Wittchen S.A.

Annual Report (ESEF) • Apr 14, 2022

wtn_2021-12-31_pl.xhtml iso4217:PLNxbrli:sharesiso4217:PLN259400225QNL1TNZQE822020-01-012020-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400225QNL1TNZQE822020-01-012020-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400225QNL1TNZQE822020-01-012020-12-31ifrs-full:OtherReservesMember259400225QNL1TNZQE822020-01-012020-12-31ifrs-full:OtherEquityInterestMember259400225QNL1TNZQE822020-01-012020-12-31ifrs-full:SharePremiumMember259400225QNL1TNZQE822020-01-012020-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400225QNL1TNZQE822020-01-01259400225QNL1TNZQE822020-01-01ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400225QNL1TNZQE822020-01-01ifrs-full:RetainedEarningsMember259400225QNL1TNZQE822020-01-01ifrs-full:OtherReservesMember259400225QNL1TNZQE822020-01-01ifrs-full:OtherEquityInterestMember259400225QNL1TNZQE822020-01-01ifrs-full:SharePremiumMember259400225QNL1TNZQE822020-01-01ifrs-full:IssuedCapitalMember259400225QNL1TNZQE822021-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400225QNL1TNZQE822021-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400225QNL1TNZQE822021-12-31ifrs-full:OtherReservesMember259400225QNL1TNZQE822021-12-31ifrs-full:OtherEquityInterestMember259400225QNL1TNZQE822021-12-31ifrs-full:SharePremiumMember259400225QNL1TNZQE822021-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400225QNL1TNZQE822021-01-012021-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400225QNL1TNZQE822021-01-012021-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400225QNL1TNZQE822021-01-012021-12-31ifrs-full:OtherReservesMember259400225QNL1TNZQE822021-01-012021-12-31ifrs-full:OtherEquityInterestMember259400225QNL1TNZQE822021-01-012021-12-31ifrs-full:SharePremiumMember259400225QNL1TNZQE822021-01-012021-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400225QNL1TNZQE822020-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400225QNL1TNZQE822020-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400225QNL1TNZQE822020-12-31ifrs-full:OtherReservesMember259400225QNL1TNZQE822020-12-31ifrs-full:OtherEquityInterestMember259400225QNL1TNZQE822020-12-31ifrs-full:SharePremiumMember259400225QNL1TNZQE822020-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400225QNL1TNZQE822020-12-31259400225QNL1TNZQE822021-12-31259400225QNL1TNZQE822020-01-012020-12-31259400225QNL1TNZQE822021-01-012021-12-31 SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ WITTCHEN ZA ROK OBROTOWY ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2021 str. 1 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Spis Treści: Skonsolidowane sprawozdanie z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów3 Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej5 Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym6 Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych7 1.WPROWADZENIE8 2.Zastosowanie Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej10 3.Stosowane zasady rachunkowości12 4.Dane uzupełniające do informacji finansowych28 NOTA 1 Wartości niematerialne28 NOTA 2 Rzeczowe aktywa trwałe29 NOTA 3 Struktura własności środków trwałych, leasing30 NOTA 4 Aktywa oraz rezerwa na podatek odroczony30 NOTA 5 Zapasy31 NOTA 6 Należności z tytułu dostaw i usług oraz należności pozostałe31 NOTA 7 Rozliczenia międzyokresowe32 NOTA 8 Instrumenty finansowe33 NOTA 9 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty34 NOTA 10 Kapitał własny34 NOTA 11 Dywidendy wypłacone37 NOTA 12 Rezerwy38 NOTA 13 Zobowiązania finansowe39 NOTA 14 Leasing44 NOTA 15 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania46 NOTA 16 Ryzyko wahań kursów walutowych46 NOTA 17 Rozliczenia międzyokresowe48 NOTA 18 Przychody i koszt własny sprzedaży48 NOTA 19 Segmenty działalności49 NOTA 20 Koszty działalności operacyjnej50 NOTA 21 Amortyzacja i utrata wartości aktywów trwałych50 NOTA 22 Koszty świadczeń pracowniczych50 NOTA 23 Pozostałe przychody i koszty operacyjne51 NOTA 24 Przychody i koszty finansowe52 NOTA 25 Podatek dochodowy52 NOTA 26 Zysk na akcję53 NOTA 27 Przepływy pieniężne – objaśnienia53 NOTA 28 Należności i zobowiązania warunkowe oraz zobowiązania zabezpieczone na majątku Grupy53 NOTA 29 Transakcje z podmiotami powiązanymi54 NOTA 30 Zdarzenia po dniu bilansowym56 NOTA 31 Zmiana prezentacji dotycząca lat ubiegłych – zmiana zasad rachunkowości56 NOTA 32 Zatrudnienie56 NOTA 33 Wynagrodzenia audytora56 NOTA 34 Wynagrodzenia Członków Zarządu oraz Rady Nadzorczej z tytułu powołania57 str. 2 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021r (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ___________ Skonsolidowane sprawozdanie z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów nota 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaży 18,19 277 741 211 040 Koszt własny sprzedaży 18 (103 842) (87 217) Zysk brutto ze sprzedaży 173 899 123 823 Koszty sprzedaży 20 (110 938) (96 445) Koszty ogólnego zarządu 20 (10 719) (10 145) Pozostałe przychody operacyjne 23 6 651 6 281 Pozostałe koszty operacyjne 23 (2 723) (3 089) Zysk/(strata) z tytułu utraty wartości należności (2 522) (1 987) Zysk z działalności operacyjnej 53 648 18 438 Przychody finansowe 24 420 121 Koszty finansowe 24 (1 893) (2 196) Zysk / (strata) przed opodatkowaniem 52 175 16 363 Podatek dochodowy 25 (9 937) (3 095) Zysk / (strata) netto z działalności kontynuowanej 42 238 13 268 Zysk / (strata) netto z działalności zaniechanej 0 0 Zysk / (strata) netto 42 238 13 268 Zysk / (strata) netto przypadające akcjonariuszom spółki dominującej 42 238 13 268 Zysk / (strata) netto przypadające akcjonariuszom niekontrolującym 0 0 Inne całkowite dochody Składniki innych całkowitych dochodów które nie zostaną następnie przeklasyfikowane na zyski lub straty 10 29 Zyski/(straty) aktuarialne 10 29 Składniki innych całkowitych dochodów które zostaną następnie przeklasyfikowane na zyski lub straty po spełnieniu określonych warunków (132) (233) Różnice kursowe w przeliczenia jednostek zagranicznych (132) (233) Inne całkowite dochody przed opodatkowaniem (122) (204) Podatek dochodowy związany ze składnikami innych całkowitych dochodów, które nie zostaną przeklasyfikowane do zysku lub straty (2) 0 Podatek dochodowy związany ze składnikami innych całkowitych dochodów, które zostaną przeklasyfikowane do zysku lub straty 25 0 Inne całkowite dochody netto (99) (204) Całkowite dochody ogółem 42 139 13 064 Całkowite dochody przypadające akcjonariuszom spółki dominującej 42 139 13 064 Całkowite dochody przypadające akcjonariuszom niekontrolującym 0 0 str. 3 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021r (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Zysk na akcje Zysk / (strata) na jedną akcję 26 2,32 0,73 - z działalności kontynuowanej 26 2,32 0,73 Rozwodniony zysk / (strata) na jedną akcję 26 2,30 0,72 - z działalności kontynuowanej 26 2,30 0,72 str. 4 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021r (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ___________ Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej AKTYWA NOTA 31.12.2021 31.12.2020 Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe 2 71 870 79 859 Wartość firmy 1 17 113 17 113 Wartości niematerialne 1 10 427 11 162 Aktywa z tytułu prawa do użytkowania 14 48 623 47 688 Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 7 228 253 Aktywa z tytułu podatku odroczonego 4 2 280 2 063 Aktywa trwałe razem 150 541 158 138 Aktywa obrotowe Zapasy 5 103 008 81 457 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 6,8 28 007 30 646 Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe 0 87 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 9 52 964 6 291 Aktywa obrotowe inne niż przeznaczone do sprzedaży 183 979 118 481 Aktywa sklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży 0 0 Aktywa obrotowe razem 183 979 118 481 AKTYWA RAZEM 334 520 276 619 PASYWA NOTA 2021-12-31 2020-12-31 Kapitał własny Kapitał zakładowy 10 3 651 3 645 Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 51 911 51 911 Inne udziały kapitałowe 1 305 1 305 Pozostałe kapitały rezerwowe 3 566 3 410 Zyski zatrzymane 145 381 103 143 Kapitał własny przynależny akcjonariuszom spółki dominującej 205 814 163 414 Kapitał własny razem 205 814 163 414 Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania z tytułu leasingu długoterminowe 13,14 39 266 37 802 Pozostałe zobowiązania finansowe 0 0 Rezerwa z tytułu podatku odroczonego 4 0 0 Rezerwy długoterminowe 12 95 112 Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 17 5 360 5 521 Zobowiązania długoterminowe razem 44 721 43 435 Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 8,15 29 620 36 865 Zobowiązania z tytułu leasingu krótkoterminowe 13,14 18 840 17 746 Pozostałe zobowiązania finansowe 8,13 31 182 10 109 Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 2 216 3 362 Rezerwy krótkoterminowe 12 1 688 1 444 Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 17 439 244 Zobowiązania krótkoterminowe bez związanych z aktywami przeznaczonymi do sprzedaży 83 985 69 770 Zobowiązania krótkoterminowe razem 83 985 69 770 Zobowiązania razem 128 706 113 205 PASYWA RAZEM 334 520 276 619 str. 5 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ______________ Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym 1.01.-31.12.2021 nota Kapitał zakładowy Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów Inne udziały kapitałowe Pozostałe kapitały rezerwowe Zyski zatrzymane Kapitały przypadające na akcjonariuszy spółki dominującej Kapitał własny razem Stan na 1.01.2021 3 645 51 911 1 305 3 409 103 143 163 414 163 414 Wynik okresu 0 0 0 0 42 238 42 238 42 238 Pozostałe całkowite dochody 0 0 0 (99) 0 (99) (99) Razem całkowite dochody 0 0 0 (99) 42 238 42 139 42 139 Emisja akcji 6 0 0 0 0 6 6 Wypłata dywidendy 11 0 0 0 0 0 0 0 Emisja i wycena warrantów 10 0 0 0 256 0 256 256 Zmiany w kapitale własnym 6 0 0 157 42 238 42 401 42 401 Stan na 31.12.2021 3 651 51 911 1 305 3 566 145 381 205 814 205 814 1.01.-31.12.2020 nota Kapitał zakładowy Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów Inne udziały kapitałowe Pozostałe kapitały rezerwowe Zyski zatrzymane Kapitały przypadające na akcjonariuszy spółki dominującej Kapitał własny razem Stan na 1.01.2020 3 636 51 911 1 305 3 155 89 875 149 885 149 885 Wynik okresu 0 0 0 0 13 268 13 268 13 268 Pozostałe całkowite dochody 0 0 0 (204) 0 (204) (204) Razem całkowite dochody 0 0 0 (204) 13 268 13 064 13 064 Emisja akcji 9 0 0 0 0 9 9 Wypłata dywidendy 11 0 0 0 0 0 0 0 Emisja i wycena warrantów 10 0 0 0 456 0 456 456 Zmiany w kapitale własnym 9 0 0 252 13 268 13 529 13 529 Stan na 31.12.2020 3 645 51 911 1 305 3 409 103 143 163 414 163 414 str. 6 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) _____________ Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych nota 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej Zysk / (strata) brutto 52 175 16 363 Korekty razem 1 050 25 272 Amortyzacja 25 148 25 764 (Zyski) / straty z tytułu różnic kursowych (503) 2 978 (Przychody)/koszty finansowe 1 877 1 942 (Zysk) / strata z działalności inwestycyjnej 93 (2 962) Zmiana stanu rezerw 245 (289) Zmiana stanu zapasów (21 551) (14 344) Zmiana stanu należności 2 640 3 656 Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań 27 (7 183) 8 138 Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych 146 (67) Inne korekty 27 138 456 Przychody pieniężne z działalności operacyjnej 53 225 41 635 Podatek dochodowy zapłacony wraz z odsetkami (11 298) (3 689) Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 41 927 37 946 Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej Zbycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwałych 1 407 5 494 Nabycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwałych (1 647) (21 385) Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (240) (15 891) Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej Emisja akcji 6 9 Wypłacone dywidendy 11 0 0 Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i pożyczek 21 073 0 Spłaty kredytów i pożyczek 0 (4 912) Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu 14 (15 856) (13 932) Odsetki zapłacone 27 (237) (416) Przepływy pieniężne z działalności finansowej 4 986 (19 251) Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów bez różnic kursowych 46 673 2 804 Skutki zmian kursów wymiany, które dotyczą środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych 0 0 Przepływy pieniężne netto razem 46 673 2 804 Środki pieniężne na początek okresu 6 291 3 487 Środki pieniężne na koniec okresu 52 964 6 291 str. 7 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ 1.WPROWADZENIE 1.1 Opis organizacji Grupy oraz podstawy sporządzenia Nazwa Jednostki sprawozdawczej lub inne dane identyfikacyjne: Wittchen S.A. Nazwa Jednostki dominującej Grupy: Wittchen S.A. Wyjaśnienie zmian w nazwie jednostki sprawozdawczej lub innych danych identyfikacyjnych, które to zmiany nastąpiły od zakończenia poprzedniego okresu sprawozdawczego: Nie dotyczy. Siedziba jednostki: Palmiry, ul. Gdańska 60, 05-152 Czosnów. Forma prawna jednostki: Spółka Akcyjna. Państwo rejestracji: Polska. Adres zarejestrowanego biura jednostki:Palmiry, ul. Gdańska 60, 05-152 Czosnów. Podstawowe miejsce prowadzenia działalności gospodarczej: Polska i Europa. Opis charakteru oraz podstawowego zakresu działalności: Podstawowym przedmiotem działalności Spółki i jej Grupy Kapitałowej jest sprzedaż detaliczna i hurtowa luksusowych dodatków, odzieży, obuwia oraz bagażu. Spółka Wittchen S.A. („Spółka”, „Jednostka Dominująca”, „Emitent”) jest jednostką dominującą Grupy Kapitałowej Wittchen S.A. („Grupa Kapitałowa”, „Grupa”). Spółka powstała w wyniku przekształcenia Wittchen sp. z o.o., na podstawie uchwały Nadzwyczajnego Zgromadzenia Wspólników Spółki Wittchen sp. z o.o. z dnia 23 lutego 2010 roku. Spółka została wpisana do Krajowego Rejestru Sądowego przez Sąd Rejonowy dla miasta st. Warszawy Wydział XIV Gospodarczy dnia 31 marca 2010 roku pod numerem KRS 0000352760. Spółka posiada nr statystyczny REGON 011664266, nr identyfikacyjny NIP 951-102-21-54 oraz numer BDO 000111767. Akcje Spółki są notowane od 9 listopada 2015 roku na rynku podstawowym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie, gdzie są klasyfikowane w sektorze: odzież i kosmetyki – odzież i obuwie. Jednostką Dominującą zarządza Zarząd Spółki. W skład Zarządu Spółki na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego wchodzą: -Jędrzej Wittchen – Prezes Zarządu, -Monika Wittchen – Wiceprezes Zarządu. W skład Rady Nadzorczej Spółki na dzień 31 grudnia 2021 roku jak również na dzień publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego wchodzili: -Paweł Marcinkiewicz – Przewodniczący Rady Nadzorczej, -Józef Mirecki – Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej, -Barbara Mirecka – Członek Rady Nadzorczej, -Monika Dziedzic – Członek Rady Nadzorczej, -Adam Sobieszek – Członek Rady Nadzorczej. Podstawowym przedmiotem działalności Spółki jest sprzedaż detaliczna i hurtowa dodatków skórzanych oraz odzieży, obuwia oraz bagażu. str. 8 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ 1.2 Podmioty wchodzące w skład Grupy Kapitałowej Wittchen Premium sp. z o.o. Wittchen Premium sp. z o.o. powstała w dniu 18 maja 2012 roku. Spółka została wpisana do rejestru handlowego dnia 24 maja 2012 roku. Spółka została wpisana do Rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000421738. Spółka posiada nr statystyczny REGON 146139207 oraz nr identyfikacyjny NIP 118-208-49-76. Wittchen Premium sp. z o.o. na datę sporządzenia sprawozdania nie prowadzi działalności operacyjnej. Na dzień bilansowy kapitał zakładowy wynosił 5 tys. zł i dzielił się na 100 udziałów o wartości 50,00 zł każdy, objętych przez jednego udziałowca - Wittchen S.A. Wittchen Travel sp. z o.o. Spółka powstała z przekształcenia Wittchen Premium sp. z o.o. spółka komandytowo – akcyjna w spółkę Wittchen Travel sp. z o.o. Przekształcenie zarejestrowane zostało w Krajowym Rejestrze Sądowym w dniu 31 maja 2019 roku. Spółce nadany został numer KRS 0000788954. Spółka posiada nr statystyczny REGON 146441774 oraz nr identyfikacyjny NIP 118-208-91-23. Głównym przedmiotem działalności spółki jest wynajem i zarządzanie nieruchomościami własnymi i dzierżawionymi oraz zarządzanie nieruchomościami wykonywane na zlecenie. Na dzień bilansowy kapitał zakładowy wynosił 5 tys. zł i dzielił się na 50 udziałów o wartości 100 zł każdy. Wittchen S.A. posiada 100% udziałów w kapitale zakładowym tej spółki, co uprawnia do 100% głosów na zgromadzeniu wspólników. Wittchen GmbH z siedzibą w Berlinie Spółka została założona 24 lutego 2015 roku. Wittchen S.A. posiada 100% udziałów w kapitale zakładowym tej spółki, co uprawnia do 100% głosów na zgromadzeniu wspólników. Głównym przedmiotem działalności spółki Wittchen GmbH jest sprzedaż detaliczna. Wittchen S.R.O. z siedzibą w Pradze Spółka została założona 25 marca 2019 roku. Wittchen S.A. posiada 100% udziałów w kapitale zakładowym tej spółki, co uprawnia do 100% głosów na zgromadzeniu wspólników. Głównym przedmiotem działalności spółki Wittchen S.R.O. jest sprzedaż detaliczna. Wittchen Hungary Kft. z siedzibą w Budapeszcie Spółka została założona 14 sierpnia 2020 roku. Wittchen S.A. posiada 100% udziałów w kapitale zakładowym tej spółki, co uprawnia do 100% głosów na zgromadzeniu wspólników. Głównym przedmiotem działalności spółki Wittchen Hungary Kft. jest sprzedaż detaliczna. W trakcie roku obrotowego oraz do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania, nie wystąpiły zmiany w strukturze Grupy. 1.3 Zatwierdzenie sprawozdania finansowego W dniu 13 kwietnia 2022 roku niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone przez Zarząd do publikacji. str. 9 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ 2.Zastosowanie Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej 2.1 Oświadczenie o zgodności Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzono w oparciu o Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej oraz związane z nimi interpretacje ogłoszone w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej. 2.2 Standardy obowiązujące po raz pierwszy w sprawozdaniu za 2021 rok: A. Standardy i interpretacje zatwierdzone przez Unię Europejską: Następujące standardy, zmiany do istniejących standardów oraz interpretacje opublikowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) oraz zatwierdzone do stosowania w UE wchodzą w życie po raz pierwszy w sprawozdaniu finansowym za 2021 rok: zmiany do MSSF 4 Umowy ubezpieczeniowe pt. „Przedłużenie tymczasowego zwolnienia ze stosowania MSSF 9”, zmiany do MSSF 16 Leasing – ulga w spłatach czynszu w związku z Covid-19, zmiany do MSSF 9 Instrumenty finansowe, MSR 39 Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena i MSSF 7 Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji, MSSF 4 Umowy ubezpieczeniowe i MSSF 16 Leasing – reforma wskaźników referencyjnych stóp procentowych – Faza 2. Zastosowanie wyżej wymienionych standardów i interpretacji nie miało istotnego wpływu na pozycje prezentowane w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Zakres modyfikacji umów najmu powierzchni handlowych wykraczał poza warunki określone w Zmianach do MSSF 16 „Leasing”, dlatego też Grupa nie skorzystała z przedstawionych tam tzw. praktycznych rozwiązań. 2.3 Wcześniejsze zastosowanie standardów i interpretacji Grupa nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie standardów i interpretacji. Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe nie uwzględnia wymienionych poniżej standardów i interpretacji, które oczekują na zatwierdzenie przez Unię Europejską bądź zostały zatwierdzone przez Unię Europejską, ale weszły lub wejdą w życie dopiero po dniu bilansowym. 2.4 Standardy i Interpretacje które zostały wydane, ale jeszcze nie obowiązują i nie zostały wcześniej zastosowane A. Standardy i interpretacje zatwierdzone przez Unię Europejską Zmiany do MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć” – aktualizacja referencji do Założeń Koncepcyjnych, Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” – przychody z produktów wyprodukowanych w okresie przygotowywania rzeczowych aktywów trwałych do rozpoczęcia funkcjonowania, Zmiany do MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe” – wyjaśnienia nt. kosztów ujmowanych w analizie, czy umowa jest kontraktem rodzącym obciążenia, Zmiany do MSSF 2018-2020 zawierają wyjaśnienia oraz doprecyzowują wytyczne standardów w zakresie ujmowania oraz wyceny. Wprowadzenie powyższych zmian, nie będzie miało istotnego wpływu na stosowane zasady rachunkowości i sprawozdanie finansowe. str. 10 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ B. Standardy i interpretacje, które nie są jeszcze zatwierdzone przez Unię Europejską Poniżej wymienione standardy zatwierdzone przez RMSR do stosowania po 1 stycznia 2023 r. które Grupa zamierza zastosować po ich zatwierdzeniu przez Unię Europejską. Grupa jest w trakcie analizy wpływu poniżej wymienionych zmian na sprawozdanie finansowe. MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” oraz zmiany do MSSF 17 Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych - klasyfikacja zobowiązań jako krótkoterminowe lub długoterminowe” Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” oraz Wytyczne Rady MSSF w zakresie ujawnień dotyczącychpolityk rachunkowości w praktyce - kwestia istotności w odniesieniu do polityk rachunkowości Zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” – definicja wartości szacunkowych Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy” - obowiązek ujmowania podatku odroczonego od transakcji tj. leasing Zmiany do MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” - pierwsze zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 – informacje porównawcze. str. 11 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ 3.Stosowane zasady rachunkowości 3.1 Waluta funkcjonalna i zastosowane kursy walut Walutą funkcjonalną Jednostki Dominującej oraz walutą prezentacji niniejszego sprawozdania jest złoty polski. Dane w sprawozdaniu finansowym zostały zaprezentowane w złotych polskich, po zaokrągleniu do pełnych tysięcy, o ile nie podano inaczej. Na dzień bilansowy pieniężne pozycje aktywów i pasywów jednostki w walucie obcej (środki pieniężne, należności i zobowiązania) wycenia się po kursie natychmiastowej wymiany obowiązującym w tym dniu, tj. po średnim kursie NBP ustalonym dla danej waluty. Podobnie, wybrane dane finansowe zaprezentowane w sprawozdaniu zostały przeliczone na walutę EUR w następujący sposób: (a) pozycje ze sprawozdania z sytuacji finansowej po kursie natychmiastowej wymiany obowiązującym w tym dniu, tj. po średnim kursie NBP, (b) pozycje ze sprawozdania z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną kursów średnich NBP na koniec każdego miesiąca. Kursy zastosowane dla celów przeliczenia jednostek zależnych, w których walutą funkcjonalną jest odpowiednio EUR, są identyczne jak kursy zastosowane dla przeliczenia wybranych danych finansowych, przy czym aktywa i zobowiązania zostały przeliczone przy zastosowaniu kursów zamknięcia, a przychody i koszty po kursie średnim. Różnice wynikające z takiego sposobu przeliczenia zostały ujęte w odrębnym składniku kapitałów własnych. Pozostałe pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej prezentuje się w wartości wynikającej z pierwotnego ujęcia w księgach. Kursy przeliczeniowe 31.12.2021 31.12.2020 Pozycje bilansowe: kurs EUR 4,5994 4,6148 Pozycje bilansowe: kurs USD 4,0600 3,7584 Pozycje bilansowe: kurs RUB 0,0542 0,0501 Pozycje bilansowe: kurs HKD 0,5207 0,4850 Pozycje bilansowe: kurs CNY 0,6390 0,5744 Pozycje bilansowe: kurs UAH 0,1487 0,1326 Pozycje bilansowe: kurs GBP 5,4846 5,1327 Pozycje bilansowe: kurs CZK 0,1850 0,1753 Pozycje bilansowe: kurs HUF 0,0125 0,0126 Pozycje wynikowe: kurs EUR 4,5775 4,4742 3.2 Prezentacja sprawozdań finansowych Historyczne informacje finansowe zostały sporządzone według zasady kosztu historycznego. Koszt historyczny ustalany jest co do zasady na bazie wartości godziwej dokonanej zapłaty za dobra lub usługi. Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej w dającej się przewidzieć przyszłości przez Jednostkę Dominującą jak również jednostki wchodzące w skład Grupy. W trakcie ostatniego roku jak również do dnia publikacji niniejszego sprawozdania finansowego, Grupa podjęła szereg działań mających na celu ograniczenie wpływu pandemii koronawirusa na wyniki osiągane przez Grupę, jak również jej sytuację finansową. Działania te skupiają się na ograniczaniu kosztów prowadzonej działalności, poprzez m.in. negocjacje umów najmu z przedstawicielami centrów handlowych, czy też korzystanie z dostępnych form wsparcia przedsiębiorców w okresie obowiązywania stanu epidemii na terytorium Polski. W konsekwencji, biorąc pod uwagę poziom osiągniętych w 2021 roku przez Grupę przychodów i wyników, jak również bieżący poziom zadłużenia oraz dostępne finansowanie, w opinii Zarządu Grupy str. 12 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności przez Grupę. Sprawozdanie finansowe prezentowane jest zgodnie z MSR 1. Sprawozdanie z przepływów pieniężnych sporządzone jest metodą pośrednią. 3.3 Zmiana prezentacji danych porównywalnych Grupa nie dokonała na dzień 1 stycznia 2021 roku zmian prezentacji danych porównywalnych. 3.4 Dokonane osądy i oszacowania Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga od Zarządu dokonania profesjonalnych osądów, szacunków oraz przyjęcia założeń, które mają wpływ na prezentowane wartości aktywów, pasywów, przychodów oraz kosztów. Szacunki oraz związane z nimi założenia opierają się na doświadczeniu historycznym oraz szeregu innych czynników, które są uznawane za racjonalne w danych okolicznościach, a ich wyniki dają podstawę profesjonalnego osądu, co do wartości księgowej aktywów i zobowiązań. Szacunkom takim towarzyszy niepewność, co w rezultacie może wpłynąć na ostateczne wartości aktywów, pasywów, przychodów oraz kosztów. Okresy ekonomicznej użyteczności dla rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych Grupa określa szacunkowe okresy ekonomicznej użyteczności oraz stawki amortyzacyjne rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych. Szacunki te opierają się na prognozowanych okresach wykorzystania poszczególnych grup aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych. Przyjęte okresy ekonomicznej użyteczności mogą ulegać znacznym zmianom w efekcie zmian rynkowych i technologicznych. Rezerwy i zobowiązania warunkowe Grupa tworzy rezerwy, gdy ciąży na niej obecny, prawny lub zwyczajowo oczekiwany obowiązek wynikający ze zdarzeń przeszłych i prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne oraz można dokonać wiarygodnego szacunku kwoty tego obowiązku. Grupa podejmuje decyzje co do klasyfikacji danej pozycji jako rezerwy lub zobowiązania warunkowego w oparciu o szacunki Zarządu co do prawdopodobieństwa wystąpienia zdarzenia przyszłego, które może spowodować wypływ środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne. Ponadto Zarząd dokonuje szacunku wysokości nakładów niezbędnych do wypełnienia obecnego obowiązku na dzień bilansowy. Odpisy aktualizujące wartość zapasów Grupa na bieżąco dokonuje analizy rotacji i ceny sprzedaży możliwej do uzyskania dla zapasów. Ustalenie możliwej do uzyskania ceny sprzedaży zapasów wymaga dokonania szacunków opartych o analizę trendów historycznych oraz znajomość rynku. Aktywa z tytułu podatku odroczonego Oszacowanie jest wymagane do określenia kwoty aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego, które może być rozpoznane w oparciu o prawdopodobny moment wystąpienia i poziom przyszłych zysków do opodatkowania. Leasing – Grupa jako leasingobiorca Od dnia 1 stycznia 2019 roku Grupa przygotowuje sprawozdania finansowe zgodnie z nowym standardem rachunkowości MSSF 16, który określa zasady ujmowania, wyceny, prezentacji i ujawniania informacji w odniesieniu do leasingu. Nowy standard zastąpił MSR 17 Leasing, jak również KIMSF 4 Ustalenie, czy umowa zawiera leasing, SKI 15 Leasing operacyjny – specjalne oferty promocyjne i SKI 27 Ocena istoty transakcji wykorzystujących formę leasingu. Zgodnie z nowym standardem, Grupa jako leasingobiorca, ujmuje umowy zgodnie z modelem, w ramach którego w sprawozdaniu z sytuacji finansowej rozpoznaje się aktywa z tytułu prawa do użytkowania leasingowanych aktywów w korespondencji ze zobowiązaniami leasingowymi ustalonymi w wysokości zdyskontowanych przyszłych płatności ponoszonych w okresie trwania leasingu. Tym str. 13 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ samym, MSSF 16 znosi klasyfikację leasingu operacyjnego i leasingu finansowego zgodnie z MSR 17 i wprowadza jeden model dla ujęcia księgowego leasingu przez leasingobiorcę. MSSF 16 w znaczącej części powtarza regulacje z MSR 17 dotyczące ujęcia księgowego leasingu przez leasingodawcę. W konsekwencji, leasingodawca kontynuuje klasyfikację w podziale na leasing operacyjny i leasing finansowy oraz odpowiednio różnicuje ujęcie księgowe. Grupa wdrożyła MSSF 16 z zastosowaniem „zmodyfikowanej metody retrospektywnej”, bez korekty danych porównawczych. Wdrożenie standardu nie miało wpływu na kapitały własne na dzień 1 stycznia 2019, ponieważ Grupa zdecydowała się wycenić aktywa z tytułu prawa do użytkowania w wartości równej zobowiązaniom z tytułu leasingu. Głównym typem umów występujących w Grupie, zakwalifikowanych jako umowy leasingu zgodnie z MSSF 16, są umowy najmu powierzchni handlowych, w których Grupa prowadzi sprzedaż detaliczną. Grupa skorzystała z praktycznych rozwiązań przewidzianych w standardzie i w odniesieniu do leasingów krótkoterminowych oraz do leasingów, w przypadku których bazowy składnik aktywów ma niską wartość nie rozpoznaje aktywów z tytułu prawa do użytkowania i zobowiązań leasingowych, a opłaty leasingowe ujmuje jako koszty metodą liniową w trakcie okresu leasingu. Wartości bilansowe leasingów, które wcześniej sklasyfikowano jako leasingi finansowe zgodnie z MSR 17, zostały bez zmian ich wartości przeklasyfikowane odpowiednio do składników aktywów z tytułu prawa do użytkowania i zobowiązań z tytułu leasingu w dniu pierwszego zastosowania MSSF 16 przez Grupę. W dniu pierwszego zastosowania, Grupa skorzystała z praktycznego rozwiązania przewidzianego w MSSF 16 i ujęła aktywa i zobowiązanie leasingowe w odniesieniu do leasingów wcześniej sklasyfikowanych jako leasingi operacyjne zgodnie z MSR 17. Zobowiązania zostały wycenione w wartości bieżącej pozostałych opłat leasingowych, zdyskontowanych poprzez zastosowanie krańcowej stopy procentowej leasingobiorcy. Stopy dyskonta przyjęte przez Grupę dla celów wyceny zostały oparte na oprocentowaniu polskich obligacji skarbowych, skorygowanych o marżę. Uwzględniają one okres zapadalności i walutę umów. Grupa wycenia składniki aktywów z tytułu prawa do użytkowania według kosztu pomniejszonego o skumulowane odpisy amortyzacyjne oraz straty z tytułu utraty wartości aktywów, skorygowane o aktualizacje wyceny zobowiązania z tytułu leasingu określone w MSSF 16. Grupa stosuje MSR 36 Utrata wartości aktywów w celu określenia, czy składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania utracił wartość. Testy na utratę wartości Na koniec okresu Grupa ocenia czy wystąpiły przesłanki utraty wartości oraz dokonuje testów na utratę wartości. Testy te wymagają oszacowania wartości godziwej albo wartości użytkowej. Przy ustalaniu wartości użytkowej szacowane są przyszłe przepływy pieniężne, a następnie dyskontowane. Zarówno szacunek wartości godziwej jak i wartości użytkowej wymaga przyjęcia przez Zarząd różnych założeń. Niepewność związana z rozliczeniami podatkowymi Regulacje dotyczące podatku od towarów i usług, podatku dochodowego od osób prawnych oraz obciążeń związanych z ubezpieczeniami społecznymi podlegają częstym zmianom. Te częste zmiany powodują brak odpowiednich punktów odniesienia, niespójne interpretacje oraz nieliczne ustanowione precedensy, które mogłyby mieć zastosowanie. Obowiązujące przepisy zawierają również niejasności, które powodują różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych, zarówno pomiędzy organami państwowymi jak i organami państwowymi i przedsiębiorstwami. Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności (na przykład kwestie celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i grzywien, a wszelkie dodatkowe zobowiązania podatkowe, wynikające z kontroli, muszą zostać zapłacone wraz z wysokimi odsetkami. Te warunki powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest większe niż w krajach o bardziej dojrzałym systemie podatkowym. W konsekwencji, kwoty prezentowane i ujawniane w sprawozdaniach finansowych mogą się zmienić w przyszłości w wyniku ostatecznej decyzji organu kontroli podatkowej. str. 14 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Z dniem 15 lipca 2016 roku do Ordynacji Podatkowej zostały wprowadzone zmiany w celu uwzględnienia postanowień Ogólnej Klauzuli Zapobiegającej Nadużyciom (GAAR). GAAR ma zapobiegać powstawaniu i wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych tworzonych w celu uniknięcia zapłaty podatku w Polsce. GAAR definiuje unikanie opodatkowania jako czynność dokonaną przede wszystkim w celu osiągnięcia korzyści podatkowej, sprzecznej w danych okolicznościach z przedmiotem i celem przepisów ustawy podatkowej. Zgodnie z GAAR taka czynność nie skutkuje osiągnięciem korzyści podatkowej, jeżeli sposób działania był sztuczny. Wszelkie występowanie (i) nieuzasadnionego dzielenia operacji, (ii) angażowania podmiotów pośredniczących mimo braku uzasadnienia ekonomicznego lub gospodarczego, (iii) elementów wzajemnie się znoszących lub kompensujących oraz (iv) inne działania o podobnym działaniu do wcześniej wspomnianych, mogą być potraktowane jako przesłanka istnienia sztucznych czynności podlegających przepisom GAAR. Nowe regulacje wymagają znacznie większego osądu przy ocenie skutków podatkowych poszczególnych transakcji. Klauzulę GAAR należy stosować w odniesieniu do transakcji dokonanych po jej wejściu w życie oraz do transakcji, które zostały przeprowadzone przed wejściem w życie klauzuli GAAR ale, dla których po dacie wejścia klauzuli w życie korzyści były lub są nadal osiągane. Wdrożenie powyższych przepisów umożliwia polskim organom kontroli podatkowej kwestionowanie realizowanych przez podatników prawnych ustaleń i porozumień, takich jak restrukturyzacja i reorganizacja grupy. Grupa ujmuje i wycenia aktywa lub zobowiązania z tytułu bieżącego i odroczonego podatku dochodowego przy zastosowaniu wymogów MSR 12 Podatek dochodowy w oparciu o zysk (stratę podatkową), podstawę opodatkowania, nierozliczone straty podatkowe, niewykorzystane ulgi podatkowe i stawki podatkowe, uwzględniając ocenę niepewności związanych z rozliczeniami podatkowymi. Gdy istnieje niepewność co do tego, czy i w jakim zakresie organ podatkowy będzie akceptował poszczególne rozliczenia podatkowe transakcji, Grupa ujmuje te rozliczenia uwzględniając ocenę niepewności. 3.5 Zasady wyceny aktywów i pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego przyjęte przy sporządzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego Zasady konsolidacji Skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe Jednostki Dominującej i jednostek kontrolowanych przez tę Spółkę. Spółka posiada kontrolę, jeżeli: -posiada władzę nad danym podmiotem, -podlega ekspozycji na zmienne zwroty lub posiada prawa do zmiennych zwrotów z tytułu swojego zaangażowania w danej jednostce, -ma możliwość wykorzystania władzy w celu kształtowania poziomu generowanych zwrotów. Spółka weryfikuje swoją kontrolę nad innymi jednostkami, jeżeli wystąpiła sytuacja wskazująca na zmianę jednego lub kilku z wyżej wymienionych warunków sprawowania kontroli. Jeżeli Spółka posiada mniej niż większość praw głosu w danej jednostce, ale posiadane prawa głosu wystarczają do umożliwienia jej jednostronnego kierowania istotnymi działaniami tej jednostki, znaczy to, że sprawuje nad nią władzę. Przy ocenie, czy prawa głosu w danej jednostce wystarczają dla zapewnienia władzy, Spółka analizuje wszystkie istotne okoliczności, w tym: -wielkość posiadanego pakietu praw głosu w porównaniu do rozmiaru udziałów i stopnia rozproszenia praw głosu posiadanych przez innych udziałowców, -potencjalne prawa głosu posiadane przez Spółkę, innych udziałowców lub inne strony, -prawa wynikające z innych ustaleń umownych, a także -dodatkowe okoliczności, które mogą dowodzić, że Spółka posiada lub nie posiada możliwości kierowania istotnymi działaniami w momentach podejmowania decyzji, w tym wzorce głosowania zaobserwowane na poprzednich zgromadzeniach udziałowców. Konsolidacja spółki zależnej rozpoczyna się w momencie uzyskania nad nią kontroli przez Spółkę, a kończy w chwili utraty tej kontroli. Dochody i koszty jednostki zależnej nabytej lub zbytej w ciągu roku str. 15 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ ujmuje się w skonsolidowanym sprawozdaniu z dochodów w okresie od daty przejęcia przez Spółkę kontroli do daty utraty kontroli nad tą jednostką zależną. Wynik finansowy i wszystkie składniki pozostałych całkowitych dochodów przypisuje się właścicielom Spółki i udziałom niesprawującym kontroli. Całkowite dochody spółek zależnych przypisuje się właścicielom Spółki i udziałom niesprawującym kontroli, nawet jeżeli powoduje to powstanie deficytu po stronie udziałów niesprawujących kontroli. W razie konieczności sprawozdania finansowe spółek zależnych koryguje się w taki sposób, by dopasować stosowane przez nie zasady rachunkowości do polityki rachunkowości Grupy Kapitałowej. Podczas konsolidacji wszystkie wewnątrzgrupowe aktywa, zobowiązania, kapitał własny, dochody, koszty i przepływy pieniężne dotyczące transakcji dokonanych między członkami Grupy Kapitałowej podlegają całkowitej eliminacji. Wszystkie znaczące salda i transakcje pomiędzy jednostkami Grupy, w tym niezrealizowane zyski i straty wynikające z transakcji w ramach Grupy, zostają w całości wyeliminowane. Wyniki finansowe jednostek zależnych nabytych lub sprzedanych w ciągu roku ujmuje się w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym odpowiednio od momentu ich efektywnego nabycia lub do momentu ich efektywnego zbycia. Sprawozdania finansowe jednostek zależnych sporządzane są według standardów rachunkowości obowiązujących w poszczególnych krajach, jednakże dla celów konsolidacji ich dane finansowe zostały przekształcone tak aby skonsolidowane sprawozdanie finansowe było sporządzone w oparciu o jednolite zasady rachunkowości. W stosownych przypadkach w sprawozdaniach finansowych jednostek zależnych bądź stowarzyszonych dokonuje się korekt mających na celu ujednolicenie zasad rachunkowości stosowanych przez daną jednostkę z zasadami stosowanymi przez pozostałe jednostki Grupy. Jednostki zależne podlegają konsolidacji w okresie od dnia objęcia nad nimi kontroli przez jednostkę dominującą, a przestają być konsolidowane od dnia ustania kontroli. Sprawowanie kontroli przez jednostkę dominującą ma miejsce wtedy, gdy posiada ona bezpośrednio lub pośrednio, poprzez swoje jednostki zależne, więcej niż połowę liczby głosów w danej spółce, chyba że możliwe jest do udowodnienia, że taka własność nie stanowi o sprawowaniu kontroli. Sprawowanie kontroli ma miejsce również wtedy, gdy jednostka dominująca ma możliwość wpływania na politykę finansową i operacyjną danej jednostki. Udziały niekontrolujące w aktywach netto (z wyłączeniem wartości firmy) konsolidowanych podmiotów zależnych prezentowane są odrębnie od kapitału własnego Grupy. Na udziały niekontrolujące składają się wartości udziałów na dzień połączenia jednostek gospodarczych oraz udziały niekontrolujące w zmianach w kapitale własnym począwszy od daty połączenia. Straty przypisywane udziałom niekontrolującym wykraczające poza udział w kapitale podstawowym podmiotu alokowane są do udziałów Grupy, z wyjątkiem przypadków wiążącego zobowiązania i zdolności udziałowców niekontrolujących do dokonania dodatkowych inwestycji w celu pokrycia strat. Połączenie jednostek W przypadku połączeń/ przejęć jednostek Grupa stosuje do rozliczenia transakcji zasady wynikające z MSSF 3 „Połączenia jednostek”. Do rozliczenia połączenia / przejęcia jednostek stosuje się metodę nabycia. Zastosowanie metody nabycia wymaga: a)zidentyfikowania jednostki przejmującej, b)ustalenia dnia przejęcia, c)ujęcia i wyceny w wartościach godziwych możliwych do zidentyfikowania nabytych aktywów, przejętych zobowiązań oraz wszelkich niekontrolujących udziałów w jednostce przejmowanej oraz d)ujęcia i wyceny wartości firmy lub zysku z okazyjnego nabycia. str. 16 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ MSSF 3 wyłącza ze swojego zakresu połączenia jednostek gospodarczych, które podlegają wspólnej kontroli zarówno przed, jak i po przeprowadzeniu transakcji. Połączenie jednostek gospodarczych z udziałem jednostek będących pod wspólną kontrolą to połączenie jednostek gospodarczych, w którym wszystkie łączące się podmioty lub jednostki gospodarcze są w ostatecznym rozrachunku kontrolowane przez ten sam podmiot lub podmioty, zarówno przed połączeniem, jak i po nim, a tak sprawowana kontrola nie ma charakteru tymczasowego. W takim przypadku jednostka stosuje MSR 8 „Zasady rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i błędy”. Wartość firmy Wartość firmy ujmowana jest początkowo zgodnie z MSSF 3. Wartość ta kalkulowana jest jako różnica dwóch wartości: (i) suma wynagrodzenia przekazanego za kontrolę, udziałów niedających kontroli oraz wartości godziwej pakietów udziałów (akcji) posiadanych w jednostce przejmowanej przed data przejęcia oraz (ii) wartość godziwa możliwych do zidentyfikowania przejętych aktywów netto jednostki. Nadwyżka sumy skalkulowanej w sposób wskazany powyżej ponad wartość godziwą możliwych do zidentyfikowania przejętych aktywów netto jednostki jest ujmowana w aktywach jako wartość firmy. Wartość firmy odpowiada płatności dokonanej przez przejmującego w oczekiwaniu na przyszłe korzyści ekonomiczne z tytułu aktywów, których nie można pojedynczo zidentyfikować ani osobno ująć. Na dzień sprawozdawczy wartość firmy wycenia się według ceny nabycia pomniejszonej o łączne dotychczasowe odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości oraz zmniejszenia z tytułu zbycia części udziałów, do których była ona uprzednio przypisana. Odpisy aktualizujące do wysokości przypisanej do danego ośrodka (grupy ośrodków) wypracowującego środki pieniężne wartości firmy nie podlegają odwróceniu. Dla celów testu na utratę wartości wartość firmy alokuje się do poszczególnych ośrodków generujących przepływy pieniężne w ramach jednostki (lub do grup takich ośrodków), które mają odnieść korzyści z synergii będących skutkiem połączenia jednostek gospodarczych. Ośrodek generujący przepływy pieniężne, do którego alokuje się wartość firmy, jest testowany na utratę wartości raz do roku lub częściej, jeżeli występują przesłanki wskazujące na możliwość utraty wartości. Jeżeli wartość odzyskiwalna ośrodka generującego przepływy pieniężne jest mniejsza od jego wartości bilansowej, odpis z tytułu utraty wartości alokuje się tak, by w pierwszej kolejności zredukować kwotę bilansową wartości firmy alokowanej do tego ośrodka, a pozostałą część alokuje się na inne składniki aktywów tego ośrodka, proporcjonalnie do wartości bilansowej każdego z nich. Odpis z tytułu utraty wartości firmy ujmuje się bezpośrednio w wynik. Odpisów z tytułu utraty wartości firmy nie odwraca się w kolejnych okresach. Segmenty operacyjne Grupa wyodrębnia segmenty operacyjne w oparciu o kanały sprzedażowe. Grupa wyszczególniła następujące segmenty: (i) segment detaliczny, stanowiący sprzedaż w salonach detalicznych, sprzedaż internetową oraz pozostałą sprzedaż detaliczną, (ii) segment B2B obejmujący sprzedaż hurtową oraz sprzedaż do firm i klientów korporacyjnych oraz (iii) segment pozostały, obejmujący pozostałą sprzedaż nie zaklasyfikowaną do pozostałych segmentów. Wartości niematerialne Wartości niematerialne obejmują znaki towarowe, licencje, oprogramowanie komputerowe oraz pozostałe wartości niematerialne, które spełniają kryterium ujęcia określone w MSR 38. W pozycji tej wykazywane są również wartości niematerialne, które nie zostały jeszcze oddane do użytkowania (nakłady na niezakończone wartości niematerialne). str. 17 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Wartości niematerialne na dzień bilansowy wykazywane są według cen nabycia lub kosztów wytworzenia pomniejszonych o umorzenie oraz odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. Wydatki związane z utrzymaniem oprogramowania komputerowego spisywane są w koszty z chwilą poniesienia. Wydatki bezpośrednio związane z wytworzeniem dających się zidentyfikować programów komputerowych, kontrolowanych przez Grupę, które prawdopodobnie wygenerują korzyści gospodarcze przekraczające te koszty i będą uzyskiwane przez więcej niż jeden rok, ujmuje się jako wartości niematerialne. Wartości niematerialne o określonym okresie użytkowania amortyzowane są metodą liniową przez okres ich ekonomicznej użyteczności. Okresy użytkowania poszczególnych wartości niematerialnych poddawane są corocznej weryfikacji, a w razie konieczności korygowane prospektywnie. Grupa stosuje następujące roczne stawki amortyzacyjne dla wartości niematerialnych: (i) prawa do używania znaków towarowych 20%, (ii) prawa własności do oprogramowania i innych wartości niematerialnych i prawnych oraz licencje 5% - 50%. Znak towarowy został zakwalifikowany przez Grupę do wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania między innymi z uwagi na jego unikalność. Znak towarowy obejmuje nazwisko głównego akcjonariusza, natomiast planowany okres uzyskiwania korzyści ekonomicznych z tytułu korzystania ze znaku towarowego nie został ograniczony czasowo. Znak towarowy wyceniono według ceny nabycia, ze względu na brak aktywnego rynku nie zastosowano modelu opartego na wartości przeszacowanej. Na każdy dzień bilansowy Grupa ocenia, czy mogła nastąpić utrata wartości znaku towarowego. Wartość odzyskiwalna znaku towarowego ustalana jest na poziomie wartości całej spółki dominującej. Jeżeli wartość odzyskiwalna znaku towarowego jest niższa od jego wartości bilansowej, wówczas Grupa obniża wartość znaku towarowego do jego wartości odzyskiwalnej. Kwota tej obniżki stanowi odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości. Odpis ten ujmowany jest jako koszt w wyniku finansowym. Wartość odzyskiwalna odpowiada cenie sprzedaży netto znaku towarowego lub jego wartości użytkowej, zależnie od tego, która z nich jest wyższa. Środki trwałe Własne składniki rzeczowych aktywów trwałych Grupa dokonuje początkowej wyceny rzeczowych aktywów trwałych według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia. Cenę nabycia zwiększają wszelkie koszty związane bezpośrednio z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do użytkowania. Po początkowym ujęciu rzeczowe aktywa trwałe wykazywane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonych o umorzenie oraz odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. Na dzień przejścia na MSSF Grupa nie dokonała przeszacowania składników majątku uznając, że wartość bilansowa tych składników przed przejściem na MSSF nie odbiega od wartości godziwej. Rzeczowe aktywa trwałe amortyzowane są od momentu, kiedy są one dostępne do użytkowania. Amortyzacja naliczana jest metodą liniową przez szacowany okres użytkowania danego składnika aktywów. Dla poszczególnych grup rzeczowych aktywów trwałych stosowane stawki amortyzacyjne są następujące: (i) budynki 2,5%, (ii) nakłady w obcych środkach trwałych 10%, (iii) urządzenia techniczne i maszyny 10% - 20%, (iv) środki transportu 20%, (v) inne środki trwałe 10% - 20%. Koszty bieżącego utrzymania środka trwałego, napraw, remonty i okresowe przeglądy zaliczane są do wyniku finansowego okresu, w którym zostały poniesione. str. 18 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Leasing a)Grupa jako leasingobiorca Grupa ocenia w momencie zawarcia umowy, czy umowa jest leasingiem lub zawiera leasing. Umowa jest leasingiem lub zawiera leasing, jeśli przekazuje prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie. Grupa stosuje jednolite podejście do ujmowania i wyceny wszystkich leasingów, z wyjątkiem leasingów krótkoterminowych oraz leasingów aktywów o niskiej wartości. W dacie rozpoczęcia leasingu Grupa rozpoznaje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania Grupa rozpoznaje aktywa z tytułu prawa do użytkowania w dacie rozpoczęcia leasingu (tj. dzień, kiedy bazowy składnik aktywów jest dostępny do użytkowania). Aktywa z tytułu prawa do użytkowania wyceniane są według kosztu (pomniejszone o łączne odpisy amortyzacyjne i odpisy z tytułu utraty wartości), skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązań z tytułu leasingu. Koszt aktywów z tytułu prawa do użytkowania obejmuje kwotę ujętych zobowiązań z tytułu leasingu, poniesionych początkowych kosztów bezpośrednich oraz wszelkich opłat leasingowych zapłaconych w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszonych o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane metodą liniową przez okres leasingu. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania podlegają testom na utratę wartości zgodnie z MSR 36. Zobowiązania z tytułu leasingu W dacie rozpoczęcia leasingu Grupa wycenia zobowiązania z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe obejmują opłaty stałe (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe) pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe, zmienne opłaty, które zależą od indeksu lub stawki oraz kwoty, których zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej. Opłaty leasingowe obejmują również cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć jej wykonanie oraz płatności kar pieniężnych za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano możliwość wypowiedzenia leasingu. Zmienne opłaty leasingowe, które nie zależą od indeksu lub stawki, są ujmowane jako koszty w okresie, w którym następuje zdarzenie lub warunek powodujący płatność. Przy obliczaniu wartości bieżącej opłat leasingowych Grupa stosuje krańcową stopę procentową leasingobiorcy w dniu rozpoczęcia leasingu, jeżeli stopy procentowej leasingu nie można z łatwością ustalić. Po dacie rozpoczęcia kwota zobowiązań z tytułu leasingu zostaje zwiększona w celu odzwierciedlenia odsetek i zmniejszona o dokonane płatności leasingowe. Ponadto wartość bilansowa zobowiązań z tytułu leasingu podlega ponownej wycenie w przypadku zmiany okresu leasingu, zmiany zasadniczo stałych opłat leasingowych lub zmiany osądu odnośnie zakupu aktywów bazowych. Leasing krótkoterminowy i leasing aktywów o niskiej wartości Grupa stosuje zwolnienie z ujmowania leasingu krótkoterminowego do swoich krótkoterminowych umów leasingu, tj. umów, których okres leasingu wynosi 12 miesięcy lub krócej od daty rozpoczęcia i nie zawiera opcji kupna. Spółka stosuje również zwolnienie w zakresie ujmowania leasingu aktywów o niskiej wartości. Opłaty leasingowe z tytułu leasingu krótkoterminowego i leasingu aktywów o niskiej wartości ujmowane są jako koszty metodą liniową przez okres trwania leasingu. b)Grupa jako leasingodawca Umowy leasingowe, zgodnie z którymi Grupa jako leasingodawca, zachowuje zasadniczo całe ryzyko i wszystkie pożytki wynikające z posiadania przedmiotu leasingu, zaliczane są do umów leasingu operacyjnego. Początkowe koszty bezpośrednie poniesione w toku negocjowania umów leasingu operacyjnego dodaje się do wartości bilansowej środka stanowiącego przedmiot leasingu i ujmuje przez okres trwania leasingu na tej samej podstawie, co przychody z tytułu wynajmu. Warunkowe opłaty leasingowe są ujmowane jako przychód w okresie, w którym staną się należne. str. 19 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Koszty finansowania zewnętrznego Koszty finansowania, które zostały poniesione w celu budowy dostosowywanego składnika aktywów są aktywowane przez okres niezbędny dla przygotowania składnika aktywów do jego zamierzonego użytkowania. Pozostałe koszty finansowania zewnętrznego ujmuje się jako koszty w okresie, w którym je poniesiono. Kiedy środki pożycza się w celu finansowania określonego składnika lub składników aktywów, kwotę kosztów finansowania zewnętrznego, którą można aktywować ustala się jako różnicę między rzeczywistymi kosztami finansowania zewnętrznego a przychodami z tytułu tymczasowego zainwestowania tych pożyczonych środków. Kiedy środki pożycza się bez ściśle określonego celu, kwotę kosztów finansowania zewnętrznego, która może być aktywowana, ustala się poprzez zastosowanie stopy kapitalizacji do nakładów poniesionych na ten składnik aktywów. Stopa kapitalizacji jest średnią ważoną wszystkich kosztów finansowania zewnętrznego dotyczących pożyczek i kredytów. Aktywowanie kosztów finansowania zewnętrznego zawiesza się w przypadku przerwania na dłuższy okres czasu aktywnego prowadzenia działalności inwestycyjnej lub gdy zasadniczo wszystkie działania niezbędne do przygotowania dostosowywanego składnika aktywów do zamierzonego użytkowania zostały zakończone. Nieruchomości inwestycyjne Nieruchomość inwestycyjna to nieruchomość (grunt, budynek albo oba te elementy), którą Grupa traktuje jako źródło przychodów z czynszów lub utrzymuje w posiadaniu ze względu na przyrost ich wartości, względnie obie te korzyści łącznie. Nieruchomości inwestycyjne wyceniane są na moment początkowego ujęcia w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. Po początkowym ujęciu wszystkie nieruchomości inwestycyjne należące do Grupy wycenia się zgodnie z MSR 16, czyli stosując model ceny nabycia lub kosztu wytworzenia opisany w punkcie dotyczącym środków trwałych. Nieruchomość inwestycyjna zostaje usunięta ze sprawozdania z sytuacji finansowej w momencie jej zbycia lub w przypadku trwałego wycofania z użytkowania, jeżeli nie oczekuje się uzyskania w przyszłości żadnych korzyści wynikających z jej zbycia. Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych Corocznemu testowi na utratę wartości podlegają następujące składniki aktywów: (i) wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania, (ii) wartości niematerialne, które jeszcze nie są użytkowane, (iii) wartość firmy. W odniesieniu do pozostałych składników wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych dokonywana jest coroczna ocena, czy wystąpiły przesłanki, które mogą świadczyć o utracie ich wartości. W razie stwierdzenia, że jakieś zdarzenia lub okoliczności mogą wskazywać na trudność w odzyskaniu wartości bilansowej danego składnika aktywów, przeprowadzany jest test na utratę wartości. Dla potrzeb przeprowadzenia testu na utratę wartości aktywa grupowane są na najniższym poziomie, na jakim generują przepływy pieniężne niezależnie od innych aktywów lub grup aktywów (tzw. ośrodki wypracowujące przepływy pieniężne). Składniki aktywów samodzielnie generujące przepływy pieniężne testowane są indywidualnie. Jeżeli wartość bilansowa przekracza szacowaną wartość odzyskiwalną aktywów, do których aktywa te należą, wówczas wartość bilansowa jest obniżana do poziomu wartości odzyskiwalnej. Wartość odzyskiwalna odpowiada wyższej z następujących dwóch wartości: wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży lub wartości użytkowej. Przy ustalaniu wartości użytkowej szacowane przyszłe przepływy pieniężne są dyskontowane do wartości bieżącej przy zastosowaniu stopy dyskontowej str. 20 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie oraz ryzyka związanego z danym składnikiem aktywów. Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości są ujmowane w pozycji pozostałych kosztów operacyjnych sprawozdania z całkowitych dochodów. Na kolejne dni bilansowe oceniane są przesłanki wskazujące na możliwość odwrócenia odpisów aktualizujących. Odwrócenie odpisu ujmowane jest w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji pozostałych przychodów operacyjnych. Instrumenty finansowe Klasyfikacja i wycena aktywów finansowych Aktywa finansowe klasyfikowane są do następujących kategorii wyceny: wyceniane według zamortyzowanego kosztu, wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody. Klasyfikacja i wycena aktywów finansowych nie uległa zmianie w związku z implementacją MSSF 9. Aktywa finansowe wyceniane dotychczas w wartości godziwej pozostaną nadal wyceniane w wartości godziwej. Do tej kategorii zaliczane są wszystkie instrumenty pochodne wykazywane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w odrębnej pozycji „Pochodne instrumenty finansowe”. Wszystkie aktywa finansowe wyceniane dotychczas w zamortyzowanym koszcie, dalej pozostaną wyceniane w zamortyzowanym koszcie. Należności handlowe są utrzymywane dla uzyskania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, a Grupa nie sprzedaje należności handlowych w ramach faktoringu – będą one nadal wyceniane w zamortyzowanym koszcie przez wynik finansowy. Grupa korzysta z praktycznego zwolnienia i dla należności handlowych poniżej 12 miesięcy nie identyfikuje istotnych elementów finansowania. Instrumenty dłużne – aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie Składnik aktywów finansowych wycenia się w zamortyzowanym koszcie, jeśli spełnione są oba poniższe warunki: a) składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, oraz b) warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty. Do kategorii aktywów finansowych wycenianych zamortyzowanym kosztem Grupa klasyfikuje: należności handlowe, pożyczki, które zgodnie z modelem biznesowym wykazywane są jako utrzymywane w celu uzyskania przepływów pieniężnych, środki pieniężne i ekwiwalenty. Przychody z tytułu odsetek oblicza się przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i wykazuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „Przychody finansowe z tytułu odsetek”. Utrata wartości aktywów finansowych Grupa dokonuje oceny oczekiwanych strat kredytowych (ang. expected credit losses, „ECL”) związanych z instrumentami dłużnymi wycenianymi według zamortyzowanego kosztu i wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, niezależnie od tego, czy wystąpiły przesłanki utraty wartości. W przypadku należności z tytułu dostaw i usług, Grupa stosuje uproszczone podejście i wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym str. 21 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ w całym okresie życia. Grupa wykorzystuje swoje dane historyczne dotyczące strat kredytowych, skorygowane w stosownych przypadkach o wpływ informacji dotyczących przyszłości. Należności z tytułu dostaw i usług Należności z tytułu dostaw i usług są ujmowane i wykazywane według kwot pierwotnie zafakturowanych, z uwzględnieniem odpisu na oczekiwane straty kredytowe w całym okresie życia. Odpis na należności oszacowywany jest wtedy, gdy ściągnięcie pełnej kwoty należności przestało być prawdopodobne. W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wartość należności jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie należności w związku z upływem czasu jest ujmowane jako przychody finansowe. Zapasy Zapasy (towary) wykazywane są w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w wartości netto, tj. pomniejszonej o odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Towary wyceniane są według cen nabycia nie wyższych od cen sprzedaży netto. Na cenę nabycia składają się wszystkie koszty zakupu poniesione w trakcie doprowadzenia zapasów do ich aktualnego miejsca i stanu. Na koszty zakupu składają się: cena zakupu, cła importowe i inne podatki, koszty transportu i inne koszty związane bezpośrednio z nabyciem towarów. Grupa przyjęła zasadę ustalania wartości rozchodu zapasów metodą FIFO („pierwsze przyszło – pierwsze wyszło”). Aktualizacji wartości zapasów dokonuje się również w związku z utratą ich wartości oraz w związku z ich zaleganiem. Zapasy zalegające podlegają indywidualnej ocenie, polegającej na szczegółowej analizie rotacji w danej grupie asortymentowej oraz analizie według lokalizacji (punktów sprzedaży detalicznej) zalegających zapasów – w takim przypadku towary są odpowiednio promowane oraz przesuwane do punktów sprzedaży detalicznej w której dany asortyment towarów wykazuje rotację. Odpisy aktualizujące wartość zapasów dokonywane są także w przypadku utraty ich wartości z powodu uszkodzenia i braku możliwości przywrócenia ich cech użytkowych. W takiej sytuacji zapasy te podlegają utylizacji. Odpisy aktualizujące wartość rzeczowych składników aktywów obrotowych związanych z utratą ich wartości lub wyceną na dzień bilansowy obciążają pozostałe koszty operacyjne. W przypadku ustania przyczyny dokonania odpisu aktualizującego wartość rzeczowych składników obrotowych jest odnoszona na dobro pozostałych przychodów operacyjnych. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują gotówkę w kasie i na rachunkach bankowych, oraz krótkoterminowe inwestycje o dużej płynności (do 3 miesięcy), łatwo wymienialne na gotówkę, dla których ryzyko zamiany wartości jest nieznaczne, a także środki pieniężne w drodze (wpłaty utargów z kas placówek handlowych na rachunek bankowy oraz wpłaty z kart płatniczych). Kapitał własny Na kapitały własne składają się: (i) kapitał zakładowy, (ii) kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości, (iii) inne udziały kapitałowe – powstałe z innych dopłat do kapitału (iv) pozostałe kapitały rezerwowe - który tworzy się zgodnie z MSSF, (v) zyski zatrzymane – obejmujące wynik netto roku bieżącego oraz lub ubiegłych. str. 22 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Wartość kapitałów Grupy wynika z umów, statutów, zasad MSSF a także pozostawionych w jednostce zysków lub niepokrytych strat. Rezerwy na świadczenia pracownicze Wykazywane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej zobowiązania i rezerwy na świadczenia pracownicze obejmują następujące tytuły: (i) rezerwy na niewykorzystane urlopy oraz (ii) inne długoterminowe świadczenia pracownicze, do których Grupa zalicza odprawy emerytalne. Wartość zobowiązań z tytułu krótkoterminowych świadczeń pracowniczych ustala się bez dyskonta i wykazuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w kwocie wymaganej zapłaty. Grupa tworzy rezerwę na koszty kumulowanych płatnych nieobecności, które będzie musiała ponieść w wyniku niewykorzystanego przez pracowników uprawnienia, a które to uprawnienie narosło na dzień bilansowy. Rezerwa na niewykorzystane urlopy stanowi rezerwę krótkoterminową i nie podlega dyskontowaniu. Zgodnie z systemami wynagradzania obowiązującymi w Spółce pracownicy mają prawo do odpraw emerytalnych. Odprawy emerytalne są wypłacane jednorazowo w momencie przejścia na emeryturę. Wysokość odpraw emerytalnych zależy od średniego wynagrodzenia pracownika. Grupa tworzy rezerwę na przyszłe zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych w celu przyporządkowania kosztów do okresów nabywania uprawnień przez pracowników. Wartość bieżąca rezerw na każdy dzień bilansowy jest szacowana przez Grupę metodą prognozowanych uprawnień jednostkowych – metodą aktuarialną. Naliczone rezerwy są równe zdyskontowanym płatnościom, które w przyszłości zostaną dokonane i dotyczą okresu do dnia bilansowego. Informacje demograficzne oraz informacje o rotacji zatrudnienia oparte są na danych historycznych. Zyski i straty z obliczeń aktuarialnych oraz koszty przeszłego zatrudnienia rozpoznawane są bezzwłocznie w wyniku finansowym. Płatności w formie akcji W Grupie realizowane są programy motywacyjne, w ramach których kluczowym członkom kadry menedżerskiej przyznawane są warranty subskrypcyjne uprawniające do nabycia akcji Spółki po preferencyjnej cenie. Wartość wynagrodzenia za pracę kadry menedżerskiej określana jest w sposób pośredni poprzez odniesienie do wartości godziwej przyznanych instrumentów kapitałowych. Wartość godziwa warrantów wyceniana jest na dzień przyznania. Koszt rodzajowy oraz drugostronnie zwiększenie kapitału własnego ujmowane jest na podstawie najlepszych dostępnych szacunków co do liczby warrantów, do których nastąpi nabycie uprawnień w danym okresie. Grupa dokonuje korekty tych szacunków, jeżeli późniejsze informacje wskazują, że liczba przyznanych warrantów różni się od wcześniejszych oszacowań. Korekty szacunków dotyczące liczby przyznanych warrantów ujmowane są w wyniku finansowym bieżącego okresu – nie dokonuje się korekt poprzednich okresów. Po zamianie warrantów subskrypcyjnych na akcje, kwota kapitału z wyceny przyznanych warrantów prezentowana jest jako kapitał rezerwowy. str. 23 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Inne rezerwy, zobowiązania i aktywa warunkowe Rezerwa zostaje ujęta w przypadku, gdy na Grupie ciąży obowiązek wynikający z przeszłych zdarzeń i prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku wiązać się będzie z wypływem korzyści ekonomicznych. W przypadku kiedy efekt wartości pieniądza w czasie ma istotne znaczenie, rezerwy są szacowane poprzez dyskontowanie oczekiwanych przyszłych przepływów środków pieniężnych w oparciu o stopę przed opodatkowaniem, która odzwierciedla bieżące szacunki rynkowe zmian wartości pieniądza w czasie oraz ryzyko związane z danym składnikiem pasywów. Zobowiązanie warunkowe jest możliwym obowiązkiem, który powstaje na skutek zdarzeń przeszłych, których istnienie zostanie potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub niewystąpienia jednego lub większej liczby niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli jednostki lub wynikają z obecnego obowiązku, który powstaje na skutek zdarzeń przeszłych, ale nie jest ujmowany w sprawozdaniu finansowym, ponieważ: (i) nie jest prawdopodobne, aby konieczne było wydatkowanie środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne w celu wypełnienia obowiązku lub (ii) kwoty obowiązku (zobowiązania) nie można wycenić wystarczająco wiarygodnie. Zobowiązania warunkowe nabyte w drodze połączenia jednostek gospodarczych ujmowane są w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako rezerwy na zobowiązania. Możliwe wpływy zawierające korzyści ekonomiczne dla Grupy, które nie spełniają jeszcze kryteriów ujęcia jako aktywa, stanowią aktywa warunkowe, których nie ujmuje się w sprawozdaniu z sytuacji finansowej. Informację o zobowiązaniach i aktywach warunkowych ujawnia się w dodatkowych notach objaśniających. Zobowiązania finansowe inne niż instrumenty pochodne zabezpieczające wykazywane są w następujących pozycjach sprawozdania z sytuacji finansowej: (i) zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania, (ii) zobowiązania z tytułu leasingu, oraz (iii) pozostałe zobowiązania finansowe. Po początkowym ujęciu zobowiązania finansowe wyceniane są według metody zamortyzowanego kosztu, z wyjątkiem zobowiązań finansowych przeznaczonych do obrotu lub wyznaczonych jako wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy. Do kategorii zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy Grupa zalicza instrumenty pochodne inne niż instrumenty zabezpieczające. Zyski i straty z wyceny zobowiązań finansowych ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji przychodów lub kosztów finansowych. Kredyty i pożyczki oprocentowane Kredyty i pożyczki oprocentowane klasyfikowane są przez Grupę jako zobowiązania finansowe. W momencie początkowego ujęcia kredyty i pożyczki oprocentowane wycenia się w cenie nabycia, tj. w wartości godziwej otrzymanych środków pieniężnych, pomniejszonych o koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki. Po początkowym ujęciu kredyty i pożyczki oprocentowane wycenia się po koszcie zamortyzowanym, metodą efektywnej stopy procentowej. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Zobowiązania krótkoterminowe obejmują wszystkie zobowiązania z tytułu dostaw i usług niezależnie od umownego terminu ich zapłaty oraz tę część zobowiązań z pozostałych tytułów, która jest wymagalna w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego. W momencie początkowego ujęcia zobowiązania wycenia się w cenie nabycia, tj. w wartości godziwej otrzymanej zapłaty. Wartość ta określana jest na podstawie ceny transakcji lub (w przypadku braku możliwości określenia tej ceny) zdyskontowanej sumy wszystkich przyszłych uiszczonych płatności. str. 24 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Po początkowym ujęciu wszystkie zobowiązania, z wyjątkiem zobowiązań przeznaczonych do obrotu i instrumentów pochodnych będących zobowiązaniami, wycenia się w zamortyzowanej cenie nabycia, stosując metodę efektywnej stopy procentowej. Koszt odsetkowy ujmuje się stosując efektywną stopę procentową z wyjątkiem zobowiązań krótkoterminowych, jeżeli ujmowane dyskonto byłoby nieznaczące. Zobowiązania przeznaczone do obrotu i instrumenty pochodne będące zobowiązaniami wycenia się po początkowym ujęciu w wartości godziwej. Rozliczenia międzyokresowe Grupa wykazuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w pozycji „Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe” opłacone z góry koszty dotyczące przyszłych okresów sprawozdawczych. Po stronie pasywów sprawozdania z sytuacji finansowej w pozycji „Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe” oraz „Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe” Grupa wykazuje w szczególności: (i) równowartość otrzymanych lub należnych od kontrahentów środków z tytułu świadczeń, których wykonanie nastąpi w następnych okresach sprawozdawczych, (ii) dotacje otrzymane. Zaliczone do rozliczeń międzyokresowych kwoty otrzymanych dotacji zwiększają stopniowo pozostałe przychody operacyjne, równolegle do odpisów amortyzacyjnych lub umorzeniowych od środków trwałych sfinansowanych z tych źródeł. Bierne rozliczenia międzyokresowe kosztów wykazywane są w ramach „Zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązaniach”. Dotacje państwowe Dotacji państwowych nie ujmuje się do chwili uzyskania uzasadnionej pewności, że Grupa spełni konieczne warunki i otrzyma takie dotacje. Dotacje państwowe, których zasadniczym warunkiem jest nabycie lub wytworzenie przez Grupę aktywów krótkoterminowych, ujmuje się w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, w pozycji rozliczeń międzyokresowych przychodów i odnosi w wynik finansowy systematycznie przez przewidywany okres użytkowania ekonomicznego tych aktywów. Pozostałe dotacje rządowe ujmowane są systematycznie w przychodach, w okresie niezbędnym do dopasowania ich do kosztów, które mają kompensować. Dotacje należne jako kompensata kosztów lub strat już poniesionych lub jako forma bezpośredniego wsparcia finansowego dla Grupy bez ponoszenia przyszłych kosztów ujmowane są w wyniku finansowym w okresie, w którym są należne. Przychody ze sprzedaży MSSF 15 Przychody z umów z klientami ustanawia tzw. Model Pięciu Kroków rozpoznawania przychodów wynikających z umów z klientami. Zgodnie z powyższym standardem przychody ujmowane są w kwocie wynagrodzenia, które przysługuje jednostce w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi. Grupa rozpoznaje przychód w momencie przekazania towaru do klienta w wartości odzwierciedlającej cenę oczekiwaną przez jednostkę w zamian za przekazanie tych dóbr i usług. Grupa realizuje przychody z umów z klientami w podziale na 2 istotne kategorie, które odzwierciedlają sposób wpływu czynników ekonomicznych na charakter, kwotę, termin płatności oraz niepewność przychodów i przepływów pieniężnych: a)sprzedaż detaliczna omnichannel towarów (segment B2C), b)sprzedaż hurtowa towarów (segment B2B). str. 25 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ W obu segmentach umowa zawiera tylko jedno zobowiązanie do wykonania świadczenia, tj. sprzedaż towaru, który jest rozpoznawany w momencie gdy klient uzyskuje kontrolę nad towarem. W segmencie sprzedaży detalicznej we własnej sieci oraz na własnych stronach internetowych Grupa udziela klientom 30-dniowego prawa do zwrotu. Zobowiązanie z tytułu zwrotów jest ujmowane na bieżąco w wyniku finansowym poprzez korektę zarówno przychodów jak i kosztu własnego sprzedaży. W tym segmencie płatność jest realizowana zazwyczaj gotówkowo (w tym także poprzez karty płatnicze i przelewy natychmiastowe). W segmencie sprzedaży hurtowej prawo do zwrotów zależy od umowy z odbiorcą i także jest ujmowane na bieżąco w wyniku finansowym poprzez korektę zarówno przychodów jak i kosztu własnego sprzedaży. W tym segmencie płatności zazwyczaj nie są realizowane gotówkowo. Wszystkie towary oferowane przez Spółkę pod własną marką, niezależnie od kanału dystrybucji, są objęte rękojmią albo gwarancją. Ponieważ Spółka nie stosuje dodatkowych umów czy ustaleń w zakresie gwarancji, a udzielana gwarancja wynika z konieczności zapewnienia przez Spółkę zgodności produktu z jego specyfikacją to zobowiązania z tego tytułu były i są rozpoznawane zgodnie z MSR 37 Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe. Koszty operacyjne Koszty operacyjne są ujmowane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów. Grupa prezentuje w sprawozdaniu finansowym kalkulacyjną wersję rachunku zysków i strat oraz ujawnia koszty według rodzaju w notach objaśniających. Podatek dochodowy (wraz z podatkiem odroczonym) Podatek dochodowy wykazany w sprawozdaniu z całkowitych dochodów obejmuje część bieżącą i część odroczoną. Podatek dochodowy ujmowany jest w wyniku finansowym, z wyjątkiem kwot związanych z pozycjami rozliczanymi bezpośrednio z kapitałem własnym. Wówczas ujmuje się go w kapitale własnym. Podatek bieżący stanowi zobowiązanie podatkowe z tytułu dochodu do opodatkowania za dany rok, ustalone przy zastosowaniu stawek podatkowych obowiązujących na dzień bilansowy oraz korekty podatku dotyczącego lat ubiegłych. Podatek odroczony wyliczany jest przy zastosowaniu metody zobowiązania bilansowego, w oparciu o różnice przejściowe pomiędzy wartością aktywów i zobowiązań ustalaną dla celów księgowych, a ich wartością ustalaną dla celów podatkowych. Rezerwę na podatek odroczony ujmuje się od wszystkich dodatnich różnic przejściowych podlegających opodatkowaniu, natomiast składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawalny do wysokości w jakiej prawdopodobne jest pomniejszenie przyszłych zysków podatkowych o rozpoznane ujemne różnice przejściowe. Pozycja aktywów lub zobowiązań z tytułu podatku odroczonego nie powstaje, jeśli różnica przejściowa powstaje z tytułu wartości firmy lub z tytułu pierwotnego ujęcia (poza sytuacją ujęcia po połączeniu jednostek gospodarczych) innego składnika aktywów lub zobowiązania w transakcji, która nie wpływa ani na wynik podatkowy, ani na wynik księgowy. Rezerwę na podatek odroczony ujmuje się od przejściowych różnic podatkowych powstałych w wyniku inwestycji w jednostki zależne, stowarzyszone i udziały we wspólnych przedsięwzięciach, chyba że Grupa jest zdolna kontrolować moment odwrócenia różnicy przejściowej i jest prawdopodobne, iż w dającej się przewidzieć przyszłości różnica przejściowa się nie odwróci. Aktywa z tytułu podatku odroczonego wynikające z przejściowych różnic w odliczeniach związanych z takimi inwestycjami i udziałami ujmuje się w zakresie odpowiadającym prawdopodobnym zyskom podlegających opodatkowaniu, które będzie można skompensować różnicami przejściowymi, jeśli zachodzi prawdopodobieństwo, że w przewidywanej przyszłości różnice te odwrócą się. str. 26 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Wartość bilansowa składników aktywów z tytułu podatku odroczonego podlega przeglądowi na każdy dzień bilansowy, a w przypadku gdy spodziewane przyszłe zyski podatkowe nie będą wystarczające dla odzyskania składników aktywów lub jego części, wartość tę należy odpowiednio pomniejszyć. Aktywa i zobowiązania z tytułu podatku odroczonego oblicza się przy użyciu stawek podatkowych, które będą obowiązywać w momencie, gdy pozycja aktywów zostanie zrealizowana lub zobowiązanie zostanie wymagalne, zgodnie z przepisami (stawkami) podatkowymi obowiązującymi prawnie lub faktycznie na dzień bilansowy. Wycena aktywów i zobowiązań z tytułu podatku odroczonego odzwierciedla konsekwencje podatkowe sposobu, w jaki Grupa spodziewa się odzyskać lub rozliczyć wartość bilansową aktywów i zobowiązań na dzień sporządzenia sprawozdania finansowego. Zysk netto na akcję Zysk netto na akcję dla każdego okresu jest obliczony poprzez podzielenie zysku netto za dany okres przez średnioważoną liczbę akcji Spółki w danym okresie. Grupa na dzień bilansowy dokonuje analizy, czy w danym okresie miały miejsce czynniki powodujące rozwodnienie zysku /straty na akcję. Informacje na temat zysku na akcję i rozwodnionego zysku na akcję są przedstawione w nocie. Błąd istotny Błąd jest istotny, jeżeli może indywidualnie lub w sumie z innymi błędami wpływać na decyzje ekonomiczne użytkowników sprawozdania finansowego. Błędy poprzedniego okresu to błędy w sprawozdaniu za jeden lub kilka poprzednich okresów. Kwota korekty błędu istotnego odnoszącego się do ubiegłych okresów obrotowych powinna zostać wykazana w sprawozdaniu finansowym jako korekta zysku / (straty) z lat ubiegłych. Dane porównywalne powinny zostać przekształcone, z wyjątkiem sytuacji, gdy jest to niewykonalne ze względów praktycznych. Przez przekształcenie danych porównywalnych należy rozumieć doprowadzenie danych roku poprzedniego do porównywalności z danymi roku bieżącego. W tym celu kwotę błędu istotnego należy wykazać w sprawozdaniu finansowym za rok poprzedni w następujący sposób: (i) jeżeli błąd istotny powstał w roku poprzednim – jako obciążenie wyniku finansowego tego roku, (ii) jeżeli błąd istotny powstał w latach poprzedzających rok poprzedni – jako obciążenie zysku / (straty) z lat ubiegłych. Zmiany polityki rachunkowości Zmiany polityki rachunkowości należy dokonać jedynie wtedy, gdy mają miejsce zmiany standardów rachunkowości oraz gdy Grupa dokonuje zmian w celu zapewnienia lepszej prezentacji sprawozdań finansowych. Korekty wynikające ze zmiany polityki rachunkowości wykazuje się jako korekty zysku (straty) z lat ubiegłych i doprowadza się do porównywalności dane finansowe za rok poprzedni i prezentuje je według zasad obowiązujących w roku bieżącym. str. 27 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ 4.Dane uzupełniające do informacji finansowych NOTA 1 Wartości niematerialne 31.12.2021 Wartość firmy Znaki towarowe Licencje, oprogramowania komputerowe Razem Wartość brutto Stan na 1.01.2021 26 327 2 600 20 363 49 290 Zwiększenia - - 865 865 Zmniejszenia - - (5) (5) Stan na 31.12.2021 26 327 2 600 21 223 50 150 Umorzenie Stan na 1.01.2021 9 214 - 11 801 21 015 Zwiększenia - - 1 597 1 597 Zmniejszenia - - (2) (2) Stan na 31.12.2021 9 214 - 13 396 22 610 Stan na 31.12.2021 - wartość netto 17 113 2 600 7 827 27 540 31.12.2020 Wartość firmy Znaki towarowe Licencje, oprogramowania komputerowe Razem Wartość brutto Stan na 1.01.2020 26 327 2 600 19 325 48 252 Zwiększenia - - 1 071 1 071 Zmniejszenia - - (33) (33) Stan na 31.12.2020 26 327 2 600 20 363 49 290 Umorzenie Stan na 1.01.2020 9 214 - 10 180 19 394 Zwiększenia - - 1 651 1 651 Zmniejszenia - - (30) (30) Stan na 31.12.2020 9 214 - 11 801 21 015 Stan na 31.12.2020 - wartość netto 17 113 2 600 8 562 28 275 Wartości niematerialne użytkowane przez Grupę obejmują wartość firmy, znaki towarowe, know-how i oprogramowanie komputerowe (łącznie ze związanymi z tym oprogramowaniem licencjami). Wartości niematerialne, które nie zostały do dnia bilansowego oddane do użytkowania, prezentowane są w pozycji „nakłady na niezakończone wartości niematerialne". Amortyzacja wartości niematerialnych została ujęta w sprawozdaniu z całkowitych dochodów. Zgodnie z wymogami MSR 36, Grupa przeprowadziła test na utratę wartości aktywów niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania, w tym wartości firmy oraz posiadanych znaków towarowych. Na dzień bilansowy wartość odzyskiwalna wyżej wymienionych aktywów przewyższa ich wartość bilansową, w związku z czym Grupa nie rozpoznała żadnych odpisów z tytułu utraty wartości. str. 28 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ NOTA 2 Rzeczowe aktywa trwałe 2021 Grunty Budynki i obiekty Maszyny i urządzenia Środki transportu Inne Środki trwałe w budowie i zaliczki Razem Wartość brutto Stan na 1.01.2021 10 815 75 930 10 783 5 381 21 185 229 124 323 Zwiększenia - 101 311 6 412 606 1 436 Zmniejszenia, w tym przekazanie do użyt. (1 191) (357) (33) (824) (18) (655) (3 078) Stan na 31.12.2021 9 624 75 674 11 061 4 563 21 579 180 122 681 Umorzenie Stan na 1.01.2021 - 19 743 7 259 3 886 13 576 - 44 464 Zwiększenia - 3 168 879 402 2 748 - 7 197 Zmniejszenia - (109) (10) (721) (10) - (850) Stan na 31.12.2021 - 22 802 8 128 3 567 16 315 - 50 811 Stan na 31.12.2021 - wartość netto 9 624 52 872 2 933 996 5 264 181 71 870 2020 Grunty Budynki i obiekty Maszyny i urządzenia Środki transportu Inne Środki trwałe w budowie i zaliczki Razem Wartość brutto Stan na 1.01.2020 9 667 59 710 11 447 3 823 20 846 1 188 106 681 Zwiększenia 1 148 17 400 158 949 1 460 18 775 39 890 Zmniejszenia, w tym przekazanie do użyt. - (1 180) (822) (163) (1 121) (19 734) (23 020) Wykup z leasingu - - - 772 - - 772 Stan na 31.12.2020 10 815 75 930 10 783 5 381 21 185 229 124 323 Umorzenie Stan na 1.01.2020 - 17 828 7 082 2 822 11 684 - 39 416 Zwiększenia - 2 987 913 731 2 972 - 7 603 Zmniejszenia - (1 072) (736) (156) (1 080) - (3 044) Wykup z leasingu - - - 489 - - 489 Stan na 31.12.2020 - 19 743 7 259 3 886 13 576 - 44 464 Stan na 31.12.2020 - wartość netto 10 815 56 187 3 524 1 495 7 609 229 79 859 Dominującą pozycją w strukturze rzeczowych aktywów trwałych na koniec 2021 oraz 2020 roku stanowiły budynki i budowle. W zakresie tej pozycji główną jej wartość tworzy budynek biurowo-magazynowy w Palmirach, jak również nakłady w wynajmowanych obiektach handlowych. str. 29 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Nakłady na wartości niematerialne i rzeczowe aktywa trwałe 31.12.2021 31.12.2020 Poniesione nakłady 1 647 21 385 Planowane nakłady 7 700 1 500 Wśród planowanych na 2022 r. Spółka planuje przeznaczyć ok. 3,5 mln zł na wyposażenie nowych salonów i modernizację obecnych oraz ok. 4 mln zł na infrastrukturę IT oraz związaną z e-commerce. NOTA 3 Struktura własności środków trwałych, leasing Od dnia 1 stycznia 2019 roku w związku z wdrożeniem MSSF 16 środki trwałe w leasingu, prezentowane są jako element aktywów z tytułu prawa do użytkowania (patrz nota 14). Przedmiotem zawartych umów leasingowych są środki transportu i umowy najmu salonów stacjonarnych. NOTA 4 Aktywa oraz rezerwa na podatek odroczony Aktywa netto z tytułu podatku odroczonego 31.12.2021 31.12.2020 Stan na początek okresu 2 063 754 Zwiększenia - uznanie wyniku finansowego 217 1 309 Zmniejszenia - obciążenie wyniku finansowego - - Stan na koniec okresu 2 280 2 063 Ujemne różnice przejściowe 31.12.2021 31.12.2020 Odpisy aktualizujące zapasy 2 250 1 790 Odpisy aktualizujące należności, korekty przychodów 1 973 4 148 Rezerwy i rozliczenia bierne kosztów 5 285 2 033 Różnice przejściowe na środkach trwałych i aktywach niematerialnych - 835 Pozostałe 1 187 1 080 Różnica przejściowa na umowach MSSF 16 9 258 7 869 Straty do rozliczenia w przyszłych okresach 4 666 5 428 Razem 24 619 23 183 Stawka podatku 19%, 30% 4 747 4 634 Prezentacja netto aktywów i rezerw z tytułu podatku odroczonego (2 467) (2 571) Aktywa netto z tytułu podatku odroczonego - wartość bilansowa 2 280 2 063 Rezerwa netto z tytułu podatku odroczonego 31.12.2021 31.12.2020 Stan na początek okresu - 715 Zwiększenia - obciążenie wyniku finansowego - - Zmniejszenia - uznanie wyniku finansowego - (715) Stan na koniec okresu - - str. 30 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Dodatnie różnice przejściowe 31.12.2021 31.12.2020 Przyspieszona amortyzacja podatkowa 11 965 13 102 Pozostałe 1 021 430 Razem 12 986 13 532 Stawka podatku 19% 2 467 2 571 Prezentacja netto aktywów i rezerw z tytułu podatku odroczonego (2 467) (2 571) Rezerwa netto z tytułu podatku odroczonego - wartość bilansowa - - NOTA 5 Zapasy Zapasy 31.12.2021 31.12.2020 Towary 105 258 83 247 Odpis aktualizujący zapasy (2 250) (1 790) Razem 103 008 81 457 W roku zakończonym 31 grudnia 2021 odpis aktualizujący wartość zapasów do możliwych do uzyskania cen sprzedaży netto wyniósł 2.250 tys. zł (2020: 1.790 tys. zł). Ustalenie poziomu odpisu aktualizującego nastąpiło po indywidualnej ocenie Grupy opartej na analizie stanu towarów, ich zalegania oraz rotacji. NOTA 6 Należności z tytułu dostaw i usług oraz należności pozostałe Należności z tytułu dostaw i usług i pozostałe należności 31.12.2021 31.12.2020 Należności z tytułu dostaw i usług - jednostki powiązane 8 223 Inne należności krótkoterminowe - jednostki powiązane 27 62 Należności z tytułu dostaw i usług - jednostki pozostałe 15 623 13 885 Odpis aktualizujący wartość należności z tytułu dostaw i usług (2 333) (1 445) Należności z tytułu zaliczek na towary i usługi 12 863 16 878 Należności z tytułu podatków - 1 Inne należności krótkoterminowe 2 757 991 Odpis aktualizujący wartość inne należności (2 042) (766) Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 1 104 817 Razem 28 007 30 646 Zmiany odpisów aktualizujących wartość należności z tytułu dostaw i usług i innych należności nie związane z ich wykorzystaniem są ujmowane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji zysk/(strata) z tytułu utraty wartości należności. Zmiany odpisów aktualizujących wartość należności w okresie objętym sprawozdaniem finansowym prezentuje poniższa tabela. str. 31 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Odpisy aktualizujące wartość należności 31.12.2021 31.12.2020 Stan na początek okresu 2 211 896 Zwiększenia 2 483 2 018 Spisanie przedawnionych i nieściągalnych wierzytelności (319) (667) Zmniejszenia, w tym wykorzystanie - (36) Stan na koniec okresu 4 375 2 211 Odpisy aktualizujące uwzględniają również analizę oczekiwanych strat kredytowych. Struktura wiekowa należności z tytułu dostaw i usług (jednostki pozostałe) pomniejszone o odpisy oraz należności z tytułu zaliczek na towary została przedstawiona poniżej. Struktura wiekowa należności z tytułu dostaw i usług oraz zaliczek od jednostek pozostałych Nieprzeterminowane 1-90 dni 91-180 dni 181-365 dni ponad rok Razem Stan na 31.12.2021 18 672 6 272 56 738 415 26 153 Stan na 31.12.2020 19 490 8 773 372 291 392 29 318 Ryzyko kredytowe Ryzyko kredytowe oznacza, że kontrahent nie dopełni zobowiązań, co narazi Grupę na straty finansowe. Grupa stosuje zasadę dokonywania transakcji sprzedaży wyłącznie z kontrahentami o sprawdzonej wiarygodności kredytowej, a stany należności są na bieżąco monitorowane. Ryzyko kredytowe jest kontrolowane poprzez ustalanie i weryfikowanie limitów dla kontrahentów. W stosunku do klientów, którzy systematycznie przekraczają terminy płatności stosowana jest odpowiednia procedura windykacyjna i ograniczenia możliwości nabywania towarów od spółek z Grupy. Wielkość przedpłat na towar uzależniona jest od historii współpracy z danym kontrahentem i poziomu koncentracji zamówień u jednego dostawcy i stanowi część płatności za zakontraktowaną wartość towaru. Znaczna część sprzedaży Grupy to sprzedaż detaliczna rozliczana gotówkowo, przy pomocy kart płatniczych bądź innych instrumentów płatniczych (e-przelewy, bony zakupowe, itp.). Na dzień bilansowy w segmencie B2B oraz wobec dostawców Grupa nie jest narażona na znaczące ryzyko kredytowe wobec pojedynczego kontrahenta. Dlatego terminowe regulowanie należności z tytułu pozostałej sprzedaży przez kontrahentów Grupy ma umiarkowany wpływ na jej działalność. Z tytułu posiadanych przez Grupę innych aktywów finansowych nie zostały poczynione na jej rzecz żadne istotne zabezpieczenia. NOTA 7 Rozliczenia międzyokresowe Rozliczenia międzyokresowe 31.12.2021 31.12.2020 Koszy eksploatacyjne lokali 13 354 Ubezpieczenia 156 156 Pozostałe koszty 910 275 Opłata za odrolnienie gruntów 253 285 Razem, z czego 1 332 1 070 Długoterminowe 228 253 Krótkoterminowe 1 104 817 str. 32 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ NOTA 8 Instrumenty finansowe Wartość godziwa definiowana jest jako kwota, za jaką na warunkach rynkowych dany składnik aktywów mógłby zostać wymieniony, a zobowiązanie wykonane, pomiędzy dobrze poinformowanymi, zainteresowanymi i niepowiązanymi stronami. W przypadku instrumentów finansowych, dla których istnieje aktywny rynek, ich wartość godziwą ustala się na podstawie parametrów pochodzących z aktywnego rynku (ceny sprzedaży i zakupu). W przypadku instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek, wartość godziwa ustalana jest na podstawie technik wyceny, w tym szacunków Zarządu. Grupa w trakcie 2021 roku nie zawierała kontraktów terminowych forward na zakup waluty, więc wartość godziwa tych instrumentów finansowych na dzień bilansowy wyniosła zero. Na dzień 31 grudnia 2020 roku Grupa posiadała aktywne kontrakty terminowe forward na zakup waluty o wartości nominalnej wynoszącej 2.000 tys. USD i terminach realizacji nie przekraczających 180 dni. Wartość godziwa aktywów finansowych odpowiada ich wartości bilansowej. Wartość bilansowa należności oraz zobowiązań z tytułu dostaw i usług nie różni się istotnie od ich wartości godziwej. Wartość aktywów finansowych prezentowana w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej odnosi się do następujących kategorii instrumentów finansowych określonych w MSSF 9. Wartość księgowa kategorii aktywów finansowych 31.12.2021 31.12.2020 1. Pożyczki i należności, w tym: 80 971 36 937 - należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 28 007 30 646 - środki pieniężne w kasie i na rachunkach 52 964 6 291 2. Aktywa finansowe wyceniane według wartości godziwej przez wynik finansowy - 87 - forward walutowy - 87 Wartość godziwa zobowiązań finansowych nie odbiega istotnie od ich wartości księgowej zarówno dla danych na dzień 31 grudnia 2021 roku jak również danych porównywalnych. Wartość zobowiązań finansowych prezentowana w sprawozdaniu z sytuacji finansowej odnosi się wyłącznie do jednej z kategorii instrumentów finansowych określonych w MSSF 9 jako zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu. Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu 31.12.2021 31.12.2020 1. Kredyty bankowe i pożyczki, w tym: 31 182 10 109 - część krótkoterminowa 31 182 10 109 2. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 29 620 36 865 3. Leasing, w tym: 58 106 55 548 - część krótkoterminowa 18 840 17 746 - część długoterminowa 39 266 37 802 Ryzyko płynności Na dzień bilansowy Grupa nie była narażona na istotne ryzyko utraty płynności. Zarówno zobowiązania krótkoterminowe jak i całkowite zobowiązania Grupy są niższe niż aktywa obrotowe. Grupa na bieżąco monitoruje prognozowany poziom środków płynnych i w wypadku zwiększonych potrzeb może str. 33 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ zwiększyć poziom finansowania długiem. Na podstawie analizy wskaźników zadłużenia Zarząd ocenia, że obecny poziom finansowania długiem jest znacząco niższy od poziomu możliwego do uzyskania dla Grupy na rynku bankowym. NOTA 9 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 31.12.2021 31.12.2020 Środki pieniężne PLN 39 919 2 488 Środki pieniężne EUR 9 319 501 Środki pieniężne USD 9 676 Środki pieniężne HKD 1 1 Środki pieniężne GBP 7 9 Środki pieniężne CNY 6 5 Środki pieniężne RUB 1 416 Środki pieniężne CZK 3 442 2 157 Środki pieniężne HUF 260 38 52 964 6 291 NOTA 10 Kapitał własny Grupa zarządza kapitałem w celu zachowania zdolności do kontynuowania działalności z uwzględnieniem realizacji planowanych inwestycji, tak aby mogła generować zwrot dla akcjonariuszy oraz przynosić korzyści pozostałym potencjalnym beneficjentom. Kapitały zostały zaprezentowane zgodnie z taksonomią ESEF. Kapitał własny 31.12.2021 31.12.2020 Kapitał zakładowy 3 651 3 645 Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 51 911 51 911 Inne udziały kapitałowe 1 305 1 305 Pozostałe kapitały rezerwowe 3 566 3 410 Zyski zatrzymane 145 381 103 143 Razem 205 814 163 414 Zyski zatrzymane 31.12.2021 31.12.2020 Wynik lat ubiegłych 103 143 89 875 Wynik okresu 42 239 13 268 Razem 145 381 103 143 str. 34 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Kapitał zakładowy Struktura właścicielska kapitału zakładowego: 31.12.2021 Liczba akcji/głosów (szt.) Wartość nominalna akcji Udział w kapitale podstawowym Jędrzej i Monika Wittchen 13 791 846 2 758 75,54% pośrednio poprzez Gold Town 13 124 046 2 625 71,90% bezpośrednio Jędrzej Wittchen 36 826 7 0,19% bezpośrednio Monika Wittchen 630 974 126 3,45% Pozostali 4 462 144 893 24,46% Razem 18 253 990 3 651 100,00% * Pan Jędrzej Wittchen posiada 90% udziałów spółki Gold Town Inv. Ltd. natomiast Pani Monika Wittchen posiada 10% udziałów spółki Gold Town Inv. Ltd. 31.12.2020 Liczba akcji/głosów (szt) Wartość nominalna akcji Udział w kapitale podstawowym Jędrzej i Monika Wittchen 13 791 846 2 758 75,68% pośrednio poprzez Gold Town 13 124 046 2 625 72,02% bezpośrednio Jędrzej Wittchen 36 826 7 0,20% bezpośrednio Monika Wittchen 630 974 126 3,46% Pozostali 4 431 155 887 24,32% Razem 18 223 001 3 645 100,00% * Pan Jędrzej Wittchen posiada 90% udziałów spółki Gold Town Inv. Ltd. natomiast Pani Monika Wittchen posiada 10% udziałów spółki Gold Town Inv. Ltd. Kapitał zakładowy Spółki na dzień 31 grudnia 2021 roku wynosi 3.650.798,00 zł (słownie złotych: trzy miliony sześćset pięćdziesiąt tysięcy siedemset dziewięćdziesiąt osiem) i dzieli się na 18.253.990 (słownie: osiemnaście milionów dwieście pięćdziesiąt trzy dziewięćset dziewięćdziesiąt) akcje o wartości nominalnej 0,20 zł (dwadzieścia groszy) każda, na co składa się: (i)16.500.000 akcji serii A; (ii) 1.600.000 akcji serii B; (iii) 78.772 akcji serii C; (iv) 75.218 akcji serii D. Ogólna liczba głosów wynikająca ze wszystkich wyemitowanych akcji wynosi 18.253.990 głosów. W dniu 13 sierpnia 2021 roku Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. podjął decyzję o wprowadzeniu do obrotu giełdowego na rynku podstawowym, z dniem 19 sierpnia 2021 roku, 30 989 akcji zwykłych na okaziciela serii D o wartości nominalnej 0,20 zł każda, pod warunkiem dokonania przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. asymilacji tych Akcji z akcjami Spółki będącymi w obrocie giełdowym. Asymilacja akcji nastąpiła 19 sierpnia 2021 roku. Akcje zostały wyemitowane w ramach warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego na podstawie uchwały nr 29 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Spółki z dnia 14 maja 2019 roku. W wyniku powyższego kapitał zakładowy wzrósł o ok. 6 tys. zł. II Program Motywacyjny W dniu 26 czerwca 2019 roku Spółka powzięła informację o zarejestrowaniu przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy, XIV Wydział Gospodarczy KRS ("Sąd Rejonowy") warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego Spółki, dokonanego na podstawie uchwały nr 29 Zwyczajnego Walnego str. 35 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Zgromadzenia Wittchen S.A. z dnia 14 maja 2019 roku. Warunkowe podwyższenie kapitału zakładowego Spółki nastąpiło o kwotę 42.000 zł w drodze emisji nie więcej niż 210.000 akcji zwykłych na okaziciela serii D o wartości nominalnej 0,20 zł każda akcja. Akcje serii D będą przeznaczone do objęcia przez posiadaczy warrantów subskrypcyjnych emitowanych przez Spółkę na podstawie uchwały nr 30 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia z dnia 14 maja 2019 roku w ramach II Programu Motywacyjnego Spółki Wittchen S.A. Celem Programu Motywacyjnego („Program”) skierowanego do członków Zarządu Wittchen S.A. oraz menedżerów, pracowników i współpracowników spółek Grupy Kapitałowej jest: (i) stworzenie dodatkowego, silnego narzędzia motywującego do osiągania celów, poprzez takie działania jak: generowanie wysokiej sprzedaży z bieżących produktów, rozwój sieci sprzedaży detalicznej, w tym na nowych rynkach oraz rozwój w zakresie sprzedaży za pośrednictwem e-commerce, co w efekcie powinno przełożyć się na wzrost kursu akcji Spółki, (ii) zapewnienie optymalnych warunków dla wzrostu wyników finansowych Spółki i długoterminowego wzrostu wartości Spółki poprzez ścisłe związanie interesów ekonomicznych osób objętych Programem z interesem Spółki. Realizacja programu następuje poprzez emisję warrantów na rzecz osób uprawnionych. Osoba uprawniona to osoba pozostająca w stosunku służbowym (w rozumieniu przyjętego regulaminu), która została objęta Programem i wskazana w odrębnych uchwałach Zarządu lub uchwałach Rady Nadzorczej (w przypadku Zarządu Spółki). Zgodnie z Programem warranty są emitowane, w trzech transzach: (i) pierwsza transza warrantów (Transza 2019) w liczbie nie więcej niż 70.000 sztuk może zostać wyemitowana i wydana osobom uprawnionym po rejestracji przez Sąd warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego Spółki, (ii) druga transza warrantów (Transza 2020) w liczbie nie więcej niż 70.000 sztuk może zostać wyemitowana i wydana osobom uprawnionym do dnia 1 kwietnia 2020r., (iii) trzecia transza warrantów (Transza 2021) w liczbie nie więcej niż 70.000 sztuk może zostać wyemitowana i wydana osobom uprawnionym do dnia 1 kwietnia 2021r. Warranty nieprzyznane w ramach danej Transzy mogą zostać przyznane w ramach kolejnych Transz, co może spowodować, że liczba wyemitowanych w danym roku warrantów będzie wyższa niż 70.000 sztuk. W ramach opisanego II Programu Motywacyjnego, Członkowie Zarządu Spółki objęli warranty subskrypcyjne serii B w łącznej liczbie 60.012 warrantów, z czego: •Pan Jędrzej Wittchen, objął (i) 10.002 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii B Transzy 2019, (ii) 10.002 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii B Transzy 2020 oraz (iii) 10.002 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii B Transzy 2021, tj. łącznie 30.006 Warrantów, uprawniających do objęcia 30.006 akcji serii D, na warunkach określonych w Regulaminie II Programu Motywacyjnego. •Pani Monika Wittchen, objęła (i) 10.002 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii B Transzy 2019, (ii) 10.002 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii B Transzy 2020 oraz (iii) 10.002 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii B Transzy 2021, tj. łącznie 30.006 Warrantów, uprawniających do objęcia 30.006 akcji serii D, na warunkach określonych w Regulaminie II Programu Motywacyjnego. Warranty są emitowane nieodpłatnie oraz mogą być emitowane w odcinkach zbiorowych. Każdy warrant uprawnia do objęcia jednej Akcji Serii D. Cena emisyjna Akcji Serii D dla Warrantów będzie wynosić 0,20 zł (słownie: dwadzieścia groszy). Warranty będą oferowane w drodze oferty prywatnej. Warranty są niezbywalne za wyjątkiem możliwości ich przejścia na spadkobierców posiadacza warrantu. str. 36 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Prawo do objęcia akcji przysługuje nie wcześniej niż po zatwierdzeniu przez Zarząd i przekazaniu do publikacji sprawozdań finansowych Spółki za rok, którego Transza dotyczy (jednostkowego i skonsolidowanego) oraz wydania przez biegłego rewidenta opinii w zakresie ww. sprawozdań. Prawo do objęcia akcji posiadacz warrantu może wykonać jeżeli w dacie objęcia akcji trwa jego stosunek służbowy oraz została dokonana pozytywna ocena jego pracy, zgodnie z Regulaminem Programu Motywacyjnego przyjętego przez Radę Nadzorczą Spółki w dniu 28 maja 2019 roku. Akcje Serii D, które zostaną po raz pierwszy zarejestrowane na rachunku papierów wartościowych najpóźniej w dniu dywidendy uczestniczyć będą w zysku za rok obrotowy poprzedzający bezpośrednio rok, w którym te akcje zostaną wydane. Akcje Serii D zarejestrowane na rachunku papierów wartościowych po dniu dywidendy uczestniczyć będą w zysku za rok obrotowy, w którym zostały wydane. Poniższe zestawienie prezentuje dane dotyczące stanu wyemitowanych przez Spółkę warrantów na dzień 31 grudnia 2021 roku: Data rozliczenia wyemitowanych warrantów Liczba wyemitowanych i objętych warrantów Liczba wygasłych warrantów Liczba objętych akcji Cena wykonania w zł Średnia wartość godziwa na dzień przyznania w zł Transza 2019 57 565 2 452 44 229 0,2 15,35 Transza 2020 50 993 9 024 30 989 0,2 15,35 Transza 2021 50 993 9 024 n.d. 0,2 15,35 Średnia wartość godziwa warrantów na dzień przyznania wyniosła 15,35 zł. Wartość godziwą przyznanych instrumentów kapitałowych Grupa opiera na cenach rynkowych instrumentów kapitałowych na dzień przyznania. Na dzień 31 grudnia 2021 roku Spółka ujęła w kapitale 1.573 tys. zł z tytułu warrantów przyznanych w ramach II Programu Motywacyjnego (31 grudnia 2020: 1.327 tys. zł). W trakcie 2021 roku Spółka rozpoznała 245 tys. zł kosztów warrantów. Wartość całego programu motywacyjnego na dzień przyznania wg liczby wyemitowanych warrantów i ich wartości godziwej wyniosła 2.764 tys. zł. W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem, miało miejsce objęcie 30 989 akcji serii D po cenie 0,20 zł na akcję, poprzez realizację praw z warrantów subskrypcyjnych serii B, Transza 2020, przez osoby uprawnione. Na mocy uchwały Zarządu Giełdy Papierów Wartościowych S.A. akcje zostały dopuszczone do obrotu. Akcje zostały wyemitowane w ramach warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego na podstawie uchwały nr 29 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Spółki z dnia 14 maja 2019 roku. NOTA 11 Dywidendy wypłacone Dywidendy 1.01.-31.12.2021 1.01.-31.12.2020 Dywidenda z akcji uchwalona przez ZWZA - - Dywidenda wypłacona do dnia bilansowego - - W dniu 25 czerwca 2021 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Emitenta podjęło uchwałę dotyczącą przeznaczenia całego zysku Spółki za 2020 rok na kapitał zapasowy Spółki. str. 37 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ NOTA 12 Rezerwy Rezerwy 2021 odprawy emerytalne i nagrody jubileuszowe niewykorzystane urlopy pozostałe rezerwy razem Stan na 1.01.2021 118 783 655 1 556 Zwiększenia - obciążenie wyniku - 118 130 248 Zmniejszenia - uznanie wyniku (11) - - (11) Zmniejszenia - uznanie wyniku (10) - - (10) Stan na 31.12.2021 97 901 785 1 783 Długoterminowe 95 - - 95 Krótkoterminowe 2 901 785 1 688 Stan na 31.12.2021 97 901 785 1 783 Rezerwy 2020 odprawy emerytalne i nagrody jubileuszowe niewykorzystane urlopy pozostałe rezerwy razem Stan na 1.01.2020 115 1 043 716 1 874 Zwiększenia - obciążenie wyniku 32 - 65 97 Zmniejszenia - odniesienie w kapitały (29) - - (29) Zmniejszenia - uznanie wyniku - (260) (126) (386) Stan na 31.12.2020 118 783 655 1 556 Długoterminowe 112 - - 112 Krótkoterminowe 6 783 656 1 444 Stan na 31.12.2020 118 783 656 1 556 str. 38 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ NOTA 13 Zobowiązania finansowe Po początkowym ujęciu zobowiązania finansowe wyceniane są według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej. Grupa nie posiada zobowiązań finansowych wycenianych na dzień bilansowy w wartości godziwej przez wynik finansowy. Zobowiązania finansowe 31.12.2021 31.12.2020 Kredyty bankowe i pożyczki - - Zobowiązania z tytułu leasingu 39 266 37 802 Faktoring - - Razem długoterminowe zobowiązania finansowe 39 266 37 802 Zobowiązania z tytułu leasingu 18 840 17 746 Kredyty bankowe i pożyczki 31 182 10 109 Razem krótkoterminowe zobowiązania finansowe 50 022 27 855 Zobowiązania finansowe krótkoterminowe i długoterminowe razem 89 288 65 657 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty (52 964) (6 291) Razem krótkoterminowe zobowiązania finansowe zmniejszone o środki pieniężne i ekwiwalenty 36 324 59 366 Zgodnie z aneksem nr 9 do umowy o linię wieloproduktową zawartej z mBank S.A. („Umowa”), Spółka posiadała możliwość zawarcia umowy ustanawiającej hipotekę na dodatkowych nieruchomościach Emitenta zlokalizowanych w Palmirach, w zamian za uzyskanie korzystniejszych warunków Umowy. Wskutek zawarcia aneksu nr 7 do umowy ustanawiającej hipotekę nr 38/018/14 z dnia 13 października 2014 r. Spółka skorzystała z możliwości uzyskania korzystniejszych warunków Umowy, Emitent dokonał w ramach aneksu zmiany wierzytelności zabezpieczonej hipoteką poprzez: (i) obniżenie kwoty produktów bankowych (tj. w postaci: kredytu w rachunku bieżącym, kredytu obrotowego, gwarancji, akredytywy) wskazanych w Umowie do kwoty 60 mln złotych oraz (ii) zmianę najpóźniejszego terminu spłaty zabezpieczanych wierzytelności na dzień 30 września 2024 roku. Ponadto w ramach Aneksu Spółka dokonała zmiany treści hipoteki poprzez obniżenie sumy hipoteki do kwoty 90 mln złotych oraz objęła hipoteką umowną łączną ustanowioną na podstawie umowy ustanawiającej hipotekę nr 38/018/14 z dnia 13.10.2014 r. z późn. zm. do kwoty 90 mln złotych wybrane nieruchomości stanowiące własność Grupy. W ramach zobowiązań z tytułu leasingu, prezentowane są przede wszystkim zobowiązania z tytułu umów najmu powierzchni handlowych, rozpoznanych w sprawozdaniu z sytuacji finansowej od dnia 1 stycznia 2019 roku, w związku z wdrożeniem MSSF 16 (szczegóły: Nota 15). str. 39 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Uzgodnienie długu 2021 Kredyty Pożyczki Faktoring Razem Stan na 1.01.2021 8 107 2 002 - 10 109 Spłata (netto) - (2 002) - (2 002) Zaciągnięcie (bez opłat wstępnych) 23 075 - - 23 075 Stan na 31.12.2021 31 182 - - 31 182 Uzgodnienie ruchu na zobowiązaniach leasingowych zgodnie z MSSF 16 zostało zaprezentowane w nocie 14. 2020 Kredyty Pożyczki Faktoring Razem Stan na 1.01.2020 5 103 - 9 918 15 021 Spłata (netto) - - (9 918) (9 918) Zaciągnięcie (bez opłat wstępnych) 3 004 2 002 - 5 006 Stan na 31.12.2020 8 107 2 002 - 10 109 str. 40 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Umowy kredytu obowiązujące na dzień 31 grudnia 2021 roku 31.12.2021 kwota kredytu (limit) kwota zobowiązania PLN kwota zobowiązania (waluta) stopa procentowa termin spłaty Zabezpieczenia mBank 60 000 31 182 PLN WIBOR O/N dla PLN, LIBOR O/N dla USD i EUR + marża 30.09.2022 Hipoteka umowna łączna na nieruchomości zabudowanej w Palmirach do kwoty 90 000 tys. zł. Zastaw rejestrowy na zapasach o wartości ewidencyjnej min. 22 000 tys. zł Weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową Przelew wierzytelności z polisy ubezpieczenia nieruchomości i ruchomości Umowy kredytu obowiązujące na dzień 31 grudnia 2020 roku 31.12.2020 kwota kredytu (limit) kwota zobowiązania PLN kwota zobowiązania (waluta) stopa procentowa termin spłaty Zabezpieczenia mBank 70 000 8 107 PLN WIBOR O/N dla PLN, LIBOR O/N dla USD i EUR + marża 30.09.2022 Hipoteka umowna łączna na nieruchomości zabudowanej w Palmirach do kwoty 120 000 tys. zł. Zastaw rejestrowy na zapasach o wartości ewidencyjnej min. 22 000 tys. zł Umowy faktoringu obowiązujące na dzień 31 grudnia 2020 roku 31.12.2020 kwota kredytu (limit) kwota zobowiązania PLN kwota zobowiązania (waluta) stopa procentowa termin spłaty Zabezpieczenia mBank 10 000 0 PLN WIBOR 1M dla PLN, LIBOR 1M dla USD, EURIBOR 1M dla EUR + marża 29.01.2021 Brak str. 41 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Umowy leasingu obowiązujące na dzień 31 grudnia 2021 roku Przedmiot umowy Leasingodawca Wartość początkowa netto przedmiotu leasingu Czas trwania umowy (w miesiącach) Zabezpieczenia wynikające z umowy Środki transportu ING Lease (Polska) sp. z o.o. 589 36 Brak Umowy leasingu obowiązujące na dzień 31 grudnia 2020 roku Przedmiot umowy Leasingodawca Wartość początkowa netto przedmiotu leasingu Czas trwania umowy (w miesiącach) Zabezpieczenia wynikające z umowy Środki transportu ING Lease (Polska) sp. z o.o. 589 36 Brak Umowy pożyczek obowiązujące na dzień 31 grudnia 2020 roku 31.12.2020 kwota kredytu (limit) kwota zobowiązania PLN kwota zobowiązania (waluta) stopa procentowa termin spłaty Zabezpieczenia Polski Fundusz Rozwoju S.A. 2 000 2 002 PLN 1,25% 30.09.2021 Zastaw rejestrowy na zapasach o wartości ewidencyjnej 3 800 tys. zł str. 42 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Zobowiązania według okresu spłaty 31.12.2021 do 1 roku od 1 roku do 5 lat powyżej 5 lat Kredyty bankowe i pożyczki 31 182 - - Leasingi 18 840 37 097 2 169 Zobowiązania handlowe i pozostałe 29 620 - - Razem 79 642 37 097 2 169 31.12.2020 do 1 roku od 1 roku do 5 lat powyżej 5 lat Kredyty bankowe i pożyczki 10 109 - - Leasingi 17 746 36 721 1 081 Zobowiązania handlowe i pozostałe 36 865 - - Razem 64 720 36 721 1 081 Ryzyko zmiany stopy procentowej Grupa posiada zobowiązania z tytułu kredytów, faktoringu oraz leasingów, dla których odsetki liczone są na bazie zmiennej stopy procentowej, w związku z czym występuje ryzyko wzrostu wysokości tych stóp. Grupa nie stosowała zabezpieczeń stóp procentowych, uznając że ryzyko stopy procentowej nie jest znaczące. Niezależnie od obecnej sytuacji Grupa monitoruje stopień narażenia na ryzyko stopy procentowej oraz prognozy stóp procentowych i nie wyklucza podjęcia działań zabezpieczających w przyszłości. Poniżej zaprezentowano analizę wrażliwości wyniku finansowego na zmianę stóp procentowych o 50 p.b. dla zobowiązań finansowych o oprocentowaniu zmiennym oraz środków pieniężnych. W tabeli przedstawiony został wpływ wzrostu lub spadku stóp procentowych na wynik finansowy, przy czym wartości ujemne reprezentują spadek zysku brutto, a wartości dodatnie wzrost zysku brutto. 31.12.2021 Wartość narażona na ryzyko +50 p.b. -50 p.b. Kredyty bankowe 31 182 (156) 156 Zobowiązania z tytułu leasingów 58 106 (291) 291 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 52 964 (265) 265 Razem (712) 712 31.12.2020 Wartość narażona na ryzyko +50 p.b. -50 p.b. Kredyty bankowe i pożyczki 8 107 (41) 41 Zobowiązania z tytułu leasingów 55 548 (278) 278 Faktoring - - - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 6 291 31 (31) Razem (288) 288 str. 43 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ NOTA 14 Leasing Grupa jako leasingobiorca W okresie od dnia 1 stycznia 2021 roku do dnia 31 grudnia 2021 roku miały miejsce następujące zmiany w stanie aktywów z tytułu prawa do użytkowania: Aktywa z tytułu prawa do użytkowania Najem powierzchni handlowej Środki transportu Razem Wartość brutto Stan na 1.01.2021 80 448 659 81 107 Zawarcie nowych umów / aneksy do istniejących umów leasingu 17 290 - 17 290 Stan na 31.12.2021 97 738 659 98 397 Umorzenie Stan na 1.01.2021 32 986 433 33 419 Zwiększenia 16 129 226 16 355 Stan na 31.12.2021 49 115 659 49 774 Stan na 31.12.2021 – wartość netto 48 623 - 48 623 W okresie od dnia 1 stycznia 2021 roku do dnia 31 grudnia 2021 roku Grupa wykazała następujące zmiany w strukturze zobowiązań z tytułu najmu powierzchni handlowych: Wartość zobowiązań z tytułu najmu powierzchni handlowych 01.01.2021 55 415 Zawarcie nowych umów / aneksy do istniejących umów 17 290 Naliczone odsetki 1 641 Płatności z tytułu leasingu (15 856) Różnice kursowe (503) Stan na 31.12.2021 57 987 z czego Zobowiązania krótkoterminowe 18 727 Zobowiązania długoterminowe 39 266 Zarówno w 2020 jak i 2021 roku w związku z wprowadzanymi ograniczeniami dotyczącymi możliwości prowadzenia działalności gospodarczej w centrach handlowych jak również spadkiem liczby osób odwiedzających centra handlowe, Grupa przystąpiła do negocjacji umów najmu z przedstawicielami centrów handlowych, co spowodowało konieczność modyfikacji większości umów najmu, zgodnie w wymogami MSSF 16. Biorąc pod uwagę trwające obecnie ograniczenia, Grupa nadal prowadzi rozmowy z przedstawicielami centrów handlowych, w związku z czym w kolejnych okresach mogą one mieć wpływ na wartość aktywów z tytułu prawa do użytkowania i zobowiązań z tytułu leasingu pod MSSF 16. Oprócz wyżej wymienionych zobowiązań, Grupa wykazuje na dzień 31 grudnia 2021: 113 tys. zł krótkoterminowych zobowiązań z tytułu leasingów klasyfikowanych wcześniej jako leasing finansowy zgodnie z MSR 17, które od dnia 1 stycznia 2019 roku stanowią element zobowiązań z tytułu leasingu zgodnie z MSSF 16. str. 44 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ W okresie od dnia 1 stycznia 2020 roku do dnia 31 grudnia 2020 roku miały miejsce następujące zmiany w stanie aktywów z tytułu prawa do użytkowania: Aktywa z tytułu prawa do użytkowania Najem powierzchni handlowej Środki transportu Razem Wartość brutto Stan na 1.01.2020 70 462 1 431 71 893 Zawarcie nowych umów / aneksy do istniejących umów leasingu 9 986 - 9 986 Wykup z leasingu - (772) (772) Stan na 31.12.2020 80 448 659 81 107 Umorzenie Stan na 1.01.2020 16 811 657 17 468 Zwiększenia 16 175 265 16 440 Wykup z leasingu - (489) (489) Stan na 31.12.2020 32 986 433 33 419 Stan na 31.12.2020 – wartość netto 47 462 226 47 688 W okresie od dnia 1 stycznia 2020 roku do dnia 31 grudnia 2020 roku Grupa wykazała następujące zmiany w strukturze zobowiązań z tytułu najmu powierzchni handlowych: Wartość zobowiązań z tytułu najmu powierzchni handlowych 01.01.2020 54 315 Zawarcie nowych umów / aneksy do istniejących umów 9 986 Naliczone odsetki 1 596 Płatności z tytułu leasingu (13 694) Różnice kursowe 3 212 Stan na 31.12.2020 55 415 z czego Zobowiązania krótkoterminowe 17 623 Zobowiązania długoterminowe 37 792 Analiza wymagalności zobowiązań z tytułu leasingu została przedstawiona w nocie 13. str. 45 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ NOTA 15 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania 31.12.2021 31.12.2020 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług - jednostki powiązane 84 127 Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń - jednostki powiązane 43 44 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług - pozostałe jednostki 18 072 22 195 Inne zobowiązania - pozostałe jednostki 41 132 Zobowiązania z tytułu innych podatków, opłat i świadczeń społecznych 9 364 12 792 Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń 2 016 1 575 Razem 29 620 36 865 Zobowiązania denominowane w walutach innych niż waluta funkcjonalna zostały przedstawione w nocie nr 16. Po początkowym ujęciu zobowiązania finansowe oraz handlowe wyceniane są według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej. Koszt odsetkowy ujmuje się stosując efektywną stopę procentową z wyjątkiem zobowiązań krótkoterminowych, jeżeli ujmowane dyskonto byłoby nieznaczące. NOTA 16 Ryzyko wahań kursów walutowych Walutą funkcjonalną dla sprzedaży na rynkach zagranicznych jest głównie EUR. Jednocześnie część kosztów jest ponoszona w walutach obcych, gdyż nabycie luksusowych produktów skórzanych następuje u kontrahentów zagranicznych. Walutą funkcjonalną dla tych dostaw jest USD i EUR. Ponadto w EUR nominowane są umowy najmu powierzchni handlowych. Umocnienie się USD i EUR wobec złotego może mieć negatywny wpływ na rentowność Grupy. Jednocześnie, rosnąca aktywność sprzedażowa Grupy na rynkach zagranicznych przyczynia się do zwiększania poziomu przychodów ze sprzedaży rozpoznawanych w walutach obcych, w tym głównie EUR i od 2019 roku również CZK. Grupa zmniejsza ryzyko kursu walutowego rozkładając płatności za zamówione towary, dokonywane w walutach obcych, na dłuższy okres. Specyfika składania zamówień wymaga wpłaty zaliczki w dniu złożenia zamówienia (wysokość zaliczki waha się zwykle od 20 do 50% kwoty zamówienia). Reszta płatności realizowana jest w zależności od dostawcy częściowo w dniu wysyłki lub w ciągu maksymalnie 90 dni od realizacji dostawy. W ramach umowy o linię wieloproduktową omówionej w Nocie 14 niniejszego sprawozdania Grupa wykorzystuje kredyt walutowy w rachunku bieżącym dla EUR i USD. Poniżej zaprezentowano analizę wrażliwości wyniku finansowego na zmianę wartości należności i zobowiązań wyrażonych w walutach obcych przy zmianie kursu walutowego o 15%. 31.12.2021 Wartość narażona na ryzyko w walucie (tys.) Kurs na dzień bilansowy Wartość narażona na ryzyko w tys. PLN +15% -15% Zobowiązania handlowe USD 1 522 4,0600 6 178 (927) 927 Zobowiązania handlowe EUR 103 4,5994 474 (71) 71 Zobowiązania handlowe CZK 10 182 0,1850 1 884 (283) 283 Zobowiązania handlowa HUF 24 162 0,0125 301 (45) 45 Kredyt w rachunku bieżącym w USD (7 678) 4,0600 (31 173) 4 676 (4 676) Zobowiązania finansowe EUR (MSSF 16) 12 485 4,5994 57 422 (8 613) 8 613 Aktywa handlowe USD 91 4,0600 369 55 (55) Aktywa handlowe EUR 1 223 4,5994 5 626 844 (844) str. 46 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Aktywa handlowe CZK 6 525 0,1850 1 207 181 (181) Aktywa handlowe RUB 432 0,0542 23 4 (4) Aktywa handlowe UAH 1 387 0,1487 206 31 (31) Aktywa handlowe HUF 12 542 0,0125 156 23 (23) Aktywa handlowe DKK 215 0,6190 133 20 (20) Aktywa handlowe SEK 150 0,4480 67 10 (10) Aktywa handlowe CNY 4 0,6390 3 - - Aktywa handlowe HRK 37 0,6128 23 3 (3) Środki pieniężne w EUR 2 026 4,5994 9 319 1 398 (1 398) Środki pieniężne w RUB 14 0,0542 1 - - Środki pieniężne w HUF 20 884 0,0125 260 39 (39) Środki pieniężne w CNY 9 0,6390 6 1 (1) Środki pieniężne w HKD 2 0,5207 1 - - Środki pieniężne w GBP 1 5,4846 7 1 (1) Środki pieniężne w CZK 18 605 0,1850 3 442 516 (516) 31.12.2020 Wartość narażona na ryzyko w walucie (tys.) Kurs na dzień bilansowy Wartość narażona na ryzyko w tys. PLN +15% -15% Zobowiązania handlowe USD 1 009 3,7584 3 792 (569) 569 Zobowiązania handlowe EUR 251 4,6148 1 158 (174) 174 Zobowiązania handlowe CZK 6 084 0,1753 1 066 (160) 160 Zobowiązania handlowe CNY 2 0,5744 1 - - Zobowiązania handlowe RUB - 0,0501 - - - Zobowiązania finansowe EUR (MSSF 16) 12 009 4,6148 55 418 (8 313) 8 313 Zobowiązania finansowe EUR 34 4,6148 157 (24) 24 Aktywa handlowe USD 217 3,7584 816 122 (122) Aktywa handlowe EUR 538 4,6148 2 483 372 (372) Aktywa handlowe CZK 2 042 0,1753 358 54 (54) Aktywa handlowe RUB 1 692 0,0501 85 13 (13) Aktywa handlowe UAH 1 429 0,1326 189 28 (28) Aktywa handlowe HUF 19 0,0126 - - - Środki pieniężne w USD 180 3,7584 676 101 (101) Środki pieniężne w EUR 109 4,6148 501 75 (75) Środki pieniężne w RUB 8 298 0,0501 416 62 (62) Środki pieniężne w CNY 9 0,5744 5 1 (1) Środki pieniężne w HKD 2 0,4850 1 - - Środki pieniężne w GBP 2 5,1327 9 1 (1) Środki pieniężne w CZK 12 305 0,1753 2 157 324 (324) Środki pieniężne w HUF 3 033 0,0126 38 6 (6) str. 47 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ NOTA 17 Rozliczenia międzyokresowe Rozliczenia międzyokresowe 31.12.2021 31.12.2020 Długoterminowe 5 360 5 521 Rozliczenie dotacji PARP 5 360 5 521 Krótkoterminowe 439 244 Rozliczenie dotacji z PARP 160 160 Pozostałe 279 84 Razem 5 799 5 765 Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe stanowią przede wszystkim dotacje otrzymane w 2011 roku w kwocie 9.537 tys. zł rozliczane przez okres ekonomicznej użyteczności aktywów trwałych, na zakup których zostały przyznane. Przedmiotem umowy o dofinansowanie zawartej w grudniu 2008 roku, była realizacja projektu dotyczącego „Wprowadzenia nowych usług poprzez zastosowanie innowacyjnej technologii w Centrum Dystrybucyjnym”. Zakończenie inwestycji nastąpiło w styczniu 2011 r. NOTA 18 Przychody i koszt własny sprzedaży Przychody ze sprzedaży 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Przychody ze sprzedaży towarów 275 160 208 028 Przychody ze sprzedaży usług 2 581 3 012 Razem przychody ze sprzedaży 277 741 211 040 Koszt własny sprzedaży - wartość sprzedanych towarów 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Wartość sprzedanych towarów 103 842 87 217 Razem koszt własny sprzedaży 103 842 87 217 W 2021 jak również w 2020 roku, przychody z transakcji z żadnym klientem nie przekroczyły 10% przychodów ze sprzedaży. str. 48 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ NOTA 19 Segmenty działalności Segmenty operacyjne Grupa wyodrębnia segmenty operacyjne w oparciu o kanały sprzedażowe, bez rozróżnienia na marki pod jakimi są sprzedawane towary. Grupa wyszczególniła następujące segmenty: (i) segment detaliczny, stanowiący sprzedaż w salonach detalicznych, sprzedaż internetową oraz pozostałą sprzedaż detaliczną, (ii) segment B2B obejmujący sprzedaż krajową oraz sprzedaż eksportową do firm i klientów korporacyjnych oraz (iii) segment pozostały, obejmujący pozostałą sprzedaż nie zaklasyfikowaną do pozostałych segmentów, głównie przychody z wynajmu powierzchni biurowej. 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Przychody Segment detaliczny 249 283 183 295 Segment B2B 28 154 26 785 Segment pozostały 304 960 Razem przychody ze sprzedaży działalności podstawowej 277 741 211 040 Koszty Segment detaliczny 206 619 173 675 Segment B2B 18 820 19 541 Segment pozostały 60 591 Razem koszty działalności podstawowej 225 499 193 807 Wynik działalności podstawowej segmentu Segment detaliczny 42 664 9 620 Segment B2B 9 334 7 244 Segment pozostały 244 369 Razem wynik działalności podstawowej segmentów 52 242 17 233 Aktywa segmentu operacyjnego Segment detaliczny 282 336 222 423 Segment B2B 52 184 54 196 Segment pozostały - - Razem aktywa segmentów 334 520 276 619 Powyższe wyniki segmentów nie uwzględniają otrzymanych dofinansowań do wynagrodzeń pracowników Grupy, w łącznej kwocie ok. 3,7 mln zł, które zgodnie z posiadaną polityką rachunkowości, zostały zaprezentowane jako element pozostałych przychodów operacyjnych. str. 49 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Informacje dotyczące obszarów geograficznych Grupa prowadzi działalność na rynku krajowym oraz zagranicznych. Grupa posiada prawie wszystkie aktywa trwałe w Polsce i na dzień bilansowy, poza aktywami związanymi z wyposażeniem 5 salonów sprzedaży detalicznej w Czechach, w łącznej wartości 1,9 mln zł i 1 salony na Węgrzech o wartości 0,5 mln zł, nie posiada innych aktywów trwałych poza granicami kraju. Poniżej zostały przedstawione dane dotyczące przychodów ze sprzedaży z podziałem na kraj i zagranicę. Przychody ze sprzedaży - kraj i zagranica 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Przychody ze sprzedaży kraj 233 227 190 597 Przychody ze sprzedaży zagranica 44 514 20 443 Razem przychody ze sprzedaży 277 741 211 040 NOTA 20 Koszty działalności operacyjnej Koszty operacyjne - układ rodzajowy 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Amortyzacja 25 148 25 764 Zużycie materiałów i energii 5 716 4 699 Usługi obce i pozostałe 61 916 51 456 Podatki i opłaty 972 602 Wynagrodzenia 24 390 20 638 Świadczenia na rzecz pracowników 3 515 3 431 Razem koszty w układzie rodzajowym 121 657 106 590 Koszty sprzedaży 110 938 96 445 Koszty ogólnego zarządu 10 719 10 145 Razem koszty sprzedaży i ogólnego zarządu 121 657 106 590 NOTA 21 Amortyzacja i utrata wartości aktywów trwałych Amortyzacja 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Amortyzacja wartości niematerialnych 1 597 1 651 Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych 7 197 7 603 Amortyzacja aktywów z tytułu prawa do użytkowania 16 354 16 440 Amortyzacja nieruchomości inwestycyjnych - 70 Razem 25 148 25 764 Zarówno w roku 2021 jak i 2020 nie rozpoznano kosztów z tytułu utraty wartości aktywów trwałych. NOTA 22 Koszty świadczeń pracowniczych Koszty świadczeń pracowniczych 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Wynagrodzenia 24 390 20 638 Składki na ubezpieczenie społeczne 3 241 3 117 Inne świadczenia 274 314 Razem 27 905 24 069 str. 50 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Koszty wynagrodzeń obejmują wynagrodzenia płatne zgodnie z warunkami zawartych umów o pracę z poszczególnymi pracownikami. Koszty ubezpieczeń społecznych obejmują świadczenia z tytułu ubezpieczenia emerytalnego, rentowego, wypadkowego oraz składki na Fundusz Gwarantowanych Świadczeń Pracowniczych oraz Fundusz Pracy. W sprawozdaniu finansowym aktywa i zobowiązania z tytułu Zakładowego Funduszu Świadczeń Pracowniczych wykazane zostały w wartości netto. Spółka do kosztów świadczeń pracowniczych zalicza również koszty związane z uczestnictwem w Pracowniczych Planach Kapitałowych (PPK). Dodatkowo, Spółka Wittchen S.A. wystąpiła o dofinansowanie do wynagrodzeń pracowników i w 2021 roku otrzymała z tego tytułu środki w łącznej wysokości ok. 3 mln zł. Dofinansowanie do wynagrodzeń pracowników otrzymała również spółka Wittchen SRO w łącznej kwocie ok. 0,2 mln zł. Grupa prowadząc 5 salonów sprzedaży detalicznej w Czechach, pozyskała dofinansowanie do wynagrodzeń pracowników również tamtejszych salonów w łącznej kwocie około 385 tys. zł (otrzymane dofinansowanie zaprezentowane zostało jako element pozostałych przychodów operacyjnych). NOTA 23 Pozostałe przychody i koszty operacyjne Pozostałe przychody operacyjne 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Sprzedaż niefinansowych aktywów trwałych 162 2 695 Odszkodowania 1 713 685 Dofinansowanie do wynagrodzeń pracowników 3 674 1 958 Rozwiązanie rezerw pozostałych - 126 Rozliczenie środków z dotacji 160 256 Umorzenia podatków 48 86 Inne 894 475 Razem 6 651 6 281 Pozostałe koszty operacyjne 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Likwidacja i niedobory towarów 1 847 2 472 Odpisy aktualizujące wartość należności - 1 987 Utworzenie rezerwy na koszty 248 97 Straty z likwidacji i niedobory niefinansowych aktywów trwałych 251 204 Inne 377 316 Razem 2 723 5 076 str. 51 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ NOTA 24 Przychody i koszty finansowe Przychody finansowe 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Odsetki (pożyczki, lokaty, należności) 103 7 Odsetki budżetowe - 114 Różnice kursowe 317 - Razem przychody finansowe 420 121 Koszty finansowe 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Odsetki od kredytów i pożyczek 235 262 Odsetki od umów leasingu 1 642 1 596 Odsetki od faktoringu - 74 Odsetki budżetowe 9 11 Odsetki pozostałe 5 5 Różnice kursowe - 224 Pozostałe 2 24 Razem koszty finansowe 1 893 2 196 NOTA 25 Podatek dochodowy Podatek dochodowy 01.01.-31.12.2021 01.01.-31.12.2020 Zysk brutto Grupy przed opodatkowaniem 52 175 16 363 obowiązująca stawka podatku dochodowego od osób prawnych 19%,30% 19%,30% Podatek wg ustawowej stawki podatkowej 9 954 3 043 Zysk brutto spółek przed opodatkowaniem 52 175 16 363 Przychody bilansowe nie stanowiące przychodów podatkowych 7 626 6 878 Przychody podatkowe nie stanowiące przychodów bilansowych 101 - Koszty podatkowe nie stanowiące kosztów bilansowych 30 667 29 499 Koszty bilansowe nie stanowiące kosztów podatkowych 40 650 42 837 Dochód do opodatkowania spółki WPK - 1 496 Podstawa opodatkowania 54 634 24 319 Obciążenie bieżącym podatkiem dochodowym 10 154 4 742 Korekty lat poprzednich - Obciążenie podatkiem odroczonym (217) (1 647) Obciążenie bieżącym i odroczonym podatkiem dochodowym 9 937 3 095 Efektywna stawka podatkowa 19,0% 18,9% Efektywna stawka podatkowa bez korekt lat poprzednich 19,0% 18,9% str. 52 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ NOTA 26 Zysk na akcję Liczba akcji 1.01.-31.12.2021 1.01.-31.12.2020 Liczba akcji na 31 grudnia 18 253 990 18 223 001 Średnia ważona liczba akcji w okresie 18 234 494 18 205 067 Wyemitowane warranty zamienne na akcje na 31 grudnia 84 333 117 088 Średnia ważona liczba wyemitowanych warrantów zamiennych na akcje w okresie 104 940 135 022 Średnia rozwodniona liczba akcji zwykłych w okresie 18 339 434 18 340 089 Zysk na akcję Zysk / (strata) netto okresu bieżącego 42 238 13 268 Zysk / (strata) na akcję (w zł) 2,32 0,73 Rozwodniony zysk / (strata) na akcję (w zł) 2,30 0,72 Grupa prezentuje zysk na akcję uwzględniając rozwadniający wpływ warrantów (patrz nota 11). NOTA 27 Przepływy pieniężne – objaśnienia 1.01.-31.12.2021 1.01.-31.12.2020 Bilansowa zmiana zobowiązań (7 246) 7 906 korekta z tytułu zmiany stanu zobowiązań dotyczących działalności inwestycyjnej 63 232 Zmiana stanu zobowiązań wykazana w rachunku przepływów pieniężnych (7 183) 8 138 Odsetki naliczone w ciągu roku (1 878) (1 948) Odsetki skapitalizowane na wartości inwestycji - (70) Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego MSSF 16 1 641 1 596 Odsetki dotyczące działalności operacyjnej - 6 Odsetki zapłacone (237) (416) Koszty warrantów 246 456 Pozostałe (108) - Inne korekty 138 456 NOTA 28 Należności i zobowiązania warunkowe oraz zobowiązania zabezpieczone na majątku Grupy Zobowiązania warunkowe 31.12.2021 31.12.2020 Gwarancje udzielone 9 051 8 256 Razem 9 051 8 256 Gwarancje udzielone (bankowe) dotyczą umów najmu powierzchni handlowych. Zobowiązania zabezpieczone na majątku Grupy zostały opisane w nocie 13 i dotyczą zawartych przez Grupę umów kredytowych i pożyczek. str. 53 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Ryzyko prawno-podatkowe Przepisy prawa podatkowego są skomplikowane i niejasne oraz podlegają częstym zmianom. Istnieje ryzyko, że wraz z wprowadzeniem nowych regulacji spółki z Grupy będą musiały podjąć działania dostosowawcze, co może skutkować powstaniem znaczących kosztów wymuszonych okolicznościami związanymi z dostosowaniem się do nowych przepisów oraz kosztów związanych z niestosowaniem się do nich. Stosowaniu przepisów prawa podatkowego często towarzyszą kontrowersje oraz spory, które są zazwyczaj rozstrzygane dopiero przez sądy administracyjne. Dodatkowo praktyka stosowania prawa podatkowego przez organy podatkowe nie jest jednolita, a w orzecznictwie sądów administracyjnych w zakresie prawa podatkowego występują istotne rozbieżności. Spółka nie może zagwarantować, że organy podatkowe nie dokonają odmiennej, niekorzystnej dla spółek z Grupy interpretacji przepisów podatkowych, którym podlegają spółki z Grupy. Nie można także wykluczyć ryzyka, że poszczególne interpretacje podatkowe, uzyskane oraz stosowane już przez spółki z Grupy, zostaną zakwestionowane. Z uwagi na powyższe nie można wykluczyć potencjalnych sporów z organami podatkowymi, a w rezultacie zakwestionowania przez organy podatkowe prawidłowości rozliczeń podatkowych spółek z Grupy w zakresie nieprzedawnionych zobowiązań podatkowych oraz określenia zaległości podatkowych tych podmiotów. NOTA 29 Transakcje z podmiotami powiązanymi Podmioty powiązane zostały zdefiniowane zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości nr 24 (MSR 24 – „Ujawnianie informacji na temat podmiotów powiązanych”). Jednostka Dominująca i spółki z Grupy Kapitałowej zawierały i zamierzają zawierać w przyszłości transakcje z podmiotami powiązanymi. Transakcje związane były bezpośrednio z bieżącą, statutową działalnością Wittchen S.A. Transakcje z podmiotami powiązanymi zawierają klauzule i postanowienia nie odbiegające znacząco od postanowień Kodeksu Cywilnego lub innych przepisów prawa oraz przyjętych standardów rynkowych. Transakcje z podmiotami powiązanymi były dokonywane na podstawie umów, bez pisemnych umów na bazie zamówień i towarzyszących im faktur lub na bazie przepisów prawa, nakazujących wypłacanie określonych świadczeń. Jednostka zidentyfikowała następujące podmioty powiązane na dzień 31.12.2021 roku i 31.12.2020 roku oraz podmioty powiązane z którymi przeprowadzono transakcje w latach 2021 – 2020, które to transakcje nie podlegały eliminacji w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym: -Jędrzej Wittchen – Prezes Zarządu, działalność gospodarcza prowadzona pod firmą Wittchen Jędrzej Wittchen, -Monika Wittchen – Wiceprezes Zarządu, działalność gospodarcza prowadzona pod firmą Marketing Management Monika Wittchen, -Paweł Marcinkiewicz – Przewodniczący Rady Nadzorczej, -Józef Mirecki – Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej, -Barbara Mirecka – Członek Rady Nadzorczej, -Monika Dziedzic - Członek Rady Nadzorczej, -Adam Sobieszek – Członek Rady Nadzorczej, -Gold Town Inv. Ltd. - znaczący akcjonariusz, -GM Legal Grot i Wspólnicy sp. k. (spółka powiązana przez osobę Przewodniczącego Rady Nadzorczej), -Wittchen Real Estate sp. z o.o. (powiązana poprzez osobę Moniki Wittchen, Jędrzeja Wittchen oraz spółkę Gold Town Inv. Ltd). str. 54 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ Przychody i koszty (w tym wynagrodzenia) w 2021 roku oraz stan zobowiązań i należności na dzień 31 grudnia 2021 roku wobec podmiotów powiązanych nie eliminowane w sprawozdaniu skonsolidowanym 2021 przychody koszty/inwestycje należności zobowiązania Jędrzej Wittchen - 962 3 85 Monika Wittchen 13 931 24 27 Józef Mirecki - 36 - 2 Barbara Mirecka - 36 - 2 Monika Dziedzic - 36 - 2 Paweł Marcinkiewicz - 40 - 2 Adam Sobieszek - 36 - 2 Wittchen Real Estate sp. z o.o. 51 58 8 5 GM Legal - 1 - 1 * w tym działalność gospodarcza prowadzona pod firmą Wittchen Jędrzej Wittchen ** w tym działalność gospodarcza prowadzona pod firmą Marketing Management Monika Wittchen *** wymienione kwoty nie zawierają kosztów II Programu Motywacyjnego opisanych w nocie 10 Przychody i koszty (w tym wynagrodzenia) w 2020 roku oraz stan zobowiązań i należności na dzień 31 grudnia 2020 roku wobec podmiotów powiązanych nie eliminowane w sprawozdaniu skonsolidowanym 2020 przychody koszty/inwestycje należności zobowiązania Jędrzej Wittchen - 626 10 71 Monika Wittchen 14 704 62 84 Józef Mirecki - 36 - 2 Barbara Mirecka 24 36 - 2 Monika Dziedzic - 36 - 2 Paweł Marcinkiewicz - 40 - 2 Adam Sobieszek - 36 - 2 Wittchen Real Estate sp. z o.o. 5 533 28 214 - GM Legal - 14 - 5 * w tym działalność gospodarcza prowadzona pod firmą Wittchen Jędrzej Wittchen ** w tym działalność gospodarcza prowadzona pod firmą Marketing Management Monika Wittchen *** wymienione kwoty nie zawierają kosztów II Programu Motywacyjnego opisanych w nocie 10 str. 55 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) ____________ NOTA 30 Zdarzenia po dniu bilansowym Po dniu bilansowym nie miały miejsca inne istotne wydarzenia, które wymagałyby dodatkowego ujawnienia w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, a nie zostały ujawnione. W ciągu 2021 r. oraz w tracie 2022 r. do dnia publikacji niniejszego raportu trwała pandemia koronawirusa. W pierwszej połowie roku Grupa mierzyła się z wprowadzonymi lockdownami, które bezpośrednio wpłynęły na działalność Grupy, poprzez zamknięcie centrów handlowych, w których zlokalizowane są salony. Dodatkowo Grupa mierzyła się z ograniczeniami dotyczącymi podróży, co wpłynęło na jeden głównych asortymentów oferowanych przez Grupę, tj. walizek i akcesoriów podróżnych. Pomimo powyższych aspektów Grupa konsekwentnie realizowała swoją politykę ekspansji zagranicznej oraz rozwoju w Internecie. Po dniu bilansowym zniesiono w Polsce oraz w kilku pozostałych krajach europejskich znaczną część restrykcji na co spółka zapatruje się jako szansa do dalszego rozwoju. W dniu 24 lutego 2022 r. wybuchła wojna w Ukrainie. W związku z tym sprzedaż zarówno za pośrednictwem sklepu internetowego w Ukrainie i Rosji oraz salonów franczyzowych w Ukrainie została czasowo zawieszona. Grupa nie posiada w Ukrainie i w Rosji znaczących aktywów, które wymagałyby odpisów aktualizujących oraz informuje, że w związku z przyjętym modelem biznesowym na rynkach wschodnich Grupa nie ponosiła istotnych kosztów stałych a zatem ww. okoliczności na dzień niniejszego raportu nie mają bezpośrednio znaczącego wpływu na prowadzoną działalność Grupy. Ponadto Grupa informuje, że w związku z prowadzoną wcześniej na rynku ukraińskim i rosyjskim sprzedażą towarów (za pośrednictwem sklepu internetowego oraz w ramach sieci salonów franczyzowych), przychody za 2021 r. wynosiły ok. 8 mln zł, co stanowiło ok. 3% przychodów Spółki NOTA 31 Zmiana prezentacji dotycząca lat ubiegłych – zmiana zasad rachunkowości Nie wystąpiła. NOTA 32 Zatrudnienie Przeciętne zatrudnienie 1.01.-31.12.2021 1.01.-31.12.2020 Pracownicy administracyjni, w tym logistyka 114 122 Pracownicy sprzedaży i marketingu 259 284 Razem 373 406 Rotacja kadry 1.01.-31.12.2021 1.01.-31.12.2020 Liczba pracowników przyjętych 141 85 Liczba pracowników zwolnionych (-) 110 198 NOTA 33 Wynagrodzenia audytora Wynagrodzenia podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych Grupy 1.01.-31.12.2021 1.01.-31.12.2020 Badanie rocznych sprawozdań finansowych 34 40 Przegląd sprawozdań finansowych 20 25 Pozostałe usługi 9 - Razem 63 65 str. 56 Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe Grupy Kapitałowej Wittchen za 2021 r. (wszystkie kwoty w tys. zł, o ile nie podano inaczej) _______________ NOTA 34 Wynagrodzenia Członków Zarządu oraz Rady Nadzorczej z tytułu powołania 01.01.-31.12.2021 1.01.-31.12.2020 Paweł Marcinkiewicz 40 40 Barbara Mirecka 36 36 Józef Mirecki 36 36 Adam Sobieszek 36 36 Monika Dziedzic 36 36 Jędrzej Wittchen 240 168 Monika Wittchen 240 168 Razem 664 520 Powyższe wynagrodzenia obejmują wyłącznie wynagrodzenia z tytułu powołania za okres pełnienia funkcji i nie obejmują wynagrodzeń otrzymywanych z innych tytułów, np. świadczonych usług, otrzymanych diet, etc. które są ujawnione dodatkowo w nocie 29. Osoba, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych Jednostki Dominującej Dorota Chomicz - Główna Księgowa Zarząd Wittchen S.A. Jędrzej Wittchen - Prezes Zarządu Monika Wittchen - Wiceprezes Zarządu str. 57