Grupa Zagrebačke burze

Konsolidirani nerevidirani financijski rezultati za period

od 1. 1. 2016. do 31. 12. 2016. godine

veljače 2016. godine

SADRŽAJ

$\mathcal{L}^{\text{max}}_{\text{max}}$

$\mathbf{1}$		MEĐUIZVJEŠTAJ UPRAVE ZA RAZDOBLJE OD 1. 1. 2016. DO 31. 12. 2016. GODINE
	1.1	Značajni poslovni događaji Grupe Zagrebačke burze u razdoblju od 1, 1, 2016. do 31, 12, 2016. godine 1
	1.2	Pregled trgovine u 2016. godini
	1.3	Očekivani razvoj Grupe u budućnosti
	1.4	Aktivnosti istraživanja i razvoja
	1.5	Informacije o otkupu vlastitih dionica
	1.6	Grupa Zagrebačke burze
	1,7	Financijski instrumenti koje Grupa koristi
	1.8	Ciljevi i politike Grupe vezane za upravljanje financijskim rizicima
	1.9	Izloženost Grupe cjenovnom riziku, kreditnom riziku, riziku likvidnosti i riziku novčanog toka 4
	1.10	Izjava o transakcijama i transferima unutar Grupe i između Grupe i njezinih dioničara
	1.11	Izjava o događajima koji bi mogli imati nepovoljan učinak na poslovanje Grupe
	1.12	Rezultati poslovanja za period od 1. 1. 2016. do 31. 12. 2016. godine
$\overline{2}$		Izjava o odgovornosti za sastavljanje financijskih izvještaja
		Konsolidirani financijski izvještaji Grupe za razdoblje od 1. 1. 2016. do 31. 12. 2016. godine (nerevidirani)

MEĐUIZVJEŠTAJ UPRAVE ZA RAZDOBLJE OD 1. 1. 2016. DO 31. 12. 2016. GODINE $\mathbf{1}$

$1.1$ Značajni poslovni događaji Grupe Zagrebačke burze u razdoblju od 1. 1. 2016. do 31. 12. 2016. godine

U 2016. godini Grupa Zagrebačke burze (dalje: Grupa) bilježi sljedeće bitne poslovne događaje:

odobrenje izmjena i dopuna Pravila Zagrebačke burze kojima se provodi odvajanje u dijelu Uređenog tržišta i MTP-a, uvodi mogućnost uvrštenja na redovito tržište otvorenih investicijskih fondova (ETF-ova), uvodi mehanizam koji omogućuje povlačenje već izloženih naloga s uređenog tržišta, te zabranu izlaganja novih naloga (tzv. kill switch mehanizam) za sustav poravnanja i namire, ujednačavaju se pojam specijalist i održavatelj tržišta, mijenja se pojam referentne cijene za strukturirane proizvode, te uvodi tzv. mistrade rule mehanizam;
odobrenje izmjena i dopuna Cjenika burzovnih usluga Zagrebačke burze kojima se mijenja cijena članskog mjesta, definira naknada za ETF-ove, ukida naknada za obradu zahtjeva za uvrštenje na Uređeno tržište, te uvodi naknada za dostavu podataka;
potpisan je glavni okvirni ugovor za trgovinski sustav Xetra između Zagrebačke burze i Bečke burze;
novoj upravi Ljubljanske burze, sastavljenoj od g. Aleša Ipavca, predsjednika Uprave, i gđe Nine Vičar, članice Uprave, počeo je četverogodišnji mandat;
Ljubljanska burza usvojila je novi cjenik burzovnih usluga kojim su povećane naknade za članove i izdavatelje;
Ljubljanska burza usvojila je nova pravila kojima je reguliran status članova s ograničenim trgovinskim pravima;
Ljubljanska burza uspješno je organizirala 33. financijsku konferenciju u suradnji s dnevnim novinama Finance s više od 180 sudionika iz financijske industrije, državnih institucija i kompanija;
Ljubljanska burza produljilja je vremena trgovanja do 14:30 sati;
SEE Link platforma postala je operativna, a SEE Link je započeo i s izračunom svoja prva dva blue chip equity indeksa: SEE LinX i SEE LinX EWI;
od početka operativnog rada SEE Link platforme sljedeće burze podnijele su zahtjev za pridruživanjem platformi: Ljubljana, Beograd, Banja Luka, Crna Gora, Atena;
dogovorena je suradnja i potpisan ugovor između društva SEE Link i društva Intercapital temeljem kojeg će Intercapital pokrivati s end of day izvještajem i tržište Makedonije;
u prosincu 2016. godine na SEE Link platformu uključene su Beogradska i Ljubljanska burza;
održan je zajednički investicijski dan Zagrebačke i Ljubljanske burze koji je okupio 27 domaćih i stranih investitora koji su na 217 sastanaka razgovarali s 13 izdavatelja;
započet je postupak akreditacije kod GLEIF-a (Global Legal Entity Identifier Foundation) za odobravanje lokalnih operatera koji mogu izdavati LEI oznake;
održana je 7. edukacija za izdavatelje koju zajednički organiziraju Zagrebačka burza, Središnje klirinško depozitarno društvo i Hrvatska agencija za nadzor financijskih usluga na kojem se okupilo oko 120 predstavnika uvrštenih društava;
izdana je prva publikacija Zagrebačke burze Priručnik za korporativno upravljanje;
izdavatelj i održavatelj likvidnosti certifikata Erste&Steiermärkische Bank d.d. povukao je certifikate iz trgovine na Zagrebačkoj burzi;
započeo je projekt razvoja regionalnog tržišta kapitala namijenjenog malim i srednjim poduzećima (SME Growth Market) s Europskom bankom za obnovu i razvoj;
zajedno je održana 26. Konferencija Zagrebačke burze i 10. Konferencija fondovske industrije s više od 350 sudionika iz financijske industrije, državnih tijela i kompanija;
u suradnji s društvom Funderbeam iz Estonije osnovano je društvo Funderbeam SEE d.o.o. te pokrenuta platforma za financiranje startup-ova za ovaj dio Europe.

$1.2$ Pregled trgovine u 2016. godini

Prva polovica 2016. godine na Zagrebačkoj burzi bila je obilježena razmjerno niskim prometima, dok je drugi dio godine prošao u znaku svojevrsnog oporavka. Promet dionicama unutar knjige ponuda bio je -13,4% manji nego godinu ranije, no dobar promet obveznicama te blok-promet dionicama rezultirali su ukupnim rastom prometa od +16%, dok o porastu intenziteta trgovanja svjedoči rast ukupnog volumena od +34%.

	2015.	2016.	% promjene
Ukupan promet (HRK)	3.329.516.515	3.864.406.130	16,07
Dionice	2.205.962.331	1.909.490.857	$-13,44$
Obveznice	294.910.882	438.402.122	48,66
Strukturirani proizvodi	79.256.167	51.903.393	$-35,51$
Blok promet dionica	541.436.967	1.209.431.180	123,37
Blok promet obveznice	207.950.168	255.178.578	22,71
Prosječan dnevni promet (HRK)	13.425.470	15.396.040	14,68
Tržišna kapitalizacija dionica (mil.	122.928,10	143.188,90	16,48
HRK)
Dionica s najvećim prometom	HT (14,7%)	HT (18,7%)
Vrijednost indeksa na dan 31. 12.	1.689,63	1.994,84	18,06

Svi indeksi, bez iznimke, godinu su završili pozitivnim rezultatom, a od devet dioničkih indeksa čak je sedam raslo dvoznamenkasto. Najviše je rastao CROBEXturist, čak +28%, a slijede ga CROBEXindustrija (+23,6%) te CROBEXplus i CROBEXtransport s rastom od otprilike +21%. CROBEX je ojačao +18%, a u 2016. prvi je put nakon pet godina zaključio trgovinski dan iznad svoje psihološke granice od 2.000 bodova. Povrat na ulaganje gledan kroz dividendi prinos iskazan indeksom CROBEXtr bio je još bolji (+21,1%).

	2015.	2016.	% promjene
CROBEX®	1.689,63	1.994,84	18,10%
CROBEX10 ^®	989,28	1.158,18	17,10%
CROBEXplus^®	969,58	1.181,83	21,90%
CROBEXindustrija ^®	965,06	1.192,90	23,60%
CROBEXkonstrukt ^®	480,09	517,7	7,80%

CROBEXnutris^®	782,23	856,31	9,50%
CROBEXtr®	1.010,22	1.222,89	21,10%
CROBEXtransport ^®	889,38	1.077,12	21,10%
CROBEXturist^®	2.559,02	3.271,93	27,90%
CROBIS®	105,08	108,82	3,60%
CROBIStr®	144,61	157,08	8,60%

Prometi na Ljubljanskoj burzi u 2016. godini također su pali u odnosu na 2015. godinu. Promet dionicama niži je za -6,2%, obveznicama za -66,7% što je rezultiralo padom ukupnog prometa za -15%. Najlikvidnija dionica i u 2016. bila je ona Krke d.d., a nosila je 37% ukupnog prometa (u 2015. radilo se o 35% udjela u prometu). Indeks SBI TOP porastao je za 3,08% u odnosu na 2015. godinu.

	2015.	2016.	% promjene
Ukupan promet	2.947.969.593	2.502.562.707	$-15,11$
Dionice	2.502.503.320	2.347.337.202	$-6,20$
Obveznice	419.122.249	139.314.933	$-66,76$
Komercijalni papiri	26.344.025	15.910.571	$-39,60$
Prosječan dnevni promet (HRK)	11.698.292	9.970.369	$-14,77$
Tržišna kapitalizacija dionica (000 HRK)	41.424.180	37.498.838	$-9,48$
Dionica s najvećim prometom	KRKG (37%)	KRKG (35%)
Vrijednost indeksa na dan 31. 12. 2016.	696.15	717.59	3,08

Očekivani razvoj Grupe u budućnosti $1.3$

U tijeku 2017. godine Grupa će nastaviti s ranije započetim projektima. Najveći naglasak bit će na projektu implementacije novog trgovinskog sustava za Zagrebačku burzu te projekt akreditacije za LEI uslugu.

Grupa će se fokusirati na projekt razvoja regionalnog tržišta kapitala za mala i srednja poduzeća, kao i projekt razvoja nove platforme za financiranje startup-ova (Funderbeam).

$1.4$ Aktivnosti istraživanja i razvoja

Grupa kontinuirano radi na razvoju i unaprjeđenju postojećih platformi i vanjskih servisa.

$1.5$ Informacije o otkupu vlastitih dionica

Na dan 31. prosinca 2016. godine društva iz Grupe nisu imatelj vlastitih dionica. Od 1. siječnja 2016. do 31. prosinca 2016. godine društva iz Grupe nisu stjecala vlastite dionice.

$1.6$ Grupa Zagrebačke burze

SEE Link d.o.o., društvo sa sjedištem u Skopju. Temeljni kapital društva SEE Link d.o.o. iznosi EUR 80.000, a udjel Zagrebačke burze d.d. u temeljnom kapitalu je 33,33%.

Ljubljanska burza d.d., društvo sa sjedištem u Ljubljani. Temeljni kapital društva Ljubljanska burza d.d. iznosi EUR 1.401.000, a udjel Zagrebačke burze d.d. u temeljnom kapitalu je 100%.

Funderbeam SEE d.o.o., društvo sa sjedištem u Zagrebu. Temeljni kapital društva Funderbeam SEE d.o.o. iznosi HRK 20.000, a udjel Zagrebačke burze d.d u temeljnom kapitalu iznosi 20%.

$1.7$ Financijski instrumenti koje Grupa koristi

Društva iz Grupe financiraju se vlastitim kapitalom, a osim potraživanja od kupaca i obveza prema dobavljačima, glavnina financijskih instrumenata odnosi se na ulaganja u investicijske fondove i depozite.

1.8 Ciljevi i politike Grupe vezane za upravljanje financijskim rizicima

U provođenju sustava unutarnjih kontrola i upravljanja rizicima sudjeluju svi zaposlenici društava iz Grupe, uključujući Uprave i Nadzorne odbore društava iz Grupe.

Društva iz Grupe samostalno upravljaju rizicima, pa i financijskim rizicima. Rizicima se osobito upravlja kroz dvije međusobno neovisne kontrolne funkcije koje postoje u društvima Zagrebačka burza i Ljubljanska burza, te kroz njihovu suradnju i koordinaciju, a te funkcije su praćenja usklađenosti s relevantnim propisima i unutarnja revizija.

1.9 Izloženost Grupe cjenovnom riziku, kreditnom riziku, riziku likvidnosti i riziku novčanog toka

Društva iz Grupe i to Zagrebačka i Ljubljanska burza slobodna sredstva ulažu u depozite i investiraju u otvorene novčane i obvezničke investicijske fondove. Investicije društava Zagrebačka i Ljubljanska burza vode se po fer vrijednosti. Rizik promjene cijena društva Zagrebačka i Ljubljanska burza umanjuju diverzifikacijom portfelja otvorenih investicijskih fondova u koja ulažu, po različitim vrstama fondova kojima upravljaju različita društva za upravljanje, te ulaganjem fondove nižeg rizika.

Društva SEE Link i Funderbeam SEE nisu izložena rizicima navedenim u ovoj točki.

Niti jedno od društva iz Grupe nema primljenih zajmova.

Novac i novčana imovina društava iz Grupe značajno nadmašuju njihove obveze, slijedom čega društva iz Grupe imaju zadovoljavajuću poziciju likvidnosti.

1.10 Izjava o transakcijama i transferima unutar Grupe i između Grupe i njezinih dioničara

Grupa potvrđuje da u 2016. godini nije bilo transakcija ni transfera unutar Grupe i između Grupe i dioničara u vrijednosti većoj od EUR 100.000.

1.11 lzjava o događajima koji bi mogli imati nepovoljan učinak na poslovanje Grupe

Grupa potvrđuje da u 2016. godini nije bilo događaja koji bi mogli imati nepovoljan učinak na poslovanje Grupe.

1.12 Rezultati poslovanja za period od 1.1.2016. do 31.12.2016. godine

Ukupni poslovni prihodi Grupe u 2016. godini iznose 24.474.760 HRK, što je pad od -6,6% u odnosu na 2015. godinu. Najveći pad prihoda zabilježen je kod prihoda od naknada za uvrštenje u kotacije (-35,6%) zbog manjeg broja novih vrijednosnih papira uvrštenih na Burze te prihoda od provizija (-4,2%) zbog pada prometa na Burzama. Ostali poslovni prihodi, koji čine gotovo 12% od ukupnih poslovnih prihoda, porasli su za +19%. Porast je zabilježen i kod sljedećih prihoda: prihodi od dodjele LEI oznaka (+267%), prihodi od održavanja kotacije (+4,3%), prihodi od prodaje informacija (+3,4%) i prihodi od konferencije (+29,6%).

U 2016. godini u odnosu na prethodnu godinu, smanjeni su ukupni poslovni rashodi za -7,3% te iznose -28.168.083 HRK. Svi troškovi su smanjeni, osim troška softvera koji je porastao za +17,6% te čini 24% ukupnih poslovnih rashoda, i ostalih operativnih troškova koji su porasli za 0,4%. Troškovi osoblja sniženi su za -15,9%, trošak najma poslovnog prostora za -11,4%, amortizacije za -22,4% te trošak administrativnih pristojbi za -3,2%.

Financijski prihodi Grupe u 2016. godini porasli su za +4,4% u odnosu na isto razdoblje prethodne godine. Financijski rashodi smanjeni su za -18%.

U promatranom razdoblju, ukupan rezultat Grupe je -3.292.109 HRK, što je za -13,1% niže od 2015. godine. Operativna dobit je negativna te iznosi -1.479.903 HRK.

Račun dobiti i gubitka iz 2015. godine uključuje pro-forma konsolidaciju s Ljubljanskom burzom, iako je Ljubljanska burza kupljena 30. prosinca 2015. godine.

Izjava o odgovornosti za sastavljanje financijskih izvještaja $\overline{2}$

Financijski izvještaji Grupe Zagrebačke burze sastavljeni za period od 1. 1. 2016. do 31. 12. 2016. godine prikazani su fer i istinito u skladu s Međunarodnim standardima financijskog izvještavanja te hrvatskim Zakonom o računovodstvu.

Konsolidirani financijski izvještaji za razdoblje od 1. 1. 2016. do 31. 12. 2016. godine daju cjelovit i istinit prikaz imovine i obveza, dobitaka i gubitaka, financijskog položaja i poslovanja Grupe.

Izvješće poslovodstva za 2016. godinu sadrži istinit i vjeran prikaz razvoja i rezultata poslovanja Grupe uz opis najznačajnijih rizika i neizvjesnosti kojima je Grupa izložena.

Napominjemo da se radi o nerevidiranom rezultatu te da će eventualne razlike u konačnom izvještaju koji će Burza objaviti u zakonskom roku biti rezultat nalaze revizije. Ne očekujemo značajna odstupanja od trenutnog izvještaja.

ZAGREBAČK

a Gaží Predsie

Tomislav Gračan Član Uprave BURZA d.d.

$\mathcal{I}$

Kontakt: Zagrebačka burza d.d. Ivana Lučića 2a/22 10 000 Zagreb Hrvatska

Broj telefona: +385 1 468 6806 E-mail: [email protected]

Konsolidirani nerevidirani financijski izvještaji Grupe za razdoblje od 1. 1. 2016. do 31. 12. 2016. godine

Prilog 1. Razdoblje izvještavanja:		01.01.2016.	do		31.12.2016.

			Tromjesečni financijski izvještaj poduzetnika TFI-POD
Matični broj (MB):	3749606
Matični broj subjekta (MBS):	080034217
Osobni identifikacijski broj $(OIB)$ :	84368186611
Tvrtka izdavatelja:	ZAGREBAČKA BURZA d.d.
Poštanski broj i mjesto:	10000		ZAGREB
Ulica i kućni broj:	Ivana Lučića 2a
Adresa e-pošte:
Internet adresa:
Šifra i naziv općine/grada:	133 ZAGREB
Šifra i naziv županije:	21	GRAD ZAGREB			Broj zaposlenih:	20
Konsolidirani izvještaj:	DA				(krajem izvještajnog razdoblja) Šifra NKD-a:	6611
Tvrtke subjekata konsolidacije (prema MSFI):			Sjedište:		MB:
	LJUBLJANSKA BORZA d.d.		LJUBLJANA		5316081






Knjigovodstveni servis:	03603946		DATA-LINK d.o.o.

Osoba za kontakt:	POPOVIĆ MAJA (unosi se samo prezime i ime osobe za kontakt)
Telefon:	016389309			Telefaks:	013822700
Adresa e-pošte:	[email protected]
Prezime i ime:	Gažić Ivana, Gračan Tomislav
	(osoba ovlaštene za zastupanje)
Dokumentacija za objavu:	kapitala i bilješke uz financijske izvještaje) 2. Međuizvještaj poslovodstva, 3. Izjavu osoba odgovornih za sastavljanje izvještaja izdavatelja.				1. Financijski izvjštaji (bilanca, račun dobiti i gubitka, izvještaj o novčanom tijeku, izvještaj o promjenama
		M.P.			(potpis osobe dylaštene za zastupanje)

$\bar{\Sigma}$

Obveznik: ZAGREBAČKA BURZA d.d.
Naziv pozicije	AOP oznaka	Prethodno razdoblje	Tekuće razdoblje
1	2	3	4

A) POTRAŽIVANJA ZA UPISANI A NEUPLAĆENI KAPITAL	001	0	0
B) DUGOTRAJNA IMOVINA (003+010+020+029+033)	002	16.962.513	15.904.107
I. NEMATERIJALNA IMOVINA (004 do 009)	003	5.543.902	4.569.151
1. Izdaci za razvoj	004	0	0
2. Koncesije, patenti, licencije, robne i uslužne marke, softver i ostala prava	005	3.914.829	2.696.374
3. Goodwill	006	1.629.073	1.629.073
4. Predujmovi za nabavu nematerijalne imovine	007	0	0
5. Nematerijalna imovina u pripremi	008	0	243.704
6. Ostala nematerijalna imovina	009	0	o
II. MATERIJALNA IMOVINA (011 do 019)	010	10.270.417	10.232.572
1. Zemljište	011	0	0
2. Građevinski objekti	012	9.166.107	8.810.105
3. Postrojenja i oprema	013	1.079.985	1.311.308
4. Alati, pogonski inventar i transportna imovina	014	0	0
5. Biološka imovina	015	0	0
6. Predujmovi za materijalnu imovinu	016	0	0
7. Materijalna imovina u pripremi	017	0	86.834
8. Ostala materijalna imovina	018	24.325	24,325
9. Ulaganje u nekretnine	019	0	0
III. DUGOTRAJNA FINANCIJSKA IMOVINA (021 do 028)	020	842.595	819.054
1. Udjeli (dionice) kod povezanih poduzetnika	021	0	0
2. Dani zajmovi povezanim poduzetnicima	022	0	0
3. Sudjelujući interesi (udjeli)	023	197.125	201.125
4. Zajmovi dani poduzetnicima u kojima postoje sudjelujući interesi	024	٥	0
5. Ulaganja u vrijednosne papire	025	196.861	196.861
6. Dani zajmovi, depoziti i slično	026	249.890	249.890
7. Ostala dugotrajna financijska imovina	027	2.925	2.896
8. Ulaganja koja se obračunavaju metodom udjela	028	195.794	168.282
IV. POTRAŽIVANJA (030 do 032)	029	157.679	127.675
1. Potraživanja od povezanih poduzetnika	030	0	0
2. Potraživanja po osnovi prodaje na kredit	031	0	0
3. Ostala potraživanja	032	157.679	127.675
V. ODGOĐENA POREZNA IMOVINA	033	147.920	155.655
C) KRATKOTRAJNA IMOVINA (035+043+050+058)	034	36.079.510	33.669.739
I. ZALIHE (036 do 042)	035	0	13.810
1. Sirovine i materijal	036	0	0.
2. Proizvodnja u tijeku	037	0	0.
3. Gotovi proizvodi	038	0	0
4. Trgovačka roba	039	0	13.810
5. Preduimovi za zalihe	040	0	0
6. Dugotrajna imovina namijenjena prodaji	041	0	0
7. Biološka imovina	042	0	0.
II. POTRAŽIVANJA (044 do 049)	043	2.811.046	3.941.066
1. Potraživanja od povezanih poduzetnika	044	0	0
2. Potraživanja od kupaca	045	2.531.395	2.765.822
3. Potraživanja od sudjelujućih poduzetnika	046	0	0

BILANCA stanje na dan 31.12.2016.

4. Potraživanja od zaposlenika i članova poduzetnika	047	2.029	8.374
5. Potraživanja od države i drugih institucija	048	0	1.108.489
6. Ostala potraživanja	049	277.622	58.381
III, KRATKOTRAJNA FINANCIJSKA IMOVINA (051 do 057)	050	30.146.005	17.553.483
1. Udjeli (dionice) kod povezanih poduzetnika	051	0	0
2. Dani zajmovi povezanim poduzetnicima	052	0	0
3. Sudjelujući interesi (udjeli)	053	0	0
4. Zajmovi dani poduzetnicima u kojima postoje sudjelujući interesi	054	0	0
5. Ulaganja u vrijednosne papire	055	0	0
6. Dani zajmovi, depoziti i slično	056	30.146.005	17.553.483
7. Ostala financijska imovina	057	0	0
IV. NOVAC U BANCI I BLAGAJNI	058	3.122.459	12.161.380
D) PLAĆENI TROŠKOVI BUDUĆEG RAZDOBLJA I OBRAČUNATI PRIHODI	059	3.676.734	4.047.464
E) UKUPNO AKTIVA (001+002+034+059)	060	56.718.757	53.621.310
F) IZVANBILANČNI ZAPISI	061	0	0
PASIVA
A) KAPITAL I REZERVE (063+064+065+071+072+075+078)	062	46.512.612	42.991.961
I. TEMELJNI (UPISANI) KAPITAL	063	46.357.000	46.357.000
II. KAPITALNE REZERVE	064	0	290.699
III. REZERVE IZ DOBITI (066+067-068+069+070)	065	14.001.181	14.001.181
1. Zakonske rezerve	066	141.000	141.000
2. Rezerve za vlastite dionice	067	13.860.181	13.860.181
3. Vlastite dionice i udjeli (odbitna stavka)	068	0.	0.
4. Statutarne rezerve	069	0	0
5. Ostale rezerve	070	0	0
IV. REVALORIZACIJSKE REZERVE	071	0	0.
V. ZADRŽANA DOBIT ILI PRENESENI GUBITAK (073-074)	072	$-10.711.913$	$-13.837.569$
1. Zadržana dobit	073	0	0
2. Preneseni gubitak	074	10.711.913	13.837.569
VI. DOBIT ILI GUBITAK POSLOVNE GODINE (076-077)	075	-3.133.656	-3.819.350
1. Dobit poslovne godine	076	0	0
2. Gubitak poslovne godine	077	3.133.656	3.819.350
VII. MANJINSKI INTERES	078	0	0
B) REZERVIRANJA (080 do 082)	079	0	0.
1. Rezerviranja za mirovine, otpremnine i slične obveze	080	0	0
2. Rezerviranja za porezne obveze	081	0	0
3. Druga rezerviranja	082	0	$\mathbf 0$
C) DUGOROČNE OBVEZE (084 do 092)	083	0	138.875
1. Obveze prema povezanim poduzetnicima	084	0	0.
2. Obveze za zajmove, depozite i slično	085	0	0
3. Obveze prema bankama i drugim financijskim institucijama	086	0	138.875
4. Obveze za predujmove	087	0	0
5. Obveze prema dobavljačima	088	0	0
6. Obveze po vrijednosnim papirima	089	0	0
7. Obveze prema poduzetnicima u kojima postoje sudjelujući interesi	090	0	0
8. Ostale dugoročne obveze	091	0	0
9. Odgođena porezna obveza	092	0	0
D) KRATKOROČNE OBVEZE (094 do 105)	093	5.217.361	6.030.694
1. Obveze prema povezanim poduzetnicima	094	0	0
2. Obveze za zajmove, depozite i slično	095	0	0
3. Obveze prema bankama i drugim financijskim institucijama	096	0	60.747
4. Obveze za predujmove	097	6.798	39.656

5. Obveze prema dobavljačima	098	3.736.964	4.629.634
6. Obveze po vrijednosnim papirima	099	0	0
7. Obveze prema poduzetnicima u kojima postoje sudjelujući interesi	100	0	0
8. Obveze prema zaposlenicima	101	492.561	409.307
9. Obveze za poreze, doprinose i slična davanja	102	971.980	882.653
10. Obveze s osnove udjela u rezultatu	103	Ω	0
11. Obveze po osnovi dugotrajne imovine namijenjene prodaji	104	Ω	o
12. Ostale kratkoročne obveze	105	9.058	8.697
E) ODGOĐENO PLAĆANJE TROŠKOVA I PRIHOD BUDUĆEGA RAZDOBLJA	106	4.988.784	4.459.780
F) UKUPNO - PASIVA (062+079+083+093+106)	107	56.718.757	53.621.310
G) IZVANBILANČNI ZAPISI	108	0	n
DODATAK BILANCI (popunjava poduzetnik koji sastavlja konsolidirani financijski izvještaj)
A) KAPITAL I REZERVE
1. Pripisano imateljima kapitala matice	109	46.512.612	42.991.961
2. Pripisano manjinskom interesu	110	Ω	0

RAČUN DOBITI I GUBITKA u razdoblju 01.01.2016. do 31.12.2016.

Obveznik: _
Naziv pozicije	AOP oznaka	Prethodno razdoblje		Tekuće razdoblje
		Kumulativno	Tromjesečje	Kumulativno	Tromjesečje
1	$\overline{2}$	3	4	5	6
I. POSLOVNI PRIHODI (112+113)	111	26.209.346	7.171.753	24.474.760	7.657.856
1. Prihodi od prodaje	112	25.544.622	6.822.853	23.077.191	6.876,006
2. Ostali poslovni prihodi	113	664.724	348.900	1.397.569	781.850
II. POSLOVNI RASHODI (115+116+120+124+125+126+129+130)	114	30.395.418	9.911.152	28.168.083	8.507.780
1. Promjene vrijednosti zaliha proizvodnje u tijeku i gotovih proizvoda	115	0	0	0	0
2. Materijalni troškovi (117 do 119)	116	11.028.419	3.150.659	11.406.958	3.427.636
a) Troškovi sirovina i materijala	117	865.258	217.273	665.401	159.769
b) Troškovi prodane robe	118	0	0	5.695	195
c) Ostali vanjski troškovi	119	10.163.161	2.933.386	10.735.862	3.267.672
3. Troškovi osoblja (121 do 123)	120	9.767.179	2.551.980	9.583.512	2.464.057
a) Neto plaće i nadnice	121	6.342.298	1.574.502	6.297.061	1.644.995
b) Troškovi poreza i doprinosa iz plaća	122	2.574.623	735.059	2.474.407	617.425
c) Doprinosi na place	123	850.258	242.419	812.044	201.637
4. Amortizacija	124	2.882.947	667.012	2.213.420	567.335
5. Ostali troškovi	125	4.085.839	1.392.967	4.471.350	1.669.727
6. Vrijednosno usklađivanje (127+128)	126	706.167	546.228	441.512	362.800
a) dugotrajne imovine (osim financijske imovine)	127	0	0	0	0
b) kratkotrajne imovine (osim financijske imovine)	128	706.167	546.228	441.512	362.800
7. Rezervirania	129	1.693.079	1.546.875	0	0
8. Ostali poslovni rashodi	130	231.788	55.431	51.331	16.225
III. FINANCIJSKI PRIHODI (132 do 136)	131	488.211	114.416	510.363	-84.949
1. Kamate, tečajne razlike, dividende i slični prihodi iz odnosa s povezanim poduzetnicima	132	2.398	856	40.335	$-183.210$
2. Kamate, tečajne razlike, dividende, slični prihodi iz odnosa s nepovezanim poduzetnicima i drugim osobama	133	398.091	98.891	379.812	86.022
3. Dio prihoda od pridruženih poduzetnika i sudjelujućih interesa	134	0	0	49.215	0
4. Nerealizirani dobici (prihodi) od financijske imovine	135	87.689	14.667	36.135	12.231
5. Ostali financijski prihodi	136	33	2	4.866	8
IV. FINANCIJSKI RASHODI (138 do 141)	137	94.769	58.456	77.571	$-521.948$
1. Kamate, tečajne razlike i drugi rashodi s povezanim poduzetnicima	138	39.132	36.764	6.064	-539.129
2. Kamate, tečajne razlike i drugi rashodi iz odnosa s nepovezanim poduzetnicima i drugim osobama	139	55.191	21.682	71.468	17.154
3. Nerealizirani gubici (rashodi) od financijske imovine	140	0	0	0	0
4. Ostali financijski rashodi	141	446	10	39	27
V. UDIO U DOBITI OD PRIDRUŽENIH PODUZETNIKA	142	0	0	0	0
VI. UDIO U GUBITKU OD PRIDRUŽENIH PODUZETNIKA	143	7.482	1.855	33.450	$-10.184$
VII. IZVANREDNI - OSTALI PRIHODI	144	12.273	5	1.872	7.
VIII. IZVANREDNI - OSTALI RASHODI	145	0	0	0	0.
IX. UKUPNI PRIHODI (111+131+142 + 144)	146	26.709.830	7.286.174	24.986.995	7.572.914
X. UKUPNI RASHODI (114+137+143 + 145)	147	30.497.669	9.971.463	28.279.104	7.975.648

XI. DOBIT ILI GUBITAK PRIJE OPOREZIVANJA $(146 - 147)$	148	$-3.787.839$	$-2.685.289$	$-3.292.109$	$-402.734$
1. Dobit prije oporezivanja (146-147)	149	0	0	0	0
2. Gubitak prije oporezivanja (147-146)	150	3.787.839	2.685.289	3.292.109	402.734
XII. POREZ NA DOBIT	151	0	0	0	0
XIII, DOBIT ILI GUBITAK RAZDOBLJA (148-151)	152	$-3.787.839$	$-2.685.289$	$-3.292.109$	$-402.734$
1. Dobit razdoblja (149-151)	153	0	0	0	0
2. Gubitak razdoblja (151-148)	154	3.787.839	2.685.289	3.292.109	402.734
DODATAK RDG-u (popunjava poduzetnik koji sastavlja konsolidirani financijski izvještaj)
XIV. DOBIT ILI GUBITAK RAZDOBLJA
1. Pripisana imateljima kapitala matice	155	$-3.135.138$	$-1.358.279$	-3.292.109	$-402.734$

2. Pripisana manjinskom interesu	156	$-652,701$	$-1.327.010$	$\Omega$	0
IZVJEŠTAJ O OSTALOJ SVEOBUHVATNOJ DOBITI (popunjava poduzetnik obveznik primjene MSFI-a)
I. DOBIT ILI GUBITAK RAZDOBLJA (= 152)	157	$-3.787.839$	$-2.685.289$	$-3.292.109$	$-402.734$
II. OSTALA SVEOBUHVATNA DOBIT/GUBITAK PRIJE POREZA (159 do 165)	158	0	0	0	0
1. Tečajne razlike iz preračuna inozemnog	159	0	0	$\bf{0}$	0
poslovanja 2. Promjene revalorizacijskih rezervi
dugotrajne materijalne i	160	0	0	0	$\mathbf 0$
nematerijalne imovine
3. Dobit ili gubitak s osnove ponovnog		0
vrednovanja financijske imovine raspoložive za prodaju	161		0	0	0
4. Dobit ili gubitak s osnove učinkovite
zaštite novčanog toka	162	0	0	$\mathbf{0}$	0
5. Dobit ili gubitak s osnove učinkovite	163	0	0	$\bf{0}$	0
zaštite neto ulaganja u inozemstvu 6. Udio u ostaloj sveobuhvatnoj
dobiti/gubitku pridruženih poduzetnika	164	0	0	$\mathbf 0$	0
7. Aktuarski dobici/gubici po planovima
definiranih primanja	165	0	0	0	0
III. POREZ NA OSTALU SVEOBUHVATNU	166	0	0	0	0
DOBIT RAZDOBLJA IV. NETO OSTALA SVEOBUHVATNA DOBIT ILI
GUBITAK	167	0	0	$\mathbf 0$	0
RAZDOBLJA (158-166)
V. SVEOBUHVATNA DOBIT ILI GUBITAK RAZDOBLJA (157+167)	168	$-3.787.839$	$-2.685.289$	$-3.292.109$	$-402.734$
DODATAK Izvještaju o ostaloj sveobuhvatnoj dobiti (popunjava poduzetnik koji sastavlja konsolidirani financijski
izvještaj)
VI. SVEOBUHVATNA DOBIT ILI GUBITAK RAZDOBLJA
1. Pripisana imateljima kapitala matice	169	$-3.135.138$	$-1.358.279$	$-3.292.109$	$-402.734$

-Pripisana imateliima kapitala matice .	169	. - 7 - 3. . 30 .	.358.279	3.292.109	-402. . . . ---------------------------------------
-- interesu ∡ maniinskom⊺ . Pripisana . . -------------------------------- _________	47 N . . v	704 $-652.$	010 . . ' 1 U . .

IZVJEŠTAJ O NOVČANOM TIJEKU - Indirektna metoda u razdoblju 01.01.2016. do 31.12.2016.

Obveznik: _ZAGREBAČKA BURZA D.D.
Naziv pozicije	AOP oznaka	Prethodno razdoblje	Tekuće razdoblje
1	$\overline{2}$	3	4
NOVČANI TIJEK OD POSLOVNIH AKTIVNOSTI
1. Dobit prije poreza	001	$-3.787.839$	$-3.292.109$
2. Amortizacija	002	2.882.947	2.213.420
3. Povećanje kratkoročnih obveza	003	3.598.282	580.306
4. Smanjenje kratkotrajnih potraživanja	004	378.511	0.
5. Smanjenje zaliha	005	0	5.695
6. Ostalo povećanje novčanog tijeka	006	1.669.093	802.198
I. Ukupno povećanje novčanog tijeka od poslovnih aktivnosti (001 do 006)	007	4.740.994	309.510
1. Smanjenje kratkoročnih obveza	008	611.031	0
2. Povećanje kratkotrajnih potraživanja	009	0	1.002.719
3. Povećanje zaliha	010	0	13.810
4. Ostalo smanjenje novčanog tijeka	011	5.617.001	2.208.795
II. Ukupno smanjenje novčanog tijeka od poslovnih aktivnosti (008 do 011)	012	6.228.032	3.225.324
A1) NETO POVEĆANJE NOVĆANOG TIJEKA OD POSLOVNIH AKTIVNOSTI (007-012)	013	0	0
A2) NETO SMANJENJE NOVČANOG TIJEKA OD POSLOVNIH AKTIVNOSTI (012-007)	014	1.487.038	2.915.814
NOVČANI TIJEK OD INVESTICIJSKIH AKTIVNOSTI
1. Novčani primici od prodaje dugotrajne materijalne i nematerijalne imovine	015	0	788
2. Novčani primici od prodaje vlasničkih i dužničkih instrumenata	016	10	0
3. Novčani primici od kamata	017	280.622	288.228
4. Novčani primici od dividendi	018	0	49.215
5. Ostali novčani primici od investicijskih aktivnosti	019	8.720.245	11.944.134
III. Ukupno novčani primici od investicijskih aktivnosti (015 do 019)	020	9.000.877	12.282.365
1. Novčani izdaci za kupnju dugotrajne materijalne i nematerijalne imovine	021	688.987	1.200.824
2. Novčani izdaci za stjecanje vlasničkih i dužničkih financijskih instrumenata	022	19.415.462	4.320
3. Ostali novčani izdaci od investicijskih aktivnosti	023	0	7.469.883
IV. Ukupno novčani izdaci od investicijskih aktivnosti (021 do 023)	024	20.104.449	8.675.527
B1) NETO POVEĆANJE NOVČANOG TIJEKA OD INVESTICIJSKIH AKTIVNOSTI (020-024)	025	729.407	11.635.665
B2) NETO SMANJENJE NOVČANOG TIJEKA OD INVESTICIJSKIH AKTIVNOSTI (024-020)	026	11.832.979	8.028.827
NOVČANI TIJEK OD FINANCIJSKIH AKTIVNOSTI
1. Novčani primici od izdavanja vlasničkih i dužničkih financijskih instrumenata	027	14.872.500	0.
2. Novčani primici od glavnice kredita, zadužnica, pozajmica i drugih posudbi	028	0	199.622
3. Ostali primici od financijskih aktivnosti	029	0	0.
V. Ukupno novčani primici od financijskih aktivnosti (027 do 029)	030	14.872.500	199.622
1. Novčani izdaci za otplatu glavnice kredita i obveznica	031	0	0
2. Novčani izdaci za isplatu dividendi	032	0	0
3. Novčani izdaci za financijski najam	033	0	0.
4. Novčani izdaci za otkup vlastitih dionica	034	0	0
5. Ostali novčani izdaci od financijskih aktivnosti	035	0	0
VI. Ukupno novčani izdaci od financijskih aktivnosti (031 do 035)	036	0	0.
C1) NETO POVEĆANJE NOVĆANOG TIJEKA OD FINANCIJSKIH AKTIVNOSTI (030-036)	037	14.872.500	199.622
C2) NETO SMANJENJE NOVČANOG TIJEKA OD FINANCIJSKIH	038	$\Omega$	$\Omega$

AKTIVNOSTI (036-030)
Ukupno povećanje novčanog tijeka (013 - 014 + 025 - 026 + 037 - 038)	039	2.283.748	8.968.780
Ukupno smanjenje novčanog tijeka (014 - 013 + 026 - 025 + 038 - 037)	040	1.858	8.078.134
Novac i novčani ekvivalenti na početku razdoblja	041	840.569	11.270.734
Povećanje novca i novčanih ekvivalenata	042	2.283.748	8.968.780
Smanjenje novca i novčanih ekvivalenata	043	1.858	8.078.134
Novac i novčani ekvivalenti na kraju razdoblja	044	3.122.459	12.161.380

Naziv pozicije	AOP oznaka	Prethodna godina	Tekuća godina
1	2	3	4
1. Upisani kapital	001	46.357.000	46.357.000
2. Kapitalne rezerve	002	0	290.699
3. Rezerve iz dobiti	003	14.001.181	14.001.181
4. Zadržana dobit ili preneseni gubitak	004	$-10.711.913$	$-13.837.569$
5. Dobit ili gubitak tekuće godine	005	$-3.133.656$	$-3.819.350$
6. Revalorizacija dugotrajne materijalne imovine	006	0
7. Revalorizacija nematerijalne imovine	007	٥
8. Revalorizacija financijske imovine raspoložive za prodaju	008	0
9. Ostala revalorizacija	009	0
10. Ukupno kapital i rezerve (AOP 001 do 009)	010	46.512.612	42.991.961
11. Tečajne razlike s naslova neto ulaganja u inozemno poslovanje	011	0
12. Tekući i odgođeni porezi (dio)	012	0
13. Zaštita novčanog tijeka	013	0
14. Promjene računovodstvenih politika	014	0
15. Ispravak značajnih pogrešaka prethodnog razdoblja	015	0
16. Ostale promjene kapitala	016	0
17. Ukupno povećanje ili smanjenje kapitala (AOP 011 do 016)	017	0

17 a. Pripisano imateljima kapitala matice	018	46.512.612	42.991.961
17 b. Pripisano manjinskom interesu	019	0	0

za razdoblje od 01.01.2016. do 31.12.2016.

Stavke koje umanjuju kapital upisuju se s negativnim predznakom
Podaci pod AOP oznakama 001 do 009 upisuju se kao stanje na datum bilance

Bilješke uz financijske izvještaje

Računovodstvene politike nisu promijenjene u odnosu na ranije periode.

AI Terminal

Zagrebačka burza d.d.

2105_10-q_2017-02-28_2b724e11-a6dc-4a11-b502-36757550be20.pdf