YÜKSELEN ÇELİK A.Ş.

Share Issue/Capital Change • Aug 28, 2020

Summary Info	Bedelsiz Sermaye Artırımı Başvurumuza İlişkin SPK Onayı Hakkında
Update Notification Flag	No
Correction Notification Flag	Yes
Postponed Notification Flag	No
Reason of Correction	Bedelsiz Sermaye Artırımı Başvurumuza İlişkin SPK Onayına Açıklama

Board Decision Date	21.07.2020
Authorized Capital (TL)	152.500.000
Paid-in Capital (TL)	43.310.000
Target Capital (TL)	86.620.000

Bonus Issue

Share Group Info	Paid-in Capital (TL)	Amount of Bonus Issue From Internal Resources (TL)	Rate of Bonus Issue From Internal Resources (%)	Amount of Bonus Issue From Dividend (TL)	Rate of Bonus Issue From Dividend (%)	Share Group Issued	New Shares'' ISIN	Nevi
A Grubu, İşlem Görmüyor, TREYUKC00010	16.775.000	16.775.000,000	100,00000			A Grubu	A Grubu, İşlem Görmüyor, TREYUKC00010	Registered
B Grubu, YKSLN, TREYUKC00028	26.535.000	26.535.000,000	100,00000			B Grubu	B Grubu, YKSLN, TREYUKC00028	Bearer

	Paid-in Capital (TL)	Amount of Bonus Issue From Internal Resources (TL)	Rate of Bonus Issue From Internal Resources (%)	Amount of Bonus Issue From Dividend (TL)	Rate of Bonus Issue From Dividend (%)
TOTAL	43.310.000	43.310.000,000	100,00000

Details of Internal Resources :

Premium on Issued Shares (TL)	43.310.000

Other Aspects To Be Notified

Capital Market Board Application Date	21.07.2020
Capital Market Board Application Result	Approval
Capital Market Board Approval Date	27.08.2020
Property of Increased Capital Shares	Dematerialized Share

Additional Explanations

Şirketimizin 152.500.000 TL olan Kayıtlı Sermaye Tavanı içerisinde kalacak şekilde 43.310.000 TL olan ödenmiş sermaye tutarının; Hisse Senedi İhraç Primlerinden 48.840.426,86 TL, Özel Fonlardan 12.822.895,85 TL ve Geçmiş Yıllar Karlarından 24.956.677,29 TL olmak üzere; 86.620.000 TL tutarında artırılarak 129.930.000 TL'ye çıkarılmasına ilişkin Sermaye Piyasası Kurulu'na ("SPK") 21.07.2020 tarihinde başvurduğumuzu duyurmuştuk.

SPK tarafından 24.10.2019 tarihinde onaylanan Halka Arz İzahnamemizin "E—HALKA ARZ" bölümünün E.5. maddesinin "İhraççı tarafından verilen taahhüt" başlığı altında "Yönetim Kurulu'nun 08.03.2019 tarih ve 2019/04 sayılı kararı ile Hisse ihraç primi dağıtımı ve yıllık kar dağıtımı suretiyle iç kaynaklardan sermaye artırımının halka arz tarihinden itibaren herhangi bir süre ile sınırlandırılmamasına karar verilmiştir." ibaresine yer verilmiştir.

SPK'ya yaptığımız başvurumuz neticesinde; Şirketimizin bu konudaki tüm ısrar ve çabalarına rağmen, yukarıda anılan madde dayanak gösterilerek bedelsiz sermaye artırımında Özel Fonların ve Geçmiş Yıllar Karlarının dahil edilemeyeceği ve sermaye artırımında yalnızca Hisse Senedi İhraç Primlerine ilişkin tutarın dahil edilebileceği tarafımıza beyan edilmiştir. Bunun neticesinde Şirketimizin %200 oranında gerçekleştirmeyi arzu ettiği bedelsiz sermaye artışının SPK'nın 27.08.2020 tarih ve 52 sayılı Haftalık Bülten'inde onay verdiği oranda (%100) bedelsiz sermaye artışı şeklinde yapılması söz konusudur.

Şirketimizin bu sermaye artışında, SPK'nın kullanmasına izin vermemiş olduğu Özel Fonlar gayrimenkul satışından elde edilmiş ve vergi istisnasından faydalanılmış olması nedeniyle azami 5 yıl süre içerisinde sermayeye ilave edilmek durumundadır. Bu kapsamda halka arzın üzerinden 1 yıl geçmesini müteakip ilgili fonların Yönetim Kurulu'nun uygun göreceği bir tarihte sermayeye ilave edilmesi planlanmaktadır.

Sonuç olarak; SPK'nın uygun gördüğü şekilde 43.310.000 TL olan ödenmiş sermayenin 43.310.000 TL artışla 86.620.000 TL'ye (%100 bedelsiz) çıkarılmasına ilişkin süreçler ivedilikle tamamlanacaktır.

Kamuoyunun bilgisine sunarız.

Supplementary Documents

Appendix: 1	Esas Sözleşme Tadil Tasarısı.pdf