九十年度股東會會議議事錄

時 間：中華民國九十年七月三十一日，上午10時

地 點：台北縣汐止市新台五路一段106號3樓

東方酒樓會議廳

出席人員：出席股東及股東代理人所代表之股份計 16,850,000 股，佔本公司發行總數之 84.67 %。詳如簽名冊

列 席：勤業會計師事務所施景彬會計師、信緯國際法律事務所劉俊良律師

主 席：董事長 魏道榮 先生 記 錄：黃淑玲

1. 主席宣佈開會

本公司發行股東權數，壹仟玖佰玖拾萬股，實際出席股東權數16,850,000股，已達法定權數，本席依法宣佈開會。

1. 主席致詞

本公司去年已有一定程度的經營成續展現給各位股東，唯不幸本年五月十二日遭逢東科大火，以致公司目前在做復原的工作，期待各位股東的支持。

1. 報告事項
2. 監察人審察八十九年度決算報告書：陳玉華監事報告：略
3. 營運評估報告：總經理報告：略
4. 討論事項
5. 案 由：為造具本公司89年度決算表冊，擬提請承認，請審議。

說 明：本公司 89年度決算表冊，已依公司法第228條規定編制完成之後，送交監察人審查確認，並提請承認。

決 議：通過

1. 案 由：89年度盈餘分配表提請承認。

說 明：89年度純益NTD 19,671,925 分配方式，詳如附件一。

決 議：通過

1. 案 由：擬配合盈餘轉增資，修改公司章程之額定資金額19,900萬至20,895萬提請承認。

決 議：通過

4.案 由：公司增資議案提請承認。

說 明：公司於第七次董監事會議，議定增資案由鄧董事規劃，以盈餘995萬轉增資，資本額擬由19,900萬增至20,895萬。

決 議：通過

5.案 由：本公司於 90年 5月12日遭逢東科大火，原公司擬遷新址，繼續經營。

說 明：台北縣汐止市新台五路一段112號8樓 2戶、9樓1戶已不堪使用，擬遷移地點繼續經營。請授權公司決策決定，將辦公室遷到台北市南港路三段 47巷 2號6樓，工廠遷到台北縣汐止市新台五路一段90號7樓。

決 議：通過

6.案 由：股票重印案提請承認。

說 明：本次東科大火部份人員置放於東科股票遭受毀損及配合股票股利發放，擬將本公司股票重印後換發。

決 議：通過

1. 臨時動議：無

六、散會

眾福科技股份有限公司

九十一年度股東常會議事錄

時 間：中華民國91年3月25日(星期一)，上午10時。

地 點：台北市南港路三段47巷2號6樓。

列 席：勤業會計師事務所卓明信、游智惠會計師、信緯國際法律事務所劉俊良律師

出 席：出席股東暨股東代理人所代表之股份計18,312,000股，佔公司已發行股份20,895,000 股之87.64％，達法定出席股數。

主 席：董事長魏道榮 記錄：黃淑玲

一、主席致詞：（略）

二、報告事項：

（一）案由：報告九十年度營業報告書

說明：營業報告書請參閱議事手冊第3頁。

（二）案由：監察人審查九十年度決算表冊報告

說明：監察人審查報告書請參閱議事手冊第4頁。

三、承認事項：

（一）案由：本公司90年度財務報表，謹提請 承認。 董事會提

說明：本公司90年度財務報表(請參閱議事手冊附件一) 已依公司法第228條規定編製完竣，業經勤業會計師事務所查核竣事，並送交監察人審查，謹提請 承認。

決議：照案通過。

（二）案由：90年度盈餘分配案，謹提請 承認。 董事會提

說明:1、本公司90年度稅後淨利為新台幣30,404,465元，總計本年度可供分配盈餘為新台幣30,404,465元，除依法提列法定盈餘公積 3,040,447元外，並依本公司章程規定，分配員工紅利新台幣4,104,600元，以股票方式發放，另提撥董監事酬勞274,918元，以現金方式發放，其餘分配股東紅利22,984,500元，即每股分配1.1元，其中1元以股票方式發放，0.1元以現金方式發放。

2、依據本公司章程所擬具之盈餘分配表如后，謹提請 承認。

決議：照案通過。

眾福科技股份有限公司
盈餘分配表
民國九十年度 單位: 新台幣元
項 目	金	額	附 註
	小 計	合 計
期初餘額		0
本年度稅後盈餘		30,404,465
本年度可供分配盈餘		30,404,465
減: 提列法定盈餘公積	3,040,447
可分配盈餘		27,364,018
分配項目:
1.員工紅利-股票	4,104,600		15%
2.撥付董監事酬勞	274,918		1%
3.普通股股利-股票	20,895,000		每股股票股利1元
-現金	2,089,500		每股現金股利0.1元
分配合計		27,364,018
期末未分配盈餘		0

四、討論事項：

董事會提

（一）案 由：盈餘暨員工紅利轉增資及現金增資發行新股案，謹提請 討論。

說 明：本公司為充實公司營運資金、減少負債總額，以達降低成本、減低利息支出之效益，擬辦理盈餘暨員工紅利轉增資新台幣24,999,600元發行新股2,499,960股及現金增資新台幣66,050,400元發行新股6,605,040 股，共計發行新股9,105,000股。

1、盈餘轉增資部份依配股基準日股東名簿記載之股東持有股數每仟股無償配發100股，共計發行2,089,500股，新股之權利義務與已發行之股份相同，本次配發不足壹股之畸零股，得由原股東自行併湊成整股，逾期未申報而放棄之數，授權董事長洽特定人認購，而改以現金分派之。員工紅利轉增資部份共計發行410,460股，其發放方式授權董事長決定之。

2、現金增資發行普通股

（1）擬辦理現金增資新台幣66,050,400元，共計發行新股6,605,040 股，依公司法第267條規定保留發行總額之15%，計990,756股由員工認股，餘85% 計5,614,284股按認股基準日股東名簿記載之股東持有股份比例，每仟股認購268.69股，員工及原股東認購不足或放棄認購部份授權由董事長洽特定人認購之。

（2）本增資新股除不參與90年度之盈餘分配外，其權利義務與已發行之股份相同。

3、本次增資發行新股俟主管機關核准後，授權董事會訂定發行價格及除權配股基準日。

4、本增資案所訂各項如經主管機關核示必需變更時，擬授權董事會辦理。

決 議：照案通過。

董事會提

（二）案 由：本公司擬補辦公開發行案，謹提請 討論。

說 明：本公司為促進公司體質健全、經營資訊透明化，朝向資本市場發展，以達永續經營之目標，擬辦理股票公開發行。

決 議：照案通過。

董事會提

（三）案 由：擬訂本公司「取得或處分資產處理程序」、「背書保證作業辦法」、「資金貸與他人作業程序」、「從事衍生性商品交易處理程序」、「股東會議議事規則」、「董事及監察人選舉辦法」，謹提請 討論。

說 明：依證期會規定擬訂本公司相關規定辦法，請參閱議事手冊附件二至七。

決 議：照案通過。

董事會提

（四）案 由：本公司擬解除第二屆董事競業禁止之限制，謹提請 討論。

說 明：鑑於公司營業發展需要，本公司將補選第二屆董事。屆時第二屆董事可能同時兼任他公司職務而產生競業禁止之情事。故擬依公司法第209條第一項之規定，提請 股東常會決議，解除第二屆董事競業禁止之限制。

主席宣布：本案暫時擱置，視選舉事項完成董事補選後，再提本案。

董事會提

（五）案 由：本公司擬解除公司法第十三條對外轉投資總額之限制，謹提請 討論。

說 明：本公司擬解除公司法第十三條對外轉投資總額之限制，對外轉投資總額得超過實收資本額之百分之四十。

決 議：照案通過。

董事會提

（六）案 由：本公司擬因業務需要對外背書保證，謹提請 討論。

說 明：本公司如因業務需要得對外背書保證，其相關作業授權董事會決議後為之，事後提報最近一次股東會備查。

決 議：照案通過。

董事會提

（七）案 由：修正公司章程，謹提請 討論。

說 明：為配合公司法之修正，茲擬訂章程相關修正條文，俾符合法律之規定，新舊內容之對照表如后。

決 議：照案通過。

眾福科技股份有限公司章程修訂前後條文對照表

條 次	修 訂 前 條 文	修 訂 後 條 文
第二條	本公司所營事業如左： 1.液晶顯示器設計、製造委外加工、買賣及其工程技術服務。 2.發光二極體顯示器設計、製造委外加工、買賣及其工程技術服務。 3.其他光電顯示器設計、製造委外加工、買賣及其工程技術服務。 4.電子零組件、電子儀器買賣業務。 5.前各項零組件之進出口及買賣業務。 6.一般進出口貿易業務(許可業務除外)。	本公司所營事業如左： 1.液晶顯示器設計、製造委外加工、買賣及其工程技術服務。 2.發光二極體顯示器設計、製造委外加工、買賣及其工程技術服務。 3.其他光電顯示器設計、製造委外加工、買賣及其工程技術服務。 4.電子零組件、電子儀器買賣業務。 5.前各項零組件之進出口及買賣業務。 6.一般進出口貿易業務(許可業務除外)。 7.除許可業務外，得經營法令非禁止或限制之業務。
第四條	本公司之公告方法依照公司法第二十八條規定辦理。	刪除
第四條	新增	本公司對外轉投資之總額，得超過實收資本額之百分之四十。
第四條之一	新增	本公司因業務需要得對外保證。
第五條	本公司資本總額定為新台幣貳億捌佰玖拾伍萬元，分為貳仟捌拾玖萬伍仟股，每股金額新台幣壹拾元，全額發行。	本公司資本總額定為新台幣肆億元，分為肆仟萬股，每股金額新台幣壹拾元，授權董事會視實際需要分次發行。本公司得配合台灣證券集中保管股份有限公司之請求，換發大面額股票。
第六條	本公司實際發行股份為貳仟捌拾玖萬伍仟股，計新台幣貳億捌佰玖拾伍萬元整。	刪除
第七條	本公司股票概為記名式由董事三人以上簽名蓋章，經依法簽證後發行之。	本公司股票概為記名式，由董事三人以上簽名或蓋章並應編號，經主管機關核定之發行簽證機構簽證後發行之。 本公司股票公開發行後，其發行之股份得免印製股票，發行新股時，得就該次發行總數合併印製，但應洽證券集中保管事業機構登錄或保管。
第八條	股票之更名過戶，自股東常會開會前一個月內，股東臨時會開會前十五日內或公司決定分派股息及紅利或其他利益之基準日前五日內圴停止之。	股東名簿記載之變更，自股東常會開會前六十日內，股東臨時會開會前三十日內或公司決定分派股息及紅利或其他利益之基準日前五日內均停止之。
第九條	股東會分常會及臨時會二種，常會每年召開一次，於每營業年度終結後六個月內由董事會依法召集之。臨時會於必要時依法召集之。	股東會分常會及臨時會二種，常會於每會計年度終了六個月內召開，臨時會於必要時依法召開之。 股東會之召集，除公司法及其他相關法令另有規定外，由董事會依法召集之。
第九條之一	新增	股東會由董事會召集時，以董事長為主席，遇董事長缺席時，由董事長指定董事一人代理之，未指定時，由董事推選一人代理；由董事會以外之其他有召集權人召集時，主席由該召集權人擔任之，召集權人有二人以上 應互推一人擔任人。
第九條之二	新增	股東會之決議事項，應作成議事錄，由股東會主席簽名或蓋章，並於會後二十日內將議事錄分發各股東。
第十一條	本公司股東每股有一表決權，但一股東而有已發行股份總數百分之三以上者，其超過部份以九折計算。	本公司股東每股有一表決權，但公司依法自己持有之股份，無表決權。
第十三條	本公司設董事五人，監察人三人，任期三年，由股東會就有行為能力之股東中選任，連選得連任。	本公司設董事五人，監察人三人，任期三年，由股東會就有行為能力之人或股東或法人股東指派之代表人中選任，連選得連任。
第十四條	董事會由董事組織之，由三分之二以上之董事出席及出席董事過半數之同意互推董事長一人，董事長對外代表本公司。	董事會由董事組織之，由三分之二以上之董事出席及出席董事過半數之同意互推董事長一人，董事長對外代表本公司，董事長請假或因故不能行使職權時，其代理依公司法第二０八條規定辦理。
第十五條	董事長請假或因故不能行使職權時，其代理依公司法第二百零八條規定辦理。	董事因故不能親自出席董事會時，得委託其他董事依法代理出席，前開代理人以受一人之委託為限。董事居住國外者，得以書面委託居住國內之其他股東，經常代理出席董事會。前開代理，應向主管機關申請登記始生效力，變更時亦同。

第十五條之一	新增	董事會之決議，除公司法另有規定外，應有過半數董事之出席，出席董事過半數之同意行之。
第十六條	全體董事及監察人之報酬由股東會議定之。不論營業盈虧得依同業通常水準支給之。	刪除
第十七條	本公司得設總經理一人，副總經理及經理若干人，其委任、解任及報酬依照公司法第廿九條規定辦理。	本公司得設經理人，其委任、解任及報酬依照公司法第廿九條規定辦理。
第十八條	本公司應於每營業年度終了，由董事會造具： 一.營業報告書 二.資產負債表 三.主要財產之財產目錄 四.損益表 五.股東權益變動表 六.現金流量表 七.盈餘分派或虧損彌補之議案 提請股東會承認。	本公司應於每會計年度終了，由董事會編造下列表冊，於股東常會開會三十日前交監察人查核，提交股東常會請求承認。 一.營業報告書 二.財務報表 三.盈餘分派或虧損撥補之議案
第十九條	本公司每年決算於繳納一切稅捐後，如有盈餘，應先彌補以往年度虧損，次就其餘額提百分之十為法定盈餘公積，但法定盈餘公積累積已達本公司資本總額時，不在此限。若尚有盈餘，於必要時得酌提特別盈餘公積金或酌予保留盈餘外，由董事會擬定盈餘分配案，方得依第二十條之規定由股東會分派之。	本公司每年決算於繳納一切稅捐後，如有盈餘，應先彌補以往年度虧損，次就其餘額提百分之十為法定盈餘公積，但法定盈餘公積累積已達本公司資本總額時，不在此限。若尚有盈餘，於必要時得酌予保留盈餘外，由董事會擬定盈餘分配案，依第二十條之規定由股東會決議分派之。
第廿十條	本公司盈餘分派按左列百分比行之： 1. 員工紅利：本次分配盈餘以百分之一以上，上限以不超過15%為原則。 2. 董監事酬勞：本次分配盈餘以百分之一以上，上限以不超過5%為原則。 3. 餘為股東紅利。	本公司盈餘分派按左列百分比行之： 一.員工紅利：分配盈餘以百分之一以上，上限以不超過15%為原則。 二.董監事酬勞：分配盈餘以不超過3%為原則。 三.餘為股東紅利。
第廿十二條	本章程訂立於中華民國八十六年十一月五日，第一次修訂於民國八十七年五月二十六日，第二次修訂於民國八十七年七月十日，第三次修訂於民國八十九年六月三十日，第四次修訂於民國八十九年十月二十日，第五次修訂於民國九十年七月三十一日。	本章程訂立於中華民國八十六年十一月五日，第一次修訂於民國八十七年五月二十六日，第二次修訂於民國八十七年七月十日，第三次修訂於民國八十九年六月三十日，第四次修訂於民國八十九年十月二十日，第五次修訂於民國九十年七月三十一日，第六次修訂於民國九十一年三月二十五日。

五、選舉事項： 董事會提

案由：補選董事及補選監察人選舉案

說明：本公司第二屆董事詹維祥、鄧富吉、張簡錦洋等三人，因個人因素無法繼續擔任董事一職，及因應公司法暨公司章程規定，應補選董事三席及補選監察人二席，其任期與第二屆董事及監察人相同，即自當選日起至民國九十二年十月二十日止。

選舉結果：本次選舉董事三席及監察人二席，選舉結果如后:

當選董事三席：

董事	當選權數
元太科技工業股份有限公司 代表人:劉思誠	16,269,750權
章孝棋先生	16,068,000權
謝登鴻先生	15,857,250權

當選監察人二席：

監察人	當選權數
鄧富吉先生	17,188,500權
韓曉鐘先生	14,941,500權

說 明：經選舉過程結束，本公司已順利將第二屆董事補選完成。謹再依討論事項中之第四案，解除本屆董事競業禁止之限制，提請 討論。

決 議：茲將本公司第二屆董事魏道榮及新選任之董事章孝棋及董事元太科技工業股份有限公司暨其代表人劉思誠，解除本屆董事競業禁止之限制，且法人董事改派代表人時亦同。該等董事目前擔任與本公司營業範圍類似之其他公司董事之說明如后：

董事名稱	說明
魏道榮	該董事兼任震豐有限公司董事
章孝棋	該董事兼任佳網國際(股)公司董事及總經理
元太科技工業（股）公司 代表人：劉思誠	該董事為TFT液晶顯示面板與模組製造廠商，與本公司營業範圍相近，且其代表人兼任元太科技工業（股）公司之董事一職

本案經徵詢股東無異議後，照案通過。

六、臨時動議：無。

七、散 會

主席：魏道榮

記錄：黃淑玲

眾福科技股份有限公司

九十一年度董事會議事錄

時 間：中華民國91年3月25日（星期一）上午十一時

地 點：台北市南港路三段47巷2號6樓

出席董事：魏道榮、俞思平、劉思誠、章孝棋、謝登鴻

主 席：董事長魏道榮 記錄：王睿達

一、主席致詞：（略）

二、報告事項：無

三、討論事項：

案 由：本公司擬辦理現金增資66,050,400元，謹提請 討論。

說 明：1、本公司為充實公司營運資金、減少負債總額，以達降低成本、減低利息支出之效益，擬辦理現金增資新台幣66,050,400元，發行新股6,605,040股，每股面額10元，擬採溢價發行，每股發行價格暫訂為新台幣15元。

2、本次現金增資案，依公司法第267條規定保留發行總額之15%，計990,756股由員工認購，員工認股辦法授權董事長核定之；餘發行總額之85%計5,614,284股按認股基準日股東名簿記載之股東持有股份比例，每仟股認購268.69股。

3、原股東、員工有認購不足一股者由股東、員工自行拼湊，其放棄拼湊或拼湊後仍不足一股者，以及員工及原股東認購不足或放棄認購部份，授權由董事長洽特定人認購之。

4、本次現金增資新股除不參與90年度之盈餘分配外，其權利義務與已發行之股份相同。

5、本次現金增資之發行條件、發行股數、發行價格、資金運用計劃、募集金額及其他相關事宜，必要時依主管機關指示需修正或因應市場情況而需修正者，授權董事長全權處理。

6、本次增資案於呈奉主管機關核准後，授權董事長另訂認股基準日及繳款期間。

決 議：照案通過

四、臨時動議：無。

五、散會

眾福科技股份有限公司

取得或處分資產處理程序

一、目的及法源依據：

為加強資產管理及達到充份公開揭露之目的，依財政部證券暨期貨管理委員會八十八年十月二十日(88)台財證(一)第八一七六九號函規定，訂定本處理程序。

二、定義：

本處理程序所稱資產，係指長、短期有價證券投資 (含股票、公債、公司債、金融債券、國內受益憑證、海外共同基金、存託憑證、認購(售)權證等) 、不動產及其他固定資產。

三、作業程序：

本公司取得或處分資產，應由承辦單位依核決權限呈報相關權責主管核定後始得為之，並應遵照本公司內部控制相關作業程序及管理辦法辦理。

四、公告申報程序：
依本程序規定應公告及申報之事項，各執行單位應於事實發生日以前將相關資料彙送會計單位，俾便由會計單位公告及申報。

(一)公告申報之標準：

本公司取得或處分資產，除下列情形者外，達公司實收資本額百分之二十或新台幣三億元以上者，應辦理公告並向財政部證券暨期貨管理委員會(以下簡稱證期會)申報。

1.買賣公債、海內外基金。

2.於海內外集中交易市場或櫃檯買賣中心所為之有價證券買賣。但買賣屬母子公司或關係企業之有價證券者，不在此限。

3.買賣附買回、賣回條件之債券。

4.取得或處分之資產種類屬供營業使用之機器設備且其交易對象非為實質關係人，交易金額未達新臺幣五億元以上。

5.以自地委建、合建分屋、合建分成、合建分售方式取得不動產，交易金額未達新臺幣五億元以上。（以公司預計投入之金額為計算基準）

(二)公告申報之時限：

1.本公司取得或處分資產，依下列情形，其交易金額達第四(一)點所訂標準者，應於事實發生之日起二日內辦理公告，並檢附公告報紙、契約、鑑價報告或簽證會計師意見書向證期會申報：

(1)每筆交易金額。

(2)一年內累積與同一相對人取得或處分同一性質標的交易之金額。

(3)一年內累積取得或處分（取得、處分分別累積）同一開發計畫不動產之金額。

(4)一年內累積取得或處分（取得、處分分別累積）同一有價證券之金額。

2.所稱「事實發生日」，原則上以交易簽約日、付款日、委託成交日、過戶日、董事會決議日或其他足資確定交易對象及交易金額之日為準(以孰前者為準)。但屬需經主管機關核准之投資者，以上開日期或接獲主管機關核准之日孰前者為準。

3.本項所稱「一年內」，係以本次取得或處分資產之日為基準，往前追溯推算一年，已公告部分免再計入。

(三)公告申報內容：

1.本公司於海內外集中交易市場或櫃檯買賣中心買賣母子公司或關係企業之有價證券，應公告下列事項：

(1)證券名稱。

(2)交易日期。

(3)交易數量、每單位價格及交易總金額。

(4)處分利益(或損失)。（取得有價證券者免列）。

(5)與交易標的公司之關係。

(6)迄目前為止，累積持有本交易證券（含本次交易）之數量、金額、持股比例及權利受限情形。

(7)迄目前為止，長、短期有價證券投資（含本次交易）占公司最近期財務報表中總資產及股東權益之比例暨最近期財務報表中營運資金數額。

(8)取得或處分之具體目的。

所稱「最近期財務報表」，係指公司於取得或處分資產前依法公開經會計師查核簽證或核閱之財務報表。

2.本公司以自地委建、合建分屋、合建分成、合建分售方式取得不動產者，應公告下列事項：

(1)契約種類。

(2)事實發生日。

(3)契約相對人及其與本公司之關係。

(4)契約主要內容（含契約總金額、預計參與投入之金額及契約起訖日期）、限制條款及其他重要約定事項。

(5)專業鑑價機構名稱及其鑑價結果。（自地委建者免列，另鑑價結果應包含對契約合作方式合理性之評估。）

(6)取得具體目的。

3.本公司除前二項以外所為之資產買賣，應公告下列事項：

(1)標的物之名稱及性質。（屬取得或處分不動產者，並應標明其座落地點及地段；屬特別股者，並應標明特別股約定發行條件，如股息率等。）

(2)事實發生日。

(3)交易單位數量、每單位價格及交易總金額。

(4)交易之相對人及其與本公司之關係。（交易相對人如屬自然人，且非公司之實質關係人者，得免揭露其姓名）

(5)交易之相對人為實質關係人者，並應公告選定關係人為交易對象之原因及前次移轉之所有人（含與公司及相對人間相互之關係）、移轉價格及取得日期。

(6)交易標的最近五年內所有權人曾為公司之實質關係人者，尚應公告關係人之取得及處分日期、價格及交易當時與公司之關係。

(7)預計處分利益（或損失）。（取得資產者免列）

(8)交付或付款條件（含付款期間及金額）、契約限制條款及其他重要約定事項。

(9)本次交易之決定方式（如招標、比價或議價）、價格決定之參考依據及決策單位。

(10)專業鑑價機構名稱及其鑑價結果或標的公司依規定編製最近期經會計師 查核簽證或核閱財務報表之每股淨值。未能即時取得鑑價報告者，應註明未能取得之原因；有本程序第六、七點規定情事者，並應公告差異原因及簽證會計師意見。

(11)迄目前為止，累積持有本交易證券（含本次交易）之數量、金額、持股比例及權利受限情形。（非屬買賣有價證券者免列）

(12)迄目前為止，長、短期有價證券投資（含本次交易）占公司最近期財務報表中總資產及股東權益之比例暨最近期財務報表中營運資金數額。（非屬買賣有價證券者免列）

(13)有經紀人，且該經紀人為實質關係人者，其經手之經紀人及應負擔之經紀費。

(14)取得或處分之具體目的或用途。

五、投資範圍及額度：本公司及各子公司取得非供營業使用之不動產及有價證券，其額度之限制分別如下：

(一)購買非供營業使用之不動產及其他固定資產之總額，不得逾各公司淨值之百分之五十。

(二)購買有價證券之總額，不得逾各公司淨值之百分之四十。

(三)投資個別有價證券之限額，不得逾各公司淨值之百分之二十。

六、本公司取得或處分不動產或其他固定資產，除與政府機構交易、自地委建或向非關係人取得、處分供營業使用之機器設備者外，應先洽請客觀公正及超然獨立之專業鑑價機構鑑價，並出具鑑價報告，並應符合下列規定：

1.鑑定價格種類應以正常價格為原則，如屬限定價格或特定價格應註明是否符合土地估價技術規範第十條或第十一條規定。因特殊原因須以限定價格或特定價格作為交易價格之參考依據時，該項交易應先提經董事會決議通過，並通知公司監察人及提下次股東會報告，未來交易條件變更者，亦應比照上開程序辦理。鑑價報告並應分別評估正常價格及限定價格或特定價格之結果，且逐一列示限定或特定之條件及目前是否符合該條件，暨與正常價格差異之原因與合理性，並明確表示該限定價格或特定價格是否足以作為買賣價格之參考。

2.如鑑價機構之鑑價結果與交易金額差距達百分之二十以上者，應請簽證會計師依審計準則公報第二十號第十三條規定辦理，並對差異原因及交易價格之允當性表示具體意見。所稱鑑價結果與交易金額差距係以交易金額為基準。

3.交易金額達新臺幣十億元以上者，應請二家以上之專業鑑價機構鑑價；如二家以上鑑價機構之鑑價結果差距達交易金額百分之十以上者，應請簽證會計師依審計準則公報第二十號第十三條規定辦理，並對差異原因及交易價格之允當性表示具體意見。

4.契約成立日前鑑價者，出具報告日期與契約成立日期不得逾三個月。但如其適用同一期公告現值且未逾六個月者，得由原鑑價機構出具意見書補正之。

5.除採用限定價格或特定價格作為交易價格之參考依據外，如有正當理由未能即時取得鑑價報告或前開2.、3.之簽證會計師意見者，應於事實發生之日起二週內取得，並補正公告原交易金額及鑑價結果，如有前開2.、3.情形者並應公告差異原因及簽證會計師意見後申報。

6.鑑價機構如出具「時值勘估報告」、「估價報告書」等以替代鑑價報告者，其記載內容仍應符合前開鑑價報告應行記載事項之規定。

7.本公司所洽請之鑑價機構及其鑑價人員應與交易當事人無財務會計準則公報第六號所訂之關係人或為實質關係人之情事者。

本條所稱「專業鑑價機構」，係指章程或營業登記證載明以不動產或其他固定資產之鑑價為營業項目之機構。

七、本公司取得或處分有價證券，除下列情形外，應先取具標的公司最近期依規定編製經會計師查核簽證或核閱之財務報表，由簽證會計師就前開財務報表所顯示之每股淨值與交易價格之差異出具意見書，如每股淨值與交易價格差距達百分之二十以上者，簽證會計師尚應依審計準則公報第二十號第十三條規定辦理，並對差異原因及交易價格之允當性表示具體意見。所稱標的公司每股淨值與交易價格之差距以交易金額為基準。

1.集中交易市場或在財團法人中華民國證券櫃檯買賣中心（以下簡稱櫃檯買賣中心）所為之有價證券買賣。

2.買賣開放式之國內受益憑證或海外共同基金。

3.原始認股（包括設立認股及現金增資認股）。

4.取得或處分標的公司為符合上市（櫃）前股權分散而辦理公開銷售之有價證券。

5.買賣債券。

八、公司經法院拍賣程序取得或處分資產者，得以法院所出具之證明文件替代鑑價報告或簽證會計師意見。

九、本公司向關係人取得不動產，除合建契約外，應依證期會所訂「公開發行公司向關係人購買不動產處理要點」規定辦理申報，且應編製自預訂訂約月份開始之未來一年各月份現金收支預測表，並評估其必要性及資金運用之合理性，提交董事會通過及監察人承認後，始得為之，並應提報下次股東會報告；交易金額達本程序第四點規定之標準者，並應辦理公告。

十、本公司取得或處分資產達本程序第四點所訂應公告申報標準，且其交易對象為實質關係人者，應將公告內容於財務報表附註中揭露，並提股東會報告。

十一、本公司轉投資之子公司取得或處分資產，亦應依第六、七、八點規定辦理。

子公司如非屬國內公開發行公司者，其取得或處分資產達本程序第四點所訂應公告申報標準者，應於事實發生之日起二日內，通知本公司依本程序規定辦理公告、申報及抄送事宜。

子公司之公告申報標準中，所稱「達公司實收資本額百分之二十」，係以本公司之實收資本額為準。

所稱「子公司」，係指下列由本公司海內外直接或間接控制之公司：

(1)本公司直接持有逾百分之五十已發行有表決權股份之被投資公司。

(2)本公司經由子公司間接持有逾百分之五十已發行有表決權股份之各被投資公司，餘類推。

(3)本公司直接及經由子公司間接持有逾百分之五十已發行有表決權股份之各被投資公司，餘類推。

十二、本處理程序，若有未盡合宜及適用上發生疑議時，悉依有關法令辦法，法令未有規定者，由本公司董事會討論裁決之。

十三、本處理程序經董事會通過後實施之，函報證期會，並提股東會報告，其修改時亦同。

眾福科技股份有限公司

背書保證作業辦法

第一章 總 則

第一條：本公司有關對外背書保證事項，悉依本辦法辦理。

第二章 適用範圍

第二條：本辦法所稱之背書保證係指下列事項：

(一)融資背書保證係指客票貼現融資、為他公司融資之目的所為之背書或保證、為本公司融資之目的而另開立票據予非金融事業作擔保者。

(二)關稅背書保證係指為本公司或他公司有關關稅事項所為之背書或保證。

(三)其他背書保證係指無法歸類入前二項之背書或保證事項。

第三章 背書保證之對象及額度

第三條：本公司背書保證之對象，以下列公司為限：

(一)有業務關係之公司。

(二)直接持有普通股股權超過百分之五十之子公司。

(三)本公司與子公司持有普通股股權合併計算超過百分之五十之被 投資公司。

(四)對本公司直接或經由子公司間接持有普通股股權超過百分之五十之母公司。

本公司得因共同投資關係，由各出資股東依其持股比例，對被投資公司背書保證或基於承攬工程需要之同業間依合約規定互保者，不受前款規定之限，得為背書保證。

第四條：背書保證之額度

本公司對外背書保證總額不得超過本公司最近期財務報表淨值百分之五十，對單一企業背書保證之金額不得超過本公司最近期財務報表淨值百分之二十。

第四章 背書保證之決策及授權層級

第五條：本公司辦理背書保證，應依第七條至第十條規定程序簽核，並經董事會決議同意後為之。但為配合時效需求，董事會得授權董事長在一定額度內決行，事後再經董事會追認之，並將辦理情形及有關事項提報股東會備查。

第六條：本公司辦理背書保證若因業務需要而有超過第四條規定之背書保證額度必要時，必須先經董事會決議同意及由半數以上之董事具名聯保後始得為之，並應修正本辦法，提報股東會追認，股東會不同意時，應訂定計畫於一定期限內消除超額部份。

第五章 背書保證辦理程序

第七條：辦理背書保證時，財務單位應依背書保證對象之申請，逐項審核其資格、額度是否符合本辦法之規定及有無已達第十四條應公告申報標準之情事，並應分析背書保證對象之營運、財務及信用狀況等，以評估背書保證之風險及作成紀錄，必要時並應取得擔保品。於敘明相關背書保證內容、原因及風險評估結果簽報董事長核准後提董事會討論同意後為之；如仍在規定之授權額度內，則由董事長依背書保證對象之信用程度及財務狀況逕行核決。

第八條：背書保證經董事會同意或董事長核決後，除依規定作業程序申請用印外，並應將承諾擔保事項、被背書保證企業之名稱、風險評估結果、背書保證金額、取得擔保品內容及解除背書保證責任之條件與日期等，詳予登載備查，有關之票據、契據、約定書等文件，亦應影印妥為保管，並摘記其內容。

第九條：財務單位應就每月所發生及註銷之保證事項編製明細表，俾控制追蹤及辦理公告申報，並按季評估及認列背書保證之或有損失，且就有關背書保證事項之全部資料，提供予簽證會計師，以於財務報表中適當揭露背書保證資訊。

第十條：背書保證日期終了前，財務單位應主動通知被保證企業將留存銀行或債權機構之保證票據收回，且註銷背書保證有關契據。

第六章 背書保證之印鑑章保管及程序

第十一條：本公司應以向經濟部申請登記之公司印章為背書保證之專用印鑑章，該印章報經董事會同意後由董事長指定專人保管，印章保管人變更時應報經董事會同意，並將所保管人印鑑列入移交。

第十二條：背書保證經董事會決議或董事長核決後，財務單位應填寫「簽呈」，連同核准紀錄及背書保證契約書或保證票據等用印文件經權責主管核准後，始得印鑑保管人處用印。

第十三條：印鑑管理人用印時，應核對有無核准紀錄，用(借)印申請之簽呈，是否經權責主管核准及申請用印文件是否相符後，始得用印。

第七章 公告申報程序

第十四條：本公司應依主管機關規定期限公告並申報背書保證資料。

1. 附 則

第十五條、本辦法經董事會通過，並經股東會承認後實施，修正時亦同。

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資金貸與他人作業程序

第一章 總 則

第一條：本公司有關資金貸與他人事項，悉依本作業程序規定辦理。

第二條：本公司資金貸與他人事項，概由財務單位承辦。

第二章 貸與他人之徵信調查及複核單位

第三條：徵信調查

初次借款者，經辦人員應請借款人提供基本資料及財務資料，辦理徵信工作。

若屬繼續借款者，原則上每年辦理徵信調查一次。如為重大案件，則視實際需要，隨時徵信調查一次。

第四條：核定程序

對於徵信調查結果，信評良好，借款用途正當之案件，經辦人員應將徵信報告、意見及擬具貸放條件，依序經財務單位呈核總經理，再提董事會決議通過，始可貸與；董事會授權董事長核定之限額內，可核簽後先行辦理，再提交董事會追認。

第三章 貸與他人之限制

第五條：貸放對象

本公司資金貸與對象，限與本公司有業務往來或有短期融通資金之必要的公司或行號。

第六條：額度限制

1.與本公司有業務往來之公司或行號，個別貸與金額以不超過雙方間業務往來金額為限。

所稱業務往來金額係指雙方間進貨或銷貨金額孰高者。

2.因有短期融通資金之必要從事資金貸與者，總額度以不超過本公司淨值百分之四十為限，對同一借款人以不超過本公司淨值百分之二十為限。

第七條：貸放期限

本公司貸出資金融通期限以借款人需用期間為準，最長不得超過貸與日起一年。但於到期日，得視需要展期續約。

第四章 貸與他人之程序

第八條：核定通知

經徵信調查後，如借款人信評欠佳，不擬貸放者，經辦人員應將婉拒之理由，簽奉核定後，儘速答覆借款人。

借款案件簽奉核可者，經辦人員應儘速函告或電告借款人，詳述本公司借款條件，包括額度、期限、利率、擔保品及保證人等，請借款人於期限內簽約，辦妥擔保品質(抵)押權設定及保證人對保手續後，以憑撥款。

第九條：簽約對保

貸放案件應由經辦人員依照主管人員核定條件填具貸款契約書辦理簽約手續。

契據內容應與核定之借款條件相符，借款人及連帶保證人於契據上簽章後，應由經辦人員辦妥對保手續。

第十條：貸款擔保

為擔保借款人確實於約定期限內償還貸款，本公司得視需要，要求借款人提供該借款人簽發面額為貸與總額度，未載到期日，以本公司為受款人，免作成拒絕書，且提示期限延期為一年之本票交與本公司存執，俟其貸款清償後再予交還。

第十一條：撥款

貸放案經核准並經借款人簽妥契約及送存執(或分期還款)本票，辦妥擔保品抵(質)押設定登記，全部手續經核對無訛後，即可撥款。

第五章 保險

第十二條：擔保品中除土地及有價證券外，均應投保火險，船舶車輛應投保全險，保險金額以不低於擔保品押值為原則，保險單應加註以本公司為受益人。保單上所載標的物名稱、數量、存放地點、保險條件、保險批單，應與本公司原核貸條件相符；建物若於設定時尚未編定門牌號碼，其地址應以座落之地段、地號標示。

經辦人員應注意在保險期間屆滿前，通知借款人繼續投保。

第六章 貸與他人計息與還款

第十三條：計息

本公司資金貸放利息之計算以參考貸放當時銀行公告放款利率為原則，但董事長得視需要調整之。

利息按日計算，即按每日放款餘額之和(即總積數)先乘其年利率，再除以三六0以算出利息額。

第十四條：還款

貸款撥放後，應經常注意借款及保證人之財務、業務以及信用狀況等，如有提供擔保品者，並應注意其擔保價值有無變動情形，在放款到期二個月前，應通知借款人屆期清償本息或辦理展期手續，遇有重大變化時，應立即通報董事長，並依指示為適當之處理。

借款人於貸款到期償還借款時，應先計算應付之利息，連同本金一併清償後，始得將本票、借據等債權憑證註銷發還借款人，如到期未能償還而需延期者，需事先提出請求，報經董事會核准後為之，每筆延期償還以不超過三個月，並以一次為限， 違者本公司得就其提供之擔保品或保證人，依法逕行處分及追償。

如借款人申請塗銷抵押權時，應先查明有無借款餘額後，以決定是否同意辦理抵押權塗銷。

第七章 貸與他人案卷之整理與保管

第十五條：貸放案件經辦人員對本身經辦之案件，於撥貸後，應將合約契據、本票等債權憑證，以及擔保品證件、保險單、往來文件，依序整理後歸檔保存。

第八章 貸與他人之申報

第十六條：凡依規定應向主管機關申報者，均依其規定辦理。

第九章 附 則

第十七條：子公司之資金貸與他人

本公司若有子公司時，子公司因營業需要，擬將資金貸與他人時，子公司仍須依照此作業程序辦理。

第十八條：施行日期

本作業程序經董事會通過，報請股東會承認後實施，修改時亦同。

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從事衍生性商品交易處理程序

第一條： 主旨

為保障投資，落實資訊公開，及建立衍生性商品交易之風險管理及內部控制制度，並依據證券交易法第36條、第38條暨財政部證券管理委員會「公開發行公司從事衍生性商品交易處理要點」規定，特制訂本處理程序。

第二條： 適用範圍

本公司從事衍生性商品交易，除法令另有規定者外，應依照本程序處理之。

第三條： 定義

本程序所稱之衍生性商品交易，係指其價值由資產、利率、匯率、指數或其他利益等商品所衍生之交易契約(如遠期契約、選擇權、期貨、交換等基礎契約，暨上述商品組合而成之複合式契約等)。

前項所稱之遠期契約，不含保險契約、履約契約、售後服務契約、長期租賃契約及長期進(銷)貨合約。

第四條： 交易原則與方針

(一) 交易種類：本公司得從事衍生性商品交易種類包含遠期契約、選擇權、利率或 匯率交換、期貨暨上述商品組合而成之複合式契約等。

(二) 經營或避險策略：公司利潤應來自正常營運，故從事衍生性商品交易，以規避業務經營所產生之風險為主要目的，不得從事投機性之交易行為。

(三) 權責劃分

1.財務單位按本程序之規定，負責交易之執行，並應隨時收集市場資訊，按期評估匯率、利率之未來走勢，擷取外匯市場資訊，熟悉金融商品、規則和法令，及操作的技巧等，以提供足夠及時之資訊予決策當局。

2.會計單位負責各項避險交易產生之現金收支及損益相關會計處理。

3.本公司從事衍生性商品交易，依核決權限呈核後，始得交易。

(四) 績效評估

1.以公司帳面上匯率成本與從事衍生性商品交易之間所產生損益為績效評估基礎。

2.為充份掌握及表達交易之評價風險，針對所設定之交易目標，比較盈虧績效並定期檢討。

(五)契約總額

1.有關外匯避險操作之契約總額不得超過每年財務預測進出口外匯部位，超過時需經董事會核准。

2.有關利率交換之避險交易不得超過公司實際借款總額。

3.其他衍生性商品交易契約總額不得超過美金壹百萬元，惟董事長、總經理可視實際需要，報請董事會通過同意後調整。

(六)契約損失上限

1.外匯操作及利率交換之交易以避險為目的，較無損失上限之顧慮，惟當匯率有重大不利影響時，財務單位應立即報請董事長、總經理通過同意後調整之。

2.其他衍生性商品交易之單一契約損失上限以不超過其交易總金額之三分之一為限。必要時得由董事長、總經理先行處置後再呈報董事會核定之。

第五條： 作業程序

(一) 授權額度

本公司從事衍生性商品交易金額在美金一百萬元以下，須經總經理核准，超過一百萬元以上須經董事長核准，惟超過契約總額時須經董事會核准。

(二) 執行單位

財務單位從事衍生性商品之交易人員及確認、交割等作業人員不得互相兼任;其他非財務單位人員，得經總經理授權，方可從事衍生性商品交易。

其有關風險之衡量、監督與控制應由不同部門人員負責向董事會報告。

(三)作業說明

1.交易人員依據授權範圍進行交易。

2.契約內容如為非定型化契約，應會簽法律專業人員。

3.交易人員將每筆交易之成交單，確認並註明細節後，呈報單位主管核簽。

4.資料轉至交割人員進行確認、交割事宜。

5.成交確認單及每月對帳單轉付會計人員以製作財務報表。

6.財務單位根據實際操作所發生之損益，編製定期盈虧績效報表，進行檢討並呈報總經理。

第六條： 公告申報程序

財務單位應每月將本公司及子公司截至上月底止從事衍生性商品交易之未沖銷交易契約總金額，以市價評估淨損益、已付保證金額及已認列損益相關內容，併同每月營運情形辦理公告並向證管會申報。

第七條： 會計處理程序

本公司從事衍生性商品交易，其會計處理方式應依據財務會計準則公報第十四號規定處理，其他衍生性商品以登錄明細及每月計算已實現與未實現損益報表之方式處理，並於財務報告中依財政部證券暨期貨管理委員會八十五年一月二十九日(85)台財證(六)第00二六三號函之規定，揭露從事衍性商品交易之相關資訊。

第八條： 內部控制

(一)風險管理措施

1.信用風險管理:交易對象選擇經常往來之銀行及合法經紀商為主，對於每一往來之金融機構事先訂定一交易額度，由財務單位主管負責控制，不可過度集中於少數幾家，並依市場行情之變化，彈性調整各往來金融機構之交易額度。

2.市場風險管理:以公開集中市場及店頭市場交易為限。

3.流動性風險管理:選擇交易時間長、流通性高，市場行情價格較為穩定之商品為主。

4.作業風險管理:應確實遵循公司訂定之授權額度、作業流程及納入內部稽核以避免作業風險，且從事衍生性商品之交易人員及確認、交割等作業人員不得互相兼任；交割人員須對未來一週內到期之交易予以追蹤，並告知交易人員，以確保交割之無誤。

5.法律風險管理:非定型化交易契約文件須會簽行政單位法律相關人員。

(二)作業流程控制

1.交易人員及確認、交割人員不得互相兼任。

2.交易人員應保留交易憑證及合約，以便核對交易明細。

3.交易人員應立即將每筆交易記錄在交易憑單，並送會計單位確認後入帳。

4.應定期與往來銀行對帳，並核對交易總額是否超過授權額度。

(三) 定期評估

1.董事會授權財務單位定期評估定期檢討操作績效是否符合既定經營策略及所承擔風險是否在規範辦法容許範圍內。

2.權責主管應定期評估目前使用之風險管理程序是否適當及確實依本程序辦理。

3.交易性交易所持有之部位，財務單位至少每週評估一次；非交易性交易則至少每半個月評估一次，並將評估報告送交總經理核閱。

(四) 內部稽核

1.稽核人員應定期了解衍生性金融商品交易內部控制之允當性，並按月查核交易人員是否依據〝從事衍生性商品交易處理程序〞辦理，分析交易並作成稽核報告定期提報監察人。

2.前項稽核報告併同內部稽核作業查核計劃執行情形，於次年二月底前向證期會申報，且應將衍生性金融交易異常改善情形，於次年度五月底前向證期會申報備查。

第九條： 本處理程序經董事會通過後，函報財政部證券暨期貨管理委員會備查，並提報股東會承認，修正時亦同。

二、公司章程及相關法規

(一)公司章程：

眾福科技股份有限公司章程

1. 總則

第 一 條 ：本公司依照公司法規定組織之，定名為眾福科技股份有限公

司。

第 二 條 ：本公司所營事業如左：

1.液晶顯示器設計、製造委外加工、買賣及其工程技術服務。

2.發光二極體顯示器設計、製造委外加工、買賣及其工程技

術服務。

3.其他光電顯示器設計、製造委外加工、買賣及其工程技術

服務。

4.電子零組件、電子儀器買賣業務。

5.前各項零組件之進出口及買賣業務。

6.一般進出口貿易業務(許可業務除外)。

7.除許可業務外，得經營法令非禁止或限制之業務。

第 三 條 ：本公司設總公司於台北市必要時經董事會之決議得在國內外

設立分公司。

第 四 條 ：本公司之公告方法依照公司法第廿八條規定辦理。

第二章 總則

第 五 條 ：本公司資本總額定為新台幣肆億元，分為肆仟萬股，每股金

額新台幣壹拾元，分次發行。

第 六 條 ：刪除。

第 七 條 ：本公司股票概為記名式由董事三人以上簽名或蓋章，經依法

簽證後發行之。

第 八 條 ：股東名簿記載之變更，自股東常會開會前六十日內，股東臨

時會開會前十五天內或公司決定分派股息及紅利或其他利益之基準日前五日內均停止之。

第三章 股東會

第 九 條 ：股東常會之召集，應於三十日前，股東臨時會之召集，應於

十五日前，將開會之日期、時間、地點及召集事由通知各股

東。

第九之一條：股東會由董事會召集時，以董事長為主席，遇董事長缺席時，

由董事長指定董事一人代理之，未指定時，由董事推選一人

代理；由董事會以外之其他有召集權人召集時，主席由該召

集權人擔任之，召集權人有二人以上時應互推一人擔任之。

第九之二條：股東會之決事項，應作成議事錄，由股東會主席簽名或蓋章，

並於會後二十日將議事錄分發各股東。

第 十 條 ：股東因故不能出席股東會時，得出具公司印發之委託書載明

授權範圍，簽名蓋章委託代理人出席。

第十一條 ：本公司股東每股有一表決權，但公司依法自己持有之股份，

無表決權。

第十二條 ：股東會之決議除公司法另有規定外應有代表已發行股份總數

過半數股東之出席，以出席股東表決權過半數之同意行之。

1. 董 事 及 監 察 人

第十三條 ：本公司設董事五人，監察人三人，任期三年，由股東會就有

行為能力之人或股東或法人股東指派之代表人中選任，連選得連任。

第十四條 ：董事會由董事組織之，由三分之二以上之董事出席及出席董

事過半數之同意互推董事長一人，董事長對外代表本公司，

董事長請假或因故不能行使職權時，其代理依公司法第二百零八條規定辦理。

第十五條 ：董事因故不能親自出席董事會時，得委託其他董事依法代理

出席，前開代理人以受一人之委託為限。

董事居住國外者，得以書面委託居住國內之其他股東，經常

代理出席董事會。前開代理，應向主管機關申請登記始生效

力，變更時亦同。

第十五之一條：董事會之決議，除公司法另有規定外，應有過半數董事之

出席，出席董事過半數之同意行之。

第十六條：全體董事及監察人之報酬由股東會議定之。不論營業盈虧得依

同業通常水準支給之。

1. 經 理 人

第十七條：本公司得設經理人，其委任、解任及報酬依照公司法第廿九條

規定辦理。

1. 會 計

第十八條：本公司應於每會計年度終了，由董事會編造下列表冊，於股東

會開會三十日前交監察人查核，提交股東常會請求承認。

1.營業報告書 2.財務報表 3.盈餘分派或虧損擬補之議案。

第十九條：本公司每年決算於繳納一切稅捐後，如有盈餘，應先彌補以往

年度虧損，次就其餘額提百分之十為法定盈餘公積，但法定盈

餘公積累積已達本公司資本總額時，不在此限。若尚有盈餘，

於必要時得酌予保留盈餘外，由董事會擬定盈餘分配案，依第

二十條之規定由股東會決議分派之。

第二十條：本公司盈餘分派按左列百分比行之：

(一)員工紅利：本次分配盈餘以百分之一以上，上限以不超過

15%為原則。

(二)董監事酬勞：本次分配盈餘以不超過3%為原則。

(三)餘為股東紅利。

第廿一條：本章程未盡宜悉依照公司法之規定辦理。

第廿一之一條：本公司組織規章及辦事細則由董事會另訂之。

第廿十二條：本章程訂立於中華民國八十六年十一月五日

第一次修訂於民國八十七年五月二十六日

第二次修訂於民國八十七年七月十日

第三次修訂於民國八十九年六月三十日

第四次修訂於民國八十九年十月二十日

第五次修訂於民國九十年七月三十一日

第六次修訂於民國九十一年三月二十五日

(二)有關法規

1.證券交易法第20、31、32、36、37第二項、37第三項、40、及174條

第 二十 條：有價證券之募集、發行或買賣，不得有虛偽、詐欺或其他足致他人誤信之行為。

發行人申報或公告之財務報告及其他有關業務文件，其內容不得有虛偽或隱匿之情事。

違反前二項規定者，對於該有價證券之善意取得人或出賣人因而所受之損害，應負賠償之責。

委託證券經紀商以行紀名義買入或賣出之人，視為前項之取得人或出賣人。

第三十一條：募集有價證券，應先向認股人或應募人交付公開說明書。

違反前項之規定者，對於善意之相對人因而所受之損害，應負賠償責任。

第三十二條：前條之公開說明書，其應記載之主要內容有虛偽或隱匿之情事者，下列各款之人，對於善意之相對人，因而所受之損害，應就其所應負責部份與公司負連帶賠償責任：

一、發行人及其負責人。

二、發行人之職員，曾在公開說明書上簽章，以證實其所載內容之全部或一部者。

三、該有價證券之證券承銷商。

四、會計師、律師、工程師或其他專門職業或技術人員，曾在公開說明書上簽章，以證實其所載內容之全部或一部，或陳述意見者。

前項第一款至第三款之人，除發行人外，對於未經前項第四款之人簽證部份，如能證明已盡相當之注意，並有正當理由確信其主要內容無虛偽、隱匿情事或對於簽證之意見有正當理由確信其為真實者，免負賠償責任；前項第四款之人，如能證明已經合理調查，並有正當理由確信其簽證或意見為真實者，亦同。

第三十六條：已依本法發行有價證券之公司，應於每營業年度終了後四個月內公告並向主管機關申報，經會計師查核簽證、董事會通過及監察人承認之年度財務報告。其除經主管機關核准者外，並依下列規定辦理：

一、於每半年營業年度終了後二個月內，公告並申報經會計師查核簽證、董事會通過及監察人承認之財務報告。

二、於每營業年度第一季及第三季終了後一個月內，公告並申報經會計師核閱之財務報告。

三、於每月十日以前，公告並申報上月份營運情形。

前項公司有下列情事之一者，應於事實發生之日起二日內公告並向主管機關申報：

一、股東常會承認之年度財務報告與公告並向主管機關申報之年度財務報告不一致者。

二、發生對股東權益或證券價格有重大影響之事項。

第一項之公司，應編製年報，於股東常會分送股東；其應記載之事項，由主管機關定之。

第一項及第二項公告、申報事項暨前項年報，有價證券已在證券交易所上市買賣者，應以抄本送證券交易所及證券商同業公會；有價證券已在證券商營業處所買賣者，應以抄本送證券商同業公會供公眾閱覽。

第二項第一款及第三項之股東常會，應於每營業年度終了後六個月內召集之。

公司在重整期間，第一項所定董事會及監察人之職權，由重整人及重整監督人行使。

第三十七條：(第二項)

會計師辦理前條財務報告之查核簽證，應經主管機關之核准；其準則由主管機關定之。

會計師辦理前項簽證，發生錯誤或疏漏者，主管機關得視情節之輕重為下列處分：

一、警告。

二、停止其二年以內辦理本法所定之簽證。

三、撤銷簽證之核准。

第三十七條：(第三項)

前條之財務報告，應備置於公司及其分支機構，以供股東及公司債權人之查閱或抄錄。

第 四十 條：對於有價證券募集之核准，不得藉以作為證實申請事項或保證證券價值之宣傳。

第一七四條：有下列情事之一者，處五年以下有期徒刑、拘役或科或併科二十萬元以下罰金：

一、於依本法第三十條、第四十四條第一項至第三項或第九十三條規定之申請事項為虛偽之記載者。

二、對有價證券之行情或認募核准之重要事項為虛偽之記載而散布於眾者。

三、發行人或其負責人、職員有第三十二條第一項之情事，而無同條第二項免責事由者。

四、發行人或其關係人、證券商或其委託人、證券商同業公會、證券交易所或第十八條所定之事業，對於主管機關命令提出之帳簿、表冊、文件或其他參考或報告資料之內容有虛偽之記載者。

五、發行人、證券商、證券商同業公會、證券交易所或第十八條所定之事業，於依法或主管機關基於法律所發布之命令規定之帳簿、表冊、傳票、財務報告或其他有關業務文件之內容有虛偽之記載者。

六、就發行人或某種有價證券之交易，依據不實之資料，作投資上之判斷，而以報刊、文書、廣播、電影或其他方法表示之者。

七、會計師或律師，於查核公司有關證券交易之契約、報告書或證明文件時，為不實之簽證者。主管機關對於前項第七款之情事，得予以停止執行簽證工作之處分。

2.會計師法第39、40、41條

第三十九條：（應付懲戒之事由）

會計師有下列情事之一者，應付懲戒：

一、有犯罪行為，受刑之宣告者。

二、逃漏或幫助、教唆他人逃漏稅捐，經稅捐稽徵機關處分有案者。

三、對公司公開發行股票或公司債之財務報表，為不實之簽證者。

四、違反其他有關法令，受有行政處分，情節重大，足以影響會計師信譽者。

五、違背會計師公會章程之規定，情節重大者。

六、其他違反本法規定者。

第四十條：（懲戒處分之方式）

會計師懲戒處分如下：

一、警告。

二、申誡。

三、停止執行業務二月以上、二年以下。

四、除名。

第四十一條：（交付懲戒之程序）

會計師有第三十九條情事時，利害關係人、業務事件主管機關或會計師公會得列舉事實，提出證據，報請所在地主管機關，核轉財政部交付懲戒。

前項業務事件，主管機關或所在地主管機關，亦得列舉事實，提出證據，逕報財政部交付懲戒。

3.公司法：

第二七三條：(第二項)

公司公開發行新股時，除在前項認股書加記證券管理機關核准文號及年、月、 日外，並應將前項各款事項，於證券管理機關核准通知到達後三十日內，加記核准文號及年、月、日，公告並發行之。

但營業報告、財產目錄、議事錄、承銷或代銷機構約定事項，得免予公告。