ĐURO ĐAKOVIĆ Grupa d.d.

Proxy Solicitation & Information Statement • Jun 9, 2022

HRVATSKA AGENCIJA ZA NADZOR FINANCIJSKIH USLUGA 10 000 Zagreb Miramarska 24

ZAGREBAČKA BURZA d.d. 10 000 Zagreb Ivana Lučića 2a

Slavonski Brod, 09.06.2022.godine

Izdavatelj dionica: ĐURO ĐAKOVIĆ Grupa d.d., M. Budaka 1, Slavonski Brod, Republika Hrvatska, oznaka dionica DDJH, Zagrebačka burza d.d., Redovito tržite, OIB: 58828286397, LEI : 7478000070H8IW3J9L75, ISIN : HRDDJHRA0007

Predmet: Obavijest o zaprimljenom protuprijedlogu dioničara

Temeljem odredbi članaka 280. u vezi s člankom 282. Zakona o trgovačkim društvima, Uprava društva ĐURO ĐAKOVIĆ Grupa d.d., OIB:58828286397, MBS: 050002378, Slavonski Brod, M. Budaka 1, (u daljnjem tekstu: Društvo), na prijedlog dioničara Društva objavljuje protuprijedloge prijedlozima odluka dnevnog reda poziva za Glavnu skupštinu društva ĐURO ĐAKOVIĆ Grupa d.d., sazvane za 23. lipnja 2022. (poziv dioničarima objavljen na internetskim stranicama sudskog registra dana 18. svibnja 2022. godine), a koje je Društvo zaprimilo dana 08.06.2022. godine. Društvo cjelokupni tekst protuprijedloga objavljuje u prilogu ove obavijesti.

Društvo će o svim dodatnim relevatnim okolnostima i dalje pravovremeno izvješćivati investicijsku javnost.

Đuro Đaković Grupa d.d.

ĐURO ĐAKOVIĆ GRUPA d.d. Dr. Mile Budaka 1 35 000 Slavonski Brod

Predmet: Protuprijedlog dioničara

Na temelju članka 282. Zakona o trgovačkim društvima (Narodne novine, broj 111/93, 34/94, 118/03, 107/07, 146/08, 137/09, 152/11, 68/13, 110/15 i 40/19), mali dioničari društva Đuro Đaković Grupa d.d., OIB: 58828286397, iz Dr. Mile Budaka 1, Slavonski Brod, Hrvatska

• Bojan Bosek, 49290 Klanjec, Lijepe Naše 69, OIB: 55186205927 sa 0,07% udjela
• Josip Fidermuc, 23244 Starigrad, Kneza Višeslava 1, OIB: 98081360772 sa 0,18% udjela
• Andrija Gebert, 10040 Zagreb, IV Trnava br. 79, OIB: 10021584908 sa 0,12% udjela
• Danijel Grospić, 10040 Zagreb, Deanovečka 13, OIB: 39651411565 sa 0,22% udjela
• Goran Habjanec, 10000 Zagreb, Božidara Magovca 44, OIB: 71442663634 sa 0,11% udjela
• Fabijan Kodić, 10040 Zagreb, Konjščinska 18, OIB: 58430138130 sa 0,07% udjela
• Toni Labinjan, 52440 Poreč, St. Vergotini 10, OIB: 9485932351 sa 0,09% udjela
• Luka Latinović, 10000 Zagreb, II Vrbik 14, OIB: 37505578506 sa 0,05% udjela
• Vencel Maduna, 10000 Zagreb, Ogrizovićeva 36a, OIB: 4677200574 sa 0,14% udjela
• Nikica Maretić, 23000 Šibenik, Ivana Meštrovića 33, OIB: 53815532530 sa 0,30% udjela
• Davor Marojević, 10000 Zagreb, Ratarska 13, OIB: 27830567845 sa 0,02% udjela
• Matej Matošin, 10000 Zagreb, Ulica grada Vukovara 35a, OIB: 38392415789 sa 0,20% udjela
• Krunoslav Mraz, 10000 Zagreb, Hećimovićeva 8, OIB: 52151134433 sa 0,15% udjela
• Domagoj Orban, 10000 Zagreb, Palagruška 8, OIB: 83071980160 sa 0,07% udjela
• Edo Pekarić, 40000 Šenkovec, Zlatana Baloga 13, OIB: 52864056920 sa 0,13% udjela
• Darija Pinter, 31000 Osijek, Vijenac Ivana Meštrovića 43, OIB: 53518532370 sa 0,05%
• Lidija Rizner, 51000 Rijeka, Bulevar oslobođenja 31, OIB: 63463110604 sa 0,16% udjela
• Darko Rubeša, 51512 Njivice, Nikole Lončarića 39, OIB: 23665181257 sa 0,07% udjela
• Teo Širola, 10000 Zagreb, Hećimovićeva 1, OIB: 33257436307 sa 0,25% udjela
• Maja Matić Širola, 10000 Zagreb, Hećimovićeva 1, OIB: 81869939086 sa 0,03% udjela
• Ružica Škugor, 47000 Karlovac, Jurja Haulika 20B, OIB: 39512280806 sa 0,11% udjela
• Pavle Stanišić, 10000 Zagreb, Vrbje 7, OIB: 92918089563 sa 0,03% udjela
• Ivica Šunjal, 44330 Nova Subocka, Kolodvorska 14. OIB: 47967166164 sa 0,43% udjela
• Gordana Žaja, 10000 Zagreb, Šenoina ulica 18, OIB: 79359812242 sa 0,16% udjela

, koji su na dan podnošenja Protuprijedloga imatelji ukupno 340.057 redovnih dionica s pravom glasa koje čine 3,35% temeljnog kapitala i prava glasa na Glavnoj skupštini Đuro Đaković Grupe d.d., uz puno pravo na javnu objavu temeljem Direktive (EU) 2017/828 Europskog

parlamenta i Vijeća za poticanje dugoročnog sudjelovanja dioničara od 17. svibnja 2017. , koja je u hrvatski pravni sustav prenesena Zakonom o trgovačkim društvima, čl. 2. St. 1. ("NN" 40/19) i potire sve druge odredbe Zakona koje su s njom u koliziji, zajednički podnose sljedeće

PROTUPRIJEDLOGE

Prijedlozima Odluke pod Ad.1. (točkama 1.do 4. šestog odlomka), Odluka pod Ad.2. do Ad.6. i Odluke pod Ad.7. dnevnog reda Glavne skupštine Đuro Đaković Grupe d.d. sazvane za dan 23. lipnja 2022. godine:

1. Protuprijedlog prijedlogu Odluke pod Ad.1. točke 1. do 4.

Pod točkom Ad.1. predloženog dnevnog reda Glavne skupštine Đuro Đaković Grupe d.d. sazvane za dan 23. lipnja 2022. godine, koja glasi "Izvješće uprave o procesu i Programu restrukturiranja" predlažemo:

Da se u točkama 1. do 4. iste odluke predloženog dnevnog reda, kojima je pogrešno utvrđen kronološki red koraka predviđenih "Programom restrukturiranja" (za koji je Europska komisija navodno potvrdila "da je izrađen prema Smjernicama Europske komisije"), redoslijed pravnih radnji i korporativnih akcija "Programa restrukturiranja" izmijeni na način da je prethodno glasanju dioničara za Ad.1. oduku u cijelosti sukladan kronološkom redoslijedu, te propisanom pravnom učinku "koraka Programa restrukturiranja" iz Odluke Europske komisije broj: C (2021) – 9885 od 22. prosinca 2021. godine, točkama 40., 61., 62. i 63. i da se u svrhu obveznog usklađivanja poziva za Glavnu skupštinu sa Odlukom EK, uz naročitu pažnju prema članku 134. Ustava Republike Hrvatske, umjesto "točke 1." kao prvi korak "Programa restrukturiranja" sukladno točkama 40. i 61. Odluke EK uvrštava neizmijenjena točka 2. iz kronološkog reda predložene Odluke Ad.1., umjesto točke 2. dodaje se nova točka koja glasi:

"Smanjenje temeljnog kapitala radi pokrića akumuliranih gubitaka smanjenjem nominalnog iznosa dionica sa 20,00 na 10,00 HRK, te nastavno pojednostavljeno smanjenje temeljnog kapitala radi pokrića gubitaka koji preostaju nakon smanjenja kapitala, spajanjem najviše 2,4 redovne dionice s pravom glasa u jednu redovnu dionicu s pravom glasa, u skladu sa postupcima određenim točkama 40., 62. i 63. Odluke EK C (2021) – 9885 od 22.12.2021.g." ,

točka 3. se u cijelosti izbacuje zbog rizika ništetnosti povodom odredbe čl. 315. Zakona o trgovačkim društvima u svezi sa predviđenom djelomičnom dokapitalizacijom u pravima od strane investitora DD ACQUISITION d.d. (prema "točki 4. predložene Odluke Ad.1. dnevnog reda i točkama (70) i (71) Odluke EK) i zbog nepostojanja takvog koraka u Odluci EK, dok točka 4. ostaje neizmijenjena i postaje točka 3. kronologije koraka restrukturiranja danih predloženom Odlukom Ad.1. dnevnog reda.

U skladu s gore navedenim točke 1. do 4. Odluke Ad.1. predloženog dnevnog reda Glavne skupštine Društva sazvane za 23.06.2022. godine glasile bi:

"Program restrukturiranja u svojem izvođenju, predviđa i slijedeće korake i to prema kronološkom redu:

• 1. (Uvjetno) Povećanje temeljnog kapitala izdavanjem novih dionica na ime unosa prava RH sukladno koracima i načinu unosa prava RH u iznosu od 101 milijun HRK propisanih točkama 40. , 61. i 63. Odluke Europske komisije C (2021) – 9885 od 22.12.2021. i pravilima konverzije duga prema RH u kapital korisnika državne potpore, koji su na dan objave poziva za Glavnu skupštinu Đuro Đaković Grupe d.d. dio pravnog poretka RH.
• 1. Smanjenje temeljnog kapitala radi pokrića akumuliranih gubitaka smanjenjem nominalnog iznosa dionica sa 20,00 na 10,00 HRK, te nastavno pojednostavljeno smanjenje temeljnog kapitala radi pokrića gubitaka koji preostaju nakon smanjenja kapitala, spajanjem najviše 2,4 redovne dionice s pravom glasa u jednu redovnu dionicu s pravom glasa, u skladu sa postupcima određenim točkama 40., 62. i 63. Odluke EK C (2021) – 9885 od 22.12.2021.g."
• 1. Povećanje temeljnog kapitala, ulaganjem novca i prava od strane dioničara društva DD ACQUISITION a.s. iz Republike Češke, u iznosu od ukupno najmanje 227 milijuna HRK kroz izdavanje novih dionica."

OBRAZLOŽENJE

Kronologijom koraka "Programa restrukturiranja" iz predložene Odluke Ad.1. Glavne skupštine, kojom se neovlašteno zadire u područje pod nadležnosti Europske komisije vidnom izmjenom sadržaja Odluke EK C (2021) – 9885 i njezinih prisilnih smjernica, daje se da će uloženi kapital postojećih dioničara Društva upisanih u knjizi dioničara na dan objave poziva za Glavnu skupštinu biti otpisan u svojih 99,5% koji otpis postojećeg kapitala se predlaže kao prvi korak Programa restrukturiranja iz odluke Ad.1. predloženog dnevnog reda. Međutim, takav početak restrukturiranja Đuro Đaković Grupe d.d. (dalje: korisnik potpore) nije predviđen Odlukom EK. Odluka EK je točkom 40. propisala da (proces i sekvenca pojedinih koraka) Program restrukturiranja "započinje (the process and sequence of individual steps, starting with the debtto-equity swap) konverzijom duga u kapital Đure Đakovića d.d. (puni tekst i prijevod u Prilogu), a ne "pojednostavljenim" ili bilo kakvim drugim smanjenjem temeljnog kapitala. Točka 61. Odluke EK potom to dodatno potvrđuje riječima "as a first step..." (hrv. kao prvi korak) "...The State will swap the acquired debt into equity of the beneficiary" (hrv. država će zamijeniti stečene tražbine u kapital korisnika potpore). Konačno, točkom 62. iste Odluke EK riješene su sve dvojbe uprave i dioničara korisnika potpore, jer ona u odnosu na korak "smanjenja kapitala za pokriće gubitaka" započinje frazom "As a second step": Dakle raspored koraka dan Odlukom Ad.1. točkama 1. – 4. predloženog dnevnog reda je definitivno pogrešan, i Europska komisija nije odobrila da "Program restrukturiranja" korisnika potpore započne drastičnim smanjenjem postojećeg kapitala nego je to tek drugi korak izvršne provedbe Programa i sanacije Đure Đakovića d.d.

Bilo bi jako štetno po Društvo koje se nastoji sanirati uz ukazano povjerenje i suglasnost EK nastaviti dalje taj proces bez glasanja za protuprijedloge dioničara i adekvatne prilagodbe točki 1. – 4. Odluke Ad.1. Odluci EK prije početka Glavne skupštine. Jer bi ovakva manipulacija sadržaja i redoslijeda točki službenog dokumenta Europske komisije moglo trajno izgubiti njezino povjerenje u slučaju i dovesti do promjene pa i povlačenja suglasnosti EK za davanje državne potpore zbog zlouporabe povjerenja Europske komisije. Uprava je dužna izbjeći i otkloniti svaki rizik štete po Društvo i proces sanacije državnom potporom kao i po ugled Republike Hrvatske i Vlade RH u tom procesu. A ne dovoditi RH u položaj (u smislu čl. 134. Ustava RH) da glasuje za nešto što je proizašlo iz proizvoljne izmjene službene odluke Europske komisije.

Dioničari bi sam proces glasanja za sve predložene odluke proizašle iz vidne manipulacije sadržajem i redoslijedom odredbi Odluke EK mogli staviti na procjenu ustavnosti. A dostupan im je još niz pravnih lijekova u zemlji i inozemstvu da spriječe predloženi financijski inženjering, koji se u ime RH poduzima nad njihovom privatnom imovinom i predlaže za sada bez vidljive koristi za Društvo i argumentiranog obrazloženja. Nitko u Hrvatskoj nije ovlašten Republiku Hrvatsku koristiti za narušavanje (međunarodnog) odnosa RH i EU. A on nedvojbeno može biti narušen činom manipulacije dokumenta koji je proglasilo politički neovisno izvršno tijelo EU i koji je dio pravnog poretka RH iznad nacionalnih zakona, te poticanjem i puštanjem RH da za to glasuje. Ovakva izmjena kronološkog reda odredbi neke odluke Europske komisije je bez presedana na području EU.

Prema odredbi čl. 134. Ustava Republike Hrvatske Odluka Europske komisije C (2021) – 9885 prema kojoj je odobren "Program restrukturiranja" je od 22. prosinca 2021. godine postala dio pravnog poretka Republike Hrvatske, koji derogira čak i sve važeće zakone RH. Točkom (40) te Odluke EK dano je da "Proces restrukturiranja" Đuro Đaković Grupe d.d. starta sa otkupom potraživanja državnih banaka HPB d.d. i HBOR od strane Republike Hrvatske i unosom tih prava u temeljni kapital Društva kojem je odobrena državna potpora. Iz točki (61) i (62) razvidno je da je 1. korak "Unos prava RH u temeljni kapital Društva" koji korak je opisan točkom (61) Odluke EK, a tek 2. korak je smanjenje temeljnog kapitala nasuprot akumuliranih gubitaka Društava iz prošlih razdoblja u kojem solidarno sudjeluju svi dioničari, dakle i postojeći dioničari i dioničar RH sa novim dionicama stečenim prema koraku iz točke (61) Odluke EK.

Sve opisano dodatno pojačava odredba iz točke (63) Odluke EK kojom je jasno dan ukupan broj dionica na koje je Društvo podijeljeno prije prvog (i jedinog Odlukom previđenog) smanjenja temeljnog kapitala ili "redukcije dionica", odnosno nakon unosa prava RH. Točkom (63) Odluke EK je tako navedeno da prije smanjenja kapitala postoji "15 203 230 dionica" koje se brojčano smanjuju na "aproksimativno 6 257 666 dionica". Jedini pravovaljan način da kronologija koraka danih Odlukom Ad.1. predloženog dnevnog reda Glavne skupštine Društva bude sukladan odredbama Odluke EK je da se ukupnom broju dionica na koje je Društvo podijeljeno na dan objave poziva za Glavnu skupštinu doda broj dionica koji RH konverzijom prava za kapital može dobiti sukladno točki 61. i 63. Odluke EK (5 milijuna i 50 tisuća dionica) što dodatno dokazuje da se unos prava vrši prije smanjenja kapitala, jer je očito da se dug konvertira u temeljni kapital Đure Đakovića d.d. po današnjoj nominalnoj vrijednosti dionica od 20,00 HRK. Bilo kojim drugim redoslijedom a posebno proizvoljnom modifikacijom točaka i njihova zadanog redoslijeda Odlike EK , nemoguće je dobiti da Društvo prije prvog smanjenja kapitala određenog i opisanog točkom (62) Odluke EK bude podijeljeno na točno 15 203 230 dionica. Opisana izmjena redoslijeda pravnih radnji i njihovog pravnog učinka određenih Odlukom EK zapravo predstavlja preuzimanje funkcije zakonodavne vlasti i uloge same Europske komisije od strane predlagatelja takvog dnevnog reda, što je u pravnom i zakonskom smislu neodrživo.

1. Protuprijedlog prijedlogu Odluke pod Ad.2.

Kako bi Odluka Ad.2 predloženog dnevnog reda Glavne skupštine Đure Đaković Grupe d.d. bila sukladna Odluci Europske komisije C (2021) – 9885, kojom je Društvu odobrena državna potpora,

a pogotovo kako bi Odluka dnevnog reda u cijelosti poštivala Odlukom EK zadan redoslijed i način pružanja državne potpore i restrukturiranja unosom prava RH u temeljni kapital Društva i pokrića akumuliranih gubitaka, Odluci Ad.2 predloženog dnevnog reda Glavne skupštine Đuro Đaković Grupe d.d. sazvane za 23.06.2022., koja glasi "Donosi se Odluka o pojednostavljenom smanjenju temeljnog kapitala radi pokrića gubitaka kako slijedi:"

predlažemo izmjenu naziva, te adekvatnu nastavnu izmjenu i dopunu njezinog sadržaja po bitnim navedenim točkama. U skladu s navedenim, prijedlog Odluke pod Ad.2 predloženog dnevnog reda Glavne skupštine Đure Đaković Grupe d.d. sazvane za 23.06.2022. god. nosio bi naziv da glasi:

"Izvješće Nadzornog odbora o obavljenom nadzoru vođenja poslova i razlozima povećanja temeljnog kapitala Društva i Izvješće Uprave o razlozima isključenja pri upisu novih dionica"

U tekst Odluke pod Ad.2. prenosi se u tekst Odluka pod Ad.3. i Ad.4. predloženog dnevnog reda s pratećim odgovarajućim izmjenama da tekst i ono što se dioničarima predlaže bude u cijelosti sukladno Odluci EK, točkama 61. – 63. i gore opisanom jedinom mogućem zakonitom kronološkom redu koraka "Programa restrukturiranja".

Slijedom navedenog odluka Ad.2. dnevnog reda glasi kako je predviđeno točkom 40. i 61. te 63. Odluke Europske komisije, sa posebnom pažnjom na dijelove teksta Odluka pod Ad.3. i Ad.4. koje skupno postaju Odluka Ad.2. dnevnog reda kako slijedi:

1. odlomak odluke Ad.3. predloženog dnevnog reda koji glasi:

"što predstavlja ukupnu vrijednost od 101.000.000,00 kn (stojedanmilijun kuna), za što bi REPUBLIKA HRVATSKA 018: 52634238587 zastupana po Centru za restrukturiranje i prodaju, lvana Lučića 6, Zagreb, OIB: 38083028711, stekla ukupno 10.100.000 novoizdanih redovnih dionica na ime, pojedinačnog nominalnog iznosa 10,00 kuna (deset kuna), odnosno ukupnog nominalnog iznosa 101.000.000,00 kn (stojedanmilijun kuna)."

mijenja se prilikom transponiranja u Odluku Ad.2. dnevnog reda na način da glasi:

"što predstavlja ukupnu vrijednost od 101.000.000,00 kn (stojedanmilijun kuna), za što bi REPUBLIKA HRVATSKA 018: 52634238587 zastupana po Centru za restrukturiranje i prodaju, lvana Lučića 6, Zagreb, OIB: 38083028711, sukladno točki 63. Odluke Europske komisije oznake C(2021) 9885 final o odobrenju Programa restrukturiranja, stekla ukupno 5.050.000 novoizdanih redovnih dionica na ime, pojedinačnog nominalnog iznosa 20,00 kuna (dvadeset kuna), odnosno ukupnog nominalnog iznosa 101.000.000,00 kn (stojedanmilijun kuna)"

, 8. odlomak odluke Ad.3. predloženog dnevnog reda koji glasi:

"Opisanim unosom prava u temeljni kapital Društva, temeljni kapital Društva povećao bi se s iznosa od 2.030.640,00 kn (dvamilijunatridesettisućašestočetrdeset kuna) za iznos 101.000.000,00 kn (stojedanmilijun kuna) na iznos od 103.030.640,00 kn (stotrimililjunatridesettisućašestočetrdeset kuna) te bi se povećanje temeljnog kapitala provelo uz isključenje prava prvenstva ostalih postojećih dioničara Društva pri upisu novih dionica."

mijenja se prilikom transponiranja u Odluku Ad.2. dnevnog reda na način da glasi:

"Opisanim unosom prava u temeljni kapital Društva, temeljni kapital Društva povećao bi se sukladno točkama 40. , 61. i 63. Odluke EK oznake C (2021) – 9885 sa iznosa od 203.064.600,00 kn (dvjestotrimilijunašezdesetčetiritisućešesto kuna) za iznos 101.000.000,00 kn (stojedanmilijun kuna) na iznos od 304.064.600,00 kn (tristočetirimilijunašezdesetčetiritisućešesto kuna) te bi se povećanje temeljnog kapitala provelo uz isključenje prava prvenstva ostalih postojećih dioničara Društva pri upisu novih dionica."

, a pretposljednji odlomak Odluke Ad.4. (koja ovim Protuprijedlogom ,postaje sastavni dio Odluke Ad.2.) koji glasi:

"Povećanje temeljnog kapitala Društva provest će se unosom prava od strane Republike Hrvatske OIB: 52634238587 zastupanoj po Centru za restrukturiranje i prodaju, Ivana Lučića 6, Zagreb, OIB: 38083028711, izdavanjem ukupno 10.100.000 dionica po nominalnoj vrijednosti 10,00 (deset) kuna. Slijedom navedenog, ukupno povećanje temeljenog kapitala iznositi će 101.000.000,00 HRK (101 milijun kuna)."

mijenja se prilikom transponiranja u Odluku Ad.2. dnevnog reda na način da bude sukladan točki 63. Odluke Europske komisije C (2021) – 9885 final i da glasi:

"Povećanje temeljnog kapitala Društva provest će se unosom prava od strane Republike Hrvatske OIB: 52634238587 zastupanoj po Centru za restrukturiranje i prodaju, Ivana Lučića 6, Zagreb, OIB: 38083028711, izdavanjem ukupno 5.050.000 dionica po nominalnoj vrijednosti 20,00 (dvadeset) kuna. Slijedom navedenog, ukupno povećanje temeljenog kapitala iznositi će 101.000.000,00 HRK (101 milijun kuna)."

3. Protuprijedlog prijedlogu Odluke pod Ad.3.

Kako bi Odluka Ad.3. predloženog dnevnog reda Glavne skupštine Đure Đaković Grupe d.d. bila sukladna Odluci Europske komisije C (2021) – 9885, kojom je Društvu odobrena državna potpora, a pogotovo kako bi Odluka dnevnog reda u cijelosti poštivala Odlukom EK zadan redoslijed i način pružanja državne potpore i restrukturiranja unosom prava RH u temeljni kapital Društva i pokrića akumuliranih gubitaka, Odluci Ad.3 predloženog dnevnog reda Glavne skupštine Đuro Đaković Grupe d.d. sazvane za 23.06.2022., koja glasi

"lzvješće Nadzornog odbora o obavljenom nadzoru vođenja poslova i razlozima povećanja temeljnog kapitala Društva"

predlažemo izmjenu naziva, te adekvatnu nastavnu izmjenu i dopunu njezinog sadržaja na način da se ona u cijelosti mijenja predloženom Odlukom Ad.5. dnevnog reda Glavne skupštine zakazane za 23. lipanj 2022. god.

U skladu s navedenim, prijedlog Odluke pod Ad.3 predloženog dnevnog reda Glavne skupštine Đure Đaković Grupe d.d. sazvane za 23.06.2022. god. nosio bi naziv da glasi:

"Donošenje Odluke o isključenju prava prvenstva pri upisu novih dionica"

Slijedom navedenog tekst odluke Ad.3. dnevnog reda Glavne skupštine sukladno točkama 40., 62. i 63. Odluke EK C (2021) – 9885 final postaje tekst predložene odluke Ad.5. predloženog dnevnog reda Glavne skupštine korisnika potpore.

4. Protuprijedlog prijedlogu Odluke pod Ad.4.

Kako bi i odluka Ad.4. predloženog dnevnog reda Glavne skupštine Đure Đaković Grupe d.d. bila sukladna Odluci Europske komisije C (2021) – 9885, kojom je Društvu odobrena državna potpora, a pogotovo kako bi Odluka Ad.4. dnevnog reda u cijelosti poštivala Odlukom EK zadan redoslijed pružanja državne potpore i restrukturiranja korisnika potpore, naziv odluke Ad.4 predloženog dnevnog reda Glavne skupštine Đuro Đaković Grupe d.d. sazvane za 23.06.2022., koji glasi:

"lzvješće Uprave o razlozima isključenja prava prvenstva pri upisu novih dionica"

(a koja se prema našem protuprijedlogu Odluci Ad.2. predloženog dnevnog reda već donosi u sklopu izmijenjene odluke Ad.2. )

mijenja se na način da bude sukladan redoslijedu iz Odluke Europske komisije, točkama 40. i 61. te 63. Odluke C (2021) – 9885 slijedom čega novi naziv odluke Ad.4. dnevnog reda Glavne skupštine sazvane za dan 23.06.2022. glasi:

"4. Donošenje Odluke o povećanju temeljnog kapitala Društva unosom prava uz potpuno isključenje prava prvenstva postojećih dioničara pri upisu novih dionica sukladno čl. 308. st.4. Zakona o trgovačkim društvima, uz korištenje iznimke od prethodne objave prospekta u svezi ponude vrijednosnih papira iz čl. 1/4/(a) Uredbe (EU) 2017/1129 od 14. lipnja 2017. godine o prospektu koji je potrebno objaviti prilikom javne ponude vrijednosnih papira ili prilikom uvrštavanja za trgovanje na uređenom tržištu te stavljanju izvan snage Direktive 2003/71/EZ"

OBRAZLOŽENJE

Kao što je već dokazano ovim Protuprijedlogom, točke 40. i 61. Odluke EK jasno su dale da je prvi korak Programa restrukturiranja kao sastavnog dijela sanacije korisnika potpore "unos prava RH u temeljni kapital Đuro Đaković Grupe d.d. nakon otkupa tražbina od državnih banaka HPB d.d. i HBOR". Prema tome, Odluka o povećanju temeljnog kapitala Društva unosom prava uz potpuno isključenje prava prvenstva postojećih dioničara – temeljem odredbe čl. 134. Ustava RH i činjenice da je opisani redoslijed iz Odluke EK dio pravnog poretka RH – mora biti donesena prije nastavnog smanjenja temeljnog kapitala danog točkom 62. Odluke EK ("share capital reduction") za pokriće akumuliranih gubitaka ("accumulated losses will be offset against the beneficiary's share capital), koji je također određen točkom 62. nakon točke 61. i njome propisanog koraka Programa restrukturiranja unosa prava RH u temeljni kapital korisnika potpore.

Slijedom navedenog, jedini način da se predloženi red dnevnog reda Glavne skupštine na kojoj postojeći dioničari u bitnome odlučuju o procesu restrukturiranja i sanacije Društva uz potporu RH odobrenu od EK, uskladi sa Odlukom EK i njezinim danim redoslijedom pravnih radnji i učinaka, te time konačno ozakoni, je da odluka Ad.6. predloženog dnevnog reda Glavne skupštine 23. lipnja 2022. bude u Slavonskom brodu u sjedištu Društva postojećim dioničarima predložena na glasovanje kao odluka Ad.4. dnevnog reda koja se donosi odmah nakon odluke Ad.3. o "isključenju prava prvenstva pri upisu novih dionica", a prije bilo kakvog smanjivanja postojećeg temeljnog kapitala odnosno onog koji nastaje unosom prava RH u kapital korisnika potpore.

5. Protuprijedlog prijedlogu Odluke pod Ad.5.

Slijedom svega navedenog gornjim protu-prijedlozima, te u svrhu usklađivanja predloženog dnevnog reda Glavne skupštine a Odlukom Europske komisije C (2021) – 9885, kojom je Društvu odobrena državna potpora, naziv odluke Ad.5. predloženog dnevnog reda Glavne skupštine Đure Đaković Grupe d.d. sazvane za 23.06.2022. god. koja glasi:

"Donošenje Odluke o isključenju prava prvenstva pri upisu novih dionica"

, koja se prema našim protuprijedlogu Odluci Ad.4. već donosi u sklopu prethodne odluke, mijenja se da glasi kako slijedi:

5. Donošenje Odluke o smanjenju temeljnog kapitala i pojednostavljenom smanjenju temeljnog kapitala radi pokrića gubitka spajanjem 2,4 dionice u 1

Temeljem redoslijeda koraka Programa restrukturiranja danih Odlukom EK i načinu provođenja spajanja dionica određenog točkom 62. i 63. Odluke EK, predlažemo da se tekst oduke pod točkom Ad.2. predloženog dnevnog reda Glavne skupštine sazvane za 23.06.2022. g. prenese u odluku Ad.5. dnevnog reda, sa slijedećim izmjenama:

Točka IV. koja u predloženoj odluci Ad.2. glasi:

"IV.

Temeljni kapital Društva pojednostavljeno se smanjuje s iznosa od 203.064.600,00 HRK za iznos od 201.033.960,00 HRK na iznos od 2.030.640,00 HRK."

Usklađuje se sa odredbama Odluke EK i mijenja se da glasi:

"Temeljni kapital Društva smanjuje se s iznosa od 304.640.600,00 HRK za iznos od 152.320.300,00 HRK na iznos od 152.320.300,00 HRK u ime pokrića akumuliranih gubitaka Društva sa iznosa od 237.774.232,30 HRK na iznos od 85.453.932,30 HRK, smanjenjem nominalne vrijednosti dionica Društva sa 20,00 HRK na 10,00 HRK.

Po smanjenju nominalnog iznosa dionice, provest će se daljnje pojednostavljeno smanjenje temeljnog kapitala Društva u ime pokrića preostalog gubitka do relativne nule, spajanjem 2,4 dionice najnižeg Zakonom dopuštene nominalnog iznosa od 10,00 HRK iz čl. 163. St. 2. ZTD u jednu redovnu dionicu nominalnog iznosa 10,00 HRK, koje spajanje redovnih dionica Društva se provodi u omjeru 2,4 : 1 sukladno odredbom točke 63. Odluke EK C (2021) – 9885 od 21.12.2021. na način iz č1.342.st.4. Zakona o trgovačkim društvima proporcionalno u odnosu na sve dioničare i sva prava RH koja su Odlukom Ad.4. dnevnog reda Glavne skupštine postale nove redovne dionice.

Dionice Društva nastale spajanjem dionica davat će svojim imateljima ista prava i obaveze kao i dionice Društva iz kojih su nastale spajanjem."

OBRAZLOŽENJE

Postojećim (malim) dioničarima nakon provedbe Programa na način suprotan Odluci EK ostaje svega 0,5% od njihovog uloženog kapitala u dioničko društvo koje se restrukturira državnom potporom, ulozima RH kupljenim novcem poreznih obveznika od HBOR i HPB, i 227 milijuna kuna novca i prava češkog investitora DD ACQUISITION a.s. A to je onda ne samo protuustavno izvlaštenje privatne imovine građana u ova krizna vremena bez adekvatne naknade, i to uz moguću potporu RH i investitora kao glavnih čimbenika izvlaštenja, već i gori gubitak malih dioničara nego u većini aktualnih stečajeva u Europskoj uniji koji se vode sukladno novim EU Direktivama i Uredbama. Zabrinjava činjenica da bi takav drastičan otpis kapitala postojećih dioničara bio neustavan jer bi za njega morala izravno glasovati RH kao jedan od najvećih dioničara , što je protivno temeljnom ustrojstvu i smislu Republike, koja postoji za dobrobit građana još od prve republike i predstavlja grubo poticanje nejednakosti između dioničara hrvatskih građana i prvog dioničara, kao i između građana i same države, koja nije dopuštena ni prirodnim zakonom ni Ustavom RH ni (Europskom) Konvencijom.

Nad Društvom Đuro Đaković Grupa d.d. nije otvoren stečajni postupak, niti za time ima potrebe kada znamo da je knjigovodstvena vrijednost tog korisnika državne potpore, zbog otpisa dugova njegovog ovisnog društva ĐĐ Industrijska rješenja d.d. i značajnog porasta vrijednosti poduzetnika ĐĐ Specijalna vozila d.d. po DCF metodi temeljem niza milijunskih poslova sklopljenih, uz provedbu 1. koraka Programa restrukturiranja sukladno točkama 40. i 61., 63. Odluke EK najmanje 74,6 milijuna HRK, odnosno 7,5 kn po dionici na dan objave poziva za Glavnu skupštinu. Kada se uzme u obzir da Uprava predlaže to i za hrvatske građane i branitelje kojima je CERP ove dionice ne tako davno dodijelio u ime RH po cijeni od 20,00 HRK za 1 kom, stječe se dojam da je u pitanju ozbiljna pogreška Uprave Društva u pisanju redoslijeda točki dnevnog reda, i omjera spajanja, koju je nužno dovesti u sklad sa propozicijama Odluke EK na vrijeme, prije održavanja Glavne skupštine. U najmanju ruku, kako bi se izbjegle nepovoljnosti po ugled RH pred drugim članicama Unije, zbog proizvoljnih izmjena sadržaja i značenja Odluke EK.

Predloženi drastičan otpis kapitala bio bi nemoguć sve i da nije došlo do manipuliranja Odlukom EK prilikom izrade predloženog dnevnog reda Glavne skupštine, već prema EU Zakonu. A zakonski je to neizvedivo u Republici Hrvatskoj i u smislu Ustava RH, odnosno Zakona o sudovima, odredbama čl. 3. – čl. 5. u svezi odredbi čl. 49. st. 4., čl. 50. st. 1., i čl. 134. Ustava RH glede činjenice da za takav otpis kapitala postojećih dioničara istovjetan "Izvlaštenju bez naknade " mora glasati i RH, kao i pravu malih dioničara koja njima pripadaju iz prava što proizlaze iz samih vrijednosnica koje se otpisuju pogrešnom primjenom materijalnog prava iz odredbi t. 61 i 62. Odluke EK, temeljem čl. 1135. i 1140. Zakona o obveznim odnosima.

Uprava je dužna dioničarima prije održavanja Glavne skupštine podastrijeti točne razloge koristi za Društvo i dioničare od takvog drastičnog otpisa postojećeg kapitala, i to prije unosa prava RH u taj kapital, odnosno šta koji od dioničara time dobiva. Jer po predloženom dnevnom redu izlazi da se pogoduje samo jednom od dioničara, da u Društvu prilikom sudjelovanja u restrukturiranju i povećanju kapitala za 227 milijuna kuna stekne veći udio u vlasništvu Društva Đuro Đaković Grupa d.d. (time posredno i u ĐĐ Specijalna vozila d.d. iz Divizije Obrane i Transporta) nego je predvidjela Europska komisija, svojom Odlukom oznake C (2021) – 9885, i to za najmanje 15.000.000,00 HRK, na vidnu štetu postojećih dioničara, bez bilo kakve dokazive koristi Društvu i postupku sanacije državnom potporom.

Zbog vidne štete koja se na taj način uzrokuje Društvu riskiranjem promjene stava EK zbog zadiranja u njezinu Odluku i sadržaj, Uprava predloženim dnevnim redom Glavnoj skupštini zapravo bojkotira postupak sanacije i državne potpore Đuri Đakoviću d.d.

Ovakvim Pozivom na Glavnu skupštinu riskira se da i odluka Ad.1 i Ad.2. i Ad.6. predloženog dnevnog reda odmah po održavanju Glavne skupštine budu proglašene ništetnim čime će cijeli proces sanacije Đure Đaković Grupe d.d. biti doveden u ozbiljan rizik, jer takav spor može i dulje od 6 mjeseci spriječiti pravni učinak donesenih odluka i povezanih "koraka restrukturiranja", pošto nijedan sud u Hrvatskoj ne može na zakonit način u svoj registar upisati odluke koje derogiraju Odluku EK ugrađenu u pravni poredak RH. Time Uprava riskira stečaj Društva, uz očitu štetu za postojeće dioničare posebno one iz redova osoba kojima je CERP podijelio dionice Društva po 20,00 HRK u periodu prethodnog restrukturiranja, zbog čega bi takvi dioničari mogli protiv Društva podnijeti i tužbu za naknadu štete sa značajnim posljedicama po ukupnu aktivu Društva. Rizik takve tužbe može i trajno odbiti prijeko potrebnog investitora DD Acquistion a.s. iz Republike Češke jer ona nije predviđena ni Odlukom EK ni Planom restrukturiranja koji je investitoru prethodno izložen. Uprava treba svim postojećim dioničarima jasno podastrijeti konkretne razloge zbog kojih im predlaže da u Sanaciji Društva sudjeluju sa čak 99,5% svojeg kapitala.

Uprava nije pozivom ZA Glavnu skupštinu niti pravno pojasnila na koji način Oduke mogu derogirati Odluku EK i odredbe čl. 1135. i 1140 Zakona o obveznim odnosima koje jamče pravo koje postojeći dioničari stekli ulaganjem u vrijednosne papire i prava što iz njih proizlaze u svako doba, bez iznimki. Odluka EK nigdje ne navodi "spajane dionica" nego samo "Redukciju dionica" u smislu smanjenja temeljnog kapitala koji postoji nakon što RH konvertira svoja prava. Upitno je i da li RH može uvjetnim povećanjem kapitala unosom prava ("debt-to-wuristi swap") na području EU stjecati više od 50% kapitala koji postoji prethodno unosu prava, jer bi u slučaju izvođenja po predloženom dnevnom redu taj kapital spao na svega cca 2 milijuna HRK.

Smanjivanjem kapitala protiv odredbi točki 40, 61 i 62 Odluke EK, Uprava riskira da kapital u trenutku bude premali te da nakon toga RH više ne može unijeti svoja prava u kapital posebno na način da postane većinski vlasnik sa preko 95%, za što je svakome tko poznaje Ustav RH, odredbu čl. 50. St. 1. jasno da se zapravo predloženim dnevnim redom napada i ugrožava pravo postojećih dioničara na pravičnu naknadu prilikom izvlaštenja njihove privatne (financijske) imovine opisane odredbama čl. 1135 – 1141. ZOO-a.

Kada se na sve ovo doda i rizik po ugled RH i izricanja opomene Hrvatskoj od strane EK zbog manipuliranja njezine Odluke na vlastitom nahođenju, što je u naravi zlouporaba povjerenja Europske komisije ukazanog Republici Hrvatskoj u ovome slučaju, i to samo u svrhu omogućavanja investitoru extra materijalne koristi od simboličnih 15.000.000 HR,

ovakav "model" Sanacije dovodi konačno u rizik radna mjesta u Đuri Đakoviću d.d. , ukoliko EK promjeni svoje stajalište. Jednom kada uoči da su se bitno mijenjale odredbe iz njezine Odluke koje su postale pravomoćne i dio su pravnog poretka RH sukladno čl. 134. Ustava RH.

Stoga se unos prava RH u kapital korisnika potpore u ovoj konkretnoj sanaciji odobrenoj od strane EK svakako mora poduzeti prije smanjenja temeljnog kapitala i pojednostavljenog smanjenja temeljnog kapitala spajanjem najviše 2,4 dionica u 1 kako je dano točkom 63. Odluke EK.

Podnositelji protuprijedloga