Przedsiębiorstwo Hydrauliki Siłowej Hydrotor S.A.

Quarterly Report • May 17, 2021

wg Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej Opracowane na podstawie § 66 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. – Dz. U. 2018 r poz. 757

Spis treści

1.		Skonsolidowane sprawozdanie z Grupy Kapitałowej	2
	1.1.	Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów	2
	1.2.	Skrócone skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej	3
	1.3.	Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych	4
	1.4.	Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale	5
	1.5.	Korekty do skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz do skonsolidowanego sprawozdania ze zmian w kapitale	5
2.		Sprawozdanie jednostkowe Hydrotor SA	6
	2.1.	Sprawozdanie z całkowitych dochodów	6
	2.2.	Sprawozdanie z sytuacji finansowej	7
	2.3.	Sprawozdanie z przepływów pieniężnych	8
	2.4.	Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym	9
	2.5. własnym	Korekty do sprawozdania finansowego i do sprawozdania ze zmian w kapitale	9
3.		Informacja dodatkowa	10
4.		Pozostałe informacje	15

1. Skonsolidowane sprawozdanie z Grupy Kapitałowej

1.1. Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów

Skonsolidowane sprawozdanie	1 kwartał 2021	2020 rok	1 kwartał 2020
z całkowitych dochodów	od 2021-01-01	od 2020-01-01	od 2020-01-01
	do 2021-03-31	do 2020-12-31	do 2020-03-31
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży	31 316	101 325	28 285
Koszt własny sprzedaży	(25 888)	(86 000)	(23 178)
Zysk (strata) brutto na sprzedaży	5 428	15 325	5 107
Koszty sprzedaży	(642)	(2 242)	(533)
Koszty ogólnego zarządu	(3 220)	(11 609)	(2 939)
Zysk (strata) na sprzedaży	1 566	1 474	1 635
Pozostałe przychody operacyjne	1 092	8 019	1 029
Pozostałe koszty operacyjne	(213)	(748)	(202)
Zysk (strata) na działalności operacyjnej	2 445	8 745	2 462
Przychody finansowe	1	49	127
Koszty finansowe	(145)	(2 400)	(2 595)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem	2 301	6 394	(6)
Podatek dochodowy	(438)	(1 165)	(240)
Pozostałe zmniejszenia zysku
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej	1 863	5 229	(246)
Działalność zaniechana
Zysk (Strata) netto z działalności zaniechanej
Zysk (strata) netto	1 863	5 229	(246)
Inne całkowite dochody
Pozostałe całkowite dochody netto
Składniki, które nie zostaną przeniesione w późniejszych okresach do rachunku zysków i strat:		8 142
Skutki przeszacowania aktywów trwałych		8 142
Składniki, które mogą zostać przeniesione w późniejszych okresach do rachunku zysków i strat:
Skutki przeszacowania aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży
Pozostałe całkowite dochody netto razem		8 142
Całkowite dochody ogółem	1 863	13 371	(246)
Całkowity dochód ogółem przypadający:
Akcjonariuszom podmiotu dominującego	1 863	13 257	(251)
Akcjonariuszom mniejszościowym		114	5
Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)	0,78	2,18	-0,10

1.2. Skrócone skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

	stan na 31-03-2021	stan na 31-12-2020	stan na 31-03-2020
AKTYWA	koniec I kwartału 2021	koniec roku 2020	koniec I kwartału 2020
Razem aktywa trwałe	71 503	73 123	64 636
Rzeczowe aktywa trwałe	68 265	69 954	61 292
Nieruchomości inwestycyjne	830	830	326
Wartość firmy
Wartości niematerialne	1 532	1 529	2 061
Długoterminowe aktywa finansowe Należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności	3	2	2
długoterminowe	873	808	955
Aktywa z tytułu podatku odroczonego
Razem aktywa obrotowe	75 984	68 707	69 599
Aktywa obrotowe nieprzeznaczone do sprzedaży	71 623	64 322	65 137
Zapasy Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe	38 489 26 620	38 308 19 174	39 565 23 008
należności Aktywa z tytułu bieżącego podatku dochodowego	282	282	739
Krótkoterminowe aktywa finansowe
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	6 232	6 558	1 825
Aktywa trwałe klasyfikowane jako przeznaczone do zbycia	4 361	4 385	4 462
Razem aktywa	147 487	141 830	134 235
PASYWA
Razem kapitały	105 908	104 045	91 866
Kapitały przypadające akcjonariuszom podmiotu	105 648	103 785	91 720
dominującego Kapitał akcyjny	4 797	4 797	4 797
Nadwyżka ze sprzedaży akcji	13 350	13 350	13 350
Zyski zatrzymane	69 316	67 438	64 253
Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny	18 185	18 200	9 320
Udziały niekontrolujące	260	260	146
Zobowiązania Razem	41 579	37 785	42 369
Razem zobowiązanie długoterminowe	19 429	20 052	17 152
Suma rezerw długoterminowych Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych	1 226 1 211	1 225 1 211	886 871
Rezerwy długoterminowe	15	14	15
Rezerwa na podatek odroczony	6 089	6 169	3 853
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania	9 458	9 912	10 463
Kredyty długoterminowe	72	84	313
Leasing finansowy	2 431	2 426	1 484
Inne zobowiązania finansowe Razem zobowiązania krótkoterminowe	153 22 150	236 17 733	153 25 217
Zobowiązania krótkoterminowe nie przeznaczone do
sprzedaży Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz pozostałe	22 150	17 733	25 217
zobowiązania	18 061	12 464	14 468
Bieżące zobowiązania podatkowe	687	435	131
Kredyty krótkoterminowe Leasing krótkoterminowy	255 481	1 725 541	7 235 548
Pozostałe zobowiązania finansowe	1 203	1 105	1 524
Suma rezerw bieżących	1 463	1 463	1 311
Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych	994	994	842
Rezerwy krótkoterminowe	469	469	469
Pasywa razem	147 487	141 830	134 235

1.3. Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych	1 kwartał 2021	2020 rok	1 kwartał 2020
(metoda pośrednia)	od 2021-01-01	od 2020-01-01	od 2020-01-01
	do 2021-03-31	do 2020-12-31	do 2020-03-31
A. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej I+II	1 553	12 558	1 433
I. Podatek dochodowy	(241)	(1 131)	(935)
II. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (1+2)	1 794	13 689	2 368
1. Zysk (strata) netto	1 863	5 229	(246)
2. Korekty o pozycje	(69)	8 460	2 614
- Amortyzacja aktywów trwałych	2 177	8 205	2 033
- Koszt podatku dochodowego ujęty w rachunku zysków i strat	438	1 165	239
- Zapłacone odsetki	12	125	17
- Przychody z inwestycji ujęte w rachunku zysków i strat		(473)	35
- Zysk ze sprzedaży lub zbycia składników rzeczowych aktywów trwałych	(5)	(19)
- (Dodatnie) / ujemne różnice kursowe netto	(200)	1 837	1 845
- (Zwiększenie) / zmniejszenie salda należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności	(7 446)	(1 337)	(3 864)
- (Zwiększenie) / zmniejszenie stanu zapasów	(180)	2 240	917
- Zmniejszenie salda zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań	5 132	(3 092)	1 465
- Zwiększenie / (zmniejszenie) rezerw	3	313	(73)
- Aktualizacja wyceny nieruchomości inwestycyjnych		(504)
B. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	(491)	(2 019)	(249)
- Wpływy z tytułu zbycia składników rzeczowych aktywów trwałych	6	10	1
- Otrzymane odsetki		1	2
- Płatności za rzeczowe aktywa trwałe	(497)	(1 976)	(252)
- Płatności za wartości niematerialne		(54)
C. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	(1 454)	(6 187)	(1 132)
Dywidendy wypłacone na rzecz:		(2 402)
- akcjonariuszy jednostki dominującej		(2 399)
- udziałowców mniejszościowych		(3)
Wpływy z kredytów, pożyczek		178	368
Spłata kredytów, pożyczek	(1 304)	(6 867)	(1 318)
Płatności zobowiązań z tytułu leasingu finansowego	(139)	(658)	(138)
Zapłata odsetek od pożyczek	(12)	(125)	(53)
Inne wpływy (wydatki) finansowe	1	3 687	9
D. Zmiana środków pieniężnych bez uwzględnienia różnic kursowych	(392)	4 352	52
- zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych	66	277	(156)
Zmiana środków pieniężnych po uwzględnieniu różnic kursowych	(326)	4 629	(104)
E Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek roku obrotowego	6 558	1 929	1 929
F. Środki pieniężne na koniec okresu	6 232	6 558	1 825
- o ograniczonej możliwości dysponowania	316	137	188

1.4. Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale

Skonsolidowane Sprawozdanie ze Zmian w Kapitale Własnym	Kapitał podstawowy	Nadwyżka ze sprzedaży akcji	Zyski zatrzymane	Kapitał rezerwowy z przeszacowania rzeczowych aktywów trwałych	Kapitał przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej	Udziały niekontrolujące	Razem
stan na dzień 01-01-2021	4 797	13 350	67 438	18 200	103 785	260	104 045
zysk netto za rok obrotowy			1 863		1 863		1 863
Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy (netto)
Całkowite dochody razem			1 863		1 863		1 863
wypłata dywidendy
podział wyniku
inne tytuły
- zbycie środków trwałych			15	(15)
- Zwiększenie (zmniejszenie) wskutek innych zmian, kapitał własny
Suma zmian kapitałów			1 878	(15)	1 863		1 863
stan na dzień 31-03-2021	4 797	13 350	69 316	18 185	105 648	260	105 908
stan na dzień 01-01-2020	4 797	13 350	64 500	9 320	91 967	146	92 113
zysk netto za rok obrotowy			(246)		(246)		(246)
Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy (netto)
Całkowite dochody razem			(246)		(246)		(246)
wypłata dywidendy
podział wyniku
inne tytuły
- zbycie środków trwałych
- zwiększenie (zmniejszenie) wskutek innych zmian, kapitał własny			(1)		(1)		(1)
Suma zmian kapitałów			(247)		(247)		(247)
stan na dzień 31-03-2020	4 797	13 350	64 253	9 320	91 720	146	91 866

1.5. Korekty do skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz do skonsolidowanego sprawozdania ze zmian w kapitale

W związku z wyceną nieruchomości na koniec 2020 r. w tym Prawa wieczystego użytkowania gruntów zmieniono prezentacje PWUG w pasywach bilansu zaliczając je do długoterminowych zobowiązań finansowych.

W celu porównywalności zmieniono prezentacje tych danych również na początek 2020 r. skutki zmian. przedstawiają się jak niżej.

PASYWA	2020-01-01	korekty	po korekcie
Razem kapitały	92 958	(845)	92 113
Kapitały przypadające akcjonariuszom podmiotu dominującego	92 812	(845)	91 967
Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny	10 165	(845)	9 320
Zobowiązania razem	40 401	845	41 246
Razem zobowiązanie długoterminowe	17 981	845	18 826
Leasing finansowy	777	845	1 622

Skutki zmian uwzględniono również w skonsolidowanym sprawozdaniu ze zmian w kapitale na początek 2020 r.

2. Sprawozdanie jednostkowe Hydrotor SA

2.1. Sprawozdanie z całkowitych dochodów

	1 kwartał 2021 okres	rok 2020	1 kwartał 2020 okres
Sprawozdanie z całkowitych dochodów	od 2021-01-01 do 2021-03-31	od 2020-01-01 do 2020-12-31	od 2020-01-01 do 2020-03-31
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży	19 120	60 642	16 920
Przychody ze sprzedaży produktów i usług	14 441	45 797	12 946
Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów	4 679	14 845	3 974
Koszt własny sprzedaży	(17 324)	(57 481)	(15 147)
Zysk (strata) brutto na sprzedaży	1 796	3 161	1 773
Koszty sprzedaży	(318)	(1 151)	(285)
Koszty ogólnego zarządu	(1 414)	(4 618)	(1 135)
Pozostałe przychody operacyjne	787	4 443	610
Pozostałe koszty operacyjne	(47)	(187)	(43)
Zysk (strata) na działalności operacyjnej	804	1 648	920
Przychody finansowe		3 996	1
Koszty finansowe	(49)	(2 325)	(2 560)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem	755	3 319	(1 639)
Podatek dochodowy	(120)	199	70
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej	635	3 518	(1 569)
Działalność zaniechana
Strata netto z działalności zaniechanej
Zysk (strata) netto	635	3 518	(1 569)
Pozostałe całkowite dochody netto		6 406
Składniki, które nie zostaną przeniesione w późniejszych okresach do rachunku zysków i strat:
Skutki przeszacowania aktywów trwałych		6 406
Składniki, które mogą zostać przeniesione w późniejszych okresach do rachunku zysków i strat:
Pozostałe całkowite dochody netto razem		6 406
Całkowite dochody netto	635	9 924	(1 569)
Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)	0,26	1,47	-0,65

2.2. Sprawozdanie z sytuacji finansowej

	stan na koniec
AKTYWA	1 kwartału	roku 2020	1 kwartału
	2021-03-31	2020-12-31	2020-03-31
Aktywa trwałe	77 230	78 779	73 393
Rzeczowe aktywa trwałe	52 006	53 497	47 489
Nieruchomości inwestycyjne
Wartości niematerialne	1 359	1 490	2 008
Inwestycje długoterminowe	23 036	23 036	23 036
Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży
Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe	829	756	860
Aktywa z tytułu podatku odroczonego
Aktywa obrotowe	41 995	37 866	35 908
Zapasy	21 269	21 016	22 137
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności	16 103	12 128	10 980
Rozliczenia międzyokresowe	2 110	1 725	1 468
Aktywa z tytułu bieżącego podatku dochodowego	250	250	718
Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży	300
Krótkoterminowe aktywa finansowe
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	1 953	2 737	591
Aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do zbycia	10	10	14
Aktywa razem	119 225	116 645	109 301

PASYWA
Kapitały własne	88 382	87 746	78 653
Kapitał akcyjny	4 797	4 797	4 797
Kapitał zapasowy	66 769	66 769	62 009
Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny	10 844	10 858	4 575
Kapitały rezerwowe	1 698	1 698	3 039
Zyski zatrzymane	4 274	3 624	4 233
Zobowiązanie długoterminowe	16 469	16 963	14 714
Rezerwa na podatek odroczony	4 623	4 709	3 115
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych	704	704	526
Rezerwy długoterminowe
Kredyty długoterminowe			191
Pozostałe zobowiązania finansowe	1 916	1 916	845
Przychody przyszłych okresów (dotacje)	9 226	9 634	10 037
Zobowiązania krótkoterminowe	14 374	11 936	15 934
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania	9 583	6 259	6 894
Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego	176
Kredyty krótkoterminowe	195	1 347	4 570
Pozostałe zobowiązania finansowe	1 013	1 094	1 512
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych	1 310	1 139	1 055
Przychody przyszłych okresów (dotacje)	1 628	1 628	1 434
Rezerwy krótkoterminowe	469	469	469
Pasywa razem	119 225	116 645	109 301
Wartość księgowa na 1 akcję w zł (PLN)	36,85	36,59	32,80

2.3. Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych	1 kwartał 2021 okres	rok 2020	1 kwartał 2020 okres
(metoda pośrednia) w tys. zł	od 2021-01-01	od 2020-01-01	od 2020-01-01
	do 2021-03-31	do 2020-12-31	do 2020-03-31
A. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	688	4 284	1 348
I. Podatek dochodowy	120	(199)	(70)
II. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (1+2)	568	4 483	1 418
1. Zysk (strata) netto	635	3 518	(1 569)
2. Korekty o pozycje	(67)	965	2 987
- Amortyzacja aktywów trwałych	1 687	6 259	1 560
- Zapłacony podatek dochodowy	(31)	(281)	(718)
- Zysk ze sprzedaży lub zbycia składników rzeczowych aktywów trwałych	(6)	(1)
- Dywidendy od jednostek zależnych		(3 995)
Koszty finansowe ujęte w rachunku zysków i strat	4	51	17
(Dodatnie) / ujemne różnice kursowe netto	(198)	1 846	1 853
(Zwiększenie) / zmniejszenie salda należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności	(3 975)	(2 623)	(1 476)
(Zwiększenie) / zmniejszenie stanu zapasów	(254)	1 721	600
Zmniejszenie salda zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań	3 570	713	2 029
Zwiększenie / (zmniejszenie) rezerw		247	(81)
Zwiększenie przychodów przyszłych okresów	(864)	(1 160)	(797)
- Zwiększenie / (zmniejszenie) pozostałych zobowiązań		(1 812)
B. Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej	(86)	2 761	(63)
Wpływy ze sprzedaży aktywów finansowych	(10)	1	1
Otrzymane odsetki		1
Dywidenda otrzymana od jednostek zależnych i stowarzyszonych		3 995
Płatności za rzeczowe aktywa trwałe	(74)	(1 182)	(64)
Płatności za wartości niematerialne	(2)	(54)
C. Przepływy pieniężne z działalności finansowej	(1 456)	(5 354)	(1 320)
Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli		(2 398)
Zaciągnięte kredyty			2
udzielone pożyczki	(300)
Kredyty spłata	(1 152)	(4 717)	(1 305)
Spłata odsetek	(4)	(51)	(17)
Inne wpływy/wydatki finansowe		1 812
D. Zwiększenie netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów	(854)	1 691	(35)
- wpływ zmian kursów walut na saldo środków pieniężnych	70	264	(156)
E. Bilansowa zmiana środków pieniężnych	(784)	1 955	(191)
F. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu	2 737	782	782
G. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu	1 953	2 737	591
- o ograniczonej możliwości dysponowania	112	33	109

2.4. Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym	Kapitał podstawowy	Nadwyżka ze sprzedaży akcji	Kapitał rezerwowy z przeszacowania rzeczowych aktywów trwałych	Kapitał rezerwowy na zabezpieczenia	Zyski zatrzymane	Wynik lat ubiegłych przeniesiony na kapitał zapasowy	Razem
stan na dzień 01-01-2021	4 797	13 350	10 858	1 698	3 624	53 419	87 746
Zysk netto za okres 01-01 do 31-03-2021 Pozostałe całkowite dochody za okres (netto)					635		635
Całkowite dochody razem					635		635
Wypłata dywidendy
Zasilenie kapitału zapasowego
Inne całkowite dochody
- sprzedaż środków trwałych - rozwiązanie rezerwy na podatek dochodowy			(15)		15
- korekty			1				1
stan na dzień 31-03-2021	4 797	13 350	10 844	1 698	4 274	53 419	88 382
stan na dzień 01-01-2020		4 797 13 350	4 575	3 039	5 801	48 659	80 221
Zysk netto za okres 01-01 do 31-03-2020 Pozostałe całkowite dochody za okres					(1 569)		(1 569)

stan na dzień 31-03-2020	4 797	13 350	4 575	3 039	4 233	48 659	78 653
- korekty					1		1
- przeniesienie do kapitału zapasowego - sprzedaż środków trwałych
wypłata dywidendy podział wyniku Inne całkowite dochody
Całkowite dochody razem						(1 569)		(1 569)
Pozostałe całkowite dochody za okres (netto)

2.5. Korekty do sprawozdania finansowego i do sprawozdania ze zmian w kapitale własnym

W związku z wyceną nieruchomości na koniec 2020 r. w tym Prawa wieczystego użytkowania gruntów zmieniono prezentacje PWUG w pasywach bilansu zaliczając je do długoterminowych zobowiązań finansowych.

W celu porównywalności zmieniono prezentacje tych danych również na początek 2020 r. skutki zmian. przedstawiają się jak niżej.

PASYWA	2020-01-01	korekty	po korekcie
Razem kapitały własne	81 066	(845)	80 221
Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny	5 420	(845)	4 575
Zobowiązanie długoterminowe	13 350	845	14 195
Pozostałe zobowiązania finansowe		845	845

Skutki zmian uwzględniono również w sprawozdaniu ze zmian w kapitale na początek 2020 r.

3. Informacja dodatkowa

Zarząd informuje, że w bieżącym roku obrotowym nie wystąpiły zmiany zasad ustalania wartości aktywów i pasywów.

Sprawozdania jednostek Grupy Kapitałowej tj.: PHS Hydrotor SA, Agromet ZEHS Lubań SA, Wytwórni Pomp Hydraulicznych Sp. z o.o. we Wrocławiu oraz WZM Wizamor Sp. z o.o. w Więcborku zgodne są z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości.

Skonsolidowanym raportem kwartalnym objęto:

Jednostkę dominującą:	Przedsiębiorstwo Hydrauliki Siłowej Hydrotor SA w Tucholi
Jednostki zależne:	Agromet ZEHS Lubań SA w Lubaniu Śląskim
	Wytwórnia Pomp Hydraulicznych Sp. z o.o. we Wrocławiu
	WZM Wizamor Sp. z o.o. w Więcborku

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej za I kwartał 2021 r. sporządzone zostało na podstawie jednostkowych sprawozdań finansowych Spółek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej.

Podmiot dominujący i podmioty zależne skonsolidowane zostały metodą pełną.

Skonsolidowany raport kwartalny sporządzony został z zastosowaniem zasad wyceny aktywów i pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego netto określonych na dzień bilansowy, z uwzględnieniem korekt z tytułu rezerw, w tym rezerwę na przejściową różnicę z tytułu podatku dochodowego.

Rachunek zysków i strat sporządzony został w wariancie kalkulacyjnym z uwzględnieniem "zasady współmierności kosztów" oraz "zasady ostrożnej wyceny bilansowej", a rachunek przepływów pieniężnych metodą pośrednią.

Podatek dochodowy od osób prawnych – część bieżąca, wykazany w rachunku zysków i strat jest kalkulowany zgodnie z polskimi przepisami podatkowymi.

Z zestawienia sumarycznego bilansów wyłączono wartość nabytych udziałów posiadanych przez jednostkę dominującą w jednostkach zależnych i część aktywów netto jednostek zależnych, odpowiadającą udziałowi jednostki dominującej we własności tych jednostek, wzajemne należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług jednostek objętych konsolidacją oraz przychody i koszty operacji gospodarczych dokonanych między jednostkami grupy.

Stosowane metody wyceny aktywów i pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego na dzień bilansowy nie uległy zmianie.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za I kwartał 2021 r. sporządzone zostało w sposób zapewniający porównywalność danych prezentowanych dla poszczególnych składników sprawozdań finansowych.

Przy wszystkich danych zawartych w sprawozdaniu finansowym za I kwartał 2021 r. zaprezentowano dane porównywalne za analogiczny okres roku poprzedniego.

Sprawozdanie finansowe za I kwartał 2021 r. uwzględnia rezerwę i aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz odpisy aktualizujące wartość składników aktywów.

W celu przedstawienia wybranych danych finansowych w walucie EURO, przyjęto następujące kursy ogłoszone przez NBP:

• średni kurs EURO obowiązujący na dzień bilansowy:
  • roku bieżącego (31.03.2021 r.) 1 EUR = 4,6603 zł
  • roku poprzedniego (31.03.2020 r.) 1 EUR = 4,5523 zł

po kursach tych przeliczono odpowiednio podstawowe pozycje bilansu oraz rachunku przepływu środków pieniężnych roku bieżącego i roku poprzedniego.

• średnią arytmetyczną średnich kursów EURO ogłaszanych przez NBP, obowiązujących na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca w okresie jednego kwartału:
  • roku bieżącego (2021) 1 EUR = 4,5721 zł
  • roku poprzedniego (2020) 1 EUR = 4,3963 zł

po kursach tych przeliczono podstawowe pozycje rachunku zysków i strat roku bieżącego i roku poprzedniego.

Grupa prowadzi działalność gospodarczą, sprzedając swoje wyroby, usługi, towary i materiały w Polsce oraz za granicą. Na działalność grupy mają zatem wpływ podstawowe czynniki makroekonomiczne. W tym czynniki dotyczące zarówno gospodarki polskiej, europejskiej i światowej – m.in. wielkość PKB, tempo jego wzrostu lub spadku, inflacja, stopy procentowe oraz poziom bezrobocia.

Poziom konkurencji na polskim rynku producentów hydrauliki siłowej ma istotny wpływ na przychody grupy i stopień realizowanych marż, a w efekcie na jej wyniki finansowe.

W ocenie Zarządu na lokalnych rynkach hydrauliki utrzymywała się wysoka konkurencja cenowa pomiędzy producentami i sprzedawcami wyrobów w tym segmencie. W branży hydrauliki siłowej występuje duża grupa podmiotów, w szczególności podmiotów o mniejszej skali działalności.

Grupa Kapitałowa w I kwartale 2021 roku uzyskała przychód ze sprzedaży produktów, usług, towarów i materiałów na poziomie 110,7% sprzedaży z I kwartału ubiegłego roku. Odnotowano wzrost sprzedaży produktów i usług własnych o 10,6% natomiast w działalności handlowej o 12,3%.

W okresie I kwartału 2021 spółki Hydrotor oraz Agromet zanotowały wzrost wartości sprzedaży produktów i usług własnych w stosunku do poziomu z poprzedniego roku tego segmentu sprzedaży: Spółka Hydrotor o 11,6%, Spółka Agromet ZEHS Lubań o 16,7%. Spółki WZM Wizamor Więcbork oraz WPH Wrocław wykazały spadek sprzedaży własnych produktów i usług, odpowiednio o 4,3% i 2,4%.

Eksport Grupy Kapitałowej w I kwartale 2021 roku, ukształtował się na poziomie o 18% wyższym od ubiegłego roku i stanowił 41,3% skonsolidowanych przychodów. W segmencie sprzedaży krajowej grupa również zanotowała wzrost o 6%.

W I kwartale 2021 roku w spółce Hydrotor wzrost sprzedaży ogółem wynikał ze zwiększenia zarówno sprzedaży zagranicznej jak i krajowej, odpowiednio o 13,7% i 12,6%, głównie z powodu wzrostu ilości zamówień na dostawę wyrobów od kluczowych odbiorców zagranicznych, natężone starania sprzedażowe oraz zwiększone zapotrzebowanie na wyroby i usługi spółki. Spółka Hydrotor zanotowała również wzrost obrotów towarami i materiałami o 17,8%, Wpływ na to miało zabezpieczenie procesu zaopatrywania spółek w niezbędne materiały do produkcji oraz osiągnięcie efektu skali zakupów.

Spółka Agromet w okresie I kwartału 2021 roku również zwiększyła sprzedaż na rynku zagranicznym o 33% oraz sprzedaż krajową o 10%. Dzięki wyższej sprzedaży zagranicznej jej udział w I kwartale 2021 wzrósł w przychodach spółki do 34%. W I kwartale 2020 udział ten wynosił 30%.

Udział przychodów pozostałych spółek WPH i Wizamor za pierwszy kwartał w skonsolidowanej sprzedaży wynosi odpowiednio ok. 2,8% i 7,5%. Spółki te osiągnęły niższe przychody ze sprzedaży produktów, usług, towarów i materiałów w I kwartale 2021 aniżeli w ubiegłym roku. Efekt ten jest wynikiem spadku sprzedaży własnych produktów i usług w I kwartale 2021 w porównaniu do I kwartału 2020 r. w przypadku obu przedsiębiorstw. Dodatkowo spółka Wizamor uzyskała niższy przychód ze sprzedaży towarów i usług w I kwartale 2021 w porównaniu do okresu z ubiegłego roku o 23%.

W I kwartale 2021 roku wzrost wyniku finansowego na poziomie działalności operacyjnej osiągnęła spółka Agromet. Spółki Hydrotor, Wizamor i WPH zanotowały natomiast w tym zakresie niższe odpowiednio o 13%, 99%, 24% efekty ekonomiczne niż w ubiegłym roku. W ich przypadku niższy zysk na działalności operacyjnej wynika z poniesionych kosztów wytworzenia wyrobów własnych, których udział w spółce Wizamor w przychodach wyrobów własnych wzrósł w I kwartale 2021 o 9% w porównaniu do I kwartału 2020. Dodatkowo w spółce Hydrotor na osiągnięty w I kwartale 2021 roku niższy zysk z działalności operacyjnej wpłynęły wyższe o 24,6% koszty zarządu, wynikające ze wzrostu amortyzacji w skutek wyceny nieruchomości na koniec 2020 r. i kosztów wynagrodzeń.

Odzwierciedleniem wyższych zysków w Spółkach Agromet i Hydrotor w I kwartale 2021 w porównaniu do I kwartału 2020 na prawie każdym poziomie działalności, jest wypracowanie wyższych efektów ekonomicznych wykazanych w skonsolidowanym sprawozdaniu z całkowitych dochodów, za wyjątkiem zysków ze sprzedaży (spadek o 4,2%) oraz na działalności operacyjnej (spadek o 0,7%).

Jednym z najważniejszych czynników zewnętrznych, które w perspektywie najbliższych miesięcy wpłyną na gospodarkę krajową, światową oraz branżę hydrauliki siłowej będzie pandemia Covid-19. Obecne uwarunkowania przewartościowały sposób oceny wszystkich zachodzących procesów gospodarczych od łańcuchów dostaw, poprzez produkcję aż do sprzedaży. W ocenie Zarządu występujące ryzyko i niepewność związane z eskalacją pandemii będzie rzutowało na wszystkie podejmowane działania w zakresie funkcjonowania Grupy Kapitałowej.

Osiągnięte wyniki finansowe są efektem działań podejmowanych przez Zarząd oraz poprawy koniunktury w obszarze działalności Spółek Grupy. Osłabienie polskiej waluty pod koniec marca 2021 r. miało negatywny wpływ na wycenę zawartych w spółce dominującej kontraktów forward, zabezpieczających marżę na sprzedaży. Ponadto przychody grupy ze sprzedaży zagranicznej za I kwartał w 41,3% generowane są w walutach obcych, natomiast koszty produkcji ponoszone są w złotych. Grupa Kapitałowa nabywa również częściowo materiały produkcyjne oraz dokonuje zakupów inwestycyjnych w walutach obcych, głównie w euro. Zmiany kursu złotego do innych walut, w szczególności do euro wpływały i będą mieć znaczenie na osiągane wyniki operacyjne i finansowe grupy.

Na koniec I kwartału 2021 roku w porównaniu do I kwartału 2020 roku zatrudnienie w grupie zmniejszyło się o 7,7%, z powodu wygasania umów o pracę i decyzji o ich nie przedłużaniu, rozwiązywania umów przez samych zatrudnionych oraz z innych przyczyn. Dla grupy sytuacja zmniejszenia się zatrudnienia nie spowodowała zakłóceń w prowadzeniu działalności gospodarczej, jednak dalsze obniżanie może mieć wpływ na realizację zadań. Zarząd podejmuje działania wpływające na podniesienie wydajności pracy na skutek zmian w procesach technologicznych oraz zmierzające do zautomatyzowania niektórych procesów produkcyjnych, ograniczających konieczność wykorzystywania pracy człowieka. Ponadto ponoszone przez spółki grupy koszty wynagrodzeń mają wpływ na wysokość kosztów operacyjnych. Okolicznością mającą znaczenie na wzrost płac miało z początkiem 2021 roku podniesienie minimalnego wynagrodzenia oraz podwyżki wynagrodzeń w miesiącu marcu.

Spółki grupy podejmują istotne działania związane z nabywaniem środków trwałych w celu poprawy efektywności i zwiększenia wydajności produkcji oraz zapewnienia zwiększonych dostaw produktów do odbiorców.

Na dzień sporządzenia sprawozdania Zarząd nie stwierdza istnienia zagrożenia dla kontynuacji prowadzonej działalności gospodarczej spółek grupy a tym samym całej Grupy Kapitałowej. Zarząd Hydrotor SA nie przewiduje również zamknięcia żadnej ze spółek Grupy Kapitałowej. Obecnie,

pomimo panującego zagrożenia epidemiologicznego, Grupa Kapitałowa Hydrotor prowadzi działalność w sposób niezakłócony. Pozwala to na wystawienie optymistycznej oceny perspektywy aktywności gospodarczej grupy w dalszych miesiącach bieżącego roku.

	W I kwartale 2021 r. na sprzedaż i wyniki finansowe Grupy Kapitałowej Hydrotor:

Pozytywnie oddziaływały	Negatywnie oddziaływały
Wdrażanie nowych wyrobów	Ponoszenie wysokich kosztów na nowe projekty i uruchomienia produkcji
Wzrost przychodów ze sprzedaży własnych produktów i usług
Zwiększenie sprzedaży do dotychczasowych, stałych klientów Grupy Kapitałowej, w tym wzrost liczby zamówień od odbiorców zagranicznych	Wysoka konkurencja cenowa lokalnych i zagranicznych wytwórców elementów hydrauliki siłowej
Ożywienie w zakresie sprzedaży usług wielkogabarytowych w spółce Hydrotor
Zrównoważona koniunktura gospodarcza w Polsce
	Wycena kontraktów forward w I kwartale 2021 roku
	Wzrost skonsolidowanych kosztów zarządu oraz skonsolidowanych kosztów sprzedaży w stosunku do I kwartału 2020 roku

W działalności firm Grupy Kapitałowej występuje sezonowość sprzedaży powodowana spadkiem popytu na części zamienne dla rolnictwa w okresie zimowym. Element ten ma wpływ głównie na sprzedaż dokonywaną w kraju.

Jednocześnie w produkcji na eksport i w ramach kooperacji, po osłabieniu w związku z pandemią w 2020 r., w I kwartale zaznaczył się wzrost zapotrzebowania na produkowane przez Agromet i Hydrotor wyroby.

W omawianym okresie w Grupie Kapitałowej Hydrotor nie występowały operacje związane z emisją, wykupem i spłatą dłużnych i kapitałowych papierów wartościowych.

Hydrotor SA uznaje, że podstawowym podziałem na segmenty jest segmentacja branżowa, która jest decydująca dla określenia osiąganych przez Grupę / Spółkę stóp zwrotu i rodzaju ryzyka.

Udział poszczególnych segmentów w okresie 1 kwartału 2021 r. przedstawia się następująco:

Grupa Kapitałowa Hydrotor		Wyroby hydrauliczne			Pozostałe Usługi wyroby regeneracyjne	Usługi obróbki wielkogabarytowej	Pozostałe usługi	Towary i materiały	Razem
Przychody w tys. zł	pompy, rozdzielacze, zawory	cylindry	pozostałe
I kwartał 2020	9 725	12 367	423	3 413	614	158	313	1 272	28 285
udział %	34,4%	43,7%	1,5%	12,1%	2,2%	0,6%	1,1%	4,5%	100,0%
I kwartał 2021	10 127	14 688	532	3 137	591	613	199	1 429	31 316
udział %	32,3%	46,9%	1,7%	10,0%	1,9%	2,0%	0,6%	4,6%	100,0%
dynamika % 2021/2020	104,1%	118,8%	125,8%	91,9%	96,3%	388,0%	63,6%	112,3%	110,7%

Hydrotor SA		Wyroby hydrauliczne		Pozostałe Usługi wyroby		Usługi obróbki wielkogabarytowej	Pozostałe usługi	Towary i materiały	Razem
Przychody w tys. zł	pompy, rozdzielacze	zawory	pozostałe		regeneracyjne
I kwartał 2020	7 121	1 761	2 032	1 178	581	158	111	3 974	16 916
udział %	42,1%	10,4%	12,0%	7,0%	3,4%	0,9%	0,7%	23,5%	100,0%
I kwartał 2021	7 392	2 077	2 448	1 208	582	613	121	4 679	19 120
udział %	38,7%	10,9%	12,8%	6,3%	3,0%	3,2%	0,6%	24,5%	100,0%
dynamika % 2021/2020	103,8%	117,9%	120,5%	102,6%	100,2%	388,0%	109,0%	117,7%	113,0%

Za uzupełniający wzór sprawozdawczy przyjęto podział na segmenty geograficzne wg przychodów osiąganych od klientów zlokalizowanych w kraju oraz przychodów zrealizowanych od klientów mających swą lokalizację poza granicami kraju.

		1 kwartał 2021 r. narastająco	1 kwartał 2020 r. narastająco
Segment w tys. zł	Wartość	udział %	Wzrost %	Wartość	udział %
sprzedaż eksportowa	12 947	41,3%	118,05%	10 967	38,8%
sprzedaż w kraju	18 369	58,7%	106,07%	17 318	61,2%
Razem	31 316	100,0%	110,72%	28 285	100,0%

Prezentacja przychodów w Grupie w podziale na kraj – zagranica przedstawia się następująco:

Prezentacja przychodów w Hydrotor SA w podziale na kraj – zagranica przedstawia się następująco:

Segment w tys. zł		1 kwartał 2021 r. narastająco	1 kwartał 2020 r. narastająco
	Wartość	udział %		Wartość	udział %
sprzedaż eksportowa	7 903	41,3%	113,66%	6 953	41,1%
sprzedaż w kraju	11 217	58,7%	112,59%	9 963	58,9%
Razem	19 120	100,0%	113,03%	16 916	100,0%
sprzedaż własnych produktów	13 125	68,6%	108,53%	12 093	71,5%

Odnośnie § 66 ust. 5 pkt. 13 transakcje Spółki Hydrotor i jednostek zależnych z podmiotami powiązanymi w okresie od stycznia do marca 2021 r. obejmowały transakcje dokonywane na warunkach rynkowych związanych z zaopatrzeniem produkcyjnym w materiały i usługi oraz pośrednictwem w sprzedaży produkowanymi przez poszczególne jednostki wyrobami.

W zakresie działalności finansowej pomiędzy spółkami Grupy Hydrotor wypłacane są dywidendy, w tym zaliczki na dywidendy, a także udzielona została pożyczka przez spółkę Hydrotor spółce Wizamor w kwocie 300 tys. zł.

Odnośnie § 66 ust. 5.

W okresie 1 kwartału 2021 r.: Spółka Hydrotor w Tucholi:

• utworzyła aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego w kwocie 5 tys. zł.
• rozwiązała rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego w kwocie 72 tys. zł.

Spółka Agromet w Lubaniu:

.

nie dokonała zmian w aktywach i rezerwach z tytułu odroczonego podatku dochodowego.

Spółka Wizamor w Więcborku:

• utworzyła aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego w kwocie 8 tys. zł.
• utworzyła rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego w kwocie 12 tys. zł.

Spółka WPH we Wrocławiu:

rozwiązała aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego w kwocie 3 tys. zł,

4. Pozostałe informacje

Odnośnie § 66 ust.5 pkt. 18 Zarząd informuje, że uzyskał informację o potwierdzeniu stanowiska Spółki w odpowiedzi na interpretacje indywidualną wydaną przez Dyrektora Krajowej Administracji Skarbowej o odliczeniu kwoty VAT od zakupionych w latach poprzednich maszyn zakwalifikowanych wcześniej jako wewnątrzwspólnotowe nabycie. Kwota zobowiązania – należności (rezerwy) wynosi 692 tys. zł i zostanie rozliczona z podatkiem należnym VAT.

Odnośnie § 66 ust.5 pkt. 19 Zarząd informuje o spłacie w I kwartale 2021 r. kredytu w rachunku bieżącym w walucie EUR zabezpieczonym zastawem rejestrowym na środkach trwałych. Spółka dokona wykreślenia ustanowionego zastawu rejestrowego.

Odnośnie § 66 ust. 8 pkt. 1 Rozporządzenia Rady Ministrów przedstawiamy wybrane dane finansowe za okres 1 kwartału 2021 r. i porównawcze dane za analogiczny okres 2020 r. w Grupie Kapitałowej i jednostce emitenta w walucie krajowej oraz w przeliczeniu na EURO :

	w tys. zł		w tys. EUR
Grupa Kapitałowa Hydrotor	1 kwartał 2021 okres od 2021-01-01	1 kwartał 2020 okres od 2020-01-01	1 kwartały 2021 okres od 2021-01-01	1 kwartał 2020 okres od 2020-01-01
	do 2021-03-31	do 2020-03-31	do 2021-03-31	do 2020-03-31
Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	31 316	28 285	6 849	6 434
Zysk (strata) ze sprzedaży	5 428	5 107	1 187	1 162
Zysk (strata) z działalności operacyjnej	2 445	2 462	535	560
Zysk (strata) brutto	2 301	-6	503	-1
Zysk (strata) netto	1 863	-246	407	-56
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	1 553	1 433	333	315
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	-491	-249	-105	-55
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	-1 454	-1 132	-312	-249
Przepływy pieniężne netto, razem	-392	52	-84	11
Aktywa, razem	147 487	134 235	31 648	29 487
Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania	41 579	42 369	8 922	9 307
Zobowiązania długoterminowe	19 429	17 152	4 169	3 768
Zobowiązania krótkoterminowe	22 150	25 217	4 753	5 539
Kapitał własny	105 908	91 866	22 726	20 180
Kapitał zakładowy	4 797	4 797	1 029	1 054
Liczba akcji (w szt.)	2 398 300	2 398 300	2 398 300	2 398 300
Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł/ EUR)	0,78	-0,10	0,17	-0,02
Wartość księgowa na jedną akcję (w zł/EUR)	44,05	38,24	9,45	8,40
EBITDA	4 622	4 495	1 011	1 022

	w tys. zł		w tys. EUR
Jednostka emitenta Hydrotor S.A.	1 kwartał 2021 okres	1 kwartał 2020 okres	1 kwartał 2021 okres	1 kwartał 2020 okres
	od 2021-01-01	od 2020-01-01	od 2021-01-01	od 2020-01-01
	do 2021-03-31	do 2020-03-31	do 2021-03-31	do 2020-03-31
Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	19 120	16 920	4 182	3 849
Przychody ze sprzedaży produktów	14 441	12 946	3 159	2 945
Zysk (strata) ze sprzedaży	1 796	1 773	393	403
Zysk (strata) z działalności operacyjnej	804	920	176	209
Zysk (strata) brutto	755	-1 639	165	-373
Zysk (strata) netto	635	-1 569	139	-357
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	688	1 348	148	296
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	-86	-63	-18	-14
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	-1 456	-1 320	-312	-290
Przepływy pieniężne netto, razem	-854	-35	-183	-8
Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł/ EUR)	0,26	-0,65	0,06	-0,15
Aktywa, razem	119 225	109 301	25 583	24 010
Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania	30 843	30 648	6 618	6 732
Zobowiązania długoterminowe	16 469	14 714	3 534	3 232
Zobowiązania krótkoterminowe	14 374	15 934	3 084	3 500
Kapitał własny	88 382	78 653	18 965	17 278
Kapitał zakładowy	4 797	4 797	1 029	1 054
Liczba akcji (w szt.)	2 398 300	2 398 300	2 398 300	2 398 300
Wartość księgowa na jedną akcję (w zł/EUR)	36,85	32,80	7,91	7,20
Zadeklarowana lub Wypłacona dywidenda na jedną akcję (w zł/EUR)		2,10		0,48
EBITDA	2 491	2 480	545	564

Odnośnie § 66 ust. 8 pkt. 3

Czynniki i zdarzenia mające istotny wpływ na skrócone sprawozdanie finansowe:

• o Przebieg pandemii koronowirusa w Polsce i na świecie
• o Rozpoczęcie szczepień przeciwko covid-19
• o Kształtowanie się kursu EUR i USD w związku z udziałem eksportu w sprzedaży ogółem,
• o Wycena bankowa zawartych kontraktów forward zabezpieczających marżę przy sprzedaży wyrobów, towarów i usług na rynki w strefie EUR,
• o Stan koniunktury gospodarczej w Polsce i na świecie,
• o Wysoki poziom konkurencji cenowej krajowych i zagranicznych wytwórców elementów hydrauliki siłowej
• o Ożywienie w zakresie działalności Wydziału Obróbki Wielkogabarytowej
• o Możliwość wytworzenia nieprawidłowych wyrobów, ze względu na skomplikowany wielopłaszczyznowy proces technologiczny ich wykonania,
• o Prowadzona przez Grupę Kapitałową polityka gospodarowania zapasami oraz częste zmiany asortymentowe,
• o Koszty wynagrodzeń i oczekiwania płacowe pracowników,
• o Wzmożone działania marketingowe w kierunku pozyskania nowych perspektywicznych odbiorców na rynku krajowym i zagranicznym,
• o Zwiększenie sprzedaży produktów i usług własnych.

Zarząd Emitenta na bieżąco obserwuje sytuację pandemiczną i gospodarczą. Priorytetem jest ochrona zdrowia pracowników, klientów oraz lokalnych społeczności. W grupie wprowadzono odpowiednie procedury dot. pracy i higieny we wszystkich biurach oraz na halach produkcyjnych. Od momentu ogłoszenia pandemii prowadzona jest kampania informacyjna skierowana do pracowników i klientów, których problemy rozwiązywane są na bieżąco. Grupa Kapitałowa podjęła działania przeciwdziałające skutkom pandemii w postaci zakupu środków dezynfekujących, mydeł antybakteryjnych, masek i rękawiczek ochronnych dla pracowników. Koszty poniesione z tego tytułu nie są wysokie, ale okres trwania epidemii nie jest znany, stąd wydatki na profilaktykę zdrowotną mogą wzrosnąć. Pandemia koronowirusa codziennie wywiera wpływ na prowadzoną działalność gospodarczą całej Grupy Kapitałowej, pod względem utrudnień w komunikacji osobistej, dostarczaniu wyrobów, towarów i materiałów, pracy wszystkich pracowników.

Pomimo trudności z pandemią, podejmowane działania Zarządu spowodowały wzrost sprzedaży i poprawę wyników w Grupie.

Odnośnie § 66 ust. 8 pkt. 4

Struktura Grupy Hydrotor przedstawia się następująco:

Emitent w Grupie Kapitałowej pełni rolę jednostki dominującej.

Odnośnie § 66 ust.8 pkt. 5 Zarząd informuje, że nie publikował prognoz wyników na 2021 r.

Odnośnie § 66 ust.8 pkt. 6 Zarząd informuje, że na dzień sporządzenia raportu, według dostępnych informacji akcjonariuszami posiadającymi bezpośrednio co najmniej 5% ogólnej ilości głosów mogących uczestniczyć w WZA są:

Podmiot	Siedziba	Ilość akcji	Ilość głosów	% posiadanego kapitału	% posiadanych praw głosów
Ryszard Bodziachowski z osobą bliską	Warszawa	402 900	402 900	16,799	13,284
Mariusz Lewicki z osobą bliską	Toruń	373 000	373 000	15,553	12,298
Wacław Kropiński	Tuchola	88 405	422 025	3,686	13,915
PKO TFI SA *)	Warszawa	348 650	348 650	14,537	11,496
pozostali akcjonariusze		1 185 345	1 486 325	49,424	49,007
Razem		2 398 300	3 032 900	100,000	100,000

*) według posiadanych danych z WZA Spółki z czerwca 2020 r.

Odnośnie § 66 ust.8 pkt. 7

Zestawienie zmian w stanie posiadania akcji emitenta w okresie od 30.04.2021 do 17.05.2021 r., tj. w okresie od raportu rocznego za 2020 r., przedstawia się następująco:

Zarząd		Stan na dzień	zmiany w okresie			Stan na dzień
	ilość	30-04-2021	kupno	sprzedaż	zamiana	30-04-2021	17-05-2021
Mariusz Lewicki z osobą bliską	akcje ok.	373 000	-	-	-	373 000	373 000
Prezes Zarządu	głosów	373 000	-	-	-	373 000	373 000
Wiesław Wruck	akcje im.	7 660	-	-	-	7 660	7 660
Członek Zarządu	akcje ok.	2 547	-	-	-	2 547	2 547
	głosów	40 847	-	-	-	40 847	40 847
Stanisław Drewczyński	akcje ok.	-	-	-	-	-	-
Członek Zarządu	głosów	-	-	-	-	-	-

Stan posiadania akcji emitenta członków Rady Nadzorczej przedstawia się następująco:

Rada Nadzorcza		Stan na dzień	zmiany w okresie			Stan na dzień
	ilość	30-04-2021	kupno	sprzedaż	zamiana	30-04-2021	17-05-2021
Bodziachowski Ryszard z osobą bliską	akcje ok.	402 900	-	-	-	402 900	402 900
Przewodniczący	głosów	402 900	-	-	-	402 900	402 900
Kropiński Wacław	akcje im.	83 405	-	-	-	83 405	83 405
Z-ca Przewodniczącego	akcje ok.	5 000	-	-	-	5 000	5 000
	głosów	422 025	-	-	-	422 025	422 025
Jakub Leonkiewicz	akcje ok.	-	-	-	-	-	-
Członek	głosów	-	-	-	-	-	-
Marcin Lewicki	akcje ok.	-	-	-	-	-	-
Sekretarz Rady Nadzorczej	głosów	-	-	-	-	-	-
Monika Guzowska	akcje ok.	1 585	-	-	-	1 585	1 585
członek	głosów	1 585	-	-	-	1 585	1 585

Akcje ok. – na okaziciela (stosunek głosów 1:1); Akcje im. – akcje imienne uprzywilejowane (stosunek głosów 1:5)

Od dnia 1 stycznia 2021 do 31 marca 2021 r. Pan Mariusz Lewicki kupił 13.000 akcji.

Łącznie na dzień 17 maja 2021 roku Pan Mariusz Lewicki posiada 373.000 akcji, stanowiących 12,298% udziału w ogólnej liczbie głosów na WZA Spółki.

Osoby nadzorujące i zarządzające spółką nie posiadają akcji i udziałów w jednostkach powiązanych z emitentem.

Odnośnie § 66 ust. 8 pkt. 8 Rozporządzenia Rady Ministrów informujemy, że:

W spółce zależnej Wizamor toczy się postępowanie o dochodzenie wierzytelności w kwocie 117,1 tys. zł od firmy BOMAR SA w Mysłowicach przed Sądem Rejonowym Katowice – Wschód w Katowicach.

W Spółce zależnej WPH Wrocław

• toczyło się postępowanie o dochodzenie wierzytelności w kwocie 155,7 tys. zł, od firmy Ursus S.A. w Lublinie przed Sądem Okręgowym we Wrocławiu. Postępowanie zakończyło się wydaniem nakazu zapłaty, który uprawomocnił się w marcu 2019. W listopadzie 2018 Sąd Rejonowy Lublin-Wschód w Lublinie z siedzibą w Świdniku IX Wydział Gospodarczy dla spraw upadłościowych i restrukturyzacyjnych wydał postanowienie o otwarciu, na wniosek URSUS S.A., przyspieszonego postępowania układowego. Sąd wydał postanowienie o uchyleniu postępowania restrukturyzacyjnego, prawomocne w grudniu 2019 roku. Spółka WPH złożyła w styczniu 2020 wniosek o wszczęcie postępowania egzekucyjnego, które zostało zawieszone przez złożenie wniosku o wszczęcie przyspieszonego postępowania układowego. Sąd wydał w sierpniu 2020 roku postanowienie w sprawie umorzenia postępowania restrukturyzacyjnego, które zostało zaskarżone.

• w maju 2020 spółka złożyła pozew subsydiarny przeciwko Prezesowi Zarządu Sygnalista sp. z o.o. o zapłatę należności w kwocie 75,4 tys. zł. W lipcu 2020 otrzymano nakaz zapłaty, złożono we wrześniu 2020 wniosek o wszczęcie egzekucji, która jest w toku.

W Sądzie Okręgowym w Poznaniu IX Wydział Gospodarczy toczy się postępowanie sądowe przeciwko Spółce Hydrotor SA Pozew został złożony o zapłatę odszkodowania na okoliczność szkody poniesionej przez nabywcę, wskutek zawarcia z Hydrotor umowy sprzedaży nieruchomości w Dzierżoniowie, związanej według nabywcy z istnieniem ukrytej wady fizycznej rzeczy sprzedanej. Wartość przedmiotu sporu wynosi 446,7 tys. zł plus koszty opłaty sądowej 22,3 tys. zł. Podjęta próba mediacji zakończyła się niepowodzeniem. Pierwsza rozprawa sądowa odbyła się w czerwcu 2020, kolejna w marcu 2021. W lipcu 2021 będzie miała miejsce następna rozprawa. W związku ze złożonym pozwem Zarząd Spółki Hydrotor utworzył rezerwę na kwotę 469,0 tys. zł.

W pozostałych spółkach Grupy Kapitałowej nie toczą się postępowania przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego ani organem administracji publicznej, dotyczących zobowiązań oraz wierzytelności emitenta lub jego jednostki zależnej.

Grupa Kapitałowa Hydrotor nie zidentyfikowała innych informacji istotnych dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej i wyniku finansowego, niż opisane w niniejszym raporcie oraz które byłyby istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań emitenta.

Odnośnie § 66 ust.8 pkt. 10 Zarząd informuje, że w 1 kwartale 2021 r. nie udzielił poręczeń, gwarancji stanowiących równowartość co najmniej 10% kapitałów własnych.

Inne informacje § 66 ust. 8 pkt. 11

• 1) W I kwartale 2021 r. Hydrotor SA Emitent publikował następujące raporty okresowe i bieżące:
• Powiadomienie o transakcjach na akcjach Spółki RB 1/2021 08-01-2021,
• Powiadomienie o transakcjach na akcjach Spółki RB 2/2021 12-01-2021,
• Terminy przekazywania raportów okresowych w 2021 roku RB 3/2021 20-01-2021,
• Powiadomienie o transakcjach na akcjach Spółki RB 4/2021 29-01-2021,
• Sprostowanie do wydanego raportu z przeglądu półrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego – RB 5/2021 – 03-02-2021,
• Wybór Członka Zarządu PHS Hydrotor SA RB 6/2021 12-02-2021,
• Powiadomienie o korekcie skonsolidowanego raportu kwartalnego RB 7/2021 02-03-2021,
• Korekta Skonsolidowanego raportu kwartalnego QSr 4/2020 02-03-2021,
• Powiadomienie o transakcjach na akcjach Spółki RB 8/2021 04-03-2021

2) Sytuacja kadrowa

Przychodowość na jednego zatrudnionego w Grupie Kapitałowej
		2020	2021	zmiana
Sprzedaż w tys. zł	A	28 285,0	31 316,0	10,7%
Sprzedaż produktów własnych i usług w tys. zł	B	27 013,0	29 887,0	10,6%
Liczba zatrudnionych (osób)	C	692	639	-7,7%
Przychodowość na 1 pracownika w zł	A/ C	40 874,28	49 007,82	19,9%
Przychodowość na 1 pracownika w zł	B/ C	39 036,13	46 771,52	19,8%

dane za I kwartał

Przychodowość na jednego zatrudnionego w Hydrotor SA
		2020	2021	zmiana
Sprzedaż w tys. zł	A	16 916,0	19 120,0	13,0%
Sprzedaż produktów własnych i usług w tys. zł	B	12 946,0	14 441,0	11,5%
Liczba zatrudnionych (osób)	C	379	342	-9,8%
Przychodowość na 1 pracownika w zł	A/ C	44 633,25	55 906,43	25,3%
Przychodowość na 1 pracownika w zł	B/ C	34 158,31	42 225,15	23,6%

dane za I kwartał

Grupa Kapitałowa na 31 marca 2021 w porównaniu do danych na 31 marca 2020 odnotowała wzrost zarówno w sprzedaży ogółem jak i w sprzedaży własnych produktów i usług. Na niższy stan zatrudnionych, miała wpływ sytuacja w spółce matce, gdzie zatrudnienie w porównywalnych okresach obniżyło się o 9,8%. Przyczynami zmian stanu zatrudnienia było wygasanie umów o pracę i decyzji o ich nie przedłużaniu, rozwiązywanie umów przez samych zatrudnionych oraz inne przyczyny.

W pozostałych przedsiębiorstwach grupy poziom zatrudnienia również uległ zmniejszeniu w Agromet o 0,91%, w WPH 17,6% i Wizamor o 17,5%. Udział zatrudnionych w ogólnej liczbie pracowników dwóch ostatnich spółek łącznie wynosi 10,3%. Dla grupy sytuacja zmniejszenia się zatrudnienia nie spowodowała zakłóceń w prowadzeniu działalności gospodarczej, jednak dalsze obniżanie może mieć wpływ na realizację zadań.

3) Realizacja inwestycji

Łączne nakłady inwestycyjne w Grupie w okresie 1 kwartału 2021 r. wynosiły 497 tys. zł

W ramach Centrum Badawczo – Rozwojowego Hydrotor, działającego od września 2019 r., realizowana jest obecnie Agenda badawcza, podzielona na pięć głównych zagadnień:

• Temat 1: "Zaprojektowanie i optymalizacja procesu produkcyjnego innowacyjnych pomp zębatych o obniżonym poziomie emisji hałasu",
• Temat 2: "Opracowanie technologii produkcji innowacyjnych elementów hydrauliki siłowej zasilanych olejami biodegradowalnymi",
• Temat 3: "Opracowanie technologii produkcji innowacyjnych pomp wielotłoczkowych zmiennego przepływu typu PWT 45",
• Temat 4: "Prace badawcze w zakresie badania wpływu zanieczyszczeń na stabilność pracy, niezawodność działania oraz sprawność pomp zębatych o zazębieniu zewnętrznym, przeznaczonych do pracy w układach z czynnikiem roboczym silnie zanieczyszczonym",
• Temat 5: "Poprawa konkurencyjności usług obróbki elementów wielkogabarytowych maszyn poprzez unowocześnienie lub opracowanie nowych innowacyjnych procesów technologicznych obróbki skrawaniem".

Dotyczą one podstawowej działalności Spółki tzn. wykonania dokumentacji serii prototypów, badań trwałościowo-zmęczeniowych, walidacji proponowanych konstrukcji, opracowania technologii wykonywanych i wdrożonych do seryjnej produkcji elementów hydrauliki siłowej: pomp wielotłoczkowych, pomp zębatych, cylindrów oraz wszelkiego rodzaju składowych układów hydraulicznych (zawory, bloki zaworowe, rozdzielacze itp.).

Dwa tematy 3 i 5 są współfinansowane z Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego, na podstawie umów o dofinansowanie, zawartych przez Hydrotor SA we wrześniu 2019 r. Całkowita wartość projektu 5 wynosi 2.693 tys. zł, w tym wartość wydatków kwalifikowanych wynosi 2.564 tys. zł i obejmuje dofinansowanie z Funduszu w kwocie do 1.574 tys. zł, natomiast projektu 3 – całkowita wartość projektu wynosi 2.245 tys. zł, w tym wartość wydatków kwalifikowanych wynosi 2.142 tys. zł i obejmuje dofinansowanie z Funduszu w kwocie do 963 tys. zł.

Ostatni z tematów obejmuje opracowanie innowacyjnej technologii obróbki elementów wielkogabarytowych opartych o zapewnienie optymalnej sztywności mocowania. W celu jego realizacji podpisano w dniu 16 listopada 2020 roku umowę z Politechniką Poznańską, która we współpracy z PHS Hydrotor SA, przeprowadza badania z zakresu opracowania innowacyjnego procesu technologicznego obróbki wielkogabarytowych części maszyn z uwzględnieniem wpływu sztywności mocowania generowanego za pomocą układu hydraulicznego. Obecny stan zaawansowania prac ocenia się na ponad 25%.

Efektem podjętych prac realizowanych w najbliższych 5-ciu latach przez zespoły badawczorozwojowe Spółki, wsparte pracownikami naukowymi Uczelni Technicznych min. Politechniki Gdańskiej, Politechniki Wrocławskiej i Politechniki Poznańskiej, będzie rozszerzenie oferty Spółki o produkty i technologię, dzięki którym planowane jest zwiększenie przychodów oraz zapewnienie dobrych wyników finansowych.

Grupa Kapitałowa jako całość po I kwartale 2021 r. posiada dobrą sytuację finansową i majątkową, co przyczyniać się będzie do wzrostu sprzedaży i poprawy wyniku finansowego netto.

	Grupa Kapitałowa Hydrotor	1 kwartał 2021	Rok 2020	1 kwartał 2020
EBIT	Zysk z działalności operacyjnej * 100 (przychody ze sprzedaży + pozostałe przychody operacyjne	7,54%	7,60%	8,40%
EBITDA	(Zysk z działalności operacyjnej + amortyzacja) * 100 (przychody ze sprzedaży + pozostałe przychody operacyjne	14,26%	15,33%	15,33%

Wybrane wskaźniki

	Hydrotor	1 kwartał 2021	Rok 2020	1 kwartał 2020
EBIT	Zysk z działalności operacyjnej * 100	4,04%	2,53%	5,25%
	(przychody ze sprzedaży + pozostałe przychody operacyjne
EBITDA	(Zysk z działalności operacyjnej + amortyzacja) * 100	12,51%	12,15%	8,90%
	(przychody ze sprzedaży + pozostałe przychody operacyjne

Tuchola, dnia 17 maj 2021 r.