Trevi Fin Industriale

Audit Report / Information • Jun 8, 2020

Osservazioni del Collegio Sindacale

all'Assemblea degli Azionisti

di Trevi Finanziaria Industriale S.p.A.

in merito alla "Relazione illustrativa degli Amministratori sul punto 3. all'ordine del giorno

dell'Assemblea ordinaria degli Azionisti

Signori Soci,

come noto, l'art. 13 del D.lgs n.39 del 2010 prevede che il conferimento di revisione legale dei conti venga sottoposto all'approvazione degli Azionisti, su proposta motivata dell'Organo di Controllo; per prassi anche eventuali modifiche significative seguono la medesima procedura.

Glova preliminarmente rammentare che la Società di Revisione KPMG S.p.A. ("KPMG") ha avanzato richiesta alla Società Trevi Finanziaria Industriale S.p.A. (la "Società") di integrazione dei compensi per maggiori attività di revisione già svolte alla data odierna. Per tale ragione si tratta di richiesta atipica rispetto alla normale prassi di istanze effettuate in sede preventiva.

La richiesta, come meglio si vedrà a seguire, riguarda pertanto attività integrative, rispetto a quelle preventivate, svolte a seguito delle note vicende societarie e, in particolare modo, legate al Processo di Ristrutturazione societaria in cui la Società si era impegnata dal 2017 ad oggi.

A tal proposito occorre rammentare che la Proposta originaria di incarico formulata alla Società da KPMG in data 28 Aprile 2017 prevedeva espressamento dei corrispettivi in presenza di circostanze eccezionali e/o imprevedibili che potevano comportare un aggravio dei tempi, o un cambiamento significativo della tempistica di svolgimento dell'Incarico.

Obiettivo delle presenti osservazioni è quello di informare i Signori Soci dei relativi corrispettivi inerenti alle attività di revisione aggiuntive svolte rispetto ai servizi di revisione contabile inclusi nella proposta di conferimento dell'incarico approvata dall'Assemblea dei Soci della Società in data 15 Maggio 2017.

La richiesta era stata inizialmente formulata da KMPG in data 23 settembre 2019 con riguardo alle maggiori attività per la revisione dei bilanci degli esercizi 2017 e 2018; tale richiesta, su impulso del Collegio Sindacale, è stata successivamente analizzata e verificata dalla struttura aziendale, nonché discussa con la Società di Revisione al fine di pervenire alla proposta ricevuta dalla Società da parte di KMPG il 26 maggio 2020, inclusiva inoltre delle maggiori attività svolte dalla stessa per la revisione della Semestrale 2019.

ll Collegio Sindacale ha dunque ricevuto dalla Società in data 29 maggio 2020 una "Relazione illustrativa degli Amministratori sul punto 3. all'ordine del giorno dell'Assemblea ordinaria degli Azionisti del 29 giugno 2020 (1^ conv.) e del 30 giugno 2020 (2^ conv.)" in merito alla richiesta di adeguamento della Società di Revisione KPMG, derivante dalle maggiori attività svolte in relazione dei Bilanci 2017, 2018 e Semestrale 2019.

L'operazione di Ristrutturazione ha comportato sicuramente una variazione significativa delle attività di revisione svolte da KPMG, variazione che risulta analizzata in primis dalla struttura aziendale e, in data 29 maggio 2020, dall'Organo amministrativo della Società che nella relazione pervenuta a questo Collegio evidenzia: "KPMG ha presentato una richiesta formale per maggiori compensi, determinati in EUR 920.381, oltre a spese sostenute per EUR 225.388, in connessione all'extra lavoro richiesto alla stessa KPMG per effetto dell'operazione di ristrutturazione in cui la Società si era impegnata. A seguito del processo di analisi svolto, i compensi determinati con la riduzione ottenuta possono ritenersi adeguati in relazione alla particolare fase di straordinarietà vissuta dal Gruppo a partire dalla metà del 2017, per la revisione dei bilanci 2017 e 2018 e per la revisione della Semestrale 2019." . .

Nella tabella che segue, predisposta dalle Funzione Amministrativa della Società, sono riportati in dettaglio i tempi e i corrispettivi inerenti alla revisione contabile dei Bilanci 2017, 2018 e Semestrale 2019

				Lettere di
			varlazione per nuova relazione
				di revisione e relazione
									Adeguamento
				aggiuntiva al				ISTAT 1,2% per
				Comitato					Incarichl KPMG						Ore e corrispettivi
				Controllo		Ore e carrispettivi							Ore e corrispettivi			integralivi richiesti
	Assemblea			Interno (26		contrattuali al 31		S.p.A. (1 luglio 2017-30 giugno		Ore e corrispettivi			contralluall 31				per la revisione del
Tipo Incarico ed altività svolta:	15/05/2017		marzo 2018)			dicembre 2017				contralluall al 31			dkembre 2017 e			bilanci al 31 dicembre
									2018)		dicembre 2018			2018 comulati			2017 e 2018
		Corrispe		Corrispe		Corrispe			Corris		Corrispe
		ttivi		ttivl		11/41			pellivi		ttivl			Corrispett
Bilanci esercizi 2017 e 2018:	Ore	(EUR)	Ore	(EUR)	Ore	(EUR)		Ore	(EUR)	Ore	(EUR)		Qre				Corrispelli
Revisione bilancio di esercizio	388	30.000	350	35.000	738	65.000			780	738	65.780			Ivi (EUR)		Ore	M (EUR)
Revisione bilancio consolidato	1.100	85.000			1.100	85.000			1.020				1.476	130.780		2.914	222.324
Coinvolgimento nel lavoro svolto dai										1.100	86.020		2 200	171.020		4.344	290.731
revisori delle componenti non
appartenenti al network KPMG	423	32.300			423	32,300
Revisione limitata bilancio consolidato									388	423	32.688		846	64.988		1.670	110.479
semestrale abbreviato	375	30.000
					375	30.000			360	375	30.360		750	60.350		1.481	102.611
Procedura di revisione sul reporting
package annuale di:
Soilmec UK Lid.
Trevi Foundations Nigeria Ltd.	240	17.000			240	17,000			204	240	17.204		480	34.204		848	58.146
	86	7.000			88	7.000			84	86	7.084		172	14.084		340	23.943
Trevi Foundations Denmark AS	88	7.000			86	7.000			84	88	7.084		172	14.084		340
Trevi Algene E.U.R.L.	ારક	10.000			ારક	10.000			120	155	10.120		310	20.120		612	23.943
																	34.204
Totale:	2.853	218.300	350	35.000	3.203	253.300		0	3.040
										3.203	256,340		6.405	509.640		12.649	866-381
																	Spese
										Spese richieste per la revisione del						(EUR)
								bilanci esercizi 2017 e 2018:									205.388
																	Ore e corrispettivi
																	Integrativi richlesti
																	per la revisione
																	limitata del bilancio
																consolidato
	Assemblea															semestrale
Tipo Incarico ed attività svolta:	15/05/2017																abbreviato al 30
																giugno 2019
Semestrale 2019:																	Corrispelli
Revisione limitata bilando consolidato																Ore	VI (EUR)
semestrate abbreviato	375	30,000
															2.192		54.000
Totale:	375	30.000
															2.192		54.000
																	Spese
Spese richieste per la revisione limitata bilancio consol. Sem, abbreviato 2019:												(EUR)
																	20.000

ll Collegio ha verificato che permane una situazione di incompatibilità e di presenza dei requisiti di indipendenza e idoneità tecnica e professionale in capo alla società KPMG S.p.A. e al Parther della medesima.

Tutto ciò premesso il Collegio Sindacale sottopone all'esame dell'Assemblea degli Azionisti che sarà chiamata ad approvare il bilancio d'esercizio chiuso al 31 dicembre 2019 la proposta di adeguamento del compenso.

Milano, 06 giugno 2020

Il Collegio Sindacale

Dott.ssa Milena Teresa Motta

Dott, Raffaele Ferrara

Dott. Marco Vicini