Capital Partners S.A.

Quarterly Report • May 15, 2019

Rozszerzony skonsolidowany raport kwartalny IQ Partners S.A. za okres od 1 stycznia 2019 r. do 31 marca 2019 r.

Warszawa, 15 maja 2019

Spis treści:

		Wprowadzenie 4
1		Skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za I kwartał 2019 roku 5
	1.1	Wybrane dane finansowe 5
	1.2	Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej 6
	1.3	Skonsolidowane sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów 7
	1.4	Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym 8
	1.5	Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych 9
2		Skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe za I kwartał 2019 roku 10
	2.1	Wybrane dane finansowe 10
	2.2	Sprawozdanie jednostkowe z sytuacji finansowej 11
	2.3	Sprawozdanie jednostkowe z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów 12
	2.4	Jednostkowe zestawienie zmian w kapitale własnym 13
	2.5	Jednostkowy rachunek przepływów pieniężnych 14
3		Informacje dodatkowe 15
	3.1	Oświadczenie o zgodności oraz podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego 15
	3.2	Podstawowe zasady księgowe 16
	3.3	Informacje o zmianie sposobu (metody) ustalenia wartości godziwej dla instrumentów finansowych wycenianych tą
	3.4	metodą 21 Zmiany w klasyfikacji aktywów finansowych w wyniku zmiany celu lub wykorzystania tych aktywów 21
	3.5	Wskazanie korekt błędów poprzednich okresów 21
	3.6	Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności Grupy Kapitałowej w prezentowanym okresie 21
	3.7	Informacje dotyczące emisji, wykupu i spłaty nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych 21
	3.8	Informacje dotyczące wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łącznie i w przeliczeniu na jedną akcję, z
		podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane 22
	3.9	Informacje o zawarciu przez emitenta lub jednostkę od niego zależną jednej lub wielu transakcji z podmiotami
		powiązanymi, jeżeli pojedynczo lub łącznie są one istotne i zostały zawarte na innych warunkach niż rynkowe 23
	3.10	Informacja na temat segmentów operacyjnych 23
	3.11	Zmiany wartości szacunków odpisów należności, odroczonego podatku dochodowego, rzeczowych aktywów trwałych,
	3.12	wartości niematerialnych, zmiany stanu rezerw, składników portfela inwestycyjnego 24
		Rodzaj oraz kwoty zmian wartości szacunkowych kwot podawanych w poprzednich latach obrotowych, jeśli wywierają one istotny wpływ na bieżący okres kwartalny 24
	3.13	Informacja o utworzeniu, zwiększeniu, wykorzystaniu i rozwiązaniu rezerw 24
	3.14	Informacja o rezerwach i aktywach z tytułu odroczonego podatku dochodowego 25
	3.15	Informacja o odpisach aktualizujących wartość zapasów do wartości netto możliwej do uzyskania i odwróceniu
		odpisów z tego tytułu 25
	3.16	Informacja o odpisach aktualizujących z tytułu utraty wartości aktywów finansowych, rzeczowych aktywów trwałych,
		wartości niematerialnych lub innych aktywów oraz odwróceniu takich odpisów 25
	3.17	Informacja o istotnych transakcjach nabycia i sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 26
	3.18	Informacja o istotnym zobowiązaniu z tytułu dokonania zakupu rzeczowych aktywów trwałych 26
	3.19 3.20	Zysk przypadający na jedna akcję 26 Kapitał zakładowy 26
	3.21	Opis zmian organizacji grupy kapitałowej emitenta, w tym w wyniku połączenia jednostek, uzyskania lub utraty kontroli
		nad jednostkami zależnymi oraz inwestycjami długoterminowymi, a także podziału, restrukturyzacji lub zaniechania
		działalności oraz wskazanie jednostek podlegających konsolidacji ze wskazaniem przyczyny i podstawy prawnej braku
		konsolidacji 27
	3.22	Zmiany zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastąpiły od czasu zakończenia ostatniego roku
		obrotowego 27
	3.23	Informacje o udzieleniu przez emitenta lub przez jednostkę od niego zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub
		udzieleniu gwarancji – łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość
	3.24	istniejących poręczeń lub gwarancji jest znacząca 29 Informacje o niespłaceniu kredytu lub pożyczki lub naruszeniu istotnych postępowań umowy kredytu lub pożyczki, w
		odniesieniu do których nie podjęto żadnych działań naprawczych 29
	3.25	Informacje o pożyczkach, kredytach, zaliczkach i gwarancjach udzielonych osobom wchodzącym w skład organów
		zarządzających i nadzorujących w Spółce (dla każdej grupy osobno), ze wskazaniem warunków oprocentowania i terminów
	spłaty 29
	3.26	Wskazanie istotnych postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym do postępowania arbitrażowego
		lub organem administracji publicznej dotyczących zobowiązań oraz wierzytelności emitenta lub jego jednostki zależnej ze
		wskazaniem przedmiotu postępowania, wartości przedmiotu sporu, daty wszczęcia postępowania, stron wszczętego
		postępowania oraz stanowiska emitenta 29
	3.27	Informacje o istotnych rozliczeniach z tytułu spraw sądowych 29
	3.28	Opis czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze mających wpływ na wynik z działalności, z określeniem stopnia wpływu tych czynników lub nietypowych zdarzeń na osiągnięty wynik 29
	3.29	Opis istotnych dokonań lub niepowodzeń emitenta w okresie, którego dotyczy raport, wraz z wykazem
		najważniejszych zdarzeń ich dotyczących 30
	3.30	Wydarzenia, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono niniejsze sprawozdania finansowe, nieujęte w tym
		sprawozdaniu, a mogące w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe emitenta 30

4 Pozostałe informacje 31
4.1 Opis Grupy Kapitałowej IQ Partners 31
4.2 Działalność Grupy Kapitałowej IQ Partners w I kwartale 2019 roku oraz do daty publikacji niniejszego raportu
okresowego 37
4.3 Stanowisko Zarządu odnośnie możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok, w
świetle wyników zaprezentowanych w raporcie kwartalnym w stosunku do wyników prognozowanych 39
4.4 Wskazanie czynników, które w ocenie emitenta będą miały wpływ na osiągnięte przez niego i całą Grupę wyniki w
perspektywie co najmniej kolejnego kwartału 39
4.5 Informacje, które zdaniem emitenta są istotne dla oceny jej sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku
finansowego i ich zmian, oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez emitenta 40
4.6 Informacja na temat zmian sytuacji gospodarczej i warunkach prowadzenia działalności, które mają istotny wpływ na
wartość godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych jednostki, niezależnie od tego, czy te aktywa i
zobowiązania są ujęte w wartości godziwej czy w skorygowanej cenie nabycia (koszcie zamortyzowanym) 40
4.7 Inne informacje mogące w istotny sposób wpłynąć na ocenę sytuacji majątkowej, finansowej i wyniku finansowego . 40
4.8 Organy zarządzające i nadzorujące IQ Partners S.A. 40
4.9 Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5 % ogólnej
liczby głosów na walnym zgromadzeniu emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego oraz wskazanie zmian w
strukturze własności znacznych pakietów akcji emitenta w okresie od przekazania poprzedniego raportu okresowego 41
4.10 Zmiany w stanie posiadania akcji emitenta lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące emitenta,
zgodnie z posiadanymi przez emitenta informacjami, w okresie od przekazania poprzedniego raportu okresowego 41
5 Zatwierdzenie rozszerzonego skonsolidowanego raportu kwartalnego 42

Wprowadzenie

Wybrane dane finansowe zostały zaprezentowane w skróconych sprawozdaniach finansowych za I kwartał 2019 roku. Poniżej zostały przedstawione kursy walut zastosowane do przeliczenia wybranych pozycji finansowych:

średni kurs w okresie kurs na ostatni dzień okresu

I kwartał 2019	4,2978	4,3013
I kwartał 2018	4,1784	4,2085

Wybrane pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej, sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych przeliczono na euro zgodnie ze wskazaną poniżej metodą przeliczania.

Dane dotyczące wybranych pozycji sprawozdania z sytuacji finansowej przeliczono według kursu ogłoszonego przez Narodowy Bank Polski:

• na dzień 31.12.2018r. - kurs 1 euro wynosił 4,3000 zł.

• na dzień 31.03.2019r. - kurs 1 euro wynosił 4,3013 zł.

Poszczególne pozycje dotyczące sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych przeliczono na euro według kursów stanowiących średnią arytmetyczną średnich kursów ogłoszonych przez Narodowy Bank Polski dla euro, obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie sprawozdawczym:

• kurs średni w okresie 01-03.2018r. wynosił 1 euro = 4,1784 zł.

• kurs średni w okresie 01-03.2019r. wynosił 1 euro = 4,2978 zł.

Przeliczenia dokonano zgodnie ze wskazanymi powyżej kursami wymiany przez podzielenie wartości wyrażonych w tysiącach złotych przez kurs wymiany.

1 Skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za I kwartał 2019 roku

1.1 Wybrane dane finansowe

	od 01.01.2019 do 31.03.2019	od 01.01.2019 do 31.03.2019	od 01.01.2018 do 31.03.2018	od 01.01.2018 do 31.03.2018
	000' PLN	000' EUR	000' PLN	000' EUR
Przychody ze sprzedaży	23	5	21	5
Zysk (strata) na działalności operacyjnej	(540)	(126)	(492)	(118)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem	(650)	(151)	20	5
Zysk (strata) netto	(471)	(110)	39	9
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej	(463)	(108)	(10)	(2)
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej	892	208	134	32
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej	(425)	(99)	(18)	(4)
Zwiększenie /(zmniejszenie) netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów	4	1	106	25
średnia ważona liczba akcji zwykłych (w szt.)	22 353 000	22 353 000	22 353 000	22 353 000
Zysk/strata na akcję w trakcie okresu (wyrażony w złotych na jedną akcję)	-0,0209	-0,0049	0,0017	0,0004

	na 31.03.2019	na 31.03.2019	na 31.12.2018	na 31.12.2018
	000' PLN	000' EUR	000' PLN	000' EUR
Aktywa trwałe	2 730	635	2 101	489
Aktywa obrotowe	12 502	2 907	12 127	2 820
Aktywa, razem	15 232	3 541	14 228	3 309
Zobowiązania długoterminowe	301	70	990	230
Zobowiązania krótkoterminowe	5 480	1 274	5 626	1 308
Kapitał własny	9 451	2 197	7 612	1 770
Kapitał podstawowy	22 353	5 197	22 353	5 198
Pasywa, razem	15 232	3 541	14 228	3 309
Wartość księgowa na jedną akcję w (zł )	0,4228	0,0983	0,3405	0,0792

1.2 Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

		Stan na dzień
	31.03.2019	31.12.2018	31.03.2018
Aktywa
Aktywa trwałe
Wartości niematerialne	-	-	-
Rzeczowe aktywa trwałe	6	6	6
Finansowe inwestycje długoterminowe, w tym:	2 496	1 809	13 573
Inwestycje w jednostki stowarzyszone	1 257	559	4 907
Aktywa z tytułu podatku odroczonego	192	250	373
Należności długoterminowe	36	36	34
Inne aktywa trwałe	-	-	-
Wartość firmy -jednostki zależne	-	-	-
Wartość firmy -jednostki stowarzyszone	-	-	-
	2 730	2 101	13 986
Aktywa obrotowe
Należności handlowe	-	-	2
Pozostałe należności	2 817	2 214	1 281
Finansowe inwestycje krótkoterminowe	9 551	9 659	79
Rozliczenia międzyokresowe	47	171	51
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	87	83	186
Inne aktywa obrotowe	-	-	-
Aktywa sklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży	-	-	-
	12 502	12 127	1 599
RAZEM AKTYWA	15 232	14 228	15 585
Pasywa
Kapitał własny
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Jednostki Dominującej
Kapitał akcyjny	22 353	22 353	22 353
Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej (agio)	3 643	3 643	3 643
Akcje własne	-	-	-
Zyski zatrzymane	(52 062)	(54 366)	(54 354)
Pozostałe kapitały	36 032	36 032	36 032
Zysk okresu	(467)	(5)	39
Różnice kursowe z przeliczenia	(48)	(49)	234
	9 451	7 608	7 947
Kapitały przypadające na udziały niekontrolujące	-	4	1
- w tym udział w wyniku	(4)	3	-
Razem kapitał własny	9 451	7 612	7 948
Zobowiązania
Zobowiązania długoterminowe
Długoterminowe zobowiązania finansowe	-	-	-
Rezerwy na podatek odroczony	301	990	956
Pozostałe zobowiązania i rezerwy długoterm.	-	-	8
	301	990	964
Zobowiązania krótkoterminowe
Krótkoterminowe zobowiązania finansowe	4 221	5 043	5 961
Zobowiązania handlowe	213	190	171
Pozostałe zobowiązania i rezerwy krótkoterm.	495	342	514
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego	-	-	-
Rozliczenia międzyokresowe	551	51	27
	5 480	5 626	6 673
Razem zobowiązania	5 781	6 616	7 637
RAZEM PASYWA	15 232	14 228	15 585
Wartość księgowa w zł	9 451 088	7 611 673	7 947 673
Liczba akcji w szt.	22 353 000	22 353 000	22 353 000
Wartość księgowa na jedną akcję w (zł )	0,4228	0,3405	0,3556

1.3 Skonsolidowane sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów

	Za okres
	od 01.01.2019 do 31.03.2019	od 01.01.2018 do 31.03.2018
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży	23	21
Koszt własny sprzedaży	(21)	(21)
Zysk (strata) brutto na sprzedaży	2	-
Koszty sprzedaży	-	-
Koszty ogólnego zarządu, w tym:	(542)	(492)
Amortyzacja	(1)	(1)
Pozostałe przychody (inne niż przychody finansowe)	-	-
Pozostałe koszty (inne niż koszty finansowe)	-	-
Zysk (strata) na działalności operacyjnej	(540)	(492)
Przychody finansowe	727	1 130
Koszty finansowe	(637)	(618)
Zysk/strata ze sprzedaży spółek zależnych	-	-
Udział w zyskach (stratach) jednostek stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności	(200)	-
Zysk (strata) przed opodatkowaniem	(650)	20
Podatek dochodowy, w tym:	179	19
- część bieżąca	-	-
- część odroczona	179	19
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej	(471)	39
-Aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez kapitał z aktualizacji wyceny -Podatek dochodowy związany z pozycjami prezentowanymi w innych całkowitych dochodach w tym podatek dotyczący aktywów finansowych wycenianych w wartosci godziwej przez kapitał z aktualizacji wyceny -Różnice kursowe z przeliczenia	- - - 1	- - - 171
Pozostałe składniki całkowitego dochodu netto razem:	1	171
SUMA CAŁKOWITYCH DOCHODÓW	(470)	210
Zysk (strata) netto przypadająca:
Akcjonariuszom Jednostki Dominującej	(467)	39
Udziałom niedającym kontroli	(4)	-
Suma całkowitych dochodów przypadająca:
Akcjonariuszom Jednostki Dominującej	(466)	210
Udziałom niedającym kontroli	(4)	-
średnia ważona liczba akcji zwykłych (w szt.)	22 353 000	22 353 000
Zysk (strata) na akcję przypadający akcjonariuszom Jednostki Dominującej w trakcie okresu (wyrażony w złotych na jedną akcję)
Podstawowy za okres	-0,0209	0,0017
Rozwodniony za okres	-0,0209	0,0017

Podstawowy skonsolidowany zysk(strata) na akcję został wyliczony jako iloraz zysku (straty) przypadającego na akcjonariuszy Spółki oraz średniej ważonej liczby akcji zwykłych w trakcie okresu sprawozdawczego, z wyłączeniem akcji zwykłych nabytych przez Spółkę i wykazywanych jako akcje własne. Podstawowy zysk (strata) na akcję w I kwartale 2019 r wynosi -0,0209 zł (w I kwartale 2018 r wynosił 0,0017 zł). Z uwagi na brak instrumentów rozwadniających, w okresie sprawozdawczym rozwodniony skonsolidowany zysk (strata) na akcję był równy pozycji podstawowy skonsolidowany zysk (strata) na akcję.

1.4 Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

						Kapitał przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej
						Inne skumulowane całkowite dochody z tytułu:
	Kapitał akcyjny	Zyski zatrzymane	Kapitał zapasowy - agio	Kapitał zapasowy z zysku	Wynik finansowy bieżący	Aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży	Różnic kursowych z przeliczenia	Ogółem	Kapitał przypadający na udziały niekontrolujące	Razem kapitał własny
Stan na 1 stycznia 2019 r.	22 353	(54 366)	3 643	36 032	(5)	-	(49)	7 608	4	7 612
Zmiana zasad (polityki) rachunkowości		2 309						2 309		2 309
Stan na 1 stycznia 2019 r. po korektach	22 353	(52 057)	3 643	36 032	(5)	-	(49)	9 917	4	9 921
Przeniesienie wyniku		(5)			5			-		-
Zysk/strata netto za rok obrotowy					(471)		1	(470)	(4)	(474)
Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy				-	-	-		-		-
Pozostałe całkowite dochody razem	-	(5)		- -	(466)	-	1	(470)	(4)	(474)
Kapitał przypadający na udziałowców niesprawujących kontroli	-	-		- -	4	-	-	4	-	4
Stan na 31 marca 2019 r.	22 353	(52 062)	3 643	36 032	(467)	-	(48)	9 451	0	9 451

		Kapitał przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej
							Inne skumulowane całkowite dochody z tytułu:
	Kapitał akcyjny	Zyski zatrzymane	Kapitał zapasowy - agio	Kapitał zapasowy z zysku	Wynik finansowy bieżący	Aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży	Różnic kursowych z przeliczenia	Ogółem	Kapitał przypadający na udziały niekontrolujące	Razem kapitał własny
Stan na 1 stycznia 2018 r.	22 353	(36 518)	3 643	36 032	(17 836)	-	63	7 737	1	7 738
Przeniesienie wyniku		(17 836)			17 836			-		-
Zysk/strata netto za rok obrotowy					(2)		(112)	(114)	3	(111)
Korekta wyniku finansowego lat ubiegłych spółki
zależnej		(12)						(12)		(12)
Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy					-	-		-		-
Pozostałe całkowite dochody razem	-	(17 848)	-	-	17 834	-	(112)	(126)	3	(123)
Kapitał przypadający na udziałowców niesprawujących
kontroli	-	-	-	-	(3)	-	-	(3)	-	(3)
Stan na 31 grudnia 2018 r.	22 353	(54 366)	3 643	36 032	(5)	-	(49)	7 608	4	7 612

		Kapitał przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej
								Inne skumulowane całkowite dochody z tytułu:
	Kapitał akcyjny	Zyski zatrzymane	Kapitał zapasowy - agio	Kapitał zapasowy z zysku	Wynik finansowy bieżący	Aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży	Różnic kursowych z przeliczenia	Ogółem	Kapitał przypadający na udziały niekontrolujące	Razem kapitał własny
Stan na 1 stycznia 2017 r.	22 353	(36 518)	3 643	36 032	(17 836)	-	63	7 737	1	7 738
Przeniesienie wyniku		(17 836)			17 836			-		-
Zysk/strata netto za rok obrotowy					39		171	210	-	210
Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy					-	-		-		-
Pozostałe całkowite dochody razem	-	(17 836)	-	-	17 875	-	171	210	-	210
Kapitał przypadający na udziałowców niesprawujących kontroli	-	-	-	-	-	-	-	-		-
Stan na 31 marca 2018 r.	22 353	(54 354)	3 643	36 032	39	-	234	7 947	1	7 948

1.5 Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

	Za okres
	od 01.01.2019 do 31.03.2019	od 01.01.2018 do 31.03.2018
Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej
Zysk netto	(471)	39
Korekty zysku netto:	8	(49)
Amortyzacja	1	1
(Zysk) strata z działalności inwestycyjnej	249	-
Odsetki	(140)	(74)
Zmiana stanu rezerw	(190)	(2)
Podatek dochodowy zapłacony	-	-
Zmiana stanu należności netto Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych i	(584)	(5)
podatków	37	292
Zmiana stanu innych składników aktywów obrotowych	635	76
Inne korekty, w tym:	-	(337)
Wynik udziałów niekontrolujących	(4)	-
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	(463)	(10)
Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej Wpływy
Zbycie środków trwałych i wartości niematerialnych	-	-
Zbycie aktywów finansowych	740	1
Otrzymane odsetki	-	1
Inne wpływy inwestycyjne	172	132
Wydatki	-	-
Zakup środków trwałych i wartości niematerialnych	-	-
Zakup aktywów finansowych	(20)	-
Inne wydatki inwestycyjne	-	-
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	892	134
Przepływy pieniężne z działalności finansowej
Wpływy
Wpływy z tytułu emisji akcji i innych instrumentów kapitałowych	-	-
Wpływy z tytułu zaciągniętych kredytów i pożyczek	-	-
Inne wpływy finansowe	-	-
Wydatki	-	-
Wydatki z tytułu spłaty kredytów i pożyczek	-	-
Wykup papierów dłużnych	(408)	(18)
Spłata zobowiązania z tytułu leasingu finansowego	-	-
Odsetki zapłacone	(17)	-
Inne wydatki finansowe	-	-
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	(425)	(18)
Przepływy pieniężne netto razem	4	106
Zyski/straty z różnic kursowych z tytułu wyceny środków pieniężnych i ich ekwiwalentów	-	-
Zmiana środków pieniężnych i ich ekwiwalentów	4	106
Stan środków pieniężnych i ich ekwiwalentów na
początek okresu Stan środków pieniężnych i ich ekwiwalentów na	83	80
koniec okresu	87	186

2 Skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe za I kwartał 2019 roku

2.1 Wybrane dane finansowe

od 01.01.2019	od 01.01.2019	od 01.01.2018	od 01.01.2018 do 31.03.2018
000' PLN	000' EUR	000' PLN	000' EUR
43	10	42	10
			(46)
337	78	381	91
290	67	272	65
			(22)
-	-	-	-
80	19	90	22
3	1		(0)
22 353 000	22 353 000	22 353 000	22 353 000
0,0130	0,0030	0,0122	0,0029
	do 31.03.2019	do 31.03.2019 (196) (77)	do 31.03.2018 (46) (192) (18) (91) (1)

	na 31.03.2019	na 31.03.2019	na 31.12.2018	na 31.12.2018
	000' PLN	000' EUR	000' PLN	000' EUR
Aktywa trwałe	15 274	3 551	14 746	3 429
Aktywa obrotowe	60	14	77	18
Aktywa, razem	15 334	3 565	14 823	3 447
Zobowiązania długoterminowe	-	-	-	-
Zobowiązania krótkoterminowe	6 804	1 582	6 583	1 531
Kapitał własny	8 530	1 983	8 240	1 916
Kapitał podstawowy	22 353	5 197	22 353	5 198
Pasywa, razem	15 334	3 565	14 823	3 447
Wartość księgowa na jedną akcję w (zł )	0,3816	0,0887	0,3686	0,0857

2.2 Sprawozdanie jednostkowe z sytuacji finansowej

		Stan na dzień
	31.03.2019	31.12.2018	31.03.2018
Aktywa
Aktywa trwałe
Wartości niematerialne	-	-	-
Rzeczowe aktywa trwałe	-	-	-
Finansowe inwestycje długoterminowe, w tym:	14 856	14 281	14 659
Inwestycje w jednostki stowarzyszone	-	-	-
Aktywa z tytułu podatku odroczonego	388	435	647
Należności długoterminowe	30	30	30
	15 274	14 746	15 336
Aktywa obrotowe
Należności handlowe	11	28	17
Pozostałe należności	29	37	51
Finansowe inwestycje krótkoterminowe	-	-	-
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	9	6	1
Inne aktywa obrotowe	11	6	12
	60	77	81
RAZEM AKTYWA	15 334	14 823	15 417
Pasywa
Kapitał własny
Kapitał akcyjny	22 353	22 353	22 353
Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej (agio)	3 643	3 643	3 643
Akcje własne	-	-	-
Zyski zatrzymane	(34 566)	(33 380)	(33 380)
Pozostałe kapitały	16 810	16 810	16 810
Zysk/(Strata) okresu	290	(1 186)	272
Razem kapitał własny	8 530	8 240	9 698
Zobowiązania
Zobowiązania długoterminowe
Długoterminowe zobowiązania finansowe	-	-	-
Rezerwy na podatek odroczony	-	-	-
Pozostałe zobowiązania i rezerwy długoterminowe	-	-	-
	0	0	0
Zobowiązania krótkoterminowe
Krótkoterminowe zobowiązania finansowe	6 410	6 298	5 501
Zobowiązania handlowe	121	91	114
Pozostałe zobowiązania i rezerwy krótkoterminowe	254	175	85
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego	-	-	-
Rozliczenia międzyokresowe	19	19	19
	6 804	6 583	5 719
Razem zobowiązania	6 804	6 583	5 719
RAZEM PASYWA	15 334	14 823	15 417
Wartość księgowa w zł	8 530 000	8 240 000	9 698 000
Liczba akcji w szt.	22 353 000	22 353 000	22 353 000
Wartość księgowa na jedną akcję w (zł )	0,3816	0,3686	0,4339

2.3 Sprawozdanie jednostkowe z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów

	Za okres
	od 01.01.2019 do 31.03.2019	od 01.01.2018 do 31.03.2018
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży	43	42
Koszt własny sprzedaży	(21)	(21)
Zysk/(Strata) na sprzedaży	22	21
Koszty ogólnego zarządu, w tym:	(218)	(213)
Amortyzacja	-	-
Pozostałe przychody (inne niż przychody finansowe)	-	-
Pozostałe koszty (inne niż koszty finansowe)	-	-
Zysk/(Strata) z działalności operacyjnej	(196)	(192)
Przychody finansowe	575	610
Koszty finansowe	(42)	(37)
Zysk/(Strata) przed opodatkowaniem	337	381
Podatek dochodowy, w tym:	(47)	(109)
- część bieżąca	-	-
- część odroczona	(47)	(109)
Zysk/(Strata) netto z działalności kontynuowanej	290	272
Inne składniki całkowitego dochodu z tytułu:
Aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży	-	-
Podatek dochodowy związany z pozycjami prezentowanymi
w innych całkowitych dochodach	-	-
Inne składniki całkowitego dochodu (netto)	-	-
ŁĄCZNIE CAŁKOWITE DOCHODY	290	272
średnia ważona liczba akcji zwykłych (w szt.) Zysk/strata na akcję przypadający akcjonariuszom Jednostki Dominującej w trakcie okresu (wyrażony w złotych na jedną akcję)	22 353 000	22 353 000
Podstawowy za okres	0,0130	0,0122
Rozwodniony za okres	0,0130	0,0122

Podstawowy zysk (strata) na akcję został wyliczony jako iloraz zysku przypadającego na akcjonariuszy Spółki oraz średniej ważonej liczby akcji zwykłych w trakcie okresu sprawozdawczego, z wyłączeniem akcji zwykłych nabytych przez Spółkę i wykazywanych jako akcje własne. Podstawowy zysk (strata) na akcję w I kwartale 2019 r wynosi 0,0130 zł (w I kwartale 2018 r wynosił 0,0122 zł). Z uwagi na brak instrumentów rozwadniających w okresie sprawozdawczym rozwodniony zysk (strata) na akcję był równy pozycji podstawowy zysk na akcję.

2.4 Jednostkowe zestawienie zmian w kapitale własnym

			Kapitał zapasowy			Inne skumulowane całkowite dochody z tytułu:
	Kapitał podstawowy	Niezrealizowany wynik z lat ubiegłych	Zysk/strata netto roku obrotowego	z emisji akcji powyżej wartości nominalnej	Z podziału zysku	Aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży	Różnic kursowych z przeliczenia	Ogółem
Saldo na dzień 01.01.2019 r.	22 353	(33 380)	(1 186)	3 643	16 810	0	0	8 240
Przeniesienie wyniku	-	(1 186)	1 186	-	-	-	-	-
Wynik okresu	-	-	290	-	-	-	-	290
Inne całkowite dochody	-	-	-	-	-	-	-	-
Stan na 31 marca 2019 r.	22 353	(34 566)	290	3 643	16 810	0	0	8 530

				Kapitał zapasowy		Inne skumulowane całkowite dochody z tytułu:
	Kapitał podstawowy	Niezrealizowany wynik z lat ubiegłych	Zysk/strata netto roku obrotowego	z emisji akcji powyżej wartości nominalnej	Z podziału zysku	Aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży	Różnic kursowych z przeliczenia	Ogółem
Saldo na dzień 01.01.2018 r.	22 353	(18 671)	(14 709)	3 643	16 810	0	0	9 426
Przeniesienie wyniku		(14 709) -	14 709	-	-	-	-	-
Wynik okresu		- -	(1 186)	-	-	-	-	(1 186)
Inne całkowite dochody		- -	-	-	-	-	-	-
Stan na 31 grudnia 2018 r.	22 353	(33 380)	(1 186)	3 643	16 810	0	0	8 240

					Kapitał zapasowy		Inne skumulowane całkowite dochody z tytułu:
	Kapitał podstawowy	Niezrealizowany wynik z lat ubiegłych	Zysk/strata netto roku obrotowego	z emisji akcji powyżej wartości nominalnej	Z podziału zysku	Aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży	Różnic kursowych z przeliczenia	Ogółem
Saldo na dzień 01.01.2018 r.	22 353	(18 671)	(14 709)	3 643	16 810	0	0	9 426
Przeniesienie wyniku		(14 709) -	14 709	-	-	-	-	-
Wynik okresu		- -	272	-	-	-	-	272
Inne całkowite dochody		- -	-	-	-	-	-	-
Stan na 31 marca 2018 r.	22 353	(33 380)	272	3 643	16 810	0	0	9 698

2.5 Jednostkowy rachunek przepływów pieniężnych

	Za okres
	od 01.01.2019 do 31.03.2019	od 01.01.2018 do 31.03.2018
Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej
Zysk/(Strata) netto	290	272
Korekty zysku netto:	(367)	(363)
Amortyzacja	-	-
Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy)	42	37
(Zysk) strata z działalności inwestycyjnej	(575)	(610)
Zmiana stanu rezerw	-	-
Podatek dochodowy zapłacony	-	-
Zmiana stanu należności netto	25	(5)
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych i podatków	99	114
Zmiana stanu innych składników aktywów obrotowych	42	101
Inne korekty	-	-
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	(77)	(91)
Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjej
Wpływy
Zbycie środków trwałych i wartości niematerialnych	-	-
Zbycie aktywów finansowych	-	-
Otrzymane odsetki	-	-
Inne wpływy inwestycyjne Wydatki	-	-
Zakup środków trwałych i wartości niematerialnych	-	-
Zakup aktywów finansowych	-	-
Inne wydatki inwestycyjne	-	-
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjej	-	-
Przepływy pieniężne z działalności finansowej Wpływy
Wpływy z tytułu emisji akcji i innych instrumentów kapitałowych	-	-
Inne wpływy finansowe Wydatki	75	90
Wydatki z tytułu spłaty kredytów i pożyczek	5	-
Spłata zobowiązania z tytułu leasingu finansowego	-	-
Odsetki zapłacone	-	-
Inne wydatki finansowe	-	-
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	80	90
Przepływy pieniężne netto razem	3	(1)
Zyski/straty z różnic kursowych z tytułu wyceny środków
pieniężnych i ich ekwiwalentów	-	-
Zmiana środków pieniężnych i ich ekwiwalentów Stan środków pieniężnych i ich ekwiwalentów na początek	3	(1)
okresu	6	2
Stan środków pieniężnych i ich ekwiwalentów na koniec okresu	9	1

3 Informacje dodatkowe

3.1 Oświadczenie o zgodności oraz podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego

Podstawa sporządzenia

Skrócone Kwartalne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej IQ Partners ("Grupa") zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości ("MSR") 34 – Śródroczna Sprawozdawczość Finansowa ("MSR 34") oraz zgodnie z odpowiednimi standardami rachunkowości mającymi zastosowanie do śródrocznej sprawozdawczości finansowej przyjętymi przez Unię Europejską, opublikowanymi i obowiązującymi w czasie przygotowywania kwartalnego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, oraz na podstawie Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. z 2018 r poz. 757) zwanym dalej "Rozporządzeniem MF".

Kwartalne Skrócone Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe nie obejmuje wszystkich informacji oraz ujawnień wymaganych w rocznym sprawozdaniu finansowym i należy czytać je łącznie ze zbadanym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy Kapitałowej IQ Partners sporządzonym według Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej ("MSSF"), zawierającym noty za rok zakończony 31 grudnia 2018 r.

Kwartalne Skrócone Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe zostało przygotowane w tysiącach złotych i zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd.

Kontynuacja działalności

Przy sporządzeniu niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego założono zgodnie z najlepszą wiedzą Grupy Kapitałowej IQ Partners, iż Grupa będzie kontynuowała swoją działalność w ciągu co najmniej 12 miesięcy od daty sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego.

Jednakże Zarząd świadomy jest występowania istotnych niepewności dotyczących zdarzeń i okoliczności takich jak: znaczny spadek kapitałów własnych Grupy związany z wygenerowaną stratą w bieżącym kwartale oraz w czterech poprzednich latach obrotowych, ujemne przepływy pieniężne z działalności operacyjnej oraz dodatnie przepływy z działalności finansowej jak również udział finansowych zobowiązań krótkoterminowych w wysokości 28% sumy bilansowej wymagalnych w ciągu najbliższych 12 miesięcy, które mogą nasuwać poważne wątpliwości co do zdolności jednostki do kontynuowania działalności.

W związku z powyższym Zarząd Emitenta podjął już w 2018 roku działania mające na celu osiągnięcie dodatnich przepływów pieniężnych oraz wygenerowania zysku w kolejnych latach. W opinii Zarządu Jednostki Dominującej wyżej wymienione przesłanki i okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuacji działalności przez istotne jednostki Grupy Kapitałowej IQ Partners nie wpłyną na zdolność Grupy Kapitałowej IQ Partners do kontynowania działalności na skutek zamierzonego lub przymusowego zaniechania bądź istotnego ograniczenia dotychczasowej działalności.

Grupa Kapitałowa IQ Partners w I kwartale 2019 roku odeszła od modelu podmiotu inwestującego na wczesnym etapie rozwoju skupiając się na rozwijaniu projektów wewnątrz grupy, które generować będą przepływy gotówkowe do IQ Partners S.A.

Reasumując, niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuacji działalności w niezmienionym zakresie przez okres co najmniej najbliższych 12 miesięcy.

Do dnia sporządzenia niniejszego raportu nie wystąpiły zdarzenia, które nie zostały, a powinny być ujęte w księgach rachunkowych okresu sprawozdawczego.

Status zatwierdzenia standardów w UE

Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Grupę Kapitałową IQ Partners działalność, w zakresie stosowanych przez Grupę zasad rachunkowości nie ma różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami MSSF zatwierdzonymi przez UE.

MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości ("RMSR") oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej ("KIMSF").

Standardy, zmiany do standardów i interpretacje zastosowane po raz pierwszy w roku 2019

Grupa Kapitałowa IQ Partners przyjęła do stosowania MSSF 16 "Leasing" i zaczęła go stosować począwszy od 1 stycznia 2019 roku. Przyjęcie do stosowania MSSF 16 "Leasing" nie miało wpływu na sprawozdanie finansowe Emitenta, na wynik finansowy oraz na inne pozycje w sprawozdaniu finansowym. Grupa Kapitałowa IQ Partners nie posiada zawartych umów leasingu (operacyjnego i finansowego). Umowy najmu są krótkoterminowe (poniżej 12 miesięcy) i o niskiej wartości. Wobec powyższego Emitent rozlicza takie umowy na dotychczasowych zasadach.

Poza tym Grupa Kapitałowa IQ Partners zastosowała po raz pierwszy poniższe zmiany i interpretacje do standardów:

• Zmiany do MSSF 9 "Instrumenty finansowe" "Wcześniejsze spłaty z ujemną kompensatą",
• Zmiany do różnych standardów "Poprawki do MSSF (cykl 2015-2017),

• Zmiany do MSR 19 "Świadczenia pracownicze" Zmiana planu, ograniczenie lub rozliczenie,

• Zmiany do MSR 28 "Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach" Długoterminowe udziały w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach,

• Interpretacja KIMSF 23 "Niepewność co do ujęcia podatku dochodowego".

Standardy oraz zmiany do standardów przyjęte przez RMSR, ale jeszcze nie zatwierdzone przez UE

MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji przyjętych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych standardów oraz zmian do standardów, które według stanu na dzień sporządzenia sprawozdania nie zostały jeszcze przyjęte do stosowania:

• MSSF 14 "Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe" zgodnie z decyzją Komisji Europejskiej proces zatwierdzania standardu w wersji wstępnej nie zostanie zainicjowany przed ukazaniem się standardu w wersji ostatecznej (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie),
• MSSF 17 "Umowy ubezpieczeniowe" (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2021 roku lub po tej dacie),
• Zmiany do MSSF 3 "Połączenia jednostek gospodarczych" (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub po tej dacie),
• Zmiany do MSSF 10 "Skonsolidowane sprawozdanie finansowe" i MSR 28 "Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach" - Transakcje sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem – prace prowadzące do zatwierdzenia niniejszych zmian zostały przez UE odłożone bezterminowo - termin wejścia w życie został odroczony przez RMSR na czas nieokreślony,
• Zmiany do MSR 1 "Prezentacja sprawozdań finansowych" oraz MSR 8 "Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów" – Definicja materiału (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub po tej dacie),
• Zmiany do Odniesień do Założeń Koncepcyjnych MSSF (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub po tej dacie).

Wyżej wymienione standardy oraz zmiany do standardów nie miałyby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Grupę na dzień bilansowy.

3.2 Podstawowe zasady księgowe

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone według zasady kosztu historycznego, z wyjątkiem aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży oraz aktywów i zobowiązań finansowych wycenianych według wartości godziwej przez wynik finansowy, lub zamortyzowanego kosztu (z wykorzystaniem efektywnej stopy procentowej).

Zmiana zasad (polityki) rachunkowości

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem dokonano w Grupie Kapitałowej IQ Partners zmiany przyjętych zasad (polityki) rachunkowości i sposobu sporządzenia sprawozdania finansowego. Zarząd Emitenta dokonał kompleksowej analizy IQ Partners S.A. oraz jej Grupy Kapitałowej w zakresie przepisów dotyczących kwalifikacji Spółki jako jednostki inwestycyjnej. Na podstawie dokonanej analizy Zarząd stwierdził, że nie jest dłużej zasadne kwalifikowanie Emitenta jako jednostki inwestycyjnej w myśl zapisów MSSF 10, MSSF 12 i MSR 27 i w związku z tym podjął decyzję o odstąpieniu od kwalifikowania Emitenta jako "jednostki inwestycyjnej" z dniem 1 stycznia 2019 roku. Zgodnie z przyjętym planem od 2019 roku Emitent odstępuję od działalności w zakresie inwestycji kapitałowych na rzecz rozwijania projektów wewnątrz grupy, które będą generować przepływy gotówkowe do IQ Partners S.A.

W ocenie Zarządu Emitenta przyjęcie nowych Zasad polityki rachunkowości IQ Partners S.A. pozwoli na lepszą prezentację działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej a także przyczyni się istotnie do zwiększenia czytelności raportów okresowych dla potencjalnych odbiorców.

Ponadto, Emitent zgodnie z MSSF 9 "Instrumenty finansowe", dokonał klasyfikacji aktywów finansowych opartych na modelu biznesowym Grupy Kapitałowej IQ Partners w zakresie zarządzania aktywami finansowymi oraz na charakterystyce wynikającej z przepływów pieniężnych dla danego składnika aktywów.

Grupa Kapitałowa IQ Partners dokonała oceny identyfikacji i oceny modeli biznesowych i przypisała posiadane aktywa finansowe do wycenianych w:

• wartości godziwej przez rachunek innych całkowitych dochodów,
• wartości godziwej przez rachunek zysków i strat.

Kwot skumulowanych w innych całkowitych dochodach nie będzie reklasyfikować do sprawozdania z zysków i strat i innych całkowitych dochodów, nawet w momencie usunięcia ze sprawozdania z sytuacji finansowej.

Ocena modelu biznesowego

Zgodnie z MSSF 9 par. 7.2.3, Grupa Kapitałowa IQ Partners przeprowadziła ocenę modelu biznesowego dla istniejącego portfela aktywów finansowych w oparciu o fakty i okoliczności występujące na dzień zmiany zasad (polityki) rachunkowości. Analiza przyjętego sposobu zarządzania portfelami aktywów finansowych dokonana była na podstawie przeglądu oraz oceny i danych jakościowych i ilościowych mających wpływ na przyporządkowanie portfeli aktywów do odpowiedniego modelu biznesowego, w szczególności:

• przyczyn dokonanych w przeszłości sprzedaży aktywów finansowych w szczególności, czy były dokonywane w wyniku wzrostu ryzyka kredytowego sprzedawanych aktywów, czy w celu zwiększenia dochodowości danego portfela aktywów;
• wolumenu sprzedaży aktywów finansowych dokonanych we wcześniejszych okresach sprawozdawczych;
• częstotliwości dokonywanych w przeszłości sprzedaży aktywów finansowych;
• momentu sprzedaży danego aktywa finansowego, a w szczególności okresu pomiędzy dokonaną sprzedażą a datą zapadalności danego aktywa;
• analizy przyczyn oraz wartości planowanych przyszłych sprzedaży aktywów finansowych w ramach danych portfeli (tj. czy Spółka lub Grupa ma intencję dokonywania sprzedaży aktywów finansowych mających na celu optymalizację wyniku finansowego Spółki i Grupy – czy sprzedaże są integralną części realizacji celów biznesowych Spółki/Grupy w zakresie posiadanych aktywów finansowych).

W związku z powyższym w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym skorygowano wartości związane z wyceną portfela inwestycyjnego do wartości godziwej i zaprezentowano wpływ tej wyceny na wynik finansowy i zyski zatrzymane.

Porównywalność danych finansowych za poprzedni i bieżący rok obrotowy

W związku z faktem, że korekta okresu porównywalnego nie stanowiła istotnej pozycji z perspektywy danych finansowych Grupy Kapitałowej IQ Partners, oraz wiązałaby się z poniesieniem kosztów niewspółmiernych do uzyskanych korzyści informacyjnych dla odbiorcy skonsolidowanego sprawozdania finansowego, a także w kontekście zapisów MSSF 9 umożliwiających zwolnienie z obowiązku przekształcania danych porównawczych dla okresów wcześniejszych w odniesieniu do zmian wynikających z klasyfikacji i wyceny oraz utraty wartości, Zarząd Jednostki Dominującej podjął decyzję o odstąpieniu od przekształcania danych porównawczych. Różnice w wartości bilansowej aktywów i zobowiązań finansowych wynikających z zastosowania zmian zasad (polityki) rachunkowości zostały ujęte jako element wyniku z lat ubiegłych w kapitałach własnych na dzień 1 stycznia 2019 roku.

Długoterminowe inwestycje finansowe

Akcje i udziały w jednostkach zależnych objęte konsolidacją na dzień 31 marca 2019 roku

Nazwa jednostki ze wskazaniem formy prawnej	Charakter Akcjonariusz/udziałowiec powiązania tej spółki (bezpośredni) kapitałowego		Aktywa finansowe zaliczane do kategorii zgodnie z MSSF 9
Papiery nie notowane na giełdzie
Gyptrade OÜ	zależna	IQ Partners S.A.	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
IQ Partners sp. z o.o.	zależna	IQ Partners S.A.	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
IQ Venture Capital S.a. r. l.	zależna	IQ Partners sp. z o.o.	Wycenione w wartości godziwej przez kapitał z aktualizacji wyceny
Inqbe sp. z o.o.	zależna	IQ Partners sp. z o.o.	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
Ventures Hub sp. z o.o.	zależna	IQ Partners sp. z o.o.	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
IQ Pomerania sp. z o.o.	zależna	IQ Partners sp. z o.o.	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy

Długoterminowe akcje i udziały w jednostkach stowarzyszonych na dzień 31 marca 2019 roku

Nazwa jednostki ze wskazaniem formy prawnej	Charakter powiązania kapitałowego	Akcjonariusz/udziałowiec tej spółki (bezpośredni)	Wartość bilansowa	Aktywa finansowe zaliczane do kategorii zgodnie z MSSF 9
Papiery nienotowane na giełdzie			1 257
GreenCash Technologie sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
BSS Poland S.A.	stowarzyszona	Ventures Hub sp. z o.o.	1 257	Wycenione metodą praw własności
Accelpoint sp. z o. o.	stowarzyszona	IQ Partners sp. z o.o.	-	Wycenione metodą praw własności

C.d. Pozostałe długoterminowe inwestycje finansowe na dzień 31 marca 2019 roku

Rozszerzony skonsolidowany raport kwartalny IQ Partners S.A. za okres od 1 stycznia 2019 r. do 31 marca 2019 r.

Rodzaj inwestycji finansowych	Akcjonariusz/udziałowiec tej spółki (bezpośredni)	Wartość bilansowa	Aktywa finansowe zaliczane do kategorii zgodnie z MSSF 9
Razem		1 239
Certyfikaty inwestycyjne FIZ	IQ Venture Capital S.à.r.l.	1 239	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy

Krótkoterminowe inwestycje finansowe

Akcje i udziały w jednostkach stowarzyszonych na dzień 31 marca 2019 roku

Nazwa jednostki ze wskazaniem formy prawnej	Charakter powiązania kapitałowego	Akcjonariusz/udziałowiec tej spółki (bezpośredni)	Wartość bilansowa	Aktywa finansowe zaliczane do kategorii zgodnie z MSSF 9
Papiery nienotowane na giełdzie			4 369
				Wycenione w wartości
Ofertonometr sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	godziwej przez wynik finansowy
				Wycenione w wartości
Novus Ordo sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	godziwej przez wynik finansowy
cFund.pl sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości
				godziwej przez wynik finansowy
SmartSpot sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości
				godziwej przez wynik finansowy
Propergroup S.A.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości
				godziwej przez wynik finansowy
Digital Broadcast sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości
				godziwej przez wynik finansowy
Ponolo sp. z o.o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości
				godziwej przez wynik finansowy
Exlibris sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości
				godziwej przez wynik finansowy
3MQ sp. z o.o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości
				godziwej przez wynik finansowy
Performance Marketing Solutions	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości
sp. z o. o.				godziwej przez wynik finansowy
iFood sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości
				godziwej przez wynik finansowy
Odbierz.to sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
				Wycenione w wartości
Smart Reports sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	godziwej przez wynik finansowy
				Wycenione w wartości
AI Tools sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	godziwej przez wynik finansowy
				Wycenione w wartości
Game Trade Mobile sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	godziwej przez wynik finansowy
				Wycenione w wartości
QAA sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	godziwej przez wynik finansowy
				Wycenione w wartości
Posyłka sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	godziwej przez wynik finansowy
				Wycenione w wartości
Big Data Solutions sp. z o. o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	godziwej przez wynik finansowy
Giftbox sp. z o.o.	stowarzyszona	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości
				godziwej przez wynik finansowy
Awiemto.pl sp.z o. o.	stowarzyszona	Ventures Hub sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości
				godziwej przez wynik finansowy
BCS Software S.A.	stowarzyszona	Ventures Hub sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości
				godziwej przez wynik finansowy
Better Software Group S.A.				Wycenione metodą praw
(d.nazwa: Jojo Mobile Polska sp. z	stowarzyszona	Ventures Hub sp. z o.o.	4 037	własności
o. o.)
aStory sp. z o. o.	stowarzyszona	Ventures Hub sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości
				godziwej przez wynik finansowy

Rozszerzony skonsolidowany raport kwartalny IQ Partners S.A. za okres od 1 stycznia 2019 r. do 31 marca 2019 r.

Antyweb sp. z o. o.	stowarzyszona	Ventures Hub sp. z o.o.	332	Wycenione metodą praw własności
Nonoobs.pl S.A.	stowarzyszona	Ventures Hub sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
Chinese2know.com sp. z o. o.	stowarzyszona	Ventures Hub sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
IgoPay sp. z o. o.	stowarzyszona	Ventures Hub sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
Protoweb sp. z o. o.	stowarzyszona	Ventures Hub sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
Invendo sp. z o. o.	stowarzyszona	Ventures Hub sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
Evilport sp. z o. o.	stowarzyszona	IQ Venture Capital S.à.r.l.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy

Krótkoterminowe akcje i udziały mniejszościowe w pozostałych jednostkach krajowych na dzień 31 marca 2019 roku

Nazwa jednostki ze wskazaniem formy prawnej	Akcjonariusz/udziałowiec tej spółki (bezpośredni)	Wartość bilansowa	Aktywa finansowe zaliczane do kategorii zgodnie z MSSF 9
Papiery notowane na giełdzie		2 389
Igoria Trade S.A.	Inqbe sp. z o.o.	1 547	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
Fat Dog Games S.A. (d.nazwa Site S.A.)	IQ Venture Capital S.à.r.l.	614	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
Hornigold Reit S.A. (d. nazwa Mobile Partner S.A.)	IQ Venture Capital S.à.r.l.	228	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
Papiery nienotowane na giełdzie		2 734
Inteligent Data Sensor Devices sp. z o. o.	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
My Meeting Rooms sp. z o. o.	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
EcuTest sp. z o. o.	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
Nowy Uniwersytet sp. z o. o.	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
TappEat sp. z o. o.	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
Morning Healthy sp. z o. o.	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
Concerto S.A. w likwidacji	Inqbe sp. z o.o.	-	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
Prowly.com sp. z o. o.	Ventures Hub sp. z o.o.	50	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
Cube Grup S.A.	IQ Venture Capital S.à.r.l.	2 684	Wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy

Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności występujące na dzień bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w następnym roku finansowym.

Wartość godziwa instrumentów finansowych

Zgodnie z przyjętą przez Emitenta polityką rachunkowości, Grupa Kapitałowa IQ Partners na każdy dzień bilansowy dokonuje wyceny posiadanych instrumentów finansowych do wartości godziwej. Wartość godziwą instrumentów finansowych notowanych na aktywnym rynku ustala się z uwzględnieniem kursu notowania danego instrumentu, natomiast wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek ustala się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny, których wybór jest każdorazowo analizowany pod kątem uzyskania najbardziej wiarygodnej wartości wycenianego instrumentu. Celem stosowania technik wyceny jest ustalenie, jak w dniu wyceny kształtowałaby się cena w transakcji zawartej na zasadach rynkowych pomiędzy niezależnymi stronami. Podstawą sporządzenia wycen są prognozy i projekcje finansowe przygotowane przez jednostki podlegające wycenie, które każdorazowo są weryfikowane pod kątem realności oraz porównywane z wykonaniem za poprzednie okresy w celu dokonania niezbędnych korekt. Prognozy przyszłych wyników finansowych opierają się na szeregu założeń i szacunków uznanych za racjonalne, jednakże w sposób oczywisty podlegają wpływowi istotnych

przyszłych i niepewnych zdarzeń operacyjnych i gospodarczych. Ponadto opierają się one również na założeniach dotyczących przyszłych decyzji biznesowych.

Podczas procesu wyceny inwestycji uwzględniane jest ryzyko działalności emitenta poprzez zastosowanie wysokich wskaźników dyskontujących potencjalne korzyści.

Grupa stosowała analizę zdyskontowanych przyszłych przepływów pieniężnych do różnych aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży, którymi nie prowadzi się obrotu na aktywnych rynkach.

W opinii Zarządu Jednostki Dominującej metodologia wyceny aktywów finansowych pozwala w wiarygodny sposób na ustalenie ich wartości godziwej. Pomimo to Zarząd dokładnie analizuje obecną sytuację w zakresie wyceny instrumentów finansowych w celu poprawienia jakości prezentowanych sprawozdań finansowych poprzez rozszerzenie zakresu niektórych ujawnień dla zapewnienia lepszej informacji i pełnego zrozumienia dokonanych zmian oraz ich skutków finansowych dla potencjalnego odbiorcy.

W efekcie Grupa Kapitałowa IQ Partners na każdy dzień bilansowy dokonuje precyzyjnej wyceny do wartości godziwej posiadanych instrumentów finansowych.

W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości wobec zagadnień podanych powyżej największe znaczenie, oprócz szacunków księgowych, miał profesjonalny osąd kierownictwa.

W celu zrozumienia przez użytkowników sprawozdania finansowego, sposobu określania wartości godziwej Instrumentów finansowych oraz oceny wiarygodności przyjętych szacunków i założeń Grupa Kapitałowa IQ Partners klasyfikuje instrumenty finansowe wyceniane w wartości godziwej w bilansie według trzystopniowej hierarchii wartości godziwej.

Poziom 1: Aktywa i zobowiązania finansowe, których wartość godziwa wyceniana jest bezpośrednio o ceny notowane (nieskorygowane) z aktywnych rynków dla identycznych aktywów lub zobowiązań.

Poziom 2: Aktywa i zobowiązana finansowe, których wartość godziwa wyceniana jest za pomocą modeli wyceny, w przypadku, których wszystkie znaczące dane wejściowe są obserwowalne na rynku w sposób bezpośredni (jako ceny) lub pośrednio (bazujące na cenach).

Poziom 3: Aktywa i zobowiązania finansowe, których wartość godziwa wyceniana za pomocą modeli wyceny, w przypadku, których dane wejściowe nie są oparte na możliwych do zaobserwowania danych rynkowych (dane wejściowe nieobserwowalne).

Na dzień bilansowy nie miały miejsca istotne transfery pomiędzy Poziomem 1 i 2 a także przesunięcia z oraz do Poziomu 3 w hierarchii wartości godziwej.

Poniżej zaprezentowano zastosowane metody wyceny portfela inwestycyjnego na dzień 31 marca 2019 roku.

L.p.	Nazwa podmiotu	Metoda wyceny	Poziom hierarchii wartości godziwej, na którym sklasyfikowano wycenę wartości godziwej
1	Fat Dog Games S.A. (d.nazwa: Site S.A.)	kurs rynkowy	1
2	Evilport sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
3	Hornigold Reit S.A. (d. nazwa Mobile Partner S.A.)	kurs rynkowy	1
4	Cube Grup S.A.	Mnożnikowa	2
5	Certyfikaty inwestycyjne Jeremie Seed Capital Województwa Zachodniopomorskiego FIZ	wartość księgowa netto	3
6	Igoria Trade S.A.	MPW	3
7	Digital Broadcast sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
8	Exlibris sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
9	Novus Ordo sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
10	Ofertonometr sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
11	Ponolo sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
12	SmartSpot sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
13	Concerto S.A. w likwidacji	pełen odpis wartości	3
14	Propergroup S.A.	pełen odpis wartości	3
15	3MQ sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
16	iFood sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
17	Performance Marketing Solutions sp. z o.o.	pełen odpis wartości	3
18	Odbierz.to sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
19	GreenCash Technologie sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
20	AI Tools sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
21	My Meeting Rooms sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3

Rozszerzony skonsolidowany raport kwartalny IQ Partners S.A. za okres od 1 stycznia 2019 r. do 31 marca 2019 r.

22	Inteligent Data Sensor Devices sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
23	Game Trade Mobile sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
24	Nowy Uniwersytet sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
25	EcuTest sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
26	TappEat sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
27	QAA sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
28	Morning Healthy sp. z o.o.	pełen odpis wartości	3
29	Posyłka sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
30	Giftbox sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
31	Big Data Solutions sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
32	cFund.pl sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
33	Antyweb sp. z o. o.	MPW	3
34	aStory sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
35	Awiemto.pl sp.z o. o.	pełen odpis wartości	3
	Better Software Group S.A. (d. nazwa: Jojo Mobile Polska sp. z		3
36	o. o.)	MPW
37	Nonoobs.pl S.A.	pełen odpis wartości	3
38	BCS Software S.A.	pełen odpis wartości	3
39	Chinese2know.com sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
40	BSS Poland S.A.	MPW	3
41	IgoPay sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
42	Prowly.com sp. z o. o.	DCF	2
43	Protoweb sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
44	Invendo sp. z o. o.	pełen odpis wartości	3
45	Accelpoint sp. z o.o.	MPW	3
46	Gyptrade OÜ	cena nabycia	3

3.3 Informacje o zmianie sposobu (metody) ustalenia wartości godziwej dla instrumentów finansowych wycenianych tą metodą

W I kwartale 2019 roku w Grupie Kapitałowej IQ Partners nie nastąpiła zmiana sposobu (metody) ustalania wartości godziwej instrumentów finansowych.

3.4 Zmiany w klasyfikacji aktywów finansowych w wyniku zmiany celu lub wykorzystania tych aktywów

W I kwartale 2019 roku nie dokonano zmiany w klasyfikacji posiadanych aktywów finansowych w wyniku zmiany celu lub wykorzystania tych aktywów.

3.5 Wskazanie korekt błędów poprzednich okresów

W okresie sprawozdawczym nie dokonano żadnych korekt istotnych błędów dotyczących sprawozdań finansowych z poprzednich okresów. Błędy takie nie wystąpiły.

3.6 Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności Grupy Kapitałowej w prezentowanym okresie

W działalności Spółki Dominującej IQ Partners S.A. oraz spółek zależnych od niej nie występują zjawiska sezonowości i cykliczności, a jakiekolwiek tendencje są trudne do wyznaczenia ze względu na przedmiot działalności Grupy Kapitałowej IQ Partners.

3.7 Informacje dotyczące emisji, wykupu i spłaty nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych

Wyemitowane obligacje przez spółki zależne w I kwartale 2019 roku:

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem finansowym spółki zależne od IQ Partners S.A. nie emitowały obligacji.

Objęte obligacje przez spółki zależne w I kwartale 2019 roku:

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem finansowym spółki zależne od IQ Partners S.A. nie obejmowały obligacji.

W okresie od 1 stycznia do 31 marca 2019 roku spółki zależne od IQ Partners S.A. wykupiły następujące obligacje:

Spółka Inqbe sp. z o.o.

• W dniu 31 stycznia 2019 roku dokonała kompensaty wzajemnych wierzytelności z Big Data Solutions sp. z o.o. Przedmiotem kompensaty były obligacje serii AB i AD w łącznej wysokości 180 tys. zł wraz z należnymi odsetkami w wysokości 33 tys. zł. Obligacje były oprocentowane według zmiennej stawki WIBOR dla jednorocznych depozytów bankowych w PLN powiększonej o 2 pkt procentowe w skali roku. Wartość nominalna obligacji wynosiła 100 tys. zł dla obligacji serii AB oraz 80 tys. zł dla obligacji AD.
• W dniu 8 lutego 2019 roku częściowo spłaciła wobec Inflube sp. z o.o. obligację serii AJ w wysokości 29 tys. zł wraz z należnymi odsetkami. Obligacja była oprocentowana według zmiennej stawki WIBOR dla jednorocznych depozytów bankowych w PLN powiększonej o 1 pkt procentowy w skali roku. Wartość nominalna obligacji wynosiła 990 tys. zł.
• W dniu 8 lutego 2019 roku częściowo spłaciła wobec Erfx Prime sp. z o.o. obligację serii AI w wysokości 23 tys. zł wraz z należnymi odsetkami w wysokości 2 tys. zł. Obligacja była oprocentowana według zmiennej stawki WIBOR dla jednorocznych depozytów bankowych w PLN powiększonej o 1 pkt procentowy w skali roku. Wartość nominalna obligacji wynosiła 990 tys. zł.
• W dniu 8 lutego 2019 roku spłaciła w całości wobec Ventures Hub sp. z o.o. obligację serii T w wysokości 150 tys. zł wraz z należnymi odsetkami w wysokości 74 tys. zł (do odsetek zastosowano kompensatę wzajemnych wierzytelności). Obligacja była oprocentowana według zmiennej stawki WIBOR dla jednorocznych depozytów bankowych w PLN powiększonej o 2 pkt procentowe w skali roku. Wartość nominalna obligacji wynosiła 540 tys. zł.
• W dniach 14 i 25 lutego 2019 roku częściowo spłaciła wobec Kvadratco Limited Services sp. z o.o. obligację serii AN w wysokości 236 tys. zł wraz z należnymi odsetkami w wysokości 14 tys. zł. Obligacja była oprocentowana według zmiennej stawki WIBOR dla jednorocznych depozytów bankowych w PLN powiększonej o 1 pkt procentowy w skali roku. Wartość nominalna obligacji wynosiła 600 tys. zł.

Spółka Ventures Hub sp. z o.o.

• W dniu 11 lutego 2019 roku dokonała kompensaty wzajemnych wierzytelności z Inqbe sp. z o.o. Przedmiotem kompensaty były obligacje serii AG i AH w łącznej wysokości 73 tys. zł. Obligacje były oprocentowana według zmiennej stawki WIBOR dla trzy miesięcznych depozytów bankowych w PLN powiększonej o 1 pkt procentowy w skali roku. Wartość nominalna obligacji wynosiła 100 tys. zł dla obligacji serii AG oraz 40 tys. zł dla obligacji AH.
• W dniu 28 lutego 2019 roku spłaciła w całości wobec Grupa Blue Medica sp. z o.o. obligację serii AD w wysokości 120 tys. zł. Obligacja była oprocentowana według zmiennej stawki WIBOR dla trzy miesięcznych depozytów bankowych w PLN powiększonej o 1 pkt procentowy w skali roku. Wartość nominalna obligacji wynosiła 120 tys. zł.

W okresie od dnia 1 stycznia do 31 marca 2019 roku spółki zależne od IQ Partners S.A. otrzymały spłaty objętych obligacji.

Spółka Inqbe sp. z o.o.

• W dniu 31 stycznia 2019 roku dokonała kompensaty wzajemnych wierzytelności z Big Data Solutions sp. z o.o. Przedmiotem kompensaty były obligacje serii C i D w łącznej wysokości 93 tys. zł wraz z należnymi odsetkami w wysokości 26 tys. zł. Obligacje były oprocentowane według zmiennej stawki WIBOR dla jednorocznych depozytów bankowych w PLN powiększonej o 2 pkt procentowe w skali roku. Wartość nominalna obligacji wynosiła 90 tys. zł dla obligacji serii C oraz 58 tys. zł dla obligacji D.
• W dniu 11 lutego 2019 roku dokonała kompensaty wzajemnych wierzytelności z Ventures Hub sp. z o.o. Przedmiotem kompensaty były obligacje serii AG i AH w łącznej wysokości 73 tys. zł. Obligacje były oprocentowana według zmiennej stawki WIBOR dla trzy miesięcznych depozytów bankowych w PLN powiększonej o 1 pkt procentowy w skali roku. Wartość nominalna obligacji wynosiła 100 tys. zł dla obligacji serii AG oraz 40 tys. zł dla obligacji AH.

Spółce Ventures Hub sp. z o.o.

• W dniu 8 lutego 2019 roku Inqbe sp. z o.o. spłaciła w całości obligację serii T w wysokości 150 tys. zł wraz z należnymi odsetkami w wysokości 74 tys. zł (do odsetek zastosowano kompensatę wzajemnych wierzytelności). Obligacja była oprocentowana według zmiennej stawki WIBOR dla jednorocznych depozytów bankowych w PLN powiększonej o 2 pkt procentowe w skali roku. Wartość nominalna obligacji wynosiła 540 tys. zł.

3.8 Informacje dotyczące wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łącznie i w przeliczeniu na jedną akcję, z podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane

W bieżącym okresie sprawozdawczym dywidendy nie zostały wypłacone zarówno w Jednostce Dominującej, jak i w spółkach zależnych.

3.9 Informacje o zawarciu przez emitenta lub jednostkę od niego zależną jednej lub wielu transakcji z podmiotami powiązanymi, jeżeli pojedynczo lub łącznie są one istotne i zostały zawarte na innych warunkach niż rynkowe

W okresie od 1 stycznia do 31 marca 2019 roku Emitent nie zawierał transakcji z podmiotami powiązanymi na innych warunkach, niż rynkowe.

Szczegółowe informacje nt. istotnych transakcji z jednostkami powiązanymi znajdują się w pkt Działalność Grupy Kapitałowej IQ Partners w I kwartale 2019 roku oraz do daty publikacji niniejszego raportu okresowego.

3.10 Informacja na temat segmentów operacyjnych

Zgodnie z wymogami MSSF 8, należy identyfikować segmenty operacyjne w oparciu o wewnętrzne raporty dotyczące tych elementów Grupy, które są regularnie weryfikowane przez osoby decydujące o przydzielaniu zasobów do danego segmentu i oceniające jego wyniki finansowe. W Grupie Kapitałowej IQ Partners wyróżnia się dwa segmenty – segment finansowy obejmujący spółki zarządzające portfelem inwestycji kapitałowych (IQ Partners S.A., IQ Partners sp. z o.o., InQbe sp. z o.o., Ventures Hub sp. z o.o., IQ Venture Capital s.a r.l., IQ Pomerania sp. z o.o.) oraz segment Fin-Tech obejmujący spółkę Gyptrade OÜ związaną z działalnością w zakresie prowadzenia giełdy kryptowalut.

Organem dokonującym regularnych przeglądów wewnętrznych raportów finansowych Grupy Kapitałowej IQ Partners dla celów podejmowania głównych decyzji inwestycyjnych jest Zarząd Jednostki Dominującej, który odpowiada za alokację zasobów w Grupie Kapitałowej.

Ceny transakcyjne stosowane przy transakcjach między segmentami operacyjnymi ustalane są na zasadach rynkowych podobnie jak przy transakcjach ze stronami niepowiązanymi.

Jednocześnie Zarząd Jednostki Dominującej wyjaśnia, iż zgodnie z przyjętą polityką rachunkowości przychody/wyniki z tytułu zbycia/wyceny realizowanych inwestycji nie są prezentowane w przychodach ze sprzedaży. Przychody/wyniki, o których mowa powyżej wykazywane są na poziomie przychodów/kosztów finansowych.

Segmenty działalności za okres 01.01.2019-31.03.2019

	Segment finansowy	Segment FinTech	MPW	Wyłączenia konsolidacyjne	Razem
Przychody ze sprzedaży	43	-	-	(20)	23
Koszt własny sprzedaży	(21)	-	-	-	(21)
Zysk na sprzedaży	22	-	-	(20)	2
Koszty sprzedaży	-	-	-	-	-
Koszty ogólnego zarządu	(562)	-	-	20	(542)
w tym amortyzacja	(1)	-	-		(1)
Pozostałe przychody (inne niż przychody finansowe)	-	-	-	-	-
Pozostałe koszty (inne niż koszty finansowe)	-	-	-	-	-
Zysk z działalności operacyjnej	(540)	-	-	-	(540)
Przychody finansowe	771	-	-	(44)	727
w tym przychody z tytułu odsetek	6	-	-	-	6
Koszty finansowe	(679)	(11)	-	53	(637)
w tym koszty z tytułu odsetek	(53)	-	-	-	(53)
Zysk netto	(269)	(11)	(200)	9	(471)
Aktywa trwałe	31 494	-	455	(29 219)	2 730
Finansowe inwestycje długoterminowe	30 953	-	455	(28 912)	2 496
Aktywa obrotowe (krótkoterminowe)	15 829	-	3 597	(6 924)	12 502
Suma aktywów	47 323	-	4 052	(36 143)	15 232
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Jednostki Dominującej	34 202	-	4 052	(28 803)	9 451
Zobowiązania długoterminowe	301	-	-	-	301
Zobowiązania krótkoterminowe	12 820	-	-	(7 340)	5 480
Suma pasywów	47 323	-	4 052	(36 143)	15 232

Segmenty działalności za okres 01.01.2018-31.03.2018

	Segment	Wyłączenia
	finansowy	konsolidacyjne	Razem
Przychody ze sprzedaży	42	(21)	21
Koszt własny sprzedaży	(21)	-	(21)
Zysk na sprzedaży	21	(21)	-
Koszty sprzedaży	-	-	-
Koszty ogólnego zarządu	(513)	21	(492)
w tym amortyzacja	(1)		(1)
Pozostałe przychody (inne niż przychody finansowe)	-	-	-
Pozostałe koszty (inne niż koszty finansowe)	(772)	772	-
Zysk z działalności operacyjnej	(1 264)	772	(492)
Przychody finansowe	1 478	(348)	1 130
w tym przychody z tytułu odsetek	1	-	1
Koszty finansowe	(685)	67	(618)
w tym koszty z tytułu odsetek	(32)		(32)
Zysk netto	(506)	545	39
Aktywa trwałe	43 986	(30 000)	13 986
Finansowe inwestycje długoterminowe	42 313	(28 740)	13 573
Aktywa obrotowe (krótkoterminowe)	9 594	(7 995)	1 599
Suma aktywów	53 580	(37 995)	15 585
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Jednostki	37 153	(29 206)	7 947
Dominującej
Zobowiązania długoterminowe	964	-	964
Zobowiązania krótkoterminowe	15 463	(8 790)	6 673
Suma pasywów	53 580	(37 995)	15 585

3.11 Zmiany wartości szacunków odpisów należności, odroczonego podatku dochodowego, rzeczowych aktywów trwałych, wartości niematerialnych, zmiany stanu rezerw, składników portfela inwestycyjnego

Zmiany wartości szacunków odpisów należności, odroczonego podatku dochodowego, rzeczowych aktywów trwałych, wartości niematerialnych, zmiany wartości firmy, zmiany stanu rezerw, zmiany składników portfela inwestycyjnego zaprezentowano w notach.

3.12 Rodzaj oraz kwoty zmian wartości szacunkowych kwot podawanych w poprzednich latach obrotowych, jeśli wywierają one istotny wpływ na bieżący okres kwartalny

W niniejszym sprawozdaniu finansowym nie wystąpiły istotne zmiany wartości szacunkowych podawanych w poprzednich okresach sprawozdawczych, które miałyby istotny wpływ na bieżący lub przyszły okres sprawozdawczy.

3.13 Informacja o utworzeniu, zwiększeniu, wykorzystaniu i rozwiązaniu rezerw

	Stan na 31.12.2018	Zmiana	Stan na 31.03.2019
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	250	-58	192
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	990	-689	301

Zmiany stanu rezerw

Lp.	Tytuł rezerwy	Stan na 31.12.2018	Zmiana zasad rachunkowości	Wykorzystanie	Zwiększenia	Stan na 31.03.2019
	Rezerwa z tytułu odroczonego podatku
1.	dochodowego	990	916	0	227	301
	a) z tyt. wyceny udziałów do wartości godziwej	916	916	0	222	222
	b) z tyt. naliczonych odsetek od obligacji, pożyczek	74	0	0	5	79
	c) rezerwy na koszty	0	0	0	0
2.	Długoterminowe rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne:	0	0	0	0	0
a) -		0	0	0	0	0
	Krótkoterminowe rezerwy na świadczenia
3.	emerytalne i podobne:	0	0	0	0	0
a) -		0	0	0	0	0
4.	Pozostałe rezerwy długoterminowe:	0	0	0	0	0
	a) rezerwa na niewykorzystane urlopy	0	0	0	0	0
b) -		0	0	0	0	0
5.	Pozostałe rezerwy krótkoterminowe:	0	0	0	0	0
a) -		0	0	0	0	0
	RAZEM	990	916	0	227	301

3.14 Informacja o rezerwach i aktywach z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Zmiany stanu aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Lp.	Tytuł rezerwy	Stan na 31.12.2018	Zmiana zasad rachunkowości	Wykorzystanie	Zwiększenia	Stan na 31.03.2019
1.	Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	250	58	22	22	192
a)	z tyt. wyceny udziałów do wartości godziwej	58	58	0	12	12
b)	z tyt. naliczonych odsetek od obligacji, pożyczek	186	0	22	10	174
c)	rezerwy na koszty	6	0	0	0	6
d)	pozostałe	0	0	0	0	0

Aktywa i rezerwy na odroczony podatek dochodowy

Podatek odroczony na 31.03.2019 r.	Wartość bilansowa	Wartość podatkowa	Różnica pomiędzy wartością bilansową a podatkową	Aktywa na odroczony PDOP	Rezerwa na odroczony PDOP
Wycena instrumentów finansowych do wartości godziwej	50	112	(62)	(12)	-
Wycena instrumentów finansowych do wartości godziwej	1 547	381	1 166	-	222
rezerwa na pozostałe koszty	-	28	(28)	(5)	-
koszty z tyt. odsetek od obligacji	-	348	(348)	(66)	-
koszty z tyt. odsetek od pożyczki	-	575	(575)	(109)	-
przychody z tyt. odsetek od obligacji	123	-	123	-	24
przychody z tyt. odsetek od pożyczki	291	-	291	-	55
Razem	2 011	1 444	567	- 192	301

3.15 Informacja o odpisach aktualizujących wartość zapasów do wartości netto możliwej do uzyskania i odwróceniu odpisów z tego tytułu

W bieżącym okresie Grupa Kapitałowa IQ Partners nie dokonywała odpisów aktualizujących wartość zapasów oraz nie odwracała odpisów z tego tytułu.

3.16 Informacja o odpisach aktualizujących z tytułu utraty wartości aktywów finansowych, rzeczowych aktywów trwałych, wartości

niematerialnych lub innych aktywów oraz odwróceniu takich odpisów

W okresie od 1 stycznia do 31 marca 2019 roku Grupa Kapitałowa IQ Partners nie dokonywała odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości aktywów finansowych, rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych ani innych aktywów, a także nie odwracała odpisów z tego tytułu.

3.17 Informacja o istotnych transakcjach nabycia i sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem finansowym Grupa Kapitałowa IQ Partners nie dokonała istotnych transakcji zakupu i sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych.

3.18 Informacja o istotnym zobowiązaniu z tytułu dokonania zakupu rzeczowych aktywów trwałych

Na dzień 31 marca 2019 roku Grupa Kapitałowa IQ Partners nie wykazuje istotnych zobowiązań z tytułu dokonanych zakupów rzeczowych aktywów trwałych.

3.19 Zysk przypadający na jedna akcję

Wyliczenie podstawowego skonsolidowanego zysku na jedną akcję i rozwodnionego skonsolidowanego zysku na jedną akcję zostało oparte na następujących informacjach:

		Za okres
	od 01.01.2019 do 31.03.2019	od 01.01.2018 do 31.12.2018	od 01.01.2018 do 31.03.2018
Zysk (strata) netto przypadająca Akcjonariuszom Jednostki Dominującej	(467)	(5)	39
Średnia ważona liczba akcji zwykłych (tys.)	22 353	22 353	22 353
Podstawowy/rozwodniony zysk na akcję (zł/akcję)	-0,0209	-0,0002	0,0017

Nie występują rozwadniające akcje zwykłe.

3.20 Kapitał zakładowy

Kapitał zakładowy (wyemitowany) IQ Partners S.A. wynosi 22.353.000,00 zł i dzieli się na 22.353.000 szt. akcji o wartości nominalnej 1,00 zł każda. Ogólna liczba głosów wynikająca ze wszystkich wyemitowanych przez IQ Partners S.A. akcji wynosi 22.353.000.

Emitent nie posiada akcji zwykłych wyemitowanych i nie w pełni opłaconych, nie posiada także akcji własnych.

Nie wystąpiły żadne zmiany w wyemitowanym kapitale własnym Emitenta zarówno w bieżącym jak i w poprzednim okresie sprawozdawczym.

	KAPITAŁ ZAKŁADOWY (STRUKTURA)
Seria / emisja	Rodzaj akcji	Rodzaj uprzyw ilejow ania akcji	Rodzaj ograniczenia praw do akcji	Liczba akcji	w artość serii / emisji w g w artości nominalnej	Sposób pokrycia kapitału	Data rejestracji	Praw o do dyw idendy od daty:
A		na okaziciela brak uprzyw ilejow ania	nie ma	20 000 000	20 000 000	Wszystkie akcje serii A zostały objęte w w yniku połączenia spółek przez w spólników łączących się spółek*		2007-07-19 2007-07-19
B		na okaziciela brak uprzyw ilejow ania	nie ma	1 853 000	1 853 000	gotów ka		2007-10-11 2007-10-11
C		na okaziciela brak uprzyw ilejow ania	nie ma	500 000	500 000	gotów ka		2009-09-11 2009-09-11
Liczba akcji, razem:				22 353 000
	Kapitał zakładow y, razem:				22 353 000
	Wartość nominalna jednej akcji:				1,00 zł

*Spółka IQ Partners S.A. powstała w wyniku połączenia IQ Partners spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Warszawie, wpisana do Rejestru Przedsiębiorców przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego

pod nr KRS 0000243708 i IFA Investments spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Warszawie, wpisana do Rejestru Przedsiębiorców przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod nr KRS 0000186455.

Warunkowy kapitał zakładowy

W dniu 7 czerwca 2018 roku zostało zarejestrowane w KRS warunkowe podwyższenie kapitału zakładowego na podstawie uchwały Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenie IQ Partners S.A. z dnia 9 kwietnia 2018 roku o kwotę nie wyższą niż 15.000.000,00 zł w drodze emisji nie więcej niż 15.000.000 akcji na okaziciela serii D o wartości nominalnej 1,00 PLN każda z wyłączeniem prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy Spółki. Termin wykonania prawa do objęcia akcji serii D upływa w dniu 31 marca 2021 roku. Akcje serii D zostaną objęte w zamian za wkład pieniężny. Uprawnionymi do objęcia akcji serii D będą posiadacze warrantów subskrypcyjnych serii A.

3.21 Opis zmian organizacji grupy kapitałowej emitenta, w tym w wyniku połączenia jednostek, uzyskania lub utraty kontroli nad jednostkami zależnymi oraz inwestycjami długoterminowymi, a także podziału, restrukturyzacji lub zaniechania działalności oraz wskazanie jednostek podlegających konsolidacji ze wskazaniem przyczyny i podstawy prawnej braku konsolidacji

Sprzedaż udziałów/akcji w I kwartale 2019 roku (w tys. zł)

W pierwszym kwartale 2019 roku Grupa Kapitałowa IQ Partners dokonała sprzedaży następujących udziałów/akcji z portfela inwestycyjnego.

Kwartał transakcji	Wyszczególnienie	Akcjonariusz/udziałowiec tej spółki (bezpośredni)	Przychody ze sprzedaży inwestycji finansowych (netto)	Zysk/(strata) ze sprzedaży inwestycji finansowych
	Spółki zależne:		0	0
	Spółki stowarzyszone:		195	195
	Getinfo sp. z o.o.	Ventures Hub sp. z o.o.	1	1
	Sports TV sp. z o.o.	Inqbe sp. z o.o.	0	0
	Tylko Pracownicy S.A.	Inqbe sp. z o.o.	1	1
I	Motobase sp. z o.o.	Inqbe sp. z o.o.	59	59
	E2O sp. z o.o.	Inqbe sp. z o.o.	34	34
	Seo Power sp. z o.o.	Inqbe sp. z o.o.	100	100
	IQ Alfa sp. z o.o.	IQ Partners sp. z o.o.	0	0
	Portfel mniejszościowy:		546	-2
	Langloo.com S.A.	Ventures Hub sp. z o.o.	0	0
I	Igoriia Trade S.A.	Inqbe sp. z o.o.	546	-2

Inwestycje w I kwartale 2019 roku (w tys. zł)

Grupa Kapitałowa IQ Partners w pierwszym kwartale 2019 roku nie dokonała żadnych inwestycji.

Zmiany w strukturze Grupy Kapitałowej IQ Partners w okresie sprawozdawczym

Zmiany w strukturze Grupy Kapitałowej IQ Partners zostały opisane poniżej w rozdziale Działalność Grupy Kapitałowej IQ Partners w I kwartale 2019 roku oraz do daty publikacji niniejszego raportu okresowego.

Wykaz jednostek podlegających konsolidacji

Wykaz jednostek podlegających konsolidacji został przedstawiony w punkcie 4.1 Opis Grupy Kapitałowej IQ Partners.

3.22 Zmiany zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastąpiły od czasu zakończenia ostatniego roku obrotowego

W 2018 roku wygasły poręczenia w postaci weksli in blanco, wystawionych przez InQbe sp. z o. o. oraz Ventures Hub sp. z o. o., jako zabezpieczenie należytego wykonania zobowiązań wynikających z umów o dofinansowanie, zawartych z Polską Agencją Rozwoju Przedsiębiorczości w ramach unijnego Programu Operacyjnego Innowacyjna Gospodarka – Działanie 3.1. Zgodnie z zapisami przedmiotowych umów, zabezpieczenia w postaci weksli in blanco ustanowione zostały na okres realizacji oraz trwałości Projektów. W przypadku Ventures Hub sp. z o.o. okres trwałości Projektu zakończył się w dniu 31 marca 2018 roku, natomiast w przypadku Inqbe Sp. z o. o. – w dniu 31 grudnia 2018 roku.

Na dzień 31 marca 2019 roku oraz na dzień publikacji niniejszego sprawozdania finansowego Emitent posiada następujące zobowiązania warunkowe:

W dniu 21 sierpnia 2015 roku w celu zabezpieczenia zobowiązań spółki zależnej IQ Pomerania sp. z o.o. przewidzianych w umowie o współpracy i powierzeniu zarządzania portfelem inwestycyjnym funduszu inwestycyjnego zamkniętego ("Umowa o współpracy") zawartej w dniu 21 sierpnia 2015 roku pomiędzy IQ Pomerania sp. z o.o. ('IQ Pomerania") a MM Prime Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. ("MM Prime TFI"), IQ Partners S.A. zawarł z MM Prime TFI trzy umowy poręczenia, Umowę Poręczenia nr 1/2015 ("Umowa Poręczenia 1"), Umowę Poręczenia 2/2015 ("Umowa Poręczenia 2") oraz Umowę Poręczenia nr 3/2015 ("Umowa Poręczenia 3") ("Umowy Poręczenia"). W związku z zawarciem w dniu 29 września 2017 roku porozumienia pomiędzy BGK, MM Prime TFI, IQ Pomerania oraz Zachodniopomorską Agencją Rozwoju Regionalnego Spółką Akcyjną z siedzibą w Szczecinie ("ZARR") w sprawie przeniesienia praw i obowiązków wynikających z Umowy o współpracy z BGK na ZARR w dniu 15 maja 2018 roku zawarto trzy aneksy do ww. Umów poręczeń zmieniając BGK na ZARR. Zgodnie z powyższym IQ Partners S.A. poręcza wobec MM Prime TFI za wszelkie zobowiązania IQ Pomerania do pokrycia lub zwrotu MM Prime TFI wszelkich kar i odszkodowań, do których zapłaty zobowiązana jest IQ Pomerania na rzecz ZARR (Wcześniej: Banku Gospodarstwa Krajowego z siedzibą w Warszawie).

Na mocy Umowy poręczenia 1 IQ Partners S.A. poręczył wobec MM Prime TFI za wszelkie zobowiązania IQ Pomerania do pokrycia lub zwrotu MM Prime TFI wszelkich kar i odszkodowań, do których zapłaty zobowiązana jest IQ Pomerania na rzecz Banku Gospodarstwa Krajowego z siedzibą w Warszawie ("BGK"), na podstawie Umowy o współpracy z dnia 18 sierpnia 2015 roku zawartej pomiędzy BGK, MM Prime TFI i IQ Pomerania ("Umowa z BGK"), w związku z niezebraniem wpłat do funduszu JEREMIE Seed Capital Województwa Zachodniopomorskiego Fundusz Inwestycyjny Zamknięty ("Fundusz") od inwestorów prywatnych w terminie 48 miesięcy od dnia utworzenia Funduszu, z wyłączeniem przypadków, w których do niezebrania wpłat od inwestorów prywatnych doszło na skutek:

1) nie wyrażenia przez Zgromadzenie Inwestorów zgody na przeprowadzenie kolejnych emisji certyfikatów inwestycyjnych, z których każda będzie mogła obejmować co najmniej taką liczbę certyfikatów inwestycyjnych, której wyemitowanie przez Fundusz, pozwoli na zebranie do Funduszu w danym kwartale wpłat od inwestorów prywatnych i BGK, lub

2) nie wyrażenia przez prawidłowo zwołane Zgromadzenie Inwestorów zgody na zmiany Statutu niezbędne do przeprowadzenia kolejnych emisji certyfikatów inwestycyjnych, z których każda będzie mogła obejmować co najmniej taką liczbę certyfikatów inwestycyjnych, której wyemitowanie przez Fundusz, pozwoli na zebranie do Funduszu w danym kwartale wpłat od inwestorów prywatnych i BGK.

Poręczenie zostało udzielona na okres do dnia 30 listopada 2029 roku. Zgodnie z aneksem nr 1 do Umowy Poręczenia 1 zawartym w dniu 15 maja 2018 roku kwota poręczenia została zmniejszona i obejmuje 150% łącznej kwoty kar i odszkodowań na rzecz Zachodniopomorskiej Agencji Rozwoju Regionalnego ("ZARR"), do których zobowiązana jest IQ Pomerania zgodnie z Umową o współpracy oraz Umową z BGK, nie więcej jednak niż 257.854 zł (słownie: dwieście pięćdziesiąt siedem tysięcy osiemset pięćdziesiąt cztery) złotych.

Zgodnie z Umową poręczenia 2 IQ Partners S.A. poręczył wobec MM Prime TFI za wszelkie zobowiązania IQ Pomerania do pokrycia lub zwrotu MM Prime TFI wszelkich kar i odszkodowań, do których zapłaty zobowiązana jest IQ Pomerania na rzecz BGK w związku z niewywiązaniem się z obowiązku do ukończenia budowy portfela Funduszu w terminie 48 miesięcy od dnia utworzenia Funduszu, z tym że kara umowna nie będzie należna w przypadku zainwestowania w MŚP w ww. terminie nie mniej niż 80% wpłaconych do Funduszu środków. Poręczenie zostało udzielona na okres do dnia 30 listopada 2029 roku. Zgodnie z aneksem nr 1 do Umowy Poręczenia 2 zawartym w dniu 15 maja 2018 roku kwota poręczenia została zmniejszona i obejmuje 150% łącznej kwoty kar i odszkodowań na rzecz ZARR, do których zobowiązana jest IQ Pomerania zgodnie z Umową o współpracy oraz Umową z BGK, nie więcej jednak niż 247.652 zł (słownie: dwieście czterdzieści siedem tysięcy sześćset pięćdziesiąt dwa) złotych.

Na podstawie Umowy poręczenia 3 IQ Partners S.A. poręczył wobec MM Prime TFI za wszelkie zobowiązania IQ Pomerania do pokrycia lub zwrotu MM Prime TFI wszelkich kosztów, w tym kar nałożonych przez organy administracji państwowej, w tym Komisję Nadzoru Finansowego oraz odszkodowań i kwot wynikających z roszczeń osób trzecich, w tym uczestników Funduszu, do których zapłaty zobowiązana jest IQ Pomerania, o ile odpowiedzialność jest następstwem, w całości lub części, działań lub zaniechań IQ Pomerania, za wyjątkiem kar i odszkodowań na rzecz BGK, których zapłata zabezpieczona jest odrębnymi umowami poręczenia. Poręczenie zostało udzielone na okres do dnia 31 grudnia 2035 roku. Kwota poręczenia obejmuje 150% łącznej kwoty kar i odszkodowań na rzecz organów administracji państwowej, w tym Komisję Nadzoru Finansowego, oraz odszkodowań i kwot wynikających z roszczeń osób trzecich, w tym uczestników Funduszu, oraz kosztów powstałych w związku z nałożeniem ww. kar bądź zasądzeniem odszkodowań, za wyjątkiem kar i odszkodowań na rzecz BGK, do których zobowiązana jest IQ Pomerania zgodnie z Umową o współpracy, nie więcej jednak niż 1.300.000,00 (słownie: jeden milion trzysta tysięcy) złotych.

W celu zabezpieczenia zobowiązań IQ Partners S.A., wynikających z Umów Poręczenia, w tym w szczególności w zakresie zobowiązań do spłaty kwot poręczenia wraz z odsetkami oraz wszelkimi należnościami ubocznymi wynikającymi z Umów Poręczenia oraz wszelkimi kosztami i opłatami związanymi z postępowaniem sądowym lub egzekucyjnym dotyczącym egzekwowanych roszczeń, IQ Partners S.A. poddał się egzekucji w trybie art. 777 § 1 pkt 5 Kodeksu postępowania cywilnego, składając trzy oświadczenia o poddaniu się egzekucji, odpowiednio do maksymalnej wysokości 257.854,00 zł (słownie: dwieście pięćdziesiąt siedem tysięcy osiemset pięćdziesiąt cztery), 247.652,00 zł (słownie: dwieście czterdzieści siedem tysięcy sześćset pięćdziesiąt dwa) oraz 1.300.000,00 zł (słownie: jeden milion trzysta tysięcy).

3.23 Informacje o udzieleniu przez emitenta lub przez jednostkę od niego zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji – łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość istniejących poręczeń lub gwarancji jest znacząca

W I kwartale 2019 roku nie były zawierane przez IQ Partners S.A. lub jednostki od niej zależne umowy poręczenia kredytu lub pożyczki lub udzielenia gwarancji o znaczącej wartości.

3.24 Informacje o niespłaceniu kredytu lub pożyczki lub naruszeniu istotnych postępowań umowy kredytu lub pożyczki, w odniesieniu do których nie podjęto żadnych działań naprawczych

Na dzień bilansowy takie zdarzenia nie wystąpiły.

3.25 Informacje o pożyczkach, kredytach, zaliczkach i gwarancjach udzielonych osobom wchodzącym w skład organów zarządzających i nadzorujących w Spółce (dla każdej grupy osobno), ze wskazaniem warunków oprocentowania i terminów spłaty

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem finansowym nie były udzielane pożyczki, kredyty, zaliczki i gwarancje osobom wchodzącym w skład organów zarządzających i nadzorujących.

3.26 Wskazanie istotnych postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym do postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej dotyczących zobowiązań oraz wierzytelności emitenta lub jego jednostki zależnej ze wskazaniem przedmiotu postępowania, wartości przedmiotu sporu, daty wszczęcia postępowania, stron wszczętego postępowania oraz stanowiska emitenta

W okresie I kwartału 2019 roku jak również na dzień publikacji niniejszego raportu okresowego nie toczyły się przed sądem, organem właściwym do postepowania arbitrażowego ani organem administracji publicznej żadne postępowania dotyczące zobowiązań albo wierzytelności Emitenta lub jego spółek zależnych.

3.27 Informacje o istotnych rozliczeniach z tytułu spraw sądowych

W I kwartale 2019 roku w Grupie Kapitałowej IQ Partners nie wystąpiły istotne rozliczenia z tytułu spraw sądowych.

3.28 Opis czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze mających wpływ na wynik z działalności, z określeniem stopnia wpływu tych czynników lub nietypowych zdarzeń na osiągnięty wynik

W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiły nietypowe zdarzenia mające wpływ na wynik z działalności w I kwartale 2019 roku.

W okresie I kwartału 2019 roku Grupa Kapitałowa IQ Partners osiągnęła następujące wyniki finansowe:

Dane w tys. zł.	I kwartał 2019	I kwartał 2018	Zmiana w tys. zł.	Zmiana w %
Przychody ze sprzedaży	23	21	2	9,5%
Pozostałe przychody (inne niż przychody finansowe)	-	-	-	0,0%
Pozostałe koszty (inne niż koszty finansowe)	-	-	-	0,0%
Przychody finansowe	727	1 130	(403)	-35,7%
Koszty finansowe	(637)	(618)	(19)	-3,1%
Zysk (strata) na działalności operacyjnej	(540)	(492)	(48)	9,8%
Zysk (strata) netto przypadający
akcjonariuszom Jednostki Dominującej	(467)	39	(506)	-1298,0%
EPS zysk na 1 akcję zwykłą w zł.	-0,0209	0,0017	-0,0226	-1298,0%

W I kwartale 2019 roku Grupa Kapitałowa IQ Partners odnotowała stratę netto przypadającą akcjonariuszom Jednostki Dominującej w wysokości 467 tys. zł w porównaniu do zysku 39 tys. zł w analogicznym okresie ubiegłego roku. Na osiągnięty wynik finansowy miały przede wszystkim wpływ następujące czynniki:

• przychody finansowe w wysokości 727 tys. zł, w tym w szczególności:

• wynik finansowy w spółce zależnej Inqbe sp. z o.o ze sprzedaży udziałów/akcji z portfela inwestycyjnego w łącznej wysokości 312 tys. zł,

• otrzymana dywidenda przez spółkę Ventures Hub sp. z o.o. w wysokości 172 tys. zł,

• odwrócenie odpisu aktualizującego utworzonego w latach ubiegłych na dłużne papiery wartościowe, w związku z zawartą umową kompensaty, w wysokości 224 tys. zł w spółce Ventures Hub sp. z o.o.

• koszty finansowe w wysokości 637 tys. zł, na które składają się naliczone odsetki od pożyczek i obligacji oraz wycena do wartości godziwej akcji Igoria Trade S.A. w wysokości -551 tys. zł.

• koszty ogólnego zarządu 542 tys. zł.

Opis zdarzeń, które miały miejsce w I kwartale 2019 roku i na dzień publikacji zostały przedstawione w rozdziale Działalność Grupy Kapitałowej IQ Partners w I kwartale 2019 roku oraz do daty publikacji niniejszego raportu okresowego.

3.29 Opis istotnych dokonań lub niepowodzeń emitenta w okresie, którego dotyczy raport, wraz z wykazem najważniejszych zdarzeń ich dotyczących

Opis istotnych dokonań lub niepowodzeń emitenta w okresie I kwartału 2019 roku znajduje się w punkcie Działalność Grupy Kapitałowej IQ Partners w I kwartale 2019 roku oraz do daty publikacji niniejszego raportu okresowego.

3.30 Wydarzenia, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono niniejsze sprawozdania finansowe, nieujęte w tym sprawozdaniu, a mogące w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe emitenta

Po dniu, na który sporządzono niniejsze sprawozdanie, nie wystąpiły zdarzenia nieujęte w tym sprawozdaniu, a mogące w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Grupy Kapitałowej IQ Partners.

Informacje na temat zdarzeń, które miały miejsce po dacie bilansu, a dotyczyły działalności operacyjnej Grupy Kapitałowej IQ Partners zostały przedstawione w punkcie Działalność Grupy Kapitałowej IQ Partners w I kwartale 2019 roku oraz do daty publikacji niniejszego raportu okresowego.

4 Pozostałe informacje

4.1 Opis Grupy Kapitałowej IQ Partners

Spółka IQ Partners S.A. jest członkiem Grupy Kapitałowej w rozumieniu Międzynarodowego Standardu Sprawozdawczości Finansowej nr 10 (MSSF 10) jako jednostka dominująca.

Grupa Kapitałowa IQ Partners składa się z podmiotu dominującego IQ Partners S.A. i sześciu bezpośrednio lub pośrednio powiązanych podmiotów zależnych.

Spółkami bezpośrednio zależnymi od Emitenta są:

• Gyptrade OÜ z siedzibą w Talinie (Estonia), która w ocenie Zarządu Spółki jest istotna dla grupy kapitałowej Emitenta.
• IQ Partners sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska), która w ocenie Zarządu Spółki jest istotna dla grupy kapitałowej Emitenta.

Spółkami pośrednio zależnymi od Emitenta są:

• IQ Venture Capital S.a r.l. z siedzibą w Luksemburgu (Luksemburg) (za pośrednictwem IQ Partners sp. z o.o.), która w ocenie Zarządu Spółki jest istotna dla grupy kapitałowej Emitenta,
• InQbe sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska) (za pośrednictwem IQ Partners sp. z o.o.), która w ocenie Zarządu Spółki jest istotna dla grupy kapitałowej Emitenta,
• Ventures Hub sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska) (za pośrednictwem IQ Partners sp. z o.o.), która w ocenie Zarządu Spółki jest istotna dla grupy kapitałowej Emitenta,
• IQ Pomerania sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska) (za pośrednictwem IQ Partners sp. z o.o.), która w ocenie Zarządu Spółki jest istotna dla grupy kapitałowej Emitenta.

Przedmiot działalności spółek z Grupy Kapitałowej IQ Partners oraz spółek, w których spółki te posiadają akcje lub udziały jest zróżnicowany. Wynika to z faktu, że IQ Partners S.A. tworzy holding spółek prowadzących działalność skupioną wokół obszaru fintech. Poprzez spółkę IQ Partners sp. z o.o., która jest podmiotem prowadzącym działalność venture-capital, IQ Partners S.A. dodatkowo zarządza zdywersyfikowanym portfelem inwestycji kapitałowych skoncentrowanym na spółkach we wczesnej fazie rozwoju. Obecnie Emitent specjalizuje się w projektach z obszaru fintech. Emitent koordynuje i nadzoruje działania poszczególnych spółek swojej Grupy Kapitałowej, będąc ośrodkiem, w którym podejmowane są decyzje dotyczące tworzenia i realizacji strategii rozwoju. IQ Partners S.A. podejmuje także działania zmierzające do optymalizacji kosztów operacyjnych swojej Grupy Kapitałowej, wykorzystując dostępne rozwiązania prawne i organizacyjne.

Poniżej przedstawiono schemat powiązań kapitałowych IQ Partners S.A. i jego podmiotów zależnych z innymi podmiotami na dzień 31 marca 2019 roku.

Poniżej przedstawione zostały informacje na temat istotnych spółek zależnych Spółki, objętych skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy Kapitałowej IQ Partners, z uwzględnieniem przedmiotu ich działalności:

Gyptrade OÜ

Gyptrade OÜ z siedzibą w Talinie (Estonia) jest właścicielem znaku towarowego Bitmarket, domen bitmarket.pl i bitmarket.net oraz systemów informatycznych umożliwiających prowadzenie giełdy kryptowalut. Kapitał zakładowy Gyptrade OÜ wynosi 2.500 euro i dzieli się na 2.500 udziałów o wartości nominalnej 1 euro każdy. IQ Partners S.A. posiada 100% kapitału zakładowego Gyptrade OÜ, co uprawnia do wykonywania 100% głosów na zgromadzeniu wspólników Gyptrade OÜ.

IQ Partners sp. z o.o.

IQ Partners sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska) to zarządzający portfelem inwestycji kapitałowych podmiot prowadzący działalność venture-capital. Kapitał zakładowy IQ Partners sp. z o.o. wynosi 150.000 zł i dzieli się na 300 udziałów o wartości nominalnej 500 zł każdy. IQ Partners S.A. jest właścicielem 100% kapitału zakładowego tej spółki, co uprawnia do wykonywania 100% głosów na zgromadzeniu wspólników tej spółki.

IQ Venture Capital S.à r.l.

IQ Venture Capital S.à r.l. z siedzibą w Luksemburgu (Luksemburg) zajmuje się efektywnym reinwestowaniem środków finansowych pochodzących z transakcji kapitałowych. Kapitał zakładowy IQ Venture Capital S.à r.l. wynosi 3.595.662,00 euro i dzieli się na 28.537 udziałów o wartości nominalnej 126,00 euro każdy. IQ Partners S.A. posiada 100% kapitału zakładowego IQ Partners sp. z o.o., która to spółka na dzień bilansowy posiadała 100% kapitału zakładowego IQ Venture Capital S.à r.l., co uprawnia do wykonywania 100% głosów na zgromadzeniu wspólników IQ Venture Capital S.à r.l.

InQbe sp. z o.o.

InQbe sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska) zajmuje się inkubacją spółek i przedsiębiorstw, realizacją inwestycji w nowoutworzone, innowacyjne spółki i przedsiębiorstwa z obszaru nowych technologii. Kapitał zakładowy InQbe sp. z o.o. wynosi 50.100 zł i dzieli się na 501 udziałów o wartości nominalnej 100 zł każdy. IQ Partners S.A. posiada 100% kapitału zakładowego IQ Partners sp. z o.o., która to spółka na dzień bilansowy posiadała 100% kapitału zakładowego InQbe sp. z o.o., co uprawnia do wykonywania 100% głosów na zgromadzeniu wspólników InQbe sp. z o.o.

Ventures Hub sp. z o.o.

Ventures Hub sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska) zajmuje się inkubacją spółek i przedsiębiorstw, realizacją inwestycji w nowoutworzone, innowacyjne spółki i przedsiębiorstwa z obszaru nowych technologii. Kapitał zakładowy Ventures Hub sp. z o.o. wynosi 150.000 zł i dzieli się na 1500 udziałów o wartości nominalnej 100 zł każdy. IQ Partners S.A. posiada 100% kapitału zakładowego IQ Partners sp. z o.o., która to spółka na dzień bilansowy posiadała 100% kapitału zakładowego Ventures Hub sp. z o.o., co uprawnia do wykonywania 100% głosów na zgromadzeniu wspólników Ventures Hub sp. z o.o.

IQ Pomerania sp. z o.o.

IQ Pomerania sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska) zajmuje się zarządzaniem zamkniętym funduszem inwestycyjnym JEREMIE Seed Capital Województwa Zachodniopomorskiego Fundusz Inwestycyjny Zamknięty. Kapitał zakładowy IQ Pomerania sp. z o.o. wynosi 5.500 zł i dzieli się na 110 udziałów o wartości nominalnej 50 zł każdy. IQ Partners S.A. posiada 100% kapitału zakładowego IQ Partners sp. z o.o., która to spółka na dzień bilansowy posiadała 77,27% kapitału zakładowego IQ Pomerania sp. z o.o., co uprawnia do wykonywania 77,27% głosów na zgromadzeniu wspólników IQ Pomerania sp. z o.o.

Wyżej wymienione jednostki objęte są konsolidacją metodą pełną. Jednostki objęte konsolidacją stosują jednakowe metody wyceny i sporządzania sprawozdań finansowych.

Na dzień 31 marca 2019 roku Emitent posiadał (bezpośrednio i pośrednio) akcje i udziały w następujących podmiotach zależnych, stowarzyszonych i innych spółkach:

	Nazwa podmiotu i siedziba (kraj siedziby)	Przedmiot działalności	Akcjonariusz/udziałowiec tej spółki (bezpośredni)	Procentowy udział Spółki w kapitale podmiotu (bezpośredni lub pośredni)
1.	Gyptrade OÜ z siedzibą w Talinie (Estonia)	Gyptrade OÜ jest właścicielem znaku towarowego Bitmarket, domen bitmarket.pl i bitmarket.net oraz systemów informatycznych umożliwiających prowadzenie giełdy kryptowalut.	IQ Partners S.A.	100%
2.	IQ Partners sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	IQ Partners sp. z o.o. zarządzający portfelem inwestycji kapitałowych podmiot prowadzący działalność venture-capital.	IQ Partners S.A.	100%
3.	Ventures Hub sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Inkubacja spółek i przedsiębiorstw, realizacja inwestycji w nowoutworzone, innowacyjne spółki i przedsiębiorstwa z obszaru nowych technologii.	IQ Partners sp. z o.o.	100%

4.	InQbe sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Inkubacja spółek i przedsiębiorstw, realizacja inwestycji w nowoutworzone, innowacyjne spółki i przedsiębiorstwa z obszaru nowych technologii.	IQ Partners sp. z o.o.	100%
5.	IQ Venture Capital S.à r.l. z siedzibą w Luksemburgu (Luksemburg)	Spółka zajmuje się efektywnym reinwestowaniem środków finansowych pochodzących z transakcji kapitałowych.	IQ Partners sp. z o.o.	100%
6.	IQ Pomerania sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	IQ Pomerania sp. z o.o. zajmuje się zarządzaniem zamkniętym funduszem inwestycyjnym JEREMIE Seed Capital Województwa Zachodniopomorskiego Fundusz Inwestycyjny Zamknięty.	IQ Partners sp. z o.o.	77,27%
7.	IgoPay sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	IgoPay sp. z o.o. jest projektem z obszaru nowych technologii dla usług finansowych.	Ventures Hub sp. z o.o	49,99%
8.	Novus Ordo sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Jest właścicielem platformy narzędziowej i transakcyjnej skierowanej do fotoreporterów i fotoedytorów. Zajmuje się produkcją reklamową sesji zdjęciowych.	InQbe sp. z o.o.	49,99%
9.	SmartSpot sp. z o.o. z siedzibą w Olsztynie (Polska)	Stworzyło narzędzie do obsługi tzw. HotSpotów (punktów dostępu sieci bezprzewodowej), dzięki któremu ma możliwość budowy, zarządzania i konserwacji punktów dostępu oraz dostarczania usług internetowych w oparciu o sieci bezprzewodowe.	InQbe sp. z o.o.	49,99%
10.	Ponolo sp. z o.o. z siedzibą w Olsztynie (Polska)	Stworzyła narzędzie do współdzielenia plików oraz sporządzania i przechowywania kopii bezpieczeństwa. Łączy on w sobie funkcje repozytorium danych, oraz komunikatora z możliwością integracji z serwisami społecznościowymi.	InQbe sp. z o.o.	49,99%
11.	Digital Broadcast sp. z o.o. z siedzibą w Olsztynie (Polska)	Oferuje, w oparciu o unikalną technologię, usługi streamingu online wszelkiego rodzaju szkoleń, konferencji czy spotkań, w których może uczestniczyć jednocześnie po kilkuset uczestników. W trakcie transmisji możliwe jest również równoległe prezentowanie materiałów z komputera np. z pliku Power Point, wykorzystanie aplikacji do głosowania i czata.	InQbe sp. z o.o.	49,99%
12.	Exlibris sp. z o.o. z siedzibą w Tolkmicku (Polska)	Prowadzi działalność wydawnicza w oparciu o technologię cyfrowego druku na żądanie, umożliwiającą każdemu zainteresowanemu wydanie własnej książki w bardzo konkurencyjnej cenie. Działalność prowadzona jest w ramach Wydawnictwa Radwan.	InQbe sp. z o.o.	49,99%
13.	Ofertonometr sp. z o.o. z siedzibą w Kutnie (Polska)	Stworzyła serwis internetowy umożliwiający wyszukiwanie towarów i ofert w sklepach internetowych.	InQbe sp. z o.o.	49,99%
14.	Performance Marketing Solutions sp. z o.o. z siedzibą w Olsztynie (Polska)	Spółka tworzyła platformę rozliczeniową do obsługi internetowych programów afiliacyjnych, umożliwiającą rozliczenia pomiędzy wydawcami (właścicielami serwisów internetowych), a reklamodawcami zainteresowanymi modelem 'pay for performance'.	InQbe sp. z o.o.	49,99%
15.	3MQ sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Spółka za pośrednictwem serwisu www.kissbox.pl, zajmowała się dostarczaniem usługi comiesięcznej subskrypcji "KissBox'a" (pudełka z miniaturami produktów kosmetycznych) i udostępnianiem pełnowymiarowych wersji produktów kosmetycznych w sklepie internetowym.	InQbe sp. z o.o.	49,98%
16.	Chinese2know.com sp.	Spółka tworzyła kompleksowy system	Ventures Hub sp. z o.o.	49,96%

	z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	przeznaczony do nauki i doskonalenia znajomości języka chińskiego.
17.	Awiemto.pl sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Oferowanie rozwiązań internetowych wspierających naukę dla uczniów szkół podstawowych, szkół ponadpodstawowych i studentów.	Ventures Hub sp. z o.o.	49,87%
18.	aStory sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Świadczenie usług związanych z tworzeniem grafiki i animacji 3D.	Ventures Hub sp. z o.o.	49,30%
19.	Invendo sp. z o.o.	Misją Invendo jest rozwój działalności badawczo-rozwojowej w obszarze telekomunikacyjnym oraz zwiększanie skali wykorzystania rozwiązań opartych o nowe technologie w Polsce.	Ventures Hub sp. z o.o.	49%
20.	Big Data Solutions sp. z o.o. z siedzibą w Olsztynie (Polska)	Big Data Solutions sp. z o.o. działa w obszarze aplikacji Big Data - opracowywanie algorytmów wykorzystywanych do zarządzania i obsługi systemów bazodanowych.	InQbe sp. z o.o.	49%
21.	iFood sp. z o.o. z siedzibą w Olsztynie (Polska)	Spółka powstała w celu stworzenia serwisu internetowego, który na podstawie kryteriów związanych z trybem życia dobierze i zaplanuje indywidualną dietę swoim użytkownikom. Następnie tak przygotowaną dietę można będzie zamówić w formie gotowych posiłków lub kompletu składników do ich przygotowania.	InQbe sp. z o.o.	40%
22.	Odbierz.to sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Spółka zajmuje się budowaniem i przetwarzaniem baz konsumenckich oraz oferowaniem ich zewnętrznym klientom. W zamian za udzielenie informacji o swoich preferencjach czy zwyczajach, użytkownicy otrzymają różnego rodzaju nagrody rzeczowe.	InQbe sp. z o.o.	40%
23.	GreenCash Technologie sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Spółka zajmuje się głównie dostarczaniem innowacyjnych technologicznie urządzeń pozwalających na automatyzację procesu obsługi płatności gotówkowych i bezgotówkowych. Podstawowym produktem firmy są kasy automatyczne i opłatomaty.	InQbe sp. z o.o.	40%
24.	AI Tools sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Spółka powstała jako spin-off dwóch spółek portfelowych tj. Igoria Trade S.A. i Exnui sp. z o.o. Spółka zajmuje się dostarczaniem inteligentnego oprogramowania w modelu Software as a Service.	InQbe sp. z o.o.	40%
25.	QAA sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Spółka QAA sp. z o.o. powstała jako spin off projektu Gametrade sp. z o.o. Spółka dostarcza wiedzę w postaci poradników oraz tutoriali do gier.	InQbe sp. z o.o.	40%
26.	Gametrade Mobile sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Spółka Gametrade Mobile sp. z o.o. to spin off projektu GameTrade.pl. Jest to serwis internetowy, z informacjami i rekomendacjami dotyczącymi gier powstających na platformy mobilne tj. smartfony i tablety.	InQbe sp. z o.o.	40%
27.	Accelpoint sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Akcelerator "Accelpoint" to program aktywnego wsparcia tworzenia i rozwoju innowacyjnych projektów ICT rozwiązujących zgłaszane przez instytucje publiczne problemy w obszarach bezpieczeństwa (życia, zdrowia) i ochrony środowiska.	IQ Partners sp. z o.o.	33,33%
28.	Better Software Group S.A. z siedzibą we Wrocławiu (Polska)	Wizja i strategia Better Software Group S.A. ukierunkowana jest na wytworzenie i ciągły rozwój produktów, które wynikają z doświadczenia w realizacji	Ventures Hub sp. z o.o.	33,33%

		dotychczasowych projektów. Strategia produktowa skupiona jest wokół rozwiązań dla biznesu, aplikacji mobilnych oraz produktów związanych z telewizją internetową na różnych urządzeniach i ekranach (TV Everywhere: Smart TV, Mobile, STB, Web, konsole do gier). BSG rozwija swoją ofertę poprzez wewnętrzne badania (R&D) oraz dalszą akwizycję spółek posiadających technologie i wiedzę biznesową w kluczowych, strategicznych obszarach dla rozwoju grupy. W ramach
		strategii sprzedażowej BSG prowadzone są prace nad rozwojem bieżących i pozyskaniem nowych klientów w Polsce oraz na rynkach zagranicznych.
29.	Antyweb sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Działalność związana z blogosferą i rozwijaniu przedsięwzięć o podobnym charakterze.	Ventures Hub sp. z o.o.	32,92%
30.	Protoweb sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Spółka powstała w celu stworzenia rozwiązania do szybkiego prototypowania stron internetowych z możliwością symulacji klikalności podstron w całym projekcie strony www bez powstania linijki kodu.	Ventures Hub sp. z o.o.	32,89%
31.	BCS Software S.A. z siedzibą w Katowicach (Polska)	Tworzenie dedykowanych rozwiązań informatycznych dla przedsiębiorstw, a także oprogramowania wspomagającego organizację imprez targowych i konferencji.	Ventures Hub sp. z o.o.	32,49%
32.	cFund.pl sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	cFund.pl sp. z o.o. powstała w celu stworzenia systemu do finansowania społecznościowego projektów biznesowych, opartych o świadczenia zwrotne w formie udziałów w spółkach lub innego rodzaju bonusów.	InQbe sp. z o.o.	30%
33.	Posyłka sp. z o.o. z siedzibą w Olsztynie (Polska)	Posyłka sp. z o.o. kieruje swoje usługi do turystów ze Wschodu, oferując możliwość dokonania zakupu towarów w polskich sklepach internetowych i ich odbiór w dogodnych lokalizacjach w pobliżu granicy.	InQbe sp. z o.o.	25%
34.	BSS Poland S.A. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Spółka zajmuje się budową systemu międzybankowej wymiany informacji o dokonanych transakcjach przez klientów banków. Specjalne oprogramowanie umożliwiać będzie dokonywania międzybankowych rozliczeń transakcji pomiędzy współpracującymi ze sobą bankami.	Ventures Hub sp. z o.o.	24,96%
35.	NoNoobs.pl S.A. z siedzibą w Warszawie (Polska)	NoNoobs.pl S.A. prowadzi działalność w zakresie organizacji konferencji i targów tematycznych związanych z nowymi technologiami.	Ventures Hub sp. z o.o.	22,45%
36.	Propergroup S.A. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Stworzyła serwisy internetowe dotyczące obrotu nieruchomościami. Prowadzi projekty informatyczne na rynkach finansowych oraz projekty związane z bezpieczeństwem informacji i audytami bezpieczeństwa.	InQbe sp. z o.o.	21,24%
37.	Evilport sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu (Polska)	Prowadzenie serwisu internetowego, dostępnego w języku angielskim i polskim. Serwis ten agreguje informacje o grach typu MMO (Massively Multiplayer Online) oraz pozwala graczom na przystąpienie do rozgrywek. Dodatkowo spółka prowadzić będzie program afiliacyjny, skierowany do wydawców internetowych, zainteresowanych promocją gier MMO w modelu CPL i CPA.	IQ Venture Capital S.a r.l.	21,16%

38.	Giftbox sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (Polska)	Giftbox sp. z o.o. oferował rozwiązania z kategorii digital prepaid oraz consumer e gifting. W swojej działalności skupił się na tworzeniu dedykowanej platformy do obsługi, zarządzania oraz redempcji wirtualnych kart podarunkowych.	InQbe sp. z o.o.	20%
39.	Concerto S.A. w likwidacji z siedzibą w Warszawie (Polska)	Prowadziła internetową poradnię muzyczną FlooxyMusic.com oraz platformę wymiany używanych płyt CD, DVD i Blue Ray - CDRoller.pl.	InQbe sp. z o.o.	18,87%
40.	Igoria Trade S.A. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Świadczy usługi wymiany walut za pośrednictwem platformy internetowej oraz świadczenie usługi escrow.	InQbe sp. z o.o. oraz IgoPay sp. z o.o.	15,67%
41.	Cube Group S.A. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Świadczenie usług marketingowych, w szczególności poprzez tworzenie zintegrowanych kampanii PPC, SEO, Afiliacji i Retargetowania a także pozycjonowanie z wykorzystaniem wyszukiwarek internetowych.	IQ Venture Capital S.a r.l.	14,7%
42.	Inteligent Data Sensor Devices sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Spółka tworzy projekt DSS Logger - dedykowane branży logistycznej rozwiązanie do logowania parametrów środowiskowych przewożonych towarów.	InQbe sp. z o.o.	10%
43.	My Meeting Rooms sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	My Meeting Rooms sp. z o.o. to internetowy serwis rezerwacji przestrzeni biznesowych.	InQbe sp. z o.o.	10%
44.	Nowy Uniwersytet sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Nowy Uniwersytet sp. z o.o. to internetowe rozwiązanie z dziedziny e-learningu.	InQbe sp. z o.o.	10%
45.	Ecu Test sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Ecu Test sp. z o.o. to system testowania ECU (electronic control unit) w środowisku wirtualnym.	InQbe sp. z o.o.	10%
46.	TappEat sp. z o.o. z siedzibą w Cieszynie, woj. śląskie (Polska)	TappEat sp. z o.o. to mobilny system do składania zamówień w restauracjach.	InQbe sp. z o.o.	10%
47.	Morning Healthy sp. z o.o. z siedzibą w Krakowie (Polska)	Morning Healthy sp. z o.o. tworzy mobilny kalendarz historii zdrowia.	InQbe sp. z o.o.	10%
48.	Prowly.com sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (Polska)	Spółka realizuje projekt internetowej platformy zarządzania działaniami public relations w firmach.	Ventures Hub sp. z o.o	6,43%
49.	Fat Dog Games S.A z siedzibą w Warszawie (Polska)	Tworzenie aplikacji, narzędzi i gier - zarówno internetowych, na telefony i smartfony oraz telewizory nowej generacji.	IQ Venture Capital S.a r.l.	3,95%
50.	Hornigold Reit S.A. (d. nazwa: Mobile Partner S.A.) z siedzibą w Warszawie (Polska)	Działalność w branży hotelarskiej związaną m.in. z zakwaterowaniem, tworzeniem tzw. "condo hoteli" (inwestycje dewelopersko hotelarskie), pełnieniem roli operatora apartamentów oraz hoteli w zastępstwie za inwestorów	IQ Venture Capital S.a r.l	0,87%

4.2 Działalność Grupy Kapitałowej IQ Partners w I kwartale 2019 roku oraz do daty publikacji niniejszego raportu okresowego

W pierwszym kwartale 2019 roku Grupa Kapitałowa IQ Partners poniosła skonsolidowaną stratę netto w wysokości 467 tys. zł przypadającą na akcjonariuszy jednostki dominującej (w porównaniu do zysku w wysokości 39 tys. zł w I kwartale 2018 roku). Jednostkowy wynik IQ Partners S.A. w I kwartale 2019 roku wyniósł 290 tys. zł (w porównaniu do zysku 272 tys. zł w I kwartale 2018 roku). Wartość skonsolidowanych aktywów netto wzrosła z 7.948 tys. zł na koniec I kwartału 2018 roku do 9.451 tys. zł na koniec I kwartału 2019 roku, natomiast wartość jednostkowych aktywów netto spadła z 9.698 tys. zł do 8.530 tys. zł na koniec analogicznych okresów.

W 2019 roku Emitent planuje odchodzić od modelu podmiotu inwestującego na wczesnym etapie rozwoju skupiając się na rozwijaniu projektów wewnątrz grupy, które generować będą pozytywne przepływy gotówkowe do IQ Partners S.A. Koncentrując się na obszarze technologii FinTech i Blockchain ewentualne inwestycje traktowane będą jako inwestycje budujące wartość IQ Partners S.A. a nie jako potencjalne cele do osiągnięcia ponadprzeciętnych stóp zwrotu przy wychodzeniu z nich.

Zdarzenia, które miały miejsce w I kwartale 2019 roku oraz do daty publikacji niniejszego raportu okresowego zostały przedstawione poniżej:

Zbycie udziałów IQ Alfa sp. z o.o.

W dniu 14 stycznia 2019 roku spółka w 100% zależna od IQ Partners S.A., IQ Partners sp. z o.o. dokonała wyjścia z inwestycji poprzez zbycie wszystkich posiadanych udziałów w spółce IQ Alfa sp. z o.o. tj. 24 udziałów stanowiących 24% udziału w kapitale zakładowym i dających tyle samo głosów na zgromadzeniu wspólników. W wyniku transakcji IQ Partners S.A. nie posiada pośrednio udziałów IQ Alfa sp. z o.o.

Spółka powstała w celu inwestowania w projekty badawczo -rozwojowe we wczesnych fazach rozwoju.

Zbycie akcji Tylko Pracownicy S.A.

W dniu 17 stycznia 2019 roku spółka w 100% zależna od IQ Partners S.A. tj. InQbe sp. z o.o. dokonała wyjścia z inwestycji poprzez zbycie wszystkich posiadanych akcji w spółce Tylko Pracownicy S.A. tj. 1.764.000 akcji Tylko Pracownicy S.A. z siedziba w Warszawie, stanowiących 24,5 % udziału w kapitale zakładowym Tylko Pracownicy S.A. oraz uprawniających do oddania 1.764.000 głosów stanowiących 24,5 % udziału w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Tylko Pracownicy S.A. W wyniku transakcji IQ Partners S.A. nie posiada akcji Tylko Pracownicy S.A.

Spółka stworzyła kompleksowa, internetową platformę pracujekupuje.pl łączącą potrzeby pracodawcy i pracownika.

Zbycie akcji Getinfo S.A.

W dniu 31 stycznia 2019 roku spółka w 100% zależna od IQ Partners S.A., Ventures Hub sp. z o.o. dokonała wyjścia z inwestycji poprzez zbycie wszystkich posiadanych akcji w spółce Getinfo S.A. tj. 4.000.000 akcji stanowiących 36,10% udziału w kapitale zakładowym i dających tyle samo głosów na walnym zgromadzeniu. W wyniku transakcji IQ Partners S.A. nie posiada pośrednio akcji Getinfo S.A.

Getinfo S.A. jest serwisem dostarczającym raporty gospodarcze (weryfikacja danych, wywiady gospodarcze, sprawdzanie zdolności kredytowej) o przedsiębiorstwach i osobach fizycznych z Polski oraz zagranicy dostępny pod adresem https://www.getinfo.pl.

Zbycie udziałów SportsTV sp. z o.o.

W dniu 31 stycznia 2019 roku spółka w 100% zależna od IQ Partners S.A., InQbe sp. z o.o. dokonała wyjścia z inwestycji poprzez zbycie wszystkich posiadanych udziałów w spółce SportsTV sp. z o.o. tj. 7 500 udziałów stanowiących 49,99% udziału w kapitale zakładowym i dających tyle samo głosów na zgromadzeniu wspólników. W wyniku transakcji IQ Partners S.A. nie posiada pośrednio udziałów SportsTV sp. z o.o.

Spółka powstała w celu świadczenia usług reklamowych, przy pomocy sieci kilkudziesieciocalowych ekranów telewizyjnych, umieszczonych w wybranych ośrodkach sportowych.

Zbycie akcji Igoria Trade S.A.

W dniach 5 lutego oraz 14 lutego 2019 roku spółka w 100% zależna od IQ Partners S.A. tj. InQbe sp. z o.o. zbyła w wyniku transakcji pakietowej 700.000 akcji Igoria Trasde S.A. z siedziba w Warszawie, stanowiących 2,5 % udziału w kapitale zakładowym Igoria Trade S.A. oraz uprawniających do oddania 700.000 głosów stanowiących 2,5 % udziału w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Igoria Trade S.A.

IQ Partners S.A. posiada obecnie poprzez InQbe sp. z o.o. oraz IgoPay sp. z o.o 13,17% udziału w kapitale zakładowym Igoria Trade S.A. oraz tyle samo głosów na walnym zgromadzeniu.

Zbycie akcji Langloo.com S.A.

W dniu 6 marca 2019 roku spółka w 100% zależna od IQ Partners S.A., Ventures Hub sp. z o.o. dokonała wyjścia z inwestycji poprzez zbycie w transakcji poza rynkiem regulowanym wszystkich posiadanych akcji w spółce Langloo.com S.A. tj. 4.000.000 akcji stanowiących 18,52% udziału w kapitale zakładowym i dających tyle samo głosów na walnym zgromadzeniu. W wyniku transakcji IQ Partners S.A. nie posiada pośrednio akcji Langloo.com S.A.

Langloo.com prowadziła działalność w sferze edukacji wspartej zastosowaniem nowoczesnych technologii informatycznych.

Zbycie udziałów E2O sp. z o.o.

W dniu 15 marca 2019 roku spółka w 100% zależna od IQ Partners S.A., InQbe sp. z o.o. dokonała wyjścia z inwestycji poprzez zbycie wszystkich posiadanych udziałów w spółce E2O sp. z o.o. tj. 12 000 udziałów stanowiących 49,99% udziału w kapitale zakładowym i dających tyle samo głosów na zgromadzeniu wspólników. W wyniku transakcji IQ Partners S.A. posiada pośrednio poprzez Big Data Solution sp. z o.o. 24,5% udziału w kapitale zakładowym E2O sp. z o.o.

Spółka tworzy multimedialne prezentacje produktów, miedzy innymi videotestów oraz obiektów turystycznych. Spółka kieruje swoje usługi w całości na rynek B2B np. do sklepów internetowych, portali turystycznych oraz właścicieli obiektów.

Zbycie udziałów Motobase sp. z o.o.

W dniu 15 marca 2019 roku spółka w 100% zależna od IQ Partners S.A., InQbe sp. z o.o. dokonała wyjścia z inwestycji poprzez zbycie wszystkich posiadanych udziałów w spółce Motobase sp. z o.o. tj. 8 000 udziałów stanowiących 40% udziału w kapitale zakładowym i dających tyle samo głosów na zgromadzeniu wspólników. W wyniku transakcji IQ Partners S.A. posiada pośrednio poprzez Big Data Solution sp. z o.o. 19,6% udziału w kapitale zakładowym Motobase sp. z o.o.

Motobase sp. z o.o. prowadzi serwis internetowy dotankuj.pl adresowany do kierowców i posiadaczy samochodów.

Zbycie udziałów SeoPower sp. z o.o.

W dniu 29 marca 2019 roku spółka w 100% zależna od IQ Partners S.A., InQbe sp. z o.o. dokonała wyjścia z inwestycji poprzez zbycie wszystkich posiadanych udziałów w spółce SeoPower sp. z o.o. tj. 10.000 udziałów stanowiących 41,31% udziału w

kapitale zakładowym i dających tyle samo głosów na zgromadzeniu wspólników. W wyniku transakcji IQ Partners S.A. nie posiada pośrednio udziałów SeoPower sp. z o.o.

SeoPower sp. z o.o. jest właścicielem innowacyjnego systemu promocji serwisów internetowych.

Zbycie akcji Hornigold Reit S.A. (d.nazwa: Mobile Partner S.A.)

W dniu 2 kwietnia 2019 roku spółka w 100% zależna od IQ Partners S.A. tj. IQ Venture Capital s.a r.l. z siedziba w Luksemburgu zbyła w transakcji pakietowej 1.427.741 akcji Hornigold Reit S.A., stanowiących 0,87% udziału w kapitale zakładowym Hornigold Reit S.A. oraz uprawniających do oddania 1.427.741 głosów stanowiących 0,87% udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu Hornigold Reit S.A.

W wyniku transakcji IQ Partners S.A. nie posiada pośrednio akcji Hornigold Reit S.A.

Zbycie udziałów Tappeat sp. z o.o.

W dniu 10 kwietnia 2019 roku spółka w 100% zależna od IQ Partners S.A., InQbe sp. z o.o. dokonała wyjścia z inwestycji poprzez zbycie wszystkich posiadanych udziałów w spółce Tappeat sp. z o.o. tj. 10 udziałów stanowiących 10% udziału w kapitale zakładowym i dających tyle samo głosów na zgromadzeniu wspólników. W wyniku transakcji IQ Partners S.A. nie posiada pośrednio udziałów Tappeat sp. z o.o.

Tappeat sp. z o.o. to mobilny system do składania zamówień w restauracjach.

Zbycie akcji NoNoobs S.A.

W dniu 25 kwietnia 2019 roku spółka w 100% zależna od IQ Partners S.A., Ventures Hub sp. z o.o. dokonała wyjścia z inwestycji poprzez zbycie wszystkich posiadanych akcji w spółce NoNoobs S.A. tj. 2.750.000 akcji stanowiących 22,45% udziału w kapitale zakładowym i dających tyle samo głosów na walnym zgromadzeniu. W wyniku transakcji IQ Partners S.A. nie posiada pośrednio akcji NoNoobs S.A.

NoNoobs.pl S.A. prowadzi działalność w zakresie organizacji konferencji i targów tematycznych związanych z nowymi technologiami.

Zbycie akcji BCS Software S.A.

W dniu 25 kwietnia 2019 roku spółka w 100% zależna od IQ Partners S.A., Ventures Hub sp. z o.o. dokonała wyjścia z inwestycji poprzez zbycie wszystkich posiadanych akcji w spółce BCS Software S.A. tj. 5.000.000 akcji stanowiących 32,49% udziału w kapitale zakładowym i dających tyle samo głosów na walnym zgromadzeniu. W wyniku transakcji IQ Partners S.A. nie posiada pośrednio akcji BCS Software S.A.

BCS Software S.A. tworzy dedykowane rozwiązania informatyczne dla przedsiębiorstw, a także oprogramowania wspomagające organizację imprez targowych i konferencji.

4.3 Stanowisko Zarządu odnośnie możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok, w świetle wyników zaprezentowanych w raporcie kwartalnym w stosunku do wyników prognozowanych

Zarząd IQ Partners S.A. nie publikował zarówno skonsolidowanych jak i jednostkowych prognoz wyników na rok 2019 oraz za jego poszczególne kwartały.

4.4 Wskazanie czynników, które w ocenie emitenta będą miały wpływ na osiągnięte przez niego i całą Grupę wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału

Do zewnętrznych czynników, które mogą być istotne dla rozwoju IQ Partners S.A. należy zaliczyć:

• koniunktura na rynkach finansowych i kapitałowych, która ma bezpośrednie przełożenie na wycenę notowanych spółek portfelowych oraz zwiększającą się lub zmniejszającą szansę na wychodzenie z inwestycji przy atrakcyjnych stopach zwrotu;
• płynność notowanych spółek portfelowych na NewConnect chcąc przeprowadzać dezinwestycję poprzez rynek nie będzie to możliwe bez wystarczającej płynności;
• współpraca z instytucjami zarządzającymi funduszami pochodzącymi z budżetu państwa i Unii Europejskiej w zakresie finansowania inwestycji;
• współpraca z inwestorami finansowymi oraz podmiotami aktywnymi na rynku kapitałowym w zakresie kolejnych rund finansowania inwestycji IQ Partners S.A.;
• brak atrakcyjnych projektów inwestycyjnych, których zmniejszenie może ograniczyć tempo rozwoju Grupy Kapitałowej.

Do wewnętrznych czynników, które mogą być istotne dla rozwoju IQ Partners S.A. należy zaliczyć:

• kompetencje zespołu menadżerskiego, w tym Partnerów Zarządzających i Zarządu w zakresie umiejętności prowadzenia inwestycji oraz podejmowania atrakcyjnych celów inwestycyjnych;
• umiejętności kluczowych osób IQ Partners S.A. w zakresie zarządzania i zwiększania wartości poszczególnych spółek portfelowych Grupy Kapitałowej.

4.5 Informacje, które zdaniem emitenta są istotne dla oceny jej sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian, oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez emitenta

W prezentowanym okresie nie wystąpiły okoliczności mogące w sposób istotny wpłynąć na pogorszenie sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej oraz wyniku finansowego Emitenta, lub które mogłyby zagrozić jego zdolności do wywiązywania się z zobowiązań. W opinii Zarządu, w niniejszym raporcie, zostały przekazane wszystkie istotne informacje niezbędne do oceny sytuacji majątkowej oraz oceny możliwości realizacji zobowiązań Grupy Kapitałowej IQ Partners.

4.6 Informacja na temat zmian sytuacji gospodarczej i warunkach prowadzenia działalności, które mają istotny wpływ na wartość godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych jednostki, niezależnie od tego, czy te aktywa i zobowiązania są ujęte w wartości godziwej czy w skorygowanej cenie nabycia (koszcie zamortyzowanym)

W I kwartale 2019 roku nie nastąpiła zmiana sytuacji gospodarczej i warunków prowadzenia działalności, która mogłaby mieć istotny wpływ na wartość godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych.

4.7 Inne informacje mogące w istotny sposób wpłynąć na ocenę sytuacji majątkowej, finansowej i wyniku finansowego

W I kwartale 2019 roku w Grupie Kapitałowej IQ Partners, poza informacjami opisanymi w niniejszym raporcie, nie wystąpiły inne zdarzenia mogące w istotny sposób wpłynąć na ocenę sytuacji majątkowej, finansowej i wyniku finansowego.

4.8 Organy zarządzające i nadzorujące IQ Partners S.A.

Skład Zarządu

W pierwszym kwartale 2019 roku skład Zarządu IQ Partners S.A. nie uległ zmianie i prezentował się następująco:

• Maciej Hazubski Prezes Zarządu - Wojciech Przyłęcki Wiceprezes Zarządu

Do dnia publikacji niniejszego skróconego sprawozdania finansowego skład Zarządu nie uległ zmianie.

Skład Rady Nadzorczej

Na dzień 1 stycznia 2019 roku skład oraz zakres kompetencji Rady Nadzorczej przedstawiały się następująco:

- Rafał Rachalewski	Przewodniczący Rady Nadzorczej
- Piotr Bolmiński	Członek Rady Nadzorczej

- Jakub Kur	Członek Rady Nadzorczej

• Janusz Diemko Członek Rady Nadzorczej - Anna Jarmińska Członek Rady Nadzorczej
• Marcin Marcinkiewicz Członek Rady Nadzorczej

Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania tj. 15 maja 2019 roku skład oraz zakres kompetencji Rady Nadzorczej przedstawiały się następująco:

- Rafał Rachalewski	Przewodniczący Rady Nadzorczej
- Piotr Bolmiński	Członek Rady Nadzorczej
- Janusz Diemko	Członek Rady Nadzorczej
- Anna Jarmińska	Członek Rady Nadzorczej
- Marcin Marcinkiewicz	Członek Rady Nadzorczej

W dniu 18 stycznia 2019 roku Spółka otrzymała oświadczenie Członka Rady Nadzorczej Pana Jakuba Kura o rezygnacji z funkcji Członka Rady Nadzorczej Spółki ze skutkiem na dzień 18 stycznia 2019 roku.

Do dnia publikacji niniejszego sprawozdania w obrębie Rady Nadzorczej nie zostały powołane komitety do zadań szczególnych. Funkcje komitetu audytu pełni Rada Nadzorcza.

4.9 Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5 % ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego oraz wskazanie zmian w strukturze własności znacznych pakietów akcji emitenta w okresie od przekazania poprzedniego raportu okresowego

Według stanu wiedzy Zarządu IQ Partners S.A. na dzień 15 maja 2019 r. wykaz akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów przedstawia się następująco:

	Stan na dzień przekazania poprzedniego raportu rocznego (10.04.2019 r.)			Stan na dzień przekazania niniejszego raportu rocznego (15.05.2019 r.)
Imię i nazwisko/Firma	liczba akcji/ głosów	udział procentowy w kapitale zakładowym / ogólnej liczbie głosów na WZ	Zmiana w liczbie akcji	liczba akcji / głosów	udział procentowy w kapitale zakładowym / ogólnej liczbie głosów na WZ
Dien sp. z o.o.	5.000.000	22,37%	0	5.000.000	22,37%
Wojciech Przyłęcki (Wiceprezes Zarządu) bezpośrednio	4.805.350	21,5%	0	4.805.350	21,5%
GLOBAL1 sp. z o.o. SKA	4.427.000	19,80%	0	4.427.000	19,80%
Pozostali	8.120.650	36,33%	0	8.120.650	36,33%
Razem	22.353.000	100%	0	22.353.000	100%

Osoby zarządzające oraz nadzorujące nie posiadają uprawnień do akcji IQ Partners S.A., jak również w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego osoby te nie nabywały i nie zbywały uprawnień do akcji IQ Partners S.A. W okresie od dnia publikacji poprzedniego raportu kwartalnego tj. od dnia 10 kwietnia 2019 roku do dnia publikacji niniejszego raportu kwartalnego tj. do dnia 15 maja 2019 roku nie miały miejsca żadne zmiany w stanie posiadania akcji Spółki osób zarządzających i nadzorujących.

4.10 Zmiany w stanie posiadania akcji emitenta lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące emitenta, zgodnie z posiadanymi przez emitenta informacjami, w okresie od przekazania poprzedniego raportu okresowego

Według stanu wiedzy Zarządu IQ Partners S.A. na dzień 15 maja 2019 roku ilość akcji posiadanych przez osoby zarządzające oraz nadzorujące Spółkę dominującą przedstawia się następująco:

Imię i nazwisko	Stanowisko	Liczba akcji/głosów na dzień publikacji poprzedniego raportu rocznego tj. na dzień 10.04.2019	Zmiana w liczbie akcji	Liczba akcji/głosów na dzień przekazania niniejszego raportu rocznego tj. na dzień 15.05.2019
Rafał Rachalewski	Przewodniczący RN	0	0	0
Piotr Bolmiński	Członek RN	14.000	0	14.000
Janusz Diemko	Członek RN	0	0	0
Anna Jarmińska	Członek RN	0	0	0
Marcin Marcinkiewicz	Członek RN	0	0	0
Maciej Hazubski - bezpośrednio	Prezes Zarządu	0	0	0
Maciej Hazubski pośrednio poprzez osobę blisko związaną tj. żonę Izabelę Hazubską udziałowca i Prezesa Zarządu Dien sp. z o.o.		5.000.000	0	5.000.000
Wojciech Przyłęcki - bezpośrednio	Wiceprezes Zarządu	4.805.350	0	4.805.350

5 Zatwierdzenie rozszerzonego skonsolidowanego raportu kwartalnego

Niniejszy rozszerzony skonsolidowany raport kwartalny został zatwierdzony do publikacji oraz podpisany przez Zarząd Jednostki Dominującej dnia 15 maja 2019 roku.

Podpis wszystkich Członków Zarządu

15.05.2019r.	Maciej Hazubski	Prezes Zarządu
data	imię i nazwisko	stanowisko/funkcja	podpis
15.05.2019r.	Wojciech Przyłęcki	Wiceprezes Zarządu
data	imię i nazwisko	stanowisko/funkcja	podpis
Podpis osób sporządzających sprawozdanie finansowe
15.05.2019r.	Dorota Kawka	Forum Rachunkowości sp. z o.o.

data imię i nazwisko stanowisko/funkcja podpis 15.05.2019r. Grzegorz Klimaszewski Forum Rachunkowości sp. z o.o. ................... ............................................................ ............................................................... ......................... data imię i nazwisko stanowisko/funkcja podpis