Zamet S.A.

Quarterly Report • Sep 30, 2020

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPA KAPITAŁOWA ZAMET

ZA I PÓŁROCZE 2020 ROKU

WRAZ Z RAPORTEM NIEZALEŻNEGO BIEGŁEGO REWIDENTA Z PRZEGLĄDU

Piotrków Trybunalski, 30 września 2020 roku

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ3
SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT4
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 4
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH5
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM6

	DODATKOWE NOTY OBJAŚNIAJACE7
1.	INFORMACJE OGÓLNE7
2.	OPIS ORGANIZACJI GRUPY KAPITAŁOWEJ7
3.	ZMIANY W STRUKTURZE GRUPY KAPITAŁOWEJ 8
4.	SKŁAD ORGANÓW JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ 8
5.	DZIAŁALNOŚC GRUPY KAPITAŁOWEJ ZAMET9
6.	STRUKTURA WŁASNOŚCIOWA10
7.	PODSTAWA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO12
8.	STOSOWANE ZASADY RACHUNKOWOŚCI 12
9.	ZMIANA SZACUNKÓW I KOREKTY BŁĘDÓW14
10.	SEZONOWOŚĆ DZIAŁALNOŚCI14
11.	OPIS NAJWAŻNIEJSZYCH WYDARZEŃ W OKRESIE SPRAWOZDAWCZYM14
12.	PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY16
13.	SEGMENTY BRANŻOWE19
14.	DYWIDENDY WYPŁACONE I ZAPROPONOWANE DO WYPŁATY20
15.	PODATEK DOCHODOWY21
16.	RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE I AKTYWA NIEMATERIALNE21
17.	AKTYWA TRWAŁE PRZEZNACZONE DO SPRZEDAŻY22
18.	ZAPASY22
19.	NALEŻNOŚCI22
20.	INSTRUMENTY POCHODNE 22
21.	REZERWY 23
22.	KREDYTY I POŻYCZKI ORAZ ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGU23
23.	TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POZWIĄZANYMI 24
24.	INNE ISTOTNE ZMIANY 25

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

	Nota	30 czerwca 2020 (niebadane)	31 grudnia 2019 (przekształcone)
Aktywa trwałe		75 658	80 956
Rzeczowe aktywa trwałe	16	74 855	77 846
Aktywa niematerialne	16	384	481
Aktywa z tytułu podatku odroczonego		419	2 629
Aktywa obrotowe		115 046	119 761
Zapasy	18	6 824	7 819
Aktywa z tytułu umów		31 368	34 051
Należności z tytułu dostaw i usług	19	38 927	37 155
Należności z tytułu podatku dochodowego		628	430
Pozostałe należności		4 751	8 086
Pozostałe aktywa finansowe	20	86	1 248
Pozostałe aktywa obrotowe		1 549	679
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty		27 279	26 659
Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży	17	3 634	3 634

Aktywa razem	190 704	200 717
--------------	---------	---------

	Nota	30 czerwca 2019 (niebadane)	31 grudnia 2018 (przekształcone)
Kapitał własny		120 495	114 721
Kapitał zakładowy		74 144	74 144
Kapitał zapasowy		142 838	142 838
Pozostałe kapitały rezerwowe		5 290	5 290
Zyski zatrzymane / (niepokryte straty)		(101 777)	(107 551)
Kapitał przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej		120 495	114 721
Zobowiązania długoterminowe		22 430	23 544
Kredyty i pożyczki	22	1 983	2 547
Zobowiązania z tytułu leasingu	22	10 009	9 358
Rezerwy z tytułu podatku odroczonego		581	1 038
Rezerwy długoterminowe	21	9 857	10 601
Zobowiązania krótkoterminowe		47 779	62 452
Kredyty i pożyczki	22	14 452	19 035
Zobowiązania z tytułu leasingu	22	1 392	1 976
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług		9 729	17 493
Zobowiązania z tytułu umów		3 002	7 651
Rezerwy krótkoterminowe	21	4 999	3 198
Zobowiązania finansowe	20	259	-
Pozostałe zobowiązania		13 946	13 099
Kapitał i zobowiązania razem		190 704	200 717

SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT

		Okres 6 miesięcy zakończony		Okres 3 miesięcy zakończony
	Nota	30 czerwca 2020	30 czerwca 2019	30 czerwca 2020	30 czerwca 2019
		(niebadane)	(niebadane)	(niebadane)	(niebadane)
Działalność kontynuowana
Przychody netto ze sprzedaży	12	94 458	97 349	43 062	53 105
Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów		(74 726)	(77 319)	(34 056)	(41 255)
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży		19 732	20 030	9 006	11 850
Koszty sprzedaży		(1 757)	(1 571)	(788)	(804)
Koszty ogólnego zarządu		(9 248)	(9 022)	(4 564)	(4 991)
Pozostałe przychody		1810	785	966	649
Pozostałe koszty		(1 243)	(994)	(644)	(489)
Zysk (strata) z tytułu utraty wartości należności		(615)	(295)	(85)	140
Zysk (strata) z działalności operacyjnej		8 679	8 933	3 891	6 355
Przychody finansowe		1 924	1 040	(451)	527
Koszty finansowe		(2 334)	(1 010)	(127)	(421)
Zysk (strata) brutto		8 269	8 963	3 313	6 461
Podatek dochodowy	15	(1 906)	(2 409)	(844)	(1 251)
Zysk (strata) netto		6 363	6 554	2 469	5 210
Zysk netto przypisany:
akcjonariuszom jednostki dominującej		6 363	6 554	2 469	5 210
akcjonariuszom niekontrolującym		-	-	-	-
		7,20%	7,20%	10,70%	10,70%
Średnia ważona i średnia ważona rozwodniona liczba akcji		105 920 000	105 920 000	105 920 000	105 920 000
Zysk / (strata) i rozwodniony zysk / (strata) na 1 akcję (zł)		0,0601	0,0619	0,0233	0,0492

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

	Okres 6 miesięcy zakończony		Okres 3 miesięcy zakończony
	30 czerwca 2020	30 czerwca 2019	30 czerwca 2020	30 czerwca 2019
	(niebadane)	(niebadane)	(niebadane)	(niebadane)
Zysk (strata) netto	6 363	6 554	2 469	5 210
Inne całkowite dochody podlegające przeklasyfikowaniu do zysków i strat:	(587)	179	(540)	179
Wycena instrumentów zabezpieczających	(724)	221	(587)	221
Podatek dochodowy	137	(42)	47	(42)
Inne całkowite dochody niepodlegające przeklasyfikowaniu do zysków i strat	-	-	-	-
Razem inne całkowite dochody	(587)	179	(540)	179
Całkowite dochody ogółem	5 776	6 733	1 929	5 389
- przypadające akcjonariuszom jednostki dominującej	5 776	6 733	1 929	5 389
- przypadające akcjonariuszom niekontrolującym	-	-	-	-

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

	Okres 6 miesięcy zakończony
	30 czerwca 2020 30 czerwca 2019
	(niebadane)	(niebadane)
Działalność operacyjna
Zysk (strata) brutto	8 269	8 963
Korekty razem	(925)	(1 197)
Amortyzacja	4 345	4 762
Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy)	550	192
(Zysk) strata z tytułu działalności inwestycyjnej	605	(77)
Zmiana stanu rezerw	1 057	(1 372)
Zmiana stanu zapasów	995	(3 206)
Zmiana stanu należności	1 563	13 129
Zmiana stanu aktywów z tytułu umów	2 683	(16 304)
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i kredytów	(6 826)	1 904
Zmiana stanu zobowiązań z tytułu umów	(4 649)	851
Podatek dochodowy zapłacony	(198)	26
Inne korekty	(1 050)	1 292
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	7 344	7 766
Działalność inwestycyjna
Wpływy	320	798
Zbycie aktywów niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych	320	798
Z pozostałych aktywów finansowych	-	-
Wydatki	(1 006)	(4 398)
Nabycie aktywów niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych	(1 006)	(4 398)
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	(686)	(3 600)
Działalność finansowa
Wpływy	267	4 498
Kredyty i pożyczki	-	4 377
Odsetki	267	121
Wydatki	(6 305)	(21 916)
Spłaty kredytów i pożyczek	(5 147)	(21 325)
Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego	(541)	(398)
Odsetki	(550)	(193)
Inne	(67)	-
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	(6 038)	(17 418)
Przepływy pieniężne netto razem	620	(13 252)
Środki pieniężne na początek okresu	26 659	37 183
Środki pieniężne na koniec okresu	27 279	23 931

GRUPA KAPITAŁOWA ZAMET

6

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za I półrocze 2019 [Dane finansowe prezentowane są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej]

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM

	Kapitał zakładowy	Kapitał zapasowy	Pozostałe kapitały rezerwowe	Zyski zatrzymane / (niepokryte straty)	Kapitał własny Razem
Stan na 1 stycznia 2020	74 144	142 838	5 290	(107 551)	114 721
Zysk (strata) netto za okres	-	-	-	6 363	6 363
Inne całkowite dochody	-	-	-	(587)	(587)
Razem całkowite dochody	-	-	-	5 776	5 776
Przeniesienie zysku na kapitał zapasowy	-	-	-	-	-
Stan na 30 czerwca 2020	74 144	142 838	5 290	(101 775)	120 497
Stan na 1 stycznia 2019	74 144	136 279	5 290	(95 381)	120 332
Zysk (strata) netto za okres	-	-	-	(5 999)	(5 999)
Inne całkowite dochody	-	-	-	388	388
Razem całkowite dochody	-	-	-	(5 611)	(5 611)
Przeniesienie zysku na kapitał zapasowy	-	6 559	-	(6 559)	-
Stan na 31 grudnia 2019	74 144	142 838	5 290	(107 551)	114 721
Stan na 1 stycznia 2019	74 144	136 279	5 290	(95 381)	120 332
Zysk (strata) netto za okres	-	-	-	6 554	6 554
Inne całkowite dochody	-	-	-	179	179
Razem całkowite dochody	-	-	-	6 733	6 733
Przeniesienie zysku na kapitał zapasowy	-	2 214	-	(2 214)	-
Stan na 30 czerwca 2019	74 144	138 493	5 290	(90 862)	127 065

DODATKOWE NOTY OBJAŚNIAJACE

1. INFORMACJE OGÓLNE

Grupa Kapitałowa Zamet ("Grupa", "Grupa Kapitałowa") składa się z Zamet S.A. ("jednostka dominująca", "Spółka") i jej spółek zależnych. Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy obejmuje I półrocze 2020 roku tj. okres 6 miesięcy zakończony dnia 30 czerwca 2020 roku oraz zawiera dane porównawcze za okres 6 miesięcy zakończony dnia 30 czerwca 2019 roku oraz na dzień 31 grudnia 2019 roku. Rachunek zysków i strat, sprawozdanie z całkowitych dochodów oraz noty do rachunku zysków i strat obejmują dane za okres 3 miesięcy zakończony dnia 30 czerwca 2020 roku oraz dane porównawcze za okres 3 miesięcy, zakończony dnia 30 czerwca 2019 roku, które nie były przedmiotem przeglądu przez biegłego rewidenta.

Jednostka dominująca Zamet S.A. jest wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego przez Sąd Rejonowy dla Łodzi Śródmieścia w Łodzi, XX Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod nr KRS: 0000340251. Spółce nadano numer statystyczny REGON 100538529. Czas trwania jednostki dominującej oraz jednostek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej jest nieoznaczony.

Bezpośrednią kontrolę nad Grupą sprawuje TDJ EQUITY III Sp. z o. o. Pośrednią kontrolę nad Grupą sprawuje TDJ S.A. Podmiotem sprawującym kontrolę nad Grupą na najwyższym szczeblu jest Pan Tomasz Domogała (Przewodniczący Rady Nadzorczej Zamet S.A.).

Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy zostało zatwierdzone przez Zarząd do publikacji w dniu 30 września 2020 roku.

2. OPIS ORGANIZACJI GRUPY KAPITAŁOWEJ

Struktura Grupy Kapitałowej Zamet na dzień 30 czerwca 2020 roku była następująca:

STRUKTURA ORGANIZACYJNA GRUPY KAPITAŁOWEJ ZAMET

Zamet Spółka Akcyjna z siedzibą w Piotrkowie Trybunalskim, (jednostka dominująca, Emitent), zarejestrowana w rejestrze przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego przez Sąd Rejonowy dla Łodzi-Śródmieścia w Łodzi, XX Wydział Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS: 0000340251.

Przed dniem 2 stycznia 2018 roku, w ramach spółki funkcjonowały dwa zakłady produkcyjne: w Piotrkowie Trybunalskim oraz w Chojnicach, które w dniu 2 stycznia 2018 roku zostały wniesione jako aport Zamet Spółki Akcyjnej do spółek komandytowych, odpowiednio pod firmą: Zamet Industry Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp.k. oraz Mostostal Chojnice Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp.k. Od dnia 2 stycznia 2018 roku, spółka Zamet S.A. prowadzi działalność o charakterze holdingowym oraz świadczy usługi wsparcia dla jednostek podporządkowanych w obszarze obsługi kadrowo-płacowej, rachunkowej, kontrolingu oraz IT. Spółka jest emitentem papierów wartościowych, dopuszczonych do obrotu na rynku regulowanym, Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie.

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za I półrocze 2020 [Dane finansowe prezentowane są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej]

Zamet Industry spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Piotrkowie Trybunalskim (jednostka zależna), zarejestrowana w rejestrze przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego przez Sąd Rejonowy dla Łodzi-Śródmieścia w Łodzi, XX Wydział Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS: 0000689389. Jedynym wspólnikiem jest Zamet S.A. Spółka jest wspólnikiem komplementariuszem w Zamet Industry Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością spółce komandytowej z siedzibą w Piotrkowie Trybunalskim.

Zamet Industry spółka z ograniczoną odpowiedzialnością spółka komandytowa z siedzibą w Piotrkowie Trybunalskim (jednostka zależna), zarejestrowana w rejestrze przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego przez Sąd Rejonowy dla Łodzi-Śródmieścia w Łodzi, XX Wydział Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS: 0000701148. Wspólnikami spółki są Zamet S.A. (komandytariusz) oraz Zamet Industry Sp. z o.o. z siedzibą w Piotrkowie Trybunalskim (komplementariusz). Wartość wkładu wniesionego oraz wysokość sumy komandytowej wynosi 18.424,7 tys. zł. Spółka prowadzi działalność o charakterze produkcyjno – usługowym w branży konstrukcji stalowych oraz maszyn i urządzeń dla przemysłu.

Mostostal Chojnice spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Chojnicach (jednostka zależna), wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego przez Sąd Rejonowy Gdańsk – Północ w Gdańsku, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS: 0000685947. Jedynym wspólnikiem jest Zamet S.A. Spółka jest wspólnikiem komplementariuszem w Mostostal Chojnice Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Spółka komandytowa z siedzibą w Chojnicach.

Mostostal Chojnice spółka z ograniczoną odpowiedzialnością spółka komandytowa z siedzibą w Chojnicach (jednostka zależna), wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego przez Sąd Rejonowy Gdańsk – Północ w Gdańsku, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS: 0000699539. Wspólnikami spółki są Zamet S.A. (komandytariusz) oraz Mostostal Chojnice Sp. z o.o. z siedzibą w Chojnicach (komplementariusz). Wartość wkładu wniesionego oraz wysokość sumy komandytowej 46.135,0 tys. zł. Spółka prowadzi działalność o charakterze produkcyjno – usługowym w branży konstrukcji stalowych oraz maszyn i urządzeń dla przemysłu.

Zamet Budowa Maszyn Spółka Akcyjna z siedzibą w Tarnowskich Górach (jednostka zależna), wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego przez Sąd Rejonowy w Gliwicach, X Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS: 0000289560. W ramach spółki funkcjonuje także zakład w Bytomiu, przy ul. Fabrycznej 1, powstały w oparciu o wydział mechaniczny dawnej Huty Zygmunt S.A. nie stanowiący oddziału w rozumieniu ustawy z dnia 2 lipca 2004 r. o swobodzie działalności gospodarczej (Dz.U. 2004 nr 173 poz. 1807 z późn. zm.). Jedynym akcjonariuszem Zamet Budowa Maszyn S.A. jest Zamet S.A. Spółka prowadzi działalność o charakterze produkcyjno – usługowym w branży konstrukcji stalowych oraz maszyn i urządzeń dla przemysłu.

Śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym objęte są wszystkie wyżej wymienione spółki.

3. ZMIANY W STRUKTURZE GRUPY KAPITAŁOWEJ

W okresie sprawozdawczym oraz po jego zakończeniu, do dnia publikacji niniejszego raportu, nie wystąpiły zmiany w strukturze Grupy Kapitałowej Emitenta.

4. SKŁAD ORGANÓW JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ

Zarząd

• W skład Zarządu jednostki dominującej na dzień 30 czerwca 2020 roku wychodzili:
• Artur Jeziorowski Prezes Zarządu
• Adrian Smeja Wiceprezes Zarządu ds. finansowych

W okresie od dnia 1 stycznia 2020 roku do dnia publikacji niniejszego raportu nie miały miejsca zmiany w składzie Zarządu Emitenta. W okresie sprawozdawczym, Zarząd kierował całokształtem działalności Spółki, prowadził politykę i bieżące sprawy Spółki oraz reprezentował ją na zewnątrz zgodnie z KSH i statutem Spółki.

Rada Nadzorcza

W skład Rady Nadzorczej jednostki dominującej na dzień 30 czerwca 2020 roku wychodzili:

• Tomasz Domogała Przewodniczący Rady Nadzorczej
• Czesław Kisiel Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej
• Magdalena Zajączkowska-Ejsymont Członek Rady Nadzorczej
• Jacek Leonkiewicz Członek Rady Nadzorczej
• Tomasz Kruk Niezależny Członek Rady Nadzorczej
• Dorota Wyjadłowska Niezależny Członek Rady Nadzorczej

W okresie od dnia 1 stycznia 2020 roku do dnia publikacji niniejszego sprawozdania nie miały miejsca zmiany w składzie Rady Nadzorczej Emitenta. Rada Nadzorcza Zamet S.A. jest stałym organem nadzoru i kontroli Spółki. Rada Nadzorcza działa na podstawie KSH, Statutu Spółki oraz Regulaminu Rady Nadzorczej.

W Spółce funkcjonują komitety działające w ramach Rady Nadzorczej, zajmujące się sprawami wg przypisanej właściwości. Komitety wspierają działania Rady oraz pełnią funkcje konsultacyjne i doradcze. Zadania komitetów są realizowane poprzez przedstawianie Radzie Nadzorczej, rekomendacji, wniosków, opinii i sprawozdań, w szczególności w formie uchwał komitetu.

5. DZIAŁALNOŚC GRUPY KAPITAŁOWEJ ZAMET

W okresie sprawozdawczym, Grupa Kapitałowa Zamet działała na wybranych sektorach szeroko rozumianego rynku wielkogabarytowych konstrukcji stalowych oraz maszyn i urządzeń dla przemysłu, z których najważniejsze to:

• sektor offshore
• sektor urządzeń dźwigowych i przeładunkowych
• sektor maszyn i urządzeń dla hutnictwa i metalurgii
• sektor maszyn i urządzeń dla górnictwa
• sektor obejmujący konstrukcje stalowe mostów, wiaduktów oraz obiektów budowlanych
• sektor usług obróbki metali.

Model biznesowy Grupy Kapitałowej Zamet, opiera się na oferowaniu usług wytwarzania konstrukcji i urządzeń, głównie na podstawie dokumentacji projektowej powierzonej przez klientów (urządzenia dla sektora offshore, urządzenia dźwigowe i przeładunkowe), a także na dostarczaniu maszyn i urządzeń wytwarzanych w oparciu o własne koncepcje i rozwiązania technologiczne (urządzenia dla przemysłu hutniczego, metalurgicznego oraz spożywczego). Większość produkcji realizowanej przez spółki Grupy Kapitałowej Zamet, ma w dużym stopniu charakter jednostkowy i indywidualny. Poniżej zaprezentowane zostały główne obszary kompetencji Grupy.

Sektor offshore

Zakres oferowanych urządzeń dostarczanych na potrzeby sektora offshore, obejmuje urządzenia podwodne (subsea) oraz urządzenia stanowiące wyposażenie platform wiertniczych. Sektor ten jest powiązany z działalnością oraz marką Zamet Industry w Piotrkowie Trybunalskim oraz Mostostal Chojnice w Chojnicach. Produkcja urządzeń dla rynku ropy i gazu jest realizowana na podstawie dokumentacji technicznej powierzonej przez naszych odbiorców. W ramach indywidualnych zleceń dokonujemy również zmian i uzupełnień do dokumentacji uzgodnionych z klientami. Charakter produkcji jest ściśle zindywidualizowany ze względu na potrzeby i oczekiwania kontrahenta. Urządzenia produkowane w segmencie offshore mogą być także wyposażone w układy hydrauliczne i elektryczne, a przed wysłaniem do klienta przechodzą testy funkcjonalności przeprowadzane pod nadzorem odbiorcy końcowego.

Urządzenia dźwigowe i przeładunkowe

Zakres oferowanych urządzeń dostarczanych na potrzeby sektora urządzeń dźwigowych i przeładunkowych, obejmuje głównie elementy dźwigów i suwnic, w tym suwnic bramowych oraz kontenerowych, przeznaczonych do pracy w portach przeładunkowych. Ponadto sektor ten obejmuje urządzenia przeładunkowe (ang. ship loading & unloading systems). Tego typu urządzenia, ważące od kilkuset do kilku tysięcy ton, wykorzystywane są do załadunku, wyładunku, przeładunku, zgarniania oraz transportowania materiałów sypkich. Ich przeznaczeniem są przede wszystkim nabrzeża portowe, elektrownie i kopalnie. Do tej grupy produktów należą także takie urządzenia jak portowe urządzenia załadowcze lub wyładowcze, zwałowarki, ładowarki, koparki wielonaczyniowe, zgarniarki portalowe, wywrotnice wagonowe, dźwigi kontenerowe i suwnice bramowe. Grupa Kapitałowa Zamet produkuje tego rodzaju urządzenia w oparciu o dokumentację i rozwiązania techniczne, dostarczone przez klienta.

Maszyny i urządzenia dla hutnictwa i metalurgii

Do grupy produktów sektora maszyn i urządzeń dla hutnictwa i metalurgii należą przede wszystkim maszyny i urządzenia hutnicze oraz maszyny dla przemysłu przetwórstwa stali, a także linie technologiczne i urządzenia do przetwórstwa metali nieżelaznych. W ramach maszyn i urządzeń hutniczych oraz dla przemysłu przetwórstwa stali, Grupa oferuje m.in. urządzenia linii ciągłego odlewania stali, urządzenia linii walcowniczych, linie do cięcia stali, prostownice do blach, profili i rur, manipulatory i młoty kuzienne, prasy hydrauliczne dla różnych zastosowań. W zakresie dostaw urządzeń do przetwórstwa metali nieżelaznych, Zamet Budowa Maszyn S.A. posiada doświadczenie w realizacji całego szeregu urządzeń niezbędnych do prowadzenia procesów technologicznych przetwórstwa metali nieżelaznych, co w efekcie daje możliwość projektowania i wykonania zarówno odrębnych urządzeń czy podzespołów, jak i całych kompletnych ciągów technologicznych, takich jak kompleksowe linie do wyciskania rur i profili ze stopów aluminium i miedzi, składające się z poziomych pras hydraulicznych, nagrzewnic indukcyjnych i wybiegów, ciągarki ławowe i bębnowe, linie walcownicze, linie ciągłego odlewania wlewków, linie cięcia taśm na arkusze.

Maszyny i urządzenia dla górnictwa

Sektor maszyn i urządzeń dla górnictwa obejmuje m.in. urządzenia służące do transportu pionowego kopalni głębinowych (koła linowe, naczynia wyciągowe – skipy oraz klatki) jak również maszyny do mechanicznej przeróbki węgla (m.in. filtry, odmulniki, wzbogacalniki). Odbiorcami są polskie kopalnie oraz zagraniczni kontrahenci. Działalność ta jest realizowana głównie przy wykorzystaniu kompetencji zakładu Zamet Industry w Piotrkowie Trybunalskim, we współpracy z Zamet Budowa Maszyn w Tarnowskich Górach i Bytomiu.

Konstrukcje stalowe mostów, wiaduktów oraz obiektów budowlanych

W ramach sektora konstrukcji stalowych mostów, wiaduktów oraz obiektów budowlanych, można wyodrębnić: budownictwo ogólne (hale, budynki użyteczności publicznej itp.), budownictwo przemysłowe (stalowe konstrukcje obiektów przemysłowych, np. rafinerii), budownictwo specjalne (najbardziej skomplikowane technologicznie projekty, konstrukcje rurowe, farmy rybne, wieże, pokrywy lukowe, pozostałe nietypowe obiekty architektoniczne), obiekty sportowe (m.in. zadaszenia stadionów), mosty (konstrukcje stalowe mostów, wiaduktów kolejowych, kładek itp.). Odbiorcami konstrukcji wytwarzanych w ramach tego sektora są zarówno podmiotu krajowe jak i zagraniczne, zazwyczaj generalni wykonawcy inwestycji infrastrukturalnych. Sektor ten jest powiązany z kompetencjami i zasobami Mostostal Chojnice.

Segment usług obróbki metali

Grupa Kapitałowa Zamet dysponuje technologiami mechanicznymi, spawalniczymi i malarskimi pozwalającymi świadczyć usługi w zakresie obróbki mechanicznej, spawania konstrukcji stalowych oraz malowania i zabezpieczeń antykorozyjnych. Powyższe usługi świadczone jako odrębne zlecenia bądź też jako jeden z elementów w ramach kontraktów na budowę urządzeń wielkogabarytowych. Główna działalność w tym zakresie jest świadczona przy wykorzystaniu parku maszynowego Zamet Budowa Maszyn w Tarnowskich Górach i Bytomiu.

Działalność Zamet S.A.

Zamet Spółka Akcyjna prowadzi działalność o charakterze holdingowym, sprawując kontrolę i nadzór nad podmiotami podporządkowanymi oraz świadcząc na ich rzecz usługi wspólne o charakterze księgowym, administracyjnym, związanym z obsługą informatyczną, kadrowo – płacową oraz HR.

6. STRUKTURA WŁASNOŚCIOWA

Kapitał zakładowy Spółki Zamet Spółki Akcyjnej wynosi 74.144.000,00 zł i dzieli się na 105.920.000 akcji zwykłych na okaziciela:

• 32.428.500 akcji serii A o numerach od 00.000.001 do 32.428.500;
• 63.871.500 akcji serii B o numerach od 00.000.001 do 63.871.500;
• 9.620.000 akcji serii C o numerach od 00.000.001 do 9.620.000;

Jedna akcja daje prawo do jednego głosu. Ogólna liczba głosów na Walnym Zgromadzeniu, wynikająca ze wszystkich wyemitowanych akcji wynosi 105.920.000.

Grupa Kapitałowa ZAMET

11

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za I półrocze 2020 [Dane finansowe prezentowane są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej]

Zgodnie z otrzymanymi od akcjonariuszy powiadomieniami dotyczącymi stanu posiadania, struktura posiadania znacznych pakietów akcji na dzień niniejszego raportu przedstawia się następująco:

Akcjonariusz	Liczba akcji / głosów	Udział w ogólnej liczbie akcji / głosów
TDJ Equity III Sp. z o.o.	59 770 372	56,43%
Nationale Nederlanden OFE	12 984 007	12,26%
Quercus TFI S.A.	5 368 336	5,07%
Pozostali akcjonariusze	27 797 285	26,24%
Razem	105 920 000	100,00 %

W okresie sprawozdawczym, jak również po jego zakończeniu do dnia publikacji niniejszego raportu, Emitent nie otrzymał zawiadomień dotyczących zmian stanu posiadania znacznych pakietów akcji.

TDJ Equity III Sp. z o.o. jest podmiotem bezpośrednio zależnym od spółki TDJ S.A. z siedzibą w Katowicach i pośrednio zależnym od Pana Tomasza Domogały – Przewodniczącego Rady Nadzorczej Emitenta. Na dzień publikacji niniejszego raportu, wg najlepszej wiedzy zarządu, Pan Tomasz Domogała nie posiada bezpośrednio akcji Emitenta, natomiast pośrednio, poprzez spółki zależne, posiada 59.770.372 akcji zwykłych na okaziciela Zamet Spółki Akcyjnej, które to akcje stanowią 56,43 % kapitału zakładowego Spółki oraz dają prawo do 59.770.372 głosów na Walnym Zgromadzeniu, stanowiących 56,43 % ogólnej liczby głosów.

Zarządowi nie są znane ograniczenia dotyczące przenoszenia praw własności powyższych akcji ani żadne inne umowy, które mogą spowodować zmiany struktury akcjonariatu w przyszłości. Wyemitowane akcje nie posiadają żadnych ograniczeń odnośnie wykonywania prawa głosu, nie istnieją również żadne inne papiery wartościowe mogące dawać specjalne uprawnienia kontrolne.

W okresie sprawozdawczym oraz po jego zakończeniu do dnia publikacji niniejszego sprawozdania emitent nie otrzymał od osób zarządzających lub nadzorujących zawiadomień o nabyciu lub zbyciu akcji emitenta przez osoby zobowiązane lub osoby blisko związane z osobami zobowiązanymi do notyfikacji o transakcjach na akcjach emitenta.

Według najlepszej wiedzy Zarządu, bazując na otrzymanych powiadomieniach oraz oświadczeniach osób zarządzających i nadzorujących, liczba akcji Emitenta będących w posiadaniu osób zarządzających oraz nadzorujących przedstawia się następująco:

Stan na dzień publikacji sprawozdania		Liczba akcji	Liczba głosów	Udział %
Artur Jeziorowski	Prezes Zarządu	-	-	-
Adrian Smeja	Wiceprezes Zarządu	-	-	-
Tomasz Domogała (pośrednio)*	Przewodniczący RN	59 770 372	59 770 372	56,43%
Czesław Kisiel	Członek RN	-	-	-
Magdalena Zajączkowska – Ejsymont	Członek RN	-	-	-
Jacek Leonkiewicz	Członek RN	-	-	-
Tomasz Kruk	Członek RN	-	-	-
Dorota Wyjadłowska	Członek RN	-	-	-

Emitent nie zawarł z osobami zarządzającymi oraz nadzorującymi umów przewidujących rekompensatę w przypadku ich rezygnacji lub zwolnienia z pełnionej funkcji. W Spółce nie funkcjonują programy premiowe, motywacyjne itp. które oparte byłyby na kapitale Emitenta. W Spółce nie funkcjonuje program akcji pracowniczych.

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za I półrocze 2020 [Dane finansowe prezentowane są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej]

7. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

Niniejsze śródroczne skonsolidowane skrócone sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 34 Śródroczna sprawozdawczość finansowa zatwierdzonym przez Unię Europejską.

Śródroczne skonsolidowane skrócone sprawozdanie finansowe nie obejmuje wszystkich informacji oraz ujawnień wymaganych w rocznym sprawozdaniu finansowym i należy je czytać łącznie ze skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy za rok zakończony 31 grudnia 2019 roku zatwierdzonego do publikacji w dniu 26 czerwca 2020 roku.

Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych ("PLN"), a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach PLN.

Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez jednostki wchodzące w skład Grupy Kapitałowej w dającej się przewidzieć przyszłości. Zarząd Emitenta zidentyfikował istnienie okoliczności związanych z wpływem pandemii COVID-19 na działalność Grupy i Spółki szerzej opisane w nocie 11 poniżej. W wyniku przeprowadzonych analiz obejmujących m.in. obszary zabezpieczenia kontynuowania działalności operacyjnej, płynności i finansowania, nie identyfikuje istotnego ryzyka dla kontynuacji działalności w przewidywanej przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez Grupę Kapitałową.

Śródroczny wynik finansowy może nie odzwierciedlać w pełni możliwego do zrealizowania wyniku finansowego za rok obrotowy.

Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Zamet zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, z wyjątkiem pochodnych instrumentów finansowych, które są wyceniane według wartości godziwej.

8. STOSOWANE ZASADY RACHUNKOWOŚCI

Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 34 Śródroczna sprawozdawczość finansowa zatwierdzonym przez Unię Europejską. MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Dane zawarte w raporcie zostały sporządzone z zastosowaniem zasad wyceny aktywów i pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego netto określonych na dzień bilansowy.

Zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu rocznego sprawozdania finansowego Grupy za rok zakończony dnia 31 grudnia 2019 roku zatwierdzonym do publikacji w dniu 26 czerwca 2020 roku, z wyjątkiem zastosowania nowych lub zmienionych standardów oraz interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2020 roku i później.

Nowe standardy i interpretacje

Z dniem 1 stycznia 2020 roku weszły w życie następujące zmiany standardów:

• Zmiana w MSSF 3 Połączenia jednostek

Zmiana w MSSF 3 została opublikowana w dniu 22 października 2018 roku i ma zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub później. Celem zmiany było doprecyzowanie definicji przedsięwzięcia (ang. business) i łatwiejsze odróżnienie przejęć "przedsięwzięć" od grup aktywów dla celów rozliczenia połączeń.

• Zmiany w MSR 1 i MSR 8: Definicja określenia "istotny"

Zmiany w MSR 1 i MSR 8 zostały opublikowane w dniu 31 października 2018 roku i mają zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub później. Celem zmian było doprecyzowanie definicji "istotności" i ułatwienie jej stosowania w praktyce.

• Reforma referencyjnych stóp procentowych (stawek referencyjnych) - Zmiany w MSSF 9, MSR 39 i MSSF 7 Zmiany w MSSF 9, MSR 39 i MSSF 7 zostały opublikowane w dniu 26 września 2019 roku i mają zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub później.

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za I półrocze 2020 [Dane finansowe prezentowane są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej]

Zmiany modyfikują szczegółowe wymogi rachunkowości zabezpieczeń, aby zminimalizować (wyeliminować) potencjalne skutki niepewności związanej z reformą referencyjnych (międzybankowych) stóp procentowych. Ponadto, jednostki będą zobowiązane do dodania dodatkowych ujawnień odnośnie tych powiązań zabezpieczających, na które bezpośredni wpływ ma niepewność związana z reformą.

W niniejszym śródrocznym skróconym sprawozdaniu finansowym Spółka nie zdecydowała o wcześniejszym zastosowaniu opublikowanych standardów lub interpretacji przed ich datą wejścia w życie.

Następujące standardy i interpretacje zostały wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości lub Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej, a nie weszły jeszcze w życie na dzień bilansowy:

• MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe

Nowy standard został opublikowany w dniu 18 maja 2017 roku, a następnie zmieniony w dniu 25 czerwca 2020 r. i ma zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później. Dozwolone jest jego wcześniejsze zastosowanie (pod warunkiem równoczesnego zastosowania MSSF 15 i MSSF 9). Standard zastępuje dotychczasowe regulacje dotyczące umów ubezpieczeniowych (MSSF 4). W dniu 25 czerwca 2020 r. zmieniono również MSSF 4 – w zakresie wydłużenia okresu zwolnienia ubezpieczycieli z zastosowania MSSF 9 Instrumenty finansowe do 1 stycznia 2023 r.

• Zmiana w MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych: Klasyfikacja zobowiązań jako krótko- i długoterminowe Zmiana w MSR 1 została opublikowana w dniu 23 stycznia 2020 roku i ma zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później.

Zmiana na nowo definiuje kryteria jakie muszą być spełnione, aby zobowiązanie uznać za krótkoterminowe. Zmiana może wpłynąć na zmianę prezentacji zobowiązań i ich reklasyfikację pomiędzy zobowiązaniami krótko- i długoterminowymi.

Spółka zastosuje zmieniony standard od 1 stycznia 2022 r. lub od 1 stycznia 2023 r. w związku z planowanym przesunięciem wejścia w życie tego standardu.

• Zmiany w MSSF 3, MSR 16, MSR 37 oraz coroczne poprawki do standardów 2018-2020 (Annual improvements) Zmiany w tych standardach zostały opublikowane w dniu 14 maja 2020 roku i mają zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później. Wśród zmian jest m.in. wprowadzenie zakazu pomniejszania kosztu wytworzenia środków trwałych o przychody ze sprzedaży produktów testowych powstałych w procesie tworzenia/uruchamiania środka trwałego.

Spółka zastosuje zmienione standardy od 1 stycznia 2022 r. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie jest możliwe wiarygodne oszacowanie wpływu zastosowania zmienionych standardów.

• Zmiana w MSSF 16 Leasing: Ulgi związane z Covid-19

Zmiana została opublikowana w dniu 28 maja 2020 roku i ma zastosowanie od 1 czerwca 2020 roku. Zmiana wprowadza w MSSF 16 uproszczenie, pozwalające nie ujmować modyfikacji umowy leasingu w przypadku, gdy nastąpiły np. zmiany w płatnościach związane z pandemią Covid-19.

Spółka zastosuje zmieniony standard po jego zatwierdzeniu do stosowania przez Komisję Europejską (proces w toku).

MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji przyjętych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych standardów, interpretacji oraz zmian do nich, które na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego do publikacji nie zostały jeszcze przyjęte do stosowania przez kraje UE:

• MSSF 14 Regulatory Deferral Accounts opublikowany w dniu 30 stycznia 2014 roku (wstrzymany proces przyjęcia do stosowania przez kraje UE),
• MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe, opublikowany w dniu 18 maja 2017 roku, wraz ze zmianami z dnia 25 czerwca 2020 roku,
• Zmiany w MSSF 10 i MSR 28: Sprzedaż lub wniesienie aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem opublikowane w dniu 11 września 2014 roku (wstrzymany proces przyjęcia do stosowania przez kraje UE),
• Zmiana w MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych: Klasyfikacja zobowiązań jako krótko- i długoterminowe opublikowana 23 stycznia 2020 roku,
• Zmiany w MSSF 3, MSR 16, MSR 37 oraz coroczne poprawki do standardów 2018-2020 opublikowane w dniu 14 maja 2020 roku,
• Zmiany w MSSF 4 Umowy ubezpieczeniowe odroczenie zastosowania MSSF 9 opublikowane w dniu 25 czerwca 2020 r.,
• Zmiana w MSSF 16 Leasing: Ulgi związane z Covid-19 opublikowane w dniu 28 maja 2020

9. ZMIANA SZACUNKÓW I KOREKTY BŁĘDÓW

W okresie badanym nie wystąpiły korekty istotnych błędów.

Sporządzenie sprawozdania finansowego wymaga od Zarządu Jednostki Dominującej dokonania szacunków. Wybuch epidemii COVID-19 spowodował istotne zmiany warunków prowadzenia działalności i sytuacji gospodarczej w kraju i na świecie. Zarząd weryfikuje przyjęte szacunki w oparciu o zmiany czynników, które mają na nie bezpośrednio wpływ. Dokonane przez Grupę istotne osądy w zakresie stosowanych zasad rachunkowości oraz główne źródła niepewności i szacunków były zgodne z opisanymi w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok 2019.

10. SEZONOWOŚĆ DZIAŁALNOŚCI

Z uwagi na charakter i rodzaj działalności Grupy Kapitałowej, nie obserwuje się sezonowości oraz cykliczności prowadzonej działalności.

Cykl produkcyjny maszyn wielkogabarytowych, w zależności od rodzaju konstrukcji, może wynosić od 3 miesięcy do 2 lat.

11. OPIS NAJWAŻNIEJSZYCH WYDARZEŃ W OKRESIE SPRAWOZDAWCZYM

W okresie objętym niniejszym śródrocznym skróconym sprawozdaniem finansowym tj. od 1 stycznia 2020 r. do 30 czerwca 2020 r. Grupa Kapitałowa prowadziła bieżącą działalność operacyjną, koncentrując się na realizacji trwających projektów oraz aktywności handlowej mającej na celu zabezpieczenie portfela zamówień w poszczególnych lokalizacjach na kolejne okresy.

Od połowy marca 2020 roku w Polsce obowiązuje stan epidemiczny. Pomimo upływu kilku miesięcy od momentu jego ogłoszenia możliwości precyzyjnego oszacowania skutków bezprecedensowej skali pandemii COVID-19 i jej wpływu na przyszłe wyniki finansowe wciąż są mocno ograniczone. W opinii Zarządu Emitenta, kluczowym czynnikiem, który będzie wywierał wpływ na działalność i wyniki Grupy, w perspektywie kolejnych kwartałów 2020 roku, jest globalna sytuacja makroekonomiczna, szczególnie w sektorach przeładunkowym oraz podmorskiego wydobycia ropy i gazu. Począwszy od 2020 roku, światowa gospodarka znajduje się pod silnym, niekorzystnym wpływem pandemii koronawirusa SARS-COV-2 wywołującego chorobę COVID-19.

Rynek ropy i gazu

Pandemia koronawirusa w sposób niespotykany w dotychczasowej historii wpłynęła na ograniczenie popytu na ropę naftową, co sprowadziło ceny tego surowca do poziomu ok. 20 USD za baryłkę – tj. najniższych we współczesnej historii. W szczególności jest to efektem drastycznego zmniejszenia skali transportu lotniczego i morskiego, które są odpowiedzialne za istotną cześć zużycia tego surowca w skali globalnej. Ograniczenie wydobycia ropy przez głównych producentów wystarczyło na powrót ceny do poziomu ok. 30 USD za baryłkę. W ocenie ekspertów, tak dramatyczny spadek cen ropy ma charakter krótkookresowy, a rynek spodziewa się ich stabilizacji na poziomie ok. 35 USD do końca 2020 r. i powyżej 50 USD w 2021. Kluczowymi dla poziomu cen ropy, a w konsekwencji dla kontynuacji i uruchomienia nowych projektów inwestycyjnych, będzie poziom globalnego popytu na ten surowiec determinowany zarówno przez skalę odbudowy światowego transportu, ryzyko kolejnej fali zachorowań na koronawirusa oraz polityki kształtowania podaży tego surowca przez producentów.

Istotna znaczna część przychodów generowanych przez Grupę Zamet pochodzi z sektora związanego z podmorskim wydobyciem ropy i gazu, w wyniku wstrzymania wielu inwestycji w sektorze ropy i gazu, Grupa odczuła negatywne skutki pandemii w postaci zdecydowanie niższego tempa kontraktowania nowych zleceń w z tego sektora. Do dnia publikacji niniejszego sprawozdania, nie wystąpiły przypadki anulowania trwających już znaczących umów handlowych dotyczących tego segmentu.

Rynek urządzeń przeładunkowych

Spowolnienie na rynku urządzeń przeładunkowych także nie pozostaje bez wpływu na kondycję i poziom inwestycji realizowanych w branży przeładunków portowych, która jest dominującym segmentem działalności Grupy. W tym segmencie, spadek tempa kontraktowania nowych zamówień oraz spadek obrotów gospodarczych jest mniej odczuwalny aniżeli np. w segmencie ropy i gazu, nie mniej jednak również obserwowane jest istotne spowolnienie w kontraktowaniu zleceń na kolejne okresy. Do dnia publikacji niniejszego sprawozdania, nie wystąpiły przypadki anulowania trwających już znaczących umów handlowych dotyczących tego segmentu.

Sektor hutniczy oraz produkcja maszyn dla przemysłu

Zauważalne spowolnienie w sektorze hutniczym oraz w zakresie zapotrzebowania maszyn dla przemysłu negatywnie oddziałuje na segment, w którym działalność prowadzi Zamet Budowa Maszyn SA, która w pierwszej połowie 2020 roku odnotowała w związku z pandemią spadek tempa kontraktowania nowych zamówień. W odróżnieniu od powyżej wymienionych segmentów działalności Grupy (skoncentrowanych głównie na rynkach zagranicznych) na tempo kontraktowania zleceń w segmencie, w którym działa Zamet Budowa Maszyn w kolejnych okresach będzie miała sytuacja epidemiczna oraz gospodarcza na rynku krajowym.

Od momentu ogłoszenia stanu epidemicznego, w Grupie wdrożone zostały specjalne procedury bezpieczeństwa i konieczne zmiany w zakresie organizacji pracy oraz współpracy z klientami i dostawcami, które zostały dokonane w oparciu o wytyczne administracji centralnej RP oraz służb sanitarnych. W wyniku sprawnego działania w powyższym zakresie działalność produkcyjna zakładu przebiega bez większych zakłóceń. Nie odnotowano również zakłóceń w zakresie łańcucha dostaw, które powodowałyby niemożność świadczenia usług lub realizowania zleceń. Wzrost poziomu absencji chorobowej pracowników nie jest znaczący i nie ma wpływu na działalność poszczególnych zakładów. W Grupie jak dotąd potwierdzono kilka przypadków zachorowania wśród pracowników, w zakresie których wdrożono procedury zgodne z wytycznymi Ministerstwa Zdrowia i służb sanitarnych.

Wskutek pandemii w dwóch spółkach Grupy (Zamet Budowa Maszyn i Zamet Industry) spełnione zostały warunki określone w ustawie z 31 marca 2020 r. o zmianie ustawy o szczególnych rozwiązaniach związanych z zapobieganiem, przeciwdziałaniem i zwalczaniem COVID-19 (dalej: "Ustawa COVID"), w związku z czym ograniczony został wymiar czasu pracy wszystkich pracowników tych spółek o 20 proc. Wraz z proporcjonalnym obniżeniem wynagrodzeń. w okresie odpowiednio maj–lipiec oraz czerwiec-sierpień 2020 roku z jednoczesnym zawnioskowaniem o dofinansowanie wynagrodzeń pracowników objętych obniżonym wymiarem czasu pracy.

Sytuacja płynnościowa Grupy nie uległa niekorzystnym zmianom w związku z pandemią, w szczególności nie odnotowano znaczącego wzrostu opóźnień w zakresie spływu należności handlowych. Grupa utrzymuje bezpieczny poziom wskaźników bankowych w ramach finansowania parasolowego, jak również istotne "bufory" płynnościowe w ramach limitów kredytowych. Spadek przychodów ze sprzedaży został odnotowany w szczególności w zakresie urządzeń dla górnictwa i energetyki (w tym również dla hutnictwa) i usług obróbki – zakres działalności Zamet Budowa Maszyn oraz w mniejszym stopniu w zakresie urządzeń dla sektora offshore (Zamet Industry).

Grupa, w ramach swoich możliwości, podejmuje szereg działań w celu ograniczenia negatywnych skutków pandemii, w szczególności:

• utrzymanie ciągłości działalności w szczególności wspomniane powyżej działania w zakresie bezpieczeństwa i organizacji pracy oraz zapewnienia dostaw niezbędnych do realizacji produkcji,
• utrzymanie pozycji konkurencyjnej po zakończeniu pandemii polegającej na intensyfikacji współpracy z klientami w zakresie bieżących i przyszłych zleceń mającej na celu zapewnienie możliwie jak największego obłożenia zakładów produkcyjnych,
• ograniczenie wpływu pandemii na wyniki finansowe w tym m.in. wprowadzono działania w zakresie redukcji kosztów niezwiązanych z bezpośrednią produkcją, Analizowane są również inne działania, które mogą zostać wdrożone w celu dalszego dostosowywania bazy kosztowej do bieżącej sytuacji Grupy.
• zapewnienie bezpieczeństwa płynnościowego prowadzony jest wzmożony monitoring i działania w zakresie ściągalności należności, wstrzymane zostały istotne wydatki inwestycyjne i remontowe (poza niezbędnymi). W ramach finansowania parasolowego, którego Emitent jest stroną, zwiększony został limit kredytu w rachunku bieżącym w ramach umowy finansowania parasolowego z mBankiem o kwotę 6 mln PLN.

Zarząd Emitenta na bieżąco analizuje wyniki finansowe i płynnościowe. Na chwilę obecną, pomimo identyfikacji ryzyk o których mowa powyżej, nie stwierdza zagrożenia dla kontynuacji działalności w przewidywanej przyszłości. Zmiany w stosunku do wyników i przepływów pieniężnych szacowanych na pierwsze półrocze 2020 roku są na tyle nie istotne, że nie stanowią przesłanek do weryfikacji wartości aktywów trwałych Grupy.

Zarząd na bieżąco monitoruje i analizuje wpływ pandemii na działalność Grupy oraz jej wyniki, przy czym dalszy wpływ skutków pandemii COVID-19 na działalność Grupy i jej przyszłe wyniki jest trudny do precyzyjnego oszacowania oraz uzależniony od czynników, które pozostają poza wpływem lub kontrolą ze strony Grupy (w tym: odbudowa popytu na ropę naftową, ceny ropy naftowej, uruchomienie projektów inwestycyjnych w sektorach oil & gas oraz infrastruktury portowej na międzynarodowych rynkach, popyt na dobra inwestycyjne, w tym maszyny produkcyjne, na rynku krajowym, zagrożenie kolejna falą zachorowań na koronawirusa, kształtowanie się nastrojów na globalnych rynkach finansowych). Nie ma jednak wątpliwości co do faktu, że wskutek pandemii skonsolidowane wyniki Grupy Zamet w kolejnych kwartałach 2020 roku będą słabsze od wyników z pierwszej połowy 2020 roku, a tym samym wyniki Grupy za 2020 rok będą słabsze w stosunku do roku 2019.

W okresie sprawozdawczym, zarząd kontynuował działania dotyczące poszukiwania inwestora strategicznego dla Mostostalu Chojnice (tj. działania, o których mowa w raporcie nr 11/2018 z dnia 10 maja 2018 roku), jednakże nie zostały one zakończone wiążącymi deklaracjami. Wszystkie podejmowane działania w tym zakresie nie mają negatywnego wpływu na realizację strategii zrównoważonego rozwoju chojnickiego zakładu, albowiem ich intencja, założenia oraz sposób procedowania, są na bieżąco komunikowane i objaśniane załodze Mostostalu Chojnice.

Powyżej opisano podjęte przez Grupę działania oraz skalę oddziaływania pandemii COVID-19 na poszczególne segmenty działalności Grupy. Określenie wpływu skutków pandemii COVID-19 na działalność Grupy i jej przyszłe wyniki jest nadal niemożliwe do oszacowania, albowiem pandemia COVID-19 na świecie oraz epidemia na terenie RP nadal trwa. Zaprezentowane wyniki finansowe Grupy za I półrocze 2020 roku są w dużej części wynikiem realizacji projektów i zleceń zakontraktowanych przed rozpoczęciem okresu sprawozdawczego. Wskutek pandemii COVID-19, tempo kontraktowania nowych zleceń w 2020 roku jest znacznie niższe aniżeli można było przewidywać przed wybuchem pandemii. W związku z powyższym, skonsolidowane wyniki finansowe kolejnych okresów sprawozdawczych, w szczególności drugiego półrocza 2020 roku, będą niższe w porównaniu do analogicznych okresów 2019 roku.

Zaprezentowane wyniki są rezultatem bieżącej działalności operacyjnej. W okresie objętym niniejszym raportem tj. od 1 stycznia 2020 r. do 30 czerwca 2020 r., za wyjątkiem opisanych powyżej, nie wystąpiły istotne zdarzenia, w tym jednorazowe, o nietypowym charakterze, które znacząco wpłynęłyby na skonsolidowane wyniki finansowe tego okresu. Zdarzenia po zakończeniu okresu sprawozdawczego zostały opisane poniżej w nocie 25 niniejszego sprawozdania.

12. PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY

	6 miesięcy zakończone			3 miesiące zakończone
	30 czerwca 2020		30 czerwca 2019	30 czerwca 2020		30 czerwca 2019
Przychody netto ze sprzedaży	94 458	-2,97%	97 349	43 062	-18,91%	53 105

W pierwszym półroczu 2020 roku w porównaniu z analogicznym okresem 2019 roku odnotowany został spadek przychodów ze sprzedaży o 2,97%. Spadek ten wynika przede wszystkim ze zmniejszenia wartości przychodów ze sprzedaży dla klientów z sektora związanego z podmorskim wydobyciem ropy i gazu, sektora górniczego, co ma bezpośredni związek z wpływem COVID-19 na działalność operacyjną Grupy Zamet.

Na wysokość i strukturę sprzedaży Grupy Kapitałowej, mają wpływ czynniki makroekonomiczne, w tym poziom inwestycji realizowanych przez klientów Grupy w segmentach, w ramach których Grupa prowadzi działalność.

Przychody z umów z klientami

Tabela poniżej przedstawia przychody z tytułu umów z klientami w podziale na kategorie, które odzwierciedlają sposób, w jaki czynniki ekonomiczne wpływają na charakter, kwotę, termin płatności oraz niepewność przychodów i przepływów pieniężnych:

Okres 6 miesięcy zakończony	zakład w	zakład w	zakład w
30 czerwca 2020 roku	Piotrkowie Trybunalskim	Chojnicach	Tarnowskich Górach	Pozostałe	Razem
Rodzaj dobra lub usługi
Konstrukcje i urządzenia dla sektora offshore	31 496	736	-	-	32 232
Urządzenia dźwigowe i przeładunkowe	-	33 938	-		33 938
Urządzenia dla górnictwa i energetyki	1 348	-	2 709	-	4 057
Urządzenia dla pozostałych przemysłów	2 806	-	14 130	-	16 936
Budowlane i mostowe wielkogabarytowe konstrukcje stalowe	-	-	-	-	-
Usługi obróbcze	105	2	5 665	-	5 772
Pozostałe	384	635	572	(68)	1 523
Przychody z umów z klientami ogółem	36 139	35 311	23 076	(68)	94 458
Region geograficzny
Polska	1 452	12 146	19 538	(68)	33 068
Unia europejska	4 051	22 860	2 984	-	29 895
Pozostałe kraje	30 636	305	554	-	31 495
Przychody z umów z klientami ogółem	36 139	35 311	23 076	(68)	94 458
Termin przekazania dóbr lub usług
- w miarę upływu czasu	35 755	34 676	22 504	-	92 935
- w określonym momencie	384	635	572	(68)	1 523
Przychody z umów z klientami ogółem	36 139	35 311	23 076	(68)	94 458

Okres 6 miesięcy zakończony	zakład w	zakład w	zakład w
30 czerwca 2019 roku	Piotrkowie Trybunalskim	Chojnicach	Tarnowskich Górach	Pozostałe	Razem
Rodzaj dobra lub usługi
Konstrukcje i urządzenia dla sektora offshore	22 317	9 371	-	-	31 688
Urządzenia dźwigowe i przeładunkowe	-	23 390	-	-	23 390
Urządzenia dla pozostałych przemysłów	6 095	-	9 727	-	15 822
Urządzenia dla górnictwa i energetyki	2 782	-	12 004	-	14 786
Budowlane i mostowe wielkogabarytowe konstrukcje stalowe	-	498	-	-	498
Usługi obróbcze	256	32	9 637	-	9 925
Pozostałe	473	451	686	(370)	1 240
Przychody z umów z klientami ogółem	31 923	33 742	32 054	(370)	97 349
Region geograficzny
Polska	3 511	11 834	27 971	(370)	42 946
Unia europejska	11 826	12 895	4 012	-	28 733
Pozostałe kraje	16 586	9 013	71	-	25 670
Przychody z umów z klientami ogółem	31 923	33 742	32 054	(370)	97 349
Termin przekazania dóbr lub usług
- w miarę upływu czasu	31 450	33 291	31 368	-	96 109
- w określonym momencie	473	451	686	(370)	1 240
Przychody z umów z klientami ogółem	31 923	33 742	32 054	(370)	97 349

Grupa Kapitałowa ZAMET

18

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za I półrocze 2020 [Dane finansowe prezentowane są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej]

Okres 3 miesięcy zakończony 30 czerwca 2020 roku	zakład w Piotrkowie Trybunalskim	zakład w Chojnicach	zakład w Tarnowskich Górach	Pozostałe	Razem
Rodzaj dobra lub usługi
Konstrukcje i urządzenia dla sektora offshore	13 554	(32)	-	-	13 522
Urządzenia dźwigowe i przeładunkowe	-	15 433	-	-	15 433
Urządzenia dla górnictwa i energetyki	401	-	1 113	-	1 514
Urządzenia dla pozostałych przemysłów	893	-	8 256	-	9 149
Usługi obróbcze	44	2	2 578	-	2 624
Pozostałe	202	352	261	5	820
Przychody z umów z klientami ogółem	15 094	15 755	12 208	5	43 062
Region geograficzny
Polska	268	4 790	10 735	-	15 793
Unia europejska	2 016	11 063	1 084	-	14 163
Pozostałe kraje	12 810	(98)	389	5	13 106
Przychody z umów z klientami ogółem	15 094	15 755	12 208	5	43 062
Termin przekazania dóbr lub usług
- w miarę upływu czasu	14 892	15 403	11 947	-	42 242
- w określonym momencie	202	352	261	5	820
Przychody z umów z klientami ogółem	15 094	15 755	12 208	5	43 062

Okres 3 miesięcy zakończony 30 czerwca 2019 roku	zakład w Piotrkowie Trybunalskim	zakład w Chojnicach	zakład w Tarnowskich Górach	Pozostałe	Razem
Rodzaj dobra lub usługi
Konstrukcje i urządzenia dla sektora offshore	11 317	5 146	-	-	16 463
Urządzenia dźwigowe i przeładunkowe	-	13 270	-	-	13 270
Urządzenia dla górnictwa i energetyki	1 508	-	8 065	-	9 573
Urządzenia dla pozostałych przemysłów	2 501	-	6 155	-	8 657
Budowlane i mostowe wielkogabarytowe konstrukcje stalowe	-	32	-	-	32
Usługi obróbcze	132	26	4 510	-	4 668
Pozostałe	218	235	349	(360)	442
Przychody z umów z klientami ogółem	15 676	18 709	19 080	(360)	53 105
Region geograficzny
Polska	1 880	8 736	15 923	(360)	26 175
Unia europejska	7 042	5 175	3 086	-	15 303
Pozostałe kraje	6 758	4 798	71	-	11 627
Przychody z umów z klientami ogółem	15 676	18 709	19 080	(360)	53 105
Termin przekazania dóbr lub usług
- w miarę upływu czasu	15 458	18 474	18 731	-	52 663
- w określonym momencie	218	235	349	(360)	442
Przychody z umów z klientami ogółem	15 676	18 709	19 080	(360)	53 105

Odpisy z tytułu utraty wartości w odniesieniu do należności lub aktywów z tytułu umów z klientami zostały opisane w nocie 19 poniżej.

Prezentacja danych na dzień 30 czerwca 2019 r. została zmieniona w stosunku do sprawozdania opublikowanego 23 września 2019 roku.

13. SEGMENTY BRANŻOWE

Dla celów zarządczych, Grupa Kapitałowa została podzielona na następujące segmenty operacyjne w oparciu o wytwarzane produkty i świadczone usługi:

• Zakład w Piotrkowie Trybunalskim wytwarzanie konstrukcji i urządzeń w sektorze offshore oraz na rynku górniczym i energetycznym;
• zakład w Chojnicach wytwarzanie wielkogabarytowych konstrukcji stalowych, głównie offshore, budowlanych i mostowych, a także konstrukcji dźwigowych i przeładunkowych.
• zakład w Tarnowskich Górach działalność produkcyjna w zakresie maszyn i urządzeń dla metalurgii i innych części zamiennych;
• Pozostałe nieprzypisane do działalności wymienionej w powyższych segmentach.

Żaden z segmentów operacyjnych Grupy nie został połączony z innym segmentem w celu stworzenia powyższych sprawozdawczych segmentów operacyjnych.

Zarząd monitoruje oddzielnie wyniki operacyjne segmentów w celu podejmowania decyzji dotyczących alokacji zasobów, oceny skutków tej alokacji oraz wyników działalności. Podstawą oceny wyników działalności jest zysk lub strata na działalności operacyjnej, które w pewnym zakresie, jak wyjaśniono w tabeli poniżej, są mierzone inaczej niż zysk lub strata na działalności operacyjnej w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Finansowanie Grupy (łącznie z kosztami i przychodami finansowymi) oraz podatek dochodowy są monitorowane na poziomie Grupy i nie ma miejsca ich alokacja do segmentów. Ceny transakcyjne stosowane przy transakcjach pomiędzy segmentami operacyjnymi są ustalane na zasadach rynkowych podobnie jak przy transakcjach ze stronami niepowiązanymi.

Okres 6 miesięcy zakończony	zakład w Piotrkowie	zakład w	zakład w Tarnowskich	Pozostałe	Działalność
30 czerwca 2020 roku (niebadane)	Trybunalskim	Chojnicach	Górach		ogółem
Przychody
Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych	36 087	35 311	22 996	-	94 394
Sprzedaż między segmentami	52	-	80	(68)	64
Przychody segmentu ogółem	36 139	35 311	23 076	(68)	94 458
Wyniki
Amortyzacja	1 604	1 285	1 361	95	4 345
Wynik operacyjny segmentu	5 679	4 262	(1 865)	883	8 959
Aktywa segmentu	64 895	48 499	55 290	23 107	191 791
Zobowiązania segmentu	19 740	12 477	16 415	22 437	71 069
Nakłady inwestycyjne	923	322	439	3	1 687

Okres 6 miesięcy zakończony	zakład w Piotrkowie	zakład w	zakład w		Działalność
30 czerwca 2019 roku (niebadane)	Trybunalskim	Chojnicach	Tarnowskich Górach	Pozostałe	ogółem
Przychody
Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych	31 919	33 600	31 830	-	97 349
Sprzedaż między segmentami	4	142	224	(370)	-
Przychody segmentu ogółem	31 923	33 742	32 054	(370)	97 349
Wyniki
Amortyzacja	1 521	1 930	1 221	89	4 761
Wynik operacyjny segmentu	4 661	3 052	1 215	(5)	8 923
Aktywa segmentu	61 837	66 610	56 639	24 153	209 239
Zobowiązania segmentu	30 836	1 073	16 208	33 576	81 693
Nakłady inwestycyjne	1 942	357	2 508	59	4 866

Przychody z tytułu transakcji pomiędzy segmentami są eliminowane przy konsolidacji.

Wynik operacyjny segmentu nie uwzględnia przychodów finansowych (2020: 1 987 tysięcy PLN; 2019: 1 040 tysięcy złotych) i kosztów finansowych (2020: 2 397 tysięcy złotych; 2019: 1 110 tysięcy złotych).

Aktywa segmentu nie zawierają podatku odroczonego (2020: 390 tysięcy złotych; 2019: 797 tysięcy złotych) i instrumentów pochodnych (2020: 86 tysięcy złotych; 2019: 926 tysięcy złotych), ponieważ te aktywa są zarządzane na poziomie Grupy.

Zobowiązania i rezerwy segmentu nie obejmują podatku odroczonego (2020: 605 tysięcy złotych; 2019: 1 381 tysięcy złotych), zobowiązań z tytułu kredytów i pożyczek (2020: 16 435 tysięcy złotych; 2019: 27 474 tysięcy złotych) oraz instrumentów pochodnych (2020: 259 tysięcy złotych; 2019: 10 tysięcy złotych), ponieważ te zobowiązania są zarządzane na poziomie Grupy.

Nakłady inwestycyjne odpowiadają nabyciu rzeczowych aktywów trwałych i aktywów niematerialnych.

Okres 3 miesięcy zakończony 30 czerwca 2020 roku (niebadane)	zakład w Piotrkowie Trybunalskim	zakład w Chojnicach	zakład w Tarnowskich Górach	Pozostałe	Działalność ogółem
Przychody
Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych	15 074	15 755	12 169	-	42 998
Sprzedaż między segmentami	20	-	40	4	64
Przychody segmentu ogółem	15 094	15 755	12 209	4	43 062
Wyniki
Amortyzacja	799	615	710	45	2 169
Wynik operacyjny segmentu	1 997	1 984	-296	486	4 171
Aktywa segmentu	64 895	48 499	55 290	23 107	191 791
Zobowiązania segmentu	19 740	12 477	16 415	22 437	71 069
Nakłady inwestycyjne	421	143	134	-	698

Okres 3 miesięcy zakończony	zakład w Piotrkowie Trybunalskim	zakład w Chojnicach	zakład w Tarnowskich	Pozostałe	Działalność ogółem
30 czerwca 2019 roku (niebadane)			Górach
Przychody
Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych	15 676	18 570	18 859	-	53 105
Sprzedaż między segmentami	4	142	224	-370	-
Przychody segmentu ogółem	15 680	18 712	19 083	-370	53 105
Wyniki	-	-	-		-
Amortyzacja	788	962	642	43	2 435
Wynik operacyjny segmentu	2 315	2 402	1 579	112	6 408
Aktywa segmentu	61 837	66 610	56 639	24 153	209 239
Zobowiązania segmentu	30 836	1 073	16 208	33 576	81 693
Nakłady inwestycyjne	941	150	965	7	2 063

Wynik operacyjny segmentu nie uwzględnia przychodów finansowych (2020: -451 tysięcy złotych; 2019: 527 tysięcy złotych) i kosztów finansowych (2020: 190 tysięcy złotych; 2019: 421 tysięcy złotych).

14. DYWIDENDY WYPŁACONE I ZAPROPONOWANE DO WYPŁATY

W okresie sprawozdawczym i po jego zakończeniu, do czasu publikacji niniejszego sprawozdania oraz w okresie porównawczym, Spółka nie deklarowała wpłaty, nie wypłacała dywidendy ani zaliczki na poczet dywidendy.

15. PODATEK DOCHODOWY

Główne składniki obciążenia podatkowego za okres zakończony 30 czerwca 2020 roku i za okres zakończony 30 czerwca 2019 roku przedstawiają się następująco:

	Okres 6 miesięcy zakończony
	30 czerwca 2020	30 czerwca 2019
Bieżący podatek dochodowy	21	97
Odroczony podatek dochodowy ujęty w zysku / (stracie)	1 885	1 340
Korekty	-	486
Podatek wykazany w rachunku zysków i strat	1 906	1 923
Odroczony podatek dochodowy ujęty w innych całkowitych dochodach	(137)	137
Podatek dochodowy razem	1 769	2 060

Uzgodnienie podatku dochodowego od wyniku finansowego brutto przed opodatkowaniem według ustawowej stawki podatkowej, z podatkiem dochodowym liczonym według efektywnej stawki podatkowej za okres zakończony 30 czerwca 2020 roku i 30 czerwca 2019 roku przedstawia się następująco:

	Okres 6 miesięcy zakończony
	30 czerwca 2020	30 czerwca 2019
Zysk/ (strata) brutto przed opodatkowaniem	8 269	8 963
Podatek według ustawowej stawki podatkowej, wynoszącej 19%	1 571	1 703
Koszty (przychody) niestanowiące kosztów uzyskania przychodów	335	220
Pozostałe	-	486
Podatek wykazany w rachunku zysków i strat	1 906	2 409
Efektywna stawka podatkowa	23,0%	26,9%

16. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE I AKTYWA NIEMATERIALNE

Kupno i sprzedaż

W okresie 6 miesięcy zakończonym 30 czerwca 2020 roku, Grupa nabyła rzeczowe aktywa trwałe o wartości 2 023 tysięcy złotych oraz aktywa niematerialne o wartości 0 tysięcy złotych (w okresie 6 miesięcy zakończonym 30 czerwca 2019 roku odpowiednio: 4 842 tysiące złotych i 24 tysiące złotych).

W okresie 6 miesięcy zakończonym 30 czerwca 2020 roku, Grupa sprzedała składniki rzeczowych aktywów trwałych o wartości netto 674 tysięcy złotych (nie wystąpiła sprzedaż aktywów niematerialnych) osiągając zysk netto na sprzedaży w wysokości 166 tysięcy złotych (w okresie 6 miesięcy zakończonym 30 czerwca 2019 roku odpowiednio 341 tysięcy złotych i 0 tysięcy złotych osiągając zysk netto na sprzedaży 85 tysięcy złotych).

Wartość środków trwałych w budowie na dzień 30 czerwca 2020 roku wyniosła 1 894 tysięcy złotych (1 471 tysięcy złotych na dzień 31 grudnia 2019 roku). Zmiana wynika z oddania inwestycji do użytkowania i nabyciu nowych środków trwałych nie przyjętych do użytkowania na dzień bilansowy.

Odpisy z tytułu utraty wartości

W okresie zakończonym 30 czerwca 2020 roku Grupa rozwiązała odpis z tytułu utraty wartości środków trwałych (budynki) w wysokości 4 tysięcy złotych (w analogicznym okresie roku poprzedniego Grupa rozwiązała odpis aktualizujący w wysokości 204 tys. złotych). W rachunku zysków i strat wykazany został w pozycji pozostałe przychody.

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania

Wartość bilansowa rzeczowych aktywów trwałych na dzień 30 czerwca 2020 roku obejmuje aktywa z tytułu prawa do użytkowania w kwocie 6 749 tysięcy złotych.

17. AKTYWA TRWAŁE PRZEZNACZONE DO SPRZEDAŻY

Na dzień 30 czerwca 2020 roku Grupa wykazała środki trwałe w kwocie 3 634 tysięcy złotych, które spełniają kryteria ujęcia jako aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży. Na powyższą kwotę składają się: budynek biurowy wraz z gruntem w Tarnowskich Górach (1 278 tysięcy złotych) w stosunku do której w dniu 30 marca 2018 roku zawarto umowę przedwstępną sprzedaży oraz część hali produkcyjnej wraz z gruntem (2 356 tysięcy złotych) w Bytomiu w stosunku do której umowę przedwstępną sprzedaży zawarto w dniu 29 czerwca 2019 roku.

18. ZAPASY

W okresie 6 miesięcy zakończonym 30 czerwca 2020 roku, Grupa dokonała odpisu aktualizującego wartość zapasów do wartości możliwej do odzyskania w kwocie 259 tysięcy złotych (w okresie 6 miesięcy zakończonym 30 czerwca 2019 roku: 126 tysięcy złotych.) Kwota ta została ujęta w pozycji Pozostałe koszty. Jednocześnie w okresie 6 miesięcy zakończonym 30 czerwca 2020 roku, Grupa dokonała rozwiązania odpisu aktualizującego wartość zapasów na łączną kwotę 119 tysięcy złotych (w okresie 6 miesięcy zakończonym 30 czerwca 2019 roku: 65 tysięcy złotych). Kwota ta została ujęta w pozycji Pozostałe przychody.

19. NALEŻNOŚCI

W okresie 6 miesięcy zakończonym 30 czerwca 2020 roku, Grupa utworzyła odpisy na oczekiwane straty kredytowe aktualizujące wartość należności w kwocie 392 tysiące złotych (w okresie 6 miesięcy zakończonym 30 czerwca 2019 roku: 318 tysięcy złotych). Kwota ta została ujęta w pozycji Zysk (strata) z tytułu wartości należności.

20. INSTRUMENTY POCHODNE

Wycena instrumentów pochodnych na dzień 30 czerwca 2020 oraz 31 grudnia 2019 roku kształtowała się następująco:

Instrumenty pochodne (grupy instrumentów)*	Planowana data realizacji zabezpieczenia	Wartość nominalna po kursie na 30.06.2020 r.	Wycena na dzień bilansowy	Zabezpieczane ryzyko
Forward - sprzedaż EUR	3 kwartał 2020	9 767	(108)	Ryzyko walutowe
Forward - sprzedaż EUR	4 kwartał 2020	447	(4)	Ryzyko walutowe
Forward - sprzedaż EUR	1 kwartał 2021	5 583	(101)	Ryzyko walutowe
Forward - sprzedaż EUR	2 kwartał 2021	1 536	1	Ryzyko walutowe
Forward - sprzedaż EUR	3 kwartał 2021	9 959	39	Ryzyko walutowe
		27 292	(173)

* zabezpieczenia przepływu pieniężnego lub grupy przepływów

Instrumenty pochodne (grupy instrumentów)*	Planowana data realizacji zabezpieczenia	Wartość nominalna po kursie na 31.12.2019 r.	Wycena na dzień bilansowy	Zabezpieczane ryzyko
Forward - sprzedaż EUR	1 kwartał 2020	15 045	361	Ryzyko walutowe
Forward - sprzedaż EUR	2 kwartał 2020	14 986	425	Ryzyko walutowe
Forward - sprzedaż EUR	3 kwartał 2020	7 610	194	Ryzyko walutowe
Forward - sprzedaż EUR	4 kwartał 2020	426	9	Ryzyko walutowe
Forward - sprzedaż EUR	1 kwartał 2021	426	9	Ryzyko walutowe
Forward - sprzedaż EUR	2 kwartał 2021	1 252	35	Ryzyko walutowe
Forward - sprzedaż EUR	3 kwartał 2021	7 793	215	Ryzyko walutowe
		47 538	1 248

* zabezpieczenia przepływu pieniężnego lub grupy przepływów

21. REZERWY

Wykazane rezerwy dotyczą głównie rezerw na świadczenia pracownicze, naprawy gwarancyjne i pozostałe koszty.

Grupa prezentuje rezerwy w podziale na krótko i długoterminowe tj. zgodnie z przewidywanym okresem w jakim nastąpi realizacja zobowiązań.

	30 czerwca 2020 (niebadane)	31 grudnia 2019
Rezerwy na świadczenia pracownicze:	10 068	10 090
- długoterminowa	8 619	8 702
- krótkoterminowa	1 449	1 388
Pozostałe rezerwy	4 788	3 709
- długoterminowa	1 238	1 899
- krótkoterminowa	3 550	1 810
Razem rezerwy	14 856	13 799
- długoterminowe	9 857	10 601
- krótkoterminowe	4 999	3 198

22. KREDYTY i POŻYCZKI ORAZ ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGU

Salda zobowiązań z tytułu kredytów bankowych oraz leasingu na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz 31 grudnia 2019 roku były następujące:

	30 czerwca 2020 (niebadane)	31 grudnia 2019
Kredyty i pożyczki	16 435	21 582
- długoterminowe	1 983	2 547
- krótkoterminowe	14 452	19 035
Zobowiązania z tytułu leasingu	11 401	11 334
Umowy leasingu finansowego z instytucjami finansowymi	4 214	4 006
- długoterminowe	3 114	2 349
- krótkoterminowe	1 100	1 657
Pozostałe zobowiązania z tytułu prawa do używania	7 187	7 328
- długoterminowe	6 895	7 009
- krótkoterminowe	292	319

W dniu 17 lutego 2020 roku podpisany został z mBank SA aneks do umowy o linię wieloproduktową w zakresie wydłużenia okres ważności limitu do dnia 30 listopada 2022 roku, z maksymalnym terminem ważności gwarancji do dnia 31 stycznia 2026 roku.

W dniu 20 lutego 2020 roku pomiędzy Zamet Budowa Maszyn S.A. a mBank S.A. podpisany został aneks do umowy o limit wierzytelności w zakresie wydłużenia okres ważności limitu do dnia 30 listopada 2022 roku, z maksymalnym terminem ważności gwarancji do dnia 31 stycznia 2026 roku.

W dniu 24 marca 2020 roku podpisany został aneks z BNP Paribas do umowy o limit wierzytelności dla podmiotów Grupy Kapitałowej Zamet (finansowanie parasolowe) wydłużający okresy ostatecznej spłaty kredytu w rachunku bieżącym do dnia 30 września 2021 roku oraz pozostałych udzielonych przez bank limitów do dnia 30 września 2026 roku.

W dniu 17 kwietnia 2020 roku podpisany został z mBank SA aneks do umowy finansowania parasolowego w ramach którego, korzystając z zapisów dotychczasowej umowy, strony postanowiły o zwiększeniu maksymalnej kwoty kredytu w rachunku bieżącym do wysokości 18,0 mln PLN (dotychczas 12,0 mln PLN) na okres od dnia zawarcia aneksu do dnia 29 stycznia 2021 roku. Pozostałe istotne warunki umowy, w tym łączna kwota limitu na wszystkie produkty bankowe w ramach tej umowy, pozostały niezmienione.

Grupa Kapitałowa ZAMET

24

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za I półrocze 2020 [Dane finansowe prezentowane są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej]

	Rodzaj	Waluta	Limit kredytowy	Termin spłaty	Kwota do spłaty	Oprocentowanie
30 czerwca 2020
BNP Paribas Polska*	Limit wielocelowy	PLN	15 000	30.09.2021	1 143	Wibor + marża
BNP Paribas Polska**	Kredyt inwestycyjny	PLN	-	31.07.2022	844	Wibor + marża
BNP Paribas Polska	Limit wielocelowy	PLN	10 000	30.09.2021	2 581	Wibor + marża
BNP Paribas Polska***	Kredyt inwestycyjny	PLN	-	31.07.2022	518	Wibor + marża
mBank*	Limit wielocelowy	PLN	18 000	29.01.2021	5 958	Wibor + marża
mBank	Limit wielocelowy	PLN	7 500	29.01.2021	3 539	Wibor + marża
Credit Agricole Bank Polska*	Limit wielocelowy	PLN	15 000	29.10.2021	102	Wibor + marża
Credit Agricole Bank Polska**	Kredyt inwestycyjny	PLN	-	29.12.2023	1 750	Wibor + marża
Razem			65 500		16 435
31 grudnia 2019
BNP Paribas Polska*	Limit wielocelowy	PLN	15 000	30.10.2020	4 813	Wibor + marża
BNP Paribas Polska**	Kredyt inwestycyjny	PLN	-	31.07.2022	1 039	Wibor + marża
BNP Paribas Polska	Limit wielocelowy	PLN	10 000	30.10.2020	395	Wibor + marża
BNP Paribas Polska***	Kredyt inwestycyjny	PLN	-	31.07.2022	638	Wibor + marża
mBank*	Limit wielocelowy	PLN	12 000	30.01.2020	3 254	Wibor + marża
mBank	Limit wielocelowy	PLN	7 500	30.01.2020	3 280	Wibor + marża
Credit Agricole Bank Polska*	Limit wielocelowy	PLN	15 000	29.10.2021	6 163	Wibor + marża
Credit Agricole Bank Polska**	Kredyt inwestycyjny	PLN	-	29.12.2023	2 000	Wibor + marża
Razem			59 500		21 582

* finansowanie parasolowe,

** kredyt inwestycyjny w ramach limitu parasolowego dla Zamet Industry

*** kredyt inwestycyjny w ramach limitu wielocelowego dla Zamet Budowa Maszyn

23. TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POZWIĄZANYMI

W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły znaczące transakcje z jednostkami powiązanymi, które miałyby charakter nietypowy lub które zostałyby zawarte na warunkach innych niż rynkowe. Poniższa tabela przedstawia łączne kwoty transakcji zawartych z podmiotami powiązanymi w okresach sześciu miesięcy zakończonymi 30 czerwca 2020 roku i 30 czerwca 2019 roku oraz salda rozrachunków handlowych (należności i zobowiązań) na dzień 30 czerwca 2020 roku i 31 grudnia 2019 roku:

		Sprzedaż	Zakupy	Należności	Zobowiązania
FAMUR S.A.	2020	1 162	1039	11	146
	2019	2 099	843	780	147
Famur Famak S.A.	2020	886	34	314	68
	2019	234	-	-	10
FPM S.A.	2020	514	76	264
	2019	209	-	857	48
	2020	-	-	-	-
Fugo Sp. z o.o.	2019	-	129	-	299
	2020	-	36	-	-
Odlewnia Żeliwa Śrem S.A.	2019	-	21	-	-
	2020	3	520	-	34
PGO Service	2019	-	358	-	154
	2020	71	308	1	34
PGO SA (Pioma Odlewnia Sp. z o.o.)	2019	448	271	24	38
	2020	-	299	-	76
TDJ Sp. z o.o.	2019	-	53	-	82
TDJ S.A.	2020	-	54	-	17
	2019	-	57	-	45
	2020	-	149	-	19
TDJ Legal	2019	-	58	-	122
ELGÓR+HANSEN	2020	123	-	-	-
	2019	913	-	-	804
Razem	2020	2 759	2 515	590	394
	2019	3 903	1 790	1 662	1 749

24. INNE ISTOTNE ZMIANY

Postępowania sądowe i administracyjne

W okresie sprawozdawczym, jak również po zakończeniu tego okresu, wobec spółki Zamet S.A. oraz podmiotów podporządkowanych nie toczą się istotne postępowania przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego oraz organem administracji publicznej, z zastrzeżeniem sporu sądowego pomiędzy Zamet S.A. a Mostostal Pomorze S.A. dotyczącego spornych należności w kwocie 1 052 tysięcy PLN z tytułu kar umownych, które w kwocie 593 tysięcy PLN zostały potrącone z wynagrodzenia przysługującego Zamet S.A. Sąd pierwszej instancji, oddalił w całości powództwo powoda (Mostostal Pomorze S.A.) o zasądzenie kwoty 459 tysięcy oraz uwzględnił w całości powództwo wzajemne powoda wzajemnego (Zamet S.A.) o zapłatę kwoty 593 tysięcy PLN. Strona przeciwna wniosła apelację, która została w całości oddalona przez sąd drugiej instancji, w wyroku wydanym 26 lutego 2020 r. Wyrok jest prawomocny. W związku z powyższym Grupa rozwiązała rezerwę na potencjalne kary w kwocie 459 tysięcy PLN oraz rozwiązała odpis aktualizujący wartość należności na kwotę 593 tysięcy PLN otrzymaną 12 marca 2020 roku.

Zobowiązania i aktywa warunkowe

	30 czerwca 2020	31 grudnia 2019
1. Należności warunków	-	-
2. Zobowiązania warunkowe	32 774	31 104
- na rzecz jednostek powiązanych	-	-
- na rzecz pozostałych jednostek	32 774	31 104
- z tytułu udzielonych gwarancji i poręczeń	32 774	31 104

Na wartość zobowiązań warunkowych z tytułu udzielonych gwarancji składają się zobowiązania z tytułu bankowych gwarancji należytego wykonania zobowiązań umownych, bankowych gwarancji na zabezpieczenie roszczeń z tytułu udzielonej gwarancji i rękojmi i bankowych gwarancji zwrotu zaliczki, jakie spółki Grupy Kapitałowej udzielają w związku z prowadzoną działalnością gospodarczą na rzecz kontrahentów. Wystawione gwarancje będą wygasać zgodnie z terminami na jakie zostały wystawione, z których najpóźniejszy to 25 marca 2025 roku.

Zobowiązania do poniesienia nakładów inwestycyjnych

Na dzień 30 czerwca 2020 roku Grupa nie posiadała zobowiązań do poniesienia nakładów na rzeczowe aktywa trwałe. Na dzień 31 grudnia 2019 roku Grupa zobowiązała się ponieść nakłady na rzeczowe aktywa trwałe w kwocie 500 tysięcy złotych.

Instrumenty finansowe

Wartości godziwe instrumentów finansowych na dzień 30 czerwca 2020 roku nie są istotnie różne od wartości bilansowych instrumentów finansowych wykazanych w niniejszym sprawozdaniu.

25. ZDARZENIA PO ZAKOŃCZENIU OKRESU SPRAWOZDAWCZEGO

Za wyjątkiem poniższych, po zakończeniu okresu sprawozdawczego do dnia publikacji niniejszego raportu, nie wystąpiły istotne zdarzenia, które z uwagi na charakter, wymagałyby ujęcia w niniejszym sprawozdaniu.

W dniu 28 lipca 2020 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie ZAMET S.A. podjęło uchwały o utworzeniu z kapitału zapasowego "Kapitału rezerwowego pochodzącego z zysków" w łącznej wysokości 20 691 tysięcy PLN pochodzącej z kapitału zapasowego (4 872 tysiące PLN z części zysku za rok obrotowy 2014 oraz 15.819 tysięcy PLN z zysku za rok obrotowy 2015) oraz o pokryciu straty za rok obrotowy 2019 w kwocie 18 873 tysiące PLN środkami zgormadzonymi na kapitale zapasowym Spółki pochodzącymi z części zysku za rok obrotowy 2014. Dodatkowo Zwyczajne Walne Zgromadzenie ZAMET S.A. podjęło decyzje o zmianie uchwały nr 7 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia z dnia 27 czerwca 2017 r. w sprawie pokrycia straty za rok obrotowy 2016 oraz użycia kapitału zapasowego poprzez ustalenie, że pozostała do pokrycia część straty za rok obrotowy 2016 w kwocie 92.688 tysięcy PLN zostanie pokryta z kapitału zapasowego Spółki.

Podpisano:

Artur Jeziorowski Adrian Smeja Anna Ganczarska

Prezes zarządu Wiceprezes zarządu Główna Księgowa, osoba której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych