Przedsiębiorstwo Hydrauliki Siłowej Hydrotor S.A.

HDR-2024-12-31-0-pl.xhtml iso4217:PLNxbrli:sharesiso4217:PLN259400VFOC2A1HBQ3N412023-01-012023-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400VFOC2A1HBQ3N412023-01-012023-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400VFOC2A1HBQ3N412023-01-012023-12-31ifrs-full:RevaluationSurplusMember259400VFOC2A1HBQ3N412023-01-012023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400VFOC2A1HBQ3N412023-01-012023-12-31ifrs-full:SharePremiumMember259400VFOC2A1HBQ3N412023-01-012023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400VFOC2A1HBQ3N412022-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400VFOC2A1HBQ3N412022-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400VFOC2A1HBQ3N412022-12-31ifrs-full:RevaluationSurplusMember259400VFOC2A1HBQ3N412022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400VFOC2A1HBQ3N412022-12-31ifrs-full:SharePremiumMember259400VFOC2A1HBQ3N412022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400VFOC2A1HBQ3N412024-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400VFOC2A1HBQ3N412024-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400VFOC2A1HBQ3N412024-12-31ifrs-full:RevaluationSurplusMember259400VFOC2A1HBQ3N412024-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400VFOC2A1HBQ3N412024-12-31ifrs-full:SharePremiumMember259400VFOC2A1HBQ3N412024-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400VFOC2A1HBQ3N412024-01-012024-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400VFOC2A1HBQ3N412024-01-012024-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400VFOC2A1HBQ3N412024-01-012024-12-31ifrs-full:RevaluationSurplusMember259400VFOC2A1HBQ3N412024-01-012024-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400VFOC2A1HBQ3N412024-01-012024-12-31ifrs-full:SharePremiumMember259400VFOC2A1HBQ3N412024-01-012024-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400VFOC2A1HBQ3N412023-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400VFOC2A1HBQ3N412023-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400VFOC2A1HBQ3N412023-12-31ifrs-full:RevaluationSurplusMember259400VFOC2A1HBQ3N412023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400VFOC2A1HBQ3N412023-12-31ifrs-full:SharePremiumMember259400VFOC2A1HBQ3N412023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400VFOC2A1HBQ3N412022-12-31259400VFOC2A1HBQ3N412023-12-31259400VFOC2A1HBQ3N412024-12-31259400VFOC2A1HBQ3N412023-01-012023-12-31259400VFOC2A1HBQ3N412024-01-012024-12-31 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 Wg. Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej Strona 1 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Spis treści I.Skonsolidowane Sprawozdanie z Całkowitych Dochodów4 II.Skonsolidowane Sprawozdanie z Sytuacji Finansowej5 III.Skonsolidowane Sprawozdanie z Przepływów Pieniężnych6 IV.Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym7 V.Informacje dodatkowe8 1.Informacje ogólne8 2.Zasady polityki rachunkowości14 3.Noty objaśniające sprawozdanie31 3.1.Zysk przypadający na jedną akcję31 3.2.Dywidendy32 3.3.Sprawozdawczość w warunkach hiperinflacji32 3.4.Segmenty operacyjne jednostki33 3.5.Rzeczowe aktywa trwałe35 3.6.Wartości niematerialne i prawne38 3.1.Nieruchomości inwestycyjne39 3.2.Leasing39 3.3.Udziały w jednostkach zależnych39 3.4.Instrumenty finansowe:40 3.5.Ustalenia wartości godziwej44 3.6.Zapasy44 3.7.Należności z tyt. dostaw i usług oraz pozostałych należności45 3.8.Inne aktywa46 3.9.Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych46 3.10.Kapitały47 3.11.Rezerwy, zobowiązania warunkowe, aktywa warunkowe51 3.12.Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań53 3.13.Inne zobowiązania57 3.14.Podatek dochodowy57 3.15.Świadczenia pracownicze60 3.16.Zatrudnienie pracowników60 3.17.Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży61 3.18.Zysk z działalności operacyjnej61 3.19.Przychody62 3.20.Koszty62 Strona 2 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.21.Pozostałe przychody operacyjne63 3.22.Pozostałe koszty operacyjne64 3.23.Przychody finansowe64 3.1.Koszty finansowe64 3.2.Podmioty powiązane65 3.3.Wynagrodzenie członków zarządu i organów nadzoru66 3.33.Zabezpieczenia67 3.1.Wynagrodzenia Biegłego Rewidenta67 3.2.Ryzyka68 3.3.Zdarzenia po dniu bilansowym74 3.4.Pozostałe informacje74 3.5.Zatwierdzenie sprawozdania finansowego77 Strona 3 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) I.Skonsolidowane Sprawozdanie z Całkowitych Dochodów Za okres od 1 stycznia 2024 do 31 grudnia 2024 r. Rok 2024 okres Rok 2023 okres Nota od 2024-01-01 od 2023-01-01 do 2024-12-31 do 2023-12-31 Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaży 3.25 110 028 125 749 Koszt własny sprzedaży 3.26 (107 851) (112 033) Zysk (strata) brutto na sprzedaży 2 177 13 716 Koszty sprzedaży 3.26 (2 933) (2 974) Koszty ogólnego zarządu 3.26 (13 920) (15 022) Pozostałe przychody operacyjne 3.27 5 190 5 695 Pozostałe koszty operacyjne 3.28 (2 335) (3 726) Zysk (strata) na działalności operacyjnej (11 821) (2 311) Przychody finansowe 3.29 175 1 591 Koszty finansowe 3.30 (1 909) (2 207) Zysk (strata) przed opodatkowaniem (13 555) (2 927) Podatek dochodowy 3.20 1 868 672 Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej (11 687) (2 255) Działalność zaniechana - - Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej Zysk (strata) netto (11 687) (2 255) Pozostałe całkowite dochody netto razem - - SUMA CAŁKOWITYCH DOCHODÓW (11 687) (2 255) Zyska/strata przypadający: Akcjonariuszom podmiotu dominującego (11 687) (2 255) Akcjonariuszom mniejszościowym - - Całkowite dochody przypadające na: Akcjonariuszom podmiotu dominującego (11 687) (2 255) Akcjonariuszom mniejszościowym - - Zysk na akcję Zysk na akcję 2024 2023 Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję z działalności kontynuowanej (4,87) (0,94) Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję z działalności zaniechanej - - Zysk (strata) na jedną akcję (4,87) (0,94) Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję z działalności kontynuowanej (4,87) (0,94) Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję z działalności zaniechanej - - Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję (4,87) (0,94) Strona 4 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) II.Skonsolidowane Sprawozdanie z Sytuacji Finansowej sporządzone na dzień 31 grudnia 2024 r. AKTYWA Nota stan na 2024-12-31 koniec roku 2024 stan na 2023-12-31 koniec roku 2023 Razem aktywa trwałe 108 690 104 423 Rzeczowe aktywa trwałe 3.5 106 813 101 301 Nieruchomości inwestycyjne 3.7 - - Wartości niematerialne 3.6 679 867 Długoterminowe aktywa finansowe 5 4 Należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności długoterminowe 1 193 2 251 Aktywa z tytułu podatku odroczonego - - Razem aktywa obrotowe 75 664 78 652 Aktywa obrotowe przeznaczone do sprzedaży 75 653 78 641 Zapasy 3.12 47 430 50 438 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 3.13 25 555 26 063 Aktywa z tytułu bieżącego podatku dochodowego 1 177 1 417 Krótkoterminowe aktywa finansowe - - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 3.15 1 491 723 Aktywa trwałe klasyfikowane jako przeznaczone do zbycia 3.23 11 11 Razem aktywa 184 354 183 075 PASYWA Razem kapitały 3.16 117 365 116 066 Kapitały przypadające akcjonariuszom podmiotu dominującego 117 143 115 842 Kapitał akcyjny 4 797 4 797 Nadwyżka ze sprzedaży akcji 13 350 13 350 Zyski zatrzymane 55 734 67 359 Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny 43 262 30 336 Udziały niekontrolujące 222 224 Zobowiązania Razem 66 989 67 009 Razem zobowiązanie długoterminowe 26 284 33 039 Suma rezerw długoterminowych 3.17 2 015 1 917 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 3.17 2 000 1 902 Rezerwy długoterminowe 15 15 Rezerwa na podatek odroczony 8 366 7 073 Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 3 823 5 072 Kredytydługoterminowe 3.10 - - Leasing finansowy 3.8 12 080 18 977 Inne zobowiązania finansowe - - Zobowiązania krótkoterminowe 40 705 33 970 Zobowiązania krótkoterminowe nie przeznaczone do sprzedaży 19 693 17 978 Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 3.18 18 171 16 340 Bieżące zobowiązania podatkowe 3.18 - 48 Kredyty krótkoterminowe 3.10 14 947 10 055 Leasing krótkoterminowy 3.8 6 065 5 937 Pozostałe zobowiązania finansowe 160 - Suma rezerw bieżących 1 362 1 590 Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 3.17 781 910 Rezerwy krótkoterminowe 3.17 581 680 Pasywa razem 184 354 183 075 Strona 5 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) III.Skonsolidowane Sprawozdanie z Przepływów Pieniężnych za okres od 1 stycznia 2024 do 31 grudnia 2024 r. Rachunek przepływu środków pieniężnych (metoda pośrednia) w tys. zł Noty Rok 2024 okres od 2024-01-01 do 2024-12-31 Rok 2023 okres od 2023-01-01 do 2023-12-31 A.PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ B+C 4 412 14 417 B.Podatek dochodowy (1 868) (2 928) C. PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ I+II 6 280 17 345 Zysk (strata) netto (11 687) (2 255) Korekty o pozycje 17 967 19 600 Amortyzacja aktywów trwałych 12 651 12 786 Koszt podatku dochodowego ujęty w rachunku zysków i strat (489) (839) Zapłacone odsetki 1 549 1 667 Przychody z inwestycji ujęte w rachunku zysków i strat - - Zysk ze sprzedaży lub zbycia składników rzeczowych aktywów trwałych (35) (121) (Dodatnie) / ujemne różnice kursowe netto (258) (6) (Zwiększenie) / zmniejszenie salda należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności (207) 14 495 (Zwiększenie) / zmniejszenie stanu zapasów 774 8 589 Zwiększenie / Zmniejszenie salda zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań 3 731 (15 413) Zwiększenie / (zmniejszenie) rezerw 1 768 (1 856) (Zwiększenie) / zmniejszenie pozostałych aktywów (123) 1 939 Zwiększenie przychodów przyszłych okresów (1 394) (1 641) B. PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ (226) (836) Wpływy z tytułu zbycia składników rzeczowych aktywów trwałych 81 107 Otrzymane odsetki - - Płatności za rzeczowe aktywa trwałe (307) (943) Płatności za wartości niematerialne - - C. PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ (3 426) (13 541) Dywidendy wypłacone na rzecz: (720) (4 797) akcjonariuszy jednostki dominującej (720) (4 797) udziałowców mniejszościowych - - Wpływy z kredytów, pożyczek 5 268 4 596 Spłata kredytów, pożyczek (196) (5 515) Spłata zobowiązań z tyt. leasingu finansowego (6 169) (6 149) Zapłata odsetek od pożyczek (1 598) (1 709) Inne wpływy / wydatki finansowe (11) 33 D. Zmiana środków pieniężnych bez uwzględnienia różnic kursowych 760 40 zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych 8 8 Zmiana środków pieniężnych po uwzględnieniu różnic kursowych 768 48 E Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek roku obrotowego 723 675 F. Środki pieniężne na koniec okresu 1 491 723 - o ograniczonej możliwości dysponowania 29 298 Strona 6 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) IV.Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Za okres sprawozdawczy kończący się 31 grudnia 2024 r. Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji Zyski zatrzymane Kapitał rezerwowy z przeszacowania rzeczowych aktywów trwałych Kapitał przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej Udziały niekontrolujące Razem stan na dzień 01-01-2024 4 797 13 350 67 359 30 336 115 842 224 116 066 zysk netto za rok obrotowy - - (11 687) - (11 687) - (11 687) Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy (netto) - - - - - - - Całkowite dochody razem - - (11 687) - (11 687) - (11 687) wypłata dywidendy - - (720) - (720) - (720) podział wyniku - - - - - - - zbycie środków trwałych - - - - - - - Zwiększenie (zmniejszenie) wskutek innych zmian, kapitał własny - - 782 12 926 13 708 (2) 13 706 Suma zmian kapitałów - - (11 625) 12 926 1 301 (2) 1 299 stan na dzień 31-12-2024 4 797 13 350 55 734 43 262 117 143 222 117 365 stan na dzień 01-01-2023 4 797 13 350 74 159 27 417 119 723 255 119 978 zysk netto za rok obrotowy - - (2 255) - (2 255) - (2 255) Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy (netto) - - - - - - - Całkowite dochody razem - - (2 255) - (2 255) - (2 255) wypłata dywidendy - - (4 797) - (4 797) - (4 797) podział wyniku - - - - - - - zbycie środków trwałych - - 221 (221) - - - zwiększenie (zmniejszenie) wskutek innych zmian, kapitał własny - - 31 3 140 3 171 (31) 3 140 Suma zmian kapitałów - - (6 800) 2 919 (3 881) (31) (3 912) stan na dzień 31-12-2023 4 797 13 350 67 359 30 336 115 842 224 116 066 Strona 7 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) V.Informacje dodatkowe 1.Informacje ogólne 1.1.Informacje o jednostce dominującej Nazwa i siedziba: Nazwa jednostki:Przedsiębiorstwo Hydrauliki Siłowej Hydrotor S.A. Forma prawna: Spółka akcyjna Adres jednostki: 89-500 Tuchola ul. Chojnicka 72 Siedziba jednostki:Polska Państwo rejestracji: Polska Podstawowe miejsce prowadzenia działalności:Tuchola Nazwa jednostki dominującej:Przedsiębiorstwo Hydrauliki Siłowej Hydrotor S.A. Nazwa jednostki dominującej najwyższego szczebla grupy: Przedsiębiorstwo Hydrauliki Siłowej Hydrotor S.A. Zmiany w nazwie jednostki: nie wystąpiły, Opis charakteru działalności jednostki:Przedmiotem działalności Hydrotor SA jest działalność produkcyjno-usługowa i handlowa w zakresie obrotu gospodarczego na terenie kraju i za granicą, przy specjalizacji w zakresie hydrauliki siłowej.Podstawowy segment działalności to produkcja, regeneracja i projektowanie elementów hydrauliki siłowej, mających zastosowanie w rolnictwie oraz przemyśle: maszynowym, budowlanym, wydobywczym, energetycznym, samochodowym i innych. Rodzaj działalności według PKD – 2830Z produkcja maszyn dla rolnictwa i leśnictwa Branża wg klasyfikacji GPW w Warszawie – przemysł elektromaszynowy Rejestracja: Spółka dominująca zarejestrowana jest pod numerem KRS 0000119782, prowadzonego przez Sąd Rejonowy w Bydgoszczy, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. Czas trwania: Czas trwania działalności PHS "Hydrotor" S.A. jest nieokreślony. Zarząd i Rada Nadzorcza Zarząd: W okresie od dnia 01.01.2024 r. do dnia 31.12.2024 r. Zarząd Spółki działał w składzie: Mariusz Lewicki – Prezes Zarządu; Strona 8 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Stanisław Drewczyński – Dyrektor ds. Operacyjnych, Produkcji i Inwestycji Członek Zarządu; Rada Nadzorcza: W okresie od 01-01-2024 r. do 29-06-2024 r. Rada Nadzorcza pracowała w składzie: Ryszard Bodziachowski – Przewodniczący Wacław Kropiński – Z-ca Przewodniczącego Marcin Lewicki – sekretarz Sławomir Sklinda - członek Monika Guzowska – członek W okresie od 29-06-2024 r. do 31-12-2024 r. Rada Nadzorcza pracowała w składzie: Ryszard Bodziachowski – Przewodniczący Wacław Kropiński – Z-ca Przewodniczącego Marcin Lewicki – sekretarz Jakub Leonkiewicz - członek Monika Guzowska – członek Komitet Audytu: Od 01-01-2024 r. do 05-05-2024 r. Komitet Audytu pracował w składzie: Wacław Kropiński - Przewodniczący Ryszard Bodziachowski – członek  Sławomir Sklina – członek Marcin Lewicki – członek Monika Guzowska – członek Od 06-05-2024r. do 29-06-2024 r. Komitet Audytu pracował w składzie: Sławomir Sklinda – przewodniczący Wacław Kropiński – członek Monika Guzowska - członek Od 29-06-2024 r. do 31-12-2024 Komitet Audytu pracował w składzie: Jakub Leonkiewicz - Przewodniczący Wacław Kropiński - członek Monika Guzowska – członek Strona 9 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Struktura akcjonariatu Według stanu na dzień 31 grudnia 2024roku struktura akcjonariatu jednostki dominującej jest następująca: Podmiot Siedziba Ilość akcji Liczba głosów z akcji % posiadanego kapitału % posiadanych praw głosów Bodziachowski Ryszard z osobą bliską Warszawa 406 000 406 000 16,929% 14,600% Lewicki Mariusz z osobą bliską Toruń 428 052 428 052 17,848% 15,393% PKO TFI Warszawa 361 256 361 256 15,063% 12,991% AVIVA OFE AVIVA BZWBK Warszawa 145 536 145 536 6,068% 5,234% Allianz Warszawa 137 432 137 432 5,730% 4,942% Kropiński Wacław Tuchola 88 405 422 025 3,686% 15,176% pozostali akcjonariusze akcje imienne 12 215 61 075 0,509% 2,196% pozostali akcjonariusze akcje zwykłe 819 404 819 404 34,166% 29,467% Razem 2 398 300 2 780 780 100,00% 100,00% ) Szczegółowe informacje zawarte w nocie 4.9 Uwaga: dane wg informacji posiadanych przez Spółkę na 31.12.2024 r. 1.2.Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdawcza Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w polskich złotych. Polski złoty jest walutą funkcjonalną i sprawozdawczą Grupy Kapitałowej. Dane w sprawozdaniach finansowych zostały wykazane w tysiącach złotych, chyba że w konkretnych sytuacjach zostały podane z większą dokładnością. 1.3.Okres sprawozdawczy Rokiem obrotowym Spółki dominującej oraz spółek wchodzących w skład grupy jest rok kalendarzowy. Prezentowane sprawozdanie finansowe obejmuje okres od 01-01-2024 r. do 31-12-2024 r. oraz porównywalne dane finansowe od 01-01-2023 r. do 31-12-2023 r 1.4.Udziały w jednostkach zależnych PHS "Hydrotor" S.A. na dzień 31-12-2024 r. posiada udziały w dwóch jednostkach tworząc Grupę Kapitałową: Strona 10 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) GRUPA KAPITAŁOWA HYDROTOR Żadna ze spółek wchodząca w skład Grupy Kapitałowej nie posiada znaczących udziałów w kapitałachinnych podmiotów wchodzących w skład grupy kapitałowej. Agromet ZEHS Lubań S.A. Siedziba: Lubań Przedmiot działalności: Produkcja siłowników hydraulicznych Sąd Rejonowy: Sąd Rejonowy dla Wrocławia Fabrycznej, IX Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego; Spółka wpisana do rejestru przedsiębiorców pod numerem KRS: 0000342909, dnia 18.12.2009 r. Zastosowana metoda konsolidacji: pełna Data objęcia kontroli / data od której wywierany jest znaczny wpływ: 01.03.1998 r. Udział w kapitale/liczbie głosów jednostki zależnej: 99,99%/ 99,99%. WPH Sp. z o.o. we Wrocławiu do 17-10-2024 r. (podmiot przejęty przez jednostkę dominującą) siedziba: Wrocław Przedmiot działalności: Produkcja elementów hydrauliki siłowej Sąd Rejonowy: Sąd Rejonowy dla Wrocławia-Fabrycznej we Wrocławiu, VI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego; Spółka wpisana do rejestru przedsiębiorców pod numerem KRS: 0000082498, dnia 17.01.2002 r. Zastosowana metoda konsolidacji: pełna Data objęcia kontroli / data od której wywierany jest znaczny wpływ: 15.06.2005 r. Udział w kapitale/liczbie głosów jednostki zależnej: 100%/ 100%. WZM „Wizamor” Sp. z o.o. w Więcborku siedziba: Więcbork Strona 11 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Przedmiot działalności: produkcja wysokociśnieniowych elementów złącznych, amortyzatorów i przewodów giętkich Sąd Rejonowy: Sąd Rejonowy w Bydgoszczy XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, Spółka wpisana do rejestru przedsiębiorców pod numerem KRS: 0000156565, dnia 28.03.2003 r Zastosowana metoda konsolidacji: pełna Data objęcia kontroli / data od której wywierany jest znaczny wpływ: 22.06.2010 r. Udział w kapitale/liczbie głosów jednostki zależnej: 96,88%/ 96,88%. 1.5.Kurs EUR użyty do prezentacji wybranych danych Do prezentacji wybranych danych przyjęto kursy a)podstawowe pozycje aktywów i pasywów Sprawozdania z sytuacji finansowej przeliczono wg średniego kursu EUR ogłoszonego przez NBP obowiązującego na dzień 31.12.2024 r., oraz na 31.12.2023 r., b)podstawowe pozycje Sprawozdania z całkowitych dochodów przeliczono wg średniej arytmetycznej średnich kursów EUR ogłoszonych przez NBP, obowiązujących na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca za 2024 r. oraz 2023 r., c) podstawowe pozycje Sprawozdania z przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej, inwestycyjnej i finansowej oraz środki pieniężne na koniec okresu przeliczono wg średniego kursu EUR ogłoszonego przez NBP obowiązującego na dzień 31.12.2024 r. oraz na dzień 31.12.2023 r., ą d)środki pieniężne na początek okresu sprawozdawczego przeliczono według średniego kursu EUR obowiązującego na dzień 31.12.2024 r., oraz na początek okresu porównywalnego według średniego kursu EUR obowiązującego na dzień 31.12.2023 r. W celu przedstawienia wybranych danych finansowych w walucie EURO, przyjęto następujące kursy ogłoszone przez NBP: średni kurs EURO obowiązujący na dzień bilansowy: roku bieżącego (31.12.2024 r.) 1 EUR 4,2730 zł roku bieżącego (31.12.2023 r.) 1 EUR 4,3480 zł po kursach tych przeliczono odpowiednio podstawowe pozycje bilansu oraz rachunku przepływu środków pieniężnych roku bieżącego i roku poprzedniego. średnią arytmetyczną średnich kursów EURO ogłaszanych przez NBP, obowiązujących na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca w okresie roku obrotowego: roku bieżącego (2024) 1 EUR = 4,3042 zł roku poprzedniego (2023) 1 EUR = 4,5284 zł po kursach tych przeliczono podstawowe pozycje rachunku zysków i strat roku bieżącego i roku poprzedniego. Strona 12 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 1.6.Wybrane dane finansowe Podstawowe pozycje bilansu, rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych ze sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych przeliczone na EUR przedstawiają się następująco: Pozycja sprawozdań finansowych Rok 2024 Rok 2023 xxx tys. PLN tys. EUR tys. PLN tys. EUR Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej AKTYWA Aktywa trwałe 108 690 25 436 104 423 23 060 Aktywa obrotowe 75 664 17 707 78 652 17 369 Aktywa razem 184 354 43 144 183 075 40 428 Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej PASYWA Kapitał własny 117 365 27 467 116 066 25 631 Kapitał zakładowy 4 797 1 123 4 797 1 059 Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 66 989 15 677 67 009 14 798 Zobowiązania długoterminowe 26 284 6 151 33 039 7 296 Zobowiązania krótkoterminowe 40 705 9 526 33 970 7 502 Pasywa razem 184 354 43 144 183 075 40 428 Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 110 028 25 563 125 749 28 921 Zysk brutto na sprzedaży 2 177 506 13 716 3 155 Zysk na sprzedaży (14 676) (3 410) (4 280) (984) Zysk z działalności operacyjnej (11 821) (2 746) (2 311) (532) Zysk brutto (13 555) (3 149) (2 927) (673) Zysk netto (11 687) (2 715) (2 255) (519) Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 4 412 1 033 14 417 3 184 Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (226) (53) (836) (185) Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (3 426) (802) (13 541) (2 990) Przepływy pieniężne netto razem 760 178 40 9 Środki pieniężne na początek okresu 723 160 675 144 Środki pieniężne na koniec okresu 1 491 349 723 160 1.7.Nowe standardy i interpretacje MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji przyjętych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych interpretacji, które według stanu na dzień zatwierdzenia sprawozdania nie zostały jeszcze przyjęte do stosowania: Ulepszenia MSSF - tom 11 (wydany 18 lipca 2024 r.). Zawiera zmiany do pięciu standardów w ramach projektu dorocznych ulepszeń wprowadzanych przez RMSR. Zmiany dotyczą MSSF 1, MSSF 7,MSSF 9, MSSF 10 oraz MSR 7 i będą obowiązywać dla okresów rocznych zaczynających się 1 stycznia 2026 r. lub po tym dniu; Strona 13 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Zmiany do MSR 21 „Skutki zmian kursów wymiany walut obcych – Brak możliwości wymiany walut” (obowiązuje w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2025 roku lub po tej dacie); Zmiany do MSSF 9 „Instrumenty finansowe” i MSSF 7 „Instrumenty finansowe – ujawnienia informacji” zmiany w klasyfikacji i wycenie instrumentów finansowych (obowiązuje w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2026 roku lub po tej dacie); MSSF 18 „Prezentacja i ujawnienia w sprawozdaniach finansowych” (obowiązuje w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2027 roku lub po tej dacie); MSSF 19 „Jednostki zależne bez odpowiedzialności publicznej: ujawnianie informacji” (obowiązuje w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się po 1 stycznia 2027 roku lub po tej dacie); Zmiany do MSSF 10 „Skonsolidowane sprawozdanie finansowe” i do MSR 28 „Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach” – Data wejścia w życie odroczona na czas nieokreślony. Dostępne do opcjonalnego przyjęcia w pełnych sprawozdaniach finansowych MSSF. Komisja Europejska postanowiła odroczyć zatwierdzenie na czas nieokreślony; jest mało prawdopodobne, że zostanie ono zatwierdzone przez UE w przewidywalnej przyszłości. Jednocześnie nadal poza regulacjami przyjętymi przez UE pozostaje rachunkowość zabezpieczeń portfela aktywów i zobowiązań finansowych, których zasady nie zostały zatwierdzone do stosowania w UE. Według szacunków jednostki, w/w standardy, interpretacje i zmiany do standardów nie miałyby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez jednostkę na dzień bilansowy. Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w UE mogą różnić się od dat stosowania wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez UE. Spółka nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego z przyjętych przez UE standardów, interpretacji lub zmian, które na dzień 31 grudnia 2024 roku nie miały zastosowania. 2.Zasady polityki rachunkowości 2.1.Podstawa sporządzania sprawozdań finansowych Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe („skonsolidowane sprawozdanie finansowe”) zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (zwane MSSF UE) zatwierdzonymi przez Unię Europejską, a w zakresie nieuregulowanym powyższymi standardami, zapisy ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości (Dz. U. z 2023 r. poz. 120, 295) oraz wydane na jej podstawie przepisy wykonawcze. MSSF UE zawierają wszystkie Międzynarodowe Standardy Rachunkowości (MSR), Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) oraz związane z nimi Interpretacje za wyjątkiem Standardów oraz Interpretacji, które oczekują na zatwierdzenie przez Unię Europejską oraz Standardów i Interpretacji, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską, ale nie weszły jeszcze w życie. Strona 14 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego, za wyjątkiem aktywów i pasywów wycenianych według wartości godziwej: instrumentów pochodnych, instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy lub inne całkowite dochody. 2.2.Oświadczenie o zgodności Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez Unię Europejską, opublikowanymi i obowiązującymi na dzień 31 grudnia 2024 roku. Biorąc pod uwagę toczący się w Unii Europejskiej proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Grupę działalność, w zakresie stosowanych przez Grupę zasad rachunkowości nie ma różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami MSSF zatwierdzonymi przez Unię Europejską dla roku 2024, z wyjątkiem zasad, które zostały zmienione lub wprowadzone w wyniku zastosowania nowych regulacji MSSF dla okresów rocznych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2024 roku lub później. 2.3.Kontynuacja działalności Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez spółki Grupy w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez spółki Grupy. Nie mniej jednak Spółki Grupy zmagały się z trudnościami, spowodowane utratą przychodów. Mając na uwadze przedstawione sprawozdania finansowe określające stan majątkowy Grupy, osiągane wyniki, możemy stwierdzić, że w 2024 r. nastąpił spadek przychodów ze sprzedaży, co wpłynęło na osłabienie się wyniku finansowego Grupy, suma bilansowa nieznacznie się zmieniała. Emitent podejmuje działania polegające na zwiększeniu sprzedaży wyrobów oraz obniżeniu kosztów działalności operacyjnej, które maja bezpośredni wpływ na efektywność sprzedaży. Podjęte działania będą rzutowały na kolejne okresy sprawozdawcze. W świetle posiadanych przez Zarząd informacji zostaje niepewność co do możliwości kontynuowania działalności Grupy Kapitałowej. Kontynuacja działalności Grupy Kapitałowej jest uzależniona od sytuacji gospodarczej jej partnerów handlowych w najbliższych kilku kwartałów. Wg Zarządu i informacji płynących z GUS koniunktura gospodarcza będzie się poprawiać. Emitent będzie dostosowywać Spółki do zmieniających się warunków gospodarczych. 2.4.Podstawa konsolidacji Jednostkami zależnymi są jednostki kontrolowane przez Spółkę Dominującą. Kontrola ma miejsce wtedy, gdy Jednostka Dominująca z tytułu swojego zaangażowania podlega ekspozycji na zmienne wyniki finansowe lub gdy ma prawa do zmiennych wyników finansowych oraz ma możliwość wywierania wpływu na wysokość tych wyników finansowych poprzez sprawowanie władzy nad jednostką zależną. Przy ocenie stopnia kontroli bierze się pod uwagę wpływ istniejących i potencjalnych praw głosu, które na dzień bilansowy mogą zostać zrealizowane lub mogą podlegać konwersji. Grupa weryfikuje fakt sprawowania kontroli nad innymi jednostkami, jeżeli wystąpiła sytuacja wskazująca na zmianę jednego lub kilku z wyżej wymienionych warunków sprawowania kontroli. Sprawozdania finansowe spółek zależnych uwzględniane są w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym począwszy od dnia uzyskania nad nimi kontroli aż do momentu jej wygaśnięcia. Strona 15 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Sprawozdania finansowe jednostek zależnych, po uwzględnieniu korekt doprowadzających do zgodności z MSSF, sporządzane są za ten sam okres sprawozdawczy co sprawozdanie jednostki dominującej, przy wykorzystaniu spójnych zasad rachunkowości, w oparciu o jednolite zasady rachunkowości zastosowane dla transakcji i zdarzeń gospodarczych o podobnym charakterze. W celu eliminacji jakichkolwiek rozbieżności w stosowanych zasadach rachunkowości wprowadza się korekty. Salda rozrachunków wewnętrznych pomiędzy jednostkami Grupy, transakcje zawierane w obrębie Grupy oraz wszelkie wynikające stąd niezrealizowane zyski lub straty, a także przychody oraz koszty Grupy są eliminowane w trakcie sporządzania skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 2.5.Udziały mniejszości obejmują nie należące do Grupy udziały w Spółkach: „Agromet” S.A. Lubań WZM „Wizamor” Sp. z o.o. Więcborku 2.6.Zastosowanie założeń, szacunków i osadów w rachunkowości Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga przyjęcia pewnych założeń oraz dokonania szacunków i osądów, które wpływają na wielkości wykazane w sprawozdaniu finansowym. Założenia i szacunki są oparte na najlepszej wiedzy kierownictwa na temat bieżących i przyszłych zdarzeń oraz działań, jednak rzeczywiste wyniki mogą się różnić od przewidywanych. Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest rozpoznawana w okresie, w którym zostały one zmienione, jeśli dotyczy to wyłącznie tego okresu, lub w okresie bieżącym i przyszłym, jeśli zmiany dotyczą zarówno okresu bieżącego jak i przyszłego. Przyjęte istotne założenia przy dokonywaniu szacunków przedstawione zostały w odpowiednich notach do sprawozdania. Przyjmując założenia, dokonując szacunków i osądów zarząd Spółki dominującej może kierować się własnym doświadczeniem i wiedzą, a także opiniami, analizami i rekomendacjami niezależnych ekspertów. 2.5.1Aktywa i zobowiązania: 2.6.1.1.Świadczenia pracownicze Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych zostały oszacowane za pomocą metod aktuarialnych. 2.6.1.2.Amortyzacja Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz aktywów niematerialnych. Grupa corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ich ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków. Strona 16 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 2.6.1.3.Wartość godziwa instrumentów finansowych Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek wycenia się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy doborze odpowiednich metod i założeń do wyceny Grupa kieruje się profesjonalnym osądem. 2.6.1.4.Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego Grupa rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty dochód podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione. Grupa weryfikuje przyjęte szacunki dotyczące prawdopodobieństwa odzyskania aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego w oparciu o zmiany czynników branych pod uwagę przy ich dokonywaniu, nowe informacje oraz doświadczenia z przeszłości. 2.6.1.5.Utrata wartości ośrodków wypracowujących środki pieniężne oraz pojedynczych składników rzeczowych aktywów trwałych i aktywów niematerialnych Każdorazowo na dzień kończący okres sprawozdawczy, zgodnie z postanowieniami standardu MSR 36 „Utrata wartości aktywów”, przeprowadza się analizę pod kątem przesłanek, które mogłyby wskazywać na ewentualną utratę wartości ośrodków wypracowujących środki pieniężne oraz pojedynczych składników aktywów. Przesłanki mogą pochodzić z zewnątrz i dotyczyć na przykład zmiennych rynkowych (w tym: zmiany cen, notowań kursów walut, notowań giełdowych, stóp procentowych, innych zmiennych związanych z bieżącymi Grupie, związanych na przykład z decyzjami o zmianie, zaniechaniu, ograniczaniu, czy rozwoju działalności, a także zmianie technologii, działaniach efektywnościowych i inwestycyjnych. Stwierdzenie utraty wartości wymaga oszacowania wartości odzyskiwalnej składników aktywów lub ośrodków wypracowujących środki pieniężne. Do istotnych założeń uwzględnianych przy szacunkach tej wartości należą takie zmienne jak: stopy dyskontowe, stopy wzrostu, wskaźniki cenowe. Przeprowadzona analiza przepływów pieniężnych dla poszczególnych ośrodków wypracowujących środki pieniężne nie wykazała przesłanek, które w opinii Zarządu wymagałyby dokonania testów na utratę wartości aktywów, w wyniku których konieczne byłoby dokonanie korekt. 2.7.Zmiany zasad polityki rachunkowości, wartości szacunków i korygowania błędów 2.7.1.Zmiany w prezentacji Sporządzając niniejsze sprawozdanie finansowe, w stosunku do okresów poprzednich Grupa nie zmieniła zasad w prezentacji sprawozdania finansowego. Grupa ujęła dodatkowe noty, które są podyktowane zmianami w związku z standardów technicznych dotyczących specyfikacji jednolitego elektronicznego formatu sprawozdawczego. 2.7.2.Zmiany zasad polityki rachunkowości Sporządzając niniejsze sprawozdanie finansowe, w stosunku do okresów poprzednich Grupa nie zmieniła dobrowolnie żadnych stosowanych uprzednio zasad rachunkowości. Strona 17 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 2.7.3.Waluta Walutą funkcjonalną jest złoty polski, który stanowi podstawową walutę, gdzie denominowane są operacje gospodarcze. Transakcja w walucie obcej jest transakcją, która jest wyrażona lub wymaga uregulowania w walucie obcej, dotyczy to m.in. transakcji mających miejsce wówczas, gdy Grupa: nabywa lub sprzedaje towary lub usługi, których cena została wyrażona w walucie obcej, zaciąga lub udziela pożyczek, które są płatne lub należne w walucie obcej lub w inny sposób nabywa lub zbywa aktywa lub też zaciąga lub reguluje zobowiązania wyrażone w walucie obcej. Transakcję w walucie obcej początkowo ujmuje się w walucie funkcjonalnej, stosując do przeliczenia kwoty wyrażonej w walucie obcej natychmiastowy kurs wymiany waluty funkcjonalnej na walutę obcą (kurs średni ogłoszony przez Narodowy Bank Polski), obowiązujący na dzień poprzedzający zawarcie transakcji. Wycena składników aktywów i pasywów wyrażonych w walucie obcej dokonywana jest na ostatni dzień kwartału i na ostatni dzień roku. Zyski i straty powstałe z tytułu wyceny pozycji wyrażonych w walutach obcych ujmuje się następująco: Różnice kursowe dotyczące rozrachunków wykazuje się jako dodatnie i ujemne różnice kursowe w szyku rozwartym w działalności podstawowej tj. różnice kursowe dotyczące należności wykazuje się w przychodach, natomiast różnice kursowe dotyczące zobowiązań z tytułu zakupu środków obrotowych wykazuje się w kosztach, Różnice kursowe dotyczące środków zgromadzonych na rachunkach bankowych ewidencjonuje się jako dodatnie i ujemne różnice kursowe w szyku rozwartym w działalności finansowej. 2.7.4.Zysk przypadający na jedną akcję Podstawowy zysk przypadający na jedną akcję (EPS) przedstawiony jest jako iloraz zysku lub straty, która przypada na zwykłych akcjonariuszy jednostki dominującej (kwota ta stanowi licznik we wzorze) do średniej ważonej liczby akcji zwykłych występujących w ciągu danego okresu (kwota ta stanowi mianownik we wzorze). EPS = zysk lub strata przypadająca na zwykłych akcjonariuszy jednostki dominującej / średnia ważona liczby akcji zwykłych występujących w ciągu danego okresu Grupa Zgodnie z paragrafem 66 MSR 33 w sprawozdaniu z całkowitych dochodów prezentuje podstawowy i rozwodniony zysk przypadający na jedną akcję dla: zysku lub straty z działalności kontynuowanej, przypadających na zwykłych akcjonariuszy jednostki dominującej w danym okresie oraz zysku lub straty przypadających na zwykłych akcjonariuszy jednostki dominującej w danym okresie w podziale na wszystkie kategorie akcji zwykłych, które różnią się między sobą prawem do udziału w zysku danego okresu. Strona 18 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 2.7.5.Dywidendy Kwota przeznaczona na dywidendę stanowi część zysków wypracowanych przez poszczególną Spółkę Grupy w danym roku obrotowym. Kwota przeznaczona do podziału między akcjonariuszy/udziałowców nie może przekraczać zysku za ostatni rok obrotowy, powiększonego o niepodzielone zyski z lat ubiegłych oraz kwoty przeniesione z utworzonych z zysku kapitałów zapasowego i rezerwowych. Dodatkowo kwotę tę należy pomniejszyć o niepokryte straty a także akcje własne oraz kwoty, które zgodnie z przepisami ustawy lub statutu powinny być przeznaczone z zysku za ostatni rok obrotowy na kapitał zapasowy lub rezerwowe. W praktyce Spółek Grupy jest tak, że Spółka przekazuje część wypracowanego zysku, zaś pozostała część zostaje przeniesiona na kapitał zapasowy. Nie ma praktyki wypłaty dywidendy tylko z kapitału zapasowego. 2.7.6.Segmenty działalności Grupa prezentuje segmenty oparte o gamy produktów. Dla celów zarządczych, jednostkę podzielono na następujące segmenty: Wyroby hydrauliczne – pompy, rozdzielacze, zawory, cylindry,pozostałe wyroby hydrauliczne Pozostałe wyroby Usługi regeneracyjne Usługi obróbki wielkogabarytowej Pozostałe usługi Towary i materiały Segmenty te są podstawą sporządzania przez Grupę raportowania odnośnie głównych segmentów branżowych. 2.8.Połączenie jednostek i wartość firmy 2.8.1.Połączenie jednostek Raportem bieżącym nr 18/2023 Zarząd poinformował, po uzyskaniu pozytywnej opinii Rady Nadzorczej, o podjęciu uchwały w sprawie połączenia w formie przejęcia przez PHS Hydrotor SA spółek zależnych: Wytwórnia Pomp Hydraulicznych Sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu, w której udziały PHS Hydrotor w wynoszą 100 %, oraz Więcborskich Zakładów Metalowych Wizamor Sp. z o.o. w Więcborku, w której udziały PHS Hydrotor wynoszą 96,88%. Spółka WPH Wrocław w dniu 17 października 2024 r. została przejęta przez jednostkę dominującą. Połączenie nastąpiło w trybie art. 492 § 1 pkt 1 KSH oraz art. 55 § 1 KSH w związku z art. 516 § 6 poprzez przeniesienie całego majątku spółki Wytwórni Pomp Hydraulicznych Sp z o.o. (spółka przejmowana) na spółkę PHS Hydrotor SA (spółka przejmująca), bez podwyższenia kapitału zakładowego spółki przejmującej. Z dniem 17 października 2024r. wszystkie pozycje aktywów i pasywów bilansu zostały przeniesione z jednostki przejmowanej WPH Sp. z o.o. Wrocław na jednostkę przejmującą PHS Hydrotor SA Tuchola. Składniki majątku jednostki przejmowanej zostały wycenione wg wartości godziwej. Kapitał z aktualizacji i wyceny majątku wzrósł o 14 533 tys. zł. Po dokonaniu wyłączeń konsolidacyjnych suma bilansowa w jednostce przejmującej wzrosła o 21 121 tys. zł. Strona 19 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Przejęcie spółki zależnej WPH Wrocław przez jednostkę dominującą (17-10-2024) przed wyłączeniami konsolidacyjnymi wyłączenia konsolidacyjne po wyłączeniach konsolidacyjnych Aktywa : 25 106 (3 985) 21 121 Aktywa trwałe 21 979 (3 908) 18 071 Aktywa obrotowe: 3 127 (77) 3 050 Pasywa: 25 106 (3 985) 21 121 Kapitał własny 20 890 (3 908) 16 982 Rezerwy i zobowiązania 4 216 (77) 4 139 2.8.2.Połączenie wartości firmy Wartość firmy powstająca przy konsolidacji wynika z wystąpienia na dzień nabycia nadwyżki kosztu nabycia jednostki nad wartością godziwą identyfikowalnych składników aktywów i pasywów jednostki zależnej, stowarzyszonej lub wspólnego przedsięwzięcia na dzień nabycia. Wartość firmy jest wykazywana jako składnik aktywów i przynajmniej raz w roku podlega analizie pod kątem utraty wartości. Ewentualna utrata wartości rozpoznawana jest od razu w rachunku zysków i strat i nie podlega odwróceniu w kolejnych okresach. Przy sprzedaży jednostki zależnej, stowarzyszonej lub wspólnego przedsięwzięcia, odpowiednia część wartości firmy uwzględniana jest przy wyliczaniu zysku bądź straty na sprzedaży. Wartość firmy powstała przed datą zmiany zasad na MSSF ujęto w księgach zgodnie z wartością rozpoznaną według wcześniej stosowanych zasad rachunkowości i podlegała testowi na utratę wartości na dzień przejścia na MSSF. 2.9.Rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe początkowo ujmowane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia. Cenę nabycia zwiększają wszystkie koszty związane bezpośrednio z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do użytkowania. Koszty poniesione po dacie oddania środka trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w momencie ich poniesienia. Po początkowym ujęciu rzeczowe aktywa trwałe na dzień bilansowy wykazywane są według modelu wartości przeszacowanej równej kwocie uzyskanej z wyceny składnika aktywów do jego wartości godziwej, dokonanej przez rzeczoznawcę lub przez pion techniczny w oparciu o założenia rynkowe (na określony dzień dokonania tej wyceny), pomniejszonej w kolejnych okresach o odpisy amortyzacyjne oraz odpis na utratę wartości. Wyceny przeprowadzane są z częstotliwością zapewniającą brak istotnych rozbieżności pomiędzy wartością księgową a wartością godziwą na dzień bilansowy.Zwiększenie wartości wynikające z przeszacowania ujmowane jest w pozycji kapitału rezerwowego z aktualizacji wyceny, za wyjątkiem sytuacji, gdy podwyższenie wartości odwraca wcześniejszy odpis rozpoznany w rachunku zysków i strat (w takim przypadku podniesienie wartości ujmowane jest również w rachunku zysków i strat ale do wysokości wcześniejszego odpisu). Obniżenie wartości wynikające z przeszacowania gruntów, budynków i budowli ujmowane jest jako koszt okresu w Strona 20 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) wysokości przewyższającej kwotę wcześniejszej wyceny tego składnika aktywów ujętą w pozycji kapitału rezerwowego z aktualizacji wyceny. Amortyzacja przeszacowanych budynków i budowli ujmowana jest w rachunku zysków i strat. W momencie sprzedaży lub zakończenia użytkowania przeszacowanych budynków i budowli, nierozliczona kwota przeszacowania dotycząca tych aktywów przenoszona jest bezpośrednio z kapitału rezerwowego z aktualizacji wyceny do zysków zatrzymanych. Maszyny, urządzenia, środki transportu oraz pozostałe środki trwałe prezentowane są w bilansie w wartości kosztu historycznego i wartości przeszacowanej pomniejszonego o dokonane skumulowane umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości. Amortyzację wylicza się dla wszystkich środków trwałych, z pominięciem gruntów oraz środków trwałych w budowie, przez oszacowany okres ekonomicznej przydatności tych środków, używając metody mieszanej, przy zastosowaniu następujących rocznych stawek amortyzacji:  budynki i budowle 2,0 % - 4,0 %  urządzenia techniczne i maszyny5,0 % - 33,0 %  środki transportu12,5 % - 33,0 %  pozostałe środki trwałe 10,0 % - 25,0 % W przypadku gdy umowa leasingu przewiduje, że korzystający uzyska tytuł własności przedmiotu leasingu po zakończeniu umowy, to amortyzuje się go przez okres użytkowania zgodnie z metodą i stawką stosowaną dla podobnych własnych składników aktywów. Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży, likwidacji lub zaprzestania użytkowania środków trwałych są określane jako różnica pomiędzy przychodami ze sprzedaży a wartością netto tych środków trwałych i są ujmowane w rachunku zysków i strat. 2.9.1.Środki trwałe w budowie Środki trwałe w budowie powstające dla celów produkcyjnych, wynajmu lub administracyjnych jak również dla celów jeszcze nie określonych, prezentowane są w bilansie wg kosztu wytworzenia pomniejszonego o odpisy z tytułu utraty wartości. 2.9.2.Koszt finansowania zewnętrznego Koszt wytworzenia zwiększany jest o opłaty oraz dla określonych aktywów o koszty finansowania zewnętrznego skapitalizowane zgodnie z zasadami określonymi w zasadach rachunkowości Grupy. Amortyzacja dotycząca tych środków trwałych rozpoczyna się w momencie rozpoczęcia ich użytkowania, zgodnie z zasadami dotyczącymi własnych aktywów trwałych. 2.10.Wartości niematerialne i prawne Wartości niematerialne są rozpoznawane, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości spowodują wpływ korzyści ekonomicznych, które mogą być bezpośrednio powiązane z tymi aktywami. Początkowe ujęcie wartości niematerialnych następuje według cen nabycia. Na kolejne dni bilansowe wartość początkowa wartości niematerialnych pomniejszana jest o skumulowane odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. Strona 21 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Odpisów amortyzacyjnych od wartości niematerialnych dokonuje się metodą liniową w oparciu o przyjęte w Spółkach Grupy Kapitałowej plany amortyzacji. Głównymi składnikami wartości niematerialnych w Grupie są oprogramowanie komputerowe oraz koszty zakończonych prac rozwojowych. Koszty prac rozwojowych są kapitalizowane wyłącznie w sytuacji, gdy: realizowany jest ściśle określony projekt (np. oprogramowanie lub nowe procedury); prawdopodobne jest, że składnik aktywów przyniesie przyszłe korzyści ekonomiczne; koszty związane z projektem mogą być wiarygodnie oszacowane. Koszty prac rozwojowych są amortyzowane metodą liniową przez przewidywany okres ich ekonomicznej przydatności. W przypadku, gdy niemożliwe jest wyodrębnienie wytworzonego we własnym zakresie składnika aktywów, koszty prac rozwojowych są ujmowane w rachunku zysków i strat w okresie, w którym zostały poniesione. Na dzień ujęcia składnika wartości niematerialnych Grupa ocenia, czy okres użytkowania jest określony czy nieokreślony, a w przypadku, gdy jest określony ustala metodę i stawkę amortyzacji. Planowane odpisy amortyzacyjne wartości niematerialnych ujmowane są jako koszt amortyzacji i dokonywane są według następujących zasad: amortyzacja naliczana jest metodą liniową w okresach miesięcznych; odpisy dokonywane są począwszy od miesiąca, w którym wartość ta jest gotowa do użytkowania, do końca tego miesiąca, w którym następuje zrównanie sumy odpisów umorzeniowych z ich wartością początkową lub w którym składnik wartości niematerialnych przestaje być ujmowany lub przeznaczono go do sprzedaży zgodnie z MSSF 5; dla składników wartości niematerialnych o wartości początkowej wyższej lub równej 500,00 PLN odpisy amortyzacyjne są ustalane na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności. W Grupie stosowane są następujące okresy użytkowania składników wartości niematerialnych: licencje na programy komputerowe – 2 do 5 lat, koszty prac rozwojowych – 5 do 8 lat, prawo wieczystego użytkowania gruntów – zgodnie z okresem przyznania tego prawa lub zgodnie z okresem przewidywanego użytkowania tego prawa, jeżeli jest on krótszy, pozostałe wartości niematerialne i prawne – 5 lat. Okres i metoda amortyzacji są weryfikowane w ostatnim kwartale każdego roku obrotowego. Ewentualne zmiany są ujmowane prospektywnie w ewidencji wartości niematerialnych, tzn. ze skutkiem od pierwszego dnia kolejnego roku obrotowego. Na każdy dzień bilansowy Grupa dokonuje weryfikacji wartości niematerialnych pod kątem utraty wartości zgodnie z MSR 36. Jeżeli jednostka stwierdzi przesłanki utraty wartości, podejmuje procedury ustalenia wysokości odpisu aktualizującego wartość aktywów. Zyski i straty wynikające z faktu utraty wartości lub usunięcia pozycji wartości niematerialnych z bilansu ujmuje się w rachunku zysków i strat w momencie ich usunięcia z bilansu. Ustalane są jako różnica miedzy przychodami netto ze zbycia a wartością bilansową tej pozycji i odnoszone na pozostałe przychody (zyski) lub koszty (starty) operacyjne. Strona 22 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Nie jest amortyzowana wartość firmy oraz składniki o nieokreślonym okresie użytkowania. Aktywa te są testowane pod kątem utraty wartości na koniec każdego roku obrotowego oraz za każdym razem, kiedy istnieją przesłanki, że nastąpiła utrata ich wartości. Prowadzona jest także ewidencja analityczna składników wartości niematerialnych dla potrzeb ustalania podatku dochodowego od osób prawnych. 2.11.Leasing Umowę leasingu, w ramach której zasadniczo wszystkie ryzyka i pożytki z tytułu posiadania przedmiotu leasingu przysługują jednostce, klasyfikuje się jako leasing finansowy. W jednostce jako leasing finansowy są przede wszystkim klasyfikowane umowy, z których wynika, że: 1)leasingobiorca ma możliwość zakupienia składnika aktywów za cenę, która – według przewidywań – będzie na tyle niższa od wartości godziwej ustalonej na dzień, gdy prawo zakupienia składnika będzie mogło zostać zrealizowane, iż w chwili rozpoczęcia leasingu istnieje wystarczająca pewność, że leasingobiorca skorzysta z tego prawa; 2)aktywa będące przedmiotem leasingu mają na tyle specjalistyczny charakter, że tylko leasingobiorca może z nich korzystać bez dokonywania większych modyfikacji (dotyczy to maszyn i urządzeń produkcyjnych). Przedmiot leasingu finansowego ujmuje się w aktywach z dniem rozpoczęcia leasingu według niższej z dwóch kwot: wartości godziwej przedmiotu leasingu lub wartości bieżącej minimalnych opłat leasingowych. W przypadku gdy umowa leasingu przewiduje, że korzystający uzyska tytuł własności przedmiotu leasingu po zakończeniu umowy, to amortyzuje się go przez okres użytkowania zgodnie z metodą i stawką stosowaną dla podobnych własnych składników aktywów. Gdy umowa leasingu nie przewiduje przeniesienia prawa własności, należy amortyzować przez krótszy z dwóch okresów: okres trwania leasingu albo okres użytkowania przez jednostkę. Podział podstawowych opłat leasingowych na część kapitałową i odsetkową dokonywany jest za pomocą metody wewnętrznej stopy zwrotu (IRR). Na każdy dzień bilansowy jednostka dokonuje weryfikacji przedmiotu leasingu finansowego pod kątem utraty wartości zgodnie z MSSF 16. Jeżeli jednostka stwierdzi przesłanki utraty wartości, podejmuje procedury ustalenia wysokości odpisu aktualizującego wartość aktywów. Straty z tytułu utraty wartości ujmowane są niezwłocznie w wyniku finansowym w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych. Leasing, przy którym znacząca część ryzyka i pożytków z tytułu własności pozostaje udziałem leasingodawcy (finansującego), stanowi leasing operacyjny. Opłaty leasingowe uiszczane w ramach leasingu operacyjnego rozliczane są w koszty metodą liniową przez okres leasingu 2.12.Nieruchomości inwestycyjne Nieruchomości inwestycyjne początkowo wycenia się według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia z uwzględnieniem kosztów przeprowadzenia transakcji. Po początkowym ujęciu nieruchomości inwestycyjne są wyceniane według wartości przeszacowanej. Strona 23 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 2.13.Inwestycje w jednostkach stowarzyszeniowych Podmiotem stowarzyszonym jest podmiot, na którym Spółka dominująca wywiera znaczący wpływ, lecz nie sprawuje kontroli, uczestnicząc w ustalaniu zarówno polityki finansowej jak i operacyjnej podmiotu stowarzyszonego. 2.14.Instrumenty finansowe Jako instrument finansowy Grupa kwalifikuje każdą umowę, która skutkuje jednocześnie powstaniem składnika aktywów finansowych u jednej ze stron i zobowiązania finansowego lub instrumentu kapitałowego u drugiej ze stron, pod warunkiem, że z kontraktu zawartego między dwiema lub więcej stronami jednoznacznie wynikają skutki gospodarcze. 2.15.Aktywa finansowe Aktywa finansowe tj. środki pieniężne, pożyczki, należności, inwestycje utrzymane do terminu wymagalności, aktywa dostępne do sprzedaży, instrumenty pochodne, wycenia się w wartości godziwej przez wynik finansowy. 2.15.1.Instrumenty finansowe wycenionych w wartości godziwej przez wynik finansowy Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, które obejmują: aktywa finansowe przeznaczone do obrotu, aktywa finansowe desygnowane do wyceny w wartości godziwej przez wynik finansowy: - desygnowane dobrowolną decyzją Grupy w momencie początkowego ujęcia, - desygnowane w związku z tym, że zawierają elementy wbudowane, które należałyby wyodrębnić, ale których wartości nie można ustalić wiarygodnie Na dzień sprawozdawczy powyższe aktywa wycenia się do wartości godziwej a zyski lub straty ujmuje się w wyniku finansowym jako przychody finansowe lub koszty finansowe. 2.16.Zobowiązania finansowe Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy: zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu, zobowiązania finansowe - desygnowane dobrowolną decyzją Grupy w momencie początkowego ujęcia, - desygnowane w związku z tym, że zawierają elementy wbudowane, które należałyby wyodrębnić, ale których wartości nie można ustalić wiarygodnie Strona 24 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 2.17.Pochodne instrumenty finansowe i zabezpieczenia W przypadku gdy konwencja rynkowa przewiduje dostawę papieru wartościowego po upływie ściśle sprecyzowanego okresu po dacie transakcji, inwestycje w papiery wartościowe są ujmowane w księgach i wyłączane z ksiąg w dniu zawarcia transakcji kupna lub sprzedaży Inwestycje w papiery wartościowe wyceniane są początkowo według ceny zakupu skorygowanej o koszty transakcji. Inwestycje w papiery wartościowe klasyfikowane są jako przeznaczone do obrotu lub dostępne do sprzedaży i wyceniane są na dzień bilansowy według wartości godziwej. W przypadku gdy papiery wartościowe zaklasyfikowane zostały jako przeznaczone do obrotu, zyski i straty wynikające ze zmiany wartości godziwej ujmowane są w rachunku zysków i strat za dany okres. W przypadku aktywów dostępnych do sprzedaży, zyski i straty wynikające ze zmiany ich wartości godziwej ujmowane są bezpośrednio w kapitałach aż do momentu sprzedaży składnika aktywów lub rozpoznania utraty wartości. Wówczas skumulowane zyski lub straty rozpoznane poprzednio w kapitałach przenoszone są do rachunku zysków i strat za dany okres. 2.18.Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży - aktywa finansowe niebędące instrumentami pochodnymi, które zostały wyznaczone jako dostępne do sprzedaży lub niebędące (a) pożyczkami i należnościami, (b) inwestycjami utrzymywanymi do upływu terminu wymagalności, ani (c) aktywami finansowymi wycenianymi w wartości godziwej przez wynik finansowy. 2.19.Należności i pożyczki Pożyczki i należności - aktywa finansowe niebędące instrumentami pochodnymi, z ustalonymi lub możliwymi do określenia płatnościami, które nie są kwotowane na aktywnym rynku. Po pierwszym ujęciu pożyczki i należności wycenia się wg zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej stopy procentowej, pomniejszonej o odpisy z tyt. utraty wartości. Odpis z tyt. utraty wartości ujmuje się w wyniku finansowym. 2.20.Ustalenie wartości godziwej Wartość godziwa instrumentów finansowych notowanych na aktywnym rynku ustalona jest poprzez odniesienie do cen notowanych lub kwotowanych przez dealerów, bez doliczeń z tyt. kosztów transakcji. Wartość godziwa instrumentów niebędących przedmiotem obrotu na aktywnym rynku ustalona jest przy zastosowaniu właściwych technik wyceny. Techniki te mogą odnieść się do ostatnich transakcji zawieranych na warunkach rynkowych, bieżących cen rynkowych innych podobnych instrumentów, analizy zdyskontowanych przepływów pieniężnych lub innych modeli wyceny. 2.21.Wycena zapasów Zapasy są wykazywane według ceny nabycia lub kosztów wytworzenia nie wyższych, niż cena sprzedaży netto. Na koszty wytworzenia składają się koszty materiałów bezpośrednich oraz w stosownych przypadkach koszty wynagrodzeń bezpośrednich oraz uzasadniona część kosztów pośrednich. Zapasy materiałów i towarów są wyceniane przy wykorzystaniu metody średniej ważonej. Cena sprzedaży netto odpowiada oszacowanej cenie sprzedaży pomniejszonej o wszelkie koszty konieczne do zakończenia produkcji oraz koszty doprowadzenia zapasów do sprzedaży lub znalezienia nabywcy (tj. koszty sprzedaży, marketingu itp.). Pozycje pomniejszają odpisy aktualizacyjne. Strona 25 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 2.22.Należności z tyt. dostaw i usług oraz pozostałych należności Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności na dzień nabycia lub powstania ujmuje się według wartości nominalnej, czyli według wartości określonej przy ich powstaniu (np. kwota brutto faktury). Natomiast na dzień bilansowy należności krótkoterminowe wycenia się w kwocie wymaganej zapłaty wg zamortyzowanego kosztu. Należności długoterminowe są dyskontowane (stopa dyskontowa jest ustalana jako stopa wynikająca z obligacji skarbowych o okresie najbardziej zbliżonym do okresu wymagalności należności). W przypadku należności krótkoterminowych bez określonej stopy % można je wyceniać w wartości nominalnej w kwocie wynikającej z faktury, jeśli efekt dyskontowania jest nieistotny. Odpisy aktualizujące wartość należności są szacowane według poniższych zasad: - dla należności od dłużników postawionych w stan likwidacji lub upadłości – odpis do wysokości należności nieobjętej gwarancją lub innym zabezpieczeniem, zgłoszonej likwidatorowi lub sędziemu komisarzowi w postępowaniu upadłościowym; - dla należności od dłużników w przypadku oddalenia wniosku o ogłoszenie upadłości, jeśli majątek dłużnika nie wystarcza na zaspokojenie kosztów postępowania upadłościowego – odpis w pełnej wysokości należności; - dla należności kwestionowanych przez dłużników oraz z których zapłatą dłużnik zalega, a według oceny sytuacji majątkowej i finansowej dłużnika spłata należności w umownej kwocie nie jest prawdopodobna – odpis do wysokości należności niepokrytej gwarancją lub innym zabezpieczeniem; - dla należności stanowiących równowartość kwot podwyższających należności, w stosunku do których uprzednio dokonano odpisu aktualizującego – odpis do wysokości tych kwot, do czasu ich otrzymania lub odpisania; - dla należności nieprzeterminowanych, których ryzyko nieściągalności jest znaczne według indywidualnej oceny kierownika jednostki – odpis w wysokości wiarygodnie oszacowanej kwoty odpisu; - ze względu na zasadę ostrożności naliczone odsetki z tytułu zwłoki w regulowaniu należności przez odbiorców ujmowane i zapisywane są w księgach rachunkowych w dacie ich zapłaty przez dłużnika jako przychody finansowe. Uwzględniając powyższe zasady odpisów aktualizujących wartość należności z tytułu dostaw robót i usług dokonuje się w wysokości: 50 % w przypadku gdy okres zalegania zapłatą jest wynosi od 181 do 360 dni 100 % gdy okres zalegania z zapłatą przekracza 360 dni. Odpisy aktualizujące należności, zależnie od rodzaju danej należności, zalicza się odpowiednio do pozostałych kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych. Należności przeterminowane, przedawnione lub nieściągalne zmniejszają dokonane uprzednio odpisy aktualizujące ich wartość. Jeśli od wyżej wymienionych należności nie dokonano odpisów lub dokonano ich w niepełnej wysokości, to należności te zalicza się wtedy odpowiednio do pozostałych kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych. Jeśli przyczyna, dla której dokonano odpisu aktualizującego wartość należności ustanie, to równowartość kwoty, na którą wcześniej utworzono odpis, zwiększa wartość danej należności, a także odpowiednio pozostałe przychody operacyjne lub przychody finansowe. Na dzień powstania należności w walucie obcej są wyceniane według średniego kursu NBP z dnia poprzedzającego dzień powstania należności (np. wystawienia faktury). Na dzień bilansowy należności w walucie obcej wyceniane są według średniego kursu NBP obowiązującego na dzień bilansowy. Strona 26 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 2.23.Środki pieniężne oraz ekwiwalenty środków pieniężnych Do środków pieniężnych i ich ekwiwalentów zaliczane są środki pieniężne w kasie, banku, środki pieniężne w drodze, a także lokaty bankowe i inne papiery wartościowe oraz odsetki od aktywów finansowych, które są płatne lub wymagalne w ciągu 3 miesięcy od dnia ich otrzymania, wystawienia lub nabycia. Aktywa krajowe ujmuje się w wartości nominalnej, które obejmują ewentualne potrącenia przez bank odsetek. Aktywa wyrażone w walucie obcej przelicza się po obowiązującym na ten dzień średnim kursie ogłoszonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. 2.24.Kapitał podstawowy Kapitał podstawowy jest to kapitał akcyjny wykazywany wg wartości nominalnej w wysokości zgodnej ze Statutem jednostki oraz wpisu Do Krajowego Rejestru Sądowego. 2.25.Udziały/akcje własne Kapitał zakładowy Grupy został ustalony wg wartości nominalnej w wielkości określonej w umowie i wpisanej w rejestrze sądowym. 2.26.Zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe W Grupie wystąpiły zobowiązania warunkowe na wypadek przyszłych zobowiązań, których termin wymagalności lub kwota nie są pewne, są to min. weksle in blanco, zastawy rejestrowe, wpis hipoteczny. 2.27.Rezerwy Rezerwy są to zobowiązania, których kwota lub termin zapłaty są niepewne. Rezerwy są tworzone gdy: na Grupie ciąży obecny obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający ze zdarzeń przeszłych, prawdopodobne jest, że wypełnienie obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne oraz można dokonać wiarygodnego szacunku kwoty tego obowiązku. Stan rezerw powinien być weryfikowany na każdy dzień bilansowy i korygowany w celu odzwierciedlenia bieżącego, najbardziej właściwego szacunku. Jeśli przestało być prawdopodobne, że wystąpienie wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne będzie niezbędne do wypełnienia obowiązku (zobowiązania), wówczas należy rozwiązać rezerwę. Rezerwa powinna być wykorzystana tylko na nakłady lub wydatki o takim przeznaczeniu, na jakie była pierwotnie utworzona. Grupa Hydrotor tworzy rezerwy na: świadczenia pracownicze (rezerwa: na świadczenia emerytalne, jubileuszowe, niewykorzystane urlopy), odroczony podatek dochodowy, Strona 27 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) inne zdarzenia związane z działalnością gospodarczą Podstawą tworzenia rezerwy jest rzetelny szacunek dokonany przez kierownictwo lub niezależnych ekspertów. Na każdy dzień bilansowy jednostka weryfikuje zasadność i wysokość kwoty utworzonej rezerwy. W przypadku gdy skutek zmiany wartości pieniądza w czasie jest istotny, kwota rezerwy dotycząca przyszłych szacowanych zobowiązań powinna odzwierciedlać ich wartość bieżącą na dzień tworzenia lub weryfikacji rezerwy przy zastosowaniu odpowiedniej stopy dyskontowej. W tym przypadku stosowana jest stopa wynikająca z obligacji skarbowych o okresie najbardziej zbliżonym do przewidywanego okresu realizacji zobowiązania. Utworzenie lub zwiększenie kwoty rezerwy zalicza się odpowiednio do kosztów podstawowej działalności operacyjnej, pozostałych kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych, zależnie od okoliczności, z którymi przyszłe zobowiązania się wiążą. Wykorzystanie rezerwy jest związane z powstaniem zobowiązania, na które uprzednio utworzono rezerwę, jest ono księgowane jako zmniejszenie rezerwy i zwiększenie zobowiązania. Rezerwa może być wykorzystana wyłącznie zgodnie z celem, na jaki była pierwotnie utworzona. Niewykorzystane rezerwy, wobec zmniejszenia lub ustania ryzyka uzasadniającego ich utworzenie na dzień, na który okazały się zbędne, zmniejszają koszty podstawowej działalności operacyjnej albo odpowiednio zwiększają pozostałe przychody operacyjne lub przychody finansowe, w zależności od tego, które koszty zostały wcześniej obciążone tworzoną rezerwą. Wycena rezerw na świadczenia pracownicze (nagrody jubileuszowe, odprawy emerytalne i rentowe) jest przeprowadzana zgodnie z metodologią aktuarialną na koniec każdego roku obrotowego. Zyski i straty aktuarialne dotyczące rezerw na świadczenia pracownicze ujmowane są w ciężar kosztów podstawowej działalności operacyjnej. 2.28.Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań Zobowiązania krótkoterminowe, w tym krótkoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług, zobowiązania z tytułu wynagrodzeń oraz zobowiązania publicznoprawne są wyceniane na dzień bilansowy w kwocie wymagającej zapłaty. Kwota wymagająca zapłaty oznacza obowiązek naliczenia odsetek, np. z tytułu zaległej zapłaty przypadających do zapłaty na dzień bilansowy. Zobowiązania długoterminowe są dyskontowane (stopa dyskontowa jest ustalana jako stopa wynikająca z obligacji skarbowych o okresie najbardziej zbliżonym do okresu wymagalności zobowiązania). Na dzień powstania zobowiązania te ujmuje się według wartości nominalnej, czyli według wartości określonej przy ich powstaniu. Na dzień powstania zobowiązania w walucie obcej są wyceniane według średniego kursu NBP z dnia poprzedzającego dzień powstania zobowiązania (np. wystawienia faktury). Na dzień bilansowy zobowiązania w walucie obcej wyceniane są według średniego kursu NBP obowiązującego na dzień bilansowy. 2.29.Podatek dochodowy Na obowiązkowe obciążenia wyniku składają się: podatek bieżący (CIT) oraz podatek odroczony. Bieżące obciążenie podatkowe jest obliczane na podstawie wyniku podatkowego (podstawy opodatkowania) danego roku obrotowego. Zysk (strata) podatkowa różni się od księgowego zysku (straty) netto w związku z wyłączeniem przychodów podlegających opodatkowaniu i kosztów stanowiących koszty Strona 28 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) uzyskania przychodów w latach następnych oraz pozycji kosztów i przychodów, które nigdy nie będą podlegały opodatkowaniu. Obciążenia podatkowe są wyliczane w oparciu o stawki podatkowe obowiązujące w danym roku obrotowym 2.30.Odroczony podatek dochodowy Podatek odroczony jest wyliczany metodą bilansową jako podatek podlegający zapłaceniu lub zwrotowi w przyszłości na różnicach pomiędzy wartościami bilansowymi aktywów i pasywów a odpowiadającymi im wartościami podatkowymi wykorzystywanymi do wyliczenia podstawy opodatkowania. Rezerwa na podatek odroczony jest tworzona od wszystkich dodatnich różnic przejściowych podlegających opodatkowaniu, natomiast składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawany do wysokości w jakiej jest prawdopodobne, że będzie można pomniejszyć przyszłe zyski podatkowe o rozpoznane ujemne różnice przejściowe. Pozycja aktywów lub zobowiązanie podatkowe nie powstaje, jeśli różnica przejściowa powstaje z tytułu wartości firmy lub z tytułu pierwotnego ujęcia innego składnika aktywów lub zobowiązania w transakcji, która nie ma wpływu ani na wynik podatkowy ani na wynik księgowy. Rezerwa z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawana od przejściowych różnic podatkowych powstałych w wyniku inwestycji w podmioty zależne i stowarzyszone oraz wspólne przedsięwzięcia, chyba że Grupa jest zdolna kontrolować moment odwrócenia różnicy przejściowej i jest prawdopodobne, iż w dającej się przewidzieć przyszłości różnica przejściowa się nie odwróci. Wartość składnika aktywów z tytułu podatku odroczonego podlega analizie na każdy dzień bilansowy, a w przypadku gdy spodziewane przyszłe zyski podatkowe nie będą wystarczające dla realizacji składnika aktywów lub jego części następuje jego odpis. Podatek odroczony jest wyliczany przy użyciu stawek podatkowych, które będą obowiązywać w momencie, gdy pozycja aktywów zostanie zrealizowana lub zobowiązanie stanie się wymagalne. Podatek odroczony jest ujmowany w rachunku zysków i strat, poza przypadkiem gdy dotyczy on pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym. W tym ostatnim wypadku podatek odroczony jest również rozliczany bezpośrednio w kapitały własne. 2.31.Płatności w formie akcji W Grupie nie występują transakcje ujęte w MSSF 2 – wynagrodzenie płatne akcjami. 2.32.Świadczenia pracownicze W Grupie tworzone są rezerwy na świadczenia pracownicze – nagrody jubileuszowe oraz odprawy emerytalne. Na dzień bilansowy dokonuje się wyceny w/w świadczeń pracowniczych przez aktuariusza. 2.33.Utrata wartości aktywów Na dzień bilansowy dokonywana jest przegląd składników aktywów pod kontem identyfikacji aktywów na wypadek utraty wartości. Składniki majątku trwałego – nieruchomości wyceniane są co 4 lata przez powołanego Rzeczoznawcę Majątkowego. Strona 29 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 2.34.Rozliczenia międzyokresowe Rozliczenia międzyokresowe przychodów ewidencjonowane są na kontach zespołu 8. Rozliczeniom międzyokresowym przychodów w szczególności podlegają: zaliczki i przedpłaty na świadczenia, których wykonanie nastąpi w następnych okresach sprawozdawczych; otrzymane wpłaty lub zafakturowane z góry należności za świadczenia, których wykonanie nastąpi w następnych okresach sprawozdawczych – zalicza się do nich przede wszystkim: otrzymane z góry czynsze, dzierżawy oraz inne zapłaty pobrane z góry, rozliczane w równych ratach w okresach miesięcznych przez okres trwania umowy; środki pieniężne otrzymane na sfinansowanie nabycia lub wytworzenia środków trwałych, w tym także środków trwałych w budowie oraz prac rozwojowych – z chwilą rozpoczęcia amortyzacji tych składników sfinansowanych w całości lub części z tych dotacji następuje stopniowe ich odpisywanie, równolegle do amortyzacji, na poczet pozostałych przychodów operacyjnych; równowartość przyjętych nieodpłatnie, w tym także w drodze darowizny, środków trwałych w budowie, środków trwałych oraz wartości niematerialnych i prawnych – z chwilą rozpoczęcia amortyzacji tych składników przejętych nieodpłatnie następuje stopniowe ich odpisywanie, równolegle do amortyzacji, na poczet pozostałych przychodów operacyjnych; część zobowiązań przewidzianych do umorzenia objętych postępowaniem naprawczym lub układowym do czasy spełnienia się warunków układu – ich odpisanie na kapitał (fundusz) własny następuje jednorazowo po uprawomocnieniu się postanowienia sądu o zakończeniu postępowania układowego; nieotrzymane jeszcze kary umowne i odszkodowania dochodzone na drodze sądowej – ich rozliczenie na pozostałe przychody operacyjne następuje w momencie otrzymania przychodu. 2.35.Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży Aktywa trwałe (i grupy aktywów netto przeznaczonych do zbycia) zaklasyfikowane jako przeznaczone do zbycia wyceniane są po niższej z dwóch wartości: wartości bilansowej lub wartości godziwej pomniejszonych o koszty związane ze sprzedażą. Aktywa trwałe i grupy aktywów netto klasyfikowane są jako przeznaczone do zbycia, jeżeli ich wartość bilansowa będzie odzyskana raczej w wyniku transakcji sprzedaży niż w wyniku ich dalszego ciągłego użytkowania. Warunek ten uznaje się za spełniony wyłącznie wówczas, gdy wystąpienie transakcji sprzedaży jest bardzo prawdopodobne, a składnik aktywów (lub grupa aktywów netto przeznaczonych do zbycia) jest dostępny w swoim obecnym stanie do natychmiastowej sprzedaży. Klasyfikacja składnika aktywów jako przeznaczonego do zbycia zakłada zamiar kierownictwa spółki do zakończenia transakcji sprzedaży w ciągu roku od momentu zmiany klasyfikacji. Strona 30 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 2.36.Przychody z działalności operacyjnej Przychody ze sprzedaży ujmowane są w wartości godziwej zapłat otrzymanych lub należnych i reprezentują należności za produkowane wyroby, towary i usługi dostarczone w ramach normalnej działalności gospodarczej, po pomniejszeniu o rabaty, VAT i inne podatki związane ze sprzedażą (podatek akcyzowy). Sprzedaż towarów ujmowana jest w momencie dostarczenia towarów i przekazania prawa własności. Przychody z tytułu odsetek ujmowane są narastająco, w odniesieniu do głównej kwoty należnej, zgodnie z metodą efektywnej stopy procentowej. Przychody z tytułu dywidend są ujmowane w momencie, kiedy zostaje ustanowione prawo do otrzymania płatności. 2.37.Koszty z działalności operacyjnej W Grupie koszty ewidencjonowane są na kontach zespołu 4 oraz wg miejsc ich powstawania na kontach zespołu 5 oraz w przypadku realizacji kompleksowych inwestycji na kontach zespołu nr 6. Ewidencja kosztów wg rodzaju nie obejmuje pozostałych kosztów operacyjnych, kosztów operacji finansowych, kosztów prostych związanych z uznaniem szkód losowych, kosztów prostych obciążonych bezpośrednio inwestycje lub składniki majątku trwałego. 2.38.Przychody finansowe Do przychodów finansowych zaliczamy min. przychody z tyt. posiadanych udziałów, akcji, udziału w zyskach – dywidendy otrzymanych od innych jednostek, odsetki naliczone, nadwyżki z tyt. dodatnich różnic kursowych, rozwiązanie rezerw w związku z działalnością finansową. 2.39.Koszty finansowe Koszty finansowania zewnętrznego bezpośrednio związanego z nabyciem lub wytworzeniem składników majątku wymagających dłuższego okresu, aby mogły być zdatne do użytkowania lub odsprzedaży, są doliczane do kosztów wytworzenia takich środków trwałych, aż do momentu oddania tych środków trwałych do użytkowania. Przychody z inwestycji uzyskane w wyniku krótkoterminowego inwestowania pozyskanych środków a związane z powstawaniem środków trwałych pomniejszają wartość skapitalizowanych kosztów finansowania zewnętrznego. Wszelkie pozostałe koszty finansowania zewnętrznego są odnoszone bezpośrednio w rachunek zysków i strat w okresie, w którym zostały poniesione. 3.Noty objaśniające sprawozdanie 3.1.Zysk przypadający na jedną akcję Zyski okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Zysk netto danego okresu dla celów wyliczenia zysku na jedną akcję podlegający podziałowi między akcjonariuszy (11 687) (2 255) Zyski (straty) udziałowców mniejszościowych - - Zysk wykazany dla potrzeb wyliczenia wartości zysku rozwodnionego przypadającego na jedną akcję (11 687) (2 255) Strona 31 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Liczba wyemitowanych akcji okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Średnia ważona liczba akcji wykazana dla potrzeb wyliczenia wartości zysku zwykłego na jedną akcję 2 398 300 2 398 300 Średnia ważona liczba akcji zwykłych wykazana dla potrzeb wyliczenia wartości zysku rozwodnionego na jedną akcję 2 398 300 2 398 300 Działalność kontynuowana okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Zysk netto okresu podlegający podziałowi między akcjonariuszy (11 687) (2 255) Wyłączenie straty na działalności zaniechanej - - Zysk netto z działalności kontynuowanej dla celów wyliczenia zysku na jedną akcję, po wyłączeniu wyniku na działalności zaniechanej (11 687) (2 255) Zysk z działalności kontynuowanej wykazany dla potrzeb wyliczenia wartości zysku rozwodnionego przypadającego na jedną akcję, po wyłączeniu wyniku na działalności zaniechanej (11 687) (2 255) Zysk z działalności kontynuowanej na jedną akcję zwykłą w zł 0,00 (4,87) (0,94) 3.2.Dywidendy Dywidenda - wypłacona okres zakończony 31/12/2024 O okres zakończony 31/12/2023 Kwoty wypłacone w trakcie roku właścicielom spółki: 720 4 797 dywidenda za zakończony poprzedni rok obrotowy 720 4 797 wypłacona dywidenda za akcję w 0,00 zł 0,30 2,00 720 4 797 Proponowana/ostateczna dywidenda za zakończony rok obrotowy za akcję w 0,00 zł Dywidendy wypłacone udziałowcom mniejszościowym: 3.3.Sprawozdawczość w warunkach hiperinflacji W Grupie nie dokonywano przekształceń wyniku operacyjnego oraz sytuacji finansowej pod kontem rosnącej stopy inflacji zgodnie z MSR 29 „Sprawozdawczość finansowa w warunkach hiperinflacji”. Strona 32 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.4.Segmenty operacyjne jednostki Przychody i wyniki segmentów 2024 r. Wyroby hydrauliczne Pozostałe wyroby Usługi regeneracyjne Usługi WGO Pozostałe usługi Towary i materiały Razem pompy rozdzielacze zawory cylindry pozostałe Przychody: sprzedaż produktów, towarów i materiałów 15 900 2 854 5 689 51 142 14 416 13 260 1 444 1 946 804 2 573 110 028 Koszt sprzedanych produktów towarów i materiałów (16 374) (1 965) (5 778) (46 807) (15 978) (13 653) (1 301) (3 233) (520) (2 242) (107851) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży (474) 889 (89) 4 335 (1 562) (393) 143 (1 287) 284 331 2 177 Koszty sprzedaży (424) (76) (152) (1 363) (384) (354) (38) (52) (21) (69) (2 933) Koszty ogólnego zarządu (2 012) (361) (720) (6 470) (1 824) (1 676) (183) (246) (102) (326) (13 920) Zysk (strata) ze sprzedaży (2 910) 452 (961) (3 498) (3 770) (2 423) (78) (1 585) 161 (64) (14 676) Wynik na pozostałej działalności operacyjnej 2 855 Wynik na działalności finansowej (1 734) Zysk (strata) brutto na działalności gospodarczej (13 555) Podatek dochodowy 1 868 Zysk strata netto na działalności kontynuowanej (11 687) Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej ZYSK (STRATA) NETTO (11 687) Przychody i wyniki segmentów 2023 r. Wyroby hydrauliczne Pozostałe wyroby Usługi regeneracyjne Usługi WGO Pozostałe usługi Towary i materiały Razem pompy rozdzielacze zawory cylindry pozostałe Przychody: sprzedaż produktów, towarów i materiałów 17 575 3 326 6 021 62 455 17 194 10 112 1 894 2 875 1 171 3 126 125 749 Koszt sprzedanych produktów towarów i materiałów (16 671) (2 721) (5 929) (48 824) (18 730) (10 446) (1 323) (3 263) (378) (3 748) (112 033) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 904 605 92 13 631 (1 536) (334) 571 (388) 793 (622) 13 716 Koszty sprzedaży (416) (79) (142) (1 477) (407) (238) (45) (68) (28) (74) (2 974) Koszty ogólnego zarządu (2 099) (397) (719) (7 461) (2 054) (1 210) (226) (343) (140) (373) (15 022) Zysk (strata) ze sprzedaży (1 611) 129 (769) 4 693 (3 997) (1 782) 300 (799) 625 (1 069) (4 280) Wynik na pozostałej działalności operacyjnej 1 969 Wynik na działalności finansowej (616) Zysk (strata) brutto na działalności gospodarczej (2 927) Podatek dochodowy 672 Zysk strata netto na działalności kontynuowanej ZYSK (STRATA) NETTO (2 255) Strona 33 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.4.1.Segmenty geograficzne Grupa prowadzi działalność na terenie Polski a także dokonuje sprzedaży swoich wyrobów do krajów Unii Europejskiej jak i innych krajów spoza niej. W tabeli poniżej zaprezentowano informacje dotyczące rynków zbytu Grupy z podziałem na Polskę – rynek krajowy oraz na rynki zagraniczne – do wszystkich pozostałych krajów. Przychody ze sprzedaży Rok 2024 Rok 2023 struktura terytorialna Polska Zagranica Polska Zagranica Przychody: sprzedaż produktów, towarów i materiałów 51 394 58 634 61 062 64 687 Koszt sprzedanych produktów towarów i materiałów (50 441) (57 410) (54 132) (57 901) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 953 1 224 6 930 6 786 Koszty sprzedaży (1 372) (1 561) (1 444) (1 530) Koszty ogólnego zarządu (6 510) (7 410) (7 294) (7 728) Zysk (strata) ze sprzedaży (6 929) (7 747) (1 808) (2 472) Sprzedaż poza granice kraju realizowana była głównie do krajów Unii Europejskiej. W 2024 i 2023 roku największymi odbiorcami były kraje: Przychody z eksportu rok 2024 Rok 2023 Niemcy 41 070 49 741 Francja 208 910 Czechy 154 255 Włochy 93 97 Holandia 3 215 3 720 Słowacja 29 27 Szwecja 1 908 518 Węgry 72 34 Austria Hiszpania 7 904 5 002 Rumunia 1 562 1 130 Litwa 4 105 Dania 246 356 Luksemburg 1 053 pozostałe kraje wspólnoty 94 1 826 Szwajcaria Stany Zjednoczone 274 425 Irak 50 60 Egipt 215 Rosja Chiny 380 281 Ukraina Wielka Brytania 92 132 Białoruś Indie 56 Pozostałe kraje 11 12 Razem 58 634 64 687 Strona 34 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.5.Rzeczowe aktywa trwałe Środki trwałe w tys. zł brutto Grunty (w tym prawo wieczystego użytkowania) Budynki i budowle Maszyny, urządzenia techniczne Środki transportu Inne środki trwałe Inwestycje w środki trwałe Środki trwałe razem ŚRODKI TRWAŁE BRUTTO stan na dzień 31.12.2022 6 251 41 048 115 761 2 089 8 381 281 173 810 Zwiększenia 244 9 816 27 (72) 10 015 Aktualizacja - zwiększenie wartości (162) (3 613) (10 408) (215) (512) (14 910) Przekwalifikowanie 1 816 4 947 65 6 828 Aktualizacja - przeznaczenie do zbycia Zmniejszenia (55) (3 210) (23) (91) (58) (3 437) Na dzień 31 grudnia 2023 7 905 42 571 112 025 1 851 7 804 151 172 306 Wyłączenie BO jednostki przejmowanej (1 585) (4 335) (1 120) (111) (43) (7 192) Zwiększenia 52 716 13 87 868 Aktualizacja - zwiększenie wartości 6 570 10 089 434 106 (1) 17 198 Aktualizacja - przeznaczenie do zbycia Zmiana w wyniku przejęcia spółki 1 585 2 556 629 12 4 781 Zmniejszenia 64 (78) (45) (10) (69) Na dzień 31 grudnia 2024 14 475 50 997 112 606 1 801 7 785 228 187 892 Strona 35 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Środki trwałe w tys. zł brutto Grunty (w tym prawo wieczystego użytkowania) Budynki i budowle Maszyny, urządzenia techniczne Środki transportu Inne środki trwałe Inwestycje w środki trwałe Środki trwałe razem UMORZENIE I UTRATA WARTOŚCI stan na dzień 31.12.2022 (67) (9 163) (62 985) (1 069) (5 790) (79 073) Amortyzacja (2) (1 375) (9 833) (201) (730) (12 141) Przekwalifikowanie (1 654) (1 654) Zmniejszenia z tytułu sprzedaży lub likwidacji 47 3 009 23 56 3 135 Zmiany z tytułu przeszacowania 35 3 597 13 996 396 703 18 727 Inne zmniejszenia 64 (64) (24) 25 1 Na dzień 31 grudnia 2023 (34) (8 483) (55 877) (876) (5 736) (71 005) Wyłączenie BO jednostki przejmowanej 1 591 440 89 11 2 131 Amortyzacja (37) (1 257) (10 320) (227) (406) (12 247) Przekwalifikowanie Zmniejszenia z tytułu sprzedaży lub likwidacji 7 36 43 Zmniejszenia z tytułu przeznaczenia do sprzedaży Zmiany z tytułu przeszacowania Inne zmniejszenia Na dzień 31 grudnia 2024 (71) (8 149) (65 750) (978) (6 131) (81 078) WARTOŚĆ NETTO stan na 31-12-2023 7 871 34 088 56 147 975 2 069 151 101 301 stan na 31-12-2024 14 404 42 848 46 856 823 1 654 228 106 813 Strona 36 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Rzeczowe aktywa trwałe Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Wartość brutto 187 892 172 306 Amortyzacja (81 078) (71 005) 106 813 101 301 Środki trwałe: Grunty własne (w tym: prawo użytkowania wieczystego) 14 404 7 871 Budynki i budowle 42 848 34 088 Urządzenia techniczne i maszyny 46 856 56 147 Środki transportu 823 975 Inne środki trwałe 1 654 2 069 Inwestycje w środki trwałe 228 151 Rzeczowe aktywa trwałe 106 813 101 301 Środki trwałe – struktura bilansowa Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Środki trwałe własne 73 342 72 257 PWUG 10 394 2 210 Używane na podstawie umów, w tym leasingu 23 077 26 834 Środki trwałe bilansowe razem 106 813 101 301 Wzrost rzeczowych aktywów trwałych w 2024 r. dotyczył zwiększenia wartości majątku spółki przejmowanej (Wytwórnia Pomp Hydraulicznych we Wrocławiu) która została przejęta przez spółkę dominującą. W momencie przejęcia majątek spółki przejmowanej został ustalony wg. wartości godziwej. Do wyceny nieruchomości przyjęto wartości z operatu szacunkowego Rzeczoznawcy Majątkowego, pozostałe środki trwałe oszacowane zostały w jednostce przez specjalistów, którzy bazowali na wartości rynkowej. Wartość brutto zwiększeń środków trwałych wyniosła 17 198 tys. zł. W jednostce dominującej z planu inwestycyjnego na lata 2022-2023 pozostał jeden środek trwały nieukończony – piec hartowniczy. Planowane przyjęcie ma nastąpić w pierwszych miesiącach 2025 r. W roku obrotowym spółka poniosła niewielkie nakłady inwestycyjne o łącznej wartości 97 tys. Spółka ZEHS Agromet Lubań zwiększyła wartość środków trwałych o 651 tys. zł, poprzez zakup maszyn i urządzeń. Majątek w Spółce WZM Wizamor Sp. z o.o. wzrósł o 32 tys. zł. W raporcie bieżącym nr 20/2021 z dnia 7 września 2021 r. podano informację, że spółka zależna Wytwórnia Pomp Hydraulicznych Sp. z o.o. we Wrocławiu (następca prawny PHS Hydrotor SA Tuchola) zawarła przedwstępną umowę sprzedaży na sprzedaż nieruchomości we Wrocławiu. Strony ustaliły, że przyrzeczona umowa sprzedaży zostanie zawarta w ciągu miesiąca od daty ziszczenia się warunków wynikających z umowy przedwstępnej, nie później niż 30 września 2025 r. Do dnia złożenia sprawozdania strony nie zawarły „Umowy Przyrzeczonej. Strona 37 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.6.Wartości niematerialne i prawne Wartości niematerialne - brutto okres zakończony 31/12/2023 zwiększenie zmniejszenie umorzenie okres zakończony 31/12/2024 Koszty prac rozwojowych 6 472 - 793 - 5 679 Patenty i znaki towarowe, licencje 2 082 31 204 - 1 909 wartość brutto 8 553 31 997 - 7 587 Wartości niematerialne – brutto stan 31-12-2022 zwiększenie zmniejszenie umorzenie stan 31-12-2023 Koszty prac rozwojowych 6 472 - - - 6 472 Patenty i znaki towarowe, licencje 2 069 13 - - 2 082 wartość brutto 8 540 13 - - 8 553 Wartości niematerialne - umorzenie okres zakończony 31/12/2023 zwiększenie zmniejszenie umorzenie okres zakończony 31/12/2024 Koszty prac rozwojowych 6 472 793 - - 5 679 Patenty i znaki towarowe, licencje 1 520 204 - 219 1 535 wartość umorzenia 7 992 997 - 219 7 214 Wartości niematerialne - umorzenie stan 31-12-2022 zwiększenie zmniejszenie umorzenie stan 31-12-2023 Koszty prac rozwojowych 6 070 - - 402 6 472 Patenty i znaki towarowe, licencje 1 278 - - 242 1 520 wartość umorzenia 7 348 - - 644 7 992 Wartości niematerialne - netto stan 31-12-2024 stan 31-12-2023 Koszty prac rozwojowych - 0 - 0 Patenty i znaki towarowe, licencje 374 562 zaliczki na WNIP 305 305 wartość netto 679 867 Okres amortyzacji kosztów prac rozwojowych poniesionych przez Grupę wynosi do 8 lat. Patenty i znaki towarowe amortyzowane są przez ich przewidywany okres użytkowania, który wynosi średnio 5 lat. Licencje na programy komputerowe amortyzowane są przez ich przewidywany okres użytkowania, który wynosi 3 do 5 lat. W dalszym ciągu nie jest rozliczona zaliczka na WNiP, która wiąże się z wdrożeniem modułu produkcyjnego ERP w jednostce dominującej. Strona 38 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.7.Nieruchomości inwestycyjne Nieruchomości inwestycyjne Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 a) grunty (w tym PWUG) - b) budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej - Nieruchomości inwestycyjne razem - W Grupie Kapitałowej Hydrotor nie ma nieruchomości inwestycyjnej. 3.8.Leasing Wartość bieżąca minimalnych rat leasingowych Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Zobowiązania z tytułu leasingu operacyjnego/finansowego wymagalne w ciągu: jednego roku 6 065 5 937 powyżej roku do pięciu lat 10 115 16 999 powyżej pięciu lat 1 965 1 978 Wartość bieżąca przyszłych zobowiązań 18 145 24 914 Pomniejszona o kwoty wymagalne w ciągu 12 miesięcy (ujęte w zobowiązaniach krótkoterminowych) 6 065 5 937 Zobowiązanie wymagalne w okresie po 12 miesiącach (ujęte w zobowiązaniach długoterminowych) 12 080 18 977 Leasing finansowy i operacyjny okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Ogółem w tym: 18 145 24 914 Długoterminowe: 12 080 18 977 Zobowiązania z PWUG) 1 965 1 978 Zobowiązania z tytułu leasingu 10 115 16 999 Krótkoterminowe 6 065 5 937 Zobowiązania z tytułu leasingu 6 065 5 937 W Grupie kapitałowej są zawarte liczne umowy leasingowe. Leasing stanowi główne źródło finansowania inwestycji. W samej jednostce dominującej zobowiązania z tyt. leasingu wynoszą 14 013 tys. zł., w Spółce Agromet – 1 767 tys., zaś w Spółce WZM Wizamor 400 tys. zł. W roku obrotowym 2024 została podpisana nowa leasingu operacyjnego w Spółce ZEHS Agromet, w celu sfinansowania środka trwałego. Wszystkie raty leasingowe regulowane są zgodnie z ustalonymi harmonogramami . 3.9.Udziały w jednostkach zależnych Na dzień bilansowy jednostkami zależnymi tworzącymi Grupę Kapitałową są: Nazwa Spółki zależnej Miejsce siedziby spółki Procent posiadanych akcji/ udziałów Procent posiadanych głosów Metoda konsolidacji „AGROMET” ZEHS S.A. Lubań 99,99% 99,99% pełna WZM „Wizamor” Sp. z o.o. Więcbork 96,88% 96,88% pełna Strona 39 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) W 2024 r. w wszystkie zależne spółki konsolidowane są metodą pełną. Żadna ze spółek wchodząca w skład grupy kapitałowej nie posiada udziałów w innych podmiotach wchodzących w skład Grupy Kapitałowej. 3.10.Instrumenty finansowe: 3.10.1.Pożyczki i kredyty W 2024 r. Grupa korzystała z następujących kredytów bankowych: Jednostka dominująca: Kredyt w rachunku bieżącym udzielony przez Santander Bank Polska SA do 10 000 tys. zł. Wartość wykorzystanego kredytu na dzień bilansowy wyniósł 6 142 tys. zł. Kredyt zabezpieczony jest zastawem rejestrowym na zapasy do kwoty 15 000 tys. zł wraz z cesją należności. Oprocentowanie kredytu wynosi WIBOR 1M + marża. Kredyt w rachunku bieżącym BNP Paribas do kwoty 300 tys. zł. Wartość wykorzystanego kredytu na dzień bilansowy wyniósł 0 tys. zł. Kredyt zabezpieczony jest hipoteką umowną na nieruchomości, cesja oraz weksel. Oprocentowanie kredytu wynosi WIBOR 1M + marża. Umowy leasingu finansowego udzielonego przez PKO Leasing SA, oraz Siemens Finance Sp. z o.o. Wartość zobowiązania z tyt. leasingu na dzień bilansowy wynosi 14 013 tys. zł. Jednostki zależne: ZEHS Agromet SA: Kredyt w rachunku bieżącym limit do kwoty 11 000 tys. zł udzielony na okres do 14.07.2033 r., kredyt udostępniony jest do dnia 11 września 2025 r., oprocentowanie kredytu wynosi WIBOR 1M + marża. Wartość wykorzystanego kredytu na dzień bilansowy wyniósł 8.355 tys. zł Zabezpieczeniem kredytu jest: hipoteka umowna, cicha cesja należności, pełnomocnictwo do rachunku bieżącego, weksel in blanco. WZM Wizamor Sp. z o.o.: Kredyt w rachunku bieżącym w kwocie 600 tys. zł udzielony na okres do 01.2026 r. oprocentowanie kredytu wynosi WIBOR 1M + marża. Zabezpieczenie kredytu hipoteka kaucyjna na nieruchomości. Wycena kredytów została dokonana w wartości wymagającej zapłaty, kredyty w walucie EUR na dzień bilansowy przeliczane są po obowiązującym kursie z tabeli NBP. Kredyty i pożyczki Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Kredyty w rachunku bieżącym 14 947 9 859 Kredyty bankowe 196 Pożyczki 14 947 10 055 W podziale na terminy płatności: Płatne na żądanie lub w okresie do 1 roku 14 947 10 055 Powyżej 12 miesięcy – do 2 lat W okresie od 3 do 5 lat Powyżej 5 lat Minus: Kwoty wymagalne w ciągu 12 miesięcy 14 947 10 055 (ujęte w zobowiązaniach krótkoterminowych) Kwoty wymagalne w okresie powyżej 12 miesięcy Strona 40 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Kredyty i pożyczki w strukturze walutowej Stan na 31.12.2024 Razem tys. zł tys. EUR Kredyty długoterminowe Kredyty i pożyczki bankowe Kredyty krótkoterminowe 14 947 14 947 Pożyczki inne 14 947 14 947 Kredyty i pożyczki w strukturze walutowej Stan na 31.12.2023 Razem tys. zł tys. EUR Kredyty długoterminowe Kredyty i pożyczki bankowe Kredyty krótkoterminowe 10 055 10 055 45 Pożyczki inne 10 055 10 055 45 kredyty w rachunku bieżącym 31-12-2024 Waluta Limit Wykorzystanie do dyspozycji PHS Hydrotor S.A. PLN 10 300 6 142 4 158 ZEHS Agromet S.A. PLN 11 000 8 355 2 645 WZM Wizamor Sp. z o.o. PLN 700 450 250 kredyty w rachunku bieżącym 31-12-2023 Waluta Limit Wykorzystanie do dyspozycji PHS Hydrotor S.A. PLN 10 000 2 208 7 792 WPH Sp. z o.o. PLN 300 300 ZEHS Agromet S.A. PLN 14 000 7 205 6 795 WZM Wizamor Sp. z o.o. PLN 700 445 255 kredyty inwestycyjne 31-12-2024 Waluta wartość początkowa Pozostało do spłaty przeliczeniu na PLN PHS Hydrotor S.A. EUR PLN Jednostki zależne PLN do spłaty w ciągu 1 roku kredyty inwestycyjne 31-12-2023 Waluta wartość początkowa Pozostało do spłaty przeliczeniu na PLN PHS Hydrotor S.A. EUR 100 196 PLN 196 Jednostki zależne PLN do spłaty w ciągu 1 roku 196 W Grupie finansowanie bieżącej działalności odbywa się poprzez zaangażowanie środków z kredytu w rachunku bieżącym. Limit kredytu w rachunku bieżącym dla Grupy wynosi: 22 000 tys. zł, wykorzystanie limitu na dzień bilansowy wyniosło: 14 947 tys. zł. Strona 41 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.10.2.Instrumenty dłużne W Grupie nie występują dłużnych instrumentów finansowych - papierów wartościowych (bony, obligacje, weksle) 3.10.3.Pochodne instrumenty finansowe – kontrakty Forward W 2024 r. Grupa nie zawierała kontraktów forward na zabezpieczenie kursu EUR/PLN związanych z przewidywanymi wpływami w walucie EUR w celu zabezpieczenia marży sprzedawanych produktów, usług i towarów. 3.10.4.Instrumenty finansowe wycenione wg. wartości godziwej przez wynik finansowy Aktywa finansowe wprowadzone są do ksiąg rachunkowych w cenie nabycia. Przez cenę nabycia rozumie się cenę zakupu obejmującą kwotę należną sprzedającemu, powiększoną o koszty bezpośrednio związane z zakupem. Cena zakupu jest zatem równa wartości godziwej poniesionych wydatków lub przekazanych w zamian innych składników majątkowych z uwzględnieniem kosztów transakcji (prowizji, opłat itp.). Aktywa finansowe wyceniane są na dzień bilansowy wg wartości godziwej. W przypadku aktywów finansowych utrzymywanych do terminu wymagalności, pożyczek wierzytelności własnych nie przeznaczonych do sprzedaży nie można ustalić w sposób wiarygodny. Grupa w 2024 r. nie dokonała wyceny wartości godziwej przez wynik finansowy 3.10.5.Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu – 3.10.5.1.Aktyw Klasy instrumentów finansowych Kategorie instrumentów finansowych stan na dzień 31.12.2024 Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Pożyczki i należności Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Razem Akcje udziały nienotowane 5 5 Dostawy i usługi oraz poz. należności 25 555 25 555 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 1 491 1 491 razem 27 046 5 27 051 Klasy instrumentów finansowych Kategorie instrumentów finansowych stan na dzień 31.12.2023 Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Pożyczki i należności Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Razem Akcje udziały nienotowane 4 4 Dostawy i usługi 26 063 26 063 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 723 723 razem: 26 786 4 26 790 Strona 42 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.10.5.2.Pasywa Klasy instrumentów finansowych Kategorie instrumentów finansowych stan na dzień 31.12.2024 Zobowiązania finansowe wyceniane Instrumenty zabezpieczające w wartości godziwej przez wynik finansowy według zamortyzowanego kosztu finansowe zabezpieczające wyłączone z zakresu MSR 39 Razem Kredyty 14 947 14 947 Pożyczki Leasing 16 180 16 180 Zobowiązania z tyt PWUG 1965 1964 Faktoring Dostawy i usługi oraz poz. zobowiązania 18 171 18 171 Pozostałe 160 160 Razem: 51 423 51 423 Klasy instrumentów finansowych Kategorie instrumentów finansowych stan na dzień 31.12.2023 Zobowiązania finansowe wyceniane Instrumenty zabezpieczające w wartości godziwej przez wynik finansowy według zamortyzowanego kosztu finansowe zabezpieczające wyłączone z zakresu MSR 39 Razem Kredyty 10 055 10 055 Pożyczki Leasing finansowy 22 936 22 936 Zobowiązania z tyt PWUG 1 978 1 978 Dostawy i usługi Instrumenty wbudowane i zabezpieczające 16 340 16 340 Pozostałe Razem 51 309 51 309 3.10.6.Zobowiązania wynikające z umów inwestycyjnych W Grupie nie ma zobowiązań wynikających z umów inwestycyjnych. 3.10.7.Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży – udziały i akcje W Grupie nie ma aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży, udziałów i akcji co do których nie ma wyraźnie sprecyzowanych zamiarów (utrzymywania do terminu wymagalności lub przeznaczenia do obrotu). 3.10.8.Wartość godziwa instrumentów finansowych W Grupie nie wystąpiły instrumenty finansowe. Na dzień bilansowy w Spółkach nie było zawartych kontraktów forward. 3.10.9.Ryzyko finansowe ( kredytowe, rynkowe, płynnościowe) Wszelkie zobowiązania finansowe w Grupie zawieranie po negocjacjach indywidualnych z Instytucjami Finansującymi – Bankami zgodnie z zapotrzebowaniem w danej Spółce. Emitent dba o to, aby warunki kredytowe były ustalone najkorzystniej dla danej jednostki. Spółki Grupy posiadają różnego rodzaju zobowiązania finansowe: kredyt w rachunku bieżącym, kredyt inwestycyjny, leasing. Strona 43 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) kredyt w rachunku bieżącym kredyty w rachunku bieżącym 31-12-2024 Waluta Limit Wykorzystanie do dyspozycji Nazwa jednostki Umowna stopa % PHS Hydrotor S.A. PLN 10 000 6 142 3 858 Santander Bank Polska SA WIBOR 1M + marża PHS Hydrotor S.A PLN 300 300 BNP Paribas Bank Polska S.A. WIBOR 1M + marża ZEHS Agromet S.A. PLN 11 000 8 355 2 645 BNP Paribas Bank Polska S.A. WIBOR 1M+ marża WZM Wizamor Sp. z o.o. PLN 700 450 250 Bank Millennium S.A. Warszawa WIBOR 1M+ marża. 3.11.Ustalenia wartości godziwej W Grupie stosuje się model wyceny godziwej do poszczególnych grup aktywów: środki trwałe, wartości niematerialne i prawne, nieruchomości inwestycyjne oraz aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży. Na dzień bilansowy dokonano wyceny: Wycena wg wartości godziwej okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Środki trwałe 106 813 101 301 WNIP 679 867 Nieruchomości inwestycyjne aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży 11 11 3.12.Zapasy ZAPASY Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Materiały 16 679 16 025 Produkcja w toku 16 338 17 919 Wyroby gotowe 13 924 15 788 Towary 489 706 Razem: 47 430 50 438 2024 Wycena według ceny nabycia/kosztu wytworzenia Wycena według wartości netto możliwej do uzyskania Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na początek okresu Kwoty odwrócenia odpisów aktualizujących zapasy ujęte jako pomniejszenie tych odpisów w okresie Kwoty odpisów aktualizujących wartości zapasów ujętych w okresie jako koszt Inne korekty (połączenie spółki zależnej Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na koniec okresu Wartość zapasów ujętych jako koszt w okresie Wartość netto w bilansie na koniec okresu Materiały 16 917 16 679 (238) (2) (2) (238) (2) 16 679 Materiały pomocnicze Produkty w toku 17 343 16 338 (1 039) 26 (8) (1 005) 26 16 338 Wyroby gotowe 14 853 13 924 (925) 35 (45) (7) (929) (10) 13 924 Towary 512 489 (22) (1) (23) (1) 489 Inne korekty Razem 49 625 47 430 (2 224) 61 (48) (17) (2 195) 13 47 430 Strona 44 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 2023 Wycena według ceny nabycia/kosztu wytworzenia Wycena według wartości netto możliwej do uzyskania Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na początek okresu Kwoty odwrócenia odpisów aktualizujących zapasy ujęte jako pomniejszenie tych odpisów w okresie Kwoty odpisów aktualizujących wartości zapasów ujętych w okresie jako koszt Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na koniec okresu Wartość zapasów ujętych jako koszt w okresie Wartość netto w bilansie na koniec okresu Materiały 16 218 16 026 (329) 22 113 (238) 135 16 026 Materiały pomocnicze Produkty w toku 18 942 17 918 (982) 8 (49) (1 039) (41) 17 918 Wyroby gotowe 16 416 15 788 (1 133) 149 357 (925) 506 15 788 Towary 724 706 (24) 2 (22) 2 706 Inne (wymienić) Razem 52 300 50 438 (2 468) 179 423 (2 224) 602 50 438 Rzeczowe aktywa obrotowe wycenione zostały wg. ceny nabycia pomniejszone o wartość odpisu aktualizującego wartość zapasów. Na dzień bilansowy spółki Grupy dokonały przeglądu zapasów pod kontem utraty wartości, stopnia zbywalności oraz okresu rotacji. Wysokość odpisu w roku obrotowym została pomniejszona o 48 tys. zł z uwagi na rotację zapasów. Narastający odpis aktualizacyjny na zapasy wynosi na dzień bilansowy 2 195 tys. zł. Zabezpieczenie zobowiązań na zapasach do wartości 15 000 tys. zł związane jest z udzieleniem kredytu w rachunku bieżącym jednostki dominującej. 3.13.Należności z tyt. dostaw i usług oraz pozostałych należności Należności z tytułu dostaw oraz pozostałe należności Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 z tytułu dostaw i usług 22 269 22 562 z tytułu podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń społecznych i innych świadczeń 957 1 051 zaliczki na dostawy 49 2 zaliczki na środki trwałe 109 109 należności dochodzone na drodze sądowej inne należności 120 163 krótkoterminowe rozliczenia międzyokesowe 2 051 2 176 Razem należności 25 555 26 063 należności z tyt. dostaw i usług brutto Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Nieprzeterminowane 11 916 16 855 - do 3 miesięcy 11 916 16 855 - powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy Przeterminowane należności z tyt. dostaw i usług brutto 11 632 10 057 Należności z tytułu dostaw i usług, razem (brutto) 23 548 23 411 Odpis aktualizacyjny (1 279) (849) Należności z tyt. dostaw i usług netto 22 269 26 063 Strona 45 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Należności przeterminowane Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Przeterminowane należności z tyt. dostaw i usług brutto 11 632 10 057 - do 3 miesięcy 6 526 4 748 - powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy 1 812 2 053 - powyżej 6 miesięcy do 1 roku 2 041 1 649 - powyżej 1 roku 1 253 1 607 Należności - struktura walutowa Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Ogółem w tym: 25 555 26 063 a) w walucie polskiej 13 714 20 352 b) w walutach obcych (po przeliczeniu na zł) 11 841 5 711 - w EURO (po przeliczeniu na zł) 11 841 5 708 - w USD (po przeliczeniu na zł) 3 - w pozostałe waluty (po przeliczeniu na zł) Wycena należności na dzień bilansowy odbyła się w kwocie wymagającej zapłaty. W przypadku należności w walutach obcych ich wycena jest ujmowana na dzień bilansowy po kursie średnim ustalonym dla danej waluty przez NBP. Różnice kursowe powstałe w skutek tej wyceny odnoszą się na przychody lub koszty finansowe. Oszacowana wartość odpisów aktualizujących od należności handlowych uznanych za nieściągalne wynosi 1279 tys. zł. Odpisy aktualizujące należności odnoszone są do pozostałych kosztów operacyjnych w rachunku zysków i strat. W roku obrotowym w Grupie rozwiązano odpis aktualizujący w kwocie 430 tys. zł Średni okres kredytowania odbiorców wynosi 30 dni, w niektórych przypadkach, na podstawie podpisanych umów okres płatności wynosi do 60 i 90 dni 3.14.Inne aktywa W Grupie nie wystąpiły aktywa zakwalifikowane jako inne 3.15.Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych Środki pieniężne Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 w kasie 36 51 bieżący rachunek bankowy 1 105 561 lokaty bankowe w walutach obcych 350 112 lokaty w walutach obcych EUR inne środki pieniężne Razem 1 491 723 w tym o ograniczonej możliwości dysponowania 28 298 Strona 46 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Środki pieniężne - struktura walutowa Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Ogółem w tym: 1 491 723 a) w walucie polskiej 1 139 611 b) w walutach obcych (wg walut i po przeliczeniu na zł) 352 112 - w EURO (po przeliczeniu na zł) 14 112 - w USD (po przeliczeniu na zł) 338 Środki pieniężne i ekwiwalenty składają się na: środki pieniężne w kasie i środków pieniężnych na rachunkach bankowych. Spółka dysponuje rachunkami w walucie PLN, EUR i USD. Środki pieniężne o ograniczonej możliwości gospodarowania związane są z rozliczeniem VAT. 3.16.Kapitały 3.16.1.Kapitał podstawowy Kapitał podstawowy wynosi w Spółce 4.797 tys. zł. Na jego wartość składają się 2.398.300 akcji o wartości nominalnej 2,00 zł każda. Wszystkie akcje opłacone są w całości. KAPITAŁ AKCYJNY wartość nominalna 2,00 zł Akcje imienne uprzywilejowane Akcje zwykłe na okaziciela Razem Stan na dzień 31 grudnia 2022 - ilość akcji 158 650 2 239 650 2 398 300 - wartość nominalna 1 akcji zł 2,00 2,00 2,00 - wartość emisji tys. zł 317 4 479 4 797 Zmiana 2023 r. – zmiana rodzaju akcji Stan na dzień 31 grudnia 2023 - ilość akcji 95 620 2 302 680 2 398 300 - wartość nominalna 1 akcji zł 2,00 2,00 2,00 - wartość emisji tys. zł 191 4 605 4 797 Zmiana 2024 r. – zmiana rodzaju akcji Stan na dzień 31 grudnia 2024 - ilość akcji 95 620 2 302 680 2 398 300 - wartość nominalna 1 akcji zł 2,00 2,00 2,00 - wartość emisji tys. zł 191 4 605 4 797 Stan na 31/12/2024 udział % Stan na 31/12/2023 udział % Ilość akcji imiennych uprzywilejowanych 95 620 4,0 95 620 4,0 Ilość akcji zwykłych 2 302 680 96,0 2 302 680 96,0 Razem ilość akcji 2 398 300 100,0 2 398 300 100,0 Ilość głosów z akcji imiennych uprzywilejowanych 478 100 17,2 478 100 17,2 Ilość głosów z akcji zwykłych 2 302 680 82,8 2 302 680 82,8 Ilość głosów na WZA 2 780 780 100,0 2 780 780 100,0 Według informacji dostępnych w Spółce na dzień publikacji raportu osobami posiadającymi co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na WZA są: Strona 47 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Podmiot Siedziba Ilość akcji Liczba głosów z akcji % posiadanego kapitału % posiadanych praw głosów Bodziachowski Ryszard z osobą bliską Warszawa 406 000 406 000 16,929% 14,600% Lewicki Mariusz z osobą bliską Toruń 428 052 428 052 17,848% 15,393% PKO TFI Warszawa 361 256 361 256 15,063% 12,991% AVIVA OFE AVIVA BZWBK Warszawa 145 536 145 536 6,068% 5,234% Allianz Warszawa 137 432 137 432 5,730% 4,942% Kropiński Wacław Tuchola 88 405 422 025 3,686% 15,176% pozostali akcjonariusze akcje imienne 12 215 61 075 0,509% 2,196% pozostali akcjonariusze akcje zwykłe 819 404 819 404 34,166% 29,467% Razem 2 398 300 2 780 780 100,00% 100,00% Stan posiadania akcji Spółki Hydrotor przez osoby zarządzające i nadzorujące oraz ich zmiany przedstawiają się następująco: Zarząd Stan na dzień zmiany w okresie Stan na dzień ilość 01.01.2024 kupno sprzedaż 31.12.2024 30-04-2025 Mariusz Lewicki z osoba bliską akcje zw 425 000 3052 - 428 052 428 052 Prezes Zarządu głosów 425 000 3052 - 428 052 428 052 Stanisław Drewczyński akcje zw - - - - Członek Zarządu głosów - - - - Rada Nadzorcza Stan na dzień zmiany w okresie Stan na dzień ilość 01.01.2024 kupno sprzedaż 31.12.2024 30-04-2025 Ryszard Bodziachowski z osoba bliską akcje zw 406 000 - - 406 000 406 000 Przewodniczacy głosów 406 000 - - 406 000 406 000 Wacław Kropiński akcje im. 83 405 - - 83 405 83 405 Z-ca Przewodniczacego akcje zw 5 000 - - 5 000 5 000 głosów 422 025 - - 422 025 422 025 Monika Guzowska akcje zw 1 585 - - 1 585 1 585 Członek głosów 1 585 - - 1 585 1 585 Marcin Lewicki akcje zw 22 - - 22 22 Członek głosów 22 - - 22 22 Sławomir Sklinda do 29-06-2024 akcje zw - - - - - Członek głosów - - - - - Jakub Leonkiewicz od 30-06-2024 akcje zw - - - - - Członek głosów - - - - - Strona 48 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.16.2.Nadwyżka ze sprzedaży akcji Nadwyżka ze sprzedaży akcji związana jest ze środkami pieniężnymi uzyskanymi przez spółkę dominującą z emisji akcji zwykłych serii „C” w 1998 r. tj. w roku wejścia Spółki Hydrotor na rynek notowań na GPW S.A. w Warszawie. Spółka z tego tytułu uzyskała 13.350 tys. zł. 3.16.3.Zyski zatrzymane Do zysków zatrzymanych zaliczono: kapitał podstawowy nadwyżkę ze sprzedaży akcji odpisy na kapitał rezerwowy, zapasowy oraz wynik finansowy przypadający Spółce dominującej. Do zysków zatrzymanych nie zaliczono: udziałów mniejszości utworzonego kapitału z aktualizacji wyceny zyski zatrzymane Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Stan na początek okresu 67 359 74 159 Zysk netto za okres (11 687) (2 255) Wypłata dywidendy (720) (4 797) pokrycie straty (961) inne korekty 1 743 252 Stan na koniec okresu 55 734 67 359 Kapitał rezerwowy Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Stan na początek okresu 1 698 1 698 przeniesienie do kapitału zapasowego Stan na koniec okresu 1 698 1 698 Rozpoznanie elementu kapitałowego z podziału zysku w latach poprzednich 1 698 1 698 zysk przeznaczony na wykup akcji w celu umorzenia 3.16.4.Kapitał rezerwowy 3.16.4.1.Kapitał z aktualizacji i wyceny Kapitał z aktualizacji wyceny związany jest z wyceną godziwą środków trwałych dokonana w latach poprzednich. W roku obrotowym w spółce przejmowanej WPH Wrocław dokonano wyceny majątku zgodnie z operatem szacunkowym rzeczoznawcy majątkowego. Strona 49 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Kapitał (fundusz) z aktualizacji wyceny Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Stan na początek okresu 30 336 27 417 Obniżenie wartości gruntów, budynków i budowli Ujęcie rezerwy na podatek odroczony z tytułu aktualizacji wyceny gruntów, budynków i budowli 18 Aktualizacja majątku trwałego 14 533 3 122 Odniesienie na kapitał zapasowy Rezerwy na odroczony podatek dochodowy (1 607) Zmniejszenie z tytułu sprzedaży aktywów dostępnych do sprzedaży (221) Stan na koniec okresu 43 262 30 336 3.16.5. Udziały niekontrolujące kapitał mniejsszości Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Stan na początek okresu 224 255 udział w zysku (stracie) po podziale zysku za ubr. korekty zmian w udziałach (2) (31) udziały w nowo nabytej spółce wypłacone udziały Stan na koniec okresu 222 224 Kapitały mniejszości rozliczane przez Grupę dotyczą udziałowców: w Spółce z o.o. WZM „Wizamor” w Więcborku, której udziały nabyto w dniu 22 czerwca 2010 r. Posiadane przez tę Spółkę kapitały podzielono na kapitały przypadające Grupie Kapitałowej Hydrotor (96,88%) oraz na kapitały przypadające pozostałym udziałowcom mniejszościowym (3,12%), w „Agromet” ZEHS Lubań S.A. w Lubaniu – w 2010 r. zbyto niewielką ilość akcji Spółki na rzecz jej pracowników. Łączny udział akcjonariuszy mniejszościowych Spółki wynosi 0,01%. 3.16.6.Udziały/akcje własne Wyliczenie wartości księgowej na 1 akcję udziały/ akcje własne Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Kapitał własny 117 365 116 066 Udziały akcjonariuszy mniejszościowych (222) (224) Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej 117 143 115 842 Liczba akcji szt. 2 398 300 2 398 300 Wartość księgowa na 1 akcję ogółem w PLN (0,00) 48,94 48,40 Wartość księgowa na 1 akcję przypadająca akcjonariuszom jednostki dominującej w PLN (0,00) 48,84 48,30 Wartość giełdowa PHS "Hydrotor" SA. okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Kurs zamknięcia 0,00 zł 18,00 35,00 Liczba akcji szt. 2 398 300 2 398 300 Wycena giełdowa 43 169 83 941 Strona 50 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.17.Rezerwy, zobowiązania warunkowe, aktywa warunkowe 3.17.1.Rezerwy: Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych Jednostki Grupy Kapitałowej nie uczestniczą w programach świadczeń pracowniczych. W grupie tworzone są rezerwy na świadczenia pracownicze z następujących tytułów: odpraw emerytalnych, nagród jubileuszowych, niewykorzystanych urlopów Do zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych zaliczono: Świadczenia pracownicze Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Długoterminowe rezerwa na odprawy emerytalne i inne 2 000 1 902 Krótkoterminowe rezerwa na odprawy emerytalne i inne 781 910 Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń 1 143 1 203 Fundusze specjalne – fundusze świadczeń socjalnych 16 6 razem: 3 940 4 021 Ostatnia wycena świadczeń pracowniczych oraz wartości bieżącej zobowiązań z tytułu przyszłych świadczeń pracowniczych, przeprowadzona została na dzień 31.12.2024 r. przez Spółki wchodzące w skład Grupy. Wartość bieżąca zobowiązań z tytułu świadczeń, kosztów bieżącego zatrudnienia oraz kosztów przeszłego zatrudnienia ustalone zostały przy użyciu metody aktuarialnej odnośnie rezerw na odprawy emerytalne i nagrody jubileuszowe oraz we własnym zakresie odnośnie rezerw na zaległe urlopy. REZEWY NA PRZYSZŁE ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE krótkoterminowe Długoterminowe Razem stan na dzień 31.12.2022 994 2 202 3 196 - zwiększenia - zmniejszenia (84) (300) (384) stan na dzień 31.12.2023 910 1 902 2 812 - zwiększenia 98 98 - zmniejszenia (129) (129) stan na dzień 31.12.2024 781 2 000 2 781 Pozostałe rezerwy - krótkoterminowe i długoterminowe pozostałe rezerwy Rezerwa na przyszłe zobowiązania Rezerwa na naprawy gwarancyjne Pozostałe Razem stan na dzień 01.01.2023 469 170 15 654 Utworzenie (rozwiązane) rezerwy w ciągu roku 41 41 Wykorzystanie rezerwy Różnice kursowe stan na dzień 31.12.2023 469 211 15 695 Strona 51 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Rezerwy do 1 roku 680 Rezerwy powyżej 1 roku 15 stan na dzień 01.01.2024 469 211 15 695 Utworzenie (rozwiązane) rezerwy w ciągu roku (469) 370 (99) Wykorzystanie rezerwy stan na dzień 31.12.2024 581 15 596 Rezerwy do 1 roku 581 Rezerwy powyżej 1 roku 15 Na dzień bilansowy dokonano szacunku wartości napraw gwarancyjnych w jednostce dominującej przez aktuariusza. Wartość rezerwy z tego tyt. wzrosła o 370 tys. zł. W jednostce dominującej rozwiązano rezerwę na zobowiązania dotyczącą odszkodowania z tyt. istniejących wad fizycznych na sprzedanej nieruchomości w Dzierżoniowie, w związku z wyrokiem Sądu Apelacyjnego w Poznaniu I Wydział Cywilny i Własności Intelektualnej, który zasądził od PHS Hydrotor kwotę 446,7 tys. zł. W Grupie wysokość rezerw długoterminowych jest niewielka wynosi ona 15 tys. zł., dotyczy zobowiązania jednostki zależnej wobec AVIA. 3.17.2.Zobowiązania warunkowe zobowiązania warunkowe waluta Okres zakończony 31/12/2024 Okres zakończony 31/12/2023 Kontrakty Forward na sprzedaż waluty PLN Poręczenia udzielone PLN 25 Poręczenia otrzymane PLN 170 Weksle (projekty) PLN 11 742 11 742 Weksle -kredyt, leasing EUR 6 556 6 656 Weksle -kredyt, leasing PLN 24 568 15 987 Limit transakcyjny - weksel in blanco PLN 800 Zastaw rejestrowy, cesja, poddanie się egzekucji EUR 150 Zastaw rejestrowy, poddanie się egzekucji PLN 15 000 15 000 Tytuł egzekucyjny na rzecz Banku PLN Przelew wierzytelności, cesja PLN 26 450 21 750 Hipoteka na nieruchomościach PLN Hipoteka przymusowa PLN Hipoteka kaucyjna PLN 17 960 745 Przelew wierzytelności, cesja EUR 100 inne PLN Zobowiązania warunkowe w jednostce dominującej: Umowa w rachunku bieżącym spółki udzielona przez Santander Bank Polska SA (Aneks nr 5 z dnia 5 czerwca 2023 r. r.) jest obwarowana licznymi zabezpieczeniami, do których należą: weksel własny in blanco na 10 000 tys. zł, zastaw rejestrowy na całości zapasów o wartości nie niższej niż 15 000 tys. zł oraz przelew wierzytelności na rzecz Banku z tyt. ubezpieczenia do wysokości nie niżej niż 15 000 tys. zł, Umowa w rachunku bieżącym z dnia 26 maja 2020 r. udzielona przez BNP Paribas, zabezpieczenia: weksel, hipoteka umowna na kwotę 450 tys. zł, Strona 52 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Umowy leasingu finansowego udzielone przez PKO Leasing SA – łączne zobowiązanie warunkowe - weksel własny in blanko – 3 687 tys. Euro oraz 1 022 tys. zł, Umowy leasingu finansowego udzielonego przez Siemens Finance Sp. z o.o. – łączne zobowiązanie warunkowe – weksel in blanko – 2 869 tys. Euro; Umowy o dofinansowanie dotacji z Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego – zabezpieczenie warunkowe na wypadek zwrotu dotacji udzielonej na realizację projektów inwestycyjnych – weksel własny in blanko 11 742,0 tys. zł Zobowiązania w spółkach zależnych: Umowa w rachunku bieżącym z dnia 21 stycznia 2013 r. bank BNP Paribas – Agromet: weksel własny in blanco, przelew wierzytelności na rzecz banku do kwoty 11 000 tys. zł, hipoteka umowna na sumę 16 500 tys. zł Umowa w rachunku bieżącym – WZM Wizamor Sp z o.o.: Hipoteka Kaucyjna na nieruchomości: 653 tys. zł, zastaw rejestrowy 400 tys. zł Umowy leasingowe – Agromet: weksel własny in blanco – 1 767 tys. zł Umowy leasingowe – WZM WIZAMOR Sp. z o.o. – 400 tys. zł 3.18.Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań Na saldo zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań składają się: zobowiązania handlowe – z tytułu dostaw i usług, zaliczki otrzymane na dostawy zobowiązania z tyt. podatku VAT i ubezpieczeń społecznych pozostałe zobowiązania. ZOBOWIĄZANIA HANDLOWE I INNE Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 12 999 10 596 Zobowiązania z tyt. wynagrodzeń 1 143 1 209 Zobowiązania budżetowe (VAT, ZUS) 1 964 2 410 Przychody przyszłych okresów 1 457 1 577 Zobowiązania pozostałe 608 548 Razem 18 171 16 340 ZOBOWIĄZANIA W WALUTACH OBCYCH Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Zobowiązania z tyt. dostaw i usług w tys. EUR 864 490 tys. USD pozostałe waluty w tys. PLN Razem w przeliczeniu na PLN w tys. PLN 3 691 2 132 zobowiązania przeterminowane Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Przeterminowane 4 907 3 673 - do 3 miesięcy 3 344 3 243 - powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy 575 389 - powyżej 6 miesięcy do 1 roku 952 41 - powyżej 1 roku 36 Strona 53 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Wycena zobowiązań została dokonana w wartości wymagającej zapłaty, w przypadku zobowiązań wyrażonych w walucie po przeliczeniu wg średniego kursu NBP. 3.18.1.Rozliczenia międzyokresowe Rozliczenia międzyokresowe aktywa Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 RMK z tytułu naliczonego VAT 92 135 Koszty narzędzi, przyrządów 981 1 778 Koszty ubezpieczeń 975 485 Odsetki od udzielonych pożyczek, lokat bankowych, leasingów 964 1 828 RMK pozostałe 232 200 Rozliczenia międzyokresowe razem 3 244 4 427 w tym: Krótkoterminowe 2 051 2 176 Długoterminowe 1 193 2 251 Główną pozycję stanowią koszty narzędzi i przyrządów dotyczące realizacji projektu inwestycyjnego pn. „Opracowanie i wdrożenie innowacyjnych technologii wysokoefektywnych procesów precyzyjnej obróbki oraz technologii pomiarowych wielkogabarytowych elementów maszyn” a także narzędzi i przyrządów rozliczanych w czasie. Saldo rozliczeń międzyokresowych kosztów zwiększyło się w roku obrotowy o wartość odsetek naliczonych od leasingów finansowych jednostki dominującej. Pozostałe rozliczenia międzyokresowe kosztów Grupy kapitałowej dotyczą pozostałych rozliczanych w czasie jak miedzy innymi: prenumerata prasy, ubezpieczenia. 3.18.2.Przychody przyszłych okresów Rozliczenia międzyokresowe Pasywa Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Dotacje na zakup aktywów trwałych 5 280 6 651 - dotacje -projekty inwestycyjne 5 057 6 335 - dotacje - dofinansowanie zakupu środków trwałych 223 316 - pozostałe z tego krótkoterminowe 1 457 1 577 Główną pozycje rozliczeń międzyokresowych przychodu stanowią środki otrzymane z Polskiej Agencji Rozwoju Przedsiębiorczości w formie dotacji w związku z realizacją projektów inwestycyjnych, o których mowa niżej. Projekty zrealizowane: projekt inwestycyjny pn. „Opracowanie i wdrożenie innowacyjnych technologii wysokoefektywnych procesów precyzyjnej obróbki oraz technologii pomiarowych wielkogabarytowych elementów maszyn” – działanie 1.4 4.1. realizowany w latach 2010 – 2012 – otrzymano dotację w kwocie 11.451 tys. zł (dotacja rozliczana w czasie) Strona 54 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) projekt „Wdrożenie nowej technologii produkcji pomp hydraulicznych w PHS HYDROTOR S.A., prowadzącej do poszerzenia oferty produktowej firmy” dofinansowany w ramach Regionalnego Programu Operacyjnego Województwa Kujawsko-Pomorskiego na lata 2007-2013. – otrzymano dotację w kwocie 3.700 tys. zł. Projekt został zrealizowany. Spółka jest zobowiązana do pięcioletniego okresu trwałości projektu od momentu jego rozliczenia, czyli do 2021 roku. Złożono ostateczne sprawozdanie kończące okres trwałości, które zostało zaakceptowane i tym samym firma wywiązała się z umowy o dofinansowanie. Projekt został zamknięty (dotacja rozliczana w czasie). Badanie i rozwój: Centrum Badawczo – Rozwojowe Hydrotor rozpoczęło działalność w 2019. Obecnie realizowana Agenda badawcza obejmuje projekty: Temat 1: „Zaprojektowanie i optymalizacja procesu produkcyjnego innowacyjnych pomp zębatych o obniżonym poziomie emisji hałasu” Temat 2: „Opracowanie technologii produkcji innowacyjnych elementów hydrauliki siłowej zasilanych olejami biodegradowalnymi.” Temat 3: „Opracowanie technologii produkcji innowacyjnych pomp wielotłoczkowych zmiennego przepływu” Temat 4: „Prace badawcze w zakresie badania wpływu zanieczyszczeń na stabilność pracy, niezawodność działania oraz sprawność pomp zębatych o zazębieniu zewnętrznym, przeznaczonych do pracy w układach z czynnikiem roboczym silnie zanieczyszczonym.” Temat 5: „Opracowanie innowacyjnego procesu technologicznego obróbki skrawaniem wielkogabarytowych części maszyn z uwzględnieniem wpływu sztywności mocowania generowanego za pomocą układu hydraulicznego” Projekty dotyczą podstawowej działalności Spółki tzn. wykonania dokumentacji serii prototypów, badań trwałościowo-zmęczeniowych, walidacji proponowanych konstrukcji, opracowania technologii wykonywanych i wdrożonych do seryjnej produkcji pomp zębatych oraz wszelkiego rodzaju składowych układów hydraulicznych (zawory, bloki zaworowe, rozdzielacze itp.). Niniejsze działania badawcze mają na celu sprawdzenie nowych konstrukcji i rozwiązań technologicznych i pozyskanie nowej wiedzy w badanym obszarze. Firma PHS Hydrotor SA prowadzi rozmowy z Politechniką Wrocławską, Politechniką Poznańską oraz Politechniką Gdańską w celu współpracy w realizacji części zadań obejmujących specjalistyczne badania powyższych tematów. Do realizacji powyższych projektów również rozpoczęto rekrutację pracowników należących do kadry naukowej pracującej w jednostkach naukowych na stanowisko naukowca do przeprowadzenia prac merytorycznych. Temat 1 zakończył prace nad konstrukcją potopowej jednostki wykorzystujący nigdy wcześniej nie produkowany zespół pompujący. Prace badawcze są w trakcie procesu wyprodukowania zaprojektowanej pompy o obniżonym poziomie emisji hałasu, który przeplata się z opracowaniem nowej technologii. Temat 2 projekt będący w trakcie modernizacji stanowiska badawczego na którym zostaną prowadzone badania na wytypowanych jednostkach, mające na celu stabilny przebieg testów. Temat 3 zakończył dostosowywanie konstrukcji zespołu pompowego do zapotrzebowania rynkowego, po czym jest w fazie końcowej opracowania technologii wykonana prototypowa jednostka. Po wykonaniu kompletnej technologii zostanie wyprodukowana innowacyjnych pomp wielotłoczkowych zmiennego przepływu. Strona 55 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Temat 4 po zakończeniu etapu prób zasobu pracy przy użyciu czynnika roboczego przekraczającego znacząco normy dopuszczalnych klas czystości określono wpływ zanieczyszczenia na trwałość danej jednostki oraz opracowano wytyczne na potrzeby opracowania modyfikacji. Obecnie projekt jest w etapie końcowym opracowania nowej pompy zębatej o zwiększonej odporności na oleje zanieczyszczone. Temat 5 zakończył etap adaptacji stanowiska badawczego pozwalającego na pomiar drgań własnych, a następnie tłumienie ich w trakcie obróbki skrawaniem el. wielkogabarytowych. Projekt przeszedł do końcowych etapów polegających walidację innowacyjnej technologii oraz wdrożenia jej do produkcji. Efektem podjętych prac realizowanych w najbliższym roku przez zespoły badawczo-rozwojowe Spółki, wsparte pracownikami jednostek naukowych, będzie rozszerzenie oferty Spółki o produkty i technologię, dzięki którym planowane jest zwiększenie przychodów oraz zapewnienie dobrych wyników finansowych. Spółka aktywnie szuka nowych kierunków rozwoju korzystając z możliwości współpracy z ośrodkami naukowymi. Obrany kierunek wydaje się obiecujący z uwagi na obserwowane zmiany w strukturach Uczelni Technicznych dysponujących zasobami kadry naukowej. Pozwoli to na pozyskiwanie personelu technicznego – rekrutację absolwentów, niezbędnego do zrównoważonego rozwoju Spółki i Grupy Kapitałowej, jak i dostęp do innowacyjnych rozwiązań, opracowywanych przez polskich naukowców. Spółka zamierza kontynuować realizacje z obszaru Agendy badawczej, aż do osiągnięcia sukcesu w założonych tematach badawczo-rozwojowych w 2025 roku. Nakłady finansowe będą utrzymywały się na stabilnym poziomie w porównaniu do wydatków z 2024 roku. Wydatki kwalifikowane ulgi B+R w roku obrotowym okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Wynagrodzenia i składki CBR 800 891 Materiały i surowce 212 94 Sprzęt specjalistyczny Ekspertyzy 2 77 Amortyzacja 8 22 razem 1 022 1 084 w tym odliczone w ramach ulgi B+R Wydatki kwalifikowane ulgi B+R - narastająco okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Wynagrodzenia i składki CBR 3 091 2 291 Materiały i surowce 829 617 Sprzęt specjalistyczny 197 197 Ekspertyzy 128 126 Amortyzacja 97 89 razem 4 342 3 320 w tym odliczone w ramach ulgi B+R 2 236 2 236 Strona 56 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.18.3.Należności i zobowiązania podatkowe Podatek dochodowy okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Podatek bieżący: Podatek dochodowy od osób prawnych – obciążenie bieżące 107 802 Podatek odroczony (nota 24): (1 975) (1 473) Podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat (1 868) (672) Podatek dochodowy zapłacony 489 334 Aktywa z tyt. bieżącego podatku dochodowego 1 177 1 417 Pasywa z tyt. bieżącego podatku dochodowego 48 Aktywa dotyczą nadpłaty podatku dochodowego wynikające z rozliczenia rocznego. 3.19.Inne zobowiązania W Grupie nie wystąpiły pasywa zakwalifikowane jako inne zobowiązania. 3.19.1.Inne zobowiązania krótkoterminowe W Grupie nie wystąpiły pasywa zakwalifikowane jako inne zobowiązania krótkoterminowe. 3.19.2.Inne zobowiązania długoterminowe W Grupie nie wystąpiły pasywa zakwalifikowane jako inne zobowiązania długoterminowe. 3.20.Podatek dochodowy Część bieżąca podatku dochodowego ustalona została według stawki równej 19% dla podstawy opodatkowania podatkiem dochodowym. Struktura podatku dochodowego okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Podatek bieżący 107 801 Podatek odroczony (1 975) (1 473) Razem (1 868) (672) Strona 57 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.20.1.Bieżący podatek dochodowy Efektywna stawka podatkowa okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Przychody ogółem 135 460 156 043 Koszty ogółem (146 615) (154 614) Dochody wolne od podatku (dywidenda od jednostek zależnych) (2 178) (4 902) Dochód wolny z tyt. SSE Zysk przed opodatkowaniem (13 333) (3 473) Przychody nie będące przychodami do opodatkowania (2 133) (2 757) Koszty nie stanowiące kosztów uzyskania przychodów 4 566 5 135 Dochód do opodatkowania (10 899) (1 095) odliczenia od dochodu (430) Dochód podatkowy (11 330) (1 095) Podatek dochodowy wg stawki 19% 106 801 Podatek dochodowy odroczony (1 975) (1 473) Korekty wykazane w bieżącym roku w odniesieniu do podatku z lat ubiegłych 218 Podatek dochodowy razem (1 868) (672) Efektywna stawka podatkowa % Efekt podatkowy kosztów i przychodów okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Zysk przed opodatkowaniem z działalności kontynuowanej (13 333) (3 473) Koszt podatku dochodowego wg stawki 19% 106 583 Korekty wykazane w bieżącym roku w odniesieniu do podatku z lat ubiegłych 218 Koszt podatku dochodowego ujęty w wynik z działalności kontynuowanej 106 801 globalny podatek minimalny okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 strata podatkowa (11 556) - wyłączenia kosztów uzyskania przychodów 17 166 - potrzeby podatku minimalnego 5 610 - podstawa opodatkowania podatek minimalny - - podatek minimalny (10%) - - Strona 58 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.20.2.Odroczony podatek dochodowy Zmiany w obrębie podatku odroczonego Grupy w podziale na główne tytuły prezentowały się w okresie bieżącym i poprzednim następująco: Saldo odroczonego podatku dochodowego Stan na początek okresu Stan na koniec okresu Ujęte w rachunku 31/12/2024 01.01.2024 BO jednostki zależnej zwiększenia zmniejszenia 31.12.2024 zysków i strat Przyjęcia/ zbycia Aktywa z tytułu podatku odroczonego (różnice przejściowe): Rezerwy na świadczenia pracownicze 566 17 32 (17) 564 15 21 Zobowiązania pracownicze, ZUS 81 3 544 (554) 68 (10) Należności wątpliwe (odpisy aktualizujące) 401 57 28 372 28 54 Pozostałe zobowiązania 9 71 (1) 79 70 Zapasy 184 3 10 (12) 178 (2) 3 Inne leasing finansowy 408 94 (141) 361 (47) Niezapłacone zobowiązania - 90 dni 0 (1) (1) (1) Niezapłacone należności - 90 dni (90) (90) (90) 1 649 81 779 (816) 1 531 (37) 78 Rezerwa z tytułu podatku odroczonego (różnice przejściowe): Aktualizacja rzeczowych aktywów trwałych (4 639) (227) 274 (4 138) 274 Amortyzacji (podatkowa > bilansowa) (3 395) (24) (264) (1 848) (5 483) (259) (1 853) Leasing finansowy (1 207) (98) (1 319) (2 625) 132 (1 549) Narzędzia i przyrządy (337) 58 (279) 58 Inne [opis] 35 (9 578) (251) (304) (2 894) (12 525) 239 (3 402) Niewykorzystane straty podatkowe i pozostałe ulgi Straty podatkowe 628 1 554 2 182 1 554 Ulgi podatkowe 206 194 400 194 Pozostałe 22 25 47 25 856 1 773 2 629 1 773 Razem aktywa (rezerwy) z tytułu podatku odroczonego (7 073) (170) 2 248 (3 710) (8 366) 1 975 (3 324) Strona 59 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Saldo odroczonego podatku dochodowego Stan na początek okresu Stan na koniec okresu Ujęte w rachunku Ujęte bezpośrednio 31/12/2023 01.01.2023 zwiększenia zmniejszenia 31.12.2023 zysków i strat w kapitale własnym Aktywa z tytułu podatku odroczonego (różnice przejściowe): Rezerwy na świadczenia pracownicze 639 2 (75) 566 (73) Zobowiązania pracownicze, ZUS 173 615 (707) 81 (92) Należności wątpliwe (odpisy aktualizujące) 294 121 (14) 401 107 Pozostałe zobowiązania finansowe (np. różnice kursowe) 5 8 (4) 9 4 Zapasy 240 (56) 184 184 Inne leasing finansowy 282 188 (62) 408 126 1 393 1 174 (918) 1 649 256 Rezerwa z tytułu podatku odroczonego (różnice przejściowe): Aktualizacja rzeczowych aktywów trwałych (3 948) (1 445) 754 (4 639) 691 Amortyzacji (podatkowa > bilansowa) (3 741) 353 (7) (3 395) (346) Leasing finansowy (1 095) (230) 118 (1 207) 98 18 Narzędzia i przyrządy (419) 82 (337) (82) (9 203) (1 240) 865 (9 578) 361 18 Niewykorzystane straty podatkowe i pozostałe ulgi Straty podatkowe 628 628 628 Ulgi podatkowe 206 206 206 Pozostałe 22 22 22 856 856 856 Razem aktywa (rezerwy) z tytułu podatku odroczonego (7 810) 790 (53) (7 073) 1 473 18 3.21.Świadczenia pracownicze koszty zatrudnienia: okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Wynagrodzenia (31 413) (33 797) Składki na ubezpieczenie społeczne (5 920) (6 757) Pracownicze programy kapitałowe (97) (91) Inne świadczenia pracownicze (1 491) (1 238) Razem: (38 921) (41 883) 3.22.Zatrudnienie pracowników Zatrudnienie osoby Rok 2024 Rok 2023 Liczba pracowników Liczba pracowników Pracownicy na stanowiskach robotniczych 309 359 Pracownicy umysłowi 130 149 Pracownicy na urlopach wychowawczych 2 2 441 510 Strona 60 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.23.Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży Spółki wchodzące w skład Grupy przekwalifikowały część środków trwałych jako przeznaczone do sprzedaży. Środki te prezentowane są w sprawozdaniu finansowym jako aktywa obrotowe. Środki trwałe dostępne do sprzedaży Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Stan na początek roku 11 4 287 zwiększenia zmniejszenia (4 276) Stan na koniec roku 11 11 Środki trwałe dostępne do sprzedaży prezentowane były w związku z umową przedwstępną na sprzedaż nieruchomości w Spółce zależnej Wytwórnia Pomp Hydraulicznych Sp. z o.o. we Wrocławiu. Wartość ta ujęta była w bilansie od 2021 r. do 2023 r. Wg MSSF5 przepis odnosi się do sprzedaży, dla której przewidziana jest realizacja w ciągu roku od dnia przekwalifikowania. Do dnia złożenia raportu strony nie zawarły „Umowy Przyrzeczonej”, co przyczyniło się do zmiany prezentacyjnej w Skonsolidowanym Sprawozdaniu z sytuacji finansowej Grupy Hydrotor. W dalszym ciągu pozostają maszyny i urządzenia w jednostce dominującej. 3.24.Zysk z działalności operacyjnej Przychody – koszty rodzajowe okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Przychody z działalności podstawowej 110 028 125 749 Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 63 (116) Dotacje, dofinansowania 2 239 2 433 Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych 860 Rozwiązane rezerwy Pozostałe przychody operacyjne 2 028 3 223 Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby 554 1 259 Zmiana stanu produktów (3 663) 291 Amortyzacja środków trwałych (12 651) (12 786) Zużycie materiałów i energii (58 238) (65 624) Usługi obce (9 118) (8 879) podatki i opłaty (1 629) (1 478) Koszty pracownicze (38 921) (41 883) Pozostałe koszty rodzajowe (964) (1 141) Wartość sprzedanych towarów i materiałów (73) (468) Utworzone rezerwy (208) (35) Inne koszty operacyjne (2 128) (2 856) Zysk na działalności operacyjnej (11 821) (2 311) Strona 61 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.25.Przychody Przychody ze sprzedaży i inne z działalności kontynuowanej okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Sprzedaż produktów 107 422 122 623 Sprzedaż towarów i materiałów 2 606 3 126 Suma 110 028 125 749 Pozostałe przychody operacyjne 5 190 5 695 Przychody finansowe 175 1 591 [Suma stanowi wszystkie przychody zdefiniowane przez MSR 18] 115 393 133 035 Sezonowość Przychody ze sprzedaży 2024 r. 2023r. 2022 r. 24 r./23 r. % 24r./22 r. % 1 Q 28 916 38 179 40 280 75,7% 71,8% 2 Q 27 082 32 869 45 153 82,4% 60,0% 3 Q 27 204 29 403 44 140 92,5% 61,6% 4 Q 26 826 25 298 36 402 106,0% 73,7% rok 110 028 125 749 165 975 87,5% 66,3% Przychody ze sprzedaży w roku obrotowym w Grupie były niższe, niżeli w roku 2023 i 2022. 3.26.Koszty 3.26.1.Koszt własny sprzedaży Przychody i koszty operacyjne z działalności kontynuowanej okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Przychody: sprzedaż produktów, towarów i materiałów 110 028 125 749 Koszt sprzedanych produktów towarów i materiałów (107 851) (112 033) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 2 177 13 716 3.26.2.Koszty ogólne i administracyjne Przychody i koszty operacyjne z działalności kontynuowanej okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Przychody: sprzedaż produktów, towarów i materiałów 110 028 125 749 Koszt sprzedanych produktów towarów i materiałów (107 851) (112 033) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 2 177 13 716 Koszty sprzedaży (2 933) (2 974) Koszty ogólnego zarządu (13 920) (15 022) Zysk (strata) ze sprzedaży (14 676) (4 280) Strona 62 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.26.3.Koszty wg. Rodzaju Przychody – koszty rodzajowe okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby 554 1 259 Zmiana stanu produktów (3 663) 291 Amortyzacja środków trwałych (12 651) (12 786) Zużycie materiałów i energii (58 238) (65 624) Usługi obce (9 118) (8 879) podatki i opłaty (1 629) (1 478) Koszty pracownicze (38 921) (41 883) Pozostałe koszty rodzajowe (964) (1 141) Wartość sprzedanych towarów i materiałów (73) (468) Utworzone rezerwy (208) (35) Inne koszty operacyjne (2 128) (2 856) Zysk na działalności operacyjnej (11 821) (2 311) 3.27.Pozostałe przychody operacyjne W Grupie pozostałe przychody operacyjne kształtowały się następująco Pozostałe przychody operacyjne okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Przychody ze sprzedaży majątku 63 Dotacje subwencje dopłaty 2 239 2 532 Uzysk z kasacji Rozwiązanie odpisów na należności 280 140 Usługi obce 14 Media (energia, telefony, woda itp..) 1 374 7 Refaktura (media) 118 1 648 Czynsz/Najem 188 Różnice inwentaryzacyjne 312 134 Rozwiązane rezerwy 469 260 Odszkodowania z tyt. Ubezpieczeń 908 Pozostałe 133 67 5 190 5 695 Największy udział w pozostałych przychodach operacyjnych posiadają otrzymane w poprzednich latach dotacje związane z realizacją programów inwestycyjnych rozliczane w czasie. Dotacje rozliczone w roku 2024 dotyczą głównie dofinansowań do zakupu środków trwałych. Strona 63 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.28.Pozostałe koszty operacyjne Pozostałe koszty operacyjne okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Koszty sprzedaży majątku (116) Darowizny (1) Odpisy aktualizujące należności (181) (137) Odpis aktualiz. wartość wyrobów gotowych (518) Usługi obce (9) (2) Media (energia, telefony, woda itp..) (963) (983) Różnice inwentaryzacyjne (323) (622) Opłaty sądowe i windikacje (47) (29) Reklamacje (79) (50) Koszty obsługi dywidendy (3) (11) Koszty kasacji narzędzi (99) (118) Koszty wprowadzenia akcji do obrotu (11) Koszty naprawy szkody (892) Koszty kasacji zapasów (96) Kary umowne (447) Koszty z tyt. refaktur (152) Pozostałe (32) (141) (2 335) (3 726) 3.29.Przychody finansowe Przychody finansowe okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Odsetki uzyskane 6 76 Dywidendy z udziałów, akcji 1 Różnice kursowe 169 1 418 Sprzedaż wierzytelności 96 Razem przychody finansowe 175 1591 3.30.Koszty finansowe Koszty finansowe okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Koszty odsetek – kredyty i pożyczki (1 721) (1 844) Koszty odsetek pozostałe (57) Rozwiązanie odpisu aktualizującego należności - Koszty sprzedaży wierzytelności (96) Różnice kursowe (175) (196) Pozostałe koszty finansowe (13) (14) Razem koszty finansowania zewnętrznego (1 909) (2 207) Na różnice kursowe miały wpływ przeszacowania wartości na dzień bilansowy należności, zobowiązań, rachunku walutowego, leasingów, a także kredytu inwestycyjnego. Spółka dominująca nie zawierała kontraktów Forward w celu zabezpieczenia przychodów na sprzedaży, w związku z tym nie odnotowano zysku/straty z tyt. obrotu instrumentami pochodnymi. Strona 64 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.31.Podmioty powiązane Nazwa Spółki zależnej Miejsce siedziby spółki Procent posiadanych akcji/ udziałów Procent posiadanych głosów Metoda konsolidacji „AGROMET” ZEHS S.A. Lubań 99,99% 99,99% pełna WZM „Wizamor” Sp. z o.o. Więcbork 96,88% 95,47% pełna W 2024 r. w wszystkie spółki zależne konsolidowane są metodą pełną. Spółki zależne wchodzące w skład grupy kapitałowej nie posiadają znaczących udziałów w innych podmiotach. Transakcje pomiędzy spółką dominującą a jej spółkami zależnymi: Transakcje pomiędzy spółką dominującą a jej spółkami zależnymi, podlegały eliminacji w momencie konsolidacji. Transakcje pomiędzy spółką dominującą a jej podmiotami zależnymi przedstawiają się następująco: Transakcje w ramach grupy "Hydrotor" S.A. "Agromet" ZEHS S.A. Lubań "Wizamor" Sp. z o.o. Więcbork "WPH" Sp. z o.o. Wrocław do 17-10-2024 ujęte w Rachunku Zysków i strat Przychody ze sprzedaży produktów i usług 952 2 013 246 40 Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów 13 398 77 7 26 Pozostałe przychody operacyjne 16 3 Przychód z tyt. odsetek 611,7 Zakup środków trwałych 3 Otrzymane (wypłacone) dywidendy 2 178 Wypłacone dywidendy (1 424) (754) Korekty konsolidacyjne Stan na 31/12/2024 Stan na 31/12/2023 Korekty ujęte w Rachunku Zysków i strat Przychody ze sprzedaży produktów i usług (1 148) (1 669) Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów (14 138) (15 992) Koszt sprzedanych produktów, towarów i materiałów (16 758) (17 661) Pozostałe przychody operacyjne (19) (28) Pozostałe koszty operacyjne (19) (28) Przychody finansowe (2 790) (4 908) Zysk netto (2 790) (4 908) Korekty pozycji bilansowych Hydrotor SA udziały w jednostkach (19 128) (23 036) Należności handlowe (4 300) (2 991) Udzielone pożyczki Kapitał podstawowy (5 315) (9 097) Kapitał zapasowy (11 984) (9 261) Kapitał (fundusz) z aktualizacji wyceny Zyski zatrzymane (2 052) (4 356) Kapitały przypadające udziałowcom mniejszościowym 222 223 Strona 65 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Zobowiązania handlowe (4 300) (3 537) otrzymane pożyczki Rozliczenia międzyokresowe kosztów; przychodów Korekty sprawozdania z przepływów pieniężnych Otrzymane dywidendy (2 178) (4 902) Wypłacone dywidendy (2 178) (4 902) Udzielone pożyczki Spłata pożyczek (90) (90) Saldo pożyczek na koniec okresu Zarachowane odsetki (612) Otrzymane odsetki (612) Inne korekty (126) Sprzedaż produktów, materiałów, towarów i usług do podmiotów powiązanych odbywa się na podstawie standardowego cennika. Jednostka dominująca zaopatruje jednostki Grupy Kapitałowej w materiały do produkcji. Marża przy sprzedaży zakupionych materiałów na zaopatrzenie jednostek Grupy wynosi 5%, przy sprzedaży wyrobów gotowych przeznaczonych do dalszej odsprzedaży stosowane są ceny rynkowe. Zakupy towarów odbywają się w oparciu o ceny rynkowe pomniejszone o rabaty z tytułu zamówionych ilości oraz z tytułu powiązań grupowych. Rozrachunki na dzień bilansowy nie są zabezpieczone i zostaną uregulowane gotówkowo. Nie udzielono ani nie otrzymano żadnych gwarancji. Nie utworzono żadnych odpisów aktualizujących wartość należności wątpliwych od podmiotów powiązanych. 3.32.Wynagrodzenie członków zarządu i organów nadzoru w PHS "Hydrotor S.A. okres zakończony 31/12/2024 okres zakończony 31/12/2023 Członkowie Zarządu 552 549 Członkowie Rady Nadzorczej 367 184 w Agromet ZEHS S.A. Członkowie Zarządu 245 520 Członkowie Rady Nadzorczej 218 219 w WZM "Wizamor" Sp. z o.o. Członkowie Zarządu 144 132 Członkowie Rady Nadzorczej 63 Strona 66 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Wynagrodzenia i nagrody wypłacone w jednostce emitenta Okres zakończony 31/12/2024 Okres zakończony 31/12/2023 w jednostce emitenta w spółkach zależnych w jednostce emitenta w spółkach zależnych Członkowie Zarządu 552 46 549 100 Mariusz Lewicki 366 46 365 100 Stanisław Drewczyński 186 184 Członkowie Rady Nadzorczej 367 114 318 126 Ryszard Bodziachowski 51 38 43 42 Wacław Kropiński 51 38 43 42 Marcin Lewicki 161 38 147 43 Jakub Leonkiewicz 26 20 Monika Guzowska 52 43 Sławomir Sklinda 26 22 *) suma wynagrodzeń z tytułu zatrudnienia w Spółce Hydrotor oraz z tytułu pełnienia funkcji członka Rady Nadzorczej. 3.33.Zabezpieczenia Opis zabezpieczeń jest w nocie 3.17.2 – zobowiązania warunkowe zobowiązania warunkowe waluta Okres zakończony 31/12/2024 Okres zakończony 31/12/2023 Poręczenia udzielone PLN 25 Poręczenia otrzymane PLN 170 Weksle (projekty) PLN 11 742 11 742 Weksle -kredyt, leasing EUR 6 556 6 656 Weksle -kredyt, leasing PLN 24 568 15 987 Limit transakcyjny - weksel in blanco PLN 800 Zastaw rejestrowy, cesja, poddanie się egzekucji EUR 150 Zastaw rejestrowy, poddanie się egzekucji PLN 15 000 15 000 Tytuł egzekucyjny na rzecz Banku PLN Przelew wierzytelności, cesja PLN 26 450 21 750 Hipoteka kaucyjna PLN 17 960 745 Przelew wierzytelności, cesja EUR 100 3.34.Wynagrodzenia Biegłego Rewidenta Rada Nadzorcza na posiedzeniu w dniu 30 maja 2022 r. dokonała wyboru podmiotu do badania sprawozdań finansowych jednostkowych i skonsolidowanych za okres 2022, 2023 i 2024 r. - KPW Audyt Sp. z o.o. z Łodzi. Umowa z wybraną Spółką została podpisana w dniu 27 czerwca 2022 r. Grupa nie ma zawartej umowy z Biegłym Rewidentem na świadczenie usług niebędącym badaniem, które są zakazane na mocy art. 5 ust. 1 Rozporządzenia UE oraz art. 136 Ustawy o biegłych rewidentach. Spółka Hydrotor posiada podpisaną umowę o badanie sprawozdania finansowego z firmą KPW Audyt Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (kod pocztowy: 90-350 Łódź) ul. Tymienieckiego 25c/410. Przedmiotem umowy jest badanie jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz przegląd śródroczny jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Łączne wynagrodzenie wynikające z podpisanych umów dla Spółki Hydrotor za badanie i przegląd sprawozdań finansowych za lata 2022 - 2024 wynosi 207,5 tys. zł + 23% Vat. Strona 67 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Spółka Agromet posiada podpisaną umowę o badanie sprawozdania finansowego z firmą KPW Audyt Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (kod pocztowy: 90-350 Łódź) ul. Tymienieckiego 25c/410. Przedmiotem umowy jest badanie jednostkowego. Łączne wynagrodzenie wynikające z podpisanych umów dla Spółki Agromet za badanie i przegląd sprawozdań finansowych za lata 2022 - 2024 wynosi 51,5 tys. zł + 23% Vat. Spółka WZM Wizamor posiada podpisaną umowę o badanie sprawozdania finansowego z firmą KPW Audyt Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (kod pocztowy: 90-350 Łódź) ul. Tymienieckiego 25c/410. Przedmiotem umowy jest badanie jednostkowego. Łączne wynagrodzenie wynikające z podpisanych umów dla Spółki WZM Wizamor za badanie i przegląd sprawozdań finansowych za lata 2022 - 2024 wynosi 44,0 tys. zł + 23% Vat. Spółka PHS Hydrotor ma podpisaną umowę na przegląd ksiąg rachunkowych przejętej spółki WPH Wrocław z firmą KPW Audyt Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (kod pocztowy: 90-350 Łódź) ul. Tymienieckiego 25c/410. Wynagrodzenia za przegląd wynosi 15 tys. zł + 23% Vat. 3.35.Ryzyka 3.35.1.Ryzyko kredytowe ryzyko kredytowe Ryzyko kredytowe dotyczy głównie należności z tytułu sprzedaży z odroczonym terminem płatności. Analizie ryzyka kredytowego podlegają udzielone terminy płatności, kwoty sprzedaży, formy płatności oraz sytuacja finansowa odbiorców. Na bazie tych analiz przyznawane są poszczególnym klientom odpowiednie limity kredytów kupieckich. Głównymi aktywami finansowymi posiadanymi Spółkę są: gotówka na rachunkach bankowych i w kasie, należności handlowe, majątek obrotowy, aktywa trwałe, materiały, produkcja w toku, wyroby gotowe, zakupione akcje i udziały w jednostkach zależnych, z którymi związane jest maksymalne ryzyko kredytowe na jakie narażona jest Spółka w związku z ich posiadaniem. Problemy z wyegzekwowaniem płatności wobec kontrahenta mogą powodować utratę płynności finansowej grupy. Należności handlowe prezentowane w bilansie są wartościami netto, po pomniejszeniu o odpisy aktualizujące, oszacowane przez kierownictwo Spółki na podstawie przeszłych doświadczeń oraz oceny aktualnej sytuacji ekonomicznej. W przypadkach, gdy kontrahenci zalegali z zapłatą ustalane są warunki na podstawie, których dojdzie do spłaty zadłużenia. Na należności, co do których istnieje ryzyko nieodzyskania ich – zostały utworzone odpisy aktualizacyjne. W przypadku bezskutecznych wezwań do zapłaty należności, Spółka składa pozwy do sądu o ich uregulowanie. Koncentracja ryzyka kredytowego w Spółce jest stosunkowo niewielka, w związku z rozłożeniem ekspozycji kredytowej na bardzo dużą liczbę odbiorców. Ryzyko kredytowe związane z płynnymi środkami pieniężnymi oraz z instrumentami pochodnymi jest ograniczone w związku z faktem, iż stroną transakcji są banki, posiadające wysoką ocenę jakości kredytowej przygotowaną przez międzynarodowe agencje ratingowe. ryzyko bankowe z tytułu zaciągniętych kredytów Zaciągnięte przez spółki grupy kredyty ze względu na narażenie na ryzyka związane ze zmianą kursów walutowych jak i zmiany stopy procentowej mogą wpłynąć na zwiększenie kosztów finansowych, ich wpływ na wynik na przestrzeni roku obrotowego może być następujący: Strona 68 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) ryzyko stopy procentowej – zaciągnięte kredyty oparte są o stawkę WIBOR w przypadku kredytów w PLN oraz EURIBOR w przypadku kredytów w EUR a także o marżę banku. Obecne stawki EURIBOR w porównaniu do lat poprzednich są dość niskie. w przypadku marży kredytu koszty zaciągniętych kredytów zależne są od wysokości ich wykorzystania. Spółka eksportuje swoje wyroby na rynki zagraniczne, głównie do strefy EUR. Przychody w EUR w pełni zabezpieczają spłatę zaciągniętych kredytów w walucie EUR. Na dzień sporządzenia raportu zobowiązania z tytułu kredytów w euro zostały uregulowane. 3.35.2.Ryzyko rynkowe Sprzedaż ryzyko jakości sprzedaży związane jest poziomem pracy zespołu sprzedażowego. Spółka ma możliwość analizowania i przetwarzania informacjami dostępnymi w sieci bądź u odbiorców oraz reklamą, wobec tego ważne jest, aby dane dostarczane na rynek o produktach i o firmie były właściwe oraz prawidłowo zinterpretowane przez klientów. ryzyko poziomu sprzedaży związane jest zbyt małą liczbą produktów, co powoduje problemy związane z niemożliwością zaspokojenia potrzeb ilościowych klienta. ryzyko utraty kluczowego odbiorcy związane jest z zagrożeniem wymagającym specyficznej wiedzy dziedzinowej tj. z konkretną firmą. ryzyko związane z konkurencją Zagrożeniem wymagającym specyficznej wiedzy dziedzinowej tj. z konkretną firmą jest jej utrata. Dział Marketingu i Sprzedaży sukcesywnie poddawany jest szkoleniom z badania rynku hydrauliki siłowej i strategii marketingowej. Rynek wyrobów i usług hydraulicznych jest rynkiem globalnym. Bezpośrednimi konkurentami grupy są firmy z wielu krajów, między innymi przedsiębiorstwa polskie, tureckie, bułgarskie, włoskie, niemieckie, z krajów azjatyckich i Europy Wschodniej. Europejskie przedsiębiorstwa oferują produkty i usługi po cenach zbliżonych do cen oferowanych przez spółki grupy. Natomiast podmioty z rynków wschodnich ustalają ceny na niższym poziomie. Grupa Kapitałowa nie ma wpływu na działania podejmowane przez przedsiębiorstwa konkurencyjne, ale ogranicza ryzyko związane z konkurencją zwiększając swoją pozycję na rynku dzięki wykwalifikowanej kadrze, wysokiej jakości oferowanych produktów i świadczonych usług oraz poprzez ciągłe prowadzenie procesów inwestycyjnych i usprawniających funkcjonowanie przedsiębiorstw grupy. Produkcja ryzyko zakłóceń w procesie produkcyjnym i wystąpienia awarii maszyn i urządzeń Pracodawca ponosi konsekwencje zakłóceń w procesie pracy, wynikające z awarii maszyn, przerw w dostawie energii, czy też wad w organizacji pracy. Zakłócenia niezawinione przez pracowników, powodują powstanie u pracodawcy ryzyka utraty potencjalnych korzyści. W celu eliminacji tego typu ryzyka grupa przeprowadza szkolenia w zakresie bezpieczeństwa i higieny pracy oraz obsługi urządzeń technicznych, jednocześnie monitorowany jest na bieżąco aktualny stan podsiadanego parku maszynowego i dokonywane są systematyczne przeglądy maszyn i urządzeń. Ponadto grupa podjęła działania zmierzające w kierunku sukcesywnej wymiany zużytego bądź nieefektywnego parku maszynowego na urządzenia dedykowane lub uniwersalne. ryzyko kooperacji Kooperacja sprowadza się do współdziałania ze spółkami zależnymi, ale przede wszystkim z partnerami Strona 69 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) niepowiązanymi. Uzasadnieniem dla tego typu zabiegu jest otoczenie rynkowe Spółki, które stało się wysoce konkurencyjne. Zarząd stoi na stanowisku, że kooperacja jest działaniem efektywnym, ponieważ umożliwia partnerom osiąganie zamierzonych celów, które byłyby niewykonalne bądź trudne do zrealizowania przez przedsiębiorstwo działające we własnym zakresie. Współdziałanie to jednak obarczone jest ryzykiem: rozbieżnych oczekiwań przedsiębiorców, braku ustalenia konkretnego celu determinującego sukces wspólnego działania, trudności z wymianą informacji między partnerami. W celu eliminacji tego ryzyka zarządzający na wszystkich etapach podejmowania współpracy kompleksowo analizują wybór partnera, jego możliwości produkcyjne, pozycje na rynku, systemy zarzadzania jakością. utrata kluczowych pracowników Ryzyko utraty kluczowych pracowników stanowi zagrożenie dla jednostki. Może doprowadzić do spadku efektywności, problemów z realizacją projektów, zwiększenia kosztów rekrutacji i wdrożenie nowych pracowników. Wraz z utratą kluczowych pracowników istnieje ryzyko utarty specjalistów, których nie jest sposób zastąpić (często są to specjaliści, którzy obsługują maszyny i urządzenia starego typu, gdzie jest wymagana wiedza doświadczonego pracownika). Zarząd powinien dbać o ciągłość procesu, tworząc strukturę, która umożliwi nowemu pokoleniu wdrożenie w procesy produkcyjne. Ze strony informatycznej ważne jest aby posiadać takie oprogramowanie, które jest na tyle czytelne i jasne, aby w jak najmniejszym stopniu odczuć rotację pracowników technologicznych i administracyjnych. Aby zapobiec utraty kluczowych pracowników należy tworzyć atrakcyjne warunki zatrudnienia, dążyć do poprawnej atmosfery w zespole, określać jasne ścieżki kariery. wzrost kosztów pracowniczych Ryzyko wzrostu kosztów wynagrodzeń, związane jest ze skokowym wzrostem minimalnego wynagrodzenia za pracę ogłoszonego przez Ministra Rodziny, Pracy i Polityki Społecznej. Gwałtowny wzrost kosztów płac stanowi ryzyko utraty współmierności do podwyżki cen sprzedawanych wyrobów. Podwyższenie minimalnego wynagrodzenia wiąże się z presją ze strony pracowników, a także z negatywnymi nastrojami społecznymi. Badania i rozwój ryzyko poniesienia wysokich kosztów badania rynku ryzyko obarczone błędnymi rozwiązaniami konstrukcyjnymi ryzyko utraty korzyści z udanych rozwiązań – brak patentu Zarządzanie działalnością innowacyjną jest procesem ciągłego podejmowania decyzji, w warunkach niepewności, pomimo zebrania wszystkich niezbędnych informacji oraz po pełnym przewidzeniu przyszłych skutków. Na wysoki stopień ryzyka innowacji wpływ ma konieczność ponoszenia znaczących kosztów i wysoki odsetek niepowodzeń przy wdrożeniach nowych rozwiązań. Duże nakłady na badania i rozwój, projektowanie, budowę prototypów, testowanie, badania marketingowe grupa ponosi zanim produkt zostanie wprowadzony na rynek. Produkt, którego rozwój zakończył się pomyślnie i został wdrożony na rynek, musi zapewnić grupie zwrot nie tylko kosztów jego rozwoju, ale także nakładów ponoszonych na pozostałe nietrafione pomysły. Ryzyko finansowe przedsięwzięć innowacyjnych jest w grupie obniżone do akceptowalnego poziomu, w oparciu o wnioski wynikające z analizy otoczenia technologicznego i kontekstu rynkowego wdrażanej innowacji, ponadto współpraca z wykształconą kadrą wyższych uczelni ma pomóc w rozwiązaniu ewentualnych problemów w zakresie występowania tego ryzyka. Inne Strona 70 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) ryzyko spadku popytu na części zamienne regenerowane i produkowane Spadek popytu na części zamienne regenerowane i produkowane w dużych seriach w związku z wymianą krajowego sprzętu rolniczego na zagraniczny wpływa na obniżenie sprzedaży. Część wyrobów gotowych przeznaczona jest do starszych maszyn i ciągników rolniczych (zastępowane są nowym sprzętem) wobec tego zapotrzebowanie na nie ciągle zmniejsza się. ryzyko rynku nieruchomości Ryzyko to związane jest z restrukturyzacją spółki zależnej WPH. Nieruchomość, przede wszystkim z uwagi na swoją kapitałochłonność, jest aktywem o małej płynności. Czas potrzebny na wyjście z inwestycji jest długi i powoduje wzrost kosztów dla sprzedającego a w przypadku wynajmu nieruchomości powstaje ryzyko niewywiązania się najemców z warunków umowy najmu oraz ryzyko utraty wartości nieruchomości wskutek niewłaściwego używania. We wrześniu 2021 roku spółka zależna Wytwórnia Pomp Hydraulicznych spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą we Wrocławiu zawarła przedwstępną umowę sprzedaży na sprzedaż nieruchomości we Wrocławiu będącej obecnie siedzibą Spółki. Natomiast umowa zostanie zawarta po spełnieniu określonych warunków (raport bieżący 20/2021). ryzyko w zakresie źródeł i łańcucha dostaw Stale rosnąca konkurencja na rynku sprawia, że grupa wciąż dąży do możliwości redukcji kosztów produkcji i zaopatrzenia, stąd poszukuje potrzebne dobra na rynku globalnym. Spółka dominująca, w której skoncentrowane jest centrum logistyczne dla całej grupy w pełni jest świadoma, że nieodpowiednie zarządzanie ryzykiem w łańcuchu dostaw może być dla grupy bardzo negatywne: obniżenie jakości produktu, uszkodzenie mienia i sprzętu, utraty reputacji w oczach klientów i innych partnerów biznesowych lub nawet spadku cen akcji. Stąd Spółka Hydrotor zarządzając tym ryzykiem dokonuje analizy otoczenia w łańcuchu dostaw, dąży do tego, aby przepływy materiałowe w całym łańcuchu dostaw były synchronizowane. ryzyko gospodarowania aktywami, należnościami Zarządzanie aktywami ma decydujący wpływ na płynność finansową, czyli bezpieczeństwo finansowe grupy. Problemem w zarządzaniu zapasami jest ukształtowanie takiego poziomu zapasów, który zapewni ciągłość produkcji i sprzedaży przy minimalnych kosztach. Podejmowane przez Spółkę decyzje zarządzania zapasami zmierzają do osiągnięcia równowagi między odpowiednim poziomem obsługi odbiorców a poziomem tworzonych i utrzymywanych zapasów bezpieczeństwa, kompensujących przypadki wzrostu popytu bądź opóźnień w dostawach. Sprawne zarządzanie należnościami wymaga ciągłej analizy i kontroli ich poziomu. Ich wzrost jest oznaką zwiększenia zakresu kredytowania odbiorców oraz większego zapotrzebowania na kapitał obrotowy. Strategię zarządzania należnościami w grupie należy określić jako umiarkowaną, ponieważ zmierza do wyeliminowania ryzyka niewypłacalności klientów, gdzie zaleca się przestrzeganie terminów płatności, udzielając jednak kredytów kupieckich klientom charakteryzujących się wysokim stopniem regulowania należności. ryzyko związane z realizacją celów strategicznych Głównymi celami strategicznymi jest utrzymanie i wzmocnienie pozycji Grupy Kapitałowej Hydrotor jako jednego z największych producentów hydrauliki siłowej w Polsce, konsekwentne budowanie udziałów na rynkach zagranicznych, powiększanie dodatniego wyniku finansowego przy równocześnie realizowanych inwestycjach związanych z rozwojem produktów i wprowadzaniem nowego asortymentu, unowocześnianiem parku maszynowego oraz wprowadzaniem systemów podnoszących efektywność Grupy, zwiększenie rentowności produkcji, regeneracji oraz do uefektywnienia usług świadczonych przez wydział wielkogabarytowy. Działalność grupy jest narażona na wpływ wielu nieprzewidywalnych czynników zewnętrznych (przepisy prawa, kształtowanie się podaży i popytu na produkty i usługi, dynamiczny rozwój technologiczny, wybuch wojny w Ukrainie, spowolnienie gospodarcze), istnieje Strona 71 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) ryzyko nieosiągnięcia wszystkich założonych przez grupę celów strategicznych. Przychody i zyski osiągane w przyszłości przez przedsiębiorstwa grupy zależą od ich zdolności do skutecznej realizacji opracowanej długoterminowej strategii. Nietrafione decyzje grupy będą miały istotny, negatywny wpływ na działalność i sytuację finansowo – majątkową oraz na wyniki grupy. W celu minimalizowania tego ryzyka Zarząd na bieżąco analizuje czynniki mogące mieć potencjalnie niekorzystny wpływ na działalność i wyniki przedsiębiorstw grupy, a w razie potrzeby podejmuje na bieżąco niezbędne decyzje i działania. Długoterminową strategią biznesową jest również strategia informatyzacji całej organizacji. Informatyzacja jest czynnikiem zmieniającym jej funkcjonowanie, a celem wdrożenia zintegrowanego systemu informatycznego jest przekształcenie grupy w jednostkę opartą na wiedzy oraz efektywne zarządzanie przedsięwzięciami biznesowymi. Ryzyko ataków hakerskich związane jest w procesem wdrażania zintegrowanych systemów informatycznych. ryzyko związane z pogorszeniem wizerunku oraz utratą zaufania odbiorców Wszelkie negatywne oceny związane z działalnością produkcyjną na skutek np. sprzedaży wadliwych wyrobów pogarszają wizerunek Spółki i wpływają na utratę zaufania klientów. Jednocześnie powoduje to znaczący wzrost środków przeznaczonych na naprawę i działania marketingowe w celu zniwelowania zaistniałej sytuacji. Pogorszenie reputacji, doprowadza do rezygnacji ze współpracy części partnerów i rozpoczęcie korzystania z usług konkurencji. Ryzyko to rośnie wraz z dostarczaniem na rynek amerykański innowacyjnych pod względem technicznym urządzeń dla ratownictwa. Spółka chcąc zachować pozytywny wizerunek okresowo analizuje poziom zadowolenia klientów. ryzyko klimatyczne Globalna zmiana klimatu może skutkować klęskami żywiołowymi i ekstremalnymi warunkami pogodowymi, takimi jak susza, pożary, burze, podnoszenie się poziomu morza, powodzie, fale upałów i fal zimna, występujące częściej lub z większą intensywnością. Takie ekstremalne zdarzenia powodują zmiany w dynamice rynku, oczekiwaniach interesariuszy, lokalnych, krajowych i międzynarodowych politykach i przepisach dotyczących zmian klimatycznych. Działalność Spółki, jak i spółek zależnych Grupy prowadzona jest w strefie klimatu umiarkowanego, na obszarach gdzie nie zidentyfikowano, aby występowało ryzyko uniemożliwiające prowadzenie działalności w skutek występowania ekstremalnych zjawisk pogodowych. Działalność produkcyjna Spółki i spółek zależnych Grupy prowadzona jest na obszarach, na których występują zdarzenia pogodowe o charakterze krótkotrwałym (deszcz nawalny, silny wiatr, trąba powietrzna), których częstotliwość może zwiększyć się wraz ze zmianami klimatycznymi, jednak ich wpływ (ewentualna wartość majątku narażona na ryzyko strat) oraz częstotliwość występowania w ocenie Spółki nie zagraża ciągłości działania Spółki oraz pozostałych podmiotów Grupy Kapitałowej. Mając na uwadze brak zależności Spółki, jak i spółek Grupy od pojedynczych dostawców i klientów Spółka i spółki Grupy nie identyfikują aby ekstremalne zjawiska pogodowe mogące wystąpić w lokalizacjach dostawców i odbiorców mogły w istotny sposób wpłynąć na działalność Spółki i spółek Grupy. ryzyko związane z wojnąw Ukrainie i znacznego spowolnienia gospodarczego Wojna w Ukrainie wywołuje skutki w skali globalnej i lokalnej w wielu obszarach. Rynki finansowe są niestabilne w związku z rosnącą niepewnością i napięciami geopolitycznymi oraz kryzysem humanitarnym. Działania wojenne na wschodzie Europy wywołały wiele zagrożeń. Od momentu wybuchu wojny powstało ryzyko wystąpienia problemów z zaopatrzeniem w podstawowe surowce i materiały do produkcji (w związku z nałożeniem zakazu importu wyrobów stalowych), przy wzroście poziomu inflacji, za którą Strona 72 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) podążają stopy procentowe oraz wahania kursów walut Do spowolnienia przyczyniają się więc niedobory towarów, osłabienie eksportu, zmniejszająca się ilość inwestycji prywatnych. Spowolnienie ma również swoje źródło w prowadzonej polityce monetarnej i gospodarcze, między innymi we wprowadzaniu zmian negatywnie odbijających się na działalności przedsiębiorców (podnoszenie kosztów). Kryzys energetyczny rozlał się na całą Europę w zastraszającym tempie. Szczególnie dotkliwie ucierpiały gospodarki, które były i nadal są uzależnione od paliw kopalnych, a energię pozyskują ze źródeł zagranicznych, nie mając zapewnionej wewnętrznej dywersyfikacji energetycznej. Wzrost cen surowców, a w przypadku Polski również wzrost popytu na surowce spowodował niekontrolowany wzrost kosztów życia oraz prowadzenia działalności gospodarczej. Kryzys obnażył także brak przygotowania na wypadek wystąpienia nagłego szoku podażowego związanego z bezpieczeństwem energetycznym Polski – braki surowca, nagłe, nieuzasadnione ekonomicznie zakupy, nieprzemyślane i nieskonsultowane działania . 3.35.3.Ryzyko płynności ryzyko kursu walutowego Przychody ze sprzedaży są wyrażone w walucie PLN, dopuszczalna jest forma rozliczeń zarówno w walucie PLN, EUR oraz USD. Waluta EUR wyrażona jest głównie dla podmiotów z rynków europejskich, USD dla eksportu poza strefę Unii, zaś PLN dla rynku krajowego. Dla niektórych podmiotów krajowych stosowana jest waluta EUR- jest to kwestia umowna. Koszty zakupu materiałów, wynagrodzeń i innych ponoszone są w walucie krajowej PLN oraz EUR. W związku z powyższym istnieje ryzyko, że w przypadku dużych wahań kursów walut przychody z zawieranych transakcji mogą znacznie różnić się od zakładanych. W przypadku aprecjacji złotego wobec EUR i USD oraz niewielkiej możliwości przeniesienia ciężaru walutowego na odbiorców grupa jest narażona na spadek przychodów proporcjonalnie do spadku kursu EUR/PLN, a w konsekwencji niższej rentowności. ryzyko stopy procentowej Ryzyko stopy procentowej może zarówno negatywnie, jak i pozytywnie wpływać, poprzez zmiany rynkowej stopy procentowej na sytuację finansową Spółki. Wskutek niekorzystnego kształtowania się stóp procentowych może się bowiem zmniejszyć wynik finansowy i kapitały własne. Zmiany stóp procentowych mogą jednakże okazać się pozytywne dla grupy, co jest uzależnione od ich kierunku oraz relacji między aktywami i pasywami. Spółka korzysta z otwartych linii kredytowych wobec tego narażona jest na ponoszenie wyższych kosztów ich obsługi w związku z rosnącymi stopami procentowymi. ryzyko płynności W celu ograniczenia ryzyka płynności grupa śledzi aktualne przepływy pieniężne. Służby finansowe grupy na bieżąco monitorują terminy zapadalności aktywów i zobowiązań finansowych, następuje ich odpowiednie dopasowanie i tym samym właściwe utrzymywanie sald środków pieniężnych. Grupa Kapitałowa korzysta z usług renomowanych banków, w których posiada otwarte linie kredytowe. Finansowanie zewnętrzne jest wykorzystywane w celu zapewnienia ciągłości realizacji zamierzeń inwestycyjnych. W związku z trudna sytuacja gospodarczą w kraju i na świecie Zarząd poddał ten obszar szczególną uwagą. Strona 73 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) 3.36.Zdarzenia po dniu bilansowym W jednostce dominującej: Wyrok Sądu Okręgowego IX Wydział Gospodarczy w Poznaniu z dnia 22 kwietnia 2025 r., o zapłatę należność w kwocie 138,4 tys. zł wraz z odsetkami za opóźnienie od dnia 23 września 2024 r. do dnia zapłaty. Sprawa dotyczyła należnych odsetek od należności głównej do wyroku, który zapadł w Sądzie Apelacyjnym w Poznaniu I Wydział Cywilny i Własności Intelektualnej w sprawie wypłaty odszkodowania z tyt. istnienia wad fizycznych na nieruchomości w Dzierżeniowie, W jednostkach zależnych: Brak. 3.37.Pozostałe informacje Skonsolidowane Sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Hydrotor zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej Spółek Grupy w dającej się przewidzieć przyszłości, nie krócej niż 12 miesięcy od dnia bilansowego. Kontynuacja działalności Grupy Kapitałowej uzależniona jest od sytuacji gospodarczej jej partnerów handlowych w najbliższych kilu kwartałów. Zarząd przeprowadził analizę ryzyk i zagrożeń, które mogłyby negatywnie wpłynąć na zdolność jednostki do kontynuowania działalności. Zarząd wziął pod uwagę zagrożenie spowodowane sytuacją panującą w kraju i na świecie. Spowolnienie gospodarcze miało negatywny skutek na działalność jednostki. Zaprezentowane wyniki 2024 r. są efektem niższego popytu na rynku. Tendencja spadkowa utrzymuje się od 2022 r. Poziom sprzedaży w stosunku do 2022 r. zmniejszył się o 24 % , zaś w stosunku do roku 2023 r. o 12,5%. Wraz ze spadkiem przychodów osłabiły się wyniki na działalności operacyjnej, gdzie Grupa od wielu miesięcy notuje stratę. Spółki Grupy zostały poddane restrukturyzacji, polegającej na obniżeniu poziomu zatrudnienia oraz minimalizacji kosztów produkcyjnych, kosztów sprzedaży oraz kosztów ogólnego zarządu. Gwałtowny spadek przychodów przy jednoczesnym wzroście cen energii, surowców, usług oraz kosztów płac bardzo negatywnie wpłynął na rentowność. W celu optymalizacji kosztów dokonano przejęcia Spółki zależnej WPH Wrocław, która w dniu 17 października 2024 r. została wchłonięta przez jednostkę dominującą. Połączenie nastąpiło w trybie art. 492 § 1 pkt 1 KSH oraz art. 55 § 1 KSH w związku z art. 516 § 6 poprzez przeniesienie całego majątku spółki Wytwórni Pomp Hydraulicznych Sp z o.o. (spółka przejmowana) na spółkę PHS Hydrotor SA (spółka przejmująca), bez podwyższenia kapitału zakładowego spółki przejmującej. Aktywa spółki przejmowanej zostały wycenione wg wartości godziwej na dzień przejęcia. Wartość majątku Spółki wyceniona została przez Biegłego Rzeczoznawcę Majątkowego zgodnie z operatem szacunkowym. Po dokonaniu wyłączeń konsolidacyjnych suma bilansowa w jednostce przejmującej wzrosła o 21.121 tys. zł. Przejęcie Spółki WZM Wizamor odłożono w czasie, z racji tego, iż spółka znacząco poprawiła wyniki finansowe w 2024 r. Zobowiązanie w Spółce WZM Wizamor wobec jednostki dominującej jest nadal wysokie, jednakże przeterminowania nie są już na tyle długie, aby wymagało to utworzenia odpisów aktualizacyjnych. Od przeterminowanych zobowiązań naliczane są odsetki. Działanie restrukturyzacyjne w poprzednim okresie przyniosły oczekiwany efekt. Spółka WZM Wizamor jako jedyna spółka w Grupie notowała zyski na działalności operacyjnej. Strona 74 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) Jednostka dominująca zaopatruje Spółki Grupy w surowce niezbędne do produkcji. Emitent dba o utrzymaniu optymalnego poziomu zapasów. Poziom zapasów w Grupie w odniesieniu do sumy bilansowej w 2024 r. spadł o 2 % w stosunku do analogicznego roku 2023 r. Organizacja dostaw planowana jest w celu zapewnienia ciągłości bieżącej produkcji. Grupa po raz pierwszy przygotowywała raport zrównoważonego rozwoju za 2024 r., który został przygotowany w oparciu o Europejskie Standardy Zrównoważonego Rozwoju (ESRS - European Sustainability Reporting Standards), wprowadzone rozporządzeniem delegowanym Komisji (UE) 2023/2772). Grupa stara się dostosować do najnowszych wytycznych, zapewniając przejrzystość działań pozafinansowych i podejmując kroki do wprowadzenia Strategii Biznesowej Grupy, której częścią będzie Strategia Zrównoważonego Rozwoju. Celem Grupy jest nie tylko dalszy rozwój, ale również przeciwdziałanie zmianom klimatu i zapewnienie bezpieczeństwa przyszłym pokoleniom. Strategia biznesowa będzie oparta na długoterminowym planem inwestycyjnym. Obecnie w Grupie nie ma opracowanego planu inwestycyjnego dla poszczególnych Spółek Grupy. Nakłady inwestycyjne w 2024 r. wyniosły 868 tys. zł., dotyczyły głównie zwiększeń środków trwałych w grupie maszyn i urządzeń. W jednostce dominującej w budowie pozostał piec hartowniczy – jedyny środek trwały z planu inwestycyjnego na lata 2022-2023 r. W marcu 2024 r. zapadł wyrok Sądu Apelacyjnego w Poznaniu I Wydziała Cywilny i Własności Intelektualnej zasądzający od PHS Hydrotor kwotę 446,7 tys. zł. Sprawa dotyczyła odszkodowania z tyt. istniejących wad fizycznych na sprzedanej nieruchomości w Dzierżoniowie. Należnością wątpliwą była sprawa uiszczenia odsetek od w/w wyroku. Spór ten został rozstrzygnięty na drodze sądowej. Po dniu bilansowym zapadł wyrok Sądu Okręgowego w Poznaniu IX Wydział Gospodarczy zasądzający wypłatę odsetek od należności głównej w kwocie 138,4 tys. zł wraz z ustawowymi odsetkami za opóźnienie od dnia 23 września 2024 r. do dnia zapłaty. Na chwilę obecną Spółka nie ma trudności w regulowaniu zobowiązań wobec pracowników oraz zobowiązań publiczno-prawych, zobowiązania z tyt. zawartych umów leasingowych regulowane są zgodnie z określonymi harmonogramami spłat. Najważniejszym celem na najbliższe miesiące jest ustabilizowanie sytuacji, zwiększanieprzychodówze sprzedaży, utrzymanie bezpieczeństwa łańcucha dostaw w obliczu zmienności cen materiałów i komponentów oraz optymalne zarządzanie zasobami. Zarząd podejmuje wszelkie działania wykorzystując posiadany potencjał wytwórczy w celu poszukania nowych rynków zbytu, rozszerzając swój wolumen sprzedaży o nowe wyroby.Emitent szuka rozwiązań poprzez podniesienie efektywności procesów produkcyjnych, aby w jak najmniejszym stopniu odczuć skutki spowodowane redukcją zatrudnienia, wykorzystując do tego nowoczesny park maszynowy. Emitent na bieżąco śledzi sytuację gospodarczą na rynku krajowym oraz światowym. Bazując na opinii ekspertów, analityków rynkowych oraz ekonomistów, liczy na ożywienie polskiej gospodarki oraz odbicie inwestycji w związku z Krajowym Planem Odbudowy, co w konsekwencji może pozytywnie wpłynąć na działalność gospodarczą Grupy. Zapowiadany nadal wysoki poziom inflacji (prognoza na 2025 r. to 5 %), przede wszystkim na skutek wzrostu cen energii (odwieszenie opłaty mocowej), podwyżki taryf dystrybucyjnych dla gazu, wzrost cen wody i ścieków i innych może negatywnie wpłynąć na działalność operacyjną Spółek Grupy. Trwająco wojna w Ukrainie pozostawiła trwały ślad w gospodarce, głównie to poprzez gwałtowny wzrost inflacji, cen energii oraz wahania cen surowców. Ceny surowców do produkcji wyrobów nie wróciły do poziomu cen z przed wybuchu wojny. Emitent weryfikuje aktualny przebieg zdarzeń polityczno-gospodarczych oraz wskaźniki makroekonomiczne, elastycznie podejmując działania do zmieniających się warunków rynkowych. Na dzień złożenia raportu nie ma zawartych żadnych kontraktów z Rosją, Ukrainą i Białorusią, jak również nie posiada żadnych należności ani zobowiązań z w/w podmiotami. W Spółce nie Strona 75 z 76 Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej Hydrotor za 2024 r. (w tys. PLN) było zdarzeń polegających na udzieleniu pomocy dla Ukrainy mających postać darowizny (materialnej oraz finansowej). Duże znaczenie dla gospodarki światowej ma strategia obecnego prezydenta Stanów Zjednoczonych, który radykalnie podnosi taryfy celne Decyzje mogą rzutować na zmianę globalnej gospodarki. Obecnie wpływ handlu do USA w strukturze sprzedaży jest niewielki, jednakże sytuacja ta może mieć oddziaływanie na partnerów biznesowych w łańcuchu dostaw. Na dzień sporządzeniasprawozdania Emitent nie stwierdza istnienia zagrożenia dla kontynuacji prowadzonej działalności, jednak niestabilne otoczenie gospodarcze, niski popyt na produkty, problemy finansowe odbiorców głównie krajowych oraz drogi kredyt stanowią barierę dla kontynuowania procesu inwestycji. Panująca niepewność co do ewentualnego pogłębienia się kryzysu gospodarczego w Polsce, Europie i na świecie, sprawia, że Zarząd podejmuje wszelkie działania wykorzystując posiadany potencjał wytwórczy w celu poszukania nowych rynków zbytu. 3.38.Zatwierdzenie sprawozdania finansowego Skonsolidowanie Sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone przez Zarząd Spółki w dniu 30 kwietnia 2025 roku. Tuchola, dnia 30 kwietnia 2025 r. Główny Księgowy Sylwia Jagielska Prezes Zarządu Mariusz Lewicki Członek Zarządu Stanisław Drewczyński Strona 76 z 76

AI Terminal

More from Przedsiębiorstwo Hydrauliki Siłowej Hydrotor S.A.

Talk to a Data Expert