Vistal Gdynia S.A.

Raport VISTAL Gdynia SA Jednostkowe sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2021 Sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi przez UE Gdynia, 29 kwietnia 2022 r. Vistal Gdynia SA 2 Oświadczenie Zarządu Zarząd Spółki VISTAL Gdynia S.A. („Spółka”) przedstawia jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki VISTAL Gdynia S.A. za rok kończący się 31 grudnia 2021 roku: Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów, jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej, jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym, jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych zostały sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską. Informacje zostały zaprezentowane w niniejszym raporcie w następującej kolejności: 1. Jednostkowe sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów wykazujące całkowite dochody ogółem w kwocie (8 035) tys. złotych za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.; 2. Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej, które po stronie aktywów i pasywów wykazuje sumę 93 246 tys. złotych sporządzone na dzień 31 grudnia 2021 r.; 3. Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym wykazujące zmniejszenie stanu kapitału własnego o kwotę 8 035 tys. złotych za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.; 4. Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych wykazujące zmniejszenie stanu środków pieniężnych netto na sumę 5 723 tys. złotych za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.; 5. Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego. Andrzej Niedbalski Andrzej Chmielecki Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu Jerzy Kralski Wiceprezes Zarządu Małgorzata Skrzyniarz Osoba sporządzająca jednostkowe sprawozdanie finansowe Gdynia, 29 kwietnia 2022 r. Vistal Gdynia SA 3 Spis treści Jednostkowe sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów ................................................... 5 Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej .................................................................................................. 6 Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym ..................................................................................... 8 Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych ......................................................................................... 9 Zasady (polityka) rachunkowości oraz dodatkowe noty i objaśnienia ................................................................. 11 1. Dane Spółki.................................................................................................................................................. 11 2. Skład Zarządu .............................................................................................................................................. 11 3. Zatwierdzenie jednostkowego sprawozdania finansowego ......................................................................... 12 4. Kontynuacja działalności ............................................................................................................................. 12 5. Wpływ zawarcia układu z wierzycielami na sprawozdanie finansowe ........................................................ 14 6. Podstawa sporządzenia jednostkowego sprawozdania finansowego ........................................................... 16 7. Nowe standardy i interpretacje nie zastosowane w niniejszym sprawozdaniu finansowym ........................ 18 8. Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości ............................................................................... 19 9. Ustalenie wartości godziwej ........................................................................................................................ 36 10. Zarządzanie kapitałem ............................................................................................................................. 37 11. Przychody ................................................................................................................................................ 38 12. Koszty rodzajowe i koszty ogólnego zarządu.......................................................................................... 38 13. Koszty świadczeń pracowniczych ........................................................................................................... 39 14. Pozostałe przychody operacyjne ............................................................................................................. 40 15. Pozostałe koszty operacyjne .................................................................................................................... 40 16. Przychody i koszty finansowe ................................................................................................................. 41 17. Podatek dochodowy ................................................................................................................................. 43 18. Rzeczowe aktywa trwa ............................................................................................................................ 45 19. Wartości niematerialne ............................................................................................................................ 52 20. Prawo wieczystego użytkowania gruntu ................................................................................................. 53 21. Inwestycje w jednostkach powiązanych .................................................................................................. 53 22. Aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego ............................................................. 54 23. Zapasy ..................................................................................................................................................... 54 24. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe .................................................................................. 55 25. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ......................................................................................................... 56 26. Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży.......................................................... 57 27. Utrata wartości aktywów ......................................................................................................................... 57 28. Kapitał własny ......................................................................................................................................... 58 29. Zysk przypadający na jedną akcję ........................................................................................................... 59 30. Zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych .................................. 59 31. Rezerwy ................................................................................................................................................... 62 Vistal Gdynia SA 4 32. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania ....................................................... 63 33. Zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami ........................................................................ 65 34. Przyszłe zobowiązania z tytułu umów najmu, dzierżawy oraz leasingu ................................................ 66 35. Instrumenty finansowe ............................................................................................................................ 66 36. Zarządzanie ryzykiem finansowym ......................................................................................................... 69 37. Należności i zobowiązania warunkowe, poręczenia i gwarancje ............................................................ 78 38. Transakcje z podmiotami powiązanymi .................................................................................................. 79 39. Transakcje z przedstawicielami kluczowego kierownictwa .................................................................... 82 40. Istotne zdarzenia po zakończeniu okresu sprawozdawczego .................................................................. 83 Vistal Gdynia SA 5 Jednostkowe sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów Nota nr 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Przychody 11 28 812 60 208 Koszt własny sprzedaży 12 (29 746) (56 721) Zysk/(strata) brutto ze sprzedaży (934) 3 487 Koszty ogólnego zarządu 12 (13 237) (13 162) Pozostale przychody operacyjne 14 6 359 19 069 Pozostałe koszty operacyjne 15 (7 267) (8 058) Zysk/(strata) na działalności operacyjnej (15 079) 1 336 Przychody finansowe 16 1 722 9 607 Koszty finansowe 16 (3 711) (12 458) Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami 16 (506) (11 676) Zysk/(strata) przed opodatkowaniem (17 574) (13 191) Podatek dochodowy 17 - - Zysk/(strata) z działalności kontynuowanej (17 574) (13 191) Zysk/(strata) z działalności zaniechanej - - Zysk/(strata) netto (17 574) (13 191) Inne całkowite dochody z tytułu: 9 539 9 130 Pozycje, które nie zostaną przeniesione do rachunku zysków i strat Wycena rzeczowych aktywów trwałych do wartości godziwej 9 539 9 130 Całkowite dochody ogółem (8 035) (4 061) Vistal Gdynia SA 6 Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej Nota nr Stan na Stan na 31.12.2021 31.12.2020 AKTYWA PLN'000 PLN'000 Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe 18 67 938 60 762 Pozostałe wartości niematerialne 19 513 638 Prawo wieczystego użytkowania gruntu 20 7 738 8 128 Prawa do użytkowania aktywów 2 214 2 360 Należności długoterminowe 24 311 312 Aktywa trwałe razem 78 714 72 200 Aktywa obrotowe Zapasy 23 3 825 3 791 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 24 10 102 17 650 Pozostałe aktywa finansowe 21 267 258 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 25 302 6 025 Aktywa obrotowe inne niż aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży 14 496 27 724 Aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży 26 36 965 Aktywa obrotowe razem 14 532 28 689 Aktywa razem 93 246 100 889 Vistal Gdynia SA 7 Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej (ciąg dalszy) Nota nr Stan na Stan na 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 PASYWA Kapitał własny Kapitał podstawowy 28 824 824 Kapitał zapasowy 28 56 359 56 359 Kapitał rezerwowy 75 750 75 750 Zyski zatrzymane (160 573) (144 413) Kapitał z aktualizacji wyceny 28 198 20 073 Razem kapitał własny 558 8 593 Zobowiązania długoterminowe Długoterminowe pożyczki i kredyty bankowe 30 533 754 Długoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 30 2 387 2 692 Rezerwy długoterminowe z tytułu świadczeń pracowniczych 31 46 36 Długoterminowe zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 64 168 70 176 Długoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 32 8 3 Zobowiązania długoterminowe razem 67 142 73 661 Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 32 16 227 9 886 Krótkoterminowe pożyczki i kredyty bankowe 30 884 414 Bieżące zobowiązania z tytułu leasingu 30 430 401 Rezerwy krótkoterminowe z tytułu świadczeń pracowniczych 31 22 64 Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 7 983 7 870 Zobowiązania krótkoterminowe inne niż zobowiązania dotyczące aktywów trwałych zaklasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży 25 546 18 635 Zobowiązania dotyczące aktywów trwałych zaklasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży - - Zobowiązania krótkoterminowe razem 25 546 18 635 Zobowiązania razem 92 688 92 296 Pasywa razem 93 246 100 889 Vistal Gdynia SA 8 Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Kapitał podstawowy Kapitał rezerwowy Kapitał zapasowy Kapitał z aktualizacji wyceny Zyski zatrzymane Razem PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2020 roku 824 75 750 56 359 15 019 (135 298) 12 654 Zysk/(strata) netto za okres sprawozdawczy - - - - (13 191) (13 191) Inne całkowite dochody za okres sprawozdawczy - wynik z przeszacowania rzeczowych aktywów trwałych do wartości godziwej - - - 9 130 - 9 130 Całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy - - - 9 130 (13 191) (4 061) Przeniesienie do zysków zatrzymanych (nadwyżka z tytułu amortyzacji i sprzedaży przeszacowanych rzeczowych aktywów trwałych) - - - (4 076) 4 076 - Zwiększenie/(zmniejszenie) wartości kapitału własnego - - - 5 054 (9 115) (4 061) Stan na dzień 31 grudnia 2020 roku 824 75 750 56 359 20 073 (144 413) 8 593 Stan na dzień 1 stycznia 2021 roku 824 75 750 56 359 20 073 (144 413) 8 593 Zysk/(strata) netto za okres sprawozdawczy - - - - (17 574) (17 574) Inne całkowite dochody za okres sprawozdawczy - wynik z przeszacowania rzeczowych aktywów trwałych do wartości godziwej - - - 9 539 - 9 539 Całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy - - - 9 539 (17 574) (8 035) Przeniesienie do zysków zatrzymanych (nadwyżka z tytułu amortyzacji i sprzedaży przeszacowanych rzeczowych aktywów trwałych) - - - (1 414) 1 414 - Zwiększenie/(zmniejszenie) wartości kapitału własnego - - - 8 125 (16 160) (8 035) Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 824 75 750 56 359 28 198 (160 573) 558 Vistal Gdynia SA 9 Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej Wynik netto za okres sprawozdawczy (17 574) (13 191) Korekty: 11 404 12 411 Amortyzacja 4 856 4 300 Utworzenie/ (rozwiązanie) odpisów aktualizujących wartość aktywów trwałych (128) (5 477) Utworzenie odpisów aktualizujących należności z tyt. pożyczek - (4) Utworzenie/ (rozwiązanie) odpisów aktualizujących zapasy - (105) (Przychody)/koszty finansowe netto (1 023) 538 (Zysk)/ strata z działalności inwestycyjnej (984) 49 Korekty dot. zawarcia układu z wierzycielami - (38) Zmiana stanu zapasów 265 678 Zmiana stanu należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych 7 999 7 046 Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych 452 5 391 Zmiana stanu rezerw i zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych (33) 33 Środki pieniężne wygenerowane z działalności operacyjnej (6 170) (780) Odsetki otrzymane 10 1 Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej (6 160) (779) Vistal Gdynia SA 10 Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych (ciąg dalszy) 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej Odsetki otrzymane - 1 Wpływy z tytułu sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych i inwestycji 1 973 5 606 Spłata udzielonych pożyczek - 4 Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych i inwestycji (1 190) (2 103) Wydatki z tytułu udzielonych pożyczek - (250) Środki pieniężne netto wydane w związku z działalnością inwestycyjną 783 3 258 Przepływy pieniężne z działalności finansowej Zaciągnięcie kredytów i pożyczek 240 1 065 Wydatki na spłatę kredytów i pożyczek - (2 674) Płatności zobowiązań z tytułu leasingu finansowego (416) (249) Zapłacone odsetki (173) (443) Środki pieniężne netto wygenerowane na działalności finansowej (349) (2 301) Zwiększenie/(zmniejszenie) netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów przed skutkami zmian kursów wymiany (5 726) 178 Skutki zmian kursów wymiany, które dotyczą środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych 3 87 Zwiększenie/(zmniejszenie) netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (5 723) 265 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek roku obrotowego 6 025 5 760 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec roku obrotowego 302 6 025 - w tym o ograniczonej możliwości dysponowania 30 - Vistal Gdynia SA 11 Zasady (polityka) rachunkowości oraz dodatkowe noty i objaśnienia 1. Dane Spółki VISTAL Gdynia S.A. („Spółka”) jest spółką akcyjną zarejestrowaną w Polsce. Siedziba Spółki mieści się w Gdyni, przy ul. Hutniczej 40. VISTAL Gdynia S.A. jest jednostką dominującą Grupy Kapitałowej VISTAL Gdynia („Grupa”) i sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi przez Unię Europejską („MSSF UE”). Spółka rozpoczęła działalność 12 marca 1991 roku jako spółka z ograniczoną odpowiedzialnością. Następnie w 2008 roku, nastąpiło przekształcenie w spółkę akcyjną na podstawie aktu notarialnego z dnia 15 kwietnia 2008 roku spisanego przed notariuszem Cezarym Pietrasikiem w Gdańsku nr Repertorium A 2705/2008. Spółkę Akcyjną zarejestrowano w Krajowym Rejestrze Sądowym w dniu 14 maja 2008 roku, numer KRS 0000305753 w Rejestrze Przedsiębiorców. Podstawowym przedmiotem działalności Spółki jest prowadzenie działalności obejmującej: • Produkcję konstrukcji metalowych i ich części, • Obróbkę metali i nakładanie powłok na metale, • Obróbkę mechaniczną elementów metalowych, • Roboty związane z budową dróg i autostrad, • Roboty związane z budową mostów i tuneli, • Pozostałe specjalistyczne roboty budowlane. Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe obejmuje okres sprawozdawczy od 1 stycznia 2021 r do 31 grudnia 2021 r oraz okres porównawczy od dnia 1 stycznia 2020 r do 31 grudnia 2020 r. 2. Skład Zarządu W skład Zarządu na dzień 01 stycznia 2021 roku wchodzili: • Ryszard Matyka – Prezes Zarządu • Andrzej Chmielecki – Wiceprezes Zarządu • Krzysztof Kriger – Wiceprezes Zarządu W 2021 roku w składzie Zarządu miały miejsce następujące zmiany: • Z dniem 10 grudnia 2021 roku rezygnację z funkcji Prezesa Zarządu złożył Pan Ryszard Matyka. • W dniu 10 grudnia 2021 roku Rada Nadzorcza podjęła uchwałę o odwołaniu Pana Krzysztofa Krigera z funkcji Wiceprezesa Zarządu z dniem 10 grudnia 2021 roku oraz podjęła uchwały o powołaniu Pana Andrzeja Niedbalskiego na funkcję Prezesa Zarządu z dniem 11 grudnia 2021 roku oraz Pana Jerzego Kralskiego na funkcję Wiceprezesa Zarządu z dniem 27 grudnia 2021 roku. W skład Zarządu na dzień 31 grudnia 2021 roku wchodzili: • Andrzej Niedbalski – Prezes Zarządu • Andrzej Chmielecki – Wiceprezes Zarządu • Jerzy Kralski – Wiceprezes Zarządu. Vistal Gdynia SA 12 3. Zatwierdzenie jednostkowego sprawozdania finansowego Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji w dniu 29 kwietnia 2022 r. 4. Kontynuacja działalności W dniu 20 sierpnia 2019 roku uprawomocniło się postanowienie Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ w Gdańsku VI Wydział Gospodarczy o zatwierdzeniu układu Spółki z wierzycielami, przyjętego na Zgromadzeniu Wierzycieli w dniu 25 lipca 2019 roku. W następstwie zatwierdzenia układu dokonano spłaty części zobowiązań układowych przewidzianych do spłaty środkami pieniężnymi w jednej racie płatnej w terminie 21 dni od dnia, w którym nastąpiło uprawomocnienie się postanowienia o zatwierdzeniu układu. Spłatę kolejnych, płatnych kwartalnie rat rozpoczęto w dniu 28 września 2020 roku, a następne raty kwartalne były dokonywane cyklicznie w ostatnich tygodniach kwartałów kalendarzowych (ostatnia w dniach 28-29 marca 2022 roku). Pan Sławomir Bohdziewicz kontynuuje sprawowanie funkcji nadzorcy wykonania układu w trybie art. 171 ustawy z dnia 15 maja 2015 r. prawo restrukturyzacyjne. Do dodatkowych obowiązków nadzorcy wykonania układu należy składanie w terminie dwóch dni roboczych od dnia publikacji kwartalnych sprawozdań finansowych Spółki w odniesieniu do poprzedzającego kwartału kalendarzowego informacji o wartości kontraktów Spółki w backlog (pozbawionych danych umożliwiających identyfikację kontrahentów Spółki) w podziale na kontrakty krajowe i zagraniczne wraz z informacją, w jakich okresach kontrakty mają być realizowane. Według stanu na dzień bilansowy Spółka powstałe po otwarciu postępowania sanacyjnego niesporne zobowiązania reguluje zasadniczo na bieżąco, w niektórych przypadkach występują kilkutygodniowe opóźnienia w związku z opóźnieniami w zawarciu kilku kontraktów, z których zaliczki były planowane na pokrycie niektórych wymagalnych zobowiązań. W dniu 29 listopada 2021 roku Spółka ogłosiła – zgodnie z terminem publikacji – sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia oraz rozszerzony skonsolidowany raport Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia za III kwartał 2021 roku. Zarząd sporządził sprawozdanie finansowe przy istnieniu istotnej niepewności dotyczącej kontynuacji działalności, na taki stan rzeczy ma wpływ ocena zagrożeń wynikających z ryzyk, opisanych poniżej. Po pierwsze, występujące od końca lutego 2020 roku i utrzymujące się zagrożenie epidemiczne COVID-19 w Polsce oraz w krajach, w szczególności skandynawskich i bałtyckich, do których jest dokonywana sprzedaż usług i produktów Spółki sprawia, że 15-miesięczne zamrożenie kontraktacji na podstawowych dla Spółki rynkach zagranicznych nie będzie się wystarczająco szybko redukowało, przez co portfel zamówień pozostanie niepełny, uniemożliwiając efektywne wykorzystanie potencjału produkcyjnego Spółki i generowanie rentownej sprzedaży w rozmiarach pozwalających na tworzenie wystarczających przepływów pieniężnych dla zaspokajania wymagalnych zobowiązań Spółki. Sama pandemia COVID-19 wywołała w sposób od Spółki niezależny koszty bezpośrednie przeciwdziałania zagrożeniom pandemicznym oraz straty związane z wymuszonymi przesunięciami terminowych zdarzeń kontraktowych w wyniku pobytów pracowników na kwarantannach oraz utrudnieniami komunikacyjnymi w przemieszczaniu się i przekraczaniu granic przez personel Spółki – od marca 2020 roku do końca 2021 roku w kwocie 1 697 tys. zł. Zarejestrowane koszty niewykorzystanych mocy produkcyjnych w samym 2021 roku wyniosły 3 409 tys. zł i dodatkowo pogłębiły zarówno stratę na działalności oraz lukę finansową, pokrywane ze sprzedaży majątku nieprodukcyjnego Spółki. Spółka będzie bardzo wrażliwa na następstwa zarówno nawrotu zagrożeń epidemicznych COVID-19 jak i ewentualnego kolejnego spowolnienia kontraktacji. Po drugie, Spółka obserwuje wyraźną poprawę koniunktury na tradycyjnych dla jej wyrobów rynkach, jednakże tempo przyrostu rozstrzyganych na korzyść Spółki i jej partnerów biznesowych postępowań przetargowych i kontraktacji wyprzedzającej jest niesatysfakcjonujące. Spółka zakłada tegoroczną kontraktację w rozmiarach generujących sprzedaż w kwocie 9-cyfrowej, jednakże dla jej osiągnięcia konieczne jest utrzymanie pierwotnie zakładanej dyscypliny w realizacji przedsięwzięć przez wszystkich uczestników postępowań dla zachowania Vistal Gdynia SA 13 rytmiczności rentownej produkcji Spółki i stosownych przepływów finansowych. Może się okazać, że przy wystąpieniu kolejnych opóźnień z przyczyn nie leżących po stronie Spółki wprowadzenie pracy dwuzmianowej może nie być wystarczające dla utrzymania terminów kontraktowych i uniknięcia kar umownych, choć obecnie nie ma przesłanek, by to zagrożenie uznawać jako realne. II i III kwartał 2022 roku będą decydujące dla stwierdzenia, czy zamiary Zarządu co do wolumenu i rentowności sprzedaży w 2022 roku zostaną urzeczywistnione. Po trzecie, Zarząd dostrzega kurczące się zasoby środków finansowych Spółki. Dla rozwinięcia produkcji Spółka musi pozyskać nowe środki finansowe celem prefinansowania produkcji. W związku z prowadzonymi w bankach politykami ostrożnościowymi, zarówno wobec firm zagrożonych pandemią COVID-19 jak i firm realizujących programy restrukturyzacyjne wraz z układami z wierzycielami uzyskanie finansowania komercyjnego nie jest obecnie możliwe i zapewne nie będzie możliwe w perspektywie najbliższych kilku miesięcy, może nawet w perspektywie końca roku obrotowego 2022. Z kolei rynek kapitałowy nie oferuje obecnie instrumentów dłużnych do wykorzystania przez uczestników rynku, w tym Spółkę przykładowo jako emitenta obligacji, z uwagi na nieokreśloność rentowności takich instrumentów dla inwestorów skłonnych do ryzyka w warunkach niesłychanie trudnej sytuacji makroekonomicznej oraz geopolitycznej, o czym dalej w kolejnych akapitach. Otrzymane wsparcie pożyczkowe z ARP SA w ramach Polityki Nowej Szansy (10 mln zł w styczniu 2022 roku) pozwoliło częściowo rozwiązać problemy płynnościowe Spółki, jednakże było ono niewystarczające wobec nieoczekiwanych zaburzeń rynku, których nie można było racjonalnie przewidzieć. Zarząd negocjuje kolejną pożyczkę na rynku kapitałowym do podjęcia w czerwcu 2022 roku w kwocie do 10 mln zł, która pozwoli ustabilizować finanse Spółki i pokryć lukę finansową w części przechodzącej z roku 2021 oraz bieżące zapotrzebowanie na kapitał obrotowy na prefinansowanie produkcji, na warunkach rynkowych. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania Zarząd dysponuje wstępnymi warunkami udzielenia pożyczki, wykonalnymi dla Spółki i uzgodnionymi z potencjalnym pożyczkodawcą, jednakże formalne zobowiązania przez strony nie zostały jeszcze podjęte. Po czwarte, Zarząd wskazuje jako obecnie bardzo trudne i w zasadzie niemożliwe do przewidywania na kolejne 12 miesięcy warunki makroekonomiczne dla prowadzenia działalności przez Spółkę w branży dla niej podstawowej, związane z podażą i cenami transakcyjnymi artykułów hutniczych. W roku obrotowym 2021 ceny blach stalowych wzrosły w podstawowych dla Spółki asortymentach o 60-100% - w niektórych przypadkach Spółka wykorzystała klauzulę rewizji ceny, jednakże kilka znaczących kontraktów w realizacji jest obciążonych nierozstrzygniętą wartością kontraktu w związku z nadzwyczajnymi zmianami warunków, obecnie w negocjacjach z kontrahentami. W kontraktach przyszłych Spółka zawiera bezwarunkowe klauzule rewizji ceny lub zakupy materiałów ze środków zamawiających i nie ma w nich zagrożenia dla rentowności, jednakże w części aktualnie realizowanych kontraktów dopłaty do ceny nie zostały jeszcze zapewnione, wobec czego rentowność tych kontraktów jest zagrożona. Ponadto Zarząd wskazuje, że do zmian makroekonomicznych należy zaliczyć również inne, niekorzystne dla Spółki okoliczności, w tym obowiązek przedpłat lub zapłat przy dostawie za materiały hutnicze bez dotychczas stosowanych kredytów kupieckich oraz ekspozycję na bardzo zmienny kurs EUR/PLN, przy EUR jako powszechnie obowiązującej walucie rozliczeniowej dla zakupów materiałów hutniczych. Również ceny galanterii hutniczej i gazów technicznych podlegają ciągłym, czasami skokowym wzrostom, o 30-50%, co w sposób istotny podraża koszty produkcji wyrobów Spółki. Dynamicznie rosnąca inflacja, wbrew urzędowym przeciwdziałaniom, powoduje wzrost ceny pieniądza na rynku pożyczkowym i daleko posuniętą rezerwę inwestorów w ustalaniu stałych stóp procentowych dla pożyczek lub kuponów odsetkowych dla obligacji. Po piąte, sytuacja geopolityczna, wywołana konfliktem zbrojnym w Ukrainie, powoduje zupełnie nowe, wcześniej nie występujące zagrożenie w postaci zakłóceń w produkcji blach stalowych w hutach, borykających się z niedoborami wsadów, tradycyjnie importowanych z Ukrainy i Rosji. To powoduje już występujące odmowy hut na przyjmowanie zamówień na blachy, nawet w warunkach pełnych przedpłat, co generuje zakłócenia w podaży podstawowych dla Spółki materiałów do produkcji. Spółka ma dostateczne materiały do produkcji w II i częściowo w III kwartale 2022 roku, jednakże dostawy przyszłe są niepewne i stanowią niekontrolowany przez Spółkę czynnik zasadniczego dla produkcji ryzyka. Vistal Gdynia SA 14 Niezależnie od powyższego stwierdzenia Zarząd Spółki ocenia, że jest możliwe odzyskanie rentowności netto w wymiarze kwartalnym w III i IV kwartale 2022 roku. Zarząd intensywnie pracuje nad upłynnieniem niektórych aktywów majątkowych i finansowych w dyspozycji Spółki, co znacząco poprawiłoby płynność finansową Spółki nawet w stopniu pozwalającym na rezygnację z ubiegania się o pożyczki w instytucjach finansowych. Podobny efekt jest możliwy do osiągnięcia w przypadku powrotu do aktywnego uczestnictwa w produkcji dla morskiej energetyki wiatrowej poprzez wykorzystanie komercyjne hali produkcyjno-montażowej Vistal Offshore sp. z o.o. w restrukturyzacji po prawomocnym zawarciu układu z wierzycielami przez tę spółkę, co powinno nastąpić w III kwartale 2022 roku. Od czasu utraty kontroli w połowie 2020 roku nad tą spółką Zarząd Vistal Gdynia SA nie uwzględnia ani nie planuje potencjalnej współpracy w oparciu o aktywa produkcyjne spółki zależnej, przynajmniej do połowy 2023 roku – z powodu zajętości tych aktywów przez inny podmiot gospodarczy. W przypadku braku pozyskania dodatkowego finansowania działalności opisanego powyżej lub ekwiwalentnego zbycia aktywów w dyspozycji Spółki w zamian za przepływ środków finansowych, Spółka może nie być w stanie wypełnić zobowiązań układowych w okresie do 12 miesięcy od daty sporządzenia niniejszego sprawozdania, co spowodowałoby zmianę statusu zobowiązań warunkowych na wymagalne oraz tym samym zaksięgowaniem ich w ciężar wyniku 2021 roku. Potencjalny wpływ wyniósłby 277 931 tys. zł kwoty umorzonych zobowiązań oraz 46 131 tys. zł naliczonych odsetek do dnia 31 grudnia 2021 roku. Sytuacja podmiotów zależnych Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia została opisana w odnośnej nocie do skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2021 rok. 5. Wpływ zawarcia układu z wierzycielami na sprawozdanie finansowe W wyniku uprawomocnienia się w dniu 20 sierpnia 2019 roku postanowienia Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ w Gdańsku, VI Wydział Gospodarczy w przedmiocie zatwierdzenia układu zawartego przez Spółkę z wierzycielami i przyjętego przez wierzycieli w dniu 25 lipca 2019 roku w niniejszym jednostkowym sprawozdaniu finansowym ujęte zostały skutki redukcji zadłużenia Spółki określone w układzie oraz porozumieniach zawartych z niektórymi wierzycielami układowymi. Kierując się zapisami MSSF 9 „Instrumenty finansowe” par. 3.3.1, 3.3.2 i 3.3.3 Spółka dokonała wyceny nowego oraz pierwotnego zobowiązania finansowego. Pierwotne zobowiązanie finansowe w kwocie 392 028 tys. zł, jako zasadniczo różne od zobowiązania zrestrukturyzowanego, uznane zostało za wygasłe i tym samym zostało wyłączone z jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej. Jednocześnie ujęte zostało nowe zobowiązanie finansowe, zgodnie z treścią zatwierdzonego przez Sąd układu Spółki. Zgodnie z warunkami układu zawartego przez Spółkę, wierzycieli układowych podzielono na 9 grup, w zależności od rodzaju i wartości wierzytelności oraz cech podmiotowych wierzyciela. W grupie 9 występują wierzyciele posiadający wierzytelności z tytułu niezrealizowanych do dnia przyjęcia układu (włącznie) gwarancji ubezpieczeniowych. Na dzień 31 grudnia 2021 roku wierzytelności występujące w tej grupie stanowią zobowiązania warunkowe. W momencie ziszczenia się warunku, tj. wypłaty gwarancji, zobowiązania zostaną ujęte w sprawozdaniu finansowym jako zobowiązania bezwarunkowe podlegające spłacie zgodnie z warunkami układu obowiązującymi w tej grupie, tj. w wys. 20,1% sumy wierzytelności głównej poprzez spłatę środkami pieniężnymi w 39 równych ratach płatnych kwartalnie począwszy od ostatniego dnia kwartału następującego po 10 miesiącach od dnia, w którym nastąpiło uprawomocnienie się postanowienia o zatwierdzeniu układu. Pozostała część wierzytelności głównej przysługującej tym wierzycielom oraz 100% wierzytelności ubocznych, tj. odsetek umownych, odsetek za opóźnienie, odsetek ustawowych za opóźnienie w transakcjach handlowych oraz wszelkich innych należności ubocznych od wierzytelności objętych układem, w tym kosztów procesu, kosztów egzekucyjnych, kosztów dochodzenia i odzyskiwania wierzytelności, zostanie umorzona. W związku z powyższym potencjalne ryzyko spłaty na dzień 31 grudnia 2021 roku z tytułu udzielonych gwarancji wynosi nie więcej niż 5 110 tys. zł. Vistal Gdynia SA 15 W wyniku zawartego układu w jednostkowym sprawozdaniu finansowym za lata 2019-2020 ujęte zostało nowe zobowiązanie finansowe w kwocie 113 586 tys. zł, w tym: • 96 722 tys. zł – ujęte w wyniku roku 2019 zrestrukturyzowane zobowiązanie zaciągnięte bezpośrednio przez Spółkę, które zgodnie z postanowieniami układu uregulowane zostanie w drodze płatności pieniężnych, • 6 805 tys. zł – ujęte w wyniku roku 2019 zrestrukturyzowane zobowiązanie zaciągnięte bezpośrednio przez Spółkę, które zgodnie z postanowieniami układu jest przedmiotem konwersji na akcje Spółki, • 3 043 tys. zł – ujęte w 2019 roku jako zrestrukturyzowane zobowiązanie wynikające z odpowiedzialności solidarnej Spółki, w wyniku ziszczenia się warunku odnośnie wierzytelności warunkowej, które zgodnie z postanowieniami układu uregulowane zostanie w drodze płatności pieniężnych, • 20 tys. zł – ujęte w wyniku roku 2020 zrestrukturyzowane zobowiązanie zaciągnięte bezpośrednio przez Spółkę, które zgodnie z postanowieniami układu uregulowane zostanie w drodze płatności pieniężnych, • (927) tys. zł – ujęta w wyniku roku 2020 korekta zrestrukturyzowanego zobowiązania zaciągniętego bezpośrednio przez Spółkę, które zgodnie z postanowieniami układu uregulowane zostanie w drodze płatności pieniężnych, • 7 923 tys. zł – ujęte jako zrestrukturyzowane zobowiązanie, w tym wynikające z odpowiedzialności solidarnej Spółki, w wyniku ziszczenia się warunku odnośnie wierzytelności warunkowej, które zgodnie z postanowieniami układu uregulowane zostanie w drodze płatności pieniężnych. W jednostkowym sprawozdaniu finansowym w 2021 roku ujęte zostało nowe zobowiązanie finansowe w kwocie 511 tys. zł, w tym: • 518 tys. zł – ujęte jako zrestrukturyzowane zobowiązanie wynikające z odpowiedzialności solidarnej Spółki, w wyniku ziszczenia się warunku odnośnie wierzytelności warunkowej, które zgodnie z postanowieniami układu uregulowane zostanie w drodze płatności pieniężnych, • (7) tys. zł – zmniejszenie zobowiązań układowych w związku z wyksięgowaniem wierzytelności wobec podmiotu wykreślonego z Krajowego Rejestru Sądowego z tytułu zakończonej likwidacji. W niniejszym jednostkowym sprawozdaniu finansowym zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami zostały zaprezentowane w łącznej kwocie 72 151 tys. zł, w tym 64 168 tys. zł jako zdyskontowane zobowiązania długoterminowe oraz 7 983 tys. zł jako zobowiązania krótkoterminowe. W okresie od dnia uprawomocnienia się układu do dnia bilansowego, tj. 31 grudnia 2021 roku Spółka, zgodnie z warunkami zawartego układu, dokonała spłaty zobowiązań układowych: • w kwocie 27 459 tys. zł w formie płatności pieniężnych. W okresie po dniu bilansowym do dnia publikacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego Spółka dokonała spłaty zobowiązań układowych, do których była zobowiązana zgodnie z zawartym układem do dnia 31 marca 2022 roku: • w kwocie 1 511 tys. zł w formie płatności pieniężnych. W dniu 14 listopada 2019 roku zostało zarejestrowane podwyższenie kapitału zakładowego Spółki przez Sąd Rejonowy Gdańsk-Północ w Gdańsku VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. Podwyższenie kapitału zakładowego wynika z postanowienia Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ w Gdańsku VI Wydział Gospodarczy w przedmiocie zatwierdzenia układu przyjętego przez Zgromadzenie Wierzycieli Spółki z dnia 10 lipca 2019 roku w ramach postępowania restrukturyzacyjnego Spółki. Podwyższenie kapitału zakładowego nastąpiło zgodnie z przyjętym układem w drodze konwersji wierzytelności na akcje. Kapitał zakładowy Spółki został podwyższony z kwoty 710.500,00 zł do kwoty 823.917,35 zł, tj. o kwotę 113.417,35 zł, w drodze emisji 2.268.347 nowych akcji zwykłych na okaziciela serii C o wartości nominalnej 0,05 zł każda. Vistal Gdynia SA 16 Wysokość kapitału zakładowego Spółki wynosi 823.917,35 zł i dzieli się na łącznie 16.478.347 akcji zwykłych na okaziciela o wartości nominalnej 0,05 zł każda, w tym: a) 10.000.000 akcji serii A, b) 4.210.000 akcji serii B, c) 2.268.347 akcji serii C. Po zarejestrowaniu podwyższenia kapitału zakładowego ogólna liczba głosów wynikająca ze wszystkich wyemitowanych akcji wynosi 16.478.347 głosów. W wyniku opisanych powyżej zdarzeń Spółka w jednostkowym sprawozdaniu finansowym w sprawozdaniu z zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów: • za 2019 rok w pozycji „Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami” ujęła zysk w łącznej kwocie 254 733 tys. zł (patrz nota 16 do jednostkowego sprawozdania finansowego za rok 2019), • za 2020 rok w pozycji „Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami” ujęła stratę w łącznej wysokości w kwocie (11 676) tys. zł (patrz nota 16 do jednostkowego sprawozdania finansowego za 2020 rok), • za 2021 rok pozycji „Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami” ujęła stratę w łącznej wysokości w kwocie (506) tys. zł. 6. Podstawa sporządzenia jednostkowego sprawozdania finansowego 6.1 Oświadczenie zgodności Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”), które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską („MSSF UE”). MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości („RMSR”) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej („KIMSF”). Spółka zastosowała, we wszystkich istotnych aspektach, Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej i interpretacje obowiązujące w Unii Europejskiej poza wymienionymi w punkcie 7 Standardami i Interpretacjami, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską, ale nie weszły w życie. Zarząd Spółki wykorzystał swoją najlepszą wiedzę co do zastosowania standardów i interpretacji, jak również metod i zasad wyceny poszczególnych aktywów, zobowiązań i kapitałów oraz ustalenia wyniku finansowego Spółki VISTAL Gdynia S.A. zgodnie z MSSF UE na dzień 31 grudnia 2021 roku. Przedstawione zestawienia i objaśnienia zostały ustalone przy dołożeniu należytej staranności. 6.2 Podstawa wyceny Jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego, za wyjątkiem aktywów trwałych w następujących grupach: grunty, budynki i budowle oraz obiekty inżynierii lądowej, a także instrumentów pochodnych, które są wyceniane według wartości godziwej. 6.3 Waluta funkcjonalna i prezentacji Walutą funkcjonalną Spółki oraz walutą prezentacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego jest złoty polski. Dane w jednostkowym sprawozdaniu finansowym zostały zaprezentowane w złotych polskich, po zaokrągleniu do pełnych tysięcy, chyba że wskazano inaczej. Vistal Gdynia SA 17 6.4 Dokonane osądy i oszacowania Sporządzenie jednostkowego sprawozdania finansowego wymaga od Zarządu Spółki osądów, szacunków i założeń, wpływających na stosowanie przyjętych zasad rachunkowości oraz prezentowane wartości aktywów, pasywów, przychodów oraz kosztów, których rzeczywiste wartości mogą różnić się od wartości szacowanej. Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiany szacunków księgowych są ujęte prospektywnie począwszy od okresu, w którym dokonano zmiany szacunku. Nie miały miejsca zmiany metodologii ustalania szacunków. Wycena do wartości godziwej gruntów, budynków, budowli oraz obiektów inżynierii lądowej Spółka do określenia wartości godziwej gruntów, budynków, budowli oraz obiektów inżynierii lądowej zatrudnia niezależnego rzeczoznawcę, który sporządza na dzień bilansowy operaty szacunkowe z wyceną poszczególnych pozycji rzeczowych aktywów trwałych. Zgodnie z informacjami przedstawionymi w otrzymanych raportach wyceny wartości godziwej nieruchomości gruntowych, budynków i budowli oraz obiektów inżynierii lądowej i wodnej dokonano przy zastosowaniu podejścia porównawczego – metody porównywania parami. Wartości poszczególnych składników nieruchomości z każdej pary porównawczej zostały określone jako cena transakcyjna skorygowana o sumę poprawek stanowiących wynik uwzględnienia różnicy cech i przypisanych im wag pomiędzy przedmiotem wyceny, a nieruchomościami wybranymi. Ostateczne wartości poszczególnych składników nieruchomości zostały określone jako średnia arytmetyczna z wartości uzyskanych z porównań w poszczególnych parach. Wartość odtworzeniową budowlanych składników wycenianych nieruchomości określono w podejściu kosztowym, opierając się na metodzie odtworzeniowej, przy użyciu techniki wskaźnikowej. Okresy amortyzacji rzeczowego majątku trwałego Wysokość stawek oraz odpisów amortyzacyjnych jest ustalana na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności danego składnika rzeczowych aktywów trwałych oraz szacunków dotyczących wartości rezydualnej rzeczowych aktywów trwałych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności. Ustalenie i wycena rezerw Rezerwy na świadczenia pracownicze (rezerwa na odprawy emerytalne i rentowe) zostały oszacowane na podstawie metod aktuarialnych. Przyjęte w tym celu założenia zostały przedstawione w nocie 31. Pozostałe rezerwy zostały wycenione zgodnie z najbardziej właściwym szacunkiem nakładów niezbędnych do wypełnienia obecnego obowiązku. Składnik aktywów i rezerw z tytułu podatku odroczonego Aktywa i rezerwy z tytułu podatku odroczonego są wyceniane przy zastosowaniu stawek podatkowych, które będą stosowane na moment zrealizowania składnika aktywów i pasywów, przyjmując za podstawę przepisy podatkowe, które obowiązywały na dzień sprawozdawczy. Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione. W 2017 roku dokonano korekty polegającej na rozwiązaniu wszystkich aktywów i rezerw z tytułu podatku odroczonego. W latach 2018-2021 Spółka nie wyceniała aktywów i rezerw z tytułu podatku odroczonego. Wartość godziwa instrumentów finansowych Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek wycenia się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń Spółka kieruje się profesjonalnym osądem. Vistal Gdynia SA 18 Wycena instrumentów pochodnych Kontrakty walutowe forward są wyceniane na podstawie notowań giełdowych, jeśli są dostępne. Jeżeli notowania nie są dostępne, to ich wartość godziwa jest szacowana poprzez dyskontowanie różnicy pomiędzy kursem terminowym wynikającym z kontraktu, a bieżącym kursem terminowym dla okresu kończącego się w dniu wykonania kontraktu, przy pomocy stopy procentowej (w oparciu o bony skarbowe) powiększonej o premię za ryzyko. Wartość godziwa walutowych kontraktów forward jest ustalana poprzez odniesienie do bieżących kursów terminowych (forward) występujących przy kontraktach o podobnym terminie zapadalności. Wartość godziwa odzwierciedla ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem oraz obejmuje niezbędne korekty wynikające z uwzględnienia ryzyka kredytowego Spółki i kontrahenta. Odpisy aktualizujące wartość należności i udziałów w innych jednostkach i oczekiwane straty kredytowe Na dzień sprawozdawczy Spółka ocenia czy istnieją obiektywne przesłanki utraty wartości składnika należności, grupy należności lub innego składnika aktywów. Jeżeli wartość bieżąca składnika aktywów jest niższa od jego wartości księgowej jednostka dokonuje odpisu aktualizującego do poziomu bieżącej wartości przyszłych przepływów pieniężnych. Odpis dla należności od jednostek powiązanych opiera się o wewnętrzną ocenę ryzyka. Dla należności handlowych od pozostałych jednostek Spółka przeprowadza analizę portfelową (za wyjątkiem należności, które zostały przeanalizowane indywidualnie). Zgodnie z par. B5.5.35 Spółka stosuje uproszczoną matrycę odpisów w poszczególnych przedziałach wiekowych na podstawie oczekiwanych strat kredytowych w całym okresie życia należności. Spółka może stosować również podejście indywidualne przy ustalaniu oczekiwanych strat kredytowych i odpisów aktualizujących. Wycena umów o usługę budowlaną Przychody szacowane z tytułu umów o usługę budowlaną wyceniane są metodą kosztową wg stopnia zaawansowania prac. Zasady wyceny umów zostały przedstawione w nocie 8.17. 7. Nowe standardy i interpretacje nie zastosowane w niniejszym sprawozdaniu finansowym Zamieszczone poniżej nowe Standardy, zmiany do Standardów i Interpretacje nie są jeszcze obowiązujące i nie zostały zastosowane w jednostkowym sprawozdaniu finansowym sporządzonym na dzień 31 grudnia 2021 roku. Spółka ma zamiar zastosować je dla okresów, dla których są one obowiązujące po raz pierwszy: • MSSF 14 Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe – zgodnie z decyzją Komisji Europejskiej proces zatwierdzania standardu w wersji wstępnej nie zostanie zainicjowany przed ukazaniem się standardu w wersji ostatecznej – obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2016 roku lub później, • MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe - obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później, • Zmiany do MSSF 3 Połączenia jednostek gospodarczych – obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później, • Zmiany do MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe – obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później, • Zmiany do MSR 37 Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe – obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później, • Zmiany do MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe – do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – odroczenie stosowania na czas nieokreślony, Vistal Gdynia SA 19 • Zmiany do MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach: Transakcje sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem – do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – odroczenie stosowania na czas nieokreślony, • Zmiany do MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych – obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później. • Zmiany do różnych standardów „Poprawki do MSSF (cykl 2018-2020)”, obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później, • Zmiany do MSR 8 Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów – obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później. • Zmiany do MSR 12 Podatek dochodowy: podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań wynikających z pojedynczej transakcji – obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później. W odniesieniu do pozostałych wymienionych wyżej standardów oraz interpretacji lub zmian do standardów Spółka nie przewiduje, aby ich wprowadzenie miało istotny wpływ na sprawozdanie finansowe Spółki. 8. Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości Sporządzając jednostkowe sprawozdanie finansowe na dzień 31 grudnia 2021 r. Spółka stosowała te zasady (politykę) rachunkowości, co w poprzednim jednostkowym sprawozdaniu finansowym sporządzonym na dzień 31 grudnia 2020 roku. 8.1 Waluty obce Transakcje i salda Transakcje wyrażone w walutach obcych w dniu dokonania transakcji ujmowane są w walucie funkcjonalnej Spółki z zastosowaniem kursu walut z dnia zawarcia transakcji. Pozycje pieniężne aktywów i zobowiązań wyrażone w walucie obcej są przeliczane na koniec okresu sprawozdawczego według średniego kursu NBP (lub innego banku w przypadku innej waluty funkcjonalnej) dla danej waluty ogłoszonego na ten dzień. Różnice kursowe wynikające z wyceny księgowej aktywów i zobowiązań pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego stanowią różnicę pomiędzy wyceną według zamortyzowanego kosztu w walucie funkcjonalnej na początku roku sprawozdawczego, skorygowaną o naliczone odsetki i dokonane płatności w trakcie roku sprawozdawczego, a wartością według zamortyzowanego kosztu w walucie obcej przeliczonego według średniego kursu NBP na koniec roku sprawozdawczego. Niepieniężne pozycje jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej wyrażone w walucie obcej wyceniane według wartości godziwej są przeliczane według średniego kursu NBP (lub innego banku w przypadku innej waluty funkcjonalnej) obowiązującego na dzień szacowania wartości godziwej. Pozycje niepieniężne wyceniane według kosztu historycznego w walucie obcej Spółka przelicza używając kursu wymiany z dnia zawarcia transakcji. Różnice kursowe z przeliczenia ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu. Do wyceny pozycji jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej wyrażonych w walutach obcych, przyjęto następujące kursy (w zł): Vistal Gdynia SA 20 Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 EUR 4,5994 4,6148 SEK 0,4486 0,4598 NOK 0,4608 0,4400 DKK 0,6184 0,6202 USD 4,0600 3,7584 Różnice kursowe z tytułu wyceny na dzień sprawozdawczy aktywów i zobowiązań wyrażonych w walutach obcych ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, z wyjątkiem: - różnic kursowych dotyczących finansowania rzeczowych aktywów trwałych w budowie przeznaczonych do przyszłego wykorzystania produkcyjnego, które włącza się do kosztów tych aktywów i traktuje jako korekty kosztów odsetkowych kredytów w walutach obcych. Różnice kursowe ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w kwocie netto. 8.2 Rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe to aktywa: • które są utrzymywane przez jednostkę w celu wykorzystywania ich w procesie produkcyjnym, przy dostawach towarów i świadczeniu usług lub w celach administracyjnych, • którym towarzyszy oczekiwanie, iż będą wykorzystywane przez czas dłuższy niż jeden rok, • w stosunku, do których istnieje prawdopodobieństwo, iż jednostka uzyska w przyszłości korzyści ekonomiczne, oraz • których cenę nabycia lub koszt wytworzenia można określić w sposób wiarygodny. Do rzeczowych aktywów trwałych zaliczane są między innymi: • nieruchomości tj. grunty własne, budynki, obiekty inżynierii lądowej oraz będące odrębną własnością lokale, • maszyny, urządzenia, środki transportu i inne ruchome rzeczowe aktywa trwałe, • ulepszenia w obcych rzeczowych aktywach trwałych, • rzeczowe aktywa trwałe w budowie. Ujęcie początkowe i wycena Cena nabycia obejmuje koszty bezpośrednio związane z nabyciem składnika majątku. Koszty wytworzenia aktywów we własnym zakresie obejmują koszty materiałów, koszty usług obcych oraz inne koszty bezpośrednio związane z doprowadzeniem składnika rzeczowych aktywów do stanu zdatnego do używania. Koszt wytworzenia składnika rzeczowych aktywów trwałych oraz rzeczowych aktywów trwałych w budowie obejmuje ogół kosztów poniesionych w okresie jego budowy, montażu, przystosowania i ulepszenia poniesionych do dnia przyjęcia takiego składnika majątkowego do używania (lub do końca okresu sprawozdawczego, jeśli składnik nie został jeszcze oddany do używania). Cena nabycia może być również korygowana o przeniesione z kapitałów zyski lub straty z transakcji zabezpieczających przepływy pieniężne dotyczące zakupów rzeczowych aktywów trwałych w walucie obcej. Zakupione oprogramowanie, które jest niezbędne do prawidłowego funkcjonowania związanego z nim urządzenia jest aktywowane jako część tego urządzenia. W przypadku, gdy określony składnik rzeczowych aktywów trwałych składa się z odrębnych i istotnych części składowych o różnym okresie użytkowania, części te są traktowane jako odrębne składniki aktywów. Vistal Gdynia SA 21 Spółka dokonuje późniejszej wyceny rzeczowych aktywów trwałych należących do Spółki gruntów, budynków, budowli oraz obiektów inżynierii lądowej w oparciu o model wyceny do wartości godziwej. Jeżeli wartość bilansowa składnika rzeczowych aktywów trwałych wzrosła wskutek przeszacowania, zwiększenie ujmuje się w innych całkowitych dochodach i akumuluje w kapitale własnym jako nadwyżkę z przeszacowania. Jednakże wzrost z tytułu przeszacowania ujmuje się w wyniku jako pozostałe przychody operacyjne w stopniu, w jakim odwraca on zmniejszenie z tytułu przeszacowania tego samego składnika aktywów, które wcześniej ujęto w wyniku. Jeśli wartość bilansowa składnika rzeczowych aktywów trwałych uległa obniżeniu na skutek przeszacowania, spadek wartości ujmuje się w ciężar wyniku jako pozostałe koszty operacyjne. Jednakże zmniejszenie wynikające z przeszacowania ujmuje się w innych całkowitych dochodach w wysokości, w jakiej zmniejszenie nie przewyższa kwoty figurującej jako nadwyżka z przeszacowania dotycząca tego samego składnika aktywów. Zmniejszenie wynikające z przeszacowania ujmowane w innych całkowitych dochodach zmniejsza kwotę zakumulowaną w kapitale własnym jako nadwyżka z przeszacowania. Po początkowym ujęciu pozycji rzeczowych aktywów trwałych jako składnika aktywów, wykazywane one są, za wyjątkiem grup opisanych powyżej, według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonego narastająco o umorzenie oraz zakumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Zysk lub stratę ze zbycia składnika rzeczowych aktywów trwałych określa się na podstawie porównania przychodów ze zbycia z wartością księgową zbytych aktywów i ujmuje się w kwocie netto w zysku lub stracie bieżącego okresu w pozycji pozostałe przychody lub pozostałe koszty. W momencie, gdy sprzedaż dotyczy aktywów podlegających wcześniej aktualizacji wyceny, odpowiednią kwotę przenosi się z kapitału aktualizacji wyceny do pozycji „zyski zatrzymane”. Nakłady na remont i konserwacje Koszty poniesione po dacie oddania składnika rzeczowych aktywów trwałych do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, obciążają wynik finansowy w momencie ich poniesienia. Każdorazowo, przy wykonywaniu generalnego remontu, koszt remontu jest ujmowany w wartości księgowej rzeczowych aktywów trwałych, jeżeli spełnia definicję aktywa. Nakłady ponoszone w terminie późniejszym Aktywowaniu podlegają poniesione w późniejszym okresie koszty wymienianych części składnika rzeczowych aktywów trwałych, które można wiarygodnie oszacować i jest prawdopodobne, że Spółka osiągnie korzyści ekonomiczne związane z wymienianymi składnikami rzeczowych aktywów trwałych. Wartość księgowa usuniętych części składnika rzeczowych aktywów trwałych jest wyłączana z ksiąg. Nakłady ponoszone w związku z bieżącym utrzymaniem składników rzeczowych aktywów trwałych są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu w momencie poniesienia. Amortyzacja Wysokość odpisów amortyzacyjnych ustala się w oparciu o cenę nabycia danego składnika aktywów, pomniejszoną o jego wartość rezydualną. Spółka ocenia również okres użytkowania istotnych elementów poszczególnych składników aktywów i jeśli okres użytkowania elementu jest inny niż okres użytkowania pozostałej części składnika aktywów, element ten amortyzowany jest osobno. Koszt amortyzacji ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu z zastosowaniem metody liniowej w odniesieniu do oszacowanego przez Spółkę okresu użytkowania każdego elementu składnika rzeczowych aktywów trwałych. Składniki rzeczowych aktywów trwałych użytkowanych na podstawie umowy leasingu lub innej umowy o podobnym charakterze amortyzuje się przez krótszy z dwóch okresów: okres trwania umowy leasingu lub okres użytkowania, chyba że Spółka posiada wystarczającą pewność, że uzyska tytuł własności przed upływem okresu leasingu. Grunty nie są amortyzowane. W jednostkowym sprawozdaniu finansowym za okres sprawozdawczy i okresy porównawcze, Spółka zakłada poniższe okresy użytkowania dla poszczególnych kategorii rzeczowych aktywów trwałych: Vistal Gdynia SA 22 Budynki, obiekty inżynierii lądowej 10 – 40 lat Urządzenia techniczne i maszyny 2 – 50 lat Środki transportu 2,5 – 20 lat Inne rzeczowe aktywa trwałe 2 –10 lat Amortyzację rozpoczyna się, gdy składnik rzeczowych aktywów trwałych jest dostępny do użytkowania. Amortyzacji zaprzestaje się na wcześniejszą z dat: gdy składnik rzeczowych aktywów trwałych zostaje zaklasyfikowany jako przeznaczony do sprzedaży (lub zawarty w grupie do zbycia, która jest zaklasyfikowana jako przeznaczona do sprzedaży) lub zostaje usunięty z ewidencji księgowej na skutek likwidacji, sprzedaży bądź wycofania z użytkowania. Nadwyżkę z przeszacowania składnika rzeczowych aktywów trwałych zaliczoną do kapitału własnego przenosi się w trakcie używania składnika aktywów na zyski zatrzymane. Kwota przeniesionej nadwyżki stanowi różnicę między amortyzacją opartą na przeszacowanej wartości księgowej składnika aktywów, a amortyzacją opartą na pierwotnej cenie nabycia składnika aktywów. Przeniesienia z pozycji „kapitał z aktualizacji wyceny” na pozycję „zyski zatrzymane” nie dokonuje się poprzez wynik. Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych Jeżeli przy sporządzaniu jednostkowego sprawozdania finansowego zaistniały okoliczności wskazujące na to, że wartość księgowa rzeczowych aktywów trwałych może być wątpliwa do odzyskania, dokonywany jest przegląd tych aktywów pod kątem ewentualnej utraty wartości. Jeżeli występują przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości składnika aktywów, a jego wartość księgowa przekracza szacowaną wartość odzyskiwalną, wówczas wartość tego aktywa bądź ośrodków wypracowujących środki pieniężne, do którego przynależy dany składnik rzeczowych aktywów trwałych jest obniżana do poziomu wartości odzyskiwalnej poprzez odpowiedni odpis aktualizujący. Rzeczowe aktywa trwałe poddawane są testowi na utratę wartości jeśli istnieją przesłanki wskazujące na występowanie utraty wartości, przy czym dla wartości niematerialnych w okresie ich realizacji ewentualna utrata wartości określana jest na każdy dzień sprawozdawczy. Skutki utraty wartości, wartości niematerialnych jak również ich amortyzacji odnoszone są w koszty działalności podstawowej. Odpisy aktualizujące wartość rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych zostały zaprezentowane w nocie 18 i 19. Rzeczowe aktywa trwałe w leasingu Spółka ujmuje prawo do użytkowania aktywa wraz z odpowiednim zobowiązaniem leasingowym ustalonym w wysokości zdyskontowanych przyszłych płatności w okresie trwania umowy podlegającej stosowaniu MSSF 16. W miejsce ujmowanych do tej pory w kosztach działalności podstawowej opłat wynikających z umów została wprowadzona amortyzacja wyliczona od wartości aktywa z tytułu prawa do użytkowania oraz odsetki naliczone od zobowiązania z tytułu leasingu. Amortyzacja jest alokowana odpowiednio do kosztów wytworzenia, kosztów sprzedaży oraz kosztów ogólnego zarządu. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane liniowo, natomiast zobowiązania leasingowe rozliczane efektywną stopą procentową (wewnętrzną stopą zwrotu lub krańcową stopą procentową leasingobiorcy). Usunięcie z jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej Dana pozycja rzeczowych aktywów trwałych może zostać usunięta z jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej po dokonaniu jej zbycia lub w przypadku, gdy nie są spodziewane żadne ekonomiczne korzyści wynikające z dalszego użytkowania takiego składnika aktywów. Wszelkie zyski lub straty wynikające z usunięcia danego składnika aktywów z jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej (obliczone jako różnica pomiędzy ewentualnymi wpływami ze sprzedaży netto, a wartością księgową danej pozycji) są ujmowane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w okresie, w którym dokonano takiego usunięcia. Vistal Gdynia SA 23 Z jednostkowego sprawozdania usuwa się również wartość księgową części składowej rzeczowych aktywów trwałych, jeżeli ta część została zastąpiona nową częścią, której cena lub koszt wytworzenia zostały zawarte w wartości księgowej danego składnika. Rzeczowe aktywa trwałe w budowie Rzeczowe aktywa trwałe w budowie dotyczą rzeczowych aktywów trwałych będących w toku budowy lub montażu i są wykazywane według cen nabycia lub kosztu wytworzenia, skorygowanych o różnice kursowe oraz odsetki od kredytów za okres realizacji składnika rzeczowych aktywów trwałych, a także pomniejszonych o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Rzeczowe aktywa trwałe w budowie nie podlegają amortyzacji do czasu zakończenia budowy i przekazania aktywa trwałego do używania. Wycena do wartości godziwej gruntów, budynków, budowli oraz obiektów inżynierii lądowej Spółka w odniesieniu do gruntów, budynków, budowli i obiektów inżynierii lądowej przyjęła model wyceny w wartości przeszacowanej do wartości godziwej. Zgodnie z tym modelem po początkowym ujęciu składnik rzeczowych aktywów trwałych jest wykazywany w wartości godziwej na dzień przeszacowania, pomniejszonej o skumulowaną amortyzację oraz sumę odpisów z tytułu utraty wartości. Skutki przeszacowania odnoszone są na kapitał z aktualizacji wyceny. Równowartość różnicy pomiędzy amortyzacją wynikającą z wyceny a amortyzacją wynikającą z ceny nabycia (kosztu wytworzenia) odnoszona jest z kapitału z aktualizacji wyceny na zyski zatrzymane. Wysokość stawek oraz odpisów amortyzacyjnych jest corocznie weryfikowana na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznego użytkowania danego składnika rzeczowych aktywów trwałych. 8.3 Wartości niematerialne Wartości niematerialne obejmują aktywa Spółki, które nie posiadają postaci fizycznej, są identyfikowalne oraz które można wiarygodnie wycenić i które w przyszłości powodują wpływ korzyści ekonomicznych do Spółki. Spółka nie ma wartości niematerialnych wytworzonych we własnym zakresie. Ujęcie początkowe Wartości niematerialne nabyte w oddzielnej transakcji lub wytworzone (jeśli spełniają kryteria rozpoznania dla kosztów prac rozwojowych) wycenia się przy początkowym ujęciu odpowiednio w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. Na koszty nabycia składnika wartości niematerialnych składają się: • cena zakupu powiększona o zapłacone cło, podatki zawarte w cenie, których jednostka nie może odliczyć, pomniejszona o otrzymane upusty i rabaty, • nakłady bezpośrednio związane z przygotowaniem wartości niematerialnej do użytkowania zgodnie z jej przeznaczeniem. Amortyzacja Odpisy amortyzacyjne oblicza się w oparciu o cenę nabycia danego składnika aktywów, pomniejszoną o jego wartość rezydualną. Koszt amortyzacji ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu z zastosowaniem metody liniowej w odniesieniu do oszacowanego przez Spółkę okresu ekonomicznej użyteczności danego składnika wartości niematerialnych, innego niż wartość firmy, od momentu stwierdzenia jego przydatności do użytkowania. W jednostkowym sprawozdaniu finansowym, Spółka zakłada poniższe okresy ekonomicznej użyteczności dla poszczególnych kategorii wartości niematerialnych: Koszty zakończonych prac rozwojowych 5 lat Oprogramowanie 2 lata Vistal Gdynia SA 24 Inne 2-3 lata W Spółce nie występują wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania. Wartości niematerialne poddawane są testowi na utratę wartości jeśli istnieją przesłanki wskazujące na występowanie utraty wartości, przy czym dla wartości niematerialnych w okresie ich realizacji ewentualna utrata wartości określana jest na każdy dzień sprawozdawczy. Skutki utraty wartości, wartości niematerialnych jak również ich amortyzacji odnoszone są w koszty działalności podstawowej. Wartości niematerialne utrzymywane na podstawie umowy leasingu finansowego amortyzuje się przez okres ich przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności na takich samych zasadach jak aktywa własne, nie dłużej jednak niż okres trwania leasingu. Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży/likwidacji lub zaprzestania użytkowania pozycji wartości niematerialnych określa się jako różnice między przychodami ze sprzedaży, a wartością księgową tych pozycji i ujmuje się je w sprawozdaniu z całkowitych dochodów. 8.4 Prawo wieczystego użytkowania gruntu Od 1 stycznia 2011 roku w związku z nowelizacją ustawy o przekształceniu prawa wieczystego użytkowania gruntów w prawo własności nieruchomości Spółka dokonała zmiany klasyfikacji oraz wyceny i ujęcia w sprawozdaniu z sytuacji finansowej praw wieczystego użytkowania gruntów, które do 31 grudnia 2014 roku prezentowane były jako leasing finansowy. W związku z wyrokiem Trybunału Konstytucyjnego z dnia 10 marca 2015 roku Spółka dokonała zmiany klasyfikacji praw wieczystego użytkowania gruntów z leasingu finansowego na leasing operacyjny. Tym samym posiadane prawa wieczystego użytkowania gruntów zostały wykazane w osobnej pozycji sprawozdania z sytuacji finansowej. Na moment przekształcenia dotychczasowa wartość księgowa odpowiadająca wartości godziwej została przyjęta jako wartość początkowa. W kolejnych okresach Spółka dokonuje odpisów wartości bilansowej praw wieczystego użytkowania gruntów proporcjonalnie do okresu na jaki prawa wieczystego użytkowania gruntów zostały wydane lub do końca okresu amortyzacji budynków i budowli znajdujących się na gruntach co do których Spółka posiada prawa wieczystego użytkowania, w zależności od tego, który z tych okresów jest dłuższy. 8.5 Koszty finansowania zewnętrznego Koszty finansowania zewnętrznego są kapitalizowane jako część kosztu wytworzenia rzeczowych aktywów trwałych. Na koszty finansowania zewnętrznego składają się odsetki oraz zyski lub straty z tytułu różnic kursowych do wysokości odpowiadającej korekcie kosztu odsetek. Kapitalizację kosztów finansowania rozpoczyna się, gdy podjęte zostały działania niezbędne do przygotowania składnika aktywów do użytkowania, na dany składnik aktywów ponoszone są nakłady i ponoszone są koszty finansowania zewnętrznego. W sytuacji, gdy inwestycja w składnik aktywów zostaje na dłuższy czas przerwana, następuje zawieszenie kapitalizacji kosztów finansowania zewnętrznego. Kapitalizacja zostaje zatrzymana, gdy zasadniczo wszystkie działania niezbędne do przystosowania składnika aktywów do użytkowania są zakończone. Kapitalizowaniu podlegają bieżące koszty kredytów i pożyczek celowych pomniejszone o przychody z tymczasowego lokowania nadwyżek aktywów oraz koszty bieżące pożyczek i kredytów ogólnych, w sytuacji gdy wydatki na rzeczowe aktywa trwałe przekraczają wartość kredytów i pożyczek celowych. Koszty finansowania ogólnego kapitalizowane są w wysokości iloczynu stopy kapitalizacji i nadwyżki wydatków na rzeczowe aktywa trwałe nad wartością finansowania celowego. Stopa kapitalizacji ustalana jest jako średnia ważona kosztów finansowania zewnętrznego dotyczących pożyczek i kredytów stanowiących zobowiązania Spółki innych niż kredyty i pożyczki celowe. Kwota skapitalizowanych w okresie kosztów finansowania zewnętrznego nie przekracza kwoty kosztów finansowania zewnętrznego poniesionych w okresie. Vistal Gdynia SA 25 8.6 Aktywa finansowe Aktywa finansowe dzielone są na następujące kategorie: • aktywa finansowe wycenianie w wartości godziwej przez wynik finansowy, • aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności, • aktywa finansowe dostępne do sprzedaży, • pożyczki i należności, • środki pieniężne i ich ekwiwalenty. 8.6.1 Instrumenty finansowe inne niż instrumenty pochodne Spółka posiadane instrumenty finansowe dzieli się na następujące kategorie: • wyceniane w wysokości zamortyzowanego kosztu, • wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe dochody całkowite, • wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy. Wartość początkowa jest ustalona w oparciu o: • model zarządzania aktywami finansowymi przyjętymi przez jednostkę (określony jako model biznesowy) oraz • charakterystykę przepływów pieniężnych z tytułu danego składnika aktywów finansowych. Zgodnie z zapisami MSSF 9 instrumenty finansowe aktywa finansowe są klasyfikowane jako wycenione w wysokości zamortyzowanego kosztu jedynie w takiej sytuacji, gdy: • jest utrzymywany w wyniku przyjętego modelu zarządzania aktywami finansowymi, zgodnie z którym aktywa finansowe są utrzymywane w celu generowania przepływów pieniężnych wynikających z warunków zawartych umów, • przepływy pieniężne z nim związane, zgodnie z warunkami umownymi, następują w określonych terminach i stanowią wyłącznie płatność z tytułu spłaty kwoty głównej oraz odsetek od niespłaconej kwoty głównej. W przypadku aktywów finansowych klasyfikowanych jako wycenione w wartości godziwej przez pozostałe dochody całkowite, jeżeli: • są utrzymywane w wyniku przyjętego modelu zarzadzania aktywami finansowymi, którego cel może być osiągnięty albo w drodze generowania przepływów pieniężnych wynikających z warunków zawartych umów albo poprzez sprzedaż aktywów finansowych, • przepływy pieniężne z nim związane, zgodnie z warunkami umownymi, następują w określonych terminach i stanowią wyłącznie płatność z tytułu spłaty kwoty głównej oraz odsetek od niespłaconej kwoty głównej. Pozostałe aktywa finansowe, które nie zostały wycenione według powyższych metod są wyceniane wg wartości godziwej, a skutki tej wyceny są prezentowane w wyniku finansowym. Zobowiązania finansowe są klasyfikowane jako wyceniane w zamortyzowanym koszcie, poza poniższymi wymienionymi: • zobowiązania finansowe, które są wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy przy początkowym ujęciu (w tym zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu), • zobowiązania finansowe, które powstają, gdy przeniesienie aktywa finansowego nie kwalifikuje się do wyksięgowania lub gdy ma zastosowanie podejście trwałego zaangażowania, Vistal Gdynia SA 26 • finansowe umowy gwarancyjne nie wyznaczone do wyceny w wartości godziwej przez wynik finansowy, które nie są rozliczane zgodnie z MSSF 4 „Umowy ubezpieczeniowe”, • zobowiązania do udzielenia pożyczki poniżej rynkowej stopy procentowej. 8.6.2 Pochodne instrumenty finansowe i zabezpieczenia Instrumenty pochodne, z których korzysta Spółka w celu zabezpieczenia się przed ryzykiem związanym ze zmianami stóp procentowych i kursów wymiany walut, to przede wszystkim kontrakty walutowe typu forward. Tego rodzaju pochodne instrumenty finansowe są wyceniane do wartości godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje się jako aktywa, gdy ich wartość jest dodatnia, i jako zobowiązania – gdy ich wartość jest ujemna. Zyski i straty z tytułu zmian wartości godziwej instrumentów pochodnych, które nie spełniają zasad rachunkowości zabezpieczeń, jak również nieefektywnej części efektywnej transakcji zabezpieczającej są bezpośrednio odnoszone na wynik finansowy netto roku obrotowego. Stosowane zasady rachunkowości dla instrumentów pochodnych desygnowanych jako instrumenty zabezpieczające w rachunkowości zabezpieczeń przepływów pieniężnych. Do zawartych instrumentów pochodnych ustanawiane jest powiązanie zabezpieczające, które podlega rachunkowości zabezpieczeń. Rachunkowość zabezpieczeń stosuje się do powiązania zabezpieczającego wtedy i tylko wtedy, gdy spełnione są wszystkie następujące warunki: - w momencie ustanowienia zabezpieczenia formalnie wyznaczono i udokumentowano powiązanie zabezpieczające, jak również cel zarządzania ryzykiem przez jednostkę oraz strategię ustanowienia zabezpieczenia. Dokumentacja zawiera identyfikację instrumentu zabezpieczającego, zabezpieczanej pozycji lub transakcji, charakter zabezpieczanego ryzyka, a także sposób, w jaki jednostka będzie oceniała efektywność instrumentu zabezpieczającego w kompensowaniu zagrożenia zmianami wartości godziwej pozycji zabezpieczanej lub przepływów pieniężnych związanych z zabezpieczanym ryzykiem, - oczekuje się, że zabezpieczenie będzie wysoce efektywne w kompensowaniu zmian wartości godziwej lub przepływów pieniężnych wynikających z zabezpieczanego ryzyka, zgodnie z udokumentowaną pierwotnie strategią zarządzania ryzykiem, dotyczącą tego konkretnego powiązania. Do oceny efektywności wszystkich powiązań zabezpieczających Spółka stosuje metodę dollar offset (metodę bezpośredniej kompensaty) do oceny ex post efektywności powiązania zabezpieczającego. Powiązanie uznaje się za efektywne, jeśli stosunek zmiany wartości instrumentów do zmiany wartości składników ekspozycji jest nie mniejszy niż 80% i nie większy niż 125%, - w przypadku zabezpieczeń przepływów pieniężnych planowana transakcja będąca przedmiotem zabezpieczenia musi być wysoce prawdopodobna oraz musi podlegać zagrożeniu zmianami przepływów pieniężnych, które w rezultacie mogą wpływać na sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów, - efektywność zabezpieczenia można wiarygodnie ocenić, tj. wartość godziwa lub przepływy pieniężne związane z pozycją zabezpieczaną wynikające z zabezpieczanego ryzyka oraz wartość godziwa instrumentu zabezpieczającego, mogą być wiarygodnie wycenione, - zabezpieczenie jest na bieżąco oceniane i stwierdza się jego wysoką efektywność we wszystkich okresach sprawozdawczych, na które zabezpieczenie zostało ustanowione. Zmiany w wycenie do wartości godziwej pochodnych instrumentów finansowych wyznaczonych jako instrumenty zabezpieczające przepływy pieniężne odnoszone są do kapitału z aktualizacji wyceny w części stanowiącej efektywne zabezpieczenie, natomiast nieefektywna część zabezpieczenia odnoszona jest do sprawozdania z zysków lub strat. Vistal Gdynia SA 27 Spółka zaprzestaje stosowania zasad rachunkowości zabezpieczeń przepływów pieniężnych, gdy wystąpi jedno z poniższych zdarzeń: - instrument zabezpieczający wygasa, zostaje sprzedany, rozwiązany lub wykonany (zastąpienia jednego instrumentu zabezpieczającego drugim lub przedłużenia terminu ważności danego instrumentu zabezpieczającego nie uważa się za wygaśnięcie lub rozwiązanie, jeśli takie zastąpienie lub przedłużenie terminu stanowi część udokumentowanej strategii zabezpieczania przyjętej przez jednostkę). W takim przypadku skumulowane zyski lub straty związane z instrumentem zabezpieczającym odnoszone bezpośrednio na kapitał własny przez okres, w którym zabezpieczenie było efektywne, ujmuje się dalej w odrębnej pozycji w kapitale własnym, aż do momentu zajścia planowanej transakcji, - zabezpieczenie przestaje spełniać kryteria rachunkowości zabezpieczeń. W takim przypadku skumulowane zyski lub straty związane z instrumentem zabezpieczającym odnoszone bezpośrednio na kapitał własny przez okres, w którym zabezpieczenie było efektywne, ujmuje się dalej w odrębnej pozycji w kapitale własnym, aż do momentu zajścia planowanej transakcji, - zaprzestano oczekiwać realizacji planowanej transakcji, wobec tego wszystkie skumulowane zyski lub straty związane z instrumentem zabezpieczającym odnoszone bezpośrednio na kapitał własny przez okres, w którym zabezpieczenie było efektywne, ujmuje się w sprawozdaniu z zysków lub strat. Realizacja planowanej transakcji, która przestaje być wysoce prawdopodobna, może być ciągle oczekiwana, - Spółka unieważnia powiązanie zabezpieczające. W przypadku zabezpieczenia planowanych transakcji, skumulowane zyski lub straty związane z instrumentem zabezpieczającym odnoszone bezpośrednio na kapitał własny przez okres, w którym zabezpieczenie było efektywne, ujmuje się dalej w odrębnej pozycji w kapitale własnym, aż do momentu zajścia planowanej transakcji lub do momentu, kiedy zaprzestanie się oczekiwać jej realizacji. Jeśli zaprzestaje się oczekiwać realizacji transakcji, skumulowane zyski lub straty odniesione bezpośrednio na kapitał własny ujmuje się w sprawozdaniu z zysków lub strat. Spółka w ramach przyjętej polityki korzysta z prostych walutowych kontraktów forward o liniowej zależności rentowności od sytuacji rynkowej. Polityka zarządzania ryzykiem finansowym w Spółce określa, iż transakcje pochodne zawierane są jedynie w związku z realizacją kontraktów, z których wpływy realizowane będą w walucie innej niż PLN. Mają więc one charakter zabezpieczający ze względu na dopasowanie nominałów i terminów zapadalności z planowanymi wpływami. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego Spółka nie posiada limitów rozliczeniowych umożliwiających zawieranie pochodnych instrumentów finansowych. 8.6.3 Usunięcie ze sprawozdania z sytuacji finansowej Składnik aktywów finansowych (albo część składnika aktywów finansowych lub grupy podobnych aktywów finansowych) jest wyłączany z jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej wówczas, gdy: • prawa do uzyskiwania przepływów pieniężnych z tytułu składnika aktywów wygasły, • Spółka zachowała prawo do uzyskiwania przepływów pieniężnych z tytułu składnika aktywów, ale jednocześnie zaciągnęła zobowiązanie do ich wypłaty w całości i bez zbędnej zwłoki na rzecz strony trzeciej na mocy zawartej z nią umowy, lub • Spółka przeniosła swoje prawa do uzyskiwania przepływów pieniężnych z tytułu składnika aktywów na inny podmiot oraz − przeniosła na ten podmiot zasadniczo całe ryzyko i wszystkie pożytki wynikające z posiadania tego składnika aktywów, albo − ani nie przeniosła na inny podmiot, ani nie zatrzymała zasadniczo całego ryzyka oraz wszystkich pożytków wynikających z posiadania aktywa, ale przekazała innemu podmiotowi kontrolę nad tym aktywem. Vistal Gdynia SA 28 8.7 Udziały i akcje w jednostkach powiązanych Akcje i udziały w jednostkach powiązanych zaliczone do aktywów trwałych wycenia się według ceny nabycia. W przypadku trwałej utraty wartości, nie później niż na koniec okresu sprawozdawczego, wartość udziałów i akcji pomniejsza się o odpis wyrażający trwałą utratę wartości. 8.8 Udziały we wspólnych działaniach (operacjach) Spółka realizuje kontrakty długoterminowe na podstawie umów konsorcjalnych bez tworzenia odrębnych jednostek. Niektóre umowy konsorcjalne stanowią wspólne działanie w przypadku wystąpienia współkontroli. Współkontrola jest umownie ustalonym podziałem kontroli w ramach ustalenia umownego, który występuje tylko wówczas, gdy decyzje dotyczące istotnych działań wymagają jednogłośnej zgody stron dzielących kontrolę. Wspólne ustalenie umowne ma formę albo wspólnego działania, albo wspólnego przedsięwzięcia. Wspólne ustalenie umowne ma cechy: • strony są związane umową, • na podstawie umowy dwie strony lub większa ich liczba sprawują wspólną kontrolę nad ustaleniem umownym. Wspólne działanie jest wspólnym ustaleniem umownym, w którym strony sprawujące współkontrolę nad ustaleniem umownym mają prawa do aktywów, i obowiązki dotyczące zobowiązań, powiązanych z ustaleniem umownym. W związku z udziałami we wspólnym działaniu w sprawozdaniu finansowym ujmuje się: • swoje aktywa, w tym udział w aktywach posiadanych wspólnie; • swoje zobowiązania, w tym udział w zobowiązaniach zaciągniętych wspólnie; • przychody ze sprzedaży swojego udziału w wynikach wspólnego działania; • swoją część przychodów ze sprzedaży produkcji w ramach wspólnego działania oraz • swoje koszty, w tym udział we wspólnie poniesionych kosztach. 8.9 Zapasy Zapasy są to aktywa: • przeznaczone do sprzedaży w toku zwykłej działalności gospodarczej, • będące w trakcie produkcji przeznaczonej na taką sprzedaż, lub • mające postać materiałów lub dostaw surowców zużywanych w procesie produkcyjnym lub w trakcie świadczenia usług. Ujęcie początkowe Na moment początkowego ujęcia materiały i towary są wyceniane w cenie nabycia. Na cenę nabycia składają się koszty zakupu - cena zakupu powiększona o cła importowe i pozostałe podatki, koszty transportu, załadunku, wyładunku, a także inne dające się przyporządkować koszty. Od kosztów zakupu odejmuje się opusty, rabaty i inne podobne pozycje. Do ceny nabycia nie zalicza się: • kosztów ogólnego zarządu, które nie są związane z doprowadzeniem zapasów do postaci i miejsca, w jakich się znajdują w momencie wyceny, • kosztów magazynowania. Vistal Gdynia SA 29 Wycena na dzień sprawozdawczy Na dzień sprawozdawczy materiały i towary są wyceniane w cenie nabycia lub według wartości netto możliwej do uzyskania, w zależności od tego, która z tych kwot jest niższa. Wartość netto możliwa do uzyskania jest to cena sprzedaży ustalona w toku zwykłej działalności gospodarczej pomniejszona o koszty wykończenia i szacowane koszty niezbędne do doprowadzenia sprzedaży do skutku. Testy sprawdzające utratę wartości poszczególnych pozycji materiałów i towarów przeprowadza się na bieżąco w trakcie roku obrotowego. Przecenie do poziomu cen sprzedaży netto możliwych do uzyskania podlegają zapasy materiałów i towarów, które utraciły swoje cechy użytkowe lub przydatność. Rozchód materiałów i towarów ustalany jest według metody FIFO (pierwsze przyszło – pierwsze wyszło). Odpisy aktualizujące dotyczące zapasów, jak i ich odwrócenia, ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów jako koszty operacyjne. 8.10 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych oraz depozyty bankowe. W skład środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wchodzą również odsetki od ekwiwalentów środków pieniężnych. Środki pieniężne wycenia się w wartości nominalnej, która nie różni się istotnie od ich wartości godziwej. Saldo środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wykazane w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych składa się z określonych powyżej środków pieniężnych i ich ekwiwalentów. 8.11 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności Należności z tytułu dostaw i usług ujmuje się początkowo według wartości godziwej, a następnie wycenia się je według zamortyzowanego kosztu, z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej, pomniejszając je o odpisy z tytułu utraty wartości. Odpis z tytułu utraty wartości należności z tytułu dostaw i usług tworzy się, gdy istnieją obiektywne dowody na to, że Spółka nie będzie w stanie otrzymać wszystkich należnych kwot wynikających z pierwotnych warunków umowy. Kwotę odpisu stanowi różnica pomiędzy wartością księgową danego składnika aktywów, a wartością bieżącą szacowanych przyszłych przepływów pieniężnych, zdyskontowanych według efektywnej stopy procentowej. Odpis pomniejsza przychody ze sprzedaży w sprawozdaniu z całkowitych dochodów. Spółka analizuje należności indywidualnie w oparciu o płatności i sytuację na rynku. W przypadku istnienia odpowiednich przesłanek tworzony jest odpis aktualizujący. W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wartość należności jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej brutto odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie należności w związku z upływem czasu jest ujmowane jako przychody finansowe, a zmniejszenie należności jako koszty finansowe. Spółka w kategoriach należności ujmuje: • zaliczki na rzeczowe aktywa trwałe w budowie, • zaliczki na poczet wartości niematerialnych, • zaliczki na dostawy, • krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe dotyczące kosztów rozliczanych w czasie, • naliczone przychody z tytułu wyceny umów budowlanych. Vistal Gdynia SA 30 8.12 Kapitał własny Kapitał własny ujmuje się w księgach rachunkowych z podziałem na jego rodzaje i według zasad określonych przepisami prawa i postanowieniami statutu. Rodzaje kapitału własnego: 1) W gestii właściciela a) Kapitał podstawowy b) Kapitał zapasowy c) Kapitał rezerwowy d) Zyski zatrzymane 2) Poza gestią właściciela a) Kapitał z aktualizacji wyceny Kapitał zakładowy wykazywany jest według wartości nominalnej, w wysokości zgodnej ze statutem oraz wpisem do Krajowego Rejestru Sądowego. Kapitał rezerwowy tworzy się z zysku rocznego, z przeznaczeniem na pokrycie strat Spółki lub inne cele. O użyciu kapitału rezerwowego rozstrzyga Walne Zgromadzenie. Kapitał zapasowy jest prezentowany w zyskach zatrzymanych. Zgodnie z wymogami Kodeksu Spółek Handlowych, podmioty mające status spółek akcyjnych są obowiązane utworzyć kapitał zapasowy na pokrycie straty. Do tej kategorii kapitału przekazuje się co najmniej 8% zysku za dany rok obrotowy wykazanego w jednostkowym sprawozdaniu spółki, dopóki kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej kapitału podstawowego jednostki. O użyciu kapitału zapasowego i rezerwowego rozstrzyga Walne Zgromadzenie, jednakże część kapitału zapasowego w wysokości jednej trzeciej kapitału podstawowego można użyć jedynie na pokrycie straty wykazanej w jednostkowym sprawozdaniu finansowymi i nie podlega ona podziałowi na inne cele. 8.13 Rezerwy Rezerwy są ujmowane w przypadku, gdy na Spółce ciąży bieżące zobowiązanie względem osoby trzeciej, które w przyszłości może z dużym prawdopodobieństwem spowodować wypływ ze Spółki środków przedstawiających korzyści ekonomiczne oraz można dokonać wiarygodnego szacunku kwoty tego zobowiązania, przy czym kwoty tego zobowiązania lub termin jego wymagalności nie są pewne. Zobowiązanie może mieć charakter prawny, regulacyjny, umowny lub zwyczajowo oczekiwany, który wynika z działalności Spółki, gdy poprzez ustalony sposób postępowania w przeszłości, opublikowanie zasad postępowania lub wystarczająco konkretne, aktualne oświadczenie, Spółka przekazała stronom trzecim, iż przyjmie na siebie określoną powinność oraz w konsekwencji wzbudziła u tych stron trzecich uzasadnione oczekiwanie, że powinność tę wypełni. Oszacowanie wysokości rezerwy oparte jest na prawdopodobnym wydatku w celu uregulowania przez Spółkę zobowiązania. Utworzone rezerwy są weryfikowane na dzień sprawozdawczy w celu skorygowania ich do wysokości szacunków zgodnych ze stanem wiedzy na ten dzień. Rozwiązanie rezerw następuje w przypadku, gdy przestało być prawdopodobne, że do wypełnienia obowiązku będzie konieczne wydatkowanie środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne. W sytuacji niemożności dokonania wiarygodnego oszacowania zobowiązania, rezerwa nie jest ujęta, a zobowiązanie jest ujęte jako „zobowiązanie warunkowe”. W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie Vistal Gdynia SA 31 jest istotny, wielkość rezerwy jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie oraz ewentualnego ryzyka związanego z danym zobowiązaniem. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie rezerwy w związku z upływem czasu jest ujmowane jako koszty finansowe. Bieżące zobowiązania wynikające z umów rodzących zobowiązania ujmuje się jako rezerwy. Za umowę rodzącą zobowiązania uważa się umowę zawartą przez Spółkę, wymuszającą nieuniknione koszty realizacji zobowiązań umownych, których wartość przekracza wysokość korzyści ekonomicznych przewidywanych w ramach umowy. Rezerwy na odprawy emerytalno-rentowe Zgodnie z zakładowym systemem wynagradzania pracownicy Spółki mają prawo do odpraw emerytalno- rentowych. Odprawy emerytalno-rentowe są wypłacane jednorazowo, w momencie przejścia na emeryturę/rentę. Wysokość odpraw emerytalno-rentowych zależy od stażu pracy oraz średniego wynagrodzenia pracownika. Spółka tworzy rezerwę na przyszłe zobowiązania z tytułu odpraw emerytalno-rentowych w celu przyporządkowania kosztów do okresów, których dotyczą. Według MSR 19 odprawy emerytalno-rentowe są programami określonych świadczeń po okresie zatrudnienia. Wartość bieżąca tych zobowiązań na każdy dzień sprawozdawczy jest obliczona przez niezależnego aktuariusza. Naliczone zobowiązania są równe zdyskontowanym płatnościom, które w przyszłości zostaną dokonane, z uwzględnieniem rotacji zatrudnienia i dotyczą okresu do dnia sprawozdawczego. Informacje demograficzne oraz informacje o rotacji zatrudnienia oparte są o dane historyczne. 8.14 Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne W momencie początkowego ujęcia, wszystkie kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne są ujmowane według wartości godziwej pomniejszonej o koszty transakcyjne. Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki i papiery dłużne są wyceniane według zamortyzowanego kosztu, przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej. Przy ustalaniu zamortyzowanego kosztu uwzględnia się koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki oraz dyskonta lub premie uzyskane przy rozliczeniu zobowiązania. Wszelkie różnice pomiędzy otrzymaną kwotą (pomniejszoną o koszty transakcyjne), a wartością wykupu ujmuje się w wyniku finansowym metodą efektywnej stopy procentowej przez okres obowiązywania odnośnych umów. 8.15 Zobowiązania tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług wycenia się według zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej, która nie różni się istotnie od wartości nominalnej. Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy obejmują zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu oraz zakwalifikowane do kategorii wycenianych do wartości godziwej przez wynik finansowy. Zobowiązania finansowe są klasyfikowane jako przeznaczone do obrotu, jeżeli zostały zaciągnięte w celu odkupienia w bliskim terminie. Instrumenty pochodne, włączając wydzielone instrumenty wbudowane, są również klasyfikowane jako przeznaczone do obrotu, chyba że są uznane za efektywne instrumenty zabezpieczające. Zobowiązania finansowe mogą być przy pierwotnym ujęciu zakwalifikowane do kategorii wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy, jeżeli poniższe kryteria są spełnione: • taka kwalifikacja eliminuje lub znacząco obniża niespójność traktowania, gdy zarówno wycena jak i zasady rozpoznawania strat lub zysków podlegają innym regulacjom, lub • zobowiązania są częścią grupy zobowiązań finansowych, które są zarządzane i oceniane w oparciu o wartość godziwą, zgodnie z udokumentowaną strategią zarządzania ryzykiem. Vistal Gdynia SA 32 Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy są wyceniane w wartości godziwej, bez uwzględnienia kosztów transakcji sprzedaży. Zmiany w wartości godziwej tych instrumentów są ujmowane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów jako koszty lub przychody finansowe. Inne zobowiązania finansowe, nie będące instrumentami finansowymi wycenianymi w wartości godziwej przez wynik finansowy, są wyceniane według zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej stopy procentowej. Pozostałe zobowiązania niefinansowe ujmowane są w kwocie wymagającej zapłaty. Spółka wyłącza ze swojego jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej zobowiązanie finansowe, gdy zobowiązanie wygasło – to znaczy, kiedy obowiązek określony w umowie został wypełniony, umorzony lub wygasł. Otrzymane zaliczki na poczet umów budowlanych są kompensowane z wartością należności z tytułu wyceny kontraktów budowlanych. Rozliczenia międzyokresowe bierne są prezentowane w pozostałych zobowiązaniach krótkoterminowych innych i dotyczą utworzonych rezerw na niewykorzystane urlopy, rezerw na badanie bilansu oraz rezerwy na koszty aktuariusza. 8.16 Podatki 8.16.1 Podatek dochodowy Podstawowe stawki podatkowe w 2021 roku kształtowały się następująco: stawka podatku dochodowego od osób prawnych – 19%, podstawowa stawka podatku VAT - 23%, obniżone: 8%, 5%, 0%, ponadto, niektóre towary i usługi objęte były zwolnieniem podatkowym. Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom (na przykład sprawy celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów administracyjnych, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i sankcji. Brak odniesienia do utrwalonych regulacji prawnych w Polsce powoduje występowanie w obowiązujących przepisach niejasności i niespójności. Często występujące różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych zarówno wewnątrz organów państwowych, jak i pomiędzy organami państwowymi i przedsiębiorstwami, powodują powstawanie obszarów niepewności i konfliktów. Zjawiska te powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest znacząco wyższe niż istniejące zwykle w krajach o bardziej rozwiniętym systemie podatkowym. Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres pięciu lat, począwszy od końca roku, w którym nastąpiła zapłata podatku. W wyniku przeprowadzanych kontroli dotychczasowe rozliczenia podatkowe Spółki mogą zostać powiększone o dodatkowe zobowiązania podatkowe. Zdaniem Spółki na dzień 31 grudnia 2021 roku sytuacja taka jest mało prawdopodobna. System podatkowy w Polsce charakteryzuje duża zmienność przepisów podatkowych, stopień ich skomplikowania, wysokie potencjalne kary przewidziane w razie popełnienia przestępstwa lub wykroczenia skarbowego oraz ogólnie pro-fiskalne podejście władz skarbowych. Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności, podlegające regulacjom (kontroli celnej, czy dewizowej) mogą być przedmiotem kontroli odpowiednich władz, które uprawnione są do nakładania kar i sankcji wraz z odsetkami karnymi. Kontrolą mogą być objęte rozliczenia podatkowe przez okres 5 lat od końca roku kalendarzowego, w którym upłynął termin płatności podatku, zwłaszcza w zakresie podatku od nieruchomości. Podatek dochodowy obejmuje część bieżącą i część odroczoną. Bieżący i odroczony podatek dochodowy ujmowany jest w zysku lub stracie bieżącego okresu, z wyjątkiem sytuacji, kiedy dotyczy połączenia jednostek oraz pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym lub jako inne całkowite dochody. Vistal Gdynia SA 33 Podatek bieżący jest to oczekiwana kwota zobowiązań lub należności z tytułu podatku od dochodu do opodatkowania za dany rok, ustalona z zastosowaniem stawek podatkowych obowiązujących prawnie lub faktycznie na dzień sprawozdawczy oraz korekty zobowiązania podatkowego dotyczącego lat poprzednich. Zobowiązanie z tytułu podatku bieżącego obejmuje również wszelkie zobowiązania podatkowe będące efektem wypłaty dywidendy. Podatek odroczony ujmuje się w związku z różnicami przejściowymi pomiędzy wartością księgową aktywów i zobowiązań i ich wartością podatkową. Odroczony podatek dochodowy nie jest ujmowany w przypadku: • różnic przejściowych wynikających z początkowego ujęcia aktywów lub zobowiązań pochodzących z transakcji, która nie jest połączeniem jednostek gospodarczych i nie wpływa ani na zysk lub stratę bieżącego okresu ani na dochód do opodatkowania; • różnic przejściowych wynikających z inwestycji w jednostkach zależnych i współkontrolowanych jeśli nie jest prawdopodobne, że zostaną one zbyte w dającej się przewidzieć przyszłości; • różnic przejściowych powstałych w związku z początkowym ujęciem wartości firmy. Podatek odroczony jest wyceniany z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą stosowane wtedy, gdy przejściowe różnice odwrócą się, przy tym za podstawę przyjmowane są przepisy podatkowe obowiązujące prawnie lub faktycznie do dnia sprawozdawczego. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego są kompensowane, jeżeli Spółka posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzania kompensaty bieżących zobowiązań i aktywów podatkowych i pod warunkiem, że aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego dotyczą podatku dochodowego nałożonego przez tą samą władzę podatkową na tego samego podatnika lub na różnych podatników, którzy zamierzają rozliczyć zobowiązania i należności z tytułu podatku dochodowego w kwocie netto lub jednocześnie zrealizować należności i rozliczyć zobowiązanie. Składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego, służący przeniesieniu nierozliczonej straty podatkowej i niewykorzystanej ulgi podatkowej oraz ujemnymi różnicami przejściowymi, ujmuje się w zakresie, w którym jest prawdopodobne, że będzie dostępny przyszły dochód do opodatkowania, który pozwoli na ich zrealizowanie. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego podlegają ocenie na każdy dzień sprawozdawczy i obniża się je w zakresie, w jakim nie jest prawdopodobne zrealizowanie związanych z nimi korzyści w podatku dochodowym. 8.17 Przychody Przychody ze sprzedaży ujmowane są – zgodnie z MSSF 15 – w oparciu o model ujmowania przychodów obejmujący pięć etapów: • zidentyfikowanie umów z klientami, • zidentyfikowanie odrębnych zobowiązań do wykonania świadczenia, • określenie ceny transakcyjnej dla poszczególnych zobowiązań wynikających z umów, • alokowanie ceny transakcyjnej do odrębnych zobowiązań koniecznych do wykonania świadczenia w danej umowie, • ujęcie przychodu w momencie lub w miarę realizacji przez jednostkę zobowiązań. Przychody ze sprzedaży ujmowane są po pomniejszeniu o rabaty, podatek od towarów i usług oraz inne podatki związane ze sprzedażą (podatek akcyzowy). Sprzedaż towarów ujmowana jest w momencie dostarczenia towarów i przekazania prawa własności. Vistal Gdynia SA 34 Koszty sprzedanych wyrobów gotowych i towarów ujmowane są w tym samym okresie co przychody ze sprzedaży tych składników, zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów. Umowy o usługę budowlaną Przychody z tytułu umowy o usługę budowlaną składają się z kwoty pierwotnie uzgodnionej w umowie, skorygowanej o późniejsze zmiany w zakresie wykonywanych prac, roszczenia lub płatności motywacyjne w stopniu, w jakim jest prawdopodobne, że zmiany te wpłyną na wysokość przychodów, a ich efekt da się wiarygodnie wycenić. Tak szybko jak możliwe staje się wiarygodne oszacowanie wyniku na umowie o usługę budowlaną, przychody są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu proporcjonalnie do stopnia zaawansowania prac. Koszty związane z umową są ujmowane w momencie poniesienia, chyba że tworzą aktywa związane z przyszłymi pracami w ramach umowy. Stopień zaawansowania niezakończonych umów budowlanych ocenia się metodą kosztową polegającą na określeniu na dzień sprawozdawczy stopnia zaawansowania prac w takim procencie, jaki stanowi udział poniesionych od rozpoczęcia umowy do dnia sprawozdawczego kosztów umowy w całkowitej kwocie kosztów wykonania umowy obejmującej koszty już poniesione oraz, wynikające z aktualnego globalnego budżetu, koszty wymagające jeszcze poniesienia dla pełnego wykonania umowy. Jeśli wynik na umowie o usługę budowlaną nie może zostać wiarygodnie oszacowany, przychody z tytułu umowy ujmowane są tylko do wysokości poniesionych w związku z umową kosztów, których odzyskanie jest prawdopodobne. Oczekiwana strata na umowie jest ujmowana w zysku lub stracie bieżącego okresu w pełnej wysokości. Przychody ze sprzedaży usług budowlanych ujmuje się po spełnieniu następujących warunków: • kwotę przychodów można wycenić w wiarygodny sposób; • jest prawdopodobne, że jednostka uzyska korzyści ekonomiczne z tytułu przeprowadzonej transakcji; • koszty poniesione oraz te, które zostaną poniesione przez jednostkę gospodarczą w związku z transakcją, można wycenić w wiarygodny sposób. Przychody z tytułu najmu Przychody z tytułu najmu nieruchomości oraz ruchomości ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu metodą liniową przez okres trwania umowy. Korzyści przekazane w zamian za podpisanie umowy najmu stanowią integralną część całkowitych przychodów z tytułu najmu i są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu przez okres trwania umowy. 8.18 Koszty Za koszty uznaje się uprawdopodobnione zmniejszenie w okresie sprawozdawczym korzyści ekonomicznych, o wiarygodnie określonej wartości, w formie zmniejszenia wartości aktywów albo zwiększenia wartości zobowiązań i rezerw, które doprowadzą do zmniejszenia kapitału własnego lub zwiększenia jego niedoboru w inny sposób niż wycofanie środków przez udziałowców lub właścicieli. Rachunek kosztów prowadzony jest w układzie rodzajowym oraz w układzie miejsc powstawania kosztów, przy czym za podstawowy układ sprawozdawczy kosztów w sprawozdaniu z całkowitych dochodów przyjmuje się wariant kalkulacyjny. 8.19 Pozostałe przychody i koszty operacyjne Do pozostałych przychodów i kosztów operacyjnych zaliczane są w szczególności pozycje związane: • ze zbyciem rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych, Vistal Gdynia SA 35 • z utworzeniem i rozwiązaniem rezerw, z wyjątkiem rezerw związanych z operacjami finansowymi lub odnoszonymi w koszty operacyjne, • z przekazaniem lub otrzymaniem nieodpłatnie, w tym w drodze darowizny aktywów, w tym także środków pieniężnych, • z odszkodowaniami, karami i grzywnami oraz innymi kosztami nie związanymi ze zwykłą działalnością, • z prezentacją nadwyżki wartości godziwej nad ceną nabycia udziałów. 8.20 Przychody i koszty finansowe Przychody finansowe obejmują przychody odsetkowe związane z zainwestowanymi przez Spółkę środkami (w tym od aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży), należne dywidendy, zyski ze zbycia aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży, zyski ze zmiany wartości godziwej instrumentów finansowych w części wycenianej przez wynik finansowy, zyski związane z instrumentami zabezpieczającymi, w części w której ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu. Przychody odsetkowe ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu zgodnie z zasadą memoriału, z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej. Dywidendę ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu na dzień, kiedy Spółka nabywa prawo do jej otrzymania. Koszty finansowe obejmują koszty odsetkowe związane z finansowaniem zewnętrznym, odwracanie dyskonta od ujętych rezerw i płatności warunkowych, straty na sprzedaży aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży, dywidendy z uprzywilejowanych udziałów zaklasyfikowanych do zobowiązań, straty ze zmiany wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej w części w której ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu, odpisy z tytułu utraty wartości aktywów finansowych (innych niż należności z tytułu dostaw i usług) oraz straty na instrumentach zabezpieczających, w części w której ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu. Koszty finansowania zewnętrznego nie dające się bezpośrednio przypisać do nabycia, wytworzenia, budowy lub produkcji określonych aktywów są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej. Zyski i straty z tytułu różnic kursowych wykazuje się w kwocie netto jako przychody finansowe lub koszty finansowe, zależnie od ich łącznej pozycji netto. 8.21 Sprawozdanie z przepływów pieniężnych Sprawozdanie z przepływów pieniężnych sporządzane jest metodą pośrednią. 8.22 Połączenie jednostek pod wspólną kontrolą W celu rozliczenia transakcji: 1) połączeń spółek Grupy, 2) przejmowania przedsiębiorstwa spółki lub zorganizowanej części przedsiębiorstwa w sytuacji, gdy podziałowi lub wydzieleniu przedsiębiorstwa spółki lub zorganizowanej części przedsiębiorstwa podlega jedna spółka Grupy (spółka dzielona), natomiast stroną przejmującą spółkę, przedsiębiorstwo spółki lub zorganizowaną część przedsiębiorstwa jest inna spółka Grupy (spółka przejmująca), Spółka stosuje metodę łączenia udziałów. Metoda łączenia udziałów polega na sumowaniu poszczególnych pozycji odpowiednich aktywów i zobowiązań oraz przychodów i kosztów połączonych spółek, po uprzednim doprowadzeniu ich wartości do jednolitych metod wyceny i dokonaniu odpowiednich wyłączeń. Wyłączeniu podlega wartość kapitału zakładowego spółki, której majątek został przeniesiony na inną spółkę, lub spółek, które w wyniku połączenia zostały wykreślone z rejestru. Po dokonaniu tego wyłączenia odpowiednie pozycje kapitału własnego spółki, na którą przechodzi majątek połączonych spółek lub nowo powstałej spółki koryguje się o różnicę pomiędzy sumą aktywów i pasywów. Wyłączeniu podlegają również wszystkie salda i transakcje pomiędzy łączącymi się jednostkami, w tym zyski lub Vistal Gdynia SA 36 straty operacji gospodarczych dokonanych przed połączeniem, zawarte w wartościach podlegających łączeniu aktywów i pasywów. 8.23 Zobowiązania i aktywa warunkowe Przez zobowiązania warunkowe rozumie się możliwy obowiązek, który powstanie na skutek zdarzeń przeszłych, których istnienie zostanie potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub niewystąpienia jednego lub większej ilości niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli jednostki, a także jako obecny obowiązek, który powstaje na skutek zdarzeń przeszłych, ale nie jest ujmowany w sprawozdaniu finansowym, ponieważ: a) nie jest prawdopodobne, aby konieczne było wydatkowanie środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne w celu wypełnienia obowiązku; lub b) kwoty obowiązku (zobowiązania) nie można wycenić wystarczająco wiarygodnie. Zobowiązania warunkowe wynikające z obecnego obowiązku nabyte w drodze połączenia jednostek gospodarczych wykazywane są w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako rezerwy na zobowiązania. Aktywa warunkowe nie są wykazywane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, jednakże ujawnia się informację o aktywach warunkowych, jeżeli wpływ środków przedstawiający korzyści ekonomiczne jest prawdopodobny. 9. Ustalenie wartości godziwej W wielu przypadkach przyjęte przez Spółkę zasady rachunkowości i ujawnień wymagają określenia wartości godziwej zarówno finansowych, jak i niefinansowych aktywów i zobowiązań. Wartości godziwe są ustalane i ujawniane z zastosowaniem przedstawionych poniżej metod. W uzasadnionych przypadkach dalsze informacje na temat założeń przyjętych do określenia wartości godziwej przedstawiono w notach objaśniających dotyczących poszczególnych aktywów i zobowiązań. 9.1 Rzeczowe aktywa trwałe Wartość godziwa rzeczowych aktywów trwałych nabytych w wyniku połączenia jednostek oraz aktywów trwałych należących do grupy gruntów, budynków, budowli oraz obiektów inżynierii lądowej oparta jest na ich wartości rynkowej. Wartość rynkowa gruntów, budynków oraz obiektów inżynierii lądowej i wodnej nieruchomości jest oszacowaną kwotą, za jaką na dzień wyceny składniki te mogłaby zostać wymienione na warunkach rynkowych pomiędzy zainteresowanymi stronami, po przeprowadzeniu odpowiednich działań marketingowych, przy tym obie strony działałyby świadomie i z własnej woli. Szczegółowe zasady rachunkowości dotyczące rzeczowych aktywów trwałych opisano w punkcie 8.2. 9.2 Wartości niematerialne Wartość godziwa wartości niematerialnych oparta jest na zdyskontowanych przepływach pieniężnych, których oczekuje się w związku z użytkowaniem lub ewentualną sprzedażą tych aktywów. 9.3 Zapasy Wartość godziwa zapasów nabytych w drodze połączenia jednostek jest ustalana w oparciu o szacowaną cenę sprzedaży w toku zwykłej działalności gospodarczej, pomniejszoną o szacowane koszty przygotowania do sprzedaży i sprzedaży oraz o rozsądną marżę zysku w oparciu o nakłady na przygotowanie do sprzedaży i sprzedaż zapasów. Vistal Gdynia SA 37 9.4 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Wartość godziwa należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności, z wyłączeniem należności z tytułu niezakończonych umów o usługi budowlane jest szacowana jako bieżąca wartość przyszłych przepływów pieniężnych zdyskontowanych za pomocą rynkowej stopy procentowej na dzień sprawozdawczy. Wartość godziwa szacowana jest jedynie w celu ujawnienia. 9.5 Instrumenty pochodne Kontrakty walutowe forward są wyceniane na podstawie notowań giełdowych, jeśli są dostępne. Jeżeli notowania nie są dostępne, to ich wartość godziwa jest szacowana poprzez dyskontowanie różnicy pomiędzy kursem terminowym wynikającym z kontraktu, a bieżącym kursem terminowym dla okresu kończącego się w dniu wykonania kontraktu, przy pomocy stopy procentowej (w oparciu o bony skarbowe) powiększonej o premię za ryzyko. Wartość godziwa odzwierciedla ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem oraz obejmuje niezbędne korekty wynikające z uwzględnienia ryzyka kredytowego Spółki i kontrahenta. 9.6 Zobowiązania finansowe niebędące instrumentami pochodnymi Wartość godziwa, szacowana dla celów ujawnienia, jest obliczana na podstawie wartości bieżącej przyszłych przepływów pieniężnych z tytułu zwrotu kwoty głównej i zapłaty odsetek, zdyskontowanych z zastosowaniem rynkowej stopy procentowej na dzień sprawozdawczy. W przypadku leasingu finansowego, rynkową stopę procentową ustala się przez odniesienie do podobnych umów leasingowych. 10. Zarządzanie kapitałem Polityka Zarządu Spółki polega na utrzymywaniu bezpiecznej podstawy kapitałowej tak, aby zachować zaufanie inwestorów, kredytodawców oraz rynku, jak też zapewnić przyszły rozwój działalności gospodarczej. Kapitał obejmuje kapitał zakładowy i zyski zatrzymane. Zarząd monitoruje zwrot z kapitału, jak również poziom dywidendy przypadającej na akcje zwykłe. Zarząd dąży do utrzymania równowagi w strukturze kapitałowej Spółki. Cel ten osiągany jest poprzez zapewnienie odpowiedniej struktury zadłużenia i kapitałów własnych, co umożliwia pełne wykorzystanie efektu dźwigni finansowej i zapewnia bezpieczeństwo poprzez odpowiedni udział kapitałów własnych. Stopa zadłużenia netto Spółki do skorygowanego kapitału na dzień sprawozdawczy kształtowała się następująco: Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania ogółem 92 688 92 296 Minus: środki pieniężne i ich ekwiwalenty (302) (6 025) Zadłużenie netto 92 386 86 271 Kapitał własny 558 8 593 Plus: zakumulowane w kapitale własnym kwoty związane z zabezpieczeniem przepływów pieniężnych - - Skorygowany kapitał własny 558 8 593 Współczynnik zadłużenia netto do skorygowanego kapitału własnego 165,57 10,04 Vistal Gdynia SA 38 11. Przychody Rok zakończony 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Działalność kontynuowana Przychody z tytułu realizacji umów budowlanych 18 167 55 374 Przychody ze sprzedaży innych usług 7 217 2 158 Przychody ze sprzedaży usług najmu 3 340 2 615 Przychody ze sprzedaży materiałów i towarów 88 61 28 812 60 208 W oszacowaniu przychodów na jednym z kontraktów uwzględnione zostały roszczenia wynikające ze wzrostu cen materiałów dotyczących zakupionej stali w związku z przekonaniem graniczącym z pewnością o pozytywnym rozpatrzeniu tych roszczeń przez Zamawiającego. Przychody szacowane wynikające z tych roszczeń wyniosły 938 tys. zł W nocie 24 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe oraz w nocie 32 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania zostały ujawnione informacje o kontraktach długoterminowych w zakresie przychodów, kosztów, należności i zobowiązań. 12. Koszty rodzajowe i koszty ogólnego zarządu Rok zakończony 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Koszty rodzajowe Amortyzacja 4 856 4 300 Zużycie materiałów i energii 11 697 19 517 Usługi obce 20 603 34 751 Podatki i opłaty 1 009 1 021 Wynagrodzenia 5 866 7 759 Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 672 1 864 Pozostałe koszty rodzajowe 1 380 1 410 Wartość sprzedanych towarów i materiałów 38 20 Razem 46 121 70 642 Zmiana stanu produktów (271) 191 Koszt wytworzenia świadczeń na własne potrzeby jednostki 3 409 568 Koszt sprzedanych produktów, towarów i materiałów 29 746 56 721 Koszty ogólnego zarządu 13 237 13 162 Vistal Gdynia SA 39 Rok zakończony 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Koszty ogólnego zarządu Amortyzacja 3 186 2 788 Zużycie materiałów i energii 454 595 Usługi obce 2 842 2 959 Podatki i opłaty 995 994 Wynagrodzenia 4 249 3 884 Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 338 786 Pozostałe koszty rodzajowe 1 173 1 156 Razem 13 237 13 162 13. Koszty świadczeń pracowniczych Rok zakończony 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Wynagrodzenia 5 866 7 759 Narzuty na wynagrodzenia 846 1 292 Pozostałe świadczenia pracownicze * (174) 572 6 538 9 623 * Ujemna kwota kosztów w wysokości (174) tys. zł w pozycji „Pozostałe świadczenia pracownicze” jest wynikiem rozwiązania rezerw na niewykorzystane urlopy oraz odprawy emerytalne poprzez korektę kosztów. Rok zakończony 31.12.2021 31.12.2020 Zatrudnienie średnioroczne Pracownicy - stanowiska administracyjne 11 17 Pracownicy - stanowiska pozostałe 20 18 31 35 Vistal Gdynia SA 40 14. Pozostałe przychody operacyjne Rok zakończony 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Zysk ze sprzedaży rzeczowego majątku trwałego 984 96 Przychody z odsprzedaży złomu, części zamiennych 1 322 56 Dotacje 110 - Naliczone kary i odszkodowania 339 1 732 Rozwiązanie odpisów aktualizujących 2 734 15 355 Nadwyżki inwentaryzacyjne 305 - Odpisane zobowiązania 15 119 Zwrot opłat sądowych 38 - Rozwiązanie rezerw na zobowiązania 429 1 611 Inne 83 100 6 359 19 069 15. Pozostałe koszty operacyjne Rok zakończony 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Utworzone odpisy aktualizujące Rzeczowe aktywa trwałe 27 883 Należności handlowe 1 507 1 834 Prawo wieczystego użytkowania gruntów 10 63 Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży - 840 Należności budżetowe 686 3 509 2 230 7 129 Pozostałe koszty operacyjne Wartość netto zlikwidowanych rzeczowych aktywów trwałych 872 109 Opłaty sądowe 308 - Kary i odszkodowania 264 2 Niedobory inwentaryzacyjne 5 36 Koszty złomu 168 - Spisane należności - 71 Ubezpieczenia - 26 Koszty niewykorzystanych zdolności produkcyjnych 3 409 568 Koszt zlikwidowanych materiałów - 108 Inne 11 9 5 037 929 7 267 8 058 Vistal Gdynia SA 41 16. Przychody i koszty finansowe Przychody finansowe Rok zakończony Kategorie 31.12.2021 31.12.2020 instrumentów PLN'000 PLN'000 Przychody odsetkowe: Odsetki od udzielonych pożyczek Pożyczki udzielone i należności własne 1 296 1 298 Odsetki od środków bankowych Pożyczki udzielone i należności własne - 1 Odsetki od zwłoki w płatnościach z tytułu dostaw i usług Pożyczki udzielone i należności własne 10 172 Odpisane zobowiązania z tytułu odsetek - 49 Przychody odsetkowe razem 1 306 1 520 Pozostałe przychody finansowe: Zysk na różnicach kursowych 44 - Przychody z tytułu poręczeń 312 7 985 Rozwiązanie odpisów aktualizujących pożyczkę - 5 Rozwiązanie odpisów aktualizujących wartość udziałów - 19 Zabezpieczenia na rzecz banku 60 67 Inne - 11 Pozostałe przychody finansowe razem 416 8 087 Przychody finansowe razem 1 722 9 607 Vistal Gdynia SA 42 Koszty finansowe Kategorie Rok zakończony instrumentów 31.12.2021 31.12.2020 finansowych PLN'000 PLN'000 Koszty odsetkowe Odsetki od kredytów i pożyczek Zobowiązania wyceniane według zamortyzowanego kosztu 1 1 Odsetki z tytułu nieterminowej realizacji dostaw Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 23 1 Odsetki z tytułu nieterminowego regulowania zobowiązań budżetowych 26 3 Odsetki leasingowe 173 115 Koszty odsetkowe razem 223 120 Pozostałe koszty finansowe Strata na różnicach kursowych Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu - 2 007 Koszty pozyskania kredytu, gwarancji bankowych Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu - 3 Odpis aktualizujący należności z tytułu udzielonych pożyczek 1 287 1 290 Odpis aktualizujący należności z tytułu udzielonych poręczeń 266 7 962 Koszty dyskonta Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu 1 935 1 076 Pozostałe koszty finansowe razem 3 488 12 338 Koszty finansowe razem 3 711 12 458 Zysk / (strata) na zawarciu układu z wierzycielami Rok zakończony 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami (506) (11 676) Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami razem (506) (11 676) Vistal Gdynia SA 43 17. Podatek dochodowy Podatek dochodowy ujęty jako zysk lub strata bieżącego okresu Rok zakończony 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Podatek dochodowy ujęty w zyskach i stratach bieżącego okresu Podatek dochodowy za bieżący okres - - Powstanie/(odwrócenie) różnic przejściowych - - Podatek dochodowy - - Spółka na dzień 31 grudnia 2021 roku nie utworzyła zarówno aktywów jak i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Ze względu na wysoki poziom strat podatkowych z lat ubiegłych oraz brak oszacowania przyszłych dochodów podatkowych wpływających na możliwość rozliczenia różnic przejściowych, wysokość aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego przewyższa wartość rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Podatek dochodowy ujęty bezpośrednio w kapitale własnym 2021 Przed opodatkowaniem Podatek (obciążenie)/ uznanie Po opodatkowaniu PLN'000 PLN'000 PLN'000 Przeszacowania rzeczowych aktywów trwałych do wartości godziwej oraz wycena instrumentów zabezpieczających 37 737 (9 539) 28 198 2020 Przed opodatkowaniem Podatek (obciążenie)/ uznanie Po opodatkowaniu PLN'000 PLN'000 PLN'000 Przeszacowania rzeczowych aktywów trwałych do wartości godziwej oraz wycena instrumentów zabezpieczających 29 203 (9 130) 20 073 Vistal Gdynia SA 44 Uzgodnienie efektywnej stopy podatkowej Rok zakończony 31.12.2021 31.12.2020 % PLN'000 % PLN'000 Zysk/(strata) netto (17 574) (13 191) Podatek dochodowy - - Zysk/(strata) brutto (17 574) (13 191) Podatek wyliczony według nominalnej stawki podatkowej 19% (3 339) 19% (2 506) Koszty nie stanowiące kosztów uzyskania przychodów (różnice trwałe) (2%) 353 (19%) 2 529 Przychody niepodlegające opodatkowaniu 1% (129) 2% (323) Różnice trwałe 1% (129) 2% (323) Dywidendy otrzymane - - - - Nieujęte aktywa/(rezerwy) z tytułu odroczonego podatku dochodowego (18%) 3 115 (2%) 300 Obciążenie wyniku finansowego z tytułu podatku dochodowego - - - - Vistal Gdynia SA 45 18. Rzeczowe aktywa trwałe Grunty Budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej Urządzenia techniczne i maszyny Środki transportu Inne rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe razem Rzeczowe aktywa trwałe w budowie Razem Wartość brutto PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2020 roku 2 029 51 291 14 095 1 714 10 432 79 561 248 79 809 Zwiększenie stanu: - nabycie - 25 1 524 620 245 2 414 199 2 613 - przeniesienie z aktywów przeznaczonych do sprzedaży 344 2 620 271 - - 3 235 3 235 - przeniesienie z rzeczowych aktywów trwałych w budowie - 144 4 - 50 198 198 - przeszacowanie do wartości godziwej 1 253 22 900 - - - 24 153 24 153 Zmniejszenia: - sprzedaż - - (3) (349) - (352) (352) - likwidacja - - (52) - (120) (172) (172) - przeniesienie z rzeczowych aktywów trwałych w budowie - - - - - - (199) (199) - niedobory inwentaryzacyjne - - (4) (6) (48) (58) (58) - przeniesienie do aktywów przeznaczonych do sprzedaży - - - - - - (165) (165) - zakończenie umowy leasingowej - - - (254) - (254) (254) Stan na dzień 31 grudnia 2020 roku 3 626 76 980 15 835 1 725 10 559 108 725 83 108 808 Zwiększenie stanu: - nabycie - - 181 100 111 392 1 266 1 658 - przeniesienie z aktywów przeznaczonych do sprzedaży - - - przeniesienie z rzeczowych aktywów trwałych w budowie - - 207 48 10 265 - 265 - przeszacowanie do wartości godziwej 749 20 707 21 456 - 21 456 Zmniejszenia: - sprzedaż - - (173) - (26) (199) - (199) - likwidacja - - (130) (252) (1 920) (2 302) - (2 302) Vistal Gdynia SA 46 - przeniesienie z rzeczowych aktywów trwałych w budowie - - - - - - (265) (265) - przeniesienie - - - - - - (5) (5) - zakończenie umowy leasingowej - - - (77) - (77) - (77) Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 4 375 97 687 15 920 1 544 8 734 128 260 1 079 129 339 Vistal Gdynia SA 47 Grunty Budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej Urządzenia techniczne i maszyny Środki transportu Inne rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe razem Rzeczowe aktywa trwałe w budowie Razem Umorzenie i utrata wartości PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2020 roku - 21 393 9 287 591 3 787 35 058 - 35 058 Zwiększenie stanu - amortyzacja - 2 004 872 218 841 3 935 - 3 935 - przeniesienie z aktywów przeznaczonych do sprzedaży - 211 79 - - 290 - 290 - wycena do wartości godziwej - 9 375 - - - 9 375 - 9 375 Zmniejszenia: - sprzedaż - - (4) (192) - (196) - (196) - likwidacja - - (18) - (92) (110) - (110) - odpis aktualizujący - - (6) - - (6) - (6) - zakończenie umowy leasingowej - - - (252) - (252) - (252) - niedobory inwentaryzacyjne - - (1) (1) (46) (48) - (48) Stan na dzień 31 grudnia 2020 roku - 32 983 10 209 364 4 490 48 046 - 48 046 Zwiększenie stanu - amortyzacja - 2 432 893 319 872 4 516 - 4 516 - odpis aktualizujący - - - - - - 324 324 - wycena do wartości godziwej - 10 236 - - - 10 236 - 10 236 Zmniejszenia: - sprzedaż - - (100) - (25) (125) - (125) - likwidacja - - (100) (87) (1 326) (1 513) - (1 513) - niedobory inwentaryzacyjne - - - - zakończenie umowy leasingowej - - - (77) - (77) - (77) - odpis aktualizujący - - (6) - - (6) - (6) Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku - 45 651 10 896 519 4 011 61 077 324 61 401 Wartość księgowa Według stanu na dzień 01.01.2020 2 029 29 898 4 808 1 123 6 645 44 503 248 44 751 Według stanu na dzień 31.12.2020 3 626 43 997 5 626 1 361 6 069 60 679 83 60 762 Według stanu na dzień 31.12.2021 4 375 52 036 5 024 1 025 4 723 67 183 755 67 938 Vistal Gdynia SA 48 Wartość netto rzeczowych aktywów trwałych w cenie nabycia Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Grunty 4 824 4 824 Budynki 23 182 24 248 Obiekty inżynierii lądowej 6 339 6 781 RAZEM 34 345 35 853 Wartość netto rzeczowych aktywów trwałych nabytych w leasingu została przedstawiona w nocie 30. Wartości godziwe gruntów i budynków Na dzień 31 grudnia 2021 roku Spółka dokonała wyceny przez niezależnego rzeczoznawcę wartości rzeczowych aktywów trwałych należących do gruntów, budynków oraz obiektów inżynierii lądowej do wartości godziwej. Wyceny wartości godziwej nieruchomości gruntowych, budynków i budowli oraz obiektów inżynierii lądowej i wodnej dokonano przy zastosowaniu podejścia porównawczego – metody porównywania parami. Wartości poszczególnych składników nieruchomości z każdej pary porównawczej zostały określone jako cena transakcyjna skorygowana o sumę poprawek stanowiących wynik uwzględnienia różnicy cech i przypisanych im wag pomiędzy przedmiotem wyceny, a nieruchomościami wybranymi. Ostateczne wartości poszczególnych składników nieruchomości zostały określone jako średnia arytmetyczna z wartości uzyskanych z porównań w poszczególnych parach. Wartość odtworzeniową budowlanych składników wycenianych nieruchomości określono w podejściu kosztowym, opierając się na metodzie odtworzeniowej, przy użyciu techniki wskaźnikowej. W tabeli poniżej przedstawiono aktywa niefinansowe wykazywane wg wartości godziwej w podziale na poszczególne metody wyceny. Poszczególne poziomy zdefiniowano w sposób następujący: - Ceny notowane (nieskorygowane) z aktywnych rynków dla identycznych aktywów bądź zobowiązań (poziom 1). - Dane wejściowe inne niż notowania objęte zakresem poziomu 1 możliwe do zaobserwowania dla składnika aktywów bądź zobowiązań, bezpośrednio (tzn. w postaci cen) lub pośrednio (tzn. na podstawie wyliczeń opartych na cenach) (poziom 2). - Dane wejściowe dla wyceny składnika aktywów bądź zobowiązań, które nie są oparte na możliwych do zaobserwowania danych rynkowych (tzn. dane niemożliwe do zaobserwowania) (poziom 3). W trakcie roku obrotowego nie nastąpiły żadne przeniesienia pomiędzy poziomem 1, 2 i 3. Vistal Gdynia SA 49 Pomiary wartości godziwej na dzień 31 grudnia 2021 za pomocą Ceny notowane z aktywnych rynków dla identycznych aktywów Inne istotne obserwowalne dane wejściowe Istotne niemożliwe do zaobserwowania dane wejściowe (Poziom 1) (Poziom 2) (Poziom 3) Powtarzalne pomiary wartości godziwej Grunty, budynki i budowle 56 411 - grunty - - 4 375 - budynki - - 41 669 - budowle - - 10 367 Vistal Gdynia SA 50 Informacje o wycenie wartości godziwej przy użyciu istotnych niemożliwych do zaobserwowania danych wejściowych (Poziom 3) Opis Wartość godziwa na dzień 31 grudnia 2021r. Technika(i) wyceny Dane niemożliwe do zaobserwowania Zakres danych niemożliwych do zaobserwowania (średnia ważona prawdopodobieństwami) Relacje pomiędzy niemożliwymi do zaobserwowania danymi a wartością godziwą Grunty 4 375 - grunty 4 375 Podejście porównawcze Cena za metr kwadratowy 19,08 PLN - 424,08 PLN Im wyższa cena za metr, tym wyższa wartość godziwa Budynki 41 669 - budynki 37 540 Podejście porównawcze Cena za metr kwadratowy 1 161,29 PLN - 4 545,45 PLN Im wyższa cena za metr, tym wyższa wartość godziwa - budynki 4 129 Podejście kosztowe Cena za obiekt porównywalny Im wyższa cena za obiekt porównywalny, tym wyższa wartość godziwa Budowle 10 367 - budowle 10 367 Podejście kosztowe Cena za obiekt porównywalny Im wyższa cena za obiekt porównywalny, tym wyższa wartość godziwa Vistal Gdynia SA 51 Dzierżawa nieruchomości Spółka użytkuje na podstawie umów dzierżawy pomieszczenia biurowe, pomieszczenia produkcyjne, nabrzeże i plac magazynowy. Suma rocznych opłat z tytułu czynszów za dzierżawę nieruchomości wyniosła w 2021 r. 1 784 tys. zł netto (2020 r.: 2 180 tys. zł). Rzeczowe aktywa trwałe w leasingu Spółka użytkuje środki transportu w ramach umów leasingu finansowego. Spółka ma możliwość zakupu przedmiotu leasingu po zakończeniu okresu leasingu po obniżonej cenie. Przeciętna długość okresów, na jakie zostały zawarte umowy wynosiła dla środków transportu od 2 do 3 lat. Zabezpieczeniem zobowiązań są rzeczowe aktywa trwałe oraz weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową. W ciągu roku Spółka zawarła nową umowę leasingową (patrz nota 30). Umowy leasingowe zawierane były w walucie polskiej. Wartość majątku stanowiącego zabezpieczenie Na dzień 31.12.2021 r. wartość księgowa nieruchomości własnych wraz z prawem użytkowania wieczystego stanowiących zabezpieczenie kredytów i pożyczek wyniosła 54 998 tys. zł, wartość księgowa ruchomości stanowiących zabezpieczenie kredytów i pożyczek wyniosła 9 tys. zł, wartość księgowa majątku obrotowego stanowiącego zabezpieczenie kredytów i pożyczek wyniosła 2 000 tys. zł. Rzeczowe aktywa trwałe w budowie W okresie sprawozdawczym Spółka poniosła nakłady na rzeczowe aktywa trwałe w budowie dotyczące budowy instalacji sprężonego powietrza, sieci zasilającej komputery, przyczep transportowych, podestów roboczych, klatek montażowych i belek do nasuwania oraz na modernizację wózków wagonowych i hali produkcyjnej w Liniewie, a także na zakup i uruchomienie maszyny do kołkowania. Koszt wytworzenia rzeczowych aktywów trwałych w budowie w okresie od 01.01.2021 roku do 31.12.2021 roku wyniósł 1 266 tys. zł (2020 r.: 199 tys. zł). Nakłady na inwestycję w Liniewie objęte zostały odpisem aktualizującym w kwocie 324 tys. zł. Spółka w okresie sprawozdawczym oddała do użytkowania środki trwałe na łączną wartość 265 tys. zł. Vistal Gdynia SA 52 19. Wartości niematerialne Autorskie prawa majątkowe, prawa pokrewne, licencje, koncesje, programy komputerowe Koszty zakończonych prac rozwojowych Razem Wartość brutto PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2020 roku 3 700 120 3 820 Zwiększenie stanu: - nabycie 38 - 38 Zmniejszenia: - niedobory inwentaryzacyjne (4) - (4) Stan na dzień 31 grudnia 2020 roku 3 734 120 3 854 Zwiększenie stanu: - nabycie - - - Zmniejszenia: - niedobory inwentaryzacyjne - - - Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 3 734 120 3 854 Autorskie prawa majątkowe, prawa pokrewne, licencje, koncesje, programy komputerowe Koszty zakończonych prac rozwojowych Razem Umorzenie i utrata wartości PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2020 roku 2 945 120 3 065 Zwiększenie stanu - amortyzacja 155 - 155 Zmniejszenia: - niedobory inwentaryzacyjne (4) - (4) Stan na dzień 31 grudnia 2020 roku 3 096 120 3 216 Zwiększenie stanu - amortyzacja 125 - 125 Zmniejszenia: - likwidacja - - - Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 3 221 120 3 341 Wartość księgowa Według stanu na dzień 01.01.2020 755 - 755 Według stanu na dzień 31.12.2020 638 - 638 Według stanu na dzień 31.12.2021 513 - 513 Vistal Gdynia SA 53 Amortyzacja wartości niematerialnych oraz odpisy aktualizujące Odpisy amortyzacyjne wartości niematerialnych są ujmowane jako koszt okresu w ramach kosztów działalności operacyjnej. 20. Prawo wieczystego użytkowania gruntu Od 1 stycznia 2011 roku w związku z nowelizacją ustawy o przekształceniu prawa wieczystego użytkowania gruntów w prawo własności nieruchomości Spółka dokonała zmiany klasyfikacji oraz wyceny i ujęcia w sprawozdaniu z sytuacji finansowej praw wieczystego użytkowania gruntów, które do 31 grudnia 2014 roku prezentowane były jako leasing finansowy. W związku z wyrokiem Trybunału Konstytucyjnego z dnia 10 marca 2015 roku Spółka dokonała zmiany klasyfikacji praw wieczystego użytkowania gruntów z leasingu finansowego na leasing operacyjny. Na moment przekształcenia dotychczasowa wartość księgowa odpowiadająca wartości godziwej została przyjęta jako wartość początkowa w wartości 11 718 tys. zł. Wartość praw wieczystego użytkowania gruntów na dzień 31 grudnia 2021 r. po uwzględnieniu odpisu za rok 2021 wyniosła 7 738 tys. zł. Prawo wieczystego użytkowania gruntu PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2020 roku 9 057 Zwiększenie stanu: - odpis aktualizujący 225 Zmniejszenia: - odpis (458) - przeniesienie do aktywów do sprzedaży (696) Stan na dzień 31 grudnia 2020 roku 8 128 Zwiększenie stanu: - odpis aktualizujący 59 Zmniejszenia: - odpis (449) Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 7 738 21. Inwestycje w jednostkach powiązanych 21.1 Inne długoterminowe aktywa finansowe i pozostałe aktywa finansowe Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Inwestycje krótkoterminowe Udzielone pożyczki 267 258 267 258 Vistal Gdynia SA 54 Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku Siedziba Udział % w kapitale Wartość księgowa udziałów Udziały i akcje w jednostkach zależnych Vistal Construction Sp. z o.o. w upadłości ul. Hutnicza 40, Gdynia 100% - Vistal Ocynkownia Sp. z o.o. w upadłości ul. Nasienna 13, Liniewo 100% - Vistal Infrastructure Sp. z o.o. w upadłości ul. Czechosłowacka 3, Gdynia 100% - Vistal Offshore Sp. z o.o. w restrukturyzacji ul. Indyjska 7, Gdynia 100% - Vistal Eko Sp. z o.o. w restrukturyzacji ul. Leśna 6, Kartoszyno 100% - Vistal Pref Sp. z o.o. ul. Fabryczna 7/18, Czarna Białostocka 100% - Vistal Marine Sp. z o.o. w upadłości ul. Czechosłowacka 3, Gdynia 100% - VS NDT Sp. z o.o. w upadłości ul. Czechosłowacka 3, Gdynia 100% - - Udziały i akcje w jednostkach stowarzyszonych Vistal Budownictwo Inżynieryjne Sp. z o.o. ul. Zglenickiego 42, Płock 19% - - Udziały i akcje razem - Udziały i akcje w podmiotach powiązanych są prezentowane w inwestycjach długoterminowych i są ujmowane w cenie nabycia z uwzględnieniem odpisu aktualizującego ich wartość. W ciągu roku zakończonego 31 grudnia 2021 roku Spółka nie nabywała żadnych akcji i udziałów w spółkach zależnych. 22. Aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego Spółka w 2021 roku zdecydowała się nie rozpoznawać aktywów i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego ze względu na brak oszacowanych przyszłych dochodów podatkowych wpływających na możliwość rozliczenia różnic przejściowych oraz jednocześnie ze względu na wysoki poziom strat podatkowych. 23. Zapasy Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Materiały (surowce) 3 825 3 791 3 825 3 791 Koszt zapasów ujęty w koszcie własnym sprzedaży wyniósł 9 080 tys. zł (2020 r.: 17 703 tys. zł). W 2021 r. nie dokonywano zmian w odpisach aktualizujących wartość zapasów. Vistal Gdynia SA 55 24. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Należności krótkoterminowe Należności z tytuł dostaw i usług o okresie spłaty do 12 miesięcy 84 304 91 150 w tym: - od jednostek powiązanych 1 676 695 - od pozostałych jednostek 82 628 90 455 Należności z tytuł dostaw i usług o okresie spłaty powyżej 12 miesięcy w tym: 496 1 316 - od jednostek powiązanych 496 1 316 Wycena kontraktów budowlanych 2 516 1 229 Kaucje 1 983 3 917 - do 12 miesięcy 777 2 498 - powyżej 12 miesięcy 1 206 1 419 Odpis aktualizujący wartość należności z tytułu dostaw i usług * (80 617) (85 576) 8 682 12 036 Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Pozostałe należności Należności budżetowe inne niż podatek dochodowy od osób prawnych 891 3 564 Zaliczki na dostawy, w tym: 73 996 - od pozostałych jednostek 73 996 Należności z tytułu sprzedaży środków trwałych - 20 Zajęcia komornicze 54 526 Depozyt sądowy 95 95 Należności od pracowników 4 6 Krótkoterminowe należności z tyt. zawarcia układu 13 - Rozliczenia międzyokresowe-gwarancje ubezpieczeniowe 163 206 Rozliczenia międzyokresowe-pozostałe 127 169 Inne - 32 1 420 5 614 *Odpisy aktualizujące uwzględniają oczekiwaną stratę kredytową wg postanowień związanych z wprowadzeniem MSSF 9 od 1 stycznia 2018 r. Vistal Gdynia SA 56 Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Należności długoterminowe Rozliczenia międzyokresowe z tyt. gwarancji ubezpieczeniowych 228 312 Pozostałe rozliczenia międzyokresowe 5 - Długoterminowe należności z tyt. zawarcia układu 78 - 311 312 Na dzień 31 grudnia 2021 r. łączne przychody ujęte w roku bieżącym oraz w poprzednich latach obrotowych, w związku z niezakończonymi umowami o usługi budowlane na dzień sprawozdawczy wyniosły 16 877 tys. zł (2020 r.: 66 468 tys. zł), natomiast poniesione koszty: 18 101 tys. zł (2020 r.: 67 142 tys. zł). W oszacowaniu przychodów na jednym z kontraktów uwzględnione zostały roszczenia wynikające ze wzrostu cen materiałów dotyczących zakupionej stali w związku z przekonaniem graniczącym z pewnością o pozytywnym rozpatrzeniu tych roszczeń przez Zamawiającego. Przychody szacowane wynikające z tych roszczeń wyniosły 938 tys. zł. Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Zmiany w stanie odpisów aktualizujących wartość należności Stan odpisów aktualizujących należności na początek okresu 85 576 91 859 Zwiększenia - Utworzenie odpisów aktualizujących 1 773 1 967 Zmniejszenia - Rozwiązanie/wykorzystanie odpisów aktualizujących (6 732) (8 250) Stan odpisów aktualizujących należności na koniec okresu 80 617 85 576 Analiza wiekowa należności przeterminowanych, ale nie obarczonych utratą wartości Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Przeterminowane od 1 do 30 dni 46 990 Przeterminowane od 31 do 120 dni 292 1 783 Przeterminowane powyżej 121 dni 175 1 190 513 3 963 25. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych 302 6 025 302 6 025 Vistal Gdynia SA 57 26. Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży Aktywa przeznaczone do sprzedaży stanowią ruchomości znajdujące się w Liniewie należące do Spółki. Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży Stan na Stan na 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Ruchomości w Liniewie 36 104 Nieruchomości (II) w Gdyni przy ul. Czechosłowackiej - 861 36 965 Na część ruchomości znajdujących się w Liniewie zaklasyfikowanych jako aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży nie wykorzystanych w działalności gospodarczej Spółka w dalszym ciągu podejmuje działania zmierzające do realizacji transakcji sprzedaży. Składniki tych aktywów trwałych są aktywnie wystawione na rynku po cenie, która jest racjonalna w odniesieniu do ich wartości godziwej. Okres potrzebny na sfinalizowanie transakcji sprzedaży aktywów zaklasyfikowanych jako przeznaczonych do sprzedaży został wydłużony do końca 2022 roku. W dniu 8 września 2021 roku Spółka dokonała zbycia nieruchomości składających się z praw wieczystego użytkowania gruntu oraz posadowionego na jednej z działek budynku zlokalizowanych przy ul. Czechosłowackiej w Gdyni oraz związanych z przedmiotowymi nieruchomościami składników majątku trwałego i praw majątkowych za łączną kwotę 1 900 tys. zł netto. Zbycie nieruchomości stanowiło kontynuację realizacji planu restrukturyzacyjnego Spółki zakładającego dezinwestycje aktywów nieprodukcyjnych. 27. Utrata wartości aktywów W celu ustalenia wartości odzyskiwalnej aktywów zgodnie z MSR 36 Utrata wartości aktywów Spółka dokonała identyfikacji aktywów, w przypadku których mogła nastąpić utrata wartości. Analizując przesłanki świadczące o możliwości utraty wartości któregoś ze składników aktywów Spółka dokonała odpisów aktualizujących wartość rzeczowych aktywów trwałych oraz aktywów trwałych klasyfikowanych do sprzedaży. Na dzień 31 grudnia 2021 roku Spółka wyceniła rzeczowe aktywa trwałe, w tym budynki i budowle, prawo wieczystego użytkowania gruntu oraz aktywa klasyfikowane do sprzedaży wg wartości godziwej. Wycena nieruchomości wg wartości godziwej na dzień 31 grudnia 2021 roku została przeprowadzona przez niezależnego rzeczoznawcę. W przypadku rzeczowych aktywów trwałych w wyniku przeprowadzonej wyceny do wartości godziwej dokonano zwiększenia ich wartości o kwotę 11 219 tys. zł. Kwota 1 715 tys. zł odniesiona została w pozostałe przychody operacyjne jako rozwiązanie odpisu aktualizującego, kwota w wysokości 9 531 tys. zł zwiększyła kapitał z aktualizacji wyceny, natomiast utworzony odpis aktualizujący w wysokości 27 tys. zł został odniesiony w pozostałe koszty operacyjne. Odpis aktualizujący wartość prawa wieczystego użytkowania gruntu wyniósł 10 tys. zł i został w całości odniesiony w pozostałe koszty operacyjne. W 2021 roku został odwrócony odpis z 2020 roku w wysokości 70 tys. zł, który został odniesiony na kapitał w wysokości 7 tys. zł i w pozostałe przychody operacyjne w wysokości 63 tys. zł. Vistal Gdynia SA 58 W związku ze sprzedażą w 2021 roku aktywów trwałych klasyfikowanych do sprzedaży rozwiązany został odpis aktualizujący wartość tych aktywów w kwocie 123 tys. zł w korespondencji z pozostałymi przychodami operacyjnymi. W 2021 roku w związku z przeklasyfikowaniem części składników majątkowych z aktywów trwałych przeznaczonych do sprzedaży do rzeczowych aktywów trwałych w budowie kwota odpisu aktualizującego aktywa trwałe klasyfikowane do sprzedaży w kwocie 324 tys. zł została przeniesiona do rzeczowych aktywów trwałych w budowie. Kwota odpisu aktualizującego wartość aktywów trwałych zaklasyfikowanych jako przeznaczonych do sprzedaży na koniec roku wyniosła 393 tys. zł. Spółka dokonała rozwiązania odpisów aktualizujących należności układowe od spółki zależnej w łącznej wysokości 111 tys. zł. Analizą objęto również należności z tytułu dostaw i usług oraz inne należności od jednostek pozostałych. Spółka utworzyła i rozwiązała odpis aktualizujący wartość należności od jednostek pozostałych na łączną kwotę 3 029 tys. zł. 28. Kapitał własny Struktura własnościowa kapitału i procent posiadanych akcji Spółki. Ilość akcji na Wartość nominalna akcji Udział % w kapitale podstawowym Udział % w liczbie głosów na Akcjonariusz 31.12.2021 PLN'000 31.12.2021 BMMR Investments Sp. z o.o. 7 500 000 375 45,51% 45,51% Bożena Matyka 2 500 000 125 15,17% 15,17% UNIQA Ubezpieczenia TUiR SA 1 423 365 71 8,64% 8,64% Pozostali akcjonariusze 5 054 982 253 30,68% 30,68% Razem 16 478 347 824 100% 100% Jednostką Dominującą Grupy najwyższego szczebla jest BMMR Investments Sp. z o.o. 28.1 Kapitał zapasowy Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Kapitał zapasowy 56 359 56 359 Kapitał zapasowy zgodny z wymogami Kodeksu Spółek Handlowych 237 237 Kapitał zapasowy ponad wymagania Kodeksu Spółek Handlowych – z podziału zysku 2 231 2 231 Kapitał zapasowy ponad wymagania Kodeksu Spółek Handlowych – nadwyżka wartości emisyjnej nad nominalną 47 200 47 200 Vistal Gdynia SA 59 Kapitał zapasowy ponad wymagania Kodeksu Spółek Handlowych – konwersja wierzytelności 6 691 6 691 56 359 56 359 28.2 Akcje zwykłe i akcje uprzywilejowane Na 31 grudnia 2021 r. zarejestrowany kapitał zakładowy Spółki składał się z 16 478 347 akcji zwykłych. Wartość nominalna wszystkich akcji wynosiła 824 tys. zł (0,05 zł za każdą akcję). Wszystkie wyemitowane akcje były w pełni opłacone. Posiadacze akcji zwykłych są uprawnieni do otrzymywania uchwalonych dywidend oraz mają prawo do jednego głosu na akcję podczas Walnego Zgromadzenia. W Spółce nie występują akcje uprzywilejowane. 29. Zysk przypadający na jedną akcję Zysk podstawowy przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych akcjonariuszy Spółki przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu. Natomiast zysk rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych akcjonariuszy (po potrąceniu odsetek od umarzalnych akcji uprzywilejowanych zamiennych na akcje zwykłe) przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu (skorygowaną o wpływ opcji rozwadniających oraz rozwadniających umarzalnych akcji uprzywilejowanych zamiennych na akcje zwykłe). W Spółce nie występuje efekt rozwodnienia zysku na jedną akcję. Poniżej przedstawione zostały dane dotyczące zysku oraz akcji, które posłużyły do wyliczenia podstawowego zysku na jedną akcję: Rok zakończony 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Zysk/(strata) netto (17 574) (13 191) Zysk/(strata) netto przypadający na zwykłych akcjonariuszy (17 574) (13 191) Liczba akcji zwykłych na koniec okresu obrotowego w tys. szt. 16 478 16 478 Liczba wyemitowanych akcji zwykłych zastosowanych do obliczenia podstawowego zysku na jedną akcję w tys. szt. 16 478 16 478 Zysk/(strata) na jedną akcję (podstawowy) - w zł/akcję (1,07 zł) (0,80 zł) Zgodnie z postanowieniami układu zawartego w ramach postępowania sanacyjnego Spółki Akcje Serii C uczestniczyć będą w dywidendzie począwszy od roku obrotowego, w którym zarejestrowano je po raz pierwszy na rachunkach papierów wartościowych. 30. Zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych Nota prezentuje dane o zobowiązaniach Spółki z tytułu kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych wycenianych według zamortyzowanego kosztu. Vistal Gdynia SA 60 Informacje odnośnie ekspozycji Spółki na ryzyko kursowe, ryzyko stopy procentowej i ryzyko płynności przedstawia nota 36.4, 36.6 i 36.7. Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 199 374 Subwencja z Polskiego Funduszu Rozwoju 533 754 Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania aktywów 2 188 2 318 2 920 3 446 Zobowiązania krótkoterminowe Krótkoterminowa część kredytów zabezpieczonych w inny sposób 111 103 Subwencja z Polskiego Funduszu Rozwoju 532 311 Niezabezpieczone zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek 241 - Krótkoterminowa część zobowiązań z tytułu leasingu finansowego 235 218 Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania aktywów 195 183 1 314 815 W związku z tym, iż zobowiązania z tytułu kredytów zostały zaklasyfikowane do zobowiązań krótkoterminowych, kredyty nie zostały wycenione wg zamortyzowanego kosztu. Zostały zaprezentowane w wartości nominalnej. W 2020 roku Spółka otrzymała subwencję z Polskiego Funduszu Rozwoju w ramach tarczy finansowej w związku z sytuacją spowodowaną koronawirusem w łącznej kwocie 1 065 tys. zł. Otrzymana subwencja została zaprezentowana w zobowiązaniach długoterminowych w wys. 533 tys. zł oraz w zobowiązaniach krótkoterminowych w wys. 532 tys. zł. Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego Przyszłe minimalne płatności z tytułu leasingu Odsetki Bieżąca wartość przyszłych minimalnych płatności z tytułu leasingu Przyszłe minimalne płatności z tytułu leasingu Odsetki Bieżąca wartość przyszłych minimalnych płatności z tytułu leasingu 31.12.2021 31.12.2021 31.12.2021 31.12.2020 31.12.2020 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Harmonogram spłat zobowiązań z tytułu leasingu finansowego Do roku 300 65 235 287 69 218 1 do 5 lat 243 44 199 468 94 374 Ogółem 543 109 434 755 163 592 Vistal Gdynia SA 61 Wartość księgowa rzeczowych aktywów trwałych użytkowanych na podstawie umów leasingu finansowego Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Wartość księgowa rzeczowych aktywów trwałych na podstawie umów leasingu finansowego Środki transportu 415 565 Razem 415 565 Wartość księgowa rzeczowych aktywów trwałych nabytych na podstawie umów leasingu finansowego w trakcie roku Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Wartość księgowa rzeczowych aktywów trwałych nabytych na podstawie umów leasingu finansowego w trakcie roku Środki transportu 58 565 Razem 58 565 Poniżej została zaprezentowana wartość początkowa na dzień sprawozdawczy rzeczowych aktywów trwałych, które Spółka nabyła w trakcie roku obrotowego: Wartość początkowa rzeczowych aktywów trwałych nabytych na podstawie umów leasingu finansowego w trakcie roku Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Wartość początkowa rzeczowych aktywów trwałych nabytych na podstawie umów leasingu finansowego w trakcie roku Środki transportu 85 610 Razem 85 610 Vistal Gdynia SA 62 31. Rezerwy Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne Razem PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2020 roku 67 67 Utworzenie 100 100 Rozwiązanie (67) (67) Stan na dzień 31 grudnia 2020 roku 100 100 Część długoterminowa 36 36 Część krótkoterminowa 64 64 Stan na dzień 1 stycznia 2021 roku 100 100 Utworzenie 67 67 Rozwiązanie (100) (100) Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 67 67 Część długoterminowa 46 46 Część krótkoterminowa 22 21 Założenia aktuarialne 31.12.2021 31.12.2020 Stopa dyskontowa 3,90% 1,50% Przyszły wzrost wynagrodzeń 3,50% 3,50% Vistal Gdynia SA 63 32. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług wymagalne do 12 miesięcy 14 462 4 214 w tym: - wobec jednostek powiązanych 2 - - wobec pozostałych jednostek 14 460 4 214 Przychody przyszłych okresów z tytułu wyceny kontraktów budowalnych 56 1 991 Kaucje otrzymane wymagalne do 12 miesięcy 129 215 w tym: - wobec jednostek powiązanych 21 20 - wobec pozostałych jednostek 108 195 Kaucje otrzymane wymagalne powyżej 12 miesięcy 13 40 w tym: - wobec jednostek powiązanych 3 3 - wobec pozostałych jednostek 10 37 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług - razem 14 660 6 460 Rozliczenia międzyokresowe bierne kosztów 324 680 - od pozostałych jednostek 324 680 Zobowiązania budżetowe inne niż podatek dochodowy od osób prawnych 778 1 308 Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń 436 353 Otrzymane zaliczki - 190 Zobowiązania z tytułu zakupu aktywów trwałych 7 341 Rezerwa na kary i roszczenia - 429 Dotacja na kapitał obrotowy - 110 Inne 22 15 Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe - razem 1 567 3 426 Wartość przychodów przyszłych okresów z tytułu wyceny umów budowlanych wyniosła na 31 grudnia 2021 r.: 56 tys. zł (2020 r.: 1 991 tys. zł) i została zaprezentowana jako zobowiązania handlowe. Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Środki z funduszu prewencyjnego 3 3 Zobowiązania z tytułu zakupu aktywów trwałych 5 - Pozostałe zobowiązania długoterminowe - razem 8 3 Vistal Gdynia SA 64 Spółka wykazała w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w pozycji długoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe rozliczenie środków z funduszu prewencyjnego w wysokości 3 tys. zł (2020 r.: 3 tys. zł) i zobowiązanie z tytułu zakupu aktywów trwałych w wysokości 5 tys. zł. Ekspozycja na ryzyko walutowe oraz ryzyko związane z płynnością w odniesieniu do zobowiązań została przedstawiona w notach 36.4 i 36.6. Vistal Gdynia SA 65 33. Zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami Grupa wierzycieli Wierzytelności objęte układem Umorzenie zgodnie z warunkami postanowienia o zatwierdzenie układu Konwersja wierzytelności na zobowiązania z tytułu emisji akcji Wierzytelności do spłaty Spłata w poprzednich okresach sprawozdawczych Stan na 31.12.2020 Wierzytelności objęte układem - zmiana w 2021 roku Spłata w okresie sprawozdawczym Stan na 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 grupa 1 102 691 83 985 - 18 706 769 17 937 - 1 930 16 007 grupa 2 347 6 - 341 339 2 - 2 - grupa 3 10 867 7 070 - 3 797 221 3 576 (7) 386 3 183 grupa 4 4 238 2 751 837 650 33 617 - 67 550 grupa 5 176 029 145 810 - 30 219 1 209 29 010 - 2 917 26 093 grupa 6 43 257 436 - 42 821 12 461 30 360 - 2 212 28 148 grupa 7 12 274 8 322 - 3 952 3 952 - - - - grupa 8 40 425 28 471 5 968 5 986 300 5 686 - 598 5 088 grupa 9 1 389 1 080 - 309 16 293 518 47 764 razem 391 517 277 931 6 805 106 781 19 300 87 481 511 8 159 79 833 Vistal Gdynia SA 66 W powyższej nocie zostały ujęte zobowiązania Spółki uwzględniające skutki redukcji zadłużenia zgodnie z warunkami zawartego układu. Zobowiązania te zostały zaprezentowane w kwotach do spłaty bez naliczonego dyskonta i wyceny na dzień bilansowy. Zobowiązania umorzone z tytułu zawartego układu w wysokości 277 931 tys. zł, w tym z tytułu odsetek od umorzonych kredytów w wysokości 34 159 tys. zł stanowią zobowiązanie warunkowe pozabilansowe. W przypadku, kiedy Spółka nie wypełni warunków spłaty zawartego układu z wierzycielami, to wierzytelności te staną się wymagalne w pełnej wysokości wraz z potencjalnymi odsetkami naliczonymi do dnia 31 grudnia 2021 r, które wyniosłyby 46 131 tys. zł. W okresie od dnia uprawomocnienia się układu do dnia bilansowego, tj. 31 grudnia 2021 roku Spółka, zgodnie z warunkami zawartego układu, dokonała spłaty zobowiązań układowych w łącznej kwocie 27 459 tys. zł w formie płatności pieniężnych. W okresie po dniu bilansowym do dnia publikacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego Spółka dokonała spłaty zobowiązań układowych w kwocie 1 511 tys. zł w formie płatności pieniężnych. W niniejszym jednostkowym sprawozdaniu finansowym zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami zostały zaprezentowane w łącznej kwocie 72 151 tys. zł, w tym do spłaty w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego w kwocie 7 983 tys. zł i w latach następnych w kwocie 64 168 tys. zł. Kwota umorzonych zobowiązań z tytułu zawarcia układu z wierzycielami w postępowaniu restrukturyzacyjnym nie stanowi przychodu dla celów podatkowych w myśl ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych. 34. Przyszłe zobowiązania z tytułu umów najmu, dzierżawy oraz leasingu Zobowiązania z tytułu umów najmu, dzierżawy oraz leasingu rozliczane zgodnie z MSSF 16 „Leasing” dotyczą głównie umowy, której przedmiotem jest dzierżawa nieruchomości gruntowej. Umowa została zawarta na okres do dnia 1 kwietnia 2032 roku. Wartość przyszłych zdyskontowanych płatności z tytułu leasingu została ujęta jako prawa do użytkowania aktywów i zobowiązania finansowe z tytułu umów najmu, dzierżawy i leasingu. Przyjęta stopa dyskontowa wynosi 3,74 %. Łączne kwoty przyszłych minimalnych opłat leasingowych z tytułu niepodlegających rozwiązaniu umów wynoszą: stan na dzień 31.12.2021 PLN'000 - do 1 roku 195 - od 1 do 5 lat 1 090 - powyżej 5 lat 1 098 Razem 2 383 35. Instrumenty finansowe W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2021 roku w Spółce nie dokonywano zmian w sposobie (metodzie) ustalania wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej (zasady opisano w nocie 8) oraz nie wystąpiły przesunięcia instrumentów finansowych pomiędzy poziomami hierarchii wartości Vistal Gdynia SA 67 godziwej (patrz nota 35 do jednostkowego sprawozdania finansowego za rok 2020). Od 1 stycznia 2018 roku wprowadzono nową klasyfikację instrumentów finansowych: Aktywa finansowe Klasyfikacja wg MSR 39 Model biznesowy wg MSSF 9 Klasyfikacja wg MSSF 9 Jednostki uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez wynik Inny (realizacja wzrostu wartości godziwej instrumentu) Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez wynik Należności handlowe Pożyczki i należności Utrzymywanie w celu realizacji umownych przepływów pieniężnych Wycena w zamortyzowanym koszcie Pozostałe należności Pożyczki i należności Utrzymywanie w celu realizacji umownych przepływów pieniężnych Wycena w zamortyzowanym koszcie Pożyczki udzielone Pożyczki i należności Utrzymywanie w celu realizacji umownych przepływów pieniężnych Wycena w zamortyzowanym koszcie Środki pieniężne Pożyczki i należności Utrzymywanie w celu realizacji umownych przepływów pieniężnych Wycena w zamortyzowanym koszcie Zobowiązania finansowe Klasyfikacja wg MSR 39 Klasyfikacja wg MSSF 9 Zobowiązania handlowe Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu Wyceniane w zamortyzowanym koszcie Pozostałe zobowiązania finansowe Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu Wyceniane w zamortyzowanym koszcie Stan na Stan na 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Wartość księgowa kategorii i klas aktywów finansowych: Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy przeznaczone do obrotu (forwardy per saldo) - - Pożyczki i należności, w tym: (i) Należności z tytułu dostaw i usług 4 183 6 890 (ii) Lokaty i depozyty - - (iii) Pozostałe pożyczki i należności finansowe 267 258 - Pożyczki udzielone 267 258 (iv) Pozostałe należności finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie 1 983 3 917 Pożyczki i należności, razem 6 433 11 065 Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży - - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 302 6 025 Vistal Gdynia SA 68 Stan na Stan na 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Wartość księgowa kategorii i klas zobowiązań finansowych: Instrumenty zabezpieczające - - Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie: (i) Oprocentowane kredyty i pożyczki 352 103 (ii) Wyemitowane obligacje - - (iii) Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 14 462 4 214 (iv) Pozostałe zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie 142 255 (v) Zobowiązania z tytułu faktoringu - - Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie, razem 14 956 4 572 (i) Zobowiązania z tytułu leasingu i umów dzierżawy z opcją zakupu 434 592 Zobowiązania wyłączone z zakresu MSSF 9, razem 434 592 Poniżej przedstawiono szczegóły dotyczące wartości godziwych instrumentów finansowych, dla których jest możliwe ich oszacowanie: - środki pieniężne i ich ekwiwalenty, krótkoterminowe depozyty bankowe oraz krótkoterminowe kredyty bankowe. Wartość bilansowa wyżej wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na szybką zapadalność tych instrumentów, - należności handlowe, pozostałe należności, zobowiązania handlowe. Wartość bilansowa wyżej wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na ich krótkoterminowy charakter, - długoterminowe pożyczki i kredyty bankowe. Spółka dokonuje wyceny długoterminowych kredytów bankowych w oparciu o ich skorygowaną cenę nabycia, przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. Wartość bilansowa wyżej wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na głównie zmienny charakter ich oprocentowania, - instrumenty pochodne walutowe. Wartość bilansowa wyżej wymienionych instrumentów jest równa ich wartości godziwej, - aktywa finansowe dostępne do sprzedaży. Na dzień bilansowy Spółka nie posiada aktywów dostępnych do sprzedaży. Wartość bilansowa wyżej wymienionych instrumentów jest równa ich wartości godziwej. Na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz 31 grudnia 2020 roku Spółka nie posiadała instrumentów zabezpieczających. Vistal Gdynia SA 69 36. Zarządzanie ryzykiem finansowym 36.1 Wprowadzenie Spółka jest narażona na następujące rodzaje ryzyka wynikające z korzystania z instrumentów finansowych: • Ryzyko kredytowe, • Ryzyko płynności, • Ryzyko rynkowe. Nota przedstawia informacje na temat ekspozycji Spółki na dany rodzaj ryzyka, cele, zasady oraz procedury pomiaru i zarządzania ryzykiem przyjęte przez Spółkę, jak też informacje o zarządzaniu kapitałem przez Spółkę. Spółka stosuje rachunkowość zabezpieczeń i posiada wdrożoną politykę zarządzania ryzykiem finansowym, politykę rachunkowości zabezpieczeń oraz procedury operacyjne zarządzania ryzykiem finansowym. 36.2 Podstawowe zasady zarządzania ryzykiem Zasady zarządzania ryzykiem przez Spółkę mają na celu identyfikację, ocenę, analizę ryzyk na które Spółka jest narażona jak również kontrolę podjętych działań. Przeprowadzona identyfikacja oraz analiza stanowi podstawę do podjęcia decyzji o najefektywniejszej metodzie ograniczenia ryzyka do dopuszczalnych poziomów określonych przez Spółkę. Zasady zarządzania ryzykiem i systemy podlegają regularnym przeglądom w celu uwzględnienia zmiany warunków rynkowych i zmian w działalności Spółki. Kontrola efektywności podjętych działań umożliwia doskonalenie metod zarządzania ryzykiem ograniczających możliwość wystąpienia negatywnych skutków dla Spółki. System zarządzania ryzykiem w Spółce opiera się na aktywnym podejściu do przyczyn wystąpienia negatywnych zdarzeń poprzez działania prewencyjne, transfer ryzyka na instytucje ubezpieczeniowe, dywersyfikację bądź w określonych przypadkach retencję ryzyka. 36.3 Ryzyko kredytowe Spółka stosuje politykę kredytową, zgodnie z którą ekspozycja na ryzyko kredytowe jest monitorowana na bieżąco. Ocena wiarygodności kredytowej jest przeprowadzana w stosunku do wszystkich kontrahentów wymagających kredytowania powyżej określonej kwoty. Spółka nie wymaga zabezpieczenia majątkowego od swoich klientów w stosunku do aktywów finansowych. Zgodnie z przepisami Kodeksu Cywilnego oraz Prawa Zamówień Publicznych za płatności z tytułu umów o roboty budowlane odpowiada solidarnie inwestor wraz z generalnym wykonawcą. Wartość księgowa każdego aktywa finansowego, również pochodnych instrumentów finansowych, przedstawia maksymalną ekspozycję na ryzyko kredytowe. Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Pozycje aktywów bieżących Należności handlowe 8 682 12 036 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 302 6 025 Należności od 2 największych odbiorców Spółki wynoszą 1 936 tys. zł na dzień 31 grudnia 2021 r. (2020 r.: 4 385 tys. zł). Vistal Gdynia SA 70 Analiza terminów zapadalności aktywów finansowych w tym Wartość księgowa do 1 m-ca powyżej 1 m-ca do 3 m-cy powyżej 3 m-cy do 1 roku powyżej 1 roku PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 302 302 - - - Środki pieniężne w kasie 3 3 - - - Środki pieniężne na rachunkach bankowych 299 299 - - - w tym Wartość księgowa do 1 m-ca powyżej 1 m-ca do 3 m-cy powyżej 3 m-cy do 1 roku powyżej 1 roku PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 31 grudnia 2020 roku 6 025 6 025 - - - Środki pieniężne w kasie 10 10 - - - Środki pieniężne na rachunkach bankowych 6 015 6 015 - - - Odpisy aktualizujące Struktura wiekowa pożyczek i należności z tytułu dostaw i usług na koniec okresu sprawozdawczego przedstawia się następująco: Wartość brutto Odpis aktualizujący Wartość netto 31.12.2021 31.12.2021 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Niewymagalne 14 815 (6 379) 8 436 Przeterminowane od 0 do 30 dni 46 - 46 Przeterminowane od 31 do 120 dni 1 537 (1 245) 292 Przeterminowane od 121 do 365 dni 499 (480) 19 Przeterminowane powyżej 1 roku 97 047 (96 891) 156 113 944 (104 995) 8 949 Vistal Gdynia SA 71 Wartość brutto Odpis aktualizujący Wartość netto 31.12.2020 31.12.2020 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Niewymagalne 14 775 (6 444) 8 331 Przeterminowane od 0 do 30 dni 1 252 (262) 990 Przeterminowane od 31 do 120 dni 2 348 (565) 1 783 Przeterminowane od 121 do 365 dni 1 815 (693) 1 122 Przeterminowane powyżej 1 roku 100 808 (100 740) 68 120 998 (108 704) 12 294 Zmiany odpisów aktualizujących wartość należności zostały zaprezentowane w nocie 24. Na dzień 31 grudnia 2021 roku odpisy aktualizujące należności z tytułu udzielonych pożyczek i należności z tytułu dostaw i usług wynoszą 104 995 tys. zł (2020 r: 108 704 tys. zł). 36.4 Ryzyko płynności Ryzyko płynności w przypadku instrumentów finansowych związane jest z brakiem możliwości obrotu bądź jego znacznego ograniczenia co sprawia, że nie mogą być kupione lub sprzedane w dowolnym czasie lub cena po jakiej zostanie zrealizowana transakcja w istotny sposób odbiega od ceny, która mogłaby zostać uzyskana na w pełni płynnym rynku. Ryzyko płynności związane jest również z wystąpieniem trudności w spełnieniu przez Spółkę obowiązków związanych ze zobowiązaniami finansowymi, które rozliczane są w drodze wydania środków pieniężnych lub innych aktywów finansowych. W dniu 10 lipca 2019 r. odbyło się zgromadzenie wierzycieli Spółki w celu głosowania nad układem. W wyniku głosowania Zgromadzenie Wierzycieli przyjęło układ o treści zgodnej ze zmianą propozycji układowych przedstawionych na Zgromadzeniu Wierzycieli. Przyjęty przez wierzycieli układ w dniu 25 lipca 2019 r. został przez Sąd Rejonowy Gdańsk-Północ w Gdańsku VI Wydział Gospodarczy zatwierdzony. Postanowienie o zatwierdzeniu układu jest prawomocne od dnia 20 sierpnia 2019 r. Na mocy zatwierdzonego układu zobowiązania objęte postępowaniem sanacyjnym Spółki zostały zrestrukturyzowane poprzez umorzenie części tych zobowiązań oraz ustalenie harmonogramu ich spłat. Szczegóły dotyczące warunków restrukturyzacji zobowiązań stanowią treść zatwierdzonego układu z wierzycielami. Poniżej prezentowane są umowne terminy płatności zobowiązań finansowych. Vistal Gdynia SA 72 Wartość księgowa Przepływy pieniężne wynikające z umowy Do 1 roku 1-5 lat Powyżej 5 lat PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 92 620 101 632 25 511 38 396 37 725 Zobowiązania finansowe inne niż instrumenty pochodne Kredyty w rachunku bieżącym 111 111 111 - - Subwencja z Polskiego Funduszu Rozwoju 1 065 1 065 532 533 - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 16 235 16 237 16 214 20 3 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 434 434 235 199 - Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania aktywów 2 383 2 383 195 1 090 1 098 Pożyczki niezabezpieczone 241 241 241 - - Zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 72 151 81 161 7 983 36 554 36 624 Wartość księgowa Przepływy pieniężne wynikające z umowy Do 1 roku 1-5 lat Powyżej 5 lat PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 31 grudnia 2020 roku 92 193 103 176 18 531 37 467 47 178 Zobowiązania finansowe inne niż instrumenty pochodne Kredyty bankowe zabezpieczone 103 103 103 - - Subwencja z Polskiego Funduszu Rozwoju 1 065 1 065 311 754 - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 9 886 9 891 9 846 26 19 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 592 592 218 374 - Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania aktywów 2 501 2 501 183 1 023 1 295 Zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 78 046 89 024 7 870 35 290 45 864 Vistal Gdynia SA 73 Analiza wymagalności krótkoterminowych zobowiązań finansowych, w tym z tytułu dostaw i usług w tym Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku Wartość księgowa do 1 m- ca powyżej 1 m-ca do 3 m- cy powyżej 3 m-cy do 1 roku powyżej 1 roku do 5 lat powyżej 5 lat PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania bieżące 17 541 16 190 554 784 11 2 w tym: Zobowiązania z tyt. kredytów i pożyczek 884 396 89 399 - - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 14 660 14 541 99 7 11 2 Pozostałe zobowiązania 1 567 1 234 327 6 - - Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 235 19 39 177 - - Pozostałe zobowiązania finansowe 195 - - 195 - - w tym Stan na dzień 31 grudnia 2020 roku Wartość księgowa do 1 m- ca powyżej 1 m-ca do 3 m- cy powyżej 3 m-cy do 1 roku powyżej 1 roku do 5 lat powyżej 5 lat PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania bieżące 10 701 9 591 259 811 24 16 w tym: Zobowiązania z tyt. kredytów i pożyczek 414 103 - 311 - - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 6 460 6 201 114 105 24 16 Pozostałe zobowiązania 3 426 3 256 112 58 - - Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 218 31 33 154 - - Pozostałe zobowiązania finansowe 183 - - 183 - - Vistal Gdynia SA 74 Analiza wymagalności długoterminowych i krótkoterminowych zobowiązań z tytułu zawarcia układu z wierzycielami w tym Wartość księgow a do 1 m- ca powyżej 1 m-ca do 3 m- cy powyżej 3 m-cy do 1 roku powyżej 1 roku do 5 lat powyżej 5 lat Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku PLN'000 PLN'000 PLN'00 0 PLN'00 0 PLN'00 0 PLN'00 0 Zobowiązania długoterminowe z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 71 982 - - - 35 969 36 013 w tym: grupa 1 14 061 - - - 7 758 6 303 grupa 2 - - - - - - grupa 3 2 797 - - - 1 543 1 254 grupa 4 483 - - - 267 216 grupa 5 23 949 - - - 11 710 12 239 grupa 6 25 532 - - - 11 927 13 605 grupa 7 - - - - - - grupa 8 4 489 - - - 2 394 2 095 grupa 9 671 - - - 370 301 Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 7 851 - 1 447 6 404 - - w tym: grupa 1 1 946 - 485 1 461 - - grupa 2 - - - - - - grupa 3 386 - 96 290 - - grupa 4 67 - 17 50 - - grupa 5 2 144 - 104 2 040 - - grupa 6 2 616 - 572 2 044 - - grupa 7 - - - - - - grupa 8 599 - 150 449 - - grupa 9 93 - 23 70 - - Vistal Gdynia SA 75 Analiza wymagalności długoterminowych i krótkoterminowych zobowiązań z tytułu zawarcia układu z wierzycielami w tym Wartość księgow a do 1 m- ca powyżej 1 m-ca do 3 m- cy powyżej 3 m-cy do 1 roku powyżej 1 roku do 5 lat powyżej 5 lat Stan na dzień 31 grudnia 2020 roku PLN'000 PLN'000 PLN'00 0 PLN'00 0 PLN'00 0 PLN'00 0 Zobowiązania długoterminowe z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 79 740 - - - 34 690 45 050 w tym: grupa 1 16 001 - - - 7 758 8 243 grupa 2 - - - - - - grupa 3 3 188 - - - 1 546 1 642 grupa 4 550 - - - 267 283 grupa 5 26 593 - - - 11 332 15 261 grupa 6 28 059 - - - 11 267 16 792 grupa 7 - - - - - - grupa 8 5 088 - - - 2 394 2 694 grupa 9 261 - - - 126 135 Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 7 741 - 1 968 5 773 - - w tym: grupa 1 1 936 - 482 1 454 - - grupa 2 2 - 2 - - - grupa 3 388 - 98 290 - - grupa 4 67 - 17 50 - - grupa 5 2 417 - 604 1 813 - - grupa 6 2 301 - 608 1 693 - - grupa 7 - - - - - - grupa 8 598 - 149 449 - - grupa 9 32 - 8 24 - - W powyższej nocie zobowiązania zostały zaprezentowane w kwotach do spłaty bez naliczonego dyskonta od zobowiązań długoterminowych i wyceny na dzień bilansowy. 36.5 Ryzyko rynkowe Ryzyko rynkowe to ryzyko, że wahania ceny instrumentu finansowego wynikające ze zmiany czynników rynkowych (takich jak stopy procentowe, kursy walutowe, indeksy giełdowe) będą wpływać negatywnie na wycenę instrumentu i co za tym idzie na wyniki finansowe Spółki. Celem strategicznym procesu zarządzania ryzykiem jest ograniczenie wpływu ryzyka finansowego na wynik finansowy Spółki poprzez m.in. zawieranie pochodnych transakcji zabezpieczających, powiązanych z ekspozycją na ryzyko finansowe, spełniających wyszczególnione w Polityce Zarządzania Ryzykiem Finansowym wymagania. Spółka nie posiada limitów rozliczeniowych umożliwiających zawieranie pochodnych instrumentów finansowych, dlatego korzysta z innych Vistal Gdynia SA 76 instrumentów w tym m.in. produktów ubezpieczeniowych. Zarządzanie ryzykiem finansowym umożliwia osiągnięcie założonych poziomów rentowności prowadzonej działalności, osiągnięcie założonego stopnia minimalizacji wrażliwości wyniku finansowego na ryzyko, dostosowanie działalności finansowej do zmian otoczenia ekonomicznego. Celami krótkoterminowymi procesu zarządzania ryzykiem są: poprawna identyfikacja i prognozowanie ekspozycji na poszczególne rodzaje ryzyka finansowego, redukcja ryzyka operacyjnego, związanego z wyznaczaniem ekspozycji, zawieraniem transakcji, pozyskiwaniem informacji rynkowej, minimalizacja kosztów zawierania transakcji pochodnych. Aby dokonać transferu innych ryzyk rynkowych Spółka wykorzystuje ubezpieczenia gospodarcze oraz zabezpieczenia kontraktowe minimalizując wpływ czynników rynkowych. 36.6 Ryzyko walutowe Spółka jest narażona na ryzyko walutowe w związku z transakcjami sprzedaży, zakupu oraz kredytami, które są wyrażone w walucie innej niż waluta funkcjonalna Spółki, tj. PLN. W zarządzaniu ryzykiem walutowym Spółka określa ekspozycję netto uwzględniając wpływy walutowe związane z realizacją przychodów z kontraktów realizowanych dla odbiorców zewnętrznych oraz wydatkami w walucie związanymi z obsługą zobowiązań kredytowych oraz handlowych. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania Spółka nie posiada żadnych walutowych transakcji zabezpieczających ani czynnych limitów transakcyjnych wobec czego Spółka dokonuje retencji ryzyka walutowego. Poniżej zaprezentowano analizę wrażliwości wyniku finansowego na zmianę wartości należności i zobowiązań handlowych wyrażonych w walutach obcych przy zmianie kursu walutowego o 15%, przy założeniu braku zabezpieczeń poprzez instrumenty finansowe. Ryzyko walutowe Rok zakończony 31.12.2021 roku Wartość narażona na ryzyko Kurs na dzień sprawozdawczy Wartość narażona na ryzyko + 15% - 15% PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania handlowe w NOK 184 0,4608 85 (13) 13 Zobowiązania handlowe w EUR 53 4,5994 244 (37) 37 Zobowiązania układowe w NOK 225 0,4608 104 (16) 16 Zobowiązania układowe w EUR 5 713 4,5994 26 276 (3 941) 3 941 Zobowiązania układowe w SEK 418 0,4486 188 (28) 28 Zobowiązania układowe w DKK 290 0,6184 179 (27) 27 Zobowiązania układowe w GBP 1 5,4846 5 (1) 1 Aktywa handlowe w EUR 38 4,5994 175 26 (26) Aktywa handlowe w USD 24 4,0600 97 15 (15) Środki pieniężne w EUR 7 4,5994 32 5 (5) Środki pieniężne w NOK 1 0,4608 - - - Środki pieniężne w DKK 1 0,6184 1 - - (4 017) 4 017 Vistal Gdynia SA 77 Rok zakończony 31.12.2020 roku Wartość narażona na ryzyko Kurs na dzień sprawozdawczy Wartość narażona na ryzyko + 15% - 15% PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania handlowe w NOK 98 0,4400 43 (6) 6 Zobowiązania handlowe w EUR 3 4,6148 14 (2) 2 Zobowiązania handlowe w USD 20 3,7584 75 (11) 11 Pozostałe zobowiązania w NOK 110 0,4400 48 (7) 7 Zobowiązania układowe w NOK 252 0,4400 111 (17) 17 Zobowiązania układowe w EUR 6 239 4,6148 28 792 (4 319) 4 319 Zobowiązania układowe w SEK 467 0,4598 215 (32) 32 Zobowiązania układowe w DKK 325 0,6202 202 (30) 30 Zobowiązania układowe w GBP 1 5,1327 5 (1) 1 Aktywa handlowe w EUR 552 4,6148 2 547 382 (382) Aktywa handlowe w NOK 6 860 0,4400 3 018 453 (453) Aktywa handlowe w USD 2 3,7584 8 1 (1) Środki pieniężne w EUR 513 4,6148 2 367 355 (355) Środki pieniężne w SEK 1 0,4598 1 - - Środki pieniężne w NOK 125 0,4400 55 8 (8) Środki pieniężne w DKK 1 0,6202 1 - - Środki pieniężne w USD 26 3,7584 98 15 (15) Kredyty bankowe w EUR 1 4,6148 5 (1) 1 (3 212) 3 212 Na dzień sporządzenia jednostkowego sprawozdania finansowego nie wystąpiły niezrealizowane kontrakty walutowe forward. 36.7 Ryzyko stopy procentowej Ryzyko stopy procentowej związane jest z możliwością zmian wyniku finansowego na skutek zmian stopy procentowej. Ryzyko to dotyczy zarówno aktywów oprocentowanych (np. lokat bankowych, obligacji) jak i zaciągniętych przez Spółkę zobowiązań oprocentowanych (np. kredytów czy wyemitowanych obligacji). Posiadane zadłużenie kredytowe oraz kredyty inwestycyjne posiadają oprocentowanie zmienne w oparciu o stawkę WIBOR/EURIBOR powiększoną o stałą marżę. Spółka dokonuje retencji ryzyka stopy procentowej. Poniżej zaprezentowano analizę wrażliwości wyniku finansowego na zmianę stóp procentowych o 50 p.b., dla zobowiązań o charakterze kredytowym o oprocentowaniu zmiennym. W tabeli przedstawiony został wpływ wzrostu lub spadku stóp procentowych na wynik finansowy, przy czym wartości w nawiasach reprezentują spadek zysku brutto, a wartości bez nawiasów wzrost zysku brutto. Analizie wrażliwości poddano jedynie te zobowiązania o charakterze kredytowym, które są wrażliwe na zmiany stóp procentowych tj. są oprocentowane stawką WIBOR/EURIBOR + marża. Rok zakończony 31.12.2021 roku Wartość narażona na ryzyko + 50 p.b. - 50 p.b. PLN'000 PLN'000 PLN'000 Kredyty bankowe krótkoterminowe 111 (1) 1 Leasing finansowy 434 (2) 2 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 302 2 (2) (1) 1 Vistal Gdynia SA 78 Rok zakończony 31.12.2020 roku Wartość narażona na ryzyko + 50 p.b. - 50 p.b. PLN'000 PLN'000 PLN'000 Kredyty bankowe krótkoterminowe 103 (1) 1 Leasing finansowy 592 (3) 3 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 6 025 30 (30) 26 (26) Przyjmując saldo kredytów długo i krótkoterminowych na dzień sprawozdawczy, na skutek wzrostu stopy procentowej o 100 p.b. koszt kredytu wzrósłby się o 2 tys. zł (na 31.12.2020 r. koszt kredytu zmniejszyłby się o 52 tys. zł). Wartości godziwe Bieżąca wartość księgowa aktywów finansowych nie odbiega znacząco od ich wartości godziwej z uwagi na krótki termin wymagalności. Aktywa finansowe oprocentowane są wg stałej stopy procentowej. Zobowiązania finansowe z tytułu długoterminowych kredytów bankowych wyceniane są wg skorygowanej ceny nabycia, a ich oprocentowanie ma charakter zmienny oparte o stopy WIBOR/EURIBOR powiększone o stałą marżę. 37. Należności i zobowiązania warunkowe, poręczenia i gwarancje Spółka wystawiła, według stanu na 31.12.2021 r., jednostkom niepowiązanym gwarancje w łącznej kwocie 2 901 tys. PLN, 759 tys. EUR, 2 960 tys. SEK, 600 tys. NOK oraz 22 tys. DKK (2020 r.: 6 810 tys. PLN, 880 tys. EUR, 2 960 tys. SEK oraz 55 tys. DKK). Spółka udzieliła jednostkom niepowiązanym poręczeń z tytułu zaciągniętych przez jednostki powiązane kredytów, leasingów, linii gwarancyjnych i umów handlowych w łącznej kwocie 705 tys. EUR: • na rzecz Vistal Pref Sp. z o.o. w wysokości 705 tys. EUR; Na dzień 31 grudnia 2021 r. Vistal Gdynia SA posiadała należności warunkowe z tytułu udzielonych przez podmioty niepowiązane gwarancji w łącznej wysokości 425 tys. PLN. Vistal Gdynia SA 79 38. Transakcje z podmiotami powiązanymi 38.1 Transakcje z podmiotami powiązanymi kapitałowo Vistal Gdynia SA jest Jednostką Dominującą Grupy, która posiada (bezpośrednio lub pośrednio) kontrolę nad wszystkimi podmiotami należącymi do Grupy. Wzajemne transakcje pomiędzy podmiotami powiązanymi są zawierane na warunkach rynkowych i dotyczą głównie świadczenia usług budowlano-montażowych, najmu ruchomości i nieruchomości oraz sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych. Sprzedaż 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Vistal Offshore Sp. z o.o. w restrukturyzacji - 1 119 Vistal Eko Sp. z o.o. w restrukturyzacji - 111 Vistal Pref Sp. z o.o. 970 697 970 1 927 Zakupy Koszty Rzeczowe aktywa trwałe Koszty Rzeczowe aktywa trwałe 12 miesięcy 12 miesięcy 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone zakończone zakończone 31.12.2021 31.12.2021 31.12.2020 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Vistal Pref Sp. z o.o. 856 - 119 123 856 - 119 123 Vistal Gdynia SA 80 Należności Z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Udzielone pożyczki Należności układowe Odpis aktuali- zujący Z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Udzielone pożyczki Należności układowe Odpis aktuali- zujący Należności Należności Należności Należności Należności Należności Należności Należności Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2021 31.12.2021 31.12.2021 31.12.2020 31.12.2020 31.12.2020 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Vistal Eko Sp. z o.o. w restrukturyzacji - - - - 1 386 1 664 - (3 050) Vistal Pref Sp. z o.o. 2 172 267 91 - 1 736 258 111 (111) 2 172 267 91 - 3 122 1 922 111 (3 161) Zobowiązania Z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Z tytułu zawarcia układu z wierzycielami Z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Z tytułu zawarcia układu z wierzycielami Zobowiązania Zobowiązania Zobowiązania Zobowiązania Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień 31.12.2021 31.12.2021 31.12.2020 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Vistal Eko Sp. z o.o. w restrukturyzacji - - - 1 Vistal Pref Sp. z o.o. 25 3 23 3 25 3 23 4 Nie wystąpiły transakcje z jednostkami powiązanymi przeprowadzone na warunkach innych niż rynkowe. Żadne z sald nie jest zabezpieczone. Vistal Gdynia SA 81 Pozostałe transakcje W dniu 10 grudnia 2021 roku Spółka zawarła umowę pożyczki z BMMR Investments sp. z o.o. na kwotę 240 tys. zł, do której w dniu 29 grudnia 2021 roku został zawarty aneks podwyższający kwotę pożyczki o 390 tys. zł. Środki otrzymane z tytułu pożyczki w 2021 roku wyniosły 240 tys. zł, natomiast 390 tys. zł otrzymano w styczniu 2022 roku. Pożyczka w całości została spłacona w dniu 17 stycznia 2022 roku. 38.2 Transakcje z jednostkami powiązanymi osobowo 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 VISTEEL Sp. z o.o. * Sprzedaż 17 17 Zakupy 276 286 Stan na Stan na 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 VISTEEL Sp. z o.o. * Należności 59 274 Odpis aktualizujący należności (58) (272) Zobowiązania 1 138 957 Stan na Stan na 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Vistal Budownictwo Inżynieryjne Sp. z o.o. Należności 2 166 2 166 Odpis aktualizujący należności (2 166) (2 166) 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 AVAL CONSULT Kancelaria Radców Prawnych i Adwokatów Zakupy 40 36 Stan na Stan na 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 AVAL CONSULT Kancelaria Radców Prawnych i Adwokatów Zobowiązania 9 4 Vistal Gdynia SA 82 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Steelpro sp. z o.o. * Zakupy 209 5 159 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Steelpro sp. z o.o. (dawniej Steelpro sp. z o.o. sp. k.) * Zakupy 7 035 6 247 Stan na Stan na 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Steelpro sp. z o.o. (dawniej Steelpro sp. z o.o. sp. k.) * Należności 4 234 Zobowiązania 3 341 - * Spółki powiązane osobowo do dnia 10.12.2021 r. w związku z rezygnacją Pana Ryszarda Matyki ze stanowiska Prezesa Zarządu Vistal Gdynia SA. 39. Transakcje z przedstawicielami kluczowego kierownictwa Wynagrodzenia członków Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki Wynagrodzenie kluczowych członków Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki kształtowało się w sposób następujący: Rok zakończony 31.12.2021 31.12.2020 PLN'000 PLN'000 Wynagrodzenie Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki Wynagrodzenia 2 331 1 826 2 331 1 826 Pozostałe transakcje W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2021 roku Spółka nie zawierała żadnych transakcji z akcjonariuszami większościowymi Spółki. Vistal Gdynia SA 83 40. Istotne zdarzenia po zakończeniu okresu sprawozdawczego 1. W dniu 11 stycznia 2022 roku Spółka otrzymała pomoc finansową na restrukturyzację w formie pożyczki w wysokości 10 000 tys. zł od Agencji Rozwoju Przemysłu SA. 2. W związku z wybuchem w dniu 24 lutego 2022 roku konfliktu zbrojnego w Ukrainie Spółka przeprowadziła analizę w celu rozpoznania nadzwyczajnych ryzyk, powiązanych bezpośrednio lub potencjalnie z zaistniałym konfliktem. W wyniku tej analizy Spółka nie stwierdziła wystąpienia ponadprzeciętnych ryzyk, które mogłyby w przypadku ziszczenia się istotnie wpłynąć na elementy sprawozdawcze Spółki, w szczególności poprzez tworzenie rezerw na powstałe ryzyka operacyjne i/lub odpisów aktualizujących wycenę wartości aktywów Spółki. Więcej informacji na ten temat znajduje się w sprawozdaniu z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA w sekcji 3.10.2.. 3. W dniu 01 marca 2022 roku Spółka otrzymała odpis pozwu złożonego w sądzie norweskim przez HAK Entreprenør AS („Powód”) przeciwko Spółce w związku z realizacją zadania pn. „Projekt E6 Tana Bru” w Norwegii polegającego na rozbiórce starego mostu i budowie nowego wraz z drogą. Powód w treści pozwu określił swoje koszty i straty na ok. 33 mln NOK utrzymując, że ich poniesienie nastąpiło z przyczyn za które odpowiedzialność ponosi Spółka. Jednocześnie Powód nie sprecyzował swojego żądania wobec Spółki wnosząc o zasądzenie kwoty ustalonej wg uznania sądu. W opinii Spółki powództwo jest bezzasadne. Spółka stoi na stanowisku, że zgłoszone wobec niej żądania nie mają uzasadnionych podstaw prawnych i faktycznych, a Spółka nie ponosi odpowiedzialności za koszty i straty, które rzekomo poniósł Powód. O wniesionym powództwie Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 4/2022. Więcej informacji na ten temat znajduje się w sprawozdaniu z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA w sekcji 3.10.2. Ze względów ostrożnościowych Spółka postanowiła utworzyć odpis aktualizujący należność od norweskiego podmiotu publicznego, zamawiającego w konsorcjum Vistal Gdynia SA – HAK Entreprenor AS realizację zadania Tana Bru, w kwocie na równowartość 1 167 tys. zł, gdyż Zamawiający rozlicza się z konsorcjum realizacyjnym za pośrednictwem powoda i istnieje ryzyko zawłaszczenia przez niego środków finansowych należnych Spółce i płatnych przez Zamawiającego w ramach trwających rozliczeń tego Projektu. Andrzej Niedbalski Andrzej Chmielecki Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu Jerzy Kralski Wiceprezes Zarządu Małgorzata Skrzyniarz Osoba sporządzająca jednostkowe sprawozdanie finansowe

AI Terminal

5855_rns_2022-04-30_165a06dc-6af8-4300-938c-0694a451e5ac.xhtml

More from Vistal Gdynia S.A.

Talk to a Data Expert