WULIANGYE YIBIN CO.,LTD. — Board/Management Information 2005

Mar 7, 2005

宜宾五粮液股份有限公司(下称"公司或本公司")控股				97%的"四川宜宾
五粮液精美印务有限责任公司"(下				"精美公司")与五粮液集团的下属企	"四
川省宜宾丽彩集团有限公司"(下称"丽彩集团")于			2004	78	日签署《购
销协议,此次签署的协议标的属于"精美公司"与"丽彩集团"之间持续经常
性进行的关联交易	该《购销协议》约定			"丽彩集团"持续向"精美公司"提

关联交易类别	关联人	2005年预计	占同类交	2004
		总金额	易的比例	7--12
采购原辅材料	四川省宜宾丽彩集团有限公司	15,000万元	48%	7,298万元

注册地址:宜宾市岷江西路 150

宜宾五粮液集团安吉物流公司、宜宾金龙贸易开发总公司共同出资 5000 万元组

综合性集团公司。2004			年度,丽彩公司总资产为	11,681	万元,净资产为	5,289
万元,净利润	289	万元。
				三、定价政策和定价依据,关联交易协议的主要内容等
	"丽彩集团(甲方		"与"精美公司(乙方		"所签署《购销协议》的定价政
			策及定价依据,交易协议的主要内容等简述如下:
1、供货原则
				1)协议是甲方与乙方关于产品供应的框架性协议,双方可以根据需要,
				按照本协议确定的原则,对每一笔产品供应另行确定具体的实施计划。
				2)供货方保证及时向乙方供应协议产品,以满足乙方生产经营的需要。
				3)供货方向乙方供应协议产品收取的价格,严格遵循市场价格和约定并
				不会高于供货方对任何第三人提供相应产品所收取的价格。在适当情况下,供货
方会给予乙方优惠折扣。
				4)在同等条件下,供货方优先向乙方供应协议产品。
	2、协议产品及数量
				供货方根据乙方生产经营的需要,随时向乙方供应协议产品。对于每一笔实
				际发生的协议产品的供应,乙方按照协议约定对其进行入库验收。
	3、价格及支付
				1)甲、乙双方按照协议产品的市场价格和约定进行结算。
2				乙方在生产过程中如因甲方所供材料质量问题造成的损失由甲方承担。
				双方的货款结算,以乙方的适应验证后一个月内一次性或分期向甲方付清货款。
4、质量标准
				协议产品的质量标准,由甲、乙双方自行约定。但若协议产品有国家标准、
				部颁标准或行业标准的,双方约定的质量标准不得低于上述标准。
	5、协议产品的交付
			甲方应将协议产品在乙方指定的地点交付给乙方		协议产品交付到乙方指定
地点所需的运输费用由甲方承担。
	6、本协议期限
				1)本协议有效期一年,自本协议正式生效之日起计算。
2	双方同意,如果在		协议约定的有效期		届满前三个月,任何一方不

		2、独立董事的事前认可情况和发表的独立意见(于		2005	1	27	签署
	限公司签署《购销协议》。	1)同意四川宜宾五粮液精美印务有限责任公司与四川省宜宾丽彩集团有
		2)"精美公司"与"丽彩集团"所签署的《购销协议》需提交公司股东大
	3	我们认为,《购销协议》系依据市场化原则订立,协议主要条款对协议双方均是公平合理、互利互惠				约定的价格确
	和股东利益	4)购销协议有利于精美公司的持续生产经营和发展,关联交易符合公司关联交易的进行方式是公平	合理的	没有损害非关联股东的权益。
3		"精美公司"与"丽彩集团"间发生的关联交易年累计成交金额在					3000

1、鉴于本公司关联董事回避后董事会人数不足半数,依据《公司法》的有

7、协议生效

	4、关于精美公司与丽彩集团之间的关联交易事项,监事会发表如下意见:
1交易的价格确定及其	精美公司与丽彩集团之间的关联交易事项均依据市场原则立,有关主要条款对协议双方均是公平合理、互利互惠的。
2	精美公司与丽彩集团之间的关联交易事项定价原则合理,程序规范,没有发现内幕交易或损害股东利益、造成公司资产流失的情况。该关联交易符合
	公司和股东利益,关联交易的进行方式是公平合理、互利互惠没有损害非关
联股东的权益。3	公司董事会在进行有关关联交易表决时履行了诚信义务,审议通过
联交易的程序符合《公司法》的有关规定。	深圳证券交易所股票上市规则》和公司章程
六、备查文件	1、四川宜宾五粮液精美印务有限责任公司与四川省宜宾丽彩集团有限公司
签署的《购销协议》(2004	78日签订)。
2	宜宾五粮液股份有限公司独立董事关于下属控股子公司签署《购销协议》
	之关联交易事项的独立意见(2005127日签署)。3、宜宾五粮液股份有限公司第三届董事会第三次会议决议及公告。

3、宜宾五粮液股份有限公司第三届监事会第三次会议决议及公告。

2005 3 8