Przedsiębiorstwo Hydrauliki Siłowej Hydrotor S.A.

Raport Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 wg Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej ____ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 2 SPIS TREŚCI Sprawozdanie z całkowitych dochodów ................................................................................. 4 Sprawozdanie z sytuacji finansowej ....................................................................................... 5 Sprawozdanie z przepływów pieniężnych .............................................................................. 6 Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym .......................................................................... 7 Noty objaśniające do sprawozdania finansowego ................................................................. 8 1. Informacje ogólne ............................................................................................................ 8 2. Platforma zastosowanych międzynarodowych standardów sprawozdawczości finansowej ............................................................................................................................... 12 2.1 Oświadczenie o zgodności .............................................................................................. 12 2.2 Podstawa sporządzenia sprawozdań finansowych ........................................................ 12 2.3 Status zatwierdzenia standardów w UE ......................................................................... 13 2.4 Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach ................................ 14 2.5 Wcześniejsze zastosowanie standardów i interpretacji ................................................ 15 2.6 Dobrowolna zmiana zasad rachunkowości .................................................................... 15 3. Stosowane zasady rachunkowości ................................................................................. 15 3.1 Kontynuacja działalności ................................................................................................ 15 3.2 Podstawa sporządzenia .................................................................................................. 16 3.3 Zasady rachunkowości ................................................................................................... 16 3.4 Aktywa trwałe przeznaczone do zbycia ......................................................................... 16 3.5 Przychody ze sprzedaży .................................................................................................. 16 3.6 Leasing ............................................................................................................................ 16 3.7 Waluty obce ................................................................................................................... 17 3.8 Koszt odsetek ................................................................................................................. 18 3.9 Dotacje ........................................................................................................................... 18 3.10 Zysk na działalności gospodarczej .................................................................................. 18 3.11 Podatki ............................................................................................................................ 19 3.12 Rzeczowe aktywa trwałe ................................................................................................ 19 3.13 Nieruchomości inwestycyjne ......................................................................................... 20 3.14 Wartości niematerialne – Koszty prac rozwojowych ................................................... 20 3.15 Patenty i znaki towarowe ............................................................................................... 21 3.16 Utrata wartości ............................................................................................................... 21 3.17 Zapasy ............................................................................................................................. 22 3.18 Narzędzia, przyrządy ...................................................................................................... 22 3.19 Instrumenty finansowe .................................................................................................. 22 3.20 Należności z tytułu dostaw i usług ................................................................................. 23 3.21 Inwestycje w papiery wartościowe ................................................................................ 24 3.22 Zobowiązania finansowe oraz instrumenty kapitałowe ................................................ 24 3.23 Kredyty bankowe ............................................................................................................ 25 3.24 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług ............................................................................ 25 3.25 Instrumenty pochodne i rachunkowość zabezpieczeń .................................................. 25 3.26 Rezerwy .......................................................................................................................... 25 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 3 4. Przychody ze sprzedaży .................................................................................................. 27 5. Segmenty operacyjne ..................................................................................................... 27 5.1. Segmenty branżowe ....................................................................................................... 27 5.2. Segmenty geograficzne .................................................................................................. 30 6. Koszty rodzajowe i wynik na działalności operacyjnej ................................................... 31 7. Koszty zatrudnienia ........................................................................................................ 31 8. Pozostałe przychody, koszty operacyjne........................................................................ 32 9. Przychody i koszty finansowe ......................................................................................... 33 10. Podatek dochodowy ....................................................................................................... 33 11. Dywidendy ...................................................................................................................... 35 12. Zysk przypadający na jedną akcję .................................................................................. 35 13. Wartości niematerialne .................................................................................................. 36 14. Inwestycje w nieruchomości .......................................................................................... 36 15. Rzeczowe aktywa trwałe ................................................................................................ 37 16. Środki trwałe dostępne do sprzedaży ............................................................................ 39 17. Akcje i udziały w jednostkach powiązanych ................................................................... 39 18. Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży .................................................................... 41 19. Zapasy ............................................................................................................................. 41 20. Należności z tytułu dostaw oraz pozostałe należności .................................................. 42 21. Pozostałe aktywa finansowe .......................................................................................... 43 22. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ................................................................................ 43 23. Rozliczenia międzyokresowe .......................................................................................... 44 24. Kredyty, pożyczki, leasing ............................................................................................... 46 25. Obligacje zamienne na akcje .......................................................................................... 47 26. Finansowe instrumenty pochodne ................................................................................ 47 27. Rezerwy .......................................................................................................................... 48 28. Podatek odroczony ......................................................................................................... 48 29. Zobowiązania handlowe i inne ....................................................................................... 49 30. Kapitał podstawowy ....................................................................................................... 50 31. Kapitał zapasowy ............................................................................................................ 51 32. Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny ....................................................................... 52 33. Kapitały rezerwowe – pozostałe .................................................................................... 52 34. Zyski zatrzymane ............................................................................................................ 52 35. Wartość księgowa na 1 akcję ......................................................................................... 52 36. Instrumenty finansowe .................................................................................................. 53 37. Ryzyka ............................................................................................................................. 54 38. Aktywa i pasywa warunkowe ......................................................................................... 59 39. Programy świadczeń pracowniczych .............................................................................. 60 40. Umowa o badania sprawozdania finansowego ............................................................. 60 41. Transakcje z podmiotami powiązanymi ......................................................................... 61 43. Pozostałe informacje .................................................................................................... 63 44. Zdarzenia po dniu bilansowym ...................................................................................... 65 45. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego .................................................................... 65 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 4 Sprawozdanie z całkowitych dochodów Za okres od 1 stycznia 2022 do 31 grudnia 2022 Rachunek zysków i strat (w tys. zł) Nota Rok 2022 okres Rok 2021 okres od 2022.01.01 od 2021.01.01 do 2022.12.31 do 2021.12.31 Działalność kontynuowana : Przychody ze sprzedaży 4; 5 101 180 81 818 Koszt własny sprzedaży 4; 5 (91 339) (74 752) Zysk (strata) brutto na sprzedaży 4; 5 9 841 7 066 Koszty sprzedaży 4; 5 (1 863) (1 615) Koszty ogólnego zarządu 4; 5 (6 933) (6 080) Pozostałe przychody operacyjne 8 2 490 2 868 Pozostałe koszty operacyjne 8 (227) (549) Koszty restrukturyzacji - - Zysk (strata) na działalności operacyjnej 6 3 308 1 690 Przychody finansowe 9 4 696 4 587 Koszty finansowe 9 (697) (61) Zysk (strata) przed opodatkowaniem 7 307 6 216 Podatek dochodowy 10 (297) (395) Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej 7 010 5 821 Działalność zaniechana : Strata netto z działalności zaniechanej - - Zysk (strata) netto 7 010 5 821 Pozostałe całkowite dochody netto : Składniki, które nie zostaną przeniesione w późniejszych okresach do rachunku zysków i strat: Skutki przeszacowania aktywów trwałych - - Udział w skutkach przeszacowania aktywów trwałych jednostek stowarzyszonych - - Przeszacowanie zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych - - Inne [opisać] Suma: - - Składniki, które mogą zostać przeniesione w późniejszych okresach do rachunku zysków i strat: Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych - - Skutki przeszacowania aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży - - Efektywną część zysków i strat związanych z instrumentem zabezpieczającym w ramach zabezpieczania przepływów pieniężnych - - Inne [opisać] - - Pozostałe całkowite dochody netto razem - - SUMA CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 7 010 5 821 Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł) 12 2,92 2,43 Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję z działalności kontynuowanej 2,92 2,43 Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję z działalności zaniechanej - - Zysk (strata) na jedną akcję 2,92 2,43 Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję z działalności kontynuowanej - - Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję z działalności zaniechanej - - Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję - - Suma całkowitych dochodów na jedną akcję 2,92 2,43 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 5 Sprawozdanie z sytuacji finansowej Bilans sporządzony na dzień 31 grudnia 2022 r. stan na stan na Bilans (w tys. zł) Nota 2022.12.31 2021.12.31 koniec roku 2022 koniec roku 2021 AKTYWA Aktywa trwałe 90 545 80 143 Rzeczowe aktywa trwałe 15 64 060 54 176 Nieruchomości inwestycyjne 14 Wartości niematerialne 13 1 383 1 919 Akcje i udziały w jednostkach powiązanych 17 23 036 23 036 Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 23 2 066 1 012 Aktywa obrotowe 57 840 52 226 Zapasy 19 32 832 27 696 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 20 22 876 21 890 Rozliczenia międzyokresowe 23 1 833 1 549 Aktywa z tytułu bieżącego podatku dochodowego 10 Krótkoterminowe aktywa finansowe 18 90 210 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 22 198 870 Aktywa trwałe klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży 16 11 11 Aktywa razem 148 385 132 369 PASYWA Razem kapitały własne 90 984 88 771 Kapitał akcyjny 30 4 797 4 797 Kapitał zapasowy 31 66 681 65 597 Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny 32 10 617 10 798 Kapitały rezerwowe 33 1 698 1 698 Zyski zatrzymane 34 7 191 5 881 Zobowiązanie długoterminowe 27 946 18 359 Rezerwa na podatek odroczony 28 4 137 4 451 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 41 1 286 1 463 Kredyty długoterminowe 24 188 Pozostałe zobowiązania finansowe 24 15 859 4 433 Rezerwy długoterminowe 27 Przychody przyszłych okresów (dotacje) 23 6 476 8 012 Zobowiązania krótkoterminowe 29 455 25 239 Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 29 14 136 15 321 Podatek dochodowy 10 611 486 Kredyty krótkoterminowe 24 6 003 4 424 Leasing finansowy 24 5 371 1 141,7 Pozostałe zobowiązania finansowe - 92,0 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 39 1 094 1 683 Przychody przyszłych okresów (dotacje) 23 1 601 1 622 Rezerwy krótkoterminowe () 27 639 469 Pasywa razem 148 385 132 369 Wartość księgowa na 1 akcję w zł (PLN) 35 37,94 37,01 () wyjaśnienie do zmiany stanu rezerw w nocie 27 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 6 Sprawozdanie z przepływów pieniężnych za okres od 1 stycznia 2022 do 31 grudnia 2022 (metoda pośrednia) w tys. zł Noty Rok 2022 okres Rok 2021 okres od 2022.01.01 od 2021.01.01 do 2022.12.31 do 2021.12.31 A. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 820 84 I. Podatek dochodowy 10 297 395 II. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (1+2) 523 (311) 1. Zysk (strata) netto 5 7 010 5 821 2. Korekty o pozycje (6 488) (6 132) Amortyzacja aktywów trwałych 6 8 306 6 952 Zapłacony podatek dochodowy 10 (514) (168) Zysk ze sprzedaży lub zbycia składników rzeczowych aktywów trwałych 8 (12) Dywidendy od jednostek zależnych 11 (4 609) (4 121) Koszty finansowe ujęte w rachunku zysków i strat 691 61 (Dodatnie) / ujemne różnice kursowe netto (207) 445 (Zwiększenie) / zmniejszenie salda należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności (323) (9 762) (Zwiększenie) / zmniejszenie stanu zapasów (5 136) (6 680) Zmniejszenie salda zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań (1 290) 7 837 Zwiększenie / (zmniejszenie) rezerw (492) 1 061 Zwiększenie przychodów przyszłych okresów (1 556) (1 708) Zwiększenie / (zmniejszenie) pozostałych zobowiązań (1365) (37) B. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 3 678 818 Wpływy z tytułu zbycia składników rzeczowych aktywów trwałych - 12 Wpływy ze sprzedaży aktywów finansowych 39 - Płatności za rzeczowe aktywa trwałe (970) (2 354) Płatności za wartości niematerialne - (961) Dywidendy otrzymane od jednostek zależnych i stowarzyszonych 11 4 609 4 121 C. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (5 243) (2 910) Dywidendy wypłacone na rzecz: 11 (4 797) (4 797) - akcjonariuszy jednostki dominującej 11 (4 797) (4 797) Zaciągnięte kredyty /pożyczki 24 1 766 4 424 Kredyty spłata 24 - (1 347) Odsetki od kredytów (454) (61) Leasing finansowy- spłata (3 062) (938) Odsetki od leasingu (235) (23) Wpływ z tyt. zaliczek leasing 1 338 Udzielone pożyczki - (300) Udzielone pożyczki - spłata 120 90 Odsetki od pożyczek 8 6 Inne wpływy/wydatki finansowe 74 36 D. Przepływy pieniężne netto, razem (A.+/-B.+/-C.) (745) (2 008) - zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych 72 141 Zmiana środków pieniężnych po uwzględnieniu różnic kursowych (673) (1 867) Środki pieniężne na początek okresu 870 2 737 Środki pieniężne na koniec okresu, w tym 22 197 870 - o ograniczonej możliwości dysponowania 13 66 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 7 Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Za okres sprawozdawczy kończący się 31 grudnia 2022 roku Kapitał podstawow y Nadwyżk a ze sprzedaży akcji Kapitał rezerwowy z przeszac. rzeczowyc h aktywów trwałych Kapitał rezerwowy na zabezpieczen ia Zyski zatrzyman e Wynik lat ubiegłych przeniesion y na kapitał zapasowy Razem stan na dzień 01-01-2022 4 797 13 350 10 798 1 698 5 881 52 247 88 771 Zysk netto za rok obrotowy - - - - 7 010 - 7 010 Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy(netto) - - - - - - - Całkowite dochody razem - - - - 7 010 - 7 010 wypłata dywidendy - - - - - (4 796) (4796) podział wyniku na kapitał zapasowy - - - - (5 881) 5 881 - - przeniesienie do kapitału zapasowego - - - - - - - - sprzedaż środków trwałych - - (181) - 181 - - - przeniesienie PWUG do zobowiązań finansowych - - - - - - - - korekty/ zaokrąglenia - - - - - (1) (1) stan na dzień 31-12-2022 4 797 13 350 10 617 1 698 7 191 53 331 90 984 Kapitał podstawow y Nadwyżk a ze sprzedaży akcji Kapitał rezerwowy z przeszacowani a rzeczowych aktywów trwałych Kapitał rezerwowy na zabezpieczeni a Zyski zatrzyman e Wynik lat ubiegłych przeniesion y na kapitał zapasowy Razem stan na dzień 01-01-2021 4 797 13 350 10 858 1 698 3 624 53 419 87 746 Zysk netto za rok obrotowy - - - - 5 821 - 5 821 Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy (netto) - - - - - - - Całkowite dochody razem - - - - 5 821 - 5 821 wypłata dywidendy - - - - - (4 796) (4 796) podział wyniku na kapitał zapasowy - - - - (3 624) 3 624 - - przeniesienie do kapitału zapasowego - - - - - - - - sprzedaż środków trwałych - - (60) - 60 - - - przeniesienie PWUG do zobowiązań finansowych - - - - - - - - korekty/ zaokrąglenia stan na dzień 31-12-2021 4 797 13 350 10 798 1 698 5 881 52 247 88 771 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 8 Noty objaśniające do sprawozdania finansowego 1. Informacje ogólne 1.1. Informacje o jednostce Nazwa i siedziba jednostki Nazwa: Przedsiębiorstwo Hydrauliki Siłowej Hydrotor SA Siedziba: Tuchola Adres: 89-500 Tuchola; ul. Chojnicka 72 Forma prawna: Spółka akcyjna Państwo rejestracji: Polska Podstawowe miejsce prowadzenia działalności: Tuchola Opis charakteru działalności jednostki: Produkcja elementów hydrauliki siłowej Zmiany w nazwie jednostki: nie wystąpiły Spółka utworzona na podstawie aktu notarialnego z dnia 13-12-1991 r. w Kancelarii Notarialnej nr 77 w Świeciu nad Wisłą (Rep. A Nr 6529/1991 r.). Rejestracja Spółka zarejestrowana jest pod numerem KRS 0000119782, prowadzonym przez Sąd Rejonowy w Bydgoszczy, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. Podstawowy przedmiot działalności ✓ Przedmiotem działalności "Hydrotor" S.A. jest działalność produkcyjno-usługowa i handlowa w zakresie obrotu gospodarczego na terenie kraju i za granicą, przy specjalizacji w zakresie hydrauliki siłowej. ✓ Podstawowy segment działalności to produkcja, regeneracja i projektowanie elementów hydrauliki siłowej, mających zastosowanie w rolnictwie oraz przemyśle: maszynowym, budowlanym, wydobywczym, energetycznym, samochodowym i innych. ✓ Rodzaj działalności według PKD – 2830Z produkcja maszyn dla rolnictwa i leśnictwa ✓ Branża wg klasyfikacji GPW w Warszawie – przemysł elektromaszynowy Czas trwania Czas trwania działalności PHS "Hydrotor" S.A. jest nieokreślony. 1.2. Zarząd i Rada Nadzorcza Stan posiadania akcji oraz głosów przez Zarząd i Radę Nadzorczą przedstawiono w nocie 30. ✓ Zarząd __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 9 W okresie od dnia 01.01.2022 r. do dnia 31.12.2022 r. Zarząd Spółki działał w składzie: Mariusz Lewicki – Prezes Zarządu Stanisław Drewczyński – Dyrektor ds. Operacyjnych, Produkcji i Inwestycji Członek Zarządu ✓ Rada Nadzorcza W okresie od 01.01.2022 r. do 31.12.2022 r. Rada Nadzorcza pracowała w składzie: Ryszard Bodziachowski – Przewodniczący Wacław Kropiński – Z-ca Przewodniczącego Marcin Lewicki – Sekretarz Jakub Leonkiewicz - członek Monika Guzowska – członek ✓ Komitet Audytu Z członków Rady Nadzorczej wybrano Komitet Audytu, który w 2022 r. działał w składzie: Jakub Leonkiewicz - Przewodniczący Ryszard Bodziachowski – członek Wacław Kropiński – członek Marcin Lewicki – członek Monika Guzowska – członek 1.3. Struktura akcjonariatu Według stanu na dzień 31 grudnia 2022 roku struktura akcjonariatu jednostki była następująca: Podmiot Siedziba Ilość akcji Ilość głosów % posiadanego kapitału % posiadanych praw głosów Mariusz Lewicki z osobą bliską Toruń 420 052 420 052 17,515 13,850 Ryszard Bodziachowski z osobą bliską Warszawa 406 000 406 000 16,929 13,387 Wacław Kropiński Tuchola 88 405 422 025 3,686 13,915 PKO TFI SA Warszawa 300 000 300 000 12,509 9,892 pozostali akcjonariusze 1 135 193 1 436 173 47,333 47,353 Razem 2 398 300 3 032 900 100,000 100,000 ) szczegółowa struktura ujęta została w nocie 30 Uwaga: dane wg informacji posiadanych przez Spółkę na 31.12.2022 r. 1.4. Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdawcza Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w polskich złotych (PLN). Polski złoty jest walutą funkcjonalną i sprawozdawczą Grupy Kapitałowej. Dane w sprawozdaniach finansowych ____ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 10 zostały wykazane w tysiącach złotych, chyba że w konkretnych sytuacjach zostały podane z większą dokładnością. 1.5. Okres sprawozdawczy, jednostki zależne Rokiem obrotowym Spółki Dominującej oraz spółek wchodzących w skład grupy jest rok kalendarzowy. Prezentowane sprawozdanie finansowe obejmuje okres od 01.01.2022 r. – 31.12.2022 r. oraz porównywalne dane finansowe 01.01.2021 r. – 31.12.2021 r. Przedsiębiorstwo Hydrauliki Siłowej HYDROTOR SA jest jednostką dominującą Grupy Kapitałowej Hydrotor, w skład której na dzień 31.12.2022 roku wchodzą: GRUPA KAPITAŁOWA HYDROTOR Agromet ZEHS Lubań S.A. Akcje 99,99 % WPH Sp. z o.o. we Wrocławiu Udziały 100 % WZM Wizamor Sp. z o.o. w Więcborku Udziały 96,88 % Żadna ze spółek wchodząca w skład grupy kapitałowej nie posiada udziałów w kapitałach innych podmiotów wchodzących w skład grupy kapitałowej. PHS Hydrotor SA jest jednostką dominującą Grupy Kapitałowej Hydrotor i ma obowiązek sporządzania skonsolidowanego sprawozdania finansowego grupy kapitałowej zgodnie z art. 55 do 63 ustawy z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości (D. U. z 2009 roku Nr 152, poz. 1223 z późniejszymi zmianami) zwanej dalej „ustawą o rachunkowości”. 1.6. Kurs EUR użyty do prezentacji wybranych danych Do prezentacji wybranych danych przyjęto kursy a) podstawowe pozycje aktywów i pasywów Sprawozdania z sytuacji finansowej przeliczono wg średniego kursu EUR ogłoszonego przez NBP obowiązującego na dzień 31.12.2022 r., oraz na 31.12.2021 r., b) podstawowe pozycje Sprawozdania z całkowitych dochodów przeliczono wg średniej arytmetycznej średnich kursów EUR ogłoszonych przez NBP, obowiązujących na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca za 2022 r. oraz 2021 r., __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 11 c) podstawowe pozycje Sprawozdania z przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej, inwestycyjnej i finansowej oraz środki pieniężne na koniec okresu przeliczono wg średniego kursu EUR ogłoszonego przez NBP obowiązującego na dzień 31.12.2022 r. oraz na dzień 31.12.2021 r., d) środki pieniężne na początek okresu sprawozdawczego przeliczono według średniego kursu EUR obowiązującego na dzień 31.12.2021 r., oraz na początek okresu porównywalnego według średniego kursu EUR obowiązującego na dzień 31.12.2020 r. W celu przedstawienia wybranych danych finansowych w walucie EURO, przyjęto następujące kursy ogłoszone przez NBP: ✓ średni kurs EURO obowiązujący na dzień bilansowy: ▪ roku bieżącego (31.12.2022 r.) 1 EUR 4,6899 zł ▪ roku bieżącego (31.12.2021 r.) 1 EUR 4,5994 zł po kursach tych przeliczono odpowiednio podstawowe pozycje bilansu oraz rachunku przepływu środków pieniężnych roku bieżącego i roku poprzedniego. ✓ średnią arytmetyczną średnich kursów EURO ogłaszanych przez NBP, obowiązujących na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca w okresie roku obrotowego 2022: • roku bieżącego (2022) 1 EUR = 4,6883 zł • roku poprzedniego (2021) 1 EUR = 4,5775 zł po kursach tych przeliczono podstawowe pozycje rachunku zysków i strat roku bieżącego i roku poprzedniego. 1.7. Wybrane dane finansowe Podstawowe pozycje bilansu, rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych ze sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych przeliczone na EUR przedstawiają się następująco: Pozycja sprawozdań finansowych Rok 2022 Rok 2021 tys. PLN tys. EUR tys. PLN tys. EUR BILANS AKTYWA Aktywa trwałe 90 545 19 306 80 143 17 425 Aktywa obrotowe 57 840 12 333 52 226 11 355 Aktywa razem 148 385 31 639 132 369 28 780 BILANS PASYWA Kapitał własny 90 984 19 400 88 771 19 301 Kapitał zakładowy 4 797 1 023 4 797 1 043 Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 57 401 12 239 43 598 9 479 Zobowiązania długoterminowe 27 946 5 959 18 359 3 992 Zobowiązania krótkoterminowe 29 455 6 281 25 239 5 487 Pasywa razem 148 385 31 639 132 369 28 780 RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT Przychody netto ze sprzedaży 101 180 21 581 81 818 17 874 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 12 Zysk brutto na sprzedaży 9 841 2 099 7 066 1 544 Zysk na sprzedaży 1 045 223 (629) (137) Zysk z działalności operacyjnej 3 308 706 1 690 369 Zysk brutto 7 307 1 559 6 216 1 358 Zysk netto 7 010 1 495 5 821 1 272 RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 820 175 84 18 Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 3 678 784 818 178 Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (5 243) (1 403) (1 118) (633) Przepływy pieniężne netto razem (745) (159) (2 008) (437) Środki pieniężne na początek okresu 870 189 2 737 593 Środki pieniężne na koniec okresu 197 42 870 189 1.8. Kontynuacja działalności Mając na uwadze przedstawione sprawozdania finansowe określające stan majątkowy Spółki, osiągane wyniki możemy stwierdzić, że w 2022 roku: ✓ zaobserwowano znaczny przyrost sprzedaży ✓ na działalności wypracowany jest dodatni wynik finansowy, ✓ zostały dostosowane koszty do przychodów z działalności, dzięki czemu Spółka wypracowała zyski na sprzedaży Spółka mając na uwadze skalę zamówień na produkowane wyroby zakłada, że na przestrzeni najbliższego roku zwiększy przychody ze sprzedaży wzrost ten wpłynie na osiągnięcie lepszych wyników finansowych Uwzględniając powyższe nie występują okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuacji działalności gospodarczej przez Spółkę w najbliższej przyszłości. 2. Platforma zastosowanych międzynarodowych standardów sprawozdawczości finansowej 2.1 Oświadczenie o zgodności Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez Unię Europejską, opublikowanymi i obowiązującymi na dzień 31 grudnia 2022 roku. Biorąc pod uwagę toczący się w Unii Europejskiej proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Spółkę działalność, w zakresie stosowanych przez Spółkę zasad rachunkowości nie ma znaczącej różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami MSSF zatwierdzonymi przez Unię Europejską dla roku 2022. 2.2 Podstawa sporządzenia sprawozdań finansowych Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone z uwzględnieniem zmian do standardu MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” w zakresie ujawnień. Spółka dokonała modyfikacji zakresu i formatu ujawnień, które dotyczyły: __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 13 ✓ kwestii istotności – nieistotne ujawnienia nie zostały zaprezentowane nawet jeśli stanowiły część wymogu danego standardu, ✓ agregacji bądź dezagregacji wybranych pozycji w celu zwiększenia przejrzystości i użyteczności, ✓ zasad (polityk) rachunkowości – zaprezentowane zostały te zasady, które mają istotny wpływ na prezentację efektów działalności i sytuację Spółki. Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez Spółkę. Walutą funkcjonalną i walutą prezentacji sprawozdania finansowego jest złoty polski („złoty”, „zł”, „PLN”). Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w tysiącach złotych i wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach złotych. 2.3 Status zatwierdzenia standardów w UE MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji przyjętych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych interpretacji, które według stanu na dzień zatwierdzenia sprawozdania nie zostały jeszcze przyjęte do stosowania: MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1stycznia 2023 roku lub po tej dacie), Zmiana do MSR 1 "Prezentacja sprawozdań finansowych" Klasyfikacja zobowiązań jako krótkoterminowe lub długoterminowe, do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE obowiązuje w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie), Zmiana do MSR 8 Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów, do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE obowiązuje w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie), Jednocześnie nadal poza regulacjami przyjętymi przez UE pozostaje rachunkowość zabezpieczeń portfela aktywów i zobowiązań finansowych, których zasady nie zostały zatwierdzone do stosowania w UE. Według szacunków jednostki, w/w standardy, interpretacje i zmiany do standardów nie miałyby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez jednostkę na dzień bilansowy. Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w UE mogą różnić się __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 14 od dat stosowania wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez UE. Spółka nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego z przyjętych przez UE standardów, interpretacji lub zmian, które na dzień 31 grudnia 2022 roku nie miały zastosowania. 2.4 Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga przyjęcia pewnych założeń oraz dokonania szacunków i osądów, które wpływają na wielkości wykazane w sprawozdaniu finansowym. Założenia i szacunki są oparte na najlepszej wiedzy kierownictwa na temat bieżących i przyszłych zdarzeń oraz działań, jednak rzeczywiste wyniki mogą się różnić od przewidywanych. Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest rozpoznawana w okresie, w którym zostały one zmienione, jeśli dotyczy to wyłącznie tego okresu, lub w okresie bieżącym i przyszłym, jeśli zmiany dotyczą zarówno okresu bieżącego jak i przyszłego. Przyjmując założenia, dokonując szacunków i osądów zarząd Spółki (Zarząd) może kierować się własnym doświadczeniem i wiedzą a także opiniami, analizami i rekomendacjami niezależnych ekspertów. W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości wobec zagadnień podanych poniżej, istotne znaczenie, oprócz szacunków, miał profesjonalny osąd kierownictwa. ✓ Świadczenia pracownicze Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych zostały oszacowane za pomocą metod aktuarialnych. ✓ Amortyzacja Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz aktywów niematerialnych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ich ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków. ✓ Wartość godziwa instrumentów finansowych Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek wycenia się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy doborze odpowiednich metod i założeń do wyceny Spółka kieruje się profesjonalnym osądem. ✓ Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty dochód podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione. Zarząd Spółki weryfikuje przyjęte szacunki dotyczące prawdopodobieństwa __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 15 odzyskania aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego w oparciu o zmiany czynników branych pod uwagę przy ich dokonywaniu, nowe informacje oraz doświadczenia z przeszłości. ✓ Utrata wartości ośrodków wypracowujących środki pieniężne oraz pojedynczych składników rzeczowych aktywów trwałych i aktywów niematerialnych Każdorazowo na dzień kończący okres sprawozdawczy, zgodnie z postanowieniami standardu MSR 36 „Utrata wartości aktywów”, przeprowadza się analizę pod kątem przesłanek, które mogłyby wskazywać na ewentualną utratę wartości ośrodków wypracowujących środki pieniężne oraz pojedynczych składników aktywów. Przesłanki mogą pochodzić z zewnątrz i dotyczyć na przykład zmiennych rynkowych (w tym: zmiany cen, notowań kursów walut, notowań giełdowych, stóp procentowych, innych zmiennych związanych z bieżącymi trendami gospodarczymi), jak również wynikać z planów, działań i zdarzeń mających miejsce w Spółce, związanych na przykład z decyzjami o zmianie, zaniechaniu, ograniczaniu, czy rozwoju działalności, a także zmianie technologii, działaniach efektywnościowych i inwestycyjnych. Stwierdzenie utraty wartości wymaga oszacowania wartości odzyskiwalnej składników aktywów lub ośrodków wypracowujących środki pieniężne. Do istotnych założeń uwzględnianych przy szacunkach tej wartości należą takie zmienne jak: stopy dyskontowe, stopy wzrostu, wskaźniki cenowe. . 2.5 Wcześniejsze zastosowanie standardów i interpretacji Sporządzając niniejsze sprawozdanie finansowe Zarząd podjął decyzję, iż żaden ze Standardów nie będzie wcześniej stosowany. Spółka zamierza wdrożyć powyższe regulacje w terminach przewidzianych do zastosowania przez standardy lub interpretacje. 2.6 Dobrowolna zmiana zasad rachunkowości Sporządzając niniejsze sprawozdanie finansowe, w stosunku do okresów poprzednich Spółka nie zmieniła dobrowolnie żadnych stosowanych uprzednio zasad rachunkowości. 3. Stosowane zasady rachunkowości 3.1 Kontynuacja działalności Sprawozdania finansowe zostały sporządzone przy założeniu kontynuacji działalności w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień sporządzenia sprawozdań finansowych Zarząd ocenia czy występują okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuacji działalności gospodarczej przez Spółkę. Zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu sprawozdania finansowego Spółki za rok zakończony 31 grudnia 2021 roku, z wyjątkiem zastosowania nowych lub zmienionych standardów oraz interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się od 1 stycznia 2022 roku i później. Zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2022 roku, nie mają istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 16 3.2 Podstawa sporządzenia Sprawozdania finansowe zostały sporządzone zgodnie z koncepcją kosztu historycznego, za wyjątkiem aktualizacji wyceny niektórych aktywów trwałych i instrumentów finansowych. Najważniejsze zasady rachunkowości stosowane przez Spółkę przedstawione zostały poniżej. Koszt historyczny ustalany jest co do zasady na bazie wartości godziwej dokonanej zapłaty za dobra lub usługi. 3.3 Zasady rachunkowości W PHS "Hydrotor" S.A. sprawozdanie finansowe sporządzane jest zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSSF). 3.4 Aktywa trwałe przeznaczone do zbycia Aktywa trwałe (i grupy aktywów netto przeznaczonych do zbycia) zaklasyfikowane jako przeznaczone do zbycia wyceniane są po niższej z dwóch wartości: wartości bilansowej lub wartości godziwej pomniejszonych o koszty związane ze sprzedażą. Aktywa trwałe i grupy aktywów netto klasyfikowane są jako przeznaczone do zbycia, jeżeli ich wartość bilansowa będzie odzyskana raczej w wyniku transakcji sprzedaży, niż w wyniku ich dalszego ciągłego użytkowania. Warunek ten uznaje się za spełniony wyłącznie wówczas, gdy wystąpienie transakcji sprzedaży jest bardzo prawdopodobne, a składnik aktywów (lub grupa aktywów netto przeznaczonych do zbycia) jest dostępny w swoim obecnym stanie do natychmiastowej sprzedaży. Klasyfikacja składnika aktywów jako przeznaczonego do zbycia zakłada zamiar kierownictwa spółki do zakończenia transakcji sprzedaży w ciągu roku od momentu zmiany klasyfikacji. 3.5 Przychody ze sprzedaży Przychody ze sprzedaży ujmowane są w wartości godziwej zapłat otrzymanych lub należnych z uwzględnieniem różnic kursowych i reprezentują należności za produkowane wyroby, towary i usługi dostarczone w ramach normalnej działalności gospodarczej, po pomniejszeniu o rabaty, VAT i inne podatki związane ze sprzedażą. Sprzedaż towarów ujmowana jest w momencie dostarczenia towarów i przekazania prawa własności. Przychody z tytułu odsetek ujmowane są narastająco, w odniesieniu do głównej kwoty należnej, zgodnie z metodą efektywnej stopy procentowej. Przychody z tytułu dywidend są ujmowane w momencie, kiedy zostaje ustanowione prawo akcjonariuszy do jej otrzymania. 3.6 Leasing Umowę leasingu, w ramach której zasadniczo wszystkie ryzyka i pożytki z tytułu posiadania przedmiotu leasingu przysługują jednostce, klasyfikuje się jako leasing finansowy. W jednostce jako leasing finansowy są przede wszystkim klasyfikowane umowy, z których wynika, że: 1) leasingobiorca ma możliwość zakupienia składnika aktywów za cenę, która – według przewidywań – będzie na tyle niższa od wartości godziwej ustalonej na dzień, gdy prawo zakupienia składnika będzie mogło zostać zrealizowane, iż w chwili rozpoczęcia leasingu istnieje wystarczająca pewność, że leasingobiorca skorzysta z tego prawa; __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 17 2) aktywa będące przedmiotem leasingu mają na tyle specjalistyczny charakter, że tylko leasingobiorca może z nich korzystać bez dokonywania większych modyfikacji (dotyczy to maszyn i urządzeń produkcyjnych). Przedmiot leasingu finansowego ujmuje się w aktywach – rzeczowe środki trwałe (środki trwałe); z dniem rozpoczęcia leasingu według niższej z dwóch kwot: wartości godziwej przedmiotu leasingu lub wartości bieżącej minimalnych opłat leasingowych. W przypadku gdy umowa leasingu przewiduje, że korzystający uzyska tytuł własności przedmiotu leasingu po zakończeniu umowy, to amortyzuje się go przez okres użytkowania zgodnie z metodą i stawką stosowaną dla podobnych własnych składników aktywów. Gdy umowa leasingu nie przewiduje przeniesienia prawa własności, należy amortyzować przez krótszy z dwóch okresów: okres trwania leasingu albo okres użytkowania przez jednostkę. Podział podstawowych opłat leasingowych na część kapitałową i odsetkową dokonywany jest za pomocą metody wewnętrznej stopy zwrotu (IRR). Na każdy dzień bilansowy jednostka dokonuje weryfikacji przedmiotu leasingu finansowego pod kątem utraty wartości zgodnie z MSSF 16. Jeżeli jednostka stwierdzi przesłanki utraty wartości, podejmuje procedury ustalenia wysokości odpisu aktualizującego wartość aktywów. Straty z tytułu utraty wartości ujmowane są niezwłocznie w wyniku finansowym w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych. Leasing, przy którym znacząca część ryzyka i pożytków z tytułu własności pozostaje udziałem lea- singodawcy (finansującego), stanowi leasing operacyjny. Opłaty leasingowe uiszczane w ramach leasingu operacyjnego rozliczane są w koszty metodą liniową przez okres leasingu. 3.7 Waluty obce Transakcja w walucie obcej jest transakcją, która jest wyrażona lub wymaga uregulowania w walucie obcej, dotyczy to m.in. transakcji mających miejsce wówczas, gdy jednostka: ✓ nabywa lub sprzedaje towary lub usługi, których cena została wyrażona w walucie obcej, ✓ zaciąga lub udziela pożyczek, które są płatne lub należne w walucie obcej lub ✓ w inny sposób nabywa lub zbywa aktywa lub też zaciąga lub reguluje zobowiązania wyrażone w walucie obcej. Transakcję w walucie obcej początkowo ujmuje się w walucie funkcjonalnej, stosując do przeliczenia kwoty wyrażonej w walucie obcej natychmiastowy kurs wymiany waluty funkcjonalnej na walutę obcą (kurs średni ogłoszony przez Narodowy Bank Polski), obowiązujący na dzień poprzedzający zawarcie transakcji. Wycena składników aktywów i pasywów wyrażonych w walucie obcej dokonywana jest na ostatni dzień kwartału i na ostatni dzień roku. Zyski i straty powstałe z tytułu wyceny pozycji wyrażonych w walutach obcych ujmuje się następująco: ✓ Różnice kursowe dotyczące rozrachunków wykazuje się jako dodatnie i ujemne różnice kursowe w szyku rozwartym w działalności podstawowej tj. różnice kursowe dotyczące należności wykazuje się w przychodach, natomiast różnice kursowe dotyczące zobowiązań z tytułu zakupu środków obrotowych wykazuje się w kosztach, ✓ Różnice kursowe dotyczące środków zgromadzonych na rachunkach bankowych ewidencjonuje się jako dodatnie i ujemne różnice kursowe w szyku rozwartym w działalności finansowej. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 18 3.8 Koszt odsetek Koszty finansowania zewnętrznego bezpośrednio związanego z nabyciem lub wytworzeniem składników majątku wymagających dłuższego czasu, aby mogły być zdatne do użytkowania lub odsprzedaży, są doliczane do kosztów wytworzenia takich środków trwałych, aż do momentu oddania tych środków trwałych do użytkowania. Przychody z inwestycji uzyskane w wyniku krótkoterminowego inwestowania pozyskanych środków a związane z powstawaniem środków trwałych pomniejszają wartość skapitalizowanych kosztów finansowania zewnętrznego. Wszelkie pozostałe koszty finansowania zewnętrznego są odnoszone bezpośrednio w rachunek zysków i strat w okresie, w którym zostały poniesione. Aktywowane koszty odsetek wyliczane są przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej. 3.9 Dotacje Rozliczenia międzyokresowe przychodów ewidencjonowane są na kontach zespołu 8. Rozliczeniom międzyokresowym przychodów w szczególności podlegają: ✓ zaliczki i przedpłaty na świadczenia, których wykonanie nastąpi w następnych okresach sprawozdawczych; ✓ otrzymane wpłaty lub zafakturowane z góry należności za świadczenia, których wykonanie nastąpi w następnych okresach sprawozdawczych – zalicza się do nich przede wszystkim: otrzymane z góry czynsze, dzierżawy oraz inne zapłaty pobrane z góry, rozliczane w równych ratach w okresach miesięcznych przez okres trwania umowy; ✓ środki pieniężne otrzymane na sfinansowanie nabycia lub wytworzenia środków trwałych, w tym także środków trwałych w budowie oraz prac rozwojowych – z chwilą rozpoczęcia amortyzacji tych składników sfinansowanych w całości lub części z tych dotacji następuje stopniowe ich odpisywanie, równolegle do amortyzacji, na poczet pozostałych przychodów operacyjnych; ✓ równowartość przyjętych nieodpłatnie, w tym także w drodze darowizny, środków trwałych w budowie, środków trwałych oraz wartości niematerialnych i prawnych – z chwilą rozpoczęcia amortyzacji tych składników przejętych nieodpłatnie następuje stopniowe ich odpisywanie, równolegle do amortyzacji, na poczet pozostałych przychodów operacyjnych; ✓ część zobowiązań przewidzianych do umorzenia objętych postępowaniem naprawczym lub układowym do czasy spełnienia się warunków układu – ich odpisanie na kapitał (fundusz) własny następuje jednorazowo po uprawomocnieniu się postanowienia sądu o zakończeniu postępowania układowego; ✓ nieotrzymane jeszcze kary umowne i odszkodowania dochodzone na drodze sądowej – ich rozliczenie na pozostałe przychody operacyjne następuje w momencie otrzymania przychodu. 3.10 Zysk na działalności gospodarczej Zysk na działalności operacyjnej kalkulowany jest po uwzględnieniu kosztów restrukturyzacji i udziału w zyskach jednostek zależnych, ale przed uwzględnieniem kosztów i przychodów finansowych. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 19 3.11 Podatki Podatek dochodowy jednostki obejmuje podatek bieżący do zapłaty oraz podatek odroczony. Bieżące obciążenie podatkowe jest obliczane na podstawie wyniku podatkowego (podstawy opodatkowania) danego roku obrotowego. Zysk (strata) podatkowa różni się od księgowego zysku (straty) netto w związku z wyłączeniem przychodów podlegających opodatkowaniu i kosztów stanowiących koszty uzyskania przychodów w latach następnych oraz pozycji kosztów i przychodów, które nigdy nie będą podlegały opodatkowaniu. Obciążenia podatkowe są wyliczane w oparciu o stawki podatkowe obowiązujące w danym roku obrotowym. Podatek odroczony jest wyliczany metodą bilansową jako podatek podlegający zapłaceniu lub zwrotowi w przyszłości na różnicach pomiędzy wartościami bilansowymi aktywów i pasywów a odpowiadającymi im wartościami podatkowymi wykorzystywanymi do wyliczenia podstawy opodatkowania. Rezerwa na podatek odroczony jest tworzona od wszystkich dodatnich różnic przejściowych podlegających opodatkowaniu, natomiast składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawany do wysokości w jakiej jest prawdopodobne, że będzie można pomniejszyć przyszłe zyski podatkowe o rozpoznane ujemne różnice przejściowe. Pozycja aktywów lub zobowiązanie podatkowe nie powstaje, jeśli różnica przejściowa powstaje z tytułu wartości firmy lub z tytułu pierwotnego ujęcia innego składnika aktywów lub zobowiązania w transakcji, która nie ma wpływu ani na wynik podatkowy ani na wynik księgowy. Rezerwa z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawana od przejściowych różnic podatkowych powstałych w wyniku inwestycji w podmioty zależne i stowarzyszone oraz wspólne przedsięwzięcia, chyba że Grupa jest zdolna kontrolować moment odwrócenia różnicy przejściowej i jest prawdopodobne, iż w dającej się przewidzieć przyszłości różnica przejściowa się nie odwróci. Wartość składnika aktywów z tytułu podatku odroczonego podlega analizie na każdy dzień bilansowy, a w przypadku gdy spodziewane przyszłe zyski podatkowe nie będą wystarczające dla realizacji składnika aktywów lub jego części następuje jego odpis. Podatek odroczony jest wyliczany przy użyciu stawek podatkowych, które będą obowiązywać w momencie, gdy pozycja aktywów zostanie zrealizowana lub zobowiązanie stanie się wymagalne. Podatek odroczony jest ujmowany w rachunku zysków i strat, poza przypadkiem gdy dotyczy on pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym. W tym ostatnim wypadku podatek odroczony jest również rozliczany bezpośrednio w kapitały własne. 3.12 Rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe początkowo ujmowane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia. Cenę nabycia zwiększają wszystkie koszty związane bezpośrednio z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do użytkowania. Koszty poniesione po dacie oddania środka trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w momencie ich poniesienia. Po początkowym ujęciu rzeczowe aktywa trwałe na dzień bilansowy wykazywane są według modelu wartości przeszacowanej równej kwocie uzyskanej z wyceny składnika aktywów do jego wartości godziwej, dokonanej przez rzeczoznawcę lub przez pion techniczny w oparciu o założenia rynkowe (na określony dzień dokonania tej wyceny), pomniejszonej w kolejnych okresach o odpisy amortyzacyjne oraz odpis na utratę wartości. Wyceny przeprowadzane są z częstotliwością zapewniającą brak istotnych rozbieżności pomiędzy wartością księgową a wartością godziwą na dzień bilansowy. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 20 Zwiększenie wartości wynikające z przeszacowania ujmowane jest w pozycji kapitału rezerwowego z aktualizacji wyceny, za wyjątkiem sytuacji, gdy podwyższenie wartości odwraca wcześniejszy odpis rozpoznany w rachunku zysków i strat (w takim przypadku podniesienie wartości ujmowane jest również w rachunku zysków i strat ale do wysokości wcześniejszego odpisu). Obniżenie wartości wynikające z przeszacowania gruntów, budynków i budowli ujmowane jest jako koszt okresu w wysokości przewyższającej kwotę wcześniejszej wyceny tego składnika aktywów ujętą w pozycji kapitału rezerwowego z aktualizacji wyceny. Amortyzacja przeszacowanych budynków i budowli ujmowana jest w rachunku zysków i strat. W momencie sprzedaży lub zakończenia użytkowania przeszacowanych budynków i budowli, nierozliczona kwota przeszacowania dotycząca tych aktywów przenoszona jest bezpośrednio z kapitału rezerwowego z aktualizacji wyceny do zysków zatrzymanych. Środki trwałe w budowie powstające dla celów produkcyjnych, wynajmu lub administracyjnych jak również dla celów jeszcze nie określonych, prezentowane są w bilansie wg kosztu wytworzenia pomniejszonego o odpisy z tytułu utraty wartości. Koszt wytworzenia zwiększany jest o opłaty oraz dla określonych aktywów o koszty finansowania zewnętrznego skapitalizowane zgodnie z zasadami określonymi w zasadach rachunkowości Spółki. Amortyzacja dotycząca tych środków trwałych rozpoczyna się w momencie rozpoczęcia ich użytkowania, zgodnie z zasadami dotyczącymi własnych aktywów trwałych. Maszyny, urządzenia, środki transportu oraz pozostałe środki trwałe prezentowane są w bilansie w wartości kosztu historycznego i wartości przeszacowanej pomniejszonego o dokonane skumulowane umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości. Amortyzację wylicza się dla wszystkich środków trwałych, z pominięciem gruntów oraz środków trwałych w budowie, przez oszacowany okres ekonomicznej przydatności tych środków, używając metody mieszanej, przy zastosowaniu następujących rocznych stawek amortyzacji: ✓ budynki i budowle 2,0 % - 4,0 % ✓ urządzenia techniczne i maszyny 5,0 % - 33,0 % ✓ środki transportu 12,5 % - 33,0 % ✓ pozostałe środki trwałe 10,0 % - 25,0 % W przypadku gdy umowa leasingu przewiduje, że korzystający uzyska tytuł własności przedmiotu leasingu po zakończeniu umowy, to amortyzuje się go przez okres użytkowania zgodnie z metodą i stawką stosowaną dla podobnych własnych składników aktywów. Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży, likwidacji lub zaprzestania użytkowania środków trwałych są określane jako różnica pomiędzy przychodami ze sprzedaży a wartością netto tych środków trwałych i są ujmowane w rachunku zysków i strat. 3.13 Nieruchomości inwestycyjne Nieruchomości inwestycyjne początkowo wycenia się według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia z uwzględnieniem kosztów przeprowadzenia transakcji. Po początkowym ujęciu nieruchomości inwestycyjne są wyceniane według wartości przeszacowanej. 3.14 Wartości niematerialne – Koszty prac rozwojowych Wartości niematerialne są rozpoznawane, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości spowodują wpływ korzyści ekonomicznych, które mogą być bezpośrednio powiązane z tymi aktywami. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 21 Początkowe ujęcie wartości niematerialnych następuje według cen nabycia. Na kolejne dni bilansowe wartość początkowa wartości niematerialnych pomniejszana jest o skumulowane odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. Odpisów amortyzacyjnych od wartości niematerialnych dokonuje się metodą liniową w oparciu o przyjęte w Spółce plany amortyzacji. Głównymi składnikami wartości niematerialnych w Spółce są oprogramowanie komputerowe oraz koszty zakończonych prac rozwojowych. Koszty prac rozwojowych są kapitalizowane wyłącznie w sytuacji, gdy: ✓ realizowany jest ściśle określony projekt (np. oprogramowanie lub nowe procedury); ✓ prawdopodobne jest, że składnik aktywów przyniesie przyszłe korzyści ekonomiczne; ✓ koszty związane z projektem mogą być wiarygodnie oszacowane. Koszty prac rozwojowych są amortyzowane metodą liniową przez przewidywany okres ich ekonomicznej przydatności. W przypadku, gdy niemożliwe jest wyodrębnienie wytworzonego we własnym zakresie składnika aktywów, koszty prac rozwojowych są ujmowane w rachunku zysków i strat w okresie, w którym zostały poniesione. 3.15 Patenty i znaki towarowe Patenty i znaki towarowe ujmowane są w bilansie w cenie nabycia pomniejszonej o dokonane umorzenie przy użyciu metody liniowej przez okres ich ekonomicznej użyteczności. 3.16 Utrata wartości Na dzień ujęcia składnika wartości niematerialnych jednostka ocenia, czy okres użytkowania jest określony czy nieokreślony, a w przypadku, gdy jest określony ustala metodę i stawkę amortyzacji. Planowane odpisy amortyzacyjne wartości niematerialnych ujmowane są jako koszt amortyzacji i dokonywane są według następujących zasad: ✓ amortyzacja naliczana jest metodą liniową w okresach miesięcznych; ✓ odpisy dokonywane są począwszy od miesiąca, w którym wartość ta jest gotowa do użytkowania, do końca tego miesiąca, w którym następuje zrównanie sumy odpisów umorzeniowych z ich wartością początkową lub w którym składnik wartości niematerialnych przestaje być ujmowany lub przeznaczono go do sprzedaży zgodnie z MSSF 5; ✓ dla składników wartości niematerialnych o wartości początkowej wyższej lub równej 500,00 PLN odpisy amortyzacyjne są ustalane na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności. W jednostce stosowane są następujące okresy użytkowania składników wartości niematerialnych: ✓ licencje na programy komputerowe – 2 do 5 lat, ✓ koszty prac rozwojowych – 5 do 8 lat, ✓ prawo wieczystego użytkowania gruntów – zgodnie z okresem przyznania tego prawa lub zgodnie z okresem przewidywanego użytkowania tego prawa, jeżeli jest on krótszy, ✓ pozostałe wartości niematerialne i prawne – 5 lat. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 22 Okres i metoda amortyzacji są weryfikowane w ostatnim kwartale każdego roku obrotowego. Ewentualne zmiany są ujmowane prospektywnie w ewidencji wartości niematerialnych, tzn. ze skutkiem od pierwszego dnia kolejnego roku obrotowego. Na każdy dzień bilansowy jednostka dokonuje weryfikacji wartości niematerialnych pod kątem utraty wartości zgodnie z MSR 36. Jeżeli jednostka stwierdzi przesłanki utraty wartości, podejmuje procedury ustalenia wysokości odpisu aktualizującego wartość aktywów. Zyski i straty wynikające z faktu utraty wartości lub usunięcia pozycji wartości niematerialnych z bilansu ujmuje się w rachunku zysków i strat w momencie ich usunięcia z bilansu. Ustalane są jako różnica miedzy przychodami netto ze zbycia a wartością bilansową tej pozycji i odnoszone na pozostałe przychody (zyski) lub koszty (starty) operacyjne. Nie jest amortyzowana wartość firmy oraz składniki o nieokreślonym okresie użytkowania. Aktywa te są testowane pod kątem utraty wartości na koniec każdego roku obrotowego oraz za każdym razem, kiedy istnieją przesłanki, że nastąpiła utrata ich wartości. Prowadzona jest także ewidencja analityczna składników wartości niematerialnych dla potrzeb ustalania podatku dochodowego od osób prawnych. 3.17 Zapasy Zapasy są wykazywane według ceny nabycia lub kosztów wytworzenia nie wyższych, niż cena sprzedaży netto. Na koszty wytworzenia składają się koszty materiałów bezpośrednich oraz w stosownych przypadkach koszty wynagrodzeń bezpośrednich oraz uzasadniona część kosztów pośrednich. Zapasy materiałów i towarów są wyceniane przy wykorzystaniu metody średniej ważonej. Cena sprzedaży netto odpowiada oszacowanej cenie sprzedaży pomniejszonej o wszelkie koszty konieczne do zakończenia produkcji oraz koszty doprowadzenia zapasów do sprzedaży lub znalezienia nabywcy (tj. koszty sprzedaży, marketingu itp.). 3.18 Narzędzia, przyrządy Narzędzia i przyrządy o niskiej wartości rozliczane są poprzez rozliczenia międzyokresowe kosztów w momencie ich kasacji w wartości nie zaliczonej w poprzednich okresach do kosztów. Podatkowo do kosztów zalicza się 100% wartości narządzi i przyrządów w momencie zakupu. 3.19 Instrumenty finansowe Jako instrument finansowy Spółka kwalifikuje każdą umowę, która skutkuje jednocześnie powstaniem składnika aktywów finansowych u jednej ze stron i zobowiązania finansowego lub instrumentu kapitałowego u drugiej ze stron, pod warunkiem, że z kontraktu zawartego między dwiema lub więcej stronami jednoznacznie wynikają skutki gospodarcze. Spółka klasyfikuje instrumenty finansowe z podziałem na: 1. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, które obejmują: a) aktywa finansowe przeznaczone do obrotu, b) aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy: ✓ wyceniane zgodnie decyzją Spółki w momencie początkowego ujęcia, ✓ wyceniane w związku z tym, że zawierają elementy wbudowane, które należałyby wyodrębnić, ale których wartości nie można ustalić wiarygodnie. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 23 2. Inwestycje utrzymywane do terminu wymagalności - aktywa finansowe niebędące instrumentami pochodnymi, z ustalonymi lub możliwymi do określenia płatnościami oraz o ustalonym terminie wymagalności, względem których Spółka ma stanowczy zamiar i jest w stanie utrzymać w posiadaniu do upływu terminu wymagalności. 3. Pożyczki i należności - aktywa finansowe niebędące instrumentami pochodnymi, z ustalonymi lub możliwymi do określenia płatnościami, które nie są kwotowane na aktywnym rynku. 4. Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży - aktywa finansowe niebędące instrumentami pochodnymi, które zostały wyznaczone jako dostępne do sprzedaży lub niebędące (a) pożyczkami i należnościami, (b) inwestycjami utrzymywanymi do upływu terminu wymagalności, ani (c) aktywami finansowymi wycenianymi w wartości godziwej przez wynik finansowy. 5. Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy: a) zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu, b) zobowiązania finansowe ✓ - desygnowane dobrowolną decyzją Spółki w momencie początkowego ujęcia, ✓ - desygnowane w związku z tym, że zawierają elementy wbudowane, które należałyby wyodrębnić, ale których wartości nie można ustalić wiarygodnie. 6. Pozostałe zobowiązania (zobowiązania wyceniane w zamortyzowanym koszcie). 3.20 Należności z tytułu dostaw i usług Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności na dzień nabycia lub powstania ujmuje się według wartości nominalnej, czyli według wartości określonej przy ich powstaniu (np. kwota brutto faktury). Natomiast na dzień bilansowy należności krótkoterminowe wycenia się w kwocie wymaganej zapłaty wg zamortyzowanego kosztu. Należności długoterminowe są dyskontowane (stopa dyskontowa jest ustalana jako stopa wynikająca z obligacji skarbowych o okresie najbardziej zbliżonym do okresu wymagalności należności). W przypadku należności krótkoterminowych bez określonej stopy % można je wyceniać w wartości nominalnej w kwocie wynikającej z faktury, jeśli efekt dyskontowania jest nieistotny. Odpisy aktualizujące wartość należności są szacowane według poniższych zasad: 1) dla należności od dłużników postawionych w stan likwidacji lub upadłości – odpis do wysokości należności nieobjętej gwarancją lub innym zabezpieczeniem, zgłoszonej likwidatorowi lub sędziemu komisarzowi w postępowaniu upadłościowym; 2) dla należności od dłużników w przypadku oddalenia wniosku o ogłoszenie upadłości, jeśli majątek dłużnika nie wystarcza na zaspokojenie kosztów postępowania upadłościowego – odpis w pełnej wysokości należności; 3) dla należności kwestionowanych przez dłużników oraz z których zapłatą dłużnik zalega, a według oceny sytuacji majątkowej i finansowej dłużnika spłata należności w umownej kwocie nie jest prawdopodobna – odpis do wysokości należności niepokrytej gwarancją lub innym zabezpieczeniem; 4) dla należności stanowiących równowartość kwot podwyższających należności, w stosunku do których uprzednio dokonano odpisu aktualizującego – odpis do wysokości tych kwot, do czasu ich otrzymania lub odpisania; __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 24 5) dla należności nieprzeterminowanych, których ryzyko nieściągalności jest znaczne według indywidualnej oceny kierownika jednostki – odpis w wysokości wiarygodnie oszacowanej kwoty odpisu; 6) ze względu na zasadę ostrożności naliczone odsetki z tytułu zwłoki w regulowaniu należności przez odbiorców ujmowane i zapisywane są w księgach rachunkowych w dacie ich zapłaty przez dłużnika jako przychody finansowe. Uwzględniając powyższe zasady odpisów aktualizujących wartość należności z tytułu dostaw robót i usług dokonuje się w wysokości: ✓ 50 % w przypadku gdy okres zalegania zapłatą jest wynosi od 181 do 360 dni ✓ 100 % gdy okres zalegania z zapłatą przekracza 360 dni. Odpisy aktualizujące należności, zależnie od rodzaju danej należności, zalicza się odpowiednio do pozostałych kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych. Należności przeterminowane, przedawnione lub nieściągalne zmniejszają dokonane uprzednio odpisy aktualizujące ich wartość. Jeśli od wyżej wymienionych należności nie dokonano odpisów lub dokonano ich w niepełnej wysokości, to należności te zalicza się wtedy odpowiednio do pozostałych kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych. Jeśli przyczyna, dla której dokonano odpisu aktualizującego wartość należności ustanie, to równowartość kwoty, na którą wcześniej utworzono odpis, zwiększa wartość danej należności, a także odpowiednio pozostałe przychody operacyjne lub przychody finansowe. Na dzień powstania należności w walucie obcej są wyceniane według średniego kursu NBP z dnia poprzedzającego dzień powstania należności (np. wystawienia faktury). Na dzień bilansowy należności w walucie obcej wyceniane są według średniego kursu NBP obowiązującego na dzień bilansowy. 3.21 Inwestycje w papiery wartościowe W przypadku gdy konwencja rynkowa przewiduje dostawę papieru wartościowego po upływie ściśle sprecyzowanego okresu po dacie transakcji, inwestycje w papiery wartościowe są ujmowane w księgach i wyłączane z ksiąg w dniu zawarcia transakcji kupna lub sprzedaży. Inwestycje w papiery wartościowe wyceniane są początkowo według ceny zakupu skorygowanej o koszty transakcji. Inwestycje w papiery wartościowe klasyfikowane są jako przeznaczone do obrotu lub dostępne do sprzedaży i wyceniane są na dzień bilansowy według wartości godziwej. W przypadku gdy papiery wartościowe zaklasyfikowane zostały jako przeznaczone do obrotu, zyski i straty wynikające ze zmiany wartości godziwej ujmowane są w rachunku zysków i strat za dany okres. W przypadku aktywów dostępnych do sprzedaży, zyski i straty wynikające ze zmiany ich wartości godziwej ujmowane są bezpośrednio w kapitałach aż do momentu sprzedaży składnika aktywów lub rozpoznania utraty wartości. Wówczas skumulowane zyski lub straty rozpoznane poprzednio w kapitałach przenoszone są do rachunku zysków i strat za dany okres. 3.22 Zobowiązania finansowe oraz instrumenty kapitałowe Zobowiązania finansowe oraz instrumenty kapitałowe są klasyfikowane w zależności od ich treści ekonomicznej wynikającej z zawartych umów. Instrument kapitałowy to umowa dająca prawo do udziału w aktywach Spółki pomniejszonych o wszystkie zobowiązania. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 25 3.23 Kredyty bankowe Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne (w tym również kredyty w rachunku bieżącym) księgowane są w wartości uzyskanych wpływów pomniejszonych o koszty bezpośrednie pozyskania środków. Koszty finansowe, łącznie z prowizjami płatnymi w momencie spłaty lub umorzenia oraz kosztami bezpośrednimi zaciągnięcia kredytów, ujmowane są w rachunku zysków i strat przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i zwiększają wartość księgową instrumentu z uwzględnieniem spłat dokonanych w bieżącym okresie. Wycena może odbywać się także w wartości wymagającej zapłaty, jeśli efekty dyskonta nie są znaczące. 3.24 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług Zobowiązania krótkoterminowe, w tym krótkoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług, zobowiązania z tytułu wynagrodzeń oraz zobowiązania publicznoprawne są wyceniane na dzień bilansowy w kwocie wymagającej zapłaty. Kwota wymagająca zapłaty oznacza obowiązek naliczenia odsetek, np. z tytułu zaległej zapłaty przypadających do zapłaty na dzień bilansowy. Zobowiązania długoterminowe są dyskontowane (stopa dyskontowa jest ustalana jako stopa wynikająca z obligacji skarbowych o okresie najbardziej zbliżonym do okresu wymagalności zobowiązania). Na dzień powstania zobowiązania te ujmuje się według wartości nominalnej, czyli według wartości określonej przy ich powstaniu. Na dzień powstania zobowiązania w walucie obcej są wyceniane według średniego kursu NBP z dnia poprzedzającego dzień powstania zobowiązania (np. wystawienia faktury). Na dzień bilansowy zobowiązania w walucie obcej wyceniane są według średniego kursu NBP obowiązującego na dzień bilansowy. 3.25 Instrumenty pochodne i rachunkowość zabezpieczeń W związku z prowadzoną działalnością "Hydrotor" S.A. jest narażony na ryzyka finansowe związane ze zmianami kursów walutowych oraz stóp procentowych. W celu zabezpieczenia przed tym ryzykami, jednostka wykorzystuje walutowe kontrakty terminowe typu forward oraz kontrakty zamiany stóp procentowych. "Hydrotor" S.A. nie wykorzystuje instrumentów pochodnych dla celów spekulacyjnych. Wycena na dzień bilansowy dokonywana jest z uwzględnieniem kursu waluty. 3.26 Rezerwy Rezerwy są to zobowiązania, których kwota lub termin zapłaty są niepewne. Rezerwy są tworzone gdy: ✓ na jednostce ciąży obecny obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający ze zdarzeń przeszłych, ✓ prawdopodobne jest, że wypełnienie obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne oraz ✓ można dokonać wiarygodnego szacunku kwoty tego obowiązku. Stan rezerw powinien być weryfikowany na każdy dzień bilansowy i korygowany w celu odzwierciedlenia bieżącego, najbardziej właściwego szacunku. Jeśli przestało być prawdopodobne, że __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 26 wystąpienie wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne będzie niezbędne do wypełnienia obowiązku (zobowiązania), wówczas należy rozwiązać rezerwę. Rezerwa powinna być wykorzystana tylko na nakłady lub wydatki o takim przeznaczeniu, na jakie była pierwotnie utworzona. Hydrotor S.A. tworzy rezerwy na: ✓ świadczenia pracownicze (rezerwa: na świadczenia emerytalne, jubileuszowe, niewykorzystane urlopy), ✓ odroczony podatek dochodowy, ✓ inne zdarzenia związane z działalnością gospodarczą Podstawą tworzenia rezerwy jest rzetelny szacunek dokonany przez kierownictwo lub niezależnych ekspertów. Na każdy dzień bilansowy jednostka weryfikuje zasadność i wysokość kwoty utworzonej rezerwy. W przypadku gdy skutek zmiany wartości pieniądza w czasie jest istotny, kwota rezerwy dotycząca przyszłych szacowanych zobowiązań powinna odzwierciedlać ich wartość bieżącą na dzień tworzenia lub weryfikacji rezerwy przy zastosowaniu odpowiedniej stopy dyskontowej. W tym przypadku stosowana jest stopa wynikająca z obligacji skarbowych o okresie najbardziej zbliżonym do przewidywanego okresu realizacji zobowiązania. Utworzenie lub zwiększenie kwoty rezerwy zalicza się odpowiednio do kosztów podstawowej działalności operacyjnej, pozostałych kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych, zależnie od okoliczności, z którymi przyszłe zobowiązania się wiążą. Wykorzystanie rezerwy jest związane z powstaniem zobowiązania, na które uprzednio utworzono rezerwę, jest ono księgowane jako zmniejszenie rezerwy i zwiększenie zobowiązania. Rezerwa może być wykorzystana wyłącznie zgodnie z celem, na jaki była pierwotnie utworzona. Niewykorzystane rezerwy, wobec zmniejszenia lub ustania ryzyka uzasadniającego ich utworzenie na dzień, na który okazały się zbędne, zmniejszają koszty podstawowej działalności operacyjnej albo odpowiednio zwiększają pozostałe przychody operacyjne lub przychody finansowe, w zależności od tego, które koszty zostały wcześniej obciążone tworzoną rezerwą. Wycena rezerw na świadczenia pracownicze (nagrody jubileuszowe, odprawy emerytalne i rentowe) jest przeprowadzana zgodnie z metodologią aktuarialną na koniec każdego roku obrotowego. Zyski i straty aktuarialne dotyczące rezerw na świadczenia pracownicze ujmowane są w ciężar kosztów podstawowej działalności operacyjnej. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 27 4. Przychody ze sprzedaży Przychody ze sprzedaży Hydrotor S.A. prezentują się następująco: Przychody ze sprzedaży (działalność kontynuowana) okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Sprzedaż produktów 67 440 52 301 Sprzedaż usług 5 778 5 333 Sprzedaż towarów i materiałów 27 962 24 184 Suma: 101 180 81 818 Pozostałe przychody operacyjne 2 490 2 868 Przychody finansowe 4 696 4 587 [Suma stanowi wszystkie przychody zdefiniowane przez MSR] 108 366 89 273 Sezonowość: wskaźniki dynamiki Przychody ze sprzedaży z podziałem na kwartały 2022 r. 2021 r. 2020 r. 22 r./21 r. % 22r./20 r. % 1 Q 27 250 19 121 16 920 142,5% 161,1% 2 Q 25 890 18 853 13 182 137,3% 196,4% 3 Q 25 651 20 630 14 590 124,3% 175,8% 4 Q 22 389 23 214 15 950 96,4% 140,4% rok 101 180 81 818 60 642 123,7% 166,8% Przychody ze sprzedaży w roku obrotowym wzrosły w stosunku do roku 2021r. oraz do 2020r. Dynamika sprzedaży w szybkim tempie rosła w pierwszych trzech kwartałach roku 2022, delikatne spowolnienie miało miejsce w ostatnim kwartale roku 2022, które mimo wszystko było większe niżeli w roku 2020 r. 5. Segmenty operacyjne 5.1. Segmenty branżowe Spółka produkowane wyroby i świadczone usługi prezentuje według segmentów branżowych opartych o gamy produktów, usług. Dla celów zarządczych, jednostkę podzielono na następujące segmenty: ✓ Wyroby hydrauliczne – pompy, rozdzielacze, zawory, cylindry, pozostałe wyroby hydrauliczne ✓ Pozostałe wyroby ✓ Usługi regeneracyjne ✓ Usługi obróbki wielkogabarytowej ✓ Pozostałe usługi ✓ Towary i materiały __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 28 Segmenty te są podstawą sporządzania przez jednostkę raportowania odnośnie głównych segmentów branżowych, chociaż Spółka ze względu na różnorodność produktów nie dysponuje inną informacją finansową. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 29 31-12-2022 r. Wyroby hydrauliczne Pozostałe wyroby Usługi regeneracji Usługi obróbki wielko- gabarytowej Pozostałe usługi Towary i materiały Razem pompy rozdzielacze zawory cylindry pozostałe Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 14 324 3 584 8 694 7 264 18 957 14 618 2 236 2 866 675 27 962 101 180 Koszt sprzedanych produktów towarów i materiałów (12 639) (2 905) (7 910) (6 073) (18 559) (14 735) (1 907) (2 963) (63) (23 585) (91 339) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 1 685 679 784 1 191 398 (117) 329 (97) 612 4 377 9 841 Koszty sprzedaży (257) (59) (162) (124) (378) (299) (39) (61) (1) (483) (1 863) Koszty ogólnego zarządu (957) (220) (599) (460) (1 407) (1 118) (145) (226) (5) (1 796) (6 933) Zysk (strata) ze sprzedaży 471 400 23 607 (1 387) (1 534) 145 (384) 606 2 098 1 045 Wynik na pozostałej dział. operacyjnej 2 263 Wynik na dział. finansowej 3 999 Zysk (strata) brutto na dział. gospod. 7 307 Podatek dochodowy (297) Zysk strata netto 7 010 31-12-2021 r. Wyroby hydrauliczne Pozostałe wyroby Usługi regeneracyjne Usługi obróbki wielko- gabarytowej Pozostałe usługi Towary i materiały Razem pompy rozdzielacze zawory pozostałe Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 22 536 3 220 9 274 11 334 5 937 2 179 2 578 576 24 184 81 818 Koszt sprzedanych produktów towarów i materiałów (20 998) (3 020) (8 615) (10 022) (5 229) (1 960) (2 873) (14) (22 021) (74 752) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 1 538 200 659 1 312 708 219 (295) 562 2 163 7 066 Koszty sprzedaży (523) (70) (224) (424) (199) (32) (38) (9) (96) (1 615) Koszty ogólnego zarządu (1 970) (265) (845) (1 596) (748) (121) (144) (32) (359) (6 080) Zysk (strata) ze sprzedaży (955) (135) (410) (708) (239) 66 (477) 521 1 708 (629) Wynik na pozostałej działalności operacyjnej 625 2 319 Wynik na działalności finansowej 4 526 Zysk (strata) brutto na dział. gospod. 6 216 Podatek dochodowy (395) Zysk strata netto 5 821 W pozostałej działalności operacyjnej rozliczono dotacje do zakupu środków trwałych i wartości niematerialnych - otrzymana dotacja pomniejsza koszt amortyzacji. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 30 5.2. Segmenty geograficzne Hydrotor SA prowadzi działalność na terenie Polski a także dokonuje sprzedaży swoich wyrobów do krajów Unii Europejskiej (WDT) jak i krajów spoza niej. W tabeli poniżej zaprezentowano informacje dotyczące rynków zbytu z podziałem na Polskę – rynek krajowy oraz na rynek zagraniczny – do wszystkich pozostałych krajów. Przychody ze sprzedaży struktura terytorialna Okres zakończony 31/12/2022 Okres zakończony 31/12/2021 Polska WDT Eksport Polska WDT Eksport Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 68 306 31 409 1 465 50 337 29 278 2 204 Koszt sprzedanych produktów towarów i materiałów (61 101) (28 814) (1 424) (45 374) (27 319) (2 058) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 7 205 2 595 41 4 963 1 959 146 Koszty sprzedaży (1 246) (588) (29) (993) (578) (44) Koszty ogólnego zarządu (4 638) (2 187) (108) (3 740) (2 176) (164) Zysk (strata) ze sprzedaży 1 321 (180) (96) 230 (795) (62) Przychody z eksportu okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Niemcy 30 074 27 899 Francja 146 92 Czechy 3 3 Słowacja 35 53 Holandia 566 474 Szwecja 466 599 Litwa 56 Pozostałe kraje wspólnoty 63 158 Razem WDT: 31 409 29 278 Stany Zjednoczone 1 223 1 278 Irak - 25 Białoruś 74 133 Rosja 79 52 Egipt - 215 Chiny 40 408 Wielka Brytania 37 45 Pozostałe kraje 12 48 Razem Eksport: 1 465 2 204 Sprzedaż WDT i Eksport: 32 874 31 482 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 31 6. Koszty rodzajowe i wynik na działalności operacyjnej Zysk na działalności operacyjnej osiągnięty został po uwzględnieniu następujących kosztów/ przychodów: Zysk na działalności operacyjnej okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Przychody z działalności podstawowej 101 180 81 818 Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 8 - Dotacje, dofinansowania 2 280 2 227 Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych 40 - Pozostałe przychody operacyjne 162 641 Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby 610 504 Zmiana stanu produktów 4 483 (1 036) Amortyzacja środków trwałych (8 306) (6 952) Zużycie materiałów i energii (42 498) (27 515) Usługi obce (4 263) (3 458) podatki i opłaty (470) (448) Koszty pracownicze (23 024) (20 592) Pozostałe koszty rodzajowe (802) (555) Wartość sprzedanych towarów i materiałów (25 865) (22 478) Inne koszty operacyjne (227) (466) Zysk na działalności operacyjnej 3 308 1 690 7. Koszty zatrudnienia W tabelach poniżej przedstawiono informację o zatrudnieniu pracowników oraz poniesionych kosztach zatrudnienia. Zatrudnienie - osoby Rok 2022 Rok 2021 Liczba pracowników Liczba pracowników Pracownicy na stanowiskach robotniczych 251 243 Pracownicy administracyjni 90 92 Pracownicy na urlopach wychowawczych 2 1 343 336 Zatrudnienie - przeciętne - etaty Rok 2022 Rok 2021 Liczba pracowników Liczba pracowników Pracownicy na stanowiskach robotniczych 251,4 249,5 Pracownicy administracyjni 92,5 90,2 Pracownicy na urlopach wychowawczych 2,0 1,0 345,9 340,7 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 32 Koszty zatrudnienia okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Wynagrodzenia (18 596) (16 495) Świadczenia po okresie zatrudnienia (11) (16) Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy (114) (204) Składki na ubezpieczenie społeczne (3 443) (3 123) Pracownicze programy emerytalne (100) (83) Inne świadczenia pracownicze (760) (671) (23 024) (20 592) 8. Pozostałe przychody, koszty operacyjne pozostałe przychody operacyjne okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Przychody ze sprzedaży majątku 8 625 Dotacje subwencje dopłaty 2 280 2 227 Uzysk z kasacji - 5 Rozwiązanie odpisów na należności 41 105 Media (energia, telefony, woda itp..) 8 9 Czynsze 41 2 Różnice inwentaryzacyjne 65 - Odszkodowania z tyt. Ubezpieczeń 2 411 Pozostałe 45 114 2 490 3 498 pozostałe koszty operacyjne okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Koszty sprzedaży majątku - (656) Darowizny (8) (2) Odpisy aktualizujące należności (27) (116) Usługi obce (1) - Media (energia, telefony, woda itp..) (7) (9) Różnice inwentaryzacyjne (57) - Opłaty sądowe i windykacyjne (18) - Reklamacje - (239) Koszty obsługi dywidendy (6) (10) Koszty kasacji narzędzi (83) - Pozostałe (20) (147) (227) (1 179) Przychody i koszty operacyjne podano w szyku rozwartym. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 33 9. Przychody i koszty finansowe przychody finansowe okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Odsetki uzyskane 12 6 Dywidendy z udziałów, akcji 4 609 4 121 Różnice kursowe 75 196 4 696 4 323 Zyski z tytułu obrotu instrumentami pochodnymi - 1 003 Przeniesione z kapitałów zyski z wyceny do wartości godziwej kontraktów swap na stopy procentowe - - 4 696 5 326 koszty finansowe okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Koszty odsetek i prowizji – kredyty i pożyczki (691) (61) Różnice kursowe - (117) Pozostałe koszty finansowe (6) - Razem koszty finansowania zewnętrznego (697) (178) Minus: kwoty aktywowane w wartości początkowej aktywów trwałych - - Strata z tytułu obrotu instrumentami pochodnymi (IRS) - (622) Przeniesione z kapitałów zyski z wyceny do wartości godziwej kontraktów swap na stopy procentowe - - (697) (800) Dodatnie i ujemne różnice kursowe zostały zaprezentowane per saldo. W roku obrotowym Spółka odnotowała przychód z tyt. różnic kursowych. Na różnice kursowe miały wpływ przeszacowania wartości na dzień bilansowy należności, zobowiązań, rachunku walutowego, leasingów, a także kredytu inwestycyjnego. Spółka nie zawierała nowych kontraktów Forward w celu zabezpieczenia przychodów na sprzedaży, w związku z tym nie odnotowano zysku/straty z tyt. obrotu instrumentami pochodnymi. 10. Podatek dochodowy Część bieżąca podatku dochodowego ustalona została według stawki równej 19% dla podstawy opodatkowania podatkiem dochodowym. Struktura podatku dochodowego okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Podatek bieżący 610 654 Podatek odroczony (313) (259) Razem 297 395 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN _______ 34 PODATEK DOCHODOWY - obciążenie bieżące okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Zysk przed opodatkowaniem z działalności kontynuowanej 7 307 6 216 Koszt podatku dochodowego wg stawki 19% 1 388 1 181 Efekt podatkowy przychodów niebędących przychodami według przepisów podatkowych (245) (341) Efekt podatkowy kosztów niestanowiących kosztów uzyskania przychodów (NKUP) według przepisów podatkowych 606 679 Efekt otrzymanej dywidendy od jednostek zależnych (876) (783) Ulga B+R (114) (82) Ulga z tyt. SSE (222) - Efekt na koncesjach (ulgi na koszty badań i rozwoju lub podobne) - - PODATEK DOCHODOWY okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Podatek bieżący: 610 654 Podatek dochodowy od osób prawnych – obciążenie bieżące 610 654 Podatek odroczony (313) (259) w tym: związany z powstaniem i odwróceniem się różnic przejściowych (313) (259) Podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat 297 395 Podatek dochodowy zapłacony 29 168 Aktywa z tyt. bieżącego podatku dochodowego - - Pasywa z tyt. bieżącego podatku dochodowego 611 486 EFEKTYWNA STAWKA PODATKOWA okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Przychody ogółem 108 365 89 273 Koszty ogółem (101 059) (83 057) Dochody wolne od podatku (dywidenda od jednostek zależnych) (4 609) (4 121) Dochód wolny z tyt. SSE (1 167) - Zysk przed opodatkowaniem 1 530 2 095 Przychody niebędące przychodami do opodatkowania (1 293) (1 796) Koszty niestanowiące kosztów uzyskania przychodów 3 188 3 572 Dochód do opodatkowania 3 425 3 871 odliczenia od dochodu (ulga B+R) (597) (429) Dochód podatkowy 2 828 3 442 Podatek dochodowy wg stawki 19% 537 654 Podatek odroczony (313) (259) Korekty wykazane w bieżącym roku w odniesieniu do podatku z lat ubiegłych 73 Podatek dochodowy wykazany w RZIS 297 395 Efektywna stawka podatkowa % 19,4 18,9 ) Ulga na prace badawczo – rozwojowe ) Działalność w ramach Specjalnej Strefy Ekonomicznej __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 35 11. Dywidendy DYWIDENDA - wypłacona okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Kwoty wypłacone w trakcie roku właścicielom spółki: 4 797 4 797 dywidenda za poprzedni zakończony rok obrotowy 4 797 4 797 w zł, gr na 1 akcję (0,00) 2,00 2,00 ostateczna dywidenda za poprzedni rok obrotowy 4 797 4 797 w zł, gr na 1 akcję (0,00) 2,00 2,00 Zarząd Spółki rozważa możliwość wypłaty dywidendy za 2022 r. informację przekaże pod koniec maja 2023 r. po uzgodnieniu z Radą Nadzorczą. DYWIDENDA - otrzymana okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Agromet ZEHS S.A. w Lubaniu 4 016 3 508 WZM "Wizamor" Sp. z o.o. - - WPH Sp. z o.o. 593 613 4 609 4 121 Otrzymane dywidendy związane są z podziałem wyniku finansowego spółek zależnych za poprzedni rok obrotowy. 12. Zysk przypadający na jedną akcję ✓ Działalność kontynuowana i zaniechana Wyliczenie zysku na jedną akcję i rozwodnionego zysku przypadającego na jedną akcję zostało oparte na następujących informacjach: Zyski okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Zysk netto danego okresu dla celów wyliczenia zysku na jedną akcję podlegający podziałowi między akcjonariuszy 7 010 5 821 Efekt rozwodnienia liczby akcji zwykłych: Odsetki od obligacji zamiennych na akcje (po opodatkowaniu) - - Zysk wykazany dla potrzeb wyliczenia wartości zysku rozwodnionego przypadającego na jedną akcję 7 010 5 821 Liczba wyemitowanych akcji okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Średnia ważona liczba akcji wykazana dla potrzeb wyliczenia wartości zysku zwykłego na jedną akcję 2 398 300 2 398 300 Efekt rozwodnienia potencjalnej liczby akcji zwykłych: Opcje na akcje - - Obligacje zamienne na akcje - - Średnia ważona liczba akcji zwykłych wykazana dla potrzeb wyliczenia wartości zysku rozwodnionego na jedną akcję 2 398 300 2 398 300 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 36 Działalność kontynuowana okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Zysk netto okresu podlegający podziałowi między akcjonariuszy 7 010 5 821 Wyłączenie straty na działalności zaniechanej - - Zysk netto z działalności kontynuowanej dla celów wyliczenia zysku na jedną akcję, po wyłączeniu wyniku na działalności zaniechanej 7 010 5 821 Efekt rozwodnienia liczby akcji zwykłych: Zysk z działalności kontynuowanej wykazany dla potrzeb wyliczenia wartości zysku rozwodnionego przypadającego na jedną akcję, po wyłączeniu wyniku na działalności zaniechanej 7 010 5 821 Zysk z działalności kontynuowanej na jedną akcję zwykłą (zł, 0,00) 2,92 2,43 Mianownik użyty w formułach jest taki sam jak dla celów wyliczenia zysku na jedną akcję i rozwodnionego zysku na jedną akcję dla działalności kontynuowanej i zaniechanej. Wszystkie akcje wyemitowane przez Spółkę mają jednakowe prawo do dywidendy. 13. Wartości niematerialne Wartości niematerialne - brutto stan 31-12-2021 zwiększenie zmniejszenie umorzenie stan 31-12-2022 Koszty prac rozwojowych 5 628 5 628 Patenty, znaki towarowe, licencje 436 772 1 208 wartość brutto 6 064 6 836 Wartości niematerialne - umorzenie stan 31-12-2021 zwiększenie zmniejszenie umorzenie stan 31-12-2022 Koszty prac rozwojowych 4 715 511 5 226 Patenty, znaki towarowe, licencje 355 177 532 wartość brutto 5 070 5 758 Wartości niematerialne - netto stan 31-12-2021 stan 31-12-2022 Koszty prac rozwojowych 913 402 Patenty, znaki towarowe, licencje 81 676 zaliczki na WNIP 925 305 wartość brutto 1 919 1 383 Zwiększenie WNiP w roku obrotowym dotyczyło ujęcia licencji na oprogramowanie Comarch ERP. Do rozliczenia pozostała część zaliczki która była uiszczona w 2021 r. i dotyczyła wdrożenia modułów oprogramowania Comarch ERP. Okres amortyzacji kosztów prac rozwojowych poniesionych przez "Hydrotor" S.A. wynosi do 8 lat. Patenty i znaki towarowe amortyzowane są przez ich przewidywany okres użytkowania, który wynosi średnio 5 lat. Licencje na programy komputerowe amortyzowane są przez ich przewidywany okres użytkowania, który wynosi od 3 do 5 lat. 14. Inwestycje w nieruchomości Spółka obecnie nie posiada nieruchomości inwestycyjnych. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 37 15. Rzeczowe aktywa trwałe Środki trwałe (tys. zł) wartość brutto Grunty (w tym prawo wieczystego użytkowania) Budynki i budowle Maszyny, urządzenia techniczne Środki transportu Inne środki trwałe Inwestycje w środki trwałe Środki trwałe razem Wartość początkowa lub wycena stan na 1 stycznia 2021 4 873 17 256 65 987 751 6 505 - 95 372 Zwiększenia zakup, modernizacja - 44 5 093 24 320 176 5 657 Zwiększenie - leasing - - - - - 1 477 1 477 Różnice kursowe - - - - - - - Zmniejszenia likwidacja, sprzedaż - - (770) (84) - - (854) Zwiększenia aktualizacja - - - - - - - Przekazanie do użytkowania - - - - - - - Zmniejszenia - środki trwałe przeznaczone do sprzedaży - - - - - - - stan na 31 grudnia 2021 4 873 17 300 70 310 691 6 825 1 653 101 652 Zwiększenia zakup, modernizacja - 385 402 - 76 104 759 Zwiększenia leasing - - 17 849 430 - (1477) 16 802 Różnice kursowe - - - - - - - Zmniejszenia likwidacja, sprzedaż - - (746) (96) (34) - (876) Zwiększenia aktualizacja - - - - - - - Przekazanie do użytkowania - - - - - - - Zmniejszenia - środki trwałe przeznaczone do sprzedaży - - - - - - - stan na 31 grudnia 2022 4 873 17 685 87 815 1 025 6 867 72 118 337 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 38 Środki trwałe (tys. zł) wartość brutto Grunty (w tym prawo wieczystego użytkowania) Budynki i budowle Maszyny, urządzenia techniczne Środki transportu Inne środki trwałe Inwestycje w środki trwałe Środki trwałe razem umorzenie i utrata wartości stan na 1 stycznia 2021 - 3 190 34 621 417 3 647 - 41 875 Amortyzacja 32 799 4 887 61 641 - 6 420 Utrata wartości - - - - - - - Różnice kursowe - - - - - - - Zmniejszenia z tytułu likwidacji lub sprzedaży - - (739) (80) - - (819) Zwiększenie - przejęcie/połączenie spółki zależnej - - - - - - - stan na 31 grudnia 2021 32 3 989 38 769 398 4 288 - 47 476 Amortyzacja 32 741 6 071 93 681 - 7 618 Utrata wartości - - - - - - - Różnice kursowe - - - - - - - Zmniejszenia z tytułu likwidacji lub sprzedaży - - (705) (80) (32) - (817) Zmniejszenia z tytułu przeszacowania - - - - - - - stan na 31 grudnia 2022 64 4 730 44 135 411 4 937 - 54 277 Wartość netto stan na 31 grudnia 2021 4 841 13 311 31 541 293 2 537 1 653 54 176 stan na 31 grudnia 2022 4 809 12 955 43 680 614 1 930 72 64 060 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 39 RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Grunty 4 809 4 841 Budynki i budowle 12 955 13 311 Urządzenia techniczne i maszyny 43 680 31 541 Środki transportu 614 293 Inne środki trwałe 1 930 2 537 Środki trwałe w budowie 72 1 653 Rzeczowe aktywa trwałe 64 060 54 176 ŚRODKI TRWAŁE – STRUKTURA BILANSOWA okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Środki trwałe własne 39 140 46 055 PUWG ) 2 302 2 334 Środki trwałe leasing 22 618 5 787 Środki trwałe bilansowe razem 64 060 54 176 PUWG) Prawo wieczystego użytkowania gruntu Wzrost rzeczowych środków trwałych w 2022 r. dotyczył głównie Grupy maszyn i urządzeń - wzrost maszyn i urządzeń. Spółka na ten cel korzystała z finansowania zewnętrznego – leasingu finansowego. Wartość początkowa przedmiotu leasingu ustalona została w kwocie równej jego wartości godziwej, ustalonej na dzień rozpoczęcia leasingu. Na dzień bilansowy Spółka dokonuje przeglądu środków trwałych pod kontem utraty wartości. Spółka na dzień bilansowy nie dokonywała przeszacowań środków trwałych. Ze względu na nieistotne różnice Spółka nie dokonywała przeszacowań środków trwałych na dzień bilansowy. 16. Środki trwałe dostępne do sprzedaży Środki trwałe przeznaczone do sprzedaży okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Środki trwałe zakwalifikowane do sprzedaży 11 11 Środki trwałe przeznaczone do sprzedaży dotyczą maszyn i urządzeń. 17. Akcje i udziały w jednostkach powiązanych Na pozycję tę składają się zakupione przez Spółkę udziały w jednostkach zależnych. Udziały w jednostkach zależnych, charakter powiązań, oraz wybrane dane ze sprawozdań finansowych przedstawiono poniżej. Na dzień 31.12.2022 roku Spółka posiada: ✓ Udziały i akcje: Nazwa Spółki zależnej Miejsce siedziby spółki Procent posiadanych udziałów Procent posiadanych głosów Metoda konsolidacji „AGROMET” ZEHS S.A. Lubań 99,99% 99,99% pełna „Wytwórnia Pomp Hydraulicznych” Sp. z o.o. Wrocław 100,00% 100,00% pełna __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 40 ✓ Wartość udziałów i akcji: Nazwa Spółki zależnej data objęcia kontroli wartość udziałów / akcji według cen nabycia wartość bilansowa udziałów / akcji procent posiadanego kapitału zakładowego udział w ogólnej liczbie głosów na WZ ZEHS "Agromet" S.A. 01-03-1998 17 740 17 740 99,99 99,99 Wytwórnia Pomp Hydraulicznych Sp. z o.o. 15-06-2005 4 653 3 908 100 100 WZM „Wizamor” Sp. z o.o. 22-06-2010 1 388 1 388 96,88 96,88 Inwestycje długoterminowe okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 stan na początek okresu 23 036 23 036 - udziały 5 296 5 296 - akcje 17 740 17 740 zwiększenia - - zmniejszenia - - stan na koniec okresu 23 036 23 036 - udziały 5 296 5 296 - akcje 17 740 17 740 ✓ Metoda konsolidacji: Nazwa Spółki zależnej przedmiot przedsiębiorstwa charakter powiązania metoda konsolidacji data objęcia kontroli ZEHS "Agromet" S.A. produkcja siłowników hydraulicznych zależny pełna 01-03-1998 WPH Sp. z o.o. produkcja elementów hydrauliki siłowej zależny pełna 15-06-2005 WZM „Wizamor” Sp. z o.o. produkcja elementów hydrauliki siłowej zależny pełna 22-06-2010 ✓ Kapitały, zobowiązania, należności: Nazwa Spółki zależnej Kapitał własny jednostki, z tego: kapitał zakładowy kapitał zapasowy Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny Zyski zatrzymane Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania jednostki, z tego: zobowiązania długoterminowe Należności jednostki, z tego: należności długo - terminowe ZEHS "Agromet" S.A. 36 709 5 085 14 612 11 036 5 977 13 103 4408 18 297 - WPH Sp. z o.o. 7 217 3 782 1 251 1 604 580 780 252 663 - WZM „Wizamor” Sp. z o.o. 8 105 230 3 592 4 161 122 1 811 1 908 1598 - ✓ Aktywa, dywidendy, przychody ze sprzedaży: Nazwa Spółki zależnej Aktywa jednostki, razem Przychody ze sprzedaży Dywidendy wypłacone w roku obrotowym ZEHS "Agromet" S.A. 61 289 55 360 4 017 Wytwórnia Pomp Hydraulicznych Sp. z o.o. 8 536 3 021 593 WZM „Wizamor” Sp. z o.o. 14 081 6 413 - WZM „Wizamor” Sp. z o.o. Więcbork 96,88% 96,88% pełna __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 41 18. Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 stan na początek okresu 210 - - pożyczki 210 - - udziały zwiększenia (z tytułu) - 300 - pożyczki - 300 - udziały - - zmniejszenia (z tytułu) 120 90 - pożyczki 120 90 - udziały - przeniesienie do długoterminowych - - stan na koniec okresu 90 210 - pożyczki 90 210 - udziały - - Spółka w swoich aktywach posiada pożyczkę udzieloną jednostce zależnej WZM „Wizamor” Sp. z o.o. w Więcborku w 2021 r. Wartość przedmiotu umowy 300,0 tys. zł; pozostałej do spłaty na dzień bilansowy wynosi 90,0 tys. zł. 19. Zapasy ZAPASY okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Materiały 11 759 10 684 Produkcja w toku 10 684 9 631 Wyroby gotowe 9 508 6 625 Towary 881 756 32 832 27 696 2022 Wycena według ceny nabycia/kosztu wytworzenia Wycena według wartości netto możliwej do uzyskania Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na początek okresu Kwoty odwrócenia odpisów aktualizujących zapasy ujęte jako pomniejszenie tych odpisów w okresie Kwoty odpisów aktualizujących wartości zapasów ujętych w okresie jako koszt Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na koniec okresu Wartość zapasów ujętych jako koszt w okresie Wartość netto w bilansie na koniec okresu Materiały 11 998 11 759 (285) 46 - (239) 11 759 Produkty w toku 11 449 10 684 (557) - (208) (765) 10 684 Wyroby gotowe 10 047 9 508 (280) - (259) (539) 9 508 Towary 898 881 (5) - (12) (17) 881 Inne - - - - - - - - Razem 34 392 32 832 (1 127) 46 (479) (1 560) 32 832 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 42 2021 Wycena według ceny nabycia/kosztu wytworzenia Wycena według wartości netto możliwej do uzyskania Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na początek okresu Kwoty odwrócenia odpisów aktualizujących zapasy ujęte jako pomniejszenie tych odpisów w okresie Kwoty odpisów aktualizujących wartości zapasów ujętych w okresie jako koszt Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na koniec okresu Wartość zapasów ujętych jako koszt w okresie Wartość netto w bilansie na koniec okresu Materiały 10 969 10 684 (277) - (8) (285) 10 684 Produkty w toku 10 188 9 631 (498) - (59) (557) 9 631 Wyroby gotowe 6 905 6 625 (257) - (23) (280) 6 625 Towary 761 756 (4) - (1) (5) 756 Inne - - - - - - - - Razem 28 823 27 696 (1 036) (91) (1 127) 27 696 Rzeczowe aktywa obrotowe wycenione zostały wg. ceny nabycia pomniejszone o wartość odpisu aktualizującego wartość zapasów. Na dzień bilansowy Spółka dokonała przeglądu zapasów pod kontem utraty wartości, stopnia zbywalności oraz okresu rotacji. Wysokość odpisu w roku obrotowym została ustalona na 479 tys. zł., zaś narastająco 1 560 tys. zł. Zabezpieczenie zobowiązań na zapasach do wartości 9 000 tys. zł związane jest z udzieleniem kredytu w rachunku bieżącym Spółki. 20. Należności z tytułu dostaw oraz pozostałe należności Należności z tytułu dostaw oraz pozostałe należności okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 z tytułu dostaw i usług od jednostek powiązanych 9 613 7 090 z tytułu dostaw i usług od pozostałych jednostek 11 602 12 220 z tytułu podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń społecznych i innych świadczeń 996 1 321 zaliczki na dostawy 9 7 zaliczki na środki trwałe 654 1 252 inne należności 2 - Razem należności 22 876 21 890 należności z tyt. dostaw i usług okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Nieprzeterminowane : 13 171 13 966 - do 3 miesięcy 12 809 13 827 - powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy 362 139 Przeterminowane: 8 133 5 449 w tym: odpis aktualizacyjny (89) (105) Należności z tyt. dostaw i usług netto 21 215 19 310 należności z tyt. dostaw i usług brutto Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 Przeterminowane 8 133 5 449 - do 1 miesiąca 5 007 4 086 - powyżej 1 miesięcy do 3 miesięcy 1 858 865 - powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy 1 081 371 - powyżej 6 miesięcy do 1 roku 115 22 - powyżej 1 roku 72 105 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 43 Należności - struktura walutowa Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 Ogółem w tym: 22 876 21 890 a) w walucie polskiej 14 572 12 687 b) w walutach obcych (po przeliczeniu na zł) 8 304 9 203 - w EURO (po przeliczeniu na zł) 8 296 9 134 - w USD (po przeliczeniu na zł) 8 69 Wycena należności na dzień bilansowy odbyła się w kwocie wymagającej zapłaty. W przypadku należności w walutach obcych ich wycena jest ujmowana na dzień bilansowy po kursie średnim ustalonym dla danej waluty przez NBP. Różnice kursowe powstałe w skutek tej wyceny odnoszą się na przychody lub koszty finansowe. Oszacowana wartość odpisów aktualizujących od należności handlowych uznanych za nieściągalne wynosi 89 tys. zł. Odpisy aktualizujące należności odnoszone są do pozostałych kosztów operacyjnych w rachunku zysków i strat. W roku obrotowym Spółka rozwiązała odpis aktualizujący w kwocie 16 tys. zł. Średni okres kredytowania odbiorców wynosi 30 dni, w niektórych przypadkach, na podstawie podpisanych umów okres płatności wynosi do 60 dni. 21. Pozostałe aktywa finansowe Spółka w poprzednich okresach miała zawarty kontrakt forward zabezpieczające walutę. Na dzień bilansowy Spółka nie zawierała zobowiązań finansowych w postaci kontraktów forward, jak również innych aktywów finansowych (umowy zakupu papierów wartościowych.) 22. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 w kasie 10 16 bieżący rachunek bankowy 37 94 lokaty bankowe PLN - - inne środki pieniężne - - w walutach obcych 151 760 lokaty w walutach obcych EUR - - Razem 198 870 w tym o ograniczonej możliwości dysponowania 13 66 Środki pieniężne - struktura walutowa Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 Ogółem w tym: 198 870 a) w walucie polskiej 47 110 b) w walutach obcych (wg walut i po przeliczeniu na zł) 151 760 - w EURO (po przeliczeniu na zł) 151 634 - w USD (po przeliczeniu na zł) - 126 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 44 Środki pieniężne i ekwiwalenty składają się na: środki pieniężne w kasie i środków pieniężnych na rachunkach bankowych. Spółka dysponuje rachunkami w walucie PLN, EUR i USD. Środki pieniężne o ograniczonej możliwości gospodarowania związane są z rozliczeniem VAT. 23. Rozliczenia międzyokresowe Rozliczenia międzyokresowe Aktywa okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Krótkoterminowe 1 833 1 566 - rozliczenie podatku VAT dot. przyszłych okresów - 114 - rozliczenie pozostałych opłat leasingu i odsetek 415 91 - koszty ubezpieczeń 316 283 - koszty reklam 9 11 - koszty narzędzi i przyrządów 1 067 1 030 - pozostałe 26 37 Długoterminowe 2 067 1 012 - rozliczenie pozostałych opłat leasingu i odsetek 926 - - koszty narzędzi i przyrządów 1 141 1 012 Ogółem 3 900 2 578 Rozliczenia międzyokresowe Pasywa okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Dotacje na zakup aktywów trwałych 8 077 9 633 - dotacje - projekt POIG elementy wielkogabarytowe 3 988 4 612 - dotacje - projekt POIG innowacyjne pomp 159 318 - dotacje - projekt RPO Woj. K-P wdrożenia techniczne 1 440 1 754 - dotacje - projekt CBR 2 275 2 704 - projekt konsorcjum - 28 - dotacje - dofinansowanie zakupu środków trwałych 215 217 z tego krótkoterminowe 1 601 1 622 POIG ) - Program Operacyjny Innowacyjna Gospodarka Główną pozycje rozliczeń międzyokresowych przychodu stanowią środki otrzymane z Polskiej Agencji Rozwoju Przedsiębiorczości w formie dotacji w związku z realizacją projektów inwestycyjnych, o których mowa niżej. Projekty zrealizowane: ✓ projekt inwestycyjny pn. „Opracowanie i wdrożenie innowacyjnych technologii wysokoefektywnych procesów precyzyjnej obróbki oraz technologii pomiarowych wielkogabarytowych elementów maszyn” – działanie 1.4 4.1. realizowany w latach 2010 – 2012 – otrzymano dotację w kwocie 11.451 tys. zł ✓ projekt „Opracowanie innowacyjnych pomp zębatych o obniżonym poziomie emisji akustycznej” realizowanego w ramach Programu Operacyjnego Innowacyjna Gospodarka. Lata 2007-2013, Priorytet 1. Badania i rozwój nowoczesnych technologii, Działanie 1.4 Wsparcie projektów celowych – otrzymano dotację w kwocie 1.296 tys. zł. Projekt został zrealizowany. Spółka jest zobowiązana do pięcioletniego okresu trwałości projektu od momentu jego rozliczenia, czyli do końca 2021 roku. Złożono ostateczne sprawozdanie kończące okres trwałości, które zostało ____ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN _______ 45 zaakceptowane i tym samym firma wywiązała się z umowy o dofinansowanie. Projekt został zamknięty. ✓ projekt „Wdrożenie nowej technologii produkcji pomp hydraulicznych w PHS HYDROTOR S.A., prowadzącej do poszerzenia oferty produktowej firmy” dofinansowany w ramach Regionalnego Programu Operacyjnego Województwa Kujawsko-Pomorskiego na lata 2007-2013. – otrzymano dotację w kwocie 3.700 tys. zł. . Projekt został zrealizowany. Spółka jest zobowiązana do pięcioletniego okresu trwałości projektu od momentu jego rozliczenia, czyli do 2021 roku. Złożono ostateczne sprawozdanie kończące okres trwałości, które zostało zaakceptowane i tym samym firma wywiązała się z umowy o dofinansowanie. Projekt został zamknięty. ✓ projekt: Centrum Badawczo-Rozwojowe nowych technologii i konstrukcji w zakresie hydrauliki siłowej i elementów wielkogabarytowych maszyn. Projekt jest realizowany w ramach działania 2.1 wsparcie inwestycji w infrastrukturę B+R przedsiębiorstwo programu Operacyjnego Inteligentny Rozwój 2014-2020 współfinansowanego ze środków Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego. Całkowity koszt realizacji projektu wyniósł 17.474 tys. zł, w tym wydatki kwalifikowane 11.346 tys. zł. Kwota dofinansowania jest w wysokości 3.971 tys. zł. W dniu 02.06.2020 wpłynęła końcowa refundacja wyczerpująca pulę dofinansowania oraz rozpoczynając etap trwałości projektu. Projekty do realizowania: ✓ Projekt I ) - „Opracowanie innowacyjnego procesu technologicznego obróbki skrawaniem wielkogabarytowych części maszyn z uwzględnieniem wpływu sztywności mocowania generowanego za pomocą układu hydraulicznego” – projekt współfinansowany z Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego - Całkowita wartość projektu wynosi 2.692,7 tys. zł, w tym całkowita wartość wydatków kwalifikowanych wynosi 2.564,3 tys. zł i obejmuje dofinansowanie z Funduszu w kwocie do 1.573,8 tys. zł ✓ Projekt II ) - „Opracowanie technologii produkcji innowacyjnych pomp wielotłoczkowych zmiennego przepływu” – projekt współfinansowany z Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego - Całkowita wartość projektu wynosi 2.245,3 tys. zł, w tym całkowita wartość wydatków kwalifikowanych wynosi 2.141,7 tys. zł i obejmuje dofinansowanie z Funduszu w kwocie do 1.179,1 tys. zł ) Zdarzenie po dniu bilansu (nota 45) __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 46 Dotacje dofinansowania rozliczane są: ✓ w czasie w powiązaniu z odpisami amortyzacyjnymi środków trwałych i wartości niematerialnych i odnoszone są do pozostałych przychodów operacyjnych. ✓ na bieżąco w przypadku zakupu wyposażenia, narzędzi i przyrządów oraz środków otrzymanych z PFRON z tytułu zatrudnienia osób niepełnosprawnych, Dotacje - pozostałe przychody operacyjne okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 refundacje PFRON 548 551 Starostwo Powiatowe dofin ST 71 68 rozliczenie dotacji PARP 625 625 rozliczenie dotacji PARP wdrożeniowe 314 314 rozliczenie dotacji NCBR - pompa 159 159 rozliczenie dotacji konsorpcjum PW 28 28 rozliczenie dotacji WG CBR 429 434 pozostałe dotacje 106 48 2 280 2 227 24. Kredyty, pożyczki, leasing Spółka w roku obrotowym 2022 korzystała z finansowania zewnętrznego. Spółka do dyspozycji miała: ✓ Kredyt w rachunku bieżącym udzielony przez Santander Bank Polska SA do 10 000 tys. zł. Wartość wykorzystanego kredytu na dzień bilansowy wyniósł 5 721 tys. zł. Kredyt zabezpieczony jest zastawem rejestrowym na zapasy do kwoty 9 000 tys. zł wraz z cesją należności. Oprocentowanie kredytu wynosi WIBOR 1M + marża. ✓ Kredyt inwestycyjny udzielony przez Santander Bank Polska SA na 100 tys. EUR, w celu sfinansowania środków trwałych. ✓ Umowy leasingu finansowego udzielonego przez PKO Leasing SA, oraz Siemens Finance Sp. z o.o. Wartość zobowiązania z tyt. leasingu na dzień bilansowy wynosi 19.315 tys. zł. ✓ Faktoring udzielony przez Santander Faktoring Sp. z o.o. do kwoty 10 000 tys. zł. Na dzień bilansowy Spółka nie korzystała z finansowania faktoringu. Zobowiązania finansowe okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Ogółem w tym: 27 421 10 091 - kredyty w rachunku bieżącym 5 721 4 424 - kredyty bankowe inwestycyjne 469 - - wycena kontraktów - 92 - zobowiązania PWUG) 1 916 1 916 - leasing finansowy 19 315 3 659 - pozostałe zobowiązania finansowe - - ____ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN _______ 47 Kredyty i pożyczki Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 Kredyty w rachunku bieżącym 5 721 4 424 Kredyty bankowe 469 - Pożyczki - - 6 190 4 424 W podziale na terminy płatności: Płatne na żądanie lub w okresie do 1 roku 6 003 4 424 Powyżej 12 miesięcy – do 2 lat 187 - W okresie od 3 do 5 lat - - Powyżej 5 lat - - Minus: Kwoty wymagalne w ciągu 12 miesięcy 6 003 4 424 (ujęte w zobowiązaniach krótkoterminowych) - - Kwoty wymagalne w okresie powyżej 12 miesięcy 187 - Leasing finansowy okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Ogółem w tym: 21 230 5 575 Długoterminowe 15 859 4 433 Zobowiązania z PWUG) 1 916 1 916 Zobowiązania z tytułu leasingu 13 943 2 517 Krótkoterminowe 5 371 1 142 Zobowiązania z tytułu leasingu 5 371 1 142 Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Ogółem w tym: - 92 Wycena kontraktów forward - 92 z tego krótkoterminowe - 92 Zaangażowanie kapitału obcego w Spółce znacznie wzrosło w porównaniu do roku 2021 r. Przyczyną wzrostu była inwestycja w środki trwałe, która została w 90 % pokryta finansowaniem zewnętrzym. Wycena kredytu została dokonana w wartości wymagającej zapłaty i po przeliczeniu kredytów zaciągniętych w walucie EUR według średniego kursu wynikającego z tabeli NBP na dzień wyceny. Spółka spłacała swoje zobowiązanie finansowe zawartymi umowami – harmonogramami spłat. 25. Obligacje zamienne na akcje Obligacje zamienne na akcje w jednostce nie występują. 26. Finansowe instrumenty pochodne W 2022 r. Spółka nie zawierała nowych kontraktów forward na zabezpieczenie kursu EUR/PLN związanych z przewidywanymi wpływami w walucie EUR w celu zabezpieczenia marży sprzedawanych produktów, usług i towarów. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 48 27. Rezerwy Rezerwy na przyszłe zobowiązania (w tys. zł) Rezerwa na przyszłe zobowiązania Rezerwa na naprawy gwarancyjne Razem Stan na 1 stycznia 2021 469 170 639 Zmiany rezerw – wzrost (+) wykorzystanie (-) - - - Stan na 31 grudnia 2021 469 170 639 Zmiany rezerw – wzrost (+) wykorzystanie (-) - - - Stan na 31 grudnia 2022 469 170 639 - rezerwa krótkoterminowa 469 170 639 - rezerwa długoterminowa - - - Na dzień bilansowy dokonano szacunku wartości napraw gwarancyjnych. Wartość szacunku nie odbiegała od wartości przyjętej w poprzednim okresie obrotowym, w związku z tym nie aktualizowano wartości w księgach rachunkowych. () Zmiana prezentacyjna w bilansie: Wzrost rezerwy krótkoterminowej w 2022 r. dotyczy prezentacji w bilansie rezerwy na naprawy gwarancyjne, która była wykazana w 2021 r. w zobowiązaniach z tyt. świadczeń pracowniczych. 28. Podatek odroczony W bilansie Spółki odroczony podatek dochodowy wykazano jako saldo rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego Saldo odroczonego podatku dochodowego Stan na początek okresu Stan na koniec okresu Ujęte w rachunku 31/12/2022 01/01/2022 wzrost spadek 31/12/2022 zysków i strat Aktywa z tytułu podatku odroczonego (różnice przejściowe): Rezerwy na świadczenia pracownicze 423 - (94) 329 (94) Zobowiązania pracownicze, ZUS 85 - (14) 71 (14) Naprawy gwarancyjne 32 - - 32 - Niezapłacone zobowiązania - 90 dni - 5 - 5 5 540 5 (108) 437 (103) Rezerwa z tytułu podatku odroczonego (różnice przejściowe): Amortyzacji (podatkowa > bilansowa) (4 159) 441 - (3 718) 441 PWUG - Leasing finansowy (444) 6 - (438) 6 Narzędzia i przyrządy (388) - (31) (419) (31) (4 991) 447 (31) (4 575) 416 Niewykorzystane straty podatkowe i pozostałe ulgi Straty podatkowe - - - - - Ulgi podatkowe - - - - - Pozostałe - - - - - Razem aktywa (rezerwy) z tytułu podatku odroczonego (4 451) 452 (139) (4 138) 313 ____ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 49 Saldo odroczonego podatku dochodowego Stan na początek okresu Stan na koniec okresu Ujęte w rachunku 31/12/2021 01/01/2021 wzrost spadek 31/12/2021 zysków i strat Aktywa z tytułu podatku odroczonego (różnice przejściowe): Rezerwy na świadczenia pracownicze 253 202 - 455 202 Zobowiązania pracownicze, ZUS 60 28 (3) 85 25 313 230 (3) 540 227 Rezerwa z tytułu podatku odroczonego (różnice przejściowe): Amortyzacji (podatkowa > bilansowa) (4 280) (1 410) 1 531 (4 159) 121 PWUG - Leasing finansowy (450) - 6 (444) 6 Narzędzia i przyrządy (292) (96) - (388) (96) (5 022) (1 506) 1 537 (4 991) 31 Niewykorzystane straty podatkowe i pozostałe ulgi Straty podatkowe - - - - - Ulgi podatkowe - - - - - Pozostałe - - - - - Razem aktywa (rezerwy) z tytułu podatku odroczonego (4 709) (1 276) 1 534 (4 451) 258 29. Zobowiązania handlowe i inne Na saldo zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań składają się: ✓ zobowiązania handlowe – z tytułu dostaw i usług, ✓ zobowiązania z tyt. podatku VAT i ubezpieczeń społecznych ✓ pozostałe Zobowiązania handlowe i inne okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 13 103 13 655 - w tym jednostki powiązane 410 - Zaliczki na dostawy - - Zobowiązania budżetowe (VAT, ZUS) 894 1 180 Wpłaty PPK 28 33 Zobowiązania pozostałe 111 543 Razem 14 136 15 411 Przeterminowane zobowiązania z tyt. dostaw i usług brutto okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Przeterminowane 4 698 4 907 - do 1 miesiąca 3 243 4 664 - powyżej 1 miesięcy do 3 miesięcy 1 349 222 - powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy 97 12 - powyżej 6 miesięcy do 1 roku 9 6 - powyżej 1 roku 3 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 50 Zobowiązania w walutach obcych okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Zobowiązania z tyt. dostaw i usług w tys. EUR 798 661 tys. USD Razem w przeliczeniu na PLN w tys. PLN 3 757 3 038 Wycena zobowiązań została dokonana w wartości wymagającej zapłaty, w przypadku zobowiązań wyrażonych w walucie po przeliczeniu wg średniego kursu NBP. 30. Kapitał podstawowy Kapitał podstawowy w Spółce wynosi 4.797 tys. zł. Na jego wysokość składa się 2.398.300 akcji o wartości nominalnej 2,00 zł każda. Wszystkie akcje opłacone są w całości. KAPITAŁ AKCYJNY wartość nominalna 2,00 zł Akcje imienne uprzywilejowane Akcje zwykłe na okaziciela Razem Stan na 1.01.2021 - ilość akcji 158 650 2 239 650 2 398 300 - wartość nominalna 1 akcji zł 2,00 2,00 2,00 - wartość emisji tys. zł 317 4 479 4 797 Zmiany – zmiana rodzaju akcji Stan na 31.12.2021 - ilość akcji 158 650 2 239 650 2 398 300 - wartość nominalna 1 akcji zł 2,00 2,00 2,00 - wartość emisji tys. zł 317 4 479 4 797 Zmiany – zmiana rodzaju akcji Stan na 31.12.2022 - ilość akcji 158 650 2 239 650 2 398 300 - wartość nominalna 1 akcji zł 2,00 2,00 2,00 - wartość emisji tys. zł 317 4 479 4 797 Ostatnia zamiana akcji imiennych uprzywilejowanych na akcje na okaziciela nastąpiła w dniu 29 listopada 2019 r. na wniosek akcjonariuszy. Zgodnie z decyzja KDPW zmianie uległo 131.550 szt. akcji imiennych uprzywilejowanych na akcje na okaziciela. W dniu 20 grudnia 2019 r. akcje te zostały wprowadzone do obrotu na GPW. Koniec okresu 31/12/2022 udział % Koniec okresu 31/12/2021 udział % Ilość akcji imiennych uprzywilejowanych 158 650 6,6% 158 650 6,6% Ilość akcji zwykłych 2 239 650 93,4% 2 239 650 93,4% Razem ilość akcji 2 398 300 100,0% 2 398 300 100,0% Ilość głosów z akcji imiennych uprzywilejowanych 793 250 26,2% 793 250 26,2% Ilość głosów z akcji zwykłych 2 239 650 73,8% 2 239 650 73,8% Ilość głosów na WZA 3 032 900 100,0% 3 032 900 100,0% W 2022 r. Spółka nie emitowała dodatkowych akcji. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 51 Według informacji dostępnych w Spółce na dzień sporządzenia raportu tj. 28.04.2023 r. osobami posiadającymi co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na WZA są: Podmiot Siedziba Ilość akcji Ilość głosów % posiadanego kapitału % posiadanych praw głosów Mariusz Lewicki z osobą bliską Toruń 420 052 420 052 17,515 13,850 Ryszard Bodziachowski z osobą bliską Warszawa 406 000 406 000 16,929 13,387 Wacław Kropiński Tuchola 88 405 422 025 3,686 13,915 PKO TFI SA Warszawa 300 000 300 000 12,509 9,892 pozostali akcjonariusze 1 183 843 1 484 823 49.362 48,957 Razem 2 398 300 3 032 900 100,000 100,000 Stan posiadania akcji Spółki Hydrotor przez osoby zarządzające i nadzorujące oraz ich zmiany na ostatni dzień zakończonego roku oraz na dzień publikacji przedstawiają się następująco: Zarząd Stan na dzień zmiany w okresie Stan na dzień Stanowisko ilość 01.01.2022 kupno sprzedaż zamiana 31.12.2022 28.04.2023 Mariusz Lewicki z osobą bliską akcje ok. 400 000 20 052 - - 420 052 420 052 Prezes Zarządu głosów 400 000 20 052 - - 420 052 420 052 Stanisław Drewczyński - - - - - - Dyrektor ds. Operacyjnych Produkcji i Inwestycji - - - - - - Członek Zarządu - - - - - - Rada Nadzorcza Stan na dzień zmiany w okresie Stan na dzień Pełniona funkcja ilość 01.01.2022 kupno sprzedaż zamiana 31.12.2022 28.04.2023 Bodziachowski Ryszard z osobą bliską akcje ok. 406 000 - - 406 000 406 000 Przewodniczacy Rady Nadzorczej głosów 406 000 - - 406 000 406 000 Kropiński Wacław akcje im. 83 405 - - - 83 405 83 405 Zastępca przewodniczącego Rady Nadzorczej akcje ok. 5 000 - - - 5 000 5 000 głosów 422 025 - - - 422 025 422 025 Jakub Leonkiewicz akcje ok. - - - - - - członek głosów - - - - - - Marcin Lewicki akcje ok. - 22 - - 22 22 Sekretarz Rady Nadzorczej głosów - 22 - - 22 22 Monika Guzowska akcje ok. 1 585 - - - 1 585 1 585 członek głosów 1 585 - - - 1 585 1 585 31. Kapitał zapasowy KAPITAŁ ZAPASOWY okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Stan na dzień 1 stycznia 2022 65 597 66 769 - w tym ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 13 350 13 350 zmiany w roku razem 1 084 (1 172) - z podziału wyniku finansowego 5 881 3 518 - wypłaty dywidendy (4 797) (4 797) - z innych tytułów - 107 Stan na dzień 31 grudnia 2022 66 681 65 597 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 52 Kapitał uzyskany ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej tj. środki uzyskane z emisji akcji serii „C” w 1997 r. zostały zaewidencjonowane do kapitału zapasowego. W sprawozdaniu ze zmian w kapitale własnym kwota ta została wykazana jako nadwyżka ze sprzedaży akcji. 32. Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny KAPITAŁ (FUNDUSZ) Z AKTUALIZACJI WYCENY okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Stan na dzień 1 stycznia 2022 10 798 10 858 likwidacja środka trwałego - przeniesienie na kapitał zapasowy (181) (60) Stan na dzień 31 grudnia 2022 10 617 10 798 w tym: - z aktualizacji środków trwałych z 1995 r. 235 235 - z aktualizacji środków trwałych według wartości godziwej 10 382 10 563 33. Kapitały rezerwowe – pozostałe KAPITAŁ REZERWOWY okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Stan na dzień 1 stycznia 2022 1 698 1 698 Rozpoznanie elementu kapitałowego z podziału zysku w latach poprzednich 1 698 1 698 Stan na dzień 31 grudnia 2022 1 698 1 698 34. Zyski zatrzymane ZYSKI ZATRZYMANE okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Stan na dzień 1 stycznia 2022 5 881 3 624 dywidenda dla akcjonariuszy - - Odpisy na kapitały (5 881) (3 624) Zysk (strata) z lat ubiegłych - - Zysk (strata) netto za okres 7 010 5 821 Zbycia środków trwałych z aktualizacji 181 60 Stan na dzień 31 grudnia 2022 7 191 5 881 Proponowana dywidenda za zakończony rok - - Stan na koniec okresu po uwzględnieniu dywidendy 7 191 5 881 35. Wartość księgowa na 1 akcję Wyliczenie wartości księgowej na 1 akcję okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Kapitał własny 90 984 88 771 Liczba akcji szt. 2 398 300 2 398 300 Wartość księgowa na 1 akcję 37,94 37,01 Wartość giełdowa PHS "Hydrotor" SA. okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Kurs zamknięcia 0,00 zł 41,50 36,90 Liczba akcji szt. 2 398 300 2 398 300 Wycena giełdowa 99 529 88 497 __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 53 36. Instrumenty finansowe 36.1. Aktywa finansowe Klasy instrumentów finansowych Kategorie instrumentów finansowych Stan na 31 grudnia 2022 r. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Pożyczki i należności Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Razem Akcje udziały i udziały w podmiotach zależnych - nienotowane - - 23 036 - 23 036 Należności z tyt. dostaw i usług - 21 215 - - 21 215 Środki trwałe przeznaczone do sprzedaży - - - 10 10 Pożyczki udzielone - 90 - - 90 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty - 198 - - 198 Pozostałe - - - - - - 21 503 23 036 10 44 549 Klasy instrumentów finansowych Kategorie instrumentów finansowych Stan na 31 grudnia 2021 r. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Pożyczki i należności Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Razem Akcje udziały i udziały w podmiotach zależnych - nienotowane - - 23 036 - 23 036 Należności z tyt. dostaw i usług - 19 310 - - 19 310 Środki trwałe przeznaczone do sprzedaży - - - 10 10 Pożyczki udzielone - 210 - - 210 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty - 870 - - 870 Pozostałe - - - - - 20 390 23 036 10 43 436 36.2 Zobowiązania finansowe Klasy instrumentów finansowych Kategorie instrumentów finansowych Stan na 31 grudnia 2022 r. Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu Instrumenty finansowe zabezpieczające Zobowiązania wyłączone z zakresu MSR 39 Razem Kredyty 6 191 - - - 6 191 Pożyczki - - - - - Leasing finansowy 19 314 - - - 19 314 Leasing finansowy PUWG 1 916 - - - 1 916 Zobowiązania z tyt. dostaw i usług 13 103 - - - 13 103 40 524 40 524 Klasy instrumentów finansowych Kategorie instrumentów finansowych __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 54 Stan na 31 grudnia 2021 r. Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu Instrumenty finansowe zabezpieczające Zobowiązania wyłączone z zakresu MSR 39 Razem Kredyty 4 424 - - - 4 424 Pożyczki - - - - - Leasing finansowy 3 659 - - - 3 659 Leasing finansowy PUWG 1 916 - - - 1 916 Zobowiązania z tyt. dostaw i usług 13 566 - - - 13 566 23 565 23 565 37. Ryzyka Każda działalność gospodarcza prowadzona jest w warunkach niepewności, z czym łączy się występowanie ryzyka. Świadomość jego występowania rodzi dążenie do jego identyfikacji i eliminacji lub co najmniej ograniczenia jego negatywnych skutków. Zidentyfikowane ryzyka związane z działalnością biznesową grupy są według spółki dominującej kluczowe a ich porządek nie oddaje prawdopodobieństwa ich wystąpienia. Sprzedaż ✓ ryzyko jakości sprzedaży związane jest poziomem pracy zespołu sprzedażowego. Spółka ma możliwość analizowania i przetwarzania informacjami dostępnymi w sieci bądź u odbiorców oraz reklamą, wobec tego ważne jest, aby dane dostarczane na rynek o produktach i o firmie były właściwe oraz prawidłowo zinterpretowane przez klientów. ✓ ryzyko poziomu sprzedaży związane jest zbyt małą liczbą produktów, co powoduje problemy związane z niemożliwością zaspokojenia potrzeb ilościowych klienta. ✓ ryzyko utraty kluczowego odbiorcy związane jest z zagrożeniem wymagającym specyficznej wiedzy dziedzinowej tj. z konkretną firmą. ✓ ryzyko związane z konkurencją Zagrożeniem wymagającym specyficznej wiedzy dziedzinowej tj. z konkretną firmą jest jej utrata. Dział Marketingu i Sprzedaży sukcesywnie poddawany jest szkoleniom z badania rynku hydrauliki siłowej i strategii marketingowej. Rynek wyrobów i usług hydraulicznych jest rynkiem globalnym. Bezpośrednimi konkurentami grupy są firmy z wielu krajów, między innymi przedsiębiorstwa polskie, tureckie, bułgarskie, włoskie, niemieckie, z krajów azjatyckich i Europy Wschodniej. Europejskie przedsiębiorstwa oferują produkty i usługi po cenach zbliżonych do cen oferowanych przez spółki grupy. Natomiast podmioty z rynków wschodnich ustalają ceny na niższym poziomie. Grupa Kapitałowa nie ma wpływu na działania podejmowane przez przedsiębiorstwa konkurencyjne, ale ogranicza ryzyko związane z konkurencją zwiększając swoją pozycję na rynku dzięki wykwalifikowanej kadrze, wysokiej jakości oferowanych produktów i świadczonych usług oraz poprzez ciągłe prowadzenie procesów inwestycyjnych i usprawniających funkcjonowanie przedsiębiorstw grupy. Produkcja ✓ ryzyko zakłóceń w procesie produkcyjnym i wystąpienia awarii maszyn i urządzeń Pracodawca ponosi konsekwencje zakłóceń w procesie pracy, wynikające z awarii maszyn, przerw w dostawie energii, czy też wad w organizacji pracy. Zakłócenia niezawinione przez pracowników, powodują powstanie u pracodawcy ryzyka utraty potencjalnych korzyści. W celu eliminacji tego typu ryzyka grupa przeprowadza szkolenia w zakresie bezpieczeństwa i higieny pracy oraz obsługi urządzeń __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 55 technicznych, jednocześnie monitorowany jest na bieżąco aktualny stan podsiadanego parku maszynowego i dokonywane są systematyczne przeglądy maszyn i urządzeń. Ponadto grupa podjęła działania zmierzające w kierunku sukcesywnej wymiany zużytego bądź nieefektywnego parku maszynowego na urządzenia dedykowane lub uniwersalne. ✓ ryzyko kooperacji Kooperacja sprowadza się do współdziałania ze spółkami zależnymi, ale przede wszystkim z partnerami niepowiązanymi. Uzasadnieniem dla tego typu zabiegu jest otoczenie rynkowe Spółki, które stało się wysoce konkurencyjne. Zarząd stoi na stanowisku, że kooperacja jest działaniem efektywnym, ponieważ umożliwia partnerom osiąganie zamierzonych celów, które byłyby niewykonalne bądź trudne do zrealizowania przez przedsiębiorstwo działające we własnym zakresie. Współdziałanie to jednak obarczone jest ryzykiem: rozbieżnych oczekiwań przedsiębiorców, braku ustalenia konkretnego celu determinującego sukces wspólnego działania, trudności z wymianą informacji między partnerami. W celu eliminacji tego ryzyka zarządzający na wszystkich etapach podejmowania współpracy kompleksowo analizują wybór partnera, jego możliwości produkcyjne, pozycje na rynku, systemy zarzadzania jakością. Finanse ✓ ryzyko kursu walutowego Spółka prowadzi sprzedaż swoich wyrobów i usług poza krajem również do krajów Europy Zachodniej i innych, w związku z czym około 43,3 % rozliczeń w 2022 r. pomiędzy spółkami grupy a klientami została zrealizowana w EUR, oraz w mniejszym procencie w USD. Koszty zakupu materiałów, wynagrodzeń i innych ponoszone są głównie w walucie krajowej (PLN). W związku z powyższym istnieje ryzyko, że w przypadku dużych wahań kursów walut przychody z zawieranych transakcji mogą znacznie różnić się od zakładanych. W przypadku aprecjacji złotego wobec EUR i USD oraz niewielkiej możliwości przeniesienia ciężaru walutowego na odbiorców grupa jest narażona na spadek przychodów proporcjonalnie do spadku kursu EUR/PLN, a w konsekwencji niższej rentowności. ✓ ryzyko stopy procentowej Ryzyko stopy procentowej może zarówno negatywnie, jak i pozytywnie wpływać, poprzez zmiany rynkowej stopy procentowej na sytuację finansową Spółki. Wskutek niekorzystnego kształtowania się stóp procentowych może się bowiem zmniejszyć wynik finansowy i kapitały własne. Zmiany stóp procentowych mogą jednakże okazać się pozytywne dla grupy, co jest uzależnione od ich kierunku oraz relacji między aktywami i pasywami. Spółka korzysta z otwartych linii kredytowych wobec tego narażona jest na ponoszenie wyższych kosztów ich obsługi w związku z rosnącymi stopami procentowymi. ✓ ryzyko płynności W celu ograniczenia ryzyka płynności grupa śledzi aktualne przepływy pieniężne. Służby finansowe grupy na bieżąco monitorują terminy zapadalności aktywów i zobowiązań finansowych, następuje ich odpowiednie dopasowanie i tym samym właściwe utrzymywanie sald środków pieniężnych. Grupa Kapitałowa korzysta z usług renomowanych banków, w których posiada otwarte linie kredytowe. Finansowanie zewnętrzne jest wykorzystywane w celu zapewnienia ciągłości realizacji zamierzeń inwestycyjnych. W związku z trudna sytuacja gospodarczą w kraju i na świecie Zarząd poddał ten obszar szczególną uwagą. Kierując się zasadą ostrożności Zarząd wstrzymał czasowo wykonanie planu inwestycyjnego w jednostce dominującej na kolejne miesiące. ✓ ryzyko kredytowe Ryzyko kredytowe dotyczy głównie należności z tytułu sprzedaży z odroczonym terminem płatności. Analizie ryzyka kredytowego podlegają udzielone terminy płatności, kwoty sprzedaży, formy płatności __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 56 oraz sytuacja finansowa odbiorców. Na bazie tych analiz przyznawane są poszczególnym klientom odpowiednie limity kredytów kupieckich. Głównymi aktywami finansowymi posiadanymi Spółkę są: gotówka na rachunkach bankowych i w kasie, należności handlowe, majątek obrotowy, aktywa trwałe, materiały, produkcja w toku, wyroby gotowe, zakupione akcje i udziały w jednostkach zależnych, z którymi związane jest maksymalne ryzyko kredytowe na jakie narażona jest Spółka w związku z ich posiadaniem. Problemy z wyegzekwowaniem płatności wobec kontrahenta mogą powodować utratę płynności finansowej grupy. Należności handlowe prezentowane w bilansie są wartościami netto, po pomniejszeniu o odpisy aktualizujące, oszacowane przez kierownictwo Spółki na podstawie przeszłych doświadczeń oraz oceny aktualnej sytuacji ekonomicznej. W przypadkach, gdy kontrahenci zalegali z zapłatą ustalane są warunki na podstawie, których dojdzie do spłaty zadłużenia. Na należności, co do których istnieje ryzyko nieodzyskania ich – zostały utworzone odpisy aktualizacyjne. W przypadku bezskutecznych wezwań do zapłaty należności, Spółka składa pozwy do sądu o ich uregulowanie. Koncentracja ryzyka kredytowego w Spółce jest stosunkowo niewielka, w związku z rozłożeniem ekspozycji kredytowej na bardzo dużą liczbę odbiorców. Ryzyko kredytowe związane z płynnymi środkami pieniężnymi oraz z instrumentami pochodnymi jest ograniczone w związku z faktem, iż stroną transakcji są banki, posiadające wysoką ocenę jakości kredytowej przygotowaną przez międzynarodowe agencje ratingowe. ✓ ryzyko bankowe z tytułu zaciągniętych kredytów Zaciągnięte przez spółki grupy kredyty ze względu na narażenie na ryzyka związane ze zmianą kursów walutowych jak i zmiany stopy procentowej mogą wpłynąć na zwiększenie kosztów finansowych, ich wpływ na wynik na przestrzeni roku obrotowego może być następujący: • ryzyko stopy procentowej – zaciągnięte kredyty oparte są o stawkę WIBOR w przypadku kredytów w PLN oraz EURIBOR w przypadku kredytów w EUR a także o marżę banku. Obecne stawki EURIBOR w porównaniu do lat poprzednich są dość niskie. • w przypadku marży kredytu koszty zaciągniętych kredytów zależne są od wysokości ich wykorzystania. Spółka eksportuje swoje wyroby na rynki zagraniczne, głównie do strefy EUR. Przychody w EUR w pełni zabezpieczają spłatę zaciągniętych kredytów w walucie EUR. Na dzień sporządzenia raportu zobowiązania z tytułu kredytów w euro zostały uregulowane. Kadry ✓ utrata kluczowych pracowników Trudności związane z rekrutacją i zatrzymaniem pracowników występują w coraz większym stopniu, co zwiększa wagę tego ryzyka. Zatrudnienie w grupie na koniec 2022 roku w porównaniu do 31.12.2021 roku zmniejszyło się o 3 osoby. Nie jest to istotny spadek zatrudnienia w świetle spadków w zatrudnieniu, które towarzyszyły grupie od kilkunastu miesięcy i mogły mieć negatywny wpływ na realizację zadań produkcyjnych. Pracownicy z Ukrainy, zatrudnieni przez spółkę Hydrotor, jak i pracujący za pośrednictwem agencji, stanowili 2% wszystkich pracowników. Wpływ wojny w Ukrainie na poziom rotacji zatrudnienia w Spółce jest więc minimalny. Zarząd ocenia, że ewentualna utrata tych pracowników ma marginalny wpływ na zdolność realizacji procesów operacyjnych. Strategia polityki kadrowej grupy ma na celu wyłonienie zmotywowanych pracowników, których więź z pracodawcą jest trwała. W efekcie celem grupy jest zapewnienie tym zatrudnionym rozwoju zawodowego oraz dążenie do budowania systemów motywowania opartych na ścisłym związku, pomiędzy wynagrodzeniem a wynikami pracy. ✓ wzrost kosztów pracowniczych Przy dobrej koniunkturze rynkowej wzrost kosztów pracy jest nieunikniony. W Polsce w roku ubiegłym __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 57 napędzało ją niskie bezrobocie i podwyżki płac. Spółka nie ma żadnego wpływu na szereg zmian prawnych wprowadzających zwiększenie kosztów pracy, które jeśli będą rosły w sposób niewspółmierny do wzrostu produktywności, to stwarzają ryzyko, że spółka zacznie je przerzucać na ceny swoich produktów, albo obniży się ich zyskowność lub będą zmuszone do restrukturyzacji zatrudnienia. Badania i rozwój ✓ ryzyko poniesienia wysokich kosztów badania rynku ✓ ryzyko obarczone błędnymi rozwiązaniami konstrukcyjnymi ✓ ryzyko utraty korzyści z udanych rozwiązań – brak patentu Zarządzanie działalnością innowacyjną jest procesem ciągłego podejmowania decyzji, w warunkach niepewności, pomimo zebrania wszystkich niezbędnych informacji oraz po pełnym przewidzeniu przyszłych skutków. Na wysoki stopień ryzyka innowacji wpływ ma konieczność ponoszenia znaczących kosztów i wysoki odsetek niepowodzeń przy wdrożeniach nowych rozwiązań. Duże nakłady na badania i rozwój, projektowanie, budowę prototypów, testowanie, badania marketingowe grupa ponosi zanim produkt zostanie wprowadzony na rynek. Produkt, którego rozwój zakończył się pomyślnie i został wdrożony na rynek, musi zapewnić grupie zwrot nie tylko kosztów jego rozwoju, ale także nakładów ponoszonych na pozostałe nietrafione pomysły. Ryzyko finansowe przedsięwzięć innowacyjnych jest w grupie obniżone do akceptowalnego poziomu, w oparciu o wnioski wynikające z analizy otoczenia technologicznego i kontekstu rynkowego wdrażanej innowacji, ponadto współpraca z wykształconą kadrą wyższych uczelni ma pomóc w rozwiązaniu ewentualnych problemów w zakresie występowania tego ryzyka. Inne ✓ ryzyko spadku popytu na części zamienne regenerowane i produkowane Spadek popytu na części zamienne regenerowane i produkowane w dużych seriach w związku z wymianą krajowego sprzętu rolniczego na zagraniczny wpływa na obniżenie sprzedaży. Część wyrobów gotowych przeznaczona jest do starszych maszyn i ciągników rolniczych (zastępowane są nowym sprzętem) wobec tego zapotrzebowanie na nie ciągle zmniejsza się. ✓ ryzyko rynku nieruchomości Ryzyko to związane jest z restrukturyzacją spółki zależnej WPH. Nieruchomość, przede wszystkim z uwagi na swoją kapitałochłonność, jest aktywem o małej płynności. Czas potrzebny na wyjście z inwestycji jest długi i powoduje wzrost kosztów dla sprzedającego a w przypadku wynajmu nieruchomości powstaje ryzyko niewywiązania się najemców z warunków umowy najmu oraz ryzyko utraty wartości nieruchomości wskutek niewłaściwego używania. We wrześniu 2021 roku spółka zależna Wytwórnia Pomp Hydraulicznych spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą we Wrocławiu zawarła przedwstępną umowę sprzedaży na sprzedaż nieruchomości we Wrocławiu będącej obecnie siedzibą Spółki. Natomiast umowa zostanie zawarta po spełnieniu określonych warunków (raport bieżący 20/2021). ✓ ryzyko w zakresie źródeł i łańcucha dostaw Stale rosnąca konkurencja na rynku sprawia, że grupa wciąż dąży do możliwości redukcji kosztów produkcji i zaopatrzenia, stąd poszukuje potrzebne dobra na rynku globalnym. Spółka dominująca, w której skoncentrowane jest centrum logistyczne dla całej grupy w pełni jest świadoma, że nieodpowiednie zarządzanie ryzykiem w łańcuchu dostaw może być dla grupy bardzo negatywne: obniżenie jakości produktu, uszkodzenie mienia i sprzętu, utraty reputacji w oczach klientów i innych partnerów biznesowych lub nawet spadku cen akcji. Stąd Spółka Hydrotor zarządzając tym ryzykiem dokonuje analizy otoczenia w łańcuchu dostaw, dąży do tego, aby przepływy materiałowe w całym łańcuchu dostaw były synchronizowane. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 58 ✓ ryzyko gospodarowania aktywami, należnościami Zarządzanie aktywami ma decydujący wpływ na płynność finansową, czyli bezpieczeństwo finansowe grupy. Problemem w zarządzaniu zapasami jest ukształtowanie takiego poziomu zapasów, który zapewni ciągłość produkcji i sprzedaży przy minimalnych kosztach. Podejmowane przez Spółkę decyzje zarządzania zapasami zmierzają do osiągnięcia równowagi między odpowiednim poziomem obsługi odbiorców a poziomem tworzonych i utrzymywanych zapasów bezpieczeństwa, kompensujących przypadki wzrostu popytu bądź opóźnień w dostawach. Sprawne zarządzanie należnościami wymaga ciągłej analizy i kontroli ich poziomu. Ich wzrost jest oznaką zwiększenia zakresu kredytowania odbiorców oraz większego zapotrzebowania na kapitał obrotowy. Strategię zarządzania należnościami w grupie należy określić jako umiarkowaną, ponieważ zmierza do wyeliminowania ryzyka niewypłacalności klientów, gdzie zaleca się przestrzeganie terminów płatności, udzielając jednak kredytów kupieckich klientom charakteryzujących się wysokim stopniem regulowania należności. ✓ ryzyko związane z realizacją celów strategicznych Głównymi celami strategicznymi jest utrzymanie i wzmocnienie pozycji Grupy Kapitałowej Hydrotor jako jednego z największych producentów hydrauliki siłowej w Polsce, konsekwentne budowanie udziałów na rynkach zagranicznych, powiększanie dodatniego wyniku finansowego przy równocześnie realizowanych inwestycjach związanych z rozwojem produktów i wprowadzaniem nowego asortymentu, unowocześnianiem parku maszynowego oraz wprowadzaniem systemów podnoszących efektywność Grupy, zwiększenie rentowności produkcji, regeneracji oraz do uefektywnienia usług świadczonych przez wydział wielkogabarytowy. Działalność grupy jest narażona na wpływ wielu nieprzewidywalnych czynników zewnętrznych (przepisy prawa, kształtowanie się podaży i popytu na produkty i usługi, dynamiczny rozwój technologiczny, wybuch wojny w Ukrainie, spowolnienie gospodarcze), istnieje ryzyko nieosiągnięcia wszystkich założonych przez grupę celów strategicznych. Przychody i zyski osiągane w przyszłości przez przedsiębiorstwa grupy zależą od ich zdolności do skutecznej realizacji opracowanej długoterminowej strategii. Nietrafione decyzje grupy będą miały istotny, negatywny wpływ na działalność i sytuację finansowo – majątkową oraz na wyniki grupy. W celu minimalizowania tego ryzyka Zarząd na bieżąco analizuje czynniki mogące mieć potencjalnie niekorzystny wpływ na działalność i wyniki przedsiębiorstw grupy, a w razie potrzeby podejmuje na bieżąco niezbędne decyzje i działania. Długoterminową strategią biznesową jest również strategia informatyzacji całej organizacji. Informatyzacja jest czynnikiem zmieniającym jej funkcjonowanie, a celem wdrożenia zintegrowanego systemu informatycznego jest przekształcenie grupy w jednostkę opartą na wiedzy oraz efektywne zarządzanie przedsięwzięciami biznesowymi. Spółka dominująca rozpoczęła pracę ze zintegrowanym systemem klasy ERP od 1 stycznia 2022 i wdrożyła następujące moduły: księgowość, kadry i płace, sprzedaż i marketing oraz logistykę. Kolejnym etapem jest wdrożenie modułów planowania i zarządzania produkcją. Ryzykiem towarzyszącym wdrażaniu systemu jest jego nieoptymalne wdrożenie, wynikające na przykład z błędów popełnianych przez spółkę podczas tego procesu. Niebezpieczeństwem jest również groźba ataków hakerskich, które miało miejsce w czerwcu 2022 roku i o którym spółka poinformowała rynek raportem bieżącym nr 10/2022. Działanie systemu zostało przywrócone po kilkudziesięciu godzinach, bez uszczerbku na bazach danych. Zarząd podejmuje wszystkie możliwe kroki, aby system został wdrożony w sposób optymalny, tak aby w przyszłości dawał korzyści w postaci ustandaryzowanego sposobu pracy, oszczędności czasu pracy, łatwości dokonywania analiz zgromadzonych danych oraz możliwości podejmowania decyzji. ✓ ryzyko związane z pogorszeniem wizerunku oraz utratą zaufania odbiorców Wszelkie negatywne oceny związane z działalnością produkcyjną na skutek np. sprzedaży wadliwych wyrobów pogarszają wizerunek Spółki i wpływają na utratę zaufania klientów. Jednocześnie powoduje to znaczący wzrost środków przeznaczonych na naprawę i działania marketingowe w celu zniwelowania __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 59 zaistniałej sytuacji. Pogorszenie reputacji, doprowadza do rezygnacji ze współpracy części partnerów i rozpoczęcie korzystania z usług konkurencji. Ryzyko to rośnie wraz z dostarczaniem na rynek amerykański innowacyjnych pod względem technicznym urządzeń dla ratownictwa. Spółka chcąc zachować pozytywny wizerunek okresowo analizuje poziom zadowolenia klientów. ✓ ryzyko związane z wojną w Ukrainie i znacznego spowolnienia gospodarczego Wojna w Ukrainie wywołuje skutki w skali globalnej i lokalnej w wielu obszarach. Rynki finansowe są niestabilne w związku z rosnącą niepewnością i napięciami geopolitycznymi oraz kryzysem humanitarnym. Działania wojenne na wschodzie Europy wywołały wiele zagrożeń. Od momentu wprowadzenia sankcji na kontakty gospodarcze z Rosją i Białorusią, powstało ryzyko wystąpienia problemów z zaopatrzeniem w podstawowe surowce i materiały do produkcji (w związku z nałożeniem zakazu importu wyrobów stalowych), przy wzroście poziomu inflacji, za którą podążają stopy procentowe oraz wahania kursów walut Do spowolnienia przyczyniają się więc niedobory towarów, osłabienie eksportu, zmniejszająca się ilość inwestycji prywatnych. Spowolnienie ma również swoje źródło w prowadzonej polityce monetarnej i gospodarcze, między innymi we wprowadzaniu zmian negatywnie odbijających się na działalności przedsiębiorców (podnoszenie kosztów). Sankcje nałożone na Rosję doprowadziły również do kryzysu energetycznego w Europie. Ograniczona dostępność surowców energetycznych doprowadziła do wzrostu cen energii, która będzie skutkować zwiększeniem kosztów działalności jednostki z początkiem 2024 roku. 38. Aktywa i pasywa warunkowe Spółka na dzień bilansowy posiada następujące Aktywa i Pasywa warunkowe: Pozycje pozabilansowe okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Kontrakty Forward na sprzedaż waluty tys. zł - 3 576 Poręczenia otrzymane tys. zł 120 - Weksle (projekty) tys. zł 11 742 11 742 Weksle, kredyt, leasing, faktoring tys. zł 23 401 2400 Weksle, kredyt, leasing tys. EUR 100 - Weksle leasing tys. EUR 6 202 2 718 Zastaw rejestrowy, cesja, poddanie się egzekucji tys. EUR - 2 400 Zastaw rejestrowy, poddanie się egzekucji tys. zł 15 000 9 800 Przelew wierzytelności, cesja tys. zł 15 000 - Przelew wierzytelności, cesja tys. EUR 100 - Limit transakcyjny - weksel in blanco tys. zł - 9 600 Do zobowiązań warunkowych Spółki należą weksle, zastaw rejestrowy, przelew wierzytelności a także otrzymane poręczenie. ✓ Umowa w rachunku bieżącym spółki udzielona przez Santander Bank Polska SA (Aneks nr 4 z dnia 21 stycznia 2022 r.) jest obwarowana licznymi zabezpieczeniami, do których należą: weksel własny in blanco na 10 000 tys. zł, zastaw rejestrowy na całości zapasów o wartości nie niższej niż 15 000 tys. zł oraz przelew wierzytelności na rzecz Banku z tyt. ubezpieczenia do wysokości nie niżej niż 15 000 tys. zł, ✓ Umowa Faktoringowa z dnia 8 listopada 2022 r. zabezpieczenie weksel własny in blanco do kwoty 10 000 tys. zł, ✓ Umowa o walutowy Kredyt inwestycyjny z dnia 17 listopada 2022 r., zabezpieczenie weksel własny in blanko do 100 tys. Euro, przelew wierzytelności do kwoty 100 tys. Euro __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 60 ✓ Umowy leasingu finansowego udzielone przez PKO Leasing SA – łączne zobowiązanie warunkowe - weksel własny in blanko – 3 333,2 tys. Euro oraz 1 022,4 tys. zł, ✓ Umowy leasingu finansowego udzielonego przez Siemens Finance Sp. z o.o. – łączne zobowiązanie warunkowe – weksel in blanko – 2 868,7 tys. Euro; ✓ Umowy o dofinansowanie dotacji z Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego – zabezpieczenie warunkowe na wypadek zwrotu dotacji udzielonej na realizację projektów inwestycyjnych – weksel własny in blanko 11 742,0 tys. zł 39. Programy świadczeń pracowniczych Hydrotor SA nie uczestniczy w programach świadczeń pracowniczych. W Spółce tworzone są rezerwy na świadczenia pracownicze z następujących tytułów: ✓ odpraw emerytalnych, ✓ nagród jubileuszowych, ✓ niewykorzystanych urlopów Ponadto w Spółce dokonuje się odpisy na Fundusz Świadczeń Socjalnych. Do zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych zaliczono: Świadczenia pracownicze okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Długoterminowe rezerwy na odprawy emerytalne i inne 1 286 1 463 Krótkoterminowe rezerwy na odprawy emerytalne i inne 446 931 Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń 647 752 2 379 3 146 Ostatnia wycena świadczeń pracowniczych oraz wartości bieżącej zobowiązań z tytułu przyszłych świadczeń pracowniczych, przeprowadzona została na dzień 31.12.2022 r. Wartość bieżąca zobowiązań z tytułu świadczeń, kosztów bieżącego zatrudnienia oraz kosztów przyszłego zatrudnienia ustalone zostały przy użyciu metody prognozowanych uprawnień jednostkowych w tym częściowo opartej na wycenie aktuarialnej. Rezerwy na przyszłe zobowiązania pracownicze krótkoterminowe Długoterminowe Stan na dzień 1 stycznia 2021 r. 1 082 704 - zwiększenia 759 - zmniejszenia (321) Stan na dzień 31.12.2021 r. 761 1 463 - zwiększenia - zmniejszenia (315) (177) Stan na dzień 31.12.2022 r. 446 1 286 40. Umowa o badania sprawozdania finansowego Rada Nadzorcza na posiedzeniu w dniu 30 maja 2022 r. dokonała wyboru nowego podmiotu do badania sprawozdań finansowych jednostkowych i skonsolidowanych za okres 2022, 2023 i 2024 r.. Wybrana firma jest KPW Audyt Sp. z o.o. z Łodzi. Umowa z wybraną Spółką została podpisana w dniu 27 czerwca 2022 r. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 61 Spółka Hydrotor posiada podpisaną umowę o badanie sprawozdania finansowego z firmą KPW Audyt Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (kod pocztowy: 90-350 Łódź) ul. Tymienieckiego 25c/410. Przedmiotem umowy jest badanie jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz przegląd śródroczny jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Łączne wynagrodzenie wynikające z podpisanych umów dla Spółki Hydrotor za badanie i przegląd sprawozdań finansowych za lata 2022 - 2024 wynosi 207,5 tys. zł + 23% Vat. 41. Transakcje z podmiotami powiązanymi Transakcje pomiędzy Hydrotor SA, a jej spółkami zależnymi, podlegają eliminacji przy sporządzaniu sprawozdania Grupy. ✓ Wyłączenia w ramach transakcji w grupie: Transakcje Hydrotor z jednostkami powiązanymi okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 sprzedaż produktów, usług, towarów i materiałów 31 622 22 769 pozostałe przychody operacyjne 45 9 pozostałe przychody finansowe 8 zakup produktów, usług i materiałów dokonała rozliczeń mediów i innych otrzymała dywidendę 4 607 4 121 Sprzedaż produktów, materiałów, towarów i usług do podmiotów powiązanych odbywa się na podstawie standardowego cennika. Jednostka dominująca zaopatruje jednostki Grupy Kapitałowej w materiały do produkcji jak również sprzedaje swoje wyroby celem dalszej odsprzedaży. Marża przy sprzedaży zakupionych materiałów na zaopatrzenie jednostek Grupy wynosi 5%, przy sprzedaży wyrobów gotowych przeznaczonych do dalszej odsprzedaży stosowane są ceny rynkowe, a przy odsprzedaży na eksport ceny pomniejszane są o 3% od cen uzyskiwanych od innych jednostek. Zakupy towarów odbywają się w oparciu o ceny rynkowe pomniejszone o rabaty z tytułu zamówionych ilości oraz z tytułu powiązań grupowych. Rozrachunki na dzień bilansowy nie są zabezpieczone i zostaną uregulowane w formie bezgotówkowej. Nie udzielono ani nie otrzymano żadnych gwarancji. Nie utworzono żadnych odpisów aktualizujących wartość należności wątpliwych od podmiotów powiązanych. ✓ Powiązania osobowe Hydrotor – Spółki zależne – stan na 31.12.2022 r. Osoby zarządzające i nadzorujące pełniące funkcje w więcej niż w jednej spółce Grupy Kapitałowej Hydrotor POWIĄZANIA OSOBOWE na dzien 31- 12-2022 akcjonariusz Hydrotor S.A. Hydrotor S.A. ZEHS AGROMET SA WPH Sp. z o.o. WIZAMOR Sp. z o.o. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN _______ 62 Mariusz Lewicki Tak Prezes Zarządu Przewodniczący RN Przewodniczący RN Ryszard Bodziachowski Tak Przewodniczący RN członek RN Członek Komitetu Audytu Wacław Kropiński Tak Z-ca Przewodniczącego RN Z-ca Przewodniczącego RN Członek Komitetu Audytu Marcin Lewicki Tak Sekretarz RN Członek Rady Nadzorczej Członek Komitetu Audytu 42. Wynagrodzenia członków Zarządu i organów nadzoru Wynagrodzenia członków Zarządu i organów nadzoru Spółki przedstawione zostały poniżej zbiorczo, w podziale na kategorie wymagane przez MSR 24 Podmioty powiązane – ujawnienia. Łączna wartość wynagrodzeń wypłaconych osobom zarządzającym i nadzorującym Emitenta (wraz z wynagrodzeniem podstawowym) wyniosła w tys. zł: Wynagrodzenia i nagrody wypłacone w jednostce emitenta okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Członkowie zarządu 874 582 Członkowie Rady Nadzorczej 319 254 Wynagrodzenia i nagrody wypłacone w jednostce emitenta okres zakończony 31/12/2022 okres zakończony 31/12/2021 Członkowie zarządu 874 582 Mariusz Lewicki - Prezes 570 321 Stanisław Drewczyński - Członek Zarządu 304 129 Wiesław Wruck - Członek Zarządu - 132 Członkowie Rady Nadzorczej 319 254 Ryszard Bodziachowski 36 34 Wacław Kropiński 36 34 Jakub Leonkiewicz 37 34 Marcin Lewicki ) 173 118 Monika Guzowska 37 34 *) wynagrodzenie z tytułu pełnienia funkcji oraz ze stosunku pracy za okres pełnienia funkcji W wynagrodzeniach członków Rady Nadzorczej będących pracownikami Spółki mieści się również wynagrodzenie za pracę. Wynagrodzenie miesięczne członka Rady Nadzorczej w Hydrotor SA z tytułu pełnienia funkcji Członka Rady Nadzorczej zgodnie z uchwałą WZA nr 28/VI/2020 ustalono w wysokości minimalnego wynagrodzenia ogłoszonego przez Radę Ministrów. ✓ Transakcje członków Zarządu i członków Rady Nadzorczej W Spółce wartość niespłaconych pożyczek udzielonych członkom Zarządu i Rady Nadzorczej oraz osób blisko związanych z nimi na dzień 31.12.2022 r. wynosi 91,4 tys. zł. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 63 Inne niespłacone pożyczki, zaliczki, kredyty, gwarancje, poręczenia lub inne umowy zobowiązujące do świadczeń na rzecz spółki nie występują. 43. Pozostałe informacje Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej Spółki Hydrotor w dającej się przewidzieć przyszłości, nie krócej niż 12 miesięcy od dnia bilansowego. Zarząd przeprowadził analizę ryzyk i zagrożeń, które mogłyby negatywnie wpłynąć na zdolność jednostki do kontynuowania działalności. Zarząd wziął pod uwagę zagrożenie spowodowane sytuacją panującą w kraju i na świecie. Niewątpliwie największą obawę rodzi wojna w Ukrainie, która niesie za sobą wiele zagrożeń. Dynamiczny rozwój wydarzeń i nieprzewidywalne możliwe scenariusze wymuszają na kierowniku jednostki podjęcie szybkich i ryzykownych działań w celu identyfikacji ryzyk i zapobieżenia ich negatywnym skutkom. Decyzje zarządu w warunkach niepewności i zwiększonego ryzyka poparte zostały analizą ekonomiczno – finansową, czerpiącą informację zarówno ze środowiska wewnętrznego jednostki oraz czynników zewnętrznych. Działania wojenne na Wschodzie Europy wywołały wiele konsekwencji na rynki europejskie oraz światowe. Powstało wiele zagrożeń, które należało indywidualnie przeanalizować oraz ocenić skalę wpływu na funkcjonowanie jednostki. Zagrożenia jakie wystąpiły to: ✓ przerywanie łańcuchów dostaw, ✓ wydłużenie cyklu produkcyjnego, ✓ wzrost cen surowców, ✓ koszty niewykorzystanych zdolności produkcyjnych, ✓ problemy z wypłacalnością kontrahentów i ściągalnością należności, ✓ groźba kar umownych za niedotrzymanie terminów dostaw, ✓ zamknięcie rynków zbytu spowodowane sankcjami, ✓ wahanie kursów walut, ✓ spadek sprzedaży bądź dochodowości, ✓ niedobór pracowników, ✓ bezpieczeństwo danych związane z atakami hakerskimi. Na skutek rosyjskiej agresji na Ukrainie w pierwszych miesiącach po wybuchu wojny, wystąpiły zawahania w dostawie stali na rynku krajowym. Przewidując czasowe problemy w kontynuacji dostaw oraz ewentualnym wzrostem cen materiałów Zarząd podjął decyzję o zwiększeniu zakupów, zapewniających kontynuację procesu produkcyjnego na okres trzech miesięcy. Działanie to spowodowało wzrost zapasów jednostki. W związku z zaistniałymi okolicznościami pojawiły się lekkie zachwiania w regulowaniu terminowo zobowiązań wobec kontrahentów. W celu bezpieczeństwa finansowego jednostki Zarząd Spółki podjął decyzję zwiększenia limitu kredytowego w rachunku bieżącym a także skorzystania z usługi faktoringowej. Sytuacja na rynku hutniczym ustabilizowała się w ostatnim kwartale 2022 r. pod kontem dostępności, jednakże ceny surowców niezbędnych do produkcji pozostały znacznie wyższe, niżeli z przed wybuchu wojny. Wysokie ceny surowców przedłożyły się na koszt wytworzenia produktów, a co za tym idzie na spadek marży na sprzedanych wyrobach. Wybuch wojny przyczynił się do wzrostu poziomu inflacji nie tylko w kraju, ale również w Europie i na świecie, Polska na tle krajów ze strefy Euro klasyfikowała się na wysokim poziomie. Wysoki poziom inflacji oddziaływał na wysokość stóp procentowych. Zaciągnięte przez Spółkę kredyty i leasingi narażone została na ryzyko związane ze zmianą kursów walut jak i zmiany stopy procentowej, które mogą wpłynąć na zwiększenie kosztów finansowych jednostki. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN ___ 64 Spółka utrzymała poziom należności i zobowiązań z tyt. dostaw i usług na porównywalnym poziomie w stosunku do analogicznego roku 2021r. Spółka stara się regulować swoje zobowiązania wobec dostawców w terminie. Istnieją przypadki regulowania zobowiązań z lekkim opóźnieniem. Na chwilę obecną nie ma większych trudności w regulowaniu zobowiązań wobec pracowników oraz zobowiązań publiczno-prawych. Spółka reguluje zobowiązania z tyt. zawartych umów leasingowych zgodnie z określonymi harmonogramami spłat. Zarząd nie przewiduje utrudnień w kolejnym okresie. Terminowość w regulowaniu należności uległa pogorszeniu w stosunku do roku 2022. Według opinii Zarządu przyczyną nieterminowego regulowaniu należności jest pogorszenie sytuacji finansowej odbiorców spowodowane wzrostem cen na podstawowe surowce i materiały. Spółka podejmuje działania naprawcze – częste monity, wezwania. Spółka nie ma należności wątpliwych – nie do uzyskania. Głównym zadaniem realizacji strategii spółki Hydrotor była zaplanowana już od początku roku 2021 na okres kilku lat rozbudowa mocy produkcyjnych. Zarząd podjął wówczas działania zmierzające do większego zautomatyzowania produkcji, ograniczające konieczność wykorzystywania pracy człowieka oraz wymiany zdekapitalizowanego majątku na nowoczesne maszyny i urządzenia. Proces ten spowodował, że spółka osiągnęła wyższy poziom realizacji zakładanych celów sprzedażowych. Umaszynowienie i doposażenie narzędziowe dało efekt w postaci skrócenia czasu obróbki detali, poprzez zmianę dotychczasowo stosowanej technologii, optymalne wykorzystanie czasu pracy urządzeń jak i pracowników. Jednak wydarzenia polityczno – gospodarcze na świecie zmusiły Zarząd do zrewidowania przyjętej strategii i z końcem roku 2022, podjął decyzję o czasowym wstrzymaniu procesu inwestycyjnego do momentu poprawy sytuacji rynkowej. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania niełatwo jest precyzyjnie dokonać oceny wpływu sytuacji polityczno-gospodarczej w Ukrainie na przyszłą sytuację finansową i osiągane w przyszłości wyniki finansowe Spółki. Oddziaływanie to będzie uwarunkowane rozwojem koniunktury zarówno w Polsce, w Europie jak i na świecie. Zarząd Spółki ocenia, że konflikt zbrojny w Ukrainie może wpływać znacząco na ceny niektórych elementów kosztów produkcji. W roku obrotowym w Spółce Hydrotor wystąpiły transakcje z Rosją. Transakcje te stanowią 0,1 % przychodów Spółki i były realizowane przed ogłoszeniem sankcji gospodarczych w związku z wybuchem wojny w Ukrainie. Na dzień bilansowy w Spółka nie ma zawartych żadnych kontraktów z Rosją, Ukrainą i Białorusią, jak również nie posiada żadnych należności ani zobowiązań z w/w podmiotami. W Spółce nie było zdarzeń polegających na udzieleniu pomocy dla Ukrainy mających postać darowizny (materialnej oraz finansowej). Spółka posiada zrównoważoną sytuację finansową, umożliwiającą kontrolowanie wyzwań związanych z obecnym kryzysem. Weryfikuje aktualny przebieg zdarzeń polityczno-gospodarczych oraz wskaźniki makroekonomiczne, elastycznie podejmując działania do zmieniających się warunków rynkowych. Natomiast kryzys z lat ubiegłych, wywołany pandemią koronowirusa nie miał już niekorzystnego oddziaływania na aktywność gospodarczą jednostki. Jednak ponowny wybuch epidemii może mieć wpływ na zdezorganizowanie działalności operacyjnej grupy, porównywalnie jak to miało miejsce w poprzednich latach. Na dzień sporządzenia sprawozdania Zarząd nie stwierdza istnienia zagrożenia dla kontynuacji prowadzonej działalności gospodarczej spółek grupy a tym samym całej Grupy Kapitałowej, jednak niestabilne otoczenie gospodarcze, niski popyt na produkty grupy, problemy finansowe odbiorców głównie krajowych oraz drogi kredyt stanowią barierę dla kontynuowania procesu inwestycji. Panująca niepewność co do ewentualnego pogłębienia się kryzysu gospodarczego w Polsce, Europie i na świecie, sprawia, że Zarząd podejmuje wszelkie działania wykorzystując posiadany potencjał wytwórczy w celu poszukania nowych rynków zbytu. __ Sprawozdanie Finansowe PHS Hydrotor SA za 2022 r. w tys. PLN _______ 65 44. Zdarzenia po dniu bilansowym Zdarzenia po dacie bilansu mające wpływ na osiągnięte wyniki Spółki za 2022r.: ✓ Memoriałowe ujęcie korekt sprzedaży wystawionych w miesiącu marcu 2023r. po publikacji sprawozdania za IV kwartał, oddziałowujących na sprzedaż roku 2022. Zdarzenia po dacie bilansu nie mające wpływu na osiągnięte wyniki Spółki za 2022r.: ✓ Wypowiedzenie Umowy o dofinansowanie projektu „Opracowanie technologii produkcji innowacyjnych pomp wielotłoczkowych zmiennego przepływu” zawartej w dniu 23 września 2019 r.; przez Hydrotor SA z Urzędem Marszałkowskim Województwa Kujawsko- Pomorskiego, która nastąpi z dniem 29 kwietnia 2023 r., zwrot otrzymanego dofinansowania w wysokości 36,2 tys. zł wraz z odsetkami liczonymi jako zaległości podatkowe od dnia otrzymania dofinansowania do dnia zwrotu; ✓ Wypowiedzenie Umowy o dofinansowanie projektu „Opracowanie innowacyjnego procesu technologicznego obróbki skrawaniem wielkogabarytowych części maszyn z uwzględnieniem wpływu sztywności mocowania generalnego za pomocą układu hydraulicznego” zawartej w dniu 23 września 2019 r.; przez Hydrotor SA z Urzędem Marszałkowskim Województwa Kujawsko- Pomorskiego, która nastąpi z dniem 29 kwietnia 2023 r. ✓ Aneks nr 2 do umowy pożyczki środków pieniężnych z dnia 24 marca 2021 r. , zmieniający wysokość oprocentowania pożyczki z 7 % na 8,5 % w spółce zależnej WZM Wizamor Sp. z o.o. ✓ Spadek rentowności sprzedaży – marży zysku w pierwszym kwartale 2023r., który został spowodowany wykorzystaniem do produkcji surowców zakupionych w okresie zwyżki cen, co przyczyniło się na zwiększenie kosztów wytworzenia produkowanych wyrobów i tym samym pogorszenie wyniku finansowego. 45. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego Sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone przez Zarząd Spółki w dniu 27 kwietnia 2023 roku. Tuchola, dnia 27 kwietnia 2023 r. Główny Księgowy - Sylwia Jagielska Prezes Zarządu Mariusz Lewicki Członek Zarządu Stanisław Drewczyński

AI Terminal

5779_rns_2023-04-28_43370b2f-7a8f-4529-a6c9-ddde66bbdcab.xhtml

More from Przedsiębiorstwo Hydrauliki Siłowej Hydrotor S.A.

Talk to a Data Expert