Beijing Easpring Material Technology Co.,Ltd. — M&A Activity 2020

Sep 24, 2020

中信建投证券股份有限公司

关于本次交易产业政策和交易类型

之独立财务顾问核查意见

北京当升材料科技股份有限公司（以下简称“当升科技”或“上市公司”） 拟发行股份购买矿冶科技集团有限公司所持有的当升科技（常州）新材料有限公 司（以下简称“常州当升”）31.25%少数股权（以下简称“本次交易”）。

中信建投证券股份有限公司（以下简称“中信建投证券”、“独立财务顾问”） 作为本次交易的独立财务顾问，根据中国证券监督管理委员会《并购重组审核分 道制实施方案》、深圳证券交易所《关于配合做好并购重组审核分道制相关工作 的通知》等规范性文件的要求，中信建投证券对当升科技本次重组分道制审核相 关事项进行了核查，具体如下：

一、核查内容

（一）本次交易涉及的行业或企业是否属于《国务院关于促进企业兼并重 组的意见》和工信部等十二部委《关于加快推进重点行业企业兼并重组的指导 意见》确定的“汽车、钢铁、水泥、船舶、电解铝、稀土、电子信息、医药、 农业产业化龙头企业”等重点支持推进兼并重组的行业或企业

常州当升主要产品为高性能锂电池正极材料，主要产品应用于动力电池等领 域。根据中国证监会颁布的《上市公司行业分类指引（2012 年修订）》，常州 当升所属行业为制造业，细分行业为“C 制造业”中的“C39 计算机、通信和其 他电子设备制造业”；根据《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017），常州当 升所属行业分类为“C3985 电子专用材料制造业”。

因此，本次重组涉及的行业与企业不属于《国务院关于促进企业兼并重组的 意见》和工信部等十二部委《关于加快推进重点行业企业兼并重组的指导意见》 确定的重点支持推进兼并重组的行业或企业范畴。

（二）本次交易所涉及的交易类型是否属于同行业或上下游并购

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上市公司目前的主营业务涵盖“锂电材料业务”和“智能装备业务”两大领 域。公司锂离子电池材料业务主要产品包括多元材料、钴酸锂等正极材料以及多 元前驱体等材料，客户范围涵盖中国、日本、韩国等全球多个国家和地区。公司 智能装备业务由全资子公司北京中鼎高科自动化技术有限公司负责主营精密模 切设备，产品包括圆刀模切机、品检机等。

本次交易的标的公司常州当升，主要产品为新型高镍锂电正极材料，产品主 要应用于动力电池、储能电池以及数码消费类电池等多个领域。因此，本次交易 所涉及的交易类型属于同行业并购。

（三）本次交易是否构成重组上市

公司自上市以来未发生控制权变动的情形，公司的控股股东一直为矿冶科技 集团有限公司（以下简称“矿冶集团”），实际控制人为国务院国有资产监督管 理委员会（以下简称“国务院国资委”）。截至报告书签署日，矿冶集团合计持 有上市公司 22.50%的股份。本次交易完成后，矿冶集团仍为本公司的控股股东， 国务院国资委仍为本公司的实际控制人。

因此，本次交易不会导致上市公司控股股东及实际控制人发生变更，本次交 易不构成重组上市。

（四）本次交易是否涉及发行股份

本次交易中，当升科技拟向控股股东矿冶集团发行股份购买其持有的常州当 升 31.25%的少数股权。本次交易完成后，常州当升将成为当升科技全资子公司。 经核查，本次重组涉及发行股份。

（五）上市公司是否存在被中国证监会立案稽查尚未结案的情形

经核查，截至本核查意见出具之日，上市公司不存在被中国证监会立案稽查 尚未结案的情形。

二、独立财务顾问结论意见

经核查《北京当升材料科技股份有限公司发行股份购买资产暨关联交易报告

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• 书（草案）》及相关文件，本独立财务顾问认为：

  • 1、本次交易涉及的行业与企业不属于《国务院关于促进企业兼并重组的意

• 见》和工信部等十二部委《关于加快推进重点行业企业兼并重组的指导意见》确

• 定的重点支持推进兼并重组的行业或企业；

  • 2、本次交易所涉及的交易类型属于同行业并购；

  • 3、本次重组不构成重组上市；

  • 4、本次交易涉及发行股份；

  • 5、截至本核查意见出具之日，上市公司不存在被中国证监会立案稽查尚未

结案的情形。

（以下无正文）

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（本页无正文，为《中信建投证券股份有限公司关于本次交易产业政策和交易类 型之独立财务顾问核查意见》之签署页）

财务顾问主办人：

周宁 张子航 曾诚

中信建投证券股份有限公司

2020 年 9 月 23 日

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