YAPI KREDİ YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.

Regulatory Filings • Nov 26, 2025

{0}------------------------------------------------

HALKA ARZ EDİLMEKSİZİN

BORÇLANMA ARACI İHRACI BAŞVURU FORMU

• A. İHRAÇÇIYA İLİŞKİN GENEL BİLGİLER
• 1. İHRAÇÇIYI TANITICI BİLGİLER

1.1. Ticaret Unvanı : Yapı Kredi Yatırım Menkul Değerler A.Ş

1.2. Merkez Adresi : Levent Mah. Cömert Sk. No:1A A Blok D:21-22-23-24-25-27

34330 Levent-Beşiktaş. İstanbul

1.3. Ticaret Sicil Müdürlüğü : İstanbul

1.4. Ticaret Sicil Numarası : 257689

1.5. Faaliyet Konusu : Esas Sözleşmenin "Şirketin Amaç ve Konusu" başlıklı 3. maddesine göre; Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak ve mevzuatın cevaz verdiği ve vereceği her türlü sermaye piyasası araçları ile ilgili sermaye piyasası faaliyetlerinde bulunmak ve bu faaliyetlerle ilgili olarak her türlü işlem ve sözleşmeler yapmak ve aracılık faaliyetleridir.

Şirket. Sermaye Piyasası Kanunu ve Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK" veya "Kurul") düzenlemeleri çerçevesinde ''Geniş Yetkili Aracı Kurum'' yetkisi çerçevesinde; aşağıdaki faaliyetlerde bulunmaktadır.

Ana faaliyet konuları

• Sermaye piyasası araçlarıyla ilgili emirlerin alınması ve iletilmesi
• Sermaye piyasası araçlarıyla ilgili emirlerin müşteri adına ve hesabına veya kendi adına ve müşteri hesabına gerçekleştirilmesi
• Sermaye piyasası araçlarının kendi hesabından alım ve satımı
• Portföy aracılığı faaliyeti
• Yatırım danışmanlığı faaliyeti
• Sermaye piyasası araçlarının halka arzında yüklenimde bulunularak ve en iyi gayret aracılığı ile satışa aracılık edilmesi
• Sermaye piyasası araçlarının saklanma hizmeti verilmesi

Yan hizmetler

• Sermaye piyasaları ile ilgili danışmanlık hizmetleri sunulması
• Yatırım hizmetleri ve faaliyetleri ile sınırlı olarak kredi ya da ödünç verilmesi ve döviz hizmetleri sunulması
• Sermaye piyasası araçlarına ilişkin işlemlerle ilgili yatırım araştırması ve finansal analiz yapılması veya genel tavsiyede bulunulması
• Aracılık yükleniminin yürütülmesi ile ilgili hizmetlerin sunulması

{1}------------------------------------------------

Yapı Kredi Yatırım Menkul Değerler A.Ş.'nin 30.09.2025 tarihi itibarıyla çalışan sayısı 282 kişidir. 30.09.2025 itibariyle Şirket'in 24 adet şubesi bulunmakta ve başka bir örgütü bulunmamaktadır.

1.6. Ortaklık Yapısı

Şirket'in ortak sayısı 5 tüzel kişidir. Şirket'in 98.918.083,46 TL olan ödenmiş sermayesinin ortaklar arasında dağılımını gösterir tablo aşağıda yer almaktadır. Şirket sermayesini temsil eden paylar arasında imtiyaz olmadığından grup ayrımı bulunmamaktadır.

Ortaklık Yapısı
	Sermayedeki Payı
Ortağın Ticaret Unvanı	Tutarı (TL) Oranı (%)
Yapı ve Kredi Bankası A.Ş	98.895.465,99	99,97714
Temel Ticaret ve Yatırım A.Ş	20.950,77	0,02118
Yapı Kredi Finansal Kiralama A.O.	1.666,66	0,00168
Zer Merkezi Hizmetler ve Ticaret A.Ş	0,02	0,00000
Koç Yapı Malzemeleri Ticaret A.Ş	0,02	0,00000
Toplam	98.918.083,46	100,00000

1.7. Sermayede En Fazla Paya Sahip Tüzel Kişi Ortağa Ait Ortaklık Yapısı

Şirket sermayesinin %99,98'sine sahip olan Yapı ve Kredi Bankası A.Ş'nin ortaklık yapısı aşağıdaki tabloda yer almaktadır.

Ortaklık Yapısı
Ortağın Ticaret Unvanı / Adı Soyadı	Sermayedeki Payı
	Tutarı (TL)	Oranı (%)
Koç Finansal Hizmetler A.Ş	3.459.065.642,23	40,95
Koç Holding A.Ş.	1.707.666.574,00	20,22
Diğer Ortaklar	3.280.319.067,77	38,83
Toplam	8.447.051.284,00	100,00

Şirketin ana sermayedarı Yapı ve Kredi Bankası A.Ş.'nin payları BİST'de işlem görmekte olup, 1 TL nominal değerli 1 lot payın 30.09.2025 tarihi itibarıyla kapanış fiyatı 33,94 TL'dir. Yapı ve Kredi Bankası A.Ş.'nin sermayesini temsil eden paylar arasında imtiyaz olmadığından grup ayrımı bulunmamaktadır.

{2}------------------------------------------------

1.8. Sermayede En Fazla Paya Sahip Tüzel Kişi Ortağın Bulunduğu Ülkeye İlişkin Riskler:

Şirket sermayesinin %99,98'sine sahip olan Yapı ve Kredi Bankası A.Ş. yurt dışında yerleşik değildir.

1.9. Yönetim Kurulu Üyeleri

Yönetim Kurulu Üyeleri
Adı-Soyadı	Görevi/Unvanı	Seçildiği GK/YK Tarihi	Görev Süresi
Gökhan Erün	Yönetim Kurulu Başkanı	06.03.2025	1 Yıl
Saruhan Yücel	Yönetim Kurulu Başkan Vekili	06.03.2025	1 Yıl
Serkan Ülgen	Yönetim Kurulu Üyesi	06.03.2025	1 Yıl
Nevin İpek	Yönetim Kurulu Üyesi	06.03.2025	1 Yıl
Özden Önaldı	Yönetim Kurulu Üyesi	06.03.2025	1 Yıl
Yılmaz Arısoy	Yönetim Kurulu Üye/Genel Müdür	06.03.2025	1 Yıl

Şirket Esas Sözleşmesinin "Yönetim Kurulu Üyelerin Seçimi ve Yönetim Kurulu Kararları" başlıklı 11'inci maddesine göre, Türk Ticaret Kanununun ilgili hükümleri uyarınca Genel Kurul'un devredilemez yetkileri saklı kalmak kaydıyla, Şirketin tüm işleri ve idaresi Genel Kurul tarafından Türk Ticaret Kanunu hükümleri ve Kurul düzenlemeleri dairesinde seçilecek en az 5 (beş) kişiden oluşacak bir Yönetim Kurulu tarafından yürütülür. 06.03.2025 tarihli Genel Kurul toplantısında 6 kişi Yönetim Kurulu üyesi olarak seçildi.

Yönetim Kurulu üyeleri bir yıl için seçilebilir. Görev süresi bitmiş bulunan üye yeniden seçilebilir. Yönetim Kurulunda toplantı ve karar yeter sayısı, üye tam sayısının salt çoğunluğudur.

Bağımsız Yönetim Kurulu Üyesi bulunmamaktadır.

1.10. Bağlı Ortaklıkları ve Finansal Duran Varlıkları

Finansal Duran Varlıklar
Ticaret Unvanı	Sermayesi (TL)	Sahip Olunan Sermaye Oranı (%)
İstanbul Takas ve Saklama Bankası A.Ş.	600.000.000	4,38
Yapı Kredi Azerbaycan Ltd.(*)	55.380.704	0,10
Allianz Yaşam ve Emeklilik A.Ş.	58.000.000	0,04
Koç Kültür Sanat ve Tanıtım Hiz. Tic. A.Ş.	100.000	4,90
Borsa İstanbul A.Ş.	423.234.000	0,08

^(*) Sermayesi AZN (Azerbaycan Manatı) cinsidir.

{3}------------------------------------------------

Bağlı Ortaklıklar
Ticaret Unvanı	Sermayesi (TL)	Sahip Olunan Sermaye Oranı (%)
Yapı Kredi Portföy Yönetimi A.Ş.	15.000.000	87,32

1.11. KAP Sertifikası Başvurusunun Yapılıp Yapılmadığı ve Bildirimle Yetkili Kişilerin İsimleri ve Görevleri

Kurulu'n VII-128.6 sayılı "Kamuyu Aydınlatma Platformu Tebliği"nin 5'inci maddesi uyarınca Şirket adına bildirim göndermek için elektronik sertifikaları bulunan yetkili kişiler aşağıda belirtilmiştir.

KAP Bildirimleri ile Yetkili Kişiler
Adı Soyadı	Görevi / Unvanı	Sertifikanın Alındığı
Emre Mercan	Sertifika Yöneticisi / Operasyon ve Finansal Geliştirme Bölüm Müdürü	Tarih 16.02.2011
Süleyman Cenk Geleri	Sertifika Yöneticisi / Bütçe.Mali İşler ve Raporlama Bölümü Başkanı	06.06.2020
Hatice Beyza Subaşı	Sertifika Kullanıcısı / İç ve Dış RaporlamaUzmanı	02.03.2022
Levent Güllü	Finansal Planlama ve Mali İşler Bölüm Müdürü	25.07.2024

1.12. MKK Üyeliği'nin Bulunup Bulunmadığına İlişkin Bilgi:

Borçlanma aracı ihracı nedeniyle Şirket "YKR" üye kodu ile 28.11.2005 tarihinden itibaren MKK üyesi olarak tanımlanmıştır.

2. SERMAYEYE İLİŞKİN BİLGİLER

Son Sermaye Artırımına İlişkin Bilgiler

2.1. Artırım/Azaltım Öncesi Sermaye : 98.918.083,46 TL

2.2. Artırım/Azaltım Kaynakları :

Ödenmiş sermayesi 98.918.083,46 TL olan Şirket 10.02.2009 tarih ve 2009/6 sayılı Yönetim Kurulu toplantısında, Şirketin kurumsal yatırımcılar aracılık faaliyetleri iş kolunun ilgili tüm aktif ve pasifleri ile birlikte 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu'nun 19. maddesinin 3. fıkrasının (b) bendi ve 20. maddesi, Maliye Bakanlığı'nın 3.04.2007 tarihli (Seri No: 1) Kurumlar Vergisi Genel Tebliği'nin 19.2.2. maddesi ile Maliye Bakanlığı ve Sanayi ve Ticaret Bakanlığı'nın 16.09.2003 tarih ve 25231 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Anonim ve Limited Şirketlerin Kısmi Bölünme İşlemlerinin Usul ve Esaslarının Düzenlenmesi Hakkında Tebliğ hükümleri ile sermaye piyasası mevzuatı ve ilgili diğer mevzuat hükümleri çerçevesinde kısmi bölünme suretiyle Unicredit Menkul Değerler A.Ş.'ye bölünmesine karar verilmiştir.

{4}------------------------------------------------

Kısmi bölünmeye konu varlıkların değeri İstanbul 11. Asliye Ticaret Mahkemesi'nin 2009/1215 sayılı dosyası ile 5.05.2009 tarihinde bilirkişi heyetince yapılan değer tespiti ile belirlenmiştir. İlgili şirketlerin 31.12.2008 tarihli finansal tabloları üzerinden kısmi bölünme işlemi. Sermaye Piyasası Kurulu'nun 22.06.2009 tarih ve B.02.1.SPK.0.16-776-7921 sayılı. T.C. Sanayi ve Ticaret Bakanlığı İç Ticaret Genel Müdürlüğü'nün 26.06.2009 tarih ve B.14.0.İTG.0.10.00.01/401.02-45561-77342-3551 sayılı izin yazıları çerçevesinde Şirketin 30.06.2009 tarihli Olağanüstü Genel Kurul toplantısında onaylanmıştır. İstanbul Ticaret Sicili'ne 260937 sicil numarası ile kayıtlı Unicredit Menkul Değerler A.Ş.'ye kayıtlı değerleri üzerinden kısmi bölünme suretiyle ayni sermaye olarak konulan varlıklar nedeniyle Şirket sermayesi önce 1.660.886 TL tutarında azaltılmış. eş zamanlı olarak aynı tutarda yapılan artırımla da yeniden 98.918.083,46 TL'ye çıkarılmıştır. Söz konusu artırım tutarı. Şirket bünyesinde mevcut bulunan Vergi Usul Kanununun Mükerrer 298. maddesine göre yapılan enflasyon düzeltmesi sonucu oluşan sermaye düzeltmesi olumlu farklarından karşılanmıştır.

2.3. Artırım Sonrası Sermaye

(Güncel Sermaye Tutarı) : 98.918.083,46 TL

2.4. Sermayenin

• Tescil Tarihi : 24.07.2009

• İlan Edildiği TTSG Tarih ve Sayısı : 30.07.2009 /7365

2.5. Sermayenin Ödenmiş Kısmının Tespitine

İlişkin Mali Müşavirlik Raporunun

Tarih ve Sayısı : 09/03/2017 - YMM1281-247/3987-27

3. FİNANSAL TABLOLAR VE BAĞIMSIZ DENETİM

Yapı Kredi Yatırım Menkul Değerler A.Ş 'nin 2023, 2024 ve 2025 (6aylık) yıllarına ilişkin finansal tablolarının bağımsız denetimi hakkında bilgiler aşağıdaki tabloda verilmektedir.

Finansal Tablo Tarihi	Hazırlanma Esasları	Konsolide /Solo	Bağımsız Denetim Kuruluşu	Bağımsız Denetim Görüşü/Sonucu
30.06.2025	TMS-TFRS	Konsolide	EY Bağımsız Denetim ve SMMM A.Ş.	Olumlu
31.12.2024	TMS-TFRS	Konsolide	EY Bağımsız Denetim ve SMMM A.Ş.	Olumlu
31.12.2023	TMS-TFRS	Konsolide	Pwc Bağımsız Denetim ve SMMM A.Ş.	Olumlu

TMS: Türkiye Muhasebe Standartları

TFRS: Türkiye Finansal Raporlama Standartları

2023 ve 2024 yılları ile 01.01.2025 – 30.03.2025 ara hesap dönemine ilişkin finansal tablolarından seçilmiş finansal tablo verileri aşağıdaki tabloda yer almaktadır.

{5}------------------------------------------------

Finansal Durum Tablosu (TL)	2024/12	2025/06
	Bağımsız Denetimden	Bağımsız Denetimden
	Geçmiş	Geçmiş
Dönen Varlıklar	20.370.309.580	33.151.804.105
Duran Varlıklar	1.219.963.496	1.748.083.163
Toplam Varlıklar	21.590.273.076	34.899.887.268
Kısa Vadeli Yükümlülükler	9.833.894.095	22.820.510.833
Uzun Vadeli Yükümlülükler	61.850.435	73.832.021
Toplam Yükümlülükler	9.895.744.530	22.894.342.854
Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar	11.418.117.121	11.776.040.593
Ödenmiş Sermaye	98.918.083	98.918.083
Kontrol Gücü Olmayan Paylar	276.411.425	229.503.821
Toplam Özkaynaklar	11.694.528.546	12.005.544.414
Toplam Kaynaklar	21.590.273.076	34.899.887.268

Gelir Tablosu (TL)	2024/12	2025/06
	Bağımsız Denetimden Geçmiş	Bağımsız Denetimden Geçmiş
	12.235.149.557	20.487.174.471
Hasılat
	-8.551.277.564	-18.765.785.057
Satışların Maliyeti
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar	3.683.871.993	1.721.389.414
(Zarar)
Finans Sektörü Faaliyetlerinden	1.890.133.296	1.181.924.722
Brüt Kâr (Zarar)
	5.574.005.289	2.903.314.136
Brüt Kâr (Zarar)
	7.476.374.825	4.126.919.192
Esas Faaliyet Kârı (Zararı)
Sürdürülen Faaliyetler Vergi	4.867.517.021	2.531.487.227
Öncesi Kârı (Zararı)
Sürdürülen Faaliyetler Dönem	2.666.782.211	1.366.844.692
Kârı (Zararı)

{6}------------------------------------------------

4. DERECELENDİRME

Derecelendirme kuruluşunun unvanı	Derecelendirme notunun verildiği tarih	Uzun vadeli ulusal derecelendirme notu	Yatırım yapılabilir seviye olup olmadığı
Fitch Ratings	29.04.2022	A+ Negatif	Yatırım yapılabilir seviye
Fitch Ratings	18.04.2023	A+ Negatif	Yatırım yapılabilir seviye
Fitch Ratings	27.06.2024	AA- Durağan	Yatırım yapılabilir seviye
Fitch Ratings	17.09.2024	AA- Durağan	Yatırım yapılabilir seviye
Fitch Ratings	25.03.2025	AA- Durağan	Yatırım yapılabilir seviye

Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Ratings 25.03.2025 tarihinde Yapı Kredi Yatırım Menkul Değerler A.Ş.'nin Uzun Vadeli Ulusal Kredi Notunu "AA- (tur)" olarak Durağan görünüm ile teyit etmiştir.

Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Ratings 17.09.2024 tarihinde yayınladığı raporda, Yapı Kredi Yatırım Menkul Değerler A.Ş'nin Uzun Vadeli Yabancı Para Notunu "B" den "BB-" ye, görünümü ise "Pozitif" den "Durağan" a revize etmiştir. Uzun Vadeli Yerel Para Notunu "B+" dan "BB-" ye revize ederek görünümü ise "Pozitif" den "Durağan" a revize etmiştir. Hissedar Destek Notunu "B" den "BB-" ye revize etmiştir.

B. SERMAYE PİYASASI ARAÇLARINA İLİŞKİN BİLGİLER

1. Tedavülde Bulunan Sermaye Piyasası Araçları

	İhraç Tutarı				Faiz/Getiri
Türü	Tutar	Para Birimi	İhraç Tarihi	İtfa Tarihi	Oranı (Yıllık Basit %)	İhraç Şekli
Bono	100.000.000	TL	01.08.25	04.11.25	42,00%	Nitelikli
						Yatırımcı
Bono	504.000.000	TL	12.08.25	14.11.25	41,50%	Nitelikli
						Yatırımcı
Bono	750.000.000	TL	15.08.25	18.11.25	41,50%	Nitelikli
						Yatırımcı
Bono	902.000.000	TL	18.08.25	13.02.26	40,25%	Nitelikli
						Yatırımcı
Bono	348.000.000	TL	22.08.25	18.02.26	40,25%	Nitelikli
						Yatırımcı
Bono	500.000.000	TL	25.08.25	18.02.26	40,25%	Nitelikli
						Yatırımcı
Bono	1.432.000.000	TL	27.08.25	26.11.25	41,00%	Nitelikli
						Yatırımcı

{7}------------------------------------------------

Bono	1.106.500.000	TL	28.08.25	27.11.25	41,00%	Nitelikli
						Yatırımcı
Bono	1.614.000.000	TL	29.08.25	26.02.26	40,25%	Nitelikli
						Yatırımcı
Bono	3.241.000.000	TL	02.09.25	02.03.26	40,30%	Nitelikli
						Yatırımcı
Bono	1.500.000.000	TL	17.09.25	05.12.25	40,75%	Nitelikli
						Yatırımcı
Bono	315.000.000	TL	15.10.25	14.04.26	40,00%	Tahsisli
Bono	1.300.000.000	TL	14.10.25	10.07.26	40,25%	Nitelikli
						Yatırımcı
Bono	1.350.000.000	TL	15.10.25	13.07.26	40,25%	Tahsisli
Bono	285.500.000	TL	16.10.25	15.04.26	40,10%	Nitelikli
						Yatırımcı
Tahvil	1.500.000.000	TL	16.10.25	16.10.26	40,00%	Tahsisli
Bono	250.000.000	TL	20.10.25	17.04.26	40,10%	Nitelikli
						Yatırımcı
Tahvil	1.500.000.000	TL	20.10.25	21.10.26	40,00%	Tahsisli
Tahvil	1.500.000.000	TL	21.10.25	22.10.26	40,00%	Tahsisli
Tahvil	1.500.000.000	TL	22.10.25	23.10.26	40,00%	Tahsisli
TOPLAM	21.498.000.000	TL

2. İhraç Tavanı Alınan Henüz Satışı Gerçekleştirilmemiş Sermaye Piyasası Araçları

	İhraç Tavanı ve Tavanın Verildiği Kurul Kararı	Henüz Satışı Gerçekleştirilmemiş Kısım
Türü		Tutar	Para Birimi
Tahvil/ Finansman Bonosu	24.000.000.000 TL – 12/06/2025 tarih ve 40/1256 sayılı karar	2.302.000.000	TL
TOPLAM		2.302.000.000	TL

{8}------------------------------------------------

3. İhraçtan Elde Edilecek Fonun Kullanım Yerleri

Şirketimiz tarafından ihraç edilmesi planlanan toplam 16.800.000.000 TL nominal değerli borçlanma araçlarından elde edilecek fonun kullanım yerleri aşağıdaki tabloda sunulmuştur.

Kullanım Yerlerine İlişkin Açıklama	Tahsis Edilecek Tutar (TL) veya Oran (%)
Şirket müşterilerinin kredili menkul kıymet alımlarının finansmanı amacıyla kullandırılacak 'Hisse Senedi Kredisi'	% 10-20
Şirketin etkin bilanço yönetimine ve gelir hedefine katkı sağlamak amacıyla şirket portföyüne yapılacak plasmanlarda (hisse senedi, hazine bonosu, devlet tahvili, mevduat vs ) kullanılacak	% 80-90

4. Yetkili Kuruluş ve Sözleşme Tarihi

İhraç edilecek borçlanma araçlarının satışı Şirketimiz tarafından en iyi gayret aracılığı ile gerçekleştirilecektir. Şirket Yönetim Kurulunun 24.10.2025 tarih ve 2025/231 sayılı toplantısında, aracılık faaliyetlerinin yürütüleceği tahvil/finansman bonosu ihracına ilişkin aracılık faaliyetlerinin sermaye piyasası mevzuatına uygun olarak gerçekleştirileceği ve oluşabilecek olası çıkar çatışmalarının çözümünde öncelikli olarak yatırımcı menfaatinin gözetileceğinin beyan ve taahhüt edilmesine karar verilmiştir.

Şirketimizin Kurula hitaben 24.10.2025 tarihli yazısı ile ihraç edilecek tahvil/finansman bonolarının satışına ilişkin aracılık faaliyetlerinin Şirketimiz tarafından yürütülecek olması nedeniyle aracılık faaliyetlerinin sermaye piyasası mevzuatına uygun olarak gerçekleştirileceği ve oluşabilecek olası çıkar çatışmalarının çözümünde öncelikli olarak yatırımcı menfaatinin gözetileceği beyan ve taahhüt edilmiştir.

5. Borçlanma Araçlarının Borsa'da İşlem Görmesi için Borsa'ya Yapılan Başvuru Tarihi

Halka arz edilmeksizin nitelikli yatırımcılara satılacak tahvil ve finansman bonolarının Borsa İstanbul A.Ş.'nin Borçlanma Araçları Piyasası Nitelikli Yatırımcıya İhraç Pazarı'nda işlem görmesi planlanmakta olup, bu araçlar nitelikli yatırımcılar arasında alım-satıma konu olacaktır. Bu amaçla Borsa İstanbul A.Ş.'ye başvuruda bulunulacaktır.

12.11.2025

{9}------------------------------------------------

Ümit Ersamut Ali Sabuncu Genel Müdür Yardımcısı Genel Müdür Yardımcısı

ALI SABUNCU e-imza ile imzalamistir.

13.11.2025 10:46

UMIT ERSAMUT e-imza ile imzalamistir. 13.11.2025 10:39