AECC AERO-ENGINE CONTROL CO.,LTD. — Annual Report 2004

Apr 16, 2004

年年度报告摘要

4

1.1	导性陈述或者重大遗漏	并对其内容的真实性	本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载	准确性和完整性负个别及连带责
告全文	本年度报告摘要摘自年度报告全文			投资者欲了解详细内容	应阅读年度报
1.2 异议	没有董事声明对年度报告内容的真实性		准确性		完整性无法保证或存在
1.3	董事徐恒武 出席会议并行使表决权		李建军因公务未能亲自出席董事会会议		委托董事王昆隆代
1.4	湖南开元有限责任会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报
1.5	公司董事长蔡三定		公司常务副总经理方正及公司财务负责人蔡晓青

§2 上市公司基本情况简介

基本情况简介 2.1
股票简称	南摩 ST
股票代码	000738
上市交易所	深圳证券交易所
注册地址和办公地址	注册地址 湖南省株洲市高新技术产业开发区天台西路 1
	办公地址 湖南省株洲市董家塅南摩办公大楼
邮政编码	412002
司国际互联网网址	http://www.nanfangmotor.com.cn
电子信箱	nfmt@mail.zz.hn.cn

2.2 联系人和联系方式

	董事会秘书	证券事务代表
姓名	刘绍雄
联系地址	湖南省株洲市董家塅南摩办公大楼
电话	0733-8559515
传真	0733-8559714
电子信箱	Liushaox@sina.com

3.1 主要会计数据 金额单位
--------------------

	年度 2003	年度 2002	本年比上年增减 (%)	年度 2001
主营业务收入	461,687,600.82	347,523,065.75	32.85	203,334,583.22
利润总额	6,302,229.16	1,916,743.70	228.80	-219,021,222.82
净利润	5,987,604.28	1,210,967.93	394.45	-219,021,222.82
扣除非经常性损 益的净利润	4,248,638.62	2,006.04	211692.31	-222,922,368.83
	年末 2003	年末 2002	本年末比上年末 增减(%)	年末 2001
总资产	1,122,898,331.91	1,108,712,845.79	1.28	1,350,426,504.91
股东权益 不含 少数股东权益	669,099,921.91	663,112,317.63	0.90	661,901,349.70
经营活动产生的 现金流量净额	-140,415,824.24	6,113,622.43	-	26,077,778.31

主要财务指标 3.2				金额单位
	2003	2002	本年比上年增减 (%)	2001
每股收益	0.015	0.0030	400.00	-0.55
净资产收益率	0.89	0.18	394.44	-33.09%
扣除非经常性损益的 净利润为基础计算的 净资产收益率	0.63	0.00	-	-33.68%
每股经营活动产生的 现金流量净额	-0.35	0.015	-	0.066
	年末 2003	年末 2002	本年末比上年末增 (%)	年末 2001
每股净资产	1.68	1.67	5.99	1.66
调整后的每股净资产	1.46	1.46	0.00	1.50

3.3 国内外会计准则差异

§4 股本变动及股东情况

股份变动情况表 4.1					数量单位
			本次变动增减(+,-)
	本次变动前		公积金		本次变动后
			转股
未上市流通股份

发起人股份 1
其中 国家持有股份	261,800,000				261,800,000
境内法人持有股份 境外法人持有股份
其他
募集法人股份 2
内部职工股 3
优先股或其他 4
未上市流通股份合计	261,800,000				261,800,000
已上市流通股份
人民币普通股 1	136,000,000				136,000,000
境内上市的外资股 2
境外上市的外资股 3
其他 4
已上市流通股份合计	136,000,000				136,000,000
股份总数	397,800,000				397,800,000

前十名股东持股表 4.2
报告期末股东总数	48,510
前十名股东持股情况
	年度内		比例		股份类别	质押或冻结的	股东性质
股东名称	增减	年末持股数量	(%)		已流通或	股份数量	有股东或外资
中国南方航空动				未流通			股东
力机械公司	0	261,800,000	65.81		未流通	31,000,000	国有法人股
张凤鸣	-1,000	480,890	0.12		已流通
周获	129,600	478,300	0.12		已流通
戴建民		458,748	0.12		已流通
杜亭梅	0	410,240	0.10		已流通
王兰敏		367,300	0.092		已流通
陈利浩	0	334,100	0.084		已流通
郭蕊		312,700	0.079		已流通
深圳市千喜利实 业发展有限公司		312,698	0.079		已流通
单鑫江	117,300	311,902	0.078		已流通
前十名股东关联关系或一致		名股东中 10				国有股东与其他股东不存在关联关系或一致行动
行动的说明		其他股东中是否存在关联关系或一致行动不详
前十名流通股股东持股情况
股东名称 全称		年末持有流通股的数量			种类	A B H	股或其它
张凤鸣			480,890			A
周获			478,300		A
戴建民			458,748			A
杜亭梅			410,240			A
王兰敏			367,300			A
陈利浩			334,100			A
郭蕊			312,700			A
深圳市千喜利实业发展有限公司			312,698			A
单鑫江			311,902			A

郑建如	300,030	A
前十名流通股股东关联关系的说明	公司未知前 10	名流通股股东之间是否存在关联关系

4.3 控股股东及实际控制人情况介绍 4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况

×

4.3.2		控股股东和其他实际控制人具体情况介绍
截止	年年末 2003	本公司控股股东为中国南方航空动力机械公司			持有本公司股份
26180	万股	占公司总股本的 65.81 %	该公司持有本公司股份中	质押冻结	万股 2700
司法冻结	万股 400	合计冻结 万股 3100	该公司为国有企业	成立于 1950	10 1
	隶属于中国航空工业第二集团公司	注册资本为	万元 36820	法定代表人为徐恒武	经营范
围为	生产经营航空发动机	工业燃气轮机及成套设备		摩托车及发动机	航模系列产品
仪器仪表	机床 电机	电器	内燃机零配件以及航空零部件转包加工

§5 董事 监事和高级管理人员

5.1	董事 监事和高级管理人员持股变动
姓名	职务		任期起止日期	年初持股	年末持	变动原因
					股数
蔡三定	董事长	48	2003.05-2006.05	3200	3200
王昆隆	副董事长 总经理	57	2003.05-2006.05	3200	3200
徐恒武	董事	48	2003.05-2006.05
黎达明	董事	40	2003.05-2006.05
	董事 副总经理	40	2003.05-2006.05		2000	二级市场买入
建军	董事 副总经理	42	2003.05-2006.05	3200	3200
王滨滨	董事	53	2003.05-2006.05
	董事	59	2003.05-2006.05
严绳武	独立董事	60	2003.05-2006.05
刘成佳	独立董事	59	2003.05-2006.05
龚金科	独立董事	49	2003.05-2006.05
柳兰姣	监事会召集人	51	2003.05-2006.05	3200	3200
郗卫群	监事	35	2003.05-2006.05
毕从军	监事	47	2003.05-2006.05
朱黎明	副总经理	41	2003.05-2006.05
程世扬	副总经理	38	2003.05-2006.05
蔡晓青	财务负责人	39	2003.05-2006.05
刘绍雄	董事会秘书	39	2003.05-2006.05

5.2 在股东单位任职的董事监事情况

姓名	任职的股东名称	在股东单位担任的职务	任职期间	是否领取报酬 是或否
蔡三定	中国南方航空动力机械公司	党委副书记兼纪委书记	2001.10-
徐恒武	中国南方航空动力机械公司	总经理 法定代表人	2001.10-
黎达明	中国南方航空动力机械公司	副总经理	2002.06-
柳兰姣	中国南方航空动力机械公司	工会主席	1997.08-

董事 监事和高级管理人员年度报酬情况 5.3
年度报酬总额	万元 20.18
金额最高的前三名董事的报酬总额	万元 只有一名董事在公司领取报酬 3.68
金额最高的前三名高级管理人员的报酬总额	万元 10.68
独立董事津贴	万元/ 1.8
独立董事其他待遇	行使职权所需费用 在公司据实报销
不在公司领取报酬 津贴的董事 监事姓名	董事蔡三定 王昆隆 徐恒武 方正 黎达
	王滨滨 蔺斌 监事柳兰姣 郗卫群
报酬区间	人数
万元以上 3.5	1
万元 3.2-3.5	3
万元以下 3.2	2

§6 董事会报告

6.1	报告期内整体经营情况的讨论与分析
2003	年公司的主营业务主要是摩托车及摩托车发动机制造	航空发动机修理和汽车发
动机零部件制造 2003	年公司实现主营业务收入 46169	万元 同比增长 其中摩托 32.85%
车产品销售收入为	万元 其他的主营业务收入为 39021	万元 实现主营业务利润 7148 5083
万元 同比增长 5.42%

6.2	主营业务分行业		产品情况表		金额单位	万元
分行业或分 产品	主营业务 收入	主营业务 成本	毛利率(%)	主营业务 收入比上 年增减 (%)	主营业务 成本比上 年增减 (%)	毛利率比 上年增减 百分点
摩托车整车	8178.39	6649.43	18.70	18.47	15.03	2.35
出口零部件	30842.21	28636.27	7.15	45.96	61.22	-8.79
备件	3618.53	2637.63	27.11	-0.45	-2.50	1.53
航机修理	3529.63	2912.85	17.47	14.76	16.31	-1.10
其中 关联 交易	30842.21	28636.27	7.15	27.41	41.30	-9.13
关联交易的 定价原则	按市场价格水平	协议定价
关联交易必 要性 持续 性的说明				摩托车新产品出口通过南动集团进出口公司进行销售	有持续性

6.3	主营业务分地区情况	金额单位
	主营业务收入	主营业务收入比上年增减(%)
国内销售	15326.55	12.52
出口	30842.21	45.96
	46168.76	32.85

6.4 采购和销售客户情况

前五名供应商采购金额合计	万元 23324	占采购总额比重	64.84%
前五名销售客户销售金额合计	万元 33637	占销售总额比重	72.86%

	参股公司名称	中国南动集团财务有限责任公司
	本期贡献的投资收益	万元 358.15	占上市公司净利 润的比重	59.82%
		同业拆借	吸收成员单位三个月以上期限的存款 对成员单位办理贷款及融资租赁	发行财务公司债 办理集团
		成员单位产品的消费信贷 单位商业汇票的承兑及贴现	买方信贷及融资租赁	办理成员 办理成员单位的委托贷款及委
参股公司	经营范围	托投资 有价证券 销成员单位的企业债券	金融机构股权及成员单位股权投资 对成员单位办理财务顾问	信用鉴
		证及其他咨询代理业务	对成员单位提供担保 办理成员单位之间内部转账结算业务	境外外汇借 经中国人民银行
		批准的其他业务
	净利润	万元 2002.68

6.6 主营业务及其结构发生重大变化的原因说明

6.7 主营业务盈利能力 毛利率 与上年相比发生重大变化的原因说明

6.8 经营成果和利润构成与上年度相比发生重大变化的原因分析

1	主营业务利润增加主要是主营业务收入大幅增加和主营业务税金及附加大幅减少
所致 2	净利润增加主要是财务费用大幅减少		投资收益大幅增加和主营业务利润增加所

1	总资产增加主要系长期股权投资增加所致
2	股东权益增加主要是本年度未分配利润增加所致
3	现金及现金等价物净增加额减少主要是收回投资所收到的现金大幅减少和购买商

6.9 对生产经营环境以及宏观政策 法规产生重大变化已经 正在或将要

6.10 完成盈利预测的情况

6.11 完成经营计划情况

6.12 募集资金使用情况

	募集资金总额	万元		本年度已使用募集资金总额		0
		12820		已累计使用募集资金总额	7586	万元
			是否变	实际投	产生收	是否符合计
	承诺项目	拟投入金额	更项目	入金额	益金额	划进度和预 计收益
	"技术中心"	4018		1117	不详
	齿轮关键件项目	4998		3573	不详
	发动机关键件项	4904		2896	不详
合计		13920	—	7586	不详	—
和收益的说明	未达到计划进度	公司自 2001	年下半年以来	暂停了对上述项目作继续的投入
具体项目
	变更原因及变更	未变更
程序说明 项目	分具体

6.13 非募集资金项目情况 6.14 董事会对会计师事务所"非标意见"的说明

6.16		董事会本次利润分配或资本公积金转增预案
不分配	也不进行资本公积金转增股本

§7 重要事项

6.15 董事会新年度的经营计划 如有

7.1 收购资产

交易对方及 被收购资产	购买日	收购价格	自购买日起至本年末为上市 公司贡献的净利润	是否为关联交易 如是	价原则	说明定
交易对方 南方公司 收购中国南动集团财	2003 7 26	6653.50	万元 151.69	2002	按财务公司 12	31
务公司 20%的股权				日经审计的帐面	资产值定价

交易对方及 被出售资产	出售日	出售价格	本年初起至出售日 该出售资产为上市 公司贡献的净利润	出售产生 的损益	是否为关联交 如是 明定价原则
交易对方南方公 部分应收债权	2003 7 26	6653.50 万元	0	0	2002 31 净值定价	按公司 12 日审计帐面

说明 7.1 7.2 所涉及事项对公司业务连续性 管理层稳定性的影响

7.2 出售资产

7.3 重大担保

7.4 关联债权债务往来

关联方	向关联方提供资金		关联方向上市公司提供资金
	发生额	余额	发生额	余额
南方航空动力机械公司	30625	7503	27146
南动集团财务公司	19900		15100	550
合计	50525	7503	42246	550

7.5 委托理财

7.6 承诺事项履行情况 7.7 重大诉讼仲裁事项

7.8 独立董事履行职责的情况

做到了勤勉尽职 出席了 2003 年度内公司召开的股东大会和董事会会议

§8 监事会报告

			§ 9 财务报告
9.1	审计意见
公司	2003			年度财务报告经湖南开元有限责任会计师事务所审计		中国注册
会计师曹国强	彭奇志签字			出具了标准无保留意见的审计报告	开元所	2004
股审字 035
9.2	公司 2003	年度财务报表附后
9.3	与最近一期年度报告相比		会计政策		会计估计和核算方法未发生变
9.4	与最近一期年度报告相比			合并范围未发生变化

2004 4 13

12 31

	合并			母公司
	2003 12 31	2002 12 31	2003 12 31	2002 12 31
流动资产
货币资金	92,951,184.13	197,357,748.84	91,576,996.99	196,265,238.62
短期投资
应收票据	1,794,546.00	458,500.00	4,050,000.00	140,000.00
应收股利
应收利息
应收帐款	398,548,653.29	316,697,384.17	385,089,400.27	313,197,065.36
其他应收款	82,459,180.13	103,264,395.63	82,074,225.69	102,851,390.89
预付帐款	15,149,998.80	24,594,704.19	1,780,088.63	5,929,003.31
应收补贴款
存货	102,598,695.42	99,257,271.38	93,990,309.89	84,957,859.08
待摊费用
一年内到期的长期债权投资
其他流动资产
流动资产合计	693,502,257.77	741,630,004.21	658,561,021.47	703,340,557.26
长期投资
长期股权投资	101,314,512.40	32,647,951.02	108,511,730.25	39,602,442.33
长期债权投资
长期投资合计	101,314,512.40	32,647,951.02	108,511,730.25	39,602,442.33
固定资产 固定资产原价
累计折旧	513,431,567.36	472,973,964.61	512,177,660.54 206,305,469.65	472,374,101.61 195,519,611.18
固定资产净值	206,393,266.73	195,535,139.50	305,872,190.89	276,854,490.43
:固定资产减值准备	307,038,300.63 91,062,476.51	277,438,825.11 92,503,173.08	91,062,476.51	92,503,173.08
固定资产净额			214,809,714.38	184,351,317.35
工程物资	215,975,824.12	184,935,652.03
在建工程	35,716,566.11	71,455,425.66	35,716,566.11	71,455,425.66
固定资产清理
固定资产合计	251,692,390.23	256,391,077.69	250,526,280.49	255,806,743.01
无形资产及其他资产
无形资产	76,389,171.51	78,043,812.87	76,389,171.51	78,043,812.87
长期待摊费用
其他长期资产
无形资产及其他资产合计	76,389,171.51	78,043,812.87	76,389,171.51	78,043,812.87
递延税项
递延税款借项
资产总计		1,122,898,331.91 1,108,712,845.79	1,093,988,203.72	1,076,793,555.47

2003 12 31

		合并		母公司
负债及股东权益	2003 12 31	2002 12 31	2003 12 31	2002 12 31
流动负债
短期借款	177,050,000.00	93,850,000.00	169,050,000.00	93,850,000.00
应付票据	56,000,000.00	55,000,000.00	60,000,000.00	55,000,000.00
应付帐款	163,329,660.51	191,181,427.82	144,857,287.34	166,825,395.63
预收帐款	558,573.88	1,398,608.74
应付工资
应付福利费	6,635,305.32	4,650,775.49	6,066,860.25	4,409,503.95
应付股利
应交税金	28,591,291.85	37,173,624.47	28,066,597.96	37,226,755.82
其他应交款	-54,116.56	258,001.56	-58,852.63	258,001.56
其他应付款	17,763,808.46	27,845,202.45	16,245,710.29	25,827,539.73
预提费用		449,700.00		449,700.00
预计负债
一年内到期的长期负债		30,000,000.00		30,000,000.00
其他流动负债
流动负债合计	449,874,523.46	441,807,340.53	424,227,603.21	413,846,896.69
长期负债
长期借款
应付债券
长期应付款
专项应付款
其他长期负债
长期负债合计
递延税项
递延税款贷项
负债合计	449,874,523.46	441,807,340.53	424,227,603.21	413,846,896.69
少数股东权益	3,923,886.54	3,793,187.63
股东权益
股本	397,800,000.00	397,800,000.00	397,800,000.00	397,800,000.00
资本公积	262,672,880.16	262,672,880.16	262,672,880.16	262,672,880.16
盈余公积	1,546,552.23	1,510,143.25	1,428,469.54	1,428,469.54
其中 公益金	1,467,830.43	1,455,694.11	1,428,469.54	1,428,469.54
未分配利润	7,080,489.52	1,129,294.22	7,859,250.81	1,045,309.08
股东权益合计	669,099,921.91	663,112,317.63	669,760,600.51	662,946,658.78
负债和股东权益合计	1,122,898,331.91	1,108,712,845.79	1,093,988,203.72	1,076,793,555.47

	合并		母公司
	2003年度	2002年度	2003年度	2002年度
主营业务收入	461,687,600.82	347,523,065.75	443,706,489.41	324,728,033.53
主营业务成本	408,361,708.94	287,520,769.10	405,097,409.19	280,533,445.32
营业务税金及附加	2,493,241.66	11,782,164.62	2,429,288.70	11,770,995.90
主营业务利润(亏损以"-"号填列)	50,832,650.22	48,220,132.03	36,179,791.52	32,423,592.31
其他业务利润	964,521.01	994,804.22	945,914.85	994,804.22
营业费用	16,877,289.41	13,018,817.92	7,386,584.73	2,746,256.06
管理费用	24,847,462.69	16,546,019.58	19,941,058.01	12,540,058.01
财务费用	7,355,271.40	17,232,954.51	6,970,824.21	17,178,659.61
营业利润(亏损以"-"号填列)	2,717,147.73	2,417,144.24	2,827,239.42	953,422.85
投资收益 损失以"-"填列	3,581,528.68	202,805.49	3,824,255.22	747,296.80
补贴收入
营业外收入	423,290.52	139,452.49	415,984.86	138,077.27
营业外支出	419,737.77	842,658.52	253,537.77	793,487.84
利润总额(亏损以"-"号填列)	6,302,229.16	1,916,743.70	6,813,941.73	1,045,309.08
所得税	183,925.97	412,588.14
少数股东本期收益	130,698.91	293,187.63
净利润(净亏损以"-"号填列)	5,987,604.28	1,210,967.93	6,813,941.73	1,045,309.08
年初未分配利润	1,129,294.22	-450,345,326.79		1,045,309.08 -363,595,700.25
其他转入		363,595,700.25		363,595,700.25
其他转出		-86,749,626.54
可供分配的利润	7,116,898.50	1,210,967.93	7,859,250.81	1,045,309.08
提取法定盈余公积	24,272.66	54,449.14
提取法定公益金	12,136.32	27,224.57
可供投资者分配的利润	7,080,489.52	1,129,294.22	7,859,250.81	1,045,309.08
应付优先股股利
提取任意盈余公积
应付普通股股利
转作股本的普通股股利 未分配利润	7,080,489.52	1,129,294.22	7,859,250.81	1,045,309.08
补充资料
	合并		母公司
项目	2003年度	2002年度	2003年度	2001年度
出售 处置部门或被投资单位所得收益 1
自然灾害发生的损失 2
会计政策变更增加(或减少)利润总额 3
会计估计变更增加(或减少)利润总额 4
债务重组损失 5
其他 6

2003 年度

	合并	母公司
经营活动产生的现金流量
销售商品 提供劳务收到的现金	423,657,544.58	407,956,204.11
收到的税费返还
收到的其他与经营活动有关现金
现金流入小计	423,657,544.58	407,956,204.11
购买商品 按受劳务支付的现金	492,644,223.52	481,615,351.80
支付给职工以及为职工支付的现金	27,317,160.94	24,542,360.08
支付的各项税费	18,870,497.87	18,565,083.61
支付的其他与经营活动有关的现金	25,241,486.49	16,484,166.42
现金流出小计	564,073,368.82	541,206,961.91
经营活动产生的现金流量净额	-140,415,824.24	-133,250,757.80
投资活动产生的现金流量
收回投资所收到的现金
取得投资收益所收到的现金	1,450,000.00	1,450,000.00
处置固定资产 无形资产和其他长期资产所收回的现金净额	337,588.00	337,588.00
收到的其他与投资活动有关的现金
现金流入小计	1,787,588.00	1,787,588.00
购建固定资产 无形资产和其他长期资产所支付的现金	8,942,662.31	8,687,392.42
投资所支付的现金
支付的其他与投资活动有关的现金
现金流出小计	8,942,662.31	8,687,392.42
投资活动产生的现金流量净额	-7,155,074.31	-6,899,804.42
筹资活动产生的现金流量
吸收投资所收到的现金
借款所收到的现金	186,650,000.00	178,650,000.00
收到的其他与筹资活动有关的现金
现金流入小计	186,650,000.00	178,650,000.00
偿还债务所支付的现金	133,450,000.00	133,450,000.00
分配股利 利润或偿付利息所支付的现金	10,035,666.16	9,737,679.41
支付的其他与筹资活动有关的现金
现金流出小计	143,485,666.16	143,187,679.41
筹资活动产生的现金流量净额	43,164,333.84	35,462,320.59
汇率变动对现金的影响
现金及现金等价物净增加额	-104,406,564.71	-104,688,241.63
	合并
1. 将净利润调节为经营活动现金流量
净利润	5,987,604.28	6,813,941.73
:计提的资产减值准备	6,042,911.33	5,335,314.66
固定资产折旧	14,230,096.66	14,157,827.90
无形资产摊销	1,654,641.36	1,654,641.36
长期待摊费用摊销
待摊费用的减少 :增加

预提费用的增加 :减少	-449,700.00	-449,700.00
处置固定资产 无形资产和其他长期资产的损失 收益	-200,830.42	-99,879.86
固定资产报废损失
财务费用	6,758,589.77	6,374,142.58
投资损失 收益	-3,581,528.68	-3,824,255.22
少数股东损益	130,698.91
递延税款贷项 借项
存货的减少 增加	-2,629,804.38	-9,032,450.81
经营性应收项目的减少 增加	-118,384,925.11	-114,024,178.64
经营性应付项目的增 减少	-49,973,577.96	-40,156,161.50
其他
经营活动产生的现金流量净额	-140,415,824.24	-133,250,757.80
2. 不涉及现金收支的投资和筹资活动
债务转成本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3. 现金及现金等价物净增加情况:
现金的期末余额	92,951,184.13	91,576,996.99
:现金的期初余额	197,357,748.84	196,265,238.62
:现金等价物的期末余额
:现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额	-104,406,564.71	-104,688,241.63