Viking Line Abp

Earnings Release • Feb 14, 2013

Press release

TILINPÄÄTÖSTIEDOTE AJALTA TAMMIKUU – JOULUKUU 2012

VIKING LINEN TULOS HEIKKO MUTTA POSITIIVINEN

KOKO KALENTERIVUOSI

Konsernin liikevaihto kasvoi koko raportointikaudella 1. tammikuuta – 31. joulukuuta 2012 2,3 prosentilla 516,1 miljoonaan euroon (504,3 Meur). Matkustajatoiminnan tuotot kasvoivat koko raportointikaudella 2,3 prosentilla 478,4 miljoonaan euroon (467,8 Meur). Rahtitoiminnan tuotot lisääntyivät 5,2 prosentilla 34,3 miljoonaan euroon (32,6 Meur). Konsernin tulos verojen jälkeen koko raportointikaudelta oli 0,9 miljoonaa euroa (7,6 Meur).

NELJÄS KVARTAALI

Konsernin liikevaihto kasvoi neljännellä kvartaalilla 1. lokakuuta – 31. joulukuuta 2012 4,0 prosentilla 126,6 miljoonaan euroon verrattuna vastaavaan kvartaaliin 2011 (121,7 Meur). Matkustajatoiminnan tuotot kasvoivat kvartaalin aikana 4,3 prosentilla 117,3 miljoonaan euroon (112,4 Meur), samalla kun rahtitoiminnan tuotot olivat edellisvuoden tasolla 8,5 miljoonaa euroa (8,5 Meur). Neljännen kvartaalin 2012 tulos verojen jälkeen oli -0,8 miljoonaa euroa (1,3 Meur).

MATKUSTAJAMÄÄRÄT JA MARKKINAOSUUDET

Matkustajamäärä Viking Line aluksilla oli 6 349 903 matkustajaa (6 351 714). Konsernin kokonaismarkkinaosuus liikennöintialueella oli arviolta 33,9 % (34,0 %). Viking Linen rahtimäärät olivat 116 906 yksikkökuormaa (114 795). Viking Linen rahtimarkkinaosuus oli 20,0 % (19,8 %).

MARKKINOIDEN KIINNOSTUS VIKING GRACEA KOHTAAN SUURTA

Konsernin uusi lippulaiva Viking Grace toimitettiin Viking Line Abp:lle 10. tammikuuta 2013 STX Finlandin Turun telakalta. Viking Grace, joka kulkee maakaasulla, korvasi Isabellan Turku– Maarianhamina/Långnäs–Tukholma-reitillä tammikuussa 2013. Isabella liikennöi kesällä 2013 Helsinki–Tallinna linjalla. Viking Grace on konkreettinen todiste siitä, että Viking Linella uskotaan hyvän palvelun, uusien konseptien sekä ainutlaatuisen ympäristöystävällisen rungon ja ajokonseptin matkustajaliikenteeseen tulevaisuudessa.

Tilinpäätöstiedotetta koskeviin kysymyksiin vastaa toimitusjohtaja Mikael Backman. Puh: +358 18 270 00

Viking Line is a public limited company and the market leading brand in passenger traffic on the northern Baltic Sea, with a mission to provide large-scale, affordable, safe passenger and cargo carrier services including first-class recreation, good food and attractive shopping. Its shares have been listed on the NASDAQ OMX Nordic Exchange Helsinki since 1995. Viking Line serves Finland, Sweden and the Baltic countries with seven vessels. During the financial year 2012 sales were about EUR 516 M. The number of passengers totalled 6.3 million. The average number of employees was 3,014.

VIKING LINE ABP

Norragatan 4/PB 166, AX-22101 Mariehamn, Åland, Finland. Tel +358 18 270 00. Fax + 358 18 169 44 www.vikingline.fi www.vikingline.se

LIIKEVAIHTO JA TULOS

KOKO KALENTERIVUOSI

Konsernin liikevaihto kasvoi koko raportointikaudella 1. tammikuuta – 31. joulukuuta 2012 516,1 miljoonaan euroon (504,3 Meur). Liiketulos oli 2,4 miljoonaa euroa (9,8 Meur). Rahoitustuotot ja -kulut olivat -0,8 miljoonaa euroa (-1,9 Meur). Konsernin tulos ennen veroja oli 1,6 miljoonaa euroa (7,9 Meur). Tulos verojen jälkeen oli 0,9 miljoonaa euroa (7,6 Meur).

Matkustajatoiminnan tuotot kasvoivat koko raportointikaudella 2,3 prosentilla 478,4 miljoonaan euroon (467,8 Meur). Rahtitoiminnan tuotot lisääntyivät 5,2 prosentilla 34,3 miljoonaan euroon (32,6 Meur). Matkustajamäärä Viking Linen aluksilla vuonna 2012 oli 6 349 903 matkustajaa verrattuna 6 351 714 matkustajaan vuonna 2011. Myyntikate kasvoi 0,9 prosentilla 366,5 miljoonaan euroon (363,1 Meur). Konsernin käyttökulut kasvoivat 2,4 prosentilla 364,4 miljoonaan euroon (355,8 Meur). Näistä polttoainekulut kasvoivat 4,3 miljoonalla eurolla 66,4 miljoonaan euroon (62,1 Meur) kohonneiden polttoainehintojen johdosta.

Vahva Ruotsin kruunu, mikä pohjimmiltaan on positiivista, on kuitenkin myötävaikuttanut konsernin kohonneeseen kustannustasoon.

NELJÄS KVARTAALI

Konsernin liikevaihto kasvoi neljännellä kvartaalilla 1. lokakuuta – 31. joulukuuta 2012 4,0 prosentilla 126,6 miljoonaan euroon verrattuna vastaavaan kvartaaliin 2011 (121,7 Meur). Kvartaalin liiketulos oli -0,7 miljoonaa euroa (-0,3 Meur). Neljännen kvartaalin 2012 tulos verojen jälkeen oli -0,8 miljoonaa euroa (1,3 Meur).

Neljännellä kvartaalilla matkustajatoiminnan tuotot kasvoivat 4,3 prosentilla 117,3 miljoonaan euroon (112,4 Meur), samalla kun rahtitoiminnan tuotot olivat edellisvuoden tasolla 8,5 miljoonaa euroa (8,5 Meur). Kaikkiaan liiketoiminnan kulut nousivat 4,2 prosentilla 127,4 miljoonaan euroon (122,3 Meur).

LIIKENNE JA MARKKINAT

Konserni harjoitti vuonna 2012 matkustaja- ja rahtiliikennettä seitsemällä aluksella reittiliikenteessä pohjoisella Itämerellä. Konsernin uusi lippulaiva Viking Grace korvasi Isabellan Turku– Maarianhamina/Långnäs–Tukholma-reitillä tammikuussa 2013. Isabella liikennöi kesällä 2013 Helsinki–Tallinna linjalla.

Matkustajamäärät Viking Linen aluksilla olivat toimintavuoden aikana 6 349 903 matkustajaa (6 351 714). Viking Linen rahtimäärät olivat 116 906 yksikkökuormaa (114 795). Viking Linen rahtimarkkinaosuus oli 20,0 prosenttia (19,8 %).

Viking Line on vahvistanut markkinaosuuksiaan raportointikauden aikana lyhyessä reittiliikenteessä Ahvenanmerellä 1,9 prosenttiyksiköllä 45,0 prosenttiin useammista liikennöintipäivistä johtuen. Markkinaosuus vahvistui myös linjalla Turku–Maarianhamina/Långnäs–Tukholma 0,7 prosenttiyksiköllä 50,0 prosenttiin. Markkinaosuus linjalla Helsinki–Tallinna vahvistui arviolta 0,1 prosenttiyksiköllä 24,3 prosenttiin. Markkinaosuus supistui linjalla Helsinki–Maarianhamina–Tukholma 0,3 prosenttiyksiköllä 45,7 prosenttiin. Risteilyliikenteessä Tukholman ja Maarianhaminan välillä markkinaosuus supistui 1,1 prosenttiyksiköllä 50,5 prosenttiin. Konsernin kokonais-markkinaosuus liikennöintialueella oli täten arviolta 33,9 % (34,0 %).

INVESTOINNIT JA RAHOITUS

Konsernin investoinnit olivat 49,7 miljoonaa euroa (36,9 Meur), mistä 34,7 miljoonaa euroa koskee ennakkomaksuja Viking Gracesta.

1. joulukuuta 2012 konsernin pitkäaikaiset korolliset velat olivat 73,1 miljoonaa euroa (81,5 Meur). Omavaraisuusaste oli 46,2 %, kun se oli 46,5 % edellisenä vuonna.

Konsernin rahavarat olivat joulukuun lopussa 45,3 miljoonaa euroa (55,7 Meur). Liiketoiminnan nettorahavirta oli 32,8 miljoonaa euroa (30,6 Meur).

RISKITEKIJÖITÄ

Polttoainehintojen vaihtelulla on suora vaikutus konsernin tulokseen. Konserni on myös alttiina erilaisille rahoitusriskeille, mm. valuuttakurssien vaihteluille. Tuotot muodostuvat euroina ja ruotsin kruunuina. Suurin osa operatiivisesta kassavirrasta tulee euroina. Myyntitavaroiden ja polttoaineen hintoihin vaikuttavat ulkomaiset valuutat, pääasiassa US-dollarit. Konsernin pyrkimyksenä on ylläpitää hyvää likviditeettiä ollakseen valmiina kohtaamaan negatiivisia muutoksia liiketoiminnan kassavirroissa.

TILIKAUDEN JÄLKEISET TAPAHTUMAT

Viking Line Abp on tilinpäätöspäivän jälkeen nostanut 179,0 miljoonan euron lainan konsernin uuden lippulaivan Viking Gracen toimituksen yhteydessä, mikä on kasvattanut yhtiön korollisia velkoja ja maksuvalmiusriskiä. Tasalyhenteisellä ja kiinteäkorkoisella lainalla on 12 vuoden juoksuaika. Lainasopimus sisältää markkinaehtoisia lainakovenantteja. Liikenne- ja viestintäministeriön myöntämä 28 miljoonan euron ympäristötuki suoritettiin Viking Linelle 18. tammikuuta 2013.

ORGANISAATIO JA HENKILÖSTÖ

Konsernin palveluksessa oli keskimäärin 3 014 henkilöä (3 060), joista emoyhtiössä 1 841 (1 873). Maissa työskenteli 715 henkilöä (755) ja merellä 2 299 henkilöä (2 305).

NÄKYMÄT VUODELLE 2013

Konsernin uusi lippulaiva Viking Grace korvasi Isabellan Turku–Maarianhamina/Långnäs–Tukholmareitillä tammikuussa 2013. Isabella liikennöi kesällä 2013 Helsinki–Tallinna linjalla. Konsernin muut alukset tulevat liikennöimään vuonna 2013 vakinaisilla linjoillaan. Hallitus arvioi vuoden 2013 liiketuloksen parantuvan verrattuna vuoden 2012 liiketulokseen.

HALLITUKSEN VOITONJAKOEHDOTUS

Viking Line Abp:n tase per 31. joulukuuta 2012 osoittaa, että vapaa oma pääoma on 68 395 984,78 euroa.

Hallitus esittää yhtiökokoukselle:

Osinkoa ei jaeta toimintavuodelta 2012 ja vapaaseen omaan pääomaan jätetään 68 395 984,78 euroa.

YHTIÖKOKOUS

Viking Linen varsinainen yhtiökokous pidetään perjantaina 19. huhtikuuta 2013 klo 12.00 Alandica Kultur och Kongressissa, osoitteessa Strandgatan 33 Mariehamn.

Vuoden 2012 vuosikertomuksen sähköinen versio julkistetaan yhtiön kotisivuilla www.vikingline.com viikolla 10. Painettu vuosikertomus ilmestyy viikolla 12 vuonna 2013.

TALOUDELLINEN TIEDOTUS VUONNA 2013

Viking Line Abp julkaisee toimintavuonna 2013 osavuosikatsaukset ajalta 1. tammikuuta – 31. maaliskuuta, 1. tammikuuta – 30. kesäkuuta ja 1. tammikuuta – 30. syyskuuta. Osavuosikatsaukset julkaistaan 15. toukokuuta, 15. elokuuta ja 14. marraskuuta. Konsernin tilinpäätöstiedote tilivuodelta 2013 julkaistaan 13. helmikuuta 2014. Vuosikertomus julkaistaan viikolla 12 vuonna 2014.

Maarianhamina 13. helmikuuta 2013

VIKING LINE ABP Hallitus

KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA

	2012	2011	2012	2011
MEUR	1.10-31.12	1.10-31.12	1.1-31.12	1.1-31.12
LIIKEVAIHTO	126,6	121,7	516,1	504,3
Liiketoiminnan muut tuotot	0,1	0,3	0,4	2,5
Kulut Tavarat ja palvelut	38,2	34,8	149,6	141,3
Palkat ja työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut	31,9	29,6	125,2	121,7
Poistot ja arvonalentumiset	7,3	7,0	28,5	28,3
Liiketoiminnan muut kulut	50,0	50,9	210,7	205,8
	127,4	122,3	514,1	497,1
LIIKETULOS	-0,7	-0,3	2,4	9,8
Rahoitustuotot	0,3	0,6	1,6	1,5
Rahoituskulut	-0,5	-0,9	-2,5	-3,4
TULOS ENNEN VEROJA	-0,9	-0,7	1,6	7,9
Tuloverot	0,1	2,0	-0,7	-0,3
TILIKAUDEN TULOS	-0,8	1,3	0,9	7,6
Muuntoerot	-0,1	0,1	0,1	0,0
TILIKAUDEN LAAJA TULOS	-0,8	1,3	1,0	7,6
Tuloksen jakautuminen: Emoyhtiön omistajille	-0,8	1,3	0,9	7,6
Laajan tuloksen jakautuminen: Emoyhtiön omistajille	-0,8	1,3	1,0	7,6
Osakekohtainen tulos, laimentamaton ja laimennusvaikutuksella oikaistu, euroa	-0,07	0,12	0,09	0,70

Pyöristyksistä syntyy +/– 0,1 miljoonan euron pyöristyseroja.

KONSERNIN TASE

MEUR	31.12.2012	31.12.2011
VARAT
Pitkäaikaiset varat
Aineettomat hyödykkeet	0,9	1,1
Maa-alueet	1,1	1,1
Rakennukset ja rakennelmat	12,3	6,6
Vuokrakiinteistöjen perusparannusmenot	0,5	0,5
Alukset	174,2	196,0
Koneet ja kalusto	8,1	5,4
Ennakkomaksut	61,1	26,4
Myytävissä olevat sijoitukset	0,0	0,0
Saamiset	0,7	0,8
Pitkäaikaiset varat yhteensä	258,9	237,9
Lyhytaikaiset varat
Vaihto-omaisuus	15,2	13,7
Tuloverosaamiset	1,9	1,4
Myyntisaamiset ja muut saamiset	29,1	49,0
Rahavarat	45,3	55,7
Lyhytaikaiset varat yhteensä	91,5	119,8
VARAT YHTEENSÄ	350,4	357,7
OMA PÄÄOMA JA VELAT
Oma pääoma
Osakepääoma	1,8	1,8
Rahastot	0,0	0,0
Muuntoerot	0,1	0,1
Kertyneet voittovarat	160,0	164,4
Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma	162,0	166,3
Oma pääoma yhteensä	162,0	166,3
Pitkäaikaiset velat
Laskennalliset verovelat	29,7	31,2
Pitkäaikaiset korolliset velat	73,1	81,5
Pitkäaikaiset velat yhteensä	102,8	112,7
Lyhytaikaiset velat
Lyhytaikaiset korolliset velat	8,7	8,6
Tuloverovelat	-	0,0
Ostovelat ja muut velat	76,9	70,0
Lyhytaikaiset velat yhteensä	85,6	78,6
Velat yhteensä	188,4	191,4
OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ	350,4	357,7

KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA

MEUR	2012 1.1-31.12	2011 1.1-31.12
LIIKETOIMINNAN RAHAVIRTA
Tilikauden tulos	0,9	7,6
Oikaisut
Poistot ja arvonalentumiset	28,5	28,3
Muut erät, joihin ei liity rahavirtaa	0,1	-1,1
Korkokulut ja muut rahoituskulut	1,6	2,4
Korkotuotot ja muut rahoitustuotot	-0,4	-0,6
Osinkotuotot	0,0	0,0
Tuloverot	0,7	0,3
Käyttöpääoman muutokset
Myyntisaamisten ja muiden saamisten muutos	-0,2	3,7
Vaihto-omaisuuden muutos	-1,6	-1,6
Ostovelkojen ja muiden velkojen muutos	7,1	2,4
Maksetut korot	-1,6	-2,1
Maksetut muut rahoituskulut	-0,1	-0,2
Saadut korot	0,5	0,3
Saadut muut rahoitustuotot
Maksetut verot	0,1 -2,7	0,1 -8,9
LIIKETOIMINNAN NETTORAHAVIRTA	32,8	30,6
INVESTOINNIT Alusinvestoinnit	-4,0	-6,9
Muut käyttöomaisuusinvestoinnit
	-11,0	-3,6
Ennakkomaksut	-34,7	-26,4
Takaisinperityt ennakkomaksut	-	39,2
Muun käyttöomaisuuden myynti	0,1	0,4
Pitkäaikaisten saamisten muutos	0,2	0,0
Saadut osingot	0,0	0,0
INVESTOINTIEN NETTORAHAVIRTA	-49,5	2,8
RAHOITUS
Pitkäaikaisten velkojen nostot	1,0	0,2
Pitkäaikaisten velkojen lyhennykset	-9,4	-8,7
Maksetut osingot	-5,4	-7,0
RAHOITUKSEN NETTORAHAVIRTA	-13,7	-15,5
RAHAVAROJEN MUUTOS	-30,4	17,9
Rahavarat tilikauden alussa	55,7	57,9
Eräpäivään asti pidettävien sijoitusten muutos	20,0	-20,0
RAHAVARAT TILIKAUDEN LOPUSSA	45,3	55,7

LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA

Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma
MEUR	Osake- pääoma	Rahastot	Muunto- erot	Kertyneet voittovarat	Oma pääoma Yhteensä
Oma pääoma 1.1.2011	1,8	0,0	0,1	163,7	165,7
Osingonjako				-7,0	-7,0
Tilikauden laaja tulos		0,0	-0,1	7,7	7,6
Oma pääoma 31.12.2011	1,8	0,0	0,1	164,4	166,3
Osingonjako				-5,4	-5,4
Tilikauden laaja tulos		0,0	0,0	1,0	1,0
Oma pääoma 31.12.2012	1,8	0,0	0,1	160,0	162,0

KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA VUOSINELJÄNNEKSITTÄIN

MEUR	2012 Q4	2012 Q3	2012 Q2	2012 Q1
LIIKEVAIHTO	126,6	156,4	131,9	101,2
Liiketoiminnan muut tuotot	0,1	0,1	0,1	0,1
Kulut
Tavarat ja palvelut	38,2	44,2	38,3	29,0
Palkat ja työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut	31,9	30,8	31,4	31,2
Poistot ja arvonalentumiset	7,3	7,0	7,0	7,1
Liiketoiminnan muut kulut	50,0	53,4	53,7	53,5
	127,4	135,5	130,3	120,8
LIIKETULOS	-0,7	21,0	1,6	-19,5
Rahoitustuotot	0,3	0,8	0,3	0,2
Rahoituskulut	-0,5	-0,7	-0,6	-0,6
TULOS ENNEN VEROJA	-0,9	21,1	1,3	-19,9
Tuloverot	0,1	-5,2	-0,4	4,8
TILIKAUDEN TULOS	-0,8	15,8	0,9	-15,1
Muuntoerot	-0,1	0,2	0,0	0,1
TILIKAUDEN LAAJA TULOS	-0,8	16,0	0,9	-15,0
Tuloksen jakautuminen:
Emoyhtiön omistajille	-0,8	15,8	0,9	-15,1
Laajan tuloksen jakautuminen:
Emoyhtiön omistajille	-0,8	16,0	0,9	-15,0
Osakekohtainen tulos, laimentamaton ja
laimennusvaikutuksella oikaistu, euroa	-0,07	1,47	0,08	-1,39

SEGMENTTITIEDOT KONSERNI

	2012	2011
TOIMINTASEGMENTIT, MEUR	1.1-31.12	1.1-31.12
Liikevaihto
Alukset	511,1	499,2
Jakamaton	5,3	5,3
Tomintasegmentit yhteensä	516,3	504,5
Eliminoinnit	-0,2	-0,2
Konsernin liikevaihto yhteensä	516,1	504,3
Liiketulos
Alukset	52,5	56,2
Jakamaton	-50,0	-46,4
Konsernin liiketulos yhteensä	2,4	9,8

ANNETUT VAKUUDET JA VASTUUSITOUMUKSET

MEUR	31.12.2012	31.12.2011
Vastuusitoumukset	84,1	93,5
Omasta puolesta annetut vakuudet	112,2	135,3
Investointisitoumukset, joita ei kirjattu kirjanpitoon	191,9	224,9
– kokonaisarvo	253,0	250,1

TUNNUSLUVUT JA TILASTOT

	2012	2011
	1.1–31.12	1.1–31.12
Oma pääoma per osake, euroa	15,00	15,40
Osinko/osake, euroa	0,00	0,50
Osakkeiden lukumäärä tilinpäätöspäivänä	10 800 000	10 800 000
Oman pääoman tuotto, ROE	0,6 %	4,6 %
Sijoitetun pääoman tuotto, ROI	1,3 %	3,9 %
Omavaraisuusaste	46,2 %	46,5 %
Investoinnit, Meur	49,7	36,9
– % liikevaihdosta	9,6 %	7,3 %
Matkustajat	6 349 903	6 351 714
Yksikkökuormat	116 906	114 795
Henkilöstö, keskimäärin	3 014	3 060

Tulos per osake = (Tulos ennen veroja – tuloverot +/– vähemmistöosuus) / Osakkeiden lukumäärä keskimäärin

Oma pääoma per osake = Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma / Osakkeiden lukumäärä tilinpäätöspäivänä

Oman pääoman tuotto (ROE), % = (Tulos ennen veroja – tuloverot) / Oma pääoma mukaan luettuna vähemmistöosuus (keskiarvo)

Sijoitetun pääoman tuotto (ROI), % = (Tulos ennen veroja + korko- ja muut rahoituskulut) / (Taseen loppusumma – korottomat velat (keskiarvo))

Omavaraisuusaste, % = (Oma pääoma mukaan luettuna vähemmistöosuus) / (Taseen loppusumma – saadut ennakot)

Pyöristyksistä syntyy +/– 0,1 miljoonan euron pyöristyseroja.

Annetut tilinpäätöstiedot on tilintarkastettu.