Vistal Gdynia S.A.

Raport VISTAL Gdynia SA Jednostkowe sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2022 Sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi przez UE Gdynia, 28 kwietnia 2023 r. Vistal Gdynia SA 2 Oświadczenie Zarządu Zarząd Spółki VISTAL Gdynia S.A. („Spółka”) przedstawia jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki VISTAL Gdynia S.A. za rok kończący się 31 grudnia 2022 roku: Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów, jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej, jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym, jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych zostały sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską. Informacje zostały zaprezentowane w niniejszym raporcie w następującej kolejności: 1. Jednostkowe sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów wykazujące całkowite dochody ogółem w kwocie (478 351) tys. złotych za okres od 1 stycznia 2022 r. do 31 grudnia 2022 r.; 2. Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej, które po stronie aktywów i pasywów wykazuje sumę 81 335 tys. złotych sporządzone na dzień 31 grudnia 2022 r.; 3. Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym wykazujące zmniejszenie stanu kapitału własnego o kwotę 478 351 tys. złotych za okres od 1 stycznia 2022 r. do 31 grudnia 2022 r.; 4. Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych wykazujące zmniejszenie stanu środków pieniężnych netto na sumę 13 tys. złotych za okres od 1 stycznia 2022 r. do 31 grudnia 2022 r.; 5. Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego. Marek Główczewski Prezes Zarządu Małgorzata Skrzyniarz Osoba sporządzająca jednostkowe sprawozdanie finansowe Gdynia, 28 kwietnia 2023 r. Vistal Gdynia SA 3 Spis treści Jednostkowe sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów ................................................... 5 Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej .................................................................................................. 6 Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym ..................................................................................... 8 Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych ......................................................................................... 9 Zasady (polityka) rachunkowości oraz dodatkowe noty i objaśnienia ................................................................. 11 1. Dane Spółki ............................................................................................................................................. 11 2. Skład Zarządu .......................................................................................................................................... 11 3. Zatwierdzenie jednostkowego sprawozdania finansowego ..................................................................... 12 4. Kontynuacja działalności ......................................................................................................................... 12 5. Wpływ zawarcia układu z wierzycielami na sprawozdanie finansowe ................................................... 15 6. Podstawa sporządzenia jednostkowego sprawozdania finansowego ....................................................... 17 7. Nowe standardy i interpretacje nie zastosowane w niniejszym sprawozdaniu finansowym ................... 19 8. Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości ........................................................................... 20 9. Ustalenie wartości godziwej .................................................................................................................... 37 10. Zarządzanie kapitałem ............................................................................................................................. 38 11. Przychody ................................................................................................................................................ 39 12. Koszty rodzajowe i koszty ogólnego zarządu.......................................................................................... 40 13. Koszty świadczeń pracowniczych ........................................................................................................... 41 14. Pozostałe przychody operacyjne ............................................................................................................. 42 15. Pozostałe koszty operacyjne .................................................................................................................... 42 16. Przychody i koszty finansowe ................................................................................................................. 43 17. Podatek dochodowy ................................................................................................................................. 44 18. Rzeczowe aktywa trwałe ......................................................................................................................... 46 19. Wartości niematerialne ............................................................................................................................ 51 20. Prawo wieczystego użytkowania gruntu ................................................................................................. 52 21. Inwestycje w jednostkach powiązanych .................................................................................................. 53 22. Aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego ............................................................. 54 23. Zapasy ..................................................................................................................................................... 54 24. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe .................................................................................. 55 25. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ......................................................................................................... 56 26. Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży.......................................................... 57 27. Utrata wartości aktywów ......................................................................................................................... 57 28. Kapitał własny ......................................................................................................................................... 58 29. Zysk przypadający na jedną akcję ........................................................................................................... 59 30. Zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych .................................. 60 31. Rezerwy ................................................................................................................................................... 62 Vistal Gdynia SA 4 32. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania ....................................................... 63 33. Zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami ........................................................................ 65 34. Przyszłe zobowiązania z tytułu umów najmu, dzierżawy oraz leasingu ................................................. 66 35. Instrumenty finansowe ............................................................................................................................ 67 36. Zarządzanie ryzykiem finansowym ......................................................................................................... 69 37. Należności i zobowiązania warunkowe, poręczenia i gwarancje ............................................................ 78 38. Transakcje z podmiotami powiązanymi .................................................................................................. 78 39. Transakcje z przedstawicielami kluczowego kierownictwa .................................................................... 82 40. Niewykonanie zobowiązań i naruszenia .................................................................................................. 83 41. Istotne zdarzenia po zakończeniu okresu sprawozdawczego .................................................................. 84 Vistal Gdynia SA 5 Jednostkowe sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów Nota nr 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Przychody 11 48 581 28 812 Koszt własny sprzedaży 12 (50 227) (29 746) Zysk/(strata) brutto ze sprzedaży (1 646) (934) Koszty ogólnego zarządu 12 (12 224) (13 237) Pozostale przychody operacyjne 14 2 098 6 359 Pozostałe koszty operacyjne 15 (8 105) (7 267) Zysk/(strata) na działalności operacyjnej (19 877) (15 079) Przychody finansowe 16 1 431 1 722 Koszty finansowe 16 (150 249) (3 711) Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami 16 (309 656) (506) Zysk/(strata) przed opodatkowaniem (478 351) (17 574) Podatek dochodowy 17 - - Zysk/(strata) z działalności kontynuowanej (478 351) (17 574) Zysk/(strata) z działalności zaniechanej - - Zysk/(strata) netto (478 351) (17 574) Inne całkowite dochody z tytułu: - 9 539 Pozycje, które nie zostaną przeniesione do rachunku zysków i strat Wycena rzeczowych aktywów trwałych do wartości godziwej - 9 539 Całkowite dochody ogółem (478 351) (8 035) Vistal Gdynia SA 6 Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej Nota nr Stan na Stan na 31.12.2022 31.12.2021 AKTYWA PLN'000 PLN'000 Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe 18 60 356 67 938 Pozostałe wartości niematerialne 19 400 513 Prawo wieczystego użytkowania gruntu 20 7 299 7 738 Prawa do użytkowania aktywów 1 998 2 214 Udziały i akcje w jednostkach zależnych wyceniane wg ceny nabycia 21 435 - Należności długoterminowe 24 249 311 Aktywa trwałe razem 70 737 78 714 Aktywa obrotowe Zapasy 23 1 304 3 825 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 24 8 969 10 102 Pozostałe aktywa finansowe 21 - 267 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 25 289 302 Aktywa obrotowe inne niż aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży 10 562 14 496 Aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży 26 36 36 Aktywa obrotowe razem 10 598 14 532 Aktywa razem 81 335 93 246 Vistal Gdynia SA 7 Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej (ciąg dalszy) Nota nr Stan na Stan na 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 PASYWA Kapitał własny Kapitał podstawowy 28 824 824 Kapitał zapasowy 28 56 359 56 359 Kapitał rezerwowy 75 750 75 750 Zyski zatrzymane (637 020) (160 573) Kapitał z aktualizacji wyceny 26 294 28 198 Razem kapitał własny (477 793) 558 Zobowiązania długoterminowe Długoterminowe pożyczki i kredyty bankowe 30 - 533 Długoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 30 1 985 2 387 Rezerwy długoterminowe z tytułu świadczeń pracowniczych 31 33 46 Długoterminowe zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami - 64 168 Długoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 32 3 8 Zobowiązania długoterminowe razem 2 021 67 142 Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 32 19 798 16 227 Krótkoterminowe pożyczki i kredyty bankowe 30 11 551 884 Bieżące zobowiązania z tytułu leasingu 30 202 430 Rezerwy krótkoterminowe z tytułu świadczeń pracowniczych 31 2 22 Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 525 554 7 983 Zobowiązania krótkoterminowe inne niż zobowiązania dotyczące aktywów trwałych zaklasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży 557 107 25 546 Zobowiązania dotyczące aktywów trwałych zaklasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży - - Zobowiązania krótkoterminowe razem 557 107 25 546 Zobowiązania razem 559 128 92 688 Pasywa razem 81 335 93 246 Vistal Gdynia SA 8 Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Kapitał podstawowy Kapitał rezerwowy Kapitał zapasowy Kapitał z aktualizacji wyceny Zyski zatrzymane Razem PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2021 roku 824 75 750 56 359 20 073 (144 413) 8 593 Zysk/(strata) netto za okres sprawozdawczy - - - - (17 574) (17 574) Inne całkowite dochody za okres sprawozdawczy - wynik z przeszacowania rzeczowych aktywów trwałych do wartości godziwej - - - 9 539 - 9 539 Całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy - - - 9 539 (17 574) (8 035) Przeniesienie do zysków zatrzymanych (nadwyżka z tytułu amortyzacji i sprzedaży przeszacowanych rzeczowych aktywów trwałych) - - - (1 414) 1 414 - Zwiększenie/(zmniejszenie) wartości kapitału własnego - - - 8 125 (16 160) (8 035) Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 824 75 750 56 359 28 198 (160 573) 558 Stan na dzień 1 stycznia 2022 roku 824 75 750 56 359 28 198 (160 573) 558 Zysk/(strata) netto za okres sprawozdawczy - - - - (478 351) (478 351) Całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy - - - - (478 351) (478 351) Przeniesienie do zysków zatrzymanych (nadwyżka z tytułu amortyzacji i sprzedaży przeszacowanych rzeczowych aktywów trwałych) - - - (1 904) 1 904 - Zwiększenie/(zmniejszenie) wartości kapitału własnego - - - (1 904) (476 447) (478 351) Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku 824 75 750 56 359 26 294 (637 020) (477 793) Vistal Gdynia SA 9 Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej Wynik netto za okres sprawozdawczy (478 351) (17 574) Korekty: 467 156 11 404 Amortyzacja 5 048 4 856 Utworzenie/ (rozwiązanie) odpisów aktualizujących wartość aktywów trwałych (6) (128) Utworzenie odpisów aktualizujących wartość inwestycji 2 665 - (Przychody)/koszty finansowe netto 574 (1 023) (Zysk)/ strata z działalności inwestycyjnej 596 (984) Zmiana stanu zapasów 2 521 265 Zmiana stanu należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych (1 181) 7 999 Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych 456 971 452 Zmiana stanu rezerw i zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych (32) (33) Środki pieniężne wygenerowane z działalności operacyjnej (11 195) (6 170) Odsetki otrzymane 2 10 Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej (11 193) (6 160) Vistal Gdynia SA 10 Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych (ciąg dalszy) 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej Odsetki otrzymane 1 - Wpływy z tytułu sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych i inwestycji 2 147 1 973 Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych i inwestycji (78) (1 190) Środki pieniężne netto wydane w związku z działalnością inwestycyjną 2 070 783 Przepływy pieniężne z działalności finansowej Zaciągnięcie kredytów i pożyczek 11 248 240 Wydatki na spłatę kredytów i pożyczek (1 464) - Płatności zobowiązań z tytułu leasingu finansowego (362) (416) Zapłacone odsetki (315) (173) Środki pieniężne netto wygenerowane na działalności finansowej 9 107 (349) Zwiększenie/(zmniejszenie) netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów przed skutkami zmian kursów wymiany (16) (5 726) Skutki zmian kursów wymiany, które dotyczą środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych 3 3 Zwiększenie/(zmniejszenie) netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (13) (5 723) Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek roku obrotowego 302 6 025 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec roku obrotowego 289 302 - w tym o ograniczonej możliwości dysponowania - 30 Vistal Gdynia SA 11 Zasady (polityka) rachunkowości oraz dodatkowe noty i objaśnienia 1. Dane Spółki VISTAL Gdynia S.A. („Spółka”) jest spółką akcyjną zarejestrowaną w Polsce. Siedziba Spółki mieści się w Gdyni, przy ul. Hutniczej 40. VISTAL Gdynia S.A. jest jednostką dominującą Grupy Kapitałowej VISTAL Gdynia („Grupa”) i sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi przez Unię Europejską („MSSF UE”). Spółka rozpoczęła działalność 12 marca 1991 roku jako spółka z ograniczoną odpowiedzialnością. Następnie w 2008 roku, nastąpiło przekształcenie w spółkę akcyjną na podstawie aktu notarialnego z dnia 15 kwietnia 2008 roku spisanego przed notariuszem Cezarym Pietrasikiem w Gdańsku nr Repertorium A 2705/2008. Spółkę Akcyjną zarejestrowano w Krajowym Rejestrze Sądowym w dniu 14 maja 2008 roku, numer KRS 0000305753 w Rejestrze Przedsiębiorców. Podstawowym przedmiotem działalności Spółki jest prowadzenie działalności obejmującej:  Produkcję konstrukcji metalowych i ich części,  Obróbkę metali i nakładanie powłok na metale,  Obróbkę mechaniczną elementów metalowych,  Roboty związane z budową dróg i autostrad,  Roboty związane z budową mostów i tuneli,  Pozostałe specjalistyczne roboty budowlane. Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe obejmuje okres sprawozdawczy od 1 stycznia 2022 r do 31 grudnia 2022 r oraz okres porównawczy od dnia 1 stycznia 2021 r do 31 grudnia 2021 r. 2. Skład Zarządu W skład Zarządu na dzień 1 stycznia 2022 roku wchodzili:  Andrzej Niedbalski - Prezes Zarządu  Andrzej Chmielecki – Wiceprezes Zarządu  Jerzy Kralski – Wiceprezes Zarządu. W okresie sprawozdawczym w składzie Zarządu miały miejsce następujące zmiany:  W dniu 7 czerwca 2022 roku Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwały o powołaniu na nową trzyletnią kadencję następujących członków Zarządu Spółki: Andrzej Niedbalski - Prezes Zarządu Andrzej Chmielecki – Wiceprezes Zarządu Maciej Matuszak – Wiceprezes Zarządu.  Z dniem 30 czerwca 2022 roku rezygnację z funkcji Prezesa Zarządu złożył Pan Andrzej Niedbalski. Rada Nadzorcza podjęła uchwałę o powołaniu Pana Macieja Matuszaka na funkcję Prezesa Zarządu z dniem 30 czerwca 2022 roku.  W dniu 12 sierpnia 2022 roku Pan Andrzej Chmielecki złożył rezygnację z funkcji Wiceprezesa Zarządu.  Rada Nadzorcza postanowiła oddelegować z dniem 15 września 2022 roku członka Rady Nadzorczej Pana Jana Michalkiewicza na okres nie dłużej niż trzy miesiące do czasowego wykonywania czynności członka zarządu – Wiceprezesa Zarządu. Vistal Gdynia SA 12  W dniu 21 września 2022 roku Rada Nadzorcza podjęła decyzję o odwołaniu Pana Macieja Matuszaka z funkcji Prezesa Zarządu. Jednocześnie Rada Nadzorcza oddelegowała Przewodniczącego Rady Nadzorczej Pana Ryszarda Krawczyka, na okres trzech miesięcy do czasowego wykonywania czynności Prezesa Zarządu.  W dniu 14 paździenika 2022 roku rezygnację z oddelegowania do czasowego wykonywania czynności Członków Zarządu złożyli Pan Ryszard Krawczyk oraz Pan Jan Michalkiewicz. Jednocześnie Rada Nadzorcza podjęła uchwałę o powołaniu pana Radosława Stojka na funkcję Prezesa Zarządu. W skład Zarządu na dzień 31 grudnia 2022 roku wchodził:  Radosław Stojek - Prezes Zarządu. W okresie od dnia bilansowego do dnia sporządzenia jednostkowego sprawozdania finansowego miały miejsce następujące zmiany w składzie Zarządu:  W dniu 21 marca 2023 roku rezygnację z pełnionej funkcji Prezesa Zarządu Spółki złożył Pan Radosław Stojek.  W dniu 22 marca 2023 roku Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwałę o powołaniu Pana Marka Główczewskiego na stanowisko Prezesa Zarządu. W skład Zarządu na dzień 28 kwietnia 2023 roku wchodził:  Marek Główczewski - Prezes Zarządu. 3. Zatwierdzenie jednostkowego sprawozdania finansowego Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone przez Zarząd do publikacji w dniu 28 kwietnia 2023 r. 4. Kontynuacja działalności W dniu 20 sierpnia 2019 roku uprawomocniło się postanowienie Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ w Gdańsku VI Wydział Gospodarczy o zatwierdzeniu układu Spółki z wierzycielami, przyjętego na Zgromadzeniu Wierzycieli w dniu 25 lipca 2019 roku. W następstwie zatwierdzenia układu dokonano spłaty części zobowiązań układowych przewidzianych do spłaty środkami pieniężnymi w jednej racie płatnej w terminie 21 dni od dnia, w którym nastąpiło uprawomocnienie się postanowienia o zatwierdzeniu układu. Spłatę kolejnych, płatnych kwartalnie rat rozpoczęto w dniu 28 września 2020 roku, a następne raty kwartalne były dokonywane cyklicznie w ostatnich tygodniach kwartałów kalendarzowych (ostatnia w dniach 28-29 marca 2022 roku). Spółka w dniu 29 czerwca 2022 roku złożyła do Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ wniosek o zmianę treści układu przyjętego w postępowaniu sanacyjnym Spółki poprzez wprowadzenie dziewięciomiesięcznej karencji w regulowaniu kwartalnych rat układowych w okresie od II do IV kwartału 2022 roku. W związku z problemami związanymi z płynnością Spółka zaprzestała dokonywania spłat zobowiązań układowych. Rata układowa, przewidziana do zapłaty do 30 czerwca 2022 roku, 30 września 2022 roku, 31 grudnia 2022 roku i 31 marca 2023 roku nie została zapłacona. W dniu 14 marca 2023 roku Spółce doręczono Postanowienie Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ Wydział VI Gospodarczy w Gdańsku wydane w dniu 28 lutego 2023 r. o uchyleniu układu zawartego przez Spółkę z wierzycielami w dniu 10 lipca 2019 roku. Układ został uchylony w związku z trwałym zaprzestaniem realizacji warunków układu. W okresie po dniu bilansowym do dnia publikacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego Zarząd Spółki podjął decyzję o zainicjowaniu postępowania restrukturyzacyjnego – postępowania o zatwierdzeniu układu. Obwieszczenie o ustaleniu dnia układowego ukazało się w dniu 22 marca 2023 roku w Krajowym Vistal Gdynia SA 13 Rejestrze Zadłużonych o czym Spółka informowała w Raporcie bieżącym nr 8/2023/K z dnia 22 marca 2023 roku. Dzień układowy został ustalony na 22 marca 2023 roku. Według stanu na dzień bilansowy Spółka powstałe po otwarciu postępowania sanacyjnego niesporne zobowiązania reguluje częściowo na bieżąco, częściowo z kilkutygodniowymi opóźnieniami, w niektórych przypadkach z opóźnieniem ponad 3-miesięcznym. Spółka odnotowuje brak wpływów z zaplanowanych zaliczek w związku z nie zawarciem kilku wcześniej przyjętych w backlog kontraktów, a także ze zwrotu nadpłaty podatku VAT z ukończonych kontraktów w Norwegii. Spółka nie pozyskała dodatkowych środków finansowych z tytułu podniesienia cen dwóch kluczowych kontraktów krajowych ani przyspieszonych płatności względem pierwotnych harmonogramów kontraktowych, mimo odmiennych dobrze rokujących zapowiedzi, które niestety nie zmaterializowały się. Ponadto nie doszła do skutku spodziewana i wstępnie uzgodniona pożyczka od jednego z funduszy inwestycyjnych, założona do uruchomienia w czerwcu 2022 roku. W dniu 29 listopada 2022 roku Spółka ogłosiła – zgodnie z terminem publikacji – rozszerzony skonsolidowany raport Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia za okres obejmujący 9 miesięcy zakończony 30 września 2022 roku oraz sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia za III kwartały 2022 roku. Istotna niepewność dotycząca kontynuacji działalności, opisana we wspomnianym sprawozdaniu, występuje nadal we wszystkich aspektach. Firma audytorska Moore Polska Audyt sp. z o.o., która przystąpiła do przeglądu sprawozdania śródrocznego za I półrocze 2022 roku, odmówiła wydania opinii, informując w swoim raporcie o przyczynach tej odmowy. W opinii audytora Spółka m.in. nie potrafiła wykazać, że posiada kontrakty do realizacji w znaczącej skali, począwszy od marca 2023 roku. Zarząd Spółki sporządził sprawozdanie finansowe przy istnieniu istotnej niepewności dotyczącej kontynuacji działalności, na taki stan rzeczy ma wpływ ocena zagrożeń wynikających z ryzyk, opisanych poniżej, a także niemożność oceny niektórych z nich z uwagi na ich skomplikowanie i wieloznaczność. Po pierwsze, występujące od końca lutego 2020 roku i utrzymujące się zagrożenie epidemiczne COVID-19 w Polsce oraz w krajach, w szczególności skandynawskich i bałtyckich, do których jest dokonywana sprzedaż usług i produktów Spółki sprawia, że 18-19-miesięczne zamrożenie kontraktacji na podstawowych dla Spółki rynkach zagranicznych niewystarczająco szybko się redukuje, przez co portfel zamówień pozostaje niepełny, uniemożliwiając efektywne wykorzystanie potencjału produkcyjnego Spółki i generowanie rentownej sprzedaży w rozmiarach pozwalających na tworzenie wystarczających przepływów pieniężnych dla zaspokajania wymagalnych zobowiązań Spółki. Spółka będzie bardzo wrażliwa na następstwa zarówno nawrotu zagrożeń epidemicznych COVID-19 jak i ewentualnego kolejnego spowolnienia kontraktacji. Po drugie, Zarząd Spółki dostrzega rosnący niedobór środków finansowych Spółki, który czasami przekształca się w chwilowy brak płynności finansowej. Dla rozwinięcia produkcji Spółka musi pozyskać nowe środki finansowe celem prefinansowania produkcji. W związku z prowadzonymi w bankach politykami ostrożnościowymi, zarówno wobec firm zagrożonych pandemią COVID-19 jak i firm realizujących programy restrukturyzacyjne wraz z układami z wierzycielami uzyskanie finansowania komercyjnego nie jest obecnie możliwe i nie będzie możliwe na pewno w perspektywie końca roku obrotowego 2022, a prawdopodobnie co najmniej do ogłoszenia wyników roku obrotowego 2022. Z kolei rynek kapitałowy nie oferuje obecnie instrumentów dłużnych do wykorzystania przez uczestników rynku, w tym Spółkę przykładowo jako emitenta obligacji, z uwagi na nieokreśloność rentowności takich instrumentów dla inwestorów skłonnych do ryzyka w warunkach niesłychanie trudnej sytuacji makroekonomicznej oraz geopolitycznej, o czym dalej w kolejnych akapitach, a także wystąpienie w Spółce ujemnych funduszy własnych. Otrzymane wsparcie pożyczkowe z ARP SA w ramach Polityki Nowej Szansy (10 mln zł w styczniu 2022 roku) pozwoliło częściowo rozwiązać problemy płynnościowe Spółki, jednakże było ono niewystarczające wobec nieoczekiwanych zaburzeń rynku, których nie można było racjonalnie przewidzieć. Aktualnie Spółka oczekuje na decyzję ARP SA w przedmiocie zwiększenia kwoty pożyczki i innego rozłożenia rat pożyczkowych do spłaty. Po trzecie, Zarząd Spółki wskazuje jako obecnie bardzo trudne i w zasadzie niemożliwe do przewidywania na kolejne 12 miesięcy warunki makroekonomiczne dla prowadzenia działalności przez Spółkę w branży dla niej Vistal Gdynia SA 14 podstawowej, związane z podażą i cenami transakcyjnymi nie tylko artykułów hutniczych, lecz również gazów technicznych, energii elektrycznej i specjalistycznych podwykonawców. Ponadto Zarząd wskazuje, że do zmian makroekonomicznych należy zaliczyć również inne, niekorzystne dla Spółki okoliczności, w tym obowiązek przedpłat lub zapłat przy dostawie za materiały hutnicze bez dotychczas stosowanych kredytów kupieckich oraz ekspozycję na bardzo zmienny kurs EUR/PLN, przy EUR jako powszechnie obowiązującej walucie rozliczeniowej dla zakupów materiałów hutniczych. Dynamicznie rosnąca inflacja powoduje wzrost ceny pieniądza na rynku pożyczkowym i daleko posuniętą rezerwę inwestorów w ustalaniu stałych stóp procentowych dla pożyczek lub kuponów odsetkowych dla obligacji, a także wzrost kosztów odsetkowych od umów zawartych do 2021 roku i silną, wciąż rosnącą presję na przyrost wynagrodzeń, w szczególności w grupie zawodów robotniczych. Po czwarte, Zarząd Spółki nie był w stanie utrzymać w całości zasobów produkcyjnych, połowa brygad produkcyjno-montażowych odstąpiła w październiku (jedna grupa) i listopadzie (jedna grupa) od kontynuowania współpracy wobec niemożności przekonania tych grup o ciągłości zadań do wykonania, a później wynagrodzeń do otrzymania, wobec tylko częściowego wykorzystywania mocy produkcyjnych przez Spółkę. Po piąte, Zarząd Spółki oceniał w dacie sporządzenia poprzedniego raportu okresowego, że ewentualny brak zawarcia znaczącego kontraktu lub kontraktów, przy braku wsparcia kapitałowego i pozyskania nowego inwestora, będzie stanowił zagrożenie dla kontynuacji działalności Spółki. Ostatnio pozyskany w listopadzie 2022 roku kontrakt do realizacji na wykonanie sekcji konstrukcji stalowej mostu przewidziany do dostawy do Norwegii przesuwa tę perspektywę do końca lipca 2023 roku. Po szóste, Zarząd Spółki jest zmuszony przyznać, że chwilowe zakłócenia w płynności finansowej są wynikiem pojawiających się egzekucji administracyjnych w związku z dużymi opóźnieniami podatków lokalnych oraz egzekucji komorniczych na wniosek wierzycieli handlowych w związku z nierealizowanymi nakazami zapłaty, wydanymi prawomocnie przez sądy. Zakłócenia te wpływają na zmniejszającą się racjonalność stosowanej polityki płatniczej przez Spółkę wobec działań wierzycieli, niekontrolowanych przez Zarząd. Niezależnie od powyższych stwierdzeń Zarząd Spółki ocenia, że jest jeszcze możliwe odzyskanie rentowności netto w wymiarze kwartalnym, przy czym nie wcześniej niż w III kwartale 2023 roku. Zarząd Spółki intensywnie pracuje nad upłynnieniem niektórych aktywów majątkowych i finansowych w dyspozycji Spółki, w tym poprzez leasing zwrotny, co istotnie poprawiłoby płynność finansową Spółki i pozwoliłoby na spłatę części zadłużenia przeterminowanego. Inną alternatywą dla istotnej poprawy płynności finansowej byłoby korzystne rozstrzygnięcie dla Spółki postępowania sądowego w sprawie z powództwa HAK Entreprenor AS z Norwegii oraz postępowania administracyjnego w sprawie zwrotu nadpłaty VAT, powstałych z rozliczeń kontraktowych ze wspomnianym HAK oraz firmą PNC Infrastructure AS z Norwegii, jednakże stan postępowania sądowego wskazuje na rozstrzygnięcie pierwszo-instancyjne najwcześniej w październiku 2023 roku. Podsumowując wiele ww. niepewności (zagrożeń i ryzyk), które mogą się zrealizować lub stopień prawdopodobieństwa ich ziszczenia się jest wysoki, są niezależne od działań naprawczych i prewencyjnych Zarządu, a także gotowości beneficjenta rzeczywistego na poszerzenie bazy kapitałowej Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia. Sytuacja podmiotów zależnych Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia została opisana w odnośnej nocie do skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2022 rok. Vistal Gdynia SA 15 5. Wpływ zawarcia układu z wierzycielami na sprawozdanie finansowe W związku z uchyleniem układu w niniejszym jednostkowym sprawozdaniu finansowym za 2022 rok ujęte zostały zobowiązania wcześniej umorzone zgodnie z warunkami układu z dnia 10 lipca 2019 roku wraz z naliczonymi odsetkami na dzień 31 grudnia 2022 roku. W wyniku opisanych powyżej zdarzeń Spółka w jednostkowym sprawozdaniu finansowym w sprawozdaniu z zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów:  za 2019 rok w pozycji „Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami” ujęła zysk w łącznej kwocie 254 733 tys. zł (patrz nota 16 do jednostkowego sprawozdania finansowego za rok 2019),  za 2020 rok w pozycji „Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami” ujęła stratę w łącznej wysokości w kwocie (11 676) tys. zł (patrz nota 16 do jednostkowego sprawozdania finansowego za 2020 rok),  za 2021 rok w pozycji „Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami” ujęła stratę w łącznej wysokości w kwocie (506) tys. zł (patrz nota 16 do jednostkowego sprawozdania finansowego za 2021 rok),  za 2022 rok w pozycji „Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami” ujęła stratę w łącznej wysokości w kwocie (309 656) tys. zł. Układ został uchylony Postanowieniem Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ w Gdańsku Wydział VI Gospodarczy z dnia 28 lutego 2023 roku w związku z trwałym zaprzestaniem realizacji warunków układu. Poniżej opis treści i warunków przedmiotowego układu oraz jego wypływy na sprawozdania finansowe w latach poprzednich. Dane o uchylonym układzie ujawniane w poprzednich okresach sprawozdawczych: W wyniku uprawomocnienia się w dniu 20 sierpnia 2019 roku postanowienia Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ w Gdańsku, VI Wydział Gospodarczy w przedmiocie zatwierdzenia układu zawartego przez Spółkę z wierzycielami i przyjętego przez wierzycieli w dniu 25 lipca 2019 roku w niniejszym jednostkowym sprawozdaniu finansowym ujęte zostały skutki redukcji zadłużenia Spółki określone w układzie oraz porozumieniach zawartych z niektórymi wierzycielami układowymi. Kierując się zapisami MSSF 9 „Instrumenty finansowe” par. 3.3.1, 3.3.2 i 3.3.3 Spółka dokonała wyceny nowego oraz pierwotnego zobowiązania finansowego. Pierwotne zobowiązanie finansowe w kwocie 392 028 tys. zł, jako zasadniczo różne od zobowiązania zrestrukturyzowanego, uznane zostało za wygasłe i tym samym zostało wyłączone z jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej. Jednocześnie ujęte zostało nowe zobowiązanie finansowe, zgodnie z treścią zatwierdzonego przez Sąd układu Spółki. Zgodnie z warunkami układu zawartego przez Spółkę, wierzycieli układowych podzielono na 9 grup, w zależności od rodzaju i wartości wierzytelności oraz cech podmiotowych wierzyciela. W grupie 9 występują wierzyciele posiadający wierzytelności z tytułu niezrealizowanych do dnia przyjęcia układu (włącznie) gwarancji ubezpieczeniowych. Na dzień 31 grudnia 2022 roku wierzytelności występujące w tej grupie stanowią zobowiązania warunkowe. W momencie ziszczenia się warunku, tj. wypłaty gwarancji, zobowiązania zostaną ujęte w sprawozdaniu finansowym jako zobowiązania bezwarunkowe podlegające spłacie zgodnie z warunkami układu obowiązującymi w tej grupie, tj. w wys. 20,1% sumy wierzytelności głównej poprzez spłatę środkami pieniężnymi w 39 równych ratach płatnych kwartalnie począwszy od ostatniego dnia kwartału następującego po 10 miesiącach od dnia, w którym nastąpiło uprawomocnienie się postanowienia o zatwierdzeniu układu. Pozostała część wierzytelności głównej przysługującej tym wierzycielom oraz 100% wierzytelności ubocznych, tj. odsetek umownych, odsetek za opóźnienie, odsetek ustawowych za opóźnienie w transakcjach handlowych oraz wszelkich innych należności ubocznych od wierzytelności objętych układem, w tym kosztów procesu, kosztów egzekucyjnych, kosztów dochodzenia i odzyskiwania wierzytelności, zostanie umorzona. W związku z powyższym potencjalne ryzyko spłaty na dzień 31 grudnia 2022 roku z tytułu udzielonych gwarancji wynosi nie więcej niż 5 110 tys. zł. Vistal Gdynia SA 16 W wyniku zawartego układu w jednostkowym sprawozdaniu finansowym za lata 2019-2021 ujęte zostało nowe zobowiązanie finansowe w kwocie 114 097 tys. zł, w tym:  96 722 tys. zł – ujęte w wyniku roku 2019 zrestrukturyzowane zobowiązanie zaciągnięte bezpośrednio przez Spółkę, które zgodnie z postanowieniami układu uregulowane zostanie w drodze płatności pieniężnych,  6 805 tys. zł – ujęte w wyniku roku 2019 zrestrukturyzowane zobowiązanie zaciągnięte bezpośrednio przez Spółkę, które zgodnie z postanowieniami układu jest przedmiotem konwersji na akcje Spółki,  3 043 tys. zł – ujęte w 2019 roku jako zrestrukturyzowane zobowiązanie wynikające z odpowiedzialności solidarnej Spółki, w wyniku ziszczenia się warunku odnośnie wierzytelności warunkowej, które zgodnie z postanowieniami układu uregulowane zostanie w drodze płatności pieniężnych,  20 tys. zł – ujęte w wyniku roku 2020 zrestrukturyzowane zobowiązanie zaciągnięte bezpośrednio przez Spółkę, które zgodnie z postanowieniami układu uregulowane zostanie w drodze płatności pieniężnych,  (927) tys. zł – ujęta w wyniku roku 2020 korekta zrestrukturyzowanego zobowiązania zaciągniętego bezpośrednio przez Spółkę, które zgodnie z postanowieniami układu uregulowane zostanie w drodze płatności pieniężnych,  7 923 tys. zł – ujęte jako zrestrukturyzowane zobowiązanie, w tym wynikające z odpowiedzialności solidarnej Spółki, w wyniku ziszczenia się warunku odnośnie wierzytelności warunkowej, które zgodnie z postanowieniami układu uregulowane zostanie w drodze płatności pieniężnych,  518 tys. zł – ujęte w 2021 roku jako zrestrukturyzowane zobowiązanie wynikające z odpowiedzialności solidarnej Spółki, w wyniku ziszczenia się warunku odnośnie wierzytelności warunkowej, które zgodnie z postanowieniami układu uregulowane zostanie w drodze płatności pieniężnych,  (7) tys. zł – ujęte w 2021 roku zmniejszenie zobowiązań układowych w związku z wyksięgowaniem wierzytelności wobec podmiotu wykreślonego z Krajowego Rejestru Sądowego z tytułu zakończonej likwidacji. W dniu 14 listopada 2019 roku zostało zarejestrowane podwyższenie kapitału zakładowego Spółki przez Sąd Rejonowy Gdańsk-Północ w Gdańsku VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. Podwyższenie kapitału zakładowego wynika z postanowienia Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ w Gdańsku VI Wydział Gospodarczy w przedmiocie zatwierdzenia układu przyjętego przez Zgromadzenie Wierzycieli Spółki z dnia 10 lipca 2019 roku w ramach postępowania restrukturyzacyjnego Spółki. Podwyższenie kapitału zakładowego nastąpiło zgodnie z przyjętym układem w drodze konwersji wierzytelności na akcje. Kapitał zakładowy Spółki został podwyższony z kwoty 710.500,00 zł do kwoty 823.917,35 zł, tj. o kwotę 113.417,35 zł, w drodze emisji 2.268.347 nowych akcji zwykłych na okaziciela serii C o wartości nominalnej 0,05 zł każda. Wysokość kapitału zakładowego Spółki wynosi 823.917,35 zł i dzieli się na łącznie 16.478.347 akcji zwykłych na okaziciela o wartości nominalnej 0,05 zł każda, w tym: a) 10.000.000 akcji serii A, b) 4.210.000 akcji serii B, c) 2.268.347 akcji serii C. Po zarejestrowaniu podwyższenia kapitału zakładowego ogólna liczba głosów wynikająca ze wszystkich wyemitowanych akcji wynosi 16.478.347 głosów. W niniejszym jednostkowym sprawozdaniu finansowym zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami zostały zaprezentowane w łącznej kwocie 525 554 tys. zł jako zobowiązania krótkoterminowe. W okresie od dnia uprawomocnienia się układu do dnia bilansowego, tj. 31 grudnia 2022 roku Spółka, zgodnie z warunkami zawartego układu, dokonała spłaty zobowiązań układowych: Vistal Gdynia SA 17  w kwocie 28 972 tys. zł w formie płatności pieniężnych. Do dnia bilansowego Spółka nie dokonała spłaty rat układowych, których termin wymagalności upłynął 30 czerwca 2022 roku, 30 września 2022 roku i 31 grudnia 2022 roku w łącznej kwocie 6 285 tys. zł. Spółka w dniu 29 czerwca 2022 roku złożyła do Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ wniosek o zmianę treści układu przyjętego w postępowaniu sanacyjnym Spółki poprzez wprowadzenie dziewięciomiesięcznej karencji w regulowaniu kwartalnych rat układowych w okresie od II do IV kwartału 2022 roku. W dniu 14 marca 2023 roku Spółce doręczono Postanowienie Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ w Gdańsku wydane w dniu 28 lutego 2023 r. o uchyleniu układu zawartego przez Spółkę z wierzycielami w dniu 10 lipca 2019 roku. 6. Podstawa sporządzenia jednostkowego sprawozdania finansowego 6.1 Oświadczenie zgodności Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”), które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską („MSSF UE”). MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości („RMSR”) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej („KIMSF”). Spółka zastosowała, we wszystkich istotnych aspektach, Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej i interpretacje obowiązujące w Unii Europejskiej poza wymienionymi w punkcie 7 Standardami i Interpretacjami, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską, ale nie weszły w życie. Zarząd Spółki wykorzystał swoją najlepszą wiedzę co do zastosowania standardów i interpretacji, jak również metod i zasad wyceny poszczególnych aktywów, zobowiązań i kapitałów oraz ustalenia wyniku finansowego Spółki VISTAL Gdynia S.A. zgodnie z MSSF UE na dzień 31 grudnia 2022 roku. Przedstawione zestawienia i objaśnienia zostały ustalone przy dołożeniu należytej staranności. 6.2 Podstawa wyceny Jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego, za wyjątkiem aktywów trwałych w następujących grupach: grunty, budynki i budowle oraz obiekty inżynierii lądowej, a także instrumentów pochodnych, które są wyceniane według wartości godziwej. 6.3 Waluta funkcjonalna i prezentacji Walutą funkcjonalną Spółki oraz walutą prezentacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego jest złoty polski. Dane w jednostkowym sprawozdaniu finansowym zostały zaprezentowane w złotych polskich, po zaokrągleniu do pełnych tysięcy, chyba że wskazano inaczej. 6.4 Dokonane osądy i oszacowania Sporządzenie jednostkowego sprawozdania finansowego wymaga od Zarządu Spółki osądów, szacunków i założeń, wpływających na stosowanie przyjętych zasad rachunkowości oraz prezentowane wartości aktywów, pasywów, przychodów oraz kosztów, których rzeczywiste wartości mogą różnić się od wartości szacowanej. Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiany szacunków księgowych są ujęte prospektywnie począwszy od okresu, w którym dokonano zmiany szacunku. Nie miały miejsca zmiany metodologii ustalania szacunków. Dyskontowaniu podlegają należności i zobowiązania długoterminowe, w tym należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług, należności objęte układem. Vistal Gdynia SA 18 W niniejszym jednostkowym sprawozdaniu finansowym przyjęta stopa dyskonta wynosi 6,93%, tj. WIBOR 1M na dzień 30 grudnia 2022 roku. Wycena do wartości godziwej gruntów, budynków, budowli oraz obiektów inżynierii lądowej Spółka do określenia wartości godziwej gruntów, budynków, budowli oraz obiektów inżynierii lądowej zatrudnia niezależnego rzeczoznawcę, który sporządza na dzień bilansowy operaty szacunkowe z wyceną poszczególnych pozycji rzeczowych aktywów trwałych. Zgodnie z informacjami przedstawionymi w otrzymanych raportach wyceny wartości godziwej nieruchomości gruntowych, budynków i budowli oraz obiektów inżynierii lądowej i wodnej dokonano przy zastosowaniu podejścia porównawczego – metody porównywania parami. Wartości poszczególnych składników nieruchomości z każdej pary porównawczej zostały określone jako cena transakcyjna skorygowana o sumę poprawek stanowiących wynik uwzględnienia różnicy cech i przypisanych im wag pomiędzy przedmiotem wyceny, a nieruchomościami wybranymi. Ostateczne wartości poszczególnych składników nieruchomości zostały określone jako średnia arytmetyczna z wartości uzyskanych z porównań w poszczególnych parach. Wartość odtworzeniową budowlanych składników wycenianych nieruchomości określono w podejściu kosztowym, opierając się na metodzie odtworzeniowej, przy użyciu techniki wskaźnikowej. Okresy amortyzacji rzeczowego majątku trwałego Wysokość stawek oraz odpisów amortyzacyjnych jest ustalana na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności danego składnika rzeczowych aktywów trwałych oraz szacunków dotyczących wartości rezydualnej rzeczowych aktywów trwałych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności. Ustalenie i wycena rezerw Rezerwy na świadczenia pracownicze (rezerwa na odprawy emerytalne i rentowe) zostały oszacowane na podstawie metod aktuarialnych. Przyjęte w tym celu założenia zostały przedstawione w nocie 31. Pozostałe rezerwy zostały wycenione zgodnie z najbardziej właściwym szacunkiem nakładów niezbędnych do wypełnienia obecnego obowiązku. Składnik aktywów i rezerw z tytułu podatku odroczonego Aktywa i rezerwy z tytułu podatku odroczonego są wyceniane przy zastosowaniu stawek podatkowych, które będą stosowane na moment zrealizowania składnika aktywów i pasywów, przyjmując za podstawę przepisy podatkowe, które obowiązywały na dzień sprawozdawczy. Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione. W 2017 roku dokonano korekty polegającej na rozwiązaniu wszystkich aktywów i rezerw z tytułu podatku odroczonego. W latach 2018-2022 Spółka nie wyceniała aktywów i rezerw z tytułu podatku odroczonego. Wartość godziwa instrumentów finansowych Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek wycenia się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń Spółka kieruje się profesjonalnym osądem. Wycena instrumentów pochodnych Kontrakty walutowe forward są wyceniane na podstawie notowań giełdowych, jeśli są dostępne. Jeżeli notowania nie są dostępne, to ich wartość godziwa jest szacowana poprzez dyskontowanie różnicy pomiędzy kursem terminowym wynikającym z kontraktu, a bieżącym kursem terminowym dla okresu kończącego się w dniu wykonania kontraktu, przy pomocy stopy procentowej (w oparciu o bony skarbowe) powiększonej o premię za ryzyko. Vistal Gdynia SA 19 Wartość godziwa walutowych kontraktów forward jest ustalana poprzez odniesienie do bieżących kursów terminowych (forward) występujących przy kontraktach o podobnym terminie zapadalności. Wartość godziwa odzwierciedla ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem oraz obejmuje niezbędne korekty wynikające z uwzględnienia ryzyka kredytowego Spółki i kontrahenta. Odpisy aktualizujące wartość należności i udziałów w innych jednostkach i oczekiwane straty kredytowe Na dzień sprawozdawczy Spółka ocenia czy istnieją obiektywne przesłanki utraty wartości składnika należności, grupy należności lub innego składnika aktywów. Jeżeli wartość bieżąca składnika aktywów jest niższa od jego wartości księgowej jednostka dokonuje odpisu aktualizującego do poziomu bieżącej wartości przyszłych przepływów pieniężnych. Odpis dla należności od jednostek powiązanych opiera się o wewnętrzną ocenę ryzyka. Dla należności handlowych od pozostałych jednostek Spółka przeprowadza analizę portfelową (za wyjątkiem należności, które zostały przeanalizowane indywidualnie). Zgodnie z par. B5.5.35 Spółka stosuje uproszczoną matrycę odpisów w poszczególnych przedziałach wiekowych na podstawie oczekiwanych strat kredytowych w całym okresie życia należności. Spółka może stosować również podejście indywidualne przy ustalaniu oczekiwanych strat kredytowych i odpisów aktualizujących. Wycena umów o usługę budowlaną Przychody szacowane z tytułu umów o usługę budowlaną wyceniane są metodą kosztową wg stopnia zaawansowania prac. Zasady wyceny umów zostały przedstawione w nocie 8.17. 7. Nowe standardy i interpretacje nie zastosowane w niniejszym sprawozdaniu finansowym Zamieszczone poniżej nowe Standardy, zmiany do Standardów i Interpretacje nie są jeszcze obowiązujące i nie zostały zastosowane w jednostkowym sprawozdaniu finansowym sporządzonym na dzień 31 grudnia 2022 roku. Spółka ma zamiar zastosować je dla okresów, dla których są one obowiązujące po raz pierwszy:  MSSF 14 Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe – zgodnie z decyzją Komisji Europejskiej proces zatwierdzania standardu w wersji wstępnej nie zostanie zainicjowany przed ukazaniem się standardu w wersji ostatecznej – obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2016 roku lub później,  MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe oraz zmiany do MSSF 17 - obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później,  Zmiany do MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe – do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – odroczenie stosowania na czas nieokreślony,  Zmiany do MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach: Transakcje sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem – do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – odroczenie stosowania na czas nieokreślony,  Zmiany do MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych – obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później,  Zmiany do MSR 8 Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów – obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później,  Zmiany do MSR 12 Podatek dochodowy: podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań wynikających z pojedynczej transakcji – obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później. Vistal Gdynia SA 20 W odniesieniu do pozostałych wymienionych wyżej standardów oraz interpretacji lub zmian do standardów Spółka nie przewiduje, aby ich wprowadzenie miało istotny wpływ na sprawozdanie finansowe Spółki. 8. Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości Sporządzając jednostkowe sprawozdanie finansowe na dzień 31 grudnia 2022 r. Spółka stosowała te zasady (politykę) rachunkowości, co w poprzednim jednostkowym sprawozdaniu finansowym sporządzonym na dzień 31 grudnia 2021 roku. 8.1 Waluty obce Transakcje i salda Transakcje wyrażone w walutach obcych w dniu dokonania transakcji ujmowane są w walucie funkcjonalnej Spółki z zastosowaniem kursu walut z dnia zawarcia transakcji. Pozycje pieniężne aktywów i zobowiązań wyrażone w walucie obcej są przeliczane na koniec okresu sprawozdawczego według średniego kursu NBP (lub innego banku w przypadku innej waluty funkcjonalnej) dla danej waluty ogłoszonego na ten dzień. Różnice kursowe wynikające z wyceny księgowej aktywów i zobowiązań pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego stanowią różnicę pomiędzy wyceną według zamortyzowanego kosztu w walucie funkcjonalnej na początku roku sprawozdawczego, skorygowaną o naliczone odsetki i dokonane płatności w trakcie roku sprawozdawczego, a wartością według zamortyzowanego kosztu w walucie obcej przeliczonego według średniego kursu NBP na koniec roku sprawozdawczego. Niepieniężne pozycje jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej wyrażone w walucie obcej wyceniane według wartości godziwej są przeliczane według średniego kursu NBP (lub innego banku w przypadku innej waluty funkcjonalnej) obowiązującego na dzień szacowania wartości godziwej. Pozycje niepieniężne wyceniane według kosztu historycznego w walucie obcej Spółka przelicza używając kursu wymiany z dnia zawarcia transakcji. Różnice kursowe z przeliczenia ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu. Do wyceny pozycji jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej wyrażonych w walutach obcych, przyjęto następujące kursy (w zł): Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 EUR 4,6899 4,5994 SEK 0,4213 0,4486 NOK 0,4461 0,4608 DKK 0,6307 0,6184 USD 4,4018 4,0600 Różnice kursowe z tytułu wyceny na dzień sprawozdawczy aktywów i zobowiązań wyrażonych w walutach obcych ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, z wyjątkiem: - różnic kursowych dotyczących finansowania rzeczowych aktywów trwałych w budowie przeznaczonych do przyszłego wykorzystania produkcyjnego, które włącza się do kosztów tych aktywów i traktuje jako korekty kosztów odsetkowych kredytów w walutach obcych. Różnice kursowe ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w kwocie netto. Vistal Gdynia SA 21 8.2 Rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe to aktywa:  które są utrzymywane przez jednostkę w celu wykorzystywania ich w procesie produkcyjnym, przy dostawach towarów i świadczeniu usług lub w celach administracyjnych,  którym towarzyszy oczekiwanie, iż będą wykorzystywane przez czas dłuższy niż jeden rok,  w stosunku, do których istnieje prawdopodobieństwo, iż jednostka uzyska w przyszłości korzyści ekonomiczne, oraz  których cenę nabycia lub koszt wytworzenia można określić w sposób wiarygodny. Do rzeczowych aktywów trwałych zaliczane są między innymi:  nieruchomości tj. grunty własne, budynki, obiekty inżynierii lądowej oraz będące odrębną własnością lokale,  maszyny, urządzenia, środki transportu i inne ruchome rzeczowe aktywa trwałe,  ulepszenia w obcych rzeczowych aktywach trwałych,  rzeczowe aktywa trwałe w budowie. Ujęcie początkowe i wycena Cena nabycia obejmuje koszty bezpośrednio związane z nabyciem składnika majątku. Koszty wytworzenia aktywów we własnym zakresie obejmują koszty materiałów, koszty usług obcych oraz inne koszty bezpośrednio związane z doprowadzeniem składnika rzeczowych aktywów do stanu zdatnego do używania. Koszt wytworzenia składnika rzeczowych aktywów trwałych oraz rzeczowych aktywów trwałych w budowie obejmuje ogół kosztów poniesionych w okresie jego budowy, montażu, przystosowania i ulepszenia poniesionych do dnia przyjęcia takiego składnika majątkowego do używania (lub do końca okresu sprawozdawczego, jeśli składnik nie został jeszcze oddany do używania). Cena nabycia może być również korygowana o przeniesione z kapitałów zyski lub straty z transakcji zabezpieczających przepływy pieniężne dotyczące zakupów rzeczowych aktywów trwałych w walucie obcej. Zakupione oprogramowanie, które jest niezbędne do prawidłowego funkcjonowania związanego z nim urządzenia jest aktywowane jako część tego urządzenia. W przypadku, gdy określony składnik rzeczowych aktywów trwałych składa się z odrębnych i istotnych części składowych o różnym okresie użytkowania, części te są traktowane jako odrębne składniki aktywów. Spółka dokonuje późniejszej wyceny rzeczowych aktywów trwałych należących do Spółki gruntów, budynków, budowli oraz obiektów inżynierii lądowej w oparciu o model wyceny do wartości godziwej. Jeżeli wartość bilansowa składnika rzeczowych aktywów trwałych wzrosła wskutek przeszacowania, zwiększenie ujmuje się w innych całkowitych dochodach i akumuluje w kapitale własnym jako nadwyżkę z przeszacowania. Jednakże wzrost z tytułu przeszacowania ujmuje się w wyniku jako pozostałe przychody operacyjne w stopniu, w jakim odwraca on zmniejszenie z tytułu przeszacowania tego samego składnika aktywów, które wcześniej ujęto w wyniku. Jeśli wartość bilansowa składnika rzeczowych aktywów trwałych uległa obniżeniu na skutek przeszacowania, spadek wartości ujmuje się w ciężar wyniku jako pozostałe koszty operacyjne. Jednakże zmniejszenie wynikające z przeszacowania ujmuje się w innych całkowitych dochodach w wysokości, w jakiej zmniejszenie nie przewyższa kwoty figurującej jako nadwyżka z przeszacowania dotycząca tego samego składnika aktywów. Zmniejszenie wynikające z przeszacowania ujmowane w innych całkowitych dochodach zmniejsza kwotę zakumulowaną w kapitale własnym jako nadwyżka z przeszacowania. Po początkowym ujęciu pozycji rzeczowych aktywów trwałych jako składnika aktywów, wykazywane one są, za wyjątkiem grup opisanych powyżej, według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonego narastająco o umorzenie oraz zakumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Zysk lub stratę ze zbycia składnika rzeczowych aktywów trwałych określa się na podstawie porównania przychodów ze zbycia z wartością księgową zbytych aktywów i ujmuje się w kwocie netto w zysku lub stracie Vistal Gdynia SA 22 bieżącego okresu w pozycji pozostałe przychody lub pozostałe koszty. W momencie, gdy sprzedaż dotyczy aktywów podlegających wcześniej aktualizacji wyceny, odpowiednią kwotę przenosi się z pozycji „kapitał z aktualizacji wyceny” do pozycji „zyski zatrzymane”. Nakłady na remont i konserwacje Koszty poniesione po dacie oddania składnika rzeczowych aktywów trwałych do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, obciążają wynik finansowy w momencie ich poniesienia. Każdorazowo, przy wykonywaniu generalnego remontu, koszt remontu jest ujmowany w wartości księgowej rzeczowych aktywów trwałych, jeżeli spełnia definicję aktywa. Nakłady ponoszone w terminie późniejszym Aktywowaniu podlegają poniesione w późniejszym okresie koszty wymienianych części składnika rzeczowych aktywów trwałych, które można wiarygodnie oszacować i jest prawdopodobne, że Spółka osiągnie korzyści ekonomiczne związane z wymienianymi składnikami rzeczowych aktywów trwałych. Wartość księgowa usuniętych części składnika rzeczowych aktywów trwałych jest wyłączana z ksiąg. Nakłady ponoszone w związku z bieżącym utrzymaniem składników rzeczowych aktywów trwałych są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu w momencie poniesienia. Amortyzacja Wysokość odpisów amortyzacyjnych ustala się w oparciu o cenę nabycia danego składnika aktywów, pomniejszoną o jego wartość rezydualną. Spółka ocenia również okres użytkowania istotnych elementów poszczególnych składników aktywów i jeśli okres użytkowania elementu jest inny niż okres użytkowania pozostałej części składnika aktywów, element ten amortyzowany jest osobno. Koszt amortyzacji ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu z zastosowaniem metody liniowej w odniesieniu do oszacowanego przez Spółkę okresu użytkowania każdego elementu składnika rzeczowych aktywów trwałych. Składniki rzeczowych aktywów trwałych użytkowanych na podstawie umowy leasingu lub innej umowy o podobnym charakterze amortyzuje się przez krótszy z dwóch okresów: okres trwania umowy leasingu lub okres użytkowania, chyba że Spółka posiada wystarczającą pewność, że uzyska tytuł własności przed upływem okresu leasingu. Grunty nie są amortyzowane. W jednostkowym sprawozdaniu finansowym za okres sprawozdawczy i okresy porównawcze, Spółka zakłada poniższe okresy użytkowania dla poszczególnych kategorii rzeczowych aktywów trwałych: Budynki, obiekty inżynierii lądowej 10 – 40 lat Urządzenia techniczne i maszyny 2 – 50 lat Środki transportu 2,5 – 20 lat Inne rzeczowe aktywa trwałe 2 –10 lat Amortyzację rozpoczyna się, gdy składnik rzeczowych aktywów trwałych jest dostępny do użytkowania. Amortyzacji zaprzestaje się na wcześniejszą z dat: gdy składnik rzeczowych aktywów trwałych zostaje zaklasyfikowany jako przeznaczony do sprzedaży (lub zawarty w grupie do zbycia, która jest zaklasyfikowana jako przeznaczona do sprzedaży) lub zostaje usunięty z ewidencji księgowej na skutek likwidacji, sprzedaży bądź wycofania z użytkowania. Nadwyżkę z przeszacowania składnika rzeczowych aktywów trwałych zaliczoną do kapitału własnego przenosi się w trakcie używania składnika aktywów na zyski zatrzymane. Kwota przeniesionej nadwyżki stanowi różnicę między amortyzacją opartą na przeszacowanej wartości księgowej składnika aktywów, a amortyzacją opartą na pierwotnej cenie nabycia składnika aktywów. Przeniesienia z pozycji „kapitał z aktualizacji wyceny” na pozycję „zyski zatrzymane” nie dokonuje się poprzez wynik. Vistal Gdynia SA 23 Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych Jeżeli przy sporządzaniu jednostkowego sprawozdania finansowego zaistniały okoliczności wskazujące na to, że wartość księgowa rzeczowych aktywów trwałych może być wątpliwa do odzyskania, dokonywany jest przegląd tych aktywów pod kątem ewentualnej utraty wartości. Jeżeli występują przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości składnika aktywów, a jego wartość księgowa przekracza szacowaną wartość odzyskiwalną, wówczas wartość tego aktywa bądź ośrodków wypracowujących środki pieniężne, do którego przynależy dany składnik rzeczowych aktywów trwałych jest obniżana do poziomu wartości odzyskiwalnej poprzez odpowiedni odpis aktualizujący. Rzeczowe aktywa trwałe poddawane są testowi na utratę wartości jeśli istnieją przesłanki wskazujące na występowanie utraty wartości, przy czym dla wartości niematerialnych w okresie ich realizacji ewentualna utrata wartości określana jest na każdy dzień sprawozdawczy. Skutki utraty wartości, wartości niematerialnych jak również ich amortyzacji odnoszone są w koszty działalności podstawowej. Odpisy aktualizujące wartość rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych zostały zaprezentowane w nocie 18 i 19. Rzeczowe aktywa trwałe w leasingu Spółka ujmuje prawo do użytkowania aktywa wraz z odpowiednim zobowiązaniem leasingowym ustalonym w wysokości zdyskontowanych przyszłych płatności w okresie trwania umowy podlegającej stosowaniu MSSF 16. W miejsce ujmowanych do tej pory w kosztach działalności podstawowej opłat wynikających z umów została wprowadzona amortyzacja wyliczona od wartości aktywa z tytułu prawa do użytkowania oraz odsetki naliczone od zobowiązania z tytułu leasingu. Amortyzacja jest alokowana odpowiednio do kosztów wytworzenia, kosztów sprzedaży oraz kosztów ogólnego zarządu. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane liniowo, natomiast zobowiązania leasingowe rozliczane efektywną stopą procentową (wewnętrzną stopą zwrotu lub krańcową stopą procentową leasingobiorcy). Usunięcie z jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej Dana pozycja rzeczowych aktywów trwałych może zostać usunięta z jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej po dokonaniu jej zbycia lub w przypadku, gdy nie są spodziewane żadne ekonomiczne korzyści wynikające z dalszego użytkowania takiego składnika aktywów. Wszelkie zyski lub straty wynikające z usunięcia danego składnika aktywów z jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej (obliczone jako różnica pomiędzy ewentualnymi wpływami ze sprzedaży netto, a wartością księgową danej pozycji) są ujmowane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w okresie, w którym dokonano takiego usunięcia. Z jednostkowego sprawozdania usuwa się również wartość księgową części składowej rzeczowych aktywów trwałych, jeżeli ta część została zastąpiona nową częścią, której cena lub koszt wytworzenia zostały zawarte w wartości księgowej danego składnika. Rzeczowe aktywa trwałe w budowie Rzeczowe aktywa trwałe w budowie dotyczą rzeczowych aktywów trwałych będących w toku budowy lub montażu i są wykazywane według cen nabycia lub kosztu wytworzenia, skorygowanych o różnice kursowe oraz odsetki od kredytów za okres realizacji składnika rzeczowych aktywów trwałych, a także pomniejszonych o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Rzeczowe aktywa trwałe w budowie nie podlegają amortyzacji do czasu zakończenia budowy i przekazania aktywa trwałego do używania. Wycena do wartości godziwej gruntów, budynków, budowli oraz obiektów inżynierii lądowej Spółka w odniesieniu do gruntów, budynków, budowli i obiektów inżynierii lądowej przyjęła model wyceny w wartości przeszacowanej do wartości godziwej. Zgodnie z tym modelem po początkowym ujęciu składnik rzeczowych aktywów trwałych jest wykazywany w wartości godziwej na dzień przeszacowania, pomniejszonej o skumulowaną amortyzację oraz sumę odpisów z tytułu utraty wartości. Skutki przeszacowania odnoszone są na kapitał z aktualizacji wyceny. Równowartość różnicy pomiędzy amortyzacją wynikającą z wyceny a amortyzacją Vistal Gdynia SA 24 wynikającą z ceny nabycia (kosztu wytworzenia) odnoszona jest z kapitału z aktualizacji wyceny na zyski zatrzymane. Wysokość stawek oraz odpisów amortyzacyjnych jest corocznie weryfikowana na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznego użytkowania danego składnika rzeczowych aktywów trwałych. 8.3 Wartości niematerialne Wartości niematerialne obejmują aktywa Spółki, które nie posiadają postaci fizycznej, są identyfikowalne oraz które można wiarygodnie wycenić i które w przyszłości powodują wpływ korzyści ekonomicznych do Spółki. Spółka nie ma wartości niematerialnych wytworzonych we własnym zakresie. Ujęcie początkowe Wartości niematerialne nabyte w oddzielnej transakcji lub wytworzone (jeśli spełniają kryteria rozpoznania dla kosztów prac rozwojowych) wycenia się przy początkowym ujęciu odpowiednio w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. Na koszty nabycia składnika wartości niematerialnych składają się:  cena zakupu powiększona o zapłacone cło, podatki zawarte w cenie, których jednostka nie może odliczyć, pomniejszona o otrzymane upusty i rabaty,  nakłady bezpośrednio związane z przygotowaniem wartości niematerialnej do użytkowania zgodnie z jej przeznaczeniem. Amortyzacja Odpisy amortyzacyjne oblicza się w oparciu o cenę nabycia danego składnika aktywów, pomniejszoną o jego wartość rezydualną. Koszt amortyzacji ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu z zastosowaniem metody liniowej w odniesieniu do oszacowanego przez Spółkę okresu ekonomicznej użyteczności danego składnika wartości niematerialnych, innego niż wartość firmy, od momentu stwierdzenia jego przydatności do użytkowania. W jednostkowym sprawozdaniu finansowym, Spółka zakłada poniższe okresy ekonomicznej użyteczności dla poszczególnych kategorii wartości niematerialnych: Koszty zakończonych prac rozwojowych 5 lat Oprogramowanie 2 lata Inne 2-3 lata W Spółce nie występują wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania. Wartości niematerialne poddawane są testowi na utratę wartości jeśli istnieją przesłanki wskazujące na występowanie utraty wartości, przy czym dla wartości niematerialnych w okresie ich realizacji ewentualna utrata wartości określana jest na każdy dzień sprawozdawczy. Skutki utraty wartości, wartości niematerialnych jak również ich amortyzacji odnoszone są w koszty działalności podstawowej. Wartości niematerialne utrzymywane na podstawie umowy leasingu finansowego amortyzuje się przez okres ich przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności na takich samych zasadach jak aktywa własne, nie dłużej jednak niż okres trwania leasingu. Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży/likwidacji lub zaprzestania użytkowania pozycji wartości niematerialnych określa się jako różnice między przychodami ze sprzedaży, a wartością księgową tych pozycji i ujmuje się je w sprawozdaniu z całkowitych dochodów. Vistal Gdynia SA 25 8.4 Prawo wieczystego użytkowania gruntu Od 1 stycznia 2011 roku w związku z nowelizacją ustawy o przekształceniu prawa wieczystego użytkowania gruntów w prawo własności nieruchomości Spółka dokonała zmiany klasyfikacji oraz wyceny i ujęcia w sprawozdaniu z sytuacji finansowej praw wieczystego użytkowania gruntów, które do 31 grudnia 2014 roku prezentowane były jako leasing finansowy. W związku z wyrokiem Trybunału Konstytucyjnego z dnia 10 marca 2015 roku Spółka dokonała zmiany klasyfikacji praw wieczystego użytkowania gruntów z leasingu finansowego na leasing operacyjny. Tym samym posiadane prawa wieczystego użytkowania gruntów zostały wykazane w osobnej pozycji sprawozdania z sytuacji finansowej. Na moment przekształcenia dotychczasowa wartość księgowa odpowiadająca wartości godziwej została przyjęta jako wartość początkowa. W kolejnych okresach Spółka dokonuje odpisów wartości bilansowej praw wieczystego użytkowania gruntów proporcjonalnie do okresu na jaki prawa wieczystego użytkowania gruntów zostały wydane lub do końca okresu amortyzacji budynków i budowli znajdujących się na gruntach co do których Spółka posiada prawa wieczystego użytkowania, w zależności od tego, który z tych okresów jest dłuższy. 8.5 Koszty finansowania zewnętrznego Koszty finansowania zewnętrznego są kapitalizowane jako część kosztu wytworzenia rzeczowych aktywów trwałych. Na koszty finansowania zewnętrznego składają się odsetki oraz zyski lub straty z tytułu różnic kursowych do wysokości odpowiadającej korekcie kosztu odsetek. Kapitalizację kosztów finansowania rozpoczyna się, gdy podjęte zostały działania niezbędne do przygotowania składnika aktywów do użytkowania, na dany składnik aktywów ponoszone są nakłady i ponoszone są koszty finansowania zewnętrznego. W sytuacji, gdy inwestycja w składnik aktywów zostaje na dłuższy czas przerwana, następuje zawieszenie kapitalizacji kosztów finansowania zewnętrznego. Kapitalizacja zostaje zatrzymana, gdy zasadniczo wszystkie działania niezbędne do przystosowania składnika aktywów do użytkowania są zakończone. Kapitalizowaniu podlegają bieżące koszty kredytów i pożyczek celowych pomniejszone o przychody z tymczasowego lokowania nadwyżek aktywów oraz koszty bieżące pożyczek i kredytów ogólnych, w sytuacji gdy wydatki na rzeczowe aktywa trwałe przekraczają wartość kredytów i pożyczek celowych. Koszty finansowania ogólnego kapitalizowane są w wysokości iloczynu stopy kapitalizacji i nadwyżki wydatków na rzeczowe aktywa trwałe nad wartością finansowania celowego. Stopa kapitalizacji ustalana jest jako średnia ważona kosztów finansowania zewnętrznego dotyczących pożyczek i kredytów stanowiących zobowiązania Spółki innych niż kredyty i pożyczki celowe. Kwota skapitalizowanych w okresie kosztów finansowania zewnętrznego nie przekracza kwoty kosztów finansowania zewnętrznego poniesionych w okresie. 8.6 Aktywa i zobowiązania finansowe Aktywa finansowe dzielone są na następujące kategorie:  aktywa finansowe wycenianie w wartości godziwej przez wynik finansowy,  aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności,  aktywa finansowe dostępne do sprzedaży,  pożyczki i należności,  środki pieniężne i ich ekwiwalenty. 8.6.1 Instrumenty finansowe inne niż instrumenty pochodne Spółka posiadane instrumenty finansowe dzieli się na następujące kategorie:  wyceniane w wysokości zamortyzowanego kosztu,  wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe dochody całkowite,  wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy. Vistal Gdynia SA 26 Wartość początkowa jest ustalona w oparciu o:  model zarządzania aktywami finansowymi przyjętymi przez jednostkę (określony jako model biznesowy) oraz  charakterystykę przepływów pieniężnych z tytułu danego składnika aktywów finansowych. Zgodnie z zapisami MSSF 9 instrumenty finansowe aktywa finansowe są klasyfikowane jako wycenione w wysokości zamortyzowanego kosztu jedynie w takiej sytuacji, gdy:  jest utrzymywany w wyniku przyjętego modelu zarządzania aktywami finansowymi, zgodnie z którym aktywa finansowe są utrzymywane w celu generowania przepływów pieniężnych wynikających z warunków zawartych umów,  przepływy pieniężne z nim związane, zgodnie z warunkami umownymi, następują w określonych terminach i stanowią wyłącznie płatność z tytułu spłaty kwoty głównej oraz odsetek od niespłaconej kwoty głównej. W przypadku aktywów finansowych klasyfikowanych jako wycenione w wartości godziwej przez pozostałe dochody całkowite, jeżeli:  są utrzymywane w wyniku przyjętego modelu zarzadzania aktywami finansowymi, którego cel może być osiągnięty albo w drodze generowania przepływów pieniężnych wynikających z warunków zawartych umów albo poprzez sprzedaż aktywów finansowych,  przepływy pieniężne z nim związane, zgodnie z warunkami umownymi, następują w określonych terminach i stanowią wyłącznie płatność z tytułu spłaty kwoty głównej oraz odsetek od niespłaconej kwoty głównej. Pozostałe aktywa finansowe, które nie zostały wycenione według powyższych metod tzn.: - nie wycenione w wysokości zamortyzowanego kosztu w sytuacji, gdy:  jest utrzymywany w wyniku przyjętego modelu zarządzania aktywami finansowymi, zgodnie z którym aktywa finansowe są utrzymywane w celu generowania przepływów pieniężnych wynikających z warunków zawartych umów,  przepływy pieniężne z nim związane, zgodnie z warunkami umownymi, następują w określonych terminach i stanowią wyłącznie płatność z tytułu spłaty kwoty głównej oraz odsetek od niespłaconej kwoty głównej, - nie wycenione w wartości godziwej przez pozostałe dochody całkowite, jeżeli:  są utrzymywane w wyniku przyjętego modelu zarzadzania aktywami finansowymi, którego cel może być osiągnięty albo w drodze generowania przepływów pieniężnych wynikających z warunków zawartych umów albo poprzez sprzedaż aktywów finansowych,  przepływy pieniężne z nim związane, zgodnie z warunkami umownymi, następują w określonych terminach i stanowią wyłącznie płatność z tytułu spłaty kwoty głównej oraz odsetek od niespłaconej kwoty głównej są wyceniane wg wartości godziwej, a skutki tej wyceny są prezentowane w wyniku finansowym. Zobowiązania finansowe są klasyfikowane jako wyceniane w zamortyzowanym koszcie, poza poniższymi wymienionymi:  zobowiązania finansowe, które są wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy przy początkowym ujęciu (w tym zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu),  zobowiązania finansowe, które powstają, gdy przeniesienie aktywa finansowego nie kwalifikuje się do wyksięgowania lub gdy ma zastosowanie podejście trwałego zaangażowania, Vistal Gdynia SA 27  finansowe umowy gwarancyjne nie wyznaczone do wyceny w wartości godziwej przez wynik finansowy, które nie są rozliczane zgodnie z MSSF 4 „Umowy ubezpieczeniowe”,  zobowiązania do udzielenia pożyczki poniżej rynkowej stopy procentowej. 8.6.2 Pochodne instrumenty finansowe i zabezpieczenia Instrumenty pochodne, z których korzysta Spółka w celu zabezpieczenia się przed ryzykiem związanym ze zmianami stóp procentowych i kursów wymiany walut, to przede wszystkim kontrakty walutowe typu forward. Tego rodzaju pochodne instrumenty finansowe są wyceniane do wartości godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje się jako aktywa, gdy ich wartość jest dodatnia, i jako zobowiązania – gdy ich wartość jest ujemna. Zyski i straty z tytułu zmian wartości godziwej instrumentów pochodnych, które nie spełniają zasad rachunkowości zabezpieczeń, jak również nieefektywnej części efektywnej transakcji zabezpieczającej są bezpośrednio odnoszone na wynik finansowy netto roku obrotowego. Stosowane zasady rachunkowości dla instrumentów pochodnych desygnowanych jako instrumenty zabezpieczające w rachunkowości zabezpieczeń przepływów pieniężnych. Do zawartych instrumentów pochodnych ustanawiane jest powiązanie zabezpieczające, które podlega rachunkowości zabezpieczeń. Rachunkowość zabezpieczeń stosuje się do powiązania zabezpieczającego wtedy i tylko wtedy, gdy spełnione są wszystkie następujące warunki: - w momencie ustanowienia zabezpieczenia formalnie wyznaczono i udokumentowano powiązanie zabezpieczające, jak również cel zarządzania ryzykiem przez jednostkę oraz strategię ustanowienia zabezpieczenia. Dokumentacja zawiera identyfikację instrumentu zabezpieczającego, zabezpieczanej pozycji lub transakcji, charakter zabezpieczanego ryzyka, a także sposób, w jaki jednostka będzie oceniała efektywność instrumentu zabezpieczającego w kompensowaniu zagrożenia zmianami wartości godziwej pozycji zabezpieczanej lub przepływów pieniężnych związanych z zabezpieczanym ryzykiem, - oczekuje się, że zabezpieczenie będzie wysoce efektywne w kompensowaniu zmian wartości godziwej lub przepływów pieniężnych wynikających z zabezpieczanego ryzyka, zgodnie z udokumentowaną pierwotnie strategią zarządzania ryzykiem, dotyczącą tego konkretnego powiązania. Do oceny efektywności wszystkich powiązań zabezpieczających Spółka stosuje metodę dollar offset (metodę bezpośredniej kompensaty) do oceny ex post efektywności powiązania zabezpieczającego. Powiązanie uznaje się za efektywne, jeśli stosunek zmiany wartości instrumentów do zmiany wartości składników ekspozycji jest nie mniejszy niż 80% i nie większy niż 125%, - w przypadku zabezpieczeń przepływów pieniężnych planowana transakcja będąca przedmiotem zabezpieczenia musi być wysoce prawdopodobna oraz musi podlegać zagrożeniu zmianami przepływów pieniężnych, które w rezultacie mogą wpływać na sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów, - efektywność zabezpieczenia można wiarygodnie ocenić, tj. wartość godziwa lub przepływy pieniężne związane z pozycją zabezpieczaną wynikające z zabezpieczanego ryzyka oraz wartość godziwa instrumentu zabezpieczającego, mogą być wiarygodnie wycenione, - zabezpieczenie jest na bieżąco oceniane i stwierdza się jego wysoką efektywność we wszystkich okresach sprawozdawczych, na które zabezpieczenie zostało ustanowione. Zmiany w wycenie do wartości godziwej pochodnych instrumentów finansowych wyznaczonych jako instrumenty zabezpieczające przepływy pieniężne odnoszone są do kapitału z aktualizacji wyceny w części stanowiącej efektywne zabezpieczenie, natomiast nieefektywna część zabezpieczenia odnoszona jest do sprawozdania z zysków lub strat. Vistal Gdynia SA 28 Spółka zaprzestaje stosowania zasad rachunkowości zabezpieczeń przepływów pieniężnych, gdy wystąpi jedno z poniższych zdarzeń: - instrument zabezpieczający wygasa, zostaje sprzedany, rozwiązany lub wykonany (zastąpienia jednego instrumentu zabezpieczającego drugim lub przedłużenia terminu ważności danego instrumentu zabezpieczającego nie uważa się za wygaśnięcie lub rozwiązanie, jeśli takie zastąpienie lub przedłużenie terminu stanowi część udokumentowanej strategii zabezpieczania przyjętej przez jednostkę). W takim przypadku skumulowane zyski lub straty związane z instrumentem zabezpieczającym odnoszone bezpośrednio na kapitał własny przez okres, w którym zabezpieczenie było efektywne, ujmuje się dalej w odrębnej pozycji w kapitale własnym, aż do momentu zajścia planowanej transakcji, - zabezpieczenie przestaje spełniać kryteria rachunkowości zabezpieczeń. W takim przypadku skumulowane zyski lub straty związane z instrumentem zabezpieczającym odnoszone bezpośrednio na kapitał własny przez okres, w którym zabezpieczenie było efektywne, ujmuje się dalej w odrębnej pozycji w kapitale własnym, aż do momentu zajścia planowanej transakcji, - zaprzestano oczekiwać realizacji planowanej transakcji, wobec tego wszystkie skumulowane zyski lub straty związane z instrumentem zabezpieczającym odnoszone bezpośrednio na kapitał własny przez okres, w którym zabezpieczenie było efektywne, ujmuje się w sprawozdaniu z zysków lub strat. Realizacja planowanej transakcji, która przestaje być wysoce prawdopodobna, może być ciągle oczekiwana, - Spółka unieważnia powiązanie zabezpieczające. W przypadku zabezpieczenia planowanych transakcji, skumulowane zyski lub straty związane z instrumentem zabezpieczającym odnoszone bezpośrednio na kapitał własny przez okres, w którym zabezpieczenie było efektywne, ujmuje się dalej w odrębnej pozycji w kapitale własnym, aż do momentu zajścia planowanej transakcji lub do momentu, kiedy zaprzestanie się oczekiwać jej realizacji. Jeśli zaprzestaje się oczekiwać realizacji transakcji, skumulowane zyski lub straty odniesione bezpośrednio na kapitał własny ujmuje się w sprawozdaniu z zysków lub strat. Spółka w ramach przyjętej polityki korzysta z prostych walutowych kontraktów forward o liniowej zależności rentowności od sytuacji rynkowej. Polityka zarządzania ryzykiem finansowym w Spółce określa, iż transakcje pochodne zawierane są jedynie w związku z realizacją kontraktów, z których wpływy realizowane będą w walucie innej niż PLN. Mają więc one charakter zabezpieczający ze względu na dopasowanie nominałów i terminów zapadalności z planowanymi wpływami. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego Spółka nie posiada limitów rozliczeniowych umożliwiających zawieranie pochodnych instrumentów finansowych. 8.6.3 Usunięcie ze sprawozdania z sytuacji finansowej Składnik aktywów finansowych (albo część składnika aktywów finansowych lub grupy podobnych aktywów finansowych) jest wyłączany z jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej wówczas, gdy:  prawa do uzyskiwania przepływów pieniężnych z tytułu składnika aktywów wygasły,  Spółka zachowała prawo do uzyskiwania przepływów pieniężnych z tytułu składnika aktywów, ale jednocześnie zaciągnęła zobowiązanie do ich wypłaty w całości i bez zbędnej zwłoki na rzecz strony trzeciej na mocy zawartej z nią umowy, lub  Spółka przeniosła swoje prawa do uzyskiwania przepływów pieniężnych z tytułu składnika aktywów na inny podmiot oraz  przeniosła na ten podmiot zasadniczo całe ryzyko i wszystkie pożytki wynikające z posiadania tego składnika aktywów, albo  ani nie przeniosła na inny podmiot, ani nie zatrzymała zasadniczo całego ryzyka oraz wszystkich pożytków wynikających z posiadania aktywa, ale przekazała innemu podmiotowi kontrolę nad tym aktywem. Vistal Gdynia SA 29 8.7 Udziały i akcje w jednostkach powiązanych Akcje i udziały w jednostkach powiązanych zaliczone do aktywów trwałych wycenia się według ceny nabycia. W przypadku trwałej utraty wartości, nie później niż na koniec okresu sprawozdawczego, wartość udziałów i akcji pomniejsza się o odpis wyrażający trwałą utratę wartości. 8.8 Udziały we wspólnych działaniach (operacjach) Spółka realizuje kontrakty długoterminowe na podstawie umów konsorcjalnych bez tworzenia odrębnych jednostek. Niektóre umowy konsorcjalne stanowią wspólne działanie w przypadku wystąpienia współkontroli. Współkontrola jest umownie ustalonym podziałem kontroli w ramach ustalenia umownego, który występuje tylko wówczas, gdy decyzje dotyczące istotnych działań wymagają jednogłośnej zgody stron dzielących kontrolę. Wspólne ustalenie umowne ma formę albo wspólnego działania, albo wspólnego przedsięwzięcia. Wspólne ustalenie umowne ma cechy:  strony są związane umową,  na podstawie umowy dwie strony lub większa ich liczba sprawują wspólną kontrolę nad ustaleniem umownym. Wspólne działanie jest wspólnym ustaleniem umownym, w którym strony sprawujące współkontrolę nad ustaleniem umownym mają prawa do aktywów, i obowiązki dotyczące zobowiązań, powiązanych z ustaleniem umownym. W związku z udziałami we wspólnym działaniu w sprawozdaniu finansowym ujmuje się:  swoje aktywa, w tym udział w aktywach posiadanych wspólnie;  swoje zobowiązania, w tym udział w zobowiązaniach zaciągniętych wspólnie;  przychody ze sprzedaży swojego udziału w wynikach wspólnego działania;  swoją część przychodów ze sprzedaży produkcji w ramach wspólnego działania oraz  swoje koszty, w tym udział we wspólnie poniesionych kosztach. 8.9 Zapasy Zapasy są to aktywa:  przeznaczone do sprzedaży w toku zwykłej działalności gospodarczej,  będące w trakcie produkcji przeznaczonej na taką sprzedaż, lub  mające postać materiałów lub dostaw surowców zużywanych w procesie produkcyjnym lub w trakcie świadczenia usług. Ujęcie początkowe Na moment początkowego ujęcia materiały i towary są wyceniane w cenie nabycia. Na cenę nabycia składają się koszty zakupu - cena zakupu powiększona o cła importowe i pozostałe podatki, koszty transportu, załadunku, wyładunku, a także inne dające się przyporządkować koszty. Od kosztów zakupu odejmuje się opusty, rabaty i inne podobne pozycje. Do ceny nabycia nie zalicza się:  kosztów ogólnego zarządu, które nie są związane z doprowadzeniem zapasów do postaci i miejsca, w jakich się znajdują w momencie wyceny,  kosztów magazynowania. Vistal Gdynia SA 30 Wycena na dzień sprawozdawczy Na dzień sprawozdawczy materiały i towary są wyceniane w cenie nabycia lub według wartości netto możliwej do uzyskania, w zależności od tego, która z tych kwot jest niższa. Wartość netto możliwa do uzyskania jest to cena sprzedaży ustalona w toku zwykłej działalności gospodarczej pomniejszona o koszty wykończenia i szacowane koszty niezbędne do doprowadzenia sprzedaży do skutku. Testy sprawdzające utratę wartości poszczególnych pozycji materiałów i towarów przeprowadza się na bieżąco w trakcie roku obrotowego. Przecenie do poziomu cen sprzedaży netto możliwych do uzyskania podlegają zapasy materiałów i towarów, które utraciły swoje cechy użytkowe lub przydatność. Rozchód materiałów i towarów ustalany jest według metody FIFO (pierwsze przyszło – pierwsze wyszło). Odpisy aktualizujące dotyczące zapasów, jak i ich odwrócenia, ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów jako koszty operacyjne. 8.10 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych oraz depozyty bankowe. W skład środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wchodzą również odsetki od ekwiwalentów środków pieniężnych. Środki pieniężne wycenia się w wartości nominalnej, która nie różni się istotnie od ich wartości godziwej. Saldo środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wykazane w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych składa się z określonych powyżej środków pieniężnych i ich ekwiwalentów. 8.11 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności Należności z tytułu dostaw i usług ujmuje się początkowo według wartości godziwej, a następnie wycenia się je według zamortyzowanego kosztu, z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej, pomniejszając je o odpisy z tytułu utraty wartości. Odpis z tytułu utraty wartości należności z tytułu dostaw i usług tworzy się, gdy istnieją obiektywne dowody na to, że Spółka nie będzie w stanie otrzymać wszystkich należnych kwot wynikających z pierwotnych warunków umowy. Kwotę odpisu stanowi różnica pomiędzy wartością księgową danego składnika aktywów, a wartością bieżącą szacowanych przyszłych przepływów pieniężnych, zdyskontowanych według efektywnej stopy procentowej. Odpis pomniejsza przychody ze sprzedaży w sprawozdaniu z całkowitych dochodów. Spółka analizuje należności indywidualnie w oparciu o płatności i sytuację na rynku. W przypadku istnienia odpowiednich przesłanek tworzony jest odpis aktualizujący. W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wartość należności jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej brutto odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie należności w związku z upływem czasu jest ujmowane jako przychody finansowe, a zmniejszenie należności jako koszty finansowe. Spółka w kategoriach należności ujmuje:  zaliczki na rzeczowe aktywa trwałe w budowie,  zaliczki na poczet wartości niematerialnych,  zaliczki na dostawy,  krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe dotyczące kosztów rozliczanych w czasie,  naliczone przychody z tytułu wyceny umów budowlanych. Vistal Gdynia SA 31 8.12 Kapitał własny Kapitał własny ujmuje się w księgach rachunkowych z podziałem na jego rodzaje i według zasad określonych przepisami prawa i postanowieniami statutu. Rodzaje kapitału własnego: 1) W gestii właściciela a) Kapitał podstawowy b) Kapitał zapasowy c) Kapitał rezerwowy d) Zyski zatrzymane 2) Poza gestią właściciela a) Kapitał z aktualizacji wyceny Kapitał zakładowy wykazywany jest według wartości nominalnej, w wysokości zgodnej ze statutem oraz wpisem do Krajowego Rejestru Sądowego. Kapitał rezerwowy tworzy się z zysku rocznego, z przeznaczeniem na pokrycie strat Spółki lub inne cele. O użyciu kapitału rezerwowego rozstrzyga Walne Zgromadzenie. Kapitał zapasowy jest prezentowany w zyskach zatrzymanych. Zgodnie z wymogami Kodeksu Spółek Handlowych, podmioty mające status spółek akcyjnych są obowiązane utworzyć kapitał zapasowy na pokrycie straty. Do tej kategorii kapitału przekazuje się co najmniej 8% zysku za dany rok obrotowy wykazanego w jednostkowym sprawozdaniu spółki, dopóki kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej kapitału podstawowego jednostki. O użyciu kapitału zapasowego i rezerwowego rozstrzyga Walne Zgromadzenie, jednakże część kapitału zapasowego w wysokości jednej trzeciej kapitału podstawowego można użyć jedynie na pokrycie straty wykazanej w jednostkowym sprawozdaniu finansowymi i nie podlega ona podziałowi na inne cele. 8.13 Rezerwy Rezerwy są ujmowane w przypadku, gdy na Spółce ciąży bieżące zobowiązanie względem osoby trzeciej, które w przyszłości może z dużym prawdopodobieństwem spowodować wypływ ze Spółki środków przedstawiających korzyści ekonomiczne oraz można dokonać wiarygodnego szacunku kwoty tego zobowiązania, przy czym kwoty tego zobowiązania lub termin jego wymagalności nie są pewne. Zobowiązanie może mieć charakter prawny, regulacyjny, umowny lub zwyczajowo oczekiwany, który wynika z działalności Spółki, gdy poprzez ustalony sposób postępowania w przeszłości, opublikowanie zasad postępowania lub wystarczająco konkretne, aktualne oświadczenie, Spółka przekazała stronom trzecim, iż przyjmie na siebie określoną powinność oraz w konsekwencji wzbudziła u tych stron trzecich uzasadnione oczekiwanie, że powinność tę wypełni. Oszacowanie wysokości rezerwy oparte jest na prawdopodobnym wydatku w celu uregulowania przez Spółkę zobowiązania. Utworzone rezerwy są weryfikowane na dzień sprawozdawczy w celu skorygowania ich do wysokości szacunków zgodnych ze stanem wiedzy na ten dzień. Rozwiązanie rezerw następuje w przypadku, gdy przestało być prawdopodobne, że do wypełnienia obowiązku będzie konieczne wydatkowanie środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne. W sytuacji niemożności dokonania wiarygodnego oszacowania zobowiązania, rezerwa nie jest ujęta, a zobowiązanie jest ujęte jako „zobowiązanie warunkowe”. W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie Vistal Gdynia SA 32 jest istotny, wielkość rezerwy jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie oraz ewentualnego ryzyka związanego z danym zobowiązaniem. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie rezerwy w związku z upływem czasu jest ujmowane jako koszty finansowe. Bieżące zobowiązania wynikające z umów rodzących zobowiązania ujmuje się jako rezerwy. Za umowę rodzącą zobowiązania uważa się umowę zawartą przez Spółkę, wymuszającą nieuniknione koszty realizacji zobowiązań umownych, których wartość przekracza wysokość korzyści ekonomicznych przewidywanych w ramach umowy. Rezerwy na odprawy emerytalno-rentowe Zgodnie z zakładowym systemem wynagradzania pracownicy Spółki mają prawo do odpraw emerytalno- rentowych. Odprawy emerytalno-rentowe są wypłacane jednorazowo, w momencie przejścia na emeryturę/rentę. Wysokość odpraw emerytalno-rentowych zależy od stażu pracy oraz średniego wynagrodzenia pracownika. Spółka tworzy rezerwę na przyszłe zobowiązania z tytułu odpraw emerytalno-rentowych w celu przyporządkowania kosztów do okresów, których dotyczą. Według MSR 19 odprawy emerytalno-rentowe są programami określonych świadczeń po okresie zatrudnienia. Wartość bieżąca tych zobowiązań na każdy dzień sprawozdawczy jest obliczona przez niezależnego aktuariusza. Naliczone zobowiązania są równe zdyskontowanym płatnościom, które w przyszłości zostaną dokonane, z uwzględnieniem rotacji zatrudnienia i dotyczą okresu do dnia sprawozdawczego. Informacje demograficzne oraz informacje o rotacji zatrudnienia oparte są o dane historyczne. 8.14 Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne W momencie początkowego ujęcia, wszystkie kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne są ujmowane według wartości godziwej pomniejszonej o koszty transakcyjne. Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki i papiery dłużne są wyceniane według zamortyzowanego kosztu, przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej. Przy ustalaniu zamortyzowanego kosztu uwzględnia się koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki oraz dyskonta lub premie uzyskane przy rozliczeniu zobowiązania. Wszelkie różnice pomiędzy otrzymaną kwotą (pomniejszoną o koszty transakcyjne), a wartością wykupu ujmuje się w wyniku finansowym metodą efektywnej stopy procentowej przez okres obowiązywania odnośnych umów. 8.15 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług wycenia się według zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej, która nie różni się istotnie od wartości nominalnej. Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy obejmują zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu oraz zakwalifikowane do kategorii wycenianych do wartości godziwej przez wynik finansowy. Zobowiązania finansowe są klasyfikowane jako przeznaczone do obrotu, jeżeli zostały zaciągnięte w celu odkupienia w bliskim terminie. Instrumenty pochodne, włączając wydzielone instrumenty wbudowane, są również klasyfikowane jako przeznaczone do obrotu, chyba że są uznane za efektywne instrumenty zabezpieczające. Zobowiązania finansowe mogą być przy pierwotnym ujęciu zakwalifikowane do kategorii wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy, jeżeli poniższe kryteria są spełnione:  taka kwalifikacja eliminuje lub znacząco obniża niespójność traktowania, gdy zarówno wycena jak i zasady rozpoznawania strat lub zysków podlegają innym regulacjom, lub  zobowiązania są częścią grupy zobowiązań finansowych, które są zarządzane i oceniane w oparciu o wartość godziwą, zgodnie z udokumentowaną strategią zarządzania ryzykiem. Vistal Gdynia SA 33 Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy są wyceniane w wartości godziwej, bez uwzględnienia kosztów transakcji sprzedaży. Zmiany w wartości godziwej tych instrumentów są ujmowane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów jako koszty lub przychody finansowe. Inne zobowiązania finansowe, nie będące instrumentami finansowymi wycenianymi w wartości godziwej przez wynik finansowy, są wyceniane według zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej stopy procentowej. Pozostałe zobowiązania niefinansowe ujmowane są w kwocie wymagającej zapłaty. Spółka wyłącza ze swojego jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej zobowiązanie finansowe, gdy zobowiązanie wygasło – to znaczy, kiedy obowiązek określony w umowie został wypełniony, umorzony lub wygasł. Otrzymane zaliczki na poczet umów budowlanych są kompensowane z wartością należności z tytułu wyceny kontraktów budowlanych. Rozliczenia międzyokresowe bierne są prezentowane w pozostałych zobowiązaniach krótkoterminowych innych i dotyczą utworzonych rezerw na niewykorzystane urlopy, rezerw na badanie bilansu oraz rezerwy na koszty aktuariusza. 8.16 Podatki 8.16.1 Podatek dochodowy Podstawowe stawki podatkowe w 2022 roku kształtowały się następująco: stawka podatku dochodowego od osób prawnych – 19%, podstawowa stawka podatku VAT - 23%, obniżone: 8%, 5%, 0%, ponadto, niektóre towary i usługi objęte były zwolnieniem podatkowym. Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom (na przykład sprawy celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów administracyjnych, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i sankcji. Brak odniesienia do utrwalonych regulacji prawnych w Polsce powoduje występowanie w obowiązujących przepisach niejasności i niespójności. Często występujące różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych zarówno wewnątrz organów państwowych, jak i pomiędzy organami państwowymi i przedsiębiorstwami, powodują powstawanie obszarów niepewności i konfliktów. Zjawiska te powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest znacząco wyższe niż istniejące zwykle w krajach o bardziej rozwiniętym systemie podatkowym. Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres pięciu lat, począwszy od końca roku, w którym nastąpiła zapłata podatku. W wyniku przeprowadzanych kontroli dotychczasowe rozliczenia podatkowe Spółki mogą zostać powiększone o dodatkowe zobowiązania podatkowe. Zdaniem Spółki na dzień 31 grudnia 2022 roku sytuacja taka jest mało prawdopodobna. System podatkowy w Polsce charakteryzuje duża zmienność przepisów podatkowych, stopień ich skomplikowania, wysokie potencjalne kary przewidziane w razie popełnienia przestępstwa lub wykroczenia skarbowego oraz ogólnie pro-fiskalne podejście władz skarbowych. Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności, podlegające regulacjom (kontroli celnej, czy dewizowej) mogą być przedmiotem kontroli odpowiednich władz, które uprawnione są do nakładania kar i sankcji wraz z odsetkami karnymi. Kontrolą mogą być objęte rozliczenia podatkowe przez okres 5 lat od końca roku kalendarzowego, w którym upłynął termin płatności podatku, zwłaszcza w zakresie podatku od nieruchomości. Podatek dochodowy obejmuje część bieżącą i część odroczoną. Bieżący i odroczony podatek dochodowy ujmowany jest w zysku lub stracie bieżącego okresu, z wyjątkiem sytuacji, kiedy dotyczy połączenia jednostek oraz pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym lub jako inne całkowite dochody. Vistal Gdynia SA 34 Podatek bieżący jest to oczekiwana kwota zobowiązań lub należności z tytułu podatku od dochodu do opodatkowania za dany rok, ustalona z zastosowaniem stawek podatkowych obowiązujących prawnie lub faktycznie na dzień sprawozdawczy oraz korekty zobowiązania podatkowego dotyczącego lat poprzednich. Zobowiązanie z tytułu podatku bieżącego obejmuje również wszelkie zobowiązania podatkowe będące efektem wypłaty dywidendy. Podatek odroczony ujmuje się w związku z różnicami przejściowymi pomiędzy wartością księgową aktywów i zobowiązań i ich wartością podatkową. Odroczony podatek dochodowy nie jest ujmowany w przypadku:  różnic przejściowych wynikających z początkowego ujęcia aktywów lub zobowiązań pochodzących z transakcji, która nie jest połączeniem jednostek gospodarczych i nie wpływa ani na zysk lub stratę bieżącego okresu ani na dochód do opodatkowania;  różnic przejściowych wynikających z inwestycji w jednostkach zależnych i współkontrolowanych jeśli nie jest prawdopodobne, że zostaną one zbyte w dającej się przewidzieć przyszłości;  różnic przejściowych powstałych w związku z początkowym ujęciem wartości firmy. Podatek odroczony jest wyceniany z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą stosowane wtedy, gdy przejściowe różnice odwrócą się, przy tym za podstawę przyjmowane są przepisy podatkowe obowiązujące prawnie lub faktycznie do dnia sprawozdawczego. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego są kompensowane, jeżeli Spółka posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzania kompensaty bieżących zobowiązań i aktywów podatkowych i pod warunkiem, że aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego dotyczą podatku dochodowego nałożonego przez tą samą władzę podatkową na tego samego podatnika lub na różnych podatników, którzy zamierzają rozliczyć zobowiązania i należności z tytułu podatku dochodowego w kwocie netto lub jednocześnie zrealizować należności i rozliczyć zobowiązanie. Składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego, służący przeniesieniu nierozliczonej straty podatkowej i niewykorzystanej ulgi podatkowej oraz ujemnymi różnicami przejściowymi, ujmuje się w zakresie, w którym jest prawdopodobne, że będzie dostępny przyszły dochód do opodatkowania, który pozwoli na ich zrealizowanie. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego podlegają ocenie na każdy dzień sprawozdawczy i obniża się je w zakresie, w jakim nie jest prawdopodobne zrealizowanie związanych z nimi korzyści w podatku dochodowym. 8.17 Przychody Przychody ze sprzedaży ujmowane są – zgodnie z MSSF 15 – w oparciu o model ujmowania przychodów obejmujący pięć etapów:  zidentyfikowanie umów z klientami,  zidentyfikowanie odrębnych zobowiązań do wykonania świadczenia,  określenie ceny transakcyjnej dla poszczególnych zobowiązań wynikających z umów,  alokowanie ceny transakcyjnej do odrębnych zobowiązań koniecznych do wykonania świadczenia w danej umowie,  ujęcie przychodu w momencie lub w miarę realizacji przez jednostkę zobowiązań. Przychody ze sprzedaży ujmowane są po pomniejszeniu o rabaty, podatek od towarów i usług oraz inne podatki związane ze sprzedażą (podatek akcyzowy). Sprzedaż towarów ujmowana jest w momencie dostarczenia towarów i przekazania prawa własności. Vistal Gdynia SA 35 Koszty sprzedanych wyrobów gotowych i towarów ujmowane są w tym samym okresie co przychody ze sprzedaży tych składników, zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów. Umowy o usługę budowlaną Przychody z tytułu umowy o usługę budowlaną składają się z kwoty pierwotnie uzgodnionej w umowie, skorygowanej o późniejsze zmiany w zakresie wykonywanych prac, roszczenia lub płatności motywacyjne w stopniu, w jakim jest prawdopodobne, że zmiany te wpłyną na wysokość przychodów, a ich efekt da się wiarygodnie wycenić. Tak szybko jak możliwe staje się wiarygodne oszacowanie wyniku na umowie o usługę budowlaną, przychody są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu proporcjonalnie do stopnia zaawansowania prac. Koszty związane z umową są ujmowane w momencie poniesienia, chyba że tworzą aktywa związane z przyszłymi pracami w ramach umowy. Stopień zaawansowania niezakończonych umów budowlanych ocenia się metodą kosztową polegającą na określeniu na dzień sprawozdawczy stopnia zaawansowania prac w takim procencie, jaki stanowi udział poniesionych od rozpoczęcia umowy do dnia sprawozdawczego kosztów umowy w całkowitej kwocie kosztów wykonania umowy obejmującej koszty już poniesione oraz, wynikające z aktualnego globalnego budżetu, koszty wymagające jeszcze poniesienia dla pełnego wykonania umowy. Jeśli wynik na umowie o usługę budowlaną nie może zostać wiarygodnie oszacowany, przychody z tytułu umowy ujmowane są tylko do wysokości poniesionych w związku z umową kosztów, których odzyskanie jest prawdopodobne. Oczekiwana strata na umowie jest ujmowana w zysku lub stracie bieżącego okresu w pełnej wysokości. Przychody ze sprzedaży usług budowlanych ujmuje się po spełnieniu następujących warunków:  kwotę przychodów można wycenić w wiarygodny sposób;  jest prawdopodobne, że jednostka uzyska korzyści ekonomiczne z tytułu przeprowadzonej transakcji;  koszty poniesione oraz te, które zostaną poniesione przez jednostkę gospodarczą w związku z transakcją, można wycenić w wiarygodny sposób. Przychody z tytułu najmu Przychody z tytułu najmu nieruchomości oraz ruchomości ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu metodą liniową przez okres trwania umowy. Korzyści przekazane w zamian za podpisanie umowy najmu stanowią integralną część całkowitych przychodów z tytułu najmu i są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu przez okres trwania umowy. 8.18 Koszty Za koszty uznaje się uprawdopodobnione zmniejszenie w okresie sprawozdawczym korzyści ekonomicznych, o wiarygodnie określonej wartości, w formie zmniejszenia wartości aktywów albo zwiększenia wartości zobowiązań i rezerw, które doprowadzą do zmniejszenia kapitału własnego lub zwiększenia jego niedoboru w inny sposób niż wycofanie środków przez udziałowców lub właścicieli. Rachunek kosztów prowadzony jest w układzie rodzajowym oraz w układzie miejsc powstawania kosztów, przy czym za podstawowy układ sprawozdawczy kosztów w sprawozdaniu z całkowitych dochodów przyjmuje się wariant kalkulacyjny. 8.19 Pozostałe przychody i koszty operacyjne Do pozostałych przychodów i kosztów operacyjnych zaliczane są w szczególności pozycje związane:  ze zbyciem rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych, Vistal Gdynia SA 36  z utworzeniem i rozwiązaniem rezerw, z wyjątkiem rezerw związanych z operacjami finansowymi lub odnoszonymi w koszty operacyjne,  z przekazaniem lub otrzymaniem nieodpłatnie, w tym w drodze darowizny aktywów, w tym także środków pieniężnych,  z odszkodowaniami, karami i grzywnami oraz innymi kosztami nie związanymi ze zwykłą działalnością,  z prezentacją nadwyżki wartości godziwej nad ceną nabycia udziałów. 8.20 Przychody i koszty finansowe Przychody finansowe obejmują przychody odsetkowe związane z zainwestowanymi przez Spółkę środkami (w tym od aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży), należne dywidendy, zyski ze zbycia aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży, zyski ze zmiany wartości godziwej instrumentów finansowych w części wycenianej przez wynik finansowy, zyski związane z instrumentami zabezpieczającymi, w części w której ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu. Przychody odsetkowe ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu zgodnie z zasadą memoriału, z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej. Dywidendę ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu na dzień, kiedy Spółka nabywa prawo do jej otrzymania. Koszty finansowe obejmują koszty odsetkowe związane z finansowaniem zewnętrznym, odwracanie dyskonta od ujętych rezerw i płatności warunkowych, straty na sprzedaży aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży, dywidendy z uprzywilejowanych udziałów zaklasyfikowanych do zobowiązań, straty ze zmiany wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej w części w której ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu, odpisy z tytułu utraty wartości aktywów finansowych (innych niż należności z tytułu dostaw i usług) oraz straty na instrumentach zabezpieczających, w części w której ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu. Koszty finansowania zewnętrznego nie dające się bezpośrednio przypisać do nabycia, wytworzenia, budowy lub produkcji określonych aktywów są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej. Zyski i straty z tytułu różnic kursowych wykazuje się w kwocie netto jako przychody finansowe lub koszty finansowe, zależnie od ich łącznej pozycji netto. 8.21 Sprawozdanie z przepływów pieniężnych Sprawozdanie z przepływów pieniężnych sporządzane jest metodą pośrednią. 8.22 Połączenie jednostek pod wspólną kontrolą W celu rozliczenia transakcji: 1) połączeń spółek Grupy, 2) przejmowania przedsiębiorstwa spółki lub zorganizowanej części przedsiębiorstwa w sytuacji, gdy podziałowi lub wydzieleniu przedsiębiorstwa spółki lub zorganizowanej części przedsiębiorstwa podlega jedna spółka Grupy (spółka dzielona), natomiast stroną przejmującą spółkę, przedsiębiorstwo spółki lub zorganizowaną część przedsiębiorstwa jest inna spółka Grupy (spółka przejmująca), Spółka stosuje metodę łączenia udziałów. Metoda łączenia udziałów polega na sumowaniu poszczególnych pozycji odpowiednich aktywów i zobowiązań oraz przychodów i kosztów połączonych spółek, po uprzednim doprowadzeniu ich wartości do jednolitych metod wyceny i dokonaniu odpowiednich wyłączeń. Wyłączeniu podlega wartość kapitału zakładowego spółki, której majątek został przeniesiony na inną spółkę, lub spółek, które w wyniku połączenia zostały wykreślone z rejestru. Po dokonaniu tego wyłączenia odpowiednie pozycje kapitału własnego spółki, na którą przechodzi majątek połączonych spółek lub nowo powstałej spółki koryguje się o różnicę pomiędzy sumą aktywów i pasywów. Vistal Gdynia SA 37 Wyłączeniu podlegają również wszystkie salda i transakcje pomiędzy łączącymi się jednostkami, w tym zyski lub straty operacji gospodarczych dokonanych przed połączeniem, zawarte w wartościach podlegających łączeniu aktywów i pasywów. 8.23 Zobowiązania i aktywa warunkowe Przez zobowiązania warunkowe rozumie się możliwy obowiązek, który powstanie na skutek zdarzeń przeszłych, których istnienie zostanie potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub niewystąpienia jednego lub większej ilości niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli jednostki, a także jako obecny obowiązek, który powstaje na skutek zdarzeń przeszłych, ale nie jest ujmowany w sprawozdaniu finansowym, ponieważ: a) nie jest prawdopodobne, aby konieczne było wydatkowanie środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne w celu wypełnienia obowiązku; lub b) kwoty obowiązku (zobowiązania) nie można wycenić wystarczająco wiarygodnie. Zobowiązania warunkowe wynikające z obecnego obowiązku nabyte w drodze połączenia jednostek gospodarczych wykazywane są w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako rezerwy na zobowiązania. Aktywa warunkowe nie są wykazywane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, jednakże ujawnia się informację o aktywach warunkowych, jeżeli wpływ środków przedstawiający korzyści ekonomiczne jest prawdopodobny. 9. Ustalenie wartości godziwej W wielu przypadkach przyjęte przez Spółkę zasady rachunkowości i ujawnień wymagają określenia wartości godziwej zarówno finansowych, jak i niefinansowych aktywów i zobowiązań. Wartości godziwe są ustalane i ujawniane z zastosowaniem przedstawionych poniżej metod. W uzasadnionych przypadkach dalsze informacje na temat założeń przyjętych do określenia wartości godziwej przedstawiono w notach objaśniających dotyczących poszczególnych aktywów i zobowiązań. 9.1 Rzeczowe aktywa trwałe Wartość godziwa rzeczowych aktywów trwałych nabytych w wyniku połączenia jednostek oraz aktywów trwałych należących do grupy gruntów, budynków, budowli oraz obiektów inżynierii lądowej oparta jest na ich wartości rynkowej. Wartość rynkowa gruntów, budynków oraz obiektów inżynierii lądowej i wodnej nieruchomości jest oszacowaną kwotą, za jaką na dzień wyceny składniki te mogłaby zostać wymienione na warunkach rynkowych pomiędzy zainteresowanymi stronami, po przeprowadzeniu odpowiednich działań marketingowych, przy tym obie strony działałyby świadomie i z własnej woli. Szczegółowe zasady rachunkowości dotyczące rzeczowych aktywów trwałych opisano w punkcie 8.2. 9.2 Wartości niematerialne Wartość godziwa wartości niematerialnych oparta jest na zdyskontowanych przepływach pieniężnych, których oczekuje się w związku z użytkowaniem lub ewentualną sprzedażą tych aktywów. 9.3 Zapasy Wartość godziwa zapasów nabytych w drodze połączenia jednostek jest ustalana w oparciu o szacowaną cenę sprzedaży w toku zwykłej działalności gospodarczej, pomniejszoną o szacowane koszty przygotowania do sprzedaży i sprzedaży oraz o rozsądną marżę zysku w oparciu o nakłady na przygotowanie do sprzedaży i sprzedaż zapasów. Vistal Gdynia SA 38 9.4 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Wartość godziwa należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności, z wyłączeniem należności z tytułu niezakończonych umów o usługi budowlane jest szacowana jako bieżąca wartość przyszłych przepływów pieniężnych zdyskontowanych za pomocą rynkowej stopy procentowej na dzień sprawozdawczy. Wartość godziwa szacowana jest jedynie w celu ujawnienia. 9.5 Instrumenty pochodne Kontrakty walutowe forward są wyceniane na podstawie notowań giełdowych, jeśli są dostępne. Jeżeli notowania nie są dostępne, to ich wartość godziwa jest szacowana poprzez dyskontowanie różnicy pomiędzy kursem terminowym wynikającym z kontraktu, a bieżącym kursem terminowym dla okresu kończącego się w dniu wykonania kontraktu, przy pomocy stopy procentowej (w oparciu o bony skarbowe) powiększonej o premię za ryzyko. Wartość godziwa odzwierciedla ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem oraz obejmuje niezbędne korekty wynikające z uwzględnienia ryzyka kredytowego Spółki i kontrahenta. 9.6 Zobowiązania finansowe niebędące instrumentami pochodnymi Wartość godziwa, szacowana dla celów ujawnienia, jest obliczana na podstawie wartości bieżącej przyszłych przepływów pieniężnych z tytułu zwrotu kwoty głównej i zapłaty odsetek, zdyskontowanych z zastosowaniem rynkowej stopy procentowej na dzień sprawozdawczy. W przypadku leasingu finansowego, rynkową stopę procentową ustala się przez odniesienie do podobnych umów leasingowych. 10. Zarządzanie kapitałem Polityka Zarządu Spółki polega na utrzymywaniu bezpiecznej podstawy kapitałowej tak, aby zachować zaufanie inwestorów, kredytodawców oraz rynku, jak też zapewnić przyszły rozwój działalności gospodarczej. Kapitał obejmuje kapitał zakładowy i zyski zatrzymane. Zarząd monitoruje zwrot z kapitału, jak również poziom dywidendy przypadającej na akcje zwykłe. Zarząd dąży do utrzymania równowagi w strukturze kapitałowej Spółki. Cel ten osiągany jest poprzez zapewnienie odpowiedniej struktury zadłużenia i kapitałów własnych, co umożliwia pełne wykorzystanie efektu dźwigni finansowej i zapewnia bezpieczeństwo poprzez odpowiedni udział kapitałów własnych. Stopa zadłużenia netto Spółki do skorygowanego kapitału na dzień sprawozdawczy kształtowała się następująco: Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania ogółem 559 128 92 688 Minus: środki pieniężne i ich ekwiwalenty (289) (302) Zadłużenie netto 558 839 92 386 Kapitał własny (477 793) 558 Plus: zakumulowane w kapitale własnym kwoty związane z zabezpieczeniem przepływów pieniężnych - - Skorygowany kapitał własny (477 793) 558 Współczynnik zadłużenia netto do skorygowanego kapitału własnego (1,17) 165,57 Vistal Gdynia SA 39 11. Przychody Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Działalność kontynuowana Przychody z tytułu realizacji umów budowlanych 34 237 18 167 w tym z tytułu wyceny umów długoterminowych 909 1 790 Przychody ze sprzedaży innych usług 10 302 7 217 w tym z tytułu wyceny umów długoterminowych 548 1 435 Przychody ze sprzedaży usług najmu 2 246 3 340 Przychody ze sprzedaży materiałów i towarów 1 796 88 48 581 28 812 W nocie 24 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe oraz w nocie 32 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania zostały ujawnione informacje o kontraktach długoterminowych w zakresie przychodów, kosztów, należności i zobowiązań. Salda umów z kontrahentami Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 Przychód Udział Przychód Udział PLN'000 % PLN'000 % Kontrahent A 10 249 21,1% 2 - Kontrahent B 8 255 17,0% 9 310 32,3% Kontrahent C 7 044 14,5% - - Kontrahent D 5 507 11,3% - - Kontrahent E 4 863 10,0% 2 265 7,9% Kontrahent F - - 4 358 15,1% Kontrahent G (136) (0,3%) 2 519 8,7% Kontrahent H 3 038 6,3% 2 295 8,0% Pozostali 9 761 20,1% 8 063 28,0% 48 581 100,0% 28 812 100,0% Vistal Gdynia SA 40 Stan na 31.12.2022 31.12.2021 Saldo Udział Saldo Udział PLN'000 % PLN'000 % Kontrahent A - - - - Kontrahent B 720 10,3% - - Kontrahent C 604 8,6% - - Kontrahent D 298 4,3% - - Kontrahent E 295 4,2% 1 081 12,5% Kontrahent F - - - - Kontrahent G 269 3,8% 260 3,0% Kontrahent H - - - - Pozostali 4 806 68,8% 7 341 84,5% 6 992 100,0% 8 682 100,0% 12. Koszty rodzajowe i koszty ogólnego zarządu Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Koszty rodzajowe Amortyzacja 5 048 4 856 Zużycie materiałów i energii 18 412 11 697 Usługi obce 31 227 20 603 Podatki i opłaty 994 1 009 Wynagrodzenia 5 002 5 866 Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 1 002 672 Pozostałe koszty rodzajowe 1 169 1 380 Wartość sprzedanych towarów i materiałów 1 393 38 Razem 64 247 46 121 Zmiana stanu produktów 285 (271) Koszt wytworzenia świadczeń na własne potrzeby jednostki 1 511 3 409 Koszt sprzedanych produktów, towarów i materiałów 50 227 29 746 Koszty ogólnego zarządu 12 224 13 237 Vistal Gdynia SA 41 Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Koszty ogólnego zarządu Amortyzacja 3 589 3 186 Zużycie materiałów i energii 312 454 Usługi obce 2 395 2 842 Podatki i opłaty 986 995 Wynagrodzenia 3 582 4 249 Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 390 338 Pozostałe koszty rodzajowe 970 1 173 Razem 12 224 13 237 13. Koszty świadczeń pracowniczych Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Wynagrodzenia 5 002 5 866 Narzuty na wynagrodzenia 707 846 Pozostałe świadczenia pracownicze * 295 (174) 6 004 6 538 * Ujemna kwota kosztów za 2021 rok w wysokości (174) tys. zł w pozycji „Pozostałe świadczenia pracownicze” jest wynikiem rozwiązania rezerw na niewykorzystane urlopy oraz odprawy emerytalne poprzez korektę kosztów. Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 Zatrudnienie średnioroczne Pracownicy - stanowiska administracyjne 11 11 Pracownicy - stanowiska pozostałe 16 20 27 31 Vistal Gdynia SA 42 14. Pozostałe przychody operacyjne Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Zysk ze sprzedaży rzeczowego majątku trwałego - 984 Przychody z odsprzedaży złomu, części zamiennych 355 1 322 Dotacje 19 110 Naliczone kary i odszkodowania 1 445 339 Rozwiązanie odpisów aktualizujących 61 2 734 Nadwyżki inwentaryzacyjne - 305 Odpisane zobowiązania 66 15 Zwrot opłat sądowych 31 38 Rozwiązanie rezerw na zobowiązania - 429 Odzysk z likwidacji rzeczowych aktywów trwałych 90 - Inne 31 83 2 098 6 359 15. Pozostałe koszty operacyjne Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Straty ze zbycia aktywów Strata ze sprzedaży rzeczowego majątku trwałego 97 - 97 - Utworzone odpisy aktualizujące Rzeczowe aktywa trwałe - 27 Należności handlowe 1 606 1 507 Prawo wieczystego użytkowania gruntów - 10 Należności budżetowe - 686 1 606 2 230 Pozostałe koszty operacyjne Wartość netto zlikwidowanych rzeczowych aktywów trwałych 589 872 Opłaty sądowe 52 308 Kary i odszkodowania 410 264 Niedobory inwentaryzacyjne 4 5 Koszty złomu 5 168 Rezerwy na zobowiązania 3 813 - Koszty niewykorzystanych zdolności produkcyjnych 1 511 3 409 Inne 18 11 6 402 5 037 8 105 7 267 Vistal Gdynia SA 43 16. Przychody i koszty finansowe Przychody finansowe Rok zakończony Kategorie 31.12.2022 31.12.2021 instrumentów PLN'000 PLN'000 Przychody odsetkowe: Odsetki od udzielonych pożyczek Pożyczki udzielone i należności własne 1 297 1 296 Odsetki od środków bankowych Pożyczki udzielone i należności własne 1 - Odsetki od zwłoki w płatnościach z tytułu dostaw i usług Pożyczki udzielone i należności własne 1 10 Przychody odsetkowe razem 1 299 1 306 Pozostałe przychody finansowe: Zysk na różnicach kursowych - 44 Przychody z tytułu poręczeń 78 312 Zabezpieczenia na rzecz banku 54 60 Pozostałe przychody finansowe razem 132 416 Przychody finansowe razem 1 431 1 722 Koszty finansowe Kategorie Rok zakończony instrumentów 31.12.2022 31.12.2021 finansowych PLN'000 PLN'000 Koszty odsetkowe Odsetki od kredytów i pożyczek Zobowiązania wyceniane według zamortyzowanego kosztu 482 1 Odsetki z tytułu nieterminowej realizacji dostaw Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 20 23 Odsetki z tytułu nieterminowego regulowania zobowiązań budżetowych 55 26 Odsetki leasingowe 174 173 Odsetki od zobowiązań układowych 131 358 - Koszty odsetkowe razem 132 089 223 Vistal Gdynia SA 44 Pozostałe koszty finansowe Strata na różnicach kursowych Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu 4 976 - Odpis aktualizujący środki pieniężne 30 - Odpis aktualizujący wartość udziałów 2 665 - Odpis aktualizujący należności z tytułu udzielonych pożyczek 1 288 1 287 Odpis aktualizujący należności z tytułu udzielonych poręczeń 67 266 Koszty dyskonta Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu 9 134 1 935 Pozostałe koszty finansowe razem 18 160 3 488 Koszty finansowe razem 150 249 3 711 Zysk / (strata) na zawarciu układu z wierzycielami Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami (309 656) (506) Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami razem (309 656) (506) 17. Podatek dochodowy Podatek dochodowy ujęty jako zysk lub strata bieżącego okresu Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Podatek dochodowy ujęty w zyskach i stratach bieżącego okresu Podatek dochodowy za bieżący okres - - Powstanie/(odwrócenie) różnic przejściowych - - Podatek dochodowy - - Spółka na dzień 31 grudnia 2022 roku nie utworzyła zarówno aktywów jak i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Ze względu na wysoki poziom strat podatkowych z lat ubiegłych oraz brak oszacowania przyszłych dochodów podatkowych wpływających na możliwość rozliczenia różnic przejściowych, wysokość aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego przewyższa wartość rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Vistal Gdynia SA 45 Podatek dochodowy ujęty bezpośrednio w kapitale własnym 2022 Przed opodatkowaniem Podatek (obciążenie)/ uznanie Po opodatkowaniu PLN'000 PLN'000 PLN'000 Przeszacowania rzeczowych aktywów trwałych do wartości godziwej oraz wycena instrumentów zabezpieczających 26 294 - 26 294 2021 Przed opodatkowaniem Podatek (obciążenie)/ uznanie Po opodatkowaniu PLN'000 PLN'000 PLN'000 Przeszacowania rzeczowych aktywów trwałych do wartości godziwej oraz wycena instrumentów zabezpieczających 37 737 (9 539) 28 198 Uzgodnienie efektywnej stopy podatkowej Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 % PLN'000 % PLN'000 Zysk/(strata) netto (478 351) (17 574) Podatek dochodowy - - Zysk/(strata) brutto (478 351) (17 574) Podatek wyliczony według nominalnej stawki podatkowej 19% (90 887) 19% (3 339) Koszty nie stanowiące kosztów uzyskania przychodów (różnice trwałe) (12%) 59 319 (2%) 353 Przychody niepodlegające opodatkowaniu - 556 1% (129) Różnice trwałe 0% (33) 1% (129) Pozostałe przychody niepodatkowe dochodów podlegających opodatkowaniu - 589 - - Nieujęte aktywa/(rezerwy) z tytułu odroczonego podatku dochodowego (6%) 31 012 (18%) 3 115 Obciążenie wyniku finansowego z tytułu podatku dochodowego - - - - Vistal Gdynia SA 46 18. Rzeczowe aktywa trwałe Grunty Budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej Urządzenia techniczne i maszyny Środki transport u Inne rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe razem Rzeczow e aktywa trwałe w budowie Razem Wartość brutto PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2021 roku 3 626 76 980 15 835 1 725 10 559 108 725 83 108 808 Zwiększenie stanu: - nabycie - - 181 100 111 392 1 266 1 658 - przeniesienie z rzeczowych aktywów trwałych w budowie - - 207 48 10 265 - 265 - przeszacowanie do wartości godziwej 749 20 707 - - - 21 456 - 21 456 Zmniejszenia: - sprzedaż - - (173) - (26) (199) - (199) - likwidacja - - (130) (252) (1 920) (2 302) - (2 302) - przeniesienie z rzeczowych aktywów trwałych w budowie - - - - - - (265) (265) - przeniesienie - - - - - - (5) (5) - zakończenie umowy leasingowej - - - (77) - (77) - (77) Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 4 375 97 687 15 920 1 544 8 734 128 260 1 079 129 339 Zwiększenie stanu: - nabycie - - - 35 19 54 59 113 - przeniesienie z rzeczowych aktywów trwałych w budowie - - - - 331 331 - 331 - przeniesienie - - - - - - 90 90 Zmniejszenia: - sprzedaż - - (2 448) - (1 373) (3 821) - (3 821) - likwidacja - - (1 784) (42) (169) (1 995) - (1 995) - przeniesienie z rzeczowych aktywów trwałych w budowie - - - - - - (331) (331) - zakończenie umowy leasingowej - - - (730) - (730) - (730) Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku 4 375 97 687 11 688 807 7 542 122 099 897 122 996 Vistal Gdynia SA 47 Grunty Budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej Urządzeni a techniczne i maszyny Środki transport u Inne rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe razem Rzeczow e aktywa trwałe w budowie Razem Umorzenie i utrata wartości PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2021 roku - 32 983 10 209 364 4 490 48 046 - 48 046 Zwiększenie stanu - amortyzacja - 2 432 893 319 872 4 516 - 4 516 - odpis aktualizujący - - - - - - 324 324 - wycena do wartości godziwej - 10 236 - - - 10 236 - 10 236 Zmniejszenia: - sprzedaż - - (100) - (25) (125) - (125) - likwidacja - - (100) (87) (1 326) (1 513) - (1 513) - zakończenie umowy leasingowej - - - (77) - (77) - (77) - odpis aktualizujący - - (6) - - (6) - (6) Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku - 45 651 10 896 519 4 011 61 077 324 61 401 Zwiększenie stanu - amortyzacja - 3 103 742 279 595 4 719 - 4 719 Zmniejszenia: - sprzedaż - - (1 131) - (446) (1 577) - (1 577) - likwidacja - - (1 296) (15) (95) (1 406) - (1 406) - zakończenie umowy leasingowej - - - (491) - (491) - (491) - odpis aktualizujący - - (6) - - (6) - (6) Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku - 48 754 9 205 292 4 065 62 316 324 62 640 Wartość księgowa Według stanu na dzień 01.01.2021 3 626 43 997 5 626 1 361 6 069 60 679 83 60 762 Według stanu na dzień 31.12.2021 4 375 52 036 5 024 1 025 4 723 67 183 755 67 938 w tym skutki wyceny do wartości godziwej (449) 22 515 - - - 22 066 - 22 066 Według stanu na dzień 31.12.2022 4 375 48 933 2 483 515 3 477 59 783 573 60 356 w tym skutki wyceny do wartości godziwej (449) 20 919 - - - 20 470 - 20 470 Vistal Gdynia SA 48 Wartość netto rzeczowych aktywów trwałych w cenie nabycia Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Grunty 4 824 4 824 Budynki 22 116 23 182 Obiekty inżynierii lądowej 5 897 6 339 RAZEM 32 837 34 345 Spółka w 2022 roku nie nabyła rzeczowych aktywów trwałych w leasingu. Wartości godziwe gruntów i budynków Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka nie dokonała wyceny wartości rzeczowych aktywów trwałych przez niezależnego rzeczoznawcę. Ostatnia wycena przez niezależnego rzeczoznawcę wartości rzeczowych aktywów trwałych należących do gruntów, budynków oraz obiektów inżynierii lądowej do wartości godziwej była dokonana na dzień 31 grudnia 2021 roku. Zgodnie z dyspozycją paragrafu 34 MSR 16 – Rzeczowe aktywa trwałe Spółka odstąpiła od wyceny do wartości godziwej rzeczowych aktywów trwałych należących do gruntów, budynków oraz obiektów inżynierii lądowej i wodnej. Wartość tych pozycji ulega mało znaczącym zmianom. Wartość godziwa przeszacowywanych składników aktywów nie różni się w sposób istotny od ich wartości bilansowej. Wartość godziwa rzeczowych aktywów trwałych na dzień 31 grudnia 2022 roku to wartość wyceny dokonanej przez rzeczoznawcę na dzień 31 grudnia 2021 roku pomniejszona o umorzenie za 2022 rok. Wyceny wartości godziwej nieruchomości gruntowych, budynków i budowli oraz obiektów inżynierii lądowej i wodnej dokonano przy zastosowaniu podejścia porównawczego – metody porównywania parami. Wartości poszczególnych składników nieruchomości z każdej pary porównawczej zostały określone jako cena transakcyjna skorygowana o sumę poprawek stanowiących wynik uwzględnienia różnicy cech i przypisanych im wag pomiędzy przedmiotem wyceny, a nieruchomościami wybranymi. Ostateczne wartości poszczególnych składników nieruchomości zostały określone jako średnia arytmetyczna z wartości uzyskanych z porównań w poszczególnych parach. Wartość odtworzeniową budowlanych składników wycenianych nieruchomości określono w podejściu kosztowym, opierając się na metodzie odtworzeniowej, przy użyciu techniki wskaźnikowej. W tabeli poniżej przedstawiono aktywa niefinansowe wykazywane wg wartości godziwej w podziale na poszczególne metody wyceny. Poszczególne poziomy zdefiniowano w sposób następujący: - Ceny notowane (nieskorygowane) z aktywnych rynków dla identycznych aktywów bądź zobowiązań (poziom 1). - Dane wejściowe inne niż notowania objęte zakresem poziomu 1 możliwe do zaobserwowania dla składnika aktywów bądź zobowiązań, bezpośrednio (tzn. w postaci cen) lub pośrednio (tzn. na podstawie wyliczeń opartych na cenach) (poziom 2). - Dane wejściowe dla wyceny składnika aktywów bądź zobowiązań, które nie są oparte na możliwych do zaobserwowania danych rynkowych (tzn. dane niemożliwe do zaobserwowania) (poziom 3). W trakcie roku obrotowego nie nastąpiły żadne przeniesienia pomiędzy poziomem 1, 2 i 3. Vistal Gdynia SA 49 Pomiary wartości godziwej na dzień 31 grudnia 2022 za pomocą Ceny notowane z aktywnych rynków dla identycznych aktywów Inne istotne obserwowalne dane wejściowe Istotne niemożliwe do zaobserwowania dane wejściowe (Poziom 1) (Poziom 2) (Poziom 3) Powtarzalne pomiary wartości godziwej Grunty, budynki i budowle 53 308 - grunty - - 4 375 - budynki - - 39 410 - budowle - - 9 523 Vistal Gdynia SA 50 Informacje o wycenie wartości godziwej przy użyciu istotnych niemożliwych do zaobserwowania danych wejściowych (Poziom 3) Opis Wartość godziwa na dzień 31 grudnia 2022r. Technika(i) wyceny Dane niemożliwe do zaobserwowania Zakres danych niemożliwych do zaobserwowania (średnia ważona prawdopodobieństwami) Relacje pomiędzy niemożliwymi do zaobserwowania danymi a wartością godziwą Grunty 4 375 - grunty 4 375 Podejście porównawcze Cena za metr kwadratowy 19,08 PLN - 424,08 PLN Im wyższa cena za metr, tym wyższa wartość godziwa Budynki 39 410 - budynki 35 417 Podejście porównawcze Cena za metr kwadratowy 1 161,29 PLN - 4 545,45 PLN Im wyższa cena za metr, tym wyższa wartość godziwa - budynki 3 993 Podejście kosztowe Cena za obiekt porównywalny Im wyższa cena za obiekt porównywalny, tym wyższa wartość godziwa Budowle 9 523 - budowle 9 523 Podejście kosztowe Cena za obiekt porównywalny Im wyższa cena za obiekt porównywalny, tym wyższa wartość godziwa Vistal Gdynia SA 51 Dzierżawa nieruchomości Spółka użytkuje na podstawie umów dzierżawy pomieszczenia biurowe, pomieszczenia produkcyjne, nabrzeże i plac magazynowy. Suma rocznych opłat z tytułu czynszów za dzierżawę nieruchomości wyniosła w 2022 r. 1 404 tys. zł netto (2021 r.: 1 784 tys. zł). Rzeczowe aktywa trwałe w leasingu Spółka nie użytkuje środki trwałych w ramach umów leasingu finansowego. Zawarte w poprzednich okresach umowy leasingowe zostały rozwiązane w 2022 roku. Wartość majątku stanowiącego zabezpieczenie Na dzień 31.12.2022 r. wartość księgowa nieruchomości własnych wraz z prawem użytkowania wieczystego stanowiących zabezpieczenie kredytów i pożyczek wyniosła 52 060 tys. zł, wartość księgowa ruchomości stanowiących zabezpieczenie kredytów i pożyczek wyniosła 2 479 tys. zł, wartość księgowa majątku obrotowego stanowiącego zabezpieczenie kredytów i pożyczek wyniosła 1 304 tys. zł. Rzeczowe aktywa trwałe w budowie W okresie sprawozdawczym Spółka poniosła nakłady na rzeczowe aktywa trwałe w budowie dotyczące budowy instalacji sprężonego powietrza, podestów roboczych i belek do nasuwania oraz nakłady na rozpoczętą inwestycję w Liniewie. Koszt wytworzenia rzeczowych aktywów trwałych w budowie w okresie od 01.01.2022 roku do 31.12.2022 roku wyniósł 149 tys. zł (2021 r.: 1 266 tys. zł). Spółka w okresie sprawozdawczym oddała do użytkowania środki trwałe na łączną wartość 331 tys. zł. 19. Wartości niematerialne Autorskie prawa majątkowe, prawa pokrewne, licencje, koncesje, programy komputerowe Koszty zakończonych prac rozwojowych Razem Wartość brutto PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2021 roku 3 734 120 3 854 Zwiększenie stanu: - nabycie - - - Zmniejszenia: - niedobory inwentaryzacyjne - - - Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 3 734 120 3 854 Zwiększenie stanu: - nabycie - - - Zmniejszenia: - sprzedaż (3) - (3) Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku 3 731 120 3 851 Vistal Gdynia SA 52 Autorskie prawa majątkowe, prawa pokrewne, licencje, koncesje, programy komputerowe Koszty zakończonych prac rozwojowych Razem Umorzenie i utrata wartości PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2021 roku 3 096 120 3 216 Zwiększenie stanu - amortyzacja 125 - 125 Zmniejszenia: - niedobory inwentaryzacyjne - - - Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 3 221 120 3 341 Zwiększenie stanu - amortyzacja 113 - 113 Zmniejszenia: - sprzedaż (3) - (3) Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku 3 331 120 3 451 Wartość księgowa Według stanu na dzień 01.01.2021 638 - 638 Według stanu na dzień 31.12.2021 513 - 513 Według stanu na dzień 31.12.2022 400 - 400 Amortyzacja wartości niematerialnych Odpisy amortyzacyjne wartości niematerialnych są ujmowane jako koszt okresu w ramach kosztów działalności operacyjnej. W 2022 roku Spółka nie dokonywała odpisów aktualizujących wartości niematerialne. 20. Prawo wieczystego użytkowania gruntu Od 1 stycznia 2011 roku w związku z nowelizacją ustawy o przekształceniu prawa wieczystego użytkowania gruntów w prawo własności nieruchomości Spółka dokonała zmiany klasyfikacji oraz wyceny i ujęcia w sprawozdaniu z sytuacji finansowej praw wieczystego użytkowania gruntów, które do 31 grudnia 2014 roku prezentowane były jako leasing finansowy. W związku z wyrokiem Trybunału Konstytucyjnego z dnia 10 marca 2015 roku Spółka dokonała zmiany klasyfikacji praw wieczystego użytkowania gruntów z leasingu finansowego na leasing operacyjny. Na moment przekształcenia dotychczasowa wartość księgowa odpowiadająca wartości godziwej została przyjęta jako wartość początkowa w wartości 11 718 tys. zł. Wartość praw wieczystego użytkowania gruntów na dzień 31 grudnia 2022 r. po uwzględnieniu odpisu za rok 2022 wyniosła 7 299 tys. zł. Vistal Gdynia SA 53 Prawo wieczystego użytkowania gruntu PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2021 roku 8 128 Zwiększenie stanu: - odpis aktualizujący 59 Zmniejszenia: - odpis (449) Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 7 738 Zwiększenie stanu: - odpis aktualizujący 10 Zmniejszenia: - odpis (449) Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku 7 299 21. Inwestycje w jednostkach powiązanych 21.1 Inne długoterminowe aktywa finansowe i pozostałe aktywa finansowe Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Inwestycje długoterminowe Udziały w jednostkach powiązanych 435 - 435 - Inwestycje krótkoterminowe Udzielone pożyczki - 267 - 267 Vistal Gdynia SA 54 Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku Siedziba Udział % w kapitale Wartość księgowa udziałów PLN'000 Udziały i akcje w jednostkach zależnych Vistal Construction Sp. z o.o. w upadłości ul. Hutnicza 40, Gdynia 100% - Vistal Ocynkownia Sp. z o.o. w upadłości ul. Nasienna 13, Liniewo 100% - Vistal Offshore Sp. z o.o. w restrukturyzacji ul. Indyjska 7, Gdynia 100% - Vistal Eko Sp. z o.o. w restrukturyzacji ul. Leśna 6, Kartoszyno 100% - Vistal Pref Sp. z o.o. ul. Fabryczna 7/18, Czarna Białostocka 100% 435 Vistal Marine Sp. z o.o. w upadłości ul. Czechosłowacka 3, Gdynia 100% - 435 Udziały i akcje w jednostkach stowarzyszonych Stocznia Remontowa NAUTA SA ul. Czechosłowacka 3, Gdynia 0,006% - - Udziały i akcje razem 435 Udziały i akcje w podmiotach powiązanych są prezentowane w inwestycjach długoterminowych i są ujmowane w cenie nabycia z uwzględnieniem odpisu aktualizującego ich wartość. W ciągu roku zakończonego 31 grudnia 2022 roku miały miejsce następujące zmiany w strukturze akcji i udziałów w spółkach zależnych:  Na podstawie uchwały nr 1 z dnia 29 listopada 2022 roku podjętej przez Nadzwyczajne Zgromadzenie Wspólników spółki Vistal Pref sp. z o.o. postanowiono podwyższyć kapitał zakładowy spółki Vistal Pref sp. z o.o. z kwoty 5 477,5 tys. zł do kwoty 8 577,5 tys. zł, tj. o kwotę 3 100 tys. zł poprzez utworzenie nowych 6 200 udziałów o wartości nominalnej 500 zł każdy. W wyniku podwyższenia kapitał zakładowy spółki wynosi 8 577,5 tys. zł i dzieli się na 17 155 udziałów o wartości naminalnej 500 zł każdy. Nowe udziały w podwyższonym kapitale zakładowym spółki zostały objęte przez jedynego wspólnika spółki, tj. Vistal Gdynia SA w zamian za wkład pieniężny w kwocie 3 100 tys. zł. 22. Aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego Spółka w 2022 roku zdecydowała się nie rozpoznawać aktywów i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego ze względu na brak oszacowanych przyszłych dochodów podatkowych wpływających na możliwość rozliczenia różnic przejściowych oraz jednocześnie ze względu na wysoki poziom strat podatkowych. 23. Zapasy Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Materiały (surowce) 1 304 3 825 1 304 3 825 Vistal Gdynia SA 55 Koszt zapasów ujęty w koszcie własnym sprzedaży wyniósł 16 121 tys. zł (2021 r.: 9 080 tys. zł). W 2022 roku nie dokonywano zmian w odpisach aktualizujących wartość zapasów. Zapasy są przedmiotem zabezpieczenia. Wartość zabezpieczenia na dzień bilansowy wynosi 1 304 tys. zł. 24. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Należności krótkoterminowe Należności z tytuł dostaw i usług o okresie spłaty do 12 miesięcy 77 848 84 304 w tym: - od jednostek powiązanych 64 1 676 - od pozostałych jednostek 77 784 82 628 Należności z tytuł dostaw i usług o okresie spłaty powyżej 12 miesięcy w tym: - 496 - od jednostek powiązanych - 496 Wycena kontraktów budowlanych 2 481 2 516 Kaucje 2 315 1 983 - do 12 miesięcy 1 052 777 - powyżej 12 miesięcy 1 263 1 206 Odpis aktualizujący wartość należności z tytułu dostaw i usług * (75 652) (80 617) 6 992 8 682 Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Pozostałe należności Należności budżetowe inne niż podatek dochodowy od osób prawnych 1 119 891 Zaliczki na dostawy, w tym: 5 73 - od pozostałych jednostek 5 73 Należności z tytułu sprzedaży środków trwałych 47 - Zajęcia komornicze 490 54 Depozyt sądowy 95 95 Należności od pracowników 4 4 Krótkoterminowe należności z tyt. zawarcia układu 13 13 Rozliczenia międzyokresowe - gwarancje ubezpieczeniowe 101 163 Rozliczenia międzyokresowe - pozostałe 103 127 1 977 1 420 *Odpisy aktualizujące uwzględniają oczekiwaną stratę kredytową wg postanowień związanych z wprowadzeniem MSSF 9 od 1 stycznia 2018 r. Vistal Gdynia SA 56 Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Należności długoterminowe Rozliczenia międzyokresowe z tyt. gwarancji ubezpieczeniowych 189 228 Pozostałe rozliczenia międzyokresowe 4 5 Długoterminowe należności z tyt. zawarcia układu 56 78 249 311 Na dzień 31 grudnia 2022 roku łączne przychody ujęte w roku bieżącym oraz w poprzednich latach obrotowych, w związku z niezakończonymi umowami o usługi budowlane na dzień sprawozdawczy wyniosły 37 534 tys. zł (2021 r.: 16 877 tys. zł), natomiast poniesione koszty: 41 578 tys. zł (2021 r.: 18 101 tys. zł). Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Zmiany w stanie odpisów aktualizujących wartość należności Stan odpisów aktualizujących należności na początek okresu 80 617 85 576 Zwiększenia - Utworzenie odpisów aktualizujących 1 672 1 773 Zmniejszenia - Rozwiązanie/wykorzystanie odpisów aktualizujących (6 637) (6 732) Stan odpisów aktualizujących należności na koniec okresu 75 652 80 617 Zmniejszenie odpisów aktualizujących, w tym rozwiązanie i wykorzystanie, związane jest z wykreśleniem spółek z Krajowego Rejestru Sądowego w wyniku ich likwidacji lub zakończenia postępowania upadłościowego, oraz związane jest z zapłatą należności objętych wcześniej odpisem aktualizującym. Analiza wiekowa należności przeterminowanych, ale nie obarczonych utratą wartości Stan na Stan na 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Przeterminowane od 1 do 30 dni 25 46 Przeterminowane od 31 do 120 dni 62 292 Przeterminowane powyżej 121 dni 663 175 750 513 25. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Stan na Stan na 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych 289 302 289 302 Vistal Gdynia SA 57 26. Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży Aktywa przeznaczone do sprzedaży stanowią ruchomości znajdujące się w Liniewie należące do Spółki. Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży Stan na Stan na 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Ruchomości w Liniewie 36 36 36 36 Na część ruchomości znajdujących się w Liniewie zaklasyfikowanych jako aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży nie wykorzystanych w działalności gospodarczej Spółka w dalszym ciągu podejmuje działania zmierzające do realizacji transakcji sprzedaży. Składniki tych aktywów trwałych są aktywnie wystawione na rynku po cenie, która jest racjonalna w odniesieniu do ich wartości godziwej. Okres potrzebny na sfinalizowanie transakcji sprzedaży aktywów zaklasyfikowanych jako przeznaczonych do sprzedaży został wydłużony do końca pierwszego półrocza 2023 roku. 27. Utrata wartości aktywów W celu ustalenia wartości odzyskiwalnej aktywów zgodnie z MSR 36 Utrata wartości aktywów Spółka dokonała identyfikacji aktywów, w przypadku których mogła nastąpić utrata wartości. Analizując przesłanki świadczące o możliwości utraty wartości któregoś ze składników aktywów Spółka dokonała odpisów aktualizujących wartość rzeczowych aktywów trwałych oraz aktywów trwałych klasyfikowanych do sprzedaży. Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka wyceniła rzeczowe aktywa trwałe, w tym budynki i budowle, prawo wieczystego użytkowania gruntu oraz aktywa klasyfikowane do sprzedaży wg wartości godziwej. Wycena nieruchomości została przeprowadzona przez niezależnego rzeczoznawcę na dzień 31 grudnia 2021 roku. Wartość godziwa rzeczowych aktywów trwałych na dzień 31 grudnia 2022 roku to wartość wyceny dokonanej przez rzeczoznawcę na dzień 31 grudnia 2021 roku pomniejszona o umorzenie za 2022 rok. W przypadku rzeczowych aktywów trwałych w wyniku przeprowadzonej wyceny do wartości godziwej dokonano zwiększenia ich wartości o kwotę 6 tys. zł. Kwota 6 tys. zł odniesiona została w pozostałe przychody operacyjne jako rozwiązanie odpisu aktualizującego, W 2022 roku rozwiązano odpis aktualizujący wartość prawa wieczystego użytkowania gruntu w kwocie 10 tys. zł, który został w całości odniesiony w pozostałe przychody operacyjne. Spółka dokonała odpisu aktualizującego wartość posiadanych udziałów w spółce zależnej Vistal Pref sp. z o.o. w wysokości 2 665 tys. zł. Spółka utworzyła odpis aktualizujący wartość środków pieniężnych w wysokości 30 tys. zł. Analizą pod kątem utraty wartości objęto również należności z tytułu dostaw i usług oraz inne należności od jednostek pozostałych. Spółka utworzyła i rozwiązała odpis aktualizujący wartość należności od jednostek pozostałych na łączną kwotę 2 916 tys. zł. Vistal Gdynia SA 58 28. Kapitał własny Struktura własnościowa kapitału i procent posiadanych akcji Spółki na dzień 31 grudnia 2021 roku Ilość akcji na Wartość nominalna akcji Udział % w kapitale podstawowym Udział % w liczbie głosów na Akcjonariusz 31.12.2021 PLN'000 31.12.2021 BMMR Investments Sp. z o.o. 7 500 000 375 45,51% 45,51% Bożena Matyka 2 500 000 125 15,17% 15,17% UNIQA Ubezpieczenia TUiR SA 1 423 365 71 8,64% 8,64% Pozostali akcjonariusze 5 054 982 253 30,68% 30,68% Razem 16 478 347 824 100% 100% Struktura własnościowa kapitału i procent posiadanych akcji Spółki na dzień 31 grudnia 2022 roku Ilość akcji na Wartość nominalna akcji Udział % w kapitale podstawowym Udział % w liczbie głosów na Akcjonariusz 31.12.2022 PLN'000 31.12.2022 BMMR Investments Sp. z o.o. 4 574 917 229 27,76% 27,76% Bożena Matyka 2 017 081 101 12,24% 12,24% UNIQA Ubezpieczenia TUiR SA 1 423 365 71 8,64% 8,64% Pozostali akcjonariusze 8 462 984 423 51,36% 51,36% Razem 16 478 347 824 100% 100% Jednostką Dominującą Grupy najwyższego szczebla jest BMMR Investments sp. z o.o.. Sprawującym kontrolę nad tą spółką jest Pan Ryszard Matyka, beneficjent rzeczywisty Spółki i całej Grupy Kapitałowej. W okresie od 1 stycznia 2022 roku do 31 grudnia 2022 roku doszło do zmniejszenia udziału w ogólnej liczbie głosów posiadanych przez Ryszarda Matyka pośrednio poprzez spółkę BMMR Investments sp. z o.o. w Spółce. Zmniejszenie udziału nastąpiło w wyniku zbycia przez BMMR Investments sp. z o.o. na rynku regulowanym łącznie 2 925 083 akcji Spółki. Przed zbyciem akcji Spółki Ryszard Matyka posiadał pośrednio (poprzez spółkę BMMR Investments sp. z o.o.) 7 500 000 akcji, tj. 45,51% w kapitale zakładowym Spółki, co stanowiło 7 500 000 głosów z tych akcji i udział 45,51% w ogólnej liczbie głosów. Vistal Gdynia SA 59 Po zbyciu akcji Spółki Ryszard Matyka na dzień 31 grudnia 2022 roku posiadał pośrednio (poprzez spółkę BMMR Investments sp. z o.o.) 4 574 917 akcji, tj. 27,76 % w kapitale zakładowym Spółki, co stanowi 4 574 917 głosów z tych akcji i udział 27,76 % w ogólnej liczbie głosów. W okresie od 1 stycznia 2022 roku do 31 grudnia 2022 roku doszło do zmniejszenia udziału w ogólnej liczbie głosów posiadanych przez Bożenę Matyka w Spółce. Zmniejszenie udziału nastąpiło w wyniku zbycia na rynku regulowanym łącznie 482 919 akcji Spółki. Przed zbyciem akcji Spółki Bożena Matyka posiadała bezpośrednio 2 500 000 akcji, tj. 15,17% w kapitale zakładowym Spółki, co stanowiło 2 500 000 głosów z tych akcji i udział 15,17% w ogólnej liczbie głosów. Po zbyciu akcji Spółki Bożena Matyka na dzień 31 grudnia 2022 roku posiadała bezpośrednio 2 017 081 akcji, tj. 12,24 % w kapitale zakładowym Spółki, co stanowi 2 017 081 głosów z tych akcji i udział 12,24 % w ogólnej liczbie głosów. 28.1 Kapitał zapasowy Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Kapitał zapasowy 56 359 56 359 Kapitał zapasowy zgodny z wymogami Kodeksu Spółek Handlowych 237 237 Kapitał zapasowy ponad wymagania Kodeksu Spółek Handlowych – z podziału zysku 2 231 2 231 Kapitał zapasowy ponad wymagania Kodeksu Spółek Handlowych – nadwyżka wartości emisyjnej nad nominalną 47 200 47 200 Kapitał zapasowy ponad wymagania Kodeksu Spółek Handlowych – konwersja wierzytelności 6 691 6 691 56 359 56 359 28.2 Akcje zwykłe i akcje uprzywilejowane Na 31 grudnia 2022 roku zarejestrowany kapitał zakładowy Spółki składał się z 16 478 347 akcji zwykłych. Wartość nominalna wszystkich akcji wynosiła 824 tys. zł (0,05 zł za każdą akcję). Wszystkie wyemitowane akcje były w pełni opłacone. Posiadacze akcji zwykłych są uprawnieni do otrzymywania uchwalonych dywidend oraz mają prawo do jednego głosu na akcję podczas Walnego Zgromadzenia. W Spółce nie występują akcje uprzywilejowane. 29. Zysk przypadający na jedną akcję Zysk podstawowy przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych akcjonariuszy Spółki przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu. Natomiast zysk rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych akcjonariuszy (po potrąceniu odsetek od umarzalnych akcji uprzywilejowanych zamiennych na akcje zwykłe) przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących Vistal Gdynia SA 60 w ciągu okresu (skorygowaną o wpływ opcji rozwadniających oraz rozwadniających umarzalnych akcji uprzywilejowanych zamiennych na akcje zwykłe). W Spółce nie występuje efekt rozwodnienia zysku na jedną akcję. Poniżej przedstawione zostały dane dotyczące zysku oraz akcji, które posłużyły do wyliczenia podstawowego zysku na jedną akcję: Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Zysk/(strata) netto (478 351) (17 574) Zysk/(strata) netto przypadający na zwykłych akcjonariuszy (478 351) (17 574) Liczba akcji zwykłych na koniec okresu obrotowego w tys. szt. 16 478 16 478 Liczba wyemitowanych akcji zwykłych zastosowanych do obliczenia podstawowego zysku na jedną akcję w tys. szt. 16 478 16 478 Zysk/(strata) na jedną akcję (podstawowy) - w zł/akcję (29,03 zł) (1,07 zł) Zgodnie z postanowieniami układu zawartego w ramach postępowania sanacyjnego Spółki Akcje Serii C uczestniczyć będą w dywidendzie począwszy od roku obrotowego, w którym zarejestrowano je po raz pierwszy na rachunkach papierów wartościowych. 30. Zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych Nota prezentuje dane o zobowiązaniach Spółki z tytułu kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych wycenianych według zamortyzowanego kosztu. Informacje odnośnie ekspozycji Spółki na ryzyko kursowe, ryzyko stopy procentowej i ryzyko płynności przedstawia nota 36.4, 36.6 i 36.7. Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego - 199 Subwencja z Polskiego Funduszu Rozwoju - 533 Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania aktywów 1 985 2 188 1 985 2 920 Zobowiązania krótkoterminowe Krótkoterminowa część zabezpieczonych na majątku kredytów i pożyczek 10 336 - Krótkoterminowa część kredytów zabezpieczonych w inny sposób 128 111 Subwencja z Polskiego Funduszu Rozwoju 1 065 532 Niezabezpieczone zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek 22 241 Krótkoterminowa część zobowiązań z tytułu leasingu finansowego - 235 Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania aktywów 202 195 11 753 1 314 Vistal Gdynia SA 61 W związku z tym, iż zobowiązania z tytułu kredytów zostały zaklasyfikowane do zobowiązań krótkoterminowych, kredyty nie zostały wycenione wg zamortyzowanego kosztu. Zostały zaprezentowane w wartości nominalnej. W 2020 roku Spółka otrzymała subwencję z Polskiego Funduszu Rozwoju w ramach tarczy finansowej w związku z sytuacją spowodowaną koronawirusem w łącznej kwocie 1 065 tys. zł. Otrzymana subwencja została zaprezentowana w zobowiązaniach krótkoterminowych w wysokości 1 065 tys. zł. W dniu 11 stycznia 2022 roku Spółka otrzymała środki pomocowe na restrukturyzację w formie pożyczki w wysokości 10 000 tys. zł z Agencji Rozwoju Przemysłu SA. Otrzymana pożyczka została zaprezentowana w zobowiązaniach krótkoterminowych wraz z odsetkami naliczonymi na dzień bilansowy w łącznej kwocie 10 336 tys. zł. Kwota dyskonta od zobowiązań z tytułu prawa do użytkowania aktywów wynosi 441 tys. zł. Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego Przyszłe minimalne płatności z tytułu leasingu Odsetki Bieżąca wartość przyszłych minimalnych płatności z tytułu leasingu Przyszłe minimalne płatności z tytułu leasingu Odsetki Bieżąca wartość przyszłych minimalnych płatności z tytułu leasingu 31.12.2022 31.12.2022 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2021 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Harmonogram spłat zobowiązań z tytułu leasingu finansowego Do roku - - - 300 65 235 1 do 5 lat - - - 243 44 199 Ogółem - - - 543 109 434 Wartość księgowa rzeczowych aktywów trwałych użytkowanych na podstawie umów leasingu finansowego Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Wartość księgowa rzeczowych aktywów trwałych na podstawie umów leasingu finansowego Środki transportu - 415 Razem - 415 Vistal Gdynia SA 62 Wartość księgowa rzeczowych aktywów trwałych nabytych na podstawie umów leasingu finansowego w trakcie roku Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Wartość księgowa rzeczowych aktywów trwałych nabytych na podstawie umów leasingu finansowego w trakcie roku Środki transportu - 58 Razem - 58 W 2022 roku Spółka nie nabyła aktywów trwałych na podstawie umów leasingu finansowego. Wartość początkowa rzeczowych aktywów trwałych nabytych na podstawie umów leasingu finansowego w trakcie roku Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Wartość początkowa rzeczowych aktywów trwałych nabytych na podstawie umów leasingu finansowego w trakcie roku Środki transportu - 85 Razem - 85 31. Rezerwy Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne Razem PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 1 stycznia 2021 roku 100 100 Utworzenie 67 67 Rozwiązanie (100) (100) Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 67 67 Część długoterminowa 46 46 Część krótkoterminowa 22 22 Stan na dzień 1 stycznia 2022 roku 67 67 Utworzenie 35 35 Rozwiązanie (67) (67) Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku 35 35 Część długoterminowa 33 33 Część krótkoterminowa 2 2 Vistal Gdynia SA 63 Założenia aktuarialne 31.12.2022 31.12.2021 Stopa dyskontowa 6,70% 3,90% Przyszły wzrost wynagrodzeń 0,00% 3,50% 32. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług wymagalne do 12 miesięcy 12 483 14 462 w tym: - wobec jednostek powiązanych 988 2 - wobec pozostałych jednostek 11 495 14 460 Przychody przyszłych okresów z tytułu wyceny kontraktów budowalnych 836 56 Kaucje otrzymane wymagalne do 12 miesięcy 119 129 w tym: - wobec jednostek powiązanych 24 21 - wobec pozostałych jednostek 95 108 Kaucje otrzymane wymagalne powyżej 12 miesięcy 9 13 w tym: - wobec jednostek powiązanych - 3 - wobec pozostałych jednostek 9 10 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług - razem 13 447 14 660 Rozliczenia międzyokresowe bierne kosztów 354 324 - od pozostałych jednostek 354 324 Zobowiązania budżetowe inne niż podatek dochodowy od osób prawnych 1 769 778 Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń 347 436 Zobowiązania z tytułu zakupu aktywów trwałych 5 7 Rezerwa na kary i roszczenia 3 813 - Inne 63 22 Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe - razem 6 351 1 567 Wartość przychodów przyszłych okresów z tytułu wyceny umów budowlanych wyniosła na 31 grudnia 2022 r.: 836 tys. zł (2021 r.: 56 tys. zł) i została zaprezentowana jako zobowiązania handlowe. W pozycji „Rozliczenia międzyokresowe bierne kosztów” została ujęta rezerwa na niewykorzystane urlopy w wysokości 180 tys. zł (2021 r.: 266 tys. zł). Vistal Gdynia SA 64 Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Środki z funduszu prewencyjnego 3 3 Zobowiązania z tytułu zakupu aktywów trwałych - 5 Pozostałe zobowiązania długoterminowe - razem 3 8 Spółka wykazała w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w pozycji „Długoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe” rozliczenie środków z funduszu prewencyjnego w wysokości 3 tys. zł (2021 r.: 3 tys. zł). Długoterminowe zobowiązania z tytułu zakupu aktywów trwałych na dzień 31 grudnia 2022 r. wynosiły 0 zł (2021 r.: 5 tys. zł). Ekspozycja na ryzyko walutowe oraz ryzyko związane z płynnością w odniesieniu do zobowiązań została przedstawiona w notach 36.4 i 36.6. Vistal Gdynia SA 65 33. Zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami Grupa wierzycieli Wierzytelności objęte układem Umorzenie zgodnie z warunkami postanowienia o zatwierdzenie układu Konwersja wierzytelności na zobowiązania z tytułu emisji akcji Wierzytelności do spłaty Spłata w poprzednich okresach sprawozdawczych Stan na 31.12.2021 Uchylenie układu - zmiana w 2022 roku Spłata w okresie sprawozdawczym Stan na 31.12.2022 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 grupa 1 102 691 83 985 - 18 706 2 699 16 007 142 560 514 158 053 grupa 2 347 6 - 341 341 - - - - grupa 3 10 860 7 070 - 3 790 607 3 183 7 071 96 10 158 grupa 4 4 238 2 751 837 650 100 550 2 750 17 3 283 grupa 5 176 029 145 810 - 30 219 4 126 26 093 120 128 155 146 066 grupa 6 43 257 436 - 42 821 14 673 28 148 - 558 27 590 grupa 7 12 274 8 322 - 3 952 3 952 - 5 930 - 5 930 grupa 8 40 425 28 471 5 968 5 986 898 5 088 27 933 150 32 871 grupa 9 1 907 1 080 - 827 63 764 3 284 23 4 025 razem 392 028 277 931 6 805 107 292 27 459 79 833 309 656 1 513 387 976 Vistal Gdynia SA 66 W powyższej nocie zostały ujęte zobowiązania Spółki uwzględniające skutki redukcji zadłużenia zgodnie z warunkami zawartego układu. Zobowiązania te zostały zaprezentowane w kwotach do spłaty bez naliczonych odsetek w wysokości 131 358 tys. zł i wyceny na dzień bilansowy. W okresie od dnia uprawomocnienia się układu do dnia bilansowego, tj. 31 grudnia 2022 roku Spółka, zgodnie z warunkami zawartego układu, dokonała spłaty zobowiązań układowych w łącznej kwocie 28 972 tys. zł w formie płatności pieniężnych. W związku z problemami związanymi z płynnością Spółka zaprzestała dokonywania spłat zobowiązań układowych. Do dnia bilansowego Spółka nie dokonała spłaty rat układowych, których termin wymagalności upłynął 30 czerwca 2022 roku, 30 września 2022 roku i 31 grudnia 2022 roku w łącznej kwocie 6 285 tys. zł. Spółka w dniu 29 czerwca 2022 roku złożyła do Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ wniosek o zmianę treści układu przyjętego w postępowaniu sanacyjnym Spółki poprzez wprowadzenie dziewięciomiesięcznej karencji w regulowaniu kwartalnych rat układowych w okresie od II do IV kwartału 2022 roku. W dniu 28 lutego 2023 roku wydane zostało Postanowienie Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ w Gdańsku o uchyleniu układu zawartego przez Spółkę z wierzycielami w dniu 10 lipca 2019 roku. W związku z tym w niniejszym jednostkowym sprawozdaniu finansowym zostały przywrócone umorzone zobowiązania wynikające z układu w łącznej kwocie 309 656 tys. zł, które zostały ujęte w kosztach finansowych. W niniejszym jednostkowym sprawozdaniu finansowym zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami zostały zaprezentowane jako zobowiązania krótkoterminowe w kwocie 525 554 tys. zł. Kwota umorzonych zobowiązań z tytułu zawarcia układu z wierzycielami w postępowaniu restrukturyzacyjnym nie stanowi przychodu dla celów podatkowych, natomiast kwota przywróconych umorzonych wcześniej zobowiązań z tytułu zawarcia układu nie stanowi kosztu uzyskania przychodu dla celów podatkowych w myśl ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych. 34. Przyszłe zobowiązania z tytułu umów najmu, dzierżawy oraz leasingu Zobowiązania z tytułu umów najmu, dzierżawy oraz leasingu rozliczane zgodnie z MSSF 16 „Leasing” dotyczą głównie umowy, której przedmiotem jest dzierżawa nieruchomości gruntowej. Umowa została zawarta na okres do dnia 1 kwietnia 2032 roku. Wartość przyszłych zdyskontowanych płatności z tytułu leasingu została ujęta jako prawa do użytkowania aktywów i zobowiązania finansowe z tytułu umów najmu, dzierżawy i leasingu. Przyjęta stopa dyskontowa wynosi 3,74 %. Łączne kwoty przyszłych minimalnych opłat leasingowych z tytułu niepodlegających rozwiązaniu umów wynoszą: Stan na dzień 31.12.2022 PLN'000 - do 1 roku 202 - od 1 do 5 lat 1 131 - powyżej 5 lat 854 Razem 2 187 Vistal Gdynia SA 67 35. Instrumenty finansowe W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku w Spółce nie dokonywano zmian w sposobie (metodzie) ustalania wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej (zasady opisano w nocie 8) oraz nie wystąpiły przesunięcia instrumentów finansowych pomiędzy poziomami hierarchii wartości godziwej (patrz nota 35 do jednostkowego sprawozdania finansowego za rok 2021). Od 1 stycznia 2018 roku wprowadzono nową klasyfikację instrumentów finansowych: Aktywa finansowe Klasyfikacja wg MSR 39 Model biznesowy wg MSSF 9 Klasyfikacja wg MSSF 9 Jednostki uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez wynik Inny (realizacja wzrostu wartości godziwej instrumentu) Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez wynik Należności handlowe Pożyczki i należności Utrzymywanie w celu realizacji umownych przepływów pieniężnych Wycena w zamortyzowanym koszcie Pozostałe należności Pożyczki i należności Utrzymywanie w celu realizacji umownych przepływów pieniężnych Wycena w zamortyzowanym koszcie Pożyczki udzielone Pożyczki i należności Utrzymywanie w celu realizacji umownych przepływów pieniężnych Wycena w zamortyzowanym koszcie Środki pieniężne Pożyczki i należności Utrzymywanie w celu realizacji umownych przepływów pieniężnych Wycena w zamortyzowanym koszcie Zobowiązania finansowe Klasyfikacja wg MSR 39 Klasyfikacja wg MSSF 9 Zobowiązania handlowe Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu Wyceniane w zamortyzowanym koszcie Pozostałe zobowiązania finansowe Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu Wyceniane w zamortyzowanym koszcie Stan na Stan na 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Wartość księgowa kategorii i klas aktywów finansowych: Pożyczki i należności, w tym: (i) Należności z tytułu dostaw i usług 2 196 4 183 (ii) Lokaty i depozyty - - (iii) Pozostałe pożyczki i należności finansowe - 267 - Pożyczki udzielone - 267 (iv) Pozostałe należności finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie 2 315 1 983 Pożyczki i należności, razem 4 511 6 433 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 289 302 Vistal Gdynia SA 68 Stan na Stan na 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Wartość księgowa kategorii i klas zobowiązań finansowych: Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie: (i) Oprocentowane kredyty i pożyczki 10 486 352 (ii) Wyemitowane obligacje - - (iii) Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 12 483 14 462 (iv) Pozostałe zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie 128 142 (v) Zobowiązania z tytułu faktoringu - - Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie, razem 23 097 14 956 (i) Zobowiązania z tytułu leasingu i umów dzierżawy z opcją zakupu - 434 Zobowiązania wyłączone z zakresu MSSF 9, razem - 434 Poniżej przedstawiono szczegóły dotyczące wartości godziwych instrumentów finansowych, dla których jest możliwe ich oszacowanie: - środki pieniężne i ich ekwiwalenty, krótkoterminowe depozyty bankowe oraz krótkoterminowe kredyty bankowe. Wartość bilansowa wyżej wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na szybką zapadalność tych instrumentów, - należności handlowe, pozostałe należności, zobowiązania handlowe. Wartość bilansowa wyżej wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na ich krótkoterminowy charakter, - długoterminowe pożyczki i kredyty bankowe. Spółka dokonuje wyceny długoterminowych kredytów bankowych w oparciu o ich skorygowaną cenę nabycia, przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. Wartość bilansowa wyżej wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na głównie zmienny charakter ich oprocentowania, - instrumenty pochodne walutowe. Wartość bilansowa wyżej wymienionych instrumentów jest równa ich wartości godziwej, - aktywa finansowe dostępne do sprzedaży. Na dzień bilansowy Spółka nie posiada aktywów dostępnych do sprzedaży. Wartość bilansowa wyżej wymienionych instrumentów jest równa ich wartości godziwej. Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku Spółka nie posiadała instrumentów zabezpieczających. Vistal Gdynia SA 69 36. Zarządzanie ryzykiem finansowym 36.1 Wprowadzenie Spółka jest narażona na następujące rodzaje ryzyka wynikające z korzystania z instrumentów finansowych:  Ryzyko kredytowe,  Ryzyko płynności,  Ryzyko rynkowe. Nota przedstawia informacje na temat ekspozycji Spółki na dany rodzaj ryzyka, cele, zasady oraz procedury pomiaru i zarządzania ryzykiem przyjęte przez Spółkę, jak też informacje o zarządzaniu kapitałem przez Spółkę. Spółka stosuje rachunkowość zabezpieczeń i posiada wdrożoną politykę zarządzania ryzykiem finansowym, politykę rachunkowości zabezpieczeń oraz procedury operacyjne zarządzania ryzykiem finansowym. 36.2 Podstawowe zasady zarządzania ryzykiem Zasady zarządzania ryzykiem przez Spółkę mają na celu identyfikację, ocenę, analizę ryzyk na które Spółka jest narażona jak również kontrolę podjętych działań. Przeprowadzona identyfikacja oraz analiza stanowi podstawę do podjęcia decyzji o najefektywniejszej metodzie ograniczenia ryzyka do dopuszczalnych poziomów określonych przez Spółkę. Zasady zarządzania ryzykiem i systemy podlegają regularnym przeglądom w celu uwzględnienia zmiany warunków rynkowych i zmian w działalności Spółki. Kontrola efektywności podjętych działań umożliwia doskonalenie metod zarządzania ryzykiem ograniczających możliwość wystąpienia negatywnych skutków dla Spółki. System zarządzania ryzykiem w Spółce opiera się na aktywnym podejściu do przyczyn wystąpienia negatywnych zdarzeń poprzez działania prewencyjne, transfer ryzyka na instytucje ubezpieczeniowe, dywersyfikację bądź w określonych przypadkach retencję ryzyka. 36.3 Ryzyko kredytowe Spółka stosuje politykę kredytową, zgodnie z którą ekspozycja na ryzyko kredytowe jest monitorowana na bieżąco. Ocena wiarygodności kredytowej jest przeprowadzana w stosunku do wszystkich kontrahentów wymagających kredytowania powyżej określonej kwoty. Spółka nie wymaga zabezpieczenia majątkowego od swoich klientów w stosunku do aktywów finansowych. Zgodnie z przepisami Kodeksu Cywilnego oraz Prawa Zamówień Publicznych za płatności z tytułu umów o roboty budowlane odpowiada solidarnie inwestor wraz z generalnym wykonawcą. Wartość księgowa każdego aktywa finansowego, również pochodnych instrumentów finansowych, przedstawia maksymalną ekspozycję na ryzyko kredytowe. Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Pozycje aktywów bieżących Należności handlowe 6 992 8 682 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 289 302 Należności od 2 największych odbiorców Spółki wynoszą 1 634 tys. zł na dzień 31 grudnia 2022 r. (2021 r.: 1 936 tys. zł). Vistal Gdynia SA 70 Analiza terminów zapadalności aktywów finansowych w tym Wartość księgowa do 1 m- ca powyżej 1 m-ca do 3 m-cy powyżej 3 m-cy do 1 roku powyżej 1 roku PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku 289 289 - - - Środki pieniężne w kasie 1 1 - - - Środki pieniężne na rachunkach bankowych 288 288 - - - w tym Wartość księgowa do 1 m- ca powyżej 1 m-ca do 3 m-cy powyżej 3 m-cy do 1 roku powyżej 1 roku PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 302 302 - - - Środki pieniężne w kasie 3 3 - - - Środki pieniężne na rachunkach bankowych 299 299 - - - Odpisy aktualizujące Struktura wiekowa pożyczek i należności z tytułu dostaw i usług na koniec okresu sprawozdawczego przedstawia się następująco: Wartość brutto Odpis aktualizujący Wartość netto 31.12.2022 31.12.2022 31.12.2022 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Niewymagalne 6 392 (150) 6 242 Przeterminowane od 0 do 30 dni 1 168 (1 143) 25 Przeterminowane od 31 do 120 dni 135 (73) 62 Przeterminowane od 121 do 365 dni 1 042 (435) 607 Przeterminowane powyżej 1 roku 99 609 (99 553) 56 108 346 (101 354) 6 992 Vistal Gdynia SA 71 Wartość brutto Odpis aktualizujący Wartość netto 31.12.2021 31.12.2021 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Niewymagalne 14 815 (6 379) 8 436 Przeterminowane od 0 do 30 dni 46 - 46 Przeterminowane od 31 do 120 dni 1 537 (1 245) 292 Przeterminowane od 121 do 365 dni 499 (480) 19 Przeterminowane powyżej 1 roku 97 047 (96 891) 156 113 944 (104 995) 8 949 Zmiany odpisów aktualizujących wartość należności zostały zaprezentowane w nocie 24. Na dzień 31 grudnia 2022 roku odpisy aktualizujące należności z tytułu udzielonych pożyczek i należności z tytułu dostaw i usług wynoszą 101 354 tys. zł (2021 r: 104 995 tys. zł). 36.4 Ryzyko płynności Ryzyko płynności w przypadku instrumentów finansowych związane jest z brakiem możliwości obrotu bądź jego znacznego ograniczenia co sprawia, że nie mogą być kupione lub sprzedane w dowolnym czasie lub cena po jakiej zostanie zrealizowana transakcja w istotny sposób odbiega od ceny, która mogłaby zostać uzyskana na w pełni płynnym rynku. Ryzyko płynności związane jest również z wystąpieniem trudności w spełnieniu przez Spółkę obowiązków związanych ze zobowiązaniami finansowymi, które rozliczane są w drodze wydania środków pieniężnych lub innych aktywów finansowych. W dniu 10 lipca 2019 r. odbyło się zgromadzenie wierzycieli Spółki w celu głosowania nad układem. W wyniku głosowania Zgromadzenie Wierzycieli przyjęło układ o treści zgodnej ze zmianą propozycji układowych przedstawionych na Zgromadzeniu Wierzycieli. Przyjęty przez wierzycieli układ w dniu 25 lipca 2019 r. został przez Sąd Rejonowy Gdańsk-Północ w Gdańsku VI Wydział Gospodarczy zatwierdzony. Postanowienie o zatwierdzeniu układu jest prawomocne od dnia 20 sierpnia 2019 r. Na mocy zatwierdzonego układu zobowiązania objęte postępowaniem sanacyjnym Spółki zostały zrestrukturyzowane poprzez umorzenie części tych zobowiązań oraz ustalenie harmonogramu ich spłat. Szczegóły dotyczące warunków restrukturyzacji zobowiązań stanowią treść zatwierdzonego układu z wierzycielami. W dniu 28 lutego 2023 roku wydane zostało Postanowienie Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ w Gdańsku o uchyleniu układu zawartego przez Spółkę z wierzycielami w dniu 10 lipca 2019 roku. W związku z uchyleniem układu w niniejszym jednostkowym sprawozdaniu finansowym za 2022 rok ujęte zostały zobowiązania wcześniej umorzone zgodnie z warunkami układu z dnia 10 lipca 2019 roku wraz z naliczonymi odsetkami na dzień 31 grudnia 2022 roku. Poniżej prezentowane są umowne terminy płatności zobowiązań finansowych. Vistal Gdynia SA 72 Wartość księgowa Przepływy pieniężne wynikające z umowy Do 1 roku 1-5 lat Powyżej 5 lat PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku 559 093 559 096 557 097 1 143 856 Zobowiązania finansowe inne niż instrumenty pochodne Kredyty w rachunku bieżącym 128 128 128 - - Subwencja z Polskiego Funduszu Rozwoju 1 065 1 065 1 065 - - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 19 801 19 804 19 790 12 2 Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania aktywów 2 187 2 187 202 1 131 854 Pożyczki zabezpieczone 10 336 10 336 10 336 - - Pożyczki niezabezpieczone 22 22 22 - - Zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 525 554 525 554 525 554 - - Wartość księgowa Przepływy pieniężne wynikające z umowy Do 1 roku 1-5 lat Powyżej 5 lat PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 92 620 101 632 25 511 38 396 37 725 Zobowiązania finansowe inne niż instrumenty pochodne Kredyty bankowe w rachunku bieżącym 111 111 111 - - Subwencja z Polskiego Funduszu Rozwoju 1 065 1 065 532 533 - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 16 235 16 237 16 214 20 3 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 434 434 235 199 - Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania aktywów 2 383 2 383 195 1 090 1 098 Pożyczki niezabezpieczone 241 241 241 - - Zobowiązania z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 72 151 81 161 7 983 36 554 36 624 Vistal Gdynia SA 73 Analiza wymagalności krótkoterminowych zobowiązań finansowych, w tym z tytułu dostaw i usług w tym Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku Wartość księgowa do 1 m-ca powyżej 1 m-ca do 3 m- cy powyżej 3 m-cy do 1 roku powyżej 1 roku do 5 lat powyżej 5 lat PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania bieżące 31 551 30 108 293 1 141 8 1 w tym: Zobowiązania z tyt. kredytów i pożyczek 11 551 10 530 89 932 - - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 13 447 13 361 73 4 8 1 Pozostałe zobowiązania 6 351 6 217 131 3 - - Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego - - - - - - Pozostałe zobowiązania finansowe 202 - - 202 - - w tym Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku Wartość księgowa do 1 m-ca powyżej 1 m-ca do 3 m- cy powyżej 3 m-cy do 1 roku powyżej 1 roku do 5 lat powyżej 5 lat PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania bieżące 17 541 16 190 554 784 11 2 w tym: Zobowiązania z tyt. kredytów i pożyczek 884 396 89 399 - - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 14 660 14 541 99 7 11 2 Pozostałe zobowiązania 1 567 1 234 327 6 - - Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 235 19 39 177 - - Pozostałe zobowiązania finansowe 195 - - 195 - - Vistal Gdynia SA 74 Analiza wymagalności długoterminowych i krótkoterminowych zobowiązań z tytułu zawarcia układu z wierzycielami w tym Wartość księgowa do 1 m-ca powyżej 1 m-ca do 3 m-cy powyżej 3 m-cy do 1 roku powyżej 1 roku do 5 lat powyżej 5 lat Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania długoterminowe z tytułu zawarcia układu z wierzycielami - - - - - - w tym: grupa 1 - - - - - - grupa 2 - - - - - - grupa 3 - - - - - - grupa 4 - - - - - - grupa 5 - - - - - - grupa 6 - - - - - - grupa 7 - - - - - - grupa 8 - - - - - - grupa 9 - - - - - - Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 387 976 387 976 - - - - w tym: grupa 1 158 053 158 053 - - - - grupa 2 - - - - - - grupa 3 10 158 10 158 - - - - grupa 4 3 283 3 283 - - - - grupa 5 146 066 146 066 - - - - grupa 6 27 590 27 590 - - - - grupa 7 5 930 5 930 - - - - grupa 8 32 871 32 871 - - - - grupa 9 4 025 4 025 - - - - Vistal Gdynia SA 75 Analiza wymagalności długoterminowych i krótkoterminowych zobowiązań z tytułu zawarcia układu z wierzycielami w tym Wartość księgowa do 1 m-ca powyżej 1 m-ca do 3 m-cy powyżej 3 m-cy do 1 roku powyżej 1 roku do 5 lat powyżej 5 lat Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania długoterminowe z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 71 982 - - - 35 969 36 013 w tym: grupa 1 14 061 - - - 7 758 6 303 grupa 2 - - - - - - grupa 3 2 797 - - - 1 543 1 254 grupa 4 483 - - - 267 216 grupa 5 23 949 - - - 11 710 12 239 grupa 6 25 532 - - - 11 927 13 605 grupa 7 - - - - - - grupa 8 4 489 - - - 2 394 2 095 grupa 9 671 - - - 370 301 Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu zawarcia układu z wierzycielami 7 851 - 1 447 6 404 - - w tym: grupa 1 1 946 - 485 1 461 - - grupa 2 - - - - - - grupa 3 386 - 96 290 - - grupa 4 67 - 17 50 - - grupa 5 2 144 - 104 2 040 - - grupa 6 2 616 - 572 2 044 - - grupa 7 - - - - - - grupa 8 599 - 150 449 - - grupa 9 93 - 23 70 - - W powyższej nocie zobowiązania zostały zaprezentowane w kwotach do spłaty bez naliczonego dyskonta od zobowiązań długoterminowych i wyceny na dzień bilansowy. 36.5 Ryzyko rynkowe Ryzyko rynkowe to ryzyko, że wahania ceny instrumentu finansowego wynikające ze zmiany czynników rynkowych (takich jak stopy procentowe, kursy walutowe, indeksy giełdowe) będą wpływać negatywnie na wycenę instrumentu i co za tym idzie na wyniki finansowe Spółki. Celem strategicznym procesu zarządzania ryzykiem jest ograniczenie wpływu ryzyka finansowego na wynik finansowy Spółki poprzez m.in. zawieranie pochodnych transakcji zabezpieczających, powiązanych z ekspozycją na ryzyko finansowe, spełniających wyszczególnione w Polityce Zarządzania Ryzykiem Finansowym wymagania. Spółka nie posiada limitów rozliczeniowych umożliwiających zawieranie pochodnych instrumentów finansowych, dlatego korzysta z innych Vistal Gdynia SA 76 instrumentów, w tym m.in. produktów ubezpieczeniowych. Zarządzanie ryzykiem finansowym umożliwia osiągnięcie założonych poziomów rentowności prowadzonej działalności, osiągnięcie założonego stopnia minimalizacji wrażliwości wyniku finansowego na ryzyko, dostosowanie działalności finansowej do zmian otoczenia ekonomicznego. Celami krótkoterminowymi procesu zarządzania ryzykiem są: poprawna identyfikacja i prognozowanie ekspozycji na poszczególne rodzaje ryzyka finansowego, redukcja ryzyka operacyjnego, związanego z wyznaczaniem ekspozycji, zawieraniem transakcji, pozyskiwaniem informacji rynkowej, minimalizacja kosztów zawierania transakcji pochodnych. Aby dokonać transferu innych ryzyk rynkowych Spółka wykorzystuje ubezpieczenia gospodarcze oraz zabezpieczenia kontraktowe minimalizując wpływ czynników rynkowych. 36.6 Ryzyko walutowe Spółka jest narażona na ryzyko walutowe w związku z transakcjami sprzedaży, zakupu oraz kredytami, które są wyrażone w walucie innej niż waluta funkcjonalna Spółki, tj. PLN. W zarządzaniu ryzykiem walutowym Spółka określa ekspozycję netto uwzględniając wpływy walutowe związane z realizacją przychodów z kontraktów realizowanych dla odbiorców zewnętrznych oraz wydatkami w walucie związanymi z obsługą zobowiązań kredytowych oraz handlowych. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania Spółka nie posiada żadnych walutowych transakcji zabezpieczających ani czynnych limitów transakcyjnych wobec czego Spółka dokonuje retencji ryzyka walutowego. Poniżej zaprezentowano analizę wrażliwości wyniku finansowego na zmianę wartości należności i zobowiązań handlowych wyrażonych w walutach obcych przy zmianie kursu walutowego o 15%, przy założeniu braku zabezpieczeń poprzez instrumenty finansowe. Ryzyko walutowe Rok zakończony 31.12.2022 roku Wartość narażona na ryzyko Kurs na dzień sprawozdawczy Wartość narażona na ryzyko + 15% - 15% PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania handlowe w NOK 122 0,4461 54 (8) 8 Zobowiązania handlowe w EUR 290 4,6899 1 360 (204) 204 Zobowiązania układowe w NOK 1 437 0,4461 641 (96) 96 Zobowiązania układowe w EUR 21 067 4,6899 98 802 (14 820) 14 820 Zobowiązania układowe w SEK 2 544 0,4213 1 072 (161) 161 Zobowiązania układowe w DKK 1 876 0,6307 1 183 (177) 177 Zobowiązania układowe w GBP 4 5,2957 21 (3) 3 Aktywa handlowe w EUR 199 4,6899 933 140 (140) Aktywa handlowe w USD 45 4,4018 198 30 (30) Środki pieniężne w EUR 30 4,6899 141 21 (21) Środki pieniężne w DKK 1 0,6307 1 - - (15 278) 15 278 Vistal Gdynia SA 77 Rok zakończony 31.12.2021 roku Wartość narażona na ryzyko Kurs na dzień sprawozdawczy Wartość narażona na ryzyko + 15% - 15% PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Zobowiązania handlowe w NOK 184 0,4608 85 (13) 13 Zobowiązania handlowe w EUR 53 4,5994 244 (37) 37 Zobowiązania układowe w NOK 225 0,4608 104 (16) 16 Zobowiązania układowe w EUR 5 713 4,5994 26 276 (3 941) 3 941 Zobowiązania układowe w SEK 418 0,4486 188 (28) 28 Zobowiązania układowe w DKK 290 0,6184 179 (27) 27 Zobowiązania układowe w GBP 1 5,4846 5 (1) 1 Aktywa handlowe w EUR 38 4,5994 175 26 (26) Aktywa handlowe w USD 24 4,0600 97 15 (15) Środki pieniężne w EUR 7 4,5994 32 5 (5) Środki pieniężne w NOK 1 0,4608 - - - Środki pieniężne w DKK 1 0,6184 1 - - (4 017) 4 017 Na dzień sporządzenia jednostkowego sprawozdania finansowego nie wystąpiły niezrealizowane kontrakty walutowe forward. 36.7 Ryzyko stopy procentowej Ryzyko stopy procentowej związane jest z możliwością zmian wyniku finansowego na skutek zmian stopy procentowej. Ryzyko to dotyczy zarówno aktywów oprocentowanych (np. lokat bankowych, obligacji) jak i zaciągniętych przez Spółkę zobowiązań oprocentowanych (np. kredytów, leasingu czy wyemitowanych obligacji). Posiadane zadłużenie kredytowe oraz kredyty inwestycyjne posiadają oprocentowanie zmienne w oparciu o stawkę WIBOR/EURIBOR powiększoną o stałą marżę. Spółka dokonuje retencji ryzyka stopy procentowej. Poniżej zaprezentowano analizę wrażliwości wyniku finansowego na zmianę stóp procentowych o 50 p.b., dla zobowiązań o charakterze kredytowym o oprocentowaniu zmiennym. W tabeli przedstawiony został wpływ wzrostu lub spadku stóp procentowych na wynik finansowy, przy czym wartości w nawiasach reprezentują spadek zysku brutto, a wartości bez nawiasów wzrost zysku brutto. Analizie wrażliwości poddano jedynie te zobowiązania o charakterze kredytowym, które są wrażliwe na zmiany stóp procentowych tj. są oprocentowane stawką WIBOR/EURIBOR + marża. Rok zakończony 31.12.2022 roku Wartość narażona na ryzyko + 50 p.b. - 50 p.b. PLN'000 PLN'000 PLN'000 Kredyty bankowe krótkoterminowe 128 (1) 1 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 289 1 (1) - - Vistal Gdynia SA 78 Rok zakończony 31.12.2021 roku Wartość narażona na ryzyko + 50 p.b. - 50 p.b. PLN'000 PLN'000 PLN'000 Kredyty bankowe krótkoterminowe 111 (1) 1 Leasing finansowy 434 (2) 2 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 302 2 (2) (1) 1 Przyjmując saldo kredytów długo i krótkoterminowych na dzień sprawozdawczy, na skutek wzrostu stopy procentowej o 100 p.b. koszt kredytu nie zmieniłby się (na 31.12.2021 r. koszt kredytu wzrósłby o 2 tys. zł). Wartości godziwe Bieżąca wartość księgowa aktywów finansowych nie odbiega znacząco od ich wartości godziwej z uwagi na krótki termin wymagalności. Aktywa finansowe oprocentowane są wg stałej stopy procentowej. Zobowiązania finansowe z tytułu długoterminowych kredytów bankowych wyceniane są wg skorygowanej ceny nabycia, a ich oprocentowanie ma charakter zmienny oparte o stopy WIBOR/EURIBOR powiększone o stałą marżę. 37. Należności i zobowiązania warunkowe, poręczenia i gwarancje Spółka wystawiła, według stanu na 31 grudnia 2022 roku, jednostkom niepowiązanym gwarancje w łącznej kwocie 2 177 tys. PLN, 541 tys. EUR, 600 tys. NOK oraz 22 tys. DKK (2021 r.: 2 901 tys. PLN, 759 tys. EUR, 2 960 tys. SEK, 600 tys. NOK oraz 22 tys. DKK). Spółka nie udzieliła jednostkom niepowiązanym poręczeń z tytułu zaciągniętych przez jednostki powiązane kredytów, leasingów, linii gwarancyjnych i umów handlowych. Na dzień 31 grudnia 2022 roku Vistal Gdynia SA posiadała należności warunkowe z tytułu udzielonych przez podmioty niepowiązane gwarancji w łącznej wysokości 325 tys. zł. 38. Transakcje z podmiotami powiązanymi 38.1 Transakcje z podmiotami powiązanymi kapitałowo Vistal Gdynia SA jest Jednostką Dominującą Grupy, która posiada (bezpośrednio lub pośrednio) kontrolę nad wszystkimi podmiotami należącymi do Grupy. Wzajemne transakcje pomiędzy podmiotami powiązanymi są zawierane na warunkach rynkowych i dotyczą głównie świadczenia usług budowlano-montażowych, najmu ruchomości i nieruchomości oraz sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych. Vistal Gdynia SA 79 Sprzedaż 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Vistal Pref Sp. z o.o. 639 970 BMMR Investments sp. z o.o. 1 067 - 1 706 970 Zakupy Koszty Rzeczowe aktywa trwałe Koszty Rzeczowe aktywa trwałe 12 miesięcy 12 miesięcy 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone zakończone zakończone 31.12.2022 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Vistal Pref Sp. z o.o. 966 - 856 - BMMR Investments sp. z o.o. 134 - 1 - 1 100 - 857 - Należności Z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Udzielone pożyczki Należności układowe Z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Udzielone pożyczki Należności układowe Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2022 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2021 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Vistal Pref Sp. z o.o. 64 - 69 2 712 267 91 64 - 69 2 712 267 91 Vistal Gdynia SA 80 Zobowiązania Z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Z tytułu zawarcia układu z wierzycielami Z tytułu otrzymanych pożyczek Z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Z tytułu zawarcia układu z wierzycielami Z tytułu otrzymanych pożyczek Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień 31.12.2022 31.12.2022 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2021 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 PLN'000 Vistal Pref Sp. z o.o. 945 37 - 25 3 - BMMR Investments sp. z o.o. 67 - 22 - - 241 1 012 37 22 25 3 241 Nie wystąpiły transakcje z jednostkami powiązanymi przeprowadzone na warunkach innych niż rynkowe. Żadne z sald nie jest zabezpieczone. Pozostałe transakcje W dniu 10 grudnia 2021 roku Spółka zawarła umowę pożyczki z BMMR Investments sp. z o.o. na kwotę 240 tys. zł, do której w dniu 29 grudnia 2021 roku został zawarty aneks podwyższający kwotę pożyczki o 390 tys. zł. Środki otrzymane z tytułu pożyczki w 2021 roku wyniosły 240 tys. zł, natomiast 390 tys. zł otrzymano w styczniu 2022 roku. Pożyczka w całości została spłacona w dniu 17 stycznia 2022 roku. W dniu 8 kwietnia 2022 roku Spółka zawarła umowę pożyczki z BMMR Investments sp. z o.o. na kwotę 500 tys. zł. Pożyczka wraz z odsetkami została spłacona w dniu 25 maja 2022 roku. W dniu 9 maja 2022 roku Spółka zawarła umowę pożyczki z BMMR Investments sp. z o.o. na kwotę 280 tys. zł. Pożyczka wraz z odsetkami została spłacona w dniu 27 stycznia 2023 roku. W dniu 9 grudnia 2022 roku Spółka zawarła umowę pożyczki z BMMR Investments sp. z o.o. na kwotę 50 tys. zł. Pożyczka wraz z odsetkami została spłacona do dnia 30 grudnia 2022 roku. W dniu 14 grudnia 2022 roku Spółka zawarła umowę pożyczki z BMMR Investments sp. z o.o. na kwotę 24 tys. zł. Pożyczka wraz z odsetkami została spłacona do dnia 30 grudnia 2022 roku. Vistal Gdynia SA 81 38.2 Transakcje z jednostkami powiązanymi osobowo 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 VISTEEL Sp. z o.o. * Sprzedaż - 17 Zakupy - 276 Stan na Stan na 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 VISTEEL Sp. z o.o. * Należności - 59 Odpis aktualizujący należności - (58) Zobowiązania - 1 138 Stan na Stan na 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Vistal Budownictwo Inżynieryjne Sp. z o.o. Należności - 2 166 Odpis aktualizujący należności - (2 166) 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 AVAL CONSULT Kancelaria Radców Prawnych i Adwokatów Zakupy 87 40 Stan na Stan na 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 AVAL CONSULT Kancelaria Radców Prawnych i Adwokatów Zobowiązania 9 9 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Steelpro sp. z o.o. * Zakupy - 209 Vistal Gdynia SA 82 12 miesięcy 12 miesięcy zakończone zakończone 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Steelpro sp. z o.o. (dawniej Steelpro sp. z o.o. sp. k.) * Zakupy - 7 035 Stan na Stan na 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Steelpro sp. z o.o. (dawniej Steelpro sp. z o.o. sp. k.) * Należności - 4 Zobowiązania - 3 341 * Spółki powiązane osobowo do dnia 10.12.2021 r. w związku z rezygnacją Pana Ryszarda Matyki ze stanowiska Prezesa Zarządu Vistal Gdynia SA. 39. Transakcje z przedstawicielami kluczowego kierownictwa Wynagrodzenia członków Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki Wynagrodzenie kluczowych członków Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki kształtowało się w sposób następujący: Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 PLN'000 PLN'000 Wynagrodzenie Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki Wynagrodzenia 1 871 2 331 1 871 2 331 Pozostałe transakcje W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku Spółka nie zawierała żadnych innych transakcji z akcjonariuszami większościowymi Spółki. Vistal Gdynia SA 83 40. Niewykonanie zobowiązań i naruszenia Stan na dzień 31.12.2022 Kwota niewykonanych zobowiązań razem z odsetkami PLN'000 1. Zobowiązania z tytułu pożyczek 1 910 - pożyczka otrzymana z Agencji Rozwoju Przemysłu SA 1 888 1. Pożyczka otrzymana w dniu 11 styczniu 2022 r. w wysokości 10 000 tys. zł na podstawie Decyzji o udzieleniu pomocy z dnia 29 grudnia 2022 r. 2. Złożony wniosek z dnia 20.09.2022 r. o zmianę decyzji - propozycja zmiany kwoty pożyczki oraz zmiana terminu spłaty kapitału pożyczki. 3. Postanowienie o zawieszeniu postępowania w sprawie zmiany planu restrukturyzacji oraz zmiany decyzji ARP SA o udzieleniu pomocy publicznej w formie pożyczki. 4. Zgodnie z zapisami Decyzji o udzieleniu pomocy brak spłaty kwoty pożyczki i odsetek lub nieterminowa spłata kwoty pożyczki i odsetek może skutkować egzekucją w trybie art. 777 § 1 pkt 5 Kodeksu postępowania cywilnego. - pożyczka otrzymana od BMMR Investments sp. z o.o. 22 Część niespłaconej pożyczki otrzymanej w maju 2022 r. 2. Zobowiązania publicznoprawne 1 137 - podatek od nieruchomości 249 Niezapłacone raty podatku od nieruchomości za okres sierpień - grudzień 2022 r. - podatek dochodowy od osób fizycznych 171 Niezapłacone zaliczki na podatek dochodowy od osób fizycznych za okres wrzesień - listopad 2022 r. - podatek VAT 163 Niezapłacony podatek VAT za miesiąc październik i listopad 2022 r. - ZUS 550 Niezapłacone składki na ubezpieczenie społeczne, ubezpieczenie zdrowotne oraz FP i FGŚP za okres lipiec - listopad 2022 r. - PFRON 4 Niezapłacona opłata na PFRON za miesiąc lipiec 2022 r. 3. Zobowiązania z tyt. dostaw i usług (handlowe) 7 882 Niezapłacone zobowiązania z terminem płatności do dnia bilansowego 4. Zobowiązania układowe 6 477 Niespłacone raty układowe przypadające do spłaty do dnia 30 czerwca, 30 września i 31 grudnia 2022 r. 5. Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń 120 Niewypłacony ekwiwalent urlopowy, nadpłata składek na ubezpieczenie społeczne. 6. Inne zobowiązania 2 Niezapłacone składki na PPK za okres październik - listopad 2022 r. Razem 17 528 Vistal Gdynia SA 84 41. Istotne zdarzenia po zakończeniu okresu sprawozdawczego 1. W okresie po dniu bilansowym do dnia publikacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego doszło do zmniejszenia udziału w ogólnej liczbie głosów posiadanych przez Ryszarda Matyka pośrednio poprzez spółkę BMMR Investments sp. z o. o. w Spółce. Zmniejszenie udziału nastąpiło w wyniku zbycia przez BMMR Investments sp. z o.o. na rynku regulowanym łącznie 487 520 akcji Spółki. Przed zbyciem akcji Spółki Ryszard Matyka posiadał pośrednio (poprzez spółkę BMMR Investments sp. z o.o.) 4 574 917 akcji, tj. 27,76 % w kapitale zakładowym Spółki na dzień 31 grudnia 2022 roku, co stanowiło 4 574 917 głosów z tych akcji i udział 27,76 % w ogólnej liczbie głosów. Po zbyciu akcji Spółki Ryszard Matyka posiada pośrednio (poprzez spółkę BMMR Investments sp. z o.o.) 4 087 397 akcji, tj. 24,81 % w kapitale zakładowym Spółki, co stanowi 4 087 397 głosów z tych akcji i udział 24,81 % w ogólnej liczbie głosów. 2. W okresie po dniu bilansowym do dnia publikacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego doszło do zmniejszenia udziału w ogólnej liczbie głosów posiadanych przez Bożenę Matyka w Spółce. Zmniejszenie udziału nastąpiło w wyniku zbycia na rynku regulowanym łącznie 85 710 akcji Spółki. Przed zbyciem akcji Spółki Bożena Matyka posiadała bezpośrednio 2 017 081 akcji, tj. 12,24 % w kapitale zakładowym Spółki na dzień 31 grudnia 2022 roku, co stanowiło 2 017 081 głosów z tych akcji i udział 12,24 % w ogólnej liczbie głosów. Po zbyciu akcji Spółki Bożena Matyka posiada bezpośrednio 1 931 371 akcji, tj. 11,72 % w kapitale zakładowym Spółki, co stanowi 1 931 371 głosów z tych akcji i udział 11,72 % w ogólnej liczbie głosów. 3. W okresie po dniu bilansowym do dnia publikacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego w składzie Zarządu miały miejsce następujące zmiany:  W dniu 21 marca 2023 roku rezygnację z pełnionej fukcji Prezesa Zarządu złożył Pan Radosław Stojek.  Z dniem 22 marca 2023 roku Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwałę o powołaniu Pana Marka Główczewskiego na stanowisko Prezesa Zarządu Spółki. W skład Zarządu na dzień publikacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego wchodził:  Marek Główczewski – Prezes Zarządu. 4. W okresie po dniu bilansowym do dnia publikacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finasowego Spółka nie dokonała spłaty zobowiązań układowych zaległych i bieżących w łącznej kwocie 8 395 tys. zł. Spółka w dniu 29 czerwca 2022 roku złożyła do Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ wniosek o zmianę treści układu przyjętego w postępowaniu sanacyjnym Spółki poprzez wprowadzenie dziewięciomiesięcznej karencji w regulowaniu kwartalnych rat układowych w okresie od II do IV kwartału 2022 roku. W dniu 14 marca 2023 roku Spółce doręczono Postanowienie Sądu Rejonowego Gdańsk-Północ w Gdańsku wydane w dniu 28 lutego 2023 r. o uchyleniu układu zawartego przez Spółkę z wierzycielami w dniu 10 lipca 2019 roku. 5. W okresie po dniu bilansowym do dnia publikacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego Zarząd Spółki podjął decyzję o zainicjowaniu postępowania restrukturyzacyjnego – postępowania o zatwierdzeniu układu. Obwieszczenie o ustaleniu dnia układowego ukazało się w dniu 22 marca 2023 roku w Krajowym Rejestrze Zadłużonych o czym Spółka informowała w Raporcie bieżącym nr 8/2023/K z dnia 22 marca 2023 roku. Dzień układowy został ustalony na 22 marca 2023 roku. 6. Zgodnie z raportem bieżącym nr 3/2023 z dnia 10 lutego 2023 roku Spółka poinformowala o złożeniu pozwu przeciwko TRAKCJA SA o zapłatę należności w łącznej wysokości 8 811 tys. zł. 7. Zgodnie z raportem bieżącym nr 9/2023 z dnia 24 marca 2023 roku Spółka poinformowala o złożeniu pozwu przeciwko TRAKCJA SA o zapłatę należności w łącznej wysokości 7 210 tys. zł. Vistal Gdynia SA 85 Marek Główczewski Prezes Zarządu Małgorzata Skrzyniarz Osoba sporządzająca jednostkowe sprawozdanie finansowe

AI Terminal

5855_rns_2023-04-28_4e1e6d9c-b183-4f9e-a099-44a193ac3daf.xhtml

More from Vistal Gdynia S.A.

Talk to a Data Expert