Vrancart SA — Interim / Quarterly Report 2012

May 15, 2012

Raportul trimestrial aferent trimestrului I conform Regulamentului CNVM nr.1/2006

Data raportului: 15.05.2012

Denumirea entitii emitente: S.C. VRANCART S.A. Sediul social: Adjud, str. Ecaterina Teodoroiu nr. 17, jude- Vrancea Numrul de telefon/fax: 0237-640.800; 0237-641.720 Codul unic de înregistrare la Oficiul Registrului Comerului: 1454846 Numr de ordine în Registrul Comerului: J39/239/1991 Capital social subscris i vrsat: 79.551.859,00 lei RON

Piaa reglementat pe care se tranzacioneaz valorile mobiliare emise: Bursa de Valori Bucureti

1. Evenimente importante petrecute în primele 3 luni ale anului 2012, cu influene asupra situaiei financiare:

În cursul trimestrului I 2012 s-au continuat reglajele utilajelor care au fcut obiectul modernizrii mainii K25. Datorit timpului nefovorabil (zpezi abundente) în luna februarie 2012 s-a lucrat aproximativ 50% din timpul de funcionare planificat. S-au fcut mari cheltuieli pentru dezpezire, pentru pstrarea unor temperaturi corespunztoare în halele industriale, pentru menajarea traseelor de ap (pentru a le feri de înghe-) i a utilajelor.

Începând cu luna martie activitatea a intrat pe un fga normal. Încep s se vad roadele investiiei executate în cursul anului 2011. Astfel în trimestrul I 2012 am obinut un profit brut de 0,86 mil. lei fa de un profit planificat de 0,09 mil. lei. De asemeni indicatorul de lichiditate înregistreaz o uoar îmbuntire de la 0,91(rap.) în trimestrul I 2011 la 0,98(rap.) la sfâritul trimestrului I 2012.

Finalizarea investiiei privind modernizarea mainii K25 a presupus i realizarea decontrilor c.val utilajelor i a lucrrilor de construcie i montaj i aceasta a condus la creterea gradului de îndatorare al societii de la 28,74% în trimestrul I 2011 la 69,04% la sfâritul trimestrului I 2012.

Dac am enumera punctele tari i punctele slabe ale societii, la momentul actual, ca urmare a nivelului investiional din 2011, acestea ar fi:

Puncte tari:

1 – creterea productivitii muncii pe maina K25

2 – creterea capacitii de producie

3 – reducerea cheltuielilor privind consumul de ap, abur i energie

4 – realizarea unei largi sortimentaii de produse astfel c achiziiile de materii prime pentru producerea cartonului ondulat s-au redus la jumtate

5 – efortul reunit al factorilor de rspundere pentru eliminarea risipei de orice fel, pentru recuperarea creanelor, pentru pstrarea echilibrului financiar.

Puncte slabe:

1 – coincidena momentului realizrii investiiei cu instabilitatea economica datorit crizei economice naionale i mondiale

2 – creterea gradului de îndatorare al societii într-o perioad de mare instabilitate politic i economic

3 – creterea blocajului financiar

4 – politici economice la nivel macroeconomic incoerente i neîncurajatoare pentru dezvoltarea mediului economic

5 – instabilitatea cursului leu-euro într-o perioad în care lichiditile societii nu permit cheltuieli cu tot felul de comisioane pe care le impune o politic de protecie a riscului valutar.

1. Poziia financiar a societii în perioada de raportare se concretizeaz în realizarea unui profit brut cumulat de 0,86 milioane lei, profitul brut estimat prin BVC fiind de 0,09 milioane lei.

B. Indicatorii economico-financiari la 3 luni 2012

DENUMIRE INDICATOR	UM	VALOARE
INDICATORUL LICHIDITII CURENTE	rap	0,98
INDICATORUL GRADULUI DE ÎNDATORARE	%	69,04
VITEZA DE ROTAIE A DEBITELOR-CLIENI	zile	87,81
VITEZA DE ROTAIE A ACTIVELOR IMOBILIZATE	rap	0,24

Situaiile financiare prezentate nu au fost auditate de auditorul financiar al societii.

Presedinte Consiliu de Administratie, Director Economic, ec. Botez Mihai Marcel ec. Tatiana Mitrofan