ÇEMTAŞ ÇELİK MAKİNA SANAYİ VE TİCARET A.Ş.

Audit Report / Information • Aug 6, 2012

Bağımsız Denetim GörüşüBağımsız Denetim KuruluşuDenetim TürüGörüş Türü

ARKAN ERGİN ULUSLARARASI BAĞIMSIZ DENETİM VE SMMM A.Ş.

SınırlıOlumlu

BAĞIMSIZ İNCELEME RAPORU

Çemtaş Çelik Makina Sanayi ve Ticaret A.Ş.

Yönetim Kurulu'na

Çemtaş Çelik Makina Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin ("Şirket") ekte yer alan 30 Haziran 2012 tarihli ara dönem bilançosu, aynı tarihte sona eren altı aylık kapsamlı gelir tablosu, öz sermaye değişim tablosu, nakit akım tablosu ve önemli muhasebe politikalarının özeti ile dipnotları tarafımızca incelenmiştir. İşletme yönetiminin sorumluluğu, söz konusu ara dönem finansal tablolarının Sermaye Piyasası Kurulunca ("SPK") yayımlanan finansal raporlama standartlarına uygun olarak hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumudur. Bizim sorumluluğumuz bu ara dönem finansal tabloların incelenmesine ilişkin ulaşılan sonucun açıklanmasıdır.

İncelemenin Kapsamı

İncelememiz Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartları düzenlemelerine uygun olarak yapılmıştır. Ara dönem finansal tabloların incelenmesi, ağırlıklı olarak finansal raporlama sürecinden sorumlu kişilerden bilgi toplanması, analitik inceleme ve diğer inceleme tekniklerinin uygulanmasını kapsamaktadır. Bir incelemenin kapsamı Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartları çerçevesinde yapılan bağımsız denetim çalışmasına göre daha dar olduğundan, inceleme, bağımsız denetimde farkında olunması gereken tüm önemli hususları ortaya çıkarabilme konusunda güvence sağlamaz. Dolayısıyla, incelememiz sonucunda bir bağımsız denetim görüşü açıklanmamıştır.

Sonuç

İncelememiz sonucunda ara dönem finansal tablolarının, Çemtaş Çelik Makina Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin 30 Haziran 2012 tarihi itibariyle finansal pozisyonunu ve bu tarihte sona eren altı aylık döneme ilişkin finansal performansını ve nakit akımlarını, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartları çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmadığı konusunda herhangi bir hususa rastlanılmamıştır.

Sonucu etkilememekle birlikte aşağıdaki hususlara dikkatinizi çekmek isteriz;

- Not 41.a'de ayrıntılı açıklandığı üzere Şirket'in Uzel Otomotiv Sistemleri A.Ş. ve Uzel Makina San. A.Ş.'den, muhatap bulunamadığından mutabakatı sağlanamayan, 30 Haziran 2012 tarihi itibariyle 7.553.330 TL tahsili şüpheli alacağı bulunmaktadır.

Rapor tarihi itibariyle söz konusu alacağın 5.551.226 TL'si ipoteğin paraya çevrilmesi ile tahsil edilmiş olup kalan 2.002.104 TL için alınan ipotek ve teminatlar alacak tutarını karşıladığından dolayı 30 Haziran 2012 tarihli ilişikteki finansal tablolarda herhangi bir karşılık ayrılmamıştır.

Arkan Ergin Uluslararası Bağımsız Denetim ve SMMM A.Ş.

Eray YANBOL

Sorumlu Ortak Başdenetçi

İstanbul, 6 Ağustos 2012

1	ERAY YANBOL	SORUMLU ORTAK BAŞDENETÇİ	ARKAN ERGİN ULUSLARARASI BAĞIMSIZ DENETİM VE SMMM A.Ş.	06.08.2012 14:57:18

Nakit Akım Tablosu

1	Fehmi AÇARÇİÇEK	GN. MD. YARD. (MALİ-İDARİ)	ÇEMTAŞ ÇELİK MAKİNA SANAYİ VE TİCARET A.Ş.	06.08.2012 14:34:38
2	Nuri ÖZDEMİREL	GENEL MÜDÜR	ÇEMTAŞ ÇELİK MAKİNA SANAYİ VE TİCARET A.Ş.	06.08.2012 14:37:14
3	ERAY YANBOL	SORUMLU ORTAK BAŞDENETÇİ	ARKAN ERGİN ULUSLARARASI BAĞIMSIZ DENETİM VE SMMM A.Ş.	06.08.2012 14:57:19

Nakit Akım Tablosu

	Dipnot Referansları	Cari Dönem	Önceki Dönem
Finansal Tablo Türü		Konsolide Olmayan	Konsolide Olmayan
Dönem		30.06.2012	30.06.2011
Raporlama Birimi		TL	TL
Vergi öncesi net kar		3.817.098	15.113.296
Vergi öncesi kar ile faaliyetlerden doğan net nakit akımlarının mutabakatı için yapılan düzeltmeler		1.522.495	509.936
Amortisman ve itfa payları	18-19	2.475.932	2.214.065
Kıdem tazminatı karşılık gideri	24-30	647.360	382.082
Tahakkuk etmemiş finansman gideri	10	-38.293	-28.634
Tahakkuk etmemiş finansman geliri	10	203.545	193.071
Finansal varlık değer düşüklüğü karşılığı/iptali	7-32	-1.070.730	-1.534.024
Sabit kıymet satış karları	31	-795
Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımlardaki değişim	16	-695.524	-631.614
Satılmaya hazır finansal varlık satış karı	33		-85.010
Dava karşılık gideri/(geliri)	22-31	1.000
Faaliyetlerle ilgili varlık ve borçlardaki değişim öncesi faaliyet geliri		5.339.593	15.623.232
Ticari alacaklardaki değişim		-2.627.997	-14.595.441
Diğer alacaklardaki değişim		-297.848	-28.398
Stoklardaki değişim		2.648.944	1.142.489
Diğer dönen/duran varlıklardaki değişim		-1.193.981	-2.156.392
Ticari borçlardaki değişim		-1.730.501	160.091
Diğer borçlardaki değişim		620	-503
Diğer kısa/uzun vadeli yükümlülüklerdeki değişim		-2.194.968	662.998
Ödenen kıdem tazminatları	24	-37.266	-34.893
Ödenen vergiler		-1.467.045	-550.547
Faaliyetlerden elde edilen net nakit akımları		-1.560.449	222.636
Yatırım faaliyetlerindeki nakit akımları
Maddi/Maddi olmayan duran varlık alımları nedeniyle oluşan nakit çıkışları	18-19	-2.105.140	-7.718.564
Maddi/Maddi olmayan duran varlık satımları nedeniyle oluşan nakit girişleri	18-19	287.878
Satılmaya hazır finansal varlık satımlarıyla oluşan nakit girişleri			4.336.726
Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit çıkışları		-1.817.262	-3.381.838
Finansal faaliyetlerdeki nakit akımları
Ödenen temettüler	41	-5.048.784
Alınan krediler		21.143.946	23.670.108
Ödenen anaparalar ve faizler		-14.128.216	-15.204.214
Finansal faaliyetlerden kaynaklanan net nakit akımları		1.966.946	8.465.894
Nakit ve nakit benzerlerindeki değişim		-1.410.765	5.306.692
Dönem başı hazır değerler		12.797.842	179.115
Dönem sonu hazır değerler	6	11.387.077	5.485.807