Baoding Tianwei Baobian Electric Co.,Ltd. — Capital/Financing Update 2007

Jun 11, 2007

证券简称：天威保变 证券代码：600550 编号：临 2007-026

保定天威保变电气股份有限公司 重要事项公告

本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，并 对公告中的任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏承担责任。

保定天威英利新能源有限公司（以下简称“天威英利”）是本公 司的参股公司，2006 年 4 月 30 日经本公司 2005 年年度股东大会审 议通过了《关于分拆子公司天威英利赴境外发行上市有关事项的议 案》（详见 2006 年 5 月 9 日刊登于上海证券交易所网站 http://www.sse.com.cn 、《中国证券报》和《上海证券报》上的公告， 以下公告同），公告简要内容为：“为做大做强太阳能光伏产业，促进 上市公司的进一步发展，公司拟分拆控股子公司天威英利境外公开发 行股票并上市，公司将在申报过程中根据具体情况决定或适当调整境 外分拆上市方案。”

2006 年 8 月 25 日，经公司 2006 年第二次临时股东大会审议通 过了《关于天威英利境外上市细化方案的议案》，最终确定了“整体 境外上市、择机分步实施”的方案，授权董事会在有关法律法规范围 内全权办理天威英利境外上市有关一切事宜，并根据实际情况的变化 对天威英利海外上市细化方案等进行调整（详见 2006 年 8 月 28 日的 公告），公告中对“整体境外上市、择机分步实施”方案进行了基本

描述：“保定英利集团有限公司对天威英利增资后持有天威英利 51% 股权，持有英利集团股权的天威英利总经理苗连生先生在英属维尔京 群岛（以下简称“BVI”）设立全资拥有的 Yingli Power Holding Company Ltd (以下简称“英利 BVI”)，随后英利 BVI 将在开曼群岛 设立 Yingli Green Energy Holding Company Limited (以下简称“开曼 公司”，为拟在境外上市公司)。开曼公司拟向英利集团收购其届时持 有的天威英利 51%股权，使天威英利变更为中外合资有限责任公司并 把天威英利纳入合并财务报表的合并范围。随后，开曼公司作为天威 英利的控股股东，在获得境外有关证券监管机构批准及国际资本市场 条件允许的前提下尽快在境外首次公开发行并上市。开曼公司在境外 一切融资所得，扣除必要成本后，将全额汇入国内，以增资方式进入 天威英利，并用于天威英利的生产经营。”

天威英利的外方股东开曼公司于美国当地时间2007 年6 月8 日 （北京时间6 月8 日晚）正式在美国纽约证券交易所挂牌上市，交易 代码为“YGE”。

开曼公司首次公开发行共计发行 2900 万股美国存托凭证 (“ADS”)，每股存托凭证发行价为 11 美元，总融资额为 3.19 亿美 元，每股存托凭证相当于一股该公司普通股股票。

目前，天威保变持有天威英利的股权比例为 29.89%（正在办理 工商变更手续），开曼公司此次公开发行的募集资金扣除必要费用后 将投入到天威英利进行三期建设，天威保变持有天威英利的股权将被

进一步稀释（稀释比例将根据公司 2006 年 8 月 29 日发布的《天威保 变重要事项公告》中确定的公式计算），天威英利三期投产后将大幅 提高天威英利的产能，天威保变将按照持股比例享有投资收益。 特此公告。

保定天威保变电气股份有限公司

2007 年6 月11 日