Chang Type — Interim / Quarterly Report 2017

Nov 10, 2017

股票代碼: 1541

錩泰工業股份有限公司及子公司

合併財務報告暨會計師核閱報告

民國一0六年一月一日至三月三十一日
及一0五年一月一日至三月三十一日

公司地址:台中市后里區墩南里南村路41號

公司電話: (04)2558-0669

		1
		2
		3
		4 - 5
		6
		7
		8
( )		9
( )		9
( )		9	- 14
( )		14 - 30
( )		30 - 33
( )		33 - 44
( )		45
( )		45
( )		45
( )		45
( )		45
( )		46 - 50
( )
	1.	50 - 52
	2.	52
	3.	52
( )		53 - 54

安永聯合會計師事務所

40341 台中市民權路239號7樓 7F, No. 239, Minquan Road Taichung City, Taiwan, R.O.C.

Tel: 886 4 2305 5500 Fax: 886 4 2305 5577 www.ey.com/taiwan

會計師核閱報告

錩泰工業股份有限公司 公鑒:

錩泰工業股份有限公司及其子公司民國一〇六年三月三十一日及民國一〇五年三 月三十一日之合併資產負債表,暨民國一〇六年一月一日至三月三十一日及民國一〇五 年一月一日至三月三十一日之合併綜合損益表、合併權益變動表及合併現金流量表,業 經本會計師核閱竣事。上開合併財務報表之編製係公司管理階層之責任,本會計師之責 任則為根據核閱結果出具報告。

本會計師係依照審計準則公報第三十六號「財務報表之核閱」規劃並執行核閱工作。 由於本會計師僅實施分析、比較與查詢,並未依照一般公認審計準則查核,故無法對上 開合併財務報表整體表示查核意見。

依本會計師核閱結果,並未發現第一段所述合併財務報表在所有重大方面有違反證 养發行人財務報告編製準則暨經金融監督管理委員會認可並發布生效之國際會計準則 第三十四號「期中財務報導」而須作修正之情事。

安永聯合會計師事務所 主管機關核准辦理公開發行公司財務報告 查核簽證文號: (95)金管證(六)第0950104133號 (87)台財證(六)第65314號

涂清淵 會 計 師:

中華民國一()六年五月九日

	貣 產		一〇六年三月三十一日		一〇五年十二月三十一日		一〇五年三月三十一日
代碼	計 項目 會	附註	金 額	$\%$	金 額	$\frac{9}{6}$	金 額	$\%$
1100	流動資產 現金及約當現金	四及六.1	\$43,631	$\overline{2}$	\$60,329	$\overline{2}$	\$79,125	$\mathbf{3}$
1170	應收帳款淨額	四及六.2	1, 154, 414	45	1, 189, 286	46	985, 175	42
1200	其他應收款	四、六及八	36,679	1	17,573	$\mathbf{1}$	14, 323	1
130X	存貨	四及六.3	513, 547	20	521, 529	20	414, 163	18
1410	預付款項	四	23, 124	1	26,883	1	25,081	1
1470	其他流動資產		3,078	$\overline{a}$	3,368	$\equiv$	2,326	$\overline{\phantom{a}}$
11XX	流動資產合計		1, 774, 473	69	1,818,968	70	1,520,193	65
1600	非流動資產 不動產、廠房及設備	四、六.4及八		25
1780	無形資產	四及六.5	640, 144 78, 115	3	654, 472 80, 344	25 3	644, 351 87, 475	28 $\overline{4}$
1840	遞延所得稅資產	四及六.15	15, 912	$\mathbf{1}$	8,556	$\overline{\phantom{0}}$	9,360	$\equiv$
1915	預付設備款		39,033	$\mathbf{1}$	23, 873	1	19,100	1
1920	存出保證金		2,650	$\overline{a}$	2,650	$\overline{\phantom{a}}$	2,650	$\overline{\phantom{a}}$
1990	其他非流動資產-其他		32, 572	$\mathbf{1}$	33, 126	-1	39, 231	$\sqrt{2}$
15XX	非流動資產合計		808, 426	31	803, 021	30	802, 167	35
1XXX	資產總計		\$2,582,899	100	\$2,621,989	100	\$2,322,360	100
			(請參閱合併財務報表附註)
董事長:張經金			經理人:張經金				會計主管:張錦華	諱烟
				団

	負債及權益		金額除为于註明外,均以新台幣什兀為卑位) 一〇六年三月三十一日		一〇五年十二月三十一日 一〇五年三月三十一日
代碼	計項目 會	附註	金 額	$\frac{9}{6}$	金 額	%	金 額	$\frac{0}{6}$
	流動負債
2100	短期借款	四及六.6	\$530,000	21	\$471,500	18	\$304,500	13
2150	應付票據		262, 709	10	318, 847	12	209,668	9
2170	應付帳款		301, 298	12	301, 867	12	241, 982	10
2200	其他應付款	六.7	106,847	4	132, 634	5	105,698	5
2230	本期所得税負債	四及六.15	50, 228	$\overline{2}$	40,535	$\overline{2}$	77,768	3
2250	負債準備-流動	四及六.9	1,276		1,490		1,650
2320	一年或一營業周期內到期長期負債			$\overline{a}$			16,667
2300	其他流動負債		10,514	$\overline{\phantom{a}}$	10,331		10,673
21XX	流動負債合計		1, 262, 872	49	1, 277, 204	49	968,606	41
	非流動負債
2540	長期借款			-			33, 333	$\overline{c}$
2550	負債準備-非流動	四及六.9	39, 211	1	45, 518	$\overline{2}$	33, 525	$\overline{2}$
2570	遞延所得稅負債	四及六.15	17, 120	1	20,936		8,624
2645	存入保證金		75	$\equiv$	75		75
25XX	非流動負債合計		56,406	$\boldsymbol{2}$	66,529	3	75, 557	$\overline{4}$
2XXX	負債總計		1, 319, 278	51	1, 343, 733	52	1,044,163	45
31XX	歸屬於母公司業主之權益
3100	股本	六.10
3110	普通股		788,000	31	788,000	30	788,000	34
3200	資本公積	六.10
3210	資本公積-發行溢價		1,364	$\overline{\phantom{0}}$	1,364	-	1,364	$\overline{\phantom{a}}$
3300	保留盈餘	四及六.10
3310	法定盈餘公積		139, 731	5	139, 731	5	111,609	$\sqrt{5}$
3350	未分配盈餘		338, 145	13	342, 362	13	370, 562	16
3400	其他權益
3410	國外營運機構財務報表換算之兒換差額		(3, 619)	$\overline{\phantom{a}}$	6,799		6,662
3XXX	權益總計		1, 263, 621	49	1, 278, 256	48	1, 278, 197	55
	負債及權益總計		\$2,582,899	100	\$2,621,989	100	\$2,322,360	100
					$\mathbf{r}$
			(請參閱合併財務報表附註)

董事長:張經金 同第三
------------------------------------

经理人:張經金 日本

會計主管:張錦華

$\frac{1}{4},$

EU

			一〇六年度第一季		一〇五年度第一季
代碼	會計項目	附註	金 額	$\frac{9}{6}$	金 額	%
4000	營業收入	四及六.11	\$837,389	100	\$862,880	100
5000	營業成本	六.12、七	(682, 467)	(81)	(647, 799)	(75)
5900	營業毛利		154, 922	19	215,081	25
6000	營業費用	六.12、七
6100	推銷費用		(48, 217)	(6)	(44, 097)	(5)
6200	管理費用		(21, 224)	(3)	(28, 169)	(3)
6300	研究發展費用		(10, 248)	(1)	(12, 146)	(1)
	營業費用合計		(79, 689)	(10)	(84, 412)	(9)
6900	營業利益
			75, 233	10	130,669	16
7000	營業外收入及支出	六.13
7010	其他收入		2,105		2,553
7020	其他利益及損失		(78, 886)	(9)	(22, 843)	(3)
7050	財務成本		(1, 644)	$\overline{\phantom{a}}$	(1, 208)	$\overline{\phantom{a}}$
	營業外收入及支出合計		(78, 425)	(9)	(21, 498)	(3)
7900	税前淨(損)利		(3, 192)	$\overline{\phantom{m}}$	109, 171	13
7950	所得税費用	四及六.15	(1, 025)	(1)	(19, 825)	(3)
8200	本期淨(損)利		(4, 217)	(1)	89, 346	10
8300	其他綜合損益	六.14
8360	後續可能重分類至損益之項目
8361	國外營運機構財務報表換算之兌換差額		(12, 552)	(1)	(3, 742)
8399	與可能重分類至損益之項目相關之所得稅		2,134	$\Rightarrow$	636
	本期其他綜合損益(稅後淨額)		(10, 418)	(1)	(3, 106)	$\equiv$
8500	本期綜合損益總額		\$(14, 635)	(2)	\$86,240	10
8600	淨(損)利歸屬於:
8610	母公司業主		\$(4, 217)	(1)	\$89,346	$10$
8620	非控制權益			$\overline{\phantom{a}}$		$\qquad \qquad -$
			\$(4, 217)	(1)	\$89,346	10
8700	綜合損益總額歸屬於:
8710	母公司業主		\$(14, 635)	(2)	\$86,240	$10$
8720	非控制權益			$\overline{\phantom{a}}$		$\overline{\phantom{0}}$
			\$(14, 635)	(2)	\$86,240	10
	每股盈(虧)餘(元)	四及六.16
9750	基本每股盈(虧)餘		\$(0.05)		\$1.13

(請參閱合併財務報表附註)

$\sqrt{6}$

				歸屬於母公司業主之權益
				留 保	盈 餘	其他權益項目
項 $\boxplus$	附註	股 本	資本公積	法定盈餘公積	未分配盈餘	國外營運機構財 務報表換算之兌 換差額	權益總額
民國105年1月1日餘額	六.10	\$788,000	\$1,364	\$111,609	\$281, 216	\$9,768	\$1,191,957
105年第一季淨利					89, 346		89, 346
105年第一季其他綜合損益	六.14					(3, 106)	(3, 106)
本期綜合損益總額				$\overline{\phantom{a}}$	89, 346	(3, 106)	86, 240
民國105年3月31日餘額	六.10	\$788,000	\$1,364	\$111,609	\$370,562	\$6,662	\$1, 278, 197
民國106年1月1日餘額	六.10	\$788,000	\$1,364	\$139,731	\$342, 362	\$6,799	\$1, 278, 256
106年第一季淨損					(4, 217)		(4, 217)
106年第一季其他綜合損益	六.14					(10, 418)	(10, 418)
本期綜合損益總額				$\blacksquare$	(4, 217)	(10, 418)	(14, 635)
民國106年3月31日餘額	六.10	\$788,000	\$1,364	\$139,731	\$338, 145	\$(3, 619)	\$1, 263, 621

(請參閱合併財務報表附註)

(僅經核閱,未依一般公認審計準則查核) (金額除另予註明外,均以新台幣仟元為單位)

項 目	一〇六年第一季	一〇五年第一季
營業活動之現金流量:
本期税前淨(損)利	\$(3, 192)	\$109,171
調整項目:
收益費損項目:
折舊費用	9,285	8,888
攤銷費用	3,501	4,425
呆帳迴轉利益	(1, 563)
存貨(迴轉利益)跌價損失	(881)	441
利息費用	1,644	1,208
利息收入	(213)	(129)
不動產、廠房及設備轉列費用	96
與營業活動相關之資產/負債變動數:
應收帳款減少	36, 435	44,716
其他應收款(增加)減少	(19, 106)	7,061
存貨減少	8,863	60, 972
預付款項減少(增加)	3,759	(3, 388)
其他流動資產減少	290	22
其他非流動資產增加	(724)	(14, 327)
應付票據(減少)	(56, 138)	(36, 170)
應付帳款(減少)增加	(569)	48, 178
其他應付款(減少)增加	(25, 736)	8,628
應付設備款(減少)增加	(87)	829
負債準備(減少)	(6, 521)	(939)
其他流動負債增加(減少)	183	(932)
營運產生之現金流(出)入	(50, 674)	238, 654
收取之利息	213	126
支付之利息	(1, 608)	(1, 298)
支付之所得稅	(370)	(887)
營業活動之淨現金流(出)入	(52, 439)	236, 595
投資活動之現金流量:
取得不動產、廠房及設備	(3, 545)	(155, 855)
預付設備款增加	(16, 971)	(2, 457)
投資活動之淨現金流出	(20, 516)	(158, 312)
籌資活動之現金流量:
短期借款增加(减少)	58,500	(74, 800)
存入保證金增加		12
籌資活動之淨現金流入(出)	58,500	(74, 788)
匯率變動對現金及約當現金之影響	(2, 243)	591
本期現金及約當現金(減少)增加數	(16, 698)	4,086
期初現金及約當現金餘額	60, 329	75,039
期末現金及約當現金餘額	\$43,631	\$79,125

(請參閱合併財務報表附註)

錩泰工業股份有限公司及子公司

合併財務報表附註

民國一〇六年一月一日至三月三十一日及 一〇五年一月一日至三月三十一日 (僅經核閱,未依一般公認審計準則查核) (金額除另有註明者外,均以新台幣仟元為單位)

一、公司沿革

錩泰工業股份有限公司(以下簡稱本公司)設立於民國七十八年四月二十一 日,主要經營手工具、雷氣機械、馬達、雷動工具、自動控制系統、雷腦 機械、電動測試儀器、木工機械及五金零件之製造加工及買賣業務,並代 理前項有關產品原材料之進出口留易及各種模具治具設計等業務。

本公司股票於民國九十二年一月十四日獲財政部證券暨期貨管理委員會核 准在台灣證券交易所掛牌買賣,其註冊地及主要營運地點位於台中市后里 區南村路41號。

二、通過財務報告之日期及程序

本公司及子公司(以下簡稱本集團)民國一()六年及一()五年一月一日至三 月三十一日之合併財務報告業經董事會於民國一〇六年五月九日通過發 布。

• 三、新發布及修訂準則及解釋之適用
• 1. 首次適用國際財務報導準則而產生之會計政策變動

本集團已採用金融監督管理委員會(以下簡稱金管會)已認可且自民國一 ()六年一月一日以後開始之會計年度適用之國際財務報導準則、國際會 計準則、國際財務報導解釋或解釋公告,除下述新準則及修正之性質及 影響說明外,其餘首次適用對本集團並無重大影響:

國際會計準則第36號「資產減損」之修正

此修正係針對2011年5月發布之修正,要求企業僅於報導期間認列或迴 轉減損損失時,始應揭露個別資產(包括商譽)或現金產生單位之可回收 金額。此外,此修正並要求揭露依據公允價值減出售成本決定已減損資 產之可回收金額時,所採用之評價技術、公允價值層級與關鍵假設等資 訊。

• 2.

• (1) 15

• (a) 1

• (b) 2
• (c) 3
• (d) 4
• (e) 5

2018 1 1

(2) 9

9 39 9 ( )

12

2018 1 1

(3) 10 28

(4) 16

1 1

(5) ( 12 )

1 1

(6) ( 7 )

1 1

(7) 15

2018 1 1

(8) 2

(1) ( ) (2) (3) 2018 1 1

(9) 4 9 ( 4 )

9 (2018 1 1 ) ( 2020 ) 4 9 9 2021 9 ( 39 )

(10) ( 40 )

1 1

(11) 2014-2016

E 2018 1

B10 B16 1 1

1 1

(12) 22 ( )

21 ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) 1 1

(1) (4)~(7) (12)

1.

34

2.

• (1) ( )
• (2)

• (3)

• (1)

• (2)
• (3)

( )

• (1) ( )
• (2)
• (3)
• (4)
• (5)

(6)

		106.03.31	105.12.31	105.03.31
	Delta Power	100%	100%	100%
	Equipment
	Corportaion

Delta Power Equipment Corporation USD920,000 920 20.77% USD4,430,000 USD3,510,000 4,430 3,510

• (1)
• (2) 39
• (3)

( )

5.

• (1)
• (2)
• (3)

• (4)

• (1)

• (2)
• (3)
• (4)

7.

( )

8.

39 ( )

(1)

A.

• B.
• C. ( )

( )

( )

A.

B.

( )

錩泰工業股份有限公司及子公司合併財務報表附註(續)

(金額除另予註明外,均以新台幣仟元為單位)

持有至到期日金融資產

非衍生金融資產若具有固定或可決定之付款金額,且本集團有積極 意圖及能力持有至到期日時,分類為持有至到期日金融資產,惟不 包括下列項目:原始認列時指定為透過損益按公允價值衡量、指定 為備供出售,以及符合放款及應收款定義者。

此等金融資產於原始衡量後,係以採用有效利率法之攤銷後成本減 除減損損失後之金額衡量。攤銷後成本之計算則考量取得時之折價 或溢價及交易成本。有效利率法之攤銷認列於損益。

放款及應收款

放款及應收款係指無活絡市場之公開報價且具固定或可決定收取 金額之非衍生金融資產,且須同時符合下列條件:未分類為透過捐 益按公允價值衡量、未指定為備供出售,以及未因信用惡化以外之 因素致持有人可能無法收回幾乎所有之原始投資。

此等金融資產係以應收款項及無活絡市場債務工具投資單獨表達 於資產負債表,於原始衡量後,採有效利率法之攤銷後成本減除減 損後之金額衡量。攤銷後成本之計算則考量取得時之折價或溢價以 及交易成本。有效利率法之攤銷認列於損益。

金融資產減損

除透過損益按公允價值衡量之金融資產外,其他金融資產係於每一 報導期間結束日評估減損,當有客觀證據顯示,因金融資產原始認 列後發生之單一或多項損失事項,致使金融資產之估計未來現金流 量受損失者,該金融資產即已發生減損。金融資產帳面金額之減少 除應收款項係藉由備抵帳戶調降外,其餘則直接由帳面金額中扣 除,並將損失認列於損益。

當備供出售權益投資之公允價值低於成本且發生顯著或永久性下 跌時,將被認為是一項損失事項。

( )

A. B. C. D.

:

• A.
• B.
• C.

(2)

39

A.

• B.
• C. ( )

( )

( )

• A.
• B.

( ) ( )

(3)

9.

(1)

(2)

11.

16

14 - 50
5 - 10
5
3 - 5
2 - 15

15	5	5

14.

( )

( )

( )

16.

17.

( ) ( ) ( )

錩泰工業股份有限公司及子公司合併財務報表附註(續)

(金額除另予註明外,均以新台幣仟元為單位)

• (1) 當計書修正或縮減發生時;及
• (2)當集團認列相關重組成本或離職福利時。

淨確定福利負債(資產)淨利息係由淨確定福利負債(資產)乘以折現率 決定, 兩者均於年度報導期間開始時決定, 再考量該期間淨確定福利負 倩(資產)因提撥金及福利支付產生之任何變動。

期中期間之退休金成本則採用前一年度結束日依精算決定之退休金成 本率,以年初至當期末為基礎計算,並針對該結束日後之重大市場波 動,及重大縮減、清償或其他重大一次性事項加以調整並予以揭露。

1. 所得稅

所得稅費用(利益)係指包含於決定本期損益中,與當期所得稅及遞延所 得稅有關之彙總數。

當期所得稅

與本期及前期有關之本期所得稅負債(資產),係以報導期間結束日已立 法或實質性立法之稅率及稅法衡量。當期所得稅與認列於其他綜合損益 或直接認列於權益之項目有關者,係分別認列於其他綜合損益或權益而 非損益。

未分配盈餘加徵百分之十營利事業所得稅部分,於股東會決議分配盈餘 之日列為所得稅費用。

遞延所得稅

遞延所得稅係就報導期間結束日,資產與負債之課稅基礎與其於資產負 債表之帳面金額間所產生之暫時性差異予以計算。

除下列兩者外,所有應課稅暫時性差異皆予認列為遞延所得稅負債:

• (1)商譽之原始認列;或非屬企業合併交易所產生,且於交易當時既不 影響會計利潤亦不影響課稅所得(損失)之資產或負債原始認列;

• (2)因投資子公司、關聯企業及聯合協議所產生,其迴轉時點可控制且 於可預見之未來很有可能不會迴轉之應課稅暫時性差異。

• (1) ( )

• (2)

錩泰工業股份有限公司及子公司合併財務報表附註(續) (金額除另予註明外,均以新台幣仟元為單位)

1. 判斷

在採用本集團會計政策之過程中,管理階層進行下列對合併財務報表金 額認列最具有重大影響之判斷:

自倩準備

自倩準備之認列條件係因過去事件所產生之現時義務(法定義務或推定 義務),於清償義務時,很有可能需要流出具經濟效益之資源,且該義務 金額能可靠估計。當本公司預期某些或所有負債準備可被歸墊時,只有 當歸墊幾乎完全確定時認列為單獨資產。若貨幣時間價值影響重大時, 負債準備以可適當反映負債特定風險之現時稅前利率折現。負債折現 時,因時間經過而增加之負債金額,認列為借款成本。

除役、復原及修復成本之負債準備

拆卸、移除不動產、廠房及設備及復原其所在地點所產生之除役負債準 備,其金額以預期清償義務之現金流量估計折現值衡量,且將該除役成 本認列為資產成本之一部分。現金流量以反映除役自債特定風險之現時 稅前利率折現。負債準備之折現攤銷於發生時認列為借款成本。估計之 未來除役成本於每個報導期間結束日進行適當之評估及調整。未來除役 成本之估計變動或折現率之改變,相對增加或減少相關資產成本。

維修保固負債準備

產品保固負債係依各客戶銷售商品合約約定,以及管理階層對於因產品 保固義務所導致未來企業資源 (即經濟效益)的流出最佳估計數(以歷史 保固經驗為基礎估列)認列為負債。產品保固負債提列政策請詳附註 四.14之說明。

存貨評價

存貨應以成本與淨變現價值孰低衡量,淨變現價值之估計係以估計時可 得之存貨預期變現金額之最可靠證據為基礎。存貨之成本高於淨變現價 值時成本沖減至淨變現價值之處理,係符合資產帳面金額不得超過預期 自銷售或使用可實現金額之觀點。

作該估計時,就期後事項對期末狀況之證實範圍內,考量與該期後事項 直接相關之價格或成本之波動,將會影響所報導存貨評價之淨變現價 值。請詳附註六.3。

2.

(1)

( )

(2)

(3)

(4)

( )

(5)

(6)

.3

	106.3.31	105.12.31	105.3.31
	\$90	\$90	\$90
	43,541 60,239		79,035
	\$43,631	\$60,329	\$79,125
2.	106.3.31	105.12.31	105.3.31
	\$1,165,766	\$1,202,621	\$1,001,295
	(11,352)	(13,335)	(16,120)
	\$1,154,414	\$1,189,286	\$985,175

97 150 ( )

106.1.1	\$5,572	\$7,763	\$13,335
	-	(1,563)	(1,563)
	-	(420)	(420)
106.3.31	\$5,572	\$5,780	\$11,352
105.1.1	\$5,572	\$10,794	\$16,366
	-	(246)	(246)
105.3.31	\$5,572	\$10,548	\$16,120

		30	31-60	61-90	91-120	121	366 -2	2
106.3.31	\$1,111,037	\$43,377	\$-	\$-	\$-	\$-	\$-	\$-	\$1,154,414
105.12.31	1,145,496	43,790	-	-	-	-	-	-	1,189,286
105.3.31	914,582	70,593	-	-	-	-	-	-	985,175

3.

(1)

106.3.31	105.12.31
\$232,041	\$227,095	\$191,301
59,130	72,014	55,688
31,431	37,654	28,211
142,854	132,558	91,867
48,091	52,208	47,096
\$513,547	\$521,529	\$414,163

( )

(2) :

	106.3.31	105.3.31
	\$682,467	\$647,799
( )	\$(881)	\$441

• (3)
• 4.

106.01.01	\$149,468	\$563,932	\$218,750	\$7,538	\$11,117	\$95,381	\$26,496	\$1,072,682
	-	-	684	-	-	693	2,168	3,545
	-	-	(136,280)	(770)	(682)	(23,320)	-	(161,052)
	-	27,996	196	-	(96)	1,616	(27,996)	1,716
	(877)	(8,569)	-	(39)	(156)	(1,398)	(668)	(11,707)
106.03.31	\$148,591	\$583,359	\$83,350	\$6,729	\$10,183	\$72,972	\$-	\$905,184
106.01.01	\$-	\$146,188	\$195,432	\$4,266	\$7,177	\$65,147	\$-	\$418,210
	-	3,649	1,609	219	411	3,397	-	9,285
	-	-	(136,280)	(770)	(682)	(23,320)	-	(161,052)
	-	(193)	-	(39)	(153)	(1,018)	-	(1,403)
106.03.31	\$-	\$149,644	\$60,761	\$3,676	\$6,753	\$44,206	-	\$265,040

106.01.01 106.03.31

		105.01.01 105.03.31
105.01.01	\$134,881	\$432,649	\$213,763	\$5,520	\$9,675	\$89,726	\$-	\$886,214
	14,977	134,790	2,883	-	-	3,091	-	155,741
	-	-	(2,400)	-	-	(950)	-	(3,350)
	-	-	1,200	-	-	962	-	2,162
	(403)	(3,629)	-	(15)	(59)	-	-	(4,106)
105.03.31	\$149,455	\$563,810	\$215,446	\$5,505	\$9,616	\$92,829	\$-	\$1,036,661
105.01.01	\$-	\$132,680	\$192,560	\$3,588	\$5,702	\$52,650	\$-	\$387,180
	-	2,974	1,747	166	448	3,553	-	8,888
	-	-	(2,400)	-	-	(950)	-	(3,350)
	-	(8)	-	(15)	(58)	(327)	-	(408)
105.03.31	\$-	\$135,646	\$191,907	\$3,739	\$6,092	\$54,926	\$-	\$392,310
106.03.31	\$148,591	\$433,715	\$22,589	\$3,053	\$3,430	\$28,766	\$-	\$640,144
105.12.31	\$149,468	\$417,744	\$23,318	\$3,272	\$3,939	\$30,235	\$26,496	\$654,472
105.03.31	\$149,455	\$428,164	\$23,539	\$1,766	\$3,524	\$37,903	\$-	\$644,351

106.1.1	\$130,860	\$14,540	\$12,647	\$158,047
	-	-	(668)	(668)
106.3.31	\$130,860	\$14,540	\$11,979	\$157,379

106.1.1	\$50,890	\$14,055	\$12,273	\$77,703
	2,181	-	42	2,223
	-	-	(662)	(662)
106.3.31	\$53,071	\$14,540	\$11,653	\$79,264
106.3.31	\$77,789	\$-	\$326	\$78,115
106.1.1	\$79,970	\$-	\$374	\$80,344
105.1.1	\$130,860	\$14,540	\$12,794	\$158,194
	-	-	(258)	(258)
105.3.31	\$130,860	\$14,540	\$12,536	\$157,936
105.1.1	\$42,166	\$14,055	\$11,188	\$67,409
	2,181	485	630	3,296
	-	-	(244)	(244)
105.3.31	\$44,347	\$14,540	\$11,574	\$70,461
105.3.31	\$86,513	\$-	\$962	\$87,475
105.1.1	\$88,694	\$485	\$1,606	\$90,785

106	105
\$2,186	\$2,352
15	243
22	701
\$2,223	\$3,296

6.

(%)	106.3.31	105.12.31	105.3.31
1%~1.255%	\$520,000	\$471,500	\$304,500
1.2%	10,000	-	-
	\$530,000	\$471,500	\$304,500
	\$890,000	\$948,500	\$765,500

7.

106.3.31	105.12.31	105.3.31
\$18,620	\$32,452	\$19,701
19,846	25,231	21,226
23,940	21,769	24,741
44,441	53,182	40,030
\$106,847	\$132,634	\$105,698

8.

( )

106	105
\$3,122	\$2,050
\$9	\$(7)

106.1.1	\$30,705	\$16,303	\$47,008
	8,153	31	8,184
	(14,705)	-	(14,705)
106.3.31	\$24,153	\$16,334	\$40,487

106.3.31	\$1,276	\$-	\$1,276
106.3.31	22,877	16,334	39,211
106.3.31	\$24,153	\$16,334	\$40,487
105.1.1	\$19,921	\$16,193	\$36,114
	8,521	24	8,545
	(9,484)	-	(9,484)
105.3.31	\$18,958	\$16,217	\$35,175
105.3.31	\$1,650	\$-	\$1,650
105.3.31	17,308	16,217	33,525
105.3.31	\$18,958	\$16,217	\$35,175

10.

(1)

1,180,000 10 118,000,000 78,800,000 788,000

(2)

106.3.31	105.12.31	105.03.31
\$1,364	\$1,364	\$1,364

(3)

A.

B.

C.

D.

E.

:

			( )
105	104	105	104
\$34,236	\$28,122	-	-
260,040	253,094	\$3.30	\$3.21

(4) .12

11.

106	105
\$838,661	\$871,841
(6,120)	(8,961)
4,848	-
\$837,389	\$862,880

	106			105
\$33,296	\$29,327	\$62,623	\$33,105	\$31,506	\$64,611
2,913	2,030	4,943	2,789	2,101	4,890
1,095	2,036	3,131	1,538	505	2,043
1,838	501	2,339	1,778	521	2,299
5,344	3,941	9,285	5,484	3,404	8,888
847	2,654	3,501	696	3,729	4,425

1.5% 3% :

106.03.31	105.03.31
\$-	\$3,381
-	1,690

11,026 8,820

13.

(1)

106	105
\$213	\$129
128	128
1,563	-
201	2,296
\$2,105	\$2,553

(2)

106	105
\$(78,886)	\$(22,843)

(3)

106	105
\$1,614	\$1,184
30	24
\$1,644	\$1,208

14.

:	\$(12,552)	\$-	\$(12,552)	\$2,134	\$(10,418)
	\$(12,552)	\$-	\$(12,552)	\$2,134	\$(10,418)

:	\$(3,742)	\$-	\$(3,742)	\$636	\$(3,106)
	\$(3,742)	\$-	\$(3,742)	\$636	\$(3,106)

106	105
\$10,063	\$25,784
(9,038)	(5,959)
\$1,025	\$19,825

106	105
\$2,134	\$(636)
\$2,134	\$(636)

106.3.31	105.12.31	105.3.31
\$82,953	\$82,950	\$280,558

20.48%

( )

-Delta Power Equipment Corporation

( )
( ) ( )	\$(4,217)	\$89,346
( )	78,880	78,880
( ) ( )	(0.05)	1.13

1.

2.

\$1,672	\$5,156

:

	106.3.31	105.12.31	105.3.31
	\$131,694	\$131,694	\$131,694
	75,592	76,106	77,649
-	8,342	8,342	8,342
	\$215,628	\$216,142	\$217,685

1. 171 252

1.

	106.3.31	105.12.31	105.3.31
( )	\$43,541	\$60,239	\$79,035
	1,154,414	1,189,286	985,175
	36,679	17,573	22,665
	\$1,234,634	\$1,267,098	\$1,086,875
	106.3.31	105.12.31	105.3.31
	\$530,000	\$471,500	\$304,500
	262,709	318,847	209,668
	301,298	301,867	241,982
	106,847	132,634	105,698
( )	-	-	50,000
	\$1,200,854	\$1,224,848	\$911,848

2.

3.

( )

( )

/ 1% / 12,006 8,459

1 58 42

4.

( ) ( )

( )

99.45% 98.95% 98.10%

106.3.31
	\$530,191	\$-	\$-	\$-	\$530,191
	262,709	-	-	-	262,709
	301,298	-	-	-	301,298
105.12.31
	\$471,655	\$-	\$-	\$-	\$471,655
	318,847	-	-	-	318,847
	301,867	-	-	-	301,867
105.3.31
	\$304,636	-	-	-	\$304,636
	209,668	-	-	-	209,668
	241,982	-	-	-	241,982
	17,370	34,114	-	-	51,484

• 6.
• (1)

( )

• A.
• B.

(2)

106.3.31							105.12.31						105.3.31
	\$37,811		30.320			\$1,146,430		\$35,570		32.260			\$1,147,488		\$33,912		32.230		\$1,092,987
	3,221		30.360			97,790		4,891		32.300			157,979		2,289		32.270		73,869
							(						)

8.

9.

1.

(1)

				( )			( 3)					( 1)	( 2)
	Delta Power		\$102,233	\$102,233	\$102,233	-	1	\$319,403	\$-	-	\$-	\$511,302	\$639,128
	Equipment
	Corporation

1 40%

2 50%

3

(1) 1

(2) 2

(2)

	( )		( 1)					( 2)
0		Delta Power Equipment Corporation	\$1,278,256	\$240,000	\$240,000	\$-	18.78%	\$2,556,512	Y	N	N

1 100%

2 200%

• (3) ( )
• (4)
• (5)
• (6)
• (7)
• (8)
• (9)
• (10)

( 1)			( 2)			( 3)
0		Delta Power Equipment Corporation	1		\$35,329	4.22%	3
0		Delta Power Equipment Corporation	1		\$54,144	2.09%	3
0		Delta Power Equipment Corporation	1	( )	\$102,233	3.96%	4
1	Delta Power Equipment Corporation		2		\$35,329	4.22%	3
1	Delta Power Equipment Corporation		2		\$54,144	2.09%	3
1	Delta Power Equipment Corporation		2	( )	\$102,233	3.96%	4

1 0

2 1

2

3

3

4

2.

(1)

Delta Power		\$105,250	\$105,250	3,510	100%	\$198,650	USD 251,686	\$7,534
Equipment		(USD 3,510,000)	(USD 3,510,000)
Corporation

( )

( )

1.

(1)

\$737,419	\$99,970	\$837,389	\$-	\$837,389
35,329	-	35,329	(35,329)	-
\$772,748	\$99,970	\$872,718	\$(35,329)	\$837,389
\$(3,891)	\$8,233	\$4,342	\$(7,534)	\$(3,192)

(2)

\$763,760	\$99,120	\$862,880	\$-	\$862,880
34,510	-	34,510	(34,510)	-
\$798,270	\$99,120	\$897,390	\$(34,510)	\$862,880
\$107,861	\$2,166	\$110,027	\$(856)	\$109,171

106.03.31	\$2,558,510	\$381,260	\$2,939,770	\$(356,871)	\$2,582,899
105.12.31	\$2,590,085	\$428,691	\$3,018,776	\$(396,787)	\$2,621,989
105.03.31	\$2,295,038	\$380,328	\$2,675,366	\$(353,006)	\$2,322,360
106.03.31	\$1,294,889	\$180,765	\$1,475,654	\$(156,376)	\$1,319,278
105.12.31	\$1,311,829	\$223,510	\$1,535,339	\$(191,606)	\$1,343,733
105.03.31	\$1,016,841	\$225,846	\$1,242,687	\$(198,524)	\$1,044,163