Earnings Release • Nov 5, 2012
Earnings Release
Open in ViewerOpens in native device viewer
Raportul trimestrial la 30.09.2012 conform Anexei 30 A din Regulamentul nr. 1 /2006 privind emitentii si operatiunile cu valori mobiliare, emis de CNVM
Data raportului : 30.09.2012
Denumirea societatii: S.C. AEROSTAR S.A. BACAU
Sediul social: Strada Condorilor nr. 9
Numar telefon: 0234-575.070
Cod unic de inregistrare la Oficiul Registrului Comertului Bacau: 950531
Numar de ordine in Registrul Comertului Bacau: J04/1137/1991
Capital social subscris si varsat: 37.483.689,60 lei
Piata reglementata pe care se tranzactioneaza valorile mobiliare emise: BURSA DE VALORI BUCURESTI (simbol "ARS")
Raportul interimar al Consiliul de Administratie al S.C. AEROSTAR S.A. Bacau prezinta evenimentele si tranzactiile semnificative pentru intelegerea modificarilor in pozitia si performanta societatii, ce au avut loc in perioada ianuarie- septembrie 2012.
Situatiile financiare intocmite la data de 30.09.2012 au fost auditate de auditorul intern al companiei AEROSTAR SA Bacau.
| INDICATOR | UM | Iuni 2011 9 |
9 Iuni 2012 |
|---|---|---|---|
| cifra de afaceri | lei | 100.450.220 | 133,986,223 |
| vanzari la export | lei | 70.164.258 | 104.502.366 |
| pondere export in cifra de afaceri |
$\frac{0}{0}$ | 69,8% | 78,0% |
| cheltuieli cu investitiile | lei | 10.144.687 | 14.394.403 |
| capital social | lei | 37.483.689 | 37.483.689 |
| rezultatul net (profit) | lei | 4.280.326 | 11.249.244 |
| lichiditatea curenta | m | 4,54 | 3,52 |
| numarul efectiv de personal | nr. | 1.452 | 1.641 |
| simbol bursier "ARS" | UM | 30.09.2011 | 30.09.2012 |
|---|---|---|---|
| numar actiuni | nr. | 117.136.530 | 117.136.530 |
| pret actiune la sfarsitul perioadei | lei | 0.93 | 1,249 |
| capitalizare bursiera | lei | 108,936,973 | 146.303.526 |
| INDICATOR | UM | 9 Iuni 2011 | Iuni 2012 |
|---|---|---|---|
| inflatia | $\%$ | l.82 | |
| rata medie de schimb | lei/euro | 4,2053 | |
| rata medie de schimb | lei/USD | 2.9923 | 3,4603 |
Anul 2012 este marcat in continuare de numeroase incertitudini in plan global. In primele noua luni ale acestui an, pretul petrolului a fost fluctuant si imprevizibil iar impactul crizei datoriilor suverane este resimtit in mod critic intr-o multitudine de domenii de afaceri.
Datele statistice indica scaderi ale ritmului de crestere a economiilor asiatice si nu numai
Problematica locurilor de munca, somajul, calificarile necesare pe piata muncii actuala au dobândit o vizibilitate crescuta in plan global.
Complexitatea mediului economic si impactul riscului geopolitic asupra afacerilor aduc in continuare multe elemente de turbulenta in plan economic, social si politic.
Consensul general merge pe directia asigurarii resurselor de crestere si a investitiilor publice menite sa relanseze economiile.
In acelasi timp, succesiunile de evenimente ale ultimilor ani au modificat in mod fundamental modul in care organizatiile iau in considerare riscul.
Companiile au investit substantial in personal, in procese si in tehnologii pentru a ajuta la atenuarea si controlul riscului in afaceri.
Industria aeronautica si industria de aparare aduc o contributie importanta in lantul de valori si nu intâmplator standardele de aviatie in cele mai recente revizii ale lor integreaza acum si cerintele sectorului de aparare. Simptomatic pentru problematica globala din industriile de profil- sunt adaugate cerinte noi, semnificative legate de risc si conducerea proiectelor.
Cresterea in domeniul aerospatial comercial este un factor de stabilitate in conditiile unei cereri puternice si constante pentru aviatia globala si o productie in crestere de avioane comerciale. Cererea in transportul de pasageri este puternica, transportul de marfa este in continuare afectat negativ iar profitabilitatea in industrie este foarte scazuta.
Lanturile de furnizare din domeniul aeronautic si al apararii se confrunta cu doua provocari simultane: mentinerea ritmului in productia de avioane comerciale si gestionarea impactului scaderii cheltuielilor pentru aparare.
In domeniul apararii interesul se concentreaza pe zona realizarii de programe la costuri accesibile pentru bugetele actuale, asigurarea de sisteme pentru aparare performante si mentinerea unei baze industriale puternice si competitive.
Investitiile in inovatie au devenit critice pentru mentinerea potentialului si asigurarea capabilitatilor necesare ale bazei industriale.
In domeniul constructiilor aeronautice, AIRBUS si BOEING actioneaza energic pe o piata in crestere si fac eforturi ambele pentru a obtine o cota cât mai mare inclusiv de pe pietele secundare ale produselor si serviciilor de aviatie.
In domeniul mentenantei, consolidarea este principala caracteristica determinanta in timp ce furnizorii independenti se confrunta cu dificultati si mero pe directia unor strategii de adaptare care sa le mentina pozitionarea si profitabilitatea.
Aceste tendinte au fost confirmate de activitatile legate de principalele evenimente, târguri si expozitii din zona aeronautica si aparare.
Programul de participare la targuri si expozitii a cuprins:
AEROSTAR opereaza pe piata globala si elementele de impact asupra economiei globale influenteaza desfasurarea afacerilor companiei.
In primele noua luni ale anului 2012 AEROSTAR a mentinut si dezvoltat o baza solida de afaceri. Compania a raspuns cu succes provocarilor de pe piata aeronautica si de aparare datorita unei oferte de capabilitate diversificata si sustenabila.
AEROSTAR este cotata printre companiile puternice care actioneaza pe piata aeronautica si de aparare.
Puterea ofertei de produse si servicii a AEROSTAR pe parcursul celor noua luni din 2012 a fost data de diversitatea largă a domeniilor de expertiză si de capabilitate detinute de companie.
Liniile de afaceri principale au fost:
In domeniul aviatiei civile,
In domeniul aviatiei militare, AEROSTAR a furnizat servicii de reparatii si modernizari, servicii de suport si engineering, pentru platforme aflate in portofoliul sau de expertiza.
Pozitionarea graduala pe piata echipamentelor de sustinere (GSE) a inceput sa dea rezultate.
Cheltuielile pentru investitiile efectuate in perioada ianuarie-septembrie 2012 au inregistrat un total de 14.394.403 lei reprezentând 10,74 % din cifra de afaceri realizată de companie.
45% din aceste cheltuieli au fost alocate pentru finalizarea investitiei "Extinderea capacitatilor de fabricatie și asamblare de aerostructuri destinate aviatiei civile".
In Iuna octombrie 2012, AEROSTAR a finalizat acest proiect, care s-a derulat pe o perioada de 30 Iuni. Proiectul a fost conceput pe doua componente: una se refera la extinderea capacitatii de productie pentru fabricarea pieselor din tabla si subansamble de structura, respectiv extinderea capacitatii de productie in sectorul prelucrari mecanice pentru aviatie si cealalta componenta a proiectului de investitii si cea mai importanta este constructia hangarului.
Capabilitatile si dotarile noului hangar vor contribui la extinderea si diversificarea ofertei AEROSTAR SA Bacau in domeniul serviciilor de fabricatie, montaj si mentenanta aeronave civile, pana la nivelul AIRBUS 330.
55% din totalul cheltuielilor pentru investitii au fost alocate pentru achizitia de masini unelte CNC pentru sustinerea programului de mentenantă / modernizare avioane civile, pentru consolidarea si modernizarea capacitatilor de productie, pentru lucrari de modernizare a liniilor de acoperiri de protectie, pentru achizitia de mijloace de transport si pentru achizitia de hardware si licente software.
Prin Programul de Calitate si Mediu aprobat pentru anul 2012, s-au stabilit obiective in domeniul reducerii numarului de rebuturi cu 30% fata de anul 2011, extinderea domeniului de certificare NADCAP (NATIONAL AEROSPACE AND DEFENCE CONTRACTORS ACCREDITATION PROGRAM) pentru procese speciale, extinderea domeniului de autorizare pentru Organizatia de intretinere Part 145.
Alte obiective vizeaza obtinerea certificarilor si autorizarilor pentru mentinerea si extinderea pietelor de desfacere interne si externe, in principal implementarea cerintelor specificatiei OHSAS 18001, mentinerea autorizarilor Sistemului de Management al Calitatii cu reducerea costurilor de reautorizare cu 10%, revizia integrala a Sistemului de Management al Calitatii.
Certificarile si autorizarile obtinute in aceasta perioada sunt foarte importante pentru dezvoltarea pietei si in relatia cu clientii nostri.
In perioada analizata, s-au desfasurat 3 audituri de recertificare in conformitate cu trei standarde (SR EN ISO 9001, AS 9100, AQAP 2110) pentru Sistemul de Management al Calitatii.
Societatea AEROSTAR a fost supusa, pe parcursul perioadei analizate, unor audituri externe pentru organizatia de productie si organizatia de intretinere a avioanelor, procese chimice, ecruisare, tratament termic.
Pe primele noua luni ale anului 2012, nu s-au inregistrat incidente de mediu si nici poluari ale apelor uzate sau aerului peste valorile maxim admise de legislatia in vigoare.
prevenirii si reducerii poluarii aerului, in urma verificarii pe In. domeniul amplasament a nivelului gazelor cu efect de sera (GES), societatea AEROSTAR s-a incadrat in Planul National de Alocare, iar rezerva de certificate reportate se prezinta astfel:
a obtinut AUTORIZATIA INTEGRATA DE MEDIU pentru intregul AEROSTAR amplasament, valabila pana in anul 2017, conform Directivei 2010/75/UE a Parlamentului si a Consiliului European privind emisiile.
Numarul de personal la data de 30 septembrie 2012 este de 1.641, din care 313 reprezinta forta de munca atrasa de la agentul de contractare pe baze temporare a personalului AIRPRO CONSULT SRL Bacau.
In primele 9 Iuni ale anului 2012, un numar de 1.474 salariati au participat la diferite programe de formare profesionala.
Cheltuielile cu forta de munca utilizata de societate pana la 30 septembrie 2012 au fost in suma de 46.861.484 lei.
De asemenea, societatea a efectuat cheltuieli pentru:
tichete de masa acordate salariatilor Aerostar in suma de $\overline{O}$ 1.870.110 lei
| prime acordate conform Contractului Colectiv de munca | 1.396.628 lei |
|---|---|
| 2012-2014 in suma de | |
| sus de sexectiones profocionala in cuma de | 49 893 lei |
cursuri de perfectionare profesionala in suma de $\circ$
Volumul de vânzari realizat de societate pe 9 luni 2012 a fost de 133.986.223 lei. Din cifra de afaceri realizata, societatea a vândut produse si servicii pe piata interna de 29.483.857 lei, iar la export echivalentul a 104.502.366 lei, reprezentând 78 % din total vânzari.
AEROSTAR nu este dependenta major de un singur client sau grup de clienti a caror pierdere ar avea un impact negativ asupra veniturilor societatii.
| Sinterne Wanzard | januarie - septembrie 2033 |
septembrie 2012 |
|---|---|---|
| ponce cam total vanzan (%) |
poneere in lotal vanzan (%) |
|
| • vanzari de produse | 47,0 % | 50,0 % |
| · vanzari din mentenanta si alte servicii | 49,0 % | 47,0 % |
| · alte venituri din vanzari (chirii, marfuri, studii si cercetari, etc.) |
4,0 % | 3.0% |
Produse si servicii vandute de AEROSTAR, pozitionarea pe piata
Ponderea in cifra de afaceri a principalelor produse si servicii vandute in primele noua luni ale anului 2012 se prezinta astfel (situatie comparativa cu 9 luni 2011):
In relatia cu institutiile pietei de capital, AEROSTAR a indeplinit toate obligatiile de raportare ce au decurs din prevederile legale prin publicarea raportarilor continue si periodice in sistemul electronic al Comisiei Nationale a Valorilor Mobiliare si al Bursei de Valori Bucuresti, in pagina de internet a societatii si prin comunicate de presa.
In adunarea generala ordinara din 3 aprilie 2012, actionarii societatii AEROSTAR au aprobat ca valoarea dividendului brut pe actiune sa fie de 0,072 lei, corespunzatoare unei actiuni cu valoarea nominala de 0,32 lei.
AEROSTAR a platit dividendele cuvenite actionarilor societatii AEROSTAR, aferente anului 2011, prin casieria societatii, prin transferuri bancare sau prin mandate postale.
Prin mandate postale au fost distribuite dividende unui numar de 6.240 actionari din totalul de 6.719 actionari aflati in evidenta Registrului Actionarilor.
Dupa incheierea procesului de distributie efectuat de Compania Nationala Posta Romana, au fost returnate dividende in valoare de 103.321 lei, aferente unui numar de 1.644 actionari care nu si-au ridicat sumele cuvenite din urmatoarele motive :
Pozitia financiara
| Elemente de bilant (lei) | 30.09.2011 | 30.09.2012 |
|---|---|---|
| Total active, din care: | 146,361,598 | 193,595,157 |
| Active imobilizate | 71.241.532 | 82.068.076 |
| Active curente, din care: | 75.120.066 | 111.527.081 |
| -stocuri | 22.343.078 | 33.145.495 |
| -creante | 19.913.593 | 33.304.772 |
| -casa, conturi la banci si depozite bancare | 32.863.395 | 45.076.814 |
| Total datorii si capitaluri proprii, din care: | 146 361 598 | 193,595,157 |
| -datorii curente | 16.549.010 | 31.697.099 |
| -datorii ce trebuie platite intr-o perioada mai mare de un an |
8.124.044 | |
| -provizioane | 32.096.843 | 45.058.319 |
| -subventii pentru investitii | 2.510.312 | 3.412.810 |
| -capitaluri proprii, din care: | 95.205.433 | 105.358.816 |
| - capital social | 37.483.690 | 37.483.690 |
| - rezerve din reevaluare | 41.181.862 | 41.181.862 |
| - alte rezerve | 12.651.807 | 16.253.585 |
| - repartizari legale | (392.252) | (809.565) |
| - rezultatul net al perioadei | 4.280.326 | 11.249.244 |
| Elemente de venituri si cheltuieli (lei) | 9 Iuni 2011 | 9 Iuni 2012 |
|---|---|---|
| Venituri totale | III 837.882. | 161254781 |
| Venituri din exploatare, din care: | 109.271.106 | 151.629.719 |
| ~Cifra de afaceri | 100.450.220 | 133.986.223 |
| Venituri financiare | 5.563.776 | 9.625.012 |
| Cheltureli totale | 106.9561650. | 12530202.883 |
| Cheltuieli de exploatare, din care: | 102.918.806 | 137.505.112 |
| ~Cheltuieli materiale | 35.581.654 | 54.657.750 |
| ~Cheltuieli cu personalul *) | 39.967.848 | 46.861.484 |
| ~Cheltuieli privind amortizarea imobilizarilor | 5.691.613 | 6.061.931 |
| ~Ajustari de valoare privind activele circulante | 2.641.117 | |
| ~Ajustari de valoare privind imobilizarile corporale | 2.392.733 | |
| ~Ajustari privind provizioanele | 10.734.710 | 8.834.623 |
| ~Alte cheltuieli de exploatare, din care: . |
10.942.981 | 16.055.474 |
| ~cheltuieli privind prestatiile externe | 8.627.037 | 14.999.383 |
| Cheltuieli financiare $\bullet$ |
4.037.844 | 7.535.371 |
| Rezultatul din exploatare | 6.352.300 | FAVIRGE |
| Rezultatul financiar | 182587 | 2.039.641 |
| REZULTATUL BRUT | 7.8783282 | 16.214.249 |
| REZULTATUL NET | 2.多只乐家乡民 | 11.249.2449 |
| Rata profitului net la cifra de afaceri(%) | 4.26% | 8,89% |
*) includ si cheltuielile salariale cu forta de munca temporara
| Elemente de cash flow (lei) | 9 Iuni 2011 | 9 Iuni 2012 |
|---|---|---|
| A.Activitatea de exploatare | ||
| • încasari | 108.095.272 | 167.065.944 |
| • plati, din care: | 99.102.826 | 137.362.902 |
| -plati pentru furnizori de materiale, servicii, utilitati | 51.173.339 | 81.475.658 |
| -plati catre angajati (inclusiv impozite si taxe salariale) |
40.369.384 | 46.549.933 |
| -plati pentru alte impozite si taxe la bugetul de stat si bugetul local |
5.682.695 | 7.249.284 |
| -alte plati pentru exploatare | 1.877.408 | 2.088.027 |
| Numerar din activitatea de exploatare | $\mathcal{L} = { \mathcal{L} \in \mathcal{L} \mid \mathcal{L} \in \mathcal{L} }$ | 7 |
| B.Activitatea de investitii | ||
| • încasari , din care: | 2.525,442 | 1.353.303 |
| -dobanzi incasate din depozite bancare | 1.848.128 | 1.307.375 |
| -incasari din fonduri nerambursabile | 517.982 | |
| · plati pentru achizitia de imobilizari | 9.986.222 | 15.097.338 |
| Elemente de cash flow (lei) | 9 Iuni 2011 | 9 Iuni 2012 |
|---|---|---|
| Numerar din activitatea de investitii | (FACT. RASO) | TIKALLARIS) |
| C.Activitatea de finantare | ||
| · plati pentru dividende | 8.208.301 | 8.435.515 |
| Numerar din activitatea de finantare | (8.118031) | (ELECTIO) |
| Cresterea neta a numerarului (A+B+C) | (6.590.365) | 7.523.492 |
| Numerar la inceputul perioadei | 39.453.760 | 37.553.323 |
| Numerar la sfarsitul perioadei | 32.863.395 | 45.076.815 |
Anexa 30
| Denumirea indicatorului | Mod de calcul | Rezultat |
|---|---|---|
| 1.Indicatorul lichiditatii curente | Active curente /Datorii curente |
3,52 |
| 2. Indicatorul gradului de indatorare | Capital imprumutat /Capital propriu x 100 |
|
| 3. Viteza de rotatie a debitelor- clienti |
Sold mediu clienti /Cifra de afaceri x 270 |
56,52 |
| 4. Viteza de rotatie a activelor imobilizate |
Cifra de afaceri /Active imobilizate |
1,63 |
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.